Interim / Quarterly Report • Nov 10, 2025
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
1 OCAK-30 EYLÜL 2025 ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR
| İÇİNDEKİLER | |
|---|---|
| ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU | |
| ÖZET KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU | |
| ÖZET KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU | |
| ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU | |
| ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR | |
| NOT 1 | GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU |
| NOT 2 | FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR |
| NOT 3 | İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI |
| NOT 4 | TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR |
| NOT 5 | STOKLAR |
| NOT 6 | MADDİ DURAN VARLIKLAR |
| NOT 7 | KULLANIM HAKKI VARLIKLARI |
| NOT 8 | MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR |
| NOT 9 | KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR |
| NOT 10 | TAAHHÜTLER |
| NOT 11 | SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ |
| NOT 12 | HASILAT |
| NOT 13 | ESAS FAALİYETLERİNDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER |
| NOT 14 | YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER |
| NOT 15 | FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ |
| NOT 16 | GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL) |
| NOT 17 | PAY BAŞINA KAZANÇ / (KAYIP) |
| NOT 18 | FİNANSAL ARAÇLAR |
| NOT 19 | FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ |
| NOT 20 | NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ |
| NOT 21 | RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR |
| VARLIKLAR | Dipnot Referansları |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 30 Eylül 2025 |
Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|
| Dönen Varlıklar | 5.685.607.456 | 5.382.187.495 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 20 | 266.681.068 | 523.038.394 |
| Finansal Yatırımlar | 18 | 266.937.070 | 399.707.496 |
| Ticari Alacaklar | 2.834.766.746 | 2.153.694.367 | |
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 3,4 | 122.946.090 | 193.048.267 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 4 | 2.711.820.656 | 1.960.646.100 |
| Diğer Alacaklar | 691.657.099 | 781.838.113 | |
| -İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | 3 | 679.453.811 | 773.235.697 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 12.203.288 | 8.602.416 | |
| Stoklar | 5 | 1.260.015.602 | 1.208.865.884 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 144.294.188 | 166.526.719 | |
| Diğer Dönen Varlıklar | 221.255.683 | 148.516.522 | |
| Duran Varlıklar | 4.847.447.801 | 3.678.724.390 | |
| Maddi Duran Varlıklar | 6 | 4.539.189.673 | 3.412.558.939 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 7 | 105.037.678 | 85.983.721 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 192.917.371 | 179.990.041 | |
| Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 8 | 192.917.371 | 179.990.041 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10.303.079 | 191.689 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 10.533.055.257 | 9.060.911.885 |
| KAYNAKLAR | Dipnot Referansları |
Sınırlı De ne timde n Geçme miş Cari Döne m 30 Eylül 2025 |
Bağımsız Denetimden Geçmiş Geçmiş Dönem 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 3.762.511.660 | 3.930.433.229 | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 18 | 288.733.579 | 1.083.357.549 |
| -Banka Kredileri | 10 | 255.504.891 | 1.060.839.485 |
| -Kiralama işlemlerinden borçlar | 33.228.688 | 22.518.064 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 18 | 1.486.459.213 | 958.805.235 |
| Ticari Borçlar | 10 | 1.702.307.100 | 1.567.445.534 |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 3,4 | 13.519.668 | 9.851.015 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 4 | 1.688.787.432 | 1.557.594.519 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | , | 66.239.388 | 57.755.291 |
| Ertelenmiş Gelirler | - | 117.338.122 | |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 16 | 3.753.528 | 8.644.222 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 10 | 185.237.307 | 99.098.469 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin | 103.237.307 | 77.076. |
|
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 45.324.546 | 9.446.477 | |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 9 | 139.912.761 | 89.651.992 |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 29.781.545 | 37.988.807 | |
| Diget Risa vacen i akamadakei | 27.701.343 | 37.700.007 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 2.484.583.870 | 1.653.415.351 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 18 | 1.908.314.525 | 1.216.942.532 |
| -Banka Kredileri | 1.885.048.407 | 1.184.287.468 | |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 23.266.118 | 32.655.064 | |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 78.610.180 | 56.777.013 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin | |||
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 78.610.180 | 56.777.013 | |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 16 | 497.659.165 | 379.695.806 |
| ÖZKAYNAKLAR | 4.285.959.727 | 3.477.063.305 | |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 4.285.959.727 | 3.477.063.305 | |
| Ödenmiş Sermaye | 11 | 79.200.000 | 79.200.000 |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 11 | 980.882 | 980.882 |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 11 | 19.707.131 | 19.707.131 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak | |||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler | 2.792.924.703 | 1.763.124.017 | |
| Yabancı Para Çevrim Farkları | 2.792.924.703 | 1.763.124.017 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | |||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Giderler | 1.338.676.863 | 1.373.363.807 | |
| Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme | |||
| ve Ölçüm Kazançları | 1.409.214.966 | 1.409.214.966 | |
| Tanımlanmış Fayda Planları | |||
| Yeniden Ölçüm Kayıpları | (70.538.103) | (35.851.159) | |
| Geçmiş Yıllar Karları | 240.687.468 | 500.675.665 | |
| Net Dönem Zararı | (186.217.320) | (259.988.197) | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 10.533.055.257 | 9.060.911.885 |
| Dipnot | Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 1 Ocak - |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Geçmiş Dönem 1 Ocak - |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Geçmiş Dönem 1 Temmuz - |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Geçmiş Dönem 1 Temmuz - |
|
|---|---|---|---|---|---|
| Referansları | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| Hasılat | 12 | 5.586.761.738 | 4.287.477.537 | 1.749.767.756 | 1.340.392.430 |
| Satışların Maliyeti (-) | (4.813.162.669) | (3.746.611.768) | (1.542.180.833) | (1.177.257.046) | |
| BRÜT KAR | 773.599.069 | 540.865.769 | 207.586.923 | 163.135.384 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (249.559.681) | (223.208.849) | (74.770.468) | (69.988.305) | |
| Pazarlama Giderleri (-) | (364.137.042) | (331.841.822) | (121.199.751) | (112.291.905) | |
| Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-) | (42.944.805) | (28.131.696) | (15.754.040) | (10.279.348) | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 13 | 140.002.120 | 98.402.602 | 33.145.640 | 38.049.313 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 13 | (92.047.826) | (27.051.906) | (26.697.723) | (3.176.014) |
| ESAS FAALİYET KARI | 164.911.835 | 29.034.098 | 2.310.581 | 5.449.125 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 14 | 244.255.225 | 287.827.549 | 29.886.906 | 98.846.088 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 14 | (282.951.682) | (1.908.293) | (70.195.920) | (214.708) |
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KARI | 126.215.378 | 314.953.354 | (37.998.433) | 104.080.505 | |
| Finansman Gelirleri | 15 | 130.927.057 | 142.921.151 | 26.796.147 | 67.503.084 |
| Finansman Giderleri | 15 | (427.064.311) | (541.441.291) | (139.722.321) | (214.347.316) |
| VERGİ ÖNCESİ (ZARAR) | (169.921.876) | (83.566.786) | (150.924.607) | (42.763.727) | |
| Vergi (Gideri) | (16.295.444) | (47.963.180) | 18.948.596 | (18.266.044) | |
| - Dönem Vergi Gideri | 16 | (7.233.921) | (7.809.870) | (1.787.269) | (141.296) |
| - Ertelenmiş Vergi (Gideri) / Geliri | 16 | (9.061.523) | (40.153.310) | 20.735.865 | (18.124.748) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI | (186.217.320) | (131.529.966) | (131.976.011) | (61.029.771) | |
| DURDURULAN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI | - | (21.804.555) | - | (21.804.555) | |
| DÖNEM (ZARARI) | (186.217.320) | (153.334.521) | (131.976.011) | (82.834.326) | |
| Dönem Karının Dağılımı | |||||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | (656.998) | - | (873.833) | |
| Ana Ortaklık Payları | (186.217.320) | (152.677.523) | (131.976.011) | (81.960.493) | |
| (186.217.320) | (153.334.521) | (131.976.011) | (82.834.326) | ||
| Pay Başına (Kayıp) | 17 | (2,3512) | (1,9277) | (1,6664) | (1,0349) |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR | 995.113.742 | 488.483.247 | 155.825.374 | 242.331.588 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar |
(34.686.944) | (8.124.066) | (11.724.328) | (5.848.581) | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları |
(46.249.287) | (10.832.069) | (15.632.493) | (7.798.080) | |
| Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Ertelenmiş Vergi Gideri Kapsamlı (Gider) / Gelirlere İlişkin Vergiler |
11.562.343 | 2.708.003 | 3.908.165 | 1.949.499 | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları, | |||||
| Vergi Etkisi | 11.562.343 | 2.708.003 | 3.908.165 | 1.949.499 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar | 1.029.800.686 | 496.607.313 | 167.549.702 | 248.180.169 | |
| Yabancı Para Çevrim Farkları | 1.029.800.686 | 496.607.313 | 167.549.702 | 248.180.169 | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | 808.896.422 | 335.148.726 | 23.849.363 | 159.497.262 | |
| Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı | |||||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | (656.998) | - | (873.833) | |
| Ana Ortaklık Payları | 808.896.422 | 335.805.724 | 23.849.363 | 160.371.095 |
| Kar veya Zararda | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Yeniden | |||||||||||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | Sınıflandırılacak | ||||||||||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelir veya Giderler | Birikmiş Diğer | Birikmiş Karlar | |||||||||
| Maddi Duran | Kardan | ||||||||||
| Sermaye | Varlık Yeniden | Tanımlanmış Fayda | Ayrılan | Kontrol Gücü | |||||||
| Ödenmiş | Düzeltme | Değerleme ve | Planları Yeniden Ölçüm | Yabancı Para Çevrim | Kısıtlanmış | Geçmiş Yıllar | Net Dönem | Ana Ortaklığa | Olmayan | ||
| Sermaye | Farkları | Ölçüm Kazançları | Kayıpları | Farkları | Yedekler | Karları | Zararı | Ait Özkaynaklar | Paylar | Özkaynaklar | |
| 1 Ocak 2025 itibarıyla bakiye | 79.200.000 | 980.882 | 1.409.214.966 | (35.851.159) | 1.763.124.017 | 19.707.131 | 500.675.665 | (259.988.197) | 3.477.063.305 | - | 3.477.063.305 |
| Dönem Karı Transferleri | - | - | - | - | - | - | (259.988.197) | 259.988.197 | - | - | - |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | (34.686.944) | 1.029.800.686 | - | - | (186.217.320) | 808.896.422 | - | 808.896.422 |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla bakiye | 79.200.000 | 980.882 | 1.409.214.966 | (70.538.103) | 2.792.924.703 | 19.707.131 | 240.687.468 | (186.217.320) | 4.285.959.727 | - | 4.285.959.727 |
| Kar veya Zararda | |||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | Yeniden Sınıflandırılacak |
||||||||||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelir veya Giderler | Birikmiş Diğer | Birikmiş Karlar | |||||||||
| Maddi Duran | Kardan | ||||||||||
| Sermaye | Varlık Yeniden | Tanımlanmış Fayda | Ayrılan | Kontrol Gücü | |||||||
| Ödenmiş | Düzeltme | Değerleme ve | Planları Yeniden Ölçüm | Yabancı Para Çevrim | Kısıtlanmış | Geçmiş Yıllar | Net Dönem | Ana Ortaklığa | Olmayan | ||
| Sermaye | Farkları | Ölçüm Kazançları | Kayıpları | Farkları | Yedekler | Karları | Zararı | Ait Özkaynaklar | Paylar | Özkaynaklar | |
| 1 Ocak 2024 itibarıyla bakiye | 79.200.000 | 980.882 | 1.003.948.283 | (29.610.278) | 1.366.609.305 | 19.707.131 | 375.543.460 | 125.132.205 | 2.941.510.988 | 656.998 | 2.942.167.986 |
| Dönem Karı Transferleri | - | - | - | - | - | - | 125.132.205 | (125.132.205) | - | - | - |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | (8.124.066) | 496.607.313 | - | - | (152.677.523) | 335.805.724 | (656.998) | 335.148.726 |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla bakiye | 79.200.000 | 980.882 | 1.003.948.283 | (37.734.344) | 1.863.216.618 | 19.707.131 | 500.675.665 | (152.677.523) | 3.277.316.712 | - | 3.277.316.712 |
| Dipnot Referansları |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Geçmiş Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|
| A. İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışları | Telef migraff | 2023 | 2021 |
| Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı/Zararı | (186.217.320) | (153.334.521) | |
| Dönem Net Karı Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler | (====================================== | () | |
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 6,7,8 | 199.161.671 | 135.136.043 |
| Değer Düşüklüğü / (İptali) ile İlgili Düzeltmeler | 0,7,0 | 1,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,,, | 15511501015 |
| Stok Değer Düşüklüğü / (İptali) ile İlgili Düzeltmeler | 5 | 25.033.277 | 291.333 |
| Alacaklarda Değer Düşüklüğü ile İlgili Düzeltmeler | 4 | 1.428.418 | 1.046.758 |
| Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | 7 | 1.420.410 | 1.040.730 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara | |||
| İlişkin Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | 49.907.863 | 47.217.332 | |
| Dava Karşılıkları/İptali ile İlgili Düzeltmeler | 9 | 27.075.668 | 4.671.444 |
| Garanti Karşılıkları ile İlgili Düzeltmeler | 9 | 15.459.899 | 18.192.757 |
| Diğer Karşılıkları ile İlgili Düzeltmeler | , | 23.265.353 | 19.783.239 |
| Faiz Gelirleri ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler | 23.203.333 | 19.703.239 | |
| Faiz Gelirleri ile İlgili Düzeltmeler | (85.402.094) | (246.926.569) | |
| Faiz Getrieri ile İlgili Düzetimeter Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler |
222.921.058 | 143.732.721 | |
| Vadeli Alımlardan Kaynaklanan Ertelenmiş Finansman Gideri | 4 | 2.847.310 | (1.522.805) |
| Vadeli Satışlardan Kaynaklanan Kazanılmamış Finansman Geliri | 4 | 14.158.773 | 10.503.894 |
| Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları ile İlgili Düzeltmeler | 7 | 942.360.543 | 450.953.681 |
| Finansal Varlıkların Gerçeğe Uygun Değer Kazançları / | 942.300.343 | 430.933.001 | |
| (Kayıpları) ile İlgili Düzeltmeler | 14 | 124.140.098 | (38.771.011) |
| 14 16 |
47.963.180 | ||
| Vergi Gideri / (Geliri) ile İlgili Düzeltmeler | 10 | 7.651.222 | 47.903.180 |
| Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından | |||
| Kaynaklanan Kazançlar ile İlgili Düzeltmeler | |||
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından | 14 | (0.41.105) | ((21.451) |
| Kaynaklanan Kazançlar ile İlgili Düzeltmeler | 14 | (841.105) | (631.451) |
| 1.569.167.954 | 591.640.546 | ||
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | |||
| Stoklardaki Artış ile İlgili Düzeltmeler | (76.182.995) | (475.374.710) | |
| Ticari Alacaklardaki (Artış) / Azalış ile İlgili Düzeltmeler | (699.925.895) | 209.572.387 | |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki (Artış) / Azalış ile | |||
| İlgili Düzeltmeler | 27.491.865 | (140.901.791) | |
| Ticari Borçlardaki Artış ile İlgili Düzeltmeler | 132.014.256 | 102.136.219 | |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış ile İlgili Düzeltmeler | 12.121.141 | 113.637.414 | |
| Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış | (117.338.122) | (33.182.233) | |
| Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki (Azalış) / Artış ile İlgili Düzeltmeler | (6.957.086) | (14.664.781) | |
| (728.776.836) | (238.777.495) | ||
| Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları | |||
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar | |||
| Kapsamında Yapılan Ödemeler | (39.308.301) | (19.723.651) | |
| Diğer Karşılıklara İlişkin Ödemeler | (20.766.425) | (18.783.658) | |
| Vergi (ödemeleri) / İadeleri | - | (9.564.307) | |
| 594.099.072 | 151.456.914 |
| Dipnot Referansları |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Cari Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2025 |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş Geçmiş Dönem 1 Ocak - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|
| B. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan | |||
| Nakit Akışları | |||
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri |
6,8 | 1.307.845 | 1.289.085 |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Cıkısları |
|||
| Çıkışıatı Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları |
6 | (120.287.705) | (141.990.885) |
| Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 8 | (2.359.329) | (12.025.957) |
| Başka İşletmelerin veya Fonların Paylarının veya Borçlanma | ( , | ( , | |
| Araçlarının Edinimi İçin Yapılan Nakit Çıkışları, net | 8.630.328 | (52.272.164) | |
| Alınan Faiz | 85.402.094 | 246.926.569 | |
| (27.306.767) | 41.926.648 | ||
| C. Finansman Faaliyetlerinden Nakit Akışları | |||
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri | 2.707.050.014 | 4.154.404.544 | |
| Kredilerden Nakit Girişleri | 18 | 2.787.950.014 | 4.156.696.566 |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | 1.0 | (2.220.654.127) | (4.152.92(.745) |
| Kredi Geri Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | 18 | (3.329.654.127) | (4.152.826.745) |
| Kira Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine İlişkin nakit çıkışları | 18 | (26.702.933) | (17.938.810) |
| Ödenen faiz | (258.999.362) | (170.746.017) | |
| (827.406.408) | (184.815.006) | ||
| Yabancı Para Çevirim Farklarının Etkisinden Önce Nakit | |||
| ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış / (Azalış) (A+B+C) | (260.614.103) | 8.568.556 | |
| D. Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri Üzerindeki Etkisi |
4.328.875 | 5.306.303 | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / (AZALIŞ) (A+B+C+D) | (256.285.228) | 13.874.859 | |
| E. Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri | 522.956.252 | 206.701.679 | |
| Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri (A+B+C+D+E) | 20 | 266.671.024 | 220.576.538 |
| , | - |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Klimasan Klima Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ("Şirket") ve bağlı ortaklıkları (hep birlikte "Grup" olarak anılacaktır), endüstriyel tip soğutucu ve dondurucu üretimi ve bu ürünlerin iç ve dış piyasalara satışı ile iştigal etmektedir. Üretimini gerçekleştirdiği başlıca ürünler, meşrubat ve bira soğutucuları, su soğutucuları, dondurma ve dondurulmuş gıda muhafazalarıdır. Şirket, 7 Ocak 1969 tarihinde İzmir'de kurulmuş olup şu anki merkezi Manisa'dır.
Şirket'in ticari sicile kayıtlı merkez adresi Manisa OSB 1'inci Kısım Keçiliköy OSB Mahallesi Cumhuriyet Caddesi No: 1 45030 Yunusemre, Manisa'dır.
Şirket'in ana ortağı ile esas kontrolü elinde tutan taraf Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş.'dir. Şirket'in nihai ana ortağı ise Metalfrio Solutions S.A.'dır. Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu'na ("SPK") kayıtlı olup, hisseleri 1997 yılından itibaren Borsa İstanbul Anonim Şirketi'nde ("Borsa İstanbul") işlem görmektedir. Şirket'in 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla Borsa İstanbul'a kayıtlı %39 oranında hissesi mevcuttur.
Grup bünyesinde 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla istihdam edilen dokuz aylık ortalama personel sayısı 1.223'dir (2024 dokuz aylık ortalama personel sayısı: 1.516).
Şirket, 1 Nisan 2016 tarihinde Polonya'da Klimasan ürünlerinin satış ve pazarlamasını gerçekleştiren 'Metalfrio Solutions Poland Spolka z ograniczona odpowiedzialnoscia' ("Metalfrio Solutions Poland SP. Z.o.o.") adlı şirketin hisselerinin tamamını Şirket'e katacağı organizasyonel faydalar dikkate alınarak, Şirket ana hissedarı Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş.'den 176.807 Avro (567.374 TL) karşılığında satın almıştır.
Şirket, 20 Ekim 2017 tarihli yönetim kurulu kararı ile ticari merkezleri Kaliningrad, Rusya Federasyonu'nda yer alan alan OOO Metalfrio Solutions unvanlı şirket ile OOO Estate'in unvanlı şirketlerin hisselerinin tamamını sırasıyla 1.600.666 Avro (7.498.000 TL) ve 4.105.053 Avro (19.229.300 TL) karşılığında, merkezi Viborg Danimarka'da yer alan Metalfrio Solutions A/S'den satın alınmasına karar vermiştir. Bahsi geçen şirketlerin satın alma işlemleri 7 Şubat 2018 tarihinde tamamlanmıştır. OOO Metalfrio Solutions şirketinin sermayesi Rusya'nın içinde bulunduğu ekonomik konjonktür sebebiyle ticari faaliyetlerine ilişkin giderlerinin karşılanabilmesi amacıyla, Şirket'imizin mali kaynaklarından karşılanmak üzere 5.000.000 EUR tutarında artırıldığı 28 Mayıs 2025 tarihli özel durum açıklaması ile kamuoyuna duyurulmuştur.
Şirket, Haziran 2021'de yapmış bulunduğu 9.000.000 ABD Doları yatırım ile Amerika Birleşik Devletleri'nde %99,99 sahipliğinin bulunduğu Klimasan North America LLC unvanlı şirketi kurmuştur. Şirket'in bağlı ortağı Klimasan North America LLC'ye yapılan nakit yatırımın tamamı geri alınmıştır. Söz konusu tutar, finansal açıdan daha avantajlı olduğu değerlendirilen grup içi kredi yoluyla Klimasan'a geri aktarılmıştır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Özbekistan'da mukim Klimasan Coolers Manufacturing LLC 10.000 EURO sermaye ile 19.11.2024 tarihinde kurulmuştur. Klimasan markalı soğutucuların tüm Orta Asya ve civar ülkeler genelinde pazarlanması ve dağıtımı amacıyla kurulmuştur. Klimasan Coolers Manufacturing şirketinin mevcut sermayesinin, tamamı Şirketimizin mali kaynaklarından karşılanmak üzere 500.000 EUR tutarında artırılmasına karar verildiği 05.08.2025 tarihli KAP duyurusu ile kamuoyunun bilgisine sunulmuştur. Şirket'in 30.09.2025 itibariyle mevcut sermayesi 354.666,94 EUR'dur.
Bu rapor tarihi itibarıyla Grup yönetimi tarafından kar dağıtımına ilişkin olarak herhangi bir karar alınmamıştır. Temettü, hissedarlar tarafından yıllık genel kurul toplantısında onaya tabidir. 30 Mayıs 2025 tarihli özel durum açıklaması ile Şirket Yönetim Kurulu; Şirket finansal yapısının korunmasına yönelik olarak, 2024 hesap dönemine ilişkin pay sahiplerine herhangi bir kâr dağıtımı yapılmaması hususunu Olağan Genel Kurulda onaylamıştır.
Finansal tablolar, Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve 10 Kasım 2025 tarihinde yayınlanması için yetki verilmiştir. Genel Kurul'un konsolide finansal tabloları değiştirme yetkisi bulunmaktadır.
İlişikteki konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan II-14.1 sayılı "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartlarına ("TFRS"ler) uygun olarak hazırlanmıştır. TFRS'ler; KGK tarafından Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS"), Türkiye Finansal Raporlama Standartları, TMS Yorumları ve TFRS Yorumları adlarıyla yayımlanan Standart ve Yorumları içermektedir.
Finansal tablolar, finansal araçların, arazi ve arsalar, binalar ve yer altı ve yer üstü düzenlerinin yeniden değerlenmesi haricinde tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Tarihi maliyetin belirlenmesinde, genellikle varlıklar için ödenen tutarın gerçeğe uygun değeri esas alınmaktadır. Sermaye Piyasası Kurulunca kabul edilen ve KGK tarafından yayımlanan TMS/TFRS'ler ile birlikte, KGK tarafından 4 Ekim 2022 tarihinde yayımlanan TMS Taksonomisi Hakkında Duyuru ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak Sermaye Piyasası Kurulu'nun finansal tablo ve dipnot formatları esas alınmıştır.
Grup yasal defterlerini ve kanuni finansal tablolarını Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatınca belirlenen muhasebe ilkelerine ve Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tek Düzen Hesap Planı şartlarına uygun olarak tutmakta ve hazırlamaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıklar muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını faaliyette bulundukları ülkelerin para birimleri cinsinden ve o ülkelerin mevzuatına uygun olarak hazırlamaktadırlar.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Türkiye Finansal Raporlama Standartlarına ("TFRS'lere) Uygunluk Beyanı (devamı)
Yabancı para çevrimi
Grup'un her bir şirketinin finansal tablo kalemleri, söz konusu şirketin içinde bulunduğu ve operasyonlarını sürdürdüğü ana ekonomide geçerli olan para birimi cinsinden ölçülmüştür ("fonksiyonel para birimi"). Grup'un işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerinde Avro para biriminin ağırlıklı olarak kullanılması, satış fiyatlarının çoğunlukla Avro para birimi cinsinden belirlenmesi, borçlanma cinsi ve ilgili finansal giderlerinin çoğunluğunun Avro para biriminde gerçekleşmesi nedenleriyle fonksiyonel para biriminde değişikliğe gidilmiş olup Avro bazlı raporlamaya geçiş için koşullar 1 Ocak 2022 tarihinden itibaren tamamlanmıştır. 1 Ocak 2022 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere Avro bazlı raporlama yapılmasına, fonksiyonel para birimi değişikliğinin, önceki dönemlere ilişkin finansal tablolar üzerinde herhangi bir etkisi bulunmayacağına karar verilmiştir. Söz konusu etkenler ve TMS 21 "Döviz kurlarındaki değişimin etkileri" ("TMS 21") standardında yer alan değerlendirme kriterleri göz önüne alarak Grup'un fonksiyonel para birimi Avro olarak belirlenmiş olup konsolide finansal tablolar Grup'un sunum para birimi olan Türk Lirası ("TL") cinsinden sunulmuştur.
Yabancı para cinsinden yapılan işlemler, işlemin yapıldığı günkü döviz kurlarından fonksiyonel para birimine çevrilmiştir. Bu işlemlerin gerçekleşmesinden ve yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve yükümlülüklerin dönem sonu döviz kurlarından çevrilmesinden kaynaklanan kur farkı gelir ve giderleri nakit akım ve net yatırımın koruması olarak değerlendirilip özkaynaklar altında takip edilenler dışında konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir. Tüm kur farkı kar ve zararları konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunda finansal gelir ve giderler ile esas faaliyetlerden diğer gelirler ve giderler içerisinde sunulmuştur.
KGK; 23 Kasım 2023 tarihinde TMS 29 kapsamı ve uygulamasına yönelik bir açıklama yapmıştır. Türkiye Finansal Raporlama Standartları uygulayan işletmelerin 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarının TMS 29'da yer alan ilgili muhasebe ilkelerine uygun olarak enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulması gerektiğini belirtmiştir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Türkiye Finansal Raporlama Standartlarına ("TFRS'lere) Uygunluk Beyanı (devamı)
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartları'nı uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
TMS 29, konsolide finansal tablolar da dahil olmak üzere, fonksiyonel para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan her işletmenin finansal tablolarına uygulanır. Bir ekonomide yüksek enflasyonun mevcut olması durumunda TMS 29 uyarınca, geçerli para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan bir işletmenin finansal tablolarının raporlama dönemi sonu itibarıyla geçerli olan ölçüm birimi cinsinden ifade edilmesini gerektirmektedir.
Raporlama tarihi itibarıyla, Tüketici Fiyat Endeksi ("TÜFE") rakamına göre son üç yılın genel satın alma gücündeki kümülatif değişim %100'ün üzerinde olduğu için, Türkiye'de faaliyet gösteren işletmelerin 31 Aralık 2023 tarihinde veya bu tarihten sonra sona eren raporlama dönemlerinde TMS 29 "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" standardını uygulamaları gerekmektedir.
Şirket'in fonksiyonel para biriminin Avro olması sebebiyle TMS 29 kapsamında herhangi bir düzeltme yapılmasına gerek bulunmamaktadır.
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup'un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in bağlı ortaklıklarının detayı aşağıdaki gibidir:
hakkı oranı (%) 30 Evlül 31 Aralık Gecerli para birimi 2025 Bağlı ortaklıklar Kuruluş ve faaliyet yeri 2024 Metalfrio Solutions Poland SP. Z.o.o. Polonya 100% 100% Avro OOO Metalfrio Solutions Rusya Federasyonu Ruble 100% 100% OOO Estate Rusya Federasyonu Ruble 100% 100% Klimasan North America, LLC ABD Amerikan Doları 99,99% 99,99% Klimasan Coolers Manufacturing Özbekistan Özbekistan Somu 100% 100%
Grup'un sermayedeki pay oranı ve oy kullanma
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Konsolidasyona İlişkin Esaslar (devamı)
Konsolide finansal tablolar, Şirket ve Şirket'in bağlı ortaklıkları tarafından kontrol edilen işletmelerin finansal tablolarını kapsar. Kontrol, Şirket'in aşağıdaki şartları sağlaması ile sağlanır:
Yukarıda listelenen kriterlerin en az birinde herhangi bir değişiklik oluşmasına neden olabilecek bir durumun ya da olayın ortaya çıkması halinde Şirket yatırımının üzerinde kontrol gücünün olup olmadığını yeniden değerlendirir.
Grup'un yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde çoğunluk oy hakkına sahip olmadığı durumlarda, ilgili yatırımın faaliyetlerini tek başına yönlendirebilecek/yönetebilecek şekilde yeterli oy hakkının olması halinde, yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde kontrol gücü vardır. Grup, aşağıdaki unsurlar da dahil olmak üzere, ilgili yatırımdaki oy çoğunluğunun kontrol gücü sağlamak için yeterli olup olmadığının değerlendirmesinde konuyla ilgili tüm olayları ve şartları göz önünde bulundurur.
Bir bağlı ortaklıklarının konsolidasyon kapsamına alınması Şirket'in bağlı ortaklık üzerinde kontrole sahip olmasıyla başlar ve kontrolünü kaybetmesiyle sona erer. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların gelir ve giderleri, satın alım tarihinden elden çıkarma tarihine kadar konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir.
Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelirin her bir kalemi ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aittir. Kontrol gücü olmayan paylar ters bakiye ile sonuçlansa dahi, bağlı ortaklıkların toplam kapsamlı geliri ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.
Gerekli olması halinde, Grup'un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır.
Tüm grup içi varlıklar ve yükümlülükler, özkaynaklar, gelir ve giderler ve Grup şirketleri arasındaki işlemlere ilişkin nakit akışları konsolidasyonda elimine edilir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup'un bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol kaybına neden olmayan değişiklikler özkaynak işlemleri olarak muhasebeleştirilir. Grup'un payı ile kontrol gücü olmayan payların defter değerleri, bağlı ortaklık paylarındaki değişiklikleri yansıtmak amacıyla düzeltilir. Kontrol gücü olmayan payların düzeltildiği tutar ile alınan veya ödenen bedelin gerçeğe uygun değeri arasındaki fark, doğrudan özkaynaklarda Grup'un payı olarak muhasebeleştirilir.
Grup'un bir bağlı ortaklığındaki kontrolü kaybetmesi durumunda, satış sonrasındaki kar veya zarar, i) alınan satış bedeli ile kalan payın gerçeğe uygun değerlerinin toplamı ile ii) bağlı ortaklığın varlık (şerefiye dahil) ve yükümlülüklerinin ve kontrol gücü olmayan payların önceki defter değerleri arasındaki fark olarak hesaplanır. Diğer kapsamlı gelir içinde bağlı ortaklık ile ilgili önceden muhasebeleştirilen ve özkaynakta toplanan tutarlar, Şirket'in ilgili varlıkları satmış olduğu varsayımı üzerine kullanılacak muhasebe yöntemine göre kayda alınır (örneğin; konuyla ilgili TFRS'ler uyarınca, kar/zarara aktarılması ya da doğrudan geçmiş yıl karlarına transfer). Bağlı ortaklığın satışı sonrası kalan yatırımın kontrolünün kaybedildiği tarihteki gerçeğe uygun değeri, TFRS 9 Finansal Araçlar standardı kapsamında belirlenen başlangıç muhasebeleştirmesinde gerçeğe uygun değer olarak ya da uygulanabilir olduğu durumlarda, bir iştirak ya da müşterek olarak kontrol edilen bir işletmedeki yatırımın başlangıç muhasebeleştirmesindeki maliyet bedeli olarak kabul edilir.
Ortak kontrol altında gerçekleşen işletme birleşmeleri TFRS 3 "İşletme Birleşmeleri" ("TFRS 3") standardının kapsamı dışındadır. KGK'nın 17 Ekim 2018 tarihinde Resmi Gazete'de yayımlanan kurul kararına uygun olarak işletme birleşmesine konu olan varlık ve yükümlülükler kayıtlı değerleri ile konsolide finansal tablolara alınır. Kar veya zarar tabloları karşılaştırmalı finansal tabloların sunulduğu ilk dönemden itibaren konsolide edilir ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Bu işlemler sonucunda oluşan şerefiye veya negatif şerefiye konsolide finansal tablolarda muhasebeleştirilmez.
İştirak tutarı ile satın alınan şirketin sermayesindeki payı nispetindeki tutarın netleştirmesi sonucu oluşan fark doğrudan özkaynaklar altında bir özkaynak işlemi olarak "Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi" hesabında muhasebeleştirilir.
Şirket, merkezleri Kaliningrad, Rusya'da bulunan LLC Metalfrio Solutions ile LLC Estate şirketlerinin satın alma işlemleri 7 Şubat 2018 tarihinde tamamlanmıştır. Şirketlerin hisselerinin tamamını grup şirketi olan merkezi Viborg Danimarka'da yer alan Metalfrio Solutions A/S'den 5.705.719 Avro (26.727.300 TL) karşılığında satın almıştır. Söz konusu satın alma ortak kontrol altında gerçekleşen işletme birleşmeleri kapsamında değerlendirilmiş ancak satın alınan şirketin, Grup'un konsolide finansal tablolarında önemli bir etkisinin olmamasından dolayı 2018 yılı finansal tabloları yeniden düzenlenmemiş ve iştirak tutarı ile satın alınan şirketin özkaynakları payı nispetindeki tutarın netleştirmesi sonucu oluşan fark olan 2.044.067 TL ilgili dönemde doğrudan özkaynaklar altında muhasebeleştirilmiştir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Yeni bir standardın ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak uygulanır.
Grup, 30 Eylül 2021 tarihi itibarıyla muhasebe politikasında değişikliğe giderek, maddi duran varlıklar içerisinde bulunan arazi ve arsalar, binalar ve yeraltı yerüstü düzenlerini maliyet bedeli ile ölçmekten vazgeçmiş ve yeniden değerleyerek gerçeğe uygun değerleriyle ölçmeye başlamıştır.
Bir muhasebe politikasının, TMS 16 Maddi Duran Varlıklar veya TMS 38 Maddi Olmayan Duran Varlıklar uyarınca varlıkları yeniden değerlemek amacıyla ilk kez uygulanması yeniden değerleme olarak ele alınması gereken bir muhasebe politikası değişikliğidir.
Maddi duran varlıklar altında izlenen arazi ve arsalar, binalar ve yeraltı yerüstü düzenlerinin değerlemesinde TMS 16 "Maddi Duran Varlıklar" çerçevesinde yeniden değerleme modeli kullanılmaktadır. Değerleme kuruluşları tarafından hazırlanan ekspertiz raporlarındaki arazi ve arsalar, binalar ve yeraltı yerüstü düzenlerinin değerleri ile ilgili net defter değerleri arasındaki olumlu fark diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilmektedir. Değer düşüklüğüne dair bir belirtinin mevcudiyeti halinde, ilgili maddi duran varlığın geri kazanılabilir tutarı TMS 36 " Varlıklarda Değer Düşüklüğü" çerçevesinde tahmin edilir ve geri kazanılabilir tutarın defter değerinin altında olması durumunda değer düşüklüğü karşılığı ayrılır.
Yeniden değerlendiği için muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmamıştır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmememiştir.
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Grup'un cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır. Tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenir.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait konsolide finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/ Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ve TMS/TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Grup'un mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
a) 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar:
1 Ocak 2025 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bir işletme, belirli bir amaç için belirli bir ölçüm tarihinde başka bir para birimine çevrilemeyen yabancı para biriminde yapılan bir işlem veya faaliyete sahip olduğunda bu değişikliklerden etkilenir. Bir para birimi, başka bir para birimini elde etme olanağı mevcut olduğunda (normal bir idari gecikmeyle) değiştirilebilir ve işlem uygulanabilir haklar ve yükümlülükler yaratan bir piyasa veya takas mekanizması yoluyla gerçekleşir.
b) 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla yayımlanmış ancak henüz yürürlüğe girmemiş olan standartlar, değişiklikler ve yorumlar:
1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Bu değişiklikler:
1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Yıllık iyileştirmeler, bir Muhasebe Standardındaki ifadeleri açıklığa kavuşturan veya Muhasebe Standartlarındaki hükümler arasındaki nispeten küçük beklenmeyen sonuçları, gözden kaçırılan noktaları veya tutarsızlıkları düzelten değişikliklerle sınırlıdır. 2024 değişiklikleri aşağıdaki standartlara ilişkin yapılmıştır:
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (lokal onaylara tabi olarak erken uygulamaya izin verilir). Bu değişiklikler, UFRS 9'un 'işletmenin kendi kullanımı' ve korunma muhasebesi hükümlerini değiştirir ve UFRS 7'de hedeflenen açıklama hükümlerini getirir. Bu değişiklikler yalnızca, elektrik üretiminin kaynağının kontrol edilemeyen doğal koşullarına (hava durumu gibi) bağlı olması nedeniyle, bir işletmeyi temel elektrik miktarındaki değişkenliğe maruz bırakan sözleşmelere uygulanır. Bu sözleşmeler, "doğaya bağımlı elektriğe atıfta bulunan sözleşmeler" olarak tanımlanır.
1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu standart, kar veya zarar tablosundaki güncellemelere odaklanan, mali tabloların sunumuna ve açıklanmasına ilişkin yeni standarttır. UFRS 18'de getirilen temel yeni kavramlar aşağıdakilerle ilgilidir:
1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Yeni standart diğer UFRS'ler ile birlikte uygulanmaktadır. Şartları sağlayan bir bağlı ortaklık, açıklama hükümleri hariç diğer UFRS Muhasebe Standartlarındaki hükümleri uygular ve bunun yerine UFRS 19'daki azaltılmış açıklama gerekliliklerini uygular. UFRS 19'un azaltılmış açıklama gereklilikleri, şartları sağlayan bağlı ortaklıkların mali tablolarının kullanıcılarının bilgi ihtiyaçları ile mali tablo hazırlayıcıları için maliyet tasarruflarını dengeler. UFRS 19, şartları sağlayan bağlı ortaklıklar için gönüllü uygulanabilecek bir standarttır. Bir bağlı ortaklık aşağıdaki durumlarda ilgili şartları sağlar.
Grup, 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla konsolide finansal tablolarda meydana gelebilecek muhtemel değer düşüklükleri değerlendirilmiş ve önemli bir etki tespit edilmemiştir.
30 Eylül 2025 tarihinde sona eren ara döneme ait özet konsolide finansal tablolar, ara dönem finansal tabloların hazırlanmasına yönelik TMS 34 standardına uygun olarak hazırlanmıştır. Özet konsolide finansal tabloları hazırlanırken kullanılan önemli muhasebe politikaları, 31 Aralık 2024 tarihli konsolide finansal tablolar içerisinde detaylı olarak açıklanan muhasebe politikaları ile tutarlılık arz etmektedir. Dolayısıyla ara dönem konsolide finansal tablolar, 31 Aralık 2024 tarihinde sona eren yıla ait finansal tablolar ile birlikte değerlendirilmelidir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
İlişkili taraflardan olan ticari alacaklar genellikle ABD Doları ve Avro ile yapılan mamul ve malzeme satışlarından kaynaklanmaktadır ve yaklaşık vadeleri 3 - 12 aydır (31 Aralık 2024: 3 – 12 ay). Şirket, gerek ticari, gerekse de ticari olmayan ilişkili taraf işlemleri için, Grup'un ana hissedarı olan Metalfrio Solutions S.A. Brazil'den teminat ve garanti almaktadır.
İlişkili taraflara olan ticari borçlar genellikle mal ve hizmet alımlarından kaynaklanmaktadır ve yaklaşık vadeleri 0 - 6 aydır (31 Aralık 2024: 0 – 6 ay).
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ilişkili taraflarla olan bakiyeler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|
| Alacaklar | Borçlar | |||
| Kısa | Uzun | Kısa | ||
| Ticari | Diğer | Diğer | Ticari | |
| Marsel Soğutma A.S. | 77.341.791 | - | - | - |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 38.575.040 | 679.453.811 | - | - |
| Metalfrio Solutions Mexico S.A.Dec.V. | 7.029.258 | - | - | 535.807 |
| Metalfrio Solutions S.A. Brazil | - | - | - | 1.695.526 |
| Rome Investment Management LTD. | - | - | - | 11.288.335 |
| 122.946.090 | 679.453.811 | - | 13.519.668 | |
(*) Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş.'den olan diğer alacakların 13.937.171 Avro (679.453.811 TL) bu şirkete verilen kredilerden oluşmaktadır.
| 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|
| Alacaklar | Borçlar | |||
| Kısa | Uzun | Kısa | ||
| Ticari | Diğer | Diğer | Ticari | |
| Marsel Soğutma A.S. | 158.614.763 | - | - | 120.430 |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 32.787.114 | 773.235.697 | - | - |
| Metalfrio Solutions Mexico S.A.Dec.V. | 1.646.390 | - | - | 455.440 |
| Metalfrio Solutions S.A. Brazil | - | - | - | 1.277.656 |
| Rome Investment Management LTD. | - | - | - | 7.997.489 |
| 193.048.267 | 773.235.697 | - | 9.851.015 |
(*) Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş.'den olan diğer alacakların 6.597.803 Avro (242.378.223 TL) ve 530.857.474 TL toplamda 773.235.697 TL bu şirkete verilen kredilerden oluşmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
| 1 Ocak - 30 Eylül 2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Komisyon / | ||||||
| İlişkili taraflarla olan işlemler | Stok alımları | Mal satışları | Faiz gelirleri | Kira geliri | Royalti giderleri | Diğer |
| Metalfrio Solutions Mexico S.A.Dec.V. | - | 11.426.397 | - | - | - | - |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | - | 67.332.176 | - | - | 73.083 |
| Rome Investment Management LTD. | - | - | - | - | 11.268.041 | - |
| Marsel Soğutma A.Ş. | - | 607.328.291 | - | 1.678.366 | - | 32.688.342 |
| - | 618.754.688 | 67.332.176 | 1.678.366 | 11.268.041 | 32.761.426 | |
| 1 Ocak - 30 Eylül 2024 | ||||||
| Komisyon / | ||||||
| İlişkili taraflarla olan işlemler | Stok alımları | Mal satışları | Faiz gelirleri | Kira geliri | Royalti giderleri | Diğer |
| Metalfrio Solutions Mexico S.A.Dec.V. | - | 7.573.825 | - | - | - | - |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | - | 279.247.266 | - | - | 2.123.604 |
| Rome Investment Management LTD. | - | - | - | - | 11.763.218 | - |
| Marsel Soğutma A.Ş. | - | 409.659.279 | - | 720.808 | - | 10.347.169 |
| - | 417.233.104 | 279.247.266 | 720.808 | 11.763.218 | 12.470.773 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
İlişkili taraflardan ticari olmayan alacaklar finansman işlemlerinden doğmaktadır. İlişkili taraflardan olan ticari olmayan alacaklar için piyasa faiz oranı uygulanmaktadır. Grup tarafından 2025 yılı içinde uygulanan faiz oranı %8,54 olarak gerçekleşmiştir. (2024: %9,25-%44).
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un ilişkili taraflarına kullandırdığı kredilerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|
| Orijinal | ||||
| Para Birimi | Vade Tarihi | Faiz Oranı | Toplam | |
| İlişkili taraflara kullandırılan krediler | ||||
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | Avro | 19 Aralık 2025 | 8,54% | 13.937.171 |
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | TL | - | - | - |
| İlişkili taraflara kullandırılan krediler (Ödenmemiş Faiz) | ||||
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | Avro | - | - | - |
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | TL | - | - | - |
| Toplam TL | - | |||
| Toplam Avro | 13.937.171 | |||
| TL TOPLAM | 679.453.811 |
| 31 Aralık 2024 Orijinal Para Birimi |
Vade Tarihi | Faiz Oranı | Toplam | |
|---|---|---|---|---|
| İlişkili taraflara kullandırılan krediler | ||||
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | Avro | 15 Ocak 2025 | 9,25% | 6.535.000 |
| Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. | TL | 15 Ocak 2025 | 44,00% | 500.327.241 |
| İlişkili taraflara kullandırılan krediler (Ödenmemiş Faiz) Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. Metalfrio Solutions Soğutma ve Ticaret A.Ş. |
Avro TL |
15 Ocak 2025 15 Ocak 2025 |
- - |
62.803 30.530.233 |
| Toplam TL | 530.857.474 | |||
| Toplam Avro | 6.597.803 | |||
| TL TOPLAM | 773.235.697 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup, üst düzey yönetim kadrosu Yönetim Kurulu üyeleri ve İcra Kurulu üyelerinden oluşmaktadır. Üst düzey yöneticilere sağlanan faydalar ücret, prim, sağlık sigortası ve ulaşım gibi faydaları içermektedir. Dönem içerisinde üst düzey yöneticilere sağlanan faydalar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Ücretler ve diğer kısa vadeli faydalar | 58.242.443 | 47.318.965 |
| 58.242.443 | 47.318.965 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, kısa vadeli ticari alacaklar aşağıdaki gibidir:
| Kısa vadeli ticari alacaklar | 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 2.784.015.186 | 2.016.667.812 |
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar (Not 3) | 122.946.090 | 193.048.267 |
| Alacak senetleri | 193.689 | 193.710 |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | (20.378.440) | (19.781.929) |
| Beklenen zarar karşılığı (-) | (5.830.449) | (4.412.936) |
| Ticari alacaklar için tahakkuk etmemiş finansman gideri (-) | (24.151.344) | (31.797.091) |
| Alacak senetleri için tahakkuk etmemiş finansman gideri (-) | (22.027.986) | (223.466) |
| 2.834.766.746 | 2.153.694.367 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Ticari alacaklar, normal iş akışında satılan ürünler veya verilen hizmetler için müşteriden olan alacaklardan oluşmaktadır. Grup, ticari alacaklarını sözleşmeden doğan nakit akışlarını tahsil etmek amacı ile elinde bulundurmakta ve dolayısıyla etkin faiz yöntemini kullanarak itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçmektedir.
Grup, ticari alacakları için değer düşüklüğünü ömür boyu beklenen kredi zararına göre ölçmektedir. Ticari alacaklarda beklenen kredi zararları, müşterilerin geçmişteki temerrüde düşme durumuna bakılarak, mevcut finansal durumu analiz edilerek ve ilgili müşterinin faaliyet gösterdiği endüstrinin genel ekonomik koşulları ve raporlama tarihindeki koşullar dikkate alınarak oluşturulan bir karşılık matrisi kullanılarak tahmin edilir. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla Grup, geçmiş dönemlerdeki tahsil edilememe riskine dayanarak yaptığı hesaplama sonucunda konsolide finansal tablolarında 5.830.449 TL beklenen zarar karşılığı kaydetmiştir (31 Aralık 2024: 4.412.936 TL).
Cari dönemde, yönetimin tahminlerinde ve varsayımlarında önemli bir değişiklik olmamıştır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, uzun vadeli ticari alacakları bulunmamaktadır.
Grup'un ticari alacaklarındaki risklerin niteliği ve düzeyine ilişkin açıklamalara Not 19'da yer verilmiştir.
Şüpheli ticari alacak karşılıklarının, 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 hesap dönemlerine ait hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| Şüpheli ticari alacak karşılığı ve beklenen kar zarar karşılığı hareketleri |
2025 | 2024 |
| 1 Ocak itibarıyla karşılık | (24.194.865) | (24.006.410) |
| Dönem gideri | (1.428.418) | (1.046.758) |
| Kur değerlemesinin etkisi | (585.606) | 381.007 |
| 30 Eylül itibarıyla karşılık | (26.208.889) | (24.672.161) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ticari borçlar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar | 2025 | 2024 |
| Ticari borçlar | 1.697.687.558 | 1.569.341.955 |
| İlişkili taraflara ticari borçlar (Not 3) | 13.519.668 | 9.851.015 |
| Ticari borçlar için tahakkuk etmemiş finansman geliri (-) | (8.900.126) | (11.747.436) |
| 1.702.307.100 | 1.567.445.534 |
Grup'un ticari borçlarından dolayı maruz kaldığı döviz kuru riskine ait açıklamalara Not 19'da yer verilmiştir.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, uzun vadeli ticari borçları bulunmamaktadır.
Ticari borçlar başlıca, ticari alımlardan ve devam eden harcamalardan kaynaklanan ödenmemiş tutarları kapsamaktadır.
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ticari borçların iskontosunda kullanılan oranlar: Türk Lirası, Avro ve ABD Doları cinsinden ticari borçlar, 30 Eylül 2025 itibarıyla, sırasıyla ortalama %45,41 %0,02 %0,05 (31 Aralık 2024: %48,79, %0,02 %0,05).
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla stoklar aşağıdaki kalemlerden oluşmaktadır:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| İlk madde ve malzeme | 730.711.456 | 764.041.104 |
| Mamuller | 434.182.965 | 375.891.007 |
| Yarı mamuller | 70.443.485 | 34.322.668 |
| Diğer stoklar | 34.135.005 | 25.080.155 |
| Ticari mallar | 35.958.154 | 25.154.819 |
| Stok değer düşüklüğü karşılığı (-) | (45.415.463) | (15.623.869) |
| 1.260.015.602 | 1.208.865.884 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla stoklar üzerinde teminat/rehin/ipotek yoktur (31 Aralık 2024: Yoktur).
Grup'un stoklarına ilişkin ayrılan değer düşüklüğü karşılığı giderleri, hareket görmeyen, hurdaya ayrılan ya da az kullanılan stoklarla ilgilidir. Stoklar üzerindeki değer düşüklüğü karşılığı satılan malın maliyetinde giderleştirilmiştir.
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde stoklar üzerindeki değer düşüklüğü karşılığının hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| Stok değer düşüklüğü karşılığı hareketleri | 2025 | 2024 |
| 1 Ocak itibarıyla karşılık | (15.623.869) | (16.755.233) |
| Dönem karşılık (gideri) /iptali, net | (25.033.277) | (291.333) |
| Çevrim farkı | (4.758.318) | (1.290.440) |
| 30 Eylül itibarıyla karşılık | (45.415.463) | (18.337.006) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 tarihinde sona eren hesap dönemine ait maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir:
| Maliyet Değeri | Yer altı ve | Yapılmakta | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve arsalar | yerüstü düzenleri |
Binalar | Tesis, makina ve cihazlar |
Taşıtlar | Demirbaşlar | Diğer maddi duran varlıklar |
Özel maliyetler | olan yatırımlar |
Toplam | |
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | 1.885.790.782 | 54.654.006 | 1.312.901.535 | 455.624.352 | 3.260.857 | 41.245.797 | 3.828.670 | 4.561.414 | 17.872.854 | 3.779.740.267 |
| Alımlar | - | - | - | 26.822.007 | 18.171 | 1.433.416 | - | - | 92.014.111 | 120.287.705 |
| Çıkışlar | - | - | - | (964.680) | (292.994) | - | (287.631) | - | - | (1.545.305) |
| Yapılmakta olan yatırımlardan transferler | - | - | - | 3.829.063 | - | - | - | - | (11.637.783) | (7.808.720) |
| Çevrim farkları | 611.898.330 | 17.875.230 | 459.572.412 | 159.563.374 | 1.260.575 | 14.095.884 | 1.242.851 | 1.295.627 | 16.513.277 | 1.283.317.560 |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | 2.497.689.112 | 72.529.236 | 1.772.473.947 | 644.874.116 | 4.246.609 | 56.775.097 | 4.783.890 | 5.857.041 | 114.762.459 | 5.173.991.507 |
| Birikmiş Amortismanlar | ||||||||||
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | - | (9.969.321) | (172.336.279) | (157.951.032) | (2.821.031) | (21.806.499) | (1.812.197) | (484.969) | - | (367.181.328) |
| Dönem gideri | - | (3.834.514) | (61.093.613) | (45.062.923) | (173.190) | (4.734.714) | (193.255) | (664.614) | - | (115.756.823) |
| Çıkışlar | - | - | - | 964.680 | 113.885 | - | - | - | - | 1.078.565 |
| Çevrim farkları | - | (3.756.504) | (76.163.063) | (62.958.734) | (1.153.725) | (8.008.057) | (655.130) | (247.035) | - | (152.942.248) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | - | (17.560.339) | (309.592.955) | (265.008.009) | (4.034.061) | (34.549.270) | (2.660.582) | (1.396.618) | - | (634.801.834) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla net defter değeri | 2.497.689.112 | 54.968.897 | 1.462.880.992 | 379.866.107 | 212.548 | 22.225.827 | 2.123.308 | 4.460.423 | 114.762.459 | 4.539.189.673 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2024 tarihinde sona eren hesap döneminde maddi duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir:
| Maliyet Değeri | Arazi ve arsalar | Yer altı ve yerüstü düzenleri |
Binalar | Tesis, makina ve cihazlar |
Taşıtlar | Demirbaşlar | Diğer maddi duran varlıklar |
Özel maliyetler | Yapılmakta olan yatırımlar |
Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | 1.389.527.247 | 35.827.967 | 988.562.202 | 286.254.653 | 3.493.607 | 36.816.805 | 3.245.332 | 934.556 | 47.718.400 | 2.792.380.769 |
| Alımlar | - | 8.412.098 | 578.136 | 80.950.563 | - | 1.876.943 | 91.532 | 68.453 | 50.013.160 | 141.990.885 |
| Çıkışlar | - | - | (145.219) | (193.611) | (389.648) | (18.026) | - | - | - | (746.505) |
| Yapılmakta olan yatırımlardan transferler | - | - | - | 406.902 | - | 52.900 | - | - | (52.637.356) | (52.177.554) |
| Çevrim farkları | 236.069.516 | 6.877.101 | 166.558.342 | 57.536.666 | 328.180 | 3.927.033 | 502.843 | (569.865) | 7.924.374 | 479.154.191 |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | 1.625.596.763 | 51.117.166 | 1.155.553.461 | 424.955.173 | 3.432.139 | 42.655.655 | 3.839.707 | 433.144 | 53.018.578 | 3.360.601.786 |
| Birikmiş Amortismanlar | ||||||||||
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | - | (5.300.213) | (110.343.687) | (102.727.482) | (2.716.016) | (13.821.646) | (1.133.110) | (225.678) | - | (236.267.832) |
| Dönem gideri | - | (4.372.820) | (37.409.729) | (34.654.622) | (281.175) | (4.979.786) | (397.428) | (39.357) | - | (82.134.917) |
| Çıkışlar | - | - | 145.219 | 165.378 | 133.459 | 13.912 | - | - | - | 457.969 |
| Çevrim farkları | - | (1.303.286) | (17.313.302) | (18.150.945) | (283.320) | (2.509.512) | (225.885) | (43.608) | - | (39.829.857) |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | - | (10.976.319) | (164.921.499) | (155.367.671) | (3.147.052) | (21.297.032) | (1.756.423) | (308.643) | - | (357.774.638) |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla net defter değeri | 1.625.596.763 | 40.140.848 | 990.631.962 | 269.587.502 | 285.087 | 21.358.623 | 2.083.284 | 124.500 | 53.018.578 | 3.002.827.148 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
"TFRS 13 – Finansal Araçlar: Açıklama" standardı finansal tablolarda gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülerek gösterilen finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde kullanılan verilerin önemini yansıtan bir sıra dahilinde sınıflandırılarak gösterilmesini gerektirmektedir. Bu sınıflandırma esas olarak söz konusu verilerin gözlemlenebilir nitelikte olup olmamasına dayanmaktadır. Gözlemlenebilir nitelikteki veriler, bağımsız kaynaklardan edinilen piyasa verilerinin kullanılması; gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler ise Grup'un piyasa tahmin ve varsayımlarının kullanılması anlamına gelmektedir.
Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir:
1'inci seviye: Özdeş varlıklar ya da borçlar için aktif piyasalardaki kayıtlı (düzeltilmemiş) fiyatlar;
2'nci seviye: 1'inci sırada yer alan kayıtlı fiyatlar dışında kalan ve varlıklar ya da borçlar açısından doğrudan (fiyatlar aracılığıyla) ya da dolaylı olarak (fiyatlardan türetilmek suretiyle) gözlemlenebilir nitelikteki veriler;
3'üncü seviye: Varlık ya da borçlara ilişkin olarak gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanmayan veriler (gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler)
Sınıflandırma, kullanılabilir olması durumunda gözlemlenebilir nitelikteki piyasa verilerinin kullanılmasını gerektirmektedir.
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihleri itibarıyla maddi duran varlıkların gerçeğe uygun değer sınıflandırmasına ilişkin detay aşağıdaki gibidir:
| Gerçeğe uygun değeri | |||
|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 |
| Maddi duran varlıklar | - | 4.015.539.001 | - |
| Gerçeğe uygun değeri | |||
| 30 Eylül 2024 | Seviye 1 | Seviye 2 | Seviye 3 |
| Maddi duran varlıklar | - | 2.656.369.573 | - |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Kullanım hakkı varlıklarının 30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihinde sona eren hesap dönemine ait bakiyeleri ve ilgili dönemdeki amortisman giderleri aşağıdaki gibidir:
| Maliyet Değeri | Araç | Arsa, Depo | Makine techizat | Toplam |
|---|---|---|---|---|
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | 20.473.315 | 98.129.325 | 86.452.878 | 205.055.518 |
| Çevrim farkları | 7.479.945 | 35.042.391 | 28.807.405 | 71.329.741 |
| Alımlar | - | 21.480.103 | - | 21.480.103 |
| Çıkışlar | (518.226) | (2.855.803) | - | (3.374.028) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | 27.435.034 | 151.796.016 | 115.260.283 | 294.491.334 |
| Birikmiş Amortismanlar | Araç | Arsa, Depo | Makine techizat | Toplam |
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | (10.926.428) | (68.191.038) | (39.954.331) | (119.071.797) |
| Çevrim farkları | (4.555.850) | (22.031.030) | (16.253.008) | (42.839.888) |
| Dönem gideri | (4.290.818) | (15.910.063) | (8.527.494) | (28.728.375) |
| Çıkışlar | 518.226 | 668.179 | - | 1.186.404 |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | (19.254.870) | (105.463.952) | (64.734.833) | (189.453.656) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla net defter değeri | 8.180.164 | 46.332.064 | 50.525.450 | 105.037.678 |
| Maliyet Değeri | Araç | Arsa, Depo | Makine techizat | Toplam |
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | 13.652.430 | 87.326.305 | 77.013.017 | 177.991.752 |
| Çevrim farkları Alımlar |
2.558.176 - |
14.872.198 - |
12.896.320 - |
30.326.694 - |
| Çıkışlar | (265.493) | - | - | (265.493) |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | 15.945.113 | 102.198.503 | 89.909.337 | 208.052.953 |
| Birikmiş Amortismanlar | ||||
| Araç | Arsa, Depo | Makine techizat | Toplam | |
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | (5.653.161) | (49.057.799) | (19.451.746) | (74.162.706) |
| Çevrim farkları | (2.041.668) | (12.822.539) | (11.199.268) | (26.063.475) |
| Dönem gideri | (3.119.333) | (6.557.975) | (8.527.494) | (18.204.802) |
| Çıkışlar | 265.493 | - | - | 265.493 |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | (10.548.669) | (68.438.313) | (39.178.509) | (118.165.490) |
30 Eylül 2024 itibarıyla net defter değeri 5.396.444 33.760.190 50.730.829 89.887.463
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 tarihinde sona eren hesap dönemine ait maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir:
| Aktifleştirilen | ||||
|---|---|---|---|---|
| Maliyet Değeri | geliştirme giderleri |
Haklar | Yapılmakta olan yatırımlar |
Toplam |
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | 321.266.704 | 40.532.367 | - | 361.799.071 |
| Yabancı para çevrim farkları | 186.513.232 | 21.228.380 | - | 207.741.612 |
| Alımlar | 2.286.280 | 73.049 | 7.808.720 | 10.168.049 |
| Yapılmakta olan yatırımlardan transferler | 7.808.720 | - | (7.808.720) | - |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | 517.874.936 | 61.833.796 | - | 579.708.732 |
| Birikmiş İtfa Payları | ||||
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | (153.172.759) | (28.636.271) | - | (181.809.030) |
| Yabancı para çevrim farkları | (131.874.311) | (18.431.547) | - | (150.305.858) |
| Dönem gideri | (46.145.304) | (8.531.169) | - | (54.676.473) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla kapanış bakiyesi | (331.192.374) | (55.598.987) | - | (386.791.361) |
| 30 Eylül 2025 itibarıyla net defter değeri | 186.682.562 | 6.234.809 | - | 192.917.371 |
Yapılmakta olan yatırımlar Grup'un bünyesinde gerçekleştirilen geliştirme projelerinden oluşmaktadır. Bu projeler tamamlanıp ekonomik yarar sağlayacak belirlenebilir bir varlık oluştuğunda gayri maddi hak olarak maddi olmayan duran varlık olarak sınıflandırılmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2024 tarihinde sona eren hesap dönemine ait maddi olmayan duran varlıkların hareketleri aşağıdaki gibidir:
| Aktifleştirilen | ||||
|---|---|---|---|---|
| Maliyet Değeri | geliştirme giderleri |
Haklar | Yapılmakta olan yatırımlar |
Toplam |
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | 161.015.835 | 24.843.948 | - | 185.859.783 |
| Yabancı para çevrim farkları | 21.453.497 | 3.149.701 | - | 24.603.198 |
| Alımlar | 9.447.906 | 2.578.052 | 52.177.554 | 64.203.511 |
| Yapılmakta olan yatırımlardan transferler | 52.177.554 | - | (52.177.554) | - |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | 244.094.791 | 30.571.701 | - | 274.666.492 |
| Birikmiş İtfa Payları | ||||
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | (57.235.130) | (9.341.768) | - | (66.576.898) |
| Yabancı para çevrim farkları | - | - | - | |
| Dönem gideri | (27.885.208) | (6.911.116) | - | (34.796.324) |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla kapanış bakiyesi | (85.120.338) | (16.252.884) | - | (101.373.222) |
| 30 Eylül 2024 itibarıyla net defter değeri | 158.974.453 | 14.318.816 | - | 173.293.270 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, diğer kısa vadeli karşılıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Garanti karşılıkları (i) | 52.045.720 | 34.900.599 |
| Satış ciro primi ve komisyonu karşılıkları (ii) | 39.930.815 | 18.866.787 |
| Dava karşılıkları (iii) | 37.942.238 | 10.853.837 |
| Diğer karşılıklar (*) | 9.993.988 | 25.030.769 |
| 139.912.761 | 89.651.992 | |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihinde sona eren hesap dönemleri için, garanti karşılıklarının hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| Garanti karşılıkları | 30 Eylül | 30 Eylül |
| 2025 | 2024 | |
| 1 Ocak itibarıyla karşılık | 34.900.599 | 27.323.831 |
| Karşılık gideri, net | 15.459.899 | 18.192.757 |
| Çevrim farkı | 1.685.222 | (349.673) |
| 30 Eylül itibarıyla karşılık | 52.045.720 | 45.166.915 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihinde sona eren hesap dönemleri için, dava karşılıklarının hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| Dava karşılıkları | 30 Eylül | 30 Eylül |
| 2025 | 2024 | |
| 1 Ocak itibarıyla karşılık | 10.853.837 | 4.478.074 |
| Dönem içi ödenen | (3.528.319) | (1.545.552) |
| İlave karşılık | 27.075.668 | 4.671.444 |
| Çevrim farkı | 3.541.052 | 1.282.177 |
| 30 Eylül itibarıyla karşılık | 37.942.238 | 8.886.143 |
1 Ocak 2025 – 30 Eylül 2025 döneminde dava karşılıklarındaki artışın önemli kısmı, depo kiralarında yaşanan ihtilaf nedeniyle oluşabilecek risklere karşın alınan ilave provizyondan kaynaklanmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un vermiş olduğu teminat / rehin / ipotek / kefalet pozisyonuna ilişkin tablo aşağıdaki gibidir:
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle Grup'un diğer verilen TRİK'i bulunmaması nedeni ile özkaynak toplamına oranı verilmemiştir.
| 30 Eylül 2025 | TL Karşılığı | Avro | ABD Doları | TL |
|---|---|---|---|---|
| Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
2.262.827.375 | 40.847.348 | - | 271.470.157 |
| - Teminat | 2.262.827.375 | 40.847.348 | - | 271.470.157 |
| Toplam | 2.262.827.375 | 40.847.348 | - | 271.470.157 |
| 31 Aralık 2024 | TL Karşılığı | Avro | ABD Doları | TL |
| Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
2.024.934.998 | 43.602.692 | - | 423.137.801 |
| - Teminat | 2.024.934.998 | 43.602.692 | - | 423.137.801 |
| Toplam | 2.024.934.998 | 43.602.692 | - | 423.137.801 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un almış olduğu teminat / rehin / ipotek / kefalet pozisyonuna ilişkin tablo aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | TL Karşılığı | Avro | ABD Doları | TL |
|---|---|---|---|---|
| - Teminat çek ve senetleri | 82.608.825 | 947.850 | - | 36.400.000 |
| - İpotek | 1.440.000 | - | - | 1.440.000 |
| Toplam | 84.048.825 | 947.850 | - | 37.840.000 |
| 31 Aralık 2024 | TL Karşılığı | Avro | ABD Doları | TL |
| - Teminat çek ve senetleri | 38.264.445 | 783.000 | - | 9.500.000 |
| - İpotek | 1.440.000 | - | - | 1.440.000 |
| Toplam | 39.704.445 | 783.000 | - | 10.940.000 |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un teminat pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Eximbank kredileri (*) | 2.165.953.608 | 1.962.817.907 |
| Tedarikçiler | 12.250.240 | 13.520.860 |
| Gümrük Müdürlükleri | 48.751.200 | 36.736.200 |
| Diğer | 35.872.327 | 11.860.031 |
| Toplam şarta bağlı yükümlülükler | 2.262.827.375 | 2.024.934.998 |
(*) Eximbank kredileri için verilen teminat mektupları, Grup'un Eximbank'tan kullandığı kredilerin teminatı olarak verilmiştir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
a) Sermaye ve Sermaye Düzeltmesi Farkları
Şirket'in 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerindeki sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| Hisse | 30 Eylül | 31 Aralık | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Ortaklar | Tipi | % | 2025 | % | 2024 |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Tic. A.Ş. | A | 43,4 | 34.458.095 | 43,4 | 34.458.095 |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Tic. A.Ş. | B | 8,8 | 6.930.000 | 8,8 | 6.930.000 |
| Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Tic. A.Ş. | C | 8,8 | 6.930.000 | 8,8 | 6.930.000 |
| Halka açık kısım (*) | D | 39,0 | 30.881.905 | 39,0 | 30.881.905 |
| Ödenmiş sermaye | 100 | 79.200.000 | 100 | 79.200.000 | |
| Enflasyon düzeltmesi farkları | 980.882 | 980.882 |
Yönetim kurulu A grubu hissedarların göstereceği adaylar arasından dört üye, B grubu hissedarların göstereceği adaylar arasından bir üye ve C grubu hissedarların göstereceği adaylar arasından bir üye olmak üzere, altı üye olarak genel kurul tarafından tayin edilir. Olağan ya da olağanüstü genel kurul toplantılarından A, B ve C grubu paylardan, her pay on beş, diğer gruplara ait paylardan her pay bir oy hakkına sahiptir. Yönetim kurulu üyelerinin seçim esasları esas sözleşmenin 10uncu maddesinde açıklanmıştır.
Ortaklardan en az %5 paya sahip olanların isteği ile yönetim kurulu başkanı, yedi gün içinde olağanüstü genel kurul çağrısında bulunur ve gündem toplantı talep eden ortağın teklif ettiği konuları içerir. A, B ve C grubu paylar için bu oran aranmaz.
Grup ana sözleşmesinde belirtilen hallere ilişkin verilecek kararlar veya Grup ana sözleşmesinin değiştirilmesi veya Grup sermayesinin arttırılması veya azaltılması veya yönetim kurulu üyelerinin huzur hakkı ile ilgili kararların geçerli olabilmesi için A, B ve C grubu payların en az %51'inin onayı gerekir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
a) Sermaye ve Sermaye Düzeltmesi Farkları (devamı)
Halka açık şirketler, kar payı dağıtımlarını SPK'nın 1 Şubat 2014 tarihinden itibaren yürürlüğe giren II-19.1 No'lu Kar Payı Tebliği'ne göre yaparlar.
Sözleşme hükümlerine uygun olarak yapmakla mükelleftir. Bu bağlamda, Şirket, dönem kârını genel kurulu tarafından belirlenecek kâr dağıtım politikası çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtacaktır. Genel Kurulda kâr paylarının eşit veya farklı tutarlı taksitler halinde ödenmesine karar verilebilir.
TTK'ya göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kâr dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kâr payı ayrılmadıkça; başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kâr aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine, ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kârdan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi pay sahipleri için belirlenen kâr payı nakden ödenmedikçe bu kişilere kârdan pay dağıtılamaz.
Grup, 01 Ocak 2025 – 30 Eylül 2025 ara döneminde herhangi bir kâr dağıtımı yapmamıştır.
Grup'un 30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kardan ayrılan kısıtlanmış yedekleri asağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler | 19.707.131 | 19.707.131 |
| 19.707.131 | 19.707.131 |
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait satışların detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz- | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Yurt içi satışlar | 1.603.078.956 | 1.700.679.958 | 497.761.753 | 433.895.373 |
| Yurt dışı satışlar | 3.147.641.995 | 1.926.263.419 | 829.573.424 | 593.952.804 |
| Diğer satışlar (*) | 996.184.004 | 784.158.429 | 473.004.948 | 350.031.157 |
| İndirimler ve iskontolar (**) | (160.143.217) | (123.624.269) | (50.572.369) | (37.486.903) |
| 5.586.761.738 | 4.287.477.537 | 1.749.767.756 | 1.340.392.430 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait esas faaliyetlerden diğer gelirlerin ve giderlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz- | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Faaliyetlerden kaynaklanan kur farkı geliri | 54.045.337 | 22.256.270 | 11.880.113 | 5.665.818 |
| Hurda satış geliri | 26.367.015 | 27.237.867 | 8.851.195 | 8.069.956 |
| Ar-Ge ile ilgili vergi teşvik gelirleri | 3.430.042 | 2.655.602 | 1.106.839 | 1.109.113 |
| Reeskont geliri | - | - | (4.375.754) | (5.169.231) |
| Diğer gelirler (*) | 56.159.726 | 46.252.863 | 15.683.247 | 28.373.656 |
| 140.002.120 | 98.402.602 | 33.145.640 | 38.049.312 |
(*) Diğer gelirler firmanın esas faaliyetleri ile ilgili üçüncü taraflarala olan işlemlerine ilişkin yansıtma ve çeşitli teşvik ödemelerinden oluşmaktadır.
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz- | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Faaliyetlerden kaynaklanan kur farkı gideri | (13.069.498) | (10.085.509) | (11.706.801) | (7.860.828) |
| Şüpheli ticari alacak karşılık gideri (Not 4) | - | (369.434) | - | 288.907 |
| Reeskont gideri | (8.565.622) | (6.025.764) | 10.308.865 | 8.286.135 |
| Dava karşılığı gideri (Not 9) | (20.805.454) | (3.332.857) | (7.373.560) | (13.974) |
| Diğer giderler (*) | (49.607.252) | (7.238.342) | (17.926.227) | (3.876.254) |
| (92.047.826) | (27.051.906) | (26.697.723) | (3.176.014) |
(*) Diğer giderler tahsili gerçekleşmeyecek olan hesapların kanunen kabul edilmeyen giderlere giden kısmıdır. 1 Ocak 2025 – 30 Eylül 2025 arası bakiyenin önemli bir kısmı 2024 yılına ait GEKAP giderinin sınıflanmasından kaynaklanmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait yatırım faaliyetlerinden gelir ve giderlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Finansal yatırımlar değer artışı (*) | 158.061.865 | 40.385.369 | 8.077.706 | 709.971 |
| Faiz gelirleri | 85.329.996 | 246.661.771 | 21.765.078 | 97.843.523 |
| - Banka mevduat faiz gelirleri | 16.344.881 | 9.761.159 | 5.389.433 | 4.345.293 |
| - İlişkili taraflara kullandırılan kredilere ait faiz gelirleri | 53.115.739 | 228.140.308 | 15.486.820 | 89.300.532 |
| - İlişkili olmayan taraflardan faiz gelirleri | 15.869.376 | 8.760.304 | 888.825 | 4.197.698 |
| Sabit kıymet satış geliri | 863.364 | 780.409 | 44.122 | 292.594 |
| 244.255.225 | 287.827.549 | 29.886.906 | 98.846.088 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler | ||||
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz | |
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Finansal yatırımlar değer azalışı (*) | (282.201.963) | (1.614.358) | (70.048.820) | (138.446) |
| Yatırım faaliyetleriyle ilgili kalemlere ait kur farkı giderleri | (727.460) | (144.976) | (143.680) | (72.589) |
| Sabit kıymet satış gideri | (22.259) | (148.959) | (3.420) | (3.674) |
| (282.951.682) | (1.908.293) | (70.195.920) | (214.708) |
(*) Finansal yatırımlar değer artış / azalışları Grup'un sahip olduğu Kondor Fund - Blue Fund Segregated Portfolio ve Health Hedge yatırım fonlarının gerçeğe uygun değer artış / azalışlarından kaynaklanmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait finansman gelir ve giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Kur farkı gelirleri | 130.927.057 | 142.921.151 | 26.796.147 | 67.503.084 |
| 130.927.057 | 142.921.151 | 26.796.147 | 67.503.084 | |
| Finansman Giderleri | ||||
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz | |
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | 2025 | 2024 | |
| Kur farkı giderleri | (160.854.291) | (184.300.352) | (48.103.915) | (90.033.866) |
| Diğer faiz giderleri | (6.995.871) | (17.802.639) | (2.384.016) | (4.355.963) |
| Banka kredileri faiz giderleri | (215.925.187) | (300.376.873) | (74.437.335) | (106.296.101) |
| Diğer finansman giderleri | (43.288.962) | (38.961.427) | (14.797.055) | (13.661.386) |
| (427.064.311) | (541.441.291) | (139.722.321) | (214.347.316) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Cari vergi yükümlülüğü / (varlığı) |
||
| Cari kurumlar vergisi karşılığı | 7.233.921 | 8.869.913 |
| Çevrim Farkı | (3.480.393) | (225.691) |
| 3.753.528 | 8.644.222 | |
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| Kar veya zarar tablosundaki vergi geliri | 2025 | 2024 |
| Cari dönem vergi gideri | (7.233.921) | (7.809.870) |
| Geçici farkların oluşması ile geçici farkların ortadan | ||
| kalkmasına ilişkin ertelenmiş vergi (gideri) / geliri | (9.061.523) | (40.153.310) |
| Toplam vergi (gideri) / geliri | (16.295.444) | (47.963.180) |
| Doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilen vergi | 1 Ocak- | 1 Ocak |
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| Ertelenmiş vergi | 2025 | 2024 |
| - Aktüeryal fark üzerinden hesaplanan vergi | 11.562.343 | 2.708.003 |
| 11.562.343 | 2.708.003 | |
Şirket, Türkiye'de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. Grup'un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için konsolide finansal tablolarında gerekli karşılıklar ayrılmıştır. Türk vergi mevzuatı, ana ortaklık olan Şirket'in bağlı ortaklıkları konsolide ettiği finansal tabloları üzerinden vergi beyannamesi vermesine olanak tanımamaktadır. Bu sebeple bu konsolide finansal tablolara yansıtılan vergi yükümlülükleri, konsolidasyon kapsamına alınan tüm şirketler için ayrı ayrı hesaplanmıştır. Uygulanan vergi oranı %25'tir. (2024:%25).
5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu'nun 32 nci maddesinin 7456 sayılı Kanun'un 21 inci maddesiyle değişen birinci fıkrasına göre; kurumlar vergisi, 01.10.2023 tarihinden itibaren verilmesi gereken beyannamelerden başlamak üzere; kurumların 2023 yılı ve izleyen vergilendirme dönemlerinde elde edilen kazançlarına, özel hesap dönemine tabi olan kurumların ise 2023 takvim yılında başlayan özel hesap dönemi ve izleyen vergilendirme dönemlerinde elde edilen kazançlarına uygulanmak üzere kurum kazancı üzerinden %25 oranında alınır. Raporlama tarihi itibarıyla uygulanan efektif vergi oranı %25'tir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
Metalfrio Poland SP. Z.o.o., Polonya'da geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. 2025 yılında uygulanan efektif vergi oranı %19'dur (2024: %19).
LLC Metalfrio Solutions, Rusya'da geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. 2025 yılında uygulanan efektif vergi oranı %20'dir (2024: %20).
Klimasan North America LLC, ABD'de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. 2025 yılında uygulanan efektif vergi oranı %21'dir. (2024: %21).
Klimasan Coolers Manufacturing, Özbekistan'da geçerli olan kurumlar vergisine tabidir. 2025 yılında uygulanan efektif vergi oranı %15'tir. (2024: %15)
Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1 – 30 Nisan tarihleri arasında vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir.
Vergi Usul Kanunu'nun Geçici 33. maddesi ile; 2021 ve 2022 yılı hesap dönemleri ile 2023 yılı geçici vergi dönemlerinde VUK'un mükerrer 298/A maddesindeki şartların oluşup oluşmadığına bakılmaksızın enflasyon düzeltmesi yapılmayacağı, buna karşın 31.12.2023 tarihli mali tabloların ise herhangi bir şarta bakılmaksızın düzeltmeye tabi tutulacağı hüküm altına alınmıştır. Bu çerçevede; Vergi Usul Kanunu'na göre düzenlenen 31.12.2023 ve 31.12.2024 tarihli mali tablolar enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuştur.
Şirket'in fonksiyonel para biriminin Avro olması sebebiyle TMS 29 kapsamında herhangi bir düzeltme yapılmasına gerek bulunmamaktadır.
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24.04.2003–22.07.2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak; 22.07.2006 tarihinden itibaren ise, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmıştır.
22.12.2021 tarihli ve 31697 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan 4936 sayılı Cumhurbaşkanı Kararı ile tam mükellef kurumlar tarafından dağıtılan kâr paylarında %15 olarak uygulanan stopaj oranı 22.12.2021 tarihinden geçerli olmak üzere %10'a düşürülmüş olup, 22.12.2024 tarihli ve 32760 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan 9286 Sayılı Cumhurbaşkanı Kararı ile kâr payı stopaj oranı %10'dan %15'e çıkarılmıştır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TMS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.
Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı, 2025 ve sonrasında tersine dönmesi beklenen geçici zamanlama farkları üzerinden kısa vadeli ve uzun vadeli olarak %25 kullanılmıştır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, ertelenen vergi varlık ve yükümlülüklerini doğuran kalemler aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| Ertelenmiş vergi (yükümlülükleri) / varlıkları: | 2025 | 2024 |
| z z |
||
| Maddi duran varlık değerleme vergi etkisi | - | (108.745.272) |
| Kıdem tazminatı karşılığı | 19.687.934 | 14.219.828 |
| Garanti karşılıkları | 13.029.951 | 8.796.254 |
| Dönemsellik düzeltmeleri ve stok değer düşüklüğü | (28.362.664) | 13.306.626 |
| Ticari alacaklar ve alacak senetleri için tahakkuk etmemiş finansman gideri ile ilgili düzeltmeler | (6.389.513) | 6.935.158 |
| İkramiye karşılığı | 7.289.384 | - |
| Kullanılmamış izin karşılıkları | 4.062.162 | 2.365.878 |
| Dava karşılığı ile ilgili düzeltmeler | 9.502.648 | 2.718.348 |
| Ciro primi ve satış komisyonu ile ilgili düzeltmeler | 10.000.679 | 255.629 |
| Finansal yatırımlara ilişkin değerleme farkları | 30.460.782 | 8.579.926 |
| Maddi varlıkların amortismanı ve maddi olmayan varlıkların itfa farkları | (912.352.742) | (572.931.200) |
| Ticari borçlar için tahakkuk etmemiş finansman geliri ile ilgili düzeltmeler | 1.684.516 | (2.938.926) |
| Şüpheli alacak karşılığı ile ilgili düzeltmeler | 1.460.237 | 1.105.220 |
| VUK Enflasyon Muhasebesi Endeks Etkisi | 295.788.843 | 224.622.382 |
| Diğer | 56.478.618 | 22.014.343 |
| (497.659.165) | (379.695.806) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 30 Eylül 2024 tarihi itibarıyla hesaplaması aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak- | 1 Temmuz- | 1 Temmuz- | |
|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | 30 Eylül | |
| Pay başına kazanç / (kayıp) | 2025 | 2024 | 2025 | 2024 |
| Nominal değeri 0,01 TL olan çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedi |
7.920.000.000 | 7.920.000.000 | 7.920.000.000 | 7.920.000.000 |
| Dönem net karı | (186.217.320) | (152.677.523) | (131.976.011) | (81.960.493) |
| Pay başına kazanç / (kayıp) | (2,3512) | (1,9277) | (1,6664) | (1,0349) |
| 30 Eylül 2025 |
31 Aralık 2024 |
|
|---|---|---|
| Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar |
||
| Yatırım fonları (*) | 266.937.070 | 399.707.496 |
| 266.937.070 | 399.707.496 |
Grup, belirli dönemlerde ortaya çıkan fon fazlalığının değerlendirilmesi amacıyla, çeşitli ülke özel kesim tahvil, bono, yatırım fonları ve hisse senetlerine yatırım yapmaktadır. Grup mevcut piyasa koşullarına göre, vadeye bağlı kalmaksızın alım satım işlemleri gerçekleştirmektedir. Mevcut finansal yatırım portföyünün %14,85'i ABD Doları, %83,73'si Avro ve %1,42'si TL varlıklardan oluşmakta olup, bu portföy her dönem piyasa fiyatları ile değerlenmekte ve dönemsel olarak kar veya zarar etkisi konsolide finansal tablolara yansıtılmaktadır (31 Aralık 2024: %56,6'sı Avro, %42,4'ü ABD Doları, %0,9'u TL).
(*) Grup'un yatırım fonları Kondor Fund - Blue Fund Segregated Portfolio ve Health Hedge adlı kurumun fonlarından oluşmaktadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, finansal borçlar aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Kısa Vadeli Banka Kredileri | 255.504.891 | 1.060.839.485 |
| Kısa Vadeli Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 33.228.688 | 22.518.064 |
| Uzun Vadeli Banka Kredilerin Kısa Vadeli Kısımları | 1.486.459.213 | 958.805.235 |
| Toplam Kısa Vadeli Borçlar | 1.775.192.792 | 2.042.162.784 |
| Uzun Vadeli Banka Kredileri | 1.885.048.407 | 1.184.287.468 |
| Uzun Vadeli Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 23.266.118 | 32.655.064 |
| Toplam Uzun Vadeli Borçlar | 1.908.314.525 | 1.216.942.532 |
| TOPLAM | 3.683.507.317 | 3.259.105.316 |
| Ağırlıklı ortalama | 30 Eylül 2025 | ||
|---|---|---|---|
| Para birimi | etkin faiz oranı | Kısa vadeli | Uzun vadeli |
| Avro | %3,38- %8,09 | 1.577.186.105 | 1.885.048.407 |
| TL | %35,50- %44,50 | 164.777.999 | - |
| 1.741.964.104 | 1.885.048.407 | ||
| Ağırlıklı ortalama | 31 Aralık 2024 | ||
| Para birimi | etkin faiz oranı | Kısa vadeli | Uzun vadeli |
| Avro | %2,60- %8,00 | 1.667.622.190 | 1.184.287.468 |
| TL | %26,93- %44,00 | 352.022.530 | - |
| 2.019.644.720 | 1.184.287.468 | ||
| Banka kredilerinin vadeleri aşağıdaki gibidir: | |||
| 30 Eylül | 31 Aralık | ||
| 2025 | 2024 | ||
| 1 yıl içerisinde ödenecek | 1.741.964.104 | 2.019.644.720 | |
| 1 - 2 yıl içerisinde ödenecek | 1.764.671.073 | 843.167.200 | |
| 2 - 3 yıl içerisinde ödenecek | 35.271.165 | 255.856.887 | |
| 3 - 4 yıl içerisinde ödenecek | 19.400.227 | 25.708.807 | |
| 4 - 5 yıl içerisinde ödenecek | 17.482.136 | 13.994.544 | |
| 5 yıl ve daha uzun vadeli | 48.223.807 | 45.560.030 | |
| 3.627.012.511 | 3.203.932.188 |
Grup'un nakdi ve gayrinakdi kredilerinde Grup'un ana ortağı Metalfrio Solutions Soğutma Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin kefaleti bulunmaktadır. Grup'un borçlarının gerçeğe uygun değeri söz konusu borçların defter değerine yaklaşık tutardadır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARİYLE ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup'un finansman faaliyetlerinden kaynaklanan yükümlülüklerine ilişkin nakit ve nakit olmayan değişimler aşağıdaki tabloda verilmiştir. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan yükümlülükler, Grup'un konsolide nakit akış tablosunda, finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarına sınıflanan nakit akışlarıdır.
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 banka kredilerine ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| Nakit olmayan değişimler | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Finansman | Finansman | Kur farkı | Faiz | |||
| 1 Ocak 2025 | nakit girişleri | nakit çıkışları | hareketleri | tahakkuku | 30 Eylül 2025 | |
| Banka kredileri | 3.203.932.188 | 2.787.950.014 | (3.329.654.127) | 1.007.858.612 | (43.074.175) | 3.627.012.512 - |
| 3.203.932.188 | 2.787.950.014 | (3.329.654.127) | 1.007.858.612 | (43.074.175) | 3.627.012.512 | |
| Nakit olmayan değişimler | ||||||
| Finansman | Finansman | Kur farkı | Faiz | |||
| 1 Ocak 2024 | nakit girişleri | nakit çıkışları | hareketleri | tahakkuku | 31 Aralık 2024 | |
| Banka kredileri | 2.691.753.267 | 4.849.385.508 | (4.631.221.654) | 291.273.071 | 2.741.996 | 3.203.932.188 |
| 2.691.753.267 | 4.849.385.508 | (4.631.221.654) | 291.273.071 | 2.741.996 | 3.203.932.188 | |
Kiralama işlemlerinden borçlanmalarına ait hareket tabloları aşağıdaki gibidir.
| Kiralama işlemlerinden borçlar | |
|---|---|
| 1 Ocak 2025 itibarıyla açılış bakiyesi | 55.173.128 |
| Çevrim farkları | (1.879.503) |
| Dönem içi girişler | 25.588.963 |
| Ödemeler (-) | (26.702.933) |
| Faiz giderleri | 4.315.152 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar 30 Eylül 2025 | 56.494.806 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | |
|---|---|
| 1 Ocak 2024 itibarıyla açılış bakiyesi | 78.397.602 |
| Çevrim farkları | (5.066.670) |
| Dönem içi girişler | - |
| Ödemeler (-) | (17.938.810) |
| Faiz giderleri | 3.513.886 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar 30 Eylül 2024 | 58.906.008 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup kredi riskini minimuma indirmek için, kredibilitesi yüksek taraflarla çalışmayı ve temerrüt durumundaki finansal zarar riskini azaltmak adına da gerekli gördüğü durumlarda teminat alma politikasını benimsemiştir. Grup işlem yaptığı tarafların kredibilitesini takip eder ve yaptığı finansal yatırımlarda da ilgili araçların kredi notunu yatırım tercihini yaparken göz önünde bulundurur. Kredi notları, eğer mevcutsa, bağımsız derecelendirme kuruluşlarından temin edilir. Kredi notlarının temin edilememesi ya da olmaması durumunda Grup, piyasadan elde ettiği bilgileri, kendi yaptığı istihbarat çalışmalarını ve ticari kayıtlarını kullanarak, önemli müşterilerinin kredibilitelerine ilişkin değerlendirmelerini kendi yapar. Grup, bu değerlendirmeleri düzenli olarak günceller ve ilgili taraflarla yapılan toplam işlem bedellerini de göz önünde bulundurarak kredi riskini yönetir.
Yeni bir müşteri kabul edilirken müşterinin kredibilitesi ilgili departmanlar tarafından değerlendirilir ve gerekli görülen durumlarda teminat alınarak uygun kredi limitleri tanımlanır.
Grup'un müşteri limitlerinin belirlenmesi ve vadesi geçen alacaklara ilişkin uygulanacak takip mekanizmalarına dair de prosedürleri mevcuttur. Grup'un ticari alacakları, çeşitli sektör ve coğrafi alanlara dağılmış, çok sayıdaki müşteriyi kapsamaktadır. Müşterilerin ticari alacak bakiyeleri üzerinden sürekli olarak kredi değerlendirmeleri yapılmakta, gerekli görüldüğü durumlarda alacaklar sigortalanmaktadır. Ayrıca, Grup yönetimi dönem sonları itibariyle ticari borçlarını ve finansal varlıklarını müşteri ve varlık bazında değerlendirerek, tahsili mümkün görünmeyen tutarlara ilişkin gerekli karşılıkların konsolide finansal tablolara yansıtılmasını sağlar. Bu bağlamda, Grup yönetimi raporlama tarihi itibarıyla, Grup'un kredi riskinin önemli ölçüde azaldığını düşünmektedir.
Kredi riski, karşı tarafın sözleşmeden doğan yükümlülüklerini yerine getirememesi sonucu Grup'un finansal zarara uğrama riskidir. 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla, Grup'un, karşı tarafların yükümlülüklerini yerine getirememesi sonucu maruz kalabileceği azami riskler aşağıda belirtilen şu unsurlardan kaynaklanmaktadır:
• Konsolide finansal durum tablosundaki finansal varlıkların kayıtlı değerleri.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Kredi riskini en aza indirgemek için Grup, karşı tarafların temerrüt risklerini göz önünde bulundurarak kredi derecelendirmeleri yapmış ve ilgili tarafları kategorilere ayırmıştır. Grup'un mevcut kredi riski derecelendirme metodolojisi aşağıdaki kategorileri içermektedir:
| Kategori | Açıklama | Beklenen kredi zararı hesaplama yöntemi |
|---|---|---|
| Tahsil edilebilir | Karşı tarafın temerrüt riski düşüktür ve vadesi geçmiş herhangi bir bakiyesi yoktur. |
Ömür boyu beklenen kredi zararı |
| Tahsili şüpheli | Vadesi 120 günden fazla geçmiş tutarlar bulunmaktadır veya ilk kayıtlara alınma tarihinden itibaren kredi riskinde önemli artış gerçekleşmiştir. |
Ömür boyu beklenen kredi zararı – kredi değer düşüklüğüne uğramamış |
| Temerrüde uğramış | Vadesi 180 günden fazla geçmiş tutarlar veya ilgili varlığın kredi değer düşüklüğüne uğradığını gösteren kanıtlar bulunmaktadır. |
Ömür boyu beklenen kredi zararı – kredi değer düşüklüğüne uğramış |
| Kayıtlardan silinen | Borçlunun ciddi finansal sıkıntı içinde olduğunu gösteren kanıtların olması ve Grup'un ilgili tutarların tahsiline dair bir beklentisi bulunmaması. |
Kayıtlardan tümüyle çıkartılır |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
| Finansal araç türleri itibarıyla maruz kalınan kredi riskleri | Alacaklar | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| 30 Eylül 2025 | İlişkili Taraf Diğer Taraf İlişkili Taraf Diğer Taraf | Bankalardaki Mevduat |
Finansal Yatırımlar |
|||
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D) (*) |
122.946.090 2.711.820.656 | 679.453.811 | 12.203.288 | 266.681.068 | 266.937.070 | |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı (**) | - | 84.048.825 | - | - | - | - |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
78.184.375 2.067.395.639 | 679.453.811 | 12.203.288 | 266.681.068 | 266.937.070 | |
| B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
44.761.715 | 644.425.017 | - | - | - | - |
| C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
- - - - - - |
26.208.889 (26.208.889) - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
| D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - | - |
| Finansal araç türleri itibarıyla maruz kalınan kredi riskleri | Alacaklar | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||||
| 31 Aralık 2024 | İlişkili Taraf Diğer Taraf İlişkili Taraf Diğer Taraf | Bankalardaki Mevduat |
Finansal Yatırımlar |
|||
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D) (*) |
193.048.267 1.960.646.100 | 773.235.697 | 8.602.416 | 523.038.394 | 399.707.496 | |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı (**) | - | 39.704.445 | - | - | - | - |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
159.734.883 1.580.919.593 | 773.235.697 | 8.602.416 | 523.038.394 | 399.707.496 | |
| B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
33.313.384 | 379.726.507 | - | - | - | - |
| C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı - Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) - Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
- - - - - - |
24.194.865 (24.194.865) - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
- - - - - - |
| D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - | - |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Müşteri bazlı kredi riski analizleri doğrultusunda müşterilerinde avans alma ya da akreditifli çalışma gibi yöntemler vasıtasıyla alacaklarındaki kredi riskini yönetmeye çalışmaktadır. Bunun dışında, yapılan dönemsel yaşlandırma analizleriyle müşterilerinin ödeme vadelerindeki gecikmeleri takip etmekte ve gecikmelere karşı önlem almaya çalışmaktadır. Grup şüpheli alacak karşılıklarını ilgili müşteri ile tahsilatlarda sıkıntı yaşamaya başladıktan ve önemli oranda tahsilat riski ortaya çıktıktan sonra karşılık ayırmaktadır. Ayrılan karşılıkların, Grup'un ticari alacaklarının tahsilâtındaki geçmiş deneyimlerine bakıldığında, öngörülen sınırlar içinde olduğu görülmektedir. Dolayısıyla Grup yönetimi, ayrılan karşılıklar dışında Grup'un ticari alacakları ile ilgili ilave risk öngörmemektedir.
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | 2025 | 2024 |
| Vadesi üzerinden 1 - 30 gün geçmiş | 259.063.536 | 208.680.992 |
| Vadesi üzerinden 1 - 3 ay geçmiş | 148.538.992 | 54.044.185 |
| Vadesi üzerinden 3 - 6 ay geçmiş | 137.486.012 | 37.325.755 |
| Vadesi üzerinden 6 - 12 ay geçmiş | 55.857.756 | 14.790.822 |
| Vadesi üzerinden 1 - 5 yıl geçmiş | 88.240.436 | 98.198.137 |
| Toplam vadesi geçen alacaklar | 689.186.732 | 413.039.891 |
| Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | 10.955.890 | 3.393.869 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
30 Eylül 2025
| TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi) |
ABD Doları | TL | Diğer | |
|---|---|---|---|---|
| 1. Ticari Alacak 2a. Parasal Finansal Varlıklar 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar |
1.111.471.841 55.079.284 - |
13.731.556 644.300 - |
536.215.363 14.176.669 - |
108.663 290.394 - |
| 3. Diğer 4. DÖNEN VARLIKLAR |
- 1.166.551.125 |
- 14.375.856 |
- 550.392.032 |
- 399.057 |
| 5. Ticari Alacaklar 6a. Parasal Finansal Varlıklar 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar 7. Diğer 8. DURAN VARLIKLAR |
- - - - - |
- - - - - |
- - - - - |
- - - - - |
| 9. TOPLAM VARLIKLAR | 1.166.551.125 | 14.375.856 | 550.392.032 | 399.057 |
| 10. Ticari Borçlar 11. Finansal Yükümlülükler 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler |
755.499.609 218.267.997 - - |
8.907.406 - - - |
373.795.786 164.777.999 - - |
283.217 1.095.231 - - |
| 13. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER 14. Ticari Borçlar 15. Finansal Yükümlülükler 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler 17. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER |
973.767.606 - - - - - |
8.907.406 - - - - - |
538.573.785 - - - - - |
1.378.448 - - - - - |
| 18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 973.767.606 | 8.907.406 | 538.573.785 | 1.378.448 |
| 19. Bilanço dışı türev araçların net varlık / yükümlülük pozisyonu (19a-19b) |
- | - | - | - |
| 19.a Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı |
- | - | - | - - |
| 19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı |
- | - | - | - |
| 20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu (9-18+19) | 192.783.519 | 5.468.450 | 11.818.247 | (979.391) |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık/ yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) |
192.783.519 | 5.468.450 | 11.818.247 | (979.391) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
| TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi) |
ABD Doları | TL | Diğer | |
|---|---|---|---|---|
| 1. Ticari Alacak 2a. Parasal Finansal Varlıklar |
1.325.651.636 297.729.521 |
19.309.312 6.376.698 |
561.261.745 67.253.090 |
2.263.478 149.761 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar 3. Diğer |
- 530.857.474 |
- - |
- 530.857.474 |
- - |
| 4. DÖNEN VARLIKLAR | 2.154.238.631 | 25.686.010 | 1.159.372.309 | 2.413.239 |
| 5. Ticari Alacaklar 6a. Parasal Finansal Varlıklar |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 7. Diğer 8. DURAN VARLIKLAR |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 9. TOPLAM VARLIKLAR | 2.154.238.631 | 25.686.010 | 1.159.372.309 | 2.413.239 |
| 10. Ticari Borçlar 11. Finansal Yükümlülükler |
800.935.274 459.163.608 |
10.251.538 - |
428.618.364 352.022.530 |
378.683 2.911.252 |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler 13. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER |
- 1.260.098.882 |
- 10.251.538 |
- 780.640.894 |
- 3.289.935 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler 17. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER |
- - |
- - |
- - |
- - |
| 18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.260.098.882 | 10.251.538 | 780.640.894 | 3.289.935 |
| 19. Bilanço dışı türev araçların net varlık / yükümlülük pozisyonu (19a-19b) |
- | - | - | - |
| 19.a Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı |
- | - | - | - - |
| 19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı |
- | - | - | - |
| 20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu (9-18+19) | 894.139.749 | 15.434.472 | 378.731.415 | (876.696) |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık/ yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) |
363.282.275 | 15.434.472 | (152.126.059) | (876.696) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Grup, başlıca ABD Doları, Avro, İngiliz Sterlini ve Kanada Doları cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır.
Aşağıdaki tablo Grup'un ABD Doları, Avro, Kanada Doları, Ruble, Naira ve İngiliz Sterlini kurlarındaki %10'lik artışa ve azalış olasılıklarına göre olan duyarlılığını göstermektedir. Duyarlılık analizi sadece raporlama tarihi itibarıyla dönem sonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin dönem sonundaki %10'lik kur değişiminin etkilerini gösterir. Bu analiz, dış kaynaklı krediler ile birlikte Grup içindeki yurt dışı faaliyetler için kullanılan, krediyi alan ve de kullanan tarafların fonksiyonel para birimi dışındaki kredilerini kapsamaktadır. Pozitif değer, kar veya zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artışı ifade eder.
| Kar / Zarar / Özkaynak | ||||
|---|---|---|---|---|
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | |||
| %10 değer kazanması | %10 değer kaybetmesi | |||
| 1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü | 22.631.159 | (22.631.159) | ||
|
22.631.159 | (22.631.159) | ||
| 4 - TL net varlık / yükümlülüğü 5 - TL riskinden korunan kısım (-) |
1.181.825 | (1.181.825) | ||
| 6- TL net etki (4+5) | 1.181.825 | (1.181.825) | ||
| 7- Diğer net varlık / yükümlülüğü 8- Diğer riskinden korunan kısım (-) |
(4.786.751) | 4.786.751 | ||
| 9-Diğer net etki (7+8) | (4.786.751) | 4.786.751 | ||
| TOPLAM $(3 + 6 + 9)$ | 19.026.232 | (19.026.232) |
30EYLÜL 2025TARİHİ İTİBARIYLA ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir)
Kur riskine duyarlılık (devamı)
31 Aralık 2024
| Kar / Zarar / Özkaynak | |||
|---|---|---|---|
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | ||
| %10 değer kazanması | %10 değer kaybetmesi | ||
| 1 - ABD Doları net varlık / yükümlülüğü | 54.388.182 | (54.388.182) | |
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | |||
| 3- ABD Doları net etki (1 +2) | 54.388.182 | (54.388.182) | |
| 4 - TL net varlık / yükümlülüğü 5 - TL riskinden korunan kısım (-) |
37.873.142 | (37.873.142) | |
| 6- TL net etki (4+5) | 37.873.142 | (37.873.142) | |
| 7- Diğer net varlık / yükümlülüğü 8- Diğer riskinden korunan kısım (-) |
(3.242.429) | 3.242.429 | |
| 9-Diğer net etki (7+8) | (3.242.429) | 3.242.429 | |
| TOPLAM $(3 + 6 + 9)$ | 89.018.895 | (89.018.895) |
30 Eylül 2025 ve 31 Aralık 2024 itibariyle nakit ve nakit benzerlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül | 31 Aralık | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Kasa | 134.938 | 141.608 |
| Bankadaki nakit | 266.546.130 | 522.896.786 |
| Vadesi üç aydan kısa vadeli mevduatlar | 9.602.767 | 62.382.142 |
| Vadesiz mevduatlar | 256.943.363 | 460.514.644 |
| 266.681.068 | 523.038.394 | |
| Vadeli mevduatlara ilişkin faiz tahakkuku | (10.044) | (82.142) |
| Nakit akım tablosunda yer alan nakit ve nakit benzerleri bakiyesi | 266.671.024 | 522.956.252 |
Yoktur.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.