AYGAZ A.Ş.

Regulatory Filings • Jul 31, 2021

[CONSOLIDATION_METHOD_TITLE]	[CONSOLIDATION_METHOD]

İlgili Şirketler

Related Companies

[]

İlgili Fonlar

Related Funds

[]

Türkçe

Turkish

İngilizce

English

oda_MaterialEventDisclosureGeneralAbstract|

Özel Durum Açıklaması (Genel)	Material Event Disclosure General

oda_UpdateAnnouncementFlag|

	Yapılan Açıklama Güncelleme mi?	Update Notification Flag

Evet (Yes)

Evet (Yes)

oda_CorrectionAnnouncementFlag|

	Yapılan Açıklama Düzeltme mi?	Correction Notification Flag

Hayır (No)

Hayır (No)

oda_DateOfThePreviousNotificationAboutTheSameSubject|

	Konuya İlişkin Daha Önce Yapılan Açıklamanın Tarihi	Date Of The Previous Notification About The Same Subject

15.01.2021, 15.04.2021

15.01.2021, 15.04.2021

oda_DelayedAnnouncementFlag|

	Yapılan Açıklama Ertelenmiş Bir Açıklama mı?	Postponed Notification Flag

Hayır (No)

Hayır (No)

oda_AnnouncementContentSection|

	Bildirim İçeriği	Announcement Content

oda_ExplanationSection|

	Açıklamalar	Explanations

oda_ExplanationTextBlock|

15 Ocak 2021 tarihli özel durum açıklamamızı takiben, Şirketimizin  bağlı ortaklığı Aygaz Aykargo Dağıtım Hizmetleri A.Ş.'nin ("Aykargo") faaliyetlerinin geliştirilmesi ve daha etkin yürütülmesi amacıyla McKinsey Danışmanlık Hizmetleri Ltd. Şti. ("McKinsey") ile stratejik işbirliği kurulmasına yönelik olarak yürütülen görüşmeler sonucunda, 15 Ocak 2021 tarihinde imzalanan Ortaklık Çerçeve Sözleşmesi'nin yerine, Aykargo'nun McKinsey'den aynı hizmetlerin alımını kapsayan başarı primine dayalı uzun vadeli bir Danışmanlık Sözleşmesi ("Sözleşme") imzalanarak işbirliğine devam edilmesine karar verilmiştir.

Aykargo ve McKinsey arasındaki işbirliği 5 yılı hizmet sunumu ve takip eden 2 yılı başarı primi ödeme dönemi ("Ödeme Dönemi") olmak üzere toplam 7 yılı kapsamaktadır. 15 milyon Amerikan Doları olarak belirlenen McKinsey tarafından sunulacak hizmetlerin bedelinde (Toplam Hizmet Bedeli) bir değişiklik olmamıştır.

Toplam Hizmet Bedelini artı veya eksi yönde etkileyebilecek olan başarı primi ise, Ödeme Döneminde Aykargo'nun halka arz edilmesi halinde halka arz sonucu oluşacak değerinin, aksi takdirde ise bağımsız değerleme çalışması dikkate alınarak belirlenecek piyasa değerinin McKinsey Başarı Prim Oranı ile çarpılması ile hesaplanacak olup, bu tutardan o tarihe kadar faturalanan hizmet bedeli tutarı ile halka arz halinde oluşacak ilgili masraflar düşülecektir.  McKinsey Başarı Prim Oranı Sözleşme'de belirlenen formüle göre hesaplanacak olup, ilgili oranın yaklaşık %20 olması beklenmektedir.

Aykargo hizmet döneminde Toplam Hizmet Bedeli'nin 2 , 5 milyon Amerikan Doları'nı beş eşit taksitte ödeyecektir. Faturalanan hizmet bedelinin bakiye tutarı ise hesaplanacak başarı primi ile birlikte ödeme veya iptale konu olacaktır.

Sözleşme ile birlikte Şirketimiz, kendisi ve/veya pay sahibi olunması halinde diğer Koç Topluluğu şirketleri tarafından, hizmet döneminde Aykargo'ya şirketin faaliyetleri ve operasyonel ihtiyaçları dikkate alınarak 60 milyon Amerikan Doları'na kadar nakit sermaye konacağı yönündeki niyeti beyan etmiştir.

Following our material event disclosure on January 15, 2021, as a result of the negotiations regarding building a strategic collaboration with McKinsey Danışmanlık Hizmetleri Ltd. Şti. ("McKinsey") to improve and execute more efficiently the operations of Aygaz Aykargo Dağıtım Hizmetleri A.Ş.  (Aykargo), which is our subsidiary company, in place of the Partnership Framework Agreement dated January 15, 2021, it was decided to continue cooperation by signing a long-term Consulting Agreement ("Agreement") based on success fee which covers the purchase of the same services from McKinsey.

The collaboration between Aykargo and McKinsey covers a total of 7 years, with 5 years of service term and the subsequent 2 years of success fee payment period ("Payment Period") . There has been no change in the total cost (Total Service Fee) of the services which is USD 15 million to be offered by McKinsey.

The success fee, which may have a positive or negative impact over the Total Service Fee, shall be calculated by multiplying Aykargo's valuation based on the initial public offering ("IPO") with the McKinsey Success Fee Percentage, if Aykargo shares are publicly offered during the Payment Period. If Aykargo shares are not publicly offered, the success fee shall be calculated by multiplying Aykargo's market value to be determined based on independent valuation with the McKinsey Success Fee Percentage. The service fees invoiced up until the calculation date and the IPO costs in the case of IPO shall be deducted from the success fee calculation. McKinsey Success Fee Percentage shall be calculated according to the formula specified in the Agreement, and the relevant rate is expected to be approximately 20%.

USD 2.5 million of the Total Service Fee shall be paid to McKinsey in five equal installments by Aykargo. The balance amount of the invoiced service fee will be subject to payment or cancellation with the success fee to be calculated.

With the contract, Aygaz has declared its intentions that Aygaz and/or other Koç Group companies owning Aykargo shares make a cash capital injection of up to USD 60 million in Aykargo during the service period taking into account the company's activities and operational needs.