AI Terminal
ÇAĞDAŞ CAM SANAYİ VE TİCARET A.Ş.
Audit Report / Information • Aug 11, 2025
9887_rns_2025-08-11_8dcb978d-9b06-4677-b08f-f0d5b6de2b22.pdf
Audit Report / Information
Open in ViewerOpens in native device viewer
ÇAĞDAŞ CAM SANAYİ VE TİCARET A.Ş. 31 HAZİRAN 2025 ve 31 ARALIK 2024 TARİHLERİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMLERİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR VE DİPNOTLARI
ARA DÖNEM ÖZET FİNANSAL BİLGİLERE İLİŞKİN SINIRLI DENETİM RAPORU
Çağdaş Cam Sanayi ve Ticaret A.Ş.
Genel Kurulu'na,
Giriş
Çağdaş Cam Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Şirket") 30 Haziran 2025 tarihli ilişikteki ara dönem özet finansal durum tablosunun, aynı tarihte sona eren altı aylık hesap dönemine ait özet kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun, özkaynak değişim tablosunun ve nakit akış tablosunun sınırlı denetimini yürütmüş bulunuyoruz. Şirket yönetimi, söz konusu ara dönem finansal bilgilerin Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standardı 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" Standardı'na ("TMS 34") uygun olarak hazırlanmasından ve sunumundan sorumludur. Sorumluluğumuz, yaptığımız sınırlı denetime dayanarak söz konusu ara dönem özet finansal bilgilere ilişkin bir sonuç bildirmektir.
Sınırlı Denetimin Kapsamı
Yaptığımız sınırlı denetim Sınırlı Bağımsız Denetim Standardı ("SBDS") 2410 "Ara Dönem Finansal Bilgilerin, İşletmenin Yıllık Finansal Tablolarının Bağımsız Denetimini Yürüten Denetçi Tarafından Sınırlı Bağımsız Denetimi"ne uygun olarak yürütülmüştür. Ara dönem özet finansal bilgilere ilişkin sınırlı denetim, başta finans ve muhasebe konularından sorumlu kişiler olmak üzere ilgili kişilerin sorgulanması ve analitik prosedürler ile diğer sınırlı denetim prosedürlerinin uygulanmasından oluşur. Ara dönem özet finansal bilgilerin sınırlı denetiminin kapsamı, Bağımsız Denetim Standartları'na uygun olarak yapılan ve amacı finansal tablolar hakkında bir görüş bildirmek olan bağımsız denetimin kapsamına kıyasla önemli ölçüde dardır. Sonuç olarak ara dönem özet finansal bilgilerin sınırlı denetimi, denetim şirketinin, bir bağımsız denetimde belirlenebilecek tüm önemli hususlara vâkıf olabileceğine ilişkin bir güvence sağlamamaktadır. Bu sebeple, bir bağımsız denetim görüşü bildirmemekteyiz.
Sonuç
Sınırlı denetimimize göre ilişikteki ara dönem özet finansal bilgilerin, tüm önemli yönleriyle, TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" Standardı'na uygun olarak hazırlanmadığı kanaatine varmamıza sebep olacak herhangi bir husus dikkatimizi çekmemiştir.
Çözüm Ünlüer Bağımsız Denetim ve YMM A.Ş. | Member of Nexia Orhan Ünlüeroğlugil Sorumlu Denetçi İzmir, 11 Ağustos 2025
İÇİNDEKİLER
Bağımsız Denetçi Raporu Finansal Durum Tabloları Kar veya Zarar Tabloları Diğer Kapsamlı Gelir Tabloları Özkaynaklar Değişim Tabloları Nakit Akış Tabloları Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Notlar
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ
30 HAZİRAN 2025 ve 31 ARALIK 2024 TARİHLİ FİNANSAL DURUM TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden
Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Sınırlı İnceleme'den |
Bağımsız Denetim'den |
||
|---|---|---|---|
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Dipnot Referansları |
Cari Dönem 30.06.2025 |
Geçmiş Dönem 31.12.2024 |
|
| VARLIKLAR | |||
| Dönen Varlıklar | |||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 55.200.082 | 688.520.713 |
| Finansal Yatırımlar | 8 | 611.229.971 | 52.674.091 |
| Ticari Alacaklar | 6 | 636.948.642 | 552.438.739 |
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 5-6 | 42.919.169 | 28.348.875 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 6 | 594.029.473 | 524.089.864 |
| Diğer Alacaklar | 9 | 13.284.106 | 104.893.444 |
| İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | 6-9 | 13.022.739 | 104.765.841 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 9 | 261.367 | 127.603 |
| Stoklar | 12 | 370.050.133 | 354.904.042 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 8.445.585 | 15.971.478 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Peşin Ödenmiş Giderler | 8.445.585 | 15.971.478 | |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 11 | 28.513.137 | 27.175.153 |
| TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR | 1.723.671.656 | 1.796.577.660 | |
| Duran Varlıklar | |||
| Diğer Alacaklar | 9 | - | 3.528 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 9 | - | 3.528 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 16 | 46.828.043 | 47.573.698 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 15 | 96.391.361 | 96.675.902 |
| Maddi Duran Varlıklar | 13 | 2.802.795.280 | 2.731.531.510 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 14 | 86.600.292 | 75.486.892 |
| Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 86.600.292 | 75.486.892 | |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10.1 | 66.242.595 | 103.736.132 |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı | 27 | 6.095.784 | 5.582.620 |
| TOPLAM DURAN VARLIKLAR | 3.104.953.355 | 3.060.590.282 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 4.828.625.011 | 4.857.167.942 |
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ
30 HAZİRAN 2025 ve 31 ARALIK 2024 TARİHLİ FİNANSAL DURUM TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası ("TL")
olarak ifade edilmiştir.)
| Sınırlı İnceleme'den |
Bağımsız Denetim'den |
||
|---|---|---|---|
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Cari | Geçmiş | ||
| Dipnot | Dönem | Dönem | |
| KAYNAKLAR | Referansları | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | |||
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 7 | 162.329 | 38.352.501 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 162.329 | 38.352.501 | |
| Banka Kredileri | 7 | - | 31.027.408 |
| Diğer Kısa Vadeli Borçlanmalar | 162.329 | 7.325.093 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 5-7 | 66.508.469 | 88.593.472 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 7 | 65.880.896 | 83.069.612 |
| Banka Kredileri | 7 | 65.880.896 | 83.069.612 |
| İlişkili Taraflardan Kısa Vadeli Borçlanmalar | 5 | ||
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 5 | 627.573 | 5.523.860 |
| Ticari Borçlar | 5-6 | 296.759.917 | 309.997.277 |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 5 | - | - |
| İlişkili Taraflara Olmayan Ticari Borçlar | 6 | 296.759.917 | 309.997.277 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 19 | 16.599.400 | 12.017.274 |
| Diğer Borçlar | 5-9 | 20.842.498 | 44.619.482 |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 5 | 2.308.396 | 7.592.371 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 9 | 18.534.102 | 37.027.111 |
| Ertelenmiş Gelirler | 5-10 | 92.940.847 | 83.285.582 |
| İlişkili Taraflardan Ertelenmiş Gelirler | 5 | - | - |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Ertelenmiş Gelirler | 10.2 | 92.940.847 | 83.285.582 |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 27 | 44.121.967 | 37.456.920 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 18 | 957.208 | 1.581.631 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli | |||
| Karşılıklar | - | - | |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 18 | 957.208 | 1.581.631 |
| TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 538.892.635 | 615.904.139 |
ÇAĞDAŞ CAM SANAYİ VE TİCARET A.Ş. BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ
30 HAZİRAN 2025 ve 31 ARALIK 2024 TARİHLİ FİNANSAL DURUM TABLOLARI
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden
Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Sınırlı İnceleme'den |
Bağımsız Denetim'den |
||
|---|---|---|---|
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Dipnot | Cari Dönem |
Geçmiş Dönem |
|
| Referansları | 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | |||
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 5-7 | 81.356.219 | 99.685.405 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Uzun Vadeli Borçlanmalar | 7 | 81.356.219 | 99.685.405 |
| Banka Kredileri | 7 | 51.157.660 | 66.565.085 |
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 5 | 30.198.559 | 33.120.320 |
| Diğer Borçlar | 5-9 | 27.714.000 | 32.640.045 |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 5 | - | - |
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 27.714.000 | 32.640.045 | |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 18 | 8.529.161 | 12.001.957 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli | |||
| Karşılıklar | 18 | 8.529.161 | 12.001.957 |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 27 | 387.294.262 | 386.514.573 |
| Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler | - | ||
| TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 504.893.642 | 530.841.980 | |
| ÖZKAYNAKLAR | |||
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 3.784.838.734 | 3.710.421.823 | |
| Ödenmiş Sermaye | 20.1 | 168.000.000 | 168.000.000 |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 20.1 | 268.932.878 | 268.932.878 |
| Paylara İlişkin Primler/İskontolar | 655.206.231 | 655.206.231 | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş | |||
| Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler | 20 | 987.066.598 | 986.860.872 |
| Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/Kayıpları | 20.4 | 986.975.303 | 986.975.303 |
| Emeklilik Planlarından Aktüeryal Kazanç/Kayıplar | 20.2 | 91.295 | (114.431) |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 20.3 | 24.816.341 | 24.816.341 |
| Yasal Yedekler | 20.3 | 24.816.341 | 24.816.341 |
| Geçmiş Yıllar Karları/Zararları | 20.5 | 1.606.605.501 | 1.372.187.121 |
| Net Dönem Karı/Zararı | 74.211.185 | 234.418.380 | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | ||
| TOPLAM ÖZKAYNAKLAR | 3.784.838.734 | 3.710.421.823 | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 4.828.625.011 | 4.857.167.942 |
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ
30 HAZİRAN 2025 ve 2024 TARİHİNDE SONA EREN DÖNEMLERE AİT KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI
GELİR TABLOLARI
(Tüm tutarlar, TL olarak gösterilmiştir)
| Sınırlı | Sınırlı | Sınırlı | Sınırlı | ||
|---|---|---|---|---|---|
| İnceleme'den | İnceleme'den | İnceleme'den | İnceleme'den | ||
| Geçmiş | Geçmiş | Geçmemiş | Geçmemiş | ||
| Cari | Geçmiş | Geçmiş | Geçmiş | ||
| Dönem | Dönem | Dönem | Dönem | ||
| Dipnot | 01.01.2025- | 01.01.2024- | 01.04- | 01.04- | |
| Referansları | 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| KAR VEYA ZARAR KISMI | |||||
| Hasılat | 21.1 | 1.161.830.188 | 1.277.617.368 | 560.744.322 | 623.735.222 |
| Satışların Maliyeti (-) | 21.2 | (872.935.304) | (962.584.617) | (410.982.385) | (455.737.003) |
| Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar/Zarar | 288.894.884 | 315.032.751 | 149.761.937 | 167.998.219 | |
| BRÜT KAR/ZARAR | 288.894.884 | 315.032.751 | 149.761.937 | 167.998.219 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 22.1 | (79.162.704) | (71.070.762) | (39.601.031) | (37.260.469) |
| Pazarlama Giderleri (-) | 22.2 | (53.896.759) | (77.411.260) | (24.029.640) | (39.387.900) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 24.1 | 21.425.651 | 40.998.710 | 7.962.151 | 10.120.613 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 24.2 | (19.406.791) | (12.560.125) | (12.119.864) | (2.345.793) |
| ESAS FAALİYET KARI/ZARARI | 157.854.281 | 194.989.314 | 81.973.553 | 99.124.670 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 25.1 | 171.062.381 | 40.852.982 | 73.950.417 | 16.868.243 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 25.2 | (404.953) | (14.660) | - | 2.647.163 |
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET | |||||
| KÂRI/ZARARI | 328.511.709 | 235.827.636 | 155.923.970 | 118.640.076 | |
| Finansman Gelirleri | 26.1 | - | - | - | - |
| Finansman Giderleri (-) | 26.1 | (14.923.085) | (56.349.004) | (6.795.455) | (26.188.472) |
| Parasal Kazanç/Kayıp | 26.2 | (195.057.528) | (30.626.463) | (92.435.120) | 8.360.673 |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ | |||||
| ÖNCESİ KARI/ZARARI | 118.531.096 | 148.852.169 | 56.693.395 | 100.812.277 | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri | (44.319.911) | (24.459.971) | (2.371.755) | (2.428.300) | |
| Dönem Vergi Gideri/Geliri | 27 | (44.121.967) | (15.299.700) | (13.017.904) | (731.359) |
| Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 27 | (197.944) | (9.160.271) | 10.646.149 | (1.696.941) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM | |||||
| KARI/ZARARI | 74.211.185 | 124.392.198 | 54.321.640 | 98.383.977 | |
| DÖNEM KARI/ZARARI | 74.211.185 | 124.392.198 | 54.321.640 | 98.383.977 | |
| Dönem Karı/Zararının Dağılımı | |||||
| Ana Ortaklık Payları | 28 | 74.211.185 | 124.392.200 | 54.321.642 | 98.383.978 |
| Pay Başına Kazanç | |||||
| Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç | 28 | 0,4417 | 0,7404 | 0,3233 | 0,5856 |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR: Kar veya Zararda Yeniden |
|||||
| Sınıflandırılmayacaklar | 205.736 | 38.778.173 | 78.314 | (690.102) | |
| Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme | |||||
| Artışları/Azalışları | 20.4 | - | 49.981.612 | - | 80.171.573 |
| Emeklilik Planlarından Aktüeryal Kazanç | |||||
| ve Kayıplar | 20.2 | 205.736 | 1.722.616 | (690.466) | 1.055.193 |
| Gelir Unsurları | - | - | - | ||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer | |||||
| Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler | - | (12.926.055) | - | (20.306.691) | |
| Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 27 | - | (12.926.055) | - | (20.306.691) |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR | 205.736 | 38.778.173 | (690.466) | 60.920.075 | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | 74.416.921 | 163.170.371 | 53.631.174 | 159.304.052 |
BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ 30 HAZİRAN 2025 ve 2024 TARİHLİ ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU
| (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.) | ||
|---|---|---|
| --------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- | -- | -- |
| Kar veya Zararda | Kar veya Zararda | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Yeniden | Yeniden | ||||||||
| Sınıflandırılmayacak | Sınıflandırılmayacak | ||||||||
| Birikmiş Diğer | Birikmiş Diğer | ||||||||
| Kapsamlı Gelirler ve | Kapsamlı Gelirler ve | ||||||||
| Giderler | Giderler | Birikmiş Karlar | |||||||
| Emeklilik | Kardan | ||||||||
| Sermaye | Yeniden Değerleme | Planlarından | Ayrılan | ||||||
| Ödenmiş | Düzeltme | Paylara İlişkin | ve Ölçüm Kazanç / | Aktüeryal Kazanç / | Kısıtlanmış | Geçmiş Yıllar Kar / | Net Dönem Karı / | ||
| Sermaye | Farkları | Primler | Kayıpları | Kayıplar | Yedekler | Zararları | Zararı | Özkaynaklar | |
| ÖNCEKİ DÖNEM | |||||||||
| 01.01.2024 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) | 137.000.000 | 263.763.960 | - | 1.008.119.020 | (1.057.147) | 24.816.341 | 970.129.601 | 402.057.536 | 2.804.829.310 |
| Sermaye artırımı | - | - | - | - | - | - | - | - | |
| Transferler | - | - | - | - | - | 402.057.536 | (402.057.536) | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | 37.486.212 | 1.291.958 | - | - | 124.392.200 | 163.170.370 | |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | 124.392.200 | 124.392.200 | |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | 37.486.212 | 1.291.958 | - | - | - | 38.778.170 | |
| Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs ve İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi |
- | - | - | - | - | - | - | ||
| 30.06.2024 itibariyle bakiyeler (Dönem Sonu) | 137.000.000 | 263.763.960 | 1.045.605.232 | 234.810 | 24.816.341 | 1.372.187.136 | 124.392.200 | 2.967.999.680 | |
| CARİ DÖNEM | |||||||||
| 01.01.2025 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) | 168.000.000 | 268.932.878 | 655.206.231 | 986.975.303 | (114.431) | 24.816.341 | 1.372.187.121 | 234.418.380 | 3.710.421.823 |
| Sermaye artırımı | - | - | - | ||||||
| Transferler | - | - | - | - | - | 234.418.380 | (234.418.380) | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | 205.726 | - | - | 74.211.185 | 74.416.911 | |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | 74.211.185 | 74.211.185 | |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | 205.726 | - | - | - | 205.726 | |
| 30.06.2025 itibariyle bakiyeler (Dönem Sonu) | 168.000.000 | 268.932.878 | 655.206.231 | 986.975.303 | 91.295 | 24.816.341 | 1.606.605.501 | 74.211.185 | 3.784.838.734 |
30 HAZİRAN 2025 ve 2024 TARİHLİ NAKİT AKIŞ TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası ("TL")
olarak ifade edilmiştir.)
| Sınırlı | Sınırlı | ||
|---|---|---|---|
| İnceleme'den | İnceleme'den | ||
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Cari | Geçmiş | ||
| Dönem | Dönem | ||
| Dipnot | 01.01.2025- | 01.01.2024- | |
| Referansları | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| A. İŞLETME FAALİYETLERDEN NAKİT AKIŞLARI | 246.100.596 | 192.221.836 | |
| Dönem Karı (Zararı) | 74.211.185 | 124.392.198 | |
| Sürdürülen Faaliyetlerden Dönem Karı (Zararı) | 74.211.185 | 124.392.198 | |
| Dönem Net Karı (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler | 316.145.204 | 331.309.602 | |
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 13-14-15-16 | 47.461.806 | 36.042.289 |
| Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | (3.891.493) | 2.835.220 | |
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (İptali) ile İlgili | |||
| Düzeltmeler | 18 | (3.267.060) | 2.943.429 |
| -Diğer karşılıklar (iptalleri) ile ilgili düzeltmeler | 18 | (624.433) | (108.209) |
| Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler | 5.689.300 | 142.579 | |
| -Vadeli Alımlardan Kaynaklanan Ertelenmiş Finansman Gideri | 24.2 | 13.271.242 | 1.730.443 |
| -Vadeli Satışlardan Kaynaklanan Kazanılmamış Finansman Geliri | 24.1 | (7.581.942) | (1.587.864) |
| Vergi Gideri/Geliri ile İlgili Düzeltmeler | 27 | 266.525 | 9.160.277 |
| Parasal Kazanç / (Kayıp) | 26.3 | 266.619.066 | 285.435.444 |
| Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları (Kazançları) İle İlgili Düzeltmeler | 15 | - | (2.306.207) |
| -Yatırım Amaçlı Gayrimenkullerin Gerçeğe Uygun Değer Kayıpları | |||
| (Kazançları) ile İlgili Düzeltmeler | 15 | - | (2.306.207) |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | (150.920.840) | (213.283.839) | |
| Stoklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler | 12 | (15.146.091) | (70.123.973) |
| Ticari Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler | (176.730.444) | (132.302.803) | |
| -İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) | 5-6 | (18.621.646) | - |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) | 6 | (158.108.798) | (132.302.803) |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili | |||
| Düzeltmeler | 9 | 71.400.388 | 16.347.416 |
| -İlişkili Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış | |||
| (Artış) | 5-9 | 76.770.963 | (1.671.528) |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki | |||
| Azalış (Artış) | 9 | (5.370.575) | 18.018.944 |
| Peşin ödenmiş giderlerdeki azalış (artış) | 10.1 | 45.019.430 | (47.565.833) |
| Ticari Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler | 6 | (49.957.286) | 50.764.778 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) | 6 | (49.957.286) | 50.764.778 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) |
19 | 4.582.126 | 4.980.445 |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili | |||
| Düzeltmeler | 9 | (39.744.228) | (60.117.567) |
| -İlişkili Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) | 5-9 | (6.369.005) | (15.392.533) |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış | |||
| (Azalış) | 9 | (33.375.223) | (44.725.035) |
| Ertelenmiş gelirlerdeki artış (azalış) | 10 | 9.655.265 | 24.733.700 |
| Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları | 246.100.596 | 192.221.838 | |
| Vergi Ödemeleri/İadeleri | 20.4 | 6.665.047 | (50.196.125) |
30 HAZİRAN 2025 ve 2024 TARİHLİ NAKİT AKIŞ TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden Türk Lirası ("TL")
olarak ifade edilmiştir.)
| Sınırlı | Sınırlı | ||
|---|---|---|---|
| İnceleme'den | İnceleme'den | ||
| Geçmiş | Geçmiş | ||
| Cari | Geçmiş | ||
| Dönem | Dönem | ||
| Dipnot | 01.01.2025- | 01.01.2024- | |
| Referansları | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI |
(128.808.781) | (76.528.979) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından | |||
| Kaynaklanan Nakit Girişleri | 497.839 | 95.213 | |
| -Maddi Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 13 | 497.839 | 95.213 |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından | |||
| Kaynaklanan Nakit Çıkışları | (129.306.620) | (76.624.192) | |
| -Maddi Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 13 | (115.206.764) | (53.765.412) |
| -Maddi Olmayan Duran Varlık Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 14 | (14.099.856) | (22.858.780) |
| C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | (652.215.603) | (55.823.970) | |
| Finansal yatırımlardan nakit giriş/çıkışları | (573.611.242) | 21.870.522 | |
| Finansal yatırımlardan nakit giriş/çıkışları | 8 | (573.611.242) | 21.870.522 |
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri / (Çıkışları) | (78.604.361) | (77.694.493) | |
| -Banka Kredileri | 7 | (63.623.547) | (71.910.623) |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 7 | (7.818.049) | (4.209.213) |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Girişleri/Çıkışları | (7.162.765) | (1.574.659) | |
| -Diğer Finansal Borç Ödemelerinden Nakit Girişleri (Çıkışları) | 7 | (7.162.765) | (1.574.657) |
| YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE | |||
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ | |||
| (A+B+C) | (534.923.788) | 59.868.887 | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ENFLASYON | |||
| ETKİSİ | (98.396.844) | (7.284.168) | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ | |||
| (A+B+C) | (633.320.632) | 52.584.719 | |
| D. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 4 | 688.520.714 | 36.733.485 |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D) | 4 | 55.200.082 | 89.318.204 |
NOT 1 - ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Çağdaş Cam Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi ("Çağdaş Cam" veya "Şirket") faaliyet konusu; sertleştirilmiş emniyet camı, enerji camı ve temperli düz cam imalatı ile ilgili tüm ticari ve endüstriyel faaliyetleri yürütmektedir.
Çağdaş Cam Sanayi ve Ticaret. A.Ş, 20.09.1994 tarihinde ve 608 ticari sicil no ile kurulmuştur.
Şirket; ISO 9001, ISO 10002, ISO 14001, ISO 31000, ISO 45001, TS 3539, TS 11502, TS EN 12150 sertifikalarına sahiptir. Ayrıca Şirket, T.C. Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı Teşvik Uygulama ve Yabancı Sermaye Genel Müdürlüğü onaylı, 30.03.2021, 13.03.2023, 11.03.2024, 29.05.2024 ve 04.11.2024 tarihli ve 521996, 550255, 565737, 568125 ve 573231 belge numaralı "Cam ve Cam Ürünleri İmalatı" yatırım teşvik belgesine sahiptir.
Şirket'in ilk tesisi Kuyucak'ta 1995 yılında faaliyete başlamış olup 2010 yılında Kuyucak fabrika faaliyete geçmiştir. Şirket'in Manisa Organize Sanayi Bölgesi'ndeki ikinci fabrikası, 24 Kasım 2021'de resmi açılışını yapmış ve faaliyete başlamıştır.
Çağdaş Cam'ın 30 Haziran 2025 tarihi itibariyle ortalama personel sayısı 433, (31 Aralık 2024: 372'dir.)
| Şirket'in ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir: | ||
|---|---|---|
| 30.06.2025 Ortaklık |
31.12.2024 Ortaklık |
|||
|---|---|---|---|---|
| Ortak adı | Tutarı | (%) | Tutarı | (%) |
| Ömer Seyfetdin Pirinç | 43.800.000 | 26% | 43.800.000 | 26% |
| Serdar Raşit Pirinç | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Raşit Pirinç | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Betül Pirinç Yıldız | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Halka açık kısım | 42.000.000 | 25% | 42.000.000 | 25% |
| Ödenmiş Sermaye | 168.000.000 | 100% | 168.000.000 | 100% |
Şirket'in merkez adresi; Fatih Mahallesi Denizli Karayolu Caddesi No:33, Kuyucak-Aydın'dır.
| Şirketin Şubeleri | Adres |
|---|---|
| Manisa | Keçiliköy osb Mah. Sakarya Cad.No:7 Yunusemre /Manisa |
| Nazilli | Nazilli Osb Malı. Osb 8. Cad. No: 11 Nazilli/ Aydın |
NOT 2 - FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
2.a Sunuma İlişkin Temel Esaslar
Uygunluk Beyanı
Şirket, yasal muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatı ve Türkiye Cumhuriyeti Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planını esas almaktadır. Finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında, tarihi maliyet esası baz alınarak Türk Lirası ("TL") olarak hazırlanmıştır. Finansal tablolar, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış kanuni kayıtlara TMS/TFRS uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir. Özkaynak kalemlerinden, ödenmiş sermaye, paylara ilişkin primler ve kardan ayrılmış kısıtlanmış yedekler muhasebe kayıtlarındaki tutarları üzerinden gösterilmiştir.
Finansal tabloların hazırlanış şekli
İlişikteki finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları'na (TFRS) uygun olarak hazırlanmıştır.
Şirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tablolarının hazırlanmasında, SPK tarafından çıkarılan prensiplere ve şartlara, Türk Ticaret Kanunu ("TTK"), vergi mevzuatı ve Maliye Bakanlığı tarafından çıkarılan Tekdüzen Hesap Planı şartlarına uymaktadır. Finansal tablolar, gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin dışında tarihi maliyet esasına göre hazırlanmış, kanuni kayıtlara TFRS uyarınca doğru sunumun yapılması amacıyla gerekli düzeltme ve sınıflandırmalar yansıtılarak düzenlenmiştir.
Şirket'in ilişikteki finansal tabloları KGK tarafından 04 Ekim 2022 tarihinde yayımlanan "TMS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama
TFRS'leri uygulayan işletmeler, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (KGK) tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan açıklamayla birlikte, 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarından itibaren TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Standardına göre enflasyon muhasebesi uygulamaya başlamıştır. TMS 29, geçerli para birimi yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olan işletmelerin finansal tablolarında uygulanmaktadır.
Söz konusu finansal tablolar ile önceki dönemlere ait karşılaştırmalı tüm tutarlar, TMS 29 uyarınca Türk lirasının genel satın alma gücünde meydana gelen değişimlere göre düzeltilmiş ve nihayetinde Türk lirasının 30 Haziran 2025 tarihindeki satın alma gücü cinsinden ifade edilmiştir.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayımlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla, konsolide finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan, TL'nin yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 1 Ocak 2005 tarihinden bu yana cari ve önceki dönemlere ait endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Tarih | Endeks | Düzeltme Katsayısı |
|---|---|---|
| 30 Haziran 2025 | 3.132,17 | 1.00000 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,16673 |
| 30 Haziran 2024 | 2.319,29 | 1,35048 |
TMS 29 uyarınca finansal tablolarda gerekli düzeltmeleri yapmak üzere, varlık ve yükümlülükler ilk olarak parasal ve parasal olmayan olarak ayrıştırılmış, parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ayrıca cari değeriyle ölçülenler ve maliyet değeriyle ölçülenler olarak ilave bir ayrıştırmaya tabi tutulmuştur. Parasal kalemler (bir endekse bağlı olanlar hariç) ile raporlama dönemi sonundaki cari değerleriyle ölçülen parasal olmayan kalemler halihazırda 30 Haziran 2025 tarihindeki cari ölçüm biriminden ifade edildiklerinden enflasyon düzeltmesine tabi tutulmamıştır. 30 Haziran 2025 tarihindeki ölçüm biriminden ifade edilmeyen parasal olmayan kalemler ise ilgili katsayı kullanılarak enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuştur. Parasal olmayan kalemlerin enflasyona göre düzeltilmiş değerinin geri kazanılabilir tutarı ya da net gerçekleşebilir değeri aştığı durumda, ilgili TFRS uygulanarak defter değerinde azaltıma gidilmiştir. Bunun yanı sıra, özkaynak unsurları ile kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki tüm kalemlerde enflasyon düzeltmesi yapılmıştır.
Türk lirasının yüksek enflasyonlu bir ekonominin para birimi olarak tanımlanmasına son verildiği 01 Ocak 2005 tarihinden önce edinilmiş ya da üstlenilmiş parasal olmayan kalemler ile bu tarihten önce işletmeye konmuş ya da oluşmuş özkaynaklar TÜFE'de 01 Ocak 2005 tarihinden 30 Haziran 2025 tarihine kadar meydana gelen değişime göre düzeltmeye tabi tutulmuştur.
TMS 29'un uygulanması, Türk lirasının satın alma gücündeki azalıştan kaynaklı ve kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosunun kar veya zarar bölümündeki Net Parasal Pozisyon Kazançları (Kayıpları) kaleminde sunulan düzeltmeleri gerekli kılmıştır. Parasal varlık veya yükümlülüklerin değeri endeksteki değişimlere bağlı olmadığı sürece, enflasyon döneminde, parasal yükümlülüklerden daha yüksek tutarda parasal varlık taşıyan işletmelerin satın alma gücü zayıflarken, parasal varlıklardan daha yüksek tutarda parasal yükümlülük taşıyan işletmelerin satın alma gücü artış gösterir. Net parasal pozisyon kazanç ya da kaybı, parasal olmayan kalemlerin, özkaynakların, kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosundaki kalemlerin ve endekse bağlı parasal varlık ve yükümlülüklerin düzeltme farklarından elde edilmiştir.
Ayrıca, TMS 29'un ilk kez uygulandığı raporlama döneminde, Standart hükümleri ilgili ekonomide her zaman yüksek enflasyonun olduğu varsayılarak uygulanmaktadır. Bu nedenle, sonraki raporlama dönemleri için temel teşkil etmesi amacıyla karşılaştırmalı en erken dönemin başlangıcına ait finansal durum tablosu enflasyona göre düzeltilmiştir.
Ortak Kontrole Tabi İşletme Birleşmelerinin Muhasebeleştirilmesi ve Sunumu
Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu'nun (KGK) 21 Temmuz 2013 tarihli Resmi Gazete'de "Ortak Kontrole Tabi İşletme Birleşmelerinin Muhasebeleştirilmesi" ile ilgili yayınlamış olduğu İlke Kararı uyarınca, uygulamada görülen muhasebe politikalarına ilişkin farklılıkları gidermek amacıyla, söz konusu paragraflarda yer verilen hiyerarşiye uygun olarak aşağıdaki muhasebeleştirme esasları uygulanması zorunlu kılınmıştır.
- i) Ortak kontrole tabi işletme birleşmelerinin hakların birleşmesi (pooling of interest) yöntemi ile muhasebeleştirilmesi dolayısıyla finansal tablolarda şerefiyeye yer verilmemelidir,
- ii) Hakların birleştirilmesi yöntemi uygulanırken, ortak kontrolün oluştuğu raporlama döneminin başı itibarıyla birleşme gerçekleşmiş gibi finansal tablolar düzeltilmeli ve ortak kontrolün oluştuğu raporlama döneminin başından itibaren karşılaştırmalı olarak sunulmalıdır,
- iii) Ortak kontrole tabi işletme birleşmelerinin finansal tablolara yansıtılmasında ana ortaklık açısından bakılması uygun olacağından, konsolidasyon işleminde grubun kontrolünü elinde bulunduran şirketin ortak kontrolde bulunan şirketlerin kontrolünü ele geçirdiği tarihte ve sonrasında TMS'ye göre finansal tablo düzenleniyormuş gibi finansal tablolar birleşme muhasebesi dahil TMS hükümlerine göre yeniden düzenlenmelidir,
- iv) Ortak kontrole tabi işletme birleşmesi nedeniyle oluşacak muhtemel aktif pasif uyumsuzluğunu gidermek amacıyla özkaynaklar altında denkleştirici bir hesap olarak "Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs veya İşletmeleri İçeren Birleşmelerin Etkisi" hesabı kullanılmalıdır.
2023 yılında gerçekleşen işletme birleşmesi kapsamında karşılaştırmalı finansal tablolar KGK'nın 2018-1 sayılı Ortak Kontorle Tabi İşletme Birleşmelerinin Muhasebeleştirilmesi'ne yönelik ilke kararında açıklandığı üzere Karşılaştırmalı olarak sunulan dönemin başı itibarıyla birleşme gerçekleşmiş gibi cari ve karşılaştırmalı döneme ait finansal tablolar düzeltilerek sunulması' kararına istinaden karşılaştırmalı olarak sunulan ilk dönem başında gerçekleşmiş gibi düzenlenerek sunulmuştur.
Yine aynı ilke kararında yeralan 'Edinilen işletmenin net varlıklarının birleşme tarihindeki defter değerinin transfer edilen bedeli aşması durumunda oluşan fark, pay sahiplerinin ilave sermaye katkıları gibi dikkate alınarak söz konusu fark kadar "Paylara İlişkin Primler" kaleminin değeri artırılır.' Kararına istinaden ilişkteki birleştirilmiş özkaynaklar tablosunda ilgili kalemde gösterilmektedir.
Finansal Tabloların Onaylanması
Finansal tablolar, Yönetim Kurulu tarafından 30 Nisan 2025 tarihinde onaylanmış ve yayınlanması için yetki verilmiştir.
Para Ölçüm Birimi ve Raporlama Birimi
Şirket'in fonksiyonel ve raporlama para birimi TL olarak sunulmuştur.
Netleştirme / Mahsup
Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, bilançoda net değerleri ile gösterilirler.
İşletmenin Sürekliliği Varsayımı
Finansal tablolar, Şirket'in iştirak, bağlı ortaklık ve müşterek yönetime tabi işletmelerin önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
2.b. Muhasebe Politikalarında Değişiklikler
Bir işletme muhasebe politikalarını ancak; aşağıdaki hallerde değiştirebilir;
Bir Standart veya Yorum tarafından gerekli kılınıyorsa veya işletmenin finansal durumu, performansı veya nakit akışları üzerindeki işlemlerin ve olayların etkilerinin finansal tablolarda daha uygun ve güvenilir bir şekilde sunulmasını sağlayacak nitelikte ise.
Finansal tablo kullanıcıları, işletmenin finansal durumu, performansı ve nakit akışındaki eğilimleri belirleyebilmek amacıyla işletmenin zaman içindeki finansal tablolarını karşılaştırabilme olanağına sahip olmalıdır. Bu nedenle, bir muhasebe politikasındaki değişiklik yukarıdaki paragrafta belirtilen durumlardan birini karşılamadığı sürece, her ara dönemde ve her hesap döneminde aynı muhasebe politikaları uygulanmalıdır.
2.c. Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
İlişikteki mali tabloların Sermaye Piyasası Muhasebe Standartları ile uyumlu bir şekilde hazırlanması Yönetim tarafından hazırlanmış mali tablolarda yer alan bazı aktif ve pasiflerin taşıdıkları değerler, muhtemel mükellefiyetlerle ilgili verilen açıklamalar ile raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarına ilişkin olarak bazı tahminler yapılmasını gerektirmektedir. Gerçekleşen tutarlar tahminlerden farklılıklar içerebilir. Bu tahminler düzenli aralıklarla gözden geçirilmekte ve bilindikleri dönemler itibarıyla gelir tablosunda raporlanmaktadır.
2.d. Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi
Mali durum ve performans değerlendirmelerinin tespitine imkân vermek üzere Şirket'in finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Şirket, 30 Haziran 2025 tarihli finansal durum tablosunu 31 Aralık 2024 tarihli finansal durum tablosu ile 01 Ocak – 30 Haziran 2025 dönemine ait kar veya zarar tablosu ve diğer kapsamlı gelir tablosu, nakit akış tablosu ve özkaynak değişim tablosunu ise 01 Ocak - 30 Haziran 2024 dönemi ile karşılaştırmalı olarak düzenlemiştir. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.
2.e. Yeni ve Revize Edilmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartları
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2023 tarihi itibariyle geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS ve TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
i) 1 Ocak 2023 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar
TMS 8 Değişiklikleri – Muhasebe Tahminlerinin Tanımı
Ağustos 2021'de KGK, TMS 8'de "muhasebe tahminleri" için yeni bir tanım getiren değişiklikler yayınlamıştır. Değişiklikler, muhasebe tahminlerindeki değişiklikler ile muhasebe politikalarındaki değişiklikler ve hataların düzeltilmesi arasındaki ayrıma açıklık getirmektedir. Ayrıca, değiştirilen standart, girdideki bir değişikliğin veya bir ölçüm tekniğindeki değişikliğin muhasebe tahmini üzerindeki etkilerinin, önceki dönem hatalarının düzeltilmesinden kaynaklanmıyorsa, muhasebe tahminlerindeki değişiklikler olduğuna açıklık getirmektedir. Muhasebe tahminindeki değişikliğin önceki tanımı, muhasebe tahminlerindeki değişikliklerin yeni bilgilerden veya yeni gelişmelerden kaynaklanabileceğini belirtmekteydi. Bu nedenle, bu tür değişiklikler hataların düzeltilmesi olarak değerlendirilmemektedir. Tanımın bu yönü KGK tarafından korunmuştur. Değişiklikler yürürlük tarihinde veya sonrasında meydana gelen muhasebe tahmini veya muhasebe politikası değişikliklerine uygulanacaktır. Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
TMS 1 Değişiklikleri – Muhasebe Politikalarının Açıklanması
Ağustos 2021'de KGK, TMS 1 için işletmelerin muhasebe politikası açıklamalarına önemlilik tahminlerini uygulamalarına yardımcı olmak adına rehberlik ve örnekler sağladığı değişiklikleri yayınlamıştır. TFRS'de "kayda değer" teriminin bir tanımının bulunmaması nedeniyle, KGK, muhasebe politikası bilgilerinin açıklanması bağlamında bu terimi "önemli" terimi ile değiştirmeye karar vermiştir. 'Önemli' TFRS'de tanımlanmış bir terimdir ve KGK'ya göre finansal tablo kullanıcıları tarafından büyük ölçüde anlaşılmaktadır. Muhasebe politikası bilgilerinin önemliliğini değerlendirirken, işletmelerin hem işlemlerin boyutunu, diğer olay veya koşulları hem de bunların niteliğini dikkate alması gerekir. Ayrıca işletmenin muhasebe politikası bilgilerini önemli olarak değerlendirebileceği durumlara örnekler eklenmiştir. Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
TMS 12 Değişiklikleri – Tek bir işlemden kaynaklanan varlık ve yükümlülüklere ilişkin ertelenmiş vergi
Ağustos 2021'de KGK, TMS 12'de ilk muhasebeleştirme istisnasının kapsamını daraltan ve böylece istisnanın eşit vergilendirilebilir ve indirilebilir geçici farklara neden olan işlemlere uygulanmamasını sağlayan değişiklikler yayınlamıştır. Değişiklikler, bir yükümlülüğe ilişkin yapılan ödemelerin vergisel açıdan indirilebilir olduğu durumlarda, bu tür indirimlerin, finansal tablolarda muhasebeleştirilen yükümlülükle (ve faiz giderine) ya da ilgili varlık bileşeniyle (ve faiz giderine) vergisel açıdan ilişkilendirilebilir olup olmadığının (geçerli vergi kanunu dikkate alındığında) bir muhakeme meselesi olduğuna açıklık getirmektedir. Bu muhakeme, varlık ve yükümlülüğün ilk defa finansal tablolara alınmasında herhangi bir geçici farkın olup olmadığının belirlenmesinde önemlidir. Değişiklikler karşılaştırmalı olarak sunulan en erken dönemin başlangıcında ya da sonrasında gerçekleşen işlemlere uygulanır. Ayrıca, karşılaştırmalı olarak sunulan en erken dönemin başlangıcında, kiralamalar ile hizmetten çekme, restorasyon ve benzeri yükümlülüklerle ilgili tüm indirilebilir ve vergilendirilebilir geçici farklar için ertelenmiş vergi varlığı (yeterli düzeyde vergiye tabi gelir olması koşuluyla) ve ertelenmiş vergi yükümlülüğü muhasebeleştirilir. Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
TMS 12 Değişiklikleri – Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları
Eylül 2023'te KGK, İkinci Sütun gelir vergileriyle ilgili ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerinin muhasebeleştirilmesi ve açıklanmasına zorunlu bir istisna getiren TMS 12'ye yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, Ekonomik İşbirliği ve Kalkınma Teşkilatı (OECD) tarafından yayımlanan İkinci Sütun Modeli Kurallarının uygulanması amacıyla yürürlüğe girmiş ya da yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi kanunlarından ortaya çıkan gelir verilerine TMS 12'nin uygulanacağını açıklığa kavuşturmuştur. Bu değişiklikler ayrıca bu tür vergi kanunlarından etkilenen işletmeler için belirli açıklama hükümleri getirmektedir. Bu kapsamdaki ertelenmiş vergiler hakkındaki bilgilerin muhasebeleştirilmeyeceğine ve açıklanmayacağına yönelik istisna ile istisnanın uygulanmış olduğuna yönelik açıklama hükmü değişikliğin yayımlanmasıyla birlikte uygulanır. Bununla birlikte, değişikle getirilen belirli açıklama hükümlerinin 30 Haziran 2025 tarihi öncesinde sona eren hesap dönemlerinde uygulanması zorunlu değildir. Söz konusu değişikliğin Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır.
ii) Yayınlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar
Finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.
TFRS 10 ve TMS 28 Değişiklikleri: Yatırımcı İşletmenin İştirak veya İş Ortaklığına Yaptığı Varlık Satışları veya Katkıları
KGK, özkaynak yöntemi ile ilgili devam eden araştırma projesi çıktılarına bağlı olarak değiştirilmek üzere, Aralık 2017'de TFRS 10 ve TMS 28'de yapılan söz konusu değişikliklerin geçerlilik tarihini süresiz olarak ertelemiştir. Ancak, erken uygulamaya halen izin vermektedir. Şirket söz konusu değişikliklerin etkilerini, bahsi geçen standartlar nihai halini aldıktan sonra değerlendirecektir.
TFRS 17 – Yeni Sigorta Sözleşmeleri Standardı
KGK Şubat 2019'da sigorta sözleşmeleri için muhasebeleştirme ve ölçüm, sunum ve açıklamayı kapsayan kapsamlı yeni bir muhasebe standardı olan TFRS 17'yi yayımlamıştır. TFRS 17 hem sigorta sözleşmelerinden doğan yükümlülüklerin güncel bilanço değerleri ile ölçümünü hem de karın hizmetlerin sağlandığı dönem boyunca muhasebeleştirmesini sağlayan bir model getirmektedir. KGK tarafından yapılan duyuruyla Standardın zorunlu yürürlük tarihi 1 Ocak 2024 ya da sonrasında başlayan hesap dönemleri olarak ertelenmiştir. Standart Şirket için geçerli değildir ve Şirket'in finansal durumu veya performansı üzerinde etkisi olmayacaktır.
TMS 1 Değişiklikleri- Yükümlülüklerin kısa ve uzun vade olarak sınıflandırılması
Ocak 2021 ve Ocak 2023'te KGK, yükümlülüklerin kısa ve uzun vadeli sınıflandırılmasına yönelik esasları belirlemek üzere TMS 1'de değişiklikler yapmıştır. Ocak 2023'te yapılan değişikliklere göre, işletmenin bir yükümlülüğü ödemeyi erteleme hakkı, raporlama döneminden sonraki bir tarihte kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlıysa, raporlama dönemi sonu itibarıyla söz konusu yükümlülüğü erteleme hakkı bulunmaktadır (raporlama dönemi sonunda ilgili şartlara uygunluk sağlamıyor olsa bile). Kredi sözleşmesinden doğan bir yükümlülük uzun vadeli olarak sınıflandırıldığında ve işletmenin ödemeyi erteleme hakkı 12 ay içinde kredi sözleşmesi şartlarına uygunluk sağlamasına bağlı olduğunda, Ocak 2023 değişiklikleri işletmelerin çeşitli açıklamalar yapmasını istemektedir. Bu açıklamalar kredi sözleşme şartları ve ilgili yükümlülükler hakkındaki bilgileri içermelidir. Ayrıca, söz konusu değişiklikler, sözleşme şartlarına uyumun raporlama tarihinde ya da sonraki bir tarihte test edilecek olmasına bakılmaksızın, uzun vadeli sınıflama için ödemeyi erteleme hakkının raporlama dönemi sonu itibarıyla bulunması gerektiğini açıklığa kavuşturmuştur. Değişiklilerde, ödemeyi raporlama döneminden sonraki en az on iki ay sonraya erteleme hakkını işletmenin kullanmama ihtimalinin yükümlülüğün sınıflandırılmasını etkilemeyeceği açıkça ifade edilmiştir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Yapılan değişiklikler TMS 8'e göre geriye dönük olarak uygulanır. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Ancak değişikliklerden herhangi birini erken uygulayan işletmenin diğer değişikliği de erken uygulaması zorunludur. Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.
TFRS 16 Değişiklikleri – Satış ve geri kiralama işlemlerinde kira yükümlülükleri
Ocak 2023'te KGK TFRS 16'ya yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Söz konusu değişiklikler, elde kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirilmemesini sağlayacak şekilde, satıcı-kiracı tarafından satış ve geri kiralama işleminden doğan kira yükümlülüklerinin ölçümünde uygulanacak hükümleri belirlemektedir. Bu kapsamda, satıcı-kiracı satış ve geri kiralama işleminin fiilen başladığı tarihten sonra "Kira yükümlülüğünün sonraki ölçümü" başlığı altındaki TFRS 16 hükümlerini uygularken, elde kalan kalan kullanım hakkıyla ilgili herhangi bir kazanç ya da zarar muhasebeleştirmeyecek şekilde "kira ödemeleri"ni ya da "revize edilmiş kira ödemeleri"ni belirleyecektir. Değişiklikler, geri kiralamadan ortaya çıkan kira yükümlülüklerinin ölçümüne yönelik spesifik bir hüküm içermemektedir. Söz konusu kira yükümlülüğünün ilk ölçümü, TFRS 16'da yer alan kira ödemeleri tanımına dahil edilenlerden farklı ödemelerin kira ödemesi olarak belirlenmesine neden olabilecektir. Satıcı-kiracının TMS 8'e göre güvenilir ve ihtiyaca uygun bilgi sağlayacak muhasebe politikası geliştirmesi ve uygulaması gerekecektir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde ya da bu tarihten sonra başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Satıcı-kiracı değişiklikleri TFRS 16'nın ilk uygulama tarihinden sonra girdiği satış ve geri kiralama işlemlerine TMS 8'e göre geriye dönük uygular. Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.
TMS 7 ve TFRS 7 Değişiklikleri - Açıklamalar: Tedarikçi Finansmanı Anlaşmaları
KGK tarafından Eylül 2023'te yayımlanan değişiklikler, tedarikçi finansmanı anlaşmalarının işletmenin yükümlülükleri, nakit akışları ve maruz kaldığı likidite riskleri üzerindeki etkilerinin finansal tablo kullanıcıları tarafından anlaşılmasına katkı sağlamak üzere, mevcut hükümlerde iyileştirmeler yapan açıklamalar getirmektedir. Tedarikçi finansmanı anlaşmaları; bir ya da daha fazla finansman sağlayıcısının işletmenin tedarikçisine olan borcunu ödemeyi üstlendiği ve işletmenin de tedarikçiye ödeme yapıldığı gün ya da sonrasında ödemeyi kabul ettiği anlaşmalar olarak tanımlanmıştır. Söz konusu değişiklikler, bu tür anlaşmaların hüküm ve koşulları, raporlama dönemi başı ve sonu itibarıyla bunlardan ortaya çıkan yükümlülüklerle ilgili nicel bilgiler ile bu yükümlülüklerin defter değerinde meydana gelen nakit dışı değişikliklerin niteliği ve etkileri hakkında açıklamalar yapılmasını zorunlu kılmaktadır. Ayrıca, TFRS 7'de öngörülen likidite riskine yönelik niceliksel açıklamalar kapsamında, tedarikçi finansmanı anlaşmaları, açıklanması gerekli olabilecek diğer faktörlere örnek olarak gösterilmiştir. Değişiklikler 1 Ocak 2024 tarihinde başlayan yıllık raporlama dönemlerinde yürürlüğe girmektedir. Erken uygulamaya izin verilmekte olup bu durumda bu husus açıklanır. Genel anlamda, Şirket finansal tablolar üzerinde önemli bir etki beklememektedir.
iii) Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayınlanmış fakat KGK tarafından yayınlanmamış değişiklikler
Aşağıda belirtilen UMS 21'e yönelik değişiklikler UMSK tarafından yayınlanmış ancak henüz KGK tarafından TFRS'ye uyarlanmamıştır/yayınlanmamıştır. Bu sebeple TFRS'nin bir parçasını oluşturmazlar. Şirket finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu değişiklikler TFRS'de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.
UMS 21 Değişiklikleri – Konvertibl olmama
Ağustos 2023'te UMSK, UMS 21'e yönelik değişiklikler yayımlamıştır. Değişiklikler bir para biriminin konvertibl olup olmadığının nasıl değerlendirileceği ile para birimi konvertibl olmadığında döviz kurunun ne şekilde tespit edileceğini belirlemektedir. Değişikliğe göre, bir para birimi konvertibl olmadığı için döviz kuru tahmini yapıldığında, ilgili para biriminin konvertibl olmaması durumunun işletmenin performansı, finansal durumu ve nakit akışını nasıl etkilediğini ya da nasıl etkilemesinin beklendiğini finansal tablo kullanıcılarının anlamasını sağlayan bilgiler açıklanır. Söz konusu değişiklik Şirket için geçerli değildir ve finansal durumu veya performansı üzerinde bir etki bulunmamaktadır.
2.f. Konsolidasyon esasları
Şirket, solo mali tablo hazırlamaktadır.
2.g. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti
Nakit ve Nakit Benzerleri
Nakit akım tablosu için nakit ve nakit benzeri değerler eldeki nakit, banka mevduatları ve likiditesi yüksek yatırımları içermektedir. Nakit ve nakit eşdeğeri elde etme maliyetleri ve tahakkuk etmiş faizlerinin toplamı ile gösterilmiştir.
Finansal Araçlar
Finansal varlıklar ve yükümlülükler, Şirket finansal aracın sözleşmeden doğan karşılıklarına taraf olduğunda Şirket'in finansal durum tablosunda muhasebeleştirilir. Finansal varlıklar ve yükümlülükler ilk olarak gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülür. Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin (gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal varlık ve yükümlülükler hariç) edinimi veya ihracıyla doğrudan ilişkili olan işlem maliyetleri, uygun bir şekilde ilk muhasebeleştirmede o finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerine eklenir veya bu değerden çıkarılır. Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin edinimi veya ihracıyla doğrudan ilişkili olan işlem maliyetleri direkt olarak kar veya zarara yansıtılır.
Finansal varlıklar
Normal yoldan alınıp satılan finansal varlıklar işlem [teslim tarihi] tarihinde kayıtlara alınır veya çıkartılır.
Şirket, finansal varlıklarını (a) Finansal varlıkların yönetimi için işletmenin kullandığı iş modeli, (b) Finansal varlığın sözleşmeye bağlı nakit akışlarının özelliklerini esas alarak sonraki muhasebeleştirmede itfa edilmiş maliyeti üzerinden, gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılarak veya gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırır. İşletme sadece finansal varlıkların yönetimi için kullandığı iş modelini değiştirdiğinde, bu değişiklikten etkilenen tüm finansal varlıkları yeniden sınıflandırır. Finansal varlıkların yeniden sınıflandırılması, yeniden sınıflandırma tarihinden itibaren ileriye yönelik olarak uygulanır. Bu tür durumlarda, daha önce finansal tablolara alınmış olan kazanç, kayıp (değer düşüklüğü kazanç ya da kayıpları dahil) veya faizler için herhangi düzeltme yapılmaz.
Finansal varlıkların sınıflandırılması
Aşağıdaki koşulları sağlayan finansal varlıklar sonradan itfa edilmiş maliyetleri üzerinden ölçülür:
- finansal varlığın, sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulması; ve
- finansal varlığa ilişkin sözleşme şartlarının, belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarına yol açması.
Aşağıdaki koşulları sağlayan finansal varlıklar ise gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülür:
- finansal varlığın, sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini ve finansal varlığın satılmasını amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulması; ve
- finansal varlığa ilişkin sözleşme şartlarının, belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarına yol açması.
Bir finansal varlık, itfa edilmiş maliyeti üzerinden ya da gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülmüyorsa, gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılarak ölçülür.
(i) İtfa edilmiş maliyet ve etkin faiz yöntemi
İtfa edilmiş maliyeti üzerinden gösterilen finansal varlıklara ilişkin faiz geliri etkin faiz yöntemi kullanılarak hesaplanır. Etkin faiz yöntemi bir borçlanma aracının itfa edilmiş maliyetini hesaplama ve faiz gelirini ilgili döneme dağıtma yöntemidir.
Faiz geliri kar veya zararda muhasebeleştirilir ve "finansman gelirleri – faiz gelirleri" kaleminde gösterilir.
(ii) Gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar
İtfa edilmiş maliyetleri üzerinden veya gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülme kriterini karşılamayan finansal varlıklar gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılarak ölçülürler.
Gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar her dönem sonunda gerçeğe uygun değerlerinden ölçülür ve tüm gerçeğe uygun değer değişimleri, ilgili finansal varlıklar finansal riskten korunma işlemlerinin (bakınız korunma muhasebesi politikası) bir parçası olmadıkları sürece, kar veya zararda muhasebeleştirilir.
Finansal varlıklarda değer düşüklüğü
Şirket, itfa edilmiş maliyetleri üzerinden gösterilen veya gerçeğe uygun değer değişimi diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülen borçlanma araçları, ticari alacaklar, müşterilerle yapılan sözleşmelerden doğan varlıklar ve ayrıca finansal teminat sözleşmelerine yapılan yatırımlarına dair beklenen kredi zararları için finansal tablolarında değer düşüklüğü karşılığı ayırır. Beklenen kredi zararı tutarı her raporlama döneminde ilgili finansal varlığın ilk kez finansal tablolara alınmasından bu yana kredi riskinde oluşan değişiklikleri yansıtacak şekilde güncellenir.
Şirket önemli finansman unsuru olmayan ticari alacaklar, müşterilerle yapılan sözleşmelerden doğan varlıklar için basitleştirilmiş yaklaşımdan faydalanarak değer düşüklüğü karşılıklarını, ilgili finansal varlıkların ömürleri boyunca beklenen kredi zararına eşit tutarda hesaplar.
Şirket diğer tüm finansal araçları için, ilk muhasebeleştirmeden bu yana eğer kredi riskinde önemli bir artış olduysa ömür boyu beklenen kredi zararlarını muhasebeleştirir. Ancak finansal aracın kredi riski ilk muhasebeleştirmeden bu yana önemli bir artış göstermemişse Şirket o finansal araç için 12 aylık beklenen kredi zararı tutarında zarar karşılığını muhasebeleştirir.
Beklenen kredi zararlarının ölçümü ve muhasebeleştirilmesi
Beklenen kredi zararlarının ölçümü, temerrüt ihtimali, temerrüt halinde kayıp (örneğin temerrüt varsa kaybın büyüklüğü) ve temerrüt halinde riske esas tutarın bir fonksiyonudur. Temerrüt olasılığı ve temerrüt halinde kaybın değerlendirilmesi, ileriye dönük bilgilerle düzeltilmiş geçmişe ait verilere dayanır. Finansal varlıkların temerrüt halinde riske esas tutarı, ilgili varlıkların raporlama tarihindeki brüt defter değeri üzerinden yansıtılır.
Finansal Yükümlülükler
Finansal yükümlülükler, ilk muhasebeleştirilmesi sırasında gerçeğe uygun değerinden ölçülür. İlgili finansal yükümlülüğün yüklenimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de söz konusu gerçeğe uygun değere ilave edilir.
Etkin faiz yöntemi; finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.
Finansal yükümlülükler özkaynağa dayalı finansal araçlar ve diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır.
Özkaynağa dayalı finansal araçlar
Ana ortaklık dışı paylara verilen satın alma opsiyonları ile ilgili finansal yükümlülükler söz konusu opsiyonun itfa planına uygun olarak indirgenmiş değeri üzerinden finansal tablolara yansıtılmıştır. Finansal yükümlülüğün indirgenmiş tutarının opsiyona konu olan finansal varlığın gerçeğe uygun değerine yaklaştığı kabul edilmektedir.
Diğer finansal yükümlülükler
Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.
Ticari Alacaklar
Alıcıya ürün veya hizmet sağlanması sonucunda oluşan ticari alacaklar orijinal fatura değerinden kayda alınan alacakların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile itfa edilmiş değerinden muhasebeleştirilirler. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, fatura tutarından gösterilmiştir.
Finansal tablolarda itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen ve önemli bir finansman bileşeni içermeyen (1 yıldan kısa vadeli olan) ticari alacakların değer düşüklüğü hesaplamaları kapsamında "basitleştirilmiş yaklaşımı" uygulanmaktadır. Söz konusu yaklaşım ile, ticari alacakların belirli sebeplerle değer düşüklüğüne uğramadığı durumlarda (gerçekleşmiş değer düşüklüğü zararları haricinde), ticari alacaklara ilişkin zarar karşılıkları "ömür boyu beklenen kredi zararlarına" eşit bir tutardan ölçülmektedir.
Değer düşüklüğü karşılığı ayrılmasını takiben, değer düşüklüğüne uğrayan alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan değer düşüklüğü karşılığından düşülerek esas faaliyetlerden diğer gelirlere kaydedilir.
Ticari işlemlere ilişkin vade farkı gelirleri/giderleri ile kur farkı kar/zararları, kar veya zarar tablosunda "Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler/Giderler" hesabı içerisinde muhasebeleştirilirler.
Ticari Borçlar
Ticari borçlar, olağan faaliyetler içerisinde tedarikçilerden sağlanan mal ve hizmetlere ilişkin yapılması gereken ödemeleri ifade etmektedir. Ticari borçlar, ilk olarak gerçeğe uygun değerinden ve müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyetinden ölçülürler. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli borçlar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, fatura değerleri üzerinden gösterilmiştir.
Stoklar
Stoklar, net gerçekleşebilir değer ya da elde etme maliyetinden düşük olanı ile değerlenir. Stokların elde etme maliyeti tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Maliyet, ağırlıklı ortalama yöntemine göre hesaplanmaktadır. Net gerçekleşebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için gerekli tahmini satış maliyeti toplamının indirilmesiyle elde edilen tutardır.
Stokları net gerçekleşebilir değerine indirgeyen stok değer düşüklüğü karşılık tutarları ve stoklarla ilgili kayıplar, indirgemenin ve kayıpların oluştuğu dönemde gider olarak muhasebeleştirilir. Net gerçekleşebilir değerin artışından dolayı iptal edilen stok değer düşüklüğü karşılık tutarı, iptalin gerçekleştiği dönemin tahakkuk eden satış maliyetini azaltacak şekilde muhasebeleştirilir. Her finansal tablo dönemi itibarıyla, net gerçekleşebilir değer yeniden gözden geçirilir. Daha önce stokların net gerçekleşebilir değere indirgenmesine neden olan koşulların geçerliliğini kaybetmesi veya değişen ekonomik koşullar nedeniyle net gerçekleşebilir değerde artış olduğu kanıtlandığı durumlarda, ayrılan değer düşüklüğü karşılığı iptal edilir (iptal edilen tutar önceden ayrılan değer düşüklüğü tutarı ile sınırlıdır).
Şüpheli Alacaklar Karşılığı
Şirket, tahsil imkanının kalmadığına dair objektif bir bulgu olduğu takdirde ilgili ticari alacaklar için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orjinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir.
Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer gelirlere kaydedilir.
Maddi duran varlıklar
Maddi duran varlıklar (Arsa ve binalar hariç) elde etme maliyetinden birikmiş amortismanın düşülmesi ile gösterilmektedir. Amortismana tabi tutulan varlıklar, maliyet tutarları üzerinden tahmini ekonomik ömürlerine dayanan oranlarla doğrusal amortisman yöntemine göre aktife girdikleri tarih dikkate alınarak kıst amortismana tabi tutulmaktadır. Arsa, faydalı ömrünün sınırsız kabul edilmesinden dolayı amortismana tabi tutulmamaktadır. Arsa ve binalar, Sermaye Piyasası Kurulu'ndan yetki almış olan Girişim Gayrimenkul Değerleme Danışmanlık ve A.Ş. tarafından yapılan Aralık 2024 tarihli değerleme çalışmalarında tespit edilen gerçeğe uygun değerler üzerinden finansal tablolara yansıtılmıştır.
Yeniden değerlemelerin sıklığı, yeniden değerleme konusu maddi duran varlık kalemlerinin gerçeğe uygun değerlerindeki değişimlere bağlıdır.
Eğer bir varlığın defter değeri yeniden değerleme sonucunda artmışsa, bu artış diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilir ve doğrudan özkaynak hesap grubunda yeniden değerleme değer artışı adı altında toplanır. Ancak, bir yeniden değerleme değer artışı, aynı varlığın daha önce kar ya da zarar ile ilişkilendirilmiş bulunan yeniden değerleme değer azalışını tersine çevirdiği ölçüde gelir olarak muhasebeleştirilir.
Eğer bir varlığın defter değeri yeniden değerleme sonucunda azalmışsa, bu azalma gider olarak muhasebeleştirilir. Ancak, bu azalış diğer kapsamlı gelirde bu varlıkla ilgili olarak yeniden değerleme fazlasındaki her tür alacak bakiyesinin kapsamı ölçüsünde muhasebeleştirilir. Diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilen söz konusu azalış, yeniden değerleme fazlası başlığı altında özkaynaklarda birikmiş olan tutarı azaltır.
Maddi duran varlıkların amortisman dönemleri, tahmin edilen faydalı ömürleri esas alınarak, aşağıda belirtilmiştir:
| Faydalı ömür | |
|---|---|
| Yer altı ve yer üstü düzenleri | 8-20 yıl |
| Binalar | 40 yıl |
| Tesis makine ve cihazlar | 5-25 yıl |
| Taşıtlar | 4-14 yıl |
| Döşeme ve demirbaşlar | 2-20 yıl |
Maddi bir duran varlığa yapılan normal bakım ve onarım harcamaları, gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlığın kapasitesini genişleterek kendisinden gelecekte elde edilecek faydayı artıran nitelikteki yatırım harcamaları, maddi duran varlığın maliyetine eklenmekte ve ilgili maddi duran varlığın kalan tahmini faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulmaktadır.
Maddi olmayan duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar elde etme maliyetleri üzerinden kayda alınırlar. Şirket bünyesinde yaratılan, üretimi planlanan yeni araçların geliştirilmesine yönelik katlanılan harcamalar hariç, maddi olmayan duran varlıklar aktifleştirilemez ve yapılan harcamalar oluştukları dönem içerisinde giderleştirilirler. Maddi olmayan duran varlıklar tahmini kullanım ömürleri doğrultusunda doğrusal amortisman metodu ile itfa edilirler. Aktifleştirilen geliştirme giderleri, ürünün ticari üretiminin başlamasını müteakip tahmini kullanım ömürleri doğrultusunda doğrusal amortisman metodu ile itfa edilirler. Maddi olmayan duran varlıklar; taşıdıkları değerler, koşullardaki değişikliklerin ve olayların taşınan değerin düşebileceğine dair belirti oluşturmaları durumunda gözden geçirilir ve gerekli karşılık ayrılır.
Araştırma ve Geliştirme Giderleri
Araştırma giderleri gerçekleştiğinde gider kaydedilmektedir. Yeni ürünlerin geliştirilmesi veya geliştirilen ürünlerin testi ve dizaynı ile ilgili proje maliyetleri, projenin ticari ve teknolojik bakımdan başarılı bir şekilde uygulanabilir olması ve maliyetlerin güvenilir olarak tespit edilebilmesi halinde maddi olmayan duran varlık olarak değerlendirilirler. Şirket'in ar-ge proje maliyetlerinin aktifleştirme kriterlerini sağlayan ve yapılan sözleşmeler çerçevesinde müşteriye maliyeti fatura edilmeyenleri maddi olmayan duran varlık olarak muhasebeleştirilmektedir. Müşteriye fatura edilen proje maliyetleri ve ilgili hasılat proje satışının gerçekleştiği yılın kar ve zarar tablosuna kaydedilmektedir.
Geliştirme maliyetleri 5 yıl üzerinden itfa edilmektedir.
Aktifleştirilen geliştirme maliyetleri, üretim geliştirilmesine yönelik olarak işletme bünyesinde yapılan harcamalardan oluşmaktadır. İşletme bünyesinde oluşturulan maddi olmayan duran varlıklar, Şirket'e gelecekte ekonomik fayda sağlamasının mümkün olduğu durumlarda maliyet değerinden aktifleştirilmektedir.
Geliştirme faaliyetleri (ya da Şirket içi bir projenin gelişim aşaması) sonucu ortaya çıkan işletme içi yaratılan maddi olmayan duran varlıklar yalnızca aşağıda belirtilen şartların tamamı karşılandığında kayda alınırlar:
- a) maddi olmayan duran varlığı tamamlama, kullanma veya satma niyetinin olması,
- b) maddi olmayan duran varlığın kullanıma hazır ya da satılmaya hazır hale getirilebilmesi için tamamlanmasının teknik anlamda mümkün olması,
- c) maddi olmayan duran varlığın kullanılabilir veya satılabilir olması,
- d) varlığın ne şekilde ileriye dönük olası bir ekonomik fayda sağlayacağının belli olması,
- e) maddi olmayan duran varlığın gelişimini tamamlamak, söz konusu varlığı kullanmak ya da satmak için uygun teknik, finansal ve başka kaynakların olması ve
- f) varlığın geliştirme maliyetinin, geliştirme sürecinde güvenilir bir şekilde ölçülebilir olması.
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
Mal ve hizmetlerin üretiminde kullanılmak veya idari maksatlarla veya işlerin normal seyri esnasında satılmak yerine, kira elde etmek veya sermaye kazancı elde etmek amacıyla veya her ikisi için elde tutulan araziler ve binalar "yatırım amaçlı gayrimenkuller" olarak sınıflandırılır. 30 Haziran 2025 tarihi itibariyle Şirket yatırım amaçlı gayrimenkullerini değerleme çalışmalarında tespit edilen gerçeğe uygun değerleri üzerinden göstermiştir. Geçmiş yıllarda maliyet bedelleri ile gösterilen yatırım amaçlı gayrimenkullerin değerleme sonucunda tespit edilen değer artışı kar veya zarar tablosuyla ilişkilendirmiştir.
Şirket'in yaptırdığı ekspertiz değerleme raporları sonucunda, yatırım amaçlı gayrimenkuller, Sermaye Piyasası Kurulu'ndan yetki almış olan Girişim Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. tarafından yapılan değerleme çalışmalarında tespit edilen gerçeğe uygun değerler üzerinden finansal tablolara yansıtılmıştır.
Yatırım amaçlı gayrimenkuller olası bir değer düşüklüğünün tespiti amacıyla incelenir ve bu inceleme sonunda yatırım amaçlı gayrimenkullerin kayıtlı değeri, geri kazanılabilir değerinden fazla ise, karşılık ayrılmak suretiyle geri kazanılabilir değerine indirilir. Geri kazanılabilir değer, ilgili yatırım amaçlı gayrimenkulün mevcut kullanımından gelecek net nakit akımları ile net satış fiyatından yüksek olanı olarak kabul edilir.
Varlıklarda Değer Düşüklüğü
Çeşitli olay ve durumlar karşısında duran varlıkların taşınan değerlerinin gerçekleşebilir / gelecekte o aktiften elde edilebilecek değerlerinin altına düştüğü tespit edilmesi halinde maddi ve gayri maddi sabit kıymetler değer kaybı açısından teste tabi tutulmaktadır. Maddi ve maddi olmayan sabit kıymetin defter değerinin gerçekleşebilir veya o varlığın iktisabından ileride elde edilebilecek değerinin üstünde kalması halinde duran varlık değer düşüklüğü karşılığı ayrılır.
Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler
İlişikteki finansal tablolarda vergi gideri, cari dönem vergi karşılığı ve ertelenmiş vergiden oluşmaktadır.
Cari dönem vergi karşılığı
Dönem faaliyet sonuçlarından doğacak kurumlar gelir vergisine ilişkin yükümlülükler için finansal durum tablosu tarihinde geçerli olan yasal vergi oranları çerçevesinde bir karşılık ayrılmıştır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, kar veya zarar tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir.
Ertelenmiş vergi
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların finansal durum tablosu yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.
Ertelenmiş vergi yükümlülükleri, Şirket'in geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenmiş vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte ilgili farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartlarıyla hesaplanmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, her finansal durum tablosu tarihi itibarıyla gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkân verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır.
Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve finansal durum tablosu tarihi itibarıyla yasallaşmış veya önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Şirket'in finansal durum tablosu tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır.
Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya da Şirket'in cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.
Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, kar veya zarar tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur.
Muhasebe Tahminleri
Mali tabloların hazırlanması sırasında Yönetim'in, bilanço tarihi itibariyle mali tablolarda yer alan varlıklar ve yükümlülüklerin bilanço değerlerini, bilanço dışı yükümlülüklere ilişkin açıklamaları, dönem içerisinde oluşan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımlarda bulunması gerekmektedir. Gerçek sonuçlar, bu tahminlerden farklılık gösterebilmektedir.
Karşılıklar, Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar
Karşılıklar
Karşılıklar geçmişteki olaylardan kaynaklanan olası bir yükümlülük olması (hukuki veya yapısal yükümlülük), bu yükümlülüğün gelecekte yerine getirilmesi için gerekli aktif kalemlerde bir azalışın muhtemelen söz konusu olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir biçimde saptanabilmesi durumunda tahakkuk ettirilmektedir. Tahakkuk ettirilen bu karşılıklar her bilanço döneminde gözden geçirilmekte ve cari tahminlerin yansıtılması amacıyla revize edilmektedir.
Şarta Bağlı Yükümlülükler ve Şarta Bağlı Varlıklar
Taahhüt ve şarta bağlı yükümlülük doğuran işlemler, gerçekleşmesi gelecekte bir veya birden fazla olayın neticesine bağlı durumları ifade etmektedir. Dolayısıyla, bazı işlemler ileride doğması muhtemel zarar, risk veya belirsizlik taşımaları açısından finansal durum tablosu dışı kalemler olarak tanınmıştır. Gelecekte gerçekleşmesi muhtemel mükellefiyetler veya oluşacak zararlar için bir tahmin yapılması durumunda bu yükümlülükler Şirket için gider ve borç olarak kabul edilmektedir. Ancak gelecekte gerçekleşmesi kesine yakın gözüken ve güvenilir bir şekilde ölçülebilen gelir ve karlar finansal tablolara yansıtılmaktadır.
Devlet Teşvik ve Yardımları
Devlet teşvik ve yardımları, bir işletmeyi devlet yardımı olmadan yapmayacağı bir takım işlere girebilmesini teşvik etmek amacıyla veya diğer nedenlerle yapılan işlemlerdir. Devlet yardımı, devletin bir işletmeye veya işletme grubuna belirli kriterleri yerine getirmeleri şartıyla, ekonomik fayda sağlaması amacıyla yaptığı işlemleri; devlet teşvikleri, önceki dönemlerde veya gelecekte işletmenin esas faaliyet alanı ile ilgili belirli kriterlere uymuş veya uyacak olması karşılığında, devletin işletmeye transfer ettiği ekonomik kaynakları ifade etmektedir.
Makul değerleri ile izlenen parasal olmayan devlet teşvikleri de dahil olmak üzere tüm devlet teşvikleri, elde edilmesi için gerekli şartların işletme tarafından yerine getirileceğine ve teşviğin işletme tarafından elde edileceğine dair makul bir güvence oluştuğunda finansal tablolara alınır.
Şirket'in 4857 sayılı İş Kanunu ve 5510 sayılı Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu'ndan doğan, istihdamı ve özürlüleri teşvik geliri bulunmaktadır. Teşvik gelirleri, tahsilatı yapılan bir teşvik olmayıp, tahakkuk eden sigorta primlerinden hazinece karşılanan tutardan oluşmaktadır. Söz konusu teşvik geliri hasılat altında diğer gelirler içerisinde gösterilmiştir. Bununla birlikte Şirket'in 99455 ve 521996 nolu yatırım teşvik belgeleri kapsamında toplam yatırım harcamaları üzerinden %25 katkı oranı ve %60 oranında, 550255 ve 565737 nolu yatırım teşvik belgeleri kapsamında toplam yatırım harcamaları üzerinden %30 katkı oranı ve %70 oranında Kurumlar vergisi indirimi sağlamaktadır (Not 30).
Hasılat
Şirket, 01 Ocak 2018 tarihinden itibaren yürürlüğe giren TFRS 15 "Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat Standardı" doğrultusunda hasılatın muhasebeleştirilmesinde aşağıda yer alan beş aşamalı modeli kullanmaya başlamıştır.
- Müşteriler ile yapılan sözleşmelerin tanımlanması
- Sözleşmelerdeki edim yükümlülüklerinin tanımlanması
- Sözleşmelerdeki işlem bedelinin belirlenmesi
- İşlem bedelinin edim yükümlülüklerine dağıtılması
- Hasılatın muhasebeleştirilmesi
Bu modele göre öncelikle müşterilerle yapılan her bir sözleşmede taahhüt edilen mal veya hizmetler değerlendirilmekte ve söz konusu mal veya hizmetleri devretmeye yönelik verilen her bir taahhüdü ayrı bir edim yükümlülüğü olarak belirlenmektedir. Sonrasında ise edim yükümlülüklerinin zamana yayılı olarak mı yoksa belirli bir anda mı yerine getirileceği tespit edilmektedir. Şirket, bir mal veya hizmetin kontrolünü zamanla devreder ve dolayısıyla ilgili satışlara ilişkin edim yükümlülüklerini zamana yayılı olarak yerine getirirse, söz konusu edim yükümlülüklerinin tamamen yerine getirilmesine yönelik ilerlemeyi ölçerek hasılatı zamana yayılı olarak finansal tablolara alır.
Şirket, ev ve ticari beyaz eşya grubu camlar, enerji camları, ticari camlar vs. üretilmesi ve satılması sonucunda hasılat elde etmektedir. Mal veya hizmet devri taahhüdü niteliğindeki edim yükümlülükleri ile alakalı hasılat, mal veya hizmetlerin kontrolünün müşterilerin eline geçtiğinde muhasebeleştirilir.
Şirket, satışı yapılan mal veya hizmetin kontrolünün müşteriye devrini değerlendirirken,
a) Şirket'in mal veya hizmete ilişkin tahsil hakkına sahipliği,
- b) müşterinin mal veya hizmetin yasal mülkiyetine sahipliği,
- c) mal veya hizmetin zilyetliğinin devri,
d) müşterinin mal veya hizmetin mülkiyetine sahip olmaktan doğan önemli risk ve getirilere sahipliği,
e) müşterinin mal veya hizmeti kabul etmesi koşullarını dikkate alır.
Şirket, sözleşmenin başlangıcında, müşteriye taahhüt ettiği mal veya hizmetin devir tarihi ile müşterinin bu mal veya hizmetin bedelini ödediği tarih arasında geçen sürenin bir yıl veya daha az olacağını öngörmesi durumunda, taahhüt edilen bedelde önemli bir finansman bileşeninin etkisi için düzeltme yapmamaktadır. Diğer taraftan, hasılatın içerisinde önemli bir finansman unsuru bulunması durumunda, hasılat değeri gelecekte oluşacak tahsilatların, finansman unsuru içerisinde yer alan faiz oranı ile indirgenmesi ile tespit edilir. Fark, tahakkuk esasına göre esas faaliyetlerden diğer gelirler olarak ilgili dönemlere kaydedilir.
Yabancı Para Cinsinden Varlık ve Borçlar
Yabancı para işlemleri işlem tarihindeki cari kurlardan muhasebeleştirilmektedir. Bilançoda yer alan yabancı para cinsinden varlık ve borçlar bilanço tarihindeki kurlardan çevrilmektedir. Bu işlemlerden doğan kur farkı gelir veya giderleri finansal tablolara yansıtılmaktadır.
Dönem sonlarında aktif hesaplar için kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir:
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| USD | 39,7424 | 29,4382 |
| EURO | 46,5526 | 32,5739 |
Kur Değişiminin Etkileri
Yabancı para cinsinden varlık ve yükümlülükler ve ilgili alım ve satım taahhütleri kur riski doğurmaktadır. Türk Lirası'nın yabancı döviz cinsleri karşısındaki değer kaybı veya kazancından kaynaklanan kur riski Şirket'in döviz pozisyonunun üst yönetim tarafından izlenmesi ve onaylanmış limitler dahilinde pozisyon alınması suretiyle yönetilmektedir.
Pay Başına Kazanç
Kar veya zarar tablosunda belirtilen pay başına kazanç / (zarar), net dönem karı / (zararının) ilgili dönem içerisinde piyasada mevcut bulunan pay senetlerinin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesi ile bulunmuştur. Türkiye'de şirketler, mevcut hissedarlarına birikmiş karlarından ve özsermaye enflasyon düzeltme farklarından, sermayedeki payları oranında pay dağıtarak (bedelsiz pay) sermayelerini arttırabilirler. Bu tip bedelsiz pay dağıtımları, pay başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş pay gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama pay sayısı, söz konusu pay senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmaktadır.
Diğer Bilanço Kalemleri
Diğer bilanço kalemleri esas olarak kayıtlı değerleriyle yansıtılmışlardır.
Nakit Akış Tablosu
Şirket, net varlıklarındaki değişimleri, finansal yapısını ve nakit akışlarının tutar ve zamanlamasını değişen şartlara göre yönlendirme yeteneği hakkında finansal tablo kullanıcılarına bilgi vermek üzere, nakit akış tablolarını düzenlemektedir. Nakit akış tablosunda, döneme ilişkin nakit akışları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır. İşletme faaliyetlerden kaynaklanan nakit akışları, Şirket'in esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını gösterir. Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akışları, Şirket'in yatırım faaliyetlerinde (duran varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akışlarını gösterir. Finansal faaliyetlere ilişkin nakit akışları, Şirket'in finansal faaliyetlerde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir. Nakit ve nakit benzeri değerler, nakit ve vadesiz banka mevduatı ile tutarı belirli nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip ve vadesi 3 ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir.
Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklik ve Hatalar
Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır.
İlişkili Taraflar
Aşağıdaki kriterlerden birinin varlığında, taraf Şirket ile ilişkili sayılır:
(a) Söz konusu tarafın, doğrudan ya da dolaylı olarak bir veya birden fazla aracı yoluyla,
(i) İşletmeyi kontrol etmesi, işletme tarafından kontrol edilmesi ya da işletme ile ortak kontrol altında bulunması (ana ortaklıklar, bağlı ortaklıklar ve aynı iş dalındaki bağlı ortaklıklar dahil olmak üzere)
(ii) Şirket üzerinde önemli etkisinin olmasını sağlayacak payının olması veya
- (iii) Şirket üzerinde ortak kontrole sahip olması
- (b) Tarafın, Şirket'in bir iştiraki olması,
- (c) Tarafın, Şirket'in ortak girişimci olduğu bir iş ortaklığı olması,
- (d) Tarafın, Şirket'in veya ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması,
(e) Tarafın, (a) ya da (d) de bahsedilen herhangi bir bireyin yakın bir aile üyesi olması,
(f) Tarafın; kontrol edilen, ortak kontrol edilen ya da önemli etki altında veya (d) ya da (e)'de bahsedilen herhangi bir bireyin doğrudan ya da dolaylı olarak önemli oy hakkına sahip olduğu bir işletme olması veya (g) Tarafın, işletmenin ya da işletme ile ilişkili taraf olan bir işletmenin çalışanlarına işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda planları olması, gerekir.
İlişkili taraflarla yapılan işlem, ilişkili taraflar arasında kaynaklarının, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir. Şirket, ilişkili taraflarıyla olağan faaliyetleri çerçevesinde iş ilişkilerine girmektedir (Not 5).
Kiralama İşlemleri
Kiracı durumunda Şirket
Şirket, sözleşmenin başlangıcında bir sözleşmenin kiralama sözleşmesi olması ya da kiralama şartlarını içermesi durumunu değerlendirir. Şirket, kısa vadeli kiralamalar (12 ay veya daha az süreli kira dönemi bulunan kiralamalar) ve düşük değerli varlıkların kiralaması haricinde kiracısı olduğu tüm kira sözleşmelerine ilişkin kullanım hakkı varlığı ve ilgili kiralama yükümlülüğünü muhasebeleştirmektedir. Kiralanan varlıklardan elde edilen ekonomik faydalarının kullanıldığı zamanlama yapısını daha iyi
yansıtan başka bir sistematik temelin bulunmaması durumunda bu kiralamalar için Şirket, kira ödemelerini kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile faaliyet gideri olarak muhasebeleştirir. İlk muhasebeleştirmede kiralama yükümlülükleri, sözleşme başlangıç tarihinde ödenmemiş olan kira ödemelerinin kiralama oranında iskonto edilip bugünkü değeri üzerinden muhasebeleştirilir. Bu oranın önceden belirtilmemiş olması halinde Şirket, kendi tespit edeceği alternatif borçlanma oranını kullanır.
Kiralama yükümlülüğünün ölçümüne dahil edilen kira ödemeleri aşağıdakilerden oluşur:
- sabit kira ödemelerinden (özü itibarıyla sabit ödemeler) her türlü kiralama teşviklerinin düşülmesiyle elde edilen tutar;
- bir endeks ya da orana bağlı olan, ilk ölçümü kiralamanın fiilen başladığı tarihte bir endeks veya oran kullanılarak yapılan değişken kira ödemeleri;
- kiracı tarafından kalıntı değer teminatları altında ödenmesi beklenen borç tutarı;
- kiracının ödeme seçeneklerini makul bir şekilde uygulayacağı durumlarda ödeme seçeneklerinin uygulama fiyatı ve
- kiralama döneminde kiralama iptal hakkının bulunması halinde kiralama iptalinin ceza ödemesi.
Kiralama yükümlülüğü, finansal durum tablolarında ayrı bir kalem olarak sunulmaktadır. Kiralama yükümlülükleri sonradan kiralama yükümlülüğü üzerindeki faizin yansıtılması için net defter değeri arttırılarak (etkin faiz yöntemini kullanarak) ve yapılan kira ödemesini yansıtmak için net defter değeri azaltılarak ölçülür. Şirket, aşağıdaki durumlarda kira yükümlülüğünü yeniden ölçer (ve ilgili kullanım hakkı varlığı üzerinde uygun değişiklikleri yapar):
- Kiralama dönemi veya bir satın alma seçeneğinin uygulanmasının değerlendirilmesinde değişiklik meydana geldiğinde revize iskonto oranı kullanılarak revize kira ödemeleri iskonto edilerek kiralama yükümlülüğü yeniden ölçüldüğünde.
- Endeks, oran üzerindeki değişiklikler veya taahhüt edilen kalıntı değerdeki beklenen ödeme değişikliği nedeniyle kira ödemelerinde değişiklik meydana geldiğinde ilk iskonto oranı kullanılarak yeniden düzenlenmiş kira ödemelerinin iskonto edilip kiralama yükümlülüğü yeniden ölçüldüğünde (kira ödemelerindeki değişiklik değişken faiz oranındaki değişiklikten kaynaklanıyorsa revize iskonto oranı kullanılır).
Bir kiralama sözleşmesi değiştirildiğinde ve kiralama değişikliği ayrı bir kiralama olarak muhasebeleştirilmediğinde revize iskonto oranı kullanılarak revize kira ödemeleri iskonto edilip kiralama yükümlülüğü yeniden düzenlenir.
Kullanım hakkı varlıkları, karşılık gelen kiralama yükümlülüğünün, kiralamanın fiilen başladığı tarihte veya öncesinde yapılan kira ödemelerinin ve diğer doğrudan başlangıç maliyetlerinin ilk ölçümünü kapsar. Bu varlıklar sonradan birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü zararları düşülerek maliyet değerinden ölçülmektedir.
Şirket bir kiralama varlığını demonte etmek ve ortadan kaldırmak, varlığın üzerinde bulunduğu alanı restore etmek ya da kiralama koşul ve şartlarına uygun olarak ana varlığı restore etmek için gerekli maliyetlere maruz kaldığı durumlarda TMS 37 uyarınca bir karşılık muhasebeleştirilir. Bu maliyetler, stok üretimi için katlanılmadıkları sürece ilgili kullanım hakkı varlığına dahil edilir.
Kullanım hakkı varlıkları, ana varlığın kiralama süresi ve faydalı ömründen kısa olanına göre amortismana tabi tutulur. Kiralamada ana varlığın sahipliği devredildiğinde ya da kullanım hakkı varlığının maliyetine göre Şirket, bir satın alma seçeneğini uygulamayı planladığında ilişkili kullanım hakkı varlığı, ana varlığın faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulur. Amortisman, kiralamanın fiilen başladığı tarihte başlar.
Kullanım hakkı varlıkları, finansal durum tablosunda ayrı bir kalemde sunulur.
Şirket, kullanım hakkı varlıklarının değer düşüklüğüne uğrayıp uğramadığını belirlemek için TMS 36 standardını uygular ve tüm belirlenen değer düşüklüğü zararlarını, 'Maddi Duran Varlıklar' politikasında belirtildiği üzere muhasebeleştirir.
Bir endeks ya da orana bağlı olmayan değişken kiralar, kiralama yükümlülüğü ve kullanım hakkı varlığının ölçümüne dahil edilmez. İlişkili ödemeler, bu ödemelere zemin hazırlayan durum veya olayların meydana geldiği dönemde gider olarak muhasebeleştirilir ve kar veya zarar tablosunda 'Diğer giderler' kalemine dahil edilir.
Kolaylaştırıcı uygulama olarak, TFRS 16 bir kiracıya, kirayla ilişkili olmayan kalemleri ayrı sunmaması ve tüm kiralamaları ve kirayla ilişkili olmayan kalemleri tek bir kiralama sözleşmesi olarak muhasebeleştirmesi konusunda izin vermektedir. Şirket, bu kolaylaştırıcı uygulamayı kullanmamıştır.
2.h. Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları
Mali tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir.
Gerçekleşmiş sonuçlar tahmin ve varsayımlardan farklılık gösterebilir. Bu tahmin ve varsayımlar düzenli olarak gözden geçirilmekte, düzeltme ihtiyacı doğduğunda bu düzeltmeler ilgili dönemin faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır.
NOT 3 –İŞLETME BİRLEŞMELERİ
Ortak kontrole tabi teşebbüs veya işletmeleri içeren bir işletme birleşmesi, birleşen tüm teşebbüs ya da işletmelerin, işletme birleşmesinin öncesinde ve sonrasında aynı kişi veya kişiler tarafından kontrol edildiği ve bu kontrolün geçici olmadığı bir işletme birleşmesidir.
Şirket'in hakim ortaklık yapısı aynı olan ve ortak kontrole tabi grup şirketlerinden Ege Çağdaş Toptan Cam Paz.A.Ş. ve Pirinçler Holding A.Ş. ile 18.05.2023 tarihinde kül halinde deviralarak birleşmiştir.
NOT 4 – NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kasa | 259.750 | 38.241 |
| Banka - vadesiz mevduat |
49.806.776 | 13.488.696 |
| Banka - vadeli mevduat |
3.207.525 | 672.306.626 |
| Diğer hazır değerler | 1.926.031 | 2.687.150 |
| 55.200.082 | 688.520.713 |
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle vadeli mevduat detayları aşağıdaki gibidir;
| 30.06.2025 | Para Birimi |
Vadesi | Faiz oranı | Döviz Tutarı | Döviz Kuru |
TL Tutarı |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Bankalar | TL | Günlük | 39,75%- 45,75% |
3.207.525 | 1,0000 | 3.207.525 |
| 3.207.525 | ||||||
| 31.12.2024 | Para Birimi |
Vadesi | Faiz oranı | Döviz Tutarı | Döviz Kuru |
TL Tutarı |
| Bankalar Bankalar Bankalar |
TL TL TL |
Günlük Aylık 3 Aylık |
%40 - %45,5 50% %49 - %50 |
5.335.111 40.835.876 626.135.639 |
1,0000 1,0000 1,0000 |
5.335.111 40.835.876 626.135.639 |
| 672.306.626 |
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle diğer hazır değerler hesabı kredi kartı alacaklarından oluşmaktadır.
NOT 5 – İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
| i) | İlişkili taraflardan alacak ve borçlar: | ||
|---|---|---|---|
| ---- | ----------------------------------------- | -- | -- |
| a) İlişkili taraflardan ticari alacaklar |
||
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | 42.919.169 | 28.348.875 |
| Toplam | 42.919.169 | 28.348.875 |
b) İlişkili taraflardan alacaklar (ticari olmayan)
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Sersan Endüstriyel Yönetim A.Ş. | 1.533.013 | 1.175.179 |
| Ortaklardan alacaklar | 11.489.726 | 103.590.662 |
| Ömer Seyfetdin Pirinç | 5.220.532 | 98.405.272 |
| Serdar Raşit Pirinç | 1.275.853 | 1.080.609 |
| Raşit Pirinç | 2.544.502 | 2.044.484 |
| Betül Pirinç Yıldız | 2.448.839 | 2.060.297 |
| Toplam | 13.022.739 | 104.765.841 |
c) İlişkili taraflara diğer borçlar
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | 2.308.396 | 7.592.371 |
| Toplam | 2.308.396 | 7.592.371 |
| d) Üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri faydalar |
||
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri faydalar | 14.677.529 | 26.925.854 |
| 14.677.529 | 26.925.854 | |
| ii) İlişkili taraflara yapılan önemli satışlar ve ilişkili taraflardan yapılan önemli alımlar: a) İlişkili taraflara yapılan satışlar |
||
| 01.01.- | |
|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| 76.961.076 | 62.512.520 |
| 76.961.076 | 62.512.520 |
| 01.01.- |
iii) İlişkili taraflarla yapılan işlemler ile ilgili diğer gelir ve giderler:
a) İlişkili taraflardan kira gelirleri
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | 30.000 | 222.079 |
| Sersan Endüstriyel Yönetim A.Ş. | 7.500 | 8.694 |
| Toplam | 37.500 | 230.773 |
| b) İlişkili taraflardan diğer gelirler |
||
| 01.01.- | 01.01.- | |
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | - | 17.390 |
| Toplam | - | 17.390 |
| c) İlişkili taraflardan elde edilen adat faiz gelirleri |
||
| 01.01.- | 01.01.- | |
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | 9.762.093 | - |
| Ömer Seyfetdin Pirinç | 2.544.420 | 371.381 |
| Raşit Pirinç | 453.175 | 218.380 |
| Betül Pirinç Yıldız | 446.137 | 218.380 |
| Serdar Raşit Pirinç | 224.218 | 76.918 |
| Toplam | 13.430.043 | 885.059 |
d) İlişkili taraflara banka komisyon ve yansıtma gideri
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. (*) | 617.028 | 10.629.606 |
| Toplam | 617.028 | 10.629.606 |
(*) İlgili tutar finansman amaçlı Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. tarafından kullanılan kredilerin, Çağdaş Cam San. ve Tic. A.Ş.'ye aktarılması sonucu oluşan finansman giderlerinden oluşmaktadır.
e) İlişkili taraflara kira gideri
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|
| Ömer Seyfettin Pirinç | -- | 6.897.065 |
| Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. | 1.080.000 | -- |
| Toplam | 1.080.000 | 6.897.065 |
f) İlişkili taraflara diğer giderler
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|
| Sersan Endüstriyel Yönetim A.Ş. Igp Internatıonal Cam San.İhr.İth.Dış Tic.A.Ş. (*) |
216.000 346.557 |
-- -- |
| Toplam | 562.557 | -- |
iv) İlişkili taraflarla yapılan kiralama işlemleri:
a) Şirket, Ömer Seyfetdin Pirinç'ten Fatih Mahallesi Denizli Karayolu Caddesi No:33, Kuyucak-Aydın'da bulunan merkez fabrika binasını kiralamaktadır. İlgili kiralama ekteki finansal tablolarda, 1 Ocak 2018 tarihi itibarıyla, TFRS 16 kapsamında muhasebeleştirilmiştir. Tesis binasının kira süresi, 10 yıl baz alınarak ekli finansal tablolara yansıtılmıştır. Detayları aşağıdaki gibidir;
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Varlıklar | ||
| Kullanım hakkı varlıkları, net | 46.828.043 | 47.573.698 |
| Yükümlülükler | ||
| Kısa vadeli faaliyet kiralama işlemlerinden borçlar | 627.573 | 5.523.860 |
| Uzun vadeli faaliyet kiralama işlemlerinden borçlar | 30.198.559 | 33.120.320 |
| Kar / zarar tablosu | ||
| Amortisman giderleri | 745.656 | 1.491.312 |
| Faiz giderleri | 2.504.612 | 6.476.529 |
NOT 6 – TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR
6.1 Ticari Alacaklar
Kısa Vadeli
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ticari alacaklar | 354.556.327 | 222.677.191 |
| Ticari alacakların reeskontu (-) | (15.225.909) | (7.201.632) |
| İlişkili şirketlerden alacaklar | 42.919.169 | 28.348.875 |
| Alacak çek ve senetleri | 232.221.868 | 309.365.189 |
| Ticari Alacaklar TFRS 9 Beklenen Kredi Zararı (-) | (1.230.647) | (3.973.193) |
| Şüpheli ticari alacaklar | 2.084.535 | 1.936.888 |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | (2.084.535) | (1.936.888) |
| Gelir tahakkukları | 23.707.834 | 3.222.309 |
| 636.948.642 | 552.438.739 |
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla ticari alacakların ortalama vadesi 73 gündür (31 Aralık 2024:69).
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla vadeli çek ve senetlerin yaşlandırması aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Vadesi geçenler | 8.916.387 | 3.604.058 |
| 30 gün vadeli | 49.614.157 | 82.475.630 |
| 31-60 gün arası vadeli | 16.790.158 | 54.474.831 |
| 61-90 gün arası vadeli | 41.288.260 | 23.393.792 |
| 91-120 gün arası vadeli | 56.816.321 | 94.501.249 |
| 121-150 gün arası vadeli | 51.983.076 | 49.661.385 |
| 151-180 gün arası vadeli | 6.813.509 | 1.254.244 |
| 232.221.868 | 309.365.189 |
Vadesi geçmiş alacak senetlerinin 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerleri itibariyle vadesel detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 30 Güne kadar | 8.916.387 | 3.604.058 |
| 8.916.387 | 3.604.058 |
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla şüpheli ticari alacaklar karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir;
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- | |
|---|---|---|
| 31.12.2024 | ||
| Açılış bakiyesi | 1.936.888 | 1.304.072 |
| Dönem şüpheli ticari alacakları | 391.072 | 632.816 |
| Parasal kazanç kayıp | (243.425) | -- |
| Kapanış bakiyesi | 2.084.535 | 1.936.888 |
6.2 Ticari Borçlar
Kısa vadeli ticari borçlar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ticari borçlar | 273.589.201 | 244.222.036 |
| Ticari borçların reeskontu (-) | (7.581.942) | (9.269.353) |
| Borç senetleri | 30.752.658 | 74.811.246 |
| Gider tahakkukları | -- | 233.348 |
| 296.759.917 | 309.997.277 |
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla ticari borçların ortalama vadesi 47 gündür (31 Aralık 2024: 45).
Borç senetlerinin 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerleri itibariyle vadesel detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 30 gün vadeli | 3.179.148 | 2.819.619 |
| 31-60 gün arası vadeli | 3.611.086 | 23.504.430 |
| 61-90 gün arası vadeli | 4.401.394 | 23.110.616 |
| 91-120 gün arası vadeli | 4.401.394 | 2.819.619 |
| 121-150 gün arası vadeli | 4.401.394 | 2.819.619 |
| 151-180 gün arası vadeli | 4.401.394 | 2.819.619 |
| 181-210 gün arası vadeli | 4.401.402 | 2.819.619 |
| 211-240 gün arası vadeli | 1.955.446 | 2.819.619 |
| 241-270 gün arası vadeli | -- | 2.819.619 |
| 271-300 gün arası vadeli | -- | 2.819.619 |
| 301-330 gün arası vadeli | -- | 2.819.619 |
| 331-360 gün arası vadeli | -- | 2.819.629 |
| 30.752.658 | 74.811.246 |
NOT 7 – FİNANSAL BORÇLAR
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kısa ve uzun vadeli finansal borçların detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kısa vadeli TL banka kredileri | -- | 2.073.797 |
| Kısa vadeli döviz banka kredileri | -- | 28.953.609 |
| Uzun vadeli faaliyet kiralama borçlarının kısa vadeye düşen | ||
| kısmı (Not 5) | 627.573 | 5.523.860 |
| Uzun vadeli TL banka kredilerinin kısa vadeye düşen kısmı | 65.880.896 | 83.069.612 |
| Diğer finansal borçlar | 162.329 | 7.325.095 |
| Toplam kısa vadeli finansal borçlar | 66.670.798 | 126.945.973 |
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Uzun vadeli TL banka kredileri | 51.157.660 | 66.565.085 |
| Uzun vadeli faaliyet kiralama borçları, net (Not 5) | 30.198.559 | 33.120.320 |
| Toplam uzun vadeli finansal borçlar | 81.356.219 | 99.685.405 |
Şirket'in 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle banka kredileri TL ve EURO bakiyelerden oluşmaktadır. 30.06.2025 itibariyle kredilerin faiz oranları TL krediler için %16,92 -%54 aralığındadır, EURO kredi %5,5-%6,72'dır. (31.12.2024 TL: %8,5-%54 EURO: %5,5-%6,96).
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle banka kredilerinin vade analizi aşağıda sunulmuştur:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 0-3 ay içinde ödenecekler | 17.934.238 | 28.303.688 |
| 3-12 ay içinde ödenecekler | 47.946.658 | 85.793.330 |
| 1-2 yıl içinde ödenecekler | 38.999.700 | 48.750.386 |
| 2-3 yıl içinde ödenecekler | 12.157.960 | 17.814.699 |
| 117.038.556 | 180.662.103 | |
NOT 8 – FİNANSAL YATIRIMLAR
Kısa vadeli finansal yatırımlar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yatırım Fonları (*) | 611.229.971 | 50.107.444 |
| Menkul kıymetler | - | 2.566.647 |
| 611.229.971 | 52.674.091 |
(*) İlgili bakiye çeşitli banka yatırım fonları ve eurobonddan oluşmaktadır.
NOT 9 – DİĞER ALACAKLAR VE BORÇLAR
9.1 Diğer Alacaklar
Kısa vadeli diğer alacaklar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Verilen depozito ve teminatlar | 261.367 | 127.603 |
| İlişkili taraflardan alacaklar (Not 5) | 3.541.437 | 104.765.841 |
| Ortaklardan alacaklar (Not 5) | 9.481.302 | -- |
| 13.284.106 | 104.893.444 | |
| Uzun vadeli diğer alacaklar | ||
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Verilen depozito ve teminatlar | -- | 3.528 |
| -- | 3.528 |
9.2 Diğer Borçlar
Kısa vadeli diğer borçlar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflara borçlar (Not 5) |
2.308.396 | 7.592.371 |
| Ödenecek vergi, resim ve harçlar | 6.042.689 | 8.843.140 |
| Diğer borçlar (*) | 12.491.413 | 28.183.971 |
| 20.842.498 | 44.619.482 |
(*) İlgili bakiyenin 12.365.000 TL'si arsa alımı sebebiyle Manisa Organize Sanayi Bölgesine olan borçlardan oluşmaktadır. Ödemeler 6 ayda bir yapılmaktadır. (31 Aralık 2024: 18.476.000 TL)
Uzun vadeli diğer borçlar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Diğer borçlar (*) | 27.714.000 | 32.640.045 |
| 27.714.000 | 32.640.045 | |
(*) İlgili bakiye arsa alımı sebebiyle Manisa Organize Sanayi Bölgesine olan borçların uzun vadeli kısmından oluşmaktadır.
Uzun vadeli diğer borçların 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerleri itibariyle vadesel detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 1-2 yıl arası | 18.476.000 | 21.556.675 |
| 2-3 yıl arası | 9.238.000 | 10.778.338 |
| 27.714.000 | 32.335.013 | |
NOT 10 – PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER
10.1 Peşin Ödenmiş Giderler
Kısa vadeli peşin ödenmiş giderler
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Verilen sipariş avansları | 1.476.292 | 9.176.086 |
| Gelecek aylara ait diğer giderler | 6.509.574 | 6.276.509 |
| Diğer peşin ödenmiş giderler | 459.719 | 518.883 |
| 8.445.585 | 15.971.478 |
(*) Hammadde ve malzeme satın alımları için verilen avanslardan oluşmaktadır.
Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Sabit kıymet avansı | 66.242.595 | 103.736.132 |
| 66.242.595 | 103.736.132 | |
| 10.2 Ertelenmiş Gelirler | ||
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Alınan sipariş avansları | 92.940.847 | 83.285.582 |
| 92.940.847 | 83.285.582 | |
NOT 11 – CARİ DÖNEM VERGİSİ İLE İLGİLİ VARLIKLAR
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar | 28.513.137 | 27.175.153 |
| 28.513.137 | 27.175.153 |
NOT 12 – STOKLAR
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla stokların detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlk madde ve malzeme | 233.199.840 | 239.302.674 |
| Yarı mamuller | 17.425.691 | 19.868.693 |
| Mamuller | 17.435.575 | 18.928.117 |
| Ticari mallar | 89.861.005 | 72.127.167 |
| Diğer stoklar | 12.128.022 | 4.677.391 |
| 370.050.133 | 354.904.042 |
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle, stoklara ilişkin toplam sigorta tutarı 187.280.000 TL'dir.
NOT 13 – MADDİ DURAN VARLIKLAR
| Arazi ve Arsalar | Yeraltı ve Yerüstü Düzenleri |
Binalar | Tesis, Makine ve Cihazlar |
Taşıtlar | Demirbaşlar | Özel Maliyetler | Yapılmakta Olan Yatırımlar |
Toplam | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Maliyet değeri | |||||||||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | 656.340.301 -- |
9.925.686 -- |
1.627.213.249 29.434.698 |
399.733.244 91.017.122 |
63.772.732 8.051.956 |
68.978.371 7.792.674 |
195.790.832 -- |
61.475.717 28.737.102 |
3.083.230.132 |
| Girişler Çıkışlar |
-- | -- | -- | (5.566.957) | (2.278.054) | (25.597) | -- | -- | 165.033.552 (7.870.608) |
| Transferler | -- | -- | 45.779.498 | 8.342.162 | -- | -- | -- | (54.121.660) | -- |
| Gerçeğe uygun değerleme (*) | 1.408.977 | 11.365.999 | (40.966.601) | -- | -- | -- | -- | -- | (28.191.625) |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 657.749.278 | 21.291.685 | 1.661.460.844 | 493.525.571 | 69.546.634 | 76.745.448 | 195.790.832 | 36.091.159 | 3.212.201.451 |
| Girişler Çıkışlar |
-- -- |
-- -- |
3.418.223 -- |
62.415.785 (2.432.355) |
647.989 -- |
1.711.184 -- |
51.592 -- |
46.961.991 -- |
115.206.764 (2.432.355) |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 657.749.278 | 21.291.685 | 1.664.879.067 | 553.509.001 | 70.194.623 | 78.456.632 | 195.842.424 | 83.053.150 | 3.324.975.860 |
| Birikmiş amortismanlar | |||||||||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | -- | 243.432 | 27.855.999 | 131.157.972 | 32.443.639 | 40.285.205 | 185.812.077 | -- | 417.798.324 |
| Girişler | -- | 46.941 | 14.021.508 | 35.870.202 | 9.884.128 | 5.099.673 | 2.698.919 | -- | 67.621.371 |
| Çıkışlar | -- | -- | -- | (2.586.205) | (2.143.957) | (19.592) | -- | -- | (4.749.754) |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | -- | 290.373 | 41.877.507 | 164.441.969 | 40.183.810 | 45.365.286 | 188.510.996 | -- | 480.669.941 |
| Girişler Çıkışlar |
-- -- |
20.644 -- |
7.502.050 -- |
27.198.398 (1.934.516) |
5.538.523 -- |
2.639.876 -- |
545.664 -- |
-- -- |
43.445.155 (1.934.516) |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | -- | 311.017 | 49.379.557 | 189.705.851 | 45.722.333 | 48.005.162 | 189.056.660 | -- | 522.180.580 |
| 31 Aralık 2024 itibariyle net defter değeri | 657.749.278 | 21.001.312 | 1.619.583.337 | 329.083.602 | 29.362.824 | 31.380.162 | 7.279.836 | 36.091.159 | 2.731.531.510 |
| 30 Haziran 2025 itibariyle net defter değeri |
657.749.278 | 20.980.668 | 1.615.499.510 | 363.803.150 | 24.472.290 | 30.451.470 | 6.785.764 | 83.053.150 | 2.802.795.280 |
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle, maddi duran varlıklara ilişkin toplam sigorta tutarı 1.189.203.352 TL'dir.
NOT 14 – MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR
| Araştırma ve | |||
|---|---|---|---|
| Haklar | Geliştirme | Toplam | |
| Maliyet değeri | |||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | 2.653.087 | 70.687.187 | 73.340.274 |
| Girişler | -- | 23.593.821 | 23.593.821 |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 2.653.087 | 94.281.008 | 96.934.095 |
| Girişler | -- | 14.099.856 | 14.099.856 |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 2.653.087 | 108.380.864 | 111.033.951 |
| Birikmiş amortismanlar 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi |
1.933.167 | 13.536.432 | 15.469.599 |
| Girişler | 110.321 | 5.867.283 | 5.977.604 |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 2.043.488 | 19.403.715 | 21.447.203 |
| Girişler | 52.814 | 2.933.642 | 2.986.456 |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 2.096.302 | 22.337.357 | 24.433.660 |
| 31 Aralık 2024 itibariyle net defter değeri | 609.599 | 74.877.293 | 75.486.892 |
| 30 Haziran 2025 itibariyle net defter değeri | 556.785 | 86.043.507 | 86.600.292 |
NOT 15 – YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER
| Arazi, Arsalar | Binalar | Toplam | |
|---|---|---|---|
| Maliyet değeri 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi |
34.524.658 | 67.715.801 | 102.240.459 |
| Gerçeğe uygun değerleme (*) | 477.521 | (3.143.307) | (2.665.786) |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 35.002.179 | 64.572.494 | 99.574.673 |
| Giriş | -- | -- | -- |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 35.002.179 | 64.572.494 | 99.574.673 |
| Birikmiş amortismanlar | |||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | -- | 2.329.689 | 2.329.689 |
| Girişler | -- | 569.082 | 569.082 |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | -- | 2.898.771 | 2.898.771 |
| Girişler | -- | 284.541 | 284.541 |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | -- | 3.183.312 | 3.183.312 |
| 31 Aralık 2024 itibariyle net defter değeri | 35.002.179 | 61.673.723 | 96.675.902 |
| 30 Haziran 2025 itibariyle net defter değeri | 35.002.179 | 61.389.182 | 96.391.361 |
(*) 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla, Şirket'in yatırım amaçlı gayrimenkulleri Girişim GMD şirketi tarafından yeniden değerlemeye tabi tutulmuş olup değerleme raporları hazırlanmıştır. İlişikteki finansal tablolar bu raporlar da sunulan rayiç değerler üzerinden yansıtılmıştır.
NOT 16 – KULLANIM HAKKI VARLIKLARI
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kullanım hakkı varlıklarının detayı ve hareket tabloları aşağıdaki gibidir:
| Bina | Toplam | |
|---|---|---|
| Maliyet değeri | ||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | 14.913.120 | 14.913.120 |
| Girişler | 37.949.331 | 37.949.331 |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 52.862.451 | 52.862.451 |
| Girişler | -- | -- |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 52.862.451 | 52.862.451 |
| Birikmiş amortismanlar | ||
| 01 Ocak 2024 açılış bakiyesi | 3.797.441 | 3.797.441 |
| Girişler | 1.491.312 | 1.491.312 |
| 31 Aralık 2024 kapanış bakiyesi | 5.288.753 | 5.288.753 |
| Girişler | 745.655 | 745.655 |
| 30 Haziran 2025 kapanış bakiyesi | 6.034.408 | 6.034.408 |
| 31 Aralık 2024 itibariyle net defter değeri | 47.573.698 | 47.573.698 |
| 30 Haziran 2025 itibariyle net defter değeri | 46.828.043 | 46.828.043 |
30 Haziran 2025 tarihli itibariyle Şirket' in kullanım hakkı varlıkları ortaklardan Ömer Seyfetdin Pirinç'ten kiralanan gayrimenkulden oluşmaktadır (Not 5).
NOT 17 – KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER
Koşullu Yükümlülükler
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihli itibariyle Şirket' in teminat / rehin / ipotek (TRİ) pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir:
| Şirket Tarafından Verilen TRİ'ler | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| A. Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı B. Tam konsolidasyon kapsamına dahil edilen ortaklıklar lehine vermiş |
150.000.000 | 153.125.000 |
| olduğu TRİ'lerin toplam tutarı | - | - |
| C. Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin amacıyla vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı |
- | - |
| i. Ana ortak lehine vermiş olduğu TRİ'lerin toplam tutarı ii. B ve C maddeleri kapsamına girmeyen diğer grup şirketleri lehine |
- | - |
| vermiş olduğu TRİ'lerin toplam Tutarı iii. C maddesi kapsamına girmeyen 3. kişiler lehine vermiş olduğu |
- | - |
| TRİ'lerin toplam tutarı | - | - |
| 150.000.000 | 153.125.000 |
17.1 Verilen teminat, rehin ve ipotekler:
17.1.1 Teminat Mektupları - Şirket'in 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla, Şirket'in teminat mektubu bulunmamaktadır.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle Şirket' in verdiği teminat mektuplarının detayı aşağıdaki gibidir;
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Para birimi |
Tutarı | Para birimi |
Tutarı | ||
| Bankalar | TL | - | TL | 3.125.000 | |
| - | 3.125.000 |
Verilen teminat mektuplarına ait banka detayı aşağıdaki gibidir;
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Para birimi | Tutarı | Para birimi | Tutarı | |
| Türk Eximbank | TL | - | TL | 3.125.000 |
| - | 3.125.000 |
17.1.2 İpotekler – Şirketin 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 itibariyle kredi kullanımı için Türkiye İş Bankası'na vermiş olduğu birinci derece ipoteği bulunmaktadır. İlgili detay aşağıdaki gibidir:
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| İpotek verilen: | Para birimi | Tutarı | Para birimi | Tutarı |
| Türkiye İş Bankası A.Ş. | TL | 150.000.000 | TL | 150.000.000 |
NOT 18 – KARŞILIKLAR
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla karşılıklar, koşullu varlık ve yükümlülükler aşağıdaki gibidir;
Kısa vade
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Dava Karşılığı | 957.208 | 1.581.631 |
| 957.208 | 1.581.631 | |
| Dava karşılığı hareket tablosu aşağıdaki gibidir; | ||
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Açılış bakiyesi | 1.581.630 | 545.693 |
| Dönem içerisinde ayrılan karşılık | - | 1.035.937 |
| Dönem içerisinde iptal edilen karşılık | (651.577) | - |
| Parasal kazanç / kayıp | 27.155 | - |
| 957.208 | 1.581.630 |
Davalar – Şirket'e karşı zaman zaman ticari faaliyetleri ile ilgili dava açılabilmektedir. Bunlarla ilgili risklerin gerçekleşebilirliği analiz edilmektedir. 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla 957.208 TL dava karşılığı ayrılmıştır.
Uzun vade
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kıdem tazminatı karşılığı | 4.435.982 | 2.603.340 |
| İzin karşılığı | 4.093.179 | 9.398.617 |
| 8.529.161 | 12.001.957 |
Şirket, Türkiye'de mevcut iş kanunu gereğince, emeklilik nedeniyle işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Bu tazminatlar çalışılan her yıl için en fazla 53.919,68 TL olmak üzere 1 aylık ücret üzerinden hesaplanmaktadır (31 Aralık 2024 : 41.828 TL).
Şirket, 30 Haziran 2025 dönemlerine ait mali tablolarında yukarıda belirtilen esaslara dayanarak beklenen enflasyon oranı ve maaş artış oranı kullanılarak bilanço gününe indirgenerek hesaplanmış kıdem tazminatı yükümlülüğünü mali tablolarına yansıtmıştır.
Kıdem tazminatı karşılığına ilişkin 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 dönemlerine ait hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- | 01.01.- | |
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Dönem başı itibariyle karşılık | 2.603.340 | 2.718.877 |
| Faiz maliyeti | 417.931 | 1.034.423 |
| Dönem gideri | 2.600.000 | 4.342.648 |
| Dönem içerisinde ödenen kıdem tazminatı | (538.932) | (2.809.548) |
| Aktüeryal kazanç | 274.301 | 1.256.943 |
| Parasal kazanç/kayıp | (920.658) | (3.940.003) |
| Dönem sonu itibariyle karşılık | 4.435.982 | 2.603.340 |
NOT 19 – ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR KAPSAMINDA BORÇLAR
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Personele borçlar Ödenecek sosyal güvenlik kesintileri |
12.414.679 4.184.721 |
8.441.255 3.576.019 |
| 16.599.400 | 12.017.274 |
NOT 20 – ÖZKAYNAKLAR
20.1 Ödenmiş Sermaye
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle, Şirket'in sermayesi her biri 1 TL değerinde olan 168.000.000 adet hisseden oluşmaktadır.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihindeki ödenmiş sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Ortaklık | Ortaklık | |||
| Ortak adı | Tutarı | (%) | Tutarı | (%) |
| Ömer Seyfetdin Pirinç | 43.800.000 | 26% | 43.800.000 | 26% |
| Serdar Raşit Pirinç | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Raşit Pirinç | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Betül Pirinç Yıldız | 27.400.000 | 16% | 27.400.000 | 16% |
| Halka açık kısım | 42.000.000 | 25% | 42.000.000 | 25% |
| Ödenmiş Sermaye | 168.000.000 | 100% | 168.000.000 | 100% |
| Toplam | 168.000.000 | 168.000.000 | ||
| Sermaye düzeltmesi farkları | 206.490.579 | 206.490.579 | ||
| Toplam Sermaye | 374.490.579 | 374.490.579 |
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla, sermaye düzeltme farkları 206.490.579 TL'dir (31 Aralık 2024: 244.174.692 TL). Sermaye düzeltme farkları, ödenmiş sermayeye yapılan ilavelerin enflasyona göre düzeltilmiş toplam tutarları ile enflasyon düzeltmesi öncesindeki tutarları arasındaki farkı ifade etmektedir.
Ana Ortaklık Şirket paylarının her biri 1 TL değerinde olan 168.000.000 adet paydan oluşmaktadır ve Ana Ortaklık Şirket payları A ve B grubu paylar olarak ayrılmıştır. Ana Ortaklık Şirket'in sermaye yapısının A ve B grubu paylar bazında detayı aşağıdaki gibidir;
| Pay Sahibi | Hamiline | Grubu | Pay Nominal Değeri |
Toplam (TL) | Sermayeye Oranı (%) |
|---|---|---|---|---|---|
| Ömer Seyfetdin Pirinç | Nama | A | 1 TL | 10.960.000 | 7% |
| Hamiline | B | 1 TL | 32.840.000 | 20% | |
| Serdar Raşit Pirinç | Nama | A | 1 TL | 5.480.000 | 3% |
| Hamiline | B | 1 TL | 21.920.000 | 13% | |
| Raşit Pirinç | Nama | A | 1 TL | 5.480.000 | 3% |
| Hamiline | B | 1 TL | 21.920.000 | 13% | |
| Betül Pirinç Yıldız | Nama | A | 1 TL | 5.480.000 | 3% |
| Hamiline | B | 1 TL | 21.920.000 | 13% | |
| Halka açık paylar | Hamiline | B | 1 TL | 42.000.000 | 25% |
| 168.000.000 | %100 |
20.2 Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler
20.2.1 Emeklilik Planlarından Aktüeryal Kazanç / Kayıplar
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Emeklilik planlarından aktüeryal kazanç/kayıplar |
91.295 | (114.431) |
| 91.295 | (114.431) | |
20.3 Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
Türk Ticaret Kanunu'na göre kanuni yedek akçe, şirketin ödenmiş sermayesinin %20'sine ulaşılıncaya kadar, yıllık karın %5'i olarak ayrılır. Diğer kanuni yedek akçe, pay sahiplerine yüzde beş oranında kâr payı ödendikten sonra, kârdan pay alacak kişilere dağıtılacak toplam tutarın %10'u oranında ayrılır. Türk Ticaret Kanunu'na göre, kanuni yedek akçe sermayenin veya çıkarılmış sermayenin yarısını aşmadığı takdirde, sadece zararların kapatılmasına, işlerin iyi gitmediği zamanlarda işletmeyi devam ettirmeye veya işsizliğin önüne geçmeye ve sonuçlarını hafifletmeye elverişli önlemler alınması için kullanılabilir.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler hesabının detayı aşağıdaki gibidir;
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 24.816.341 | 24.816.341 |
| 24.816.341 | 24.816.341 | |
20.4 Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları / Azalışları
Değer artış fonları, arsa ve gayrimenkullerin endekslenmiş net defter değerinden fazlası ve bu fazla üzerinden hesaplanan ertelenmiş vergiden oluşmaktadır. Şirket'in yaptırmış olduğu ekspertiz değerleme raporları sonucuna göre tespit edilen gerçeğe uygun değerler üzerinden finansal tablolara yansıtılmıştır.
Değer artış fonlarının detayı aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Ekspertiz değerinin net defter değerini aşan kısmı Ertelenmiş vergi yükümlülüğü |
994.023.211 (7.047.908) |
994.023.211 (7.047.908) |
| 986.975.303 | 986.975.303 | |
20.5 Geçmiş Yıllar Kar / Zararları
2024/14 No' lu 09 Mart 2024 tarihli SPK bülteninde açıklandığı üzere "Sermaye Düzeltme Farkları", "Paylara İlişkin Primler (İskontolar)" (Emisyon Primi) dâhil "Yasal Yedekler", ile "Diğer Yedekler"de sınıflanan statü yedekleri ile özel yedekleri vb. yedek kalemlerinin;
i) Finansal Durum Tablosu'nda (Bilançoda) TÜFE ile düzeltilmiş tutarları üzerinden gösterilmiştir,
ii) Yasal kayıtlarında yer alan enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar ile TMS/TFRS uyarınca hazırlanan finansal tablolarda yer alan düzeltilmiş tutarlar arasındaki farkın ise "Geçmiş Yıllar Karları veya Zararları" hesabına yansıtılarak gösterilmiştir.
Kar Dağıtımı
Tam mükellef kurumlar tarafından, tam mükellef gerçek kişilere, gelir ve kurumlar vergisi mükellefi olmayanlara dağıtılan kar payları %15 oranında tevkifata tabidir. Tam mükellef kurumlar tarafından dar mükellef gerçek kişilere, dar mükellef kurumlara (Türkiye'de bir işyeri veya daimi temsilci aracılığı ile kar payı elde edenler hariç) ve gelir ve kurumlar vergisinden muaf olan dar mükelleflere dağıtılan kar payları % 15 oranında tevkifata tabidir.
Tam mükellef kurumlarca, tam mükellef kurumlara dağıtılan kar payları stopaja tabi değildir, tam mükellef kurumlarca karın sermayeye eklenmesi kar dağıtımı sayılmayacağından tevkifat yapılmayacaktır.
Diğer taraftan 4842 sayılı yasa ile istisna kazançlardan stopaj uygulamasına son verilmiştir. Bu nedenle, istisna olsun veya olmasın tüm kazançlar dağıtımı halinde stopaja tabidir. Bu durumun istisnası, eski rejime göre (4842 sayılı Yasa öncesi hükümlere göre) kullanılan yatırım indirimi için %19,8 oranındaki stopajın devam etmesi halidir. Halka açık olan veya olmayan şirketlerle ilgili stopaj oranlarındaki değişiklik kaldırılmıştır. Tüm kurumlar yukarıda belirtilen şekilde kar dağıtmaları halinde %15 oranında stopaj yapacaklardır.
Enflasyon düzeltmesi farkları
Şirket'in, 09 Mart 2024 tarihinde yayımlanan Sermaye Piyasası Kurulu Bülteni'ne istinaden hazırlamış olduğu TMS 29 uyarınca düzeltilmiş özsermaye hesaplarına dair açıklaması aşağıdaki gibidir:
| VUK'a göre finansal tablolar |
TMS / TFRS'ye göre finansal tablolar |
Geçmiş Yıllar Kar / (Zarar)larında Takip Edilecek Farklar |
|
|---|---|---|---|
| Sermaye Düzeltme Farkları |
168.436.646 | 268.932.878 | 100.496.232 |
| Yasal Yedekler | 57.131.623 | 24.816.341 | (32.315.282) |
NOT 21 – HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ
21.1 Satışlar
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Yurtiçi satışlar | 976.930.064 | 1.155.233.868 | 460.113.151 | 554.822.642 |
| Yurtdışı satışlar | 77.866.243 | 68.730.466 | 42.021.020 | 32.312.561 |
| Diğer satışlar | 114.607.705 | 66.406.948 | 63.416.590 | 38.188.832 |
| 1.169.404.012 | 1.290.371.282 | 565.550.761 | 625.324.035 | |
| Satıştan iadeler | (5.001.762) | (8.269.152) | (3.191.345) | (582.065) |
| Diğer indirimler (-) | (2.572.062) | (4.484.762) | (1.615.094) | (1.006.748) |
| Satış Gelirleri (net) | 1.161.830.188 | 1.277.617.368 | 560.744.322 | 623.735.222 |
21.2 Satışların Maliyeti
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Direkt ilk madde ve malzeme giderleri | 357.414.051 | 386.365.888 | 158.708.445 | 144.255.600 |
| Direkt işçilik giderleri | 79.850.775 | 90.337.258 | 37.011.460 | 41.495.366 |
| Genel üretim giderleri | 87.507.745 | 125.808.521 | 39.130.653 | 75.414.767 |
| Amortisman | 34.184.782 | 23.527.741 | 18.413.236 | 11.695.625 |
| Yarı mamul kullanımı | ||||
| 1. Dönem başı stok (+) | 19.868.693 | 26.710.959 | -- | -- |
| 2. Dönem sonu stok (-) | (17.425.691) | (18.846.240) | 3.964.721 | 9.649.878 |
| Üretilen mamul maliyeti | 561.400.355 | 633.904.127 | 257.228.515 | 282.511.236 |
| Mamul stoklarında değişim | ||||
| 1. Dönem başı stok (+) | 18.928.117 | 19.093.286 | -- | (583.804) |
| 2. Dönem sonu stok (-) | (17.435.575) | (17.328.423) | (2.510.828) | 9.625.754 |
| Satılan mamul maliyeti | 562.892.897 | 635.668.990 | 254.717.687 | 291.553.186 |
| Ticari faaliyet | ||||
| 1. Dönem başı ticari mallar (+) | 72.127.167 | 53.168.880 | -- | 104.265 |
| 2. Dönem içi alışlar (+) | 276.988.067 | 283.745.772 | 160.995.695 | 141.305.297 |
| 3. Dönem sonu ticari mallar (-) | (89.861.005) | (67.887.796) | (28.367.244) | (5.034.073) |
| Diğer satışların maliyeti | 50.788.178 | 57.888.771 | 23.636.247 | 27.808.328 |
| 872.935.304 | 962.584.617 | 410.982.385 | 455.737.003 |
NOT 22 – GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ
22.1 Genel yönetim giderleri
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait genel yönetim giderleri aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Personel Giderleri | 40.939.970 | 36.104.249 | 19.961.071 | 18.899.404 |
| Amortisman Giderleri | 10.630.852 | 8.757.571 | 4.597.592 | 4.931.266 |
| Taşıt ve Yakıt Giderleri | 563.166 | 830.732 | 205.119 | 418.896 |
| Kira Giderleri | 4.336.747 | 2.434.032 | 2.434.670 | 1.659.606 |
| Danışmanlık Giderleri | 5.503.741 | 9.383.663 | 2.438.611 | 4.368.899 |
| Bakım ve Onarım Giderleri | 214.848 | 1.098.026 | 125.993 | 387.786 |
| Temsil ve Ağırlama Giderleri | 561.870 | 1.231.526 | 315.112 | 651.894 |
| Elektrik, Su, Doğalgaz Giderleri | 452.278 | 121.073 | 247.696 | 26.128 |
| Vergi, Resim ve Harçlar | 1.303.301 | 1.437.020 | 996.913 | 1.159.470 |
| Güvenlik Bilgi İşlem Gideri | 435.508 | 74.190 | 256.209 | 41.544 |
| Sigorta Giderleri | 5.064.096 | 3.511.083 | 2.620.184 | 1.992.014 |
| Güvenlik Hizmetleri | 1.822.321 | 2.373.229 | 873.888 | 1.118.705 |
| Kırtasiye ve Malzeme giderleri | 729.568 | 625.300 | 207.098 | 328.603 |
| Yurtiçi ve Yurt Dışı Seyahat | ||||
| Giderleri | 1.183.058 | 1.105.976 | 547.254 | 652.232 |
| Diğer | 5.421.380 | 1.983.092 | 3.773.621 | 624.022 |
| 79.162.704 | 71.070.762 | 39.601.031 | 37.260.469 |
22.2 Pazarlama giderleri
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait pazarlama giderleri aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Nakliye Giderleri | 30.075.604 | 57.772.134 | 11.676.933 | 28.559.400 |
| Personel Giderleri | 11.052.458 | 7.037.358 | 5.135.439 | 3.807.290 |
| Amortisman Giderleri | 2.794.802 | 3.756.981 | 1.373.073 | 2.523.085 |
| Taşıt ve Yakıt Giderleri | 2.090.673 | 5.134.263 | 1.046.973 | 2.406.918 |
| Kira Giderleri | 1.669.270 | -- | 792.838 | -- |
| Bakım ve Onarım Giderleri | 963.345 | 1.255.216 | 455.067 | 679.094 |
| Vergi, Resim ve Harçlar | 87.923 | 83.779 | 1.235 | -- |
| Diğer | 5.162.684 | 2.371.529 | 3.548.082 | 1.412.113 |
| 53.896.759 | 77.411.260 | 24.029.640 | 39.387.900 |
NOT 23 – NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle giderler fonksiyon bazında olarak gösterilmiş olup, detayları Not 22'te yer almaktadır.
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Genel yönetim giderleri | 79.162.704 | 71.070.762 | 39.601.031 | 37.260.469 |
| Pazarlama satış ve dağıtım giderleri | 53.896.759 | 77.411.260 | 24.029.640 | 39.387.900 |
| 133.059.463 | 148.482.022 | 63.630.671 | 76.648.369 | |
NOT 24 – ESAS FAALİYETLERDEN GELİRLER VE GİDERLER
24.1 Esas Faaliyetlerden Gelirler
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait esas faaliyetlerden gelirler aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
01.04- 30.06.2025 |
01.04- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacak ve borç hesaplarına ait kur farkı gelirleri Ticari borçlar reeskont gelirleri Diğer gelirler |
8.658.988 7.581.942 6.569.914 |
25.670.785 1.587.864 13.740.061 |
5.283.828 274.486 3.789.030 |
4.111.308 283.914 5.725.391 |
| 22.810.844 | 40.998.710 | 9.347.344 | 10.120.613 |
24.2 Esas Faaliyetlerden Giderler
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait esas faaliyetlerden giderler aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
01.04- 30.06.2025 |
01.04- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Ticari alacak ve borç hesaplarına ait | ||||
| kur farkı giderleri Ticari alacaklar reeskont giderleri |
-- (13.271.242) |
(1.876.085) (1.730.443) |
-- (7.986.163) |
(1.399.198) 2.607.106 |
| Ticari alacak ve borçlara ait vade farkı ve faiz giderleri |
-- | (401.013) | -- | (240.533) |
| Diğer giderler | (6.135.549) | (8.552.584) | (4.133.701) | (3.313.168) |
| (19.406.791) | (12.560.125) | (12.119.864) | (2.345.793) |
NOT 25 – YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER
25.1 Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait yatırım faaliyetlerinden gelirler aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Sabit kıymet satış karları | -- | 1.538.842 | -- | 1.534.146 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkullerden | ||||
| elde edilen kira gelirleri | 2.608.854 | 3.073.699 | 1.311.691 | 1.493.005 |
| Vadeli hesap faiz gelirleri | 108.954.408 | 7.739.915 | 26.196.576 | 3.059.516 |
| Menkul kıymet faiz gelirleri | 33.588.961 | 17.679.468 | 33.444.844 | 5.622.873 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkuller değer | ||||
| artış düzeltmesi | -- | 2.306.208 | -- | 2.306.208 |
| Adat geliri | 14.081.785 | 920.057 | 6.793.123 | 920.057 |
| Menkul kıymet satış gelirleri | 11.828.373 | 7.173.626 | 6.204.183 | 1.511.271 |
| Hisse senedi ve fon artış geliri | -- | 421.167 | -- | 421.167 |
| 171.062.381 | 40.852.982 | 73.950.417 | 16.868.243 |
25.2 Yatırım Faaliyetlerinden Giderler
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait yatırım faaliyetlerinden giderler aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- | 01.01.- | 01.04- | 01.04- | |
|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Sabit kıymet satış zararları | (404.953) | -- | -- | -- |
| Finansal varlık satış zararları | -- | (14.660) | -- | 1.232 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkul değer | ||||
| düşüklüğü karşılığı | -- | -- | -- | 2.083.538 |
| Diğer Giderler | -- | -- | -- | 562.393 |
| (404.953) | (14.660) | -- | 2.647.163 |
NOT 26 – FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ
26.1 Finansman Gelirleri
Yoktur.
26.2 Finansman Giderleri
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde, finansal giderler aşağıdaki gibidir:
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
01.04- 30.06.2025 |
01.04- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|---|---|
| Kredi kur farkı giderleri | (3.078.486) | (118.717) | (937.672) | (114.198) |
| Kredi faiz giderleri Teminat mektubu giderleri ve diğer |
(11.445.008) | (45.949.886) | (5.853.267) | (22.241.672) |
| giderler | (399.591) | (10.280.401) | (4.516) | (3.832.602) |
| (14.923.085) | (56.349.004) | (6.795.455) | (26.188.472) |
26.3 Parasal Kazanç/Kayıp
30 Haziran 2025 ve 2024 dönemlerine ait parasal olmayan varlıkların, özkaynakların, kapsamlı gelir teablosu kalemlerinin ve endekse bağlı varlık ve borçların düzeltme farklarından kaynaklanan dönemiçinde oluşan parasal kazanç ve kayıplar net olarak aşağıda sunulmuştur:
| 01.01.- 30.06.2025 |
01.01.- 30.06.2024 |
|
|---|---|---|
| Parasal kazanç/kayıp | (195.057.528) | (30.626.463) |
| (195.057.528) | (30.626.463) |
NOT 27 – VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ
Kurumlar Vergisi
Şirket Türkiye'de geçerli olan kurumlar vergisine tabidir.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı, ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
30 Haziran 2025 döneminde uygulanan efektif vergi oranı %25 (31 Aralık 2024: %25)'tir.
Türkiye'de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2024 yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %25'tir. (31 Aralık 2023: %25).
Zararlar, gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir.Türkiye'de vergi değerlendirmesiyle ilgili kesin ve kati bir mutabakatlaşma prosedürü bulunmamaktadır. Şirketler ilgili yılın hesap kapama dönemini takip eden yılın 1-25 Nisan tarihleri arasında (özel hesap dönemine sahip olanlarda dönem kapanışını izleyen dördüncü ayın 1-25 tarihleri arasında) vergi beyannamelerini hazırlamaktadır. Vergi Dairesi tarafından bu beyannameler ve buna baz olan muhasebe kayıtları 5 yıl içerisinde incelenerek değiştirilebilir.
Gelir Vergisi Stopajı
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopaj oranı, 23 Temmuz 2006 tarihi itibariyle %15 olarak değiştirilmiştir. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.
| 01.01.- | 01.01.- | |
|---|---|---|
| 30 Haziran 2025 | 30 Haziran 2024 | |
| Cari dönem vergisi Ertelenmiş vergi |
(44.121.967) (197.944) |
(15.299.700) (9.160.271) |
| (44.319.911) | (24.459.971) |
Ertelenmiş Vergi:
Şirket'in ertelenmiş vergi aktifi ve yükümlülüğü TMS / TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolar ile Şirket'in yasal kayıtları arasındaki geçici farklardan oluşmaktadır. Bu farklar TMS / TFRS ve vergi amaçlı hazırlanan tablolarda gelir ve giderlerin değişik raporlama dönemlerinde vergilendirilmesinden kaynaklanmaktadır.05 Aralık 2017 tarihli Resmî Gazete' de yayımlanarak yürürlüğe giren 7061 sayılı "Bazı Vergi Kanunları ile Diğer Bazı Kanunlarda Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun" kapsamında 2018, 2019 ve 2020 yılları için kurumlar vergisi oranı %20'den %22'ye çıkarılmıştır. 22 Nisan 2021 tarihli Resmî Gazete 'de yayımlanarak yürürlüğe giren 5520 sayılı "Kurumlar Vergisi Kanunu" kapsamında 01 Temmuz 2021 tarihinden itibaren 2021 yılı kurum kazançları %25, 2022 yılı kurum kazançları ise %23 oranıyla vergilendirilmiştir. Söz konusu kanunlar kapsamında, 31 Aralık 2022, 2021 ve 2020 tarihli finansal tablolarda ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri, geçici farkların 2021 yılında vergi etkisi oluşturacak kısmı için %25 vergi oranı ile, geçici farkların 2022 yılında vergi etkisi oluşturacak kısmı için ise %23 oranı ile hesaplanmıştır. Uzun vadede etkisini göstereceğine inanılan ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülükleri ise %20 vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır. Rapor tarihi itibarıyla mevcut olan düzenlemelere göre ise 2023 yılında kurumlar vergisi oranı %25 olarak uygulanacaktır. 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla, ertelenmiş vergi hesaplamasında; "TMS 12 Gelir Vergileri" standardının ölçme başlığı içerisinde yer verilen "ertelenmiş vergi varlıkları veya borçları raporlama dönemi sonu itibarıyla yürürlükte olan veya yürürlüğe girmesi kesine yakın olan vergi oranlarına (ve vergi kanunlarına) dayanılarak varlıkların gelire dönüştüğü veya borçların ödendiği dönemlerde uygulanması beklenen vergi oranları kullanılmak suretiyle hesaplanır" hükmü gereği, %25 oranı dikkate alınmıştır.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Şirket'in cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar aşağıdaki gibidir:
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar | 28.513.137 | 27.175.153 |
| 28.513.137 | 27.175.153 |
Bilanço tarihleri itibarıyla birikmiş geçici farklar ve ertelenen vergi varlık ve yükümlülüklerinin yürürlükteki vergi oranları kullanılarak hazırlanan dökümü aşağıdaki gibidir:
| Kümülatif Zamanlama Farkı |
Ertelenmiş Vergi |
Kümülatif Zamanlama Farkı |
Ertelenmiş Vergi |
|
|---|---|---|---|---|
| Ertelenmiş vergi varlıkları | ||||
| Kıdem tazminatı karşılığı | 8.529.161 | 1.705.832 | 12.001.957 | 2.400.391 |
| Alacaklar reeskontu | 15.225.909 | 3.806.477 | 7.250.827 | 1.812.707 |
| Alacak karşılığı | 1.230.647 | 307.662 | 3.973.193 | 993.299 |
| Faiz tahakkukları | 573.874 | 143.469 | 331.971 | 82.993 |
| Diğer | 132.344 | 132.344 | 1.172.915 | 293.230 |
| 6.095.784 | 5.582.620 | |||
| Ertelenmiş vergi yükümlülükleri YAGM, Maddi ve Maddi olmayan |
||||
| duran varlıklar dahil | (176.497.168) | (43.793.800) | (206.877.583) | (51.333.799) |
| Stoklar | (8.495.919) | (2.123.980) | (9.062.650) | (2.265.662) |
| Maddi duran varlıklar üzerindeki makul değer artışı |
(1.315.967.073) | (328.991.768) | (1.315.967.073) | (328.991.768) |
| Borç reeskontları | (7.581.942) | (1.895.486) | (9.938.660) | (2.484.665) |
| Diğer | (41.869.912) | (10.489.228) | (5.754.737) | (1.438.679) |
| (387.294.262) | (386.514.573) | |||
| Ertelenmiş vergi geliri/(gideri) | (381.198.478) | (380.931.953) |
NOT 28 – PAY BAŞINA KAZANÇ
01 Ocak – 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 dönemlerine ait nominal değeri 1 TL olan hisse başına kazanç aşağıdaki gibidir;
| 01.01.- | 01.01.- | |
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Ana ortaklık başına düşen pay | 74.211.185 | 124.392.200 |
| Tedavüldeki hisse senetleri - Lot |
168.000.000 | 168.000.000 |
| Hisse başına kar / (zarar) | 0,4417 | 0,7404 |
NOT 29 – FİNANSAL ARAÇLAR
| 30 Haziran 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Finansal varlıklar | ||
| Hazır değerler | 55.200.082 | 688.520.714 |
| Ticari alacaklar | 636.948.642 | 552.438.739 |
| Finansal yatırımlar | 611.229.971 | 52.674.091 |
| Diğer alacaklar | 13.284.106 | 104.896.972 |
| Finansal yükümlülükler | ||
| Finansal borçlar | 117.200.885 | 187.987.197 |
| Finansal kiralama işlemlerinden borçlar | 30.826.132 | 38.644.181 |
| Ticari borçlar | 296.759.917 | 309.997.277 |
| Diğer borçlar | 48.556.498 | 77.259.527 |
NOT 30 – DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI
Şirket, T.C. Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı Teşvik Uygulama ve Yabancı Sermaye Genel Müdürlüğü onaylı, 30.03.2021, 13.03.2023, 11.03.2024, 29.05.2024 ve 04.11.2024 tarihli ve 521996, 550255, 565737, 568125 ve 573231 belge numaralı "Cam ve Cam Ürünleri İmalatı" yatırım teşvik belgesine sahiptir.
NOT 31 – FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Finansal Araçlar
Kredi riski
Finansal aracın taraflarından birinin sözleşmeye bağlı yükümlülüğünü yerine getirememesi nedeniyle Şirket'i finansal bir kayıp oluşturması riski, kredi riski olarak tanımlanır. Şirket, vadeli satışlarından kaynaklanan ticari alacakları ve bankalarda tutulan mevduatları dolayısıyla kredi riskine maruz kalmaktadır.
Şirket' in 30 Haziran 2025 tarihi itibariyle finansal araç türleri itibariyle maruz kaldığı kredi riskleri aşağıda belirtilmiştir:
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | Banka | |||
|---|---|---|---|---|---|
| İlişkili | İlişkili | Diğer | |||
| 30 Haziran 2025 | Taraf | Diğer Taraf | Taraf | Taraf | Mevduatı |
| Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E) |
42.919.169 | 594.029.473 | 13.022.739 | 261.367 | 53.014.301 |
| Azami riski teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
42.919.169 | 585.113.086 | 13.022.739 | 261.367 | 53.014.301 |
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi taktirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal |
- | - | - | - | - |
| varlıkların defter değeri | |||||
| C.Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- | 8.916.387 | - | - | - |
| Teminat vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - |
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri | - | - | - | - | - |
| Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) | - | 2.084.535 | - | - | - |
| Değer düşüklüğü (-) | - | (2.084.535) | - | - | - |
| Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - |
| Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri) | - | - | - | - | - |
| Değer düşüklüğü (-) | - | - | - | - | - |
| Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - |
| E. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - |
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||
|---|---|---|---|---|
| 30 Haziran 2025 | İlişkili Taraf | Diğer Taraf | İlişkili Taraf | Diğer Taraf |
| Vadesi üzerinden 1 - 30 gün geçmiş | -- | 8.916.387 | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 1 - 3 ay geçmiş | -- | -- | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 3 - 12 ay geçmiş | -- | -- | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 1 - 5 yıl geçmiş | -- | -- | -- | -- |
Şirket' in 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle finansal araç türleri itibariyle maruz kaldığı kredi riskleri aşağıda belirtilmiştir:
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | ||
|---|---|---|---|
| İlişkili | Diğer | ||
| Mevduatı | |||
| 524.089.865 | 104.765.841 | 131.131 | 685.795.322 |
| - 520.485.807 |
- 104.765.841 |
- 131.131 |
- 685.795.322 |
| - - |
- | - | - - |
| - - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| 1.936.888 - |
- | - | - |
| (1.936.888) - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| - - |
- | - | - |
| Diğer Taraf 28.348.875 28.348.875 - 3.604.058 |
Taraf - |
Taraf - |
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | |||
|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 | İlişkili Taraf | Diğer Taraf | İlişkili Taraf | Diğer Taraf |
| Vadesi üzerinden 1 - 30 gün geçmiş | -- | 3.604.058 | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 1 - 3 ay geçmiş | -- | -- | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 3 - 12 ay geçmiş | -- | -- | -- | -- |
| Vadesi üzerinden 1 - 5 yıl geçmiş | -- | -- | -- | -- |
Faiz oranı riski
Piyasadaki fiyatların değişmesiyle finansal araçların değerlerinde dalgalanmalar oluşulabilir. Söz konusu dalgalanmalar, menkul kıymetlerdeki fiyat değişikliğinden veya bu menkul kıymeti çıkaran tarafa özgü veya tüm piyasayı etkileyen faktörlerden kaynaklanabilir.
Faiz taşıyan finansal borçların faiz oranı değişiklik göstermesine karşın faiz taşıyan finansal varlıkların sabit faiz oranı bulunmaktadır ve gelecek yıllardaki nakit akışı bu varlıkların büyüklüğü ile değişim göstermemektedir. Şirket'in piyasa faiz oranlarının değişmesine karşı olan risk açıklığı, her şeyden önce Şirket'in değişken faiz oranlı borç yükümlülüklerine bağlıdır. Şirket'in bu konudaki politikası ise faiz maliyetini, sabit ve değişken faizli borçlar kullanarak yönetmektir.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla, Şirket'in faize duyarlı finansal araçları bulunmamaktadır.
Likidite riski
Likidite riski, Şirket'in net fonlama yükümlülüklerini yerine getirmeme ihtimalidir. Piyasalarda meydana gelen bozulmalar veya kredi puanının düşürülmesi gibi fon kaynaklarının azalması sonucunu doğuran olayların meydana gelmesi, likidite riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir.
Şirket'in 30 Haziran 2025 tarihi itibariyle likidite riskini gösteren tablo aşağıdadır;
| Yükümlülükler | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme uyarınca nakit çıkışlar |
|||||
| Defter | toplamı | 3 Aydan | 3 - 12 Ay | 1- 5 Yıl | |
| 30 Haziran 2025 | Değeri | (=I+II+III) | Kısa (I) | arası (II) | arası (III) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | |||||
| Finansal borçlar | 117.200.885 | 141.623.116 | 23.942.569 | 52.899.683 | 64.780.864 |
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 30.826.132 | 43.200.000 | 1.600.000 | 8.000.000 | 33.600.000 |
| Ticari borçlar | 296.759.917 | 296.759.917 | 95.853.453 | 200.906.464 | - |
| İlişkili taraf | - | - | - | - | - |
| Diğer taraf | 296.759.917 | 296.759.917 | 95.853.453 | 200.906.464 | - |
| Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar | 16.599.400 | 16.599.400 | 16.599.400 | - | - |
| Diğer Borçlar | 48.556.498 | 48.556.498 | - | 20.842.498 | 27.714.000 |
| İlişkili taraf | 2.308.396 | 2.308.396 | - | 2.308.396 | - |
| Diğer taraf | 46.248.102 | 46.248.102 | - | 18.534.102 | 27.714.000 |
| Ertelenmiş gelirler | 92.940.847 | 92.940.847 | - | 92.940.847 | - |
| Borç karşılıkları | 9.486.369 | 9.486.369 | - | 957.208 | 8.529.161 |
| 612.370.048 | 649.166.147 | 137.995.422 | 376.546.700 | 134.624.025 |
Kur riski
Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkilere kur riski denir. Dönem içinde gerçekleşen dövizli işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülükler, dönem sonunda geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin çevrimlerinden doğan kur kazancı veya zararları, kar / zarar tablosuna yansıtılmıştır.
Şirket'in 30 Haziran 2025 tarihi itibariyle orijinal para birimi cinsinden yabancı para pozisyonu aşağıdaki gibidir;
| 30 Haziran 2025 | |||
|---|---|---|---|
| TL karşılığı | |||
| fonksiyonel | |||
| para birimi | USD | EURO | |
| 1. Ticari Alacaklar | 243.586.121 | 5.983.792 | 124.072 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa,banka hesapları dahil) | 82.542.202 | 1.602.173 | 405.305 |
| 2b. Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - |
| 3. Diğer | - | - | - |
| 4.Dönen Varlıklar (1+2+3) | 326.128.323 | 7.585.965 | 529.377 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | 25.065.532 | 630.700 | - |
| 6b. Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | 25.065.532 | 630.700 | - |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 351.193.855 | 8.216.665 | 529.377 |
| 10. Ticari Borçlar | 21.331.082 | 16.575 | 443.241 |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 37.248.772 | - | 798.706 |
| 12a. Parasal olan diğer yükümlülükler | 144.899.323 | 3.476.576 | 139.010 |
| 12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - |
| 13. Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) | 203.479.177 | 3.493.151 | 1.380.957 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | 42.266.989 | - | 906.309 |
| 16a. Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - |
| 16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - |
| 17. Uzun vadeli yükümlülükler(14+15+16) | 42.266.989 | - | 906.309 |
| 18. Toplam yükümlülükler | 245.746.166 | 3.493.151 | 2.287.266 |
| 19. Finansal Durum Tablosu Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçlarının Net Varlık / | |||
| (Yükümlülük) pozisyonu (19a-19b) | - | - | - |
| 19a. Hedge edilen toplam varlık tutarı | - | - | - |
| 19b. Hedge edilen toplam yükümlülük tutarı | - | - | - |
| 20. Net yabancı para varlık/yükümlülük pozisyonu (9-18+19) | 105.447.689 | 4.723.514 | (1.757.889) |
| 21. Parasal Kalemler Net yabancı para varlık/yükümlülük pozisyonu (UFRS 7.B23) | |||
| (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | 105.447.689 | 4.723.514 | (1.757.889) |
| 22. Döviz hedge'i icin kullanılan finansal aracların toplam gerceğe uygun değeri | - | - | - |
Kur riskine duyarlılık analizi
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle TL'nin aşağıda belirtilen yabancı paralar karşısında %10 değişmesi halinde gelir tablosu aşağıdaki şekilde etkilenecektir. Analiz yapılırken, başta faiz oranları olmak üzere diğer bütün değişkenlerin sabit kaldığı varsayılmıştır.
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle olan bilanço pozisyonuna göre, Türk Lirası yabancı paralar karşısında %10 oranında değer kaybetseydi / kazansaydı ve diğer tüm değişkenler sabit kalsaydı, yabancı para biriminden olan varlık ve yükümlülüklerden oluşan kur farkı zararı / karı sonucu net kar 10.577.459 TL daha düşük / yüksek olacaktı.
30 Haziran 2025 tarihi itibariyle döviz kuru duyarlılık analizi tablosu aşağıda sunulmuştur;
| Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| 01.01. - 30.06.2025 Dönemi İtibariyle | |||||
| Kar / (Zarar) | Özkaynaklar | ||||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın değer |
Yabancı paranın değer |
||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | kazanması | kaybetmesi | ||
| ABD Dolarının TL karşısında % 10 değer | |||||
| kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 1-ABD Doları net varlık / yükümlülüğü | 18.772.378 | (18.772.378) | 18.772.378 | (18.772.378) | |
| 2-ABD Doları riskinden korunan kısım (- | |||||
| ) | - | - | - | - | |
| 3-ABD Doları Net etki (1+2) | 18.772.378 | (18.772.378) | 18.772.378 | (18.772.378) | |
| Euro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 4-Euro net varlık / yükümlülüğü | (8.194.919) | 8.194.919 | (8.194.919) | 8.194.919 | |
| 5-Euro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 6-Euro Net etki (4+5) | (8.194.919) | 8.194.919 | (8.194.919) | 8.194.919 | |
| TOPLAM (3+6) | 10.577.459 | (10.577.459) | 10.577.459 | (10.577.459) |
Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu
NOT 32 – FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR)
Makul değer, zorunlu satış veya tasfiye gibi haller dışında, bir finansal aracın cari bir işlemde istekli taraflar arasında alım satıma konu olan fiyatını ifade eder. Kote edilmiş piyasa fiyatı, şayet varsa, bir finansal aracın makul değerini en iyi yansıtan değerdir. Şirket'in finansal araçların makul değerleri Türkiye'deki finansal piyasalardan ilgili ve güvenilebilir bilgiler edinilebileceği ölçüde, tahmin edilmiştir. Burada sunulan tahminler, Şirket'in bir piyasa işleminde edinebileceği tutarları yansıtmayabilir. Şirket'in finansal araçlarının makul değerlerinin tahmininde aşağıda belirtilen yöntemler ve varsayımlar kullanılmıştır:
Rayiç değerleri tahmin edilmesi pratikte mümkün olan finansal enstrümanların rayiç değerlerinin tahmini için aşağıdaki yöntem ve varsayımlar kullanılmıştır:
Finansal Aktifler
Makul değeri defter değerine yaklaşan parasal aktifler:
-Yabancı para bakiyeleri dönem sonu kuru üzerinden çevrilmektedir.
-Bilançoda maliyet bedeli üzerinden gösterilen bazı finansal aktiflerin (kasa-banka) makul değerlerinin bilanço değerlerine yaklaşık oldukları varsayılmaktadır.
-Ticari alacakların makul değerinin, karşılıklar ayrıldıktan sonra, taşındıkları değere yakın olduğu tahmin edilmektedir.
Finansal Pasifler
Makul değeri defter değerine yaklaşan parasal pasifler:
-Kısa vadeli krediler ve diğer parasal pasiflerin makul değerlerinin, kısa dönemli olmaları dolayısıyla, defter değerlerinin yaklaşık olduğu varsayılmaktadır.
-Yabancı para cinsinden olan ve dönem sonu kurları üzerinden çevrilen uzun vadeli borçlarının makul değerinin defter değerine eşit olduğu varsayılmaktadır.
-Üçüncü şahıslara ödenecek tahmini tutarları temsil eden ticari borçlar ile tahakkuk etmiş giderlerin bilançoda taşınan defter değerlerinin piyasa değerlerine yaklaşık olduğu varsayılmıştır.
Sermaye Risk Yönetimi
Şirket, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini verimli şekilde kullanarak karlılığını artırmayı hedeflemektedir.
Şirket sermayeyi borç / toplam sermaye oranını kullanarak izler. Bu oran net borcun toplam sermayeye bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam borç tutarından (bilançoda gösterildiği gibi kredileri, finansal kiralama ve ticari borçları içerir) düşülmesiyle hesaplanır. Toplam sermaye, bilançoda gösterildiği gibi öz sermaye ile net borcun toplanmasıyla hesaplanır.
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibariyle net borç / toplam sermaye oranı aşağıdaki gibidir:
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Toplam borçlar | 603.840.887 | 710.772.671 |
| Eksi: Hazır değerler | 666.430.053 | 741.194.805 |
| Net borç | (62.589.166) | (30.422.134) |
| Toplam öz sermaye | 3.784.838.734 | 3.710.421.823 |
| Toplam sermaye | 3.722.249.568 | 3.679.999.689 |
| Net Borç/Toplam Sermaye oranı | -2% | -1% |
NOT 33 – NET PARASAL POZİSYON KAZANÇ / (KAYIPLARI)'NA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR
| Parasal Olmayan Kalemler | 01 Ocak 30 Haziran 2025 |
|---|---|
| Finansal Durum Tablosu Kalemleri | |
| Sermaye | (62.442.299) |
| Stoklar | 728.417 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | (500.412) |
| Geçmiş Yıl Karları/(Zararları) | (320.950.083) |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 258.032.355 |
| Diğer | (6.839.351) |
| Kar/ (Zarar) Tablosu Kalemleri | |
| Hasılat | (52.535.433) |
| Satışların Maliyeti | 4.634.503 |
| Pazarlama, Satış Ve Dağıtım Giderleri | 1.014.229 |
| Genel Yönetim Giderleri | 637.276 |
| Ertelenmiş Vergi | (7.422.798) |
| Diğer | (9.413.932) |
| Net parasal pozisyon kazançları/(kayıpları) | (195.057.528) |
NOT 34 – FİNANSAL DURUM TABLOSU TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
Bulunmamaktadır.