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Antares Vision

Share Issue/Capital Change Dec 16, 2025

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Comunicazione emessa da Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A. e diffusa al mercato da Antares Vision S.p.A. per conto di Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A.

LA DIFFUSIONE, PUBBLICAZIONE O DISTRIBUZIONE DELLA PRESENTE COMUNICAZIONE È VIETATA IN OGNI GIURISDIZIONE OVE LA STESSA COSTITUIREBBE UNA VIOLAZIONE DELLA RELATIVA NORMATIVA APPLICABILE

OFFERTA PUBBLICA DI ACQUISTO OBBLIGATORIA TOTALITARIA PROMOSSA DA CRANE NXT INSPECTION AND TRACKING TECHNOLOGIES S.P.A. SULLE AZIONI ORDINARIE DI ANTARES VISION S.P.A.

* * *

Comunicazione ai sensi dell'art. 102, comma 1, del D.Lgs. 24 febbraio 1998, n. 58, come successivamente modificato ed integrato, nonché dell'art. 37 del Regolamento adottato da CONSOB con delibera n. 11971 del 14 maggio 1999, come successivamente modificato ed integrato

* * *

Milano, 16 dicembre 2025 — Ai sensi e per gli effetti di cui all'articolo 102, comma 1, del D.Lgs. 24 febbraio 1998, n. 58, come successivamente modificato e integrato (il "TUF"), nonché dell'articolo 37 del Regolamento adottato da CONSOB con delibera n. 11971 del 14 maggio 1999, come successivamente modificato e integrato (il "Regolamento Emittenti"), a seguito dell'esecuzione delle operazioni contemplate, rispettivamente, nel Contratto di Compravendita Regolo e nel Contratto di Compravendita Sargas (come infra definiti) sottoscritti in data 12 settembre 2025, Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A. (l'"Offerente" o "Crane NXT ITT"), con la presente comunicazione (la "Comunicazione"), rende noto che in data odierna si sono verificati i presupposti di legge per la promozione da parte dell'Offerente di un'offerta pubblica di acquisto obbligatoria totalitaria ai sensi degli articoli 102, 106, comma 1, e 109 del TUF (l'"Offerta") sulle azioni ordinarie (le "Azioni") di Antares Vision S.p.A. (l'"Emittente" o "Antares Vision"), società con azioni quotate su Euronext Milan, segmento STAR ("EXM" o "Euronext Milan"), organizzato e gestito da Borsa Italiana S.p.A. ("Borsa Italiana").

L'Offerta: (i) ha ad oggetto massime n. 29.215.635 Azioni, rappresentative del 41,13% del capitale sociale di Antares Vision e del 32,76% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie (come infra definite)) alla data della presente Comunicazione, oltre a massime n. 866.019 Azioni di nuova emissione in caso di integrale assegnazione ai beneficiari dei Piani di Incentivazione diversi dalle Persone che Agiscono di Concerto (come infra definiti) (collettivamente, le "Azioni Oggetto dell'Offerta"), ed (ii) è finalizzata a ottenere la revoca delle Azioni dalla quotazione su Euronext Milan (il "Delisting").

Per ciascuna Azione Oggetto dell'Offerta portata in adesione all'Offerta, l'Offerente riconoscerà un corrispettivo unitario in denaro pari a Euro 5,00 (il "Corrispettivo").

Il Corrispettivo incorpora, in particolare, un premio pari al 24,3% rispetto alla media aritmetica ponderata sui volumi dei prezzi ufficiali registrati delle Azioni degli ultimi 6 (sei) mesi precedenti l'11 settembre 2025 (ossia, l'ultimo giorno di borsa aperta prima della data di annuncio della sottoscrizione del Contratto di Compravendita Regolo, dell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale e del Contratto di Compravendita Sargas) (la "Data di Riferimento").

Per ulteriori informazioni in merito al Corrispettivo e alle percentuali di premio incorporate nel medesimo, si rinvia al successivo Paragrafo 3.2 della presente Comunicazione.

*°*°*

Nei modi e nei tempi previsti dalla normativa applicabile, l'Offerente provvederà a promuovere l'Offerta presentando alla Commissione Nazionale per le Società e la Borsa ("CONSOB") il documento relativo all'Offerta (il "Documento di Offerta") ai sensi dell'articolo 102, comma 3, del TUF. Per ogni ulteriore informazione ai fini della valutazione dell'Offerta, si rinvia al Documento di Offerta, che sarà pubblicato al termine dell'istruttoria di CONSOB ai sensi dell'articolo 102, comma 4, del TUF.

Di seguito sono indicati e descritti i soggetti partecipanti all'operazione, nonché i presupposti giuridici, i termini e gli elementi essenziali dell'Offerta.

1. I SOGGETTI PARTECIPANTI ALL'OPERAZIONE

1.1. L'Offerente e la relativa compagine sociale

L'Offerente è Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A., società per azioni di diritto italiano, con sede legale in Milano, Corso Italia n. 22, iscritta al Registro delle Imprese di Milano Monza Brianza Lodi al numero 14424350966, con capitale sociale sottoscritto e versato alla data della presente Comunicazione pari a Euro 2.229.419,00, suddiviso in complessive n. 22.294.190 azioni ordinarie (di cui: n. 21.120.811 azioni ordinarie di categoria A e n. 1.173.379 azioni ordinarie di categoria C), prive di valore nominale espresso. L'Offerente è stato costituito in data 6 novembre 2025.

Alla data della presente Comunicazione, il capitale sociale sottoscritto e versato dell'Offerente è detenuto come segue:

  • (i) tutte le n. 21.120.811 azioni ordinarie di categoria A, rappresentative del 95% circa del capitale sociale sottoscritto e versato dell'Offerente alla data della presente Comunicazione, sono detenute da Crane NXT, Co., società costituita ai sensi della legge del Delaware (Stati Uniti d'America), numero di registrazione 6383824, con sede legale in 950 Winter Street, 4th Floor North, Waltham, Massachusetts (MA) 02451, Stati Uniti d'America, con capitale sociale pari, data della presente Comunicazione, a USD 3.545.024.000,00, suddiviso in n. 57.400.000 azioni, con valore nominale di USD 61,76 ciascuna ("Crane NXT");
  • (ii) tutte le n. 1.173.379 azioni ordinarie di categoria C, rappresentative del 5% circa del capitale sociale sottoscritto e versato dell'Offerente alla data della presente Comunicazione, sono detenute da Regolo S.p.A., società per azioni di diritto italiano, con sede legale in Brescia, Viale Duca D'Aosta 7, codice fiscale e numero di iscrizione al Registro delle Imprese di Brescia 03926430988 ("Regolo").

Avuto riguardo a quanto sopra, si precisa che, in data 10 dicembre 2025, l'assemblea dei soci dell'Offerente ha deliberato un aumento di capitale a pagamento, in via scindibile con efficacia progressiva delle sottoscrizioni, per un importo di massimi complessivi Euro 117.287.845,00 (comprensivi di capitale e sovrapprezzo), mediante emissione, entro il termine finale di sottoscrizione del 31 gennaio 2026, di massime complessive n. 23.457.569 azioni di nuova emissione, prive del valore nominale espresso, ad un prezzo di sottoscrizione unitario di Euro 5,00 per ciascuna azione di nuova emissione, di cui: (1) massime n. 21.110.811 azioni ordinarie di categoria A, riservate in sottoscrizione a Crane NXT, al prezzo unitario di Euro 5,00 e, quindi, per complessivi massimi Euro 105.554.055,00 (comprensivi di capitale e sovrapprezzo), (2) massime n. 1.173.379 azioni di categoria B riservate in sottoscrizione ai signori Emidio Zorzella, Massimo Bonardi e Fabio Forestelli (congiuntamente, i "Senior Executives"), direttamente o indirettamente tramite società da essi controllate, anche congiuntamente tra loro, al prezzo unitario di Euro 5,00 e, quindi, per complessivi massimi Euro 5.866.895,00 (comprensivi di capitale e sovrapprezzo), e (3) massime n. 1.173.379 azioni ordinarie di categoria C, riservate in sottoscrizione a Regolo, al prezzo unitario di Euro 5,00 e, quindi, per complessivi massimi Euro 5.866.895,00 (comprensivi di capitale e sovrapprezzo).

Alla data della presente Comunicazione, le suddette n. 21.110.811 azioni ordinarie di categoria A e le suddette n. 1.173.379 azioni ordinarie di categoria C riservate in sottoscrizione, rispettivamente, a Crane NXT e Regolo sono state dagli stessi integralmente sottoscritte e liberate, mentre le suddette n. 1.173.379 azioni di categoria B riservate in sottoscrizione ai Senior Executives saranno interamente sottoscritte e liberate dai Senior Executives, tramite la società da essi controllata Shaula S.p.A. ("Shaula"), entro il 12 gennaio 2026 in conformità a quanto previsto dall'Accordo di Investimento e Patto Parasociale (per ulteriori informazioni, si veda il successivo Paragrafo 2.1). Si precisa che, a seguito e per effetto dell'integrale sottoscrizione e liberazione da parte di Shaula delle suddette azioni di categoria B di nuova emissione ad essa riservate, il capitale sociale sottoscritto e versato dell'Offerente sarà pari a Euro 2.346.756,90 e sarà detenuto come segue:

  • (i) Crane NXT sarà titolare di una partecipazione pari al 90% del capitale sociale dell'Offerente e costituita da n. 21.120.811 azioni ordinarie di categoria A;
  • (ii) Regolo sarà titolare di una partecipazione pari al 5% del capitale sociale dell'Offerente e costituita da n. 1.173.379 azioni ordinarie di categoria C;
  • (iii) i Senior Executives, indirettamente per il tramite di Shaula, saranno titolari, congiuntamente considerati, di una partecipazione pari al 5% del capitale sociale dell'Offerente e costituita da n. 1.173.379 azioni di categoria B.

Con riferimento a Crane NXT, si precisa che le azioni di Crane NXT sono quotate al NYSE (NYSE: CXT). Alla data della presente Comunicazione, sulla base delle informazioni a disposizione dell'Offerente, i seguenti soggetti risultano detenere una partecipazione superiore al 5% del capitale sociale di Crane NXT:

Azionista n. azioni
possedute
% del capitale
sociale
The Crane Fund 7.778.416 13,6%
FMR, LLC 6.199.497 10,8%
The Vanguard Group 5.993.396 10,4%
BlackRock, Inc. 4.111.164 7,2%
Wellington Management Group LLP 3.435.981 6,0%

Alla luce della compagine sopra indicata, alla data della presente Comunicazione, nessun soggetto esercita il controllo su Crane NXT.

Con riferimento a Regolo, si precisa che, alla data della presente Comunicazione, il capitale sociale di Regolo è detenuto come segue:

Comunicazione emessa da Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A. e diffusa al mercato da Antares Vision S.p.A. per conto di Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A.

Azionista n. azioni
possedute
% del capitale
sociale
Auremis Holding S.r.l. 352.041 35,2%
Mimas Holding S.r.l. 352.042 35,2%
Fabio Cardella 60.000 6,0%
Carsten Strampe 59.253 5,9%
Fore Holding S.r.l. 15.866 1,6%
Ventus Alfa S.r.l. 14.869 1,5%
Alioscia Berto 10.480 1,0%
Andrew J. Pietrangelo Sr 8.873 0,9%
Ferdinando Tuberti 5.000 0,5%
Andrea Gallo 2.771 0,3%
Giovanni Lovato 2.771 0,3%
Azioni proprie 116.034 11,6%

Alla luce di quanto sopra indicato, alla data della presente Comunicazione, Regolo è controllata congiuntamente e indirettamente da Emidio Zorzella e Massimo Bonardi, per il tramite, rispettivamente, di Auremis Holding S.r.l., società controllata interamente da Emidio Zorzella ("Auremis"), e Mimas Holding S.r.l., società controllata interamente da Massimo Bonardi ("Mimas").

Si precisa, inoltre, che risultano in essere, alla data della presente Comunicazione, i seguenti patti parasociali relativi a Regolo e rilevanti ai fini dell'articolo 122 del TUF:

  • (i) il patto parasociale sottoscritto in data 27 aprile 2020 tra Emidio Zorzella e Massimo Bonardi finalizzato a coordinare l'esercizio del diritto di voto nell'organo amministrativo e nell'assemblea di Regolo, nonché la disposizione delle azioni dagli stessi rispettivamente possedute (direttamente e indirettamente) nel capitale sociale di Regolo; e
  • (ii) il patto parasociale sottoscritto in data 14 febbraio 2025 tra Emidio Zorzella, Massimo Bonardi e Dorado S.r.l. (a cui sono succedute Auremis e Mimas, società beneficiarie della scissione totale proporzionale di Dorado S.r.l.), da un lato, e Fore Holding S.r.l., società il cui unico socio è Fabio Forestelli ("Fore Holding"), dall'altro lato, avente ad oggetto limitazioni alla disposizione delle azioni possedute da Fore Holding nel capitale sociale di Regolo.

Per maggiori informazioni in merito alle previsioni dei predetti patti parasociali, si rinvia alle relative informazioni essenziali pubblicate ai sensi degli articoli 130 e 131 del Regolamento Emittenti sul sito internet dell'Emittente all'indirizzo www.antaresvisiongroup.com (Sezione "Governance – Documenti Societari").

Con riferimento a Shaula, si precisa che, alla data della presente Comunicazione, il capitale sociale di Shaula è detenuto come segue: (i) il 45% del capitale di Shaula è detenuto da Auremis, il cui unico socio è Emidio Zorzella come sopra indicato, (ii) il 45% del capitale sociale di Shaula è detenuto da Mimas, il cui unico socio è Massimo Bonardi come sopra indicato e (iii) il 10% del capitale sociale di Shaula è detenuto da Fore Holding, il cui socio unico è Fabio Forestelli come sopra indicato.

Con riferimento, infine, ai Senior Executives, si precisa che, alla data della presente Comunicazione, per quanto noto all'Offerente, i Senior Executives ricoprono cariche in Antares Vision, nonché in altre società del gruppo Antares Vision, come di seguito precisato:

  • Emidio Zorzella è Presidente esecutivo del Consiglio di Amministrazione dell'Emittente, nonché ricopre il ruolo di presidente del Consiglio di Amministrazione di FT System S.r.l., membro dell'advisory board di Antares Vision Germany, presidente dell'organo amministrativo di Antares Vision India Private Limited, amministratore di AVI Excellence (private) e SmartPoint Technologies Private Limited, presidente e amministratore delegato di Antares Vision Inc., presidente di ACSIS, Inc., Antares Vision North America LLC, Applied Vision Corporation e Rfxcel Corporation;
  • Massimo Bonardi è Chief Technology Officer dell'Emittente, nonché membro del consiglio di amministrazione di AV Electronics S.r.l., FT System S.r.l., Antares Vision India Private Limited, AVI Excellence (private) e SmartPoint Technologies Private Limited, membro del management board di Tradeticity d.o.o. e membro dell'advisory board di Tradeticity Service d.o.o;
  • Fabio Forestelli è Amministratore Delegato dell'Emittente, nonché ricopre il ruolo di presidente del Consiglio di Amministrazione e amministratore delegato di AV Electronics S.r.l, amministratore delegato di FT System S.r.l., amministratore di Antares Vision Asia Pacific Ltd, Antares Vision (Thailand) Co., LTD e Applied Vision Corporation, presidente e gérant di FT Hexagon, nonché presidente di FT System North America LLC.

Per effetto della catena partecipativa sopra descritta, alla data della presente Comunicazione, ai sensi e per gli effetti dell'articolo 93 del TUF e dell'articolo 2359, comma 1, n. 1, del codice civile, Crane NXT controlla direttamente l'Offerente.

1.2. Persone che agiscono di concerto con l'Offerente

Si precisa che sono da considerarsi come persone che agiscono di concerto con l'Offerente in relazione all'Offerta (collettivamente, le "Persone che Agiscono di Concerto") i seguenti soggetti:

  • (i) Crane NXT, ai sensi dell'articolo 101-bis, comma 4 e 4-bis, lett. a) e b), del TUF, in quanto parte del Contratto di Compravendita Regolo e dell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale (come infra definiti; per ulteriori informazioni, si veda il successivo Paragrafo 2.1) e soggetto che controlla direttamente l'Offerente alla data della presente Comunicazione (per ulteriori informazioni, si veda il precedente Paragrafo 1.1);
  • (ii) Regolo e i Senior Executives, ai sensi dell'articolo 101-bis, comma 4 e 4-bis, lett. a), in quanto parti del Contratto di Compravendita Regolo e dell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, nonché Shaula in quanto società controllata congiuntamente dai Senior Executives (per ulteriori informazioni, si veda il successivo Paragrafo 2.1).

In conformità a quanto previsto nell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, l'Offerta sarà promossa dall'Offerente anche in nome e per conto delle Persone che Agiscono di Concerto. Pertanto, l'obbligo solidale di promuovere l'Offerta gravante sull'Offerente e sulle Persone che Agiscono di Concerto, ai sensi degli articoli 106, comma 1, e 109 del TUF, sarà adempiuto dall'Offerente, che sarà, pertanto, il solo soggetto a rendersi acquirente delle Azioni Oggetto dell'Offerta che saranno portate in adesione all'Offerta medesima, così come ad assumere gli oneri finanziari derivanti dal pagamento del Corrispettivo.

1.3. L'Emittente

L'Emittente è Antares Vision S.p.A., società per azioni di diritto italiano, con sede legale in Travagliato (Brescia), via Del Ferro 16, codice fiscale e numero di iscrizione al Registro delle Imprese di Brescia n. 02890871201.

Alla data della presente Comunicazione, il capitale sociale interamente sottoscritto e versato dell'Emittente è pari a Euro 173.463,04, suddiviso in n. 71.030.043 Azioni, senza indicazione del valore nominale espresso e aventi godimento regolare.

Tenuto conto di quanto risulta delle comunicazioni ai sensi dell'articolo 85-bis, comma 4-bis, del Regolamento Emittenti effettuate prima della Data di Esecuzione, per effetto della maggiorazione del diritto di voto ai sensi dell'articolo 127-quinquies del TUF e dell'articolo 6 dello statuto sociale dell'Emittente (la "Maggiorazione del Voto"), il numero complessivo dei diritti di voto dell'Emittente è pari a n. 112.615.443. Si precisa che il perfezionamento dell'acquisto della Partecipazione Iniziale dell'Offerente alla Data di Esecuzione comporta la riduzione del numero complessivo dei diritti di voto dell'Emittente a complessivi n. 89.204.726.

Le Azioni sono ammesse alla quotazione e alle negoziazioni esclusivamente sul segmento STAR dell'EXM e, pertanto, sono sottoposte al regime di dematerializzazione ai sensi dell'articolo 83-bis del TUF (codice ISIN Azioni a voto unitario: IT0005366601, codice ISIN Azioni con voto maggiorato: IT0005446544).

Alla data della presente Comunicazione, per quanto noto all'Offerente, l'Emittente non ha emesso obbligazioni convertibili, warrant e/o strumenti finanziari che attribuiscono diritto di voto, anche limitatamente a specifici argomenti, nelle assemblee ordinarie e straordinarie, e/o altri strumenti finanziari che possano conferire a terzi in futuro diritti di acquisire azioni dell'Emittente o diritti di voto anche limitati, fatti salvi i diritti assegnati ai rispettivi beneficiari ai sensi, rispettivamente, del: (i) piano di incentivazione su base azionaria approvato dall'Assemblea degli azionisti di Antares Vision in data 10 luglio 2024 (il "Piano Azionario di Incentivazione"), nonché del (ii) piano di incentivazione su base azionaria di lungo termine di Antares Vision 2025-2029 approvato dall'Assemblea degli azionisti di Antares Vision in data 7 maggio 2025 (il "Piano LTI" e, congiuntamente al Piano Azionario di Incentivazione, i "Piani di Incentivazione"). A tal riguardo, si rammenta che: (i) alla data odierna risultano già assegnate ai beneficiari del Piano Azionario di Incentivazione complessive n. 276.484 Azioni, (ii) ai sensi del regolamento del Piano Azionario di Incentivazione, in caso di offerta pubblica di acquisto totalitaria il Piano Azionario di Incentivazione sarà accelerato per le rimanenti complessive massime n. 1.105.937 Azioni di nuova emissione e ciascuno dei rispettivi beneficiari potrà sottoscrivere tutte le Azioni non vestite con accelerazione del vesting, per un totale di massime n. 1.105.937 Azioni di nuova emissione, e (iii) ai sensi del regolamento del Piano LTI, in caso di offerta pubblica di acquisto totalitaria il Piano LTI sarà accelerato per complessive massime n. 313.051 Azioni di nuova emissione oggetto del primo ciclo del Piano LTI (assumendo che l'Emittente non assegni Azioni Proprie a servizio del Piano LTI) e ciascuno dei rispettivi beneficiari potrà sottoscrivere tutte le Azioni non vestite, con accelerazione del vesting, per un totale di massime n. 313.051 Azioni di nuova emissione. Si precisa, pertanto, che in caso di assegnazione integrale di tutte le complessive massime n. 1.418.988 Azioni di nuova emissione a servizio dei Piani di Incentivazione, congiuntamente considerati, il capitale sociale dell'Emittente rappresentato da azioni ordinarie sarà a pari a complessive n. 72.449.031 Azioni (il "Capitale Sociale Fully Diluted").

Per maggiori informazioni in merito ai Piani di Incentivazione, si rinvia ai rispettivi documenti informativi redatti ai sensi dell'art. 114-bis del TUF e art. 84-bis del Regolamento Emittenti disponibili sul sito internet dell'Emittente all'indirizzo www.antaresvisiongroup.com (Sezione "Investor Relations – Assemblea").

Ai sensi dell'articolo 4 dello statuto sociale, la durata dell'Emittente è fissata al 31 dicembre 2070 e potrà essere prorogata con deliberazione dell'assemblea straordinaria dei soci, con esclusione del diritto di recesso per i soci che non dovessero concorrere all'approvazione della deliberazione.

1.3.1. Soggetti titolari di partecipazioni rilevanti nell'Emittente

Alla data della presente Comunicazione:

  • (i) l'Offerente è titolare di complessive n. 23.467.567 Azioni, pari al 33,04% del capitale sociale di Antares Vision e al 26,32% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione, nonché al 32,39% del Capitale Sociale Fully Diluted dell'Emittente; e
  • (ii) Regolo è titolare di n. 18.174.683 Azioni, pari al 25,59% del capitale sociale di Antares Vision e al 40,76% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti

dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione, nonché del 25,09% del Capitale Sociale Fully Diluted dell'Emittente.

Alla data della presente Comunicazione, non vi sono soggetti diversi dall'Offerente e dalle suddette Persone che Agiscono di Concerto che, in base alle comunicazioni effettuate ai sensi dell'articolo 120, comma 2, del TUF, così come pubblicate sul sito internet di CONSOB alla data della presente Comunicazione, risultano detenere una partecipazione rilevante nel capitale sociale dell'Emittente (fonte: www.consob.it).

1.3.2. Patti Parasociali

Per quanto a conoscenza dell'Offerente, alla data della presente Comunicazione, sulla base delle informazioni a disposizioni del pubblico, non sussistono patti parasociali rilevanti ai sensi dell'articolo 122 del TUF, ad eccezione di: (i) il Contratto di Compravendita Regolo e l'Accordo di Investimento e Patto Parasociale (per la cui descrizione si rinvia al successivo Paragrafo 2.1), nonché (ii) il patto parasociale sottoscritto in data 27 aprile 2020 tra Emidio Zorzella e Massimo Bonardi finalizzato a coordinare l'esercizio del diritto di voto nell'organo amministrativo e nell'assemblea di Regolo, nonché la disposizione delle azioni dagli stessi rispettivamente possedute (direttamente e indirettamente) nel capitale sociale di Regolo, e (iii) il patto parasociale sottoscritto in data 14 febbraio 2025 di cui sono parti Emidio Zorzella, Massimo Bonardi, Auremis e Mimas, da un lato, e Fore Holding, dall'altro lato, avente ad oggetto limitazioni alla disposizione delle azioni possedute da Fore Holding nel capitale sociale di Regolo (per maggiori informazioni sui patti parasociali riguardanti Regolo e rilevanti ai sensi dell'articolo 122 del TUF si rinvia alle informazioni essenziali pubblicate ai sensi degli articoli 130 e 131 del Regolamento Emittenti sul sito internet dell'Emittente all'indirizzo www.antaresvisiongroup.com (Sezione "Governance – Documenti Societari").

1.3.3. Azioni Proprie

Alla data della presente Comunicazione, per quanto a conoscenza dell'Offerente, l'Emittente detiene n. 33.916 azioni proprie dell'Emittente, pari allo 0,05% del capitale sociale di Antares Vision alla data della presente Comunicazione (le "Azioni Proprie").

2. PRESUPPOSTI GIURIDICI E MOTIVAZIONI DELL'OFFERTA

2.1. Presupposti giuridici dell'Offerta

L'Offerta consiste in un'offerta pubblica di acquisto obbligatoria totalitaria ai sensi degli articoli 102, 106, comma 1, e 109 del TUF.

L'obbligo di promuovere l'Offerta consegue al perfezionamento, in data odierna (la "Data di Esecuzione"), di distinti acquisti effettuati da parte dell'Offerente di complessive n. 23.467.567 Azioni, rappresentative del 33,04% del capitale sociale di Antares Vision e del 26,32% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione, nonché del 32,39% del Capitale Sociale Fully Diluted

dell'Emittente (la "Partecipazione Iniziale"), a fronte di un corrispettivo in denaro pari a Euro 5,00 per ciascuna Azione.

In particolare, si precisa, in sintesi, quanto segue:

  • (i) in data 12 settembre 2025, come reso noto con comunicato diffuso ai sensi degli articoli 114 del TUF e 17 del Regolamento (UE) n. 596/2014 (il "Comunicato MAR"), Crane NXT, da una parte, e Regolo e i Senior Executives, dall'altra parte, hanno sottoscritto gli accordi di seguito indicati:
  • (a) un contratto di compravendita (il "Contratto di Compravendita Regolo"), come successivamente modificato e integrato in data 16 dicembre 2025, avente ad oggetto l'acquisto da parte di Crane NXT, tramite l'Offerente, di complessive n. 35.778.288 Azioni, rappresentative del 49,38% del Capitale Sociale Fully Diluted di Antares Vision, ad un corrispettivo unitario per Azione pari a Euro 5,00 e, quindi, per un prezzo complessivo di Euro 178.891.440,00 (la "Compravendita Regolo"). In particolare, il Contratto di Compravendita Regolo prevede che l'esecuzione della Compravendita Regolo avvenga mediante acquisto in due distinte tranche, precisamente: (1) una prima tranche di n. 16.912.394 Azioni di proprietà di Regolo (la "Prima Tranche della Compravendita Regolo") da trasferirsi all'Offerente alla Data di Esecuzione e (2) una seconda tranche di complessive n. 18.865.894 Azioni (di cui: (a) n. 18.174.683 Azioni di proprietà di Regolo alla data della presente Comunicazione, (b) n. 138.242 Azioni di proprietà di Fabio Forestelli alla data della presente Comunicazione, e (c) n. 552.969 Azioni di nuova emissione che saranno assegnate al signor Fabio Forestelli in qualità di beneficiario ai sensi del Piano Azionario di Incentivazione) (la "Seconda Tranche della Compravendita Regolo") da trasferirsi all'Offerente alla data (la "Seconda Data di Esecuzione") corrispondente, alternativamente, a:
    • (i) l'ultima data di pagamento del corrispettivo dell'Offerta, qualora, ad esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale Riapertura dei Termini (come infra definita)), l'Offerente sia titolare di una partecipazione complessiva (comprensiva della Seconda Tranche della Compravendita Regolo) pari ad almeno il 67% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti di Antares Vision; ovvero
    • (ii) negli altri casi, il 10° (decimo) giorno lavorativo successivo alla data in cui l'Assemblea straordinaria degli azionisti dell'Emittente delibererà la Fusione Diretta (come infra definita) di Antares Vision nell'Offerente;
  • (b) un accordo di investimento e patto parasociale (l'"Accordo di Investimento e Patto Parasociale"), come successivamente modificato e integrato in data 16 dicembre 2025, avente ad oggetto, tra l'altro: (1) gli impegni di capitalizzazione dell'Offerente, ivi incluso l'investimento nel capitale sociale dell'Offerente da

parte di Regolo e dei Senior Executives - direttamente o indirettamente per il tramite di società controllate, anche congiuntamente tra loro - per una partecipazione complessiva pari al 10% del capitale sociale dell'Offerente; (2) la promozione dell'Offerta da parte dell'Offerente, ivi inclusi, laddove si verificassero i relativi presupposti di legge a esito dell'Offerta, l'eventuale adempimento dell'obbligo di acquisto ex art. 108 del TUF e l'eventuale esercizio del diritto di acquisto ex art. 111 del TUF); (3) talune regole di condotta delle parti in pendenza dell'Offerta e successivamente alla stessa; (4) i reciproci diritti e obblighi in relazione al governo societario dell'Offerente e dell'Emittente; (5) i reciproci impegni relativi all'approvazione e all'attuazione della fusione, diretta ovvero inversa (a seconda dei casi), tra l'Offerente e l'Emittente tenuto conto degli esiti dell'Offerta; nonché (6) il regime di circolazione delle azioni dell'Offerente e il regime di disinvestimento delle partecipazioni detenute nel capitale sociale dell'Offerente e, successivamente al perfezionamento della fusione, dell'Emittente.

Per maggiori informazioni in merito alle previsioni parasociali contenute, rispettivamente, nel Contratto di Compravendita Regolo e nell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, come successivamente modificati e integrati in data 16 dicembre 2025, si rinvia alle relative informazioni essenziali pubblicate ai sensi dell'articolo 130 del Regolamento Emittenti sul sito internet dell'Emittente all'indirizzo www.antaresvisiongroup.com (Sezione "Governance – Documenti Societari");

  • (ii) sempre in data 12 settembre 2025, come altresì descritto nel Comunicato MAR, Crane NXT ha sottoscritto con Sargas S.r.l. ("Sargas") un contratto di compravendita (il "Contratto di Compravendita Sargas"), come successivamente integrato in data 16 dicembre 2025, per l'acquisto da parte di Crane NXT, tramite l'Offerente, di tutte le n. 6.555.173 Azioni di titolarità di Sargas, pari al 9,23% del capitale sociale dell'Emittente alla data della presente Comunicazione, nonché al 9,05% del Capitale Sociale Fully Diluted dell'Emittente (la "Partecipazione Sargas"), da trasferirsi all'Offerente alla Data di Esecuzione ad un corrispettivo unitario per Azione pari Euro 5,00 e, quindi, per un prezzo complessivo di Euro 32.775.865,00 (la "Compravendita Sargas"); il Contratto di Compravendita Sargas non contiene pattuizioni parasociali rilevanti ai sensi delle disposizioni di cui agli articoli 122 e ss. del TUF;
  • (iii) in data 6 novembre 2025, Crane NXT ha costituito l'Offerente e, in conformità a quanto previsto, rispettivamente, dal Contratto di Compravendita Regolo e dal Contratto di Compravendita Sargas, ha successivamente designato l'Offerente quale acquirente nell'ambito della Compravendita Regolo e della Compravendita Sargas;
  • (iv) ai sensi del Contratto di Compravendita Regolo, il perfezionamento dell'acquisto della Prima Tranche della Compravendita Regolo era sospensivamente condizionato all'avveramento (ovvero alla rinuncia, a seconda dei casi) di talune condizioni

sospensive, ivi inclusi, tra l'altro: (a) l'ottenimento delle autorizzazioni in relazione all'operazione da parte dell'autorità antitrust competente degli Stati Uniti d'America ai sensi della normativa statunitense applicabile e da parte della Presidenza del Consiglio dei Ministri ai sensi del D.L. 21/2012, convertito con modificazioni dalla legge n. 56/2012 s.m.i., nonché (b) il mancato verificarsi di significativi mutamenti negativi delle condizioni finanziarie o commerciali del gruppo Antares Vision;

  • (v) ai sensi del Contratto di Compravendita Sargas, il perfezionamento dell'acquisto della Compravendita Sargas era sospensivamente condizionato al verificarsi (ovvero alla rinuncia, a seconda dei casi) delle condizioni sospensive dell'acquisto della Prima Tranche della Compravendita Regolo;
  • (vi) a seguito del verificarsi delle condizioni sospensive di cui al Contratto di Compravendita Regolo e del Contratto di Compravendita Sargas – in particolare, a seguito (1) dell'ottenimento, in data 15 ottobre 2025, dell'autorizzazione da parte della Federal Trade Commission (FTC) e del Department of Justice (DOJ) ai sensi delle applicabili disposizioni dello Hart-Scott Rodino Antitrust Improvements Act del 1976 (HSR Act), a seguito del decorso del termine previsto dalla normativa sopra richiamata senza che alcun provvedimento sia stato emesso al riguardo dalle suddette autorità, e (2) della notifica in data 2 dicembre 2025 da parte della Presidenza del Consiglio dei Ministri del provvedimento di non esercizio dei poteri speciali previsti dal D.L. 21/2012, convertito con modificazioni dalla legge n. 56/2012 s.m.i. – alla Data di Esecuzione l'Offerente ha acquistato la Partecipazione Iniziale a fronte di un corrispettivo in denaro pari a Euro 5,00 per ciascuna Azione, mediante il completamento delle seguenti attività in esecuzione del Contratto di Compravendita Regolo e del Contratto di Compravendita Sargas:
  • (a) l'Offerente ha perfezionato l'acquisto di tutte le n. 16.912.394 Azioni, costituenti la Prima Tranche della Compravendita Regolo, di proprietà di Regolo, a fronte di un corrispettivo in denaro pari a Euro 5,00 per Azione e, pertanto, per complessivi Euro 84.561.970,00;
  • (b) l'Offerente ha perfezionato l'acquisto di tutte le n. 6.555.173 Azioni, costituenti la Partecipazione Sargas, di proprietà di Sargas, a fronte di un corrispettivo corrisposto in denaro pari a Euro 5,00 per Azione e, pertanto, per complessivi Euro 32.775.865,00.

Ad esito delle operazioni sopra descritte e, in particolare, dell'acquisto della Partecipazione Iniziale, l'Offerente è divenuto titolare, alla Data di Esecuzione, di complessive n. 23.467.567 Azioni, pari al 33,04% del capitale sociale di Antares Vision e al 26,32% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione.

In considerazione di quanto sopra e tenuto conto della partecipazione detenuta da Regolo e da Fabio Forestelli, congiuntamente considerati, alla data della presente Comunicazione, costituita da complessive n. 18.312.925 Azioni, pari al 25,78% del capitale sociale di Antares Vision e al 40,92% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie), l'Offerente e le Persone che Agiscono di Concerto, congiuntamente considerate, sono divenute titolari di una partecipazione complessiva pari al 67,24% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione. Pertanto, alla Data di Esecuzione si sono verificati i presupposti giuridici per il sorgere in capo all'Offerente e alle Persone che Agiscono di Concerto dell'obbligo di promuovere l'Offerta ai sensi degli articoli 106, comma 1, e 109 del TUF.

Si riporta qui di seguito una rappresentazione grafica della catena di controllo dell'Emittente, alla data della presente Comunicazione, con indicazione della relativa percentuale di partecipazione sulla base del capitale sociale dell'Emittente alla data della presente Comunicazione.

2.2. Motivazioni dell'Offerta e programmi futuri

L'Offerta è finalizzata ad acquisire l'intero capitale sociale dell'Emittente e, in ogni caso, conseguire il Delisting. Pertanto – al verificarsi dei relativi presupposti – l'Offerente non intende ripristinare un flottante sufficiente ad assicurare il regolare andamento delle negoziazioni delle Azioni.

A tal riguardo, l'Offerente ritiene che il perseguimento dei programmi futuri di crescita e rafforzamento dell'Emittente possano essere più agevolmente ed efficacemente perseguiti in una situazione di controllo totalitario e di perdita dello status di società quotata in capo all'Emittente, in quanto il Delisting consentirebbe all'Emittente e, in generale, al gruppo Antares Vision di perseguire i propri obiettivi di crescita e sviluppo in maniera più efficiente, in un contesto di mercato e in una cornice giuridica caratterizzati da maggiore flessibilità gestionale

e organizzativa, con tempi di decisione e di esecuzione più rapidi e beneficiando, altresì, di una riduzione dei costi di gestione e di quotazione sul mercato.

In questo contesto, ad esito dell'operazione l'Offerente, con il supporto della propria controllante Crane NXT e del gruppo facente capo alla medesima (il "Gruppo Crane NXT"), si propone di creare le condizioni affinché l'Emittente possa proseguire lo sviluppo delle proprie attività facendo leva sulle maggiori risorse su scala globale del Gruppo Crane NXT e, in particolare, rafforzando il posizionamento competitivo del gruppo Antares Vision con riferimento alle proprie efficienze produttive e capacità tecnologiche applicando le pratiche aziendali adottate nell'ambito del Gruppo Crane NXT.

In particolare, l'Offerente ritiene che il gruppo Antares Vision rappresenti un operatore di primo piano nei mercati globali dei sistemi di ispezione per il controllo qualità (c.d. inspection) e delle soluzioni di anticontraffazione e di tracciabilità della catena di fornitura (c.d. track & trace) e intende assicurare la piena stabilità dell'assetto azionario e la continuità manageriale, grazie alla presenza e all'apporto dei Senior Executives, necessarie per consentire al gruppo Antares Vision di adottare una strategia di lungo periodo ed accelerare ed ampliare i piani di crescita finalizzati a rafforzare il posizionamento di leadership globale nei settori dell'inspection e del track & trace.

L'Offerta si inserisce nel più ampio progetto strategico del gruppo facente capo all'Offerente, volto a rafforzarne significativamente il posizionamento competitivo nei mercati di soluzioni tecnologiche di sistemi di sicurezza, rilevazione e autenticazione, ponendo le basi per una futura espansione industriale su scala internazionale. In particolare, l'operazione mira a consolidare il ruolo del Gruppo Crane NXT quale uno dei principali operatori nei suddetti mercati, attraverso il potenziamento della capacità operativa, l'estensione della presenza territoriale e l'ampliamento dell'offerta di prodotti e servizi su scala globale.

Il Delisting, i cui termini, condizioni e modalità saranno dettagliati nel Documento di Offerta, potrà essere conseguito: (i) innanzitutto, al ricorrere dei relativi presupposti a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), mediante l'esecuzione delle procedure previste dall'articolo 108, comma 2, del TUF e/o dagli articoli 108, comma 1, e 111 del TUF; oppure (ii) qualora non si verificassero i presupposti per il Delisting a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), mediante la fusione per incorporazione dell'Emittente nell'Offerente, società non quotata (la "Fusione Diretta"). A tal riguardo si segnala che, ai sensi dell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, Crane NXT, Regolo e i Senior Executives si sono impegnati, in caso di mancato conseguimento del Delisting a esito dell'Offerta, a cooperare in buona fede, esercitare i propri diritti sociali (incluso l'esercizio del diritto di voto) in qualità di azionisti dell'Offerente e/o dell'Emittente e a fare quanto ragionevolmente possibile per realizzare la Fusione Diretta successivamente al perfezionamento dell'Offerta.

Si precisa, inoltre, che ai sensi dell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, nel caso in cui il Delisting sia conseguito a seguito dell'Offerta, Crane NXT, Regolo e i Senior Executives si sono impegnati a fare in modo che l'Offerente realizzi la fusione per incorporazione dell'Offerente nell'Emittente (la "Fusione Inversa"), non appena ragionevolmente possibile dopo il Delisting.

Per ulteriori informazioni in relazione ai possibili scenari ad esito dell'Offerta e al potenziale Delisting, si rinvia al successivo Paragrafo 3.5.

A giudizio dell'Offerente, l'Offerta consente agli azionisti dell'Emittente l'opportunità di liquidare il proprio investimento nell'Emittente prima del Delisting, a condizioni favorevoli che offrono una possibilità di realizzo finanziario competitiva e attrattiva, come descritto al successivo Paragrafo 3.2 cui si rinvia per maggiori dettagli.

3. ELEMENTI ESSENZIALI DELL'OFFERTA

3.1. Categorie e quantitativo delle Azioni Oggetto dell'Offerta

L'Offerta ha ad oggetto:

  • (i) massime n. 29.215.635 Azioni (escluse le n. 33.916 Azioni Proprie detenute in portafoglio dell'Emittente alla data della presente Comunicazione), rappresentative del 41,13% del capitale sociale dell'Emittente e del 32,76% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione, corrispondenti alla totalità delle Azioni emesse e in circolazione alla data della presente Comunicazione, dedotte: (a) le n. 23.467.567 Azioni già di titolarità dell'Offerente e costituenti la Partecipazione Iniziale, pari al 33,04% del capitale sociale di Antares Vision e al 26,32% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data delle presente Comunicazione e (b) le n. 18.312.925 Azioni di titolarità delle Persone che Agiscono di Concerto alla data della presente Comunicazione (di cui (1) n. 18.174.683 Azioni di proprietà di Regolo alla data della presente Comunicazione, e (2) n. 138.242 Azioni di proprietà di Fabio Forestelli alla data della presente Comunicazione), pari al 25,78% del capitale sociale di Antares Vision e al 40,92% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione); nonché
  • (ii) ulteriori massime n. 866.019 Azioni di nuova emissione a servizio dei Piani di Incentivazione (le "Azioni a Servizio dei Piani di Incentivazione") – di cui: (a) massime n. 552.968 Azioni di nuova emissione oggetto del Piano Azionario di Incentivazione, e (b) massime n. 313.051 Azioni ordinarie oggetto del primo ciclo del Piano LTI – corrispondenti alla totalità del numero massimo di Azioni di nuova emissione che potranno essere assegnate dall'Emittente ai relativi beneficiari del Piani di Incentivazione ai sensi dei rispettivi regolamenti in caso di esercizio integrale dei diritti di sottoscrizione agli stessi spettanti a seguito e per effetto della promozione

dell'Offerta ed entro il termine del Periodo di Adesione (come eventualmente prorogato in conformità alla normativa applicabile e/o riaperto a seguito della Riapertura dei Termini), dedotte le n. 552.969 Azioni di nuova emissione che saranno assegnate in qualità di beneficiario del Piano Azionario di Incentivazione a Fabio Forestelli, Persona che Agisce di Concerto, a seguito dell'esercizio dei diritti di sottoscrizione allo stesso spettanti ai sensi del Piano Azionario di Incentivazione, e che saranno oggetto di acquisto da parte dell'Offerente nell'ambito della Seconda Tranche della Compravendita Regolo ai sensi del Contratto di Compravendita Regolo.

In caso di assegnazione integrale del numero massimo di n. 866.019 Azioni a Servizio dei Piani di Incentivazione ai relativi beneficiari (diversi dalle Persone che Agiscono di Concerto), le Azioni Oggetto dell'Offerta sarebbero, pertanto, complessivamente pari a massime n. 30.081.654, pari al 41,52% del Capitale Sociale Fully Diluted dell'Emittente calcolato sulla base: (i) delle n. 71.030.043 Azioni costituenti la totalità delle Azioni ordinarie dell'Emittente emesse e in circolazione alla data della presente Comunicazione; più (ii) le massime complessive n. 1.418.988 Azioni di nuova emissione a servizio dei Piano di Incentivazione, congiuntamente considerati (computando a tal fine le n. 552.969 Azioni dell'Emittente di nuova emissione che saranno assegnate in qualità di beneficiario del Piano Azionario di Incentivazione a Fabio Forestelli, Persona che Agisce di Concerto).

Essendo l'Offerta un'offerta pubblica di acquisto obbligatoria totalitaria ai sensi degli articoli 106, comma 1, e 109 del TUF, essa non è soggetta ad alcuna condizione sospensiva. L'Offerta è rivolta, indistintamente e a parità di condizioni, a tutti i titolari delle Azioni.

Si precisa che, a seguito della pubblicazione della presente Comunicazione, nonché durante il Periodo di Adesione, come eventualmente prorogato ai sensi della normativa applicabile e/o riaperto a seguito della Riapertura dei Termini, l'Offerente si riserva il diritto di acquistare Azioni Oggetto dell'Offerta al di fuori dell'Offerta, nei limiti di cui alle disposizioni di legge e regolamentari applicabili. Tali acquisti saranno resi noti al mercato, ai sensi dell'articolo 41, comma 2, lettera c), del Regolamento Emittenti. Il numero delle Azioni Oggetto dell'Offerta verrà, quindi, automaticamente ridotto per effetto degli acquisti di Azioni che fossero effettuati dall'Offerente al di fuori dell'Offerta.

Le Azioni portate in adesione all'Offerta dovranno essere liberamente trasferibili all'Offerente e libere da vincoli e gravami di ogni genere e natura, siano essi reali, obbligatori e personali.

3.2. Corrispettivo unitario dell'Offerta e controvalore massimo dell'Offerta

Il Corrispettivo offerto dall'Offerente per ciascuna Azione portata in adesione all'Offerta è pari a Euro 5,00 (cum dividend, ossia inclusivo delle cedole relative ad eventuali dividendi, ordinari o straordinari, che dovessero essere distribuiti dall'Emittente).

Il Corrispettivo è da intendersi al netto dell'imposta italiana sulle transazioni finanziarie, dell'imposta di bollo e dell'imposta di registro, ove dovute, e dei compensi, provvigioni e spese, che rimarranno a carico dell'Offerente. Qualsiasi imposta sul reddito, ritenuta ed imposta sostitutiva, ove dovuta in relazione all'eventuale plusvalenza realizzata, sarà a carico degli aderenti all'Offerta.

Considerata la natura obbligatoria dell'Offerta e tenuto conto della struttura dell'operazione da cui sorge l'obbligo di promuovere l'Offerta, il Corrispettivo è stato fissato conformemente a quanto disposto dall'articolo 106, comma 2 e 3, del TUF, ai sensi del quale l'Offerta deve essere promossa ad un prezzo non inferiore a quello più elevato pagato dall'Offerente e dalle Persone che Agiscono di Concerto per l'acquisto di azioni ordinarie dell'Emittente nei dodici mesi anteriori alla data della presente Comunicazione di cui all'articolo 102, comma 1, del TUF. Il Corrispettivo coincide con il prezzo unitario pagato dall'Offerente per l'acquisto della Partecipazione Iniziale ai sensi, rispettivamente, del Contratto di Compravendita Regolo e del Contratto di Compravendita Sargas.

Coerentemente coi criteri di cui sopra, dal momento che né l'Offerente, né le Persone che Agiscono di Concerto con l'Offerente hanno acquistato Azioni dell'Emittente – nei dodici mesi antecedenti la data della presente Comunicazione di cui all'articolo 102, comma 1, del TUF – a un prezzo superiore alla valorizzazione unitaria delle Azioni dell'Emittente pattuita dalle parti nel Contratto di Compravendita Regolo, nel Contratto di Compravendita Sargas e nell'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, il Corrispettivo è pari a Euro 5,00.

Il Corrispettivo incorpora un premio del 3,5% rispetto al prezzo ufficiale per Azione dell'Emittente, rilevato alla chiusura dell'11 settembre 2025 (i.e., la Data di Riferimento).

Per ulteriori informazioni in merito alla determinazione del Corrispettivo, si rinvia al Documento di Offerta, che sarà redatto e messo a disposizione del pubblico nei termini e nei modi previsti dalla normativa applicabile.

Nella seguente tabella viene riportato un confronto tra il Corrispettivo per Azione e l'ultimo prezzo ufficiale di chiusura delle Azioni registrato alla Data di Riferimento e la media aritmetica ponderata sui volumi dei prezzi ufficiali registrati delle Azioni relativa a 1 (uno), 3 (tre), 6 (sei) e 12 (dodici) mesi precedenti la Data di Riferimento (inclusa):

Periodo di Riferimento Prezzo medio
ponderato per
Azione (in Euro)
Differenza tra il
Corrispettivo e il
prezzo medio
ponderato per
Azione (in Euro)
Differenza tra il
Corrispettivo e il
prezzo medio
ponderato per
Azione (in %
rispetto al prezzo
medio ponderato)
Alla Data di Riferimento 4,83 0,17 3,5%
1 mese precedente la Data di Riferimento (inclusa)(1) 4,90 0,10 1,9%
3 mesi precedenti la Data di Riferimento (inclusa)(2) 4,59 0,41 9,0%
6 mesi precedenti la Data di Riferimento (inclusa)(3) 4,02 0,98 24,3%
12 mesi precedenti la Data di Riferimento (inclusa)(4) 3,65 1,35 37,0%

(1) Periodo dal 12 agosto 2025 al 11 settembre 2025 (estremi inclusi)

(2) Periodo dal 12 giugno 2025 al 11 settembre 2025 (estremi inclusi)

(3) Periodo dal 12 marzo 2025 al 11 settembre 2025 (estremi inclusi)

(4) Periodo dal 12 settembre 2024 al 11 settembre 2025 (estremi inclusi)

Fonte: Factset, sulla base dei prezzi ufficiali.

In caso di adesione totalitaria all'Offerta da parte di tutti i titolari delle Azioni Oggetto dell'Offerta, il controvalore massimo complessivo dell'Offerta, calcolato sulla base del Corrispettivo pari a Euro 5,00 per Azione e del numero massimo complessivo di Azioni Oggetto dell'Offerta (pari a complessive massime n. 30.081.654 Azioni, ivi incluse le massime n. 866.019 Azioni a Servizio dei Piani di Incentivazione), è pari a Euro 150.408.270,00 (l'"Esborso Massimo"). Si segnala che l'Esborso Massimo potrà ridursi in base al numero di Azioni Oggetto dell'Offerta eventualmente acquistate dall'Offerente e/o dalle Persone che Agiscono di Concerto al di fuori dell'Offerta stessa.

L'Offerente dichiara ai sensi dell'articolo 37-bis del Regolamento Emittenti di essersi messo in condizione di poter far fronte pienamente ad ogni impegno di pagamento del Corrispettivo dell'Offerta. L'Offerente intende far fronte alla copertura finanziaria dell'Esborso Massimo mediante utilizzo di risorse finanziarie messe a disposizione dell'Offerente medesimo dai propri azionisti. Per maggiori informazioni circa le modalità di finanziamento dell'Offerta, si rinvia a quanto sarà indicato nel Documento di Offerta.

L'Offerente consegnerà a CONSOB, entro il giorno precedente la pubblicazione del Documento di Offerta, la documentazione relativa all'avvenuta costituzione di adeguate garanzie di esatto adempimento dell'Offerta, secondo quanto previsto dall'articolo 37-bis, comma 3, del Regolamento Emittenti.

3.3. Durata dell'Offerta

Il periodo di adesione dell'Offerta (il "Periodo di Adesione") sarà concordato con Borsa Italiana nel rispetto dei termini previsti dall'articolo 40 del Regolamento Emittenti e avrà una durata compresa tra un minimo di 15 (quindici) e un massimo di 25 (venticinque) giorni di borsa aperta, salvo proroga o eventuale Riapertura dei Termini (come infra definita).

Il Periodo di Adesione avrà inizio a seguito dell'approvazione del Documento di Offerta da parte di CONSOB in conformità alla normativa vigente e alla pubblicazione del Documento di Offerta. I termini e le condizioni di adesione all'Offerta e le date del Periodo di Adesione saranno descritti nel Documento di Offerta.

L'Offerente procederà al pagamento del Corrispettivo per Azione alla data di pagamento che sarà indicata nel Documento di Offerta (la "Data di Pagamento").

3.4. Applicazione degli articoli 39-bis e 40-bis del Regolamento Emittenti

Trattandosi di offerta promossa dall'Offerente che, congiuntamente alle Persone che Agiscono di Concerto, detiene una partecipazione nell'Emittente superiore alla soglia del 30% prevista dall'articolo 106, comma 1, del TUF, all'Offerta si applicano gli articoli 39-bis e 40-bis del Regolamento Emittenti e, pertanto:

(i) prima dell'approvazione da parte del consiglio di amministrazione dell'Emittente del comunicato ai sensi degli articoli 103, comma 3, del TUF e 39 del Regolamento Emittenti, gli amministratori indipendenti dell'Emittente, che non siano parti correlate dell'Offerente, redigeranno un parere motivato contenente le valutazioni sull'Offerta e sulla congruità del Corrispettivo, potendosi avvalere a tal fine dell'ausilio di un esperto indipendente dagli stessi individuato;

(ii) entro il giorno di borsa aperta successivo alla Data di Pagamento, il Periodo di Adesione potrà essere riaperto per 5 (cinque) giorni di borsa aperta al verificarsi delle circostanze di cui all'articolo 40-bis, comma 1, lettera b), del Regolamento Emittenti, sempreché non ricorrano i casi di cui all'articolo 40-bis, comma 3, del Regolamento Emittenti (la "Riapertura dei Termini"). In caso di Riapertura dei Termini, il pagamento del Corrispettivo per le Azioni che saranno portate in adesione durante la Riapertura dei Termini sarà effettuato non più tardi di 10 (dieci) giorni di borsa aperta dalla Data di Pagamento (la "Data di Pagamento ad Esito della Riapertura dei Termini").

3.5. Possibili scenari a esito dell'Offerta e potenziale Delisting

Come indicato nel precedente Paragrafo 2.2, l'Offerente intende conseguire il Delisting delle Azioni dell'Emittente.

3.5.1. Obbligo di Acquisto delle Azioni ai sensi dell'articolo 108, comma 2, del TUF

Nel caso in cui, a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), l'Offerente (congiuntamente alle Persone che Agiscono di Concerto) venisse complessivamente a detenere – per effetto delle adesioni all'Offerta, nonché di acquisti eventualmente effettuati al di fuori dell'Offerta medesima, direttamente o indirettamente, dall'Offerente e/o dalle Persone che Agiscono di Concerto in conformità alla normativa applicabile, successivamente alla data della presente Comunicazione ed entro il termine del Periodo di Adesione (come eventualmente prorogato in conformità alla normativa applicabile) e/o durante l'eventuale Riapertura dei Termini – una partecipazione complessiva superiore al 90%, ma inferiore al 95% del capitale sociale dell'Emittente, l'Offerente dichiara sin d'ora, anche per conto delle Persone che Agiscono di Concerto, l'intenzione di non ripristinare un flottante sufficiente ad assicurare il regolare andamento delle negoziazioni delle Azioni.

Si precisa che, ai fini del calcolo della soglia prevista dall'articolo 108, comma 2, del TUF, le Azioni Proprie detenute dall'Emittente saranno computate nella partecipazione complessiva dell'Offerente (numeratore) senza essere sottratte dal capitale sociale dell'Emittente (denominatore).

Conseguentemente, al verificarsi della suddetta circostanza, l'Offerente adempirà, anche in nome e per conto delle Persone che Agiscono di Concerto, all'obbligo di acquistare le restanti Azioni dagli azionisti dell'Emittente che ne abbiano fatto richiesta ai sensi dell'articolo 108, comma 2, del TUF (l'"Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF"). Il corrispettivo per l'espletamento della procedura dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF sarà determinato ai sensi dell'articolo 108, comma 3, del TUF e sarà pertanto pari al Corrispettivo (ossia, Euro 5,00 cum dividend per ciascuna Azione).

A seguito del verificarsi dei presupposti dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF, a norma dell'articolo 2.5.1, comma 6, del regolamento dei mercati organizzati e gestiti da Borsa Italiana (il "Regolamento di Borsa"), Borsa Italiana disporrà il Delisting a decorrere dal primo giorno di borsa aperta successivo alla data di pagamento del corrispettivo relativo alla procedura volta ad adempiere all'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF, salvo quanto indicato nel successivo Paragrafo 3.5.2. Pertanto, a seguito dell'adempimento dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF, le Azioni saranno revocate dalla quotazione e gli azionisti dell'Emittente che avranno deciso di non portare in adesione all'Offerta le loro Azioni e che non abbiano richiesto all'Offerente di acquistare le loro Azioni in virtù dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF (fermo quanto indicato nel successivo Paragrafo 3.5.2), saranno titolari di strumenti finanziari non negoziati in alcun mercato regolamentato, con conseguenti difficoltà di liquidare in futuro il proprio investimento.

3.5.2. Obbligo di acquisto delle Azioni ai sensi dell'articolo 108, comma 1, del TUF ed esercizio del diritto di acquisto ai sensi dell'articolo 111 del TUF

Nel caso in cui, a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), l'Offerente (congiuntamente alle Persone che Agiscono di Concerto) venisse complessivamente a detenere – per effetto delle adesioni all'Offerta e di acquisti eventualmente effettuati al di fuori dell'Offerta medesima, direttamente o indirettamente, dall'Offerente e/o dalle Persone che Agiscono di Concerto in conformità alla normativa applicabile, successivamente alla data della presente Comunicazione ed entro il termine del Periodo di Adesione (come eventualmente prorogato in conformità alla normativa applicabile) e/o durante l'eventuale Riapertura dei Termini, e/o a seguito dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF – una partecipazione complessiva almeno pari al 95% del capitale sociale dell'Emittente, l'Offerente dichiara sin d'ora la propria intenzione di avvalersi del diritto di acquistare le rimanenti Azioni in circolazione ai sensi dell'articolo 111 del TUF (il "Diritto di Acquisto").

Si precisa che, ai fini del calcolo della soglia prevista dall'articolo 108, comma 1, del TUF e dall'articolo 111 del TUF, le Azioni Proprie detenute dall'Emittente saranno computate nella partecipazione complessiva dell'Offerente (numeratore) senza essere sottratte dal capitale sociale dell'Emittente (denominatore).

L'Offerente, ove ne ricorrano le condizioni, esercitando il Diritto di Acquisto, adempirà altresì, anche in nome e per conto delle Persone che Agiscono di Concerto, all'obbligo di acquisto di cui all'articolo 108, comma 1, TUF nei confronti degli azionisti dell'Emittente che ne abbiano fatto richiesta (l'"Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 1, del TUF"), dando pertanto corso ad un'unica procedura (la "Procedura Congiunta").

Il Diritto di Acquisto sarà esercitato dall'Offerente non appena possibile dopo la conclusione dell'Offerta o della procedura di adempimento dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF (a seconda dei casi). Il corrispettivo del Diritto di Acquisto sarà fissato ai sensi delle disposizioni di cui all'articolo 108, comma 3, del TUF, come richiamate dall'articolo 111 del TUF, ossia ad un prezzo pari al Corrispettivo (ossia, Euro 5,00 cum dividend per ciascuna Azione).

Ai sensi dell'articolo 2.5.1, comma 6, del Regolamento di Borsa, nel caso di esercizio del Diritto di Acquisto, Borsa Italiana disporrà la sospensione delle Azioni dalle negoziazioni e/o il Delisting, tenendo conto dei tempi previsti per l'esercizio del Diritto di Acquisto.

3.5.3. Eventuale scarsità del flottante

Fermo restando quanto indicato nei Paragrafi 3.5.1 e 3.5.2, nel caso in cui, a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), non si verificassero i presupposti per il Delisting e il flottante residuo delle Azioni fosse superiore al 10% ma inferiore al 20% del capitale sociale dell'Emittente, anche in considerazione dell'eventuale permanenza nel capitale dell'Emittente di azionisti con partecipazioni rilevanti ai sensi della normativa applicabile, tale flottante potrebbe non essere ritenuto idoneo a soddisfare le esigenze di sufficiente diffusione richieste dal Regolamento di Borsa per il mantenimento dell'Emittente nel segmento STAR di Euronext Milan, con conseguente possibile trasferimento dell'Emittente da tale segmento al mercato Euronext Milan, secondo quanto previsto dall'articolo IA.4.2.2, comma 3, delle Istruzioni di Borsa. In caso di perdita della qualifica di STAR, le Azioni dell'Emittente potrebbero presentare un grado di liquidità minore rispetto a quello registrato alla data della presente Comunicazione. Inoltre, l'Emittente non sarebbe più tenuto al rispetto dei particolari requisiti di trasparenza e corporate governance obbligatori per le sole società quotate appartenenti al segmento STAR e potrebbe decidere, a sua discrezione, di non farne applicazione in via volontaria.

Inoltre, nel caso in cui, a esito dell'Offerta (ivi inclusa l'eventuale proroga del Periodo di Adesione e/o la Riapertura dei Termini), non si verificassero i presupposti per il Delisting e si verificasse una scarsità di flottante tale da non assicurare il regolare andamento delle negoziazioni delle Azioni anche in considerazione dell'eventuale permanenza nell'azionariato dell'Emittente di azionisti con partecipazioni rilevanti ai sensi della normativa applicabile, Borsa Italiana potrebbe disporre la sospensione delle Azioni dalle negoziazioni e/o il Delisting ai sensi dell'articolo 2.5.1 del Regolamento di Borsa, salvo che l'Offerente non decida di ripristinare un flottante idoneo ad assicurare un regolare andamento delle negoziazioni delle Azioni.

A tal riguardo, si segnala che, anche in presenza di una scarsità del flottante, l'Offerente non intende porre in essere misure volte a ripristinare le condizioni minime di flottante per un regolare andamento delle negoziazioni delle Azioni, in quanto la normativa applicabile non impone alcun obbligo in tal senso.

In caso di Delisting, si segnala che i titolari delle Azioni Oggetto dell'Offerta che non abbiano aderito all'Offerta saranno titolari di strumenti finanziari non negoziati in alcun mercato regolamentato, con conseguenti difficoltà di liquidare in futuro il proprio investimento.

3.5.4. Fusione

3.5.4.a Fusione in assenza di Delisting (Fusione Diretta)

Qualora il Delisting non fosse conseguito per effetto dell'adempimento dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 2, del TUF e/o dell'Obbligo di Acquisto ai sensi dell'art. 108, comma 1, del TUF e dell'esercizio del Diritto di Acquisto ai sensi dell'articolo 111, comma 1, del TUF, l'Offerente intende conseguire il Delisting mediante la Fusione Diretta, ossia la fusione per incorporazione dell'Emittente nell'Offerente (società non quotata), nei tempi e con le modalità necessari per adempiere tutte le disposizioni di legge applicabili.

Si precisa che l'Offerente e le Persone che Agiscono di Concerto, congiuntamente considerate sono titolari di una partecipazione complessiva pari al 66,79% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) calcolati sulla base del Capitale Sociale Fully Diluted dell'Emittente. Pertanto, in virtù degli impegni di cui all'Accordo di Investimento e Patto Parasociale, l'Offerente unitamente alle Persone che Agiscono di Concerto disporrà dei diritti di voto necessari e sufficienti per esercitare il controllo sull'Assemblea ordinaria e straordinaria dell'Emittente e, di conseguenza, per approvare la Fusione Diretta.

Tenuto conto che l'Offerente è parte correlata dell'Emittente ai sensi del Regolamento Consob n. 17221/2010 in materia di operazioni con parti correlate (il "Regolamento Parti Correlate"), la Fusione Diretta si qualificherebbe quale operazione tra parti correlate ai sensi del medesimo Regolamento e, conseguentemente, sarebbe sottoposta ai principi e alle regole di trasparenza e correttezza sostanziale e procedurale contemplati dalla procedura per le operazioni con parti correlate adottata dall'Emittente in attuazione del Regolamento Parti Correlate.

Nell'ipotesi in cui l'Emittente dovesse essere oggetto dell'operazione di Fusione Diretta, agli azionisti dell'Emittente che non abbiano concorso alla deliberazione di approvazione della Fusione Diretta (e pertanto di esclusione dalla quotazione) spetterebbe il diritto di recesso ai sensi dell'articolo 2437-quinquies del codice civile, in quanto, in tale ipotesi, essi riceverebbero in concambio azioni non quotate su un mercato regolamentato. In tale caso, il valore di liquidazione delle azioni oggetto di recesso sarebbe determinato ai sensi dell'articolo 2437-ter, comma 3, del codice civile, facendo esclusivo riferimento alla media aritmetica dei prezzi di chiusura nei 6 (sei) mesi che precedono la pubblicazione dell'avviso di convocazione dell'assemblea le cui deliberazioni legittimano il recesso.

Pertanto, a seguito della Fusione Diretta, ove realizzata, gli azionisti dell'Emittente che decidessero di non esercitare il diritto di recesso sarebbero titolari di strumenti finanziari non negoziati in alcun mercato regolamentato, con conseguente difficoltà di liquidare in futuro il proprio investimento.

3.5.4.b Fusione successiva al Delisting (Fusione Inversa)

Nell'ipotesi alternativa di Fusione Inversa, ossia di fusione per incorporazione dell'Offerente nell'Emittente dopo il Delisting, agli azionisti dell'Emittente – che (i) siano titolari di Azioni quando l'Offerente venga a detenere, ad esito dell'Offerta, una partecipazione complessiva superiore al 90%, ma inferiore al 95%, del capitale sociale dell'Emittente, e (ii) non abbiano concorso alla deliberazione di approvazione della Fusione Inversa – spetterebbe il diritto di recesso solo al ricorrere di uno dei presupposti di cui all'articolo 2437 del codice civile. In tal caso, il valore di liquidazione delle azioni oggetto di recesso sarebbe determinato ai sensi dell'articolo 2437-ter, comma 2, del codice civile, tenuto conto della consistenza patrimoniale dell'Emittente e delle sue prospettive reddituali, nonché dell'eventuale valore di mercato delle Azioni.

3.6. Mercato sul quale è promossa l'Offerta

L'Offerta sarà promossa esclusivamente in Italia, in quanto le Azioni dell'Emittente sono quotate esclusivamente su Euronext Milan, segmento STAR, ed è rivolta, a parità di condizioni, a tutti gli azionisti dell'Emittente titolari di Azioni Oggetto dell'Offerta.

L'Offerta non è stata e non sarà promossa, né diffusa negli Stati Uniti d'America, in Canada, Giappone e Australia, né in qualsiasi altro Paese in cui tale Offerta sia vietata in assenza di autorizzazione da parte delle competenti autorità o sia in violazione di norme o regolamenti (tali Paesi, inclusi Stati Uniti d'America, Australia, Canada e Giappone, collettivamente, gli "Altri Paesi"), né utilizzando strumenti di comunicazione o commercio nazionale o internazionale degli Altri Paesi (ivi inclusi, a titolo esemplificativo, la rete postale, il fax, la posta elettronica, il telefono e Internet), né attraverso qualsivoglia struttura di alcuno degli intermediari finanziari degli Altri Paesi, né in alcun altro modo.

L'adesione all'Offerta da parte di soggetti residenti in Paesi diversi dall'Italia potrebbe essere soggetta a specifici obblighi o restrizioni previsti da disposizioni di legge o regolamentari. È esclusiva responsabilità dei soggetti che intendono aderire all'Offerta conformarsi a tali norme e, pertanto, prima di aderire all'Offerta, tali soggetti saranno tenuti a verificarne l'esistenza e l'applicabilità, rivolgendosi ai propri consulenti. L'Offerente non potrà essere ritenuto responsabile della violazione da parte di qualsiasi soggetto di qualsiasi delle predette limitazioni.

4. PARTECIPAZIONI DETENUTE DALL'OFFERENTE E DALLE PERSONE CHE AGISCONO DI CONCERTO

Alla data della presente Comunicazione, l'Offerente è titolare della Partecipazione Iniziale, corrispondente a complessive n. 23.467.567 Azioni, pari al 33,04% del capitale sociale di Antares Vision e al 26,32% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione.

Si precisa, inoltre, che, alla data della presente Comunicazione, le Persone che Agiscono di concerto non detengono, direttamente o indirettamente tramite alcun veicolo diverso dall'Offerente, alcuna Azione, fatta eccezione per: (i) Regolo che detiene n. 18.174.683 Azioni, pari al 25,59% del capitale sociale di Antares Vision e al 40,76% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione, e (ii) il signor Fabio Forestelli, il quale detiene n. 138.242 Azioni, pari allo 0,19% del capitale sociale di Antares Vision e allo 0,16% dei diritti di voto esercitabili nelle Assemblee degli azionisti dell'Emittente (al netto delle Azioni Proprie) alla data della presente Comunicazione. Si precisa, inoltre, che Fabio Forestelli diverrà titolare di ulteriori n. 552.969 Azioni di nuova emissione che gli saranno assegnate in qualità di beneficiario ai sensi del Piano Azionario di Incentivazione.

Né l'Offerente, né le Persone che Agiscono di Concerto detengono strumenti finanziari che conferiscono una posizione lunga nell'Emittente.

5. COMUNICAZIONI E AUTORIZZAZIONI PER LO SVOLGIMENTO DELL'OFFERTA

La promozione dell'Offerta non è soggetta all'ottenimento di alcuna autorizzazione.

6. PUBBLICAZIONE DEI COMUNICATI E DEI DOCUMENTI RELATIVI ALL'OFFERTA

Il Documento di Offerta, i comunicati e tutti i documenti relativi all'Offerta saranno disponibili, tra l'altro, sul sito internet dell'Emittente all'indirizzo www.antaresvisiongroup.com e sul sito internet del global information agent all'indirizzo https://transactions.sodali.com/.

7. GLOBAL INFORMATION AGENT

Sodali & Co, con sede legale in Roma, via Giovanni Paisiello n. 6, è stato nominato dall'Offerente quale global information agent (il "Global Information Agent") al fine di fornire informazioni relative all'Offerta a tutti gli azionisti dell'Emittente.

A tal fine, sono stati predisposti dal Global Information Agent i seguenti canali informativi: un account di posta elettronica dedicato: [email protected]; numero verde: 800 141 319 (da rete fissa dall'Italia), linea diretta: +39 06 97620599 (da rete fissa, mobile e dall'estero) e numero WhatsApp: +39 340 4029760. Tali numeri di telefono saranno attivi dal lunedì al venerdì dalle ore 9:00 alle ore 18:00 (Central European Time). Il sito internet di riferimento del Global Information Agent è https://transactions.sodali.com/.

8. CONSULENTI DELL'OPERAZIONE

In relazione all'Offerta, l'Offerente e Crane NXT sono assistiti da PedersoliGattai, in qualità di consulente legale, e da Goldman Sachs, quale advisor finanziario, e da Equita SIM S.p.A. e Intermonte SIM S.p.A., quali intermediari incaricati del coordinamento della raccolta delle adesioni all'Offerta.

Comunicazione emessa da Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A. e diffusa al mercato da Antares Vision S.p.A. per conto di Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A.

Regolo e i Senior Executives sono assistiti da BonelliErede, in qualità di consulente legale, e da J.P. Morgan in qualità di advisor finanziario.

*°*°*

Nota importante

La presente Comunicazione e le informazioni ivi contenute non hanno finalità di né costituiscono in alcun modo consulenza in materia di investimenti. Le dichiarazioni ivi contenute non sono state oggetto di verifica indipendente. Non viene fatta alcuna dichiarazione o garanzia, espressa o implicita, in riferimento a, e nessun affidamento dovrebbe essere fatto relativamente all'imparzialità, accuratezza, completezza, correttezza e affidabilità delle informazioni ivi contenute. L'Offerente e i suoi rappresentanti declinano ogni responsabilità (sia per negligenza o altro), derivanti in qualsiasi modo da tali informazioni e/o per eventuali perdite derivanti dall'utilizzo o meno di questa comunicazione. Accedendo a questi materiali, il lettore accetta di essere vincolato dalle limitazioni di cui sopra. Questa Comunicazione contiene previsioni e stime che riflettono le attuali opinioni del management dell'Offerente in merito ad eventi futuri. Previsioni e stime sono in genere identificate da espressioni come "è possibile," "si dovrebbe," "si prevede," "ci si attende," "si stima," "si ritiene," "si intende," "si progetta," "obiettivo" oppure dall'uso negativo di queste espressioni o da altre varianti di tali espressioni oppure dall'uso di terminologia comparabile. Queste previsioni e stime comprendono, ma non si limitano a, tutte le informazioni diverse dai dati di fatto, incluse, senza limitazione, quelle relative alla posizione finanziaria futura dell'Offerente e ai risultati operativi, la strategia, i piani, gli obiettivi e gli sviluppi futuri nei mercati in cui l'Offerente opera o intende operare. A seguito di tali incertezze e rischi, si avvisano i lettori che non devono fare eccessivo affidamento su tali informazioni di carattere previsionale come previsione di risultati effettivi. La capacità del gruppo di cui fa parte l'Offerente di raggiungere i risultati previsti dipende da molti fattori al di fuori del controllo del management. I risultati effettivi possono differire significativamente (ed essere più negativi di) da quelli previsti o impliciti nei dati previsionali. Tali previsioni e stime comportano rischi ed incertezze che potrebbero avere un impatto significativo sui risultati attesi e si fondano su assunti di base. Le previsioni e le stime ivi formulate si basano su informazioni a disposizione dell'Offerente alla data odierna. L'Offerente non si assume alcun obbligo di aggiornare pubblicamente e di rivedere previsioni e stime a seguito della disponibilità di nuove informazioni, di eventi futuri o di altro, fatta salva l'osservanza delle leggi applicabili. Tutte le previsioni e le stime successive, scritte e orali, attribuibili all'Offerente o a persone che agiscono per conto dello stesso sono espressamente qualificate, nella loro interezza, da queste dichiarazioni cautelative.

*°*°*

IL PRESENTE DOCUMENTO NON DEVE ESSERE DIFFUSO, PUBBLICATO O DISTRIBUITO, IN TUTTO O IN PARTE, DIRETTAMENTE O INDIRETTAMENTE, IN QUALSIASI PAESE IN CUI LA SUA DIFFUSIONE, PUBBLICAZIONE O DISTRIBUZIONE COSTITUIREBBE UNA VIOLAZIONE DELLE LEGGI O REGOLAMENTAZIONI APPLICABILI, TRA CUI GLI STATI UNITI D'AMERICA, CANADA, GIAPPONE E AUSTRALIA (E ALTRI PAESI, COME DI SEGUITO DEFINITI).

L'offerta pubblica di acquisto obbligatoria totalitaria di cui alla presente Comunicazione (l'"Offerta") sarà promossa da Crane NXT Inspection and Tracking Technologies S.p.A. (l'"Offerente" o "Crane NXT ITT") sulle azioni ordinarie di Antares Vision S.p.A. (l'"Emittente" o "Antares Vision").

La presente Comunicazione non costituisce un'offerta di acquisto o di vendita delle azioni ordinarie di Antares Vision.

Prima dell'inizio del Periodo di Adesione all'Offerta, come richiesto ai sensi della normativa applicabile, l'Offerente pubblicherà un Documento di Offerta che gli azionisti di Antares Vision devono esaminare

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con attenzione.

L'Offerta sarà promossa esclusivamente in Italia e sarà rivolta, a parità di condizioni, a tutti i detentori di azioni ordinarie di Antares Vision. L'Offerta sarà promossa esclusivamente in Italia in quanto le azioni ordinarie di Antares Vision sono negoziate sul segmento STAR dell'Euronext Milan, mercato regolamentato organizzato e gestito da Borsa Italiana, e la stessa è soggetta agli obblighi e ai requisiti procedurali previsti dalla legge italiana.

L'Offerta non è e non sarà promossa, né diffusa negli Stati Uniti d'America (ovvero rivolta ad U.S. Persons, come definite ai sensi dello U.S. Securities Act del 1933 e successive modificazioni), Canada, Giappone e Australia, nonché in qualsiasi altro Paese in cui tale Offerta non sia consentita in assenza di autorizzazione da parte delle competenti autorità o sia in violazione di norme o regolamenti (tali Paesi, inclusi Stati Uniti d'America, Canada, Giappone e Australia, collettivamente, gli "Altri Paesi"), né utilizzando strumenti di comunicazione o commercio nazionale o internazionale degli Altri Paesi (ivi inclusi, a titolo esemplificativo, la rete postale, il fax, il telex, la posta elettronica, il telefono e internet), né attraverso qualsivoglia struttura di alcuno degli intermediari finanziari degli Altri Paesi, né in alcun altro modo. Non è stata né sarà intrapresa alcuna azione per rendere l'Offerta possibile in uno qualsiasi degli Altri Paesi.

Copia parziale o integrale di qualsiasi documento che l'Offerente emetterà in relazione all'Offerta, non è e non dovrà essere inviata, né in qualsiasi modo trasmessa, o comunque distribuita, direttamente o indirettamente, negli Altri Paesi. Chiunque riceva i suddetti documenti non dovrà distribuirli, inviarli o spedirli (né a mezzo di posta né attraverso alcun altro mezzo o strumento di comunicazione o commercio) negli Altri Paesi.

Non saranno accettate eventuali adesioni all'Offerta conseguenti ad attività di sollecitazione poste in essere in violazione delle limitazioni di cui sopra.

La presente Comunicazione, così come qualsiasi altro documento emesso dall'Offerente in relazione all'Offerta, non costituisce né fa parte di alcuna offerta di acquisto, né di alcun invito o sollecitazione di offerta per vendere, strumenti finanziari negli Stati Uniti d'America o in nessuno degli Altri Paesi. Nessuno strumento può essere offerto o compravenduto negli Altri Paesi in assenza di specifica autorizzazione in conformità alle applicabili disposizioni del diritto locale di detti Paesi ovvero di deroga rispetto alle medesime disposizioni.

La presente Comunicazione è stata predisposta in conformità alla normativa italiana e le informazioni qui rese note potrebbero essere diverse da quelle che sarebbero state rese note ove la comunicazione fosse stata predisposta in conformità alla normativa di Paesi diversi dall'Italia.

Questa Comunicazione è accessibile nel o dal Regno Unito esclusivamente (i) da persone che abbiano esperienza professionale in materia di investimenti che rientrano nell'Articolo 19(5) del Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005, come successivamente modificato (l'"Order"); o (ii) da società con patrimonio netto elevato e da altre persone alle quali il Comunicato può essere legittimamente trasmesso, in quanto rientranti nell'Articolo 49(2) commi da (a) a (d) dell'Order (tutti questi soggetti sono definiti congiuntamente come "Soggetti Rilevanti"). Gli strumenti finanziari di cui alla presente Comunicazione sono disponibili solamente ai Soggetti Rilevanti (e qualsiasi invito, offerta, accordo a sottoscrivere, acquistare o altrimenti acquisire tali strumenti finanziari sarà rivolta solo a questi ultimi). Qualsiasi soggetto che non sia un Soggetto Rilevante non dovrà agire o fare affidamento su questo documento o sui suoi contenuti.

L'adesione all'Offerta da parte di soggetti residenti in Paesi diversi dall'Italia potrebbe essere soggetta a specifici obblighi o restrizioni previsti da disposizioni di legge o regolamentari. È esclusiva responsabilità dei destinatari dell'Offerta conformarsi a tali norme e, pertanto, prima di aderire all'Offerta, verificarne l'esistenza e l'applicabilità, rivolgendosi ai propri consulenti. L'Offerente non potrà essere ritenuto responsabile della violazione da parte di qualsiasi soggetto di qualsiasi delle predette limitazioni.

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