Accor

Capital/Financing Update • Oct 23, 2019

Information réglementée LE 23 OCTOBRE 2019

Les investisseurs obligataires plébiscitent une nouvelle fois le modèle économique d'Accor et son profil de crédit

Accor a procédé aujourd'hui avec succès au placement d'une émission hybride perpétuelle d'un montant de 500 millions d'euros, assortie d'un coupon de 2.625%.

La sursouscription de l'opération d'environ 6 fois, reflète la confiance renouvelée des investisseurs, qui ont une nouvelle fois plébiscité le modèle économique du Groupe, son potentiel de croissance et son profil de risque attractif.

Le produit de cette émission sera dédié au remboursement de l'obligation hybride existante remboursable à partir de juin 2020, pour laquelle une offre de rachat a été lancée et restera ouverte jusqu'au mardi 29 octobre 2019.

Les titres de cette nouvelle obligation hybride perpétuelle ont une première option de remboursement au gré de la Société au 30 avril 2025, et porteront un coupon de 2.625% jusqu'à cette date. Ils seront subordonnés à toute dette senior et, conformément aux normes IFRS, seront comptabilisés en fonds propres. Ils bénéficieront d'un traitement intermédiaire de la part de Standard & Poor's et Fitch, 50% des titres seront comptabilisés en fonds propres.

Citi & Crédit Agricole CIB ont agi en tant que coordinateurs et teneurs de livre de l'émission hybride. Barclays, BNP Paribas, HSBC, MUFG, Natixis, NatWest Markets et Société Générale Corporate & Investment Banking ont agi en tant que Chefs de file associés et teneurs de livre.

A PROPOS DE ACCOR

Accor est un leader mondial de l'hospitalité augmentée, qui propose des expériences uniques dans 4 900 hôtels et résidences implantés dans 110 pays. Depuis plus de 50 ans, tout le savoir-faire hôtelier de Accor s'illustre à travers une collection incomparable de marques, du luxe à l'économique, adossées à l'un des programmes de fidélité les plus attractifs au monde.

Plus que des nuits d'hôtel, Accor propose à ses clients de nouveaux modes de vie, de nouvelles façons de travailler et de se divertir, qui associent restauration, vie nocturne, bien-être ou coworking. Le Groupe propose également des solutions digitales qui maximisent la distribution, optimisent l'exploitation hôtelière et enrichissent l'expérience client.

Accor est pleinement engagé dans une démarche de développement durable et agit concrètement en faveur de la planète et des communautés locales au travers de son programme Planet 21 – Acting Here, et du fonds de dotation Accor Solidarity qui s'attache à permettre aux populations défavorisées d'accéder à l'emploi par le biais de la formation professionnelle.

Accor SA est une société cotée sur Euronext Paris (Code ISIN : FR0000120404) et sur le marché OTC aux États-Unis (Code : ACRFY). Pour plus d'informations, rendez-vous sur accor.com, ou rejoignez-nous et suivez-nous sur Twitter et Facebook.

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