Accor — Capital/Financing Update 2014

Jan 31, 2014

Large succès du lancement d'une émission obligataire

750 millions d'euros à 7 ans, coupon annuel de 2.625%

Accor a procédé aujourd'hui avec succès au placement d'une émission obligataire à 7 ans, d'un montant de 750 millions d'euros, et assortie d'un coupon de 2.625%.

Malgré un contexte de marché instable, le carnet d'ordres s'est élevé à plus 3 milliards d'euros, soit une sursouscription supérieure à 6 fois le placement initialement prévu, permettant une exécution rapide, un coupon très favorable, et une émission finale de 750M€.

Cette opération reflète la très bonne qualité de la signature de Accor, et la confiance des investisseurs. Elle permet au Groupe d'allonger la maturité moyenne de sa dette tout en diminuant sensiblement son coût moyen de financement.

La dette à long terme de Accor est notée BBB- par Standard & Poor's et Fitch Ratings.

Société Générale Corporate & Investment Banking a agi en tant que Coordinateur et teneur de livre de l'opération, à laquelle Crédit Agricole CIB, HSBC, Natixis et UBS Investment Bank ont participé en tant que chefs de file associés et teneurs de livre.

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Accor, premier opérateur hôtelier mondial, leader en Europe est présent dans 92 pays avec plus de 3 600 hôtels et 460 000 chambres. Fort d'un large portefeuille de marques, avec Sofitel, Pullman, MGallery, Grand Mercure, Novotel, Suite Novotel, Mercure, Adagio, ibis, ibis Styles, ibis budget et hotelF1, Accor propose une offre étendue, allant du luxe à l'économique. Avec plus de 160 000 collaborateurs sous enseignes Accor à travers le monde, le Groupe met au service de ses clients et partenaires son savoir-faire et son expertise acquis depuis 45 ans.

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