ACTION S.A.

Quarterly Report • Mar 21, 2016

Sprawozdanie Zarządu z działalności IDEON S.A. w 2015 roku

KATOWICE, marzec 2016 ROKU

Wstęp do jednostkowego sprawozdania Zarządu z działalności IDEON S.A. za 2015 rok

Spółka została utworzona w 1951 roku, jako centrala handlu zagranicznego pod firmą: Centrozap, podstawowym wówczas przedmiotem działalności był import i eksport maszyn oraz urządzeń dla przemysłu ciężkiego.

Po roku 1990 Emitent rozwijając działalność handlową uczestniczył w projektach modernizacji i restrukturyzacji przedsiębiorstw, z którymi tradycyjnie współpracował. W tym okresie ważnym osiągnięciem i specjalizacją był udział w realizacji projektów budowy dużych obiektów przemysłowych, kompletacji dostaw maszyn i urządzeń, a także generalnym wykonawstwie oraz zarządzaniu całymi projektami inwestycyjnymi.

Od 2007 roku Centrozap realizował strategię rozwoju w sektorze energetycznosurowcowym. W dniu 10 maja roku 2012 r. nastąpiła zmiana firmy pod która działa Spółka, z Centrozap S.A. na Ideon S.A., jednocześnie ukierunkowano profil działalności koncentrując działania na tworzeniu grupy energetycznej w zakresie obrotu, a także wytwarzania energii elektrycznej oraz handlu biomasą i gazem.

Zmiana nazwy na Ideon S.A. wiązała się z elementami kształtowania nowego wizerunku Spółki na rynku handlu energią elektryczną, gdzie Emitent skupiał swoją aktywność w zakresie handlu energią elektryczną na rynku hurtowym zarówno w kraju jak i zagranicą, sprzedaży energii elektrycznej dla klientów końcowych na rynku polskim, usługach audytu energetycznego oraz przygotowania do rozwoju handlu gazem.

Z uwagi na podjęte w latach 2013 - 2015 działania restrukturyzacyjne (konieczność otwarcia postepowania układowego z wierzycielami) podstawowy przedmiot działalności Spółki został znacznie ograniczony, co znajduje odzwierciedlenie w przedstawionym sprawozdaniu finansowym za rok 2015. W sprawozdaniu zostały opisane przyczyny konieczności podjęcia oraz przebieg działań restrukturyzacyjnych, o powyższym Spółka informowała również w raportach bieżących podawanych do publicznej wiadomości w roku 2015.

$42$

Struktura Grupy Kapitałowej IDEON na dzień 31 grudnia 2015 roku

Podmioty zależne od IDEON S.A. na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Lp.	Nazwa Spółki	Udział w kapitale zakładowym	Udział w głosach na WZ	Wartość kapitału zakładowego Spółki	Wartość pakietu wg nominału
1.	WoodinterKom GmbH w upadłości likwidacyjnej Wiedeń, Austria	100,00%	100,00%	8.061.900,00 Euro	8.061.900,00 Euro
2.	Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej w Śremie S.A. w likwidacji Śrem, Polska	100,0%	100.0%	41.470.000.0 zł	41.470.000,0 zł
3.	Ideon Real Estate Sp. z o.o. Katowice, Polska	100,00%	100,00%	5.000,00 zł	5.000,00 zł

Schemat Grupy Kapitałowej IDEON na dzień 31 grudnia 2015 roku

Zmiany w Grupie Kapitałowej IDEON w okresie 2015 roku:

W 2015 roku do udziału w spółce IDEA-FIX Sp. z o.o. dopuszczony został zewnętrzny inwestor. W wyniku dokonania podwyższenia kapitału zakładowego udział procentowy IDEON S.A. w IDEA-FIX Sp. z o.o. obniżył się do 45,45%. Stąd na koniec 2015r IDEA-FIX Sp. z o.o. nie podlega konsolidacji.

W dniu 6 sierpnia 2015 r Sąd w Wiedniu ogłosił upadłość likwidacyjną WoodinterKom GmbH w Wiedniu.

$\lambda^3$

W dniu 15 września 2015 r. podjęta została uchwała o otwarciu likwidacji PEC w Śremie SA po nieudanym procesie sprzedaży na rzecz inwestorów branżowych. Likwidacja umożliwiła Spółce przystąpienie do sezonu grzewczego i prowadzenie niezakłóconych dostaw ciepła.

Przedsiębiorstwo Energetyki Cieplnej w Śremie SA.

PEC w Śremie SA zajmuje się produkcją, zakupem, rozdziałem oraz przesyłem energii cieplnej dla pokrycia potrzeb odbiorców w zakresie ogrzewania, ciepłej wody użytkowej, ponadto prowadzeniem robót konserwacyjno-remontowych urządzeń i sieci ciepłowniczych, prowadzeniem inwestycji, inicjowaniem i programowaniem rozwoju ciepłownictwa na obszarze miasta Śrem. Spółka zajmuje się również naprawami, remontami i konserwacjami instalacji cieplnych, usługami transportowymi, usługami lekkim sprzętem budowlanym. PEC w Śremie SA oferuje ekologiczne i tanie ciepło z sieci cieplnej, pomoc przy doborze urządzeń, pomoc przy obliczeniach urządzeń cieplnych oraz pomoc przy wyborze technologii.

W dniu 15 września 2015 r. podjęta została uchwała o otwarciu likwidacji PEC w Śremie SA po nieudanym procesie sprzedaży na rzecz inwestorów branżowych. Likwidacja umożliwiła Spółce przystąpienie do sezonu grzewczego i prowadzenie niezakłóconych dostaw ciepła

Ideon Real Estate Sp. z o.o.

Ideon Real Estate Sp. z o.o., zawiązana została w I kwartale 2012 roku, celem jej działalności jest zarządzanie nieruchomościami.

WoodinterKom GmbH

Działalność austriackiej spółki WoodinterKom GmbH była związana z zarządzaniem aktywami na terenie Federacji Rosyjskiej. Po wyjściu Grupy Kapitałowej IDEON SA z projektu inwestycyjnego w zakresie budowy Zakładu Głębokiej Przeróbki Drewna na terenie Republiki Komi w ramach "Programu Inwestycji Priorytetowych w dziedzinie zagospodarowania lasów Federacji Rosyjskiej" spółka odpowiada za realizację procesu windykacji należności z tytułu sprzedaży aktywów w postaci spółki celowej CentrowoodKom, powołanej dla realizacji w/w inwestycji.

W dniu 6 sierpnia 2015r Sąd w Wiedniu ogłosił upadłość likwidacyjną WoodinterKom GmbH w Wiedniu.

			dane w
			$tvs.$ zł.
AKTYWA	BZ	BO	Różnica	Struktura
	31.12.2015	31.12.2014	BZ-BO	2015	2014
A. Aktywa trwałe (długoterminowe)	8	11499	$-11491$	8%	30%

Wybrane pozycje sprawozdania z sytuacji majątkowej i finansowej

1. Rzeczowe aktywa trwałe		1820	$-1820$	0%	5%
2. Prawo wieczystego użytkowania gruntów		2 2 5 7	$-2257$	0%	6%
3. Nieruchomości inwestycyjne			$\overline{0}$	0%	0%
4. Wartość firmy			0	0%	0%
5. Inne wartości niematerialne	3	175	$-172$	3%	0%
6. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wyceniane metodą praw własności			$\mathbf{0}$	0%	0%
7. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności			$\Omega$	0%	0%
8. Długoterminowe aktywa finansowe - dostępne do sprzedaży	5	5	$\overline{0}$	5%	0%
9. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego	$\overline{a}$		$\mathbf{0}$	0%	0%
10. Udzielone pożyczki			$\overline{O}$	0%	0%
11. Długoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe		7 2 4 2	$-7242$	0%	19%
B. Aktywa obrotowe (krótkoterminowe)	98	27 095	$-26997$	92%	70%
1. Zapasy			$\overline{0}$	0%	0%
2. Krótkoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe	96	7091	$-6995$	91%	18%
3. Należności z tytułu podatku dochodowego			$\overline{0}$	0%	0%
4. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy	$\mathbf{1}$	$\mathbf{1}$	$\overline{0}$	1%	0%
5. Walutowe kontrakty terminowe	Ĭ.		$\overline{0}$	0%	0%
6. Udzielone pożyczki			$\overline{0}$	0%	0%
7. Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe	÷.		$\Omega$	0%	0%
8. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	$\mathbf{1}$	3	$-2$	1%	0%
Aktywa sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży		20 000	$-20000$	0%	52%
Aktywa razem	106	38 5 94	$-38488$	100%	100%

PASYWA	BZ	BО	Różnica	Struktura
	31.12.2015	31.12.2014	BZ-BO	2015	2014
A. Kapitał własny	(159 876)	(121842)	$-38034$	$-150826%$	$-316%$
1. Kapitał podstawowy	343 491	343 491	0	324048%	890%
2. Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	٠		$\Omega$	0%	0%
3. Akcje własne	207		207	195%	0%
4. Kapitały rezerwowe i zapasowe		8	$-8$	0%	0%

$\begin{matrix} 15 \ 111 \end{matrix}$

5. Kapitał z aktualizacji wyceny		200	$-200$	0%	1%
6. Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych			$\Omega$	0%	0%
7. Zysk (strata) z lat ubiegłych	(465540)	(416817)	$-48723$	-439189%	$-1080%$
8. Zysk (strata) roku bieżącego	(38034)	(48724)	10 690	$-35881%$	$-126%$
B. Zobowiązania długoterminowe		98 001	$-98001$	0%	254%
1. Rezerwy			$\overline{0}$	0%	0%
2. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego			$\Omega$	0%	0%
3. Długoterminowe kredyty bankowe i pożyczki		38 245	$-38245$	0%	99%
4. Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe		15 0 92	$-15092$	0%	39%
5. Długoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe		44 6 64	$-44664$	0%	116%
C. Zobowiązania krótkoterminowe	159 982	62 435	97 547	150926%	162%
1. Rezerwy			$\Omega$	0%	0%
2. Krótkoterminowe kredyty bankowe i pożyczki	78 275	26 711	51 564	73844%	69%
3. Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i pożyczek			$\mathbf{0}$	0%	0%
4. Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe	24 5 10	7392	17 118	23123%	19%
5. Krótkoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe	57 197	28 3 3 2	28 8 65	53959%	73%
6. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego			$\mathbf{0}$	0%	0%
7. Walutowe kontrakty terminowe			$\mathbf{0}$	0%	0%
Pasywa razem	106	38 594	$-38488$	100%	100%

Wg stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku suma bilansowa wyniosła 106 tys. zł, co oznacza spadek o ponad 99 % w stosunku do stanu z końca poprzedniego okresu.

W strukturze aktywów obrotowych największą wartość stanowią krótkoterminowe należności i rozliczenia międzyokresowe. Zmniejszenie odzwierciedla przede wszystkim znaczny spadek obrotów.

Kapitał własny Ideon S.A. na dzień 31 grudnia 2015 roku był ujemny i wyniósł 159 876 tys. zł. W analizowanym okresie nie miały miejsca podwyższenia kapitału podstawowego.

Wybrane pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów

		dane w tys. zł.
za okres:	za okres:	różnica

	$01.01 -$ 31.12.2015	$01.01 -$ 31.12.2014	$(2015 - 2014)$
A. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym:	1030	12 127	$-11097$
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów	1030	2 1 9 3	$-1163$
II. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów		9934	$-9934$
B. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym:	138	12 095	$-11957$
I. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów	138	1483	$-1345$
II. Wartość sprzedanych towarów i materiałów		10 612	$-10612$
C. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (A-B)	892	32	860
D. Koszty sprzedaży			0
E. Koszty ogólnego zarządu	2711	8 1 3 0	$-5419$
F. Pozostałe przychody	1022	38773	$-37751$
I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych			0
II. Dotacje			$\Omega$
III. Inne przychody operacyjne	1022	38773	$-37751$
G. Pozostałe koszty	7852	75 907	$-68055$
I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych	141	13 4 64	$-133323$
II. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych	7 1 8 0	28 15 8	$-20978$
III. Inne koszty operacyjne	531	34 285	$-33754$
H. Zysk /strata z działalności operacyjnej (C-D+E+F-G)	(8649)	(45232)	36 583
I. Przychody finansowe	3	42 074	$-42071$
I. Dywidendy i udziały w zyskach, w tym:			$\mathbf{0}$
II. Odsetki		30 237	$-30237$
III. Zysk ze zbycia inwestycji		16	$-16$
IV. Aktualizacja wartości inwestycji		11813	$-11813$
V. Inne	3	8	$-5$
J. Koszty finansowe	29 388	34 200	$-4812$
I. Odsetki, w tym:	9 3 6 3	1 3 4 8	8015
II. Strata ze zbycia inwestycji			$\mathbf{0}$
III. Aktualizacja wartości inwestycji	20 000	13 066	6934

$\overline{A^2}$

IV. Inne	25	19786	$-19761$
K. Zysk /strata brutto (H+I-J)	(38034)	(37358)	$-676$
L. Podatek dochodowy		11 366	$-11366$
I. Część bieżąca			$\mathbf{0}$
II. Część odroczona		11 366	$-11366$
Ł. Zysk (strata) z działalności gospodarczej (K-L)	(38034)	(48724)	10 690
M. Zysk (strata) za rok obrotowy z działalności zaniechanej		÷	$\Omega$
N. Zysk /strata netto za rok obrotowy (Ł+M)	(38034)	(48724)	10 690
O. Inne całkowite dochody netto		8	$-8$
- w tym zysk/strata z tyt. zabezpieczenia kursów walutowych			$\mathbf{0}$
- w tym zysk/strata z tyt. wyceny aktywów dostępnych do sprzedaży			$\mathbf{O}$
- w tym zysk/strata z tyt. różnic kursowych z przeliczenia jednostek zagranicznych		8	$-8$
U. Całkowite dochody ogółem (N+O)	(38034)	(48716)	10 682

Ideon S.A. w 2015 roku osiągał przychody głównie z wynajmu i zarządzania nieruchomością. Ze względu jednak na problemy z finansowaniem działalności Spółka odnotowała drastyczny spadek przychodów. Spółka nie prowadziła działalności produkcyjnej.

Strukturę rodzajową kosztów ogólnych przedstawia poniższa tabela.

dane w tys. zł
	kwota
amortyzacja	218
zużycie materiałów	83
usługi obce	897
podatki i opłaty	941
wynagrodzenia	748
składki na ubezpieczenia ZUS	148
świadczenia na rzecz pracowników	$\mathbf 0$
pozostałe koszty	65
Razem	3607

Analiza wskaźnikowa

Wybrane wskaźniki	31.12.2015	31.12.201
Wskaźniki płynności finansowej
Wskaźnik płynności bieżącej	0,0	0,4
Aktywa bieżące/Zobowiązania bieżące
Wskaźnik płynności szybki	0,0
		0,4
(Aktywa bieżące-Zapasy)/Zobowiązania bieżące
Wskaźniki zadłużenia
	1509,3
Wskaźnik ogólnego zadłużenia		4,2
Zobowiązania ogółem/Aktywa ogółem
Wskaźnik pokrycia zadłużenia kapitałami własnymi	$-1,0$
Kapitał własny/Zobowiązania ogółem		$-0,8$
Wskaźniki rentowności
Rentowność działalności operacyjnej EBIT	$-839,7%$	$-373,2%$
Zysk na działalności operacyjnej/Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów
	$-3692,6%$
Rentowność netto działalności podstawowej		$-401,8%$
Zysk netto/Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów
	$-196,6%$
Rentowność aktywów [ROA]		$-60,9%$
Zysk netto/Przeciętny stan aktywów ogółem
	$-27,0%$
Rentowność kapitału własnego [ROE]		50,0%
Zysk netto/Przeciętny stan kapitału własnego

Wskaźniki płynności informują, że płynność Spółki, w stosunku do roku poprzedniego, uległa dalszemu pogorszeniu, a wskaźniki kształtują się znacznie poniżej poziomów referencyjnych (1). Jest to jednak również efekt zmian struktury i klasyfikacji poszczególnych grup zobowiązań, z krótko na długoterminowe, wynikających z zatwierdzenia układu z wierzycielami.

Ocena systemu kontroli wewnętrznej

Za opracowanie i funkcjonowanie systemów kontroli wewnętrznej funkcjonujących w firmie, jak również za wykrywanie i zapobieganie nieprawidłowościom odpowiedzialny jest Zarząd Spółki. Kontrola rachunkowa, merytoryczna i funkcjonalna dokumentów sprawowana jest

$4^9$

przez pracowników w zakresie przyznanych im uprawnień. Spółka posiada opracowane i zatwierdzone instrukcje dotyczące obiegu dokumentów, przebiegu procesów oraz Regulamin przeprowadzania kontroli wewnętrznych w firmie.

Stały nadzór nad działalnością Spółki, we wszystkich dziedzinach działalności, sprawuje w ramach swoich kompetencji Rada Nadzorcza.

Informacje o podstawowych produktach, towarach lub usługach wraz z ich określeniem wartościowym i ilościowym oraz udziałem poszczególnych produktów, towarów i usług (jeżeli są istotne) albo ich grup w sprzedaży emitenta ogółem, a także zmianach w tym zakresie w danym roku obrotowym;

Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materialów	za 2015 rok w tys. zł	udział %	za 2014 rok w tys. zł	udział %
Przychody netto ze sprzedaży wyrobów		$0\%$		$0\%$
Przychody netto ze sprzedaży usług	030	1008%	2 1 9 5	18%
Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów	$\Omega$	$0\%$	9934	82%
RAZEM	1 0 3 0	$100\%$	12 127	100%

Informacje o zmianach rynków zbytu, z uwzględnieniem podziału na rynki krajowe i zagraniczne, oraz informacje o zmianach źródeł zaopatrzenia w materiały do produkcji, w towary i usługi, z określeniem uzależnienia od jednego lub więcej odbiorców i dostawców, a w przypadku gdy udział jednego odbiorcy lub dostawcy osiąga co najmniej 10 % przychodów ze sprzedaży ogółem - nazwy (firmy) dostawcy lub odbiorcy, jego udział w sprzedaży lub zaopatrzeniu oraz jego formalne powiązania z emitentem;

Ideon S.A. w 2015 roku prowadził swoją działalność jedynie na terenie kraju.

dane w tys. $zt$
Przychody netto ze sprzedaży w ujęciu geograficznym	za 2015 rok w tys. zł	udział $%$	za 2014 rok w tys. zł	udział $%$
Polska	1030	100%	11 666	96,2%
pozostałe kraje	0	$0\%$	461	3,8%
Razem	030	100%	12 127	100%

Informacje o zaciągniętych i wypowiedzianych w danym roku obrotowym umowach dotyczących kredytów i pożyczek, z podaniem co najmniej ich kwoty, rodzaju i wysokości stopy procentowej, waluty i terminu wymagalności;

W 2014 roku zobowiązania z tytułu kredytów wynikające z niespłaconych kredytów do dnia ogłoszenia upadłości układowej, jako wierzytelności układowe, zostały zaprezentowane w sprawozdaniu finansowym jako pozostałe zobowiązania długo- lub krótkoterminowe.

Z uwagi na nieprzyjęcie przez Wierzycieli zmienionych propozycji układowych Dłużnika zobowiązania z tytułu kredytów na dzień 31.12.2015 roku zaprezentowane zostały w sprawozdaniu finansowym w pozycji krótkoterminowe kredyty i pożyczki.

Informacje o udzielonych w danym roku obrotowym pożyczkach, ze szczególnym uwzględnieniem pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym emitenta, z podaniem co najmniej ich kwoty, rodzaju i wysokości stopy procentowej, waluty i terminu wymagalności;

Krótkoterminowe	stopa procentowa	waluta	Termin splaty	stan na 31.12.2015 w tys zł
Udzielone jednostkom powiązanym:
Ideon Real Estate Sp.z o.o. - pożyczka z dnia 20.12.2012r.	10% w skali roku	PLN	$31 - 12 - 2015$	20
WoodinterKom GmbH w upadłości likwidacyjnej - pożyczka z dnia 31.12.2013r.	2% w skali roku	EUR	30-09-2015	125
Odsetki od udzielonych pożyczek				47
Odpis aktualizujący				192

Informacje o udzielonych i otrzymanych w danym roku obrotowym poręczeniach i gwarancjach, ze szczególnym uwzględnieniem poręczeń i gwarancji udzielonych jednostkom powiązanym emitenta;

$(tys. z)$

Pozycje pozabilansowe	31.12.2015	31.12.2014
Należności warunkowe, w tym	6336	6336
Weksle stanowiące zabezpieczenie zobowiązań	1 100	1 100
Weksle stanowiące zabezpieczenie pożyczek	5 1 3 6	5 1 3 6

Zobowiązania warunkowe, w tym	158 982	158 982
Poreczenia	28789	28789
Weksle stanowiące zabezpieczenie zobowiązań	130 193	130 193
Weksle stanowiące zabezpieczenie kredytów i pożyczek	$\sim$

Ocena, wraz z jej uzasadnieniem, dotyczącą zarządzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzględnieniem zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań, oraz określenie ewentualnych zagrożeń i działań, jakie emitent podjął lub zamierza podjąć w celu przeciwdziałania tym zagrożeniom;

$\overline{11}$

Wskaźniki efektywności	31.12.2015	31.12.2014
Wskaźnik obrotu należności (dni)
(Przeciętny należności krótkoterminowe z tyt. dostaw i usług*liczba
dni)/Przychody ze sprzedaży produktów, towarów. i materiałów	1 2 7 3	614
Wskaźnik obrotu zobowiązań (dni)
(Przeciętny stan zobowiązań. krótkoterminowych. z tyt. dostaw i usług*liczba
dni)/(Koszty wytworzenia.+ koszty sprzedaży.+ koszty ogólnego zarządu)	5479	2171

Wskaźniki obrotu należności wynosi 1 273 dni i jest on znacznie krótszy od cyklu obrotu zobowiązań handlowych (5 479 dni). Oba te wskaźniki znacznie wzrosły w stosunku do roku poprzedniego i są efektem problemów z jakimi borykała się spółka na przestrzeni roku 2015 oraz prowadzonych działań związanych z restrukturyzacją spółki.

Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik; W przypadku emisji papierów wartościowych w okresie objętym raportem – opis wykorzystania przez emitenta wpływów z emisji;

W okresie sprawozdawczym Ideon S.A. nie przeprowadzał emisji obligacji. W celu zapewnienia operacji scalenia akcji Ideon SA Sąd Rejonowy zarejestrował w dniu 30.01.2015r emisję 19 szt akcji zwykłych, na okaziciela Serii A2 i dokonał zmiany wartości akcji emitenta. Po zakończeniu obecnego postepowania upadłościowego emitent przeprowadzi scalenie akcji na GPW.

Objaśnienie różnic pomiędzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wcześniej publikowanymi prognozami wyników na dany rok, jeżeli co najmniej jedna z pozycji składających się na wynik finansowy różni się w znacznym stopniu w stosunku do pozycji opublikowanej w ostatniej przekazanej do publicznej wiadomości prognozie;

Ideon S.A. nie publikował prognoz wyników finansowych na 2015 rok.

Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do wielkości posiadanych środków, z uwzględnieniem możliwych zmian w strukturze finansowania tej działalności;

Z uwagi na aktualną sytuację Emitenta - konieczność realizacji postępowania układowego z wierzycielami i proces restrukturyzacji, Spółka nie będzie realizować inwestycji, w tym również inwestycji kapitałowych.

Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za rok obrotowy, z określeniem stopnia wpływu tych czynników lub nietypowych zdarzeń na osiągnięty wynik;

Biorąc pod uwagę bardzo trudną sytuację Spółki w 2015 roku Zarząd Spółki podjął decyzję o dokonaniu w sprawozdaniu finansowym za 2015 rok dalszych odpisów aktualizujących wartość aktywów Spółki.

Łączna wartość odpisów aktualizujących wartość aktywów na dzień 31 grudnia 2015 roku przedstawia się następująco:

	$(1\sqrt{5}, 21)$
	31.12.2015
Odpisy aktualizujące należności z tytułu dostaw i usług
Odpisy aktualizujące pozostałe należności
Odpisy aktualizujące aktywa finansowe	20 000
RAZEM	20 000

Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania przedsiębiorstwem emitenta i jego grupą kapitałową;

W roku 2015 Emitent, wobec nieprzyjęcia przez Wierzycieli proponowanych zmian propozycji układowych i zakończenia działalności w handlowej na rynkach hurtowych energii elektrycznej zmuszony był dokonać redukcji kosztów i ograniczenia skali prowadzonej działalności, w efekcie czego nastąpiło zagrożenie kontynuacji działalności.

Wszelkie umowy zawarte pomiędzy emitentem a osobami zarządzającymi, przewidujące rekompensatę w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez ważnej przyczyny lub gdy ich odwołanie lub gdy ich odwołanie lub zwolnienie następuje z powodu połączenie emitenta przez przejęcie;

Z osobami zarządzającymi umowy o pracę zostały rozwiązane z dniem 31.12.2014r. Obecnie 2 członków zarządu pracuje w oparciu o stosunek prawny powołania.

Wartość wynagrodzeń, nagród lub korzyści, w tym wynikających z programów motywacyjnych lub premiowych opartych na kapitale emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych (w pieniądzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych, odrębnie dla każdej z osób zarządzających i nadzorujących emitenta w przedsiębiorstwie emitenta, bez względu na to, czy odpowiednio były one zaliczane w koszty, czy też wynikały z podziału zysku; w przypadku gdy emitentem jest jednostka dominująca lub znaczący inwestor - oddzielnie informacje o wartości wynagrodzeń i nagród otrzymanych z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych; jeżeli odpowiednie informacje zostały przedstawione w sprawozdaniu finansowym – obowiązek uznaje się za spełniony poprzez wskazanie miejsca ich zamieszczenia w sprawozdaniu finansowym;

$\begin{array}{c} \begin{array}{c} \end{array} \end{array}$ 13

$L_{\text{max}} = 0$

W 2015 roku Emitent nie realizował wypłat wynagrodzeń, nagród lub korzyści wynikających z programów motywacyjnych opartych na kapitale emitenta, w tym programów opartych na obligacjach z prawem pierwszeństwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych.

Wynagrodzenia wyższej kadry zarządzającej za lata 2015 i 2014 były następujące:

(tys. zł)

Imię i nazwisko	Funkcja	W okresie od $01.01$ . do 31.12.2015	W okresie od $01.01.$ do 31.12.2014
Ireneusz Król	Prezes Zarządu	144	512
Mariusz Jabłoński	Wiceprezes Zarządu	96	303
Ireneusz Nawrocki	Przewodniczący Rady Nadzorczej	24	24
Adam Szotowski	Członek RN	18	18
Ewa Cerek	Członek RN	18	18
Włodzimierz Grudzień	Członek RN	18	18
Andrzej Konieczko	Członek RN	18	18

W przypadku spółek kapitałowych - określenie łącznej liczby i wartości nominalnej wszystkich akcji (udziałów) emitenta oraz akcji i udziałów w jednostkach powiązanych emitenta, będących w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących (dla każdej osoby oddzielnie);

Po rejestracji ostatniego podwyższenia kapitału zakładowego Ideon S.A. jego wartość wynosi 343.490.800,00 zł i dzieli się na 343.490.800 sztuk akcji o wartości nominalnej 1,00 zł każda. Akcje serii A, B, C, D, E, F, G, H, I, J, K, M, N, O, P, R, S, T, U, W, Y, Z, V, Q, L oraz A1 i A2 uprawniają do wykonywania ogółem 343.490.800 głosów na Walnym Zgromadzeniu Ideon S.A. Spółki Grupy Kapitałowej Ideon nie posiadają walorów Ideon S.A.

Po dokonanym scaleniu i zmianie wartości nominalnej akcji na 100 zł kapitał zakładowy pozostanie bez zmian, a ilość akcji ilość głosów na WZ Ideon SA wyniesie 3 434 908. Do zakończenia procedury scalenia akcji konieczne jest jeszcze zarejestrowanie dokonanych zmian w KDPW.

Ilość akcji będących w bezpośrednim posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących Ideon S.A. opisano szczegółowo poniżej.

Akcje IDEON S.A. będące w bezpośrednim posiadaniu Członków Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imię i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym/ w liczbie głosów na WZA
-----------------	---------	-------------------------	-------------------------------------------------------------

$\frac{1}{4}$ 14

Ireneusz Nawrocki	Przewodniczący Rady Nadzorczej	376.420	0,11%
Adam Szotowski	Członek Rady Nadzorczej	316.525	0,09%

W okresie od przekazania poprzedniego raportu- kwartalnego, żaden z członków Rady Nadzorczej IDEON SA nie poinformował o zmianie w stanie posiadania akcji IDEON SA.

Poza wskazaną w powyższej tabeli ilością posiadanych przez Członków Rady Nadzorczej Jednostki dominującej akcji Ideon SA w sposób bezpośredni, wymienieni poniżej Członkowie Rady Nadzorczej posiadają akcje Ideon SA w sposób pośredni.

Akcje IDEON SA będące w pośrednim posiadaniu Członków Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imię i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym / w liczbie głosów na WZA
Włodzimierz Grudzień	Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej	15.044.865	4.38%

Akcje IDEON SA będące w posiadaniu Członków Rady Nadzorczej Spółki łącznie w sposób pośredni i bezpośredni na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imię i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym/ w liczbie głosów na WZA
Ireneusz Nawrocki	Przewodniczący Rady Nadzorczej	376.420	0,11%
Włodzimierz Grudzień	Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej	15.044.865	4,38 %
Adam Szotowski	Członek Rady Nadzorczej	316.525	0,09%

Akcje Ideon S.A. będące w bezpośrednim posiadaniu Członków Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imie i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym /w liczbie głosów na WZA
Ireneusz Król	Prezes Zarzadu	194.000	0.06%

$4^{15}$

Akcje Ideon S.A. bedace w pośrednim posiadaniu Członków Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imię i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym / w liczbie głosów na WZA
Mariusz Jabłoński	Wiceprezes Zarzadu	14.999.821	4,37 %

Akcje Ideon S.A. w posiadaniu Członków Zarządu łącznie w sposób pośredni i bezpośredni na dzień 31 grudnia 2015 roku:

Imię i nazwisko	Funkcja	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowym / w liczbie głosów na WZA
Ireneusz Król	Prezes Zarządu	194.000	0,06%
Mariusz Jabłoński	Wiceprezes Zarządu	14.999.821	4,37%

Informacje o znanych emitentowi umowach (w tym również zawartych po dniu bilansowym), w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy;

Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Ideon S.A. podjęło także w dniu 15 września 2014 roku uchwałę w sprawie uchylenia dotychczasowego kapitału docelowego i uprawnienia Zarządu do podwyższania kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję nowych akcji o łącznej wartości nominalnej nie większej niż 150.000.000 zł, w drodze jednego lub wielokrotnych podwyższeń. Emisja jest przeznaczona dla wierzycieli Spółki w celu konwersji wierzytelności na akcje Spółki emitenta.

Zarząd nie skorzystał z tego uprawnienia.

Informacje o powiązaniach organizacyjnych lub kapitałowych Emitenta z innymi podmiotami oraz określenie jego głównych inwestycji krajowych i zagranicznych, w tym inwestycji kapitałowych dokonanych poza jego grupą jednostek powiązanych oraz opis metod ich finansowania.

W roku 2015 z uwagi na prowadzone działania restrukturyzacyjne nie podejmował inwestycji kapitałowych.

Informacje o istotnych transakcjach zawartych przez emitenta lub jednostkę od niego zależną z podmiotami powiązanymi na innych warunkach niż rynkowe, wraz z ich kwotami oraz informacjami określającymi charakter tych transakcji

Nie wystąpiły transakcje na warunkach innych niż rynkowe.

16

Informacja o ważniejszych osiągnięciach w dziedzinie badań i rozwoju.

Emitent nie prowadził działalności w dziedzinie badań i rozwoju.

Informacja o nabyciu udziałów (akcji) własnych a w szczególności: celu ich nabycia, liczbie i wartości nominalnej ze wskazaniem, jaką część kapitału zakładowego reprezentują, cenie nabycia oraz cenie sprzedaży tych udziałów w przypadku ich zbycia.

W okresie objętym sprawozdaniem Emitent nie nabywał udziałów (akcji) własnych.

Informacje o systemie kontroli programów akcji pracowniczych;

W okresie 2015 roku oraz po dacie bilansu nie został wdrożony w Spółce program akcji pracowniczych.

Informacja o:

a) dacie zawarcia przez emitenta umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych o dokonanie badania lub przeglądu sprawozdania finansowego lub skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz okresie, na jaki została zawarta ta umowa,

b) łącznej wysokości wynagrodzenia, wynikającego z umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych, należnego lub wypłaconego z tytułu badania i przeglądu sprawozdania finansowego oraz jeżeli spółka sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe z tytułu badania i przeglądu skonsolidowanego sprawozdania finansowego, dotyczącego danego roku obrotowego,

c) pozostałej łącznej wysokości wynagrodzenia, wynikającego z umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych lub skonsolidowanych sprawozdań finansowych, należnego lub wypłaconego z innych tytułów niż określone w lit. b, dotyczącego danego roku obrotowego,

W dniu 27 sierpnia 2015 roku Rada Nadzorcza, zgodnie z postanowieniami statutu Spółki, podieła uchwały o wyborze podmiotu, który dokona przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej IDEON sporządzonego według stanu na dzień 30 czerwca 2015 roku. Wybrano firmę Misters Audytor Adviser sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie przy ul. Wiśniowej 40/5, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla M. ST Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000375656.

W dniu 15 grudnia 2015 roku Rada Nadzorcza, zgodnie z postanowieniami statutu Spółki, podjeła uchwały o wyborze podmiotu, który dokona przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego

Spółki i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej IDEON sporządzonego według stanu na dzień 31 grudzień 2015 roku. Wybrano firmę Misters Audytor Adviser sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie przy ul. Wiśniowej 40/5, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla M. ST Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000375656. Firma ta przeprowadziła przegląd jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2015 roku.

Przeglądu i badania dokonano zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości i Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej.

Data zawarcia umowy	Zakres badania	Okres realizacji umowy	Wynagrodzenie (w PLN netto)
29.07.2015r.	Przegląd sprawozdania finansowego sporządzonego wg stanu na dzień 30.06.2015r.	do 25.08.2015r.	13 700,00
29.07.2015r	Przegląd skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego na dzień 30.06.2015r.	do 27.08.2015r.	17 600,00
16.12.2015r	Sprawozdanie finansowe sporządzone wg stanu na dzień 31.12.2015r.	do 15.03.2015r.	15 000,00
16.12.2015r	Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzonego na dzień 31.12.2015r.	do 15.03.2015r.	5 000,00

d) informacje określone w lit. b i c należy podać także dla poprzedniego roku obrotowego.

W dniu 11 kwietnia 2014 roku Rada Nadzorcza, zgodnie z postanowieniami statutu Spółki, podjęła uchwały o wyborze podmiotu, który dokona przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej IDEON sporządzonego według stanu na dzień 30 czerwca 2014 roku oraz badania jednostkowego Spółki i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej IDEON sporządzonego według stanu na dzień 31 grudnia 2014 roku.

Wybrano firmę Misters Audytor Adviser sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie przy ul. Wiśniowej 40/5, wpisaną do Rejestru Przedsiębiorców prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla M. ST Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000375656. Firma ta przeprowadziła przegląd jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za I półrocze 2014 roku i za 2014 rok.

Przeglądu i badania dokonano zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości i Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej.

Data zawarcia umowy	Zakres badania	Okres realizacji umowy	Wynagrodzenie (w PLN netto)
29.07.2014r.	Przegląd sprawozdania finansowego sporządzonego wg stanu na dzień 30.06.2014r.	do 25.08.2014r.	13 700,00
29.07.2014r	Przegląd skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego na dzień 30.06.2014r.	do 27.08.2015r.	17 600,00
29.07.2014r	Sprawozdanie finansowe sporządzone wg stanu na dzień 31.12.2014r.	do 16.03.2015r.	10 000,00
29.07.2014r	Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzonego na dzień 31.12.2014r.	do 16.03.2015r.	13 100,00

2.03.2015r	Aneks przedłużający do 30 kwietnia 2015 r badanie
	sprawozdań finansowych: jednostkowego i	do 30.04.2015r.
	skonsolidowanego

Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej (których wartość stanowi co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta):

Emitent i Pozostałe Spółki z Grupy Kapitałowej IDEON nie biorą udziału w żadnym postępowaniu toczącym się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, których wartość stanowiłaby co najmniej 10% kapitałów własnych kapitałów własnych Jednostki dominującej.

Informacje o umowach znaczących dla działalności emitenta, w tym znanych emitentowi umowach zawartych pomiędzy akcjonariuszami (wspólnikami) oraz umowach ubezpieczenia, współpracy lub kooperacji;

Na skutek ograniczenia działalności handlowej oraz działań restrukturyzacyjnych jak również windykacyjnych jakie toczyły się wobec spółki w okresie sprawozdawczym, emitent nie miał możliwości prowadzenia działalności w skali umożliwiającej podpisanie kontraktów uważanych za znaczące dla jego działalności.

Wskazanie akcjonariuszy posiadających, bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne, co najmniej 5 % w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu emitenta, wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu;

Według stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku jedynym akcjonariuszem posiadającym 5% akcji IDEON S.A. jest CMS Spółka Akcyjna z siedzibą w Katowicach. Pozostałe akcje są rozproszone wśród akcjonariuszy, z których żaden nie przekroczył progu 5%, powyżej którego jest zobowiązany do zawiadomienia Spółki i Komisji Nadzoru Finansowego.

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania akcjonariat Ideon S.A. przedstawia się następująco:

Akcjonariusz	Ilość posiadanych akcji	Udział w kapitale zakładowy	Udział w głosach na WZ
CMS S.A. w Katowicach	45 044 507	13,11%	13,11%
Pozostali (<5% głosów na WZA)	298 446 274	86,89%	86,89%
Łącznie - liczba akcji Emitenta	343 490 800	100,00°%	100,00%

19

W dniu 30.01.2015r Sąd zarejestrował w KRS emisję akcji serii A2 (19 szt.). Akcje objęła osoba fizyczna. Podniesienie ma na celu umożliwienie przeprowadzenia revers split akcji spółki do wartości 100 zł.

Charakterystyka zewnetrznych i wewnetrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa emitenta oraz opis perspektyw rozwoju działalności emitenta co najmniej do końca roku obrotowego następującego po roku obrotowym, za który sporządzono sprawozdanie finansowe zamieszczone W raporcie rocznym, z uwzględnieniem elementów strategii rynkowej przez niego wypracowanej;

Spółka zmuszona była do skorygowania założeń i celów w zakresie dotychczasowej strategii oraz perspektyw rozwoju.

Dalsze istnienie i prowadzenie działalności operacyjnej Spółki uzależnione jest od powodzenia procesu restrukturyzacji zadłużenia. Po głosowaniu wierzycieli, którzy odrzucili propozycje zmian warunków układowych Spółka czeka na postanowienie Sądu w sprawie upadłości. W związku ze zmianami – wprowadzeniem nowego prawa restrukturyzacyjnego – Zarząd planuje wniesienie wniosku i procedowanie na podstawie nowego prawa. Spółka wnioskować będzie o konwersję zadłużenia na akcje.

Dopiero powodzenie tego procesu pozwoli Spółce na przedstawienie nowej strategii działania, uwzględniającego dotychczasowe doświadczenie oraz posiadane koncesje na handel energią elektryczną i na handel gazem.

Podpisy Członków Zarządu:

Ireneusz Król - Prezes Zarządu

Mariusz Jabłoński - Wiceprezes Zarządu