Interim / Quarterly Report • Aug 13, 2015
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
13 augusti 2015
Biotage AB (publ) Box 8 SE-751 03 Uppsala Besöksadress: Vimpelgatan 5 Tel: 018-56 59 00 Org. nr.: 556539-3138 www.biotage.com Sida 1 av 16
| Belopp i MSEK | Kvartal 2 apr-jun 2015 |
Kvartal 2 apr-jun 2014 |
6 mån jan-jun 2015 |
6 mån jan-jun 2014 |
12 mån jan-dec 2014 |
|---|---|---|---|---|---|
| Nettoomsättning | 148,1 | 120,4 | 292,3 | 234,1 | 490,4 |
| Kostnad sålda varor | -63,7 | -54,7 | -127,9 | -106,7 | -223,5 |
| Bruttoresultat | 84,5 | 65,7 | 164,4 | 127,4 | 266,9 |
| Rörelsens kostnader | -66,7 | -52,1 | -128,8 | -104,3 | -217,6 |
| Rörelseresultat (EBIT) | 17,7 | 13,5 | 35,7 | 23,0 | 49,3 |
| Finansiella poster | -0,3 | 2,4 | 1,6 | 2,8 | 5,5 |
| Resultat före skatt | 17,4 | 15,9 | 37,3 | 25,8 | 54,9 |
| Skatt | -1,7 | -0,5 | -3,0 | -2,4 | -3,7 |
| Periodens resultat | 15,7 | 15,4 | 34,3 | 23,5 | 51,1 |
| Bruttovinstmarginal | 57,0% | 54,5% | 56,3% | 54,4% | 54,4% |
| Rörelsemarginal (EBIT) | 12,0% | 11,3% | 12,2% | 9,8% | 10,1% |
Med tanke på det goda resultatet från första kvartalet är jag mycket nöjd med att kunna presentera ännu ett starkt kvartal. Försäljningen ökar med 23 procent jämfört med motsvarande period föregående år och för halvåret med 25 procent. Till jämförbara valutakurser är den organiska tillväxten 4 respektive 6 procent. Framförallt är det produktområdet analytisk kemi med Sample Prep-produkterna som leder vägen för de fortsatta försäljningsframgångarna.
Rörelseresultatet (EBIT) för kvartalet förbättrades med 31 procent till 17,7 MSEK. För årets första sex månader uppgår EBIT till 35,7 MSEK, vilket är en förbättring med 55 procent. Vi redovisar 12 procent i rörelsemarginal för kvartalet och 12,2 procent för halvåret och överträffar således klart vårt operativa lönsamhetsmål på 10 procent.
Det är glädjande att notera att Europa visar ett starkt kvartal efter en period med svagare försäljningssiffror. Försäljningen i USA och Japan fortsätter att utvecklas bra. Även Kina gör ett mycket bra kvartal där omsättningen växer med drygt 40 procent för halvåret jämfört med motsvarande period föregående år. Vi har under det andra kvartalet haft en stark försäljning till kontraktstillverkare. Distributörsförsäljningen i APAC (Asia Pacific) och i EMEA (Europe, Middle East and Africa) når inte upp till våra förväntningar. Vi har därför intensifierat arbetet med att förbättra våra distributörskanaler.
Biotages två största produktområden, Rening inom organisk kemi och Sample Prep inom analytisk kemi, visar båda starka försäljningssiffror under såväl andra kvartalet som första halvåret. Efterfrågan på förbrukningsvaror inom analytisk kemi är en väsentligt bidragande orsak till den goda utvecklingen, men även systemförsäljningen har varit stark under kvartalet. Vi fortsätter att arbeta nära våra analytiska kunder inom smärtbehandlingsvård och kliniska tester. Under kvartalet har vi också sett betydande genombrott inom den petrokemiska industrin för våra produkter inom analytisk kemi.
Försäljningen av teknologiplattformen Extrahera™ och våra reagent rental program – kombinerade erbjudanden med Extrahera-system och tillhörande förbrukningsvaror utvecklas väl. Lanseringar av uppgraderad mjukvara ökar användningsområdet för våra befintliga kunder samtidigt som det breddar kundbasen för Extrahera.
Inom produktområdet organisk kemi visar i stort sett samtliga produkter en god försäljning. Försäljningen av peptidsyntesprodukter är lite svagare under det andra kvartalet, men trots det är omsättningen för dessa produkter upp 40 procent för halvåret tack vare ett mycket starkt första kvartal. Produktområdet Industrial Products växer även det i förhållande till motsvarande period föregående år.
Fördelningen av försäljningen mellan system respektive förbrukningsvaror och service uppgår till 45 respektive 55 procent för såväl kvartalet som halvåret. Vårt mål är att eftermarknadsprodukter ska utgöra minst 60 procent av omsättningen.
Bruttomarginalen förbättras signifikant till 57,0 procent för kvartalet och uppgår till 55,4 procent för rullande 12 månader. Förbättringen beror delvis på valutaeffekter men också på att vi nu börjar se resultat av ett fokuserat arbete med att effektivisera vår tillverkningsenhet i Cardiff.
Det är skönt att vi nu kunnat avsluta det påstådda patentintrångsmålet i USA avseende tre av de fem amerikanska patenten efter att den amerikanska Högsta Domstolen avslagit motpartens ansökan om överprövning.
Koncernens nettoomsättning under det andra kvartalet 2015 uppgick till 148,1 MSEK (120,4) vilket är en ökning med 23 procent. Till jämförbara valutakurser ökade omsättningen med 4 procent jämfört med motsvarande kvartal föregående år. Amerika utgjorde den största marknaden med 41 (43) procent av nettoomsättningen. EU-området stod för 33 (34) procent, Japan 12 (12) procent, Kina 8 (5) procent, EMEA 4 procent och APAC 3 procent. Tillsammans utgjorde EMEA och APAC, tidigare benämnt "övriga världen", 7 (6) procent av nettoomsättningen.
Koncernens bruttomarginal förbättrades till 57,0 procent (54,5). Effektivitetsförbättringar i produktionen bidrar till den ökade lönsamheten. Det starka brittiska pundet gör att kostnaderna för tillverkningen i Wales blir högre vid omräkning till SEK samtidigt som högre valutakurser för USD och EUR ger positiva effekter på den rapporterade försäljningen i SEK. Omsättningens fördelning mellan system respektive eftermarknadsprodukter var 45 (46) respektive 55 (54).
Rörelsekostnaderna uppgick till 66,7 MSEK (52,1), varav försäljningskostnader utgör 40,9 MSEK (34,9). Försäljningskostnadernas ökning med 6,0 MSEK jämfört med motsvarande period föregående år förklaras av strategiska satsningar i säljorganisationen och valutakurseffekter. Övriga rörelseposter om -2,1 MSEK (2,8) består framförallt av effekter av valutakursförändringar på rörelserelaterade skulder och fordringar. Jämfört med årets första kvartal, då denna post bidrog positivt med 4,2 MSEK, ger dessa valutaeffekter en negativ resultatpåverkan om cirka 6,3 MSEK.
Rörelseresultatet förbättrades med 31 procent till 17,7 MSEK (13,5) motsvarande en rörelsemarginal (EBIT) på 12,0 procent (11,3). Finansnettot uppgick till -0,3 MSEK (2,4). Resultat efter skatt uppgick till 15,7 MSEK (15,4).
Kassaflödet från den löpande verksamheten var 29,0 MSEK (24,6). Investeringarna uppgick till 7,2 MSEK (7,8) och avskrivningarna till 9,0 MSEK (8,1). 5,9 MSEK (5,9) av investeringarna utgjordes av balanserade utgifter för utvecklingsarbete och 5,2 MSEK (4,6) av avskrivningarna utgjordes av avskrivningar på balanserade utgifter för utvecklingsarbeten.
Koncernens nettoomsättning ökade med 25 procent och uppgick under första halvåret 2015 till 292,3 MSEK (234,1). Till jämförbara valutakurser har nettoomsättningen ökat med 6 procent. Amerika utgjorde den största marknaden med 43 (40) procent av nettoomsättningen. EU-området stod för 32 (35) procent, Japan 13 (15) procent, Kina 6 (5) procent, EMEA 3 procent och APAC 2 procent. Tillsammans utgjorde EMEA och APAC, tidigare benämnt "övriga världen", 5 (5) procent av nettoomsättningen.
Koncernens bruttomarginal för sexmånadsperioden var 56,3 procent (54,4).
Rörelsekostnaderna uppgick till 128,8 MSEK (104,3). Försäljningskostnaderna ökade med 14,9 MSEK jämfört med motsvarande period föregående år och uppgick till 82,4 MSEK (67,4). Ökningen är delvis valutaeffekter till följd av att en stor del av kostnaderna är i USD och EUR, men speglar också de satsningar som görs i säljorganisationen. Kostnaderna för forskning och utveckling ökar med 5,9 MSEK till följd av såväl lägre aktivering av utvecklingskostnader som högre avskrivningar. Rörelseresultatet förbättrades med 55 procent och uppgick till 35,7 MSEK (23,0) motsvarande en rörelsemarginal (EBIT) på 12,2 procent (9,8). Finansnettot uppgick till 1,6 MSEK (2,8). Resultat efter skatt uppgick till 34,3 MSEK (23,5), en ökning med 46 procent.
Kassaflödet från den löpande verksamheten var 52,8 MSEK (35,4). Investeringarna uppgick till 12,8 MSEK (17,7) och avskrivningarna till 18,6 MSEK (15,7). 9,9 MSEK (13,0) av investeringarna utgjordes av balanserade utgifter för utvecklingsarbete och 11,0 MSEK (8,9) av avskrivningarna utgjordes av avskrivningar på balanserade utgifter för utvecklingsarbeten.
Koncernens likvida medel uppgick per den 30 juni 2015 till 90,3 MSEK jämfört med 121,0 MSEK per 31 mars och 100,0 MSEK per 31 december 2014. Koncernens räntebärande skulder uppgick vid rapportperiodens utgång till 5,0 MSEK jämfört med 5,1 MSEK per 31 mars och 5,0 MSEK per 31 december 2014. Nettokassan per den 30 juni uppgick därmed till 85,3 MSEK jämfört med 115,7 MSEK per 31 mars och 95,0 MSEK per 31 december 2014. Under kvartalet har 48,5 MSEK (38,8) lämnats i utdelning till aktieägarna.
Koncernen redovisar per den 30 juni en total goodwill på 90,5 MSEK vilket är oförändrat jämfört med såväl den 31 mars som den 31 december 2014. Redovisad goodwill är hänförlig till de under 2010 gjorda förvärven av MIP Technologies AB och två produktlinjer från Caliper Life Sciences Inc.
Övriga immateriella anläggningstillgångar uppgick till 121,7 MSEK jämfört med 122,0 MSEK per 31 mars och 124,8 MSEK per 31 december 2014. Av detta utgjorde patent och licensrättigheter 31,4 MSEK, jämfört med 32,3 MSEK per den 31 mars och 33,3 per den 31 december 2014, och balanserade utvecklingskostnader utgjorde 90,3 MSEK jämfört med 89,7 MSEK per den 31 mars och 91,5 MSEK per 31 december 2014.
Det egna kapitalet per den 30 juni uppgick till 496,1 MSEK jämfört med 530,6 MSEK per den 31 mars och 502,6 MSEK per den 31 december 2014. Förändringen av eget kapital under det första halvåret förklaras av nettoresultatet med 34,3 MSEK, utdelning till aktieägarna -48,5, samt valutasäkringar och valutakurseffekter vid omräkning av utländska dotterbolag 7,7 MSEK.
Biotage hade vid rapportperiodens utgång inget innehav av egna aktier. Inga aktier har förvärvats inom ramen för det återköpsprogram som beslutades vid årsstämman 2015. Fullständiga handlingar från årsstämman 2015 finns på www.biotage.com.
Biotage har som tidigare offentliggjorts stämts för påstått patentintrång i USA av Scientific Plastic Products, Inc. ("SPP"). Dessa stämningsansökningar är vilandeförklarade av domstolen i avvaktan av utgång i omprövningsärenden av patentens giltighet vid det amerikanska patentverket.
Den 10 september 2014 fastställde den federala domstolens besvärskammare beslutet från det amerikanska patentverkets beslutskammare att ogiltigförklara samtliga patentkrav i de amerikanska patenten 7,138,061, 7,381,327 och 7,410,571 ("Patenten"). Den 1 juni 2015 avslog amerikanska Högsta Domstolen SPP:s ansökan om överprövning av den federala domstolens besvärskammare. SPP har nu uttömt alla möjligheter att söka omprövning av det amerikanska patentverkets ogiltigförklarande av Patenten. Det amerikanska patentverket förväntas nu utfärda omprövningscertifikat som ogiltigförklarar samtliga patentkrav i Patenten och domstolen i det påstådda intrångsmålet förväntas avslå samtliga påståenden som gjordes i intrångstalan vad avser Patenten.
Biotage har också begärt omprövning av samtliga patentkrav i de amerikanska patenten 8,066,875 B2, som är en följdansökan från det amerikanska patentet 7,381,327, och det amerikanska patentet 8,070,957, som är en följdansökan från det amerikanska patentet 7,410,571. Patentkraven i 8,066,875 B2 och 8,070,957 är ogiltigförklarade och SPP har överklagat till det amerikanska patentverkets beslutskammare. Dessa patent är föremål för ett separat intrångsmål vid domstol som också det är vilandeförklarat i avvaktan av utgången av omprövningsförfarandet.
Biotages bedömning är fortsatt att bolaget i sak har en stark ställning och att motparten saknar fog för påstått patentintrång.
Det finns inga väsentliga händelser att rapportera efter rapportperiodens utgång.
Koncernen hade 284 anställda den 30 juni 2015 jämfört med 284 den 31 mars och 293 vid årets ingång.
Koncernens moderbolag Biotage AB har helägda dotterbolag i Sverige, USA, Storbritannien, Tyskland, Frankrike, Italien, Japan och Kina. Moderbolaget svarar för koncernledning, strategisk affärsutveckling samt administrativa funktioner på koncernnivå och gentemot dotterföretag.
Moderbolagets nettoomsättning uppgick för det andra kvartalet 2015 till 0,7 MSEK (0,6) och för halvårsperioden januari - juni till 1,4 MSEK (1,2). Rörelsekostnaderna uppgick till 5,5 MSEK (4,8) för kvartalet och 10,0 MSEK (10,2) för halvårsperioden. Rörelseresultatet var -4,8 MSEK (-4,2) för kvartalet och 8,7 MSEK (9,0) för halvårsperioden.
Moderbolagets finansnetto för kvartalet var -1,2 MSEK (1,8) varav räntenetto från fordringar på och skulder till koncernföretag utgjorde -0,3 MSEK (0,1). För halvårsperioden var finansnettot i moderbolaget -0,9 MSEK (2,4). Moderbolagets resultat efter finansiella poster var för kvartalet -6,0 MSEK (-2,5) och för halvårsperioden -9,6 MSEK (-6,6).
Investeringar i immateriella anläggningstillgångar uppgick under kvartalet till 0,3 MSEK (0,2) och under halvårsperioden till 0,2 MSEK (0,5). Moderbolagets kassa och bank uppgick per den 30 juni till 1,0 MSEK jämfört med 1,9 MSEK den 31 mars och 1,0 MSEK per den 31 december 2014.
Biotage är som internationell koncern exponerat för olika risker vilket påverkar möjligheterna att nå de uppsatta målen. Det rör sig om operationella risker, såsom risk att konkurrenssituationer påverkar prisnivåer och försäljningsvolymer samt risk att konjunkturutvecklingen på de marknader och inom de segment där koncernen verkar inte är stabil. Det rör sig även om finansiella risker såsom valutarisker, ränterisker och kreditrisker. Ingen avgörande förändring av väsentliga risker eller osäkerhetsfaktorer har skett under perioden. En redogörelse för Biotages risker, osäkerhetsfaktorer samt hantering av desamma finns i bolagets årsredovisning för 2014. Läsare som önskar ta del av årsredovisningen kan hämta denna från Biotages hemsida www.biotage.com eller rekvirera från adress Biotage AB, Box 8, 751 03, Uppsala eller [email protected].
Delårsrapport för det tredje kvartalet 2015 publiceras den 30 oktober 2015. Bokslutskommuniké för 2015 publiceras den 11 februari 2016.
Denna rapport har inte granskats av företagets revisor.
Styrelsen och verkställande direktören försäkrar att delårsrapporten ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ekonomiska ställning och resultat samt beskriver de väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför.
Uppsala den 13 augusti 2015
Torben Jörgensen Verkställande direktör och koncernchef
| Ove Mattsson | Nils-Olof Björk | Thomas Eklund |
|---|---|---|
| Styrelsens ordförande | Styrelseledamot | Styrelseledamot |
| Peter Ehrenheim | Karolina Lawitz | Anders Walldov |
| Styrelseledamot | Styrelseledamot | Styrelseledamot |
| Love Amcoff | Malin Albertsson | Anders Wessman |
| Styrelseledamot | Styrelseledamot | Styrelsesuppleant |
| Arbetstagarrepresentant | Arbetstagarrepresentant | Arbetstagarrepresentant |
För vidare information:
Torben Jörgensen, VD och Koncernchef, tel: 0707 49 05 84 Erika Söderberg Johnson, Finansdirektör, tel: 0707 20 48 20
Informationen är sådan som Biotage AB (publ) ska offentliggöra enligt lagen om värdepappersmarknaden. Informationen lämnades för offentliggörande den 13 augusti 2015 kl. 08.30.
Biotage erbjuder effektiva separationsteknologier från analys till industriell skala samt högkvalitativa lösningar för analytisk kemi i allt från forskning till kommersiella analyslaboratorier. Biotages produkter används av bland annat myndigheter, akademiska institutioner, läkemedels-och livsmedelsindustrin. Huvudkontoret ligger i Uppsala och företaget har kontor i USA, Storbritannien, Kina och Japan. Biotage har cirka 290 anställda och omsatte 490 MSEK under 2014. Biotage är noterat på NASDAQ OMX Stockholm. Hemsida: www.biotage.com
| 2015-04-01 | 2014-04-01 | 2015-01-01 2014-01-01 2014-01-01 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i KSEK | 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2015-06-30 2014-06-30 2014-12-31 | ||
| Nettoomsättning | 148 115 | 120 383 | 292 290 | 234 100 | 490 381 |
| Kostnad sålda varor | -63 665 | -54 724 | -127 861 | -106 746 | -223 462 |
| Bruttoresultat | 84 450 | 65 659 | 164 429 | 127 354 | 266 919 |
| Försäljningskostnader | -40 857 | -34 905 | -82 353 | -67 446 | -139 201 |
| Administrationskostnader | -13 196 | -10 929 | -25 009 | -22 839 | -47 650 |
| Forsknings- och utvecklingskostnader | -10 583 | -9 055 | -23 481 | -17 576 | -38 450 |
| Övriga rörelseposter | -2 110 | 2 779 | 2 070 | 3 519 | 7 695 |
| Summa rörelsens kostnader | -66 746 | -52 110 | -128 772 | -104 341 | -217 606 |
| Rörelseresultat | 17 704 | 13 549 | 35 657 | 23 013 | 49 313 |
| Finansnetto | -346 | 2 384 | 1 598 | 2 835 | 5 548 |
| Resultat före skatt | 17 358 | 15 933 | 37 255 | 25 848 | 54 861 |
| Inkomstskatt | -1 701 | -539 | -2 993 | -2 388 | -3 749 |
| Periodens resultat | 15 658 | 15 394 | 34 262 | 23 460 | 51 112 |
| Övrigt totalresultat | |||||
| Komponenter som kan komma att | |||||
| omklassificerats till årets resultat: | |||||
| Växelkursdifferenser vid omräkning av | |||||
| utländska dotterföretag | -2 092 | 3 336 | 7 435 | 3 722 | 13 861 |
| Kassaflödessäkringar | 428 | 197 | 285 | -308 | -176 |
| Summa övrigt totalresultat | -1 663 | 3 533 | 7 721 | 3 413 | 13 685 |
| Summa totalresultat för perioden | 13 994 | 18 927 | 41 982 | 26 873 | 64 797 |
| 2015-04-01 | 2014-04-01 | 2015-01-01 2014-01-01 2014-01-01 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2015-06-30 2014-06-30 2014-12-31 | |||
| Periodens resultat hänförligt till: | |||||
| - moderföretagets aktieägare: | 15 658 | 15 394 | 34 262 | 23 460 | 51 112 |
| Summa totalresultat för perioden hänförligt till: | |||||
| - moderföretagets aktieägare: | 13 994 | 18 927 | 41 982 | 26 873 | 64 797 |
| Genomsnittligt antal utestående aktier | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 |
| Utestående stamaktier på balansdagen | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 | 64 714 447 |
| Periodens resultat per aktie | 0,24 kr | 0,24 kr | 0,53 kr | 0,36 kr | 0,79 kr |
| Periodens resultat per aktie efter utspädning | 0,24 kr | 0,24 kr | 0,53 kr | 0,36 kr | 0,79 kr |
| Resultat per aktie avser: | |||||
| Kvarvarande verksamhet | 0,24 kr | 0,24 kr | 0,53 kr | 0,36 kr | 0,79 kr |
| Summa totalresultat per aktie | 0,22 kr | 0,29 kr | 0,65 kr | 0,42 kr | 1,00 kr |
| Periodens totalt resultat per aktie efter utspädning | 0,22 kr | 0,29 kr | 0,65 kr | 0,42 kr | 1,00 kr |
| Kvartalsöversikt för 2014 och 2015 | 2015 | 2015 | 2014 | 2014 | 2014 | 2014 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i KSEK | kv 2 | kv 1 | kv 4 | kv 3 | kv 2 | kv 1 |
| Nettoomsättning | 148 115 | 144 175 | 137 757 | 118 525 | 120 383 | 113 717 |
| Kostnad för sålda varor | -63 665 | -64 196 | -62 848 | -53 868 | -54 724 | -52 022 |
| Bruttovinst | 84 450 | 79 978 | 74 909 | 64 656 | 65 659 | 61 695 |
| Bruttomarginal | 57,0% | 55,5% | 54,4% | 54,6% | 54,5% | 54,3% |
| Rörelsekostnader | -66 746 | -62 026 | -61 200 | -52 065 | -52 110 | -52 231 |
| Rörelseresultat | 17 704 | 17 952 | 13 709 | 12 591 | 13 549 | 9 464 |
| Finansnetto | -346 | 1 944 | 3 577 | -865 | 2 384 | 451 |
| Resultat före skatt | 17 358 | 19 896 | 17 286 | 11 727 | 15 933 | 9 916 |
| Skatt | -1 701 | -1 292 | -633 | -728 | -539 | -1 850 |
| Periodens resultat | 15 658 | 18 604 | 16 653 | 10 998 | 15 394 | 8 066 |
| Belopp i KSEK | 2015-06-30 | 2014-12-31 |
|---|---|---|
| Tillgångar | ||
| Anläggningstillgångar | ||
| Materiella anläggningstillgångar | 41 957 | 43 057 |
| Goodwill | 90 523 | 90 523 |
| Övriga immateriella anläggningstillgångar | 121 688 | 124 822 |
| Finansiella anläggningstillgångar | 2 132 | 808 |
| Uppskjuten skattefordran | 44 765 | 44 765 |
| Summa anläggningstillgångar | 301 066 | 303 974 |
| Omsättningstillgångar | ||
| Varulager | 106 746 | 108 379 |
| Kundfordringar och andra fordringar | 118 143 | 106 612 |
| Likvida medel | 90 307 | 100 045 |
| Summa omsättningstillgångar | 315 196 | 315 036 |
| Summa tillgångar | 616 262 | 619 010 |
| Eget kapital och skulder | ||
| Kapital och reserver som kan hänföras till | ||
| moderföretagets aktieägare | ||
| Aktiekapital | 89 953 | 89 953 |
| Övrigt tillskjutet kapital | 4 993 | 4 993 |
| Reserver | -86 684 | -94 404 |
| Balanserat resultat | 487 833 | 502 108 |
| Summa eget kapital | 496 096 | 502 650 |
| Långfristiga skulder | ||
| Skulder till kreditinstitut | 4 250 | 4 537 |
| Övriga finansiella skulder | 1 214 | 5 072 |
| Uppskjutna skatteskulder | 2 631 | 2 465 |
| Avsättningar av långfristig natur | 1 326 | 1 369 |
| Summa långfristiga skulder | 9 421 | 13 444 |
| Kortfristiga skulder | ||
| Leverantörsskulder och andra skulder | 103 916 | 98 457 |
| Övriga finansiella skulder | 3 698 | 1 900 |
| Skatteskulder | 1 034 | 848 |
| Skulder till kreditinstitut | 751 | 502 |
| Avsättningar av kortfristig natur | 1 346 | 1 210 |
| Summa kortfristiga skulder | 110 745 | 102 916 |
| Summa eget kapital och skulder | 616 262 | 619 010 |
| Övrigt | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i KSEK | Aktie- kapital |
tillskjutet kapital |
Omräknings- reserv |
Säkrings- reserv |
Balanserat resultat |
Summa eget kapital |
| Ingående balans 1 januari 2014 | 89 423 | 4 993 | -108 266 | 176 | 490 447 | 476 774 |
| Förändringar i eget kapital under | ||||||
| tiden 1 januari - 30 juni 2014 | ||||||
| Summa totalresultat för perioden | - | - | 3 722 | -308 | 23 459 | 26 873 |
| Summa förändringar under perioden exklusive | ||||||
| transaktioner med moderbolagets ägare | - | - | 3 722 | -308 | 23 459 | 26 873 |
| Transaktioner med moderbolagets ägare | ||||||
| Indragning av återköpta aktier (*) | -6 588 | 6 588 | - | |||
| Fondemission (*) | 7 119 | -7 119 | - | |||
| Utdelning till moderbolagets aktieägare | -38 829 | -38 829 | ||||
| Återköpta egna aktier i moderbolaget (*) | - | - | - | - | -93 | -93 |
| Utgående balans 30 juni 2014 | 89 954 | 4 993 | -104 544 | -132 | 474 455 | 464 724 |
| Förändringar i eget kapital under | ||||||
| tiden 1 juli - 31 december 2014 Summa totalresultat för perioden |
- | - | 10 140 | 132 | 27 653 | 37 925 |
| Summa förändringar under perioden exklusive | ||||||
| transaktioner med moderbolagets ägare | - | - | 10 140 | 132 | 27 653 | 37 925 |
| Utgående balans 31 december 2014 | 89 953 | 4 993 | -94 404 | - | 502 108 | 502 649 |
| Förändringar i eget kapital under | ||||||
| tiden 1 januari - 31 mars 2015 | ||||||
| Summa totalresultat för perioden | - | - | 9 527 | -143 | 18 604 | 27 988 |
| Summa förändringar under perioden exklusive | ||||||
| transaktioner med moderbolagets ägare | - | - | 9 527 | -143 | 18 604 | 27 988 |
| Transaktioner med moderbolagets ägare | ||||||
| Återköpta egna aktier i moderbolaget (*) | - | - | - | - | - | - |
| Utgående balans 31 mars 2015 | 89 953 | 4 993 | -84 877 | -143 | 520 712 | 530 637 |
| Förändringar i eget kapital under | ||||||
| tiden 1 april - 30 juni 2015 | ||||||
| Summa totalresultat för perioden | - | - | -2 092 | 428 | 15 658 | 13 994 |
| Summa förändringar under perioden exklusive | ||||||
| transaktioner med moderbolagets ägare | - | - | -2 092 | 428 | 15 658 | 13 994 |
| Transaktioner med moderbolagets ägare | ||||||
| Utdelning till moderbolagets aktieägare | - | - | - | - | -48 536 | -48 536 |
| Utgående balans 30 juni 2015 | 89 953 | 4 993 | -86 969 | 285 | 487 833 | 496 096 |
(*) Återköpta aktier, indragning av återköpta aktier samt fondemission.
Årsstämman 2015 beslöt att bemyndiga styrelsen att intill årsstämman 2016 fortsätta att låta bolaget återköpa aktier så att bolagets innehav av egna aktier maximalt uppgår till tio procent av antal registrerade aktier. På balansdagen den 30 juni finns inget innehav av egna aktier.
| 2015-04-01 | 2014-04-01 | 2015-01-01 | 2014-01-01 | 2014-01-01 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i KSEK | 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2014-12-31 |
| Den löpande verksamheten | |||||
| Resultat före skatt | 17 358 | 15 933 | 37 255 | 25 848 | 54 861 |
| Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet | 9 972 | 10 593 | 25 691 | 19 448 | 45 154 |
| 27 331 | 26 525 | 62 946 | 45 296 | 100 016 | |
| Betald skatt | 751 | 564 | -119 | -1 916 | -4 631 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | |||||
| före förändring av rörelsekapital | 28 082 | 27 089 | 62 827 | 43 381 | 95 384 |
| Kassaflöde från förändring av rörelsekapital: | |||||
| Ökning (-)/minskning (+) av varulager | 3 901 | -7 290 | 1 633 | -10 681 | -22 492 |
| Ökning (-)/minskning (+) av kundfordringar | 3 255 | 4 494 | -8 295 | -3 407 | -9 702 |
| Ökning (-)/minskning (+) av övriga kortfristiga fordringar | -6 265 | -681 | -8 611 | -2 099 | 1 916 |
| Ökning(+)/minskning (-) av övriga skulder | 65 | 995 | 5 294 | 8 231 | 15 800 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | 29 039 | 24 607 | 52 847 | 35 425 | 80 906 |
| Investeringsverksamheten | |||||
| Förvärv av immateriella anläggningstillgångar | -6 441 | -6 258 | -10 840 | -12 961 | -23 410 |
| Förvärv av materiella anläggningstillgångar | -927 | -1 545 | -1 900 | -4 777 | -8 767 |
| Förvärv av finansiella anläggningstillgångar | 143 | - | -68 | - | - |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -7 225 | -7 803 | -12 809 | -17 738 | -32 177 |
| Finansieringsverksamheten | |||||
| Utdelning till aktieägare | -48 536 | -38 829 | -48 536 | -38 829 | -38 829 |
| Återköp av egna aktier | - | - | - | -93 | -93 |
| Upptagna lån | - | 1 241 | - | 1 241 | 1 391 |
| Amorteringar på låneskulder | -2 333 | -3 372 | -2 733 | -3 526 | -3 894 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | -50 869 | -40 961 | -51 269 | -41 207 | -41 425 |
| Rapportperiodens kassaflöde | -29 055 | -24 156 | -11 231 | -23 520 | 7 304 |
| Likvida medel vid periodens början | 120 807 | 92 346 | 100 045 | 90 769 | 90 769 |
| Kursdifferenser i likvida medel | -1 445 | 0 | 1 493 | -337 | 1 972 |
| Likvida medel vid rapportperiodens slut | 90 307 | 68 189 | 90 307 | 66 911 | 100 045 |
| Tilläggsupplysningar: | |||||
| Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet: | |||||
| Avskrivningar och nedskrivningar | 9 017 | 8 605 | 18 695 | 16 250 | 33 869 |
| Övriga poster | 956 | 1 987 | 6 996 | 3 198 | 11 285 |
| Summa | 9 972 | 10 593 | 25 691 | 19 448 | 45 154 |
| Erhållen ränta | -18 | 129 | 19 | 166 | 128 |
| Betald ränta | -58 | -37 | -97 | -147 | -292 |
| 2015-04-01 | 2014-04-01 | 2015-01-01 | 2014-01-01 | 2014-01-01 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Belopp i KSEK | 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2015-06-30 | 2014-06-30 | 2014-12-31 |
| Nettoomsättning | 675 | 619 | 1 361 | 1 225 | 2 502 |
| Administrationskostnader | -4 742 | -4 398 | -8 589 | -9 393 | -18 437 |
| Forsknings- och utvecklingskostnader | -555 | -396 | -1 253 | -806 | -2 398 |
| Övriga rörelseposter | -180 | -48 | -200 | -39 | 13 245 |
| Rörelsens kostnader netto | -5 478 | -4 842 | -10 042 | -10 238 | -7 590 |
| Rörelseresultat | -4 802 | -4 223 | -8 681 | -9 012 | -5 088 |
| Resultat från finansiella investeringar: | |||||
| Ränteintäkter från fordringar på koncernföretag | - | 1 036 | - | 2 055 | 2 383 |
| Räntekostnader från skulder till koncernföretag | -309 | -905 | -462 | -1 729 | -3 614 |
| Resultat från andelar i koncernföretag | -38 | - | -38 | - | 24 624 |
| Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter | - | 111 | 2 | 139 | 110 |
| Räntekostnader och liknande resultatposter | -893 | 1 518 | -408 | 1 918 | 1 708 |
| Erhållna koncernbidrag | - | - | - | - | 27 011 |
| Finansnetto | -1 240 | 1 759 | -906 | 2 383 | 52 223 |
| Resultat efter finansiella poster | -6 042 | -2 464 | -9 587 | -6 630 | 47 135 |
| Inkomstskatt | - | - | - | - | -149 |
| Rapportperiodens resultat | -6 042 | -2 464 | -9 587 | -6 630 | 46 986 |
| MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT | |||||
| Rapportperiodens resultat | -6 042 | -2 464 | -9 587 | -6 630 | 46 986 |
| Övrigt totalresultat: | |||||
| Komponenter som kan komma att omklassificerats till årets resultat: Växelkursdifferenser vid omräkning av fordringar på utländska dotterföretag |
- | - | - | - | - |
| Rapportperiodens totalresultat | -6 042 | -2 464 | -9 587 | -6 630 | 46 986 |
| BALANSRÄKNINGAR FÖR MODERBOLAGET | ||
|---|---|---|
| Belopp i KSEK | 2015-06-30 | 2014-12-31 |
| Tillgångar | ||
| Anläggningstillgångar | ||
| Immateriella anläggningstillgångar | ||
| Patent- och licensrättigheter | 8 330 | 8 224 |
| Finansiella anläggningstillgångar | ||
| Andelar i koncernföretag | 468 128 | 468 128 |
| Fordringar hos koncernföretag | 12 748 | 14 763 |
| Uppskjuten skattefordran | 44 765 | 44 765 |
| 525 642 | 527 657 | |
| Summa anläggningstillgångar | 533 972 | 535 881 |
| Omsättningstillgångar | ||
| Kortfristiga fordringar | ||
| Fordringar hos koncernföretag | 22 767 | 61 791 |
| Övriga fordringar | 314 | 498 |
| Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter | 1 054 | 964 |
| 24 135 | 63 254 | |
| Kassa och bank | 1 030 | 974 |
| Summa omsättningstillgångar | 25 166 | 64 227 |
| Summa tillgångar | 559 137 | 600 108 |
| Eget kapital, avsättningar och skulder | ||
| Eget kapital | ||
| Bundet eget kapital | ||
| Aktiekapital | 89 953 | 89 953 |
| 89 953 | 89 953 | |
| Fritt eget kapital | ||
| Fond för verkligt värde | -66 055 | -66 055 |
| Balanserat resultat | 494 734 | 496 284 |
| Rapportperiodens resultat | -9 587 419 093 |
46 986 477 216 |
| Summa eget kapital | 509 046 | 567 169 |
| Övriga finansiella skulder | - | 3 850 |
| Kortfristiga skulder | ||
| Övriga finansiella skulder | 3 698 | 1 900 |
| Leverantörsskulder | 944 | 769 |
| Skulder till koncernföretag | 42 142 | 21 391 |
| Övriga kortfristiga skulder | -153 | 778 |
| Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter | 3 459 | 4 251 |
| 50 091 | 29 089 | |
| Summa eget kapital och skulder | 559 137 | 600 108 |
| Ställda säkerheter | 22 500 | 22 500 |
| Ansvarsförbindelser | - | - |
Biotages koncernredovisning baseras på International Financial Reporting Standards sådana de antagits av EU. Koncernens delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering och Årsredovisningslagen. Delårsrapporten för moderbolaget har upprättats i enlighet med Årsredovisningslagen och Rådet för Finansiell Rapporterings rekommendation RFR 2 Redovisning i juridiska personer. Koncernen och moderbolaget har tillämpat samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder i delårsrapporten som i den senaste årsredovisningen. Ändrade och nya standarder och tolkningar från IASB respektive IFRS Interpretations Committee som trätt ikraft och gäller för räkenskapsåret 2015 har inte haft någon inverkan på koncernens finansiella rapportering.
Biotage har en finansiell skuld avseende tilläggsköpeskillingar vid rörelseförvärv som värderas till verkligt värde via resultatet. Tilläggsköpeskillingarna, hänförliga till förvärvet av MIP Technologies AB, är baserade på fördelning av bruttovinst avseende vissa områden och kan komma att utbetalas till och med avseende 2015. Överenskommelsen med säljarna innefattar inget maximalt belopp då osäkerheten kring framtida utfall har varit betydande. Den tilläggsköpeskilling som betalas ut under 2015 är beräknad på utfallet avseende räkenskapsåret 2014 och beräknades vid årsbokslutet 2014 preliminärt uppgå till 1,9 MSEK. För räkenskapsåret 2015, som är den sista perioden för vilken tilläggsköpeskilling kan komma att utgå och som regleras under 2016, bedöms tilläggsköpeskillingen uppgå till 3,8 MSEK, vilket också är bolagets bästa bedömning av verkligt värde per 31 december 2014. Då verkligt värde för tilläggsköpeskillingen per den 31 december 2014 understiger tidigare redovisat belopp för tilläggsköpeskillingen har mellanskillnaden om 13,5 MSEK redovisats i resultaträkningen 2014. Beräkningar av verkligt värde är baserade på nivå 3 i hierarkin för verkligt värde, vilket innebär att verkligt värde har fastställts utifrån en värderingsmodell där väsentlig indata baseras på icke observerbar data. Värdering har skett baserat på förväntade framtida kassaflöden.
| Finansiell skuld värderad till verkligt värde | 2015-06-30 | 2014-12-31 |
|---|---|---|
| Tilläggsköpeskilling vid rörelseförvärv, långfristig del | 0 | 3 850 |
| Tilläggsköpeskilling vid rörelseförvärv, kortfristig del | 3 698 | 1 900 |
| Summa | 3 698 | 5 750 |
Den finansiella skuldens förändring 2015 presenteras nedan.
| Ingående värde den 1 januari 2015 | 5 750 |
|---|---|
| Reglerat under året | 3 698 |
| Utgående värde den 30 juni 2015 | 2 052 |
Övriga finansiella tillgångar och finansiella skulder värderas till upplupet anskaffningsvärde och redovisat värde för dessa bedöms utgöra en god approximation av verkligt värde.
Vid upprättande av koncernens och moderbolagets delårsrapporter har samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder använts som vid upprättande av Biotages årsredovisning för 2014. Redogörelse för dessa lämnas på sidorna 37-44 i årsredovisningen.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.