AXA — M&A Activity 2012

Mar 7, 2012

AXA et HSBC concluent un partenariat de long terme en assurance dommages en Asie et en Amérique Latine

• Acquisition des opérations d'assurance dommages d'HSBC à Hong Kong, à Singapour et au Mexique
• Accord de bancassurance exclusif en assurance dommages d'une durée de 10 ans à Hong Kong, à Singapour, au Mexique, en Inde, en Indonésie et en Chine
• Montant total de la transaction s'élevant à 494¹ millions de dollars, soit environ 374¹ millions d'euros, payé à la clôture de la transaction

AXA et HSBC annoncent aujourd'hui la conclusion d'un accord permettant à AXA d'acquérir les opérations d'assurance dommages d'HSBC à Hong Kong, à Singapour et au Mexique. AXA bénéficiera également d'un accord de bancassurance exclusif avec HSBC en assurance dommages d'une durée de 10 ans dans ces pays, ainsi qu'en Inde, en Indonésie et en Chine.

Cette transaction fera d'AXA le premier assureur dommages à Hong Kong, et renforcera sa position parmi les leaders du marché au Mexique et à Singapour. Les opérations acquises à Hong Kong et à Singapour bénéficient d'une distribution multi-canal, aussi bien via les succursales bancaires d'HSBC qu'au travers de réseaux bien établis d'agents et de courtiers.

« Je suis très heureux qu'AXA et HSBC unissent leurs forces dans les pays à forte croissance. AXA est un partenaire stratégique de référence pour HSBC depuis de nombreuses années, et cet accord renforcera davantage notre relation », a déclaré Henri de Castries, Président-directeur général d'AXA. « Bénéficiant à la fois de perspectives de croissance importantes et d'un niveau élevé de profitabilité, cette transaction est une nouvelle étape dans notre stratégie d'accélérer notre croissance de façon profitable en Asie et en Amérique Latine, où notre présence en assurance dommages sera significativement étendue. La combinaison du savoir-faire et de l'expertise de nos deux groupes d'envergure mondiale permettra à nos clients individuels et professionnels de bénéficier d'une offre élargie et d'une gamme de produits renforcée. »

Le montant net qui sera payé par AXA en numéraire s'élève à 494¹ millions de dollars, soit environ 374¹ millions d'euros. Il sera financé par des ressources internes.

La clôture de la transaction est soumise aux autorisations réglementaires et devrait avoir lieu dans le courant du second semestre 2012.

¹ Taux de change au 02/03/2012

	AXA2	HSBC	AXA+HSBC
Hong Kong3
Positionnement	#2	#1	#1
Part de marché	6%	7%	13%
Primes 2010 (HKD m)	1 778	2 072	3 850
Singapour4
Positionnement	#2	#15	#2
Part de marché	10%	2%	12%
Primes 2010 (SGD m)	319	69	388
Mexique5
Positionnement	#1	#24	#1
Part de marché	15%	1%	16%
Primes 2010 (MXN m)	13 293	695	13 988

Annexe – Aperçu des opérations d'assurance dommages d'AXA et d'HSBC

D'après les données publiques ci-dessus et les taux de change au 02/03/2012, nous estimons les primes 2010 des opérations d'assurance dommages d'HSBC à Hong Kong, à Singapour et au Mexique à un montant total de 377 millions de dollars.

2 Y compris les opérations internationales

³ Positionnement, part de marché et primes d'après les publications du régulateur (OCI) au 31 décembre 2010 4

Positionnement, part de marché et primes d'après les publications du régulateur (MAS) au 31 décembre 2010 5

Positionnement, part de marché et primes d'après les publications du régulateur (CNSF) au 31 décembre 2010

A propos du Groupe AXA

Le Groupe AXA est un leader mondial de l'assurance et de la gestion d'actifs, au service de 101 millions de clients.

En 2011, le chiffre d'affaires IFRS s'est élevé à 86,1 milliards d'euros et le résultat opérationnel à 3,9 milliards d'euros. Au 31 décembre 2011, les actifs sous gestion d'AXA s'élevaient à 1 079 milliards d'euros.

L'action AXA est cotée sur le compartiment A d'Euronext Paris sous le symbole CS (ISIN FR0000120628 – Bloomberg : CS FP – Reuters : AXAF.PA). Aux Etats-Unis, l'American Depositary Share (ADS) d'AXA est cotée sur la plateforme de gré à gré QX sous le symbole AXAHY.

Le Groupe AXA est présent dans les principaux indices ISR internationaux, dont le Dow Jones Sustainability Index (DJSI) et le FTSE4GOOD.

A propos d'HSBC Holdings Plc

HSBC Holdings plc, maison mère du Groupe HSBC, a son siège à Londres. Le Groupe sert des clients dans le monde entier à travers quelque 7 200 implantations réparties dans plus de 80 pays et territoires en Europe, dans la région Asie-Pacifique, en Amérique du Nord et du Sud, au Moyen-Orient et en Afrique. Avec 2 556 milliards USD d'actifs au 31 décembre 2011, HSBC est l'un des premiers groupes de services bancaires et financiers au monde.

Ce communiqué de presse est disponible sur le site Internet du Groupe AXA www.axa.com

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