AI Terminal
CEM ZEYTİN A.Ş.
Interim / Quarterly Report • Aug 11, 2025
8765_rns_2025-08-11_b785806c-3736-401a-b78f-7fc1810ce160.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
CEM ZEYTİN ANONİM ŞİRKETİ
01 Ocak-30 Haziran 2025 Ara Hesap Dönemine Ait Özet Finansal Tablolar, Açıklayıcı Dipnotlar ve Sınırlı Denetim Raporu
İÇİNDEKİLER
| Özet Finansal Durum Tablosu | 1-2 |
|---|---|
| Özet Kâr veya Zarar Tablosu ile Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu |
3 |
| Özet Özkaynak Değişim Tablosu | 4 |
| Özet Nakit Akış Tablosu |
5 |
| Özet Finansal Tablo Dipnotları | 6-33 |
Cem Zeytin Anonim Şirketi
30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 Tarihleri İtibarıyla Özet Finansal Durum Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Sınırlı Denetimden |
Bağımsız Denetimden |
||
|---|---|---|---|
| Dipnot | Geçmiş | Geçmiş | |
| VARLIKLAR | No | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| Dönen Varlıklar | 2.638.105.488 | 3.718.673.704 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 466.867.112 | 609.610.131 |
| Ticari Alacaklar | 5 | 552.020.262 | 513.299.172 |
| - İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 3 | - | 9.509.825 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 552.020.262 | 503.789.347 | |
| Diğer Alacaklar | 29.473.695 | 10.629.803 | |
| Stoklar | 6 | 1.523.428.240 | 2.470.558.642 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 9.382.367 | 34.892.193 | |
| Diğer Dönen Varlıklar | 56.933.812 | 79.683.763 | |
| Duran Varlıklar | 1.493.814.837 | 1.524.773.522 | |
| Maddi Duran Varlıklar | 8 | 1.493.671.420 | 1.481.925.209 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 120.924 | 150.543 | |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 22.493 | 42.697.770 | |
| Toplam Varlıklar | 4.131.920.325 | 5.243.447.226 |
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 ve 31 Aralık 2024 Tarihleri İtibarıyla Özet Finansal Durum Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Dipnot | Sınırlı Denetimden Geçmiş |
Bağımsız Denetimden Geçmiş |
|
|---|---|---|---|
| KAYNAKLAR | No | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 422.614.019 | 1.073.749.817 | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 7 | 283.097.491 | 760.701.868 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 7 | 33.695.807 | 66.092.539 |
| Ticari Borçlar | 5 | 83.654.955 | 209.260.102 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 10.026.393 | 12.611.036 | |
| Diğer Borçlar | 6.099.266 | 15.609.088 | |
| - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 3 | 1.462.351 | - |
| - İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 4.636.915 | 15.609.088 | |
| Ertelenmiş Gelirler | 1.150.545 | 3.298.846 | |
| Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü | 16 | 588.647 | 1.728.434 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 2.097.370 | 1.733.177 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar | 725.538 | 312.453 | |
| - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 1.371.832 | 1.420.724 | |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 2.203.545 | 2.714.727 | |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 162.828.890 | 224.728.693 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 7 | 102.941.177 | 128.684.483 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 15.204.135 | 13.825.168 | |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar | 15.204.135 | 13.825.168 | |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 16 | 44.683.578 | 82.219.042 |
| Özkaynaklar | 10 | 3.546.477.416 | 3.944.968.716 |
| Ödenmiş Sermaye | 402.000.000 | 402.000.000 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 1.152.595.780 | 1.152.595.780 | |
| Geri Alınmış Paylar | (313.162.480) | (258.628.087) | |
| Paylara İlişkin Primler/(İskontolar) (+/-) | 1.740.851.961 | 1.740.851.961 | |
| Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş | 27.427.423 | 27.172.781 | |
| Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler | |||
| - Maddi Duran Varlık Değerleme Artışları - Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm |
36.814.887 | 36.814.887 | |
| Kazançları/(Kayıpları) | (9.387.464) | (9.642.106) | |
| Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 361.864.062 | 299.916.668 | |
| Geçmiş Yıllar Kârları/(Zararları) | 519.112.219 | 474.786.402 | |
| Net Dönem Kârı/(Zararı) | (344.211.549) | 106.273.211 | |
| Toplam Kaynaklar ve Özkaynaklar | 4.131.920.325 | 5.243.447.226 |
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 ve 2024 Tarihinde Sona Eren Ara Hesap Dönemlerine Ait Özet Kâr veya Zarar Tablosu ile Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Sınırlı Denetimden Geçmiş |
Sınırlı Denetimden Geçmiş |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş |
Sınırlı Denetimden Geçmemiş |
||
|---|---|---|---|---|---|
| Dipnot | 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.04.2025 | 01.04.2024 | |
| KÂR VEYA ZARAR TABLOSU | No | 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Hasılat | 11 | 1.274.051.518 | 1.442.612.738 | 522.450.806 | 478.208.878 |
| Satışların Maliyeti (-) | 11 | (977.944.404) | (1.033.759.042) | (438.731.557) | (334.036.483) |
| Brüt Kâr/(Zarar) | 296.107.114 | 408.853.696 | 83.719.249 | 144.172.395 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (14.225.622) | (14.769.719) | (6.462.787) | (6.861.955) | |
| Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-) | (14.567.085) | (32.670.815) | (7.405.322) | (12.429.459) | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 12 | 19.515.744 | 13.123.339 | 10.975.538 | 1.843.462 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 12 | (7.370.465) | (12.146.483) | (5.153.778) | (4.141.819) |
| Esas Faaliyet Kârı/(Zararı) | 279.459.686 | 362.390.018 | 75.672.900 | 122.582.624 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 13 | 8.428.561 | 1.920.025 | 7.566.633 | 433.273 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 13 | (57.707.933) | (6.236.396) | 3.347.011 | (1.192.017) |
| Finansman Gideri Öncesi Faaliyet | |||||
| Kârı/(Zararı) | 230.180.314 | 358.073.647 | 86.586.544 | 121.823.880 | |
| Finansman Gelirleri Finansman Giderleri (-) |
14 14 |
1.284.390 (172.540.628) |
977.572 (283.686.050) |
570.363 (81.634.348) |
683.515 (157.833.840) |
| Net Parasal Pozisyon | |||||
| Kazançları/(Kayıpları) | 15 | (426.777.208) | 1.573.013 | (135.648.940) | (45.801.946) |
| Vergi Öncesi Kârı/(Zararı) | (367.853.132) | 76.938.182 | (130.126.381) | (81.128.391) | |
| Vergi Gelir/(Gideri) | 16 | 23.641.583 | (40.810.412) | 14.990.758 | 51.232.205 |
| Dönemin Vergi Gideri (-) | (2.228.796) | (4.113.041) | 1.502.269 | 1.173.795 | |
| Ertelenmiş Vergi Geliri/(Gideri) | 2.501.643 | (41.791.296) | (9.880.247) | 44.964.485 | |
| Teşvik Belgesi Dahilinde Ertelenmiş | |||||
| Vergi Geliri | 23.368.736 | 5.093.925 | 23.368.736 | 5.093.925 | |
| Dönem Net Kârı/(Zararı) | (344.211.549) | 36.127.770 | (115.135.623) | (29.896.186) | |
| Pay Başına Kazanç (TL) | 17 | (0,86) | 0,09 | (0,29) | (0,07) |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | 01.04.2025 | 01.04.2024 | ||
| DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU | 30.06.2025 | 30.06.2024 | 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Dönem Net Kârı/(Zararı) | (344.211.549) | 36.127.770 | (115.135.623) | (29.896.186) | |
| Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar |
254.642 | (330.407) | 649.620 | 669.366 | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/(Kayıpları) |
339.522 | (440.561) | 866.159 | 892.470 | |
| Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak | |||||
| Diğer Kapsamlı Gelir Kalemlerine İlişkin Vergi | (84.880) | 110.154 | (216.539) | (223.104) | |
| Gelir/(Gideri) | |||||
| Diğer Kapsamlı Gelir (Vergi Sonrası) | 254.642 | (330.407) | 649.620 | 669.366 | |
| Toplam Kapsamlı Gelir | (343.956.907) | 35.797.363 | (114.486.003) | (29.226.820) |
İzleyen dipnotlar, özet finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluştururlar.
| Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
Birikmiş Kârlar | |||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ödenmiş Sermaye |
Sermaye Düzeltme Farkları |
Pay İhraç Primleri |
Geri Alınmış Paylar (-) |
MDV Yeniden Değerleme ve Ölçüm Kazanç/ (Kayıpları) |
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/ (Kayıpları) |
Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
Geçmiş Yıllar Kâr/(Zararları) |
Net Dönem Kârı/(Zararı) |
Toplam | |
| 01 Ocak 2024 | 302.000.000 | 1.128.606.406 | - | - | 36.814.887 | (9.931.076) | 4.982.321 | 20.351.466 | 749.369.283 | 2.232.193.287 |
| Transferler Toplam Kapsamlı Gelir |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
- (330.407) |
36.306.260 - |
713.063.023 - |
(749.369.283) 36.127.770 |
- 35.797.363 |
| 30 Haziran 2024 |
302.000.000 | 1.128.606.406 | - | - | 36.814.887 | (10.261.483) | 41.288.581 | 733.414.489 | 36.127.770 | 2.267.990.650 |
| 01 Ocak 2025 | 402.000.000 | 1.152.595.780 | 1.740.851.961 | (258.628.087) | 36.814.887 | (9.642.106) | 299.916.668 | 474.786.402 | 106.273.211 | 3.944.968.716 |
| Transferler | - | - | - | - | - | - | 7.413.001 | 98.860.210 | (106.273.211) | - |
| Payların Geri Alım İşlemleri Dolayısıyla Meydana Gelen |
- | - | - | (54.534.393) | - | - | 54.534.393 | (54.534.393) | - | (54.534.393) |
| Artış/(Azalış) Toplam Kapsamlı Gelir |
- | - | - | - | - | 254.642 | - | - | (344.211.549) | (343.956.907) |
| 30 Haziran 2025 | 402.000.000 | 1.152.595.780 | 1.740.851.961 | (313.162.480) | 36.814.887 | (9.387.464) | 361.864.062 | 519.112.219 | (344.211.549) | 3.546.477.416 |
İzleyen dipnotlar, özet finansal tabloların ayrılmaz parçasını oluştururlar.
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 ve 2024 Tarihlerinde Sona Eren Ara Hesap Dönemlerine Ait Özet Nakit Akış Tablosu (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Sınırlı Denetimden |
Sınırlı Denetimden |
|
|---|---|---|
| Geçmiş 01.01.2025 |
Geçmiş 01.01.2024 |
|
| A. İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışları | 30.06.2025 435.128.698 |
30.06.2024 66.718.269 |
| Dönem Kârı/(Zararı) | (344.211.549) | 36.127.770 |
| Dönem Net Kârı/(Zararı) Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler; | (58.756.780) | 19.034.976 |
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 30.674.696 | 26.927.755 |
| Değer Düşüklüğü (İptali) ile İlgili Düzeltmeler | - | 653.544 |
| Karşılıklar ile İlgili Düzeltmeler | 3.966.611 | 3.682.069 |
| Faiz (Gelirleri) ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler | 169.886.583 | 275.761.269 |
| Vergi (Geliri)/Gideri ile İlgili Düzeltmeler | (23.641.583) | 40.810.412 |
| Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıplar/(Kazançlar) ile İlgili | ||
| Düzeltmeler | (928.183) | 6.236.396 |
| Parasal (Kayıp)/Kazanç ile İlgili Düzeltmeler | (238.714.904) | (335.036.469) |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | 838.097.027 | 11.555.523 |
| Ticari Alacaklardaki Azalış/(Artış) ile İlgili Düzeltmeler | (36.882.960) | 120.633.859 |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış/(Artış) ile İlgili Düzeltmeler | (18.843.892) | (24.646.498) |
| Stoklardaki Azalışlar/(Artışlar) İle İlgili Düzeltmeler | 947.130.402 | 516.856.333 |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış/(Artış) | 68.185.103 | (130.856.528) |
| Ticari Borçlardaki Artış/(Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | (125.605.147) | (216.193.711) |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış/(Azalış) | (2.553.809) | (3.043.624) |
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/(Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | (9.509.822) | (224.616.544) |
| Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış/(Azalış) | (2.841.580) | (44.697.436) |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler | (600.022) | (819.017) |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış/(Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 22.901.214 | 35.545.061 |
| Vergi İadeleri/(Ödemeleri) | (3.282.460) | (16.606.372) |
| Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları | 435.128.698 | 66.718.269 |
| B. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları | (33.962.727) | (47.202.770) |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | 1.708.333 | 15.954.950 |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | (43.171.438) | (65.077.745) |
| Alınan Faiz | 7.500.378 | 1.920.025 |
| C. Finansman Faaliyetlerinden Nakit Akışları | (631.028.683) | 8.133.227 |
| İşletmenin Kendi Paylarını ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçlarını Almasıyla İlgili Nakit | ||
| Çıkışları | (54.534.393) | - |
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri | - | 1.466.830.483 |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | (481.133.866) | (1.192.503.134) |
| Ödenen Faiz | (95.574.428) | (266.364.275) |
| Alınan Faiz | 227.480 | 352.466 |
| Diğer Nakit Girişleri/(Çıkışları) | (13.476) | (182.313) |
| Yabancı Para Çevrim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve Nakit Benzerlerindeki | ||
| Net Artış/(Azalış) | (229.862.712) | 27.648.726 |
| D. Yabancı Para Çevrim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri Üzerindeki Etkisi | - | - |
| Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış/(Azalış) | (229.862.712) | 27.648.726 |
| E. Dönem Başındaki Nakit ve Nakit Benzerleri Mevcudu | 609.610.131 | 42.729.643 |
| Nakit ve Nakit Benzerlerine İlişkin Enflasyon Etkisi | 87.119.693 | (17.363.637) |
| F. Dönem Sonundaki Nakit ve Nakit Benzerleri Mevcudu | 466.867.112 | 53.014.732 |
NOT 1- ŞİRKET'İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU
Cem Zeytin A.Ş. ("Şirket") 1994 yılında Ankara'da "Okullu Gıda Maddeleri Sanayi Limited Şirketi" adıyla kurulmuştur. 14 Temmuz 2016 tarihinde nevi değişikliği yaparak anonim şirket olmuştur. Şirket 16 Eylül 2021 tarihinde unvan değişikliği yaparak Cem Zeytin A.Ş. adını almıştır. Cem Zeytin A.Ş., her türlü zeytin üretimi, alım satımı, ithalat ve ihracatı, dağıtımı ve komisyonculuğu yapmak amacıyla kurulmuş olup, ana faaliyet konusu salamura siyah ve yeşil zeytin imalatı, zeytin depolaması, işleme ve paketlemedir. Şirket, sofralık yeşil ve siyah zeytinlerin üretimini hem kendisine ait olan "Cem Zeytin" ve "Cem" markaları adı altında hem de fason olarak başka markalar adına da gerçekleştirmektedir.
Şirket, Torbalı Ticaret Sicili Müdürlüğü'ne 6039 sicil numarası ile kayıtlıdır.
Şirket'in yasal merkezi ve şube adresleri aşağıdaki gibidir;
Merkez Adresi: Çaybaşı Mahallesi Aydın Caddesi No:51 Torbalı/İZMİR
Balıkesir Fabrika Adresi: Edremit-Balıkesir Asfaltı 4.Km Havran/BALIKESİR
Mersin Fabrika Adresi: Mut Organize Sanayi Bölgesi Palantepe Mahallesi 4. Cadde 290. Sokak No:2 Mut/MERSİN
Şirket'in cari dönemde çalışan personel sayısı 199'dur (31 Aralık 2024: 237 kişi).
Şirket'in çıkarılmış sermayesi, beheri 1 Türk Lirası değerinde 60.400.000 adet nama yazılı (A) Grubu, beheri 1 Türk Lirası değerinde 341.600.000 adet hamiline yazılı (B) Grubu paya ayrılmış toplam 402.000.000 TL değerindedir (31 Aralık 2024: Sermaye tutarı 402.000.000, her biri 1 TL 402.000.000 adet).
Şirket'in esas sözleşmesinin "Yönetim Kurulu ve Görev Süresi" başlıklı 7. maddesi uyarınca, A Grubu nama yazılı paylarının yönetim kuruluna aday gösterme imtiyazı ve Şirket'in esas sözleşmesinin "Genel Kurul" başlıklı 10. maddesi uyarınca A Grubu nama yazılı payların Genel Kurul'da 5 oy imtiyazı bulunmaktadır. B Grubu hamiline yazılı payların hiçbir imtiyazı bulunmamaktadır.
Şirket'in kayıtlı sermaye tavanı 500.000.000 TL'dir (31 Aralık 2024: 500.000.000 TL).
Şirket paylarının halka arzı, Sermaye Piyasası Kurulu'nun (SPK) 23 Ağustos 2024 tarih ve 2024/42 sayılı SPK Bülteni'nde onaylanmış olup, Şirket paylarının 100.000.000 adedi 9 Eylül 2024 tarihinden sonra Borsa İstanbul'da (BİST) işlem görmeye başlamıştır.
Finansal tablolar, 11 Ağustos 2025 tarihinde Şirket Yönetim Kurulu tarafından yayımlanmak üzere onaylanmıştır. Genel Kurul ve bazı düzenleyici organların yasal finansal tabloları yayımlandıktan sonra değiştirme yetkileri vardır.
NOT 2- FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR
2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar
Türkiye Muhasebe Standartlarına Uygunluk Beyanı
Şirket'in özet finansal tabloları, SPK'nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 nolu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak, Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yayımlanan uluslararası standartlarla uyumlu olacak şekilde Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumlar esas alınarak hazırlanmıştır. TFRS, Uluslararası Finansal Raporlama Standartları'nda ("UFRS") meydana gelen değişikliklere paralellik sağlanması amacıyla tebliğler aracılığıyla güncellenmektedir.
Ara dönem özet finansal tablolar, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TFRS taksonomisi" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
Şirket, 30 Haziran 2025 tarihinde sona eren ara hesap dönemine ilişkin özet finansal tablolarını TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama Standardı"na uygun olarak hazırlamıştır. Ara dönem özet finansal tablolar yıllık finansal tablolarda yer alması gereken tüm bilgileri içermez ve Şirket'in 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık finansal tablolarıyla birlikte okunması gerekir.
Özet finansal tablolar arsa, bina, taşıtlar ve makine ve tesislerin yeniden değerlenmesi haricinde, tarihi maliyet esasına göre hazırlanmaktadır. Tarihi maliyetin belirlenmesinde, genellikle varlıklar için ödenen tutarın gerçeğe uygun değeri esas alınmaktadır.
Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı ile KGK tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan duyuru ve yayımlanan "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Hakkında Uygulama Rehberi"ne istinaden, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla Türk Lirası'nın genel satın alma gücündeki değişikliklerle ilgili olarak TMS 29 ("Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Mali Raporlama") şartlarına göre düzeltme yapılmıştır. TMS 29 şartları, yüksek enflasyonun bulunduğu ekonomide tedavülde bulunan para birimi cinsinden hazırlanan mali tabloların bu para biriminin bilanço tarihinde geçerli olan alım gücünden sunulmasını ve daha önceki dönemlerdeki oluşan tutarların da aynı şekilde yeniden düzenlenmesini gerektirmektedir. TMS 29 uygulamasını gerektiren zorunluluklardan biri, %100'e yaklaşan veya %100'ü aşan üç yıllık bileşik enflasyon oranıdır. Endeksleme işlemi Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayımlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden elde edilen katsayı kullanılarak yapılmıştır. 30 Haziran 2025, 30 Haziran 2024 ve 31 Aralık 2024 dönemlerine ait finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir;
| Tarih | Endeks | Düzeltme Katsayısı |
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 3.132,17 | 1,0000 |
| 30.06.2024 | 2.319,29 | 1,3505 |
| 31.12.2024 | 2.684,55 | 1,1667 |
Şirket'in yüksek enflasyonlu ekonomilerde finansal raporlama amacıyla yaptığı düzeltme işleminin ana unsurları aşağıdaki gibidir;
-
TL cinsinden hazırlanmış cari dönem finansal tablolar, paranın bilanço tarihinde geçerli olan satın alma gücü ile, önceki raporlama dönemlerine ait tutarlar da yine paranın en son bilanço tarihindeki satın alma gücüne göre düzeltilerek ifade edilmektedir.
-
Parasal varlık ve yükümlülükler, hali hazırda, bilanço tarihindeki cari satın alma gücü ile ifade edildiğinden düzeltilmemektedir. Parasal olmayan kalemlerin enflasyona göre düzeltilmiş değerlerinin, geri kazanılabilir tutarı ya da net gerçekleşebilir değeri aştığı durumda, sırasıyla TMS 36 ve TMS 2 hükümleri uygulanmıştır.
-
Bilanço tarihindeki cari satın alma gücüyle ifade edilmemiş olan parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ile özkaynak kalemleri, ilgili düzeltme katsayıları kullanılarak düzeltilmiştir.
-
Gelir tabloları ve diğer kapsamlı gelir tablolarında yer alan, satışların maliyeti, amortisman gideri, varlık satış kârı/(zararı) kalemleri dışındaki tüm kalemler, ilgili aylık düzeltme katsayıları kullanılarak düzeltilmiştir. Satışların maliyeti, amortisman gideri, varlık satış kârı/(zararı) kalemleri ise düzeltme katsayıları kullanılarak düzeltilmiş bilanço kalemleri temel alınarak yeniden hesaplanmıştır.
-
Nakit akış tablosundaki tüm kalemler, raporlama dönemi sonunda geçerli olan ölçüm birimi cinsinden ifade edilmektedir.
-
Enflasyonun Şirket'in cari dönemdeki net parasal varlık pozisyonu üzerindeki etkisi, gelir tablosunda net parasal pozisyon kaybı hesabına kaydedilmiştir.
Karşılaştırmalı Rakamlar
- Önceki raporlama dönemine ait ilgili rakamlar, karşılaştırmalı mali tabloların raporlama dönemi sonunda geçerli olan ölçüm birimi cinsinden sunulması için genel fiyat endeksi uygulanarak yeniden düzenlenir. Daha önceki dönemlere ilişkin olarak açıklanan bilgiler de raporlama dönemi sonunda geçerli olan ölçüm birimi cinsinden sunulur.
Geçerli Para Birimi ve Finansal Tablo Sunum Para Birimi
Şirket'in özet finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Şirket'in geçerli para birimi olan ve özet finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.
İşletmenin Sürekliliği
Şirket, özet finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır.
Netleştirme/Mahsup
Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hakkın halihazırda mevcut olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net esasa göre ödeme niyetinin olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı gerçekleştirme niyetinin olması durumunda net olarak gösterilirler.
Dövizli İşlemler
Yıl içinde gerçekleşen dövizli işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülükler, dönem sonunda geçerli olan döviz kurları üzerinden Türk Lirası'na çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin çevrimlerinden doğan kur farkı geliri veya gideri oluştukları dönemde gelir tablosuna yansıtılmıştır. Dönem sonlarında kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir;
| ABD Doları | AVRO | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Döviz Alış | Döviz Satış | Döviz Alış | Döviz Satış | ||
| 30.06.2025 | 39,7408 | 39,8124 | 46,6074 | 46,6913 | |
| 31.12.2024 | 35,2803 | 35,3438 | 36,7362 | 36,8024 |
Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tabloların Düzeltilmesi
Şirket finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, 30 Haziran 2025 dönemine ait özet ara dönem finansal tabloları önceki dönemle (31 Aralık 2024) karşılaştırmalı olarak hazırlanmıştır. Cari dönem finansal tablolarının sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılabilir.
Şirket, önceki dönem tarihli finansal tablolarında esas faaliyetlerden diğer gelir/(gider), yatırım faaliyetlerinden gelir/(gider) ve finansman gelir/(gider) tutarlarını yeniden sınıflandırmıştır.
2.2. Yeni ve Revize Edilmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartları
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla sona eren ara hesap dönemine ait özet finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş TFRS standartları ve TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
i) 1 Ocak 2025 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlar
-TMS 21 Değişiklikleri – Takas Edilebilirliğin Bulunmaması
Söz konusu değişikliklerin, Şirket'in finansal durumu ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
ii) Yayımlanan ama yürürlüğe girmemiş ve erken uygulamaya konulmayan standartlar
Finansal tabloların onaylanma tarihi itibariyle yayımlanmış fakat cari raporlama dönemi için henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanmaya başlanmamış yeni standartlar, yorumlar ve değişiklikler aşağıdaki gibidir. Şirket aksi belirtilmedikçe yeni standart ve yorumların yürürlüğe girmesinden sonra finansal tablolarını ve dipnotlarını etkileyecek gerekli değişiklikleri yapacaktır.
-TFRS 10 ve TMS 28 Değişiklikleri: Yatırımcı İşletmenin İştirak veya İş Ortaklığına Yaptığı Varlık Satışları veya Katkıları
-TFRS 17 – Yeni Sigorta Sözleşmeleri Standardı
-UFRS 18 – Yeni Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar Standardı
Şirket söz konusu değişikliklerin etkilerini, bahsi geçen standartlar nihai halini aldıktan sonra değerlendirecektir.
iii) Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu (UMSK) tarafından yayımlanmış fakat KGK tarafından yayımlanmamış değişiklikler
Aşağıda belirtilen UFRS 9 ve UFRS 7'ye yönelik iki adet değişiklik ve UFRS Muhasebe Standartlarına İlişkin Yıllık İyileştirmeler ile UFRS 18 ve UFRS 19 Standartları UMSK tarafından yayımlanmış ancak henüz KGK tarafından TFRS'ye uyarlanmamıştır/yayımlanmamıştır. Bu sebeple TFRS'nin bir parçasını oluşturmazlar. Şirket finansal tablolarında ve dipnotlarda gerekli değişiklikleri bu Standart ve değişiklikler TFRS'de yürürlüğe girdikten sonra yapacaktır.
-UFRS 9 ve UFRS 7 Değişiklikleri – Finansal Araçların Sınıflandırılması ve Ölçümü -UFRS Muhasebe Standartlarına İlişkin Yıllık İyileştirmeler – 11. Değişiklik -UFRS 9 ve UFRS 7 Değişiklikleri – Doğal Kaynaklardan Üretilen Elektriği Konu Edinen Sözleşmeler -UFRS 18 – Yeni Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklamalar Standardı
-UFRS 19 – Yeni Kamuya Hesap Verilebilirliği Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar Standardı
Söz konusu standartlar Şirket için geçerli değildir.
2.3. Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemlerde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Şirket'in cari yıl içerisinde muhasebe tahminlerinde önemli bir değişikliği olmamıştır.
NOT 3- İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
I. İlişkili Tarafların Bakiyeleri
a) İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Tukaş Gıda Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | 7.868.702 |
| Tukaş Dış Ticaret A.Ş. | - | 1.641.123 |
| Toplam | - | 9.509.825 |
b) İlişkili Taraflara Diğer Borçlar
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Tukaş Gıda Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 1.462.351 | - |
| Toplam | 1.462.351 | - |
II. İlişkili Taraflara Yapılan İşlemler
a) Mal ve Hizmet Satışları
| 01.01.2025-30.06.2025 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Diğer | |||||
| Yardımcı | Kur | ||||
| Mamul | Malzeme | Nakliye | Farkı | ||
| Satışları | Satışları | Gelirleri | Geliri | Toplam | |
| Tukaş Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 331.002.256 | 2.632.686 | 206.036 | - | 333.840.978 |
| Tukaş Dış Ticaret A.Ş. | - | - | - | 29.492 | 29.492 |
| Toplam | 331.002.256 | 2.632.686 | 206.036 | 29.492 | 333.870.470 |
| 01.01.2024-30.06.2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Mamul Satışları |
Diğer Yardımcı Malzeme Satışları |
Nakliye Gelirleri |
Diğer Hizmet Gelirler |
Toplam | |
| Tukaş Gıda San. ve Tic. A.Ş. | 270.006.482 | 2.620.020 | 670.746 | 55.741 | 273.352.989 |
| Anadolu Gayrimenkul Yatırım A.Ş. | - | - | - | 40.613 | 40.613 |
| Toplam | 270.006.482 | 2.620.020 | 670.746 | 96.354 | 273.393.602 |
b) Mal ve Hizmet Alımları
| Ham Madde Alışları |
Diğer Yardımcı Malzeme Alışları |
Kira Gideri |
Faiz Gideri | Kur Farkı Gideri |
Diğer Hizmet Giderleri |
Toplam | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tukaş Gıda Sanayi ve Ticaret A.Ş. | - | (2.907.916) | (1.197.001) | (405.312) | (924.881) | - | (5.435.110) |
| Cem Okullu | - | - | - | - | - | (71.019) | (71.019) |
| Anadolu Gayrimenkul Yatırım A.Ş. | - | - | - | (160.690) | - | - | (160.690) |
| Adra Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. |
- | - | - | (1.132.715) | - | - | (1.132.715) |
| Toplam | - | (2.907.916) | (1.197.001) | (1.698.717) | (924.881) | (71.019) | (6.799.534) |
01.01.2025-30.06.2025
| 01.01.2024-30.06.2024 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ham madde Alışları |
Diğer Yardımcı Malzeme Alışları |
Kira Gideri |
Faiz Gideri | Kur Farkı Gideri |
Diğer Hizmet Giderleri |
Toplam | |
| Tukaş Gıda Sanayi ve Ticaret A.Ş. | (15.884) | (4.368.176) | (1.086.874) | - | - | (1.169.303) | (6.640.237) |
| Anadolu Gayrimenkul Yatırım A.Ş. | (492.180.538) | - | - | (1.406.390) | - | - | (493.586.928) |
| Adra Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. |
- | - | - | (9.566.401) | - | (9.566.401) | |
| Toplam | (492.196.422) | (4.368.176) | (1.086.874) | (10.972.791) | - | (1.169.303) | (509.793.566) |
c) Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Faydalar
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla yönetim kurulu ve üst düzey yöneticilere sağlanan menfaat tutarı 280.000 TL'dir (30 Haziran 2024: Bulunmamaktadır). 01 Ocak-30 Haziran 2025 tarihleri arasında Okullu ailesine ücret ödemesi 1.189.543 TL'dir (01 Ocak-30 Haziran 2024: 1.212.405 TL).
NOT 4- NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Bankalar (*) | 7.161.112 | 1.827.438 |
| Diğer Hazır Değerler (Kredi Kartı) (**) | 1.920.000 | 9.221.216 |
| Diğer Menkul Kıymetler (***) | 457.786.000 | 598.561.477 |
| Toplam | 466.867.112 | 609.610.131 |
(*) Bankalar hesabının tamamı vadesiz mevduattan oluşmaktadır. Bu tutarın içerisinde 61.957 Avro ve 64 USD bulunmaktadır (31 Aralık 2024: 4.584 Avro).
(**) Hazır değerler pos alacaklarından oluşmaktadır.
(***) Diğer menkul kıymetler hisse senetlerinden oluşmaktadır (31 Aralık 2024: Fon ve hisse senetlerinden oluşmaktadır).
NOT 5- TİCARİ ALACAKLAR VE BORÇLAR
Şirket'in ticari alacaklarına ilişkin detaylar aşağıda belirtilmiştir;
| Ticari Alacaklar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Alıcılar | 374.190.096 | 329.946.553 |
| Alacak Senetleri | 177.830.166 | 173.842.794 |
| İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar (Not-3) | - | 9.509.825 |
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 11.023.978 | 12.862.108 |
| Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı (-) | (11.023.978) | (12.862.108) |
| Toplam | 552.020.262 | 513.299.172 |
Şirket'in ticari alacaklarının vade yapısı aşağıda belirtilmiştir;
| Ticari Alacaklar Vade Dağılımı | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 0-3 Ay | 514.432.065 | 481.612.928 |
| 3-12 Ay | 37.588.197 | 31.686.244 |
| Toplam | 552.020.262 | 513.299.172 |
Şirket'in şüpheli ticari alacaklarının hareketi aşağıda belirtilmiştir;
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 1 Ocak İtibarıyla Bakiye | 12.862.108 | 12.417.379 |
| Yıl İçindeki Artış | - | 5.258.382 |
| Dönem İçerisindeki Tahsilatlar | - | (813.845) |
| Parasal Kazanç/(Kayıp) | (1.838.130) | (3.999.808) |
| Dönem Sonu Bakiyesi | 11.023.978 | 12.862.108 |
Şirket'in ticari borçlarına ilişkin detaylar aşağıda belirtilmiştir;
| Ticari Borçlar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Satıcılar | 43.256.834 | 159.883.240 |
| Borç Senetleri | 40.398.121 | 49.376.862 |
| Toplam | 83.654.955 | 209.260.102 |
Şirket'in ticari borçlarının vade yapısı aşağıda belirtilmiştir;
| Ticari Borçlar Vade Dağılımı | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 0-3 Ay | 83.654.955 | 193.215.237 |
| 3-12 Ay | - | 16.044.865 |
| Toplam | 83.654.955 | 209.260.102 |
NOT 6- STOKLAR
Şirket'in stoklarına ilişkin detaylar aşağıdaki gibidir;
| Stoklar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| İlk Madde ve Malzeme | 37.045.429 | 41.943.255 |
| Hammadde Stokları | 342.029 | 280.046 |
| Kimyasal Madde Stokları | 3.446.445 | 5.785.685 |
| Ambalaj Malzemeleri Stokları | 33.256.955 | 35.877.524 |
| Yarı Mamuller Üretim | 1.294.043.139 | 2.151.528.216 |
| Zeytin Stokları | 1.294.043.139 | 2.151.528.216 |
| Mamuller | 191.887.005 | 276.488.599 |
| Zeytin Stokları | 191.887.005 | 276.488.599 |
| Diğer Stoklar | 452.667 | 598.572 |
| Toplam | 1.523.428.240 | 2.470.558.642 |
NOT 7- KISA VE UZUN VADELİ FİNANSAL BORÇLANMALAR
Şirket'in kısa ve uzun vadeli finansal borçlanmalarının detayları aşağıda açıklanmıştır;
| Kısa Vadeli Finansal Borçlar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| -Kredi Kartı Borçları | 58.072 | 71.548 |
| -TL Bazlı Rotatif Krediler | - | 367.522.880 |
| -EUR Bazlı Rotatif Krediler | 283.039.418 | 302.794.525 |
| -TL Bazlı Ticari Krediler | 33.695.808 | 156.405.454 |
| Toplam | 316.793.298 | 826.794.407 |
| Uzun Vadeli Finansal Borçlar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| -TL Bazlı Ticari Krediler | 102.941.177 | 128.684.483 |
| Toplam | 102.941.177 | 128.684.483 |
30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla 18.135.334 TL tutarında faiz tahakkuku kayıtlara alınmıştır (31 Aralık 2024:
22.252.508 TL).
Şirket'in finansal borçlarının vadelerine göre ödeme tablosu aşağıdaki gibidir;
| Finansal Borçlar | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 0-3 Ay | 166.369.240 | 295.800.936 |
| 3-12 Ay | 150.424.058 | 530.993.471 |
| 1-5 Yıl | 66.176.469 | 68.631.723 |
| 5+ Yıl | 36.764.708 | 60.052.760 |
| Toplam | 419.734.475 | 955.478.890 |
NOT 8- MADDİ DURAN VARLIKLAR
Şirket'in maddi duran varlıkları ile bu varlıklarda yaşanan değişimler aşağıdaki tablolarda detaylı şekilde açıklanmıştır;
| Maddi Duran Varlıklar | 01.01.2025 | Girişler | Çıkışlar | Transferler | 30.06.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 329.046.471 | - | - | - | 329.046.471 |
| Yer Altı ve Yer Üstü Düzenleri | 3.093.189 | - | - | - | 3.093.189 |
| Binalar | 844.046.812 | 33.462.939 | - | 3.673.998 | 881.183.749 |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | 465.444.089 | 4.680.829 | - | - | 470.124.918 |
| Taşıtlar | 54.549.582 | 4.889.953 | (4.589.451) | - | 54.850.084 |
| Demirbaşlar | 7.922.974 | 137.716 | - | - | 8.060.690 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar (*) |
6.720.185 | - | - | (3.673.998) | 3.046.187 |
| Toplam | 1.710.823.302 | 43.171.437 | (4.589.451) | - | 1.749.405.288 |
| Birikmiş Amortismanlar (-) | 01.01.2025 | Amortisman Gideri | Çıkışlar | Transferler | 30.06.2025 |
| Yer Altı ve Yer Üstü Düzenleri | (121.424) | (135.476) | - | - | (256.900) |
| Binalar | (19.146.151) | (10.672.587) | - | - | (29.818.738) |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | (188.657.501) | (16.921.396) | - | - | (205.578.897) |
| Taşıtlar Demirbaşlar |
(17.300.215) (3.672.802) |
(2.613.954) (301.664) |
3.809.302 - |
- - |
(16.104.867) |
| Toplam | (228.898.093) | (30.645.077) | 3.809.302 | - | (3.974.466) (255.733.868) |
(*) Şirket'in, dönem içerisinde yapılmakta olan yatırımlardan binalara transfer ettiği 3.673.998 TL Mersin Mut Fabrikası ile ilgili olup, dönem sonu itibarıyla kalan 3.046.187 TL tutarlı yatırım ise Edremit'te yer alan fabrika kapsamında yapılan ek bina harcama tutarlarından oluşmaktadır.
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 Tarihinde Sona Eren Ara Döneme Ait Özet Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Dipnotlar (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Maddi Duran Varlıklar | 01.01.2024 | Girişler | Çıkışlar | Transferler | 31.12.2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 329.046.471 | - | - | - | 329.046.471 |
| Yer Altı ve Yer Üstü Düzenleri | - | 3.093.189 | - | - | 3.093.189 |
| Binalar | 718.230.444 | 7.147.047 | - | 118.669.321 | 844.046.812 |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | 433.420.204 | 32.023.885 | - | - | 465.444.089 |
| Taşıtlar | 65.592.836 | 20.560.526 | (31.603.780) | - | 54.549.582 |
| Demirbaşlar | 6.627.052 | 1.295.922 | - | - | 7.922.974 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar (**) | - | 125.389.506 | - | (118.669.321) | 6.720.185 |
| Toplam | 1.552.917.007 | 189.510.075 | (31.603.780) | - | 1.710.823.302 |
| Amortisman | |||||
| Birikmiş Amortismanlar (-) | 01.01.2024 | Gideri | Çıkışlar | Transferler | 31.12.2024 |
| Yer Altı ve Yer Üstü Düzenleri | - | (121.424) | - | - | (121.424) |
| Binalar | - | (19.146.151) | - | - | (19.146.151) |
| Tesis, Makine ve Cihazlar | (156.276.445) | (32.381.056) | - | - | (188.657.501) |
| Taşıtlar | (24.230.957) | (4.050.103) | 10.980.845 | - | (17.300.215) |
| Demirbaşlar | (3.080.490) | (592.312) | - | - | (3.672.802) |
| Toplam | (183.587.892) | (56.291.046) | 10.980.845 | - | (228.898.093) |
| Net Değer | 1.369.329.115 | 1.481.925.209 |
|---|---|---|
(**) Şirket'in, dönem içerisinde yapılmakta olan yatırımlardan binalara transfer ettiği 118.669.321 TL Mersin Mut Fabrikası ile ilgili olup, dönem sonu itibarıyla kalan 6.720.185 TL tutarlı yatırım ise Edremit'te yer alan fabrika kapsamında yapılan ek bina harcama tutarlarından oluşmaktadır.
Şirket'in maddi duran varlıkları üstündeki teminat, rehin, ipotek ve kefaletler Not 9'da belirtilmiştir.
NOT 9- KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIKLAR VE YÜKÜMLÜLÜKLER,
TAAHHÜTLER
Koşullu Varlıklar:
| Koşullu Varlıklar (1) | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Teminat Mektupları | 11.291.555 | 1.283.413 |
| Toplam | 11.291.555 | 1.283.413 |
| Koşullu Yükümlükler: | ||
| Koşullu Yükümlülükler (1) | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| Teminat Mektupları | 38.428.095 | 125.276.929 |
| Toplam | 38.428.095 | 125.276.929 |
| Taahhütler: | ||
| Şirket Tarafından Verilen TRİK'ler (1) | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
| A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı |
38.428.095 | 125.276.929 |
| B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı |
- | - |
| C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİK'lerin |
- | - |
| Toplam Tutarı | ||
| D. Diğer Verilen TRİK'lerin Toplam Tutarı | - | - |
| i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı | - | - |
| ii. B ve C maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Şirketleri Lehine | ||
| Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı | - | - |
| Toplam | 38.428.095 | 125.276.929 |
(1) Karşılıklar, Koşullu Varlıklar, Yükümlükler ve Taahhütler 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre gösterilmiştir.
NOT 10 – ÖZKAYNAKLAR
10.a Ödenmiş Sermaye
Şirket'in çıkarılmış sermayesi, beheri 1 Türk Lirası değerinde 60.400.000 adet nama yazılı (A) Grubu, beheri 1 Türk Lirası değerinde 341.600.000 adet hamiline yazılı (B) Grubu paya ayrılmış toplam 402.000.000 TL değerindedir (31.12.2024: Sermaye tutarı 402.000.000, her biri 1 TL 402.000.000 adet).
Şirket'in esas sözleşmesinin "Yönetim Kurulu ve Görev Süresi" başlıklı 7. maddesi uyarınca, A Grubu nama yazılı paylarının yönetim kuruluna aday gösterme imtiyazı ve Şirket'in esas sözleşmesinin "Genel Kurul" başlıklı 10. maddesi uyarınca A Grubu nama yazılı payların Genel Kurul'da 5 oy imtiyazı bulunmaktadır. B Grubu hamiline yazılı payların hiçbir imtiyazı bulunmamaktadır.
Şirket'in kayıtlı sermaye tavanı 500.000.000 TL'dir (31 Aralık 2024: 500.000.000 TL).
Şirket paylarının halka arzı, Sermaye Piyasası Kurulu'nun (SPK) 23 Ağustos 2024 tarih ve 2024/42 sayılı SPK Bülteninde onaylanmış olup, Şirket paylarının 100.000.000 adeti 9 Eylül 2024 tarihinden sonra Borsa İstanbul'da (BİST) işlem görmeye başlamıştır.
Şirket'in sermaye dağılımı aşağıda belirtilmiştir;
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Pay | Pay | |||
| Ödenmiş Sermaye | Tutar | Oranı | Tutar | Oranı |
| Cem OKULLU | 151.000.000 | %37,56 | 151.000.000 | %37,56 |
| Cengiz OKULLU | 151.000.000 | %37,56 | 151.000.000 | %37,56 |
| Halka Açık Hisseler (*) | 100.000.000 | %24,88 | 100.000.000 | %24,88 |
| Toplam | 402.000.000 | %100 | 402.000.000 | %100 |
| Sermaye Olumlu Farkları | 1.152.595.780 | 1.152.595.780 | ||
| Toplam | 1.554.595.780 | 1.554.595.780 |
(*) Halka açık hisselerin dağılımı aşağıdaki gibidir;
| Pay Oranı | Tutar | |
|---|---|---|
| Halka Açık (Diğer) | %77 | 76.600.000 |
| Cem Zeytin A.Ş. (Geri Alınan Paylar) | %23 | 23.400.000 |
| Toplam | %100 | 100.000.000 |
10.b Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelir ve Giderler
Şirket'in, kâr veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer kapsamlı gelir ve giderler içerisinde raporladığı bakiyelerin detayları aşağıdaki gibidir;
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/(Kayıpları)
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Aktüeryal Kazanç/(Kayıp) | (12.516.619) | (12.856.141) |
| Ertelenen Vergi Etkisi | 3.129.155 | 3.214.035 |
| Toplam | (9.387.464) | (9.642.106) |
Maddi Duran Varlıklar Yeniden Değerleme Artışları
Şirket'in 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla aktifinde yer alan arsa ve binalar, 21 ve 23 Şubat 2024 tarihinde yeniden değerlenmiştir. İlgili varlıklara ilişkin değer tespit çalışması Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilmiş bağımsız bir değerleme şirketi olan Başkent Gayrimenkul Değerleme ve Danışmanlık A.Ş. tarafından 21.02.2024 tarih ve SPK-2024-35 ile 23.02.2024 tarih ve SPK-2024-36 sayılı değerleme raporları ile arsa ve binaların değeri tespit edilmiştir. Şirket yönetimi değerleme sonucunda ortaya çıkan gerçeğe uygun değerlerin piyasa şartları ile uyumlu olduğunu düşünmektedir.
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Bina ve Arsalar Değer Artışı | 42.074.154 | 42.074.154 |
| Ertelenen Vergi Etkisi | (5.259.267) | (5.259.267) |
| Toplam | 36.814.887 | 36.814.887 |
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 Tarihinde Sona Eren Ara Döneme Ait Özet Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Dipnotlar (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
10.c Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Yasal Yedekler | 48.701.582 | 41.288.581 |
| Geri Alınmış Paylarla İlgili Yedekler | 313.162.480 | 258.628.087 |
| Toplam | 361.864.062 | 299.916.668 |
10.d Geçmiş Yıllar Kâr/(Zararları)
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Dönem Başı | 474.786.402 | 20.351.466 |
| İlaveler | 106.273.211 | 749.369.283 |
| Transfer | (61.947.394) | (294.934.347) |
| Toplam | 519.112.219 | 474.786.402 |
10.e Paylara İlişkin Primler
Şirket paylarının halka arzı Sermaye Piyasası Kurulu'nun (SPK) 23 Ağustos 2024 tarih ve 2024/42 sayılı SPK Bülteninde onaylanmış olup, Şirket paylarının 100.000.000 adeti 9 Eylül 2024 tarihinden sonra Borsa İstanbul'da (BİST) işlem görmeye başlamıştır.
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Hisse Senedi İhraç Primleri | 1.740.851.961 | 1.740.851.961 |
| Toplam | 1.740.851.961 | 1.740.851.961 |
10.f Geri Alınmış Paylar (-)
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Geri Alınmış Paylar (-) | (313.162.480) | (258.628.087) |
| Toplam | (313.162.480) | (258.628.087) |
Şirket 2 Ocak 2025 tarihli yönetim kurulu toplantısında hisse senedinde fiyat hareketlerinin şirketin finansal performansını doğru yansıtmaması ve fiyat tutarsızlıklarının giderilmesi, pay piyasasında sağlıklı fiyat oluşumunu desteklemek amacıyla ilk olağan genel kurul toplantısına kadar tamamlanmak üzere 20.000.000 TL nominal değerli pay geri alım programı başlatma kararı almıştır. Söz konusu pay geri alım programı neticesinde 2 Ocak 2025 – 7 Ocak 2025 tarihleri arasında ortalama 14,11 TL hisse fiyatından 2.250.000 TL nominal değerli hisse alım işlemi gerçekleştirilmiştir. Söz konusu pay geri alım programının tamamlanmadan sonlandırılmasına karar verilmiş ve 14 Mart 2025 tarihinde yapılan 2024 yılı Olağan Genel Kurul Toplantısı gündeminin 11b maddesinde konuya ilişkin Genel Kurula bilgi verilmiştir. Şirket'in 31.12.2024 tarihinde biten pay geri alım programı çerçevesinde almış olduğu 20.000.000 TL nominal değerli paylar ve 2 Ocak 2025 tarihinde başlatılan pay geri alım programı ile sahip olduğu 2.250.000 TL nominal değerli pay ile birlikte toplamda sahip olduğu paylar 22.250.000 TL nominal değere ve %5.53483 paya ulaşmıştır.
Şirket, 17 Şubat 2025 tarihli yönetim kurulu toplantısında; ilk Olağan Genel Kurul'a kadar tamamlanmak şartıyla 30.000.000 TL nominal değerli 500.000.000 TL tutarında, söz konusu tutarın şirketin aktiflerinden karşılanacağı bir pay geri alım programı oluşturulması kararı almış ve 14 Mart 2025 tarihinde yapılan 2024 yılı Olağan Genel Kurul Toplantısı gündeminin 11c maddesinde söz konusu işlemler için Yönetim Kurulu'nun yetkilendirilmesi hususu genel Kurul onayına sunularak kabul edilmiştir. Söz konusu pay geri alım programı neticesinde 9 Mayıs 2025-29 Mayıs 2025 tarihleri arasında ortalama 16,57 TL hisse fiyatına 1.150.000 TL nominal değerli hisse alım işlemi gerçekleştirilmiştir. Şirket'in 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla pay geri alım programı çerçevesinde sahip olduğu paylar 23.400.000 TL nominal değere ulaşmıştır.
NOT 11- HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ (-)
Şirket'in net satışlarının ve satışların maliyetlerinin yıllara göre detayı aşağıdaki gibidir;
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Zeytin Satışları | 1.321.817.095 | 1.485.126.041 |
| Malzeme ve Hizmet Satışları | 9.937.089 | 11.372.030 |
| Satış İndirimleri (-) | (57.702.666) | (53.885.333) |
| Net Satışlar | 1.274.051.518 | 1.442.612.738 |
| Zeytin Maliyetleri (-) | (970.436.130) | (1.026.402.723) |
| Malzeme ve Hizmet Maliyetleri (-) | (7.508.274) | (7.356.319) |
| Satışların Maliyeti (-) | (977.944.404) | (1.033.759.042) |
| Brüt Kâr | 296.107.114 | 408.853.696 |
NOT 12- ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER (-)
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 01.01.2025 | 01.01.2024 |
|---|---|---|
| 30.06.2025 | 30.06.2024 | |
| Konusu Kalmayan Karşılıklar | - | 18.252 |
| - Şüpheli Ticari Alacak Gideri | - | 18.252 |
| Ticari Faaliyetlerden Kambiyo Karları | 12.768.216 | 5.076.081 |
| Hurda Satış Gelirleri | 742.533 | 2.770.167 |
| Diğer Gelirler | 6.004.995 | 5.258.839 |
| Toplam | 19.515.744 | 13.123.339 |
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 Tarihinde Sona Eren Ara Döneme Ait Özet Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Dipnotlar (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler(-) | 01.01.2025 30.06.2025 |
01.01.2024 30.06.2024 |
|---|---|---|
| Karşılık Giderleri | (154.144) | (671.795) |
| - Dava Karşılık Gideri | (154.144) | - |
| - Şüpheli Ticari Alacak Gideri | - | (671.795) |
| Ticari Faaliyetlerden Kambiyo Zararları | (1.309.573) | (2.932.645) |
| İmalat Fire ve İmha Giderleri | (2.474.502) | (6.842.383) |
| Bağış ve Yardımlar | (2.750) | - |
| Diğer Giderler | (3.429.496) | (1.699.660) |
| Toplam | (7.370.465) | (12.146.483) |
NOT 13- YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER (-)
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| Yatırım Faaliyetlerden Gelirler | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Fon Faiz Gelirleri | 7.500.378 | 1.920.025 |
| Duran Varlık Satış Kârları | 928.183 | - |
| Toplam | 8.428.561 | 1.920.025 |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
| Yatırım Faaliyetlerden Giderler (-) | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Hisse Senedi Değer Değişimi Zararları | (57.707.933) | - |
| Duran Varlık Satış Zararları | - | (6.236.396) |
| Toplam | (57.707.933) | (6.236.396) |
NOT 14- FİNANSMAN GELİRLERİ VE GİDERLERİ (-)
Şirket'in finansman gelir ve giderlerine ilişkin detaylar aşağıdaki gibidir;
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| Finansman Gelirleri | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Kur Farkı Gelirleri | 1.056.910 | 625.106 |
| Faiz Gelirleri | 227.480 | 352.466 |
| Toplam | 1.284.390 | 977.572 |
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
| Finansman Giderleri (-) | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Kur Farkı Giderleri | (69.697.146) | (4.899.251) |
| Kısa Vadeli Borçlanma Giderleri | (102.843.482) | (278.786.799) |
| Toplam | (172.540.628) | (283.686.050) |
NOT 15- NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI/(KAYIPLARINA) İLİŞKİN AÇIKLAMALAR
| 01.01.2025 | ||
|---|---|---|
| Parasal Kazanç/(Kayıp) | 30.06.2025 | |
| Finansal Durum Tablosu Kalemleri | (421.784.401) | |
| Stoklar | (71.899.155) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 210.112.534 | |
| Sermaye Düzeltme Farkları | (222.168.069) | |
| Hisse Senedi İhraç Primleri | (248.786.035) | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazanç/(Kayıpları) | 1.377.959 | |
| Maddi Duran Varlık Değerleme Artışları | (5.261.235) | |
| Geri Alınan Paylar | 40.740.367 | |
| Yasal Yedekler | (47.060.986) | |
| Geçmiş Yıl Kârları/(Zararları) | (78.839.781) | |
| Kâr veya Zarar Tablosu Kalemleri | (4.992.807) | |
| Hasılat | (67.188.742) | |
| Satışların Maliyeti | 53.765.439 | |
| Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri | 577.015 | |
| Genel Yönetim Giderleri | 666.840 | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelir/(Giderler) | (405.407) | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelir/(Giderler) | (509.642) | |
| Finansman Gelir/(Giderleri) | 8.101.690 | |
| Toplam | (426.777.208) |
NOT 16- VERGİ GELİRLERİ VE GİDERLERİ
a-)Kurumlar Vergisi
Kurumlar vergisi oranı, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilerek, vergi yasalarında yer alan istisnaların indirilerek bulunacak yasal vergi matrahına uygulanan kurumlar vergisi oranı %25'tir (31 Aralık 2024: %25).
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi idaresi ile mutabakat sağlama gibi bir uygulama yoktur. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dört ay içerisinde verilir. Vergi incelemesine yetkili makamlar, hesap dönemini takip eden beş yıl süresince vergi beyannamelerini ve bunlara temel olan muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve bulguları neticesinde yeniden tarhiyat yapabilirler.
| Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü | 30.06.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülükler Karşılıkları | 2.142.673 | 7.466.577 |
| Dönem Kârının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri (-) | (1.554.026) | (5.738.143) |
| Toplam | 588.647 | 1.728.434 |
| b-)Dönem Vergi Gelir/(Gideri) | ||
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
| Vergi Gelir/(Gideri) | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| Dönemin Vergi Geliri/Gideri | (2.228.796) | (4.113.041) |
| Ertelenen Vergi Geliri/(Gideri) | 2.501.643 | (41.791.296) |
| Teşvik Belgesi Dahilinde Ertelenmiş Vergi Geliri | 23.368.736 | 5.093.925 |
| Faaliyet Vergi Gelir/(Gideri) | 23.641.583 | (40.810.412) |
c-)Ertelenen Vergi Varlık ve Yükümlülükleri
Ertelenen vergi varlık ve yükümlülükleri, bilanço kalemlerinin TFRS ve TMS'lere göre yeniden düzenlenmesi sonucunda oluşan değerler ile yasal kayıtlar arasındaki geçici farkların etkilerini dikkate alarak hesaplanmaktadır. Söz konusu geçici farklar genellikle gelir ve giderlerin, değişik raporlama dönemlerinde muhasebeleşmesinden kaynaklanmaktadır.
Devlet Teşvik ve Yardımları
Şirket, T.C. Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı Teşvik Uygulama ve Yabancı Sermaye Genel Müdürlüğü'ne yapmış olduğu teşvik belgesi başvurusu sonucunda, 11 Mart 2020 tarihinde, Edremit Fabrikasına Zeytin İşleme ve Paketleme Tesis Yatırımı konularında yatırım teşvik belgesini almıştır.
Teşviğe konu yatırım tutarı yapılan revizeler sonrasında rapor tarihi itibarıyla, 65.814.999 TL'ye ulaşmış olup, yatırımın yararlandığı teşvik unsurları aşağıdaki gibidir;
- KDV İstisnası,
- Faiz Desteği,
- Sigorta Primi İşveren Hissesi (5 Yıl),
- Kurumlar Vergisi İndirimi (Vergi İndirimi Oranı %60, Yatırıma Katkı Oranı %25),
Şirket, T.C. Sanayi ve Teknoloji Bakanlığı Teşvik Uygulama ve Yabancı Sermaye Genel Müdürlüğü'ne yapmış olduğu teşvik belgesi başvurusu sonucunda, 30 Mart 2022 tarihinde, Mersin Mut Fabrika Üretim Tesisleri Yatırımı konularında yatırım teşvik belgesi almıştır.
Teşviğe konu yatırım tutarı yapılan revizeler sonrasında rapor tarihi itibarıyla, 521.242.493 TL'ye ulaşmış olup, yatırımın yararlandığı teşvik unsurları aşağıdaki gibidir;
- KDV İstisnası,
- Faiz Desteği (Halkbankası Kredisi-10 yıllık),
- Sigorta Primi İşveren Hissesi (7 Yıl),
- Kurumlar Vergisi İndirimi (Vergi İndirimi Oranı %80, Yatırıma Katkı Oranı %40),
- Gümrük Vergisi Muafiyeti
Cem Zeytin Anonim Şirketi 30 Haziran 2025 Tarihinde Sona Eren Ara Döneme Ait Özet Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Dipnotlar (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
Ertelenen Vergi Varlık ve Yükümlülükleri
| Geçici | Ertelenen | |
|---|---|---|
| Dönem Kâr/(Zararda) Muhasebeleştirilen-30 Haziran 2025 | Farklar | Vergi |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 150.865.446 | 37.716.361 |
| Ticari Alacaklar | 956.372 | 239.093 |
| Stoklar | (186.995.631) | (46.748.908) |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 359.637 | 89.909 |
| Maddi Duran Varlıklar | (332.904.600) | (65.932.660) |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | (38.458) | (9.615) |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 837.397 | 209.349 |
| Ticari Borçlar | 2.655 | 664 |
| Ertelenmiş Gelirler | (233.403) | (58.351) |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 1.371.832 | 342.958 |
| İzin Karşılıkları | 725.538 | 181.385 |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 339.323 | 84.831 |
| Kıdem Tazminatı Karşılıkları | 15.204.135 | 3.801.034 |
| Kurumlar Vergi Etkisi | 16.646.990 | 4.161.748 |
| Teşvik Belgesi Dahilinde Ertelenmiş Vergi Geliri | 23.368.736 | 23.368.736 |
| Net Ertelenen Vergi | (309.494.031) | (42.553.466) |
| Geçici | Ertelenen | |
| Özkaynaklarda Muhasebeleştirilen-30 Haziran 2025 | Farklar | Vergi |
| Maddi Duran Varlık Değerleme Artış/(Azalışları) | 42.074.154 | (5.259.267) |
| Tanımlanmamış Fayda Plan. Birikmiş Yen. Ölçüm Kazanç/(Kayıp) | (12.516.619) | 3.129.155 |
| Toplam Net Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) | 29.557.535 | (2.130.112) |
| Net Vergi Varlık/(Yükümlülük) Toplamı | (279.936.496) | (44.683.578) |
| Toplam | (44.683.578) |
| Geçici | Ertelenen | |
|---|---|---|
| Dönem Kâr/(Zararda) Muhasebeleştirilen-31 Aralık 2024 | Farklar | Vergi |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 108.694.529 | 27.173.632 |
| Ticari Alacaklar | 1.168.519 | 292.130 |
| Stoklar | (338.537.786) | (84.634.447) |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 6.998.233 | 1.749.558 |
| Maddi Duran Varlıklar | (310.477.311) | (62.093.113) |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | (39.669) | (9.917) |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 489.418 | 122.354 |
| Ticari Borçlar | 10.823 | 2.706 |
| Ertelenmiş Gelirler | (273.945) | (68.486) |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 1.420.724 | 355.181 |
| İzin Karşılıkları | 312.453 | 78.113 |
| Kıdem Tazminatı Karşılıkları | 13.825.168 | 3.456.292 |
| Teşvik Belgesi Dahilinde Ertelenmiş Vergi Geliri | 33.402.188 | 33.402.188 |
| Net Ertelenen Vergi | (483.006.656) | (80.173.809) |
| Geçici | Ertelenen | |
| Özkaynaklarda Muhasebeleştirilen-31 Aralık 2024 | Farklar | Vergi |
| Maddi Duran Varlık Değerleme Artış/(Azalışları) | 42.074.154 | (5.259.268) |
| Tanımlanmamış Fayda Plan. Birikmiş Yen. Ölçüm Kazanç/(Kayıp) | (12.856.141) | 3.214.035 |
| Toplam Net Vergi Varlığı/(Yükümlülüğü) | 29.218.013 | (2.045.233) |
| Net Vergi Varlık/(Yükümlülük) Toplamı | (453.788.643) | (82.219.042) |
| Toplam | (82.219.042) |
NOT 17- PAY BAŞINA KAZANÇ
Şirket'in çıkarılmış sermayesi, beheri 1 Türk Lirası değerinde 60.400.000 adet nama yazılı (A) Grubu, beheri 1 Türk Lirası değerinde 341.600.000 adet hamiline yazılı (B) Grubu paya ayrılmış toplam 402.000.000 TL değerindedir (30 Haziran 2024: Şirket'in çıkarılmış sermayesi, beheri 1 Türk Lirası değerinde 60.400.000 adet nama yazılı (A) Grubu, beheri 1 Türk Lirası değerinde 241.600.000 adet hamiline yazılı (B) Grubu paya ayrılmış toplam 302.000.000 TL değerindedir). Şirket sermayesinde Eylül 2024 döneminde artış gerçekleşmesi sebebiyle, son cari yıl ile önceki yılların karşılaştırmasını mümkün kılmak için önceki yılın hisse başına kazançları, sanki önceki yılda aynı sayıda hisse varmış gibi düzeltmeye tabi tutulup hesaplanmıştır.
| 01.01.2025 | 01.01.2024 | |
|---|---|---|
| Pay Başına Kazanç/(Kayıp) | 30.06.2025 | 30.06.2024 |
| A. Dönem Net Kârı/(Zararı) | (344.211.549) | 36.127.770 |
| B.Karşılaştırılabilir Hisse Senedi Sayısı | 402.000.000 | 402.000.000 |
| Nominal Hisse Senedi Sayısı | 402.000.000 | 302.000.000 |
| A/B.Pay Başına Kazanç/(Kayıp) | (0,86) | 0,09 |
NOT 18- FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ
Kredi Riski
Kredi riski, karşılıklı ilişki içinde olan taraflardan birinin bir finansal araca ilişkin olarak yükümlülüğünü yerine getirememesi sonucu diğer tarafın finansal açıdan zarara uğraması riskidir. Şirketin maruz kaldığı kredi risk faktörleri aşağıda yıllar itibarıyla belirtilmiştir.
| Alacaklar | Bankalardaki | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 30.06.2025 | Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | ||||
| İlişkili Taraf | İlişkili Olmayan Taraf |
İlişkili Taraf |
İlişkili Olmayan Taraf |
Mevduat | Diğer | |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (E=A+B+C+D) |
- | 552.020.262 | - | 29.473.695 | 7.161.112 | 459.706.000 |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
- | 552.020.262 | - | 29.473.695 | 7.161.112 | 459.706.000 |
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak |
||||||
| finansal varlıkların defter değeri C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
| - Teminat, vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter | ||||||
| değerleri | - | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | 11.023.978 | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (11.023.978) | - | - | - | - |
| - Net değerin teminat, vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| Alacaklar | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | Bankalardaki | ||||
| 31.12.2024 | İlişkili Taraf | İlişkili Olmayan Taraf |
İlişkili Taraf |
İlişkili Olmayan Taraf |
Mevduat | Diğer |
| Raporlama tarihi itibarıyla maruz kalınan azami kredi riski (E=A+B+C+D) |
9.509.825 | 503.789.347 | - | 10.629.803 | 1.827.438 | 607.782.693 |
| - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri |
9.509.825 | 503.789.347 | - | 10.629.803 | 1.827.438 | 607.782.693 |
| B. Koşulları yeniden görüşülmüş bulunan, aksi takdirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak |
||||||
| finansal varlıkların defter değeri | - | - | - | - | - | - |
| C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri |
- | - | - | - | - | - |
| - Teminat, vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
| D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter | ||||||
| değerleri | - | - | - | - | - | - |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) |
- | 12.862.108 | - | - | - | - |
| - Değer düşüklüğü (-) |
- | (12.862.108) | - | - | - | - |
| - Net değerin teminat, vs. ile güvence altına alınmış kısmı |
- | - | - | - | - | - |
Likidite Riski
Likidite riski, bir işletmenin borçlarından kaynaklanan yükümlülükleri, nakit veya başka bir finansal araç vermek suretiyle yerine getirmekte zorlanması riskidir. Şirket yönetimi, önceki yıllarda olduğu gibi yeterli miktarda nakit sağlamak ve kredi yoluyla fonlamayı mümkün kılmak suretiyle, likidite riskini asgari seviyede tutmaktadır. Şirket likidite yönetimini beklenen vadelere ve sözleşme uyarınca belirlenen vadelere uygun olarak gerçekleştirmektedir. Şirketin türev finansal yükümlülükleri bulunmamaktadır.
| 30.06.2025 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme Uyarınca Vadeler | Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca Nakit Çıkışlar Toplamı (VI=I+II+III+IV+V) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay Arası (II) |
1-5 Yıl Arası (III) |
5 Yıldan Uzun (IV) | Vadesiz (V) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | |||||||
| Banka Kredileri | 419.676.403 | 690.049.568 | 174.041.821 | 199.841.045 | 247.968.283 | 68.198.419 | - |
| Kredi Kartı Borçları | 58.072 | 58.072 | 58.072 | - | - | - | - |
| Beklenen vadeler | Defter Değeri | Beklenen Nakit Çıkışlar Toplamı (VI=I+II+III+IV+V) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay Arası (II) |
1-5 Yıl Arası (III) |
5 Yıldan Uzun (IV) | Vadesiz (V) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | |||||||
| Ticari Borçlar | 83.654.955 | 83.654.955 | 83.654.955 | - | - | - | - |
| Diğer Borçlar | 6.099.266 | 6.099.266 | - | 6.099.266 | - | - | - |
| Diğer Karşılıklar | 1.371.832 | 1.371.832 | - | - | - | - | 1.371.832 |
| Diğer Yükümlülükler | 2.203.545 | 2.203.545 | 2.203.545 | - | - | - | - |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar |
10.026.393 | 10.026.393 | 10.026.393 | - | - | - | - |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar |
15.929.673 | 15.929.673 | - | 725.538 | - | - | 15.204.135 |
| 31.12.2024 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme Uyarınca Vadeler | Defter Değeri | Sözleşme Uyarınca Nakit Çıkışlar Toplamı (VI=I+II+III+IV+V) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay Arası (II) |
1-5 Yıl Arası (III) |
5 Yıldan Uzun (IV) | Vadesiz (V) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | |||||||
| Banka Kredileri | 955.407.342 | 1.437.184.256 | 359.341.552 | 664.963.065 | 286.501.917 | 126.377.722 | - |
| Kredi Kartı Borçları | 71.548 | 71.548 | 71.548 | - | - | - | - |
| Beklenen vadeler | Defter Değeri | Beklenen Nakit Çıkışlar Toplamı (VI=I+II+III+IV+V) |
3 Aydan Kısa (I) |
3-12 Ay Arası (II) |
1-5 Yıl Arası (III) |
5 Yıldan Uzun (IV) | Vadesiz (V) |
| Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler | |||||||
| Ticari Borçlar | 209.260.102 | 209.260.102 | 193.215.237 | 16.044.865 | - | - | - |
| Diğer Borçlar | 15.609.088 | 15.609.088 | - | 15.609.088 | - | - | - |
| Diğer Karşılıklar | 1.420.724 | 1.420.724 | - | - | - | - | 1.420.724 |
| Diğer Yükümlülükler | 2.714.727 | 2.714.727 | 2.714.727 | - | - | - | - |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar |
12.611.036 | 12.611.036 | 12.611.036 | - | - | - | - |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar |
14.137.621 | 14.137.621 | - | 312.453 | - | - | 13.825.168 |
Yabancı Para Riski
Şirket, yabancı para bazındaki varlık ve yükümlülüklerinde yabancı para riskinden korunmak için türev finansal araçlardan veya vadeli işlem anlaşmalarından faydalanmamaktadır.
| TL Karşılığı | |||
|---|---|---|---|
| Döviz Pozisyonu Tablosu- 30.06.2025 | (Fonksiyonel | ABD | |
| Para Birimi) | Doları | Avro | |
| 1. Ticari Alacaklar | 31.610.431 | 73.002 | 615.981 |
| 2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa-Banka Hesapları Dâhil) | 2.890.198 | 64 | 61.957 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - |
| 3. Diğer | 1.848.589 | - | 39.663 |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 36.349.218 | 73.066 | 717.601 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | - | - | - |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 36.349.218 | 73.066 | 717.601 |
| 10. Ticari Borçlar | 1.383.008 | 30.047 | 4.000 |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 280.147.800 | - | 6.000.000 |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | 791.803 | 19.886 | 2 |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - |
| 13. Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12) | 282.322.611 | 49.933 | 6.004.002 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - |
| 17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16) | - | - | - |
| 18. Toplam Yükümlülükler (13+17) | 282.322.611 | 49.933 | 6.004.002 |
| 19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net | |||
| Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b) | - | - | - |
| 19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev | |||
| Ürünlerin Tutarı | - | - | - |
| 19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev | |||
| Ürünlerin Tutarı | - | - | - |
| 20. Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (9-18+19) | (245.973.393) | 23.133 | (5.286.401) |
| 21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) | |||
| Pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | (247.821.982) | 23.133 | (5.326.064) |
| 22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların Toplam | |||
| Gerçeğe Uygun Değeri | - | - | - |
| 23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının Tutarı | - | - | - |
| 24. Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen Kısmının Tutarı | - | - | - |
| 25. İhracat | - | - | - |
| 26. İthalat | - | - | - |
Cem Zeytin Anonim Şirketi
30 Haziran 2025 Tarihinde Sona Eren Ara Döneme Ait Özet Finansal Tablolara İlişkin Açıklayıcı Dipnotlar (Tutarlar aksi belirtilmedikçe, Türk Lirası'nın ("TL") 30 Haziran 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre TL cinsinden ifade edilmiştir.)
| Döviz Pozisyonu Tablosu- 31.12.2024 | TL Karşılığı (Fonksiyonel Para Birimi Endeksli |
TL Karşılığı (Fonksiyonel |
ABD | |
|---|---|---|---|---|
| Değerleri) | Para Birimi) | Doları | Avro | |
| 1. Ticari Alacaklar 2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa-Banka Hesapları Dâhil) |
76.048.697 196.478 |
65.180.539 168.399 |
5.895 - |
1.768.625 4.584 |
| 2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 3. Diğer | - | - | - | - |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 76.245.175 | 65.348.938 | 5.895 | 1.773.209 |
| 5. Ticari Alacaklar | - | - | - | - |
| 6a. Parasal Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar | - | - | - | - |
| 7. Diğer | - | - | - | - |
| 8. Duran Varlıklar (5+6+7) | - | - | - | - |
| 9. Toplam Varlıklar (4+8) | 76.245.175 | 65.348.938 | 5.895 | 1.773.209 |
| 10. Ticari Borçlar | 3.168.720 | 2.715.877 | 76.980 | - |
| 11. Finansal Yükümlülükler | 302.174.057 | 258.990.210 | - | 7.050.000 |
| 12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 13. Kısa Vadeli Yükümlülükler (10+11+12) | 305.342.777 | 261.706.087 | 76.980 | 7.050.000 |
| 14. Ticari Borçlar | - | - | - | - |
| 15. Finansal Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 16b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | - | - | - | - |
| 17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16) | - | - | - | - |
| 18. Toplam Yükümlülükler (13+17) | 305.342.777 | 261.706.087 | 76.980 | 7.050.000 |
| 19. Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Araçların Net Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (19a-19b) |
- | - | - | - |
| 19a. Aktif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı |
- | - | - | - |
| 19b. Pasif Karakterli Bilanço Dışı Döviz Cinsinden Türev Ürünlerin Tutarı |
- | - | - | - |
| 20. Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (9-18+19) |
(229.097.602) | (196.357.149) | (71.085) | (5.276.791) |
| 21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık/(Yükümlülük) Pozisyonu (1+2a+5+6a-10-11-12a 14-15-16a) |
(229.097.602) | (196.357.149) | (71.085) | (5.276.791) |
| 22. Döviz Hedge'i İçin Kullanılan Finansal Araçların Toplam Gerçeğe Uygun Değeri |
- | - | - | - |
| 23. Döviz Varlıkların Hedge Edilen Kısmının Tutarı | - | - | - | - |
| 24. Döviz Yükümlülüklerin Hedge Edilen Kısmının Tutarı |
- | - | - | - |
| 25. İhracat | - | - | - | - |
| 26. İthalat | - | - | - | - |
Duyarlılık Analizi;
30 Haziran 2025 itibarıyla Türk Lirası'nın kurlar karşısında %20 değer kaybetmesi ve değer kazanması durumlarında ve faiz oranları olmak üzere tüm değişkenlerin sabit olması varsayımı ile yapılmıştır (31 Aralık 2024: %20).
| 30.06.2025 | Kâr/(Zarar) | |||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Yabancı paranın değer kazanması |
Yabancı paranın değer kaybetmesi |
|||||
| ABD Doları'nın TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||||
| 1- ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü) | 183.865 | (183.865) | ||||
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | ||||
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) | 183.865 | (183.865) | ||||
| Avro'nun TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||||
| 4- Avro net varlık/(yükümlülüğü) | (49.277.082) | 49.277.082 | ||||
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | - | - | ||||
| 6- Avro Net Etki (4+5) | (49.277.082) | 49.277.082 | ||||
| TOPLAM (3+6) | (49.093.217) | 49.093.217 |
| TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi endeksli değerlere göre) |
TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimine göre) |
||||
|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | Kâr/(Zarar) | ||||
| Yabancı | Yabancı | Yabancı | Yabancı | ||
| paranın değer | paranın değer | paranın değer | paranın değer | ||
| kazanması | kaybetmesi | kazanması | kaybetmesi | ||
| ABD Doları'nın TL karşısında %20 değişmesi halinde: | |||||
| 1- ABD Doları net varlık/(yükümlülüğü) | (585.213) | 585.213 | (501.580) | 501.580 | |
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) | (585.213) | 585.213 | (501.580) | 501.580 | |
| Avro'nun TL karşısında %20 değişmesi halinde: | |||||
| 4- Avro net varlık/(yükümlülüğü) | (45.234.309) | 45.234.309 | (38.769.851) | 38.769.851 | |
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 6- Avro Net Etki (4+5) | (45.234.309) | 45.234.309 | (38.769.851) | 38.769.851 | |
| TOPLAM (3+6) | (45.819.522) 45.819.522 (39.271.431) |
39.271.431 |
Sermaye Riski Yönetimi
Sermayeyi yönetirken Şirket'in hedefleri; ortaklarına getiri ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek ve Şirket'in faaliyetlerinin devamını sağlayabilmektir.
Şirket sermayeyi borç/sermaye oranını kullanarak izler. Bu oran net borcun toplam sermayeye bölünmesiyle bulunur. Net borç, nakit ve nakit benzeri değerlerin toplam yükümlülük tutarından düşülmesiyle hesaplanır. Toplam sermaye, bilançoda gösterildiği gibi özsermaye ile net borcun toplanmasıyla hesaplanır.
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Toplam Borçlar | 585.442.909 | 1.298.478.510 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri (-) | (466.867.112) | (609.610.131) |
| Net Borç | 118.575.797 | 688.868.379 |
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Net Borç | 118.575.797 | 688.868.379 |
| Toplam Özkaynaklar | 3.546.477.416 | 3.944.968.716 |
| Toplam Sermaye | 3.665.053.213 | 4.633.837.095 |
| Net Borç/Toplam Sermaye Oranı | 0,03 | 0,15 |
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Dönen Varlıklar | 2.638.105.488 | 3.718.673.704 |
| Kısa Vadeli Yabancı Kaynaklar | 422.614.019 | 1.073.749.817 |
| Cari Oran | 6,24 | 3,46 |
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Dönen Varlıklar | 2.638.105.488 | 3.718.673.704 |
| Stoklar (-) | (1.523.428.240) | (2.470.558.642) |
| Kısa Vadeli Yabancı Kaynaklar | 422.614.019 | 1.073.749.817 |
| Asit-Test Oran | 2,64 | 1,16 |
| 30.06.2025 | 31.12.2024 | |
| Finansal Borçlar | 419.734.475 | 955.478.890 |
| Toplam Aktif | 4.131.920.325 | 5.243.447.226 |
| Finansal Borçlar/Toplam Aktif | 0,10 | 0,18 |
NOT 19- BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR
Şirket'in 17 Şubat 2025 tarihli yönetim kurulu kararınca başlatmış olduğu geri alım programı çerçevesinde 9 Mayıs 2025-1 Ağustos 2025 tarihleri arasında ortalama 14,78 TL hisse fiyatından 7.550.000 TL nominal değerli hisse alım işlemi gerçekleştirmiştir. Şirket'in 1 Ağustos 2025 tarihi itibarıyla pay geri alım programı çerçevesinde sahip olduğu paylar 29.800.000 TL nominal değere ulaşmıştır.