AI assistant
ABILITY — Annual Report 2019
Jul 2, 2019
52039_rns_2019-07-02_8f499033-b0c4-4be7-ba40-fff31443200d.pdf
Annual Report
Open in viewerOpens in your device viewer
股票代碼:2374
==> picture [495 x 113] intentionally omitted <==
一百零七年度年報
刊印日期:中華民國一百零八年五月二日 年報查詢網址:公開資訊觀測站:http://mops.twse.com.tw 本公司網址:http://www.abilitycorp.com.tw
������
����������������������������������� ������������������������������������� ������������������������������������� ������������������������������������� ��������
������
==> picture [469 x 325] intentionally omitted <==
----- Start of picture text -----
����������� ����
� �� ����
���������������
��������
���������� �
�� ��
���� �� � ���
������
����
����� �� �� �� ��
��
���� �� �� �� ��
����
��� ��
�� ���
����
���� �
���������
� ����
���� ���������� �����
�
������������ �������
����� ��
----- End of picture text -----
目 錄
壹、致股東報告書 ............................................................................................................................. 1 一、一百零七年年度營業結果 ................................................................................................. 1 二、一百零八年度經營發展計劃 ............................................................................................. 2 三、受到外部競爭環境、法規環境及總體經濟環境之影響 ................................................. 2 貳、公司簡介 ..................................................................................................................................... 3 一、設立日期 ............................................................................................................................. 3 二、公司沿革 ............................................................................................................................. 3 參、公司治理報告 ............................................................................................................................. 4 一、公司組織 ............................................................................................................................. 4 二、董事(含獨立董事)、總經理、副總經理、協理、各部門及分支機構主管資料 .......... 5 三、公司治理運作情形 ........................................................................................................... 16 四、會計師公費資訊 ............................................................................................................... 38 五、更換會計師資訊 ............................................................................................................... 38 六、公司之董事長、總經理、負責財務或會計事務之經理人,最近一年內曾任職於簽 證會計師所屬事務所或其關係企業者 ........................................................................... 38 七、最近年度及截至年報刊印日止董事、經理人及持股比例超過百分之十之股東股權 移轉及股權質押變動情形 ............................................................................................... 39 八、持股比例占前十名之股東相互間為財務會計準則公報第六號關係人或為配偶、二 親等以內之親屬關係之資訊 ........................................................................................... 40 九、公司、公司之董事、經理人及公司直接或間接控制之事業對同一轉投資事業之持 股數,並合併計算綜合持股比例 ................................................................................... 41 肆、募資情形 ................................................................................................................................... 42 一、資本及股份 ....................................................................................................................... 42 二、公司債辦理情形 ............................................................................................................... 46 三、特別股辦理情形 ............................................................................................................... 46 四、海外存託憑證辦理情形 ................................................................................................... 46 五、員工認股權憑證辦理情形 ............................................................................................... 46 六、限制員工權利新股辦理情形 ........................................................................................... 47 七、併購或受讓他公司股份發行新股辦理情形 ................................................................... 49 八、資金運用計畫執行情形 ................................................................................................... 49 伍、營運概況 ................................................................................................................................... 50 一、業務內容 ........................................................................................................................... 50 二、市場及產銷概況 ............................................................................................................... 58 三、從業員工 ........................................................................................................................... 62 四、環保支出資訊 ................................................................................................................... 63 五、勞資關係 ........................................................................................................................... 63 六、重要契約 ........................................................................................................................... 67 陸、財務概況 ................................................................................................................................... 68 一、最近五年度簡明資產負債表及綜合損益表 ................................................................... 68 二、最近五年度財務分析 ....................................................................................................... 72 三、最近年度財務報告之審計委員會審查報告 ................................................................... 75 四、最近年度之合併財務報告 ............................................................................................... 76
五、最近年度之個體財務報告 ............................................................................................... 76 六、公司及其關係企業最近年度及截至年報刊印日止,如有發生財務週轉困難情事, 對公司財務狀況之影響 ................................................................................................... 76 柒、財務狀況及財務績效之檢討分析與評估風險事項 ............................................................... 77 一、財務狀況 ........................................................................................................................... 77 二、財務績效 ........................................................................................................................... 78 三、現金流量 ........................................................................................................................... 79 四、最近年度重大資本支出對財務業務之影響 ................................................................... 79 五、最近年度轉投資政策、其獲利或虧損之主要原因、改善計畫及未來一年投資計畫79 六、最近年度及截至年報刊印日止之風險事項分析評估 ................................................... 80 七、其他重要事項 ................................................................................................................... 82 捌、特別記載事項 ........................................................................................................................... 83 一、關係企業相關資料 ........................................................................................................... 83 二、最近年度及截至年報刊印日止,私募有價證券辦理情形 ........................................... 83 三、最近年度及截至年報刊印日止,子公司持有或處分本公司股票情形 ....................... 83 四、其他必要補充說明事項 ................................................................................................... 83 玖、最近年度及截至年報刊印日止發生證交法第三十六條第二項第二款所定對股東權益或 證券價格有重大影響之事項 ................................................................................................... 83
壹、致股東報告書
各位股東女士、先生:
一、一百零七年度營業結果
一 ( ) 營業成果:
佳能核心業務數位影像產品,今年在 360 度相機、監控式攝影機 均有新產品推出,也利用新產品爭取到新客戶,同時拓展與既有客戶 的合作領域。惟主營業務數位相機市場需求持續下滑,主要品牌出貨 遞延影響,使營運規模縮減,影響獲利表現。結算民國 107 年全年度 合併營業收入為新台幣 7,635,028 仟元,相較民國 106 年度衰退約三 成,營業損失為新台幣 739,861 仟元,稅後淨損歸屬於母公司為新台 幣 463,048 仟元,每股虧損 1.64 元。
展望未來,全球景氣充滿不確定性,消費性電子產品市場也處於 非常嚴苛挑戰。企業要永續經營,必須具備相當的競爭力,與面對挑 戰的創新能力。佳能繼續致力轉型業務發展,並持續優化經營體質, 改善資本結構與現金流量,同時積極調整整體成本結構,我們將盡最 大能力提升股東權益,與股東、客戶及員工分享經營績效。
( 二 ) 研究發展狀況:
面對各型態行動裝置的推陳出新,公司在產品規劃和研發技術的 方向及競爭主軸上,除了著重在高影像品質的定位,高倍率光學變 焦、提升動態影像品質、影像處理速度、電子防手震技術與 8K 高畫 質影像等要求之外,並針對市場各個族群的消費需求,繼續深耕 360 度環景相機,並結合虛擬實境(VR)、擴增實境(AR)、人工物聯網(AIOT) 等相關應用,開發深度攝像機模組,無論是在影像擷取模組上的開 發、軟體 & APP 等影像演算法的精進與硬體架構佈局上,皆已投入 相當研發資源且取得具體的成效。
未來將持續由光學鏡頭的研發配合供應鏈合作關係,並整合人工智慧 技術,建立垂直整合的優勢。在攝像擷取模組產品技術上,朝高階及 更薄型化方向發展,模組的應用除了安控、車用、機器視覺以外,本 公司將投入更多的資源在搭載攝像模組的系統運用開發及相關的技術 投資。
1
二、一百零八年度經營發展計劃 :
近年來使用者愈來愈重視資訊安全,前端運算的運用避免了最具爭 議的侵犯隱私權問題,5G 時代的來臨及 AI 的應用亦將帶動 AIoT 之蓬勃 發展,本公司深耕影像產業多年,為使影像產業擴大運用,仍將秉持在 光機電整合及核心影像處理等技術基礎上,持續擴大新產品應用及新商 業模式之開創,強化核心價值與架構起具競爭優勢的關鍵零組件產業鏈 結構,持續發展與影像相關的多元產品及產業領域為經營主軸。
三、受到外部競爭環境、法規環境及總體經濟環境之影響
本公司因應全球經濟與環保趨勢變化及為滿足客戶需求,整合品質、 環境、安衛與資訊安全等管理系統,除符合歐盟三大環保指令 (RoHS/WEEE/ErP)外,亦取得客戶綠色產品(Green Product, GP)的符合性稽 核證書。利用企業體質與競爭力的增長,展開產品綠色設計、精實生 產、碳足跡盤查、資安防護等各項活動,並對供應商全面宣導與管理。 公司響應綠色環保潮流,為企業邁向永續發展朝節能減碳之目標而努 力,善盡社會責任即為地球善盡一份心力。
感謝各位股東女士、先生對佳能企業的支持,敬祝各位身體健康、萬事如 意!
敬祝各位股東 身體健康,萬事如意 !
==> picture [192 x 45] intentionally omitted <==
==> picture [38 x 39] intentionally omitted <==
-2-
貳、公司簡介
一、設立日期
中華民國五十四年五月二十一日
二、公司沿革
能率集團總裁董烱熙先生於民國五十四年取得日本佳能計算機代理權,開展佳能 企業的通路銷售事業。除了集團企業壯大成長外,更成就周邊廠商無數。
民國六十六年創下普通紙影印機銷售高潮,突破業界各家代理商每年台數業績。 其後十年隨著事務資訊產品發展陸續引進電子式打字機、資料縮影系統、印表機、數 位交換機、辦公傢俱、彩色影印機等先進產品,在業界都有執牛耳之表現。
民國八十年整合內部組織設事業體制經營,民國八十二年日商佳能株式會社正式 成為本公司股東之一,民國八十四年元月十六日股票掛牌上市為本公司踏入經營的另 一個里程碑。
民國九十二年元月一日合併銓訊科技股份有限公司,銓訊科技為當時生產網路相 機最大廠並邁入數位相機新產品領域。自此,佳能正式邁入生產的新紀元,並正式將 事業版圖區分為通路事業、光電事業、轉投資事業,以專業經理人負責相機製造事 業、與原始家族之通路代理事業,共同為創造企業豐碩的利潤而努力。
民國九十六年九月透過能率集團大股東與華碩電腦股份有限公司(華碩)換股進行策 略聯盟,雙方將整合資源,擴大經營其他光學產品市場規模,並使公司在數位影像產 品及上游的光學領域,有更寬廣的發展空間。
同年八月,公司將原始家族代理及租賃事業的通路事業本部,營業讓與公司之全 資子公司佳能國際租賃;隨後十一月,公司並將佳能國際租賃獨立分割出售給能率集 團家族。
綜觀公司重要里程碑,公司從九十二年合併銓訊科技,到九十六年割售佳能家族 原始事務機器通路事業以後,從商業模式、產品策略、到經營方向、甚至大股東結 構,已經全然從傳統家族企業,轉型為專業經理人治理的影像產品的設計代工大廠, 也充分實踐了深耕本業,專注數位影像產品專業設計代工製造 (DMS),並在全球數位 相機設計代工領域穩住一席之地。
3
參、公司治理報告
一、公司組織
一 ( ) 組織系統圖
- 組織結構
==> picture [461 x 336] intentionally omitted <==
----- Start of picture text -----
股東大會
審計委員會
董事會
薪資報酬委員會
稽核室
董事長
總經理
光 營 影 影 產 影 製 品 財 資
學 運 像 像 品 像 造 管 會 訊
中 中 系 產 技 模 中 中 處 科
心 心 統 品 術 組 心 心 技
事 事 研 事 處
業 業 發 業
處 處 中 處
心
----- End of picture text -----
2.各主要部門所營業務
| 部門名稱 | 工作職掌 |
|---|---|
| 光學中心 | 光學鏡頭技術策略規劃與執行。 |
| 營運中心 | 公司產銷營運資源整合、物料之採購與成本之計劃與管理及人資、行政規 劃與執行。 |
| 影像系統事業處 | 數位影像及周邊產品行銷、業務開發等相關業務。 |
| 影像產品事業處 | 數位相機及周邊產品行銷、業務開發等相關業務。 |
| 產品技術研發中心 | 前瞻性與創新技術研究開發,先導產品開發及支援各業務單位之產品研 發。 |
| 影像模組事業處 | 綜理光學攝像元件與模組之研發、產品規劃及行銷。 |
| 製造中心 | 綜理公司產品製程、製造規劃與管理。 |
| 品管中心 | 開發、生產之品保及建立、維持與改善,售後客服。 |
| 財會處 | 負責公司財務、會計規劃與執行。 |
| 資訊科技處 | 負責資訊發展目標與策略,電腦資訊系統之開發、建置、管理及資訊安全 之推廣與維護。 |
4
| 108年4月16日 | 具配偶或二親 等以內關係之 其他主管、董 事或監察人 |
關係 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 姓名 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||
| 職稱 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | ||
| 目前兼任本公司及 其他公司之職務 |
董事長:佳能投資(股)、ABILITY ENTERPRISE (BVI) CO.,LTD.、 VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC.、東莞能率科技(有)、九江銓 訊電子(有)、東莞銓訊電子(有)、 一品光學工業(股)、奇卓科技(股) 董事:VIEWQUEST TECHNOLOGIES(US). 、能率壹創業投資(股) 獨立董事:好德科技(股) 薪酬委員:飛捷科技(股) |
無 | 董事:VIEWQUEST TECHNOLOGIES(US) 、九江銓訊電子(有)、東莞銓訊電 子(有) 佳能企業(股)顧問 |
無 | 無 | ||
| 主要經 (學)歷 |
銓訊科技(股)總經理 佳能企業(股)董事長兼總經理 淡江大學管理碩士 台灣大學電機工程學士 |
無 |
佳能企業(股)影像系統暨產品事業 處副總經理 美國紐約州立大學電機工程碩士 台灣大學電機工程學士 |
無 |
佳能企業(股)產品研發中心 副總經理 台灣大學資訊工程學碩士 |
||
| 利用他人名 義持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| 配偶、未成年子 女現在持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.09 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 股數 | 249,524 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| 現在持有股數 | 持股 比率 (%) |
0.43 | 0.58 | 0.05 | 0.58 | 0.10 | |
| 股數 | 1,209,093 | 1,650,000 | 150,523 | 1,650,000 | 291,159 | ||
| 選任時持有股份 | 持股 比率 (%) |
0.36 | 0.08 | 0.00 | 0.08 | 0.00 | |
| 股數 | 1,029,129 | 225,000 | 0 | 225,000 | 0 | ||
| 初次 選任 |
日期 | 96.10.03 | 105.06.29 | 96.10.03 | 105.06.29 | 105.06.29 | |
| 任期 | 三 | 三 | 三 | 三 | 三 | ||
| 選任日期 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | ||
| 性別 | 男 | ─ | 男 | ─ | 男 | ||
| 姓名 | 曾明仁 | 巨全投資 股份有限 公司 |
代表人: 蔡文彬 |
巨全投資 股份有限 公司 |
代表人: 周政威 |
||
| 國籍 或註 |
冊地 | 中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
|||
| 職稱 | 董事長 | 董事 | 董事 |
| 具配偶或二親 等以內關係之 其他主管、董 事或監察人 |
關係 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 姓名 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | |
| 職稱 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | |
| 目前兼任本公司及 其他公司之職務 |
無 | 董事長:應華精密科技(股)、應華 工業(股)、能率影業(股)、影一製 作所(股)、佳能艾銳(股) 副董事長:能率網通(股) 董事:佳能國際(股)、台芝國際 (股)、台灣三洋電機(股)、捷邦國 際科技(股)、精能光學(股)、能率 壹創業投資(股)、宏羚(股) 監察人:松靖國際(股) 薪酬委員:泰山企業 |
無 | 董事:能率網通(股)、應華精密科 技(股)、芯鼎科技(股) |
無 | 董事長:新應材(股)、芯鼎科技(股) 董事:凌陽科技(股)、宏陽科技(股) 、佳能企業(股) 法人董事:強茂(股) 獨立董事:科嘉(開曼)(股)、映泰 (股) 監察人:熒茂光學(股) 法人代表監察人:一品光學工業 (股) |
|
| 主要經 (學)歷 |
無 |
應華精密科技(股)董事長 New Jersey Institute of Technology 資訊系碩士 |
無 |
西班牙IESE商學院工商管理學 碩士 |
無 |
台灣大學國際企業管理碩士 成功大學航空太空工程學系 |
|
| 利用他人名 義持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| 配偶、未成年子 女現在持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.03 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 88,548 | 0 | 529 | 0 | 0 | |
| 現在持有股數 | 持股 比率 (%) |
1.47 | 0.00 | 1.47 | 0.00 | 1.92 | 0.00 |
| 股數 | 4,138,544 | 548 | 4,138,544 | 9,996 | 5,433,757 | 0 | |
| 選任時持有股份 | 持股 比率 (%) |
0.10 | 0.00 | 0.10 | 0.00 | 1.12 | 0.00 |
| 股數 | 288,544 | 0 | 288,544 | 0 | 3,163,799 | 0 | |
| 初次 選任 |
日期 | 105.06.29 | 87.05.26 | 105.06.29 | 105.06.29 | 99.06.17 | 99.06.17 |
| 任期 | 三 | 三 | 三 | 三 | 三 | 三 | |
| 選任日期 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | |
| 性別 | ─ | 男 | ─ | 男 | ─ | 男 | |
| 姓名 | 應華精密 科技股份 有限公司 |
代表人: 董俊仁 |
應華精密 科技股份 有限公司 |
代表人: 黃立安 |
凌旭投資 (股)公司 |
代表人: 詹文雄 |
|
| 國籍 或註 |
冊地 | 中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
|||
| 職稱 | 董事 | 董事 | 董事 |
| 具配偶或二親 等以內關係之 其他主管、董 事或監察人 |
關係 | 無 | 無 | 無 |
|---|---|---|---|---|
| 姓名 | 無 | 無 | 無 | |
| 職稱 | 無 | 無 | 無 | |
| 目前兼任本公司及 其他公司之職務 |
飛捷科技(股)公司董事長 | 敦陽科技(股)公司董事 弘諺科技(股)公司董事長 好德科技(股)公司董事長 台林電通(股)公司董事 飛捷科技(股)公司獨立董事 |
倚強科技(股)公司董事長 | |
| 主要經 (學)歷 |
北京大學光華管理學院 政治大學企家班 台灣大學電機工程學系 海通電腦公司副理 |
敦陽科技(股)副董事長兼策略長 弘諺科技(股)董事長 好德科技(股)董事長 台林電通(股)董事 台灣大學電機工程學系 |
誠創科技(股)財務長 泰鼎尖端科技(股)財務長 聯華電子(股)財務經理 兆豐金控交通銀行新加坡分行財 務主管 宏森光電(股)監察人 凌巨科技(股)監察人 加州州立大學企管碩士 國立政治大學財務金融學系 |
|
| 利用他人名 義持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | |
| 配偶、未成年子 女現在持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | |
| 現在持有股數 | 持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | |
| 選任時持有股份 | 持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | |
| 初次 選任 |
日期 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 |
| 任期 | 三 | 三 | 三 | |
| 選任日期 | 105.06.29 | 105.06.29 | 105.06.29 | |
| 性別 | 男 | 男 | 男 | |
| 姓名 | 林大成 | 陳國鴻 | 呂健民 | |
| 國籍 或註 |
冊地 | 中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
| 職稱 | 獨立 董事 |
獨立 董事 |
獨立 董事 |
- 法人股東之主要股東(其持股比例占前十名及其持股比例)
| 法人股東名稱 | 法人股東之主要股東 (其持股比例占前十名) |
持股比例 (%) |
|---|---|---|
| 巨全投資股份有限公司 | 曾明仁 | 20.00 |
| 曾訪軒 | 60.00 | |
| 林惠芬 | 20.00 | |
| 應華精密科技股份有限公司 | 能率投資股份有限公司 | 22.23 |
| 佳能企業股份有限公司 | 12.88 | |
| 台芝國際股份有限公司 | 1.13 | |
| 郭菁松 | 1.04 | |
| 花旗託管DFA 新興市場核心證券投資專戶 | 0.80 | |
| 花旗託管次元新興市場評估基金投資專戶 | 0.77 | |
| 應華工業股份有限公司 | 0.73 | |
| 哲銨整合行銷有限公司 | 0.73 | |
| 葉詠雄 | 0.70 | |
| 匯豐託管摩根士丹利國際有限公司專戶 | 0.68 | |
| 凌旭投資股份有限公司 | 凌陽科技股份有限公司 | 100.00 |
- 2.上述法人股東之主要股東為法人者其主要股東
| 法 人 股 東 名 稱 | 法人股東之主要股東 (其持股比例占前十名) |
持股比例 (%) |
|---|---|---|
| 能率投資股份有限公司 | 恒能投資股份有限公司 | 19.92 |
| 佳奈投資股份有限公司 | 19.27 | |
| 佳美投資股份有限公司 | 7.18 | |
| 董怡奈 | 7.14 | |
| 倢士恩投資股份有限公司 | 5.37 | |
| 董登紀子 | 5.52 | |
| 凱雋投資股份有限公司 | 5.22 | |
| 董怡佳 | 4.80 | |
| 力天世紀股份有限公司 | 4.15 | |
| 亞成國際投資股份有限公司 | 3.17 | |
| 應華工業股份有限公司 | 應華精密科技股份有限公司 | 100.00 |
8
| 法 人 股 東 名 稱 | 法人股東之主要股東 (其持股比例占前十名) |
持股比例 (%) |
|---|---|---|
| 凌陽科技股份有限公司 | 黃洲杰 | 15.67 |
| 劉德忠 | 2.20 | |
| 花旗(台灣)商業銀行受託保管挪威中央銀行 投資專戶 |
1.93 | |
| 遠見科技股份有限公司 | 1.70 | |
| 龔執豪 | 1.39 | |
| 花旗託管波露寧新興市場基金公司專戶 | 1.31 | |
| 李文欽 | 1.18 | |
| 花旗(台灣)商業銀行受託保管次元新興市場 評估基金投資專戶 |
1.11 | |
| 花旗(台灣)商業銀行受託保管DFA 投資多元 集團之新興市場核心證券組合投資專戶 |
1.03 | |
| 大通託管先進星光先進總合國際股票指數 | 0.89 |
9
108 年 4 月 30 日
3. 董事資料
| 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 108 年4月 | 30日 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 條件 姓名 |
是否具有五年以上工作經驗 及下列專業資格 |
符合獨立性情形(註) | 兼任 其他 公開 發行 公司 獨立 董事 家數 |
|||||||||||
| 商務、法 務、財務、 會計或公司 業務所須相 關科系之公 私立大專院 校講師以上 |
法官、檢察官、 律師、會計師或 其他與公司業務 所需之國家考試 及格領有證書之 專門職業及技術 人員 |
商務、法 務、財 務、會計 或公司業 務所須之 工作經驗 |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | ||
| 曾明仁 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 1 | ||
| 蔡文彬 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 | |||
| 周政威 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 | |||
| 董俊仁 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 | ||
| 黃立安 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 | |
| 詹文雄 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 2 | |
| 林大成 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 |
| 陳國鴻 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 1 |
| 呂健民 | 否 | 否 | 是 | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | ˇ | 0 |
-
註:各董事、監察人於選任前二年及任職期間符合下述各條件者,請於各條件代號下方空格中打“�”。
-
(1) 非為公司或其關係企業之受僱人。
-
(2) 非公司之關係企業之董事、監察人(但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董 。
-
事者,不在此限)
-
(3) 非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自 然人股東。
-
(4) 非前三款所列人員之配偶、二親等以內親屬或三親等以內直系血親親屬。
-
(5) 非直接持有公司已發行股份總額百分之五以上法人股東之董事、監察人或受僱人,或持股前五名法人 股東之董事、監察人或受僱人。
-
(6) 非與公司有財務或業務往來之特定公司或機構之董事(理事)、監察人(監事)、經理人或持股百分 之五以上股東。
-
(7) 非為公司或關係企業提供商務、法務、財務、會計等服務或諮詢之專業人士、獨資、合夥、公司或機 構之企業主、合夥人、董事(理事)、監察人(監事)、經理人及其配偶。但依股票上市或於證券商 營業處所買賣公司薪資報酬委員會設置及行使職權辦法第七條履行職權之薪資報酬委員會成員, 不在此限。
-
(8) 未與其他董事間具有配偶或二親等以內之親屬關係。
-
(9) 未有公司法第 30 條各款情事之一。
-
(10)未有公司法第 27 條規定以政府、法人或其代表人當選。
10
| 108年4月16日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 具配偶或二親等以 內 關係之經理人 |
關係 | - | - | - | - | - | - | |
| 姓名 | - | - | - | - | - | - | ||
| 職稱 | - | - | - | - | - | - | ||
| 目前兼任其他公司之職務 | 董事長:佳能投資(股)、ABILITY ENTERPRISE (BVI) CO.,LTD.、 VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC.、東莞能率科技(有)、九江銓訊電 子(有)、東莞銓訊電子(有)、一品光學 工業(股)、奇卓科技(股) 董事:VIEWQUEST TECHNOLOGIES(US). 、能率壹創業投資(股) 獨立董事:好德科技(股) 薪酬委員:飛捷科技(股) |
無 | 無 | 董事:東莞能率科技(有)、九江銓訊 電子(有)、東莞銓訊電子(有) |
無 | 監察人:佳能投資(股),奇卓科技 (股)、東莞能率科技(有) |
||
| 主要經(學)歷 | 銓訊科技(股)總經理 佳能企業(股)董事長兼總經理 淡江大學管理碩士 台灣大學電機工程學士 |
佳能企業(股)產品研發中心 副總經理 台灣大學資訊工程學碩士 |
佳能企業(股)產品研發中心 協理 臺灣工業技術學院電子工程系 |
佳能企業(股)製造中心協理 光武工專電子工程科 |
佳能企業(股)影像產品開發處協理 國立清華大學機械所 |
佳能企業(股)財務行政處 會計資深經理 勤業眾信會計師事務所審計部副理 朝陽科技大學會計系 |
||
| 利用他人名義 持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 股數 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| 配偶、未成年子女 持有股份 |
持股 比率 (%) |
0.09 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | 0.00 | |
| 股數 | 249,524 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||
| 持有股份 | 持股 比率 (%) |
0.43 | 0.10 | 0.00 | 0.03 | 0.01 | 0.02 | |
| 股數 | 1,209,093 | 291,159 |
0 | 74,354 |
27,303 |
59,987 | ||
| 就任 | 日期 |
92.01 | 101.01 | 92.08 | 104.06 | 108.04 | 97.10 | |
| 性別 | 男 | 男 | 男 | 男 | 男 | 男 | ||
| 姓名 | 曾明仁 | 周政威 | 李建明 | 陳建興 | 盧志勇 | 林宏典 | ||
| 國籍 | 中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
中華 民國 |
||
| 職稱 | 董事長 兼總經 理 |
副總 經理 |
協理 | 協理 | 協理 | 財務主 管兼會 計主管 |
| 有無領取來自 | 子公司以外轉 投資事業酬金 |
子公司以外轉 投資事業酬金 |
無 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| A、B、C、D、E、F | 及G等七項總額占稅 後純損之比例 |
財務報告 內所有公 司 |
3.01% | |||||||||
| 本公司 | 3.01% | |||||||||||
| 兼任員工領取相關酬金 | 員工酬勞(G) (註3) | 財務報告內所有 公司 |
股票 金額 |
- | ||||||||
| 現金 金額 |
- | |||||||||||
| 本公司 | 股票 金額 |
- | ||||||||||
| 現金 金額 |
- | |||||||||||
| 退職退休金(F) (註2) |
財務報 告內所 有公司 |
219 | ||||||||||
| 本公司 | 219 | |||||||||||
| 薪資、獎金及 特支費等(E) |
財務報 告內所 有公司 |
13,226 | ||||||||||
| 本公司 | 13,226 | |||||||||||
| A、B、C及D 等四項總額占 稅後純損之比 例 |
財務報 告內所 有公司 |
0.11% | ||||||||||
| 本公司 | 0.10% | |||||||||||
| 董事酬金 | 業務執行費用(D) | 財務報 告內所 有公司 |
501 | |||||||||
| 本公司 | 480 | |||||||||||
| 董事酬勞(C) (註 1、3) |
財務報 告內所 有公司 |
- | ||||||||||
| 本公司 | - | |||||||||||
| 退職退休金(B) | 財務報 告內所 有公司 |
- | ||||||||||
| 本公司 | - | |||||||||||
| 報酬(A) | 財務報 告內所 有公司 |
- | ||||||||||
| 本公司 | - | |||||||||||
| 姓名 | 曾明仁 | 巨全投資股份有限公司 代表人:蔡文彬 |
巨全投資股份有限公司 代表人:周政威 |
應華精密科技股份有限 公司代表人:董俊仁 |
應華精密科技股份有限 公司代表人:黃立安 |
凌旭投資股份有限公司 代表人:詹文雄 |
林大成 | 陳國鴻 | 呂健民 | |||
| 職稱 | 董事長 | 董事 | 董事 | 董事 | 董事 | 董事 | 獨立 董事 |
獨立 董事 |
獨立 董事 |
| 董事姓名 | 前七項酬金總額(A+B+C+D+E+F+G) | 財務報告內所有公司 J |
凌旭投資(股)公司 巨全投資股份有限公司 應華精密科技(股)公司 董俊仁 黃立安 詹文雄 林大成 陳國鴻 呂健民 蔡文彬 |
- | 曾明仁 周政威 | - | - | - | - | - | 12人 | 註1.董事盈餘分配之酬勞是撥付給公司法人非法人代表人。 註2.最近年度實際支付退職退休金金額:無;最近年度費用化退職退休金之提列提撥金額:219仟元。 註3.本公司107年度稅後純損,故107年度依公司章程規定無提撥董事酬勞及員工酬勞金額。 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 本公司 | 凌旭投資(股)公司 巨全投資股份有限公司 應華精密科技(股)公司 董俊仁 黃立安 詹文雄 林大成 陳國鴻 呂健民 蔡文彬 |
- | 曾明仁 周政威 | - | - | - | - | - | 12人 | |||
| 前四項酬金總額(A+B+C+D) | 財務報告內所有公司 I |
凌旭投資(股)公司 巨全投資股份有限公司 應華精密科技(股)公司 曾明仁 蔡文彬 周政威 董俊仁 黃立安 詹文雄 林大成 陳國鴻 呂健民 |
- | - | - | - | - | - | - | 12人 | ||
| 本公司 | 凌旭投資(股)公司 巨全投資股份有限公司 應華精密科技(股)公司 曾明仁 蔡文彬 周政威 董俊仁 黃立安 詹文雄 林大成 陳國鴻 呂健民 |
- | - | - | - | - | - | - | 12人 | |||
| 給付本公司各個董事酬金級距 | 低於2,000,000元 | 2,000,000元(含)~5,000,000元(不含) | 5,000,000元(含)~10,000,000元(不含) | 10,000,000元(含)~15,000,000元(不含) | 15,000,000元(含)~30,000,000元(不含) | 30,000,000元(含)~50,000,000元(不含) | 50,000,000元(含)~100,000,000元(不含) | 100,000,000元以上 | 總 計 |
2. 總經理及副總經理之酬金
107 年 12 月 31 日;單位:仟股;新台幣仟元
| 107 年12 月31日 | 107 年12 月31日 | 107 年12 月31日 | 107 年12 月31日 | ;單位:仟股 | ;單位:仟股 | ;新台幣仟元 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 職稱 | 姓名 | 薪資(A) | 退職退休金(B) (註1) |
獎金及特支費 等等(C) |
員工酬勞金額(D) (註2) |
A、B、C及D 等四項總額占 稅後純損之比 例(%) |
有無領取來 自子公司以 外轉投資事 業酬金 |
|||||||
| 本公司 | 財務報 告內所 有公司 |
本公司 | 財務報 告內所 有公司 |
本公司 | 財務報 告內所 有公司 |
本公司 | 財務報告內所有公 司 |
本公司 | 財務報 告內所 有公司 |
|||||
| 現金金額 | 股票金額 | 現金金額 | 股票金額 | |||||||||||
| 總經理 | 曾明仁 | 5,562 | 5,562 | 219 | 219 | 7,664 | 7,664 | 2,100 | 0 | 2,100 | 0 | 7.48% |
7.48% |
無 |
| 副總經理 | 周政威 |
酬金級距表
| 給付本公司各個總經理及副總經理酬金級距 | 總經理及副總經理姓名 | 總經理及副總經理姓名 |
|---|---|---|
| 本公司 | 財務報告內所有公司E | |
| 低於2,000,000元 | - | - |
| 2,000,000元(含)~5,000,000元(不含) | - | - |
| 5,000,000元(含)~10,000,000元(不含) | 曾明仁 周政威 | 曾明仁 周政威 |
| 10,000,000元(含)~15,000,000元(不含) | - | - |
| 15,000,000元(含)~30,000,000元(不含) | - | - |
| 30,000,000元(含)~50,000,000元(不含) | - | - |
| 50,000,000元(含)~100,000,000元(不含) | - | - |
| 100,000,000元以上 | - | - |
| 總計 | 2人 | 2人 |
註 1.最近年度實際支付退職退休金金額:無;最近年度費用化退職退休金之提列提撥金額:219 仟元。
- 註 2. 本公司 107 年度稅後純損,故 107 年度依公司章程規定無提撥董事酬勞及員工酬勞金額。
14
3. 分派員工酬勞之經理人姓名及分派情形
107 年 12 月 31 日;單位:新台幣仟元
| 107 | 年12月31 | 日;單位:新台幣仟元 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 職稱 | 姓名 | 股票金額(註1) | 現金金額(註1) | 總計 | 總額占稅後純損之比例(%) | |
| 經 理 人 |
總經理 | 曾明仁 | 0 | 3,100 | 3,100 | 1.42% |
| 副總經理 | 周政威 | |||||
| 協理 | 李建明 | |||||
| 協理 | 陳建興 | |||||
| 財務主管 兼 會計主管 |
林宏典 |
註 1:本公司 107 年度稅後純損,故 107 年度依公司章程規定無提撥董事酬勞及員工酬勞金額。
-
(四)分別比較說明本公司及合併報表所有公司於最近二年度支付本公司董事、、總經理 及副總經理酬金總額占個體或個別財務報告稅後純益(損)比例之分析並說明給付酬 金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、經營績效及未來風險之關聯性:
-
最近二年度支付本公司董事、總經理及副總經理酬金總額占個體或個別財務 報告稅後純益(損)比例之分析:
單位:新台幣仟元
| 年度 職稱 |
107年度 | 107年度 | 106年度 | 106年度 |
|---|---|---|---|---|
| 支付酬金總額 | 總額占個體 或個別財務 報告稅後純損 之比例(%) |
支付酬金總額 | 總額占個體 或個別財務 報告稅後純益 之比例(%) |
|
| 董事 | ~~-~~ | ~~-~~ | 3,659 | 1.68 |
| 總經理及副總經理 | 13,445 | 2.90 | 16,282 | 7.48 |
- 說明給付酬金之政策、標準與組合、訂定酬金之程序、經營績效及未來風險 之關聯性。
董事酬勞、總經理及副總經理之薪資酬金經薪酬管理委員會審議,已依法提 請董事會核議。董事酬勞擬訂,已明訂於本公司章程;總經理及副總經理之薪資 酬金則依同業通常水準給付之。
15
三、公司治理運作情形
一 ( )董事會運作情形
最近年度(107 年度至 108 年 5 月 2 日止)董事會開會 8 次(A),董事監察人出列席 情形如下:
| 職稱 | 姓名 | 實際出 (列)席 次數B |
委託出 席次數 |
實際出(列) 席率(%) 【B/A】 |
備註 |
|---|---|---|---|---|---|
| 董事長 | 曾明仁 | 8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 董事 | 巨全投資(股)公司 代表人:蔡文彬 |
8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 董事 | 巨全投資(股)公司 代表人:周政威 |
8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 董事 | 應華精密科技(股)公司 代表人:董俊仁 |
8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 董事 | 應華精密科技(股)公司 代表人:黃立安 |
4 | 2 | 50% | 1050629新任 |
| 董事 | 凌旭投資(股)公司 代表人:詹文雄 |
8 | 0 | 100% | 1050629改選連任 |
| 獨立董事 | 林大成 | 8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 獨立董事 | 陳國鴻 | 7 | 1 | 87.5% | 1050629新任 |
| 獨立董事 | 呂健民 | 8 | 0 | 100% | 1050629新任 |
| 其他應記載事項: 一、董事會之運作如有下列情形之一者,應敘明董事會日期、期別、議案內容、所有獨立 董事意見及公司對獨立董事意見之處理: (一)證券交易法第14條之3所列事項。 召開日期(期別) 議案內容 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 107.8.9 107年第三次 1.簽證會計師之委任案。 2.本公司一百零七年第二季合併財務案。 3.替子公司VQ (BVI)對供應商寧波舜宇光電信息有限公司購 料款項作背書保證案。 4.本公司擬投資奇卓科技股份有限公司乙案。 出席獨立董事無 異議通過。 |
16
| 召開日期(期別) | 議案內容 | 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 |
||
|---|---|---|---|---|
| 107.11.7 107年第四次 |
1.本公司內部稽核主管任命案。 2.本公司「108年度稽核計劃」案。 3.本公司一百零七年第三季合併財務報告。 4.本公司一百零七年度經理人年終獎金及年終績效獎金分 配案。 5.本公司與銀行授信續約相關事宜。 6.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司乙案。 7.民國一百零七年第三季限制員工權利新股註銷減資及訂 定減資基準日案。 |
出席獨立董事無 異議通過。 |
||
| 108.2.21 108年第一次 |
1.替子公司VQ (BVI)對供應商松下電器香港有限公司購料 款項作背書保證案。 2.替子公司VQ (BVI)對供應商凌巨科技股份有限公司購料 款項作背書保證案。 3.本公司之公司東莞銓訊電子有限公司擬資金貸與東莞能 率科技有限公司乙案。 |
出席獨立董事無 異議通過。 |
||
| 108.3.25 108年第二次 |
1.本公司一百零七年度財務報表案。 2.本公司一百零七年度營業報告書。 3.本公司一百零七年度盈餘分派案。 4.評估本公司會計師之獨立性。 5.全面改選本公司董事(含獨立董事)案。 6.本公司『公司章程』修訂案。 7.本公司『取得或處分資產處理程序』修訂案。 8.本公司『背書保證作業程序』修訂案。 9.本公司『資金貸與他人作業程序』修訂案。 10.召開一百零八年度股東常會日期、時間、地點相關事 宜。 11.擬訂一百零八年股東常會受理董事(含獨立董事)提名及 股東提案之受理場所及受理期間。 12.本公司與銀行授信續約相關事宜。 13.「民國一百零七年度內控聲明書」。 |
除第3 案詹文雄 董事建議提高股 利分配。陳國鴻 獨立董事建議以 長久經營,審慎 為主。決議:本 案暫時擱置,待 充分溝通,取得 協議,於之後董 事會再討論,其 餘議案出席獨立 董事無異議通 過。 |
||
| 108.4.16 108年第三次 |
1.提名暨審查董事及獨立董事候選人名單。 2.擬請解除本公司新任董事競業禁止之限制。 3.新任經理人薪資結構與獎酬。 4.本公司一百零八年經理人晉升、績效調薪及薪資校 準案。 5.本公司『處理董事要求之標準作業程序』訂定案。 6.南港不動產處分案。 |
出席獨立董事無 異議通過。 |
17
| 召開日期(期別) 議案內容 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 108.5.2 108年第四次 1.會計師公費案。 2.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司案。 3.本公司與銀行授信續約相關事宜。 4.本公司一百零七年度盈餘分派案。 5.更正提名董事候選人名單。 6.一百零八年度營運計劃。 出席獨立董事無 異議通過。 (一)除前開事項外,其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事 項:無。 二、 董事對利害關係議案迴避之執行情形,應敘明董事姓名、議案內容、應利益迴避原 因以及參與表決情形: |
召開日期(期別) 議案內容 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 108.5.2 108年第四次 1.會計師公費案。 2.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司案。 3.本公司與銀行授信續約相關事宜。 4.本公司一百零七年度盈餘分派案。 5.更正提名董事候選人名單。 6.一百零八年度營運計劃。 出席獨立董事無 異議通過。 (一)除前開事項外,其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事 項:無。 二、 董事對利害關係議案迴避之執行情形,應敘明董事姓名、議案內容、應利益迴避原 因以及參與表決情形: |
召開日期(期別) 議案內容 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 108.5.2 108年第四次 1.會計師公費案。 2.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司案。 3.本公司與銀行授信續約相關事宜。 4.本公司一百零七年度盈餘分派案。 5.更正提名董事候選人名單。 6.一百零八年度營運計劃。 出席獨立董事無 異議通過。 (一)除前開事項外,其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事 項:無。 二、 董事對利害關係議案迴避之執行情形,應敘明董事姓名、議案內容、應利益迴避原 因以及參與表決情形: |
召開日期(期別) 議案內容 所有獨立董事意 見及公司對獨立 董事意見之處理 108.5.2 108年第四次 1.會計師公費案。 2.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司案。 3.本公司與銀行授信續約相關事宜。 4.本公司一百零七年度盈餘分派案。 5.更正提名董事候選人名單。 6.一百零八年度營運計劃。 出席獨立董事無 異議通過。 (一)除前開事項外,其他經獨立董事反對或保留意見且有紀錄或書面聲明之董事會議決事 項:無。 二、 董事對利害關係議案迴避之執行情形,應敘明董事姓名、議案內容、應利益迴避原 因以及參與表決情形: |
|---|---|---|---|
| 日期 | 議案 | 迴避人員 | 執行情形 |
| 107.11.7 | 1.本公司一百零七年度經 理人年終獎金及年終績 效獎金分配案。 |
曾明仁 周政威 林宏典 |
本案由董事長曾明仁、董事周政 威、財務經理林宏典因利害關係 迴避外,其餘出席董事(含獨立董 事)均無異議照案通過。 |
| 108.4.16 | 1.新任經理人薪資結構與 獎酬。 2.本公司一百零八年經理 人晉升、績效調薪及薪 資校準案。 |
曾明仁 周政威 林宏典 |
本案由董事長曾明仁、董事周政 威、財務經理林宏典因利害關係迴 避外,其餘出席董事(含獨立董事) 均無異議照案通過。 |
| 三、當年度及最近年度加強董事會職能之目標(例如設立審計委員會、提昇資訊透明度 等)與執行情形評估: 1.自105年6月29日設立審計委員會,負責執行相關法令所規定之監察人職權。 2.本公司設有專人負責每月營收及重大訊息之揭露並依規定輸入公開資訊觀測站。 3.本公司設有發言人及代理發言人,利害關係人可藉此當作溝通管道。 4.本公司已制定『董事會議事規則』,加強落實董事會之職能,促進董事會參與決 策良性發展。 5.加強專業知識,本公司董事每年持續進修時數符合主管機關之規定,且鼓勵董事 會相關成員參加各項專業課程,持續充實新知,以保持其專業優勢與能力。 |
18
(二)審計委員會運作情形資訊
最近年度(107 年度至 108 年 5 月 2 日止) 審計委員會開會 6 次(A),獨立董事出列 席情形如下:
| 職稱 | 姓名 | 實際出席 次數(B) |
實際出席 次數(B) |
委託 出席 次數 |
實際出席率 (%)(B/A) |
備註 | 備註 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 獨立董事 | 林大成 | 6 | 0 | 100% | 105.06.29新任 | |||
| 獨立董事 | 陳國鴻 | 6 | 0 | 100% | 105.06.29新任 | |||
| 獨立董事 | 呂健民 | 6 | 0 | 100% | 105.06.29新任 | |||
| 其他應記載事項: 一、審計委員會之運作如有下列情形之一者,應敘明董事會日期、期別、議案內容、審計 委員會決議結果以及公司對審計委員會意見之處理: (一)證券交易法第14 條之5 所列事項: 召開日期(期別) 議案內容 審計委員會決 議結果 公司對審計委員 會意見之處理 107.8.9 第一屆第十二次 1.簽證會計師之委任案。 2.本公司一百零七年第二季合併財務案。 3.本公司擬投資奇卓科技股份有限公司乙案。 全體出席委員 同意通過。 全體出席董事無 異議通過。 107.11.7 第一屆第十三次 1.本公司內部稽核主管任命案。 2.本公司「108年度稽核計劃」案。 3.本公司一百零七年第三季合併財務報告。 全體出席委員 同意通過。 全體出席董事無 異議通過。 108.3.25 第一屆第十四次 1.本公司一百零七年度財務報表案。 2.本公司一百零七年度營業報告書案。 3.本公司一百零七年度盈餘分派案。 4.評估本公司會計師之獨立性。 5.本公司『取得或處分資產處理程序』修訂案。 6.本公司『背書保證作業程序』修訂案。 7.本公司『資金貸與他人作業程序』修訂案。 8.「民國一百零七年度內聲明書」。 全體出席委員 同意通過。 除第3 案,決議 本案暫時擱置, 待充分溝通,取 得協議,於之後 董事會再討論, 其餘議案全體出 席董事無異議通 過。 108.5.2 第一屆第十五次 1.本公司一百零八年第一季合併財務報表。 2.本公司委任會計師年度公費案。 全體出席委員 同意通過。 全體出席董事無 異議通過。 (二)除前開事項外,其他未經審計委員會通過,而經全體董事三分之二以上同意之議 決事項:無。 二、獨立董事對利害關係議案迴避之執行情形:無。 三、獨立董事與內部稽核主管及會計師之溝通情形: (一)歷次獨立董事、監察人與內部稽核主管溝通情形摘要: |
||||||||
| 溝通日期 | 溝通形式 | 溝通事項 | 溝通結果 | |||||
| 107.11.7 | 會議 | 108年度稽核計劃討論案。 | 尚無重大需修正項目。 |
19
| 溝通日期 | 溝通日期 | 溝通形式 | 溝通事項 | 溝通事項 | 溝通結果 |
|---|---|---|---|---|---|
| 108.3.25 | 會議 | 「民國一百零七年度內控聲明 書」,討案。 |
尚無重大需修正項目。 | ||
| (二)獨立董事與會計師之溝通情形: 本公司之獨立董事,依相關法令規定負有監督財務報導流程之責任,與本公司會 計師維持良好之雙向溝通,並就民國107年度財務報表查核規劃有關事項與會計 師進行溝通彙列如下: |
|||||
| 溝通日期 | 溝通形式 | 溝通事項 | 溝通結果 | ||
| 107.12.20 | 書面往來文件 | 年度查核規劃 -主辦會計師之角色及責任 -查核計劃 -關鍵查核事項之初步看法 -會計師之獨立性 |
1.已知悉,且無其他意 見,並已回函會計師 事務所。 2.如有任何建議或重大發 現,會隨時聯絡主辦 會計師或主辦經理, 安排進一步會談。 |
||
| 108.3.25 | 書面往來文件 及會議討論 |
年度查核總結 -財務報表稿本 -查核之重大發現 -查核報告(包括關鍵查核事項)稿本 -會計師之獨立性 |
1.已知悉,且無其他意 見,並已回函會計師 事務所。 2.107.3.16 會計師及主查 經理,於審計委員會 議及董事會議前進行 重大議題討論及說 明。 |
20
(三)公司治理運作情形及其與上市上櫃公司治理實務守則差異情形及原因
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司治理實務守 則差異情形及 原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 一、公司是否依據「上市上櫃 公司治理實務守則」訂定 並揭露公司治理實務守 則? |
V | 本公司已有訂定「公司治理實務 守則」,並揭露於公開資訊觀測 站及公司網站。 |
尚無重大差異 | |
| 二、公司股權結構及股東權益 | 尚無重大差異 | |||
| (一)公司是否訂定內部作業程 序處理股東建議、疑義、 糾紛及訴訟事宜,並依程 序實施? |
V | (一) 本公司設有發言人、投資者 關係、股務及法務等專責人 員處理股東建議或糾紛等問 題。 |
||
| (二)公司是否掌握實際控制公 司之主要股東及主要股東 之最終控制者名單? |
V | (二)本公司已設有股務專責人 員,隨時掌握董事及經理人 及持股百分之十以上之大股 東實際持股情形。 |
||
| (三)公司是否建立、執行與關 係企業間之風險控管及防 火牆機制? |
V | (三)本公司訂定「子公司營運管 理辦法」、「資金貸與他人 作業程序」、「背書保證作 業程序」及「取得或處份資 產處理程序」等內部管理辦 法建立適當風險控管機制及 防火牆。 |
||
| (四)公司是否訂定內部規範, 禁止公司內部人利用市場 上未公開資訊買賣有價證 券? |
V | (四)本公司已訂定「防範內線交 易之管理控制作業」辦法建 立行為規範及風險控管。 |
21
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司治理實務守 則差異情形及 原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 三、董事會之組成及職責 (一)董事會是否就成員組成擬 訂多元化方針及落實執 行? |
V | (一)依照本公司「公司治理實務 守則」,選任三位獨立董 事,強化董事會職能。其中 董事會成員組成考量多元 化,並就本身運作、營運型 態及發展需求,本公司選舉 董事之標準,包括但不限於 以下二大面向: 1.基本條件與價值:性別、 年齡、國籍及文化等。 2.專業知識與技能:專業背 景(如法律、會計、產 業、財務、行銷或科 技)、專業技能及產業經 歷等。 本公司本屆選任之董事已依 照上述二大面向落實執行, 選任之董事具有財務、科 技、產業、行銷之專業知識 及經歷。 |
尚無重大差異 | |
| (二)公司除依法設置薪資報酬 委員會及審計委員會外, 是否自願設置其他各類功 能性委員會? (三)公司是否訂定董事會績效 評估辦法及其評估方式, 每年並定期進行績效評 估? |
V | V | (二)本公司目前已設置薪資報酬 委員會,並自願性設置審計 委員,尚未有因業務運作之 需要而設置其他各類功能性 委員會。 (三)稽核室依照公司管理辦法 「董事會議事規範」及現行 法規「公開發行公司董事會 議事辦法」內容執行查核, 據知公司目前無董事會績效 評估相關辦法。 |
未來將依公司 內部 發展需 求,謹慎評估 研擬之。 未來將依公司 內部 發展需 求,謹慎評估 研擬之。 |
22
| 評估項目 | 運作情形 | 運作情形 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司治理實務守 則差異情形及 原因 |
||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||||
| (四)公司是否定期評估簽證會 計師獨立性? |
V | (四)依本公司之「公司治理實務 守則」第29 條規定,應定期 (至少一年一次)評估簽證會計 師獨立性及適任性,經本公 司內部自行評估簽證會計師 之獨立性及適任性,並未發 現資誠聯合會計師事務所阮 呂曼玉會計師及曾惠瑾會計 師有可能會影響獨立性之情 事,並要求簽證會計師每年 出具獨立性聲明函;本公司 於已於108年3月25日審計 委員會及董事會審議通過。 |
尚無重大差異 | |||
| 評估項目 | 評估 結果 |
是否符 合獨立 性 |
||||
| 1.會計師是否與本公司 有直接或重大間接財務 利益關係。 |
否 | 是 | ||||
| 2.會計師是否與本公司 或本公司董事有融資或 保證行為。 |
否 | 是 | ||||
| 3.會計師是否與本公司 有密切之商業關係及潛 在僱庸關係。 |
否 | 是 | ||||
| 4.會計師及其審計小組 成員目前或最近二年是 否有在本公司擔任董 事、經理人或審計工作 有重大影響之職務。 |
否 | 是 | ||||
| 5.會計師是否對本公司 提供可能直接影響審計 工作的非審計服務項 目。 |
否 | 是 | ||||
| 6.會計師是否有仲介本 公司所發行之股票或其 他證券。 |
否 | 是 | ||||
| 7.會計師是否有擔任本 公司之辯護人或代表本 公司協調與其他第三人 間發生衝突。 |
否 | 是 | ||||
| 8.會計師是否與本公司 之董事、經理人或對審 計案件有重大影響職務 之人員有親屬關係。 |
否 | 是 | ||||
| 9.會計師是否足以適任 之學經歷檢視。 |
是 | 是 | ||||
23
| 評估項目 | 運作情形 | 運作情形 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司治理實務守 則差異情形及 原因 |
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 四、上市上櫃公司是否設置公 司治理專(兼)職單位或人 員負責公司治理相關事務 (包括但不限於提供董事、 監察人執行業務所需資 料、依法辦理董事會及股 東會之會議相關事 宜、辦理公司登記及變更 登記、製作董事會及股東 會議事錄等)? |
V | 本公司由股務負責公司治理相關 事務,研擬董事會開會議程,並 提供足夠會議資料,以利董事瞭 解相關議案內容。每年依法令期 限召開股東會,於公告期限前將 開會通知書、議事手冊及股東會 議事錄上傳公開資訊觀測站,並 於修訂章程或董事改選後辦理變 更登記。 |
尚無重大差異 | |
| 五、公司是否建立與利害關係 人(包括不限於股東、員 工、客戶及供應商等)溝通 管道,及於公司網站設置 利害關係人專區,並妥適 回應利害關係人所關切之 重要企業社會責任議題? |
V | 本公司視不同狀況設有公共關 係、股務及法務等部門與利害關 係人專責處理及溝通,並於公司 網站上設有公司資訊、公司治 理、企業社會責任、利害關係人 專區及發言人聯絡資訊等供利害 關係人隨時瞭解。 |
尚無重大差異 | |
| 六、公司是否委任專業股務代 辦機構辦理股東會事務? |
V | 本公司委由中國信託商業銀行代 理部辦理股東常會事務。 |
尚無重大差異 | |
| 七、資訊公開 | 尚無重大差異 | |||
| (一)公司是否架設網站,揭露 財務業務及公司治理資 訊? (二)公司是否採行其他資訊揭 露之方式(如架設英文網 站、指定專人負責公司資 訊之蒐集及揭露、落實發 言人制度、法人說明會過 程放置公司網站等)? |
V V |
(一)本公司透過本公司網站 (http://www.abilitycorp.com.t w)隨時揭露相關資訊。 (二)本公司投資者關係、股務 及 法務等部門資訊之蒐集及揭 露工作。 本公司架設中英文網站定期 揭露公司之財務、股務、產 品訊息及社會參與等資訊。 本公司依規定設有發言人。 本公司法人說明會提供本公 司網站 (http://www.abilitycorp.com.t w)現場直播。 |
24
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司治理實務守 則差異情形及 原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 八、公司是否有其他有助於瞭 解公司治理運作情形之重 要資訊(包括但不限於員 工權益、僱員關懷、投資 者關係、供應商關係、利 害關係人之權利、董事及 監察人進修之情形、風險 管理政策及風險衡量標準 之執行情形、客戶政策之 執行情形、公司為董事及 監察人購買責任保險之情 形等)? |
V | (一)員工權益:不定期舉辦勞資 協調會議,並有設立員工申 訴信箱。 (二)僱員關懷:本公司成立職工 福利委員會,辦理各項職工 福利、團體保險事宜。 (三)投資者關係:本公司透過公 司網站提供透明資訊給投資 者,公司之重大事項並登錄 於公開資訊觀測站。 (四)供應商關係:本公司訂定供 應商關係辦法與涉外人員行 為規範準則,以維護與供應 商間之公平交易。 (五)利害關係人之權利:本公司 與往來利害關係人,均依據 契約或相關作業規定履行權 利義務,以維護雙方之合法 權益。 (六)董事進修之情形。 (七)風險管理政策及風險衡量標 準:本公司定期針對各部門 進行內部控制評估作業,偵 知預防性控制,稽核單位協 助審計委員監督公司業務及 內部控制制度之執行,若發 現可能之弊端,可即時啟動 適當之措施,以降低營運風 險。 (八)客戶政策之執行情形。 (九)公司為董事購買責任保險之 情形:本公司已完成投保董 事責任保險。 |
尚無重大差異 | |
| 九、請就臺灣證券交易所股份 有限公司公司治理中心最 近年度發布之公司治理評 鑑結果說明已改善情形, 及就尚未改善者提出優先 加強事項與措施。(未列入 受評公司者無需填列) |
V | 本公司依據公司治理評鑑項目自 評,並就不符評鑑項目參酌公司 實務運作,考量推動的可行性。 |
尚無重大差異 |
25
(四)公司如有設置薪酬委員會,應揭露其組成、職責及運作情形
1.薪資報酬委員會成員資料
| 身分別 | 條件 姓名 |
是否具有五年以上工作經驗 及下列專業資格 |
是否具有五年以上工作經驗 及下列專業資格 |
是否具有五年以上工作經驗 及下列專業資格 |
符合獨立性情形(註1) | 符合獨立性情形(註1) | 符合獨立性情形(註1) | 符合獨立性情形(註1) | 兼任其 他公開 發行公 司薪資 報酬委 員會成 員家數 |
備註 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 商務、法 務 、財 務、會計 或公司業 務所需相 關科系之 公私立大 專院校講 師以上 |
法官、檢察 官、律師、會 計師或其他與 公司業務所需 之國家考試及 格領有證書之 專門職業及技 術人員 |
具有商 務、法 務、財 務、會 計或公 司業務 所需之 工作經 驗 |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | ||||
| 獨立董事 | 林大成 | - | - | V | V | V | V | V | V | V | V | V | 0 | 無 |
| 獨立董事 | 陳國鴻 | - | - | V | V | V | V | V | V | V | V | V | 0 | 無 |
| 獨立董事 | 呂健民 | - | - | V | V | V | V | V | V | V | V | V | 0 | 無 |
-
註 1:各薪酬委員於選任前二年及任職期間符合下述各條件者,請於各條件代號下方空格中打“V”。
-
(1)非為公司或其關係企業之受僱人。
-
(2)非公司或其關係企業之董事、監察人。但如為公司或其母公司、子公司依本法或當地國法令設置之獨立董事者,不在此限。
-
(3)非本人及其配偶、未成年子女或以他人名義持有公司已發行股份總額百分之一以上或持股前十名之自然人股東。
-
(4)非前三款所列人員之配偶、二親等以內親屬或三親等以內直系血親。
-
(5)非直接持有公司已發行股份總額百分之五以上法人股東之董事、監察人或受僱人,或持股前五名法人股東之董事、監察人或受僱人。
-
(6)非與公司有財務或業務往來之特定公司或機構之董事(理事)、監察人(監事)、經理人或持股百分之五以上股東。
-
(7)非為公司或其關係企業提供商務、法務、財務、會計等服務或諮詢之專業人士、獨資、合夥、公司或機構之企業主、合 夥人、董事(理事)、 監察人(監事)、經理人及其配偶。
-
(8)未有公司法第30條各款情事之一。
2.薪資報酬委員會運作情形資訊
-
一、本公司之薪資報酬委員會委員計 3 人。
-
二、第三屆薪酬委員任期:105 年 6 月 29 日至 108 年 06 月 28 日,最近年度 (107 年度至 108 年 5 月 2 日)薪資報酬委員會開會 3 次(A),委員資格及出 席情形如下:
| 職稱 | 姓名 | 姓名 | 實際出席次數 (B) |
委託出席次數 | 委託出席次數 | 實際出席率(%) (B/A)(註) |
實際出席率(%) (B/A)(註) |
備註 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 召集人 | 林大成 | 3 | 0 | 100% | 105.6.29連任 | ||||
| 委員 | 陳國鴻 | 3 | 0 | 100% | 105.6.29連任 | ||||
| 委員 | 呂健民 | 3 | 0 | 100% | 105.6.29新任 | ||||
| 其他應記載事項: 一、董事會是否有不採納或修正薪資報酬委員會建議之事:無。 二、薪資報酬委員會之議決事項,是否有成員反對或保留意見之情事:無。 召開日期(期別) 議案內容 決議結果 公司對薪資報酬 委員會意見 107.5.8 第三屆第四次 1.本公司一百零六年度董事酬勞 金額案。 全體出席委員照 案通過 提董事會由全體 出席董事 107.11.7 第三屆第五次 1.本公司一百零七年度經理人年終 獎金及年終績效獎金分配案。 全體出席委員照 案通過 提董事會由體出 席董事 108.4.16 第三屆第六次 1.新任經理人薪資結構與獎酬案。 2.本公司一百零八年度理人晉升、 績效調薪及薪資校準。 全體出席委員照 案通過 提董事會由全體 出席董事 |
|||||||||
| 召開日期(期別) | 議案內容 | 決議結果 | 公司對薪資報酬 委員會意見 |
||||||
| 107.5.8 第三屆第四次 |
1.本公司一百零六年度董事酬勞 金額案。 |
全體出席委員照 案通過 |
提董事會由全體 出席董事 |
||||||
| 107.11.7 第三屆第五次 |
1.本公司一百零七年度經理人年終 獎金及年終績效獎金分配案。 |
全體出席委員照 案通過 |
提董事會由體出 席董事 |
||||||
| 108.4.16 第三屆第六次 |
1.新任經理人薪資結構與獎酬案。 2.本公司一百零八年度理人晉升、 績效調薪及薪資校準。 |
全體出席委員照 案通過 |
提董事會由全體 出席董事 |
26
(五) 履行社會責任情形
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 一、落實公司治理 | ||||
| (一)公司是否訂定企業社會責 任政策或制度,以及檢討 實施成效? |
V | (一)公司制訂企業社會責任政策與行 為準則,並公告訊息於本公司網 站 (http://www.abilitycorp.com.tw) 。 |
尚無重大差異 | |
| (二)公司是否定期舉辦社會責 任教育訓練? |
V | (二)本公司辦理新人訓練、履行企業 社會責任之教育訓練及宣導事 項。 |
尚無重大差異 | |
| (三)公司是否設置推動企業社 會責任專(兼)職單位,並由 董事會授權高階管理階層 處理,及向董事會報告處 理情形? |
V | (三)公司設置企業社會責任組織,並 公告組織圖於本公司網站中 (http://www.abilitycorp.com.tw) ;由管理代表統籌環安衛管理系 統、綠色產品管理系統、溫室氣 體管理系統運作有效性,並監督 各部門規劃與執行。 |
將視公司實際 需要,適時辦 理。 |
|
| (四)公司是否訂定合理薪資報 酬政策,並將員工績效考 核制度與企業社會責任政 策結合,及設立明確有效 之獎勵與懲戒制度? |
V | (四)公司除公告企業社會責任行為準 則於本公司網站 (http://www.abilitycorp.com.tw) ,並要求員工遵守政府法令與人 力資源管理制度,透過績效考 核,落實雙向溝通,以公平合理 的績效評核程序進行,作為晉升 (升遷)、薪酬及員工訓練發展的 作業依據。 |
尚無重大差異 | |
| 二、發展永續環境 | ||||
| (一)公司是否致力於提升各項 資源之利用效率,並使用 對環境負荷衝擊低之再生 物料? |
V | (一)公司致力推行清潔生產與節能, 目的在於節省各項開支以及降低 作業成本、創造利潤,提升企業 整體競爭力以及營運績效。節能 是針對管理層面與技術層面來推 行實施,主要包含空調節能、動 力節能以及用水節能等三大項 目。公司產品以滿足高回收性、 高附加價值、低汙染、省能源的 考量進行產品設計,由源頭管控 資源利用效率。 |
尚無重大差異 |
27
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| (二)公司是否依其產業特性建 立合適之環境管理制度? |
V | (二)建構ISO14001環境管理系統與 IECQ QC080000產品無有害物質 管理系統,並取得第三者驗證核 可。 |
尚無重大差異 | |
| (三)公司是否注意氣候變遷對 營運活動之影響,並執行 溫室氣體盤查、制定公司 節能減碳及溫室氣體減量 策略? |
V | (三)氣候變遷對全球環境的衝擊日趨 顯著,做為地球公民的一份子, 為善盡企業社會責任,佳能企業 將致力完成下列事項: 1.致力於溫室氣體盤查,以確實 掌握全廠溫室氣體之排放狀 況。 2.持續推動節能減碳措施,永續 經營,善盡企業責任。 3.遵守環保法規及其客戶要求。 4.依據盤查結果,在經濟及技術 許可下,進行溫室氣體自願減 量相關計畫。 公司將氣候變遷列為企業層級 風險並加以管控,其策略為: 1.關注國際間溫室氣體議題發展 趨勢。 2.兼顧綠色製造、綠色產品與綠 色供應鏈管理。 3.溫室氣體盤查與碳足跡盤查。 於本公司網站中公告節能環保 目標及措施 (http://www.abilitycorp.com.tw) 。 |
尚無重大差異 | |
| 三、維護社會公益 | ||||
| (一)公司是否依照相關法規及 國際人權公約,制定相關 之管理政策與程序? |
V | (一)為遵守相關勞動法規,並保障員 工之合法權益,本公司訂有「請 假管理辦法」、「休假管理辦 法」、「職業災害補償及撫恤管 理辦法」、「福利措施管理辦 法」,「退休管理辦法」。 |
尚無重大差異 |
28
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| (二)公司是否建置員工申訴機 制及管道,並妥適處理? |
V | (二)本公司設立多元申訴管道,員工 認為權益受侵害或不當處置時可 隨時隨地申訴。 訂定「員工申訴處理辦法」與 性騷擾防治宣導,並提供員工 明確之申訴管道,確保員工權 益。 不定期舉辦全員會議及相關座 談會,提供員工直接溝通與表 達意見之管道。 |
尚無重大差異 | |
| (三)公司是否提供員工安全與 健康之工作環境,並對員 工定期實施安全與健康教 育? |
V | (三)依勞安法規定,定期實行作業境 測定及進行員工健康檢查;對特 殊作業的員工進行特殊健康檢 查。有關於員工安全詳細資訊請 參閱年報伍、營運概況之勞資關 係專章。 |
尚無重大差異 | |
| (四)公司是否建立員工定期溝 通之機制,並以合理方式 通知對員工可能造成重大 影響之營運變動? |
V | (四)本公司不定期舉行員工大會、員 工滿意度調查,讓全體員工明瞭 公司營運狀況及未來營運計畫。 |
尚無重大差異 | |
| (五)公司是否為員工建立有效 之職涯能力發展培訓計 畫? |
V | (五)本公司已為員工建立有效之職涯 能力發展培訓計畫,提升員工多 元的職涯發展之能力。對員工的 培養已發展一套完整的訓練體 系,透過e化訓練管理系統,循 序漸進的完成各階段訓練,目前 培訓體系可分為新進人員職前訓 練、職務專業訓練等。 |
尚無重大差異 | |
| (六)公司是否就研發、採購、 生產、作業及服務流程等 制定相關保護消費者權益 政策及申訴程序? |
V | (六)本公司無直接銷售產品給消費 者;對於客戶端,會依據公司既 有內部程序來處理申訴流程。 |
尚無重大差異 | |
| (七)對產品與服務之行銷及標 示,公司是否遵循相關法 規及國際準則? |
V | (七)公司遵循相關法規及國際準則。 | 尚無重大差異 | |
| (八)公司與供應商來往前,是 否評估供應商過去有無影 響環境與社會之紀錄? |
V | (八)透過供應商會議、綠色電子資訊 平台網頁等方式傳達公司綠色產 品政策、綠色採購要求與企業社 會責任等規定,供應商亦需接受 |
尚無重大差異 |
29
| 評估項目 | 運作情形 | 運作情形 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 佳能綠色供應商稽核認可,以期 共同為提升企業社會責任而努 力。 |
||||
| (九)公司與其主要供應商之契 約是否包含供應商如涉及 違反其企業社會責任政 策,且對環境與社會有顯 著影響時,得隨時終止或 解除契約之條款? |
V | (九)根據本公司目前跟供應商所簽訂 之採購合約,其內容並未特別訂 定維護社會公益條款。有要求廠 商填寫企業社會責任之問券,並 於新增供應商時必須要填回問券 調查,但不具約束力。 |
尚無重大差異 | |
| 四、加強資訊揭露 (一)公司是否於其網站及公開 資訊觀測站等處揭露具攸 關性及可靠性之企業社會 責任相關資訊? |
V | (一)於本公司網站 (http://www.abilitycorp.com.tw) 及公開資訊觀測站 (http://mops.twse.com.tw)等處揭 露企業社會責任等相關資訊。 |
尚無重大差異 | |
| 五、公司如依據「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」訂有本身之企業社會責任守則 者,請敘明其運作與所訂守則之差異情形: 本公司依據「上市上櫃公司企業社會責任實務守則」訂定公司「企業社會責任守 則」,並公告於本公司網站(http://www.abilitycorp.com.tw)中,其內部運作及公司 產品均力求符合企業社會實務守則之要求。 |
||||
| 六、其他有助於瞭解企業社會責任運作情形之重要資訊: 本公司重視環境保育、社會公益及安全衛生,善盡社會責任。相關資訊公告於本公司 網站(http://www.abilitycorp.com.tw)。 近年來企業社會責任之具體推動計畫與實施成效如下: 年度 具體推動計畫與實施成效 2014年 � 芥菜種會-認養台灣兒童計畫50人/月。 � 偏鄉/弱勢團體相機數位學習計畫21所/215台。 � 華山社會福利。 � 財團法人育成社會福利基金會商品平均300件/年 � 高雄81氣爆急難捐款187人/次。 � 創世基金會發票捐贈。 2015年 � 芥菜種會-認養台灣兒 童計畫50人/月。 � 偏鄉/弱勢團體相機數位學習計畫5所/26台 � 財團法人育成社會福 利基金會商品平均300件/年。 � 創世基金會發票捐贈。 � 新北市八仙粉塵氣爆救濟133人/次。 |
30
| 評估項目 | 評估項目 | 運作情形 | 運作情形 | 運作情形 | 與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
與上市上櫃公 司企業社會責 任實務守則差 異情形及原因 |
|
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | |||||
| 年度 | 具體推動計畫與實施成效 | ||||||
| 2016年 | � 芥菜種會-認養台灣兒童計畫49人/月。 � 偏鄉/弱勢團體相機數位學習計畫1所/7台。 � 財團法人育成社會福利基金會商品平均300件/年。 � 創世基金會發票捐贈。 � 南台地震愛心捐款146 人/次。 |
||||||
| 2017年 | � 芥菜種會-認養台灣兒童計畫44人/月。 � 偏鄉/弱勢團體相機數位學習計畫4所/63台。 � 財團法人育成社會福利基金會商品平均300件/年。 � 創世基金會發票捐贈。 � 新北市政府『溫馨耶誕、牽手傳愛』樂捐活動64 人/次。 |
||||||
| 2018年 | � 芥菜種會-認養台灣兒童計畫41人/月。 � 偏鄉/弱勢團體相機數位學習計畫1所/10台。 � 財團法人育成社會福利基金會: 商品平均28件/月 麵包平均280個/月 � 創世基金會發票捐贈。 � 花蓮地震捐款155人/次。 � 新北市政府弱勢學童獎助學金共97家庭、115名學童獲得資 助。 |
||||||
| 七、公司企業社會責任報告書如有通過相關驗證機構之查證標準,應加以敘明: 本公司制定〝企業社會責任報告書〞,尚無第三者外部驗證機構查證;已通過 「ISO14001環境管理系統」及「OHSAS18001職業安全衛生管理系統」。 |
31
(六)落實誠信經營情形
| (六)落實誠信經營情形 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃 公司誠信經 營守則差異 情形及原因 |
||
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 一、訂定誠信經營政策及方案 | 無特別差異 | |||
| (一)公司是否於規章及對外文 件中明示誠信經營之政 策、作法,以及董事會與 管理階層積極落實經營策 略之承諾? |
V | (一)本公司訂定「誠信經營守 則」,並公告於本公司網站 (http://www.abilitycorp.com.t w);本公司董事會成員及管 理階層於執行業務時皆盡善 良管理人之注意義務,以審 慎之態度行使職權。 |
||
| (二)公司是否訂定防範不誠信 行為方案,並於各方案內 明定作業程序、行為指 南、違規之懲戒及申訴制 度,且落實執行? |
V | (二)本公司之「員工手冊」、 「工作規則」、「防範內線 交易之管理控制作業」及各 項內部管理制度明訂員工相 關之行為指南及規範,並依 各項作業落實執行其違規獎 懲及申訴。 |
||
| (三)公司是否對「上市上櫃公 司誠信經營守則」第七條 第二項各款或其他營業範 圍內具較高不誠信行為風 險之營業活動,採行防範 措施? |
V | (三)本公司設有法務部門審查合 約、管控合約締結流程,以 確保無違法之虞。並針對可 能經手營業範圍內具較高不 誠信行為風險之營業活動員 工,明文要求不得向供應 商、關係人或指定人收受、 要求、期約任何不當利益。 |
||
| 二、落實誠信經營 | 無特別差異 | |||
| (一)公司是否評估往來對象之 誠信紀錄,並於其與往來 交易對象簽訂之契約中明 訂誠信行為條款? |
V | (一)本公司於商業往來前應考量 商業對象之合法性及是否有 不誠信紀錄,並避免與不誠 信紀錄者交易。 |
||
| (二)公司是否設置隸屬董事會 之推動企業誠信經營專 (兼)職單位,並定期向 董事會報告其執行情形? |
V | (二)本公司目前尚未設置推動企 業誠信經營專(兼)職單位,未 來將視治理情況設置此單 位。 |
||
| (三)公司是否制定防止利益衝 突政策、提供適當陳述管 道,並落實執行? |
V | (三)本公司於「董事會議事規 則」中訂有董事利益迴避原 則,對董事會所列議案,與 其自分或其代表之法人有利 害關係,致有害於公司利益 |
32
| 評估項目 | 運作情形 | 與上市上櫃 公司誠信經 營守則差異 情形及原因 |
||
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 之虞者,得陳述意見及答 詢,不得加入討論及表決, 且討論及表決時應予迴避, 並不得代理其他董事行使其 表決權。 |
無特別差異 | |||
| (四)公司是否為落實誠信經營 已建立有效的會計制度、 內部控制制度,並由內部 稽核單位定期查核,或委 託會計師執行查核? |
V | (四)為確保誠信經營之落實,本 公司建立有效的會計制度及 內部控制制度,內部稽核人 員亦定期及不定期查核各項 作業遵行情形。 |
||
| (五)公司是否定期舉辦誠信經 營之內、外部之教育訓 練? |
V | (五)本公司辦理新人訓練、外部 教育訓練各項法令遵循、控 制及誠信經營相關課程。 |
||
| 三、公司檢舉制度之運作情形 | 無特別差異 | |||
| (一)公司是否訂定具體檢舉及 獎勵制度,並建立便利檢 舉管道,及針對被檢舉對 象指派適當之受理專責人 員? |
V | (一)本公司訂定「舉報事件處理與保 密辦法」,內部十分重視道德觀 念宣導,亦鼓勵員工懷疑或發現 有違反法令或公司規章之行為 時,向內部稽核主管或其他適當 人員報告。 |
||
| (二)公司是否訂定受理檢舉事 項之調查標準作業程序及 相關保密機制? |
V | (二)本公司於「舉報事件處理與保密 辦法」中明訂,設有檢舉信箱, 就各項檢舉事項執行其相關作業 程序,其資訊保密主要係依個人 資料保密及資安政策方式執行。 |
||
| (三)公司是否採取保護檢舉人 不因檢舉而遭受不當處置 之措施? |
V | (三)本公司受理申訴窗口應嚴守保密 原則,如有未經申訴人同意擅自 洩露申訴情事者,將依公司規定 懲處。 |
||
| 四、加強資訊揭露 | 無特別差異 | |||
| (一)公司是否於其網站及公開 資訊觀測站,揭露其所訂 誠信經營守則內容及推動 成效? |
V | (一)本公司訂定「誠信經營守則」, 並 公 告 於 公 司 網 站 (http://www.abilitycorp.com.tw) ;誠信經營相關資訊情形,以完 整、允當、及時及正確的方式揭 露資訊。 |
33
| 評估項目 | 運作情形 | 運作情形 | 運作情形 | 與上市上櫃 公司誠信經 營守則差異 情形及原因 |
|---|---|---|---|---|
| 是 | 否 | 摘要說明 | ||
| 五、公司如依據「上市上櫃公司誠信經營守則」訂有本身之誠信經營守則者,請敘明其 運作與所訂守則之差異情形: 本公司依據「上市上櫃公司誠信經營守則」訂定公司「誠信經營守則」,並公告於 本公司網站(http://www.abilitycorp.com.tw)中,其內部運作及公司產品均力求符合企 業社會責任之誠信經營要求。 |
||||
| 六、其他有助於瞭解公司誠信經營運作情形之重要資訊: 本公司一向秉持誠信經營,關注各利害關係人需求,獲得供應商、消費者認同,確 保永續經營。 |
(七)公司如有訂定公司治理守則及相關規章者,應揭露其查詢方式:
詳見公司網站 http://www.abilitycorp.com.tw
(八)其他足以增進公司治理運作情形之暸解的重要資訊:
請參閱年報『(三)、公司治理運作情形及其與上市上櫃公司治理實務守則差異情形 及原因之第八項』
34
(九)內部控制制度執行狀況:
1. 內部控制聲明書
佳能企業股份有限公司 內部控制制度聲明書
日期:民國108年3月25日
本公司民國一百零七年度之內部控制制度,依據自行評估的結果,謹聲明如下:
-
一、本公司確知建立、實施和維護內部控制制度係本公司董事會及經理人之責任, 本公司業已建立此一制度。其目的係在對營運之效果及效率 (含獲利、績效及保 障資產安全等 )、報導具可靠性、及時性、透明性及符合相關規範暨相關法令規 章之遵循等目標的達成,提供合理的確保。
-
二、內部控制制度有其先天限制,不論設計如何完善,有效之內部控制制度亦僅能 對上述三項目標之達成提供合理的確保;而且,由於環境、情況之改變,內部 控制制度之有效性可能隨之改變。惟本公司之內部控制制度設有自我監督之機 制,缺失一經辨認,本公司即採取更正之行動。
-
三、本公司係依據「公開發行公司建立內部控制制度處理準則」(以下簡稱「處理準 則」 )規定之內部控制制度有效性之判斷項目,判斷內部控制制度之設計及執行 是否有效。該「處理準則」所採用之內部控制制度判斷項目,係為依管理控制 之過程,將內部控制制度劃分為五個組成要素:1.控制環境,2.風險評估,3.控 制作業,4.資訊與溝通,及5.監督作業。每個組成要素又包括若干項目。前述項 目請參見「處理準則」之規定。
-
四、本公司業已採用上述內部控制制度判斷項目,評估內部控制制度之設計及執行 的有效性。
-
五、本公司基於前項評估結果,認為本公司於民國一百零七年十二月三十一日的內 部控制制度(含對子公司之監督與管理),包括瞭解營運之效果及效率目標達成之 程度、報導係屬可靠、及時、透明及符合相關規範暨相關法令規章之遵循有關 的內部控制制度等之設計及執行係屬有效,其能合理確保上述目標之達成。
-
六、本聲明書將成為本公司年報及公開說明書之主要內容,並對外公開。上述公開 之內容如有虛偽、隱匿等不法情事,將涉及證券交易法第二十條、第三十二 條、第一百七十一條及第一百七十四條等之法律責任。
-
七、本聲明書業經本公司民國一百零八年三月二十五日董事會通過,出席董事九人 中,無人持反對意見,餘均同意本聲明書之內容,併此聲明。
佳能企業股份有限公司
董事長:曾明仁
總經理:曾明仁
==> picture [37 x 38] intentionally omitted <==
==> picture [37 x 38] intentionally omitted <==
-35-
-
委託會計師專案審察內部控制制度者,應揭露會計師審查報告:無。
-
(十) 最近年度及截至年報刊印日止公司及其內部人員依法被處罰、公司對其內部人員 違反內部控制制度規定之處罰、主要缺失與改善情形:無。
(十一)最近年度及截至年報刊印日止,股東會及董事會之重要決議:
| 日期 | 股東會/ 董事會 |
重要決議事項(摘錄) | 執行情形 |
|---|---|---|---|
| 107.6.11 | 股東會 | 1.承認本公司一百零六年度營業報告書及財務報表案。 2.承認本公司一百零六年度盈餘分派案。 |
訂定107年8月25 日為除息基準日, 107年9月14日為 現金股利發放日。 (每股分派現金股利 0.8元。) |
| 107.8.9 | 董事會 | 1.簽證會計師之委任案。 2.本公司一百零七年第二季合併財務案。 3.替子公司VQ (BVI)對供應商寧波舜宇光電信息有限公司購 料款項作背書保證案。 4.本公司擬投資奇卓科技股份有限公司乙案。 |
全體出席董事無 異議通過。 |
| 107.11.7 | 董事會 | 1.本公司內部稽核主管任命案。 2.本公司「108年度稽核計劃」案。 3.本公司一百零七年第三季合併財務報告。 4.本公司一百零七年度經理人年終獎金及年終績效獎金分配 案。 5.本公司與銀行授信續約相關事宜。 6.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司乙案。 7.民國一百零七年第三季限制員工權利新股註銷減資及訂定 減資基準日案。 |
全體出席董事無 異議通過,除第 4 案:董事長曾 明仁、董事周政 威、財務經理林 宏典因利害關係 迴避。 |
| 108.2.21 | 董事會 | 1.替子公司VQ (BVI)對供應商松下電器香港有限公司購料款 項作背書保證案。 2.替子公司VQ (BVI)對供應商凌巨科技股份有限公司購料款 項作背書保證案。 3.本公司之孫公司東莞銓訊電子有限公司擬資金貸與東莞能 率科技有限公司乙案。 |
全體出席董事無 異議通過。 |
36
| 日期 |
股東會/ 董事會 |
重要決議事項(摘錄) | 執行情形 |
|---|---|---|---|
| 108.3.25 | 董事會 | 1.本公司一百零七年度財務報表案。 2.本公司一百零七年度營業報告書。 3.本公司一百零七年度盈餘分派案。 4.評估本公司會計師之獨立性。 5.全面改選本公司董事(含獨立董事)案。 6.本公司『公司章程』修訂案。 7.本公司『取得或處分資產處理程序』修訂案。 8.本公司『背書保證作業程序』修訂案。 9.本公司『資金貸與他人作業程序』修訂案。 10.召開一百零八年度股東常會日期、時間、地點相關事宜。 11.擬訂一百零八年股東常會受理董事(含獨立董事)提名及股 東提案之受理場所及受理期間。 12.本公司與銀行授信續約相關事宜。 13.「民國一百零七年度內控聲明書」。 |
除第3 案,決議 本案暫時擱置, 待充分溝通,取 得協議,於之後 董事會再討論, 其餘議案全體出 席董事無異議通 過。 |
| 108.4.16 | 董事會 | 1.提名暨審查董事及獨立董事候選人名單。 2.擬請解除本公司新任董事競業禁止之限制。 3.新任經理人薪資結構與獎酬。 4.本公司一百零八年經理人晉升、績效調薪及薪資校準 案。 5.本公司『處理董事要求之標準作業程序』訂定案。 6.南港不動產處分案。 |
全體出席董事無 異議通過,除第 3 及4 案:董事 長曾明仁、董事 周政威、財務經 理林宏典因利害 關係迴避。 |
| 108.5.2 | 董事會 | 1.會計師公費案。 2.本公司擬增額資金貸與奇卓科技(股)公司案。 3.本公司與銀行授信續約相關事宜。 4.本公司一百零七年度盈餘分派案。 5.更正提名董事候選人名單。 6.一百零八年度營運計劃。 |
盈餘分派案待 108 年6 月14 日 股東常會通過後 執行。 |
-
(十二) 最近年度及截至年報刊印日止董事或監察人對董事會通過重要決議有不同意見且 有紀錄或書面聲明:無。
-
(十三) 最近年度及截至年報刊印日止,公司有關人士(董事長、總經理、會計主管、財 務主管、內部稽核主管及研發主管等)辭職解任情形:
| 職稱 | 姓名 | 到任日期 | 解任日期 | 辭職或解任原因 |
|---|---|---|---|---|
| 內部稽核主管 | 薛雅云 | 106.08.10 | 107.09.07 | 個人生涯規劃 |
37
四、會計師公費資訊
一 ( ) 會計師公費
| 會計師事務所名稱 | 會計師事務所名稱 | 會計師姓名 | 會計師姓名 | 會計師姓名 | 會計師姓名 | 查核期間 | 查核期間 | 查核期間 | 查核期間 | 備 註 | 備 註 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 資誠聯合會計師事務所 | 阮呂曼玉 | 曾惠瑾 | 107年度 | ||||||||
| 單位:新台幣仟元 | |||||||||||
| 會計師事務 所名稱 |
會計師姓名 | 審計 公費 |
非審計公費 | 會計師 查核期 間 |
|||||||
| 制度 設計 |
工商 登記 |
人力 資源 |
其他 (註) |
小計 | |||||||
| 資誠聯合會 計師事務所 |
阮呂曼玉 | 3,320 | 0 | 35 | 0 | 1,145 | 1,180 | 107 年度 |
|||
| 曾惠瑾 |
-
註:為移轉訂價公費。
-
(二) 更換會計師事務所且更換年度所支付之審計公費較更換前一年度之審計公費減少 者:無。
-
(三) 審計公費較前一年度減少達百分之十五以上者:無。
五、更換會計師資訊
本公司於民國一百零七年因會計師事務所依相關法令規定內部輪調而更換簽證會計 師。
- 六、公司之董事長、總經理、負責財務或會計事務之經理人,最近一年內曾任 職於簽證會計師所屬事務所或其關係企業者:
無。
38
-
七、最近年度及截至年報刊印日止董事、經理人及持股比例超過百分之十之股 東股權移轉及股權質押變動情形
-
一
-
( ) 董事、經理人及大股東股權變動情形
| 單位:股 | 單位:股 | 單位:股 | 單位:股 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| 職稱 | 姓名 | 107年度 | 108年截至4月16日止 | ||
| 持有股數 增(減)數 |
質押股數 增(減)數 |
持有股數 增(減)數 |
質押股數 增(減)數 |
||
| 董事長兼 總 經 理 |
曾明仁 | - | - | - | - |
| 董 事 | 巨全投資(股)公司 代表人:蔡文彬 |
- | - | - | - |
| 董 事 | 巨全投資(股)公司 代表人:周政威 |
- | - | - | - |
| 董 事 | 應華精密科技(股)公司 代表人:董俊仁 |
- | - | - | - |
| 董 事 | 應華精密科技(股)公司 代表人:黃立安 |
- | - | - | - |
| 董 事 | 凌旭投資(股)公司 代表人:詹文雄 |
- | - | - | - |
| 獨立董事 | 林大成 | - | - | - | - |
| 獨立董事 | 陳國鴻 | - | - | - | - |
| 獨立董事 | 呂健民 | - | - | - | - |
| 副總經理 | 周政威 | - | - | - | - |
| 協 理 | 李建明 | - | - | - | - |
| 協 理 | 陳建興 | - (23,000) |
- | - | - |
| 協 理 | 盧志勇 (就任日期:108.04.16) |
- | - | - | - |
| 財務主管 兼 會計主管 |
林宏典 | - | - | - | - |
| 大 股 東 | 和碩聯合科技(股)公司 | - | - | - | - |
-
(二) 股權移轉資訊:無股權移轉之相對人為關係人之情形。
-
(三) 股權質押資訊:無股權質押之相對人為關係人之情形。
39
八、持股比例占前十名之股東,其相互間為關係人或為配偶、二親等以內之親 屬關係之資訊
持股比例占前十名之股東相互間之關係資料
108 年 4 月 16 日
| 108年4月16日 | 108年4月16日 | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 姓名 | 本人持有股份 | 配偶、未成年子女 持有股份 |
利用他人名義合計 持有股份 |
前十大股東相互間具有財務會計準則公報第六 號關係人或為配偶、二親等以內之親屬關係 者,其名稱或姓名及關係。 |
備 註 |
||||
| 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 股數 | 持股比率 | 名稱 (或姓名) |
關係 | ||
| 和碩聯合科技(股)公司 代表人:童子賢 |
33,135,300 | 11.74% | - | - | - | - | - | - | |
| - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| 佳奈投資(股)公司 代表人:董怡佳 |
8,831,767 | 3.13% |
- | - | - | - | - | - | |
| 529 | 0.00% |
9,996 | 0.00% | - | - | - | - | ||
| 凌旭投資(股)公司 代表人:黃洲杰 |
5,433,757 | 1.92% |
- | - | - | - | - | - | |
| - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| 聯誠投資開發(股)公司 代表人:林高煌 |
4,924,000 | 1.74% |
- | - | - | - | - | - | |
| - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| 應華精密科技(股)公司 代表人:董俊仁 |
4,138,544 | 1.47% |
- | - | - | - | - | - | |
| 548 | 0.00% |
88,548 | 0.03% | - | - | ||||
| 美商摩根大通銀行台北分行 受託保管梵加德集團公司經 理之梵加德新興市場股票指 數基金投資專戶 |
3,587,491 | 1.27% |
- | - | - | - | - | - | |
| 花旗(台灣)商業銀行受託 保管DFA投資多元集團之新 興市場核心證券組合投資專 戶 |
3,175,974 | 1.12% |
- | - | - | - | - | - | |
| 美商花旗銀行台北分行受託 保管次元新興市場評估基金 投資專戶 |
2,782,330 | 0.99% |
- | - | - | - | - | - | |
| 大通託管先進星光先進總合 國際股票指數基金投資專戶 |
2,715,249 | 0.96% |
- | - | - | - | - | - | |
| 銓能投資有限公司 代表人:林惠芬 |
2,303,000 | 0.82% |
1,209,093 | 0.43% | - | - | - | - | |
| 249,524 | 0.09% |
- | - | - | - | - | - |
-
註 1:應將前十名股東全部列示,屬法人股東者應將法人股東名稱及代表人姓名分別列示。
-
註 2:持股比例之計算係指分別以自己名義、配偶、未成年子女或利用他人名義計算持股比率。
-
註 3:將前揭所列示之股東包括法人及自然人,應依發行人財務報告編製準則規定揭露彼此間之關係。
40
九、公司、公司之董事、經理人及公司直接或間接控制之事業對同一轉投資事 業之持股數,並合併計算綜合持股比例
| 單位:股;107 年12 月31日 | 單位:股;107 年12 月31日 | 單位:股;107 年12 月31日 | 單位:股;107 年12 月31日 | 單位:股;107 年12 月31日 | 單位:股;107 年12 月31日 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 轉投資事業(註1) | 本公司投資 | 董事、經理人及直 接或間接控制事業 之投資 |
綜合投資 | |||
| 股數 | 持股 比例 |
股數 | 持股 比例 |
股數 | 持股 比例 |
|
| ABILITY ENTERPRISE(BVI)CO., LTD. | 0 | 100% | 0 | 0 | 0 |
100% |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES INTERNATIONAL INC. | 0 | 100% | 0 | 0 | 0 |
100% |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES(BVI)INC. | 0 | 100% | 0 | 0 | 0 |
100% |
| 佳能投資(股)公司 | 1,300,000 | 100% | 0 | 0 | 1,300,000 | 100% |
| 奇卓科技(股)公司 | 7,000,000 | 100% | 0 | 0 | 7,000,000 | 100% |
| 一品光學工業(股)公司 | 12,888,334 | 54.61% | 0 | 0 | 12,888,334 | 54.61% |
| 佳品投資(股)公司 | 0 | 0 | 600,000 | 100% | 600,000 |
100% |
| 東莞能率科技有限公司 | 0 | 0 | 0 | 100% | 0 |
100% |
| 九江銓訊電子有限公司 | 0 | 0 | 0 | 100% | 0 |
100% |
| 東莞銓訊電子有限公司 | 0 | 0 | 0 | 100% | 0 |
100% |
| ALL VISION HOLDING LTD. | 0 | 0 | 15,236,910 | 100% | 15,236,910 | 100% |
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO., LTD. | 0 | 0 | 150,000 | 100% | 150,000 |
100% |
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) SDN. BHD. | 0 | 0 | 5,000,000 | 100% | 5,000,000 | 100% |
| ALL VISION TECHNOLOGY SDN. BHD. | 0 | 0 | 72,243,894 | 100% | 72,243,894 | 100% |
| EVERLIGHT DEVELOPMENT CORPORATION | 0 | 0 | 58,494 | 100% | 58,494 |
100% |
| E-SKY HOLDING LTD. | 0 | 0 | 10,472,879 | 73.04% | 10,472,879 | 73.04% |
| 南京長明光電科技有限公司 | 0 | 0 | 0 | 55.45% | 0 |
55.45% |
| 中山市三信精密工業有限公司 | 0 | 0 | 0 | 100% | 0 |
100% |
| 南京一品光電科技有限公司 | 0 | 0 | 0 | 72.22% | 0 |
72.22% |
註 1:係公司採用權益法之投資。
41
肆、募資情形
一、資本及股份
一 ( ) 股本來源
| 年月 | 發 行 價 格 (元) |
核定股本 | 核定股本 | 實收股本 | 實收股本 | 備註 | 備註 | 備註 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
股數 (股) |
金額 (元) |
股數(股) | 金額(元) | 股本來源 | 以現金以 外之財產 抵充股款 者 |
其他 | ||
| 107.12 | 10 | 540,000,000 | 5,400,000,000 | 282,362,812 | 2,823,628,120 | 註銷收買已發行之限制員工權利 新股21,600元 |
無 | 107.12.10經授商字 第10701150250號 |
| 108年4月16日 | 108年4月16日 | 108年4月16日 | 108年4月16日 | |
|---|---|---|---|---|
| 股份種類 | 核定股本 | 備註 | ||
| 流通在外股份 | 未發行股份 | 合計 | ||
| 記名式普通股 | 282,362,812股 | 257,637,188股 | 540,000,000股 | 上市公司股票 |
(二) 股東結構
108年4月16日
| 108年4月16日 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 股東結構 數量 |
政府機構 | 金融機構 | 其他法人 | 外國機構 及外國人 |
個人 | 庫藏股 | 合計 |
| 人數 | 0 | 5 |
174 |
121 |
50,581 |
0 |
50,881 |
| 持有股數 | 0 | 236,930 |
71,805,415 | 24,995,810 |
185,324,657 |
0 |
282,362,812 |
| 持股比例﹪ | 0.00% | 0.08% | 25.43% |
8.85% | 65.64% | 0.00% |
100.00% |
42
(三) 股權分散情形
每股面額十元;108年4月16日
| 持股分級 | 股東人數 | 持有股數 | 持有比率% |
|---|---|---|---|
| 1-999 | 26,461 | 5,490,286 |
1.94% |
| 1,000-5,000 | 17,610 | 38,433,423 |
13.61% |
| 5,001-10,000 | 3,740 | 27,891,002 |
9.88% |
| 10,001-15,000 | 1054 | 13,181,590 |
4.67% |
| 15,001-20,000 | 621 | 11,404,657 |
4.04% |
| 20,001-30,000 | 517 | 13,223,025 |
4.68% |
| 30,001-40,000 | 255 | 9,100,957 |
3.22% |
| 40,001-50,000 | 174 | 8,048,254 |
2.85% |
| 50,001-100,000 | 238 | 16,889,378 |
5.98% |
| 100,001-200,000 | 107 | 15,061,188 |
5.33% |
| 200,001-400,000 | 54 | 15,383,755 | 5.45% |
| 400,001-600,000 | 14 | 6,853,233 | 2.43% |
| 600,001-800,000 | 7 | 4,655,212 |
1.65% |
| 800,001-1,000,000 | 4 | 3,359,006 |
1.19% |
| 1,000,001股以上 | 25 | 93,387,846 |
33.08% |
| 合計 | 50,881 | 282,362,812 |
100.00% |
(四) 主要股東名單(股權比例達 5%以上)
| 主要股東名單(股權比例達5%以上) | 主要股東名單(股權比例達5%以上) | 主要股東名單(股權比例達5%以上) |
|---|---|---|
| 108年4月16日 | ||
| 主要股東名稱 | 持有股數 | 持股比例 |
| 和碩聯合科技股份有限公司 | 33,135,300 | 11.74% |
43
(五) 最近二年度每股市價、淨值、盈餘、股利及相關資料:
單位:仟股;元
| 項目 | 年度 | 年度 | 106年度 (註5) |
107年度 (註5) |
當年度截至108 年5 月2日止 |
備註 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 每股市價 | 最高 | 26.50 | 22.80 | 16.15 | ||
| 最低 | 16.35 | 11.70 | 13.60 | |||
| 平均 | 19.81 | 16.43 | 13.80 | |||
| 每股淨值 | 分配前 | 30.16 | 25.72 | 26.08 | 註1 | |
| 分配後 | - | - | - | |||
| 每股盈(虧) | 加權平均股數 | 281,061 | 282,347 | 282,359 | 註1 | |
| 每股 盈(虧) |
調整前(註6) | 0.77 | (1.64) | (0.34) | 註1 | |
| 調整後(註6) | 0.77 | (1.64) | (0.34) | 註1 | ||
| 每股股利 | 現金股利 | 0.80 | 0.5(註6) | - | ||
| 無償 配股 |
盈餘配股 | - | - | - | ||
| 資本公積配股 | - | - | - | |||
| 累積未付股利 | - | - | - | |||
| 投資報酬分析 | 本益比 | 25.73 | (10.02) | (40.59) | 註2 | |
| 本利比 | 24.76 | 32.86(註6) | - | 註3 | ||
| 現金股利殖利率 | 4.04% | 3.04(註6) | - | 註4 |
-
註1:每股淨值、每股盈餘應填列截至年報刊印日止最近一季經會計師查核(核閱)之資料;其餘欄 位應填列截至年報刊印日止之當年度資料。
-
註2:本益比=當年度每股平均收盤價/每股盈餘。
-
註3:本利比=當年度每股平均收盤價/每股現金股利。
-
註4:現金股利殖利率:每股現金股利/當年度每股平均收盤價。
-
註5:上述年度為股利所屬年度。
-
註6:107年度每股股利尚未經股東常會決議通過。
(六)公司股利政策及執行狀況
1. 公司章程所訂之股利政策如下:
本公司於 105 年 6 月 29 日股東會通過修訂公司章程有關股利政策如下:
第二十九條
本公司年度總決算如有盈餘,除依法提繳稅款,彌補以往虧損,次就其餘額提 撥百分之十之法定盈餘公積。但法定盈餘公積累積已達資本總額時,不在此 限。必要時得依規定提撥或迴轉特別盈餘公積後,其餘併同期初未分配盈餘為 股東累積可分配盈餘,由董事會擬定盈餘分配案提請股東會決議分派之。
44
第二十九條之一
本公司股利政策之執行方式,需考量公司未來之資本預算規劃,與滿足股東對 現金流入之需求,暨確保市場競爭力等相關因素,其中現金股利應不低於股東 紅利總額 10%。其發放方式依公司章程第二十九條辦理。
-
依照近 10 年本公司實際發放之股利政策,除減資發還現金年度以外,其餘每 年至少提撥百分之五十分派股東股利,未來若有獲利仍將比照以往實際分配之 股利政策,維持至少提撥百分之五十分派股東股利,其中現金股利不低於股利 總數之百分之五十。
-
本次股東會擬議股利分配之情形:
- 108 年股東常會擬議每股配發現金股利 0.50 元,俟股東常決議通過後,授權由 董事長另訂配息基準日及發放日。
-
(七)本次股東會擬議之無償配股對公司營業績效及每股盈餘之影響:本公司本年度並無 配發無償配股,故不適用。
(八)員工酬勞及董事酬勞
- 公司章程所載員工酬勞及董事酬勞之成數或範圍
本公司章程中關於員工酬勞及董事酬勞成數條文如下:
第二十八條之一
本公司年度決算如有獲利時,應提撥員工酬勞及董事酬勞如下,但公司尚有累 積虧損時,應於獲利中預先保留彌補虧損後,再行提撥:
- 一、員工酬勞不低於百分之八且不高於百分之十五。員工酬勞發給現金或股 票之對象,得包括符合一定條件之從屬公司員工,相關辦法授權董事會 訂定之。
二、董事酬勞不高於百分之一.五。
前述獲利係指稅前利益扣除分派員工酬勞及董事酬勞前之利益。
- 本期估列員工酬勞及董事酬勞金額之估列基礎、股票分派之員工酬勞之股數計 算基礎及實際配發金額若與估列數有差異時之會計處理:
員工酬勞及董事酬勞,其估列基礎係以截至當期止之稅前淨利,於章程所定成 數範圍內,分別以 8%及 1.5%估列為營業費用,惟若嗣後實際配發金額與與估列 數有差異時,則視為會計估計變動,列為實際分配年度之損益。
-
董事會通過一百零七年度分派酬勞等資訊:無。
-
一百零六年度員工酬勞及董事酬勞之實際配發情形、其與認列員工獎酬及董事 酬勞有差異者並應敘明差異數、原因及處理情形:
-
(1) 本公司一百零六年度配發員工酬勞及董事酬勞配發情形如下:
-
a. 員工酬勞:新台幣 19,517,626 元。
-
b. 董事酬勞:新台幣 3,659,555 元。
-
45
-
(2) 上述金額與認列員工酬勞及董事酬勞有差異者並應敘明差異數、原因及處理 情形:
-
a. 民國 106 年度財務報表認列之員工酬勞費用為新台幣 19,517,626 元,與分 派之金額並無差異。
-
b. 民國 106 年度財務報表認列之董事酬勞費用為新台幣 3,659,555 元,與分 派之金額並無差異。
(九) 公司買回本公司股份情形:無。
二、公司債辦理情形
一 ( ) 轉換公司債資料:無。
- (二) 交換公司債資料、總括申報發行公司債情形及附認股權公司債資料:無。
三、特別股辦理情形
無。
四、海外存託憑證辦理情形
- 無。
五、員工認股權憑證辦理情形
- 無。
46
六、限制員工權利新股辦理情形:
-
一
-
( ) 凡尚未全數達既得條件之限制員工權利新股應揭露截至年報刊印日止辦理情形對股 東權益之影響:
108 年 5 月 2 日
| 108 年5 月2日 | |
|---|---|
| 限制員工權利新股種類 | 102 年度限制員工權利新股 |
| 申 報 生 效 日 期 |
102年7月1日 |
| 發 行 日 期 |
103年6月3日 |
| 已發行限制員工權利新股股數 | 22,000,000股 |
| 發 行 價 格 |
10元 |
| 已發行限制員工權利新股股數占 已發行股份總數比率 |
4.65% |
| 員工限制權利新股之既得條件 | 員工自每次發行日起算屆滿下述時程仍在本公司任 職,可分別達成既得條件之股份比例如下: 1.屆滿一年:40%。 2.屆滿二年:30%。 3.屆滿三年:30%。 |
| 員工限制權利新股之保管情形 | 交付信託保管機關共計22,000,000股 |
| 員工獲配或認購新股後未達既得 條 件 之 處 理 方 式 |
未達成本公司要求之既得條件者,其之前獲配尚未 既得之股份,公司向員工以發行價格收買。 |
| 已收回或收買限制員工權利新股 之股數(註1) |
2,675,437股 |
| 已解除限制權利新股之股數 | 14,704,214股 |
| 未解除限制權利新股之股數(註2) | 3,960股 |
| 未解除限制權利新股股數占已發 行股份總數比率(%) |
0.001% |
| 對 股 東 權 益 影 響 |
1.預估三年可能費用化金額約為300,000仟元。 2.平均每年對每股盈餘可能之影響為新台幣0.22 元。然而整體評估,對本公司未來年度每股盈餘 之稀釋情形尚屬有限,對現有股東權益亦應無重 大影響。 |
註 1:已公告向員工收買之股數。
註 2:未解除限制權利新股之股數係為現金減資後之股數。
47
- (二)累積至年報刊印日止取得限制員工權利新股之經理人及取得股數前十大員工姓名及 取得情形:
| 108 年5 月2日 | 108 年5 月2日 | 108 年5 月2日 | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 職稱 | 姓名 | 取得限 制員工 權利新 股數量 (股) |
取得限 制員工 權利新 股之股 數占已 發行股 份總數 比率 |
已解除限制權利 | 未解除限制權利 | |||||||
| 已解 除限 制之 股數 (股) |
發 行 價 格 (元 ) |
發行 金額(元) |
已解 除限 制之 股數 占已 發行 股份 總數 比率 |
未解除限 制之股數 (股) |
發行 價格 (元) |
發行 金額 (元) |
未解 除限 制之 股數 占已 發行 股份 總數 比率 |
|||||
| 經 理 人 |
總經理 | 曾明仁 | 940,000 (註5) |
0.33% | 940,000 (註5) |
10 | 9,400,000 | 0.33% | 0 | 10 | 0 | 0.00% |
| 副總經理 | 蔡文彬 (註4) |
|||||||||||
| 副總經理 | 周政威 | |||||||||||
| 副總經理 | 江福建 (註1) |
|||||||||||
| 協理 | 李建明 | |||||||||||
| 協理 | 周揚基 (註2) |
845,820 (註6) |
0.30% | 845,820 (註6) |
10 | 8,458,200 | 0.30% | |||||
| 協理 | 陳建興 | |||||||||||
| 財務長 | 陳柏助 (註3) |
|||||||||||
| 財務主管 兼 會計主管 |
林宏典 | |||||||||||
| 員 工 |
資深處長 | 葉宏洋 | 969,240 (註5) |
0.34% | 969,240 (註5) |
10 | 9,692,400 | 0.34% | 0 | 10 | 0 | 0.00% |
| 資深處長 | 江炳彰 | |||||||||||
| 處長 | 張欽誌 | |||||||||||
| 處長 | 張介一 | |||||||||||
| 處長 | 吳佳琛 | |||||||||||
| 處長 | 呂學萬 | |||||||||||
| 872,128 (註6) |
0.31% | 872,128 (註6) |
10 | 8,721,280 | 0.31% | |||||||
| 處長 | 林茂彥 | |||||||||||
| 副處長 | 趙俊雄 | |||||||||||
| 特別助理 | 王傳廣 | |||||||||||
| 特別助理 | 李恭年 |
-
註 1: 江福建副總經理於 105 年 5 月 30 日退休。
-
註 2: 周揚基協理於 105 年 4 月 28 日退休。
-
註 3: 陳柏助財務長於 105 年 9 月 30 日離職。
-
註 4: 蔡文彬副總經理於 106 年 6 月 30 日退休。
-
註 5:取得限制員工權利新股數量及已解除限制之股數係為現金減資前之股數。
-
註 6: 取得限制員工權利新股數量、已解除限制之股數係為現金減資後之股數。
48
-
七、併購或受讓他公司股份發行新股辦理情形
-
一
-
( ) 最近年度及截至年報刊印日止已完成併購或受讓他公司股份發行新股者:無。
-
(二) 最近年度及截至年報刊印日止已經董事會決議通過併購或受讓他公司股份發行新股 者:無。
-
八、資金運用計畫執行情形:無。
49
伍、營運概況
一、業務內容
一 ( ) 業務範圍
-
所營業務之主要內容
-
(1) 數位相機、攝影機之設計、生產與販售。
-
(2) 其他數位元影像擷取裝置之設計、生產與販售。
-
(3)承接國際數位相機大廠專業設計與專業代工製造業務。
-
營業比重
| 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 |
|---|---|---|
| 一 百 零 七 年 度 | ||
| 產 品 別 |
金 額 |
百 分 比 |
| 光 電 產 品 |
7,635,028 | 100% |
- 公司目前之商品(服務)項目
數位相機、數位攝影機、數位監控攝影機及照相模組製造銷售。
-
計劃開發之新商品(服務)
-
(1)配備較大感光元件與大光圈鏡頭之高規格小型類專業數位相機。
-
(2)多鏡頭之360 度全景相機。
-
(3)結合手機應用平台之穿戴式相機,具備直播功能 4k2k 動畫產品。
-
(4)專業監控安防攝像機與網路儲存設備。
-
(5)小型化鏡頭影像模組。
-
(6)結合智慧家庭應用之家用攝像機。
-
(7)搭載於無人空拍機之影像模組與相機。
-
(8)搭載 4G 模組之相機。
-
(9)高倍變焦類單眼相機。
-
(10)>10m 防水,及防震耐候相機。
-
(11)汽車自動輔助駕駛系統照相模組。
-
(12)具附加價值之影像軟體。
50
(二)產業概況
1. 產業之現況與發展
2018 年智慧型手機的相機在相機功能上持續提升,各家手機公司推出新機 標榜的都是照相功能得提升,手機相機目前幾乎已經是照相機的代名詞,此外 各品牌手機更是極力訴求其拍照與錄影功能以及提供消費者更為簡潔便利的分 享功能,這些訴求對於傳統型非交換鏡頭之數位相機造成了更大之衝擊。
傳統數位相機銷售在 2018 年依然持續下滑,預計 2019 年仍是處於下滑趨 勢,而智慧型手機的照相功能持續提升,例如鏡頭品質與 3D 影像技術恐將進一 步壓縮傳統相機市場。一如過往幾年傳統數位相機在產品無法有突破性的技術 下,數量仍將持續萎縮,主要銷售仍將是由可與智慧手機有區隔化之產品擔綱 銷售主力,如高望遠倍率、較大的感光元件及潛水相機等較佳的光學條件,這 類功能型產品依舊可以有其穩定的銷售數量,因此估計在未來幾年內市場仍可 以維持一個底線的需求數量。
數位相機產業在幾年前即已明確進入衰退階段,整體市場已經明顯看到業 界參與降低甚或退出的情況,市場供應商與品牌僅存少數特定幾家勉力支撐。 甚或一些不具規模的品牌或供應商將逐步退出市場中心,轉為數量較少的高度 差異創新的產品,或轉移產業重心至其它成長產品領域。
近年手持數位影像產品整體市場動能疲弱不振,新的技術與應用尚未明 朗,而過去數年蓬勃興起的運動型錄影相機隨著市場飽和整體銷售動能也開始 出現大幅衰退。多元化穿戴型相機因定位不明成長未如預期,但其應用市場正 逐漸由消費者個人市場滲透到生產者專業應用的市場。而市場原本寄予厚望的 360 度全景及具備網路直播功能的相機,在過去一年市場的成長亦尚待教育客戶 對於此類產品的應用與了解仍待加強。
總而言之數位影像產品市場目前是處於缺乏主流技術與應用的尷尬時期, 唯有等待新的技術與應用顯現,方有機會再次奮起,而目前所看到的一絲亮光 是需求隨著物聯網、大數據或人機介面的發展,對人工智慧、機器視覺的需求 逐年增加,產業也將朝這些方向發展,帶有 AI 功能的相機將慢慢出現在人們的 週遭,而這些帶有智能的相機將會是產業未來的成長動能。
2. 產業上、中、下游之關聯性
==> picture [366 x 278] intentionally omitted <==
----- Start of picture text -----
Flash Memory, 電池 …
數位訊號處理器 (DSP),IC…
LCD panel…
CCD,CMOS 感應器
PCB, 被動元件 …
鏡頭模組 ,OLPF…
精密沖壓機殼等機構件 , 皮套 …
51
----- End of picture text -----
3.產品之各種發展趨勢
在以上所述之產業發展現況之下,產品發展趨勢可分幾個方向說明。
傳統非交換鏡頭數位相機方面,各廠幾乎已不在投入新機種投資、多以局 部功能更新、延續既有產品線銷售為主,期望以最低之開發製造成本、維持其 品牌在市場上之能見度。因此可預見的是越來越多的品牌會退出此一市場,相 互合併效應也將持續進行。
在產品發展技術方面,即時分享已經是當前消費者不可或缺的主要需求, 因此無線網路甚或搭載 4G 通訊功能的相機也逐漸被提及,去年多家社群媒體如 臉書及推特等都甚至推出 360 度全景直播的功能,因此搭載支持社群直播功能 的相機也逐漸成為主流發展技術。
智慧手機功能不斷的提升但其要求輕薄短小的先天限制,智慧型手機的鏡 頭多數搭載超薄的相機定焦鏡頭,但此類相機有其先天的侷限性無法清楚拍攝 遠方之物體或人物,因此輕薄之高倍變焦數位相機或俗稱之類單眼相機有機會 成為消費者手機相機以外的第二相機首選,其變焦大於 20 倍但兼具輕薄易攜帶 特性,具備較強之遠距拍攝光學性能及光學防手震的性能,外型較接近輕小型 入門款之 DSLR 單眼數位相機。而防水耐震數位相機將多半使用 4~5 倍變焦,防 水 10 米以上。這兩類相機產品各自形成特別的類別,仍然能夠與智慧型手機做 較大的功能區隔,其特殊的型態與功能是智慧型手機無法取代的,所以其需求 仍會繼續延續。
360 產品是市場的熱門話題,但因消費者對其應用上不熟悉,因此消費型 市場略為停滯,但專業型的 3D 360 仍在市場上有著穩定的成長。此類相機單價 高品質也高,主要應用於專業直播或是商業用途的應用,此類相機數量雖不及 消費型高但有其穩定的客戶需求,加上需搭配特殊之影像拼接軟體,因此有機 會創造出對品牌商與製造商都較有獲利空間的機會。
無人機相機市場在過去兩年經歷了大起大落,多家無人機公司在去年陸續 結束營運目前幾乎確定是由中國品牌大疆一家主導市場,雖然尚有少部分有自 己特殊技術或明確商業應用的公司還嘗試找出一條生路,但一般消費型的無人 機將會進一步被擠壓淘汰。而無人機相機市場目前大多由無人機製造商自行開 發相機模組搭載飛機的防震系統,因此傳統的數位相機製造商難以進入此市 場,仍將只是扮演鏡頭模組的供應商為主。
52
此外,隨著雙鏡頭手機的興起,3D 相機也是市場可能的發展方向,利用搭 載測距功能的原件讓影像不再只是 2D,這類產品預計也會隨著手機市場搭載的 熱潮產生需求。
最後值得一提的是現在許多的大廠都試著把 AI 導入相機,主要用於安全監 控或是智慧家庭影像應用,經由大數據分析創造出具備人工智慧的影像產品, GOOGLE 的 PIXEL 就是其中的代表作。此外在居家監控或是娛樂的影像需求搭 配 AI 與大數據分析創造出的智慧家庭系統也是這兩年兵家必爭之地。而此類產 品將不再只是以硬體為主體,進而是需要一系列的演算法包含雲端與大數據分 析,這將會是未來發展的契機。
4.競爭情形
在前述產業現況與產品趨勢底下,各廠面臨的競爭態勢可以分成以下幾個 面向來說明。
品牌廠方面,因市場規模的急遽下降難以支撐目前市場眾多品牌,因此可 預見品牌廠已難以單存依靠原有的數位相機市場維持營運,因此公司內部的整 併與找尋新的產品與技術契機成為當務之急。原本市佔率高之品牌廠因為其他 品牌的退出得以取得退出者的市佔以維持基本之運營並積極尋找新技術的發展 機會。市佔較低之品牌趨向特殊產品定位以迴避直接削價競爭,或轉移事業重 點到非數位相機領域。日系的品牌廠也將進一步面臨來自海外新產品的壓力, 考驗其推陳出新之能力。
ODM 廠方面,連同各廠供應鏈,目前都面臨經濟規模不足的問題導致成本 上升,因此同樣也是規模較高者較容易維持的局面。為了求取生存契機,所有 廠商除堅守原有產品市場外更必須持續投資創新,而此也面臨投資之決定,考 驗對於產業堅定的信心。另外台幣升值、原物料成本上漲、中國大陸勞動成本 持續上漲等對 ODM 不利之情況一時不易解除,ODM 之代價相對升高,面臨各 品牌廠自製之競爭上,ODM 各廠將面臨較大的壓力。
傳統薄小型數位相機、高倍變焦數位相機、防水耐震數位相機等方面,利 基較不明顯,又其成功高度依賴生產規模。以日系為主的品牌客戶端內部資源 將多選擇放棄自行設計開發,使 ODM 機會增多,將仍然由 ODM 各廠競逐。 ODM 各廠中則以相機相關營運規模較大者勝算較大。
高規格之小型數位相機方面,ODM 各廠則面臨日系品牌客戶端內部資源之 競爭,除非 ODM 報價具有吸引力,且 ODM 各廠技術能力紮實,爭取 ODM 機 會將面臨一定的困難。
360 相機仍是新興市場,競爭態勢仍不明朗。此類產品未來應結合 4G 或 WiFi 提供直播功能,滿足年輕族群即時分享的需求。結合直播平台與互聯網公 司應有一定的市場潛力。
53
過去一年具備前端 AI(Edge AI)運算之 SMART CAMERA 在市場上被大量的討 論與引起關注,雖然在應用上仍然需要有主流應用導入才能大量被使用,但市 場上已經陸續有許多的公司開始導入前端智能並搭配雲端運算用,相信在不久 的將來具備有 AI 智能的相機會成為市場上重要的主流。唯有及早投入並加入具 有規模與影響力的聯盟,如此才有機會在市場興起後勝出。
(三) 技術及研發概況
- 最近年度及截至年報刊印日止投入之研發費用
| 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 |
|---|---|---|
| 年度 項目 |
107年度 | 108年度截至3月31日止 (註1) |
| 研 究 發 展 費 用 |
727,055 | 153,759 |
| 營 業 收 入 淨 額 |
7,635,028 | 1,944,773 |
| 佔營收淨額比例 | 9.52% | 7.91% |
註 1:經會計師核閱之合併財務報告。
- 最近年度及截至年報刊印日止開發成功之技術或產品
公司研發領域從早期 CCD VGA 種類之電腦相機,擴展到 CMOS 和 CCD 數位 相機產品,延續自與知名國際大廠合作關係中,學習及累積之經驗,配合卓越 的生產管理和成本優勢,在厚植技術上不遺餘力。
研發方向以光、機、電之整合在光學鏡頭、電子 ASIC 都能有效的向上垂直 整合與掌握規格,與上游主要零組件廠商合作開發,並藉由 design-in 降低成本 及增加彈性競爭力。佳能具備與全球數位相機開發技術同步的能力,3A 影像品 質及自製鏡頭難突破的光學變焦功能和控制能力,受到國際大廠的認可,並有 微型、超薄及具攝錄功能 MPEG4、H.264 的機種。無線通訊與智慧型手機之連 結日顯重要,Bluetooth 及 NFC 讓操作及連結速度及便利性顯著提升。鑑於運動 型及穿戴式相機之市場需求並自製鏡頭整合光機電運用於相關影像產品之運 用。
公司致力研發產品專利申請,並宣導智慧財產有效運用於產品,增加財智 權以加強研發的專業能力,影像產業之研發。
有關車用攝像頭模組之產品開發,後續已積極投入更多的資源,開發更廣 泛之汽車用相機模組,其可應用領域:駕駛者輔助環視、監視錄像、駕駛者疲 勞監控、電子照後鏡等。著眼未來盼能創造更高的附加價值與毛利,並擴增更 長壽命的產品線為要。
54
3. 未來研發計畫及預計投入之研發費用
除既有產品的投入及開發外,並將視產業發展趨勢逐步調整未來投入之研發項 目及資源。
未來具體研發計畫及進度如下:
單位:新台幣仟元
| 研 發 計 畫 |
目前 進度 |
需再投入之研 發 費 用 |
預計完成量產 時 間 |
未來影響研發成 功之主要因素 |
|---|---|---|---|---|
| New Lens Module | 70% | 5,000~10,000 | 108年上半年 | 因應客戶多元產 品開發的需求 |
| VR虛擬實境 -全方位車用360 度 行車記錄儀 -360度全景相機 -Android/Iphone 專 用360度全景相機 |
90% | 30,000~40,000 | 108年上半年 | 客戶產品規格變 更、認證時間及 成本結構 |
| 人工智慧AI -影像視覺 -相機自我學習 -智能學習 |
85% | 30,000~35,000 | 108年上半年 | 滿足客戶的需求 因應相機多元性 |
| 人工智慧AI -影像視覺 -相機自我學習 -智能學習 |
10% | 5,000~15,000 | 108年下半年 | 產品修正及因應 是市場情況調整 |
| 車用攝像頭模組 -駕駛輔助環視 -監視錄像 -駕駛者疲勞監控 |
50% | 85,000~95,000 | 111年下半年 | 一級供應商或車 廠客戶的需求, 規格變更頻繁、 認證時間長 |
| 家用物聯 -智能家居Home CAM -Smart IP cam -IoT CAM |
53% | 50,000~65,000 | 108年上半年 | 客戶產品規格變 更、認證時間及 成本結構 |
| Pocket Printer | 87% | 9,000~12,000 | 108年上半年 | 客戶的需求 |
| Pocket Printer | 23% | 3,000 | 108年下半年 | 市場因應調整 |
55
| 研 發 計 畫 |
目前 進度 |
需再投入之研 發 費 用 |
預計完成量產 時 間 |
未來影響研發成 功之主要因素 |
|---|---|---|---|---|
| 即可拍 | 95% | 8,000~10,000 | 108年上半年 | 客戶的需求 |
| 4G即可拍 | 5% | 1,000 | 108年下半年 | 市場需求 |
| 4K60P with SIS action CAM 8K30P 360 CAM 8K30P SIS with 1 axis Gimbal action CAM |
30% | 5,000~8,000 | 108年上半年 | 因應Action Cam 多元性 |
| 4K60P with SIS action CAM 8K30P 360 CAM 8K30P SIS with 1 axis Gimbal action CAM |
70% | 5,000~8,000 | 108年下半年 | 因應Action Cam 多元性 |
(四) 長、短期業務發展計劃
1. 短期業務發展計畫:
因應前述產業概況,產業規模下降與產業集中化應是不可逆之趨勢。短期 業務發展將著重原有消費型相機規模之維持,固守客戶關係,逐一落實客戶專 案,以有效合併規模,凝固供應商合作夥伴,逆勢追求更高之市佔率,以使根 基穩固。
在此根基之上,將多元拓展不同行業影像應用產品,提供客製化之專有服 務,建立少量多樣高毛利與高附著度之客戶群,藉以創造新的穩定獲利來源, 並分散固守原有市場之風險。具體而言,將在下列產品領域尋求突破:
-
(1)配備較大感光元件與大光圈鏡頭之高規格小型類專業數位相機。
-
(2)多鏡頭之360 度全景相機。
-
(3)結合手機應用平台之穿戴式相機,具備直播功能 4k2k 動畫產品。
-
(4)專業監控安防攝像機與網路儲存設備。
-
(5)小型化鏡頭影像模組。
-
(6)結合智慧家庭應用之家用攝像機。
-
(7)搭載於無人空拍機之影像模組與相機。
-
(8)具有 AI 運算之 SMART CAMERA。
56
並在下列區塊厚植技術實力,以繼續維持競爭優勢:
-
(1)整合機光電低耗能技術、新材質機構設計以達到輕薄短小之小型化設計。
-
(2)投資光學設計提供客製化光學技術服務。
-
(3)結合 4G LTE 與無線通訊硬軟體設計。
-
(4)影音串流技術提供客戶即時分享之功能設計。
-
(5)持續投入嵌入式 Linux 等開放式平台以利與外界串流。
-
(6)即時雲端影像系統設計與服務。
-
(7)車用影像系統設計與服務。
-
(8)設計成本控管與自動化生產。
行銷上除了既有合作之傳統相機品牌廠之外,積極拓展不同產業影像產品 龍頭企業合作之可能性,並開發非消費者電子客戶群。此外也將積極與中國大 陸之手機與互聯網公司進行合作,以期改善目前以日本客戶為主之客戶結構, 經由多元化且穩定之客戶群,創造公司長遠的穩定營運。
- 2.長期業務發展計畫:
持續深化關鍵技術之投資與掌握,主要著重光學、影像處理、軟體開發、 無線通訊、影像直播以及生產自動化等主軸,提供客戶具技術價值之專業客製 服務。並結合外部合作夥伴積極加入產業之生態鏈,共同擴展市場進而參與前 期之技術討論與制定,以期立於技術與產業之制高點。
57
二、市場及產銷概況
一 ( )市場分析
- 1.主要商品﹝服務﹞之銷售﹝提供﹞地區
本公司客戶主要是日本、歐、美、亞洲知名品牌公司銷售至全球之數位相機 與監控安防類影像產品,以專業 ODM、OEM 代工為核心服務業務。
2.市場概況
根據市場分析公司的資料顯示,全球數位相機(包含交換鏡頭與非交換鏡頭) 出貨量已低於 2000 萬台,預計出貨數字仍為下滑之趨勢不變。
而逐漸取代數位錄影機的非手持式之運動型相機,在此市場仍以 GoPro 為 主導但近來也有其他日系與中國大陸品牌加入戰局價格競爭加劇,未來仍然成長 但預計成長速度趨緩且因價格下滑影響毛利。另外,搭配 VR 而興起的 360 全景 相機目前正如雨後春筍般冒出,消費型的直播需求正在醞釀形成,各種行業應用 的專業性 3D 360 相機也有多家公司投入但能否帶動市場的大量需求能仍待觀 察。
3.市場未來之供需狀況與成長性
如前段所述,傳統形式之非交換鏡頭數位相機之需求縮減,不過市場依舊有 基本之需求估計在三年內仍可以維持一個底線的需求數量。在市場供應方面,目 前僅剩少數幾家仍從事數位相機之代工,而佳能是其中最具規模之專業代工廠, 預計僅存的幾家代工廠中仍會有廠商因無法獲利而停止投資或是轉型其他產品不 再以數位相機為主要項目,在供給面減少下供需逐漸平衡,在此狀態下公司營運 之將不在唯量是問。轉而以中高階小型數位相機產品及商業應用領域之影像解決 方案為主,經由提供客戶客製化服務滿足市場差異化之需求以追求質的成長。
目前搭配日系客戶出貨之運動型相機市場成長將明顯趨緩價格競爭也更激 烈,必需能創造出技術與市場的差異性才能存活,至於目前逐漸興起的 360 度環 景相機是未來值得關注的影像產品重點,本公司也已經在此產品項目上投入資源 並且已有多家非傳統日系相機公司以外的手機廠與歐美消費品牌開始合作出貨, 產品含括消費型與專業型之全景相機,預期本公司有機會能在此市場佔有一席之 地。
58
4.競爭利基
我公司目前競爭利基主要在於
-
(1)已建立與既有客戶命運共同體之結構相互依存及具備相對生產採購規模,且產 業界多數競爭者已多非專注於數位相機產業,因此佳能在此行業中最俱競爭 優勢的廠家。
-
(2)長期專注光機電軟韌體綜合技術經驗累積,可應付現今市場多元之影像產品技 術需求快速導入量產且長期與多家品牌合作熟悉各大廠需求,較其他競爭者 俱技術競爭力。
(3)長期且穩定的供應商夥伴關係。
-
(4)長期投資影像與光學相關技術已建立光學模組之專門影像調教技術為其他競爭 者不及之處,可廣泛應用於各種影像與光學產品之需求。
-
5.發展遠景之有利、不利因素與因應對策
-
(1)有利因素
-
a.數位影像在聯網與智慧家居環境中影像產品扮演重要角色配合多元網際網 路開放環境之發展,數位影像之需求繼續仍將增長不衰。
-
b.少量多樣不同應用所產生的分眾化與客製化產品等數位相機步入高原期之 後,多數品牌廠商或是新創公司無力投注開發資源,具成熟技數的 ODM 廠家成為客戶的重要合作夥伴。
-
c.手機相機應用之侷限性未能滿足消費者需求市場對影像畫質、性能與應用 之需求持續提高差異性產品需求增加都是 ODM 公司的機會。
-
d.社群媒體分享,網站直播網紅經濟等將帶動新型態相機的需求。
-
(2)不利因素
-
a.傳統型非交換鏡頭數位相機產業主體已進入衰退期。
-
b.各國貨幣貶值態勢持續。
-
c.中國大陸勞動力成本急速上揚與經濟成長放緩。
-
d.新型態數位相機產品更迭交替快速。
(3)因應對策
-
a.在既有數位相機事業規模基礎上,積極開拓新型個人用相機、產業用相 機、安控、車載、全景等產品市場,加強創新產品能力,主動創造新的影 像產品需求。
-
b.積極加入各類影像產品生態鏈如智慧家庭,機器視覺工業自動化應用等相 關影像產品參與早期產品開發與規格制定。
-
c.開發多元客戶族群並深化日系品牌廠合作,積極擴展中國市場與世界各地 新興市場客戶之開發。
59
-
d.調整並簡化製造體制與供應鏈,加速推動生產生產線之自動化。
-
e.以原有技術為基礎簡化新產品開發流程、縮短產品開發周期縮以因應快速 變動的產業需求。
(二)主要產品之重要用途及產製過程
-
重要用途:本公司銷售之數位相機屬消費性電子產品,用於拍攝儲存影像。
-
產製過程:本公司產製委由子公司生產製造。
(三)主要原料之供應狀況
數位相機出貨規模持續下滑之情況下,供應鏈管理部門配合公司產品轉型及多元 化方向下積極開發不同類型之原物料供應鏈以強化競爭力。
2018 年在原物料供應價格上漲,被動元件缺貨潮,主動 IC 產能爆滿等眾多市場 風險危機下,供應鏈管理部門全體同仁通力合作配合公司相關單位全力支援下,順利 度過各種材料供應難關將各種風險傷害降至最低,整體供應鏈之運交狀況符合工廠生 產出貨之需求,惟因原物料市場價格波動相對較大在成本控制上亦相對產生較大的波 動壓力,展望 2019 年在原料價格漸漸趨緩之狀況下及受惠於中國大陸降稅之優惠條 件影響下預期可將成本壓力同步控制下來,同時配合公司策略方向提升高階產品之出 貨比重及因應 AIoT 發展趨勢積極開發光學領域新應用產品,同步持續開發出優質且 具競爭力之供應商。
60
-
(四) 最近二年度任一年度中曾占進(銷)貨總額百分之十以上之客戶名稱及其進(銷)貨金 額與比例,並說明其增減變動原因。但因契約約定不得揭露客戶名稱或交易對象如 為個人且非關係人者,得以代號為之。
-
1.主要進貨客戶名稱
單位:新台幣仟元
| 項目 | 106年度 | 106年度 | 106年度 | 106年度 | 107年度 | 107年度 | 107年度 | 107年度 | 108年度截至前一季止 | 108年度截至前一季止 | 108年度截至前一季止 | 108年度截至前一季止 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 名稱 | 金額 | 佔全年度 進貨淨額 比率(%) |
與發行人 之關係 |
名稱 | 金額 | 佔全年度 進貨淨額 比率(%) |
與發行人 之關係 |
名稱 | 金額 | 占當年度 截至前一 季止進貨 淨額比率 〔%〕 |
與發行人 之關係 |
|
| 1 | 甲 | 894,992 | 9.15% |
無 |
乙 | 340,477 | 4.87% | 無 | 乙 | 45,881 | 2.65% | 無 |
| 2 | 其他 | 8,890,436 | 90.85% |
- |
其他 | 6,648,260 | 95.13%, | - | 其他 | 1,688,505 | 97.35% | - |
| 進貨淨額 | 9,785,428 | 100.00% | - |
進貨淨額 | 6,988,737 | 100.00% | - | 進貨淨額 | 1,734,386 | 100.00% | - |
-
註 1:係本公司合併財務資料。
-
註 2:列明最近二年度進貨總額百分之十以上之供應商名稱及其進貨金額與比例,但因契約約定不得揭露供應商名稱或交易對象 為個人且非關係人者,得以代號為之。
-
註 3:增減變動原因說明:數位相機市場需求持續下滑,使進貨金額縮減,故各家佔比均下降。
2.主要銷貨客戶名稱
單位:新台幣仟元
| 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 項目 | 106年度 | 107年度 | 108年度截至前一季止 | |||||||||
| 名稱 | 金額 | 佔全年度 銷貨淨額 比率(%) |
與發行 人之關 係 |
名稱 | 金額 | 佔全年度 銷貨淨額 比率(%) |
與發行 人之關 係 |
名稱 | 金額 | 占當年度 截至前一 季止銷貨 淨額比率 〔%〕 |
與發行人 之關係 |
|
| 1 | R公司(註3) | 3,112,257 | 27.78% | 無 | R公司(註3) | 1,646,386 | 21.56% | 無 | R公司(註3) | 646,989 | 33.42% | 無 |
| 2 | EE公司(註3) | 2,305,586 | 20.58% | 無 | AA公司(註3) | 1,133,150 | 14.84% | 無 | HH公司(註3) | 588,635 | 30.27% | 無 |
| 3 | A公司(註3) | 1,678,065 | 14.98% | 無 | EE公司(註3) | 1,123,446 | 14.71% | 無 | II公司(註3) | 199,477 | 10.26% | 無 |
| 4 | AA公司(註3) | 1,374,102 | 12.27% | 無 | 其他 | 3,732,046 | 48.89% | 無 | 其他 | 509,672 | 26.05% | 無 |
| 其他 | 2,731,590 | 24.39% | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |
| 銷貨淨額 | 11,201,600 | 100.00% | - | 銷貨淨額 | 7,635,028 | 100.00% | - | 銷貨淨額 | 1,944,773 | 100.00% | - |
註 1:係本公司合併財務資料。
- 註 2:增減變動原因說明:本年度因個別客戶調整庫存及銷售策略影響,使其佔銷貨比例變動增減互見。 註 3:本公司與該客戶簽訂保密協定之合約。
61
(五)最近二年度生產量值
單位:新台幣仟元/仟台
| 單位:新台幣仟元/仟台 | 單位:新台幣仟元/仟台 | |||
|---|---|---|---|---|
| 年度 生產量值 主要商品 |
107年度 | 106年度 | ||
| 量 | 值 | 量 | 值 | |
| 光電產品 | 5,572 | 6,281,527 |
8,604 |
9,174,950 |
| 光學零件 | 86,817 | 707,210 |
102,583 | 610,478 |
註:係本公司合併財務資料。
(六)最近二年度銷售量值表
單位:新台幣仟元/仟台
| 單位:新台幣仟元/仟台 | 單位:新台幣仟元/仟台 | 單位:新台幣仟元/仟台 | 單位:新台幣仟元/仟台 | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 年度 銷售量值 主要商品 |
107 年度 | 106 年度 | ||||||
| 內銷 | 外銷 | 內銷 | 外銷 | |||||
| 量 | 值 | 量 | 值 | 量 | 值 | 量 | 值 | |
| 光電產品 | 250 | 11,335 |
5,452 |
6,638,580 | 1 | 2,740 | 8,546 |
10,386,544 |
| 光學零件 | 4,644 | 7,329 |
102,453 |
977,784 | 216 | 18,676 | 98,498 |
793,640 |
註:係本公司合併財務資料。
三、從業員工
最近二年度及截至年報刋印日止從業員工資料
單位:人
| 單位:人 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 年 | 度 | 106 年度 | 107 年度 | 當年度截至 108 年5 月2 日 |
| 員 工 人 數 |
後 勤 |
252 | 240 | 233 |
| 研 發 |
349 | 318 | 302 |
|
| 作 業 員 |
42 | 45 | 42 |
|
| 合 計 |
643 | 603 | 577 |
|
| 平 | 均 年 齡 |
39.86 | 41.55 | 40.6 |
| 平 均 服 務 年 資 |
8.68 | 15.26 | 9.6 |
|
| 學 歷 分 布 比 率 |
博 士 |
0.31% | 0.33% | 0.35% |
| 碩 士 |
33.59% | 31.18% | 31.20% |
|
| 大 專 |
62.21% | 63.85% | 63.60% |
|
| 高 中 |
3.42% | 4.15% | 4.33% |
|
| 高 中 以 下 |
0.47% | 0.50% | 0.52% |
註:合併主體之從業員工資訊屬營業秘密,為保障股東權益,尚未能揭露。
62
四、環保支出資訊
最近年度及截至年報刊印日止,本公司並無因污染環境所受損失(包括賠償)及處分 之情事。
五、勞資關係
-
一
-
( ) 各項員工福利措施、進修、訓練、退休制度與其實施情形,以及勞資間之協議與各 項員工權益維護措施情形:
-
1.員工福利措施:
-
(1)保險方面:除法定勞健保外,尚為同仁投保團體保險(壽險、意外險、住院醫 。
-
療險)
-
(2)健康與安全方面:公司提供下面各項福利措施
-
a.每年一次公費健康検査及健康追蹤管理
-
b.心理諮商
-
c.視障按摩
-
d.健康講座
-
e.健康促進活動
-
f.裝設 AED 與氧氣筒
-
g.防火/防災編組
-
h.集乳/哺乳室
-
i.二個月一次醫師臨場服務
-
-
j.設置運動休閒設施
k.菸害防制宣導
l.職場母性健康保護
m.全體同仁參與緊急逃生演練
-
n.定期職安衛會議
-
o.健檢時配合國健署免費健檢篩檢如子抹及口篩
-
p.不定期發送疾管署相關新聞稿,提醒同仁知悉及自我防護
-
(3)旅遊方面:本公司職工福利委員會每年提供每位同仁旅遊補助。
-
(4)社團方面:本公司鼓勵同仁們組設各類有益身心健康的社團,也提供每位同 仁參加兩個社團的活動經費補助;每年更是提撥預算讓社團舉辦各式運動活 動,除增進同仁間交流,使身心得到適當放鬆外,也希望培養團隊合作並凝 聚共識。
-
(5)休假方面:本公司依照勞基法規定給予年度休假,以協助同仁達成工作與生 活之均衡。
-
(6)員工協助方面:本公司除了與專業心理諮商公司合作外;也提供低收入戶同 仁尚在就學的小孩給予獎助學金;並依個別狀況提供同仁緊急救助金與緊急 優惠貸款。
63
-
(7)生日及婚喪喜慶:每季定期舉辦全公司的慶生活動,並給予壽星禮券;同仁 如有婚喪喜慶,或發生重大傷害時給予金額不等的補助金。
-
(8)語言進修:本公司提供每位同仁英文或是日文的進修補助,以期讓同仁們都 能精進語言能力。
-
(9)其他:除上述員工福利,本公司更提供不定期的電影欣賞會及補班日活動, 讓同仁可以在工作之餘,有多元化的活動參與,促進員工關係;為了讓同仁 們養成持續學習的習慣,本公司特設圖書室,除了專業書籍外,也不定期採 購各類型書籍,讓同仁們利用休閒時間也能自我學習成長。
-
(10)107 年度公司相關福利共計新台幣 22,964 仟元。其他福利新台幣 18,658 仟 元包含本公司員工旅遊、社團活動、補助、慶生會及其他職工福利。
單位:新台幣仟元
| 單位:新台幣仟元 | |
|---|---|
| 項目 | 金額 |
| 健檢費 | 2,002 |
| 團保 | 2,144 |
| 生命線諮詢費 | 123 |
| 交誼費 | 37 |
| 其他福利 | 18,658 |
| 合計金額 | 22,964 |
2.員工進修、訓練情形:
- 公司承諾以員工價值成長與滿意為公司永續經營的核心理念,員工是公司的核心 資產,公司的成長與員工的發展緊密相關。
佳能企業秉持著人才為企業根本的理念,提供員工多元且彈性的學習管道與資 訊,透過 On-Job、Off-Job、e-Learning 教育訓練體系及圖書閱覽室、電子書/雜 誌資源,協助員工發展自我長才、提升競爭力;並在“持續學習”與“追求卓越”之 理念下,整合內部與外部資源,為員工提供品質最佳、成效最高之學習與成長機 會,以期讓員工與公司一同學習成長。
佳能企業有系統地依不同職位,提供員工全面的學習發展方式,包括在職訓練、 課堂訓練、線上學習、工作教導與學長姐制度;不僅邀請外部專家授課,也積極 培養內部講師,以期深化佳能的價值觀與能力,並傳承佳能長期積累的專業與技 術。
(1)教育訓練體系:
-
a.新人訓練:公司規劃循序漸進的課程協助新進員工深入了解公司沿革、管 理制度、產品、技術與人力資源發展議題,並輔以「新人安定計劃」分別 從生活及專業面,由部門內學長姐提供新進員工所需之協助,以期新進員 工盡快適應公司文化以及工作內容。
-
b.管理訓練:依各階層主管所需的管理職能規劃實用的管理課程。分為基礎 主管/初任主管訓練、中階主管訓練與高階主管訓練。
-
c.專業訓練:由資深主管、外部專家、專業供應商組成之講師陣容,配合各 專業部門自發性組成之研討會外,或透過產業管顧公司的培訓課程,讓各
64
部門的專業學習持續向前不停滯。包括新技術類、新材料類、個案研討、 新製程類、資訊類、法規類、品質類…等等。除了內部訓練外,同仁可依 工作職務需求,申請參加外部訓練機構所舉辦之專業相關課程,公司並給 予適度的補助費用。
- d.勞安衛訓練:提供員工安心且放心的工作場合是很重要的。我們定期進行 消防演練、急救技巧課程…等等。
對於員工人身安全與辦公室工作環境保護措施與其實施情形如下:
| 項目 | 內容 |
|---|---|
| 門禁 安全 |
1.公司訂有「實體環境安全管理辦法」,明確規範進入場區之人 員需進行登記換證,以維護工作場所、人員安全。 2.公司對外所有出入門禁及內部重要出入門禁均設有監視器或門 禁設備24小時嚴格管控出入狀況。 3.公司24 小時均有保全人員協助維護場區安全並定時進行巡邏。 |
| 各項 設備 之維 護 |
1.依建築物公共安全檢查及申報辦法規定,每2 年委託專業公司 進行公共安全檢查。 2.依消防法規定,每年委外進行消防檢查,各項消防器具也定期 保養維護檢查。 3.依建築物昇降設備設置及檢查管理辦法規定,對電梯及機械車 位每月進行定期保養、每年委託檢查機構申請安全檢查。 |
| 災害 防範 措施 與應 變 |
1. 公司訂有「職業安全衛生工作守則」、「緊急應變作業程 序」、「事故及異常狀況調查處理辦法」…等,明確規範各人員 因應重大事件如火災、水災等突發狀況應負責任及任務,並辦 理相關安全防護演練作業。 2. 每半年定期辦理自衛消防編組演練,以維護工作場所安全。 3. 不定期進行防火、防震、用電安全宣導,以避免災害發生。 |
| 生理 衛生 |
1. 健康檢查:新進人員皆於到職前接受體格檢查,對於在職人員 以優於法規頻率每年定期安排健康檢查,針對所有檢查結果皆 有專人進行相關健康管理作業。 2. 工作環境:公司定期進行廠區環境消毒,公司環境清潔也有專 人進行維護。 3. 不定期辦理健康、衛教講座及公司社團活動提供同仁參與,提 升相關知識及健康。 4. 落實菸害防制規定,工作場所全面禁菸。 5. 實施人因危害預防、勞工過度負荷預防及母性健康保護管理作 業。 |
| 心理 衛生 |
1.教育訓練:提供員工壓力抒發課程講座、員工溝通技教學講座 等,協助員工心理調適。 2.員工協助:與社團法人新竹生命線協會合作提供員工心理、法 律、理財、精神醫療、管理等諮詢服務。 3.暴力及性騷擾防治:訂立申訴管道,保障個人隱私。 |
| 承攬 商作 業管 理 |
訂定「承攬商管理作業程序」防止職業災害,保障承攬商工作人 員和本公司員工之安全健康,及釐訂承攬人有關安全衛生之權利 與義務,作為承攬商管理之依據。 |
65
| 項目 | 內容 |
|---|---|
| 保險 及醫 療慰 問 |
團體保險內容包含定期壽險、意外傷害險、意外醫療險及住院、 癌症醫療險及優惠眷屬自費保險;另有生育禮金、傷病住院慰問 金。 |
-
e.語文訓練:為提昇並強化全體員工國際外語能力,公司提供部份補助與獎 勵金,讓員工以自修方式持續進修語言能力。
-
f.自我成長:舉辦各式講座,為同仁們提供工作以外的身、心、靈洗滌。包 括健康講座、人際溝通講座、運動講座、旅遊講座等。
-
(2)107 年度舉辦教育訓練總時數為 4,275 小時,訓練總人次為 909 人,訓練總費 用共計新台幣 283 仟元。
單位:新台幣仟元
| 107 年度項目 | 訓練人次 | 訓練時數 | 訓練費用 |
|---|---|---|---|
| 專業職能訓練 | 118 | 506.5 | 283 |
| 管理職能訓練 | 1 | 6.0 | |
| 通識職能訓練 | 432 | 584.5 | |
| 勞安衛訓練 | 60 | 392.0 | |
| 品管訓練 | 53 | 96.5 | |
| 語文訓練 | 63 | 2158.6 | |
| 新人訓練 | 182 | 530.9 | |
| 合計 | 909 | 4275.0 |
3. 員工退休制度:
為使本公司員工能安心工作、奉獻於企業,維護其退休後生活,特制定勞工退 休管理辦法:
-
(1)適用範圍:
-
94 年 07 月 01 日前實施「勞工退休金條例」前所有正式員工,及實施「勞工 退休金條例」後選擇繼續適用「勞動基準法」之員工,適用勞工退休管理辦 法。
-
a. 自請退休 員工有下列情形之一者,得申請自願退休:
-
(a) 本公司工作年資十五年以上年滿五十五歲者。
-
(b) 本公司工作年資滿二十五年以上者。
-
(c) 本公司工作年資十年以上年滿六十歲者。
-
b. 強制退休
員工有下列情形之一,得命令其退休:
-
(a) 心神喪失或身體殘廢不堪勝任工作者。
-
(b) 前項所稱精神障礙或身體殘廢之職工,依勞工保險第一級至第六等級之殘 障為標準。
66
c. 法定退休
- 基於勞基法保護勞工之旨,員工年滿六十五歲者已符合勞基法所稱法定退休 屆齡者,應依本法辦理退休。
-
d. 為鼓勵資深員工提前退休生涯規劃,於 106 年 01 月 25 日修訂並核准,在職 年資與年齡合計滿 70 年(含)以上有下列情形之一者,員工可提出申請並經呈 報董事長核准,得申請優惠退休:
-
(a) 在公司服務期間表現良好有卓越之貢獻者。
-
(b) 任職期間沒有任何違法或失職或造成公司重大損失發生之情形者。
-
(c) 其他經呈報董事長核准之個案。
-
-
(2) 94 年 07 月 01 日起依據「勞工退休金條例」適用「勞動基準法」之本國籍勞 工,就選擇適用「勞工退休金條例」所定的勞工退休金制度部分,每月按應 提繳工資 6%提撥勞工退休金至勞工保險局員工個人帳戶,並依「勞工退休金 條例」退休相關規定作業,故不適用本辦法。
-
(3) 94 年 07 月 01 日前適用「勞動基準法」之員工本公司,按月依核備之提撥率 2%提撥勞工退休準備金至足額,存於台灣銀行專戶保管運用。截至 107 年 12 月 31 日止退休準備金專戶餘額及淨確定福利負債分別為新台幣 33,844 仟元 及 54,726 仟元。
-
(二)最近年度及截至年報刊印日止,因勞資糾紛所遭受之損失並揭露目前及未來可能發生之 估計金額與因應措施:無。
六、重要契約
本公司截至年報刊印日止仍有效存續及最近年度到期之重要契約說明如下:
| 契約性質 | 當事人 | 契約起訖日期 | 主要內容 | 限制條款 |
|---|---|---|---|---|
| 融資合約 | 永豐銀行 | 107.08.01~108.07.31 | 短期授信 | 無 |
| 融資合約 | 台新銀行 | 107.07.01~108.06.30 | 短期授信 | 無 |
| 融資合約 | 中國信託 | 107.05.01~108.04.30 | 短期授信 | 無 |
| 融資合約 | 兆豐國際商銀 | 107.12.06-108.12.05 | 短期授信 | 無 |
| 融資合約 | 玉山銀行 | 107.12.13-108.12.13 | 短期授信 | 無 |
| 融資合約 | 星展銀行 | 107.07.20-108.07.20 | 短期授信 | 無 |
其餘本公司來往之重要客戶、廠商等與我方簽訂之各項合作意向書、委託製造合 約或採購合約中皆有保密條款之約定,基於業務保密及產業特性之考量,故本公司不 予揭露。
67
陸、財務概況
一、最近五年度簡明資產負債表及綜合損益表
一 - ( )簡明資產負債表及綜合損益表資料 採用國際財務報導準則
- 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則
| 1. 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 1. 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 1. 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 1. 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 1. 合併簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | |||||||
| 年 項 度 目 |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 | 當年度截至 108年3月 31日 財務資料 (註2) |
|
| 流 動 資 產 |
10,987,220 | 8,795,084 | 7,529,693 | 6,859,863 | 5,790,775 |
5,787,788 |
|
| 不動產、廠房及設備 | 3,785,922 | 3,512,182 | 3,934,683 | 3,989,763 | 3,539,946 |
3,521,508 |
|
| 無 形 |
資 產 |
12,589 | 13,678 | 2,927 | 5,606 | 159,027 |
153,400 |
| 其 他 |
資 產 |
2,080,014 | 1,696,459 | 1,555,376 | 1,951,179 | 1,558,340 |
1,665,240 |
| 資 產 |
總 額 |
16,865,745 | 14,017,403 | 13,022,679 | 12,806,411 | 11,048,088 | 11,127,936 |
| 流動負債 | 分配前 | 6,752,002 | 5,180,123 | 4,435,902 | 4,017,477 | 3,442,444 |
3,411,174 |
| 分配後 | 6,752,002 | 5,604,019 | 4,690,073 | 4,243,369 | (註3) |
(註3) | |
| 非 流 動 |
負 債 |
253,420 | 102,557 | 91,976 | 82,991 | 82,865 |
87,776 |
| 負債總額 |
分配前 | 7,005,422 | 5,282,680 | 4,527,878 | 4,100,468 | 3,525,309 |
3,498,950 |
| 分配後 |
7,005,422 | 5,706,576 | 4,782,049 | 4,326,360 | (註3) |
(註3) | |
| 歸屬於母公司業主之權益 | 9,859,389 | 8,566,141 | 8,292,078 | 8,517,342 | 7,261,906 |
7,364,539 |
|
| 股 | 本 | 4,731,168 | 2,828,310 | 2,825,279 | 2,823,650 | 2,823,628 |
2,823,628 |
| 資 本 |
公 積 |
1,559,995 | 1,558,449 | 1,560,123 | 1,563,069 | 1,563,455 |
1,563,455 |
| 保留盈餘 | 分配前 | 3,335,072 | 4,041,792 | 4,011,904 | 3,978,672 | 3,301,001 |
3,204,225 |
| 分配後 | 3,335,072 | 3,617,896 | 3,757,733 | 3,752,780 | (註3) |
(註3) | |
| 其 他 |
權 益 |
236,037 | 139,123 | (104,533) | 151,951 | (426,178) |
(226,769) |
| 庫 藏 |
股 票 |
(2,883) | (1,533) | (695) | 0 | 0 |
0 |
| 非 控 制 |
權 益 |
934 | 168,582 | 202,723 | 188,601 | 260,873 |
264,447 |
| 權益總額 | 分配前 | 9,860,323 | 8,734,723 | 8,494,801 | 8,705,943 | 7,522,779 |
7,628,986 |
| 分配後 | 9,860,323 | 8,310,827 | 8,240,630 | 8,480,051 | (註3) |
(註3) |
註 1:最近五年度財務資料均經會計師查核簽證。
-
註 2:係經會計師核閱完竣之財務資料。
-
註 3:截至刊印日止,本公司尚未召開股東常會,故未揭露分配後數字。
68
2. 合併簡明綜合損益表-採用國際財務報導準則
| 2. 合併簡明綜合 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 | |||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | ||||||
| 年 項 度 目 |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 | 當年度截至 108年3月 31日 財務資料 (註2) |
| 營 業 收 入 |
24,180,166 | 19,254,208 | 11,005,824 | 11,201,600 | 7,635,028 |
1,944,773 |
| 營 業 毛 利 |
2,128,709 | 2,303,653 | 1,569,151 | 1,416,172 | 646,291 |
210,387 |
| 營 業 損 益 |
105,510 | 609,392 | 85,146 | 64,853 | (739,861) |
(99,116) |
| 營業外收入及支出 | 109,113 | 419,132 | 409,980 | 163,428 | 225,289 |
6,911 |
| 稅 前 損 益 |
214,623 | 1,028,524 | 495,126 | 228,281 | (514,572) |
(92,205) |
| 繼 續 營 業 單 位 本 期 損 益 |
170,989 | 867,444 | 435,921 | 206,398 | (425,525) |
(97,024) |
| 停 業 單 位 損 失 |
- | - | - | - | - | - |
| 本期淨利(損) | 170,989 | 867,444 | 435,921 | 206,398 | (425,525) |
(97,024) |
| 本期其他綜合損益 ( 稅 後 淨 額 ) |
625,124 | (150,734) | (270,422) | 254,173 | (562,105) |
203,231 |
| 本期綜合損益總額 | 796,113 | 716,710 | 165,499 | 460,571 | (987,630) |
106,207 |
| 淨利( 損) 歸屬於 母 公 司 業 主 |
154,814 | 697,314 | 386,250 | 217,663 | (463,048) |
(96,776) |
| 淨利(損)歸屬於非控制 權 益 |
16,175 | 170,130 | 49,671 | (11,265) | 37,523 |
(248) |
| 綜合損益總額歸屬於母 公 司 業 主 |
773,381 | 549,062 | 131,358 | 474,693 | (1,021,497) | 102,633 |
| 綜合損益總額歸屬於非 控 制 權 益 |
22,732 | 167,648 | 34,141 | (14,122) | 33,867 |
3,574 |
| 每股盈餘(盈虧)(註3) | 0.33 | 1.71 | 1.39 | 0.77 | (1.64) |
(0.34) |
註 1:最近五年度財務資料均經會計師查核簽證。 註 2:係經會計師核閱完竣之財務資料。
註 3:每股盈餘單位為元。
69
3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則
| 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 | 3. 個體簡明資產負債表-採用國際財務報導準則 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | ||||||
| 年 項 度 目 |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 | |
| 流 動 資 產 |
6,402,814 | 4,858,409 | 3,439,474 | 2,369,138 |
1,665,818 |
|
| 不動產、廠房及設備 | 1,562,081 | 1,774,303 | 2,495,798 | 2,756,242 |
2,524,903 |
|
| 無 形 |
資 產 |
11,751 | 12,935 | 2,416 | 4,682 |
9,346 |
| 其 他 |
資 產 |
6,741,706 | 6,671,332 | 6,535,432 | 6,929,791 |
6,348,823 |
| 資 產 |
總 額 |
14,718,352 | 13,316,979 | 12,473,120 | 12,059,853 |
10,548,890 |
| 流動負債 | 分配前 | 4,775,795 | 4,676,395 | 4,114,293 | 3,481,082 |
3,226,880 |
| 分配後 | 4,775,795 | 5,100,291 | 4,368,464 | 3,706,974 |
(註2) | |
| 非 流 動 負 債 |
83,168 | 74,443 | 66,749 | 61,429 |
60,104 | |
| 負債總額 | 分配前 | 4,858,963 | 4,750,838 | 4,181,042 | 3,542,511 |
3,286,984 |
| 分配後 | 4,858,963 | 5,174,734 | 4,435,213 | 3,768,403 | (註2) | |
| 股 | 本 | 4,731,168 | 2,828,310 | 2,825,279 | 2,823,650 |
2,823,628 |
| 資 本 |
公 積 |
1,559,995 | 1,558,449 | 1,560,123 | 1,563,069 |
1,563,455 |
| 保留盈餘 | 分配前 | 3,335,072 | 4,041,792 | 4,011,904 | 3,978,672 | 3,301,001 |
| 分配後 | 3,335,072 | 3,617,896 | 3,757,733 | 3,752,780 | (註2) | |
| 其 他 |
權 益 |
236,037 | 139,123 | (104,533) | 151,951 | (426,178) |
| 庫 藏 |
股 票 |
(2,883) | (1,533) | (695) | - | - |
| 權益總額 | 分配前 | 9,859,389 | 8,566,141 | 8,292,078 | 8,517,342 |
7,261,906 |
| 分配後 | 9,859,389 | 8,142,245 | 8,037,907 | 8,291,450 | (註2) |
註 1: 最近五年度個體財務資料均經會計師查核簽證。
註 2: 截至刊印日止,本公司尚未召開股東常會,故未揭露分配後 數字。
70
4. 個體簡明綜合損益表-採用國際財務報導準則
| 4. 個體簡明綜合 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 | 損益表-採用國際財務報導準則 |
|---|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | |||||
| 年 項 度 目 |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 |
| 營 業 收 入 |
23,112,752 | 18,407,042 | 9,998,630 | 9,959,455 |
5,622,942 |
| 營 業 毛 利 |
1,627,120 | 1,837,703 | 1,053,867 | 1,059,880 |
248,066 |
| 營 業 損 益 |
72,181 | 528,261 | (77,533) | 13,907 | (792,267) |
| 營業外收入及支出 | 113,682 | 304,867 | 509,955 | 206,886 |
210,725 |
| 稅 前 損 益 |
185,863 | 833,128 | 432,422 | 220,793 |
(581,542) |
| 繼 續 營 業 單 位 本 期 損 益 |
154,814 | 697,314 | 386,250 | 217,663 |
(463,048) |
| 停 業 單 位 損 失 |
- | - | - | - | - |
| 本期淨利(損) | 154,814 | 697,314 | 386,250 | 217,663 |
(463,048) |
| 本期其他綜合損益 ( 稅 後 淨 額 ) |
618,567 | (148,252) | (254,892) | 257,030 |
(558,449) |
| 本期綜合損益總額 |
773,381 | 549,062 | 131,358 | 474,693 |
(1,021,497) |
| 每股盈(虧)(註2) | 0.33 | 1.71 | 1.39 | 0.77 |
(1.64) |
註 1:最近五年度個體財務資料均經會計師查核簽證。 註 2:每股盈餘單位為元。
(二)最近五年度簽證會計師姓名及查核意見
| 年 度 | 簽 證 會 計 師 姓 名 | 查 核 意 見 |
|---|---|---|
| 103 | 徐聖忠、吳漢期 | 修正式無保留意見 |
| 104 | 徐聖忠、吳漢期 | 修正式無保留意見 |
| 105 | 徐聖忠、曾惠瑾 | 無保留意見 |
| 106 | 徐聖忠、曾惠瑾 | 無保留意見 |
| 107 | 阮呂曼玉、曾惠瑾 | 無保留意見 |
71
二、最近五年度財務分析
一 - ( )合併財務分析 採用國際財務報導準則
| 年 度 分析項目(註4) |
年 度 分析項目(註4) |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 | 當年度截至 108 年3 月 31 日(註2) |
說明 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 財務結構 (%) |
負債占資產比率 | 41.54 | 37.69 | 34.77 | 32.02 | 31.91 | 31.44 |
|
| 長期資金占不動產、廠房及 設備比率 |
264.67 | 248.70 | 215.90 | 218.21 | 212.51 | 216.64 |
||
| 償債能力 % |
流動比率 | 162.73 | 169.79 | 169.74 | 170.75 | 168.22 | 169.67 |
|
| 速動比率 | 128.77 | 139.22 | 133.67 | 131.39 | 124.85 | 135.96 |
||
| 利息保障倍數 | 13.77 | 122.30 | 87.64 | 42.07 | (76.27) | (52.48) | (1) | |
| 經營能力 | 應收款項週轉率(次) | 7.53 | 6.79 | 4.88 | 5.78 | 4.82 | 5.33 |
|
| 平均收現日數 | 48.47 | 53.75 | 74.79 | 63.14 | 75.72 | 68.48 |
||
| 存貨週轉率(次) | 9.90 | 8.15 | 5.66 | 5.84 | 4.03 | 4.32 |
(1) | |
| 應付款項週轉率(次) | 5.21 | 4.44 | 3.28 | 3.93 | 3.34 | 3.81 |
||
| 平均銷貨日數 | 36.86 | 44.78 | 64.49 | 62.50 | 90.57 | 84.57 |
(1) |
|
| 不動產、廠房及設備週轉率 (次) |
6.20 | 5.28 | 2.96 | 2.83 | 2.03 | 2.20 |
(1) |
|
| 總資產週轉率(次) | 1.45 | 1.25 | 0.81 | 0.87 | 0.64 | 0.70 |
(1) |
|
| 獲利能力 | 資產報酬率(%) | 1.11 | 5.66 | 3.26 | 1.63 | (3.52) | (0.86) | (1) |
| 權益報酬率(%) | 1.74 | 9.33 | 5.06 | 2.40 | (5.24) | (1.28) | (1) | |
| 稅前純益占實收資本額比率 (%) |
4.54 | 36.37 | 17.52 | 8.08 | (18.22) | (3.27) |
(1) | |
| 純益率(%) | 0.71 | 4.51 | 3.96 | 1.84 | (5.57) | (4.99) | (1) | |
| 每股盈(虧)(元)(註3) | 0.33 | 1.71 | 1.39 | 0.77 | (1.64) | (0.34) | (1) | |
| 現金流量 | 現金流量比率(%) | 31.00 | 24.89 | 10.38 | 7.59 | (8.21) | (0.10) | (1) |
| 現金流量允當比率(%) | 91.92 | 130.58 | 119.32 | 126.45 | 81.17 | 61.30 |
(1) | |
| 現金再投資比率(%) | 6.98 | 9.01 | 0.26 | 0.35 | (4.20) | (0.03) | (1) | |
| 槓桿度 | 營運槓桿度 | 24.78 | 4.23 | 21.06 | 26.04 | (1.06) | (2.27) | (1) |
| 財務槓桿度 | 1.19 | 1.01 | 1.07 | 1.09 | 0.99 | 0.98 |
||
| 說明:最近二年度各項財務比率變動原因。 (1) 主係受數位相機市場需求持續下滑,主要品牌客戶推出新機態度保守,及高階產 品出貨遞延影響,使營運規模縮減,存貨去化速度趨緩,導致本期呈現營業虧 損。 |
72
(二)個體財務分析-採用國際財務報導準則
| 年 度 分析項目(註4) |
年 度 分析項目(註4) |
103年 | 104年 | 105年 | 106年 | 107年 | 說明 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 財務結構 (%) |
負債占資產比率 | 33.01 | 35.68 | 33.52 | 29.37 |
31.16 |
|
| 長期資金占不動產、廠房及 設備比率 |
631.17 | 482.79 | 332.24 | 309.02 |
287.61 |
||
| 償債能力 % |
流動比率 | 134.07 | 103.89 | 83.60 | 68.06 |
51.62 |
(1) |
| 速動比率 | 133.81 | 103.65 | 83.44 | 67.96 |
51.59 |
(1) | |
| 利息保障倍數 | 569.39 | 11,109.37 | 4,325.22 | 3,562.18 |
(979.68) |
(1) | |
| 經營能力 | 應收款項週轉率(次) | 7.48 | 7.09 | 5.02 | 6.36 |
5.47 |
|
| 平均收現日數 | 48.80 | 51.48 | 72.71 | 57.39 |
66.73 |
||
| 存貨週轉率(次) | 9,919.50 | 4,157.41 | 2,055.32 | 2,584.08 |
3,134.95 |
(1) | |
| 應付款項週轉率(次) | 6.23 | 4.36 | 2.60 | 3.07 |
2.18 |
(1) | |
| 平均銷貨日數 | 0.04 | 0.09 | 0.18 | 0.14 |
0.12 |
||
| 不動產、廠房及設備週轉率 (次) |
15.29 | 11.03 | 4.68 | 3.79 |
2.13 |
(1) | |
| 總資產週轉率(次) | 1.61 | 1.31 | 0.78 | 0.81 |
0.50 |
(1) | |
| 獲利能力 | 資產報酬率(%) | 1.08 | 4.97 | 3.00 | 1.77 |
(4.09) |
(1) |
| 權益報酬率(%) | 1.57 | 7.57 | 4.58 | 2.59 |
(5.87) |
(1) | |
| 稅前純益占實收資本額比率 (%) |
3.93 | 29.46 | 15.31 | 7.82 |
(20.60) |
(1) | |
| 純益率(%) | 0.67 | 3.79 | 3.86 | 2.19 |
(8.23) |
(1) | |
| 每股盈(虧)(元)(註3) | 0.33 | 1.71 | 1.39 | 0.77 |
(1.64) |
(1) | |
| 現金流量 | 現金流量比率(%) | 47.43 | 25.73 | 2.54 | 0.00 |
0.00 |
|
| 現金流量允當比率(%) | 108.37 | 155.06 | 135.74 | 128.88 |
86.98 |
(1) | |
| 現金再投資比率(%) | 7.22 | 7.37 | 0.00 | 0.00 |
0.00 |
||
| 槓桿度 | 營運槓桿度 | 24.94 | 3.48 | (13.69) | 75.72 | (0.31) |
(1) |
| 財務槓桿度 | 1.00 | 1.00 | 1.00 | 1.00 |
1.00 |
||
| 說明:最近二年度各項財務比率變動原因。 主係受數位相機市場需求持續下滑,主要品牌客戶推出新機態度保守,及高階 產品出貨遞延影響,使營運規模縮減,存貨去化速度趨緩,導致本期呈現營業 虧損。 |
73
註 1:最近兩年度財務資料均經會計師查核簽證。
註 2:係經會計師核閱完竣之財務資料。
- 註 3:每股盈餘係按追溯調整後之加權平均股數計算。
註 4:計算公式如下列:
-
1.財務結構
-
(1) 負債占資產比率=負債總額/資產總額。
-
(2) 長期資金占不動產、廠房及設備比率=(權益總額+非流動負債)/ 不動產、廠房及設 備淨額。
-
2.償債能力
-
(1) 流動比率=流動資產/流動負債。
-
(2) 速動比率=(流動資產-存貨-預付費用)/流動負債。
-
(3) 利息保障倍數=所得稅及利息費用前純益/本期利息支出。
-
3.經營能力
-
(1) 應收款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)週轉率= 銷貨淨額/各期平均應收 款項(包括應收帳款與因營業而產生之應收票據)餘額。
-
(2) 平均收現日數=365/應收款項週轉率。
-
(3) 存貨週轉率=銷貨成本/平均存貨額。
-
(4) 應付款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)週轉率= 銷貨成本/各期平均應付 款項(包括應付帳款與因營業而產生之應付票據)餘額。
-
(5) 平均銷貨日數=365/存貨週轉率。
-
(6) 不動產、廠房及設備週轉率=銷貨淨額/平均不動產、廠房及設備淨額。
-
(7) 總資產週轉率=銷貨淨額/平均資產總額。
-
4.獲利能力
-
(1) 資產報酬率=〔稅後損益+利息費用×(1-稅率)〕/ 平均資產總額。
-
(2) 權益報酬率=稅後損益/平均權益總額。
-
(3) 純益率=稅後損益/銷貨淨額。
-
(4) 每股盈餘=(歸屬於母公司業主之損益-特別股股利)/加權平均已發行股數。
-
5.現金流量
-
(1) 現金流量比率=營業活動淨現金流量/流動負債。
-
(2) 淨現金流量允當比率=最近五年度營業活動淨現金流量/最近五年度(資本支出+存貨增 。
-
加額+現金股利)
-
(3) 現金再投資比率=(營業活動淨現金流量-現金股利)/(不動產、廠房及設備毛額+長期 。
-
投資+其他非流動資產+營運資金)
-
6.槓桿度:
-
(1) 營運槓桿度=(營業收入淨額-變動營業成本及費用) / 營業利益
-
。
-
(2) 財務槓桿度=營業利益 / (營業利益-利息費用)
74
三、最近年度財務報告審計委員會審查報告
佳能企業股份有限公司 審計委員會審查報告書
董事會造送本公司一百零七年度營業報告書、財務報表(含合併 及個體財務報表)及盈餘分派之議案,其中財務報表業經資誠聯 合會計師事務所查核完竣,並出具查核報告書。上述營業報告 書、財務報表及盈餘分派議案經本審計委員會依法審查完竣, 認為尚無不合,爰依證券交易法第十四條之四及公司法第二百 一十九條規定繕具報告,敬請 鑒核。
此 致
佳能企業股份有限公司一百零八年股東常會
==> picture [146 x 109] intentionally omitted <==
審計委員會召集人:
一 中 華 民 國 百 零 八 年 五 月 二 日
-75-
四、最近年度之合併財務報告
請參閱第 84 頁至第 161 頁。
。 五、最近年度之個體財務報告
請參閱第 162 頁至第 226 頁。
- 六、公司及其關係企業最近年度及截至年報刊印日止,如有發生財務週轉困難 情事,對公司財務狀況之影響:無。
76
柒、財務狀況及財務績效之檢討分析與評估風險事項
一、財務狀況
| 財務狀況 | 財務狀況 | 財務狀況 | ||
|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | ||||
| 年 項 度 目 |
107年度 | 106年度 | 差異 | |
| 金額 | % | |||
| 流 動 資 產 |
5,790,775 | 6,859,863 | (1,069,088) | (15.58) |
| 不動產、廠房及設備 | 3,539,946 | 3,989,763 | (449,817) |
(11.27) |
| 無 形 資 產 |
159,027 | 5,606 | 153,421 |
2,736.73 |
| 其 他 資 產 |
1,558,340 | 1,951,179 | (392,839) |
(20.13) |
| 資 產 總 額 |
11,048,088 | 12,806,411 | (1,758,323) | (13.73) |
| 流 動 負 債 |
3,442,444 | 4,017,477 | (575,033) |
(14.31) |
| 非 流 動 負 債 |
82,865 | 82,991 | (126) |
(0.15) |
| 負 債 總 額 |
3,525,309 | 4,100,468 | (575,159) |
(14.03) |
| 歸屬於母公司業主之權益 | 7,261,906 | 8,517,342 | (1,255,436) | (14.74) |
| 股 本 |
2,823,628 | 2,823,650 | (22) |
(0.00) |
| 資 本 公 積 |
1,563,455 | 1,563,069 | 386 |
0.02 |
| 保 留 盈 餘 |
3,301,001 | 3,978,672 | (677,671) |
(17.03) |
| 其 他 權 益 |
(426,178) | 151,951 | (578,129) |
(380.47) |
| 非 控 制 權 益 |
260,873 | 188,601 | 72,272 |
38.32 |
| 權 益 總 額 |
7,522,779 | 8,705,943 | (1,183,164) | (13.59) |
| 增減比例變動分析說明: (1)無形資產增加主係併購子公司所產生之商譽。 (2)其他權益減少主係金融資產未實現損失增加所致。 |
77
二、財務績效
一 ( ) 經營結果比較分析
| 單位:新台幣仟元 | 單位:新台幣仟元 | |||
|---|---|---|---|---|
| 年度 項目 |
107年度 | 106年度 | 增(減)金額 | 變動比例% |
| 營業收入淨額 | 7,635,028 | 11,201,600 |
(3,566,572) |
(31.84) |
| 營業成本 | 6,988,737 | 9,785,428 |
(2,796,691) |
(28.58) |
| 營業毛利 | 646,291 | 1,416,172 |
(769,881) |
(54.36) |
| 營業費用 | 1,386,152 | 1,351,319 |
34,833 |
2.58 |
| 營業損益 | (739,861) | 64,853 | (804,714) |
(1,240.83) |
| 營業外收入及支出 | 225,289 | 163,428 |
61,861 |
37.85 |
| 稅前淨利(淨損) | (514,572) | 228,281 | (742,853) |
(325.41) |
| 所得稅費用(利益) | (89,047) | 21,883 | (110,930) |
(506.92) |
| 繼續營業單位淨利(淨損) | (425,525) | 206,398 | (631,923) |
(306.17) |
| 增減比例變動達20%之分析說明: (1)營業損益主係受數位相機市場需求持續下滑,主要品牌客戶推出新機態度保守, 及高階產品出貨遞延影響,使營運規模縮減,營業收入、成本及毛利皆為下降。 (2)營業外收入及支出增加主係出售閒置廠房所致。 |
- (二) 營業毛利變動分析:數位相機市場需求持續下滑,主要品牌客戶推出新機態度保 守,及高階產品出貨遞延影響,使營運規模縮減下降所致。
78
三、現金流量
本公司及子公司合併財務報表
| 本公司及子公司合併財務報表 | 本公司及子公司合併財務報表 | 本公司及子公司合併財務報表 | 本公司及子公司合併財務報表 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| 單位:新台幣仟元 | |||||
| 年初現金餘額 (107/1/1) |
全年來自營業活動 淨現金流量 (107年度) |
全年因投資及 籌資活動淨現 金流量 (107 年度) |
現金剩餘 數額 (107/12/31) |
流動性不足 之改善計畫 |
|
| 投資計劃 | 融資計劃 | ||||
| 2,245,124 | (282,718) | (174,351) | 1,788,055 | 無 | 無 |
一 ( )本年度現金流量變動分析
營業活動之現金流出約 282,718 仟元:主要係源自稅後淨損。
投資活動之現金流出約 123,788 仟元:主要係用於購置設備及取得子公司奇卓科技。 籌資活動之現金流出約 50,563 仟元:主要係發放現金股利。
(二)流動性不足之改善計畫及流動性分析:無現金流動性不足之情形。
(三)未來一年現金流動性分析:不適用。
四、最近年度重大資本支出對財務業務之影響
無。
- 五、最近年度轉投資政策、其獲利或虧損之主要原因、改善計畫及未來一年投 資計畫
本公司主要轉投資皆為長期性策略投資,民國一零七年度合併報表採權益法之轉投 資利益為 8,273 仟元,和前一年度轉投資利益 954 仟元的差異主要是由於部分被投資公 司營收增長及費用管控得宜。然本公司未來仍將以長期性策略投資為主要原則,並考量 財務風險與投資報酬率,謹慎評估以創造公司最大價值。
79
六、最近年度及截至年報刊印日止之風險事項分析評估
-
一
-
( ) 利率、匯率變動、通貨膨脹情形對公司損益之影響及未來因應措施
本公司 107 年度利息及匯兌損益列表如下:
單位:新台幣仟元
| 年 度 項 目 |
107年度 | 當年度截至 108 年3 月31日 |
|---|---|---|
| 營業收入淨額 | 7,635,028 | 1,944,773 |
| 稅前損益 | (514,572) | (92,205) |
| 利息收入 | 34,759 | 9,423 |
| 利息收入佔營業收入淨額比率 | 0.46% | 0.48% |
| 利息收入佔稅前損益比率 | (6.75)% | (10.22)% |
| 利息費用 | 6,659 | 1,724 |
| 利息費用佔營業收入淨額比率 | 0.09% | 0.09% |
| 利息費用佔稅前損益比率 | (1.29)% | (1.87)% |
| 兌換(損)益淨額 | 22,576 | (1,449) |
| 兌換(損)益淨額佔營業收入淨額比率 | 0.30% | (0.07)% |
| 兌換(損)益淨額佔稅前損益比率 | (4.39)% | 1.57% |
資料來源:經會計師查核及核閱完竣之合併財務資料。
- 利率變動對公司損益之影響及未來因應措施:
本公司之利率風險來自銀行借款。因支應營運需求且有現金流出的舉債所產 生的借款不高,為降低利率風險,針對銀行借款利率方面,加強與銀行聯繫,並 了解利率走勢,以爭取最優惠之借款利率。
- 本公司因應匯率變動之具體措施:
目前本公司係跨國營運,因此受多種不同貨幣所產生之匯率風險,主要為美 元及人民幣。相關匯率風險來自未來之商業交易、已認列之資產與負債,及對國 外營運機構之淨投資。本公司過去使用遠期外匯、換匯及衍生或非衍生金融商品 合約,以規避由美元計價的資產與負債所產生的匯率風險。未來將採取更為謹慎 態度,積極蒐集市場匯率資訊,進行趨勢判斷及風險評估,適時調整外幣部位, 並加強貨款收回資訊的掌握以利有效避險運用。
- 最近年度通貨膨脹對公司損益之影響及未來因應措施:
根據行政院主計總處 107 年消費者物價指數年增率為 1.35%,107 年躉售物 價指數因原物料價格上漲而使年增率為 3.64%,通貨膨脹仍在央行可控制範圍 內,整體來說對本公司的營運及獲利並無重大影響。
80
-
(二) 從事高風險、高槓桿投資、資金貸與他人、背書保證及衍生性商品交易之政策、獲 利或虧損之主要原因及未來因應措施
-
本公司資金貸與他人情形:本公司資金貸與他人係依據本公司「資金貸與他人作 業程序」所訂定之政策及因應措施辦理,相關作業皆已經考慮風險狀況及相關規 定謹慎執行。
-
本公司為他人背書保證情形:本公司為他人背書保證係依據本公司「背書保證作 業程序」所訂定之政策及因應措施辦理,相關作業皆已經考慮風險狀況及相關規 定謹慎執行。
-
本公司最近年度並未從事高風險、高槓桿投資之行為,茲將衍生性金融商品交易 之政策及損益分述如下:
本公司從事衍生性金融商品交易係屬避險性質,其因市場匯率變動產生之損 益會與被避險標的之損益相抵銷,且本公司營運所產生之美元外幣資產足以因應 此交易之現金流出,故市場價格風險並不大。
(三)未來研發計畫及預計投入之研發費用
- 未來研發計畫
本公司研究發展方向,將資源維持感光度、靈敏性、訊號雜訊比與色彩飽和 度平衡等,並致力努力產品影像品質。在產品發展方向,著重於光學變焦、自動 變焦與光學變焦規格鏡頭組開發、增加三軸穩定。此外致力提高及開發電子式畫 面穩定、增加 EIS 功能、臉部辨識、4K 動畫攝影、可穿戴式的攝影機、高速影像 感應器應用、大型影像感應器相關技術、錄影 HDR、低照度相關技術及無線通訊 包含影像格式支援至 Full HD 4K 高清影像解碼能力等項目。
在積極研發,爭相於產品規格競賽中希望規格顯著躍進。並藉由關鍵零組件 佳能光機電整合影像的發展日漸完備。同時關注 IoT 與 VR 產業的相關發展, 投 注相關的人力開發, 並對應鏡頭模組與硬體產品,在應用的 APP 亦投入相關人 力開發讓產品更有獨特性網路攝影機、醫療器材等方向發展。
相對於過去的數位相機、佳能希望往新事業新產品,在競爭激烈市場,可補 數位相機事業之不足。 鑑於運動型及穿戴式相機之市場需求,自製鏡頭並整合光機電運用於相關影 像產品之運用。在智能家居 Home cam 與 IP cam 產品更投入 AIoT 和邊緣運算 (edge computing)相關的技術發展。在全天球 360 相機(Spherical 360 Camera)則繼續 往高畫質 (8K30P) 發展 , 並自行研發在相機內即可完成 SIS (Spherical Image Stabilization)功能, 不需要後製處理。
另外,在車用攝像模組研發上,因應全球各大車廠日漸加大導入各類車用相 機裝置之趨勢,廣泛應用於 ADAS 先進駕駛者輔助系統,甚或半自動或全自動無人 駕駛車之開發上。公司亦持續投入研發人力與資源,配合車廠一級系統供應商 (Tier1),於其未來三~四年的產品特殊需求,提供其開發各階段之相機模組需 求。
2. 預計投入之研發費用
107 年本公司投入之研發費用為 727,055 仟元,佔營收比率 9.52%,預計 108 年研發費用再投入金額約為 535,000 仟元。
81
(四) 國內外重要政策及法律變動對公司財務業務之影響及因應措施:無。
(五) 科技改變及產業變化對公司財務業務之影響及因應措施:無。
(六) 企業形象改變對企業危機管理之影響及因應措施:無。
(七) 進行併購之預期效益、可能風險及因應措施:無。
- (八) 擴充廠房之預期效益、可能風險及因應措施:
本公司已於大陸地區建立二個生產基地,同時達到產能擴充,減低華南地區缺工風 險及降低生產成本。
(九) 進貨或銷貨集中所面臨之風險及因應措施:
1. 進貨集中所面臨之風險:
-
缺料風險: 例如廠商面臨產能不足、工廠發生意外事故或天災等將導致缺料情形 發生。
-
避險方式: 本公司向與主要原料供應廠商均維持良好業務關係,除長期合作關係 良好之廠商外,亦積極開發其他供應商,以避免及降低進貨供應之風 險。
2. 銷貨集中所面臨之風險:
本公司與多家世界級客戶建立了長期穩定的合作關係,結合這些客戶與本公 司的競爭優勢,可確保公司長期穩定的成長;本公司已朝分散客源多元產品佈 局,達到分散風險的目的,降低單一或少數客戶對本公司的重大影響。
-
(十) 董事、監察人或持股超過百分之十之大股東,股權之大量移轉或更換對公司之影 響、風險及因應措施:無。
-
(十一) 經營權之改變對公司之影響、風險及因應措施:無。
-
(十二) 訴訟或非訟事件:
於民國 107 年截至 108 年年報刊印日,本公司未涉及訴訟結果將對本公司之股東 權益及財務狀況有重大影響之訴訟、非訟、及行政爭訟事件。
(十三)其他重要風險及因應措施:無。
七、其他重要事項
- 無。
82
捌、特別記載事項
一、關係企業相關資料
-
一
-
( ) 關係企業合併營業報告書
請參閱第 227 頁至第 232 頁。
(二) 關係企業合併財務報表
請參閱第 84 頁至第 161 頁。
(三) 關係報告書
請參閱第 232 頁至 233 頁。
-
二、最近年度及截至年報刊印日止,私募有價證券辦理情形 無。
-
三、最近年度及截至年報刊印日止,子公司持有或處分本公司股票情形 無。
-
四、其他必要補充說明事項
-
無。
-
玖、最近年度及截至年報刊印日止發生證交法第三十六條第二 項第二款所定對股東權益或證券價格有重大影響之事項
無。
83
【附件二】
==> picture [151 x 61] intentionally omitted <==
�������
�������������������
���������� ���
�����
��������������������������������������� ������������������������������������������ ��������������������������������������� ��������������
������������������������������������ ��������������������������������������� ��������������������������������������� ������������������������������������������ �������������������������������
��������
������������������������������������ �������������������������������������� ������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ������
�������
������������������������������������� �������������������������������������� �����������������������
==> picture [483 x 60] intentionally omitted <==
-84-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
������������
����
������������������������������������� ��������������������������������������� ���������������������������������������������� ����������������
������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ������������������
�������
������������������������������������ ���������������
-
�������������������������������������
-
�����������������������������������
-
������������������������������������ ��������
-85-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
�������������������
����
������������������������������������� ���������������������������������������� ��������������������������������������� ������������������������������������������ �����������������
������������������������������������ ������������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� �����������������������
�������
������������������������������������ �����
-
������������������������������������� �����������
-
������������������������������������ ������������������
-86-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
����������������
������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� ����������������������������������������� �������������������������������������������������� ����������������������������������������� �������������������������������������������� ������������������������������������������� ������
������������
�������������������������������������� ���������������������������
��������������������
������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� ��������������
������������������������������������ �������������������������������������� �����������������������
�������������������������������
-87-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
���������������
������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ������������������������������
-
������������������������������������
-
��������������
-
�� ������������������������������������ ������������������������������������� ������������������������������������� ���������������������
-
�� ������������������������������������ ����������������������
-
�� ������������������������������������
-
�� ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������������ ��������������������������
-
�� ������������������������������������� �������������
-88-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
- �� ������������������������������������ ������������������������������������ ��
������������������������������������ ������������������������
������������������������������������ �������������������������������������� ��������������������������
������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ������������������������
==> picture [276 x 74] intentionally omitted <==
���
==> picture [37 x 12] intentionally omitted <==
==> picture [114 x 50] intentionally omitted <==
==> picture [54 x 55] intentionally omitted <==
������������� ������������������������ ����������� ������������������������
==> picture [247 x 12] intentionally omitted <==
-89-
| � � |
���� ��� ��� �� � � � ���� � ��������� �� ���� ������� � ����� � � ���� ������� � ��������� ��� ��������� �� ���� ��������� �� ���� ������� � ��������� �� ���� ������� � ����� � � ����� � � ���� ������ � ������ ��������� �� ���� ������� � ����� ������� � ������ ������� � ����� ������� � ��������� �� � ���������� ��� ����� �������������� � � � � � � � ����������������� |
���� ��� ��� �� � � � ���� � ��������� �� ���� ������� � ����� � � ���� ������� � ��������� ��� ��������� �� ���� ��������� �� ���� ������� � ��������� �� ���� ������� � ����� � � ����� � � ���� ������ � ������ ��������� �� ���� ������� � ����� ������� � ������ ������� � ����� ������� � ��������� �� � ���������� ��� ����� �������������� � � � � � � � ����������������� |
�������� ���� ��� ��� � � � � ��������� �� � � ������� � � � ��������� �� ��������� �� ������� � ��������� �� � � ������� � ������� � ����� � ��������� �� ������� � ����� � ������ � ������� � ��������� �� � ���������� ��� |
|---|---|---|---|
| � � � ��������� � ������� � ��������� ��������� ������� ��������� � ������� ������� ����� ��������� ������� ����� ������ ������� ��������� � ���������� |
|||
| ���� ���� ������� ���� ������������� ���������� ���� ����������� ���� ������������� ��� ���� ������ ���� �� ���� ������ ���� ������ ����� ���� ������������� ����������� ���� ������������ ���� ������������� � ���� �������� ���� ��������� ���� �������� ���� ���� ���� ������� ���� ������� ���� ������� ���� ���� |
-90-
| ����� | ����� | ����� | �� | �� | �� | �� | � | ���� | ���� | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � | � | |||||||||||
| ������� | ������� | ��� | |||||||||||||||
| �������� | |||||||||||||||||
| ���� | ��� | ��� | ���� | ��� | ��� | ||||||||||||
| ����� | �� | � | � | � | � | � | � | ||||||||||
| ���� | |||||||||||||||||
| ���� | ���� | ����� | � | ������� | � | � | ������� | � | |||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ����� | ����� | ������� | � | ������� | � | |||||||||||
| ���� | ������� | ������ | � | ������ | � | ||||||||||||
| ���� | ������ | ���������� | ������� | � | ������� | � | |||||||||||
| ���� | ������ | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| ����� | |||||||||||||||||
| ���� | ������� | ����� | ������ | � | ������ | � | |||||||||||
| ���� | ������� | ������ | � | ������ | � | ||||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| �� | |||||||||||||||||
| ����������� | |||||||||||||||||
| �� | |||||||||||||||||
| ���� | ����� | ����� | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ����� | ||||||||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| ���� | ������ | ||||||||||||||||
| ���� | ������ | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| ���� | ������ | � | � | ������� | � | ||||||||||||
| ���� | ����� | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| ���� | ������ | ||||||||||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | �� | ������� | � | |||||||||||
| ���� | ������������ | ||||||||||||||||
| � | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||||
| ���� | ����� | ������� | � | ������� | � | ||||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||||
| ���� | ������� | � | ���������� | ��� | � | ���������� | ��� | ||||||||||
| ����������������������������� | |||||||||||||||||
| ������� | ������� | �������� |
-91-
| ���� | � | ���� | ���� | ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � � |
|||||||||
| ��������������������� | � | |||||||||||||
| �������� | ||||||||||||||
| ������������� | ||||||||||||||
| ���� | � | ���� | � | |||||||||||
| �� | �� | � | � | � | � | � | � | |||||||
| ���� | ���� | �������� | � | ��������� | ��� | � | ���������� | ��� | ||||||
| ���� | ���� | ��������� | ||||||||||||
| �� | � | ����������� | ���� | ����������� | ��� | |||||||||
| ���� | ������ | ������� | � | ��������� | �� | |||||||||
| ���� | ������ | |||||||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | ��� | ��������� | �� | ||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | ��� | ��������� | �� | ||||||||
| ���� | ������ | � | ��������� | ��� | ��������� | �� | ||||||||
| ���� | �������� | ����� | � | ������ | � | � | � | |||||||
| ���� | ������ | � | ����������� | ���� | ����������� | ��� | ||||||||
| ���� | �������� | � | ��������� | ��� | ������ | � | ||||||||
| �������� | ||||||||||||||
| ���� | ���� | ������ | ������� | � | ������� | � | ||||||||
| ���� | ������� | ������ | ������ | � | ����� | � | ||||||||
| ���� | ���� | � | ������ | �� | ������ | � | ||||||||
| ���� | ����������� | ���� | ||||||||||||
| ��������� | ����� | � | ��� | � | ||||||||||
| ���� | ���������� | ������� | � | ������� | � | |||||||||
| ���� | �������� | � | ��������� | �� | ������� | � | ||||||||
| ���� | ��������� | ������ | ������ | �� | ������� | � | ||||||||
| ���� | �������� | �� | ��������� | �� | � | ������� | � |
�����
-92-
| ���� | � | ���� | ���� | ���� | ����� | ����� | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � � |
||||||
| ��������������������� | � | ||||||||||
| �������� | |||||||||||
| ������������� | |||||||||||
| ���� | � | ���� | � | ||||||||
| �� | �� | � | � | � | � | � | � | ||||
| ���������� | |||||||||||
| ���� | ����������� | ����� | �� | ������ | � | � | ����� | � | |||
| ���� | ����������� | ���� | |||||||||
| ����������� | |||||||||||
| ������� | � | ��������� | �� | � | � | ||||||
| ���� | ����������� | ������ | |||||||||
| ��� | ����� | �� | ���� | � | |||||||
| ���� | ���������� | ||||||||||
| �� | � | ��������� | �� | ����� | � | ||||||
| ���� | ����������� | ||||||||||
| ������ | ������ | �� | ��������� | �� | |||||||
| ���� | ����������� | ����� | |||||||||
| ���� | � | � | ������� | � | |||||||
| ���� | ���������� | ||||||||||
| ����� | ������ | � | ������� | � | |||||||
| ���� | ���������� | �� | ��������� | �� | � | ������� | � | ||||
| ���� | �������� | �� | ��������� | ��� | � | ������� | � | ||||
| ��������� | |||||||||||
| ���� | ����� | �� | ��������� | �� | � | ������� | � | ||||
| ���� | ����� | ������ | �� | ������� | � | ||||||
| �� | ��������� | �� | � | ������� | � | ||||||
| ���������� | |||||||||||
| ���� | ����� | �� | ����������� | ��� | � | ������� | � | ||||
| ���� | ����� | ������ | �� | ������� | � | ||||||
| �� | ��������� | ��� | � | ������� | � | ||||||
| �������� | ������ | ||||||||||
| ���� | �������� | �� | ����� | � | ���� | ||||||
| �������� | ������ | ||||||||||
| ���� | �������� | �� | ����� | � | ���� |
�����������������������������
������� ������� ��������
==> picture [38 x 38] intentionally omitted <==
-93-
| �������� | � � |
� �� ������� � � � |
���� ���������� � ������� ���������� |
� ������� � ������� ������� |
� ������� � ������ ������� |
� ������� � ������� ������� |
� � � � |
� � � � |
� � �������� � � �������� |
� ����� � ����� |
� ����� � ����� |
��� � � � |
� ���������� � ������� ���������� |
� ���������� � ������� ���������� |
� � ������ � � ������ |
� ��������� ������� ��������� |
� � �������� ������ � �������� |
� � ��������� ������� �������� |
� ����������� ������ � �������� |
� � � � |
� � � � |
� � �������� � � �������� |
� � ���� � � ���� |
� � ������ ������ |
� ��� � ��� |
� � � � |
� ���������� � ������� ���������� |
�������� | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| � | � � �� |
���������� | � | ������� | ������� | � | � | � | ����� | � | � | ������� � |
������� � |
������� | ������� | � | �������� | �������� | � | � | � | � | � | � | � | �������� � |
|||||||||||
| �������������� | ������� | ���������������������� | � � � � � � � |
� � � � |
� ������� � � ������������������� |
���������� ���������� ���������� � � ���������� �� |
� � � � ������� |
� � � � ����� |
� � � � ������� |
������ | � � ������ � � ������� |
� � � ������� � �������� |
� � � � � �������� |
����� � � � � � ���� |
� ����� � � � |
����� � ������ ��� � � � |
���������� ���������� ���������� � ������� ���������� � |
���������� ���������� ���������� � ������� ���������� � |
����� � � � � ������ � |
��������� ��������� ��������� ������� ��������� |
� � � � � �������� |
� � � � ��� � |
� � � � � ��������� |
������ | � � ������ � � ������� |
� � � � �������� ������� |
� � � � � �������� |
� � � � � ���� |
� � � � � |
� ��� � � � |
����� � ��� �� � � � |
���������� ���������� ���������� � � ���������� �� |
����������������������������� | ������� | |||
| ���� � |
���������� | ���� | �������� | �������� | ������������ | ������ | ������ | ���� | ������������ | ���������������� | ���������� | ������������ | ���� � |
���������� | ������������� | ������������� | ���� | �������� | �������� | ������������ | ������ | �������� | ���� | �������������� | ������� | ���������������� | ���������� | ������������ | ������� |
-94-
| ����� | ����� | ����� | ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ����� | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � � |
� | � | � | ||||||||
| ���������������������� | |||||||||||||
| �������� | |||||||||||||
| �� | ��� | � | � | ��� | � | � | |||||||
| ��������� | |||||||||||||
| ���������� | �� | �������� | � | ������� | |||||||||
| ���� | |||||||||||||
| ������ | |||||||||||||
| �������� | ����� | ����� | � | ||||||||||
| �������� | ����� | � | � | ���� | |||||||||
| ���� | ������ | ������ | � | ||||||||||
| ���� | ������ | ������� | ������� | ||||||||||
| ���� | ������ | ����� | ����� | ||||||||||
| ������������� | ����� | � | ����� | ||||||||||
| ����������� | ����� | � | � | ������ | |||||||||
| ������������� | ������ | � | ������� | � | ������� | ||||||||
| ����������� | ���� | � | ������ | � | ���� | ||||||||
| ���� | ����� | ����� | |||||||||||
| ���� | ������ | � | ������� | � | ������� | ||||||||
| ���� | ������ | � | � | ������� | |||||||||
| ���� | ������ | � | �������� | � | �������� | ||||||||
| ���������������� | |||||||||||||
| �������������� | |||||||||||||
| ������ | ������� | ������� | |||||||||||
| �� | ������� | � | �������� | ||||||||||
| ������ | � | �������� | � | ������� | |||||||||
| �������������� | |||||||||||||
| ���� | � | �������� | � | �������� | |||||||||
| ����� | � | �������� | ����� | ||||||||||
| ������ | � | ������� | � | ������� | |||||||||
| ������� | � | ������ | � | ������ | |||||||||
| ������������� | � | �������� | ������� | ||||||||||
| ����� | ������ | ������ | |||||||||||
| ����� | ������� | ������� | |||||||||||
| ����� | � | ������� | � | ������� | |||||||||
| ����� | � | ������ | � | ������ | |||||||||
| �������������� | � | �������� | ������� |
�����
-95-
| ����� | ����� | ����� | ���� | ���� | ���� | �� | �� | ��� | ��� | |||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � | � | ||||||
| ���������������������� | ||||||||||||
| �������� | ||||||||||||
| �� | ��� | � � |
��� | � � |
||||||||
| ��������� | ||||||||||||
| ��������������� | �� | �������� | � | � | ||||||||
| �������� | � | � | ������� | |||||||||
| �������������������� | ||||||||||||
| ��� | � | ����� | ||||||||||
| �������������� | ����� | � | � | �������� | ||||||||
| ������������� | ������� | ������ | ||||||||||
| �������������� | ����� | � | �������� | � | �������� | |||||||
| ������ | ����� | � | ������ | � | ������ | |||||||
| ��������� | ������ | ��� | ||||||||||
| ����������� | � | �������� | � | |||||||||
| ���������� | � | �������� | � | �������� | ||||||||
| ��������� | ||||||||||||
| ������ | ������ | ������ | ||||||||||
| ��������� | � | ���� | � | ������ | ||||||||
| ������ | ������ | � | �������� | � | �������� | |||||||
| ���������� | ����� | � | ��� | � | ���� | |||||||
| ��������������� | ������ | � | ||||||||||
| ���������� | � | �������� | � | �������� | ||||||||
| ����� | ������ | � | �������� | |||||||||
| ������������ | � | �������� | � | �������� | ||||||||
| ����������� | ��������� | ��������� | ||||||||||
| ����������� | � | ��������� | � | ��������� |
�����������������������������
�������
==> picture [38 x 39] intentionally omitted <==
������� ��������
==> picture [37 x 38] intentionally omitted <==
-96-
�������������� � � � � � � � � �������������
�������� ���������
- �� ����
������������������������������������ ����������������������������������� ������������������������������������ ���������������������������������� ���������������������������������� �������������������������
�� ������������
- �����������������������������
�� ��������������
� � �������������������� ����������� ���� ����������
��������������������������������� �����������
| ����������� | |
|---|---|
| �������������� | ��������� ������ |
| ���������������������������� �� |
���������� |
| ����������������������������� �������������������������� |
���������� |
| ����������������� | ���������� |
| ��������������������� | ���������� |
| ������������������������������ ����������� |
���������� |
| ������������������ | ���������� |
| ����������������������������� �� |
���������� |
| ������������������������ | ���������� |
| �������������������������� | ���������� |
| ��������������������������������� ��������� |
���������� |
-97-
| �������������� | ��������� ������ |
|---|---|
| ���������������������������������� �������� |
���������� |
| ���������������������������������� ���� |
���������� |
�������������������������������� ���������
-
�����������������
-
���������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ��������������������������
-
���������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �����������������
-
������������������������������������� ��������������������������������� �����������������������
-
���������������� ��������������
-
��������������������������������� �����������
| �������������� | ��������� ������ |
|---|---|
| ��������������������������� | ���������� |
| ���������������� | ���������� |
| �������������������������� | ���������� |
| ��������������������������� | ���������� |
| ������������������������ | ���������� |
| ���������������� | ���������� |
-98-
�������������������������������� ���������
����������������
���������������������������������� ��������������������������������� ��������������������������������� ���������������������������
��������������������������������� ����������������������������������� ����������������������������������� ������������������������������������
- ����������������������������������� �
�������������������������������� ��������������������
| �������������������� | |
|---|---|
| �������������� | ��������� ������ |
| ����������������������������� ������ |
���������� |
| ��������������������� | ���������� |
| ������������������������������ ������������������� |
��������� ��� |
| ������������������ | ���������� |
������������������������������� ��
�� �����������
����������������������������������� �������������
�������
�������������������������������� �����������������������������������
�������
-
���������������������������
-
��������������������������������� ������
-
��������������������������������� ��������
-99-
- ���������������������������
- ���������������������������������
-
����������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ��
-
������������������������ ������ �������� �������������������������������� ��������������������������������� ������������������������������������� �������������������������������������� ������������������������������� �������������
-
�������
-
������������
-
��������������������������������� ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��������������������������
-
��������������������������������� ���������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ���������
-
���������������������������������� ������������������������������ �����������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ��
-
-100-
��������������
| ���� �� |
��� �� |
���� | ���������� | ���������� | �� |
|---|---|---|---|---|---|
| ���������� | ���������� | ||||
| ��� | ���������������������� ���������������������� |
���� | ������ | ������ | |
| ��� | ������������� ������������������������� |
������ | ������ | ������ | |
| ��� | ��������������������� ������������������������� |
�������� �������� ��� |
������ | ������ | |
| ��� | ��������������������� ������������������ |
�������� �������� ������� |
������ | ������ | |
| ��� | ��������� ������ |
������ | ������ | ������ | |
| ��� | ���������� | �������� ���� |
������ | � | �� |
| ��� | ������������ ������ |
�������� ���� |
����� | ����� | �� |
| ������� ����� |
���������� ������ |
�������� �� |
������ | ������ | |
| ������� ����� |
���������� ������ |
�������� �� |
������ | ������ | |
| ������� | ���������� ������ |
�������� �� |
������ | ������ | |
| ���� | ������������������������ ������������������� |
������ | ������ | ������ | |
| ���� | ����������������������� ��������� |
������ | ������ | ������ | |
| ���� | �������������������� ��������������� |
��� | ������ | ������ | |
| ���� | �������������������� ����������� |
���� | ������ | ������ | |
| ���� | ��������� ������ |
������ | ������ | ������ | |
| ��������� | �������������������� ���������������������� |
���� | ������ | ������ | |
| ��������� | ���������������� ������� |
���� | ����� | ����� | |
| ��������� | ������������ ������ |
�������� ����� |
����� | ����� | |
| ����� | ������������� ������ |
�������� ����� |
������ | ������ | |
| ����� | ������������ ������ |
�������� ����� |
����� | ����� |
�������������������
-101-
-
���������������������������������� ������������������������������ ��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ �������
-
������������������
-
������������������������ ���������
-
�����������������������
�������
- �������������������������������� ��������������������������������� ����������������
���������
-
��������������������������������� ������������������
-
��������������������������������� �������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ��������������������������
-
���������������������������������
-
�����������
-
��������������������������������� �����������������������
-
������������������������������� ����
-
������������������������������
-
�������������������������
-
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ �������
-102-
- ��������������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��
��������������������
-
����������������������
-
�������������������������������� ���������������
-
����������������������
-
��������������������������������� ����������
-
�����������������������
-
���������������������� ������������������
-
���������������
-
������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ������
-
�����������������������
�������
- �������������������������������� �������������������������������� �������������������
�������������������
-
��������������������������������� ���
-
��������������������������������� ������
-
���������������������������������� �������������������
-
���������������������������������� ���������������������
-103-
-
�����������������������
-
��������������������������������� ������������������������������� ���
-
���������������������������������
-
������������������������������ ���������������
-
-
��������������������������������� ����������
-
��������������������������������� ���
- �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������
����������������
-
��������������
-
������������������������������
-
��������������������������������� ������������
-
��������������������������������� ���
-
��������������������������������� ������������������������������� ���������������
-
���������������������������������� �����������
����������
-
��������������������������������� ��������
-
���������������������������������� ������
-104-
����������
������������������������������� ������������������������������� ��������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������
�����������
-
����������������������
-
�����������������������
-
�������������������������������� �����������
-
���������������������������������
������
�������������������������������� �������������������������������� ��������������������������������� ������������������������������� ������������������������
� ������������ ����
-
�������������������������������� �������������������������������� ��������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������� �������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ���
-
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������
-105-
-
��������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� �����������
-
��������������������������������� ������������������������������ ��������������������� ���������� �������������������������������� �������������������������������� ������������������������������ ����������
� ������� �����
-
��������������������������������� �����
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ���������
-
��������������������������������� ������������������������������� �����������
-
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� �������������������
� ����� ��� ��� � ���� �� ��� � ���� �� �� � ���� �� ���
����������
�������������������������������� ����������������������
��������
- �������������������������������� ������������������
-106-
- ������������������������������������
�����������
-
��������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������������������������������ ������������������
-
��������������������������������� ������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ �������������
������
�������������������������������� ������������������������������� ���������������������������
�����������
-
�������������������������������� ��������
-
��������������������������������� �������
-
������������
- ����������������������������
���������
������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������� ����������
-107-
���������
- ��������
����������������������������� �������
�����
���������
���������������������������� ���������������������������� ������������
-
���������
-
���������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ������������
-
���������������������������� �����������
-
-
�����������
����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ �������������
�������������
- ������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����
-108-
-
�����������
-
������������������������������ ����
-
������������������������������ ���������������������������� ����������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ����������������������������
��������
-
������������������������������� ����������������������������� �������������
-
������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������
-
������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ���������
-
������������������������������� ����������������������������� ������
-109-
���������
������������������������������ ������������������������������� ������������������
���������
������
������������������������������ ������������������������������ ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��
-
������
-
����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ������������������������
-
����������
-
����������������������������� ������������������������
���������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ���������
���������
������������������������������ ������������������������������� �������������������
-110-
- �� ������ � �������������
���������������������������������� ���������������������������������� ����������������������������������� ���������������������������������� ����������������������������������� �����
��������������
- �����
������������
-
����������
-
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ������������
-
��������������������������������� ������������
-
�������
-
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ������������������
���������������������������������
�� ���������
����������
| ������� | ||
|---|---|---|
| � � �������� ��������� ���� |
���������� ����� � ��������� ������ ��������� � |
���������� |
| ����� � ��������� ������ |
||
| ��������� � |
-
��������������������������������� ��������������������
-
�����������������������
-111-
�������������������
| � | � | ���������� | ���������� | |
|---|---|---|---|---|
| ����� | ||||
| ������������������ | ||||
| ����������� | � | ��� | ||
| ���� | � | ���� | ||
| � | � |
-
��������������������������������
-
��������������������������������� ����
-
����������������������������������� �����������
� ����������������������� ���
| � | � | ���������� | ���������� |
|---|---|---|---|
| ����� | |||
| ���� | |||
| ������� | � | ������� | |
| ���� | � | �������� | |
| � | ������� | ||
| ������ | |||
| ���� | |||
| ������� | � | ������� | |
| ����������� | ������� | ||
| ������� | |||
| ���� | � | �������� | |
| � | ������� |
-
��������������������������������� ���������������������������������� �����������������
-
��������������������������������� ������
-
�������������������� ����� �������������������� ���������� ��������
-
��������������������������������� ���������������������������������� �������������������������
-112-
-
��������������������������������� �������
-
��������������������������������� ��������
-
����������������������������������� �������������
� ���������������� ��
� � ���������� ����� ������������������� ��������� ������� �������������������������
������
| ����� |
|---|
| ������ � |
-
���������������������
-
�����������������������������
�������
| ���� | ||||
|---|---|---|---|---|
| ���������� | ���������� | |||
| ���� | � | ��������� | � | ��������� |
| ������ | �������� � |
�������� � |
||
| �������� | ������ | ������ | ||
| ������ | � | ��������� | � | ��������� |
| ���������� | ���������� | |||
| ��� | ������� � |
� | ��������� | |
| ����� | ������� | ������� | ||
| ������� | �� | ����� | ||
| ������ | ������� | ������� | ||
| � | ��������� | � | ��������� |
-
�������������������
-
������������������������
-
��������������������������������� ���������������������������������������
-
�������������������������
-113-
�����
����������
| �� | ���������� | |
|---|---|---|
| �� ��� ��� �� ���� �� ��� ��� �� ���� |
�� ������ ������� � ������ �� ������� ������� � ������� ������ � ������� �������� � ������ � ��������� � �������� �� ���������� |
���� |
| ������� � ������� ������� ������� ������ |
||
| ��������� � |
||
| �� ������ ������� � ������ �� ������� ������� � ������� ������ � ������� �������� � ������ � ��������� � �������� �� |
���� | |
| ������� � ������� ������� ������� ������ |
||
| ��������� � |
| ��� | ���������������� ������ ������� ������ ������ ������������ ����� �� |
����� ��������� � ������� ������� ��������� � ���������� � � ������� ������� ������� � |
����� |
|---|---|---|---|
| ��������� � ������� ������ |
|||
| ��������� � |
|||
| ���������� | |||
| ������� � ������� ������ |
|||
| ������� � |
-114-
�����������
| �������� | ||
|---|---|---|
| ���� ��������������� ������������������������� ��������������� |
���������� ������ � � ������ � |
���������� |
| ����� � � |
||
| ����� � |
-
������������������������������������ ��������������������
-
���������������������������������
��������
| ����� ������ � |
����� |
|---|---|
| ����� � |
- ����������������������������������� ��������������
� ������ �����
| ���� | ���� | |||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �� | ����� | ���� | ���� | ����� | �� | |||||||||
| �������� | ||||||||||||||
| �� | � | ��������� | � | ��������� | ��������� � |
� | ��������� | � | ������� | � | ��������� | |||
| ������� | � | �������� � |
���������� � |
� | ���������� | � | �������� | � | ���������� | |||||
| � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | ||||
| ���� | ||||||||||||||
| ���� | � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | |||
| �� | � | ��� | ������ | ������ | ����� | ������� | ||||||||
| ������ | � | � | ��� | ����� | ����� | ����� | ||||||||
| ��� | � | ������ � |
� | � | � | ������ � |
||||||||
| �� | � | ������� | �������� � |
������ � |
� | ������ � |
�������� � |
|||||||
| ���� | � | ������� � |
�������� � |
� | �������� | ������� � |
�������� � |
|||||||
| ���� | � | � | ������� � |
� | � | ������� � |
||||||||
| ����� | � | ������� � |
������ � |
� | ���� � |
������� � |
||||||||
| ������ | � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | |||
| ���������� | ||||||||||||||
| �� | � | ��������� | � | ��������� | ��������� � |
� | ������� | � | ������� | � | ��������� | |||
| ������� | � | �������� � |
���������� � |
� | �������� | � | �������� | � | ���������� | |||||
| � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� |
-115-
| ���� | ���� | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �� | ����� | ���� | ���� | ����� | �� | |||||||
| �������� | ||||||||||||
| �� | � | ��������� | � | ��������� | ��������� � |
� | ��������� | ��������� � |
� | ��������� | ||
| ������� | � | �������� � |
���������� � |
� | ���������� | � | �������� | � | ���������� | |||
| � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | ||
| ���� | ||||||||||||
| ���� | � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | |
| �� | ������ | ������� | ������ | ������ | ������ | ������� | ||||||
| ��� | � | ������� | � | � | � | �������� | � | |||||
| �� | ������ � |
������� � |
������ � |
� | ���� � |
������� � |
||||||
| ���� | � | ������� � |
�������� � |
� | ������� | ������� � |
�������� � |
|||||
| ����� | � | ������� � |
������� � |
�� � |
������ � |
������� � |
||||||
| ������ | � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� | |
| ���������� | ||||||||||||
| �� | � | ��������� | � | ��������� | ��������� � |
� | ��������� | � | ������� | � | ��������� | |
| ������� | � | �������� � |
���������� � |
� | ���������� | � | �������� | � | ���������� | |||
| � | ��������� | � | ��������� | ������� � |
� | ������ | � | ������� | � | ��������� |
���������������������������
�����������������������������
���������
| �������� �� ������� ���� ���� ���� ������ ���������� �� ������� |
�� ����� �� ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � |
|---|---|
-116-
| �������� �� ������� ���� ���� ���� ������ ���������� �� ������� |
�� ����� �� ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � |
|---|---|
���������������������
| ����������� ��������������� ���������� |
����� ������ � ������ � |
����� |
|---|---|---|
| ������ � |
||
| ������ � |
- ������������������������������������ ����������������������������������������
��������
| ���� �������� �� ������ � ������� ������� � ����� � ���� ���� ����� � ��������� ����� ��������� � ���� ������ � ����� �� � ������ ������ � ���������� �� ������ � ������� ������� � ������ � |
�� �� �� � � � � ������ � � � ������� � � � � � ����� � � � � � ����� � � � ����� ������� ������ ������� � ������ � ������ � � � �� � ������� � ������ � ������� � ������� � ������ � ������� � � ������ � ������� � ������� � ������ � ������� � |
|---|---|
-117-
| ���� �������� �� ������ � ������� ������� � ����� � ���� ���� ����� � ��������� ����� ���� ������ � ������� �� � ������ ����� � ���������� �� ������ � ������� ������� � ����� � |
�� � � � � � � � � � � � � � � � � � |
�� �� � � ������ � � ������� � � � ����� � � � ����� � � ����� � ������ � � �� � � � ����� � � � ������ � � ������� � � � ����� � |
|---|---|---|
�����������
- �������������������������������������� ��������
| ��������� | ��� ��� ���� ������ ������ � � � ����� |
��� ��� ���� ������ � � � � ����� |
|---|---|---|
- ����������������������
| ��������� ��� |
��� ��� ���� ������ ������ � � � ����� |
��� ��� ���� ������ � � � � ����� |
|---|---|---|
- ��������������������������������� ������������������������������ ������������������
-118-
����������������������
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������
�����
| ���������� ������ � |
���������� |
|---|---|
| ������ � |
��������
| ���� ������ ������ ���� ������ ������ |
���������� ������ � ������� ������� � ���������� ������ � ������� ������� � |
���� ��� ����������� ����� ����������� � ���� ��� ������������ ����� ����������� � |
|---|---|---|
������������������������
���������
| ����� | ||
|---|---|---|
| ������ ���� ����� ����� ��������� ���� |
���������� ������� � ����� ����� ����� � ������� ������� � |
���������� |
| ������� � ������ ������ ������ ������ ������� |
||
| ������� � |
-119-
�������
- ���������������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ��������
����������������
| ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �������� | ������� � |
� | ������� | |||||||||
| �������� | ������� � |
� | ������� | |||||||||
| ������� | ������ � |
� | ������ | |||||||||
| ���������������� | ||||||||||||
| �������� | �������� | ������� | ||||||||||
| ���� | ||||||||||||
| ������ | � | ������� | �� | ������� | � | ������ | ||||||
| �������� | ����� | � | ���� | ��� | ||||||||
| ������� | � | ������� | ������ | |||||||||
| ����� | ||||||||||||
| �������� | ||||||||||||
| �������� | ||||||||||||
| �������� | ||||||||||||
| ������� | ����� | � | ����� | |||||||||
| ���� | ||||||||||||
| ������� | ����� | � | ����� | |||||||||
| �� | ||||||||||||
| ���� | � | ������ | � | ������ | � | ������ | ||||||
| ����� | � | ������ | ����� | |||||||||
| ������ | � | � | ������ | � | ������ | |||||||
| ����� | � | ������ | ����� | � | ||||||||
| �������� | � | ������� | �� | ������� | � | ������ |
-120-
�������� �������� �������
| ���� | ||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������ | � | ������� | �� | ������� | � | ������ | ||||
| �������� | ����� | � | ������ | ����� | ||||||
| ������� | � | ������� | ������ | |||||||
| ����� | ||||||||||
| �������� | ||||||||||
| �������� | ||||||||||
| �������� | ||||||||||
| ������� | � | ������ | � | � | ������ | |||||
| ���� | ||||||||||
| ������� | ����� | � | ����� | |||||||
| �� | ||||||||||
| ���� | � | ������ | ��� | � | ������ | |||||
| � | ������ | ��� | � | ������ | ||||||
| ������ | � | � | ������ | � | ������ | |||||
| ����� | � | ������� | ������ | � | ||||||
| �������� | � | ������� | �� | ������� | � | ������ |
�������������������������������� ����������������������������� ���������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ �������������������������������� ����������������������������
- ������������������
| ��� ������� |
����� ������������ �������� |
����� |
|---|---|---|
| ���������� | ||
| �������� |
����������������������������� ���������
-121-
�����������������������������
| ����������������������������� | ����������������������������� |
|---|---|
| ��� ������� |
|
| ������ ������ ������ |
������ |
| ���������� | |
| ������������ ������ �� ����� � ����� � |
������ �� |
| ���������� | |
| ������������ ������ �� ����� � ����� � |
������ �� |
| ����������������������������� | |
| ����������������������������� | |
| ����������������������� | |
| ������������������������ |
-
����������������������������������
-
���������������������������������� �����������������
- ���� ����������� ����� ���� ����� ���� ������ ���� ������ ��������� �������
-
���������������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������
-
�������������������������������� ����������������������������� �����������������������������
-
���������������������������������� ���������������������
-122-
����������
������������������������������� ������ ���� ����� ����� ���� ���������� �������� ���������� �� ����� ���
-
������������������
-
������������������������������� ����������������������������� ���������������
-
�������������������������������������� �������������������������
| ������� ����� �������� �� ����� �������� �� ����� �������� �� ���� |
����� | ���� | ��� �� ����� �� ����� �� ����� |
� �� �� �� ��� ��� ������ �� �� �� ��� ��� ������ �� �� �� ��� ��� ������ ����� |
�� ��� ��� �� �� ���� ����� ������� ������� �� ��� ��� �� �� ���� � ������� ������� �� ��� ��� �� �� ���� � ������� ������� ����� � ����� � |
��� ���� |
|
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �������� �� ����� |
���� ���� |
������� ��� ���� |
|||||
| �������� �� ����� |
���� ���� |
������� ��� ���� |
|||||
| ���� ���� |
� | ||||||
| � |
-
������������������
-
����������������������������������� ������������������������������� ������������������������������������� ���������������
�������������������
| ���� | ���� | ���� |
|---|---|---|
| ������ | ������� � |
������� � |
| ��������� | ������� � |
������� � |
| �������� | ������� � |
������� � |
������
������������������������������������� ��������������������������������������
-123-
��������
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������
| �������� �������� ���������� �������� �������� ���������� |
���� ��������� � ��� ��������� � ���� ��������� � ������ ��������� � |
������ ������� � � ������� � ������ ������� � � ������� � |
������ �� � � �� � ������ �� � � �� � |
���� ����� ���� ������ � ��� � � ���� � ������ � �� � ���� ����� ���� ������ � ������ � � ������� � ������ � ��� � |
|---|---|---|---|---|
���������
-
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ���������������������
-
������������������������������� ����������������������������� ��������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ����������������
-
������������������������������� ������������������������������ �����������
-
�������������������������������������� �������������������������������� ���������������
-
�������������������������
-124-
�����������
| ���� | ���� | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������ | ||||||||||
| ������ | ���� | ������ | ||||||||
| ������ | ���� | ������ | ||||||||
| ����� | ����� | ������� | �� | |||||||
| ���� | ������� �� |
� | ������� | � � |
� | ������� | ||||
| ������� ������ |
� | � | �������� | ������� | � | ������� | ||||
| �������� | ||||||||||
| ��� | ������ | � | � | ������ | ||||||
| ���� | � | � | � | �������� | � | �������� | ||||
| ������ | ������� �� |
� � |
�� | �������� | �� | �������� | ||||
| ���� | ||||||||||
| ������ | ||||||||||
| ������ | ������ | ����� | ||||||||
| ����� | ������� | �� | �� | |||||||
| ���� | ������� � |
�� | �������� | ������ �� |
�� | �������� | ||||
| �������� | ||||||||||
| ��� | � | � | � | � | ||||||
| ���� | �������� � |
������� | � | ������� | ||||||
| ������� | ||||||||||
| ���� | ||||||||||
| ������� | � | � | ����� | ����� | ||||||
| ������ | ������� �� |
� | ������� | � � |
� | ������� |
-125-
| ����� | ���� ����������� ����������������������������� ����������������� ����� ����� ���� ��������� � ���������� � ���� ������� ������� ��������� � ���������� � ����� ������� ������� �� ���� ���������� � ��������� � ���������� � ��������� ���������� � �������� � ���������� � �������� ��������� � ������� � ��������� � ������ ���������� ��������� � ������� � ��������� � ���������� ������� � ������� ��������� � ������� � ��������� � |
|---|---|
������
���������������������
| ��������������������� | |
|---|---|
| �������������� ���� ������������������� ���� ����� ���� ������ � ����� ������ ������ ���� ������� ������� � |
���������� ������� � ����� |
| ������� � |
|
| ����� ������ � ������ ������� ������� � |
���������
-126-
������������
| ������� | ||||
|---|---|---|---|---|
| ����� | ����� | |||
| ������������� | � | ������ | � | ������ |
| ����������� | ������ | � | ������� | |
| ���������� | � | ������� | � | ������� |
| ���� | � | ������� | � | |
| ���� | � | ������ | ||
| ���� | ������ | ������ | ||
| � | ������ | ����� � |
� ����������� �������
| �� ��� |
����� | ����� |
|---|---|---|
| ������ | ||
| ���� | ��������� � |
��������� � |
| ����� | ������� | ������� |
| ����� | ������ | ������ |
| ������ | ������ | ������ |
| ������� | ������� | ������� |
| ���� | ����� | ����� |
-
������������������������������������ ���������
-
��������������������������������� ��������������������
-
�������������������������������� ������������������������������������� �����
-
������������������������������� ����������������������������������� ����������������
-
����������������������������� ���
-127-
��������
������������
����������������
| ����� | ����� | ����� | ����� | |
|---|---|---|---|---|
| ���������� | � | ������ | � | ������ |
| ��������� | � | ������� | ������ � |
|
| ������������� | � | ������� | ����� | |
| ������� | � | ������� | � | |
| ����� | ����� | � | ||
| ��������� | �� | ������� | � | ������ |
������������������
| ��������������� | |
|---|---|
| ����� ����������� ���� �� ������� ������ � ������ �� |
����� |
| ��� � � |
|
| ��� � |
��������������
| ������������ | ||||
|---|---|---|---|---|
| ����� | ����� | |||
| ��������������� | � | ������� | ������ | |
| ������������ | ������ | � | ������� | |
| ���������� | � | ������� | ������ � |
|
| ���������� | ������ � |
������ | ||
| ����� | ����� | � | ||
| ������� | � | ������� | � | |
| ��������� | �� | ������� | � | ������ |
�������������������������
| �������� ����� ������ ���� ���� �� |
���� | ���� | ||
|---|---|---|---|---|
| ���� ����� ������ � ������ �� ������ ����� ������ � � ������ ������ ����� ������ � ������ � |
����� ���� � � � ����� � � ����� � |
������ | ||
| ������ � ������ ������ ������ ������ |
||||
| ������� � |
-128-
����
| ���� | ||
|---|---|---|
| �������� ����� ������ ���� �� |
����� ���� ����� ���� ������ � ������ �� � � ������ ��� � ������ � ���� � ������ ����� � ������ � ������ �� ���� �� |
������ |
| ������ � ������ ������ ������ |
||
| ������ � |
-
������������������������������� ������
-
����������
����������
| ���� ������� ������� ������� |
����� ������� ������ ������� ������� � ������� � ������� � ������ ������ ������ ������� ������� � ������� � ������� � ������� � |
������ ������� ������� ������� |
|---|---|---|
����������
| ���� ������� ������� ������� |
������� ������� � ������ ������ ������� � |
����� ������ ������� ������� � ������� � ������ ������ ������ ������ ������� � ������� � |
������ ������� ������� ������� |
|---|---|---|---|
-
��������������������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� �����������������������������
-
�����������������������
���������� ���������� �������� ������� ��������� ������� ���������
- ������������������������������� �������������������������������� ������������������������
-129-
-
�������������������������������
-
�������������������������������� ��������������������������������� ���������������������
���������
| ���� | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| ����� | |||||
| ������ | ���� | ||||
| ���� | �������� | ��� | |||
| ������ | |||||
| ����������� | |||||
| ����� | �� | �������� | ������� | �� | ����� |
| ����� | |||||
| ������ | ���� | ||||
| ���� | �������� | ��� | |||
| ������ | |||||
| ����������� | |||||
| ����� | � | ������� | ������� | � | ���� |
| ������ | |||||
| ����������� | |||||
| ��� | |||||
| ���� | ����� | ||||
| �������� | �� | ||||
| ������������� | |||||
| ����������� | � | ������� | ������� | � | ���� |
-130-
���������
-
���������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� ������������������������������ �����
-
������������������������������� ������������
| ������������ | |||
|---|---|---|---|
| ��������� | |||
| ���� | |||
| �� | � | ������� | |
| ��������������� | |||
| �� | |||
| �� | ����� | ||
| ���� | ��� | ||
| �� | ������ | ||
| ������ | ����� | ||
| ��������� | ����� | ||
| ������� | ����� | ||
| ������ | � | ������� | |
| ���� | � | ������� | |
| ������ | � | ������� | |
| ������ | ������ | ||
| �������� | ������ | ||
| �� | � | ������� |
������������
- �������������
| ����������� ������ ������ |
����� ����� ������� � ������� � � ������� � ������� � ������� � |
|---|---|
�����������������
�������������������������������� ������������������
-131-
�� �����
������������
| ����� �������������� ������������������ ���������������� ��������������������������������������� �������������� |
������� |
|---|---|
| ���� ����� ����� ����� ����� |
���������������
������������������������ ������
| ���� | ||
|---|---|---|
| ����� ����� |
����� ������ � |
����� |
| ������ � |
�������������������������
����
| �� | ||
|---|---|---|
| ����� | ����� | |
| ����� | ||
| ������ | ������ � |
������� � |
| ������������������������� | ||
| ������� | ||
| ���������� | ���������� | |
| ����� | ||
| ����� | ������ � |
������ � |
���������
�������������������������������� ����������������������
���������
| ������� | ||
|---|---|---|
| ����� ������ |
���������� ������ � |
���������� |
| ������ � |
���������������������������
-132-
- ������ �����������
| ���� ����������� |
||
|---|---|---|
| ���� ����� |
����� � � ����� ����� � |
����� |
| ��� � ������ |
||
| ������ � |
�������������
| ���������� | ||
|---|---|---|
| ������ ����� ������ |
����� ������ � ��� � ������ � |
����� |
| ������ � ��� ��� |
||
| ������ � |
-
�� �����
-
��������������
| ���� �� ����� |
���������� ���������� ���� ��������� � ��������� � � ������ ������ ���� ��������� � ��������� � ���� |
|---|---|
| ���������� ��������� � ������ ��������� � |
- ����������������������������������� ������������������������������
�� ���������������
-
��
-
�� �������
-
��
-
��� �������
- ��
-
��� ��
- �������
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ������
-133-
�������
-
���������
-
��������������������������������� ������������������������������� ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������ �������������
-
��������
-
�������������������������������� ������������������������������ ����������������������������� �������������������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �����
-
�������������� �������
����
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������
-
������������������������������ ���������������������������� �������������
-
����������������������������� ���������������������������� ��
-
������������������������������ ���������������������������� �������������������������
-134-
- ������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� �������
| ���������� ���� ����� ������ ���� ����� ������ ������ ���������� ���� ����� ������ ���� ����� ������ ������ |
���������� | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������ ������ � ������ � ������ |
�� ������ ������ ������ |
���� ����� ��������� � ��������� � ������� ���������� |
����� | ||||
| ���� �� �� �� |
���� | ||||||
| ������ ������ � ������ � ������ |
�� ����� ����� ������ |
���� ����� ��������� � ��������� � ������� |
|||||
| ���� �� �� �� |
- �������������������������������� ���������������������������� ������������������
����
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� �������
-
������������������������������ ��������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ���������������������������� �����������������������������������
-135-
�������������
-
������������������������������ ������������
-
������������������������������ ������������������������
-
������������������������������� �������������������������������� ������������������������������
-
�������
-
����������������������������� ���������������������������� ��������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������
-
������������������������������� ����������������������������
-
������������������������������ ������������������
-
����������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���
-
������������������������
| ���� | ���� | |
|---|---|---|
| ���������� | � | ������� |
| �������� | � | |
| ���������� | ������� | |
| ������ | ����� | |
| ������ | � | ������� |
| ����������������������������� |
-136-
��������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ����������������������
-
��������������������������������� ��������
==> picture [388 x 47] intentionally omitted <==
- ������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������
���������
-
�������������������������������� ��
-
������������������������������ �������������������������� �������������������������� ������������������������
-
������������������������������ ��������
-
������������������������������� ����������
-
��������������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������� ����������������
-137-
- ��������������������������������� ������������������������
| ���������� �� ������� ����������� ��������� ���� ���������� �� ������� �������� ���� |
���� ��������� � ���� ��������� � |
���� � � ���� � � |
���� ������� � ���� � � |
�� |
|---|---|---|---|---|
| ��������� � |
||||
| �� | ||||
| ��������� � |
-
���������������������������
-
��������������������������������� �������
���������
����� ����
-
������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �������������������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ���������������������
-
�������������������������������� �������������������������
-
��������������������������������
-138-
���������������������������
| ������������������������� | |
|---|---|
| ���� ���� � � ���������� ������� ���������������� ��������������� ������� � ����� ��� ������ ������� � |
���� |
| � � � � � |
|
| � � |
-
�������������������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ���
-
�������������������������������� ����������������������������� ��
-
������������ ����� ���� ����� ���� �� ���� ���� �����
-
�������� ��� �
-
��������� �� ������� ��� ��� ���
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��������
| �������� | ||||
|---|---|---|---|---|
| ��� ���� ���� ������ |
�� ��� |
���� ���� ���� ���� � � � � � � ����� � ���������� ����� ��������� |
||
| ���� � � |
���� � � |
���� ����� � |
-139-
-
����������������������������������� ��������
-
������������������������
-
�������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������
-
��������������
-
���������������������
-
������������������������������ �������
-
������������������������������ ���������
-
������������������������������� ��������������������������
-
-
�����������
-
����������������������������� ��
-
����������������������������� ��
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���
-
-
���������
- ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �����
-
-140-
���������
-
������������������������������ ���������������������������� ����������������������������� ���������������������
-
���������������������������� ������������������
-
�������������������������
-
������������������������������ ��������������������������� ���������
-
����������������������������
-
������������������������������ ���������
-
����������������
- �������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ���������������������������
-
�������������
- �������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������
-
�����������
��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� �������
-141-
- ������������������������������������ ������������������������
�� ������ ������ ���� � � ��� �� �� ����� �� ���� ���� � � � ����� ��������� ���������� �������� ���������� ������ ������ ���� ���� � � � ���� ��������� �� ���������� ����������� ���� ���� ���� � � � ������ � ������ ������ � ������� ��� � � ����� � ��������� ��������� �������� ���������� � ������ �� �������
�������������������������������� ��������������������������������������� ��������������������������������� ����������������������������������������� ���������������
- ����������������������������������� �������������������
| � � ���������� ������� ���� |
���������� |
|---|---|
| � � � |
|
| � � |
-
������������������������������� �������
-
������������������������������ ��
-142-
�����������
| �������� | |||
|---|---|---|---|
| � | � | ���������� | |
| ����� | |||
| ������� | � | ������� | |
| ���� | ������� � |
||
| � | ������� | ||
| ������ | |||
| ������� | � | ������� | |
| ���� | ������� | ||
| � | ������� |
-
������������������������������� ��������������
-
������������������������
-
�����������������
| � | � | ���������� |
|---|---|---|
| �������� | ������� � |
|
| ���� | ������� � |
|
| ������� � |
-
������������������������������ ����������������������������� ���������������������������� ����������������������������� �������
-
�������������������������������� ������������������������������� ���������������������������������
-
������������������������������������ ��������������������������������� �������������������
-
��������������������������
-143-
-
����������������������������������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ���������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �������������
-
��������������������������������� ����������������
-
������������������������������� ���������
| ��������� | |
|---|---|
| �� �� �� �� |
���������� |
| ������� � ������� ������� ������� |
|
| ��������� � |
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ������������������������������ ������������������������������
-
������������������������
-
�������������������������
-
���������������������������
�����������������������
| �������������������� | |
|---|---|
| ���� ������ ������� ������ |
���������� |
| ������� � ������ ����� ��� |
|
| ������� � |
�������������������
-144-
-
��������������������
-
������������������������������������� ������������
���� ��������� ���� ������������� ������� �������� ������������������ ���� ������ ������������� �������
-
������������������������������������ ��������
-
����������������������������
-
�������
- ������������������������������ ��������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ��������������������
-
������������������������������ �����������������
-
�������
- ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �������������������������
-
-
�����������������������������
| ���� ���� |
����� |
|---|---|
| ���������� � ������� |
|
| ���������� � |
- ��������������������������������� ����������������
-145-
==> picture [233 x 700] intentionally omitted <==
-146-
��� ������
���� ����
������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� ����������
������������������������������� ���
������������������������������� �����
����������
������������������������������� �������������������������������
-147-
| ���� | ��������� � |
� | ��������� � |
�������� �� |
������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
��������� � |
��������� | ������ | ������� | ���������� � |
������� � |
||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� | ������� ����� |
������� � � � |
������� �������� � |
��������� � �������� �� |
������ � ������ � |
������ � � � |
������� � � � |
������ � � � |
||||||||||||||||||||
| ���������������� | ��������������������� | ������� | �� | ������ ��������� � |
������ � |
���� ��������� � |
���� �������� �� |
������� | ����� ������� � |
��������������������������� | ���� | ���� | ����� | ���� | ����� ��������� � |
�������������������� | �������� | ������ | ���� | ���� ������� � |
-148-
| ���� | ���������� � |
� | ���������� � |
������ � |
������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
���������� � |
��������� | ������� | ����� | ������ | ���������� � |
������� � |
|||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� | ������� ����� |
������� � � � |
������� ���������� � |
��������� � ���������� �� |
������ �� ������ � |
������ � � � |
������� � � � |
������ � � � |
||||||||||||||||||
| ������� | �� | ������ ���������� � |
������ ��������� |
���� ���������� � |
���� ������ � |
������� | ����� ������� � |
��������������������������� | ���� | ���� | ����� | ���� | ����� ��������� � |
�������� | ���������� | �������� | ������ | ���� | ���� ������� � |
-149-
������������
- ���������������������������������
| ����� | ����� | ����� | |
|---|---|---|---|
| �������������� | �� | �������� | ������ � |
| ������ | � | ����� | |
| ����������������� | ����� | ��� | |
| ������� | ������ � |
������ � |
|
| ���� | ������� | ������� | |
| ���������� | �� | �������� | ������� � |
�������������
- ������������
��������
������������������������
| ���� ���� ���� |
�� ����� ��������� � � � ������ ��������� ��������� ��������� ��������� � ��������� � ����� |
����� | ����� |
|---|---|---|---|
| �� ��������� � ������ ��������� ��������� � |
�� ��������� � ������ ��������� ���������� � |
����� | |
| � � ��������� ��������� |
|||
| ��������� � |
���������
�������������������������
| ��� ���� ���� ��� |
�� �� ��������� � ���� ��������� ���� ��������� ���� ������� ���� ����� |
����� | ����� |
|---|---|---|---|
| �� ��������� � ��������� ��������� ������� |
�� ��������� � ��������� ��������� ��������� |
�� | |
| ���� ���� ���� ���� |
-150-
| ��� �������� ��������� |
�� | � | ������������ ��������� �������������������������� ��������������������������������������������������������� ������������������ �������������������������������� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������������������������������������ �������������������������������������������������������������������������������� ���������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������� ���������� ���������������������������������������������������������� |
|
|---|---|---|---|---|
| ���� ��� |
���� | ��������� | ||
| ����� ����� |
����� | ������� | ||
| ��� | �� | ������ | ||
| �� | �� | |||
| ���� ���� |
� | |||
| ����� ����� ������ |
���� | |||
| �� ���� ���� |
� | |||
| ��� ��� ���� |
���� | |||
| ���� | �� | |||
| ���� �� |
������ | |||
| ���� ���� |
������ | |||
| �� ���� ���� |
������ | |||
| ��� ��� |
� | |||
| ���� ���� |
��������� | |||
| ���� | ��������� | |||
| ���� ��� |
��������� | |||
| �� ���� |
� |
-151-
| ��� �������� ��������� |
�� | �� | � | � | � | ��� ��������� ��������� �������������������������� ��� ����������������������������� ������������ ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ��������������������������������� ���������������������������������� ���������������������������������� ��� ����� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� ��������� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� �������������������������������������������������������������������������������� ��� ���������������� ��� ��������������������������������������������������������������� ��� ������������������������������ ��� ������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� ����� ���� |
� | � | � | |||
| ����� ����� ������ |
� | � | � | |||
| ����� ����� ������ |
� | � | � | |||
| ���� ���� ���� |
��������� | ��������� | ������� | |||
| ������� ������� ������� |
���� | � | ���� | |||
| ����� | ����� �� |
� | � | � | ||
| ���� | �� ���� |
������ | � | ������ | ||
| ���� | ���� ���� |
������� | � | ������ | ||
| ���� | ������ ���� |
������� | ������� | ������ | ||
| ����� | ������ ���� |
��������� | ��������� | ������� | ||
| ������� | �� ���� |
� | � | � | ||
| ���� | ��������� ����������������� ���� |
������������� ����������������� |
���������� ��� |
|||
| ����� ���� |
��������� | ��������� | ��������� �� |
|||
| �� ���� |
� | � | � |
-152-
| ��������� | �� ���� |
�� ���� |
� | � | � | � | � | � | ������������������������������������������������������������ ���������������������� ������������������������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������������������ ���������������������������� ����������������������� ��������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �� | ���� | ������� | � | ������ | ������ | ������� | � | ||
| ���� | ����� | � | ����� | ����� | ����� | ����� | |||
| ���� ���� |
������� | � | ������ | ������ | ������� | � | |||
| �� | ���������� | ��� | ���������� | ���������� | ����������� | ������� | |||
| ���� | �� | �� | �� | �� | �� | �� | |||
| ����������� ���� |
����������� | � | ����������� | � | � | � | |||
| ��������� ���� |
������������� | ����������� | �������������� | ������������� | �������������������������� ������������ |
�������� | |||
| ����� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | �������������������������� ���� |
�������������������������� ���� |
-153-
| ��������� ��� �������� |
�� | ���� | � | � | � | � | � | � | ������������������������������������������ ������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ���������� | �������� ������� |
������ � |
����� | � | � | ������ � |
����� | ||
| �� | ���������� � |
��������� | � | � | �������� � |
������� | |||
| ������������ ��������� |
���� | � | � | � | � | � | � | ||
| �� | � | � | � | � | � | � | |||
| ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ����� | ��������� | ��������� | ||
| ������� ��� |
����� | ����� | ����� | ���� | ����� | ����� | |||
| �� | ��������� | ���������� � |
�������� � |
������� | ������� | �������� � |
|||
| ����� | �� | � � � � |
� � � � |
�� | �� | � � � � |
|||
| �� | ������ ������ �� |
������ ������ ��� |
������ | ������ | ������ | ������ | |||
| ������ | ��������������������� ��������� |
��������� | ��������������������� ��������� |
������������� ����������������� |
������������ | ����������� | |||
| �������� | ��������� | ��������������������� ��������� |
������������� ����������������� |
��������������������� ��������� |
����������� | ������������ |
-154-
| ��� �������� ��������� |
�������� | �������� | � | � | ���������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|
| �������� ����� |
� | � | |||
| ��������� | ���� | � | � | ||
| �� | � | � | |||
| ��� | ���� | ���� | |||
| �������� ����� |
��������� | ������� | |||
| �� | ��������� ������ |
������ | |||
| ������ | ��������� | ����������� | |||
| ��������� | �������������������������� ���� |
������������ |
-155-
| ��������� | ������ | ���������� ��� ���� |
�� | �� | � | � | � | ���������������������������������������� ���������� ������������������������� ������������������������������������������������������������������������������������� ����������������������������������� ������������ ������������ ������������ ������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ���� | � | � | � | � | � | |||
| �� | ��������� | ��������� | ������� | ������� | ������� | |||
| �� | �� | ���� | �� | �� | ���� | |||
| ������� ���� |
� | � | � | � | � | |||
| ������ | ������� | ������� | ������ | ���� | ���� | |||
| ����� | ��� | ��� | ������� | ����������� | ����������� | |||
| �� ���� |
� | � | � | � | � |
-156-
| ��� �������� ��������� |
�� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | � | ��� | ��� | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������� �� |
������� | ������� | ��� | ����� | �������� | ����� | �������� | ������ | ����� | � | � | � | |
| ������� �� |
��������� | ������� | ��� | ����� | �������� | ����� | �������� | ������ | ������ | � | ������ | ������� | |
| ���� | ���� | ��������� | � | ��� | ��������� | ������ | ������� | ������� | ������ | � | ������ | �������� | |
| �� | ������ | ������ | ������ | ������ | ������ | ������ | ����� | ����� | ����� | ������ | ������ | ||
| �� | � | � | � | � | ��������� | ��������� | ���������� | ��������� | � | ���������� | ������� | ||
| ������ | ���� | ������� | ����� | ������ | ��������� | ������ | � | ������� | ������ | ������ | ������� | ����� | |
| ���� | ������� | � | ������ | ��������� | ������ | ������� | ������� | ������ | ������ | ������� | ����� | ||
| ������ | ���� | ���� | ������� ������� ����� |
������� ������� ������� �� |
������ | ������� �� |
������� ����� |
������� ������� ������� ����� |
������� ������� ������� ������� ������� ����� |
���� | ��� | ||
| ���� | ����� � |
���� | �� | ����� � |
�� | �� | �� | �� | ����� � |
��� | ���� | ||
| ������� ������ |
���������������������� �������� |
������������� ����������������� |
��������������������� ����������������� |
��������������������� ��������� |
��������� | ��������� | ����������� | ��������� | ��������������������� ��������� |
�������������������� | �������������������� �������� |
||
| ������ | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ���������������������� �������� |
����������� | ����������� |
-157-
| �� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ������������������������������������������������������������������������� ��������������������� �������������������������������������������������������������������������������������� �������������������������������������������� ���������������������������������� �������������������������������������������������������������������������������������� ���������������������������������������� ������������������������������������������������ |
|
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������� �� |
������� | � | � | � | � | � | |
| ������� �� |
��������� | ���� | ��� | ���� | ������ | ����� | |
| ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ������� | ��������� | |
| �� | ������ | ������ | ������ | ������ | ����� | ||
| �� | ��������� | ���������� | ������� | ������ | ���������� | ||
| ������ | ���� | ������ | ������� | ����� | ������� | ������� | |
| ���� | ������ | ������� | ����� | ������� | ������� | ||
| ������ | ������ | ������ | ���� | ���� | ���� | ||
| ���� | ���� | ���� | �� | ��� | ���� | ||
| ������� ������ |
������������������������ �������� |
����������������������� ���� |
��������� | �������������������� ����������� |
���������������� | ||
| ������ | ����������� | ����������� | ����������� | �������������������� | �������������������� |
-158-
| ��������� ��� �������� |
�� | �� | ����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� ������ � |
� | � | � | � | � | � | � | |||||
| ������ �� |
��������� | ������� | ������� | ������� | � | ��������� | �������� | |||||
| ������ �� ���� |
����� | ����� | ����� | ������ | � | ����� | ������� | |||||
| ������� ���� ���� |
������ | ������ | ������ | ����� | ����� | ����� | ����� | |||||
| ����� ���� |
����� | ����� | ����� | ������ | � | ����� | ������� | |||||
| ������� �������� |
��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������ | |||||
| ������� ���� |
�� | � | � | � | � | � | � | � | ||||
| �� | � | � | � | � | � | � | � | |||||
| ������� ������� |
� | ��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������ | ||||
| ���� ���� |
� | � | � | � | � | � | � | ������ ������ ������ |
��������� | |||
| ����� | ��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������� | ������ ������ |
��������� | |||
| ������ | ������� ��� |
������� ��� |
������� ��� |
������� �� |
������� ������ |
������� ������ |
������� ������ |
������� ������� ������ |
��������� | |||
| ��������� | ��������� � |
��������� � |
��������� � |
��������� ��� |
��������� � |
��������� ���� |
��������� ��� |
���� | ��������� ������ |
-159-
-160-
| ��������� ��� �������� |
�� | � | |
|---|---|---|---|
| ���� | ���� | � | |
| ���� | � | ||
| ���� | � | ||
| ���� | � | ||
| ������� ����� |
�� | � | |
| ���� | � | ||
| ������� | � | �� � |
|
| �� | �������� � |
||
| ���� | � | � | |
| �� | � | ||
| ����� | � | �� � |
|
| �� | �������� � |
||
| ��������� | ���������� �� |
-161-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
�������
�������������������
���������� ���
�����
��������������������������������������� ����������������������������������������� ��������������������������������������
������������������������������������ ��������������������������������������� ����������������������������������������� �����������������������������������������
��������
������������������������������������ �������������������������������������� ������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ������������
�������
������������������������������������� �������������������������������������� �����������������������������
==> picture [483 x 60] intentionally omitted <==
-162-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
�����������
����
������������������������������������� ��������������������������������������� �����������
��������������������������������������� ����������������������������������������� ���������������������������������������� ������������������������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� ���������������������������
����������������������������������� �������������������������������������� ������������������������������������������������������ �������������������������������������� ������������������������������
�������
����������������������������������� ����������������
���������������������������������������
�������������������������������������
-163-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
- �������������������������������������� ��������
������������������
����
������������������������������������� ���������������������������������������� ��������������������������������������� ������������������������������������������ ����������������������������
������������������������������������ ������������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������������� �����������������������������������
�������
�������������������������������������� ���
-
��������(������������)������������������ ����������
-
��������������������������������������� �����������������
-164-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
����������������
������������������������������������ �������������������������������������� �������������������������������������� ����������������������������������������� �������������������������������������������������� �������������������������������������� ������������������������������������
��������������������
������������������������������������ �������������������������������������� ���������������
������������������������������������ �������������������������������������� �����������������������������������
�������������������������������������
���������������
������������������������������������ �������������������������������������� ������������������������������������� �������������������������������������� �������������������������������
-165-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
-
������������������������������������
-
��������������
-
�� ������������������������������������ ����������������������������������� ������������������������������������ ������������������������
-
�� ������������������������������������ ����������������������������
-
�� ������������������������������������
-
�� ������������������������������������ ����������������������������������� ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������������ ������������������������������������ ���
-
�� ������������������������������������ ��������������
-
�� ������������������������������������ ������������������������������������ ���������������
-166-
==> picture [151 x 62] intentionally omitted <==
����������������������������������� �������������������������
����������������������������������� ������������������������������������� ����������������������������
������������������������������������ ������������������������������������� ������������������������������������� ���������������������������������
� � � � � � � � � � ���� ��� ���
�������������
������������������������ ����������� ������������������������
==> picture [247 x 11] intentionally omitted <==
-167-
| ���������� |
|---|
| � � � � � � � |
| ����������������� |
| � � |
���� ��� ��� �� � � � ���� � ������� � ���� � � ������ ������� � ���� ��� � � ������� � ��������� �� ���� ������� � ����� � � ����� � � ���� ��������� �� �������� ��������� �� ���� ������� � ����� � ������ ������� � ������ � ��������� �� � ���������� ��� ����� |
�������� ���� ��� ��� � � � � ��������� � � � ��������� �� ����� � ������ � ��������� �� � � ������� � ������� � ��������� �� ��������� �� ������� � ����� � ������ � ������ � ��������� �� � ���������� ��� |
|---|---|---|
| � � � ��������� � ��������� ����� ������ ��������� � ������� ������� ��������� ��������� ������� ����� ������ ������ ��������� � ���������� |
||
| ���� ���� ������� ���� ������������� ������ ���� ������ ���� �� ���� ������ ���� ������ ����� ���� ������������� ����������� ���� ������������ ���� ������������� � ���� �������� ���� ��������� ���� �������� ���� ���� ���� ������� ���� ������� ���� ������� ���� ���� |
-168-
| � | �� | �� | �� | �� | � | � | ��� | ��� | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � | � | ||||||||||
| ������� | ������� | ��� | ||||||||||||||
| �������� | ||||||||||||||||
| ���� | ��� | ��� | ���� | ��� | ��� | |||||||||||
| ����� | �� | � | � | � | � | � | � | |||||||||
| ���� | ||||||||||||||||
| ���� | ���� | ���� | � | ������� | � | � | � | � | ||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||
| ���� | ����� | ���� | ������� | � | ������� | � | ||||||||||
| ���� | ������� | � | � | ������ | � | |||||||||||
| ���� | ������� | ����� | ������� | � | ������� | � | ||||||||||
| ���� | ������ | ������� | � | ������� | � | |||||||||||
| ���� | ������ | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ����� | ||||||||||||||||
| ���� | ������� | ����� | ������ | � | ������ | � | ||||||||||
| ���� | ������� | ������ | � | ������ | � | |||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| �� | ||||||||||||||||
| �� | ||||||||||||||||
| ���� | ����� | ����� | ��������� | �� | ��������� | �� | ||||||||||
| ���� | ����� | |||||||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ����� | |||||||||||||||
| ���� | ������ | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ������ | � | � | ������� | � | |||||||||||
| ���� | ����� | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ||||||||||||||||
| ���� | ���� | � | ��������� | �� | ������� | � | ||||||||||
| ���� | ���� | ��������� | �� | ��������� | �� | |||||||||||
| ���� | ������� | � | ���������� | ��� | � | ���������� | ��� |
����������������������������� ������� ������� ��������
==> picture [38 x 38] intentionally omitted <==
-169-
| ���������� |
|---|
| � � � � � � � |
| ���������������������� |
| ���������� � � � � � � � ���������������������� |
|
|---|---|
| �� | �������� ������������� ���� � ���� � �� � � � � � � ������� � ��������� ��� � ��������� ��� ���������� � ����������� ���� ����������� ��� ������� � ��������� �� ����� � �������� ��� �������� �� � ��������� ��� ��������� �� � ��������� ���� ��������� �� ����� � ������ � � � � ����������� ���� ����������� ��� � ��������� ��� ������ � ����� ������ � ������ � ����� ������ � ������ � � ���� � � ��� � ���� ������ � ������� � ������� � ������� � � ��������� ��� ������� � ������ ������� � � ������ � �� ��������� �� � ������� � ����� �� ������ � � ����� � ���� � ��������� �� � � � ��������� �� ��� � ������ ����� � � ���� � � ��������� ��� ����� � ������ � � ��������� �� ����� � � ������� � � � ������� � ������ � ������� � �� ��������� ��� � ������� � �� ����������� ��� � ������� � ������ �� ����� � ���� ������ �� ����� � ���� |
| ���� ���� ���� ���� ���� ������ ���� ���� ���� ���� ���� ���� ������ ���� �������� ���� ������ ���� �������� �������� ���� ���� ���� ������� ���� ���� ���� �������������� ���������� ���� ���������� ���� �������� ���� ��������� ���� �������� ���������� ���������� ���� ����������� ���� �������������� �������������� � ���� �������������� �������������� ������������ ���� �������������� ���� ������������ ������������� ���� �������������� ��� ���� �������������� � ���� �������������� �������������� ������������� ���� ������������� �� ���� ���������� ���� �������� �������� ���� �������� �������� ���� �������� |
����������������������������� ������� ������� ��������
==> picture [37 x 38] intentionally omitted <==
-170-
| �������� | � �� � � � |
���� ���������� |
� ������� |
� ������� |
� ������� |
� � |
� � |
� � �������� |
� ����� |
� ����� |
��� � |
� ���������� |
� ���������� |
� � ������ |
� ��������� |
� � �������� |
� � �������� |
� ����������� |
� � |
� � |
� � �������� |
� ��� |
� � |
� � ���� |
� ���������� |
||||||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � � |
������ | ����� ����� |
� � � �� � |
�� ���������� �������� |
� � |
������� � |
������� � |
� � |
� � |
� � |
� ����� |
� � |
� � |
� ������� � � � |
� ������� � � � |
� �������� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � |
� � � � � |
�������� | |||||||||||||
| ���������� | ������� | ���������������������� | � � � �� � |
������ | ������ | ������ ������ |
������ ����� |
������� � � ������������������ ����� � � |
���������� ���������� ���������� � � ���������� � ������� � � |
� � � � ������� � � |
� � � � ����� � �������� � |
� � � � ������� � �������� � |
� � ������ � � ������� � � |
� � � ������� � �������� � � |
� � � � � �������� � � |
� � � � � ���� � � |
� ����� � � � � � |
� ������ ��� � � � � � |
���������� ���������� ���������� � ������� ���������� �� ������� � � |
���������� ���������� ���������� � ������� ���������� �� ������� � � |
� � � � ������ � ������� |
��������� ��������� ��������� ������� ��������� � ������� ������� |
� � � � � �������� � � |
� � � � ��� ������ � �������� |
� � � � � �������� ������ � �������� |
� � ������ � � ������� � � |
� � � � �������� ������� � � |
� � � � � �������� � � |
� ��� � � � � � |
� ��� �� � � � � � |
� � � � � ���� � � |
���������� ���������� ���������� � � ���������� �� ��������� �������� |
����������������������������� | ������� | |||||||
| � | ����� | ����� | ����� | ����� | ����� | ����� | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| ���� � |
���������� | ���� | �������� | �������� | ������������ | ������ | ������ | ���� | ������������ | �������������� | �� | ���������� | ������������ | ���� � |
���������� | ������������� | ������������� | ���� | �������� | �������� | ������������ | ������ | �������� | ���� | �������������� | �� | ���������� | ����������� | ������������ | ������� |
-171-
| ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | � | �� | �� | � | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| � | � | � | � | � | � | � | |||||||||||
| ���������������������� | |||||||||||||||||
| �������� | |||||||||||||||||
| �� | � | � | � | � � |
� | � | � | � � |
|||||||||
| ��������� | |||||||||||||||||
| ���������� | �� | �������� | � | ������� | |||||||||||||
| ���� | |||||||||||||||||
| ������ | |||||||||||||||||
| �������� | ����� | ����� | � | ||||||||||||||
| ������� | ����� | � | �� | ||||||||||||||
| ���� | ����� | ������� | ������� | ||||||||||||||
| ���� | ����� | ����� | ����� | ||||||||||||||
| ������������� | ����� | � | ����� | ||||||||||||||
| ����������� | ����� | � | � | ������ | |||||||||||||
| ������������� | � | ������� | � | ������� | |||||||||||||
| ������ | ��� | � | |||||||||||||||
| ����������� | ���� | � | ������� | � | �������� | ||||||||||||
| ���� | ��� | �� | |||||||||||||||
| ���� | ����� | � | ������ | � | ������� | ||||||||||||
| ���� | ����� | � | ������� | � | ������ | ||||||||||||
| ���� | ����� | � | � | ������� | |||||||||||||
| ���������������� | |||||||||||||||||
| �������������� | |||||||||||||||||
| ������ | ������� | ������� | |||||||||||||||
| �� | ����� | ��� | |||||||||||||||
| ������ | � | ������� | ����� | ||||||||||||||
| �������������� | |||||||||||||||||
| ���� | � | �������� | � | �������� | |||||||||||||
| ����� | � | �������� | ������ | ||||||||||||||
| ���� | � | ������� | � | ������� | |||||||||||||
| ������ | � | ������� | ������ | ||||||||||||||
| ������� | � | ������ | � | ������ | |||||||||||||
| ��������� | � | �������� | � | �������� | |||||||||||||
| ������ | ����� | ������ | |||||||||||||||
| ����� | ������� | ����� | |||||||||||||||
| ����� | � | ������� | � | ������� | |||||||||||||
| ����� | � | ���� | � | ��� | |||||||||||||
| ���������� | � | ������� | � | �������� |
�����
-172-
| �� � � � � � ���������� � � � � � � � ���������������������� |
�� � � � � � ���������� � � � � � � � ���������������������� |
�������� � � � � � |
|---|---|---|
| �� |
���������
| ��������� | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �������������������� | |||||||
| ��� | � | � | � | ����� | |||
| ������������ | ����� | � | � | �������� | |||
| ���������� | ���� | � | �������� | � | |||
| �������������� | ���� | ����� | � | ||||
| �������������� | ���� | � | ������ | ||||
| �������������� | ������ | � | ������� | � | �������� | ||
| ������������� | ������� | ������ | |||||
| ������ | � | ������ | � | ������ | |||
| �������� | � | ������� | � | ||||
| ��������� | ������ | ����� | |||||
| ���������� | � | ������� | � | �������� | |||
| ��������� | |||||||
| ������ | ������� | � | |||||
| ������������� | � | ���� | ��� | ||||
| ���������� | ����� | � | ��� | � | ���� | ||
| ������ | ����� | � | �������� | � | �������� | ||
| �������������� | ������ | � | �������� | ||||
| ������������ | � | �������� | � | �������� | |||
| ����������� | ��������� | ��������� | |||||
| ����������� | � | ������� | � | ��������� |
�����������������������������
�������
==> picture [38 x 39] intentionally omitted <==
������� ��������
==> picture [38 x 37] intentionally omitted <==
-173-
-
����������
-
� � � � � � � � �������������
�������� ���������
�� ����
������������������������������������ ����������������������������������� ����������������������������������� ����������������������������������� ���������������������������������� �������������������������������������� ������
- �� ������������
�����������������������������
�� ��������������
� � �������������������� ����������� ���� ����������
��������������������������������� �����������
| ����������� | |
|---|---|
| �������������� | ��������� ������ |
| ���������������������������� �� |
���������� |
| ����������������������������� �������������������������� |
���������� |
| ����������������� | ���������� |
| ��������������������� | ���������� |
| ������������������������������ ����������� |
���������� |
| ������������������ | ���������� |
| ����������������������������� �� |
���������� |
| ������������������������ | ���������� |
| �������������������������� | ���������� |
-174-
| �������������� | ��������� ������ |
|---|---|
| ��������������������������������� ��������� |
���������� |
| ���������������������������������� �������� |
���������� |
| ���������������������������������� ���� |
���������� |
-
�������������������������������� ���������
-
�����������������
-
���������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ��������������������������
-
���������������������������������� �������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ����������������
-
�������������������������������������� ��������������������������������� ���������������������
-
���������������� ��������������
��������������������������������� �����������
| ����������� | |
|---|---|
| �������������� | ��������� ������ |
| ��������������������������� | ���������� |
| ���������������� | ���������� |
| �������������������������� | ���������� |
| ��������������������������� | ���������� |
| ������������������������ | ���������� |
| ���������������� | ���������� |
-175-
�������������������������������� ���������
����������������
���������������������������������� ��������������������������������� ��������������������������������� ���������������������������
���������������������������������� ����������������������������������� ����������������������������
- ����������������������������������� �
�������������������������������� ��������������������
| �������������������� | |
|---|---|
| �������������� | ��������� ������ |
| ����������������������������� ������ |
���������� |
| ��������������������� | ���������� |
| ������������������������������ ������������������� |
��������� ��� |
| ������������������ | ���������� |
���������������������������������
�� �����������
����������������������������������� �������������
- �������
��������������������������
�������
-
���������������������������
-
��������������������������������� ������
-
��������������������������������� ��������
-
���������������������������
-
���������������������������������
-176-
-
���������������������������������� ����������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� ��
-
��������������������������������������� �������������������������������� ��������������������������������� ����������������������������������������� ������������������������������������� ������������������������������� ������������
�������
-
�������������������������������� ���������������������������������� ���������
-
���������
-
��������������������������������� ������������������
-
��������������������������������� �������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ��������������������������
-
��������������������������
-
�����������
-
��������������������������������� �����������������������
-
������������������������������ �����
-
������������������������������ �������������������������
-
-177-
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ �������
-
��������������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��
��������������������
-
����������������������
-
�������������������������������� ���������������
-
����������������������
-
��������������������������������� ����������
-
�����������������������
-
����������������������
-
������������������
-
���������������
-
������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������ ������
-
�����������������������
�������
�������������������������������� �������������������������������� �������������������
�������������������
-
��������������������������������� ���
-
��������������������������������� ������
-
���������������������������������� �������������������
-178-
- ���������������������������������� ���������������������
�����������������������
-
��������������������������������� ������������������������������� ���
-
���������������������������������
-
��������������������������������� ������������
-
��������������������������������� ����������
-
��������������������������������� ���
-
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������
����������
-
��������������������������������� ��������
-
���������������������������������� ������
���������
�������������������������������� �������������������������������� ���������������������������������� ���������������������������������� �������������������������������� ��������������������������������� ��������������
����������
-
����������������������
-
�����������������������
-
��������������������������������� ����������
-
���������������������������������
-179-
������
�������������������������������� �������������������������������� ������������������������������� ��
� ���������������� �������
-
��������������������������������� ������������������������������ ���������������������������
-
�������������������������������� ����������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ����
-
��������������������������������� ������������������������������� ����������������������������
-
�������������������������������� �������������������������������� ��������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������� �������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������
-
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������
-
��������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� �����������
-180-
-
���������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� �������������
-
���������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ �����������������������
� ������� �����
-
��������������������������������� �����
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ���������
-
��������������������������������� ������������������������������� �����������
-
�������������������������������� ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ��������������������
� ����� ��� ��� � ���� �� �� � ���� �� �� � ���� �� ���
����������
�������������������������������� ����������������������
��������
������������������������������
-181-
�����������
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ������������������������������� ��������
������
�������������������������������� �������������������������������� ��������������������������
�����������
-
�������������������������������� ��������
-
��������������������������������� �������
�����������
-
����������������������������
-
��������
������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� �������������������������������� �����
-
���������
-
��������
- ����������������������������� �������
-
�����
- ���������
���������������������������� ���������������������������� ������������
-182-
-
���������
-
���������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ������������
-
���������������������������� �����������
-
-
�����������
-
����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ �������������
�������������
-
������������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ���
-
�����������
-
������������������������������ ����
-
������������������������������ ���������������������������� ����������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ����������������������������
��������
- ������������������������������� ����������������������������� �������������
-183-
-
������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������
-
������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ���������
-
������������������������������� ����������������������������� ������
���������
������������������������������ ������������������������������� ������������������
���������
������
������������������������������ ������������������������������ ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��
������
������������������������������ ������������������������������ ����������������������������� �����������������������
- ����������
������������������������������ �����������������������
-184-
���������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ���������
�� ������ � �������������
���������������������������������� ���������������������������������� ����������������������������������� ���������������������������������� ����������������������������������� ������
- ��������������
�����
������������
��������
�������������������������������� ��������������������������������� �������������������������������� �����������
���������������������������������� �����������
-185-
�� ���������
����������
| �������� ���� ���� |
���������� ��� � ������ ������� ������� � |
���������� |
|---|---|---|
| ��� � ������� ������� |
||
| ��������� � |
-
��������������������������������� ��������������������
-
�����������������������
� ������������������� ��
| �� | ���������� | ���������� | |
|---|---|---|---|
| ���� | |||
| ������������������ | |||
| ����������� | � | ��� | |
| ���� | � | ���� | |
| � | � |
-
��������������������������������
-
�������������������������������� ������
-
����������������������������������� �����������
� ����������������������� ���
| �� | ���������� | ���������� |
|---|---|---|
| ������ | ||
| ���� | ||
| ������� | � | ������� |
| ����������� | ������� | |
| ������� | ||
| ���� | � | �������� |
| �� | � | ������� |
- ��������������������������������� ��������������������������������� ����������������
-186-
-
��������������������������������� ������
- �������������������� ����� �������������������� ����������� ��������
-
��������������������������������� ���������������������������������� �����������������������
-
��������������������������������� �������
-
��������������������������������� ��������
-
����������������������������������� ���������������
-
�������
| ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | |
|---|---|---|---|---|
| ���� | � | ������� | � | ��������� |
| ������ | � | �������� | �������� � |
|
| �������� | ������ | ������ | ||
| ������ | � | ������� | � | ��������� |
| ���������� | ���������� | |||
| ��� | � | ������� | ������� � |
|
| ����� | ������� | ������� | ||
| ������� | � | ��� | ||
| ������ | ������� | ������� | ||
| � | ������� | � | ��������� |
-
�������������������
-
���������������������������
-
��������������������������������� �������������������������������������
-
�������������������������
-187-
�����
| ��� | ���������������� �������������������� �������� �� ������ ���� �� ��� � ���� �� ��� � ���������� �� ������ ���� �� ����� � ���� �� ����� � ���������� ����� ����� ������� ��������� � ��������� � ����������� ���� � ���� � ������ ������� ������ ��������� � ��������� � ���������� ���������� ���� ���������������������� �������� ��������� � ��������� � ������������� ����������������� � ����� ��������������������� ��������� ��������� ��������� ��������������������� ����������������� ��� ��� ��������� ������ ������ ����������� ������� ������ ��������� ������� � ����� ��������� ������ ����� ��������� � ��������� � |
|---|---|
�����
�������������������������������� �������
-188-
������
-
�������������������������������
-
���������� ����������
-
�������� ����������� ������ ������������ �����
-
����������������������������������� �����������������
-
���������������������������������������������������� ������������������������������������ �����
-
��������������������������������������������������� �������������
-
������������������������������������������ ���������������������������������� ������������������
-
������������������������������������ ������������������������������������� �����������
-
����������������������������������� ���������������������������������� ����������������������������������� ������������������������������� ��������������������������
� ������ �����
| ���� | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| �������� | �� | ����� | ���� | ���� | ����� | �� |
| �� | ��������� � |
��������� � |
������� � |
��������� � |
������� � |
��������� � |
| ������� | � | ������� � |
�������� � |
���������� � |
������� � |
���������� � |
| ��������� � |
��������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
��������� � |
|
| ����� | ||||||
| ���� | ��������� � |
��������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
��������� � |
| �� | � | � | ����� | ������ | ����� | ������ |
| �� | ������� � |
�������� � |
���� � |
� | � | �������� � |
| ��� | � | ������ � |
� | � | ������ � |
������� � |
| ���� | � | ������� � |
������ � |
������� � |
������� � |
�������� � |
| ������ | ��������� � |
��������� � |
����� � |
����� � |
������ � |
��������� � |
| ���������� | ||||||
| �� | ��������� � |
��������� � |
������� � |
������� � |
������� � |
��������� � |
| ������� | � | ������� � |
������� � |
�������� � |
������� � |
���������� � |
| ��������� � |
��������� � |
����� � |
����� � |
������ � |
��������� � |
-189-
| ���� | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| �� | ����� | ���� | ���� | ����� | �� | |
| �������� | ||||||
| �� | ��������� � |
������� � |
������� � |
��������� � |
������� � |
��������� � |
| ������� | � | ������ � |
�������� � |
���������� � |
�������� � |
���������� � |
| ��������� � |
������� � |
����� � |
������ � |
������� � |
��������� � |
|
| ����� | ||||||
| ���� | ��������� � |
������� � |
����� � |
������ � |
������� � |
��������� � |
| �� | ������ | ������� | ����� | ������ | ������ | ������� |
| �� | ������ � |
������� � |
���� � |
� | ���� � |
������� � |
| ��� | � | ������� | � | � | �������� � |
� |
| ���� | � | ������� � |
������ � |
������� � |
������ � |
�������� � |
| ������ | ��������� � |
��������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
��������� � |
| ���������� | ||||||
| �� | ��������� � |
��������� � |
������� � |
��������� � |
������� � |
��������� � |
| ������� | � | ������� � |
�������� � |
���������� � |
������� � |
���������� � |
| ��������� � |
��������� � |
������ � |
����� � |
������ � |
��������� � |
���������������������������
���������
| �������� �� ������� ����� ���� ���� ������ ���������� �� ������� |
�� ����� �� ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � |
|---|---|
-190-
| �������� �� ������� ����� ���� ���� ������ ���������� �� ������� |
�� ����� �� ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � ������� � � �������� � �������� � ������� � ������� � ������� � |
�� |
|---|---|---|
| ������� � |
�������������������
| ����������� ����������������� �������� |
����� ������ � ������ � |
����� |
|---|---|---|
| ������ � |
||
| ������ � |
����������������������������������� ���������������������������������������
�������
| ���� ���� ���� |
���������� ������� � |
���� ��� ���� � |
|---|---|---|
����������������������
��������
| ������ ����� ����� ���� |
���������� ������� � ����� ����� ������ ������� � |
���������� |
|---|---|---|
| ������� � ������ ������ ������ |
||
| ������� � |
-191-
�������
���������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ���
����������������
| ���������� | ���������� | ���������� | ���������� | |
|---|---|---|---|---|
| �������� | � | ������ | � | ������ |
| �������� | � | ������� | � | ������� |
| ������� | � | ������ | � | ������ |
����������������
| �������� | �������� | �������� | �������� | �������� | �������� | ������� | ������� | ������� | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� | |||||||||
| ������ | � | ������ | �� | ������� | � | ������ | |||
| �������� | ����� | ���� � |
��� | ||||||
| ������ | � | ������� | ������ | ||||||
| ����� | |||||||||
| ������ | |||||||||
| ������� | |||||||||
| ������� | |||||||||
| ���� | |||||||||
| ������ | ����� | � | ����� | ||||||
| ����� | |||||||||
| ������ | ����� | � | ����� | ||||||
| ��� | |||||||||
| ���� | � | ������ | � | ������ | � | ������ | |||
| ����� | � | ������ | ����� | ||||||
| ������ | � | � | ������ | � | ������ | ||||
| ����� | � | ������ | ����� | � | |||||
| �������� | � | ������ | �� | ������� | � | ������ |
-192-
�������� �������� �������
| ����� | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������ | � | ������� | �� | ������� | � | ������ | |||||
| �������� | ����� | � | ���� | ����� | |||||||
| ������� | � | ������� | ������ | ||||||||
| ����� | |||||||||||
| ������ | |||||||||||
| ������� | |||||||||||
| ������� | |||||||||||
| ���� | |||||||||||
| ������ | � | ������ | � | � | ������ | ||||||
| ����� | |||||||||||
| ������ | ����� | � | ����� | ||||||||
| ��� | |||||||||||
| ���� | � | ������ | ��� | � | ������ | ||||||
| � | ������ | ��� | � | ������ | |||||||
| ������ | � | � | ������ | � | ������ | ||||||
| ����� | � | ������� | ������ | � | |||||||
| �������� | � | ������ | �� | ������� | � | ������ |
�������������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ������������������������������ �������������������������������� ��������������������������
- ������������������
| ��� ������� �������� |
����� ����� �� ����� |
����� |
|---|---|---|
| ����� | ||
| �� | ||
| ����� |
����������������������������� ���������
-193-
�����������������������������
| ��� | ������� | ������� | ������� | ||
|---|---|---|---|---|---|
| ������ ������ |
������ | ������ | |||
| ���������� | |||||
| ������������ | ������ �� � |
����� | ����� � |
�� | ������ |
| ���������� | |||||
| ������������ | ������ �� � |
����� | ����� � |
�� | ������ |
| ���������������������������������� | |||||
| ���������������������������������� | |||||
| ����������������� |
| ����������������� | |
|---|---|
| ��1� ���� ���� ���� |
����� � ����� ������ ������ |
| ������ � |
-
����������������������������������� ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ���������������������������� ����
-
���������������������������������� ���������������������
����������
-
�������������������������������
-
������ ���� ����� ����� �����
-
������������� ��������� �������� ��� ����� ������������������
-
������������������������������� ����������������������������� ���������������
-194-
- �������������������������������������� �������������������������
| ����� | ���� | �� ����� �� ����� �� ����� |
�� �� ��� �� �� ��� �� �� ��� |
�� ��� ������ �� ��� ������ �� ��� ������ |
�� �� ����� �� �� � �� �� � |
��� �� ������� ��� �� ������� ��� �� ������� |
��� ���� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �������� �� ����� |
���� ���� |
������� ��� ���� |
|||||
| �������� �� ����� |
���� ���� |
������� ��� ���� |
|||||
| �������� �� |
���� | ������� |
- ������������������
| ���� | ����� � � |
����� |
|---|---|---|
| ����� � |
- ����������������������������������� ������������������������������� ������������������������������������� ���������������
� �������� ��
| ���� | ���� | ���� |
|---|---|---|
| ������ | ������� � |
������� � |
| ��������� | ������� � |
������� � |
| �������� | ������� � |
������� � |
������
��������������������������������������� ����������������������������������������
��������
������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ��������������������������
-195-
| ���� | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ���� | ������ | ������ | ����� | ���� | |||
| �������� | ��������� � |
������� � |
�� � |
� | ������ | ��� � |
|
| �������� | ��� | � | � | � | ���� � |
||
| ���������� | ��������� � |
������� � |
�� � |
� | ������ | �� � |
|
| ���� | |||||||
| ���� | ������ | ������ | ����� | ���� | |||
| �������� | � | ��������� | ������� � |
�� � |
� | ������ | ������ � |
| �������� | ������ | � | � | � | ������� � |
||
| ���������� | � | ��������� | ������� � |
�� � |
� | ������ | ��� � |
��������
-
��������������������������������� �������������������������������� ������������������������������� ������������������������������� �����������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������
-
��������������������������������� ������������������������������� ��������������
-
�������������������������������� ������������������������������� ���������
-
��������������������������������������� �������������������������������� ���������������������
-
�������������������������
��������
| ���� ���� |
����� ��������� � ������� ��������� � |
����� |
|---|---|---|
| ��������� � ������� |
||
| ��������� � |
-196-
- �����������
������������������������������ ����������
| ���������� | |
|---|---|
| ������ ��������������������� �������������� ����� ������ ���������� ���������� ������������������� �������������� ���� |
�� |
| ��������� � ������� |
|
| ��������� � |
|
| ���������� | |
| ������ � |
|
| ����� | |
| ������ � |
- ��������
| ���� ����� ������ ���� |
����� ������ � ����� ������ ������ � |
����� |
|---|---|---|
| ������ � ������ ����� |
||
| ������ � |
�����������
| ����� | ����� | ����� | ����� | |
|---|---|---|---|---|
| ����������� | � | ������ | � | ������ |
| ���� | � | ������ | ||
| ���������� | � | ������� | � | ������� |
| ������� | ������ � |
� | ������� | |
| ���� | ����� | ������ | ||
| � | ������ | � | ������ |
-197-
� ���������� �������
| ��� ��� |
����� | ����� | ����� | ����� |
|---|---|---|---|---|
| ���� ��� |
���� ��� |
���� ��� |
���� ��� |
|
| ������ | ||||
| ���� | � � |
������� � |
� � |
������� � |
| ����� | � | ������ | � | ������ |
| ����� | � | ������ | � | ������ |
| ������ | � | ������ | � | ������ |
| ������� | ������ | ������ | ������ | ������ |
| ���� | � | ����� | � | ����� |
-
������������������������������������� ����������
-
��������������������������������� �������������������
-
������� ������ ������������������� �������������������������������������� ����
-
�������������������������������� ������������������������������������ ��������������
-
������������������������������ ��������
��������
-
�����������
-
�����������������
| ����� | ����� | |
|---|---|---|
| �������������� | � � |
����� � |
| ��������� | ������� � |
������ � |
| ������������� | ������� � |
����� |
| ������� | ������� � |
� |
| ����� | ����� | � |
| ��������� | �������� �� |
����� � |
| ��������������� | ||
| ����� | ����� | |
| ����������� | ���� �� |
��� � |
| ������� | ������ � |
� |
| ������ �� |
��� � |
- ������������������
-198-
������������������
| ����� | ����� | |
|---|---|---|
| ��������������� | �������� �� |
������ � |
| ������������ | ������ | ������� � |
| ���������� | ������� � |
������ � |
| ������� | ������� � |
� |
| ����� | ����� | � |
| ��������� | �������� �� |
����� � |
- �������������������������
�����
| ����� | ||
|---|---|---|
| �������� ����� ������ ���� �� �������� ����� ������ �� |
����� ���� ����� ���� ������ � ������ �� � � ������ ����� � � ������ � ������ ����� ����� ������ � ������ � ����� � ����� |
������ |
| ������ � ������ ������ ������ |
||
| ������� � |
||
| ����� ���� ����� ���� ������ � ������ �� � � ������ ��� � ������ ����� ���� � ������ � ������ �� ���� �� |
������ | |
| ������ � ������ ������ |
||
| ������ � |
- ������������������������������� ������
����������� ������ ���� ������� ������� ������� ������ � ����� ���� ������� ���� ������� ������������ ����� ����������������������� ���������� ���������� �������� �������������� ��� �������������� ���
-199-
-
������������������������������� �������������������������������� ������������������������
-
�������������������������������
-
�������������������������������� ��������������������������������� ���������������������
���������
| �������� ������������� ������ ���� ������ ���� ������ ����������� ��� ���� �������� ������������� ����������� ������ ������ |
������ ���� ���� �������� ��� �������� �� ������� ����� �� ����� ������ ���� ���� �������� ��� ������� � ������� ���� � ����� �� ������� � ������� ���� � ����� ���������� ���������� ������ � ������� � � ������� � ������ � ������� � |
|---|---|
�������������
�������������
�����������������
�������������������������������� ������������������
-200-
�� �����
������������
| ����� ���������������������������������� �������������������������������������� ���������������� ���������������� ������������������ ���������������� �������������� ���������������� ��������������������������������������� �������������� ���������������� |
������� |
|---|---|
| ��� ��� ��� ��� ��� ��� ���� ����� ����� ����� ����� |
���������������
������������������������� ������
| ���� | ||
|---|---|---|
| ����� ���� ����� |
����� ������ � ������ ������� � |
����� |
| ������ � ������ |
||
| ������ � |
�������������������������� ����
| �� | ||
|---|---|---|
| ����� ���� �� �� ������ |
����� ��������� � ������ � ��������� � |
����� |
| ��������� � ������ �� |
||
| ��������� � |
�������������������������������� ����������
-201-
���������
| ������� | ||
|---|---|---|
| ����� ���� �� �� ����� |
���������� ������ � ������ ������ ������ � |
���������� |
| � � � ������ |
||
| ������ � |
�������������������������������� ����������������������
���������
| ������� | ||
|---|---|---|
| ����� ���� �� �� ������ |
���������� ��������� � ������� ����� ��������� � |
���������� |
| ��������� � ������� ����� |
||
| ��������� � |
���������������������������
������
�����������
| ����������� | ||
|---|---|---|
| ���� ����� ������ |
����� ����� � � ����� ����� � |
����� |
| ����� � ��� ������ |
||
| ������ � |
���������
����������������
���
| � | |
|---|---|
| ���������� ������ � |
���������� |
| � � |
�������������
| ������ ����� ������ |
����� ������ � ��� � ������ � |
����� |
|---|---|---|
| ������ � ��� ��� |
||
| ������ � |
-202-
-
�� �����
-
��������������
==> picture [451 x 43] intentionally omitted <==
-
����������������������������������� ���������������������������
-
�� ���������������
-
��
-
�� �������
-
��
-
��� �������
- ��
��� ��
- �������
�������������������������������� �������������������������������� �������������������������������� ������
-
�������
-
���������
��������������������������������� ������������������������������������ ������������������������������ ������������������������������������ ��������������������������
-
��������
-
�������������������������������� ������������������������������ ����������������������������� �������������������
-203-
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �����
-
��������������
-
�������
-
����
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������
-
������������������������������ ���������������������������� �������������
-
����������������������������� ���������������������������� ��
-
������������������������������ ���������������������������� �������������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� �������
-
| ���������� ���� ����� ������ ������� ������ ���� ����� ������ |
���������� | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| ������ ������ � ������� � ������ � |
�� ������ ������ ������ |
���� ����� ��������� � ��������� � ��������� � |
����� | ||
| ���� �� �� |
���� | ||||
| ������ � ������ � |
-204-
| ���������� ���� ����� ������ �������� ������ ���� ����� ������ |
���������� | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| ������ ������ � ������� ������ � |
�� ������ ������ ������ |
���� ����� ��������� � ��������� ��������� � |
����� | ||
| ���� �� �� |
���� | ||||
| ������ � � � ������ � |
- �������������������������������� �������������������������������� ���������
����
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� �������
-
������������������������������ ��������������������������� ����������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������
�������������
-
������������������������������ ������������
-
������������������������������ ������������������������
-
������������������������������� ��������������������������������� ��������������������������
-205-
�������
-
����������������������������� ���������������������������� ��������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������
-
������������������������������� ����������������������������
-
������������������������������ ������������������
-
����������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���
-
�������������������������
| ���������� �������� ���������� ������ ������ |
����� |
|---|---|
| ������� � � ������� ����� |
|
| ������� � |
-
�����������������������������
-
��������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ����������������������
-206-
-
�������������������������������� �����
-
���������� ����������
-
���� ������� ������������� �������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������
���������
-
�������������������������������� ��
-
������������������������������ �������������������������� �������������������������� ������������������������
-
������������������������������ ��������
-
������������������������������ �����������
-
��������������������������������
-
��������������������������������� ������������������������������
-
��������������������������������� ������������������������
� ���������� � �� ���� ���� �� �� ������� ���������� ���������� � ���� ��� ������� ������� � ������� ��� ������� � ���������� � �� ���� ���� �� �� ������� �������� � � ���� ��� ������� ������� ������� ��� �������
-207-
-
���������������������������
-
��������������������������������� �������
���������
����� ����
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ���������������������������� �������������������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ���������������������
-
�������������������������������� �������������������������
-
��������������������������������
-
���������������������������
| ������������������������� | |
|---|---|
| ����� ���� � � ���������� ������� ����������������� �������������� ������� � ������ ������� � |
����� |
| � � � � |
|
| � � |
-208-
-
�������������������������������
-
�������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ������������������������������ ���
-
�������������������������������� ����������������������������� ��
-
������������ ��������� ����� ���� �� ���� ���� �����
-
�������� ��� �
-
��������� �������� ��� ��� ���
-
��������������������������������� ������������������������������ ������������������������������ ��������
==> picture [416 x 77] intentionally omitted <==
-
����������������������������������� ��������
-
������������������������
-
�������������������
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������
-
��������������
-
���������������������
-
������������������������������ �������
-
-
-
-209-
-
������������������������������ ���������
-
������������������������������� ��������������������������
-
�����������
-
����������������������������� ��
-
����������������������������� ��
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���
-
���������
-
����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �����
-
���������
-
������������������������������ ���������������������������� ����������������������������� ���������������������
-
���������������������������� ������������������
-
�������������������������
-
������������������������������ ��������������������������� ���������
-
����������������������������
-210-
-
������������������������������ ���������
-
����������������
- �������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ���������������������������
-
�������������
- �������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������
-
�����������
- ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� ��������������������������� �������
-
-
������������������������������������ ������������������������
�� ������ ������ ���� � � ��� �� �� ����� �� ���� ���� � � � ����� ��������� ��� ������� ��������� �� ��������� ������ ������ ���� ���� � � � ���� ��������� ���� �������� ����������� ���� ���� ���� � � ������ ������ � ������ ������ � ������� ��� � � ����� � ��������� ��������� �������� �� ��������� � ������ �� �������
-211-
��������������������������������� �������������������������������������� ��������������������������������� ���������������������������������������� ��������������
- ��������������������������� �������������������
| � � ���������� ������� ���� |
���������� |
|---|---|
| � � � |
|
| � � |
-
������������������������������� �������
-
������������������������������ ��
-
�����������
| �������� | |
|---|---|
| � � ����� ������� ���� |
���������� |
| ������� � ������� |
|
| ������� � |
-
������������������������������� ������������
-
������������������������
-
�����������������
| � | � | ���������� |
|---|---|---|
| �������� | ������� � |
|
| ���� | ������� � |
|
| ������� � |
-
������������������������������ ����������������������������� ���������������������������� ����������������������������� �������
-
�������������������������������� ������������������������������� ���������������������������������
-
��������������������������
-212-
-
���������������������
-
�������������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ���������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �������������
-
��������������������������������� �����������������
-
������������������������������� ���������
| ��������� | |
|---|---|
| �� �� �� �� |
���������� |
| ������� � ������� ������� ������� |
|
| ������� � |
-
������������������������������ ���������������������������� ���������������������������� ������������������������������ ������������������������������
-
������������������������
-
�������������������������
-
���������������������������
-
-
�����������������������
| ������������������� ���� ������ ������� ������ |
���������� |
|---|---|
| ������� � ������ ��� ��� |
|
| ������� � |
|
-213-
-
��������������������
-
��������������������������������� ������������
| ������������ | |
|---|---|
| ���� �������� ������ |
���� |
| ����� ���� |
|
| ������� � �� |
|
| ������� � |
-
������������������������������������ ������������������
-
���������������������������� �������
- ������������������������������ ��������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ���������������������������� ��������������������-
������������������������������ �����������������
-
�������
- ����������������������������� ����������������������������� ����������������������������� �������������������������
-
-
�����������������������������
| ���� ���� |
���� |
|---|---|
| ��������� � ������� |
|
| ��������� � |
- ��������������������������������� ����������������
-214-
��� ������
�������������
-
��������������������������������� ������������������
-
���������������
-
����������������
-
�������������������������������� ���������
-
�������������������������������� ������������
-
�������������������������������� ����
-
�������������������������������� ����
-
�������������������������������� ��������
-
�������������������������������� ����
-
����������������
-
�������������������������������� ��������
������������
�������������������������������� ����
���������
-
�������������
-
�������������������������������� ������������
��� ������
����
-215-
| ��� �������� ��������� |
�� | � | ������������ ��������� �������������������������� ��������������������������������������������������������� ������������������ �������������������������������� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������������������������������������ �������������������������������������������������������������������������������� ���������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������� ���������� ���������������������������������������������������������� |
|
|---|---|---|---|---|
| ���� ��� |
���� | ��������� | ||
| ����� ����� |
����� | ������� | ||
| ��� | �� | ������ | ||
| �� | �� | |||
| ���� ���� |
� | |||
| ����� ����� ������ |
���� | |||
| �� ���� ���� |
� | |||
| ��� ��� ���� |
���� | |||
| ���� | �� | |||
| ���� �� |
������ | |||
| ���� ���� |
������ | |||
| �� ���� ���� |
������ | |||
| ��� ��� |
� | |||
| ���� ���� |
��������� | |||
| ���� | ��������� | |||
| ���� ��� |
��������� | |||
| �� ���� |
� |
-216-
| ��� �������� ��������� |
�� | �� | � | � | � | ��� ��������� ��������� �������������������������� ��� ����������������������������� ������������ ����������������������������� ������������������������������ ����������������������������� ��������������������������������� ���������������������������������� ���������������������������������� ��� ����� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� ��������� ����������������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� �������������������������������������������������������������������������������� ��� ���������������� ��� ��������������������������������������������������������������� ��� ������������������������������ ��� ������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� ����� ���� |
� | � | � | |||
| ����� ����� ������ |
� | � | � | |||
| ����� ����� ������ |
� | � | � | |||
| ���� ���� ���� |
��������� | ��������� | ������� | |||
| ������� ������� ������� |
���� | � | ���� | |||
| ����� | ����� �� |
� | � | � | ||
| ���� | �� ���� |
������ | � | ������ | ||
| ���� | ���� ���� |
������� | � | ������ | ||
| ���� | ������ ���� |
������� | ������� | ������ | ||
| ����� | ������ ���� |
��������� | ��������� | ������� | ||
| ������� | �� ���� |
� | � | � | ||
| ���� | ��������� ����������������� ���� |
������������� ����������������� |
���������� ��� |
|||
| ����� ���� |
��������� | ��������� | ��������� �� |
|||
| �� ���� |
� | � | � |
-217-
| ��������� | �� ���� |
�� ���� |
� | � | � | � | � | � | ������������������������������������������������������������ ���������������������� ������������������������������������������������������������������������������������� ������������������������������������������������������������������ ���������������������������� ����������������������� ��������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| �� | ���� | ������� | � | ������ | ������ | ������� | � | ||
| ���� | ����� | � | ����� | ����� | ����� | ����� | |||
| ���� ���� |
������� | � | ������ | ������ | ������� | � | |||
| �� | ���������� | ��� | ���������� | ���������� | ����������� | ������� | |||
| ���� | �� | �� | �� | �� | �� | �� | |||
| ����������� ���� |
����������� | � | ����������� | � | � | � | |||
| ��������� ���� |
������������� | ����������� | �������������� | ������������� | �������������������������� ������������ |
�������� | |||
| ����� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | �������������������������� ���� |
�������������������������� ���� |
-218-
| ��������� ��� �������� |
�� | ���� | � | � | � | � | � | � | ������������������������������������������ ������������������������������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ���������� | �������� ������� |
������ � |
����� | � | � | ������ � |
����� | ||
| �� | ���������� � |
��������� | � | � | �������� � |
������� | |||
| ������������ ��������� |
���� | � | � | � | � | � | � | ||
| �� | � | � | � | � | � | � | |||
| ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ����� | ��������� | ��������� | ||
| ������� ��� |
����� | ����� | ����� | ���� | ����� | ����� | |||
| �� | ��������� | ���������� � |
�������� � |
������� | ������� | �������� � |
|||
| ����� | �� | � � � � |
� � � � |
�� | �� | � � � � |
|||
| �� | ������ ������ �� |
������ ������ ��� |
������ | ������ | ������ | ������ | |||
| ������ | ��������������������� ��������� |
��������� | ��������������������� ��������� |
������������� ����������������� |
������������ | ����������� | |||
| �������� | ��������� | ��������������������� ��������� |
������������� ����������������� |
��������������������� ��������� |
����������� | ������������ |
-219-
| ��� �������� ��������� |
�������� | �������� | � | � | ���������������������������� ��������������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|
| �������� ����� |
� | � | |||
| ��������� | ���� | � | � | ||
| �� | � | � | |||
| ��� | ���� | ���� | |||
| �������� ����� |
��������� | ������� | |||
| �� | ��������� ������ |
������ | |||
| ������ | ��������� | ����������� | |||
| ��������� | �������������������������� ���� |
������������ |
-220-
| ��������� ��� �������� |
������ | ���������� ��� ���� |
�� | �� | � | � | � | ���������������������������������������� ���������� ������������������������� ������������������������������������������������������������������������������������� ����������������������������������� ������������ ������������ ������������ ������������������������������������������������������������������������������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ���� | � | � | � | � | � | |||
| �� | ��������� | ��������� | ������� | ������� | ������� | |||
| �� | �� | ���� | �� | �� | ���� | |||
| ������� ���� |
� | � | � | � | � | |||
| ������ | ������� | ������� | ������ | ���� | ���� | |||
| ����� | ��� | ��� | ������� | ����������� | ����������� | |||
| �� ���� |
� | � | � | � | � |
-221-
| ��� �������� ��������� |
�� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | � | ��� | ��� | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������� �� |
������� | ������� | ��� | ����� | �������� | ����� | �������� | ������ | ����� | � | � | � | |
| ������� �� |
��������� | ������� | ��� | ����� | �������� | ����� | �������� | ������ | ������ | � | ������ | ������� | |
| ���� | ���� | ��������� | � | ��� | ��������� | ������ | ������� | ������� | ������ | � | ������ | �������� | |
| �� | ������ | ������ | ������ | ������ | ������ | ������ | ����� | ����� | ����� | ������ | ������ | ||
| �� | � | � | � | � | ��������� | ��������� | ���������� | ��������� | � | ���������� | ������� | ||
| ������ | ���� | ������� | ����� | ������ | ��������� | ������ | � | ������� | ������ | ������ | ������� | ����� | |
| ���� | ������� | � | ������ | ��������� | ������ | ������� | ������� | ������ | ������ | ������� | ����� | ||
| ������ | ���� | ���� | ������� ������� ����� |
������� ������� ������� �� |
������ | ������� �� |
������� ����� |
������� ������� ������� ����� |
������� ������� ������� ������� ������� ����� |
���� | ��� | ||
| ���� | ����� � |
���� | �� | ����� � |
�� | �� | �� | �� | ����� � |
��� | ���� | ||
| ������� ������ |
���������������������� �������� |
������������� ����������������� |
��������������������� ����������������� |
��������������������� ��������� |
��������� | ��������� | ����������� | ��������� | ��������������������� ��������� |
�������������������� | �������������������� �������� |
||
| ������ | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ��������� | ���������������������� �������� |
����������� | ����������� |
-222-
| �� | ��� | ��� | ��� | ��� | ��� | ������������������������������������������������������������������������� ��������������������� �������������������������������������������������������������������������������������� �������������������������������������������� ���������������������������������� �������������������������������������������������������������������������������������� ���������������������������������������� ������������������������������������������������ |
|
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ������� �� |
������� | � | � | � | � | � | |
| ������� �� |
��������� | ���� | ��� | ���� | ������ | ����� | |
| ���� | ���� | ����� | ����� | ����� | ������� | ��������� | |
| �� | ������ | ������ | ������ | ������ | ����� | ||
| �� | ��������� | ���������� | ������� | ������ | ���������� | ||
| ������ | ���� | ������ | ������� | ����� | ������� | ������� | |
| ���� | ������ | ������� | ����� | ������� | ������� | ||
| ������ | ������ | ������ | ���� | ���� | ���� | ||
| ���� | ���� | ���� | �� | ��� | ���� | ||
| ������� ������ |
������������������������ �������� |
����������������������� ���� |
��������� | �������������������� ����������� |
���������������� | ||
| ������ | ����������� | ����������� | ����������� | �������������������� | �������������������� |
-223-
| ��������� ��� �������� |
�� | �� | ����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
����� �� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
���� ������� ������� ������ ������ ������ ������ ������ ������ ��������� ������ ��������� ��������� ��������� |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ����� ������ � |
� | � | � | � | � | � | � | |||||
| ������ �� |
��������� | ������� | ������� | ������� | � | ��������� | �������� | |||||
| ������ �� ���� |
����� | ����� | ����� | ������ | � | ����� | ������� | |||||
| ������� ���� ���� |
������ | ������ | ������ | ����� | ����� | ����� | ����� | |||||
| ����� ���� |
����� | ����� | ����� | ������ | � | ����� | ������� | |||||
| ������� �������� |
��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������ | |||||
| ������� ���� |
�� | � | � | � | � | � | � | � | ||||
| �� | � | � | � | � | � | � | � | |||||
| ������� ������� |
� | ��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������ | ||||
| ���� ���� |
� | � | � | � | � | � | � | ������ ������ ������ |
��������� | |||
| ����� | ��������� | ������� | ������� | ������� | ������ | ������� | ������� | ������ ������ |
��������� | |||
| ������ | ������� ��� |
������� ��� |
������� ��� |
������� �� |
������� ������ |
������� ������ |
������� ������ |
������� ������� ������ |
��������� | |||
| ��������� | ��������� � |
��������� � |
��������� � |
��������� ��� |
��������� � |
��������� ���� |
��������� ��� |
���� | ��������� ������ |
-224-
-225-
| ��������� ��� �������� |
�� | � | |
|---|---|---|---|
| ���� | ���� | � | |
| ���� | � | ||
| ���� | � | ||
| ���� | � | ||
| ������� ����� |
�� | � | |
| ���� | � | ||
| ������� | � | �� � |
|
| �� | �������� � |
||
| ���� | � | � | |
| �� | � | ||
| ����� | � | �� � |
|
| �� | �������� � |
||
| ��������� | ���������� �� |
-226-
==> picture [470 x 732] intentionally omitted <==
----- Start of picture text -----
佳品投資 (股)公司
SDN. BHD.
ALL VISION
TECHNOLOGY
南京一品光電 科技有限公司
(股)公司
一品光學工業
LTD.
E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO.,
E-SKY HOLDING LTD.
工業有限公司
奇卓科技 (股)公司 中山市三信精密
ALL VISION
HOLDING LTD.
INC.
VIEWQUEST
TECHNOLOGIES INTERNATIONAL 55.45% 100% 72.22%
佳能企業 (股)公司 SDN. BHD. 南京長明光電 科技有限公司
E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) 100% 73.04%
CORPORATION
EVERLIGHT DEVELOPMENT
佳能投資 (股)公司
. 有限公司
九江銓訊電子
ABILITY
ENTERPRISE (BVI) CO.,LTD
有限公司
東莞能率科技
100% 100% 100% 100% 100% 54.61%
關係企業組織圖 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100%
1. (BVI) INC.
VIEWQUEST
TECHNOLOGIES
關係企業相關資料
) 有限公司
東莞銓訊電子
一
(
----- End of picture text -----
| 107年12月31日; 單位:新台幣仟元;人民幣/元;美金/元;馬幣/元 | 主要營業或生產項目 | 一般投資事項 | 控股公司 | 電腦週邊設備、照相器材及電子零 組件銷售 |
電腦週邊設備、照相器材及電子零 組件製造、貿易等 |
數位監控系統之研發 | 光學產品電子零組件之買賣 | 投資公司 | 電子靜相照相機之產銷 | 電子靜相照相機之產銷 | 電子靜相照相機之產銷 | 控股公司 | 貿易業 | 生產精密鏡片 | 生產精密鏡片 | 控股公司 | 控股公司 | 開發、生產各種精密光學鏡片 | 開發、生產各種精密光學鏡片 | 開發、生產各種精密光學鏡片 | 3.推定為有控制與從屬關係者具相同股東資料:無。 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 實收資本額 | NTD13,000 | USD25,635,000 | USD1,500,000 | USD38,759,290 | NTD70,000 | NTD236,000 | NTD6,000 | RMB274,857,854 | RMB64,867,330 | RMB141,055,552 | USD15,236,910 | USD150,000 | MYR5,000,000 | MYR72,243,893 | USD5,849,393 | USD14,338,918 | RMB76,784,121 | RMB75,542,969 | RMB53,163,552 | ||
| 地址 | 新北市新莊區中環路三段200號18樓 | 英屬維爾京群島 | 美國 | 英屬維爾京群島 | 新北市新莊區中環路三段200號18樓 | 台北市北投區大業路166號9樓 | 台北市北投區大業路166號9樓 | 東莞市寮步鎮華南工業園 | 九江市九江加工出口區內13號廠房 | 東莞市寮步鎮華南工業園 | 薩摩亞 | 模里西斯 | 馬來西亞 | 馬來西亞 | 巴拿馬 | 模里西斯 | 南京市浦口高新開發區學府路17號 | 中山市坦洲鎮第一工業區騰雲路16號 | 南京江寧經濟技術開發區蘇源大道68-3 | ||
| 設立日期 | 86.08.15 | 89.02.23 | 88.01.23 | 88.10.22 | 104.10.26 | 68.04.18 | 106.03.22 | 92.12.29 | 99.05.12 | 100.02.28 | 80.01.19 | 80.04.22 | 76.09.25 | 81.06.28 | 76.01.19 | 79.04.05 | 70.12.14 | 73.08.11 | 83.05.24 | ||
| 企業名稱 | 佳能投資(股)公司 | ABILITY ENTERPRISE(BVI) CO., LTD. | VIEWQUEST TECHNOLOGIES INTERNATIONAL INC. |
VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC. |
奇卓科技(股)公司 | 一品光學工業(股)公司 | 佳品投資(股)公司 | 東莞能率科技有限公司 | 九江銓訊電子有限公司 | 東莞銓訊電子有限公司 | ALL VISION HOLDING LTD. | E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO., LTD. | E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) SDN. BHD. | ALL VISION TECHNOLOGY SDN. BHD. |
EVERLIGHT DEVELOPMENT CORPORATION | E-SKY HOLDING LTD. | 南京長明光電科技有限公司 | 中山市三信精密工業有限公司 | 南京一品光電科技有限公司 |
| 往來分工情形 | 無 | 無 | 透過BVI轉投資大陸地區 | 無 | 加工生產後將產成品銷售予本公司, 並由本公司負責OEM訂單之接洽 |
無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 無 | 轉投資大陸地區 | 轉投資大陸地區 | 無 | 無 | 無 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 經營業務 | 資訊產品、數位電子照相機 | 一般投資事業 | 控股公司 | 電腦週邊設備、照相器材及電子零組件銷售 | 電腦週邊設備、照相器材及電子零組件製造、貿易等 | 數位監控系統之研發 | 光學產品電子零組件之買賣 | 投資公司 | 電子靜相照相機之產銷 | 電子靜相照相機之產銷 | 電子靜相照相機之產銷 | 控股公司 | 貿易業 | 生產精密鏡片 | 生產精密鏡片 | 控股公司 | 控股公司 | 開發、生產各種精密光學鏡片 | 開發、生產各種精密光學鏡片 | 開發、生產各種精密光學鏡片 |
| 公司名稱 | 佳能企業(股)公司 | 佳能投資(股)公司 | ABILITY ENTERPRISE(BVI) CO., LTD. | VIEWQUEST TECHNOLOGIES INTERNATIONAL INC. | VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC. | 奇卓科技(股)公司 | 一品光學工業(股)公司 | 佳品投資(股)公司 | 九江銓訊電子有限公司 | 東莞能率科技有限公司 | 東莞銓訊電子有限公司 | ALL VISION HOLDING LTD. | E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO., LTD. | E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) SDN. BHD. | ALL VISION TECHNOLOGY SDN. BHD. |
EVERLIGHT DEVELOPMENT CORPORATION | E-SKY HOLDING LTD. | 南京長明光電科技有限公司 | 中山市三信精密工業有限公司 | 南京一品光電科技有限公司 |
5. 各關係企業董事、監察人及總經理資料
| 5.各關係企業董事、監察人及總經理資料 | 5.各關係企業董事、監察人及總經理資料 | 5.各關係企業董事、監察人及總經理資料 | ||
|---|---|---|---|---|
| 單位:股;% | ||||
| 企業名稱 | 職稱 | 姓名或代表人 | 持有股份 | |
| 股數 | 持股比例 | |||
| 佳能投資(股)公司 | 董事長 董 事 董 事 監察人 |
佳能企業-代表人:曾明仁 佳能企業-代表人:江炳彰 佳能企業-代表人:吳佳琛 佳能企業-代表人:林宏典 |
1,300,000 1,300,000 1,300,000 1,300,000 |
100.00 100.00 100.00 100.00 |
| ABILITY ENTERPRISE (BVI) CO., LTD. | 董事長 | 佳能企業-代表人:曾明仁 | ─ | 100.00 |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES INTERNATIONAL INC. |
董 事 董 事 董 事 |
佳能企業-代表人:温生台 佳能企業-代表人:曾明仁 佳能企業-代表人:蔡文彬 |
─ ─ ─ |
100.00 100.00 100.00 |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC. | 董事長 | 佳能企業-代表人:曾明仁 | ─ | 100.00 |
| 奇卓科技(股)公司 | 董事長 董 事 董 事 監察人 |
佳能企業-代表人:曾明仁 佳能企業-代表人:吳佳琛 佳能企業-代表人:吳志銘 佳能企業-代表人:林宏典 |
7,000,000 7,000,000 7,000,000 7,000,000 |
100.00 100.00 100.00 100.00 |
| 一品光學工業(股)公司 | 董事長 董 事 董 事 董 事 董 事 監察人 監察人 |
佳能企業-代表人:曾明仁 佳能企業-代表人:朱明章 佳能企業-代表人:温生台 佳能企業-代表人:呂建勳 佳能企業-代表人:許承強 睿信投資-代表人:詹文雄 黃青筌 |
12,888,334 12,888,334 12,888,334 12,888,334 12,888,334 481,603 239,879 |
54.61 54.61 54.61 54.61 54.61 2.04 1.02 |
| 佳品投資(股)公司 | 董事長 董 事 董 事 監察人 |
一品光學-代表人:朱明章 一品光學-代表人:呂建勳 一品光學-代表人:潘景祥 一品光學-代表人:陳庭紳 |
600,000 600,000 600,000 600,000 |
100.00 100.00 100.00 100.00 |
| 東莞能率科技有限公司 | 董事長 董 事 董 事 監 事 |
ABILITY (BVI) -代表人:曾明仁 ABILITY (BVI) -代表人:陳建興 ABILITY (BVI) -代表人:許祥林 ABILITY(BVI)-代表人:林宏典 |
─ ─ ─ ─ |
100.00 100.00 100.00 100.00 |
| 九江銓訊電子有限公司 | 董事長 董 事 董 事 董 事 董 事 監 事 |
ABILITY (BVI) -代表人:曾明仁 ABILITY (BVI) -代表人:董烱熙 ABILITY (BVI) -代表人:蔡文彬 ABILITY (BVI) -代表人:陳建興 ABILITY (BVI) -代表人:林超群 ABILITY (BVI) -代表人:王思懿 |
─ ─ ─ ─ ─ ─ |
100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 100.00 |
| 東莞銓訊電子有限公司 | 董事長 董 事 董 事 監 事 |
VIEWQUEST (BVI) -代表人:曾明仁 VIEWQUEST (BVI) -代表人:陳建興 VIEWQUEST (BVI) -代表人:許祥林 VIEWQUEST (BVI) -代表人:王思懿 |
─ ─ ─ ─ |
100.00 100.00 100.00 100.00 |
| ALL VISION HOLDING LTD. | 董 事 | 朱明章 | ─ | ─ |
230
| 企業名稱 | 職稱 | 姓名或代表人 | 持有股份 | 持有股份 |
|---|---|---|---|---|
| 股數 | 持股比例 | |||
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO., LTD. | 董 事 | 一品光學工業-代表人:朱明章 | 150,000 | 100 |
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) SDN. BHD. |
董 事 董 事 |
朱明章 潘景祥 |
─ ─ |
─ ─ |
| ALL VISION TECHNOLOGY SDN. BHD. | 董 事 董 事 |
朱明章 潘景祥 |
─ ─ |
─ ─ |
| EVERLIGHT DEVELOPMENT CORPORATION |
董 事 董 事 董 事 |
朱明章 ALL VISION HOLDING LTD -代表人:潘景祥 施郁祥 |
58,494 | 100 |
| E-SKY HOLDING LTD. | 董 事 董 事 董 事 董 事 |
ALL VISION HOLDING LTD -代表人:潘景祥 朱明章 施郁祥 徐三偉 |
10,472,879 ─ ─ ─ |
73.04 ─ ─ ─ |
| 南京長明光電科技有限公司 | 董事長 董 事 董 事 董 事 副董事長 董 事 董 事 監 事 |
EVERLIGHT DEVELOPMENT CORP. -代表人:潘景祥 EVERLIGHT DEVELOPMENT CORP. -代表人:朱明章 EVERLIGHT DEVELOPMENT CORP. -代表人:王上立 EVERLIGHT DEVELOPMENT CORP. -代表人:林勇杉 南京新工投資集團有限公司 -代表人:施建華 南京新工投資集團有限公司 -代表人:汪新宇 南京紫金資產管理有限公司 -代表人:王瑞 南京新工投資集團有限公司 -代表人:黃韋民 |
─ ─ ─ ─ ─ ─ ─ ─ |
55.45 55.45 55.45 55.45 38.74 38.74 5.81 38.74 |
| 中山市三信精密工業有限公司 | 董事長 董 事 董 事 董 事 |
E-SKY HOLDING LTD.-代表人:潘景祥 E-SKY HOLDING LTD.-代表人:朱明章 E-SKY HOLDING LTD.-代表人:曾宗岳 E-SKY HOLDING LTD.-代表人:陳庭紳 |
─ ─ ─ ─ |
100 100 100 100 |
| 南京一品光電科技有限公司 | 執行董事 執行監事 |
E-SKY HOLDING LTD.-代表人:周祥禾 E-SKY HOLDING LTD.-代表人:潘景祥 |
─ ─ |
72.22 72.22 |
231
6.各關係企業營運概況
| 6.各關係企業營運概況 | ||||
|---|---|---|---|---|
| 107年12月31日;單位: 新台幣仟元 | ||||
| 企業名稱 | 實收 資本額 |
資產 總值 |
負債 總額 |
淨值 |
| 佳能企業(股)公司 | 2,823,628 | 10,548,890 |
3,286,984 |
7,261,906 |
| ABILITY ENTERPRISE (BVI) CO., LTD. | 787,379 | 2,727,758 |
0 |
2,727,758 |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES (BVI) INC. | 1,190,492 | 2,961,250 |
1,108,763 |
1,852,487 |
| VIEWQUEST TECHNOLOGIES INTERNATIONAL INC. | 46,073 | 167 |
0 |
167 |
| 佳能投資(股)公司 | 13,000 | 48,046 |
1,641 |
46,405 |
| 奇卓科技(股)公司 | 70,000 | 45,993 | 75,104 |
(29,111) |
| 一品光學工業(股)公司 | 236,000 | 710,499 |
450,851 |
259,648 |
| 佳品投資(股)公司 | 6,000 | 5,696 |
38 |
5,658 |
| 東莞能率科技有限公司 | 1,121,098 | 2,139,593 |
847,573 |
1,292,020 |
| 九江銓訊電子有限公司 | 291,793 | 499,023 |
132,744 |
366,279 |
| 東莞銓訊電子有限公司 | 675,730 | 541,440 |
94,013 |
447,427 |
| ALL VISION HOLDING LTD. | 516,528 | 12,004 |
0 |
12,004 |
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY CO., LTD. | 5,167 | 44,251 |
94,293 |
(50,042) |
| E-PIN OPTICAL INDUSTRY(M.) SDN. BHD. | 45,700 | 11,069 |
9,543 |
1,526 |
| ALL VISION TECHNOLOGY SDN. BHD. | 659,334 | 21,566 |
16,618 |
4,948 |
| EVERLIGHT DEVELOPMENT CORPORATION | 174,078 | 203,418 |
0 |
203,418 |
| E-SKY HOLDING LTD. | 311,681 | (191,422) |
0 |
(191,422) |
| 南京長明光電科技有限公司 | 349,713 | 446,795 |
80,384 |
366,411 |
| 中山市三信精密工業有限公司 | 350,729 | 140,625 |
280,128 |
(139,503) |
| 南京一品光電科技有限公司 | 242,142 | 2,685 |
54,610 |
(51,925) |
註:相關子公司之營業收入及營業利益資訊屬營業秘密,為保障股東權益,尚未能 揭露。本期認列之投資損益請參閱財務報表附註揭露。
(二) 關係企業合併財務報表:詳見第 84 頁至第 161 頁。
(三) 關係報告書
本公司非公司法關係企業專章所訂他公司之從屬公司,故免編製與控制公司間之關係報告書。
232
佳能企業股份有限公司及子公司
關係企業合併財務報表聲明書
本公司 107 年度(自 107 年 1 月 1 日至 107 年 12 月 31 日止)依「關係企業合併營業 報告書關係企業合併財務報表及關係報告書編製準則」應納入編製關係企業合併財務報表之 公司與依國際財務報導準則第十號應納入編製母子公司合併財務報表之公司均相同,且關係 企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子公司合併財務報表中均已揭露,爰不再另行 編製關係企業合併財務報表。
特此聲明
公司名稱:佳能企業股份有限公司
==> picture [38 x 38] intentionally omitted <==
負責人:曾明仁
==> picture [80 x 78] intentionally omitted <==
中華民國 108 年 3 月 25 日
-233-
==> picture [297 x 112] intentionally omitted <==
==> picture [80 x 81] intentionally omitted <==
==> picture [134 x 99] intentionally omitted <==
==> picture [156 x 77] intentionally omitted <==
==> picture [35 x 35] intentionally omitted <==
==> picture [76 x 15] intentionally omitted <==