AI Terminal
ARENA BİLGİSAYAR SANAYİ VE TİCARET A.Ş.
Interim / Quarterly Report • Nov 6, 2025
8924_rns_2025-11-06_6919181a-7aee-45f1-b7af-feaa2640ac15.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA SONA EREN ALTI AYLIK ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE SINIRLI DENETİM RAPORU
DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. Maslak No1 Plaza Eski Büyükdere Caddesi Maslak Mahallesi No:1 Maslak, Sarıyer 34485 İstanbul, Türkiye
Tel: +90 (212) 366 60 00 Fax: +90 (212) 366 60 10 www.deloitte.com.tr
Mersis No :0291001097600016 Ticari Sicil No: 304099
ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL BİLGİLERE İLİŞKİN SINIRLI DENETİM RAPORU
Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. Genel Kurulu'na
Giriş
Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin ("Şirket") ve bağlı ortaklıklarının (hep birlikte "Grup" olarak anılacaktır) 30 Eylül 2025 tarihli ilişikteki ara dönem özet konsolide finansal durum tablosunun ve aynı tarihte sona eren altı aylık dönemine ait ilgili ara dönem özet konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun, ara dönem özet konsolide özkaynaklar değişim tablosunun ve ara dönem özet konsolide nakit akış tablosunun sınırlı denetimini yürütmüş bulunuyoruz. Grup yönetimi, söz konusu ara dönem özet konsolide finansal bilgilerin Türkiye Muhasebe Standardı 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" Standardı'na ("TMS 34") uygun olarak hazırlanmasından ve sunumundan sorumludur. Sorumluluğumuz, yaptığımız sınırlı denetime dayanarak söz konusu ara dönem özet konsolide finansal bilgilere ilişkin bir sonuç bildirmektir.
Sınırlı Denetimin Kapsamı
Yaptığımız sınırlı denetim, Sınırlı Bağımsız Denetim Standardı (SBDS) 2410 "Ara Dönem Finansal Bilgilerin, İşletmenin Yıllık Finansal Tablolarının Bağımsız Denetimini Yürüten Denetçi Tarafından Sınırlı Bağımsız Denetimi"ne uygun olarak yürütülmüştür. Ara dönem özet konsolide finansal bilgilere ilişkin sınırlı denetim, başta finans ve muhasebe konularından sorumlu kişiler olmak üzere ilgili kişilerin sorgulanması ve analitik prosedürler ile diğer sınırlı denetim prosedürlerinin uygulanmasından oluşur. Ara dönem özet konsolide finansal bilgilerin sınırlı denetiminin kapsamı; Bağımsız Denetim Standartları'na uygun olarak yapılan ve amacı konsolide finansal tablolar hakkında bir görüş bildirmek olan bağımsız denetimin kapsamına kıyasla önemli ölçüde dardır. Sonuç olarak ara dönem özet konsolide finansal bilgilerin sınırlı denetimi, denetim şirketinin, bir bağımsız denetimde belirlenebilecek tüm önemli hususlara vakıf olabileceğine ilişkin bir güvence sağlamamaktadır. Bu sebeple, bir bağımsız denetim görüşü bildirmemekteyiz.
Deloitte; İngiltere mevzuatına göre kurulmuş olan Deloitte Touche Tohmatsu Limited ("DTTL") şirketini, üye firma ağındaki şirketlerden ve ilişkili tüzel kişiliklerden bir veya birden fazlasını ifade etmektedir. DTTL ve üye firmalarının her biri ayrı ve bağımsız birer tüzel kişiliktir. DTTL ("Deloitte Global" olarak da anılmaktadır) müşterilere hizmet sunmamaktadır. Global üye firma ağımızla ilgili daha fazla bilgi almak için www.deloitte.com/about adresini ziyaret ediniz.
Diğer Hususlar
Grup'un 31 Mart 2025 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tablolarının bağımsız denetimi başka bir bağımsız denetim kuruluşu tarafından yapılmıştır. Önceki bağımsız denetim kuruluşu, 31 Mart 2025 tarihli konsolide finansal tablolar ile ilgili olarak 9 Mayıs 2025 tarihli bağımsız denetim raporunda olumlu görüş vermiştir. Grup'un Ocak – 31 Aralık arası olan faaliyet yılının, Nisan ayının birinci gününden başlayarak Mart ayının sonuncu gününde sona erecek şekilde, 1 Nisan - 31 Mart özel hesap dönemi olarak tayin edilmesi sebebiyle 1 Nisan-30 Eylül 2024 altı aylık ara döneme ait özet konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun, özet konsolide özkaynaklar değişim tablosunun ve özet konsolide nakit akış tablosunun sınırlı denetim çalışmaları yapılmamıştır. Bu durum tarafımızca verilen sonucu etkilememektedir.
Sonuç
Sınırlı denetimimize göre ilişikteki ara dönem özet konsolide finansal bilgilerin, tüm önemli yönleriyle TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" Standardı'na uygun olarak hazırlanmadığı kanaatine varmamıza sebep olacak herhangi bir husus dikkatimizi çekmemiştir.
DRT BAĞIMSIZ DENETİM VE SERBEST MUHASEBECİ MALİ MÜŞAVİRLİK A.Ş. Member of DELOITTE TOUCHE TOHMATSU LIMITED
Özlem Gören Güçdemir, SMMM Sorumlu Denetçi
İstanbul, 6 Kasım 2025
| İÇİNDEKİLER | SAYFA |
|---|---|
| ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU1-2 | |
| ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU3 | |
| ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU4 | |
| ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU5-6 | |
| ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR7-31 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
| Cari dönem (Sınırlı denetimden geçmiş) |
Önceki dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) |
||
|---|---|---|---|
| Dipnot | 30 Eylül | 31 Mart | |
| Referansları | 2025 | 2025 | |
| VARLIKLAR | |||
| Dönen Varlıklar | 13.551.386.181 | 13.282.229.681 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 3 | 176.721.381 | 434.307.916 |
| Finansal Yatırımlar | 38.826.439 | - | |
| Ticari Alacaklar | 5 | 11.157.042.971 | 9.651.029.186 |
| - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 16 | 1.379.230 | 1.157.904 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 5 | 11.155.663.741 | 9.649.871.282 |
| Diğer Alacaklar | 217.866.600 | - | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 6 | 217.866.600 | - |
| Stoklar | 7 | 1.665.178.465 | 2.518.609.088 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 8 | 85.897.159 | 460.423.833 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 10 | 209.853.166 | 217.859.658 |
| Duran Varlıklar | 768.607.679 | 749.561.992 | |
| Ticari Alacaklar | 13.556.207 | 13.556.207 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 5 | 13.556.207 | 13.556.207 |
| Diğer Alacaklar | 114.120.600 | - | |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 6 | 114.120.600 | - |
| Maddi Duran Varlıklar | 14.683.295 | 17.051.405 | |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 113.098.353 | 124.828.535 | |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 104.739.008 | 113.746.626 | |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 128.664.572 | 455.155.979 | |
| - Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 128.664.572 | 204.908.627 | |
| - Şerefiye | 15 | - | 250.247.352 |
| Diğer Duran Varlıklar | 84.303 | 191.798 | |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı | 279.661.341 | 25.031.442 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 14.319.993.860 | 14.031.791.673 |
Bu ara dönem özet konsolide finansal tablolar yayımlanmak üzere Şirket Yönetim Kurulu'nun 6 Kasım 2025 tarihli kararı ile onaylanmış ve yayınlanması için yetki verilmiştir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
| Cari dönem (Sınırlı denetimden geçmiş) |
Önceki dönem (Bağımsız denetimden geçmiş) |
||
|---|---|---|---|
| Dipnot | 30 Eylül | 31 Mart | |
| Referansları | 2025 | 2025 | |
| KAYNAKLAR | |||
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 11.761.064.421 | 10.749.160.005 | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 4.003.076.043 | 4.576.340.729 | |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 4.003.076.043 | 4.576.340.729 | |
| - Banka Kredileri | 4 | 3.800.676.892 | 3.906.552.102 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 4 | 53.603.435 | 52.553.566 |
| - Diğer Finansal Yükümlülükler | 4 | 148.795.716 | 617.235.061 |
| Ticari Borçlar | 5 | 7.246.836.914 | 5.768.443.618 |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 5 | 7.246.836.914 | 5.768.443.618 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar | 54.410.214 | 14.849.141 | |
| Kapsamında Borçlar Diğer Borçlar |
144.676.473 | 60.334.725 | |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 6 | 144.676.473 | 60.334.725 |
| Türev Araçlar | - | 4.532.929 | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan | |||
| Yükümlülükler | 8 | 264.619.706 | 106.654.549 |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 47.445.071 | 218.004.314 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 88.035.375 | 113.451.419 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 19.383.673 | 32.425.166 | |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar | 19.383.673 | 32.425.166 | |
| - Banka Kredileri | 4 | - | 661.403 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 4 | 19.383.673 | 31.763.763 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 47.363.825 | 37.964.851 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin | |||
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 47.363.825 | 37.964.851 | |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 21.287.877 | 43.061.402 | |
| TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 11.849.099.796 | 10.862.611.424 | |
| ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar |
- 2.470.894.064 |
- 3.169.180.249 |
|
| Ödenmiş Sermaye | 100.000.000 | 100.000.000 | |
| Paylara İlişkin Primler (İskontolar) | 1.037.710 | 1.037.710 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | |||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler (Giderler) | 4.054.901.204 | 3.533.365.355 | |
| - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden | |||
| Ölçüm (Kayıpları) Kazançları | (1.557.584) | (1.557.584) | |
| - Yabancı Para Çevrim Farkları | 4.056.458.788 | 3.534.922.939 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak | |||
| Birikmiş Diğer Kapsamlı (Giderler) Gelirler | (2.945.846.921) | (2.437.656.183) | |
| - Yabancı Para Çevrim Farkları | (2.945.846.921) | (2.437.656.183) | |
| Kardan Ayrılmış Kısıtlanmış Yedekler | 23.423.593 | 23.423.593 | |
| Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) | 1.949.009.774 | (185.018.323) | |
| Net Dönem Karı / (Zararı) | (711.631.296) | 2.134.028.097 | |
| TOPLAM ÖZKAYNAKLAR | 2.470.894.064 | 3.169.180.249 | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 14.319.993.860 | 14.031.791.673 |
1 NİSAN – 30 EYLÜL 2025 ARA DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
| Dipnot | Cari dönem (Sınırlı denetimden geçmiş) 1 Nisan- 30 Eylül |
Önceki dönem 1 Nisan 30 Eylül |
|
|---|---|---|---|
| KAR VEYA ZARAR KISMI | Referansları | 2025 | 2024 |
| Hasılat | 11 | 18.394.872.115 | 15.358.184.789 |
| Satışların Maliyeti (-) | 11 | (17.371.557.921) | (14.484.953.641) |
| TİCARİ FAALİYETLERDEN BRÜT KAR / (ZARAR) | 1.023.314.194 | 873.231.148 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 12, 13 | (608.593.696) | (212.350.119) |
| Pazarlama Giderleri (-) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler/ (Giderler) |
12, 13 15 |
(318.026.836) (135.225.564) |
(253.036.740) (166.575.377) |
| ESAS FAALİYET KARI / (ZARARI) | (38.531.902) | 241.268.912 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler / (Giderler) | 2.413.930 | (14.772.543) | |
| Finansman Gelirleri / (Giderleri) Parasal Kazanç / (Kayıp) |
14 | (942.073.499) 84.041.520 |
(732.837.457) 93.323.272 |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / (ZARARI) | (894.149.951) | (413.017.816) | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi (Gideri) / Geliri Dönem Vergi Geliri / (Gideri) Ertelenmiş Vergi Geliri / (Gideri) |
182.518.655 (60.181.705) 242.700.360 |
67.839.489 (6.408.246) 74.247.735 |
|
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI / (ZARARI) | (711.631.296) | (345.178.327) | |
| DURDURULAN FAALİYETLER DÖNEM KARI / (ZARARI) | - | 47.206.944 | |
| DÖNEM KARI / (ZARARI) | (711.631.296) | (297.971.383) | |
| Dönem Karı / (Zararı) Dağılımı | |||
| Ana Ortaklık Payları | (711.631.296) (711.631.296) |
(297.971.383) (297.971.383) |
|
| Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç / (Zarar) Durdurulan Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç / (Zarar) |
(7,12) - |
(3,45) 0,47 |
|
| DİĞER KAPSAMLI GELİR / (GİDER) | |||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar Yabancı Para Çevrim Farkları |
521.535.849 521.535.849 |
175.721.813 175.721.813 |
|
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar Yabancı Para Çevrim Farkları |
(508.190.738) (508.190.738) |
(269.850.192) (269.850.192) |
|
| DİĞER KAPSAMLI GELİR / (GİDER) | 13.345.111 | (94.128.379) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR / (GİDER) | (698.286.185) | (392.099.762) | |
| Toplam Kapsamlı Gelirin / (Gider) Dağılımı: Ana Ortaklık Payları |
(698.286.185) | (392.099.762) |
1 NİSAN – 30 EYLÜL 2025 ARA DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
Kar veya Zarara Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş
| Kar veya Zarara Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
Birikmiş Karlar | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ödenmiş | sermaye Pay ihraç primleri | Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm (kayıpları) / kazançları |
Yabancı para çevrim farkları |
Yabancı para çevrim farkları |
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler |
Geçmiş yıllar karları / (zararları) |
Net dönem karı / (zararı) |
Ana ortaklığa ait özkaynaklar |
Özkaynaklar | |
| 1 Nisan 2024 itibarıyla bakiyeler | 100.000.000 | 1.037.710 | (1.557.584) 2.897.712.505 | (1.892.989.858) 23.423.593 | 436.504.445 | (9.871.865) 1.554.258.946 | 1.554.258.946 | |||
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | 175.721.813 | (269.850.192) | - | - | - | (94.128.379) | (94.128.379) |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | (297.971.383) (297.971.383) (297.971.383) | ||
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | 175.721.813 | (269.850.192) | - | - | (297.971.383) (392.099.762) (392.099.762) | ||
| 30 Eylül 2024 itibarıyla bakiyeler | 100.000.000 | 1.037.710 | (1.557.584) 3.073.434.318 | (2.162.840.050) 23.423.593 | 436.504.445 | (307.843.248) 1.162.159.184 | 1.162.159.184 | |||
| 1 Nisan 2025 itibarıyla bakiyeler | 100.000.000 | 1.037.710 | (1.557.584) 3.534.922.939 | (2.437.656.183) 23.423.593 | (185.018.323) 2.134.028.097 | 3.169.180.249 | 3.169.180.249 | |||
| Transferler | - | - | - | - | - | - | 2.134.028.097 | (2.134.028.097) | - | - |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | 521.535.849 | (508.190.738) | - | - | - | 13.345.111 | 13.345.111 |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | (711.631.296) (711.631.296) (711.631.296) | ||
| Toplam Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | 521.535.849 | (508.190.738) | - | - | (711.631.296) (698.286.185) (698.286.185) | ||
30 Eylül 2025 itibarıyla bakiyeler 100.000.000 1.037.710 (1.557.584) 4.056.458.788 (2.945.846.921) 23.423.593 1.949.009.774 (711.631.296) 2.470.894.064 2.470.894.064
1 NİSAN – 30 EYLÜL 2025 ARA DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
| Cari dönem (Sınırlı denetimden geçmiş) |
Önceki dönem | ||
|---|---|---|---|
| Dipnot Referansları |
1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
| A.İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | |||
| Dönem Karı / (Zararı) | (711.631.296) | (297.971.383) | |
| Sürdürülen faaliyetlerden dönem karı / (zararı) | (711.631.296) | (345.178.327) | |
| Durdurulan faaliyetlerden dönem karı / (zararı) | - | 47.206.944 | |
| Dönem net karı / (zararı) mutabakatı ile ilgili düzeltmeler | |||
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 12, 13 | 136.601.476 | 85.715.110 |
| Vergi Gideri (Geliri) ile İlgili Düzeltmeler | (182.518.655) | (67.839.489) | |
| Stok Değer Düşüklüğü ile İlgili Düzeltmeler | 7 | 15.964.575 | 20.130.247 |
| Alacaklarda Değer Düşüklüğü ile İlgili Düzeltmeler | 5 | 323.043.715 | (1.820.345) |
| Faiz Giderleri ve (Gelirleri) ile İlgili Düzeltmeler | 14 | 901.839.782 | 738.459.769 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan | |||
| Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler | 15 | 63.849.595 | - |
| Gerçeğe Uygun Değer Kazançları ile İlgili Düzeltmeler | (2.413.930) | 14.772.542 | |
| Kar (Zarar) Mutabakatı ile İlgili Diğer Düzeltmeler | 66.963.706 | (12.944.687) | |
| Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları ile İlgili Düzeltmeler Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar |
(112.407.692) 3.946.298 |
(320.745.920) 8.059.413 |
|
| İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler | |||
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki (Artış) Azalış | (221.326) | - | |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki (Artış) Azalış | (1.816.146.318) | 199.826.458 | |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki (Artış) Azalış | 374.526.674 | 80.835.821 | |
| Stoklardaki (Artışlar) Azalışlar ile İlgili Düzeltmeler | 839.967.087 | 1.366.754.154 | |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Varlıklardaki (Artış) Azalış | 8.113.987 | 76.726.466 | |
| İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) | 1.417.202.996 | (1.533.739.451) | |
| İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki (Azalış) Artış | 84.341.748 | 34.793.992 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) | 8.911.757 | (5.018.212) | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış) İle İlgili Düzeltmeler |
157.965.157 | 473.465.109 | |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış) | (3.007.053) | 40.307.497 | |
| Faaliyetlerden elde edilen nakit akışları | 1.574.892.283 | 899.767.091 | |
| Vergi İadeleri (Ödemeleri) | (208.536.355) | 71.818.173 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler |
(3.106.597) | (8.379.478) | |
| Diğer Nakit (Çıkışları) Girişleri | 635.704 | 247.020 | |
| İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışı | 1.363.885.035 | 963.452.806 |
1 NİSAN – 30 EYLÜL 2025 ARA DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
| Dipnot Referansları |
Cari dönem (Sınırlı denetimden geçmiş) 1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
Önceki dönem 1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|---|
| B.YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN | |||
| NAKİT AKIMI Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından ve Satışından Kaynaklanan Nakit (Çıkışları) / Girişleri |
(45.326.431) | (44.839.554) | |
| Finansal Yatırımlardan Nakit Girişleri / (Çıkışları) | (36.412.509) | (30.956.660) | |
| Alınan Faiz | 14 | 63.519.310 | 51.188.103 |
| Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışı | (18.219.630) | (24.608.111) | |
| C.FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Kredilere İlişkin Nakit Girişleri / (Çıkışları) Ödenen Faiz Kira Sözleşmelerinden Kaynaklanan Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları |
(599.938.670) (980.562.348) (55.009.759) |
(365.347.434) (806.617.426) (26.692.464) |
|
| Finansman faaliyetlerden kaynaklanan nakit akışı | (1.635.510.777) | (1.198.657.324) | |
| YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ / (AZALIŞ) |
(289.845.372) | (259.812.629) | |
| Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri Üzerindeki Etkisi | 32.258.837 | 62.693.634 | |
| DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 3 | 434.307.916 | 1.708.176.546 |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 3 | 176.721.381 | 1.511.057.551 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Arena Bilgisayar" veya "Şirket") 1991 yılında kurulmuş olup, fiili faaliyet konusu bilgisayar ve yan ürünleri ile tüketici elektroniği ve telekomünikasyon ürünlerinin toptan ticaretidir. Şirket ticari malları yurtiçi ve yurtdışındaki tedarikçilerinden satın almakta ve satış ağı vasıtası ile yurtiçindeki ve Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti'ndeki müşterilerine dağıtmaktadır. Şirket'in ana merkezi İstanbul'da olup, ayrıca Ankara'da şubesi bulunmaktadır. Şirket'in bağlı ortaklıkları, Arena International FZE, Arena Mobile İletişim Hizmetleri ve Tüketici Elektroniği Sanayi ve Ticaret A.Ş., Arena Labs Teknoloji Çözümleri A.Ş., Paynet (Kıbrıs) Ödeme Hizmetleri Ltd. ve Arena Connect Teknoloji Sanayi ve Ticaret A.Ş. olup, Şirket ve bağlı ortaklıkları hep birlikte bu ara dönem özet konsolide finansal tablolarda "Grup" olarak adlandırılacaktır.
13 Şubat 2025 tarihi itibarıyla Şirket'in bağlı ortaklıklarından Paynet Ödeme Hizmetleri A.Ş. (Paynet)'nin hisse devir ve satış işlemini tamamlamıştır. Şirket'in sahibi olduğu Paynet hisselerinin %100'ü İyzi Ödeme ve Elektronik Para Hizmetleri Anonim Şirketi (iyzico)'ne devredilmiştir. Anlaşma gereği İyzico, Paynet hisselerinin %100'ünün satın alım bedeli olarak Şirket'e 87.000.000 ABD Doları karşılığı 3.139.830.000 TL'si Hisse Alım Bedeli, 82.672.000 TL'si (2.290.718 ABD Doları) Net Nakit Varlık Tutarı olmak üzere toplam 3.222.502.000 TL (89.290.718 ABD Doları) ödeme yapmıştır.
Şirket, Türkiye'de kayıtlıdır ve faaliyet göstermektedir. Şirket'in kayıtlı adresi aşağıdaki gibidir: Merkez Mahallesi, Göktürk Caddesi No.4 Eyüp 34077 İstanbul, Türkiye.
2 Kasım 2000'de Şirket'in %15 oranındaki hisseleri İstanbul Menkul Kıymet Borsası'nda halka arz edilmiştir. Şirket daha sonraki dönemlerde hisse arzına devam etmiş olup 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla halka açık hisse oranı %50,6'dır.
Grup'un bünyesinde istihdam edilen personel sayısı 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 217 kişidir (31 Mart 2025: 279).
Şirket'in Bağlı Ortaklıkları
Şirket Yönetim Kurulu'nun 9 Mart 2011 tarihli toplantısında bilgi işlem malzemelerinin uluslararası ticareti faaliyeti ile uğraşmak amacıyla, Birleşik Arap Emirlikleri Dubai Emirliği, Jebel Ali Serbest Bölgesi'nde "Arena International FZE" unvanı altında bir ticaret şirketi kurulmasına karar verilmiştir. Şirket'in %100 oranında sahipliğinde olan Arena International FZE'nin kuruluş işlemleri 23 Mayıs 2011 tarihinde tamamlanmış olup, 1.000.000 Birleşik Arap Emirlikleri Dirhemi (430.500 TL) tutarındaki sermayesinin tamamı Şirket tarafından ödenmiştir.
10 Nisan 2017 tarihinde internet üzerinden elektronik perakendecilik ve pazar yeri işletmeciliği alanlarında faaliyet göstermek üzere 5.000.000 TL nakdi sermaye ile Onlıne Elektronik Ticaret Hizmetleri A.Ş. ("Onlıne") unvanıyla bir şirket kurulmuştur. Onlıne'ın stratejik yeniden yapılandırılması, operasyonel maliyetlerin azaltılması ve çoklu satış yapısının bütünleştirilerek daha efektif hale getirilmesi amacıyla, Onlıne'nın ticari mevcudiyeti ve faaliyetlerini devam ettirmekle birlikte internet satış platformu olan "yukko.com" üzerinden son kullanıcılara gerçekleştirilmekte olan perakende satışları Ocak 2020 itibarıyla sonlandırılmıştır. Grup bünyesinde bulunan farklı iş birimlerinin potansiyel yapılandırması için altyapı oluşturmak üzere diğer sermaye yedekleri hesabından karşılanarak şirket sermayesi 12.500.000 TL arttırılmış ve 17.500.000 TL'ye ulaşmıştır. Bu işlem 9 Aralık 2020 tarihinde Ticaret Sicil Müdürlüğü'nce tescil işlemi ile tamamlanmıştır. Onlıne Elektronik Ticaret Hizmetleri A.Ş.'nin ünvanı Arena Labs Teknoloji Çözümleri A.Ş. olarak 3 Mart 2025 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili Müdürlüğü tarafından tescil edilmiş, 3 Mart 2025 tarih ve 11283 sayılı Türkiye Ticaret Sicili Gazetesinde ilan edilmiştir. Şirket'in faaliyet konusu bilgi teknolojileri alanında yapay zeka faaliyetleri konuları olacak şekilde değiştirilmiştir.
11 Nisan 2017 tarihinde başta mobil telefon ve diğer mobil cihazlar olmak üzere telekomünikasyon ürünlerinin toptan ticareti alanında faaliyet göstermek üzere 250.000 TL nakdi sermaye ile Arena Mobile İletişim Hizmetleri ve Tüketici Elektroniği Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Arena Mobile") unvanıyla bir şirket kurmuştur. Diğer sermaye yedekleri hesabından karşılanmak üzere şirket sermayesi 16 Temmuz 2020 tarihinde 17.000.000 TL ve 18 Aralık 2020 tarihinde 82.750.000 TL arttırılarak 100.000.000 TL'ye ulaşmıştır. Grup'un mobil telefon ticaretinin çok önemli bir kısmı Arena Mobile üzerinden gerçekleştirilmektedir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
1. GRUP'UN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU (DEVAMI)
Şirket'in Bağlı Ortaklıkları (devamı)
7 Nisan 2017 tarihinde Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti'nde ödeme aracılık hizmetleri alanında faaliyet göstermek üzere 400.000 TL nakdi sermaye ve Paynet (Kıbrıs) Ödeme Hizmetleri Ltd. unvanı ile yeni bir şirket kurulmuştur. 27 Ağustos 2024 tarihinde Şirket tarafından 400.000 TL nakdi ödemeyle toplam sermayesi 800.000 TL'ye ulaşmıştır.
Şirket ve Likewize Corporation (önceki ünvanı ile Brightstar Corporation) arasında imzalanan Satın Alma Sözleşmesi sonucunda Arena Connect Teknoloji Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi hisselerinin %100' ünün Şirket'e devri 1 Aralık 2021 tarihi itibarıyla gerçekleşmiştir.
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar
2.1.1 Uygulanan Finansal Raporlama Standartları
Şirket ve Türkiye'de yerleşik bağlı ortaklıkları muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında Sermaye Piyasası Kurulu ("SPK") tarafından çıkarılan prensipler ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Hazine ve Maliye Bakanlığı ("Maliye Bakanlığı") tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı kurallarına uymaktadır. Yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıklar muhasebe kayıtlarını ve yasal finansal tablolarını faaliyette bulundukları ülkelerin para birimleri cinsinden ve o ülkelerin mevzuatına uygun olarak hazırlamaktadır.
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar SPK'nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğ'in 5'inci Maddesi'ne istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumları esas alınmıştır.
Ayrıca, ara dönem özet konsolide finansal tablolar, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TMS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
Grup, 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren ara hesap dönemine ilişkin özet konsolide finansal tablolarını TMS 34 Ara Dönem Finansal Raporlama standardına uygun olarak hazırlamıştır. Ara dönem özet konsolide finansal tablolar yıllık finansal tablolarda yer alması gereken tüm bilgileri içermez ve Grup'un 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık finansal tablolarıyla birlikte okunması gerekir.
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, gerçeğe uygun değeri ile ölçülen türev araçlar, finansal yatırımlar ve yatırım amaçlı gayrimenkuller haricinde tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Tarihi maliyetin belirlenmesinde genellikle varlıklar için ödenen tutarın gerçeğe uygun değeri esas alınmaktadır.
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, Grup'un önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI)
2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı)
2.1.2 Yabancı Para İşlemlerin Fonksiyonel Para Birimi Cinsinden Değerlemesi
Şirket, fonksiyonel para birimini, alış ve satışların büyük ölçüde ABD Doları bazlı olması nedeniyle, 21 no'lu Türkiye Muhasebe Standardı ("TMS 21") "Kur Değişiminin Etkileri" uyarınca ABD Doları olarak belirlemiştir.
Grup bünyesinde yer alan şirketlerin finansal tabloları, her bir şirketin faaliyet gösterdiği temel ekonomik ortamda geçerli olan fonksiyonel para biriminde ölçülür.
2.1.3 Fonksiyonel Para Biriminden Farklı Bir Raporlama Para Birimi Kullanılması
Şirket'in fonksiyonel para birimi ABD Doları olup, ara dönem özet konsolide finansal tablolar hazırlanırken, sunum amacına yönelik olarak Türk Lirası'na aşağıda belirtilen şekilde çevrilmiştir:
Aktif ve pasif kalemler, bilanço tarihi itibarıyla Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası ("TCMB") ABD Doları alış kuruyla çevrilmiştir. Özkaynak kalemleri ise tarihi değerleri ile gösterilmiştir. Gelir ve giderler, kar veya zarar ve kapsamlı gelir tablosunun sunulduğu her dönem için ortalama döviz kurundan çevrilmiştir. Ortaya çıkan tüm kur farkları, diğer kapsamlı gelirin ayrı bir unsuru olarak muhasebeleştirilmiştir.
2.1.4 Konsolidasyon Esasları
Ara dönem özet konsolide finansal tablolar, Şirket ve Şirket tarafından doğrudan veya dolaylı olarak kontrol edilen işletmelerin finansal tablolarını kapsar. Kontrol, Şirket'in aşağıdaki şartları sağlaması ile sağlanır:
- Yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde kontrol gücünün olması,
- Yatırım yapılan şirket/varlıktan elde edeceği değişken getirilere açık olması ya da getirilere hakkı olması ve
- Getiriler üzerinde etkisi olabilecek şekilde kontrol gücünü kullanabilmesi.
Yukarıda listelenen kriterlerin en az birinde herhangi bir değişiklik oluşmasına neden olabilecek bir durumun ya da olayın ortaya çıkması halinde Şirket yatırımının üzerinde kontrol gücünün olup olmadığını yeniden değerlendirir.
Şirket'in yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde çoğunluk oy hakkına sahip olmadığı durumlarda, ilgili yatırımın faaliyetlerini tek başına yönlendirebilecek/yönetebilecek şekilde yeterli oy hakkının olması halinde, yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde kontrol gücü vardır. Şirket, aşağıdaki unsurlar da dahil olmak üzere, ilgili yatırımdaki oy çoğunluğunun kontrol gücü sağlamak için yeterli olup olmadığının değerlendirmesinde konuyla ilgili tüm olayları ve şartları göz önünde bulundurur:
- Şirket'in sahip olduğu oy hakkı ile diğer hissedarların sahip olduğu oy hakkının karşılaştırılması,
- Şirket ve diğer hissedarların sahip olduğu potansiyel oy hakları,
- Sözleşmeye bağlı diğer anlaşmalardan doğan haklar ve
- Şirket'in karar verilmesi gereken durumlarda ilgili faaliyetleri yönetmede (geçmiş dönemlerdeki genel kurul toplantılarında yapılan oylamalar da dahil olmak üzere) mevcut gücünün olup olmadığını gösterebilecek diğer olay ve şartlar.
Bir bağlı ortaklığın konsolidasyon kapsamına alınması Şirket'in bağlı ortaklık üzerinde kontrole sahip olmasıyla başlar ve kontrolünü kaybetmesiyle sona erer. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların gelir ve giderleri, satın alım tarihinden elden çıkarma tarihine kadar Ara Dönem Özet Konsolide Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu'na dahil edilir.
Kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelirin her bir kalemi ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aittir. Kontrol gücü olmayan paylar ters bakiye ile sonuçlansa dahi bağlı ortaklıkların toplam kapsamlı geliri ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.
Gerekli olması halinde, Grup'un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılır.
Tüm grup içi varlıklar ve yükümlülükler, özkaynaklar, gelir ve giderler ve Grup şirketleri arasındaki işlemlere ilişkin nakit akışları konsolidasyonda elimine edilir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI)
2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı)
2.1.4 Konsolidasyon Esasları (devamı)
Aşağıdaki tabloda 30 Eylül ve 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla bağlı ortaklıkların detayı sunulmuştur:
Bağlı Ortaklıklar Ana faaliyeti Geçerli para birimi Kuruluş ve faaliyet yeri 30 Eylül 2025 31 Mart 2025 Arena International FZE Bilgi işlem malzemelerinin uluslararası ticareti AED Birleşik Arap Emirlikleri 100 100 Arena Labs Teknoloji Çözümleri A.Ş. Bilgi teknolojileri alanında yapay zeka faliyetleri TL Türkiye 100 100 Arena Mobile İletişim Hizmetleri ve Tüketici Elektroniği San. ve Tic. A.Ş. Telekomünikasyon ürünlerinin toptan ticareti TL Türkiye 100 100 Paynet (Kıbrıs) Ödeme Hizmetleri Ltd. Ödeme aracılık hizmetleri TL Kıbrıs 100 100 Arena Connect Teknoloji Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi Telekomünikasyon ürün ve hizmetlerinin Türkiye'de dağıtımı TL Türkiye 100 100 Grup'un sermayedeki pay oranı ve oy kullanma hakkı oranı (%)
2.1.5 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi
"TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" Standardına göre, fonksiyonel para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan işletmeler finansal tablolarını raporlama dönemi sonundaki paranın satın alma gücüne göre raporlamaktadırlar. Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu'nun (KGK) 23 Kasım 2023 tarihinde yaptığı açıklamaya istinaden, Türkiye Finansal Raporlama Standartları (TFRS)'nı uygulayan işletmelerin 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarının "TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama"da yer alan muhasebe ilkelerine uygun olarak enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulması gerekmektedir.
Bu kapsamda 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla fonksiyonel para birimi TL olan bağlı ortaklıkların finansal tabloları TMS 29 uyarınca hazırlanmıştır. TMS 21 (paragraf 42) geçerli para birimi TL olan bağlı ortaklığın faaliyet sonuçları ve finansal durumu, finansal tablolarda kullanılan farklı para birimine tüm tutarlar, en son finansal durum tablosunun düzenlendiği tarihteki kapanış kurundan çevrilmiştir.
Ayrıca ilgili tutarların Grup'un fonksiyonel para birimine çevrilirken, karşılaştırmalı tutarlar önceki yılın finansal tablolarında cari yıl tutarları olarak sunulan tutarlar dikkate alınmış ve fiyat seviyelerinde ya da döviz kurlarındaki müteakip değişimler nedeniyle düzeltme yapılmamıştır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI)
2.1 Sunuma İlişkin Temel Esaslar (devamı)
2.1.5 Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi (devamı)
Aşağıdaki tabloda Türkiye İstatistik Kurumu (TUİK) tarafından yayınlanan Tüketici Fiyat Endeksleri dikkate alınarak hesaplanan ilgili yıllara ait enflasyon oranları yer almaktadır:
| Üç yıllık kümülatif | |||
|---|---|---|---|
| Tarih | Endeks | Düzeltme katsayısı | enflasyon oranları |
| 30 Eylül 2025 | 29,573 | 1,000 | %210,63 |
| 31 Mart 2025 | 25,950 | 1,140 | %226,56 |
| 31 Mart 2024 | 18,790 | 1,574 | %301,91 |
| 31 Mart 2023 | 11,152 | 2,652 | %179,42 |
2.1.6 Netleştirme/Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hak olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net olarak değerlendirme amacı olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı olması durumlarında net olarak gösterilirler.
2.1.7 Muhasebe Politikalarındaki Değişiklikler
Muhasebe politikalarında bir değişiklik olduğu takdirde ve aksi belirtilmedikçe yapılan önemli değişiklikler geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir.
2.1.8 Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Konsolide Finansal Tabloların Düzeltilmesi
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup'un ara dönem özet konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Finansal tablo kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştirildiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem konsolide finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılır.
1 Ocak – 31 Aralık arası olan Grup faaliyet yılının, Nisan ayının birinci gününden başlayarak Mart ayının sonuncu gününde sona erecek şekilde, 1 Nisan - 31 Mart özel hesap dönemi olarak tayin edilmesine ve bu dönemin 1 Nisan 2025 tarihinden itibaren başlamasına ilişkin Şirket'in başvurusu Hazine ve Maliye Bakanlığı Gelir İdaresi Başkanlığı'nca uygun görülmüş, Esas Sözleşme değişikliğine Sermaye Piyasası Kurulu ve Ticaret Bakanlığından uygunluk ve izin alınmış ve pay sahipleri tarafından onaylanmıştır. Gerekli süreçlerin tamamlanmasıyla Grup özel hesap dönemine geçmiştir. Raporlama tarihi itibarıyla, ara dönem özet konsolide finansal durum tablosu 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla ile karşılaştırmalı olarak sunulmuştur. 1 Nisan-30 Eylül 2025 altı aylık ara döneme ait özet konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu, özet konsolide özkaynaklar değişim tablosu ve özet konsolide nakit akış tablosu da 1 Nisan-30 Eylül 2024 altı aylık ara dönemi ile karşılaştırmalı olarak sunulmuştur.
2.1.9 Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Tespit edilen önemli bir muhasebe hatası söz konusu olursa, düzeltme geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem konsolide finansal tabloları yeniden düzenlenir.
2.2 Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
Grup ara dönem özet konsolide finansal tablolarında 31 Mart 2025 tarihli konsolide finansal tablolarında belirtilen muhasebe politikalarının ve muhasebe tahminlerinin aynılarını uygulamaya devam etmiştir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI)
2.3 Yeni ve Revize Edilmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartları
a) 2025 yılından itibaren geçerli olan değişiklikler ve yorumlar:
TMS 21 (Değişiklikler) Takas Edilebilirliğin Bulunmaması
TMS 21 (Değişiklikler) Takas Edilebilirliğin Bulunmaması
Bu değişiklikler, bir para biriminin ne zaman değiştirilebilir olduğunu ve olmadığında döviz kurunun nasıl belirleneceğini belirlemeye yönelik rehberlik içermektedir. Değişiklikler, 1 Ocak 2025 ve sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemlerinden itibaren geçerlidir.
Söz konusu standart, değişiklik ve iyileştirmelerin Grup'un ara dönem özet konsolide finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi olmadığı değerlendirilmiştir.
b) Henüz yürürlüğe girmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar:
Grup henüz yürürlüğe girmemiş aşağıdaki standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen aşağıdaki değişiklik ve yorumları henüz uygulamamıştır:
TFRS 17 Sigorta Sözleşmeleri
TFRS 17 (Değişiklikler) Sigorta Sözleşmeleri ile TFRS 17 ile TFRS 9'un İlk
Uygulaması – Karşılaştırmalı Bilgiler
TFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler) Finansal Araçların Sınıflandırılması ve Ölçümüne
İlişkin Yapılan Değişiklikler
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler) Elektrik Alım Anlaşmalarına İlişkin Değişiklikler
TFRS 19 Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Olmayan Bağlı
Ortaklıklar: Açıklamalar
Yıllık İyileştirmeler TFRS'lere İlişkin Yıllık İyileştirmeler – Cilt 11
TFRS 17 Sigorta Sözleşmeleri
TFRS 17, sigorta yükümlülüklerinin mevcut bir karşılama değerinde ölçülmesini gerektirir ve tüm sigorta sözleşmeleri için daha düzenli bir ölçüm ve sunum yaklaşımı sağlar. Bu gereklilikler sigorta sözleşmelerinde tutarlı, ilkeye dayalı bir muhasebeleştirmeye ulaşmak için tasarlanmıştır. TFRS 17, sigorta ve reasürans ile emeklilik şirketleri için 1 yıl daha ertelenmiş olup 1 Ocak 2026 itibarıyla TFRS 4 Sigorta Sözleşmelerinin yerini alacaktır.
TFRS 17 (Değişiklikler) Sigorta Sözleşmeleri ile TFRS 17 ile TFRS 9'un İlk Uygulaması – Karşılaştırmalı Bilgiler
TFRS 17'de uygulama maliyetlerini azaltmak, sonuçların açıklanmasını ve geçişi kolaylaştırmak amacıyla değişiklikler yapılmıştır.
Ayrıca, karşılaştırmalı bilgilere ilişkin değişiklik ile TFRS 7 ve TFRS 9'u aynı anda ilk uygulayan şirketlere finansal varlıklarına ilişkin karşılaştırmalı bilgileri sunarken o finansal varlığa daha önce TFRS 9'un sınıflandırma ve ölçüm gereklilikleri uygulanmış gibi sunmasına izin verilmektedir.
Değişiklikler TFRS 17 ilk uygulandığında uygulanacaktır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
2. ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (DEVAMI)
- 2.3 Yeni ve Revize Edilmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartları (devamı)
- b) Henüz yürürlüğe girmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar (devamı):
TFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar
TFRS uygulayan tüm işletmeler için finansal tablolarda bilgilerin sunumu ve açıklanması konusundaki gereklilikleri içermektedir. 1 Ocak 2027 ve sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir.
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler) - Finansal Araçların Sınıflandırılması ve Ölçümüne İlişkin Yapılan Değişiklikler
Değişiklikler, TFRS 9 Finansal Araçlar standardının sınıflandırma ve ölçüm gerekliliklerinin uygulama sonrası gözden geçirilmesi sırasında belirlenen konuları ele almaktadır. 1 Ocak 2026 veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir.
TFRS 9 ve TFRS 7 (Değişiklikler) - Elektrik Alım Anlaşmalarına İlişkin Değişiklikler
Değişiklikler, doğaya bağlı elektrik referanslı sözleşmeleri daha gerçeğe uygun bir şekilde yansıttığı görüşüyle, işletmelerin finansal tablolarına bu tür sözleşmelere ilişkin bilgileri dahil edebilmelerini sağlamayı amaçlamaktadır. 1 Ocak 2026 veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir.
TFRS 19 - Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Olmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar
TFRS 19, uygun koşulları sağlayan bir bağlı ortaklığın, diğer TFRS Muhasebe Standartlarındaki açıklama gereklilikleri yerine uygulamasına izin verilen açıklama gerekliliklerini belirlemektedir. 1 Ocak 2027 veya sonrasında başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir.
Söz konusu standartlar, değişiklik ve iyileştirmelerin Grup'un finansal durumu ve performansı üzerinde etkileri değerlendirilmektedir.
2.4 Bölümlere Göre Raporlama
Ürünlerin niteliği, ürün ve hizmetleri için müşteri türü ve ürünlerini dağıtmak veya hizmetlerini sunmak üzere kullandıkları yöntemler dikkate alındığında bölümler benzer ekonomik özelliklere sahip tek bir faaliyet bölümü olarak birleştirilmiştir.
3. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
| 30 Eylül | 31 Mart | |
|---|---|---|
| 2025 | 2025 | |
| Kasa | - | 3.163 |
| Vadesiz mevduat | 39.066.778 | 390.463.951 |
| Vadeli mevduat | 31.363.816 | 22.445.761 |
| Diğer hazır değerler | 106.290.787 | 21.395.041 |
| 176.721.381 | 434.307.916 |
30 Eylül 2025 itibarıyla Grup'un vadeli mevduatları TL cinsinden olup faiz oranları %40,00 - %42,00 arasındadır (31 Mart 2025: TL %38,00 - %44,50).
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
4. FİNANSAL BORÇLAR
a) Banka Kredileri:
Kısa vadeli banka kredileri aşağıdakilerden oluşmaktadır:
30 Eylül 2025
| Faiz oranı | Orjinal Bakiye | Türk Lirası Karşılığı |
|---|---|---|
| %43,00-55,00 %6,50-11,50 |
269.233.226 85.098.309 |
269.233.226 3.531.443.666 3.800.676.892 |
31 Mart 2025
| Döviz Cinsi | Faiz oranı | Orjinal Bakiye | Türk Lirası Karşılığı |
|---|---|---|---|
| TL | %45,00-50,00 | 1.555.575.599 | 1.555.575.599 |
| ABD Doları | %5,75-10,30 | 62.251.798 | 2.350.976.503 |
| 3.906.552.102 |
Grup'un kısa vadeli banka kredileri için 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 106.121.615 TL tutarında faiz tahakkuk etmiştir (31 Mart 2025: 110.796.845 TL).
Uzun vadeli banka kredileri aşağıdakilerden oluşmaktadır:
Grup'un 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla uzun vadeli borçlanmaları bulunmamaktadır.
31 Mart 2025
| Döviz Cinsi | Faiz oranı | Orjinal Bakiye | Türk Lirası Karşılığı |
|---|---|---|---|
| TL | %47,74 | 661.403 | 661.403 |
| 661.403 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
4. FİNANSAL BORÇLAR (DEVAMI)
b) Kiralama İşlemlerinden Borçlar:
Grup'un kiralama işlemlerinden borçları ve vadesel kırılımı 30 Eylül ve 31 Mart 2025 itibarıyla aşağıdaki şekildedir:
| 30 Eylül 2025 | ||
|---|---|---|
| TL | ||
| Kısa Vadeli Ödeme Yükümlülüğü | 53.603.435 | |
| Uzun Vadeli Ödeme Yükümlülüğü | 19.383.673 | |
| 1-2 yıl arası | 13.952.742 | |
| 2-3 yıl arası | 5.430.931 | |
| 72.987.108 | ||
| 31 Mart 2025 | ||
| TL | ||
| Kısa Vadeli Ödeme Yükümlülüğü | 52.553.566 | |
| Uzun Vadeli Ödeme Yükümlülüğü | 31.763.763 | |
| 1-2 yıl arası | 25.259.874 | |
| 2-3 yıl arası | 4.026.220 | |
| 3-4 yıl arası | 2.477.669 | |
| 84.317.329 | ||
| c) Diğer Finansal Yükümlülükler: |
||
| 30 Eylül | 31 Mart | |
| 2025 | 2025 | |
| Diğer Finansal Yükümlülükler | 148.795.716 | 617.235.061 |
30 Eylül 2025 itibarıyla 148.795.716 TL tutarındaki diğer finansal yükümlülükler, Şirket'in kredi kartı kullanarak yapmış olduğu tedarikçi ödemelerinden kaynaklanan borçlardan oluşmaktadır (31 Mart 2025: 617.235.061 TL).
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
5. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR
a) Ticari Alacaklar:
| Kısa vadeli ticari alacaklar | 30 Eylül | 31 Mart |
|---|---|---|
| 2025 | 2025 | |
| Ticari alacaklar | 9.397.462.662 | 8.378.361.690 |
| İlişkili taraflardan ticari alacaklar (Dipnot 16) | 1.379.230 | 1.157.904 |
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 9.396.083.432 | 8.377.203.786 |
| Alacak senetleri | 2.453.111.281 | 1.590.210.570 |
| Gelir tahakkukları | 11.859 | 32.469 |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | (666.865.193) | (299.925.412) |
| Beklenen zarar karşılığı (-) | (26.677.638) | (17.650.131) |
| 11.157.042.971 | 9.651.029.186 | |
| Uzun vadeli ticari alacaklar | 30 Eylül | 31 Mart |
| 2025 | 2025 | |
| Ticari alacaklar | 13.556.207 | 13.556.207 |
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 13.556.207 | 13.556.207 |
| 13.556.207 | 13.556.207 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ticari alacakların ortalama vadesi 86 gündür (31 Mart 2025: 71).
30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlerde kısa ve uzun vadeli ticari alacaklardan ayrılan şüpheli alacaklar ve beklenen zarar karşılıklarının hareketi aşağıdaki gibidir:
| 1 Nisan- | 1 Nisan | |
|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| 1 Nisan bakiyesi | 317.575.543 | 283.379.864 |
| Dönem (geliri) / gideri (Dipnot 13) | 316.080.436 | 2.139.600 |
| Beklenen zarar karşılığı (Dipnot 13) | 6.963.279 | (3.959.945) |
| Tahsilatlar (Dipnot 13) | (635.704) | (247.020) |
| Çevrim farkları | 53.559.277 | 47.909 |
| 30 Eylül bakiyesi | 693.542.831 | 281.360.408 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 1.088.679.050 TL tutarındaki vadeli çekler kullanılan banka kredileri ve alınan teminat mektupları karşılığı finansal kuruluşlara teminat olarak verilmiştir (31 Mart 2025: 810.992.220 TL).
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 1.608.965.415 TL tutarındaki ticari alacak faktoring şirketlerine gayri kabili rücu olarak devredilmiştir (31 Mart 2025: 1.200.439.281 TL).
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
5. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR (DEVAMI)
a) Ticari Alacaklar (devamı):
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 1.426.721.190 TL (31 Mart 2025: 1.375.196.739 TL) tutarındaki ticari alacakların vadesi geçmiştir, ancak tahsil kabiliyeti kaybolmadığı için şüpheli alacak olarak değerlendirilmemiştir. Söz konusu alacakların teminatsız kısımları üzerinden TFRS 9 uygulaması kapsamında Grup'un genel politikası dahilinde, gecikmelere bağlı olarak değişen oranlarda karşılık ayrılmıştır.
Bu alacakların vade analizi aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 |
31 Mart 2025 |
|
|---|---|---|
| 1 aya kadar | 1.129.585.053 | 1.242.401.748 |
| 1 ile 2 ay arası | 132.874.681 | 92.063.507 |
| 2 ile 3 ay arası | 50.905.755 | 5.829.536 |
| 3 ay üzeri | 113.355.701 | 34.901.948 |
| Toplam | 1.426.721.190 | 1.375.196.739 |
| Teminat ile güvence altına alınmış kısım | 221.933.485 | 706.368.878 |
Şirket'in Türkiye sınırları içerisinde ticari alacakların sigortalanması konusunda Coface Sigorta A.Ş. ("Coface") ve Türkiye Sigorta ile aşağıda detayları yer alan kredi sigortası poliçeleri bulunmaktadır:
- Coface poliçesi 1 Nisan 2025 1 Nisan 2026 tarihleri, Türkiye Sigorta poliçesi 1 Aralık 2024 1 Aralık 2025 tarihleri aralığındadır.
- Coface poliçesine konu hasarlarda para birimi ABD Doları olup Türkiye sigorta poliçesinde TL olarak belirlenmiştir.
- Teminat oranı kredi limit talebi yapılmış ticari alacaklar için % 90 olarak belirlenmiştir.
- 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla toplam teminat tutarı 4.419.528.958 TL'dir (31 Mart 2025: 4.591.122.450 TL).
- 30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla 11.157.042.971 TL'lik toplam kısa vadeli alacak tutarının (31 Mart 2025: 9.651.029.186 TL) 1.097.488.269 TL'lik kısmı sigorta ile teminat altına alınmıştır (31 Mart 2025: 1.856.058.866 TL).
Grup, ticari alacakları için değer düşüklüğünü ömür boyu beklenen kredi zararına eşit bir tutarda ölçmektedir. Ticari alacaklarda beklenen kredi zararları, müşterinin geçmişteki temerrüde düşme durumuna bakılarak, mevcut finansal durumu analiz edilerek ve ilgili müşterinin faaliyet gösterdiği endüstrinin genel ekonomik koşulları ve raporlama tarihindeki koşullar dikkate alınarak oluşturulan bir karşılık matrisi kullanılarak tahmin edilir.
Cari dönemde, Grup Yönetimi'nin tahminlerinde ve varsayımlarında önemli bir değişiklik olmamıştır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
5. TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR (DEVAMI)
a) Ticari Alacaklar (devamı):
Aşağıdaki tablo, Grup'un karşılık matrisine dayanan teminatsız ticari alacaklarının risk profilini göstermektedir. Grup'un geçmiş kredi zararı tecrübesi, farklı müşteri grupları için önemli ölçüde farklılık göstermediğinden, Grup'un tüm alacakları için aynı yöntem ile karşılık ayrılmaktadır.
| Ticari alacaklar - vadesi geçmiş gün | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | Vadesi geçmemiş | <30 | 31-90 | 91-180 | >180 | Toplam |
| Beklenen kredi zararı oranı | %0,21 | %0,22 | %0,35 | %0,10 | %73,28 | %0,32 |
| Varsayılandaki beklenen toplam brüt defter değeri |
7.019.149.471 | 928.670.323 | 176.106.611 | 87.302.258 | 12.708.513 | 8.223.937.176 |
| Ömür boyu kredi zararı | 14.582.492 | 2.075.434 | 617.951 | 89.390 | 9.312.371 | 26.677.638 |
| Ticari alacaklar - vadesi geçmiş gün | ||||||
| 31 Mart 2025 | Vadesi geçmemiş | <30 | 31-90 | 91-180 | >180 | Toplam |
| Beklenen kredi zararı oranı | %0,24 | %0,51 | %0,76 | %1,31 | %4,83 | %0,29 |
| Varsayılandaki beklenen toplam brüt defter değeri |
5.433.246.650 | 616.909.457 | 25.773.807 | 406.320 | 25.738.277 | 6.102.074.511 |
| Ömür boyu kredi zararı | 13.084.534 | 3.122.648 | 194.908 | 5.325 | 1.242.716 | 17.650.131 |
| b) Ticari Borçlar: | ||||||
| 30 Eylül | 31 Mart | |||||
| Kısa vadeli ticari borçlar | 2025 | 2025 | ||||
| Ticari borçlar | 6.492.636.983 | 5.258.510.569 | ||||
| İlişkili olmayan taraflara ticari borçlar | 6.492.636.983 | 5.258.510.569 | ||||
| Borç senetleri | 509.958.266 | 267.567.363 | ||||
| Gider tahakkukları | 200.756.870 | 159.832.923 | ||||
| Diğer ticari borçlar | 43.484.795 | 82.532.763 | ||||
| 7.246.836.914 | 5.768.443.618 |
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ticari borçların ortalama vadesi 57 gündür (31 Mart 2025: 49).
30 Eylül 2025 tarihi itibarıyla ticari borçlar içerisinden netleştirilen 750.856.129 TL (30 Eylül 2024: 620.269.962 TL) tutarındaki satıcılardan elde edilen ciro primi, satış indirimleri, stok koruma ve benzeri gelir tahakkuklarının 30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren dönemlere ait hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Nisan- | 1 Nisan | |
|---|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | |
| Açılış | 557.855.541 | 218.106.794 |
| Dönem içinde tahakkuk eden | 1.029.242.049 | 817.007.909 |
| Dönem içinde tahsil edilen | (451.134.575) | |
| Yabancı para çevrim farkı | 61.190.300 | 36.289.834 |
| Kapanış | 750.856.129 | 620.269.962 |
| (897.431.761) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
6. DİĞER ALACAK VE BORÇLAR
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar: | |||
|---|---|---|---|
| 30 Eylül | 31 Mart | ||
| 2025 | 2025 | ||
| Kısa vadeli diğer alacaklar (Dipnot 15) | 217.866.600 | - | |
| Uzun vadeli diğer alacaklar (Dipnot 15) | 114.120.600 | - | |
| 331.987.200 | - | ||
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar: | |||
| 30 Eylül | 31 Mart | ||
| 2025 | 2025 | ||
| Ödenecek vergi, harç ve diğer kesintiler | 144.676.473 | 60.334.725 | |
| 144.676.473 | 60.334.725 | ||
| 7. | STOKLAR | ||
| 30 Eylül | 31 Mart | ||
| 2025 | 2025 | ||
| Ticari mallar | 1.409.015.593 | 2.488.126.351 | |
| Yoldaki mallar | 330.002.871 | 85.857.122 | |
| Stok değer düşüklüğü karşılığı | (73.839.999) | (55.374.385) | |
| 1.665.178.465 | 2.518.609.088 | ||
| Stok değer düşüklüğü karşılığının hareketi aşağıdaki gibidir: | |||
| 1 Nisan- | 1 Nisan | ||
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 | ||
| 1 Nisan itibarıyla | 55.374.385 | 53.172.483 | |
| Dönem içinde ayrılan karşılık | 17.758.566 | 23.438.022 | |
| Dönem içinde iptal edilen karşılıklar | (1.793.991) | (3.307.775) | |
| Yabancı para çevrim farkı | 2.501.039 | 2.726.358 | |
| 30 Eylül itibarıyla | 73.839.999 | 76.029.088 | |
| 8. | PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER | ||
| a) Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler: | |||
| 30 Eylül | 31 Mart | ||
| 2025 | 2025 | ||
| Verilen sipariş avansları | 34.235.848 | 434.151.860 | |
| Gelecek aylara ilişkin peşin ödenmiş giderler | 51.661.311 | 26.271.973 | |
| 85.897.159 | 460.423.833 | ||
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
8. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER (DEVAMI)
b) Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülükler:
| 30 Eylül | 31 Mart | |
|---|---|---|
| 2025 | 2025 | |
| Alınan sipariş avansları | 200.176.388 | 88.404.777 |
| Müşteri sözleşmelerinden doğan yükümlülükler (*) | 64.443.318 | 18.249.772 |
| 264.619.706 | 106.654.549 |
(*) Grup'un faturasını kestiği ancak TFRS 15 kapsamında mal ve hizmet transferinin gerçekleşmediği sözleşme yükümlülüklerinden oluşmaktadır.
9. TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
30 Eylül ve 31 Mart 2025 tarihleri itibarıyla Grup'un müşterilerinden almış olduğu teminat/rehin/ipotek ("TRİ") pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
a) Alınan Teminatlar:
| Döviz cinsi | Tutar | Döviz kuru |
30 Eylül 2025 |
|
|---|---|---|---|---|
| İpotekler | TL | 28.800.000 | 1,0000 | 28.800.000 |
| Teminat mektup, çek ve | ||||
| senetleri | TL | 1.272.520.100 | 1,0000 | 1.272.520.100 |
| ABD Doları | 4.053.000 | 41,4984 | 168.193.015 | |
| AVRO | 100.000 | 48,6479 | 4.864.790 | |
| 1.445.577.905 | ||||
| Sigorta teminatları (*) | ABD Doları | 106.370.100 | 41,4984 | 4.414.188.958 |
| TRY | 5.340.000 | 1,0000 | 5.340.000 | |
| 4.419.528.958 | ||||
| 5.893.906.863 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
9. TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (DEVAMI)
a) Alınan Teminatlar (devamı):
| Döviz cinsi | Tutar | Döviz kuru |
31 Mart 2025 |
|
|---|---|---|---|---|
| İpotekler | TL | 28.800.000 | 1,0000 | 28.800.000 |
| Teminat mektup, çek ve | ||||
| senetleri | TL | 1.741.017.000 | 1,0000 | 1.741.017.000 |
| ABD Doları | 4.735.000 | 37,7656 | 178.820.116 | |
| AVRO | 300.000 | 40,7019 | 12.210.570 | |
| 1.932.047.686 | ||||
| Sigorta teminatları (*) | ABD Doları | 121.568.900 | 37,7656 | 4.591.122.450 |
| 6.551.970.136 |
(*) Alacak sigortası kapsamında toplam teminat limitidir.
b) Grup Tarafından Verilen TRİ'ler:
30 Eylül ve 31 Mart 2025 tarihleri itibarıyla Grup'un teminat/rehin/ipotek ("TRİ") pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| 30 Eylül 2025 | ||
|---|---|---|
| Döviz Cinsi | Tutar | TL |
| ABD Doları | 42.512.500 | 1.764.200.730 |
| TL | 1.435.871.446 | 1.435.871.446 |
| 3.200.072.176 | ||
| ABD Doları | - | - |
| - | ||
| ABD Doları | - | - |
| ABD Doları | - | - |
| 3.200.072.176 | ||
| Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
9. TAAHHÜTLER, KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (DEVAMI)
b) Grup Tarafından Verilen TRİ'ler (devamı):
| 31 Mart 2025 | |||
|---|---|---|---|
| Döviz Cinsi | Tutar | TL | |
| A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu | |||
| TRİ'lerin Toplam Tutarı | ABD Doları | 31.425.000 | 1.186.783.980 |
| TL | 1.222.853.061 | 1.222.853.061 | |
| 2.409.637.041 | |||
| B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
ABD Doları | - | - |
| C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla |
- | ||
| Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | ABD Doları | - | - |
| D. Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı | ABD Doları | - | - |
| Toplam | 2.409.637.041 |
Grup tarafından verilen TRİ'ler kendi tüzel kişiliği adına verilmiş olup, ticari mal satın alım işlemleri kapsamında satıcılara verilen banka teminat mektupları ile kullanılan banka kredileri ve alınan teminat mektupları karşılığı finansal kuruluşlara teminat olarak verilen 1.088.679.050 TL tutarı karşılığı olan vadeli çekleri içermektedir (31 Mart 2025: 810.992.220 TL).
10. DİĞER DÖNEN VARLIKLAR
| 30 Eylül | 31 Mart | |
|---|---|---|
| 2025 | 2025 | |
| Devreden Katma Değer Vergisi | 185.204.017 | 203.629.334 |
| Vergi Dairesinden Alacaklar | 3.257.870 | 7.284.817 |
| Diğer | 21.391.279 | 6.945.507 |
| 209.853.166 | 217.859.658 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
11. SATIŞLAR VE SATIŞLARIN MALİYETİ
| a) Satış Gelirleri (net): | ||
|---|---|---|
| 1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|
| Yurtiçi satışlar | 19.146.772.083 | 15.858.384.095 |
| Yurtdışı satışlar | 58.481.555 | 97.328.636 |
| Diğer gelirler | 36.716.268 | 45.067.880 |
| Satış iade ve indirimleri (-) | (847.097.791) | (642.595.822) |
| 18.394.872.115 | 15.358.184.789 |
b) Hasılatın Ayrıştırılması:
| 1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|
| Bayi satış kanalı | 6.809.843.582 | 7.195.325.353 |
| Perakende satış kanalı | 4.535.176.324 | 2.750.066.653 |
| Kurumsal satış kanalı | 4.002.171.193 | 3.131.553.131 |
| Toptan satış kanalı | 2.242.782.146 | 1.488.066.724 |
| Baskı çözümleri satış kanalı | 363.193.571 | 261.780.607 |
| Mobile satış kanalı | 252.028.413 | 272.015.331 |
| Diğer | 189.676.886 | 259.376.990 |
| 18.394.872.115 | 15.358.184.789 |
Grup, mal ve hizmet devrederek edim yükümlülüklerini belirli bir anda yerine getirir.
c) Satışların Maliyeti:
| 1 Nisan - 30 Eylül |
1 Nisan - 30 Eylül |
|
|---|---|---|
| Satılan ticari malların ve hizmetlerin maliyeti | 2025 (17.371.557.921) |
2024 (14.484.953.641) |
12. PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ VE GENEL YÖNETİM GİDERLERİ
| 1 Nisan - | 1 Nisan - | |
|---|---|---|
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | |
| Genel yönetim giderleri | (608.593.696) | (212.350.119) |
| Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri | (318.026.836) | (253.036.740) |
| (926.620.532) | (465.386.859) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
13. NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
a) Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri:
| 1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
|---|---|---|
| Personel giderleri | (152.119.840) | (138.345.188) |
| Dağıtım giderleri | (62.302.800) | (44.202.955) |
| Amortisman ve itfa giderleri | (21.143.376) | (7.777.486) |
| Sigorta giderleri | (9.613.626) | (9.926.502) |
| Reklam giderleri | (8.596.852) | (9.348.735) |
| Güvenlik giderleri | (6.462.737) | (4.260.895) |
| Seyahat giderleri | (3.899.329) | (4.229.230) |
| Bakım onarım giderleri | (3.522.633) | (862.238) |
| Araç akaryakıt giderleri | (2.373.865) | (2.775.066) |
| Temsil ağırlama giderleri | (1.810.590) | (474.164) |
| Elektrik, su ve ısınma giderleri | (1.236.593) | (773.534) |
| Danışmanlık giderleri | (425.486) | (1.441.775) |
| Diğer | (44.519.109) | (28.618.972) |
| (318.026.836) | (253.036.740) | |
| 1 Nisan - 30 Eylül 2025 |
1 Nisan - 30 Eylül 2024 |
|
| Şüpheli alacak giderleri (Dipnot 5) | (322.408.011) | - |
| Amortisman ve itfa giderleri | (115.458.100) | (77.937.624) |
| Personel giderleri | (83.759.703) | (84.668.162) |
| Danışmanlık giderleri | (36.384.247) | (18.541.719) |
| Bakım onarım giderleri | (11.598.664) | (10.559.015) |
| Sigorta giderleri | (11.365.097) | (6.225.344) |
| Seyahat giderleri | (3.573.922) | (2.764.539) |
| Temsil ağırlama giderleri | (3.270.656) | (703.982) |
| Güvenlik giderleri | (1.463.141) | (870.118) |
| Elektrik, su ve ısınma giderleri | (719.300) | (683.386) |
| Araç akaryakıt giderleri | (692.201) | (838.919) |
| Telefon ve internet erişim giderleri | (656.533) | (461.366) |
| Diğer | (17.244.121) | (8.095.945) |
| (608.593.696) | (212.350.119) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
14. FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ
| 1 Nisan - 30 Eylül |
1 Nisan - 30 Eylül |
|
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Faiz giderleri (*) | (736.986.666) | (634.406.568) |
| Kredi kartı komisyonları | (157.812.058) | (106.669.476) |
| Reeskont gelirleri / (giderleri), net | (40.233.717) | 5.622.312 |
| Teminat mektubu komisyonları | (17.784.426) | (12.499.941) |
| Diğer finansman giderleri | (52.775.942) | (36.071.887) |
| (1.005.592.809) | (784.025.560) | |
| Faiz gelirleri | 63.519.310 | 51.188.103 |
| Finansman giderleri, net | (942.073.499) | (732.837.457) |
(*) 30 Eylül 2025 itibarıyla 275.264.462 TL tutarında faktoring maliyetlerini içermektedir (30 Eylül 2024: 382.720.584 TL).
15. ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER (GİDERLER)
| 1 Nisan - 30 Eylül |
1 Nisan - 30 Eylül |
|
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Kur farkı gelirleri / (giderleri), net | (201.255.607) | (190.089.162) |
| Vade farkı gelirleri | 119.993.526 | 29.834.164 |
| Varlık satış zararı (*) | (63.849.595) | - |
| Diğer | 9.886.112 | (6.320.379) |
| (135.225.564) | (166.575.377) |
(*) Şirket'in bağlı ortaklıklarından Arena Connect Teknoloji Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin ("Arena Connect") Vodafone Dağıtım, Servis ve İçerik Hizmetleri A.Ş. ile imzalamış olduğu Cihaz Dağıtım Hizmeti ve Tedarik Sözleşmesi'nin devri konusunda Arena Connect ile Datagate Bilgisayar Malzemeleri Ticaret A.Ş. ("Datagate Bilgisayar") arasında bağlayıcı olmayan görüşmelere başlanmasının akabinde Datagate Bilgisayar tarafından sözleşmenin devri konusunda Rekabet Kurulu'na 2 Temmuz 2025 tarihinde müracaat edilmiş, Rekabet Kurulu'nun 31 Temmuz 2025 tarihli toplantısında akdedilmesi planlanan Ticari Sözleşme Devri Protokolü'ne bireysel muafiyet tanınmış ve sözleşmenin imzalanması konusunda görüşmelere devam edilmiştir. 19 Eylül 2025 tarihinde Arena Connect ve Datagate Bilgisayar arasında yapılan anlaşma neticesinde, devre konu sözleşmenin 1 Ekim 2025 tarihinden itibaren yürürlüğe girmesi kararlaştırılmıştır. Sözleşme devrine ilişkin bedel 8.000.000 ABD Doları + KDV olarak belirlenmiştir. Rapor tarihi itibarıyla devir işlemleri gerçekleşmiş olup bu ara dönem özet finansal tablolar ilgili devir işlem etkilerini içermektedir.
| Satılan varlık gruplarına ilişkin kısa vadeli gelir tahakkuku (Dipnot 6) | 217.866.600 |
|---|---|
| Satılan varlık gruplarına ilişkin uzun vadeli gelir tahakkuku (Dipnot 6) | 114.120.600 |
| Satılan varlık gruplarına ilişkin net varlıklar | (359.557.533) |
| Satılan varlık grubununun elden çıkarılmasıyla ilgili giderler | (36.279.262) |
| (63.849.595) |
Yukarıda belirtilen 36.279.262 TL tutarındaki gider tutarı, Şirket'in satış sürecindeki kıdem ödemeleri ve karşılıkları için katlandığı giderlerini içermektedir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
16. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
i. İlişkili Taraflara Olan Hizmet Satışları:
| i. İlişkili Taraflara Olan Hizmet Satışları: |
||
|---|---|---|
| 1 Nisan - | 1 Nisan - | |
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | |
| Redington Gulf FZE | 7.578.290 | - |
| Redington Turkey Teknoloji A.Ş. | 2.364.898 | - |
| 9.943.188 | - | |
| ii. İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar: |
||
| 30 Eylül 2025 | 31 Mart 2025 | |
| Redington Gulf FZE | 518.722 | 1.063.950 |
| Redington Turkey Teknoloji A.Ş. | 820.670 | 59.229 |
| Redington Limited | 39.838 | 34.725 |
| 1.379.230 | 1.157.904 | |
| iii. İlişkili Taraflarla Olan Hizmet Alımları: |
||
| 1 Nisan - | 1 Nisan - | |
| 30 Eylül | 30 Eylül | |
| 2025 | 2024 | |
| Redington Gulf FZE | - | 1.542.480 |
| Redington Limited | - | 5.336.764 |
| - | 6.879.244 | |
30 Eylül 2025 ve 2024 tarihinde sona eren dönemlere ilişkin üst yönetime ödenen ücretleri ve primleri içeren tutar aşağıdaki gibidir:
| 1 Nisan - | 1 Nisan - |
|---|---|
| 30 Eylül 2025 | 30 Eylül 2024 |
| 34.250.567 | 29.528.171 |
| 4.532.587 | 9.459.314 |
| 38.783.154 | 38.987.485 |
Grup Yönetim Kurulu ve üst düzey yönetim personeline yukarıda belirtilen tutarlar dışında herhangi bir ödeme yapılmamıştır. Grup'un 30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde Yönetim Kurulu üyelerine sağladığı faydalar Şirket veya ana ortaklık veya ana ortaklığın ilişkili şirketlerinde icra görevi üstlenmeyip bu kapsamda ücret geliri elde etmeyen Yönetim Kurulu üyelerine sağlanan huzur haklarından oluşmaktadır. Yönetim Kurulu üyeleri Şirket'ten başka herhangi bir ücret ve/veya benzeri gelir elde etmemektedir.
30 Eylül 2025 ve 2024 tarihlerinde sona eren hesap yıllarında üst düzey yönetim personeline sağlanan faydaların tamamı kısa vadeli faydalardır ve ücret, prim ve diğer ödemeleri içermektedir. 30 Eylül 2025 tarihinde sona eren hesap döneminde kıdem ve ihbar tazminatı gibi, işten ayrılma nedeniyle sağlanan faydalar da bulunmaktadır. Üst düzey yönetim personeli genel müdür ve genel müdür yardımcılarını içermektedir.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
17. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Finansal Risk Faktörleri
Kur riski yönetimi
Şirket, fonksiyonel para birimini alış ve satışların büyük ölçüde ABD Doları bazlı olması nedeniyle TMS 21 "Kur Değişiminin Etkileri" uyarınca ABD Doları olarak belirlemiştir. Alış ve satışlar ile buna bağlı olarak ticari alacak ve ticari borçların ABD Doları cinsinden olması yabancı para kuru değişimlerinin Grup'un finansal performansına etkisini azaltmaktadır.
Şirket Yönetimi, fonksiyonel para biriminin ABD Doları bazlı olması nedeniyle, açık yabancı para pozisyonunu TL cinsinden varlık ve yükümlülüklerin dengesini takip ederek yönetmekte ve kontrol altında tutmaktadır. Grup, finansal tablo kalemlerinden doğan kur riskini en aza indirmek için türev araçlar ya da TL cinsinden kredi kullanmaktadır.
Grup'un yabancı para cinsinden varlık ve yükümlülük dengesi günlük olarak takip edilmektedir ve açık pozisyon tutarının Yönetim Kurulu tarafından belirlenen sınırları aşmaması sağlanmaktadır.
Aşağıdaki tablo her bir finansal enstrüman sınıfı için Grup'un yabancı para riskini göstermektedir. Şirket'in fonksiyonel para birimi olan ABD Doları dışındaki para birimleri yabancı para olarak değerlendirilmiştir.
| Yabancı para pozisyonu: | 30 Eylül 2025 | 31 Mart 2025 |
|---|---|---|
| Varlıklar | 1.149.607.687 | 1.858.167.940 |
| Yükümlülükler | (1.263.778.409) | (1.729.733.354) |
| Türev işlemler - Forward sözleşmeleri | - | (673.124.000) |
| Net yabancı para pozisyonu | (114.170.722) | (544.689.414) |
Aşağıdaki tablo 30 Eylül ve 31 Mart 2025 tarihleri itibarıyla Grup'un TL pozisyonu riskini özetlemektedir. Şirket tarafından tutulan TL alacakların ve borçların kayıtlı tutarları TL cinsinden aşağıdaki gibidir:
| TL pozisyonu: | 30 Eylül 2025 | 31 Mart 2025 |
|---|---|---|
| Varlıklar | 960.369.659 | 1.550.010.106 |
| Yükümlülükler | (1.061.018.825) | (1.426.160.415) |
| Türev işlemler - Forward sözleşmeleri | - | (673.124.000) |
| Net Türk Lirası pozisyonu | (100.649.166) | (549.274.309) |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
17. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (DEVAMI)
Finansal Risk Faktörleri (devamı)
Kur riski yönetimi (devamı)
| Döviz Pozisyonu Tablosu | 30 Eylül 2025 |
|---|---|
| TL | ||||
|---|---|---|---|---|
| Karşılığı | TL | ABD DOLARI (*) | AVRO | |
| 1. Ticari Alacak | 910.698.201 | 735.067.266 | 978.939 | 2.775.177 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar | 77.537.817 | 72.363.192 | 9.445 | 98.312 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 3. Diğer | 161.371.669 | 152.939.201 | 4.343 | 169.632 |
| 4. DÖNEN VARLIKLAR | 1.149.607.687 | 960.369.659 | 992.727 | 3.043.121 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - | - |
| 8. DURAN VARLIKLAR | - | - | - | - |
| 9. TOPLAM VARLIKLAR | 1.149.607.687 | 960.369.659 | 992.727 | 3.043.121 |
| 10. Ticari Borçlar | 688.198.605 | 485.769.145 | 1.039.001 | 3.274.809 |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 218.687.964 | 218.687.964 | - | - |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 12b. Diğer Yükümlülükler | 356.891.841 | 356.561.716 | - | 6.786 |
| 13. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.263.778.409 | 1.061.018.825 | 1.039.001 | 3.281.595 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 17. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | - | - | - | - |
| 18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.263.778.409 | 1.061.018.825 | 1.039.001 | 3.281.595 |
| 19. Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların | ||||
| net varlık /yükümlülük pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - |
| 19a. Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden | ||||
| türev ürünlerin tutarı | - | - | - | - |
| 19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden | ||||
| türev ürünlerin tutarı | - | - | - | - |
| 20. Net yabancı para varlık yükümlülük | ||||
| pozisyonu | (114.170.722) | (100.649.166) | (46.274) | (238.474) |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / | ||||
| yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12-14- | ||||
| 15-16a) 22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal |
(275.542.391) | (253.588.367) | (50.617) | (408.106) |
| araçların | ||||
| toplam gerçeğe uygun değeri | - | - | - | - |
| 23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - |
| 24. Döviz yükümlülüklerin hedge edilen | ||||
| kısmının tutarı | - | - | - | - |
(*) Fonksiyonel para birimi ABD Doları olmayan konsolide edilen bağlı ortaklıklara ait tutarlardır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
17. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (DEVAMI)
Finansal Risk Faktörleri (devamı)
Kur riski yönetimi (devamı)
Döviz Pozisyonu Tablosu
31 Mart 2025
| TL | ||||
|---|---|---|---|---|
| Karşılığı | TL | ABD DOLARI (*) | AVRO | |
| 1. Ticari Alacak | 1.218.798.710 | 921.640.433 | 1.898.290 | 5.539.501 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar | 80.958.261 | 73.770.310 | 15.679 | 162.052 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 3. Diğer | 558.410.969 | 554.599.363 | 100.928 | - |
| 4. DÖNEN VARLIKLAR | 1.858.167.940 | 1.550.010.106 | 2.014.897 | 5.701.553 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - | - |
| 8. DURAN VARLIKLAR | - | - | - | - |
| 9. TOPLAM VARLIKLAR | 1.858.167.940 | 1.550.010.106 | 2.014.897 | 5.701.553 |
| 10. Ticari Borçlar | 957.561.431 | 653.988.492 | 5.956.267 | 1.931.874 |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 345.869.787 | 345.869.787 | - | - |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 12b. Diğer Yükümlülükler | 425.640.733 | 425.640.733 | - | - |
| 13. KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.729.071.951 | 1.425.499.012 | 5.956.267 | 1.931.874 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | 661.403 | 661.403 | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 17. UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 661.403 | 661.403 | - | - |
| 18. TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 1.729.733.354 | 1.426.160.415 | 5.956.267 | 1.931.874 |
| 19. Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların | ||||
| net varlık /yükümlülük pozisyonu (19a-19b) | (673.124.000) | (673.124.000) | - | - |
| 19a. Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden | ||||
| türev ürünlerin tutarı | - | - | - | - |
| 19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden | ||||
| türev ürünlerin tutarı | 673.124.000 | 673.124.000 | - | - |
| 20. Net yabancı para varlık yükümlülük pozisyonu |
(544.689.414) | (549.274.309) | (3.941.370) | 3.769.679 |
| 21. Parasal kalemler net yabancı para varlık / | ||||
| yükümlülük pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12-14- | ||||
| 15-16a) | (429.976.384) | (430.749.672) | (4.042.298) | 3.769.679 |
| 22. Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların |
||||
| toplam gerçeğe uygun değeri | (4.532.929) | (4.532.929) | - | - |
| 23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - |
| 24. Döviz yükümlülüklerin hedge edilen | ||||
| kısmının tutarı | - | - | - | - |
(*) Fonksiyonel para birimi ABD Doları olmayan konsolide edilen bağlı ortaklıklara ait tutarlardır.
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
17. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (DEVAMI)
Finansal Risk Faktörleri (devamı)
Kur riski yönetimi (devamı)
30 Eylül ve 31 Mart 2025 tarihleri itibarıyla Grup'un vergi öncesi karının diğer değişkenler sabit tutulduğunda, TL ve Avro'daki % 10 değişiklik karşısındaki duyarlılık analizi aşağıdaki gibidir:
| Kur Riskine Duyarlılık Tablosu | 30 Eylül 2025 | |||
|---|---|---|---|---|
| Kar / (Zarar) | ||||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | |||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | |||
| TL'nin ABD Doları karşısında %10 değişmesi halinde | ||||
| 1 - TL net varlık / (yükümlülüğü) | (10.064.917) | 10.064.917 | ||
| 2 - TL riskinden korunan kısım | - | - | ||
| 3 - TL net etki (1+2) | (10.064.917) | 10.064.917 | ||
| AVRO'nun ABD Doları karşısında %10 değişmesi halinde | ||||
| 4 - AVRO net varlık / yükümlülük | (1.160.126) | 1.160.126 | ||
| 5 - AVRO riskinden korunan kısım | - | - | ||
| 6- AVRO net etki (4+5) | (1.160.126) | 1.160.126 | ||
| Diğer döviz kurlarının ABD Doları karşısında %10 değişmesi halinde | ||||
| 7 - Diğer döviz net varlık /( yükümlülüğü) | - | - | ||
| 8 - Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım | - | - | ||
| 9 - Diğer Döviz Varlıkları net etki (7+8) | - | - | ||
| TOPLAM (3 + 6 +9) | (11.225.043) | 11.225.043 | ||
| Kar / (Zarar) | ||||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | |||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | |||
| TL'nin ABD Doları karşısında %10 değişmesi halinde | ||||
| 1 - TL net varlık / (yükümlülüğü) | 12.384.969 | (12.384.969) | ||
| 2 - TL riskinden korunan kısım | (67.312.400) | 67.312.400 | ||
| 3 - TL net etki (1+2) | (54.927.431) | 54.927.431 | ||
| AVRO'nun ABD Doları karşısında %10 değişmesi halinde | ||||
| 4 - AVRO net varlık / yükümlülük | 15.343.310 | (15.343.310) | ||
| 5 - AVRO riskinden korunan kısım | - | - | ||
| 6- AVRO net etki (4+5) | 15.343.310 | (15.343.310) | ||
| Diğer döviz kurlarının ABD Doları karşısında % 10 değişmesi halinde | ||||
| 7 - Diğer döviz net varlık /( yükümlülüğü) | - | - | ||
| 8 - Diğer döviz kuru riskinden korunan kısım | - | - | ||
| 9 - Diğer Döviz Varlıkları net etki (7+8) | - | - | ||
| TOPLAM (3 + 6 +9) | (39.584.121) | 39.584.121 |
30 EYLÜL 2025 TARİHİ İTİBARIYLA ARA DÖNEM ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak gösterilmiştir.)
18. RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
Bulunmamaktadır.