Apetit Oyj

Annual Report • Mar 13, 2025

Sisällysluettelo

Hallituksen toimintakertomus	1
Tulos ja taloudellinen tilanne	1
Liiketoimintakatsaukset	1
Apetitin arvonluonti	2
Strategia	2
Investoinnit	3
Tutkimus ja kehitys	3
Toiminnan kausiluonteisuus	4
Riskit ja epävarmuustekijät sekä riskien hallinta	4
Muut kuin taloudelliset tiedot	6
Hallinnointi	10
Osakkeet ja omistus	11
Tilikauden olennaiset tapahtumat	11
Lähiajan riskit	11
Tilikauden jälkeiset tapahtumat	11
Arvio todennäköisestä kehityksestä	11
Hallituksen ehdotus voittoa koskeviksi toimenpiteiksi ja ehdotus muun vapaan pääoman jakamisesta	12

Tilinpäätös 2024

Konsernin laaja tuloslaskelma	13
Konsernitase	14
Konsernin rahavirtalaskelma	15
Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista	16
Konsernitilinpäätöksen liitetiedot	18
Emoyhtiön tuloslaskelma, FAS	56
Emoyhtiön tase, FAS	57
Emoyhtiön rahavirtalaskelma, FAS	58
Laatimisperiaatteet, FAS	59
Liitteet 1–16 Emoyhtiön liitetiedot	60
Hallituksen voitonjakoehdotus	71
Tilintarkastuskertomus	72
Hallintoneuvoston lausunto	77
Muut taloudelliset tiedot
Tunnusluvut	78
Tunnuslukujen laskentakaavat	80

Omistus 81

Vuosikertomuksessa esitetty tilinpäätös on vapaaehtoinen julkistus eikä se täytä arvopaperimarkkinalain 7 luvun 5§:n vaatimuksia. Teknisen sääntelyn mukainen tilinpäätös julkistetaan erillisenä tiedostona.

Hallituksen toimintakertomus

Apetit on kasvipohjaisiin tuotteisiin keskittyvä suomalainen elintarvikeyhtiö, jolla on vahva integraatio kotimaiseen alkutuotantoon. Sen tuoteryhmiin kuuluvat kasvis- ja ruokapakasteet sekä kasviöljyt ja rehupuristeet. Yhtiö toimii kotimaisilla ja kansainvälisillä ruoka- ja öljykasvituotemarkkinoilla.

Konsernin liiketoiminnot ja raportoitavat toimintasegmentit ovat Ruokaratkaisut ja Öljykasvituotteet. Kahden raportoitavan segmentin lisäksi raportoidaan segmentteihin kuulumattomina muina toimintoina Konsernitoiminnot, joka sisältää konsernihallintoon ja strategisiin hankkeisiin liittyvät kulut.

Ruokaratkaisut-segmentin muodostaa Apetit Ruoka Oy. Öljykasvituotteista vastaa Apetit Kasviöljy Oy. Osakkuusyhtiö Sucros Oy:n tulos raportoidaan liikevoiton alapuolella.

Yhtiön osakkeet on listattu Nasdaq Helsingissä vuodesta 1989 lähtien ja sen kotipaikka on Säkylä.

Tulos ja taloudellinen tilanne

JATKUVIEN LIIKETOIMINTOJEN LIIKEVAIHTO JA TULOS

Liikevaihto tammi-joulukuussa oli 162,6 (175,5) miljoonaa euroa. Liikevoitto oli 9,3 (7,5) miljoonaa euroa. Liikevoitto sisältää satokausituotannosta aiheutuvien kiinteiden kustannusten varastoon aktivoinnin tulosvaikutuksen 0,6 (0,6) miljoonaa euroa.

Osuus osakkuusyhtiö Sucroksen tuloksesta tammijoulukuussa oli 1,6 (4,0) miljoonaa euroa.

Rahoitustuotot ja -kulut olivat yhteensä -0,6 (-0,2) miljoonaa euroa.

Tulos ennen veroja oli 10,3 (11,3) miljoonaa euroa ja kauden tulosta vastaavat verot -1,8 (-1,5) miljoonaa euroa. Kauden tulos oli 8,5 (9,8) miljoonaa euroa ja osakekohtainen tulos 1,37 (1,56) euroa.

RAHAVIRRAT, RAHOITUS JA TASE

Apetit-konsernin taseasema niin omavaraisuuden kuin maksuvalmiudenkin osalta pysyi vahvana.

Konsernin liiketoiminnan rahavirta oli tammi-joulukuussa 3,2 (9,7) miljoonaa euroa. Käyttöpääoman muutoksen vaikutus oli -11,0 (-3,1) miljoonaa euroa. Käyttöpääoman muutoksien kausiluonteisuudesta on kerrottu Toiminnan kausiluonteisuus -otsikon alla.

Investointien nettorahavirta oli -6,9 (-6,4) miljoonaa euroa. Rahoituksen rahavirta oli -6,1 (-4,1) miljoonaa euroa sisältäen nettona lainojen takaisinmaksuja 0,0 (0,0) ja osingonmaksuja -4,7 (-3,1) miljoonaa euroa.

Konsernin korolliset velat kauden päättyessä olivat 7,4 (8,1) miljoonaa euroa ja rahavarat 4,1 (14,0) miljoonaa euroa. Korolliset nettovelat olivat 3,3 (-5,9) miljoonaa euroa.

Konsernin taseen loppusumma oli 134,9 (131,1) miljoonaa euroa. Oman pääoman määrä oli katsauskauden päättyessä 107,6 (103,5) miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli 79,8 (78,9) prosenttia ja

nettovelkaantumisaste 3,1 (-5,7) prosenttia. Konsernin maksuvalmiutta hoidetaan sitovin limiittisopimuksin, kiinteillä lainoilla ja yritystodistusohjelmalla. Kauden päättyessä limiittejä oli nostettavissa 29,0 (29,0) miljoonaa euroa. Yritystodistuksia oli emittoituna 0,0 (0,0) miljoonaa euroa.

Liiketoimintakatsaukset

RUOKARATKAISUT

Ruokaratkaisut-segmentin liikevaihto tammi-joulukuussa oli 75,8 (73,7) miljoonaa euroa. Liikevoitto oli 8,1 (5,8) miljoonaa euroa.

Kauden investoinnit olivat 2,6 (4,3) miljoonaa euroa ja kohdistuivat pääosin Säkylän tehtaan tuotannon tehokkuuden parantamiseen.

ÖLJYKASVITUOTTEET

Öljykasvituotteet-segmentin liikevaihto tammijoulukuussa oli 87,4 (102,4) miljoonaa euroa. Liikevoitto oli 4,2 (4,6) miljoonaa euroa.

Kauden investoinnit olivat 4,4 (1,7) miljoonaa euroa liittyen pääasiassa uuteen pullotuslinjastoon ja rapsipohjaisen kasviproteiinin tuotekehitykseen.

LOPETETUT TOIMINNOT

Viljakauppa

Viljakauppa-segmentin liikevaihto tammi-joulukuussa oli 0,0 (0,0) miljoonaa euroa. Liikevoitto oli 0,0 (-0,1) miljoonaa euroa.

Kauden investoinnit olivat 0,0 (0,0) miljoonaa euroa.

Apetitin arvonluonti

Apetitin kyky tuottaa arvoa perustuu vahvaan integraatioon kotimaiseen alkutuotantoon, ainutlaatuiseen arvoketjuun, vahvoihin ja vetovoimaisiin brändeihin ja tuotteisiin, toiminnan tehokkuuden jatkuvaan parantamiseen sekä vastuulliseen arvoketjuun.

Apetitin arvonluontimalli on kuvattu tarkemmin vuosikertomuksessa.

Strategia

STRATEGIAKAUSI 2023-2025

Apetit Oyj julkisti strategiansa kaudelle 2023-2025 marraskuussa 2022. Strategian keskiössä ovat kasvun hakeminen monipuolisista kasvipohjaisista ruokaratkaisuista ja lisäarvotuotteista. Apetit panostaa edelleen viljelijäyhteistyöhön ja kotimaiseen alkutuotantoon liiketoiminnan kulmakivenä.

Strategiassa on tunnistettu Apetitin olemassa olevat vahvuudet ja kilpailuedut.

Apetitin perusta on kotimaisissa raaka-aineissa sekä kasvipohjaisissa ja kestävissä ruokaratkaisuissa. Kotimaisen herneen ja öljykasvien viljelypinta-alan sekä lisäarvotuotteiden ja jalostusarvon kasvattamisella on tärkeä rooli strategiassa. Tavoitteena on myös lisätä kotimaisten kasviproteiinien käyttöä. Toimintaympäristöä ohjaavat ilmiöt tukevat yhtiön strategiaa.

Strategiset painopistealueet ja keskeisimmät toimenpiteet 2024

Yhdessä enemmän

Panostamme viljelijäyhteistyöhön ja kotimaiseen alkutuotantoon liiketoiminnan kulmakivenä. Vahvistamme liiketoimintojen synergioita ja yhteisiä prosesseja. Ylläpidämme jatkuvan parantamisen kulttuuria. Huolehdimme kilpailueduistamme: motivoituneista ja osaavista työntekijöistä, vahvasta brändistä sekä erottavista tekijöistä.

Keskeisimmät toimenpiteet 2024:

• Tutkimustyö Räpin koetilalla jatkui viljelymenetelmien kehittämisellä ja lajikekokeilla
• Jatkuvien liiketoimintojen yhteisten resurssien ja rajapintojen hyödyntäminen sekä konsernin yhteisen ERP-hankkeen eteneminen
• Apetit-brändin vahvistaminen molemmissa liiketoiminnoissa

Monipuolisesti kasvipohjaisia tuotteita

Kehitämme ruoan lisäarvotuotteita ja nostamme kasviöljyn jalostusastetta. Lisäämme ruoan vientiä ja vahvistamme asemaamme Ruotsissa. Kasvatamme strategisesti merkittävien kasvien volyymia ja viljelypintaalaa. Teemme strategian mukaisia investointeja orgaanisen kasvun vauhdittamiseksi. Olemme avoimia yritysostoille epäorgaanisen kasvun mahdollistamiseksi.

Keskeisimmät toimenpiteet 2024:

• Kantvikin kasviöljypuristamon uuden pullotuslinjaston rakentaminen ja käyttöönotto
• Aseman vahvistaminen ruoan viennissä Ruotsiin oman myyntiorganisaation tukemana
• RypsiRapsi-foorumin hanketoiminta ja viljelykokeet kotimaisen öljykasvituotannon lisäämiseksi

Lisää kotimaisia kasviproteiineja

Jatkamme rypsi-ingredientti BlackGrainin kaupallistamista kohti teollista mittakaavaa. Edistämme kotimaisten palkokasvien viljelyä. Tutkimme mahdollisuuksia kotimaisen herneproteiinin tuottamiseksi. Hyödynnämme kotimaisia kasviproteiineja monipuolisesti omassa tuotannossamme.

Keskeisimmät toimenpiteet 2024:

• BlackGrainin kehitystyön eteneminen ja selvityksen aloitus tuotannon järjestämisestä
• Testausvaiheeseen eteneminen hankkeessa kotimaisen herneproteiinin tuottamiseksi
• Kotimaisen pakasteherneen viljelypinta-alan lisääminen

Vastuullinen arvoketju

Edistämme kestävää alkutuotantoa ja kestäviä ruokavalintoja. Pienennämme ilmasto- ja ympäristövaikutuksiamme. Huolehdimme läpinäkyvistä ja

kestävistä hankintaprosesseista. Varmistamme sosiaalisen vastuun toteutumisen läpi arvoketjun.

Keskeisimmät toimenpiteet 2024:

• Energiamurros Apetitin tehtailla: energiaan liittyvien CO2-päästöjen vähentäminen 73 prosentilla vuodesta 2019
• Uusiutuvaan energiaan panostaminen: vuonna 2024 Apetitin käyttämästä energiasta 74 prosenttia oli peräisin uusiutuvista lähteistä
• Kierrätettävien pakkausmateriaalien ja PEFCsertifioidun kartongin käytön lisääminen vähittäiskaupassa myytävissä tuotteissa

Taloudelliset tavoitteet

Liikevoitto (EBIT) > 9 miljoonaa euroa vuonna 2025 (vuonna 2024: 9,3).

Sijoitetun pääoman tuottoprosentti (ROCE %) > 8,0 % (vuonna 2024: 8,3).

Investoinnit

Konsernin bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen olivat 9,6 (7,5) miljoonaa euroa jakautuen seuraavasti: Ruokaratkaisut 2,6 (4,3) miljoonaa euroa, Öljykasvituotteet 4,4 (1,7) miljoonaa euroa, Viljakauppa 0,0 (0,0) miljoonaa euroa ja Konsernitoiminnot 2,6 (1,5) miljoonaa euroa.

Tutkimus ja kehitys

Jatkuvien toimintojen tutkimus- ja kehitystoiminnan menot olivat 2,1 (1,6) miljoonaa euroa, mikä on 1,3 (0,9) prosenttia liikevaihdosta. Lisäksi taseeseen aktivoitiin tilikaudella tuotekehityskuluja, liittyen rypsi-ingredientin kehittämiseen, 0,2 (0,3) miljoonaa euroa.

Ruokaratkaisut-liiketoiminnassa tutkimus- ja kehitystoiminta kohdistui pääsääntöisesti uusien tuotteiden kehittämiseen ja toimintaa tukevien yhteistyöverkostojen vahvistamiseen esimerkiksi ruokaketjun tietomallien kehityksen parissa.

Apetit uudistaa tuotteistoaan sekä kehittää täysin uusia tuotteita tarjotakseen helppoja ja herkullisia kasvipohjaisia tuotteita ihmisille, jotka arvostavat hyvän makuista, terveellistä ja vastuullisesti tuotettua ruokaa vaihtelevissa ruokailutilanteissa. Uudet tuotteet kehitetään vastaamaan markkinakohtaisia makumieltymyksiä ja ravitsemussuosituksia sekä helpottamaan jokapäiväistä ruokailua.

Uusissa kansallisissa ravitsemussuosituksissa suositellaan syötävän kasviksia monipuolisesti, lisäämään vihannesten ja juuresten sekä palkokasvien käyttöä sekä käyttämään kasviöljyjä päivittäin. Apetit kiinnittää tuotteissaan erityistä huomiota ravintoarvojen lisäksi houkuttelevaan ulkonäköön ja hyvään makuun, koska vain syöty ruoka ravitsee.

Öljykasvituotteet-liiketoiminnassa painopiste oli syvällisen tutkimus- ja kehitystoiminnan edistämisessä. Rypsi- ja rapsiraaka-aineen jalostusarvon nostamiseksi jatkettiin hanketta, jonka rahoittamiseen myös Business Finland osallistui. Hankkeen tavoitteena on ollut täysin uuden, ravintosisällöltään korkealaatuisen, ingredientin kehittäminen kansainvälisille elintarvikemarkkinoille.

Euroopan komissio myönsi BlackGrain from Yellow Fields -rapsijauheelle uuselintarvikeluvan joulukuussa 2020.

Apetit on jatkanut BlackGrainin tuotantoprosessin kehittämistä ja edistänyt kaupallisen mittakaavan tuotannon aloittamista. Apetit aloitti selvityksen vaihtoehdoista kuitua sisältävän kasviproteiini BlackGrain from Yellow Fields -rapsijauheen tuottamiseksi. Selvityksessä arvioidaan mahdollisia yhteistyökumppanuuksia sekä tuotannon järjestämistä investoinnilla Kantvikin kasviöljypuristamolle tai ostopalveluilla. Selvityksen odotetaan valmistuvan loppuvuoden 2025 aikana.

Apetit käynnisti vuonna 2023 hankkeen kotimaisen herneproteiinin tuottamiseksi, mahdollisuuksia kotimaiseen tuotantoon tarkastellaan koko arvoketjun osalta. Vuonna 2024 herneproteiinihankkeessa on tehty pienen mittakaavan testauksia herneproteiinin tuottamiseksi kotimaisesta raaka-aineesta.

Kotimaisten kasviproteiinien lisääminen on yksi Apetitin strategisista painopistealueista.

Apetit toteuttaa viljelyn tutkimus- ja kehitystoimintaa Säkylän Köyliössä sijaitsevalla omalla Räpin koetilallaan. Koetoiminnan tavoitteena on turvata avomaan vihannestuotannon tulevaisuus ennakoimalla viljelymenetelmien muutostarpeita ja tuomalla uusinta tietoa ja osaamista viljelijöiden käyttöön. Koetoiminnassa haetaan esimerkiksi vaihtoehtoja kemiallisille kasvinsuojeluaineille sekä etsitään keinoja maan kasvukunnon ja vesitalouden parantamiseksi. Tutkimusaiheita ovat esimerkiksi viljelykierron optimointi sekä mekaaninen rikkakasvien torjunta. Vuonna 2024

Räpin koetilan toiminta keskittyi erityisesti hernelajikkeiden jatkotutkimukseen. Kokeilla halutaan löytää lajikkeet, jotka kestävät Suomen muuttuvat viljelyolosuhteet. Räpillä tehtiin myös esimerkiksi porkkanan ja lantun lajikekokeita.

Oman tutkimus- ja kehitystoiminnan lisäksi Apetit osallistuu valikoituihin eri yhteistyötahojen koordinoimiin tutkimushankkeisiin ja kehitysohjelmiin. Vuonna 2024 Räpin koetilalla tehtiin muun muassa kasvinsuojeluaineiden testauksia pinaatilla sekä lajikekokeita porkkanalla, herneellä ja lantulla. Osana RypsiRapsi-foorumin toimintaa, Räpillä viljeltiin myös kevätrypsiä ja -rapsia.

Räpillä on ollut käynnissä tutkimushankkeita, joissa tutkittiin maan kasvukunnon parantamiskeinoja erityisesti vihannesviljelyn näkökulmasta. Tutkimusta on tehty yhdessä Luonnonvarakeskuksen (LUKE) sekä Pyhäjärviinstituutin kanssa. Hankkeista saadaan lisää käytännön keinoja kasvukunnon edistämiseen, ravinnevalumien hillitsemiseen sekä tutkittua tietoa maanparannusaineiden ja viherlannoituksen hyödynnettävyydestä.

LUKE:n Viljava vihannesmaa, eli VIIVI-hanke päättyi Räpin pelloilla. Hankkeen kokeissa vahvistettiin nollakuidun käytön positiiviset vaikutukset maanparannukseen. Apetit oli mukana myös Pyhäjärvi-instituutin koordinoimassa Green Future of Satakunta -hankkeessa, jonka tavoitteina oli muun muassa kehittää kotimaisten palkokasvien viljelyä. Hankkeen yhteydessä Räpillä on viljelty muun muassa kikhernettä ja papuja. Kikherneen koeviljely Räpillä jatkuu hankkeen loppumisesta huolimatta.

Toiminnan kausiluonteisuus

IAS 2 -standardin mukaisesti vaihto-omaisuuden hankintamenoon luetaan mukaan systemaattisesti kohdistettu osuus valmistuksen kiinteistä yleismenoista. Satokausituotannossa raaka-aineista jalostetaan valmiita tuotteita pääosin vuoden jälkimmäisen vuosipuoliskon aikana, jolloin valmistuksen kiinteitä yleismenoja aktivoituu taseeseen muita neljänneksiä enemmän. Tämän kirjauskäytännön takia tuloskertymä painottuu toiselle vuosipuoliskolle. Satokauden päättymisajankohta voi vaikuttaa tilikausien väliseen vertailtavuuteen. Tuloskertymän kausiluonteisuus on satokausituotannon takia voimakkainta Ruokaratkaisut-segmentin ja osakkuusyhtiö Sucroksen toiminnassa.

Satokaudet aiheuttavat kausivaihtelua sitoutuneen käyttöpääoman määrässä. Öljykasvituotteetsegmentissä sitoutunut käyttöpääoma on korkeimmillaan vuoden loppupuolella ja laskee alimmilleen kesällä ennen seuraavan satokauden alkua. Ruokaratkaisut-segmentin satokausituotannon kausiluonteisuus nostaa sitoutuneen käyttöpääoman määrän liiketoiminnassa korkeimmilleen vuoden vaihteen tienoilla.

Riskit ja epävarmuustekijät sekä riskien hallinta

Apetit Oyj:n hallitus on vahvistanut konsernin riskienhallintapolitiikan ja riskienhallintaperiaatteet.

Apetit-konsernin keskeinen tavoite on parantaa yhtiön kannattavuutta ja kilpailukykyä sekä varmistaa hyvä taloudellinen asema. Yhtiön riskienhallinnan ensisijainen tavoite on tukea näiden tavoitteiden toteutumista. Riskienhallinta on osa hallintotapaa. Se on hallituksen ja

operatiivisen johdon järjestelmällinen työkalu, jonka avulla he voivat valvoa ja arvioida tavoitteiden toteutumista sekä yhtiön toimintaan vaikuttavia uhkia ja mahdollisuuksia.

Apetit-konsernin riskienhallinnan tehtävänä on arvioida ennakoivasti liiketoimintaympäristön riskejä. Apetitkonsernissa riskit ryhmitellään strategisiin, operatiivisiin ja taloudellisiin riskeihin sekä tapahtumariskeihin.

Riskienhallinnan tavoitteena on tunnistaa ja arvioida riskejä järjestelmällisesti ja hallita niitä kustannustehokkaalla tavalla

• varmistamalla, että kaikki tunnistetut henkilöstöön, asiakkaisiin, tuotteisiin, maineeseen, omaisuuteen, henkiseen pääomaan ja toimintaan vaikuttavat riskit käsitellään aina lain mukaisesti ja muutoin parhaan tiedon mukaan ja perustellusti vallitseva taloudellinen tilanne huomioon ottaen,
• vastaamalla sidosryhmien (omistajat, asiakkaat, henkilöstö, toimittajat ja yhteiskunta) odotuksiin,
• varmistamalla jatkuva, keskeytymätön toiminta,
• edistämällä mahdollisuuksien ja tuottopotentiaalien tehokasta hyödyntämistä.

Apetit-konsernin hallitus tai tarkastusvaliokunta valvovat ja varmistuvat siitä, että Apetit-konsernin riskienhallintaprosessi toimii ja on kattava, vahvistavat riskienhallintapolitiikan ja riskinkanto- ja riskinsietokyvyn tason sekä arvioivat ne uudelleen vähintään kerran vuodessa.

Liiketoimintayksiköt ja konsernitoiminnot tunnistavat ja arvioivat oman vastuualueensa riskit. Liiketoimintayksiköiden sekä konsernitoimintojen johtajat suunnittelevat ja toteuttavat riskienhallinta- ja valvontatoimia sekä raportoivat vastuualueensa riskeistä sovittujen ohjeiden ja aikataulujen puitteissa.

Merkittävimmät operatiiviset riskit liittyvät raaka-aineiden saatavuuteen, hankinnan ja myynnin tai käytön eriaikaisuuteen sekä raaka-aineiden markkinahintojen vaihteluun. Hintariskien hallinnalla on erityisen suuri merkitys Öljykasvituotteissa. Öljykasvien hinnat muodostuvat kansainvälisillä markkinoilla. Öljykasvituotteissa avoimille hintariskeille on määritelty limiitit.

Konserni toimii kansainvälisillä markkinoilla ja on siten alttiina valuuttakurssimuutoksista johtuvalle valuuttariskille. Valuuttariskien määrät ovat normaalitilanteessa vähäiset. Rahoitusriskien hallinnasta kerrotaan tarkemmin tilinpäätöksen liitetiedossa 24.

Tulipalo, vakava konerikko tai muut tuotannon keskeytymiseen johtavat syyt tai elintarviketurvallisuuteen vaikuttavat virheet raaka-aineissa tai lopputuotteissa saattavat aiheuttaa merkittäviä omaisuus- tai keskeytysvahinkoja, vastuita tai muita epäsuoria haitallisia vaikutuksia yhtiön toiminnalle. Konserniyhtiöt suojautuvat tällaisilta riskeiltä arvioimalla prosessejaan muun muassa omavalvontajärjestelmän avulla ja tekemällä tarvittaessa korjaavia toimenpiteitä. Vakuutuksilla katetaan riskit aina, kun se on taloudellisista tai muista syistä järkevää.

Apetitin merkittävimpien riskien arviointi kattaa myös eitaloudelliset riskit. Tyypillinen ei-taloudellisen riskin

vaikutus riskin toteutuessa olisi mainehaitta. Apetitkonsernin eettiset periaatteet ohjaavat kaikkea toimintaa yhtiössä. Apetit edellyttää kaikkien työntekijöidensä sekä toimittajiensa noudattavan näitä eettisiä periaatteita. Ilmastoon liittyviä riskejä käsitellään tarkemmin muiden kuin taloudellisten tietojen osiossa.

YMPÄRISTÖRISKIT

Apetitin operatiiviseen toimintaan ei liity merkittäviä suoria ympäristöriskejä. Suurimmat ympäristöriskit Apetitin tuotantolaitoksilla liittyvät mahdollisiin jätevesi- ja kasviöljyvuotoihin ympäristöön sekä kylmäainevuotoihin. Ympäristöriskejä hallitaan tekemällä sisäisiä ja ulkoisia tarkastuksia sekä seuraamalla ja noudattamalla ympäristövaatimuksia ja ympäristöön liittyvää suorituskykyämme. Osassa liiketoimintaa ympäristöasioita johdetaan ISO14001 ympäristöhallintajärjestelmän avulla.

Apetit on arvioinut arvoketjuunsa liittyviä ilmastonmuutoksen aiheuttamia riskejä ja mahdollisuuksia TCFD-viitekehyksen mukaisesti. Ilmastoon liittyviä riskejä käsitellään muun kuin taloudellisen tiedon osiossa.

SOSIAALISET JA TYÖNTEKIJÖIHIN LIITTYVÄT RISKIT

Työturvallisuus on Apetitille merkittävä asia ja yksi henkilöstöstrategian keskeisistä teemoista. Mahdolliset onnettomuudet ja työtapaturmat ovat suurimipien sosiaalisten ja työntekijöihin liittyvien riskien joukossa. Työturvallisuuteen liittyvistä asioista tiedotetaan aktiivisesti ja jokainen Apetitilla työskentelevä esihenkilö suorittaa työturvallisuuteen liittyvän koulutuksen.

Osaavan ja motivoituneen työvoiman varmistaminen on tunnistettu sosiaalisten ja työntekijöihin liittyvien riskien joukkoon. Apetitin henkilöstöstrategian painopistealueet ovat arvoihin ja yrityskulttuuriin pohjautuva vastuullinen johtaminen, työvoiman saatavuuden varmistaminen pitoja vetovoimatekijöihin panostamalla, työssä jaksamisen ja työhyvinvoinnin vahvistaminen työkykyjohtamisen laajalla keinovalikoimalla sekä strategisen ja kriittisen osaamisen jatkuva kehittäminen.

IHMISOIKEUKSIIN LIITTYVÄT RISKIT

Merkittävimmät ihmisoikeuksiin liittyvät riskit esiintyvät toimitusketjussa ja liittyvät työoloihin. Apetit on sitoutunut ja vaatii toimittajiensa sitoutuvan eettisiin toimittajavaatimuksiin, jossa on kuvattu eettiset, sosiaaliset ja ympäristöä koskevat vastuulliset toimintaperiaatteet. Apetit-konsernin eettiset toimittajavaatimukset pohjautuvat YK:n Global Compactin linjauksiin.

Apetit on hankinnan vastuullisuuslinjauksissaan määritellyt raaka-aineen alkuperämaan ja merkittävyyden mukaan toimittajalta vaadittavat selvitykset sosiaalisen vastuun ja ympäristövastuun hallinnasta ja toteutumisesta.

KORRUPTIOON JA LAHJONTAAN LIITTYVÄT RISKIT

Apetitin työntekijöiden tai sen eri sidosryhmien epäeettiset toimintatavat voivat aiheuttaa Apetitille mainehaittoja, minkä lisäksi niillä voi olla myös taloudellisia vaikutuksia. Tärkein hallintakeino epäeettisten toimintatapojen välttämiseksi on tietoisuuden lisääminen esimerkiksi eettisistä toimintatavoista.

Muut kuin taloudelliset tiedot

Vastuulliset toimintatavat ja kestäviä ruokavalintoja mahdollistava arvoketju ovat Apetitille keskeisiä kilpailuetuja. Apetit rakentaa toimintansa kotimaisten raaka-aineiden ja vastuullisten toimintatapojen ympärille. Apetitilla vastuullisuus kattaa toiminnan jatkuvan parantamisen koko arvoketjussa raaka-aineiden viljelytyksen ja hankinnan sekä tuotannon kautta asiakkaille ja lopulta kuluttajalle asti. Teoillaan Apetit haluaa lisätä sekä ympäristön ja ihmisten hyvinvointia. Ajatus sisältyy myös yhtiön missioon: Kaikille hyvä ruoka. Läheltä. Apetitin liiketoimintamallia ja arvonluontia kuvataan tarkemmin vuosikertomuksessa.

Apetitin vuosien 2023–2025 strategian keskiössä ovat kasvun hakeminen monipuolisista kasvipohjaisista ruokaratkaisuista ja lisäarvotuotteista sekä edelleen panostaminen viljelijäyhteistyöhön ja kotimaiseen alkutuotantoon liiketoiminnan kulmakivenä. Strategian painopistealueisiin kuuluvat esimerkiksi kestävän kotimaisen alkutuotannon, kotimaisten kasviproteiinien sekä vastuullisen arvoketjun kehittäminen. Toimintaympäristöä ohjaavat ilmiöt tukevat yhtiön strategiaa. Ilmastovastuulliset teot ja kestävät vaihtoehdot korostuvat kuluttamisessa. Tämä tukee kasvipohjaisten tuotteiden kysyntää sekä hyvinvoinnin lisäämistä syömisen trendinä.

YRITYSVASTUUN JOHTAMINEN

Apetitin toiminta perustuu yrityksen arvoihin, visioon ja missioon. Vastuullisuustyötä ohjaavat Apetitin strategia, vahvistettu toimintapolitiikka, eettiset periaatteet sekä hankintaperiaatteet, jotka pohjautuvat YK:n Global

Compact -aloitteeseen. Apetit on sitoutunut noudattamaan toimintamaidensa lakeja ja muuta sääntelyä. Yritysvastuuta johdetaan konsernin johtoryhmästä osana normaalia liiketoimintaa.

Apetitin tavoitteena on tasapuolisuus kaikkia sidosryhmiään kohtaan. Jatkuva vuoropuhelu sidosryhmien kanssa ja heidän toiveidensa huomioon ottaminen ovat vastuullisen toiminnan peruspilareita. Apetit on tehnyt laajamittaisen yhtiön yritysvastuuta koskevien olennaisten aihealueiden kaksoisolennaisuusanalyysin yhdessä tärkeimpien sidosryhmiensä kanssa.

Vastuullinen arvoketju on yksi Apetitin strategian painopistealueista: Edistämme kestävää alkutuotantoa ja kestäviä ruokavalintoja. Pienennämme ilmasto- ja ympäristövaikutuksiamme. Huolehdimme läpinäkyvistä ja kestävistä hankintaprosesseista. Varmistamme sosiaalisen vastuun toteutumisen läpi arvoketjun.

Apetit pyrkii ymmärtämään kattavasti oman toimintansa vaikutuksia ihmisille, yhteiskunnalle ja ympäristölle. Yhtiö on tunnistanut arvoketjunsa merkittävimmät ympäristö- ja ilmastovaikutukset ja työskentelee niiden pienentämiseksi sekä luonnonvarojen kestävän käytön edistämiseksi olennaiseksi tunnistamillaan aihealueilla. Olennaisimmilta yritysvastuun osa-alueilta kerätään systemaattisesti tunnuslukuja ja tietoja vastuullisen toiminnan jatkuvaksi kehittämiseksi.

Lisätietoa Apetitin vastuullisuustyöstä on saatavilla yritysvastuuraportista. Apetit raportoi vastuullisesta toiminnastaan Global Reporting Initiativen (GRI) laatiman kestävän kehityksen raportointiohjeiston laskentaperiaatteita ja ohjeistuksia noudattaen.

YRITYSVASTUUTYÖN EDISTYMINEN

Apetit on asettanut yritysvastuuohjelmassaan tavoitteet yritysvastuutyönsä edistymiselle. Yritysvastuuohjelma perustuu kestäviin ruokavalintoihin. Apetit haluaa toiminnallaan edistää ruokaketjua, jossa sekä ihmiset että ympäristö voivat hyvin.

Viljelykehitys ja sopimusviljely

Apetit toteuttaa viljelyn tutkimus- ja kehitystoimintaa omalla Räpin koetilallaan, tavoitteenaan turvata avomaan vihannestuotannon tulevaisuus ennakoimalla viljelymenetelmien muutostarpeita ja tuomalla uusinta tietoa ja osaamista viljelijöiden käyttöön. Vuonna 2024 Apetitin Räpin koetilan toiminta keskittyi erityisesti hernelajikkeiden jatkotutkimukseen. Kokeilla halutaan löytää lajikkeet, jotka kestävät Suomen muuttuvat viljelyolosuhteet.

Kotimaisen öljykasvituotannon kehittämisryhmän, RypsiRapsi-foorumin toiminnan keskiössä ovat olleet kaista- ja ruutukokeina toteutettavat lajikekokeet. Keväällä 2024 käynnistyi monivuotinen Euroopan unionin osarahoittama hanke, jolla pyritään lisäämään rypsin ja rapsin viljelyvarmuutta ja -määrää Suomessa.

Toiminnan ilmastovaikutukset

Apetit-konsernin Scope 1&2 -päästöt ovat vähentyneet yli 70 prosentilla vuodesta 2019. Päästövähennys on saavutettu investoimalla uusiutuvaan energiaan. Uusiutuvan energian osuus kaikesta Apetitin

tuotantolaitoksillaan käyttämästä energiasta vuonna 2024 oli 74 prosenttia.

Tuotteet ja pakkausratkaisut

Apetitin vuoden 2024 uutuustuotteisiin kuului muun muassa uusia pakastekasvissekoituksia, arkea helpottavia kasvi- ja kalapohjaisia pyöryköitä sekä pakastepizzoja. Apetitin tuotepolitiikan mukaisesti uutuuksien keskeisiä elementtejä ovat kotimaiset ja kasvipohjaiset raaka-aineet sekä ravitsemuksellisuus.

Kantvikin kasviöljypuristamolla käyttöön otettu uusi pullotuslinjasto mahdollistaa merkittävän muovin määrän vähentämisen Apetitin kasviöljypulloissa. Jatkossa muovia käytetään keskimäärin 41 prosenttia vähemmän, kun huomioidaan Apetitin rypsi- & rapsiöljyjen kaikki kolme muovipullokokoa.

Apetit-tuotteiden pakkauksissa käytetyn kierrätettävän muovin määrä kasvoi edelleen, kun muun muassa woktuotteet, herne ja pinaatti vaihdettiin kierrätettäviin pakkauksiin vuonna 2024.

Sosiaaliset vaikutukset

Maaliskuussa 2024 toteutetun henkilöstön työtyytyväisyyskyselyn eNPS-mittarin mukainen nettosuositteluindeksi oli -2. Tuloksien mukaan Apetitin vahvuuksia oman toiminnan vaikutukset työilmapiiriin, yhteistyö lähiesihenkilön kanssa, oma sitoutuminen työskentelemään Apetitilla sekä turvallinen työympäristö. Säkylän pakastetehtaalla ja Pudasjärven pakastepizzatehtaalla on työterveys- ja

turvallisuusjärjestelmän ISO 45001 työturvallisuussertifiointi.

Ympäristö ja ilmasto

Apetit-konsernin toimintaa ohjaavat toimintapolitiikka ja eettiset toimintaperiaatteet, joiden päämääriin sisältyy ympäristöasioiden vastuullinen johtaminen ja ympäristövaikutusten hallinta. Apetit on asettanut yritysvastuuohjelmassaan ympäristövaikutuksiin liittyviä tavoitteita, kuten tavoitteen vähentää omia CO2 päästöjään 75 prosentilla vuodesta 2019 vuoteen 2025. Ympäristöasioiden johtamisjärjestelmä kattaa ISO 14001 standardin vaatimukset Ruokaratkaisut-liiketoiminnassa.

Apetitin toiminnan ja arvoketjun vaikutukset ympäristöön ja luonnon monimuotoisuuteen syntyvät pääosin välillisesti ruoan alkutuotannosta sekä muiden materiaalien ja energian valmistuksesta ja niihin käytettyjen luonnonvarojen hyödyntämisestä. Apetitin käyttämiä luontopääomahyödykkeitä ovat esimerkiksi puhdas ja ravinteikas maaperä, puhdas vesi, viljelykasvit ja -siemenet, luonnonkala sekä puu ja muut puukuidut. Apetitin toiminta on riippuvaista ilman ja maaperän laadun ylläpidosta, puhtaan veden saatavuudesta sekä biodiversiteetin ylläpidosta. Apetitin koko arvoketjussa syntyvän toiminnan vaikutukset ja riskit ympäristöön liittyvät kaikkiin luontopääoman riippuvuuksiin.

Tavoitteena on tehokas ja turvallinen tuotanto, jonka ympäristövaikutukset ovat pieniä. Apetitin Ruokaratkaisutliiketoiminnassa suorat ympäristövaikutukset liittyvät energian ja veden käyttöön sekä prosessissa syntyvien sivuvirtojen, jätteiden ja jätevesien käsittelyyn.

Öljykasvituotteet-liiketoiminnassa ympäristövaikutuksia aiheuttavat energian käyttö ja prosessissa syntyvä valkaisumaajäte. Kasviöljynpuristuksen tuotantotapa on mekaaninen. Kaikissa toiminnoissa syntyy lisäksi jonkin verran pakkausjätettä. Lisäksi ympäristövaikutuksia syntyy myös varastoinnissa, kuljetuksissa ja kiinteistöissä.

Apetit-konsernin merkittävimmät ympäristövaikutukset syntyvät yhtiön arvoketjussa, erityisesti raaka-aineiden alkutuotannossa. Lisäksi ympäristövaikutuksia syntyy esimerkiksi varastoinnissa ja kuljetuksissa.

Apetit on sitoutunut ympäristöasioiden jatkuvaan parantamiseen. Apetit on mukana suomalaisen elinkeinoelämän energiatehokkuussopimusjärjestelmässä ja sitoutunut toteuttamaan siihen kuuluvaa Elintarviketeollisuuden toimenpideohjelmaa. Konkreettisena energiankäytön tehostamistavoitteena elintarviketeollisuuden ohjelmassa on 7,5 prosenttia vuosien 2017–2025 sopimusjaksolla. Vuonna 2024 Apetitin energiankulutus oli 0,5 MWh (0,4) per tuotettu tonni.

Osana ilmastovaikutuksien pienentämistä ja tavoitetta uusiutuvan energian käytön lisäämiseksi Apetit on ottanut käyttöön Kirkkonummen öljynpuristamon yhteyteen rakennetun bioenergialaitoksen sekä uuden energiaratkaisun Säkylän pakastetehtaalla. Säkylän pakastetehtaan energiaratkaisu perustuu lämmön talteenottoon ja mahdollistaa bioenergialla tuotetun höyryn käytön.

Apetit-konsernin tuotantolaitoksilla siirryttiin täysin uusiutuvista energialähteistä tuotetun sähkön käyttöön 1.4.2020 alkaen. Uusiutuvin luonnonvaroin tuotetun

energian käyttö ja energiatehokkuuden kehittäminen on pienentänyt Apetit-konsernin Scope 1&2 -päästöjä yli 70 prosenttia vuodesta 2019. Vuonna 2024 kaikesta Apetitin tuotantolaitoksillaan käyttämästä energiasta 74 prosenttia oli uusiutuvista lähteistä.

Kaikilla konsernin ympäristölupavelvollisilla tuotantolaitoksilla on voimassa oleva ympäristölupa. Vuoden aikana tuotantolaitoksilla ei ollut merkittäviä ympäristöön vaikuttaneita onnettomuustilanteita.

Kantvikin kasviöljypuristamon toimintaan liittyen on tullut useita havaintoja hajuhaitoista. Vuonna 2024 kasviöljypuristamon hajujenkäsittely toimi suunnitellusti. Hajukaasupesurin pumppu ja putkistot on uusittu. Vuoden aikana toteutettiin hajukaasuanalyysi ja laadittiin hajunhallintasuunnitelma.

Yhtiön tiedossa ei ole tilinpäätöshetkellä merkittäviä yksittäisiä ympäristöön liittyviä riskejä. Ympäristökulut olivat 1,4 (0,8) miljoonaa euroa eli 1,4 (0,9) prosenttia jatkuvien toimintojen liikevaihdosta. Ympäristöasioita esitellään yksityiskohtaisemmin Apetitin yritysvastuuraportissa.

ILMASTOON LIITTYVÄT RISKIT JA MAHDOLLISUUDET

Apetit on toteuttanut TCFD:n (Task Force on Climate related Financial Disclosures) mukaisen selvityksen ilmastonmuutokseen liittyvistä riskeistä ja mahdollisuuksista.

Merkittävimmät ilmastoon liittyvät riskit Apetitilla ovat molemmissa liiketoiminnoissa raaka-aineen hankintaan liittyviä satoriskejä. Ilmastonmuutoksen aiheuttamat sään ääri-ilmiöt voivat vaikuttaa vuosittaisiin satotasoihin voimakkaasti. Apetit hallitsee riskiä erityisesti viljelymenetelmiä kehittämällä ja kasvilajikkeiden koetoiminnalla. Satotasojen vaihtelujen taloudelliset vaikutukset voivat olla lyhyellä aikavälillä merkittäviä. Pitkällä aikavälillä ilmastonmuutos voi myös aiheuttaa viljelyolojen muutoksen kautta esimerkiksi kasvavaa tautipainetta.

Muut mahdolliset ilmastoon liittyvät riskit liittyvät esimerkiksi päästöjä ja materiaalien käyttöä koskeviin säädöksiin. Apetit noudattaa nykyistä kansallista ja EUtason lainsäädäntöä sekä seuraa ja arvioi tulevaa säätelyä ja sen vaikutuksia konsernin toimintaan. Apetit-konserni on tunnistanut yhdeksi yritysvastuunsa olennaisista aihealueista ilmastovaikutuksiensa pienentämisen.

Merkittävimmät ilmastoon liittyvät mahdollisuudet Apetitille liittyvät kuluttajakäyttäytymisen muutokseen, jossa syöminen siirtyy suosimaan vahvemmin kasvipohjaista ruokavaliota ja ilmastoystävällistä kuluttamista. Apetitin tarjoamat kestävät ruokaratkaisut ja kasvipohjaiset tuotteet tukevat hyvin planetaarista ruokavaliota. Apetit kehittää myös kasviproteiinien monipuolista käyttöä tuotteissaan.

Henkilöstö

Apetitin henkilöstöstrategian painopistealueet ovat arvoihin ja yrityskulttuuriin pohjautuva vastuullinen johtaminen, työvoiman saatavuuden varmistaminen pitoja vetovoimatekijöihin panostamalla, työssä jaksamisen ja työhyvinvoinnin vahvistaminen työkykyjohtamisen laajalla keinovalikoimalla sekä strategisen ja kriittisen osaamisen jatkuva kehittäminen.

Työturvallisuuskulttuuria kehitetään Apetitilla jatkuvan parantamisen periaatteen mukaisesti. Konsernissa tehdään aktiivisesti työturvallisuushavaintoja sekä työn vaarojen arviointia ennaltaehkäisyn parantamiseksi. Vuonna 2024 panostettiin erityisesti esihenkilöiden turvallisuusvastuiden perehdyttämiseen koulutuksilla.

Säkylän pakastetehtaalla sekä Pudasjärven pakastepizzatehtaalla on työterveys- ja turvallisuusjärjestelmän ISO 45001 työturvallisuussertifiointi.

Vuonna 2024 tapahtui 20 (14) kappaletta vähintään yhden päivän poissaoloon johtaneita työtapaturmia. Tapaturmataajuus oli 29 (20). Työtapaturmiin lasketaan myös työmatkatapaturmat. Työtapaturmien osalta Apetitin tavoitteena on nolla tapaturmaa.

Apetitin tavoitteena on pienentää sairauspoissaoloja. Vuonna 2024 henkilöstön sairauspoissaoloprosentti oli 6,2 (4,8) prosenttia. Sairauspoissaoloprosentti on sairauspoissaoloaika suhteessa teoreettiseen säännölliseen työaikaan.

Apetit seuraa henkilöstön työhyvinvointia ja -tyytyväisyyttä muun muassa koko konsernin kattavalla työhyvinvointikyselyllä. Vastauksissa henkilöstö arvioi kokemustaan esimerkiksi omasta työhyvinvoinnistaan, työilmapiiristä ja -turvallisuudesta, sosiaalisesta tuesta sekä esimiestyöstä. Maaliskuussa 2024 toteutetun henkilöstön työtyytyväisyyskyselyn eNPS-mittarin mukainen nettosuositteluindeksi oli -2 (7). Seuraava kysely suoritetaan maaliskuussa 2025.

Tammi -joulukuussa 2024 jatkuvissa toiminnoissa työskenteli 315 (298) henkilöä kokoaikaiseksi muutettuna. Apetit -konsernissa työskenteli joulukuun lopussa 367 (338) henkilöä mukaan lukien kaikki työsuhdetyypit. Apetitin Säkylän tehtaan työntekijämäärässä on vuoden aikana satokausien mukaista vaihtelua.

Jatkuvien toimintojen henkilöstölle maksetut palkat ja palkkiot vuonna 2024 olivat 17,6 (17,1) miljoonaa euroa.

Henkilöstöön liittyviä asioita esitellään tarkemmin Apetitin vuosikertomuksessa Henkilöstö -osiossa.

Laatu ja tuoteturvallisuus

Tuotteiden laatu ja tuoteturvallisuus ovat avainasemassa Apetitin toiminnassa. Apetit -konsernin tuotantolaitoksissa Säkylässä, Kantvikissa ja Pudasjärvellä on GFSI järjestelmän mukaiset tuoteturvallisuussertifikaatit: Säkylässä BRCGS sekä Kantvikissa ja Pudasjärvellä FSSC 22 000 -standardin mukaiset elintarviketurvallisuusjärjestelmät. Pudasjärvi sertifioitiin myös BRCGS -standardiin syksyllä 2024. Säkylän ja Kantvikin tehtailla on myös omat laboratorionsa tuoteturvallisuuden varmistamiseksi.

Merkittävimpiä tuoteturvallisuuteen liittyviä riskejä ovat vierasesineet, allergeenien hallintaan liittyvät riskit sekä pakkausmerkintöjen oikeellisuus. Vuonna 2024 Apetit teki 1 (1) takaisinvedon.

Ihmisoikeudet sekä korruption ja lahjonnan torjunta

Apetit edellyttää eettisten periaatteidensa noudattamista omilta työntekijöiltään ja yhteistyökumppaneiltaan. Apetitilla on myös tasa -arvo - ja

yhdenvertaisuussuunnitelma, jonka avulla varmistetaan koko henkilöstön yhdenvertainen kohtelu.

Apetitin eettiset periaatteet kieltävät ottamasta vastaan suoria tai epäsuoria lahjuksia tai muita etuja, joita voidaan pitää lahjuksina liiketoiminnan hankkimiseksi tai ylläpitämiseksi. Kaikilta Apetitin työntekijöiltä edellytetään eettisiin periaatteisiin tutustumista ja sen noudattamista sekä ohjesäännön vastaisesta toiminnasta raportointia sitä varten järjestetyn eettisen kanavan kautta. Vuonna 2024 eettiseen kanavaan tuli neljä (4) sisäistä ilmoitusta työyhteisötaitoihin, työhyvinvointiin ja johtamiseen liittyen. Ilmoitukset on käsitelty yhtiön sisällä.

Apetitin työntekijät eivät myöskään saa yrittää hankkia laittomin keinoin itselleen suotuisia viranomaispäätöksiä tai -palveluja. Apetitin työntekijöiden on myös vältettävä tilanteita, jotka ovat ristiriidassa tai joiden voidaan katsoa olevan ristiriidassa työntekijän henkilökohtaisten ja liiketoimintaan liittyvien etujen kanssa. Apetit kouluttaa kaikki toimihenkilönsä keskeisiin kilpailulainsäädännön periaatteisiin varmistaakseen reilun ja läpinäkyvän kilpailun markkinoilla.

Apetitin toimintapolitiikkaa ja eettisiä periaatteita täydentävät eettiset toimittajavaatimukset, jossa käsitellään esimerkiksi lakeihin ja asetuksiin, ympäristöön, liiketoiminnan eettisyyteen, pakko - ja lapsityöhön, syrjintään ja sortamiseen sekä työympäristöön ja sosiaalisiin oloihin liittyviä asioita.

Vuonna 2024 ei tullut ilmi yhtään ihmisoikeusrikkomusta tai korruptioon ja lahjontaan liittyvää tapausta.

Hallinnointi

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä sekä Palkitsemisraportti

Apetitin selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä (Corporate Governance Statement) ja palkitsemisraportti julkaistaan vuosikertomuksen julkaisun yhteydessä viikolla 11. Selvitykset ovat julkaisun jälkeen saatavilla Apetitin verkkosivustolla.

Varsinainen yhtiökokous 2024

Apetit Oyj:n varsinainen yhtiökokous pidettiin Säkylässä 11.4.2024. Yhtiökokous vahvisti tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen ja myönsi vastuuvapauden hallintoneuvoston ja hallituksen jäsenille sekä toimitusjohtajalle tilikaudelta 2023.

YHTIÖKOKOUKSEN 2024 PÄÄTÖKSET

Osingonjako

Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti, että tilikaudelta 2023 maksetaan osinkoa 0,75 euroa osaketta kohden. Osinko maksettiin 23.4.2024. Osinkoa ei makseta yhtiön hallussa oleville omille osakkeille.

Toimielinten palkitsemisraportti

Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti hyväksyä Apetitin toimielinten palkitsemisraportin 2023. Päätös on osakeyhtiölain mukaan neuvoa-antava. Palkitsemisraportti on nähtävillä yhtiön internetsivuilla osoitteessa apetit.fi/hallinnointi/palkitseminen.

Palkitsemispolitiikan käsittely

Yhtiökokous päätti hallituksen ehdotuksen mukaisesti hyväksyä Apetit Oyj:n palkitsemispolitiikan. Päätös on osakeyhtiölain mukaan neuvoa-antava. Palkitsemispolitiikka on saatavilla yhtiön verkkosivuilla osoitteessa apetit.fi/hallinnointi/palkitseminen

Hallintoneuvoston jäsenten lukumäärästä päättäminen sekä hallintoneuvoston, hallintoneuvoston nimitysvaliokunnan jäsenten ja tilintarkastajien valinta sekä palkkiosta päättäminen

Yhtiökokous päätti hallintoneuvoston jäsenten lukumääräksi 16 yhtiökokouksen nimeämää jäsentä.

Yhtiökokous päätti hallintoneuvoston nimitysvaliokunnan ehdotuksen mukaisesti, että palkkiot säilyvät ennallaan. Hallintoneuvoston puheenjohtajalle maksetaan 1 000 euron ja varapuheenjohtajalle 665 euron kuukausipalkkio. Kokouspalkkiona hallintoneuvoston jäsenille ja hallintoneuvoston nimitysvaliokunnan jäsenille päätettiin maksaa 300 euroa. Matkakustannukset korvataan Apetit Oyj:n matkustussäännön mukaan.

Hallintoneuvoston erovuoroisten jäsenten tilalle valittiin uudelleen 5 henkilöä ja uutena 2 henkilöä.

Yhtiökokous päätti valita hallintoneuvostoon uudelleen Kirsi Ahlgrenin, Nicolas Bernerin, Harri Eelan, Jari Nevavuoren ja Markku Pärssisen ja uutena Jonas Laxåbackin ja Marja-Leena Siirin. Markku Pärssinen ja Jonas Laxåback valittiin poikkeuksellisesti yhden vuoden toimikaudelle erovuoroisuuksien tasaamiseksi.

Hallintoneuvoston nimitysvaliokunnan jäseniksi valittiin uudelleen Nicolas Berner ja uutena jäsenenä Jari Laaninen.

Hallituksen ehdotuksen mukaisesti yhtiölle valittiin kaksi varsinaista tilintarkastajaa. Hallituksen ehdotuksen mukaisesti yhtiön tilintarkastajiksi valittiin uudelleen tilintarkastusyhteisö Ernst & Young Oy, päävastuullisena tilintarkastajana Erika Grönlund, KHT, ja Osmo Valovirta, KHT. Toimikausi kestää vuoden 2025 varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka.

Tilintarkastajille päätettiin maksaa palkkio yhtiön hyväksymän laskun mukaan.

Hallituksen valtuuttaminen päättämään omien osakkeiden hankkimisesta

Hallituksen ehdotuksen mukaisesti yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään enintään 80 000 (kahdeksankymmenentuhannen) yhtiön oman osakkeen hankkimisesta yhtiön vapaalla omalla pääomalla, joka edustaa noin 1,27 prosenttia yhtiön tämänhetkisestä osakemäärästä. Valtuutus sisältää oikeuden hyväksyä yhtiön omat osakkeet pantiksi.

Valtuutus on voimassa vuoden 2025 varsinaiseen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään 31. toukokuuta 2025 asti. Valtuutus kumoaa varsinaisessa yhtiökokouksessa 13.4.2023 annetun osakkeiden hankintavaltuutuksen.

Yhtiöjärjestyksen muutos

Yhtiökokous päätti hyväksyä yhtiöjärjestyksen muutoksen, kuten se on yhtiökokouskutsussa kuvattu. Ehdotuksen

mukaisesti yhtiöjärjestyksen 2, 3, 4, 7, 8, 9, 10, 11 ja 12 §:t muutetaan ja yhtiöjärjestykseen lisätään uusi 8 §.

Uuden yhtiöjärjestyksen keskeinen muutos on, että jatkossa yhtiökokous valitsee hallituksen, hallituksen puheenjohtajan ja varapuheenjohtajan.

Hallintoneuvoston järjestäytyminen ja hallituksen valinta

Apetit Oyj:n hallintoneuvosto on 18.4.2024 pitämässään kokouksessa valinnut yhtiön hallintoneuvoston puheenjohtajaksi Harri Eelan ja varapuheenjohtajaksi Juha Junnilan.

Hallintoneuvosto päätti valita Apetit Oyj:n hallitukseen kuusi jäsentä. Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Lasse Aho, Annikka Hurme, Antti Korpiniemi, Niko Simula ja Kati Sulin sekä uutena jäsenenä Heli Arantola. Hallituksen puheenjohtajaksi valittiin Lasse Aho ja varapuheenjohtajaksi Niko Simula.

Hallituksen jäsenille päätettiin maksaa 30 000 euron, puheenjohtajalle 55 000 euron ja varapuheenjohtajalle 35 000 euron vuosipalkkio. Palkkio maksetaan kuukausittain rahana. Vuosipalkkion lisäksi hallituksen puheenjohtajalle ja varapuheenjohtajalle sekä hallituksen toimikuntien jäsenille maksetaan 700 euron ja hallituksen jäsenille 500 euron kokouspalkkio.

Muutokset hallituksessa

Apetit Oyj:n hallintoneuvosto on 18.4.2024 pitämässään kokouksessa valinnut yhtiön hallituksen uudeksi jäseneksi Heli Arantolan.

Tero Hemmilä oli hallituksen jäsen 18.4.2024 asti.

Osakkeet ja omistus

OSAKKEET, OSAKEPÄÄOMA JA KAUPANKÄYNTI

Apetit Oyj:n osakkeet ovat yhtä sarjaa. Kaikilla osakkeilla on sama ääni- ja osinko-oikeus. Yhtiöjärjestyksen määräyksellä osakkeenomistajan äänimäärä on rajattu yhteen kymmenesosaan yhtiökokouksessa edustetusta äänimäärästä. Yhtiön liikkeelle laskemien osakkeiden kokonaismäärä oli tilikauden alussa ja lopussa 6 317 576 kappaletta ja rekisteröity ja maksettu osakepääoma 12 635 152 euroa. Osakepääoman vähimmäismäärä on 10 miljoonaa euroa ja enimmäismäärä 40 miljoonaa euroa.

OMAT OSAKKEET

Katsauskauden päättyessä yhtiön hallussa oli omia osakkeita yhteensä 109 273 kappaletta. Yhtiön hallussa olevat omat osakkeet edustavat 1,7 prosenttia yhtiön osake- ja äänimäärästä.

Omilla osakkeilla ei ole ääni- eikä osinko-oikeutta.

LIPUTUSILMOITUKSET

Apetit ei vastaanottanut yhtään liputusilmoitusta tilikauden aikana.

OSAKKEEN HINTA JA VAIHTO

Yhtiön osakkeita vaihdettiin pörssissä katsauskauden aikana 307 847 (550 902) kappaletta, mikä oli 4,9 (8,7) prosenttia koko osakemäärästä. Osakkeen ylin kurssi oli 15,00 (13,50) euroa ja alin 12,50 (10,10) euroa. Vaihdettujen osakkeiden keskihinta oli 13,60 (12,35)

euroa. Kauden osakevaihto oli 4,2 (6,8) miljoonaa euroa. Katsauskauden päättyessä koko osakekannan markkinaarvo oli 88,1 (83,1) miljoonaa euroa.

JOHDON LIIKETOIMET

Apetitin johdon Apetitin arvopapereita koskevat liiketoimet katsauskauden ajalta on julkaistu pörssitiedotteina, ja ne ovat luettavissa yhtiön verkkosivuilla.

Tilikauden olennaiset tapahtumat

Apetit Kasviöljy Oy:n 100-prosenttisesti omistama tytäryhtiö Apetit Kantvik Oy:n fuusioitui Apetit Kasviöljy Oy:öön 31.12.2023.

Lähiajan riskit

Apetit-konsernin merkittävimmät lähiajan riskit liittyvät raaka-aineiden hintamuutosten hallintaan, raaka-aineiden saatavuuteen, öljykasvien sekä avomaakasvisten satojen laatuun ja määrään, rahoitusmarkkinoiden toimivuuteen, asiakkaiden maksukykyyn, toimittajien ja palveluntuottajien toimituskykyyn sekä muutoksiin liiketoiminta-alueilla ja asiakkuuksissa.

Tilikauden jälkeiset tapahtumat

Yhtiöllä ei ole merkittäviä tilikauden jälkeisiä tapahtumia.

Arvio todennäköisestä kehityksestä

Konsernin liiketuloksen arvioidaan laskevan hieman vertailuvuodesta (vuonna 2024: 9,3 miljoonaa euroa).

Hallituksen ehdotus voittoa koskeviksi toimenpiteiksi ja ehdotus muun vapaan pääoman jakamisesta

Apetit Oyj:n hallituksen tavoitteena on, että yhtiön osake on omistajalleen hyvätuottoinen ja arvonsa säilyttävä sijoitus. Osinkopolitiikan mukaan yhtiö jakaa osinkona vähintään 40 –60 prosenttia tilikauden voitosta.

Emoyhtiön voitonjakokelpoiset varat 31.12.2024 olivat tilikauden voiton 5 590 874,17 euroa, lisäämisen jälkeen 49 334 350,95 euroa. Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että osinkoa maksetaan 0,75 euroa osaketta kohden. Esitystä vastaava osinko laskettuna yhtiön tilinpäätöshetken koko osakemäärällä on 4 738 182,00 euroa ja yhtiön ulkopuolisessa omistuksessa olevalle osakemäärälle 4 656 227,25 euroa. Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu osingonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä. Yhtiön hallussa oleville omille osakkeille ei makseta osinkoa.

Tilinpäätös 2024

Konsernin laaja tuloslaskelma

Milj. euroa	Liite	1-12/2024	1-12/2023
Jatkuvat toiminnot
Liikevaihto	(2)	162,6	175,5
Liiketoiminnan muut tuotot	(4)	1,6	1,2
Materiaalit ja palvelut	(7)	-104,9	-121,4
Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut	(5)	-21,3	-20,9
Poistot	(2,8)	-6,6	-5,7
Arvonalentumiset	(2,8)	-	-0,0
Liiketoiminnan muut kulut	(4)	-22,1	-21,1
Liikevoitto	(2)	9,3	7,5
Rahoitustuotot	(9)	0,4	0,5
Rahoituskulut	(9)	-1,0	-0,8
Osuus pääomaosuusmenetelmällä
yhdisteltävien yhteisöjen tuloksista	(14)	1,5	4,0
Voitto/tappio ennen veroja		10,3	11,3
Tuloverot	(10)	-1,8	-1,5
Voitto/tappio jatkuvista toiminnoista		8,5	9,8
Voitto/tappio lopetetuista toiminnoista	(3)	-	-0,0
Tilikauden voitto/tappio		8,5	9,7
Voiton/tappion jakautuminen: Emoyhtiön omistajille		8,5	9,8

Milj. euroa	Liite	1-12/2024	1-12/2023
Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluvasta voitosta laskettu osakekohtainen tulos
Osakekohtainen tulos, perus, Jatkuvat
toiminnot		1,37	1,56
Osakekohtainen tulos, perus, Lopetetut
toiminnot		-	-0,00
Osakekohtainen tulos, perus	(12)	1,37	1,56
Osakekohtainen tulos, laimennettu, Jatkuvat
toiminnot		1,36	1,56
Osakekohtainen tulos, laimennettu, Lopetetut toiminnot		-	-0,00
Osakekohtainen tulos, laimennettu	(12)	1,36	1,55
Muut laajan tuloksen erät:
Muuntoerot ulkomaisista yksiköistä		-	0,1
Rahavirran suojaus	(24)	0,5	0,9
Erät, jotka saatetaan myöhemmin siirtää
tulosvaikutteisiksi		0,5	1,0
Muut laajan tuloksen erät, verojen jälkeen		0,5	1,0
Laaja tulos yhteensä		9,0	10,7
Laajan tuloksen jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille		9,0	10,7

Konsernitase

Milj. euroa	Liite	31.12.2024	31.12.2023
VARAT
PITKÄAIKAISET VARAT
Aineettomat hyödykkeet	(13)	5,2	2,9
Liikearvo	(13)	0,4	0,4
Aineelliset hyödykkeet	(13)	40,8	38,8
Käyttöoikeusomaisuus	(13)	7,3	8,0
Osuudet osakkuusyhtiöissä	(14)	21,6	22,8
Muut pitkäaikaiset rahoitusvarat	(15)	0,9	0,5
Laskennalliset verosaamiset	(11)	-	1,5
PITKÄAIKAISET VARAT		76,1	74,9
LYHYTAIKAISET VARAT
Vaihto-omaisuus	(17)	46,6	34,8
Myyntisaamiset ja muut saamiset	(16)	7,3	7,4
Tuloverosaaminen		0,8	-
Rahavarat	(18)	4,1	14,0
LYHYTAIKAISET VARAT		58,8	56,2
VARAT		134,9	131,1

Milj. euroa	Liite	31.12.2024	31.12.2023
OMA PÄÄOMA JA VELAT
Osakepääoma	(19)	12,6	12,6
Ylikurssirahasto	(19)	23,4	23,4
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	(19)	0,2	0,2
Omat osakkeet	(19)	-1,6	-1,2
Suojausinstrumenttien rahasto		0,4	-0,1
Muut rahastot		7,2	7,2
Kertyneet voittovarat ilman tk:n tulosta		56,8	51,6
Tilikauden voitto/tappio		8,5	9,7
Emoyrityksen omistajille kuuluva oma
pääoma		107,6	103,5
OMA PÄÄOMA YHTEENSÄ		107,6	103,5
PITKÄAIKAISET VELAT
Laskennalliset verovelat	(11)	0,4	0,0
Pitkäaikaiset korolliset velat	(22)	5,9	6,5
Eläkevelvoitteet	(20)	0,1	0,2
PITKÄAIKAISET VELAT		6,4	6,7
LYHYTAIKAISET VELAT
Lyhytaikaiset korolliset velat	(22)	1,5	1,6
Ostovelat ja muut velat	(23)	19,4	19,3
LYHYTAIKAISET VELAT		20,9	20,9
VELAT	(2)	27,3	27,6
OMA PÄÄOMA JA VELAT		134,9	131,1

Konsernin rahavirtalaskelma

Milj. euroa	Liite 1-12/2024	1-12/2023
Liiketoiminnan rahavirta
Tilikauden voitto/tappio	8,5	9,7
Oikaisut kauden tulokseen *	7,3	3,4
Käyttöpääoman muutos **	-11,0	-3,1
Maksetut korot liiketoiminnasta	-0,8	-0,6
Saadut korot liiketoiminnasta	0,1	0,3
Muut rahoituserät liiketoiminnasta	-0,2	-0,1
Maksetut verot liiketoiminnasta	-0,8	-0,0
Liiketoiminnan rahavirta	3,2	9,7
Investointien rahavirta
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin	-9,5	-7,5
hyödykkeisiin
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden	0,2	0,0
luovutustulot
Investoinnit muihin sijoituksiin	-0,4	-0,2
Luovutustulot liiketoimintojen myynnistä		- 0,0
Saadut osingot investoinneista	2,8	1,3
Investointien rahavirta	-6,9	-6,4
Rahoituksen rahavirta
Omien osakkeiden hankkiminen	-0,4	-0,2
Omien osakkeiden myynti		- 0,1
Lyhytaikaisten lainojen lisäys / vähennys (22)		- -0,0
Vuokrasopimusvelkojen takaisinmaksut (22)	-1,3	-1,0
Maksetut osingot	-4,7	-3,1
Lyhytaikaisten sijoitusten lisäys / vähennys	0,3	0,1
Rahoituksen rahavirta	-6,1	-4,1

Milj. euroa	Liite	1-12/2024	1-12/2023
Rahavarojen muutos		-9,9	-0,8
Rahavarat kauden alussa	(18)	14,0	14,8
Rahavarat kauden lopussa	(18)	4,1	14,0
Oikaisut kauden tulokseen * Poistot ja arvonalentumiset		6,6	5,7
Pysyvien vastaavien myyntivoitot ja -tappiot		-0,2	0,0
Osuudet pääomaosuusmenetelmällä yhdisteltävien tuloksista	(14)	-1,5	-4,0
Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua		-0,2	-0,1
Rahoitustuotot ja -kulut		0,8	0,4
Tuloverot	(10)	1,8	1,4
Muut oikaisut		0,0	-0,0
Yhteensä		7,3	3,4
Käyttöpääoman muutos **
Vaihto-omaisuuden muutos		-11,7	-4,7
Myyntisaamisten muutos		0,7	0,3
Ostovelkojen muutos		0,1	1,4
Yhteensä		-11,0	-3,1

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista

Milj. euroa	Osake pääoma	Ylikurssi rahasto	Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	Omat osakkeet	Suojaus-instru menttien rahasto	Muut rahastot	Edellisten tilikausien voitto (tappio)	Oma pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2024	12,6	23,4	0,2	-1,2	-0,1	7,2	61,4	103,5
Tilikauden voitto/tappio	-	-	-	-	-	-	8,5	8,5
Rahavirran suojaus	-	-	-	-	0,5	-	-	0,5
Muut laajan tuloksen erät, verojen jälkeen	-	-	-	-	0,5	-	-	0,5
Laaja tulos	-	-	-	-	0,5	-	8,5	9,0
Osingonjako	-	-	-	-	-	-	-4,7	-4,7
Osakeperusteiset maksut	-	-	-	-0,4	-	-	0,1	-0,3
Muut muutokset	-	-	-	-	0,0	-	-	0,0
Muutokset yhteensä	-	-	-	-0,4	0,5	-	3,9	4,0
Oma pääoma 31.12.2024	12,6	23,4	0,2	-1,6	0,4	7,2	65,3	107,6

Milj. euroa	Osake pääoma	Ylikurssi rahasto	Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	Omat osakkeet	Suojaus-instru menttien rahasto	Muut rahastot	Edellisten tilikausien voitto (tappio)	Oma pääoma yhteensä
Oma pääoma 1.1.2023	12,6	23,4	0,1	-1,1	-1,1	7,2	54,9	96,0
Tilikauden voitto/tappio	-	-	-	-	-	-	9,7	9,7
Rahavirran suojaus	-	-	-	-	0,9	-	-	0,9
Muuntoerot	0,0	-	-	-	-	-	0,0	0,1
Muut laajan tuloksen erät, verojen jälkeen	0,0	-	-	-	0,9	-	0,0	1,0
Laaja tulos	0,0	-	-	-	0,9	-	9,8	10,7
Osingonjako	-	-	-	-	-	-	-3,1	-3,1
Osakeperusteiset maksut	-	-	0,1	-0,1	-	-	0,1	0,2
Muut muutokset	-0,0	-	-	-	-0,0	-	-0,2	-0,2
Muutokset yhteensä	0,0	-	0,1	-0,1	0,9	-	6,5	7,5
Oma pääoma 31.12.2023	12,6	23,4	0,2	-1,2	-0,1	7,2	61,4	103,5

Liite 1: Laatimisperiaatteet

Yrityksen perustiedot

Yhtiön nimi	Apetit Oyj
Emoyhtiö	Apetit Oyj
Yhtiömuoto	Oyj
Kotipaikka	Säkylä
Kotimaa	Suomi
Rekisteröity osoite	PL 100, 27801 Säkylä
Päätoimiala	Elintarviketeollisuus
Pääasiallinen liiketoimipaikka	Suomi

Apetit Oyj:n hallitus on 12.2.2025 hyväksynyt tilinpäätöksen julkistettavaksi. Suomen osakeyhtiölain mukaan osakkeenomistajilla on mahdollisuus hyväksyä tai hylätä tilinpäätös sen julkistamisen jälkeen pidettävässä yhtiökokouksessa. Yhtiökokouksella on myös mahdollisuus tehdä päätös tilinpäätöksen muuttamisesta.

Päätoiminnot

Apetit Oyj on NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä noteerattu elintarviketeollisuusyhtiö. Osakkeen kaupankäyntitunnus on APETIT. Apetitin jatkuvat toiminnot ovat Ruokaratkaisut ja Öljykasvituotteet. Lisäksi raportoidaan segmentteihin kuulumattomina muina toimintoina

Konsernitoiminnot, joka sisältää konsernihallintoon ja strategisiin hankkeisiin liittyvät kulut.

Viljakauppa raportoidaan lopetettuna toimintona Q1/2022-liiketoimintakatsauksesta lukien. Viron viljakauppaliiketoiminnan myynti Scandagralle toteutui 10.3.2022 ja Liettuan liiketoiminnan myynti 31.3.2022. Suomen Viljakauppa-liiketoiminnan myynti Berner Oy:lle toteutui 31.5.2022. Liiketoimintaryhmät

Ruokaratkaisut Apetit Ruoka Oy: Pakasteet

Öljykasvituotteet

Apetit Kasviöljy Oy: Kasviöljyt ja valkuaisrehut Apetit Kantvik Oy**: Kasviöljyjen ja valmisrehujen valmistus

Konsernitoiminnot

Apetit Oyj: Konsernihallinto, strategiset hankkeet ja pörssiasiat Lännen Sokeri Oy: Lepäävä yhtiö

Viljakauppa

Apetit Kasviöljy Oy*: Vilja-, öljykasvi- sekä rehuraakaaineiden kauppa

*Toiminta päättynyt ** Yhtiö on fuusioitu tilikaudella 2023

Osakkuusyritykset

Sucros-konserni: Sokerin valmistus, markkinointi ja myynti Foodwest Oy: Elintarvikealan tuotekehitysyhtiö

Laatimisperiaatteet

Laatimisperusta

Konsernitilinpäätös on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti noudattaen tilinpäätöspäivänä voimassaolevia IAS- ja IFRSstandardeja sekä SIC- ja IFRIC-tulkintoja. Kansainvälisillä tilinpäätösstandardeilla tarkoitetaan Suomen kirjanpitolaissa ja sen nojalla annetuissa säännöksissä EU:n asetuksessa (EY) N:o 1606/2002 säädetyn menettelyn mukaisesti EU:ssa sovellettaviksi hyväksyttyjä standardeja ja niistä annettuja tulkintoja. Konsernitilinpäätöksen liitetiedot ovat myös suomalaisen kirjanpito- ja yhteisölainsäädännön mukaiset. Konsernitilinpäätös on laadittu alkuperäisiin hankintamenoihin perustuen lukuun ottamatta käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavia rahoitusvaroja ja velkoja sekä johdannaissopimuksia, jotka on arvostettu käypään arvoon.

Tilinpäätöksen laatiminen IFRS-standardien mukaisesti edellyttää konsernin johdolta tiettyjen arvioiden tekemistä, samoin kuin harkintaa laatimisperiaatteiden soveltamisessa. Tietoa harkinnasta, jota johto on käyttänyt konsernin noudattamia tilinpäätöksen laatimisperiaatteita soveltaessaan, ja jolla on eniten vaikutusta tilinpäätöksessä esitettäviin lukuihin, on esitetty kohdassa 'Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät'.

Konsolidointiperiaatteet

Määräysvalta syntyy, jos konserni altistuu sijoituskohteen muuttuvalle tuotolle tai on oikeutettu sen muuttuvaan

tuottoon ja pystyy lisäksi käyttämään sijoituskohdetta koskevaa valtaansa ja näin vaikuttamaan saamansa tuoton määrään. Tytäryritysten hankinta käsitellään hankintamenomenetelmällä. Hankintamenoksi muodostuu hankintahetken käypiin arvoihin arvostettujen vastikkeeksi annettujen varojen ja syntyneiden tai vastuulle otettujen velkojen yhteissumma. Liiketoimintojen yhdistämisessä hankitut, yksilöitävissä olevat varat ja velat arvostetaan alun perin hankintaajankohdan käypiin arvoihin, riippumatta mahdollisen vähemmistöosuuden suuruudesta. Se määrä, jolla hankintameno ylittää konsernin osuuden hankittujen yksilöitävissä olevien nettovarojen käyvästä arvosta, kirjataan liikearvoksi. Jos hankintameno on pienempi kuin hankitun tytäryrityksen nettovarojen käypä arvo, tämä erotus kirjataan suoraan tuloslaskelmaan.

Tytäryritykset yhdistellään täysimääräisesti konsernitilinpäätökseen siitä päivästä lähtien, jolloin määräysvalta siirtyy konsernille ja yhdistely päättyy sinä päivänä, kun määräysvalta lakkaa.

Konsernin sisäiset liiketapahtumat, saamiset ja velat sekä konsernin sisäisistä liiketapahtumista syntyneet realisoitumattomat voitot eliminoidaan konsernitilinpäätöksessä. Myös realisoitumattomat tappiot eliminoidaan, ellei liiketapahtuma osoita, että siirretyn omaisuuserän arvo on alentunut.

Osakkuusyritykset ovat yrityksiä, joissa konsernilla on huomattava vaikutusvalta. Huomattava vaikutusvalta toteutuu, kun konserni omistaa yli 20 % yrityksen äänivallasta tai kun konsernilla on muutoin huomattava vaikutusvalta, mutta ei määräysvaltaa. Osakkuusyritykset on yhdistelty konsernitilinpäätökseen pääomaosuusmenetelmää käyttäen. Jos konsernin osuus osakkuusyrityksen tappioista ylittää sijoituksen kirjanpitoarvon, sijoitus merkitään taseeseen nollaarvoon eikä kirjanpitoarvon ylittäviä tappioita yhdistellä, ellei konserni ole sitoutunut osakkuusyritysten velvoitteiden täyttämiseen. Realisoitumattomat voitot konsernin ja osakkuusyrityksen välillä on eliminoitu konsernin omistusosuuden mukaisesti. Osakkuusyrityssijoitus sisältää sen hankinnasta syntyneen liikearvon.

Myytävänä olevat omaisuuserät ja lopetetut toiminnot

Pitkäaikaiset omaisuuserät sekä lopetettuihin toimintoihin liittyvät varat ja velat luokitellaan myytävänä oleviksi, jos niiden kirjanpitoarvoja vastaavan määrän odotetaan kertyvän ensisijaisesti myynnistä sen sijaan, että ne kertyisivät jatkuvan käytön seurauksena. Luokittelu myytävänä olevaksi edellyttää seuraavien ehtojen täyttymistä: myynnin on oltava erittäin todennäköinen, omaisuuserän on oltava nykyisessä kunnossaan välittömästi myytävissä tavanomaisin ehdoin, johdon on oltava sitoutunut omaisuuserän myyntiin ja myynnin voidaan odottaa toteutuvan vuoden sisällä luokittelusta.

Ennen kuin omaisuuserä tai luovutettavien erien ryhmään kuuluvat varat ja velat luokitellaan myytävänä olevaksi, niiden kirjanpitoarvot määritetään niihin sovellettavien IFRS-standardien mukaisesti. Luokittelupäivästä alkaen myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät on arvostettava kirjanpitoarvoon tai käypään arvoon vähennettynä myynnistä aiheutuneilla menoilla sen

mukaan, kumpi näistä on alempi. Samalla poistot ja hankintamenon jaksotukset on lopetettava. Lopetetulla toiminnolla tarkoitetaan sellaista yhteisön osaa, joka on luovutettu tai luokiteltu myytävänä olevaksi. Lisäksi se joko edustaa erillistä keskeistä liiketoiminta-aluetta tai maantieteellistä toiminta-aluetta, on osa yhtä koordinoitua suunnitelmaa, joka koskee luopumista erillisestä keskeisestä liiketoiminta-alueesta tai maantieteellisestä toiminta-alueesta, tai on tytäryritys, joka on hankittu yksinomaan edelleen myyntitarkoituksessa.

Lopetettujen toimintojen tulos esitetään omalla rivillään konsernin tuloslaskelmassa ja vertailukauden luvut on oikaistu asianmukaisesti. Myytävänä olevat omaisuuserät esitetään omalla rivillään konsernin taseessa vertailukauden lukuja oikaisematta.

Valuuttamääräiset erät

Konsernin yksiköiden tulosta ja taloudellista asemaa koskevat luvut mitataan siinä valuutassa, joka on kunkin yksikön pääasiallisen toimintaympäristön valuutta ("toimintavaluutta"). Konsernitilinpäätös on esitetty euroina, joka on konsernin emoyhtiön toiminta- ja esittämisvaluutta. Valuuttamääräiset liiketapahtumat merkitään toimintavaluutan määräisinä käyttäen tapahtumapäivän kurssia. Tilinpäätöshetkellä monetaariset saamiset ja velat muunnetaan tilinpäätöspäivän kurssiin. Muuntamisesta syntyneet kurssierot kirjataan tuloslaskelmaan. Liiketoiminnan kurssivoitot ja -tappiot sisältyvät vastaaviin eriin liikevoiton yläpuolella.

Ulkomaisten tytäryhtiöiden tuloslaskelmat on muunnettu euroiksi tilikauden keskikurssin mukaan ja taseet tilinpäätöspäivän kurssin mukaan. Kurssiero, joka johtuu tuloslaskelmaerien muuntamisesta keskikurssin mukaan ja tase-erien muuntamisesta tilinpäätöspäivän kurssin mukaan, on kirjattu omana eränään omaan pääomaan.

Konsernitilinpäätöstä laadittaessa on kurssimuutoksista johtuva muuntoero tytäryhtiöiden ja osakkuusyritysten oman pääoman osalta kirjattu muiden laajan tuloksen erien kautta oman pääoman muuntoeroihin. Kun ulkomainen tytär- tai osakkuusyritys myydään, kertynyt muuntoero kirjataan tuloslaskelmaan myyntivoiton tai tappion osaksi.

Liikevaihto ja tuloutusperiaatteet

Myynti kirjataan siihen arvoon, joka heijastaa korvausta, jonka yritys odottaa saavansa asiakkailtaan, kun määräysvalta siirtyy. Konsernin myynti tapahtuu kaikissa liiketoimintasegmenteissä yhtenä ajankohtana.

Ruokaratkaisut-segmentti myy vihannes- ja ruokapakasteita kotimaassa ja Euroopan unionin alueella toimiville vähittäiskauppaketjuille ja elintarviketukkureille. Pääasiallinen markkina-alue on Suomi.

Öljykasvituotteet-segmentti myy kasviöljyjä ja valkuaispuristeita. Myynti painottuu kotimaahan, mutta myyntiä on myös Euroopan unionin alueelle sekä kolmansiin maihin.

Lopetetuissa toiminnoissa raportoitava Viljakauppasegmentti myi viljaa, öljykasvi- sekä rehuraaka-aineita pääosin kotimaassa ja Euroopan unionin alueella, mutta myös muilla markkinoilla. Isoimmat kertamyynnit ovat olleet laivatoimituksia, jossa tuloutus on tapahtunut määräysvallan siirtyessä ostajalle. Ulkomaan viljakaupassa sovelletiin kansainvälisiä toimitus- ja kauppatapaehtoja ja valtaosin rahavastike vaihtoi omistajaa tuloutusajankohtana. Kotimaan viljakauppa perustui pääosin tavanomaisin ehdoin tapahtuvaan luotolliseen myyntiin.

Konserni on faktoroinut merkittävän osan kotimaan myyntisaamisista rahoituslaitokselle, joka kantaa mm. asiakkaan luottoriskin. Ulkomaisessa luotollisessa myynnissä käytetään sekä faktorointia että luottovakuutuksia. Saamisten myynti rahoituslaitokselle ja luottovakuutusten käyttö vähentää konsernin vastapuoliriskiä. Faktoroidut saamiset eivät ole konsernin taseessa.

Luotollisessa myynnissä käytetään tavanomaisia maksuehtoja. Joihinkin myynteihin liittyy jälkihyvite- tai markkinointitukivelvoitteita, jotka arvioidaan sopimuskohtaisesti ja kirjataan suoriteperusteisesti tulokseen ja taseeseen. Konsernin myyntiin ei liity olennaisia takuu- tai muita vastuita.

Korkotuotot kirjataan efektiivisen koron menetelmällä ja osinkotuotot, kun oikeus osinkoon on syntynyt.

Eläkevastuut

Maksupohjaisella järjestelyllä tarkoitetaan eläkejärjestelyä, jonka mukaan tehdään kiinteitä maksusuorituksia erilliselle yksikölle ja konsernilla ei ole oikeudellisia eikä tosiasiallisia velvoitteita lisämaksujen suorittamiseen, jos rahastolla ei ole riittävästi varoja kaikkien nykyisen ja aiempien tilikausien työsuoritukseen perustuvien etuuksien maksamiseen kaikille työntekijöille. Muut kuin maksupohjaiset eläkejärjestelyt ovat etuuspohjaisia.

Etuuspohjaisessa järjestelyssä tyypillisesti määritellään eläke-etuus, jonka työntekijä saa eläkkeelle jäädessään, ja etuuden määrä riippuu yhdestä tai useammasta tekijästä, kuten iästä, palvelusvuosista ja palkkatasosta.

Etuuspohjaisista eläkejärjestelyistä merkitään taseeseen velaksi velvoitteen raportointikauden päättymispäivän nykyarvo, josta vähennetään järjestelyyn kuuluvien varojen käypä arvo. Etuuspohjaisen velvoitteen määrä perustuu riippumattomien vakuutusmatemaatikkojen vuosittaisiin laskelmiin, joissa käytetään ennakoituun etuusoikeusyksikköön perustuvaa menetelmää (projected unit credit method). Velvoitteen nykyarvo määritetään diskonttaamalla arvioidut vastaiset rahavirrat korolla, joka vastaa yritysten liikkeeseen laskemien korkealaatuisten joukkovelkakirjalainojen korkoa. Lainat, joiden korkoa käytetään, on laskettu liikkeeseen samassa valuutassa kuin maksettavat etuudet ja erääntyvät suunnilleen samaan aikaan kuin vastaava eläkevelvoite. Maissa, joissa tällaisille joukkovelkakirjalainoille ei ole syviä markkinoita, käytetään valtion joukkolainojen markkinakorkoja.

Kokemusperusteisista tarkistuksista ja

vakuutusmatemaattisten oletusten muutoksista johtuvat vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot kirjataan muiden laajan tuloksen erien kautta oman pääoman hyvitykseksi tai veloitukseksi sillä kaudella, jonka aikana ne syntyvät. Aiempaan työsuoritukseen perustuvat menot kirjataan välittömästi tulosvaikutteisesti.

Maksupohjaisissa järjestelyissä konserni suorittaa julkisesti tai yksityisesti hallinnoitaviin eläkevakuutuksiin maksuja, jotka ovat pakollisia, sopimukseen perustuvia tai vapaaehtoisia. Konsernilla ei ole näiden suoritusten lisäksi muita maksuvelvoitteita. Suoritetut maksut kirjataan henkilöstökuluiksi, kun ne erääntyvät maksettaviksi. Etukäteen suoritetut maksut merkitään varoiksi taseeseen siltä osin kuin ne ovat saatavissa takaisin palautuksina tai tulevien maksujen vähennyksinä.

Osakeperusteiset maksut

Osakeperusteiset maksut arvostetaan käypään arvoon palkkion myöntämishetkellä ja kirjataan kuluksi tasaisesti oikeuden syntymisajanjakson kuluessa. Osakkeina selvitettävän osuuden käypä arvo on yhtiön osakkeen pörssikurssi palkkion myöntämishetkellä vähennettynä odotetuilla osingoilla. Rahana selvitettävän osuuden käypää arvoa tarkistetaan uudelleen jokaisena raportointipäivänä osakepalkkion maksuhetkeen asti. Apetitin osakeperusteiset maksut sisältävät vain eimarkkinaperusteisia suorite-ehtoja, kuten kannattavuusehtoja. Kuluksi kirjattava määrä perustuu arvioon niiden osakkeiden määrästä, joihin odotetaan lopulta syntyvän oikeus. Arvioiden muutokset kirjataan tuloslaskelmaan. Kumulatiivisesti tarkasteltuna tuloslaskelmaan tulee kirjatuksi palkkio vain siltä osin kuin palkkioita on lopulta maksettu. Osakkeina selvitettävän

osuuden osalta kulukirjauksen vastaerä on oma pääoma ja rahana selvitettävältä osalta velka / lopulta rahavarat.

Varaukset

Varaus kirjataan, kun konsernilla on aikaisempaan tapahtumaan perustuva oikeudellinen tai tosiasiallinen velvoite ja on todennäköistä, että velvoitteen täyttäminen edellyttää maksusuoritusta, ja velvoitteen määrä voidaan luotettavasti arvioida. Varaukset arvostetaan velvoitteen kattamiseksi vaadittavien menojen nykyarvoon.

Varaukset liittyvät toimintojen uudelleenjärjestelyihin, tappiollisiin sopimuksiin, oikeudenkäynteihin sekä ympäristö- ja veroriskeihin. Uudelleenjärjestelyvaraus kirjataan, kun sitä koskeva yksityiskohtainen ja asianmukainen suunnitelma on laadittu ja on annettu riittävä peruste odottaa, että uudelleenjärjestely toteutetaan ja järjestelystä on tiedotettu.

Tuloverot

Konsernin tuloslaskelman veroihin kirjataan konserniyhtiöiden tilikauden tuloksia vastaavat suoriteperusteiset verot perustuen kunkin yhtiön paikallisen verosäännöstön mukaisesti laskettavaan verotettavaan tuloon sekä aikaisempien tilikausien verojen oikaisut samoin kuin laskennallisten verojen muutokset.

Laskennalliset verosaamiset ja -velat kirjataan väliaikaisista eroista omaisuus- ja velkaerien verotusarvojen sekä kirjanpitoarvojen väliltä velkamenetelmän mukaisesti. Laskennallinen vero on kirjattu tilinpäätöspäivään mennessä säädetyillä verokannoilla.

Merkittävimmät väliaikaiset erot syntyvät käyttöomaisuudesta, vuokrasopimuksista, tilinpäätössiirroista, vaihto-omaisuudesta, käyttämättömistä verotuksellisista tappioista ja johdannaissopimusten arvostuksista. Laskennallinen verosaaminen kirjataan siihen määrään asti, kun on todennäköistä, että se voidaan hyödyntää tulevaisuudessa syntyvää verotettavaa tuloa vastaan. Laskennallista veroa ei kirjata liikearvosta, joka ei ole verotuksessa vähennyskelpoista.

Suojauslaskennan piirissä olevien johdannaissopimusten ja myytävissä olevien rahoitusvarojen osalta suoraan laajaan tuloslaskelmaan kirjattuihin arvonmuutoksiin liittyvät laskennalliset verot on kirjattu suoraan laajaan tuloslaskelmaan.

Laskennalliset verosaamiset ja -velat vähennetään toisistaan, mikäli on olemassa laillinen toimeenpantavissa oleva oikeus kuitata verosaamisia verovelkoja vastaan ja kun jaksotetut tuloverot kohdistuvat samaa veroviranomaista kohtaan.

Vieraan pääoman menot

Vieraan pääoman menot kirjataan kuluksi sillä kaudella, jonka aikana ne ovat syntyneet. Tietyt ehdot täyttävän hyödykkeen, kuten tuotantolaitoksen, hankintamenoon sisällytetään välittömästi kyseisen hyödykkeen hankkimisesta, rakentamisesta tai valmistamisesta johtuvat vieraan pääoman menot. Lainojen hankinnasta välittömästi johtuvat transaktiomenot, jotka liittyvät selkeästi tiettyyn lainaan, sisällytetään lainan alkuperäiseen jaksotettuun hankintamenoon ja jaksotetaan korkokuluksi efektiivisen koron menetelmää käyttäen.

Tutkimus- ja kehittämismenot

Tutkimustoiminnasta johtuvat menot kirjataan kuluksi sen tilikauden aikana, jolloin ne syntyvät. Kehittämismenot merkitään taseeseen, kun kaikki alla olevat kriteerit täyttyvät:

• tutkimus- ja kehittämisvaiheet ovat erotettavissa toisistaan
• valmiiksi saattaminen on teknisesti toteutettavissa siten, että hyödyke on käytettävissä tai myytävissä
• valmiiksi saattaminen on varmaa ja hyödyke on käytettävissä tai myytävissä
• vastainen tuotto pystytään osoittamaan ja yhtiöllä on sen hyödyntämiseen tarvittavat voimavarat
• kehittämisestä aiheutuneet menot ovat luotettavasti määritettävissä

Mikäli kehittämismenot eivät täytä kaikkia edellä mainittuja ehtoja, kirjataan ne kuluksi toteumakaudella.

Aineettomat hyödykkeet

Liikearvo

Liikearvo vastaa sitä osaa hankintamenosta, joka ylittää hankitun yrityksen yksilöitävissä olevien varojen, velkojen ja ehdollisten velkojen nettomääräisen käyvän arvon hankinta-ajankohtana. Liikearvo testataan vuosittain mahdollisen arvonalentumisen varalta. Tätä tarkoitusta varten liikearvo on kohdistettu rahavirtaa tuottaville yksiköille. Liikearvo arvostetaan alkuperäiseen hankintamenoon vähennettynä arvonalentumisilla. Osakkuusyritysten osalta liikearvo sisällytetään osakkuusyrityksen investoinnin arvoon. Ulkomaisen yksikön hankinnasta syntynyttä liikearvoa käsitellään ulkomaisen yksikön valuutan määräisenä ja se muunnetaan tilinpäätöspäivän kurssiin.

Muut aineettomat hyödykkeet

Aineeton hyödyke merkitään taseeseen alkuperäiseen hankintamenoon siinä tapauksessa, että hankintameno on määriteltävissä luotettavasti ja on todennäköistä, että hyödykkeestä johtuva odotettavissa oleva taloudellinen hyöty koituu yrityksen hyväksi.

Patentit, tavaramerkit ja muut aineettomat hyödykkeet, joilla on rajallinen taloudellinen vaikutusaika, merkitään taseeseen ja kirjataan tasapoistoina kuluksi tuloslaskelmaan niiden taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Aineettomiin hyödykkeisiin ei ole sisältynyt hyödykkeitä, joiden taloudellinen vaikutusaika olisi arvioitu rajattomaksi.

Aineettomien hyödykkeiden poistoajat: Kehittämismenot 5 vuotta Muut aineettomat oikeudet 5–10 v

Hyödykkeiden hankintamenoon sisällytetään hyödykkeet, joiden taloudellinen pitoaika ei ole vielä päättynyt sekä loppuun poistetut aineettomat hyödykkeet, jotka ovat edelleen liiketoiminnan käytössä. Kertyneisiin poistoihin sovelletaan vastaavia periaatteita.

Aineettomiin hyödykkeisiin liittyvät myöhemmin toteutuvat menot aktivoidaan vain siinä tapauksessa, jos niiden vaikutuksesta yritykselle koituva taloudellinen hyöty lisääntyy yli alun perin arvioidun suoritustason. Muussa tapauksessa menot kirjataan kuluksi niiden syntymishetkellä.

Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet

Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet on arvostettu poistoilla ja arvonalentumisilla vähennettyyn alkuperäiseen hankintamenoon. Hyödykkeistä tehdään tasapoistot arvioidun taloudellisen vaikutusajan kuluessa. Hyödykkeiden jäännösarvo ja taloudellinen vaikutusaika arvioidaan ja tarvittaessa oikaistaan kuvastamaan taloudellisen hyödyn odotuksissa tapahtuneita muutoksia. Maa-alueista ei tehdä poistoja.

Arvioidut taloudelliset vaikutusajat ovat seuraavat: Rakennukset ja rakennelmat 10–40 vuotta Koneet ja kalusto 5–15 vuotta Aineellisen käyttöomaisuushyödykkeen poistot lopetetaan silloin, kun aineellinen käyttöomaisuushyödyke luokitellaan myytävänä olevaksi.

Hyödykkeiden hankintamenoon sisällytetään hyödykkeet, joiden taloudellinen pitoaika ei ole vielä päättynyt sekä loppuun poistetut aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet, jotka ovat edelleen liiketoiminnan käytössä. Kertyneisiin poistoihin sovelletaan vastaavia periaatteita. Aineellisen käyttöomaisuuden korjaus- ja kunnossapitomenot kirjataan tulosvaikutteisesti, kun ne ovat toteutuneet.

Julkiset avustukset

Käyttöomaisuushyödykkeiden hankintaan saadut julkiset avustukset on kirjattu aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden kirjanpitoarvojen vähennyksiksi. Avustukset tuloutuvat pienempien poistojen muodossa hyödykkeen käyttöaikana.

Vuokrasopimukset

Vuokrasopimukset arvostetaan diskonttaamalla sopimuksen mukaiset vuokranmaksut nykyhetkeen. Diskonttokorkona käytetään konsernin lisäluoton korkoa. Vuokrasopimusten pituus arvioidaan sopimuskohtaisesti ja jatko-optiota käytetään arvostuksessa vain kun sen käyttö on todennäköistä. Sopimuksen nykyarvo kirjataan taseeseen käyttöoikeusomaisuuteen ja vastaavasti käyttöoikeusvelkaan.

Käyttöoikeusomaisuus poistetaan tasapoistoina vuokraajan kuluessa. Vuokranmaksut kohdistetaan pääomaan ja rahoitusmenoon. Rahoitusmeno lasketaan jäljellä olevasta käyttöoikeusvelasta konsernin lisäluoton korkoa käyttäen.

Konserni käyttää standardin sallimia helpotuksia, eikä sovella standardia alle 12 kuukauden pituisiin vuokrasopimuksiin eikä vuokrasopimuksiin, joissa kohdeomaisuuserä on arvoltaan vähäinen. Lyhytaikaisiin sopimuksiin ja arvoltaan vähäisiin omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät maksut kirjataan suoriteperusteisesti tulokseen.

Arvonalentumiset

Omaisuuserien kirjanpitoarvoja arvioidaan mahdollisten arvonalentumisen viitteiden havaitsemiseksi. Jos viitteitä havaitaan, arvio omaisuuserästä kerrytettävissä olevasta rahamäärästä määritetään. Arvonalentumistappio kirjataan, jos omaisuuserän tai rahavirtaa tuottavan yksikön tasearvo ylittää kerrytettävissä olevan rahamäärän. Arvonalentumistappiot kirjataan tuloslaskelmaan.

Rahavirtaa tuottavan yksikön arvonalentumistappio kohdistetaan ensin vähentämään rahavirtaa tuottavalle yksikölle kohdistettua liikearvoa ja sen jälkeen vähentämään tasasuhteisesti muita yksikön omaisuuseriä.

Aineettomien hyödykkeiden, aineellisten

käyttöomaisuushyödykkeiden ja käyttöoikeusomaisuuserien kerrytettävissä oleva rahamäärä määritetään joko niin, että se on käypä arvo vähennettynä myynnistä aiheutuvilla menoilla tai tätä korkeampi käyttöarvo. Käyttöarvoa määritettäessä arvioidut vastaiset rahavirrat diskontataan nykyarvoonsa perustuen diskonttauskorkoihin, jotka kuvastavat kyseisen rahavirtaa tuottavan yksikön keskimääräistä pääomakustannusta ennen veroja. Käytetyissä

diskonttauskoroissa on otettu huomioon myös kyseisten rahavirtaa tuottavien yksiköiden erityinen riski.

Aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin, käyttöoikeusomaisuuseriin sekä muihin aineettomiin hyödykkeisiin paitsi liikearvoon liittyvä arvonalentumistappio peruutetaan, jos omaisuuserästä kerrytettävissä olevaa rahamäärää määritettäessä käytetyissä arvioissa on tapahtunut muutos. Arvonalentumistappio peruutetaan korkeintaan siihen määrään asti, joka omaisuuserälle olisi määritetty kirjanpitoarvoksi (poistoilla vähennettynä), jos siitä ei olisi aikaisempina vuosina kirjattu arvonalentumistappiota. Liikearvosta kirjattua arvonalentumistappiota ei peruuteta.

Vaihto-omaisuus

Vaihto-omaisuus on arvostettu hankintamenoon tai sitä alempaan nettorealisointiarvoon. Nettorealisointiarvo on tavanomaisessa liiketoiminnassa saatava arvioitu myyntihinta, josta on vähennetty arvioidut valmiiksi saattamisesta johtuvat menot sekä arvioidut myynnin toteutumiseksi välttämättömät menot.

Konsernissa vaihto-omaisuuden arvo on määritetty painotettua keskihintaa tai standardihintaa käyttäen ja se sisältää kaikki hankinnasta aiheutuneet välittömät menot sekä muut välilliset kohdistettavat menot. Valmistetun vaihto-omaisuuden hankintamenoon luetaan materiaalien ostomenon, välittömän työn ja muiden välittömien menojen lisäksi myös osuus tuotannon yleiskustannuksista, mutta ei myynnin tai rahoituksen

kustannuksia. Vaihto-omaisuuden arvoa on alennettu epäkurantin omaisuuden osalta.

Rahoitusinstrumentit

Konsernin rahoitusvarat luokitellaan seuraaviin ryhmiin: jaksotettuun hankintamenoon arvostettavat rahoitusvarat ja käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat. Luokittelu tapahtuu perustuen liiketoimintamalliin, jonka mukaisesti rahoitusvaraa hallinnoidaan ja sopimusperusteisiin rahavirtaominaisuuksiin. Transaktiomenot sisällytetään rahoitusvarojen alkuperäiseen kirjanpitoarvoon, kun kyseessä on erä, jota ei arvosteta käypään arvoon tulosvaikutteisesti. Kaikki rahoitusvarojen ostot ja myynnit kirjataan kaupantekopäivänä. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavia rahoitusvaroja ovat suojauslaskennan ulkopuoliset johdannaiset sekä julkisesti noteeratut osakkeet. Jaksotettuun hankintamenoon kirjattavia rahoitusvaroja ovat myyntisaamiset ja tietyt muut saamiset.

Konserni voi myydä myyntisaamisia rahoitusyhtiöille. Myydyt myyntisaamiset kirjataan pois konsernin taseesta, kun ostaja on suorittanut maksun myyntisaamisista ja kun kaikki omistamiseen liittyvät olennaiset riskit ja edut ovat siirtyneet ostajalle.

Taseen ja rahavirtalaskelman mukaiset rahavarat koostuvat käteisestä rahasta, vaadittaessa nostettavissa olevista pankkitalletuksista ja muista lyhytaikaisista, erittäin likvideistä sijoituksista. Rahavaroihin luokitelluilla erillä on enintään kolmen kuukauden maturiteetti hankinta-ajankohdasta lukien.

Konsernin rahoitusvelat luokitellaan joko jaksotettuun hankintamenoon kirjattaviin rahoitusvelkoihin tai käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattaviin rahoitusvelkoihin. Jaksotettuun hankintamenoon kirjatut rahoitusvelat sisältävät muun muassa osto- ja muut velat ja lainat. Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattaviin rahoitusvelkoihin sisältyvät johdannaiset, jotka eivät täytä suojauslaskennan ehtoja. Näiden johdannaisten käypien arvojen muutoksista johtuvat, sekä realisoitumattomat että realisoituneet voitot ja tappiot kirjataan tulosvaikutteisesti sille kaudelle, jonka aikana ne syntyvät.

Käypään arvoon arvostettujen rahoitusvarojen ja velkojen käyvät arvot määritetään ensisijaisesti julkisesti noteerattuja hintoja käyttämällä. Markkinahinnat ovat pääsääntöisesti saatavilla konsernin käyttämiin hyödykejohdannaisiin. Mikäli julkisesti noteerattua käypää arvoa ei ole saatavilla, käypä arvo lasketaan vakiintuneilla hinnoittelumalleilla pohjautuen esimerkiksi korkotasoihin ja diskontattuihin rahavirtoihin tai markkinaosapuolilta saatavan hinnan perusteella.

Rahoitusvelat merkitään alun perin kirjanpitoon käypään arvoon vähennettynä kyseisen rahoitusvelkoihin kuuluvan erän hankinnasta tai liikkeeseenlaskusta välittömästi johtuvilla transaktiomenoilla. Myöhemmin rahoitusvelat, lukuun ottamatta johdannaisvelkoja, arvostetaan efektiivisen koron menetelmällä jaksotettuun hankintamenoon. Rahoitusvelkoja sisältyy pitkä- ja lyhytaikaisiin velkoihin ja ne voivat olla korollisia tai korottomia.

Konserni määrittää jaksotettuun hankintamenoon arvostettavien rahoitusvarojen arvonalentumisen perustuen odotettaviin luottotappioihin. Arvio odotettavissa olevia luottotappioita koskevasta vähennyserästä perustuu kokemukseen toteutuneista luottotappioista huomioiden tarkasteluhetken taloudelliset olosuhteet ja arvion tulevaisuuden odotuksista. Myyntisaamiset kirjataan pois taseesta lopullisina luottotappioina, kun niistä ei voida kohtuudella odottaa saatavan maksua. Viitteitä siitä, ettei maksua voida kohtuudella odottaa, ovat muun muassa maksun myöhästyminen yli 90 päivällä. Jos lopullisiksi luottotappioiksi kirjatuista eristä saadaan myöhemmin maksu, se kirjataan hyvitykseksi samalle tuloslaskelmariville.

Johdannaissopimukset merkitään kirjanpitoon alun perin käypään arvoon sinä päivänä kun konsernista tulee sopimusosapuoli ja ne arvostetaan myöhemmin edelleen käypään arvoon. Yhtiö soveltaa rahavirran suojauslaskentaa osaan koronvaihtosopimuksista, valuuttatermiineistä ja hyödykejohdannaisista. Suojausta aloitettaessa dokumentoidaan suojausinstrumenttien ja suojauskohteiden välinen taloudellinen suhde sekä se, odotetaanko suojausinstrumenttien rahavirtojen muutosten kumoavan suojauskohteiden rahavirtojen muutokset. Lisäksi dokumentoidaan riskienhallinnan tavoitteet sekä strategiat, joiden mukaan suojaustoimiin ryhdytään. Suojatun rahavirran täytyy olla erittäin todennäköinen ja rahavirran täytyy viime kädessä vaikuttaa tuloslaskelmaan.

Niiden suojausten osalta, jotka täyttävät suojauslaskennan ehdot, kirjataan suojauksen käyvän arvon muutoksen tehokas osa laajaan tuloslaskelmaan, kunnes suojattava liiketapahtuma vaikuttaa tuloslaskelmaan. Mahdollinen tehoton osa kirjataan tulosvaikutteisesti korko- ja valuuttajohdannaisten osalta rahoituseriin ja hyödykejohdannaisten osalta liiketoiminnan muihin tuottoihin ja kuluihin. Kumulatiivinen käyvän arvon muutos, joka on kirjattu laajaan tuloslaskelmaan, kirjataan ostoihin tai myynteihin tai rahoitustuottoihin tai -kuluihin luonteensa mukaisesti sillä hetkellä, kun suojattava liiketapahtuma vaikuttaa tuloslaskelmaan. Kun suojausinstrumentti erääntyy tai myydään tai kun suojaus ei enää täytä suojauslaskennan soveltamisen ehtoja, omaan pääomaan sillä hetkellä sisältyvät kertyneet voitot tai tappiot jäävät omaan pääomaan, ja ne siirretään tuloslaskelmaan vasta, kun ennakoitu liiketoimi merkitään tuloslaskelmaan. Jos ennakoidun liiketoimen ei enää odoteta toteutuvan, omassa pääomassa esitetty kertynyt voitto tai tappio siirretään välittömästi tuloslaskelmaan liiketoiminnan muihin tuottoihin tai kuluihin tai rahoitustuottoihin ja – kuluihin luonteensa mukaisesti.

Siitä huolimatta, että eräät suojaussuhteet täyttävät konsernin riskienhallinnan asettamat tehokkaan suojauksen vaatimukset, niihin ei sovelleta suojauslaskentaa. Näiden johdannaisten käyvän arvon muutokset kirjataan luonteensa mukaisesti joko liiketoiminnan muihin tuottoihin tai kuluihin tai rahoituseriin.

Oma pääoma

Omien osakkeiden hankinta vähennetään yhtiön omistajille kuuluvasta omasta pääomasta, kunnes osakkeet mitätöidään tai lasketaan uudelleen liikkeeseen. Osingonjako yhtiön osakkeenomistajille merkitään velaksi konsernitaseeseen sillä kaudella, jonka aikana osingot hyväksytään yhtiökokouksessa.

Johdon harkintaa edellyttävät laatimisperiaatteet ja arvioihin liittyvät keskeiset epävarmuustekijät

Laadittaessa konsernitilinpäätöstä kansainvälisen tilinpäätöskäytännön mukaisesti, yhtiön johto joutuu tekemään arvioita ja oletuksia, jotka vaikuttavat kirjattavien varojen, velkojen, tuottojen ja kulujen määriin sekä esitettyihin ehdollisiin eriin. Nämä arviot ja oletukset perustuvat historialliseen kokemukseen ja muihin perusteltavissa oleviin oletuksiin, joiden uskotaan olevan järkeviä olosuhteissa, jotka muodostavat perustan tilinpäätökseen merkittyjen erien arvioinneissa. Toteumat voivat poiketa näistä arvioista.

Konsernissa testataan vuosittain osakkuusyhtiö Sucros Oy:n ja Pakasteliiketoimintaan sisältyvän liikearvon mahdollisen arvonalentumisen varalta sekä arvioidaan viitteitä arvonalentumisesta. Rahavirtaa tuottavien yksiköiden kerrytettävissä olevat rahamäärät on määritetty käyttöarvoon perustuvina laskelmina. Nämä laskelmat edellyttävät arvioiden käyttämistä.

Yritysten yhteenliittymissä hankittujen aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden käyvän arvon määritys

edellyttää johdolta arvioiden käyttämistä ja perustuu usein arvioihin hyödykkeisiin liittyvistä rahavirroista.

Laskennallisten verosaamisten hyödyntäminen tulevaisuudessa syntyvää verotettavaa tuloa vastaan arvioidaan vuosittain perustuen johdon arvioon.

Muut yhtiön johdon arviot liittyvät pääosin uudelleenjärjestelysuunnitelmiin, epäkurantin vaihtoomaisuuden määrään, ympäristö-, oikeudenkäynti- ja veroriskeihin.

ESEF-muotoisen tilinpäätöksen laatiminen

Tilinpäätös raportoidaan sähköisessä ESEF muodossa. Tilinpäätöksen päälaskelmat sekä liitetiedot ovat merkitty XBRL-kielen taksonomian mukaisilla merkinnöillä. Konekielinen aineisto on varmennettu tilintarkastusyhteisön toimesta.

Uudet IFRS-standardit ja IFRIC-tulkinnat

Tilikauden päättymispäivän jälkeen voimaan astuvilla uusilla IFRS-standardeilla, standardien muutoksilla ja IFRIC-tulkinnoilla ei arvioida olevan olennaista vaikutusta konserniin.

Liite 2: Toimintasegmentit

Apetitin segmentti-informaatio perustuu konsernin johtamisrakenteeseen ja johdon raportointiin.

Apetitin jatkuvat toiminnot ovat Ruokaratkaisut ja Öljykasvituotteet. Lisäksi raportoidaan segmentteihin kuulumattomina muina toimintoina Konsernitoiminnot, joka sisältää konsernihallinnon, strategisten hankkeiden sekä pörssilistaukseen liittyvät kulut.

Viljakauppa raportoidaan lopetettuna toimintona Q1/2022-liiketoimintakatsauksesta lukien. Viron viljakauppaliiketoiminnan myynti Scandagralle toteutui 10.3.2022 ja Liettuan liiketoiminnan myynti 31.3.2022. Suomen Viljakauppa-liiketoiminnan myynti Berner Oy:lle toteutui 31.5.2022.

Segmenttien välinen myynti tapahtuu käypään markkinahintaan. Segmentin varat ja velat ovat sellaisia liiketoiminnan eriä, joita segmentti käyttää liiketoiminnassaan tai jotka ovat järkevällä perusteella kohdistettavissa segmenteille. Kohdistamattomia ovat vero- ja rahoituserät sekä koko konsernille yhteiset erät. Raportoitavat luvut perustuvat IFRS standardeihin.

Apetit Oyj raportoi konsernipalveluiden myynnin liikevaihdossa toimialaan tehdyn muutoksen johdosta. Vertailutiedot on päivitetty vastaamaan muutettua raportointitapaa.

1-12/2024

Milj. Euroa	Ruokaratkaisut		Öljykasvituotteet Konserni-toiminnot Jatkuvat toiminnot		Lopetetut toiminnot	Apetit- konserni
Segmentin liikevaihto	75,8	87,4	1,3	164,5	-	164,5
Segmenttien välinen liikevaihto	-0,0	-0,5	-1,3	-1,8	-	-1,8
Liikevaihto	75,8	86,9	-	162,6	-	162,6
Liikevoitto	8,1	4,2	-3,0	9,3	-	9,3
Varat	57,3	46,3	-	103,6	-	103,6
Kohdistamattomat						31,3
Varat yhteensä	57,3	46,3	-	103,6	-	134,9
Velat	19,4	7,4	-	26,8	-	26,8
Kohdistamattomat						0,6
Velat yhteensä	19,4	7,4	-	26,8	-	27,3
Bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen	2,6	4,4	2,6	9,6	-	9,6
Yritysostot ja muut osakeinvestoinnit	-	-	0,4	0,4	-	0,4
Poistot	4,3	1,9	0,5	6,6	-	6,6
Keskimääräinen henkilömäärä	246	54	15	315	-	315

1-12/2023

Milj. Euroa	Ruokaratkaisut		Öljykasvituotteet Konserni-toiminnot Jatkuvat toiminnot		Lopetetut toiminnot	Apetit- konserni
Segmentin liikevaihto	73,7	102,4	1,2	177,3	-	177,3
Segmenttien välinen liikevaihto	-0,0	-0,6	-1,2	-1,8	-	-1,8
Liikevaihto	73,7	101,8	-	175,5	-	175,5
Liikevoitto	5,8	4,6	-2,9	7,5	-0,1	7,5
Varat	56,4	33,8	-	90,2	-	90,2
Kohdistamattomat						40,9
Varat yhteensä	56,4	33,8	-	90,2	-	131,1
Velat	20,8	5,8	-	26,6	-	26,6
Kohdistamattomat						1,0
Velat yhteensä	20,8	5,8	-	26,6	-	27,6
Bruttoinvestoinnit käyttöomaisuuteen	4,3	1,7	1,5	7,5	-	7,5
Yritysostot ja muut osakeinvestoinnit	0,2	-	-	0,2	-	0,2
Poistot	3,7	1,6	0,4	5,7	-	5,7
Arvonalentumiset	-	0,0	-	0,0	-	0,0
Keskimääräinen henkilömäärä	236	50	13	298	-	298

Maantieteellisiä alueita koskevat tiedot

	Liikevaihto		Pitkäaikaiset varat
Milj. Euroa	1-12/2024	1-12/2023	31.12.2024	31.12.2023
Suomi	134,0	143,0	76,1	74,9
Norja	17,0	19,5	-	-
Ruotsi	8,8	6,7	-	-
Muut maat	2,8	6,2	-	-
Yhteensä	162,6	175,5	76,1	74,9

Konsernissa oli yksi asiakas, jonka liikevaihto ylitti 10% koko konsernin liikevaihdosta. Asiakkaan liikevaihto oli 32,0 miljoona euroa (19,7%) ja se kertyi Ruokaratkaisut ja Öljykasvituotteet segmenteistä.

Liite 3. Lopetetut toiminnot ja myytävänä olevat pitkäaikaiset omaisuuserät

Lopetetut toiminnot

Lopetetut toiminnot sisältää Viljakauppa -liiketoiminnan, joka luokiteltiin lopetetuksi toiminnoksi maaliskuussa 2022. Apetit tiedotti 23.3.2022 sopineensa Avenan kotimaan viljakauppaliiketoiminnan sekä Suomessa sijaitsevien viljavarastojen ja satamaoperaatioiden myymisestä Berner Oy:lle. Kauppa toteutui 31.5.2022. Jo aiemmin 28.12.2021 Apetit tiedotti, että sen tytäryhtiö Avena Nordic Grain oli sopinut Viljakauppa -liiketoiminnan Baltian toimintojen myymisestä Scandagra -konsernille sisältäen Avenan Viron ja Liettuan yhtiöiden liiketoiminnan. Baltian kauppa toteutui maaliskuussa 2022.

Tulos lopetetuista toiminnoista

Milj. euroa	1 -12/2024	1 -12/2023
Muut tuotto - ja kuluerät	-	-0,1
Liikevoitto	-	-0,1
Rahoituserät	-	-0,0
Voitto/tappio ennen veroja	-	-0,1
Tuloverot	-	0,1
Tilikauden voitto/tappio	-	-0,0

Rahavirta

Milj. euroa	1 -12/2024	1 -12/2023
Liiketoiminnan rahavirta	-	-0,0
Rahoituksen rahavirta	-	0,0

Liite 4. Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Liiketoiminnan muut tuotot
Julkiset tuet	0,1	0,1
Käyttöomaisuuden myyntivoitot, aineelliset hyödykkeet	0,2	0,0
Vuokratuotot	0,2	0,2
Liiketoiminnan muut tuotot	1,1	0,9
Yhteensä	1,6	1,2
Liiketoiminnan muut kulut
Vuokrat	1,1	1,6
Hallinnon kulut	1,3	1,2
IT- ja kommunikointikulut	1,9	1,7
Myynti- ja markkinointikulut	2,9	2,7
Kunnossapitokulut	6,0	5,1
Myyntiin liittyvät muuttuvat kulut	4,3	4,5
Muut liiketoiminnan kulut	4,6	4,4
Yhteensä	22,1	21,1
Konsernin tilintarkastuspalkkiot sen
riippumattomalle päätilintarkastajalle
Varsinainen tilintarkastus	0,2	0,2
Muut lakisääteiset tilintarkastuspalvelut	0,0	0,0
Muut palvelut	0,0	-
Yhteensä	0,2	0,2

Liite 5: Työsuhde-etuuksista aiheutuneet kulut

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Palkat ja palkkiot	17,6	17,1
Eläkekulut	3,2	3,0
Muut henkilösivukulut	0,5	0,9
Yhteensä	21,3	20,9

Liite 6: Tutkimus- ja kehittämismenot

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Tutkimus- ja kehitystoiminnan kulut	2,1	1,6
% liikevaihdosta	1,3	0,9
Taseeseen aktivoidut tutkimus- ja kehitystoiminnan
kulut	0,2	0,3
Yhteensä	3,6	2,7

Liite 7: Materiaalit ja palvelut

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Ostot tilikauden aikana	112,4	122,1
Varaston muutos	-11,7	-4,7
Ulkopuoliset palvelut	4,3	4,0
Yhteensä	104,9	121,4

Liite 8: Poistot ja arvonalentumiset

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Poistot
Aineettomat hyödykkeet	0,5	0,3
Rakennukset	1,4	1,4
Koneet ja kalusto	3,3	2,9
Käyttöoikeusomaisuuserät	1,4	1,1
Muut aineelliset hyödykkeet	0,0	0,0
Yhteensä	6,6	5,7

Arvonalentumiset

Aineelliset hyödykkeet	-	0,0
Yhteensä	-	0,0

Liite 9. Rahoitustuotot ja -kulut

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Rahoitustuotot
Korkotuotot	0,1	0,3
Valuuttakurssivoitot	0,0	0,0
Muut rahoitustuotot	0,3	0,2
Yhteensä	0,4	0,5
Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Rahoituskulut
Korkokulut veloista muille	0,5	0,5
Valuuttakurssitappiot	0,0	0,0
Muut rahoituskulut	0,5	0,3
Yhteensä	1,0	0,8

Liite 10. Tuloverot

Milj. euroa	1 -12/2024	1 -12/2023
Tuloverot
Tuloverot varsinaisesta toiminnasta	-0,0	-0,0
Laskennallisen verosaamisen muutos	-0,7	-0,9
Laskennallisen verovelan muutos	-1,0	-0,6
Yhteensä	-1,8	-1,5
Verolaskelma
Kirjanpidon tulos ennen veroja	10,3	11,3
Verot laskettuna kotimaan verokannalla	-2,1	-2,3
Osakkuusyritysten tuloksen vaikutus	0,3	0,8
Muut erät	-0,0	-0,0
Verot tuloslaskelmassa	-1,8	-1,5
Verokulun jakautuminen
Jatkuvat toiminnot	-1,8	-1,5
Lopetetut toiminnot	-	0,1
Yhteensä	-1,8	-1,4

Liite 11. Laskennalliset verosaamiset ja -velat

Laskennallisten verosaamisten ja -velkojen täsmäytys taseeseen

Milj. euroa	1.1.2024	Kirjattu tulos laskelmaan	Kirjattu muihin laajan tuloksen eriin	31.12.2024
Laskennalliset verosaamiset
Vahvistetut ja vahvistettavat tappiot	2,4	-1,2	-	1,2
Hyllypoistot	0,5	-0,1	-	0,4
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet	0,0	0,0	-	0,0
Muut	0,2	-0,0	-	0,1
Laskennalliset verosaamiset yhteensä	3,1	-1,3	-	1,8
Vähennetään laskennallisia verovelkoja netottamissääntöjen mukaisesti	-1,6			-1,8
Laskennalliset verosaamiset, netto	1,5	-1,3	-	0,0
Laskennalliset verovelat
Kertyneet poistoerot	-0,3	-0,3	-	-0,5
Vaihto-omaisuus	-0,8	-0,1	-	-1,0
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet	-0,4	-	-	-0,4
Johdannaiset	-0,0	-	-0,1	-0,1
Muut	-0,0	-	-0,1	-0,1
Laskennalliset verovelat yhteensä	-1,6	-0,4	-0,2	-2,1
Vähennetään laskennallisia verosaamisia netottamissääntöjen mukaisesti	1,6			1,8
Laskennalliset verovelat -netto	0,0	-0,4	-0,2	-0,4

Konsernilla ei ole 31.12.2024 kirjaamattomia verosaamisia liittyen vahvistettuihin tai vahvistettaviin verotuksellisiin tappioihin. Tappiot vanhenevat vuosina 2027-2033. Yhtiö on arvioinut laskennallisten verosaamisten perusteena olevien erien hyödynnettävyyttä tulevina verovuosina. Yhtiön arvion mukaan laskennalliset verosaamiset pystytään hyödyntämään täysimääräisesti. Muita taseeseen kirjaamattomia laskennallisia verosaamisia konsernilla on 31.12.2024 0,3 miljoonaa.

Milj. euroa	1.1.2023	Kirjattu tulos laskelmaan	Kirjattu muihin laajan tuloksen eriin	31.12.2023
Laskennalliset verosaamiset
Vahvistetut ja vahvistettavat tappiot	3,3	-0,9	-	2,4
Hyllypoistot	0,5	-0,0	-	0,5
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet	0,0	0,0	-	0,0
Johdannaiset	0,2	-	-0,2	-
Muut	0,2	-0,0	-	0,2
Laskennalliset verosaamiset yhteensä	4,2	-0,9	-0,2	3,1
Vähennetään laskennallisia verovelkoja netottamissääntöjen mukaisesti	-1,0			-1,6
Laskennalliset verosaamiset, netto	3,2	-0,9	-0,2	1,5
Laskennalliset verovelat
Kertyneet poistoerot	0,1	-0,4	-	-0,3
Vaihto-omaisuus	-0,7	-0,1	-	-0,8
Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet	-0,4	-	-	-0,4
Johdannaiset	-	-	-0,0	-0,0
Muut	-0,1	0,1	-	-0,0
Laskennalliset verovelat yhteensä	-1,1	-0,5	-0,0	-1,6
Vähennetään laskennallisia verosaamisia netottamissääntöjen mukaisesti	1,0			1,6
Laskennalliset verovelat -netto	-0,1	-0,5	-0,0	0,0

Liite 12. Osakekohtainen tulos

Laimentamaton osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön osakkeiden omistajille kuuluva tilikauden tulos ulkona olevien osakkeiden määrän painotetulla keskiarvolla tilikauden aikana. Ulkona olevat osakkeet eivät sisällä takaisinostettuja omia osakkeita. Laimennettu osakekohtainen tulos lasketaan jakamalla emoyhtiön osakkeiden omistajille kuuluva tilikauden tulos ulkona olevien osakkeiden laimennetun määrän painotetulla keskiarvolla tilikauden aikana.

Osakekohtaista tulosta laimentaa avainhenkilöille suunnattu lisäosakeohjelma.

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Emoyhtiön omistajille jakautuva tilikauden tulos,	8,5	9,8
jatkuvat toiminnot
Emoyhtiön omistajille jakautuva tilikauden tulos,	-	-0,0
lopetetut toiminnot
Emoyhtiön omistajille jakautuva tilikauden tulos,	8,5	9,7
konserni
Ulkona olevien osakkeiden painotettu keskiarvo,	6 210 916	6 250 366
perus (kpl)
Ulkona olevien osakkeiden painotettu keskiarvo,	6 232 249	6 268 877
laimennettu (kpl)
Laimentamaton osakekohtainen tulos, jatkuvat	1,37	1,56
toiminnot (EUR/osake)
Laimentamaton osakekohtainen tulos, lopetetut	-	-0,00
toiminnot (EUR/osake)
Laimentamaton osakekohtainen tulos, konserni
(EUR/osake)	1,37	1,56
Laimennettu osakekohtainen tulos, jatkuvat
toiminnot (EUR/osake)	1,36	1,56
Laimennettu osakekohtainen tulos, lopetetut
toiminnot (EUR/osake)	-	-0,00
Laimennettu osakekohtainen tulos, konserni	1,36	1,55
(EUR/osake)

Liite 13. Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet, vuokrasopimukset, liikearvo

Liikearvo ja arvonalentumistestaus

Seuraaville rahavirtaa tuottaville yksiköille tai yksikköjen ryhmille on kohdistettu liikearvoa:

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Pakastetuotteet	0,4	0,4
Yhteensä	0,4	0,4

Liiketoiminnasta kerrytettävissä oleva rahamäärä on arvonalentumistestauksessa määritetty käyttöarvon avulla. Rahavirtaennusteet pohjautuvat johdon hyväksymiin ennusteisiin. Rahavirtaennusteet on tehty viiden vuoden ajanjaksolle ja ennustejakson jälkeiset rahavirrat on ekstrapoloitu käyttämällä 1 %:n kasvutekijää.

Pakastetuotteet liikearvotestaus

Käyttöarvon laskennassa käytetyt keskeiset muuttujat ovat ennustettu liikevaihto, myyntikate, liikevoitto, käyttöpääoman muutos ja diskonttauskorko. Laskelmissa käytetty diskonttokorko ennen veroja on 8,1%. Pakastetuotteissa käyttöarvo ylitti huomattavasti testattavien varojen kirjanpitoarvon ja minkään laskelmassa käytetyn muuttujan merkittäväkään muutos negatiiviseen suuntaan ei johda alaskirjaukseen.

Sucros arvonalentumistestaus

Käyttöarvon laskennassa käytetyt keskeiset muuttujat ovat ennustettu liikevaihto, myyntikate, liikevoitto, käyttöpääoman muutos ja diskonttauskorko. Laskelmissa käytetty diskonttokorko ennen veroja on 7,8%. Sucroksen käyttöarvo oli linjassa testattavien varojen kirjanpitoarvon kanssa. Sucrokselle ei ole kohdistettu liikearvoa konsernissa.

Aineettomat hyödykkeet

Milj. euroa	Kehittämis-menot	Muut aineettomat hyödykkeet	Ennakkomaksut aineettomista hyödykkeistä	Liikearvo	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2024	1,7	11,4	1,5	0,4	14,9
Oikaisut hankintamenoon 1.1.	0,0	0,5	-	-	0,5
Lisäykset	0,2	2,4	0,4	-	3,0
Vähennykset	-	-3,3	-	-	-3,3
Siirrot erien välillä	-	1,4	-1,5	-	-0,1
Hankintameno 31.12.2024	1,9	12,5	0,4	0,4	15,1
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2024	-0,6	-11,1	-	-	-11,7
Oikaisut kertyneisiin poistoihin ja arvonalentumisiin 1.1.	-0,0	-0,5	-	-	-0,5
Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot	-	3,3	-	-	3,3
Poistot	-0,3	-0,2	-	-	-0,5
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12.2024	-0,9	-8,6	-	-	-9,5
Kirjanpitoarvo 1.1.2024	1,1	0,3	1,5	0,4	3,3
Kirjanpitoarvo 31.12.2024	0,9	3,9	0,4	0,4	5,6

Milj. euroa	Kehittämis-menot	Muut aineettomat hyödykkeet	Ennakkomaksut aineettomista hyödykkeistä	Liikearvo	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	1,4	11,2	0,0	0,4	12,9
Lisäykset	0,3	0,1	1,5	-	2,0
Siirrot erien välillä	-	0,1	0,0	-	0,1
Hankintameno 31.12.2023	1,7	11,4	1,5	0,4	14,9
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2023	-0,5	-10,9	-	-	-11,3
Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot	-	-0,1	-	-	-0,1
Poistot	-0,1	-0,2	-	-	-0,3
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12.2023	-0,6	-11,1	-	-	-11,7
Kirjanpitoarvo 1.1.2023	0,9	0,3	0,0	0,4	1,6
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	1,1	0,3	1,5	0,4	3,3

Aineelliset hyödykkeet

Milj. euroa	Maa- ja vesialueet	Maa- ja vesialueet, käyttöoikeus	Rakennukset ja rakennelmat	Rakennukset ja rakennelmat, käyttöoikeus	Koneet ja kalusto	Koneet ja kalusto, käyttöoikeus	Muut aineelliset hyödykkeet	Ennakko maksut ja keskeneräiset hankinnat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2024	3,0	-	41,5	6,2	58,7	7,2	0,4	2,1	119,1
Oikaisut hankintamenoon 1.1.	-	-	0,1	-	14,1	-	0,1	-	14,3
Lisäykset	0,1	-	1,4	0,6	5,0	0,0	-	0,2	7,3
Vähennykset	-0,2	-	-0,1	-	-0,8	-	-	-	-1,2
Siirrot erien välillä	-	-	0,1	-	2,0	-	-	-2,1	-
Hankintameno 31.12.2024	2,8	-	43,1	6,9	78,9	7,2	0,5	0,2	139,6
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2024	-0,2	-	-27,8	-4,7	-38,6	-0,6	-0,2	-	-72,3
Oikaisut kertyneisiin poistoihin ja arvonalentumisiin 1.1.	-	-	-0,1	-	-14,1	-	-0,1	-	-14,3
Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot	0,2	-	0,1	-	0,8	-	-	-	1,1
Poistot	-	-	-1,4	-0,9	-3,3	-0,5	-0,0	-	-6,1
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12.2024	-	-	-29,2	-5,7	-55,2	-1,2	-0,4	-	-91,5
Kirjanpitoarvo 1.1.2024	2,8	-	13,7	1,5	20,0	6,6	0,2	2,1	46,9
Kirjanpitoarvo 31.12.2024	2,8	-	13,9	1,2	23,8	6,1	0,1	0,2	48,0

Milj. euroa	Maa- ja vesialueet	Maa- ja vesialueet, käyttöoikeus	Rakennukset ja rakennelmat	Rakennukset ja rakennelmat, käyttöoikeus	Koneet ja kalusto	Koneet ja kalusto, käyttöoikeus	Muut aineelliset hyödykkeet	Ennakko maksut ja keskeneräiset hankinnat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	3,0	-	41,4	5,8	54,9	0,6	0,4	0,4	106,5
Lisäykset	-	-	0,2	0,5	3,3	6,5	-	2,1	12,6
Vähennykset	-0,0	-	-	-	-0,2	-	-	-0,0	-0,2
Siirrot erien välillä	-	-	-0,0	-	0,7	-	-	-0,4	0,2
Hankintameno 31.12.2023	3,0	-	41,5	6,2	58,7	7,2	0,4	2,1	119,1
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2023	-0,2	-	-26,4	-3,9	-35,7	-0,4	-0,2	-	-66,8
Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot	-	-	0,0	-	-0,1	-	0,0	-	-0,1
Poistot	-	-	-1,4	-0,8	-2,9	-0,2	-0,0	-	-5,4
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 31.12.2023	-0,2	-	-27,8	-4,7	-38,6	-0,6	-0,2	-	-72,3
Kirjanpitoarvo 1.1.2023	2,8	-	15,0	1,9	19,2	0,2	0,2	0,4	39,7
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	2,8	-	13,7	1,5	20,0	6,6	0,2	2,1	46,9

Vuokrasopimukset

Taseen merkityt määrät

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Käyttöoikeusomaisuuserät
Rakennukset ja rakennelmat	1,2	1,5
Koneet ja kalusto	6,1	6,6
Yhteensä	7,3	8,0
Vuokrasopimusvelat
Pitkäaikainen vuokrasopimusvelka, korollinen	5,9	6,5
Lyhytaikainen vuokrasopimusvelka, korollinen	1,5	1,6

Yhteensä 7,4 8,1

Vuokrasopimusvelkojen maturiteettijakauma on esitetty liitetiedossa 24.

Tuloslaskelmaan merkityt määrät

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Käyttöoikeusomaisuuserien poistot
Rakennukset ja rakennelmat	0,9	0,8
Koneet ja kalusto	0,5	0,2
Yhteensä	1,4	1,0
Korkokulut	0,3	0,1
Lyhytaikaisiin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut	0,0	0,0
Arvoltaan vähäisiä omaisuuseriä koskeviin vuokrasopimuksiin liittyvät kulut	0,0	0,0
Vuokrasopimusvelkoihin sisältymättömiin muuttuviin vuokriin liittyvät kulut	1,3	1,2
Vuokrasopimuksista aiheutuva lähtevä rahavirta	2,8	2,7

Konsernin vuokraustoiminta ja sen kirjanpitokäsittely

Konsernin vuokrasopimukset muodostuvat maa-alueiden, varastotilojen, toimistotilojen, koneiden sekä autojen vuokrasopimuksista. Vuokrasopimukset solmitaan yleensä kiinteäksi ajanjaksoksi, jonka pituus vaihtelee 2 kuukaudesta 15 vuoteen. Sopimuksiin voi sisältyä ohessa jäljempänä kuvattuja jatkamisoptioita.

Sopimuksiin sisältyy sekä vuokrasopimuskomponentteja että muita komponentteja. Sopimuksen mukainen vastike kohdistetaan vuokrasopimuskomponentille ja muille komponenteille niiden suhteellisten erillishintojen perusteella.

Vuokrasopimusten ehdot neuvotellaan tapauskohtaisesti. Vuokrasopimuksiin ei sisälly muita kovenantteja kuin vuokrattuihin omaisuuseriin liittyvä vuokralle antajalla oleva vakuusintressi. Vuokralle otettuja omaisuuseriä ei käytetä lainojen vakuutena. Vuokrasopimusten kirjanpitokäsittely on esitetty liitetiedossa 1. Laatimisperiaatteet.

Muuttuvat vuokrat

Eräisiin varastoja koskeviin vuokrasopimuksiin sisältyy muuttuvia maksuja koskevia ehtoja, jotka on sidottu varaston läpi kulkevan vaihto-omaisuuden määrään. Varastoituihin volyymeihin perustuvat muuttuvat vuokrat kirjataan tulosvaikutteisesti kaudella, jolla maksun aikaansaava ehto toteutuu.

Jatkamis- ja päättämisoptiot

Useat vuokrasopimukset sisältävät jatkamis- ja päättämisoptioita. Optioita käytetään, jotta saadaan maksimoitua toiminnallinen joustavuus konsernin toiminnoissa käytettävissä omaisuuserissä. Valtaosa jatkamis- ja päättämisoptioista on vain konsernin käytettävissä, ei vuokralle antajan.

Keskeiset arvioon perustuvat ratkaisut vuokra-aikaa määritettäessä

Vuokra-aikaa määritettäessä otetaan huomioon kaikki tosiseikat ja olosuhteet, joista syntyy taloudellinen kannustin jatkamisoption käyttämiseen tai päättämisoption käyttämättä jättämiseen. Jatkamisoptiot (tai päättämisoption jälkeinen aika) otetaan huomioon vuokra-ajassa, vain jos vuokrasopimuksen jatkaminen (tai päättämättä jättäminen) on kohtuullisen varmaa.

Jäännösarvotakuut

Konserni ei ole antanut jäännösarvotakuita.

Liite 14. Osuudet osakkuusyrityksissä

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Kirjanpitoarvo 1.1	22,8	20,1
Osuus tilikauden tuloksesta	1,5	4,0
Saadut osingot	-2,8	-1,3
Kirjanpitoarvo 31.12.	21,6	22,8

Konsernilla on 20 % omistusosuus Sucros-konsernista.

Osakkuusyritykset on yhdistetty pääomaosuusmenetelmällä ja yhtiöillä ei ole noteerattua markkinahintaa.

Arvonalentumistestauksen periaatteet on kuvattu liitetiedossa 13.

Tiedot konsernin olennaisesta osakkuusyrityksestä

Sucros-konsernin tilikausi päättyy 28.2. Sucros on yhdistelty konserniin 31.12.2024 laaditun välitilinpäätöksen perusteella.

Sucros-konsernin julkaistu FAS-tilinpäätös

Milj. euroa	03/2023- 02/2024	03/2022- 02/2023
Pitkäaikaiset varat	26,6	23,6
Muut lyhytaikaiset varat	114,5	106,8
Rahavarat	2,3	2,3
Varat	143,3	132,7
Oma pääoma	105,5	98,3
Laskennallinen verovelka	2,2	1,3
Lyhytaikaiset velat	35,6	33,0
Oma pääoma ja velat	143,3	132,7
Liikevaihto	189,8	122,0
Liiketoiminnan kulut ja tuotot	-173,1	-115,5
Liikevoitto	16,7	6,5
Rahoitustuotot ja -kulut	0,2	0,1
Verot	-3,2	-0,1
Tilikauden voitto / tappio	13,8	6,5

Sucros-omistuksen erittely konsernin tilinpäätöksessä

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Kirjanpitoarvo 1.1	22,5	19,8
Tilikauden voitto / tappio	1,6	4,0
Saadut osingot	-2,8	-1,3
Kirjanpitoarvo 31.12	21,3	22,5

Liite 15. Muut pitkäaikaiset rahoitusvarat

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Liittymismaksut	0,5	0,5
Noteeraamattomat osakesijoitukset	0,4	0,0
Yhteensä	0,9	0,5

Liite 16. Myyntisaamiset ja muut saamiset

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Myyntisaamiset	5,8	6,7
Johdannaissaamiset	0,7	0,1
Siirtosaamiset	0,2	0,4
Muut saamiset	0,3	0,0
Omistusyhteysyritysmyyntisaamiset	0,2	0,2
Yhteensä	7,3	7,4

Siirtosaamisiin ja muihin saamisiin sisältyvät olennaiset erät liittyvät materiaalihankintojen ja työsuhde-etuuksien jaksotuksiin.

Konserni ei ole kirjannut tilikauden aikana luottotappioita myyntisaamisista.

Liite 17. Vaihto-omaisuus

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Aineet ja tarvikkeet	25,2	14,8
Keskeneräiset tuotteet	8,1	7,3
Valmiit tuotteet	13,3	12,8
Yhteensä	46,6	34,8

Vaihto-omaisuudesta on tilikaudella kirjattu arvonalennusta 0,0 (0,1) miljoonaa euroa vastaamaan nettorealisointiarvoa.

Liite 18. Rahavarat

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	2,4	4,1
Rahavarat	1,7	9,9
Yhteensä	4,1	14,0

Liite 19. Oma pääoma

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Osakkeiden lkm	6 317 576	6 317 576
Ulkona olevien osakkeiden lkm	6 208 303	6 235 801
Omien osakkeiden lkm	109 273	81 775
Omien osakkeiden osuus yhtiön osakepääomasta ja
äänimäärästä, %	1,7	1,3
Omien osakkeiden hankintameno	-1,6	-1,2
Osakepääoma	12,6	12,6
Ylikurssirahasto	23,4	23,4
Yhteensä	36,0	36,0

Yhtiön kokonaan maksettu ja kaupparekisteriin merkitty osakepääoma oli tilikauden lopussa 12 635 152 euroa.

Oman pääoman rahastojen kuvaukset

Muuntoerot

Muuntoerot-rahasto sisältää ulkomaisten yksiköiden tilinpäätösten muuntamisesta syntyneet muuntoerot.

Arvonmuutosrahasto

Arvonmuutosrahasto sisältää suojausrahaston rahavirran suojauksena käytettävien johdannaisinstrumenttien käypien arvojen muutoksille.

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto

Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto sisältää osakkeiden merkintähinnan siltä osin kun sitä ei merkitä osakepääomaan. Rahasto on muodostunut toteutetuista kannustinjärjestelmään liittyvistä maksullisista osakeanneista, jossa merkittiin vuonna 2021 yhteensä 8 000 osaketta 13,91 euron osakekohtaiseen hintaan sekä vuonna 2023 yhteensä 10 000 osaketta 12,24 euron osakekohtaiseen hintaan.

Muut rahastot

Muut rahastot muodostuvat konsernin emoyhtiön käyttörahastosta. Käyttörahasto sisältää yhtiökokouksen päätöksellä voittovaroista siirretyn osuuden.

Omat osakkeet

Apetit Oyj:n varsinainen yhtiökokous myönsi 13.4.2023 hallitukselle valtuutuksen omien osakkeiden hankkimiselle. Osakkeita voidaan hankkia enintään 80 000 yhtiön omalla pääomalla. Vuonna 2023 yhtiö hankki omia osakkeita yhteensä 18 507 kpl. Osakkeiden yhteenlaskettu hankintahinta oli yhteensä 238 484,05 euroa. Vuonna 2024 yhtiö hankki omia osakkeita yhteensä 27 498 kpl. Osakkeiden yhteenlaskettu hankintahinta oli yhteensä 366 038,25 euroa.

Osingot

Tilinpäätöspäivän jälkeen hallitus on ehdottanut jaettavaksi osinkoa 0,75 euroa/osaketta kohden.

Tiedot oman pääoman rahastojen muutoksista tilikaudella ja vertailukaudella on esitetty Laskelmassa konsernin oman pääoman muutoksista.

Liite 20. Etuuspohjaiset eläkejärjestelyt

Milj. euroa	2024	2023
Eläkevelvoitteet 1.1.	0,2	0,2
Lisäykset / vähennykset	-0,1	-0,0
Eläkevelvoitteet 31.12.	0,1	0,2

Varaukset ja eläkevelvoitteet liittyvät pääosin etuuspohjaisiin eläkevarauksiin. Apetit -konsernin merkittävimmät etuuspohjaiset eläkejärjestelyt ovat emoyhtiöllä. Emoyhtiön järjestelyssä on mukana 39 eläkkeellä olevaa henkilöä. Emoyhtiön järjestelyt hallinnoidaan vakuutuslaitoksissa.

Milj. euroa	2024	2023
Taseeseen merkitty eläkevastuu
Rahastoitujen velvoitteiden nykyarvo	1,0	1,1
Järjestelyyn kuuluvien varojen käyvät arvot	0,8	0,9
Nettomääräinen velka (+) / saaminen taseessa (-)	0,1	0,2
Velvoitteen nykyarvon muutokset
Eläkevelvoitteen nykyarvo tilikauden alussa	1,1	1,2
Korkomenot	0,0	0,0
Vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot	-0,0	-0,0
Maksetut etuudet	-0,1	-0,2
Eläkevelvoitteen nykyarvo tilikauden lopussa	1,0	1,1

Järjestelyyn kuuluvien varojen nykyarvon muutokset

Eläkevarojen nykyarvo tilikauden alussa	0,9	1,0
Korkotuotot	0,0	0,0
Maksetut kannatusmaksut	0,1	0,1
Maksetut etuudet	-0,1	-0,2
Eläkevarojen nykyarvo tilikauden lopussa	0,8	0,9

Milj. euroa	2024	2023
Tuloslaskelman etuuspohjainen eläkekulu
Korkokulut eläkevelvotteista	0,0	0,0
Korkotuotot eläkevaroista	-0,0	-0,0
Tuloslaskelmaan kirjattu eläkekulu	0,0	0,0
Omaan pääomaan kirjattu määrä
Taloudellisten oletuksien muutoksien voitot ja
tappiot	-0,0	0,0
Kokemusperusteiset voitot ja tappiot	0,0	-0,0
Järjestelyyn kuuluvien varojen tuotto lukuun
ottamatta korkoja	-0,0	0,0
Uudelleenmäärittämisestä johtuvat erät	-0,0	0,0
Merkittävimmät vakuutusmatemaattiset olettamat Diskonttokorko (%) Eläkemaksujen korotusoletus (%) Inflaatio (%)	3,2 2,3 2,2 Eläkevelat	3,2 2,5 2,2
Olettamien muutokset, herkkyystarkastelu 2024	Nousu %	Lasku %
Diskonttokorko, muutos 0,5%	-2,9	3,1
Eläkemaksujen korotusoletus, muutos 0,25 %	1,4	-1,4
Eliniänodote, muutos 5%	-2,7	2,9
	Eläkevelat
Olettamien muutokset, herkkyystarkastelu 2023	Nousu %	Lasku %
Diskonttokorko, muutos 0,5%	-2,9	3,1
Eläkemaksujen korotusoletus, muutos 0,25 %	1,4	-1,4
Eliniänodote, muutos 5%	-2,7	2,9

Herkkyystarkastelut ovat Apetit Oyj:n eläkejärjestelystä.

Liite 21. Osakeperusteiset maksut

Osakeperusteinen kannustinjärjestelmä 2023-2025

Apetit Oyj:n ("Apetit") hallitus on päättänyt pitkän aikavälin lisäosakeohjelman 2023– 2025 sekä suoriteperusteisen osakekannustinjärjestelmän 2023–2025 perustamisesta, jossa mahdollinen palkkio maksetaan Apetit Oyj:n osakkeiden ja rahan yhdistelmänä. Lisäosakeohjelmaan ovat ohjelman käynnistyessä oikeutettuja osallistumaan konsernin johtoryhmän jäsenet sekä henkilöstöjohtaja ja viestintä- ja vastuullisuusjohtaja, tällä hetkellä seitsemän henkilöä. Suoriteperusteiseen kannustinjärjestelmään ovat ohjelman käynnistyessä oikeutettuja osallistumaan konsernin johtoryhmän jäsenet, tällä hetkellä viisi henkilöä.

Lisäosakeohjelma

Lisäosakeohjelma koostuu avainhenkilön omasijoituksesta yhtiön osakkeisiin ja oikeudesta saada 15.6.2025 päättyvän ansaintajakson jälkeen vastikkeetta yksi lisäosake kutakin alla tarkemmin kuvatulla tavalla avainhenkilön itse hankkimaa ja omistuksessa pitämää yhtiön osaketta kohti sekä annettavaa osakemäärää vastaava rahapalkkio. Rahana maksettavan osuuden tarkoituksena on kattaa osakkeina annettavasta osuudesta avainhenkilölle aiheutuvat verot ja veronluonteiset maksut.

Lisäosakkeet ja niihin liittyvä rahana maksettava osuus suoritetaan osallistujille maksuedellytysten toteutuessa arviolta 15.6.2025 Apetitin hallituksen päättämällä tavalla.

Lisäosakeohjelmassa voidaan antaa lisäosakkeina yhteensä enintään 10 000 uutta tai yhtiön hallussa olevaa osaketta ja samaa osakemäärää vastaavaa rahakorvaus. Ohjelman enimmäisarvo sisältäen sekä osakkeina että rahana maksettavan osuuden on tätä tiedotetta edeltävän kaupankäyntipäivän keskikurssin mukaisesti noin 0,3 miljoonaa euroa.

Suoriteperusteinen osakepalkkiojärjestelmä

Suoriteperusteisessa osakepalkkiojärjestelmässä palkkion mahdollinen saaminen ja määrä perustuu Apetit-konsernin liikevoittoon, sijoitetun pääoman tuottoon, CO2 päästöjen vähennykseen, työturvallisuuden kehitykseen ja

toiminnanohjausjärjestelmäuudistuksen onnistumiseen ajalla 1.1.2023–31.12.2025 ja henkilön jatkuvaan työ- tai toimisuhteeseen.

Mikäli asetetut suoritustavoitteet saavutetaan kokonaisuudessaan, järjestelmän perusteella luovutettavien osakepalkkioiden enimmäismäärä on 34 000 uutta tai yhtiön hallussa olevaa omaa osaketta ja osakemäärää vastaava rahapalkkio hallituksen päättämin tavoin. Rahana maksettavan osuuden tarkoituksena on kattaa osakkeina annettavasta osuudesta avainhenkilölle aiheutuvat verot ja veronluonteiset maksut.

Osakeperusteinen kannustinjärjestelmä 2023-2025	Lisä-osake ohjelma 2023- 2025	Suorite perusteinen osakepalkkio järjestelmä 2023-2025
Myönnettyjen osakkeiden enimmäismäärä, kpl Myöntämispäivä	10 000 13.3.2023	34 000 16.2.2023
Ansaintajakso päättyy	15.6.2025	31.12.2025
Järjestelmän pituus, vuotta	2,3	2,9
Jäljellä oleva juoksuaika tilinpäätöshetkellä, vuotta	0,5	1,0
Työssäoloehto	Kyllä	Kyllä
Osakkeiden osto- ja pitoehto	Kyllä	Ei
Muita ei-markkinaperusteisia suorite-ehtoja	Ei	Kyllä
	50%/50%	50%/50%
	osakkeina/raha	osakkeina/raha
Maksutapa	na	na
Järjestelmien arvostusperiaatteet Osakkeen kurssi myöntämishetkellä, euroa	12,24	10,83
Odotetut osingot ansaintakauden aikana, euroa per
osake	1,50	1,50
IFRS 2 mukainen käypä arvo myöntämishetkellä, euroa per osake	10,74	9,33
Järjestelmän enimmäisarvo myöntämishetkellä, 1000 euroa	215	634
Kauden aikaiset muutokset, osaketta
Kauden alussa ulkona oleva määrä	10 000	34 000
Myönnetty kauden aikana	-	-
Menetetty kauden aikana	-	-
Erääntynyt kauden aikana	-	-
Ansaitut kauden aikana	-	-
Ulkona kauden lopussa	10 000	34 000

1 000 euroa

Kirjattu kuluksi omaa pääomaa vastaan tilikaudella	48	41
Kirjattu kuluksi tilikauden aikana, vastaeränä velka	48	41
Kirjattu kuluksi tilikauden aikana yhteensä	95	81
Taseen velka tilinpäätöshetkellä	88	81

Liite 22. Korolliset velat

Milj. euroa	- 31.12.2024	31.12.2023
Pitkäaikaiset korolliset velat
Pitkäaikainen vuokrasopimusvelka, korollinen	5,9	6,5
Yhteensä	5,9	6,5
Lyhytaikaiset korolliset velat Lyhytaikainen vuokrasopimusvelka, korollinen Yhteensä	1,5 1,5	1,6 1,6

Korollisten velkojen täsmäytyslaskelma

	Pitkäaikaiset vuokrasopimus -	Lyhytaikaiset vuokrasopimus -
Milj. euroa	velat	velat	Yhteensä
Korolliset velat 1.1.2024	6,5	1,6	8,1
Vuokrasopimusvelkojen lisäys / ( -) vähennys	-0,6	-0,1	-0,7
Korolliset velat 31.12.2024	5,9	1,5	7,4

	Pitkäaikaiset vuokrasopimus -	Lyhytaikaiset vuokrasopimus -
Milj. euroa	velat	velat	Yhteensä
Korolliset velat 1.1.2023	1,2	0,9	2,1
Vuokrasopimusvelkojen lisäys / ( -) vähennys	6,3	0,7	7,0
Rahavirrat	-1,1	0,1	-1,0
Korolliset velat 31.12.2023	6,5	1,6	8,1

Liite 23. Ostovelat ja muut velat

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Lyhytaikaiset
Ostovelat	8,5	8,1
Velat osakkuusyrityksille	0,1	0,2
Siirtovelat	7,9	8,8
Muut velat	2,8	2,1
Yhteensä	19,4	19,3

Siirtovelkojen olennaiset erät muodostuvat henkilösivukulujen ja tavaraostojen jaksotuksista.

Siirtovelkohin sisältyvät asiakassopimuksiin liittyvät
velat	0,4	0,3

Liite 24. Rahoitusriskien hallinta

Konserni altistuu normaalissa liiketoiminnassaan useille rahoitusriskeille. Konsernin riskienhallinnan tavoite on minimoida rahoitusmarkkinoiden muutosten haitalliset vaikutukset konsernin rahavirtaan. Olennaisimmat rahoitusriskit ovat likviditeetti-, korko-, valuutta-, hinta- ja vastapuoliriskit. Konserni käyttää johdannaissopimuksia valuutta-, hinta- ja korkoriskiltä suojautumiseen.

Rahoitusriskienhallinnan yleiset periaatteet hyväksyy Apetit Oyj:n hallitus ja niiden käytännön toteutuksesta vastaa taloushallinto yhdessä liiketoimintajohdon kanssa.

1. Markkinariskit

Korkoriski

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	2,4	4,1
Rahavarat	1,7	9,9

Tilikauden päättyessä konsernilla ei ollut emittoituja yritystodistuksia ja velkoja rahoituslaitoksilta.

Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat koostuvat likvideistä korkosijoituksista.

Rahoitusinstrumenttien herkkyys korkoriskille

Tilinpäätöspäivän taserakenteella yhden prosenttiyksikön nousu koroissa olisi kasvattanut tilikauden tulosta 0,1 (0,1) miljoonaa euroa ja kasvattanut omaa pääomaa 0,1 (0,1) miljoonaa euroa. Yhden prosenttiyksikön koronlaskun vaikutus olisi ollut päinvastainen.

Raaka-aineriski

Konserni on altistunut hyödykeriskille, joka liittyy hyödykkeiden saatavuuteen, hankinnan ja myynnin tai käytön eriaikaisuuteen sekä hinnanvaihteluihin. Raaka-aineriskien hallinnasta vastaavat liiketoimintayksiköt riskienhallintaperiaatteiden mukaisesti. Raakaaineriskin suojautumisessa sovelletaan pääsääntöisesti suojauslaskentaa.

Öljykasviliiketoiminnan merkittävimmät yksittäiset raaka-aineriskit kohdistuvat rypsiin ja rapsiin. Liiketoiminnoille on määritetty riskilimiitit, joiden sisällä liiketoiminnan tulee pysyä. Liiketoimintojen kokonaispositioriskiä hallitaan käyttämällä raaka-ainefutuureja ja termiinejä. Pääasiassa kaikille öljykasviliiketoiminnan hyödykkeille löytyy toimivia johdannaismarkkinoita, kuten CME (CBOT) ja Euronext (Matif), ja suojaussuhteet ovat pääosin tehokkaita. Konsernin raaka-aineriskin altistuma sekä vastaavasti suojaavien johdannaisinstrumenttien erääntymisajat ovat alle 12 kuukautta. Kaikilla instrumenteilla on julkistetut markkinahinnat tilinpäätöspäivänä edellä mainituissa hyödykepörsseissä.

Ruokaratkaisut -liiketoiminnassa merkittävä raaka-aineriski syntyy kaupan jaksohinnoitelluista sopimuksista, joissa hinta määritetään kiinteäksi koko hinnoittelujaksolle. Raaka-aineriskiä pyritään hallitsemaan pääosin hankinnan ja myynnin yhteistoiminnalla.

Tilikauden 2022 alusta lukien konsernin kotimaisissa yhtiöissä on voimassa usean vuoden mittainen kiinteähintainen sähköenergian hankintasopimus. Sähköriskin hallintaa ohjaa erillinen sähkönhankinnan riskipolitiikka.

Rahoitusinstrumenttien herkkyys raaka-aineriskille

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Johdannaissopimusten mukaisten hyödykkeiden hinnat nousevat 10%
Vaikutus oman pääomaan	-0,7	1,4
Johdannaissopimusten mukaisten hyödykkeiden hinnat laskevat 10%
Vaikutus oman pääomaan	0,3	-2,1

Analyysissä johdannaissopimuksien osalta, joihin sovelletaan suojauslaskentaa, käyvän arvon muutoksien oletetaan kohdistuvan kokonaisuudessaan omaan pääomaan.

Valuuttariskit

Konserni toimii kansainvälisillä markkinoilla ja on siten alttiina valuuttakurssimuutoksista johtuvalle valuuttariskille. Ulkomaan valuuttamääräiset myynnit ja ostot sekä tase-erät (transaktioriski) muodostavat konsernin valuuttakurssiriskin.

Konsernin periaatteena on suojata alkuperäinen transaktioriski kaikkien taloudellisesti merkittävien valuuttapositioiden osalta. Suojauksia voidaan tehdä myös todennäköistä tulevaa avointa valuuttapositiota vastaan. Valuuttasuojauksessa instrumentteina voidaan käyttää valuuttatermiinejä ja -optioita. Valuuttariskiin liittyvistä suojauksista vastaavat liiketoimintayksiköt. Valuuttasuojauksia ohjaa toiminnalle määritelty riskienhallintapolitiikka, jonka toteuttamista valvoo konsernin taloushallinto yhdessä liiketoimintajohdon kanssa.

Tilinpäätöspäivänä konsernilla ei ollut merkittäviä valuuttapositioita.

Käyvän arvon hierarkia käypään arvoon arvostetuista rahoitusvaroista ja -veloista

Milj. euroa		Taso 1 Taso 2		Taso 3 Yhteensä
Varat 31.12.2024
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	2,4	-	-	2,4
Varat 31.12.2023
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	4,1	-	-	4,1
Varat 31.12.2024
Hyödykejohdannaiset, suojauslaskenta	-0,4	-	-	-0,4
Velat 31.12.2023
Hyödykejohdannaiset, suojauslaskenta	-0,4	-	-	-0,4

Tilikaudella ei ole tapahtunut siirtoja hierarkiatasojen 1 ja 2 välillä.

Tason 1 käyvät arvot perustuvat toimivilla markkinoilla noteerattuihin hintoihin.

Tason 2 käyvät arvot perustuvat muihin syöttötietoihin ja yleisesti hyväksyttyihin arvostusmalleihin. Kyseiset syöttötiedot kuitenkin perustuvat todennettaviin markkinahintoihin.

Tason 3 käyvät arvot perustuvat merkittäviltä osin muihin syöttötietoihin, jotka eivät perustu pääosin todennettaviin markkinahintoihin, vaan johdon arviointiin ja yleisesti hyväksyttyihin arvostusmalleihin.

Johdannaissopimusten nimellisarvot

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Hyödykejohdannaiset, rahavirran suojauslaskenta	22,2	20,2

Muut tiedot rahavirran suojauksesta

Konserni on soveltanut rahavirran suojauslaskentaa hyödykejohdannaisiin. Johdannaiset erääntyvät alle vuoden kuluessa. Rahavirran suojauksessa johdannaisten vaikutukset tuloslaskelmassa netottuvat merkitykselliseltä osalta suojauskohteen vastakkaista arvonmuutosta vastaan.

Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Omaan pääomaan kirjatut suojauslaskennan piirissä
olevat johdannaiset	0,6	1,2
Verot liittyen rahavirran suojaukseen, kirjattu omaan
pääomaan	-0,1	-0,2
Tulokseen kirjatut ostoihin ja liiketoiminnan muihin
tuottoihin ja kuluihin liittyvät johdannaiset	-1,1	-4,7
Verot liittyen rahavirran suojaukseen, kirjattu
tuloslaskelmaan	0,2	0,9

2. Luottoriskit

Johdannaissopimuksia tehdään vain hyvän luottokelpoisuuden omaavien koti- ja ulkomaisten vastapuolien kanssa. Raaka-ainejohdannaissopimuksia voidaan tehdä tarpeeseen soveltuvissa hyödykepörsseissä. Likvidejä varoja voidaan sijoittaa vahvistettujen limiittien puitteissa kohteisiin, joiden luottokelpoisuus on hyvä.

Yhtiöllä on konsernilaajuinen luottopolitiikka, joka ohjaa luotonhallintaa. Operatiivisen luottoriskin minimoimiseksi liiketoimintayksiköt pyrkivät saamaan turvaavan vakuuden, kuten esimerkiksi luottovakuutuksen asiakkaan luottokelpoisuuden niin edellyttäessä.

Johdon arvion mukaan konsernin luottoriskissä ei ole tilinpäätöshetkellä merkittäviä asiakaskohtaisia, maantieteellisiä eikä vastapuolikohtaisia keskittymiä. Saamisten myynti rahoituslaitokselle ja luottovakuutusten käyttö osaan muista myyntisaamisista vähentää konsernin vastapuoliriskiä.

Konsernin saamisten ikäjakauma

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Erääntymättömät saamiset	7,0	7,2
0 - 3 kuukautta erääntyneet saamiset	0,3	0,2
4 - 6 kuukautta erääntyneet saamiset	0,0	0,1
Yli 6 kuukautta erääntyneet saamiset	-	0,0
Yhteensä	7,3	7,4

3. Maksuvalmiusriski

Maksuvalmiusriskillä tarkoitetaan riskiä siitä, että yrityksen likvidit rahavarat ja lisärahoitusmahdollisuudet eivät riitä kattamaan liiketoiminnan tarpeita. Maksuvalmiusriskin hallinnan tavoitteena on riittävien likvidien varojen ja luottolimiittien ylläpitäminen siten, että konsernin liiketoiminnan rahoitus on jatkuvasti turvattu. Konserniyhtiöiden rahoituksen hallinnassa käytetään konsernitilejä. Likviditeetin hallitsemiseksi konsernilla on 100,0 (100,0) miljoonan euron suuruisen yritystodistusohjelman lisäksi rahoituslaitosten kanssa sovittuja pitkä- ja lyhytaikaisia sitovia luottolimiittejä, joita tilinpäätöspäivänä oli nostettavissa 29,0 (29,0) miljoonaa euroa. Limiittien pitkäaikainen osuus on 25,0 (25,0) miljoonaa euroa. Yritystodistuksia oli ei ollut emittoituina tilikauden aikana. Likviditeettiriskin hallinnasta vastaa emoyhtiön taloushallinto.

Konsernin johdannaisvelkojen, ostovelkojen ja korollisten lainojen lyhennysten ja korkojen kassavirrat

31.12.2024 Milj. euroa	0 - 3 kk	4 - 12 kk	1 - 5 vuotta	> 5 vuotta
Vuokrasopimusvelat	-0,4	-1,2	-3,3	-4,5
Ostovelat	-8,3	-0,3	-	-
Johdannaisvelat	-0,4	0,0	-	-
Yhteensä	-9,1	-1,5	-3,3	-4,5
31.12.2023	0 - 3	4 - 12	1 - 5	> 5
Milj. euroa	kk	kk	vuotta	vuotta
Vuokrasopimusvelat	-0,4	-1,2	-3,6	-5,0
Ostovelat	-8,0	-0,4	-	-
Johdannaisvelat	-0,2	-0,1	-	-
Yhteensä	-8,7	-1,7	-3,6	-5,0

4. Pääoman hallinta

Pääomarakenteen hallinnan tärkein tavoite on turvata ja varmistaa konsernin toimintaedellytykset kaikissa olosuhteissa. Yhtiön hallitus seuraa pääomarakennetta säännöllisesti. Konsernilla ei ole luottoluokituslaitoksen myöntämää julkista luottoluokitusta.

Korollisten velkojen määrä konsernissa voi vaihdella vuoden sisällä merkittävästi johtuen käyttöpääoman sitoutuneisuuden kausiluonteisuudesta. Suurimmillaan käyttöpääoman sitoutuminen on yleensä vuoden jälkimmäisellä puoliskolla ja pienimmillään keväällä ja kesällä.

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Korolliset velat	7,4	8,1
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	2,4	4,1
Rahavarat	1,7	9,9
Korolliset nettovelat	3,3	-5,9
Oma pääoma	107,6	103,5
Korollinen nettorahoitusvelka ja oma pääoma
yhteensä	110,9	97,6
Nettovelkaantumisaste	3,1 %	-5,7 %
Omavaraisuusaste	79,8 %	78,9 %

Liite 25. Vakuudet, vastuusitoumukset, ehdolliset varat ja muut sitoumukset

Milj. euroa	31.12.2024	31.12.2023
Omien velkojen vakuudeksi
Takaukset	2,2	2,2
Sitovat sopimukset, joita ei ole kirjattu taseeseen
Yhden vuoden kuluessa erääntyvät	1,0	0,8
Yli vuoden kuluessa ja enintään viiden vuoden kuluttua erääntyvät	0,9	1,2
Yli viiden vuoden kuluttua erääntyvät	1,4	1,6
Yhteensä	3,2	3,5
Investointisitoumukset
Ruokaratkaisut	2,1	1,1
Öljykasvituotteet	0,3	2,2
Konsernitoiminnot	1,0	1,7

Muut vastuut

Kiinteistöjen arvonlisäveron tarkistamisvastuu

Konserniyhtiöt ovat velvollisia tarkistamaan 2015-2024 valmistuneista kiinteistöinvestoinneista tekemiään arvonlisäverovähennyksiä, jos kiinteistöjen verollinen käyttö vähenee tarkistuskauden aikana. Vastuun enimmäismäärä on 1,7 (1,8) miljoonaa euroa ja viimeinen tarkistusvuosi on 2034.

Liite 26. Lähipiiritapahtumat

Konsernin emo- ja tytäryrityssuhteet	Kotimaa	Konsernin omistusosuus %	Konsernin osuus äänivallasta %
Apetit Oyj (emoyritys)	Suomi	100,0	100,0
Apetit Ruoka Oy	Suomi	100,0	100,0
Apetit Kasviöljy Oy	Suomi	100,0	100,0
Apetit Kantvik Oy *	Suomi	100,0	100,0
Lepäävät yhtiö:
Lännen Sokeri Oy	Suomi	100,0	100,0

* Fuusioitu tilikaudella 2023

Johdon työsuhde-etuudet

Johtoon kuuluviksi avainhenkilöiksi luetaan hallintoneuvoston ja hallituksen jäsenet sekä emoyhtiön toimitusjohtaja ja muu johtoryhmä.

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Hallintoneuvosto
Harri Eela, hallintoneuvoston
puheenjohtaja	20	17
Juha Junnila, hallintoneuvoston
varapuheenjohtaja 18.4.2024 alkaen	11	-
Maisa Mikola, hallintoneuvoston
varapuheenjohtaja 18.4.2024 asti	7	14
Hallintoneuvoston muut jäsenet	30	18

Hallituksen jäsenien, toimitusjohtajien palkat ja muun johtoryhmän palkat, palkkiot ja luontoisedut olivat suoriteperusteisesti seuraavat:

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Hallitus
Lasse Aho, hallituksen puheenjohtaja	62	54
Niko Simula, hallituksen
varapuheenjohtaja	43	34
Heli Arantola, hallituksen jäsen 11.4.2024
alkaen	27	-
Annikka Hurme, hallituksen jäsen	36	30
Antti Korpiniemi, hallituksen jäsen	37	28
Kati Sulin, hallituksen jäsen	37	28
Tero Hemmilä, hallituksen jäsen
11.4.2024 asti	10	19

Johto

Esa Mäki, toimitusjohtaja	515	450
Muu johtoryhmä, neljä jäsentä	851	737

Johdon palkitsemis- ja sitouttamisjärjestelmät koostuvat rahapalkasta, luontois- ja eläkeeduista ja rahana ja osakkeina suoritettavista tulospalkkiosta, joilla mitataan vuositason menestymistä. Järjestelmän tasoa kokonaisuutena verrataan vuosittain yleiseen markkinatasoon. Apetit Oyj:n hallitus päättää toimitusjohtajan ja johdon muiden jäsenten palkitsemisjärjestelmän periaatteista. Hallitus myös vahvistaa vuosittain järjestelmässä käytettävät mittarit ja niiden tason suhteessa valittuihin tavoitteisiin. Mittareina on vuosibudjetteihin liittyviä tunnuslukuja. Vuonna 2022 toimitusjohtajan ja johdon mittareita olivat muun muassa konsernin ja soveltuvan liiketoimintayksikön liikevoitto. Tulospalkkion enimmäismäärä toimitusjohtajalla on 50 prosenttia vuosipalkasta ja johdolla enintään 33 prosenttia vuosipalkasta.

Toimitusjohtajan eläkeiäksi on sovittu 63 vuotta.

Työsuhteen jälkeiset etuudet 1 000 euroa 1-12/2024 1-12/2023 Eläke-etuudesta johtuen kuluksi kirjattu määrä Esa Mäki, toimitusjohtaja 35 38

Toimitusjohtajan palvelussuhteen keskeiset ehdot on määritelty toimitusjohtajasopimuksessa. Toimitusjohtajan irtisanomisaika on 12 kuukautta.

Konsernilla ei ollut lainasaamisia konsernin johtohenkilöiltä tilikausien aikana.

Liiketoimet lähipiirin kanssa
Milj. euroa	1-12/2024	1-12/2023
Myynnit osakkuusyrityksille	0,9	0,9
Ostot osakkuusyrityksiltä	1,2	2,2
Myyntisaamiset ja muut saamiset
osakkuusyrityksiltä kauden lopussa	0,2	0,2
Ostovelat ja muut velat
osakkuusyrityksille kauden lopussa	0,2	0,2
Myynnit muulle lähipiirille	0,0	0,2
Ostot muun lähipiirin kanssa	0,2	1,2
Saamiset muulta lähipiiriltä	-	0,0
Velat muulle lähipiirille	0,1	0,2

Tavaroiden ja palveluiden myynnit lähipiirin kanssa perustuvat markkinahintoihin. Ostot ja velat muun lähipiirin kanssa ovat pääosin viljelijähankintaan liittyviä ostoja ja ostovelkoja hallintoneuvoston jäseniltä.

Liite 27. Tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden muutokset

Tilinpäätöksen laadintaperiaatteissa ei ole tapahtunut olennaisia muutoksia.

Liite 28. Tilikauden jälkeiset tapahtumat

Konsernilla ei ole tiedossa sellaisia olennaisia tilinpäätöspäivän jälkeisiä tapahtumia, jotka olisivat vaikuttaneet tilinpäätöksen laadintaan.

Emoyhtiön tuloslaskelma, FAS

1000 euroa	Liite	1-12/2024	1-12/2023
Liikevaihto	(1)	1 276	1 182
Liiketoiminnan muut tuotot	(2)	835	637
Henkilöstökulut	(3)	-2 376	-2 369
Poistot ja arvonalentumiset	(4)	-212	-114
Liiketoiminnan muut kulut	(5)	-2 414	-2 888
Liikevoitto / -tappio		-2 891	-3 551
Rahoitustuotot ja -kulut	(6)	4 360	3 111
Tulos ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja		1 469	-440
Saadut konserniavustukset		5 000	2 800
Poistoeron muutos		-204	35
Laskennallisen verosaamisen muutos	(7)	-674	-317
Tilikauden tulos		5 591	2 078

Emoyhtiön tase, FAS

1000 euroa	Liite	31.12.2024	31.12.2023
VASTAAVAA
Pysyvät vastaavat
Aineettomat hyödykkeet	(8)	3 873	1 582
Aineelliset hyödykkeet	(9)	3 020	3 072
Osuudet saman konsernin yrityksissä	(10,11)	31 538	31 538
Osuudet omistusyhteysyrityksissä	(10,11)	12 158	12 158
Muut sijoitukset ja saamiset	(10,11)	404	16
Pysyvät vastaavat yhteensä		50 994	48 365
Vaihtuvat vastaavat
Pitkäaikaiset saamiset	(12)	7 234	9 263
Laskennallinen verosaaminen	(14)	422	1 096
Lyhytaikaiset saamiset	(13)	32 061	18 040
Rahat ja pankkisaamiset		2 772	13 049
Vaihtuvat vastaavat yhteensä		42 490	41 448
Vastaavaa yhteensä		93 484	89 814

1000 euroa	Liite	31.12.2024	31.12.2023
VASTATTAVAA

Oma pääoma (15)
Osakepääoma	12 635	12 635
Ylikurssirahasto	23 391	23 391
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	234	234
Käyttörahasto	7 232	7 232
Edellisten tilikausien tulos	36 278	39 222
Tilikauden tulos	5 591	2 078
Oma pääoma yhteensä	85 360	84 791
Poistoero	204	-
Vieras pääoma (16)
Pitkäaikainen koroton vieras pääoma	501	577
Lyhytaikainen korollinen vieras pääoma	5 662	2 606
Lyhytaikainen koroton vieras pääoma	1 757	1 839
Vieras pääoma yhteensä	7 920	5 022
Vastattavaa yhteensä	93 484	89 814

Emoyhtiön rahavirtalaskelma, FAS

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Liiketoiminnan rahavirta
Tulos ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja	1 469	-440
Oikaisut *)	-4 321	-2 353
Lyhytaikaisten korottomien liikesaamisten lisäys (-) /
vähennys (+)	-322	-1 336
Lyhytaikaisten korottomien velkojen lisäys (+) /
vähennys (-)	-82	1 086
Liiketoiminnan rahavirta ennen rahoituseriä ja
veroja	-3 256	-3 043
Maksetut korot liiketoiminnasta	-159	-91
Saadut korot liiketoiminnasta	1 767	1 896
Liiketoiminnan rahavirta (A)	-1 648	-1 238
Investointien rahavirta
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin	-2 489	-1 541
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden
luovutustulot	210	7
Investoinnit muihin sijoituksiin	-388	-
Muiden sijoitusten luovutustulot	-	3
Saadut osingot investoinneista	2 752	1 306
Investointien rahavirta (B)	84	-224
Rahavirta ennen rahoitusta	-1 564	-1 462

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Rahoituksen rahavirta
Omien osakkein hankinta	-366	-238
Omien osakkeiden myynti	-	122
Pitkäaikaisten lainojen nostot ja takaisinmaksut	-	-3
Lyhytaikaisten lainojen nostot ja takaisinmaksut	-	-9
Tytäryhtiölainojen muutos	-9 547	1 953
Konsernipankkitilin muutos	3 056	3 437
Maksetut osingot	-4 656	-3 127
Konserniavustukset	2 800	1 600
Rahoituksen rahavirta (C)	-8 713	3 735
Rahavarojen muutos (A+B+C), lisäys (+) / vähennys (-)	-10 277	2 272
Rahavarat tilikauden alussa	13 049	10 777
Rahavarat tilikauden lopussa	2 772	13 049
*) Oikaisut
Poistot ja arvonalennukset	212	114
Rahoitustuotot ja -kulut	-4 360	-3 111
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden
luovutusvoitot ja -tappiot	-173	1
Muut tuotot ja kulut, joihin ei liity maksua	-	643
Yhteensä	-4 321	-2 353

Laatimisperiaatteet, FAS

Liikevaihdon raportoinnin uudelleen määritys

Apetit Oyj raportoi konsernipalveluiden myynnin liikevaihdossa toimialaan tehdyn muutoksen johdosta. Vertailutiedot on päivitetty vastaamaan muutettua raportointitapaa.

Pysyvien vastaavien arvostus

Pysyvät vastaavat on merkitty taseeseen hankintamenoon vähennettynä suunnitelman mukaisilla poistoilla. Suunnitelman mukaiset poistot on laskettu tasapoistoina taloudellisen pitoajan perusteella.

Valuuttamääräiset erät

Ulkomaanrahan määräiset saamiset ja velat on muunnettu euroiksi Euroopan keskuspankin tilinpäätöspäivänä noteeraamaan keskikurssiin. Lyhytaikaisista saamisista ja veloista syntyneet kurssierot on kirjattu tulosvaikutteisesti. Pitkäaikaisten saamisten ja velkojen realisoitumattomat kurssierot on kirjattu tulosvaikutteisesti.

Laskennalliset verot

Vahvistetuista tappioista syntyneet väliaikaiset laskennalliset verosaamiset on kirjattu taseeseen käyttäen tilinpäätöshetkellä vahvistettua seuraavien vuosien verokantaa.

Muut jaksottamisesta johtuvat väliaikaiset laskennalliset verovelkojen ja -saamisten erot esitetään nettomääräisenä liitetiedoissa.

Johdannaissopimusten käyttö

Riskienhallintapolitiikkansa mukaisesti yhtiö käyttää erilaisia johdannaisia valuutta-, korko- sekä hyödykehintariskeiltä suojautumiseen. Liitetietojen vastuissa on ilmoitettu johdannaissopimusten nimellisarvot, jotka kertovat minkälaisia tulosvaikutuksia olisi syntynyt johdannaispositioiden sulkemisesta tilinpäätöshetkellä.

Johdannaissopimusten realisoitumattomat tappiot kirjataan tulosvaikutteisesti rahoituskuluihin. Johdannaissopimusten realisoitumattomia voittoja ei kirjata tulosvaikutteisesti, voitot kirjataan vasta johdannaisten realisoituessa rahoitustuottoihin.

Eläkejärjestelyt

Yhtiön henkilöstön lakisääteinen eläketurva on hoidettu eläkevakuutuksilla. Aikaisemmin Lännen toimihenkilöiden eläkesäätiö s.r.:n toimintapiiriin kuuluneille toimihenkilöille ja eläkeläisille etueläkevakuutukset antavat eläkesäätiön sääntöjen mukaisen lisäeläketurvan.

Toimitusjohtajalla on vapaaehtoinen maksuperusteinen lisäeläkejärjestely.

Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot, FAS

1. Liikevaihto

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Konsernipalveluveloitukset, kotimaa	1 276	1 182
Yhteensä	1 276	1 182

2. Liiketoiminnan muut tuotot

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Luovutusvoitot	173	6
Vuokratuotot	378	363
Palveluveloitukset	159	154
Muut	125	114
Yhteensä	835	637

3. Henkilöstökulut ja henkilöstön määrä

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Henkilöstökulut
Palkat ja palkkiot	1 905	1 905
Eläkekulut	353	305
Muut henkilösivukulut	118	159
Yhteensä	2 376	2 369

Toimielinten palkat, palkkiot ja etuudet on esitetty konsernitilinpäätöksen liitetietojen liitteessä 27.

Henkilöstö keskimäärin	15	14

Emoyhtiön hallituksen jäsenten ja toimitusjohtajan eläkesitoumukset: Emoyhtiön toimitusjohtajan eläkeiäksi on sovittu 63 vuotta.

4. Poistot ja arvonalentumiset

Aineelliset ja aineettomat hyödykkeet on merkitty taseeseen hankintamenoon vähennettynä suunnitelman mukaisilla poistoilla. Suunnitelman mukaiset poistot on laskettu tasapoistoina aineettomien ja aineellisten hyödykkeiden taloudellisen pitoajan perusteella. Poistot on tehty hyödykkeen käyttöönottokuukaudesta alkaen.

Poistoajat

Aineettomat oikeudet	5 tai 10 vuotta
Muut pitkävaikutteiset menot	5 tai 10 vuotta
Rakennukset, kiviset ja puiset	20-30 vuotta
Muut rakennukset ja rakennelmat	5 tai 10 vuotta
Koneet ja kalusto	5 tai 10 vuotta
Poistoperusteissa ei ole muutoksia.

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Suunnitelman mukaiset poistot
Aineettomat oikeudet	4	4
Muut pitkävaikutteiset menot	143	31
Rakennukset ja rakennelmat	65	78
Yhteensä	212	114

5. Liiketoiminnan muut kulut

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Liiketoiminnan muut kulut
Fuusiotappio	-	643
Vuokrat	204	162
Hallinnon kulut	1 556	1 600
Muut liiketoiminnan kulut	654	483
Yhteensä	2 414	2 888
Tilintarkastuspalkkiot
Tilintarkastuspalvelut	65	75
Muut palvelut	10	-
Yhteensä	75	75

6. Rahoitustuotot ja -kulut

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Osinkotuotot
Osakkuusyrityksiltä	2 751	1 306
Muilta	1	1
Yhteensä	2 752	1 306
Korkotuotot pitkäaikaisista sijoituksista
Saman konsernin yrityksiltä	831	846
Muut korko- ja rahoitustuotot Saman konsernin yrityksiltä	801	665
Muut korkotuotot muilta	135	340
Muut rahoitustuotot muilta	-	44
Yhteensä	936	1 050
Rahoitustuotot yhteensä	4 519	3 202
Korkokulut ja muut rahoituskulut
Saman konsernin yrityksille	3	2
Korkokulut muille	19	0
Muut rahoituskulut muille	137	89
Yhteensä	159	91
Rahoituskulut yhteensä	159	91
Rahoitustuotot ja -kulut yhteensä	4 360	3 111

7. Tuloverot

1000 euroa	1-12/2024	1-12/2023
Laskennallisen verosaamisen muutos	-674	-317
Yhteensä	-674	-317

8. Pysyvät vastaavat, aineettomat hyödykkeet

		Muut pitkävaikutteiset
1000 euroa	Aineettomat oikeudet	menot	Keskeneräiset hankinnat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2024	63	232	1 530	1 825
Lisäykset	-	2 180	363	2 543
Vähennykset	-25	-14	-	-40
Siirrot erien välillä	-	1 426	-1 530	-104
Hankintameno 31.12.2024	38	3 823	363	4 224
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2024	-56	-187	-	-243
Vähennysten kertyneet poistot	25	14	-	40
Tilikauden poisto	-4	-143	-	-147
Kertyneet poistot 31.12.2024	-35	-316	-	-351
Kirjanpitoarvo 1.1.2024	7	45	1 530	1 582
Kirjanpitoarvo 31.12.2024	3	3 508	363	3 873

		Muut pitkävaikutteiset
1000 euroa	Aineettomat oikeudet	menot	Keskeneräiset hankinnat	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	63	221	-	284
Lisäykset	-	10	1 530	1 541
Hankintameno 31.12.2023	63	232	1 530	1 825
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2023	-52	-156	-	-208
Tilikauden poisto	-4	-31	-	-35
Kertyneet poistot 31.12.2023	-56	-187	-	-243
Kirjanpitoarvo 1.1.2023	11	66	-	76
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	7	45	1 530	1 582

9. Pysyvät vastaavat, aineelliset hyödykkeet

		Rakennukset ja		Muut aineelliset
1000 euroa	Maa-alueet		rakennelmat Koneet ja kalusto	hyödykkeet	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2024	2 148	5 348	251	57	7 805
Lisäykset	50	-	-	-	50
Vähennykset	-37	-61	-	-	-98
Hankintameno 31.12.2024	2 161	5 288	251	57	7 757
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2024	-	-4 482	-251	-	-4 733
Vähennysten ja siirtojen kertyneet poistot	-	61	-	-	61
Tilikauden poisto	-	-65	-	-	-65
Kertyneet poistot 31.12.2024	-	-4 486	-251	-	-4 737
Kirjanpitoarvo 1.1.2024	2 148	866	-	57	3 072
Kirjanpitoarvo 31.12.2024	2 161	802	-	57	3 020

1000 euroa	Maa-alueet	Rakennukset ja	rakennelmat Koneet ja kalusto	Muut aineelliset hyödykkeet	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	2 157	5 348	251	57	7 814
Vähennykset	-9	-	-	-	-9
Hankintameno 31.12.2023	2 148	5 348	251	57	7 805
Kertyneet poistot ja arvonalennukset 1.1.2023	-	-4 404	-251	-	-4 655
Tilikauden poisto	-	-78	-	-	-78
Kertyneet poistot 31.12.2023	-	-4 482	-251	-	-4 733
Kirjanpitoarvo 1.1.2023	2 157	945	-	57	3 159
Kirjanpitoarvo 31.12.2023	2 148	866	-	57	3 072

Maa-alueiden kirjanpitoarvo sisältää arvonkorotuksia 1,7 M€

10. Sijoitukset

1000 euroa	Osuudet saman konsernin yrityksistä	Osuudet omistusyhteys yrityksissä	Muut osakkeet	Saamiset, liittymismaksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2024	31 538	12 158	12	4	43 712
Lisäykset	-	-	381	8	388
Kirjanpitoarvo 31.12.2024	31 538	12 158	393	12	44 100
1000 euroa	Osuudet saman konsernin yrityksistä	Osuudet omistusyhteys yrityksissä	Muut osakkeet	Saamiset, liittymismaksut	Yhteensä
Hankintameno 1.1.2023	32 178	12 158	12	6	44 355
Lisäykset	1 545	-	-	-	1 545
Vähennykset	-2 186	-	-	-3	-2 188

11. Emoyhtiön omistamat tytär- ja omistusyhteysyritykset ja muut osakkeet, osuudet ja saamiset

		Omistus-osuus-
	Kotipaikka	%
Tytäryritykset
Apetit Ruoka Oy	Säkylä	100,0
Apetit Kasviöljy Oy	Helsinki	100,0
Lännen Sokeri Oy, lepäävä yhtiö	Säkylä	100,0
Omistusyhteysyritykset
Sucros Oy	Helsinki	20,0
Foodwest Oy	Seinäjoki	18,4
1000 euroa		Kirjanpitoarvo
Muut osakkeet, osuudet ja pitkäaikaiset saamiset
Noteeraamattomat osakkeet ja osuudet		393
Liittymismaksut, pitkäaikaiset saamiset		12
Yhteensä		404

12. Pitkäaikaiset saamiset

1000 euroa	31.12.2024	31.12.2023
Lainasaamiset saman konsernin yrityksiltä *)	6 733	8 686
Muut saamiset muilta	501	577
Yhteensä	7 234	9 263

13. Lyhytaikaiset saamiset

31.12.2024	31.12.2023
	30
	2 184
	12 953
	2 800
10	-
	17 937
	18
	18
	55
	55
	18 040
	42 2 459 24 453 5 000 31 922 20 20 78 78 32 061

*) Yhtiö on antanut lainoja konserniin kuuluville yhtiöille. Investointilainojen yhteismäärä on 8,7 miljoonaa euroa ja jäljellä oleva laina-aika on 4-5 vuotta. Investointilainoja lyhennetään tasaosuuksin kerran vuodessa ja korkoja maksetaan kvartaaleittain. Investointilainojen korko on sidottu euribor 6kk +3,7 % marginaaliin. Käyttöpääomalainojen yhteismäärä on 22,5 miljoonaa euroa ja laina-aika on alle vuoden. Käyttöpääomalainaa voidaan nostaa ja lyhentää vapaasti lainan enimmäismäärän puitteissa, joka on 25,0 miljoonaa euroa. Korkoa maksetaan kvartaaleittain ja se on sidottu euribor 3kk + 1,6% marginaaliin. Nostamattomasta osuudesta maksetaan kvartaaleittain 0,3% palkkio.

14. Laskennalliset verosaamiset ja -velat

		31.12.2023
Laskennalliset verosaamiset, vahvistettavasta		1 096
tappiosta	422

Tilikauden tuloksesta on kirjattu laskennallisen verosaamisen muutosta -678.255,03 (- 317.646,38) euroa.

Taseen ulkopuolisten laskennallisten verovelkojen nettosumma on 64.418,05 euroa.

15. Oman pääoman muutokset

1000 euroa	31.12.2024	31.12.2023
Osakepääoma 1.1.	12 635	12 635
Osakepääoma 31.12.	12 635	12 635
Ylikurssirahasto 1.1.	23 391	23 391
Ylikurssirahasto 31.12.	23 391	23 391
Käyttörahasto 1.1.	7 232	7 232
Käyttörahasto 31.12.	7 232	7 232
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 1.1	234	234
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 31.12	234	234
Edellisten tilikausien voitto 1.1.	39 222	41 916
Siirto edellisen tilikauden tuloksesta	2 078	672
Osingonjako	-4 656	-3 127
Omista osakkeista maksettu määrä	-366	-238
Edellisten tilikausien voitto 31.12.	36 278	39 222
Tilikauden tulos	5 591	2 078
Oma pääoma 31.12.	85 360	84 791
Jakokelpoiset varat
Käyttörahasto	7 232	7 232
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	234	234
Edellisten tilikausien voitto	36 278	39 222
Tilikauden tulos	5 591	2 078
Jakokelpoiset varat 31.12.	49 334	48 766

16. Vieras pääoma

1000 euroa	31.12.2024	31.12.2023
Pitkäaikainen vieras pääoma
Eläkevaraukset	501	577
Yhteensä	501	577
Lyhytaikainen vieras pääoma
Ostovelat	405	495
Yhteensä	405	495
Velat saman konsernin yrityksille
Ostovelat	205	18
Muut velat	70	61
Konsernipankkitilivelka	5 662	2 606
Yhteensä	5 937	2 686
Velat omistusyhteysyrityksille
Ostovelat	3	4
Muut velat
Verotilivelka	211	256
Siirtovelat
Henkilöstökulut	716	838
Kulujaksotukset	148	166
Yhteensä	864	1 004
Pitkäaikainen koroton vieras pääoma yhteensä	501	577
Lyhytaikainen korollinen vieras pääoma yhteensä	5 662	2 606
Lyhytaikainen koroton vieras pääoma yhteensä	1 757	1 839
Yhteensä	7 920	5 022

17. Vakuudet, vastuusitoumukset, muut sitoumukset ja ehdolliset varat

1000 euroa	31.12.2024	31.12.2023
Vuokravastuut
Seuraavalla tilikaudella maksettavat	181	180
Myöhemmin maksettavat	-	178
Muut vuokravastuut
Seuraavalla tilikaudella maksettavat	13	16
Myöhemmin maksettavat	-	14
Muut vastuut
Annetut takaukset	51	51
Vastuusitoumukset samaan konserniin kuuluvien
yritysten puolesta
Takaukset	2 155	2 155
Vastuut yhteensä	2 400	2 593
Johdannaissopimukset

Muut vastuut

Yhtiö on velvollinen tarkistamaan vuonna 2015-2024 valmistuneista kiinteistöinvestoinnista tekemiään arvonlisäverovähennyksiä, jos kiinteistön verollinen käyttö vähenee tarkistuskauden aikana. Vastuun enimmäismäärä on 147.466,48 euroa ja viimeinen tarkistusvuosi on 2034.

Hallituksen voitonjakoehdotus

Emoyhtiön jakokelpoiset varat 31.12.2024 olivat tilikauden voiton, 5 590 874,17 euroa, lisäämisen jälkeen 49 334 350,95 euroa.

Hallitus ehdottaa yhtiökokoukselle, että voitonjakokelpoiset varat jaetaan osinkona 0,75 euroa osakkeelta eli yhteensä tilinpäätöshetken koko osakemäärälle 4 738 182,00 euroa ja yhtiön ulkopuolisessa omistuksessa olevalle osakemäärälle 4 656 227,25 euroa.

Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä eikä ehdotettu voitonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä. Yhtiön hallussa oleville omille osakkeille ei makseta osinkoa.

Tilinpäätöksen ja toimintakertomuksen allekirjoitukset

Säkylässä 12. päivänä helmikuuta 2025

			Tilinpäätösmerkintä
Lasse Aho	Niko Simula	Heli Arantola	Suoritetusta tilintarkastuksesta on tänään annettu kertomus.
Puheenjohtaja			Säkylässä 12. päivänä helmikuuta 2025
				Ernst & Young Oy
Annikka Hurme	Antti Korpiniemi	Kati Sulin		Tilintarkastusyhteisö
Esa Mäki
Toimitusjohtaja			Osmo Valovirta, KHT	Erika Grönlund, KHT

Tilintarkastuskertomus

Apetit Oyj:n yhtiökokoukselle

Tilinpäätöksen tilintarkastus

Lausunto

Olemme tilintarkastaneet Apetit Oyj:n (y-tunnus 0197395-5) tilinpäätöksen tilikaudelta 1.1.–31.12.2024. Tilinpäätös sisältää konsernin taseen, laajan tuloslaskelman, laskelman oman pääoman muutoksista, rahavirtalaskelman ja liitetiedot, mukaan lukien olennaisen tilinpäätöksen laatimisperiaatteita koskevan informaation sekä emoyhtiön taseen, tuloslaskelman, rahoituslaskelman ja liitetiedot.

Lausuntonamme esitämme, että

• konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan konsernin taloudellisesta asemasta sekä sen toiminnan tuloksesta ja rahavirroista EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten IFRStilinpäätösstandardien mukaisesti,
• tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan emoyhtiön toiminnan tuloksesta ja taloudellisesta asemasta Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset.

Lausuntomme on ristiriidaton tarkastusvaliokunnalle annetun lisäraportin kanssa.

Lausunnon perustelut

Olemme suorittaneet tilintarkastuksen Suomessa noudatettavan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti. Hyvän tilintarkastustavan mukaisia velvollisuuksiamme kuvataan tarkemmin kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa.

Olemme riippumattomia emoyhtiöstä ja konserniyrityksistä niiden Suomessa noudatettavien eettisten vaatimusten mukaisesti, jotka koskevat suorittamaamme tilintarkastusta ja olemme täyttäneet muut näiden vaatimusten mukaiset eettiset velvollisuutemme.

Emoyhtiölle ja konserniyrityksille suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut ovat parhaan tietomme ja käsityksemme mukaan olleet Suomessa noudatettavien, näitä palveluja koskevien säännösten mukaisia, emmekä ole suorittaneet EU-asetuksen 537/2014 5. artiklan 1 kohdassa tarkoitettuja kiellettyjä palveluja. Suorittamamme muut kuin tilintarkastuspalvelut on esitetty konsernitilinpäätöksen liitetiedossa 4.

Käsityksemme mukaan olemme hankkineet lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä.

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat

Tilintarkastuksen kannalta keskeiset seikat ovat seikkoja, jotka ammatillisen harkintamme mukaan ovat olleet merkittävimpiä tarkastuksen kohteena olevan tilikauden tilintarkastuksessa. Nämä seikat on otettu huomioon tilinpäätökseen kokonaisuutena kohdistuneessa tilintarkastuksessamme sekä laatiessamme siitä annettavaa lausuntoa, emmekä anna näistä seikoista erillistä lausuntoa.

Olemme täyttäneet kohdassa Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa kuvatut velvollisuutemme tilinpäätöksen tilintarkastuksessa mukaan lukien näihin seikkoihin liittyvät velvoitteemme. Tämän mukaisesti suoritimme suunnittelemamme tilintarkastustoimenpiteet, jotka kohdistuivat arviomme mukaisesti riskeihin, jotka voivat johtaa tilinpäätöksen olennaiseen virheellisyyteen. Suorittamamme tilintarkastustoimenpiteet, jotka kohdistuivat myös alla mainittuihin seikkoihin, ovat olleet perustana oheista tilinpäätöstä koskevalle lausunnollemme.

Olemme ottaneet tilintarkastuksessamme huomioon riskin siitä, että johto sivuuttaa kontrolleja. Tähän on sisältynyt arviointi siitä, onko viitteitä sellaisesta johdon tarkoitushakuisesta suhtautumisesta, josta aiheutuu väärinkäytöksestä johtuvan olennaisen virheellisyyden riski.

Tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka

Miten seikkaa käsiteltiin tilintarkastuksessa

Myynnin tuloutus

Viittaamme konsernitilinpäätöksen laatimisperiaatteisiin ja liitetietoon 2

Konsernin liikevaihto koostuu pääosin pakasteiden ja öljykasvituotteiden myynnistä. Konserni täyttää sopimuksiin perustuvat suoritevelvoitteensa ja kirjaa myynnin, kun tuotteisiin liittyvä määräysvalta on siirtynyt ostajalle.

Myynnin tuloutus on katsottu tilintarkastuksen kannalta keskeiseksi seikaksi, koska liikevaihto on keskeinen suorituskyvyn mittari, mikä saattaa kannustaa myyntituottojen ennenaikaiseen tuloutukseen. Myynnin tuloutus on myös EU asetuksen 537/2014 10. artiklan 2c kohdassa tarkoitettu merkittävä olennaisen virheellisyyden riski.

Tuottojen kirjaamiseen liittyvän olennaisen virheellisyyden riskin huomioon ottamiseksi suoritimme muun muassa seuraavat tilintarkastustoimenpiteet:

• Arvioimme konsernin laskentaperiaatteiden asianmukaisuutta myyntituottojen tuloutuksen osalta IFRS-standardien näkökulmasta.
• Muodostimme käsityksen konsernin liikevaihdon kirjaamisen ajoitukseen liittyvistä prosesseista ja kontrolleista.
• Testasimme analyyttisillä sekä transaktiotasoisilla toimenpiteillä myynnin kirjausajankohdan oikeellisuutta. Toimenpiteemme sisälsivät data-analyysejä, ulkopuolisten vahvistusten hankkimisen, ennen ja jälkeen tilinpäätöspäivän kirjattujen myyntitapahtumien tarkastusta transaktiotasolla sekä tilinpäätöspäivän jälkeen tehtyjen hyvityslaskujen tarkastusta.
• Arvioimme konsernin myyntituottoihin liittyvien liitetietojen asianmukaisuutta.

Tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka

Osakkuusyritysosuuksien arvostus

Viittaamme konsernitilinpäätöksen laatimisperiaatteisiin ja liitetietoihin 13 ja 14

Tilinpäätöshetkellä 31.12.2024 konsernitaseeseen sisältyy osuuksia osakkuusyrityksissä yhteensä 21,6 miljoonaa euroa, joka muodostuu valtaosin Sucros-konsernin omistuksesta.

Yhtiön johto on laatinut arvonalentumistestauslaskelman Sucros-konsernin nettosijoituksen käyttöarvoon perustuen. Osakkuusyritysosuuksien arvostus oli tilintarkastuksen kannalta keskeinen seikka, koska ne muodostavat olennaisen varallisuuserän vastaten noin 16 % konsernin kokonaisvaroista ja koska arvonalentumistestaukseen sisältyy merkittävässä määrin ennusteita ja harkintaa.

Suoritimme muun muassa seuraavat tilintarkastustoimenpiteet:

• Arvioimme arvonalentumistestauslaskelmissa käytettyjen ennusteiden, kuten ennustetun kannattavuuden sekä diskonttokoron perusteita ja asianmukaisuutta.
• Tarkastimme laskelmien matemaattisen oikeellisuuden.
• Käytimme apuna arvonmäärityksen erityisasiantuntijoitamme arvioidessamme käytettyjen menetelmien soveltuvuutta ja tarkoituksenmukaisuutta sekä arvioidessamme käytettyjä oletuksia suhteessa markkina- ja toimialakohtaisiin tietoihin.

Miten seikkaa käsiteltiin tilintarkastuksessa

Tilinpäätöstä koskevat hallituksen ja toimitusjohtajan velvollisuudet

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat tilinpäätöksen laatimisesta siten, että konsernitilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan EU:ssa käyttöön hyväksyttyjen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) mukaisesti ja siten, että tilinpäätös antaa oikean ja riittävän kuvan Suomessa voimassa olevien tilinpäätöksen laatimista koskevien säännösten mukaisesti ja täyttää lakisääteiset vaatimukset. Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat myös sellaisesta sisäisestä valvonnasta, jonka ne katsovat tarpeelliseksi voidakseen laatia tilinpäätöksen, jossa ei ole väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä.

Hallitus ja toimitusjohtaja ovat tilinpäätöstä laatiessaan velvollisia arvioimaan emoyhtiön ja konsernin kykyä jatkaa toimintaansa ja soveltuvissa tapauksissa esittämään seikat, jotka liittyvät toiminnan jatkuvuuteen ja siihen, että tilinpäätös on laadittu toiminnan jatkuvuuteen perustuen. Tilinpäätös laaditaan toiminnan jatkuvuuteen perustuen, paitsi jos emoyhtiö tai konserni aiotaan purkaa tai toiminta lakkauttaa tai ei ole muuta realistista vaihtoehtoa kuin tehdä niin.

Tilintarkastajan velvollisuudet tilinpäätöksen tilintarkastuksessa

Tavoitteenamme on hankkia kohtuullinen varmuus siitä, onko tilinpäätöksessä kokonaisuutena väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvaa olennaista virheellisyyttä, sekä

antaa tilintarkastuskertomus, joka sisältää lausuntomme. Kohtuullinen varmuus on korkea varmuustaso, mutta se ei ole tae siitä, että olennainen virheellisyys aina havaitaan hyvän tilintarkastustavan mukaisesti suoritettavassa tilintarkastuksessa. Virheellisyyksiä voi aiheutua väärinkäytöksestä tai virheestä, ja niiden katsotaan olevan olennaisia, jos niiden yksin tai yhdessä voitaisiin kohtuudella odottaa vaikuttavan taloudellisiin päätöksiin, joita käyttäjät tekevät tilinpäätöksen perusteella.

Hyvän tilintarkastustavan mukaiseen tilintarkastukseen kuuluu, että käytämme ammatillista harkintaa ja säilytämme ammatillisen skeptisyyden koko tilintarkastuksen ajan. Lisäksi:

• Tunnistamme ja arvioimme väärinkäytöksestä tai virheestä johtuvat tilinpäätöksen olennaisen virheellisyyden riskit, suunnittelemme ja suoritamme näihin riskeihin vastaavia tilintarkastustoimenpiteitä ja hankimme lausuntomme perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä. Riski siitä, että väärinkäytöksestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, on suurempi kuin riski siitä, että virheestä johtuva olennainen virheellisyys jää havaitsematta, sillä väärinkäytökseen voi liittyä yhteistoimintaa, väärentämistä, tietojen tahallista esittämättä jättämistä tai virheellisten tietojen esittämistä taikka sisäisen valvonnan sivuuttamista.

• Muodostamme käsityksen tilintarkastuksen kannalta relevantista sisäisestä valvonnasta pystyäksemme suunnittelemaan olosuhteisiin nähden asianmukaiset tilintarkastustoimenpiteet mutta emme siinä tarkoituksessa, että pystyisimme antamaan lausunnon emoyhtiön tai konsernin sisäisen valvonnan tehokkuudesta.
• Arvioimme sovellettujen tilinpäätöksen laatimisperiaatteiden asianmukaisuutta sekä johdon tekemien kirjanpidollisten arvioiden ja niistä esitettävien tietojen kohtuullisuutta.
• Teemme johtopäätöksen siitä, onko hallituksen ja toimitusjohtajan ollut asianmukaista laatia tilinpäätös perustuen oletukseen toiminnan jatkuvuudesta, ja teemme hankkimamme tilintarkastusevidenssin perusteella johtopäätöksen siitä, esiintyykö sellaista tapahtumiin tai olosuhteisiin liittyvää olennaista epävarmuutta, joka voi antaa merkittävää aihetta epäillä emoyhtiön tai konsernin kykyä jatkaa toimintaansa. Jos johtopäätöksemme on, että olennaista epävarmuutta esiintyy, meidän täytyy kiinnittää tilintarkastuskertomuksessamme lukijan
  • huomiota epävarmuutta koskeviin tilinpäätöksessä esitettäviin tietoihin tai, jos epävarmuutta koskevat tiedot eivät ole riittäviä, mukauttaa lausuntomme. Johtopäätöksemme perustuvat tilintarkastuskertomuksen antamispäivään mennessä hankittuun

tilintarkastusevidenssiin. Vastaiset tapahtumat tai olosuhteet voivat kuitenkin johtaa siihen, ettei emoyhtiö tai konserni pysty jatkamaan toimintaansa.

• Arvioimme tilinpäätöksen, kaikki tilinpäätöksessä esitettävät tiedot mukaan lukien, yleistä esittämistapaa, rakennetta ja sisältöä ja sitä, kuvastaako tilinpäätös sen perustana olevia liiketoimia ja tapahtumia siten, että se antaa oikean ja riittävän kuvan.
• Suunnittelemme ja suoritamme konsernin tilintarkastuksen hankkiaksemme konsernitilinpäätöstä koskevan tilintarkastuslausunnon laatimisen perustaksi tarpeellisen määrän tarkoitukseen soveltuvaa tilintarkastusevidenssiä konserniin kuuluvia yhteisöjä tai liiketoimintayksikköjä koskevasta taloudellisesta informaatiosta. Vastaamme konsernin tilintarkastusta varten suoritettavan tilintarkastustyön ohjauksesta, valvonnasta ja läpikäynnistä. Vastaamme tilintarkastuslausunnosta yksin.

Kommunikoimme hallintoelinten kanssa muun muassa tilintarkastuksen suunnitellusta laajuudesta ja ajoituksesta sekä merkittävistä tilintarkastushavainnoista, mukaan lukien mahdolliset sisäisen valvonnan merkittävät puutteellisuudet, jotka tunnistamme tilintarkastuksen aikana.

Lisäksi annamme hallintoelimille vahvistuksen siitä, että olemme noudattaneet riippumattomuutta koskevia

relevantteja eettisiä vaatimuksia, ja kommunikoimme niiden kanssa kaikista suhteista ja muista seikoista, joiden voi kohtuudella ajatella vaikuttavan riippumattomuuteemme, ja soveltuvissa tapauksissa niihin liittyvistä varotoimista.

Päätämme, mitkä hallintoelinten kanssa kommunikoiduista seikoista olivat merkittävimpiä tarkasteltavana olevan tilikauden tilintarkastuksessa ja näin ollen ovat tilintarkastuksen kannalta keskeisiä. Kuvaamme kyseiset seikat tilintarkastuskertomuksessa, paitsi jos säädös tai määräys estää kyseisen seikan julkistamisen tai kun äärimmäisen harvinaisissa tapauksissa toteamme, ettei kyseisestä seikasta viestitä tilintarkastuskertomuksessa, koska siitä aiheutuvien epäedullisten vaikutusten voitaisiin kohtuudella odottaa olevan suuremmat kuin tällaisesta viestinnästä koituva yleinen etu.

Muut raportointivelvoitteet

Tilintarkastustoimeksiantoa koskevat tiedot

Olemme toimineet yhtiökokouksen valitsemana tilintarkastajana 28.5.2021 alkaen yhtäjaksoisesti neljä vuotta.

Muu informaatio

Hallitus ja toimitusjohtaja vastaavat muusta informaatiosta. Muu informaatio käsittää toimintakertomuksen ja vuosikertomukseen sisältyvän informaation, mutta se ei sisällä tilinpäätöstä eikä sitä koskevaa tilintarkastuskertomustamme. Olemme saaneet toimintakertomuksen käyttöömme ennen tämän tilintarkastuskertomuksen antamispäivää, ja odotamme saavamme vuosikertomuksen käyttöömme kyseisen päivän jälkeen.

Tilinpäätöstä koskeva lausuntomme ei kata muuta informaatiota.

Velvollisuutenamme on lukea edellä yksilöity muu informaatio tilinpäätöksen tilintarkastuksen yhteydessä ja tätä tehdessämme arvioida, onko muu informaatio olennaisesti ristiriidassa tilinpäätöksen tai tilintarkastusta suorittaessa hankkimamme tietämyksen kanssa tai vaikuttaako se muutoin olevan olennaisesti virheellistä. Toimintakertomuksen osalta velvollisuutenamme on lisäksi arvioida, onko toimintakertomus laadittu noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä.

Lausuntonamme esitämme, että toimintakertomuksen ja tilinpäätöksen tiedot ovat yhdenmukaisia ja että toimintakertomus on laadittu noudattaen siihen sovellettavia säännöksiä.

Jos teemme ennen tilintarkastuskertomuksen antamispäivää käyttöömme saamaamme muuhun informaatioon kohdistamamme työn perusteella johtopäätöksen, että kyseisessä muussa informaatiossa

on olennainen virheellisyys, meidän on raportoitava tästä seikasta. Meillä ei ole tämän asian suhteen raportoitavaa.

Säkylässä 12.2.2025

Ernst & Young Oy tilintarkastusyhteisö

Osmo Valovirta Erika Grönlund KHT KHT

Hallintoneuvoston lausunto

Hallintoneuvosto on tänään pitämässään kokouksessa käsitellyt Apetit Oyj:n vuoden 2024 tilinpäätöksen, joka sisältää myös konsernitilinpäätöksen sekä toimintakertomuksen j a siihen liittyvät hallituksen ehdotuksen voittovarojen käyttämisestä sekä yhtiön tilintarkastajien antaman tilintarkastuskertomuksen. Hallintoneuvostolla ei ole näiden suhteen huomautettavaa.

Hallintoneuvosto puoltaa tilinpäätöksen ja konsernitilinpäätöksen vahvistamista ja yhtyy hallituksen ehdotukseen voittovarojen käyttämisestä.

Hallintoneuvostosta ovat erovuorossa: Jonas Laxåback, Tommi Mäkelä, Pekka Perälä ja Markku Pärssinen.

1. päivänä helmikuuta 2025

Hallintoneuvoston puolesta

Harri Eela Susanna Tevä

puheenjohtaja kokouksen sihteeri

Muut taloudelliset tiedot

Tunnusluvut

Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut

Liiketoiminnan laajuus ja
kannattavuus	Jatkuvat toiminnot
Milj. euroa	2024	2023	2022	2021	2020
Liikevaihto	162,6	175,5	181,7	283,9	292,9
Viennin liikevaihto	28,6	32,5	42,4	108,5	134,0
Liikevoitto	9,3	7,5	3,5	2,8	3,9
% liikevaihdosta	5,7	4,3	1,9	1,0	1,3
Tutkimus- ja tuotekehityskulut	2,1	1,6	1,4	1,0	1,0
% liikevaihdosta	1,3	0,9	0,8	0,4	0,4
Rahoitustuotot(+) /-kulut (-),
netto	-0,6	-0,2	-0,2	-0,4	-0,5
Tulos ennen veroja	10,3	11,3	3,8	2,9	3,7
% liikevaihdosta	6,3	6,4	2,1	1,0	1,3
Tilikauden tulos	8,5	9,8	3,2	2,4	3,1
% liikevaihdosta	5,2	5,6	1,7	0,8	1,0
Jakautuminen
Emoyhtiön omistajille	8,5	9,8	3,2	2,4	3,1
Vähemmistölle		-	-	-	-

Rahoitus ja taloudellinen asema	Konserni
Milj. euroa	2024	2023	2022	2021	2020
Oman pääoman tuotto, % (ROE)	8,0	9,8	5,5	2,5	3,4
Sijoitetun pääoman tuotto, %
(ROCE) *	8,3	7,3	5,7	2,4	3,3
Omavaraisuusaste, %	79,8	78,9	81,8	59,4	66,5
Nettovelkaantumisaste, %	3,1	-5,7	-13,2	26,6	21,7
Pitkäaikaiset varat	76,1	74,9	64,9	68,0	67,7
Vaihto-omaisuus	46,6	34,8	30,1	70,8	58,7
Muut lyhytaikaiset varat	12,2	21,4	22,3	18,2	16,3
Oma pääoma	107,6	103,5	96,0	93,3	95,0
Jakokelpoiset varat, emoyhtiö	49,3	48,8	49,9	51,8	55,2
Korolliset velat	7,4	8,1	2,1	32,3	21,7
Korottomat velat	19,9	19,5	19,2	31,6	26,1
Taseen loppusumma	134,9	131,1	117,3	157,1	142,8
Muut tunnusluvut	Jatkuvat toiminnot
Milj. euroa	2024	2023	2022	2021	2020
Bruttoinvestoinnit ilman
yritysostoja	9,6	7,5	5,0	6,6	7,8
% liikevaihdosta	5,9	4,3	2,8	2,3	2,7
			Konserni
	2024	2023	2022	2021	2020
Henkilöstö keskimäärin	315	298	303	337	343

Osakekohtaiset tunnusluvut	Konserni
	2024	2023	2022	2021	2020
Tulos/osake, euroa	1,37	1,56	0,83	0,38	0,52
Osakekohtainen osinko, euroa *	0,75	0,75	0,50	0,40	0,50
Osinko tuloksesta, %	54,9	48,1	60,1	105,4	96,6
Efektiivinen osinkotuotto, % *	5,4	5,7	4,9	3,1	4,7
P/E-luku	10,2	8,4	12,3	33,9	20,8
Oma pääoma/osake, euroa	17,3	16,6	15,4	15,0	15,3
Osakkeen kurssikehitys, euroa
Tilikauden alin kurssi	12,5	10,1	9,6	10,7	7,1
Tilikauden ylin kurssi	15,0	13,5	13,9	14,9	10,8
Tilikauden keskikurssi	13,6	12,4	10,9	13,1	8,9
Tilikauden päätöskurssi	14,0	13,2	10,2	12,9	10,7
Osakkeiden vaihto
Osakkeiden vaihto pörssissä,
1000 kpl	308	551	500	1094	1627
Osuus osakkeiden
keskimääräisestä määrästä, %	4,9	8,7	7,9	17,3	25,8
Osakepääoma, milj. euroa	12,6	12,6	12,6	12,6	12,6
Osakekannan markkina-arvo,
milj. euroa	88,1	84,1	64,4	81,2	67,6
Osingonjako, milj. euroa *	4,7	4,7	3,1	2,5	3,1

Osakkeiden määrä	2024	2023	2022	2021	2020
Osakkeiden lkm	6 317 576 6	317 576	6 317 576	6 317 576	6 317 576
Osakkeiden osakeantioikaistu
keskimääräinen lkm	6 210 916 6	250 366	6 239 744	6 234 286	6 223 332
Osakkeiden osakeantioikaistu
lkm tilikauden lopussa	6 208 303 6	235 801	6 239 908	6 238 923	6 228 346
Omien osakkeiden lkm	109 273	81 775	77 668	78 653	89 230

* Hallituksen ehdotus

Tunnuslukujen laskentakaavat

IFRS-tunnusluvut

Osakekohtainen tulos =

Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva tilikauden tulos Ulkona olevien osakkeiden painotettu keskiarvo tilikauden aikana

Vaihtoehtoiset tunnusluvut

ESMAn (European Securities and Markets Authority) vaihtoehtoisia tunnuslukuja koskevien ohjeiden (ESMA Guidelines on Alternative Performance Measures) mukaan vaihtoehtoisena tunnuslukuna (APM, Alternative performance measure) pidetään taloudellista tunnuslukua, joka kuvaa mennyttä tai tulevaa tulosta, taloudellista asemaa tai rahavirtoja ja joka on muu kuin sovellettavassa tilinpäätösnormistossa määritelty tai nimetty taloudellinen tunnusluku. Apetit käyttää ja julkaisee IFRS-tunnuslukujen lisäksi seuraavia vaihtoehtoisia tunnuslukuja:

Oman pääoman tuotto, % (ROE)	=	Tilikauden voitto (tappio) Oma pääoma yhteensä (raportointikauden alun ja lopun keskiarvo)
Sijoitetun pääoman tuotto, % (ROCE)	=	Liikevoitto Sijoitettu pääoma, viiden viimeisen kvartaalin lopun keskiarvo
Sijoitettu pääoma	=	Oma pääoma + korolliset velat
Omavaraisuusaste, %	=	Oma pääoma yhteensä Taseen loppusumma - Saadut ennakot
Nettovelkaantumisaste, %	=	Korolliset nettovelat Oma pääoma yhteensä

Korolliset nettovelat	=	Korolliset velat - Rahavarat, pankkisaamiset ja muut likvidit sijoitukset
Osinko tuloksesta, %	=	Osakekohtainen osinko Osakekohtainen tulos
Efektiivinen osinkotuotto, %	=	Osakekohtainen osinko Tilikauden päätöskurssi
P/E-luku	=	Tilikauden päätöskurssi Osakekohtainen tulos
Oma pääoma/osake	=	Emoyhtiön osakkeenomistajille kuuluva oma pääoma Ulkona olevien osakkeiden laimentamaton lukumäärä tilinpäätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo	=	Osakkeiden laimentamaton lukumäärä tilinpäätöspäivänä x Tilikauden päätöskurssi

Osakkeenomistajat ja osakkeet

Suurimmat osakkeenomistajat, 30.12.2024

	Osakemäärä	%	Äänimäärä	%
Valion Eläkekassa	580 108	9,2	580 108	9,3
Berner Oy	499 667	7,9	499 667	8,0
Eela Esko	392 392	6,2	392 392	6,3
Sijoitusrahasto Nordea Nordic Small Cap	369 860	5,9	369 860	6,0
Maa- ja metsätaloustuottajain Keskusliitto MTK ry	205 485	3,3	205 485	3,3
Poutiainen Juha	110 000	1,7	110 000	1,8
Laakkonen Mikko	102 802	1,6	102 802	1,7
Niemi - Säätio SR	100 096	1,6	100 096	1,6
Apteekkien eläkekassa	90 395	1,4	90 395	1,5
Skandinaviska Enskilda Banken ABP, Helsingin sivukonttori	81 524	1,3	81 524	1,3
10 suurinta yhteensä	2 532 329	40,1	2 532 329	40,8
Hallintarekisteröidyt osakkeet	130 062	2,1	130 062	2,1
Muut osakkeenomistajat	3 545 912	56,1	3 545 912	57,1
Ulkopuolisten omistuksessa yhteensä	6 208 303	98,3	6 208 303	100,0
Omassa omistuksessa	109 273	1,7
Yhteensä	6 317 576	100,0

Osakkeiden omistuksen jakautuminen omistajaryhmittäin, 30.12.2024

	Osuus osakkaista %	Osuus osakkeista %
Yritykset yhteensä	2,2	18,4
Rahoitus- ja vakuutuslaitokset yhteensä	0,1	6,2
Julkisyhteisöt yhteensä	0,2	12,2
Kotitaloudet yhteensä	96,3	56,2
Voittoa tavoittelemattomat yhteisöt yhteensä	0,9	4,9
Ulkomaat yhteensä	0,3	0,1
Hallintarekisteri		2,1
Yhteensä		100,0

Osakkeiden omistuksen jakautuminen suurusluokittain, 30.12.2024

Osakkeita		Osakkaiden lukumäärä kpl	Osuus osakkaista %	Osakkeita yhteensä kpl	Osuus osakkeista %
1	100,0	7 085	58,0	263 979	4,2
101	500,0	3 802	31,1	923 218	14,6
501	1000,0	761	6,2	567 730	9,0
1001	5000,0	487	4,0	928 296	14,7
5001	10000,0	47	0,4	314 385	5,0
10001	50000,0	26	0,2	492 021	7,8
50001	100000,0	5	0,0	358 264	5,7
100001	500000,0	8	0,1	1 889 575	29,9
500001		1	0,0	580 108	9,2
Yhteensä		12 222	100,0	6 317 576	100,0