THE E&M Co., Ltd.

Capital/Financing Update • May 15, 2025

주요사항보고서(전환사채권 발행결정) 6.0 더이앤엠주식회사 정 정 신 고 (보고)

2025 년 05 월 15 일

1. 정정대상 공시서류 :	전환사채권 발행결정

2. 정정대상 공시서류의 최초제출일 :	2020년 11월 27일

3. 정정사항 항 목정정사유정 정 전정 정 후5. 사채만기일만기일 연장2025년 6월 18일2025년 12월 18일9. 전환에 관한 사항- 전환청구기간시작일: 2021년 12월 18일종료일: 2025년 5월 18일시작일: 2021년 12월 18일종료일: 2025년 11월 18일22. 기타 투자판단에 참고할 사항

구분	조기상환 청구기간		조기상환일	조기상환율
FROM	TO
1차	2021년 10월 19일	2021년 11월 18일	2021년 12월 18일	권면금액의 102.00%
2차	2022년 1월 17일	2022년 2월 16일	2022년 3월 18일	권면금액의 102.51%
3차	2022년 4월 19일	2022년 5월 19일	2022년 6월 18일	권면금액의 103.01%
4차	2022년 7월 20일	2022년 8월 19일	2022년 9월 18일	권면금액의 103.53%
5차	2022년 10월 19일	2022년 11월 18일	2022년 12월 18일	권면금액의 104.04%
6차	2023년 01월 17일	2023년 02월 16일	2023년 03월 18일	권면금액의 104.56%
7차	2023년 04월 19일	2023년 05월 19일	2023년 06월 18일	권면금액의 105.08%
8차	2023년 07월 20일	2023년 08월 19일	2023년 09월 18일	권면금액의 105.60%
9차	2023년 10월 19일	2023년 11월 20일	2023년 12월 18일	권면금액의 106.17%
10차	2024년 01월 18일	2024년 02월 19일	2024년 03월 18일	권면금액의 106.70%
11차	2024년 04월 19일	2024년 05월 20일	2024년 06월 18일	권면금액의 107.23%
12차	2024년 07월 19일	2024년 08월 20일	2024년 09월 18일	권면금액의 107.76%
13차	2024년 10월 18일	2024년 11월 18일	2024년 12월 18일	권면금액의 108.31%
14차	2025년 01월 17일	2025년 02월 17일	2025년 03월 18일	권면금액의 108.84%

- 2024년 11월 15일 정정공시 제출일 현재 전환사채 만기일 연장에 따른 변경사항 이외에 기존 사항은 유효합니다.

구분	조기상환 청구기간		조기상환일	조기상환율
FROM	TO
1차	2021년 10월 19일	2021년 11월 18일	2021년 12월 18일	권면금액의 102.00%
2차	2022년 1월 17일	2022년 2월 16일	2022년 3월 18일	권면금액의 102.51%
3차	2022년 4월 19일	2022년 5월 19일	2022년 6월 18일	권면금액의 103.01%
4차	2022년 7월 20일	2022년 8월 19일	2022년 9월 18일	권면금액의 103.53%
5차	2022년 10월 19일	2022년 11월 18일	2022년 12월 18일	권면금액의 104.04%
6차	2023년 01월 17일	2023년 02월 16일	2023년 03월 18일	권면금액의 104.56%
7차	2023년 04월 19일	2023년 05월 19일	2023년 06월 18일	권면금액의 105.08%
8차	2023년 07월 20일	2023년 08월 19일	2023년 09월 18일	권면금액의 105.60%
9차	2023년 10월 19일	2023년 11월 20일	2023년 12월 18일	권면금액의 106.17%
10차	2024년 01월 18일	2024년 02월 19일	2024년 03월 18일	권면금액의 106.70%
11차	2024년 04월 19일	2024년 05월 20일	2024년 06월 18일	권면금액의 107.23%
12차	2024년 07월 19일	2024년 08월 20일	2024년 09월 18일	권면금액의 107.76%
13차	2024년 10월 18일	2024년 11월 18일	2024년 12월 18일	권면금액의 108.31%
14차	2025년 01월 17일	2025년 02월 17일	2025년 03월 18일	권면금액의 108.84%
15차	2025년 04월 18일	2025년 05월 19일	2025년 06월 18일	권면금액의 109.39%
16차	2025년 07월 18일	2025년 08월 18일	2025년 09월 18일	권면금액의 109.93%

- 2025년 05월 15일 정정공시 제출일 현재 전환사채 만기일 연장에 따른 변경사항 이외에 기존 사항은 유효합니다.

주요사항보고서 / 거래소 신고의무 사항

금융위원회 / 한국거래소 귀중		2020 년 11 월 27 일
회 사 명 :	더이앤엠 주식회사
대 표 이 사 :	김대권, 신환률
본 점 소 재 지 :	서울특별시 강남구 논현로 842, 압구정빌딩 8층
	(전 화) 02-2088-8222
	(홈페이지)http://www.theenm.com
작 성 책 임 자 :	(직 책) 이사	(성 명) 배문섭
	(전 화) 02-2088-8222

전환사채권 발행결정

11무기명식 이권부 무보증 사모 전환사채5,000,000,00052,163,000,000-------5,000,000,000---0.02.02025년 12월 18일본 사채 발행일로부터 사채 만기 직전일까지 연 0.0%로 하며, 만기보장수익율은 본 사채 발행일로부터 상환기일 직전일까지 권면금액의 연 복리 2.0%로 한다.본건 전환사채 중 사채만기일에 주식으로 전환하지 아니한 사채에 대하여 당해 발행회사는 만기까지 보유하고 있는 본 사채의 원금의 100%에 해당하는 금액과 본 계약서에서 보장하는 이율을 더한 금액을 일시에 상환한다. 단, 상환기일이 은행영업일이 아닌 경우에는 그 다음 영업일로 하고 그 은행휴업일의 이자는 계산하지 아니한다.사모1001,272본 사채 발행을 위한 이사회 결의일 전일을 기산일로 하여 그 기산일로부터 소급하여 산정한1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가 및 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가액과 최근일 가중산술평균주가 및 청약일(청약일이 없는 경우는 납입일) 전 제3거래일 가중산술평균주가 중 높은 가액으로서 원단위 미만을 절상한 금액더이앤엠 주식회사 기명식 보통주3,930,8172.622021년 12월 18일2025년 11월 18일

(1) 인수인(사채권자)가 본 사채의 전환권을 행사하기 전에 발행회사가 인수인(사채권자)의 전환가액을 하회하는 발행가액으로 유상증자, 무상증자, 주식배당, 주식분할, 준비금의 자본전입 등을 함으로써 보통주식인 신주를 발행하거나 시가를 하회하는 전환가격, 행사가격 또는 교환가격으로 전환사채, 신주인수권부사채, 교환사채(회사의 주식이 교환대상 이하 같음) 또는 전환주식을 발행하는 경우 다음과 같이 전환가격을 조정한다. 다만, 보통주에 관한 유무상증자를 병행 실시하는 경우, 유상증자의 1주당 발행가액이 전환가격 또는 시가를 상회하는 때에는 유상증자에 의한 신발행주식수는 전환가격 조정에 적용하지 아니하고 무상증자에 의한 신발행주식수만 적용한다. 전환가격의 조정일은 신주, 전환사채, 신주인수권부사채 또는 교환사채의 발행일로 한다.

조정후 전환가격 = 조정전 전환가격 × [{A+(B×C/D)} / (A+B)]

A: 기발행주식수, B: 신발행주식수, C: 1주당 발행가격, D: 전환가격 또는 시가

다만, 위 산식 중 "기발행주식수"는 당해 조정사유가 발생하기 직전일 현재의 발행주식 총수로 하며, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우 "신발행주식수"는 당해 사채 발행시 전환가격으로 전부 주식으로 전환되거나 당해 사채 발행시 행사가격으로 신주인수권이 전부 행사될 경우 발행될 주식의 수로 한다. 또한, 위 산식 중 "1주당 발행가격"은 주식분할, 무상증자, 주식배당의 경우에는 영(0)으로 하고, 전환사채 또는 신주인수권부사채를 발행할 경우에는 당해 사채 발행시 전환가격 또는 행사가격으로 하며, 위 산식에서 "시가"라 함은 “증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정”에서 규정하는 발행가격 산정의 기준이 되는 기준주가 또는 권리락주가(유상증자 이외의 경우에는 조정사유 발생 전일을 기산일로 하여 계산한 기준주가)로 한다. 위의 산식에 의한 조정후 전환가격의 원단위 미만은 절상한다.

(2) 인수인(사채권자)이 본 사채의 전환권을 행사하기 전에 발행회사가 무상증자, 주식배당, 액면분할 등을 실시하는 경우 아래 산식에 의해 전환가격을 하향 조정한다.

조정 후 전환가격 = (조정 전 전환가격 × A) ÷ (A + B)

A: 기발행주식수, B: 신발행주식수, C: 1주당 발행가격

(3) 합병, 분할, 주식의 병합, 자본의 감소 등에 의하여 전환가격의 조정이 필요한 경우에는 당해 합병, 분할, 주식의 병합, 자본의 감소 직전에 전환권을 행사하였다면 사채권자가 가질 수 있었던 보통주식수에 따른 가치를 보장하는 방법으로 전환가격을 조정한다. 본 항에 따른 전환가격의 조정일은 합병, 분할, 주식의 병합, 자본의 감소의 기준일로 한다.

(4) 본 3조 24항(전환에 관한 사항) (1)호 내지 (3)호와는 별도로 본 사채 발행일로부터 1개월 단위로 전환가격을 조정하되, 해당 '전환사채 전환가격 조정일 전일'을 기산일로 하여 소급한 최근 1개월 가중산술평균주가, 1주일 가중산술평균주가, 최근일 가중산술평균주가를 산술평균한 가격과 최근일 가중산술평균주가 중 높은 가격(이하 “산술평균 산정가액”)이 직전 전환가격보다 낮을 경우 그 가격을 전환가격으로 하향 조정(전환가격의 원단위 미만은 절상함)한다. 단, 전환가격의 조정한도는 액면가로 한다.

(5) 위 (1)호 내지 (4)호에 의하여 조정된 전환가격이 주식의 액면가 이하일 경우에는 액면가를 전환가격으로 하며, 각 전환사채에 부여된 전환청구 행사로 인하여 발행할 주식의 발행가액의 합계액은 각 전환사채의 발행가액을 초과할 수 없다.

(6) 감자, 주식병합 등 주식가치 상승사유가 발생하는 경우 조정비율만큼 상향하여 반영한 가액을 전환가격으로 한다. 단, 감자, 주식병합 등을 위한 주주총회 결의일 전일을 기산일로 하여 계산한 산술평균 산정가액(위 (4)호 참고)이 액면가액 미만이면서 기산일 전에 전환가격을 액면가로 이미 조정한 경우에는 조정 후 전환가격은 산술평균 산정가액을 기준으로 감자, 주식병합 등으로 인한 조정비율만큼 상향하여 반영한 가격을 전환가격으로 한다.

100정관의 규정제18조 (전환사채의 발행)이사회는 사채의 액면총액이 천억원을 초과하지 않는 범위 내에서 주주의 주식소유비율에 따라 전환사채를 발행하거나 동조 제1항의 사유로 인하여 전환사채를 발행하는 경우에는 시가하락에 의한 조정후 전환가액의 최저한도를 액면가로 할 수 있다.-22. 기타 투자판단에 참고할 사항 참고-2020년 11월 27일2020년 12월 18일현금---2020년 11월 27일20참석아니오면제(사모발행, 1년간 행사 및 분할금지)해당사항 없음미해당

1. 사채의 종류
2. 사채의 권면(전자등록)총액 (원)
2-1. 정관상 잔여 발행한도 (원)
2-2. (해외발행)	권면(전자등록)총액(통화단위)
기준환율등
발행지역
해외상장시 시장의 명칭
3. 자금조달의 목적	시설자금 (원)
영업양수자금 (원)
운영자금 (원)
채무상환자금 (원)
타법인 증권 취득자금 (원)
기타자금 (원)
4. 사채의 이율	표면이자율 (%)
만기이자율 (%)
5. 사채만기일
6. 이자지급방법
7. 원금상환방법
8. 사채발행방법
9. 전환에 관한 사항	전환비율 (%)
전환가액 (원/주)
전환가액 결정방법
전환에 따라발행할 주식		종류
주식수
주식총수 대비비율(%)
전환청구기간		시작일
종료일
전환가액 조정에 관한 사항
시가하락에따른전환가액조정		최저 조정가액 (원)
최저 조정가액 근거
발행당시 전환가액의70% 미만으로조정가능한 잔여발행한도 (원)
9-1. 옵션에 관한 사항
10. 합병 관련 사항
11. 청약일
12. 납입일
13. 납입방법
14. 대표주관회사
15. 보증기관
16. 담보제공에 관한 사항
17. 이사회결의일(결정일)
- 사외이사 참석여부		참석 (명)
불참 (명)
- 감사(감사위원) 참석여부
18. 증권신고서 제출대상 여부
19. 제출을 면제받은 경우 그 사유
20. 당해 사채의 해외발행과 연계된 대차거래 내역 - 목적, 주식수, 대여자 및 차입자 인적사항,예정처분시기, 대차조건(기간, 상환조건, 이율),상환방식, 당해 전환사채 발행과의 연계성, 수수료 등
21. 공정거래위원회 신고대상 여부

22. 기타 투자판단에 참고할 사항

1. 조기상환청구권(Put Option)에 관한 사항인수인은 본건 전환사채에 대하여 다음과 같이 사채 권면총액의 100% 한도안에서 조기상환청구권을 행사할 수 있다.

1) 조기상환 청구비율: 권면금액의 전부 또는 일부

2) 조기상환청구금액: 인수인의 청구에 의한 조기상환시 조기상환일 전일까지 “본 사채”의 권면총액 또는 조기 상환되는 “본 사채”의 원금액에 대한 조기상환보장수익률은 연 복리 2.0%의 이율을 적용한 금액으로 한다. 단, 조기상환 지급일이 은행휴업일인 경우에는 그 다음 영업일에 상환하고 상환기일 이후의 이자는 계산하지 아니한다.

3) 조기상환 청구기간: 인수인은 본건 전환사채 발행일로부터 1년이 되는 날 당일 및 그 후 매 3개월마다 조기상환청구권을 행사할 수 있으며, 조기상환 지급일 전 60일부터 30일까지(당일포함) 발행회사에 조기상환 청구를 하여야 한다.

구분	조기상환 청구기간		조기상환일	조기상환율
FROM	TO
1차	2021년 10월 19일	2021년 11월 18일	2021년 12월 18일	권면금액의 102.00%
2차	2022년 1월 17일	2022년 2월 16일	2022년 3월 18일	권면금액의 102.51%
3차	2022년 4월 19일	2022년 5월 19일	2022년 6월 18일	권면금액의 103.01%
4차	2022년 7월 20일	2022년 8월 19일	2022년 9월 18일	권면금액의 103.53%
5차	2022년 10월 19일	2022년 11월 18일	2022년 12월 18일	권면금액의 104.04%
6차	2023년 01월 17일	2023년 02월 16일	2023년 03월 18일	권면금액의 104.56%
7차	2023년 04월 19일	2023년 05월 19일	2023년 06월 18일	권면금액의 105.08%
8차	2023년 07월 20일	2023년 08월 19일	2023년 09월 18일	권면금액의 105.60%
9차	2023년 10월 19일	2023년 11월 20일	2023년 12월 18일	권면금액의 106.17%
10차	2024년 01월 18일	2024년 02월 19일	2024년 03월 18일	권면금액의 106.70%
11차	2024년 04월 19일	2024년 05월 20일	2024년 06월 18일	권면금액의 107.23%
12차	2024년 07월 19일	2024년 08월 20일	2024년 09월 18일	권면금액의 107.76%
13차	2024년 10월 18일	2024년 11월 18일	2024년 12월 18일	권면금액의 108.31%
14차	2025년 01월 17일	2025년 02월 17일	2025년 03월 18일	권면금액의 108.84%
15차	2025년 04월 18일	2025년 05월 19일	2025년 06월 18일	권면금액의 109.39%
16차	2025년 07월 18일	2025년 08월 18일	2025년 09월 18일	권면금액의 109.93%

4) 조기상환청구절차: 조기상환청구권을 행사하고자 하는 “사채권자”는 조기상환청구기간까지 조기상환청구내역서(조기상환 청구의 뜻과 조기상환청구금액, “사채권자”내역 및 상환관련 결제은행 등을 기재한 서면) 및 “사채권자”임을 증명하는 서류(사채권 등)와 함께 조기상환청구장소에 제출한다.

5) 조기상환 청구장소: 발행회사의 본점

6) 조기상환 지급장소: IBK 기업은행 압구정동지점- 2025년 05월 15일 정정공시 제출일 현재 전환사채 만기일 연장에 따른 변경사항 이외에 기존 사항은 유효합니다.

【특정인에 대한 대상자별 사채발행내역】오아시스 1호조합---5,000,000,000-

발행 대상자명	회사 또는최대주주와의관계	선정경위	발행결정 전후6월이내거래내역 및계획	발행권면(전자등록)총액(원)	비고

【조달자금의 구체적 사용 목적】【운영자금ㆍ기타자금의 경우】(단위 : 백만원) 2020년2021년2022년 이후운영자금회사 운영을 위한 일반 경비-5,000-5,000

자금용도	세부내역*	연도별 사용 예정 금액
합계

【미상환 주권 관련 사채권에 관한 사항】제5회 무기명식 담보부 사모 전환사채3,000,000,0006214,830,9172019.11.23 ~ 2021.10.23-제8회 무기명식 무보증 사모 전환사채3,000,000,0005065,928,8532020.07.30 ~ 2022.06.30-제9회 무기명식 무보증 사모 전환사채1,130,000,0005062,233,2002020.10.29 ~ 2022.09.29-제10회 무기명식 무보증 사모 전환사채4,360,000,0005867,440,2692021.01.17 ~ 2022.12.17-11,490,000,000-20,433,239-5,000,000,0001,2723,930,8172021.12.18 ~ 2023.11.18-16,490,000,000-24,364,056-146,232,95716.66

전환(행사)가능주식	기발행미상환사채권	종류	잔액(원)	전환(행사)가액(원)	전환(행사)가능주식수(주)		전환(행사)가능기간
소계	(A)	-
신규 발행 사채권		(B)
합계		-
기발행주식 총수(주) (C)
기발행주식총수 대비 비율(%) (D=(A+B)/C)