AKTİF YATIRIM BANKASI A.Ş.

Sermaye Piyasası Aracı Notu

Bu sermaye piyasası aracı notu, Sermaye Piyasası Kurulu (Kurul)'nca 29/11/2024 tarihinde onavlanmıştır.

Ortaklığımızın toplam 18.500.000.000.-TL¹ tutarındaki ihrac tayanı kapsamındaki borçlanma araçlarının halka arz edilecek 3.500.000.000.- TL'lik kısmının halka arzına ilişkin sermaye piyasası aracı notudur.

Sermaye piyasası aracı notunun onaylanması, sermaye piyasası aracı notunda yer alan bilgilerin doğru olduğunun Kurulca tekeffülü anlamına gelmeyeceği gibi, sermaye piyasası araçlarına ilişkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez. Bu sermaye piyasası aracı notu çerçevesinde ihraç edilecek borçlanma araçlarına ilişkin ihraççının yatırımcılara karşı olan ödeme yükümlülüğü, Kurul veya herhangi bir kamu kuruluşu tarafından garanti altına alınmamıştır. Ayrıca halka arz edilecek borclanma araclarının fiyatının belirlenmesinde Kurul'un herhangi bir takdir ya da onay yetkisi yoktur.

Bu sermaye piyasası aracı notu ihraççı bilgi dokümanı ve özet ile birlikte geçerli bir izahname oluşturur. Bu nedenle, halka arz edilecek borçlanma aracına ilişkin yatırım kararları ihraççı bilgi dokümanı, sermaye piyasası aracı notu ve özetin bir bütün olarak değerlendirilmesi sonucu verilmelidir.

Bu sermaye piyasası aracı notu ile birlikte incelenmesi gereken ihraççı bilgi 9/8/2024 tarihinde, özet ise $\frac{29}{11}$ , $\frac{20}{24}$ tarihinde ortaklığımızın dokümanı www.aktifbank.com.tr adresli internet sitesi ile Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP)'nda (kap.gov.tr) yayımlanmıştır. Ayrıca başvuru yerlerinde incelemeye açık tutulmaktadır.

Sermaye Piyasası Kanunu (SPKn)'nun 10'uncu maddesi uyarınca, izahnameyi oluşturan belgeler ve bu belgelerin eklerinde yer alan yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden kaynaklanan zararlardan ihraccı sorumludur. Zararın ihraccıdan tazmin edilememesi veya edilemeyeceğinin açıkça belli olması halinde; halka arz edenler, ihraca aracılık eden lider yetkili kuruluş, varsa garantör ve ihraççının yönetim kurulu üyeleri kusurlarına ve durumun gereklerine göre zararlar kendilerine yükletilebildiği ölçüde sorumludur. Bağımsız denetim, derecelendirme ve değerleme kuruluşları gibi izahnameyi oluşturan belgelerde yer almak üzere hazırlanan raporları hazırlayan kişi ve kurumlar da hazırladıkları raporlarda yer alan yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden SPKn hükümleri cercevesinde sorumludur.

Kurulca 08/08/2024 tarihinde onaylanan ihraççı bilgi dokümanı kapsamında daha önce ihraç edilen borçlanma aracı aşağıda liste haline verilmektedir.

шп
Finansman Bonosu
Finansman Bonosu
Finansman Bonosu
Finansman Bonosu
Finansman Bonosu
Finansmen Bonosu

Nominal TRY 1,000,000,000 TRY 500 000 000 TRY 3,000,000,000 TRY 3.500.000.000 TRY 3.500,000,000 TRY 3.500,000,000

TREAKYB12545 TREAKYR22510 TREAICYR22528 TRFAKYB42518 TREAKYB52517 TRFAKYB52525

20.09.2024 13.08.2024 15.08.2024 24.10.2024 05.11.2024 20.11.2024

Ihrac Tarihi

itfs Tarihi 06.01.2025 11.02.2025 13.02.2025 24.04.2025 06.05.2025 21.05.2025

Inrac Sekli

BISTAIR

BISTANP

Haika Arz

Halka Arz

Halka Arz

Halka

Söz konusu tavan, nitelikli yatırımcılara satılmak üzere ihraç edilecek borçlanma araçlarını ve yapılandır. araçlarını da kapsamaktadır.

$\mathbf{1}$

KISALTMA VE TANIMLAR
İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANINDA YER VERİLEN GÖRÜŞLER VE ONAYLAR DIŞINDAKİ GÖRÜŞLER/ONAYLAR
1. SERMAYE PİYASASI ARACI NOTUNUN SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİŞİLER 4
2. RİSK FAKTÖRLERİ
3. TEMEL BİLGİLER
4. İHRAÇ VE HALKA ARZ EDİLECEK BORÇLANMA ARAÇLARINA İLİŞKİN BİLGİLER . 7
5. HALKA ARZA İLİŞKİN HUSUSLAR
6. BORSADA İŞLEM GÖRMEYE İLİŞKİN BİLGİLER
7. GARANTİ HÜKÜMLERİ VE GARANTÖRE İLİŞKİN BİLGİLER
8. DİĞER BİLGİLER
9. BORÇLANMA ARAÇLARI İLE İLGİLİ VERGİLENDİRME ESASLARI 28
10. INCELEMEYE AÇIK BELGELER
11. EKLER

KISALTMA VE TANIMLAR

A.Ş.	Anonim Şirket
BDDK	Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu
BİST, BİAŞ veya Borsa	Borsa İstanbul
BSMV	Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisi
CVÖA	Çifte Vergilendirmeyi Önleme Anlaşması
DIBS	Devlet İç Borçlanma Senetleri
GVK	Gelir Vergisi Kanunu
KAP	Kamuyu Aydınlatma Platformu
KKTC	Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti
MKK	Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş.
KVK	Kurumlar Vergisi Kanunu
SPK	Sermaye Piyasası Kurulu
SPKn	Sermaye Piyasası Kanunu
TC	Türkiye Cumhuriyeti
TCMB	Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası
TL	Türk Lirası
TMSF	Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonu
TTK	Türk Ticaret Kanunu
YK	Yönetim Kurulu
YP	Yabancı Para

İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANINDA YER VERİLEN GÖRÜŞLER VE ONAYLAR DIŞINDAKİ GÖRÜŞLER/ONAYLAR

YOKTUR.

1. SERMAYE PİYASASI ARACI NOTUNUN SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİSİLER

Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu sermaye piyasası aracı notunda ve eklerinde yer alan sorumlu olduğumuz kısımlarda bulunan bilgilerin ve verilerin gerçeğe uygun olduğunu ve sermaye piyasası aracı notunda bu bilgilerin anlamını değistirecek nitelikte bir eksiklik bulunmaması için her türlü makul özenin gösterilmiş olduğunu beyan ederiz.

2. RİSK FAKTÖRLERİ

İhracı yapılacak olan borçlanma araçlarına ilişkin Aktif Yatırım Bankası A.Ş.'nin yatırımcılara karşı olan ödeme yükümlülüğü herhangi bir kamu kuruluşu tarafından garanti altına alınmamış olup, yatırım kararının, İhraccının finansal durumunun analiz edilmesi suretiyle verilmesi gerekmektedir.

Ihraç edilecek borçlanma araçlarına yatırım yapılması ile ilgili öngörülen ve önem taşıyan riskler aşağıda açıklanmıştır. Bununla birlikte ihraççının mevcutta önemli olarak öngörmediği, halihazırda haberdar olmadığı ve öngöremediği riskler olabilir.

Söz konusu borçlanma araçlarına ilişkin riskleri tam anlamıyla anlayamayan muhtemel yatırımcılar bağımsız finansal tavsiye almalıdırlar.

Ödenmeme Riski

Ihraççının temerrüde düşmesi, vade tarihinde itfa veya vadeden önce geri alım yükümlülüğünü yerine getirememesi durumunda yatırımcı için yatırdığı anapara ve tahakkuk etmiş faiz tutarının tamamını veya bir kısmını kaybetme riski söz konusudur. İhraççının, borçlanma araçlarının anapara ve faizini ödeyememesi durumunda yatırımcılar, borcun anapara ve faizini yargı yoluna başvurmak suretiyle tahsil edebilirler. İcra İflas Kanunu'na göre borçlanma araçları adi borç senedi hükümlerine tabi olup, alacak sıralamasında imtiyazlı olmayan diğer bütün alacaklarla birlikte dördüncü sıradadır. İhraç edilecek borçlanma araçları TMSF'ye tabi bir ürün olmayıp, ihraç edilecek borçlanma araçları için TMSF'nin herhangi bir ödeme garantisi yoktur.

Piyasa Riski

Piyasa şartlarına bağlı olarak, piyasa faiz oranlarının değişmesi karşısında, ihraç edilmiş menkul kıymetin değerinde görülecek değişikliklerdir. Eğer menkul kıymetler, ihr anlaşılan vadeye kadar elde tutulursa, yatırımcı bu dalgalanmalardan etkilenmey

anapara ve anlasılan faiz ödemesini anlasılan vadede alacaktır. Ancak yatırımcının menkul kıymeti vadesini beklemeden satması durumunda, yatırdığı anaparadan daha düşük bir tutara satması sözkonusu olabilecektir. Söz konusu menkul kıymetin vadesi uzadıkca faiz oranlarından etkilenme riski de artacaktır.

Borclanma araçları ihraç edildikten sonra, bu araçların ikincil piyasadaki faiz oranı ekonomideki ve Banka'nın mali yapısındaki gelişmelere bağlı olarak, ilan edilen faiz oranından farklı olarak ikincil piyasada oluşacaktır. Böylece borçlanma araçlarının itfa tarihine kadar olan değeri faiz oranlarındaki değişikliklere paralel olarak değişebilecektir.

Ancak aşağıdaki koşulları sağlamak şartıyla tüm yurtiçi bireysel yatırımcılara eşit bir şekilde Aktif Bank tarafından geri alım imkanı sunulacak olup böylece yatırımcılar piyasa riskinden korunmuş olacaklardır. Buna göre işbu sermaye piyasası aracı notu kapsamında ihraç ve halka arz edilecek olan borclanma araclarından alan tüm vurtiçi bireysel yatırımcılar, aldıkları borçlanma araçlarını alış tarihinden Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak elde tutmaları halinde; vadeden önce Banka'ya yapılan bu satışlarda alım işlemi nedeniyle borclanma araçları için ödedikleri anapara ile birlikte elde tutulan süreye tekabül eden işlemiş faizi de elde edecek olup bu bedel, sartları sağlayan tüm yatırımcılara Banka tarafından ödenecektir. Bu durumda geri alım fiyatı Banka tarafından, elde tutma süresine bağlı farklı getiri oranları dikkate alınarak belirlenebilecek olup satıs esnasında Banka'nın internet sitesinde ilan edilecektir.

Örneğin, T tarihinde 90,-TL'ye borçlanma aracı alan yatırımcılar için vadede 100,-TL itfa bedeli ile hesaplanan beklenen getiri oranı % olsun. Alınan ve kesintisiz olarak elde tutulan söz konusu borçlanma araçlarının vade sonuna kadar beklemeden T+30 tarihinde Banka'ya satılması durumunda, Banka, 90 TL ile birlikte bu tutara T tarihinden T+30 tarihine kadar %r-%0,50 oranından işleyen faizi yatırımcıya ödeyecektir. Alımdan sonra kesintisiz olarak elde tutulan söz konusu borçlanma araçlarının vade sonuna kadar beklemeden T+60 tarihinde Banka'ya satılması durumunda, Banka, 90 TL ile birlikte bu tutara T tarihinden T+60 tarihine kadar %r-%0 oranından işleyen faizi yatırımcıya ödeyecektir.

Likidite Riski

Yatırımcının menkul kıymeti vadesinden önce satarak vaptığı yatırımı nakde dönüstürmek istemesi durumunda, menkul kiymetin alim satimi için mevcut piyasa yapısının sığ olması ve diğer nedenlerle pozisyonlarını uygun bir fiyatta, yeterli tutarda ve gerekli zamanda elden çıkaramaması veya pozisyonlardan çıkamaması durumunda ortaya çıkan zarar etme ihtimalidir. Ayrıca, ihraç edilecek menkul kıymetin işlem göreceği piyasada gerçekleştirilebilecek işlem hacimleri ile ilgili alt limitler bulunması nedeniyle yatırımcının sahip olduğu menkul kıymetin tutarının bu limitlerin altında olması durumunda ilgili piyasada islem yapamaması likidite riskinin ortaya çıkmasına neden olabilir.

Yasal Risk

Borçlanma araçlarının, halka arz edildiği dönemden sonra yasal mevzuatta ve düzenleyici otoritelerin düzenlemelerinde meydana gelen değişikliklerden olumsuz yönde etkilenme riski vardır. Borçlanma araçlarının gelir ve alım/satım kazancları isbu sermave piyasası araçı notu madde 9'da açıklanan vergilendirme esaslarına tabidir. Bu esaslardaki değisimlere bağlı olarak yatırımcıların elde edeceği net getiriler değişebilir ve buna bağlı olarak borçlanma araçlarının fiyatında değişiklikler olabilir.

Genel Piyasa Riski

Borçlanma aracının ihraç edildikten sonra fiyatı ikincil piyasada belirlenecektir. kıymeti ihraç eden bankanın kredi değerliliğinden bağımsız olarak piyasadaki faiz or

genel seviyesindeki artışlar menkul kıymetin piyasa fiyatını düşürücü yönde, faiz oranlarındaki gerilemeler ise menkul kıymetin piyasa fiyatını artırıcı yönde etki gösterecektir. Bu cerceyede, genel piyasa riski, faiz oranlarının genel seviyesinde meydana gelebilecek değişikliklerden dolayı karşılaşılabilecek risktir. Ancak faiz oranlarının genel seviyesinde meydana gelebilecek değişiklikler ihraççının ödeyeceği toplam faiz tutarında bir değişikliğe neden olmayacaktır.

Grup Bazında Yoğunlasma Riski

Yoğunlaşma riski, bankanın farklı risk türleri arasında veya münferit risk bazında, temel faaliyetlerini sürdürebilme yeteneğini veya mali bünyesini tehdit edebilecek ya da bankanın risk profilinde önemli değişiklik yapabilecek düzeyde büyük kayıplar doğurabilecek yoğunlaşmadan kaynaklanan riskleri ifade eder. Yoğunlaşma riski, riskin yeterince cesitlendirilemediği durumlarda ortaya çıkmaktadır.

Banka nakdi ve gayri nakdi kredilerinin önemli bir bölümünü ilişkili şirketlere (Calık Grubu) kullandırmıştır. Banka'nın ortaklarına ve mensuplarına verilen her çeşit kredi veya avansın bakiyesine ilişkin bilgiler asağıda verilmektedir.

		31 Aralık 2023		31 Aralık 2022
Bin TL	Nakdi	Gavrinakdi	Nakdi	Gayrinakdi
Banka ortaklarına verilen doğrudan krediler	707,357	627.947	663,056	9,151
Tüzel kişi ortaklara verilen krediler	707.357	627.790	663.056	9.151
Gerçek kişi ortaklara verilen krediler		157	z	s
Banka ortaklarına verilen dolaylı krediler	3,243,115	2.048,679	516.860	160,419
Banka mensuplarına verilen krediler	2,310		1,008
Toplam	3,952,782	2.676.626	1,180,924	169.570

3. TEMEL BİLGİLER

3.1. Halka arza ilişkin ilgili gerçek ve tüzel kişilerin menfaatleri:

İhraçtan elde edilecek hasılat Banka'nın genel faaliyetleri için kullanılacak olup, bunun dışında başka bir kişinin ihraca ilişkin menfaati bulunmamaktadır.

3.2. Halka arzın gerekçesi ve halka arz gelirlerinin kullanım yerleri:

Halka arz suretiyle borçlanma aracı ihracının amacı, bankanın 2009 yılından bu yana nitelikli yatırımcılara yönelik olarak ihraç ettiği borçlanma araçlarını bireysel yatırımcılar ile de buluşturması ve banka müşteri tabanının genişletilmesidir.

İlk defa 2009 yılında ve 35 milyon TL nominal tutarında ihraç edilen borçlanma araçları, aradan geçen süre içerisinde katlanarak artmıştır. Aradan geçen süre içerisinde itfalar ve yeniden ihraçlar neticesinde, finansman bonosu ve tahviller nitelikli yatırımcılar açısından tanınan bir yatırım aracı olmuştur.

Şubat 2017'de Aktif Bank tarafından gerçekleşen ilk halka arzımızla finansman bonosu bireysel yatırımcılara sunularak müşteri tabanının genişletilmesine katkıda bulunmuştur. Yenimali arzın temel amacı, daha geniş bir yatırımcı kitlesine ulaşabilmek ve müşteri, artırılmasıdır.

Borclanma araçlarının halka arzı ile Banka yurtici borclanma kaynaklarını çeşitlendirerek uzun vadeli kaynak yaratabilecek ve likidite riskinin yönetilmesinde kullandığı borçlanma araçlarının niteliğini iyileştirerek uzun vadeli kredi sağlama imkanları da artırılmış olacaktır.

Borçlanma araçları ihracından elde edilecek kaynak, Bankamız faaliyet konularında, bankamızın Aktif/Pasif yönetimi içerisinde değerlendirilmek, Banka fonlama kaynaklarını çeşitlendirmek, faize duyarlı olan pasiflerinin ortalama vadesini uzatmak ve evvelden ihraç edilmiş olan finansman bonosu ve/veya tahvillerin itfa tarihleri geldiğinde yenilenmesi amacıyla kullanılacaktır.

4. İHRAÇ VE HALKA ARZ EDİLECEK BORÇLANMA ARAÇLARINA İLİŞKİN BİLGİLER

4.1. İhraç edilecek borçlanma araçlarının;

a) Türü: Finansman bonosu.
b) ISIN kodu: İhraç edilecek finansman bonolarına ilişkin ISIN kodu SPK onayını müteakip İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.'den temin edilecektir.
c) Nama/Hamiline olduğu: Hamiline.
d) Borçlanma araçlarını kaydi olarak izleyen kuruluşun unvanı, adresi:

Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş., Reşitpaşa Mahallesi Borsa Caddesi No:4, 34467 Sarıyer/İSTANBUL

4.2. Borçlanma araçlarının hangi mevzuata göre oluşturulduğu:

İhraç edilecek borçlanma araçları Sermaye Piyasası Mevzuatı çerçevesinde oluşturulmaktadır.

Banka tarafından ihraç edilecek borçlanma araçları Sermaye Piyasası Kurulu'nun II-5.2 Sermaye Piyasası Araçlarının Satışı Tebliği, VII-128.8 sayılı Borçlanma Araçları Tebliği, II-5.1 sayılı İzahname ve İhraç Belgesi Tebliği ile diğer mevzuat cercevesinde talep toplanmaksızın satış yönteminin uygulanması ile ihraç ve halka arz edilecektir.

Aktif Bank tarafından ihraç edilecek borçlanma araçları, BİAŞ'ın 13 Kasım 2015 tarihinde onaylanan ve 30 Kasım 2015 tarihinde yürürlüğe giren "Kotasyon Yönergesi" ile "BİAŞ Borçlanma Araçları Piyasası Yönergesi" hükümlerine tabii olacaktır. İlgili BİAŞ düzenlemelerine göre Aktif Bank tarafından ihraç edilecek borçlanma araçlarının kota alınması BIAŞ Yönetim Kurulu'nun vereceği olumlu karara bağlıdır.

Borçlanma araçlarının Borsa Borçlanma Araçları Piyasası, Kesin Alım Satım Pazarı'nda işlem görme esasları, işlem saatleri, emir tipleri emir büyüklükleri Borsa Borçlanma Araçları Piyasası Yönergesi'nde düzenlenmiştir.

Borçlanma Araçları Piyasası'nda işlemler her gün saat 09.30-17.30 arasında yapılmaktadır. Aynı gün valörlü (Repo-Ters Repo Pazarı'nda aynı gün başlangıç valörlü) işlemler 9.30-12.00 ile 13.00-14.00 arasında, ileri valörlü (Repo-Ters Repo Pazarı'nda ileri başlangıç valörlü) islemler ise saat 9.30-12.00 ile 13.00-17.30 arasında yapılmaktadır.

Emirler işleme konu menkul kıymetin nominal değerleri itibariyle minimum emir büyüklüğü ve katları şeklinde iletilir. Aktifbank borçlanma araçları için 10.000,-TL minimum ve 50.000.000- TL maksimum nominal emir büyüklükleri geçerli olacaktır.

$\frac{1}{\sqrt{2}}$ $\frac{10}{10}$ $\frac{10}{20}$

4.3. Borçlanma araçlarının kaydileştirilip kaydileştirilmediği hakkında bilgi:

İhraç edilecek borçlanma araçları kaydileştirme esasları çerçevesinde Merkezi Kayıt Ki A.Ş. (MKK) nezdinde kaydi olarak tutulmaktadır.

$\overline{7}$

Özel kanunlarında imtiyazlı olduğu belirtilen alacaklar.

Dördüncü Sıra:

İmtiyazlı olmayan diğer bütün alacaklar. Bono ve/veya tahvili alacakları, dördüncü sırada sayılan alacaklar kategorisine girmektedir. (Ek fikra: $17/07/2003 - 4949 S.K./52.md$ ) Bir ve ikinci sıradaki müddetlerin hesaplanmasında asağıdaki süreler hesaba katılmaz:

İflasın açılmasından önce mühlet de dahil olmak üzere geçirilen konkordato süresi.
İflasın ertelenmesi süresi.
Alacak hakkında açılmış olan davanın devam ettiği süre.
Terekenin iflas hükümlerine göre tasfivesinde, ölüm tarihinden tasfive kararı verilmesine kadar gecen süre."

4.6. İhraç edilecek borçlanma araçlarının yatırımcıya sağladığı haklar, bu hakların kullanım esasları ve bu haklara iliskin kısıtlamalar:

Ihraç ve halka arz edilecek olan finansman bonoları yatırımcılarına, ihraç tarihinden itibaren, ihraç sırasında oluşan faiz oranı ile belirlenecek nominal tutarını, vade sonunda alma hakkı vermektedir.

4.6.1. Aktif Bank nezdinde saklanan finansman bonolari

Tüm yurtiçi bireysel yatırımcılar, bu Sermaye Piyasası Aracı Notu'nda belirtilen satış yerlerinden satın aldıkları finansman bonolarını satın aldığı tarihten Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak Aktif Bank nezdindeki hesaplarında tutmayı tercih etmeleri durumunda ayrıca, vadeden önce Banka'ya yaptığı satışlarda, alımda ödedikleri anapara ile birlikte bu tutar için elde tutulan süreye tekabül eden işlemiş faizi de elde edeceklerdir. Finansman bonolarının vade tarihinden önce Banka'ya satılmasında, geri alım fiyatının belirlenmesinde uygulanacak faiz oranları elde tutma süresine bağlı olarak Aktif Bank tarafından belirlenecek ve Aktif Bank internet sitesinde ilan edilecektir. Ancak anılan satış işlemi erken itfa sonucu doğurmayacak olup, Banka yatırımcılardan itfa tarihinden önce satın aldığı finansman bonolarını tekrar satışa sunacaktır.

4.6.2. Aktif Bank dışında saklanan finansman bonoları

Yurtiçi bireysel yatırımcılar tarafından yukarıdaki seçeneğin tercih edilmeyerek bu Sermaye Piyasası Aracı Notu'nda belirtilen satış yerlerinden satın alınan finansman bonolarının Aktif Bank dışındaki yatırım kuruluşu hesaplarına aktarılması durumunda ise, yatırımcılar aldıkları finansman bonolarını alış tarihinden Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak elde tuttuklarını ispatlamaları koşulu ile aynı imkandan faydalanabileceklerdir. Finansman bonolarının vade tarihinden önce Banka'ya satılmasında, geri alım fiyatının belirlenmesinde uygulanacak faiz oranları elde tutma süresine bağlı olarak Aktif Bank tarafından belirlenecek ve Aktif Bank internet sitesinde ilan edilecektir. Ancak anılan satış işlemi erken itfa sonucu doğurmayacak olup, Banka yatırımcılardan itfa tarihinden önce satın aldığı finansman bonolarını tekrar satışa sunacaktır.

Bu durumda yatırımcıların, Banka'dan aldıkları finansman bonolarını Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak elde tuttuklarını tevsik eden bilgi ve belgeleri, hesap hareketlerini ve bakiye toplam tutarını Banka'ya iletmeleri gerekmektedir. Banka, kendisine iletilen belgeler üzerinde yaptığı inceleme neticesinde kendisine virmanlanan finansman bonolarında ka arzdan alındığı tarihten, satış amacıyla kendisine virmanlandığı tarihe kaday yatirimc tarafından kesintisiz olarak elde tutulduğuna dair belgeleri MKK'dan teyit ettikten on gerçekleştirir.

$\overline{Q}$

Yatırımcılar tarafından satış amacıyla Banka'ya yirmanlanan finansman bonoları. Banka'dan aldıkları tarihler göz önüne alınarak ilk giren ilk çıkar yöntemine göre satışa konu edilecek ve stopaj ödemesi bu esaslara göre yapılacaktır. Yatırımcıların elindeki diğer tahvil ve finansman bonoları nedeniyle doğabilecek vergi ve stopaj hesaplamaları için gerekli bilgilerin Banka'ya temini yatırımcıların sorumluluğundadır.

Yatırımcıların aracı kuruluşlar nezdindeki hesaplarına, vade sonunda almaya hak kazandıkları anapara ve faiz tutarının ödemesi Takasbank nezdindeki MKK hesabı aracılığıyla yapılacaktır. MKK sisteminde yatırımcı bazında hesaplanan ödeme tutarları MKK'ya üye kuruluşların Takasbank nezdindeki hesaplarına Banka tarafından topluca aktarılacaktır. Finansman bonolarına ait itfa bedelleri, Banka tarafından MKK'ya üye kuruluşların Takasbank nezdindeki hesaplarına brüt olarak aktarılacaktır. MKK'ya üye kuruluşlar da kendilerine brüt olarak yapılacak olan bu ödemeleri, yasal vergileri kaynağında kesildikten sonra, net tutar üzerinden yatırımcılara ödeyecektir.

Toplamda her bir bireysel yatırımcı için en fazla 1.000.000,-TL alış tutarına kadar geçerli olmak üzere, Bankamızca daha önce halka arz edilmiş olan veya işbu izahname çerçevesinde halka arz edilecek olan borçlanma araçlarından, yatırımcının alış tarihinden Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak elde tuttukları ile sınırlı olmak üzere; yatırımcının vadeden önce Banka'ya yaptığı satışlarda anapara ile birlikte elde tutulan süreye tekabül eden işlemiş faizin ödenmesine, bu satışlarda elde tutma süresine bağlı olarak farklı faiz oranlarının belirlenebilmesine 01.07.2024 tarih ve 5672 sayılı Banka Yönetim Kurulu toplantısında karar verilmiştir.

Finansman bonolarını alan yatırımcılar, Bankanın kar ve zarar riskine katılamaz. Yatırımcılar Bankaya sadece faiz karşılığında borç vermiş olup, ellerinde bulundurdukları borçlanma aracı sayesinde Banka yönetiminde söz sahibi olamazlar. Finansman bonolarından doğacak alacaklar dışında, yatırımcılar Aktif Yatırım Bankası A.Ş. üzerinde ortaklık, kar payı, oy hakkı gibi herhangi bir hakka sahip değildir.

25/02/2020 tarihli ve 31050 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan 20/02/2020 tarih ve 7222 sayılı Kanun ile eklenen 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu'nun 31/A maddesi uyarınca;

İhraççının tedavülde bulunan borçlanma araçlarının sahipleri borçlanma aracı sahipleri kurulunu (BASK) oluşturur. İhraççının her bir tertip borçlanma aracı sahipleri de ayrı bir borçlanma aracı sahipleri kurulu oluşturabilir.
BASK'ta karar alınabilmesi için, asgari olarak %50 oranında bir karar nisabı öngörülmüştür. Kurul tarafından daha ağır (nitelikli) nisap öngörülmesi söz konusu olabilecektir. Kurulca öngörülen nitelikli çoğunlukla alınacak karar bu karara olumlu oy vermeyen borçlanma aracı sahipleri için de hüküm ifade eder.

Yatırımcıların ilgili BASK toplantılarına katılma ve sahip oldukları borçlanma araçlarının nominal tutarı oranında oy kullanma hakları vardır.

Borçlanma aracı yatırımcıları, ihracı gerçekleştiren Banka'nın alacaklısı konumunda olup, Banka aktifleri üzerinde alacaklarından (anapara ve faiz) başka bir hakka sahip değildirler. Yatırımcılar, ihraç edilecek borçlanma araçları için belirtilen hesaplama yöntemi ile hesaplanacak anapara ve faizlerini, ödeme günü almaya hak kazanacaklardır.

Bunun yanısıra 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu uyarınca finansman bonosu ve/veya tahvil sahiplerinin hakları aşağıda verilmektedir:

Belgelerin ve beyanların kanuna aykırı olmasından doğan zararlar nedeniyle, ku surlar varlığı halinde belgeleri düzenleyenler veya beyanları yapanlardan talepte 'bulf (TTK.md.549),
Sermaye taahhüdünde bulunanların, ödeme veterliliğinin bulunmadığını bilmesine rağmen sermaye taahhüdünde bulunanlara onay verenlerden, borcun ödenmemesinden doğan zararları talep etmek (TTK md.550/2).
Ayni sermayeye değer biçilmesinde veya devralınacak işletmeye değer biçilmesinde yolsuzluk yapanlardan doğan zararları talep etmek (TTK md.551),
Ortaklık alacaklısı sıfatlarından dolayı, ortaklık esas sermayesinin azaltılması halinde, alacaklarının ödenmesini veya teminat gösterilmesini istemek (TTK md.474),
Uzun süreden beri şirketin kanunen gerekli organlarından birinin mevcut olmaması veya genel kurulun toplanmaması hallerinde durumun kanuna uygun hale getirilmesi için mahkemeye başvurmak (TTK md. 530),
Sermayenin kaybı ve borca batıklık halinde yeni nakit sermaye konulması dâhil nesnel ve gerçek kaynakları ve önlemleri gösteren bir iyileştirme projesini mahkemeye sunarak iflasın ertelenmesini istemek (TTK md. 377),
Birleşme, bölünme veya tür değiştirme işlemlerine herhangi bir şekilde katılmış bulunan kişilere karşı kusurları ile verdikleri zararlar nedeniyle talepte bulunmak (TTK md.193),
Kurucular, yönetim kurulu üyeleri, yöneticiler ve tasfiye memurları kanundan veya esas sözleşmeden doğan sorumluluklarını ihlal ettikleri takdirde (TTK md.553) Doğan zararları talep etmek,
Denetçilerin kanuni görevlerinin yerine getirilmesinde kusurlu hareket ettikleri takdirde (TTK.md.554) doğan zararları talep etmek,
Zarara uğrayan şirketin iflası halinde pay sahiplerinin ve alacaklıların istemleri iflas idaresince öne sürülmediği taktirde, tazminat davası açmak (TTK.md.556),
Pay sahibi olmayan yönetim kurulu üyelerinin ve yakınlarının şirketle borç ilişkisine girmeleri halinde veya şirketin bu kişilere kefalet, garanti ve teminat vermesi veya sorumluluk yüklemesi durumunda şirket alacaklıları bu kişileri, şirketin yükümlendirildiği tutarda şirket borçları için doğrudan takip etmek (TTK.md.395),
Şirketin iflası halinde yönetim kurulundan son üç yılda sebepsiz zenginleşme ile elde edilen kazançların iadesini talep etmek (TTK.md.513),
Alacaklılar, hakimiyetin kötüye kullanılması durumunda, Şirket iflas etmemiş olsa bile, şirketin zararının şirkete ödenmesini istemek (TTK.md.202),
Şirketin sona ermesi ve tasfiyesi durumunda alacaklılar alacaklarını tasfiye memurlarına bildirmek (TTK.md.541).

4.7. Nominal faiz oranı ve ödenecek faize iliskin esaslar:

a) Borçlanma aracının vadesi ve itfa planı ile itfa sürecine ilişkin esaslar:

İskontolu olarak ihraç edilecek 182 gün vadeli finansman bonolarının faizleri bir defada ve vade sonunda anapara ile birlikte ödenecektir.

b) Kupon ödeme tarihleri ile faizin ne zaman ödenmeye başlanacağı, son ödeme tarihleri:

Iskontolu olarak ihraç edilecek beheri 1,-TL nominal değerli finansman bonolarının fa sonunda anapara ile birlikte ödenecektir.

$\mathbf{m}$

$\mathbf{c}$ Faizin ve anaparanın zaman aşımı:

Bankacılık Kanunu'nun 62. maddesinde "Bankalar nezdindeki mevduat, katılım fonu, emanet ve alacaklardan hak sahibinin en son talebi, islemi, herhangi bir yazılı talimatı tarihinden başlayarak on yıl içinde aranmayanlar zamanaşımına tabidir. Zamanaşımına uğrayan her türlü mevduat, katılım fonu, emanet ve alacaklar banka tarafından hak sahibine ulaşılamaması hâlinde, yapılacak ilânı müteakiben Fona gelir kaydedilir. Bu maddenin uygulanması ile ilgili usul ve esaslar Kurulca belirlenir." ifadesi yer almaktadır.

BDDK kararıyla yürürlüğe konan, "Mevduat ve Katılım Fonunun Kabulüne, Çekilmesine ve Zamanaşımına Uğrayan Mevduat, Katılım Fonu, Emanet ve Alacaklara İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik'in ilgili bölümünde ise:

"Madde 8 - (1) Bankaların emanetinde bulunan hisse senedi, bono ve/veya tahviller, yatırım fonu katılma belgeleri, çek karnesi teslim edilmemiş dahi olsa çek karnesi verdikleri müşterileri adına açılan mevduat hesaplarında bulunan tutarlar, havale bedelleri, mevduat, alacak ve emanetlerin zamanaşımı süresi sonuna kadar işleyecek faizleri ile katılma hesabına ilişkin kar payları da dahil olmak üzere her türlü mevduat, katılım fonu, emanet ve alacaklardan hak sahibinin en son talebi, işlemi, herhangi bir yazılı talimatı tarihinden başlayarak on yıl içinde aranmayanlar zamanaşımına uğrar.

(3) İlan edilen zamanaşımına uğramış her türlü mevduat, katılım fonu, emanet ve alacaklardan Haziran ayının onbesinci gününe kadar hak sahibi veya mirasçıları tarafından aranmayanlar, faiz ve kâr payları ile birlikte Haziran ayı sonuna kadar Fonun Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankasındaki veya Fon Kurulu tarafından belirlenecek bankalar nezdindeki hesaplarına devredilir. Söz konusu hesap, emanet ve alacakları devretmekle yükümlü bankalar, bu durumu, hak sahiplerinin kimlik bilgileri, adresleri ve haklarının faiz ve kâr payları ile birlikte ulaştıkları tutarlar gösterilmek suretiyle düzenlenecek bir liste ile devir tarihinden itibaren bir hafta içerisinde Fona bildirmekle yükümlüdür.

(4) Söz konusu mevduat, katılım fonu, emanet ve alacaklar, faiz ve kar payları ile birlikte devir tarihi itibarıyla Fon tarafından gelir kaydedilir." ifadesi bulunmaktadır.

d) Faizin değişken olması durumunda, dayandığı gösterge faiz oranı ile buna dayanılarak hangi yöntemle hesaplanacağı:

Finansman bonolarının itfasında faiz, bir defada ve vade sonunda anapara ile birlikte ödenecektir. Sabit faizli olarak ihraç edilecek olan finansman bonoları için ihraç faiz oranı aşağıdaki şekilde hesaplanacaktır.

Gösterge faizi belirlemek için, satışı yapılacak finansman bonosunun vadesine en yakın, bir tanesinin vadesi finansman bonolarından kısa ve bir tanesinin vadesi finansman bonolarından uzun olmak üzere iki adet Devlet İç Borçlanma Senedi tespit edilir. Bu DİBS'lerin satış gününden bir iş günü önce BİST Borçlanma Araçları Piyasası'nda oluşan ağırlıklı ortalama bileşik faizleri hesaplamada kullanılacaktır. Satış faizi, bu iki ağırlıklı ortalama bileşik faiz kullanılarak doğrusal enterpolasyon yöntemiyle bulunacak baz bileşik faizin, finansman bonosu vadesine denk gelen basit faiz eşleniği üzerine ek baz puan toplamından oluşur.

Yukarıda verilen faiz oranından yüksek olmamak kaydıyla finansman bonolarına ilişkin faiz oranları İhraçcı tarafından serbestçe belirlenir ve hergün Aktif Bank internet sitesinden izlenebilen duyurularda faiz oranlarına ilişkin bilgi geçerlilik tarihi ile birlikte verilir.

e) Gösterge faiz oranının geçmiş ve gelecek performansının ve değişkenliğinin nered takip edilebileceği:

Gösterge faiz oranının hesaplanmasında kullanılacak olan T.C. Hazine Müsteşarlığıtara ihraç edilmiş DİBS'lerin geçmiş piyasa performansları, BİAŞ'a ait internet site (http://borsaistanbul.com/yatirimcilar/gunluk-bulten) takip edilebilmektedir.

Gösterge faiz oranının gelecek performansını takip etmeye yönelik bir araç bulunmamaktadır.

Bununla birlikte, DİBS'lerin faizleri; büyüme, sanayi üretimi, enflasyon gibi ekonomik verilerin yanı sıra T.C. Hazine Müsteşarlığı ve T.C. Merkez Bankası'nın politikalarından doğrudan etkilenmektedir. İkincil piyasada finansman bonosu ve/veya tahvile olan talebin artması durumunda finansman bonosu ve/veya tahvilin piyasa fiyatı yükselir ve faizi düşerken, talebin azalması durumunda piyasa fiyatı düşer ve faizi yükselir. Yatırımcıların finansman bonosu ve/veya tahvili vadesinden önce satmak istemeleri durumunda satış, 4.6. nolu maddede belirtilen durumlar haricinde ilgili gündeki piyasa fiyatı üzerinden gerceklesecek ve ilgili ödeme aynı gün içinde gerçeklesecektir.

$\mathbf{D}$ Gösterge faizi olumsuz etkilevebilecek olağanüstü unsurlar ve faize iliskin düzeltme kuralları:

Hazine Müsteşarlığı tarafından ihraç edilen DİBS'lerin faizleri, büyüme, sanayi üretimi, enflasyon gibi ekonomik verilerin yanı sıra T.C. Hazine Müstesarlığı ve T.C. Merkez Bankası'nın politikalarından doğrudan etkilenmektedir.

Hesaplamanın yapıldığı tarih itibari ile Gösterge Faiz hesabına konu olan DİBS yeva DİBS'lerin işlem gördüğü BİAŞ Borçlanma Araçları Piyasası Kesin Alım-Satım Pazarı'nda resmi tatil ve/veya genel olarak piyasayı etkileyebilecek olağan ve olağanüstü koşullar nedeniyle piyasanın kapanması veya aksaklıklar yaşanması durumunda geriye dönük olarak BIAŞ Borçlanma Araçları Piyasası Kesin Alım-Satım Pazarı'nda ilgili DİBS'lerin işlem gördüğü en son bir iş gününde oluşan ağırlıklı ortalama yıllık bileşik faiz kullanılarak Aktif Yatırım Bankası A.Ş. tarafından hesaplanacaktır.

g) Gösterge faizin kullanılması suretiyle bulunacak faiz oranının kim tarafından hesaplanacağı:

Finansman bonolarının faizi Aktif Yatırım Bankası A.Ş. tarafından hesaplanacaktır.

h) Faiz oranının belirlenmesinde esas alınacak ölçütün ortadan kalkması halinde yapılacak işlemler:

Faiz oranının belirlenmesinde kullanılacak olan, satışı yapılacak finansman bonolarının vadesine en yakın, bir tanesinin vadesi finansman bonolarından kısa ve bir tanesinin vadesi finansman bonolarından uzun olmak üzere iki adet DİBS'in verilerinin kullanılması mümkün olmadığında, kullanılamayan DİBS'in yerine, satışı yapılacak finansman bonosuna vade olarak en yakın ikinci veya üçüncü sıradaki DİBS'ler kullanılarak ihraç vadesine denk gelecek şekilde enterpolasyona konu edilecektir. Hesaplamalarda daha kısa vadeli DİBS bulunamaması durumunda kısa vadeli DİBS'in yerine TCMB borç alma faiz oranı dikkate alınır.

Faiz ödemesinin türev bir kısmının olması durumunda, yatırımın değerinin dayanak $\ddot{\mathbf{i}}$ aracın değerinden, özellikle risklerin açık bir şekilde ortaya çıktığı durumlarda nasıl etkilendiği hakkında bilgi:

YOKTUR.

4.8. İhraççının ya da yatırımcının talebine bağlı olarak erken itfanın söz konusu olması durumunda erken itfa koşulları hakkında bilgi:

Borçlanma araçlarının vadesinden önce erken itfası söz konusu olmayacaktır.

4.9. Kısmi itfanın söz konusu olması durumunda kısmi itfa koşulları hakkında bilgi:

Borçlanma araçlarının kısmi itfası söz konusu olmayacaktır.

4.10. Borçlanma araçlarına kardan pay verilip verilmeyeceği hakkında bilgi:

Borçlanma araçlarına kardan pay verilmeyecektir.

4.11. Halka arz edilecek borçlanma araçlarının yıllık getiri oranı ve getiri oranının nasıl hesaplandığı hakkında bilgi:

Iskonto esasına göre ihraç edilecek finansman bonolarının gösterge faiz oranı aşağıdaki şekilde olacaktır.

Gösterge faizi belirlemek için, satışı yapılacak finansman bonolarının vadesine en yakın, bir tanesinin vadesi finansman bonolarından kısa ve bir tanesinin vadesi finansman bonolarından uzun olmak üzere iki adet Devlet İç Borçlanma Senedi tespit edilir.

Bu DİBS'lerin işlem gününden bir iş günü önce BİST Borclanma Araçları Piyasası'nda oluşan ağırlıklı ortalama bileşik faizleri hesaplamada kullanılacaktır. Şöyle ki; bu iki ağırlıklı ortalama bileşik faiz kullanılarak doğrusal enterpolasyon yöntemiyle baz bileşik faiz bulunur.

Satış faizi, bu iki ağırlıklı ortalama bileşik faiz kullanılarak doğrusal enterpolasyon yöntemiyle bulunacak baz bileşik faizin, finansman bonosu vadesine denk gelen basit faiz eşleniği (baz basit faiz) ve bunun üzerine verilecek ek baz puan toplamından oluşur.

Formüller;

Finansman Bonosu Vadeye Kalan Gün Sayısı = VKG VKG'e en yakın ve VKG'den kısa DİBS'in Vadeye Kalan Gün Sayısı = KGS VKG'e en yakın ve VKG'den uzun DİBS'in Vadeye Kalan Gün Sayısı = UGS VKG'e en yakın ve VKG'den kısa DİBS'in ortalama bilesik faizi = R1 VKG'e en yakın ve VKG'den uzun DİBS'in ortalama bileşik faizi = R2 Ek Getiri $% =$ SPR

Baz Bileşik Faiz = BBL = $((R2-R1)/(UGS-KGS))x(VKG-KGS) + R1$ Baz Basit Faiz = BBS = $((BBL +1)^(VKG/365)-1)x(365/VKG)$ Finansman Bonosu Satış Faizi = $BSF = BBS + SPR$

Buna göre fiyat aşağıdaki şekilde hesaplanacaktır.

Finansman Bonosu Birim Fiyatı = $P$ Satış Faizi $\%$ = BSF Vadeye Kalan Gün Sayısı = İtfa Tarihi - Valör Günü = VKG Nominal Değer = İtfa Bedeli = $N = 1$

$P = N / (BSF x VKG / 365 + 1)$

4.12. Paya dönüştürülebilir tahvillere ilişkin özel hükümler:

YOKTUR.

4.13. Değiştirilebilir tahvillere ilişkin özel hükümler:

YOKTUR.

4.14. Borçlanma aracı sahiplerinin temsil edilmesine ve bu temsilin hangi organlar vasıtasıyla yapıldığı ile ilgili mevzuat hükümleri hakkında bilgi:

İhraççının yönetim kurulunun veya borçlanma aracı sahiplerinin talebi üzerine, izahnamede yer verilen veya izahnameye dayanılarak MKK'da tanımlanacak olan veya II-31/A.1 sayılı Borçlanma Aracı Sahipleri Kurulu Tebliğinde (Tebliğ) belirtilen şazar ve konularda karar almak amacıyla toplanabilecek olan borçlanma aracı sahip kuruluna (BASK) ilişkin bilgiler aşağıdadır.

Aşağıda yer alan bilgilerin ihraççı bilgi dokümanında yer verilen bilgiler bi okunması gerekmektedir. Sermaye piyasası aracı notunda belirlenmesi il tiyat

konuların ihraççı bilgi dokümanında belirlenmiş olması halinde ilgili başlıklarda bu bilgilerin tekrarlanması gerekmektedir.

4.14.1. BASK'ın, İhracçının yönetim kurulu tarafından veya borçlanma araçları sahipleri tarafından toplantıya çağrılmasına ve borçlanma aracı sahipleri kurulunda karar alınmasına ilişkin esaslar ve sartlar:

a) İhraççı tarafından ihraç edilmiş borçlanma araçlarına ilişkin olarak hangi durumlarda Tertip BASK toplantısı yapılacağına iliskin bilgi:

İzahnamede yer verilen veya izahnameye dayanılarak MKK'da tanımlanmış faiz, vade ve anapara veya aşağıda (b) maddesinde belirtilen ihraççı tarafından ihtiyari olarak belirlenen diğer asli hüküm ve şartlara ilişkin olarak yatırımcıların yatırım kararlarını etkileyecek nitelikteki değişikliklerin yapılabilmesi için ilgili tertip borçlanma aracı sahiplerinin oluşturduğu Tertip BASK'ın karar alması gerekir.

Borclanma araclarının geri ödemelerinde temerrüt oluştuktan sonra bu borçlanma araçlarının hüküm ve şartlarının değiştirilmesi halinde, borçlanma aracının temerrüdü nedeniyle başlatılmış tüm takipler ilgili borçlanma aracının hüküm ve şartlarının değiştirilmiş kabul edildiği tarih itibarıyla durur, ihtiyati tedbir ve ihtiyati haciz kararları uygulanmaz, bir takip muamelesi ile kesilebilen zamanaşımı ve hak düşüren müddetler işlemez. Borçlanma aracından doğan tüm borçlar ifa edildikten sonra duran takipler düser.

İhraççı'nın ihraç ettiği herhangi bir tertip borçlanma aracının muaccel hale gelmiş kupon/faiz ödemelerini ve/veya anapara ödemesini ilgili vadelerde yapmaması durumunda İhraççı, ilgili borçlanma aracında temerrüde düşmüş anlamına gelecektir.

b) İhraççı tarafından ihtiyari olarak belirlenen asli hüküm ve şartlar ile ihraççı tarafından verilen taahhütler:

İhraççı tarafından işbu sermaye piyasası aracı notu kapsamında ihraç edilecek olan borçlanma araçlarının faiz, vade ve anaparalarına ilaveten ihtiyari olarak herhangi bir asli hüküm ve şart belirlenmemiş olup, borçlanma aracı sahiplerine karşın ihraççının finansal veya operasyonel durumuna ilişkin bir taahhüt verilmemiştir.

c) Tertip BASK toplantılarında uygulanacak nisap:

Tebliğ'in 4 üncü maddesinin ikinci fıkrası uyarınca Tertip BASK toplantılarında kararlar, her bir tertibin tedavülde bulunan toplam nominal bedelinin üçte iki çoğunluğunu temsil eden borçlanma aracı sahiplerinin olumlu oyu ile alınacaktır.

ç) Yönetim kurulu tarafından Tertip BASK toplantı çağrısı yapılmasına ilişkin esaslar:

İhraççının yönetim kurulu, işbu sermaye piyasası aracı notu kapsamında ihraç edilmiş olan herhangi bir tertip borçlanma aracının Tertip BASK'ın toplanması için çağrı yapabilir.

İhraççının yönetim kurulu tarafından gerçekleştirilecek Tertip BASK çağrısı, ilan ve toplantı günleri hariç olmak üzere, toplantı tarihinden en az (3) hafta önce yapılır. Tertip BASK çağrısının yapılması ve toplantıya ilişkin diğer hususlarda aşağıdaki usul ve esaslara uyulur:

1- Tertip BASK çağrısı, İhraççı tarafından Kamuyu Aydınlatma Platformu'nda yayımlanır. Bu çağrıda gündeme de yer verilir.

2- Tertip BASK toplantısında, gündemde yer almayan hususlar görüşülemez.

3- Tertip BASK, ihraççının merkez adresinde veya yönetim merkezinin bulundu sehirde toplanır.

4- Tertip BASK'a katılım ve oy kullanma hakkı, borçlanma aracı sahibine veya uygun olarak yetkilendirdiği vekiline aittir.

5- Toplantı giderleri ihraccı tarafından karsılanır.

Tertip BASK gündemi aşağıdaki hususlardan olusur:

Faiz vadelerinden bir veya bir kaçının uzatılması, faiz veya anapara miktarının indirilmesi veya ödeme şartlarının değiştirilmesi
İtfa süresinin uzatılması veva itfa sartlarının değiştirilmesi

d) Borçlanma aracı sahipleri tarafından Tertip BASK çağrısı yapılmasına ilişkin esaslar:

Tertip BASK çağrıları her halükarda ihraççının yönetim kurulu tarafından yapılacaktır. İşbu sermaye piyasası aracı notunun 4.14.1.a bölümünde belirtilen koşulların varlığı durumunda, ilgili tertip borçlanma araçlarının nominal bedelleri toplamının asgari yüzde yirmisine sahip olan borçlanma aracı sahipleri tarafından, şahsen veya BASK temsilcisi aracılığıyla, BASK çağrısı yapılması için ihraccının yönetim kuruluna noter aracılığıyla gündeme alınması istenen hususlar da belirtilmek suretiyle bildirimde bulunulabilir. Diğer yandan, farklı tertip borçlanma araçlarına ilişkin tertip BASK çağrısı yapılabilmesi için her bir tertip borçlanma araçlarının nominal bedelleri toplamınının asgari yüzde yirmisini temsil eden borçlanma aracı sahipleri tarafından şahsen veya BASK temsilcisi aracılığıyla ihraccıya bildirimde bulunulması gerekmektedir.

Bildirimin ihraççıya ulaşmasını izleyen 10 (on) işgünü içinde ihraççının yönetim kurulunca bu maddenin (ç) bendindeki esaslara uygun çağrı yapılacaktır.

Toplantı giderleri ihraççı tarafından karşılanır.

e) Tertip BASK kararlarının yürürlüğe girmesine ilişkin esaslar:

Tertip BASK toplantılarında alınan kararlar toplantı tarihinden itibaren en geç üç iş günü içerisinde ihraççının yönetim kurulu tarafından onaylanmadıkça geçerli olmaz.

İhraççının yönetim kurulu tarafından onaylanmış ve Genel BASK kararı ile reddedilmemis olan veya
Tebliğ'in 4 üncü maddesinin üçüncü fıkrasında belirtildiği üzere diğer tertip borclanma araclarının nominal değerinin yüzde yirmisine sahip olanlar tarafından yönetim kurulunun onay tarihinden itibaren en geç beş iş günü içinde Genel BASK'ın toplanmasının talep edilmemesi halinde veya
Tebliğ'in 4 üncü maddesinin dördüncü fıkrasında belirtildiği üzere, Genel BASK'ın, yönetim kurulunun Tertip BASK kararını onaylama tarihinden itibaren on beş iş günü içinde karar nisabını (toplantıya katılacak olan borçlanma araçlarının tedavülde bulunan toplam nominal bedeli üzerinden üçte iki çoğunluğu) sağlayacak şekilde toplanamaması halinde

Tertip BASK kararları bu kararlara olumlu oy vermeyen veya usulüne uygun şekilde yapılan çağrıya rağmen toplantıya katılmayan aynı tertip borçlanma aracı sahipleri için de hüküm ifade etmek üzere kesinlik kazanır.

Genel BASK'a ilişkin hususlar Tebliğ'in 4 üncü maddesinin üçüncü, dördüncü ve besinci fıkralarında yer almaktadır.

4.14.2. BASK temsilcisine ilişkin genel bilgiler:

İhraççı tarafından izahnamede temsilci belirlenebilir. İzahnamede belirleme yapılmamışsa, ihraççının herhangi bir veya birden çok tertip borçlanma araçlarının tedavülde bulunan bedelinin yarısından fazlasını temsil eden borçlanma aracı sahiplerinin olumlu oyu ile temsilci belirlenmesi mümkündür. Temsilci, farklı ter borçlanma araçları için aynı veya farklı gerçek veya tüzel kişiler olabilir. Temsiler, teh şil ettiği ilgili tertip veya tertiplerin borçlanma araçlarının tedavülde bulunan nomina bedelinin yarısından fazlasını temsil eden borçlanma aracı sahiplerinin azledilebilir.

a) İhraççı tarafından belirlenen temsilciye ilişkin bilgiler:

İhraççı tarafından belirlenmiş bir BASK temsilçisi bulunmamaktadır.

b) Temsilcinin görev ve yetkileri:

Borclanma aracı sahipleri tarafından belirlenen temsilciye ait görev ve yetkiler, ilgili BASK kararında belirtilir.

c) Temsilci ücreti:

BASK temsilcisi atanması halinde ücret ödenip ödenmeyeceği, ödenecek ise tutarı ve ödeme usulleri BASK kararı ile belirlenir. BASK temsilcisine ödenecek ücret her durumda borçlanma aracı sahipleri tarafından ödenir.

4.14.3. Tertip BASK kararlarının ihraççı yönetim kurulu tarafından onaylanması, kararlara itiraz ve BASK kararlarının yürürlüğe girmesine iliskin süreler:

Tertip BASK toplantılarında alınan kararlar toplantı tarihinden itibaren en geç üç is günü içerisinde ihraççının yönetim kurulu tarafından onaylanmadıkça geçerli olmaz. İhraççının yönetim kurulu tarafından onaylanan ve Genel BASK kararı ile reddedilmemiş olan Tertip BASK kararları, bu kararlara olumlu oy vermeyen veya usulüne uygun şekilde yapılan çağrıya rağmen toplantıya katılmayan aynı tertip borçlanma aracı sahipleri için de hüküm ifade eder.

Tertip BASK'ta alınmış ve ihraççının yönetim kurulunca onaylanmış bir kararın kendi haklarını olumsuz etkilediği gerekçesiyle ihraççının aynı veya farklı ihraç tavanlarına dahil tedavülde bulunan tüm diğer tertip borçlanma araçlarının nominal değerinin yüzde yirmisine sahip olanlar yönetim kurulunun onay kararından itibaren en geç beş işgünü içinde Genel BASK'ın toplanmasını talep edebilir. Bu süre geçtikten sonra Genel BASK'ın toplanması talep edilemez ve Tertip BASK'ta alınan kararlar kesinlik kazanır.

Tertip BASK'ta alınan kararlara itirazlar yalnızca Genel BASK toplantısı aracılığıyla yapılabilecektir.

Genel BASK, ilgili Tertip BASK kararının ihraççının yönetim kurulu tarafından onaylandığı tarihten itibaren onbeş iş günü içinde toplanır. Yönetim kurulu tarafından usulüne uygun yapılan çağrıya rağmen Genel BASK'ın bu süre içinde asgari olarak aşağıda yer alan karar nisabını sağlayacak şekilde toplanmaması halinde Tertip BASK kararları kesinlik kazanır. Genel BASK toplantılarında alınan kararlar, bu toplantıya katılma hakkı veren borçlanma araçlarının toplam nominal bedelinin en az üçte iki çoğunluğunu temsil eden borçlanma aracı sahiplerinin oyu ile alınır. Genel BASK, Tertip BASK'ta alınmış ve ihraççının yönetim kurulunca onaylanmış olan ve kendi haklarını olumsuz etkileyen kararları görüşür. Görüşülen kararların üçte iki çoğunluk ile reddedilmesi halinde Tertip BASK kararı yürürlüğe girmez.

4.14.4. BASK toplantısına katılıma ilişkin bilgiler:

BASK toplantılarında fiziksel katılımın yanında elektronik ortam üzerinden de katılım sağlanabilecektir. Elektronik ortamda yapılacak BASK'a ilişkin esaslar iş bu sermaye piyasası aracı notunun 4.14.6 maddesinde düzenlenmiştir.

BASK toplantısına katılabilecekler listesi MKK tarafından verilen listeye göre yönetim kurulunca hazırlanır. Bu kapsamda BASK toplantısı yapılması halinde ilgili borçlanma aracı sahiplerine ilişkin kişisel verilerin sadece bu amaçla sınırlı olarak ihraççıya verilmesi söz konusudur.

BASK toplantisina bu listede adi bulunan borçlanma aracı sahiplen temsilcisi/vekili dışındaki kişiler katılım talebinde bulunamaz.

Teminatlı menkul kıymet sahipleri ve herhangi bir surette teminat le borçlanma aracı sahipleri Genel BASK toplantısına katılamaz. Ancak;

a) Kismi teminata sahip olunması durumunda teminatsız kalan tutarlar için Genel BASK'a katılma hakkı doğar. Bu durumda toplantıya katılma hakkı olanların katıldığının tespitinden toplantı başkanlığı sorumludur.

b) Tertip BASK' 1 oluşturan tertipler lehine yeni teminat oluşturulmasına karar verilmesi halinde yalnızca mevcut teminat varlığı etkilenen teminatlı menkul kıymet sahipleri ve/veya herhangi bir surette teminat ile korunan borçlanma aracı sahiplerinin Genel BASK'a katılma hakkı doğar.

İhraççının ve/veya ilişkili tarafların sahip oldukları borclanma aracları, sahibine BASK toplantılarında oy hakkı sağlamaz ve nisaplarda dikkate alınmaz. Bu hususta sorumluluk toplantı başkanına aittir.

BASK'a katılma hakkı olan borçlanma aracı sahiplerinin, bu haklarını yekil tayin etmek suretiyle kullanmaları mümkündür. Ancak toplantıya vekil vasıtası ile katılacak borçlanma aracı sahipleri, ayrıca asaleten katılım sağlayamayacaktır.

Toplantıya aslen katılacak olan borçlanma aracı sahiplerinin toplantı günü Türkiye Cumhuriyeti Kimlik Numarası (TCKN) bilgisi bulunan kimlik belgelerini ibraz etmeleri gerekmektedir.

Borclanma aracı sahiplerini temsilen toplantıya katılacak olan vekillerin vekaleten temsili için Tebliğ'in 6/5 maddesinde belirtilen ve Tebliğ'in Ek-2 numaralı belgesine uygun icerikte hazırlanmış noter onaylı vekaletnameyi ve TCKN bilgisi bulunan kimlik belgelerini ibraz etmeleri gerekmektedir.

Borclanma aracı sahibi tüzel kişinin temsilcisinin ise, yetki belgelerini ve TCKN bilgisi bulunan kimlik belgelerini ibraz etmesi gerekmektedir.

Sermaye Piyasası Kurulu'nun II-30.1 sayılı "Vekaleten Oy Kullanılması ve Çağrı Yoluyla Vekalet Toplanması Tebliği''nde yer alan düzenlemeler, uygun düştüğü ölçüde kıyasen BASK toplantılarında oy kullanma hakkına sahip borçlanma aracı sahiplerinin vekaletle temsil edilmesine de uygulanır.

4.14.5. BASK toplantısının yönetilmesine ve oyların kullanımına ilişkin bilgiler:

Toplantılar, BASK tarafından borçlanma aracı sahibi olması sartı aranmaksızın secilen toplantı başkanından, gereğinde toplantı başkan yardımcısından, toplantı başkanınca belirlenen tutanak yazmanından ve toplantı başkanının gerekli görmesi halinde oy toplama memurundan oluşan bir Toplantı Başkanlığı tarafından yönetilir.

Toplantıda hazır bulunanlar listesi için Tebliğ'in Ek-1 no'lu ekindeki form kullanılır ve toplantıya katılma hakkı bulunanların katıldığının tespitinden toplantı başkanlığı sorumludur.

İhraççının ve/veya ilişkili tarafların sahip oldukları borçlanma araçları, sahibine BASK toplantılarında oy hakkı sağlamaz ve nisaplarda dikkate alınmaz. Bu hususta sorumluluk toplantı başkanına aittir.

Toplantıda, elektronik BASK toplantısına ilişkin düzenlemeler saklı kalmak kaydıyla. el kaldırma usulüyle oylama yapılır.

Toplantı başkanınca, BASK'ta görüşülen tüm hususların, sorulan soruların ve verilen cevapların özet olarak belirtilmesi; alınan kararların ve her bir karar için kullanılan olumlu ve olumsuz oyların sayılarının ise açık bir şekilde yazılarak gösterilmesi suretiyle Tebliğ'in Ek-3 numaralı ekinde yer verilen içeriğe uygun bir Toplantı Tutanağı düzenlenir. Bu tutanak, İhraccı tarafından Kamuyu Aydınlatma Platformu'nda tabi olduğu mevzuata uygun biçimde duyurulur.

BASK toplantılarının yürütülmesi ve kararların Tebliğ'in Ek-3 numaralı ekinde yer verilen içeriğine uygun Toplantı Tutanağına geçirilmesi ile ilgili olarak burada belirtilmesse olan diğer tüm hususlarda, gerekli olduğu uygun düştüğü ölçüde, İhraççının Genel Kuru ur Çalışma Esas ve Usulleri Hakkında İç Yönergesi'nde yer alan hükümler kıyasen uygulanır

Toplantı tutanağında Tebliğ'in 6 ncı maddesinin dördüncü fikrası uya sahibine oy hakkı sağlamayan ve nisaplarda dikkate alınmayan tutarlara ilişkinde

yer verilecektir. Söz konusu tutarlar, nisapların hesaplanmasına hicbir surette dahil edilmeyecektir.

4.14.6. Elektronik ortamda yapılacak BASK'a iliskin esaslar:

BASK toplantılarına fiziki ortamda katılım mümkün olduğu gibi, bunu tercih etmeyenler için, elektronik ortamdan katılım sağlanabilecektir. BASK'a elektronik ortamdan sağlanacak katılım koşullarına ilişkin usul ve esaslara ihraççının yönetim kurulu tarafından yapılacak olan çağrıda yer verilir. BASK toplantısına katılabilecekler listesi MKK tarafından verilen listeye göre yönetim kurulunca hazırlanır. Bu listenin MKK'dan alınmasına ilişkin usul ve esaslar MKK tarafından belirlenir.

Elektronik ortamda yapılacak BASK toplantılarında, uygun düştüğü ölçüde Anonim Şirketlerde Elektronik Ortamda Yapılacak Genel Kurullara İlişkin Yönetmelik hükümleri de kıyasen uygulanır.

4.14.7. Diğer BASK toplantılarına ilişkin belirleme:

Isbu sermaye piyasası aracı notunda yer alan hükümler haricinde BASK toplantısı yapılmayacaktır.

4.14.8. Teminatlı menkul kıymetlere ve bir teminat iceren borclanma araclarına ilişkin bilgi: İhraççının, Kurulun III-59.1 sayılı Teminatlı Menkul Kıymetler Tebliğinde düzenlenen teminatlı menkul kıymetlerinin sahipleri ile herhangi bir surette teminat ile korunan borçlanma araçlarının sahipleri, sahip oldukları borçlanma araçlarını ilgilendiren konularda, ihraccının teminatsız borclanma aracı sahiplerinden ayrı olarak kendi aralarında (teminatlı menkul kıymetler kendi arasında ve herhangi bir surette teminat ile korunan borçlanma araçları ise kendi aralarında olmak üzere) Tertip BASK oluştururlar.

4.15. Borçlanma aracı ihracına ilişkin yetkili organ kararları:

Bankamız Genel Kurulu tarafından 22.03.2024 tarihli genel kurul toplantısında alınan karar uyarınca, Türk Ticaret Kanununun 504. Maddesi uyarınca, Genel Kurul'un yetkisinde bulunan herhangi bir menkul kıymetin çıkarılması ve hükümleriyle şartlarını saptamak hususunda gerekli işlemleri yapmak üzere TTKn'nun 505. Maddesine uygun olarak on beş ay süre ile Yönetim Kurulu'nun yetkilendirilmesine ve yapılan işlemlerin onaylanmasına izin verilmiştir.

Söz konusu yetki çerçevesinde alınan Bankamız Yönetim Kurulu'nun 01.07.2024 tarih ve 5672 sayılı kararı ile;

Bankamız Genel Kurulu tarafından Yönetim Kurulumuza Türk Ticaret Kanununun 504. ve 505. Maddeleri kapsamında borçlanma aracı ihracı ile ilgili tanınan yetki çerçevesinde;

Bankamizca 18.500.000.000,-TL tutarina kadar, yurt içinde halka arz edilerek ve/veya halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımcılara yönelik olarak satılmak üzere, beheri asgari 1,-TL nominal bedelli Türk Lirası cinsinden; iskontolu ve/veya kuponlu, sabit ve/veya değişken faizli, hamiline yazılı, 30 gün ila 364 gün arasında değişen vadelerde finansman bonosu ve/veya 365 gün ve 10 yıl arası vadelerde tahvil ihraç edilmesine ve ihraç başvurusunun bir yıllık süre içerisinde gerçekleştirilecek ihraçları içermesine.
Yapılacak olan ihraçlar kapsamında;
Vade, ihraç büyüklüğü ve piyasa koşulları dikkate alınmak suretiyle her bir tertip veya j seriler için satış anında farklı faiz oranlarının belirlenmesine,

Söz konusu ihraclara ilişkin ödenecek faiz oranları, vade, tutar ve satış koşulları da dahil olmak üzere ihraç ve halka arzla ilgili tüm şart ve hükümlerin belirlenmesine,
Söz konusu ihraçlar kapsamında Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu, Sermaye Piyasası Kurulu ve diğer merciler nezdinde gerekli başvuruların yapılması dahil olmak üzere gerekli bütün islemlerin yerine getirilmesine.
İhraç edilecek borçlanma araçlarının ikinci el piyasada erken itfa sonucu doğurmayacak şekilde Bankamız tarafından alınıp satılabilmesi ve ikinci elde gerçekleştirilen işlemlerde fiyatların piyasa koşulları çerçevesinde belirlenmesine,
Nitelikli yatırımcılara yönelik olarak satılmak üzere ihraç edilecek borçlanma araçlarının Yapılandırılmış Borçlanma Araclarını da kapsamasına.
İhraç edilecek finansman bonosu ve tahvillerin ihraç ve halka arzından itfasına kadar gerekli işlemlerin belirlenen sekilde yapılmasına.
Toplamda her bir bireysel yatırımcı için en fazla 1.000.000,-TL alış tutarına kadar geçerli olmak üzere, Bankamızca daha önce halka arz edilmiş olan veya işbu karar çerçevesinde halka arz edilecek olan borçlanma araçlarından, yatırımcının alış tarihinden Banka'ya satış tarihine kadar kesintisiz olarak elde tuttukları le sınırlı olmak üzere; yatırımcının vadeden önce Banka'ya yaptığı satıslarda anapara ile birlikte elde tutulan süreye tekabül eden işlemiş faizin ödenmesine, bu satıslarda elde tutma süresine bağlı olarak farklı faiz oranlarının belirlenebilmesine ve söz konusu hususlara halka arz izahnamesinde ver verilmesine.

karar verilmiş olup, gerekli işlemlerin yapılması hususunda Genel Müdürlük'e yetki verilmiştir.

4.16. Halka arz edilecek borclanma aracı üzerinde, borclanma aracının devir ve tedavülünü kısıtlayıcı veya borçlanma aracını alanların haklarını kullanmasına engel olacak kayıtların bulunup bulunmadığına ilişkin bilgi: YOKTUR.

5. HALKA ARZA İLİŞKİN HUSUSLAR

5.1. Halka arzın koşulları, halka arza ilişkin bilgiler, tahmini halka arz takvimi ve halka arza katılmak için yapılması gerekenler

5.1.1. Halka arzın tabi olduğu koşullar:

Aktif Bank 5411 Bankacılık Kanunu Hükümleri uyarınca faaliyet göstermekte olup, aynı kanun hükümleri uyarınca Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu'nun (BDDK) düzenleme ve denetimine tabidir. BDDK'nın 30.09.2010 tarih ve 3875 sayılı kararı ile bankaların TL cinsinden tahvil ve bono ihraç etmesine izin verilmiştir.

BDDK'nın 04.03.2024 tarih ve E-20008792-101.02.01-112501 sayılı yazısında;

"Kurumumuzca yapılan değerlendirme sonucunda, Sermaye Piyasası Kanunu hükümlerinin saklı kalması ve ihraç edilecek menkul kıymetlerin vadesinin 6 aydan kısa olmaması kaydıyla; İhracın halka arz yoluyla yapılmasına karar verilmesi halinde yatırımcıların ihraç ile borçlanılacak tutarın Tasarruf Mevduatı Sigorta Fonuna tabi olmadığı hususunda ayrıntılı ve yazılı olarak bilgilendirilmesinin sağlanması, menkul kıymet ihracı nedeniyle ortaya çıkabilecek tüm risklerin etkin bir şekilde takip edilmesi ve yönetilmesine yönelik olarak gerekli tedbirlerin alınması koşuluyla, Bankanızca toplam halen vadesi dolmamış olan tüm TL cinsi bono ve tahvil tutarları dahil olmak üzere 27.000.000.000 TL'ye kadar banka bono tahvil ihracı yapılması uygun görülmüştür.

Diğer taraftan, Türkiye Bankalar Birliğini muhatap 09.08.2012 tarih ve 16483 sayılı cercevesinde, dolaşımda bulunan bono/ tahvillerinin nominal tutarları $\overline{10}$

27.000.000.000 TL'yi aşması sonucunu doğuracak şekilde ihraçta bulunulmaması gerekmektedir."

ifadelerine yer verilmiştir.

5.1.2. Halka arz edilen borçlanma araçlarının tutarı:

Halka arz edilen finansman bonoları 3.500.000.000,-TL tutarda ve 182 gün vadeli olacaktır.

5.1.3. Halka arz süresi ile halka arza katılım hakkında bilgi

5.1.3.1. Halka arz süresi ve tahmini halka arz takvimi:

Sermaye Piyasası Kurulu'nun 8/8/2024 tarih ve 42/1216 sayılı toplantısında halka arz süresinin talep toplanmaksızın satış yönteminin uygulanması suretiyle azami 90 gün olarak belirlenmesine uygun görüs verilmiştir.

Bu kapsamda, ihrac edilecek finansman bonoları $\frac{2/12/2024 - 2/3/2025}{2/12/12024 - 2/3/2025}$ tarihleri arasında 90 gün boyunca satısa sunulacaktır.

5.1.3.2. Halka arza başvuru süreci ile başvuru yerleri ve satış şekli:

Talep toplanmaksızın satış yönteminin uygulanması suretiyle İhraccı tarafından kıymet vadesince sürekli dağıtım yapılacaktır. Halka arzda talepte bulunan yatırımcıların İhraçcı nezdinde hesabı bulunmuyor ise önce hesap açılışı gerçekleştirilir ve Kurul düzenlemeleri uyarınca gerekli sözleşme ve formlar yatırımcının onayına sunulur.

Yatırımcıların aşağıda belirtilen başvuru yerlerine müracaat ederek talimat formu doldurmaları ve alış bedellerini yatırmaları gerekmektedir.

Yatırımcılar, Talimat Formunda talep ettikleri parasal tutarı belirteceklerdir.

Alternatif dağıtım kanallarından yapılan başvurularda talimat formu elektronik ortamda tutulacaktır. Talepte bulunan yatırımcıların başvuru sırasında halka arza ilişkin incelemeye hazır tutulan ihraççı bilgi dokümanı, özet ve sermaye piyasası aracı notundan oluşan izahnameyi bir bütün olarak okuyarak yatırım kararlarını almaları gerekmektedir.

Yatırımcıların talepte bulunması durumunda; faiz oranı değişmeksizin, yatırımcı tarafından alım tarihinde belirlenecek vadede, satılan finansman bonoları itfadan önce ihraçcı tarafından satın alınacaktır. Bu alım, erken itfa sonucu doğurmayacak olup talep oluşması halinde söz konusu finansman bonolarının vadesi içerisinde ikincil piyasada yeniden satışı mümkündür.

5.1.4. Karşılanamayan taleplere ait bedeller ile yatırımcılar tarafından satış fiyatının üzerinde ödenen tutarların iade şekli hakkında bilgi:

Izahnamede yer alan ihraç tutarı çerçevesinde ve tahsisat esaslarına uymak kaydıyla, satış süresi boyunca asgari talep miktarını sağlayan tüm talepler karşılanacaktır. Karşılanamayan taleplere ilişkin olarak yatırımcı işlem anında bilgilendirilir.

5.1.5. Talep edilebilecek asgari ve/veya azami miktarlar hakkında bilgi:

Asgari talep edilebilecek tutar 200.-TL, azami tutar ise 1.000.000,-TL'dir. İhraççı'nın fiziki kanalları (şube, merkez, PTT işyerleri) üzerinden hesap açtıran yatırımcılar için asgari talep miktarı 1.000,-TL, azami tutar ise 1.000.000,-TL'dir. Talep tarihi itibariyle yatırımcının Aktif Bank nezdinde bulunan hesabında saklanan ve Aktif Bank tarafından halka arz edilmiş tahvil ve/veya finansman bonosu var ise azami talep tutarı hesaptaki bu tahvil ve/veya finansmar bonolarının düşülmesi suretiyle hesaplanacaktır. Kurumsal yatırımcılar açısından azazın te sınırlaması uygulanmayacaktır.

$t_{2s+m}$ 20

5.1.6. Borçlanma aracı almak için başvuru yapılacak yerler ile borçlanma aracı bedellerinin ödenme veri ve sekli ile teslim süresi de dahil borclanma araçlarının teslimine iliskin bilgi:

a) Başvuru yapılacak yerler ile borçlanma aracı bedellerinin ödenme veri ve sekline ilişkin bilgi:

Finansman bonosu halka arzına katılmak isteyen yatırımcılar,

Aktif Yatırım Bankası A.S.

Esentepe Mahallesi Kore Şehitleri Cad. Aktif Bank Genel Müdürlük No:8/1 Şişli İstanbul Tel: (212) 340 80 00 Faks: (212 340 88 79)

ile Banka'nın tüm şubeleri, 0850 724 30 50 telefon nolu Aktif Bank Çağrı Merkezi, Aktif Bank internet şubeleri ve Aktif Bank Mobil Şube aracılığı ile talepte bulunmak için basvurabilirler.

Talepler nakden ödeme ile gerçekleştirilecektir.

b) Borçlanma araçlarının teslimine iliskin bilgi:

Halka arz edilecek finansman bonoları, tüm finansman bonolarının satışının tamamlanması beklenmeksizin, yatırımcıya satışın yapıldığı gün, yatırımcının hesabına aktarılacak ve MKK nezdinde hak sahipleri bazında kayden izlenmeye başlanacaktır.

5.1.7. Halka arz sonuçlarının ne şekilde kamuya duyurulacağı hakkında bilgi:

Halka arz sonuçları, Kurulun sermaye piyasası araçlarının satısına ilişkin düzenlemelerinde yer alan esaslar çerçevesinde satışın son gününü ya da daha erken olması halinde ihraç tavanı kapsamındaki finansman bonolarının tümünün satışının tamamlanmasını takip eden iki is günü içerisinde Kurul'un özel durumların kamuya açıklanmasına ilişkin düzenlemeleri uyarınca kamuya duyurulur.

5.1.8. Borçlanma araçlarının ön alım hakları, bu hakların devredilebilirliği ve ön alım haklarının kullanılmaması durumunda bu hakların akibeti hakkında bilgi:

YOKTUR.

5.2. Dağıtım ve tahsis planı

5.2.1. Satışın birden fazla ülkede aynı anda yapıldığı durumlarda, bu ülkelerden birine belli bir oranda tahsisat yapılmışsa buna ilişkin bilgi ile her bir kategori bazında halka arzda yatırımcılara tahsis ve dağıtım esasları hakkında bilgi:

Halka arz yoluyla ihraç edilecek finansman bonolarının satışı Türkiye'de gerçekleştirilecektir.

5.2.2. Halka arzda yatırımcılara tahsis ve dağıtım esasları hakkında bilgi:

Finansman bonosu halka arzı talep toplanmaksızın satış yöntemiyle yapılacaktır. Dağıtım, zaman önceliği esasına göre gerçekleştirilecektir.

Bu kapsamda yatırımcının alım talebine istinaden, toplam ihraç tutarı ve tahsisat sınırlamaları çerçevesinde ihraç edilebilir finansman bonosu bulunması durumunda, halka arza konu tüm finansman bonolarının satılması beklenmeksizin borçlanma aracının yatırımcı hesabına aktarımı tamamlanacaktır.

Halka arz için belirlenmiş asgari talep tutarı 200,-TL (İhraççı'nın şube, merkez, PTT işyerleri gibi fiziki kanalları üzerinden hesap açtıran yatırımcılar için 1.000,-TL), azami talep ta 1.000.000,-TL'dir. Ancak, yatırımcının Aktif Bank nezdinde bulunan hesabında, dana bi ce Aktif Bank tarafından halka arz edilmiş ve halen tedavülde olan tahvil ve/veya finansma bonolarının bulunması durumunda azami talep tutarı saklamada bulunan tahyil finansman bonoları tutarı kadar düşürülecek, toplamda 1.000.000,-TL'yi aşan taleple

edilmeyecektir. Halka arz edilen finansman bonoları için gelecek talepler için satışın gerçekleşmesi ancak yatırımcıya hesap açılması ve bu hesaba alım bedelinin aktarılması ile mümkün olacaktır. Kurumsal yatırımcılar bu sınırlamaya tabi olmayacaktır.

Talebin, her bir tertip için Kurulca onaylanan halka arz tutarını (3.500.000.000,-TL) aşan kısmının satışı gerçeklesmeyecek ve aşan kısma ilişkin tutarlar aynı gün müşterinin Banka nezdindeki hesabına iade edilecektir.

Dağıtım yapılırken bireysel ve kurumsal yatırımcılar arasında bir ayrım gözetilmemektedir,

Yatırımcı Grupları:

Yurtici Bireysel Yatırımcılar : i) KKTC vatandaşları ile yurt dışında işçi, serbest meslek ve müstakil iş sahipleri dahil Türkiye'de ikametgah sahibi gerçek kişiler ve ii) Bir takvim yılı içinde yerleşmek niyetiyle Türkiye'de devamlı olarak 6 aydan fazla oturan gerçek kişiler ile iii) Kurumsal Yatırımcılar dışında kalan ve merkezi Türkiye'de bulunan tüm tüzel kişilerdir.

Yurtiçi Kurumsal Yatırımcılar: Yurtiçinden başvuracak olan Kurumsal Yatırımcılar, a) Aracı kurumlar, bankalar, portföy yönetim şirketleri, kolektif yatırım kuruluşları, emeklilik Yatırım fonları, sigorta şirketleri, ipotek finansman kuruluşları, varlık yönetim şirketleri b) Emekli ve yardım sandıkları, 17/7/1964 tarihli ve 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun geçici 20 nci maddesi uyarınca kurulmuş olan sandıklar c) Kamu kurum ve kuruluşları, Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası, Dünya Bankası ve Uluslararası Para Fonu gibi uluslararası kuruluşlar. ç) Nitelikleri itibarıyla bu kurumlara benzer olduğu Kurulca kabul edilebilecek diğer kuruluşlar. d) Aktif toplamının 50.000.000 Türk Lirası, yıllık net hâsılatının 90.000.000 Türk Lirası, özsermayesinin 5.000.000 Türk Lirasının üzerinde olması kıstaslarından en az ikisini taşıyan kuruluşlardır.

Finansman bonoları, Türkiye Cumhuriyeti Kanunları uyarınca, BIST'de işlem görecek şekilde halka arz edildiğinden dolayı, yurt dışından başvuracak olan yatırımcılar finansman bonolarını Türkiye'de satın alacaklardır.

Tahsisat Esasları

Halka arz edilecek 182 gün vadeli finansman bonoları zaman önceliği dikkate alınarak ihraççı tarafından serbestçe dağıtılacaktır.

Dağıtım Esasları

Dağıtım, zaman önceliği esasına göre sürekli olarak gerçekleştirilecektir.

Talimat formunda yer alması gereken asgari bilgileri ve KKTC vatandaşları ile Türkiye'de yerleşik yabancı uyruklular dışında kalan bireysel yatırımcıların TC Kimlik Numarasını içermeyen kayıtlar iptal edilerek dağıtıma dahil edilmeyecektir.

5.2.3. Talepte bulunan yatırımcılara, halka arzdan aldıkları kesinleşmiş borçlanma aracı miktarının bildirilme süreci hakkında bilgi:

Halka arzda talepte bulunan yatırımcılara halka arzdan aldıkları kesinleşmiş borçlanma aracı miktarının bildirimi işlem günü ihraççı tarafından gerçekleştirilecektir.

5.3. Borçlanma aracının satış fiyatı veya fiyatın tespit edildiği/edileceği yöntem ile nihai fiyatın kamuya açıklanma süreci:

Finansman bonolarının faiz oranının belirlenmesinde kullanılacak yöntem;

Gösterge faizi belirlemek için, satışı yapılacak finansman bonolarının vadesine en yakıl tanesinin vadesi finansman bonolarından kısa ve bir tanesinin vadesi finansman bonolar uzun olmak üzere iki adet Devlet İç Borçlanma Senedi tespit edilir. Bu DİBŞ'leri

$4a$ sım

gününden bir iş günü önce Borsa İstanbul A.S.'de olusan ağırlıklı ortalama bilesik faizleri hesaplamada kullanılacaktır. Satış faizi, bu iki ağırlıklı ortalama bilesik faiz kullanılarak doğrusal enterpolasyon yöntemiyle bulunacak baz bilesik faizin, finansman bonosu vadesine denk gelen basit faiz eşleniği üzerine ek baz puan toplamından oluşur.

Yukarıda verilen şekilde hesaplanacak faiz oranından yüksek olmamak kaydıyla finansman bonolarına ilişkin faiz oranları İhraçcı tarafından serbestçe belirlenir ve hergün Aktif Bank internet sitesinden izlenebilen duyurularda faiz oranlarına ilişkin bilgi geçerlilik tarihi ile birlikte verilir.

5.4. Aracılık Yüklenimi ve Halka Arza Aracılık

5.4.1. Halka arza aracılık edecek yetkili kuruluş hakkında bilgi:

Finansman bonosu halka arzi, yetkili kurulus sifatiyla Aktif Yatırım Bankası A.S. tarafından gerçekleştirilecektir.

5.4.2. Halka arzın yapılacağı ülkelerde yer alan saklama ve ödeme kuruluşlarının isimleri:

Halka arz yoluyla gerçekleştirilecek finansman bonosu ihraçlarının satışı Türkiye'de gerçekleştirilecektir.

5.4.3. Aracılık türü hakkında bilgi:

Halka arz en iyi gayret aracılığı ile Aktif Yatırım Bankası A.Ş. tarafından gerçekleştirilecektir.

5.4.4. Aracılık ve yüklenim sözleşmesi hakkında bilgi

İhraççı Aktif Yatırım Bankası A.Ş. aynı zamanda yatırım kuruluşu olarak aracılık faaliyetini vürütecektir.

5.5. Halka arza ilişkin olarak ihraçcının ödemesi gereken toplam ve halka arz edilecek borçlanma aracı başına maliyet:

İhraç edilecek 182 gün vadeli 3.500.000.000,-TL nominal tutardaki finansman bonoları için katlanılacak tahmini toplam 2.911.085,65 TL tutarındaki maliyetler aşağıdaki gibidir.

Vergi ve Kotasyon Ücretleri	Baz Alinacak	Sabit/Oransal	Tutar (TL)
	Deger
SPK Ucreti (on binde bes)	Nominal Tutar	Vadeye Göre Değişen	2.450.000,00
		Oransal (Üst Limit)
MKK Ücreti (BSMV hariç)	Nominal Tutar	Oransal, Üst Limit Sabit	17.607,00
BİST Kotasyon Ücreti	Nominal Tutar	Tavanı Aşarsa Sabit	438.400,00
BIST Kotta Kalma Ücreti		Sabit	4.330,00
Takasbank Ücreti (BSMV Dahil)		Vadeye Göre Değişen	748,65
Toplam			2.911.085,65

1,-TL nominal değerli finansman bonosu başına tahmini maliyet yaklaşık 0,000831739 TL'dir.

5.6. Talepte bulunan yatırımcının ödeyeceği maliyetler hakkında bilgi:

Finansman bonolarına ilişkin vergilendirme esasları işbu Sermaye Piyasası Aracı Notunun 9. kısmında belirtilmiştir. Yatırımcılardan işbu finansman bonosunun halka arz yolu ile ihracı ile ilgili olarak aracılık komisyonu talep edilmeyecektir.

6. BORSADA İŞLEM GÖRMEYE İLİŞKİN BİLGİLER

6.1. Borçlanma araçlarının borsada işlem görmesine ilişkin esaslar ile işlen tarihleri:

Halka arz edilen borclanma araclarının Borsa İstanbul A.Ş.'de işlem görmesi Borsa İstanbul A.Ş. mevzuatının ilgili hükümleri çerçevesinde Borsa Başkanlığı'nın onayına bağlıdır.

Finansman bonolarının halka arz kapsamında satışını takiben, BİAŞ tarafından belirlenecek tarihten itibaren BİAŞ Tahvil ve Bono Kesin Alım Satım Pazarı'nda işlem görmesi beklenmektedir.

6.2. Borsada işlem görecek olan borçlanma araçlarının hangi durumlarda işlem sırasının kapatılabileceği hakkında bilgi:

SPK ve BİAŞ mevzuatının ilgili hükümleriyle belirlenen yükümlülükleri yerine getirmeyen veya BİAŞ Kotasyon Yönergesi'nin 29. maddesinde yer alan durumların oluştuğu şirketlerin ihraç ettiği ve Borsa'da işlem gören finansman bonosu ve tahviller Borsa Yönetim Kurulu kararıyla geçici veya sürekli olarak işlem görmekten men edilebilir.

Borsa Yönetim Kurulu, gerekli gördüğü hallerde, çıkarma kararından önce ihraccı kurulusu durumu düzeltmesi için süre vererek uyarabilir.

6.3. İhraççının daha önce ihraç ettiği pay hariç sermaye piyasası araçlarının işlem gördüğü borsalara iliskin bilgi:

Türü.	Inrac Nominal	ISIN	Innec Tarihi	Vade (Gün)	Itta Tarihi	Ihrec Solds
Finansman Bonosu	TRY 1.000.000.000	TRFAICYBIC2457	30.05.2024	182	28.11.2024	Halts Arz
Finansmen Bonosu	TRY 1,000,000,000	TRFAKYBA2418	16.05.2024	200	02122024	Halka Arz
Finansman Bonosu	TRY 2,000,000,000	TRFAICYBA2434	04.08.2024	184	05.12.2024	Halta Arz
Finansman Bonosu	TRY 1.000.000.000	TRFAKYBA2426	29.05.2024	201	16.12.2024	Halks Arz
Finansman Bonosu	TRY 1.500,000,000	TRFAKYB12511	20.06.2024	196	02.01.2025	Halta Arz
Finansman Bonosu	TRY 2.000.000.000	TRFAKYB12529	25.06.2024	192	03.01.2025	Halks Arz
Finansman Bonosu	TRY 3.000.000.000	TRFAKYB12537	28.06.2024	199	13.01.2025	Halka Arz
Finansmen Bonosu	TRY 3,000,000,000	TRFAKYB22528	15.06.2024	182	13.02.2025	Halks Arz
Taiwi	TRY 2.300,000,000	TRSAKYB42511	04.03.2024	399	07.04.2025	Halka Arz
Finansman Bonosu	TRY 3,500,000,000	TRFAKYB42518	24.10.2024	182	24.04.2025	Halks Arz
Finansman Bonosu	TRY 3.500,000,000	TRFAICYB52517	05.11.2024	182	06.05.2025	Halks Arz
Finanemen Bonosu	TRY 3.500,000,000	TRFAKY852525	20.11.2024	182	21.05.2025	Haika Arz
Tahvil	USD 148,500,000	XS2340073605	07.05.2021	1826	07.05.2026	Yurt day
Tahvil	EUR 65,000,000	XS2417923583	06.12.2021	1826	06.12.2026	Yurt day
Tahvit	USD 50.000.000	XS2533730326	14.09.2022	1826	14.09.2027	Yurt day

6.4. Piyasa yapıcı ve piyasa yapıcılığın esasları:

YOKTUR.

7. GARANTI HÜKÜMLERİ VE GARANTÖRE İLİŞKİN BİLGİLER YOKTUR.

8. DİĞER BİLGİLER

8.1. Halka arz sürecinde ihraççıya danışmanlık yapanlar hakkında bilgiler: YOKTUR.

8.2. Uzman ve bağımsız denetim raporları ile üçüncü kişilerden alınan bilgiler:

Sermaye piyasası aracı notunda Aktif Bank bildiği veya ilgili üçüncü şahsın yayımladığı bilgilerden kanaat getirebildiği kadarıyla, uzman raporları ve üçüncü kişilerden alınan bilgilerin aynen alındığını ve açıklanan bilgilerin yanlış veya yanıltıcı hale getirecek herhangi bir eksikliğin bulunmadığını beyan eder.

Sermaye piyasası aracı notunda kullanılan bilgilerin kaynakları aşağıdaki gibidir:

JCR Avrasya Derecelendirme A.S. (JCR Eurasia Ratings)

Kaynak İletişim Bilgileri:

JCR Avrasya Derecelendirme A.S. (JCR Eurasia Ratings)

: Maslak Mahallesi Taşyoncası Sokak No:1/F F2 Blok Kat:2 34485 Adres Sarıyer/İstanbul/Türkiye

Telefon : 0 (212) 352 56 73 - 0 (212) 352 56 74 - 0 (212) 352 56 79

Faks $: 0(212)$ 352 56 75

Aktif Bank sermaye piyasası aracı notunda kullanılan bilgilerin bu kaynaklardan aynen alındığını beyan eder.

Bankamızın 31.12.2022 tarihli konsolide finansal tabloları 13.03.2023 tarihinde, 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tabloları ise 11.03.2024 tarihinde KAP'ta ve Banka'nın internet sitesinde (www.aktifbank.com.tr) kamuya duyurulmuştur.

31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihi itibarıyla hazırlanan finansal tablolar DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından bağımsız denetime tabi tutulmuştur.

Bağımsız denetim kuruluşunun ticaret unvanı ve adresi ile sorumlu ortak baş denetçinin adı ve soyadı ile bağımsız denetim görüşünün özetine asağıda ver verilmektedir.

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
	DRT Bağımsız Denetim DRT Bağımsız Denetim
	ve Serbest Muhasebeci ve Serbest Muhasebeci
Unvanı	Mali Müşavirlik A.S.	Mali Müşavirlik A.S.
Sorumlu Ortak
Başdenetçi	Yaman Polat	Yaman Polat
	Eski Büyükdere Cad.	Eski Büyükdere Cad.
	Maslak Mah.No:1	Maslak Mah.No:1
	Maslak No1 Plaza	Maslak No1 Plaza
	Maslak 34485 Sarıyer -	Maslak 34485 Sarıyer -
Adresi	Istanbul	Istanbul

Hesap Dönemi	Konsolide/Solo	Bağımsız Denetim Şirketi	Görüş
		DRT Bağımsız Denetim ve Serbest	Sinirli Olumlu
31 Aralık 2023	Konsolide	Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.	Görüş
31 Aralık 2022	Konsolide	DRT Bağımsız Denetim ve Serbest	Sinirli Olumlu
		Muhasebeci Mali Müşavirlik A.S.	Görüş

31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla Bağımsız Denetçi Görüşü

DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından hazırlanan bağımsız denetim raporunda;

"Sınırlı Olumlu Görüşün Dayanağı

31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki konsolide finansal bilgiler, Grup yönetimi tarafından BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı gereklilikleri dışında, geçmi dönemde 695,000 bin TL olarak ayrılıp, 65,000 bin TL tutarındaki kısmı cari dönemde ayr toplam 760,000 bin TL tutarındaki serbest karşılığı içermektedir. Eğer ilgili serbest ka ayrılmamış olsaydı, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla, diğer karşılıklar 760,000 bin

ve geçmiş yıllar karları 695,000 bin TL daha fazla ve 31 Aralık 2023 tarihinde sona eren hesap döneminde, vergi öncesi kar ve net dönem karı 65,000 bin TL daha fazla olacaktı.

Yaptığımız bağımsız denetim, BDDK tarafından 2 Nisan 2015 tarihli 29314 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan "Bankaların Bağımsız Denetimi Hakkında Yönetmelik" ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları'nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartları'na (BDS'lere) uygun olarak yürütülmüştür. Bu Standartlar kapsamındaki sorumluluklarımız, raporumuzun Bağımsız Denetçinin Konsolide Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları bölümünde ayrıntılı bir şekilde açıklanmıştır. KGK tarafından vavımlanan Bağımsız Denetciler için Etik Kurallar (Etik Kurallar) ile konsolide finansal tabloların bağımsız denetimiyle ilgili mevzuatta yer alan etik hükümlere uygun olarak Grup'tan bağımsız olduğumuzu bevan ederiz. Etik Kurallar ve mevzuat kapsamındaki etiğe ilişkin diğer sorumluluklar da tarafımızca yerine getirilmiştir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüsümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz."

denilmektedir.

31 Aralık 2022 tarihi itibarıyla Bağımsız Denetçi Görüsü

DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından hazırlanan bağımsız denetim raporunda:

"Sınırlı Olumlu Görüşün Davanağı

31 Aralık 2022 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki konsolide finansal bilgiler, Grup yönetimi tarafından BDDK Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı gereklilikleri dışında, geçmiş dönemde 187,000 bin TL olarak ayrılıp, 508,000 bin TL tutarındaki kısmı cari dönemde ayrılan toplam 695,000 bin TL tutarındaki serbest karşılığı içermektedir. Eğer ilgili serbest karşılık ayrılmamış olsaydı, 31 Aralık 2022 tarihi itibarıyla, diğer karşılıklar 695,000 bin TL daha az ve geçmiş yıllar karları 187,000 bin TL daha fazla ve 31 Aralık 2022 tarihinde sona eren hesap döneminde, vergi öncesi kar ve net dönem karı 508,000 bin TL daha fazla olacaktı.

Yaptığımız bağımsız denetim, BDDK tarafından 2 Nisan 2015 tarihli 29314 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan "Bankaların Bağımsız Denetimi Hakkında Yönetmelik" ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları'nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartları'na (BDS'lere) uygun olarak yürütülmüstür. Bu Standartlar kapsamındaki sorumluluklarımız, raporumuzun Bağımsız Denetçinin Konsolide Finansal Tabloların Bağımsız Denetimine İlişkin Sorumlulukları bölümünde ayrıntılı bir şekilde açıklanmıştır. KGK tarafından yayımlanan Bağımsız Denetçiler için Etik Kurallar (Etik Kurallar) ile konsolide finansal tabloların bağımsız denetimiyle ilgili mevzuatta yer alan etik hükümlere uygun olarak Grup'tan bağımsız olduğumuzu beyan ederiz. Etik Kurallar ve mevzuat kapsamındaki etiğe ilişkin diğer sorumluluklar da tarafımızca yerine getirilmiştir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz."

denilmektedir.

8.3. Varsa ihraççı veya ihraç edilen borçlanma aracına ilişkin derecelendirme notu hakkında bilgi:

Aktif Bank için derecelendirme kuruluşları tarafından verilen derecelendirme notları aş belirtilmiştir. Derecelendirme kuruluşları tarafından verilen derecelendirme notlar alınmış olup, herhangi bir eksiklik olmadığını beyan ederiz.

ta_sım

JCR Eurasia Rating, 14.06.2024 tarihinde Aktif Yatırım Bankası A.S.'nin konsolide yapısını gözden geçirerek yüksek düzeyde yatırım yapılabilir seviyede değerlendirmiş ve Uzun Vadeli Ulusal Kurum Rating Notu'nu "AA+(tr) teyit ederek görünümü "Stabil"den "Pozitif"e revize etmiş, Kısa Vadeli Ulusal Kurum Rating Notu'nu "J1+ (tr) /Stabil Görünüm" olarak teyit etmiştir.

Diğer taraftan, Uzun Vadeli Uluslararası Yabancı Para Kurum Kredi Rating Notu ve Uzun Vadeli Uluslararası Yerel Para Kurum Kredi Rating Notu ise Japan Credit Rating Agency Ltd'nin ülke notuna ilişkin değerlendirmesi doğrultusunda, 'BB/Stabil olarak belirlenmiştir.

Diğer notlarla birlikte detayları aşağıda gösterilmiştir.

Uzun Vadeli Ulusal Kurum Kredi Rating Notu	12	(tr) / (Pozitif) $AA^+$
		Görünüm)
Kısa Vadeli Ulusal Kurum Kredi Rating Notu	$\mathcal{L}_{\mathcal{L}}$	$J1+(tr) / (Stabil Göruinum)$
Uzun Vadeli Uluslararası Yabancı Para Kurum Kredi		BB / (Stabil Görünüm)
Rating Notu
Uzun Vadeli Uluslararası Yerel Para Kurum Kredi	$\sigma_{\rm c}$	BB / (Stabil Görünüm)
Rating Notu

9. BORÇLANMA ARAÇLARI İLE İLGİLİ VERGİLENDİRME ESASLARI

	TAM	TAM	DAR	DAR
	MÜKELLEF	MÜKELLEF	MÜKELLEF	MÜKELLEF
	KURUM	GERÇEK KİŞİ	KURUM (I)	GERÇEK KİŞİ
	1) Banka ve aracı	1) Türkiye'de	1) Banka ve aracı	1) Türkiye'de
	kurum	ihrac	kurum aracılığıyla	ihraç
	aracılığıyla	edilenlerden;	Türkiye'de ihraç	edilenlerden;
	Türkiye'de ihraç	-vadesi 6 aya	edilenlerden;	-vadesi 6 aya
	edilenlerden;	kadar (6 ay	a) Anonim,	kadar (6 ay
	a) Anonim,	dahil) olanlara	eshamlı komandit	dahil) olanlara
	eshamlı komandit	sağlanan gelirler	ve limited sirket	sağlanan gelirler
	ve limited	için 30.04.2024	niteliğindeki	için 30.04.2024
	sirketler ile	tarihine kadar	yabancı kurumlar	tarihine kadar
	yatırım fonlarınca	iktisap edilenler	ile Sermaye	iktisap edilenler
	elde edilen faiz	%5, 01.05.2024-	Piyasası	%5, 01.05.2024-
	gelirleri:	31.10.2024	Kanunu'na göre	31.10.2024
	-% 0 oranında	tarihi arasında	kurulan yatırım	tarihi arasında
	stopaja tabidir.	iktisap edilenler	fonları ve yatırım	iktisap edilenler
	- Kurumlar	$%7.5$ ,	ortaklıklarıyla	%7.5,
FAİZ GELİRİ	vergisine tabidir.	01.11.2024	benzer nitelikte	01.11.2024
	b) Yukarıda	tarihinden sonra	olduğu Maliye	tarihinden sonra
	sayılanlar dışında	iktisap edilenler	Bakanlığınca	iktisap edilenler
	kalan kurumlarca	%10	belirlenen yabancı	%10
	(3) elde edilen	- vadesi 1 yıla	kurumların (4)	- vadesi 1 yıla
	faiz gelirlerinden:	kadar (1 yıl	elde ettiği faiz	kadar (1 yıl
	-vadesi 6 aya	dahil) olanlara	gelirleri;	dahil) olanlara
	kadar (6 ay dahil)	sağlanan gelirler	- %0 oranında	sağlan in eşlirler
	olanlara sağlanan	için 30.04.2024	stopaja tabidir.	için 30.04.2024.
	gelirler için	tarihine kadar	- Stopaj nihai	tamhine kadar
	30.04.2024	iktisap edilenler	vergidir.	iktisar edilenler

tarihine kadar	%3, 01.05.2024-	- Beyan edilemez.	%3, 01.05.2024-
iktisap edilenler	31.10.2024	b) Yukarıda	31.10.2024
%5, 01.05.2024-	tarihi arasında	sayılanlar dışında	tarihi arasında
31.10.2024 tarihi	iktisap edilenler	kalan kurumlarca
arasında iktisap	%5, 01.11.2024	elde edilen faiz	iktisap edilenler
edilenler %7.5,	tarihinden sonra	gelirlerinden;	%5, 01.11.2024 tarihinden sonra
01.11.2024	iktisap edilenler	-vadesi 6 aya	iktisap edilenler
tarihinden sonra	%7.5	kadar (6 ay dahil)	%7.5
iktisap edilenler	- vadesi 1 yıldan	olanlara sağlanan
%10	uzun olanlara	gelirler için	- vadesi 1 yıldan uzun olanlara
- vadesi 1 yıla	sağlanan gelirler	30.04.2024
kadar (1 yıl dahil)	için 30.04.2024	tarihine kadar	sağlanan gelirler
olanlara sağlanan	tarihine kadar	iktisap edilenler	için 30.04.2024 tarihine kadar
gelirler için	iktisap edilenler	%5, 01.05.2024-	iktisap edilenler
30.04.2024	%0, 01.05.2024-	31.10.2024 tarihi
tarihine kadar	31.10.2024	arasında iktisap	%0, 01.05.2024-
iktisap edilenler	tarihi arasında	edilenler %7.5,	31.10.2024
%3, 01.05.2024-	iktisap edilenler	01.11.2024	tarihi arasında
31.10.2024 tarihi	$\frac{62.5}{6}$	tarihinden sonra	iktisap edilenler
arasında iktisap	01.11.2024	iktisap edilenler	$\frac{62.5}{6}$ 01.11.2024
edilenler %5,	tarihinden sonra	%10	tarihinden sonra
01.11.2024	iktisap edilenler	- vadesi 1 yıla	iktisap edilenler
tarihinden sonra	%5	kadar (1 yıl dahil)	%5
iktisap edilenler	oranında stopaja	olanlara sağlanan	oranında stopaja
%7.5	tabidir.	gelirler için	tabidir $(5)$ .
- vadesi 1 yıldan	- Stopaj nihai	30.04.2024	- Stopaj nihai
uzun olanlara	vergidir.	tarihine kadar	vergidir.
sağlanan gelirler	- Beyan	iktisap edilenler	- Beyan
için 30.04.2024	edilemez.	%3, 01.05.2024-	edilemez.
tarihine kadar		31.10.2024 tarihi
iktisap edilenler		arasında iktisap
%0, 01.05.2024-		edilenler %5,
31.10.2024 tarihi		01.11.2024
arasında iktisap		tarihinden sonra
edilenler %2.5,		iktisap edilenler
01.11.2024		%7.5
tarihinden sonra		- vadesi 1 yıldan
iktisap edilenler		uzun olanlara
$\%5$		sağlanan gelirler
oranında stopaja		için 30.04.2024
tabidir.		tarihine kadar
-Beyanname		iktisap edilenler
vermesi gereken		%0, 01.05.2024-
kurumlar, ödenen		31.10.2024 tarihi
stopaji		arasında iktisap
beyanname		edilenler %2.5,
üzerinde		01.11.2024
hesaplanan		tarihinden sonra
kurumlar		iktisap edilenler
vergisinden		%5

mahsup edebilirler. 1) Banka ve aracı kurum aracılığıyla Türkiye'de ihraç edilenlerden; a) Anonim, eshamlı komandit ve limited sirketler ile yatırım fonlarının elde ettiği kazançlar; -% 0 oranında stopaja tabidir. - Kurumlar vergisine tabidir. b) Yukarıda sayılanlar dışında kalan kurumların (3) elde ettikleri kazançlardan; - 6 aydan az süreyle (6 ay dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar için 30.04.2024 tarihine kadar iktisap edilenler %5, 01.05.2024- 31.10.2024 tarihi arasında iktisap edilenler %7.5, 01.11.2024 tarihinden sonra iktisap edilenler	1) Banka ve aracı kurum aracılığıyla Türkiye'de ihraç edilenlerden elde edilen kazançlardan; - 6 aydan az süreyle (6 ay dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar için 30.04.2024 tarihine kadar iktisap edilenler %5, 01.05.2024- 31.10.2024 tarihi arasında iktisap edilenler %7.5, 01.11.2024 tarihinden sonra iktisap edilenler %10 - 1 yıldan az süreyle (1 yıl dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar için 30.04.2024 tarihine kadar iktisap edilenler %3, 01.05.2024-	oranında stopaja tabidir $(5)$ . - Stopaj nihai vergidir. - Beyan edilmez. 1) Banka ve aracı kurum aracılığıyla Türkiye'de ihraç edilenlerden; a) Anonim, eshamlı komandit ve limited sirket niteliğindeki yabancı kurumlar ile Sermaye Piyasası Kanunu'na göre kurulan yatırım fonları ve yatırım ortaklıklarıyla benzer nitelikte olduğu Maliye Bakanlığınca belirlenen yabancı kurumların (4) elde ettiği kazançlar; - %0 oranında stopaja tabidir. - Stopaj nihai vergidir. - Beyan edilemez. b) Yukarıda sayılanlar dışında kalan kurumlarca elde edilen kazançlardan; - 6 aydan az süreyle (6 ay dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından	1) Banka ve aracı kurum aracılığıyla Türkiye'de ihraç edilenlerden elde edilen kazançlardan; - 6 aydan az süreyle (6 ay dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar için 30.04.2024 tarihine kadar iktisap edilenler %5, 01.05.2024- 31.10.2024 tarihi arasında iktisap edilenler %7.5, 01.11.2024 tarihinden sonra iktisap edilenler %10 - 1 yıldan az süreyle (1 yıl dahil) elde tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar için 30.04.2024 tarihine kadar iktisap edilenler %3, 01.05.2024-

%10	31.10.2024	doğan kazançlar	31.10.2024
- 1 yıldan az süreyle (1 yıl	tarihi arasında iktisap edilenler	için 30.04.2024 tarihine kadar	tarihi arasında iktisap edilenler
dahil) elde	%5, 01.11.2024	iktisap edilenler	$\%5,01.7024$
tutulanların elden çıkarılmasından doğan kazançlar	tarihinden sonra iktisap edilenler %7.5	%5, 01.05.2024- 31.10.2024 tarihi	tarih inden sor ra iktsap edilenler
için 30.04.2024		arasında iktisap edilenler %7.5,	$\frac{9}{6}$ 7.5

tarihine kadar	- 1 yıldan fazla	01.11.2024	- 1 yıldan fazla
iktisap edilenler	süreyle elde	tarihinden sonra	süreyle elde
%3, 01.05.2024-	tutulanların	iktisap edilenler	tutulanların
31.10.2024 tarihi	elden	%10	elden
arasında iktisap	çıkarılmasından	- 1 yıldan az	çıkarılmasından
edilenler %5,	doğan kazançlar	süreyle (1 yıl	doğan kazançlar
01.11.2024	için 30.04.2024	dahil) elde	için 30.04.2024
tarihinden sonra	tarihine kadar	tutulanların elden	tarihine kadar
iktisap edilenler	iktisap edilenler	çıkarılmasından	iktisap edilenler
%7.5	%0, 01.05.2024-	doğan kazançlar	%0, 01.05.2024-
- 1 yıldan fazla	31.10.2024	için 30.04.2024	31.10.2024
süreyle elde	tarihi arasında	tarihine kadar	tarihi arasında
tutulanların elden	iktisap edilenler	iktisap edilenler	iktisap edilenler
çıkarılmasından	$\frac{62.5}{6}$	%3, 01.05.2024-	$\frac{62.5}{6}$
doğan kazançlar	01.11.2024	31.10.2024 tarihi	01.11.2024
için 30.04.2024	tarihinden sonra	arasında iktisap	tarihinden sonra
tarihine kadar	iktisap edilenler	edilenler %5,	iktisap edilenler
iktisap edilenler	$\frac{0}{6}$	01.11.2024	%5
%0, 01.05.2024-	oranında stopaja	tarihinden sonra	oranında stopaja
31.10.2024 tarihi	tabidir $(5)$ .	iktisap edilenler	tabidir $(5)$ .
arasında iktisap	- Stopaj nihai	%7.5	- Stopaj nihai
edilenler %2.5,	vergidir.	- 1 yıldan fazla	vergidir.
01.11.2024	- Beyan	süreyle elde	- Beyan
tarihinden sonra	edilmez.	tutulanların elden	edilmez.
iktisap edilenler		çıkarılmasından
%5		doğan kazançlar
oranında stopaja		için 30.04.2024
tabidir $(5)$ .		tarihine kadar
- Beyanname		iktisap edilenler
vermesi gereken		%0, 01.05.2024-
kurumlar, ödenen		31.10.2024 tarihi
stopajı		arasında iktisap
beyanname		edilenler %2.5,
üzerinde		01.11.2024
hesaplanan		tarihinden sonra
kurumlar
vergisinden		iktisap edilenler %5
mahsup
edebilirler.		oranında stopaja
		tabidir $(5)$ .
		- Stopaj nihai
		vergidir.
		- Beyan edilmez.

(1) Dar mükellef kurumlara ilişkin açıklamalarımız, Türkiye'de işyeri ve daimi temsilcisi bulunmayan dar mükellef kurumlar için geçerlidir.

(2) Alım satım zararlarının alım satım kazançlarına mahsup edilmesine ilişkin olarak Kanun'da herhangi bir hüküm yer almamasına rağmen Maliye Bakanlığı basın açıklaması ile sö mahsubun yapılabileceğini belirtmiştir.

(3) Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 2. maddesinin birinci fıkrasında sayılan kurumlar. şirketleri; anonim, eshamlı komandit ve limited şirketler ile yatırım fonları) dışındaki s

kooperatifler, iktisadi kamu kuruluşları, dernek ve vakıflar ile iktisadi isletmeleri ve is ortaklıkları örnek verilebilir.

(4) 25 Aralık 2010 tarihli Resmi Gazete'de yayımlanan 277 Seri Numaralı Gelir Vergisi Genel Tebliği uyarınca, Türkiye'de münhasıran menkul kıymet ve diğer sermaye piyasası aracı getirileri ile değer artışı kazançları elde etmek ve bunlara bağlı hakları kullanmak amacıyla faaliyette bulunan sınırlı sorumlu ortaklıklar, ülke fonları, kurum ve kuruluş fonları ve yatırım kuruluşları gibi yabancı kurumsal yatırımcıların tümü Sermaye Piyasası Kanunu'na göre kurulan yatırım ve yatırım ortaklıklarıyla benzer nitelikteki mükellefler olarak kabul edilmektedir.

22/12/2020 tarih ve 3321 sayılı Cumhurbaşkanı kararınıneki karar kapsamında 22/07/2006 tarihli ve 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararının Eki Karar'ın 1'inci maddesinin birinci, fıkrasının (a) bendinin (1) ve (3) numaralı alt bendleri ile (c) bendi değiştirilmiştir. Karar kapsamında dar ve tam mükellef gerçek kişiler ile yukarıda sayılanlar dışında kalan kurumlar için finansman bonolarından elde edilen faiz geliri ve alım-satım kazançları kapsamında uygulanan stopaj oranı %15 olarak değiştirilmiştir.

10. INCELEMEYE ACIK BELGELER

Aşağıdaki belgeler Esentepe Mahallesi Kore Sehitleri Cad. Aktif Bank Genel Müdürlük No:8/1 Sisli İstanbul adresindeki ihraççının merkezi ve başvuru yerleri ile ihraccinin internet sitesi (www.aktifbank.com.tr) ile Kamuyu Aydınlatma Platformunda (KAP) tasarruf sahiplerinin incelemesine açık tutulmaktadır:

Sermaye piyasası aracı notunda yer alan bilgilerin dayanağını olusturan her türlü rapor ya da belge ile değerleme ve görüşler (değerleme, uzman, faaliyet ve bağımsız denetim raporları ile yetkili kuruluşlarca hazırlanan raporlar, vb.)

11. EKLER

YOKTUR.

AI Terminal

AKTİF YATIRIM BANKASI A.Ş.

8720_rns_2024-11-29_b7412284-bfe2-45b7-9eb8-f0202ecc7ab5.pdf

AKTİF YATIRIM BANKASI A.Ş.

Sermaye Piyasası Aracı Notu

KISALTMA VE TANIMLAR

İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANINDA YER VERİLEN GÖRÜŞLER VE ONAYLAR DIŞINDAKİ GÖRÜŞLER/ONAYLAR

1. SERMAYE PİYASASI ARACI NOTUNUN SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİSİLER

2. RİSK FAKTÖRLERİ

Ödenmeme Riski

Piyasa Riski

Likidite Riski

Yasal Risk

Genel Piyasa Riski

Grup Bazında Yoğunlasma Riski

3. TEMEL BİLGİLER

3.1. Halka arza ilişkin ilgili gerçek ve tüzel kişilerin menfaatleri:

3.2. Halka arzın gerekçesi ve halka arz gelirlerinin kullanım yerleri:

4. İHRAÇ VE HALKA ARZ EDİLECEK BORÇLANMA ARAÇLARINA İLİŞKİN BİLGİLER

4.1. İhraç edilecek borçlanma araçlarının;

4.2. Borçlanma araçlarının hangi mevzuata göre oluşturulduğu:

4.3. Borçlanma araçlarının kaydileştirilip kaydileştirilmediği hakkında bilgi:

Dördüncü Sıra:

4.6. İhraç edilecek borçlanma araçlarının yatırımcıya sağladığı haklar, bu hakların kullanım esasları ve bu haklara iliskin kısıtlamalar:

4.7. Nominal faiz oranı ve ödenecek faize iliskin esaslar:

a) Borçlanma aracının vadesi ve itfa planı ile itfa sürecine ilişkin esaslar:

b) Kupon ödeme tarihleri ile faizin ne zaman ödenmeye başlanacağı, son ödeme tarihleri:

$\mathbf{c}$ Faizin ve anaparanın zaman aşımı:

e) Gösterge faiz oranının geçmiş ve gelecek performansının ve değişkenliğinin nered takip edilebileceği:

$\mathbf{D}$ Gösterge faizi olumsuz etkilevebilecek olağanüstü unsurlar ve faize iliskin düzeltme kuralları:

g) Gösterge faizin kullanılması suretiyle bulunacak faiz oranının kim tarafından hesaplanacağı:

h) Faiz oranının belirlenmesinde esas alınacak ölçütün ortadan kalkması halinde yapılacak işlemler:

Faiz ödemesinin türev bir kısmının olması durumunda, yatırımın değerinin dayanak $\ddot{\mathbf{i}}$ aracın değerinden, özellikle risklerin açık bir şekilde ortaya çıktığı durumlarda nasıl etkilendiği hakkında bilgi:

YOKTUR.

4.10. Borçlanma araçlarına kardan pay verilip verilmeyeceği hakkında bilgi:

4.11. Halka arz edilecek borçlanma araçlarının yıllık getiri oranı ve getiri oranının nasıl hesaplandığı hakkında bilgi:

4.12. Paya dönüştürülebilir tahvillere ilişkin özel hükümler:

b) İhraççı tarafından ihtiyari olarak belirlenen asli hüküm ve şartlar ile ihraççı tarafından verilen taahhütler:

c) Tertip BASK toplantılarında uygulanacak nisap:

ç) Yönetim kurulu tarafından Tertip BASK toplantı çağrısı yapılmasına ilişkin esaslar:

d) Borçlanma aracı sahipleri tarafından Tertip BASK çağrısı yapılmasına ilişkin esaslar:

a) İhraççı tarafından belirlenen temsilciye ilişkin bilgiler:

b) Temsilcinin görev ve yetkileri:

c) Temsilci ücreti:

4.14.3. Tertip BASK kararlarının ihraççı yönetim kurulu tarafından onaylanması, kararlara itiraz ve BASK kararlarının yürürlüğe girmesine iliskin süreler:

4.14.4. BASK toplantısına katılıma ilişkin bilgiler:

4.14.5. BASK toplantısının yönetilmesine ve oyların kullanımına ilişkin bilgiler:

yer verilecektir. Söz konusu tutarlar, nisapların hesaplanmasına hicbir surette dahil edilmeyecektir.

4.14.6. Elektronik ortamda yapılacak BASK'a iliskin esaslar:

4.14.7. Diğer BASK toplantılarına ilişkin belirleme:

4.15. Borçlanma aracı ihracına ilişkin yetkili organ kararları:

5. HALKA ARZA İLİŞKİN HUSUSLAR

5.1. Halka arzın koşulları, halka arza ilişkin bilgiler, tahmini halka arz takvimi ve halka arza katılmak için yapılması gerekenler

5.1.1. Halka arzın tabi olduğu koşullar:

5.1.2. Halka arz edilen borçlanma araçlarının tutarı:

5.1.3. Halka arz süresi ile halka arza katılım hakkında bilgi

5.1.3.1. Halka arz süresi ve tahmini halka arz takvimi:

5.1.3.2. Halka arza başvuru süreci ile başvuru yerleri ve satış şekli:

5.1.4. Karşılanamayan taleplere ait bedeller ile yatırımcılar tarafından satış fiyatının üzerinde ödenen tutarların iade şekli hakkında bilgi:

5.1.5. Talep edilebilecek asgari ve/veya azami miktarlar hakkında bilgi:

b) Borçlanma araçlarının teslimine iliskin bilgi:

5.2.2. Halka arzda yatırımcılara tahsis ve dağıtım esasları hakkında bilgi:

Yatırımcı Grupları:

Tahsisat Esasları

Dağıtım Esasları

5.2.3. Talepte bulunan yatırımcılara, halka arzdan aldıkları kesinleşmiş borçlanma aracı miktarının bildirilme süreci hakkında bilgi:

5.3. Borçlanma aracının satış fiyatı veya fiyatın tespit edildiği/edileceği yöntem ile nihai fiyatın kamuya açıklanma süreci:

5.4. Aracılık Yüklenimi ve Halka Arza Aracılık

5.4.1. Halka arza aracılık edecek yetkili kuruluş hakkında bilgi:

5.4.2. Halka arzın yapılacağı ülkelerde yer alan saklama ve ödeme kuruluşlarının isimleri:

5.4.3. Aracılık türü hakkında bilgi:

5.4.4. Aracılık ve yüklenim sözleşmesi hakkında bilgi

5.5. Halka arza ilişkin olarak ihraçcının ödemesi gereken toplam ve halka arz edilecek borçlanma aracı başına maliyet:

5.6. Talepte bulunan yatırımcının ödeyeceği maliyetler hakkında bilgi:

6. BORSADA İŞLEM GÖRMEYE İLİŞKİN BİLGİLER

6.2. Borsada işlem görecek olan borçlanma araçlarının hangi durumlarda işlem sırasının kapatılabileceği hakkında bilgi:

6.4. Piyasa yapıcı ve piyasa yapıcılığın esasları:

7. GARANTI HÜKÜMLERİ VE GARANTÖRE İLİŞKİN BİLGİLER YOKTUR.

8. DİĞER BİLGİLER

8.1. Halka arz sürecinde ihraççıya danışmanlık yapanlar hakkında bilgiler: YOKTUR.