AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ DENETÇİ SINIRLI DENETİM RAPORU

İÇİNDEKİLER	SAYFA
BİLANÇOLAR	1-5
GELİR TABLOLARI	6-7
ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI	8-9
NAKİT AKIŞ TABLOLARI	10
FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR 11-87
EK1 - KAR DAĞITIM TABLOSU	88

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ AYRINTILI BİLANÇO
VARLIKLAR
I- CARİ VARLIKLAR	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş	Bağımsız Denetimden Geçmiş
		Cari Dönem (30/06/2017)	Önceki Dönem (31/12/2016)
A- Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar	14	1.060.706.105	481.198.544
1- Kasa		-	-
2- Alınan Çekler		-	-
3- Bankalar 4- Verilen Çekler ve Ödeme Emirleri (-)	14	865.680.545 -	270.379.281 -
5- Banka Garantili ve Üç Aydan Kısa Vadeli Kredi Kartı Alacakları	14	195.025.560	210.819.263
6- Diğer Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar		-	-
B- Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar	11.1	495.729.352	866.438.586
1- Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 2- Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar	11.1	493.199.167 -	863.908.401 -
3- Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar		-	-
4- Krediler		-	-
5- Krediler Karşılığı (-) 6- Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar	11.1	- 2.530.185	- 2.530.185
7- Şirket Hissesi		-	-
8- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)		-	-
C- Esas Faaliyetlerden Alacaklar	12.1	467.820.177	441.331.531
1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar	12.1	468.778.222	440.123.021
2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-) 3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar	12.1	(11.719.065) -	(6.796.115) -
4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)		-	-
5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar	12.1	30.954	30.954
6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar)		-	-
7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-) 8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar		- -	- -
9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar	12.1	95.983.428	87.090.411
10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)	12.1	(85.253.362)	(79.116.740)
D- İlişkili Taraflardan Alacaklar 1- Ortaklardan Alacaklar		308.583 -	102.137 -
2- İştiraklerden Alacaklar		-	-
3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar		-	-
4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar		-	-
5- Personelden Alacaklar 6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar		- 308.583	- 102.137
7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-)		-	-
8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar		-	-
9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)		-	-
E- Diğer Alacaklar 1- Finansal Kiralama Alacakları		16.872.526 -	8.229.918 -
2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-)		-	-
3- Verilen Depozito ve Teminatlar		424.738	416.937
4- Diğer Çeşitli Alacaklar	47	16.447.788	7.812.981
5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu(-) 6- Şüpheli Diğer Alacaklar		- -	- -
7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-)		-	-
F- Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları	4.2.2	177.341.394	151.665.564
1- Ertelenmiş Üretim Giderleri 2- Tahakkuk Etmiş Faiz ve Kira Gelirleri		158.327.941 -	148.889.525 -
3- Gelir Tahakkukları		-	91.000
4- Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler	47	19.013.453	2.685.039
G- Diğer Cari Varlıklar	4.2.2	3.723.615	11.962.076
1- Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar 2- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar		22 3.583.729	22 11.855.334
3- Ertelenmiş Vergi Varlıkları		-	-
4- İş Avansları		68.723	20.864
5- Personele Verilen Avanslar		71.141	85.856
6- Sayım ve Tesellüm Noksanları 7- Diğer Çeşitli Cari Varlıklar		- -	- -
8- Diğer Cari Varlıklar Karşılığı (-)		-	-
I- Cari Varlıklar Toplamı		2.222.501.752	1.960.928.356

30 HAZİRAN 2017 VE 31 ARALIK 2016 TARİHLERİ İTİBARIYLA AYRINTILI BİLANÇOLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ AYRINTILI BİLANÇO
VARLIKLAR
II- CARİ OLMAYAN VARLIKLAR	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem (30/06/2017)	Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2016)
A- Esas Faaliyetlerden Alacaklar		-	-
1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)		- -	- -
3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar		-	-
4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı (-)		-	-
5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar)		- -	- -
7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı (-)		-	-
8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar		-	-
9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-)		- -	- -
B- İlişkili Taraflardan Alacaklar		-	-
1- Ortaklardan Alacaklar 2- İştiraklerden Alacaklar		- -	- -
3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar		-	-
4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar		-	-
5- Personelden Alacaklar 6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar		- -	- -
7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu (-)		-	-
8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar		-	-
9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı (-) C- Diğer Alacaklar		- -	- -
1- Finansal Kiralama Alacakları		-	-
2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri (-) 3- Verilen Depozito ve Teminatlar		- -	- -
4- Diğer Çeşitli Alacaklar		-	-
5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu(-)		-	-
6- Şüpheli Diğer Alacaklar 7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı (-)		- -	- -
D- Finansal Varlıklar		-	-
1- Bağlı Menkul Kıymetler		-	-
2- İştirakler	4.2.2, 9, 11.4	30.116.653	30.116.653
3- İştirakler Sermaye Taahhütleri (-) 4- Bağlı Ortaklıklar		- -	- -
5- Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri (-)		-	-
6- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler		-	-
7- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri (-) 8- Finansal Varlıklar ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar		- -	- -
9- Diğer Finansal Varlıklar		-	-
10- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)	4.2.2, 11.4	(30.116.653)	(30.116.653)
E- Maddi Varlıklar 1- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	7	26.046.208 80.126	28.081.958 80.126
2- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı (-)		-	-
3- Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller	6	1.598.569	1.598.569
4- Makine ve Teçhizatlar 5- Demirbaş ve Tesisatlar	6	- 22.166.499	- 21.816.976
6- Motorlu Taşıtlar		-	-
7- Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil)	6	20.346.930	20.331.354
8- Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 9- Birikmiş Amortismanlar (-)	6 6, 7	351.395 (18.497.311)	351.395 (16.096.462)
10- Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil)		-	-
F- Maddi Olmayan Varlıklar		43.027.513	41.176.250
1- Haklar 2- Şerefiye	8	77.178.540 -	69.825.964 -
3- Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler		-	-
4- Araştırma ve Geliştirme Giderleri		-	-
5- Diğer Maddi Olmayan Varlıklar 6- Birikmiş İtfalar (Amortismanlar) (-)	8	- (36.141.078)	- (30.227.061)
7- Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar	8	1.990.051	1.577.347
G-Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları		6.345.021	207.203
1- Ertelenmiş Üretim Giderleri 2- Gelir Tahakkukları		- -	- -
3- Gelecek Yıllara Ait Diğer Giderler	47	6.345.021	207.203
H-Diğer Cari Olmayan Varlıklar		9.872.572	25.632.235
1- Efektif Yabancı Para Hesapları 2- Döviz Hesapları		- -	- -
3- Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar		-	-
4- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar		-	-
5- Ertelenmiş Vergi Varlıkları 6- Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar	35	9.872.572 -	25.632.235 -
7- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı (-)		-	-
8- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı (-)		-	-
II- Cari Olmayan Varlıklar Toplamı Varlıklar Toplamı (I+II)		85.291.314 2.307.793.066	95.097.646 2.056.026.002

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ AYRINTILI BİLANÇO
YÜKÜMLÜLÜKLER
III- KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem	Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem
A- Finansal Borçlar		(30/06/2017) 40.024.798	(31/12/2016) 30.031.438
1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar		-	-
2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar		-	-
3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-)		-	-
4- Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri ve Faizleri		-	-
5- Çıkarılmış Tahviller (Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri		-	-
6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar 7- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-)		- -	- -
8- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler)	14	40.024.798	30.031.438
B- Esas Faaliyetlerden Borçlar		328.175.851	202.020.282
1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar	19.1	328.175.851	202.020.282
2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar		-	-
3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar		-	-
4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar 5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar		- -	- -
6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-)		-	-
C-İlişkili Taraflara Borçlar		85.409	103.375
1- Ortaklara Borçlar		1.143	1.143
2- İştiraklere Borçlar		-	-
3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar 4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar		- -	- -
5- Personele Borçlar		84.266	102.232
6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar		-	-
D- Diğer Borçlar	19.1	32.836.144	44.423.842
1- Alınan Depozito ve Teminatlar		-	-
2- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK'ya Borçlar	19.1	4.545.494	4.268.447
3- Diğer Çeşitli Borçlar 4- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-)	19.1	28.290.650 -	40.155.395 -
E-Sigortacılık Teknik Karşılıkları		1.255.031.538	1.200.339.440
1- Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net	20	600.366.186	609.668.379
2- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net	20	390.279	-
3- Matematik Karşılıklar - Net		-	-
4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net 5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net	4.1, 20 20	654.262.815 12.258	590.667.604 3.457
6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net		-	-
F- Ödenecek Vergi ve Benzeri Diğer Yükümlülükler ile Karşılıkları		14.516.112	17.877.553
1- Ödenecek Vergi ve Fonlar		11.393.744	16.343.481
2- Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri	23.1	1.769.006	1.529.095
3- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler		- 4.977	- 4.977
4- Ödenecek Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülükler 5- Dönem Karı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları	35	1.348.385	-
6- Dönem Karının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri (-)		-	-
7- Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları		-	-
G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar		26.710.740	36.839.062
1- Kıdem Tazminatı Karşılığı		-	-
2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı 3- Maliyet Giderleri Karşılığı	19.1, 23.4	- 26.710.740	- 36.839.062
H- Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları	19.1	69.863.151	53.979.313
1- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri	19.1	69.612.935	53.979.313
2- Gider Tahakkukları		-	-
3- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler	19.1	250.216	-
I- Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 1- Ertelenmiş Vergi Yükümlüğü		235 -	235 -
2- Sayım ve Tesellüm Fazlalıkları		-	-
3- Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler		235	235
III - Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı		1.767.243.978	1.585.614.540

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ
AYRINTILI BİLANÇO
YÜKÜMLÜLÜKLER
IV- UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem (30/06/2017)	Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2016)
A- Finansal Borçlar		-	-
1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar		-	-
2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar		-	-
3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri (-)		-	-
4- Çıkarılmış Tahviller		-	-
5- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar		-	-
6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı (-)		-	-
7- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler)		-	-
B- Esas Faaliyetlerden Borçlar		-	-
1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar		-	-
2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar		-	-
3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar		-	-
4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar		-	-
5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar		-	-
6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu (-)		-	-
C- İlişkili Taraflara Borçlar		-	-
1- Ortaklara Borçlar		-	-
2- İştiraklere Borçlar		-	-
3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar		-	-
4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar		-	-
5- Personele Borçlar		-	-
6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar D- Diğer Borçlar		- -	- -
1- Alınan Depozito ve Teminatlar		-	-
2- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK'ya Borçlar		-	-
3- Diğer Çeşitli Borçlar		-	-
4- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu		-	-
E- Sigortacılık Teknik Karşılıkları		67.584.152	61.232.504
1- Kazanılmamış Primler Karşılığı – Net		-	-
2- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net		-	-
3- Matematik Karşılıklar - Net	17.2, 20	1.557.503	1.526.588
4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net		-	-
5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net		-	-
6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net	20	66.026.649	59.705.916
F-Diğer Yükümlülükler ve Karşılıkları		-	-
1- Ödenecek Diğer Yükümlülükler		-	-
2- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler		- -	- -
3-Diğer Borç ve Gider Karşılıkları G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar		5.778.720	6.335.367
1- Kıdem Tazminatı Karşılığı	22	5.778.720	6.335.367
2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı		-	-
H-Gelecek Yıllara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları		-	-
1- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri		-	-
2- Gider Tahakkukları		-	-
3- Gelecek Yıllara Ait Diğer Gelirler		-	-
I- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler		-	-
1- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü		-	-
2- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler		-	-
IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı		73.362.872	67.567.871

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AYRINTILI BİLANÇO
ÖZSERMAYE
V- ÖZSERMAYE	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem (30/06/2017)	Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (31/12/2016)
A- Ödenmiş Sermaye		306.000.000	306.000.000
1- (Nominal) Sermaye	2.14,15	306.000.000	306.000.000
2- Ödenmemiş Sermaye (-)		-	-
3- Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları		-	-
4- Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları (-)		-	-
5- Tescili Beklenen Sermaye		-	-
B- Sermaye Yedekleri	2.1.1	95.377.201	95.377.201
1- Hisse Senedi İhraç Primleri		-	-
2- Hisse Senedi İptal Karları		-	-
3- Sermayeye Eklenecek Satış Karları	2.1.1	95.377.201	95.377.201
4- Yabancı Para Çevirim Farkları		-	-
5- Diğer Sermaye Yedekleri		-	-
C- Kar Yedekleri 1- Yasal Yedekler		11.754.023 -	89.231.523 83.064.172
2- Statü Yedekleri		62	62
3- Olağanüstü Yedekler		26.666	26.666
4- Özel Fonlar (Yedekler)	22, 34.5	12.151.340	13.343.668
5- Finansal Varlıkların Değerlemesi	11.6, 16.1	(424.045)	(7.203.045)
6- Diğer Kar Yedekleri		-	-
D- Geçmiş Yıllar Karları		13.151	13.151
1- Geçmiş Yıllar Karları		13.151	13.151
E-Geçmiş Yıllar Zararları (-)		(4.714.112)	(135.945.560)
1- Geçmiş Yıllar Zararları		(4.714.112)	(135.945.560)
F-Dönem Net Karı		58.755.953	48.167.276
1- Dönem Net Karı		58.755.953	48.167.276
2- Dönem Net Zararı (-)		-	-
3-Dağıtıma Konu Olmayan Kar		-	-
V- Özsermaye Toplamı Yükümlülükler ve Özsermaye Toplamı (III+IV+V)		467.186.216 2.307.793.066	402.843.591 2.056.026.002

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT AYRINTILI GELİR TABLOLARI

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

	AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ AYRINTILI GELİR TABLOSU
I-TEKNİK BÖLÜM	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Önceki Dönem	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Önceki Dönem
		01/01/2017- 30/06/2017	01/04/2017- 30/06/2017	01/01/2016- 30/06/2016	01/04/2016- 30/06/2016
A- Hayat Dışı Teknik Gelir		680,140,175	341,804,793	539,882,032	264,760,497
1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)	24	597,885,322	301,137,411	478,624,251	230,406,631
1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		588,973,408	295,694,618	552,256,077	314,709,795
1.1.1- Brüt Yazılan Primler (+)	17.16	1,117,881,675	502,503,822	970,331,523	471,158,162
1.1.2 -Reasüröre Devredilen Primler (-)		(520,466,997)	(202,263,753)	(409,173,457)	(150,143,932)
1.1.3- SGK'ya Aktarılan Primler (-)	17.16	(8,441,270)	(4,545,451)	(8,901,989)	(6,304,435)
1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-)		9,302,193	5,753,240	(41,737,781)	(57,178,522)
1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı (-)		(104,703,923)	18,862,946	(149,715,862)	(50,001,458)
1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı (+)	17.16	114,345,486	(12,305,867)	102,736,274	(11,547,370)
1.2.3- Kazanılmamış Primler Karşılığında SGK Payı (+)		(339,370)	(803,839)	5,241,807	4,370,306
1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-)		(390,279)	(310,447)	(31,894,045)	(27,124,642)
1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı (-)		(1,015,954)	(771,295)	(30,759,719)	(29,154,359)
1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (+)	17.16	625,675	460,848	(1,134,326)	2,029,717
2- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri		76,778,425	39,705,955	51,785,768	29,173,742
3- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		1,660,489	728,635	820,990	739,258
3.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler (+)		1,660,489	728,635	820,990	739,258
3.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı (-)		-	-	-	-
4- Tahakkuk Eden Rücu ve Sovtaj Gelirleri (+)		3,815,939	232,792	8,651,023	4,440,866
B- Hayat Dışı Teknik Gider (-)		(581,298,125)	(286,626,813)	(537,192,751)	(266,914,070)
1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		(383,312,302)	(186,815,355)	(356,348,602)	(175,690,207)
1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		(319,496,116)	(151,242,742)	(343,291,629)	(168,763,749)
1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar (-)		(432,439,681)	(209,037,407)	(427,739,951)	(227,785,956)
1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı (+)	17.16	112,943,565	57,794,665	84,448,322	59,022,207
1.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş	29	(63,816,186)	(35,572,613)	(13,056,973)	(6,926,458)
Olarak) (+/-)
1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı (-)	17.16	(266,173,786)	(179,724,303)	(59,949,717)	(24,133,418)
1.2.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Reasürör Payı (+)		202,357,600	144,151,690	46,892,744	17,206,960
2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)		(8,801)	(1,502)	-	3,208
(+/-) 2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı (-)	20	1,308,920	1,314,359	-	99,469
2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı (+)	20	(1,317,721)	(1,315,861)	-	(96,261)
3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-)		(6,320,733)	(2,877,445)	(5,545,509)	(2,380,021)
4- Faaliyet Giderleri (-)	32	(170,164,084)	(87,317,626)	(150,869,367)	(74,065,186)
5- Matematik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-)		-	-	-	-
5.1- Matematik Karşılıklar (-)		-	-	-	-
5.2- Matematik Karşılıklarda Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
6.- Diğer Teknik Giderler (-)		(21,492,205)	(9,614,885)	(24,429,273)	(14,781,864)
6.1.- Brüt Diğer Teknik Giderler (-)		(21,492,205)	(9,614,885)	(24,429,273)	(14,781,864)
6.2.- Brüt Diğer Teknik Giderlerde Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A - B)		98,842,050	55,177,980	2,689,281	(2,153,573)
D- Hayat Teknik Gelir		71,758	35,826	84,046	39,499
1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		2,500	1,000	4,621	2,000
1.1- Yazılan Primler (Reasürör payı Düşülmüş Olarak)	24	2,500	1,000	4,480	2,000
1.1.1- Brüt Yazılan Primler (+)	17.16	2,500	1,000	4,480	2,000
1.1.2- Reasüröre Devredilen Primler (-)		-	-	-	-
1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-)		-	-	141	-
1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı (-)	17.16	-	-	141	-
1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş
Olarak)(+/-)		-	-	-	-
1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı (-)		-	-	-	-
1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
2- Hayat Branşı Yatırım Geliri		69,258	34,826	79,425	37,499
3- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Karlar		-	-	-	-
4- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (+/-)		-	-	-	-
4.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler (+/-)		-	-	-	-
4.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı (+/-)		-	-	-	-
5- Tahakkuk Eden Rücu Gelirleri (+)		-	-	-	-
E- Hayat Teknik Gider		(150,622)	(86,591)	(216,292)	(106,348)
1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		(119,707)	(62,056)	(482,998)	(293,995)
1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak)		(340,682)	(286,994)	(936,275)	(773,137)
1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar (-)		(340,682)	(286,994)	(936,275)	(773,137)
1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı (+)	29	-	-	-	-
1.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-)		220,975	224,938	453,277	479,142
1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı (-)	17.16	220,975	224,938	453,277	479,142
1.2.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-)		-	-	-	-
2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı (-)		-	-	-	-
2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı (+)		-	-	-	-
3- Matematik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-)		(30,915)	(24,535)	330,185	187,724
3.1- Matematik Karşılıklar (-)		(30,915)	(24,535)	330,396	187,724
3.1.1- Aktüeryal Matematik Karşılık (+/-)		(27,824)	(22,082)	290,140	328,954
3.1.2- Kar Payı Karşılığı (Yatırım Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık)		(3,091)	(2,453)	40,256	(141,230)
3.2- Matematik Karşılığında Reasürör Payı (+)		-	-	(211)	-
3.2.1- Aktüeryal Matematik Karşılıklarda Reasürör Payı (+)		-	-	(211)	-
3.2.2- Kar Payı Karşılığı (Yatırım Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılık)		-	-	-	-
(+) 4- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak)(+/-)	20	-	-	-	-
5- Faaliyet Giderleri (-)	32	-	-	(63,479)	(77)
6- Yatırım Giderleri (-)		-	-	-	-
7- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Zararlar (-)		-	-	-	-
8- Teknik Olmayan Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri (-)		-	-	-	-
F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D – E)		(78,864)	(50,765)	(132,246)	(66,849)
G- Emeklilik Teknik Gelir		-	-	-	-
1- Fon İşletim Gelirleri		-	-	-	-
2- Yönetim Gideri Kesintisi		-	-	-	-
3- Giriş Aidatı Gelirleri		-	-	-	-
4- Ara Verme Halinde Yönetim Gideri Kesintisi		-	-	-	-
5- Özel Hizmet Gideri Kesintisi		-	-	-	-
6- Sermaye Tahsis Avansı Değer Artış Gelirleri		-	-	-	-
7- Diğer Teknik Gelirler		-	-	-	-
H- Emeklilik Teknik Gideri		-	-	-	-
1- Fon İşletim Giderleri (-)		-	-	-	-
2- Sermaye Tahsis Avansları Değer Azalış Giderleri(-)		-	-	-	-
3- Faaliyet Giderleri (-)		-	-	-	-
4- Diğer Teknik Giderler (-)		-	-	-	-
I- Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G – H)		-	-	-	-

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT AYRINTILI GELİR TABLOLARI

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ
AYRINTILI GELİR TABLOSU
II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM	Dipnot	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem 01/01/2017-	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 01/04/2017-	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Önceki Dönem 01/01/2016-	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmemiş Önceki Dönem 01/04/2016-
		30/06/2017	30/06/2017	30/06/2016	30/06/2016
C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A-B)		98,842,050	55,177,980	2,689,281	(2,153,573)
F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D-E)		(78,864)	(50,765)	(132,246)	(66,849)
I - Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G-H)		-	-	-	-
J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C+F+I)		98,763,186	55,127,215	2,557,035	(2,220,422)
K- Yatırım Gelirleri		125,165,118	52,719,778	79,370,595	47,118,453
1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler	26	31,502,353	16,652,101	45,261,466	26,142,828
2-Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Karlar	26	10,570,951	6,899,802	1,027,277	470,103
3- Finansal Yatırımların Değerlemesi	26	9,630,527	4,658,139	5,487,621	(1,082,898)
4- Kambiyo Karları	36	51,365,995	11,961,258	26,231,283	20,471,270
5- İştiraklerden Gelirler		-	-	-	-
6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler		-	-	-	-
7- Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler		-	-	-	-
8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler	13	22,095,292	12,548,478	1,362,948	1,117,150
9- Diğer Yatırımlar		-	-	-	-
10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri L- Yatırım Giderleri (-)		- (133,487,678)	- (57,042,944)	- (85,398,412)	- (50,189,356)
1- Yatırım Yönetim Giderleri – Faiz Dahil (-)		-	-	-	-
2- Yatırımlar Değer Azalışları (-)		-	-	-	-
3- Yatırımların Nakte Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar (-)	26	(2,229,947)	(2,229,947)	-	-
4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (-)		(76,778,425)	(39,705,955)	(51,785,768)	(29,173,742)
5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar (-)		-	-	-
6- Kambiyo Zararları (-)		(46,156,745)	(10,783,876)	(27,584,827)	- (17,944,711)
	36
7- Amortisman Giderleri (-)		(8,322,561)	(4,323,166)	(6,027,817)	(3,070,903)
8- Diğer Yatırım Giderleri (-)		-	-	-	-
M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Karlar ile Gider ve Zararlar (+/-)	47
		(30,336,288) (13,054,478)	(15,225,104) (6,343,532)	(9,409,970) (10,627,075)	(4,893,070) (5,961,636)
1- Karşılıklar Hesabı (+/-) 2- Reeskont Hesabı (+/-)	47	-	-	-	-
3- Özellikli Sigortalar Hesabı (+/-)	47	629,785	629,785	450,922	91,342
4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı (+/-)		-	-	-	-
5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı (+/-)	35,47	(14,362,997)	(7,786,351)	2,901,602	1,778,774
6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri (-)		-	-	-	-
7- Diğer Gelir ve Karlar	47	266,340	107,007	514,500	160,906
8- Diğer Gider ve Zararlar (-)	47	(3,814,938)	(1,832,013)	(2,649,919)	(962,456)
9- Önceki Yıl Gelir ve Karları	47	-	-	-	-
10- Önceki Yıl Gider ve Zararları (-)		-	-	-	-
N- Dönem Net Karı veya Zararı	37	58,755,953	34,230,560	(12,880,752)	(10,184,395)
1- Dönem Karı Ve Zararı		60,104,338	35,578,945	(12,880,752)	(10,184,395)
2- Dönem Karı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları (-)	35	(1,348,385)	(1,348,385)	-	-
3- Dönem Net Kar veya Zararı		58,755,953	34,230,560	(12,880,752)	(10,184,395)
4- Enflasyon Düzeltme Hesabı		-	-	-	-

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMİNLERİNE AİT ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANO ^NİM ŞİRKETİ

Ö ZSERMAYE DEĞİŞİM TABLO SU

(Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş)

İ DÖ CAR NEM	Serm aye	İşlet in K endi men e Se Hiss netl	Fina nsal Varl ıkla rın erle i	Ö z s erm aye Enfl asyo n Düz eltm esi F arkl	Yab Par ancı a rim Fark ları	al Y edek ler	tü Y edek leri	Diğe r Ye dekl er ve Dağ ıtılm amı ş Karl	Net Dön Karı em a Za	Geç miş Yıll ar Karl arı / rarl	lam
Önc I - eki Dön em S Bak iyes i (3 1/12 /201 6) onu	306. 000. 000	eri ( -)	Değ mes (7.20 3.04 5) -	arı -	Çev -	Yas 83.0 64.1 72	Sta 62	ar 108. 747. 535	(vey ) rarı 48.1 67.2 76	(Za arı) (135 .932 .409	Top ) 402. 843. 591
II - Mu hase be P oliti kası nda Değ işik likl er	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
III - Ye ni B akiy e (I + II) (01/ 01/2 017)	306. 000. 000		(7.20 3.04 5) -	-	-	83.0 64.1 72	62	108. 747. 535	48.1 67.2 76	(135 .932 .409	) 402. 843. 591
A- S ı (A1 + A 2) tırım erma ye ar	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
1- N akit	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
2- İ ç kay nakl ardan	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
B- İş letm enin aldı ğı ke ndi h isse tleri sene	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
C- G elir t ablo sund alm kaz e kay ıplar a yer ayan anç v	-		- -	-	-		- -		-	-	-
arlık larda değe ışı (1 6.1 n o'lu d ipno t) D- V r art	-		6.77 9.00 0 -	-	-		- -	-	-	-	6.77 9.00 0
E- Y aban vrim fark ları cı pa ra çe	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
F- D iğer kaza e kay ıplar nç v	-		- -	-	-		- -	(1.19 2.32 8)	-	-	(1.19 2.32 8)
G- E nflas düze ltme fark ları yon	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
H- D karı (vey arı) ( 37 n o'lu d ipno t) önem net a zar	-		- -	-	-		- -	-	58.7 55.9 53	-	58.7 55.9 53
I -D ağıtı lan t tü emet	-		- -	-	-		- -	-	-	-	-
J- T r ansfe r	-		- -	-	-	(83.0 64.1 72)	-	-	(48. 167. 276)	131. 231. 448	-
Son kiye si (3 0/06 /201 7) (I II+ A C+D +G+ J) II- D önem u Ba +B+ +E+F H+I+	306. 000. 000		(424 .045 -	) -	-		62 -	107. 555. 207	58.7 55.9 53	(4.70 0.96	1) 467. 186. 216

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMİNLERİNE AİT ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA A.Ş.

AKSİGORTA ANO ^NİM ŞİRKETİ

Ö ZSERMAYE DEĞİŞİM TABLO SU

(Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş)

Ö NC EKİ DÖ N EM	Serm aye	İşlet in K endi men Hiss e Se netl eri ( -)	Fina nsal Varl ıkla rın Değ erle i mes	Ö z s erm aye Enfl asyo n Düz eltm esi F arkl arı	Yas al Y edek ler	Sta tü Y edek leri	Diğe r Ye dekl er v e Dağ ıtılm amı ş Karl ar	Net Dön Karı em (vey a Za ) rarı	Geç miş Yıll ar Karl arı / (Za rarl arı)	Top lam
Önc I - eki Dön em S Bak iyes i (3 1/12 /201 5) onu	306. 000. 000	-	(5.94 5.99 2)	-	83.0 64.1 72 -	62	101. 453. 876	(135 .945 .560	) 13.1 51	348. 639. 709
oliti işik likl II - Mu hase be P kası nda Değ er	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
III - Ye ni B akiy e (I + II) (01/ 01/2 016)	306. 000. 000	-	(5.94 5.99 2)	-	83.0 64.1 72 -	62	101. 453. 876	(135 .945 .560	) 13.1 51	348. 639. 709
A- S ı (A1 + A 2) tırım erma ye ar	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
1- N akit	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
2- İ ç kay nakl ardan	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
B- İş letm enin aldı ğı ke ndi h isse tleri sene	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
C- G elir t ablo sund alm kaz e kay ıplar a yer ayan anç v	-	-		- -	- -	-		-	-	-
D- V arlık larda değe ışı (1 6.1 n o'lu d ipno t) r art	-	-	4.76 7.37 0	-	- -	-	-	-	-	4.76 7.37 0
E- Y aban vrim fark ları cı pa ra çe	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
F- D iğer kaza e kay ıplar nç v	-	-		- -	- -	-	(579 .752	) -	-	(579 .752 )
G- E nflas düze ltme fark ları yon	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
H- D önem karı (vey arı) ( 37 n o'lu d ipno t) net a zar	-	-		- -	- -	-	-	(12. 880. 752)	-	(12.8 80.7 52)
I -D ağıtı lan t emet tü	-	-		- -	- -	-	-	-	-	-
J- T r ansfe r	-	-		- -	- -	-	-	135. 945. 560	(135 .945 .560 )	-
II- D önem Son u Ba kiye si (3 0/06 /201 6) (I II+ A +B+ C+D +E+F +G+ H+I+ J)	306. 000. 000	-	(1.17 8.62 2)	-	83.0 64.1 72 -	62	100. 874. 124	(12.8 80.7 52)	(135 .932 .409	) 339. 946. 575

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT NAKİT AKIŞ TABLOLARI

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ
NAKİT AKIŞ TABLOSU

		Bağımsız Sınırlı Denetimden	Bağımsız Sınırlı Denetimden
		Geçmiş	Geçmiş
	Dipnot	Cari Dönem 30/06/2017	Önceki Dönem 30/06/2016
A. ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI
1. Sigortacılık faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri		797.930.816	789.037.109
2. Reasürans faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri		-	-
3. Emeklilik faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri		-	-
4. Sigortacılık faaliyetleri nedeniyle yapılan nakit çıkışı (-)		(538.547.582)	(611.473.114)
5. Reasürans faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (-)		-	-
6. Emeklilik faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (-)		-	-
7. Esas faaliyetler sonucu oluşan nakit (A1+A2+A3-A4-A5-A6)		259.383.234	177.563.995
8. Faiz ödemeleri (-)		-	-
9. Gelir vergisi ödemeleri (-)		(3.583.729)	(6.634.428)
10. Diğer nakit girişleri		30.575.431	(84.322)
11. Diğer nakit çıkışları (-)		(115.540.684)	(146.092.661)
12. Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit		170.834.252	24.752.584
B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Maddi varlıkların satışı		-	-
2. Maddi varlıkların iktisabı (-)		(365.099)	(3.431.356)
3. Mali varlık iktisabı (-)		(65.675.490)	(143.889.037)
4. Mali varlıkların satışı		445.391.804	5.136.843
5. Alınan faizler		48.797.867	57.691.311
6. Alınan temettüler		-	-
7. Diğer nakit girişleri		22.095.292	17.334.045
8. Diğer nakit çıkışları (-)		(412.704)	(67.753.148)
9. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit		449.831.670	(134.911.342)
C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI
1. Hisse senedi ihracı		-	-
2. Kredilerle ilgili nakit girişleri		-	-
3. Finansal kiralama borçları ödemeleri (-)		-	-
4. Ödenen temettüler (-)		-	-
5. Diğer nakit girişleri		-	-
6. Diğer nakit çıkışları (-)		-	-
7. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit		-	-
D. KUR FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE OLAN ETKİSİ		(13.225.181)	(1.353.544)
E. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış (A12+B9+C7+D)		607.440.741	(111.512.302)
F. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu G. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu (E+F)	14 14	332.076.914 939.517.655	550.505.477 438.993.175

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

1. Genel Bilgiler

1.1 Şirketin adı ve son sahibi

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Aksigorta Anonim Şirketi'nin ("Şirket") doğrudan ana ortakları, Hacı Ömer Sabancı Holding A.Ş. ve Ageas Insurance International N.V.'dir. Şirket'in hisselerinin %38,02'si (31 Aralık 2016: %38,02) Borsa İstanbul A.Ş.'de ("BİST") işlem görmektedir (2.14 no'lu dipnot).

H.Ö. Sabancı Holding'in ("Holding") portföyünde yer alan 189.658.802 TL nominal değerli 18.965.880.200 adet Aksigorta A.Ş.'ye ait hisse senetlerinin %50'sinin satışına ilişkin Ageas Insurance International N.V. ile hisse devir anlaşması 18 Şubat 2011 tarihinde imzalanmıştır. 29 Temmuz 2011 tarihinde Holding portföyünde bulunan hisselerin %50'sine tekabül eden 9.482.940.100 adet Aksigorta A.Ş. hisse senetleri, düzeltmeler hariç olmak üzere 220.029.000 USD bedel ile Ageas Insurance International N.V.'ye devredilmiştir.

1.2 Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer)

Şirket, 25 Nisan 1960 tarihinde, Türkiye'de tescil edilmiş olup, Türk Ticaret Kanunu ("TTK") hükümlerine göre kurulmuş anonim şirket statüsündedir. Şirket merkezi ve genel müdürlüğü, "Poligon Cad. Buyaka 2 Sitesi, No:8 Kule:1 Kat: 0-6 Ümraniye/İstanbul" adresinde yer almaktadır.

1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu

Şirket, Türkiye'de başlıca oto ve oto dışı, yangın, nakliyat, kaza, ferdi kaza, mühendislik, tarım ve hastalık/sağlık olmak üzere elementer branşlarda sigortacılık faaliyeti yürütmektedir. Şirket'in ticari merkezi İstanbul'da olup bir genel müdürlük ile İstanbul Anadolu Bölgesi, İstanbul Avrupa Bölgesi, İstanbul Trakya Bölgesi, Akdeniz ve Güney Ege Bölgesi, Ankara Bölgesi, Çukurova ve İç Anadolu Bölgesi, Doğu Anadolu ve Doğu Karadeniz Bölgesi, Güneydoğu ve Orta Anadolu Bölgesi, İzmir ve Kuzey Ege Bölgesi, Marmara ve Batı Karadeniz Bölgesi olmak üzere 10 adet Bölge Müdürlüğü bulunmaktadır.

1.4 Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklaması

1.2 ve 1.3 no'lu dipnotlarda açıklanmıştır.

1.5 Kategorileri itibariyle yıl içinde çalışan personelin ortalama sayısı

	1 Ocak	1 Ocak
	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Üst Düzey Yönetici	9	8
Müdür ve Müdür Yardımcısı	92	103
Yönetici/Uzman/Yetkili	507	493
Toplam	608	604

1.6 Üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatler

Yönetim Kurulu başkan ve üyeleriyle genel müdür, genel müdür yardımcıları gibi üst düzey yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplam tutarı: 1 Ocak - 30 Haziran 2017: 3.086.893 TL (1 Nisan - 30 Haziran 2017 1.645.708), (1 Ocak - 30 Haziran 2016: 2.688.172 TL), ( 1 Nisan - 30 Haziran 2016 1.323.462).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

1. Genel Bilgiler (Devamı)

1.7 Finansal tablolarda yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar

Şirketlerce hazırlanacak olan finansal tablolarda kullanılan anahtara ilişkin usul ve esaslarla ilgili Hazine Müsteşarlığı'nın 4 Ocak 2008 tarih ve 2008/1 sayılı "Sigortacılık Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelge"si yine Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 9 Ağustos 2010 tarih ve 2010/9 sayılı "Sigortacılık Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelgede Değişiklik Yapılmasına İlişkin Genelge" ile değiştirilmiştir.

Buna göre; Şirket tarafından hayat dışı teknik karşılıkları karşılayan varlıkların yatırıma yönlendirilmesinden elde edilen tüm gelirler, teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılmıştır. Diğer yatırım gelirleri ise teknik olmayan bölüm altında sınıflandırılmıştır. Şirket teknik bölüme aktardığı faaliyet giderlerini, cari dönemde üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarı ve hasar dosya adedinin, son üç yıl içindeki ağırlıklı ortalamasını dikkate alarak alt branşlara dağıtmıştır.

1.8 Finansal tabloların tek bir şirketi mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği

Finansal tablolar tek bir şirketi (Aksigorta A.Ş.) içermekte olup Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle kontrol ettiği bağlı veya ortak yönetime tabi ortaklığı bulunmamaktadır.

1.9 Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgiden önceki bilanço tarihinden beri olan değişiklikler

Şirket'in adı ve diğer kimlik bilgileri 1.1, 1.2 ve 1.3 no'lu dipnotlarda belirtilmiş olup bu bilgilerde önceki bilanço tarihinden bu yana herhangi bir değişiklik olmamıştır.

1.10 Bilanço tarihinden sonraki olaylar

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle hazırlanan finansal tablolar 27 Temmuz 2017 tarihinde Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Sigorta ve Reasürans şirketleri ile Emeklilik şirketlerinin finansal raporlamaları hakkında yönetmelik gereğince, Yönetim Kurulu adına Genel Müdür Uğur Gülen, Genel Müdür Yardımcısı Osman Akkoca, Muhasebe Bölüm Müdürü Seza Tanınmış Özgür ve Aktüer Halil Kolbaşı tarafından imzalanmıştır. Bilanço tarihinden sonraki olaylar 46 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

2.1 Hazırlık Esasları

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler

Uygulanan Muhasebe İlkeleri

Sermaye Piyasası Kanunu VII. bölüm 50. maddesi (a) fıkrası hükmü uyarınca sigorta şirketleri kuruluş, denetim, gözetim, muhasebe, finansal tablo ve rapor standartları konularında kendi özel mevzuatlarındaki hükümlere tabidir. Bu kapsamda Şirket, finansal tablolarını Hazine Müsteşarlığı'nın Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketleri için öngördüğü esaslara ve 14 Haziran 2007 tarih ve 26522 sayılı Resmi Gazete'de yayınlanan 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu gereğince yürürlükte bulunan düzenlemelere göre hazırlamaktadır.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Finansal tablolar Hazine Müsteşarlığı tarafından 30 Aralık 2004 tarih ve 25686 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Sigortacılık Hesap Planı ve İzahnamesi Hakkında Tebliğ (Sigortacılık Muhasebe Sistemi Tebliğ No:1) içerisinde yer alan Sigortacılık Hesap Planı uyarınca düzenlenmektedir. Finansal tabloların biçim ve içerikleri ile bunların açıklama ve dipnotları 18 Haziran 2008 tarih ve 26851 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ ve 31 Mayıs 2012 tarih ve 2012/7 sayılı Yeni Hesap Kodları ile Finansal Tabloların Sunumuna İlişkin Sektör Duyurusu uyarınca belirlenmektedir.

Şirket, 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren faaliyetlerini, 14 Temmuz 2007 tarihinde yayımlanan ve 1 Ocak 2008 tarihinde yürürlüğe giren "Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik" doğrultusunda, söz konusu yönetmelik ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından açıklanan Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS") ve "TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama Standartları ("TFRS")" ile Hazine Müsteşarlığı tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, tebliğ ve genelgeler çerçevesinde muhasebeleştirmektedir.

Hazine Müsteşarlığı'nın 18 Şubat 2008 tarih ve 9 sayılı yazısına istinaden 2008 yılında "TMS 1- Finansal Tablolar ve Sunum", "TMS 27-Konsolide ve Konsolide Olmayan Finansal Tablolar", "TFRS 1-TFRS'ye Geçiş" ve "TFRS 4-Sigorta Sözleşmeleri" bu uygulamanın kapsamı dışında tutulmuştur. Bununla birlikte, sigorta şirketlerinin 31 Aralık 2008 tarih ve 27097 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Sigorta ve Reasürans Şirketleri İle Emeklilik Şirketlerinin Konsolide Finansal Tablolarının Düzenlenmesine İlişkin Tebliğ'e istinaden konsolide finansal tablo hazırlamaları gerekmektedir. Şirket bu doğrultuda konsolide finansal tablolarını ayrıca yayımlayacaktır.Bununla birlikte, sigorta şirketlerinin 31 Aralık 2009 tarih ve 27097 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Sigorta ve Reasürans Şirketleri İle Emeklilik Şirketlerinin Konsolide Finansal Tablolarının Düzenlenmesine İlişkin Tebliği ("Konsolidasyon Tebliği") 31 Mart 2009 tarihinden itibaren uygulamaları gerekmektedir. Söz konusu tebliğin geçici 2. maddesi kapsamında sigorta ve reasürans ve emeklilik şirketleri dışındaki ortaklıklar 31 Mart 2010 tarihine kadar kapsam dışı bırakılmıştır.

Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, sigortacılık ile ilgili teknik karşılıklarını, 5684 Sayılı Sigortacılık Kanunu çerçevesinde çıkarılan ve 28 Temmuz 2010 tarih ve 27655 sayılı Resmi Gazete ile; 17 Temmuz 2012 ve 28356 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe girmiş olan değişikler sonrası "Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelik" ("Teknik Karşılıklar Yönetmeliği") ve ilgili diğer mevzuat çerçevesinde hesaplamış ve konsolide olmayan finansal tablolara yansıtmıştır.

2 Kasım 2011 tarihli Resmi Gazete'de yayınlan Kanun Hükmünde Kararname uyarınca kurulan Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) diğer yetki ve görevlerinin yanı sıra, tabi oldukları kanunlar gereği defter tutmakla yükümlü olanlara ait finansal tabloların; ihtiyaca uygunluğunu, şeffaflığını, güvenilirliğini, anlaşılabilirliğini, karşılaştırılabilirliğini ve tutarlılığını sağlamak amacıyla, uluslararası standartlarla uyumlu TMS'leri oluşturmak ve yayımlamakla ve Türkiye Muhasebe Standartlarının uygulamasına yönelik ikincil düzenlemeleri yapmak ve gerekli kararları almakla, bu konuda kendi alanları itibariyle düzenleme yetkisi bulunan kurum ve kuruluşların yapacakları düzenlemeler hakkında onay vermeye yetkilidir.

13 Ocak 2011 tarihli 6102 sayılı "Türkiye Muhasebe Standartlarının Uygulama Kapsamının Belirlenmesine İlişkin Kurul Kararı" uyarınca; 660 sayılı KHK'da belirtilen kamu yararını ilgilendiren kuruluşlar, 6102 sayılı Kanunun 397 nci maddesi çerçevesinde Bakanlar Kurulu kararıyla bağımsız denetime tabi olacaklar ve aynı Kanunun 1534 üncü maddesinin ikinci fıkrasında sayılan şirketler münferit ve konsolide finansal tablolarını hazırlarken TMS'yi uygular.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

19 Ekim 2005 tarihli ve 5411 sayılı Bankacılık Kanununda öngörülen faaliyet konularından en az birini yürütmek üzere kurulan kuruluşlar, kalkınma ve yatırım bankaları ve finansal holding şirketleri ile 6 Aralık 2012 tarihli ve 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu, 3 Haziran 2007 tarihli ve 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu ve 28 Mart 2001 tarihli 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu ve bunların ilgili mevzuatı çerçevesinde sigortacılık, bireysel emeklilik veya sermaye piyasası faaliyetlerinde bulunmak üzere kurulan finansal kuruluşlar gibi finansal kuruluşlar kendi özel hükümlerine tabidir.

Finansal tablolar; sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ve finansal raporlamaya ilişkin düzenlemeler ve bunlar ile düzenlenmeyen konularda Türkiye Muhasebe Standartları hükümlerine uygun olarak hazırlanır.

Cari dönemde finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler, gerekli görüldüğünde sınıflandırılmıştır.

a. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi

Hazine Müsteşarlığı'nın 4 Nisan 2005 tarihli ve 19387 numaralı yazısına istinaden, 31 Aralık 2004 tarihli finansal tablolarının, Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 15 Kasım 2003 tarihli mükerrer 25290 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe giren Seri: XI No: 25 Sayılı Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ'de yer alan Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi ile ilgili kısımdaki hükümlere göre düzeltilerek 2005 yılı açılışları yapılmıştır. Hazine Müsteşarlığı'nın aynı yazısına istinaden 2005 yılında finansal tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulamasına son verilmiştir. Dolayısıyla 30 Haziran 2017 tarihinde bilançoda yer alan parasal olmayan aktif ve pasifler ve sermaye dahil özkaynak kalemleri, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan girişlerin 31 Aralık 2004 tarihine kadar endekslenmesi, bu tarihten sonra oluşan girişlerin ise nominal değerlerden taşınmasıyla hesaplanmaktadır.

b. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Finansal Tabloların Düzeltilmesi

Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançosu 31 Aralık 2016 tarihi itibariyle hazırlanmış bilançosu ile; 1 Ocak - 30 Haziran 2017 ara hesap dönemine ait gelir tablosu, özkaynak değişim tablosu ve nakit akış tablosu, 1 Ocak - 30 Haziran 2016 dönemine ait gelir tablosu, özkaynak değişim tablosu ve nakit akış tablosu ile karşılaştırmalı olarak sunulmuştur.

c. Teknik Karşılıklar

Kazanılmamış Primler Karşılığı

Kazanılmamış primler karşılığı, nakliyat branşı primleri hariç olmak üzere, bilanço tarihi itibariyle yürürlükte bulunan tüm poliçeler için tahakkuk etmiş primlerin gün esasına göre takip eden döneme sarkan kısmı olarak hesaplanmıştır. Gün esasına göre takip eden döneme sarkan kısım hesap edilirken genel uygulamada poliçelerin öğlen 12:00'de başlayıp yine öğlen 12:00'de sona erdiği varsayılmıştır. Teknik Karşılıklar Yönetmeliği uyarınca, düzenlenen poliçelerin kazanılmamış primler karşılığı ile bu karşılığın reasürans payı, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri için tahakkuk etmiş primler ile reasürörlere devredilen primlerin herhangi bir komisyon veya diğer bir indirim yapılmaksızın brüt olarak gün esasına göre ertesi hesap dönemi veya hesap dönemlerine sarkan kısmı olarak hesaplanmış ve kayıtlara yansıtılmıştır. Belirli bir bitiş tarihi olmayan emtea nakliyat branşı poliçeleri için son üç ayda yazılan primlerin %50'si kazanılmamış primler karşılığı olarak ayrılmaktadır (20 no'lu dipnot).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Ertelenen Komisyon Gider ve Gelirleri

Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 28 Aralık 2007 tarih ve 2007/25 sayılı Genelge uyarınca yazılan primler için aracılara ödenen komisyonlar ile reasürörlere devredilen primler nedeniyle reasürörlerden alınan komisyonların gelecek dönem veya dönemlere isabet eden kısmı, bilançoda sırasıyla gelecek aylara ait giderler ve gelecek aylara ait gelirler hesaplarında, gelir tablosunda ise faaliyet giderleri hesabı altında netleştirilerek muhasebeleştirilmektedir.

Devam Eden Riskler Karşılığı

Teknik Karşılıklar Yönetmeliği uyarınca sigorta şirketleri, 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri dolayısıyla ortaya çıkabilecek tazminatların, ilgili sözleşmeler için ayrılmış kazanılmamış primler karşılığından fazla olma ihtimaline karşı, beklenen hasar prim oranını dikkate alarak devam eden riskler karşılığı ayırmakla yükümlüdürler. Beklenen hasar prim oranı, gerçekleşmiş hasarların kazanılmış prime bölünmesi suretiyle bulunur. Branş bazında hesaplanan beklenen hasar prim oranının %95'in üzerinde olması halinde, %95'i aşan oranın net kazanılmamış primler karşılığı ile çarpılması sonucunda bulunan tutar, net devam eden riskler karşılığı, %95'i aşan oranın brüt kazanılmamış primler karşılığı ile çarpılması sonucunda bulunan tutar brüt devam eden riskler karşılığı olarak hesaplanır. Brüt tutar ile net tutar arasındaki fark ise reasürör payı olarak dikkate alınır.

Hazine Müsteşarlığının 2012/13 sayılı Sektör Duyurusunun 7. maddesi uyarınca, Muallak Tazminat Karşılıkları hesaplamasında yapılan yöntem değişikliğinin yanıltıcı etkisinin ortadan kaldırılmasını teminen, önceki dönem Muallak Tazminat Karşılığı hesaplamaları da yeni yöntemle yapılarak devam eden riskler karşılığı hesaplamalarına yansıtılılır. Hazine Müsteşarlığının 2016/37 sayılı Genelgesi ile şirketlere, Devam Eden Riskler Karşılığı hesaplamasını, Kara Araçları, Kara Araçları Zorunlu Mali Mesuliyet (Zorunlu Trafik ve İhtiyari Mali Mesuliyet ayrı ayrı olmak üzere) ve Genel Sorumluluk branşlarında, son dört kaza çeyreğine ilişkin hasar prim oranları üzerinden hesaplama yapabilmeleri imkanı tanınmıştır. Bu hesaplamaya göre hasar prim oranının 2016 yılı için %95'i, 2017 yılı için %90'ı ve sonraki yıllarda ise %85'i aşması durumunda, aşan kısmın KPK ile çarpılması suretiyle hesaplama yapılacaktır.

Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibarıyle Devam Eden Riskler Karşılığı hesaplamasını, Zorunlu Trafik, İhtiyari Mali Sorumluluk ve Genel branşlarında 2016/37 sayılı Genelgeye uygun olarak hesaplamış ve hesaplama sonucunda bu branşlar için karşılık yükümlülüğü oluşmamıştır. Hesaplama eski yöntemle yapılsaydı Zorunlu Trafik branşında 10.045.016 TL, Genel Sorumluluk branşında 2.682.599 TL tutarında net karşılık hesaplanacaktı. 30 Haziran 2017 tarihi itibarıyla sadece Su Araçları sorumluluk branşında 390.279 TL net karşılık hesaplanmıştır (Şirket, 31 Aralık 2016 tarihi itibarıyle Devam Eden Riskler Karşılığı hesaplamasını, Zorunlu Trafik, İhtiyari Mali Sorumluluk, Kara Araçları ve Genel Sorumluluk branşlarında 2016/37 sayılı Genelgeye uygun olarak hesaplamış ve hesaplama sonucunda karşılık yükümlülüğü oluşmamıştır. Hesaplama eski yöntemle yapılsaydı Zorunlu Trafik branşında 32,377,318 TL, Genel Sorumluluk branşında 2,399,816 TL tutarında net karşılık hesaplanacaktı) (20 no'lu dipnot).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

İkramiye ve indirimler karşılığı

İkramiye ve indirimler karşılığı, cari dönemde yaşayan poliçelere ilişkin olarak sigortalıya müteakip dönemlerde yenilemeye bağlı olmaksızın bir ikramiye veya indirim taahhüdünde bulunulduğu takdirde ayrılması gereken karşılıktır. Şirket'in ikramiye ve indirim uygulamasına gitmesi durumunda, Sigortacılık Kanunu'nun 16. Maddesi gereği ayrılması gereken ikramiye ve indirimler karşılığı cari yılın teknik sonuçlarına göre sigortalılar veya lehtarlar için ayrılan ikramiye ve indirim tutarlarından oluşur.

Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle brüt 409.989 TL ve net 12.258 TL (31 Aralık 2016 tarihi itibariyle brüt 1.718.909 ve net 3.457 TL) İkramiye ve İndirimler Karşılığını kayıtlarına yansıtmıştır (20 no'lu dipnot).

Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı

Şirket tahakkuk etmiş ve hesaben tespit edilmiş ancak daha önceki hesap dönemlerinde veya cari hesap döneminde fiilen ödenmemiş tazminat bedelleri veya bu bedel hesaplanamamış ise tahmini bedelleri ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri için muallak tazminat karşılığı ayırmaktadır. Muallak hasar karşılığı eksper raporlarına veya sigortalı ile eksperin değerlendirmelerine uygun olarak belirlenmekte olup ilgili hesaplamalarda rücu, sovtaj ve benzeri gelir kalemleri tenzil edilmemektedir.

Hesap dönemlerinden önce meydana gelmiş ancak bu tarihlerden sonra ihbar edilmiş tazminatlar, gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri olarak kabul edilmektedir.

28 Temmuz 2010 tarih ve 27655 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan "Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik" ve 5 Aralık 2014 tarih ve 2014/16 sayılı "Muallak Tazminat Karşılığına İlişkin Genelge" uyarınca, aktüeryal zincirleme merdiven metodları ("AZMM") kullanılarak Şirketin Raporlanmamış Muallak Tazminat Karşılıkları ("IBNR") hesaplanmıştır.

5 Temmuz 2012 tarih ve 28356 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan ilgili Yönetmelik'te değişiklik yapılmasına ilişkin Yönetmelik ile "Gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedeli, içeriği ve uygulama esasları Müsteşarlıkça belirlenen aktüeryal zincirleme merdiven metodu veya Müsteşarlıkça belirlenecek diğer hesaplama yöntemleriyle hesaplanır" hükmü getirilmiştir.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Hazine Müsteşarlığı'nın 5 Aralık 2014 tarih ve 2014/16 sayılı genelgesi uyarınca 1 Ocak 2015 tarihinden itibaren yapılan hesaplamalarda branşlar bazında kullanılacak verinin seçimi, düzeltme işlemleri, en uygun metodun ve gelişim faktörlerinin seçimi ile gelişim faktörlerine müdahale aktüeryal yöntemler kullanılarak şirket aktüeri tarafından yapılmaktadır. Genelge uyarınca Hayat Dışı branşlarda IBNR hesabı, aktüeryal zincirleme merdiven metodları (Standart Zincir, Hasar/Prim, Cape Cod, Frekans/Şiddet, Munich Zinciri veya Bornhuetter-Ferguson) kullanılarak yapılabilmektedir. Şirket aktüerinin branş bazında seçmiş olduğu IBNR yöntemleri brüt ve net ilave karşılık tutarları aşağıdaki tabloda yer almaktadır;

	30 Haziran 2017			31 Aralık 2016
		Brüt İlave			Brüt İlave
Branş	Kullanılan Yöntem		Karşılık Net İlave Karşılık	Kullanılan Yöntem		Karşılık Net İlave Karşılık
Kara Araçları Sorumluluk	Frekans/Şiddet/Standart	229.825.380		229.825.380 Frekans/Şiddet/Bornhuetter-Ferguson/Standart	205.882.912	205.882.912
Genel Sorumluluk	Standart Zincir/Hasar Prim	67.710.621	30.487.932	Standart Zincir	67.267.574	32.453.580
Yangın ve Doğal Afetler	Bornhuetter-Ferguson	32.456.840	14.746.115	Bornhuetter-Ferguson	7.076.603	293.902
Genel Zararlar	Bornhuetter-Ferguson	5.905.668	5.277.012	Bornhuetter-Ferguson	7.701.380	381.713
Doğrudan Kefalet	Standart Zincir	1.930.139	103.306	Standart Zincir	1.132.880	25.569
Finansal Kayıplar	Standart Zincir	494.204	(206.507)	Standart Zincir	350.616	(243.367)
Kaza	Bornhuetter-Ferguson	317.101	161.228	Bornhuetter-Ferguson	505.760	430.620
Su araçları	Standart Zincir	274.310	123.136	Standart Zincir	489.018	105.498
Hastalık/Sağlık	Standart Zincir	267.353	(88.946)	Standart Zincir	333.420	(79.491)
Hava Araçları Sorumluluk	Standart Zincir	153.364	53	Standart Zincir	189.546	69
Hukuksal Koruma	Standart Zincir	67.852	67.852	Standart Zincir	53.445	53.445
Hava Araçları	Standart Zincir	30.336	-	Standart Zincir	35.500	-
Kredi	Standart Zincir	19.968	994	Standart Zincir	43.659	2.134
Nakliyat	Bornhuetter-Ferguson	(489.069)	(323.866)	Bornhuetter-Ferguson	1.027.047	390.832
Kara Araçları	Standart Zincir	(10.511.640)	(10.511.640)	Bornhuetter-Ferguson	(10.502.217)	(10.502.218)
Toplam		328.452.427	269.662.049		281.587.143	229.195.198

Hazine Müsteşarlığı'nın "Gerçekleşmiş Ancak Rapor Edilmemiş Tazminat Karşılığı (IBNR) Hesaplamasına İlişkin Açıklamalar Hakkında Genelge (2011/23)"si uyarınca şirketler dava sonuçlanma tarihi dikkate alınarak geriye doğru son beş yıllık gerçekleşmelere göre alt branşlar itibariyle şirket aleyhine açılan davaların tutarları üzerinden bir kazanma oranı hesaplayarak dava sürecinde olan dosyaları için tahakkuk ettirilen muallak dosyalardan %25'i aşmamak kaydıyla (yeni faaliyete başlanan ve beş yıllık verisi bulunmayan branşlarda %15) söz konusu oran nispetinde indirim yapabilmektedirler. Yukarıda sözü edilen aktüeryal zincir merdiven metotları, söz konusu dava kazanma indirimini hesaplamalara yansıttığından, şirket aktüerinin görüşleri doğrultusunda 2015 yılından itibaren bu uygulamayı sona erdirme kararı alınmış ve şirket Muallak Tazminat Karşılıklarından dava kazanma oranı üzerinden herhangi bir indirim yapmamıştır.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Şirket aktüeri, IBNR tutarını belirlerken daha homojen bir veri seti ile hesaplama yapılabilmesi amacıyla büyük hasar olarak nitelendirilen uç hasarlara ilişkin eşik değerleri, 2014/16 Genelgesi öncesi sadece Zorunlu Trafik branşında Hazine Müsteşarlığı tarafından izin verilen Box-Plot yöntemi ile belirlemekteyken, 2015 yılından itibaren bu yöntem yerine plot analizi ile belirlemiştir. Bu yöntem ile belirlenen eşik değeri aşan dosyalar büyük hasar olarak nitelendirilmiştir. Bu dosyaların hasar gelişimleri, diğer dosyalardan ayrı olduğundan, bunlar için ayrı bir hesaplama ile IBNR tutarları belirlenmiş ve karşılıklara ilave edilmiştir. 30 Haziran 2017 itibariyle belirlenen eşik değerler hesaplamalara konu olan toplam dosya sayısı, büyük hasar olarak belirlenen dosya sayısı ve bunların toplam dosyalar içerisindeki payları aşağıda yer almaktadır;

		30 Haziran 2017				31 Aralık 2016
BRANŞ	Eşik Değer	Elenen Dosya Sayısı	Toplam Dosya Sayısı	Eleme Yüzdesi	Eşik Değer	Elenen Dosya Sayısı	Toplam Dosya Sayısı	Eleme Yüzdesi
Genel Zararlar	999.999	46	139.172	0,0%	999.999	38	134.016	0,03%
Yangın Ve Doğal Afetler	999.999	128	188.905	0,1%	999.999	117	173.696	0,07%
Nakliyat	499.999	42	53.390	0,1%	499.999	36	52.561	0,07%
Kaza	299.999	16	6.016	0,3%	299.999	16	5.852	0,27%
Genel Sorumluluk	200.000	274	22.163	1,2%	200.000	225	25.531	0,88%
İhtiyari Mali Sorumluluk	149.999	38	7.198	0,5%	149.999	34	7.047	0,48%
Finansal Kayıplar	50.000	34	24.731	0,1%	50.000	32	22.808	0,14%

Büyük hasarların belirlendiği branşlarda, bu dosyalar için ayrıca yapılan ve Muallak Tazminat Karşılıklarına ilave edilen brüt ve net ek karşılık tutarları aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

Branşlar	Brüt Ek Karşılık	Net Ek Karşlık
Genel Sorumluluk	7.598.376	2.237.080
Genel Zararlar	-	-
Nakliyat	-	-
Yangın ve Doğal Afetler	16.467.161	2.561.152
Kaza	74.500	12.370
İhtiyari Mali Sorumluluk	1.380.067	1.380.067
Finansal Kayıplar	791.568	89.049

Hazine Müsteşarlığı tarafından yayınlanan 2015/7 sayılı genelge, 1 Ocak 2015 tarihinden itibaren 2014/16 sayılı genelgenin doğrultusunda hesaplanacak olan IBNR tutarında, bir önceki dönem hesaplanmış olan IBNR tutarına kıyasla ortaya çıkacak artışların 2015-2017 yılları arasında, üçer aylık dönemler itibariyle kademeli olarak yansıtılmasına imkan tanımıştır. Şirket, 2017 yılı 2. çeyreğinde belirtilen genelge uyarınca Zorunlu Trafik ve Genel Sorumluluk branşlarında kademeli geçiş uygulamasında bulunmamıştır (31 Aralık 2016: kademeli geçiş kullanılmamıştır).

Genelge uyarınca IBNR, şirket aktüeri tarafından yukarıda belirtilen yöntemler kullanılarak Kaza Dönemleri bazında brüt hesaplanmıştır. Söz konusu brüt IBNR tutarları için, ilgili kaza dönemlerinde ilgili branşlarda geçerli reasürans anlaşması türleri ve reasürans oranları dikkate alınarak reasürör payları hesaplanmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR (Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Dengeleme Karşılığı

Teknik Karşılıklar Yönetmeliği uyarınca, sigorta şirketleri, takip eden hesap dönemlerinde meydana gelebilecek tazminat oranlarındaki dalgalanmaları dengelemek ve katastrofik riskleri karşılamak üzere kredi ve deprem teminatları içeren sigorta sözleşmeleri için dengeleme karşılığı ayırmak zorundadırlar. Söz konusu karşılık her bir yıla tekabül eden net deprem ve kredi primlerinin %12'si oranında hesaplanır. Net primin hesaplanmasında, bölüşmesiz reasürans anlaşmaları için ödenen tutarlar devredilen prim olarak kabul edilir.

Cari yılda ayrılan dengeleme karşılığından olmamak kaydıyla, deprem nedeniyle yapılan tazminat ödemeleri ile eksper raporu veya afet durumunda resmi kurumlardan temin edilecek belgeler gibi kanıtlara dayanılarak ayrılan muallak tazminat karşılığının, dengeleme karşılığından indirilmesi mümkün bulunmaktadır. Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle 2011 yılında meydana gelen depreme ilişkin olarak dengeleme karşılığından herhangi bir indirimde bulunmamıştır.

Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle 66.026.649 TL (31 Aralık 2016: 59.705.916 TL) tutarında olup, ilişikteki finansal tablolarda uzun vadeli yükümlülükler kısmında "diğer teknik karşılıklar" hesabı içerisinde gösterilmiştir (20 no'lu dipnot).

Hayat Kar Payı ve Matematik Karşılıkları

Hayat branşı matematik karşılığı, aktüeryal matematik ve kar payı karşılıklarından oluşmakta olup, Şirket'in hayat sigortası branşında sigortalılara yükümlülüklerini göstermektedir.

Matematik Karşılıklar, poliçelerin düzenlendiği dönemde geçerli Hazine Müsteşarlığı tarafından onaylı Tarifeler ile bunlara uygulanacak Kar Payı Teknik Esaslarında belirtilen yöntem ve varsayımlarla hesaplanmaktadır. (20 no'lu dipnot).

d. Rücu ve Sovtaj Gelirleri

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle hazırlanan finansal tablolarda Hazine Müsteşarlığı tarafından yayınlanan 10 Şubat 2015 tarih ve 2015/6 sayılı "Rücu ve Sovtaj Gelirlerine İlişkin Genelge"ye istinaden Şirket, tazminat ödemesini gerçekleştirerek sigortalılarından ibraname veya ödemenin yapıldığına dair belgenin alınmış olunması ve karşı sigorta şirketine ya da 3. şahıslara bildirim yapılması kaydıyla, borçlu sigorta şirketinin teminat limitine kadar olan rücu alacağı tahakkuk ettirmektedir. Söz konusu tutarın tazminat ödemesini takip eden altı ay içerisinde karşı sigorta şirketinden veya dört ay içerisinde 3. şahıslardan tahsil edilememesi durumlarında bu alacaklar için alacak karşılığı ayrılmakta ve bilançoda Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı hesabında gösterilmektedir.

Bu çerçevede 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle tahakkuk ettirilmiş olan rücu ve sovtaj alacağı tutarları reasürans payı düşülmüş olarak 21.067.025 TL (31 Aralık 2016: 26.122.486 TL), bu alacaklar için ayrılan karşılık tutarı ise 8.544.064 TL'dir (31 Aralık 2016: 4.890.115 TL) (12.1 no'lu dipnot).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Şirket'in ödemiş olduğu tazminat bedellerine ilişkin olarak branşlar itibariyle dönem içinde tahsil edilmiş olan net rücu ve sovtaj gelirleri ile dönem sonu itibariyle tahakkuk edilmiş olan net rücu ve sovtaj alacak tutarları aşağıda açıklanmıştır:

			30 Haziran 2017
		Tahsil			Tahakkuk
		Brüt Reasürans payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net
Kara Araçları	81.395.383	(305)	81.395.078	19.979.168	-	19.979.168
Kara Araçları Sorumluluk	2.025.409	(30)	2.025.379	299.363	-	299.363
Yangın ve Doğal Afetler	1.359.926	(197.054)	1.162.872	972.805	(257.004)	715.801
Nakliyat	1.175.747	(406.542)	769.205	6.426	-	6.426
Genel Sorumluluk	486.782	(5.460)	481.322	960	(672)	288
Su araçları	42.491	(29.750)	12.741	-	-	-
Genel Zararlar	38.410	(13.768)	24.642	75.333	(25.747)	49.586
Kaza	17.343	-	17.343	-	-	-
Hukuksal Koruma	6.223	-	6.223	-	-	-
Doğrudan Kefalet	3.012	(1.787)	1.225	151.916	(135.523)	16.393
Toplam	86.550.726	(654.696)	85.896.030 21.485.971			(418.946) 21.067.025

			31 Aralık 2016
		Tahsil
		Brüt Reasürans payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net
Kara Araçları	145.845.053	(11.197)	145.833.856	24.613.450	(518)	24.612.932
Yangın ve Doğal Afetler	2.855.635	(913.833)	1.941.802	497.505	(60.457)	437.048
Kara Araçları Sorumluluk	2.425.985	(467)	2.425.518	282.985	-	282.985
Nakliyat	1.593.203	(574.269)	1.018.934	1.060.031	(315.160)	744.871
Genel Zararlar	282.667	(201.109)	81.558	6.340	(3.621)	2.719
İhtiyari Mali Mesuliyet	93.160	-	93.160	11.900	-	11.900
Genel Sorumluluk	27.129	(11.323)	15.806	-	-	-
Su araçları	3.775	(2.265)	1.510	42.297	(29.609)	12.688
Eminyeti Suistimal	2.525	(1.262)	1.263	-	-	-
Kaza	-	-	-	17.343	-	17.343
Toplam	153.129.132	(1.715.725)	151.413.407 26.531.851			(409.365) 26.122.486

e. Prim Geliri ve Hasarlar

Prim geliri yıl içinde tanzim edilen poliçe gelirlerinden oluşmaktadır. Kazanılmamış primler karşılığı, bilanço tarihinde yürürlükte bulunan poliçeler üzerinden gün esası dikkate alınarak hesaplanmıştır.

Hasarlar ödendikçe gider yazılmaktadır. Dönem sonunda rapor edilip henüz fiilen ödenmemiş hasarlar ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş hasarlar için muallak hasarlar karşılığı ayrılmaktadır. Muallak ve ödenen hasarların reasürör payları bu karşılıklar içerisinde netleştirilmektedir.

f. Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar

Şirket, Vergi Usul Kanunu'nun 323. Maddesine uygun olarak şüpheli alacaklar için alacağın değerini ve niteliğini göz önünde bulundurarak idari ve kanuni takipteki alacak karşılığı ayırmaktadır. 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle "Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı" hesabında takip edilen idari ve kanuni takipteki alacaklar için 22.677.489 TL (31 Aralık 2016: 21.758.316 TL), "Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı" hesabında takip edilen kanuni takibe düşmemiş gecikmiş alacaklar için 11.719.065 TL (31 Aralık 2016: 6.796.115 TL) karşılık ayrılmıştır. Ayrıca, "Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı" hesabında takip edilen dava ve icra yoluyla yapılan rücu işlemleri için konservasyonda kalan kısım için 62.575.873 TL (31 Aralık 2016: 57.358.424 TL) tutarında karşılık ayrılmıştır (12 no'lu dipnot).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

g. Hisse Başına Kazanç/(Kayıp)

Gelir tablosunda belirtilen hisse başına kazanç, net karın, yıl boyunca piyasada bulunan hisse senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur.

Türkiye'de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları "bedelsiz hisse" yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip "bedelsiz hisse" dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.

h. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar.

Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir (46 no'lu dipnot).

i. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar

Karşılık olarak ayrılan tutar, yükümlülüğe ilişkin risk ve belirsizlikler göz önünde bulundurularak, bilanço tarihi itibariyle yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın tahmin edilmesi yoluyla hesaplanır. Karşılığın, mevcut yükümlülüğün karşılanması için gerekli tahmini nakit akımlarını kullanarak ölçülmesi durumunda söz konusu karşılığın defter değeri, ilgili nakit akımlarının bugünkü değerine eşittir.

Karşılığın ödenmesi için gerekli olan ekonomik faydanın bir kısmı ya da tamamının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda, tahsil edilecek tutar, ilgili tutarın tahsil edilmesinin hemen hemen kesin olması ve güvenilir bir şekilde ölçülmesi halinde varlık olarak muhasebeleştirilir.

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti Şirket'in tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile ilgili teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler şarta bağlı yükümlülükler olarak değerlendirilmekte ve finansal tablolara dahil edilmemektedir (23.2 no'lu dipnot).

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

j. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar

Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır.

k. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Gelir vergisi gideri, kurumlar vergisi ve ertelenmiş vergi giderinin toplamından oluşur.

Kurumlar vergisi

Türkiye'de, kurumlar vergisi oranı 2017 yılı için %20'dir (2016: %20). Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirim kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kâr dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.

Türkiye'deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile Türkiye'de yerleşik kurumlara ödenen kâr paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında kalan kişi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Kârın sermayeye ilavesi, kâr dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.

Kurumlar üçer aylık mali kârları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14'üncü gününe kadar beyan edip 17'nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir.

Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalması durumunda bu tutar nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan diğer mali borçlara da mahsup edilebilir.

En az iki yıl süre ile elde tutulan iştirak hisseleri ile gayrimenkullerin satışından doğan kârların %75'i, Kurumlar Vergisi Kanunu'nda öngörüldüğü şekilde sermayeye eklenmesi veya 5 yıl süreyle özsermaye tutulması şartı ile vergiden istisnadır.

Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl kârlarından mahsup edilemez.

Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25'inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

30 Aralık 2003 tarihinde Resmi Gazete'de yayımlanan, 5024 sayılı Vergi Usul Kanunu, Gelir Vergisi Kanunu ve Kurumlar Vergisi Kanunu'nda Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun ("5024 sayılı Kanun"), kazançlarını bilanço esasına göre tespit eden gelir veya kurumlar vergisi mükelleflerin mali tablolarını 1 Ocak 2004 tarihinden başlayarak enflasyon düzeltmesine tabi tutmasını öngörmektedir. Anılan yasa hükmüne göre enflasyon düzeltmesi yapılabilmesi son 36 aylık kümülatif enflasyon oranının (TÜİK TEFE artış oranının) %100'ü ve son 12 aylık enflasyon oranının (TÜİK TEFE artış oranının) %10'u aşması gerekmektedir. 2017 ve 2016 yıllarında söz konusu şartlar sağlanmadığı için enflasyon düzeltmesi yapılmamıştır (35 no'lu dipnot).

Ertelenmiş vergi

Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da finansal kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.

Ertelenmiş vergi yükümlülükleri, Şirket'in geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenmiş vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte ilgili farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartlarıyla hesaplanmaktadır.

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket dönem sonu finansal tablolarında 9.872.572 TL (31 Aralık 2016: 25.632.235 TL) tutarında net ertelenmiş vergi varlığı yansıtmıştır. Şirket yönetimi tarafından hazırlanan iş planları ve projeksiyonlar çerçevesinde; gelecek dönemlerde vergilendirebilir karın olduğuna dair kullanılan varsayımları doğrultusunda taşınan zararlar dahil tüm geçici farklar üzerinden 30 Haziran 2017 tarihinde sona eren ara dönem mali tablolarında ertelenmiş vergi aktifi kaydedilmiştir.

Gelir Vergisi Stopajı

Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 - 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak değiştirilmiştir.

Ancak yeni Bakanlar Kurulu Kararı ile değiştirilinceye kadar %10 oranı uygulanacaktır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.2 Finansal tabloların anlaşılması için uygun olan diğer muhasebe politikaları

"2.1.1, Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler" dipnotunda muhasebe politikalarına yer verilmiştir.

2.1.3 Kullanılan para birimi

Finansal tablolar, fonksiyonel para birimi ve finansal tablolar için sunum birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.

2.1.4 Finansal tabloda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi

Finansal tablolarda sunulan TL tutarlar finansal bilgilere en yakın tam TL değerine yuvarlanarak gösterilmiştir.

2.1.5 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan ölçüm temeli (veya temelleri)

Finansal tablolar, finansal araçların değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır.

2.1.6 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2016 tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRYK yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.

i) 1 Ocak 2016 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar

TMS 7 "Nakit akış tabloları"ndaki değişiklikler; 1 Ocak 2017 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler finansal tablo okuyucularının finansman faaliyetlerinden kaynaklanan yükümlülük değişikliklerini değerlendirebilmelerine imkan veren ek açıklamalar getirmiştir. Değişiklikler UMSK'nın 'açıklama inisiyatifi' projesinin bir parçası olarak finansal tablo açıklamalarının nasıl geliştirilebileceğine dair çıkarılmıştır.
TMS 12 "Gelir vergileri"deki değişiklikler; 1 Ocak 2017 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Gerçekleşmemiş zararlar üzerinden hesaplanan ertelenmiş vergi varlıklarının muhasebeleştirilmesine ilişkin bu değişiklikler, gerçeğe uygun değerden ölçülen borçlanma araçları üzerinden hesaplanan ertelenmiş vergi varlığının nasıl muhasebeleştirileceğini açıklamaktadır.
2014-2016 dönemi yıllık iyileştirmeler; TFRS 12 "Diğer işletmelerdeki paylara ilişkin açıklamalar", standardın kapsamına ilişkin bir netleştirme yapılmıştır. 1 Ocak 2017 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinden itibaren geriye dönük olarak uygulanacaktır.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

ii) Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar

Finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.

TFRS 2 "Hisse bazlı ödemeler"deki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Değişiklik nakde dayalı hisse bazlı ödemelerin ölçüm esaslarını ve bir ödüllendirmeyi nakde dayalıdan özkaynağa dayalıya çeviren değişikliklerin nasıl muhasebeleştirileceğini açıklamaktadır. Bu değişiklik aynı zamanda bir işverenin çalışanının hisse bazlı ödemesine ilişkin bir miktarı kesmek ve bunu vergi dairesine ödemekle yükümlü olduğu durumlarda, TFRS 2'nin esaslarına bir istisna getirerek, bu ödül sanki tamamen özkaynağa dayalıymışçasına işlem görmesini gerektirmektedir.
TFRS 9, "Finansal araçlar"; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart TMS 39'un yerini almaktadır. Finansal varlıklar ve yükümlülüklerin sınıflandırması ve ölçülmesi ile ilgili zorunlulukları ve aynı zamanda şuanda kullanılmakta olan, gerçekleşen değer düşüklüğü zararı modelinin yerini alacak olan beklenen kredi riski modelini de içermektedir.
TFRS 15 "Müşteri sözleşmelerinden hasılat"; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Amerika'da Kabul Görmüş Muhasebe Standartları ile yapılan uyum çalışması sonucu ortaya çıkan yeni standart hasılatın finansal raporlamasını ve finansal tabloların toplam gelirlerinin dünya çapında karşılaştırılabilir olmasını sağlamayı amaçlamıştır.
TFRS 15 "Müşteri sözleşmelerinden hasılat"daki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişikliklerle edim (performans) yükümlülüklerini belirleyen uygulama rehberliğine, fikri mülkiyet lisanslarının muhasebesine ve işletmenin asil midir yoksa aracı mıdır değerlendirmesine (net hasılat sunumuna karşın brüt hasılat sunumu) ilişkin açıklamaları içermektedir. Uygulama rehberliğindeki bu alanların her biri için yeni ve değiştirilmiş açıklayıcı örnekler eklenmiştir. UMSK, aynı zamanda yeni hasılat standardına geçiş ile ilgili ek pratik tedbirler dahil etmiştir.
TFRS 16 "Kiralama işlemleri"; 1 Ocak 2019 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 15, 'Müşteri sözleşmelerinden hasılat' standardı ile birlikte erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu yeni standart mevcut TMS 17 rehberliğinin yerini alır ve özellikli kiralayanlar açısından muhasebesinde geniş kapsamlı bir değişiklik yapar. Şu anki TMS 17 kurallarına göre kiralayanlar bir kiralama işlemine taraf olduklarında bu işlem için finansal kiralama (bilanço içi) ya da faaliyet kiralaması (bilanço dışı) ayrımı yapmak zorundalar. Fakat TFRS 16'ya göre artık kiralayanlar neredeyse tüm kiralama sözleşmeleri için gelecekte ödeyecekleri kiralama yükümlülüklerini ve buna karşılık olarak da bir 'varlık kullanım hakkı'nı bilançolarına yazmak zorunda olacaklardır. UMSK kısa dönemli kiralama işlemleri ve düşük değerli varlıklar için bir istisna öngörmüştür, fakat bu istisna sadece kiraya verenler açısından uygulanabilir. Kiraya verenler için muhasebe neredeyse aynı kalmaktadır.

Ancak UMSK'nın kiralama işlemlerinin tanımını değiştirmesinden ötürü (sözleşmelerdeki içeriklerin birleştirilmesi ya da ayrıştırılmasındaki rehberliği değiştirdiği gibi) kiraya verenler de bu yeni standarttan etkileneceklerdir. En azından yeni muhasebe modelinin kiraya verenler ve kiralayanlar arasında pazarlıklara neden olacağı beklenmektedir. TFRS 16'ya göre biz sözleşme belirli bir süre için belirli bir tutar karşılığında bir varlığın kullanım hakkını ve o varlığı kontrol etme hakkını içeriyorsa o sözleşme bir kiralama sözleşmesidir ya da kiralama işlemi içermektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

ii) Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar
TFRS 4 "Sigorta Sözleşmeleri"ndeki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. TFRS 4'de yapılan değişiklik sigorta şirketleri için örtülü yaklaşım (overlay approach)' ve 'erteleme yaklaşımı (deferral approach)' olarak iki farklı yaklaşım sunmaktadır. Buna göre:
Sigorta sözleşmeleri tanzim eden tüm şirketlere yeni sigorta sözleşmeleri standardı yayımlanmadan önce TFRS 9 uygulandığında ortaya çıkabilecek olan dalgalanmayı kar veya zararda muhasebeleştirmek yerine diğer kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirme seçeneğini sağlayacaktır ve
Faaliyetleri ağırlıklı olarak sigorta ile bağlantılı olan şirketlere isteğe bağlı olarak 2021 yılına kadar geçici olarak TFRS 9'u uygulama muafiyeti getirecektir. TFRS 9 uygulamayı erteleyen işletmeler hali hazırda var olan TMS 39 'Finansal Araçlar' standardını uygulamaya devam edeceklerdir.
TMS 40, "Yatırım amaçlı gayrimenkuller" standardındaki değişiklikler; 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Yatırım amaçlı gayrimenkullerin sınıflandırılmasına ilişkin yapılan bu değişiklikler, kullanım amacında değişiklik olması durumunda yatırım amaçlı gayrimenkullere ya da gayrimenkullerden yapılan sınıflandırmalarla ilgili netleştirme yapmaktadır. Bir gayrimenkulün kullanımının değişmesi durumunda bu gayrimenkulün 'yatırım amaçlı gayrimenkul' tanımlarına uyup uymadığının değerlendirilmesinin yapılması gerekmektedir. Bu değişim kanıtlarla desteklenmelidir.

• 2014-2016 dönemi yıllık iyileştirmeler;

TFRS 1, "Türkiye finansal raporlama standartlarının ilk uygulaması", TFRS 7, TMS 19, ve TFRS 10 standartlarının ilk kez uygulama aşamasında kısa dönemli istisnalarının 1 Ocak 2018'den itibaren geçerli olarak kaldırılmıştır.
TMS 28 "İştiraklerdeki ve iş ortaklıklarındaki yatırımlar", 1 Ocak 2018'den itibaren geçerli olarak bir iştirak ya da iş ortaklığının gerçeğe uygun değerden ölçülmesine ilişkin değişiklik.
TFRS Yorum 22, "Yabancı para cinsinden yapılan işlemler ve avanslar ödemeleri", 1 Ocak 2018 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu yorum yabancı para cinsinden yapılan işlemler ya da bu tür işlemlerin bir parçası olarak yapılan ödemelerin yabancı bir para cinsinden yapılması ya da fiyatlanması konusunu ele almaktadır. Bu yorum tek bir ödemenin yapılması/alınması durumunda ve birden fazla ödemenin yapıldığı/alındığı durumlara rehberlik etmektedir. Bu rehberliğin amacı uygulamadaki çeşitliliği azaltmaktadır.
TFRS 17 "Sigorta Sözleşmeleri", 1 Ocak 2021 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart, hali hazırda çok çeşitli uygulamalara izin veren TFRS 4'ün yerine geçmektedir. TFRS 17, sigorta sözleşmeleri ile isteğe bağlı katılım özelliğine sahip yatırım sözleşmeleri düzenleyen tüm işletmelerin muhasebesini temelden değiştirecektir.

2.2 Konsolidasyon

Şirket'in 30 Haziran 2017 itibariyle "TFRS10-Konsolide Finansal Tablolar" kapsamında konsolide etmesi gereken bağlı veya ortak yönetime tabi ortaklığı yoktur (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.3 Bölüm Raporlaması

Faaliyet bölümleri raporlaması işletmenin karar almaya yetkili merciine yapılan raporlamayla yeknesaklığı sağlayacak biçimde düzenlenmiştir. İşletmenin faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili mercii bölüme tahsis edilecek kaynaklara ilişkin kararların alınmasından ve bölümün performansının değerlendirilmesinden sorumludur. Faaliyet bölümleri raporlaması detayları 5 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

2.4 Durdurulan Faaliyetler

Şirket'in 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihleri itibariyle durdurulan veya elden çıkarılacak faaliyetleri bulunmamaktadır.

2.5 Yabancı Para Çevrimi

Şirket'in fonksiyonel para birimi Türk Lirası'dır. Şirket'in finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden gerçekleşen işlemler, işlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan dövize endeksli ve döviz parasal varlıklar ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası'na çevrilmektedir.

Gerçeğe uygun değeri ile izlenmekte olan parasal olmayan kalemlerden yabancı para cinsinden kaydedilmiş olanlar, gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki kurlar esas alınmak suretiyle TL'ye çevrilmektedir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrilmeye tabi tutulmazlar.

Parasal varlıklardan satılmaya hazır olarak sınıflandırılmış yabancı para cinsinden finansal varlıkların iskonto edilmiş değerleri üzerinde oluşan kur farkları gelir tablosuna, bu varlıkların makul değerindeki diğer tüm değişiklikler ve bunlar üzerinde oluşan kur farkları özsermaye içerisinde ilgili hesaplara yansıtılır.

Parasal olmayan finansal varlık ve yükümlülüklerden kaynaklanan kur çevrim farkları ise makul değer değişikliğinin bir parçası olarak kabul edilir ve söz konusu farklar diğer makul değer değişikliklerinin takip edildiği hesaplara yansıtılır.

2.6 Maddi Duran Varlıklar

Maddi duran varlıklar, elde etme maliyetinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler.

İdari amaçlı ya da halihazırda kullanımı belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülerek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dahil edilir. Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, borçlanma maliyetleri Şirket'in ilgili muhasebe politikası uyarınca aktifleştirilir.

Bu tür varlıklar, diğer sabit varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.6 Maddi Duran Varlıklar (Devamı)

Arazi ve yapılmakta olan yatırımlar dışında, maddi duran varlıkların maliyet tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.

Finansal kiralama ile alınan varlıklar, beklenen faydalı ömrü ile söz konusu kiralama süresinden kısa olanı ile sahip olunan maddi duran varlıklarla aynı şekilde amortismana tabi tutulur.

Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi duran varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kazanç veya kayıp satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir tablosuna dahil edilir. Gelir tablosunda diğer gelir ve karlar ile diğer gider ve zararlar hesaplarına dahil edilirler.

Maddi duran varlıklara ait amortisman süreleri aşağıdaki gibidir:

Ekonomik ömür

Kullanım amaçlı gayrimenkuller	50 Yıl
Demirbaşlar ve tesisatlar ile kiralama yoluyla edinilmiş maddi varlıklar	10 Yıl
Diğer maddi varlıklar	5 Yıl

2.7 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira ve/veya değer artış kazancı elde etmek amacıyla elde tutulan gayrimenkuller olup, maliyet değerinden birikmiş amortisman ve varsa birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarlar ile gösterilmektedirler. Kabul gören kriterlere uyması durumunda bilançoda yer alan tutara, var olan yatırım amaçlı gayrimenkulün herhangi bir kısmını değiştirmenin maliyeti dahil edilir. Söz konusu tutara, yatırım amaçlı gayrimenkullere yapılan günlük bakımlar dahil değildir. Yatırım amaçlı gayrimenkullerin amortismanında doğrusal amortisman yöntemi kullanılmıştır. Yatırım amaçlı gayrimenkulün amortisman süresi, binalarda 50 yıldır, araziler amortismana tabi değildir.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, satılmaları veya kullanılamaz hale gelmeleri ve satışından gelecekte herhangi bir ekonomik yarar sağlanamayacağının belirlenmesi durumunda bilanço dışı bırakılırlar. Yatırım amaçlı gayrimenkulün kullanım süresini doldurmasından veya satışından kaynaklanan kar/zarar, oluştukları dönemde gelir tablosuna dahil edilir.

Transferler, yatırım amaçlı gayrimenkullerin kullanımında bir değişiklik olduğunda yapılır. Gerçeğe uygun değer esasına göre izlenen yatırım amaçlı gayrimenkulden, sahibi tarafından kullanılan gayrimenkul sınıfına yapılan bir transferde, transfer sonrasında yapılan muhasebeleştirme işlemindeki tahmini maliyeti, anılan gayrimenkulün kullanım şeklindeki değişikliğin gerçekleştiği tarihteki gerçeğe uygun değeridir. Sahibi tarafından kullanılan bir gayrimenkulün, gerçeğe uygun değer esasına göre gösterilecek yatırım amaçlı bir gayrimenkule dönüşmesi durumunda, işletme, kullanımdaki değişikliğin gerçekleştiği tarihe kadar "Maddi Duran Varlıklar"a uygulanan muhasebe politikasını uygular.

Faaliyet kiralaması çerçevesinde kiralanan gayrimenkuller, yatırım amaçlı gayrimenkul olarak sınıflandırılmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.8 Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar, elde etme maliyetinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarıyla gösterilirler. Bu varlıklar beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkilerini tespit etmek amacıyla her yıl gözden geçirilir ve tahminlerdeki değişiklikler ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.

Bilgisayar yazılımı

Satın alınan bilgisayar yazılımları, satın alımı sırasında ve satın almadan kullanıma hazır olana kadar geçen sürede oluşan maliyetler üzerinden maddi olmayan varlıklara ilişkin avanslar hesabı altında aktifleştirilir. Söz konusu maliyetler, faydalı ömürlerine göre (1-10 yıl) amortismana tabi tutulur.

Bilgisayar yazılımlarını geliştirmek ve sürdürmekle ilişkili maliyetler, oluştukları dönemde gelir tablosuna kaydedilmektedir. Kontrolü Şirket'in elinde olan, saptanabilir ve kendine özgü yazılım ürünleri ile direk ilişkilendirilebilen ve bir yıldan fazla süre ile maliyetinin üzerinde ekonomik fayda sağlayacak harcamalar maddi olmayan duran varlık olarak değerlendirilir. Maliyetler, yazılımı geliştiren çalışanların maliyetlerini ve genel üretim giderlerinin bir kısmını da içermektedir. Duran varlık olarak değerlendirilen bilgisayar yazılım geliştirme maliyetleri, kullanılmaya başlandıkları tarihten itibaren faydalı ömürleri üzerinden amortismana tabi tutulurlar (30 Haziran 2017: 5 yıl - 31 Aralık 2016: 5 yıl).

2.9 Finansal Varlıklar

Finansal yatırımlar, gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan ve gerçeğe uygun değerinden kayıtlara alınan finansal varlıklar haricinde, gerçeğe uygun piyasa değerinden alım işlemiyle doğrudan ilişkilendirilebilen harcamalar düşüldükten sonra kalan tutar üzerinden muhasebeleştirilir.

Yatırımlar, yatırım araçlarının ilgili piyasa tarafından belirlenen süreye uygun olarak teslimatı koşulunu taşıyan bir kontrata bağlı olan işlem tarihinde kayıtlara alınır veya kayıtlardan çıkarılır.

Finansal varlıklar "Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar", "Vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar", "Satılmaya hazır finansal varlıklar" ve "Kredi ve alacaklar" olarak sınıflandırılır. Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar ve gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar olarak sınıflandırdığı finansal varlığı bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

Etkin faiz yöntemi

Etkin faiz yöntemi, finansal varlığın itfa edilmiş maliyet ile değerlenmesi ve ilgili faiz gelirinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince tahsil edilecek tahmini nakit toplamının, ilgili finansal varlığın tam olarak net bugünkü değerine indirgeyen orandır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.9 Finansal Varlıklar (Devamı)

Satılmaya hazır finansal varlıklar

Satılmaya hazır finansal varlıklar, "Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar", "Alım satım amaçlı finansal varlıklar" ve "Kredi ve alacaklar" dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlıklar kayıtlara alındıktan sonra güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla gerçeğe uygun değerleriyle değerlenmektedir. Gerçeğe uygun değeri güvenilir bir şekilde ölçülemeyen ve aktif bir piyasası olmayan menkul kıymetler maliyet değeriyle gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıklara ilişkin kar veya zararlara ilgili dönemin gelir tablosunda yer verilmektedir. Bu tür varlıkların makul değerinde meydana gelen değişiklikler özkaynak hesapları içinde gösterilmektedir. İlgili varlığın elden çıkarılması veya değer düşüklüğü olması durumunda özkaynak hesaplarındaki tutar kar / zarar olarak gelir tablosuna transfer edilir. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan özkaynak araçlarına yönelik yatırımlardan kaynaklanan ve gelir tablosunda muhasebeleştirilen değer düşüş karşılıkları, sonraki dönemlerde gelir tablosundan iptal edilemez.

Satılmaya hazır olarak sınıflandırılan özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı gelir tablosunda iptal edilebilir.

Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Varlıklar

Bu varlıklar satılmaya hazır varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır. Satılmaya hazır finansal varlıklar sınıfında yer alan varlıklar rayiç değerle değerlenmekte; iskonto edilmiş değerden kaynaklanan değerleme farkı gelir tablosunda, rayiç değer ile iskonto edilmiş değer arasındaki farkın %5'i özsermaye altında, sigortalılara ait olan %95'i Sigortacılık Teknik Karşılıkları - Hayat Matematik Karşılığı hesabında muhasebeleştirilmektedir. Rayiç değeri bulunmayan varlıklar etkin faiz oranı kullanılarak iskonto edilmiş değerleriyle izlenmektedir.

Krediler ve alacaklar

Sabit ve belirlenebilir ödemeleri olan, piyasada işlem görmeyen ticari ve diğer alacaklar ve krediler bu kategoride sınıflandırılır. Krediler ve alacaklar etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyeti üzerinden değer düşüklüğü düşülerek gösterilir.

İştirakler ve Bağlı Menkul Kıymetler

Şirket'in hissesi %10'un üzerinde olsa bile doğrudan veya dolaylı olarak diğer şirketlerin yönetimine ve ortaklık politikalarının belirlenmesine katılmadığı ve yatırım amacıyla edindiği hisse senetleri veya ortaklık paylarıdır. Bu kıymetlerin, kayıtlı değerleri ile güvenilir bir şekilde ölçülebiliyor olması koşuluyla rayiç değerleri arasındaki farklar özkaynak kalemlerine intikal ettirilmekte, piyasa rayici olan kıymetler aktifte piyasa rayiçleri ile, diğerleri ise kayıtlı değerlerinden varsa değer düşüklüğü sonrası net değeri ile gösterilmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.10 Varlıklarda Değer Düşüklüğü

Finansal olmayan varlıklarda değer düşüklüğü

İtfaya tabi olan varlıklar için defter değerinin geri kazanılmasının mümkün olmadığı durum ya da olayların ortaya çıkması halinde değer düşüklüğü testi uygulanır. Varlığın defter değerinin geri kazanılabilir tutarını aşması durumunda değer düşüklüğü karşılığı kaydedilir. Geri kazanılabilir tutar, satış maliyetleri düşüldükten sonra elde edilen gerçeğe uygun değer veya kullanımdaki değerin büyük olanıdır.

Değer düşüklüğünün değerlendirilmesi için varlıklar ayrı tanımlanabilir nakit akımlarının olduğu en düşük seviyede gruplanır (nakit üreten birimler).

Şerefiye haricinde değer düşüklüğüne tabi olan finansal olmayan varlıklar her raporlama tarihinde değer düşüklüğünün olası iptali için gözden geçirilir.

Finansal varlıklarda değer düşüklüğü

Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar dışındaki finansal varlık veya finansal varlık grupları, her bilanço tarihinde değer düşüklüğüne uğradıklarına ilişkin göstergelerin bulunup bulunmadığına dair değerlendirmeye tabi tutulur.

Finansal varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla olayın meydana gelmesi ve söz konusu olayın ilgili finansal varlık veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki nakit akımları üzerindeki olumsuz etkisi sonucunda ilgili finansal varlığın değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğü zararı oluşur.

Kredi ve alacaklar için değer düşüklüğü tutarı gelecekte beklenen tahmini nakit akımlarının finansal varlığın etkin faiz oranı üzerinden iskonto edilerek hesaplanan bugünkü değeri ile defter değeri arasındaki farktır.

Bir karşılık hesabının kullanılması yoluyla defter değerinin azaltıldığı ticari alacaklar haricinde, bütün finansal varlıklarda, değer düşüklüğü doğrudan ilgili finansal varlığın kayıtlı değerinden düşülür. Ticari alacağın tahsil edilememesi durumunda söz konusu tutar karşılık hesabından düşülerek silinir. Karşılık hesabındaki değişimler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

Satılmaya hazır özkaynak araçları haricinde, değer düşüklüğü zararı sonraki dönemde azalırsa ve azalış değer düşüklüğü zararının muhasebeleştirilmesi sonrasında meydana gelen bir olayla ilişkilendirilebiliyorsa, önceden muhasebeleştirilen değer düşüklüğü zararı, değer düşüklüğünün iptal edileceği tarihte yatırımın değer düşüklüğü hiçbir zaman muhasabeleştirilmemiş olması durumunda ulaşacağı itfa edilmiş maliyet tutarını aşmayacak şekilde gelir tablosunda iptal edilir.

Satılmaya hazır özkaynak araçlarının gerçeğe uygun değerinde değer düşüklüğü sonrasında meydana gelen artış, doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilir.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.11 Türev Finansal Araçlar

Şirket yabancı para swap ve opsiyon sözleşmeleri kullanmakta olup, bu sözleşmelerin piyasa değerini hesaplamak için dönem sonu piyasa kur ve faiz oranlarını kullanmaktadır. Şirketin 30 Haziran 2017 itibariyle toplam türev finansal aracı bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

2.12 Finansal Varlıkların Netleştirilmesi (Mahsup Edilmesi)

Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirmeye niyet olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olduğu durumlarda net olarak gösterilirler.

2.13 Nakit ve Nakit Benzerleri

Nakit ve nakit benzeri kalemleri, nakit para, vadesiz mevduat ve satın alım tarihinden itibaren vadeleri 3 ay veya 3 aydan daha az olan, hemen nakde çevrilebilecek olan ve önemli tutarda değer değişikliği riski taşımayan yüksek likiditeye sahip diğer kısa vadeli yatırımlardır (14 no'lu dipnot).

2.14 Sermaye

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket'in nominal sermayesi 306.000.000 TL (31 Aralık 2016: 306.000.000 TL) olup, tamamı ödenmiş her biri 1 (bir) Kr değerindeki 30.600.000.000 paydan ibarettir. Sermayenin ortaklara göre dağılımı aşağıdaki gibidir:

	30 Haziran 2017			31 Aralık 2016
	Pay Oranı	Pay Tutarı	Pay Oranı	Pay Tutarı
	(%)	TL	(%)	TL
H.Ömer Sabancı Holding A.Ş.	36,00	110.160.000	36,00	110.160.000
Ageas Insurance International NV	36,00	110.160.000	36,00	110.160.000
Diğer Gerçek ve Tüzel Kişiler	28,00	85.680.000	28,00	85.680.000
	100,00	306.000.000	100,00	306.000.000

18 Şubat 2011 tarihinde H.Ö. Sabancı Holding'in porföyünde yer alan 189.658.802 TL nominal değerli 18.965.880.200 adet Aksigorta A.Ş.'ye ait hisse senetlerin %50'sinin satışına ilişkin Ageas Insurance International N.V. ile hisse devir anlaşması imzalanmıştır. 29 Temmuz 2011 tarihinde Holding portföyünde bulunan hisselerin %50'sine tekabül eden 9.482.940.100 adet Aksigorta A.Ş. hisse senetleri, düzeltmeler hariç olmak üzere 220.029.000 USD bedel ile Ageas Insurance International N.V.'ye devredilmiştir.

Şirket, 2499 sayılı kanun hükümlerine göre kayıtlı sermaye sistemini kabul etmiş ve Sermaye Piyasası Kurulu'nun 15 Eylül 2000 tarih ve 67/1039 sayılı izni ile bu sisteme geçmiştir.

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, Şirket'in kayıtlı sermaye tavanı 500.000.000 TL'dir (31 Aralık 2016: 500.000.000 TL).

Şirket'in sermayesi ile ilgili diğer bilgiler 15 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.15 Sigorta ve Yatırım Sözleşmeleri - Sınıflandırma

Sigorta Sözleşmeleri

Gelecekte gerçekleşmesi kesin olmayan belirli bir olayın (sigorta konusu olay) sigortalıyı olumsuz bir şekilde etkilemesi halinde sigortalıya tazminat ödemeyi kabul ederek bir tarafın (sigortacı) diğer taraftan (sigortalı) önemli bir sigorta riskini kabul ettiği sözleşmeler sigorta sözleşmesidir. Şirket, bir ya da daha fazla sözleşmeden doğabilecek hasarların sigortacı (reasürör) tarafından diğer bir sigortacıya (sedan işletme) karşılanması amacıyla düzenlenen sigorta sözleşmeler olan reasürans sözleşmeleri yapmaktadır.

Sigorta sözleşme sınıflamasına, Şirket'in yaptığı sigorta sözleşmeleri ve elinde bulundurduğu reasürans sözleşmeleri dahil olur.

Şirket sözleşmeleri sigorta riskinin transfer edildiği tarihte kayda alınıp, sözleşmeden kaynaklı bütün hak ve yükümlülüklerin vade ve/veya itfasına kadar kayıtlarda sigorta sözleşmesi olarak sınıflandırılmaktadır.

Yatırım Sözleşmeleri

Şirket, hayat sigortası ürünlerinin bir bölümünde bulunan birikim unsurunu ayrı bir şekilde ölçebilmekte; fakat muhasebe politikalarının, birikim unsurundan kaynaklanan tüm hak ve yükümlülüklerin ölçülmesinde kullanılan esaslara bakılmaksızın, anılan hak ve yükümlülüklerin muhasebeleştirilmesini gerekli kılması nedeniyle, sigorta ve birikim unsuru ayrıştırılmamıştır.

Reasürans Sözleşmeleri

Reasürans sözleşmeleri, Şirket tarafından imzalanan bir veya daha fazla sigorta sözleşmesiyle ilgili oluşabilecek kayıplar için Şirket ve reasürans şirketi tarafından yürürlüğe konulan ve bedeli ödenen sigorta sözleşmelerdir.

Şirket'in faaliyette bulunduğu branşlara bağlı olarak aşkın hasar, eksedan ve bölüşmeli kot-par anlaşmaları bulunmaktadır. Aşkın hasar reasürans anlaşmaları çerçevesinde ödenen primler ilgili dönem boyunca tahakkuk esasına uygun olarak muhasebeleştirilir. Diğer sözleşmeler çerçevesinde devredilen prim ve hasarlar ilgili oldukları sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan gelir ve yükümlülükler ile aynı bazda kayıtlara yansıtılır.

Şirket'in yangın, nakliyat, mühendislik ve diğer kaza branşlarında eksedan anlaşması bulunmaktadır. Yangın, nakliyat, mühendislik branşlarında ise ayrıca aşkın hasar anlaşmaları bulunmaktadır. Söz konusu aşkın hasar anlaşmaları, anlaşmanın yürürlükte olduğu dönemde oluşan hasarları kapsamakta, reasürans anlaşmasının sona ermesinden sonra oluşan hasarlar ile ilgili reasürörün sorumluluğu sona ermektedir. Mesleki sorumluluk, üçüncü şahıs sorumluluk, elektronik cihaz, makine kırılması, otobüs zorunlu koltuk, sağlık ve ferdi kaza branşlarında belli bir devir oranına sahip bölüşmeli yıllık kot-par anlaşmaları bulunmaktadır. Söz konusu reasürans anlaşmaları, reasürörün sorumluluğunun anlaşmanın sona ermesinden sonra da devam ettiği runoff anlaşmalardır. Şirket'in trafik ve kasko branşlarında bölüşmeli reasürans sözleşmesi bulunmamaktadır. Bu branşlarda katastrofik aşkın hasar reasürans anlaşması ile sel ve deprem gibi doğal afetler için de koruma sağlanmıştır.

Ayrıca, Şirket'in belirli rizikolar için sigorta sözleşmesi bazında ihtiyari reasürans anlaşmaları da bulunmaktadır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.15 Sigorta ve Yatırım Sözleşmeleri - Sınıflandırma (Devamı)

Sosyal Güvenlik Kurumu'na Devredilen Primler

25 Şubat 2011 tarihinde Resmi Gazete'de yayımlanan 6111 sayılı "Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanun ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun"un ("Kanun") 59. maddesiyle değişik 2918 sayılı Karayolları Trafik Kanunu'nun 98. maddesi ile trafik kazaları nedeniyle ilgililere yapılan sağlık hizmet bedellerinin tahsil ve tasfiyesi yeni usul ve esaslara bağlanmıştır. Bu çerçevede trafik kazaları sebebiyle bütün resmi ve özel sağlık kurum ve kuruluşlarının sundukları sağlık hizmet bedelleri kazazedenin sosyal güvencesi olup olmadığına bakılmaksızın Sosyal Güvenlik Kurumu ("SGK") tarafından karşılanacaktır. Yine Kanun'un Geçici 1. maddesine göre Kanun'un yayımlandığı tarihten önce meydana gelen trafik kazaları nedeniyle sunulan sağlık hizmetleri bedellerinin SGK tarafından karşılanması hükme bağlanmıştır.

Kanun'un söz konusu maddeleri çerçevesinde oluşacak hizmet bedelleri ile ilgili olarak sigorta şirketlerinin yükümlülüğü, Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 27 Ağustos 2011 tarihli "Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin Tahsiline İlişkin Usül ve Esaslar Hakkında Yönetmelik" ("Yönetmelik"), 15 Eylül 2011 tarih ve 2011/17 sayılı "Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin Tahsiline İlişkin Usül ve Esaslar Hakkında Yönetmelik Uygulamasına İlişkin Usül ve Esaslar Hakkında Genelge" ("2011/17 sayılı Genelge"), 17 Ekim 2011 tarih ve 2011/18 sayılı "Sosyal Güvenlik Kurumu'na (SGK) Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Ödemelerin Muhasebeleştirilmesine ve Sigortacılık Hesap Planında Yeni Hesap Kodu Açılmasına Dair Genelge ("2011/18 sayılı Genelge"), 16 Mart 2012 tarih ve 2012/3 sayılı "Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin Tahsiline İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik Uygulamasına İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Genelge'de Değişiklik Yapılmasına İlişkin Genelge" ("2012/3 sayılı Genelge) ve 30 Nisan 2012 tarih ve 2012/6 sayılı "Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin Tahsiline İlişkin Usül ve Esaslar Hakkında Yönetmelikte Yapılan Değişikliğe İlişkin Sektör Duyurusu"nda ("2012/6 no'lu Sektör Duyurusu") açıklanan esaslara göre belirlenmiştir (2.24 no'lu dipnot). Bu çerçevede, Kanun'un yayımlandığı tarihten sonra meydana gelen trafik kazalarından kaynaklanan tedavi masraflarıyla ilgili olmak üzere, Şirket'in "Zorunlu Taşımacılık Sigortası", "Zorunlu Trafik Sigortası" ve "Zorunlu Koltuk Ferdi Kaza Sigortası" branşlarında 25 Şubat 2011 tarihi yapılan poliçelere ilişkin olarak Yönetmelik, 2011/17 sayılı Genelge, 2012/3 sayılı Genelge ve 2012/6 no'lu Sektör Duyurusu kapsamında belirlenen primleri SGK'ya aktarması gerekmektedir.

Şirket yukarıda anlatılan esaslar çerçevesinde 1 Ocak - 30 Haziran 2017 hesap döneminde 8.441.270 TL (1 Ocak - 30 Haziran 2016: 8.901.989 TL) tutarında devredilecek prim ve 1 Ocak - 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle 339.370 TL (1 Ocak - 30 Haziran 2016: 5.241.807 TL) tutarında kazanılmamış primler karşılığı hesaplamış ve sırasıyla "SGK'ya aktarılan primler" ve "Kazanılmamış primler karşılığı SGK payı" hesapları altında muhasebeleştirmiştir (20 no'lu dipnot).

Bununla birlikte, Türkiye Sigorta ve Reasürans Şirketleri Birliği Yönetim Kurulu'nun 22 Eylül 2011 tarih ve 18 no'lu toplantısında, Yönetmelik ve 2011/17 sayılı Genelge hakkında yürütmenin durdurulması ve iptali, Kanun'un ilgili maddelerinin de Anayasa'ya aykırılıktan iptali isteminin sağlanmasını teminen Danıştay'da dava açılmasına karar verilmiş olup hukuki süreç finansal tabloların hazırlandığı tarih itibariyle devam etmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.16 Sigorta ve Yatırım Sözleşmelerinde İsteğe Bağlı Katılım Özellikleri

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

2.17 İsteğe Bağlı Katılım Özelliği Olmayan Yatırım Sözleşmeleri Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

2.18 Krediler

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

2.19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar

Şirket, kıdem tazminatı, izin hakları ve çalışanlara sağlanan diğer haklara ilişkin yükümlülüklerini "Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı" ("TMS 19") hükümlerine göre muhasebeleştirmekte ve bilançoda "Kıdem tazminatı karşılığı" ve "Maliyet giderleri karşılığı" hesaplarında sınıflandırmaktadır.

Şirket, Türkiye'de mevcut iş kanunlarına göre, emeklilik veya istifa nedeniyle ve İş Kanunu'nda belirtilen davranışlar dışındaki sebeplerle işine son verilen çalışanlara belirli bir toplu ödeme yapmakla yükümlüdür. Kıdem tazminatı karşılığı, İş Kanunu kapsamında oluşması muhtemel yükümlülüğün, belirli aktüeryal tahminler kullanılarak bugünkü değeri üzerinden hesaplanmıştır (22 no'lu dipnot).

2.20 Karşılıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması ve söz konusu yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde tahmin edilebilir olması durumunda finansal tablolarda karşılık ayrılır. Karşılık olarak ayrılan tutar, yükümlülüğe ilişkin risk ve belirsizlikler göz önünde bulundurularak, bilanço tarihi itibariyle yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın tahmin edilmesi yoluyla hesaplanır. Karşılığın, mevcut yükümlülüğün karşılanması için gerekli tahmini nakit akımlarını kullanarak ölçülmesi durumunda söz konusu karşılığın defter değeri, ilgili nakit akımlarının bugünkü değerine eşittir.

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti Şirket'in tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler şarta bağlı yükümlülükler olarak değerlendirilmekte ve finansal tablolara dahil edilmemektedir (23 no'lu dipnot).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.21 Gelirlerin Muhasebeleştirilmesi

Prim ve Komisyon Geliri

Prim geliri yıl içinde tanzim edilen poliçe primlerinden iptaller çıkarıldıktan sonra kalan tutarı ifade etmektedir. Kazanılmamış primler karşılığı, bilanço tarihinde yürürlükte bulunan poliçeler üzerinden gün esası dikkate alınarak hesaplanmıştır.

Reasürörlere devredilen primler nedeniyle alınan komisyonların gelecek dönem veya dönemlere isabet eden kısmı ertelenmiş komisyon gelirleri olarak muhasebeleşmektedir.

Destek hizmetlerine ilişkin ödenen tutarların gelecek dönemlere isabet eden kısmı 28 Temmuz 2010 tarih ve 27655 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe giren Teknik Karşılıklar Yönetmelik'i uyarınca ertelenmiştir.

Faiz gelir ve gideri

Faiz gelir ve giderleri ilgili dönemdeki gelir tablosunda tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. Faiz geliri sabit getirili yatırım araçlarının kuponlarından sağlanan gelirleri ve iskontolu devlet tahvillerinin iç iskonto esasına göre değerlenmelerini kapsar.

Temettü geliri

Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır.

2.22 Finansal Kiralama - kiracı durumunda şirket

Mülkiyete ait risk ve kazanımların önemli bir kısmının kiracıya ait olduğu kiralama işlemleri, finansal kiralama olarak sınıflandırılırken diğer kiralamalar faaliyet kiralaması olarak sınıflandırılır.

Finansal kiralamayla elde edilen varlıklar, kiralama tarihindeki varlığın makul değeri, ya da asgari kira ödemelerinin bugünkü değerinden düşük olanı kullanılarak aktifleştirilir. Kiralayana karşı olan yükümlülük, bilançoda finansal kiralama yükümlülüğü olarak gösterilir. Finansal kiralama ödemeleri, finansman gideri ve finansal kiralama yükümlüğündeki azalışı sağlayan anapara ödemesi olarak ayrılır ve böylelikle borcun geri kalan ana para bakiyesi üzerinden sabit bir oranda faiz hesaplanmasını sağlar.

Finansal giderler, Şirket'in yukarıda ayrıntılarına yer verilen genel borçlanma politikası kapsamında finansman giderlerinin aktifleştirilen kısmı haricindeki bölümü gelir tablosuna kaydedilir.

Operasyonel Kiralamalar

Operasyonel kiralamalar için yapılan ödemeler (kiralayandan kira işleminin gerçekleşebilmesi için alınan veya alınacak olan teşvikler de kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir), kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir. Kira tahsilatları kiralama dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna kaydedilir. 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket'in operasyonel kiralamalara ilişkin 12.848.085 TL tutarındaki peşin ödenmiş gideri bulunmaktadır. Söz konusu tutarın, 6.703.349 TL'sı kısa vadeye, 6.144.736 TL'sı uzun vadeye denk gelmektedir. Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle vade aralığı 1 Temmuz 2017 - 5 Mayıs 2024 olan operasyonel kiralama yükümlülüğü 53.836.266 TL (15.350.651 USD)'dir (31 Aralık 2016: 57.567.247 TL, vade aralığı 1 Ocak 2017- 5 Mayıs 2024).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.23 Kar Payı Dağıtımı

Halka açık şirketler, kar payı dağıtımlarını SPK'nın 1 Şubat 2014 tarihinden itibaren yürürlüğe giren II-19.1 no'lu Kar Payı Tebliği'ne göre yaparlar.

Ortaklıklar, kârlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kâr dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtır. Söz konusu tebliğ kapsamında, asgari bir dağıtım oranı tespit edilmemiştir. Şirketler esas sözleşmelerinde veya kar dağıtım politikalarında belirlenen şekilde kar payı öderler. Ayrıca, kar paylarının eşit veya farklı tutarlı taksitler halinde ödenebilecektir ve dönem sonu finansal tablolarda yer alan kâr üzerinden nakden kâr payı avansı dağıtabilecektir.

TTK'ya göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kâr dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kâr payı ayrılmadıkça; başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kâr aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine, ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kârdan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, pay sahipleri için belirlenen kâr payı nakden ödenmedikçe bu kişilere kârdan pay dağıtılamaz.

Ortaklıkların geçmiş yıllar zararlarının; geçmiş yıllar kârları, paylara ilişkin primler dahil genel kanuni yedek akçe, sermaye hariç özkaynak kalemlerinin enflasyon muhasebesine göre düzeltilmesinden kaynaklanan tutarların toplamını aşan kısmı, net dağıtılabilir dönem kârının hesaplanmasında indirim kalemi olarak dikkate alınır.

2.24 Finansal Riskten Korunma Muhasebesi

Gerçekleştirilen tüm döviz cinsi ödemeler, tahsilatlar ve yatırım işlemleri döviz pozisyonu doğurmaktadır. Döviz pozisyonu içinde yer alan vadeli döviz nakit hareketleri, Şirketin finansal durumuna olumlu veya olumsuz etkiler oluşturabilecek kur dalgalanma riski ile karşı karşıyadır. Gerçekleşme olasılığı yüksek dövizli işlemleri gerçeğe yakın bir şekilde öngörebilmek ve kur dalgalanmalarının Şirketin finansal durumuna etkisini minimize etmek için dövizli nakit akış korunma muhasebesi uygulanmaktadır. Kurdaki değişimler nedeniyle korunma amaçlı aracın değerinde olan değişiklikler özsermaye hesabında, kur değişimi haricindeki değişiklikler dönem karında kar veya zarar olarak sınıflandırılır. Başlangıçta özsermaye içerisinde muhasebeleştirilmiş kazanç ve kayıplar, korunma yükümlülüğünün tamamlandığı veya beklenen işlemin dönem karını etkilediği dönemlerde ilgili kar/zarar hesapları ile ilişkilendirilir. Tahmini işlemin gerçekleşme beklentisinin sona ermesi durumunda, özsermaye içerisinde muhasebeleştirilen birikmiş kazanç veya kayıplar dönemin kar veya zararı olarak finansal tablolara yansıtılır. Finansal riskten korunma işleminin etkinliği her finansal raporlama döneminde değerlendirilir ve etkinliği ölçülür. Şirket, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle finansal riskten korunma işlemini "Özel Fonlar" hesabında muhasebeleştirmiştir (34.5 nolu dipnot).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.25 İlişkili Taraflar

İlişkili taraf, finansal tablolarını hazırlayan Şirket'le ('raporlayan Şirket') ilişkili olan kişi veya işletmedir.

a) Bir kişi veya bu kişinin yakın ailesinin bir üyesi, aşağıdaki durumlarda raporlayan Şirket'le ilişkili sayılır:

Söz konusu kişinin;

i) Raporlayan Şirket'le üzerinde kontrol veya müşterek kontrol gücüne sahip olması durumunda,
ii) Raporlayan Şirket'le üzerinde önemli etkiye sahip olması durumunda,
iii) Raporlayan Şirket'în veya raporlayan Şirket'in bir ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması durumunda.
b) Aşağıdaki koşullardan herhangi birinin mevcut olması halinde Şirket raporlayan Şirket ile ilişkili sayılır:
i) Şirket ve raporlayan Şirket'in aynı grubun üyesi olması halinde (yani her bir ana ortaklık, bağlı ortaklık ve diğer bağlı ortaklık diğerleri ile ilişkilidir).
ii) Şirket'in, diğer işletmenin (veya diğer işletmenin de üyesi olduğu bir grubun üyesinin) iştiraki ya da iş ortaklığı olması halinde.
iii) Her iki Şirket'in de aynı bir üçüncü tarafın iş ortaklığı olması halinde.
iv) Şirketlerden birinin üçüncü bir Şirket'in iş ortaklığı olması ve diğer Şirket'in söz konusu üçüncü Şirket'in iştiraki olması halinde.
v) Şirket'in, raporlayan Şirket'in ya da raporlayan Şirket'le ilişkili olan bir Şirket'in çalışanlarına ilişkin olarak işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda plânlarının olması halinde. Raporlayan Şirket'in kendisinin böyle bir plânının olması halinde, sponsor olan işverenler de raporlayan Şirket ile ilişkilidir.
vi) Şirket'in (a) maddesinde tanımlanan bir kişi tarafından kontrol veya müştereken kontrol edilmesi halinde.
vii) (a) maddesinin (i) bendinde tanımlanan bir kişinin Şirket üzerinde önemli etkisinin bulunması veya söz konusu Şirket'in (ya da bu Şirket'in ana ortaklığının) kilit yönetici personelinin bir üyesi olması halinde.

İlişkili tarafla yapılan işlem, raporlayan Şirket ile ilişkili bir taraf arasında kaynakların, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin, bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.

30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihli Finansal tablolar ve ilgili açıklayıcı dipnotlarda ortaklar dışındaki Ageas Insurance International N.V. ve H.Ö. Sabancı Holding'e dahil Şirket Yönetimi diğer ilişkili taraflar olarak tanımlanmıştır.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.26 Yabancı para işlemler

Şirket'in işlevsel para birimi Türk Lirası ("TL")'dir. Yabancı para ile yapılan işlemler, işlem tarihindeki döviz kuru kullanılarak kayıt altına alınmaktadır. Yabancı para işlemlerin yapıldığı parasal varlıklar ve yükümlülükler Türk Lirası'na rapor tarihindeki döviz alış kurundan çevrilerek kayıt altına alınmakta ve mali tablolara kambiyo kar veya zararı olarak yansıtılmaktadır.

Bilanço tarihi itibariyle yabancı para cinsinden alacaklar ve borçlar, TCMB döviz alış kurları ile değerlenmiştir.

Dönem sonunda kullanılan Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası döviz kurları aşağıda sunulmuştur:

	30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
	ABD Doları / TL	Avro / TL	ABD Doları / TL	Avro / TL

Döviz alış kuru	3.5071	4.0030	3.5192	3.7099
Döviz efektif satış kuru	3.5187	4.0162	3.5308	3.7222

3. Önemli Muhasebe Tahminleri ve Hükümleri

Finansal tabloların hazırlanması, bilanço tarihi itibariyle raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklanmasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Muhasebe değerlendirme, tahmin ve varsayımları, geçmiş tecrübe ve diğer faktörler ile o günün koşullarıyla gelecekteki olaylar hakkında makul beklentiler dikkate alınarak değerlendirilir. Bu değerlendirme ve tahminler, yönetimin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlarından farklılık gösterebilir.

Şirket için en önemli muhasebe tahminlerinden biri yürürlükte olan poliçelerinden doğacak giderlere ilişkin nihai net yükümlülüklerin tahmin edilmesidir. Sigortacılık ile ilgili yükümlülüklerin tahmin edilmesi, doğası itibariyle çok sayıda belirsizliğin değerlendirilmesini içerir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi

4.1 Sigorta Riski

4.1.1 Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan risklerin yönetilmesindeki amaç ve bu risklerin azaltılmasına ilişkin politikalar

Sigorta riski, herhangi bir sigorta sözleşmesi ile sigortalanmış olan rizikonun gerçekleşme olasılığı ve buna bağlı olarak ortaya çıkacak olan hasarın büyüklüğünün belirsiz olma riskidir. Sigortacılık işleminin doğası gereği risk tesadüfi olarak gerçekleşir ve tahmin edilmesi güçtür. Şirketin katlandığı maksimum risk, teminat verilmiş olan sigorta bedeli ile sınırlıdır.

Şirket, merkezi risk değerlendirme politikası benimsemiştir. Bu politika belirlenmiş faaliyet konuları ve limitleri çerçevesince, uygulanmaktadır. Prensip olarak, risk değerlendirme sürecinde, oluşabilecek hasarların olasılığı, geçmiş hasar deneyimleri, benzer risklerin karşılaştırılması, üretim süreci içerisindeki süreç riskleri yöntemleriyle belirlenmektedir. Sigorta konusu riskin konumu, coğrafi bölgesi, faaliyet konusu, yangın ve hırsızlık önlemleri risk değerlendirmesinde alınan temel kriterlerdir.

4.1.2 Aşağıdakiler hakkındaki bilgiler dahil olmak üzere, sigorta riski hakkındaki bilgileri (reasürans yoluyla riskin azaltılmasının öncesindeki ve sonrasındaki);

4.1.2.1 Sigorta riskine karşı duyarlılık

Şirket sigorta riskini poliçe üretim stratejisi, reasürans anlaşmaları ve etkin tasfiye ve ödeme işlemleri yardımı ile yönetmektedir.

Şirket'in poliçe üretim stratejisi, poliçe üretimi sırasında risk değerlendirmesinin en etkin şekilde yapılması üzerine kurulmuş olup üstlenilen riskin türüne, büyüklüğüne, endüstri ve coğrafi bölgesine göre en doğru şekilde dağıtılmasına dayanmaktadır.

Reasürans anlaşmaları; hasar fazlası, kotpar, eksedan ve katastrofik teminat (kuvertür) içermektedir. Bununla birlikte, Şirket'in reasürans programı çerçevesinde sigorta riskleri için ihtiyari (fakültatif) reasürans anlaşmaları yapabilmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

Çalışılan Reasürans Şirketleri Notlaması

	2017		2016
	Reasürans Şirketleri Standard & Poors Notu Reasürans Şirketleri Standard & Poors Notu

African Re	A-	Allianz Risk Transfer	AA
ARIG	-	Amlin Re	A
Asia Capital	A-	Arab Re	-
XLCatlin Re	A+	ARIG	-
China Re	A+	Asia Capital	A
Covea	A+	XLCatlin Re	A+
Everest Re	A+	China Re	A+
GIC	-	Covea	A+
Hannover Re	AA-	Everest Re	A+
Intreas NV	A	GIC	-
QBE	A+	Hannover Re	AA
Unipol Re	-	QBE	A+
Korean Re	A	Korean Re	A
Malaysian Re	-	Malaysian Re	-
Mapfre Re	A	Mapfre Re	A
Milli Re	tr AA	Milli Re	tr AA
Odyssey Re	A-	Odyssey Re	A
Partner Re	A+	Scor	AA
Scor	AA-	Sompo Japan	A+
Sava Re	A-	Toa Re	A+
Toa Re	A+	Trust Re	A
Trust Re	A-	VIG	A+
VIG	A+	Coface	AA
Coface	AA

4.1.2.2 Yönetimin yoğunlaşmaları nasıl tespit ettiğinin ve her bir yoğunlaşmayı belirleyen ortak özelliklerin (sigortalanan olayın mahiyeti, coğrafi bölge veya para birimi) açıklamasını içeren, sigorta riski yoğunlaşmaları

Şirket, genel olarak, yangın ve doğal afetler, nakliyat, kaza, kara taşıtları, hava araçları, su araçları, genel zararlar, kara araçları sorumluluk, hava araçları sorumluluk, genel sorumluluk, finansal kayıplar, hukuksal koruma, hastalık/sağlık ve hayat branşlarında sigorta sözleşmesi yapmaktadır. Buna göre, düzenlenen sigorta sözleşmelerinde, sigortalının mahiyetine göre sigorta riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir.

		30 Haziran 2017			31 Aralık 2016
Toplam Hasar Yükümlülüğü (*)	Brüt Toplam Hasar Yükümlülüğü	Toplam Hasar Yükümlülüğü Reasürör Payı	Net Toplam Hasar Yükümlülüğü	Brüt Toplam Hasar Yükümlülüğü	Toplam Hasar Yükümlülüğü Reasürör Payı	Net Toplam Hasar Yükümlülüğü
Kara Araçları Sorumluluk	434.028.530	(346.192)	433.682.338	405.743.324	(343.026)	405.400.298
Yangın ve Doğal Afetler	235.755.731	(190.849.104)	44.906.627	97.879.453	(66.162.451)	31.717.002
Genel Sorumluluk	197.768.843	(120.756.717)	77.012.126	166.466.289	(96.423.235)	70.043.054
Doğrudan Kefalet	187.449.870	(185.558.840)	1.891.030	184.142.066	(182.782.285)	1.359.781
Genel Zararlar	131.027.613	(117.254.555)	13.773.058	79.690.231	(72.850.029)	6.840.202
Kara Araçları	66.812.037	(152)	66.811.885	58.738.628	(150)	58.738.478
Nakliyat	22.381.801	(16.010.577)	6.371.224	16.412.609	(10.892.286)	5.520.323
Hastalık / Sağlık	9.523.340	(7.124.589)	2.398.751	6.901.914	(3.176.058)	3.725.856
Finansal Kayıplar	5.758.054	(1.980.279)	3.777.775	7.746.411	(4.164.000)	3.582.411
Su Araçları	4.465.630	(2.957.576)	1.508.054	3.782.708	(3.069.835)	712.873
Kaza	3.068.365	(1.298.275)	1.770.090	3.875.735	(1.425.675)	2.450.060
Hava Araçları Sorumluluk	2.057.842	(2.057.789)	53	1.787.785	(1.787.716)	69
Hava Araçları	367.267	(367.267)	-	426.142	(426.142)	-
Kredi	274.705	(279.836)	(5.131)	1.040.157	(988.198)	51.959
Hayat	194.999	-	194.999	415.974	-	415.974
Hukuksal Koruma	169.936	-	169.936	109.264	-	109.264
Toplam	1.301.104.563	(646.841.748)	654.262.815	1.035.158.690	(444.491.086)	590.667.604

(*) Toplam hasar yükümlülüğü, bilanço tarihi itibariyle ayrılmış olan muallak tazminat karşılığını ve IBNR karşılığını içermektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.1.2.3 Gerçekleşen hasarların geçmiş tahminlerle karşılaştırılması (hasarların gelişim süreci)

	30 Haziran 2017				31 Aralık 2016
		Brüt Toplam	Toplam Hasar	Net Toplam	Brüt Toplam	Toplam Hasar	Net Toplam
	Cari Dönem	Hasar	Yükümlülüğü	Hasar	Hasar	Yükümlülüğü	Hasar
	Etkisi (Net)	Yükümlülüğü	Reasürör Payı	Yükümlülüğü	Yükümlülüğü	Reasürör Payı	Yükümlülüğü
Ödenmemiş Hasarlar	(23.349.340)	972.457.137	(588.051.369)	384.405.768	753.155.571	(392.099.143)	361.056.428
Hasar Karşılıkları (*)	(40.466.847)	328.452.427	(58.790.379)	269.662.048	281.587.144	(52.391.943)	229.195.201
Hayat Dışı Toplam	(63.816.187)	1.300.909.564	(646.841.748)	654.067.816	1.034.742.715	(444.491.086)	590.251.629
Hayat	220.976	194.999	-	194.999	415.975	-	415.975
Genel Toplam	(63.595.211)	1.301.104.563	(646.841.748)	654.262.815	1.035.158.690	(444.491.086)	590.667.604

(*) Hasar Karşılıkları, bilanço tarihinde toplam muallak tazminat karşılığında yer alan, ödenmemiş hasarlar haricinde ayrılmış olan tüm ek karşılıkları içermektedir.

Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı:

		30 Haziran 2017	30 Haziran 2016
	Brüt Toplam	Toplam Hasar	Net Toplam	Brüt Toplam	Toplam Hasar	Net Toplam
	Hasar	Yükümlülüğü	Hasar	Hasar	Yükümlülüğü	Hasar
	Yükümlülüğü	Reasürör Payı	Yükümlülüğü	Yükümlülüğü	Reasürör Payı	Yükümlülüğü
Dönem Başı - 1 Ocak	753.155.571	(392.099.143)	361.056.428	495.935.877	(176.315.716)	319.620.161
Dönem içi Açılan	652.081.929	(308.895.791)	343.186.138	466.125.341	(123.296.943)	342.828.398
Cari Dönemden Ödenen (-)	(346.224.290)	90.354.852	(255.869.438)	(342.940.981)	67.558.658	(275.382.323)
Geçmiş Dönemden Ödenen (-)	(86.556.073)	22.588.713	(63.967.360)	(85.735.245)	16.889.664	(68.845.581)
Dönem Sonu
Rapor Edilen Hasarlar	972.457.137	(588.051.369)	384.405.768	533.384.992	(215.164.337)	318.220.655
Hayat	194.999	-	194.999	3.241.779	-	3.241.779
Gerçekleşmiş ancak rapor
edilmemiş hasarlar	328.452.427	(58.790.379)	269.662.048	259.784.876	(42.427.139)	217.357.737
Toplam	1.301.104.563	(646.841.748)	654.262.815	796.411.647	(257.591.476)	538.820.171

Brüt ödenen tazminatlar	432.780.363	112.943.565	319.836.798	941.251.194	129.392.579	811.858.615

Teknik Karşılıklar Yönetmeliği'ne uygun olarak yapılan AZMM hesaplamalarında kullanılmış olan hasar gelişim tabloları aşağıda açıklanmıştır.

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle gerçekleşen hasar esasına göre hazırlanmış brüt hasar gelişim tablosu:

	01.07.2009	01.07.2010	01.07.2011	01.07.2012	01.07.2013	01.07.2014	01.07.2015
	30.06.2010	30.06.2011	30.06.2012	30.06.2013	30.06.2014	30.06.2015	30.06.2016	Brüt Hasar
Kaza döneminde gerçekleşen hasar	578.379.508	846.413.612	703.075.562	740.127.447	921.276.704	771.427.801	1.143.101.874	5.703.802.508
1 yıl sonra	114.826.134	259.276.301	141.593.776	212.918.108	267.970.503	203.985.590	-	1.200.570.412
2 yıl sonra	28.201.931	120.515.195	59.233.190	95.353.856	153.366.544	-	-	456.670.716
3 yıl sonra	23.675.277	66.795.377	51.430.852	90.565.564	-	-	-	232.467.070
4 yıl sonra	23.896.629	60.820.800	44.214.487	-	-	-	-	128.931.916
5 yıl sonra	26.800.970	37.269.182	-	-	-	-	-	64.070.152
6 yıl sonra	24.885.470	-	-	-	-	-	-	24.885.470
TOPLAM								7.811.398.244

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

31 Aralık 2016 tarihi itibariyle gerçekleşen hasar esasına göre hazırlanmış brüt hasar gelişim tablosu:

31 Aralık 2016 tarihi itibariyle gerçekleşen hasar esasına göre hazırlanmış brüt hasar gelişim tablosu:

	01.01.2010	01.01.2011	01.01.2012	01.01.2013	01.01.2014	01.01.2015	01.01.2016
	31.12.2010	31.12.2011	31.12.2012	31.12.2013	31.12.2014	31.12.2015	31.12.2016	Brüt Hasar
Kaza döneminde gerçekleşen hasar	572.085.711	642.284.589	805.349.551	673.019.738	838.172.102	841.913.192	930.621.837	5.303.446.720
1 yıl sonra	118.874.630	161.696.125	202.475.497	160.181.399	239.937.131	216.699.946	-	1.099.864.728
2 yıl sonra	30.395.447	88.508.996	63.973.821	84.819.582	144.014.862	-	-	411.712.708
3 yıl sonra	21.213.525	49.873.092	54.371.949	67.301.174	-	-	-	192.759.740
4 yıl sonra	24.691.856	52.872.654	51.998.685	-	-	-	-	129.563.195
5 yıl sonra	28.374.650	29.563.327	-	-	-	-	-	57.937.977
6 yıl sonra	27.428.709	-	-	-	-	-	-	27.428.709
TOPLAM								7.222.713.777

4.2 Finansal Risk

4.2.1 Sermaye risk yönetimi ve sermaye gereksinimine ilişkin açıklamalar

Şirket'in sermaye yönetimindeki amacı; grubun gelir getiren bir işletme olarak devamlılığını sağlamak, hissedar ve kurumsal ortakların faydasını ve kanuni yeterliliği gözetmek, aynı zamanda sermayenin maliyetini azaltmak için en verimli sermaye yapısının sürekliliğini sağlamaktır.

Şirketin Sermaye Yeterliliği, 19 Ocak 2008 tarih ve 26761 sayılı Resmi Gazetede yayınlanarak yürürlüğe giren Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik çerçevesinde 6 aylık dönemlerde hesaplanmaktadır. Hazine Müsteşarlığı, 30 Haziran 2017 tarihinde sonra eren ara hesap dönemine ait sermaye yeterlilik hesaplama tablolarını bu finansal tabloların yayınlanma tarihi itibarıyla yayınlamamıştır. Bu nedenle, 30 Haziran 2017 tarihinde sonra eren ara hesap dönemine ait sermaye yeterlilik hesaplamaları finansal tabloların yayınlanma tarihi itibarıyla tamamlanamamıştır. Şirket'in, sermaye yeterliliğinin ölçülmesine ilişkin yönetmelik çerçevesinde hesaplanan 31 Aralık 2016 tarihli asgari gerekli özsermayesi 402.120.312 TL'dir. Bununla birlikte, 19 Ocak 2008 tarihinde yayımlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik uyarınca 31 Aralık 2016 tarihi itibarıyla hesaplanan Şirket'in özsermayesi asgari olarak gerekli olan özsermayeden 60.429.195 TL fazla durumdadır. Şirket yönetimi, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, 1 Ocak - 30 Haziran 2017 ara hesap dönemi özsermaye hareketlini de göz önünde bulundurduğunda gerekli özsermaye yeterliliğinin sağlandığı kanaatindedir.

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri

Şirket, finansal varlık ve yükümlükleri ile reasürans varlık ve yükümlükleri nedeniyle piyasa riski (kur riski, faiz oranı riski ve fiyat riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Şirket'in risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Şirket finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır. Şirket, finansal yatırımları sebebiyle genelde faiz oranı riskine, sigorta alacakları sebebiyle de kredi riskine maruz kalmaktadır.

Piyasa riski

Piyasa riskine, döviz kurları, faiz oranları ve hisse senetlerinin piyasa farklarında meydana gelebilecek hareketler sonucu maruz kalınmaktadır.

Kur riski

Şirket'in yabancı para cinsinden ve yabancı paraya endeksli varlıkları ve yükümlülüklerinin Türk Lirası'na çevrilmesinden dolayı döviz kuru değişikliklerinden doğan kur riskine maruz kalmaktadır. Bu riskler, döviz pozisyonunun analiz edilmesi ile takip edilmektedir. 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihi itibariyle yabancı para cinsinden varlıkların ve yükümlülüklerin detayı Not 12.4'te verilmiştir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri

Kur riskine duyarlılık

Şirket'in ABD Doları ve AVRO kurlarındaki %10'luk artışa ve azalışa olan duyarlılığı aşağıda gösterilmektedir. Duyarlılık analizi sadece bilanço tarihindeki yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin yılsonundaki %10'luk kur değişiminin etkilerini gösterir. Pozitif değer, kar/zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artışı ifade eder.

	30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
	ABD Doları	Avro	ABD Doları	Avro
	Etkisi	Etkisi	Etkisi	Etkisi
Kar / zarar artış	17.326.909	1.896.785	5.809.105	539.385
Kar / zarar (azalış)	(17.326.909)	(1.896.785)	(5.809.105)	(539.385)

Faiz oranı riski

Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların fiyatlarında dalgalanmalara yol açması, Şirket'in faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Şirket'in faiz oranı riskine duyarlılığı aktif ve pasif hesapların vadelerindeki uyumsuzluğu ile ilgilidir. Bu risk faiz değişimlerinden etkilenen varlıkları aynı tipte yükümlülüklerle karşılamak suretiyle yönetilmektedir.

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Toplam	Kar ve kar yedekleri üzerindeki etkisi
Piyasa faizi artışı / (azalışı)		TL
+%1	(3.751.156)	(4.344.704)
-%1	4.718.904	5.529.428
Satılmaya hazır finansal varlıklar	Kar ve kar yedekleri üzerindeki etkisi
Piyasa faizi artışı / (azalışı)		TL
+%1	(3.722.069)	(4.306.165)
-%1	4.687.445	5.477.462
+%1Riski sigortalılara ait finansal varlıklar	(29.087)	(38.539)
-%1 Riski sigortalılara ait finansal varlıklar	31.459	51.966

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri (Devam)

Fiyat riski

Şirket, satılmaya hazır finansal varlıklarından kaynaklanan fiyat riskine maruz kalmaktadır. 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, diğer tüm değişkenlerin sabit ve değerleme yöntemindeki verilerin %10 luk artışa ve azalışa duyarlılığı aşağıdaki gibidir. Şirketin fiyat riskine duyarlılığı sadece bilanço tarihindeki satılmaya hazır finansal varlıkları kapsar ve yıl sonundaki %10 luk fiyat değişiminin söz konusu kalemler üzerindeki etkisini gösterir.

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Toplam		Satılmaya Hazır Finanasal Varlıklar
Fiyat artışı / (azalışı)		TL

+%10	49.319.917	86.390.940
-%10	(49.319.917)	(86.390.940)

Kredi riski

Kredi riski, Şirket'in taraf olduğu sözleşmelerde karşı tarafın anlaşma yükümlülüklerini yerine getirememe riskidir. Bu risk, belli bir taraftan olan alacaklar için limitler belirlenmesi ve teminatlandırılması vasıtasıyla yönetilmektedir. Limit ve teminat tutarları ilgili tarafların, mali gücü ve ticari kapasiteleri gibi kriterlerin değerlendirilmesi neticesinde belirlenmektedir. Şirket'in kredi riski, ağırlıklı olarak faaliyetlerini yürüttüğü Türkiye'dedir.

Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle sigortacılık faaliyetlerinden olan alacakları, bu alacaklara ilişkin alınan teminatları ve ayrılan şüpheli alacak karşılıkları 12.1 no'lu notta belirtilmiştir.

Likidite riski

Likidite riski, Şirket'in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket yönetimi, fon kaynaklarını dağıtarak mevcut ve muhtemel yükümlülüklerini yerine getirmek için yeterli tutarda nakit ve benzeri kaynağı bulundurmak suretiyle likidite riskini yönetmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri (Devam)

Likidite riski tablosu

30 Haziran 2017

	1 aya kadar	1ay-3 ay	3 ay-1yıl	1yıl-5yıl	5 yıl üzeri	Vadesiz	Toplam
Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar	261.475.482	788.676.252	-	-	-	10.554.371	1.060.706.105
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar	-	6.307.659	67.289.889	145.103.706	72.102.465	202.395.448	493.199.167
Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar	-	-	-	-	-	-	-
Riski Hayat Poliçesine Ait Finansal
Yatırımlar	-	-	-	2.530.185	-	-	2.530.185
Esas Faaliyetlerden Alacaklar	124.723.036	166.112.313	161.492.182	15.492.646	-	-	467.820.177
İlişkili Taraflardan Alacaklar	-	-	308.583	-	-	-	308.583
Diğer Alacaklar	-	-	16.872.526	-	-	-	16.872.526
Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir
Tahakkukları	22.222.247	37.834.539	117.284.608	-	-	-	177.341.394
Diğer Cari Varlıklar	139.886	-	-	3.583.729	-	-	3.723.615
Finansal Varlıklar	-	-	-	-	-	-	-
Maddi Duran Varlıklar	-	-	-	-	-	26.046.208	26.046.208
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	-	-	-	-	-	43.027.513	43.027.513
Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir
Tahakkukları	-	-	-	6.345.021	-	-	6.345.021
Diğer Cari Olmayan Varlıklar	-	-	-	-	-	9.872.572	9.872.572
Toplam Varlıklar	408.560.651	998.930.763	363.247.788	173.055.287	72.102.465	291.896.112	2.307.793.066
Finansal Borçlar	40.024.798	-	-	-	-	-	40.024.798
Esas Faaliyetlerden Borçlar	165.619.607	17.066.192	145.386.941	103.111	-	-	328.175.851
İlişkili Taraflara Borçlar	84.266	-	1.143	-	-	-	85.409
Diğer Borçlar	-	32.836.379	-	-	-	-	32.836.379
Sigortacılık Teknik Karşılıkları	403.182.764	305.572.865	471.003.678	41.036.553	34.235.678	-	1.255.031.538
Ödenecek Vergi ve Benzeri
Yükümlülükler	-	14.516.112	-	-	-	-	14.516.112
Maliyet Giderleri Karşılığı	-	-	26.710.740	-	-	-	26.710.740
Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider
Tahakkukları	5.737.612	11.169.550	52.955.989	-	-	-	69.863.151
Uzun Vadeli Sigortacılık Teknik Karşılıkları	-	-	-	1.557.503	66.026.649	-	67.584.152
Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar	-	-	-	-	-	5.778.720	5.778.720
Özkaynaklar	-	-	-	-	-	467.186.216	467.186.216
Toplam Yükümlülükler ve
Özkaynaklar	614.649.047	381.161.098	696.058.491	42.697.167	100.262.327	472.964.936	2.307.793.066

Likidite Fazlası/(Açığı)	(206.088.396)	617.769.665	(332.810.703)	130.358.120	(28.159.862)	(181.068.824)	-

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri (Devamı)

Likidite riski tablosu (Devamı)

31 Aralık 2016

	1 aya kadar	1ay-3 ay	3 ay-1yıl	1yıl-5yıl	5 yıl üzeri	Vadesiz	Toplam
Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar	141.435.488	321.734.673	-	-	-	18.028.383	481.198.544
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar	378.786.360	11.068.599	46.032.680	142.741.726	74.677.041	210.601.995	863.908.401
Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar	-	-	-	-	-	-	-
Riski Hayat Poliçesine Ait Finansal
Yatırımlar	-	-	-	2.530.185	-	-	2.530.185
Esas Faaliyetlerden Alacaklar	30.902.270	143.251.934	264.927.041	2.219.333	-	30.954	441.331.531
İlişkili Taraflardan Alacaklar	-	-	102.137	-	-	-	102.137
Diğer Alacaklar	-	8.229.918	-	-	-	-	8.229.918
Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir
Tahakkukları	20.988.512	35.579.105	95.097.947	-	-	-	151.665.564
Diğer Cari Varlıklar	106.742	-	11.855.334	-	-	-	11.962.076
Finansal Varlıklar	-	-	-	-	-	-	0
Maddi Duran Varlıklar	-	-	-	-	-	28.081.958	28.081.958
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	-	-	-	-	-	41.176.250	41.176.250
Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir
Tahakkukları	-	-	-	207.203	-	-	207.203
Diğer Cari Olmayan Varlıklar	-	-	-	-	-	25.632.235	25.632.235
Toplam Varlıklar	572.219.372	519.864.229	418.015.139	147.698.447	74.677.041	323.551.775	2.056.026.002
Finansal Borçlar	-	30.031.438	-	-	-	-	30.031.438
Esas Faaliyetlerden Borçlar	135.690.648	34.284.760	32.028.572	16.302	-	-	202.020.282
İlişkili Taraflara Borçlar	102.232	-	1.143	-	-	-	103.375
Diğer Borçlar	-	44.424.077	-	-	-	-	44.424.077
Sigortacılık Teknik Karşılıkları	392.329.373	321.985.961	394.288.091	65.618.177	26.117.837	-	1.200.339.440
Ödenecek Vergi ve Benzeri
Yükümlülükler	-	17.877.553	-	-	-	-	17.877.553
Maliyet Giderleri Karşılığı	-	-	36.839.062	-	-	-	36.839.062
Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider
Tahakkukları	7.576.311	12.899.065	33.503.937	-	-	-	53.979.313
Uzun Vadeli Sigortacılık Teknik
Karşılıkları	-	-	-	1.526.588	59.705.916	-	61.232.504
Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar	-	-	-	-	-	6.335.367	6.335.367
Özkaynaklar	-	-	-	-	-	402.843.591	402.843.591
Toplam Yükümlülükler ve
Özkaynaklar	535.698.564	461.502.854	496.660.805	67.161.067	85.823.753	409.178.958	2.056.026.002

Likidite Fazlası/(Açığı)	36.520.808	58.361.375	(78.645.667)	80.537.379	(11.146.712)	(85.627.183)	-

Finansal Araçlar Kategorileri

	30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
	Defter	Gerçeğe Uygun	Gerçeğe Uygun
Cari Finansal Varlıklar	Değeri	Değeri	Defter Değeri	Değeri
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait	493.199.167	493.199.167	863.908.401	863.908.401
Finansal Yatırımlar	2.530.185	2.530.185	2.530.185	2.530.185
Cari Olmayan Finansal Varlıklar
İştirakler	30.116.653	30.116.653	30.116.653	30.116.653
Değer Düşüklüğü Karşılığı	(30.116.653)	(30.116.653)	(30.116.653)	(30.116.653)
Toplam Finansal Varlıklar	495.729.352	495.729.352	866.438.586	866.438.586

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri (Devamı)

Finansal araçların gerçeğe uygun değeri

Rayiç değer, bilgili ve istekli taraflar arasında, piyasa koşullarına uygun olarak gerçekleşen işlemlerde, bir varlığın karşılığında el değiştirebileceği veya bir yükümlülüğün karşılanabileceği değerdir.

Şirket, finansal enstrümanların tahmini rayiç değerlerini hali hazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Bununla birlikte, piyasa bilgilerini değerlendirip rayiç değerleri tahmin edebilmek, yorum ve muhakeme gerektirmektedir. Sonuç olarak burada sunulan tahminler, Şirket'in cari bir piyasa işleminde elde edebileceği miktarların göstergesi olamaz.

Şirketin gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlıkları aşağıdaki tabloda değerleme yöntemleri açısından üç ayrı kategoriye ayrılarak gösterilmiştir. "Kategori 1", teşkilatlanmış piyasalardan elde edilen gerçeğe uygun değerlere (piyasa verilerine) göre, "Kategori 2" emsal teşkil eden gerçekleşmiş işlemlere göre ve "Kategori 3" ise gelecekteki nakit akımların bugüne indirgenmiş değerlerine göre değerlenmekte olan finansal varlıkları temsil etmektedir.

	30 Haziran 2017	Kategori 1	Kategori 2	Kategori 3

Satılmaya hazır finansal varlıklar	493.199.167	493.199.167	-	-
Borçlanma senetleri	404.432.976	404.432.976	-	-
Yatırım Fonları	88.766.191	88.766.191	-	-
Riski hayat poliçesi sahiplerine ait
finansal yatırımlar	2.530.185	2.530.185	-	-
Toplam	495.729.352	495.729.352	-	-

	31 Aralık 2016	Kategori 1	Kategori 2	Kategori 3

Satılmaya hazır finansal varlıklar	863.908.401	863.908.401	-	-
Borçlanma senetleri	779.862.903	779.862.903	-	-
Yatırım Fonları	84.045.498	84.045.498	-	-
Riski hayat poliçesi sahiplerine ait
finansal yatırımlar	2.530.185	2.530.185	-	-
Toplam	866.438.586	866.438.586	-	-

Rayiç değerleri tahmin edilmesi pratikte mümkün olan finansal enstrümanların rayiç değerlerinin tahmini için aşağıdaki yöntem ve varsayımlar kullanılmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

4. Sigorta ve Finansal Riskin Yönetimi (Devamı)

4.2.2 Finansal Risk Faktörleri (Devamı)

Finansal varlıklar

Nakit ve nakit benzeri değerler ve diğer finansal varlıklar dahil olmak üzere maliyet bedeli ile gösterilen finansal varlıkların rayiç değerlerinin kısa vadeli olmaları ve muhtemel zararların önemsiz miktarda olabileceği düşünülerek defter değerlerine yaklaştığı öngörülmektedir.

Devlet iç borçlanma senetlerinin ve hisse senetlerinin rayiç değerlerinin belirlenmesinde piyasa fiyatları esas alınır.

Finansal yükümlülükler

Kısa vadeli olmaları sebebiyle parasal yükümlülüklerin rayiç değerlerinin defter değerlerine yaklaştığı varsayılmaktadır.

5. Bölüm Bilgileri

5.1 Faaliyet Bölümlemesi

Şirket'in "Faaliyetlere ilişkin karar almaya yetkili mercii'ye yaptığı faaliyet raporlamasına ilişkin bilgiler "TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri" standardı kapsamında bu bölümde açıklanmıştır.

Raporlanacak alt faaliyet bölümlerinin belirlenmesinde üst yönetime verilen raporların yanı sıra, "TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri" standardı kapsamında yer alan sayısal alt sınırlar da dikkate alınmış ve prim üretimi ve teknik karlılığa göre bölümler ayrı bir faaliyet bölümü olarak değerlendirilmiştir.

Şirket Türkiye'de faaliyet göstermektedir. Yurtdışındaki faaliyetlerin sonuçlarının finansal tablolar üzerindeki önemliliğinin son derece düşük olmasından dolayı coğrafi bölümlemeye ilişkin bilgi verilmemiştir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

5. Bölüm Bilgileri (Devamı)

5.1 Faaliyet Bölümlemesi (Devamı)

30 Haziran 2017 tarihinde sona eren döneme ait bölüm sonuçları:

			Kar a A lar ı	Kar a A lar raç ı Sor lul uk um
	Yan gın	Na kli yat	raç (Ka sko )	(Zo lu T raf ik) run	Diğ er K aza	Mü hen dis lik	Ta (*) rım	Sa ğlık	Ha yat	Da ğıtı lma yan	Top lam
NİK LİR TEK GE	86. 695 .57 8	13 .39 3.4 19	304 .95 3.6 81	13 6.7 53. 352	83 .17 3.9 49	12 .40 8.2 17	13. 192	42 .74 8.7 87	71. 758	-	68 0.2 11. 933
1- K nılm rim ler (Re ülm üş O lara k) ış P asür ör P Düş aza ayı	69 .23 6.8 10	10 .64 0.0 56	28 9.7 26. 061	120 .47 0.9 06	65 .78 4.9 69	9.8 93. 458	9.7 66	32 .12 3.2 96	2.5 00	-	597 .88 7.8 22
1.1 - Y azıl an P rim ler (Re asür ör P Düş ülm üş O lara k) ayı
	79. 981 .25 2	11 .35 7.9 62	257 .14 1.32 6	11 6.5 35. 794	71 .24 0.2 62	12 .81 1.6 31	6.8 24	39 .89 8.3 57	2.5 00	-	58 8.9 75. 908
1.2 - K nılm P rim ler Ka rşılı ğınd a D eğiş im (Re asür ör Pay aza amı ş ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k)( +/-) ısım	(10 .74 4.4 42)	(32 7.6 27)	32 .58 4.7 35	3.9 35. 112	(5. 455 .29 3)	(2. 918 .17 3)	2.9 42	(7. 775 .06 1)	-	-	9.3 02. 193
1.3 - D Ede Risk ler Ka rşılı ğınd a D eğiş im (Re asür ör Pay eva m n ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k)( +/-) ısım	-	(39 0.2 79)	-	-	-	-	-	-	-	-	(39 0.2 79)
2- T ekn ik O lma lüm den Ak lan Ge lirle ri Bö tarı Yat yan ırım	13.9 91. 857	2.8 54. 234	14 .91 9.1 65	15 .02 1.70 2	17 .31 2.6 89	2.4 84. 861	3.4 26	10 .19 0.4 91	69 .25 8		76 .84 7.6 83
3- D iğer Te kni k G elir ler (Re asür ör P Düş ülm üş O lara k) ayı	-	-	1.2 25. 489	-	-	-	-	43 5.0 00	-	-	1.6 60. 489
4- T aha kku k E den Rü e So vtaj Ge lirle ri ( +) cu v	3.4 66. 911	(10 0.8 71)	(91 7.0 34)	1.2 60. 744	76 .29 1	29 .89 8	-	-	-	-	3.8 15.9 39
NİK Gİ TEK DER	(77 .54 5.5 00)	(4.9 64. 631 )	(29 6.5 99. 357 )	(12 1.3 30. 169 )	(47 .24 1.6 80)	(7.2 04. 282 )	583 .19 3	(26 .36 5.9 13)	(15 0.6 22)	-	(58 0.8 18. 961 )
1- G kle Ha sarl ar ( Rea sürö r P Düş ülm üş O lara k) erçe şen ayı	(42 .28 8.9 57)	(2. 622 .85 3)	(21 0.9 51. 931 )	(98 .72 3.4 93)	(21 .67 9.7 17)	(5. 654 .46 5)	11 6.3 24	(1.5 07. 210 )	(11 9.7 07)	-	(38 3.4 32. 009 )
- Ö 1.1 den en H lar (Re ör P Düş ülm üş O lara k) asür asar ayı	(29 .09 1.1 82)	(97 6.7 70)	(20 2.8 78. 524 )	(70 .44 1.45 2)	(9. 427 .34 5)	(3. 773 .89 2)	(72 .63 6)	(2. 834 .31 5)	(34 0.6 82)	-	(31 9.8 36. 798 )
1.2 uall ak arla lığın da D eğiş im (Re red - M Has r K asür ör P Dev arşı ayı ve en
Kıs Düş ülm üş O lara k) ( +/-) ım	(13 .19 7.7 75)	(1. 646 .08 3)	(8. 073 .40 7)	(28 .28 2.0 41)	(12 .25 2.3 72)	(1. 880 .57 3)	18 8.9 60	1.3 27. 105	220 .97 5	-	(63 .59 5.2 11)
İkra İnd 2- miy irim ler rşılı ğınd eğiş im (Re Ka a D asür ör Pay e v e ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k) ( +/-) ısım	(5.1 89)	(1. 493 )	-	-	(2. 118 )	-	-	-	-	-	(8. 800 )
3- Diğ T ek nik Ka rşılı klar da Değ işim (Re Pay e D ede asür ör er ı v evr n
Kıs Düş ülm üş O lara k)( +/-) Diğ er T ekn ik G ider ler ım ve	(5.5 82. 524 )	-	(31 8.4 85)	-	(25 7.8 78)	(16 1.84 6)	-	-	-	-	(6. 320 .73 3)
4- F aali Gid erle ri yet	(26 .12 3.0 84)	(2. 295 .40 5)	(69 .31 6.9 14)	(22 .29 2.6 50)	(24 .70 9.1 40)	(1. 304 .63 4)	47 9.6 36	(23 .97 2.1 08)		-	(16 9.5 34. 299 )
- Ü 4.1 reti isyo nlar ı (- ) m K om	(36 .23 4.0 23)	(3. 977 .99 9)	(49 .47 8.7 11)	(15 .86 9.1 74)	(29 .38 3.2 56)	(6. 251 .66 0)	(1. 442 .79 4)	(26 .40 2.5 21)	-	-	(16 9.0 40. 138 )
4.2 - Re asür Ko mis ları (+) ans yon	25. 423 .62 4	2.7 87. 177	116	2.0 43	11. 389 .98 4	7.2 00. 376	2.2 69. 584	13.5 51. 991	-	-	62 .62 4.8 95
4.3 - Ge nel etim Gid erle ri Yön	(15 .31 2.6 85)	(1. 104 .58 3)	(19 .83 8.3 19)	(6. 425 .51 9)	(6. 715 .86 8)	(2. 253 .35 0)	(34 7.1 54)	(11 .12 1.57 8)		-	(63 .11 9.0 56)
4.4 - D iğer Fa aliy et G ider leri
5- M atik Ka rşılı klar da D eğiş im (Re ör P De den Kıs atem asür ayı ve vre ım
Düş ülm üş O lara k) ( +/-)	-	-	-	-	-	-	-	-	(30 .91 5)	-	(30 .91 5)
6- D iğer Te kni k G ider ler (Re ör P Düş ülm üş O lara k) asür ayı	(3. 545 .74 6)	(44 .88 0)	(16 .01 2.0 27)	(31 4.0 26)	(59 2.8 27)	(83 .33 7)	(12 .76 7)	(88 6.5 95)	-	-	(21 .49 2.2 05)
	9.1 50. 078	8.4 28. 788	8.3 54. 324	15. 423 .18 3	35. 932 .26 9	5.2 03. 935	596 .38 5	16. 382 .87 4	(78 4) .86	-	99. 392 .97 2
li ge lir Ma	-									125 .16 5.1 18	125 .16 5.1 18
Am orti n gi deri sma		-	-	-	-	-	-	-	-

	-	-	-	-	-	-	-	-	-	(8. 322 .56 1)	(8. 322 .56 1)
Kar şılık gid erle ri, n et	-	-	-	-	-	-	-	-	-	(13 .05 4.4 78)	(13 .05 4.4 78)
Ver gi g ider i	-	-	-	-	-	-	-	-	-	(1. 348 .38 5)	(1. 348 .38 5)
li gi der Ma	-	-	-	-	-	-	-	-	-	5.1 65. (12 117 )	5.1 65. (12 117 )
Diğ er	- 9.1 50. 078	- 8.4 28. 788	- 8.3 54. 324	- 15. 423 .18 3	- 35. 932 .26 9	- 5.2 03. 935	- 596 .38 5	- 16. 382 .87 4	- .86	(17 .91 1.59 6) .63 7.0	(17 .91 1.59 6) 58. 755 .95 3
Net Dö Ka rı / (Z rı) nem ara									(78 4)	(40 19)

* Tarım sigortalarına ilişkin teknik olmayan bölümde takip edilen komisyon gelir ve giderleri 5 nolu dipnotta Teknik gider bölümünde gösterilmiştir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

5. Bölüm Bilgileri (Devamı)

5.1 Faaliyet Bölümlemesi (Devamı)

30 Haziran 2016 tarihinde sona eren döneme ait bölüm sonuçları:

				Kar a A lar raç ı
			Kar a A lar raç ı	Sor lul uk um
	Yan gın	Na kli yat	(Ka sko )	(Zo lu T raf ik) run	Diğ er K aza	Mü hen dis lik	Tar ım	Sa ğlık	Ha yat	Da ğıtı lma yan	Top lam
NİK LİR TEK GE	79. 276 .03 8	13 .11 6.8 37	27 1.1 31. 137	27. 747 .73 4	66. 903 .66 0	10. 936 .35 9	4.9 52. 687	63. 892 .32 4	84. 046	-	53 8.0 40. 822
1- K nılm rim ler (Re ülm üş O lara k) ış P asür ör P Düş aza ayı	67 .79 1.12 5	11 .13 3.7 65	246 .90 5.4 56	21 .15 2.6 72	56 .72 8.2 34	9.3 37. 960	4.9 49. 735	58 .70 0.0 48	4.6 21	-	476 .70 3.6 16
1.1- Ya zıla n P rim ler (Re ör P Düş ülm üş O lara k) asür ayı	72 .78 2.9 34	11 .18 5.2 78	26 8.5 52. 360	103 .29 5.2 11	56 .58 4.9 29	11 .13 6.2 14	275 .28 3	28 .44 3.8 68	4.4 80	-	55 2.2 60. 557
1.2- ılm rim ler rşılı ğınd eğiş im (Re Ka P Ka a D asür ör Pay zan amı ş ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k)( +/-) ısım	(4.9 91. 809 )	(51 .51 3)	(21 .64 6.9 04)	(48 .73 4.1 73)	(1. 371 .01 6)	(1. 798 .25 4)	4.6 74. 452	30 .25 6.1 80	14 1	-	(43 .66 2.8 96)
1.3- Ede iskl şılığ ınd eğiş im (Re De n R Kar a D asür ör Pay vam er ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k)( +/-) ısım	-	-	-	(33 .40 8.3 66)	1.5 14.3 21	-	-	-	-	-	(31 .89 4.0 45)
2- T ekn ik O lma Bö lüm den Ak lan Yat Ge lirle ri tarı yan ırım	9.1 94. 874	1.6 10.6 41	19 .80 2.8 26	4.7 46. 269	10 .03 8.3 60	1.4 17.4 80	2.9 52	4.9 72. 366	79 .42 5		51 .86 5.1 93
3- D iğer Te kni k G elir ler (Re asür ör P Düş ülm üş O lara k) ayı	-	-	60 1.14 9	(23 )	(46 )	-	-	219 .91 0	-	-	820 .99 0
4- T aha kku k E den Rü e So vtaj Ge lirle ri ( +) cu v	2.2 90. 039	372 .43 1	3.8 21. 706	1.8 48. 816	137 .11 2	180 .91 9	-	-	-	-	8.6 51. 023
NİK Gİ TEK DER	(65 .23 1.1 11)	(6.9 05. 908 )	(25 6.5 06. 213 )	(96 .89 0.7 67)	(34 .45 3.8 47)	(7.2 22. 618 )	(5.6 52. 947 )	(62 .40 4.0 84)	(21 6.2 92)	-	(53 5.4 83. 787 )
1- G kle sarl ar ( üşül ş O lara k) Ha Rea sürö r Pa yı D mü erçe şen	(33 .98 6.5 13)	(4. 221 .28 7)	(18 0.5 46. 006 )	(81 .74 7.2 77)	(14 .93 6.0 91)	(4. 497 .74 3)	(4. 011 .50 1)	(32 .40 2.1 84)	(48 2.9 98)	-	(35 6.8 31. 600 )
Öd 1.1- n H lar (Re asür ör P Düş ülm üş O lara k) ene asar ayı	(23 .91 9.6 13)	(2. 898 .61 9)	(16 6.6 66. 939 )	(78 .89 9.1 38)	(8. 373 .51 4)	(3. 843 .51 4)	(4. 122 .15 3)	(54 .56 8.1 39)	(93 6.2 75)	-	(34 4.2 27. 904 )
1.2- alla k H lar şılığ ınd eğiş im (Re rede Mu Kar a D asür ör P Dev asar ayı ve n
Kıs Düş ülm üş O lara k) ( +/-) ım	(10 .06 6.9 00)	(1. 322 .66 8)	(13 .87 9.0 67)	(2. 848 .13 9)	(6. 562 .57 7)	(65 4.2 29)	110 .65 2	22 .16 5.9 55	45 3.2 77	-	(12 .60 3.6 96)
İkra İnd 2- miy irim ler Ka rşılı ğınd a D eğiş im (Re Pay asür ör e v e ı v e
Dev red en K Dü şülm üş O lara k) ( +/-) ısım	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
3- Diğ Tek nik Ka rşılı klar da Değ işim (Re Pay e D ede asür ör er ı v evr n
ülm üş O lara k)(+ /-) v iğer kni k G ider ler Kıs Düş e D Te ım	(5.0 38. 195 )	(18 0)	(31 9.6 67)	-	(74 .48 7)	(11 2.9 80)	-	-	-	-	(5. 545 .50 9)
4- F aali Gid erle ri yet	(23 .44 3.2 43)	(2. 637 .19 1)	(60 .39 9.6 39)	(14 .73 1.69 8)	(18 .69 5.4 38)	(2. 514 .50 0)	(1. 623 .36 1)	(26 .82 4.2 97)	(63 .47 9)	-	(15 0.9 32. 846 )
- Ü 4.1 reti isyo nlar ı (-) m K om	(31 .70 3.3 45)	(3. 017 .56 1)	(44 .28 2.1 59)	(7. 078 .19 3)	(23 .58 3.5 76)	(6. 428 .47 1)	(3. 754 .73 6)	(20 .76 4.9 35)	-	-	(14 0.6 12.9 76)
4.2 - Re asür Ko mis ları (+) ans yon	21. 118 .08 4	1.32 5.0 38	190	2.9 71	10.7 19.4 22	6.0 19.0 65	2.5 16.2 40	6.3 55. 442	-	-	48 .05 6.4 52
4.3 - Ge nel etim Gid erle ri Yön	(12 .85 7.9 82)	(94 4.6 68)	(16 .11 7.6 70)	(7. 656 .47 6)	(5. 831 .28 4)	(2. 105 .09 4)	(38 4.8 65)	(12 .41 4.8 04)	(63 .47 9)	-	(58 .37 6.3 22)
4.4 - D iğer Faa liye t Gi derl eri
5- M atik Ka rşılı klar da D eğiş im (Re asür ör P De den Kıs atem ayı ve vre ım	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Düş ülm üş O lara k) ( +/-)	-								330 .18 5	-	330 .18 5
6- D iğer Te kni k G ider ler (Re asür ör P Düş ülm üş O lara k) ayı	(2. 763 .16 0)	- (47 .25 0)	- (15 .24 0.9 01)	- (41 1.79 2)	- (74 7.8 31)	- (97 .39 5)	- (18 .08 5)	- (3. 177 .60 3)			(22 .50 4.0 17)
	14. 044 .92 7	6.2 10. 929	14. 624 .92 4	(69 .14 3.0 33)	32. 449 .81 3	3.7 13. 741	(70 0.2 60)	1.4 88. 240	- (13 2.2 46)	- -	2.5 57. 035
Ma li ge lir	-									79 .37 0.5 95	79. 370 .59 5
orti n gi deri Am sma	-	- -	- -	- -	- -	- -	- -	- -	- -	(6. 027 .81 7)	(6. 027 .81 7)
Kar şılık gid erle ri, n et	-									(10 .62 7.0 75)	(10 .62 7.0 75)
gi g ider i Ver	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Ma li gi der	-	-	-	-	-	-	-	-	-	- (79 .37 0.5 95)	- (79 .37 0.5 95)
Diğ er	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1.2 17. 105	1.2 17. 105
Net Dö Ka rı / (Za ı) nem rar	14. 044 .92 7	- 6.2 10. 929	- 14. 624 .92 4	- (69 .14 3.0 33)	- 32. 449 .81 3	- 3.7 13. 741	- (70 0.2 60)	- 1.4 88. 240	- (13 2.2 46)	(15 .43 7.7 87)	(12 .88 0.7 52)

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

6. Maddi Duran Varlıklar

30 Haziran 2017

Maliyet değeri	Kulllanım Amaçlı Gayrimenkuller	Demirbaş ve Tesisatlar ile Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar	Diğer Maddi Varlıklar ( Özel Maliyet Bedelleri Dahil)	Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar	Toplam
1 Ocak	1.598.569	22.168.371	20.331.354	-	44.098.294
Alımlar	-	371.864	15.576	-	387.440
Transfer	-	-	-	-	-
Çıkışlar	-	(22.341)	-	-	(22.341)
30 Haziran	1.598.569	22.517.894	20.346.930	-	44.463.393
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak	(505.122)	(10.064.184)	(5.527.156)	-	(16.096.462)
Dönem gideri	(15.902)	(1.322.153)	(1.070.489)	-	(2.408.544)
Çıkışlar	-	7.695	-	-	7.695
30 Haziran	(521.024)	(11.378.642)	(6.597.645)	-	(18.497.311)
30 Haziran net defter değeri	1.077.545	11.139.252	13.749.285	-	25.966.082

30 Haziran 2016

	Kulllanım Amaçlı	Demirbaş ve Tesisatlar ile Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi	Diğer Maddi Varlıklar ( Özel Maliyet Bedelleri	Maddi Varlıklara
Maliyet değeri	Gayrimenkuller	Varlıklar	Dahil)	İlişkin Avanslar	Toplam
1 Ocak	1.598.569	16.861.760	20.034.606	7.376	38.502.311
Alımlar	-	3.234.402	196.954	-	3.431.356
Çıkışlar	-	-	-	-	-
30 Haziran	-	-	-	-	-
	1.598.569	20.096.162	20.231.560	7.376	41.933.667
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak	1.598.569	20.096.162	20.231.560	7.376	41.933.667
Dönem gideri	(896.329)	(10.338.950)	(727.715)	-	(11.962.994)
Çıkışlar	(149.078)	(883.924)	(881.631)	-	(1.914.633)
30 Haziran	(1.045.407)	(11.222.874)	(1.609.346)	-	(13.877.627)
30 Haziran net defter değeri	553.162	8.873.288	18.622.214	7.376	28.056.040

Dönem içinde muhasebeleştirilen maddi duran varlıklara ilişkin ilave değer düşüklüğü kaybı bulunmamaktadır ( 1 Ocak - 31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

7. Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller

30 Haziran 2017

	Arazi ve
Maliyet Değeri	Arsalar	Binalar	Toplam
1 Ocak	80.126	-	80.126
Çıkışlar	-	-	-
Transfer	-	-	-
30 Haziran	80.126	-	80.126
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak	-	-	-
Dönem gideri	-	-	-
Çıkışlar	-	-	-
30 Haziran	-	-	-
30 Haziran net defter değeri	80.126	-	80.126

30 Haziran 2016

	Arazi ve
Maliyet Değeri	Arsalar	Binalar	Toplam

1 Ocak	80.126	-	80.126
Çıkışlar	-	-	-
30 Haziran	-	-	-
	80.126	-	80.126
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak
Dönem gideri	-	-	-
Çıkışlar	-	-	-
30 Haziran	-	-	-
30 Haziran net defter değeri	-	-	-
	80.126	-	80.126

Şirket'in 1 Ocak - 30 Haziran 2017 dönemi içerisinde yatırım amaçlı gayrimenkullerinden kira geliri bulunmamaktadır (1 Ocak - 31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

8. Maddi Olmayan Duran Varlıklar

30 Haziran 2017

	Maddi Olmayan Duran
Maliyet Değeri	Varlıklara İlişkin Avanslar (*)	Haklar	Toplam
1 Ocak	1.577.347	69.825.964	71.403.311
Alımlar	412.704	7.352.576	7.765.280
Çıkışlar	-	-	-
Transferler	-	-	-
Toplam	1.990.051	77.178.540	79.168.591
Birikmiş İtfa Payları
1 Ocak	-	(30.227.061)	(30.227.061)
Dönem gideri	-	(5.914.017)	(5.914.017)
Çıkışlar	-	-	-
Toplam	-	(36.141.078)	(36.141.078)
30 Haziran net defter değeri	1.990.051	41.037.462	43.027.513

30 Haziran 2016

	Maddi Olmayan Duran Varlıklara İlişkin
Maliyet Değeri	Avanslar (*)	Haklar	Toplam
1 Ocak	2.666.428	52.085.155	54.751.583
Alımlar	395.375	3.872.412	4.267.787
Çıkışlar	(83.885)	-	(83.885)
Transferler	(1.374.214)	1.374.214	-
Toplam	1.603.704	57.331.781	58.935.485

Birikmiş İtfa Payları
1 Ocak	-	(20.757.045)	(20.757.045)
Dönem gideri	-	(4.113.184)	(4.113.184)
Çıkışlar	-	-	-
Toplam	-	(24.870.229)	(24.870.229)
30 Haziran net defter değeri	1.603.704	32.461.552	34.065.256

(*) Maddi olmayan duran varlıklara ilişkin avanslar, yürütülmekte olan projeler için katlanılan genel yönetim giderlerini kapsamaktadır. Bilanço tarihi itibariyle ilgili maddi olmayan duran varlıklar kullanıma hazır olmadıkları için amortismana tabi tutulmamıştır.

Şirket'in 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, maddi olmayan duran varlıklar için muhasebeleştirdiği değer düşüklüğü zararı bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

Şirket'in finansal tablolarında şerefiye tutarı bulunmamaktadır.

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

9. İştiraklerdeki Yatırımlar

Şirket'in önemli derecede etkide bulunduğu, bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi teşebbüslerin dışında kalan işletmelerdir. Önemli derecede etkinlik, bir işletmenin finansal ve operasyonel politikalarına ilişkin kararlarına münferiden veya müştereken kontrol yetkisi olmaksızın katılma gücünün olmasıdır. Şirket'in Merter BV'de 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle 30.116.653 TL tutarında (31 Aralık 2016: 30.116.653 TL) %25 oranında iştiraki bulunmaktadır. Şirket'in bu iştirakin yönetiminde bir etkisi bulunmamakta ve iştirak sonucu bir alışveriş merkezi ve ofis binasına sahip olan şirketlerdeki nihai iştirak oranı her bir şirket için %12,5'tir.

İştiraklerdeki yatırımların gerçeğe uygun değeri Şirket ile ilişkisi olmayan bağımsız bir gayrimenkul değerleme şirketi tarafından gerçekleştirilen değerlemeye göre belirlenmiş olup, 30.116.653 TL (31 Aralık 2016: 30.116.653 TL) tutarındaki iştirak değer düşüklüğü karşılığı 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle finansal tablolara yansıtılmıştır (11.4 no'lu dipnot).

10. Reasürans Varlıkları

Şirket'in reasürans varlıkları ile ilgili bakiyeleri 17.16 no'lu dipnotta verilmiştir.

11. Finansal Varlıklar

11.1 Finansal Varlıkların Alt Sınıflamaları

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar	493.199.167	863.908.401
Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar	2.530.185	2.530.185
Toplam	495.729.352	866.438.586

Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
	Maliyet	Borsa	Kayıtlı	Maliyet	Borsa	Kayıtlı
	Bedeli	Rayici	Değer	Bedeli	Rayici	Değer
Yatırım Fonları	173.428.335	202.034.809	202.034.809	189.073.620	210.381.106	210.381.106
Özel Sektör Tahvili	172.811.781	179.027.505	179.027.505	157.224.003	159.914.268	159.914.268
Eurobond	89.655.311	88.766.191	88.766.191	88.642.117	84.045.498	84.045.498
Devlet Tahvili	25.436.104	23.010.026	23.010.026	414.615.001	409.346.640	409.346.640
Hisse Senetleri
(Borsaya kote olmayan) Net	360.636	-	360.636	220.889	-	220.889
Toplam	461.692.167		492.838.531 493.199.167	849.775.630	863.687.512 863.908.401

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

11. Finansal Varlıklar (Devamı)

11.1 Finansal Varlıkların Alt Sınıflamaları (Devamı)

Riski Hayat PoliçesiSahiplerine Ait Yatırımlar

		30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
	Maliyet	Borsa Kayıtlı			Borsa	Kayıtlı
	Bedeli	Rayici	Değer	Maliyet Bedeli	Rayici	Değer
	TL	TL	TL	TL	TL	TL
Devlet Tahvili	2.530.185	2.530.185	2.530.185	2.530.185	2.530.185	2.530.185

Satılmaya hazır finansal varlıklar içerisinde sınıflanmış olan hisse senetlerinin dökümü aşağıdaki gibidir:

Hisse Senetleri	Pay Oranı	Maliyet Bedeli	Borsa Rayici	Kayıtlı Değer
	(%)	TL	TL	TL
Tarsim Tarım Sigortaları Havuz
İşletmesi A.Ş.	4,35	360.636	-	360.636
Borsaya Kote Olmayanlar		360.636	-	360.636
Toplam		360.636	-	360.636

Hisse Senetleri	Pay Oranı	Maliyet Bedeli	Borsa Rayici	Kayıtlı Değer
	(%)	TL	TL	TL
Tarsim Tarım Sigortaları Havuz
İşletmesi A.Ş.	4,35	220.889	-	220.889
Borsaya Kote Olmayanlar		220.889	-	220.889

Şirket'in 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihleri itibariyle alım satım amaçlı finansal varlıkları bulunmamaktadır.

Şirket'in 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihleri itibariyle hazine nezdindeki blokaj tutarları 17.1 nolu dipnotta verilmiştir.

11.2 Dönem içinde ihraç edilen hisse senedi dışındaki menkul kıymetler:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

11.3 Dönem içinde itfa edilen borçlanmayı temsil eden menkul kıymetler:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

11. Finansal Varlıklar (Devamı)

11.4 Bilançoda maliyet bedeli üzerinden gösterilmiş menkul kıymetlerin ve finansal duran varlıkların borsa rayiçlerine göre, borsa rayiçleri üzerinden gösterilmiş menkul kıymetlerin ve finansal duran varlıkların maliyet bedellerine göre değerlerini gösteren bilgi

Menkul kıymetlerin maliyet bedelleri, borsa rayiçleri ve kayıtlı değerleri, yukarıda 11.1 numaralı dipnotta sunulmuştur.

Finansal duran varlıklar borsaya kote olmayan varlıklardan oluşmakta olup maliyet bedelleri ve kayıtlı değerleri aşağıdaki gibidir:

Borsaya Kote Olmayanlar

	30 Haziran 2017			31 Aralık 2016
	Pay Oranı (%)	Maliyet Bedeli TL	Kayıtlı Değer TL	Pay Oranı (%)	Maliyet Bedeli TL	Kayıtlı Değer TL
Merter BV	25	30.116.653	30.116.653	25	30.116.653	30.116.653
Değer Düşüklüğü (-)		-	(30.116.653)		-	(30.116.653)
İştirakler, net		30.116.653	-		30.116.653	-

11.5 Menkul kıymetler ve bağlı menkul kıymetler grubu içinde yer alıp işletmenin ortakları, iştirakleri ve bağlı ortaklıklar tarafından çıkarılmış bulunan menkul kıymet tutarları ve bunları çıkaran ortaklıklar:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

11.6 Finansal varlıklarda son üç yılda meydana gelen değer artışları/(azalışları)

Finansal Varlığın Türü

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016	31 Aralık 2015
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar	530.056	(9.003.806)	(7.432.490)

Değer artışları ve azalışları (ertelenmiş vergi hariç), finansal varlıkların, dönem sonu kayıtlı değer ile maliyet bedelleri arasındaki farkları yansıtmaktadırlar.

11.7 Finansal Araçlar

i) Finansal tablo kullanıcılarının işletmenin finansal durum ve performansı açısından finansal araçların önemini değerlendirmelerine imkan veren bilgiler 4.1 numaralı dipnotta verilmiştir.
ii) Finansal varlıkların defter değerlerine ilişkin bilgi, yukarıda 11.1 numaralı dipnotta verilmektedir.
iii) Finansal varlıkların gerçeğe uygun değeri ve anılan değerin defter değeri ile karşılaştırılması 11.1 numaralı dipnotta verilmektedir.
iv) Vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış finansal varlıklar yukarıda 11.1 numaralı dipnotta verilmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

11. Finansal Varlıklar (Devamı)

11.8. Finansal Araçlar

Finansal riskten korunma muhasebesi ile ilgili bilgilere 34.5 no'lu dipnotta yer verilmiştir.

11.9 Kur Değişimin Etkileri

Şirket, parasal kalemlerin ödenmesinden ya da dönem içinde veya ilk muhasebeleştirme sırasında çevrildiklerinden farklı kurlardan çevrilmelerinden kaynaklanan kur farklarını, oluştukları dönemde kar veya zararda muhasebeleştirmektedir.

12. Borçlar ve Alacaklar

12.1 Şirket'in alacaklarının detayı

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar
Aracılardan alacaklar	319.284.234	268.107.003
Banka garantili ve 3 aydan uzun vadeli kredi kartı alacakları	98.110.212	121.606.950
Reasürans şirketlerinden alacaklar	29.897.964	24.149.747
Rücu ve sovtaj alacakları - net (2.1.1 no'lu dipnot)	21.067.025	26.122.486
Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar	468.359.435	439.986.186

Diğer alacaklar	418.787	136.835
Sigorta ve reasürans şirketleri nezdindeki depolar	30.954	30.954
Sigorta ve reaasürans şirketlerinden alacaklar	449.741	167.789
İdari ve kanuni takipteki rücu alacakları	71.108.825	62.237.426
Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar	24.874.603	24.852.985
Esas faaliyetlerden alacaklar	564.792.604	527.244.386

Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı (-) (*)	(11.719.065)	(6.796.115)
Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar karşılığı (-) (**)	(22.677.489)	(21.758.316)
İdari ve kanuni takipteki net şüpheli rücu alacakları karşılığı (-) (**)	(62.575.873)	(57.358.424)
Vadesi gelmiş bulunan ve henüz vadesi gelmeyen alacaklar
için ayrılan şüpheli alacak karşılığı tutarları	(96.972.427)	(85.912.855)

Esas faaliyetlerden alacaklar - net	467.820.177	441.331.531

(*) Bilançoda sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı hesabı altında gösterilmektedir.

(**) Bilançoda esas faaliyetlerinden kaynaklanan şüpheli alacaklar karşılığı hesabı altında gösterilmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

12. Borçlar ve Alacaklar (Devamı)

12.1 Şirket'in alacaklarının detayı (Devamı)

Şirketin sigortacılık faaliyetlerinden alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

0-60 gün	17.178.830	(310.814)
61-90 gün	5.014.846	1.399.347
90 gün üzeri	20.566.494	4.526.069
Vadesi gelmemiş alacaklar	426.049.006	434.539.373
Toplam	468.809.176	440.153.975

Şirket'in alacakları için tesis edilen teminatların detayı aşağıda sunulmuştur:

	30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
	Standart	Şüpheli	Standart	Şüpheli
Teminat Türü	Alacaklar	Alacaklar	Alacaklar	Alacaklar
Gayrimenkul İpoteği	59.678.111	2.839.202	60.440.861	3.702.202
Teminat Mektubu	36.797.734	-	36.580.915	5.000
Diğer	459.359	-	466.859	-
Devlet Tahvili ve Hisse Senedi	222.120	-	162.616	-
Toplam	97.157.324	2.839.202	97.651.251	3.707.202

Şirket, tahsili şüpheli hale gelmiş alacakları için teminatsız tutarın %100'ü oranında karşılık ayrılmaktadır. Şirket'in şüpheli ticari alacaklar karşılığına ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:

Şüpheli ticari alacak karşılığı hareketleri

	2017	2016
Dönem başı - 1 Ocak	(79.116.740)	(60.060.677)
Dönem gideri	(8.531.501)	(5.691.126)
Tahsilatlar	2.394.879	335.360
Dönem sonu - 30 Haziran	(85.253.362)	(65.416.443)

Vadesi geçmiş ve şüpheli hale gelmiş sigortacılık faaliyetlerinden alacakların yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

0-30 gün	-	-
90 gün üzeri	95.983.428	87.090.411
Toplam	95.983.428	87.090.411

12.2 İşletmenin ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklarla olan alacak - borç ilişkisi

Bilançoda ortaklara borçlar kalemi, geçmiş yıllarda dağıtılıp hissedarlar tarafından alınmayan temettülerden oluşmaktadır. 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket'in ortaklarına 1.143 TL tutarında borcu bulunmaktadır (31 Aralık 2016: 1.143 TL).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

12. Borçlar ve Alacaklar (Devamı)

12.3 Alacaklar için alınmış olan ipotek ve diğer teminatların toplam tutarı

Alacaklar için alınmış olan ipotek ve diğer teminatların toplam tutarı 97.157.324 TL'dir (31 Aralık 2016: 102.120.724 TL).

12.4 Şirket'in yabancı paralarla temsil edilen ve kur garantisi olmayan alacaklar ve borçların tutarları aşağıda sunulmuştur:

30 Haziran 2017

Bankalar (DTH)	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	14.977.806	3,5071	52.528.663
Avro	300.864	4,0030	1.204.359
İngiliz Sterlini	17.429	4,5413	79.150
İsviçre Frangı	34.832	3,6524	127.220
Diğer
Toplam			53.939.392
Menkul Kıymetler	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	25.310.424	3,5071	88.766.189
Toplam			88.766.189
Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	38.955.206	3,5071	136.619.803
Avro	8.177.029	4,0030	32.732.647
İngiliz Sterlini	178.594	4,5413	811.049
İsviçre Frangı	8.384	3,6524	30.622
Diğer			13.138
Toplam			170.207.259
Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	(6.806.479)	3,5071	(23.871.002)
Avro	(1.350.660)	4,0030	(5.406.691)
Diğer			(5.571)
Toplam			(29.283.264)
Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	(36.644.684)	3,5071	(128.516.572)
Avro	(5.090.143)	4,0030	(20.375.842)
Diğer			(1.136.687)
Toplam			(150.029.101)

Bilanço Dışı Yükümlülükler
Finansal Riskten Korunma	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	(15.350.651)	3,5071	(53.836.268)
Toplam			(53.836.268)
Net Yabancı Para Pozisyonu			79.764.207

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

12. Borçlar ve Alacaklar (Devamı)

12.4. Şirket'in yabancı paralarla temsil edilen ve kur garantisi olmayan alacaklar ve borçların tutarları aşağıda sunulmuştur (Devamı) :

31 Aralık 2016

Bankalar (DTH)	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	7.685.137	3,5192	27.045.534
Avro	1.146.085	3,7099	4.251.861

İngiliz Sterlini	109.075	4,3189	471.084
İsviçre Frangı	55.429	3,4454	190.975
Diğer			2.832
Toplam			31.962.286
Menkul Kıymetler	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	23.881.989	3,5192	84.045.496
Toplam			84.045.496

Sigortacılık Faaliyetlerinden
Alacaklar	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL
Amerikan Doları	24.560.886	3,5192	86.434.670
Avro	4.765.794	3,7099	17.680.619
İngiliz Sterlini	61.864	4,3189	267.184
İsviçre Frangı	8.328	3,4454	28.693

Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL

Amerikan Doları	(6.397.972)	3,5192	(22.515.743)
Avro	(1.327.179)	3,7099	(4.923.701)
Diğer			(17.841)
Toplam			(27.457.285)

Diğer 9.663 Toplam 104.420.829

Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL

Amerikan Doları	(24.072.894)	3,5192	(84.717.329)
Avro	(4.457.973)	3,7099	(16.538.634)
Diğer			(779.160)
Toplam			(102.035.123)

Bilanço Dışı Yükümlülükler
Finansal Riskten Korunma	Döviz Tutarı	Kur	Tutar TL

Amerikan Doları	16.358.049	3,5192	57.567.247
Toplam			57.567.247

Net Yabancı Para Pozisyonu			33.368.955

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

13. Türev Finansal Araçlar

Şirket'in dönem içerisinde gerçekleşen kısa vadeli swap sözleşmeleri olup, bu işlemlerin piyasa değerlemesinden kaynaklı toplam geliri Türev ürünlerden elde edilen gelirler hesabında 22.095.292 TL olarak muhasebeleştirilmiştir ( 1 Nisan - 30 Haziran 2017: 12.548.478 TL), (1 Ocak - 30 Haziran 2016: 1.362.948 TL ), (1 Nisan 2016 - 30 Haziran 2016 1.117.150 TL)

14. Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

Bankalar	865.680.545	270.379.281
Vadeli Mevduatlar	855.126.174	252.350.898
Vadesiz Mevduatlar	10.554.371	18.028.383
Banka Garantili ve Üç Aydan Kısa Vadeli Kredi Kartı
Alacakları	195.025.560	210.819.263
Toplam	1.060.706.105	481.198.544
Nakit ve nakit benzeri bakiyeler üzerinde faiz gelir	(1.408.250)	(257.966)
Bloke banka mevduatları (*)	(119.780.200)	(148.863.664)
Nakit akım amaçlı genel toplam	939.517.655	332.076.914

(*) Şirketin hazine nezdindeki bloke mevduat detayları 17.1 nolu dipnotta verilmiştir.

30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihleri itibariyle Şirket'in vadeli mevduatlarının faiz oranları aşağıdaki gibidir:

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
	Yıllık Faiz Oranı (%)	Yıllık Faiz Oranı (%)
TL	12,25 – 15,00	4,50 – 13,95
USD	2,25-2,25	0,10 – 3,40
EUR	0,70-0,70	0,10 – 1,85

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, TL mevduatların vadeleri 3 Temmuz 2017 ve 27 Eylül 2017 tarihleri arasındadır.

31 Aralık 2016 tarihi itibariyle, TL mevduatların vadeleri 4 Ocak 2016 ve 12 Şubat 2016 tarihleri arasında; yabancı para mevduatların vadesi ise 4 Ocak 2016 ve 8 Ocak 2016 tarihleri arasında değişmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

14. Nakit Akış Amaçlı Genel Toplam (Devamı)

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, muhasebeleştirilen repo ve ters repo işlemine ilişkin detaylar aşağıdaki gibidir:

30 Haziran 2017
		Ortalama Faiz
	Maliyet	Oranı	Vade Tarih Aralığı	Kayıtlı Değer
Vadeli Mevduat	10.010.000	15,00%	30.06.2016 - 14.08.2017	10.013.497
Vadeli Mevduat	25.000.000	15,00%	30.06.2016 - 01.08.2017	25.008.732
Vadeli Mevduat	5.000.000	15,00%	30.06.2016 - 01.08.2017	5.001.747
Toplam	40.010.000			40.023.976

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle, kısa vadeli borçlar içerisinde muhasebeleştirilen repo ve ters repo işleminden sağlanan fonların detayı aşağıdaki gibidir.

	30 Haziran 2017
		Ortalama Faiz
	Maliyet	Oranı	Vade Tarih Aralığı	Kayıtlı Değer
Vadeli Mevduat	40.010.000	13,5%	30.06.2016 - 03.07.2017	40.024.798
Toplam	40.010.000			40.024.798

31 Aralık 2016 tarihi itibariyle, muhasebeleştirilen repo ve ters repo işlemine ilişkin detaylar aşağıdaki gibidir:

			31 Aralık 2016
		Ortalama Faiz
	Maliyet	Oranı	Vade Tarih Aralığı	Kayıtlı Değer
Vadeli Mevduat	25.000.000	11,45%	28.12.2016 - 30.01.2017	25.031.370
Vadeli Mevduat	5.000.000	11,40%	23.12.2016 - 17.03.2017	5.014.055
Devlet Tahvili	361.275.000	6,5%	30.12.2016 - 02.01.2017	361.403.673
Toplam	391.275.000			391.449.098

31 Aralık 2016 tarihi itibariyle, kısa vadeli borçlar içerisinde muhasebeleştirilen repo ve ters repo işleminden sağlanan fonların detayı aşağıdaki gibidir.

31 Aralık 2016
		Ortalama Faiz
	Maliyet	Oranı	Vade Tarih Aralığı	Kayıtlı Değer
Tahvil	10.000.000	10,90%	29.12.2016 - 04.01.2017	10.008.959
Tahvil	15.000.000	10,90%	29.12.2016 - 04.01.2017	15.013.438
Tahvil	5.000.000	11,00%	26.12.2016 - 02.01.2017	5.009.041
Toplam	30.000.000			30.031.438

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

15. Sermaye

15.1 Ortaklara yapılan dağıtımları ayrı olarak göstermek suretiyle, kuruluşun ortaklarla ortakların kendi iradeleri dahilinde yaptıkları işlemlerin tutarları

Şirket'in 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihlerindeki ortakları ve sermaye yapısı 2.14 nolu dipnotta verilmiştir.

Şirket'in ortakları ile dönem içinde yaptığı işlemlerin ve dönem sonu itibariyle olan bakiyelerinin detaylı açıklaması "İlişkili taraf açıklamaları" dipnotunda verilmiştir.

Vergi mevzuatı hükümlerine göre şirketlerin aktiflerinde yer alan gayrimenkullerin satışından doğan kazançların % 75'lik kısmı, en az beş tam yıl süreyle pasifte özel bir fon hesabında tutulması kaydıyla kurumlar vergisinden istisnadır. İstisna edilen kazanç beş yıl içinde sermayeye ilave dışında herhangi bir şekilde başka bir hesaba nakledilemez veya işletmeden çekilemez. Sermayeye Eklenecek Satış Karları hesap kaleminin içerisinde gayrimenkul satışlarından özkaynaklara aktarılan tutarlar yer almaktadır.

15.2 Her değişikliği ayrı göstermek suretiyle, her sermaye sınıfının ve her yedeğin dönem başı ve dönem sonu defter değerlerinin uyumlaştırılması

Özsermaye Değişim Tablosu'nda verilmiştir.

15.3 Paylara bölünmüş sermayenin her sınıfı için

15.3.1 Kayıtlı sermayeyi oluşturan hisse senedi sayısı ile ilgili açıklama

Şirket'in çıkarılmış sermayesi her biri 1 Kr değerinde 30.600.000.000 adet paya ayrılmış olup, bu payları 10. tertip hisse senetleri temsil etmektedir (31 Aralık 2016: 1 Kr değerinde 30.600.000.000 adet pay).

15.3.2 Çıkarılan ve tamamı ödenen ve çıkarılan fakat tamamı ödenmeyen hisse senetlerinin sayısı ile ilgili açıklama

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

15.3.3 Bir hisse senedinin nominal değeri veya hisse senetlerinin nominal değerinin olmadığı ile ilgili açıklama

Hisselerin nominal değeri hisse başına 1 Kr'dir (31 Aralık 2016: 1 Kr).

15.3.4 Dönem başı ve dönem sonunda bulunan hisse senetleri sayısının uyumlaştırılması ile ilgili açıklama

Hisse Senedi Adet
30 Haziran 2017 31 Aralık 2016
30.600.000.000	30.600.000.000
-	-
	30.600.000.000 30.600.000.000

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

15. Sermaye (Devamı)

15.3.5 Temettülerin dağıtımı ve sermayenin geri ödenmesindeki sınırlamalarda dahil söz konusu sermaye sınıfıyla ilgili haklar, imtiyazlar ve sınırlamalar (kısıtlamalar) ile ilgili açıklama

Şirket ana sözleşmesinin 61. maddesi hükümleri gereğince, çıkarılan bilançoya göre hesap ve tespit olunan safi kardan ödenecek kurumlar vergisi düşülür. Kalan tutar üzerinden %5 oranında kanuni yedek akçe ayrılır. Kanuni yedek akçe ayrıldıktan sonra kalan tutar üzerinden en az Sermaye Piyasası Kurulunca tesbit olunan oran ve miktarda 1. temettü ayrılır.

Şirket'in sermayesinde imtiyazlı hisse senedi bulunmamaktadır.

Sermaye Piyasası Kurulu'nca (SPK) 27 Ocak 2010 tarihinde 2010 yılı faaliyetlerinden elde edilen karların dağıtım esasları ile ilgili olarak; payları borsada işlem gören anonim ortaklıklar için, herhangi bir asgari kar dağıtım zorunluluğu getirilmemesine (31 Aralık 2016: %20), bu kapsamda, kar dağıtımının Kurul'un Seri:IV, No:27 sayılı " Sermaye Piyasası Kanununa Tabi Olan Halka Açık Anonim Ortaklıkların Temettü Avansı Dağıtımında Uyacakları Esaslar Hakkında Tebliği"nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleşmelerinde bulunan hükümler ve şirketler tarafından kamuya açıklanmış olan kar dağıtım politikaları çerçevesinde gerçekleştirilmesine karar verilmiştir.

15.3.6 Kuruluş tarafından veya iştirakleri veya bağlı ortaklıkları tarafından bulundurulan kuruluşun kendi hisse senetleri ile ilgili açıklama

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

15.3.7 Vadeli işlemler ve sözleşmeler gereği yapılacak hisse senedi satışları için çıkarılmak üzere kuruluşta bulundurulan hisse senetleri, vadeleri ve tutarları ile ilgili açıklama

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

15.4 Hisse Bazlı Ödemeler

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

15.5 Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

46 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

16. Diğer Karşılıklar ve İsteğe Bağlı Katılımın Sermaye Bileşeni

16.1 Diğer standartlar veya yorumlar tarafından istenen, doğrudan özkaynaklarda tahakkuk ettirilen dönemin her bir gelir ve gider kalemi ve bu kalemlerin toplamı

30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

(530.056)	(9.003.806)
106.011	1.800.761
(424.045)	(7.203.045)

1 Ocak 2013 tarihi itibariyle geçerli olan "TMS 19 - Çalışanlara Sağlanan Faydalar" standardında yapılan değişiklikler doğrultusunda kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında ortaya çıkan 4.350.669 TL (Ertelenmiş vergi etkisi: 870.134 TL), (31 Aralık 2016: 4.340.507 TL, Ertelenmiş vergi etkisi: 868.101 TL) tutarındaki aktüeryal kayıp özkaynaklar altında özel fonlar hesabında muhasebeleştirilmiştir.

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle kur riskinden korunma işlemi sonucu 19.539.843 TL'lik (Ertelenmiş vergi etkisi: 3.907.968 TL), (31 Aralık 2016: 21.020.093 TL, Ertelenmiş vergi etkisi: 4.340.507 TL) tutar öz kaynaklar altında özel fonlar (yedekler) kaleminde muhasebeleştirilmektedir.

16.2 Özkaynakların bir unsuru olarak ayrıca sınıflandırılan net kur farkları ile dönem başındaki ve dönem sonundaki bu tür kur farkları tutarlarının mutabakatı

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

16.3 Tahmini işleme ilişkin finansal riskten korunma işlemleri ve net yatırım riskinden korunma amaçlı işlemler

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

16.4 Finansal riskten korunma işlemleri

34.5 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

16.5 Satılmaya hazır finansal varlıklarda dönem içerisinde doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilmiş kazanç veya kayıplar ile özkaynaklardan çıkarılıp döneme ilişkin kâr veya zararda muhasebeleştirilen tutarlar

	2017	2016
	Değer artış / (azalışı)	Değer artış / (azalışı)
Dönem başı, 1 Ocak Dönem içinde özkaynağa intikal ettirilen	(7.203.045)	(5.945.992)
değer artış/azalışı	6.779.000	(1.257.053)
Dönem sonu, 31 Mart	(424.045)	(7.203.045)

16.6 İştiraklere ilişkin dönem içerisinde doğrudan özkaynaklarda muhasebeleştirilmiş kazanç veya kayıplar

34.5 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

16. Diğer Karşılıklar ve İsteğe Bağlı Katılımın Sermaye Bileşeni (Devamı)

16.7 Maddi duran varlıklar yeniden değerleme değer artışları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

16.8 Doğrudan özkaynaklara borç veya alacak olarak kaydedilmiş olan kalemlerle ilgili olan dönem vergisi ve ertelenmiş vergi

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları

17.1 Şirketin hayat ve hayat dışı dallar için tesis etmesi gereken teminat tutarları ile varlıklar itibariyle hayat ve hayat dışı dallara göre tesis edilmiş teminat tutarları

Şirket'in hayat ve hayat dışı dallar için tesis etmesi gereken teminat tutarları ile varlıklar itibariyle hayat ve hayat dışı dallara göre tesis edilmiş teminat tutarları aşağıdaki gibidir:

	30.06.2017 (*)		31 Aralık 2016
	Tesis Edilmesi Gereken TL	Mevcut Blokaj TL	Tesis Edilmesi Gereken TL	Mevcut Blokaj TL
Branş
Hayat	1.942.562	2.531.904	4.821.877	4.824.827
Devlet tahvili		2.531.904		4.824.827
Hayat Dışı	114.714.045	119.780.200	118.491.138	148.863.664
Vadeli Mevduat		119.780.200		148.863.664
Toplam	116.656.607	122.312.104	123.313.015	153.688.491

* 30 Haziran 2017 tarihi itibari ile tesis edilmesi gereken teminat tutarları 31 Aralık 2016 tarihindeki Sermaye Yeterliliğine göre hesaplanmıştır.

17.2 Şirketin hayat poliçe adetleri, ile dönem içinde giren, ayrılan hayat ve mevcut hayat sigortalılarının adet ve matematik karşılıkları

	2017 Matematik Karşılık			2016 Matematik Karşılık
	Adet	TL	Adet	TL
Dönem başı - 1 Ocak	251	1.526.588	385	1.910.495
Dönem içinde giren	-
Dönem içinde ayrılan	(40)	30.915	(85)	(330.396)
Dönem sonu, 30 Haziran	211	1.557.503	300	1.580.099

Yukarıdaki tabloda 1.401.752 TL tutarında Matematik Karşılıklar (31 Aralık 2016: 1.373.930 TL) ve 155.751 TL tutarında Yatırım Riski Hayat Sigortası Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler İçin Ayrılan Karşılıklar (31 Aralık 2016: 152.658 TL) ve iptal edilen poliçe adetleri ile bunlara tekabül eden Matematik Karşılıklar da dahildir.

Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar'dan Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar sınıfında yer alan varlıklar 11 no'lu dipnotta açıklandığı üzere rayiç değerle değerlenmekte; Hayat Matematik Karşılığı hesabında muhasebeleştirilen, rayiç değer ile iskonto edilmiş değer arasında 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle fark bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları (Devamı)

17.3 Hayat dışı ve Hayat sigortalarına dallar itibariyle verilen sigorta teminatı tutarları

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Branşı	Tutarı	Tutarı
Kara Araçları Sorumluluk	7.420.295.188.096	3.472.376.461.753
Yangın ve Doğal Afetler	594.226.233.410	601.059.056.615
Genel Zararlar	277.068.508.512	274.658.721.235
Nakliyat	106.875.892.881	96.056.450.959
Kaza	40.527.607.953	41.991.066.578
Finansal Kayıplar	62.091.677.632	71.708.086.469
Genel Sorumluluk	80.265.914.649	59.441.123.508
Hava Araçları Sorumluluk	31.812.203.830	19.844.166.047
Kara Araçları	40.467.478.356	42.134.056.334
Hastalık/Sağlık	14.369.087.580	11.939.385.616
Hukuksal Koruma	10.718.324.967	10.535.177.757
Hava Araçları	2.298.217.540	1.412.713.829
Kredi	1.186.548.555	1.720.654.700
Su Araçları	1.224.956.359	967.578.422
Doğrudan Kefalet	887.643.971	672.292.627
Hayat	-	200.000
Toplam	8.684.315.484.291	4.706.517.192.449

17.4 Şirket'in kurduğu emeklilik yatırım fonları ve birim fiyatları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.5 Portföydeki katılım belgeleri ve dolaşımdaki katılım belgeleri adet ve tutarları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.6 Dönem içinde giren, ayrılan, iptal edilen ve mevcut bireysel emeklilik ve şirket emeklilik katılımcılarının adet ve portföy tutarları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.7 Kar paylı hayat sigortalarında kar payının hesaplanmasında kullanılan değerleme yöntemleri

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.8 Dönem içinde yeni giren bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları (Devamı)
17.9 Dönem içinde başka şirketten gelen bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.10 Dönem içinde şirketin hayat portföyünden bireysel emekliliğe geçen bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.11 Dönem içinde şirketin portföyünden ayrılan başka şirkete geçen veya başka şirkete geçmeyen her ikisi birlikte bireysel emeklilik katılımcılarının adet ile brüt ve net katılım paylarının bireysel ve kurumsal olarak dağılımları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.12 Dönem içinde yeni giren hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları ferdi ve şirket olarak dağılımları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

17.13 Dönem içinde portföyden ayrılan hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları matematik karşılıklarının tutarlarının ferdi ve şirket olarak dağılımları

Dönem içinde portföyden ayrılan hayat sigortalıların tümü ferdi olup adet ve tutarları 17.2 nolu dipnotta verilmiştir.

17.14 Dönem içinde hayat sigortalılarına kar payı dağıtım oranı

Dönem içinde hayat sigortalılarına kar payı dağıtım oranı aşağıdaki şekilde hesaplanmıştır:

	1 Ocak -	1 Ocak -
	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016
	Kar Payı Dağıtım Oranı	Kar Payı Dağıtım Oranı
	(%)	(%)
TL (Hayat Sigortaları)	9,00	9,00

17.15 Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan tutarları tanımlayan ve gösteren bilgilerin finansal tablolarda açıklanması

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları (Devamı)

17.16 Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan ve muhasebeleştirilen varlık, borç, gelir ve giderleri ile nakit akımlarını ayrıca, sigortacının bir sedan işletmesi olması durumunda:

Reasürans Varlıkları
	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı Reasürör Payı	646.841.747	444.491.086
Kazanılmamış Primler Karşılığı Reasürör Payı	499.735.384	385.729.268
Dengeleme Karşılığı Reasürör Payı	57.397.912	42.700.763
Reasürans Şirketlerinden Alacaklar	29.897.964	24.149.747
Devam Eden Riskler Karşılığı Reasürör Payı	625.675	-
Reasürans Şirketi Nezdindeki Depolar	30.954	30.954
Toplam	1.234.529.636	897.101.818

Reasürans Borçları

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Sigorta ve Reasürans Şirketlerine Borçlar	290.846.090	168.866.186
Ertelenmiş Komisyon Gelirleri	69.612.935	53.979.313
Toplam	360.459.025	222.845.499

Reasürans Anlaşmaları Gelir ve Giderleri

	1 Ocak	1 Nisan	1 Ocak	1 Nisan
	30 Haziran 2017	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016	30 Haziran 2016

Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı Reasürör Payı	202.357.600	144.151.690	46.892.744	17.206.960
Kazanılmamış Primler Karşılığı Reasürör Payı	114.345.486	(12.305.867)	102.736.274	(11.547.270)
Ödenen Hasarlarda Reasürör Payı	112.943.565	57.794.665	84.448.322	59.022.207
Alınan Komisyonlar	64.067.440	33.829.609	48.056.452	27.431.746
Devam Eden Riskler Karşılığı Reasürör Payı	625.675	460.848	(1.134.326)	2.029.717
Reasüröre Devredilen Primler (-)	(528.908.267)	(206.809.204)	(418.075.446)	(156.448.367)
Toplam	(34.568.501)	17.121.741	(137.075.980)	(62.305.007)

		30 Haziran 2017			30 Haziran 2016
		Teknik	Ödenen
		Karşılıklar	Hasar		Teknik
Branş	Devredilen	Reasürör Payı	Reasürör	Devredilen	Karşılıklar	Ödenen Hasar
	Primler (*)	(**)	Payı	Primler	Reasürör Payı	Reasürör Payı
Yangın ve Doğal Afetler	(213.000.463)	165.908.207	20.774.920	(166.027.796)	38.722.717	18.656.443
Hastalık/Sağlık	(109.159.434)	31.400.773	63.819.318	(107.303.415)	66.697.618	33.847.372,00
Genel Zararlar	(96.140.821)	63.030.394	17.022.330	(75.910.201)	13.639.679	18.834.983
Genel Sorumluluk	(36.775.045)	33.624.756	3.473.936	(21.789.365)	16.972.422	4.116.161
Finansal Kayıplar	(32.466.408)	13.571.698	967.239	(19.457.067)	6.702.152	38.561
Nakliyat	(13.555.514)	4.964.078	3.335.989	(5.852.074)	7.034.862	2.424.895
Kara Araçları Sorumluluk	(8.966.110)	(353.972)	10.910	(8.931.464)	8.952.180	3.325
Doğrudan Kefalet	(5.137.364)	3.757.897	41.568	(158.664)	(2.577.845)	881.011
Kaza	(4.473.769)	3.377.254	500.025	(3.191.750)	2.749.039	598.423
Hava Araçları Sorumluluk	(2.513.879)	(1.332.224)	240.732	(1.100.261)	(5.776.886)	1.319.044
Hava Araçları	(2.424.130)	265.584	1.520.310	(3.051.886)	283.467	842.733
Su Araçları	(2.126.639)	1.234.888	459.593	(1.226.168)	460.829	103.685,00
Kredi	(882.509)	(1.088.572)	776.974	(2.231.482)	(2.129.545)	2.782.063
Destek	(822.460)	110.149	-	(1.419.450)	75.992	-
Kara Araçları	(463.722)	(1.154)	(279)	(424.403)	4.351	(377)
Hayat	-	-	-			-
Hukuksal Koruma	-	-	-	-	-	-
Toplam	(528.908.267)		318.469.756 112.943.565	(418.075.446)	151.811.032	84.448.322

(*) 2.15 no.lu dipnotta açıklandığı üzere Devredilen Primler tutarı 30.06.2017 tarihi itibariyle Trafik Branşındaki 8.441.270 TL (30 Haziran 2016: 8.901.989 TL) tutarındaki SGK'ya devredilen primleri içermektedir.

(**) Teknik Karşılıklar Reasürör Payı, Kazanılmamış Primler Karşılığı, Devam Eden Riskler Karşılığı, Muallak Hasar Karşılıklarını içermektedir.

Şirket, sedan işletme olarak satın almış olduğu reasürans anlaşmalarından kaynaklanan komisyon gelirlerini ertelemektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

17. Sigorta Yükümlülükleri ve Reasürans Varlıkları (Devamı)

17.17. Gerçekleşen hasarların geçmiş tahminlerle karşılaştırılması

4.1.2.3 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

17.18. Finansal tablolar üzerinde önemli etkiye sahip olan her değişikliğin etkisini ayrı olarak göstererek sigorta varlık ve borçlarının ölçümünde kullanılan varsayımlardaki değişikliklerin etkileri

4.1.2.4 nolu dipnotta açıklanmıştır.

17.19 Sigorta borçları, reasürans varlıkları ve olması durumunda ilgili ertelenmiş edinme maliyetlerindeki değişikliklerin mutabakatı

	2017
	Sigorta borçları	Reasürans varlıkları
Dönem başı - 1 Ocak		222.845.499 897.101.818
Dönem içi net değişim		137.613.526 337.427.818

Dönem sonu - 30 Haziran	360.459.025
	1.234.529.636

	2016
	Sigorta borçları	Reasürans varlıkları
Dönem başı - 1 Ocak		184.588.823 598.942.267
Dönem içi net değişim		38.256.676 298.159.551

Dönem sonu - 31 Aralık 222.845.499 897.101.818

18. Yatırım Anlaşması Yükümlülükleri

17.3 no'lu dipnotta sunulmuştur.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

19. Ticari ve Diğer Borçlar, Ertelenmiş Gelirler

19.1 Kuruluşun faaliyetlerine uygun, sunulan kalemlerin alt sınıflamaları

	30 Haziran 2017 31 Aralık 2016

Sigorta ve reasürans şirketlerine borçlar	290.846.089	168.866.186
Acentelere borçlar	37.329.762	33.154.096
Sigortacılık Faaliyetinden Borçlar	328.175.851	202.020.282

Doğal Afet Sigortaları Kurumu cari hesabı	15.076.284	21.395.892
Satıcılara borçlar	5.678.614	10.538.496
Anlaşmalı servis ve kurumlara borçlar	4.094.694	6.010.520
Acentelere dask borçları	683.846	684.897
Diğer	2.757.212	1.525.590
Diğer Borçlar	28.290.650	40.155.395

Tedavi giderlerine ilişkin SGK'ya borçlar	4.545.494	4.268.447

Ertelenmiş Komisyon Gelirleri	69.612.935	53.979.313
Gider Tahakkukları	26.710.740	36.839.062
Diğer Gelirler	250.216	-
Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler ve Gider Tahakkukları	96.573.891	90.818.375

Toplam Kısa Vadeli Borçlar	457.585.886	337.262.499

Toplam Ticari ve Diğer Borçlar, Ertelenmiş Gelirler	457.585.886	337.262.499

19.2 İlişkili Taraf Açıklamaları

Şirket'in ilişkili taraflarla olan işlemlerinin ve dönem sonu itibariyle olan bakiyelerinin detaylı açıklaması 45 no'lu dipnotta belirtilmiştir.

20. Borçlar

Sigortacılık Teknik Karşılıkları	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı-Net (**)	654.262.815	590.667.604
Kazanılmamış Primler Karşılığı- Net (*)	600.366.186	609.668.379
Dengeleme Karşılığı-Net	66.026.649	59.705.916
Matematik Karşılıklar-Net	1.557.503	1.526.588
Devam Eden Riskler Karşılığı- Net	390.279	-
İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net	12.258	3.457
Toplam	1.322.615.690	1.261.571.944

(*) Kazanılmamış primler karşılığının gelir tablosu etkisi hesaplanırken, faaliyet giderleri içerisinde yer alan asistans şirketlerine devredilen primlerin erteleme etkisi olan 2.805.027 TL lik (31 Aralık 2016: 5.271.730 TL) tutar netleştirilmiştir.

2.15 no'lu dipnotta açıklandığı üzere, kazanılmamış primler karşılığı reasürans pay tutarı SGK'ya devredilen primler üzerinden gün esasına göre hesaplanan ve 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle 10.203.037 TL'lik tutardaki kazanılmamış primler karşılığı reasürans payını içermektedir (31 Aralık 2016: 10.542.408 TL).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

20. Borçlar (Devamı)

Şirket'in sigortacılık teknik karşılıklarının hareket tabloları aşağıdaki gibidir:

Kazanılmamış Primler Karşılığı:

	30 Haziran 2017				30 Haziran 2016
		Brüt Reasürans payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net

Dönem başı - 1 Ocak	995.397.647	(385.729.268)	609.668.379	830.940.922	(320.273.585)	510.667.337
Net değişim	104.703.923	(114.006.116)	(9.302.193)	149.715.721	(107.977.871)	41.737.850
Dönem sonu - 30 Haziran	1.100.101.570	(499.735.384)	600.366.186	980.656.643	(428.251.456)	552.405.187

Devam Eden Riskler Karşılığı:

		30 Haziran 2017			30 Haziran 2016
	Brüt	Reasürans Payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net
Dönem başı-1 Ocak	-		-	23.448.522	(7.094.384)	16.354.138
Net değişim	1.015.954	(625.675)	390.279	30.759.719	1.134.326	31.894.045
Dönem sonu - 30 Haziran	1.015.954	(625.675)	390.279	54.208.241	(5.960.058)	48.248.183

Dengeleme Karşılığı:

	30 Haziran 2017			30 Haziran 2016
		Brüt Reasürans payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net
Dönem başı-1 Ocak	102.406.679	(42.700.763)	59.705.916	70.565.169	(21.953.456)	48.611.713
Net değişim	21.017.882	(14.697.149)	6.320.733	18.335.980	(12.790.471)	5.545.509
Dönem sonu - 30 Haziran	123.424.561	(57.397.912)	66.026.649	88.901.149	(34.743.927)	54.157.222

İkramiye ve İndirimler Karşılığı

	30 Haziran 2017				30 Haziran 2016
		Brüt Reasürans payı	Net		Brüt Reasürans payı	Net
Dönem başı-1 Ocak	1.718.909	(1.715.452)	3.457	1.200.000	-	1.200.000
Net değişim	(1.308.920)	1.317.721	8.801	-		-
Dönem sonu - 30 Haziran	409.989	(397.731)	12.258	1.200.000		1.200.000

Muallak Hasar Karşılığı:

Şirket'in muallak hasar karşılığının 2017 ve 2016 yılı ilk altı aylık döneme ait hareket tablosu 4.1.2.3 no'lu dipnotta belirtilmiştir.

21. Ertelenmiş Gelir Vergisi

Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TMS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmaktadır.

Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20'dir. Şirket'in ertelenmiş gelir vergisine ilişkin tutarlarına 35 no'lu dipnotta yer verilmiştir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

22. Emeklilik Sosyal Yardım Yükümlülükleri

SGK Kanunu kapsamında banka, sigorta ve reasürans şirketleri personeli için kurulmuş bulunan sandıkların, 5411 sayılı Bankacılık Kanunu'nun Geçici 23. maddesi ile kanunun yayımını izleyen üç yıl içinde SGK'ya devredilmesine hükmedilmiş, 30 Kasım 2006 tarih ve 2006/11345 sayılı Bakanlar Kurulu Kararıyla da devre ilişkin usul ve esaslar belirlenmiştir. Buna karşılık, devre ilişkin ilgili kanun maddesi Cumhurbaşkanı tarafından 2 Kasım 2005 tarihinde yapılan başvuruya istinaden Anayasa Mahkemesi'nin 31 Mart 2007 tarih ve 26479 sayılı Resmi Gazete'de yayınlanan 22 Mart 2007 tarih ve E.2005/39, K.2007/33 sayılı kararı ile iptal edilmiş ve yürürlüğü kararın yayım tarihinden itibaren durdurulmuştur.

Diğer taraftan, 8 Mayıs 2008 tarih 26870 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 5754 sayılı "Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ile Bazı Kanun ve kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun" ile banka sandıklarının iştirakçileri ve aylık veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin herhangi bir işleme gerek kalmaksızın ilgili maddenin yayımı tarihinden itibaren üç yıl içinde Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi ve bu Kanun kapsamına alınması, üç yıllık devir süresinin Bakanlar Kurulu kararı ile en fazla iki yıl uzatılabileceği hüküm altına alınmıştır.

Söz konusu kanunda, devir tarihi itibariyle devredilen kişilerle ilgili olarak, sandıkların anılan Kanun kapsamındaki sigorta kolları itibariyle gelir ve giderleri dikkate alınarak yükümlülüğünün peşin değerinin hesaplanacağı ve peşin değerin aktüeryal hesabında kullanılacak teknik faiz oranının %9,8 olarak esas alınacağı, ayrıca sandık iştirakçileri ile aylık ve/veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin Sosyal Güvenlik Kurumuna devrinden sonra bu kişilerin tabi oldukları vakıf senedinde bulunmasına rağmen karşılanmayan diğer sosyal hakları ve ödemelerinin, sandıklar ve sandık iştirakçilerini istihdam eden kuruluşlarca karşılanmaya devam edileceği hususlarına yer verilmiştir.

Aksigorta A.Ş. Akbank T.A.Ş. Tekaüt Sandığı'na üyedir ve her hesap dönemi sonunda, Şirket payına düşen yükümlülüğünü sandığa ödemektedir. Akbank T.A.Ş. Tekaüt Sandığı'nın, 506 Sayılı SGK Kanunu'nun Geçici 20. maddesine göre kurulan sandıklar için gerçekleştirilen aktüer değerlemeleri sonucunda, bugüne kadar herhangi bir açığı oluşmamış ve Şirket tarafından bu amaçla bir ödemede bulunulmamıştır. Bu vakfın sahip olduğu varlıklar, vakfın toplam yükümlülüklerini karşılayacak düzeyde olup, Şirket'e ilave bir yükümlülük getirmeyeceği düşünülmektedir.

Kıdem tazminatı karşılığı:

Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü bulunmaktadır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60'ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. Emeklilik öncesi hizmet şartlarıyla ilgili bazı geçiş karşılıkları, ilgili kanunun 23 Mayıs 2002 tarihinde değiştirilmesi ile Kanun'dan çıkarılmıştır.

Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Şirket'in, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. TMS 19 ("Çalışanlara Sağlanan Faydalar"), Şirket'in yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

22. Emeklilik Sosyal Yardım Yükümlülükleri (Devamı)

Kıdem tazminatı karşılığı (Devamı):

Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 30 Haziran 2017 ve 31 Aralık 2016 tarihleri itibariyle, ekli finansal tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin, çalışanlara ödenecek kıdem tazminatları muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. 30 Haziran 2017 tarihindeki karşılık yıllık %11,29 enflasyon (31 Aralık 2016: % 8,81) ve %10,42 (31 Aralık 2016; %10,71) faiz oranı dikkkate alınarak %2 (31 Aralık 2016: %2) olarak belirlenmiştir. İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Şirket'e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da hesaplamada dikkate alınmıştır.

Ancak bu tahmin sırasında, 1475 Sayılı İş Kanunu'nun 14. maddesinin 1. fıkrasının 5 numaralı bendinde belirtilen, 506 sayılı Kanun'un 60. maddesinin birinci fıkrasının A bendinin (a) ve (b) alt bendlerinde öngörülen yaşlar dışında kalan diğer şartları veya aynı kanunun geçici 81. maddesine göre yaşlılık aylığı bağlanması için öngörülen sigortalılık süresini (15 yıl) ve prim ödeme gün sayısını (3600 gün) tamamlayarak kendi istekleri ile işten ayrılmaları nedeniyle yapılacak kıdem tazminatı ödemeleri şirkete kalacak tutarlara ilişkin tahminlerin dışında tutulmuştur.

1 Ocak 2013 tarihi itibariyle geçerli olan "TMS 19 - Çalışanlara Sağlanan Faydalar" standardında yapılan değişiklikler doğrultusunda kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında ortaya çıkan 4.350.669 TL (Ertelenmiş vergi etkisi: 870.134 TL) tutarındaki aktüeryal kayıp özkaynaklar altında özel fonlar hesabında muhasebeleştirilmiştir.

Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize edilmekte olup, 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket'in kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 1 Temmuz 2017 tarihinden itibaren geçerli olan 4.738,48 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır (31 Aralık 2016: 4.426,16 TL).

Kıdem tazminatı karşılığının dönem içindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:

	2017	2016
Dönem başı, 1 Ocak	6.335.367	6.474.170
Dönem içi hareket	467.174	758.960
Aktüeryal kayıp/kazanç	10.160	(70.356)
Ödenen kıdem tazminatları (-)	(1.033.981)	(1.040.486)
Dönem sonu, 30 Haziran	5.778.720	6.122.288

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

23. Diğer Yükümlülükler ve Masraf Karşılıkları

23.1 Personel sosyal güvencesiyle ilgili olan karşılıklar ve diğerleri

	2017		2016
	Kullanılmamış izin	Ödenecek sosyal		Ödenecek sosyal
	karşılıkları	güvenlik kesintileri	karşılıkları	güvenlik kesintileri
Dönem başı, 1 Ocak	904.395	1.529.095	1.070.851	1.439.049
Dönem içi hareket	505.983	9.719.780	536.039	8.272.673
Dönem içi ödenen	(173.314)	(9.479.869)	(191.632)	(8.196.137)
Dönem sonu, 30 Haziran	1.237.064	1.769.006	1.415.258	1.515.585

23.2 Pasifte yer almayan taahhütlerin toplam tutarı

30 Haziran 2017 ve 2016 tarihleri itibariyle Şirket'in teminat, rehin ve ipotek ("TRİ") pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:

	30 Haziran 2017		31 Aralık 2016
Şirket Tarafından Verilen Teminat, Rehin ve İpotekler	Ana Para Birimi Tutarı	Tutar TL	Ana Para Birimi Tutarı	Tutar TL
A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı	-	-	-	-
B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı	-	-	-	-
C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla vermiş olduğu TRİ'lerin toplam
tutarı		1.026.363		1.456.494
Türk Lirası	1.026.363	1.026.363	1.456.494	1.456.494
Amerikan Doları	-	-	0	0
D. Diğer verilen TRİ'lerin toplam tutarı		565.250		565.250
i. Ana ortaklık lehine vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı	-	-	-	-
ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri
lehine vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı	-	-	-	-
iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine vermiş
olduğu TRİ'lerin toplam tutarı		565.250		565.250
Türk Lirası	565.250	565.250	565.250	565.250
Toplam		1.591.613		2.021.744

Şirket'in vermiş olduğu diğer TRİ'lerin Şirket'in özkaynaklarına oranı bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

23. Diğer Yükümlülükler ve Masraf Karşılıkları (Devamı)

23.3 Karşılıklar, Koşullu Yükümlülükler ve Koşullu Varlıklar

Koşullu yükümlülükler	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

Davalık Muallak Hasarlar	330.659.268	304.205.081
Toplam	330.659.268	304.205.081

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016

Rücu Davaları, Brüt	84.693.313	78.684.489
Ticari Alacak Davaları ve İcra Takipleri	2.118.398	3.347.861
Toplam	86.811.711	82.032.350

T.C. Maliye Bakanlığı Vergi Denetleme Kurulu'nun, Şirket nezdinde 24 Haziran 2014 tarihinde başlattığı, 2009, 2010, 2011 ve 2012 yılları BSMV konulu, sınırlı vergi incelemesi sonucunda, sovtaj işlemlerinin banka ve sigorta muameleleri vergisine tabi tutulmadığı gerekçesiyle Şirket'e 2009 yılı için 1,8 milyon TL vergi ve 2,8 milyon TL vergi cezası, 2010 yılı için 2 milyon TL vergi ve 3 milyon TL vergi cezası, 2011 yılı için 3 milyon TL vergi ve 4,6 milyon TL vergi cezası, 2012 yılı için 4,3 milyon TL vergi ve 6,4 milyon TL vergi cezası olmak üzere toplam 27,9 milyon TL vergi ve vergi cezası tarh edilmiş olup, Şirket uygulamalarının mevzuata uygun olduğu düşünülmekte olduğundan finansal tablolarda herhangi bir karşılık ayrılmamıştır. Şirket, 16 Ocak 2015 tarihinde 2009 yılına ilişkin ve 20 Şubat 2015 tarihinde 2010, 2011 ve 2012 yıllarına ilişkin vergi ve cezaları için Büyük Mükellefler Vergi Dairesi Uzlaşma Komisyonu Başkanlığı'na uzlaşma talebinde bulunmuştur.

23.4 Maliyet Giderleri Karşılığı

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Gider karşılıkları	8.405.558	9.678.975
Performans prim karşılığı	6.019.844	7.460.556
Komisyon karşılığı	5.941.765	12.708.520
İş davaları karşılığı	1.896.337	1.772.953
İzin karşılığı	1.237.064	904.395
Güvence fonu karşılığı	1.028.870	2.041.410
Diğer	2.181.302	2.272.253
Toplam	26.710.740	36.839.062

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

24. Net Sigorta Prim Geliri

		1 Ocak - 30 Haziran 2017		1 Nisan - 30 Haziran 2017
		Brüt Reasürans Payı	Net		Brüt Reasürans Payı	Net
Yangın ve Doğal Afetler	292.981.715	(213.000.462)	79.981.253	135.631.495	(93.899.316)	41.732.179
Kara Araçları	257.605.048	(109.159.434)	148.445.614	59.097.850	(32.831.767)	26.266.083
Hastalık/Sağlık	149.057.791	(96.140.821)	52.916.970	53.082.194	(26.723.710)	26.358.484
Genel Zararlar	137.656.790	(36.772.097)	100.884.693	133.224.327	(15.154.736)	118.069.591
Kara Araçları Sorumluluk	125.501.905	(32.466.408)	93.035.497	46.648.650	(20.255.190)	26.393.460
Finansal Kayıplar	52.673.471	(13.555.514)	39.117.957	31.832.791	(2.819.990)	29.012.801
Genel Sorumluluk	47.477.873	(8.966.110)	38.511.763	6.058.798	(4.690.021)	1.368.777
Nakliyat	23.977.609	(5.137.364)	18.840.245	19.874.102	(4.356.724)	15.517.378
Kaza	13.051.881	(4.476.717)	8.575.164	6.434.037	(1.700.799)	4.733.238
Doğrudan Kefalet	6.004.576	(2.513.879)	3.490.697	1.044.584	(1.750.666)	(706.082)
Su Araçları	3.062.507	(2.424.130)	638.377	1.286.357	(667.290)	619.067
Hava Araçları Sorumluluk	2.536.125	(2.126.639)	409.486	4.809.315	(730.141)	4.079.174
Hava Araçları	2.442.105	(882.509)	1.559.596	332.721	(690.797)	(358.076)
Hukuksal Koruma	2.029.638	(822.461)	1.207.177	727.154	(306.196)	420.958
Kredi	928.957	(463.722)	465.235	667.705	(231.861)	435.844
Destek	893.684	-	893.684	1.751.742	-	1.751.742
Hayat Dışı Branşlar	1.117.881.675	(528.908.267)	588.973.408	502.503.822	(206.809.204)	295.694.618
Hayat- Brüt Yazılan Prim	2.500	-	2.500	1.000	-	1.000
Toplam	1.117.884.175	(528.908.267)	588.975.908	502.504.822	(206.809.204)	295.695.618

		1 Ocak - 30 Haziran 2016		1 Nisan - 30 Haziran 2016
		Brüt Reasürans Payı	Net		Brüt Reasürans Payı	Net
Kara Araçları	268.976.763	(166.027.791)	102.948.972	156.855.805	(67.985.557)	88.870.248
Yangın ve Doğal Afetler	112.226.674	(107.303.415)	4.923.259	76.227.805	(35.660.282)	40.567.523
Hastalık/Sağlık	135.747.289	(75.910.201)	59.837.088	51.558.710	(22.375.211)	29.183.499
Kara Araçları Sorumluluk	238.810.723	(21.787.694)	217.023.029	103.293.341	(7.721.755)	95.571.586
Genel Zararlar	110.077.820	(19.457.067)	90.620.753	38.647.563	(9.046.742)	29.600.821
Finansal Kayıplar	33.757.672	(5.852.074)	27.905.598	16.532.090	(1.449.832)	15.082.258
Genel Sorumluluk	11.462.878	(8.931.464)	2.531.414	5.666.561	(6.302.957)	(636.396)
Nakliyat	30.291.936	(158.665)	30.133.271	11.090.917	(36.910)	11.054.007
Kaza	16.211.934	(3.193.427)	13.018.507	4.801.445	(1.198.321)	3.603.124
Hava Araçları	2.103.254	(1.100.259)	1.002.995	1.187.430	(601.523)	585.907
Kredi	2.051.583	(3.051.886)	(1.000.303)	885.341	(1.245.200)	(359.859)
Hukuksal Koruma	605.595	(1.226.168)	(620.573)	245.053	(446.789)	(201.736)
Su Araçları	1.506.053	(2.231.482)	(725.429)	640.676	(1.594.706)	(954.030)
Destek	2.348.928	(1.419.450)	929.478	1.678.637	(573.459)	1.105.178
Hava Araçları Sorumluluk	3.052.067	(424.403)	2.627.664	1.245.253	(209.123)	1.036.130
Doğrudan Kefalet	1.100.354	-	1.100.354	601.535	-	601.535
Hayat Dışı Branşlar	970.331.523	(418.075.446)	552.256.077	471.158.162	(156.448.367)	314.709.795
Hayat- Brüt Yazılan Prim	4.480	-	4.480	2.000	-	2.000
Toplam	970.336.003	(418.075.446)	552.260.557	471.160.162	(156.448.367)	314.711.795

25. Aidat (Ücret) Gelirleri

Bulunmamaktadır (1 Ocak -31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

26. Yatırım Gelirleri/Giderleri

	1 Ocak- 30 Haziran 2017	1 Nisan-	1 Ocak- 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016	1 Nisan
Gerçekleşen Yatırım Gelirleri /Giderleri
Vadeli Mevduat	20.966.825	11.427.420	41.347.577	24.172.280
Yatırım Fonu	10.126.008	6.454.859	564.104	15.415
Özel Sektör Tahvili	9.899.978	5.477.725	6.787.871	3.618.942
Devlet Tahvili	2.588.884	559.430	-	-
Eurobond	2.468.544	2.064.311	-	-
Hazine Bonosu	(2.229.947)	(2.229.947)	2.964.165	926.226
Repo	(3.976.935)	(2.431.842)	(5.374.974)	(2.119.932)
Toplam	39.843.357	21.321.956	46.288.743	26.612.931
			-	-
Gerçekleşmemiş Yatırım Gelirleri/Giderleri
Yatırım Fonu	6.941.561	2.708.396	5.197.221	2.968.212
Özel Sektör Tahvili	1.868.755	1.041.969	(567.764)	(943.468)
Vadeli Mevduat	1.164.648	661.889	(427.324)	(4.282.380)
Devlet Tahvili	21.241	998.468	-	-
Hazine Bonosu	(69.258)	(34.826)	(489.266)	327.845
Repo	(110.746)	242.380	-	-
Eurobond	(185.674)	(960.137)	1.774.755	846.893
Toplam	9.630.527	4.658.139	5.487.622	(1.082.898)
Yatırım Gelirleri/Giderleri Toplamı, Net	49.473.884	25.980.095	51.776.365	25.530.033

27. Finansal Varlıkların Net Tahakkuk Gelirleri

	1 Ocak-	1 Ocak
Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016
Özkaynaklar altında muhasebeleşen değerleme
farkları	(424.045)	(1.178.622)
Toplam	(424.045)	(1.178.622)

28. Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar veya Zarara Yansıtılan Aktifler

Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan olarak sınıflandırılmış finansal varlıkların bilanço tarihi itibariyle gelir tablosuna yansıtılan net kazanç tutarı 20.201.477,88 TL'dir (1 Ocak - 31 Aralık 2016: 16.660.092 TL )

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

29. Sigorta Hak ve Talepleri

	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı			30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Kara Araçları Sorumluluk	(28.282.041)	(14.673.405)	(2.848.138)	(2.616.733)
Yangın ve Doğal Afetler	(13.204.716)	(11.708.070)	(10.066.900)	(12.227.596)
Kara Araçları	(8.073.407)	1.282.061	(13.879.067)	(8.232.585)
Genel Sorumluluk	(6.949.216)	(3.033.394)	(6.368.605)	(3.236.405)
Genel Zararlar	(6.921.627)	(6.106.763)	(1.175.861)	113.288
Nakliyat	(850.901)	(2.115.240)	(1.349.079)	(344.676)
Su Araçları	(795.182)	(156.844)	26.411	12.789
Doğrudan Kefalet	(516.159)	(892.075)	(287.847)	(133.503)
Finansal Kayıplar	(195.365)	(491.558)	457.203	615.921
Hukuksal Koruma	(60.670)	(46.392)	(25.139)	30.710
Hava Araçları	-	65.133	(2)	(2)
Hava Araçları Sorumluluk	16	44	277	70
Kredi	37.235	37.227	118.041	(12.642)
Kaza	668.742	924.730	175.780	(8.686)
Hastalık / Sağlık	1.327.105	1.341.933	22.165.955	19.113.594
Hayat dışı toplam	(63.816.186)	(35.572.613)	(13.056.973)	(6.926.458)
Hayat	220.975	224.938	453.277	479.142
Toplam (*)	(63.595.211)	(35.347.675)	(12.603.696)	(6.447.316)

(*) Cari dönem ve önceki dönem karşılaştırması için dipnot 4.1.2.3'deki açıklamalara bakınız.

30. Yatırım Anlaşması Hakları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

31. Zaruri Diğer Giderler

Gider çeşitleri 32 no'lu dipnotta açıklanmıştır.

32. Gider Çeşitleri

	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
	30 Haziran 2017	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016	30 Haziran 2016
Üretim komisyonları (-)	(171,112,468)	(89,806,968)	(140,612,976)	(72,434,774)
Personel ücret ve giderleri (-) (*)	(39,105,919)	(20,735,831)	(34,309,142)	(16,466,251)
Bilgi işlem giderleri (-)	(5,859,475)	(2,919,658)	(7,558,021)	(4,483,367)
Kira giderleri (-)	(4,619,300)	(2,089,086)	(4,020,953)	(2,071,737)
Toplantı ve eğitim giderleri (-)	(2,953,304)	(1,630,241)	(1,747,395)	(688,865)
Ulaşım giderleri (-)	(2,264,060)	(1,107,488)	(2,038,498)	(1,081,123)
İlan ve reklam giderleri (-)	(1,914,199)	(812,060)	(1,845,713)	(810,626)
Sosyal yardım giderleri (-)	(1,743,977)	(812,431)	(1,872,420)	(715,328)
Tamir ve bakım giderleri (-)	(1,438,401)	(724,395)	(1,499,985)	(760,571)
Dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler (-)	(707,336)	(232,504)	(690,310)	(532,069)
Haberleşme ve iletişim giderleri (-)	(705,167)	(330,182)	(800,348)	(400,908)
Reasürans komisyonları (+)	64,067,440	34,913,512	48,056,452	27,431,746
Diğer (-)	(1,807,918)	(1,030,294)	(1,993,537)	(1,051,390)
Toplam	(170,164,084)	(87,317,626)	(150,932,846)	(74,065,263)

(*) Şirket, koşulları yerine getiren personelin brüt maaşının %3'ü kadar aylık bireysel emeklilik katılım payı ödemesi yapmakta ve bu tutar personel ücret ve giderleri içerisinde gösterilmektedir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

33. Çalışanlara Sağlanan Fayda Giderleri

	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
		30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Maaş, ikramiye ve prim ödemeleri	(31.660.960)	(13.936.091)	(32.075.728)	(15.789.998)
Sigorta ödemeleri	(5.084.790)	(4.812.804)	(461.099)	(230.954)
Diğer ödemeler	(4.104.146)	(3.730.913)	(1.772.315)	(445.299)
Toplam (32 no'lu dipnot)	(40.849.896)	(22.479.808)	(34.309.142)	(16.466.251)

34. Finansal Maliyetler

34.1 Finansman Giderleri:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

34.2 Dönemin finansman giderlerinden ortaklar, bağlı ortaklık ve iştiraklerle ilgili kısım:

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

34.3 Ortaklar, bağlı ortaklık ve iştiraklerle yapılan satış ve alışlar:

45 nolu dipnotta açıklanmaktadır.

34.4 Ortaklar bağlı ortaklık ve iştiraklerden alınan ve bunlara ödenen faiz, kira ve benzerleri:

45 nolu dipnotta açıklanmaktadır.

34.5 Finansal Riskten Korunma Muhasebesi

Nakit akış korunma ilkesi

Şirket, 2.25 no'lu dipnotta açıkladığı muhasebe politikasına uygun olarak kurdaki değişimler nedeniyle korunma amaçlı aracın değerinde gerçekleşen değişiklikleri özsermaye hesabında muhasebeleştirmektedir. Bu açıdan 30 Haziran 2017 tarihi itibariyle finansal riskten korunma işlemi sonucu ertelenmiş vergi etkisi dahil 15.631.875 TL tutarı özkaynaklar altında "özel fonlar (yedekler)" kaleminde muhasebeleşmiştir.

		Dönem Başı	Dönem Sonu
Tutar	Döviz Cinsi	Kuru	Kuru	Kur Farkı
15.350.651	USD	2,2342	3,5071	(19.539.843)

Nakit akış riskinin korunma türü ve ilkesi

Şirket, 25.310.424 USD tutarındaki Eurobond ile operasyonel kiralamadan kaynaklanan gelecekteki kur riskini önlemeyi amaçlamaktadır.

34.6 Finansal araçların gerçeğe uygun değere göre ölçülmesinden kaynaklanan ve kar veya zararda muhasebeleştirilen kur farkları haricinde, kar veya zararda muhasebeleştirilen başka kur farkları

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

35. Gelir Vergisi

	1 Ocak	1 Nisan	1 Ocak	1 Nisan
Vergi (gideri) / geliri aşağıdakilerden oluşmaktadır:	30 Haziran 2017	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016	30 Haziran 2016
Cari vergi (gideri) / geliri	(1.348.385)	(1.348.385)	-	-
Geçici farkların oluşması ile geçici farkların	-	-	-	-
ortadan kalkmasına ilişkin ertelenmiş vergi	-	-	-	-
(gideri) / geliri	(14.362.997)	(7.786.351)	2.901.602	1.778.774
Toplam vergi (gideri) / geliri	(15.711.382)	(9.134.736)	2.901.602	1.778.774

Ertelenmiş vergi

Şirket vergiye esas yasal finansal tabloları ile Türkiye Muhasebe Standartları'na ("TMS") göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi aktifi ve pasifini muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile TMS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup aşağıda açıklanmaktadır. Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %20'dir.

Ertelenmiş vergi	2017	2016
Doğrudan özkaynaklara kaydedilen:
Satılmaya hazır finansal varlıkların
yeniden değerlemesi	106.011	1.800.761
Kur riskinden korunmanın etkisi	(3.907.969)	(4.204.019)
Aktüeryal kayıp kazanç etkisi	870.134	868.102
	(2.931.824)	(1.535.156)

Ertelenmiş vergiye teşkil eden kalemler aşağıda belirtilmiştir:

	Geçici zamanlama farkları		Ertelenmiş Vergi Varlıkları / (Yükümlülükleri)
Ertelenmiş vergi varlığı (yükümlülüğü)	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Değer düşüklüğü karşılığı	30.116.653	30.116.653	6.023.331	6.023.331
Gider karşılıkları	8.923.995	8.933.596	1.784.799	1.786.719
Performans prim karşılığı	6.019.844	7.460.556	1.203.969	1.492.111
Dengeleme Karşılığı	5.794.893	5.476.407	1.158.978	1.095.282
Kıdem tazminatı karşılığı	5.778.720	6.335.365	1.155.744	1.267.073
Şüpheli alacak karşılığı	3.175.000	1.906.000	635.000	381.200
Kullanılmamış izin karşılığı	1.237.064	904.395	247.413	180.879
Menkul kıymetler değerleme farkı	530.055	9.003.805	106.011	1.800.761
Devam Eden Riskler Karşılığı	390.279		78.056
Yatırım fonu Değerleme Etkisi	(3.261.953)	(624.497)	(652.391)	(124.899)
Maddi ve maddi olmayan varlıklar ekonomik ömür farkları	(8.240.755)	(6.504.870)	(1.648.151)	(1.300.933)
Mali Zarar		65.153.555	-	13.030.711
Diğer	(1.100.937)		(220.187)	-
Ertelenmiş vergi varlığı / (yükümlülüğü)			9.872.572	25.632.235

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

35. Gelir Vergisi (Devamı)

Gerçekleşen kurumlar vergisi mutabakatı aşağıdaki gibidir.

	2017	2016
Vergi öncesi zarar	74.467.335	(15.782.354)
Hesaplanan vergi geliri: %20	(14.893.467)	3.156.471
İlavelerin etkisi	(18.548.694)	(22.281.017)
İndirimlerin etkisi, net	18.869.026	15.709.141
Mali Kar/ (Zarar)	(14.573.135)	(3.415.405)
Mahsup edilen geçmiş yıl zararları	13.224.750	3.415.405
Dönem karı vergi ve diğer yasal yükümlülük
karşılıkları	(1.348.385)	-

Dönem vergi giderinin dönem karı ile mutabakatı aşağıdaki gibidir:

	2017	2016
Vergi öncesi zarar	74.467.335	(15.782.354)
Hesaplanan vergi geliri: %20	(14.893.467)	3.156.471
Kanunen Kabul Edilmeyen Giderler	(817.915)	(254.869)
Dönem vergi gideri	(15.711.382)	2.901.602

30 Haziran 2017 tarihi itibariyle Şirket dönem sonu finansal tablolarında 9.872.572 TL tutarında net ertelenmiş vergi varlığı yansıtmıştır. Şirket yönetimi tarafından hazırlanan iş planları ve projeksiyonlar çerçevesinde; gelecek dönemlerde vergilendirebilir karın olduğuna dair kullanılan varsayımları doğrultusunda tüm geçici farklar üzerinden 30 Haziran 2017 tarihinde sona eren ara dönem itibariyle mali tablolarında ertelenmiş vergi aktifi kaydedilmiştir. Vergi zararlarının vadesi aşağıdaki gibidir.

36. Net Kur Değişim Gelirleri / (Giderleri)

	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
		30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Kar/(Zarar) kalemlerinde muhasebeleşen:
Kambiyo karları	51.365.995	11.961.258	26.231.283	20.471.270
Kambiyo zararları	(46.156.745)	(10.783.876)	(27.584.827)	(17.944.711)
	5.209.250	1.177.382	(1.353.544)	2.526.559

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

37. Hisse Başına Kazanç

	2017	2016
Tedavüldeki hisse senedi adedi	30.600.000.000	30.600.000.000
Dönem başı, 1 Ocak	30.600.000.000	30.600.000.000
Nakit karşılığı çıkarılan hisse senetleri	-	-
Tedavüldeki hisse senedi adedi	30.600.000.000	30.600.000.000
Dönem sonu, 30 Haziran	30.600.000.000	30.600.000.000
Tedavüldeki hisse senedinin ağırlıklı ortalama adedi (1 Adet 0,01 TL)	30.600.000.000	30.600.000.000
Net dönem karı / (zararı) (TL)	58.755.953	(12.880.752)
Hisse başına kar / (zarar) (TL)	0,192	(0,042)

38. Hisse Başı Kar Payı

21 Mart 2017 tarihinde yapılan Şirket Olağan Genel Kurul Toplantısı'nda alınan karara istinaden, 2016 yılı faaliyet sonuçlarını içeren finansal tablolarda dağıtıma konu kar oluşmadığından ortaklara dağıtım yapılmamıştır.

39. Faaliyetlerden Yaratılan Nakit

Nakit akış tablosunda sunulmuştur.

40. Hisse Senedine Dönüştürülebilir Tahvil

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

41. Paraya Çevrilebilir İmtiyazlı Hisse Senetleri

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

42. Riskler

Şirketin koşullu varlık ve yükümlülüklerine ilişkin bilgiler 23.3 no'lu dipnotta belirtilmiştir.

43. Taahhütler

Pasifte yer almayan taahhütlerin toplam tutarına ilişkin bilgiler 23.2'nolu dipnotta belirtilmiştir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

44. İşletme Birleşmeleri

Bulunmamaktadır (31 Aralık 2016: Bulunmamaktadır).

45. İlişkili Taraf Açıklamaları

İlişkili taraf alacakları / (borçları)

Şirket ile diğer ilişkili taraflar arasındaki işlemlerin detayları aşağıda açıklanmıştır.

İlişkili taraflardan alacaklar

	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Grup Şirketleri	21.441.025	12.456.988
Ortaklar	265.415	19.958
Toplam	21.706.440	12.476.946
Prim üretimi
	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
		30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Grup Şirketleri	79.234.722	39.933.861	67.319.267	35.184.670
Ortaklar	1.579.476	796.063	1.304.772	658.607
Toplam	80.814.198	40.729.924	68.624.039	35.843.278

Ödenen hasar
	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
		30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Grup Şirketleri	7.860.846	7.115.521	6.637.493	3.814.152
Ortaklar	154	-	969	(31)
Toplam	7.861.000	7.115.521	6.638.462	3.814.121

İlişkili Taraflardan Alınan Faiz Gelirleri
	1 Ocak-	1 Nisan-	1 Ocak-	1 Nisan
		30 Haziran 2017 30 Haziran 2017 30 Haziran 2016 30 Haziran 2016
Grup Şirketleri Toplam	34.082.724 34.082.724	18.251.060 18.251.060	28.870.601 28.870.601	16.719.333 16.719.333

Banka Mevduatları
	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Grup Şirketleri	217.592.419	574.281.361
Toplam	217.592.419	574.281.361

Özel Sektör Tahvilleri
	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Grup Şirketleri	44.460.835	15.294.313
Toplam	44.460.835	15.294.313

Yatırım Fonları
	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Grup Şirketi	202.034.808	158.252.836

Toplam 202.034.808 158.252.836

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

46. Bilanço Tarihinden Sonra Ortaya Çıkan Olaylar

Hazine Müsteşarlığı tarafından 11 Temmuz 2017 tarih ve 30121 sayılı Resmi Gazete'de yayınlanarak yürürlüğe giren "Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortasında Tarife Uygulama Esasları Hakkında Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik" ile belirlendiği şekliyle hasar frekansı yüksek basamak ve/veya araç grupları için 12 Nisan 2017 tarihinden itibaren yazılan trafik sigortası poliçeleri için geçerli olmak üzere "Riskli Sigortalılar Havuzu" ("Havuz") kurulmuştur. Söz konusu yönetmelikle birlikte yürürlüğe giren Riskli Sigortalılar Havuzu Çalışma Esasları'na göre, Havuz kapsamındaki trafik sigortası poliçelerine ilişkin prim ve hasarlar Türkiye Motorlu Taşıtlar Bürosu tarafından iki aşamalı olarak hesaplanacaktır. Buna göre, primler ve hasarların %50'si sigorta şirketleri arasında eşit olarak paylaştırılacak; kalan %50'lik kısım ise sigorta şirketlerinin trafik sigortası primlerinden son 3 yıllık dönemde aldıkları pay dikkate alınarak dağıtılacaktır.

Finansal tabloların hazırlanma tarihi itibariyle, Türkiye Motorlu Taşıtlar Bürosu tarafından Havuz kapsamına giren trafik sigortası poliçelerine ilişkin prim ve hasar tutarlarıyla ilgili bir bildirim yapılmamış olup; 12 Nisan - 30 Haziran 2017 tarihleri arasında yazılmış olan Havuz kapsamındaki trafik poliçelerine ilişkin olarak Havuz uygulamasıyla ilgili herhangi ilave bir düzeltme içermemektedir.

47. Diğer

Finansal tablolardaki "diğer" ibaresini taşıyan hesap kalemlerinden dahil olduğu grubun toplam tutarının %20'sini veya bilanço aktif toplamının %5'ini aşan kalemlerin ad ve tutarları:

Diğer Çeşitli Alacaklar	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Tarım Sigortaları A.Ş. Cari Hesabı	12.535.093	2.964.383
Zorunlu Deprem Sigortası Primlerinden Borçlu Acenteler	3.567.236	3.413.737
Diğer alacaklar	345.459	1.434.861
H.Ö. Sabancı Vakfından Alacaklar	-	-
Toplam	16.447.788	7.812.981

Kısa Vadeli Diğer Çeşitli Borçlar	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Doğal Afet Sigortaları Kurumu cari hesabı	15.076.284	21.395.892
Satıcılara borçlar	5.678.614	10.538.496
Anlaşmalı servis ve kurumlara borçlar	4.094.694	6.010.520
Acentelere dask borçları	683.846	684.897
Diğer	2.757.212	1.525.590
Toplam	28.290.650	40.155.395

Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Peşin Ödenen Giderler (*)	19.013.453	2.685.039
Diğer	-	-
Toplam	19.013.453	2.685.039

Gelecek Yıllara Ait Diğer Giderler	30 Haziran 2017	31 Aralık 2016
Peşin Ödenen Giderler	6.345.021	207.203
Toplam	6.345.021	207.203

* Gelecek aylara ait giderlerin 6.703.348 TL (31 Aralık 2016 2.332.210 TL) tutarındaki kısmı Şirket'in operasyonel amaçla kiralanan Genel Müdürlük binası için katlandığı peşin öden giderdir.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

47. Diğer (Devamı)

Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden	1 Ocak	1 Nisan	1 Ocak	1 Nisan
Gelir ve Karlar ile Gider ve Zararlar	30 Haziran 2017	30 Haziran 2017	30 Haziran 2016	30 Haziran 2016
Karşılıklar hesabı (+/-)	(13.054.478)	(6.343.532)	(10.627.075)	(5.961.636)
Şüpheli alacak karşılığı	(9.898.831)	(5.003.863)	(6.599.270)	(3.229.899)
Kıdem tazminatı karşılığı	(467.172)	(186.156)	(758.960)	(490.784)
Portföy yönetimi	(896.643)	(236.240)	(823.203)	(356.780)
İzin karşılığı	(505.983)	(426.500)	(536.039)	(255.756)
Güvence Fonu Karşılığı	(1.028.871)	(470.948)	(918.887)	(637.701)
Diğer gider karşılıkları	(256.978)	(19.825)	(990.716)	(990.716)
Zorunlu deprem sigortası hesabı (+/-)	629.785	629.785	450.922	91.342
Ertelenmiş vergi varlığı hesabı (+/-)	(14.362.997)	(7.786.351)	2.901.602	1.778.774
Diğer gelir ve karlar	266.340	107.007	514.500	160.906
Diğer gider ve zararlar (-)	(3.814.938)	(1.832.013)	(2.649.919)	(962.456)
Kanunen kabul edilmeyen giderler	(435.619)	(360.632)	(399.250)	(266.009)
Banka masrafları	(1.564.342)	(864.058)	(1.232.933)	(668.127)
Aciz Vesikası	(1.207.559)	(327.307)	(426.634)	-
İştirak Yönetim Gideri	(400.989)	(196.664)	(162.831)	-
Diğer	(206.429)	(83.352)	(428.271)	(28.320)
Toplam	(30.336.288)	(15.225.104)	(9.409.970)	(4.893.070)

30 HAZİRAN 2017 TARİHİ İTİBARİYLE KAR DAĞITIM TABLOSU

(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

AKSİGORTA ANONİM ŞİRKETİ KAR DAĞITIM TABLOSU

	Bağımsız Sınırlı Denetimden Geçmiş Cari Dönem (01/01/2017 - 30/06/2017)	Bağımsız Denetimden Geçmiş Önceki Dönem (01/01/2016 - 30/06/2016)

I. DÖNEM KARARININ DAĞITIMI 1.1. DÖNEM KARI	-	-
1.2. ÖDENECEK VERGİ VE YASAL YÜKÜMLÜLÜKLER	-	-
1.2.1. Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi)	-	-
1.2.2. Gelir Vergisi Kesintisi	-	-
1.2.3. Diğer Vergi ve Yasal Yükümlülükler	-	-
A. NET DÖNEM KARI (1.1 – 1.2)	-	-
	-	-
1.3. GEÇMİŞ DÖNEM KÂRI	-	-
1.4. BİRİNCİ TERTİP YASAL AKÇE 1.5. ŞİRKETTE BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR (-)	-	-
	-	-
B. DAĞITILABİLİR NET DÖNEM KARI [ (A - (1.3 + 1.4 + 1.5) ]	-	-
1.6. ORTAKLARA BİRİNCİ TEMETTÜ (-)	-	-
1.6.1. Hisse Senedi Sahiplerine	-	-
1.6.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine	-	-
1.6.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine	-	-
1.6.4. Kara İştirakli Tahvil Sahiplerine	-	-
1.6.5. Kar ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine	-	-
1.7. PERSONELE TEMETTÜ (-)	-	-
1.8. KURUCULARA TEMETTÜLER (-)	-	-
1.9. YÖNETİM KURULUNA TEMETTÜ (-)	-	-
1.10. ORTAKLARA İKİNCİ TEMETTÜ (-)	-	-
1.10.1. Hisse Senedi Sahiplerine 1.10.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine	-	-
	-	-
1.10.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine	-	-
1.10.4. Kara İştirakli Tahvil Sahiplerine 1.10.5. Kar ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine	-	-
1.11. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-)	-	-
1.12. STATÜ YEDEKLERİ (-)	-	-
1.13. OLAĞANÜSTÜ YEDEKLER	-	-
1.14 DİĞER YEDEKLER	-	-
1.15 ÖZEL FONLAR	-	-
II. YEDEKLERDEN DAĞITIM	-	-
2.1. DAĞITILAN YEDEKLER	-	-
	-	-
2.2. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEKLER (-) 2.3. ORTAKLARA PAY (-)	-	-
2.3.1. Hisse Senedi Sahiplerine	-	-
2.3.2 İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine	-	-
2.3.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine	- -	- -
2.3.4 Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine	-	-
2.3.5 Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine	-	-
2.4. PERSONELE PAY (-)	-	-
2.5. YÖNETİM KURULUNA PAY (-)	-	-
III. HİSSE BAŞINA KAR	-	-
3.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (Kr)	-	-
3.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE ( % )	-	-
3.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE	-	-
3.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE ( % )	-	-
IV. HİSSE BAŞINA TEMETTÜ	-	-
4.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE	-	-
4.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE ( % )	-	-
4.3 İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE	-	-
4.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE ( % )	-	-

(*) 30 Haziran 2017 ve 2016 tarihlerinde sona eren ara dönem ile ilgili kar dağıtımı olmadığından kar dağıtım tablosu hazırlanmamıştır.

…………………

AI assistant

AKSİGORTA A.Ş. — Interim / Quarterly Report 2017

8666_rns_2017-07-27_fe32c683-0d09-4c50-82ff-2f98427b25ab.pdf

30 HAZİRAN 2017 VE 31 ARALIK 2016 TARİHLERİ İTİBARIYLA AYRINTILI BİLANÇOLAR

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT AYRINTILI GELİR TABLOLARI

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT AYRINTILI GELİR TABLOLARI

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMİNLERİNE AİT ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI

AKSİGORTA ANO NİM ŞİRKETİ

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMİNLERİNE AİT ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOLARI

AKSİGORTA A.Ş.

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 VE 2016 ARA HESAP DÖNEMLERİNE AİT NAKİT AKIŞ TABLOLARI

1. Genel Bilgiler

1.1 Şirketin adı ve son sahibi

1.2 Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer)

1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu

1.4 Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklaması

1.5 Kategorileri itibariyle yıl içinde çalışan personelin ortalama sayısı

1.6 Üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatler

1. Genel Bilgiler (Devamı)

1.7 Finansal tablolarda yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar

1.8 Finansal tabloların tek bir şirketi mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği

1.9 Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgiden önceki bilanço tarihinden beri olan değişiklikler

1.10 Bilanço tarihinden sonraki olaylar

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

2.1 Hazırlık Esasları

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler

Uygulanan Muhasebe İlkeleri

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

a. Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi

b. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Finansal Tabloların Düzeltilmesi

c. Teknik Karşılıklar

Kazanılmamış Primler Karşılığı

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Ertelenen Komisyon Gider ve Gelirleri

Devam Eden Riskler Karşılığı

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

İkramiye ve indirimler karşılığı

Muallak Hasar ve Tazminat Karşılığı

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

1 OCAK - 30 HAZİRAN 2017 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR (Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (TL) olarak gösterilmiştir.)

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Dengeleme Karşılığı

Hayat Kar Payı ve Matematik Karşılıkları

d. Rücu ve Sovtaj Gelirleri

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

e. Prim Geliri ve Hasarlar

f. Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

g. Hisse Başına Kazanç/(Kayıp)

h. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar

i. Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

j. Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar

k. Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Kurumlar vergisi

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler (Devamı)

Ertelenmiş vergi

Gelir Vergisi Stopajı

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

2.1.2 Finansal tabloların anlaşılması için uygun olan diğer muhasebe politikaları

2.1.3 Kullanılan para birimi

2.1.4 Finansal tabloda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi

2.1.5 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan ölçüm temeli (veya temelleri)

2.1.6 Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları

Yeni ve düzeltilmiş standartlar ve yorumlar

i) 1 Ocak 2016 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar

2. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (Devamı)

AKSİGORTA A.Ş. Interim / Quarterly Report 2017

AKSİGORTA ANO ^NİM ŞİRKETİ