Dassault Systèmes SE

Earnings Release • Feb 1, 2024

Communiqué de Presse

VELIZY-VILLACOUBLAY, France — 1 er février 2024

Dassault Systèmes double son BNPA comme annoncé en 2018, tout en adoptant le modèle de la souscription

Dassault Systèmes (Euronext Paris : FR0014003TT8, DSY.PA), publie ses résultats financiers estimés non-audités en IFRS pour le 4 ème trimestre et l'exercice clos le 31 décembre 2023. Ces résultats estimés ont été approuvés par le Conseil d'administration le 31 janvier 2024. Ce communiqué comporte également une information financière exprimée en données non-IFRS pour laquelle un tableau de réconciliation avec les données IFRS figure en annexe.

Faits marquants

(données non auditées, en IFRS et non-IFRS sauf mention contraire, croissance du chiffre d'affaires à taux de change constants)

• Croissance de 8% du chiffre d'affaires total au 4 ème trimestre et de 9% sur l'exercice 2023, avec une hausse du chiffre d'affaires logiciel de 8%, en ligne avec les objectifs ;
• Progression de 12% du chiffre d'affaires récurrent au 4 ème trimestre et de 10% en 2023, portée par la forte croissance de la souscription, à +22% et +16% respectivement. Chiffre d'affaires licences et autres ventes de logiciels en baisse de 4% au 4ème trimestre et en hausse de 2% en 2023 ;
• Croissance de 21% et de 19% du chiffre d'affaires 3DEXPERIENCE, respectivement au 4ème trimestre et en 2023, soutenue par des contrats majeurs ;
• Marge opérationnelle non-IFRS¹ de 35,9% et de 32,4% respectivement au 4 ème trimestre et en 2023, reflétant une accélération de 160 points de base sur le trimestre hors effets de change, comme anticipé et en ligne avec les objectifs ;
• Bénéfice net par action (BNPA) dilué non-IFRS² de 1,20 euro sur l'exercice 2023, en hausse de 12% à taux de change constants, soit un doublement du BNPA dilué en cinq ans comme initialement annoncé ;
• Position financière nette positive à 0,6 milliard d'euros à fin 2023, après un désendettement réussi suite à l'acquisition de MEDIDATA. Flux de trésorerie opérationnelle IFRS de 1,6 milliard d'euros sur l'exercice 2023 ;
• Objectifs non-IFRS pour l'exercice 2024 : croissance du BNPA dilué comprise entre 1,29 euro et 1,31 euro, avec une hausse du chiffre d'affaires de 8% à 10%.

¹ Marge opérationnelle IFRS de 23,2% au 4ème trimestre et de 20,9% en 2023

² BNPA dilué IFRS en hausse de 12% à 0,79 euro

Bernard Charlès, Président du Conseil d'administration de Dassault Systèmes, déclare :

« Ce moment est particulier car il marque le commencement d'un nouveau chapitre, Pascal Daloz ayant pris la fonction de Directeur Général le 1 er janvier, comme annoncé en juin dernier. Je suis impressionné par tout ce qu'il met en place pour accroître la valeur que nous apportons à notre immense base de clients. Dans mon nouveau rôle de Président du Conseil d'administration, j'organiserai les travaux du Conseil notamment sur les sujets de stratégie, gouvernance, gestion des risques et responsabilité sociale et environnementale. Je veillerai également à ce que l'équipe de direction jouisse de la même liberté dont j'ai bénéficié pour mettre en œuvre des stratégies innovantes. Je collaborerai avec Pascal sur la stratégie et la recherche, ainsi que sur le développement de nos relations avec les gouvernements et les clients historiques.

Tout mon parcours professionnel a été guidé par la volonté d'impulser la transformation de l'industrie. Si les progrès dans des secteurs majeurs tels que la santé, la mobilité et l'énergie ont été rendus possible, l'industrie doit désormais repenser son approche, en conciliant l'innovation et sa responsabilité envers la nature et la société. Nous avons été et nous resterons un acteur clé de cette 'Renaissance de l'industrie'. Nous disposons d'un héritage critique – l'association de la science et du savoir-faire industriel, pour mener à bien la métamorphose de l'innovation durable à venir.

Le génie de Dassault Systèmes réside dans sa capacité à transformer les rêves en réalité et nourrir l'imagination scientifique. Il y a encore beaucoup à inventer pour que notre mission progresse. Nous continuerons à nous appuyer sur notre héritage pour réaliser notre raison d'être : fournir aux entreprises et aux personnes des univers 3DEXPERIENCE permettant d'imaginer des innovations durables, capables d'harmoniser produit, nature et vie. »

Commentaire du Directeur Général de Dassault Systèmes

(données de BNPA en non-IFRS et à taux de change constant)

Pascal Daloz, Directeur Général de Dassault Systèmes, commente :

« Je suis fier d'être le nouveau Directeur Général de Dassault Systèmes et de diriger l'entreprise avec l'appui d'une équipe talentueuse, alors que s'ouvre un nouveau chapitre – une évolution, pas une révolution. Nous constatons aujourd'hui que l'économie de l'expérience – telle que nous l'avions définie en 2012 – converge avec l'économie durable. Nous entrons en effet dans une ère définie par les principes de 'l'Economie Générative' où il s'agit de comprendre et reproduire la fabuleuse méthode de transformation de la vie. Cela implique la métamorphose conjointe de l'industrie et de la société – un nouvel équilibre qui donne la priorité à la 'génération' plutôt qu'à la simple 'consommation'.

Nous accompagnons, depuis des dizaines d'années, les processus d'innovation – de la conception jusqu'à la fabrication. Aujourd'hui, nous allons plus loin puisque nous offrons une boucle infinie et continue qui relie le virtuel et le réel grâce aux données du monde réel. Cette approche ouvre de nouvelles possibilités : notamment 'donner vie aux objets' et 'générer les multiples vies des objets', pour nourrir l'économie durable et circulaire. Cela nous permettra d'élargir nos propositions de valeur et nos cibles – pour toucher tous les professionnels en entreprise et, en fin de compte les consommateurs, les patients et les citoyens.

Nous avons mené à bien notre plan stratégique 2018-2023 puisque nous avons doublé notre BNPA dilué à 1,20 euro, une hausse essentiellement obtenue par croissance organique. Cette performance a été réalisée en cinq ans, comme initialement prévu, malgré la pandémie et l'instabilité géopolitique. Durant cette période, nous avons renforcé nos positions dans des industries clés, en changeant la donne et en accompagnant leur transformation. Cela nous a permis de poser des bases solides pour bâtir de nouveaux succès.

Le nouveau plan à cinq ans que nous initions prévoit de doubler le BNPA d'ici à 2028. Notre positionnement stratégique nous permet de tirer parti d'un vaste marché qui offre de nouvelles opportunités. Notre approche scientifique, notre savoir-faire industriel, nos capacités de modélisation et de simulation couplées à l'IA et à la science des données nous distinguent pour jouer un rôle essentiel dans 'l'Economie Générative'. »

Résultats financiers

En millions d'Euros, à			IFRS			IFRS
l'exception des données par action et des pourcentages	T4 2023	T4 2022	Variation	Variation à taux de change constants	12M 2023	12M 2022	Variation	Variation à taux de change constants
Chiffre d'affaires total	1 643,4	1 583,9	4%	8%	5 951,4	5 665,3	5%	9%
Chiffre d'affaires logiciel	1 476,1	1 428,6	3%	8%	5 360,0	5 114,0	5%	8%
Marge opérationnelle	23,2%	24,7%	(1,5)pt		20,9%	23,0%	(2,1)pts
BNPA dilué	0,25	0,25	(0)%		0,79	0,70	12%

En millions d'Euros, à			Non-IFRS				Non-IFRS
l'exception des données par action et des pourcentages	T4 2023	T4 2022	Variation	Variation à taux de change constants	12M 2023	12M 2022	Variation	Variation à taux de change constants
Chiffre d'affaires total	1 643,4	1 583,9	4%	8%	5 951,4	5 665,5	5%	9%
Chiffre d'affaires logiciel	1 476,1	1 428,6	3%	8%	5 360,0	5 114,3	5%	8%
Marge opérationnelle	35,9%	34,9%	+1,0pt		32,4%	33,4%	(1,0)pt
BNPA dilué	0,36	0,34	6%	14%	1,20	1,13	5%	12%

Comparaison du 4 ème trimestre 2023 par rapport à 2022

(données non auditées, en IFRS et non-IFRS sauf mention contraire, croissance du chiffre d'affaires à taux de change constants)

• Chiffre d'affaires total : Le chiffre d'affaires total et le chiffre d'affaires logiciel progressent de 8% à respectivement 1,64 milliard d'euros et 1,48 milliard d'euros. Le chiffre d'affaires récurrent croît de 12% pour atteindre 76% du chiffre d'affaires logiciel, contre 73% sur la même période de l'exercice 2022. Cette performance s'explique par la forte accélération de la croissance du chiffre d'affaires souscription tout au long de l'année, pour atteindre 22% au quatrième trimestre. Le chiffre d'affaires licences et autres ventes de logiciels est en baisse de 4% à 352 millions d'euros. Le chiffre d'affaires des prestations de services est en hausse de 12% à 167 millions d'euros.
• Chiffres d'affaires logiciel par zone géographique : La zone Amériques est en croissance de 3% et représente 38% du chiffre d'affaires logiciel, à comparer avec une performance élevée au cours de la même période de l'exercice précédent. La région a connu des dynamiques de croissance résilientes grâce à des contrats significatifs remportés dans les industries Transport et Mobilité et Aérospatial et Défense, dans un contexte d'accélération de la transition vers la souscription. La zone Europe est en croissance de 15% et représente 41% du chiffre d'affaires logiciel. Elle est soutenue par une dynamique généralisée, profitant d'une accélération de l'adoption de la souscription avec la signature de contrats majeurs dans les industries Transport et Mobilité, Aérospatial et Défense et Maison et Mode. La zone Asie, qui représente 21% du chiffre d'affaires logiciel, est en croissance de 5% avec des performances contrastées selon les pays. La Chine et l'Inde enregistrent une croissance à deux chiffres.
• Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produits :
• o En Innovation industrielle, le chiffre d'affaires logiciel progresse de 11% pour atteindre 837 millions d'euros, représentant 57% du chiffre d'affaires logiciel.

CATIA, SIMULIA et DELMIA ont enregistré une croissance à deux chiffres portée par une forte accélération de la souscription.

• o En Sciences de la vie (20% du chiffre d'affaires logiciel), le chiffre d'affaires logiciel s'élève à 295 millions d'euros soit une hausse de 2%, compte tenu d'une base de comparaison élevée et de la poursuite du ralentissement des études cliniques au quatrième trimestre.
• o En Innovation pour les PME (23% du chiffre d'affaires logiciel), le chiffre d'affaires logiciel s'établit à 344 millions d'euros, en croissance de 5%. SOLIDWORKS accélère sa transition vers la souscription tandis que CENTRIC PLM poursuit sa forte dynamique.
• Chiffre d'affaires par industrie : Transport et Mobilité, Aérospatial et Défense, Maison et Mode ainsi que Produits de grande consommation et distribution enregistrent les meilleures performances du trimestre.
• Principaux moteurs de croissance : Le chiffre d'affaires logiciel 3DEXPERIENCE progresse de 21% et représente 42% du chiffre d'affaires logiciel éligible 3DEXPERIENCE. Le chiffre d'affaires logiciel cloud est en croissance de 11% et représente 23% du chiffre d'affaires logiciel.
• Marge et résultat opérationnels : En données publiées, le résultat opérationnel IFRS baisse de 3% à 382 millions d'euros. Le résultat opérationnel non-IFRS atteint 590 millions d'euros, soit une croissance de 13% à taux de change constants, ou de 7% en données publiées. La marge opérationnelle IFRS s'élève à 23,2% comparée à 24,7% au quatrième trimestre 2022. La marge opérationnelle non-IFRS s'établit à 35,9%, soit une amélioration de plus de 100 points de base en données publiées, et d'environ 160 points de base à taux de change constants, par rapport à la même période de l'année précédente.
• Bénéfice net dilué par action : Le BNPA dilué IFRS est stable par rapport à l'exercice précédent en données publiées, à 0,25 euro. Le BNPA dilué non-IFRS atteint 0,36 euro, en croissance de 6% en données publiées et de 14% à taux de change constants.

Comparaison de l'exercice 2023 par rapport à 2022

(données non auditées, en IFRS et non-IFRS sauf mention contraire, croissance du chiffre d'affaires à taux de change constants)

• Chiffre d'affaires total : Le chiffre d'affaires total progresse de 9% à 5,95 milliards d'euros. Le chiffre d'affaires logiciel est en hausse de 8% à 5,36 milliards d'euros. Le chiffre d'affaires souscription et support augmente de 10% à 4,27 milliards d'euros ; le chiffre d'affaires récurrent représente désormais 80% du chiffre d'affaires logiciel, contre 78% en 2022. Le chiffre d'affaires licences et autres ventes de logiciels progresse de 2% pour atteindre 1,09 milliard d'euros. Le chiffre d'affaires prestations de services est en hausse de 10% à 591 millions d'euros.
• Chiffre d'affaires logiciel par zone géographique : La zone Amériques, qui représente 40% du chiffre d'affaires logiciel, est en hausse de 7% avec des dynamiques de croissance résilientes. L'Europe, qui représente 38% du chiffre d'affaires logiciel, affiche une croissance de 14% soutenue par la poursuite d'une dynamique généralisée. La zone Asie progresse de 3%, représentant 22% du chiffre d'affaires logiciel. Après un début d'année difficile, la performance de la Chine s'est progressivement améliorée mais demeure volatile.
• Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produits :
• o En Innovation industrielle, le chiffre d'affaires logiciel croît de 10% à 2,91 milliards d'euros et représente 54% du chiffre d'affaires logiciel. CATIA, SIMULIA, DELMIA et NETVIBES affichent les taux de croissance les plus élevés.
• o En Sciences de la vie, le chiffre d'affaires logiciel est en progression de 6% à 1,16 milliard d'euros, représentant 22% du chiffre d'affaires logiciel. Malgré une base de comparaison élevée, le chiffre d'affaires total de MEDIDATA s'inscrit en hausse de 10%, soutenu en partie par une offre de services à forte valeur ajoutée dans le domaine des études cliniques.
• o En Innovation pour les PME, le chiffre d'affaires logiciel progresse de 7% à 1,29 milliard d'euros, soit 24% du chiffre d'affaires logiciel. CENTRIC PLM enregistre une forte croissance à deux chiffres tandis que SOLIDWORKS réalise une croissance modérée à un chiffre. Les dynamiques de croissance montrent une accélération en faveur du modèle de souscription.
• Chiffre d'affaires par industrie : Transport et Mobilité, Aérospatial et Défense, Maison et Mode ainsi que Produits de grande consommation et distribution affichent les taux de croissance les plus élevés.
• Principaux moteurs de croissance : Le chiffre d'affaires 3DEXPERIENCE progresse de 19% et représente 36% du chiffre d'affaires logiciel éligible 3DEXPERIENCE. Le chiffre d'affaires logiciel cloud augmente de 12% et représente 24% du chiffre d'affaires logiciel.
• Marge et résultat opérationnels : Le résultat opérationnel IFRS est en baisse de 5% en données publiées, à 1,24 milliard d'euros. Le résultat opérationnel non-IFRS est en hausse de 2% à 1,93 milliard d'euros en données publiées. La marge opérationnelle IFRS ressort

à 20,9% contre 23% en 2022. La marge opérationnelle non-IFRS s'établit à 32,4% contre 33,4% lors de l'exercice précédent.

• Bénéfice net dilué par action : Le BNPA dilué IFRS est de 0,79 euro, soit une croissance de 12% en données publiées, incluant un effet fiscal non-récurrent en 2022. Le BNPA dilué non-IFRS atteint 1,20 euro conformément au plan à cinq ans visant à doubler le BNPA d'ici à 2023, soit une progression de 5% en données publiées et de 12% à taux de change constants.
• Flux de trésorerie opérationnelle (IFRS) : Les flux de trésorerie liés aux activités opérationnelles atteignent 1,57 milliard d'euros, en hausse de 3% par rapport à l'exercice précédent et en ligne avec l'évolution du résultat opérationnel non-IFRS à taux de change courants. Les flux de trésorerie opérationnels ont été principalement utilisés pour le rachat d'actions propres et l'actionnariat salarié net des levées d'options de souscription d'actions pour 162 millions d'euros, ainsi que pour le versement de dividendes en numéraire pour 276 millions d'euros.
• Bilan (IFRS) : La position financière nette de Dassault Systèmes au 31 décembre 2023 est en hausse de 805 millions d'euros à 578 millions d'euros, contre (227) millions d'euros au 31 décembre 2022. Elle reflète une trésorerie, des équivalents de trésorerie et des placements à court terme de 3,6 milliards d'euros au 31 décembre 2023.

Commentaire du Directeur Général Adjoint, Finances de Dassault Systèmes

(croissance du chiffre d'affaires et de la marge opérationnelle à taux de change constants, en normes non-IFRS)

Rouven Bergmann, Directeur Général Adjoint, Finances de Dassault Systèmes, souligne :

« En 2023, nous avons réalisé l'accélération attendue au second semestre et atteint nos objectifs pour l'ensemble de l'année, avec une croissance organique du chiffre d'affaires de 9% et un bénéfice net dilué par action de 1,20 euro. Cette performance reflète les efforts importants déployés pour accélérer la croissance dans nos principaux domaines et industries. Nos résultats en témoignent avec un chiffre d'affaires Transport et Mobilité en progression de 12%, de 13% en Aérospatial et Défense et de 23% pour Maison et Mode. Côté produits, la conception, la simulation, la fabrication et la science des données ont connu une croissance à deux chiffres au cours de l'année.

L'exercice clos met également en évidence la dynamique du chiffre d'affaires souscription qui croît de 22% au quatrième trimestre et de 16% en 2023. En conséquence, la part du chiffre d'affaires récurrent augmente pour atteindre 80% du chiffre d'affaires logiciel, contre 78% en 2022. L'adoption de la 3DEXPERIENCE et du cloud est en croissance de 19% et 12% respectivement au T4 et sur l'année, représentant à la fois le catalyseur et le moteur d'une transition réussie vers un modèle de souscription durable.

Le levier opérationnel s'est, comme prévu, fortement amélioré par rapport à l'année dernière. Il progresse de 160 points de base au 4ème trimestre, ce qui conduit à une marge opérationnelle de 35,9%. Cette performance nous remet sur la voie pour générer une croissance constante des bénéfices et des flux de trésorerie. Surtout, nous avons atteint une position financière nette positive après avoir désendetté le Groupe environ trois ans après l'acquisition de MEDIDATA.

De toute évidence, ces éléments constituent le socle de notre plan à cinq ans. En 2024, nous visons une croissance du chiffre d'affaires de 8% à 10%. Notre objectif de BNPA dilué est compris entre 1,29 euro et 1,31 euro. »

Objectifs financiers 2024

Les objectifs de Dassault Systèmes pour le premier trimestre et l'ensemble de l'année 2024 présentés ci-dessous sont donnés sur une base non-IFRS et reflètent les principales hypothèses de taux de change 2024 pour le dollar américain et le yen japonais ainsi que l'impact potentiel de devises non européennes :

	er trimestre 2024 1	Exercice 2024
Chiffre d'affaires total (en milliards d'euros)	1,490 à 1,515	6,350 à 6,425
Croissance	4 – 6%	7 – 8%
Croissance à taux de change constants	7 – 8%	8 – 10%
Croissance du chiffre d'affaires logiciel*	7 – 9%	8 – 10%
Dont croissance du chiffre d'affaires licences et autres ventes de logiciels*	(3) – 2%	(1) – 3%
Dont croissance du chiffre d'affaires souscription et support*	9 – 10%	10 – 11%
Croissance du chiffre d'affaires prestations de services*	4 – 5%	9 – 10%
Marge opérationnelle	30,6% – 30,7%	32,5% – 32,8%
BNPA dilué	0,29 – 0,30 euro	1,29 – 1,31 euro
Croissance	5 – 7%	7 – 10%
Croissance à taux de change constants	10 – 11%	10 – 12%
Dollar américain	1,10 dollar par euro 155,0 yens par	1,10 dollar par euro 155,0 yens par
Yen japonais (avant couverture)	euro	euro

* Croissance à taux de change constants

Les objectifs du Groupe sont uniquement établis et communiqués sur une base non-IFRS et font l'objet de précautions détaillées ci-après.

Les objectifs non-IFRS 2024 énoncés ci-dessus ne prennent pas en compte les éléments comptables suivants et sont estimés sur la base des hypothèses de taux de change 2024 indiquées précédemment : le traitement comptable des passifs sur contrats, non significatif, les charges au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées, estimées à environ 167 millions d'euros (ces estimations n'incluent pas d'éventuelles nouvelles attributions de stock-options ou d'actions de performance émises après le 31 décembre 2023) ainsi que l'amortissement d'actifs incorporels acquis et la réévaluation d'actifs corporels d'environ 369 millions d'euros, principalement liés à l'acquisition de MEDIDATA, et l'impact des avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions estimé à environ 2 millions d'euros.

En outre, les objectifs ci-dessus ne prennent pas non plus en compte l'impact des autres produits et charges opérationnels nets, essentiellement composés de charges liées aux acquisitions, de charges d'intégration et de restructuration, de perte de valeur du goodwill et d'actifs incorporels acquis, de l'impact de certains effets financiers non-récurrents, de certains effets fiscaux non-récurrents ainsi que de l'impact fiscal de ces retraitements non-IFRS. Enfin, ces estimations n'incluent pas d'éventuelles nouvelles acquisitions ou restructurations survenues après le 31 décembre 2023.

Annonces du Groupe

• 1 er février 2024 : BMW Group s'associe à Dassault Systèmes pour mettre la plateforme 3DEXPERIENCE au cœur de sa future plateforme d'ingénierie
• 14 décembre 2023 : MEDITWIN réunit l'excellence des sciences et des technologies françaises autour du jumeau virtuel pour le futur du soin médical
• 14 décembre 2023 : Dassault Aviation et Dassault Systèmes étendent leur collaboration pour gérer les activités de maintenance, réparation et révision d'avions dans le cloud
• 11 décembre 2023 : OUTSCALE, premier Cloud qualifié SecNumCloud 3.2
• 8 novembre 2023 : La Société de Livraison des Ouvrages Olympiques - SOLIDEO et Dassault Systèmes utilisent la simulation pour optimiser le confort des bâtiments
• 26 octobre 2023 : MEDIDATA annonce avoir étendu son partenariat avec Catalyst Clinical Research pour ses essais cliniques dans l'oncologie
• 4 octobre 2023 : MEDIDATA et le National Cancer Institute étendent leur partenariat de 15 ans pour cinq années supplémentaires

Réunions retransmises aujourd'hui par webcast et conférence téléphonique

Dassault Systèmes organise à Paris ce jour, jeudi 1 er février 2024, une présentation retransmise par webcast à partir de 9h00 heure de Londres / 10h00 heure de Paris. Le Groupe tiendra également une conférence téléphonique à 9h00 heure de New York / 14h00 heure de Londres / 15h00 heure de Paris. Cette réunion et cette conférence, retransmises en webcast, seront accessibles sur le site investor.3ds.com/fr.

Les informations complémentaires destinées aux investisseurs sont accessibles sur le site investor.3ds.com/fr ou en appelant le service Relations Investisseurs de Dassault Systèmes au +33 (0)1 61 62 69 24

Calendrier des événements des Relations Investisseurs

• Publication des résultats du 1er trimestre 2024 : 25 avril 2024
• Publication des résultats du 2ème trimestre 2024 : 25 juilllet 2024
• Publication des résultats du 3 ème trimestre 2024 : 24 octobre 2024

Avertissement concernant les déclarations relatives à l'information prospective du Groupe

Les déclarations contenues dans le présent document ne sont pas des faits historiques mais expriment des attentes ou des objectifs pour l'avenir. Elles comprennent, mais sans s'y limiter, les déclarations concernant les objectifs de performance financière non-IFRS du Groupe, qui sont des déclarations prospectives. Ces déclarations prévisionnelles sont basées sur les vues et les hypothèses actuelles de la direction de Dassault Systèmes et impliquent des risques et des incertitudes connus et inconnus. Les résultats ou performances réels peuvent différer sensiblement de ceux indiqués dans ces déclarations en raison d'une série de facteurs.

Les résultats du Groupe peuvent être matériellement affectés négativement par de nombreux risques et incertitudes, décrits dans la section 1.9 « Facteurs de risque » du Document d'Enregistrement Universel 2022 enregistré auprès de l'AMF (Autorité des Marchés Financiers) le 17 mars 2023, mis à jour dans le Rapport Financier Semestriel au 30 juin 2023 enregistré auprès de l'AMF le 25 juillet 2023. Les deux rapports sont disponibles sur le site web du Groupe www.3ds.com/fr.

En particulier, veuillez-vous référer au facteur de risque « Un environnement économique mondial incertain » dans la section 1.9.1.1 du Document d'Enregistrement Universel 2022 qui figure ci-dessous :

« Dans un contexte économique, commercial, social, sanitaire, mais également géopolitique incertain au plan mondial, la croissance du chiffre d'affaires, du résultat net et des flux de trésorerie de Dassault Systèmes pourrait ralentir, tant sur une base annuelle que trimestrielle, essentiellement en raison des facteurs suivants :

• le déploiement des solutions de Dassault Systèmes peut représenter une large part des investissements logiciels d'un client. La décision de réaliser un tel investissement est influencée par l'environnement économique dans lequel les clients évoluent. L'incertitude de la situation géopolitique, économique et sanitaire mondiale et le manque de visibilité ou le manque de ressources financières peuvent amener certains clients, par exemple dans le secteur automobile, Aérospatial, de l'énergie ou des ressources naturelles, à réduire, différer ou annuler leurs investissements. Ils peuvent également réduire ou ne pas renouveler les contrats de maintenance pour leur base installée, ce qui, pour les clients les plus importants entraîne également la perte potentiellement significative de chiffre d'affaires avec les sous-traitants ;
• la situation politique, économique et monétaire de certaines zones géographiques dans lesquelles Dassault Systèmes est présent pourrait devenir plus instable et impacter l'activité du Groupe, par exemple en raison d'un durcissement des règles en matière de contrôle des exportations ou de la mise en place de nouveaux droits de douane ;
• la pression sur les prix des matières premières et des produits énergétiques ainsi que leur volatilité pourraient être de nature à impacter négativement les efforts de diversification de Dassault Systèmes dans de nouveaux secteurs d'activité ;
• les actuelles prévisions en matière d'inflation, ainsi que les incertitudes concernant l'ampleur et la durée de ce phénomène, pourraient impacter négativement la situation financière de Dassault Systèmes ; et

• les cycles de ventes des produits de Dassault Systèmes, déjà relativement longs du fait du caractère stratégique de ce type d'investissement pour les clients, pourraient encore s'allonger.

La survenance de crises, notamment d'ordre sanitaire ou géopolitique, pourrait avoir des conséquences sur la santé et la sécurité des collaborateurs de Dassault Systèmes. Elle pourrait également détériorer la situation financière ou les capacités de financement ou d'approvisionnement des clients existants et potentiels de Dassault Systèmes, des partenaires commerciaux et technologiques, obligeant certains d'entre eux à fermer temporairement des sites ou cesser leurs activités. Un environnement économique dégradé pourrait exercer une pression accrue sur les prix et affecter le recouvrement des créances, ce qui impacterait négativement le chiffre d'affaires, la performance financière et la position concurrentielle de Dassault Systèmes.

Dassault Systèmes s'efforce de prendre en compte cette situation macroéconomique incertaine. Toutefois, il est possible que les résultats financiers de Dassault Systèmes n'évoluent pas conformément aux prévisions. De plus, compte tenu de l'ensemble des facteurs qui affectent la vente des produits et services de Dassault Systèmes, il pourrait s'écouler un laps de temps substantiel entre une éventuelle reprise de l'environnement économique et commercial mondial et une amélioration de ses résultats financiers. »

Pour établir ces perspectives, le Groupe a pris l'hypothèse de taux de change moyens de 1,10 dollar U.S. pour 1,00 euro ainsi que d'un cours moyen de 155,0 yens pour 1,00 euro avant couverture pour le 1 er trimestre 2024 et pour l'ensemble de l'année 2024. Cependant, les variations des cours des devises peuvent affecter significativement les résultats du Groupe.

Indicateurs financiers complémentaires non-IFRS

Les données complémentaires présentées dans ce communiqué de presse comportent des limites inhérentes à leur nature. Ces données ne sont fondées sur aucun ensemble de normes ou de principes comptables et ne doivent pas être considérées comme un substitut aux informations comptables en normes IFRS. Les données financières complémentaires non-IFRS ne doivent pas être lues indépendamment, mais toujours associées aux éléments de comptes consolidés préparés selon les normes IFRS. En outre, les données financières complémentaires non-IFRS de Dassault Systèmes peuvent ne pas être comparables à d'autres données également intitulées « non-IFRS » et utilisées par d'autres sociétés. Un certain nombre de limitations spécifiques relatives à ces mesures non-IFRS sont détaillées dans le Document d'enregistrement universel 2022 déposé auprès de l'AMF le 17 mars 2023.

Les tableaux accompagnant ce communiqué détaillent l'information complémentaire non-IFRS sur le chiffre d'affaires, le résultat opérationnel, la marge opérationnelle, le résultat net et le résultat net dilué par action. Ils excluent l'effet du traitement comptable des produits constatés d'avance liés aux acquisitions, les charges liées à l'attribution d'actions de performance et de stock-options et les charges sociales associées, l'amortissement des actifs incorporels acquis et les réévaluations d'actifs corporels, certains autres produits et charges opérationnels, nets, incluant les pertes de valeur du goodwill et d'autres actifs incorporels acquis, l'effet du traitement comptable des avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions, certains effets financiers et autres non-récurrents, nets, ainsi que l'effet fiscal des ajustements non-IFRS et certains effets fiscaux non récurrents. Les tableaux présentent aussi les données financières les plus comparables en normes IFRS et une réconciliation des données non-IFRS.

POUR PLUS D'INFORMATIONS

À propos de la plateforme 3DEXPERIENCE, les solutions de création 3D, de maquette numérique en 3D et de gestion du cycle de vie des produits de Dassault Systèmes : https://www.3ds.com/fr.

Dassault Systèmes sur les réseaux sociaux

À PROPOS DE DASSAULT SYSTÈMES

Dassault Systèmes, « the 3DEXPERIENCE® Company », est un accélérateur de progrès humain. Nous proposons aux entreprises et aux particuliers des environnements virtuels collaboratifs permettant d'imaginer des innovations durables. Grâce aux jumeaux virtuels d'expérience du monde réel qu'ils créent avec la plateforme 3DEXPERIENCE et ses applications, nos clients peuvent redéfinir les processus de création, de production et de gestion du cycle de vie de leurs offres et contribuer véritablement à un monde plus durable. L'économie de l'expérience trouve sa force dans la place centrale accordée à l'humain pour le bien de tous - consommateurs, patients et citoyens. Dassault Systèmes est un créateur de valeur, au service de plus de 300 000 clients de toutes tailles et de tous secteurs d'activité, dans plus de 150 pays. Pour plus d'informations : www.3ds.com/fr

Dassault Systèmes - Relations investisseurs FTI Consulting

investors@3ds.com

Beatrix Martinez : Arnaud de Cheffontaines : +33 1 47 03 69 48 +33 1 61 62 40 73 Jamie Ricketts : +44 20 3727 1600

Dassault Systèmes – Contact Presse

Corporate / France Arnaud MALHERBE arnaud.malherbe@3ds.com +33 (0)1 61 62 87 73

© Dassault Systèmes. Tous droits réservés. 3DEXPERIENCE, le logo 3DS, l'icône du Compas, IFWE, 3DEXCITE, 3DS OUTSCALE, 3DVIA, BIOVIA, CATIA, CENTRIC PLM, DELMIA, ENOVIA, GEOVIA, MEDIDATA, NETVIBES, SIMULIA et SOLIDWORKS sont des marques commerciales ou des marques déposées de Dassault Systèmes, une société européenne (Societas Europaea) de droit français, immatriculée sous le numéro 322 306 440 R.C.S. Versailles, ou de l'une de ses filiales aux États-Unis et/ou dans d'autres pays.

TABLE DES MATIERES DES ANNEXES

Du fait des arrondis, l'addition des chiffres figurant dans ces tableaux et d'autres documents peut ne pas exactement correspondre aux totaux et les pourcentages peuvent ne pas refléter exactement les valeurs absolues.

Glossaire

Information financière non-IFRS

Effets des acquisitions et du change

Compte de résultat consolidé

Bilan consolidé

Tableau des flux de trésorerie consolidés

Réconciliation IFRS - non-IFRS

DASSAULT SYSTÈMES - Glossaire

Information à taux de change constants

Dassault Systèmes a suivi, de longue date, une politique consistant à mesurer son chiffre d'affaires et à fixer ses objectifs de chiffre d'affaires à taux de change constants, afin de permettre d'analyser, de manière transparente, l'amélioration sous‑jacente de son chiffre d'affaires global et du chiffre d'affaires logiciel par activité, industrie, zone géographique et ligne de produits. Le Groupe estime qu'il est utile d'évaluer la croissance sans tenir compte de l'incidence des taux de change, en particulier pour faciliter la compréhension de l'évolution du chiffre d'affaires de ses activités. Par conséquent, Dassault Systèmes publie des taux de croissance du chiffre d'affaires et des charges retraités des effets de change en normes IFRS et non-IFRS, en particulier ceux du dollar américain et du yen japonais par rapport à l'euro. Les variations à taux de change constants sont obtenues en comparant les indicateurs de la période en cours avec ceux de la période comparable, recalculés en utilisant les taux de change moyens de la période en cours.

Bien que les calculs à taux de change constants ne soient pas une mesure conforme aux normes IFRS, Dassault Systèmes considère que ces mesures sont essentielles à la compréhension de ses résultats et à la comparaison avec de nombreux concurrents qui présentent leurs résultats financiers en dollars américains. Par conséquent, le Groupe inclut ce calcul afin de permettre une comparaison des chiffres d'affaires IFRS et non-IFRS de périodes identiques. Toutes les informations à taux de change constants sont exprimées en arrondis et, par conséquent, les pourcentages peuvent ne pas refléter exactement les valeurs absolues.

Information sur la croissance hors acquisitions (« croissance organique »)

En complément des indicateurs financiers portant sur l'intégralité du périmètre du Groupe, Dassault Systèmes présente des données de croissance excluant l'effet des acquisitions, également nommée croissance organique. A cet effet, les données relatives au périmètre sont retraitées en excluant les acquisitions, à partir de la date de l'opération, sur une période de 12 mois.

Informations sur les secteurs industriels

Les industries de Dassault Systèmes développent des Industry Solution Experiences, des offres spécifiquement conçues pour créer de la valeur aux entreprises et utilisateurs d'une industrie spécifique. Le Groupe répond aux besoins de douze industries regroupées en trois grands secteurs d'activité :

• − Industries Manufacturières : Transport et Mobilité, Aérospatial et Défense, Marine et Offshore, Équipements Industriels, Hautes Technologies, Maison et Mode, Produits de grande consommation et distribution. Pour les Industries Manufacturières, Dassault Systèmes aide ses clients à virtualiser leurs opérations, à améliorer le partage de données et la collaboration au sein de leur organisation, à réduire les coûts et les temps de mise sur le marché, et enfin à devenir plus durables ;
• − Sciences de la vie et Santé : Sciences de la vie et Santé. Dans ce secteur, le Groupe vise à accompagner l'ensemble du cycle du parcours patient dans le but de développer une médecine de précision. Au service de l'écosystème de santé au sens large - de la recherche à la commercialisation, le Groupe offre des solutions qui en relient tous les éléments – depuis le développement de molécules à la prévention jusqu'au soin - et qui associent nouvelles thérapeutiques, pratiques médicales et Medtech ;
• − Infrastructures et Villes : Infrastructures, Énergie et Matériaux, Architecture, Ingénierie et Construction, Services d'Affaires, Villes et Services Publics. Pour les Infrastructures et Villes, le Groupe accompagne la virtualisation des industries du secteur pour les rendre plus performantes et plus durables, et créer des environnements attractifs pour de meilleures conditions de vie.

Informations sur les lignes de produits

Les lignes de produits du Groupe comprennent l'information financière suivante :

• − le chiffre d'affaires des logiciels d'Innovation industrielle, qui comprend les marques CATIA, ENOVIA, SIMULIA, DELMIA, GEOVIA, NETVIBES et 3DEXCITE ;
• − le chiffre d'affaires des logiciels des Sciences de la vie, qui comprend les marques MEDIDATA et BIOVIA ;
• − le chiffre d'affaires des logiciels de l'Innovation pour les PME (petites et moyennes entreprises), qui comprend les marques CENTRIC PLM et 3DVIA, ainsi que la famille 3DEXPERIENCE WORKS dont fait partie la marque SOLIDWORKS.

Par ailleurs, 3DS OUTSCALE est devenue une marque du Groupe en 2022, venant étendre le portefeuille d'applications logicielles. Premier opérateur souverain et durable de services de confiance sur le cloud, 3DS OUTSCALE offre une expérience cloud et une cyber-gouvernance de haute qualité qui permettent aux gouvernements et aux entreprises de tous secteurs d'accéder à l'autonomie numérique.

Territoires géographiques

Les onze territoires géographiques ont pour rôle d'être le moteur du développement de l'activité de Dassault Systèmes et de piloter la mise en œuvre de son modèle d'engagement client. Les équipes tirent parti des relations du Groupe avec ses clients, utilisateurs, partenaires et influenceurs. Ces territoires sont regroupés en trois zones :

• − la zone « Amériques », composée de deux territoires géographiques ;
• − la zone dite « Europe », qui recouvre l'Europe, le Moyen-Orient et l'Afrique (EMEA) et se compose de quatre territoires géographiques ;
• − la zone dite « Asie », comprenant l'Asie et l'Océanie, qui se compose de cinq territoires géographiques.

Contribution des licences et du logiciel 3DEXPERIENCE

Pour mesurer la contribution du logiciel 3DEXPERIENCE dans le chiffre d'affaires du Groupe, les ratios suivants sont utilisés :

• − pour le chiffre d'affaires licences, le Groupe calcule le pourcentage de contribution en comparant le total du chiffre d'affaires licences 3DEXPERIENCE au chiffre d'affaires licences pour toutes les lignes de produits hors SOLIDWORKS sur site, MEDIDATA, CENTRIC PLM et les autres acquisitions (défini comme étant « le chiffre d'affaires licences Eligible 3DEXPERIENCE ») ;
• − pour le chiffre d'affaires logiciel, le Groupe calcule le pourcentage de contribution en comparant le total du chiffre d'affaires logiciel 3DEXPERIENCE au chiffre d'affaires logiciel pour toutes les lignes de produits hors SOLIDWORKS sur site, MEDIDATA, CENTRIC PLM et les autres acquisitions (défini comme étant « le chiffre d'affaires logiciel Eligible 3DEXPERIENCE »).

Chiffre d'affaires cloud

Le chiffre d'affaires cloud correspond au chiffre d'affaires issu d'un catalogue de services en ligne permettant de configurer et d'opérer des solutions cloud vendues par Dassault Systèmes via une infrastructure cloud hébergée par Dassault Systèmes, ou par des tiers fournisseurs de services d'infrastructure de cloud computing. Cette offre est disponible via différents modes de distribution : Dedicated cloud, Sovereign Trust cloud et International cloud. Toutes les applications cloud sont accessibles via différents modèles économiques : licences perpétuelles et maintenance ou souscriptions.

DASSAULT SYSTÈMES

INFORMATION FINANCIERE NON-IFRS

(données non auditées, en millions d'Euros sauf données par action, pourcentages, effectif et taux de change)

Les chiffres clés non-IFRS excluent l'effet du traitement comptable des passifs sur contrats (produits constatés d'avance) des sociétés acquises, la charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées, l'amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels, l'effet du traitement comptable des avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions, certains autres produits et charges opérationnels, nets, incluant les charges liées aux acquisitions, les charges d'intégration et de restructuration, et les pertes de valeur de goodwill et des actifs incorporels acquis, certains éléments financiers non-récurrents, nets ainsi que l'impact fiscal de ces retraitements non-IFRS et certains effets fiscaux non récurrents.

Les données en normes IFRS et la réconciliation des données en normes IFRS et non-IFRS sont présentées dans des tableaux séparés.

		Information reportée en non-IFRS
En millions d'Euros, à l'exception des		Trois mois clos le				Douze mois clos le
données par action, des pourcentages, de l'effectif et des taux de change	31 décembre 2023	31 décembre 2022	Variation	Variation à tx de change constants	31 décembre 2023	31 décembre 2022	Variation	Variation à tx de change constants
Chiffre d'affaires total	1 643,4	1 583,9	4%	8%	5 951,4	5 665,5	5%	9%
Chiffre d'affaires par activité
Chiffre d'affaires logiciel	1 476,1	1 428,6	3%	8%	5 360,0	5 114,3	5%	8%
Licences et autres ventes de logiciels	351,9	378,7	(7)%	(4)%	1 087,6	1 106,2	(2)%	2%
Souscription et support	1 124,3	1 050,0	7%	12%	4 272,4	4 008,1	7%	10%
Prestations de services	167,3	155,3	8%	12%	591,4	551,2	7%	10%
Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produit
Innovation industrielle	837,3	778,9	8%	11%	2 908,0	2 719,1	7%	10%
Sciences de la vie	295,1	302,5	(2)%	2%	1 158,9	1 126,2	3%	6%
Innovation pour les PME	343,7	347,3	(1)%	5%	1 293,2	1 269,0	2%	7%
Chiffre d'affaires logiciel par zone géographique
Amériques	566,7	578,8	(2)%	3%	2 141,9	2 062,0	4%	7%
Europe	601,1	535,2	12%	15%	2 027,3	1 816,4	12%	14%
Asie	308,4	314,6	(2)%	5%	1 190,8	1 235,9	(4)%	3%
Résultat opérationnel	589,8	552,1	7%		1 925,6	1 892,0	2%
Marge opérationnelle	35,9%	34,9%			32,4%	33,4%
Résultat net part du Groupe	487,2	455,8	7%		1 597,9	1 512,2	6%
Résultat net dilué par action	0,36	0,34	6%	14%	1,20	1,13	5%	12%
Effectif de clôture	25 573	24 530	4%		25 573	24 530	4%
Taux de change moyen USD / Euro	1,08	1,02	5%		1,08	1,05	3%
Taux de change moyen JPY / Euro	159,12	144,24	10%		151,99	138,03	10%

DASSAULT SYSTÈMES EFFETS DES ACQUISITIONS ET DU CHANGE

(données non auditées; en millions d'Euros)

		Information reportée en non-IFRS		Dont croissance à	Dont effet périmètre	Dont effet de
En millions d'Euros 31 décembre 31 décembre		Variation	périmètre et change	à taux de change	change à taux N-1
	2023 2022			constants	courants
Chiffre d'affaires trimestriel	1 643,4	1 583,9	59,5	123,3	0,0	(63,8)
Chiffre d'affaires annuel (12M)	5 951,4	5 665,5	285,9	466,5	1,0	(181,6)

DASSAULT SYSTÈMES

COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE

(données non auditées ; en millions d'Euros sauf données par action et pourcentages)

		Information reportée en IFRS
En millions d'Euros,	Trois mois clos le		Douze mois clos le
à l'exception des données par action et des pourcentages	31 décembre	31 décembre	31 décembre	31 décembre
	2023	2022	2023	2022
Licences et autres ventes de logiciels	351,9	378,7	1 087,6	1 106,2
Souscription et support	1 124,3	1 049,9	4 272,4	4 007,9
Chiffre d'affaires logiciel	1 476,1	1 428,6	5 360,0	5 114,0
Prestations de services	167,3	155,3	591,4	551,2
Chiffre d'affaires total	1 643,4	1 583,9	5 951,4	5 665,3
Coût des ventes de logiciels (1)	(124,9)	(123,3)	(453,9)	(463,8)
Coût des prestations de services	(131,0)	(123,7)	(517,1)	(455,5)
Frais de recherche et de développement	(317,5)	(281,7)	(1 228,3)	(1 087,2)
Frais commerciaux	(429,3)	(424,7)	(1 624,5)	(1 502,6)
Frais généraux et administratifs	(124,8)	(130,7)	(450,6)	(435,2)
Amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels	(94,9)	(102,4)	(378,9)	(401,9)
Autres produits et charges opérationnels, nets	(39,5)	(5,5)	(56,2)	(16,0)
Charges opérationnelles totales	(1 261,8)	(1 192,0)	(4 709,5)	(4 362,4)
Résultat opérationnel	381,6	391,8	1 241,9	1 302,9
Résultat financier	27,8	10,0	59,0	2,8
Résultat avant impôt	409,4	401,9	1 300,9	1 305,6
Charge d'impôt sur le résultat	(79,1)	(73,4)	(250,7)	(375,4)
Résultat net	330,3	328,5	1 050,2	930,2
Intérêts minoritaires	(0,3)	0,1	0,7	1,3
Résultat net part du Groupe	330,0	328,6	1 050,9	931,5
Résultat net de base par action	0,25	0,25	0,80	0,71
Résultat net dilué par action	0,25	0,25	0,79	0,70
Moyenne pondérée du nombre d'actions (en millions)	1 314,1	1 314,1	1 315,1	1 312,3
Moyenne pondérée du nombre d'actions après dilution (en millions)	1 336,6	1 330,7	1 336,8	1 332,7

(1) Hors amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels

	Trois mois clos le 31 décembre2023			Douze mois clos le 31 décembre2023
Information reportée en IFRS	Variation	Variation à tx de change constants	Variation	Variation à tx de change constants
Chiffre d'affaires total	4%	8%	5%	9%
Chiffre d'affaires par activité
Chiffre d'affaires logiciel	3%	8%	5%	8%
Prestations de services	8%	12%	7%	10%
Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produit
Innovation industrielle	8%	11%	7%	10%
Sciences de la vie	(2)%	2%	3%	6%
Innovation pour les PME	(1)%	5%	2%	7%
Chiffre d'affaires logiciel par zone géographique
Amériques	(2)%	3%	4%	7%
Europe	12%	15%	12%	14%
Asie	(2)%	5%	(4)%	3%

DASSAULT SYSTÈMES BILAN CONSOLIDE

(données non auditées ; en millions d'Euros)

		Information reportée en IFRS
En millions d'Euros	31 décembre	31 décembre
	2023	2022
ACTIF
Trésorerie et équivalents de trésorerie	3 568,3	2 769,0
Clients et comptes rattachés, net	1 707,9	1 661,6
Actifs sur contrats	26,8	20,3
Autres actifs courants	477,1	393,5
Total actif courant	5 780,1	4 844,3
Immobilisations corporelles, nettes	882,8	819,9
Goodwill et Immobilisations incorporelles, nettes	7 647,0	8 273,6
Autres actifs non courants	312,5	323,3
Total actif non courant	8 842,3	9 416,8
Total actif	14 622,5	14 261,1
PASSIF
Dettes fournisseurs	230,5	216,3
Passifs sur contrats	1 479,3	1 536,6
Emprunts courants	950,1	258,6
Autres passifs courants	901,0	869,6
Total passif courant	3 561,0	2 881,0
Emprunts non courants	2 040,6	2 737,4
Autres passifs non courants	1 174,8	1 317,8
Total passif non courant	3 215,4	4 055,2
Intérêts minoritaires	11,9	14,2
Capitaux propres, part du Groupe	7 834,1	7 310,7
Total passif	14 622,5	14 261,1

DASSAULT SYSTÈMES TABLEAU DES FLUX DE TRESORERIE CONSOLIDES

(données non auditées ; en millions d'Euros)

			Information reportée en IFRS
En millions d'Euros		Trois mois clos le			Douze mois clos le
	31 décembre	31 décembre		31 décembre	31 décembre
	2023	2022	Variation	2023	2022	Variation
Résultat net part du Groupe	330,0	328,6	1,4	1 050,9	931,5	119,5
Intérêts minoritaires	0,3	(0,1)	0,4	(0,7)	(1,3)	0,6
Résultat net	330,3	328,5	1,8	1 050,2	930,2	120,0
Amortissement des immobilisations corporelles	44,0	44,7	(0,7)	182,4	184,1	(1,7)
Amortissement des immobilisations incorporelles	96,8	105,1	(8,3)	387,1	412,7	(25,6)
Élimination des autres éléments sans incidence sur la trésorerie	(48,8)	(144,4)	95,6	74,7	80,8	(6,1)
Variation du BFR	(128,8)	(89,2)	(39,6)	(129,2)	(82,6)	(46,6)
Flux de trésorerie liés aux opérations d'exploitation	293,4	244,6	48,9	1 565,2	1 525,2	40,0
Acquisitions d'immobilisations corporelles et incorporelles	(42,5)	(26,3)	(16,2)	(145,3)	(132,3)	(13,0)
Acquisitions de filiales consolidées, nettes de la trésorerie acquise	(0,5)	(33,7)	33,3	(16,1)	(46,4)	30,3
Autres	0,1	(4,8)	4,9	(0,3)	(35,2)	35,0
Flux de trésorerie liés aux opérations d'investissement	(42,9)	(64,8)	21,9	(161,6)	(213,9)	52,3
Exercice de stock-options	28,5	12,7	15,7	67,0	62,0	5,0
Dividendes versés	0,0	(0,0)	0,0	(276,2)	(223,5)	(52,7)
Rachat et vente d'actions propres	10,6	(33,2)	43,8	(375,4)	(639,6)	264,2
Augmentation de capital	(0,0)	-	(0,0)	146,1	198,6	(52,5)
Acquisition d'intérêts minoritaires	(0,1)	(1,2)	1,1	(0,9)	(1,8)	0,8
Emission d'emprunts	0,0	2,0	(2,0)	20,3	257,8	(237,4)
Remboursement d'emprunts	0,1	(3,3)	3,4	(28,1)	(1 143,9)	1 115,7
Remboursement des passifs de loyers	(26,3)	(27,5)	1,2	(89,4)	(102,0)	12,6
Flux de trésorerie liés aux opérations de financement	12,7	(50,5)	63,2	(536,7)	(1 592,4)	1 055,7
Incidence des variations de taux de change sur la trésorerie et les équivalents de trésorerie	(63,2)	(147,8)	84,6	(67,5)	70,6	(138,1)
Augmentation (diminution) de la trésorerie et des équivalents de	200,1	(18,5)	218,6	799,3	(210,5)	1 009,8
trésorerie
Trésorerie et équivalents de trésorerie à l'ouverture de l'exercice	3 368,1	2 787,5		2 769,0	2 979,5
Trésorerie et équivalents de trésorerie à la clôture de l'exercice	3 568,3	2 769,0		3 568,3	2 769,0

DASSAULT SYSTÈMES

INFORMATIONS COMPLEMENTAIRES NON-IFRS

RECONCILIATION IFRS – NON-IFRS

(données non auditées ; en millions d'Euros sauf données par action et pourcentages)

Les données complémentaires non-IFRS présentées dans ce communiqué de presse comportent des limites inhérentes à leur nature. Ces données ne sont basées sur aucun ensemble de normes ou de principes comptables et ne doivent pas être considérées comme un substitut aux éléments comptables en normes IFRS. En outre, les données financières complémentaires non-IFRS du Groupe peuvent ne pas être comparables à d'autres données également intitulées « non-IFRS » et utilisées par d'autres sociétés. Un certain nombre de limitations spécifiques relatives à ces mesures non-IFRS et les raisons de présenter une information financière en non-IFRS sont détaillées dans le Document d'Enregistrement Universel pour l'exercice clos le 31 décembre 2022 du Groupe déposé auprès de l'Autorité des Marchés Financiers (AMF) le 17 mars 2023. Pour pallier cette difficulté d'utilisation, les données financières complémentaires non-IFRS ne doivent pas être lues indépendamment, mais toujours associées aux éléments de comptes consolidés préparés selon les normes IFRS.

				Trois mois clos le 31 décembre			Variation
En millions d'Euros, à l'exception des données par action et des pourcentages	2023	Retraitement(1)	2023	2022	Retraitement(1)	2022	IFRS	Non
	IFRS		Non-IFRS	IFRS		Non-IFRS		IFRS(2)
Chiffre d'affaires total	1 643,4	-	1 643,4	1 583,9	-	1 583,9	4%	4%
Chiffre d'affaires par activité
Chiffre d'affaires logiciel	1 476,1	-	1 476,1	1 428,6	-	1 428,6	3%	3%
Licences et autres ventes de logiciels	351,9	-	351,9	378,7	-	378,7	(7)%	(7)%
Souscription et support	1 124,3	-	1 124,3	1 049,9	0,0	1 050,0	7%	7%
Part du chiffre d'affaires logiciel récurrent	76%		76%	73%		73%
Prestations de services	167,3	-	167,3	155,3	-	155,3	8%	8%
Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produit
Innovation industrielle	837,3	-	837,3	778,9	-	778,9	8%	8%
Sciences de la vie	295,1	-	295,1	302,5	-	302,5	(2)%	(2)%
Innovation pour les PME	343,7	-	343,7	347,3	-	347,3	(1)%	(1)%
Chiffre d'affaires logiciel par zone géographique
Amériques	566,7	-	566,7	578,8	-	578,8	(2)%	(2)%
Europe	601,1	-	601,1	535,2	-	535,2	12%	12%
Asie	308,4	-	308,4	314,6	-	314,6	(2)%	(2)%
Charges opérationnelles totales	(1 261,8)	208,2	(1 053,6)	(1 192,0)	160,3	(1 031,8)	6%	2%
Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	(73,2)	73,2	-	(51,5)	51,5	-
Amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels	(94,9)	94,9	-	(102,4)	102,4	-
Avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions	(0,7)	0,7	-	(0,8)	0,8	-
Autres produits et charges opérationnels, nets	(39,5)	39,5	-	(5,5)	5,5	-
Résultat opérationnel	381,6	208,2	589,8	391,8	160,3	552,1	(3)%	7%
Marge opérationnelle	23,2%		35,9%	24,7%		34,9%
Résultat financier	27,8	1,0	28,8	10,0	0,6	10,6	177%	172%
Charge d'impôt sur le résultat	(79,1)	(51,3)	(130,4)	(73,4)	(33,2)	(106,6)	8%	22%
Intérêts minoritaires	(0,3)	(0,7)	(1,0)	0,1	(0,3)	(0,2)	(321)%	336%
Résultat net part du Groupe (en €)	330,0	157,2	487,2	328,6	127,3	455,8	0%	7%
Résultat net dilué par action (en €) (3)	0,25	0,12	0,36	0,25	0,10	0,34	(0)%	6%

1) Dans le tableau de rapprochement ci-dessus, (i) tous les retraitements des données de chiffre d'affaires IFRS correspondent à l'exclusion du traitement comptable des passifs sur contrats (produits constatés d'avance) des sociétés acquises, (ii) tous les retraitements des données de charges opérationnelles IFRS correspondent à l'exclusion de l'amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels, de la charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées, de l'effet du traitement des avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions (tel que détaillé ci-dessous), et des autres produits et charges opérationnels, nets, incluant les charges liées aux acquisitions, les charges d'intégration et de restructuration, les pertes de valeur du goodwill et des actifs incorporels acquis, (iii) tous les retraitements des données du résultat financier correspondent à l'exclusion de certains effets financiers et autres nonrécurrents, nets et, (iv) tous les retraitements des données de résultat net IFRS correspondent à l'impact combiné de ces différents ajustements, plus, en ce qui concerne le résultat net et le résultat net de base par action, l'impact fiscal des retraitements non-IFRS ci-dessus et certains effets fiscaux non-récurrents.

				Trois mois clos le 31 décembre					Variation
En millions d'Euros, à l'exception des pourcentages	2023 IFRS	Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	Avantages reçus des bailleurs pour les sociétés acquises	2023 Non IFRS	2022 IFRS	Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	Avantages reçus des bailleurs pour les sociétés acquises	2022 Non IFRS	IFRS	Non IFRS
Coût des ventes	(255,9)	3,6	0,2	(252,1)	(247,0)	2,4	0,2	(244,3)	4%	3%
Frais de recherche et de développement	(317,5)	28,5	0,3	(288,7)	(281,7)	19,7	0,3	(261,7)	13%	10%
Frais commerciaux	(429,3)	20,9	0,1	(408,3)	(424,7)	14,7	0,1	(409,9)	1%	(0)%
Frais généraux et administratifs	(124,8)	20,2	0,0	(104,5)	(130,7)	14,8	0,1	(115,8)	(5)%	(10)%
Total		73,2	0,7			51,5	0,8

(2) Le pourcentage d'augmentation (diminution) non-IFRS compare les données non-IFRS pour les deux exercices. Dans le cas où les ajustements non-IFRS relatifs à une donnée ne concernent qu'un des deux exercices, l'augmentation (diminution) non-IFRS compare la donnée non-IFRS à la donnée en normes IFRS correspondante.

(3) Sur la base d'une moyenne pondérée de 1 336,6 millions d'actions diluées pour le T4 2023 et 1 330,7 millions d'actions diluées pour le T4 2022.

DASSAULT SYSTÈMES

INFORMATIONS COMPLEMENTAIRES NON-IFRS

RECONCILIATION IFRS – NON-IFRS

(données non auditées ; en millions d'Euros sauf données par action et pourcentages)

Les données complémentaires non-IFRS présentées dans ce communiqué de presse comportent des limites inhérentes à leur nature. Ces données ne sont basées sur aucun ensemble de normes ou de principes comptables et ne doivent pas être considérées comme un substitut aux éléments comptables en normes IFRS. En outre, les données financières complémentaires non-IFRS du Groupe peuvent ne pas être comparables à d'autres données également intitulées « non-IFRS » et utilisées par d'autres sociétés. Un certain nombre de limitations spécifiques relatives à ces mesures non-IFRS et les raisons de présenter une information financière en non-IFRS sont détaillées dans le Document d'Enregistrement Universel pour l'exercice clos le 31 décembre 2022 du Groupe déposé auprès de l'Autorité des Marchés Financiers (AMF) le 17 mars 2023. Pour pallier cette difficulté d'utilisation, les données financières complémentaires non-IFRS ne doivent pas être lues indépendamment, mais toujours associées aux éléments de comptes consolidés préparés selon les normes IFRS.

				Douze mois clos le 31 décembre			Variation
En millions d'Euros, à l'exception des données par action et des pourcentages	2023	Retraitement(1)	2023	2022	Retraitement(1)	2022	IFRS	Non
	IFRS		Non-IFRS	IFRS		Non-IFRS		IFRS(2)
Chiffre d'affaires total	5 951,4		5 951,4	€ 5,665,3	€ 0,2	€ 5,665,5	5%	5%
Chiffre d'affaires par activité
Chiffre d'affaires logiciel	5 360,0		5 360,0	5 114,0	0,2	5 114,3	5%	5%
Licences et autres ventes de logiciels	1 087,6	-	1 087,6	1 106,2	-	1 106,2	(2)%	(2)%
Souscription et support	4 272,4		4 272,4	4 007,9	0,2	4 008,1	7%	7%
Part du chiffre d'affaires logiciel récurrent	80%		80%	78%		78%
Prestations de services	591,4	-	591,4	551,2		551,2	7%	7%
Chiffre d'affaires logiciel par ligne de produit
Innovation industrielle	2 908,0	-	2 908,0	2 719,1	-	2 719,1	7%	7%
Sciences de la vie	1 158,9	-	1 158,9	1 126,2	-	1 126,2	3%	3%
Innovation pour les PME	1 293,2	-	1 293,2	1 268,8	0,2	1 269,0	2%	2%
Chiffre d'affaires logiciel par zone géographique
Amériques	2 141,9		2 141,9	2 061,8	0,1	2 062,0	4%	4%
Europe	2 027,3	-	2 027,3	1 816,3	0,1	1 816,4	12%	12%
Asie	1 190,8	-	1 190,8	1 235,9	-	1 235,9	(4)%	(4)%
Charges opérationnelles totales	(4 709,5)	683,7	(4 025,8)	€ ( 4 362,4)	€ 588,9	€ ( 3 773,5)	8%	7%
Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	(245,8)	245,8	-	(168,0)	168,0	-
Amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels	(378,9)	378,9	-	(401,9)	401,9	-
Avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions	(2,8)	2,8	-	(3,0)	3,0	-
Autres produits et charges opérationnels, nets	(56,2)	56,2	-	(16,0)	16,0	-
Résultat opérationnel	1 241,9	683,7	1 925,6	€ 1 302,9	€ 589,1	€ 1 892,0	(5)%	2%
Marge opérationnelle	20,9%		32,4%	23,0%		33,4%
Résultat financier	59,0	29,3	88,2	2,8	2,8	5,6	N/A	N/A
Charge d'impôt sur le résultat	(250,7)	(164,1)	(414,8)	(375,4)	(10,0)	(385,4)	(33)%	8%
Intérêts minoritaires	0,7	(1,9)	(1,2)	1,3	(1,3)	0,0	(44)%	N/A
Résultat net part du Groupe (en €)	1 050,9	546,9	1 597,9	€ 931,5	€ 580,7	€ 1 512,2	13%	6%
Résultat net dilué par action (en €) (3)	0,79	0,41	1,20	€ 0,70	€ 0,44	€ 1,13	12%	5%

1)Dans le tableau de rapprochement ci-dessus, (i) tous les retraitements des données de chiffre d'affaires IFRS correspondent à l'exclusion du traitement comptable des passifs sur contrats (produits constatés d'avance) des sociétés acquises, (ii) tous les retraitements des données de charges opérationnelles IFRS correspondent à l'exclusion de l'amortissement des actifs incorporels acquis et des réévaluations des actifs corporels, de la charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées, de l'effet du traitement des avantages reçus des bailleurs liés aux acquisitions (tel que détaillé ci-dessous), et des autres produits et charges opérationnels, nets, incluant les charges liées aux acquisitions, les charges d'intégration et de restructuration, les pertes de valeur du goodwill et des actifs incorporels acquis, (iii) tous les retraitements des données du résultat financier correspondent à l'exclusion de certains effets financiers et autres nonrécurrents, nets et, (iv) tous les retraitements des données de résultat net IFRS correspondent à l'impact combiné de ces différents ajustements, plus, en ce qui concerne le résultat net et le résultat net de base par action, l'impact fiscal des retraitements non-IFRS ci-dessus et certains effets fiscaux non-récurrents.

		Douze mois clos le 31 décembre
En millions d'Euros, à l'exception des pourcentages	2023 IFRS	Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	Avantages reçus des bailleurs pour les sociétés acquises	2023 Non IFRS	2022 IFRS	Charge au titre de la rémunération fondée sur des actions et charges sociales associées	Avantages reçus des bailleurs pour les sociétés acquises	2022 Non IFRS	IFRS	Non IFRS
Coût des ventes	(971,0)	15,7	0,8	(954,4)	(919,4)	8,6	0,9	(909,9)	6%	5%
Frais de recherche et de développement	(1 228,3)	94,4	1,3	(1 132,6)	(1 087,2)	62,6	1,3	(1 023,4)	13%	11%
Frais commerciaux	(1 624,5)	73,6	0,5	(1 550,4)	(1 502,6)	48,0	0,5	(1 454,2)	8%	7%
Frais généraux et administratifs	(450,6)	62,2	0,2	(388,3)	(435,2)	48,8	0,4	(386,1)	4%	1%
Total		245,8	2,8			168,0	3,0

2) Le pourcentage d'augmentation (diminution) non-IFRS compare les données non-IFRS pour les deux exercices. Dans le cas où les ajustements non-IFRS relatifs à une donnée ne concernent qu'un des deux exercices, l'augmentation (diminution) non-IFRS compare la donnée non-IFRS à la donnée en normes IFRS correspondante.

(3) Sur la base d'une moyenne pondérée de 1 336,8 millions d'actions diluées pour les 12M 2023 et 1 332,7 millions d'actions diluées pour les 12M 2022.