Union Financière de France Banque

Transaction in Own Shares • May 24, 2022

PARIS, LE 24 MAI 2022

Descriptif du programme de rachat d'actions

Synthèse des principales caractéristiques de l'opération

• Emetteur : UNION FINANCIERE DE FRANCE BANQUE, société cotée sur Euronext Paris, Compartiment B.
• Programme de rachat d'actions :
  • Titres concernés : actions UFFB.
  • Pourcentage de rachat maximum de capital autorisé par l'Assemblée Générale du 24 mai 2022 : 4,5 % du capital (soit 730 495 actions sur la base du capital social arrêté à ce jour)
  • Prix d'achat unitaire maximum : 50 €

Objectifs par ordre de priorité décroissant :

• Assurer l'animation du marché des actions par un prestataire de services d'investissement dans le cadre d'un contrat de liquidité conforme à la charte de déontologie de l'AMAFI reconnue par l'Autorité des Marchés Financiers ;
• Permettre, dans le cadre des dispositions légales, d'attribuer ou de céder des actions à des salariés et/ou des mandataires sociaux notamment dans le cadre d'un plan d'options d'achat d'actions, d'un plan d'attributions gratuites d'actions existantes, d'un plan d'épargne entreprise, ou au titre du paiement d'une partie de la rémunération variable des personnes visées à l'article L. 511-71 du Code de Monétaire et Financier ;
• Procéder à l'annulation éventuelle des actions acquises par voie de réduction de capital.
• Durée du programme : 18 mois à compter de l'Assemblée Générale du 24 mai 2022, soit jusqu'au 24 octobre 2023.
• Répartition des titres de capital détenus au jour de la publication du descriptif du programme, par objectifs :
  • Animation du marché : 8 150 actions, soit 0,05 % du capital social ;
  • Attribution gratuite d'actions : 4 579 actions, soit 0,03 % du capital social soit au total 12 729 actions, représentant 0,08 % du capital social.

I – Objectifs du programme de rachat d'actions et utilisation des actions rachetées :

Les objectifs de ce programme de rachat par la Société de ses propres actions seraient, par ordre de priorité décroissant, les suivants :

• assurer l'animation du marché des actions, dans la limite de 0,5 % du montant du capital social, par un prestataire de services d'investissement dans le cadre d'un contrat de liquidité conforme à la charte de déontologie de l'AMAFI reconnue par l'Autorité des Marchés Financiers ;
• permettre, dans le cadre des dispositions légales, d'attribuer ou de céder des actions à des salariés et/ou des mandataires sociaux notamment dans le cadre d'un plan d'options d'achat d'actions, d'un plan d'attributions gratuites d'actions existantes, d'un plan d'épargne entreprise, ou au titre du paiement d'une partie de la rémunération variable des personnes visées à l'article L. 511-71 du Code Monétaire et Financier ;
• procéder à l'annulation éventuelle des actions acquises par voie de réduction de capital.

La Société veillera à ce que la réalisation des objectifs s'effectue dans le respect de la réglementation en vigueur.

II – Cadre juridique :

La mise en œuvre de ce programme s'inscrit dans le cadre des dispositions des articles 241-1 à 241-7 du règlement général de l'Autorité des Marchés Financiers et du Règlement (UE) n° 596/2014 du 16 avril 2014 sur les abus de marché, et fait suite à la décision du Conseil d'Administration en date du 24 mai 2022.

Elle a été soumise à l'approbation de l'Assemblée Générale Mixte du 24 mai 2022 :

Dix-neuvième résolution (Autorisation à consentir au Conseil d'Administration, pour une durée de 18 mois, à l'effet de procéder à l'achat par la Société de ses propres actions)

***

L'Assemblée Générale, statuant aux conditions de quorum et de majorité des Assemblées Générales Ordinaires, après avoir pris connaissance du rapport du Conseil d'Administration, et conformément aux dispositions de l'article L. 22-10-62 du Code de Commerce :

• 1. autorise le Conseil d'Administration, avec faculté de délégation, à faire acheter par la Société ses propres actions dans la limite de 4,5 % du nombre d'actions composant le capital social, soit à ce jour 730 495 actions,
• 1. décide que cette autorisation est donnée pour permettre si besoin est :

a. d'effectuer des achats ou des ventes en fonction de la situation du marché, dans la limite de 0,5 % du montant du capital social, et ce dans le cadre d'un contrat de liquidité conclu avec un prestataire de services d'investissement,

b. d'attribuer ou de céder des actions à des salariés et/ou des mandataires sociaux (dans les conditions et selon les modalités prévues par la loi) notamment dans le cadre d'un plan d'options d'achat d'actions, d'un plan d'attributions gratuites d'actions existantes, d'un plan

d'épargne entreprise, ou au titre du paiement d'une partie de la rémunération variable des personnes visées à l'article L. 511-71 du Code monétaire et financier,

c. de procéder à l'annulation éventuelle des actions acquises dans le cadre de l'autorisation consentie au Conseil d'Administration lors de l'Assemblée Générale Annuelle du 19 mai 2021,

• 1. décide que le prix d'achat par action ne pourra être supérieur à 50 €,
• 1. donne tous pouvoirs au Conseil d'Administration, avec faculté de subdélégation, pour passer tous ordres de bourse, conclure tous accords, établir tous documents, notamment d'information, effectuer toutes formalités et toutes déclarations auprès de tous organismes et, d'une manière générale, faire le nécessaire pour l'application de la présente autorisation,
• 1. fixe à 18 mois à compter de la présente Assemblée la durée de cette autorisation qui annulera pour la période non écoulée, à compter de la date de mise en œuvre par le Conseil d'Administration du programme de rachat, l'autorisation donnée par l'Assemblée Générale du 19 mai 2021.

***

III – Modalités :

1. Part maximale du capital à acquérir, nombre maximal d'actions à acquérir et montant maximal des fonds destiné à la réalisation du programme :

La Société détient à ce jour 12 729 actions en propre.

La part maximale du capital social qu'Union Financière de France Banque se propose d'avoir la faculté d'acquérir est de 4,5 %, soit 730 495 actions sur la base du capital social (composé de 16 233 240 actions) à la date de l'Assemblée Générale du 24 mai 2022.

Compte tenu de la détention par la Société de 0,08 % de titres en propre à la date du présent document, les rachats porteraient au maximum sur 4,42 % du capital, représentant 717 766 actions. Le prix d'achat par action ne pourra dépasser 50 €.

Sur cette base, le montant maximal des fonds destiné à la réalisation du programme s'élèverait à 35,9M€.

Conformément à la réglementation applicable, le montant de ce programme ne pourra pas être supérieur au montant des réserves libres. Au 31 décembre 2021, le montant des réserves libres s'élève à 190,9 M€ et se décompose comme suit :

• Prime d'émission et de fusion : 27,5 M€
• Autres réserves : 60,0 M€

Report à nouveau : 103,4 M€

UNION FINANCIERE DE FRANCE BANQUE 32, avenue d'Iéna 75116 Paris – T. + 33 1 40 69 65 17 – Service clientèle UFF Contact : 0 805 805 809 (Service & appel gratuits) – www.uff.net – Société

2. Modalités de rachat :

Les actions pourraient être rachetées par intervention sur le marché ou par tout autre moyen dans le respect de la réglementation en vigueur : achat de gré à gré, achat de bloc. La résolution de l'Assemblée ne prévoit pas de limitation particulière pour ces acquisitions de blocs.

3. Durée et calendrier du programme :

Le programme est prévu pour une durée de 18 mois à compter de la date de l'Assemblée, soit jusqu'au 24 octobre 2023 inclus et ne pourra commencer effectivement qu'à compter de la date de publication du présent descriptif.

4. Bilan de l'ancien programme de rachat d'actions :

Le précédent programme de rachat d'actions, autorisé par l'Assemblée Générale Ordinaire des actionnaires du 19 mai 2021, a été mis en œuvre par le Conseil d'Administration réuni à l'issue de l'Assemblée et a fait l'objet d'un descriptif de programme.

	Flux bruts cumulés		Positions ouvertes au jour de la publication du descriptif
	Achats	Ventes	Position ouvertes à l'achat	Positions ouvertes à la vente
Nombre de titres	23 502	32 260	-	-
Dont contrat de liquidité	21 902	32 260	-	-
Cours moyen de la transaction	18,09 €	19,37 €	-	-
Montants	425 K€	625 K€	-	-

Bilan du précédent programme de rachat (période du 19 mai 2021 au 19 mai 2022)

IV – Répartition du capital de l'Union Financière de France Banque :

La répartition du capital de l'Union Financière de France Banque est, à la connaissance de la Société la suivante :

	Nombre d'actions		% du capital		% droits de vote
	au 31/12/2021	au 19/05/2022	au 31/12/2021	au 19/05/2022	au 31/12/2021	au 19/05/2022
AVIVA VIE	12 173 020	12 173 020	74,99	74,99	74,99	74,99
FCPE UFF EPARGNE	614 787	607 477	3,79	3,74	3,79	3,74

UNION FINANCIERE DE FRANCE BANQUE

32, avenue d'Iéna 75116 Paris – T. + 33 1 40 69 65 17 – Service clientèle UFF Contact : 0 805 805 809 (Service & appel gratuits) – www.uff.net – Société anonyme au capital de 15 467 031,07 € – 473 801 330 R.C.S. Paris.

TITRES EN PROPRE	20 780	12 729	0,12	0,08	0,00	0,00
PUBLIC	3 424 653	3 440 014	21,10	21,19	21,10	21,19
TOTAL	16 233 240	16 233 240	100,00%	100,00%	99,88	99,92

V – Evénements récents :

La Société a publié son chiffre d'affaires consolidé (Produit Net Bancaire) du 1er trimestre 2022 ainsi que son rapport financier annuel relatif aux comptes de l'exercice clos le 31 décembre 2021.

Pendant la durée du programme de rachat, toute modification significative de l'une des informations énumérées dans le présent descriptif sera portée à la connaissance du public le plus tôt possible selon les modalités fixées par l'article 221-3 du règlement général de l'AMF.

VI – Attestation des personne assumant la responsabilité du descriptif du programme :

A la connaissance de la Société, les données du présent descriptif sont conformes à la réalité : elles contiennent toutes les informations nécessaires aux investisseurs pour fonder leur jugement sur le programme de rachat d'actions de l'Union Financière de France Banque. Elles ne comportent pas d'omission de nature à en altérer la portée.