Havsfrun Investment

Quarterly Report • Oct 23, 2024

Q3 2024

2	Delårsrapport 1 januari - 30 september 2024

Delårsrapport i sammandrag

DELÅRSPERIODEN 1 JANUARI - 30 SEPTEMBER 2024

• Substansvärdet per aktie ökade med 0,3 %, justerat för återlagd utdelning (samma period föregående år ökade 0,5 %, justerad för återlagd utdelning)
• Substansvärdet den 30 september 2024 uppgick till 113,3 MSEK (124,7 MSEK), motsvarande 9,36 kr per aktie (10,30 kr)
• Koncernens resultat uppgick till 0,4 MSEK (0,6 MSEK), motsvarande 0,03 kr per aktie (0,05 kr)
• B-aktiens totalavkastning uppgick till -18,7 % (-10,9 %). Den 30 september 2024 var B-aktiens börskurs 11,15 kr (12,18 kr)

TREDJE KVARTALET 1 JULI - 30 SEPTEMBER 2024

• Substansvärdet per aktie ökade med 0,9 % (-1,5 %)
• Koncernens resultat uppgick till 1,0 MSEK (-1,9 MSEK), motsvarande 0,08 kr per aktie (-0,16 kr per aktie)
• B-aktiens totalavkastning uppgick till -6,3 % (-21,9 %)

HÄNDELSER EFTER RAPPORTERINGSPERIODENS UTGÅNG

• Efter rapporteringsperiodens utgång har det inte skett några väsentliga händelser att rapportera om

Havsfrun i korthet

BÖRSNOTERING

Havsfruns B-aktie är sedan år 1994 noterad på Nasdaq Stockholm. Per 30 september 2024 uppgick eget kapital till ca 113 MSEK och antal aktieägare uppgick till ca 8 500 st.

VERKSAMHETSINRIKTNINGEN

Havsfrun vill utvecklas genom ett samgående med ett större, välordnat bolag med intressant framtidsinriktad verksamhet som kan bidra till att Havsfrun expanderar och ökar lönsamheten samt aktieägarvärdet. Detta ger en unik möjlighet för rätt bolag till en snabb notering på Nasdaq Stockholm genom sammanslagning med Havsfrun (s.k. omvänt förvärv). Havsfrun söker samarbetsmöjligheter över ett brett spektrum av målbolag med visionen att hitta ett spännande nordiskt kvalitetsbolag, förmodligen med ett marknadsvärde på 500 Mkr eller mer, oberoende av bransch. Viktigt är att hitta ett bolag som vill fortsätta sin tillväxtresa på börsen, med Havsfrun som en börsnoterad plattform.

ULTIMAT MÅLSÄTTNING

Havsfruns ultimata mål är att på lång sikt uppnå samma avkastning som den globala aktiemarknaden förväntas uppnå på mycket lång sikt men med väsentligen mindre värdefall och snabbare återhämtning.

HISTORISK AVKASTNING 1995 - 2024

Bolagets substansvärde per aktie, justerat för återinvesterad utdelning, har under perioden 1 januari 1995 – 30 september 2024 haft en effektiv årsavkastning på 5,2 % och bolagets B-aktie, justerat för återinvesterad utdelning, har haft en effektiv årsavkastning om 8,3 % per år. Under samma period har den globala aktiemarknaden (MSCI AC World Index, SEK), justerat för återinvesterad utdelning, haft en effektiv årsavkastning om 10,3 % per år.

INNEHÅLL

Delårsapport i sammandrag3	Fem år i sammandrag7
Havsfrun i korthet3	Redovisningsprinciper7
VD-kommentar4	Finansiella rapporter8

För definitioner se bolagets hemsida www.havsfrun.se/definitioner-till-nyckeltal.

Delårsperioden 1 januari – 30 september 2024........................5

VD-kommentar

INVESTERINGSPORTFÖLJEN

De första nio månaderna 2024 har präglats av fortsatt marknadsoro kring hög inflation, höga räntor, höga energipriser, krig i Europa och Mellanöstern samt ett osäkert konjunkturläge. Trots rådande osäkerhet i den globala ekonomin och på de finansiella marknaderna steg aktiemarknaden på bred front under perioden. Den globala aktiemarknaden (MSCI AC World Index) steg med ca 20 % och den svenska aktiemarknaden (OMXSGI Index) steg med ca 15 %.

Konsekvenserna av en hög inflation och ett högre ränteläge skapar fortsatt osäkerhet på den globala ekonomin och på de finansiella marknaderna framöver.

Bolagets investeringsportfölj ökade med ca 7 % under de första nio månaderna. Den 30 september 2024 bestod investeringsportföljen av aktiefonder och noterade aktier till ett värde om ca 52 Mkr, vilket motsvarar en investeringsgrad om ca 46 %. Substansvärdet ökade med 0,3 % under de första nio månaderna. Den 30 september 2024 uppgick substansvärdet till ca 113 Mkr, varav likvida medel uppgick till ca 61 Mkr och placeringar i aktiefonder och noterade aktier uppgick till ca 52 Mkr.

Den lägre utvecklingen av substansvärdet jämfört med investeringsportföljen beror delvis på den låga investeringsgraden, vilken motiverats av vår strävan att behålla handlingsfrihet för strategiska förändringar.

I avvaktan på strukturella engagemang kommer placeringarna tillsvidare att inriktas på främst likvida finansiella placeringar.

FRAMTIDSUTSIKTER

Havsfrun vill utvecklas genom ett samgående med ett större, välordnat bolag med intressant framtidsinriktad verksamhet som kan bidra till att Havsfrun expanderar och ökar lönsamheten samt aktieägarvärdet. Detta ger en unik möjlighet för rätt bolag till en snabb notering på Nasdaq Stockholm genom sammanslagning med Havsfrun (s.k. omvänt förvärv*).

Havsfrun söker samarbetsmöjligheter över ett brett spektrum av målbolag med visionen att hitta ett spännande nordiskt kvalitetsbolag, förmodligen med ett marknadsvärde på 500 Mkr eller mer, oberoende av bransch. Viktigt är att hitta ett bolag som vill fortsätta sin tillväxtresa på börsen, med Havsfrun som en börsnoterad plattform.

En affär med Havsfrun förutsätter win-win för båda parter. Vi siktar på en sammanslagning genom ett apportköp med nyemitterade aktier i Havsfrun, där målbolaget blir ett helägt dotterbolag till Havsfrun. De nya ägarna – på grund av de två bolagens relativa storlek – träder in som huvudägare i koncernen. Detta ger målbolagets ägare en avgörande röstmajoritet i moderbolaget med ansvar för framtiden.

Vårt arbete med att hitta och förvärva ett bolag som skapar värde för aktieägarna fortsätter med oförminskad kraft. Vi har höga ambitioner och är fullt medvetna om att processen tar tid, men vi arbetar målmedvetet vidare med att söka och utvärdera bolag med stor potential.

Jonas Israelsson

VD

^*Omvänt förvärv: En vanlig situation som kan leda till ett omvänt förvärv är när ett större icke-noterat företag låter sig förvärvas av ett mindre noterat företag med avsikten att ta över det noterade företagets marknadsnotering. Det noterade bolaget genomför vanligtvis en riktad nyemission, där emissionen är tillräckligt stor för att ge kontrollen över bolaget till de tidigare ägarna av det icke börsnoterade bolaget. På detta sätt kan det onoterade bolaget besparas en hel del processer och kostnader som det innebär att gå in på börsen den traditionella vägen.

Delårsperioden 1 januari–30 september 2024

SUBSTANSVÄRDET

Substansvärdet per aktie ökade med 0,3 %, justerat för återlagd utdelning, under perioden 1 januari - 30 september 2024 (samma period föregående år ökade med 0,5 %, justerat för återlagd utdelning). Substansvärdet per aktie ökade med 0,9 % under det tredje kvartalet (-1,5 %). Den 30 september 2024 uppgick det totala substansvärdet till 113,3 MSEK (124,7 MSEK) motsvarande 9,36 kr per aktie (10,30 kr per aktie).

INVESTERINGSPORTFÖLJEN

Investeringsportföljen1 ökade med 6,8 % under perioden 1 januari - 30 september 2024. Under samma period steg den globala aktiemarknaden (MSCI AC World Index) med 20,0 % och den svenska aktiemarknaden (OMXSGI Index) steg med 15,4 %. Investeringsportföljen ökade med 5,2 % under det tredje kvartalet. Under samma period steg den globala aktiemarknaden (MSCI AC World Index) med 1,6 % och den svenska aktiemarknaden (OMXSGI Index) steg med 4,3 %.

Den 30 september 2024 uppgick investeringsportföljen (aktier och aktiefonder) till ett värde om 51,6 MSEK, motsvarande en investeringsgrad om ca 46 %.

B-AKTIEN

B-aktiens totalavkastning under perioden 1 januari - 30 september 2024 uppgick till -18,7 % (-10,9 %). B-aktiens totalavkastning under det tredje kvartalet 2024 uppgick till -6,3 % (-21,9 %). Den 30 september 2024 var börskursen på Havsfruns B-aktie 11,15 kr (12,18 kr). B-aktien värderades på balansdagen med en premie om 19,1 % (premie 18,2 %) i förhållande till substansvärdet.

KONCERNENS RESULTAT

Koncernens resultat under perioden 1 januari - 30 september 2024 uppgick till 0,4 MSEK (0,6 MSEK) motsvarande 0,03 kr per aktie (0,05 kr per aktie). Koncernens resultat under det tredje kvartalet uppgick till 1,0 MSEK (-1,9 MSEK) motsvarande 0,08 kr per aktie (-0,16 kr per aktie).

FINANSIELL STÄLLNING

Den 30 september 2024 uppgick likvida medel (kassa och bank) i koncernen till 60,7 MSEK (79,7 MSEK) och soliditeten var 98,9 % (99,0 %). Koncernen hade en balansomslutning per 30 september 2024 om 114,6 MSEK (126,0 MSEK), varav eget kapital uppgick till 113,3 MSEK (124,7 MSEK).

VALUTAEXPONERING

Den 30 september 2024 uppgick placeringar i noterade aktier, aktiefonder, likvida medel och kortfristiga fordringar i utländsk valuta till ett värde om 46,9 MSEK (varav 40,0 MSEK var placerat i EUR). Bolaget har för närvarande valt att inte neutralisera utländsk valuta genom valutaterminer innebärandes att värdet på bolagets tillgångar i utländsk valuta varierar på grund av förändringar i valutakurser.

RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER

Koncernens och moderbolagets väsentliga risk- och osäkerhetsfaktorer är framför allt kopplade till bolagets investeringsportföljs värdeförändringar till följd av marknadskursrörelser. Det aktuella utmanande marknadsläget har skapat en stor osäkerhet i omvärlden vilket bidrar till oförutsägbara kortsiktiga fluktuationer på de finansiella marknaderna. Den globala ekonomin påverkas forsatt av hög osäkerhet med geopolitiska spänningar och krig.

Havsfruns investeringsportfölj har ingen materiell direkt exponering mot Ukraina eller Mellanöstern eller krigens omedelbara effekter. En indirekt påverkan till följd av volatila finansiella marknader, högre råvarupriser, inflation, osäkerheter i den globala ekonomin och ett högt ränteläge kan dock vara väsentlig och kan komma att påverka bolagets investeringsportfölj över tid.

Bolagets väsentliga risker beskrivs i årsredovisningen 2023 på sidorna 32-33. Inga väsentliga förändringar har uppstått därefter.

TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE

Utöver de transaktioner i form av ersättningar och löner till styrelsen och ledande befattningshavare har inga transaktioner med närstående skett.

HÄNDELSER EFTER RAPPORTERINGS-PERIODENS UTGÅNG

Efter rapporteringsperiodens utgång har det inte skett några väsentliga händelser att rapportera om.

¹⁾ Avkastning på bolagets finansiella placeringar i SEK före bolagets omkostnader. Placeringarna har under året bestått av noterade aktier och aktiefonder. För definitioner se bolagets hemsida www.havsfrun.se/definitioner-till-nyckeltal.

KOMMANDE RAPPORTTILLFÄLLEN ÅR 2025

• Bokslutskommuniké 2024: 19 februari 2025
• Årsredovisning 2024 publiceras under vecka 10
• Delårsrapport 1 januari 31 mars 2025: 24 april
• Delårsrapport 1 januari 30 juni 2025: 20 augusti
• Delårsrapport 1 januari 30 september 2025: 22 oktober
• Substansvärderapport offentliggörs månadsvis

ÅRSSTÄMMA

Årsstämma 2025 hålls onsdagen den 9 april 2025 hos Kanter Advokatbyrå, Engelbrektsgatan 3, Stockholm.

KONTAKTUPPGIFTER

Havsfrun Investment AB, Box 5855, 102 40 Stockholm Besöksadress: Nybrogatan 6, 114 34 Stockholm. Telefon: 08-506 777 00, E-post: info@havsfrun.se Hemsida: www.havsfrun.se

KONTAKTPERSONER

Claes Werkell, Ordförande, tel: 08-506 777 00, claes.werkell@havsfrun.se

Jonas Israelsson, VD, tel: 08-506 777 00, jonas.israelsson@havsfrun.se

INFORMATIONSKANALER

All information som publicerats av Havsfrun finns på www. havsfrun.se. För att löpande erhålla bolagets finansiella rapporter och pressmeddelanden via e-post erbjuder bolaget en prenumerationstjänst som finns tillgänglig på bolagets hemsida eller genom att kontakta bolaget. Tryckta årsredovisningar och delårsrapporter distribueras per post till de som begär det. Enstaka beställningar kan göras på bolagets hemsida eller genom att kontakta bolaget

Denna delårsrapport har varit föremål för översiktlig granskning av bolagets revisor.

Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver de väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som de företag som ingår i koncernen står inför.

Stockholm den 23 oktober 2024

HAVSFRUN INVESTMENT AB

Jonas Israelsson VD Claes Werkell Styrelseordförande Håkan Gartell Ledamot Christian Luthman Ledamot John CF Tengberg Ledamot

Informationen lämnades för offentliggörande den 23 oktober 2024 klockan 15.30 (CET)

Fem år i sammandrag

KONCERNEN	2024 1/1-30/9	2023 1/1-30/9	2023 1/1-31/12	2022 1/1-31/12	2021 1/1-31/12	2020 1/1-31/12
Totalt substansvärde, KSEK	113 327	124 737	125 076	136 175	141 229	155 992
Substansvärde per aktie, kr	9,36	10,30	10,33	11,25	11,67	12,89
Utdelning per aktie, kr*	1,00*	1,00	1,00	1,00	-	1,50
Total utdelning, KSEK	12 106*	12 106	12 106	12 106	-	18 159
Substanvärdets utveckling per aktie, %**	0,3 %	0,5 %	0,7 %	-3,6 %	2,2 %	-9,1 %
Börsvärde, KSEK	134 981	147 450	180 863	179 168	357 125	248 172
Börskurs vid periodens slut (B-aktien), kr	11,15	12,18	14,94	14,80	29,50	20,50
Årets högsta kurs (B-aktien), kr	18,42	26,40	26,40	35,00	36,50	21,20
Årets lägsta kurs (B-aktien), kr	10,45	12,00	10,00	12,58	20,50	14,50
Totalavkastning (B-aktien), %	-18,7 %	-10,9 %	7,7 %	-49,8 %	51,2 %	24,3 %
Direktavkastning, %	9,0 %	8,2 %	6,7 %	6,8 %	-	7,3 %
Substansrabatt (+), premium (-), %	19,1 %	-18,2 %	-44,6 %	-31,6 %	-152,9 %	-59,1 %
Omsatt antal B-aktier, st	1 091 929	1 407 084	1 728 691	2 489 137	4 613 899	2 591 089
Omsättningshastighet, %	9,0 %	11,6 %	14,3 %	20,6 %	38,1 %	21,4 %
Antal aktier (A- och B-aktier), st	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940
Genomsnittligt antal aktier (A- och B-aktier), st	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940
Aktiekapital, KSEK	60 530	60 530	60 530	60 530	60 530	60 530
Antal aktieägare, st	8 495	9 263	9 087	9 559	9 360	5 322
Årets resultat, KSEK	357	641	980	-5 026	3 396	-17 369
Resultat per aktie, kr	0,03	0,05	0,08	-0,42	0,28	-1,43
Soliditet, %	98,9 %	99,0 %	99,0%	99,1 %	99,1 %	99,2 %

^* Utdelning om 1,00 kr per aktie (sammanlagt 12,1 mkr) för verksamhetsåret 2023 utbetalades 18 april 2024

För definitioner se bolagets hemsida www.havsfrun.se/definitioner-till-nyckeltal.

Redovisningsprinciper

REDOVISNINGSPRINCIPER

Havsfruns koncernredovisning för perioden 1 januari - 30 september 2024 har, liksom årsbokslutet för 2023, upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), sådana de antagits av EU.

Denna delårsrapport för koncernen har upprättats enligt IAS 34 Delårsrapportering och tillämpliga bestämmelser i årsredovisningslagen.

De finansiella rapporterna för moderbolaget Havsfrun Investment AB har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen samt rekommendationen RFR2 Redovisning för juridiska personer och uttalanden utgivna av Rådet för finansiell rapportering. Tillämpade redovisningsprinciper och beräkningsgrunder är oförändrade från dem som tillämpades vid upprättandet av års- och koncernredovisning för räkenskapsåret 2023.

^** Justerat för återlagd utdelning

Resultaträkning koncernen

KSEK	2024 1/7-30/9	2023 1/7-30/9	2024 1/1-30/9	2023 1/1-30/9	2023 1/1-31/12
Resultat från värdepappersplaceringar	2 153	-1 195	3 428	3 434	4 474
Administrationsomkostnader och avskrivningar	-1 657	-1 469	-4 820	-4 706	-6 300
Rörelseresultat	496	-2 663	-1 392	-1 272	-1 826
Ränteintäkter	480	716	1 749	1 913	2 806
Räntekostnader	-	-	-	-	-
Finansnetto	480	716	1 749	1 913	2 806
Resultat före skatt	975	-1 947	357	1 913	980
Skatt på periodens resultat	-	-	-	-	-
Periodens resultat	975	-1 947	357	641	980
Resultat per aktie före och efter utspädning, kr	0,08	-0,16	0,03	0,05	0,08
Antal aktier i genomsnitt	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940

Rapport över totalresultatet koncernen

	2024	2023	2024	2023	2023
KSEK	1/7-30/9	1/7-30/9	1/1-30/9	1/1-30/9	1/1-31/12
Periodens resultat	975	-1 947	357	641	980
Övrigt totalresultat	-	-	-	-	-
Periodens totalresultet	975	-1 947	357	641	980
Periodens totalresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare	975	-1 947	357	641	980

Kvartalsdata koncernen

			2024				2023
KSEK	III	II	I	IIII	III	II	I
Resultat från värdepappersplaceringar	2 153	794	479	1 039	-1 195	-219	4 848
Resultat före skatt	975	-129	-489	339	-1 947	-1 113	3 701
Periodens resultat	975	-129	-489	339	-1 947	-1 113	3 701
Resultat per aktie, kr	0,08	-0,01	-0,04	0,03	-0,16	-0,09	0,31

Rapport över finansiell ställning koncernen

KSEK	2024-09-30	2023-09-30	2023-12-31
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Inventarier	3	14	11
Summa anläggningstillgångar	3	14	11
Omsättningstillgångar
Övriga kortfristiga fordringar	-	92	29 197
Skattefordringar	323	306	276
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter	2 035	2 183	279
Finansiella placeringar	51 568	43 715	13 905
Kassa och bank	60 713	79 664	82 705
Summa omsättningstillgångar	114 639	125 959	126 362
SUMMA TILLGÅNGAR	114 642	125 973	126 373
EGET KAPITAL OCH SKULDER
Eget kapital
Aktiekapital	60 530	60 530	60 530
Övrigt tillskjutet kapital	16 150	16 150	16 150
Balanserade vinstmedel inklusive årets resultat	36 648	48 058	48 397
Eget kapital	113 327	124 737	125 076
Kortfristiga skulder
Leverantörsskulder	76	73	136
Övriga skulder	115	102	164
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter	1 124	1 063	997
Summa kortfristiga skulder	1 315	1 237	1 297
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER	114 642	125 973	126 373

Rapport över förändring i eget kapital koncernen

KSEK	Aktiekapital	Övrigt tillskjutet kapital	Balanserade vinstmedel inkl. periodens resultat	Summa
Ingående eget kapital 1/1 2024	60 530	16 150	48 397	125 076
Periodens resultat	-	-	357	357
Periodens totalresultat	-	-	357	357
Utdelning	-	-	-12 106	-12 106
Utgående eget kapital 30/9 2024	60 530	16 150	36 648	113 327
Ingående eget kapital 1/1 2023	60 530	16 150	59 523	136 202
Periodens resultat	-	-	641	641
Periodens totalresultat	-	-	641	641
Utdelning	-	-	-12 106	-12 106
Utgående eget kapital 30/9 2023	60 530	16 150	48 058	124 737

Värderingsteknik

		30/9 2024			30/9 2023
MSEK	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3	Nivå 1	Nivå 2	Nivå 3
Finansiella placeringar*	51,6	-	-	43,7	-	-
Övriga kortfristiga fordringar**	-	-	-	0,1	-	-
Summa	51,6	-	-	43,8	-	-

^*Investeringsportföljen (noterade aktier och aktiefonder) **Fordran på avyttrad finansiell placering

Nivå 1

Noterade priser (ojusterade) på aktiva marknader för identiska tillgångar eller skulder. Dess priser grundas på indata från noterade aktier och aktiefonderna i investeringsportföljen och dess reviderade värden, det vill säga indata som är observerbara.

Nivå 2

Andra indata än noterade priser som ingår i Nivå 1 som är observerbara för tillgången eller skulden antingen direkt (det vill säga som priser) eller indirekt (det vill säga härledda från priser).

Nivå 3

Indata för tillgången eller skulden som inte bygger på observerbara marknadsdata (inte observerbara indata).

Rapport över kassaflöde koncernen

KSEK	2024 1/7-30/9	2023 1/7-30/9	2024 1/1-30/9	2023 1/1-30/9	2023 1/1-31/12
Den löpande verksamheten
Rörelseresultat	496	-2 663	-1 392	-1 272	-1 826
Justering för poster som inte ingår i kassaflödet
Ökning (-)/minskning (+) av värdeförändringar kortfristiga place ringar	-2 563	1 244	-3 256	-1 727	7 541
Avskrivningar materiella anläggningstillgångar	3	3	8	8	11
	-2 065	-1 417	-4 640	-2 991	5 726
Erhållna räntor	480	716	1 749	1 913	2 806
Erlagda räntor	-	-	-	-	-
Betald skatt	4	-36	-48	-177	-146
	484	680	1 702	1 736	2 659
Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapitalet	-1 581	-737	-2 938	-1 255	8 385
Förändringar i rörelsekapitalet
Ökning (-)/minskning (+) av rörelsefordringar	-359	-593	27 441	-1791	-28 992
Ökning (-)/minskning (+) av kortfristiga placeringar	-	-	-34 407	-675	19 866
Ökning (+)/minskning (-) av rörelseskulder	151	73	19	-62	-2
	-207	-520	-6 947	-2 528	-9 128
Kassaflöde från den löpande verksamheten	-1 789	-1 257	-9 885	-3 783	-743
Investeringsverksamheten
Investeringar i materiella anläggningstillgångar	-	-	-	-	-
Kassaflöde från investeringsverksamheten	-	-	-	-	-
Finansieringsverksamheten
Utbetald utdelning	-	-	-12 106	-12 106	-12 106
Kassaflöde från finansieringsverksamheten	-	-	-12 106	-12 106	-12 106
Periodens kassaflöde	-1 789	-1 257	-21 991	-15 888	-12 849
Likvida medel vid periodens början	62 503	80 923	82 705	95 554	95 554
Likvida medel vid periodens slut	60 714	79 664	60 714	79 664	82 705

Resultaträkning moderbolaget

KSEK	2024 1/7-30/9	2023 1/7-30/9	2024 1/1-30/9	2023 1/1-30/9	2023 1/1-31/12
Resultat från värdepappersplaceringar	2 153	-1 195	3 428	3 434	4 474
Administrationsomkostnader och avskrivningar	-1 657	-1 469	-4 820	-4 706	-6 300
Rörelseresultat	496	-2 663	-1 392	-1 272	-1 826
Ränteintäkter	480	716	1 749	1 913	2 806
Räntekostnader	-	-	-	-	-
Finansnetto	480	716	357	1 913	2 806
Resultat före skatt	975	-1 947	357	641	980
Skatt på periodens resultat	-	-	-	-	-
Periodens resultat	975	-1 947	357	641	980
Resultat per aktie före och efter utspädning, kr	0,08	-0,16	0,03	0,05	0,08
Antal aktier i genomsnitt	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940	12 105 940

Rapport över totalresultatet moderbolaget

	2024	2023	2024	2023	2023
KSEK	1/7-30/9	1/7-30/9	1/1-30/9	1/1-30/9	1/1-31/12
Periodens resultat	975	-1 947	357	641	980
Övrigt totalresultat	-	-	-	-	-
Periodens totalresultet	975	-1 947	357	641	980
Periodens totalresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare	975	-1 947	357	641	980

Rapport över finansiell ställning moderbolaget

KSEK	2024-09-30	2023-09-30	2023-12-31
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Andelar i koncernföretag	14 641	14 645	14 643
Inventarier	3	14	11
Summa anläggningstillgångar	14 644	14 659	14 654
Omsättningstillgångar
Övriga kortfristiga fordringar	-	92	29 197
Skattefordringar	323	306	276
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter	2 035	2 183	279
Finansiella placeringar	51 568	43 715	13 905
Kassa och bank	60 714	79 664	82 705
Summa omsättningstillgångar	114 640	125 959	126 362
SUMMA TILLGÅNGAR	129 284	140 617	141 016
EGET KAPITAL OCH SKULDER
Bundet eget kapital
Aktiekapital	60 530	60 530	60 530
Reservfond	33 068	33 068	33 068
Summa bundet eget kapital	93 597	93 597	93 597
Fritt eget kapital
Överkursfond	4 968	4 968	4 968
Balanserade vinstmedel	14 405	25 532	25 532
Periodens resultat	357	641	980
Summa fritt eget kapital	19 730	31 140	31 479
Summa eget kapital	113 327	124 737	125 076
Kortfristiga skulder
Leverantörsskulder	76	73	136
Skulder till koncernföretag	14 641	14 643	14 643
Övriga skulder	115	102	164
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter	1 124	1 063	997
Summa kortfristiga skulder	15 956	15 880	15 939
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER	129 284	140 617	141 016

Revisorsrapport

Revisorsrapport över översiktlig granskning av finansiell delårsinformation (delårsrapport) upprättad i enlighet med IAS 34 och 9 kap. årsredovisningslagen (1995:1554)

Till Styrelsen i Havsfrun Investment AB

Inledning

Vi har utfört en översiktlig granskning av den finansiella delårsinformationen i sammandrag (delårsrapport) för Havsfrun Investment AB, org. nr. 556311-5939, per 30 september 2024 och den tremånadersperiod som slutade per detta datum. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta och presentera denna delårsrapport i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen. Vårt ansvar är att uttala en slutsats om denna delårsrapport grundad på vår översiktliga granskning.

Den översiktliga granskningens inriktning och omfattning

Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med International Standard on Review Engagements ISRE 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinformation utförd av företagets valda revisor. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för finansiella frågor och redovisningsfrågor, att utföra analytisk granskning och att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt ISA och god revisionssed i övrigt har.

De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för oss att skaffa oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet som en uttalad slutsats grundad på en revision har.

Slutsats

Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger oss anledning att anse att delårsrapporten inte, i allt väsentligt, är upprättad för koncernens del i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen samt för moderbolagets del i enlighet med årsredovisningslagen.

Stockholm den 23 oktober 2024

BDO Mälardalen AB

Carl-Johan Kjellman

Auktoriserad revisor