Crédit Agricole Mutuel du Languedoc

Earnings Release • Oct 23, 2020

Information financière trimestrielle du CRÉDIT AGRICOLE DU LANGUEDOC

Résultats au 30 septembre 2020

Communiqué diffusé sur le site www.ca-languedoc.fr le 23/10/2020

L'engagement d'une banque au service du développement de son territoire

Activité commerciale
Chiffres clés en M€	30 sept 2019	30 sept 2020	% Évolution
Encours de Crédits	20 491	22 586	+10,2%
Dont Crédits Habitats	12 476	13 333	+6,9%
Encours de Collecte	27 526	29 672	+7,8%

Après un ralentissement de l'activité lié à la crise sanitaire, l'activité du 3ème trimestre est bien repartie. Dans ce contexte très particulier, le Crédit Agricole du Languedoc a accompagné ses clients pour faire face à la crise.

La Caisse Régionale, acteur majeur de son territoire (Aude, Gard, Hérault, Lozère) a accentué sa présence auprès de ses clients avec 3,8 Md€ de crédits mis en force, dont 0,8Md€ de Prêts Garanti par l'Etat. Cette forte progression dans les réalisations de crédit (+28%) sur tous les marchés, lui permet d'obtenir une part de marché à 34,2%.

Les encours de crédits augmentent de 10,2% sur 1 an (+6,9% sur l'encours habitat) pour atteindre 22,6 Md€.

L'encours de collecte géré à la Caisse Régionale a atteint les 29,7 Md€ à fin septembre 2020 en augmentation de 7,8% sur 1 an. Cette croissance est portée par une forte progression de l'encours des Dépôts à Vue à 7,8 Md€.

Après un creux pendant la période COVID, la conquête de nouveaux clients est repartie. La Caisse Régionale compte 28 300 nouveaux clients sur les 9 premiers mois de l'année. Avec 2 300 nouveaux clients sociétaires, la Caisse Régionale poursuit son modèle mutualiste et compte désormais 397 000 sociétaires.

Le portefeuille d'assurances des biens et des personnes a progressé de +11 300 pour atteindre 625 000 contrats en 2020, après un ralentissement pendant le confinement, la dynamique est repartie.

Résultats financiers
Chiffres clés en M€	30 sept 2019	30 sept 2020	% évolution
Produit Net Bancaire	448,3	400,8	-10,6%
Charges de Fonctionnement	240,6	232,6	-3,3%
Résultat Brut d'Exploitation	207,7	168,2	-19,0%
Résultat Net Social	146,5	103,9	-29,1%
Résultat Net Consolidé (Part du Groupe)	151,4	78,4	-48,2%

Au 30 septembre 2020, le PNB de la Caisse Régionale s'établit à 400,8M€, en baisse de 10,6% pénalisé par l'absence de distribution des dividendes de Crédit Agricole SA et de SACAM Mutualisation.

Les charges de fonctionnement à 232,6M€, en recul de 3,3%, intègrent des dépenses spécifiques liées au Covid-19, ces dernières sont compensées par d'autres réductions de charges.

Le Coût du Risque, en dotation de 11,3 M€, traduit des compléments de provisions non affectées par rapport au contexte du Covid-19, mais reste stable sur le 3ème trimestre. Le risque affecté se maintient à un faible niveau ce trimestre.

Le taux de créances douteuses est en repli de 0,25pt à 1,89%. La Caisse Régionale conserve une couverture prudente avec un taux de provisionnement à 76,5%.

Après prise en compte du résultat net sur actifs immobilisés et de la charge fiscale, le Résultat Net s'établit à 103,9 M€ en recul de 29,1% par rapport au 30 septembre 2019.

Le Résultat Net Consolidé (Part du Groupe) s'établit à 78,4M€, en recul de 48% sous l'effet de la baisse du résultat de la Caisse Régionale et des pertes enregistrées sur les portefeuilles de titres du périmètre consolidé.

Situation financière
Chiffres clés en M€	30 sep 2019	30 sep 2020	% Évolution
Fonds Propres Consolidés	3 958,3	4 022,5	+1,6%
Total Bilan Consolidé	27 353,2	30 360,6	+11,0%

La Caisse Régionale conserve un niveau de solvabilité solide comme en atteste son Ratio de solvabilité Bâle 3 qui s'élève au 30 juin 2020 à 22,7% (pour un minimum réglementaire de 10,5%).

Elle dispose de 3,4Md€ de réserves mobilisables (créances éligibles BCE, titres, OPCVM) et son ratio de liquidité Bâle 3 (LCR) respecte le minimum requis (100%).

Les capitaux propres consolidés, à 4,0Md€, représentent 13,2% du bilan consolidé qui s'élève à fin septembre 2020 à 30,4Md€. Les dettes envers la clientèle, constitutives des dépôts à vue et à terme, représentent 29,2% du bilan, tandis que celles envers les établissements de crédit, essentiellement vis-à-vis de Crédit Agricole SA au regard des règles de refinancement internes au Groupe, représentent 50,1% du bilan. L'actif du bilan consolidé est quant à lui constitué à 73,3% par les prêts et créances à la clientèle.

Certificat coopératif d'investissement

Le cours du CCI Languedoc (code ISIN FR0010461053) s'élève à 56€ au 30/09/2020. Il enregistre une baisse de 31,8% depuis le 31/12/2019.

Perspectives

Bien que la situation sanitaire soit encore incertaine, les signaux de reprise économique sont favorables, notamment sur le territoire de la Caisse Régionale.

Cette dernière, actrice de la relance économique, participe aux mesures de soutien des pouvoirs publics et du Groupe Crédit Agricole.

Fidèle à ses valeurs mutualistes, la Caisse Régionale est engagée auprès de ses clients et les accompagne durant cette période particulière.

Fort de sa solidité financière et en tant qu'acteur économique majeur, notre soutien à l'économie et à tous les acteurs de notre territoire fait partie de nos préoccupations.

La Caisse Régionale du Languedoc continuera d'agir chaque jour dans l'intérêt de ses clients et de la société, avec la force de son modèle de banque régionale coopérative et mutualiste.

Comptes arrêtés par le Conseil d'Administration en date du 23/10/2020

Retrouvez toutes les informations règlementées sur le site www.ca-languedoc.fr dans l'espace VOTRE CAISSE REGIONALE. Chargé des relations investisseurs : Bastien BONIFACIO, bastien.bonifacio@ca-languedoc.fr

Caisse Régionale de Crédit Agricole Mutuel du LANGUEDOC

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