FİBABANKA A.Ş.

Prospectus • Jul 21, 2025

Hizmete Özel / Internal Use Only

YURT İÇİNDE HALKA ARZ EDİLMEKSİZİN VEYA YURT DIŞINDA İHRAÇ EDİLECEK ORTAKLIK HAKKI VERMEYEN SERMAYE PİYASASI ARAÇLARINA İLİŞKİN İHRAÇ BELGESİDİR

İşbu İhraç Belgesi Sermaye Piyasası Kurulu'nun 19.09.2025 tarih ve 40/1245 sayılı kararı ile onaylanmıştır. Bu belge ile verilen ihraç tavanı kapsamında satılacak sermaye piyasası araçları onay tarihinden itibaren 1 yıl süre ile satılabilir. Ancak bu belgenin onaylanması, ihraççının veya bu belgeye konu sermaye piyasası araçlarının veya bunların fiyatlarının Kurul veya kamuca tekeffülü anlamına gelmez ve bu sermaye piyasası araçlarında yapılacak işlemlere ilişkin bir tavsiye olarak da kabul edilemez. Ayrıca ihraç edilecek sermaye piyasası araçlarının fiyatı ihraççı tarafından belirlenmiş olup, fiyatın belirlenmesinde Sermaye Piyasası Kurulu'nun herhangi bir takdir ya da onay yetkisi yoktur.

Ortaklığımıza ve işbu İhraç Belgesine konu ortaklık hakkı vermeyen sermaye piyasası araçlarına ilişkin bilgiler aşağıda yer almaktadır.

İhraççı unvanı	Fibabanka A.Ş. Arena Bilgisayar Birinci Varlık Finansmanı Fonu
Ihraççının iletişim adresi ve internet sitesi	Esentepe Mah. Büyükdere Caddesi No:129 34394 Sisli, İstanbul, Türkiye www.fibabanka.com.tr
İhraççının ticaret sicili / Ticaret sicil numarası	İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü / 272902-0
Ihraca ilişkin yetkili organ kararı / karar tarihi	Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. 19.06.2025 tarih ve 2025/21 sayılı Yönetim Kurulu Kararı, Fibabanka A.Ş. Arena Bilgisayar Birinci Varlık Finansmanı Fonu 23.06.2025 tarih ve 20 sayılı Fon Kurulu Kararı
Ihraç edilecek sermaye piyasası aracı	Borçlanma Araci
	Kira Sertifikasi
	T Gayrimenkul Sertifikasi
	VDMK I IDMK
	ITMK VTMK
	l Yatirim Kuruluşu Varanti/Sertifikasi
	- Diger
İhraç türü	P Yurt içinde halka arz edilmeksizin satiş
	Tahsisli satis
	7 Nitelikli yatirimciya satiş
	T Yurt dişi satiş
"Yeşil Borçlanma Aracı, Sürdürülebilir	Beet
Borçlanma Aracı, Yeşil Kira Sertifikası, Sürdürülebilir Kira Sertifikası Rehberi"	Ü Yeşil
kapsamında ihraç edilecek yeşil veya sürdürülebilir bir sermaye piyasası aracı mı?	Sürdürülebilir
	İğ Hayır
Bu belge kapsamında ihraç edilebilecek sermaye piyasası araçlarının ihraç tavanı	UROLU 10.000.000.000 TL
	FIBABANKA A.Ş. Arepa muz Bilgisayar Birinci Vafliy Finansmanı For 可以得

İ İhraççının finansal raporlarının yatırımcılara iletilme yöntemi		Kurucunun internet sitesinde ve Kamuyu Aydınlatma ı Platformunda yayımlanacaktır.
----------------------------------------------------------------------	--	--------------------------------------------------------------------------------------

Varlıkların devir bedellerinin hesaplanmasına ilişkin esas ar

Arena Bilgisayar Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Kaynak Kuruluş"), Fibabanka A.Ş. Arena Bilgisayar Birinci Varlık Finansmanı Fonu'nun ("Fon") ihraç edeceği Varlığa Dayalı Menkul Kıymet (VDMK) vadeleri ile uyumlu nakit akışına sahip faturalı alacaklardan kaynaklanan teminata bağlanmış ticari alacaklar, söz konusu faturalı alacakların geri dönüş tutarları ile bu geri dönüşlerin işbu Ihraç Belgesi'nde yer alan esaslar çerçevesinde vade boyunca tekrar yatırıma yönlendirilmesi suretiyle oluşturulan varlıkların geri dönüş tutarları toplamı, VDMK itfa ve kupon ödemeleri tutarlarından az olmamak kaydı ile devredecektir. Fon devraldığı faturalı alacaklar karşılığında, Varlığa Dayalı Menkul Kıymet ihracından elde edilen ihraç bedeli ile, devralınan faturalı alacakların ve bu faturalı geri yeniden dönüşlerinin alacakların değerlendirilmesinden elde edilecek gelirlerin vade sonu değerinin, faturalı alacakların Kaynak Kuruluş ve sektör istatistikleri ile piyasa koşulları çerçevesinde beklenen temerrüt oranı, Kaynak Kuruluş 'un elinde mevcut bulunması şartı ile gelecekte aynı koşul ve şartlardaki faturalı alacak Portföyünü Fon'a sağlama yönündeki taahhüdü ve geleceğe yönelik beklentiler dikkate alınarak belirlenen oran üzerinden iskonto edilmiş tutarını (VDMK ihracından elde edilen fon miktarından fazla olmamak kaydıyla) Devir Bedeli olarak Kaynak Kuruluş'a ödeyecektir. Varlığın devrinde uygulanacak iskonto oranı çerçevesinde maliyet tutarı aşağıdaki şekilde belirlenecektir. Nominal: Vade sonu değeri Maliyet:

Fon portföyüne devredildikten sonra temerrüde düşen varlıkların değiştirilmesine ilişkin esaslar (varsa)

İşbu ihraç belgesi ve III-58. 1 sayılı Vay gar yor Ipoteğe Dayalı Menkul Kıymetler Telligene (Tebliğ) uygun olarak satın alının Varlıkların temerrüde düşmesi durumunda Warlık ar Kaynak kuruluş veya kurucu tarafından değiştirilmeyece

	olup, temerrüt nedeniyle oluşması muhtemel zararlar, fon portföyüne ve dolayısıyla yatırımcılara yansıyacaktır. İşbu ihraç belgesi kapsamında Fon'a devredilecek faturalı alacaklar içerisinde gecikme yaşayan ve temerrüde düşen faturalı alacak bulunmamaktadır.
	VDMK itfa tarihinden önce gecikmeye düşen ya da şüpheli alacak statüsüne geçen alacaklar hiçbir şekilde kaynak kuruluşa iade edilmeyecektir. Fon, bu nitelikteki faturalı alacakları kaynak kuruluş dışında 3. taraflara devredebilir, bunun esasları Fon ile 3. taraflar arasındaki sözleşmeler tahtında belirlenir.
Dolaylı aktarım usulünün uygulanması halinde varlıklardan elde edilen nakit akımlarının fon bünyesinde bekletilmesine ilişkin esaslar	Varlıklardan sağlanan nakit akışı VDMK vade tarihlerine kadar Fon tarafından, üç aydan kısa vadeli mevduat ve katılım hesabı, ters repo işlemleri, para piyasası fonları, kısa vadeli borçlanma araçları fonları ve Takasbank Para Piyasası işlemleri ile değerlendirilecektir. VDMK'nın itfası sonucunda fon portföyünde yer alan varlıklardan elde edilen nakit akımının, yatırımcılara yapılan toplam ödemeleri ve fondan yapılan diğer harcamaları aşan kısmının kullanım
	esaslarına ilişkin bilgi tertip ihraç belgelerinde verilecektir.
Fon portföyünden yapılabilecek gider kalemleri ve giderlerin varlık toplamına oranı (% olarak üst sınırı)	Gider Kalemleri: · Hizmet Sözleşmesi kapsamında ödenecek hizmet bedeli ücreti Resmi Kurum Ihractan sonra ve O Kuruluşlara Ödenecek Ücretler (Borsa Istanbul A.S., Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş., Takasbank A.Ş., Vergi Daireleri, vb.) · Ihraç için ödenecek kanuni ücretler (Borsa Istanbul A.S., Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş., Takasbank A.Ş., Vergi Daireleri, vb.) · Takasbank LEI kodu ve ihraca ilişkin ISIN kodu ücreti, · Fonun mükellefi olduğu vergi ve harç ödemeleri bedeli (BSMV, KKDF, Damga Vergisi, Kurumlar Geçici, vb.) · Fon kurulu üyeleri ve Fon de Siersine ödenecek ücretler Bağımsız Denetinii Fon 0 Varlıklarının bağımsız denetim iç etleri

	Fon portföyünün kalitesinin artırılmasına yönelik işlemler (varsa)	· Fon programı ve muhasebesinin ihraç ve operasyon işlemleri için kiralama ve hizmet bedeli ücreti · Fon Saklama Kuruluşu hizmet bedeli · Vergi, mali mühür ve beyanname hizmeti için SMMM hizmet bedeli · Diğer (Tescil ve ilan giderleri, noter giderleri, EFT ücreti, defter bakım bedeli, vb.) Fon Kalitesini artırmaya yönelik giderler Giderlerin Varlık Toplamına Oranının Üst Sınırı: Fon portföyünden yapılabilecek giderler toplamı, Fonun mükellefi olduğu BSMV ve KKDF ödemeleri hariç olmak üzere, Fon portföyünü oluşturan varlıkların nominal değerinin yüzde beşi (%5) geçmeyecektir. Bu tutarı aşması durumunda aşan kısım, derecelendirme ücreti ve ihraç öncesi Resmi Kurum ve kuruluşlara ihraç başvurusu kapsamında ödenecek bedeller (Borsa İstanbul A.Ş.'ne. MKK 'ya Takasbank'a, Yatırım Kuruluşuna yapılacak ödemeler vb.) Kurucu. ve/veya Kaynak kuruluş tarafından sağlanan mutabakata göre karşılanacaktır. Varlık Finansman Fonu'na devredilecek faturalı alacakların seçimindeki kriterler: · Faturalar Türk lirası cinsinden olacaktır. Devre konu Faturalar hukuka uygun olarak kullandırılmış olacak ve devir tarihi itibariyle devre konu faturalara ilişkin olarak herhangi bir haciz, tedbir ve/veya bunlarla sınırlı olmamak üzere herhangi bir takyidat olmayacaktır. Fatura vadesi gelip ödenmemiş fatura tutarı ve gecikme faizi tutarı bulunan müşterilere ait, vadesi gelmemiş faturalar fon portföyüne devredilmeyecektir · Devir tarihi itibariyle, fatura borçlularının Türkiye Bankalar Birliği Risk Merkezi verilerine göre aktif bir kanuni takip kaydı fatura borçlularının faturaları olan portföyde yer almayacaktır. · Devir tarihi itibariyle vades faturaların, kaynak kurmuş ele, borçlusu arasında akdedilen sözlesmelerde devre engel bir hüküm bulunmavacağı
--	-----------------------------------------------------------------------	---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

	· Faturalı alacaklardan kaynaklı sigorta
	ticari teminatına bağlanmış alacaklar
	devredilecektir.
	edilecek Kurulus, ihraç Kaynak VDMK'ların %5'ine denk gelen
	"Risk Tutma büyüklükteki kısmını
	Yükümlülüğü" kapsamında "Varlığa Veya
	İpoteğe Dayalı Menkul Kıymetler Tebliği
	(III-58.1) uyarınca ihraç tarihinde satın
	alacaktır ve VDMK'ların ilgili itfa
	tarihlerinde diğer yatırımcıların ödemeleri
	yapılana kadar satılmaksızın Merkezi
	Kayıt Kuruluşu nezdindeki bir hesapta
	blokeli olarak tutacaktır. Tertipler halinde
	ihraçlarında VDMK bu yapılan
	yükümlülük;
	- Kredi derecelendirme notu olmayan veya aynı derecelendirme notuna sahip VDMK tertipleri olması durumda, her bir tertipten eşit ya da oransal olacak şekilde veya, - Farklı kredi derecelendirme notuna sahip VDMK tertipleri olması durumunda, en düşük derecelendirme notuna sahip tertip veya tertiplerden olacak şekilde uygulanacaktır.
Fon varlıklarının hangi esaslara göre değerleneceği	Fon portföyüne alınan alacaklar ilk olarak gerçeğe
	uygun değeri üzerinden kayda alınacak ve kayda
	alınmasına müteakiben "itfa edilmiş maliyet
	yöntemi" kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri ile
	değerlenecektir.
Kurucunun resmi internet sitesi	www.fibabanka.com.tr