Baluchistan Wheels Limited — Proxy Solicitation & Information Statement 2025

Apr 25, 2025

Baluchistan Wheels Limited

NOTICE OF EXTRA-ORDINARY GENERAL MEETING

Notice is hereby given that Extra-Ordinary General Meeting (EOGM) of the members of Baluchistar Wheels Limited will be held on Saturday May 17, 2025 at 11 am at Registered Office, Main RCD
Highway, Hub Chowki, District Lasbella, Balochistan to transact the following business: ORDINARY BUSINESS

.
Inutes of the 44^th Annual General Meeting held on September 21, 2024.

• 1. To elect nine (9) Directors in accordance with the Companies Act, 2017 (the Act) for a term of three (3) years commencing from May 17, 2025.
• The following are the names of the retiring Direct Mr Anis Wahab Zuberi
• m Mr Razak H M Rengali
• Mr Muhammad Siddique Misri $(iii)$
• (iv) Mr Muhammad Irfan Ghani Mr Muhammad Salman Husain Chawla (NIT) $(v)$
• Syed Zubair Ahmed Shah $(v_i)$
• (vii) Mr Muhammad Javec Mr Irfan Ahmed Qureshi
• $(iii)$ $(ix)$ Mrs. Saba Nadeem

OTHER BUSINESS

1. To transact any other business with the permission of the Chair.

Statement of material facts under section 166 (3) of the Act is annexed to the notice of meeting
circulated to members of the Company. 1RD

	BLANNER OF THE BUNI
Karachi:	Muhammad Asad Saes
April 25, 2025	Company Secretary
Notes:
	. 그는 아이가 아니라 그는 그의 사람들은 아니라 그 사람이 사람이 없어서 아니라 아이들은 어머니가 아니라 아이들이 아니라 아이들은 아이들은 아이들이 모두 아이들을 보고 있어 들어가 있다. 그는 아이들

• Notes:
  i) The Share Transfer Books of the Company shall remain closed from May 10, 2025 to May 17, 2025 (both days inclusive).
• ii) Physical Transfers received by the Company at the close of business on May 09, 2025 will be
• The results of the content of the Company of the content of the content of the content of the purpose of attending and voting at the meeting.
  III) A member entitled to attend and vote at the EOGM may appoint a proxy to att iv) Proxies in order to be effective must be received at the Registered Office of the Company duly
• I stamped and signed not less than 48 hours before the time of the meeting. Proxies of the members
  shall be accompanied with attested copies of their CNIC and notarized copy of the Power of
  Attorney or other authority unde holder. Corporate members may attend the meeting through resolution of their board/governing body.
• bouy.
  U) Members who have deposited their shares into the Central Depository Company of Pakistan
  Limited ("CDC") will further have to follow the under mentioned guidelines as laid down by the
  Securities and Exchange Commis
• A. For Attending the Meeting
  a) in case of individuals, the account holder and/or sub-account holder whose registration details are upload as per CDC Regulations, shall authenticate his/her identity by showing his/her original CNIC
• plusion as per LOC regulations, start adding the meeting.
  The regulation of criginal Passport at the time of attending the meeting.
  In case of a corporate entity, the Board of Directors resolution / power of attorney with $\mathbf{b}$ meeting. B. For appointing Proxies
• For appointing Fronties
  In the case of individuals, the account holder and/or sub-account holder whose registration details are
  uploaded as per the CDC Regulations, shall submit the proxy form accordingly.
  The proxy form s b)
• shall be mentioned on the form $\mathbf{c}$ Attested copies of the CNIC or the Passport of beneficial owners and the proxy shall be furnished
• with the proxy form The proxy shall produce his original CNIC or original Passport. $d)$
• $_{\rm e}$ In case of a corporate entity, the Board of Directors' resolution/power of attorney with specimer signatures shall be furnished (unless it has been provided earlier) along with proxy form to the
• Company.
  Members are requested to immediately notify any change in their addresses to the Company' vi) registrar and share transfer agent.
• vii) The Board of Directors of the Company has fixed a number of directors to be elected as nine (9) for the next term of three (3) years with effect from May 17, 2025
• viii) Any member who seeks to contest the election of directors of the Company, whether he or she is
  a retiring director or otherwise, shall file with the Company at its Head Office located at First Floor,
  State Life Build information not later than 14 days before the date of the said meeting:
• Notice of his/her intention to offer himself/herself for the election as a director under section 159
  (3) of the Act in any one of the following categories as per Regulation No.7A of the Listed
  Companies (Code of Corporat $(a)$

Sr. No	Category	No. of Seats
01	Female Director (s)
02	Independent Directors
03 and the company's and the company of the company	Other (s)
	Total

• Total Mis/her folio No., CDC Investor Account No./CDC Participant No./Sub-Account No
  Consent to act as director on appendix to the Form-9 of the Companies Regulation
  Details of other directorships and offices held.
  
  The Co $2024$
• $\frac{e}{r}$ A declaration in respect of being
• He is not ineligible to become a director of a company under Section 153 of the Act and other applicable laws and regulations.
• That he/she is not serving as director, including as an alternate director, in more than seven (7) listed companies simultaneously including as an alternate director í.
• That he/she is aware of the duties of the directors under the Act, CCG, the Memorandum & Articles of Association of the Company and Listing Regulations of the Pakistan Stock Exchange Limited A detailed profile of the candidate, including his/her official address and contact information for $f$
• placement on the Company's website as required under SECP's SRO 1196 (I)/2019 dated October 03, 2019
• Copy of valid CNIC/Passport and NTN Certificate.
• hì Independent Director(s) will be elected through the process of election of directors in terms of measurements. Once the Act and they shall meet the criteria laid down in Section 156 of the Act,
  accordingly the following additional documents are to be submitted by the candidates intending
  accordingly the following addi
• to context recording existence of his/her name in Data Bank of Independent Directors maintained
  by the Pakistan Institute of Corporate Governance along with evidence thereof.
• A declaration by Independent Director(s) under Clause 6(3) of the CCG that he/she qualifies the

The contained independence stipulated under Section 166 of the Act.
In addition to any other requirements, every candidate contesting the election of directors must
neare their registration with the SECP eServices Portal ( candidates are requested to read the relevant provisions/requirements relating to the Election of Directors, as stipulated in the Companies Act, 2017 and the Listed Companies (Code of Corporate Governance) Regulations, 2019, the other applicable laws and regulations and ensure the compliance
with the same in letter and spirit.
(ix) As per the provisions of Regulation No.4 (1) of the Companies (Postal Ballot) Regu

right to vote through electronic voting facility and voting by post shall be provided to the embers, if the number of persons who offer themselves to be elected is more than the number of directors fixed i.e. nine (9).
Statement of Material Facts Unite (9).

The statement sets out the material facts pertaining to the justification for choosing a person for
appointment as an independent director to be elected at the EOGM of the Company to be held on May appointn
17, 2025.

The independent directors will also be elected through the process of election of directors in terms of The independent arrectors will also be elected trivolay the process of election of directors in terms or
Section 159 and 166[1] of the Companies Act, 2017 read with the CCG Regulations, they shall meet
criteria laid down u before selecting a person as an independent director and ensure that the name of independent ences sense under the databank of independent directors maintained by the Pakistan Institute of
Corporate Governance,
Corporate Governance,
Final list of contesting directors will be published in Newspapers not later than

date of the said meeting in terms of Section 159 (4) of the Companies Act, 2017. Further, website of

the Company will also be updated with the required information for each Director.
The present Directors of the Company have no interest in the above business except their eligibility for re-election as director of the Company.

Transport will be provided to members from the Pakistan Stock Exchange Building to attend the meeting. Departure from the Pakistan Stock Exchange Building will be at 10:00 am

NOTE:

	بلوچستان وهيلز لميٿڌ
	غير معمولى أجلاس عام بذر بعيه بذ م مطلع ك ياجا تا ہے كہ بلوچتان وبميرلميٹڈ كےاراكين كا ايك غير معمولى احباس عام (EOGM ) بروز ہفتہ 17 متى 2025 كومى11 بجے كينى ك
	رجشر ڈائٹس داقع مین RCD ہائی وےحب چوکی جنبلع لمبیلہ بلوچتان میں مندرجہامور کی انجام دہی کے لئے منعقد کیاجائیگا۔
	21 ستېر 2024 ءکومنعقده44 ويںسالا نه اجلاس عام کې کارروائی کې تو تین کرنا۔ 2- سمپنیزا یکٹ مجر بیر2017 (ایکٹ) کےمطابق تین(3) سالہ مدت کیلیۓنو(9)ڈائریکٹرزکاانتخاب کیاجائے گا،جو17 مئی2025 سےشروع ہوگی۔	$-1$
	مندرجہ ذیل ڈائر یکٹرزا بنی مدت یوری کر کے سبکدوش ہور ہے ہیں: iv۔جناب مجم رع فان عنی
vii-جناب محمه جاويد viii - جناب عرفان احمد قريتي	i- جنابانيس و ہاب زبير ک v- جناب محمر سلمان حسين حاٍوله(اينآ ئي ٹي ) ii۔ جناب رزاق ایچ -ایم- بنگالی
ix- محترمەصباندىم	vi -سيدز بيراحمەشاه iii۔ جناب محم صد یق مصری
		ويكرامور
لجكم بورڈ	3۔ چیئر مین کی اجازت سے دیگرامور کی انجام دہی۔ ا یکٹ کی دفعہ (3)166 کے تحت ٹھوں تقائق کا بیانیہ مذکورہ نوٹس کے ساتھ منسلک ہے جوکمپنی کےارا کین کواحلاس کے لیے جاری کیا گیاہے۔
محمراسدسعيد مستميني سكريٹرى	کراچی: 25اپریل2025ء
	سمپنی کے حصص منتقلی کھاتے 10 مئی 2025 سے 17 مئی 2025 تک ( دونوں دن بشمول ) بندر ہیں گے۔ وہ فزیکل ٹرانسفرز جوکمپنی کو 09 مئی 2025 کوکاروبار کےاختیام تک موصول ہوں گی،احلاس میں شرکت اور ووٹنگ کے مقصد کے لیے بروقت تصور	(i (ii
	کیے جا ئیں گے۔ iii ) وەركن جەEOGM میں شركت اورووٹ دينے كامق دكھتا ہو، وەكسى دوسرے ركن كوبطور پراكسى مقرر كر سكتے ہيں تا كہ دہ ان كى طرف سےاحلاس میں
	شرکت کریں،بات کریںاورووٹ دیں۔براکسی لاز ماشمپنی کارکن ہوناحایے۔ iv) مؤثر ہونے کی غرض سے با قاعدہ مہرادر پتخط شدہ پراکسیر کا کمپنی کےصدر دفتر میں اجلاک کے انداز کا اعلام ہے۔ارکان کی جانب سے دی گئی پراکسیر کے ساتھ ان کے شاختی کارڈ کی مصدقہ نقول اور یاورآف اٹار نی یاد بگرمجاز دستاد پز کی نوٹری شدہ نقل اور پراکسی ہولڈر کے دستخط کانمونہ منسلک ہونا ضروری ہے۔کار پوریٹ اراکین اپنی بورڈ/گورننگ باڈی کی قر ارداد کے ذریعے اجلاس میں شرکت کر سکتے
	وہاراکین جنہوں نے اپنے شیئر زسنٹرل ڈپازٹری کمپنی آف پاکستان لیٹیڈ ("CDC") میں نتقل کیے ہوئے ہیں،انہیں مزید درج ذيل مہدايات پرممل کرناہوگا،جیسا کہ سکیور ٹیز اینڈ ایکیچنج کمیشن آف پاکستان(SECP ) کی جانب سے مقرر کیا گیاہے۔	$\left(\mathrm{v}\right)$
	A۔ اجلاس میں شرکت کیلئے: افراد کی صورت میں، وہ اکا دَنٹ ہولڈراور/ پاسب اکا دَنٹ ہولڈرجن کی رجٹریشن کی تفصیلات CDC ریگولیشنز کےمطابق اپ لوڈ کی گٹی ہوں، وہ اجلاس میں شرکت کے وقت اپنااصل شناختی کارڈ ( CNIC ) پااصل پاسپورٹ دکھا کرا پنی شناخت کی تصدیق کریں گے۔	(a
	کار پوریٹ ادارے کی صورت میں،اجلاس کے وقت بورڈ آف ڈائریکٹرز کی قرارداد/ یاورآف اٹار ٹی بمعہ نامزدشخص کے دینخط کےنمونے (اگر پہلے فراہم نہ کیے گئے ہوں ) پیش کرناضروری ہوگا۔	(b
	ى راس ىتقررى كى ك: انفرادی صورت میں، وہ اکاؤنٹ ہولڈراور/ پاسب اکاؤنٹ ہولڈرجن کی رجٹریشن کی تفصیلات CDC ریگولیشنز کےمطابق اپ لوڈ کی گٹی ہوں، وہ پرانسی فارم اس کے مطابق جمع کر دائمیں گے۔	$\mathbf{-B}$ (a
	پرانسی فارم پردوگواہوں کے دستخط ہونالا زم ہے،جن کے نام، پتےاورقو می شناختی کارڈنمبر فارم پر درج کیے گئے ہوں۔ مینفیشل اونرزاور برا کسی ک ے شناختی کارڈیا پاسپورٹ کی مصدقہ نقول براکسی فارم کےساتھ منسلک کرناضروری ہے۔	(b (c
	یراکسی احلاس کے وقت اپنااصل قومی شاختی کارڈ پاصل یاسپورٹ پیش کرےگا۔ کار پوریٹ ادارے کی صورت میں، بورڈ آف ڈائریکٹرز کی قراردادیا پادرآ ف اٹار نی بمعہ دینخط کےنمونہ (اگر پہلےفراہم نہ کیا گیاہو ) پراکسی فارم کے ساتھ کمپنی کوجمع کراناضر وری ہوگا۔	(d (e
	viii ) کوئی بھی رکن جوکمپنی کے ڈائریکٹرز کے انتخاب میں حصہ لینے کا خواہش مند ہو، جاہے وہ سکدوش ہونے والا ڈائریکٹر ہو یا نہ ہو،اسے مندرجہ ذیل دستادیزات اورمعلومات کمپنی کے ہیڈا فس،فرسٹ فلور،اسٹیٹ لائف بلڈ نگ نمبر 3،ڈاکٹرضیاء الدین احمدروڈ،کراچی میں احلاس کی تاریخ سے کم از گم 14 دن قبل لا زمی طور برجمع کرا ناہوں گے: (a) دفعہ (3)159 کے تحت بطور ڈائریکٹر انتخاب میں حصہ لینے کے ارادے کا نوٹس،مندرجہ ذیل میں سے کسی ایک زمرے میں، جیسا که لنڈکمپنیز ( کار پوریٹ گورننس کوڈ )،ریگولیشنز CCG)2019)کےریگولیشن نمبر 7A کےتحت بیان کیا گیاہے۔
نشتوں کی تعداد	تمبر ثار زمره خاتون ڈائریکٹر(ز) 01
	آزادڈائریکٹرز 02 دیگرڈائریکٹر(ز) 03
9	كل تعداد
	اس كا/اس كى فوليونمبر، CDC انوليىشرا كاؤنٹ نمبر/ CDC پارٹیسپینٹ نمبر/سب ا كاؤنٹ نمبر۔ ئىپنىزرىگۈلىشنز 2024 كےفارم9كے ض ىم ے يربطورڈ ائر يكثر خدمات انجام دىنے كى رضامندى۔	(b (c)
	دیگر ڈائر یکٹرشپساورعہدوں کی تفصیلات۔ ايک اعلامي ڊ جس ميں درج ہو کہ: وہ کمپنی کا ڈائر یکٹر بننے کے لیے کمپنیزا یکٹ کی دفعہ 153اور دیگر متعلقہ توانین دضواںا کے تحت نااہل تہیں ہے۔	(d) (e
	وەسات(7) سےزائدلسٹڈ کمپنیوں میں بطورڈ ائریکٹر(یابطورمتبادلڈائریکٹر )خدماتانجامنہیں دےر ہا/رہی۔ وہ اپنے فرائض، جیسا کہ ایکٹ، CCG، کمپنی کے میمورنڈم وآر ٹیکلز آف ایسوی ایشن،اور پاکستان اسٹاک ایکچینج لمیٹڈ کےلمنگ ریگولیشنز کےتحت مقرر ہیں، سے مکملآ گاہ ہے۔	♦ శ్రీ శ్రీ
	امیدوار کی نفصیلی پروفائل بشمول سرکاری پیة اوررابطہ کی معلومات، جیسا کہ SRO کے SRO نمبر 2019(1)196(1 مورنتہ 03ا كتوبر 2019 کے تحت کمپنی کی ویب سائٹ پرشائع کرناضر وری ہے۔	(f
	درست قومی شناختی کارڈ ( CNIC ) پایاسپورٹ اور NTN سرٹیفیکیٹ کی نقل۔ آزادڈائریکٹرز کاانتخاب کمپنیزا یکٹ کی دفعہ 159 کےتحت ڈائریکٹرز کےانتخاب کے کمل کے ذریعے کیاجائے گااورانہیں دفعہ 166 میں دیے گئے معیار پر پورااترنا ہوگا۔اس کے مطابق،آزاد ڈائریکٹر کےطور پر ڈائریکٹر کےانتخاب میں حصہ لینے کےخواہشندامیدواران کو درج ذیل اضافی	(g)
	دستاويزات جمع کراناہوں گی: پاکستانانشیٹیوٹ آف کار پوریٹ گورننس کےتحت آزادڈ ائریکٹرز کے ڈیٹا بینک میں اس کے/اس کی موجودگی کی تصدیق بمعہ ثبوت۔
	آزادڈائریکٹر(ز) کی جانب سےکار پوریٹ گوننس کوڈ (CCG) کی کلاز (3)6 کےتحت بیاعلان کہ وہ کمپنیزا یکٹ کی دفعہ 166 میں دیے گئے آزاد ڈائریکٹر کے معیار پر یورااتر تے ہیں۔ علاوہ ازیں، ہرامیدوار جوڈ ائریکٹر کے انتخاب میں حصہ لے رہے ہوں،اس کے لیے لازمی ہے کہ وہ SECP کے ای سروسز پورٹل
	کریں،جس کے لیےویب سائٹ https://leap.secp.gov.pk ملاحظہ کریں۔ امیدواران سےگزارش ہے کہ وہ ڈائریکٹرز کےانتخاب سے متعلق کپنیز ایکٹ 2017،لٹ پکپنیز ( کار پوریٹ گوننس کوڈ ) ریگولیشنز 2019،اور دیگر قابل
	اطلاق قوانىين دضوابط كى متعلقه شقوں/شرائط كا بغورمطالعہ كريںاوران كى تكمل طور ركتميل يقينى بنا ئىيں ۔ (ix) کمپنیز (پوٹل بیلٹ )ریگولیشنز 2018کےریگولیشن نمبر(1)4کےتحت،اگروہانراد جوانتخاب میں حصہ لینے کی خواہش رکھتے ہیں،ان کی تعدا دمقرر کردہ ڈائریکٹرزلینی نو(9)سےزیادہ ہوجائے،توارکان کوالیکٹرانک دوٹنگ کی سہولت اور بذر اپیڈاک دوٹ دینے کاحق فراہم کیا جائے گا۔
	کمپنیزا یکٹ،2017 کی دفعہ(3)166 کےتخت اہم تقائق کاپانیہ مذکورہ بیابیاُن اہم حقائق پرروشٹی ڈالآ ہے جو کمپنی کے غیرمعمولی احبال عام (EOGM)منعقدہ 17 مئی 2025 میں ایک آ زاد ڈائریکٹر کےطور پرکسی فر د
	کےتقرر کے جواز سے متعلق ہیں۔ آزاد ڈائریکٹرز کاانتخاب بھی کمپنیزا یکٹ، 2017 کی دفعات159اور(1)1666 کےتحت ڈائریکٹرز کےانتخاب کے ٹمل کے ذریعے کیاجائے گا،اور پہ افراد کمپنیزا یکٹ،2017 کی دفعہ(2)166ر کمپنیز( آزادڈائریکٹرز کے چناؤادرطریقہ کار)ریگولیشز،2018میں بیان کردہ معیار پر پوراأتریں گے۔
	سمپنی آزاد ڈائریکٹر ک ی تخاب سے قبل مکمل احتیاط برتے گی اور بیٹینی بنائے گی کہ نیخب کیے گئے آزاد ڈائریکٹرز کے نام پاکستان انسٹیٹیوٹ آف کار پوریٹ گورننس کے زیرانظامآ زادڈائریکٹرز کے ڈیٹابینک میںشامل ہوں۔
	انتخاب میں حصہ لینے والے ڈائریکٹرز کی حتمی فہرست، نمپنیزا یکٹ، 2017 کی دفعہ(4)159 کےتحت، نمرکورہ احباس کی تاریخ سے کم از کم سات دن قبل اخبارات میں شائع کی جائے گی۔اس کےعلاوہ بمپنی کی ویب سائٹ بربھی ہر ڈائر یکٹر سے متعلق درکارمعلومات فراہم کر دی جا ئیں گی۔
	سمپنی کےموجودہ ڈائریکٹرز کامذکورہ کاروبار میں کوئی مفاڈنبیں ماسوائےاس کے کہ دہمپنی کے ڈائریکٹر کےطور پردوبار پنتخب ہونے کےاہل ہیں۔ قومے:احلاس میںشرکت کیلئے پاکستان اسٹاک یجینچ بلڈنگ سےاراکین کوڑانسپورٹ فراہم کی جائے گی۔ پاکستان اسٹاک یجینچ سے روانگی میچ 10:00 ہے ہوگی۔