Astro Spolka Akcyjna

AGM Information • Mar 16, 2017

Od: Marcin Halicki Henryk Jaremek Konrad Kowalczuk Grzegorz Pielak

Zarządu spółki Do: BRASTER Spółka Akcyjna ul. Cichy Ogród 7, Szeligi 05-850 Ożarów Mazowiecki

Żądanie akcjonariuszy na podstawie art. 401 § 1 Kodeksu spółek handlowych

Działając w imieniu i na rzecz następujących akcjonariuszy Spółki: Marcina Halickiego, Henryka Jaremka, Konrada Kowalczuka, Grzegorza Pielaka ("Akcjonariusze"), łącznie reprezentujących 385 876 akcji w kapitale zakładowym spółki BRASTER Spółka Akcyjna z siedziba w Szeligach przy ulicy Cichy Ogród 7, 05-850 Ożarów Mazowiecki, wpisanej do rejestru przedsiebiorców pod numerem KRS 0000405201, NIP 521 349 66 48, REGON 141530941 (zwanej dalej "Spółka" bądź "Emitentem"), a tym samym reprezentujących co najmniej jedną dwudziestą kapitału zakładowego Spółki, na podstawie art. 401 § 1 Kodeksu spółek handlowych, niniejszym przedkładamy żadanie umieszczenia w porządku obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spółki zwołanego na dzień 3 kwietnia 2017 r. następujących pozycji:

• 1) podjecie uchwały w sprawie emisji obligacji serii B zamiennych na akcje nowej serii z wyłączeniem w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy;
• 2) podjęcie uchwały w sprawie warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, wyłaczenia prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy oraz upoważnienia Zarządu do ubiegania się o dematerializację akcji wyemitowanych w ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego oraz o dopuszczenie i wprowadzenia akcji nowej serii do obrotu na rynku regulowanym;
• 3) podjęcie uchwały w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych z wyłączeniem w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy;
• 4) podjęcie uchwały w sprawie warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, wyłączenia prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy oraz upoważnienia Zarządu do ubiegania się o dematerializację akcji wyemitowanych w ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego oraz o dopuszczenie i wprowadzenia akcji nowej serii do obrotu na rynku regulowanym;
• 5) podjęcie uchwały w sprawie zmiany statutu Spółki;

$\mathbf{1}$

Uzasadnienie

Na dzień składania niniejszego zawiadomienia Akcionariusze posiadają 385 876 akcji Spółki co stanowi około 6,26% kapitału zakładowego Spółki. W konsekwencji Akcjonariusze uprawnieni sa na mocy art. 401 § 1 Kodeksu spółek handlowych do złożenia żądania umieszczenia określonych spraw w porządku obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki.

Korzystając z uprawnienia, jakie daje akcjonariuszom Spółki art. 401 § 1 Kodeksu spółek handlowych, niniejszym składamy żądanie uzupełnienia porządku obrad o sprawy wskazane na wstępie.

Żądanie wprowadzenia wskazanych spraw do porządku obrad ma na celu wyposażenie Zarządu Spółki w możliwie szeroki zakres instrumentów pozwalających na poszukiwanie źródeł finansowania tak bieżącej działalności Spółki, jak i przyjętej przez Zarząd strategii rozwoju Spółki. W opinii Akcjonariuszy emisja obligacji zamiennych na akcje oraz powiazanych z nimi warrantów subskrypcyjnych stanowi atrakcyjny instrument pozyskiwania kapitału tak dla samej Spółki, jej dotychczasowych akcjonariuszy jak i potencjalnych inwestorów, w szczególności zagranicznych. Z jednej bowiem strony emisja obligacji pozwoli na szybkie pozyskanie kapitału przez Spółke, który wykorzystany zgodnie z przyjętymi założeniami strategii przyczyni się do rozwoju i wypracowania wzrostu wartości Spółki, z drugiej zaś wskazany instrument jest korzystny dla dotychczasowych akcjonariuszy Spółki, ponieważ nie prowadzi do natychmiastowego rozwodnienia posiadanego przez nich zaangażowania, a co się z tym wiąże – do spadku wartości akcji posiadanych przez akcjonariuszy. Zaciągnięty bowiem przez Emitenta w związku z emisją obligacji dług będzie konwertowany na kapitał zakładowy dopiero upływie określonego okresu czasu. Jednocześnie potencjalny inwestor, zyskuje bonus w postaci warrantów subskrypcyjnych, które stanowia dodatkowa zachętę do objęcia obligacji Spółki, Spółka zaś - z uwagi na istnienie warrantów subskrypcyjnych -nie będzie zmuszona do ponoszenia kosztu obligacji w postaci odsetek.

W opinii Akcjonariuszy zakończona sukcesem emisja obligacji serii A Spółki – redukcja na poziomie 27,65% zgodnie z raportem bieżącym Spółki nr 51/2016 - może świadczyć o atrakcyjności dłużnych instrumentów finansowych Emitenta wśród inwestorów, a także dawać podstawy dla twierdzenia, iż kolejna seria obligacji (zwłaszcza uatrakcyjniona o możliwość zamiany długu na akcje oraz dodatkowo warranty subskrypcyjne) będzie cieszyć się znaczącym zainteresowaniem wśród potencjalnych obligatariuszy.

Jednocześnie Akcjonariusze nie przedkładają projektów uchwał do punktów porządku obrad objętych niniejszym żądaniem. W przekonaniu Akcjonariuszy warunki emisji obligacji zamiennych na akcje oraz towarzyszących im warrantów subskrypcyjnych powinny stać się przedmiotem szczegółowej analizy Zarząd Spółki, posiadającego najrozleglejszą wiedzę w przedmiocie działalności oraz sytuacji finansowej Emitenta. Co więcej Akcjonariusze są przekonani, iż parametry przewidzianych emisji powinny zostać poprzedzone konsultacjami z potencjalnymi inwestorami, tak aby z jednej strony zapewnić Spółce możliwie najlepsze warunki, z drugiej zaś dać szanse zamkniecia emisji obligacji z sukcesem. Jedyną zatem intencją Akcjonariuszy, jaką kierowali się przedkładając niniejsze żadanie. jest wskazanie i rozszerzenie obrad Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia o dodatkowe – atrakcyjne w ich przekonaniu - instrumenty pozwalające na pozyskanie kapitału na dalszy rozwój Emitenta.

W imienių Akcionariuszy $c$ $\setminus$

$\overline{2}$