TÜRKİYE SINAİ KALKINMA BANKASI A.Ş.

Investor Presentation • Oct 27, 2025

Türkiye Sınai Kalkınma Bankası

2025 3. Çeyrek Finansal Sonuçlar Sunumu

^"Bu sunumun harici cihazlar aracılığı ile ekran görüntüsü, video kaydı vb. dahil ancak bunlarla sınırlı olmamak üzere her türlü kaydının alınması kesinlikle yasaktır."

3Ç25 Özeti: Üç Aylık Sonuçlar Yıl Sonu Hedeflerini Destekledi

Döviz kredisi büyümesi, yılbaşından bu yana toplamda 1.5 milyar USD'ye ulaşan yeni uzun vadeli kredi kullandırımları ile devam etti

2024 ilk çeyreğinden bugüne takipteki kredi portfoyüne yeni giriş olmadı, ikinci ve üçüncü aşama kredi oranları korundu Net kredi riski maliyeti: -72bps

Yeni kaynaklarla desteklenen güçlü likidite yapısı

• 350 mio USD tutarında Eurobond ihracı
• 238 mio USD Sendikasyon kredisi
• Dünya Bankası'nın kısmi garantisi altında 300 milyon USD tutarında anlaşma

Güçlü Net Faiz marjı

• Sektör ortalamasının üzerinde %31.2 ile kuvvetli özkaynak kârlılığı

Net komisyon gelirinde çeyrekten çeyreğe %54 genişleme

Büyüme stratejisini destekleyen güçlü sermaye yeterlilik tamponları

Üstün 3Ç-25 Performansı ve 25YS Beklentileri

Finansal Beklentiler	3Ç-25 (%)	25YS Beklentileri	Görünüm
(Solo)	Sonuçlar	%	%
Büyüme
Kurdan Arındırılmış Kredi Büyümesi	5.6	Düşük çift hane	Paralel
Karlılık
Net Faiz Marjı	5.7	~5	Yukarı yönlü
Ücret ve Komisyon Artışı	-27	~ TÜFE	Aşağı yönlü
Özkaynak Karlılığı*	31.2	~30	Paralel
Verimlilik
Faaliyet Giderleri Artışı	55	> TÜFE	Nötr
Sermaye Yapısı **
Sermaye Yeterlilik Oranı	20.5	~21.0	Paralel
Ana Sermaye Yeterlilik Oranı	19.3	~20.0	Paralel
Aktif Kalitesi
Takipteki Kredi Oranı	0.9	< 2.5	Aşağı yönlü
Net Kredi Riski Maliyeti (Kur etkisi hariç)	-72 bps	<50 bps	Aşağı yönlü

Kalkınma odaklı büyüme stratejisi

Sürdürülebilir Büyümeyi Destekleyen Fonlama Aktiviteleri

Dayanıklı ve Sağlam Karlılık

Üstün Risk Profili ve Aktif Kalitesi

Güçlü ve Konforlu Sermaye Yeterlilik Tamponları

^*Özkaynak karlılığı hesaplamasında, yılın kalan çeyrekleri için net kâr yıllıklandırırken tekrarlanmayan kalemler hariç tutmaktadır. **BDDK düzenlemeleri hariç

İstikrarlı Çeyreksel ve Yıllık Net Kar Performansı

Güçlü karşılıklar, serbest karşılık stoğuyla desteklenen karlılık

• ✓ Toplam karşılık oranı %3.6 seviyesindedir
• 1,300 mio TL toplam karşılık stoku

>>

Tek seferlik gelirler hariç net faiz geliri, bankacılık gelirleri ve net karda çeyreksel genişleme

TL mio	9A-24	9A-25	Yıllık	2Ç-25	3Ç-25	Çeyreksel
Net Faiz Geliri (NFG)	8,500	10,685	26%	3,837*	3,697	-4%
Net Faiz Geliri - TÜFEKS Hariç	5,618	8,497	51%	3,024	3,057	1%
Ticari Kar/Zarar	879	866	-2%	327	241	-26%
Net Ücret & Komisyon Gelirleri	413	302	-27%	91	140	54%
Diğer Gelirler (Temettü Dahil)	551	2,572	367%	1,439*	386**	-73%
Bankacılık Gelirleri	10,343	14,425	39%	5,694	4,464	-22%
Faaliyet Giderleri (-)	1,563	2,426	55%	916	821	-10%
Net Bankacılık Gelirleri	8,780	11,999	37%	4,778	3,643	-24%
Karşılıklar (-)	601	1,763	193%	1,083	515**	-52%
Özkaynak Yöntemi Uygulanan Ortaklıklardan Kar/Zarar	1,263	1,842	46%	801	513	-36%
Vergi Karşılıkları (-)	2,406	2,793	16%	1,116	831	-26%
Net Kar	7,036	9,285	32%	3,381	2,810	-17%
(1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1)

TÜFEKS gelirleri hariç NFG'de %51 yıllık & %1 çeyreksel artış Güçlü çeyreksel komisyon geliri performansı (çeyreksel %54) Güçlü içsel sermaye üretimi sayesinde sektörden pozitif ayrışan sermaye oranları

Güçlü %32 yıllık net kâr artışı, 2. çeyrektekitek seferlik kalemler nedeniyle çeyrekten çeyreğe daralma 350 mio Tl tutarında serbest karşılık çözümü

Tek seferlik gelirler hariç, toplam gelir kalemlerinde çeyreksel artış

TL mio	Tek seferlik gelir hariç 2Ç-25	Gerçekleşen 3Ç-25	Tek seferl gelir hari Çeyreksel
Net Faiz Geliri	3,517	3,697	5%
Bankacılık Gelirleri	4,064	4,464	10%
Net Bankacılık Gelirleri	3,148	3,643	16%

^* Tek seferlik tahsilat etkisi (TL 1.6 mia)

Kaynak: MIS verileri

Swap maliyetleri riskten korunma muhasebesi etkileri ve reeskontların kur farkları net faiz geliri altında netleştirilmiştir.

Karşılıklar beklenen zarar karşılıklarını içermekte olup menkul değerler değer düşüş karşılıkları hariçtir.

^{🔭 **}Gayri nakdi kredi ve nakdi kredi karşılıklar

>>

Güçlü likidite ve ÇSY uyumlu finansman tabanı

Fonlama / Toplam Pasifler (Özkaynak ve Diğer Hariç)

^* Garantili KFK fonlamaları geçici olarak %46 seviyesinde olup 2025 yıl sonuna kadar %50 olması hedeflenmektedir.

~%597

Yıllık Bazda KFK Kredi Anlaşmaları – mio USD

2025 Yılı KFK Kredi Anlaşmaları

• ✓ OPEC | 50 milyon EUR (HMB garantili)
• ✓ AIIB | 200 milyon USD (HMB garantili)
• ✓ OeEB | 25 milyon EUR
• ✓ EBRD | 75 milyon EUR

Dış Kaynakların Vade Yapısı – mio USD

^{* 300} mio USD tutarındaki ilave ana sermaye niteliğindeki tahvilin 2029 yılında geri çağırma opsiyonu bulunmaktadır.

Sağlıklı Büyüyen Dayanıklı Aktif Yapısı

3Ç-25 Para Birimine Göre Krediler

>>

Sürdürülebilir kalkınma odaklı ve yıl sonu hedefleriyle paralel reel kredi büyümesi

^*Yenilenebilir Enerji Kredileri

Öncelikli Stratejik Odaklar

• Düşük Karbonlu Ekonomiye Geçiş
• İklim Değişikliğine Uyum
• Depremden Etkilenen Bölgelerin
  Desteklenmesi
• Kapsayıcılık
• İstihdam Yaratma

*Finans sektörü hariç

Kredi Faaliyetleri ile Ağırlıklı Desteklenen SKA'lar

portföydeki ağırlığı SKA'lar %93

SKA Bağlatılı kredilerin

İklim ve Çevre odaklı SKA-Bağlantılı kredilerin portföydeki oranı ~ %60.

^**Konut Dışı Gayrimenkul, Otomotiv, Holding, Telekom/Teknoloji ve Diğer Krediler

Varlık kalitesi güçlü devam ediyor, 7 çeyrektir yeni takipteki kredi girişi yok

1Ç24'ten bu yana 3.Aşama Kredi girişi
bulunmuyor

İkinci Aşama kredilerin %88'i ve Takipteki Kredilerin %91'i yeniden yapılandırıldı.

*Tüm 3.Aşama Krediler TL para birimine çevrilmiştir.

**Teminatlar ve karşılıklar dikkate alınmıştır.

• Toplam Serbest Karşılık Stoku: 1,300 mio TL
• -1C25'te 400 mio TL serbest karşılık çözümü
• -3Ç25'te 350 mio TL serbest karşılık çözümü
• Toplam 3. Aşama Karşılık Oranı: %188*
• Toplam 2.Aşama Karşılık Oranı: %97**

/
	1Ç-25	2Ç-25	3Ç-25
Toplam Karşılıklar* (тL mio)	7,905	7,422	7,826
1. Aşama	857	902	997
2. Aşama	4,118	4,784	5,076
3. Aşama	2,930	1,735	1,753
	1Ç-25	2Ç-25	3Ç-25
Karşılık Oranı	4.2%	3.6%	3.6%
1. Aşama	0.5%	0.5%	0.5%
2. Aşama	33.6%	32.7%	32.9%
√3. Aşama	90.3%	91.3%	92.9%

*Sadece nakdi krediler dikkate alınmıştır.

3. Aşama Krediler/Toplam Krediler (%)

-72bps

Net CoR

(Kur etkisi hariç)

^*** BDDK aylık Ağustos-25 verileri

Önden yüklemeli ve hali hazırda devam edilen alımlarla desteklenen net faiz geliri

✓

• •
• •
• ✓

Yıllıklandırılmış Net Faiz Marjı

• ✓
• ✓

Korunan Güçlü Sermaye Yeterlilik Oranlarıyla Desteklenen Büyüme Stratejisi

BDDK Düzenlemeleri Hariç Sermaye Oranları

RAV ve Sermayenin Gelişimi- mia TL

Sermaye Yeterlilik Oranı Gelişimi

,2

Sürdürülebilir Bankacılıkta Öne Çıkanlar

Sürdürülebilir Finans Hedefleri

Raporlama

CDP Kurumsal Soru Seti

Eylül ayında tamamlanmıştır.

Tahsis ve Etki Raporlaması

1. Rapor yakında yayınlanacaktır.

Yeşil Varlık Oranı

İlk raporlama Ekim ayı sonunda BDDK'ya iletilecektir.

UNGC CoP Pilot Program

Yıl sonuna kadar tamamlanacaktır.

Toplumsal Cinsiyet Eşitliği Sertifika Programı

• TSKB çalışanlarına özel
• Galatasaray Üniversitesi Sosyal Araştırmalar Merkezi ve Yanındayız Derneği iş birliğiyle

• 2021 yılından beri kredi portföyümüz kaynaklı emisyonlarımızı PCAF kılavuz dokümanlarını takip ederek hesaplıyor, doğrulatıyor ve raporluyoruz.
• Ağustos ayında PCAF imzacısı olunmuştur.

Ek: Özet Bilanço

Mn TL		31.03.2025			30.06.2025			30.09.2025
MITTE	TL	YP	TOPLAM	TL	YP	TOPLAM	TL	YP	TOPLAM
Nakit Değerler ve Bankalar	4,376	7,229	11,604	6,997	12,154	19,151	12,244	11,194	23,438
Menkul Değerler	26,718	20,679	47,397	26,200	22,282	48,482	28,048	23,090	51,138
Krediler (Brüt)	14,052	176,174	190,227	12,518	193,889	206,407	12,921	204,964	217,885
Karşılıklar	- 3,105	- 4,857	- 7,962	-1,850	-5,589	-7,439	- 1,879	- 6,020	- 7,898
İştirakler	9,991	997	10,988	11,183	1,162	12,345	11,941	1,187	13,128
Diğer	6,006	1,553	7,559	6,769	1,140	7,909	6,682	1,107	7,789
Toplam	58,039	201,775	259,813	61,817	225,038	286,855	69,957	235,522	305,480
Kısa Vadeli Fonlar	-	13,516	13,516	-	16,812	16,812	-	18,023	18,023
Uzun Vadeli Fonlar	-	128,779	128,779	-	137,874	137,874	-	145,381	145,381
İhraç Edilen Menkul Kıymetler	-	39,906	39,906	-	41,937	41,937	-	58,825	58,825
Repo ve Para Piyasaları	13,152	10,375	23,527	17,035	11,603	28,638	13,322	7,140	20,462
Diğer	4,562	3,057	7,620	5,135	4,808	9,944	3,845	3,809	7,654
Sermaye Benzeri Borçlanma Araçları	-	11,315	11,315	-	12,210	12,210	-	12,429	12,429
Özkaynaklar	34,918	232	35,150	39,045	394	39,439	42,260	446	42,705
Toplam	52,632	207,181	259,813	61,216	225,639	286,855	59,427	246,053	305,480

Ek: Detaylı Gelir Tablosu

Mn TL	9A-24	9A-25	Yıllık	2Ç-25	3Ç-25	Çeyreksel
Net Faiz Geliri – Swap Maliyeti Dahil	8,500	10,685	26%	3,837	3,697	-4%
Net Faiz Geliri – TÜFEKS Hariç	8,252	10,238	24%	3,319	4,063	22%
TÜFEKS Geliri	2,882	2,188	-24%	813	640	-21%
Swap Maliyeti (-)	2,635	1,741	-34%	295	1.006	241%
Net Ücret & Komisyon Gelirleri	413	302	-27%	91	140	54%
Diğer Gelirler	551	2,572	367%	1,439	386	-73%
Temettü	7	10	39%	5	0	-100%
Diğer	544	2,563	371%	1,434	386	-73%
Serbest Karşılık İptalleri	-	750	n.m.	-	350	n.m.
Ticari Kar/Zarar	879	866	-2%	327	241	-26%
Kur Değişimi Gelirleri/Giderleri	668	483	-28%	171	138	-19%
Piyasa Değerlemeleri & Diğer	211	383	82%	157	103	-34%
Bankacılık Gelirleri	10,343	14,424	39%	5,694	4,464	22%
Faaliyet Giderleri (-)	1,563	2,426	55%	916	821	10%
Net Bankacılık Gelilreri	8,780	11,999	37%	4,778	3,643	-24%
Karşılıklar	601	1,763	%	1,083	515	-52%
Beklenen Zarar Karşılıkları (-)	601	1,693	193%	1,013	515	-49%
Serbest & Diğer Karşılıklar	-	70	n.m.	70	0	n.m.
İştirak Gelirleri	1,263	1,842	46%	801	513	-36%
Vergi Öncesi Kar	9,442	12,078	28%	4,497	3.641	-19%
Vergi (-)	2,406	2,793	16%	1,116	831	-26%
Net Kar	7,036	9,285	32%	3,381	2.810	-17%

^**Gayri nakdi kredi ve nakdi kredi karşılıkları

Ek: Stratejik bir şekilde yönetilen faiz getirili aktiflerin gelişimi

Faiz Getirili Aktifler (bn TL)

• ✓ Faiz getirli aktifler yıllık %39, çeyreksel %6.4 artış göstermiştir. Ana etkenler;
• Yüksek YP ağırlığı
• Büyüme stratejisi

EK: 2. Aşama Krediler Kırılımı

	2. Grup Krediler
Sektör	%	Karşılık Oranı(%)
Konut Dışı Gayrimenkul	35	22
Elektrik Üretim	31	45
Elektrik/ Gaz Dağıtım	15	50
Telekom/Lojistik	4	9
Otomotiv Tedarik Endistürisi	3	30
Metal ve Makina	2	10
Sağlık	1	50
Diğer	9	19
7.	oplam 100	33

Elektrik Üretim kredilerinin %95'i Yenilenebilirdir

• Teminatlar ve karşılıklar dikkate alınmıştır
• Yenilenebilir ve yenilenebilir olmayan elektrik üretim kredilerinin oranı sırasıyla %98 ve %2'dir

Ek: Net Kredi Riski Maliyeti Hesaplaması

Karşılıklar (mio TL)	3Ç25
1. Aşama*	99
2. Aşama**	1,414
3. Aşama	179
Çözülen Karşılıklar*** (mio TL)	-1,645
Çözülen Karşılıklar*** (mio TL) Net CoR	-1,645 32 bps
	•

^*1. aşama karşılık giderlerinden 14,7 mio TL tutarındaki menkul karşılıkları düşülmüştür.

^**1. ve 2. aşama karşılık giderleri, aynı aşamada çözülen karşılıklarla netleştirilerek verilmektedir.

^***Tabloda yer verilen çözülen karşılık rakamı salt 3. aşama krediler kapsamındadır. (tahsilatlar tek seferlik kabul edilmekte ve hesaplamada yıllıklandırmaya tabi tutulmamaktadır)

Ek: ÇSY Notları

FTSE4Good Endeks Serisi

Corporate Knights - Dünyanın En Sürdürülebilir 100 Şirketi Listesi

Sustainalytics ÇSY Risk Notu

İhmal edilebilir seviyede 7.4

Türkiye'de birinci sıra Global kalkınma bankaları arasında 12. sırada

Sustainable Fitch

3 (62/100)

Türkiye'de birinci sırada Global ortalamanın üstünde

LSEG ÇSY Notu 84

BIST Sürdürülebilir 25 Endeksi BIST Sürdürülebilirlik Endeksi

FitchRatings

ÇSY Kredi Etki Notu Nötr-minimal

Moody's

ÇSY Kredi Etki Notu Nötr-düşük

S&P Global

S&P Global CSA

Yeni katılım Sonuçlar önümüzdeki dönemde açıklanacaktır.

UYARI

İşbu sunum dokümanı yalnızca bilgilendirme amacıyla hazırlamış olup, geleceğe yönelik bazı yorum, görüş ve tahminler içermektedir. Bunlar Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş.'nin ("TSKB"), sunum tarihi itibariyle görüşlerini yansıtmaktadır ve belli varsayımları içermektedir. Sunumda kullanılan bilgi ve veriler güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan elde edilmiş olsa da; TSKB bunların doğruluğunu, eksiksizliğini ve gerçekliğini garanti etmemekte ve yönde herhangi bir beyan veya taahhütte bulunmamaktadır. Sunumda yer alan yorum, görüş ve tahminlerin gerçekleşmesi, bunları oluşturan verilerde, değişkenlerde veya varsayımlarda meydana gelebilecek herhangi bir değişikliğe göre farklılık arz edebilecektir. Bu nedenle TSKB görüş ve tahminlerini önceden bildirimde bulunmaksızın değiştirebilir. Fakat bu durum hiçbir koşulda TSKB'nin yorum, görüş ve tahminlerini güncelleme yönünde bir taahhüt olarak kabul edilemez. Burada yer alan yorum, görüş ve tahminler herhangi bir sermaye piyasası aracının alım-satım önerisi ya da getiri vaadi olarak yorumlanmamalıdır. TSKB bu doküman baz alınarak alınan yatırım kararlarının sonuçlarından ve oluşabilecek doğrudan ya da dolaylı kayıplardan herhangi bir sorumluluk almadığını açıkça beyan eder. Sunum dokümanı, TSKB tarafından kendisine bir kopyası teslim edilen kişiler dışında üçüncü kişilerce kopyalanamaz veya dağıtılamaz.

TSKB Finansal Kurumlar ve Yatırımcı İlişkileri

ir@tskb.com.tr www.tskb.com

Aebusan Cad. 81

Meclisi Mebusan Cad. 81 Fındıklı 34427 İstanbul