Atal S.A.

Quarterly Report • May 22, 2018

BUDUJEMY POWYŻEJ OCZEKIWAŃ

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ ATAL S.A. OD 1 STYCZNIA DO 31 MARCA 2018 ROKU

Cieszyn, 22 maj 2018 r.

SPIS TREŚCI

	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANOSWEJ………………….…3
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW………….…4
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM……5
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ……….…7
	DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO
	SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ………………………………………………………………………8
1.	Informacje ogólne……………………………………………………………………………………………………………….……8
2.	Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości……………………………………………………………….10
3.	Znaczące zdarzenia i transakcje ……………………………………………………………………………………….……13
4.	Sezonowość działalności ……………………………………………………………………………………………………….…13
5.	Zysk na akcję ………………………………………………………………………………………………………………………….13
6.	Segmenty operacyjne …………………………………………………………………………………………………………….14
7.	Połączenia jednostek gospodarczych …………………………………………………………………………….…………16
8.	Wartości niematerialne ……………………………………………………………………………………………………….…16
9.	Rzeczowe aktywa trwałe …………………………………………………………………………………………………….……17
	10. Wartość godziwa instrumentów finansowych ……………………………………………….…………………………18
	11. Odpisy aktualizujące wartość aktywów ………………………………………………………………………………….19
	12. Kapitał podstawowy ………………………………………………………………………………………………………………19
	13. Dywidendy …………………………………………………………………………………………………………………………….21
	14. Emisja i wykup papierów wartościowych …………………………………………………………………………………21
	15. Rezerwy ……………………………………………………………………………………………………………………………….….22
	16. Zobowiązania warunkowe …………………………………………………………………………………………………….…22
	17. Transakcje z jednostkami powiązanymi …………………………………………………………………………………23
	18. Zdarzenia po dniu bilansowym ………………………………………………………………………………………………24
	19. Inne znaczące zmiany aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów ………………………………………25
	20. Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO ……………………………………………………………………27
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ – ATAL S.A. ………28
1.	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ…………………………………….28
2.	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ……………………………29
3.	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ……………………30
4.	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ……………………………32
5.	Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO ……………………………………………………………………33
6.	ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI ………………………………………………………………………………………….…34

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

AKTYWA	Nota	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Aktywa trwałe		153 206	154 345
Rzeczowe aktywa trwałe	9	7 241	7 392
Nieruchomości inwestycyjne		71 299	71 254
Wartości niematerialne	8	63 102	63 078
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego		11 330	12 405
Długoterminowe pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe		234	216
Aktywa obrotowe		1 694 645	1 635 391
Zapasy	19.1	1 314 735	1 341 957
Należności z tytułu dostaw, robót i usług		41 229	11 963
Pozostałe należności krótkoterminowe i rozliczenia międzyokresowe		19 926	15 626
Należności z tytułu podatku dochodowego		-	-
Pozostałe aktywa finansowe		25 123	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty		293 632	265 845
- w tym środki na rachunkach powierniczych		170 941	135 954
AKTYWA RAZEM		1 847 851	1 789 736

PASYWA	Nota	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Kapitał własny		846 782	788 268
Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki		851 719	794 713
dominującej
Kapitał podstawowy	12	193 573	193 573
Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej		106 549	106 549
Kapitały rezerwowe i zapasowe		327 415	327 415
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny		-9	-9
Zysk/strata z lat ubiegłych		167 182	-4 007
Zysk/strata z roku bieżącego		57 009	171 192
Udziały niedające kontroli		-4 937	-6 445
ZOBOWIĄZANIA		1 001 068	1 001 468
Zobowiązania długoterminowe		325 310	311 213
Rezerwy	15	3 769	3 493
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	19.4	22 490	17 973
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych		92	92
Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	19.5	33 545	16 956
Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe		204 837	226 692
Zobowiązania z tytułu dostaw, robót i usług		17 634	14 285
Otrzymane zaliczki na dostawy	19.3	42 943	31 722
Zobowiązania krótkoterminowe		675 758	690 255
Rezerwy	15	4 420	3 942
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych		2 311	2 554
Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki,	19.5	7 490	-
Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i pożyczek	19.5	74 282	73 330
Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe		173 168	162 926
Zobowiązania z tytułu dostaw, robót i usług		70 750	58 459
Otrzymane zaliczki na dostawy	19.3	333 946	364 793
Krótkoterminowe pozostałe zobowiązania i rozliczenia
międzyokresowe		2 660	2 916
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego		6 731	21 335
PASYWA RAZEM		1 847 850	1 789 736

SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

WARIANT KALKULACYJNY	Nota	01.01.2018 31.03.2018	01.01.2017 31.03.2017
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	19.2	300 970	198 752
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów		219 971	141 779
Zysk/strata brutto ze sprzedaży		80 999	56 973
Koszty sprzedaży		3 767	3 342
Koszty ogólnego zarządu		3 729	3 080
Pozostałe przychody operacyjne		1 137	600
Pozostałe koszty operacyjne		606	258
Zysk/strata z działalności operacyjnej		74 034	50 893
Przychody finansowe		890	1 089
Koszty finansowe		1 817	2 473
Zysk/strata brutto		73 107	49 509
Podatek dochodowy		14 319	8 509
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej		58 788	41 000
Działalność zaniechana
Zysk/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej
Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy		58 788	41 000
Zysk/ strata netto przypadający/a na:		58 788	41 000
Akcjonariuszy jednostki dominującej		57 009	39 705
Udziały niedające kontroli		1 779	1 295
Pozostałe dochody całkowite
Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w pozostałych dochodach całkowitych		-	-
Dochody całkowite razem		58 788	41 000
Dochody całkowite przypadające na:		58 788	41 000
Akcjonariuszy jednostki dominującej		57 009	39 705
Udziały niedające kontroli		1 779	1 295
Zysk / strata na jedną akcję w zł:
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy		1,47	1,03
Rozwodniony		1,47	1,03
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej	5
Podstawowy		1,47	1,03
Rozwodniony		1,47	1,03

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

za okres		Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki dominującej
01.01.2018 31.03.2018	Nota	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Kapitały rezerwowe i zapasowe	Kapitał powstały w wyniku połączenia	Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	Zysk/ strata z lat ubiegłych i roku bieżącego	Razem	Udziały niedające kontroli	Kapitał własny ogółem
Saldo na początek okresu przed przekształceniem		193 573	106 549	327 371	44	-9	167 182	794 710	-6 445	788 265
Zmiany zasad polityki rachunkowości		-	-	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na początek okresu po korektach (po przekształceniu)		193 573	106 549	327 371	44	-9	167 182	794 710	-6 445	788 265
Dochody całkowite razem		-	-	-	-	-	57 009	57 009	1 779	58 788
Zysk/ strata za rok obrotowy		-	-	-	-	-	57 009	57 009	1 779	58 788
Pozostałe zmiany w kapitale własnym		-	-	-	-	-	-	-	-271	-271
Emisja akcji	12	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi)		-	-	-	-	-	-	-	-	-
Dywidendy	13	-	-	-	-	-	-	-	-271	-271
Podział wyniku finansowego		-	-	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na koniec okresu		193 573	106 549	327 371	44	-9	224 191	851 719	-4 937	846 782

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2018 roku

za okres	Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki dominującej
01.01.2017 31.03.2017	Nota	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Kapitały rezerwowe i zapasowe	Kapitał powstały w wyniku połączenia	Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	Zysk/ strata z lat ubiegłych i roku bieżącego	Razem	Udziały niedające kontroli	Kapitał własny ogółem
Saldo na początek okresu przed przekształceniem		193 573	106 549	274 939	44	-7	113 401	688 499	-12 903	675 596
Zmiany zasad polityki rachunkowości		-	-	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na początek okresu po korektach (po przekształceniu)		193 573	106 549	274 939	44	-7	113 401	688 499	-12 903	675 596
Dochody całkowite razem		-	-	-	-	-	39 705	39 705	1 295	41 000
Zysk/ strata za rok obrotowy		-	-	-	-	-	39 705	39 705	1 295	41 000
Pozostałe zmiany w kapitale własnym		-	-	-	-	-	-	-	-338	-338
Emisja akcji	12	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Zmiana struktury grupy kapitałowej (transakcje z podmiotami niekontrolującymi)		-	-	-	-	-	-	-	-1	-1
Dywidendy	13	-	-	-	-	-	-	-	-337	-337
Podział wyniku finansowego		-	-	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na koniec okresu		193 573	106 549	274 939	44	-7	153 106	728 204	-11 946	716 258

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

METODA POŚREDNIA	01.01.2018 Nota 31.03.2018	01.01.2017 31.03.2017
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/ strata brutto	73 107	49 509
Korekty o pozycje:	-28 945	3 097
Amortyzacja	367	313
Zyski/ straty z tytułu różnic kursowych	27	-417
Koszty i przychody z tytułu odsetek	878	1 617
Zysk/ strata z tytułu działalności inwestycyjnej	-	-28
Zmiana stanu rezerw	596	-221
Zmiana stanu zapasów	30 041	-48 126
Zmiana stanu należności i rozliczeń międzyokresowych czynnych	-19 600	-13 458
Zmiana stanu zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych biernych	-17 526	71 744
Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy	-23 725	-8 473
Inne korekty	-3	146
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	44 162	52 606
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych	165	33
Wpływy z tytułu odsetek	261	228
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	301	72
Wydatki netto na nabycie podmiotów zależnych	-	1
Wydatki na nabycie krótkoterminowych aktywów finansowych	25 123	-
Inne wpływy/wydatki inwestycyjne	2	-2
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	-24 996	190
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z kredytów i pożyczek	35 649	52 989
Wpływy netto z emisji akcji	-	-
Wpływy z emisji obligacji, weksli, bonów	22 000	44 500
Wykup dłużnych papierów wartościowych	35 000	-
Spłata kredytów i pożyczek	10 537	71 198
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	208	330
Dywidendy wypłacone akcjonariuszom/udziałowcom posiadającym
udziały niedające kontroli	272	337
Zapłacone odsetki	3 011	3 606
Inne wpływy/wydatki finansowe	-	-
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	8 621	22 018
Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	27 787	74 814
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące wyceny środków pieniężnych, ekwiwalentów środków pieniężnych	265 845	187 463
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu	293 632	262 277
W tym o ograniczonej możliwości dysponowania	170 941	117 243

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

1. Informacje ogólne

Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej ATAL S.A. [dalej zwana "Grupą Kapitałową", "Grupą"] jest ATAL S.A. [dalej zwana "Spółką", "Spółką dominującą"]. Grupa Kapitałowa wchodzi w skład innej Grupy Kapitałowej, dla której podmiotem dominującym najwyższego szczebla jest JUROSZEK INVESTMENTS Sp. z o.o.

1.1. Siedziba

Siedziba Spółki dominującej mieści się przy ul. Stawowej 27 w Cieszynie (kod pocztowy: 43-400). Działalność gospodarcza Grupy jest prowadzona w następujących miejscowościach:

• Cieszyn, ul. Stawowa 27 siedziba Spółki oraz podmiotów powiązanych i zależnych,
• Wrocław, Katowice wynajem powierzchni i obiektów należących do Spółki,
• Katowice, Kraków, Warszawa, Wrocław, Łódź, Gdańsk, Poznań produkcja budowlana/sprzedaż mieszkań.

1.2. Rejestracja w Krajowym Rejestrze Sądowym

Jednostka dominująca została utworzona Aktem Notarialnym z dnia 17 lipca 2006 roku. Jednostka dominująca jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla miasta Bielsko - Biała, VIII Wydział Gospodarczy pod numerem KRS 0000262397.

1.3. Numery identyfikacyjne

Jednostce dominującej nadano numer statystyczny REGON: 240415672 oraz numer identyfikacji podatkowej NIP: 5482487278.

1.4. Podstawowy przedmiot działalności

Podstawowym przedmiotem działalności Grupy Kapitałowej jest budowa i sprzedaż nieruchomości mieszkalnych oraz wynajem nieruchomości komercyjnych na własny rachunek. Działalność wszystkich podmiotów wchodzących w skład Grupy obejmuje terytorium Polski.

Szerszy opis działalności prowadzonej przez Grupę Kapitałową został przedstawiony w nocie nr 6 dotyczącej segmentów operacyjnych.

1.5. Czas działalności Spółki

Czas trwania Jednostki dominującej oraz wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jednostek objętych konsolidacją jest nieoznaczony.

1.6. Okres objęty sprawozdaniem finansowym i porównywalne dane finansowe

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało przygotowane za okres od 1 stycznia 2018 roku do 31 marca 2018 roku, natomiast dane porównywalne obejmują okres od 1 stycznia 2017 roku do 31 marca 2017 roku. Danymi porównawczymi dla Śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej są dane na dzień 31 grudnia 2017 roku.

1.7. Skład osobowy Zarządu oraz Rady Nadzorczej

Organem uprawnionym do reprezentowania Spółki jest Zarząd w składzie:

• Zbigniew Juroszek Prezes Zarządu,
• Mateusz Juroszek Wiceprezes Zarządu,
• Mateusz Bromboszcz Wiceprezes Zarządu

W dniu 1 marca 2018 roku skład Zarządu został poszerzony do trzech członków. Do Zarządu na stanowisko Wiceprezesa został powołany Pan Mateusz Bromboszcz.

Organem nadzoru Spółki jest Rada Nadzorcza w składzie:

• Grzegorz Minczanowski Przewodniczący Rady Nadzorczej,
• Krzysztof Ciołek Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej,
• Piotr Gawłowski Członek Rady Nadzorczej,
• Elżbieta Spyra Członek Rady Nadzorczej,
• Wiesław Smaza Członek Rady Nadzorczej.

W okresie od 1 stycznia 2018 roku do dnia 31 marca 2018 roku nie wystąpiły zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki.

1.8. Sprawozdanie finansowe zawierające dane łączne

W okresie od 1 stycznia 2018 roku do dnia 31 marca 2018 roku w skład przedsiębiorstwa Spółki nie wchodziły wewnętrzne jednostki organizacyjne sporządzające samodzielnie sprawozdania finansowe, dlatego Spółka nie sporządzała łącznego sprawozdania finansowego.

1.9. Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Grupa Kapitałowa ATAL S.A. wchodzi w skład Grupy Kapitałowej JUROSZEK INVESTMENTS Sp. z o.o., która to jest podmiotem dominującym najwyższego szczebla. Grupa Kapitałowa ATAL S.A. jest podmiotem dominującym niższego szczebla.

Śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej ATAL S.A. została objęta Spółka dominująca oraz następujące spółki zależne:

Nazwa spółki zależnej	Siedziba	Zakres działalności	Udział jednostki dominującej w kapitale (bezpośrednio i pośrednio):
			31.03.2018	31.12.2017
ATAL Construction Sp. z o.o.	ul. Stawowa 27, Cieszyn	Usługi budowlane, sprzedaż tkanin	100%	100%
ATAL Sp. z o.o.*	ul. Stawowa 27, Cieszyn	Zarządzanie znakiem towarowym	n/d	100%
JP Construct Sp. z o.o. S.K.	Al. Jerozolimskie 142A, Warszawa	Usługi budowlane	0%	0%
ZJ Invest Sp. z o.o. Sp.K	ul. Modlińska 61, Warszawa	Usługi budowlane	0%	0%
ATAL Services Sp. z o.o.	ul. Stawowa 27, Cieszyn	Brak działalności operacyjnej	100%	n/d
ATAL Construction Sp. z o.o. Sp.K.	ul. Stawowa 27, Cieszyn	Brak działalności operacyjnej	100%	n/d
Temisto 9 Sp. z o.o.	ul. Piastowska 44, Kraków	Kupno i sprzedaż nieruchomości	100%	n/d

* Spółka w dniu 1 marca 2017 roku zmieniła formę prawną. Do dnia 28 lutego 2017 działała jako spółka osobowa pod nazwą ATAL S.A. Spółka jawna. W dniu 31 maja 2017 roku spółka została przejęta przez ATAL S.A., a w dniu 9 czerwca 2017 roku została wykreślona z KRS.

W okresie 1 stycznia 2018 roku do 31 marca 2018 roku oraz w okresach wcześniejszych Spółka nie posiadała udziałów w spółkach stowarzyszonych.

W okresie objętym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym wystąpiły transakcje, które miałyby wpływ na reorganizację Grupy Kapitałowej, a mianowicie:

• W dniu 21 marca 2018 Spółka dominująca nabyła 100% udziałów o łącznej wartości nominalnej 5 tys. zł w spółce TEMISTO 9 Sp. z o.o. z siedzibą w Krakowie,
• W dniu 20 lutego 2018 roku Zarząd Jednostki dominującej podjął Uchwałę w przedmiocie wyrażenia zgody na założenie przez ATAL S.A. w Niemczech spółki z ograniczoną odpowiedzialnością (GmbH). W dniu 28 lutego 2018 roku została sporządzona umowa spółki ATAL Development GmbH, w której ATAL S.A. objęła 80% udziałów. Na dzień zatwierdzenia sprawozdania finansowego Spółka nie została zarejestrowana.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2018 roku

1.10. Zatwierdzenie do publikacji

Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki dominującej dnia 22 maja 2018 roku.

2. Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości

2.1. Podstawa sporządzenia

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem nieruchomości inwestycyjnych, które są wyceniane według wartości godziwej.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej obejmuje okres 3 miesięcy zakończonych 31 marca 2018 roku oraz zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa.

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie zawiera wszystkich informacji, które ujawniane są w rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym sporządzonym zgodnie z MSSF. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe należy czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej za rok 2017.

Walutą sprawozdawczą niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej). W skład Grupy Kapitałowej nie wchodziły sprawozdania spółek zagranicznych.

2.2. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki wchodzące w skład Grupy.

2.3 Zasady rachunkowości

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadami rachunkowości, które zostały zaprezentowane w ostatnim skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy za rok zakończony 31 grudnia 2017 roku z wyjątkiem opisanych poniżej zmian wynikających z wejścia w życie nowych standardów, interpretacji oraz zmian standardów.

Nowy MSSF 9 "Instrumenty finansowe"

Nowy standard zastąpił dotychczasowy MSR 39. Zmiany wprowadzone przez standard w rachunkowości instrumentów finansowych obejmują przede wszystkim:

• o inne kategorie aktywów finansowych, od których uzależniona jest metoda wyceny aktywów:
• wyceniane w zamortyzowanym koszcie,
• wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,
• wyceniane w wartości godziwej przez wynik (z opcją ujęcia skutków wyceny w pozostałych całkowitych dochodach dla instrumentów kapitałowych);

przydział aktywów do kategorii dokonywany jest w zależności od modelu biznesowego odnoszącego się do danego składnika aktywów oraz charakteru przepływów z niego,

• o nowe zasady rachunkowości zabezpieczeń odzwierciedlające w większym stopniu zarządzanie ryzykiem, zwiększające możliwość wyznaczenia instrumentów jako pozycje zabezpieczające oraz likwidujące sztywne zasady wyznaczania efektywności w przedziale 80-125%,
• o nowy model utraty wartości aktywów finansowych oparty na przewidywanych stratach i powodujący konieczność szybszego ujmowania kosztów w wyniku finansowym; ujęcie straty z tytułu utraty wartości według dotychczasowych zasad następowało dopiero, gdy wystąpiły obiektywne dowody utraty wartości, takie jak znaczące trudności finansowe dłużnika lub

niedotrzymanie warunków umowy, np. opóźnienie w spłacie; nowy model zakłada, że już od momentu ujęcia aktywa finansowego jednostka szacuje oczekiwane straty kredytowe za pomocą 3-stopniowego modelu opartego na zmianach ryzyka kredytowego; standard przewiduje uproszczenia m.in. dla należności handlowych i aktywów z tytułu umowy.

Zarząd Spółki dominującej podjął decyzję, że zastosowanie MSSF 9 w zakresie klasyfikacji i wyceny odbędzie się retrospektywnie bez korekty danych porównawczych ze względu na to, że nie byłoby to możliwe bez wykorzystania wiedzy pozyskanej post factum. Skutki wdrożenia standardu nie wywarły istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe, zatem w zakresie wyceny nie została dokonana korekta bilansu otwarcia na dzień 1 stycznia 2018 roku.

Skutki zmian zostały opisane poniżej:

Do tej pory Grupa posiadała wyłącznie aktywa zakwalifikowane do kategorii "pożyczki i należności". Zgodnie z nowym standardem wszystkie zostały zakwalifikowane jako wyceniane w zamortyzowanym koszcie, ponieważ analiza przeprowadzona przez Grupę na dzień pierwszego zastosowania standardu wykazała, że są utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a przepływy te są wyłącznie spłatą wartości nominalnej i odsetek. Zmiana kategorii nie wpłynęła na wartość aktywów Grupy oraz jej wynik finansowy. Kategorie zobowiązań finansowych nie zmieniły się.

• Nowy MSSF 15 "Przychody z umów z klientami" Nowy standard zastąpił dotychczasowe MSR 11 i MSR 18 zapewniając jeden spójny 5-stopniowy model ujmowania przychodów:
• o identyfikacja umowy z klientem,
• o identyfikacja obowiązków wynikających z umowy,
• o określenie ceny,
• o przypisanie ceny do obowiązków,
• o ujęcie przychodu po wypełnieniu lub podczas wypełniania obowiązku.

Nowy model uzależnia ujęcie przychodu od uzyskania przez klienta kontroli nad dobrem lub usługą.

Ponadto standard wprowadził dodatkowe wymogi ujawniania informacji oraz wskazówki dotyczące kilku szczegółowych kwestii:

• o łączenie kilku umów,
• o zmiany umowy,
• o metody pomiaru wypełnienia obowiązku,
• o cena zmienna,
• o prawa zwrotu,
• o gwarancje,
• o relacja zleceniodawca pośrednik,
• o opcje nabycia kolejnych dóbr lub usług,
• o bezzwrotne opłaty płatne z góry,
• o licencje i tantiemy,
• o umowy odkupu,
• o umowy komisu,
• o sprzedaż ze wstrzymaną dostawą,
• o komponenty finansowe wbudowane w umowy z klientami (płatność odroczona lub płatność z góry),
• o wynagrodzenia niepieniężne,
• o koszty umowy, w tym koszty pozyskania umowy.

Grupa dokonała analizy wpływu standardu na sprawozdanie finansowe. Jej wyniki wskazują na to, że polityka rachunkowości w zakresie ujęcia przychodów nie ulega zmianie.

• Zmiana MSSF 2 "Płatności na bazie akcji" Rada MSR uregulowała trzy kwestie:
• o sposób ujmowania w wycenie programu regulowanego w środkach pieniężnych warunków innych niż warunki nabywania uprawnień,
• o klasyfikacja płatności akcjami w przypadku, gdy jednostka jest zobowiązana pobrać podatek od pracownika,
• o modyfikacja programu, która skutkuje zmianą z programu rozliczanego w środkach pieniężnych na program rozliczany w instrumentach kapitałowych.

Skutki wprowadzenia zmiany nie miały wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

• Zmiany MSR 28 wynikające z "Projektu corocznych poprawek: cykl 2014-2016": doprecyzowano, że w sytuacjach, gdy MSR 28 dopuszcza wycenę inwestycji albo metodą praw własności albo w wartości godziwej (przez organizacje zarządzające kapitałem wysokiego ryzyka, fundusze wzajemne itd. lub udziały w jednostkach inwestycyjnych) wyboru tego można dokonać odrębnie dla każdej z takich inwestycji. Skutki wprowadzenia zmiany nie miały wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.
• Zmiana MSR 40 "Nieruchomości inwestycyjne" Zmiana doprecyzowuje zasady, wedle których nieruchomość jest przeklasyfikowywana do lub z kategorii nieruchomości inwestycyjnych z lub do środków trwałych bądź zapasów. Przede wszystkim zmiana klasyfikacji następuje, gdy zmieni się sposób użytkowania i zmiana ta musi być udowodniona. Standard wprost mówi, że zmiana intencji zarządu sama w sobie nie jest wystarczająca. Zmianę standardu należy zastosować do wszystkich zmian w użytkowaniu, które nastąpią po wejściu w życie zmiany do standardu oraz do wszystkich nieruchomości inwestycyjnych posiadanych na dzień wejścia w życie zmiany standardu.

Skutki wprowadzenia zmiany nie miały wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

Nowa KIMSF 22 "Transakcje walutowe i zaliczki"

Interpretacja określa, jaki kurs należy stosować w przypadku sprzedaży lub zakupu w walucie obcej, które poprzedzone są otrzymaniem lub uiszczeniem zaliczki w tej walucie. Zgodnie z nową interpretacją zaliczkę na dzień jej zapłaty należy ująć po kursie na ten dzień. Następnie w momencie ujęcia w rachunku zysków i strat przychodu osiąganego w walucie lub kosztu lub zakupionego składnika aktywów należy je ująć po kursie z dnia ujęcia zaliczki, a nie po kursie z dnia, gdy został ujęty przychód lub koszt lub składnik aktywów.

Skutki wprowadzenia zmiany nie miały wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.

2.4. Niepewność szacunków

Przy sporządzaniu śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd Spółki dominującej kieruje się osądem przy dokonywaniu licznych szacunków i założeń, które mają wpływ na stosowane zasady rachunkowości oraz prezentowane wartości aktywów, zobowiązań, przychodów oraz kosztów. Faktycznie zrealizowane wartości mogą różnić się od szacowanych przez Zarząd.

Informacje o szacunkach i założeniach, które są znaczące dla śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, zostały zaprezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za 2017 rok. Ponadto Grupa zaprezentowała w niniejszym śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wpływ dokonanych założeń Zarządu na szacunek rezerw (patrz nota nr 15).

2.5 Ujmowanie przychodów ze sprzedaży produktów

Przychody ze sprzedaży produkcji deweloperskiej rozpoznawane są w momencie przekazania na finalnego odbiorcę kontroli, wszystkich znaczących ryzyk oraz korzyści wynikających z posiadania nieruchomości. Grupa uznaje, że transfer ryzyk, kontroli i korzyści następuje po spełnieniu następujących warunków:

• zakończenia budowy,
• wcześniejszego z dwóch zdarzeń: odbioru lokalu protokołem przekazania lub sprzedaży w formie aktu notarialnego.

2.6 Korekty błędów oraz zmiany zasad rachunkowości

W śródrocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym nie dokonano zmian zasad rachunkowości. Nie wystąpiły błędy wymagające korekty.

2.7 Zmiany zasad rachunkowości przewidywane na następne okresy

1 stycznia 2019 roku wejdzie w życie nowy MSSF 16 "Leasing".

Nowy standard regulujący umowy leasingu (w tym umowy najmu i dzierżawy) zawiera nową definicję leasingu. Znaczące zmiany dotyczą leasingobiorców: standard wymaga ujęcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej dla każdej umowy leasingowej "prawa do korzystania ze składnika aktywów" i analogicznego zobowiązania finansowego. Prawo do korzystania z aktywów jest następnie amortyzowane, natomiast zobowiązanie wyceniane w zamortyzowanym koszcie. Przewidziano uproszczenia dla umów krótkoterminowych (do 12 miesięcy) i aktywów o niskiej wartości.

Grupa nie zakończyła jeszcze procesu analizy wpływu standardu na sprawozdanie finansowe, jednak wstępne szacunki wskazują na to, że nie będzie miał istotnego wpływu.

3. Znaczące zdarzenia i transakcje

Grupa w okresie sprawozdawczym zakupiła grunty pod nowe inwestycje na wartość 37 273 tys. zł, co pozwoli na realizację kolejnych przedsięwzięć w nie zmienionymi istotnie zakresie.

W okresie do 31 marca 2018 roku Jednostka dominująca podpisała aneks do umowy kredytowej, a mianowicie:

Aneks nr 4 z dnia 6 marca 2018 roku do umowy z Raiffeisen Bank Polska S.A. nr CRD/48382/16 z dnia 13 stycznia 2017 roku na kwotę 10 mln zł na finansowanie bieżącej działalności, dotyczący odnowienia na kolejny okres kredytu. Umowa została zawarta na czas określony, do dnia 31 października 2019 roku.

W pierwszym kwartale 2018 roku Jednostka dominująca spłaciła przed terminem następujące kredyty:

W dniu 2 marca 2018 roku spłacone zostało zobowiązanie w wysokości 10 mln zł z tytułu kredytu zaciągniętego w banku PKO BP S.A. na finansowanie inwestycji zlokalizowanej w Warszawie pod nazwą Atal Marina IV. Kwota była wymagalna w terminie 30 września 2018 roku.

4. Sezonowość działalności

Działalność operacyjna Grupy nie podlega istotnym zjawiskom sezonowości, przy czym wysokość przychodów w poszczególnych okresach jest powiązana z cyklicznością procesu budowlanego oraz rozmiarem poszczególnych zadań inwestycyjnych. Wyższe przychody pojawiają się w momencie zakończenia poszczególnych inwestycji.

5. Zysk na akcję

Podstawowy zysk na akcję liczony jest według formuły zysk netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego podzielony przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych występujących w danym okresie.

Kalkulacja zysku na akcję została zaprezentowana poniżej:

SKONSOLIDOWANY ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ	01.01.2018 31.03.2018	01.01.2017 31.03.2017
Skonsolidowany zysk netto za okres sprawozdawczy przypadający na:	58 788	41 000
Akcjonariuszy Jednostki Dominującej	57 009	39 705
Udziały niedające kontroli	1 779	1 295

Skonsolidowany zysk netto akcjonariuszy zwykłych Jednostki Dominującej (podstawowy)
	01.01.2018	01.01.2017
Wyszczególnienie	31.03.2018	31.03.2017
	Działalność	Działalność
Skonsolidowany zysk/strata netto za okres sprawozdawczy	kontynuowana	kontynuowana
akcjonariuszy Jednostki Dominującej	58 788	39 705
Razem	58 788	39 705
Średnia ważona liczba akcji zwykłych	01.01.2018	01.01.2017
	31.03.2018	31.03.2017
w tysiącach akcji
Liczba akcji na początek okresu	38 715	38 715
Liczba akcji zwykłych na koniec okresu	38 715	38 715
Średnioważona liczba akcji zwykłych do wyliczenia podstawowego	38 715	38 715
zysku na akcję
	01.01.2018	01.01.2017
Skonsolidowany zysk netto podstawowy na 1 akcję	31.03.2018	31.03.2017
na działalności kontynuowanej i zaniechanej	1,47	1,03
na działalności kontynuowanej	1,47	1,03
	01.01.2018	01.01.2017
Skonsolidowany zysk netto akcjonariuszy zwykłych Jednostki Dominującej	31.03.2018	31.03.2017
(rozwodniony)	Działalność	Działalność
Skonsolidowany zysk/strata netto Akcjonariuszy zwykłych Jednostki	kontynuowana	kontynuowana
Dominującej (podstawowy)	58 788	39 705
Skonsolidowany zysk/strata netto Akcjonariuszy zwykłych Jednostki	58 788	39 705
Dominującej (rozwodniony)
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (rozwodniona)	01.01.2018	01.01.2017
	31.03.2018	31.03.2017
w tysiącach akcji
Liczba akcji zwykłych na początek okresu	38 715	38 715
Liczba akcji zwykłych na koniec okresu (rozwodniona)	38 715	38 715
Średnioważona liczba akcji zwykłych (rozwodniona ) do wyliczenia	38 715	38 715
podstawowego zysku na akcję
Skonsolidowany zysk netto rozwodniony na 1 akcję	01.01.2018 31.03.2018	01.01.2017 31.03.2017
na działalności kontynuowanej i zaniechanej	1,47	1,03
na działalności kontynuowanej	1,47	1,03

W Grupie nie występuje działalność zaniechana, w związku z tym zysk na akcję z działalności kontynuowanej jest równy zyskowi na akcję wyliczonemu powyżej.

6. Segmenty operacyjne

Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych Zarząd Spółki dominującej kieruje się zróżnicowaniem produktów i usług, które reprezentują główne usługi oraz wyroby dostarczane przez Grupę. Każdy z segmentów jest zarządzany odrębnie, z uwagi na specyfikę świadczonych usług oraz wytwarzanych wyrobów wymagających odmiennych technologii, zasobów oraz podejścia do realizacji.

Grupa Kapitałowa dzieli działalność na następujące segmenty operacyjne:

• segment działalności deweloperskiej
• segment usług najmu
• segment sprzedaży tkanin

Grupa nie wyodrębnia innych rodzajów działalności będących źródłem przychodów. Segmenty operacyjne nie podlegały łączeniu.

Grupa dokonuje oceny wyników segmentów operacyjnych na podstawie przychodów ze sprzedaży oraz wyniku brutto ze sprzedaży.

W okresie trzech miesięcy 2018 roku nie wystąpiły zmiany w polityce rachunkowości Grupy w zakresie wyodrębniania segmentów operacyjnych oraz zasad wyceny przychodów, wyników oraz aktywów segmentów, które zostały zaprezentowane w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy.

	Działalność kontynuowana
SEGMENTY OPERACYJNE	Działalność deweloperska	Działalność - usługi najmu	Działalność - sprzedaż tkanin	Działalność ogółem
Okres zakończony 31 marca 2018
Przychody ze sprzedaży segmentu sprawozdawczego razem w tym:	299 026	1 927	17	300 970
- przychody uzyskiwane od zewnętrznych klientów	299 026	1 927	17	300 970
- przychody uzyskiwane z tytułu transakcji z innymi segmentami operacyjnymi tej samej jednostki	-	-	-	-
Zysk/strata z działalności operacyjnej segmentu sprawozdawczego	72 972	1 138	-76	74 034
Stan na dzień 31 marca 2018
Aktywa segmentu sprawozdawczego	1 775 739	71 834	278	1 847 851
Zobowiązania segmentu sprawozdawczego	998 430	2 612	26	1 001 068

	Działalność kontynuowana
SEGMENTY OPERACYJNE	Działalność deweloperska	Działalność - usługi najmu	Działalność - sprzedaż tkanin	Działalność ogółem
Okres zakończony 31 marca 2017
Przychody ze sprzedaży segmentu sprawozdawczego razem w tym:	196 133	2 570	49	198 752
- przychody uzyskiwane od zewnętrznych klientów	196 133	2 570	49	198 752
- przychody uzyskiwane z tytułu transakcji z innymi segmentami operacyjnymi tej samej jednostki	-	-	-	-
Zysk/strata z działalności operacyjnej segmentu sprawozdawczego	49 343	1 640	-90	50 893
Stan na dzień 31 grudnia 2017
Aktywa segmentu sprawozdawczego	1 717 881	71 562	293	1 789 736
Zobowiązania segmentu sprawozdawczego	1 000 301	1 141	26	1 001 468

Grupa prócz podstawowej działalności jaką jest działalność deweloperska prowadzi również działalność w zakresie usług najmu nieruchomości komercyjnych. Ponadto objęta w 2013 roku Spółka zależna ATAL Construction Sp. z o.o. prowadzi działalność w zakresie sprzedaży tkanin.

Sprzedaż Grupy jest dokonywana do rozproszonych klientów, głównie indywidualnych, zatem Grupa nie posiada znaczących klientów, od których jest zależna.

Uzgodnienie wyników segmentów operacyjnych z wynikiem z działalności operacyjnej Grupy Kapitałowej, zaprezentowanym w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku, ujawnione zostało poniżej w tabeli:

	od 01.01 do	od 01.01 do
	31.03.2018	31.03.2017
Wynik operacyjny segmentów	74 034	50 893
Korekty:	-	-
Pozostałe przychody nie przypisane do segmentów	-	-
Pozostałe koszty nie przypisane do segmentów (-)	-	-
Wyłączenie wyniku z transakcji pomiędzy segmentami	-	-
Korekty razem	-	-
Zysk/strata z działalności operacyjnej	74 034	50 893
Przychody finansowe	890	1 089
Koszty finansowe (-)	1 817	2 473
Udział w wyniku finansowym jednostek wycenianych metodą praw własności (+/-)	-	-
Zysk/strata przed opodatkowaniem	73 107	49 509

7. Połączenia jednostek gospodarczych

W okresie sprawozdawczym obejmującym pierwsze trzy miesiące 2018 roku nie nastąpiło połączenie jednostek gospodarczych.

8. Wartości niematerialne

Grupa posiada wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania w postaci wartości firmy jednostki dominującej oraz znaku towarowego "ATAL". Oba tytuły powstały w wyniku przejęcia przedsiębiorstwa osoby fizycznej "Przedsiębiorstwo ATAL Zbigniew Juroszek". Wartości te są ściśle związane z funkcjonowaniem Grupy, przez co nie jest możliwe określenie okresu ich użytkowania.

		za okres: od 01.01.2018 do 31.03.2018
WARTOŚCI NIEMATERIALNE		Nabyte wartości niematerialne
	Patenty, znaki firmowe	Licencje i programy komputerowe	Wartość firmy	Razem
Wartość brutto na początek okresu	6 551	474	56 508	63 533
Zwiększenia	-	33	-	33
nabycie	-	33	-	33
Zmniejszenia	-	-	-	-
Wartość brutto na koniec okresu	6 551	507	56 508	63 566
Wartość umorzenia na początek okresu	-	455	-	455
amortyzacja za okres	-	9	-	9
Wartość umorzenia na koniec okresu	-	464	-	464
Wartość uwzględniająca umorzenie i odpis z tytułu utraty wartości na koniec okresu	-	-	-	-
Wartość netto na koniec okresu	6 551	43	56 508	63 102

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2018 roku

	za okres: od 01.01.2017 do 31.12.2017
		Nabyte wartości niematerialne
WARTOŚCI NIEMATERIALNE	Patenty, znaki firmowe	Licencje i programy komputerowe	Wartość firmy	Razem
Wartość brutto na początek okresu	6 551	451	56 508	63 510
Zwiększenia	-	23	-	23
nabycie	-	23	-	23
Zmniejszenia	-	-	-	-
Wartość brutto na koniec okresu	6 551	474	56 508	63 533
Wartość umorzenia na początek okresu	-	418	-	418
amortyzacja za okres	-	37	-	37
Wartość umorzenia na koniec okresu	-	455	-	455
Wartość uwzględniająca umorzenie i odpis z tytułu utraty wartości na koniec okresu	-	455	-	455
Wartość netto na koniec okresu	6 551	19	56 508	63 078

9. Rzeczowe aktywa trwałe

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE	za okres: od 01.01.2018 do 31.03.2018
	Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów	Budynki i budowle	Maszyny i Urządzenia	Środki transportu	Pozostałe	Rzeczowe aktywa trwałe w trakcie wytwarzania	Razem
Wartość brutto na początek	179	3867	715	4 712	2 867	285	12 625
okresu
Zwiększenia	-	325	-	149	133	-235	372
nabycie	-	117	-	-	56	50	223
przemieszczenia wewnętrzne	-	208	-	-	77	-285	-
inne	-	-	-	149	-	-	149
Zmniejszenia	-	208	-	-	13	-	221
zbycie	-	208	-	-	-	-	208
inne	-	-	-	-	13	-	13
Wartość brutto na koniec okresu	179	3 984	715	4 861	2 987	50	12 776
Wartość umorzenia na początek okresu	1	603	522	2 256	1 851	-	5 233
amortyzacja za okres	1	39	9	207	102	-	358
zmniejszenia	-	43	-	-	13	-	56
Wartość umorzenia na koniec okresu	2	599	531	2 463	1 940	-	5 535
Wartość uwzględniająca umorzenie i odpis z tytułu utraty wartości na koniec okresu	2	599	531	2 463	1 940	-	5 535
Wartość netto na koniec okresu	177	3 385	184	2 398	1 047	50	7 241

Na dzień 31 marca 2018 roku nie wystąpiły zobowiązania z tytułu zakupu rzeczowych aktywów trwałych.

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE	za okres: od 01.01.2017 do 31.12.2017
	Grunty i prawo wieczystego użytkowania gruntów	Budynki i budowle	Maszyny i Urządzenia	Środki transportu	Pozostałe	Rzeczow e aktywa trwałe w trakcie wytwarz ania	Razem
Wartość brutto na początek okresu	201	4 064	723	4 164	3 042	-	12 194
Zwiększenia	41	372	59	952	242	285	1 951
Nabycie	-	4	59	952	242	285	1 542
Inne	41	368	-	-	-	-	409
Zmniejszenia	63	569	67	404	417	-	1 520
Zbycie	63	569	61	404	242	-	1 339
Inne	-	-	6	-	175	-	181
Wartość brutto na koniec okresu	179	3 867	715	4 712	2 867	285	12 625
Wartość umorzenia na początek okresu	-	500	523	1 854	1 837	-	4 714
amortyzacja za okres	1	138	45	776	392	-	1 352
zmniejszenia	-	35	46	374	378	-	833
Wartość umorzenia na koniec okresu	1	603	522	2 256	1 851	-	5 233
Wartość uwzględniająca umorzenie i odpis z tytułu utraty wartości na koniec okresu	1	603	522	2 256	1 851	-	5 233
Wartość netto na koniec okresu	178	3 264	193	2 456	1 016	285	7 392

10. Wartość godziwa instrumentów finansowych

W poniższych tabelach dla poszczególnych kategorii instrumentów finansowych, które wystąpiły w prezentowanych okresach zastosowano następujące skróty:

AFwZK – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

ZFwZK – zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie

WARTOŚCI GODZIWE POSZCZEGÓLNYCH KATEGORII INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH
	Kategoria	Wartość bilansowa		Wartość godziwa
	zgodnie z	stan na dzień:	stan na dzień:	stan na dzień:	stan na dzień:
	MSR 39*	31.03.2018	31.12.2017	31.03.2018	31.12.2017
Aktywa finansowe		379 553	293 150	379 553	293 150
Środki pieniężne	AFwZK	293 632	265 845	293 632	265 845
Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności	AFwZK	60 798	27 305	60 798	27 305
Pozostałe krótkoterminowe Aktywa finansowe	AFwZK	25 123	-	25 123	-
Zobowiązania finansowe		961 255	952 079	961 255	952 079
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego	ZFwZK	1 406	1 466	1 406	1 466
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania	ZFwZK	467 933	472 175	467 933	472 175
Kredyty bankowe	ZFwZK	115 317	90 286	115 317	90 286
Pozostałe zobowiązania finansowe	ZFwZK	376 599	388 152	376 599	388 152

11. Odpisy aktualizujące wartość aktywów

ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ ZAPASÓW	od 01.01 do 31.03.2018	od 01.01 do 31.03.2017
Stan na początek okresu	1 683	1 715
Odpisy ujęte jako koszt w okresie	-	270
Odpisy odwrócone w okresie (-)	240	13
Stan na koniec okresu	1 443	1 972

ODPISY AKTUALIZUJĄCE WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI	od 01.01 do 31.03.2018	od 01.01 do 31.03.2017
Stan na początek okresu	1 412	977
Odpisy ujęte jako koszt w okresie	44	196
Odpisy odwrócone w okresie (-)	119	38
Stan na koniec okresu	1 337	1 135

12. Kapitał podstawowy

W 2015 roku Spółka dominująca przeprowadziła publiczną emisję akcji serii E. W dniu 21 maja 2015 roku Komisja Nadzoru Finansowego zatwierdziła Prospekt Emisyjny ATAL S.A. Proces oferty i przydzielania inwestorom akcji serii E zakończył się w dniu 3 czerwca 2015 roku. Prawa do Akcji serii E są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie od dnia 15 czerwca 2015 roku pod symbolem 1ATA. Podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w Krajowym Rejestrze Sądowym w dniu 23 czerwca 2015 roku. Cena nominalna akcji wynosi 5,00 zł, natomiast cena emisyjna została ustalona w wysokości 22,00 zł.

	KAPITAŁ PODSTAWOWY	stan na dzień: 31.03.2018
Seria / emisja	Rodzaj akcji	Rodzaj uprzywilejowania akcji	Rodzaj ograniczeni a praw do akcji	Liczba akcji w sztukach	Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej w tysiącach złotych	Data rejestracji	Prawo do dywidendy (od daty)
	Akcje serii Auprzywilejowane	Uprzywilejowanie co do ilości głosów: 1 akcja = 2 głosy	brak	1 500 000	7 500	22.08.2006	22.08.2006
Akcje serii B zwykłe		brak	brak	13 604 600	68 023	30.11.2006	30.11.2006
Akcje serii C zwykłe		brak	brak	17 110 000	85 550	22.06.2011	22.06.2011
Akcje serii D zwykłe		brak	brak	10	0	30.05.2014	30.05.2014
Akcje serii E Zwykłe		brak	brak	6 500 000	32 500	23.06.2015	15.06.2015
Liczba akcji , razem				38 714 610	193 573
	Kapitał zakładowy , razem				193 573
		Wartość nominalna jednej akcji wynosi			5,00

Akcjonariusze :	ilość akcji w sztukach	% kapitału	Liczba głosów na WZA	% głosów na WZA
Juroszek Investments Sp. z o.o.	32 214 610	83,21%	33 714 610	83,84%
ALTUS Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.*	2 014 741	5,20%	2 014 741	5,01%
Pozostali	4 485 259	11,59%	4 485 259	11,15%
	38 714 610	100,00%	40 214 610	100,00%

* Stan posiadania akcji przez ALTUS Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (Towarzystwo) podano według ostatniego zawiadomienia na dzień 26 kwietnia 2016 roku jakie Emitent otrzymał od Towarzystwa.

	KAPITAŁ PODSTAWOWY	stan na dzień: 31.12.2017
Seria / emisja	Rodzaj akcji	Rodzaj uprzywilejowania akcji	Rodzaj ograniczenia praw do akcji	Liczba akcji w sztukach	Wartość serii / emisji wg wartości nominalnej w tysiącach złotych	Data rejestracji	Prawo do dywidendy (od daty)
Akcje serii A	uprzywilejowane	Uprzywilejowanie co do ilości głosów: 1 akcja = 2 głosy	brak	1 500 000	7 500	22.08.2006	22.08.2006
Akcje serii B	zwykłe	brak	brak	13 604 600	68 023	30.11.2006	30.11.2006
Akcje serii C	zwykłe	brak	brak	17 110 000	85 550	22.06.2011	22.06.2011
Akcje serii D	Zwykłe	brak	brak	10	0	30.05.2014	30.05.2014
Akcje serii E	Zwykłe	brak	brak	6 500 000	32 500	23.06.2015	15.06.2015
Liczba akcji , razem				38 714 610	193 573
	Kapitał zakładowy , razem				193 573
		Wartość nominalna jednej akcji wynosi			5,00

Akcjonariusze :	ilość akcji w sztukach	% kapitału	Liczba głosów na WZA	% głosów na WZA
Juroszek Investments Sp. z o.o.	32 214 610	83,21%	33 714 610	83,84%
ALTUS Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A.*	2 014 741	5,20%	2 014 741	5,01%
Pozostali	4 485 259	11,59%	4 485 259	11,15%
	38 714 610	100,00%	40 214 610	100,00%

* Stan posiadania akcji przez ALTUS Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. (Towarzystwo) podano według ostatniego zawiadomienia na dzień 26 kwietnia 2016 roku jakie Emitent otrzymał od Towarzystwa.

LICZBA AKCJI SKŁADAJĄCYCH SIĘ NA KAPITAŁ PODSTAWOWY	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Akcje serii A uprzywilejowane co do prawa głosu o wartości nominalnej 5,00 zł	1 500 000	1 500 000
Akcje serii B zwykłe o wartości nominalnej 5,00 zł	13 604 600	13 604 600
Akcje serii C zwykłe o wartości nominalnej 5,00 zł	17 110 000	17 110 000
Akcje serii D zwykłe o wartości nominalnej 5,00 zł	10	10
Akcje serii E zwykłe o wartości nominalnej 5,00 zł	6 500 000	6 500 000
Razem	38 714 610	38 714 610

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia do 31 marca 2018 roku

ZMIANY LICZBY AKCJI	01.01.2018 31.03.2018	01.01.2017 31.12.2017
Akcje zwykłe wyemitowane i w pełni opłacone
Na początek okresu	37 214 610	37 214 610
Na koniec okresu	37 214 610	37 214 610
Akcje zwykłe wyemitowane i nie w pełni opłacone
Na początek okresu	-	-
Na koniec okresu	-	-
Akcje własne
Na początek okresu	-	-
Wykup akcji własnych	-	-
Sprzedaż akcji własnych	-	-
Na koniec okresu	-	-
Akcje uprzywilejowane
Na początek okresu	1 500 000	1 500 000
Na koniec okresu	1 500 000	1 500 000

KAPITAŁ PODSTAWOWY	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Wartość nominalna 1 akcji	5,00	5,00
Wartość kapitału podstawowego	193 573 050	193 573 050

13. Dywidendy

W pierwszym kwartale 2018 roku zadeklarowano i wypłacono następujące dywidendy:

w Spółce zależnej JP Construct Sp. z o.o. S.K. wypłacono dywidendy za okres 1 styczeń 2018 do 31 marca 2018 w kwocie 272 tys. zł – całość przypada na udziałowców nie posiadających kontroli.

14. Emisja i wykup papierów wartościowych

W okresie sprawozdawczym Spółka dominująca wyemitowała następujące obligacje:

W dniu 10 stycznia 2018 roku wyemitowane zostały obligacje dwuletnie serii AG o wartości 22 mln zł. Obligacje są oprocentowane wg stałej stopy procentowej 3,2%. Obligacje nie są zabezpieczone, objęte zostały przez spółkę dominującą najwyższego szczebla JUROSZEK INVESTMENTS Sp. z o.o.;

W okresie sprawozdawczym w dniu 9 stycznia 2018 roku zostały przed terminem wykupione obligacje serii Z, skierowanych do Pana Zbigniewa Juroszek – Prezesa Zarządu ATAL S.A.. Ostateczny termin wykupu Obligacji zgodnie z warunkami emisji przypadał na dzień 21 grudnia 2018 roku (raport bieżący nr 2/2018). Kwota wykupionych obligacji wyniosła 35 mln zł. Wraz z obligacjami zostały wypłacone należne odsetki.

15. Rezerwy

REZERWY
	za okres: od 01.01.2018 do 31.03.2018
	Rezerwy na naprawy gwarancyjne	Pozostałe rezerwy	Razem
Wartość na początek okresu, w tym:	3 806	3 629	7 435
Krótkoterminowe na początek okresu	579	3 363	3 942
Długoterminowe na początek okresu	3 227	266	3 493
Zwiększenia	713	444	1 157
Utworzone w okresie i zwiększenie istniejących	713	444	1 157
Zmniejszenia	294	109	403
Wykorzystane w ciągu roku	-	59	59
Rozwiązane ale niewykorzystane	294	50	344
Wartość na koniec okresu w tym:	4 225	3 964	8 189
Krótkoterminowe na koniec okresu	722	3698	4 420
Długoterminowe na koniec okresu	3 503	266	3 769

REZERWY
		za okres: od 01.01.2017 do 31.12.2017
	Rezerwy na naprawy gwarancyjne	Pozostałe rezerwy	Razem
Wartość na początek okresu, w tym:	2 434	2 249	4 683
Krótkoterminowe na początek okresu	495	2 249	2 744
Długoterminowe na początek okresu	1 939	-	1 939
Zwiększenia	2 091	1 832	3 923
Utworzone w okresie i zwiększenie istniejących	2 091	1 832	3 923
Zmniejszenia	719	452	1 171
Wykorzystane w ciągu roku	-	27	27
Rozwiązane ale niewykorzystane	719	425	1 144
Wartość na koniec okresu w tym:	3 806	3 629	7 435
Krótkoterminowe na koniec okresu	579	3 363	3 942
Długoterminowe na koniec okresu	3 227	266	3 493

Rezerwy na naprawy gwarancyjne są tworzone na koszty, które według szacunków Grupy nie zostaną pokryte z kaucji zatrzymanych od podwykonawców. Szacunki dokonywane są na podstawie przeszłych doświadczeń jako udział kosztów napraw gwarancyjnych do przychodów.

Pozostałe rezerwy zostały utworzone na znane i prawdopodobne do poniesienia w przyszłości koszty.

16. Zobowiązania warunkowe

• 1) W dniu 3 września 2013 roku ustanowiona została hipoteka umowna (wraz z późniejszymi aneksami) na nieruchomości stanowiącej własność Spółki oraz cesja praw z umowy ubezpieczenia niniejszej nieruchomości jako zabezpieczenie zobowiązań Spółki Star-Typ-Sport Zakłady Wzajemne Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach, która to Spółka nie jest Spółką zależną. Na dzień sprawozdawczy kwota hipoteki wynosi 5 640 tys. zł. Spółka oczekuje, że obowiązek odpowiedzialności solidarnej zostanie wypełniony przez stronę trzecią i nie dojdzie do wypływu środków. W związku z powyższym nie utworzono z tego tytułu rezerwy.
• 2) W dniu 27 lutego 2018 roku w Jednostce Dominującej rozpoczęte zostały kontrole podatkowe w zakresie:
• Podatku VAT za okres styczeń 2013 spółki SPV ATAL-INVEST Sp. z o.o. SKA, której ATAL S.A. jest następcą prawnym

Podatku CIT za lata 2013-2016

W zakresie podatku VAT za okres styczeń 2013 ATAL S.A. otrzymała w dniu 11 kwietnia 2018 roku Wynik Kontroli, w którym Naczelnik Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego stwierdził nieprawidłowości w zakresie odliczenia podatku VAT wskazując, iż błędnie została określona podstawa opodatkowania transakcji objęcia akcji przez ATAL S.A. w SPV ATAL-INVEST Sp. z o.o. SKA w zamian za aport. Zdaniem Naczelnika Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego podstawą opodatkowania miała być wartość nominalna akcji, podczas gdy strony jako podstawę opodatkowania przyjęły wartość rynkową aportu odpowiadającą cenie emisyjnej akcji. Zdaniem Naczelnika Małopolskiego Urzędu Celno-Skarbowego kwota nienależnie odliczonego podatku naliczonego wyniosła 8 164 tys. zł. ATAL S.A. nie zgadza się z prezentowanym przez organ skarbowy stanowiskiem i przekazała w tym zakresie dodatkowe wyjaśnienia.

17. Transakcje z jednostkami powiązanymi

TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
	za okres: od 01.01.2018 do 31.03.2018		stan na dzień: 31.03.2018
Strony transakcji	Sprzedaż	Zakupy	Należności	Zobowiązania
Jednostka dominująca	1	-	-	107 169
Kluczowi członkowie kadry kierowniczej	-	50	-	-
Pozostałe podmioty z udziałem kluczowych członków kierownictwa	446	4	1	6 937
Razem	447	54	1	114 106

TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI
	za okres: od 01.01.2017 do 31.03.2017			stan na dzień: 31.03.2017
Strony transakcji	Sprzedaż	Zakupy	Należności	Zobowiązania
Jednostka dominująca	1	-	-	28 612
Kluczowi członkowie kadry kierowniczej	-	80	-	72 246
Pozostałe podmioty z udziałem kluczowych członków kierownictwa	168	68	1	21 670
Razem	169	148	1	122 528

Wszystkie transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi są przeprowadzane na warunkach rynkowych.

Pomiędzy podmiotami powiązanymi występują następujące rodzaje transakcji:

• usługowe prowadzenie ksiąg, usługi administracyjne, usługi wynajmu majątku oraz usługi wynajmu powierzchni na potrzeby prowadzonej działalności gospodarczej świadczone przez Spółkę na rzecz spółek Grupy Kapitałowej,
• usługi budowlane świadczone przez JP Construct Sp. z o.o. S.K. na rzecz ATAL S.A. oraz na rzecz ATAL-Construction Sp. z o.o.
• usługi generalnego wykonawstwa świadczone przez ATAL-Construction Sp. z o.o.

Zakupy od kluczowych członków kadry kierowniczej dotyczą usług obsługi budów świadczonych na rzecz spółek prowadzących roboty budowlane. Zobowiązania wobec kluczowych członków kadry kierowniczej obejmują zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji.

Spółka nie tworzyła rezerw na należności nieściągalne lub wątpliwe wobec jednostek powiązanych. Nie wystąpiły koszty dotyczące należności nieściągalnych lub wątpliwych należnych od tych podmiotów.

Transakcje z pozostałymi podmiotami z udziałem kluczowych członków kierownictwa dotyczą MJ Investments Sp. z o.o. , ZJ Invest Sp. z o.o., STAR-TYP-SPORT Zakłady Wzajemne Sp. z o.o. oraz Betplay International Sp. z o.o., które nie spełniają warunków objęcia konsolidacją. Są to transakcje dotyczące wynajmu pomieszczeń, usługowego prowadzenia ksiąg, sprzedaży towarów.

Spółka dominująca wyemitowała w pierwszym kwartale 2018 roku obligacje objęte przez spółkę dominująca najwyższego szczebla JUROSZEK INVESTMENTS Sp. z o.o. Emisja ta jest opisana w nocie nr 14.

Ponadto w dniu 9 stycznia 2018 roku ATAL S.A. wykupiła przed terminem obligacje serii Z wraz z należnymi odsetkami, które objęte były przez kluczowego członka kierownictwa (nota nr 14).

Nie istnieją ograniczenia w zdolności jednostek zależnych do przekazywania funduszy jednostce dominującej w postaci dywidend w środkach pieniężnych lub do spłaty pożyczek lub zaliczek.

	01.01.2018	01.01.2017
WYNAGRODZENIA KLUCZOWYCH CZŁONKÓW KADRY KIEROWNICZEJ	31.03.2018	31.03.2017
Wynagrodzenia Zarządu Jednostki Dominującej	59	24
- Zbigniew Juroszek - Prezes Zarządu	43	24
- Mateusz Juroszek - Wiceprezes Zarządu	-	-
- Mateusz Bromboszcz - Wiceprezes Zarządu	16	n/d
Wynagrodzenia Zarządów Spółek Zależnych	4	4
- Zbigniew Juroszek - Prezes ATAL Construction Sp. z o.o.	-	-
- Urszula Juroszek - Wiceprezes ATAL Construction Sp. z o.o.	4	4
- Mateusz Juroszek - Wiceprezes ATAL Construction Sp. z o.o.	-	-
Razem wynagrodzenia Zarządu w Grupie ATAL	63	28
Wynagrodzenia Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej	17	17
- Grzegorz Minczanowski	5	5
- Piotr Gawłowski	3	3
- Krzysztof Ciołek	3	3
- Wiesław Smaza	3	3
- Elżbieta Spyra	3	3

Ponadto zostały wypłacone odsetki z tytułu objętych obligacji Panu Zbigniewowi Juroszek w kwocie 1 285 tys. zł za pierwszy kwartał 2018 roku i w kwocie 2 657 tys. zł za rok 2017.

18. Zdarzenia po dniu bilansowym

W okresie po 31 marca 2018 roku Jednostka dominująca podpisała aneks do umowy kredytowej, a mianowicie:

Aneks nr 7 z dnia 27 kwietnia 2018 roku do umowy kredytowej w rachunku bieżącym z PKO BP S.A z dnia 21 sierpnia 2015 roku, na mocy którego wydłużono okres kredytowania do dnia 27 kwietnia 2019 roku.

W okresie po 31 marca 2018 roku Jednostka dominująca wyemitowała kolejne obligacje, a mianowicie:

W dniu 26 kwietnia 2018 roku wyemitowane zostały obligacje trzyletnie serii AH o wartości 70 mln zł. Obligacje są oprocentowane wg zmiennej stopy procentowej WIBOR6M+marża 1,70%. Obligacje nie są zabezpieczone. Obligacje będą notowane na rynku Catalyst pod symbolem PLATAL000111, na dzień sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego obligacje nie zostały dopuszczone do obrotu.

W dniu 11 maja 2018 roku Spółka zależna ATAL Construction Sp. z o.o. wypłaciła jedynemu udziałowcowi jakim jest Jednostka dominująca dywidendę za rok 2017 w wysokości 15 860 tys. zł.

Grupa zakupiła nowe grunty pod kolejne inwestycje na kwotę 27 484 tys. zł.

19. Inne znaczące zmiany aktywów, zobowiązań, przychodów i kosztów

19.1. Zapasy

	stan na dzień: 31.03.2018
ZAPASY	Materiały	Produkty w toku	Wyroby gotowe	Towary	RAZEM
Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia	83	1 116 259	198 884	952	1 316 178
Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu	135	-	536	1 012	1 683
Kwoty odwrócenia odpisów aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie	52	-	128	60	240
Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt	-	-	-	-	-
Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu	83	-	408	952	1 443
Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie	-	-	218 183	59	218 242
Wartość bilansowa zapasów	-	1 116 259	198 476	-	1 314 735
Wartość zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań	-	278 718	-	-	278 718
w tym część długoterminowa	-	267 756	-	-.	267 756

	stan na dzień: 31.12.2017
ZAPASY	Materiały	Produkty w toku	Wyroby gotowe	Towary	RAZEM
Wycena według ceny nabycia/kosztu wytworzenia	185	1 198 296	144 147	1 012	1 343 640
Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na początek okresu	3	-	288	1 424	1 715
Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów z nabycia spółki	-	-	-	-	-
Kwoty odwrócenia odpisów
aktualizujących zapasy ujęte jako pomniejszenie tych odpisów w okresie	11	-	61	412	484
Kwoty odpisów aktualizujących wartości zapasów ujętych w okresie jako koszt	143	-	309	-	452
Kwota odpisów aktualizujących wartości zapasów na koniec okresu	135	-	536	1 012	1 683
Wartość zapasów ujętych jako koszt w okresie	-	-	617 681	522	618 203
Wartość bilansowa zapasów	50	1 198 296	143 611	-	1 341 957
Wartość zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań	-	249 511	-	-	249 511
w tym część długoterminowa	-	241 212	-	-	241 212

19.2. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów

PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY PRODUKTÓW, TOWARÓW I MATERIAŁÓW

	Działalność kontynuowana
	01.01.2018	01.01.2017
	31.03.2018	31.03.2017
Przychody ze sprzedaży produktów	297 137	195 634
Przychody ze sprzedaży usług	3 816	3 069
Przychody ze sprzedaży towarów	17	49
RAZEM	300 970	198 752

19.3. Otrzymane zaliczki na dostawy

W Grupie otrzymane zaliczki na dostawy dotyczące podpisanych umów deweloperskich i przedwstępnych na 31 marca 2018 roku wynosiły 376 889 tys. zł, a na 31 grudnia 2017 roku wynosiły 396 515 tys. zł. Spadek zobowiązań z tytułu otrzymanych zaliczek o 19 626 tys. zł jest wynikiem zakończenia kolejnych inwestycji i wydaniem lokali, które to przewyższyły kwotę otrzymanych w okresie sprawozdawczym nowych środków tytułem zaliczek na dostawy. Z otrzymanych w ten sposób środków na dzień sprawozdawczy kwota 170 941 tys. zł znajduje się na rachunkach powierniczych.

19.4. Aktywo i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Dokonano kompensaty aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego w zakresie różnic przejściowych powstałych z tych samych tytułów i odwracalnych w tych samych okresach.

19.5. Kredyty i pożyczki

Wartość zadłużenia z tytułu kredytów i pożyczek na dzień 31 marca 2018 roku była o 25 031 tys. zł wyższa w stosunku do stanu na 31 grudnia 2017 roku i wynosiła 115 317 tys. zł. Wzrost poziomu finansowania z wykorzystaniem kredytów bankowych jest wynikiem uruchomienia nowych transz kredytowych. Finansowanie zewnętrzne wymuszone jest częściowo przez ustawę o ochronie praw nabywcy lokalu mieszkalnego lub domu jednorodzinnego, która ogranicza możliwość finansowania inwestycji ze środków wpłaconych przez klientów.

20. Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO

Poniżej przedstawiono podstawowe pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej, sprawozdania z wyniku, oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych w przeliczeniu na EURO.

Zasady przeliczeń sprawozdań finansowych:

• poszczególne pozycje aktywów i pasywów sprawozdania z sytuacji finansowej przeliczono według kursów obowiązujących na ostatni dzień okresu sprawozdawczego, a mianowicie: 31.03.2018 4,2085 zł/EUR, 31.12.2017 4,1709 zł/EUR
• poszczególne pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływu środków pieniężnych przeliczono według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO, obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie sprawozdawczym, a mianowicie: 01.01 – 31.03.2018 4,1784 zł/EUR, 01.01. – 31.03.2017 4,2891 zł/EUR

	31.03.2018		31.03.2017
WYBRANE DANE FINANSOWE (tys. zł/EUR)	zł	EUR	zł	EUR
Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów
I. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	300 970	72 030	198 752	46 339
II. Zysk/strata z działalności operacyjnej	74 034	17 718	50 893	11 866
III. Zysk/strata brutto	73 107	17 496	49 509	11 543
IV. Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy	58 788	14 070	41 000	9 559
Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych
V. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	44 162	10 569	52 606	12 265
VI. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	-24 996	-5 982	190	44
VII. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	8 621	2 063	22 018	5 133
VIII. Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	27 787	6 650	74 814	17 443
	31.03.2018		31.12.2017
	zł	EUR	zł	EUR
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej
IX. AKTYWA RAZEM	1 847 851	439 076	1 789 736	429 101
X. Aktywa trwałe	153 206	36 404	154 345	37 005
XI. Aktywa obrotowe	1 694 645	402 672	1 635 391	392 095
XII. ZOBOWIĄZANIA	1 001 068	237 868	1 001 468	240 108
XIII. Zobowiązania długoterminowe	325 310	77 298	311 213	74 615
XIV. Zobowiązania krótkoterminowe	675 758	160 570	690 255	165 493
XV. Kapitał własny	846 782	201 208	788 268	188 992
XVI. Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej	851 719	202 381	794 713	190 538
XVII. Kapitał podstawowy	193 573	45 996	193 573	46 410
Pozostałe dane
XVII. Średnia ważona liczba akcji zwykłych	38 715,00		38 715,00
XVIII. Skonsolidowany zysk netto podstawowy na 1 akcję (w zł/EUR)	1,47	0,35	4,42	1,04
XIX. Średnia ważona liczba akcji zwykłych (rozwodniona)	38 715,00		38 715,00
XX. Skonsolidowany zysk netto rozwodniony na 1 akcję (w zł/EUR)	1,47	0,35	4,42	1,04

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ – ATAL S.A.

1. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ

AKTYWA	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Aktywa trwałe	171 340	160 913
Rzeczowe aktywa trwałe	7 228	7 377
Nieruchomości inwestycyjne	71 299	71 254
Wartości niematerialne	63 102	63 078
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży	17 499	16 491
Pożyczki udzielone	9150	-
Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	2 818	2 487
Długoterminowe pozostałe należności i rozliczenia międzyokresowe	244	226
Aktywa obrotowe	1 678 073	1 671 184
Zapasy	1 340 752	1 388 127
Należności z tytułu dostaw, robót i usług	35 233	12 143
Pozostałe należności krótkoterminowe i rozliczenia międzyokresowe	15 097	13 514
Pozostałe aktywa finansowe	25 123	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	261 868	257 400
- w tym środki na rachunkach powierniczych	170 941	135 954
AKTYWA RAZEM	1 849 413	1 832 097

PASYWA	stan na dzień: 31.03.2018	stan na dzień: 31.12.2017
Kapitał własny	851 942	805 363
Kapitał podstawowy	193 573	193 573
Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	106 549	106 549
Kapitały rezerwowe i zapasowe	316 425	316 425
Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	-4	-4
Zysk/strata z lat ubiegłych	188 820	24 750
Zysk/strata z roku bieżącego	46 579	164 070
ZOBOWIĄZANIA	997 471	1 026 734
Zobowiązania długoterminowe	318 615	308 548
Rezerwy	3 769	3 493
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	30 688	27 394
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych	73	73
Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	33 545	16 956
Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe	204 837	226 692
Zobowiązania z tytułu dostaw, robót i usług	2 759	2 219
Otrzymane zaliczki na dostawy	42 944	31 721
Zobowiązania krótkoterminowe	678 856	718 186
Rezerwy	4 420	3 942
Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych	2 170	2 044
Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki,	7 490	-
Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i pożyczek	74 282	73 330
Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe	173 168	162 926
Zobowiązania z tytułu dostaw, robót i usług	76 641	93 966
Otrzymane zaliczki na dostawy	333 946	364 793
Krótkoterminowe pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe	205	451
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	6 534	16 734
PASYWA RAZEM	1 849 413	1 832 097

2. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW

WARIANT KALKULACYJNY	01.01.2018	01.01.2017
	31.03.2018	31.03.2017
Działalność kontynuowana
Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	300 914	198 595
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	235 741	153 651
Zysk/strata brutto ze sprzedaży	65 173	44 944
Koszty sprzedaży	3 693	3 256
Koszty ogólnego zarządu	3 425	2 537
Pozostałe przychody operacyjne	1 068	386
Pozostałe koszty operacyjne	596	189
Zysk/strata z działalności operacyjnej	58 527	39 348
Przychody finansowe	845	1 050
Koszty finansowe	1 675	2 402
Zysk/strata brutto	57 697	37 996
Podatek dochodowy	11 117	6 998
Zysk/strata netto z działalności kontynuowanej	46 580	30 998
Działalność zaniechana
Zysk/strata za rok obrotowy na działalności zaniechanej	-	-
Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy	46 580	30 998
Pozostałe dochody całkowite
Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w
pozostałych dochodach całkowitych	-	-
Dochody całkowite razem	46 580	30 998
Zysk / strata na jedną akcję w zł:
Z działalności kontynuowanej
Podstawowy	1,20	0,80
Rozwodniony	1,20	0,80
Z działalności kontynuowanej i zaniechanej
Podstawowy	1,20	0,80
Rozwodniony	1,20	0,80

3. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM

za okres		Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki dominującej
01.01.2018 31.03.2018	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Kapitały rezerwowe i zapasowe	Kapitał powstały w wyniku połączenia	Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	Zysk/ strata z lat ubiegłych i roku bieżącego	Razem
Saldo na początek okresu przed przekształceniem	193 573	106 549	316 381	44	-4	188 820	805 363
Zmiany zasad polityki rachunkowości	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na początek okresu po korektach (po przekształceniu)	193 573	106 549	316 381	44	-4	188 820	805 363
Dochody całkowite razem	-	-	-	-	-	46 579	46 579
Zysk/ strata za rok obrotowy	-	-	-	-	-	46 579	46 579
Pozostałe zmiany w kapitale własnym	-	-	-	-	-	-	-
Emisja akcji	-	-		-	-	-	-
Połączenie spółek					-	-	-
Podział wyniku finansowego	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na koniec okresu	193 573	106 549	316 381	44	-4	235 399	851 942

za okres		Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy / udziałowców jednostki dominującej
01.01.2017 31.03.2017	Kapitał podstawowy	Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	Kapitały rezerwowe i zapasowe	Kapitał powstały w wyniku połączenia	Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny	Zysk/ strata z lat ubiegłych i roku bieżącego	Razem
Saldo na początek okresu przed przekształceniem	193 573	106 549	263 949	44	31 366	130 971	726 452
Zmiany zasad polityki rachunkowości	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na początek okresu po korektach (po przekształceniu)	193 573	106 549	263 949	44	31 366	130 971	726 452
Dochody całkowite razem	-	-	-	-	-	30 998	30 998
Zysk/ strata za rok obrotowy	-	-	-	-	-	30 998	30 998
Pozostałe zmiany w kapitale własnym	-	-	-	-	-	-	-
Emisja akcji	-	-		-	-	-	-
Dywidendy	-	-	-	-	-	-	-
Podział wyniku finansowego	-	-	-	-	-	-	-
Saldo na koniec okresu	193 573	106 549	263 949	44	31 366	161 696	757 450

4. ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH

METODA POŚREDNIA	01.01.2018 31.03.2018	01.01.2017 31.03.2017
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk/ strata brutto	57 697	37 996
Korekty o pozycje:	-26 923	21 128
Amortyzacja	367	308
Zyski/ straty z tytułu różnic kursowych	28	-417
Koszty i przychody z tytułu odsetek	918	1 659
Przychody z tytułu dywidend	-	-
Zysk/ strata z tytułu działalności inwestycyjnej	-	-28
Zmiana stanu rezerw	643	-221
Zmiana stanu zapasów	50 585	-45 604
Zmiana stanu należności i rozliczeń międzyokresowych czynnych	-24 581	-19 251
Zmiana stanu zobowiązań i rozliczeń międzyokresowych biernych	-36 529	88 847
Zapłacony/ zwrócony podatek dochodowy	-18 354	-4 155
Inne korekty	-	-10
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	30 774	59 124
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy ze sprzedaży środków trwałych i wartości niematerialnych	165	33
Wpływy z tytułu odsetek	218	200
Wpływy z tytułu dywidend	-	-
Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	301	72
Wydatki netto na nabycie podmiotów zależnych	1 008	1
Wydatki na nabycie krótkoterminowych aktywów finansowych	25 123	-
Udzielone pożyczki	9 150	-
Inne wpływy inwestycyjne Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	- -35 199	- 160
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy z kredytów i pożyczek	35 649	48 722
Wpływy netto z emisji akcji	-	-
Wpływy z emisji obligacji, weksli, bonów	22 000	44 500
Wykup obligacji, weksli, bonów	35 000	-
Spłata kredytów i pożyczek	10 537	71 198
Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	208	330
Dywidendy wypłacone akcjonariuszom/udziałowcom posiadającym udziały niedające kontroli	-	-
Zapłacone odsetki	3 011	3 572
Inne wydatki finansowe	-	-
Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	8 893	18 122
Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	4 468	77 406
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych na początek okresu	257 400	175 243
Zyski/straty z tytułu różnic kursowych dotyczące wyceny środków pieniężnych, ekwiwalentów środków pieniężnych
Środki pieniężne, ekwiwalenty środków pieniężnych na koniec okresu	261 868	252 649
W tym o ograniczonej możliwości dysponowania	170 941	117 243

5. Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO

		31.03.2018		31.03.2017
1. WYBRANE DANE FINANSOWE (tys. zł/EUR)	zł	EUR	zł	EUR
Sprawozdanie z całkowitych dochodów
I. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	300 914	72 017	198 595	46 302
II. Zysk/strata z działalności operacyjnej	58 527	14 007	39 348	9 174
III. Zysk/strata brutto	57 697	13 808	37 996	8 859
IV. Zysk/strata netto za okres sprawozdawczy	46 580	11 148	30 998	7 227
Sprawozdanie z przepływów pieniężnych
V. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej	30 774	7 365	59 124	13 785
VI. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej	-35 199	-8 424	160	37
VII. Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej	8 893	2 128	18 122	4 225
VIII. Zwiększenie/ zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ekwiwalentów środków pieniężnych	4 468	1 069	77 406	18 047
	31.03.2018		31.12.2017
	zł	EUR	zł	EUR
Sprawozdanie z sytuacji finansowej
IX. AKTYWA RAZEM	1 849 413	439 447	1 832 097	439 257
X. Aktywa trwałe	171 340	40 713	160 913	38 580
XI. Aktywa obrotowe	1 678 073	398 734	1 671 184	400 677
XII. ZOBOWIĄZANIA	997 471	237 013	1 026 734	246 166
XIII. Zobowiązania długoterminowe	318 615	75 707	308 548	73 976
XIV. Zobowiązania krótkoterminowe	678 856	161 306	718 186	172 190
XV. Kapitał własny	851 942	202 434	805 363	193 091
XVI. Kapitał podstawowy	193 573	45 996	193 573	46 410
Pozostałe dane
XVII. Średnia ważona liczba akcji zwykłych	38 715,00		38 715,00
XVIII. Zysk netto podstawowy na 1 akcję	1,20	0,29	4,24	1,00
(w zł/EUR)
XIX. Średnia ważona liczba akcji zwykłych (rozwodniona)	38 715,00 38 715,00
XX. Zysk netto rozwodniony na 1 akcję (w zł/EUR)	1,20	0,29	4,24	1,00

ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI

Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawierające śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe jednostki dominującej – ATAL S.A., sporządzone za okres 3 miesięcy zakończony 31 marca 2018 roku (wraz z danymi porównawczymi) zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki dominującej w dniu 22 maja 2018 roku.

Zbigniew Juroszek	Mateusz Juroszek	Mateusz Bromboszcz	Aleksandra Michalska
Prezes Zarządu	Wiceprezes Zarządu	Wiceprezes Zarządu	Sporządzający sprawozdanie

Cieszyn, 22 maj 2018 roku