ARZUM ELEKTRİKLİ EV ALETLERİ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Prospectus • Mar 5, 2025

$2925, 425$

YURT İÇİNDE HALKA ARZ EDİLMEKSİZİN VEYA YURT DIŞINDA İHRAÇ EDİLECEK ORTAKLIK HAKKI VERMEYEN SERMAYE PİYASASI ARAÇLARINA İLİŞKİN İHRAÇ BELGESİDİR

Işbu İhraç Belgesi Sermaye Piyasası Kurulu'nun 27.02.2025 harih ve 11/373 sayılı kararı ile onaylanmıştır. Bu belge ile verilen ihraç tavanı kapsamında satılacak sermaye piyasası araçları onay tarihinden itibaren bir yıl süre ile satılabilir. Ancak bu belgenin onaylanması, ihraççının veya bu belgeye konu sermaye piyasası araçlarının veya bunların fiyatlarının Kurul veya kamuca tekeffülü anlamına gelmez ve bu sermaye piyasası araçlarında yapılacak işlemlere ilişkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez. Ayrıca ihraç edilecek sermaye piyasası araçlarının fiyatı ihraççı tarafından belirlenmiş olup, fiyatın belirlenmesinde Sermaye Piyasası Kurulu'nun herhangi bir takdir ya da onay yetkisi yoktur.

Ortaklığımıza ve işbu İhraç Belgesine konu ortaklık hakkı vermeyen sermaye piyasası araçlarına iliskin bilgiler aşağıda yer almaktadır.

İhraççı unvanı		TMKS Arzum Birinci Varlık Finansmanı Fonu
İhraççının iletişim adresi ve internet sitesi		Barbaros Mah. Mor Sümbül Sk. Wbc İş Merkezi Blok No:9/36 Ataşehir / İstanbul https://www.tmks.com.tr/
İhraççının ticaret sicili / Ticaret sicil numarası	÷	Istanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü / 241830-5
İhraca ilişkin yetkili organ kararı / karar tarihi		Arzum Elektrikli Ev Aletleri Sanayi ve Ticaret A.S. 21.01.2025 tarih ve 04 sayılı kararı Yönetim Kurulu Kararı
		TMKS Arzum Birinci Varlık Finansmanı Fonu 06.11.2024 tarih ve 1 sayılı Fon Kurulu Kararı
İhraç edilecek sermaye piyasası aracı	÷	$\overline{\phantom{a}}$ Borclanma Araci
		F Kira Sertifikasi
		17 Gayrimenkul Sertifikasi
		☞ VDMK $\Gamma$ IDMK
		T VTMK $\overline{\Gamma}$ ITMK
		「 Yatirim Kuruluşu Varanti/Sertifikasi
		$\Box$ Diger
İhraç türü		V Yurt içinde halka arz edilmeksizin satiş
		1 Tahsisli satis
		$\triangleright$ Nitelikli yatirimciya satis
		I" Yurt dişi satiş
"Yeşil Borclanma Araci, Sürdürülebilir Borclanma Aracı, Yeşil Kira Sertifikası, Sürdürülebilir Kira Sertifikası Rehberi"		$\Box$ Evet
		$\Box$ Yeşil
kapsamında ihraç edilecek yeşil veya
sürdürülebilir bir sermaye piyasası aracı mı?		$\Box$ Sürdürülebilir
		⊠ Hayır
belge kapsamında ihraç edilebilecek Bu sermaye piyasası araçlarının ihraç tavanı		1.500.000.000 TL

TMKS Arzum Doğrulama Kodu WREIS RAY In HAVE 026220070a7c anan-dogfulama

Ihracçının finansal raporlarının yatırımcılara [ iletilme yöntemi	Kurucunun internet sitesinde yayınlanacaktır.

Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu İhraç Belgesinde yer alan bilgilerin gerçeğe uygun olduğunu ve bu bilgilerin anlamını değiştirecek nitelikte bir eksiklik bulunmadığını beyan ederiz.

		TMKS ARZUM BİRİNCİ VARLIK FİNANSMANI FONU
	TMKS Arzum
Ozan DİNÇER Fon Kurulu Üyesi		Sinan SÖZER Fon Kurulu Üyesi

YURTİÇİNDE HALKA ARZ EDİLMEKSIZİN VEYA YURTDIŞINDA İHRAÇ
EDİLECEK VARLIĞA DAYALI MENKUL KIYMETLERE İLİŞKİN İHRAÇ
BELGESİ EKİDİR

Varlıkların bedellerinin devir hesaplanmasına ilişkin esaslar

Arzum Elektrikli Ev Aletleri Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Kaynak Kuruluş"), TMKŞ Arzum Birinci Varlık Finansmanı Fonu 'nun ("Fon") ihraç edeceği Varlığa Dayalı Menkul Kıymet (VDMK) vadeleri ile uyumlu nakit akışına sahip alacaklarını (müşterilerine yaptığı faturalı satışlardan kaynaklanan teminata bağlanmış ticari alacaklarını) söz konusu alacakların geri dönüş tutarları ile bu geri dönüşlerin işbu İhraç Belgesi'nde yer alan esaslar çerçevesinde vade boyunca tekrar yatırıma yönlendirilmesi suretiyle oluşturulan varlıkların geri dönüş tutarları toplamı, VDMK itfa ve kupon ödemeleri tutarlarından az olmamak kaydı ile devredecektir. Fon devraldığı alacaklar karşılığında, Varlığa Dayalı Menkul Kıymet ihracından elde edilen ihraç bedeli ile, devralınan alacaklar ve bu alacakların geri dönüşlerinin yeniden değerlendirilmesinden elde edilecek gelirlerin vade sonu değerinin, piyasa koşulları dikkate alınarak belirlenen oran üzerinden iskonto edilmiş tutarını (VDMK ihracından elde edilen fon miktarından fazla olmamak kaydıyla) Devir Bedeli olarak Kaynak Kuruluş'a ödeyecektir. Varlığın devrinde uygulanacak iskonto oranı çerçevesinde maliyet tutarı aşağıdaki sekilde belirlenecektir. Nominal: Vade sonu değeri Maliyet: $\frac{Nominal}{(lskonto*\frac{Gun}{265})+1}$

Fon portföyüne devredildikten sonra temerrüde düşen varlıkların değiştirilmesine ilişkin esaslar

Işbu ihraç belgesi ve III-58. 1 sayılı Varlığa veya İpoteğe Dayalı Menkul Kıymetler Tebliğine (Tebliğ) uygun olarak devredilen Varlıklar'ın devir sonrasında temerrüde düşmesi ve Kaynak Kuruluşun da nakden ödeme taahhüdünü yerine getirememesi halinde oluşması muhtemel zararlar, Kurucu tarafından karşılanmayacak olup fon portföyüne ve dolayısıyla yatırımcılara yansıyacaktır. Işbu ihraç belgesi kapsamında Fon'a devredilecek alacaklar içerisinde gecikme yaşayan ve temerrüde düşen alacak bulunmamaktadır. Fon, alacakların temerrüt durumuna düşmesi halinde yasal süreçleri uygulayacak ya da bu initelikteki alacakları kaynak kuruluş dışında 3. tarafların devredecektir. Bunun esasları Fon ile 3. taraflar arasındak sözleşmeler tahtında belirlenir.

$\mathbf{I}$ rmv- $\mu$ _$\alpha$ ~ Varlık mar Doğrulama Kodu; 5f United States
https://spk.gov.tr/dot/ ندلاني
Mogrulama
Mogrulama

$\frac{2}{125}$ ١P

Dolayh aktarım usulünün uygulanması halinde varlıklardan elde edilen nakit akımlarının for bünyesinde bekletilmesine ilişkin esaslar

Varlıklardan sağlanan nakit akışı VDMK vade tarihlerine kadar Fon tarafından, üç aydan kısa vadeli mevduat ve katılım hesabı, ters repo islemleri, para piyasası fonları, kısa vadeli borçlanma araçları fonları, Takasbank Para Piyasası işlemleri VDMK vadeleri ile uyumlu olması veya likit ikincil piyasasının olması şartıyla kamu borçlanma araçları, kira sertifikaları ile bankaların ve aracı kurumların ihraç ettiği / kaynak kuruluşu olduğu özel sektör borçlanma araçları ve kira sertifikalarında değerlendirilecektir. VDMK'nın itfası sonucunda fon portföyünde yer alan varlıklardan elde edilen nakit akımının, yatırımcılara yapılan toplam ödemeleri ve fondan yapılan diğer harcamaları aşan kısmının kullanım esaslarına ilişkin bilgi tertip ihraç belgelerinde verilecektir.

Fon portföyünden yapılabilecek gider kalemleri ve giderlerin varlık toplamına oranı (% olarak üst sınırı)

Gider Kalemleri: Hizmet Sözleşmesi kapsamında ödenecek hizmet bedeli ücreti ٠ İhraçtan sonra Resmi Kurum ve Kuruluşlara Ödenecek ücretler (Borsa İstanbul A.Ş., Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş., Takasbank A.Ş., Vergi Daireleri, vb.) İhraç için ödenecek kanuni ücretler (Borsa istanbul A.Ş., $\bullet$ Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş., Takasbank A.Ş., Vergi Daireleri, vb.) Takasbank LEI kodu ve ihraca ilişkin ISIN kodu ücreti, Fonun mükellefi olduğu vergi ve harç ödemeleri bedeli ٠ (BSMV KKDF, Damga Vergisi, Kurumlar Geçici, vb.) Fon kurulu üyeleri ve Fon denetçisine ödenecek ücretler !∙ Fon Bağımsız Denetimi ve Fon Varlıklarının bağımsız denetim ücretleri Fon programi ve muhasebesinin ihraç ve operasyon işlemleri için kiralama ve hizmet bedeli ücreti Fon Saklama Kuruluşu hizmet bedeli ۰ Vergi, mali mühür ve beyanname hizmeti için SMMM hizmet bedeli Diğer (Tescil ve ilan giderleri, noter giderleri, EFT ücreti, defter bakım bedeli, vb.) Fon Kalitesini artırmaya yönelik giderler Tebliğ'in 17. Maddesinin 8. Fıkrası hükümleri saklı kalmak kaydıyla, Varlıkların Fon'a devri sonrasında, Varlıklara ilişkin olarak başlatılacak tüm dava, takip ve sair işlemler ve bunlardan doğacak masraflar, Fona sağlanan hizmetleri karşılığında Avukat ve Danışmanlık ücretleri Giderlerin Varlık Toplamına Oranının üst Sınırı: Fon portföyünden yapılabilecek giderler toplam 1 Fonun mükellefi olduğu vergi ödemeleri hariç olmak üzere konut portföyüne devredilen varlıkların nominal değeriniy yüze ikisini (%2) geçmeyecektir. Bu tutarı aşması durumyinda aşan ktsim, derecelendirme ücreti ve ihraç öncesi Resm#Kurghy@ kuruluşlara ihraç başvurusu kapsamında ödenecek belişl

$\overline{\mathbf{c}}$ TMK lum / الممر $\frac{1}{2}$ نيويليكم y Vari^yi, , $\boldsymbol{\cap'}$ Doğrulama Kodu en dağışman (1997-1998)
https://spk.gov.tr/d nan-doğrulama L,

ū

$\sqrt{\frac{2h_{25}}{2}}$

(Borsa İstanbul A.Ş.'ne, MKK 'ya Takasbank'a, Yatırım Kuruluşuna yapılacak ödemeler vb.) Kurucu ve/veya Kaynak kuruluş tarafından sağlanan mutabakata göre karşılanacaktır.

Fon portföyünün kalitesinin artırılmasına yönelik işlemler

Varlık Finansmanı Fonu'na devredilecek alacakların seçimindeki kriterler: Devir anında devre konu alacak portföyünde hiçbir gecikmesi olmayan alacaklar devredilecektir. Haklarında karşılık ayrılmamış olacaktır. ۰ Devir ant itibari ile borçiuların en güncel Ticari ٠ Kredi Notu (TKN) Kredi Kayıt Büro'sundan temin edilecek olup, TKN-üzerinden ve geçmiş veri analizlerinden elde edilen eşik değer dikkate alınarak borçlularının alacakları devredilecektir. Kaynak Kuruluş, Fon'a devretmiş olduğu alacakların ٠ toplam tutarının %10'una kadar büyüklükte ek bir alacak portföyünün Fon Kurulu tarafından talep edilmesi halinde bunu VDMK'nın ihraç tarihinden önce olacak şekilde Fon'a teminat olarak devredecektir. Teminat amacıyla fazla alınması halinde bu alacaklar vade sonunda, VDMK yatırımcılarına itfa ödemelerinin tümüyle yapılmış olması koşuluyla, Kaynak Kuruluş'a iade edilecek veya tahsil edilen kısım nakit olarak Kaynak Kurulus'a iade edilecektir. Kaynak Kuruluş, Fon'a devredeceği alacakların vadesinde ödenmemesi ya da itfa tarihlerinde Fon portföyünde VDMK yatırımcılarına itfa ödemelerinin yapılması için yeterli bakiye olmaması halinde, VDMK'ların itfa tarihinden önce, VDMK yatırımcılarına ödemelerinin yapılması için gerekli eksik tutarı nakden Fon hesabına ödeyeceğini garanti ve taahhüt etmektedir. Kaynak Kuruluş, her halükarda Fon'a devretmiş olduğu alacaklara ilişkin olarak müteselsil kefil ve borçlu sıfatıyla VDMK itfa ödemelerinden sorumlu olacaktır. Kaynak Kuruluş, ihraç edilecek VDMK'ların %5'ine denk gelen büyüklükteki kısmını "Risk Tutma Yükümlülüğü" kapsamında "Varlığa Veya İpoteğe Dayalı Menkul Kıymetler Tebliği (III-58.1) uyarınca ihrac tarihinde satın alacaktır ve VDMK'ların ilgili itfa tarihlerinde diğer yatırımcıların ödemeleri yapılana kadar satılmaksızın Merkezi Kayıt Kuruluşu nezdindeki bir hesapta blokeli olarak tutacaktır. Tertipler halinde yapılan VDMK ihraçlarında bu yükümlülük; - Kredi derecelendirme notu olmayan veya derecelendirme notuna sahip VDMK teriper olması durumda, her bir tertipten eşit ya d# oransal olacak şekilde veya,

$\mathcal{C}\mathcal{C}$ $2y{25}$ y ろうご

$\begin{array}{r} \text{TMMS A} = \text{um} \ \text{C} = \text{A} \text{Va}^2 \text{O} \ \text{Dogrulama Kodu; Efenglay, 1988} \ \text{https://sk.gov.m/dok...ydn-dogrulama} \ \text{https://sk.gov.m/dok...ydn-dogrulama} \end{array}$

	- Farklı kredi derecelendirme notuna sahip VDMK tertipleri olması durumunda, en düşük derecelendirme notuna sahip tertip veya tertiplerden olacak şekilde uygulanacaktır.
Fon varlıklarının hangi esaslara göre değerleneceği	Fon portföyüne alınan alacaklar ilk olarak gerçeğe uygun değeri üzerinden kayda alınacak ve kayda alınmasına müteakiben "itfa edilmiş maliyet yöntemi" kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri ile değerlenecektir.
Kurucunun resmi internet sitesi	www.tmks.com.tr

Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu İhraç Belgesi ekinde yer alan bilgilerin gerçeğe uygun olduğunu ve bu bilgilerin anlamını değiştirecek nitelikte bir eksiklik bulunmadığını beyan ederiz.

Doğrulama Kodu; 5feb3207-c92b-4a20-8b06-e26320070a7c
https://spk.gov.tr/dokuman-doğrulama