Banco CMF S.A. — Capital/Financing Update 2015

Feb 6, 2015

En la Ciudad Autónoma de Buenos Aires a los 6 días del mes de febrero de 2015 siendo las 15.00 hs., se reúnen en la sede social los señores Directores y un representante de la Comisión Fiscalizadora de BANCO CMF S.A. (el “Banco”), quienes firman al pie. Toma la palabra el Sr. José Alberto Benegas Lynch, quien luego de haber constatado la existencia del quórum suficiente para sesionar declara válidamente constituida esta reunión de Directorio, pasándose a tratar el único punto del Orden del Día para esta reunión, el cual se detalla a continuación.

1. Acreditación del plan de afectación de fondos obtenidos como resultado de la colocación y emisión de las obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) clase 5 a tasa variable con vencimiento en 2016 por un valor nominal de $125.000.000 (las “Obligaciones Negociables Clase 5”), bajo el programa de obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) por hasta $500.000.000 (el “Programa”) del Banco.

Toma la palabra el Sr. Presidente y manifiesta que, como es de conocimiento de los señores Directores, con fecha 28 de enero de 2015 el Banco emitió las Obligaciones Negociables Clase 5 por un monto de $125.000.000 (Pesos ciento veinticinco millones) en el marco de su Programa y de conformidad con los términos y condiciones del suplemento de precio de fecha 16 de enero de 2015 (el “Suplemento de Precio”) publicado en la misma fecha en el boletín diario de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires, en el micrositio web de colocaciones primarias del Mercado Abierto Electrónico S.A., en la página web de la Comisión Nacional de Valores, sección Información Financiera, y en la página web institucional del Banco.

Continúa en uso de la palabra el Sr. José Alberto Benegas Lynch y manifiesta que, tal como surge de los términos y condiciones del Suplemento de Precio y de conformidad con lo previsto en el artículo 36 de la Ley No. 23.576 de Obligaciones Negociables, el Banco manifestó que era su intención utilizar la totalidad del producido neto proveniente de la colocación de las Obligaciones Negociables Clase 5 para integrar capital de trabajo mediante el otorgamiento de préstamos bajo la modalidad de descuento de documentos, adquisición de cartera de préstamos personales, sobregiros en cuenta corriente, créditos por arrendamiento financiero, préstamos hipotecarios, y otros préstamos a empresas y/o personas para financiamiento de capital de trabajo. El concepto de capital de trabajo en la República Argentina incluye, entre otros: el descuento de títulos de créditos recibidos en el ejercicio del comercio, otorgamiento de créditos para la financiación de proveedores, adquisición de maquinarias, utilitarios o cualquier bien necesario para el ejercicio de la actividad de la Emisora, pago a proveedores, y/o pago de tributos (anticipo de ganancias, ingresos brutos, impuestos municipales, entre otros), y/o pago de haberes, entre otros relacionados con la actividad del cliente.

En consecuencia, y a fin de dar cumplimiento a lo dispuesto por el artículo 25, Sección IV, Capítulo V del Título II de las Normas de la CNV (T.O. Resolución General N° 622/2013) (las “Normas de la CNV”), el Sr. Presidente propone: (a) manifestar, con carácter de declaración jurada, que los fondos obtenidos de la colocación y emisión de las Obligaciones Negociables Clase 5, netos de comisiones, honorarios y otros gastos, fueron aplicados a partir del 29 de enero de 2015 hasta el 4 de febrero de 2015 inclusive, por la suma de $123.825.996,39 de acuerdo al siguiente detalle: (i) $3.945.738,66 para otorgamiento de préstamos bajo la modalidad de sobregiros en cuenta corriente y (ii) $119.880.257,73 para otorgamiento de préstamos bajo la modalidad de descuento de documentos (adicionalmente el Banco ha integrado la suma de $13.490.524,05 para financiar esta última línea con otras fuentes de fondeo utilizadas habitualmente en su negocio de intermediación financiera); y (b) dar cumplimiento a las Normas de la CNV mediante la presentación de una copia certificada de la presente acta de Directorio en carácter de declaración jurada. En consecuencia, el Banco ha utilizado -de acuerdo a lo detallado precedentemente- la totalidad de los fondos obtenidos como resultado de la emisión y colocación de las Obligaciones Negociables Clase 5.

Luego de una breve deliberación, la moción es sometida a votación y resulta aprobada con el voto afirmativo de la totalidad de los Directores presentes. No habiendo más asuntos que tratar, siendo las 16 horas, se levanta la sesión.