Havsfrun Investment

Earnings Release • Nov 12, 2019

Pressmeddelande 12 november 2019 för offentliggörande kl 14.30

Substansvärderapport per 31 oktober 2019

Substansvärdet per aktie minskade med 0,5 % under oktober

Beräknat substansvärde 31 oktober 2019 uppgick till 189,0 MKR (sep 2019: 189,9), motsvarande 15,61 kr per aktie (15,69)

Avkastning & riskmått: januari 1995 - oktober 2019
	substans-värde per aktie	Havsfruns Havsfruns B-aktie	HFRI Fund of Fund Composite Index	MSCI AC World Index	Obligationsindex, Sverige	Penningmarknadsi ndex, Sverige	Blandportfölj (MSCI World / Obl.index)
Avkastning oktober	-0,5%	1,8%	0,3%	2,6%	-0,9%	0,0%	0,8%
Avkastning 6 månader	-0,9%	-2,9%	-1,0%	1,8%	2,0%	-0,2%	2,0%
Avkastning 2019	0,6%	7,1%	3,6%	17,0%	4,0%	-0,4%	10,6%
Avkastning 12 månader	-2,4%	1,1%	1,0%	9,8%	4,8%	-0,6%	7,6%
Effektiv årsavkastning 3 år	-2,4%	2,9%	1,2%	8,9%	1,3%	-0,7%	5,2%
Effektiv årsavkastning 5 år	-1,0%	3,7%	0,6%	5,4%	2,2%	-0,6%	4,0%
Effektiv årsavkastning 1995	6,6%	10,7%	4,8%	6,9%	5,9%	2,4%	6,8%
Standardavvikelse, %	20,1%	22,7%	5,4%	14,9%	4,1%	0,7%	7,3%
Sharpe kvot	0,2	0,4	0,4	0,3	0,9	0,0	0,6
Antal positiva månader, %	51%	52%	66%	63%	66%	81%	67%
Bästa månad	91,2%	53,4%	6,7%	11,8%	3,9%	0,7%	5,3%
Sämsta månad	-12,3%	-23,6%	-7,6%	-19,6%	-2,9%	-0,1%	-8,4%
* återinvesterad utdelning

Havsfruns HFRI Fund substans of Fund MSCI AC Obligations Penningma värde per Havsfruns Composite World index, rknadsinde Jan Feb Mar Apr Maj Jun Jul Aug Sep Okt Nov Dec År aktie B-aktie Index Index Sverige x, Sverige 0,2% 0,3% 1,1% -1,3% 0,9% 0,2% 1,4% -1,7% -0,5% 3,6% 17,0% 4,0% -0,4% 2019 0,0% 0,6% 7,1% -2,5% -0,4% 0,0% 0,1% -0,4% -1,1% 0,7% 0,0% -2,3% -2,3% -0,7% -6,5% -11,7% 1,7% -0,8% 2018 1,5% -7,4% -4,4% 0,6% -0,3% -0,4% 0,7% -1,5% 0,7% 0,6% -0,6% 1,2% -1,0% 0,1% 6,0% 21,9% 0,1% -0,8% 2017 -0,6% -0,5% 4,4% -2,0% 0,3% 0,0% 0,6% 0,7% 1,9% -0,4% -0,4% 0,4% -0,4% 0,6% -0,6% 6,7% 4,1% -0,7% 2016 -3,4% -2,1% -6,7% 2,6% 0,7% -1,1% 1,4% -2,4% 0,9% -2,5% -2,5% -0,2% 1,2% -1,0% -0,7% -2,8% -0,2% -0,3% 2015 3,8% 0,6% 16,2% 1,4% -1,6% -1,0% 0,9% 0,7% -0,6% 0,7% 1,8% -1,2% 2,4% 1,9% 3,8% 4,6% 12,1% 0,5% 2014 -0,4% 5,1% 26,9% 0,7% 0,9% 0,8% 0,3% -1,7% 1,0% -0,5% 1,4% 1,1% 1,4% 1,5% 9,9% 23,9% -3,3% 0,9% 2013 1,5% 9,0% 28,9% 1,3% -0,3% 0,1% -1,2% -1,5% 1,8% 0,7% 0,2% -0,4% 0,5% -0,2% 6,4% 17,9% 1,6% 1,2% 2012 1,6% 2,7% 14,5% 0,0% -0,2% 0,3% -0,7% -1,5% -0,3% -3,0% -2,1% 0,0% -1,8% -2,2% -10,3% -3,9% -5,5% 13,3% 1,6% 2011 0,8% -8,7% -0,3% 1,5% 0,5% -2,3% -0,3% 0,8% -0,5% 2,2% 0,3% -0,6% 2,1% 6,2% 13,2% 2,9% 0,3% 2010 -0,3% 3,0% -1,8% 1,2% -1,3% -1,1% 0,8% 1,5% 1,2% -0,2% 1,1% 0,5% 0,0% 0,2% 11,9% 35,2% -0,9% 0,4% 2009 0,1% 4,1% 24,4% 1,9% -2,2% 2,0% 3,6% -2,0% -3,3% -1,1% -11,3% -12,3% -3,9% -7,1% -35,0% -19,8% -41,0% 15,7% 4,3% 2008 -5,2% -41,1% -0,5% 2,4% 2,0% 3,1% 0,7% -2,0% -2,1% 1,8% 2,6% -3,0% 0,7% 8,7% 10,1% 1,6% 3,4% 2007 1,3% 6,9% -13,3% 0,9% 1,5% 1,7% -4,1% -1,7% -1,0% 0,9% 0,7% 2,5% 2,2% 3,0% 7,5% 17,8% 0,9% 2,2% 2006 4,1% 11,0% 13,5% 1,1% -0,4% -0,7% 2,1% 2,0% 2,1% 0,5% 3,3% -3,0% 3,3% 2,6% 5,8% 9,1% 5,4% 1,9% 2005 -0,3% 13,2% 14,8% 0,0% 0,2% -1,7% -1,5% 0,5% 0,0% -0,5% -1,3% 0,3% 1,5% 1,1% 7,6% 16,1% 8,3% 2,6% 2004 0,5% -0,9% 4,8% -1,8% 0,9% 0,2% 0,0% -0,5% 1,4% 1,4% 91,2% 1,4% -0,5% 0,7% 13,9% 36,7% 4,9% 3,5% 2003 -0,9% 95,9% 154,1% 0,9% 0,4% 1,5% -1,3% -2,2% 0,9% -0,9% -1,4% 1,4% 1,4% 0,0% 3,5% -17,3% 9,0% 4,6% 2002 -2,1% -1,6% 6,2% 3,2% 0,0% 2,2% 0,9% -1,8% 0,5% 2,3% 1,3% 0,0% 0,0% 2,6% 3,2% -15,9% 2,8% 4,3% 2001 0,0% 11,7% 29,1% 0,5% 0,5% -2,4% 2,4% 0,9% 0,5% 0,9% -0,9% 0,0% 0,9% 1,4% 1,5% -16,4% 9,7% 4,3% 2000 1,9% 6,7% 8,3% -1,7% 4,0% 4,8% 2,1% -0,5% 0,0% -1,1% -2,1% 1,1% 6,5% 6,6% 23,9% 23,9% -2,4% 3,3% 1999 -2,2% 18,2% 27,5% 0,0% 0,0% 13,5% 0,0% 0,0% 0,0% 10,8% 0,0% 0,0% 0,0% 5,1% -6,3% 22,0% 13,9% 4,9% 1998 0,0% 32,1% 14,4% 0,0% 0,0% 4,1% 0,0% 0,0% 0,0% 2,4% 0,0% 0,0% 0,0% 11,0% 14,7% 15,0% 7,9% 4,1% 1997 0,0% 18,4% 11,5% 0,0% 0,0% 1,4% 0,0% 0,0% 0,0% 1,4% 0,0% 0,0% 0,0% 9,0% 15,0% 13,2% 18,6% 6,7% 1996 0,0% 12,0% 8,0% 0,0% 0,0% 0,5% 0,0% 0,0% 0,0% 0,5% 0,0% 0,0% 0,0% 13,7% 14,1% 19,5% 20,0% 8,6% 1995 0,0% 14,9% 10,8%						Avkastning: januari 1995 - oktober 2019
											Blandportf ölj (MSCI World / Obl.index)
											10,6%
											-5,0%
											10,5%
											5,6%
											-1,3%
											8,4%
											9,6%
											9,9%
											4,0%
											8,7%
											16,7%
											-16,2%
											5,9%
											9,1%
											7,4%
											12,2%
											20,1%
											-4,5%
											-6,5%
											-4,0%
											10,2%
											18,5%
											11,6%
											15,9%
											19,9%

	okt-19	sep-19	dec-18
Totalt substansvärde, mkr	189,0	189,9	205,7
Substansvärde per aktie, kr	15,61	15,69	16,99
Börsvärde, mkr	202,2	198,5	205,2
B-aktiens kurs, kr	16,70	16,40	16,95
Substansrabatt per aktie, kr*	-1,09	-0,71	0,04
Substansrabatt per aktie, %*	-7,0%	-4,6%	0,3%
*Rabatt (+), premie (-)
Investeringsportföljen
	okt-19	sep-19	dec-18
Aktiv fondportfölj, mkr	143,4	145,1	157,1
Avvecklingsportfölj, mkr	6,4	6,5	6,7
Övriga placeringar, mkr	0,0	0,0	0,0
Investeringsportfölj, mkr	149,8	151,5	163,8
Investeringsgrad, %	79,3%	79,8%	79,6%

Placeringar i utländsk valuta neutraliseras i normalfallet genom valutaterminer, vilket medför att substansutvecklingen inte påverkas i någon väsentlig omfattning av valutakursförändringar. För definitioner se www.havsfrun.se. Index redovisas av jämförelseskäl omräknat till SEK. För ytterligare information: Jonas Israelsson, VD, 08-50877700. Våra pressmeddelanden finns att hämta på www.havsfrun.se Av investeringsportföljen är 15,6 mkr bekräftade värden, 127,6 mkr är beräknade värden och 6,6 mkr är av bolaget uppskattade värden.

Havsfrun Investment AB (publ) | Strandvägen 1 | SE-114 51 Stockholm | Org.nr 556311-5939 | Styrelsens säte Stockholm | Tel +46 8 506 777 00 | www.havsfrun.se