AI Terminal
Serneke Group
Interim / Quarterly Report • Oct 27, 2022
3203_10-q_2022-10-27_97d6e625-ba67-4de9-8a9f-7ac69150de1d.pdf
Interim / Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
DELÅRSRAPPORT JANUARI–SEPTEMBER 2022
AVMATTNING I MARKNADEN
JULI – SEPTEMBER 2022
- Orderingången uppgick till 2 684 Mkr (1 195)
- Intäkterna uppgick till 2 055 Mkr (1 968)
- Rörelseresultatet uppgick till -39 Mkr (25)
- Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -261 Mkr (207)
- Periodens kassaflöde uppgick till -133 Mkr (268)
- Periodens resultat uppgick till -92 Mkr (37)
- Soliditeten uppgick till 37,6 procent (36,7)
- Serneke tecknade i augusti ett entreprenadavtal för Kalmarsundsverket. Ordervärdet uppgick till 1,4 miljarder kronor.
JANUARI – SEPTEMBER 2022
- Orderingången uppgick till 6 119 Mkr (4 595) och orderstocken uppgick till 11 994 Mkr (12 642)
- Intäkterna uppgick till 6 765 Mkr (6 192)
- Rörelseresultatet uppgick till 58 Mkr (164)
- Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -493 Mkr (255)
- Tillgängliga likvida medel vid periodens utgång uppgick till 638 Mkr (803)
- Periodens resultat uppgick till 35 Mkr (262)
- Soliditeten uppgick till 37,6 procent (36,7)
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 2 055 | 1 968 | 6 765 | 6 192 | 9 308 | 8 735 |
| Rörelseresultat | -39 | 25 | 58 | 164 | 129 | 235 |
| Rörelsemarginal, % | -1,9 | 1,3 | 0,9 | 2,6 | 1,4 | 2,7 |
| Periodens resultat | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
| Resultat per aktie, kr före utspädning | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Resultat per aktie, kr efter utspädning | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Eget kapital per aktie, kr efter utspädning | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 87,85 |
| Soliditet, % | 37,6 | 36,7 | 37,6 | 36,7 | 37,6 | 35,7 |
| Nettolåneskuld/fordran | -1 135 | -863 | -1 135 | -863 | -1 135 | -873 |
| Nettolåneskuld alt fordran/EBITDA | -5,4 | -4,3 | -5,4 | -4,3 | -5,4 | -2,8 |
| Nettoskuldsättningsgrad, % | -45,1 | -36,4 | -45,1 | -36,4 | -45,1 | -35,4 |
| Orderingång | 2 684 | 1 196 | 6 119 | 4 596 | 7 868 | 6 345 |
| Orderstock | 11 994 | 12 642 | 11 994 | 12 642 | 11 994 | 12 101 |
VD HAR ORDET
I vår omvärld och i vår egen verksamhet upplever vi nu en avmattning till följd av, krig, ökade material- och bränslepriser, inflation och stigande räntor. Vi har i våra senaste rapporter talat om en begynnande vändning i vår utveckling, men det vi nu möter i marknaden kommer emot oss med kraft och påverkan. Den positiva trend som vi under några kvartal redovisat, har ännu inte tagit oss till en plats där vi förmår absorbera effekterna av den avmattningen.
Vårt resultat i kvartalet är tydligt påverkat av marknadsläget, där uteblivna transaktioner är ett exempel. Vår helhetsaffär är beroende av försäljningar från vår projektutvecklingsverksamhet, för att skapa resultat och frigöra kapital. Vi behöver öka aktiviteterna som skapar förutsättningar för kontinuerliga affärer.
Vi ser även effekter i entreprenaden kopplade till världsläget: materialpriserna pressar alla sedan länge och skapar en allmänt tuff situation i branschen. Vi har i kvartalet haft en negativ påverkan om 25 miljoner kronor på resultatet för vår entreprenadverksamhet till följd av en konkurs hos en underentreprenör i vår norra region.
Det förändrade läge vi befinner oss i kräver att vi agerar och visar handlingskraft. Vi har under hösten påbörjat genomförandet av ett program där vi på en rad punkter vidtar kraftiga åtgärder: vi organiserar om och minskar våra kostnader samtidigt som vi renodlar vårt uppdrag och underlättar styrning. Vi begränsar även investeringar i egenutvecklade projekt som vi idag bedömer har en svag avsättning i marknaden, framför allt projekt avsedda för bostäder.
Vår bransch är cyklisk och de underliggande behoven av bostäder och samhällsfastigheter kvarstår. Vi fortsätter utveckla områden som digitalisering, hållbarhet och en stark företagskultur för att vara ännu bättre rustade när det vänder.
Orderingången är starkare än motsvarande kvartal förra året, 2 684 Mkr (1 196 Mkr) och vår orderstock omfattar vid utgången av september 12 miljarder kronor (12,6). Vi ser
fortsatt en utveckling mot ökad andel samverkansavtal inom segmenten samhällsfastigheter och industri, vilket skapar förutsättningar för ökad stabilitet. Här är entreprenaden för Kalmarsundsverket samt våra avropsavtal gällande fängelsebyggnader och ny arena i Uppsala goda exempel den senaste tiden.
Produktionen av Karlatornet följer plan och i september passerade vi ytterligare en historisk milstolpe när tornet blev högsta huset i Norden. Vi gjuter nu våning 65, av totalt 73, och enligt tidplanen når tornet sin fulla höjd på 246 meter i juli nästa år. Försäljning av lägenheter i Karlatornet sker kontinuerligt och till dags dato är 488 lägenheter av totalt 611 sålda. Första inflyttningen är beräknad till tredje kvartalet 2023.
Slutligen vill jag lyfta fram behovet av ett fortsatt starkt fokus för en trygg och säker arbetsmiljö. Vår bransch brottas alltjämt med stora risker och allvarliga tillbud och olyckor. Inget är viktigare än att alla ska kunna komma hem oskadda från sitt arbete.
Michael Berglin, VD och koncernchef
INTÄKTER OCH RESULTAT
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 2 055 | 1 968 | 6 765 | 6 192 | 9 308 | 8 735 |
| Rörelseresultat | -39 | 25 | 58 | 164 | 129 | 235 |
| Finansnetto | -48 | 8 | -42 | 18 | -39 | 21 |
| Resultat efter finansiella poster | -87 | 33 | 16 | 182 | 90 | 256 |
| Skatt | -5 | 4 | 19 | 80 | 32 | 93 |
| Periodens resultat | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
JULI – SEPTEMBER 2022
Koncernens intäkter uppgick till 2 055 Mkr (1 968). Affärsområde Sverige ökade intäkterna till 1 932 Mkr (1 925) Affärsområde Invests intäkter ökade till 607 Mkr (322).
Rörelseresultatet uppgick till -39 Mkr (25) och har främst påverkats negativt av resultatet i affärsområdet Sverige, som en konsekvens av prisökningar samt en konkurs hos en underleverantör.
Finansnettot uppgick till -48 Mkr (8) och har påverkats av tidigare försäljningar av Karlatornet och Karlastaden Group där lånen har marknadsvärderats och diskonterats med en ränta uppgående till skillnaden mellan bedömd marknadsränta och avtalad ränta. Detta har haft en engångseffekt på -49 Mkr i kvartalet. I takt med att projektet fortgår enligt prognostiserad kalkyl kommer motsvarande belopp att gradvis påverka räntenettot positivt. Under kvartalet har låneutgifter aktiverats på projektfastigheter om 15 Mkr (8).
Koncernen redovisade en beräknad skatt på -5 Mkr (4). Den negativa skatteeffekten för perioden förklaras främst av ej skattepliktiga intäkter samt uppskjutna skatteeffekter från transaktioner.
Periodens resultat uppgick till -92 Mkr (37) och resultat per aktie efter utspädning för kvartalet var -3,25 kr (1,32).
JANUARI – SEPTEMBER 2022
Koncernens intäkter uppgick till 6 765 Mkr (6 192) vilket är en ökning med 9 procent. Affärsområde Sverige ökade intäkterna med 17 procent till 6 667 Mkr (5 714). Ökningen i Sverige förklaras av full produktion i Karlatornet samt att projekt som ingår i tidigare avyttrade portföljer också producerat i hög takt. Affärsområde Invests intäkter ökade till 1 580 Mkr (1 106) och ökningen består bland annat av försäljning av kvarter Auriga del ett och två till JV-bolaget Karlastaden Group AB men även av entreprenadintäkter mot Karlatornet AB (JV-bolaget) om 962 Mkr. Koncerninterna elimineringar uppgår till 1621 Mkr och avser i första hand interna leveranser till Karlastaden.
Rörelseresultatet uppgick till 58 Mkr (164). Förändringen mot motsvarande period föregående år är framför allt lägre vinster från försäljningar inom affärsområdet Invest. Även oron i omvärlden, som har effekter på marknadsläge och prisutveckling på material, samt en konkurs hos en underleverantör har påverkat rörelseresultatet negativt i jämförelse med motsvarande period föregående år.
Finansnettot uppgick till -42 Mkr (18) och har påverkats av tidigare försäljningar av Karlatornet och Karlastaden Group om -49 Mkr i tredje kvartalet. Lånen har marknadsvärderats och diskonterats med en ränta uppgående till skillnaden mellan bedömd marknadsränta och avtalad ränta. Under perioden har låneutgifter aktiverats på projektfastigheter om 24 Mkr (35).
Koncernen redovisade en beräknad skatt på 19 Mkr (80). Den positiva skatteeffekten för perioden förklaras främst av ej skattepliktiga intäkter samt uppskjutna skatteeffekter från transaktioner.
Periodens resultat uppgick till 35 Mkr (262) och resultat per aktie efter utspädning för perioden var 1,24 kr (9,38).
Nyligen togs det symboliska första spadtaget för projekt Tamarinden i Örebro där Serneke har utvecklat och ska bygga 139 hyresrätter. Tamarinden har ambitionen att bli ett av Sveriges första riktigt klimatsmarta bostadsområden. I hela stadsdelen ska det byggas totalt 700 bostäder, en förskola, flera parker och företagslokaler.
FINANSIELL STÄLLNING
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2021 |
| Summa tillgångar | 6 692 | 6 465 | 6 914 |
| Summa eget kapital | 2 518 | 2 372 | 2 467 |
| Nettolåneskuld | -1 135 | -863 | -873 |
| Nettolåneskuld/EBITDA | -5,4 | -4,3 | -2,8 |
| Likvida medel | 238 | 603 | 575 |
| Soliditet, % | 37,6 | 36,7 | 35,7 |
Koncernens balansomslutning uppgick per den 30 september till 6 692 Mkr (6 914) och soliditeten uppgick till 37,6 procent (35,7). Likvida medel uppgick vid periodens slut till 238 Mkr (575) och utöver det har koncernen en kreditfacilitet om 500 Mkr varav 74 Mkr av dessa är utnyttjade av ställda garantier. Totala disponibla likvida medel vid periodens slut uppgick till 638 Mkr (775). Koncernen har också outnyttjade beviljade byggnadskrediter om 587 Mkr och därmed är finansieringen säkerställd för kommande egenutvecklade projekt. Utöver detta så har JV-bolaget Karlatornet AB som ägs till 50% av Serneke ett outnyttjat beviljat byggnadskreditiv om 1 106 Mkr.
Eget kapital uppgick per den 30 september till 2 518 Mkr (2 467). Förändringen utgörs av periodens resultat om 36 Mkr och aktierelaterade ersättningar om 15 Mkr.
Nettolåneskulden uppgick per den 30 september till -1 135 Mkr (-873). De främsta förändringarna avser amortering av obligation om 500 Mkr och i samband med amorteringen har ett långfristigt banklån på motsvarande belopp tagits upp. Utöver detta har långfristiga räntebärande fordringar ökat i samband med försäljningar till JV-bolaget Karlastaden Group AB. Därutöver har finansiering relaterat till bostadsrätter minskat.
Räntebärande fordringar uppgår till 2407 Mkr, och utgörs till största delen av fordringar som uppstått i samband med att Serneke och Balder ingått affärer avseende Karlastaden.
| Nettolåneskuld | 30 sep | 30 sep | 31 dec |
|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2021 |
| Banklån | 765 | 260 | 210 |
| Utnyttjad checkräkningskredit | - | - | - |
| Byggkreditiv bostadsrättsprojekt | 177 | 159 | 269 |
| Obligationer | - | 515 | 516 |
| Finansiella leasingskulder | 88 | 83 | 84 |
| Tillkommande leasingskulder IFRS 16 | 214 | 260 | 248 |
| Lån från Skatteverket | 266 | 275 | 275 |
| Övriga räntebärande skulder | - | - | - |
| Räntebärande fordringar | -2 407 | -1 812 | -1 900 |
| Likvida medel | -238 | -603 | -575 |
| Nettolåneskuld | -1 135 | -863 | -873 |
KONCERNENS FINANSIELLA MÅL
-10% -5% 0% 5% 10% 2021 2021 2022 2022 2022 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Rörelsemarginal Mål ≥ 6%
Rörelsemarginal rullande 12
Soliditeten ska överstiga 30 procent. Avkastning på eget kapital ska överstiga 15 procent.
Avkastning på eget kapital
Rörelsemarginalen ska överstiga 6 procent. Positivt operativt kassaflöde varje kvartal rullande 6 månader.
Operativt kassaflöde
KASSAFLÖDE
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten | -261 | 207 | -493 | 255 | -633 | 115 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | -21 | -25 | -64 | 16 | -60 | 20 |
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | 149 | 86 | 220 | 98 | 328 | 206 |
| Periodens kassaflöde | -133 | 268 | -337 | 369 | -365 | 341 |
| Likvida medel vid periodens början | 371 | 335 | 575 | 234 | 603 | 234 |
| Likvida medel vid periodens slut | 238 | 603 | 238 | 603 | 238 | 575 |
JULI– SEPTEMBER 2022
Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -261 Mkr (207), varav kassaflöde från förändringar i rörelsekapital uppgick till -254 Mkr (111). Majoriteten av den negativa förändringen i perioden är hänförbar till periodiseringar av kundfordringar och leverantörsskulder samt förändring av lagerfastigheter.
Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -21 Mkr (-25) och utgörs främst av fordringar som uppkommit i samband med försäljning av kvarteret Auriga i Karlastaden, utdelning från intresseföretag samt från avyttring av materiella anläggningstillgångar.
Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 149 Mkr (86) och förklaras främst av upptagna lån och inbetalningar till bostadsrättsföreningar samt amortering av lån
Periodens kassaflöde uppgick till -133 Mkr (268).
JANUARI – SEPTEMBER 2022
Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -493 Mkr (255), varav kassaflöde från förändringar i rörelsekapital uppgick till -352 Mkr (156). Majoriteten av den negativa förändringen är att härleda till förändring av lagerfastigheter.
Kassaflödet från investeringsverksamheten uppgick till -64 Mkr (16) och förklaras främst av fordringar som uppkommit i samband med försäljning av kvarteret Auriga i Karlastaden, utdelning från intresseföretag samt från avyttring av materiella anläggningstillgångar.
Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till 220 Mkr (98) och förklaras främst av amortering av lån om -901 Mkr varav amortering obligation uppgick till - 500 Mkr. Nya lån har upptagits till ett belopp om 979 Mkr och inbetalda insatser i bostadsrättsföreningar till 144 Mkr.
Periodens kassaflöde uppgick till -337 Mkr (369).
ÖVERSIKT AFFÄRSOMRÅDEN
Sernekekoncernen är indelad i tre affärsområden; Sverige, Invest och International vilka rapporteras som enskilda rörelsesegment.
I affärsområde Sverige bedrivs entreprenad inom bygg, anläggning- och infrastrukturrelaterad verksamhet samt projektutvecklingsverksamhet genom utveckling av projekt- och exploateringsfastigheter. Affärsområdet utför entreprenader åt såväl externa kunder som åt affärsområde Invest.
Affärsområde Invest bedriver utvecklingsprojekt med en högre grad av komplexitet, högre transaktionsrisk och
större behov av kapitalbindning. Affärsområdet skapar interna uppdrag för Serneke Sveriges entreprenadverksamhet.
International är det affärsområde som samlar koncernens internationella satsningar. Affärsområdet är under uppstart och består idag primärt av en pågående satsning av projektexport. I denna rapport kommer segmentet, på grund av dess nuvarande omfattning, inte att beskrivas mer än i tabellerna nedan på denna sida samt i "flerårsöversikten" på sidan 18.
I Koncerngemensamt redovisas övrig verksamhet vilket främst består av koncernfunktioner samt koncerngemensamma reservationer.
INTÄKTER
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Sverige | 1 932 | 1 925 | 6 667 | 5 714 | 9 056 | 8 103 |
| Invest | 607 | 322 | 1 580 | 1 106 | 2 160 | 1 686 |
| International | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Koncerngemensamt | 47 | 46 | 139 | 113 | 181 | 155 |
| Elimineringar | -531 | -325 | -1 621 | -741 | -2 089 | -1 209 |
| Summa | 2 055 | 1 968 | 6 765 | 6 192 | 9 308 | 8 735 |
RÖRELSERESULTAT
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Sverige | -25 | 21 | 7 | 24 | 40 | 57 |
| Invest | -8 | 7 | 121 | 245 | 195 | 319 |
| International | 9 | -4 | -2 | -12 | -8 | -18 |
| Koncerngemensamt | 2 | 15 | -14 | -61 | -25 | -72 |
| Elimineringar | -17 | -14 | -54 | -32 | -73 | -51 |
| Summa | -39 | 25 | 58 | 164 | 129 | 235 |
*Jämförelsetalen har räknats om enligt ny segmentsredovisning
SÄSONGSVARIATIONER
Sernekes verksamhet påverkas till viss del av säsongseffekter. Entreprenadverksamheten upplever normalt lägre aktivitet under första kvartalet på grund av färre antal produktionsdagar samt påverkas i större utsträckning än normalt av väder under vintermånaderna. Därutöver påverkas resultatet också av hur allmänna helgdagar infaller vilket påverkar antalet produktionsdagar.
SVERIGE
Sverige
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 1 932 | 1 925 | 6 667 | 5 714 | 9 056 | 8 103 |
| Rörelseresultat | -25 | 21 | 7 | 24 | 39 | 57 |
| Rörelsemarginal, % | -1,3 | 1,1 | 0,1 | 0,4 | 0,4 | 0,7 |
JULI – SEPTEMBER 2022
Intäkterna uppgick till 1 932 Mkr (1 925). Ökningen är främst hänförlig till att Karlatornet är i full produktion samt att projekt som ingår i tidigare avyttrade projektportföljer också producerat i hög takt jämfört med motsvarande kvartal föregående år.
Rörelseresultatet uppgick till -25 Mkr (21) och rörelsemarginalen landade på -1,3 procent (1,1). Rörelseresultatet och rörelsemarginalen för kvartalet har påverkats negativt av indirekta effekter kopplat till prisökningar på marknaden som en följd av oron i Europa och inflationsutvecklingen samt en konkurs.
JANUARI – SEPTEMBER 2022
Intäkterna uppgick till 6 667 Mkr (5 714), en ökning med 17 procent. Ökningen är främst hänförlig till att Karlatornet har varit i full produktion under större delen av året samt att projekt som ingår i tidigare avyttrade portföljer också producerat i hög takt jämfört med motsvarande period föregående år.
Rörelseresultatet uppgick till 7 Mkr (24) och rörelsemarginalen landade på 0,1 procent (0,4). Rörelseresultatet samt rörelsemarginalen för perioden har påverkats negativt av indirekta effekter kopplat till prisökningar på marknaden som en följd av oron i Europa, samt en konkurs.
I augusti tecknades entreprenadavtal för andra fasen av projektet nya reningsverket i Kalmar. Projektet ska stå klart under 2026 och ordersumman uppgår till cirka 1,4 miljarder kronor.
ORDERINGÅNG OCH ORDERSTOCK
| Orderingång | jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2020/2021 | 2021 |
| Entreprenad | 2 684 | 1 195 | 6 119 | 4 596 | 7 868 | 6 345 |
| Koncernen | 2 684 | 1 196 | 6 119 | 4 596 | 7 868 | 6 345 |
| Orderstock | 30 sep | 30 sep | 31 dec | |||
| Mkr | 2022 | 2021 | 2021 | |||
| Entreprenad | 11 994 | 12 642 | 12 101 | |||
| Koncernen | 11 994 | 12 642 | 12 101 |
Den externa orderingången för kvartalet uppgick till 2 684 Mkr (1 195) vilket är en ökning med 125 procent jämfört med motsvarande kvartal föregående år.
Den största ordern i kvartalet uppgick till 1 417 Mkr och avser tecknat entreprenadavtal med Kalmar Vatten gällande byggnation av nytt reningsverket. Projektet beräknas vara klart under 2026.
Marknadsutvecklingen och utsikterna har rört sig mot högre grad av osäkerhet och kräver fortsatt vaksamhet. Det finns fortfarande en underliggande efterfrågan även om det sker ett visst skifte från de privata
bostadsbeställarna till de kommunala i form av mer offentliga lokaler och samhällsfastigheter.
Den externa orderstocken vid utgången av tredje kvartalet uppgick till 11 994 Mkr (12 642). Det innebär en minskning om 5 procent jämfört med motsvarande kvartal föregående år.
5 070 Mkr av orderstocken de kommande åren utgörs av gröna projekt. Projekten avser byggnation av fastigheter som byggs enligt uppställda certifieringskrav vilket är i överensstämmande med Sernekes gröna ramverk.
Projektfördelning orderstock 30 september 2022
Orderstock fördelad över tid
10 | SERNEKE
UPPDRAG MED ORDERVÄRDE ÖVER 100 MKR UNDER PERIODENJULI - SEPTEMBER 2022
| Uppdrag | Ort | Ordervärde (Mkr) | (Förväntad) byggstart |
|---|---|---|---|
| Industri | Kalmar | 1 417 | Tredje kvartalet 2022 |
| Samhällsfastigheter | Göteborg | 158 | Tredje kvartalet 2022 |
| Bostäder | Landskrona | 150 | Tredje kvartalet 2022 |
Vid rapporttillfället hade Karlatornet cirka 10 våningar kvar till de totalt 74. Enligt planen når tornet sin fulla höjd 246 meter till sommaren 2023. Foto: Kasper Dudzik
INVEST
Invest
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 607 | 322 | 1 580 | 1 106 | 2 160 | 1 686 |
| Resultatandel i intresseföretag/joint | ||||||
| ventures | 2 | 2 | 7 | 9 | -8 | -6 |
| Rörelseresultat | -8 | 7 | 121 | 245 | 195 | 319 |
| Rörelsemarginal, % | -1,3 | 2,2 | 7,7 | 22,2 | 9,0 | 18,9 |
JULI – SEPTEMBER 2022
Intäkterna i affärsområdet uppgick till 607 Mkr (322) och ökningen består i första hand av entreprenadintäkter från Karlatornet AB (JV-Bolaget).
Resultatandel i intresseföretag och joint ventures uppgick till 2 Mkr (2).
Rörelseresultatet uppgick till -8 Mkr (7). Det negativa rörelseresultatet förklaras främst av uteblivna försäljningar av projekt och byggrätter.
Projekt- och exploateringsfastigheter
Per den 30 september 2022 uppgick det totala bokförda värdet på projektutvecklingsportföljen i Invest till 1 558 Mkr.
| Byggrätter | 30 sep | 30 sep | 31 dec |
|---|---|---|---|
| Antal (BTA) | 2022 | 2021 | 2021 |
| Byggrätter i egen balans | 121 256 | 237 170 | 196 624 |
| Byggrätter via joint ventures | 123 553 | 50 400 | 81 854 |
| Avtalade ej tillträdda byggrätter | 567 357 | 538 000 | 582 436 |
| Totalt | 812 165 | 825 570 | 860 913 |
JANUARI – SEPTEMBER 2022
Intäkterna uppgick till 1 580 Mkr (1 106) och ökningen består i första hand av försäljning av del ett och två av kvarter Auriga till JV-bolaget Karlastaden Group AB. Även entreprenadintäkter mot Karlatornet AB (JV-bolaget) om 962 Mkr bidrar till den positiva ökningen i perioden. Utöver detta utgörs intäkterna även av entreprenadintäkter inom tillverkning och montering av stålrörskonstruktioner, försäljning av fastigheter samt hotellintäkter.
Resultatandel i intresseföretag och joint ventures uppgick till 7 Mkr (9).
Rörelseresultatet uppgick till 121 Mkr (245). Det positiva rörelseresultatet förklaras främst av försäljning av del ett och två av kvarter Auriga till JV-bolaget Karlastaden Group AB.
| Egenutvecklade BRF bostadsproduktioner | 30 sep 2022 |
30 sep 2021 |
31 dec 2021 |
|---|---|---|---|
| Antal under året produktionsstartade bostäder | 177 | 65 | 144 |
| Antal under året sålda bostäder | 136 | 27 | 65 |
| Totalt antal bostäder i produktion vid periodens slut | 561 | 453 | 532 |
| Antal återköpta bostäder i egen balansräkning vid periodens slut | 13 | 0 | 0 |
*Jämförelsetal har justerats för att inkludera balanser tidigare i segment Sverige.
MODERBOLAGET
Serneke Group AB (publ):s verksamhet omfattar i huvudsak koncernledning och koncerngemensamma tjänster.
Intäkterna för juli-september uppgick till 47 Mkr (46) och bestod i huvudsak av koncerninterna tjänster. Rörelseresultatet för samma period uppgick till 3 Mkr (15).
Intäkterna för januari – september uppgick till 140 Mkr (113) och rörelseresultatet uppgick till 5 Mkr (4).
Moderbolaget påverkas indirekt av de risker som beskrivs i avsnittet väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer.
NÄRSTÅENDETRANSAKTIONER
Karaktären och omfattningen av transaktioner av närstående framgår av årsredovisningen 2021, not 33. Närståendetransaktioner under året har skett med Lommen Sjöbefälet AB, Kongahälla Shopping AB, Ola Serneke Holding AB, Kviberg Skidanläggning AB, Limestone Management AB, JV Sersund AB, JV Karlatornet AB, JV Karlastaden Group AB samt intresseföretaget Änglagården. Transaktioner med närstående har skett på marknadsmässiga villkor.
Nedan presenteras transaktioner som Serneke genomfört med närstående sedan den 1 januari 2022 fram till 30 september 2022;
Transaktioner med Lommen Sjöbefälet ABanses utgöra närståendetransaktioner då bolagets huvudägare, Ludwig Mattsson, är styrelseledamot i Serneke Group AB. Transaktionerna utgörs främst av hyra av Sernekes huvudkontor och inköpen uppgick till 9,9 Mkr. Transaktioner med Kongahälla Shopping AB anses utgöra närståendetransaktioner då bolagets huvudägare, Ludwig Mattsson, är styrelseledamot i Serneke Group AB. Transaktionerna utgörs främst av entreprenadintäkter och intäkterna uppgick till 2,0 Mkr.
Transaktioner med Ola Serneke Holding AB anses utgöra närståendetransaktioner då Ola Serneke är huvudägare i Serneke Group AB. Inköp uppgick till 0,7 Mkr och försäljning uppgick till 0,2 Mkr. Transaktionerna utgör främst intäkter/kostnader avseende avräkning av inkråmet som skedde under 2020 mellan Serneke och Kviberg Skidanläggning AB som Ola Serneke Holding AB äger och anses därmed utgöra närståendetransaktioner. Transaktioner med Limestone Management AB, Per Åkermans konsultbolag, anses utgöra närståendetransaktioner då Per Åkerman är styrelseledamot i Bolaget. Transaktionerna avser
konsultersättning för arbetsuppgifter utanför styrelseuppdraget och uppgår till 0,6 Mkr. Transaktioner med Sersund AB (JV) anses utgöra närståendetransaktioner då Serneke äger 50 procent av Sersund och transaktionerna utgörs främst av intäkter från entreprenadtjänster om 12,7 Mkr. Transaktioner med Karlatornet (JV) anses utgöra närståendetransaktioner då Serneke från och med 17 december 2020 äger 50 % av Karlatornet AB. Transaktionerna utgörs främst av entreprenadintäkter om 875 Mkr. Transaktioner med Karlastaden Group (JV) anses utgöra närståendetransaktioner då Serneke äger 50 % av Karlastaden Group AB. Transaktionerna utgörs främst av entreprenadintäkter om 182,2 Mkr. Transaktioner med intresseföretaget Änglagården anses utgöra närståendetransaktioner då Serneke äger 40 procent av Änglagården. Transaktionerna utgörs främst av uthyrd personal, lokalhyra respektive hyra för arenan. Intäkterna uppgick till 3,2 Mkr och inköpen uppgick till 22,1 Mkr
VÄSENTLIGA RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER
I Sernekes verksamhet finns flera olika typer av risker, såväl operationella som finansiella. De operationella riskerna är kopplade till den dagliga verksamheten och kan gälla anbud eller projektutveckling, bedömning av projektens vinstutveckling, risker kopplade till produktion eller prisutveckling. Operationella risker hanteras av den interna verksamhetsstyrning som har utvecklats inom koncernen. Identifiering och hantering av Sernekes risker är av fundamental betydelse för koncernens lönsamhet. Varje segment hanterar sina risker utifrån verksamhetsstyrningen och av utvecklade rutiner och processer. Sernekes finansiella risker såsom ränte-, likviditet-, finansiering-, och kreditrisker hanteras centralt i syfte att minimera och kontrollera riskexponeringen.
Den likvida situationen bedöms löpande av styrelsen och koncernledningen. Serneke upplever nu en avmattning i marknaden i Sverige som en följd av ökade material och bränslepriser, inflation och stigande räntor. Den positiva trend som bolaget redovisat en tid förmår inte fullt ut att absorbera effekterna av avmattningen. Bolagets helhetsaffär är beroende av försäljningar från projektutvecklingsverksamheten. Uteblivna transaktioner har påverkat resultat och medfört negativt kassaflöde för 9-månaders perioden 2022. Sernekes styrelse och koncernledning arbetar med en rad åtgärder för att säkerställa tillgång till erforderlig likviditet. Under hösten har bolaget påbörjat genomförande av ett program där kraftiga åtgärder vidtas i syfte att minska kostnader och
begränsa investeringar i egenutvecklade projekt samt intensifierat arbetet med försäljning av koncernens projektportfölj samt andra tillgångar i syfte att renodla bolagets verksamhet och frigöra likviditet. Vidare förs löpande dialoger med kreditgivare. Styrelsens och koncernledningens bedömning är att vid genomförande av ovan åtgärder kommer tillräcklig likviditet att erhållas för att säkerställa fortsatt drift.
För ytterligare information om risker samt kritiska uppskattningar och bedömningar, se årsredovisningen för 2021 och avsnittet förvaltningsberättelse samt not 3 och 4. Beskrivningarna i årsredovisningen är fortfarande relevanta. Årsredovisningen är publicerad på www.serneke.group.
ÖVRIGA VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER RAPPORTPERIODEN
I och med Ryssland invasion av Ukraina i februari 2022 förstärks effekterna på världsekonomin som blev synliga under coronapandemin. Sanktionerna mot Ryssland och Belarus som infördes till följd av kriget samt den globala osäkerheten inom världsekonomin påverkar materialtillgång och inköpspriser.
Under perioden har dessutom inflation och räntor kraftigt förändrats vilket också kan komma att påverka framåt genom ytterligare höjda priser och dämpad efterfrågan.
VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER RAPPORTPERIODEN
Inga väsentliga händelser har inträffat efter rapportperiodens slut.
SERNEKE-AKTIEN(SRNKE)
Serneke Group AB (publ) har två aktieslag, A- respektive B-aktie. Serneke hade den 30 september 2022 cirka 7 058 aktieägare och stängningskursen den 30 september 2022 var 32,0 kronor.
Sernekes tio största aktieägare, 30 september 2022
| Aktier av serie A | Aktier av serie B | Totalt antal aktier | Andel utestående aktier, % |
Andel röster, % |
|
|---|---|---|---|---|---|
| Ola Serneke Holding AB | 3 710 000 | 2 439 698 | 6 149 698 | 21,73% | 52,58% |
| Lommen Holding AB | 540 000 | 3 646 482 | 4 186 482 | 14,79% | 12,03% |
| Christer Larsson i Trollhättan AB | 380 000 | 507 000 | 887 000 | 3,13% | 5,73% |
| Ledge Ing AB | 330 000 | 450 000 | 780 000 | 2,76% | 4,99% |
| Vision Group i väst AB | 250 000 | 550 662 | 800 662 | 2,83% | 4,06% |
| Fastighets AB Balder | 0 | 2 300 000 | 2 300 000 | 8,13% | 3,06% |
| Svolder Aktiebolag | 0 | 1 777 608 | 1 777 608 | 6,28% | 2,36% |
| Försäkringsaktiebolaget Avanza | 0 | 1 161 478 | 1 161 478 | 4,10% | 1,54% |
| Mediuminvest AS | 0 | 768 701 | 768 701 | 2,72% | 1,02% |
| Bengt Erik Arne Stillström | 0 | 377 907 | 377 907 | 1,34% | 0,50% |
| Totalt, 10 största | 5 210 000 | 13 979 536 | 19 189 536 | 67,79% | 87,88% |
| Övriga aktieägare | 0 | 9 117 169 | 9 117 169 | 32,21% | 12,12% |
| Totalt utestående aktier | 5 210 000 | 23 096 705 | 28 306 705 | 100,00% | 100,00% |
| Återköp egna aktier | 0 | 446 527 | 446 527 | ||
| Totalt registrerade aktier | 5 210 000 | 23 543 232 | 28 753 232 |
Källa: Euroclear och Serneke
Aktieslag, antal aktier och röster, 30 september 2022.
| Aktieslag | Aktier | Röster exkl eget innehav |
|
|---|---|---|---|
| A-aktier | 5 210 000 | 5 210 000 | |
| B-aktier | 23 096 705 | 2 309 670,50 | |
| Summa | 28 306 705 | 7 519 670,50 | |
| Eget innehav | 446 527 | ||
| Totalt antal | 28 753 232 | ||
| Aktieslag | Aktier | Röster | |
| A-aktier | 5 210 000 | 5 210 000 | |
| B-aktier | 23 543 232 | 2 354 323,20 | |
Summa 28 753 232 7 564 323,20
FINANSIELL KALENDER
| Bokslutskommuniké 2022 | 8 februari 2023 |
|---|---|
| Årsstämma | 3 maj 2023 |
| Delårsrapport januari – mars 2023 | 3 maj 2023 |
| Delårsrapport januari – juni 2023 | 14 juli 2023 |
Styrelsen och verkställande direktören intygar härmed att denna delårsrapport ger en rättvisande översikt av moderbolagets och koncernens verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som Serneke står inför.
Denna rapport har inte varit föremål för granskning av bolagets revisor.
Göteborg den 27 oktober 2022 Serneke Group AB (publ)
Styrelsen
Jan C. Johansson Ordförande
Mari Broman Ledamot
Ludwig Mattsson Ledamot
Veronica Rörsgård Ledamot
Per Åkerman Ledamot
Fredrik Alvarsson Ledamot
Lars Kvarnsund Ledamot
Michael Berglin Verkställande direktör
För ytterligare information:
Michael Berglin, VD och koncernchef E-post: [email protected] tel: 031712 97 00
Anders Düring, CFO E-post: [email protected] tel: 070 88 87 733
Informationen är sådan som Serneke Group AB (publ) ska offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades för offentliggörande den 27 oktober 2022, klockan 08.00.
REVISORNS GRANSKNINGSRAPPORT
Serneke Group AB (publ), org nr 556669-4153
INLEDNING
Vi har utfört en översiktlig granskning av den finansiella delårsinformationen i sammandrag (delårsrapport) för Serneke Group AB (publ) per 30 september 2022 och den niomånadersperiod som slutade per detta datum. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta och presentera denna finansiella delårsinformation i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen. Vårt ansvar är att uttala en slutsats om denna delårsrapport grundad på vår översiktliga granskning.
DEN ÖVERSIKTLIGA GRANSKNINGENS INRIKTNING OCH OMFATTNING
Vi har utfört vår översiktliga granskning i enlighet med International Standard on Review Engagements ISRE 2410 Översiktlig granskning av finansiell delårsinformation utförd av företagets valda revisor. En översiktlig granskning består av att göra förfrågningar, i första hand till personer som är ansvariga för finansiella frågor och redovisningsfrågor, att utföra analytisk granskning och att vidta andra översiktliga granskningsåtgärder. En översiktlig granskning har en annan inriktning och en betydligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt ISA och god revisionssed i övrigt har. De granskningsåtgärder som vidtas vid en översiktlig granskning gör det inte möjligt för oss att skaffa oss en sådan säkerhet att vi blir medvetna om alla viktiga omständigheter som skulle kunna ha blivit identifierade om en revision utförts. Den uttalade slutsatsen grundad på en översiktlig granskning har därför inte den säkerhet som en uttalad slutsats grundad på en revision har.
SLUTSATS
Grundat på vår översiktliga granskning har det inte kommit fram några omständigheter som ger oss anledning att anse att delårsrapporten inte, i allt väsentligt, är upprättad för koncernens del i enlighet med IAS 34 och årsredovisningslagen samt för moderbolagets del i enlighet med årsredovisningslagen.
UPPLYSNING AV SÄRSKILD BETYDELSE
Utan att det påverkar vår slutsats ovan vill vi fästa läsarens uppmärksamhet på den information som lämnas i delårsrapporten under avsnittet Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer på sidan 13-14. Där framgår att bolagets kassaflöde för niomånadersperioden 2022 är negativt. Bolaget arbetar med en rad åtgärder i syfte att minska kostnader och begränsa investeringar i egenutvecklade projekt och intensifierat arbetet med försäljning av koncernens projektportfölj samt andra tillgångar i syfte att renodla bolagets verksamhet och frigöra likviditet. Vidare förs löpande dialoger med kreditgivare. Åtgärderna syftar till att säkerställa tillgång till erforderlig likviditet för att fortsätta bolagets utveckling enligt plan.
Göteborg den 27 oktober 2022 PricewaterhouseCoopers AB
Huvudansvarig
Ulrika Ramsvik Konstantin Belogorcev Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor
KVARTALSDATA OCH FLERÅRSÖVERSIKT
| jul-sep | apr-jun | jan-mar | okt-dec | jul-sep | apr-jun | jan-mar | okt-dec | jul-sep | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2022 | 2022 | 2021 | 2021 | 2021 | 2021 | 2020 | 2020 |
| Intäkter | |||||||||
| Sverige | 1 932 | 2 709 | 2 026 | 2 389 | 1 925 | 2 019 | 1 770 | 2 025 | 1 592 |
| Invest | 607 | 472 | 501 | 580 | 322 | 447 | 337 | 223 | 28 |
| International | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Koncerngemensamt | 47 | 46 | 46 | 42 | 46 | 33 | 33 | 17 | 20 |
| Elimineringar | -531 | -569 | -521 | -468 | -325 | -225 | -190 | -99 | -142 |
| Summa | 2 055 | 2 658 | 2 052 | 2 543 | 1 968 | 2 274 | 1 950 | 2 166 | 1 498 |
| Rörelseresultat | |||||||||
| Sverige | -25 | 22 | 10 | 32 | 21 | 14 | -10 | -65 | -62 |
| Invest | -8 | 69 | 60 | 74 | 7 | 167 | 71 | -4 | -10 |
| International | 9 | -6 | -5 | -5 | -4 | -4 | -4 | -3 | -3 |
| Koncerngemensamt | 2 | -5 | -11 | -11 | 15 | -59 | -17 | -6 | 0 |
| Elimineringar | -17 | -19 | -18 | -19 | -14 | -10 | -9 | 31 | -4 |
| Summa | -39 | 61 | 36 | 71 | 25 | 108 | 31 | -47 | -79 |
| Rörelsemarginal, % | -1,9 | 2,3 | 1,8 | 2,8 | 1,3 | 4,7 | 1,6 | -2,2 | -5,3 |
| Resultat efter | |||||||||
| finansnetto | -87 | 65 | 38 | 74 | 33 | 111 | 38 | -119 | -82 |
| Periodens resultat | -92 | 72 | 55 | 87 | 37 | 178 | 46 | -72 | -66 |
| Balansräkning | |||||||||
| Anläggningstillgångar | 3242 | 3291 | 2894 | 2725 | 2655 | 2522 | 2158 | 2156 | 757 |
| Omsättningstillgångar | 3450 | 3582 | 4052 | 4189 | 3810 | 3775 | 3807 | 3836 | 4962 |
| Summa tillgångar | 6 692 | 6 873 | 6 946 | 6 914 | 6 465 | 6 297 | 5 965 | 5 992 | 5 719 |
| Eget kapital | 2 518 | 2 602 | 2 527 | 2 467 | 2 372 | 2 340 | 2 161 | 1 946 | 1 896 |
| Långfristiga skulder | 1 603 | 1 449 | 752 | 740 | 1 200 | 1 177 | 1 182 | 1 058 | 1 245 |
| Kortfristiga skulder | 2 571 | 2 822 | 3 667 | 3 707 | 2 893 | 2 780 | 2 622 | 2 988 | 2 578 |
| Summa eget kapital och skulder |
6 692 | 6 873 | 6 946 | 6 914 | 6 465 | 6 297 | 5 965 | 5 992 | 5 719 |
| Order | |||||||||
| Orderingång | 2 684 | 1 598 | 1 837 | 1 749 | 1 196 | 2 221 | 1 179 | 4 852 | 961 |
| Orderstock | 11 994 | 11 234 | 11 966 | 12 101 | 12 642 | 13 372 | 13 126 | 13 619 | 10 623 |
| Personal | |||||||||
| Medelantalet anställda | 1 321 | 1 304 | 1 269 | 1 205 | 1 205 | 1 189 | 1 174 | 1 161 | 1 180 |
NYCKELTAL
IFRS-baserade nyckeltal
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 2 055 | 1 968 | 6 765 | 6 192 | 9 308 | 8 735 |
| Resultat per aktie, kr före utspädning | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Resultat per aktie, kr efter utspädning | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Vägt genomsnittligt antal aktier före utspädning | 28 306 705 | 27 938 245 | 28 281 749 | 27 938 245 | 28 219 848 | 27 962 221 |
| Vägt genomsnittligt antal aktier efter utspädning | 28 306 705 | 27 938 245 | 28 281 749 | 27 938 245 | 28 219 848 | 27 962 221 |
Övriga nyckeltal
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Rörelseresultat | -39 | 25 | 58 | 164 | 129 | 235 |
| Tillväxt, % | 4,4 | 31,4 | 9,3 | 31,6 | 11,4 | 27,1 |
| Orderingång | 2 684 | 1 196 | 6 119 | 4 596 | 7 868 | 6 345 |
| Orderstock | 11 994 | 12 642 | 11 994 | 12 642 | 11 994 | 12 101 |
| Organisk tillväxt, % | 4,4 | 31,4 | 9,3 | 31,6 | 11,4 | 27,1 |
| Rörelsemarginal, % | -1,9 | 1,3 | 0,9 | 2,6 | 1,4 | 2,7 |
| Kassaflöde före finansiering | -282 | 182 | -557 | 271 | -693 | 135 |
| Kassaflöde från verksamheten per aktie, kr före utspädning |
-9,22 | 7,40 | -17,43 | 9,12 | -22,43 | 4,11 |
| Kassaflöde från verksamheten per aktie, kr efter utspädning |
-9,22 | 7,40 | -17,43 | 9,12 | -22,43 | 4,11 |
| Eget kapital per aktie, kr före utspädning | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 87,85 |
| Eget kapital per aktie, kr efter utspädning | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 84,90 | 88,95 | 87,85 |
| Rörelsekapital | 879 | 917 | 879 | 917 | 879 | 482 |
| Sysselsatt kapital | 3 901 | 3 830 | 3 901 | 3 830 | 3 901 | 3 961 |
| Avkastning på sysselsatt kapital, % | 4,9 | 4,4 | 4,9 | 4,4 | 4,9 | 7,8 |
| Avkastning på eget kapital efter skatt, % | 5,0 | 8,9 | 5,0 | 8,9 | 5,0 | 15,8 |
| Soliditet, % | 37,6 | 36,7 | 37,6 | 36,7 | 37,6 | 35,7 |
| Nettolåneskuld | -1 135 | -863 | -1 135 | -863 | -1 135 | -873 |
| Nettoskuldsättningsgrad, % | -45,1 | -36,4 | -45,1 | -36,4 | -45,1 | -35,4 |
| Nettolåneskuld/EBITDA | -5,4 | -4,3 | -5,4 | -4,3 | -5,4 | -2,8 |
FINANSIELLA RAPPORTER I SAMMANDRAG
KONCERNENS RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG
| Koncernens resultaträkning i sammandrag | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 2 055 | 1 968 | 6 765 | 6 192 | 9 308 | 8 735 |
| Produktions- och förvaltningskostnader | -2 033 | -1 906 | -6 521 | -5 933 | -8 932 | -8 344 |
| Bruttoresultat | 22 | 62 | 244 | 259 | 376 | 391 |
| Försäljnings- och administrationskostnader | -46 | -26 | -139 | -93 | -196 | -150 |
| Resultateffekt av etablering av joint ventures | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Resultatandel i intresseföretag och joint | ||||||
| ventures | -15 | -11 | -47 | -2 | -51 | -6 |
| Rörelseresultat | -39 | 25 | 58 | 164 | 129 | 235 |
| Finansnetto | -48 | 8 | -42 | 18 | -39 | 21 |
| Resultat efter finansiella poster | -87 | 33 | 16 | 182 | 90 | 256 |
| Skatt | -5 | 4 | 19 | 80 | 32 | 93 |
| Periodens resultat | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
| Hänförligt till: | ||||||
| Moderföretagets aktieägare | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
| Innehav utan bestämmande inflytande | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Resultat per aktie före utspädning, kr | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Resultat per aktie efter utspädning, kr | -3,25 | 1,32 | 1,24 | 9,38 | 4,32 | 12,48 |
| Snitt antal aktier före utspädning | 28 306 705 | 27 938 245 | 28 281 749 | 27 938 245 | 28 219 848 | 27 962 221 |
| Snitt antal aktier efter utspädning | 28 306 705 | 27 938 245 | 28 281 749 | 27 938 245 | 28 219 848 | 27 962 221 |
KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Periodens resultat | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
| Övrigt totalresultat | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Summa totalresultat | -92 | 37 | 35 | 262 | 122 | 349 |
KONCERNENS BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2021 |
| Tillgångar | |||
| Anläggningstillgångar | |||
| Immateriella anläggningstillgångar | 26 | 24 | 25 |
| Övriga materiella anläggningstillgångar | 316 | 365 | 351 |
| Andelar i intresseföretag / joint ventures | 161 | 155 | 160 |
| Uppskjuten skattefordran | 127 | 94 | 108 |
| Långfristiga räntebärande fordringar | 2 407 | 1 812 | 1 900 |
| Övriga långfristiga fordringar | 205 | 205 | 181 |
| Summa anläggningstillgångar | 3 242 | 2 655 | 2 725 |
| Omsättningstillgångar | |||
| Projekt- och exploateringsfastigheter | 1 562 | 1 653 | 1 704 |
| Varulager | 2 | 1 | 1 |
| Kundfordringar | 935 | 789 | 966 |
| Upparbetade men ej fakturerade intäkter | 515 | 523 | 555 |
| Övriga kortfristiga fordringar | 198 | 241 | 388 |
| Kassa och bank | 238 | 603 | 575 |
| Summa omsättningstillgångar | 3 450 | 3 810 | 4 189 |
| Summa tillgångar | 6 692 | 6 465 | 6 914 |
| Eget kapital och skulder | |||
| Eget kapital | 2 518 | 2 372 | 2 467 |
| Långfristiga skulder | |||
| Långfristiga räntebärande skulder | 1 346 | 975 | 467 |
| Övriga långfristiga skulder | 74 | 66 | 71 |
| Uppskjuten skatteskuld | 0 | 0 | 0 |
| Övriga avsättningar | 183 | 159 | 202 |
| Summa långfristiga skulder | 1 603 | 1 200 | 740 |
| Kortfristiga skulder | |||
| Kortfristiga räntebärande skulder | 164 | 577 | 1 135 |
| Aktuella skatteskulder | 0 | 0 | 0 |
| Leverantörsskulder | 1 219 | 1 194 | 1 344 |
| Fakturerade men ej upparbetade intäkter | 758 | 791 | 744 |
| Övriga kortfristiga skulder | 430 | 331 | 484 |
| Summa kortfristiga skulder | 2 571 | 2 893 | 3 707 |
| Summa eget kapital och skulder | 6 692 | 6 465 | 6 914 |
FÖRÄNDRINGAR I KONCERNENS EGET KAPITAL I SAMMANDRAG
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2021 |
| Eget kapital hänförligt till moderbolagets ägare | |||
| Ingående balans vid periodens början | 2 467 | 1 946 | 1 946 |
| Nyemission | - | 166 | 166 |
| Aktierelaterad ersättning | 15 | -2 | 6 |
| Övrigt | - | - | - |
| Transaktioner med innehavare utan bestämmande inflytande | - | - | - |
| Förändrad redovisningsprincip | - | - | - |
| Periodens totalresultat | 36 | 262 | 349 |
| Innehav utan bestämmande inflytande | |||
| Förvärv innehav utan bestämmande inflytande | - | - | - |
| Periodens totalresultat | - | 0 | - |
| Utgående balans vid periodens slut | 2 518 | 2 372 | 2 467 |
KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS I SAMMANDRAG
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Löpande verksamheten | ||||||
| Kassaflöde innan förändring av rörelsekapital |
-7 | 95 | -141 | 98 | -103 | 136 |
| Förändring av rörelsekapital | -254 | 111 | -352 | 156 | -530 | -22 |
| Kassaflöde från den löpande verksamheten |
-261 | 207 | -493 | 255 | -633 | 115 |
| Investeringsverksamheten | ||||||
| Ökning/minskning av investeringsverksamheten |
-21 | -25 | -64 | 16 | -60 | 20 |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten |
-21 | -25 | -64 | 16 | -60 | 20 |
| Kassaflöde före finansiering | -282 | 182 | -557 | 271 | -693 | 135 |
| Finansieringsverksamheten | ||||||
| Nyupptagna lån | 197 | 108 | 979 | 316 | 1 089 | 426 |
| Nyemission | 0 | 0 | 0 | 167 | 0 | 167 |
| Amortering av skuld | -24 | -24 | -900 | -389 | -968 | -457 |
| Utdelning | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Ökning/minskning av finansieringsverksamheten |
-24 | 2 | 141 | 4 | 207 | 70 |
| Kassaflöde från | 149 | 86 | 220 | 98 | 328 | 206 |
| finansieringsverksamheten | ||||||
| Periodens kassaflöde | -133 | 268 | -337 | 369 | -365 | 341 |
| Likvida medel vid periodens början | 371 | 335 | 575 | 234 | 603 | 234 |
| Likvida medel vid periodens slut | 238 | 603 | 238 | 603 | 238 | 575 |
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Intäkter | 47 | 46 | 140 | 113 | 182 | 155 |
| Försäljnings- och | ||||||
| administrationskostnader | -44 | -31 | -135 | -109 | -183 | -157 |
| Rörelseresultat | 3 | 15 | 5 | 4 | -1 | -2 |
| Finansnetto | -8 | -13 | -34 | -52 | -51 | -69 |
| Resultat efter finansiella poster | -5 | 2 | -29 | -48 | -52 | -71 |
| Bokslutsdispositioner | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Resultat före skatt | -5 | 2 | -29 | -48 | -52 | -71 |
| Skatt | 0 | -2 | 3 | 7 | -3 | 1 |
| Periodens resultat | -5 | 0 | -26 | -41 | -55 | -70 |
MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNING I SAMMANDRAG
MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT
| jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Mkr | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | 2021/2022 | 2021 |
| Periodens resultat | -5 | 0 | -26 | -41 | -55 | -70 |
| Övrigt totalresultat | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Summa totalresultat | -5 | 0 | -26 | -41 | -55 | -70 |
MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING I SAMMANDRAG
| Mkr | 30 sep 2022 |
30 sep 2021 |
31 dec 2021 |
|---|---|---|---|
| Tillgångar | |||
| Anläggningstillgångar | |||
| Materiella anläggningstillgångar | 9 | 8 | 8 |
| Andelar i koncernföretag | 459 | 307 | 360 |
| Uppskjuten skattefordran | 17 | 20 | 14 |
| Övriga långfristiga fordringar | 3 | 3 | 3 |
| Summa anläggningstillgångar | 488 | 338 | 385 |
| Omsättningstillgångar | |||
| Projekt- och exploateringsfastigheter | 0 | 2 | 2 |
| Övriga kortfristiga fordringar | 985 | 1 438 | 1 498 |
| Kassa och bank | 14 | 352 | 313 |
| Summa omsättningstillgångar | 999 | 1 792 | 1 813 |
| Summa tillgångar | 1 487 | 2 130 | 2 198 |
| Eget kapital och skulder | |||
| Eget kapital | 518 | 552 | 530 |
| Långfristiga skulder | |||
| Långfristiga räntebärande skulder | 8 | 518 | 3 |
| Övriga avsättningar | 2 | 1 | 2 |
| Summa långfristiga skulder | 10 | 519 | 5 |
| Kortfristiga skulder | |||
| Kortfristiga räntebärande skulder | 2 | 7 | 523 |
| Leverantörsskulder | 8 | 9 | 8 |
| Övriga kortfristiga skulder | 949 | 1 043 | 1 132 |
| Summa kortfristiga skulder | 959 | 1 059 | 1 663 |
| Summa eget kapital och skulder | 1 487 | 2 130 | 2 198 |
NOTER
NOT 1 - Redovisningsprinciper
Denna delårsrapport har upprättats i enlighet med IAS 34, Delårsrapportering. Delårsrapporten är upprättad i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS), samt tolkningar av gällande standards International Financial Reporting Interpretations Committee (IFRIC) såsom de är antagna av EU. Moderbolagets rapporter har upprättats i enlighet med Årsredovisningslagen och Rådet för Finansiell Rapportering RFR 2, Redovisning för juridiska personer. I rapporten tillämpas ESMA:s riktlinjer avseende alternativa nyckeltal.
Delårsrapporten har upprättats enligt samma redovisningsprinciper och beräkningsmetoder som i årsredovisningen för 2021. För detaljerad information beträffande redovisningsprinciperna hänvisas till Sernekes årsredovisning för 2021, se www.serneke.group.
NOT 2 - Finansiella tillgångar och skulder värderade till verkligt värde
Finansiella tillgångar och finansiella skulder som värderas till verkligt värde i balansräkningen klassificeras i någon av tre nivåer baserat på den information som används för att fastställa det verkliga värdet. Koncernen har bara finansiella tillgångar och skulder som värderas i nivå 3, varpå nivå 1 och 2 har utelämnats i tabellen nedan. Under perioderna har det inte skett några överföringar mellan nivåerna. En mer utförlig beskrivning av nivåerna återfinns i årsredovisningen för 2021, not 4.
Nivå 1 - Värdering sker enligt priser på en aktiv marknad för samma instrument.
Nivå 2 - Finansiella instrument där verkligt värde fastställs utifrån värderingsmodeller som baseras på tredje observerbara data för tillgången eller skulden än noterade
priser inkluderade i nivå 1. Nivå 3 - Finansiella instrument där verkligt värde fastställs utifrån värderingsmodeller där väsentliga indata baseras
på icke observerbara data.
| Koncernen Mkr | 30 sep 2022 |
30 sep 2021 |
31 dec 2021 |
|---|---|---|---|
| Finansiella tillgångar | |||
| Långsiktiga räntebärande | |||
| fordringar* | 2 400 | 1 834 | 1 893 |
| Finansiella tillgångar som kan | |||
| säljas** | 2 | 2 | 2 |
| Summa finansiella tillgångar | 2 402 | 1 836 | 1 895 |
| Finansiella skulder | |||
| Övriga korta och långa skulder | 10 | 18 | 18 |
| Varav tilläggsköpeskillingar*** | 10 | 18 | 18 |
| Summa finansiella skulder | 10 | 18 | 18 |
* Per 2022-09-30 redovisas aktieägarlånet mot Karlatornet till 1231 Mkr. Återstående del av fordran är hänförlig till de JV-bolag som etablerades tillsammans med Fastighets AB Balder under 2020, samt kvartal två 2021.
** Vid beräkning av verkligt värde av finansiella tillgångar som kan säljas i nivå 3 har ortsprismetoden och avkastningsvärdeansatsen använts.
*** Vid beräkning av verkligt värde av tilläggsköpeskillingar i nivå 3 har projektkalkyler, budgetar och prognoser använts.
För koncernens finansiella tillgångar och finansiella skulder bedöms de redovisade värdena i allt väsentligt överensstämma med de verkliga värdena. Inga väsentliga förändringar i värderingsmodeller eller av antaganden eller indata har skett under perioden.
Återbetalningen av de finansiella fordringarna på Karlatornet förutsätter att underliggande kalkyler som även avser värdering av underliggande tillgångar fortlöper enligt prognos och om avvikelse skulle uppstå som innebär att disponerade vinstmedel saknas för att möjliggöra utdelningen till Balder har Serneke förbundit sig att omvandla aktieägarlånet till ett villkorat aktieägartillskott.
Not 3 – Ställda säkerheter och Eventualförpliktelser
Koncernen ställer säkerheter för externa krediter. Koncernens eventualförpliktelser uppkommer primärt vid olika fastighetsförsäljningar och förvärv där bland annat olika driftsgarantier kan uppkomma samt
fullgörandegarantier för kommande entreprenader. Serneke Group AB (publ) har också
ingått ett garantiåtagande som innebär att delägarna i Prioritet Serneke Arena är solidariskt ansvariga för det rätta fullgörandet av ränta samt amortering av intresseföretagets skulder gentemot kreditinstitutet i det fall intresseföretaget inte kan betala.
I koncernbalansräkningen ställda säkerheter respektive eventualförpliktelser:
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |
|---|---|---|---|
| Koncernen | 2022 | 2021 | 2021 |
| Ställda säkerheter | 2 580 | 2 190 | 2 367 |
| Eventualförpliktelser | 4 784 | 1 247 | 2 677 |
Moderbolaget
| Ställda säkerheter | 300 | 300 | 300 |
|---|---|---|---|
| Eventualförpliktelser | 7 767 | 3 252 | 4 987 |
Not 4 – Uppdelning av intäkter
| Juli - sep 2022, Mkr | Sverige | Invest | International | Koncerngemensamt | Eliminering | Total |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Entreprenadintäkter | 1 931 | 583 | - | - | -482 | 2 032 |
| Försäljning av fastigheter och byggrätter | 0 | 0 | - | - | - | 0 |
| Hyresintäkter | 0 | 2 | - | 2 | -2 | 2 |
| Övriga intäkter | 1 | 22 | - | 45 | -47 | 21 |
| Totala intäkter | 1 932 | 607 | 0 | 47 | -531 | 2 055 |
| Tidpunkt för intäktsredovisning: | ||||||
| Vid en tidpunkt | 1 | 22 | - | 45 | -47 | 21 |
| Över tid | 1 931 | 585 | - | 2 | -484 | 2 034 |
| Totala intäkter | 1 932 | 607 | 0 | 47 | -531 | 2 055 |
| Jul-sep 2021, Mkr | Sverige | Invest | International | Koncerngemensamt | Eliminering | Total |
| Entreprenadintäkter | 1 907 | 267 | - | - | -279 | 1 895 |
| Försäljning av fastigheter och byggrätter | 15 | 38 | - | - | - | 53 |
| Hyresintäkter | 0 | 1 | - | 3 | -3 | 1 |
| Övriga intäkter | 3 | 16 | - | 43 | -43 | 19 |
| Totala intäkter | 1 925 | 322 | 0 | 46 | -325 | 1 968 |
| Tidpunkt för intäktsredovisning: | ||||||
| Vid en tidpunkt | 18 | 54 | - | 43 | -43 | 72 |
| Över tid | 1 907 | 268 | - | 3 | -282 | 1 896 |
| Totala intäkter | 1 925 | 322 | 0 | 46 | -325 | 1 968 |
| Jan-sept 2022, Mkr | Sverige | Invest | International | Koncerngemensamt | Eliminering | Total |
| Entreprenadintäkter | 6 320 | 1 291 | - | - | -1 482 | 6 129 |
| Försäljning av fastigheter och byggrätter | 340 | 214 | - | - | - | 554 |
| Hyresintäkter | 0 | 6 | - | 7 | -7 | 6 |
| Övriga intäkter | 7 | 69 | - | 132 | -132 | 76 |
| Totala intäkter | 6 667 | 1 580 | 0 | 139 | -1 621 | 6 765 |
| Tidpunkt för intäktsredovisning: | ||||||
| Vid en tidpunkt | 347 | 283 | - | 132 | -132 | 630 |
| Över tid | 6 320 | 1 297 | - | 7 | -1489 | 6 135 |
| Totala intäkter | 6 667 | 1 580 | 0 | 139 | -1 621 | 6 765 |
| Jan-sep 2021, Mkr | Sverige | Invest | International | Koncerngemensamt | Eliminering | Total |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Entreprenadintäkter | 5 688 | 640 | - | 1 | -629 | 5 700 |
| Försäljning av fastigheter och byggrätter | 18 | 250 | - | - | - | 268 |
| Hyresintäkter | 0 | 4 | - | 9 | -9 | 4 |
| Övriga intäkter | 8 | 212 | - | 103 | -103 | 220 |
| Totala intäkter | 5 714 | 1 106 | 0 | 113 | -741 | 6 192 |
| Tidpunkt för intäktsredovisning: | ||||||
| Vid en tidpunkt | 26 | 462 | - | 103 | -103 | 488 |
| Över tid | 5 688 | 644 | - | 10 | -638 | 5 704 |
| Totala intäkter | 5 714 | 1 106 | 0 | 113 | -741 | 6 192 |
Entreprenadintäkter
Intäkter från entreprenadavtal redovisas enligt IFRS 15 Intäkter från avtal med kunder antingen genom att prestationsåtagandet uppfylls över tid (d.v.s. successivt) eller vid en tidpunkt. Entreprenadavtalen innebär att entreprenaden utförs på kundens mark där en tillgång skapas som kunden kontrollerar i takt med att tillgången färdigställs. Detta innebär att redovisning av intäkten görs med tillämpning av successiv vinstavräkning (över tid). Vid tillämpning av successiv vinstavräkning tillämpas inputmetoden där intäkten redovisas på basis av färdigställandegraden som beräknas som förhållandet mellan nedlagda uppdragsutgifter för utfört arbete vid rapportperiodens slut och beräknade totala uppdragsutgifter. Omvärderingar av projektens slutprognoser medför korrigeringar av tidigare upparbetat resultat. Då det är sannolikt att de totala uppdragsutgifterna kommer att överstiga den totala uppdragsinkomsten, ska den befarade förlusten omgående redovisas som en kostnad i sin helhet. Ändrings- och tilläggsbeställningar ingår i uppdragsinkomsten i den utsträckning de är godkända av kund.
Försäljning av fastigheter och byggrätter
Vid avyttring av fastigheter eller byggrätter direkt eller indirekt genom en aktieförsäljning, redovisas i koncernen som intäkt, den underliggande fastighetens eller byggrättens värde. Försäljningsintäkten av fastighetsförsäljningar redovisas vid tillträdet. När avtal inkluderar både försäljningar av fastigheter och byggrätter samt entreprenadavtal för planerad byggnad åt köparen, sker en bedömning om fastighets- och/eller byggrättstransaktionerna respektive entreprenadavtalet är separata prestationsåtaganden. Beroende på avtalets utformning och villkor kan försäljningen ses som ett eller fler prestationsåtaganden. Försäljningar redovisas per den tidpunkt då kontroll överförts till köparen. Kontroll överförs över tid om säljaren inte har någon alternativ användning av den sålda fastigheten och säljaren har rätt till betalning från kunden för utfört arbete. I sådana fall redovisas intäkten med tillämpning av successiv vinstavräkning. Om något av ovanstående kriterium inte är uppfyllda redovisas intäkten vid en tidpunkt, vid färdigställande och överlämnade till kund. Försäljningar av byggrätter kan vara beroende av beslut om framtida detaljplaner. En bedömning sker då av sannolikheten för respektive detaljplan. Försäljningsintäkt och resultat redovisas när sannolikheten bedöms vara mycket hög. När försäljningsintäkt redovisas, beaktas även samtliga kvarstående åtaganden i försäljningsresultatet. Det förekommer också att fastighetsprojekt säljs med garantier om viss uthyrning och vid försäljningstidpunkten redovisas eventuella hyresgarantier som en reserv i projektet som sedan påverkar den successiva vinstavräkningen positivt i takt med att uthyrning sker.
Hyresintäkter
Bland intäkter redovisas även hyresintäkter, vilket är att beakta som operationella leasingavtal. Hyresintäkter aviseras i förskott och periodiseras linjärt i resultaträkningen baserat på villkoren i hyresavtalen. Förskottshyror redovisas som förutbetalda hyresintäkter. I de fall hyreskontraktet under viss tid medger en reducerad hyra som motsvaras av en vid annan tidpunkt högre hyra, periodiseras denna under kontraktets löptid.
Övriga intäkter
Övriga intäkter avser intäkter som inte klassas som entreprenadintäkter, försäljning av fastigheter och byggrätter eller hyresintäkter så som bland annat hotellintäkter, statliga bidrag eller intäkter från centrala bolag.
FINANSIELLA DEFINITIONER
| Nyckeltal | Definition | Syfte | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tillväxt | Periodens intäkter minus föregående periods intäkter | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| dividerat med föregående periods intäkter. | investerare som vill bedöma bolagets | ||||||||
| förmåga att öka sina intäkter. | |||||||||
| Organisk | Periodens intäkter justerad för förvärvad tillväxt minus | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| tillväxt | föregående periods intäkter justerad för förvärvad tillväxt | investerare som vill bedöma bolagets | |||||||
| dividerat med föregående periods intäkter justerad för | förmåga att öka sina intäkter utan att | ||||||||
| förvärvad tillväxt. | genomföra förvärv av rörelsedrivande bolag. | ||||||||
| Beräkning av organisk tillväxt | jul-sep | jul-sep | jan-sep | jan-sep | okt-sep | jan-dec | |||
| Intäkter innevarande period | 2022 2 055 |
2021 1 968 |
2022 6 765 |
2021 6 192 |
2021/2022 9 308 |
2021 8 735 |
|||
| Intäkter motsvarande föregående period | 1 968 | 1 498 | 6 192 4 705 |
6 871 | |||||
| Intäkter förändring | 87 | 470 | 573 | 1 487 | 8 358 950 |
1 864 | |||
| Justering struktureffekt | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |||
| Total organisk tillväxt | 87 | 470 | 573 | 1 487 | 950 | 1 864 | |||
| Total organisk tillväxt (%) | 4,4% | 31,4% | 9,3% | 31,6% | 11,4% | 27,1% | |||
| Order | Värdet på nya projekt och förändringar i befintliga projekt | ||||||||
| ingång | under perioden. | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för investerare som vill bedöma bolagets |
|||||||
| försäljning i affärsområde Entreprenad under aktuell period. |
|||||||||
| Orderstock | Värdet på bolagets olevererade beställningar i slutet av | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| perioden exklusive samverkansavtal. | investerare som vill bedöma bolagets intäkter | ||||||||
| i affärsområde Entreprenad under | |||||||||
| kommande perioder. | |||||||||
| Rörelse | Rörelseresultat dividerat med intäkter. | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| marginal | investerare som vill bedöma bolagets lönsamhet. |
||||||||
| Rörelse | Omsättningstillgångar minus kortfristiga skulder. Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för |
||||||||
| kapital | investerare som vill bedöma bolagets | ||||||||
| kapitalbindning i förehållande till dess | |||||||||
| konkurrenter. | |||||||||
| Sysselsatt | Koncernens balansomslutning reducerat med uppskjutna | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| kapital | skattefordringar minus icke räntebärande skulder inklusive | investerare som vill bedöma det totala kapital | |||||||
| uppskjutna skatteskulder. | som ställts till bolagets förfogande från | ||||||||
| aktieägare och långivare. | |||||||||
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |||||||
| Beräkning av sysselsatt kapital | 2022 | 2021 | 2021 | ||||||
| Summa tillgångar | 6 692 | 6 465 | 6 914 | ||||||
| Uppskjutna skattefordringar | -127 -2 664 |
-94 -2 541 |
-108 -2 845 |
||||||
| Avdrag för icke räntebärande skulder inklusive uppskjutna skatteskulder | 3 901 | 3 830 | 3 961 | ||||||
| Sysselsatt kapital | |||||||||
| Nyckeltal | Definition | Syfte | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Avkastning | Resultat efter finansnetto med tillägg för finansiella | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för | |||||||
| på | kostnader dividerat med genomsnittligt sysselsatt kapital | investerare som vill bedöma bolagets | |||||||
| sysselsatt | för perioden. Delårsperioder baseras på rullande 12 | förmåga att skapa avkastning på det totala | |||||||
| kapital | månaders resultat. | kapital som ställts till bolagets förfogande | |||||||
| från aktieägare och långivare. | |||||||||
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |||||||
| Beräkning av genomsnittligt sysselsatt kapital | 2022 | 2021 | 2021 | ||||||
| 30 sep 2022 (3 901) + 30 sep 2021 (3 830) / 2 | 3 866 | ||||||||
| 30 sep 2021 (3 830) + 30 sep 2020 (3 667) / 2 | 3 749 | ||||||||
| 31 dec 2021 (3 961) + 31 dec 2020 (3 539) / 2 | 3 750 | ||||||||
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | |||||||
| Beräkning av avkastning på sysselsatt kapital | 2022 | 2021 | 2021 | ||||||
| Resultat efter finansnetto | 90 | 63 | 256 | ||||||
| Tillägg för finansiella kostnader | 100 | 93 | 38 | ||||||
| Genomsnittligt sysselsatt kapital | 3 866 | 3 749 | 3 750 | ||||||
| Avkastning på sysselsatt kapital | 4,9% | 4,2% | 7,8% | ||||||
| Eget kapital | Totalt eget kapital enligt balansräkning dividerat | Bolaget anser att nyckeltalet ger investerare en | |||||||
| per aktie, | med antal utestående aktier per bokslutsdagen. | Skillnaden mellan före och efter utspädning är vid bokslutsdagen. |
bättre förståelse för historisk avkastning per aktie | ||||||
| före/efter | koncernens utställda konvertibler. | ||||||||
| utspädning | |||||||||
| Kassaflöde | Kassaflöde från löpande verksamheten dividerat | Bolaget anser att nyckeltalet ger investerare en | |||||||
| från | med genomsnittligt antal aktier under perioden. Skillnaden mellan före och efter utspädning är koncernens utställda konvertibler. |
bättre förståelse för verksamhetens kassaflöde | |||||||
| verksamhet | ställt i relation till antalet aktier justerat för förändringar i antalet aktier under perioden. |
||||||||
| en per aktie, |
|||||||||
| före/efter | |||||||||
| utspädning | |||||||||
| Resultat | Periodens resultat dividerat med genomsnittligt | Bolaget anser att nyckeltalet ger investerare en | |||||||
| per aktie, | antal aktier under perioden. Skillnaden mellan före | bättre förståelse för resultatet per aktie. | |||||||
| före/efter | och efter utspädning är koncernens utställda | ||||||||
| utspädning | konvertibler. |
| Nyckeltal | Definition | Syfte | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Avkastning på eget | Periodens resultat i procent av | Bolaget anser att nyckeltalet underlättar för investerare | ||||||
| kapital | genomsnittligt eget kapital. | som vill bedöma bolagets förmåga att skapa avkastning | ||||||
| Delårsperioder baseras på rullande 12 | på det kapital som aktieägarna ställt till bolagets | |||||||
| månaders resultat. | förfogande. | |||||||
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | ||||||
| Beräkning av genomsnittligt eget kapital | 2022 | 2021 | 2021 | |||||
| 30 sep 2022 (2 518) + 30 sep 2021 (2 372) / 2 | 2 445 | |||||||
| 30 sep 2021 (2 372) + 30 sep 2020 (1 896) / 2 | 2 134 | |||||||
| 31 dec 2021 (2 467) + 31 dec 2020 (1 946) / 2 | 2 207 | |||||||
| 30 sep | 30 sep | 31 dec | ||||||
| Beräkning av avkastning på eget kapital | 2022 | 2021 | 2021 | |||||
| Periodens resultat | 122 | 190 | 349 | |||||
| Genomsnittligt eget kapital | 2 445 | 2 134 | 2 207 | |||||
| Avkastning på eget kapital | 5,0% | 8,9% | 15,8% | |||||
| Soliditet | Eget kapital inklusive minoritet i | Soliditet visar hur stor andel av balansomslutningen som | ||||||
| procent av balansomslutningen. | utgörs av eget kapital och har inkluderats för att | |||||||
| investerare ska kunna bedöma bolagets kapitalstruktur. | ||||||||
| Nettolåneskuld | Räntebärande skulder minus likvida | Nettolåneskuld är ett mått som bedöms vara relevant för | ||||||
| tillgångar minus räntebärande | kreditgivare och kreditvärderingsinstitut. | |||||||
| fordringar. | ||||||||
| Nettoskuldsättning s-grad |
Räntebärande nettolåneskuld dividerat med eget kapital. |
Nettoskuldsättningsgrad är ett mått som bedöms vara relevant för kreditgivare och kreditvärderingsinstitut. |
||||||
| EBITDA | Rörelseresultat exklusive avskrivningar. | EBITDA är ett mått som bedöms ge investerare bättre | ||||||
| förståelse för bolagets resultat. | ||||||||
| 30 sep | 30 ep | 31 dec | ||||||
| Beräkning av EBITDA | 2022 | 2021 | 2021 | |||||
| Rörelseresultat | 129 | 117 | 235 | |||||
| Avskrivningar | 80 | 84 | 80 | |||||
| EBITDA | 209 | 201 | 315 | |||||
| Nettolåneskuld/EBIT | Räntebärande skulder minus likvida | |||||||
| DA | tillgångar minus räntebärande | Nettolåneskuld/EBITDA är ett mått som bedöms vara relevant för kreditgivare och kreditvärderingsinstitut. |
||||||
| fordringar dividerat med EBITDA. |
KORT OM SERNEKE
Serneke är en växande koncern och levererar heltäckande tjänster inom entreprenad och projektutveckling med över 1 300 anställda. Genom att tänka nytt driver vi utvecklingen och skapar effektivare och mer innovativa lösningar för ett ansvarsfullt byggande. Verksamheten har en god fördelning mellan offentliga och kommersiella uppdrag, vilket är en styrka över konjunkturcykler.
Sernekes årsredovisningar och övrig finansiell information finns tillgängliga under fliken Investerare på www.serneke.se.
Serneke Group AB (publ) Huvudkontor: Kvarnbergsgatan 2 411 05 Göteborg Telefon 031-712 97 00 | [email protected]
Presentation av delårsrapport januari–september 2022
Den 27 oktober 2022, kl. 10:00 (CET), kommenterar Serneke Group denna delårsrapport i en livesänd webbpresentation för investerare, analytiker och medier. Presentationen sker på svenska och kan följas i direktsändning via en webbsändning på https://youtu.be/CGBfzVW5lLQ. Möjlighet finns att ställa frågor i chatten under sändningen. Presentationsmaterial inför presentationen kommer att finnas tillgängligt på webbplatsen omkring två timmar före webbsändningen startar.