ARAMEX PJSC — Audit Report / Information 2016

Dec 31, 2016

أرامكس ش.م.ع والشركات التابعة لها البيانات المالية الموحدة

$\tilde{z}$

$\sim$

۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

السادة المساهمون الكرام،

يسرنا البدء بالتأكيد على أن العام 2016 كان عاماً حافلاً ومثمراً بالنسبة لشركة "أرامكس"، إذ تمكّنا من تحقيق أداءِ مالي قياسي ونمو جيد في الإيرادات، وذلك على الرغم من حالة عدم التَّيقن والاستقرار العام التي تشوب الاقتصاد العالمي. وما هذا إلا دليل أخر على متانة وصحة نموذج أعمالنا، وقوتنا المالية والتزامنا بالوفاء بوعدنا الذي قطعناه بتنمية القيمة الاستثمارية للمساهمين.

ومن أبرز المنجزات المالية التي حققناها خلال العام 2016 ارتفاع الإيرادات خلال العام بنسبة 16% مسجلةً 4,343 مليون درهم إماراتي، بالمقارنة مع 3,755 مليون درهم إماراتي التي حققناها عام 2015. وشهد الربع الرابع من العام 2016 نمواً ملموساً في الإيرادات بنسبة 18%، حيث بلغت قيمتها خلال هذه الفترة 1,158 مليون درهم إماراتي، بالمقارنة مع 982 مليون درهم إماراتي في الفترة ذاتها من العام السابق. كما ارتفع صافي أرياح الشركة خلال العام 2016 بنسبة 37٪ ليصل إلى 426.6 مليون درهم إماراتي، مقارنة مع 311.3 مليون درهم إماراتي في عام 2015. وحققت الشركة صافي أرياح قياسي بقيمة 131.8 مليون درهم إماراتي في الرّبع الرابع من عام 2016، بنمو نسبته 129٪ مقارنة مع 57.6 مليون درهم إماراتي في الفترة نفسها من $.2015.$

وجاء هذا الأداء المالي المتميّز مدفوعاً بالنمو الذي حققته الشركة في خدمات الشحن الدولي والمحلي السريع وسلسلة التوريد في مختلف المناطق التي تعمل بها. وتمكننا هذه النتائج القوية من المضيي قدماً باستراتيجية أعمالنا الناجحة في الوقت الذي نتابع فيه تنفيذ خططنا للنمو .

وخلال الأعوام المقبلة، سنواصل التركيز على الاستثمار في أحدث التقنيات المطروحة في القطاع لتعزيز مكانتنا الرائدة عالمياً في قطاع خدمات النقل والحلول اللوجستية الشاملة. كما سنستمر بسعينا للدخول في شراكاتٍ استراتيجية مع شركات رائدة في مجال الخدمات اللوجستية والتكنولوجيا لتوسيع نطاق حضورنا عالمياً وتطوير عملياتنا وتعزيز حلول التوصيل للوجهة النهائية التي لا ندخر جهداً في تطويرها لتحقيق قيمةٍ أعلى وتجرية أكثر سهولة لجميع عملائنا.

Tel +971 4 2833944 Fax +971 4 2833945 PO Box 95946 Dubai United Arab Emirates Intantex com Capital AED 1,464,100,000 براسمالت بتبريط (١,٤٦٤ درهم

ارامكس

aramex

نشكر جميع المساهمين في الشركة وأعضاء مجلس الإدارة وفريق الإدارة التنفيذي وشركاء أعمالنا لكل الجهود التي بذلوها لتحقيق انجازٍ آخر نفخر أن نضمه لتاريخ شركتنا، والشكر موصولٌ أيضاً لعملائنا على ثقتهم بنا ودعمهم المتواصل الذي كان وسيبقى أساساً لتحقيق النجاح.

ــــــــــــــــــــــــــــــــــــ الرئيس التنفيذي أرامكس (ش.م.ع)

مع أطيب التمنيات،
Natal المكمل
عبدالله المزروعي رئيس مجلس الإدارة أرامكس (ش.م.ع)

Tel +971 4 2833944 Fax +971 4 2833945 PO Box 95946 Dubai United Arab Emirates aramex com Capital AED 1,464,100,000 براسمال ٢٠٠٠,٢٦٤,١٠٠ درهم

إرنست ويونغ صندوق برید ۹۲٦۷ الطابق ٢٨. برج الصقر للأعمال شارع الشيخ زايد دبي. الإمارات العربية المتحدة

هاتف: ۴۲۰ ٤ ۶ ٩٧١ + ٩٧١ فاكس, ٤٠٠٤ ٢٣٢ ٤ ٩٧١+ dubai@ae.ey.com ey.com/mena

تقرير مدققي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي أرامكس ش.ّم. ع

تقرير حول تدقيق البيانات المالية الموحدة

الرأى

لقد دققنا البيانات المالية الموحدة المرفقة لشركة أرامكس ش.م.ع ("الشركة") والشركات التابعة لها (يشار إليها مجتمعة بـ "المجموعة")، والتي تتضمن بيان المركز المالي الموحد كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، والبيانات الموحدة للدخل والدخل الشامل والتغيرات في حقوق الملكية والتدفقات النقدية للسنة المنتهية في ذلك التاريخ وملخص السياسات المحاسبية الهامة.

في رأينا إن البيانات المالية الموحدة المرفقة تعبر بصورة عادلة، من كافة النواحي الجوهرية، عن المركز المالي للمجموعة كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، وعن أدائها المالي وتدفقاتها النقدية للسنة المنتهية في ذلك التاريخ وفقاً للمعايير الدولية لإعداد التقارير المالية.

أساس إبداء الرأى

لقد قمنا بتدقيقنا وفقاً لمعايير التدقيق الدولية. إن مسؤولياتنا بموجب هذه المعايير تم توضيحها في فقرة "مسؤولية مدققي الحسابات عن تدقيق البيانات المالية الموحدة" من هذا التقرير . نحن مستقلون عن الشركة وفقاً لقواعد السلوك المهنى للمحاسبين القانونيين الصادرة عن مجلس المعايير الأخلاقية الدولية للمحاسبين إلى جانب متطلبات أخلاقيات المهنة ذات الصلة بتدقيقنا للبيانات المالية الموحدة في دولة الإمارات العربية المتحدة، وقد استوفينا جميع مسؤولياتنا الأخلاقية الأخرى وفقاً لهذه المتطلبات ولقواعد السلوك المهنى للمحاسبين القانونيين الصادرة عن مجلس المعايير الأخلاقية الدولية للمحاسبين. وباعتقادنا أن أدلة التدقيق التي حصلنا عليها كافية ومناسبة لتوفر لنا الأساس لإبداء رأينا حول البيانات المالية الموحدة.

أمور التدقيق الهامة

إن أمور التدقيق الهامة هي تلك الأمور التي، في رأينا المهني، كان لها أكثر أهمية في تدقيقنا للبيانات المالية الموحدة للسنة الحالية. وقد تم التعامل مع تلك الأمور في سياق ندقيقنا للبيانات المالية الموحدة بشكل إجمالي وعند نكوين رأينا حولها، ولا نبدي رأياً منفصلاً حول هذه الأمور . وبخصوص كل أمر من الأمور الموضحة أدناه، فإن وصفنا لكيفية معالجة تدقيقنا لهذا الأمر موضح في هذا السياق.

لقد قمنا بتنفيذ مسؤولياتنا الموضحة في فقرة مسؤولية مدققي الحسابات عن ندقيق البيانات المالية الموحدة من تقريرنا، بما في ذلك ما يتعلق بتلك الأمور . وبناءً عليه، فقد تضمن ندقيقنا تنفيذ الإجراءات المصممة للاستجابة إلى تقييمنا لمخاطر الأخطاء الجوهرية في البيانات المالية الموحدة. ونوفر لنا نتائج إجراءات الندقيق التي قمنا بها، بما في ذلك الإجراءات المنفذة للتعامل مع الأمور الموضحة أدناه، أساساً لإبداء رأينا حول تدقيق البيانات المالية الموحدة المرفقة.

تقرير مدققي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي أرامكس ش.م.ع (تتمة)

تقرير حول تدقيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

أمور التدقيق الهامة (تتمة)

تحقق الإيرادات تركز المجموعة على الإيرادات كأحد مقاييس الأداء الرئيسية وأحد ركائز النمو والتوسع. ونظراً لأهمية المبالغ المعنية والتنوع الجغرافي لعمليات المجموعة وسهولة تعرض هذه الإيرادات لمخاطر المبالغة في القيمة والاحتيال، نعتبر تحقق الإيرادات كأحد أمور التدقيق الهامة.

للتعامل مع المخاطر الواردة أعلاه، تضمنت إجراءات التدقيق التي قمنا بها، من بين أمور أخرى، النظر في مدى ملاءمة السياسات المحاسبية المتبعة لتحقق إيرادات المجموعة وفحص مدى توافقها وكذلك تقييم مدى الامتثال لتلك السياسات مع المعابير الدولية لإعداد التقارير المالية. قمنا بتقييم البيئة الرقابية واختبار إجراءات الرقابة الداخلية على اكتمال وقياس وحدوث الإيرادات المثبتة. كما حصلنا على عينة تمثيلية للمعاملات، واختبرنا التسجيل والتثبيت الصحيح لمها. وعلاوة على ذلك، قمنا باختيار عينة من المعاملات قبل وبعد نهاية السنة المالية المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ للتحقق من التثبيت الصحيح.

قمنا كذلك بإجراءات تحليلية لفحص الأرصدة والمعاملات وتحليل البيانات على أساس شهري لهامش الربح الإجمالي والإيرادات لتحديد الفروقات و/أو الحركات غير الاعنيادية خلال السنة.

الانخفاض فى قيمة الشهرة

وفقاً للمعايير الدولية لإعداد التقارير المالية، يجب على المجموعة إجراء اختبار سنوي للانخفاض في قيمة الشهرة. يعتبر اختبار الانخفاض السنوي هاماً بالنسبة لتدقيقنا نظراً لأن الرصيد البالغ ١,٠٨٤ مليون درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ يعد جوهرياً بالنسبة للبيانات المالية. وعلاوة على ذلك، تعتبر عملية التقييم التي تجريها الإدارة معقدة وذات طبيعة تقديرية إلى حدٍ كبير وتستند إلى الافتراضات، خصوصاً نقديرات معدل الخصم ومعدل النمو والتي تتأثر بأوضاع السوق المستقبلية والظروف الاقتصادية المتوقعة. إن أي تغييرات في الافتراضات قد تؤدي إلى تغير قيمة الشهرة. وعلى ذلك، فإننا نعتبر فحص الانخفاض في قيمة الشهرة أحد أمور التدقيق الهامة.

تضمنت إجراءات التدقيق التي قمنا بها، من بين أمور أخرى، استخدام خبراء التقييم لدينا لمساعدتنا في تقييم الافتراضات والمنهجيات المستخدمة من قبل المجموعة، لا سيما تلك المتعلقة بمعدلات الخصم ونمو الإيرادات المتوقع وهوامش الأرباح للوحدات المنتجة للنقد. كما ركزنا على مدى كفاية إفصاحات المجموعة حول تلك الافتراضات التي تكون نتيجة اختبار انخفاض القيمة فيها أكثر حساسية، أي تلك التي لها تأثير هام على تحديد قيمة الشهرة القابلة للاسترداد. تم إدراج إفصاحات المجموعة عن الشهرة في الإيضاح رقم 0.

مطلوبات مزايا الموظفين

منحت المجموعة أسهم معنوية لكبار المسؤولين التنفيذيين في إطار خطة حوافز . يتم إجراء تسوية نقدية للخطة بتاريخ الاستحقاق، وعليه، تخضمع المصاريف السنوية المدرجة في بيان الدخل للتغير وفقا لافتراضات معينة، مثل سعر السهم في تاريخ الاستحقاق وتقلب سعر السهم. إن المبلغ المحمل للسنة هو ٤٧,٦ مليون درهم ورصيد بند المطلوبات المتراكم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ قد بلغ ٧٥ مليون درهم (إيضاح ٢٤).

تقرير مدققى الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي أرامكس ش.م ع (تتمة)

تقرير حول تدقيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

أمور التدقيق الهامة (تتمة)

مطلوبات مزايا الموظفين (تتمة)

نقوم الإدارة بإجراء نقييم كل ثلاثة أشهر للمصروفات والمطلوبات ذات العلاقة باستخدام نموذج التسعير الإسمي الثنائي. إن حسابات الإدارة جوهرية بالنسبة لتدقيقنا نظراً لأن عملية التقييم معقدة وتتضمن تقديرات وافتراضات. إن أي تغييرات في الافتراضات قد تؤدي إلى تغييرات جوهرية في المطلوبات و/أو مبلغ المصروفات ذات العلاقة.

للتعامل مع المخاطر الواردة أعلاه، قمنا بالاستعانة بخبراء التقييم لدينا لمراجعة معقولية افتراضات الإدارة، بما في ذلك تلك المستخدمة في تقييم سعر الاستحقاق المتوقع، مثل سعر الفائدة الخالي من المخاطر ومعدل التقلب المتوقع، كما هو مشار إليه في الإيضاح رقم ٢٤.

دمج الأعمال

تتوسع المجموعة من خلال الاستحواذ على شركات تابعة جديدة وزيادة الاستحواذ في الأسواق الحالية. وتقوم المجموعة بتقييم القيم العادلة للموجودات والمطلوبات والمطلوبات الطارئة التي تم الاستحواذ عليها باستخدام موارد داخلية. ويتم تحديد بعض الأرصدة بناءً على النقديرات والافتراضات المتعلقة بالأداء المستقبلي للشركات المستحوذ عليها. نظراً لوجود درجة عالية من الحكم عند تقدير القيمة العادلة للموجودات غير الملموسة والشهرة الناتجة، فإننا نعتبر هذا الأمر من أحد أمور التدقيق الهامة. إن أي تغييرات في التقديرات والافتراضات قد يؤدي إلى خطأ جوهري في المبالغ المعنية والانخفاض المحتمل في قيمتها .

للتعامل مع هذه المخاطر، قمنا بالتحقق من الافتراضات والمنهجيات التي استخدمتها المجموعة لتقدير مدى معقولية القيم العادلة للموجودات (بما في ذلك الموجودات غير الملموسة) والمطلوبات والمطلوبات الطارئة والشهرة عند دمج الأعمال. وقد استعنا بخبراء التقييم الداخليين لدينا لمساعدتنا في دراسة المنهج الذي استخدمته المجموعة وقمنا بتقييم الافتراضات الأساسية والحصول على أدلة ثبوتية للتفسيرات المقدمة عن طريق مقارنة الافتراضات الأساسية مع بيانات السوق والسجلات المحاسبية المعنية والنتائج السابقة للشركات المستحوذ عليها وخبرتنا السابقة في المعاملات المماثلة وتوقعات المجموعة المؤيدة لعمليات الاستحواذ. كما تحققنا من مدى كفاية الإفصاح عن القيمة العادلة للموجودات غير الملموسة المستحوذ عليها.

تم إدراج المعلومات المتعلقة بدمج الأعمال في الإيضاح رقم ٣.

ضريبة الدخل

تسعى المجموعة للحصول على براءة ذمة ضريبية من جميع السلطات الضريبية على أساس سنوي. ومع ذلك، لم يكن ذلك ممكناً نتيجةً لعدة ظروف، وبالتالي، تم تكوين مخصصات للالتزامات الضريبية حتى يتم الحصول على براءة ذمة ضريبية نهائية. إن أوضاع ضريبة الدخل جوهرية بالنسبة لتدقيقنا لأن عملية التقدير معقدة وتستند إلى تقديرات وتعتبر المبالغ المتضمنة جوهرية. يتم تسجيل أي تعديلات ضريبية يتم تحديدها في الفترات اللاحقة خلال تلك الفترات، ما لم تندرج تحت خطأ وفقاً للمعيار المحاسبي الدولي رقم ٨.

تِقرير مدفّقي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي أرامكس ش.م ع (تتمة)

تقرير حول تدقيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

أمور التدقيق الهامة (تتمة)

ضريبة الدخل (تتمة)

قمنا باختبار مدى اكتمال ودقة المبالغ المثبتة كمخصصات ضريبية وموجودات ومطلوبات ضريبة حالية ومؤجلة، بما في ذلك تقييم الخلافات مع السلطات الضريبية. وتضمنت إجراءات التدقيق تقييم المراسلات مع السلطات الضريبية ذات الصلة، وقمنا بفحص افتراضات الإدارة لتحديد احتمالية استرداد موجودات الضريبية المؤجلة من خلال الدخل الخاضىع للضريبة في السنوات المقبلة. استعنا بخبراء الضرائب الداخليين لدينا لتحليل والتحقق من صحة الافتراضات المستخدمة لتحديد الأوضاع الضريبية، وقمنا بالحصول على الأدلة الثبوتية للافتراضات. كما قمنا بتقييم مدى كفاية إفصاح الشركة في الإيضاح رقم ١٢ حول البيانات المالية الموحدة.

المعلومات الأخرى الواردة في التقرير السنوي للشركة لسنة ٢٠١٢

تتضمن المعلومات الأخرى المعلومات الواردة في التقرير السنوي، بخلاف البيانات المالية الموحدة وتقرير مدققي الحسابات الخاص بنا. تتحمل الإدارة المسؤولية عن المعلومات الأخرى.

إن رأينا حول البيانات المالية الموحدة لا يشمل المعلومات الأخرى وإننا لا نبدي أي استنتاج تدقيق حولها.

وفيما يتعلق بندقيقنا للبيانات المالية الموحدة، تتمثَّل مسؤوليتنا في قراءة المعلومات الأخرى والتحقق مما إذا كانت المعلومات الأخرى غير متسقة بشكل جوهري مع البيانات المالية الموحدة أو المعرفة التي حصلنا عليها أثناء التدقيق أو التي يبدو أنها تتضمن أخطاءً جوهرية. وفي حال توصلنا إلى استنتاج، بناءً على الإجراءات التي قمنا بها، أن هناك أخطاءً جوهرية في تلك المعلومات الأخرى، فإنه علينا الإشارة إلى ذلك. وليس لدينا ما نبلغ عنه في هذا الصدد.

مسؤولية الإدارة والمسؤولين عن الحوكمة عن هذه البيانات المالية الموحدة

إن الإدارة مسؤولة عن الإعداد والعرض العادل للبيانات المالية الموحدة وفقاً للمعابير الدولية لإعداد النقارير المالية والأحكام المعنية من النظام الأساسي للشركة والقانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة، وعن الرقابة الداخلية التي تعتبرها الإدارة ضرورية لإعداد بيانات مالية موحدة خالية من أخطاء جوهرية، سواءً كان ذلك نتيجةً لاحتيال أو خطأ.

عند إعداد البيانات المالية الموحدة، نتحمل الإدارة مسؤولية تقييم قدرة الشركة على الاستمرار على أساس مبدأ الاستمرارية والإفصاح، كما هو مناسب، عن الأمور ذات العلاقة بمواصلة أعمال الشركة على أساس مبدأ الاستمرارية واستخدام مبدأ الاستمرارية كأساس للمحاسبة إلا إذا كانت الإدارة تنوي تصفية الشركة أو إيقاف أعمالها أو ليس لديها أي بديل واقعي لذلك.

يتحمل مسؤولي الحوكمة مسؤولية الإشراف على عملية إعداد التقارير المالية للشركة.

تقرير مدفقي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي
أرامكس ش.م.ع (تتمة)

تقرير حول تدفيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

مسؤولية مدفقي الحسابات عن تدقيق البيانات المالية الموحدة

إن أهدافنا هي الحصول على تأكيدات معقولة حول ما إذا كانت البيانات المالية الموحدة، بشكل إجمالي، خالية من الأخطاء الجوهرية، سواءً كان ذلك نتيجةً لاحتيال أو خطأ، وإصدار نقرير مدققي الحسابات الذي يتضمن رأينا حول البيانات المالية الموحدة. وإن التأكيدات المعقولة هي عبارة عن مستوى عالي من التأكيدات، لكنها ليست ضماناً بأن التدقيق الذي تم إجراؤه وفقاً لمعايير التدقيق الدولية سوف يكتشف دائماً الأخطاء الجوهرية عند وجودها. وقد نتشأ الأخطاء نتيجة لاحتيال أو خطأ، وتعتبر جوهرية إذا كان من المتوقع أن تؤثر، منفردة أو مجتمعة، بشكل معقول على القرارات الاقتصادية للمستخدمين والتي يتم اتخاذها بناءً على هذه البيانات المالية الموحدة.

في إطار عملية التدقيق التي نتم وفقاً لمعابير التدقيق الدولية، نقوم بإجراء الأحكام المهنية مع إبقاء مبدأ الشك المهني خلال عملية الندقيق. كما نقوم بما يلي:

• تحديد وتقييم مخاطر الأخطاء الجوهرية في البيانات المالية الموحدة، سواءً كان ذلك نتيجةً لاحتيال أو خطأ، وتصميم وتنفيذ إجراءات التدقيق المناسبة لتلك المخاطر، والحصول على أدلة تدقيق كافية وملائمة لتوفر لنا أساس لإبداء رأينا حول البيانات المالية الموحدة. إن مخاطر عدم اكتشاف الخطأ الجوهري الناتج عن الاحتيال أعلى من المخاطر الناتجة عن الأخطاء، نظراً لأن الاحتيال قد يتضمن التواطؤ أو التزوير أو الحذف المتعمد أو التحريف أو تجاوز الرقابة الداخلية.
• الحصول على فهم نظام الرقابة الداخلية المعنى بتدقيق البيانات المالية لتصميم إجراءات ندقيق مناسبة للظروف، وليس بهدف إبداء رأي حول فعالية نظام الرقابة الداخلية للمجموعة.
• نقييم مدى ملاءمة السياسات المحاسبية المنبعة ومدى معقولية النقديرات المحاسبية والإفصاحات ذات العلاقة التي قامت بها الإدارة.
• الاستنتاج حول مدى ملاءمة استخدام الإدارة لطريقة المحاسبة وفقاً لمبدأ الاستمرارية وتقييم، بناءً على أدلة التدقيق التي تم الحصول عليها، ما إذا كان هناك عدم يقين جوهري فيما يتعلق بالأحداث أو الظروف التي قد نلقي بمزيد من الشكوك حول قدرة المجموعة على مواصلة أعمالها على أساس مبدأ الاستمرارية. إذا توصلنا إلى أن هناك عدم يقين جوهري، فإنه يتعين علينا أن نلفت الانتباه في نقرير مدققي الحسابات الخاص بنا إلى الإفصاحات ذات الصلة في البيانات المالية الموحدة أو تعديل رأينا إذا كانت هذه الإفصاحات غير كافية. وتعتمد استنتاجاتنا على أدلة الندقيق التي حصلنا عليها حتى تاريخ إصدار تقرير مدققي الحسابات الخاص بنا. إلا أن الأحداث أو الظروف المستقبلية قد نتسبب في توقف المجموعة عن الاستمرار وفقاً لمبدأ الاستمرارية.
• نقييم العرض العام وهيكل ومحتوى البيانات المالية الموحدة، بما في ذلك الإفصاحات، وما إذا كانت البيانات المالية الموحدة تمثل المعاملات والأحداث المتضمنة بشكل يحقق العرض العادل للبيانات المالية الموحدة.

تقرير مدققي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي
أرامكس ش.م.ع (تتمة)

تقرير حول تدقيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

مسؤولية مدفَّقي الحسابات عن تدفيق البيانات المالية الموحدة (تتمة)

• الحصول على أدلة تدقيق كافية وملائمة بخصوص المعلومات المالية الموحدة للمنشأت أو الأنشطة التجارية داخل المجموعة لإبداء رأي حول البيانات المالية الموحدة. ونحن نتحمل المسؤولية عن توجيه وتنفيذ عملية تدقيق البيانات المالية للمجموعة والإشراف عليها. ونتحمل وحدنا المسؤولية عن رأينا حول الببانات المالية.

نتواصل مع مسؤولي الحوكمة بخصوص، من بين أمور أخرى، النطاق والإطار الزمني المخطط للتدقيق ونتائج التدقيق الجوهرية، بما في ذلك أي عيوب جوهرية في نظام الرقابة الداخلية نحددها خلال عملية التدقيق.

كما نقدم إقراراً لمسؤولي الحوكمة يفيد بأننا قد امتثلنا لقواعد السلوك المهني فيما يتعلق بالاستقلالية، ونبلغهم بكافة العلاقات والأمور الأخرى التي قد يُعتقد بشكل معقول بأنها تؤثر على استقلاليتنا، والضوابط ذات الصلة، في حال وجدت.

ومن بين الأمور التي يتم الإبلاغ عنها لمسؤولي الحوكمة، يتم تحديد تلك الأمور التي نرى أنها كانت أكثر أهمية في تدقيق البيانات المالية الموحدة للسنة الحالية، وبذلك تعتبر أمور التدقيق الهامة. ونقوم بوصف تلك الأمور في تقرير مدققي الحسابات الخاص بنا إلا إذا كان القانون أو اللوائح تمنع الإفصاح عن هذا الأمر للعامة أو، في حالات نادرة للغاية، نرى أنه يجب عدم الإفصاح عن هذا الأمر في تقريرنا حيث أنه من المتوقع أن تتجاوز التداعيات السلبية للقيام بذلك بشكل معقول فوائد المصلحة العامة الناتجة عن هذا الإفصاح.

تقرير حول المتطلبات الفانونية والتنظيمية الأخرى

كما نشير ، وفقاً لمتطلبات القانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة، إلى ما يلي:

• ١) تحتفظ الشركة بسجلات محاسبية منتظمة؛
• ٢) لقد حصلنا على جميع المعلومات التي رأيناها ضرورية لأغراض ندقيقنا؛
• ٣) تم إعداد البيانات المالية الموحدة، من كافة النواحي الجوهرية، وفقاً للأحكام المعنية من النظام الأساسي للشركة والقانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة؛
• ٤) تتفق المعلومات المالية الواردة في تقرير مجلس الإدارة مع السجلات المحاسبية للشركة؛
• ٥) تم الإفصاح عن الاستثمارات في الأسهم والأوراق المالية خلال السنة المالية المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ ضمن الإيضاحات ٣ و ٩ و ١٠ و ١١ حول البيانات المالية الموحدة؛
• ٦) يبين إيضاح ٣٠ المعاملات الجوهرية مع الأطراف ذات العلاقة والشروط التي اعتمدت عليها؛

تقرير مدققي الحسابات المستقلين إلى السادة مساهمي
أرامكس ش.م.ع (تتمة)

تقرير حول المنطلبات القانونية والتنظيمية الأخرى (تتمة)

• ٧) استناداً إلى المعلومات التي تم توفيرها لنا، لم يسترع انتباهنا ما يستوجب الاعتقاد بأن الشركة قد خالفت، خلال السنة المالية المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، أي من الأحكام المعنية من القانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة أو النظام الأساسي للشركة على وجه قد يكون له تأثير جوهري على أنشطتها أو مركزها المالي كما في ٣١ ديسمبر $951.17$
• ٨) يبين إيضاح ٢٧ المساهمات الاجتماعية خلال السنة.

عن ارنست ويونغ

موقعة من: أشرف وحيد أبو شرخ شريك رقم التسجيل : ٦٩٠

١٩ فبراير ٢٠١٧ دبي، الإمارات العربية المتحدة

أرامكس ش.م.ع والشركات التابعة لها
بيان المركز المالي الموحد

	بيان المركز. المالي المو
	فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

			1.10
الموجودات	ايضاحات	r + 1 7 ألف درجم	ألف لرهم
الموجودات غير المتداولة ممتلكات وألات ومعدات	٤	$A \in 1, Y \vee Y$	$Y \cdot Y, 101$
الشهرة	٥	1,. A t , t	$1, 57$ $6, 57$
موجودات معنوية أخرى	٦ ۹ و ۱۰	TY1,00A 130,889	£9,577 ξι,λογ
موجودات معدويہ احرى استثمارات في مشاريع مشتركة وشركات حليفة موجودات مالية متاحة للبيع	۱٦	11, . 11
موجودات ضنريبية مؤجلة	۱۲	Y, EVV 4.88£	5,955 7, ٣٨٢
موجودات غير متداولة أخرى
		$Y, Y \cup 9,$	1, 1 2 5, 1 7 9
الموجودات المتداولة	۱۳	$V \circ \epsilon, \epsilon Y$	YT1, YTT
ذمم مدينة، صافي موجودات متداولة أخرى	$\frac{1}{2}$	199, 79.	117,14Y
الأرصّدة لدى البنوك والنقد في الصندوق	۱٥	701,297	$V \cdot V, V \circ \Lambda$
		1,700,1.7	$1, 7 \cdot 1, 0 \vee 1$
إجمالي الموجودات		۳,۹۷٤,۱ ۰ ٦	5,660,501
حقوق الملكية والمطلويات
حقوق الملكبة	۱٦	$\Lambda$ , £ 5 $f_{(s)}\Lambda \leftrightarrow$	1, 272, 1
راس المال	۱۷	TTV,198	۱۹۵,٦٦٣
أحتياطي قانوني احتياطي تحويل عملات أجنبية	۱۷	(۳۰۰٬۶۲۷)	$(Y \circ \circ, \wedge Y)$
إحتياطي ناتج عن استحواذ حصص غير مسيطرة ارباح غير موزعة	١٧ ۱۸	(۳۳,۰۳۷) 907,783	$(Y\Lambda, Y\Lambda)$ 770'A.Y
حقوق الملكية العائدة لمساهمي الشركة الأم		$Y, Y \cup Q, E \setminus V$	۲,۱۶۱,۰۳۱
حصص غير مسيطرة		۹,۰۸٥	TA, 772
إجمالي حقوق الملكية		Y, YVf, o. Y	۲, ۱۹۹, ۷۹۵
المطلويات غير المتداولة	۱۹	۳٦١,٧٦٢	TYA,010
قروض وسلفيات تترتب عليها فوائد مكافأة نهاية الخدمة للموظفين	۲.	138,494	119,055
مطلوبات مكافاة الموظفين	۲ ٤	76.988	75,880
مطلوبات ضريبية مؤجلة	۱۲	2,239	1,841
		$oVV, V \wedge T$	$\S$ $\S$ $\S$ $\S$ $\uparrow$ $\uparrow$ $\uparrow$ $\S$ $\S$ $\downarrow$
المطلويات المتداولة	۲۱	$Y''Y,Y$ o $\Lambda$	1V1, 22
دمم دائنة سحب على المكشوف من البنوك	۲۲	$\circ \vee, \circ \circ \vee$	۳۳,۹٤۱
قروض وسلفيات يترتب عليها فواند	۱۹ ۲۳	211,881	۸۷,۹٥. OTT, VAT
مطلوبات متداولة أخرى		120, 177 1, 1 1 1 , 8 7 8	821,721
		1,799,706	1,760,071
إجمالي المطلوبات
إجمالي حقوق الملكية والمطلويات		T, 9Vf, 107	5,550,501

تم اعتماد البيانات المالية الموحدة للإصدار وفقا لقرار أعضاء مجلس الإدارة بتاريخ ١٩ فبراير ٢٠١٧.

) ا د _____________________________________ ـــــــــــــــــــــــــــــــــــــ حبد الله المزروعي
(رئيس مجلس الإدارة)

تشكل الإيضاحات من ١ إلى ٣٧ المرفقة جزءاً من هذه البيانات المالية الموحدة.

_____________________________________

للسنة المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

		r., 17	r., 10
العمليات المستمرة	/يضاحات	ألف درجم	ألف درهم
تقديم الخدمات	۲٥	$E, T E, Y \circ A$	$Y, Y \circ \xi, Y \circ A$
تكلفة الخدمات	۲٦	(1, 911, 110)	(1, 111, 11)
إجمالي الأرباح		Y, EY1, 99Y	Y, 1 Y A, + A A
الحصة من نتائج المشاريع المشتركة والشركات الحليفة مصاريف بيع وتسويق	۹و ۱۰	(1, 1, 1) $(Y \cdot t, Y \cap V)$	(Y, 90Y) (110, 119)
مصاريف إدارية	۲Y	(9.5.79)	$(\wedge \cdot \wedge, \cdot \in \cdot)$
مصاريف تشغيلية الربح الناتج عن الإستحواذ	٢٨ ٣	$(\wedge$ Y J, $\epsilon$ \ Y ) $i, o 7 \wedge$	$(YI\xi,9\wedge o)$
دخل آخر , صافي	۲۹	Y . , Y 1 V	2,120
الأرباح التشغيلية		0 Y1, 229	TYY, JYY
دخل التمويل		11,610	2,02
مصاريف التمويل		(YY,YY)	$(Y, \Delta Y \xi)$
الأرباح من العمليات المستمرة فبل احتساب الضريبة		0.0, V Y Y	٣٧٤,٣٩٣
مصاريف ضريبة الدخل	$\gamma$	(7.911)	(T1,1AA)
أرباح السنة من العمليات المستمرة		£££,VAV	$\tau\tau\gamma, \gamma$ .
العمليات المتوقفة أرباح السنة بعد الضريبة من العمليات المتوقفة	٨	V, Y V V	$V, V \cdot V$
أرباح السنة		$E \circ Y, Y Y E$	$T\epsilon 0, \epsilon 11$
العائدة إلى: مسا همى الشركة الأم.
أرباح السنة من العمليات المستمرة أرباح السنة من العمليات المتوقفة		219,711	$T \cdot T$ , $\epsilon \circ V$
		V, VV	$V, \Lambda \xi$
		11,010	$Y \cup Y, Y \cdot Y$
حصص غير مسيطرة: أرباح السنة من العمليات المستمرة خسائر السنة من العمليات المتوقفة		$Y \circ 0, \circ Y \circ 0$	$\forall \xi, \forall \xi \wedge$ (119)
		$Y \circ 0.0 Y$	$T\xi, \mathcal{N} \cdot \mathcal{A}$
		$E \circ Y, Y Y E$	۲ ٤ ٥,٤١١
الأرباح للسهم العائدة إلى مساهمي الشركة الأم:
الربح الأساسي والمخفض للسهم	۳۱	٢٩١, ١ درهم	۲۱۳,۰ درهم

تشكل الإيضاحات من ١ إلى ٣٧ المرفقة جزءاً من هذه البيانات المالية الموحدة.
٩

_____________________________________ للسنة المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

	r.17 ألف درهم	1.10 ألف درهم
الأرباح للسنة	E O Y, 1 V E	$Y\xi o, \xi \setminus \eta$
بنود الدخل الشامل الأخرى بعد تنزيل الضريبة
بنود الدخل الشامل الأخرى التي سيتم إعادة تصنيفها إلى الأرباح أو الخسائر في الفترات اللاحقة
فروقات سعر صرف العملات عند تحويل العمليات الأجنبية	(94, 949)	(1.5, 0.69)
أرباح من تحوطات التدفقات النقدية		$(\Upsilon, \Upsilon \circ \Upsilon)$
مصاريف تحوطات التدفقات النقدية المعاد تدويرها في بيان الدخل الموحد		1, 1
صافي بنود الدخل الشامل الأخرى الني سبتم إعادة تصنيفها إلى الأرباح أو الخسائر في الفترات اللاحقة	(94, 949)	(1.0, 7.0)
الخسائر الشاملة الأخرى للسنة، بعد تنزيل الضريبة	(9Y, 9Y9)	(1.0, 7.0)
إجمالي الدخل الشامل للسنة، بعد تنزيل الضريبة	$Y \circ t$ , $Y Y \circ$	YY9, A.7
إجمالي الدخل الشامل العائد إلى:
مساهمي الشركة الأم	TTI, VAS	$Y - \epsilon, \Delta \epsilon$
حصص غير مسيطرة	55,665	۳٤,٩٦٠
	$Y \circ t$ , $Y Y \circ$	YY9.1.7

$\overline{\mathfrak{X}}$

تشكل الإيضاحات من ١ إلى ٣٧ المرفقة جزءاً من هذه البيانات المالية الموحدة.

- ^ ^ _ l l l l l l l l l l l l l l l l l
فی ۳۶ نیستر ۱۰۶۰	$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $		$\sqrt{\frac{100}{10}}$	$\sqrt{(1 \wedge 1) 1}$		YAO, Y. A	Y, 171, or1	$\frac{Y\Lambda, Y\,I\,2}{\Lambda}$	Y, 199, Y90
أتعاب أعضاء مجلس الإدارة الدفوعة (إيضاح ٨٨) الاستحواذ على شركات تابعة (إيضاح ٣) الاستحواذ على حصص غير مسيطرة الاستحواذ على حصص غير مسيطرة المحول إلى الاحتياطي القانوني						T = 5, 9V =	$(x + \epsilon, \frac{1}{3}x^4)$
									$\begin{array}{c} \begin{pmatrix} x & y & z \ y & z & z \ z & z & z \ z & z & z \ z & z & z \ z & z & z \ z & z & z \end{pmatrix} \end{array}$
						$\hat{\mathbf{I}}=\hat{\mathbf{U}}$
								$\begin{pmatrix} 1 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 1 & 0 \ 0 & 0 & 1 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & 0 \ 0 & 0 & 0 & $
اجمالي الدخل الشامل للسنة					(1, 0)			72,91.	YF9, A.7
					$(\mathbf{r}, \mathbf{01})$
فی ۱ بنایر ۲۰۱۵ ریح السنة بنود الدخل الثمامل الأخری للسنة	1,575,7	11.41.41	$\frac{\binom{10}{1} \cdot 5 \cdot 7}{\binom{11}{1} \cdot 5 \cdot 5 \cdot 1}$	$(\mathbf{y} \mathbf{A}, \mathbf{y} \mathbf{I} \mathbf{A})$	$\frac{1}{2} \cdot 2$	$\begin{array}{c c c c c} & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & &$	$\frac{1,15,16,16,16,16,16,16,16,16,16,16,16,16,16,$	$Y_{2}^{2}, Y_{3}^{2}$ $Y_{1}^{2}, Y_{2}^{2}$	T, 1 A9, 0 V T T 2 0, 2 1 1 (1 . 0, 7 . 0)
للسنة العنتيجية في اسما ليبيعيل 1 . م
في ٢٦ ديسمبر ٦٠١٠		$\begin{array}{c c c c c c c c c} \hline & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & &$	$\frac{1}{\left(\frac{1}{2} \times 1 \times 1\right)}$	$\sqrt{11}$		$\frac{1000000000000000000000000000000000000$		$\frac{4.100}{2}$	1,794,0.
									(214, 110)
				$\begin{array}{c} \begin{array}{c} \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \text{ } & \hline \end{array} \end{array}$				$(94, 514)$ $(47, 761)$ $(47, 761)$	メイム
أتعاب أعضاء مجلس الإدارة الدفوعة (إيضاح ٨٨) تزيادة رأس مال شركة تابعة (إيضاح ٢) زيادة رأس مال شركة تابعة (إيضاح ٢) الاستحراف على حصص غير مسيطرة المحول إلى الاحتياطي القانوني	$\begin{bmatrix} 1 & 1 & 1 \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \vdots & \vdots & \vdots \ \$	$\begin{array}{c c} & \ldots & \ \hline \rule{0pt}{2ex} & \rule{0pt}{2ex} & \end{array}$				$\sqrt{\frac{1}{2}}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$	$\begin{array}{c c c c c} \hline & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & & &$
اجمالي الدخل الشامل للسنة			$\frac{(1.4 \times 1)}{(1.4 \times 1)}$					TA, TTE TO, OVE TO, OVE	すのや イオの
									97,1VE 07,174
في ( يناير ٢٠١٢ ) ريح السنة بنود الدخل الثمامل الأخرى للسنة				$(x_{1},x_{1})$					49,790
	1.575.7	190,777
المسننة العنتعية في اس ديسعير 11.7			ت لرهم	عيو حسنيفوه ألف لديصم	حوط النقد ألف درجع			غی ل حسنی الف د ان جد
	أيامب العلل العلقي ألف لنجع	احتذاطی قانونی ألف دایطی	$\tilde{a}$
للسنة المنتهية في ١٣ ديسمبر ١٠١.٢
بيان التغيرات في حقوق الملكية الموحد

$\overline{\phantom{a}}$

تشكل الإيضاحات من ١ إلى ٣٧ المرفقة جزءاً من هذه البيانات المالية الموحدة.

أرامكس شءم.ع والشركات التابعة لها

_____________________________________

للسنة المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

	/يضاحات	$r + 17$ ألف درجم	1.10 ألف درهم
الأنشطة التشغيلية الأرباح قبل الضريبة من العمليات المستمرة الأرباح قبل الضريبة من العمليات المتوقفة	٨	0.0, VYY 0, VV	۳۷٤,۳٩٣ 11,770
الأرباح قبل الضريبة		011,696	TAO, 30A
التعديلات للبنود التالية: استهلاك ممتلكات وألات ومعدات إطفاء موجودات معنوية أخرى مخصص مكافأة نهاية الخدمة للموظفين مخصص ذمم مدينة مشكوك في تحصيلها، صافي صافى مصروف التمويل مصاريف مكافآت الموظفين ربح إعادة تقييم الحصة السابقة في شركة حليفة الحصنة من نتائج المشاريع المشتركة والشركات الحليفة ارباح استبعاد ممتلكات والات ومعدات (ارباح) خسائر من استبعاد العمليات المتوقفة الربح الناتج عن الإستحواذ	٤ ٦ ۲. ۱۳ ۲٤ ٨ ٣	99, 1 V + 0,101 ۲۳,۰٤٣ 1.55 10, Y Y 7 IV,IV 1,777 $(Y, \wedge \circ Y)$ (۳٫۳۰۳) (i'1, 0'1A)	A1, YY1 0,772 ۲٤,٩١١ 17.7 1 T, YAE 00,519 $(\wedge \vee \vee)$ 7.907 (11) $\delta Y$
تغيرات في رأس المال العامل: دمم مدينة ذمم دائنة موجودات متداولة أخرى مطلوبات متداولة أخرى		(YY,YAY) 57,955 (10, 75) 29,776	(55,51) $(Y, Y \cdot \cdot)$ $Y\epsilon, YY\epsilon$ $(TV, \xi \xi)$
النقد من العمليات مكافأة نهاية الخدمة المدفوعة للموظفين مطلوبات مكافآت الموظفين مدفوعة ضريبة دخل مدفوعة	۲. ۲٤	198,17E (11, 11) (۳٦,٤٦٤) 50, 299)	010,019 (17, 224) (70,11)
صافي التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية		7 . t , . V 9	57A,707
الأنشطة الاستثمارية شراء ممتلكات وألات ومعدات المبالغ المحصلة من بيع ممتلكات وألات ومعدات فوائد مقبوضمة الأرباح المحصلة من بيع شركة تابعة، بعد تنزيل النقدية موجودات غير منداولة آخرى الاستحواذ على حصص غير مسيطرة تأمينات نقدية استثمارات في مشاريع مشتركة وشركات حليفة موجودات مالية متاحة للبيع ۖ الاستحواذ على شركات تابعة، بعد تنزيل النقدية	٤ ٨ ٣ ٣	(111, 11) ۱۸,۰۸۰ 11,180 118,8 • 1 $(Y, Y \wedge \wedge)$ (YY,Y,t) ۲,۲۰۲ (114, 61) (۲۰۰۱۱) (219,09)	(110, 197) ۳,٤٥٣ 2,02. ( ۱ ۳ ۳ /०११ (۱۳۷ ۲.۰۰۲ (1, 1) (57, 777)
صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية		(594, 514)	$(T \cdot Y, \epsilon Y \epsilon)$
الأنشطة التمويلية فوائد مدفوعة صافي المبالغ المحصلة من القروض والسلفيات نسديد قروض و سلفيات توزيعات أرباح مدفوعة لحصص غير مسيطرة حصص غير مسيطرة أتعاب أعضاء مجلس الإدارة المدفوعة توزيعات أرباح مدفوعة للمساهمين		(11, 11) $447$ , $406$ (1.5, 09.6) (01, 211) $\Lambda$ Y J $(\Upsilon, \Upsilon \vee \cdot)$ (119,710)	( Y, ۸۲٤) ۲۸٦, ۸٥٩ (117, 12) (۲۰٫۰۱۳) ۱,۹٦۹ $(\Gamma, o \wedge \cdot)$ $(Y \cdot \epsilon, Y \epsilon)$
صافي التدفقات النقدية المستخدمة في الأنشطة التمويلية		$(Y \cdot, \cdot \vee Y)$	(Y1, YY)
صافي الزيادة في النفدية وشبه النفدية صافيٍّ فروقات تحويل عملات أجنبية النقدية وشبه النقدية في ١ يناير	۱٥	1.971 (٦٣,٧٣٦) 772, Y E 7	89,788 (77, 777) 090,01
النقدية وشبه النقدية في ٣١ ديسمبر	10	739, £ V £	777,727

تشكل الإيضاحات من ١ إلى ٣٧ المرفقة جزءاً من هذه البيانات المالية الموحدة.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

معلومات المنشأة $-1$

إن شركة أرامكس ش.م.ع ("الشركة الأم") هي شركة مساهمة عامة مسجلة في إمارة دبي، الإمارات العربية المتحدة بتاريخ ١٥ فبراير ٢٠٠٥ وفقا لأحكام القانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة. إن البيانات المالية الموحدة للشركة كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ تشتمل علـى بيانـاتُ الشـركة الأم وشـركاتها التابعـة (يشـار إليهمـا مجتمعـة بالمجموعـة وبشـكل فـردي بـ "شـركات المجموعة").

تم إدراج الشركة الأم في سوق دبي المالي بتاريخ ٩ يوليو ٢٠٠٥.

إن الأنشطة الرئيسية للمجموعة هي الاستثمار في أعمال الشحن والنقل السريع وادارة خطوط الخدمات اللوجستية والتوريد وذلك من خلال حيازة وامتلاك حصص مسيطرة في شركات في الشرق الأوسط ومناطق أخرى من العالم.

إن عنوان المكتب المسجل للشركة الأم هو أبراج مركز الأعمال، A 2302. مدينة الإعلام (تيكوم)، شارع الشيخ زايد، دبي، الإمارات العرببة المتحدة.

تم اعتماد البيانات المالية الموحدة للإصدار من قبل مجلس الإدارة بتاريخ ١٩ فبراير ٢٠١٧.

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الهامة $-1$

أسس إعداد البيانات المالية $1 - 5$

تم إعداد البيانات المالية الموحدة للمجموعة طبقاً للمعايير الدولية لإعداد التقارير المالية كما أصدرت من قبل مجلس معايير المحاسبة الدولية والمتطلبات السارية المفعول في القانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في دولة الإمارات العربية المتحدة.

دخل القانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ في شأن الشركات التجارية حيز التتفيذ اعتباراً من ٢٨ يونيو ٢٠١٥، ليحل محل القانون الاتحادي الحالي رقم (٨) لسنة ١٩٨٤.

تعد البيانات المالية الموحدة بدرهم الإمارات العربية المتحدة، وهو العملة المستخدمة لدى الشركة الأم. تم عرض المعلومات المالية بالدرهم الإماراتي وجرى تقريب جميع المبالغ إلى أقرب ألف درهم، إلا إذا أشير لغير ذلك.

يتم إعداد البيانات المالية الموحدة وفقاً لمبدأ التكلفة التاريخية، باستثناء خطط المزايا المحددة والموجودات المالية المتاحة للبيع اللتان يتم قياسهما بالقيمة العادلة.

٢–٢ أسس توحيد البيانات المالية

تتألف البيانات المالية الموحدة من البيانات المالية للمجموعة والشركات التابعة لها كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦. تتحقق السيطرة عندما تتعرض المجموعة الى أو يكون لها حقوق في العوائد المتغيرة الناتجة عن ارتباطها بالشركة المستثمر فيها ولديها القدرة على التأثير على هذه العوائد من خلال قدرتها على السيطرة على الشركة المستثمر فيها. ونتم السيطرة على الشركة المستثمر فيها فقط عند تحقق ما يلي:

• سيطرة المجموعة على الشركة المستثمر بها (الحقوق القائمة التي تمنح المجموعة القدرة على توجيه النشاطات ذات الصلة للشركة المستثمر بها).
• تعرض المجموعة أو حقوقها في العوائد المتغيرة الناتجة عن ارتباطها بالشركة المستثمر فيها.
  • القدرة على ممارسة السيطرة على الشركة المستثمر فيها والتأثير على عوائدها.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية و السياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢–٢ أسس توحيد البيانات المالية (تتمة)

هناك افتراض مسبق أن أغلبية حقوق التصويت تؤدي إلى السيطرة. عندما تمتلك المجموعة أقل من أغلبية حقوق التصويت أو ما شابهها من حقوق في الشركة المستثمر فيها، تقوم المجموعة بأخذ جميع الحقائق والظروف ذات العلاقة بعين الاعتبار لتحديد فيما إذا كانت تمتلك سيطرة على الشركة المستثمر فيها ويتضمن ذلك:

• الترتيبات التعاقدية مع حملة حقوق تصويت آخرين في الشركة المستثمر فيها
• الحقوق الناتجة من الترتيبات التعاقدية الأخرى $\overline{\phantom{0}}$
• حقوق التصويت الحالية وحقوق التصويت المحتملة للمجموعة

تقوم المجموعة بإعادة تقييم فيما إذا كانت تسيطر على الشركة المستثمر فيها وفي حال وجود ظروف أو حقائق تدل على التغير في أحد أو أكثر من عنصر من عناصر السيطرة الثلاثة. يتم توحيد البيانات المالية للشركة التابعة ابتداءً من تاريخ ممارسة السيطرة وحتى توقف هذه السيطرة. يتم توحيد موجودات ومطلوبات ودخل ومصـاريف الشركة التابعـة المستحوذ عليها أو المستبعدة خـلال السنة فـي البيانـات المالية الموحدة من تاريخ سيطرة المجموعة على الشركات التابعة وحتى تتوقف هذه السيطرة.

يتم تحميل الأرباح أو الخسائر وكل بند من بنود بيان الدخل الشامل على حقوق حملة الأسهم في الشركة الأم للمجموعة والحصص غير المسيطرة حتى لو أدى ذلك إلى عجز في رصيد حقوق الحصص غير المسيطرة. وعند الضرورة، يتم تعديل البيانات المالية للشركات التابعة لتتماشى سياساتها المحاسبية مع السياسات المحاسبية للمجموعة. يتم استبعاد جميع الموجودات والمطلوبات وحقوق الملكية والدخل والمصروفات والتدفقات النقدية المتعلقة بالمعاملات بشكل كامل بين شركات المجموعة عند توحيد البيانات المالية.

يتم احتساب الأثر الناتج عن تغير نسبة الملكية في الشركة التابعة، دون خسارة السيطرة، في معاملة حقوق الملكية.

إذا فقدت المجموعة السيطرة على شركة تابعة، فإنها تقوم بالتوقف عن تثبيت الموجودات (بما في ذلك الشهرة) والمطلوبات والحصص غير
المسيطرة والمكونـات الأخرى لحقوق المساهمين ذات العلاقـة بينمـا يتم تثبيت أيـة أربـاح أو خسائر ناتجـ نثبت أي استثمار محتفظ به بالقيمة العادلة.

٢–٣ النفيرات في السياسات المحاسبية والإفصاحات

إن السياسات المحاسبية مماثلة لتلك المستخدمة في السنة السابقة باستثناء تعديلات المعايير التالية التي يسري مفعولها اعتباراً من ١ يناير $.7.17$

فيما يلي طبيعة ونأثير نلك التعديلات:

النعديلات على المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ١١ الترتيبات المشتركة: احتساب الاستحواذ على الحصص

تتطلب التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١١ أن المشغل المشترك الذي يقوم باحتساب الاستحواذ على الحصص في عملية مشتركة، حيث يشكل نشاط العملية المشتركة أعمال، يجب أن تطبق مبادئ المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية ذات العلاقة باحتساب دمج الأعمال. توضىح التعديلات أيضـا أن الحصـة المحتفظ بـهـا سابقاً فـي عمليـة مشتركة لا يعـاد قياسـها عند استحواذ حصـة إضافية في نفس العملية المشتركة بينما يتم الاحتفاظ بالسيطرة المشتركة. وبالإضافة إلى ذلك، تم إضافة استثناء نطاق للمعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١١ لتحديد أن التعديلات لا تنطبق عندما يكونا الطرفان اللذان يتقاسمان السيطرة المشتركة، بما في ذلك المنشاة التي تعد التقارير ، هما تحت السيطرة المشتركة لنفس الطرف المسيطر النهائي.

نطبق التعديلات على كل من الاستحواذ على الحصـة الأولية في عملية مشتركة والاستحواذ على أيـة حصص إضـافية أخرى لنفس العمليـة المشتركة ويتم التطبيق التعديل بأثر رجعي. ليس من المتوقع أن يكون لهذه التعديلات أي تأثير على المجموعة نظراً لأن لم يتم الاستحواذ على حصة في العملية المشتركة خلال السنة.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢ ~٣ النغيرات في السياسات المحاسبية والإفصاحات (تتمة)

التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ١٦ والمعيار المحاسبي الدولي رقم ٣٨: توضيح طرق مقبولة من الاستهلاك والإطفاء توضح التعديلات المبادئ في المعيار المحاسبي الدولي رقم ١٦ الموجودات الثابتة والمعيار المحاسبي الدولي رقم ٣٨ الموجودات غير الملموسة أن الإيرادات تعكس نمطاً من المزايا الاقتصادية التي يتم إنتاجها من تشغيل أعمال (حيث يكون بند الموجودات جزءاً منها) بدلاً من المزايا الاقتصادية التي يتم استهلاكها من خلال استخدام بند الموجودات. ونتيجة لذلك، لا يمكن استخدام طريقة قائمة على الإيرادات لاستهلاك موجودات ثابتة، ويمكن استخدامها فقط في ظروف محدودة جداً لإطفاء موجودات غير ملموسة. يتم تطبيق التعديلات مستقبلاً وليس من المتوقع أن يكون لهذه التعديلات أي تأثير ً على المجموعة نظراً لأن المجموعة لم تستخدم طريقة قائمة على الإيرادات لاستهلاك موجوداتها غير المتداولة.

التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ٢٧: طريقة حقوق الملكية في البيانات المالية المنفصلة

سوف تسمح التعديلات للمنشأت استخدام طريقة حقوق الملكية لمعالجة الاستثمارات في الشركات التابعة والمشاريع المشتركة والشركات الشقيقة محاسبياً في البيانات المالية المنفصلة الخاصـة بـها. إن المنشآت التي تطبق بالفعل المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية واختارت التغيير إلى طريقة حقوق الملكية في البيانات المالية المنفصلة سوف تضطر إلى تطبيق هذا التغيير بأثر رجعي. لن يكون لهذه التعديلات أى تأثير على البيانات المالية الموحدة للمجموعة.

التحسينات السنوية دورة ٢٠١٢ – ٢٠١٤ تشتمل التحسينات على:

المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٥ موجودات غير متداولة محتفظ بها للبيع والعمليات المتوقفة يتم استبعاد الموجودات (أو مجموعات الاستبعاد) عموماً إما من خلال بيعها أو توزيعها على الملاك. يوضح هذا التعديل أن التغيير من إحدى أساليب الاستبعاد تلك إلى أخرى لن تعتبر خطة جديدة للاستبعاد، بل هي استمرار للخطة الأصلية. وبالتالي، لا يوجد انقطاع في تُطبيق متطلبات المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٥. يتم تطبيق هذا التعديل مستقبلاً.

المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٧ الأدوات المالية: الإفصاحات

(١) عقود تقديم الخدمات

يوصح التعديل أن عقود تقديم الخدمات التي تشمل رسوم، يمكن أن تشكل ارتباط مستمر في بند الموجودات المالي. يجب على المنشاة تقييم طبيعة الرسوم والترتيب مقابل توجيهات الارتباط المستمر الواردة في المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٧ من أجل نقييم ما إذا كان يلزم تقديم افصاحات. يجب تقييم عقود تقديم الخدمات التي تشكل آرتباط مستمر بأثر رجعي. ومع ذلك، فإن الإفصـاحات المطلوبـة لا يلزم تقديمها عن أي فترة تبدأ قبل الفترة السنوية التي تطبق فيها المنشأة التعديلات لأول مرة.

(٢) قابلية تطبيق التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٧ في البيانات المالية المرحلية الموجزة
يوضح التعديل أن متطلبات الإفصــاح عن التسوية لا نتطبق على البيانات الماليـة المرحليـة الموجزة، إلا إذا قدم

المعيار المحاسبي الدولي رقم 19 مزايا الموظفين
يوضح هذا التعديل أن نشاط السوق لسندات الشركات عالية الجودة يتم تقييمه على أساس العملة التي تم بها تصنيف الالتزام وليس الدولة
التي تم فيها الالتزام. عندما لا يكون هناك سوق نش الحكومية. يتم تطبيق هذا التعديل في المستقبل.

المعيار المحاسبي الدولي رقم ٣٤ التقارير المالية المرحلية
يوضح التعديل أن الإفصــاحات المرحليـة المطلوبـة يجب أن تكون إمـا فـي البيانـات الماليـة المرحليـة أو مدرجـه فـي أي تقرير مـالي مرحلـي
أخـر يشـير إلـي البيانـات ا رجعى.

ليس لهذه التعديلات أي نأثير على المجموعة.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢–٣ التغيرات في السياسات المحاسبية والإفصاحات (تتمة)

التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ١ مبادرة الإفصاح إن التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ١ عرض البيانات المالية توضح، بدلاً من أن تغير جوهرياً، المتطلبات الحالية للمعيار المحاسبي الدولي رقم ٠١ توضح التعديلات:

– مِتطلبات حد الإفصاح في المعيار المحاسبي الدولي رقم ١

• أن بعض البنود المحدَّدة في بيان الأرباح أو ّ الخسائر وبنود الدخل الشامل الأخرى وبيان المركز المالي يمكن فصلها
• ان يكون لدى المنشأت مرونة فيما يتعلق بترتيب عرض الإيضاحات في البيانات المالية
• أن حصـة بنـود الـدخل الشـامل الأخرى فـي الشـركات الشـقيقة والمشـاريـع المشـتركة التـي يـتم معالـجتهـا محاسبيا باستخدام طريقة حقوق الْمِلْكِية بِجِبَ تَقديمها في مجموعة كبند واحد منفصل، وتصنَّف ضمن تلك العناصر التي سوف يتم أو لا يتم لاحقاً إعادة تصنيفها إلىي الأرباح أو الخسائر .

علاوة على ذلك، فإن التعديلات توضح المتطلبات المطبقة عند عرض المجموع الفرعي الإضافي في بيان المركز المالي وبيان الأرباح أو الخسائر وبنود الدخل الشامل الأخرى. ليس لهذه التعديلات أي نأثير على المجموعة.

التعديلات على المعيارين الدوليين لإعداد التقارير المالية رقمي ١٠ و١٢ والمعيار المحاسبي الدولي رقم ٢٨ المنشآت الاستثمارية – تطبيق استثناء النوحيد

تعالج التعديلات الأمور التي نتجت من تطبيق استثناء المنشآت الاستثمارية بموجب المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١٠ البيانآت المالية الموحدة. إن التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١٠ توضح أن الإعفاء من عرض البيانات المالية الموحدة ينطبق على المنشأة الأم التي هي شركة تابعة للمنشأة الاستثمارية، عندما قامت المنشأة الاستثمارية بقياس جميع الشركات التابعة لمها بالقيمة العادلة.

إضافة على ذلك، إن التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١٠ يوضح أنه يتم توحيد فقط الشركة التابعة للمنشأة الاستثمارية والتي ليست منشأة استثمارية بحد ذاتها ولكن تقدم خدمات الدعم إلى المنشأة الاستثمارية. ويتم قياس جميع الشركات التابعة الأخرى للمنشأة الاستثمارية بالقيمـة العادلـة. إن التعديلات علـى المعيـار المحاسبي الـدولي رقم ٢٨ الاستثمارات فـي الشركات الشـقيقة والمشاريع المشتركة تسمح للمستثمر ، عند تطبيق طريقة حقوق الملكية، أن يحتفظ بقياس الَّقيمة العادلـة الذي تم تطبيّقه من قبل الشركة الَّشقيقةُ أو المشروع المشتَّرك للشركة الشقيقة حسب حصصـها في الشركات التابعة.

يتم تطبيق هذه التعديلات بأثر رجعي وليس لمها أي تأثير على المجموعة نظراً لأن المجموعة لا تقوم بتطبيق استثناء التوحيد.

٢ – ٤ المعايير. التي صدرت ولم يسر. مفعولها بعد

يتم فيما يلي الإفصـاح عن المعايير والتفسيرات التي صدرت لكن لم يسر مفعولها حتى تاريخ إصدار البيانات المالية للمجموعة. وتعتزم المجموعة أتباع نلك المعايير ، حيثما ينطبق، عندما تصبح سارية المفعول.

المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ؟ الأدوات المالية

خلال يوليو ٢٠١٤، أصدر مجلس المعايير المحاسبية الدولية المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٩ "الأدوات المالية" مع جميع مراحله الثلاثية. يحدد المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٩ منطلبات تُثبيت وقياس الموجودات المالية والمطلوبات المالية وبعض عقود شراء أو بيع البنود غير المالية. يحل هذا المعيار محل المعيار المحاسبي الدولي رقع ٣٩ – الأدوات المالية: التثبيت والقياس. سوف يتم تطبيق المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٩ الصادر في يوليو ٢٠١٤ بتاريخ الزامي في ١ يناير ٢٠١٨ وسوف يكون له تأثير على نثبيت وقياس الموجودات المالية.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۲

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢ – ٤ المعايير التي صدرت ولم يسر مفعولها بعد (تتمة)

معيار النقارير المالية الدولي رقم (١٦) عقود الايجار قام مجلس معايير المحاسبة الدولي بإصدار معيار التقارير المالية الدولي رقم (١٦) "عقود الايجار" خلال كانون الثاني ٢٠١٦ الذي يحدد مبادئ الاعتراف والقياس والـعرض والافصـاح عن عقود الايـجار .

متطلبات معيار التقارير المالية الدولية رقم (١٦) مشابه بشكل جوهري للمتطلبات المحاسبية للمؤجر في معيار المحاسبة الدولي رقم (١٧). وفقا لذلك، المؤجر يستمر في تصنيف عقود الايجار على انها عقود ايجار تشغيلية او عقود ايجار تمويلية، بحيث يقوم بمعالجة هذان النوعان من العقود بشكل مختلف.

يتطلب معيار أعداد التقارير الدولية رقم (١٦) من المستأجر ان يقوم بالاعتراف بالأصول والالتزامات لجميع عقود الايجار التي تزيد مدتها عن ١٢ شهر، ألا إذا كان الاصل ذو قيمة منخفضة ويتطلب من المستأجر الاعتراف بحقه في استخدام الاصل والمتمثل في الاعتراف بالأصل المستأجر والالتزام الناتج المتمثل بدفعات الايجار .

سيتم تطبيق هذا المعيار اعتبارا من ١ كانون الثاني ٢٠١٩، مع السماح بالتطبيق المبكر .

معيار إعداد النقارير المالية الدولية رقم ١٥ – الإيرادات من عقود العملاء

يحدد المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ١٥ المعالجة المحاسبية لكافة الإيرادات الناتجة عن عقود العملاء. ينطبق المعيار على كافة المنشأت التي تبرم عقودا لتقديم بضائع أو خدمات إلى عملائها، إلا إذا كانت العقود تقع ضمن نطاق المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية الأخرى، مثل المعيار المحاسبي الدولي رقم ١٧ عقود الإيجار . إن المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ١٥ يحل محل المعيار المحاسبي الدولي رقع ١١ عقود الإنشاء والمعيار المحاسبي الدولي رقم ١٨ الإيرادات والتفسير رقم ١٣ الصادر عن لجنة تفسيرات المعابير الدولية لإعداد التقارير المالية برامج ولاء العملاء والتفسير رقم ١٥ الصادر عن لجنة تفسيرات المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية اتفاقيات إنشاء العقارات والتفسير رقم ١٨ الصادر عن لجنة تفسيرات المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية تحويل الموجودات من العملاء والقرار رقم ٣١ الصـادرِ عن لجنة تفسير المعايير الإيرادات – معاملات المقايضـة التي تتضمن خدمات إعلانية. يسري مفعول المعيار للفترات السنوية التي تبدأ في أو بعد ١ يناير ٢٠١٨، ويسمح بالاتباع المبكر .

المعيار المحاسبي الدولي رقَم ٧ مبادرة الإفصاح – التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ٧

إن التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ٧ بيان التدفقات النقدية تعد جزءاً من مبادرة الإفصــاح الصــادرة عن مجلس المعايير المحاسبية الدولية، وتستوجب على المنشآت تقديم إفصاحات تمكّن مستخدمي البيانات المالية من تقييم التغيرات في المطلوبات الناتجة عن الأنشطة المالية، بما في ذلك التغيرات الناتجة عن التدفقات النقدية والتغيرات غير النقدية. وعند تطبيق التعديلات لأول مرة، لا يلزم على المنشأت تقديم معلومات مقارنة للفترات السابقة. سوف يسري مفعول التعديلات للفترات السنوية التي تبدأ في أو بعد ١ يناير ٢٠١٧، مَع السماح بالتطبيق المبكر . وسوف تؤدي التعديلات إلى إضافة قدر محدود من معلومات الإفصاح.

المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٢ تصنيف وقياس معاملات الدفعات على أساس الأسهم – التعديلات على المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٢

أصدر مجلس المعايير المحاسبية الدولية التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٢ الدفعات على أساس الأسهم التبي تتضمن ثلاثة جوانب رئيسية: تأثيرات شروط المنح على قياس معاملات الدفعات على أساس الأسهم التي تمت تسويتها نقداً، وتصنيف إحدى معاملات الدفعات على أساس الأسهم التي لَّها خصائص تسوية لالتزامات الضريبة المقتطعة على أساس الصبافي، وحساب ما إذا كان التعديل على شروط وأحكام إحدى معاملات الدفعات على أساس الأسهم يغير تصنيفها من تسوية نقدية إلى تسوية بالأسهم.

يجوز للمنشآت تطبيق التعديلات في المستقبل ويسري مفعولها للفترات السنوية التي تبدأ في أو بعد ١ يناير ٢٠١٨، مع السماح بالتطبيق المبكر .

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامـة (تتمـة)

٢ –٤ المعايير التي صدرت ولم يسر مفعولها بعد (تتمة)

التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٤ تطبيق المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٩ الأدوات المالية مع المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٤ عقود التأمين

في سبتمبر ٢٠١٦، أصدر مجلس المعايير المحاسبية الدولية التعديلات على المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٤ لمعالجة المسائل الناتجة عن تواريخ السريان المختلفة للمعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٩ والمعيار الجديد قيد الإصدار لعقود التأمين (المعيار الدولمي لإعداد النقارير المالية رقم ١٧). توفر التعديلات خيارين بديلين للمنشآت التـي تصـدر عقود ضـمن نطـاق المعيار الدولمي لإعداد التقارير المالية رقم ٤، وهمـا علـى وجـه التحديد استثناء مؤقت من نطبيق المعيـار الدولمي لإعداد التقارير الماليـة رقم ٩ للفترات السنوية التي تبدأ قبل ١ يناير ٢٠٢١ بحد أقصى. ويتيح خيار منهجية إعادة التصنيف للمنشأة التي تطبق المعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم ٩ إعادة التصنيف بين الأرباح أو الخسائر وبنود الدخل الشامل الأخرى مبلغ يؤدي إلى ربح أو خسارة في نهاية فترة المحاسبة للموجودات المالية المخصصـة باعتباره نفس المبلـغ إذا ما قامت المنشأة بتطبيق المعيار المحاسبي الدولي رقم ٣٩ علـي تلك الموجودات المالية المخصصة.

تحويل العقارات الاستثمارية – التعديلات على المعيار المحاسبي الدولي رقم ٤٠

توضح هذه التعديلات متى يتعين على المنشأة تحويل أحد العقارات، بما في ذلك العقارات قيد الإنشاء أو قيد التطوير ، إلى أو من العقارات الاستثمارية. وتشير هذه التعديلات إلى أن التغير في الاستخدام يحدث عندما يستوفي العقار ، أو يتوقف عن استيفاء، تعريف العقار الاستثماري ويكون هناك دليل على تغير الاستخدام. وإن مجرد التغير في نيبة الإدارة بشأن استخدام العقار لا يعد دليلا على تغير الاستخدام. يجوز للمنشآت تطبيق التعديلات في المستقبل ويسري مفعولها للفترات السنوية التي تبدأ في أو بعد ١ يناير ٢٠١٨، مـع السماح بالتطبيق المبكر .

التفسير رقم ٢٢ الصادر عن لجنة تفسيرات المعايير الدولية لإعداد التقارير المالية المعاملات بالعملات الأجنبية والمبلغ المدفوع مقدمأ يوضح التفسير أنه عند تحديد سعر الصرف الفوري المستخدم عند التثبيت الأولى لبند الموجودات ذي العلاقة أو المصاريف أو الدخل (أو جزء منه) عند التوقف عن تثبيت بند موجودات غير نقدي أو بند مطلوبات غير نقدي يتعلق بالمبلغ المدفوع مقدماً، يكون تاريخ المعاملة هو التاريخ الذي تقوم فيه المنشأة بالتثبيت الأولي لبند الموجودات غير النقدي أو بند المطلوبات غير النقدي الناتج عن المبلغ المدفوع مقدماً. ويجوز للمنشأت نطبيق التعديلات بأثر رجعي أو مستقبلي بالكامل. يسري مفعول التفسير الجديد للفترات السنوية التبي تبدأ في أو بعد ١ يناير ٢٠١٨. يُسمح بالتطبيق المبكر للتفسير ويجب الإفصَّاح عنه.

الأحكام والتقديرات والافتراضات المحاسبية الهامة $0 - 1$

إن إعداد البيانـات الماليـة الموحـدة للمجموعـة يتطلـب مـن الإدارة إجـراء التقـديرات والافتراضــات التـي قـد تـوثر علـي مبلــغ الإيـرادات والمصـروفات والموجـودات والمطلوبـات المعلنـة والإفصـاحات المرفقـة والإفصـاحات عن المطلوبـات المحتملـة. إن عـدم التأكد حـول هـذه الافتراضـات والتقديرات يمكن أن يؤدي إلـى نتـائج تحتـاج إلـى تعديل جـوهري علـى المبلـغ المـدرج للموجـودات أو المطلوبـات المتـأثرة فـي المستقبل .

هناك افصاحات أخرى تتعلق بتعرض المجموعة للمخاطر وتتضمن:

• إدارة رأس المال إيضاح ٣٥ $\overline{\phantom{0}}$
• إدارة وسياسات المخاطر المالبة إيضاح ٣٥
  إيضاح ٣٥ تحليل الحساسية والإفصاحات

إن الافتراضات الرئيسية التي تتعلق بالمستقبل والمصادر الرئيسية الأخرى للتقديرات وعدم التأكد بتاريخ إعداد التقارير المالية، والتي لها مخاطر جوهرية بالتسبب بتعديل جوهري على المبالغ المدرجة للموجودات والمطلوبات خلال السنة المالية التالية، قد تم بيانها في الإيضاح رقم ٣٧. تعتمد المجموعة في افتراضاتها وتقديراتها على المعايير المتوفرة عند إعداد البيانات المالية الموحدة. ومع ذلك، فإن الظروف الحالية والافتراضات حول التطورات المستقبلية يمكن أن تتغير بسبب التغيرات في السوق أو الظروف التي تنتج خارج سيطرة المجموعة. يتم عرض تلك التعديلات في الافتراضات عند ظهورها.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

$-1$ اسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

ملخص السياسات المحاسبية الهامة $7 - 7$

الممتلكات وإلآلات وإلمعدات

يتم تسجيل الممتلكات والآلات والمعدات بالتكلفة بعد تنزيل الاستهلاك المتراكم وخسائر الانخفاض في القيمة المتراكمـة، إن وجدت. تشتمل
هذه التكـاليف على تكلفـة إحـلال جـزء من الممتلكـات والآلات والمعدات وتكـاليف القروض لمشـاريع معايير التثبيت. عندما يتوجب آحلال أجزاء مهمة من الممتلكات والآلات والمعدات على مراحل، تقوم المجموعة بتثبيت أستهلاك هذه الأجزاء كموجودات فردية حسب أعمار مقدرة محددة. وبالمثل، عندماً يتم إجراء تحقيق رئيسي فإنه يتم تثّبيت التكاليف في المبالغ المدرجة
للألات والمعدات كبديل إذا تحققت معايير النثبيت. إن كافة تكاليف التصليح والصيانة الأخرى يتم تث حدو ٿها .

باستثناء الأعمال الرأسمالية قيد النتفيذ، يحتسب الاستهلاك على أساس طريقة القسط الثابت على مدى الأعمار المقدرة وهي كما يلي:

علی مدی ٤–٧ سنوات	تحسينات مبانى مستأجرة
على مدى ٨ – ٥٠ سنة	مبانے ،
علی مدی ۰۵-۱۰ سنوات	أثاث وتركيبات
علی مدی ۱۰ سنة	أرفف المخازن
علی مدی ۳-۷ سنوات	معدات مكتنبة
علی مدی ۳-۰ سنوات	أجهزة كمبيوتر
علی مدی ٤–٥ سنوات	سيارات

لا يتم استهلاك الأراضـي.

يتم مراجعة القيمة المدرجة للممتلكات والألات والمعدات بخصوص الانخفاض في القيمة عندما تشير الأحداث أو التغيرات في الظروف إلى أن القيمة المدرجة قد لا يمكن تحصيلها. عند وجودٍ مثل هذه الحالة وعندما نزِّيد القيمة المدرجة عن المبلغ الممكن تحصيله، تخفض قيمة الموجودات إلى المبلغ الممكن تحصيله باعتباره الأعلى لقيمتها العادلة ناقصاً تكاليف البيع وقيمتها المستخدمة.

يتم التوقف عن تثبيت بند الممتلكات والآلات والمعدات عند الاستبعاد أو عندما يكون من غير المتوقع تحقيق منافع اقتصادية مستقبلية من
استخدامه أو استبعاده. إن أي ربح أو خسارة نتيجة التوقف عن تثبيت الأصل (محتسبة على أنها الفرق ما

يتم مراجعة القيمة المتبقية والأعمار للممتلكات والألات والمعدات المقدرة وطريقة الاستهلاك عند نهاية كل سنة مالية ويجري تعديلها مستقبلاً حسبما يكون ملائما.

دمج الأعمال والشهرة

يتم احتساب دمج الأعمال باستخدام طريقة الاستحواذ. يتم قياس تكلفة الاستحواد كمجموع المبلغ المحول، الذي تم قياسه بتاريخ الاستحواذ بالقيمة العادلة ومبلغ أي حصـص غير مسيطرة في الشركة المستحوذ عليها. لكل دمـج أعمـال، تقوم المجموعـة بقياس الحصـص غير المسيطرة في الشركة المستحوذ عليها إما بالقيمة العادلة أو بالحصة التناسبية لصـافـي الموجودات القابلـة للتحديد للشركة المستحوذ عليها. يتم تحميل تكاليف الاستحواذ المنكبدة للمصاريف وتدرج في المصاريف الإدارية.

عندما تستحوذ المجموعة على أعمال تجارية، تجري تقييماً على الموجودات والمطلوبات المالية المفترضة للتصنيف المناسب وتصنف وفقأ للشروط التعاقدية والظروف الاقتصادية ذات الصلة في تاريخ الاستحواذ. هذا يشمل فصل المشتقات المتضمنة في العقود الرئيسية من قبل الشركة المستحوذ عليها.

إذا تحقق دمج الأعمال على مراحل، فإن حصة حقوق الملكية المحتفظ بها سابقاً يعاد قياسها بالقيمة العادلـة بتاريخ الاستحواذ وتثبيت أي أرباح أو خسآئر ناتجة في بيان الأرباح أو الخسائر .

إن أي مبلغ محتمل يتوجب تحويله من قبل الشركة المستحوذة سيتم تثبيته بالقيمة العادلة بتاريخ الاستحواذ. إن أي مبلغ محتمل مصنف كموجودات أو مطلوبات وهو عبارة عن أداة مالية وضمن نطاق معيار المحاسبة الدولي رقم ٣٩ الأدوات المالية: الاعتراف والقياس، يتم قياسه بالقيمة العادلة مع تثبيت التغيرات في القيمة العادلة في بيان الأرباح أو الخسائر .

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $-\tau$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

دمج الأعمال والشهرة (تتمة)

يتم قياس الشهرة في البدايـة بالتكلفـة والتي تمثل الزيـادة في مجموع المبلـغ المحـول والمبلـغ المثبت للحصـص غير المسيطرة وأيـة حصـة
محتفظ بهـا سـابقاً علـى صـافي موجـودات المجموعـة المستحوذة القابلـة للتحديـد والمطلوبـات ال الموجودات المستحوذ عليها تزيد عن مجموع المبلغ المحول، تقوم المجموعة بإعادة تقييم فيما إذا قامت بشكل صحيح بتحديد جميع الموجودات المستحوذ عليها وجميع المطلوبات المفترضة وبمراجعة الإجراءات المستخدمة لقياس المبالغ التي سيتم تثبيتها في تاريخ الإستحواذ. إذا نتج عن التقييم زيادة في القيمة العادلة لصافي الأصول المستحوذ عليها على مجموع المبلغ المحول، يتم نتنبيت الأرباح في الارباح أو الخسائر .

بعد التثبيت الأولى، يتم قياس الشهرة بالتكلفة ناقصـاً خسائر الانخفاض المتراكم في القيمـة. لغرض اختبار الانخفاض في القيمـة، فإن الشهرة المستحوذة عند دمج الأعمال من تاريخ الحيازة، والمخصصة لكل من الوحدات المنتجة للنقد في المجموعة، التي من المتوقع أن تستفيد من الدمج، بغض الَّنظر فيما إذا كانت الموجودات أو المطلوبات الأخرى المستحوذة تم التنازل عنَّها لتلك الوحدات.

عندما نشكل الشهرة جزءاً من الوحدة المنتجة للنقد وتم استبعاد جزءاً من العملية ضمن تلك الوحدة، فإن الشهرة المرتبطة بالعملية المستبعدة تدرج ضمن المبلغ المدرج للعملية عند تحديد الربح أو الخسارة عند استبعاد العملية. يتم قياس الشهرة المستبعدة في هذه الحالة استتاداً إلى القيمة المتعلقة بالعملية المستبعدة والجزء من الوحدة المنتجة للنقد المحتفظ بها.

قباس القيمة العادلة

تقوم المجموعة بقياس الأدوات المالية، بالقيمة العادلة في كل تاريخ للميزانية العمومية. إن إفصـاحات القيمـة العادلـة لـلأدوات الماليـة والتـي تم قياسها بالقيمة العادلة أو حيث تم الإفصاح عن القيم العادلة، تتلَّخص في النقاط التالية:

الإيضاح رقم ٣٦	إفصاحات عن طرق التقييم والتقديرات والافتراضات الهامة
الإيضاح رقم ٣٦	الإفصاحات الكمية للتسلسل الهرمى للقياس بالقيمة العادلة	$\overline{\phantom{a}}$

إن القيمة العادلـة هي السـعر الذي سيتم استلامه لبيـع أصـل أو المدفوع لتحويل التزام في معاملـة منتظمـة بين المشـاركين في السـوق في
تاريخ قياس القيمة العادلـة. يستند قياس القيمة الـعادلـة على افتراض بأن المـعاملـة لبيـع الأ

السوق الرئيسي للأصل أو الالتزام، أو في عُيّابٌ السّوق الرئيسيّ، في الأسواق الأكثر تفضيلاً للأصل أو الالتزام

إن السوق الرئيسي أو السوق الأكثر تفضيلاً يجب أن يكون في متناول المجموعة.

يتم قياس القيمة العادلة للأصل أو الالتزام باستخدام الافتراضات التي يستخدمها المشاركون في السوق عند تسعير الأصل أو الالتزام، مع افتراض أن المشاركين في السوق يتصرفون حسب مصلحتهم الاقتصادية.

إن قياس القيمة العادلة لأصل غير مالي يأخذ في الاعتبار قدرة المشارك في السوق على تحقيق منافع اقتصادية باستخدام الأصول في أعلى وأفضل استخدامها أو عن طريق بيعها لمشأرك أخر في السوق يمكنه استخدام الأصول في أعلى وأفضل استخدام لها .

تستخدم المجموعة أساليب التقييم التي تناسب الظروف والتي تتوفر لها بيانات كافية لقياس القيمة العادلة، والاستخدام الأمثل للمدخلات الملحوظة المعنية وتقليل استخدام المدخلات غير الملحوظة.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة) $-\check{r}$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

قياس الفيمة العادلة (تتمة)

إن جميع الموجودات والمطلوبات التي تقاس قيمتها العادلة أو يتم الإفصـاح عنها فـي البيانات الماليـة يتم تصنيفها ضمن التسلسل الهرمـي للقيمة العادلة ومبينة كما يلي استناداً لأقل مستوى من المدخلات الأساسية لقياس القيمة العادلة ككل:

المستوى الأول: الأسعار (غير المعدلة) المتداولة في الأسواق النشطة للموجودات أو المطلوبات المماثلة. أساليب تقيم تستخدم الحد الأدنى من المدخلات اللازم لقياس القيمة العادلة (مدخلات ملحوظة بشكل مباشر أو غير المستوى الثاني: مباشر ).

المستوى الثالث: أسـاليب نقيـيم تسـتخدم مـدخلات لـهـا تـأثير جـوهري علـى القيمــة العادلــة المسـجلة التـي لا تسـتند إلــي بيانــات السـوق الملحوظة.

بخصوص الموجودات والمطلوبات المثبتة في البيانات المالية على أساس متكرر ، تحدد المجموعة فيما إذا كانت التحويلات قد تمت بين المستويات في التسلسل الهرمي بإعادة تقييم التصنيفات (استناداً إلى أدنى مستوى من المدخلات التي تعتبر جوهرية لقياس القيمة العادلة ككل) في نهاية فترة إعداد التقارير المالية.

لغايات إفصاحات القيمة العادلة، حددت المجموعة فئات للموجودات والمطلوبات وذلك بناءً علىي طبيعة وخصائص ومخاطر الموجودات والمطلوبات، بالإضافة إلى التسلسل الـهرمي للقيمة الـعادلـة كما هو موضـح مسبقاً.

الموجودات المعنوية الأخرى

يتم قياس الموجودات المعنوية المستحوذة بشكل منفصل عند التثبيت الأولى بالتكلفة. إن تكلفة الموجودات المعنوية المستحوذة في دمج الأعمال تمثل القيمة العادلة كما بتاريخ الاستحواذ. لاحقاً للتثبيت الأولى، يتم إدراج الموجودات المعنوية بالتكلفة ناقصاً أي إطفاء متراكم وأية خسائر انخفاض في القيمة متراكمة.

يتم تقييم الأعمار المقدرة للموجودات المعنوية إما محددة أو غير محددة.

يتم إطفاء الموجودات المعنوية ذات الأعمار المحددة على مدى الأعمار الاقتصادية المقدرة، وفقاً لطريقة القسط الثابت ويجري تقييمها بخصوص الانخفاض في القيمة حيثما يوجد مؤشر أن الموجودات المعنوية قد تكون تعرضت للانخفاض في القيمة. يتم مراجعة فترة وطريقة الإطفاء للموجودات المعنوية ذات الأعمار المحددة على الأقل كل نهاية سنة مالية. إن التغييرات في الأعمار المقدرة أو نموذج
الاستهلاك المقدر للمزايا الاقتصادية المستقبلية المتجسدة في الأصل ويتم احتسابها بتغيير فترة أو طر اعتبارها كتغييرات في التقديرات المحاسبية. يتم تثبيت مصاريف الإطفاء عن الموجودات المعنوية بالأعمار المقدرة في بيان الدخل الموحد ضمن فئة المصاريف بشكل مماثل مع وظيفة الموجودات المعنوية.

يتم إطفاء الموجودات المعنوية ذات الأعمار المحددة على مدى الأعمار الاقتصادية والتي تتزاوح من ٧ إلى ١٥ سنة.

إن الموجودات المعنوية ذات الأعمار غير المحدودة لا يتم إطفاءها لكن تخضع هذه الموجودات إلى اختبار تدنى سنوي إما فرديا أو طبقاً للوحدات المنتجة النقدية. يتم مراجعة الموجودات المعنوية ذات الأعمار غير محدودة سنويا لتحديد مدى إمكانية استمرار التطبيق. عدا عن ذلك، يتم التغير في أعمار الموجودات من غير محدودة إلى محدودة بأثر رجعي.

يتم قياس الأرباح أو الخسائر الناتجة من التوقف عن تثبيت الأصل المعنوي على أنها الفرق بين صـافي المبالغ المحصـلة من الاستبعاد والقيمة المدرجة للأصل ويتم تثبيتها في بيان الدخل الموحد عندما يتم التوقف عن تثبيت الأصل.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

أسس إعداد البيانات المالية وإلسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة) $-1$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

الاستثمار في الشركات الحليفة والمشاريع المشتركة الشركة الحليفة هي منشأة تمارس المجموعة فيها تأثيراً جوهرياً. التأثير الجوهري هو القدرة على المشاركة في السياسات المالية والتشغيلية للجهة المستثمر بها وليست سيطرة أو سيطرة مشتركة على تلك السياسات.

المشاريع المشتركة هي مشاريع مشتركة يكون بموجبه للجهات اللذين يمارسون سيطرة مشتركة على الائتلاف حقوق في صـافي موجودات ذلك الائتلاف. السيطرة المشتركة هي المشاركة في السيطرة بناءً على ترتيب متفق عليه تعاقدياً ويتم فقط عندما نتطلب القرارات المتعلقة بالأنشطة ذات الصلة موافقة بالإجماع من قبل الجهات المشاركة بالسيطرة.

إن الاعتبارات المستخدمة لتحديد المشاريع المشتركة أو السيطرة المشتركة مشابهة إلى حد ما للاعتبارات المستخدمة لتحديد السيطرة على الشركات التابعة.

يتم احتساب استثمارات المجموعة في الشركة الحليفة والائتلاف المشترك بموجب طريقة حقوق الملكية.

بموجب طريقة حقوق الملكية، تظهر الاستثمارات في الشركات الحليفة بالتكلفة، يتم تعديل القيمة المدرجة للاستثمار في الشركة الحليفة لتثبيت حصــة المجموعـة فـي التغيرات فـي صــافـي موجـودات الشركـة الحليفـة أو الائـتلاف المشترك بتـاريخ الاستحواذ. يتم تسـجيل الشـهرة الناتجة عن الشركة الحليفة أو الائتلاف المشترك كجزء من حساب الاستثمار ولا يتم اطفاؤها ولا يتم اجراء اختبار الانخفاض في القيمة لها بشكل منفصل.

يعكس بيان الدخل الموحد حصـة المجموعـة من نتائج أعمال الشركة الحليفة أو المشاريـع المشتركة. أي تغيرات في بنـود الدخل الشـامل الأخرى لهذا الاستثمار يتم تصنيفه ضمن بنود الدخل الشامل الأخرى للمجموعة. في حال وجود تغير على حقوق ملكية الشركة الحليفة أو الائتلاف المشترك فإنه يتم إظهار هذه التغيرات إن وجدت في بيان التغيرات في حقوق الملكية الموحدة للمجموعة. يتم استبعاد الأرباح والخسائر غير المحققة الناتجة عن المعاملات بين المجموعة والشركات الحليفة أو الانتلاف المشترك بمقدار حصـة المجموعة في الشركة الحليفة أو المشاريع المشتركة.

يتم إظهار حصـة المجموعـة من أربـاح أو خسائر الشركـة الحليفـة أو المشاريـع المشتركـة ضـمن بيـان الدخل الموحد فـي الأربـاح التشـغيليـة ويمثِّل ربح أو خسارة بعد الضريبة والحصص غير المسيطرة في الشركة التابعة للشركة الحليفة أو المشاريع المشتركة.

يتم إعداد البيانات المالية للشركة الحليفة والائتلاف المشترك لنفس فترة إعداد التقارير المالية للمجموعة. وعند الضرورة، تجري تعديلات على السياسات المحاسبية لتتماشى مع تلك التي تتعلق بالمجموعة.

بعد تطبيق طريقة حقوق الملكية، تقوم المجموعة بتحديد ما إذا كان هنالك ضرورة لاحتساب خسارة انخفاض في القيمة على استثمارها في الشركة الحليفة او الانتلاف المشترك . تقوم المجموعة في كلّ تاريخ لإعداد التقارير المالية بتحديد ما إذا كان هنالك دليل موضوعي عليّ
الانخفاض في قيمة الاستثمار في الشركة الحليفة او الانتلاف المشترك. في حال وجود دليل، تقوم الم في القيمة على أنه الفرق بين المبالغ القابلة للتحصيل للشركة الحليفة أو الائتلاف المشترك وقيمتها الدفترية، ويتم تثبيت الخسائر كحصة الأرباح في الائتلاف المشترك والشركة الحليفة في بيان الدخل الموحد.

عند خسارة التأثير الجوهري على الشركة الحليفة أو الائتلاف المشترك، تقوم المجموعة بقياس وتثبيت أي استثمار محتفظ بـه بالقيمـة العادلـة. إنّ أي فرق بين القيمـة المدرجـة للشركـة الحليفـة أو الائـتلاف المشترك عندٍ خسارة التأثير الجوهري أو السيطرة المشتركـة والقيمـة العادلة للاستثمار المُحتَّفظ به والمبالغ المحصلة من الاستبعاد يتم تثبيته في بيان الأرباح أو الخسائر .

أتعاب الوكالة المدفوعة مقدما

إن المبالغ المدفوعة مقدماً للوكلاء لشراء أو تغيير حقوق وكالتهم يتم احتسابها كمبالغ مدفوعة مقدماً. بما إن هذه المبالغ مدفوعة مقابل الدفعات السنوية فيتم تحميلها للمصاريف في بيان الدخل الموحد على مدى الفترة المعاذلة لعدد سنوات أتعاب الوكالة المدفوعة مقدما.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $-\tau$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

الانخفاض في قيمة الموجودات غير المالية هناك إفصاحات أخرى تتعلق بالانخفاض في قيمة الموجودات غير المالية في الإيضاحات التالية:

• إيضاح ٣٧ – إفصاحات الافتراضات الجوهرية
• الشهرة إيضاح ٥
• إيضاح ٦ موجودات معنويه أخرى

نقوم المجموعة بتاريخ إعداد التقارير المالية بتقييم فيما إذا كان هناك دليل بأن الأصل قد انخفضت قيمته. إذا وجد أي دليل على ذلك، أو عندما ينطلب إجراء أختبار سنوي للانخفاض في القيمة، تقوم المجموعة بتقييم المبلغ الممكن تحصيله للأصل. إن مبلغ الأصل الممكن تحصيله هو القيمة العادلة للأصلُّ أو الوحدة المنتجة للنقد ناقصاً تكاليف البيع وقيمته المستخدمة أيهما أعلي ويتم تحديده للأصل الفردي، إلا إذا كان الأصل لا ينتج تدفقات نقدية داخلية مستقلة إلى حد كبير عن تلك الناتجة من الموجودات الأخري أو موجودات المجموعة. عندما يتجاوز المبلغ المدرج للأصل أو الوحدة المنتجة للنقد المبلغ الممكن تحصيله، يعتبر الأصل منخفضا ويتم تخفيضه إلى المبلغ الممكن تحصيله.

أثناء تقييم القيمة العادلة المستخدمة، يتم خصم التدفقات النقدية المستقبلية للقيمة العادلة الحالية لها باستخدام سعر خصم ما قبل الضريبة والذي يعكس تقييمات السوق الحالية للقيمة الزمنية للأموال والمخاطر المحددة للأصل. أثناء تحديد القيمة العادلة ناقصاً تكاليف البيع، تؤخذ المعاملات الحديثة في السوق في الاعتبار إذا كانتٍ متوفرةٍ. وإذا لم يكن ممكنا تحديد مثل تلك المعاملات، يتم استخدام نموذج التقييم المناسب. يتم تثبيت هذه الإحتسابات بمضـاعفات تقييم أسعار أسـهم الشركات التابعـة المتداولـة للعموم أو مؤشرات القيمـة العادلـة المتوفرة الأخرى.

تقوم المجموعة باحتساب الانخفاض في القيمة بخصوص موازناتها التفصيلية ونتوقع الحسابات والتي يتم إعدادها بشكل منفصل لكل من الوحدات المنتجة للنقد للمجموعة والتي يتم تخصيص الأصبول لها بصبورة فردية. إن هذه الموازنات التفصيلية والحسابات المتوقعة تغطي بشكل عام فترة خمس سنوات. يتم احتساب معدل نمو طويل الأجل ويتم تطبيقه لعرض التدفقات النقدية بعد السنة الخامسة.

يتم تثبيت خسائر الانخفاض في القيمة للعمليات المستمرة في بِيان الدخل الموحد ضمن دمج المصـاريف تلك التي تتفق مـع عمل الأصـل المنخفض قيمتهِ، باستثناء العقارات التي تم إعادة تقييمها سابقا في بنود الدخل الشامل الأخرى. في هذه الحالـة فإن الانخفاض في القيمـة يتم تثبيته أيضاً في بنود الدخل الشامل الأخرى حتى مبلغ إعادة التقييم السابق.

بالنسبة للأصىول التي يستثنى منها الشهرة، يتم إجراء تقييم بتاريخ إعداد التقارير المالية لتحديد فيما إذا كان هناك دليلا بأن خسائر الانخفاض في القيمة المثبتة سابقا ربما لم تعد موجودة أو انخفضت. إذا وجد ذلك المؤشر ، تقوم المجموعة بتقييم مبلغ الأصل أو الوحدة المنتجة للنقد الممكن تحصيله. يتم عكس خسائر الانخفاض في القيمة المثبتة سابقاً فقط إذا كان هناك تغير في الافتراضات المستخدمة لتحديد مبلغ الأصل الممكن تحصيله منذ تثبيت خسائر الانخفاض في القيمة الأخيرة. إن عملية العكس محدودة لكي لا يزيد المبلغ المدرج للأصـل عن المبلـغ الممكـن تحصـيله، أو يزيـد عن المبلـغ المـدرج الـذي سيتم تحديـده، بـعد تنزيـل الاسـتهلاك، إذا لـم يـتم تثبيت خسـارة الانخفاض في القيمة للأصل في سنوات سابقة. يتم تثبيت ذلك العكس في بيان الدخل الموحد إلا إذا كان أدرج الأصل بالمبلغ المعاد نقييمه، وفي تلك الحالة، يتم معاملة العكس على أنه زيادة في إعادة التقييم.

يتم اختبار الشهرة بخصوص الانخفاض في القيمة بشكل سنوي كما في ٣١ ديسمبر وعندما تشير الظروف إلى امكانية وجود انخفاض في القيمة.

يحدد الانخفاض في القيمة للشهرة عن طريق تقييم المبلـغ القابل للتحصيل لكل وحدة منتجـة للنقد تتعلق بها الشهرة. عندما يكون المبلـغ القابل للتحصيل للوحدة المنتجة للنقد أقل من القيمة المدرجة، يتم تثبيت خسائر الانخفاض في القيمة. لا يمكن عكس خسائر الانخفاض في القيمة التي تتعلَّق بالشهرة في الفترات المستقبلية.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $-\tau$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

النقدية والودائع قصيرة الأجل يتألف النقد والودائع قصيرة الأجل في بيان المركز المالي الموحد من النقد لدى البنوك والنقد في الصندوق والودائع قصيرة الاجل بفترات استحقاق لثلاثة أشهر أو أقل والتي تخضع لمخاطر جوهرية للتغير في القيمة.

لغرض بيان التدفقات النقدية الموحد، تتألف النقدية وشبه النقدية من الأرصدة لدى البنوك والنقد في الصندوق والودائع قصيرة الأجل التي تستحق في الأصل خلال ثلاثة أشهر أو أقل بعد تنزيل رصيد السحب على المكشوف من البنوك والتأمينات النقدية.

الذمم المدينة يتم إظهار الذمم المدينة بقيمة الفاتورة الأصلية بعد تنزيل المخصصات للمبالغ المشكوك في تحصيلها. ويتم تثبيت المخصص للديون المشكوك في تحصيلها عندما يصبح من غير المرجح تحصيل كامل الديون. تالتوقف عن تثبيت الديون المعدومة عندما لم يعد هناك إمكانية لتحصيلها.

المعاملات بالعملات الأجنبية يتم إعداد البيانات المالية الموحدة للمجموعة بدرهم الإمارات العربية المتحدة وهو العملة المستخدمة من قبل الشركة الأم. بخصوص كل شركة تحدد المجموعة العملة التي تستخدمها وان البنود المدرجة في البيانات المالية لكل منشأة تقاس باستخدام العملة المطبقة لديها.

المعاملات والأرصدة يتم تسجيل المعاملات بالعملات الأجنبية بشكل أولي من قبل شركات المجموعة بالعملة المستخدمة لديهم حسب سعر الصرف الفوري السائد بتاريخ المعاملة المؤهلة أولاً للتثبيت.

يتم تحويل الموجودات والمطلوبات المالية المصنفة بالعملات الأجنبية حسب سعر الصرف الفوري السائد للعملة المستخدمة بتاريخ إعداد التقارير المالية.

تدرج جميع فروقات التحويل عند تسديد أو تحويل البنود النقدية ضمن بيان الأرباح أو الخسائر باستثناء البنود النقدية المصنفة كجزء من تحوط المجموعة بخصوص الاستثمار في العمليات الأجنبية. ويتم تثبيتها في بنود الدخل الشامل الأخرى إلى حين استبعاد صافي الاستثمارات، عندها يعاد تصنيف المبلغ الإجمالي في بيان الأرباح أو الخسائر . إن مصاريف الضرائب والائتمان العائدة إلى فروقات سعر الصرف على تلك البنود المالية تسجل أيضاً في بنود الدخل الشامل الأخرى.

إن أية بنود غير نقدية تم قياسها حسب التكلفة التاريخية بعملة أجنبية يتم تحويلها باستخدام سعر الصرف كما بتاريخ المعاملة الأولية. وإن البنود غير النقدية التي تم قياسها بالقيمة العادلة للعملة الأجنبية يتم تحويلها باستخدام أسعار الصرف عند تحديد القيمة العادلة. تتم معاملة الأرباح أو الخسائر الناتجة عن إعادة تحويل البنود غير النقدية بما يتفق مع تثبيت الأرباح أو الخسائر عند تغيير القيمة العادلة للبند (أي فروقات التحويل للبنود التي تم تثبيت أرباح أو خسائر قيمتها العادلة في بنود الدخل الشامل الأخرى أو الأرباح أو الخسائر يتم تثبيتها أيضاً في بنود الدخل الشامل الأخرى أو الأرباح أو الخسائر على التوالي).

مجموعة الشركات

عند توحيد البيانات المالية، يتم تحويل الموجودات والمطلوبات للعمليات الأجنبية إلى الدرهم الإماراتي بسعر الصرف السائد بتاريخ إعداد التقارير ويتم تحويل بيان الدخل بمعدل سعر الصرف السائد بتاريخ المعاملات. يتم تثبيت جميع فروقات أسعار الصرف الناتجة من التحويل في بنود الدخل الشامل الأخرى. عند استبعاد العمليات الأجنبية، فإنه يتم تثبيت بنود الدخل الشامل الأخرى المتعلقة بتلك العمليات الأجنبية بشكل خاص في بيان الأرباح أو الخسائر .

إن أي شمهرة ناتجة من استحواذ أية عملية أجنبية وأية تعديلات للقيمة العادلة على المبالغ المدرجة للموجودات والمطلوبات الناتجة من الاستحواذ بتم معاملتها كموجودات ومطلوبات للعمليات الأجنبية ويتم تحويلها بسعر آلصرف الفوري في تاريخ إعداد التقارير المالية.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $-1$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

الفروض والسلفيات والمطلوبات المالية الأخرى يتم تثبيت المطلوبات المالية بشكل أولـي علـى القيمـة العادلـة، ويتم طرح أي نكلفـة مباشرة للمعاملات فـي حالـة القروض والسلفيات والذمم الدائنة.

بعد النثبيت الأولي، فإن القروض والسلفيات التي نترتب عليها فوائد يتم قياسها لاحقاً بالنكلفة المطفأة باستخدام طريقة سعر الفائدة الفعلي. يتم تثبيت الأرباح والخسائر في بيان الأرباح أو الخسائر عند استبعاد المطلوبات وكذلك من خلال عملية الإطفآء باستخدام طريقة سعر الفائدة الفعلي.

يتم احتساب التكلفة المطفأة بالأخذ بالاعتبار أي خصم أو علاوة على الاستحواذ والأتعاب والتكاليف التي هي جزء من سعر الفائدة
الفعلي. يتم إدراج إطفاء سعر الفائدة الفعلي ضمن تكاليف التمويل في بيان الدخل الموحد.

إن المطلوبات المالية الأخرى والمتضمنة مبالغ مؤجلة عند الاستحواذ على الشركات التابعة يتم قياسها بالتكلفة المطفأة.

يتم استبعاد المطلوبات المالية عندما يتم الأعضاء من أو إلغاء أو انتهاء صلاحية الالتزام بموجب المطلوبات.

عندما يتم استبدال التزام مالي حالي بالتزام آخر من نفس المقرض بشروط مختلفة جوهرية، أو أن يتم تعديل شروط الالتزام المالي الحالي
بشكل جوهري، فأنه يعامل كتوقف عن تثبيت الالتزام الأصلي وتثبيت للالتزام الجديد، ويتم تثبيت الفرق الموحد .

الدائنون والمبالغ المستحقة الدفع

يتم تثبيت المطلوبات بخصوص المبالغ المستحقة الدفع في المستقبل لقاء تزويد المجموعة ببضاعة أو خدمات سواء استلمت المجموعة فوانير من الموردين أو لم تستلم.

المخصصات

يتم تثبيت المخصصات عند وجود التزام حالي (قانوني أو فعلي) على المجموعة نتيجة حدث سابق، ومن المحتمل أن يكون تدفق الموارد المنتضمنة للمنافع الاقتصادية مطلوباً لتسوية الالتزام والتقدير الموثوق يمكن أن يكون ناتجاً عن مبلغ الالتزام. عندما تتوقع المجموعة سداد
المنتضمنة للمنافع الاقتصادية مطلوباً لتسوية الالتزام والتقدير الموثوق يمكن أن يكون ناتج

إذا كان تأثير القيمة الزمنية للنقود جوهرياً يتم تخفيض المخصصات باستخدام سعر الفائدة الحالي قبل الضريبة والذي يعكس (إن أمكن) المخاطر الخاصة بالمطلوبات. يَنْم تَثْبَيت زيادة المخصَّص كمصروف تمويلي عند استخدام التَّخفيض، وذلك بسبب مرور الزمن.

مكافأة نهاية الخدمة للموظفين

يتم احتساب مخصص مكافأة نهاية الخدمة للموظفين المفصح عنها كمطلوبات طويلة الأجل، وفقاً لمعيار المحاسبة الدولي رقم ١٩، بخصوص شركات المجموعة حيث أن قوانين العمل المعنية تتطلَّب تكوين مخصصات لمكافأة نهاية الخدمة عند انتهاء علاقة العمل مع موظفيهم.

الدفعات على أساس الأسهم

يتم مكافأة موظفي المجموعة (بما فيهِم كبار المديرين التنفيذيين) عن طريق الدفعات على أساس الأسهم، حيث يتم منح الموظفين حقوق زيادة قيمة الحصىة ويتم تسويتهما نقداً (معاملات التسوية النقدية).

معاملات التسوية النقدية

يتم قياس تكلفة معاملات التسوية النقدية بالقيمة العادلة في تاريخ المنح باستخدام نموذج التسعير الإسمي الثنائي (مزيد من التفصيل مفصح في إيضاح ٢٤). تعتبر القيمة العادلة كمصروف خلال الفترة وحتى تاريخ الاستحقاق مع تثبيت المطلوبات المقابلة. يتم إعادة قياس المطلوبات للقيمة العادلة في كل تاريخ للتقارير وحتى (مع شمول) تاريخ التسوية، مع تثبيت التغير في القيمة العادلة كمصروف مكافآت الموظف (إيضاح ٢٤).

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامـة (تتمـة)

٢–٦ ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة)

موجودات مالية متوفرة للبيع

إن الموجودات المالية المتوفرة للبيع تشتمل على استثمارات حقوق ملكية وسندات دين. إن استثمارات حقوق الملكية المصنفة على أنها متوفرة للبيع هي تلك التي ليست مصنفة على أنها محتفظ بها للمتاجرة أو بالقيمة العادلة من خلال الأرباح أو الخسائر . إن سندات الدين في هذه الفئة هي تلك التي تنوي المؤسسة الاحتفاظ بها لفترة غير محددة من الزمن والتي يمكن بيعها لتلبية متطلبات السيولة أو استجابةً للتغيرات في اوضاع السوق.

بعد القياس الأولى، يتم قياس الموجودات المالية المتوفرة للبيع بالقيمة العادلة مع الأرباح أو الخسائر غير المحققة في بنود الدخل الشامل الأخرى ويتم إدراجها في الاحتياطي المتوفر للبيع حتى يتم التوقف عن تثبيت الاستثمار كاستثمار ، في هذا الوقت يتم تثبيت الربح أو الخسارة المتراكمـة فـي الدخل التشغيلي الآخـر ، أو يتم تحديد الاستثمار علـى أنـه مـنخفض القيمـة، عندما يـتم إعـادة تصـنيف الخسـائر المتراكمـة مـن الاحتيـأطـي المتـوفر للبيّـع إلـى بيـان الأربـاح أو الخسـائر ضـمن تكـاليف التمويـل. تـدرج الفائـدة المكتسـبة أثنـّاء الاحتفـاظ بالموجودات المالية المتوفِّرة للبيع كدخل فائدة باستخدام طريقة نسبة الفائدة الفعلية.

تقوم المجموعة بتقييم موجوداتها المالية المتاحة للبيع فيما إذا النية لبيعها في المستقبل القريب لا تزال ملائمة. في حالـة عدم استطاعة المجموعة المتاجرة في تلك الموجودات المالية بسبب أسواق غير نشطة ونتغير بشكل واضح نية الإدارة لبيعها في المستقبل القريب. يجوز إعادة التبويب لحين تاريخ الاستحقاق عندما تتوفر لدى المنشأة القدرة والنية للاحتفاظ بها حتى استحقاق الموجودات المالية.

الضمان الاجتماعي

إن الدفعات التي تتَّم إلى مؤسسات الضمان الاجتماعي بخصوص خطط التقاعد الحكومية التي تطبق في بعض النشريعات يتم معالجتها كدفعات بخصوص خطط المساهمة المحددة، بينما الالتزامات بموجب الخطط تعادل تلك الناتجة عن خطط المساهمة في مزايا التقاعد. تقوم المجموعـة بتسديد مسـاهمات لمؤسسـات الضـمان الاجتمـاعي بشكل الزامـي. لـيس لـدى المجموعـة أيـة دفعـات إضــافية بعـد تسـديد المساهمات. يتم تثبيت المساهمات كمصاريف لمزايا الموظفين في الفترة المتعلقة بخدمة الموظفين.

تحقق الإيرادات

تمثَّل الإيرادات قيمة الخدمات المقدمة إلى العملاء وهي مدرجة بعد تنزيل الحسومات وضرائب المبيعات أو الضرائب المشابهة.

يتم تثبيت الإيرادات إلى الحد الذي يكون فيه من المرجح تدفق المزايا الاقتصادية لصالح المجموعة وإمكانية قياس الإيرادات بصورة موثوقة بغض النظر عن الزمن الذي تمتُّ فيه الدفعة. يتم قياس الإيرادات بالقيمة العادلة للمبلَّغ المقبوض أو الذمم المستحقة القبض، مع الأخذ بعين الاعتبار البنود التعاقدية المحددة للدفعة وباستثناء الضرائب والرسوم. تقوم المحموعة بتقييم الترتيبات الخاصـة بالإيرادات مقابل معايير معينة لتحديد فيما إذا كانت أساسية أم تابعة. واستنتجت المجموعة باعتبارها أساسية لكافة الترتيبات الخاصىة بالإيرادات نظراً لأنها الملتزم الأساسي في كافة ترتيبات الإيرادات ولها حرية التسعير ومعرضة لمخاطر الائتمان.

ينبغي أيضاً تلبية معايير التثبيت المحددة التالية قبل تثبيت الإيرادات:

ايرادات النقل الدولي السريع يتم نتثبيت الإيرادات السريعة عند استلام الشحنة من العميل حيث تعتبر عملية البيع كاملة وتحول المخاطر إلى العميل.

ايرادات توصيل الشحنات يتم تثبيت إيرادات تسليم الشحنات عند تسليم البضاعة إلى جهة الاستلام أو الناقل الجوي.

الإيرادات الناتجة عن خدمات التسوق بالكتالوج وخدمات تسوق واشحن يتم نتثبيت الإيرادات الناتجة عن خدمات التسوق بالكتالوج وخدمات تسوق واشحن عند استلام العملاء للبضائع.

الإيرادات من الخدمات اللوجستية وتخزين المستندات يتم تثبيت الإيرادات من الخدمات اللوجستية وتخزين المستندات عند تقديم الخدمات.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة) $-\tau$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

دخل الفوائد

يثبت دخل الفوائد باستخدام طريقة سعر الفائدة الفعلى وبموجبها فإن السعر المستخدم يخفض بالضبط المقبوضات النقدية المستقبلية المقدرة من خلال العمر المتوقع للأداة المالية أو لفترة أقصر ، كما هو ملائم، إلى صافي القيمة المدرجة للأصل أو الالتزام المالي. يتم إدراج دخل الفوائد ضمن دخل التمويل في بيان الدخل الموحد.

تكاليف الفروض

إن تكاليف القروض العائدة مباشرةً إلى الاستحواذ أو الإنشاء أو إنتاج الأصول المؤهلة، وهي الأصول التي تستغرق فترة زمنية لتصبح جاهزة للاستخدام أو البيع وينع رسملتها كجزء من نكاليف تلك الأصول المعنية. يتم تحميل جميع نكاليف القروض الأخرى للمصـاريف عند حدوثها. تتألف تكاليف القروض من الفوائد والتكاليف الأخرى التي تتكبدها الشركة فيما يتعلق باقتراض الأموال.

الضرائب

ضربية الدخل الحالية

تقوم المجموعـة بتكـوين مخصـصـات لضـرائب الـدخل وفقـاً للمعيـار المحاسبي الـدولي رقـم ١٢. حيـث أن الشـركة الأم تأسست فـي دولـة الإمارات العربية المتحدة، فإن الأرباح الناتجة من عمليات الشركة الأم غير خاضعة للضريبة. مع ذلك، يوجد بعض الشركات التابعة للشركة الأم في دول تفرض الضرائب وبالتالي فإنها ملتزمة بدفع الضرائب. إن ضريبة الدخل المفروضة على أرباح أو خسائر السنة تمثل الضريبة الحالية والمؤجلة على أرباح تلك الشركات التابعة. يتم قياس موجودات ومطلوبات ضريبة الدخل الحالية ضمن المبلغ المتوقع استرداده أو دفعه إلى السلطات الضريبية. معدلات الضرائب وقوانين الضرائب المستخدمة في حساب القيمة هي تلك المطبقة آو التي تطبق بشكل أساسي، في تاريخ إعداد التقرير في البلدان التي تعمل فيها المجموعة وتتتج الدخل الخاضـع للضريبة.

تقوم الإدارة بتقييم الوضىع الضريبي بشكل دوري بالنسبة لقوانين الضريبة القابلة والمعرضة للتطبيق وتقوم بأخذ مخصصات عند الحاجة.

الضربية المؤجلة

يتم تكوين مخصص الضريبة المؤجلة باستخدام طريقة المطلوبات على جميع الفروقات المؤقتة بتاريخ إعداد التقارير بين أسس ضرائب الموجودات والمطلوبات والمبالغ المدرجة لأغراض إعداد النقارير المالية.

يتم تثبيت مطلوبات ضريبة الدخل المؤجلة لجميع الفروقات المؤقتة الخاضعة للضريبة إلا في الحالات التالية:

• عندما تنشأ مطلوبات ضريبة الدخل المؤجلة من التثبيت الأولىي للشهرة، أو لأصل أو مطلوبات ما في معاملة ما لا تتعلق بدمج الأعمال واستحواذٌ حصص غير مسيطرةٍ والتي لم تؤثر على الخُسَّارة أو الربح المحاسبي أو الضَّريبي في وقت المعاملة.
• بالنسبة للفروقات المؤقتة الخاضعة للضريبة والمتعلقة بالاستثمار في شركة تابعة وشركة حليفة وحصص في مشاريع مشتركة، عندما
  يمكن السيطرة على توقيت عكس الفروقات المؤقتة ومن المرجح أن لا يتم العكس في المستقبل المنظور .

يتم تثبيت موجودات الضريبة المؤجلة لجميع الفروقات المؤقتة القابلة للخصم ونقل الإعفاءات الضريبية غير المستخدمة وأية خسائر ضريبية غير مستخدمة. يتم تثبيت موجودات الضريبة المؤجلة الى الحد الذي يكون هناك ترجيح أن الربح الضريبي متوفر ويمكن استخدامه مقابل الفروقات الموقتة القابلة للخصم ونقل الإعفاءات الضريبية غير المستخدمة واية خسائر ضريبية غير مستخدمة، الا في الحالات التالىة:

• عندما نتشأ موجودات الضريبية المؤجلة والمتعلقة بالفروقات المؤقتة القابلة للخصم من التثبيت الأولى للأصل أو الالتزام في معاملة لا تتعلق بدمج الأعمال واستحواذ حصص غير مسيطرة والتي لم تؤثر على الخسارة أو الربح المحاسبي أو الضريبي في وقت المعاملة.
• بالنسبة للفروقات المؤقتة القابلة للخصم والمتعلقة بالاستثمار في شركة تابعة وشركة حليفة وحصص في مشاريع مشتركة، يتم تثبيت موجودات الضريبة المؤجلة فقط الى الحد الذي يكون هناك ترجيح أن الفروقات المؤقتة سيتم عكسها في المستقبل المنظور وأن الربح الضريبي المتوفر مقابل الفروقات المؤقتة يمكن استخدامه.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

$-\gamma$ أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

الضريبة (تتمة)

الضربية المؤجلة (تتمة)

يتم مراجعة المبلغ المدرج لأصول الضريبة المؤجلة بتاريخ إعداد النقارير المالية وينخفض إلى الحد الذي من غير الممكن أن يكون الربح الضريبي متوفر للسماح باستخدام جزئي أو كلي لأصول ضريبة الدخل المؤجلة. يتم إعادة تقييم أصول الضريبة المؤجلة في تاريخ إعداد
التقارير المالية ويتم تثبيتها إلى الحد التي تصبح فيه ممكنة وأن الأرباح المستقبلية الخاضعة للضريبة ست الضريبة المؤجلة.

يتم قياس الموجودات والمطلوبات للضريبة المؤجلة بأسعار الضريبة التي من المتوقع تطبيقها في السنة عندما يتم تحقيق الأصل أو تسديد المطلوبات، استنادا إلى معدلات الضرائب (وقوانين الضرائب) المطبقة بتاريخ إعداد التقارير المألية.

الصريبة المؤجلة المرتبطة بالبنود المثبتة خارج بيان الأرباح أو الخسائر تثبت خارج بيان الأرباح أو الخسائر . يتم تثبيت بنود الضريبة
المؤجلة المرتبطة بالمعاملات المعنية إما في بنود الدخل الشامل الأخرى أو مباشرة في حقوق الملكي

يتم إجراء مقاصة بين موجودات الضريبة المؤجلة ومطلوبات الضريبة المؤجلة في حالة وجود حق قانوني ملزم لمعادلة موجودات الضريبة الحالية مقابل مطلوبات الضريبة الحالية والضرائب المؤجلة المتعلقة بنفس مؤسسة الضرائب ونفس هيئة الضرائب.

إن المزايا الضريبية المكتسبة كجزء من عملية دمج الأعمال واستحواذ حصص غير مسيطرة ولكن لا تستوفي معايير التثبيت المنفصل في ذلك التاريخ، نثبت في وقت لاحق إذا كان هناك معلومات جديدة حول نغيير الوقائع والظروف. يتم التعامل مع التعديل إما كتخفيض في الشهرة (علَّمي أن لا تتَّجاوز قيمة الشهرة) إذا تم تكبدها في فترة القياس أو يتم تثبيتها ُّفي بيان الأرباح أو الخسائر .

ضربية المبيعات

يتم تثبيت المصروفات والموجودات بعد تتزيل ضريبة المبيعات، إلا في الحالات التالية:

— عندما تكون ضريبة مبيعات المتكبدة على شراء موجودات أو خدمات غير قابلة للتحصيل من سلطة الضرائب، في هذه الحالة، يتم تثبيت ضريبة المبيعات كجزء من تكلفة الاستحواذ على الأصل أو كجزء من بند المصاريف، حسب الاقتضاء – عندما تكون ضريبة المبيعات مشمولة في بند الذمم المدينة والذمم الدائنة.

إن صافي قيمة ضريبة المبيعات المستردة من أو المدفوعة إلى سلطة الضرائب تكون مشمولة كجزء من الذمم المدينة والذمم الدائنة في بيان المركز المالي.

تصنيف المتداول مقابل غير المتداول – تعرض المجموعة الموجودات والمطلوبات في قائمة المركز المالي على أساس التصنيف المتداول وغير المتداول.

يعتبر الموجود متداولاً عندما:

• يتوقع تحقيقه أو ينوى بيعه أو استهلاكه في الدورة التشغيلية الاعتيادية؛
• يحتفظ به بصورة اساسية لغرض المتاجرة؛
• يتوقع تحقيقه خلال أثنـي عشر شـهراً بـعد فترةٍ إعداد النقارير ؛ و
• النقدُّ وما في حكمه إلا إذا كان مقيد من إن يتم استبداله أو استخدامه لتسوية مطلوب لمدة أثنـي عشر شـهراً علـي الأقل بـعد فترة إعداد التقارير .

يتم تصنيف جميع الموجودات الأخرى على أنها غير متداولة.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة) $-1$

ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة) $7 - 7$

الضريبة (تتمة)

تصنيف متداول مقابل تصنيف غير متداول (تتمة) يعتبر المطلوب متداولا عندما:

– يتوقع تسويته في الدورة التشغيلية لاعتيادية؛

– يحتفظ به بصورة اساسية لغرض المتاجرة؛

– عندما يكون مستحق السداد خلال أنثـي عشر شهراً بعد فنرةٍ إعداد النقارير ؛ و – ليس هناك حق غير مشروط لتأجيل تسوية المطلوب لمدة أثنـي عشر شـهراً علـي الأقل بـعد فترة إعداد النقارير .

تصنف موجودات ومطلوبات الضريبة المؤجلة على أنها موجودات ومطلوبات غير متداولة.

انخفاض قيمة وعدم تحصيل الموجودات المالية إن إفصاحات أخرى تتعلَّق بالانخفاض في قيمة الموجودات المالية تم تقديمها أيضاً في الإيضاحات التالية:

إيضاح ٣٧	– إفصاحات بخصوص الافتراضات هامة
إيضاح ١٣	= ذمم مدينة تجارية

نقوم المجموعة بإجراء نقييم بتاريخ إعداد النقارير المالية لتحديد فيما إذا كان بوجد دليل موضوعي بأن أحد الأصول المالية أو مجموعة أصول مالية قد تعرضت لانخفاض في قيمتها. يتم اعتبار قيمة أحد الأصول المالية أو مجموعة أصول مالية قد انخفضت، فقط في حالة وجود دليل موضوعي لانخفاض القيمة كنتيجة لحدث أو أكثر والتي حصلت بعد التثبيت الأولى للموجودات (حصول "حدث خسارة") ولهذا الحدث تأثير على التدفقات النقدية المستقبلية المتوقعة لأحد الأصول المالية أو مجموعة أصول مالية التي من الممكن تقديرها بشكل معقول. يمكن أن يتضمن دليل الانخفاض في القيمة مؤشرات على أن المقترض أو مجموعة من المقترضين يواجهون صعوبة مالية كبيرة أو إهمال أو تقصير في دفعات الفوائد أو المبلغ الأساسي ومن المرجح أنهم سيتعرضون للإفلاس أو إعادة هيكلة مالية أخرى وعندما نشير البيانات الملحوظة إلى وجود انخفاض يمكن قياسه في التدفقات النقدية المستقبلية المقدرة مثل التغيرات في المتأخرات أو الأوضاع الاقتصادية المرتبطة بالتقصير عن السداد.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢ – ٦ ملخص السياسات المحاسبية الهامة (تتمة)

عقود الإيجار

يتم تحديد فيما إذا كان العقد يعتبر إيجاراً (أو يحتوي على ايجار) بناءً على الترتيبات الجوهرية عند إبرام عقد الإيجار وذلك بأن يكون الإيفاء بالنرتيب يعتمد على استخدام أصل أو أصول محددة مع نقل حق استخدام هذه الأصول، ولو لم يتم تحديد ذلك صراحة في الترتيب.

المجموعة كمستأجر

يتم تصنيف الإيجار في تاريخ الإنشاء إلى عقد إيجار تمويلي أو عقد إيجار تشغيلي. يتم تصنيف الإيجار إلى عقد إيجار تمويلي إذا تم النقل الجوهري لجميع مخاطر ومزايا الملكية إلى المجموعة.

إن عقود الإيجار التمويلية يتم رسملتها عند بدء الإيجار بالقيمة العادلة للعقار المؤجر أو بالقيمة الحالية للحد الأدنى لدفعات الإيجار ، أيهما أقل. تنقسم دفعات الإيجار بين مصاريف التمويل وخفض التزامات الإيجار لتحقيق معدل فائدة ثابت من الرصيد المتبقى للالتزام. يتم تحميل مصـاريف التمويل مباشرة على نكاليف التمويل في بيان الأرباح أو الـخسائر .

يتم استهلاك الموجودات المستأجرة بموجب عقود الإيجار التمويلية على مدى الأعمار المقدرة المتوقعة لها أو مدة عقد الإيجار أيهما أقصىر في حال عدم التأكد من امتلاك المجموعة للموجودات عند نهاية مدة عقود الإيجار التمويلية.

عقد الايجار التشغيلي هو عقد ايجار عدا عقد الايجار التمويلي. يتم تثبيت دفعات عقود الإيجار التشغيلية كمصروف في بيان الأرباح أو الخسائر على أساس طريقة القسط الثابت على مدى فترة عقد الإيجار .

توزيعات الأرباح النقدية

تقوم الشركة بتثبيت التزام من أجل توزيع أرباح نقدية أو غير نقدية على مساهمي الشركة الأم عندما يكون التوزيع مسموحاً به حسب تقدير الشركة. ووفقاً لقوانين الشركات، يتم السماح بالتوزيع عندما تتم الموافقة عليه من قبل المساهمين. يتم تثبيت المبلغ المقابل مباشرة في حقوق الملكبة.

ربحية السهم

نقوم المجموعة بعرض ربحية السهم الأساسية بالنسبة لأسهمها العادية. يتم احتساب ربحية السهم الأساسية عن طريق تقسيم الأرباح أو الخسائر العائدة إلى المساهمين العاديين للشركة على المتوسط المرجح لعدد الأسهم القائمة خلال الفترة. إن المتوسط المرجح لعدد الأسهم العادية القائمة خلال الفترة ولكل الفترات المعروضة يتم تعديله بإدخال أسهم المنحة المصدرة.

تسوية الأدوات المالية

يتم تسوية الموجودات المالية والمطلوبات المالية واظهار المبلغ الصافي في بيان المركز المالي الموحد فقط عندما نتوفر الحقوق القانونية الملزمة وكذلك عندما يتم تسويتها على أساس التقاص أو يكون تحقق الموجودات وتسوية المطلوبات في نفس الوقت.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢ – أسس إعداد البيانات المالية والسياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

٢ – ٦ ملخص السياسات المحاسبية الـهامة (تتمة)

العمليات المتوقفة

تقوم المجموعة بتصنيف الموجودات غير المتداولة ودمج الاستبعادات على أنها محتفظ بها للتوزيع على مساهمي الشركة الأم إن كان سيتم تحصيل قيمتها المدرجة بشكل رئيسي من خلال بيع أو توزيع وليس من خلال الاستعمال المستمر .

يتم قياس هذه الموجودات غير المتداولة ودمج الاستبعادات المصنفة على أنها محتفظ بها للتوزيع حسب القيمة الأقل بين قيمتها الدفترية وقيمتها العادلة ناقصاً تكاليف البيع والتوزيع. تكاليف التوزيع هي التكاليف الاضافية التي تعزى مباشرة آلى التوزيع، باستثناء تكاليف التمويل ومصروف ضريبة الدخل.

يعتمد تصنيف الاحتفاظ بها للتوزيع على أن يكون التوزيع محتمل جداً الموجودات ودمج الاستبعاد قابلة للتوزيع الفوري في حالتها الحالية. الاجراءات المطلوبة لاستكمال التوزيع يجب أن تحدد أنه من غير المرجّح أن يطرأ تغييرات جوهرية على التوزيع أو أن قرار التوزيع سيتم سحبه. يجب أن تلتزم الادارة بالتوزيع المتوقع خلال سنة واحدة من تاريخ التصنيف.

لا يتم استهلاك أو اطفاء الممتلكات والألات والمعدات الموجودات غير الملموسة عند تصنيفها على أنها محتفظ بها للتوزيع.

يتم عرض الموجودات والمطلوبات المصنفة على أنها تحتفظ بها للتوزيع بشكل منفصل كبنود متداولة في بيان المركز المالي الموحد.

تكون مجموعة الاستبعاد مؤهلة على أنها عملية متوقفة إذا تم استبعاد أحد مكونات الكيان أو تم تصنيفها على انها محتفظ بها للبيع، بالاضافة الى:

• · خط عمل رئيسي أو منطقة جغرافية رئيسية
• جزءِ من خطة منسقة واحدة لاستبعاد خط تجاري كبير مستقل أو منطقة جغرافية للعمليات أو
• شركة تابعة مستحوذ عليها حصريا بهدف إعادة بيعها $\bullet$

يتم استبعاد العمليات المتوقفة من نتائج العمليات المستمرة ويتم عرضها كمبلغ فردي كأرباح أو خسائر بعد الضريبة من العمليات المتوقفة في بيان الأرباح والخسائر .

هناك إفصاحات أخرى مقدمة في إيضاح ٨. تشمل جميع الايضاحات الأخرى حول البيانات المالية مبالغ العمليات المستمرة ما لم يذكر غير ذلك .

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

دمج الأعمال وإستحواذ حصص غير مسيطرة $\star$

دمج الأعمال

$r.17$

1. الاستحواذ على فاست واي ليمتد (نيوزيلاند)

قامت المجموعة في فبراير ٢٠١٦ باستحواذ حصة بنسبة ١٠٠٪ من حصص التصويت في شركة فاست واي ليمتد، شركة غير متداولة ومركزها في نيوزيلاند ومتخصصة في الأعمال المحلية. تضم البيانات المالية الموحدة الموجزة المرحلية نتائج شركة فاست واي ليمتد لفترة
إحدى عشر شهر من تاريخ الاستحواد.

الموجودات المستحوذ عليها والمطلوبات المفترضة

القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات القابلة للتحديد لشركة فاست واي ليمتد كما في تاريخ الاستحواذ كانت كما يلي:

	القيمة العادلة المؤقتة عند الاستحواذ ألف درهم	القيمة الدفترية آلف درهم
لموجودات متلكات وألات ومعدات دينون تجاريون وأخرون لأرصدة لدي البنوك والنقد في الصندوق نمرائب مؤجلة وموجودات أخرى غير متداولة وجودات غير ملموسة (مؤقت) – (إيضاح ٦)	YY, 07 YY, E0A $r_1, r_9$ 9,519 ۱۷۸,۰۹۱	YY, .07 $YY, \epsilon \circ \Lambda$ 51,590 9,519
لمطلوبات	TVT, EA9	90,791
ائنون تجاريون وأخرون طلوبات ضريبية مؤجلة	(V0, 909) (1, 911)	(Y0, 909)
إجمالي صافي الموجودات الفابلة للتحديد	190,719	19,579
الشهرة الناتجة من الاستحواذ (مؤقت) – (إيضاح ٥)**	1 7 7, E 0 V
مبلغ الشراء المحول	177,.47
تحليل التدفقات النفدية عند الاستحواذ: صافي النقد المستحوذ مع الشركة التابعة النقد المدفوع صافي التدققات النقدية الخارجة (المدرجة ضمن التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية في بيان التدفقات النقدية)		11,190 $($ (۳۲۲, ۰ ۷۶) (19.74)

• إن من الممكن تعديل قيمة الموجودات المعنوية بما في ذلك الشهرة في الفترات اللاحقة. باعتقاد إدارة المجموعة أن التعديلات لن تكون جوهرية.
• إن مبلغ الشهرة والبالغ ١٢٤٫٥ مليون درهم ناتج من المنافع المتبادلة من دمج موجودات ونشاطات فاست واي ليمتد مع موجودات ** ونشاطات المجموعة.

منذ تاريخ الاستحواذ، ساهمت الشركة المستحوذ عليها بمبلغ ٣٢٢,٣ مليون درهم من الإيرادات و١١,٨ مليون درهم من صافي الربح قبل الضريبة للمجموعة. وإن تمت عملية الاستحواذ في بداية الفترة لكانت الإيرادات من العمليات المستمرة ٤,٣٥٧ مليون درهم والربح قبل الضريبة من العمليات المستمرة للفترة ٤٩٤,٥ مليون درهم.

تم إدراج مبلغ ٥٫٨ مليون درهم ضمن بند مصاريف إدارية في بيان الدخل الموحد وضمن الندفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية في بيان التدفقات النقدية الموحد.

أرامكس ش.م.ع والشركات التابعة لـها إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶ دمج الأعمال واستحواذ حصص غير مسيطرة (تتمه) $-\tau$ دمج الأعمال (تتمة) ٢٠١٦ (تتمة)

٢ . - الاستحواذ على أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية (مصر )

يوجد لدى المجموعة حصة بنسبة ٧٥٪ في أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية (مصر). حتى ٣١ ديسمبر ٢٠١٥، حيث إن جميع القرارات التشغيلية الرئيسية للشركة كانت نتطلب الموافقة من المجموعة وشركائها معا، إلى أن يقوم الشركاء بممارسة خيارهم بشراء حصة إضافية بنسبة ٢٥٪ وذلك قبل تاريخ انتهاء الصلاحية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٥. وبما أن حق ممارسة خيار شراء الحصة الإضافية قد انقضـي، فقد حصلت شركـة أرامكس ش.م.ع علـي السيطرة دون مقابل نقدي، ولذلك تم عرض الـعملية فـي بند دمج الأعمال وفقا للمعيار الدولي لإعداد التقارير المالية رقم (٣) اعتبارا من ١ يناير ٢٠١٦. كما انتهت عملية التقييم عندما قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتقييم مستقل للمباني والأرض، نظراً إلى أن القيمة الدفترية للتحويلات كانت أقل من القيمة العادلة لصافي الموجودات المستحوذ عليها، قامت المجموعة بتثبيت ربح بالـغ ٤١,٥٦٨ ألف درهم من هذه الصفقة.

القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات القابلة للتحديد لشركة أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية كما في تاريخ الاستحواذ كانت كما يلي:

	القيمة العادلة
القيمة الدفترية	المثبتة عند الاستحواذ
ألف درهم	ألف درهم
		الموجودات
$YY, Y \cdot 2$	177,774	ممتلكات وألات ومعدات
15, 17	15.51	مدينون تجاريون وآخرون
$1,0$ $\wedge$ $\vee$	$1,0$ $\Delta V$	الأرصدة لدى البنوك والنقد في الصندوق
$\Delta V, \Delta O V$	157,07
		المطلوبات
$(0, T \wedge E)$	$(0, T\Lambda\epsilon)$	دائنون تجاريون وأخرون
$(1,00\lambda)$	(1,00A)	مطلوبات ضريبية مؤجلة
$(Y \circ, Y \in Y)$	$(Y \circ, Y \circ Y)$	قرض لأجل
(77, 719)	$(YY,Y\wedge Y)$
00, 777	11.74V	إجمالي صافي الموجودات الفابلة للتحديد بالفيمة العادلة
	(YY, YY)	ناقصا: حصص غير مسيطرة
	$\Lambda$ r, . 9.	الفيمة العادلة لصافي الموجودات المستحوذ عليها
		تحليل التدفقات النقدية عند الاستحواذ:
	١,٥٨٧	صافي النقد المستحوذ مع الشركة التابعة
		النقد المدفوع
		صافي التدفقات النقدية الداخلة (المدرجة ضمن التدفقات النقدية
	$1,0$ $\wedge$ Y	المستخدمة في الأنشطة الاستثمارية في بيان التدفقات النقدية)

منذ تاريخ الاستحواذ، ساهمت الشركة المستحوذ عليها بمبلغ ٤٧٫٤ مليون درهم من الإيرادات و٠,٩ مليون درهم من صافي الربح قبل الضريبة للمجموعة.

قامت المجموعة خلال اكتوبر عام ٢٠١٦ بشراء حصـة إضـافية بنسبة ٢٥٪ من حصـص التصـويت في شركة أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية (شركة مساهمة مصرية) بحيث زادت نسبة مساهمة المجموعة إلى ١٠٠٪. تم دفع مبلـغ ٢٥,٨٠٩ ألف درهم للمساهمين غير المسيطرين. القيمة الدفترية لصـافي موجودات أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية في تاريخ الاستحواذ بلغت ٥٠,٠٤١ ألف درهم وكانت القيمة الدفترية للفائدة الإضافية بلغت ٢٦,٣٢٥ آلف درهم. الفرق البالغ (٥١٦) ألف درهم ما بين المبلغ المدفوع والقيمة الدفترية الإضبافية تم الإعتراف بها في حقوق الملكية كاحتياطي ناتج عن استحواذ حصص غير المسيطرين.

أرامكس ش.م. ع والشركات التابعة لـها إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶ دمج الأعمال وإستحواذ حصص غير مسبطرة (تتمه) $-1$ لمج الأعمال (تتمة) ٢٠١٦ (تتمة) الاستحواذ على أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية (مصر) (تتمة)

$Y0, A.9$ النقد المدفوع إلى مساهمي الحصص غير المسيطرة ناقصاً: القيمة الدفترية للحصة الإضافية في أرامكس المشرق اللوجستية (مصر) $Y1, YY0$ $(011)$ الفرق المثبت باعتباره الإحتياطي للاستحواذ على حصص غير مسيطرين

$\gamma$ . $\beta$

الاستحواذ على سي بي ك سوفت يازليم دونانيم الكترونيك (تركيا) $\rightarrow$

قامت المجموعة في أبريل ٢٠١٥ باستحواذ حصة بنسبة ٥١٪ من حصص التصويت في شركة سي بي ك سوفت يازليم دونانيم الكترونيك ، شركة غير متداولة و مركزها في تركيا و متخصصة في خدمات تكنولوجيا المعلومات ومبيعات البرمجيات والتسويق، بالإضافة إلى خدمات
الصيانة. تم معالجة الاستحواذ باستخدام طريقة الاستحواذ. تضم البيانات المالية الموحدة نتائج شركة سي بي لفترة تسعة أشهر من تاريخ الاستحواذ.

ألف درجم

الموجودات المستحوذ عليها والمطلوبات المفترضة

القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات القابلة للتحديد لشركة سي بي ك سوفت يازليم دونانيم الكترونيك كما في تاريخ الاستحواذ كانت كما يلي:

	القيمة العادلة
	المثبتة عند الاستحواذ آلف درهم	القيمة الدفترية آلف درهم
الموجودات
ممتلكات وألات ومعدات	$\lambda$	۱۲۳
مدينون تجاريون وأخرون الأرصدة لدى البنوك والنقد في الصندوق	5.7.1 YY	5.7.7 Y
موجّودات معنوية (إيضاح ٦)*	٬۰٫۷۰۰	$\overline{\phantom{a}}$
	17,15V	0, 2, 5
المطلوبات
دائنون تجاريون وأخرون	(۸٦۰)	$(\wedge$ ٦٠)
مكافأة نهاية الخدمة للموظفين	$(V \cdot)$	$(Y \cdot )$
	(95)	(91)
إجمالي صافي الموجودات القابلة للتحديد بالقيمة العادلة	10, 111	$E, O \Lambda$
الشهرة الناتجة من الإستحواذ (إيضاح ٥)	18,1AA
حصص غير مسيطرة	(Y,Y Y)
مبلغ الشراء المحول	۳۱,۱۹۲
تحليل التدفقات النقدية عند الاستحواذ:
صافي النقد المستحوذ مع الشركة التابعة (المدرج ضمن التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية في بيان التدفقات النقدية)		YY
النقد المدفوع (المدرج ضمن التدفقات النقدية
من الأنشطة الاستثمارية في بيان التدفقات النقدية)		(51,195)
صافي التدفقات النقدية الخارجة		(5.519)

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

دمج الأعمال وإستحواذ حصص غير مسيطرة (تتمه) $-1$

دمج الأعمال (تتمة)

$(iii)$ $r \cdot 10$

الاستحواذ على سي بي ك سوفت يازليم دونانيم الكترونيك (تركيا) (تتمة)

* الموجودات المعنوية المستحوذة تمثل قائمة عملاء ذات أعمار غير محددة تطفئ على مدى الأعمار الاقتصادية المقدرة البالغة ٧ سنوات.

إن مبلغ الشهرة والبالغ ١٨ مليون درهم ناتج من المنافع المتبادلة من دمج أصول ونشاطات سي بي ك سوفت يازليم دونانيم الكترونيك مع أصول ونشاطات المجموعة.

منذ تاريخ الاستحواذ، ساهمت الشركة المستحوذ عليها بمبلغ ٩,٠ مليون درهم من الإيرادات و٢,١ مليون درهم من صافي الربح قبل الضريبة للمجموعة. وان تمت عملية الإستحواذ في بداية السنة لكانت الإيرادات من العمليات المستمرة ٣,٨٤٠ مليون درهم والربح قبل الضريبة من العمليات المستمرة بمبلغ ٣٨٧ مليون درهم.

تم إدراج مبلغ ١,٠٨٢ ألف درهم ضمن بند مصاريف إدارية في بيان الدخل وضمن النقد التشغيلي في بيان التدفقات النقدية المرحلي الموحد والذي يمثل تكاليف عملية الاستحواذ.

الإستحواذ على ارامكس تونس المحدودة (تونس) $\cdot$ $\cdot$ $\cdot$ $\cdot$

قامت المجموعة في إبريل ٢٠١٥ بزيادة استثمارها في شركتها الحليفة (شركة ارامكس تونس المحدودة) بمبلغ ٤,٣٨٨ مليون درهم، شركة غير متداولة و مركزها في تونس ومتخصصة في خدمات توصيل الشحنات، قامت المجموعة بزيادة حصة استثمارها في شركة ارامكس تونس
المحدودة من ٤٩٪ الى ٧٥٪، وبالتالي حصلت على السيطرة. قامت المجموعة بتثبيت مبلغ ٨٧٣ ألف درهم كريح ناتج من قياس بالقيمة العادلة وذلك قبل دمج الاعمال، تم تثبيت الربح ضمن الدخل الآخر في بيان الدخل الموحد. تم معالجة الأستحواذ باستخدام طريقة الاستحواذ. تضم البيانات المالية الموحدة نتائج شركة ارامكس تونس المحدودة لفترة ثمانية أشهر من تاريخ الاستحواذ.

القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات القابلة للتحديد لشركة ارامكس تونس المحدودة كما في تاريخ الاستحواذ كانت كما يلي:

الموجودات ممتلكات وألات ومعدات مدينون تجاريون واخرون الأرصدة لدى البنوك والنقد في الصندوق	القبمة العادلة المثبتة عند الاستحواذ آلف درهم 1,9Y7 ۱٦,۱٣٤ $\Gamma$ 1 $\Lambda$ $\Lambda, \Sigma \Lambda$	القيمة الدفترية الف درهم $1,9$ $\forall$ $\forall$ ١٦,١٣٤ ۳۱۸ $\Lambda, \Sigma \Lambda$
المطلويات دائنون تجاريون وأخرون إجمالي صافي الموجودات القابلة للتحديد بالقيمة العادلة الشهرة الناتجة من الإستحواذ حصص غير مسيطرة مبلغ الشراء المحول	(17,759) 1, YY9 r, 06 (550) $E, Y \wedge \wedge$	(17,759) 1,779
تحليل التدفقات النقدية عند الاستحواذ: صافي النقد المستحوذ مع الشركة التابعة (المدرجة ضمن التدفقات النقدية من الأنشطة الإستثماريَّة في بيان التدفقات النقدية) النقد المدفوع (المدرجة صمن التدفقات النقدية من الأنشطة الإستثمارية في بيان التدفقات النقدية) صافي التدفقات النقدية الخارجة		٣١٨ $(\Gamma, 010)$ (T,19V)

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

دمج الأعمال وإستحواذ حصص غير مسيطرة (تتمه) $-1$ لمج الأعمال (تتمة) ٢٠١٥ (تتمة)

الإستحواذ على ارامكس تونس المحدودة (تونس) (تتمة)

إن مبلغ الشهرة والبالغ ٣ مليون درهم نانج من المنافع المتبادلة من دمج أصول ونشاطات شركة ارامكس نونس المحدودة مع أصول ونشاطات المجموعة.

منذ تاريخ الاستحواذ، ساهمت الشركة المستحوذ عليها بمبلغ ١١,٦ مليون درهم من الإيرادات و١ مليون درهم كصافي خسارة قبل الضريبة للمجموعة. وإن تمت عملية الإستحواذ في بداية السنة لكانت الإيرادات من العمليات المستمرة ٣,٨٤١ مليون درهم والربح قبل الضريبة من العمليات المستمرة بمبلغ ٣٨٥ مليون درهم.

استحواذ حصص غير مسيطرة

$Y \cdot Y$

الاستحواذ على أرامكس كينيا المحدودة

قامت المجموعة في ابريل ٢٠١٦ بزيادة استثمارها في شركة ارامكس كينيا المحدودة بالاستحواذ على ٣٠٪ من حصص التصويت، حيث قامت المجموعة بزيادة حصـة استثمارها إلى ١٠٠٪. بلغت قيمة المبلغ النقدي المدفوع إلى المساهمين الغير مسيطرين ٢,٢٠٣ ألف درهم. بلغت القيمة الدفترية لصافي الموجودات في تاريخ الاستحواذ ٣,١٥٩ ألف درهم والقيمة الدفترية للحصـة الإضـافية المستحوذ عليها ٩٤٨ ألف درهم. تم تثبيت الفرق البالغ ١,٢٥٥ ألف درهم ما بين القيمة الدفترية للمبلغ النقدي المدفوع والقيمة الدفترية للحصة الإضافية كاحتياطي ناتج عن استحواذ على حصص غير مسيطرة.

فيما يلي جدول للحصة الإضافية المستحوذة عليها في شركة أرامكس كينيا المحدودة:

الف درهم
Y, Y, Y	المبلغ النقدي المدفوع إلى مساهمي الحصص غير المسيطرة ناقصا: القيمة الدفترية للحصة الإضافية في أرامكس كينيا المحدودة
95A
1,700	الفرق المثبت باعتباره الاحتياطي للاستحواذ على حصص غير مسيطرة

أرامكس غانا المحدودة

قامت المجموعة خلال اوكتوبر عام ٢٠١٦ بالاستحواذ على حصة إضافية بنسبة ١٢٫٥٪ من أسهم التصويت في شركة أرامكس غانا المحدودة، بحيث زادت نسبة مساهمة المجموعة إلى ٨٧,٥٪. قامت المجموعة بدفع مبلغ نقدي بقيمة ٤,٠٤٠ ألف درهم للمساهمين غير المسيطرين. بلغت القيمة الدفترية لصافي الموجودات بتاريخ الاستحواذ ٣,٤٩١ ألف درهم والقيمة الدفترية للحصة الإضافية المستحوذة كانت ٤٣٦ ألف درهم، تم تثبيت الفرق البالغ ٣,٦٠٤ ألف درهم ما بين المبلغ النقدي المدفوع والقيمة الدفترية للحصص الإضافية كاحتياطي ناتج عن الاستحواذ على حصص غير المسيطرة.

فيما يلي جدول للحصة الإضافية المستحوذ عليها في شركة أرامكس غانا المحدودة:

ألف درهم
$\xi$ , $\zeta$ . ۶۳٦ کا	المبلغ النقدي المدفوع إلى مساهمي الحصص غير المسيطرة ناقصا :القيمة الدفترية للحصة الإضافية في أرامكس غانا المحدودة
Y, 7.5	الفرق المثبت كاحتياطي من الاستحواذ على حصص غير مسيطرة

أرامكس ش.م.ع والشركات التابعة لها إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶ دمج الأعمال وإستحواذ حصص غير مسيطرة (تتمه) $-\tau$ استحواذ حصص غير مسيطرة (تتمة)

٢٠١٦ (تتمة)

إنفوفورت غانا المحدودة

قامت المجموعة خلال يونيو عام ٢٠١٦ بالاستحواذ على حصة إضافية بنسبة ٢٥٪ من أسهم التصويت في شركة إنفوفورت غانا المحدودة، بحيث زادت بنسبة مساهمة المجموعة إلى ١٠٠٪. قامت المجموعة بدفع مبلغ نقدي بقيمة ٥٥٢ ألف درهم للمساهمين غير المسيطرين. بلغت القيمة الدفترية لصافي الموجودات في تاريخ الاستحواذ رصيد سالب بقيمة ٩٣ ألف درهم والقيمة الدفترية للحصىة الإضافية المستحوذة بلغت رصيد سالب قيمته ٢٣ ألف درهم. تم تثبيت الفرق ما بين المبلغ النقدي المدفوع والقيمة الدفترية للحصـة الإضـافية المستحوذة البالـغ ٥٧٥ ألف درهم كاحتياطي ناتج عن استحواذ على حصص غير مسيطرين.

فيما يلي جدول للحصـة الإضـافية المستحوذ عليها في شركـة إنفوفورت غانا المحدودة:

ألف درهم
00Y	المبلغ النقدي المدفوع إلى مساهمي الحصص غير المسيطرة ناقصا: القيمة الدفترية للحصـة الإضافية في إنفوفورت غانا المحدودة
$(\Upsilon \Upsilon)$
$\circ \vee \circ$	الفرق المثبت كاحتياطي من الاستحواذ على حصص غير مسيطرة

$-1.10$

أرامكس مالطا المحدودة

قامت المجموعة في ١ يوليو ٢٠١٥ بالاستحواذ على حصة إضافية بنسبة ٤٠٪ من أسهم التصويت في شركة أرامكس مالطا ليمتد، بحيث زادت نسبة مساهمة المجموعة الى ١٠٠٪. قامت المجموعة بدفع مبلغ نقدي ١٣٧ ألف درهم للمساهمين غير المسيطرين. إن القيمة الدفترية لصافي موجودات شركة أرامكس مالطا ليمتد بتاريخ الاستحواذ كانت ٧١٥ ألف درهم والقيمة الدفترية للحصة الاضافية المستحوذة كانت ٢٨٦ ألف درهم.

فيما يلي جدول للحصـة الإضـافية المستحوذ عليها في شركة أرامكس مالطا:

ألف درهم
15V YAJ	المبلغ النقدي المدفوع للمساهمين غير المسيطرين ناقصا: القيمة الدفترية للحصـة الإضافية في شركة أرامكس مالطا ليمتد
(159)	الفرق المثبت كاحتياطي من الاستحواذ على حصص غير مسيطرة

تثمل الممتلكات والآلات والمعدات سيارات بصافي القيمة الدفترية بمبلغ ٢٠							[6] مليون درهم (1٠١٥ - ١٤٢ مليون درهم) تم الحصول عليها بموجب عقود إيجار تمويلية (إيضاح ٢٩).
صافي القيمة الدفترية: في ٢ الم ديسمبر ٢٠١.٢	$y \leqslant y \circ q$	すく・1 ノイ	550,7 I أمر هر	19,99	$\frac{1}{2}$	11, 5, 6	$\frac{14 \times 10}{11}$	$\frac{1}{2}$	1,015	$A \in$ ., $\forall Y$
فی ۲۰۱ نیسمبر ۲۰۱۰		こんこくしょ	$\overline{\phantom{a}}$		77,711	ANTIAN	$1 - y, r q A$	AY, ATV		E0.1403
عمليات متوققة فروقات سعر الصرف		$\begin{pmatrix} 76 \ 76 \end{pmatrix}$	$\begin{array}{c}\n 0 & 1, \gamma, \gamma, \gamma \ 0 & 0, \gamma, \gamma, \gamma \ (2, 1, \gamma, \gamma) \ (2, 1, \gamma, \gamma)\n\end{array}$	$\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$ $\frac{1}{2}$	(7,7,0)			(7, 59)
الاستهلاك: قى ا يناير 11.1 م أستحالك السنة استبعادات		$\begin{array}{c} 27,796 \ 1,796 \ 1,796 \ 1,796 \ 1,796 \ 1,796 \ 1,796 \ 1,806 \ 1,796 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1,806 \ 1$			$x + 5x + 6$ $x + 6x + 1$ $x + 15x + 1$ $x + 15x + 1$	$(1)$ $(2)$ $(3)$ $(4)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$ $(5)$	$\begin{array}{c}\n\bullet \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow \ \uparrow$	$\begin{array}{c}\n\sqrt{r} \circ r \circ r \circ r \ \sqrt{r} \circ r \circ r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee r \vee$		$\begin{pmatrix} 1 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 &$
									$\frac{1}{2}$
في ١٣ ديسمبر ١٠٠	$V\xi, Vol$	AG, 9A		$\frac{1}{2}$ , $\frac{1}{2}$ , $\frac{1}{2}$		105, 11V	171.171	141,751	47,016	, 79.5.1
أستبعادات عمليات متوقفة فروقات سعر الصرف إعادة تصنيف	$(\gamma, \wedge \tau)$	$\begin{pmatrix} 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \end{pmatrix}$ 1.5 N	$(\Upsilon^{\nu}; \xi \xi \cdot)$ $(\Upsilon^{\nu}; \xi \xi \cdot)$ (15.77)	$\begin{pmatrix} x \ y \ z \ z \ z \end{pmatrix}$	$\begin{array}{c}\n111 \ 121 \ 131 \ 141 \ 151 \ 161 \ 171 \ 181 \ 181 \ 191 \ 191 \ 191 \ 191 \ 191 \ 191 \ 191 \ 19$	$\begin{array}{l} \begin{array}{c} \text{1.11} \ \text{2.12} \ \text{3.13} \ \text{4.14} \ \text{5.15} \ \text{6.15} \ \text{7.16} \ \text{8.17} \ \text{9.17} \ \text{10.18} \ \text{11.19} \ \text{12.10} \ \text{13.11} \ \text{14.12} \ \text{15.13} \ \text{16.14} \ \text{17.15} \ \text{18.16} \ \text{19.17} \ \text{19.18} \ \text{19.19} \ \text{19$	$\begin{pmatrix} 9 & 7 & 7 \ 7 & 7 & 1 \ 7 & 7 & 1 \ 7 & 1 & 1 \ 7 & 1 & 1 \end{pmatrix}$	(11, 11) (19, 501)	$\tilde{\mathbf{I}}$	$\begin{pmatrix} 0 & 1 & 1 & 5 \ 0 & 1 & 1 & 5 \ 0 & 0 & 1 & 1 \end{pmatrix}$
تحويلات أضاقأت	1,797	$\frac{1}{2}$							(15A,79A)
فی ۱ پنایر ۲۰۱۲ استحواذات جدیدة EXIST:	$\begin{array}{c} 6.1, 16.4 \ 4.1, 17.4 \ 4.1, 17.4 \end{array}$	$\begin{array}{c}\n\lambda \cdot \circ \alpha \ \lambda \cdot \circ \alpha \ \lambda \cdot \circ \alpha\n\end{array}$	1 - 1 - 1 - 1 - 1 1 - 1 - 1 - 1 V 1 - 1 - 1 - 1 V 1 F - 1 - 1 0 2	$29,504$ $5,400$ $6,700$		ニュニ・ニュ	144,971 14,711 14,711	レス・レスト レイ・メスト	IVI, 151	・・ メイン・ メイム - イム・・ ウィスト - イス・・メイ
$-7.11$	الأدلضسي ألف درهغ	تحصيفات العسنگفره الف ددهم	ر مرهم لي تي الم	أثناث وبنوكنيات ألف درهع	أرقة. القنازن ألف درهم	معدات الق درهم ألف درهم	اجهانی کشیبیوتر آلف درهم	سلیارات ألف درجع	الأعصال الرابسة ألق ددهم	الكعبت ألف لوهم
٤ - الممتلكات والآلات والمعدات

$\vec{z}$

أرامكس شءم.ع والشركات التابعة لها

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ نیسمبر ۱۲۰۲

		$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $	لعجعوع اق درهم
	$\begin{array}{c c c c c} \hline \xi & \xi & \xi \ \hline \xi & \xi & \xi \ \hline \xi & \xi & \xi \end{array}$	$\frac{1}{100}$ $\frac{1}{100}$ $\frac{1}{100}$ $\frac{1}{100}$ $\frac{1}{100}$	الأعصال الرأسعالية ألف درهم
		$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $	سیارات الق درهم
		$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $	اجنين كەنبيۇتر الف لىرايىم
		$\begin{array}{ c c c c c c c } \hline 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & 0 & $	معدات القدارية القداري
	$\frac{1}{2}$ x 1 x 1		أرقة. السنان أن دريم
		$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $	انگاری ویونکلیات آف درهم
		$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $	عباني ألف تدهم
75, 195	$\begin{array}{c c c c c c c c c c c c c c c c c c c $		الأراضي السناجرة ألف درهم تعسيئات
$\frac{2.5}{2.5}$	$\begin{array}{ c c c c c c c c } \hline \rule{0pt}{1ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule{0pt}{2ex} \hline \rule$		الأولضسي الف لدهم
ساقي القيمة الدفترية: في ٢٦ ديسمبر ١٥، ٢	في ٢٦ ديسمبر ١٠٠٢ الاستهلاك: أستواذات جديدة الاستهلاك السنة تحويلات أستوانات سعر الصرف	$\tilde{f}$ (1 cent o ). اضافات أستبعادات أستبعادات أوروقات سعر الصرف في ۱ يناير ۱۰۱۰ أستحواذات جنيدة REALLS	$-1.10$

إيضاحات حول البيانات المالية الموهدة

في ٢٦ ديسمبر ١٦٠٢

٤ - الممتلكات والآلات والمعدات (تتمة)

$\frac{1}{2}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

0– الشهرة

	. ألف درهم	. . ألف درهم
فی الآستحواذ على شركات نابعة (إيضاح ٣)	۱,۰۳۸,۰۷۹ 111,601	٬۱٬۰۷۶٬۰۹۸ Y1, YEY
العمليات المتوقفة (إيضاح ٨) فروقات اسعار عملات أجنبية	$(Y \wedge, \xi \wedge Y)$ (1,110)	(09, 11)
في ٣١ ديسمبر	1,4,6,4,6	$\lambda$ , $\kappa$ , $\lambda$ , $\lambda$ , $\lambda$ , $\lambda$

قامت المجموعة بإجراء اختبار انخفاض في القيمة السنوي بتاريخ ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و٢٠١٥، حيث تأخذ بعين الاعتبار العلاقة بين القيمة السوقية والقيمة الدفترية للمجموعة من بين عوامل أخرى، عند استعراض مؤشرات انخفاض القيمة. كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، كانت القيمة السوقية للمجموعة أعلى من القيمة الدفترية لحقوق الملكية لها. يتم تحديد المبالغ القابلة للتحصيل من الوحدات المنتجة للنقد عن طريق احتساب القيمة المستخدمة باستخدام توقعات التدفقات النقدية من الموازنات المالية التي تتم الموافقة عليها من قبل الإدارة العليا والتي تغطي فترة ٥ سنوات.

$\mathbf{v}$ is a

تم تخصيص الشهرة على الدمج التالية للوحدات المنتجة للنقد:

	r. 17	٥ ۱ م ۲
	ألف درهم	ألف درهم
البريد الدولي السريع	$\mathbf{y} \cdot \mathbf{y}$	$\gamma \vee \circ \circ \circ \epsilon$
توصيل الشحنات	178,777	1Y1,5YT
البريد المحلي السريع	$E Y \wedge E Y$	YV9, V5V
الخدمات اللوجستية	$\forall$ $\circ$ , $\cdot$ $\forall$ $\cdot$	YJ. EVA
تخزين وثائق	1 8 8 , 8 1 7	110,12.
النشر والتوزيع	9,184	$9,1$ $\wedge$ $\vee$
	٤.٠ - ١٠ ١	۱,۰۳۸,۰۷۹

الافتراضات الرئيسية المستخدمة في احتساب القيمة المستخدمة والحساسية للتغيرات في الافتراضات إن احتساب القيمة المستخدمة هو الأكثر حساسية للافتراضات التالية:

حجم المعاملات – تستند على الأداء المقدر للوحدات الفردية المنتجة للنقد.

معدلات الخصم – تمثِّل معدلات الخصم تقييم السوق الحالي للمخاطر المحددة لكل وحدة منتجة للنقد، مع الأخذ في الاعتبار القيمة الزمنية للنقود والمخاطر الفردية من الموجودات المعنية التي لم يتم إدراجها في تقديرات التدفقات النقدية. يستند احتساب سعر الخصم على الظَّروف المُحدَّدة للمجموعة وقطاعاتها التشغيلية ويشتق منَّ المتوسط المرجح لتكلفة رأس المال لقطاع الصناعة والذي يتراوح بين ٨٪ الي ١٠٪ (٢٠١٥ –الذي يتزاوح بين ٨٪ الى ١٠٪). يأخذ المتوسط المرجح لّتكلفة رأس المال في الآعتبار كلا من الّدين وحقوق الملكية. نشتق تكلفة حقوق الملكية من العائد المتوقع على الاستثمار من قبل مستثمري المجموعة. تستند تكلفة الدين على القروض التي نترتب عليها فوائد التي يجب على المجموعة تقديمها. إن المخاطر المتعلقة بكل قطاع تدرج من خلال تطبيق عوامل بيتا الفردية. يتم تقييم عوامل بيتا سنويا استنادا إلى بيانات السوق المتوفرة للعموم. يتم إجراء تعديلات على سعر الخصم للعامل بالمبلغ وتوقيت التدفقات الضريبية المستقبلية المحدد لكي تعكس معدل خصم ما قبل الضريبة.

تقديرات معدل النمو – معدل النمو المستخدم بنسبة ٣,٧٪ (٢٠١٥- ٣,٦٪) يستند إلى النتائج التشغيلية الفعلية والأداء المتوقع في المستقل .

الحساسية للتغيرات في الافتراضات تعتقد الإدارة أنه لا يوجد تغيير محتمل معقول في أي من الافتراضات الرئيسية الواردة أعلاه يمكن أن يتسبب بزيادة القيمة المدرجة للوحدة لتتجاوز مبلغها القابل للتحصيل.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

الموجودات المعنوية الأخرى $-1$ الموجودات المعنوية ذات الأعمار المحدودة

	فوائم العملاء
	وموجودات معنوية	الامتيازات ذات
	آخری ذات	الأعمار غير
	الأعمار المحدودة	المحدودة		المجموع
التكلفة :	ألف درهم	ألف درهم	r.17 ألف درهم	Y.10 ألف درهم
الرصيد كما في ١ يناير استحواذ على شركات تابعة* العمليات المتوقفة فروقات تحويل	Y1, A97 $Y, \xi \vee \wedge$ $(Y, 9 ) )$	$1V_{\epsilon}$ , $1V_{\epsilon}$ 11,177	V1, A97 111, 11 $(Y, 9 \mid Y)$ 17,177	71,75A $\mathcal{N} \cdot \mathcal{N} \cdot \mathcal{N}$ (07)
فی ۳۱ دیسمبر	74,609	187,777	$Y \circ f$ , $Y Y \circ f$	V1, A97
الانخفاض في قيمة الإطفاء:
الرصيد كما في ١ يناير الإطفاء خلال السنة	(11,010) (0,101)	$\overline{\phantom{a}}$	(11,010) (0,101)	(17, 11) (0,112)
فی ۳۱ دیسمبر	(YV, VV)	÷	(YV, VVV)	(YY,0Y0)
صافي القيمة الدفترية
فی۲۱ دیسمبر	٣٩,٧٨٢	111,11	YY1,00A	29,77V

الاستحواذ خلال السنة

معظم الموجودات المعنوية المستحوذة تتكون من علامات تجارية ذات عمر إنتاجي لا منتهي ليتم استخدامها من قبل المجموعة وتخضع هذه الموجودات لاختبار سنوي للانخفاض في القيمة.

الافتراضات الرئيسية المستخدمة في احتساب القيمة المستخدمة والحساسية للتغيرات في الافتراضات إن احتساب القيمة المستخدمة هو الأكثر حساسية للافتراضات التالية:

حجم المعاملات – تستند على الأداء المقدر للوحدات الفردية المنتجة للنقد.

معدلات الخصم – تمثل معدلات الخصم تقييم السوق الحالي للمخاطر المحددة لكل وحدة منتجة للنقد، مع الأخذ في الاعتبار القيمة الزمنية للنقود والمخاطر الفردية من الموجودات المعنية التي لم يتم إدراجها في تقديرات التدفقات النقدية. يستند احتساب سعر الخصم على الظروف المحددة للمجموعة وقطاعاتها التشغيلية ويشتق من المتوسط المرجح لتكلفة رأس المال لقطاع الصناعة بنسبة ١١٪. يأخذ المنوسط المرجح لتكلفة رأس المال في الاعتبار كلا من الدين وحقوق الملكية. تشتق تكلفة حقوق الملكية من العائد المتوقع على الاستثمار من قبل مستثمري المجموعة. تستند تكلفة الدين على القروض التي نترتب عليها فوائد التي يجب على المجموعة تقديمها. إن المخاطر المتعلقة بكل قطأع ندرج من خلال تطبيق عوامل بيتا الفردية. يتم تقييم عوامل بيتا سنويا أستنادا إلى بيانات السوق المتوفرة للعموم. يتم إجراء تعديلات علمي سعر الخصم للعامل بالمبلغ وتوقيت التدفقات الضريبية المستقبلية المحدد لكي تعكس معدل خصم ما قبل الضريبة.

تقديرات معدل النمو – معدل النمو المستخدم بنسبة ٢,٥٪ يستند إلى النتائج التشغيلية الفعلية والأداء المتوقع في المستقبل.

الحساسية للتغيرات في الافتراضات

تعتقد الإدارة أنه لا يوجد تغيير محتمل معقول في أي من الافتراضات الرئيسية الواردة أعلاه يمكن أن يتسبب بزيادة القيمة المدرجة للوحدة لنتجاوز مبلغها القابل للتحصيل.

.
إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

الشركات التابعة الجوهرية والمملوكة جزئياً من قبل المجموعة $-¹$

المجموعة لديها شركة تابعة واحدة في الشرق الأوسط ذات رصيد جوهري لحصص غير المسيطرين.

المعلومات المالية للشركة التابعة والتي يكون رصيد حصص غير المسيطرين فيها جوهري هي كما يلي:

إن الحصة النسبية لحصص غير المسيطرين من حقوق الملكية كما يلي:

	r.17 $\frac{1}{2}$	Y.10 $\overline{\mathscr{X}}$
	$\frac{7}{2}$ .	$\frac{7}{10}$ .
	r.17 كتف درجع	$r \cdot 10$ ألف درهم
الأرصدة المتراكمة لحصص غير المسيطرين الجوهرية:	1,119	YA, 919
العائد إلى حصص غير المسيطرين الجوهرية:	TT, 1 ET	$\tau\tau,\tau\cdot\lambda$

فيما يلـي المعلومات الماليـة المختصـرة للشركات التابعـة. تم إعداد هذه المعلومـات بنـاءً علـي المبـالـغ قبل استبعاد المعاملات مـع الشركات
التابعـة.

ملخص معلومات بيان الدخل للسنوات ٢٠١٦ و١٠١٥:

	$r \cdot 17$	Y.10
	كلف درهم	ألف درهم
الإيرادات	701,704	709,007
تكلفة المببعات	$Y \cdot V, 9 V \circ Y$	$(\texttt{Y} \texttt{Y} \cdot \texttt{Y} \cdot \texttt{Y}^*)$
مصاريف إدارية وتشغيلية ومبيعات	$Y \wedge Y, 9 \in E$	$(109, \Delta V)$
مصاريف أخرى	(9,100)	(1.791)
الربح قبل الضريبة	0.74	14, YAY
ضريبة الدخل	$(\epsilon, \tau$ ۹۸)	(Y, YY)
الربح للسنة	$£7,7 \wedge \circ$	77,717
مجموع الدخل الشامل	$£7,7 \wedge o$	77,717
العائد إلى حصص غير المسيطرين	27,1ET	$TT, T \cdot \wedge$
توزيعات أرباح لحصص غير المسيطرين	69,976	77,727

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

٧ – الشركات التابعة الجوهرية والمملوكة جزئياً من قبل المجموعة (تتمة)

ملخص معلومات بيان المركز المالي كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و ٢٠١٥:

	r.17	Y.10
	ألف درجم	آلف درهم
نقد وحسابات بنكية	9.0.7	7.770
ممتلكات ومعدات وألات	$\circ \tau, \wedge \circ \eta$	07,0.7
موجودات مالية متداولة أخرى	169,919	$1YY, \Lambda 10$
موجودات غير متداولة	0.17	$\frac{1}{2}$
ذمم دائنة تجارية وأخرى (متداولة)	(119, 119)	(112, 901)
قروض تحمل فائدة وضرائب مؤجلة	(Y 2, 201)	$(YY, Y \wedge \circ)$
مطلوبات (غیر متداولة)	$(\epsilon$ Y, ۳۷۳)	$(Y_1, V_1)$
مجموع حقوق الملكية	A, TT9	$oV, \Delta Y \Delta$
العائد إلى:
الشركة الأم	1,119	YA, 919
حصص غير المسيطرين	1,119	۲۸,۹۱۹
ملخص معلومات بيان التدفقات النفدية للسنة المنتهية في ٣١ ديسمبر :
	r . 17	$Y \cdot 10$
	آلف درهم	ألف درهم
الأنشطة التشغلنة	136,37.	$\forall \lambda, \Delta \Upsilon$
الأنشطة الاستثمارية	$(\wedge,\vee,\vee)$	$(11, \text{TTV})$
الأنشطة التمويلية	(90,01)	(1.017)
صافى الزيادة فى النفدية وشبه النفدية	$Y$ ,, $YV$	7,777

أرامكس ش.م.ع والشركات التابعة لـها إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶ ٨– العمليات المتوقفة $-1.11$ استبعاد شركة ميل كول كوريرز بي تي واي المحدودة – أستراليا خلال عام ٢٠١٦، قامت المجموعة باستبعاد ١٠٠٪ من حصتها في ميل كول كوريرز بي تي واي المحدودة – أستراليا. إن قطاع شركة ميل كول كوريرز بي تي واي المحدودة لم يعد يعرض في إيضاح المعلومات القطاعية. إن نتائج شركة ميل كول كوريرز المحدودة للفترة كما يلي:

	r.17 ألف درهم	r.10 ألف درهم
إيرادات تقديم الخدمات	07,797	$\Lambda$ Y, $\circ$ $\circ$
تكالبف الخدمات	(T1, 051)	(54, 800)
إجمالي الربح	11,101	$T\epsilon, \Lambda \cdot \cdot$
ناقصا: مصاريف غير مباشرة	$(11, \vee \circ \wedge)$	(Y5,755)
الأرباح التشغيلية	2,994	1.10V
زيادة: دخل آخر ، بالصافي	YYA	1.78A
الربح قبل الضريبة	0, VV	11,440
مصروف ضريبة الدخل الريح بعد الضريبة للفترة الربح من استبعاد العمليات المتوقفة	(1, Y E V) t, t ۳,۳۰۳	(5,009) $\Lambda, \Upsilon \Upsilon \Upsilon$
مجموع الريح للفترة من العمليات المتوقفة	V. TYY	$\Lambda, \Upsilon \Upsilon \Upsilon$

إن الفئات الرئيسية من موجودات ومطلوبات ميل كول كوريورز بي تي واي ليمتد (استراليا) كما في ٣١ أغسطس ٢٠١٦ كما يلي:

	$r + 17$	1.10
الموجودات	ألف درهم	ألف درهم
ممتلكات وألات ومعدات (إيضاح ٤)	1,719	1,19.
ذمم مدينة تجارية	$\Lambda, \epsilon \cdot \eta$	$\lambda, \lambda \vee \circ$
موجودات متداولة أخرى	1,107	1,090
موجودات غير متداولة أخرى*	۹۱۹
الأرصدة لدى البنوك	$t, \cdot \cdot \vee$	0, 297
مجموع الموجودات	17,1.7	1 V, 2 O V
المطلوبات
ذمم دائنة	190	TEA
مطلوبات متداولة أخرى	$\forall$ , $\circ$ $\wedge$	$Y, Y, \xi$
مطلوبات غير متداولة أخرى	7 A 1	$\mathcal{L}$
مجموع المطلوبات	5.496	$\mathbf{r}, \cdot$ 77
صافي الموجودات المتعلقة بمجموعة الاستبعادات	11, V17	15,791

* تم استبعاد الشهرة والموجودات المعنوية الناتجة عن الاستحواذ الأولي بقيمة ٧٨,٤١٧ درهم وتم استبعاد ٧,٩١١ درهم على التوالي.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ ٨– العمليات المتوقفة (تتمة) ٢٠١٦ – (تتمة) استبعاد شركة ميل كول كوريرز بي تي واي المحدودة – أستراليا (تتمة)

	r.17 ألف درهم
التدفقات النفدية من البيع: المبلغ المقبوض النقد المدرج ضمن النقدية وشبه النقدية كما في ٣١ أغسطس ٢٠١٦ في بيان التدفقات النقدية	117, 111
صافي التدفقات النقدية	$(t, \cdot \cdot \vee)$ $11\Lambda, \Lambda, \epsilon$

صـافي التدفقات النقدية الناتجة من شركة ميل كول كوريرز بي تي واي المـحدودة – أستراليا كما يلي:

	r.17 ألف درجم	$Y \cdot 10$ ألف درهم
الأنشطة التشغيلية الأنشطة الاستثمارية	$(1,1\forall\lambda)$ (5 Y)	$(\wedge\wedge)$ 79E
صافى التدفقات النقدية (الخارجة) الداخلة	(1.7.7)	٦٠٦
الريح المثبت من عمليات البيع كما يلي:	ألف درجع
المبلغ المقبوض صافى الموجودات المتعلقة بمجموعة الاستبعادات الشهرة موجودات معنوية احتياطي تحويل العملات الأجنبية المتعلقة بالاستبعادات	177,411 (11, 11) (Y ^ , £ 1 Y ) $(Y, 9 \mid Y)$ (Y1,51)
الربح من عمليات البيع	$\frac{r}{r}$

$\epsilon$ o

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

العمليات المتوقفة (تتمة) $-\wedge$

$Y \cdot Y$

إستبعاد شركة أرامكس كازاخستان المحدودة .
في ٣٠ إبريل ٢٠١٥، قامت المجموعـة بإستبعاد ٤١٪ من حصـتها فـي أرامكس كازاخستان المحـدودة. تـم إدراج النقـد النـاتج مـن بيـع
العمليات المتوقفة خلال ٢٠١٥ في بيان التدفقات النقدية كجزء من الانشطـة الاستثمارية.

إن قطاع شركة أرامكس كازاخستان المحدودة ليمتد لم يعد يعرض في إيضاح المعلومات القطاعية.

إن نتائج شركة أر امكس كاز اخستان المحدودة للسنة كما يلي:

	۱۰۱٥ ألف درهم
إيرادات تكاليف الخدمات	1.017 (Y4Y)
إجمالي الربح ناقصاً": مصاريف غير مباشرة	VYE $(99\lambda)$
الخسارة التشغيلية ناقصاً: مصاريف أخرى	$(YY\xi)$ $\left( \begin{array}{c} 0 \ 1 \end{array} \right)$
الخسارة قبل الضريبة مصروف ضريبة الدخل	$(Y \wedge Y)$
الخسارة بعد الضريبة للفترة من العمليات المتوقفة الخسارة من استبعاد العمليات المتوقفة	$\left{\begin{matrix} \gamma \wedge \tau \ \gamma \tau \vee \end{matrix}\right}$
مجموع الخسارة	$\sqrt{28}$
التدفقات النقدية من البيع: المبلغ المقبوض النقد المدرج ضمن النقدية وشبه النقدية كما في ٣٠ ابريل ٢٠١٥
في بيان التدفقات النقدية	(155)
صافي التدفقات النقدية الخارجة	(155)
صافي التدفقات النقدية الناتجة من شركة أرامكس كازاخستان المحدودة كما يلي:
	Y.10 ألف درهم
mit vorauft mit op Artik	$\sim$ $\sim$ $\sim$ $\sim$ $\sim$ $\sim$

$\binom{18V}{rV}$	الانسطة السعينية الأنشطة الاستثمارية
$\frac{(111)}{2}$	صافي التدفقات النقدية الخارجة

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

الاستثمارات في مشاريع مشتركة $-9$

إن تفاصيل الاستثمارات في مشاريع مشتركة كما يلي:

القيمة النفترية		طبيعة النشاط	بلد التأسيس		نسبة الملكية
1.10 ألف لرجم	$\frac{r+1}{r+1}$ گفت قوجہ				$\frac{r \cdot 10}{7}$ $\frac{r \cdot 11}{7}$
51,077		الخدمات اللوجستية	مصر		$7.107$ $7.1.1$	أرامكس مشرق للخدمات اللوجستية (شركة مساهمة مصرية)* أرامكس سينوترانس اكسبرس
		البريد الدولمي السريع وتوصيل الشحنات	الصين		$\frac{1}{2}$ $\circ$ .	المحدودة
٣,٢٢٨	$t, 1$ $t$ $V$	والخدمات اللوجستية خدمات البريد	إندونيسيا	$\frac{7}{2}$ .	$\frac{7}{2}$ .	بي تي جلوبال ديستربيوشن أللاينس
۱,۶۳۲	$1, 11 +$	الدولي السريع
$\overline{\phantom{a}}$	$-1$	الخدمات اللوجستية	عُمان	$\frac{7}{10}$ .	$\frac{7}{2}$ .	أرامكس اللوجستية
	$\frac{1}{2}$	خدمات أخرى	دبی	$\frac{7}{10}$ .	7.0.	ایزي باك بلس
		خدمات محلية وخدمات البريد	سنغافورة	$\equiv$	7.1.	أرامكس جلوبال سوليوشنس**
	119,676	السريع
57,747	110, 111

• قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ باستحواذ حصـة إضـافية بنسبة ٢٥٪ من حصص التصويت في شركة أرامكس مشرق للخدمات
  اللوجستية (شركة مساهمة مصرية) بحيث زادت نسبة مساهمة المجموعة إلى ١٠٠٪ لتصبح مساهم مسيطر . لذلك تم توحيد
  البيانات المال $\ddot{\phi}$
• جميع القرارات التشغيلية الرئيسية للشركة كانت تتطلب الموافقة من المجموعة وشركائها معاً. إن القيمة العادلة لصافي الموجودات
  كما في تاريخ حدوث العملية ما زالت مؤقتة. 带带

يتم احتساب المشاريع المشتركة باستخدام طريقة حقوق الملكية في البيانات المالية الموحدة.

Ε
्रान्दा नि
$\frac{1}{2}$ وإلشركاء $\mathbf \zeta$
r
ŗ ŗ,

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

في ا٣ نيسبر ١٠٠٢

إن المعلومات المالية المأخصة للمشاريع المشتركة استنادأ إلى البيانات المالية التي تم إعدادها وفقأ للمايير الدولية لإعداد القارير المالية، مبينة أدناه:

٩- الاستثمارات في المشاريع المشتركة (تتمة)

$5.11$

القيمة المدرجة للاستثمار		5,15V				118,61	へのこく
نسبة ملكية المجموعة	$\cdot \cdot \cdot$	$\frac{1}{10}$ .	$\mathcal{L}$	$\frac{1}{2}$ .	$\ddot{\mathcal{L}}$
حقوق الملكية		A, Y 9	$\frac{1}{2}$	l.			$\begin{array}{c}\n1 \ 1 \ 1\n\end{array}$
		$\frac{1}{(11,11,11)}$			$\begin{array}{c}\n\begin{array}{c}\n\mathbf{r} \ \mathbf{r} \ \mathbf{r} \ \mathbf{r}\n\end{array}\n\end{array}$	$y = 12$ $y = 2$ $y = 3$ $y = 4$ $y = 1$ $y = 1$ $y = 1$ $y = 1$ $y = 1$
موجودات غير متداولة معيودات متداولة مطلوبات غير متداولة مطلوبات متداولة*		へんじょう	$\frac{2}{5}$ , $\frac{4}{5}$	$\begin{array}{c} 4.7774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.4774 \ 1.47$	1,001		$\begin{array}{c} \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{array} & \begin{array}{c} \bullet \ \bullet \ \bullet \ \bullet \end{$
	ألف لوهع	ألق ودهم	ألك لرهم	ألف لرهم	ألف ددهم	ألف لدهم	ألف ودهم
	أداعكس العشنرة. القكس العشنرة اللوجستية	اكسيوس المحتود سينوتالكس الألعكس		ا ام هستنیه مستنیه	النوي لباك منتوي لباك		العجموع

شملت المطلويات المتداولة لأرامكس جلويال سوليوشن مصاريف مستحقة بلغت ٧,٢ مليون درهم ومثلويات والمواس متداولة أخرى بلغت ٩,٠ مليون درهم. تقمل الموجودات المتداولة لأرامكس جلويال سوليوشن نقد في النبوك بلغ 1,7 مليون درهم مدينة بلغت ٧,١ مليون درهم وموجودات متداولة أخرى بلغت ٦,٦ مليون درهم. $*$

$\frac{1}{2}$

f
r F $\frac{1}{2}$
É y = ڇ
D ۱
ſ
Þ

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

$\frac{1}{2}$ (1 $\frac{1}{2}$ )

الاستثمارات في المشاريع المشتركة (تتمة)

$\frac{1}{2}$

			$\frac{\frac{6}{100}}{\frac{100}{100}}\n= 1.11,1.41\n\n11,1.41\n\n12,1.61\n\n13,1.65\n\n14,1.66\n\n10,1.60$
					الق بوليونيان القلوليونيان القلاليونيان
					$\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$ $\frac{1}{\sqrt{25}}$
					$\frac{1}{\sqrt{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\frac{2}{3}}}\sqrt{\frac{1}{1+\$
					$\frac{\frac{1}{2} \sum_{i=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}^{n} \frac{1}{2} \sum_{j=1}$
il	$\frac{1}{2}$	T, {0A	$(1, 1, 1)$ $(1, 1, 1, 1)$	ألق درهم	المحلو
51,01	$\sim$	00, TTI		أكف لوهم	أرامكس العشوق الملكس العشوق اللوجستية
لقيمة المدرجة للاستثمار	نسبة ملكية المجموعة	حقوق العلكية	موجودات غير مقداولة مرجودات مقداولة مطلوبات غير مقداولة مطلوبات مقاولة *

شملت المطلوبات المتداولة لأرامكس مشرق مطلوبات ضريبية مؤجلة بلغت ٢,١ مليون درهم ومصاريف مستحقة بلغت ٤,١ مليون وسلفيات بلغت ٣ مليون درهم والتزلم عقر إيجار
تمويلي بلغ ٢,٢ مليون درهم ومطلوبات متداولة أخرى بلغت ٢,٢ مليون درهم. $*$

تثمل الموجودات المتداولة لأرامكس مشرق نقد في النبوك بلغ ٦,١ مليون درهم وذمم مدينة بلغت ٩,٩ مليون درهم وموجودات متداولة أخرى بلغت ٢,٨ مليون درهم. $\ddot{\phantom{1}}$

$\ddot{a}$

أرامكس شءم.ع والشركات التابعة لها إيضاحات حول البياتات المالية الموحدة

٩- الاستثمارات في المشاريع المشتركة (تتمة) فی ۳۰ دیسمبر ۲۰۱۰

حصة الشركة من الاستثمار في المشاريع المشتركة من الأرباح (والخسائر):

$$

	Ш
حصة المجموعة من ريح (خسارة) السنة	ť.	ノンド		(7,799)	Ī	(ooy	(1.991)
تريح (الخسارة) للسنة	Ш	べんすく	これ	(o,roy		$\begin{pmatrix} 1 \ 2 \ 3 \end{pmatrix}$	(r, Y, 9)
الربح (الضارة) فَإِل الضربية مصروف ضربية النخل	ł	べんもく ij	ور ここ	(c,40x)		$\lambda$ $\widehat{\mathcal{F}}_{\bm{t}}$	$F, \circ \tau \circ f$ (11)
مصاريف ادارية الإيرادات تكلفة مبيعات	ł.	$(79,77)$ $(79,77)$	(r, r, r) (7,75)	(15.0, 1) (1, 1, 0)	I $\binom{t}{0}$	(71, 41) (1, 0)	(1, 1, 1, 1)
			コールス	4,70		IA,AVE
	ألف لدهم J,	ألف لدهم	ألق لرهم	ألق لوهم	ألق لوهم	ألف لرهم	ألق لدهم
	إعكس العشرق اللوجستية للفلعات É,	سنيفرترتس اكسبريس المحدودة ألأحقس	بي تي شكويل ليستريبيةش أللاينس	اللوجستية أداعكس	الأي باك يتين	ارابع جلویاں سولیوٹننز	العجموع

$\ddot{\bullet}$

إيضاحات حول البياتات المالية الموحدة

في 17 ديسمبر 11.1

٩– الاستثمارات في المشاريع المشتركة (تتمة)

لدى المشاريع المشتركة التزامات رأسمالية بلغت لا شئ (١٠٠٥ - ٢٠ ألف درهم) من أجل بناء ممتلكات وآلات ومعدات.

حصة المجموعة من ريح (فسارة) السنة	- م II	$\frac{1}{2}$	151	(5,9)	$\binom{1}{0}$	I	$(\mathbf{y}, \mathbf{y}, \mathbf{y})$
الربح (الخسارة) للسنة	Y.oq' I H	ニーム	540	(9,94)		Į	$(1, \cdot)$
الريح (الضارة) قيل الضربية مصروف ضربية الدخل	ニュ $\sim 7$	$\begin{array}{c} \hline \end{array}$ ニーム	YY3	(9,94)	न् :		$\begin{pmatrix} 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \ 1 & 1 & 1 \end{pmatrix}$
الإيرادات تكلفة مبيعات مصاريف ادارية	(79, 7A) (19, 9) $\frac{1}{2}$ ع ح	(10, 151) (77, 0.7) YA, Yo	(L, K) (2,797) 1.51	$\binom{1}{1}$ 1111	Ĩ $\begin{array}{c} \mathbf{a} \ \mathbf{b} \ \mathbf{c} \end{array}$	$\mathbf{I}$ ı	$\begin{pmatrix} 17\lambda, \lambda, 11\lambda \ (\lambda, 1, 0\lambda) \ (\lambda, 1, 1) \end{pmatrix}$
	ألف لدهم	ألف لرهم	ألق لرهم	ألف لرهم	ألف لدهم	ألف لرهم	ألف لدهم
	مكس العشرة اللوجستية للفلعات J $\tilde{\epsilon}$	ارایکس سینوتارتس اکسیریں المحدودۃ	بي تي شطويل ديستريبيوتس اللاينس	اللوجستية	الإي باك İ.	ارابع جویال سولیوفننز	ألعبتنوع
			r. 10

$\ddot{\bullet}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

. ١- الاستثمار في شركات حليفة

إن تفاصيل الاستثمار في شركات حليفة كما يلي:

	نسبة الملكبة		بلد التأسيس	طبيعة النشاط	القيمة النفترية
	$\frac{Y \cdot 10}{7}$ $\frac{Y \cdot 11}{7}$				r.17 كلف لرجع	۲۰۱٥ الف دروم
كانتربيري كوريور
اوبريشنز المحدودة	7.50		نيوزلندا	الخدمات المحلية	٣٦٧
لاين هول اكسبرس−
استراليا المحدودة	7.11, 6		أستراليا	الخدمات المحلبة	19V
دابلیو اس ون	7.70	$\overline{\phantom{a}}$	الإمارات	توصيل الشحنات
للاستثمار المحدودة				السريع	9,0 A
أرامكس تايلند المحدودة	7.69	7.59	تايلند	الخدمات اللوجستية
				وجميع حلول النقل	۳۱۶	600
أرامكس كازاخستان المحدودة		$\gamma$ .	كازاخستان	توصيل الشحنات	$\overline{a}$	$\overline{\phantom{a}}$
					1.551	$6 \vee 0$

$\ddot{\phantom{a}}$

$=$ $=$

$\sim$

F
ļ
6 $\frac{1}{2}$
ķ ្ត ខ្មែ
Ì ľ

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

$\frac{1}{2}$ (if $\frac{1}{2}$ of $\frac{1}{2}$ )

١٠- الاستثمار في شركات حليفة (تتمة)

يتم احتساب حصبة المجموعة في الشركات الحليفة باستخدام طريقة حقوق الملكية في البيانات الموحدة. يوضح الجدول المطومات المالية لاستثمار المجموعة في الشركات الحليفة: $5.11$

القيمة المدرجة للاستثمار	$\begin{array}{c c}\n\lambda \downarrow \downarrow & \downarrow \ \hline\n\lambda \downarrow \downarrow & \circ \lambda \end{array}$	Ξ	- ^ ^			$Y13$ .
			- > >			1.3:1
نسبة ملكية المجموعة همة المجموعة		2.71.2
حقوقى الملكية	$\frac{\sum_{i=1}^{n} x_i}{\sum_{i=1}^{n} x_i}$		スマート			51, 1, 1
المودات غير المتداولة المرجودات المتداولة المطلوبات غير المتداولة المطلوبات المتداولة		${5, \cdot \Lambda \Lambda$	(N, 091)
		E.ATT	くくいく			. ه ه
			ごく			0.714
		ألق لرهد	ألف لرهم	ألف لوهع	ألف لدهم	ألف لرهم
	كاتتريوي كوريور اويريشنئر المحدود. الف درهم		اليكيو اس مث	علتك الصحيوبة العكس		العجعوع

$\frac{1}{2}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

في ٢٦ ديسمبر ١٦٠٢

١٠- الاستثمار في شركات حليفة (تتمة)

القيمة المدرجة للاستثمار				$\zeta$		5 0
حصة المجموعة
			ľ	$2\lambda$		$5\lambda$
نسبة ملكية المجموعة				137	$\overline{\Omega}$ .
حقوق العلكية					I
					(1,700)
المودات غير المتداولة المرمودات المتداولة المطلوبات غير المتداولة المطلوبات المتداولة	$\left[\begin{array}{c c} \mathbf{a} & \mathbf{b} \ \mathbf{b} & \mathbf{c} \end{array}\right] \hspace{.03in} \left[\begin{array}{c c} \mathbf{c} & \mathbf{b} \ \mathbf{c} & \mathbf{c} \end{array}\right] \hspace{.03in} \mathbf{a} \hspace{.03in} \left[\begin{array}{c c} \mathbf{a} & \mathbf{b} & \mathbf{c} \end{array}\right]$				$-5.110$	$\begin{pmatrix} 1 & 0 & 1 \ 1 & 0 & 1 \end{pmatrix}$
						1,794
		أكف لوهم
			ل أليفيو /س وف ألف لنرجم			ألف نوهم
						المجموع
		تريبوهول المسبريين أستراليا المحدودة
	كانتتريوي كموريور اويويشنتر المحدودة ألف درهم			كارليكس تأنيكند المحذورة كالف ترهم	أرائعكس كازاريخستان المحدودة ألف درهم
			$\frac{1}{2}$ , 10

$\frac{1}{2}$

أرامكس شءم.ع والشركات التابعة لها إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

١٠- الاستثمار في شركات حليفة (تتمة)

في ٢٦ ديسمبر ١٦٠٢

حصة المجموعة من ريح (خسارة)السنة	$\begin{matrix} \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1} & \mathbf{1$	$\frac{1}{2}$	$\frac{1}{2}$	$\sum_{i=1}^{n}$		ょく
الربح (الخسارة) للسنة	$\frac{(111)}{1.61}$		べつく	(トライン	Ī	Y, Aos
مصروف ضريبة الدخل		I	(5.0)			(77)
الربح (الخسارة) فبل الضربية	1,772	(ハ・ハ)	Yov,	にてく		いこく
مصاريف إدارية	(1, 1, 1)	$\circ 7$	$\lambda$ , $\lambda$ , $\lambda$	ごくこく
إيرادات كاف ة المبيعات		21/11	$GY,YZ$ $GY,YZ$	(1,7)9		1200
				ユンベイ
	ألق وبصم	الق ديصر	ألف ودهم	ألق لوهم	ألف درهم	ألف درهد
	كانتريزي كوريور اويريشنز المحدودة	لصعداءكة	واليكيبي أحل وت	نايلند المحدودة ألماعكس	فستان المحنودة اعکس	العبعوع
			5.11

$\bullet$

Ę
$\frac{1}{2}$
∵ بتن م.ع والشركات ا سـ

في اَ٣ نيسمبر ١٦٠٢

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

.١- الاستثمار في شركات حليفة (تتمة)

$1.10$

ألق لزهم العجموع $\begin{pmatrix} r, r \leq 1 \ r, r \leq 1 \ r, r \geq 1 \end{pmatrix}$ $\sqrt{\frac{1}{2}}$ $\sqrt{210}$ أرامكس
كازاخستان المحدودة ألف درهم $(1,1)$ $\sqrt{\frac{1}{2}}$ $\left{\begin{array}{c} 1.500 \ 1.791 \ 1.791 \end{array}\right}$ $\sqrt{2}$ أرافكس
تايلند المحدودة ألق نزهم $(1, 1, 0)$ $\binom{17}{17}$
(17) $\sqrt{\frac{1}{6}}$ $\sqrt{\cdot \cdot}$ $\mathbb{E}\left[\left.\rule{0pt}{10pt}\right\vert\right],$ والبكيو اس ون أكف لوهم $\bar{1}$ $\mathfrak{f}$ $\vert$ 1 $\mathfrak{t}$ لإينوجول اكسبوس
أستراليا العحنونة
ألف درجم $\hat{\mathbf{I}}$ $\hat{1}$ $\mathbf{I}$ Ť $\mathbf{I}$ $\hat{I}$ $\mathbf{I}$ كانتريوي كوريور
اويريشنتر المحدودة
الف درهم $\bar{t}$ $\mathbf{1}$ $\mathbf i$ Ï $\mathbf{I}% =\mathbf{I}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}\mathbf{e}^{T}$ $\mathfrak l$ حصنة المجموعة من خسارة السنة مصروف ضريبة الدخل خسارة قبل الضريبة إيرادات
تكلفة المبيعات
مصاريف إدارية الخسارة للسنة

ليس على الشركات الحليفة أي التزامات محتملة أو التزامات رأسمالية كما في ٣٦ ديسمير ١٠٦٥، و٢٠١.

$\overline{a}$

إيضاحات حول البيانات المالبة الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

1 \ – _ موجودات مالية متاحة للبيع

	القيمة النفترية	طبيعة النشاط	ىلد التأسيس		نسبة الملكية
$Y \cdot 10$ ألف لرهم	$r+17$ كلف لوجع				$\frac{r \cdot 10}{\gamma} = \frac{r \cdot 11}{\gamma}$	موجودات مالية غير متداولة
		حلول التوصيل المحلي ١,٨٤٤	الهند		$\circ$ , $\wedge \wedge$	اودان لوجيشر برايفت المحدودة*
$=$	1,1.7	الأمتعة المفقودة	جزر فيرجن البريطانية وأعمال استرجاع		$Y +$	ريترن هاوند المحدودة**
			الولايات المتحدة		$\mathcal{N}$ + $\mathcal{N}$ +	شيبيفاي إنك***
	1,1.7	توصيل الغذاء	الأمريكية			جراب اجرب سيرفيسس
		B2B للخدمات	الهند		17,70	برايفت المحدودة****
	$V, Y \uparrow \circ$	اللوجستية
	1.90.	نظام عالمي للعناوين	المملكة المتحدة		۴,٥٩	وات ثري ووردز المحدودة*
	Y, YYY		جزر فيرجن البريطانية نظام تخزين كتب	⊷	$\Lambda, \xi$ ٩	جملون برايفت إنك**
	77,477

تشمل الموجودات المالية المتوفرة للبيع استثمارات غير مدرجة في أسواق مالية نشطة. تظهر هذه الإستثمارات بالكلفة بعد تنزيل الانخفاض في القيمة المتراكم لعدم القدرة على تقدير أي تدني في قيمة الاستثمارات بشكل موثوق بسبب عدم إمكانية التتبؤ بالتدفقات النقدية المستقبلية. تقوم المجموعة بتقييم الانخفاض في قيمة تلك الاستثمارات. تعتقد إدارة المجموعة أن القيمة العادلة لهذه الإستثمارات لا تختلف جوهرياً عن قيمتها الدفترية. لا يوجد أي تدني في قيمة هذه الاستثمارات.

• قامت المجموعـة خـلال عـام ٢٠١٦ بتوقيـع اتفاقيـة سـندات تجاريـة إلزاميـة قابلـة للتحويـل مـع شـركـة أودان لوجيشـر برايفت المحدودة، شركة ذات مسؤولية محدودة في الهند.
• قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية سندات قابلة للتحويل مـع شركة ريترن هاوند المحدودة، شركة مساهمة * * محدودة مسجلة في جزر فيرجن البريطانية والعاملة في الإمارات العربية المتحدة.
• قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية سندات تجارية قابلة للتحويل مـع شركة شيبيفاي إنك مسجلة في الولايات *** الأمريكية والعاملة في البرازيل.
• قامت المجموعة خـلَّال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية سندات تجاريـة إلزاميـة قابلـة للتحويل مـع شـركة جـراب اجـرب سيرفيسس **** برايفت المحدودة في الهند.
• ***** قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية استثمارية مع شركة وات ثري ووردز المحدودة في المملكة المتحدة.
• قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية استثمارية مع شركة جملون برايفت إنك في جزر فيرجن البريطانية. ******

إن هذه الاستثمارات هي مشاريع جديدة تم تأسيسها حديثاً.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

١٢ - ضريبة الدخل

إن المكونات الرئيسية لمصاريف ضريبة الدخل للسنة المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و ٢٠١٥ كما يلي:

بيان الدخل الموحد	r., 17	r.10
	ألف درهم	ألف درهم
مصروف ضريبة الدخل للسنة	۸۳ ه., ۲	$\mathsf{r}\mathsf{v}, \mathsf{r}\circ \mathsf{r}$
ضريبة الدخل المؤجلة فروقات عملة	$\lambda$ \ 9	(779) (190)
	(55)
مصاريف ضريبة الدخل المعلن علها في بيان الدخل الموحد	7,,977	$r_1, r_A \wedge$
نتعلق الضريبة المؤجلة بما يلي:
	$r \cdot 17$	$r \cdot 10$
	ألف درهم	الف درهم
مخصص الديون المشكوك في تحصيلها	1, $\wedge$ 1 ٣	1,774
الاستهلاك	(5,5)	$(\wedge \Upsilon \epsilon)$
مخصص مكافأة نهاية الخدمة	7,779	(YTT)
صافى خسائر تشغيلية مرحلة	$\mathbf{f}$	$\mathcal{N}$
مخصص رأسمالي	TRY	(0.5V)
أخرى	۳,۳۳٥	۲,٥۲۳
	1,771	$Y, \cdot \circ V$
مثبتة كما يلي:
موجودات ضريبة مؤجلة	$Y, \xi \vee \vee$	$\tau, \eta \in \tau$
مطلوبات ضريبة مؤجلة	(5, 559)	$(1, \lambda \lambda 1)$
	1,778	$Y, \cdot \circ V$
التسوية بين الربح المحاسبي والربح الضريبي:
	$r + 17$	$Y \cdot 10$
	آلف درهم	ألف درهم
الربح المحاسبي قبل ضريبة الدخل	0.0, VYY	۳۷٤,۳۹۳
مصىروفات غير قابلة للاستقطاع	1174	۲٦,٩٦٨
الربح الضريبي	0.69, AAT	5.1, 771
مصاريف ضريبة الدخل المعلن عنها في بيان الدخل الموحد	___ 7.977	$\overline{\phantom{a}}$ $Y$ $7,7$ $\Lambda$ $\Lambda$
سعر ضريبة الدخل الفعلى	$ -$ 7.11, .0	$7.9, \wedge$

في بعض البلدان، لم نتم بعد مراجعة الإقرارات الضريبية لبعض السنوات من قبل السلطات الضريبية. في بعض الدول المطبقة للضرائب، قامت المجموعة بتكوين مخصص للتعرضات الضريبية المرتكزة على التفسير والتطبيق الحالي للقوانين الضريبية في الدولة المعنية. مع ذلك فإن إدارة المجموعة مقتنعة بأنه قد تم تكوين مخصصات كافية مقابل أية التزامات ضريبية طارئة محتملة.

إن شركة أرامكس ش.م.ع مسجلة في دولة الإمارات العربية المتحدة حيث لا يوجد ضرائب شركات. إن ضريبة الدخل المسجلة في قائمة المركز المالي الموحد تمثل مخصص ضريبة الدخل المتعلقة بشركات المجموعة التابعة كما في ٣١ ديسمبر .

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

١٣ – الذمم المدينة

5.10 ألف درهم	$r \cdot 17$ ألف درهم
$V\Lambda\Lambda, \Sigma$	$\lambda$ \ $\mathbf{r}$ , $\mathbf{r}$ $\mathbf{r}$ $\lambda$	ذمم مدينة تجارية
$(0 \vee, 1 \wedge \cdot)$	$(0 \wedge 0, 1 \wedge 0)$	ناقصاً: مخصص الديون المشكوك في تحصيلها
$YY$ , $YYY$	$V \circ f, f Y$

إن التركيزات الجغرافية للذمم المدينة التجارية كما في ٣١ ديسمبر هي كما يلي:

Y 0	r. 17
٧٦	۳٦	– الشرق الأوسط وإفريقيا – أوروبا
۱۱
₩		- أمريكا الشمالية
		– آسيا وأخرى

كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، بلغت الذمم المدينة التجارية بالقيمة الاسمية مبلغ ٥٨,٩٠٨ ألف درهم (٢٠١٥ - ٧,١٨٠ ألف درهم) وكانت منخفضة القيمة. إن الحركات في مخصص الانخفاض في قيمة الذمم المدينة كانت كما يلي: ۖ

	r.17 ألف درهم	$Y \cdot 10$ ألف درهم
في ١ يناير	oV, VA	$\circ$ $\uparrow$ , $\vee$ $\wedge\uparrow$
المخصص للسنة (إيضاح ٢٧)	1.55	17,7 A1
استحواذات جديدة	7 o f	۹٥
مبالغ مشطوبة	(9,70)	(Y, 9Y9)
فی ۳۱ دیسمبر	$\circ \wedge, \wedge \cdot \wedge$	$o_{V,1}$

كما في ٣١ ديسمبر ، فإن تحليل أعمار الذمم المدينة التجارية هو كما يلي:

متأخرة ولكن ليست منخفضة القيمة

أكثر من	$170 - 111$	$1\lambda$ $-91$	$9 - 71$	آقل من ۲۰
سنة	يوم الف درهم	يوم الف درهم	يوم ألف درهم	يوم الف درهم	الإجمالي ألف درهم
ألف درهم
$-$	11.718	Y1,907	117, 91.	097,977	$V \circ f, f Y$	Y + 1 7
$=$	1Y.7Y7	$\mathbf{r}$ $\mathbf{r}$	$\lambda$ $\tau$ , $\tau$ $\vee$ $\tau$	7.75A	VT1,117	۱۰۱۰

بناء على الخبرة السابقة، فإنه من المتوقع أن يتم تحصيل الذمم المدينة غير منخفضة القيمة بالكامل.

تم في إيضاح رقم ٣٥ (إدارة المخاطر للَّذمم المدينة التجارية والأخرى) تفسير كيفية إدارة المجموعة وقياسها لجودة ائتمان الذمم التجارية الَّتِي لَّم تستحقَّ في الماضي ولم تخفض قيمتها.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

١٤ - الموجودات المتداولة الأخرى

--------------------------------------- ---
	$r \cdot 17$	0 د ۲۰
	ألف درهم	ألف درهم
المصاريف المدفوعة مقدمأ	77, ٣٨٧	$O7, A\S 1$
سلفيات وذمم مدينة أخرى*	$114, \ldots$	1.7, 72.
	199,79.	177,14V

* تشتمل السلفيات والذمم المدينة الأخرى على مبلغ لا شئ درهم (٢٠١٥ – ٢,٩ مليون درهم) مستحق من طرف ذي علاقة بخصوص
موظفين مشاركين في خطة الحوافز كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و ٢٠١٥.

10 - النقدية وشبه النقدية

تتألف النقدية وشبه النقدية مما يلي:

	$r \cdot 17$ ألف درهم	Y, 10 ألف درهم
الأرصدة لدى البنوك والنقد في الصندوق ناقصاً: تأمينات نقدية ناقصاً: سحب على المكشوف من البنوك (إيضاح ٢٢)	$V \cdot 1, Y 97$ (1, 1, 1) $(\circ \vee, \epsilon \circ \curlyvee)$ 779,676	$V \cdot V, V \circ \Lambda$ (1, 9Y) (TT, 95) $777,727$

تتضمن الودائع قصيرة الأجل والنقد في الصندوق مبالغ محتفظ بها في بنوك أجنبية خارجية مجموعها ٤٠٩,٣٠٢ ألف درهم (٣١ ديسمبر ٢٠١٥- ٣٤٥,٣١٠ ألف درهم). ويتضمن أيضا مبالَّغ مجموعها ٢٩,٧٧٩ ألف درهم تمثِّل نقداً عند التسليم قامت المجموعة بتحصيله بالنيابة عن الزبائن. كامل رصيدٌ هذا النقد مسجّل كذمم دائنة في قائمة المركز المالي الموحدة.

١٦- رأس المال

$\gamma$ , $\gamma$	r. 17
ألف درهم	ألف درهم	المصرح به والمصدر والمدفوع بالكامل
		۱٬٤٦٤٬۱۰۰٬۰۰۰ سهم عادي، قيمة السهم ١ درهم
$\lambda$ , $\epsilon$ $\lambda$ , $\epsilon$ , $\lambda$ , $\epsilon$ ,	1, 2, 1, 1,	(٢٠١٥ - ٢٠٠،٠٠. ١,٤٦٤,١ سهم عادي، قيمة السهم ١ درهم)

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

١٧ - الاحتياطيات

الاحتياطي القانوني

وفقاً للنظام الأساسي للشركة والقانون الاتحادي رقم (٢) لسنة ٢٠١٥ لدولة الإمارات العربية المتحدة، يتم تحويل ١٠٪ كحد أدنى من صافي الأرباح السنوية إلى الاحتياطي القانوني. قد يتم إيقاف تلك التحويلات عندما يصبح الاحتياطي القانوني مساويا لنصف رأس المال المدفوع للمنشآت المعنية. إن هذا الاحتياطي غير قابل للتوزيع إلا في حالات معينة. يظهر الاحتياطي القانوني الموحد التحويلات التي تمت بعد الاستحواذ للشركات النابعة والتحويلات النبي تمت من قبل الشركة الأم. إلا أنها لا تعكس التحويلات الإضافية إلى الاحتياطيات القانونية الموحدة التي كان من الممكن إجرائها لو أن الأرباح غير الموزعة بعد الاستحواذ للشركات التابعة قد تم توزيعها إلى الشركة الأم.

احتياطي تحويل العملات الأجنبية يستخدم احتياطي تحويل العملات الأجنبية لتسجيل فروقات سعر الصرف الناتجة عن تحويل البيانات المالية للشركات التابعة الأجنبية.

الاحتياطي الناتج من استحواذ حصص غير مسيطرة

يمثل هذا الاحتياطي الفرق بين المبالغ المدفوعة لاستحواذ حصص غير المسيطرة وصافي القيمة الدفترية لهذه الحصص كما في تاريخ الاستحواذ .

١٨ – الأرباح غير الموزعة

أرباح الأسهم وافقت الجمعية العمومية في اجتماعها المنعقد بتاريخ ٢٤ ابريل ٢٠١٦ على توزيع أرباح نقدية للمساهمين لسنة ٢٠١٥ بنسبة ١٥٪ من رأسمال الشركة.

أقرَّت الجمعية العمومية في اجتماعها المنعقد بتاريخ ١٩ ابريل ٢٠١٥ بتوزيع أرباح نقدية للمساهمين لسنة ٢٠١٤ بنسبة ١٤٪ من رأسمال الشركة.

أتعاب أعضاء مجلس الإدارة المدفوعة

إن أتعاب أعضاء مجلس الإدارة والبالغة ٣,٣٧ مليون درهم تمثل المكافآت الخاصة بحضور الاجتماعات وأتعاب الخدمات المهنية المقدمة من أعضاء مجلس الإدارة لسنة ٢٠١٥ والتي تم دفعها في سنة ٢٠١٦ (٢٠١٥ – ٣,٥٩ مليون درهم والتي تمثل المكافآت الخاصة بحضور الاجتماعات وأتعاب الخدمات المهنية المقدمة من أعضاء مجلس الإدارة لسنة ٢٠١٤ والتي تم دفعها في سنة ٢٠١٥).

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

١٩ – القروض والسلفيات

غير متداولة	r.17 كلف درجع	$Y \cdot 10$ ألف درهم
قروض لأجل (أ) التزامات عقود الإيجار التمويلية (ب)	34,£31	Y 1 7, V T V $11, \lambda \xi \Lambda$
	17,771 771,777	YYA.0A0
متداولة قروض لأجل (أ)	197,077	$V\epsilon, \cdot 7\epsilon$
أوراق دفع التزامات عقود الإيجار التمويلية (ب)	٤٨. 15, 159	۳۸۰ 11,0.7
	211,881	$\Lambda V, 90.$

قرض لأجل $\mathcal{L}(\mathfrak{h})$

$(')$ HSBC فرض

قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية تسهيلات بنكية لمدة ٥ سنوات مع بنك HSBC استراليا بمبلغ ١٠٨ مليون درهم (٣٩,٦ مليون دولار استرالبي)، يترتب على هذا القرض فائدة سنوية بالدولار الأسترالبي حسب سعر BBSY زائداً ١,٥٪ هامش. يتم تسديد القرض على ٢٠ قسط منتالي ربع سنوي استحق القسط الأول بتاريخ ٣٠ يونيو ٢٠١٦. إن الغرض من هذا القرض هو تمويل تكاليف الاستحوإذ الجديدة.

$($ (۲) $\overline{\text{HSBC}}$ قرض

قامت المجموعة خلال عام ٢٠١٦ بتوقيع اتفاقية تسهيلات بنكية لمدة ٥ سنوات مع بنك HSBC نيوزيلاند بمبلغ ١١٥ مليون درهم (٤.٢ ، مليون دولار نيوزيلاندي)، يترتب على هذا القرض فائدة سنوية بالدولار النيوزيلاندي حسب سعر BKBM زائداً ١,٥٪ هامش. يتم تسديد القرض على ٢٠ قسط متتالي ربع سنوي استحق القسط الأول بتاريخ ٣٠ يونيو ٢٠١٦. إن الغرض من هذا القرض هو تمويل تكاليف الاستحواذ الجديدة.

إجمالي الأقساط المستحقة بعد عام ٢٠١٦ كما يلي:

ألف درهم	السنة
۱۹۶٬۰۳۲	۲۰۱۷
Y0,111	۲۰۱۸
$V\epsilon, \Lambda$ 9٣	۲۰۱۹
$E$ , $\Lambda$ $\Lambda$	۲۰۲۰
۱۰٤,٥٥٨	۲۰۲۱ وما بعد
0.50,977

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

١٩ – القروض والسلفيات ( تتمة)

(ب) التزامات عقود الإيجار التمويلية

إن الحد الأدنى للدفعات السنوية المستقبلية بموجب عقود الإيجار التمويلية غير القابلة للإلغاء مع القيمة الحالية للحد الأدنى من صـافـي دُفعات عقود الإيجار كما يلي:

			القيمة الحالية
	الحد الأدنى لدفعات عقود		للحد الأدنى لدفعات
	الإيجار المستقبلية	العوائد	عقود الإيجار
$-1.17$	ألف درهم	آلف درهم	ألف درهم
أقل من سنة واحدة	17,74	1, 0, 9	15,119
بين سنة واحدة وخمس سنوات	11,97V	۶۳٦	17,771
المجموع	79, TEO	$Y, Y \in \Phi$	$\mathbf{Y} \vee \mathbf{Y} \cdot \mathbf{Y}$
$-Y + 10$
أقل من سنة واحدة	10, 60	۲٫۰۳۹	17,0.7
بين سنة واحدة وخمس سنوات	11,051	79E	11, 121
المجموع	YV.0AV	۲.۲۳۳	70,706

$\sim$

تستحق التزامات عقود الإيجار التمويلية عام ٢٠٢١. إن سعر الفائدة على التزامات عقود الإيجار التمويلية هي ٢,٢٪ – ٨٪ $(7\lambda - 77, 7 - 7.10)$

٢٠ – مكافأة نهاية الخدمة للموظفين

إن الحركات في مكافأة نهاية الخدمة للموظفين هي كما يلي:

	$r \cdot 17$	5.10
	ألف درجع	ألف درهم
المخصص كما ف ي ١ يناير	129,022	117,717
المخصص خلال السنة	YY, YY	Y ٤, ٩١١
المدفوع خلال السنة	(11, 11)	$(Y, \xi \xi \Lambda)$
فروقات سعر الصرف	(۹۶۸)	(٦٣٦)
المخصص كما في ٣١ ديسمبر	138,494	119,055
الأرباح والخسائر الحسابية
القيمة الحالية لالتزامات المزايا المحددة	1 38, Y 9 V	119,055

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

٢١ – الذمم الدائنة

تشتمل الذمم الدائنة التجارية بصورة رئيسية على مبالغ مستحقة للموردين مقابل الفواتير المستلمة منهم بشأن خدمات للنقل وخدمات الشحن ورسوم المناولة والتوصيل.

٢٢ – سحب على المكشوف من البنوك

تحتفظ المجموعة بسحوبات على المكشوف وتسهيلات ائتمانية مع عدة بنوك.

لدى أرامكس تونس رصيد سحب على المكشوف من سيتي بنك بقيمة ٤٥٦ ألف درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥- ٤٬٢٥٣ ألف درهم).

لدى أرامكس الجزائر رصيد سحب على المكشوف من سيتي بنك بقيمة ١,٩٠٨ ألف درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥- لا شيء).

لدى أرامكس انترناشونال ذ.م.م رصيد سحب على المكشوف من بنك HSBC بقيمة ٥٥,٠٨٩ ألف درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥ - ١٩,٨٣٣ ألف درهم).

لدى أرامكس جنوب أفريقيا (بيركو اكسبرس المحدودة سابقاً) رصيد تسهيلات ائتمانية من (ABSA–عضو في مجموعة باركليز) بقيمة لا شيء كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥- ٦,٠٦٥ ألف درهم).

لدى أرامكس كينيا المحدودة رصيد سحب على المكشوف من سيتي بنك بقيمة لا شيء كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥- ٢,١٩٦ آلف درهم).

لدى أرامكس مصـر رصيد سحب على المكشوف من بنك مصر بقيمة لا شيء كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥ - ١,٥٩٤ ألف درهم).

٢٣ – المطلوبات المتداولة الأخرى

	$r \cdot 17$	1.10
	ألف درهم	ألف درهم
مصاريف مستحقة الدفع	TIE, VAA	$Y \in 1, Y Y$
إيرادات مؤجلة	010.0.1	$15, \lambda 1V$
ضريبة المبيعات والضرائب الأخرى	Y A, Y E V	88, Y 9 A
ضرائب الدخل المستحقة الدفع	22,979	37.VOJ
ودائع العملاء	0,151	2.05
ضرائب التأمينات الاجتماعية المستحقة الدفع	7.٤٦٢	$9.9$ vo
المطالبات	TT.TTT	Y1.977
أخرى	82,173	70,779
	77.,1V7	$\circ$ $\uparrow$ $\uparrow$ , $\vee$ $\wedge$ $\uparrow$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٢٤ – مطلوبات مكافأة الموظفين

خلال فبراير ٢٠١٤، قامت المجموعة بمنح إجمالي ٣٧,٠٠٠,٠٠٠ أسهم معنوية إلى أعضـاء الادارة التنفيذية بنـاءً على خطـة الحوافز طويلة الأجل. إن السعر التنفيذي للأسهم والبالغ قيمته ٣ درهم مساوياً للسعر السوقي للسهم في تاريخ المنح. إن القيمة العادلة في تاريخ المنح يتم تقديرها باستخدام نموذج التسعير الإسمي الثنائي مع الاخذ بعين الاعتبار البنود والشروط عند منح الأسهم. إن الفترة التعاقدية لكل سهم ممنوح هي سنة سنوات. سيتم تسديد السهم نقداً.

خلال ديسمبر ٢٠١٥، تم تعديل الخطـة حيث بقي عدد الأسـهم ذاتـه. تشمل الخطـة الجديدة من شروط استحقاق غير سوقية وأسـعار ممارسة متغيرة معتمدة على أداء المجموعة. حسب الخطة المعنوية، قيمة الأسهم تقدر حسب قدرة المجموعة على الحصول على أهدافها للسنوات الثلاثة المتبقية على عمر الخطة العقدي.

نتوقع المجموعة أن تحصل على أهداف الربح لعمر الخطة المتبقي، لذلك إن قيمة كل سهمٍ معنوي سوف يساوي قيمة سهم أرامكس العادي. خلال عام ٢٠١٦، قام عدد من الموظَّفين باستعمال حقوقهم الملكية التي تم دفعها نقدياً.

تم تقدير الخيارات الممنوحة خلال السنة المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ باستخدام الافتراضات التالية:

r., 17 ألف درهم
$\overline{\phantom{0}}$	العائد من الأرباح (٪)*
۲,٤	سعر الفائدة التبي لا تشتمل على مخاطر (٪)
	الفترة المتوقعة (سنين)
$\mathfrak{t}$ , $\mathfrak{t}$ $\mathsf{V}$	سعر السهم

إن الحركات على مطلوبات مكافأة الموظفين كانت كما يأتي:

	. ألف درهم	T.IO ألف درهم
فی ۱ ینایر	77.170	$\Lambda$ . $\Gamma$ $\Gamma$ $\Lambda$
مصاريف مطلوبات مكافأة الموظفين	fV, TV	00,519
مطلوبات مكافأة الموظفين المدفوعة خلال السنة	(47, 676)
في ٣١ ديسمبر	$Vf, 9\land\land$	77,870

10 - الإيرادات

ألف درهم	ألف درهم
1, YAY, 1YY	1,787,110	البريد الدولي السريع
1, 7, 1, 1, 1, 1	1, 11, 711	توصيل الشحنات
VT9, Y50	$9 \wedge 1,7 \circ \wedge$	البريد المحلي السريع
$Y \cdot 0, Y \circ \Lambda$	$Y$ ٦٤,٦٢٤	اللوجستية
$\mathcal{N}$ $\mathcal{N}$	$9,90 \wedge$	النشر والتوزيع
$Y$ $Y$ $Y$ $Y$ $Y$ $Y$ $Y$ $Y$ $Y$	Y59, EAS	أخرى*
$Y, V \circ \xi, I \circ \Lambda$	$E, Y E Y, 10 \text{A}$

تمثل الإيرادات من الخدمات الخاصة الأخرى التي تقدمها المجموعة، وتشمل حجوزات طيران والسفر وخدمات التأشيرات وإيرادات من أعمال حفظ الملفات. تظهر جميع التكاليف ذات العلاقة ضمن تكلفة الخدمات.

$r \cdot 17$

$r.10$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٢٦ - تكلفة الخدمات

5.10 ألف درهم	r. 17 ألف درجم
EYV, 199	019, 1.1	البريد الدولي السريع
$\lambda \nu$ 1,99 $\lambda$	$\Lambda$ \ + , $\Upsilon$ \ $\Upsilon$	توصيل الشحنات
$YY$ $Y$ , $YY$	555,059	البريد المحلي السريع
ET, YVA	70,799	اللوجستية
7,779	0, YY	النشر والتوزيع
۲٦,٦٢٩	$Y \wedge$ , $\circ \circ \circ$	اخرى
1,717,71.	1,911,170

٢٧ – المصاريف الإدارية

	r.17	$r \cdot 10$
	ألف درجم	ألف درهم
رواتب ومكافأت الموظفين	609,99.	${11, 11, 12}$
إيجارات	$\Lambda$ $\Upsilon$ , $\circ$ $\epsilon$ $\epsilon$	00,717
استهلاك	09, 11	0.019
مصاريف اتصالات	$EY, E \cdot \Lambda$	$\mathbf{y} \circ \cdot \mathbf{v} \mathbf{v}$
تصليح وصيانة	٣١,٢٨٩	19, 94
مخصص خسائر الانخفاض في القيمة (إيضاح ١٣)	1.55	17,711
قرطاسية ومطبوعات	V,905	V.V
مصاريف ترفيه	9.401	9,0.5
مصاريف تشغيل سيارات	t, 9, 0	$2,2$ Y $\cdot$
مصاريف تأمين وحماية	YV, 999	$Y \cdot 70V$
مصاريف حكومية وضرائب	37,492	377,07
مصاريف المسؤولية الاجتماعية للشركة*	0, 277	0, 117
مصاريف رعاية	196	۱٦٦
منافع	13,808	11,51.
مصناريف سفر	$Y$ , $\epsilon$ $V$ $\wedge$	17, YYY
مصاريف مهنية	51,10.	$\uparrow \wedge, \wedge \cdot \wedge$
أخرى	$\lambda$ £, Y 1 $\lambda$	V1.00V
	96.7	$\lambda$ + $\lambda$ , + $\epsilon$ +

تدفع هذه المبالغ إلى مؤسسات معتمدة ومعروفة. قامت الإدارة بمراجعة هذه المؤسسات فردياً وتم التأكد من الالتزام بمعايير الأخلاق
الدولية. $\ddot{\ast}$

$\bar{\Lambda}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦

٢٨ – المصاريف التشغيلية

5.10	r . 17
ألف درهم	ألف درهم
0.9, 722	049,109	رواننب ومكافأت الموظفين
$\lambda 7,979$	$\lambda\lambda, \lambda$ . 4	تشغيل وصبانة السيارات
3.5 X 7	۲۸,٥١٤	التجهيزات
7, 1, 2	V, YY9	مصاريف اتصالات
$r \cdot r \vee r$	۳۹,٤٧۰	الاستهلاك
71,250	77,79 t	إيجارات
$\S$ Y , Y $\cdot$ A	07,17V	أخرى
VIE,9AO	$\Lambda$ $\Upsilon$ $\Upsilon$ , $\epsilon$ $\Upsilon$ $\Upsilon$

٢٩ – الدخل الآخر ، بالصافي

۱۰۱٥ آلف درهم	$r \cdot 17$ ألف درهم
٤٦.	17, 217	الأرباح من فروقات العملة
	۳. ۸۰۲	ربحٌ بيع مُمتلكَات وألات ومعدات دخل منتوع
5.547	7.907
2.120	7YIV

$\sim 10^{11}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٣٠ – المعاملات مع الأطراف ذات العلاقة

تمثل بعض الأطراف ذات العلاقة (أعضاء مجلس الإدارة ومسؤولي المجموعة والشركات التي تحت الرقابة أو التأثير الجوهري من نلك الأطراف) الموردين للشركة والشركات التابعة لها أثناء سير الأعمال العادية. تم إجراء مثل هذه المعاملات بنفس شروط الأطراف غير المرتبطة بها.

إن المعاملات مع الأطراف ذات العلاقة المدرجة في بيان الدخل الموحد هي كما يلي:

	جهة ذات علاقة
The Committee of the Committee	$r \cdot 17$ ألف درهم	$Y \cdot 10$ ألف درهم
مصروف إيجار الشركات المسيطر عليها من قبل أعضاء مجلس الإدارة	1,719	1,7 A
تعويضات موظفى الإدارة العليا للمجموعة يشمل تعويض موَّظفي الإدارة العليا والذي يضم المسؤولين التنفيذيين ما يلـي:	r.17 ألف درهم	r.10 ألف درهم
رواننب ومزايا أخرى قصيرة الأجل مكافأة نهاية الخدمة	11,101 194	11,7AY 001
	11,669	17, A7A
تم الإفصاح عن أتعاب مجلس الإدارة المدفوعة في إيضاح ١٨
مكافآت الموظفين تم منح أسهم معنوية للإدارة التنفيذية العليا كما هو موضىح في إيضاح ٢٤.
تشتمل الشركات التابعة الـهامة للمجموعة على ما يلي: فاست واي هولدينجز بي في واي المحدودة أرامكس الأردن المحدودة أرامكس إنديا برايفيت ليمتد، الهند أرامكس مصـر الدولية للـخدمات الـجويـة والمـحلية (ش. م. م)، مصـر أرامكس البحرين إس.بي.سي أرامكس الإمارات ذ.م.م. أرامكس أيرلندا ليمند أرامكس هولندا بي. في. أرامكس جنوب إفريقيا بي تي واي المحدودة
إن جميع الشركات التابعة المشار إليها سابقا مملوكة بنسبة ١٠٠٪ من قبل الشركة الأم.
إن بعض الشركات التابعة للمجموعة تتم مراقبتها من خلال اتفاقيات مع المساهمين وبناء عليه تم دمج بياناتها في هذه البيانات المالية الموحدة.

قامت المجموعة بتوقيع عقد استثمار في مشروع مشترك" أرامكس جلوبال سوليوشنس " مع شركة استراليا بوست المحدودة (مساهم) من اجل تقديم خدمات البريد السريع (ايضاح ٩ ).
قامت المجموعة باستبعاد ١٠٠ ٪ من حصتها في شركة ميل كول كاريور ذات المسؤولية المحدودة. . تمت صفقة البيع لطرف ذو علاقة (ايضاح ٨ ).

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٣٠ – المعاملات مع الأطراف ذات العلاقة (تتمة)

يبين الجدول أدناه المبالغ الإجمالية للمعاملات التي تم إبرامها مع الأطراف ذات علاقة خلال السنة المالية المعنية. إن الأرصدة القائمة
كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و٢٠١٥، مدرجة في الإيضاحات ١٣ و ٢١:

		مبيعات الى جهات ذات علاقة الف درهم	تكلفة من جهات ذات علاقة ألف درهم	مبالغ مملوكة من جهات ذات علاقة* ألف درهم	مبالغ مملوكة إلى جهات ذات علاقة * * ألف درهم	فروض طويلة الأجل ممنوجة لجهات ذات علاقة ألف درهم
شركات حليفة:
	2012	۳۳۱	054	٨٤		$ \,$
	۲۰۱۰	٣٣٣	ro.	$\circ \vee$	$\equiv$	$\rightarrow$
مشاريع مشتركة تكون فيها الشركة الأم
صاحب المشروع:	211	1, YY	$Y$ , $YY$	Y, A 19	$\wedge$ , $\vee \circ \vee$	$\overline{\phantom{a}}$
	۲۰۱۰	AA1	YY, YYY	7, 290	$\wedge, \circ \circ \cdot$	۱,۷٦۷

هذه المبالغ مصنفة كذمم مدينة تجارية وموجودات متداولة أخرى.

** هذا المبلغ مصنف كذمم دائنة تجارية.

٣١– - ربحية السهم

	ا ۳ دیستیں $r \cdot 17$	۳۱ دیسمبر $Y \cdot 10$
الربح العائد لمساهمي الشركة الأم (ألف درهم)	544,090	$T11, T+Y$
المتوسط المرجح لعدد الأسهم القائمة خلال السنة (سهم)	١,٤٦٤ مليون	٢٤.٢ مليون
الربح الأساسي والمخفف للسهم (درهم)	$\ldots$ , Y 9 1	.711

٣٢ - عقود الإيجار التشغيلية

المجموعة كمستأجر

تستأجر المجموعة الأراضي والمكاتب والمخازن ومعدات النقل بموجب عقود تشغيلية متنوعة وبعض منها يجدد سنوياً. إن مصاريف الإيجار المتعلقة بهذه العقود بلغت ١٥٠.٢٤ مليون درهم للسنة المنتهية في ٣٦ ديسمبر ٢٠١٢ (٥/ ٢٠١ - ١١٧.٠٥ مليون درهم). تعتقد
المجموعة بأن معظم عقود الإيجار التشغيلية سيتم تجديدها بأسعار قابلة للمقارنة مع عقود الإيجار المنتهية

إن التزامات الإيجار بالحد الأدنى بموجب عقود الإيجار غير القابلة للإلغاء كما في ٣١ ديسمبر هي كما يلي:

	r. 17	1.10
	ألف درهم	ألف درهم
أقل من سنة	104, 19.	151,779
بين سنة واحدة وخمس سنوات	011,019	250,729
أكثر من خمس سنوات	11,	Y., 979
	TVV. . $\lambda$	7.2,9.4

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٣٣ – المعلومات القطاعية

يتم تنظيم المجموعة لأغراض إدارية من خلال خمس قطاعات أعمال رئيسية كما يلي:

• $\bar{\phantom{a}}$
• النقل الدولي السريع: يشمل توصيل الطرود البريدية الصغيرة في جميع أنحاء العالم لجميع العملاء سواء أفراد أو شركات.
  توصـيل الشـحنات: يشمل نقل الشـحنات المفردة أو الموحـدة عن طريـق الجـو أو البـر أو البحـر كمـا يشـمل خـدمات ال Ξ المستودعات والتخليص الجمركي.
• النقل المحلي السريع: يشمل التوصيل السريع للطرود البريدية الصغيرة واستلام وتسليم الشحنات داخل الدولة الواحدة. $\frac{1}{2}$
• الخدمات اللوجستية: يشمل المستودعات وإداراتها والتوزيع وإدارة سلاسل التوريد وإدارة المخزون بالإضـافة إلـى خـدمات القيمـة Ξ المضافة الأخرى.
• العمليات الأخرى: تشمل خدمات الشحن بالكتالوج وحفظ المستندات وخدمات حجز التذاكر والسفر وخدمات التأشيرات والنشر $\vec{\omega}$ والتوزيع.

تقوم الإدارة بمراقبة النتائج التشغيلية للقطاعات التشغيلية بشكل منفصل لغرض اتخاذ القرارات حول تخصيص الموارد وتقييم الأداء. يتم نقييَم الأداء القطَّاعي استنَّادا إلى الأرباح أو الخسائر التشغيلية.

إن أسعار التحويل بين القطاعات التشغيلية هي على أساس الأسعار السائدة في السوق مثل المعاملات مع الأطراف الأخرى.

يبين الجدول أدنـاه معلومـات الايـرادات والأربـاح فيمـا يتعلـق بالقطاعـات التشـغيلية للمجموعـة للسنوات المنتهيـة فـي ٣١ ديسـمبر ٢٠١٦ و ٢٠١٥ علي التوالي.

يتم تسعير المعلات بين المحطات وفقًا للأسعار المتفق عليها. تم حذف المعاملات الداخلية الجوهرية شركات المجموعة تقويم المجموعة بتقسيم الموجودات والمطلوبات حسب قطاعات الأعمال وبالتالي فإن هذه المطومات غير متاحة.
إجعالي الأواح	9.59, 9.97	ヤイイ, ハイン	E97,9VX	17,579	197, {) II	II	メントメン・メン
لجعالى الإيولنات	1,99.7777	$1, 5, 5, 7, 9, 1$ .	ベ・バイム	ユー・コイン	ストヘンメン	(ハ・バ・ハ)	ヤックミュタン
الإيرادات أطراف أخرى بين القطاعات	いんいくいん 7.7.7.21	ハイ・インソフ YST, YTS	V19,750 1, 15	Yoyoy E,olt	YY9, TET y,957	(ハー・バ・コ)	$7, Y \circ 5, T \circ X$
للسنة المنتهية في ٣٦ ديسمبر ١٠١٥
بمطلي الأباح	1, 10V, 9115	はいいのり	019,191	りょうしん	rto, 11.	ı	べいさん ふみず
لجعالى الإيرادات	べいさの てちち	いっさん こくへん	9AE, AEV	ペく・・ペイュ	TRO, 990	(97.99)	こうたいしつく
الإيرادات أطراف أخرى بين القطاعات	v 11/1, 11/2	・・・・・・・ スメス・コルン	q A 1, Y o A r,ohq	イイド・バイド 0,710	YY9, £ £ £ $\mathbf{r}$ , $\mathbf{0}$	(91, 94)	・1 ハイ・1 ロン
للسنة المنتهية في ٢٦ ديسمبر ١٦٠.٢	النقل الدولي ألف نرهم السريع	ألف لوهم توصيل الشعثات	النقل السطي ألف لوهم السريع	ألف لوهم $\mathbb{U}^{\bullet}$ and $\mathbb{U}^{\bullet}$ الغنسكت	أكف لوهم الغلفك الأخري	آلف لرهم العذوقات	آلف نرهم العجموع
المقلومات المطلب وللمة

٣٣ - المعلومات القطاعية (تتمة)

أرامكس مْن م.ع والشركات التابعة لها إيضاهات حول البيانات المالية الموهدة في ا٣ ديسمبر ١٠٠٢

$\leq$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٣٣ – المعلومات القطاعية (تتمة)

القطاعات الجغرافية

يتم إدارة قطاعات الأعمال على أساس عالمي، وتعمل في أربع مناطق جغرافية أساسية، وهي منطقة الشرق الأوسط وإفريقيا وأوروبا
وشمال أمريكا وآسيا وأخرى. أثناء عرض المعلومات حول القطاعات الجغرافية، فإن الإيرادات القطاعية تستند على ا للعميل. وتستند موجودات القطاع على موقع الموجُّودات.

إن الإيرادات والموجودات والمطلوبات حسب القطاع الجغرافي هي كما يلي:

Y.10 ألف درهم	r.17 ألف درهم
		الإيرادات:
Y, VIE, ATV	Y, VY, Y, YY	الشرق الأوسط وإفريقيا
0.55, A.7	071, 9.6	أوروبا
11.9.9.9	117,997	أمريكا الشمالية
rrf,1f9	177,791	أسيا وأخرى
$Y, Y \circ \xi, 19 \lambda$	$f, \forall f, \forall f, \forall o \land$
		الموجودات
$Y, YY \in Y, YY$	$Y, V \circ Y, 970$	الشرق الأوسط وإفريقيا
E. V, ETO	$Y \wedge o, o Y Y$	أوروبا
TA, AAV	${ \lambda, \lambda }$	أمريكا الشمالية
$YY_{\epsilon}, Y_{\epsilon} \wedge$	VAY, VY	أسيا وأخرى
Y, 220, Y01	Y, 9Vf, 107
		الموجودات غير المتداولة *
794,110	V4V, E0V	الشرق الأوسط وإفريقيا
11, ٣٨٦	JT, VAY	اوروبا
2,11	4,909	أمريكا الشمالية
Y9, Y. Y	TIT, EAV	آسيا وأخرى
V99, V00	1, ٢٢٨, ٦٨٥
		المطلوبات
1, 1, 1, 1, 1, 2	1,177,110	الشرق الأوسط وإفريقيا
1.7.70	$\Lambda$ 1, $\sharp$ $\Lambda$ $\sharp$	أوروبا
11,9.7	14,747	أمريكا الشمالية
79,977	551,557	أسيا وأخرى
1,760,071	1,799,706

* تشتمل الموجودات غير المنداولة لهذا الغرض على الممتلكات والآلات والمعدات والموجودات المعنوية وموجودات مالية متاحة للبيع
والاستثمارات في المشاريع المشتركة والاستثمار في شركة حليفة. يتم توزيع الشهرة إلى قطاعات الأعمال (إ

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٢٤ – الالتزامات والمطلويات الطارئة

ضمانات

اعتمادات

۲۰۱٥ ألف درهم	$r \cdot 17$ ألف درجع
$11$ , $\cdot$ , $1\land$	1.1, 2.12

النزامات رأسمالية

على المجموعة ِالنزامات رأسمالية بقيمة ٣٧,٤ مليون درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥ - ٢٠٢٣ مليون درهم) وذلك لشراء أو بناءً ممتلكات وألاتٌ ومعداتٌ.

الدعاوى ضد المجموعة

إن المجموعة مدعى عليها في عدد من القضايا تتمثل في مطالبات قانونية متعلقة بنشاطاتها بمبلغ ١٧,٣٧٧ ألف درهم إماراتي (٢٠١٥ – ٢٢,٦٠٠ ألف درهم إماراتي) أثناء سير الأعمال العادية، وبرأي إدارة المجموعة ومستشاريها القانونيين فإن المخصص المأخوذ لهذه القضايا البالغ ٦,٠٩٠ ألف درهم إماراتي كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ كافٍ لمواجهة الالتزامات التي قد تنجم عن نلك القضايا والمطالبات (۲۰۱۰ –۲۰۱۰ ألف درهم إماراتي).

٣٥ – إدارة المخاطر

مخاطر سعر الفائدة

إن مخّاطر سعر الفائدة هي المخاطر التي تنتج عن التقلبات في القيمة العادلة أو التدفقات النقدية المستقبلية للأداة المالية وذلك بسبب
التغيرات في أسعار الفائدة في السوق. تتعرض المجموعة لمخاطر سعر الفائدة على موجوداتها ومطلوبات

إن حساسية بيان الدخل الموحد هي تأثير التغيرات المفترضة في أسعار الفائدة على أرباح المجموعة لسنة واحدة، استناداً إلى السعر
المتغير للموجودات والمطلوبات المالية المحتفظ بها في ٣١ ديسمبر .

يبين الجدول التالي تفاصيل حساسية بيان الدخل الموحد للتغيرات الممكنة المعقولة في أسعار الفائدة مع بقاء كافة المتغيرات الأخرى ثابتة.

۲۰۱7	الزيادة/(النقص) في نقاط الاساس	التأثيرات على الأرباح للسنة ألف درهم
الأدوات بسعر فائدة متغير الأدوات بسعر فائدة متغير	1 + $1.1 -$	$\binom{0, \ell \wedge V}{0, \ell \wedge V}$
r.10 الأدوات بسعر فائدة متغير الأدوات بسعر فائدة متغير	1 + $\cdots$	(1,91) $\mathbf{Y}, \mathbf{97.}$

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٣٥ – إدارة المخاطر (تتمة)

مخاطر الائتمان

نتنج هذه المخاطر عندما تفشل الأطراف الأخرى في تسديد النزاماتها بموجب أداة مالية أو عقد عملاء مما يؤدي إلى خسارة مالية.

إن المجموعة معرضة إلى المخاطر الائتمانية من أنشطتها التشغيلية (وفي الأساس الذمم المدينة التجارية) ومن انشطتها التمويلية ومنها الودائع لدى البنوك والمؤسسات المالية.

تدير المجموعة مخاطرها الانتمانية مع عملائها بوصع حدود ائتمانية لأرصدة العملاء وكذلك إيقاف الخدمة للعملاء عندما نزيد عن بعض
الحدود لفترة من الزمن. كذلك فإن نتوع قاعدة عملاء المجموعة (سكنية، شركات، وكالات حكومية) يحد من الم لدى المجموعة دائرة ائتمانية تقوم بمراقبة مستمرة لوضع الائتمان الخاص بعملاء المجموعة.

كذلك تقوم المجموعة بإيداع أرصدتها النقدية مع عدد من المؤسسات المالية الرئيسية ذات التصنيف العالي ولديها سياسة للحد من الأرصدة المودعة مع كل مؤسسة مالية.

الذمم المدينة التجارية والأخرى

إن تعرض المجموعة للمخاطر الائتمانية يتأثر بصورة رئيسية بالخواص الفردية لكل عميل. إن قاعدة عملاء المجموعة الديموغرافية، تشمل
مخاطر العجز الخاصة بالصناعة والدولة التي يعمل فيها الزبائن، لها تأثير أقل على المخاطر الائتمانية.

وضعت الإدارة سياسة ائتمانية حيث بموجبها يتم تحليل العملاء الجدد بصورة فردية بخصوص الملاءة المالية قبل منح الدفعات النموذجية الخاصة بالمجموعة وشروط التسليع لديها. يتع وضىع حدود لمشتريات العملاء تمثل مبلغ مفتوح بحد أقصمي بدون الحصول علمي الموافقة من الإدارة العليا للمجموعة وهذه الحدود نتم مراجعتهآ بصورة منتظمة.

إن جزءاً مهماً من عملاء المجموعة يتعاملون مع المجموعة منذ عدة سنوات ونادراً ما حدثت خسائر نتيجة ذلك. عند مراقبة مخاطر
انتمان العملاء، يتم تجميع العملاء حسب صفاتهم الانتمانية بما في ذلك إذا كانوا أفرداً أو منشأة قانونية وك

تقوم المجموعة بتكوين مخصص لانخفاض القيمة يمثل تقديراً للخسائر الناتجة بخصوص الذمم المدينة التجارية والأخرى. إن العناصر الرئيسية لهذا المخصص هي عنصر خسارة محدد يتعلق بتعرضات المخاطر الجوهرية الفردية وعنصر خسارة جماعي تم إنشاؤه لدمج من
الأصول المشابهة بخصوص الخسائر التي تم تكبدها ولكنها غير محددة حتى الآن. إن مخصص الخسارة المتراكم يتم تحديد

في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦، كان لدى المجموعة ٥ عملاء (٢٠١٥: ٥ عملاء)، والتي تمثل حوالي ٢٣٪ (٢٠١٥: ٢١٪) من جميع الذمم
المستحقة.

مخاطر السبولة

إن مخاطر السيولة هي المخاطر التي تكون فيها المجموعة غير قادرة على الإيفاء بالتزاماتها المالية عند استحقاقها. إن طريقة المجموعة بإدارة السيولة هي ضمَّان بقدر المستطَّاع توفُّر بشكل دائم سيولة كافية للإيُّفاء بالنزاماتها عند استحقاقها، بموجب شروط عادية وأكيدة من دون تكبد خسائر غير مقبولة أو المخاطرة بالإضرار بسمعة المجموعة.

لدى المجموعة حالياً نقد كافي عند الطلب للإيفاء بالمصاريف النشغيلية المتوقعة، التي تشمل خدمات الالتزام المالي.

تركيزات المخاطر المفرطة

تتشاً التركيزات عندما يشترك عدد من الشركات المنافسة في أنشطة متشابهة، أو في أنشطة المنطقة الجغرافية نفسها، أو لديها ميزات اقتصادية من شأنها أن تؤثر على قدرتها في تلبية الالتزامات التعاقدية لتكون مماثلةً في التأثير بالتغيرات في الظروف الاقتصادية أو
السياسية أو غيرها. تشير التركيزات إلى الحساسية النسبية لأداء المجموعة اتجاه التطورات التي قد تؤ

من أجل تجنب تركز المخاطر المفرط، تشمل سياسات واجراءات المجموعة على مبادئ توجِيهية محددة التركيز للحفاظ على محفظة متنوعة. هناك تركيزات محددة من مخاطر الائتمان مسيطر عطيها ومدارة من قبل المجموعة وفقًا لذلك.

إيضاحات حول البيانات المالبة الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٣٥ – إدارة المخاطر (تتمة)

مخاطر السيولة (تتمة)

يلخص الجدول أدناه استحقاقات المطلوبات المالية غير المخصومة الخاصة بالمجموعة كما في ٣١ ديسمبر ، استناداً إلى تواريخ الدفعات التعاقدية غير المخصومة.

فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶	اقل من ۳ شبھور ألف درجم	من ۳ شبهور الی ۱۲ شق ألف درجم	من سنة إلى سنتين ألف درهم	من سنتين إلى خمس سنوات ألف لرهم	أكثر من خمس سنوات ألف لرهم	المجموع ألف درهم
قروض لأجل	$Y \xi, J \cdot A$	IAY, AAV	$A\xi, O\Upsilon\Upsilon$	Y 9 1, 1.9	$\qquad \qquad -$	$\circ \wedge \tau, \tau \tau \vee$
أوراق دفع	$\circ$ 7	177	191	151	$\overline{\phantom{m}}$	001
التزامات بموجب عقود الإيجار التمويلية	ξ, ένο	$11, \Delta \Upsilon \Upsilon$	9, 2 $\Lambda\Lambda$	T,029	-	Y9, Y60
سحوبات على المكشوف من البنوك	$oV,oV\Lambda$				$\overline{\phantom{m}}$	$o \vee o \vee \wedge$
دائنون تجاريون وأخرون	Y00, 97V	$\rightarrow$			$\overline{\phantom{m}}$	V00,97V
	$\Lambda$ £ Y, J $\Lambda$ ٤	196, 117	9.6, Y1Y	796,999		1, £ 77, Y Y A
فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۰	گفل من ۳ شهور ألف درهم	من ٣ شهور إلى ۱۲ شهر ألف درهم	من سنة الى سنتين ألف درهم	من سنتين إلى خمس سنوات ألف درهم	أكثر من خمس سنوات ألف درهم	المجموع ألف درهم
قروض لأجل
	71,997	07,1	77, YV7	107,907	$\rightarrow$	YAA, AYO
أوراق دفع	$\sqrt{00}$	Y A O	$\sim$		$\overline{\phantom{a}}$	22.5
التزامات بموجب عقود الإيجار التمويلية	E, N	$\lambda$ , 98 $\lambda$	$9,7\wedge7$	T,109	$\overline{\phantom{m}}$	YV.OAV
سحوبات على المكشوف من البنوك	$\mathbf{r} \circ \cdot \cdot \circ \mathbf{v}$	$\overline{\phantom{a}}$			$\equiv$	T0,00
دائنون تجاريون وأخرون	756, 7.4	$\overline{\phantom{a}}$	f.	-2	₩	756.544
	790,777	7Y, TY	VT,109	17.111	$\overline{\phantom{a}}$	997, 7.9

مخاطر أسعار العملات الأجنبية

إن مخاطر أسعار العملات الأجنبية هي مخاطر تقلب القيمة العادلة للتدفقات النقدية المستقبلية بسبب التغيرات في أسعار تحويل العملات الأجنبية.

تتعرض المجموعة لمخاطر أسعار العملات الأجنبية بشكل أساسي على المشتريات والمبيعات المصنفة بعملة أخرى غير العملات المعنية المستخدمة لدى منشآت المجموعة، بشكل رئيسي عملة الدولار الأمريكي، واليورو والجنيه المصري والجنيه الإسترليني والراند الجنوب افريقي والليرة التركية والروبية الهندية. إن العملات التي تجرى بها هذه المعاملات هي بشكل رئيسي مصنفة باليورو والدولار الأمريكي والراند الجنوب افريقي والليرة التركية والجنيه الإسترليني. إن العملة المستخدمة لدى الشركة الأم وعددٌ من منشآت المجموعة الأخرى هي إما الدولار الأمريكي أو العملات المرتبطة بالدولار الأمريكي. نظراً لان جزءاً هاماً من معاملات المجموعة يتم بالدولار الأمريكي، فإن ذلك يخفض مخاطر العملات الأجنبية. لدى المجموعة أيضاً تعرضات لمخاطر معاملات ضمن المجموعة في حال أن العملة المستخدمة لمنشآت المجموعة ليست الدولار الأمريكي أو عملة غير مرتبطة بالدولار الأمريكي. يتم تصنيف المعاملات صمن المجموعة بشكل رئيسي بالدولار الأمريكي.

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱٦

٣٥ – إدارة المخاطر (تتمة)

مخاطر أسعار العملات الأجنبية (تتمة) إن جزءا مهما من الذمم الدائنة التجارية لدى المجموعة وكل ذممها المدينة بعملات أجنبية مصنفة بعملة عدا العملة المستخدمة لدى شركات المجموعة المعنية وتخضع لمخاطر مرتبطة بتقلبات سعر صرف العملات. تخفض المجموعة بعض من تعرضها لمخاطر العملات بالاحتفاظ ببعض أرصدتها البنكية بعملات أجنبية التي يتم تصنيف بعض من ذممها الدائنة التجارية. إن هذا يوفر تحوط اقتصادي.

يبين الجدول التالي الحساسية نحو التغيرات الممكنة المعقولة في سعر صرف الدرهم الاماراتي مع بقاء المتغيرات الأخرى ثابتة لأرباح المجموعة قبل الضريبة (بسبب التغيرات في القيمة العادلة للموجودات والمطلوبات المالية).

	التغير في سعر
التأثير على	صرف العملة
الربح قبل	مقابل
الضريبة	الدرهم الإماراتي
ألف درهم	(2)
		$r \cdot 17$
1, 14	$\lambda$ + +	يورو
$(\forall i \cdot)$	$\lambda$	رويية هندية
$(1, \cdot \wedge \vee)$	$\mathcal{N}$	جنيه إسترليني
117	$\rightarrow +$	جنيه مصرى
19.	$\rightarrow +$	ليرة تركية
(151)	$\rightarrow +$	رند جنوب إفريقيا
		$r \cdot 10$
1,779	$\lambda$ i +	يورو
798	$\lambda +$	روبية هندية
$\mathcal{L}$	$\mathbf{1}$ , +	جنيه إسترليني
$\Upsilon$	$1.1 +$	جنيه مصري
$\gamma$	$\lambda$ +	ليرة تركية
$\mathsf{r}\mathsf{v}$	$1.1 +$	رند جنوب إفريقيا

إن تأثير الانخفاضات في أسعار الصرف من المتوقع أن يكون مساوي وعكس تأثيرات الزيادات الواردة أعلاه.

إدارة رأس المال

تقوم المجموعة بإدارة هيكل رأس المال لديها وتجري تعديلات عليه في ضوء التغيرات في الأوضاع الاقتصادية. لم نتم أية تغيرات في أهداف أو سياسات أو عمليات المجموعة خلال السنوات المنتهية في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ و ٣١ ديسمبر ٢٠١٥. يتألف رأس المال من رأس المال والاحتياطي القانوني والاحتياطي الناتج عن استحواذ حصص غير مسيطرة والأرباح غير الموزعة ويتم قياسه بمبلغ ٤٤ . ,٦١٦,٦ ألف درهم كما في ٣١ ديسمبر ٢٠١٦ (٢٠١٥- ٢٠٢٧,٣٥٢ ألف درهم).

إن سياسة مجلس الإدارة هي الاحتفاظ بقاعدة رأس مال قوي للمحافظة على المستثمرين والدائنين وثقة السوق وكذلك لضمان نطور
الأعمال في المستقبل. يقوم مجلس الإدارة بمراقبة العائد على رأس المال والذي تعرفه المجموعة بصافي الإيرادات ا

إيضاحات حول البيانات المالية الموحدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

٣٥ – إدارة المخاطر (تتمة)

إدارة رأس المال (تتمة) يُسعى مُجلس الإُدارة للموازنة بين العوائد العالية التي من الممكن تحقيقها مع مستويات عليا من القروض والمزايا والأمان الذي يمكن
الحصول عليه في مركز مالي جيد، وفي المدى المتوسط إلى البعيد تعتقد الإدارة بان وجود نسبة دين إلى

إن أي من الشركة أو شركاتها التابعة لا تخضع لمتطلبات رأس المال المفروضة خارجياً عدا عن المتطلبات القانونية حسب التشريعات حيث تكون شركات المجموعة مسجلة.

٣٦ – القيمة العادلة للأدوات المالية

تتألف الأدوات المالية من الموجودات المالية والمطلوبات المالية.

نتألف الموجودات المالية من النقد في الصندوق والأرصدة لدى البنوك والمدينين والموجودات المالية المتاحة للبيع والموجودات المتداولة الأخرى. وتتألف المطلوبات المالية من القروض والسلُّفيات والسَّحب على المكشُّوف من البنوك والدائنين التجاريين والمطلوبات المتداولة الأخرى.

إن القيمة العادلة للأدوات المالية للمجموعة لا تختلف بشكل جوهري عن القيمة المدرجة بها.

٣٧ – المصادر الرئيسية للتقديرات غير المؤكدة

الانخفاض في فيمة المدينين

يتم إجراء تقدير لمبلغ الذمم المدينة التجارية القابلة للتحصيل عندما لم يعد ممكناً تحصيل كامل المبلغ. بالنسبة للمبالغ الجوهرية الفردية، يتم التقدير بصورة فردية. إن المبالغ التي ليست جوهرية بصورة فردية والمستحقة منذ أمد، يتم تقييمها بصورة إجمالية ويؤخذ مخصص وفقاً لطول الفترة الزمنية المستحقة منذ أمد استتاداً لنسب التحصيل المتوقعة.

بلغ إجمالي الذمم المدينة التجارية بتاريخ بيان المركز المالي مبلغ ٨١٣,٣٢٨ ألف درهم (٢٠١٥ - ٧٨٨,٤١٢ ألف درهم) كما بلغ مخصِص الديون المشكوك في تحصيلها مبلغ ٥٨,٩٠٨ ألف درهم (٢٠١٥- ٧,١٨٠ ألف درهم). إن أي فرق ما بين المبالغ المحصلة فعلياً في الفترات المستقبلية والَّمبالـغ المتوقع تحصيلها يتم تثبيته في بيان الدخل الموحد.

الأعمار المقدرة لاستخدام الممتلكات وإلآلات وإلمعدات

تقوم إدارة المجموعة بتحديد الأعمار المقدرة للممتلكات والآلات والمعدات لغرض حساب الاستهلاك. يتم تحديد هذا التقدير بعد الأخذ بعين الاعتبار الاستخدام المتوقع والمتزاكم للموجودات. تقوم الإدارة بمراجعة القيمة المتبقية والأعمار المقدرة بشكل سنوي وسيتم تعديل تكاليف الاستهلاك المستقبلية عندما تعتقد الإدارة بأن الأعمار المقدرة تختلف عن التقديرات السابقة.

انخفاض قيمة الشهرة

يعتمد اختبار الانخفاض في القيمة على احتسابات "القيمة المستخدمة". استخدمت هذه الحسابات توقعات التدفقات النقدية استنادا إلى النتائج التشغيلية الفعلية والأداء المستقبلي المتوقع. تم استخدام سعر خصم يتراوح بين ٨٪ الى ١٠٪ في خصم التدفقات النقدية المتوقعة (راجع الإيضاح رقم ٥).

إيضاحات حول البيانات المالية الموجدة فی ۳۱ دیسمبر ۲۰۱۶

المصادر الرئيسية للتقديرات غير المؤكدة (تتمة) $-$ ۳ $V$

مخصص الضرائب

تقوم المجموعة بمراجعة مخصص الضرائب بشكل دوري. أثناء تحديد مخصص الضرائب، فإن قوانين التشريعات المحددة (مكان تسجيل الشركة المعنية) يتم أخذها في الاعتبار . تقوم الإدارة بآعتبار مخصص الضرائب كتقدير معقول لالتزام الضريبة المحتمل بعد الأخذ في الحسبان القوانين السارية المفعول والخبرة السابقة.

مزايا نهاية الخدمة

عند تحديد سعر الخصم الملائم، تأخذ الإدارة في الاعتبار أسعار الفائدة لسندات الشركة في العملة المعنية على الأقل بتصنيف AA، مع استحقاقات متوقعة معادلة للفترة المتوقعة لالتزام المزايا المحدد. يتم مراجعة السندات المعنية بشكل أكبر من أجل النوعية، ويتم التوقف عن تثبيت السندات التي لديها هوامش ائتمانية مفرطة من مجموعة السندات والتي يستند إليها سعر الخصم، على أساس أنهم لا يمثلون سندات ذات جودة عالية.

يعتمد معدل الوفيات على جداول الوفيات المتوفرة للعموم للبلدان ذات العلاقة. تستند زيادات الرواتب المستقبلية على معدلات التضخم المتوقعة في المستقبل للبلد المعنى.

الأعمار المقدرة للموجودات المعلوية ذات الأعمار المحدودة

تقوم إدارة المجموعة بتحديد الأعمار المقدرة لموجوداتها المعنوية ذات الأعمار المحدودة لغرض احتساب الإطفاء. يتم تحديد هذا التقدير بعد الأخذ بعين الاعتبار النموذج المتوقع لاستهلاك المزايا الاقتصادية المستقبلية المتجسدة في الموجودات. تقوم الإدارة بمراجعة فترة وطريقة الإطفاء للموجودات المعنوبية ذات الأعمار المحدودة على الأقل عند نهاية كل سنة مالية وسيتم تعديل نكاليف الإطفاء المستقبلية عندما تعتقد الإدارة بأن الأعمار المقدرة تختلف عن التقديرات السابقة.

الموجودات والمطلوبات التي يمكن تحديدها والمستحوذ عليها عند حيازة الشركات التابعة

تقوم المجموعة بصورة منفصلة بتثبيت الموجودات والمطلوبات عند حيازة شركة تابعة عندما يكون من المرجح تدفق المزايا الاقتصادية ذات الصلة إلى المستحوذ أو عندما، في حالة المطلوبات، يكون من المرجح أن يتطلب إجراء تدفقات خارجة للموارد الاقتصادية لتسوية الالتزام ويكون من الممكن إجراء قياس موثوق للقيمة العادلة للموجودات والمطلوبات. يتم تثبيت الموجودات المعنوية والالتزامات الطارئة بصورة منفصلة عندما نتوافر فيهم معايير التثبيت المبينة في المعيار الدولي لإعداد النقارير المالية رقم ٣. إن الموجودات المعنوية، المستحوذ عليها عند الاستحواذ، تمثَّل أساساً قوائع العملاء الملزَّمة بعقود والمقيِّمة على أساس التدفقات النقدية بالحد الأدنى.

الموجودات المعنوية ذات الأعمار غير المحدودة

الموجودات المعنوية ذات الأعمار غير المحدودة لا يتم اطفائها، لكن تخضع هذه الموجودات إلى اختبار تدني سنوي، إما فرديأ أو طبقاً للوحدات المنتجة للنقد. يتم مراجعة الموجودات المعنوية ذات الأعمار غير المحدودة سنويأ لتحديد مدى إمكانية استمرار التطبيق. عدا عن ذلك، يتم التغير في أعمار الموجودات من غير محدودة إلى محدودة بأثر رجعي.