Dometic Group

Quarterly Report • Apr 19, 2024

DOMETIC

KVARTALSRAPPORT

Solna, 19 april 2024

FORTSATT FÖRBATTRAD EBITA-MARGINAL OCH ETT ROBUST OPERATIVT KASSAFLÖDE

FÖRSTA KVARTALET 2024

• Nettoomsättningen uppgick till 6 527 Mkr (7 289), en minskning med -10% var organisk tillväxt.
• Rörelseresultatet (EBITA') före jämförelsestörande poster2 uppgick till 769 Mkr (847), motsvarande en marginal på 11, 8%),
• Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 611 Mkr (667), motsvarande en marginal på 9,4% (9,2%).
• Periodens resultat uppgick till 273 Mkr (334).
• · Resultatet per aktie uppgick till 0,85 kr (1,04). Det justerade resultatet per aktie3 uppgick till 1,21 kr (1,44).
• Det operativa kassaflödet uppgick till 212 Mkr (294). Kassaflödet uppgick till -7 054 Mkr (-37). Under kvartalet återbetalade Dometic 1 000 Mkr på ett lån med garantier från EKN som löper ut 2025.
• förhållande till EBITDA från 2,7x på grund av en försvagad svensk krona och normala säsongsvariationer.
• Dometic har refinansierat en del av sitt kreditfacilitetsavtal med bolagets bankgrupp. Avtalet kommer träda i kraft i juli 2024 och kommer att förlänga de räntebärande skuldernas genomsnittliga löptid.
• Som tidigare meddelats har Dometic en ny segmentrapporteringsstruktur från och med rapporteringen av det första kvartalet 2024. Alla jämförelseperioder har räknats om utifrån den nya strukturen.

ר. ///

FINANSIELL ÖVERSIKT

	nvi	SV	I IV	ﻠ
Mkr	2024	2023	2024	2023
Nettoomsättning	6527	7 289	27013	27775
Röreresultat (EBITA11) före jämförelsestörande poster23	769	847	3 385	3 463
% av nettoomsättning	11,8%	11,6%	12,5%	12,5%
Rörelseresultat (EBITA™)	758	821	3 233	3 296
% av nettoomsättning	11,6%	11,3%	12,0%	11,9%
Rörelseresultat (EBIT)	611	667	2625	2682
% av nettoomsättning	9,4%	9,2%	9,7%	9,7%
Periodens resultat	273	334	1271	1 332
Resultat per aktie, kr	0,85	1,04	3,98	4,17
lusterat resultat per aktie, kr3)	1,21	1,44	5,16	5,93
Periodens kassaflöde	-1 054	-37	-1 014	4
Operativt kassaflöde	212	294	5124	5 205
Leverage (Nettoskuld/EBITDA)43	3,0x	3,2x	3,0x	2,7x
Avkastning på operativt kapital exklusive goodwill och varumärken	20,8%	20,5%	20,8%	21,0%

13Före avskrivningar förvärvsrelaterade immateriella tillgångar

2)Se not 6 Jämförelsestörande poster

3 Exkluderar påverkan från avskrivningar förvängar och jämförelsestörande poster, för specifikation se not 8

4)För specifikation se not 9

Se definitioner av nått och nyckeltal i slutet av stämningstabeller på www.dometicgroup.com/investors för arstämning av ickelFRS mått mot liFRS

VD HAR ORDET

Resultatet för det första kvartalet var ytterligare ett bevis på vår omvandling till ett effektivare, bättre balanserat och därigenom mer robust bolag. Vi levererade en förbättrad EBITA-marginall" för tredje kvartalet i följd, trots en utmanande marknadsmiljö påverkad av geopolitisk och makroekonomisk osäkerhet.

Nettoomsättningen under det första kvartalet 2024 var 6 527 Mkr (7 289) och den organiska minskningen av nettoomsättningen uppgick till 12 procent. Nettoomsättningen inom försäljningskanalen Service & Aftermarket minskade organiskt med 10 procent, delvis till följd av mer regnän normalt i mars månad och en tidig påsk. Därtill gör den osäkra marknadssituationen kunderna mer försiktiga än förr i fråga om uppbyggnaden av lager inför högsäsongen. Inom segmentet Marine förblev nettoomsättningen inom Service & Aftermarket stabil. För vår Mobile Cooling Solutionsverksamhet börjar lagersituationen hos återförsäljarna förbättras gradvis och nettoomsättningen inom försäljningskanalen Distribution minskade med 13 procent, jämfört med en minskning på 20 procent under det fjärde kvartalet 2023. Som förväntat minskade nettoomsättningen organiskt inom OEM-försäljningskanalen (Original Equipment Manufacturer) inom alla segment förutom inom Land Vehicles EMEA.

Trots lägre nettoomsättning förbättrades EBITA-marginalen för kvartalet till 11,8 procent (11,6), bland annat till följd av effektivitetsförbättringar, inklusive kostnadsreduktions-programmen som slutfördes under 2023, och fortlöpande prissättningsåtgärder. Segment Mobile Cooling Solutions redovisade i sitt första kvartal som ett segment en högre marginal trots lägre nettoomsättning, bland annat tack vare försäljningssatsningar, produktinnovation och kostnadsreduktioner. Marginalen för segment Global Ventures förbättrades till 14,2 procent (13,3), vilket till stor del kan tillskrivas ett starkare resultat inom subsegment Mobile Power Solutions. Segment Land Vehicles EMEA fortsatte att uppvisa förbättringar jämfört med tidigare perioder, medan EBITA-marginalen förblev pressad för segment Land Vehicles Americas. Flera försäljnings- och verksamhetsförbättringsåtgärder lanserades inom segment Land Vehicles Americas under kvartalet och jag är övertygad om att detta kommer att snabba på vår omvandlingsprocess, öka effektiviteten och leda till gradvisa förbättringar. Vi kommer också fortsätta prioritera marginaler före volymer på den konkurrensutsatta marknaden i USA där produktionen inom RV-branschen fortsatt är på en låg nivå.

Det operativa kassaflödet var robust på 212 Mkr (294). Nettoskulden i förhållande till EBITDA uppgick till 3,0x (3,2x). Vi har fortsatt ett starkt fokus på kassaflödet inom koncernen och ökningen jämfört med 2,7x vid årsslutet 2023 berodde på en försvagad svensk krona och normala säsongsvariationer. Vi förväntar oss att nettoskulden i förhållande till EBITDA kommer att gå ner under året och vi arbetar aktivt för att nå vårt mål på runt 2,5x.

Produkt innovation index förbättrades till 18 procent) och det är uppmuntrande att se att vårt nyligen lanserade Igloo-sortiment av aktiva mobile cooling-produkter redan finns i fler än 600 butiker tillhörande flera av de stora återförsäljarna i USA. Detta är ytterligare ett bevis på styrkan hos det välkända lgloo-varumärket. Igloo fortsätter att vinna marknadsandelar och har rankats som det åttonde främsta varumärket inom konsumentvaror i Newsweeks lista över "Most Trustworthy Companies" i USA 2024, långt före något annat varumärke inom mobile coolingområdet.

De långsiktiga trenderna inom Mobile Living-branschen är starka, men det är fortfarande svårt att förutsäga hur den rådande makroekonomiska situationen och de aktuella marknadsförhållandena kommer att påverka verksamheten på kort sikt. De planeringsantaganden vi gjorde under 2023 är i huvudsak oförändrade. Vi räknar med att återhämtningen av efterfrågan inom försäljningskanalen Service & Aftermarket kommer att fortsätta under 2024. Inom försäljningskanalen Distribution förväntar vi oss en fortsatt gradvis återhämtning under de kommande kvartalen, i takt med att återförsäljarnas lagernivåer minskar. Inom OEMförsäljningskanalen förutser vi en fortsatt svag efterfrågan kortsiktigt men med en förbättring i slutet av året. I denna miljö kommer vi uthålligt fortsätta genomföra vår strategiska agenda för att nå våra mål och prioritera marginaler över volymer, samtidigt som vi förblir lättrörliga för att snabbt kunna agera på kortsiktiga marknadstrender.

Juan Vargues, VD och koncernchef

37 Såvida inte annat anges syftar EBITA på EBITA före jämförelsestörande poster.

NETTOOMSÄTTNING, MKR

RÖRELSERESULTAT (EBITA) FÖRE JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER

OPERATIVT KASSAFLÖDE, MKR

FINANSIELL SAMMANFATTNING -FÖRSTA KVARTALET 2024

Nettoomsättningen uppgick till 6 527 Mkr (7 289), vilket är en minskning med - 10% jämfört med samma kvartal förra året. Minskningen utgörs av -12% organisk tillväxt, 2% valutaeffekter och 0% M&A.

Bruttoresultatet uppgick till 1 818 Mkr (1 928), vilket motsvarar 27,9% (26,5%) av nettoomsättningen. Förbättringen främjades av kostnadsreduktioner och prissättningsåtgärder.

Försäljnings- och administrationskostnader uppgick till-907 Mkr (-949). Investeringarna inom strategiska strukturella tillväxtområden fortsatte och försäljnings- och administrationskostnadernas procentandel av nettoomsättningen ökade till 13,9% (13,0%).

Forsknings- och utvecklingskostnader uppgick till -149 Mkr (-144) och påverkades av ökade investeringar inom strategiska strukturella tillväxtområden. Därtill aktiverades forsknings-och utvecklingskostnader på - 9 Mkr (-11) under kvartalet. Sammanlagt motsvarar detta 2,4% (2,1%) av nettoomsättningen.

Övriga rörelseintäkter och -kostnader uppgick till 7 Mkr (10).

Rörelseresultatet (EBITA) före avskrivning av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar och före jämförelsestörande poster uppgick till 769 Mkr (847). Motsvarande marginal förbättrades till 11,8% (11,6%), bland annat till följd av effektivitetsförbättringar – inklusive kostnadsreduktionsprogrammen som slutfördes under 2023 – och fortlöpande prissättningsåtgärder. Den förbättrade marginalen kan framför allt tillskrivas segmenten Land Vehicles EMEA, Global Ventures och Mobile Cooling Solutions.

Avskrivning av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar uppgick till-147 Mkr (-154).

De jämförelsestörande posterna uppgick till-11 Mkr (-26) och avsåg huvudsakligen kostnadsreducerande åtgärder inom segmentet Land Vehicles EMEA

Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 611 Mkr (667). Motsvarande marginal förbättrades till 9,4% (9,2%) vilket kan tillskrivas en förbättrad EBITA21-marginal.

De finansiella posterna uppgick netto till - 218 Mkr (-196), varav-219 Mkr (-191) i ränta på externa banklån och obligationslån. Ovriga valutaomvärderingar och övriga poster uppgick till-19 Mkr (-17) och de finansiella intäkterna uppgick till 20 Mkr (11).

Skatterna uppgick till-119 Mkr (-137), vilket motsvarar 30% (29%) av resultatet före skatt. Aktuell skatt uppgick till - 131 Mkr (-217) och uppskjuten skatt till 12 Mkr (80). Betald skatt uppgick till -170 Mkr (199). Den ökade skattesatsen berodde på en landsmix med mer skattepliktiga vinster i jurisdiktioner med högre skatt och ökade ej avdragsgilla räntekostnader.

Periodens resultat uppgick till 273 Mkr (334).

Resultatet per aktie uppgick till 0,85 kr (1,04). Det justerade resultatet per aktie uppgick till 1,21 kr (1,44).

Det operativa kassaflödet uppgick till 212 Mkr (294). Förändringen i jämförelse med ett starkt första kvartalet 2023 berodde huvudsakligen på en lägre lagerreduktion under 2024 jämfört med motsvarande period 2023.

Rullande tolv månaders, april 2023 – mars 2024, genomsntittligt nettorörelsekapital i förhållande till nettoomsättningen förbättrades till 31% (34%).

Kassaflödet uppgick till -1 054 Mkr (-37). Kassaflöde från finansieringsverksamheten uppgick till -993 Mkr (-129). Under kvartalet återbetalade Dometic 1 000 Mkr på ett långfristigt lån med garantier från EKN som löper ut 2025. Dessutom utfärdades kortfristiga företagscertifikat till ett värde på 299 Mkr. Nettot av betald och erhållen ränta uppgick till - 170 Mkr (-114).

Kassaflöde från investeringar uppgick till -170 Mkr (-114), varav -103 Mkr (-) avsåg betalningar för tilläggsköpeskillingar kopplade till förvärv som slutförts under tidigare år och -66 Mkr (-110) avsåg investeringar i anläggningstillgångar.

Finansiell ställning. Dometic har refinansierat en del av sitt kreditfacilitetsavtal med bolagets bankgrupp:

– Ett lån på 333 miljoner USD som tidigare löpte ut 2025 förlängdes till 2027 med option på två ytterligare förlängningar på ett år vardera och kommer att amorteras med 100 miljoner USD i juli 2024.

– Den revolverande kreditfaciliteten utökades med 80 miljoner EUR till 280 miljoner EUR.

Kreditfacilitetsavtalet avseende det tidsbestämda lånet och den revolverande kreditfaciliteten undertecknades i mars 2024 och kommer att träda i kraft i juli 2024. Detta kommer att förlänga de räntebärande skuldernas genomsnittliga löptid för Dometic.

Därutöver förlängdes såväl lånet med rörlig ränta på 220 miljoner USD samt den revolverande kreditfaciliteten med ett år genom en förlängningsoption, och i båda fallen finns en option att förlänga med ytterligare ett år.

Dometics program för företagscertifikat med en ram på 3 000 Mkr hade 299 Mkr (–) i utestående lån i slutet av kvartalet.

Nettoskulden i förhållande till EBITDA uppgick till 3,0x (3,2x) i slutet av kvartalet. Jämfört med årsslutet 2023 ökade nettoskulden i förhållande till EBITDA från 2,7x på grund av en försvagad svensk krona och normala säsongsvariationer. Den genomsnittliga löptiden för räntebärande skulder var 2,4 år (2,8) i slutet av kvartalet.

Avkastning på operativt kapital (RoOC) exklusive goodwill och varumärken uppgick till 20,8% (20,5%).

Medarbetare. Antalet medarbetare räknat som antal anställda ("headcount") var 7 848 (8 480) vid kvartalets slut. Minskningen berodde framför allt på effektivitetsförbättringar.

Andra väsentliga händelser under kvartalet. Dometic har en ny segmentrapporteringsstruktur från och med rapporteringen av det första kvartalet 2024. Se sidan 4 för närmare information.

Som tidigare meddelats började Todd Seyfert på Dometic den 9 januari 2024 som ny chef för segmentet Land Vehicles Americas.

Väsentliga händelser efter kvartalets slut. Vid årsstämman 2024, som hölls den 11 april 2024, omvaldes Fredrik Cappelen som styrelseledamot och styrelseordförande. Heléne Vibbleus, Peter Sjölander, Erik Olsson, Jacqueline Hoogerbrugge, Rainer Schmückle, Mengmeng Du och Patrik Frisk omvaldes som styrelseledamöter. Den föreslagna utdelningen på 1,90 kr per aktie antogs.

Det har inte inträffat några andra väsentliga händelser med påverkan på den finansiella rapporteringen efter balansdagen.

2) Före jämförelsestörande poster

FINANSIELL SAMMANFATTNING PER SEGMENT

	Kvi	Kvi	Förändring (%)		LTM	FY
Mkr	2024		2023 Rapporterad	Organisk1)	2024	2023
Land Vehicles Americas	829	1 020	-19%	-20%	4015	4 206
Land Vehicles EMEA	1734	1 815	-4%	-7%	6 701	6782
Land Vehicles APAC	316	344	-8%	-5%	1 407	1 435
Marine	1 500	1 701	-12%	-13%	6 291	6 492
Mobile Cooling Solutions	1473	1718	-14%	-16%	5 999	6 243
Global Ventures	6/4	690	-2%	-4%	2599	2616
Nettoomsättning	6527	7 289	-10%	-12%	27 013	27 775
Land Vehicles Americas	-96	-98			-156	-158
land Vehicles FMFA	205	162			674	631
Land Vehicles APAC	98	107			438	447
Marine	353	463			1516	1626
Mobile Cooling Solutions	113	120			540	547
Global Ventures	96	92			373	370
Rörelseresultat (EBITA2) före jämf.störande poster3)	769	847			3 385	3 463
Land Vehicles Americas	-11,5%	-9,6%			-3,9%	-3,8%
Land Vehicles EMEA	11,8%	8,9%			10,1%	9,3%
Land Vehicles APAC	30,9%	31,0%			31,1%	31,2%
Marine	23,6%	27,2%			24,1%	25,0%
Mobile Cooling Solutions	7,7%	7,0%			9,0%	8,8%
Global Ventures	14,2%	13,3%			14,4%	14,1%
Rörelseresultat (EBITA) före jämf.störande poster %	11,8%	11,6%			12,5%	12,5%

11Nettoomsättningstillväxt exklusive förvärv / avyttringar och valutaomräkningseffekter. 2)Före avskrivningar av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar.

30 Se not 4 för rörelseresultat (EBIT) per segment samt not 6 för detaljer kring jämförelsestörande poster.

NY SEGMENTS-STRUKTUR

Dometic har en ny segmentrapporterade segment från och medrapporteringen av det första kvartalet 2024:

De tre Land Vehicle-segmenten (landfordonssegmenten) Americas, EMEA och APAC. Produktiosningarna för RV- och CPV-branscherna rapporteras i de tre Land Vehiclesegmenten Americas, EMEA fristående friluftsprodukter, som tält och matlagningsprodukter för landbaserade utomhus och friluftsaktiviteter, ingår också. Produkterna säljs genom alla försäljningskanaler (Service & Aftermarket, Distribution och OEM). Mobile Power Solutions och Mobile Cooling Solutions-verksamheterna som ingick i segmenten Americas, EMEA och APAC i den tidigare segmentstrukturen har överförts till segmenten Global Ventures respektive Mobile Cooling Solutions.

Segment Marine. Produktlösningar för kunder inom båt- och sjöfartsbranschen. Produkterna Service & Aftermarket och OEM. Mobile Power Solutions-och Mobile Cooling Solutions-verksamheterna som ingick i segmentet Marine i den tidigare segmentstrukturen har överförts till segmenten Global Ventures respektive Mobile Cooling Solutions.

Segment Mobile Cooling Solutions. Mobile cooling och drinkvare produkter under varumärkena Dometic, Igloo samt Cool Gear. Produkterna säljs genom försäljningskanalen Distribution.

Segment Global Ventures. Segmentet Global har bytt nam till Global Verticals (Residential, Hospitality och Mobile Deliveries) finns kvar som ett subsegmerksamheten har konsoliderats globalt och är ett nytt subsegment inom Glotal Ventures. Produkterna inom subsegment Other Global Vertibution. Produkterna inom subsegment Mobile Power Solutions säljs genom alla försäljningskanaler (Service & Aftermarket, Distribution och OEM),

Alla jämförelseperioder har räknats om utfrån den nya segmentrapporteringsstrukturen. Redovisningen i not 4 har räknats om i enlighet med detta. De omräknade siffroma meddelades den 27 mars 2024. Se https://www.dometicgroup.com/svesterare

SEGMENT LAND VEHICLES AMERICAS

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Land Vehicles Americas redovisätning på 829 Mkr (1 020), vilket motsvarar 13% (14%) av koncernens nettoomsättning. Den totala tilväxten uppgick till 19%, varav -20% utgjordes av organisk tillväxt, 2% av M&A. Den organiska minskningen av nettoomsättningen berodde huvudsaktning inom RV OEM, men även nettoomsättningen inom Service & Aftermarket minskade organiskt.

Rörelseresultatet (EBTA) före avskrivning av förförelsstörande poster uppgrock till-96 Mkr (-98), vilket motsvarar en marginal på 11,5% (-9,6%). Nedgången kan framför allt tillskrivas en lägre nettoomsättning, som delvis uppvägdes av kostnadsreduktioner. Rörelseresultatet (EBT) uppgick till -118), vilket motsvarar en marginal på -14,0% (-11,6%).

SEGMENT LAND VEHICLES EMEA

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Land Vehicles EMEA redovisade en nettoomsättning på 1 7 34 Mkr (1 815), vilket motsvarar 27% (25%) av koncernens nettoomsättning. Den totala tilväxten uppgick tillvärt, 2% av valutaeffekter och 0% av M&A. Den organiska minskningen av nettoomsättningen berodde huvudsakligen på lägre nettoomsättning inom Distribution och Sevice & Aftermarket. Detta uppvägdes delvis av organisk nettoomsättningstillväxt inom RV OEM.

Rörelseresultatet (EBITA) före avskrivning av förvärvella tillgångar och jämförelsestörande poster uppgick till 205 Mkr (162), vilket motsvarar en marginal på 11,8% (8,9%). Förbättingen understöddes av kostnadsreduktioner. Till viss del motverkades detta av minskad nettoomsättning och en försälningsmix med en lägre andel nettoomsättning inom Distribution och Service & Aftermarket. Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 184 Mkr (129), vilket motsvarar en marginal på 10,6% (7,1%).

SEGMENT LAND VEHICLES APAC

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Land Vehicles APAC redovisade en nettoomsättning på 316 Mkr (344), vilket motsvara nettoomsättning. Den totala tillväxten uppgick till-8%, varav-5% utgjordes av organisk tillväxt, -3% av valutaeffekter och 0% av ninskningen av nettoomsättningen berodde huvudsakligen på lägre nettoomsättning inom RV OEM och Service & Aftermarket. Detta uppvägdes delvis av nettoomsättningstillväxt inom försäljningskanalen Distribution.

Rörelseresultatet (EBTA) före avskrivning av förförelsetörande poster uppgick till 98 Mkr (07), vilket motsvarar en marginal på 30,9% (31,0%). De negativa effekterna av den lägre nettoomsätningen uppvägdes till viss del av kostnadsreduktioner och en försäljningsmix med en högre andel nettoom och Service & Affermarket. Rörelseresultatet(EBIT) uppgick till 95 Mkr (103). vilket motsvarar en marginal på 30.0% (29.8%).

SEGMENT MARINE

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Marine redovisade en nettoomsättning på 1500 Mkr (1701), vilket motsvarar nettoomsättning. Den totala tillväxten uppgick till-12%, varav-13% utgjordes av organisk tillväxt, 2% av M&A. Den organiska minskningen av nettoomsättningen berodde på lägre nettoomsättningen inom Service & Aftermarket var stabil.

Rörelseresultatet (EBTA) före avskrivning av förvärerade inmateriella tillgångar och jämförelsestörande poster uppgick till 353 Mkr (463), vilket motsvarar en marginal på 23,6% (27,2%). De negativa effekterna av den lägre nettoomsättningen jämfört med ett starkt första kvartal 2023, uppvägdes till viss del av kotnadsreduktioner, produktimovation och en högre andel nettoomsättning inom Service & Aftermarket. Rörelseresultatet (EBT) uppgick till 304 Mkr (415), vilket motsvarar en marginal på 20.3% (24.4%)

SEGMENT MOBILE COOLING SOLUTIONS

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Mobile Cooling Solutions redovisättning på 1 473 Mkr (1 718), vilket motsvarar 23% (24%) av koncernens nettoomsättning. Den totala tilväxten uppgick till -14%, varav -16% utgjordes av organisk tilhäxt, 2% av valutaeffekter och 0% av M&A. Den organiska minskningen av nettoomsätting jämfört med -25% under det fjärde kvartalet 2023, som en följd av att återförsäljarnas lagersituation inom mobile cooling-området i USA gradvis förbättrats.

Rörelseresultatet (EBTA) före avskrivning av förvärveteriella tillgångar och jämförelsetörande poster uppgick till 113 Mkr (20), vilket motsvarar en marginal på 7,7% (7,0%). Förbättringssatsningar, produktinnovation och kostnadsreduktioner. Rörelseresultatet (EBIT) uppgick till 65 Mkr (70), vilket motsvarar en marginal på 4,4% (4,1%).

SEGMENT GLOBAL VENTURES

NETTOOMSÄTTNING OCH RÖRELSERESULTAT UNDER DET FÖRSTA KVARTALET 2024

Segmentet Global Ventures redovisade en nettoomsättning på 674 Mkr (690), vilket motsvarar nettoomsättning. Den totala tillväxten uppgick ill -2%, varav-4% utganisk tillväxt, 1% av valutaeffekter och 0% av M&A. Den organiska minskningen av nettoomsättningen berodde framför allt på lägre nettoomsättning inom Residential i subsegment Other Global Verticals.

Rörelseresultatet (EBTA) före avskrivning av förvär ella tillgångar och jämförelsestörande poster uppgick till 96 Mir (92), vilket motsvarar en marginal på 14,2% (13,3%). Förbättringen kan tillskrivas subsegment Mobile Power Solutions. Rörelseresultatet (EBT) uppgick till 78 Mkr (69), vilket motsvarar en marginal på 11,5% (10,0%).

UPPDATERING OM HÅLLBARHET

Dometics hållbarhetsplattform består av tre fokusomåden – People, Planet och Governance – med tydligt ansvar hos koncernledningen och där väl definierade nyckeltal, mål och aktiviteter har införts i den dagliga verksamheten. Framstegen inom samtliga definierade mål rapporteras externt som en del av Års och hållbarhetsredovisningen. Därtill rapporteras framstegen kvartalsvis för fem av nyckeltalen.

Uppafterna i kolumnerna Faktiskt utfall, Baseline och innefattar inte förvärven under 2021 och 2022. Processen för att inkludera förvänvade företag har startat och de fårtiska resultaten inklusive för vissa av nyckeltalen i texten under tabellen.

Fokus område	KPI	Faktiskt utfall	Förgående år (2)	Baseline (Ār)(3)	Mål (År)
People	LTIFR (Skadefrekvens per miljoner arbetade timmar)	1,7	1,6	2,4 (2021)	<2,0 (2024)
People	Procentandel kvinnliga chefer	29%	26%	24% (2021)	27% (2024)
Planet	Reduktion av CO2 utsläpp ton / nettoomsättning Mkr1)	-44%	-41%	2.0 (2020)	-30% (2024)
Planet	Produkt Innovation index	18%	14%	n/a	25% (n/a)
Governance	Procentandel nya leverantörer som ESG-utvärderats	93%	94%	n/a	90% (2024)

13Justerat för nyförvärv och valutaomräkningseffekter

2) Föregående år avser faktiska resultat för samma rapportperiod föregående år.

3 Baseline avser faktiska resultat (och år) som används som utgångspunkt för Dometics mål

LTIFR (sjukfrånvaro p.g.a. arbetsskador per miljon arbetstimmar). LTFR var 1,7 (1,6) och bätte än målet på 2.0. Antalet skador har minskat och ökningen av LTIFR jämfört med förgående år beror på att färre antal timmar för att förhindra inträffandet av skador fortsätter inom hela organisationen att kontinuerligt dra lärdom av inträffade händelser, främja ett öppet raporteringsklimat och stärka lokala rutiner som följer arbetsmiljöriktlinjerna. Inräknat förvärven under 2021 och 2022 var LTFR-resultatet 1,5.

Procentandel kvinnliga chefer. Andelen kvinnliga chefer fortsätter att öka till 29% (26%). Resultatet stöds av samtliga segments engagerade insatserför att främja en jämnare könstördelning och skapa en mer rättvis arbetsplats. Bolaget kommer att fortsätta arbetet inom hela organisationen för att ytterliga chefer. Inräknat förvärven under 2021 och 2022 var andelen kvinnliga chefer 29%

Reduktion av ton koldioxidutsläpp"//nettoomsättning i Mkr. Utsläppen i förhållande till nettoomsättningen har minskat med -44% (-41%) ämfört med basåret 2020. Koldioxiduta tal har minskat med 40% jämfört med basåret 2020 medan andelen förnybar el (scope 2) sett till de senaste tolv månaderna har öka till 38%, jämfört med 6% under 2020. Satsningar på energioptimering och förnybar el inom samtliga segment fortsätter att vara en prioritet för att ytterligare minska utsläppen av växthusgaser enligt scope 1 och 2. Dometic fortsätter att genomföra och vidareutveckla bolagets färdplan för över el i alla tillverkningsanläggningar och ytterligare reduktioner förväntas under året tack vare de solpanelssystem som installerades under 2023.

Produkt innovation index. Tabellen över hållbarhetsnyckeltal har från och med 2024 utökats med produkt innovation index. Produktinnovation är en av de viktigaste drivkrafterna för att koldioxidutsläppen från Dometics produkter. Genom att utveckla produkter som baseras på globala plattfornar kan bolaget för och lansera produktiösningar som är konkurrenskraftiga sett till pris och med stora hållbarhetsfördelar. Med ett fortsatt fokus på energieffektivitet, införande av alternativa material och nya designlösningar är ambitionen att säkerställa att nya produkter har och lägre energiförbrukning än tidigare modeller. Innovationsindexef förbättrades till 18% (14%). Ett kortsiktigt fokus inom koncerna på att minska lagernivåerna genom att öka försäljningen av befintliga produkter fortsätter att ha en tillfällig negativ påverkan på indexet.

Procentandel nya leverantörer som har ESG-utvärderats. Dometic lägger stor vikt vid granskning av leverantörer för att våra affärspartners förstår våra hållbarhetskrav och följer uppförandekoden. Målet är att sikerställa att minst 90% av alla nya störe leverantörer av direkt material granskas i fråga om ESG-efternad (miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning) som en del av introduktionsprocessen. Under det första kvartalet 2024 granskades 93% (94%) av de nya större leverantörerna av direkt material fråga om ESG-efterlevnad med ett tillfredsställande resultat. De resterande nya större leverantörerna av direkt material är planerade att granskas under det 2024.

4) Scope 1-och 2-utsläpp baserade på verksamhetsplatsernas bränsleförbränning av el och fjärvärme

MODERBOLAGET DOMETIC GROUP AB (PUBL)

FÖRSTA KVARTALET 2024

l moderbolaget Dometic Group AB (publ) ingår huvudkontorer, som koncernledning och administrativa tjänster. Moderbolaget fakturerar dotterbolagen för sina kostnader.

Rörelseresultatet uppgick till 0 Mkr (2), inklusive administrationskostnader på 57 Mkr (53), där hela beloppet utgörs av intäkter från dotterbolag. De finansiella posterna uppgick till - 297 Mkr (-110).

Periodens resultat uppgick till - 297 Mkr (-4).

Solna, 19 april 2024

Juan Vargues VD och koncernchef

GRANSKNING

Denna delårsrapport har inte genomgått granskning av den externa revisorn för Dometic Group AB (publ).

^> DOMETIC

KONCERNENS RESULTATRÄKNING

	Kvi	Kvi	FY
Mkr	2024	2023	2023
Nettoomsättning	6527	7 289	27 775
Kostnad för sålda varor	-4 709	-5 361	-199994
Bruttoresultat	1818	1928	7 781
Försäljningskostnader	-540	-562	-2 184
Administrationskostnader	-367	-387	-1 530
Forskning och utvecklingskostnader	-149	-144	-591
Ovriga rörelseintäkter och -kostnader	7	10	-13
Jämförelsestörande poster	-11	-26	-167
Avskrivning förvärvsrelaterade immateriella tillgångar	-147	-154	-613
Rörelseresultat	611	667	2 682
Finansiella intäkter	20	77	168
Finansiella kostnader	-238	-208	-968
Finansiella poster - netto	-218	-196	-800
Resultat före skatt	392	471	1 883
Skatt	-119	-137	-551
Periodens resultat	273	334	1 332
Periodens resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare	273	334	1 332
Resultat per aktie före och efter - utspädning - hänförligt till moderbolagets
aktieägare	0,85	1,04	4,17
Genomsnittligt antal aktier, miljoner	319,5	319,5	319,5

KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT

	Kv1	Kv1	FY
Mkr	2024	2023	2023
Periodens resultat	273	334	1 332
Ovrigt totalresultat
Poster som inte kan omföras till periodens resultat: Aktuariella vinster och förluster avseende förmånsbestämda pensionsplaner,
netto efter skatt	35	2	8
	35	2	8
Poster som kan omklassificeras till resultaträkningen:
Kassaflödessäkringar, netto efter skatt	ר ר	6	3
Resultat från säkring av nettoinvesteringar i utländsk verksamhet, netto efter skatt	-529	-48	156
Omräkningsdifferenser vid omräkning av utlandsverksamheter	228	-203	-1 507
	1 710	-245	-1 348
Ovrigt totalresultat, netto efter skatt	1745	-243	-1 339
Summa totalresultat för perioden hänförligt till Moderbolaget	2 018	91	-7

KONCERNENS BALANSRÄKNING (I SAMMANDRAG)

Mkr	31 mar 2024	31 mar 2023	31 dec 2023
TILLGANGAR
Anläggningstillgångar
Goodwill och varumärken	28 478	27 813	27 035
Ovriga immateriella tillgångar	7076	7 410	6821
Materiella tillgångar	2 554	2 507	2 494
Nyttjanderättstillgångar	2045	1319	1 955
Uppskjuten skattefordran	765	626	718
Ovriga långfristiga fordringar	192	175	181
Summa anläggningstillgångar	41 110	39 850	39 204
Omsättningstillgångar
Varulager	7 700	8 994	7327
Kundfordringar	3 630	4 045	2 311
Aktuella skattefordringar	168	116	127
Derivat, kortfristiga	49	77	21
Ovriga kortfristiga fordringar	436	425	533
Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter	221	247	248
Likvida medel	3 347	4 356	4 348
Summa omsättningstillgångar	15 551	18 260	14 915
SUMMA TILLGANGAR	56661	58 109	54 119
EGET KAPITAL OCH SKULDER
EGET KAPITAL	28 010	26 506	25 992
SKULDER
Långfristiga skulder
Långfristig upplåning	16 006	15 357	16 335
Uppskjutna skatteskulder	3 098	3 114	2 952
Ovriga långfristiga skulder	0	52
Leasingskulder, långfristiga	1 767	1 053	1716
Avsättningar för pensioner och liknande förpliktelser	503	528	517
	248	260	237
Ovriga avsättningar, långfristiga Summa långfristiga skulder	21 621	20 365	21 755
Kortfristiga skulder
Kortfristig upplåning	299	3 382
Leverantörsskulder	2948	3 054	2 568
Aktuella skatteskulder	143	314	160
Förskott från kunder	40	47	37
Leasingskulder, kortfristiga	448	387	388
Derivat, kortfristiga	32	/	134
Ovriga avsättningar, kortfristiga	400	ਦਰੋਰੇ	4 2
Ovriga kortfristiga skulder	1 230	1 790	1 266
Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter	1 490	1 594	1 407
Summa kortfristiga skulder	7 030	11 239	6 372
SUMMA SKULDER	28 651	31 604	28 128
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER	56 661	58 109	54 119

KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL (I SAMMANDRAG)

	Kv1	Kvi	FY
Mkr	2024	2023	2023
Eget kapital vid periodens ingång	25992	26 415	26 415
Periodens resultat	273	334	1332
Ovrigt totalresultat för perioden	1745	-243	-1 339
Summa totalresultat för perioden	2018	91	-7
Transaktioner med aktieägare
Lämnad utdelning till moderbolagets aktieägare			-415
Summa transaktioner med aktieägare			-415
Eget kapital vid periodens utgång	28 010	26 506	25 992

KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS

	Kv1	Kvi	FY
Mkr	2024	2023	2023
Löpande verksamheten
Rörelseresultat	611	667	2 682
Justering för icke kassaflödespåverkande poster
Av- och nedskrivningar	382	365	1 525
Andra icke kassaflödespåverkande poster	83	32	-13
Förändring av rörelsekapital
Okning/minskning av varulager	39	307	1 826
Okning/minskning av kundfordringar	-1 188	-1 233	444
Okning/minskning av leverantörsskulder	251	74	-328
Förändring av övrigt rörelsekapital	gg	191	-304
Betald skatt	-170	-199	-979
Kassaflöde från den löpande verksamheten	109	205	4 854
Investeringsverksamheten
Förvärv av verksamheter, netto förvärvade likvida medel	-103		-539
Investeringar i anläggningstillgångar	-66	-110	-628
Försäljning av anläggningstillgångar	0	O	7
Ovriga investeringar	-1	-4	-5
Kassaflöde från investeringsverksamheten	-170	-114	-1 165
Finansieringsverksamheten
Upptagen långfristig upplåning			3 478
Amortering av långfristig upplåning	-1 000		-5 754
Förändring av kortfristig upplåning	299
Betalningar av leasingskulder som är hänförliga till leasingavta	-85	-88	-355
Betald ränta	-184	-118	-922
Erhållen ränta	14	4	160
Ovriga finansiella poster	-37	73	123
Lämnad utdelning till moderbolagets aktieägare			-415
Kassaflöde från finansieringsverksamheten	-dd3	-129	-3 685
Periodens kassaflöde	-1 054	-37	4
Likvida medel vid periodens början	4 348	4 399	4 399
Valutakursdifferens i likvida medel	53	-6	-55
Likvida medel vid periodens slut	3 347	4 356	4 348

MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNING

	Kv1	Kvl	FY
Mkr	2024	2023	2023
Administrationskostnader	-57	-51	-235
Övriga rörelseintäkter	57	53	229
Rörelseresultat	0	2	-6
Ränteintäkter från koncernföretag	190	203	855
Ovriga finansiella intäkter och kostnader	-487	-312	-1 198
Finansiella poster - netto	-297	-110	-343
Koncernbidrag		107
Resultat före skatt	-297	-0	-349
Skatt	0	-4	29
Periodens resultat	-297	-4	-320
Ovrigt totalresultat
Árets totalresultat	-297	-4	-320

MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING (I SAMMANDRAG)

Mkr	31 mar 2024	31 mar 2023	31 dec 2023
TILLGÅNGAR
Anläggningstillgångar
Aktier i dotterbolag	16228	16228	16 228
Ovriga långfristiga fordringar	6527	4672	6123
Summa anläggningstillgångar	22 755	20 900	22 351
Omsättningstillgångar
Kortfristiga fordringar	5 054	10 431	5 740
Summa omsättningstillgångar	5 054	10 431	5 740
SUMMA TILLGÅNGAR	27 810	31 331	28 091
EGET KAPITAL	11 028	12 056	11 325
AVSÄTTNINGAR
Avsättningar	102	108	107
Summa avsättningar	102	108	107
SKULDER
Långfristiga skulder
Långfristiga skulder	16 006	15 357	16 335
Summa långfristiga skulder	16 006	15 357	16 335
Kortfristiga skulder
Kortfristiga skulder	674	3 810	324
Summa kortfristiga skulder	674	3 810	324
SUMMA SKULDER	16 781	19 275	16 766
SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER	27 810	31 331	28 091

NOTER I SAMMANDRAG

NOT 1 | REDOVISNINGSPRINCIPER

Dometic Group AB (publ) och dess dotterbolag (tillsammans "Dometic Group", "Dometic" eller "Koncernen") tillämpar IFRS-standarderna (International Financial Reporting Standards) såsom de antagits av Europeiska Unionen. Föreliggande delårsrapport för koncernen har upprättats i enlighet med IAS 34 Delårsrapportering.

Redovisnings- och värderingsprinciperna i denna delårsrapport motsvarar de principer som koncernen tillämpar i Års- och hållbarhetsredovisningen för 2023 och bör läsas tillsammans med denna. Ars- och Hållbarhetsredovisningen finns att tillgå på www.dometicgroup.com.

Moderbolaget har upprättat sin delårsredovisning enligt årsredovisningslagen och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Delårsrapporten omfattar sidorna 1–20 och sidorna 1–12 utgör således en integrerad del av denna finansiella rapport (IAS 34.16A)

Det kan förekomma att totalsummor som anges i tabeller och rapporter till följd av avrundningsskillnader inte alltid utgör den exakta summan av de enskilda posterna. Målsättningen är att varie post ska motsvara uppgiften i dess källa och avrundningsskillnader kan därför uppstå.

Nya eller ändrade redovisningsprinciper för 2024 som har antagits av koncernen

En detaljerad beskrivning av de redovisnings- och värderingsprinciper för nya eller ändrade redovisningsprinciper för 2024 som tillämpas av koncernen i denna delårsrapport finns i not 2.1.1 Förändringar i redovisningsprinciper, under Nya och ändrade redovisningsprinciper för 2024, i Års-och Hållbarhetsredovisningen för 2023, som finns att tillgå på www.dometicgroup.com.

NOT 2 | RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER

Risker är en del i all affärsverksamhet och Dometic, som en global koncern med produktion och distribution över hela världen, utsätts också för risker som kan påverka Dometics förmåga att uppnå fastställda strategiska mål och andra mål, inklusive de finansiella målen. En effektiv hantering av strategiska risker, genomföranderisker, risker avseende efterlevnad av lagar och regler samt rapporteringsrisker skapar möjligheter och en effektiv riskbegränsning. Dometics risker och riskhantering beskrivs på sidorna 60–64 och 89–92 i Års- och Hållbarhetsredovisningen för 2023. som finns att tillgå på www.dometicgroup.com.

Som kommunicerats tidigare, ACON, säljaren av Igloo, har lämnat in en stämningsansökan mot Dometic under fjärde kvartalet 2022, med vissa anspråk relaterade till aktieköpsavtalet ("SPA"). Dometic är övertygad om att stämningsansökan helt saknar grund, bestrider den med eftertryck och har lämnat in motkrav mot ACON avseende deras agerande under, och brott mot, SPA. Parterna är just nu involverade i en s.k. "discovery process" för att förbereda för huvudförhandlingen som beräknas äga rum i första kvartalet 2025

NOT 3 | FINANSIELLA INSTRUMENT

Dometic använder valutaterminer för att säkra del av sin kassaexponering samt för att säkra delar av prognostiserade inköp och försäljning i utländsk valuta.

Det verkliga värdet på Dometics derivattillgångar och -skulder var 49 Mkr (77) och 32 Mkr (71). Derivatens värde baseras på balansdagens aktuella priser på en aktiv marknad. Inga förflyttningar mellan olika nivåer i verkligt värde-hierarkin har inträffat under perioden.

För andra finansiella tillgångar och skulder än derivat antas det verkliga värdet vara lika med det bokförda.

	Balansräkning till bokfört värde	Fin. instrument Fin. instrument anskaffnings- varde	till upplupet till verkligt värde	Derivat som används för säkringsändamål
31 mar 2024
Per kategori
Derivat	49		38	11
Finansiella tillgångar	7 605	7 605
tillgångar	7 654	7 605	38	11
Derivat	32		19	13
Finansiella skulder	20 483	19 233	853
Summa finansiella skulder	20 514	19 233	873	13

NOT 4 | REDOVISNING PER SEGMENT

Alla jämförelseperioder har räknats om utifrån den nya segmentrapporteringsstrukturen. Redovisningen av segmentinformation i not 4 (se nästa sida) har räknats om i enlighet med detta. De omräknade finansiella uppgifterna meddelades den 27 mars 2024. Se https://www.dometicgroup.com/sv-se/investerare

REDOVISNING PER SEGMENT

	Kvi	Kvi	FY
Mkr	2024	2023	2023
Land Vehicles Americas	829	1 020	4 206
Land Vehicles EMEA	1 734	1 815	6 782
Land Vehicles APAC	316	344	1 435
Marine	1 500	1 701	6 492
Mobile Cooling Solutions	1473	1 718	6 243
Global Ventures	674	690	2 616
Summa nettoomsättning, extern	6527	7 289	27 775
Land Vehicles Americas	-96	-98	-158
Land Vehicles EMEA	205	162	631
Land Vehicles APAC	98	107	447
Marine	353	463	1 626
Mobile Cooling Solutions	113	120	547
Global Ventures	96	92	370
Summa rörelseresultat (EBITA) före jämförelsestörande poster	769	847	3 463
Land Vehicles Americas
	-11,5%	-9,6%	-3,8%
Land Vehicles EMEA	11,8%	8,9%	9,3%
Land Vehicles APAC	30,9%	31,0%	31,2%
Marine	23,6%	27,2%	25,0%
Mobile Cooling Solutions	7,1%	7,0%	8,8%
Global Ventures	14,2%	13,3%	14,1%
Summa rörelseresultat (EBITA) före jämförelsestörande poster %	11,8%	11,6%	12,5%
Land Vehicles Americas	-17	-20	-75
Land Vehicles EMEA	-14	-15	-60
Land Vehicles APAC	-2	-2	-10
Marine	-50	-48	-199
Mobile Cooling Solutions	-47	-45	-189
Global Ventures	-18	-23	-81
Summa avskrivningar förvärvsrelaterade immateriella tillgångar	-147	-154	-613
Land Vehicles Americas	-3	- 1	-11
Land Vehicles EMEA	-7	-18	-131
Land Vehicles APAC	- 1	-2	-4
Marine	-		O
Mobile Cooling Solutions	-1	-5	-22
Global Ventures
Summa jämförelsestörande poster	-11	-26	-167
Land Vehicles Americas	-116	-118	-244
Land Vehicles EMEA	184	129	441
Land Vehicles APAC	તે રેણવાડી તેમ જ દિવ	103	434
Marine	304	415	1 427
Mobile Cooling Solutions	65	70	336
Global Ventures	78	ല്ലേ	289
Summa rörelseresultat (EBIT)	611	667	2 682
Land Vehicles Americas	-14,0%	-11,6%	-5,8%
Land Vehicles EMEA	10,6%	7,1%	6,5%
Land Vehicles APAC	30,0%	29,8%	30,2%
Marine	20,3%	24,4%	22,0%
Mobile Cooling Solutions	4,4%	4,1%	5,4%
Global Ventures	11,5%	10,0%	11,0%
Summa rörelseresultat (EBIT) %	9,4%	9,2%	9,7%
Finansiella intäkter	20	11	168
Finansiella kostnader	-238	-208	-068
Skatt	-119	-137	-551
Periodens resultat	273	334	1 332

Internsegmentförsäljning

	Kvl	Kvl	FY
Mkr	2024	2023	2023
Land Vehicles Americas	91	ରେ	213
Land Vehicles EMEA	74	୧୫	236
Land Vehicles APAC	701	569	2 457
Marine	16	ு	31
Mobile Cooling Solutions	O		-
Global Ventures	O		।
Totala elimineringar	881	712	2937

NOT 5 | NETTOOMSÄTTNING PER FÖRSÄLJNINGSKANAL

	Kv1	Kv1	Förändring (%)		FY
Mkr	2024	2023	Rapporterad	Organisk1)	2023
OFM	2817	3 171	-11%	-13%	11 859
Distribution	1931	2 190	-12%	-13%	8 238
Service & Aftermarket	1778	1 929	-8%	-10%	7 679
Summa nettoomsättning, extern	6 527	7 289	-10%	-12%	27 775

11Nettoomsättningstillväxt exklusive förvärv / avyttringar och valutaomräkningseffekter.

NOT 6 | JÄMFÖRELSESTÖRANDE POSTER

	Kvi	Kvl	FY
Mkr	2024	2023	2023
Globalt omstruktureringsprogram		-19	-142
Ovrigt	-11	-7	-25
Totalt	-11	-26	-167
jämförelsestörande poster fördelat per funktion samt övriga rörelseintäkter och kostnader.
Globalt omstruktureringsprogram	Kvi	Kvi	FY
Mkr	2024	2023	2023
Kostnad för sålda varor		-15	-107
Försäljningskostnader		-4	-27
Administrationskostnader			-5
Forskning och utvecklingskostnader			-O
Ovriga rörelseintäkter och -kostnader			-2
Totalt	-	-19	-142
Övrigt	01	01	FY
Mkr	2024	2023	2023
Kostnad för sålda varor	-8		-1
Försäljningskostnader	0		3
Administrationskostnader	-1
Forskning och utvecklingskostnader
Ovriga rörelseintäkter och -kostnader	-3	-7	-28
Totalt	-11	-7	-25
Totalt	01	Q1	FY
Mkr	2024	2023	2023
Kostnad för sålda varor	-8	-15	-108
Försäljningskostnader	0	-4	-24
Administrationskostnader	-1		-5
Forskning och utvecklingskostnader			-0
Ovriga rörelseintäkter och -kostnader	-3	-7	-30
Totalt	-11	-26	-167

NOT 7 | AVSKRIVNING AV FÖRVÄRVSRELATERADE IMMATERIELLA TILLGÅNGAR PER FUNKTION

Specifikation över avskrivning av förvärvaterade immateriella tillgångar per funktion och överiga rörelseintäkter och kostnader.

Mkr			Avskrivning varumärken	Avskrivning kundrelationer	Avskrivningar teknologi	Avskrivning immateriella rättigheter	Totalt
Kostnad för sålda varor
	Kv1	2024			-18		-19
	Kv1	2023			-18	- ]	-19
	FY	2023			-73	-3	-77
Försäljningskostnader
	Kv1	2024	-14	-115			-128
	Kv1	2023	-23	-112			-135
	FY	2023	-71	-465			-537
Totalt Avskrivning förvärvsrelaterade immateriella tillgångar
	Kvi	2024	- 4	-115	-18	- 7	-147
	Kv1	2023	-23	-112	-18	- ]	-154
	FY	2023	-71	-465	-73	-3	-613

NOT 8 | JUSTERAT RESULTAT PER AKTIE

Specifikation över Justerat resultat per aktie exkluderar påverkan från avskrivningar av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar och jämförelsestörande poster.

	Kv1	Kvl	FY
Mkr	2024	2023	2023
Resultat före skatt, rapporterat	392	471	1 883
A) ustering för avskrivning förvärvsrelaterade immateriella tillgångar	147	154	613
B) Justering för jämförelsestörande poster	11	26	167
Resultat före skatt, justerat	550	651	2 663
Skatt, rapporterad	-119	-137	-551
Justering av skatt för A) och B)	-46	-52	-218
Periodens resultat, justerat	385	462	1 895
Genomsnittligt antal aktier, miljoner	319.5	319.5	319,5
Resultat per aktie, justerat	1,21	1,44	5,93

NOT 9 | LEVERAGE (NETTOSKULD/EBITDA)

Specifikation över nyckeltalet Nettoskuld/EBITDA.

Mkr	31 mar 2024	Mar 31, 2023	31 dec 2023
Långfristig uppläning	16 006	15 357	16 335
Kortfristig upplåning	299	3.382	-0
Aterläggning aktiverade transaktionskostnader	38	35	43
Upplåning exklusive aktiverade transaktionskostnader	16 343	18 774	16 377
Likvida medel	-3 347	-4 356	-4 348
Nettoskuld*	12 996	14 417	12 029
EBITDA före jämförelsestörande poster LTM	4321	4 550	4374
EBITDA förvärv proforma LTM
EBITDA före jämförelsestörande poster inkl proforma förvärv LTM	4 321	4 550	4 374
Nettoskuld/EBITDA	3,0x	3,2x	2,7x

*Nettoskuld exkluderat avsättning för pensioner och upplupen ränta

NOT 10 | NYTTJANDERÄTTSTILLGÅNGAR

Information om nyttjanderättstillgångar följer nedan:

Av- och nedskrivningar	Kvi	Kv1	FY
Mkr	2024	2023	2023
Av- och nedskrivningar	-382	-365	-1.525
Aterförd av och nedskrivning av nyttjanderättstillgångar	98	88	381
Totalt	-284	-278	-1 143

Nyttjanderättstillgångar

Mkr	31 mar 2024	31 mar 2023	31 dec 2023
Byggnader	1961	1 251	1 902
Maskiner, inventarier och andra tekniska anläggningar	83	67	53
Totalt	2 045	1319	1955

NOT 11 | TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE PARTER

Inga transaktioner har ägt rum mellan Dometic och närstående parter under det första kvartalet 2024 som har haft väsentlig påverkan på bolagets ställning och resultat.

NOT 12 | FÖRVÄRV OCH AVYTTRINGAR

Dometic har inte gjort några förvärv eller avyttringar under det första kvartalet 2024.

Påverkan på koncernens kassaflöde

Kassaflödeseffekten från betalda innehållna belopp och tilläggsköpeskillingar redovisas såsom Kassaflöde från investeringar på raden "Förvärv av verksamheter, netto förvärvade likvida medel". Kassaflödeseffekter från betald innehållna belopp och tilläggsköpeskillingar från tidigare förvärv uppgick till -103 Mkr (-) i kvartalet.

NOT 13 | VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER PERIODENS UTGÅNG

Vid årsstämman 2024, som hölls den 11 april 2024, omvaldes Fredrik Cappelen som styrelseledamot och styrelseordförande. Heléne Vibbleus, Peter Sjölander, Erik Olsson, Jacqueline Hoogerbrugge, Rainer Schmückle, Mengmeng Du och Patrik Frisk omvaldes som styrelseledamöter. Den föreslagna utdelningen på 1,90 kr per aktie antogs.

Det har inte inträffat några andra väsentliga händelser med påverkan på den finansiella rapporteringen efter balansdagen.

IFRS-AVSTÄMNING AV UPPGIFTER SOM INTE ÄR UPPRÄTTADE ENLIGT IFRS (ALTERNATIVA FINANSIELLA MÅTT)

coit

Dometic presenterar vissa finansiella mått i den här delinierade enligt IFRS. Bolaget anser att dessa mått ger värdefull kompletterande information till investerare och ledning då de möjliggör utvärdering av bolagets finansiella resultat och finansiella ställning liksom av trender i verksamheterna. Eftersom inte alla företag beräknar finansiella mått på samma sätt är dessa inte alltid jämförbara med mått som används av andra företag – även om de har liknande namn. Dessa finansiella mått ska därför inte ses som en ersättning för mått för finansiell rapportering som definierats enligt IFRS. Se www.dometicgroup.com för närmation om avstämningen.

ﺍﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺓ ﺍﻟﻤﺴﺎﻋﺔ ﺍﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺓ ﺍﻟﻤﺴﺎﻋﺪﺓ ﺍﻟﻤﺴﺎ	Koleiselesulla (LDT) //01E av och leuskimiiriya, umuelat mettoomsalming yei musvalande marqinal. Avskrivningar inkluderar även avskrivning av nyttjanderättstillgångar enligt IFRS 16 Leases.
EBITA och EBITA marginal	Rörelseresultat (EBIT)före avskrivningar av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar, dividerat med nettoomsättning ger motsvarande marginal.
jämförelsestörande poster	EBITA och EBITA marginal före Rörelseresultat (EBIT)före avskrivningar av förvärsrelaterade immateriella tillgängar och töre jämförelsestörande poster, dividerat med nettoomsättning ger motsvarande marginal.
Genomsnittlig löptid på räntebärande skuld	Räntebärande skulder exklusive avsättningar till pensions och aktiverade transaktionskostnader dividerat med antalet utestående dagar till förfallodatum.
usterat resultat per aktie	Periodens nettoresultat, exklusive av förvärvsrelaterade immateriella tillgångar och jämförelsestörande poster, dividerat med genomsnittligt antal aktier. Se även not 8.
Nettorörelsekapital	Består av varulager och kundfordringar minus leverantörsskulder
Nettorörelsekapital / nettoomsättning	Genomsnitt nettorörelsekapital från de senaste fyra kvartalen dividerat med senaste tolv månadernas rullande nettomsättning.
Nettoskuld	Total upplåning, inklusive avsättning för pensioner, upplupen ränta och aktiverade transaktionskostnader, minus likvida medel.
Nettoskuld/EBITDA	Nettoskuld, exklusive avsättning för pensioner, upplupen ränta och aktiverade transaktionskostnader i förhållande till de senaste tolv månadernas EBTDA före jämförelsestörande poster och inklusive förvärv proforma. Eventuell deposition hos skattemyndigheter behandlas som kontanta medel i denna beräkning. Se även not 9.
Operativt kassaflöde	Kassaflöde från den löpande verksamheten efter investeringar i anläggningstillgångar exklusive betald skatt. Betald/erhållen ränta är del av kassaflödet från finansieringsverksamheten.
Örganisk tillväxt	Försäljningsökning exklusive förvärv och avyttringar samt valutaeffekter. Kvartal beräknas med jämförbar valuta, med tillämpning av senaste periodens snittkurs.
RoOC - Avkastning på operativt kapital	Rörelseresultat (EBIT) dividerat med operativt kapital. Baserat på genomsnittlig EBIT för de senaste fyra kvartalen dividerat med operativt kapital för de senaste fyra kvartalen, exkl. goodwill och varumärken.

DEFINITIONER OCH NYCKELTAL

CO2 utsläpp ton / nettoomsättning	Totala koldioxidutsläpp från egen verksamhet (scope 1 och 2) dividerat med bolagets valutajusterade nettoomsättning. Rullande 12-månadersberäkning med en månads fördröjning i rapporteringen. För är som gjorts under 2022 är exkluderade. Scope 1: direkta utsläpp från källor, till exempel utsläpp från förbränning av naturgas i verksamheten vid koncernens tillverknings och produktionsan Scope 2: indirekta utsläpp från produktion av inköpt el och fjärvärne för kontor, sovsalar, tillverkningsanläggningar och distributionscentraler.
CPV	Commercial and Passenger Vehicles (transportfordon och personbilar).
FY 2023	Räkenskapsår (Financial Year) avslutat den 31 december 2023.
Jämförelsestörande poster	jämförelsestörande poster är händelser som har en väsentlig finansell påverkan och vilkas resultateffekter är viktiga att uppmärksamma vid en jämförelse av periodens för tidigare perioder. Poster som inkluderas är exempelvis kostnader hänförliga till större omvärderinga till större omvärderingar, intäkter och kostnader hänförliga till förvärv eller av dotterbolag, eller större förvärvsrelaterade transaktionskostnader.
Kv1 2024 och Kv1 2023	anuari till Mars 2024 samt 2023 för resultaträkning.
LTIFR	Lost Time Injury Frequency Rate. Arbetsrelaterade olyckor med frånvaro >= 1 dag per miljon arbetstimmar. Rullande 12- månadersberäkning med 1 månads släp i rapportering. Exkluderar förvärv gjorda 2021 och 2022.
LTM	Senaste tolv månaderna ("Last Twelve Months").
OEM	Original Equipment Manufacturers (tillverkare av originalutrustning).
Operativt kapital	Räntebärande skulder plus eget kapital minus likvida medel.
Operativt kapital exklusive goodwill och varumärken	Räntebärande skulder plus eget kapital minus likvida medel, exklusive goodwill och varumärken.

^>DOMETIC

Procentandel nya leverantörer som auditerats avseende ESC	Procentandel av nya större leverantörer av direkt material som har det gåller miljör, samhälls och foretagstyrning (på plats, på distans eller genom extern granskning). Mätperiod för att inklueras som ny leverantör är januari 2022 till och med slutet av 2024. Exkluderar förvärv gjorda 2021 och 2022.
Procentandel kvinnliga chefer	Procentandelen kvinnliga chefer i bolaget i slutet av varje period. Exkluderar förvärv qjorda 2021 och 2022.
Produkt innovation index	Andel nettoomsättning rullander som kommer från produkter vilka har lanserats under de senaste tre åren.
Resultat per aktie	Periodens nettoresultat dividerat med genomsnittligt antal aktier.
RV	Recreational Vehicles (husbilar/husvaqnar)
Räntebärande skulder	Skulder till kreditinstitut (inklusive aktiverade transaktionskostnader) samt avsättningar till pensioner.
Rörelsekapital	Nettorörelsekapital plus övriga omsättningstillgångar minus övriga kortfristiga skulder och avsättningar som hör till verksamheten.
Rörelseresultat och rörelsemarginal (EBIT)	Rörelseresultat (EBT) före finansiella poster och skatter. Dividerat med nettoomsättning ger motsvarande marginal.

PRESENTATION AV DELÄRSRAPPORTEN

Analytiker och journalister är välkomna att delta i en telefonkonferens den 19 april 2024 kl. 10.00 (CEST), där Juan Varques. VD och koncernchef, samt Stefan Fristedt, CFO, kommer att presentera rapporten och svara på frågor, Ring in fem minuter innan webbcasten/telefonkonferensen börjar om du vill delta. Länk till webcast och presentation finns tillgängligt på www.dometicgroup.com.

Länk till webcasten:

https://dometic.videosync.fi/2024-04-19-q1-2024/register

FÖR ATT DELTA I TELEFONKONFERENSEN FÖR ATT STÄLLA FRÅGOR

De som vill delta i telefonkonferensen för att ställa frågor i samband med webcasten är välkomna att registrera sig på nedanstående länk. Efter registrering kommer och konferens id som er access till konferensen.

Länk för registrering:

https://service.flikmedia.se/teleconference/?id=100404

FÖR YTTERLIGARE INFORMATION, VÄNLIGEN KONTAKTA

Rikard Tunedal

Head of Investor Relations Tel: +46 730 56 97 35 E-mail:rikard.tunedal@dometic.com

Dometic Group AB (publ)

Hemvärnsgatan 15 SE-171 54 Solna, Sweden Tel: +46 8 501 025 00 www.dometicgroup.com Corporate registration number 556829-4390

Denna information är sådan information som Dometic Group AB (publ) är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 19 april 2024 kl. 08:00 ČEŠT.

OM DOMETIC

Dometic är världsledande inom lösningar för det mobila livet. Miljontals människor runt om i världen använder Dometics produkter i frilufts, hem- och professioner. Vår drivkraft är att skapa smarta, hållbara, och tillförlitliga produkter med en outstanding design för frilufts- och mobil livstil inom områdena Mat & Dryck, Klimat, Energi & Styrning och Andra Applikationer. Dometic har omkring 8 000 medarbetare världen över, redovisade en nettoomsättning på 27,8 Mdr för år 2023 och har sitt huvudkontor i Solna, Sverige.

DISCLAIMER

En del redovisade poster rör framtida händelser och det faktiska utfallet kan komma att se väsentligt annorlunda ut. Förutom de faktorer som uttryckligen har kommenterats kan även andra faktorer väsentligt påverka det faktiska utfallet. (a) förändrade förutsättningar avseende ekonomi, konjunktur, marknad och konkurrens, (b) affärs- och verksamhetsplaner, (c) förändringar i lagkrav och andra politiska åtgärder, (d) variationer och (e) affärsriskbedömningar

FINANSIELL KALENDER

18 juli, 2024 23 oktober, 2024 29 januari, 2025

Delårsrapport för det andra kvartalet 2024 Delårsrapport för det tredje kvartalet 2024 Q4 och helårsrapport 2024