Imerys

Investor Presentation • Apr 11, 2024

Imerys crée une nouvelle branche d'activité " Solutions pour la Transition Énergétique" pour refléter l'essor croissant des minéraux critiques

Imerys, le leader mondial des spécialités minérales pour l'industrie, annonce aujourd'hui la création d'une nouvelle branche d'activité appelée " Solutions pour la Transition Énergétique".

Alessandro Dazza, Directeur Général a déclaré:

" Le Groupe fournit des minéraux critiques nécessaires pour sécuriser la transition énergétique. Il est temps de reconnaître l'importance et l'essor de la contribution de ces activités,qui représentent un relais clé de la croissance d'Imerys"

La création de cette nouvelle branche d'activité vise à mieux refléter la contribution croissante à la performance financière du Groupe de ces minéraux critiques tels que le quartz de haute pureté, le graphite et le noir de carbone.

Depuis le 1 er Janvier 2024, l'organisation d'Imerys s'articule autour des activités suivantes:

• Les Solutions pour la Transition Énergétique (SET) comprennent Imerys Graphite et Carbone, qui sert principalement le marché de l'énergie mobile, et la participation d'Imerys dans "The Quartz Corp" (TQC), une co-entreprise détenue à 50% qui fournit les marchés des panneaux solaires et des semi-conducteurs avec des solutions de quartz de haute pureté. Il est prévu que cette branche d'activité inclue à terme les contributions des projets Lithium. Ces activités Graphite et Carbone et TQC seront reportées comme des secteurs opérationnels distincts. Elles figuraient sous la rubrique "autres" dans les états financiers 2023 d'Imerys.
• Les Minéraux de Performance, organisés en deux zones géographiques, Europe, Moyen-Orient, Afrique et Asie-Pacifique (PM EMEA & APAC) et les Amériques, servent principalement les marchés du plastique, de la peinture et des revêtements, de la filtration, des sciences de la vie, des céramiques et produits de construction. Ces deux zones géographiques continueront à être reportées comme des secteurs opérationnels;
• Les Solutions pour Réfractaires, Abrasifs et Constructions (RAC) servent les marchés des réfractaires, de la fonderie, des abrasifs et de la chimie de la construction;

Solutions pour la Transition Énergétique (SET)

Les principales données financières de la branche d'activité nouvellement créée "Solutions pour la Transition Énergétique" figurent ci-dessous :

Chiffres 2023 (€ millions)	Graphite & Carbon	TQC (50%)	SEI
Chiffres d'affaires	224		224
EBITDA ajusté	53		53
quote-part de résultat net des co-entreprises		80	80
EBITDA ajusté (1)			133

(1)Définition de l' EBITDA ajusté : l'EBITDA ajusté est calculé à partir du résultat opérationnel courant avant amortissements, dépréciations, pertes de valeur et ajusté de la variation nette des provisions d'exploitation. Il inclut la quote-part du résultat net des co-entreprises.

Cette branche d'activité est composée d'Imerys Graphite et Carbone et de la quote-part d'Imerys dans The Quartz Corporation:

Imerys Graphite et Carbone (IGC) est le leader global de la fourniture d'additifs de conduction pour les batteries Li-ion, les piles à combustible et les polymères, approvisionnant l'ensemble des leaders mondiaux de la fabrication de batteries.

Ses chiffres financiers clés sont résumés ci-dessous:

Chiffres 2023 (€ millions)	Graphite & Carbon
Chiffres d'affaires	224
EBITDA ajusté	53
Marge EBITDA ajusté	23.7%

The Quartz Corp (TQC) produit des solutions de quartz de haute pureté pour la fabrication de creusets, servant les industries des panneaux solaires, des semi-conducteurs et de la fibre optique.

Imerys détient 50% de cette entreprise.

Ses chiffres-clés sont résumés ci-dessous:

2023 figures (€ millions)	TOO (100%
Chiffres d'affaires	331
EBITDA (1)	205
Marge EBITDA	61.9%

(1) Définition de l'EBITDA de TQC: merci de se référer au document d'enregistrement universel de 2023

Le chiffre d'affaires et l'EBITDA de TQC seront communiqués sur une base semestrielle à partir du 1 er semestre clos le 30 juin 2024.

Nouvel indicateur alternatif de performance: l'EBITDA ajusté

Afin de mieux refléter la contribution des co-entreprises aux résultats d'Imerys, la définition de l'EBITDA a évolué d'EBITDA Courant à EBITDA Ajusté. Il est désormais calculé à partir du résultat opérationnel courant avant amortissements et pertes de valeur et ajusté des variations des provisions d'exploitation et des dépréciations. Il comprend la quote-part dans le résultat net des co-entreprises (au lieu des dividendes reçus, dans la définition précédente de "l'EBITDA Courant").

Les chiffres clés d'Imerys en 2023 avec la définition précédente de l'EBITDA Courant et et celle du nouvel indicateur EBITDA ajusté sont disponibles en Annexe.

Imerys publiera ses résultats, pour le 1 er trimestre clos le 31 mars 2024, le 30 avril prochain, après la clôture du marché.

Conférence téléphonique

Imerys présentera demain vendredi 12 Avril à 9 heures CET sa nouvelle branche d'activité dans une réunion en ligne accessible en cliquant sur ce lien

Imerys est le leader mondial des spécialités minérales pour l'industrie avec un chiffre d'affaires de 3,8 milliards d'euros en 2023 et 13 700 salariés répartis dans 54 pays. Le Groupe offre des solutions à haute valeur ajoutée et fonctionnelles pour un grand nombre de secteurs et marchés en forte croissance, comme ceux des solutions pour la transition énergétique et de la construction durable mais aussi celui des solutions naturelles pour les biens de consommation. Imerys s'appuie sur sa maîtrise des applications, ses connaissances technologiques et son expertise dans les sciences des matériaux pour proposer des solutions apportant des propriétés essentielles aux produits de ses clients et à leurs performances. Dans le cadre de son engagement à se développer de manière responsable, Imerys propose des produits et procédés respectueux de l'environnement en plus d'accompagner ses clients dans leurs efforts de décarbonation.

Imerys est coté sur Euronext Paris (France) sous le code NK.PA.

Press contacts:

Claire Garnier : +33 (0)6 25 50 94 92 Hugues Schmitt (Primatice) : + 33(0) 6 71 99 74 58

Analyst/Investor Relations:

Cyrille Arhanchiague : +33 (0)1 49 55 64 84 finance@imerys.com

ANNEXE

Les résultats financiers d'Imerys selon la nouvelle définition de l'EBITDA ajusté

Chiffres 2023 (€ millions) PM Americas		PM EMEA & APAC	Others PM	PM	RAC	IGC I		TQC Others	Groupe
Chiffres d'affaires	1034	1423	-116	2341	1233	224		-5	3794
EBITDA ajusté (1)	167	206		377	141	53	80	16	668
dont la quote-part de résultat : net des co-entreprises							80		89
Marge EBITDA ajusté									17.6%

(1) Définition de l' EBITDA Ajusté : l'Ebitda ajusté est calculé à partir du résultat opérationnel courant avant amortissements, dépréciations, pertes de valeur et ajusté de la variation nette des provisions d'exploitation. Il inclut la quote-part du résultat net des co-entreprises (au lieu des dividendes reçus, dans la précédente définition de l'EBITDA courant). Le résultat net des co-entreprises contribue à hauteur de 2.4% % à la marge d'EBITDA ajusté.

Les résultats financiers d'Imerys publiés dans le Document d'Enregistrement Universel selon l'ancienne définition de l'EBITDA courant

Chiffres 2023 (€ millions) PM Americas /		PM EMEA & APAC	Others PM	PM	RAC	Others	Group
Chiffres d'affaires	1034	1423	-116	2341	1233	221	3794
EBITDA courant (1)	167	202		374	141	118	633
dont les dividendes versés par les co-entreprises		C				49	55
Marge d'EBITDA courant							16.7%

(1) Définition de l' EBITDA courant : l'Ebitda courant est calculé à partir du résultat opérationnel courant avant amortissements,

dépréciations, pertes de valeur et ajusté de la variation nette des provisions d'exploitation. Il inclut les dividendes reçus des co-entreprises. Les dividendes reçus des co-entreprises contribuent à hauteur de 1.4% % à la marge d'EBITDA courant.