Oscar Properties Holding

549300NZI620CFL1TR882023-01-012023-12-31549300NZI620CFL1TR882022-01-012022-12-31549300NZI620CFL1TR882023-12-31549300NZI620CFL1TR882022-12-31549300NZI620CFL1TR882021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember549300NZI620CFL1TR882021-12-31ifrs-full:AdditionalPaidinCapitalMember549300NZI620CFL1TR882021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember549300NZI620CFL1TR882021-12-31549300NZI620CFL1TR882022-01-012022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMemberiso4217:SEKiso4217:SEKxbrli:sharesxbrli:shares549300NZI620CFL1TR882022-01-012022-12-31ifrs-full:AdditionalPaidinCapitalMember549300NZI620CFL1TR882022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember549300NZI620CFL1TR882022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember549300NZI620CFL1TR882022-12-31ifrs-full:AdditionalPaidinCapitalMember549300NZI620CFL1TR882022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember549300NZI620CFL1TR882023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember549300NZI620CFL1TR882023-01-012023-12-31ifrs-full:AdditionalPaidinCapitalMember549300NZI620CFL1TR882023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember549300NZI620CFL1TR882023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember549300NZI620CFL1TR882023-12-31ifrs-full:AdditionalPaidinCapitalMember549300NZI620CFL1TR882023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember ÅRSREDOVISNING 23 Innehåll VERKSAMHETEN VD HAR ORDET 2 2023 I KORTHET 3 FÖRVALTNINGSFASTIGHETER 4 HÅLLBARHETSRAPPORT 8 REVISORNS YTTRANDE AVSEENDE DEN LAGSTADGADE HÅLLBARHETSRAPPORTEN 14 STYRELSE OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR 15 BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 16 REVISORS YTTRANDE OM BOLAGSSTYRNINGSRAPPORTEN 22 FINANSIERING 23 AKTIEN OCH ÄGARNA 24 FINANSIELLA RAPPORTER FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER 33 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING MED KOMMENTARER 35 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL 37 KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 38 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER 39 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR MED KOMMENTARER 40 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL 41 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 42 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER 43 STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS INTYGANDE 70 REVISIONSBERÄTTELSE 71 ÖVRIGT DEFINITIONER 76 AKTIEÄGARINFORMATION 77 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 1 VD har ordet VD HAR ORDET Jag tillträdde den 17 juni. Vänner har hört av sig och kallat mig alla möjliga saker. Till dem har jag sagt att rätt bakgrund för detta är brandman. Vi släcker bränder varje dag. Varje dag är en kamp för överlevnad. Men det ska lyckas! Att Oscar är kvar var ett villkor för att Hans von Celsing, ny ordf, och jag skulle ta uppdraget. En sak är klar, han har omformat Stockholms skyline med landmarks som Norra Tor- nen och 79 & Park. Det kommer han bli hågkommen för länge. Det som var avgörande för mig var att han inte övergett skutan. Den 5 juni PMades en överenskommelse med moder- bolagets obligationsägare varvid dessa, ihop med övriga oprioriterade fordringsägare, erhåller 99% av bolaget vid full anslutning till en kvittning. Detta avtal är villkorat av att vi kallar till en stämma för en delvis säkerställd kontantemission som följer kvittningsemissionen. Det visar vår beslutsamhet att rädda bolaget. I koncernen har vi skrivit ned alla fastigheter som inte har någon form av bud på sig med 20% för att bättre spegla vär- dena till det marknadsläge som råder. Således skiljer sig det från Q4 rapporten. Erbjudande till fordringsägarna är under utarbetande och kommer att publiceras under sommaren. Därför riktar jag mig till er. Ni har makten. Går ni med på skuldomvandling så kan vi tillsammans bygga en framtid för detta bolag. Då har ni en god chans att få tillbaka stor del av er fordran. I botten finns då ett antal fastigheter som genererar viss avkastning. Med detta som grund kan vi använda bolaget som en platt- form. Bolaget främsta tillgång efter omstrukturering, är, förutom fastigheter, en börsplats, 12 000 aktieägare och förlustavdrag på ca 1,5 mdr. En idé vore att apportera in en lönsam verk- samhet som vill in på börsen. En annan vore att leda in verk- samheten t ex på AI. Där finns många uppslag. Jag har nedan låtit foga in en schematisk bild för att illustrera vårt läge och vart vi vill. Beslutet är ert, kära fordringsägare. Personal och styrelse står till ert förfogande. Richard Bagge VD Här står vi nu Hit vill vi komma Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 20232 2023 I KORTHET 2023 i korthet • Oscar Properties har den 23 oktober fått meddelande från två långivare att de säger upp lån om sammanlagt 2,2 mdkr till omedelbar betalning med anledning av utebliven räntebetalning. Bolaget har en fortsatt dialog med långi- varna. • Oscar Properties likviditetssituation per 31 december 2023 utgör en väsentlig osäkerhetsfaktor som kan leda till bety- dande tvivel om företagets förmåga att fortsätta verksam- heten. Nyckeltal 2023 2022 2021 2020 2019 Nettoomsättning, mkr 507,2 513,5 257,0 149,5 816,1 Rörelseresultat, mkr -2 345,0 -252,2 505,2 -25,8 -118,9 Periodens resultat, mkr -3 062,4 -451,4 364,5 -70,3 -226,1 Avkastning på eget kapital, % neg neg 20,3 neg neg Förvaltningsfastigheter, mkr 3 800,2 6 666,4 6 894,4 1 429,7 - Balansomslutning, mkr 4 189,9 7 572,9 8 074,7 3 761,6 2 958,8 Eget kapital, mkr -1 099,6 2 051,2 2 514,8 1 074,7 862,4 Eget kapital per aktie, kronor neg 14,28 18,58 0,55 - Substansvärde per aktie, kronor neg 13,24 18,32 0,55 - Soliditet, % neg 27 31 29 29 Resultat per stamaktie, kronor 1 -21,32 -3,24 2,69 -0,30 -7,43 Totalt antal utestående aktier, tusental 143 635 143 635 135 348 241 442 192 898 Totalt antal utestående BTA, tusental 2 - - - 1 714 759 - 1) Resultat i relation till genomsnittligt antal stamaktier efter utdelning till preferensaktieägarna efter utspädningseffekt. 2) Netto antal utestående BTA:er (Betalda Tecknade Aktier), som omvandlats till stamaktier i början av januari 2021.se vidare sid 56-57 3) Beloppen är ej omräknade efter införandet av den nya redovisningprincipen VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER ÅRET • Carl Janglin tillträdde som verkställande direktör från den 1 september. Oscar Engelbert kvarstår som ledamot i bolagets styrelse. • Oscar Properties personalstyrka är neddragen från 33 till 27 personer. Minskningen har skett genom naturliga avgångar. • Oscar Properties lokalkontor i Växjö är avvecklat och istället hyrs förvaltningspersonal in. • Oscar Properties har en dialog med långivare för att skjuta upp betalningar av räntor och amorteringar. Syftet är att åstadkomma en ordnad avveckling av skulderna och skapa en hållbar kapitalstruktur. • Oscar Properties har gjort en nedskrivning av fastighetsbe- ståndet med 2 127,8 mkr per 31 december 2023. • Oscar Properties har gjort en nedskrivning av värdet på företagets skattemässiga underskottsavdrag med 299 mkr. Detta medför att underskottsavdragen inte längre upptas till något värde såsom en uppskjuten skattefordran. • Oscar Properties har sålt byggverksamheten till en extern part. Försäljningen har gjorts till en förlust om cirka 2 mkr. • Oscar Properties meddelar den 4 oktober att bolaget ingår avtal med kvalificerad majoritet av innehavare av bolagets seniora icke-säkerställda obligationer. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 3 Förvaltningsfastigheter FASTIGHETSBESTÅNDET Oscar Properties fastighetsbestånd bestod den 31 december 2023 av 57 fastigheter. Fastigheterna återfinns i hela Sverige men är i huvudsak belägna i kommunerna Helsingborg, Stockholm, Sollentuna, Malmö och Nacka. Fastigheternas verkliga värde uppgick per den 31 december 2023 till 3 800,2 miljoner kronor. Den totala uthyrningsbara ytan är 416 326 kvadratmeter, varav 41 procent är lager/logis- tik, 27 procent är kontor, 13 procent är butik/dagligvaruhan- del, 9 procent är industri/verkstad och 10 procent utgörs av övriga lokalytor. Se även fastighetsvärde fördelat per fastig- hetskategori i cirkeldiagrammet på nästa sida, sidan 5. De största hyresgästerna i beståndet utgörs av Frigoscan- dia AB, Telefonaktiebolaget LM Ericsson, Volvo Parts AB, QO Söder AB, Johan i Hallen & Bergfalk AB, Stockholm Hotel Apartments i Sollentuna AB och Arbetsförmedlingen. Bolaget har nära samarbete med externa entreprenärer för för den löpande förvaltningen. Organisationen utgår från den geografi där fastigheterna till stor del finns belägna i idag, Stockholm med omnejd och Skåne. Vi ser den geografiska placeringen av kontrakterad förvaltningspersonal som strate- giskt viktig. Vi vill ha en närhet till våra kunder och vara en organisation som med effektivitet möter våra kunder efter deras behov. Förvaltningsorganisationen hanterar den tek- niska förvaltningen i de orter där vi är representerade. Teknisk förvaltning kontrakteras på orterna med strategin att ha nära till kund samt god lokalkännedom om fastigheterna. Även det felavhjälpande underhållet för fastigheterna kon- trakteras lokalt på samtliga orter. INVESTERINGAR Under perioden har investeringar i befintliga fastigheter genomförts med 53,4 miljoner kronor. Periodens investeringar avser i huvudsak hyresgästanpassningar och energieffektivi- seringar. FASTIGHETSUTVECKLING Oscar Properties har under perioden genomfört ett fåtal ombyggnationer och hyresgästanpassningar till befintliga kunder. FÖRVÄRV, AVYTTRINGAR, TILL- OCH FRÅNTRÄDEN Oscar Properties har under året 2023 frånträtt 30 fastigheter. Skeppsbron 13, Karlskrona. UTHYRNINGSVBAR YTA, KVM 416 326 FÖRVALTNINGSFASTIGHETER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 20234 FÖRVALTNINGSFASTIGHETER Jordlinan 2, Västerås. ANTAL FASTIGHETER 57 Fastighetsvärde fördelat per län 31 december 2023 Fastighetsvärde fördelat per fastighetskategori 31 december 2023 Fastighetsbeståndet fördelat på län Län Fastighetsvärde, mkr Hyresvärde, mkr Yta, kvm Antal fastigheter Stockholms län 1 367 117 70 394 14 Skåne län 1 148 100 150 627 9 Södermanlands län 320 13 41 625 6 Östergötlands län 196 14 35 728 5 Västmanlands län 172 21 23 039 5 Västra Götalands län 128 12 9 320 2 Blekinge län 118 18 16 405 2 Kalmar län 37 3 4 773 2 Övriga 314 114 64 416 12 Total 3 800 412 416 326 57 Stockholms län, 36% Skåne län, 30% Södermanlands län, 8% Östergötlands län, 5% Västmanlands län, 5% Västra Götalands län, 3% Blekinge län, 3% Kalmar län, 1% Övriga, 8% Kontor, 43% Industri, 18% Lager, 12% Verkstad, 10% Dagligvaruhandel, 6% Övrigt, 11% Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 5 Antaganden avseende framtida kassaflöden görs utifrån analys av: • Nuvarande och historiska hyror samt kostnader • Kontrakt och marknadsmässiga hyresvillkor • Drift- och underhållskostnader i likartade fastigheter i jämförelse med dem i den aktuella fastigheten • Fastighetens marknadsförutsättningar och marknads- position • Marknadens och närområdets framtida utveckling • Fastigheternas förutsättningar och position • Investerings- och underhållsplaner Värderingen i ingående balans har beaktat bästa och maxi- mala användning av fastigheterna. Från analysen resulterande driftnetton under kalkylperioden samt restvärde vid kalkylperiodens slut har diskonterats med bedömd kalkylränta. Den bedömda kalkylräntan ska mot- svara ett nominellt avkastningskrav på totalt kapital. Kalkyl- räntan är anpassad individuellt för varje fastighet. Värdebedömningen grundar sig på kassaflödesanalys innebä- rande att fastighetens värde baseras på nuvärdet av prog- nostiserade kassaflöden under kalkylperiodens tio år jämte restvärdet. VÄRDERING BYGGRÄTTER I det totala värdet för förvaltningsfastigheterna har byggrät- terna inte tagits upp till något värde. FASTIGHETSVÄRDERING - 2023 Mot bakgrund av den finansiellt pressade situation som bola- get befinner sig i är fastigheterna i årsbokslutet för 2023 vär- derade till nettoförsäljningsvärdet som erbjudits från externa köpare när sådana bud förekommer. Denna värderingsteknik som utgår från forcerade försäljningar medför lägre värdering av fastigheterna än när värdering görs till så kallat verkligt värde. Fastigheter för cirka 2,5 Mdr av det totala fastighets- värdet på 3,8 Mdr har sålts externt innan denna rapport avlämnas och dessa försäljningsvärden har beaktats i värde- ringen vid årsskiftet. Med beaktande av den förändrade värderingstekniken för huvuddelen av fastighetsbeståndet blir den genomsnittliga kalkylräntan för diskontering av kassaflöden vid värderingen i det fjärde kvartalet 2023 9,45 procent (8,3). Det vägda genomsnittliga direktavkastningskravet vid kalkylperiodens slut uppgår till till 6,6 procent (6,2). FASTIGHETSVÄRDERING - 2022 OCH TIDIGARE Historiskt har Oscar Properties internvärderat hela fastighets- beståndet varje kvartal. För att verifiera internvärderingarna gjordes även externvärdering vid olika tillfällen under ett räkenskapsår på olika fastigheter. Vid ingången av året var fastigheterna värderade till verkligt värde. Verkligt värde definieras enligt följande. Det värde vid värdetidpunkten till vilket köpare och säljare är beredda att genomföra en transaktion. Detta efter det att fastigheten marknadsförts på en öppen marknad och att ingen av par- terna agerar utifrån några tvång ställda av tredje part. Värdebedömningarna grundas på kassaflödesanalyser, där den enskilda fastighetens avkastningsförmåga har uppskat- tats. Metoden innebär att fastighetens värde baseras på nuvärdet av prognostiserade kassaflöden jämte restvärdet. Platen 8, Motala. FÖRVALTNINGSFASTIGHETER Belopp i miljoner kronor (mkr) Fastighetsbestånd vid periodens början, 1 januari 2023 6 666,4 Förvärv - Investeringar i befintliga fastigheter 53,4 Avyttringar -788,5 Valutadifferens -3,3 Värdeförändring förvaltningsfastigheter, orealiserade -2 127,8 Fastighetsbestånd vid periodens slut, 31 december 2023 3 800,2 Förändring redovisat värde fastigheter Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 20236 BESTÅNDETS VAKANSER Den ekonomiska uthyrningsgraden uppgick per 31 december 2023 till 80 procent (88%). Sett till yta uppgick uthyrningsgra- den till 77% procent (86%). Förvaltningen har löpande kontakt med lokala mäklare samt arkitekter som besitter mycket information och kunskap om marknaden på respektive ort. Utöver detta arbetar förvaltningen kontinuerligt med egna kontakter. KONTRAKTSTRUKTUR Per 31 december 2023 hade Oscar Properties 566 hyresavtal (927) tecknade med 451 hyresgäster (655). Den viktade åter- stående löptiden för dessa hyresavtal upp gick till 3,3 år (3,9 år). De tio största hyresgästerna stod tillsammans för 30 pro- cent (32%) av hyresvärdet. Antalet avtal och durationen på dessa medför att Oscar Properties exponering mot enskilda hyresgäster är begränsad. Skeppsbron 2, Karlskrona. FÖRVALTNINGSFASTIGHETER Beståndets vakanser Kategori Total yta, kvm Total yta, vakant Area vakant % Hyresvärde totalt, mkr Hyresvärde 1 vakant, mkr Ekonomisk vakans, % Lager 171 511 24 336 14% 110 13 12% Kontor 114 146 25 125 22% 176 32 18% Butik 55 307 26 020 47% 63 22 35% Industri 39 331 13 781 35% 14 6 44% Förråd 6 279 1 951 31% 3 1 22% Vård 4 727 2 396 51% 6 4 54% Hotell 1 312 0 0% 2 0 0% Bostad 4 700 636 14% 7 1 11% Verkstad 3 855 1 470 38% 5 1 19% Övrigt 15 159 1 556 10% 26 2 9% Totalt 416 326 97 270 23% 412 82 20% 1 Majoriteten av portföljens vakansvärde omfattas av hyres- och driftnettogarantier lämnade av säljare vid förvärv. Dessa garantier löper till nov 2023, dec 2023 respektive nov 2026 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 7 HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Detta är Oscar Properties hållbarhetsrapport som avser moderbolaget och samtliga dotterbolag inom koncernen. Hållbarhetsrapporten är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagens 6 och 7 kapitel och redovisningsprinciperna är oförändrade i förhållande till föregående år. Hållbarhet och socialt ansvar är en självklar del av Oscar Properties verksamhet. I arbetet med att förvärva, utveckla och förvalta fastigheter strävar bolaget efter att öka medvetenheten och ambitionen i hållbar- hetsarbetet samt göra förbättringar inom prioriterade områden. Ett aktivt hållbarhetsarbete bidrar till långsiktig lönsamhet och minskade risker för koncernen. Det bidrar även till att kunna möta och överträffa förväntningar hos olika intressenter såsom kunder, ägare, medarbetare, partners, leverantörer och samhällsaktörer. Hållbarhet – en naturlig del av verksamheten Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 20238 Hållbarhetsarbetet drivs inom tre olika fokusområden. För att kunna mäta och följa upp på hållbarhetsarbetet har rele- vanta nyckeltal identifierats. Denna process är inspirerad av GRI:s (Global Reporting Initiative) riktlinjer och redovisnings- principer. Genom åtaganden inom respektive fokusområde är målsättningen att göra skillnad och att bidra till ett hållbart samhälle, samtidigt som värde skapas för bolaget och dess intressenter. Under 2023 har bolaget haft ett utmanande år med likviditetsbrist och en ansträngande ekonomi, vilket har inneburit att fastighetsbeståndet har minskat väsentligt. Under 2024 kommer Oscar Properties att fortsätta att avyttra fastigheter. RIKTLINJER OCH STYRNING Övergripande riktlinjer för hur Oscar Properties bedriver verk- samheten finns samlade i bolagets uppförandekod. Den ger medarbetare och styrelse vägledning i principer för god affärssed, miljö, mänskliga rättigheter och arbetsförhållan- den. Uppförandekoden är ett grundläggande ramverk och kompletteras av mer detaljerade regler och policies. HÅLLBARA FASTIGHETER Förvalta kommersiella fastigheter som håller hög kvalitet, har låg miljö påverkan samt upp muntrar till en hållbar livsstil. ANSVARSFULLT FÖRETAG Proaktivt arbete för att skapa en kultur där etiska affärsmeto- der och anti- korruption sätts högt på agendan samt att bidra till att skapa hållbara stadsmiljöer. ANSVAR SOM ARBETSGIVARE En attraktiv och ansvarstagande arbetsgivare. FOKUSOMRÅDEN FÖR HÅLLBARHETSARBETET HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Ett viktigt komplement är också The Guide – som beskriver bolagets identitet och grundläggande värderingar: nytän- kande, kvalitet och engagemang. Värderingarna bidrar till att skapa en unik kultur samt ger vägledning i synen på ledar- skap, medarbetar skap samt förhållningssättet till olika intres- senter. Det är såväl ledningens som de anställdas ansvar att säker- ställa att uppförandekod och värderingar efterlevs. Oscar Properties chefer ansvarar för att implementera och infor- mera medarbetare om rättigheter och skyldigheter enligt uppförandekoden. Oscar Properties har upprättat denna hållbarhetsrapport i enlighet med årsredovisningslagens sjätte och sjunde kapitel och redovisningsprinciperna är oförändrade i förhållande till föregående år. Hållbarhets rapporten avser hela koncernen och utgörs av sidorna 8-13. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 9 Oscar Properties erbjuder goda anställningsvillkor och möjlig- heter till ett utvecklande och stimulerande arbete där nytän- kande uppmuntras och hög kvalitet står i fokus. Bolaget arbetar även proaktivt med att skapa en trygg och hållbar arbetsmiljö för medarbetarna. Det är en förutsättning för att skapa en hög trivsel, nöjda medarbetare och låg sjukfrånvaro. För att skapa tydlighet och säkerställa efterlevnad har Oscar Properties flera koncernpolicyer som bland annat klargör riktlinjer kring anställningsvillkor, arbetsmiljö, affärsetik, jäm- ställdhet och mångfald. Dessa revideras och fastställs en gång per år. Chefer och medarbetare inom koncernen har ett gemensamt ansvar att ta del av koncernens policyer och se till att de efterlevs. KOMPETENSUTVECKLING Bolaget ser positivt på och uppmuntrar kompetensutveckling hos medarbetarna och ser gärna att medarbetaren själv kommer med önskemål och förslag på utvecklingsmöjligheter som gagnar både individ och företag. Diskussion av kompe- tensutveckling sker i samband med medarbetarsamtalet, ett strukturerat samtal mellan chef och medarbetare som genomförs minst gång per år. Under samtalet diskuteras arbetssituationen i stort och vilka mål och aktiviteter som ska vara i fokus till nästa samtalstillfälle. Årligen hålls även löne- samtal med alla medarbetare, där principerna för lönesätt- ning och löneutveckling presenteras och motiveras. LEDARSKAP OCH KOMMUNIKATION Ledarskapet och en öppen kommunikation är redskap för ett högt engagemang och nöjda medarbetare. Ett ledarforum har etablerats där bolagets chefer träffas regelbundet för intern utveckling av kompetenser. ANSVAR SOM ARBETSGIVARE Under 2023 och 2024 har företagets organisa- tion successivt anpassats för att lösa den finansiella situationen som Oscar Properties befinner sig i. HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202310 JÄMSTÄLLDHET OCH MÅNGFALD Oscar Properties övergripande målsättning är att jämställdhets arbetet ska ingå som en naturlig och integrerad del i verksamheten. Kvinnors och mäns villkor, rättigheter och utvecklingsmöjligheter ska vara lika inom hela företaget. Överlag är det relativt jämn fördelning av kvinnor och män inom organisationen. Vid utgången av 2023 hade Oscar Pro- perties 27 anställda, 19 av dessa var kvinnor och 8 män. Alla ska ha och ska tillförsäkras lika värde oavsett kön, etnisk eller religiös tillhörighet, trosuppfattning eller sexuell läggning. Detta återspeglas i den dagliga verksamheten och vid rekryteringar. Målet är att alla ska känna sig trygga. Det är viktigt att aktivt motverka alla former av trakasserier och dis- kriminering. Bolagets mångfaldspolicy beskriver riktlinjerna för detta arbete och hjälper till att säkerställa efterlevnad. EN SÄKER OCH HÅLLBAR ARBETSMILJÖ Målsättningen med Oscar Properties arbetsmiljöarbete är att skapa en fysiskt, psykiskt och socialt sund och utvecklande arbetsplats för alla medarbetare, där risker för arbetsskador och arbetsrelaterad ohälsa förebyggs. Bolaget arbetar före- byggande för att begränsa risken för incidenter och olyckor i verksamheten. Fokus under året har varit på att fortsätta arbetsmiljöarbetet samt att implementera förbättringar. Oscar Properties har en nollvision vad gäller arbetsskador som kan leda till sjukfrånvaro. Uppföljning och utvärdering sker månadsvis i fastighetsförvaltningen och vid varje kvartals- möte inom projektorganisationen, är arbetet med att skapa en säker arbetsmiljö en fast punkt på agendan. HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 11 Intresset för hållbarhet hos konsumenter och företag har ökat på senare år. Valet av tidlösa material och designlösningar av hög kvalitet som håller över tid, bidrar till en hållbar stadsut- veckling och hållbara hem. Oscar Properties inspireras av arki- tektur och design och bygger alltid med utgångspunkt i varje plats och byggnads historia. INTEGRERADE MILJÖMÅL Ökade krav från kunder och den snabba tekniska utvecklingen gör att fastigheter blir allt mer komplexa och tekniskt avan- cerade. Miljöcertifiering av fastigheter är en del i systematiseringen och kvali tetssäkringen av arbetet mot High Performance Buil- dings, där hållbar hetsfrågor integreras naturligt, hela vägen från planering till drift. ENERGIEFFEKTIVA FASTIGHETER Genom att standardisera fastighetsförvaltningen, säkerställs att förvaltningsfastigheterna lever upp till gällande krav från myndigheter och kommuner. Utöver dessa verkar bolaget även för att nå en energieffektiv nivå där kraven är högre än myndigheternas vad gäller energieffektivitet och inneklimat. HÅLLBARA FASTIGHETER Oscar Properties ambition är att utveckla fastigheterna som håller en hög kvalitet, har en låg miljöpåverkan samt uppmuntrar till en hållbar förvaltning. HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202312 Att verka för etiska affärsmetoder och antikorruption är en självklarhet för oss. I bolagets uppförandekod framgår tydligt att vi ska respektera mänskliga rättigheter, vara en ansvars- full arbetsgivare och inte acceptera någon form av mutor eller korruption. Inga misstänkta fall av överträdelser av upp- förandekoden har förekommit under 2023. För att öka hållbarheten ur ett fastighetsförvaltnings- och projektperspektiv sker ett kontinuerligt arbete med arbetsbe- redningar mellan projektering och inköp samt erfarenhetså- terföring från efter marknaden, för att ständigt utveckla och förbättra produkten. Vid inköp och upphandlingar kontroll- eras bl.a. kollektivavtal, F-skattebevis och att entreprenörer är godkända enligt UE2015. Noggrant utvalda, strategiska leve- rantörer anlitas för att upprätthålla en jämn och hög kvalitet i leveranserna. Oscar Properties har nolltolerans mot osund konkurrens och utbildar kontinuerligt medarbetare gällande uppförandekoden där etik och antikorruption står i fokus. ANSVARSFULLT FÖRETAG Oscar Properties arbetar proaktivt för att skapa en kultur där etiska affärsmetoder och antikorruption sätts högt på agendan såväl internt som externt. Som fastighetsförvaltare och projektutvecklare är vi med och skapar framtidens samhällen och vill bidra till att utveckla och skapa hållbara stadsmiljöer. HÅLLBARHETSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 13 REVISORNS YTTRANDE AVSEENDE DEN LAGSTADGADE HÅLLBARHETSRAPPORTEN UPPDRAG OCH ANSVARSFÖRDELNING Det är styrelsen som har ansvaret för hållbarhetsrapporten för år 2023 på sidorna 8-13 och för att den är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen. GRANSKNINGENS INRIKTNING OCH OMFATTNING Vår granskning har skett enligt FARs rekommendation RevR 12 Revisorns yttrande om den lagstadgade hållbarhetsrappor- ten. Detta innebär att vår granskning av hållbarhetsrappor- ten har en annan inriktning och en väsentligt mindre omfatt- ning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige har. Vi anser att denna granskning ger oss tillräcklig grund för vårt uttalande. UTTALANDE En hållbarhetsrapport har upprättats. Stockholm den 5 juli 2024 PricewaterhouseCoopers AB Johan Rippe Thijs Dirkse Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Till bolagsstämman i Oscar Properties Holding AB (publ), org. nr 556870-4521 REVISORNS YTTRANDE AVSEENDE DEN LAGSTADGADE HÅLLBARHETSRAPPORTEN Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202314 STYRELSE OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR STYRELSE OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR OSCAR ENGELBERT Styrelseledamot sedan 2011 Utbildning och erfarenhet: Grundare av Oscar Properties Född: 1976 Övriga uppdrag: Övriga engagemang är relaterade till aktieägarna i Bonnier AB, samt Parkgate AB Antal aktier: 28 756 448 stamaktier innehav i bolaget via bolag samt 4 073 521 teckningsoptioner TO1 1 . Oberoende från bolaget och bolagsledningen: Ja Oberoende av större ägare: Ja. 1) Per 31 december 2023 HANS VON CELSING Styrelseordförande sedan 2024 Utbildning: Civilekonom från Handelshögskolan och MBA från Harvard Född: 1950 Övriga uppdrag: Styrelseordförande i Clinical Laserthermia AB (Publ) och Partner Fondkommission AB samt styrelse- ledamot i Advanced Oncotherapy Plc Antal aktier: 0 Antal teckningsoptioner: 0 Oberoende från bolaget och bolagsledningen: Ja Oberoende av större ägare: Ja RICHARD BAGGE Styrelseledamot och verkställande direktör sedan 2024 Utbildning: Civilekonom, Handelshögsskolan Född: 1951 Övriga uppdrag: Styrelseordförande i EasyFill AB (Publ), Styrelseledamot i Cortus Energy AB (Publ) samt Styrelse ledamot i Sällskapet Brödernas Väl Antal aktier: 0 Antal teckningsoptioner: 0 Oberoende från bolaget och bolagsledningen: Nej Oberoende av större ägare: Ja Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 15 INTRODUKTION Denna bolagsstyrningsrapport antogs av styrelsen vid styrel- semötet den 21 april 2023. Den har tagits fram i enlighet med Svensk kod för bolags- styrning (”koden”) och årsredovisningslagen, samt granskats av bolagets revisor. Den presenterar en översikt av Oscar Pro- perties bolagsstyrnings- system och inkluderar styrelsens beskrivning av systemet för intern kontroll samt riskhantering relaterad till finansiell rapportering. SVENSK KOD FÖR BOLAGSSTYRNING Oscar Properties aktier är sedan mars 2015 upptagna till han- del vid Nasdaq Stockholm och Oscar Properties följer därför Nasdaq Stock- holms regelverk för emittenter. Således tilläm- par Oscar Properties också koden, som finns tillgänglig på www.bolagsstyrning.se. Koden är avsedd att utgöra ett led i självregleringen inom det svenska näringslivet och bygger på principen ”följ eller för- klara”. Det innebär att ett bolag som tillämpar koden inte vid varje tillfälle måste följa varje regel i koden. Om bolaget finner att en viss regel inte passar med hänsyn till bolagets särskilda omständigheter kan det välja en annan lösning än den koden anvisar och i bolagsstyrningsrapporten redovisa detta, samt vilken lösning bolaget istället valt och motivera detta. Enligt styrelsens uppfattning har Oscar Properties under 2023 följt koden i alla avseenden. Bolagsstyrningsstruktur Styrelse, ledning och kontroll av Oscar Properties Holding AB fördelas mellan aktieägarna, styrelsen, den verkställande direktören och övriga personer i ledningen. Till grund för styr- ningen ligger bland annat bolagsordningen, aktiebolagslagen, Nasdaq Stockholms regelverk för emittenter, vilket inkluderar koden, samt andra tillämpliga lagar, regler, föreskrifter och interna regler (såsom exempelvis styrelsens arbetsordning och styrelsens instruktion till den verkställande direktören). Oscar Properties bolagsordning finns att ladda ner på bolagets web- plats, www.oscarproperties.se. Aktieägarna utövar sitt inflytande genom att rösta på års- stämmor i Oscar Properties Holding AB (publ) och beslutar på så vis bland annat om sammansättningen av bolagets sty- relse och val av revisor. Valberedningen, som utses enligt prin- ciper fastslagna av årsstämman, lämnar förslag till nästkom- mande årsstämma beträffande bland annat val av styrelseledamöter, styrelseordförande och revisorer, samt för- slag till beslut om arvode till styrelsen och revisorerna. Styrelsen är ytterst ansvarig för Oscar Properties organisation och förvaltningen av dess verksamhet. Styrelsens arbetsuppgifter bereds delvis av dess revisions- utskott och ersättningsutskott. Styrelsen utser verkställande direktör i Oscar Properties. Den verkställande direktören leder koncernens löpande verk- samhet i enlighet med styrelsens riktlinjer. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 AKTIER OCH AKTIEÄGARE Oscar Properties Holding AB (publ), org.nr 556870-4521, är ett avstämningsbolag, vilket innebär att bolagets aktiebok förs av Euroclear Sweden AB. Aktiekapitalet i Oscar Properties uppgick den 31 december 2023 till 1 052 033 612 kronor fördelat på 143 682 563 aktier, varav 143 635 183 stamaktier, och 44 688 preferensaktier och 2 692 preferensaktier av serie B, envar med ett kvotvärde om 7,32 kronor. Parkgate AB (f d Oscar Engelbert AB) ägde den 31 december 2023 cirka 20,0 procent av aktierna och innehade cirka 20,0 procent av rösterna i bolaget. Parkgate AB är helägt av Oscar Properties grundare, styrelseledamot och verkställande direktör Oscar Engelbert. Enligt bolagsordningen ska bolagets aktiekapital uppgå till lägst 500 000 000 kronor och högst 2 000 000 000 kronor uppdelat på lägst 80 000 000 aktier och högst 320 000 000 aktier. Bolaget kan enligt bolagsordningen ge ut aktier av fyra aktieslag, stamaktier, stamaktier serie B, preferensaktier och preferensaktier av serie B. Stamaktier har ett röstvärde om en röst per aktie. Sta- maktier av serie B, preferensaktier och preferensaktier av serie B har ett röstvärde om en tiondels röst per aktie. Förut- satt att stamaktier av serie B utgivits kan stamaktier konver- teras till stamaktier av serie B genom skriftlig begäran från aktieägare till styrelsen. Genomförandet av sådan omvand- ling innebär att det totala antalet röster i bolaget minskar. Det finns ingen begränsning i hur många röster varje aktieä- gare kan avge vid en bolagsstämma. Mer information om bolagets aktie och dess aktieägare återfinns i årsredovis- ningen på sida 24-25. BOLAGSSTÄMMA Allmänt Bolagsstämman är bolagets högsta beslutande organ. Års- stämma hålls årligen inom sex månader efter räkenskapsår- ets utgång. På årsstämman läggs balans- och resultaträkning samt koncernbalans- och koncernresultaträkning fram och beslut fattas om bland annat disposition av bolagets resultat, fastställande av balans- och resultaträkningarna respektive koncernbalans- och koncernresultaträkningarna, val av och arvode till styrelseledamöter och revisor samt övriga ärenden som ankommer på årsstämman enligt lag. Kallelse till bolags- stämma sker genom annonsering i Post- och Inrikes Tidningar samt på bolagets hemsida. Att kallelse har skett annonseras i Dagens Nyheter. Vid bolagsstämman ges samtliga aktieägare möjlighet att utöva det inflytande över bolaget som deras respektive aktie- innehav representerar. Vid bolagsstämma får således varje röstberättigad rösta för fulla antalet ägda och företrädda aktier utan begränsningar i rösträtten. Aktieägarnas rättighe- ter kan endast förändras av bolagsstämma i enlighet med lag. En aktieägare som vill få ett särskilt ärende behandlat vid stämman måste i god tid före stämman begära det hos sty- relsen under den adress som meddelas på bolagets webb- plats, www.oscarproperties.se. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202316 Beslut vid bolagsstämma fattas normalt med enkel majori- tet och vid val anses den vald som har fått de flesta rösterna. För vissa beslut, såsom ändring av bolagsordningen eller emission med avvikelse från aktieägarnas företrädesrätt, krävs dock beslut av en kvalificerad majoritet. Bolaget har med hänsyn till ägarkretsen inte bedömt det motiverat att till exempel simultantolka bolagsstämman eller översätta pre- sentationer till annat språk. Årsstämman den 12 maj 2023 Oscar Properties årsstämma hölls den 12 maj 2023 i Stock- holm Årsstämman hölls enligt 20 och 22 §§ lagen (2020:198) om tillfäl liga undantag för att genomförandet av bolags- och föreningsstäm- mor; innebärande att deltagande i stäm- man kunnat ske endast genom poströstning. Totalt var 43 666 971 aktier företrädda vid årsstämman, 30,4 procent av de totala antalet aktier i bolaget. Årsstämman beslutade om: • Fastställande av resultat- och balansräkning, koncernresul- tat- räkning och koncernbalansräkning samt vinstutdelning i enlighet med styrelsens förslag, • ansvarsfrihet åt styrelseledamöterna samt den verkställande direktören för räkenskapsåret 2022, • Om godkännande av styrelsens ersättningsrapport över ersättningar enligt 8 kap. 53 a § aktiebolagslagen. • I enlighet med valberedningens förslag att styrelsen skall bestå av fem ledamöter, utan styrelsesuppleanter. • Att styrelsearvode skall, i enlighet med valberedningens för- slag, utgå med 500 000 kronor till styrelsens ordförande och 250 000 kronor till var och en av de övriga ledamöterna utom den verkställande direktören, till vilken inget arvode ska utgå samt 50 000 kronor till revisionsutskottets ordförande och • 25 000 kronor till var och en av de övriga ledamöterna i revi- sionsutskottet, samt 20 000 kronor till ersättningsutskottets ordförande och 10 000 kronor till var och en av de övriga ledamöterna i ersättningsutskottet och att arvode till bola- gets revisor skall utgå enligt godkänd räkning. • I enlighet med valberedningens förslag, omval av Oscar Eng- elbert, Peter Norman, Therese Agerberth, Ulf Nilsson och Markus Dragicevic. Peter Norman omvaldes till styrelsens ordförande för tiden fram till nästa årsstämma, samt omval av PricewaterhouseCoopers Aktiebolag (”PwC”) som bola- gets revisor för tiden fram till slutet av nästa årsstämma. Det antecknades att PwC har låtit meddela att man avser utse auktoriserade revisorn Johan Rippe till huvudansvarig revisor. • Årsstämman beslutade, i enlighet med styrelsens förslag, att lämna ett bemyndigade till styrelsen att besluta om emis- sion, med eller utan företrädesrätt för aktieägarna, att beta- las kontant, med apportegendom eller genom kvittning, av (1) nya stamaktier, eller teckningsoptioner eller konvertibler avseende sådana aktier, innebärande en ökning eller potenti- ell ökning av antalet röster i bolaget med högst tjugo (20) procent baserat på det totala antalet röster i bolaget efter fullt utnyttjande av de i bolaget utestående teckningsoptio- ner, och av (2) nya stamaktier av serie B, eller teckningsoptio- ner eller konvertibler avseende sådana aktier, innebärande en ökning eller potentiell ökning av antalet röster i bolaget med högst en (1) procent baserat på det totala antalet röster efter fullt utnyttjande av de i bolaget utestående teckningsoptioner. • Årsstämman beslutade, i enlighet med styrelsens förslag, att lämna ett bemyndigade till styrelsen, att utnyttjas vid ett eller flera tillfällen under tiden fram till nästa årsstämma, att besluta om överlåtelse av egna preferensaktier och/eller pre - ferensaktier av serie B som bolaget innehar vid tidpunkten för styrelsens beslut. Överlåtelse av aktier får ske genom handel på NASDAQ Stockholm eller annan reglerad marknadsplats eller, med eller utan avvikelse från aktieägarnas företrädes- rätt, i samband med förvärv av fastigheter, bolag, eller verk- samheter till ett pris som motsvarar börskursen för preferens- aktie i bolaget av det slag som överlåts. Betalning för överlåtna aktier ska erläggas kontant, genom apport eller kvittning av fordran mot bolaget eller på villkor enligt 2 kap. 5 § aktiebolagslagen. VALBEREDNING Uppgifter Valberedningens uppgift ska vara att inför årsstämman arbeta fram förslag att föreläggas årsstämman för beslut om: • ordförande vid årsstämman • antalet styrelseledamöter och arvodet till styrelsen, uppde- lat mellan ordförande, vice ordförande (i förekommande fall), övriga ledamöter och eventuell ersättning för arbete i styrelseutskott; – val av styrelseledamöter och styrelseordförande; – val av revisor, och – arvode till bolagets revisor. Därutöver ska valberedningen inför varje årsstämma ta ställ- ning till huruvida valberedningen finner det vara erforderligt att föreslå förändringar i instruktionen till valberedningen (beslutad av årsstämma 2017) och i sådant fall till årsstäm- man lämna förslag till beslut avseende sådana förändringar. Valberedningen tillämpar 5.1 i Svensk kod för bolagsstyrning: ”valberedningen beaktar att styrelsen, med hänsyn till bola- gets verksamhet, utvecklingsskede och förhållanden i övrigt, ska ha en ändamålsenlig sammansättning präglad av mång- sidighet och bredd avseende de bolagsstämmovalda ledamö- ternas kompetens, erfarenhet och bakgrund”. Sammansättning Vid årsstämman 2016 inrättades en valberedning, enligt föl- jande principer. Styrelsens ordförande kontaktar de tre största aktieägarna baserat på Euroclear Sweden AB:s förteckning över registrerade aktieägare per sista bankdagen i augusti månad varje år. De tre största aktieägarna ska erbjudas möj- lighet att utse varsin representant, att jämte ordföranden utgöra valberedningen för tiden till dess ny valberedning har utsetts. Om någon av dessa aktieägare väljer att avstå från sin rätt att utse representant övergår rätten till den aktieä- gare som, efter dessa aktieägare, har det största aktieägan- det. Ordförande i valberedningen ska, om inte ledamöterna enas om annat, vara den ledamot som röstmässigt represen- terar den största aktieägaren. Utsedd valberedning ska kvar- stå fram till dess att en ny valberedning konstituerats. Skulle en aktieägare, som är representerad i valbered- ningen, väsentligt minska sitt ägande så att aktieägandet BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 17 inte längre skulle kvalificera för en plats i valberedningen ska, om valberedningen så beslutar, sådan aktieägares ledamot entledigas och annan av bolagets aktieägare erbjudas att utse ledamot i dennes ställe i enlighet med vad som framgår ovan. Skulle en aktieägare som inte är representerad i valbe- redningen, öka sitt ägande så att aktieägandet skulle kvalifi- cera för en plats i valberedningen (och denne aktieägare inte i samband härmed erbjuds att utse ledamot i valberedningen på grund av vad som föreskrivs i föregående mening) ska, om valberedningen så beslutar, sådan aktieägare erbjudas möjlig- het att utse en ledamot utan att ledamot utsedd av annan aktieägare entledigas. Antalet ledamöter i valberedningen ska aldrig överstiga sex (6). Parkgate AB (f d Oscar Engelbert AB), Dragfast AB samt Kvalitena AB har nominerat ledamöter till valberedningen inför årsstämman 2023, bestående av följande personer: • Parkgate AB har utsett Robert Rosenberg, VD Parkgate AB, till sin ledamot i valberedningen. • Dragfast AB har utsett Malin Robertsson, till sin ledamot i valberedningen. • Kvalitena AB har utsett Harald Pousette, till sin ledamot i valberedningen. Vidare är Peter Norman i sin egenskap av styrelsens ordfö- rande ledamot i valberedningen. Valberedningen inför 2023 årsstämma består av Robert Rosenberg, Malin Robertsson, Harald Pousette och Peter Norman. STYRELSE Uppgifter Styrelsens övergripande uppgift är att för ägarnas räkning förvalta bolagets angelägenheter och att ansvara för bola- gets organisation. Styrelsens arbete leds av styrelseordföran- den. Styrelsen ska årligen hålla konstituerande sammanträde efter årsstämman. Därutöver ska styrelsen sammanträda minst fyra (4) gånger per år. Vid det konstituerande styrelse- mötet ska bland annat styrelsens ordförande utses, bolagets firmatecknare fastställas samt styrelsens arbetsordning, instruktionen för verkställande direktören och instruktionen för den ekonomiska rapporteringen gås igenom och faststäl- las. På bolagets styrelsemöten behandlas bland annat bola- gets finansiella situation samt framsteg i förhandlingar och frågeställningar i joint ventures/intresseföretag. Utvecklings- stadier av bolagets projekt diskuteras vid behov. Bolagets revisor närvarar och rapporterar vid styrelsemöten vid behov. Styrelsen är beslutsför när mer än hälften av ledamöterna är närvarande. Sammansättning Vid årets början den 1 januari 2023 bestod styrelsen av de sex vid årsstämman 2022 valda ledamöterna Oscar Engelbert, Peter Norman, Therese Agerberth, Ulf Nilsson, Douglas Roos och Christer Lindholm, med Peter Norman som styrelseordfö- rande. Vid extrastämma den 20 mars 2023 entledigades Douglas Roos och Christer Lindholm och nyvaldes Markus Dragevic. Vid årsstämman den 12 maj 2023 omvaldes Oscar Engelbert, Peter Norman, Therese Agerberth, Ulf Nilsson och Markus Dragevic, med Peter Norman som styrelseordförande. Den 21 december 2023 avgår Therese Agerberth och Ulf Nils- son varvid styrelsen består av tre ledamöter. Den 25 april 2024 avgår Peter Norman och Markus Dragevic varvid Oscar Engel- bert kvarstår som enda styrelseledamot . Vid extrastämma den 17 juni nyväljs Hans von Celsing och Richard Bagge till styrelseledamöter, med Hans von Celsing som styrelseordfö- rande. Vid påföljande konstituerande styrelsemöte utsågs Richard Bagge till verkställande direktör. I avsnittet Styrelse på sidan 15 redovisas varje styrelseledamots födelseår samt huvudsaklig utbildning och arbetslivserfarenhet, uppdrag i bolaget och andra väsentliga uppdrag, eget eller närstående fysisk eller juridisk persons innehav av aktier och andra finan- siella instrument i bolaget. Under 2023 hölls 23 styrelsemöten. Ledamöternas närvaro framgår av tabellen ovan. Oberoendekrav Styrelsen i bolaget är föremål för de oberoendekrav som följer av koden. Inför årsstämman 2023 presenterade valbered- ningen följande bedömning avseende de styrelseledamöter som valdes vid årsstämman 2023. Peter Norman (ordfö- rande), Therese Agerberth, Ulf Nilsson och Markus Dragicevic bedömdes samtliga vara oberoende i förhållande till bolaget och bolagsledningen samt i förhållande till bolagets större aktieägare. Oscar Engelbert bedömdes, såsom verkställande direktör samt ägare till Parkgate AB (tidigare Oscar Engelbert AB), inte vara oberoende i förhållande till bolaget, bolagsledningen Styrelsens sammansättning, ersättningar samt närvaro under 1 januari-31 december 2023 Ledamot Invald Ersättning (kr) Styrelse (23 möten inkl. konstituerande) Revisionsutskott (5 möten) Ersättningsutskott (1 möten) Peter Norman, ordförande 2019 595 000 23 5 1 Therese Agerberth 2019 268 000 23 5 Ulf Nilsson 2019 273 000 22 1 Markus Dragicevic 2023 228 000 17 Oscar Engelbert 2011 Se not 8 sid 52-53 23 5 BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202318 eller bolagets större aktieägare. Douglas Roos bedömdes inte vara oberoende i förhållande till bolaget, bolagsledningen eller bolagets större aktieägare. Arbetsordning Styrelsen fastställer varje år en arbetsordning för styrelsear- betet. Arbetsordningen beskriver styrelsens, styrelseordföran- dens och styrelseutskottens arbetsuppgifter samt innehåller bestämmelser för ansvarsfördelningen mellan styrelsen och den verkställande direktören. Arbetsordningen innehåller också bestämmelser för antalet styrelsemöten, dagordningar inför styrelsemöten samt andra riktlinjer för beslutsfattandet, den finansiella rapporteringen och bolagets revision och internrevision. Arbetsordningen beskriver också revisions- utskottet och ersättningsutskottet och vilka arbetsuppgifter och instruktioner som åligger respektive utskott. Styrelsens arbete under 2023 Styrelsens arbete bedrivs i första hand inom ramen för for- mella styrelsemöten samt möten i styrelsens utskott. Därutö- ver upprätthålls en löpande kontakt mellan bolagets verkstäl- lande direktör och styrelsens ordförande i syfte att diskutera den pågående verksamheten och säkerställa att styrelsen får tillfredsställande information och beslutsunderlag för sitt arbete och att styrelsens beslut verkställs. Styrelsen har under år 2023 fortsatt fokuserat på bolagets nya inriktning mot förvaltningsfastigheter och bolagets finan- siering. Styrelsen har under 2023 även uppdaterad de opera- tiva och finansiella målen. Styrelsen har vid sina möten även informerats om affärsläget samt fastställt de finansiella rap- porterna. Styrelseutvärdering Till styrelseordförandens särskilda uppgifter hör att tillse att styrelsens arbete årligen utvärderas och att valberedningen informeras om resultatet av utvärderingen. Styrelsens arbete utvärderades hösten 2023 baserat på enskilda samtal med styrelseordföranden. Resultatet av denna utvärdering har rapporterats till valberedningen. STYRELSENS UTSKOTT För att effektivisera styrelsens arbete har styrelsen tillsatt ett ersättningsutskott och ett revisionsutskott. Respektive leda- möters närvaro vid utskottens sammanträden framgår av tabell redovisande styrelsens sammansättning och närvaro. Revisionsutskottet Revisionsutskottet inrättades vid det konstituerande styrelse- mötet den 28 april 2017. Från den 2 maj 2019 och under hela 2020, 2021 och 2022 har revisionsutskottet bestått av Peter Norman (ordförande) och Therese Agerberth. Oscar Engelbert har deltagit i sin roll som VD. Revisionsutskottet har fått i uppgift av styrelsen att: a. övervaka bolagets finansiella rapportering; b. med avseende på den finansiella rapporteringen övervaka effektiviteten i bolagets interna kontroll och riskhantering; c. hålla sig informerat om revisionen av årsredovisningen och koncernredovisningen; d. granska och övervaka revisorns opartiskhet och självstän- dighet och därvid särskilt uppmärksamma om revisorn till- handahåller bolaget andra tjänster än revisionstjänster; och e. biträda vid upprättandet av förslag till bolagsstämmans beslut om revisorsval. Revisionsutskottet har berett styrelsens beslut i ovanstående frågor. Ersättningsutskottet Ersättningsutskottet inrättades vid det konstituerande styrel- semötet den 28 april 2017. Från årsstämman 2019 och under hela 2020, 2021, 2022 och 2023 har ersättningsutskottet bestått av Peter Norman (ordförande) och Ulf Nilsson. Ersättningsutskottet har fått i uppgift av styrelsen att: a. bereda styrelsens beslut i frågor om ersättningsprinciper, ersättningar och andra anställningsvillkor; b. följa och utvärdera pågående och under året avslutade program för rörliga ersättningar för bolagsledningen; och c. följa och utvärdera tillämpningen av de riktlinjer för ersätt- ningar till ledande befattningshavare som årsstämman fattat beslut samt gällande ersättningsstrukturer och ersättnings- nivåer i bolaget. Vid biträdande av styrelsen och vid fullgörandet av arbetsupp- gifterna ovan har ersättningsutskottet särskilt instruerats att följa kodens bestämmelser om rörliga ersättningar och incita- mentsprogram. REVISION Revisorn ska granska Oscar Properties årsredovisning och räkenskaper samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning. Styrelsen har också bestämt i sin arbetsordning att revisorn översiktligt ska granska bolagets halvårs- eller niomånadersrapport. Revisorn granskade översiktligt delårs- rapporten för perioden januari-september 2023. Revisor i Oscar Properties är sedan årsstämman 2021, den 18 maj 2021, det registrerade revisionsbolaget Pricewaterhou- seCoopers Aktiebolag. Huvudansvarig revisor är Johan Rippe, auktoriserad revisor och medlem av FAR. Bolagets nuvarande revisor har deltagit vid tre (3) möten under år 2023 med bolagets revisionsutskott och träffat hela styrelsen fyra (4) gånger. STYRNING OCH ORGANISATIONSSTRUKTUR Styrdokument Bolagets styrelse har antagit bland annat följande policies: finans- policy, kommunikationspolicy, insiderpolicy, utdel- ningspolicy, IT-policy, lönepolicy samt jämställdhetspolicy. Därutöver tar styrelsen årligen ställning till eventuella revide- ringar av instruktionen för den verkställande direktören och för ekonomisk rapportering samt styrelsens arbetsordning. Revidering av policies ska göras då så erfordras för att tillför- säkra att alla policies är aktuella och stödjer verksamhetens uppställda syften och mål. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 19 Finanspolicyn anger riktlinjer och regler för hur finansverk- samheten i Oscar Properties ska bedrivas. Den fastställs av styrelsen och anger hur de olika riskerna i finansverksamheten ska begränsas och vilka risker Oscar Properties får ta. Finans- policyn fastställer ansvarsfördelning och administrativa regler och ska även fungera som vägledning i det dagliga arbetet för personal inom finansfunktionen. Samtliga Oscar Properties koncernbolag omfattas av finanspolicyn. Oscar Properties kommunikationspolicy är framtagen för att uppfylla de krav som gäller för bolag noterade på Nasdaq Stockholm. Syftet med Oscar Properties policy är att tillför- säkra aktiemarknadens aktörer snabb, samtidig, korrekt, rele- vant och tillförlitlig information om bolaget. Policyn skall föl- jas av samtliga anställda, styrelseledamöter och externt anlitade konsulter. Information till företagets omvärld ges främst i form av pressmeddelanden och ekonomiska rapporter. Oscar Properties insiderpolicy syftar till att ge riktlinjer för hur bolaget ska hantera insiderinformation så att bolaget, och bolagets medarbetare, inte gör sig skyldiga till överträdel- ser mot lagar och bestämmelser, Nasdaq Stockholms regel- verk för emittenter eller god sed på aktiemarknaden. Efterlev- naden av dessa riktlinjer är av högsta vikt för att upprätthålla kapitalmarknadens och allmänhetens förtroende. Insiderpoli- cyn omfattar alla personer med insynsställning, närstående till dessa och övriga personer som underrättats om att de omfattas av policyn. Samtliga medarbetare och konsulter har skyldighet att rapportera insiderinformation till Oscar Proper- ties verkställande direktör. Oscar Properties utdelningspolicy fastslår att bolaget har som långsiktigt mål att dela ut hälf- ten av bolagets nettoresultat i sammanlagd utdelning på stam- och preferensaktierna. Eftersom Oscar Properties under de närmaste åren kommer att prioritera tillväxt, kapitalstruktur och likviditet kommer utdelningen på stamaktierna att utebli. Preferensaktierna medför företrädesrätt framför stamaktierna till årlig utdel- ning om 1 000,00 kronor per aktie med kvartalsvis utbetalning om 250,00 kronor. Preferensaktierna av serie B medför före- trädesrätt framför stamaktierna till årlig utdelning om 1 750,00 kronor per aktie med kvartalsvis utbetalning om 437,50 kronor per aktie. Enligt Diskrimineringslagen skall en arbetsgivare vidta aktiva åtgärder för att motverka diskriminering. Oscar Pro- perties ledning har därför fastställt ett antal styrande doku- ment i syfte att säkerställa såväl ett aktivt jämställdhetsar- bete och att identifiera, samt former för att eliminera, diskriminering. De dokument som är styrande är enligt föl- jande och anges utan inbördes rangordning: • Policy för Jämställdhet • Policy för att hantera Kränkande Särbehandling • Policy för Uppförandekod • Policy för Lönesättning • Policy för Affärsetik • Policy för Mångfald • Policy för Visselblåsning • Policy för Arbetsmiljö Oscar Properties målsättning med ovan angivna styrande dokument är att alla anställda ska ha samma rättigheter, möjligheter, och skyldigheter inom alla områden i arbetslivet. Arbetsförhållanden, utbildnings- och befordringsmöjligheter ska vara oberoende av kön, etnicitet, religion samt ålder och lönesättningen ska vara jämställd och ej diskriminerande inom Oscar Properties. Regelefterlevnad ska bedrivas i sam- verkan mellan arbetsgivare och arbetstagare. Varje anställd har ett eget ansvar att aktivt medverka till att de riktlinjer som anges i dessa styrande dokument efterlevs. VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR Oscar Properties verkställande direktör ansvarar för bolagets löpande förvaltning i enlighet med reglerna i aktiebolagsla- gen samt de instruktioner för verkställande direktören och för den ekonomiska rapporteringen som styrelsen har fastställt. Verkställande direktören har enligt instruktionen ansvar för bolagets bokföring och medelsförvaltning. Vidare ska den verkställande direktören upprätta delegationsföreskrifter för olika befattningshavare i bolaget samt anställa, entlediga och fastställa villkor för bolagets personal. Samtliga beslut om ersättningar och anställningsvillkor för bolagets övriga personal fastställs av verkställande direktören. BESKRIVNING AV INTERN KONTROLL AVSEENDE DEN FINANSIELLA RAPPORTERINGEN Inledning Styrelsen ansvarar enligt aktiebolagslagen och koden för bolagets interna kontroll. Denna beskrivning har upprättats i enlighet med kodens avsnitt 7.4 och avser bolagets finansiella rapportering. Kontrollmiljö För att behålla och utveckla en väl fungerande kontrollmiljö har styrelsen fastställt ett antal grundläggande dokument av betydelse för den finansiella rapporteringen. Däribland ingår styrelsens arbetsordning och instruktionerna för verkställande direktören och för den ekonomiska rapporteringen. Därutöver förutsätter en fungerande kontrollmiljö en utvecklad struktur med löpande översyn. Ansvaret för det dagliga arbetet med att upprätthålla kontrollmiljön åvilar primärt den verkstäl- lande direktören. Verkställande direktören rapporterar regel- bundet till styrelsen. Verkställande direktören framlägger vid varje styrelsemöte som hålls i samband med kvartalsbokslut ekonomisk och finansiell rapport över verksamheten. Riskbedömning Riskhantering är inbyggd i bolagets processer och olika meto- der används för att värdera och begränsa risker samt för att säkerställa att de risker som Oscar Properties är utsatt för hanteras i enlighet med fastställda policys och riktlinjer. I enlighet med arbetsordningen gör styrelsen minst en gång om året en genomgång av den interna kontrollen tillsammans med bolagets revisorer och genomgången behandlas av sty- relsen vid närmast följande styrelsemöte. Identifiering görs av de risker som bedöms finnas och åtgär- der vidtas för att reducera dessa risker. Se separat avsnitt om risker och riskhantering på sidan 28-29. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202320 Kontrollaktiviteter De risker som identifierats avseende den finansiella rapporte- ringen hanteras via bolagets kontrollstrukturer och resulterar i ett antal kontrollaktiviteter. Kontrollaktiviteterna syftar till att förebygga, upptäcka och korrigera fel och avvikelser och omfattar till exempel analytisk uppföljning på flera nivåer i organisationen och jämförelse av resultatposter, kontoav- stämningar, uppföljning och avstämning av styrelsebeslut och av styrelsen fastställda policies, godkännande och redo- visning av affärstransaktioner, fullmakts- och behörighets- strukturer, firmatecknare, koncerngemensamma definitioner, mallar, rapporteringsverktyg samt redovisnings- och värde- ringsprinciper. Information och kommunikation Oscar Properties informations- och kommunikationspolicy syftar till en effektiv och korrekt informationsgivning avse- ende den finansiella rapporteringen. Även bolagets insiderpo- licy och finanspolicy behandlar information och kommunika- tion avseende den finansiella rapporteringen. Policies och riktlinjer avseende den finansiella rapporte- ringen samt uppdateringar och ändringar görs tillgängliga och kända för berörd personal. Styrelsen erhåller ytterligare information avseende riskhantering, intern kontroll och finan- siell rapportering från sina möten med revisorn. Styrning och uppföljning Löpande uppföljning av resultatutfall sker på flera nivåer i bolaget, såväl på bolagsnivå som på koncernnivå. Uppföljning sker mot budget. Resultatet analyseras av såväl förvaltningsorganisationen som ekonomiavdelning. Avrapportering sker till ledningsgrupp och därefter vidare till styrelse. På uppdrag av årsstämman ska bolagets revisorer rapportera direkt till styrelsen minst en gång per år. Reviso- rerna ska rapportera sina iakttagelser från granskningen och sin bedömning av den interna kontrollen. Dessa iakttagelser avrapporteras sedan till styrelsen vid nästföljande styrelse- sammanträde. Styrelsen protokollför avrapporteringen och följer upp protokollet vid ett senare sammanträde. Behov av internrevision Oscar Properties har en relativt liten organisation där samt- liga enheter – Fastighetsförvaltning och Projektutveckling – sköts från bolagets kontor i Stockholm. Uppföljning av resul- tat och balansutfall görs kvartalsvis av såväl de olika funktionerna inom bolaget som av bolagsledningen. Sam- mantaget medför detta att styrelsen inte anser det motiverat att ha en särskild enhet för internrevision. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 21 REVISORS YTTRANDE OM BOLAGSSTYRNINGSRAPPORTEN REVISORS YTTRANDE OM BOLAGSSTYRNINGSRAPPORTEN UPPDRAG OCH ANSVARSFÖRDELNING Det är styrelsen som har ansvaret för bolagsstyrningsrappor- ten för år 2023 på sidorna 16-21 och för att den är upprättad i enlighet med årsredovisningslagen. GRANSKNINGENS INRIKTNING OCH OMFATTNING Vår granskning har skett enligt FARs uttalande RevR 16 Revi- sorns granskning av bolagsstyrningsrapporten. Detta innebär att vår granskning av bolagsstyrningsrapporten har en annan inriktning och en väsentligt mindre omfattning jämfört med den inriktning och omfattning som en revision enligt Interna- tional Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige har. Vi anser att denna granskning ger oss tillräcklig grund för våra uttalanden. UTTALANDE En bolagsstyrningsrapport har upprättats. Upplysningar i enlighet med 6 kap. 6§ andra stycket punkterna 2–6 årsredo- visningslagen samt 7 kap. 31 § andra stycket samma lag är förenliga med årsredovisningen och koncernredovisningen samt är i överensstämmelse med årsredovisningslagen Stockholm den 5 juli 2024 PricewaterhouseCoopers AB Johan Rippe Thijs Dirkse Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor Till bolagsstämman i Oscar Properties Holding AB (publ), org. nr 556870-4521 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202322 Finansiering FINANSIERING Oscar Properties bedriver en kapitalintensiv verksamhet. Bolaget har använt sig av olika finansieringskällor såsom lån från kreditinsti- tut, obligationer, preferensaktier och förlags- lån. SKULDAVVECKLING Oscar Properties målsättning är nu att åstadkomma en ord- nad skuldavveckling. Bolaget har anlitat en advokatbyrå för att biträda i de frågor som uppkommer vid skuldavveckling. RÄNTEBÄRANDE SKULDER Det nominella beloppet för totala räntebärande skulder upp- gick per den 31 december 2023 till 4 554,2 mkr. Den genomsnittliga räntan för de totala räntebärande skul- derna uppgick per den 31 december 2023 till 8,5 procent. Av koncernens räntebärande skulder är 4 554,2 mkr upplånade mot Stibor 3 månader. Den högre snitträntan under kvartalet är framförallt ett resultat av högre marknadsräntor. Bolaget har inte längre någon räntesäkring. Skulder till kreditinstitut utgjorde 2 561,8 mkr (2 755,4) med en genomsnittlig ränta på 7,8 procent, obligationslån utgjorde 1 613,9 mkr (2060,0) med en genomsnittlig ränta på 9,8 pro- cent, samt övriga räntebärande skulder 314,4 mkr (180,8) med en genomsnittlig ränta på 20,0 procent. Koncernen har tre utestående obligationslån varav två säkerställda obligations- lån utgivna av dotterbolag i koncernen om 550 mkr samt ett icke-säkerställt obligationslån utgivet av moderbolaget om 793,2 mkr. Koncernens nettobelåningsgrad per 31 december 2023 överstiger 100 procent givet aktuella värderingar (70,7). EGET KAPITAL Eget kapital i koncernen uppgick per den 31 december 2023 till -1 099,6 mkr (2 051,2) och soliditeten var negativ (27,1%). Balansomslutningen uppgick till 4 189,9 mkr (7 572,9). AKTUELL FINANSIERINGSSITUATION I slutet av september 2023 ställde Bolaget in räntebetalning- arna för flera lån och påbörjade en dialog med långivarna. Skulderna avvecklas i takt med föräljningar av fastigheter. All finansiering klassificeras som kortfristig i och med att cove- nantbrott förekommer och det inte finns godkännande från långivaren om uppehåll i betalningar av ränta och amorte- ring. Finansieringssituationen utgör en väsentlig osäkerhets- faktor för företagets förmåga att fortsätta verksamheten och omöjliggör ett antagande om fortsatt drift. I samband med detta har bolaget - som framgår i pressmeddelandet av 5 juni 2024 - nått en överenskommelse med obligations inne- havarna att de fastigheter som ägs direkt eller indirekt av Bolagets dotterbolag HL18 ska avyttras för att återbetala de aktuella skulderna i HL18, samt att eventuella övervärden efter försäljningen av fastigheterna distribueras till Bolaget. Överenskommelsen innehåller också en överenskommelse om att verka för att Bolagets oprioriterade borgenärer erbjuds möjligheten att konvertera sina fordringar till aktier i Bolaget, förutsatt att Bolaget tillförs visst kapital av dess ägare eller andra, motsvarande 99% av samtliga aktier i Bolaget (före tillskottet). Överenskommelsen förutsätter att vissa villkor kontinuerligt uppfylls. LIKVIDITET Koncernens likvida medel uppgick den 31 december 2023 till 42,4 mkr (70,7). Under det fjärde kvartalet har koncernen amorterat -1 004,5 mkr i skuld. Mot bakgrund av de covenantbrott som förekommit har samtliga räntebärande skulder klassificerats som kortfristiga och Oscar Properties har en dialog med alla långivare . AKTUELL LIKVIDITETSSITUATION Koncernens likviditetssituation är ansträngd och flera åtgär- der vidtas för att förbättra situationen. Oscar Properties har fortsatt flera försäljningsprocesser igång i syfte att realisera värden och återbetala dyra lån. Tyvärr har transaktionsmarknaden varit trög under det tredje och fjärde kvartalet vilket medfört att affärer inte slutförts. Utan en mer hållbar kapitalstruktur med ett förstärkt rörel- sekapital innebär den ansträngda likviditetssituationen en stor osäkerhet för företagets förmåga att fortsätta verksam- heten. Bolagets överenskommelse med långivarna innebär en avveckling av sin verksamhet. Villkoren i denna överenskom- melse är inte uppfyllda per dagens datum. Med hänsyn till Bolagets kapitalstruktur och ansträngande likviditetssituation innebär detta att Bolagets årsredovisning inte kan upprättas under fortsatt drift antaganden. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 23 Aktien och ägarna Stamaktien, kursutveckling Stam- och preferensaktierna i Oscar Properties Holding AB (publ) handlas sedan mars 2015 på Nasdaq Stockholm. Marknadsvärdet på Oscar Properties stamaktier uppgick den 31 december 2023 till 55,4 mkr. Den 31 december 2023 uppgick det totala antalet aktier i Oscar Properties till 143 682 563 aktier, varav 143 635 183 stamaktier, 44 688 preferensaktier och 2 692 preferensaktier av serie B. Per samma datum uppgick antalet röster i Oscar Properties till 143 639 921 varav stamaktierna motsvarar 143 635 183 röster, preferensaktierna 4 468,8 röster och preferensaktierna av serie B 269,2 röster. Bolaget saknar utdelningsmedel och någon utdelning till aktieägare är inte aktuell. AKTIEN OCH ÄGARNA Källa: Nasdaq Kronor Jan 2023 Dec 2023 Oscar Properties Omsatt antal i 1 000-tal per dag Antal i 1 000-tal per dag 0 5 000 10 000 15 000 20 000 25 000 0 1 2 3 4 Oscar Properties, 15 största ägare, 31 december 2023 Antal aktier Andel av Ägare Stamaktier Preferensaktier Preferensaktier Serie B Innehav (%) Röster (%) Oscar Engelbert, genom bolag 28 756 448 0 0 20,02% 20,02% Dragfast AB 28 000 000 0 0 19,49% 19,49% Avanza Pension 10 572 675 1 779 33 7,36% 7,36% Sven-Olof Johansson 4 375 000 0 0 3,05% 3,05% Peter Eriksson 4 445 081 0 0 3,09% 3,09% Swedbank Försäkring 3 557 715 134 0 2,48% 2,48% Dan Peters 2 500 000 611 0 1,74% 1,74% Kusinhus AB 2 500 000 0 0 1,74% 1,74% Nordnet Pensionsförsäkring 1 409 007 1 455 171 0,98% 0,98% Agmenta Holding AB 1 250 000 0 0 0,87% 0,87% Lectoria AB 1 176 000 0 0 0,82% 0,82% Dan Hägerbring 1 172 822 0 0 0,82% 0,82% Joakim Svensson 1 147 321 0 0 0,80% 0,80% Peritas AB 1 047 983 0 0 0,73% 0,73% Backahill AB 1 015 413 0 0 0,71% 0,71% Övriga 50 709 718 13 331 812 35,3% 35,3% Totalt antal utestående aktier 143 635 183 17 310 1 016 100,0% 100,0 Innehav av egna aktier 0 27 378 1 676 - - Totalt antal registrerade aktier 143 635 183 44 688 2 692 Information om aktieägarstruktur den 31 december 2023 är baserad på uppgifter från Euroclear Sweden Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202324 AKTIEKAPITALETS UTVECKLING Tabellen visar förändringen av aktiekapitalet och antalet aktier i Oscar Properties sedan bolaget grundades. Tidpunkt Transaktion Förändring av antalet aktier Aktiekapital, kr 2012, december Apportemission stamaktier 473 333 47 333 300 Uppdelning av stamaktier (50:1) 23 438 317 – 2013, februari Emission av preferensaktier 625 000 1 250 000 2013, december Emission av preferensaktier 106 250 212 500 2014, februari Emission av stamaktier 4 153 333 8 306 666 2015, maj Inlösen av preferensaktier -731 250 -1 462 500 Fondemission 140 349 280 698 Utgivande av nya preferensaktier 1 059 651 2 119 302 2016, mars Emission preferensaktier serie B 400 000 800 000 2016, maj Emission preferensaktier serie B 50 000 100 000 2016, maj Fondemission pref 140 349 280 698 2017, februari Nyemission i samband med Allegro Projekt 493 513 987 026 2017, juni Fondemission preferensaktier 142 817 285 634 2017, juni Inlösen av preferensaktier serie B -42 072 -84 144 2018, maj Fondemission preferensaktier serie B 571 269 1 142 538 2018, juni Fondemission preferensaktier serie B 180 000 360 000 2018, juli Inlösen av preferensaktier -273 327 -546 654 2019, oktober Obligationskonvertering 4 859 790 9 719 580 2019, december Nyemission av stamaktier och utbyte 157 105 539 157 105 539 Fondemission - 40 140 210 2020, december Utbyte 48 544 515 17 633 039 2021, januari Emission av stamaktier 1 714 759 425 – 2021, mars Riktad emission av stamaktier 195 383 277 28 611 651 2021, april Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 1 706 130 343 249 843 321 2021, juli Riktade emissioner av stamaktier 175 645 100 25 721 221 2021, augusti Sammanläggning av samtliga aktieslag (50:1) - 3 952 693 312 2021, oktober Riktade emissioner av stamaktier 5 012 721 36 702 790 2021, november Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 31 133 948 227 960 576 2021, december Riktade emissioner av stamaktier 18 534 223 135 706 276 2022, februari Riktade emissioner av stamaktier 8 334 462 61 024 344 2023 Vid årets slut 143 682 563 1 052 033 612 Aktiekapitalet i Oscar Properties uppgick den 31 december 2023 till 1 052 033 612 kronor fördelat på 143 635 183 stam- aktier, 44 688 preferensaktier och 2 692 preferensaktier serie B, med ett sammanlagt kvotvärde om 7,32193 kronor per aktie. Per samma datum uppgår antalet röster i Bolaget till 143 639 921 varav stamaktier motsvarar 143 635 183,0 röster, preferensaktier motsvarar 4 468,8 röster och preferensaktier serie B motsvarar 269,2 röster. AKTIEN OCH ÄGARNA Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 25 FINANSIELLA RAPPORTER FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE 27 KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER 33 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING MED KOMMENTARER 35 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL 37 KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 38 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER 39 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR MED KOMMENTARER 40 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL 41 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 42 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER 43 STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS INTYGANDE 70 REVISIONSBERÄTTELSE 71 ÖVRIGT DEFINITIONER 76 AKTIEÄGARINFORMATION 77 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 26 Styrelsen och verkställande direktören för Oscar Properties Holding AB (publ), organisationsnummer 556870-4521, avger härmed redo visning för koncernen och moderbolaget för räkenskapsåret 2023. Där inget annat anges avser uppgifterna koncernen. Uppgif- ter inom parentes avser föregående år. Belopp anges i miljoner kronor (mkr) om inget annat anges. Avrundningsdifferenser kan förekomma. VERKSAMHET Oscar Properties är ett fastighetsbolag med fokus på att äga förvaltningsfastigheter med stabila kassaflöden. Vi köper, utvecklar och säljer fastigheter med attraktiva lägen över hela Sverige, med den långsiktiga strategin att vara en aktiv fastighetsägare som är nära sina kunder. Under 2023 fort- satte bolaget förändringsresan med förflyttning från att vara en bostadsutvecklare till att bli ett fastighetsbolag med fokus på fastighetsförvaltning och projektutveckling. Under 2023 avyttrades 30 fastigheter, det verkliga fastig- hetsvärdet minskade från 6,7 mkr till 3,8 mkr. FÖRVALTNINGSFASTIGHETERER Oscar Properties har under året en sammanlagd uthyrnings- bar yta om 416 326 kvadratmeter. Under året har 30 fastig- heter avyttrats. Vid årets slut bestod Oscar Properties fastig- hetsbestånd av 57 fastigheter med ett verkligt värde om 3 800,2 mkr. Den totala uthyrningsbara ytan är cirka 416 326 kvadratmeter varav 11 procent är lager, 42 procent är kontor, 6 procent är dagligvaruhandel, 20 procent är industri och 10 procent är övrig yta. De tio största hyresgästerna i beståndet utgörs av Frigoscan- dia AB, Telefonaktiebolaget LM Eriksson, QO Söder AB, Johan i Hallen & Bergfalk AB, Stockholm Hotel Apartments i Sollen- tuna AB, Arbetsförmedlingen, Jitech AB, Ludus AB, Svea- verken Sverige Agri AB och Enercon Energy Converter AB. PROJEKT PORTFÖLJEN Projektportföljen innehåller fastigheter som Oscar Properties förvärvat som potentiella framtida projekt för utveckling av nya bostäder. Bolaget gör en löpande utvärdering av utveck- lingsmöjligheten för respektive fastighet. Projektfastigheter är fastigheter under utveckling och består dels av byggnader med potential att konverteras från kommersiella lokaler till bostadsrätter och dels av fastigheter med befintliga eller pla- nerade byggrätter för nyproduktion av bostäder. De helägda projektfastigheterna redovisas som projektfastigheter i balansräkningen. Vid utgången av 2023 hade Oscar Proper- ties inga projektfastigheter i balansräkningen. Samarbetsarrangemang Oscar Properties är delägare i ett antal joint ventures/intres- seföretag. Bolaget bidrar i dessa samägda bolag med fram- FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE förallt affärsgenerering och projektledning, medan övriga del- ägare i huvudsak bidrar med finansiering och nya projekt. Koncernen var vid periodens utgång delägare i två joint ventures med en kapitalandel om 50 procent. Under året har Oscar Properties förvärvat resterande andelar i joint venture- bolaget Torsplan Holding. Projektfastigheter där koncernen är delägare redogörs ytterligare för i not 19 Innehav redovisade med kapitalandelsmetoden. VERKSAMHETEN UNDER RÄKENSKAPSÅRET Förvaltningsfastigheternas utveckling under året Oscar Properties fastighetsportfölj har under året minskat med 30 fastigheter, fastighetsvärdet har under året minskat med 2 866,2 kronor och uppgår vid slutet av året till 3 800,2 miljoner kronor. Orealiserade värdeförändringar i fastighets- beståndet uppgår under året till -2 127,8 mkr. Antalet avtal och durationen på dessa medför att Oscar properties expone- ring mot enskilda hyresgäster är begränsad, de tio största hyresgästerna stod tillsammans för 30 procent av hyresvär- det. Oscar Properties arbetar aktivt med uthyrning av vakanta ytor och per den 31 december 2023 uppgick den eko- nomiska uthyrningsgraden till 80 procent. Projektportföljens utveckling under året Oscar Properties har inte för avsikt att påbörja några nya bostadsprojekt och planerar inte att förvärva nya byggrätter, utan att fokusera på att förvalta och utveckla redan befint- liga i portföljen. Rörelseresultat Koncernens rörelseresultat uppgick till -2 345,0 mkr (-252,2). Årets resultat Koncernens resultat för räkenskapsåret uppgick till -3 062,4 mkr (-451,4). Den totala skattekostnad för perioden uppgick till -235,5 mkr (112,1) och avser aktuell skatt med -21,2 mkr (-1,8) och uppskjuten skatt -214,3 mkr (113,9). Aktien och ägarna Stam- och preferensaktierna i Oscar Properties Holding AB (publ) handlas sedan mars 2015 på Nasdaq Stockholm. Marknadsvärdet på Oscar Properties stamaktier uppgick den 31 december 2023 till 55,4 mkr. Den 31 december 2023 uppgick det totala antalet aktier i Oscar Properties till 143 682 563 aktier, varav 143 635 183 sta- maktier, 44 688 preferensaktier och 2 692 preferensaktier av serie B. Per samma datum uppgick antalet röster i Oscar Pro- perties till 143 639 921 varav stamaktierna motsvarar 143 635 183 röster, preferensaktierna 4 468,8 röster och preferensakti- erna av serie B 269,2 röster. Vid årets utgång har bolaget 27 378 preferensaktier och 1 676 preferensaktier serie B i eget förvar. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 27 Avkastning Avkastning på eget kapital efter skatt är negativt. Eget kapital, soliditet och balansomslutning Koncernens eget kapital uppgick den 31 december 2023 till -1 099,6 mkr (2 051,2) och soliditeten är negativ (27,1). Balansomslutningen vid årets utgång uppgick till 4 189,9 mkr (7 572,9). Aktiekapital Oscar Properties aktiekapital uppgick den 31 december 2023 till 1 052,0 mkr (1 052,0) fördelat på 143 682 563 (143 682 563) aktier, varav stamaktier 143 635 183 stycken (143 635 183), preferensaktier 44 688 stycken (44 688) och preferensaktier serie B 2 692 stycken (2 692). De utgivna aktierna är fritt över- låtbara utan begränsningar till följd av lag eller Oscar Proper- ties bolagsordning. Oscar Properties känner inte till några avtal mellan aktieägare som kan medföra begränsningar i rätten att överlåta aktier i bolaget. Vid årets utgång har bolaget 27 378 preferensaktier och 1 676 preferensaktier serie B i eget förvar. Räntebärande skulder ¹ Koncernens räntebärande skulder uppgick till nominellt 4 554,2 mkr (4 971,9). Skulder till kreditinstitut utgjorde 2 561,8 mkr (2 751,4) med en genomsnittlig ränta på 7,8 pro- cent. Obligationslån utgjorde 1 613,9 mkr (2 039,3) med en genomsnittlig ränta på 9,8 procent samt övriga räntebärande skulder 314,4 mkr (181,2) med en genomsnittlig ränta på 20 procent. Oscar Properties tillämpar kapitalandelsmetoden som redovisningsmetod vilket innebär att varken fastigheter eller de räntebärande skulderna i respektive joint venture/intresse- företag redovisas. Den 31 december 2023 uppgick den genomsnittliga räntan för räntebärande skulder i koncernen till 8,5 procent (6,4) exklusive preferensaktie serie B. Likvida medel Koncernens likvida medel uppgick den 31 december 2023 till 42,4 mkr (70,7). Kassaflöde Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick till -150,4 mkr (-48,1). Kassaflödet från investeringsverksamheten påver- kade kassaflödet med 740,1 mkr (19,3) och hänförde sig främst till förändringar av förvaltningsfastigheter. Kassaflö- det från finansieringsverksamheten uppgick till -618,0 mkr (-13,4) och var huvudsakligen hänförligt till amortering av lån. Totalt uppgick periodens kassaflöde till -28,3 mkr (-42,1). Säsongsvariation Oscar Properties verksamhet har inga tydliga säsongsvaria- tioner. Enskilda kvartal kan dock variera beroende på att det första och fjärde kvartalet uppvisar högre kostnader än de två övriga. Intäkts- och resultat utvecklingen bör därför bedö- mas över ett helt kalenderår. MILJÖ OCH ORGANISATION Miljöpåverkan Oscar Properties bedriver inte någon tillståndspliktig verk- samhet enligt miljöbalken. Förändrade lagar, regler och myn- dighetskrav på miljöområdet kan leda till att Oscar Properties drabbas av kostnader för sanering eller efterbehandling för nuvarande eller i framtiden förvärvade fastigheter. Organisation och medarbetare Medelantalet anställda i koncernen uppgick under året till 27 (32) varav 19 (20) kvinnor och 8 (12) män. Jämställdhet Oscar Properties övergripande målsättning är att jämställdhets arbetet ska ingå som en naturlig och integrerad del i all vår verksamhet. Detta gäller för alla typer av arbets- platser, nivåer och även för lednings- och beslutsorgan. Kvinnors och mäns villkor, rättigheter och utvecklings- möjligheter ska vara lika inom hela koncernen. Arbetsvillkor och utvecklingsmöjligheter ska inte vara beroende av kön eller ursprung. RISKER OCH RISKHANTERING Att göra väl avvägda riskbedömningar är mycket viktigt för bolaget, då riskhantering och värdeskapande har en stark koppling. Omvärldsrisker Konjunktursvängningar och balansen mellan lokalt utbud och efterfrågan av hyresobjekt är yttre faktorer som kan påverka värdet på förvaltningsfastigheterna. I samband med transak- tioner finns risk att uthyrningsgrader inte utvecklas enligt för- väntan, att teknisk standard på fastigheter är sämre än bedömt eller att dolda miljörisker finns. Oscar Properties arbetar kontinuerligt med att minimera riskerna relaterade till fastighetsbeståndet. Det samlade beståndet visar en väldi- versifierad portfölj avseende både fastighetstyp, ort och bransch. Operationella risker Riskhantering är en integrerad del av beslutsfattandet på alla nivåer inom bolaget. Samtliga väsentliga affärs- och projekt- beslut analyseras avseende såväl risk som möjlighet. Rutiner för styrning, bevakning och uppföljning av projekt är utfor- made för att minska affärs- och genomföranderiskerna. I övrigt har Oscar Properties att hantera andra mer gene- ¹ Angivna belopp avser skuldernas nominella värden. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202328 rella risker förknippade med en relativt liten organisation, såsom beroende av nyckelpersoner på viktiga positioner i bolaget. Finansiella risker Styrelsens bedömning är att storleken på det egna kapitalet måste bibehållas i syfte att bolaget skall kunna fortsätta sin verksamhet och därmed kan förväntas fullgöra sina förpliktel- ser på kort och lång sikt. Att skapa en långsiktigt hållbar kapitalstruktur är en förutsättning för fortsatt verksamhet samt medför att bolaget såväl som koncernen kan förväntas fullgöra sina förpliktelser på såväl kort som lång sikt. Den lik- vida situationen bedöms löpande av styrelsen och koncern- ledningen. Bolagets styrelse och koncernledning arbetar med en rad åtgärder för att säkerställa tillgång till erforderlig likvi- ditet genom att bland annat intensifiera arbetet med försälj- ning av vissa fastigheter i syfte att renodla bolagets verksam- het och frigöra likviditet. Vidare förs liksom tidigare löpande dialoger med kreditgivare. Koncernens likvida medel uppgick den 31 december 2023 till 42,4 mkr (70,7). Totala räntebärande skulder med förfallotid- punkt under den kommande tolvmånadersperioden uppgick per 31 december 2023 till 4 495,2 mkr (2 928,4). Av de totala kreditförfallen under den kommande 12 månadersperioden är huvuddelen hänförligt till finansiering av fastigheter via bank- lån med säkerhet i pantbrev. Samtliga skulder i koncernen är kortfristiga och en pantrealisation ägt rum. Som framgår i pressmeddelandet från 5 juni 2024 har bolaget nått en över- enskommelse med obligations innehavarna att de fastigheter som ägs direkt eller indirekt av Bolagets dotterbolag HL18 ska avyttras för att återbetala de aktuella skulderna i HL18, samt att eventuella övervärden efter försäljningen av fastigheterna distribueras till Bolaget. Överenskommelsen innehåller också en överenskommelse om att verka för Bolagets oprioriterade borgenärer erbjuds möjligheten att konvertera sina fordringar till aktier i Bolaget, förutsatt att Bolaget tillförs visst kapital av dess ägare eller andra, motsvarande 99% av samtliga aktier i Bolaget (före tillskottet). Överenskommelsen förutsät- ter att vissa villkor kontinuerligt uppfylls. Bolagets överens- kommelse med långivarna innebär en avveckling av sin verk- samhet. Villkoren i denna överenskommelse är inte uppfyllda per dagens datum och med hänsyn till bolagets kapitalstruk- tur och ansträngande likviditetssituation innebär detta att bolagets årsredovisning inte kan upprättas under fortsatt drift antaganden. UTDELNINGSPOLICY Långsiktigt ska bolaget lämna hälften av bolagets nettoresul- tat i sammanlagd utdelning på stam- och preferensaktier. Styrelsen föreslår att ingen utdelning lämnas till preferens- aktier och stamaktierna. Preferensaktierna medför företrä- desrätt framför stamaktierna enligt gällande bestämmelser i bolagsordningen. Denna företrädesrätt uppgår per 31 decem- ber 2023 för preferensaktie till 79 234 078 kronor. MODERBOLAGET Moderbolagets verksamhet består främst av förvaltning av de investeringar bolaget har i dotterbolag och intresseföretag. Moderbolagets resultat för räkenskapsåret uppgick till -5 361,7 mkr (-702,6) och bestod framförallt av resultat från andelar i koncernföretag om -5 226,5 mkr (-675,2). På bok- slutsdagen uppgick eget kapital till -4 349,7 mkr (2 075,2). Balansomslutningen uppgick till 262,5 mkr (5 721,9) och moderbolagets soliditet var negativt (36). VALBEREDNINGEN Inför årsstämman 2024 består Oscar Properties valberedning av Robert Rosenberg (ordförande), Malin Robertsson, Harald Pousette, samt styrelsens ordförande Peter Norman. RIKTLINJER FÖR LÖN OCH ANNAN ERSÄTTNING TILL LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE Ingen ändring mot föregående år när det gäller riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare. Med ledande befattningshavare avses verkställande direktör och koncern- ledning, för närvarande två personer. Målsättningen med riktlinjerna för ersättning till ledande befattningshavare är att bolaget ska erbjuda en marknadsmässig ersättning bestående av: fast lön, rörlig lön, pensionsavsättningar samt övriga ersättningar och förmåner. Riktlinjerna är oförändrade jämfört med föregående år. Styrelsen ansvarar för att bola- get har en formaliserad och transparent process för att fast- ställa principer, ersättningar och andra anställningsvillkor för bolagsledningen. Oscar Properties ersättningsutskott bereder förslag till riktlinjer för ersättning och andra anställningsvillkor till VD och andra ledande befattningshavare samt utvärderar tillämpningen av de riktlinjerna som årsstämman fattat beslut om. Ersättningsutskottet i Oscar Properties består av två av styrelsens ledamöter. Förslag till riktlinjer upprättas av styrelsen och förslaget läggs fram för beslut vid årsstämman. Inför årsstämma 2024 avser styrelsen föreslå årsstämman att fatta beslut om riktlinjer för bestämmande av lön och annan ersättning till ledande befattningshavare i Oscar Properties. Oscar Properties ska erbjuda marknadsmässig och konkur- renskraftig ersättning som står i relation till ansvar och befo- genheter. Ersättningen ska bestå av fast lön, eventuell rörlig ersättning, pensionsförmåner och övriga förmåner. Mark- nadsmässighet och konkurrenskraft ska gälla som övergri- pande principer för ersättning till ledande befattningshavare. Lön, ersättningar samt pensionspremier under 2023 framgår av not 8. Pensionsvillkor ska vara marknadsmässiga och base- ras på avgiftsbestämda pensionslösningar. Övriga förmåner ska, där de förekommer, utgöra en begränsad del av ersätt- ningarna. Styrelsen ska i enlighet med vad som följer av 8 kap. 53 § Aktiebolagslagen ha rätt att frångå riktlinjerna, om det i ett enskilt fall finns särskilda skäl för det. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 29 Fast lön Den huvudsakliga ersättningen ska utgöras av fast lön och anses motsvara en marknadsmässig ersättningsnivå för ledande befattningshavare. Den fasta lönen ska återspegla de krav som ställs på befattningen avseende kompetens, ansvar, komplexitet och på vilket sätt den bidrar till att uppnå affärsmålen. Rörlig lön Den rörliga lönen ska baseras på utfallet av ett antal resultat- parametrar så kallade KPI:er (Key Performance Indicators), vilka ska definieras av styrelsen. Respektive KPI ges en viktning av total rörlig lön beroende på hur viktig respektive KPI anses vara för bolaget. Utbetalning av del av den villkorade rörliga lönen är vill korad av att de underliggande målen har uppnåtts på ett långsiktigt hållbart sätt. KPI:er kan även kombineras med individuella mål. Rörlig lön, som inte ska överstiga 50 procent av den fasta lönen, ska regleras i individuella bonusavtal som upprättas kalenderårsvis. Pensionsavsättningar samt övriga ersättningar Övriga ersättningar och förmåner, t.ex. pensionsförmåner, tjänstebil och sjukförsäkring, ska vara marknadsmässiga. Uppsägningslön ska uppgå till maximalt sex månadslöner. Avgångsvederlag ska inte tillämpas. Rätt att frångå riktlinjerna Styrelsen har rätt att frångå ovanstående riktlinjer om det i ett enskilt fall finns särskilda skäl som motiverar det. Sådana avsteg från riktlinjerna ska redovisas vid nästkommande års- stämma. Några avsteg från de riktlinjer för ersättning till ledande befattningshavare som antogs vid årsstämman 2023 har ej skett. BOLAGSSTYRNINGSRAPPORT 2023 Bolagsstyrningsrapporten finns som en separat del i Oscar Properties årsredovisning 2023 och utgör inte en del av de for- mella årsredovisningshandlingarna, se avsnitt Bolagsstyr- ningsrapport 2023 på sid. 16-21. STYRELSENS FÖRSLAG TILL VINSTDISPOSITION Styrelsens förslag till vinstdisposition till årsstämman 2024, se nedan samt framgår av not 33. Till årsstämman finns följande medel att förfoga: Överkursfond 1 222 645 748 kr Balanserat resultat -210 605 597 kr Årets förlust 2023 -5 361 713 041 kr Summa disponibla medel -4 349 672 891 kr Styrelsen föreslår med hänsyn till bestämmelserna i 17 kap.3 § andra och tredje styckena aktiebolags- lagen (2005:551) att ingen utdelning lämnas till aktieägarna vilket innebär att medlen disponeras enligt följande: per preferensaktie, totalt 44 688 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 per preferensaktie, serie B, 2 692 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 per stamaktie, 143 635 183 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 Sammanlagd av styrelsen föreslagen utdelning upp- går till 0 Summa föreslagen utdelning 0 Balanseras i ny räkning -4 349 672 891 kr VÄSENTLIGA HÄNDELSER EFTER RÄKENSKAPS- ÅRETS UTGÅNG Väsentliga händelser efter räkenskapsårets utgång framgår av not 34. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202330 OMVÄRLDSRISKER Risk Beskrivning av risk Hantering Makro- ekonomiska risker Makroekonomiska faktorer såsom konjunktur, regionalekonomisk utveckling, sysselsätt- ning, produktionstakt för nya bostäder och lokaler, förändringar i infrastruktur, befolk- ningstillväxt, befolkningsstruktur, inflation, räntenivåer med mera kan komma att ha påverkan på bolaget. - Regelbunden omvärldsanalys - Affärsplanering Konkurrens- situation Bolagets framtida konkurrensmöjligheter är bl.a. beroende av bolagets förmåga att förutse framtida marknadsförändringar, vilket kan leda till kostnadsökningar eller kräva prissänk- ningar eller förändringar i bolagets affärsmodell. Vidare är koncernen verksam på en marknad där många av Oscar Properties konkurrenter har större finansiella resurser än koncernen. - Regelbunden omvärldsanalys - Affärsplanering Politiska, legala och miljörisker Oscar Properties verksamhet påverkas av ett antal olika lagar såväl som olika processer och beslut relaterade till dessa regelverk, både på politisk- och tjänstemannanivå. Bl.a. plan- och bygglagen, säkerhetsföreskrifter, regler kring tillåtna byggmaterial, antikvarisk bygg- nadsklassning mm. Ansvaret avseende föroreningar och andra miljöskador är enligt miljö- lagstiftningen att verksamhetsutövaren, nuvarande och tidigare, bär ansvaret. Oscar Properties bedriver inte någon sådan verksamhet. Emellertid kan det finnas, eller ha fun- nits, hyresgäster på de fastigheter som Oscar Properties direkt eller indirekt äger som bedriver sådan verksamhet. Oscar Properties är, och kan komma att bli, inblandat i tvister eller krav, exempelvis avseende entreprenader inom ramen för den löpande verksamheten. - Kompetensutveckling av personal avseende miljöfrågor - Rutiner för detaljerad due diligence inför förvärv Värdeföränd- ring fastigheter Fastighetsinnehavet redovisas till verkligt värde, vilket ger en direkt påverkan på resultat och finansiell ställning. Fastigheternas värde påverkas både av hur väl bolaget lyckas för- ädla och utveckla fastigheterna, förvaltnings- och uthyrningsarbetet i form av avtals- och hyresgäststruktur, samt av yttre faktorer som konjunktur och den lokala utbuds- och efter- frågebalansen. - Samtliga fastigheter värderas varje kvartal. Samtliga fastighe- ter värderas externt en gång per år. Hyresintäkter och uthyrnings- grad Resultatet påverkas av ekonomisk uthyrningsgrad samt av eventuellt bortfall av hyresin- täkter. Risken för svängningar i vakanser och bortfall av intäkter ökar ju fler enskilt stora hyresgäster ett fastighetsbolag har. Oscar Properties är beroende av att hyresgäster beta- lar sina avtalade hyror i tid för god likviditet. Risk finns även att hyresgäster ställer in sina betalningar eller i övrigt inte kan fullgöra sina förpliktelser. - Risken för svängningar i vakanser och bortfall av intäkter ökar ju fler enskilt stora hyresgäster ett fastighetsbolag har. En diversifie- rad kontraktsbas, med hyresgäs- ter inom olika branscher och hyresavtal med olika löptider, minskar risken för större påver- kan genom yttre marknadsfak- torer. Transaktion Tillväxten av Oscar Properites fastighetsbestånd grundas i en aktiv transaktionsverksam- het. Vid förvärv finns risk att fastigheternas uthyrningsgrad ej utvecklas enligt förväntan, tekniska standard är sämre än gjorda bedömningar, eller att dolda miljörisker finns. Vid bolagsförvärv finns även risk för juridiska åtaganden inom det förvärvade bolaget samt en skattemässig risk -God kontakt med marknaden och hög marknadskännedom säkerställer förvärvs och avytt- ringsmöjligheter. Risker vid genomförande av transaktioner hanteras genom att ha bred och hög kunskap inom fastighetsverk- samhet och vid varje förvärv genomföra sedvanlig Due Dili- gence. FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 31 OPERATIONELLA RISKER Risk Beskrivning av risk Hantering Tekniska risker Vid fastighetsförvaltning förekommer tekniska risker. Dessa inkluderar risk för dolda fel eller brister, skador samt föroreningar. Om sådana tekniska problem skulle uppstå kan de komma att medföra ökade kostnader för förvaltning av bolagets fastigheter. - Rutiner för detaljerad due diligence inför förvärv - Systematisk uppföljning under hela projekteringsprocessen. - Erfarenhetsåtermatning Risker relaterade till projekt- genomförandet Vid genomförande av projektutveckling förekommer risker relaterade till förmågan att pla- nera, kontrollera och leda de olika entreprenörerna som engageras i projektet. Oscar Pro- perties arbetar ofta med delad entreprenad som genomförandeform vilket ställer högre krav på projektutförare. Särskilt viktigt är det att säkerställa att underentreprenörer med rätt resurser och tillräcklig finansiell kapa citet upphandlas och att det ritningsunderlag som projekteras fram är genomförbart på ett kostnadseffektivt sätt. - Personal med rätt kompetens i projektledningen - Rutiner för bedömning av under entreprenörer inklusive motparts riskanalys - Löpande projektavstämningar Risker relaterade till förvärv Vid förvärv av fastigheter föreligger exempelvis osäkerhet beträffande hantering av hyresgäster, oförutsedda kostnader för miljö sanering, ombyggnad och hantering av tekniska problem, myndighetsbeslut samt uppkomsten av tvister relaterade till förvärvet eller fastighetens skick. - Rutiner för detaljerad due diligence inför förvärv Risker relaterade till försäljning Vid avyttring av fastigheter föreligger osäkerhet inte bara om pris utan även att olika krav kan komma att riktas mot Oscar Properties eller intresseföretagen med anledning av avyttringen eller skicket på fastigheterna. - Väl planerade marknads- kampanjer med tydliga målgrupper och budskap - Juridiskt stöd i granskning och upprättande av försäljningsavtal Värderisker Oscar Properties förvaltningsfastigheter redovisas i balansräkningen till verkligt värde och värdeförändringarna redovisas i resultaträkningen. Värdet på fastigheterna påverkas av ett antal faktorer, dels fastighetsspecifika såsom vakansgrad, hyresnivå, driftskostnader och tillåten användning av fastigheten, dels marknadsspecifika såsom direktavkastningskrav och kalkylräntor. Såväl realiserade som orealiserade värdeförändringar, liksom felaktigheter i värderingarna av Oscar Properties fastigheter, skulle kunna ha en väsentlig negativ inverkan på koncernens verksamhet, resultat och finansiella ställning. - Professionell förvaltnings- organisation för att säkerställa uthyrning på marknadsmässiga villkor - Regelbunden och oberoende marknadsvärdering av förvalt- ningsfastigheterna FINANSIELLA RISKER Risk Beskrivning av risk Hantering Kredit- och motpartsrisk Oscar Properties är exponerade mot risken att inte få betalt. Förutom kreditrisker i förhål- lande till kunder är bolaget exponerat mot kreditrisker i förhållande till hyresgäster och andra motparter. Fram förallt gäller det kreditrisker i förhållande till hyresgäster i förvalt- ningsfastigheterna. Vidare är bolaget exponerat mot kreditrisker i förhållande till de banker i vilka bolaget placerar sina likvida medel eller annars har fordringar på. - Välja projektpartners och banker med omsorg. Företrädesvis väljs stora och välrenommerade bolag och banker Finansierings- risk En stor del av koncernens och intresseföretagens/joint ventureföre tagens verksamhet utgörs av fastighetsutvecklingsprojekt, vilka kan komma att fördröjas eller drabbas av oförutsedda, eller ökade kostnader. Om sådana omständigheter inträffar kan det innebära att projekten inte kan slutföras innan lånen förfaller, eller att sådana ökade kostnader inte ryms inom beviljade kreditfaciliteter. - Planering och aktivt prognos- arbete för att skapa handlings- utrymme - Förhandlingar avseende förläng- ningar Likviditetsrisk Likviditetsrisk är risken att bolaget inte kan infria sina betalnings förpliktelser vid förfallopunkten utan att kostnaden för att erhålla betalningsmedel ökar avsevärt. - God likviditetsplanering - Reducera kapitalbindning och att frigöra likviditet Marknadsrisk Marknadsrisk är att risken för att verkligt värde på, eller framtida kassaflöden från, ett finansiellt instrument varierar på grund av förändringar i marknadspriser. Enligt IFRS indelas marknadsrisker i tre slag: valutarisk, ränterisk och andra prisrisker. Den marknadsrisk som främst påverkar bolaget är ränterisk. - Bolagets målsättning är att identifiera, hantera och mini- mera marknadsriskerna enligt gällande policy och riktlinjer Ränterisk Med ränterisk avses risken att förändringar i ränteläget påverkar ett bolags räntekostnader. Ränterisk kan leda till förändring i verkliga värden, förändringar i kassaflöden samt fluktua- tion i bolagets resultat. Bolaget är utsatt för ränterisker till följd av låneskulder. - Bolagets hantering av ränterisk sker enligt gällande policy och riktlinjer, se not 29 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202332 Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 1 Hyresintäkter 4 4 0 5 ,1 4 46, 3 Projektomsättning och övriga intäkter 1 0 2,1 6 7, 2 Nettoomsättning 2,3 50 7, 2 513,5 Fastighetskostnader 6 -2 08 ,9 -16 0 , 2 Projektkostnader -8 3,4 -162,6 Summa kostnader 2,5,7,8 -2 9 2, 3 -322,8 Bruttoresultat 2 1 4 ,9 190,7 Central administration 5,7,8,13 -61 ,9 -5 7, 2 Förvärvskostnader 5 -2 5 ,1 -82, 5 Resultat från andelar i intresse- och andra företag 19 -1, 6 -1, 3 Orealiserad värdeförändring förvaltningsfastigheter 15 -2 1 27, 8 -1 67, 4 Realiserad värdeförändring förvaltningsfastigheter 15 -1 1 5,9 -24, 5 Realiserad värdeförändring projektfastigheter -2 2 7, 6 -110 ,0 Rörelseresultat -2 3 45,0 -25 2,2 Finansiella intäkter 9 4 ,1 10,8 Finansiella kostnader 9 -48 6,0 -32 2,1 Resultat från finansiella poster -4 81 ,9 -311,2 Resultat före skatt -2 8 26 ,9 -563,5 Inkomstskatt 11 -23 5, 5 11 2,1 Årets resultat -3 062,4 -4 51,4 Övrigt totalresultat, netto efter skatt - - Summa totalresultat för året -3 062,4 -451 ,4 Årets resultat hänförligt till: Moderföretagets aktieägare -3 062,4 -451,4 Innehav utan bestämmande inflytande - - Summa totalresultat hänförligt till: Moderföretages aktieägare -3 062,4 -451,4 Innehav utan bestämmande inflytande - - Resultat per stamaktie, kr ¹ 12 -21 , 32 -3, 24 Resultat per genomsnittligt antal stamaktier, kr -21 , 32 -3, 24 Antal aktier utestående, miljoner stycken 143 ,7 14 3,6 Genomsnittligt antal stamaktier, miljoner stycken 143 ,7 1 39, 5 Genomsnittligt antal preferensaktier, tusen stycken 4 4 ,7 4 4 ,7 ¹ Resultat i relation till antal stamaktier vid periodens slut. KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 33 NETTOOMSÄTTNING Koncernens nettoomsättning uppgick under perioden till 507,2 mkr (513,5) och är hänförlig till hyresintäkter från för- valtningsfastigheterna 405,1 mkr (446,3) och upparbetade intäkter inom projektverksamheten samt fakturerade entre- prenader om totalt 102,1 mkr (67,2). FASTIGHETS- OCH PROJEKTKOSTNADER Koncernens rörelsekostnader uppgick under perioden till -292,3 mkr (-322,8). Rörelsekostnaderna är hänförliga till för- valtningsfastigheterna med -208,9 mkr (-160,2) och projektut- vecklingsverksamheten med -83,4 mkr (-162,6), se även seg- mentredovisningen not 2. Fastighetskostnaderna -208,9 mkr (-160,2), består i huvudsak av taxebundna kostnader, fastig- hetsskötsel, reparationer och underhåll av fastigheterna. Kostnaderna är normalt sett lägre under det andra och tredje kvartalet i jämförelse med det första och det fjärde kvartalet. Projektkostnaderna -83,4 (-162,6) mkr består i huvudsak av kostnader för Volvo-projektet i Flen. ÖVRIGA POSTER I RÖRELSERESULTATET Kostnader för central administration uppgick under perioden till -61,9 mkr (-57,2) och består i huvudsak av kostnader för koncerngemensamma funktioner, samt externa kostnader för bolagsgemensamma åtaganden. Förvärvskostnader uppgick under perioden till -25,1 mkr (-82,5) och avser kostnader, såväl interna som externa, för såväl som avyttringsaktiviteten som genomförts under perioden. Resultat från andelar i intresse- och andra företag uppgick under perioden till -1,6 mkr (-1,3), se not 19 sid 53. Orealiserade värdeförändringar förvaltningsfastigheter upp- gick under perioden till -2 127,8 mkr (-167,4), varav -2 127,8 mkr (-209,5) avser periodens värdeförändring förvaltningsfastighe- ter, väsentligen en effekt av högre direktavkastningskrav, se not 15 sid 70. Enligt IFRS regelverk redovisas även driftnettogaran- tier, 13,0 mkr (42,1), tillhörande perioden som orealiserad värde- förändring. Realiserade värdeförändringar projektfastigheter uppgick under perioden till -115,9 (-110,0) mkr och är i huvudsak hänför- liga till försäljning av fem villor i Skurusund, samt avslut av projekten Plania samt Smådalarö. RÖRELSERESULTAT Koncernens rörelseresultat uppgick till -2 345,0 mkr (-252,2), varav -2 471,3 mkr (-301,9) avsåg värdeförändringar på fastighe- ter. FINANSIELLA INTÄKTER OCH KOSTNADER Koncernens finansiella intäkter uppgick under perioden till 4,1 mkr (10,8). De finansiella intäkterna är främst hänförliga till kortfristiga fordringar. Koncernens finansiella kostnader uppgick under perioden till -486,0 mkr (-322,1). De finansiella kostnaderna är främst hänförliga till räntekostnader till kreditinstitut och obliga- tionsinnehavare. I de finansiella kostnaderna ingår även upp- läggningskostnader som uppkommer vid upptagande av kre- diter och som periodiseras över lånets löptid. SKATT Redovisad skatt för perioden uppgick till -235,5 mkr (112,1) och består av aktuell skatt om -21,2 mkr (-1,8) och uppskjuten skatt om -214,3 mkr (113,9). Den uppskjutna skatten avser dels temporära skillnader mellan skattemässigt värde och verkligt värde på förvaltningsfastigheter, som under perioden redovi- sats med 0,0 mkr (53,9), dels att fordran avseende befintliga underskottsavdrag under perioden redovisats med 0,0 mkr (60,0). Den förändring mot fastighetsförvaltningsbolag som Oscar Properties verksamhet genomgår genom de förvärv och avyttringar som genomförts, innebär att de skattemäs- siga underskotten i koncernen om sammanlagt cirka 1,5 mdkr kommer att kunna utnyttjas mot framtida vinster. Totalt motsvarar underskottsavdragen ett värde om cirka 300 mkr. Bolaget har tidigare gjort bedömningen att underskotten ska kunna utnyttjas mot skattepliktiga vinster i en nära framtid. Mot bakgrund av att osäkerheten ökat betydligt om när och till hur mycket dessa underskott kan utnyttjas tas dessa underskottsavdrag inte längre upp till något värde. PERIODENS RESULTAT Periodens resultat uppgick till -3 062,4 mkr (-451,4), vilket mot- svarar -21,32 (-3,24) kronor per stamaktie och -21,32 (-3,24) kro- nor per stamaktie efter utspädning. KONCERNENS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202334 Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-12-31 2022-12-31 1 TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Immateriella tillgångar 14 8,7 12,4 Förvaltningsfastigheter 15 3 800,2 6 666,4 Övriga materiella anläggningstillgångar 16 2 7, 7 3 9, 1 Nyttjanderättstillgångar 20 65,5 7 5 ,9 Andelar i joint ventures/intresseföretag 19 10,7 12,3 Uppskjutna skattefordringar 11 - 148,5 Övriga finansiella anläggningstillgångar 21 1 3 5 ,9 218,4 Summa anläggningstillgångar 4 048,8 7 173,1 Omsättningstillgångar Projektfastigheter 22 - - Kundfordringar 23 4 9, 6 7 2,4 Aktuella skattefordringar - - Övriga kortfristiga fordringar 24 12,0 1 9 7, 2 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 25 3 7, 2 5 9, 5 Likvida medel 26 42, 4 70,7 Summa omsättningstillgångar 141,2 3 9 9, 8 SUMMA TILLGÅNGAR 4 1 89,9 7 57 2,9 EGET KAPITAL 27 Aktiekapital 1 052,0 1 052,0 Övrigt tillskjutet kapital 8 42, 3 932,3 Upparbetat resultat inklusive årets resultat -2 993,9 6 6 ,9 Summa eget kapital -1 09 9,6 2 051,2 SKULDER Långfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 28 - 705,0 Obligationslån 28 - 1 330,6 Långfristiga leasingskulder - 6 9, 1 Övriga räntebärande långfristiga skulder 28 - 0,8 Långfristiga skulder intresseföretag - - Övriga långfristiga skulder - 2 9,1 Summa långfristiga skulder - 2 134,6 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstititut 28,29 2 561,8 2 046,4 Obligationslån 28,29 1 613,9 708 ,7 Kortfristiga leasingskulder 20 6 4 ,1 5 ,1 Övriga räntebärande skulder 28 314, 4 18 0,4 Leverantörsskulder 1 4 1 ,9 112,6 Aktuella skatteskulder 41 ,1 14,2 Övriga kortfristiga skulder till intresseföretag 4,3 3, 4 Övriga kortfrista skulder 2 24, 3 162,4 Uppskjutna skatteskulder 11 5 9, 5 - Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 30 26 4 ,5 1 5 3,9 Summa kortfristiga skulder 5 2 89,5 3 3 8 7,1 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 4 1 89,9 7 57 2,9 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 35 ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Förvaltningsfastigheter uppgick per den 31 december 2023 till 3 800,2 mkr (6 666,4), för vidare information se sid 4-7 och not 15 sid 55-56. Andelar i intresseföretag/joint ventures uppgick per den 31 december 2023 till 10,7 mkr (12,3). Uppskjuten skatt, skattefordran samt skatteskuld, är net- toredovisad och uppgår per den 31 december 2023 till upp- skjuten skattefordran 0,0 mkr (148,5), se not 11 sidan 53-54. Övriga finansiella anläggningstillgångar uppgick till 135,9 mkr (218,4). OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR Totala omsättningstillgångar uppgick den 31 december 2023 till 141,2 mkr (399,8) och avser väsentligen kundfordringar, kortfristiga tilläggsköpeskillingar och upplupna driftnettoga- rantier. Likvida medel uppgick den 31 december 2023 till 42,4 mkr (70,7). se not 26 sidan 61. RÄNTEBÄRANDE SKULDER Skulder till kreditinstitut utgjorde 2 561,8 mkr (2 751,4) efter avdrag för uppläggningsavgifter. Obligationslån utgjorde 1 613,9 mkr (2 039,3) samt övriga räntebärande skulder 314,4 mkr (181,2). KONCERNENS RAPPORT ÖVER FINANSIELL STÄLLNING MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202336 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Koncernens egna kapital uppgår per den 31 december till -1 099,6 mkr (2 051,2). Aktiekapitalet uppgår per den 31 december till 1 052,0 mkr (1 052,0), och soliditeten uppgick per den 31 december var negativt (27). För mer information, se not 27 Eget kapital sid 61-63. ¹ Avser villkorsändringar i den utestående hybridobligationen i Uppfinnaren 1 AB (publ), samt amortering på det eget kapitalinstrument som emitterades i december 2021 KONCERNENS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Hänförligt till moderföretagets aktieägare Balanserade Övrigt vinstmedel Aktie- tillskjutet inklusive Summa Belopp i miljoner kronor (mkr) Not kapital kapital årets resultat eget kapital Ingående balans per 2022-01-01 9 91 ,0 984 ,4 5 3 9, 4 2 514,8 Totalresultat Årets resultat - - -451,4 -4 51,4 Övrigt totalresultat - – – – Summa Totalresultat – – -451 ,4 -451 ,4 Transaktioner med aktieägare Justering tillträdesbokslut – - –13,0 -13,0 Nyemission 61, 0 -5 7, 8 -1 ,9 1,3 Avyttring egetkapitalinstrument 1 - 5,7 -4 ,9 0,8 Omräkningsdifferens - - –1, 3 -1, 3 Summa Transaktioner med aktieägare 61,0 -5 2 ,1 -21 , 2 -12 ,2 Utgående balans per 2022-12-31 1 052,0 932 ,3 6 6 ,9 2 051,2 Ingående balans per 2023-01-01 1 052,0 932 ,3 6 6 ,9 2 051,2 Totalresultat Årets resultat – – -3 062,4 -3 062,4 Övrigt totalresultat – – – – Summa Totalresultat – – -3 062,4 -3 062,4 Transaktioner med aktieägare Omklassificering hybridlån till skuld – -8 7, 0 – -8 7, 0 Avyttring egetkapitalinstrument ¹ - -3,0 -0,6 -3,6 Omräkningsdifferens - - 2,2 2,2 Summa Transaktioner med aktieägare - -9 0 ,0 1,6 -8 8,4 Utgående balans per 2023-12-31 1 052,0 842,3 -2 99 3,9 -1 0 99,6 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 37 KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN 2023-01-01 2022-01-01 Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-12-31 2022-12-31 Kassaflöde från den löpande verksamheten Rörelseresultat -2 345,0 -2 52 , 2 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet - Resultat från andelar i intresseföretag/joint ventures 1,6 -1 , 3 - Återföring av av- och nedskrivningar 1 1 5 ,9 -1 4 , 3 - Värderförändring fastigheter 2 471,3 1 67, 4 - Övriga icke kassaflödespåverkande poster -18 9, 3 1,4 Erhållen ränta 4 ,1 10,8 Betald ränta -313 ,8 -27 0, 7 Betald skatt 0,0 -0, 6 Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital -25 5,2 -3 5 9, 5 Förändring av projektfastigheter - 390, 3 Förändring av övrigt rörelsekapital 1 1 ,9 -7 8 ,9 Kassaflöde från den löpande verksamheten -243 , 3 -4 8 ,1 Kassaflöde från investeringsverksamheten Investeringar i förvaltningsfastigheter -53,4 -4 04 ,9 Försäljningar av förvaltningsfastigheter 788 , 5 423,4 Investeringar i övriga anläggningstillgångar - -4,5 Investeringar/försäljningar av verksamheter - -13,0 Förändring andelar och utlåning till intresseföretag/joint ventures - 50,4 Förändring övriga finansiella anläggningstillgångar - -32,1 Kassaflöde från investeringsverksamheten 7 3 5 ,1 1 9, 3 Kassaflöde från finansieringsverksamheten Nyemission - 1,2 Upptagna lån 28 4 89, 8 9 87, 3 Amortering av lån 28 -1 0 06,9 -1 002,7 Återköp/Avyttring egetkapitalinstrument -3,0 0,8 Kassaflöde från finansieringsverksamheten -5 2 0 ,1 -13 ,4 Periodens kassaflöde -28 , 3 -4 2 ,1 Likvida medel vid periodens början 70,7 11 2,8 Likvida medel vid periodens slut 26 42,4 70,7 KOMMENTARER TILL KASSAFLÖDESANALYS Kassaflöde från den löpande verksamheten uppgick till -243,3 mkr (-48,1). Kassaflödet från investeringsverksamheten påver- kade kassaflödet med 735,1 mkr (19,3) och hänförde sig främst till avyttring av förvaltningsfastigheter. Kassaflödet från finansieringsverksamheten uppgick till -520,1 mkr (-13,4) och var framförallt hänförligt till uppta- gande av lån i samband med fastighetsförvärv och refinan- siering av befintliga lån. Totalt uppgick periodens kassaflöde till -28,3 mkr (-42,1). Likvida medel uppgick vid periodens slut till 42,4 mkr (70,7). KONCERNENS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202338 Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 1 Nettoomsättning 3 25,2 19,1 Summa rörelsens intäkter 25,2 19,1 Övriga externa kostnader -46,5 -27,3 Personalkostnader 7, 8 -8,1 -8,9 Avskrivningar av materiella och immateriella tillgångar -11,7 -0,3 Summa rörelsens kostnader 5,6 -66,3 -36,5 Rörelseresultat -41,1 -17,4 Resultat från andelar/aktier -5 226,5 -675,2 Ränteintäkter och liknande resultatposter 9 183,2 188,6 Räntekostnader och liknande resultatposter 9 -277,3 -208,6 Resultat från finansiella poster -5 320,6 -695,2 Bokslutsdispositioner - 10,0 Resultat före skatt -5 361,7 -702,6 Skatt på årets resultat 11 - - Årets resultat ¹ -5 361,7 -702,6 ¹ Överensstämmer med årets totalresultat. MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT KOMMENTARER TILL MODERBOLAGETS RAPPORT ÅRETS RESULTAT Moderbolagets verksamhet består främst av förvaltning av de investeringar moderbolaget har i dotterbolagen. Rörelsens intäkter består främst av utfakturerade tjänster motsvarande 25,2 mkr (19,1). Rörelseresultatet uppgick till -41,1 mkr (-17,4). KOMMENTARER TILL MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR Balansomslutningen uppgick till 262,5 mkr (5 721,9). Soliditeten är negativ (46,2). Andelar i dotterbolag har under året skrivits upp med 76,8 mkr (196,0). Under samma period har andelar i dotterbolag om -2 356,7 mkr (-762,1) skrivits ner i resultatet. Under året ar 848,7 mkr (396,8) av uppskrivningsfonden tagits i anspråk. Under perioden har en nedskrivning av aktier/andelar i kon- cernföretag gjorts med -2 356,7 mkr (-762,1). En nedskrivning av koncernfordringar har gjorts om -2 938,9 mkr (0,0). En uppskrivning av andelar mot det egna kapitalet har gjorts med 76,8 mkr (196,0). Periodens resultat uppgick till -5 361,7 (-702,6) mkr. MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER TOTALRESULTAT MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 39 Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-12-31 2022-12-31 TILLGÅNGAR 1 Materiella anläggningstillgångar Förbättringar på annans fastighet 3,4 4,3 Inventarier, verktyg och installationer - 0,8 Summa materiella anläggningstillgångar 3,4 5,1 Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag 17 230,6 1 943,6 Fordringar på koncernföretag 18 - 180,5 Andelar i joint ventures/intresseföretag 19 - - Övriga finansiella anläggningstillgångar 21 1,4 11,4 Summa finansiella anläggningstillgångar 232,0 2 135,5 Omsättningstillgångar Fordringar på koncernföretag 18 9,2 3 523,6 Fordringar på intresseföretag 0,2 0,2 Övriga kortfristiga fordringar 24 7,0 54,7 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 25 10,0 2,8 Kassa och bank 26 0,7 0,0 Summa omsättningstillgångar 27,1 3 581,3 SUMMA TILLGÅNGAR 262,5 5 721,9 EGET KAPITAL Eget kapital 27 Aktiekapital 1 052,0 1 052,0 Uppskrivningsfond - 848,7 Summa bundet eget kapital 1 052,0 1 900,8 Överkursfond 1 222,6 1 222,6 Balanserat resultat -210,6 -345,6 Årets resultat -5 361,7 -702,6 Summa fritt eget kapital -4 349,7 174,4 Summa eget kapital -3 297,7 2 075,2 SKULDER Långfristiga skulder Obligationslån 28 - 786,5 Övriga räntebärande skulder - 0,8 Summa långfristiga skulder - 787,2 Kortfristiga skulder Skulder till kreditinstitut 28 - 562,1 Obligationslån 28 793,2 - Skulder till koncernbolag 18 2 527,9 2 776,1 Skulder till intresseföretag 3,4 10,8 Leverantörsskulder 24,6 7,0 Aktuella skatteskulder 0,2 0,1 Övriga räntebärande skulder 28 137,0 29,1 Övriga skulder 13,7 11,5 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 30 60,2 24,9 Summa kortfristiga skulder 3 560,2 2 859,5 SUMMA SKULDER OCH EGET KAPITAL 262,5 5 721,9 Information om ställda säkerheter och eventualförpliktelser framgår av not 31. MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR MODERBOLAGETS BALANSRÄKNINGAR MED KOMMENTARER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202340 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Hänförligt till moderföretagets aktieägare Summa eget kapitalBelopp i miljoner kronor (mkr) Not Aktiekapital Uppskrivnings- fond Övrigt tillskjutet kapital Balanserade vinstmedel inklusive årets resultat Ingående balans 2022-01-01 991,0 1 049,5 1 380,2 -830,4 2 590,3 Totalresultat Årets resultat – – – -702,6 -702,6 Övrigt totalresultat – – – – – Summa Totalresultat – – – -702,6 -702,6 Transaktioner med aktieägare Uppskrivningsfond – 196,0 – – 196,0 Ianspråktagande av uppskrivningsfond - -396,8 - 396,8 0 Avyttring egetkapitalinstrument - - -10,0 - -10,0 Nyemission 61,0 – -57,5 -2,0 1,5 Summa Transaktioner med aktieägare 61,0 -200,8 -67,5 394,7 187,5 Utgående balans per 2022-12-31 1 052,0 848,7 1 312,7 -1 138,3 2 075,2 Ingående balans per 2023-01-01 1 052,0 848,7 1 312,7 -1 138,3 2 075,2 Totalresultat Årets resultat – – – -5 361,7 -5 361,7 Övrigt totalresultat – – – – – Summa Totalresultat – – – -5 361,7 -5 361,7 Transaktioner med aktieägare Uppskrivningsfond – - – – - Ianspråktagande av uppskrivningsfond - -848,7 - 848,7 0 Avyttring egetkapitalinstrument - - -11,1 - -11,1 Summa Transaktioner med aktieägare - -848,7 -11,1 848,7 -11,1 Utgående balans per 2023-12-31 1 052,0 - 1 301,6 -5 651,3 -3 297,7 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER FÖRÄNDRINGAR I EGET KAPITAL Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 41 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN Belopp i miljoner kronor (mkr) Not 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Kassaflöde från den löpande verksamheten Rörelseresultat -41,1 -17,4 Justeringar för poster som inte ingår i kassaflödet 587,6 Av- och nedskrivningar 11,7 0,3 Erhållen ränta ¹ 183,2 185,4 Erlagd ränta -277,3 -195,0 Erhållen utdelning - - Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital 711,2 -26,7 Förändringar i rörelsekapital Ökning/minskning övriga kortfristiga fordringar 898,3 -173,6 Ökning/minskning av leverantörsskulder 17,6 -18,2 Ökning/minskning övriga kortfristiga skulder -272,8 554,6 Summa förändringar i rörelsekapital -68,1 336,0 Kassaflöde från den löpande verksamheten Kassaflöde från investeringsverksamheten Investeringar i materiella anläggningstillgångar - -4,5 Erhållen utdelning 71,8 74,4 Lämnade aktieägartillskott - -585,1 Investeringar i och utlåning till koncernföretag - -19,1 Avyttring koncernbolag - 15,8 Avyttring intressebolag - 50,1 Ökning/minskning långfristiga finansiella tillgångar - -5,0 Kassaflöde från investeringsverksamheten 71,8 -473,4 Kassaflöde från finansieringsverksamheten Nyemission - 1,2 Upptagna lån - 562,1 Amortering av lån -3,0 -421,0 Återköp/Avyttring egetkapitalinstrument - -10,0 Utdelning till moderbolagets aktieägare - - Kassaflöde från finansieringsverksamheten -3,0 132,3 Förändring likvida medel 0,7 -5,1 Likvida medel vid periodens början 0,0 5,1 Likvida medel vid periodens slut 26 0,7 0,0 MODERBOLAGETS RAPPORT ÖVER KASSAFLÖDEN Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202342 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER NOT 1 REDOVISNINGSPRINCIPER 44 NOT 2 SEGMENTREDOVISNING 50 NOT 3 SPECIFIKATION NETTOOMSÄTTNING 50 NOT 4 AVTALADE FRAMTIDA HYRESINTÄKTER 50 NOT 5 KOSTNADER FÖRDELADE PÅ KOSTNADSSLAG 50 NOT 6 FASTIGHETSKOSTNADER 51 NOT 7 ANTAL ANSTÄLLDA 51 NOT 8 PERSONALKOSTNADER OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARES ERSÄTTNINGAR 52 NOT 9 FINANSIELLA INTÄKTER OCH FINANSIELLA KOSTNADER 53 NOT 10 RESULTAT FRÅN ANDELAR I KONCERNFÖRETAG 53 NOT 11 SKATT PÅ ÅRETS RESULTAT 53 NOT 12 RESULTAT PER STAMAKTIE 54 NOT 13 ARVODEN OCH KOSTNADSERSÄTTNINGAR TILL REVISIONSFÖRETAG 54 NOT 14 IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 55 NOT 15 FÖRVALTNINGSFASTIGHETER 55 NOT 16 ÖVRIGA MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 56 NOT 1 7 ANDELAR I KONCERNFÖRETAG 56 NOT 18 FORDRINGAR OCH SKULDER PÅ KONCERNFÖRETAG 58 NOT 19 INNEHAV REDOVISADE MED KAPITALANDELSMETODEN 58 NOT 20 NYTTJANDERÄTTSTILLGÅNGAR 59 NOT 21 ÖVRIGA FINANSIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 60 NOT 22 PROJEKTFASTIGHETER 60 NOT 23 KUNDFORDRINGAR 60 NOT 24 ÖVRIGA KORTFRISTIGA FORDRINGAR 61 NOT 25 FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER 61 NOT 26 LIKVIDA MEDEL 61 NOT 27 EGET KAPITAL 61 NOT 28 RÄNTEBÄRANDE SKULDER 64 NOT 29 FINANSIELLA INSTRUMENT OCH FINANSIELL RISKHANTERING 64 NOT 30 UPPLUPNA KOSTNADER OCH FÖRUTBETALDA INTÄKTER 68 NOT 31 STÄLLDA SÄKERHETER OCH EVENTUALFÖRPLIKTELSER 68 NOT 32 UPPLYSNINGAR OM NÄRSTÅENDETRANSAKTIONER 68 NOT 33 VINSTDISPOSITION 68 NOT 34 HÄNDELSER EFTER BALANSDAGEN 69 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 43 Not 1 Allmän information och redovisningsprinciper ALLMÄN INFORMATION Oscar Properties Holding AB (publ), org.nr 556870-4521, är ett aktiebolag som är registrerat i Sverige med säte i Stockholm. Besöksadressen till huvudkontoret är Nybrogatan 55, Box 5123, 102 43 Stockholm. Oscar Properties är ett fastighetsbolag med fokus på att äga förvaltningsfastigheter med stabila kassaflöden. Vi köper, förval- tar, utvecklar och säljer fastigheter med attraktiva lägen i hela Sverige , med den långsiktiga strategin att vara en aktiv fastig- hetsägare som står sina kunder nära . Oscar Properties stam- och preferensaktier handlas sedan års- skiftet 2016/2017 på Nasdaq Stockholms Small Cap lista. Årsredovisningen och koncernredovisningen avseende 2023 har godkänts av styrelsen för utfärdande den 28 juni 2024 och före- läggs för fastställande vid årsstämman den 19 juli 2024 . GRUND FÖR RAPPORTERNAS UPPRÄTTANDE Tillämpade regelverk Med hänsyn till bolagets finansiella situation (kortfristiga skulder som överstiger bolagets tillgångar)och överenskommelse med fordringsägarna den 5 juni 2024, upprättas denna koncernredo- visning inte enligt antagande om fortsatt drift. Bolaget har utvärderat vilken effekt denna situation medför på valet av redo- visningsprincper och för vilka områden antaganden om inte fort- satt drift har en potentiell väsentlig effekt i jämförelse med en situation under fortsatt drift antaganden. Detta har resulterat i att koncernredovisningen upprättas enligt samma redovisnings- principer som under de tidigare räkenskapsåren med en föränd- ring vad gäller metodval för bedömning av verkligt värde för för- valtningsfastigheter som framgår nedan. Koncernredovisningen har därmed upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS) och tolkningar som utfärdats av IFRS Interpretations Committee (IFRIC) såsom de fastställts av EU. Vidare har koncernredovisningen upprättats enligt svensk lag och med tillämpning av Rådet för finansiell rap- porterings rekommendation RFR 1 (Kompletterande redovisnings- regler). Moderbolagets årsredovisning är upprättad i enlighet med svensk lag och tillämpning av Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2 (Redovisning för juridiska personer). I de fall moderbolaget tillämpar andra redovisningsprinciper än kon- cernen anges detta separat i slutet av denna not. Utöver finansiella definitioner enligt IFRS’ regelverk, används- alternativa nyckeltal för att beskriva den underliggande verksam- hetens utveckling och öka jämförbarheten mellan perioder. Bolaget följer European Securities and Market Authorities (ESMA) riktlinjer om Alternativa Nyckeltal. Metod för att fastställa verkligt värde på förvaltningsfastigher på grund av icke fortsatt drift antaganden. Bolaget har ändrat metod för bedömning av verkligt värde för fastigheter i koncern- redovisningen eftersom bolaget har beslutat att avveckla sitt nuvarande fastighetsinnehav. I årsredovisningen per 31 december 2023 har fastigheterna värderats till nettoförsäljningsvärde, dvs aktuella budpriser eller uppskattade försäljningspriser som kan antas vid en ordnad försäljning reducerat med antagna försälj- ningskostnader per det datum när årsredovisningen upprättas. Denna metod bedöms ge en bättre bedömning av verkligt värde när bolaget har ambitionen att avyttra fastigheterna på ett ord- nat sätt . Grund för koncernredovisningen Koncernredovisningen baseras på historiska anskaffningsvärden, med undantag för förvaltningsfastigheter och vissa finansiella instrument. Tillgångar som innehas för försäljning värderade till det lägsta av redovisat värde och verkligt värde med avdrag för försäljningskostnader. Alla belopp anges, om inget annat sägs, i miljoner svenska kronor (mkr). Grunder för konsolideringen Koncernredovisningen omfattar moderbolaget, de företag och verksamheter i vilka moderbolaget och dotterbolagen, direkt eller indirekt, har ett bestämmande inflytande. De finansiella rapporterna för moderbolaget och dotterbolagen som tas in i koncernredovisningen avser samma period och är upp- rättade enligt de redovisningsprinciper som gäller för koncernen. Ett dotterbolag tas med i koncernredovisningen från förvärvs- tidpunkten, vilken är dagen när moderbolaget får ett bestäm- mande inflytande, normalt mer än 50% av rösterna. Bostads- rättsföreningarna konsolideras till den tidpunkt då huvuddelen av bostadsrättsinnehavarna tillrätt sina lägenheter och styrelsen därmed kan utses av boende medlemmar. Dotterbolag exklude- ras från koncernredovisningen när det bestämmande inflytandet upphör. Interna mellanhavanden och vinster och förluster från interna transaktioner elimineras. Redovisningsprinciperna för dotterbolag har i förekommande fall ändrats för att garantera en konsekvent tillämpning av kon- cernens principer. De viktigaste redovisningsprinciper som tillämpats när denna koncernredovisning upprättats anges nedan. Dessa principer har tillämpats konsekvent för alla presenterade år, om inte annat anges. NYA OCH ÄNDRADE REDOVISNINGSSTANDARDER OCH TOLKNINGAR 2023 Inga nya eller förändrade standarder eller tolkningar enlig IASB har haft någon påverkan på finansiella rapportering och de redo- visningsprinciper som tillämpas av Osar Properties. Övriga nya standarder, ändringar eller tolkningar Övriga ändringar i IFRS har inte fått någon väsentlig påverkan på Oscar Properties finansiella rapportering. Redovisningsprinciper för bostadsutveckling genom bostadsrättsföreningar Oscar Properties ttillämpar från den 1 januari 2020 en princip för redovisning av bostadsutvecklingsprojekt genom bostads- rättsföreningar, som är anpassad till den bedömning Finansin- spektionen gjort av IFRS 10. Koncernredovisning. Bostadsrättsför- eningarna konsolideras till den tidpunkt då huvuddelen av bostadsrättsinnehavarna tillträtt sina lägenheter och styrelsen därmed kan utses av boendemedlemmarna. Det innebär att Oscar Properties redovisar projekten i balansräkningen som pågående a rbeten inom tillgångsposten projekt samt som ränte- bärande skulder. Den ändrade redovisningsprincipen enligt IFRS innebär också att intäkter och således resultat för bostadsutveckling genom bostadsrättsföreningar redovisas vid en viss tidpunkt i samband med att Oscar Properties uppfyllt sitt prestationsåtagande och att det är den tidpunkt då huvuddelen av bostadsrättsinneha - TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202344 varna tillträtt sina lägenheter och styrelsen därmed utses av boende medlemmarna. Intäkter från bostadsutveckling till bostadsrättsföreningar redovisas när slutkunden erhåller kontroll över bostaden vilket sker vid en tidpunkt i samband med tillträ- det. I och med ändringen redovisar Oscar Properties när slutkunden erhåller kontroll över bostaden vilket sker vid en tidpunkt i sam- band med samband med tillträdet. VIKTIGA UPPSKATTNINGAR OCH BEDÖMNINGAR Vid upprättande av redovisningen måste Oscar Properties göra bedömningar, uppskattningar och antaganden som påverkar redovisade tillgångs och skuldposter respektive intäkt- och kost - nadsposter samt den information som lämnas. Dessa uppskatt- ningar och bedömningar speglar vad Oscar Properties anser vara välgrundade vid tidpunkten för årsredovisningens avgivande. Andra bedömningar, antaganden eller uppskattningar kan leda till andra resultat och senare bedömningar och/eller faktiska utfall kan komma att avvika från de bedömningarna som nu utförts på grund av senare inträffade händelser eller förändringar i omvärldsfaktorer. Oscar Properties måste också göra bedöm- ningar vad avser tillämpningen av koncernens redovisningsprinci- per. Inom området värdering av förvaltningsfastigheter kan bedöm- ningar och antaganden ge en betydande påverkan på koncernens resultat och finansiella ställning. Värderingen kräver bedömning av och antaganden om framtida kassaflöden. EFFEKTIVT KAPITALUTNYTTJANDE OCH RISKMINIMERING Ett grundläggande mål för bolaget är att alla projekt ska drivas i separata projektbolag varigenom risken begränsas för att eventu- ella problem i enskilda projekt kan spridas till andra projekt. Beträffande finansiering av förvaltningsfastigheter har Oscar Pro- perties valt en kombination av utgivande av aktier, banklån och emittering av obligationslån. Verksamhetens art, omfattning och risker Styrelsens bedömning är att storleken på det egna kapitalet måste bibehållas i syfte att bolaget skall kunna fortsätta sin verksamhet och därmed kan förväntas att fullgöra sina förpliktel- ser på kort och lång sikt. Att skapa en långsiktigt hållbar kapitalstruktur är en förutsätt- ning för fortsatt verksamhet samt medför att bolaget såväl som koncernen kan förväntas fullgöra sina förpliktelser på såväl kort- som lång sikt. Väsentliga bedömningar vid tillämpning av redovisningsprinciper Oscar Properites beslutade att ändra sina redovisningsprinciper from den 1 januari 2020 och det innebär att bostadsrättsfören- ingarna konsolideras i Oscar Properties räkenskaper från och med samma datum. För att kunna upprätta redovisningen i enlighet med IFRS och god redovisningssed krävs det att det görs bedöm- ningar och antaganden som påverkar i bokslutet redovisade till- gångar, skulder, intäkter och kostnader samt övrig information. Dessa bedömningar och antaganden baseras på historiska erfarenheter samt andra faktorer som bedöms vara rimliga under rådande omständigheter. Faktiskt utfall kan skilja sig från dessa bedömningar om andra antaganden görs eller andra förutsätt- ningar föreligger. Vid utgången av 2023 pågår inga byggprojekt, då inriktningen är äga och förvalta fastigheter. Redovisningsprin- ciper och beräkningsmetoder som tillämpas i denna årsredovis- ning är ändrade jämfört med dem som användes vid upprät- tande av årsredovisningen för år 2022. Den väsentliga förändringen är att antagandet om fortsatt drift inte längre till- lämpas . Joint ventures och intresseföretag Med joint ventures avses företag där bolaget genom samarbets- avtal har ett gemensamt bestämmande inflytande över kontrollen och styrningen i företaget mot bakgrund av att varken avtalsvillkoren eller enhetens legala form ger delägarna rätt till tillgångar eller skulder tillhörande samarbetsarrangemangen. Med intresseföretag avses företag där koncernen innehar minst 20 och högst 50 procent av rösterna eller där koncernen i övrigt har ett betydande inflytande. Innehav i joint ventures/intresseföretag redovisas enligt kapitalandelsmetoden, vilket innebär att andelarna i dessa bolag redovisas till anskaffningsvärde vid anskaffningstidpunkten och därefter justeras med koncernens andel av förändringen i joint ventures/intresseföretagets nettotillgångar. Koncernens bokförda värde på aktierna i joint ventures/intresseföretaget motsvaras av koncernens andel av eget kapital samt eventuella restvärden på koncernmässiga över- och undervärden. Orealiserade vinster på transaktioner mellan koncernen och dessa bolag elimineras mot- svarande koncernens innehav. Orealiserade förluster elimineras eller resulterar i nedskrivning av dessa andelar. Redovisningsprin- ciperna i respektive ägt joint venture och/eller intresseföretag jus- teras för att motsvara koncernens redovisningsprinciper. Andelar i joint ventures/intresseföretag redovisas i not 19. Transaktioner med aktieägare utan bestämmande inflytande Koncernen redovisar transaktioner med aktieägare utan bestäm- mande inflytande som transaktioner med koncernens aktieägare. Vid förvärv från aktieägare utan bestämmande inflytande redovi- sas skillnaden mellan erlagd köpeskilling och den faktiskt förvär- vade andelen av det redovisade värdet på dotterföretagets netto- tillgångar i eget kapital. Vinster och förluster på avyttringar till innehavare utan bestämmande inflytande redovisas också i eget kapital. Segmentsrapportering Från och med 2021 följer bolaget upp två rörelsesegment, projektutveckling och fastighetsförvaltning. Rörelsesegmenten baserar sig på skillnader i rörelsens karaktär samt den rapporte- ring som styrelsen inhämtar för att fatta strategiska beslut. RESULTATRÄKNING Intäktsredovisning Intäkter redovisas när det är troligt att ekonomiska fördelar kom- mer koncernen tillgodo och intäkterna kan fastställas på ett till- förlitligt sätt. Intäkterna redovisas exklusive mervärdesskatt och med avdrag för eventuella rabatter. Intäkt för fastighetsförsäljningar redovisas på tillträdesdagen. Vid bedömning av intäktsredovisningstidpunkt beaktas vad som avtalats mellan parterna beträffande risker och förmåner, enga- gemang i den löpande förvaltningen samt övergång av legal äganderätt. Därutöver beaktas omständigheter som kan påverka affärens utgång vilka ligger utanför säljarens och/eller köparens kontroll. Intäkterna avseende projektomsättning och övriga intäkter är hänförliga till försäljning av bygg- och konsulttjänster i Oscar Properties olika projekt. Hyresintäkter Oscar Properties är hyresvärd avseende avtal där alla väsentliga risker och förmåner förknippade med ägandet faller på leasegiva- ren, klassificeras som operationella leasingavtal. Koncernens samtliga hyresavtal klassificeras som operationella leasingavtal. Hyresintäkter aviseras i förskott och periodiseras linjärt över hyresperioden om inte en annan periodisering följer av de ekono- miska fördelarna i hyreskontraktet. Förskottsbetalade hyror redovisas som förutbetalda intäkter. I de fall som hyreskontrakten ger en reducerad hyra under en viss period periodiseras denna linjärt över den aktuella kontraktsperi- oden. Hyresintäkter från förvaltningsfastigheter redovisas i resul- Not 1, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 45 f inansiering genom lån under motsvarande period och med säker- het i lokalerna belägna i centra la Stockholm. Efter inledningsdatumet värderas leasingskulden genom att öka det redovisade värdet för att återspegla räntan på leasing- skulden (genom användning av effektivräntemetoden), och genom att minska det redovisade värdet för att återspegla utbe- talda leasingavgifter. Oscar Properties omvärderar leasingskulden (och gör en mot- svarande justering av nyttjanderätten) om antingen: • Leasingperioden förändras eller om bedömningen av en option att köpa den underliggande tillgången förändras, i vilket fall leasingskulden måste omvärderas genom diskontering av de ändrade leasingavgifterna med användning av en ändrad dis- konteringsränta. • Leasingavgifterna förändras till följd av ändringar i ett index eller ett pris eller om det sker en förändring i de belopp som för- väntas betalas ut enligt en restvärdesgaranti, i vilka fall lea- singskulden omvärderas genom diskontering av de ändrade lea- singbetalningarna med användning av den initiala diskon- teringsräntan (såvida inte leasingbetalningarna förändras på grund av en förändring i den rörliga räntan, i vilket fall en ändrad diskonteringsränta ska användas). • En ändring av leasingavtalet som inte redovisas som ett sepa- rat leasingavtal, i vilket fall leasingskulden omvärderas genom att diskontera de ändrade leasingavgifterna med en ändrad dis- konteringsränta. Oscar Properties haruppdaterat leasingberäkningen till följd av att ett nytt hyresavtal för huvudkontoret har tillträtts under 2022 med en löptid på 5 år med en rätt för Oscar Properties att för- länga hyresperioden med ytterligare 3 år i taget. Nyttjanderätter omfattar den initiala värderingen av motsva- rande leasingskuld, leasingavgifter som betalats vid eller före inledningsdatumet och eventuella initiala direkta utgifter. Däref- ter värderas de till anskaffningsvärdet efter avdrag för ackumule- rade avskrivningar och nedskrivningar. När koncernen har en skyldighet att bortforsla den underlig- gande tillgången, återställa den plats där den befinner sig eller återställa den underliggande tillgången till det skick som före- skrivs i leasingavtalets villkor, redovisas en avsättning och värde- ras enligt IAS 37, om inte dessa kostnader uppstår i samband med produktion av varor. Nyttjanderättigheter skrivs av under det kortare av leasingpe- rioden och den underliggande tillgångens nyttjandeperiod. Om leasingavtalet överför äganderätten till den underliggande till- gången till koncernen eller om anskaffningsvärdet för nyttjande- rätten återspeglar att koncernen kommer att utnyttja en option att köpa, ska d en relaterade nyttjanderätten skrivas av under den underliggande tillgångens nyttjandeperiod. Avskrivningarna påbörjas vid leasingavtalets inledningsdatum. Nyttjanderätterna redovisas som en separat post i koncernens rapport över finansiell ställning. Koncernen tillämpar IAS 36 för att fastställa om det föreligger ett nedskrivningbehov av nyttjanderätten och redovisar eventuell identifierad nedskrivning vilket beskrivs i principen för ”Materi- ella anläggningstillgångar”. Variabla leasingavgifter som inte beror på ett index eller ett pris inkluderas inte i värderingen av leasingskulden eller nyttjan- derätten. Dessa relaterade betalningar redovisas som en kostnad i den period som den händelse eller förhållande som ger upphov till dessa betalningar uppstår och inkluderas i ”Övriga rörelsekost- nader” i resultatet. Som en praktisk lösning tillåter IFRS 16 att inte skilja icke-lea- singkomponenter från leasingkomponenter, och i stället redovisa varje leasingkomponent och alla tillhörande icke-leasingkompo- nenter som en enda leasingkomponent. Koncernen har valt att inte använda denna praktiska lösning . tatet linjärt över hyresperioden. Resultat av fastighetsförsäljning Avyttring av fastigheter som inte är föremål för vidareutveckling redovisas i resultaträkningen i den period när fastigheten från- träds. Resultat av fastighetsförsäljning i samband med byggna- tion av bostadsrätter medtas i bostadsprojektet. Intäkt för fastighetsförsäljningar redovisas normalt på tillträ- desdagen. I händelse av att kontrollen över tillgången har över- gått vid ett tidigare tillfälle än tillträdestidpunkten intäktsredovi- sas fastighetsförsäljningen vid denna tidigare tidpunkt. Vid bedöm- ning av intäktsredovisningstidpunkt beaktas vad som avtalats mellan parterna beträffande risker och förmåner, enga- gemang i den löpande förvaltningen samt övergång av legal äganderätt. Därutöver beaktas omständigheter som kan påverka affärens utgång vilka ligger utanför säljarens och/eller köparens kontroll. Rörelsens kostnader Projektkostnader motsvaras av direkta och indirekta kost nader från projekten. Fastighetskostnader motsvaras av direkta och indirekta kostnader relaterat till förvaltningsfastigheter . Finansiella intäkter Ränteintäkter intäktsredovisas fördelat över löptiden med till- lämpning av effektivräntemetoden samt återköp av obligation. Finansiella kostnader Räntekostnader kostnadsförs fördelat över löptiden med tilläm- ning av effektivräntemetoden. Uppläggningsavgifter kostnads- förs över lånens löptid . Leasingtagare Oscar Properties bedömer om avtalet är, eller innehåller, ett lea- singavtal när avtalet ingås. Oscar Properties redovisar en nyttjan- detillgång med tillhörande leasingskuld för samtliga leasingavtal där koncernen är leasingtagare, förutom för korttidsleasingavtal (avtal klassificerade som leasing med en leasingperiod under 12 månader) och leasingavtal av lågt värde (såsom datorer och kon- torsinventarier). För dessa leasingavtal, redovisar koncernen lea- singbetalningarna som en kostnad linjärt över leasingavtalet såvida inte en annan systematisk metod är mer representativ för när de ekonomiska fördelarna från de leasade tillgångarna för- brukas av koncernen. Leasingavgifter som inkluderas i värderingen av leasingskul- den omfattar: • fasta avgifter (inklusive till sin substans fasta avgifter, med avdrag för eventuella förmåner i samband med teckning av leasingavtal), • variabla leasingavgifter som beror på ett index eller ett pris, ini- tialt värderade med hjälp av det index eller det pris som gällde vid inledningsdatumet, • belopp som förväntas betalas ut av leasetagaren enligt restvär- desgarantier, det belopp som förväntas eventuell restvärdesga- ranti som tillhandahålls leasegivaren av leasetagaren, en till lea- setagaren närstående part eller en tredje part som inte är relaterad till leasegivaren och som har finansiella förutsätt- ningar att infria de avtalade förpliktelserna, • lösenpriset för optioner att köpa om leasetagaren är rimligt säker på att utnyttja optionerna, och • straffavgifter s om utgår vid uppsägning av leasingav talet, om leasingperioden återspeglar att leasetagaren kommer att utnyttja en möjlighet att säga upp lea singavtalet. Leasingskulden redovisas som en separat post i koncernens rap- port över finansiell ställning. Koncernen har vid diskontering till nuvärde av leasingskulden utgått från den marginella lånerän- tan. Den marginella låneräntan motsvarar den bedömda ränta som koncernen skulle betalt vid förvärv av nyttjanderätten vid Not 1, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202346 Central administration Central administration består av kostnader för bolagsledningen och centrala stödfunktioner samt kostnader relaterat till börsno- tering och liknande. Förvärvskostnader Förvärvskostnader består av kostnader som avser förvärvs och avyttringsaktiviteter som genomförts under perioden. Kostna- derna är relaterade till den omvandling mot fastighetsförvaltning som genomförs och hör inte till den löpande verksamheten inom fastighetsförvaltning eller projektutveckling. Ersättningar till anställda/pensioner Löner, betald semester, betald sjukfrånvaro och pensioner till anställda redovisas i takt med intjänandet. Pensioner efter avslu- tad anställning består enbart av avgiftsbestämda pensionspla- ner. För avgiftsbestämda pensionsplaner betalar koncernen avgifter till en separat oberoende juridisk enhet. Inga ytterligare betalningsförpliktelser återstår för koncernen när avgifterna är betalda. Av gifterna redovisas som personalkostnader i takt med intjänandet. Förutbetalda avgifter redovisas som en tillgång i den utsträckning som kontant återbetalning eller minskning av fram- tida betalningar kan komma koncernen tillgodo. Avsättningar Avsättningar motsvarar skulder där ovisshet råder om när betal- ning ska ske eller beloppets storlek för att reglera skulden. En avsättning redovisas när koncernen har en legal eller informell förpliktelse till följd av tidigare händelser, och det är sannolikt att ett utflöde av resurser kommer att krävas för att reglera åtag- andet, samt att beloppet har beräknats på ett tillförlitligt sätt. Inga avsättningar görs för framtida rörelseförluster. Skatter inklusive uppskjuten skatt Inkomstskatt avser aktuell och uppskjuten skatt. Den aktuella skattekostnaden beräknas på basis av de skatte- regler som på balansdagen är beslutade eller i praktiken beslutade i Sverige. Ledningen utvärderar regelbundet de yrkanden som gjorts i självdeklarationer avseende situationer där tillämpliga skatte- regler är föremål för tolkning och gör, när så bedöms lämpligt, avsättningar för belopp som troligen ska betalas till Skatteverket. Uppskjuten skatt redovisas i sin helhet, enligt balansräknings- metoden, på alla temporära skillnader som uppkommer mellan det skattemässiga värdet på tillgångar och skulder och dessas redovisade värden i koncernredovisningen. Den uppskjutna skatten redovisas emellertid inte om den uppstår till följd av en transaktion som utgör den första redovisningen av en tillgång eller skuld som inte är ett rörelseförvärv och som, vid tidpunkten för transaktio- nen, varken påverkar redovisat eller skattemässigt resultat. Upp- skjuten inkomstskatt beräknas med tillämpning av skattesatser (och lagar) som har beslutats eller aviserats per balansdagen och som förväntas gälla när den berörda uppskjutna skattefordran realiseras eller den uppskjutna skatteskulden regleras. Uppskjutna skattefordringar redovisas i den omfattning det är troligt att framtida skattemässiga överskott kommer att finnas tillgängliga, mot vilka de temporära skillnaderna kan utnyttjas. Uppskjuten skatt beräknas på temporära skillnader som upp- kommer på andelar i dotterföretag, förutom där tidpunkten fö r återföring av den temporära skillnaden kan styras av koncernen och det är sannolikt att den temporära skillnaden inte kommer att återföras inom överskådlig framtid. BALANSRÄKNING Immateriella anläggningstillgångar Koncernens immateriella anläggningstillgångar består av utveck- lingskostnader så som aktivering av ekonomisystem. Immateriella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningskostnader minus ackumulerade av- och nedskrivningar. Avskrivningstiden för utvecklingskostnader är 5 år. Materiella anläggningstillgångar Alla materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffnings- värde med avdrag för avskrivningar. I anskaffningsvärdet ingår utgifter som direkt kan hänföras till förvärvet av tillgången. Avskrivningar för att fördela deras anskaffningsvärde ner till det beräknade restvärdet över den beräknade nyttjandeperioden, görs linjärt enligt följande: • Inventarier, verktyg och installationer 5 år Förvaltningsfastigheter Förvaltningsfastigheter som innehas för att generera hyresintäk- ter och/eller värdestegringar redovisas initialt till anskaffnings- värde, inkluderat direkt hänförliga transaktionskostnader. Därefter redo visas förvaltningsfastigheter till verkligt värde baserat i första hand på priser på en aktiv marknad och är det belopp till vilken en tillgång skulle kunna överlåtas mellan initierade parter som är obe- roende av varandra och som har ett intresse av att transaktionen genomförs. Förändringar redovisas för helägda förvaltningsfastig- heter som värdeförändring i resultat räkningen och för delägda som resultat från andelar i joint venture/intresseföretag. Vid försäljning av fastighet redovisas skillnaden mellan erhållet försäljningspris och redovisat värde enligt senast upprättad del- årsrapport, med avdrag för försäljningsomkostnader och tillägg för aktiveringar sedan senaste rapporten som värdeförändring i resultaträkningen. Tillkommande utgifter aktiveras enbart när det är troligt att framtida ekonomiska fördelar förknippade med fastigheten kommer att erhållas av koncernen och utgiften kan fastställas med tillförlitlighet samt att åtgärden avser utbyte av en befintlig eller införandet av en ny identifierad komponent. Vid större ny-, till- och ombyggnad aktiveras även räntekostnad under produktionstiden. I bokslutet för 2023 har fastigheterna värderats till nettoförsäljningsvärde, dvs aktuella budpriser eller uppskat- tade försäljningspriser som kan antas vid en forcerad försäljning reducerat med antagna försäljningsomkostnader. Denna värde- ring tillämpas n är antagande om fortsatt drift inte kan göras och medför en f örsiktigare, lägre värdering än vid tillämpning av verk- ligt värde. Såväl orealiserade som realiserade värdeförändringar redovisas i resultaträkningen. Projektfastigheter Projektfastigheter avser dels fastigheter som konverteras till bostadsfastigheter samt fastigheter som nyuppförs. Projektfast- igheter värderas till det lägsta av anskaffningsvärde och nettoför- säljningsvärde. I anskaffningsvärdet för projektfastigheter ingår utgifter för markanskaffning och projektering/fastighetsutveck- ling samt utgifter för ny- till- och/eller ombyggnation. Nettoför- säljningsvärdet är det uppskattade försäljningsvärdet i den löpande verksamheten efter avdrag för uppskattade kostnader för färdigställande och för att åstadkomma en försäljning. Intäk- ter från bostadsutveckling till bostadsrättsföreningar redovisas när slutkunden erhåller kontroll över bostaden vilket sker vid en tidpunkt i samband med tillträdet. Nedskrivningar Materiella och immateriella tillgångar prövas varje balansdag och justeras vid behov. En tillgångs redovisade värde skrivs omgående ner till dess återvinningsvärde om tillgångens redovisade värde överstiger dess bedömda återvinningsvärde. En nedskrivning återförs endast i den utsträckning tillgångens redovisade värde efter återföring inte överstiger det redovisade värde som till - gången skulle ha haft om nedskrivning inte skett. Avskrivning sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod. Bedömning av en tillgångs restvärde och nyttjandeperiod görs årligen . Finansiella Instrument En finansiell tillgång eller finansiell skuld redovisas i balansräk- ningen när koncernen blir part till instrumentets avtalsenliga villkor. Not 1, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 47 En finansiell tillgång bokas bort från balansräkningen när den avtalsenliga rätten till kassaflödet från tillgången upphör, regleras eller när koncernen förlorar kontrollen över den. En finansiell skuld, eller del av finansiell skuld, bokas bort från balansräkningen när den avtalade förpliktelsen fullgörs eller på annat sätt upphör . Klassificering och värdering Finansiella tillgångar klassificeras utifrån den affärsmodell som tillgången hanteras i och tillgångens kassaflödeskaraktär. Om den finansiella tillgången innehas inom ramen för en affärsmodell vars mål är att inkassera kontraktsenliga kassaflöden (hold to collect) och de avtalade villkoren för den finansiella tillgången vid bestämda tidpunkter ger upphov till kassaflöden som enbart består av betalningar av kapitalbelopp och ränta på det utestå- ende kapitalbeloppet redovisas tillgången till upplupet anskaff- ningsvärde. Om affärsmodellens mål istället uppnås genom att både inkas- sera avtalsenliga kassaflöden och sälja finansiella tillgångar (hold to collect and sell), och de avtalade villkoren för den finansiella tillgången vid bestämda tidpunkter ger upphov till kassaflöden som enbart består av betalningar av kapitalbelopp och ränta på det utestående kapitalbeloppet redovisas tillgången till verkligt värde via övrigt totalresultat. Alla övriga affärsmodeller (other) där syftet är spekulation, innehav för handel eller där kassaflödeskaraktären utesluter andra affärsmodeller innebär redovisning till verkligt värde via resultat räkningen. Koncernen tillämpar affärsmodellen hold to collect för samtliga finansiella tillgångar. Koncernens finansiella tillgångar redovisas inledningsvis till verkligt värde samt transaktionskostnader och därefter till upplupet anskaffningsvärde med tillämpning av effek- tivräntemetoden, minskat med reservering för värdeminskning. Finansiella skulder värderas till verkligt värde via resultat- räkningen om de är en villkorad köpeskilling på vilken IFRS 3 appli- ceras, innehav för handel eller om de initialt identifieras som skul- der till verkligt värde via resultaträkningen. Övriga finansiella skulder värderas till upplupet anskaffningsvärde. Koncernens finansiella skulder består av upplåning samt leve- rantörsskulder. Upplåning redovisas inledningsvis till verkligt värde, netto efter transaktionskostnader. Upplåning redovisas därefter till upplupet anskaffningsvärde. Låneutgifter aktiveras och redovisas enligt effektivräntemetoden över lånets längd. Upplåning klassificeras som kortfristiga skulder om inte koncer- nen har en ovillkorlig rätt att skjuta upp betalning av skulden i åtminstone 12 månader efter balansdagen. Lånekostnader redo- visas i resultaträkningen i den period till vilken de hänför sig. I de fall lånekostnaderna är hänförliga till inköp, uppförande eller pro- duktion av en kvalificerad tillgång aktiveras lånekostnaderna i balansräkningen. Leverantörsskulder värderas till upplupet anskaffningsvärde. Finansiella instrumentens verkliga värde Det verkliga värdet för finansiella tillgångar och skulder som handlas på en aktiv marknad bestäms med hänvisning till noterat marknadspris. Det verkliga värdet på andra finansiella tillgångar och skulder bestäms enligt allmänt accepterade värderingsmo- deller såsom diskontering av framtida kassaflöden och använd- ning av information hämtad från aktuella marknadstransaktioner. För samtliga finansiella tillgångar och skulder bedöms det redo- visade värdet vara en god approximation av dess verkliga värde, om inte annat särskilt anges. Kvittning av finansiella tillgångar och skulder Finansiella tillgångar och skulder kvittas och redovisas med ett nettobelopp i balansräkningen när det finns legal rätt att kvitta och när avsikt finns att reglera posterna med ett nettobelopp eller att samtidigt realisera tillgången och reglera skulden. Kon- cernen har inte kvittat några finansiella tillgångar och skulder per bokslutsdagen. Nedskrivningar Koncernen redovisar en förlustreserv för förväntade kreditför- luster på finansiella tillgångar som värderas till upplupet anskaff- ningsvärde. Koncernen redovisar förväntade kreditförluster för åter stående löptid för alla fi nansiella instrument för vilka det har skett betydande ökningar av kreditrisken sedan det första redovisningstillfället antingen bedömt enskilt eller kollektivt med tanke på alla rimliga och verifierbara uppgifter inklusive f ramåtb- lickande sådana. För kundfordringar. avtalstillgångar och leasingfordringar finns förenklingar som innebär att koncernen direkt redovisar förväntade kreditförluster för tillgångens återstående löptid (den förenklade modellen). Likvida medel utgörs av placeringar med förfallodag inom tre månader från anskaffningstidpunkten samt spärrade banktillgo- dohavanden som förväntas bli reglerade inom 12 månader efter balansdagen och omfattas av den generella modellen för ned- skrivningar. För likvida medel tillämpas undantaget för låg kreditrisk. Även fordri ngar på joint ventures/intresseföretag, övriga fordringar och fordringar på koncernföretag omfattas av den generella modellen. Koncernens kundfordringar och avtalstillgångar omfattas av den förenklade modellen för nedskrivningar. Eventualförpliktelser och ställda säkerheter Med eventualförpliktelse avses ett möjligt åtagande som härrör från inträffade händelser och vars förekomst bekräftas endast av en eller flera osäkra framtida händelser eller när det finns ett åtagande som inte redovisas som en skuld eller avsättning på grund av att det inte är troligt att ett utflöde av resurser kommer att krävas. Aktiekapital och resultat per stamaktie Stamaktier klassificeras som eget kapital. Transaktionskostnader som direkt kan hänföras till emission av nya aktier redovisas, netto efter skatt, i eget kapital som ett avdrag från emissionslik- viden. I moderbolaget finns också preferensaktier emitterade. Resultat per stamaktie beräknas som resultat i relation till genomsnittligt antal stamaktier efter utdelning till preferensak- tieägarna. Utdelningar Utdelning till moderbolagets aktieägare redovisas som skuld i koncernens finansiella rapporter i den period när utdelningen har beslutats av bolagsstämman. Kassaflödesanalys Indirekt metod tillämpas vid upprättande av kassaflödesanalys i enlighet med IAS 7, Kassaflödesanalys. Det redovisade kassaflödet omfattar endast transaktioner som medför in- eller utbetal- ningar. MODERBOLAGETS REDOVISNINGSPRINCIPER Moderbolaget tillämpar RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Moderbolaget tillämpar andra redovisningsprinciper än koncernen i de fall som anges nedan. Ändrade redovisningsprinciper Ändringarna som trädde i kraft 1 januari 2020 är ändringar i IFRS 3 Rörelseförvärv och Oscar Properties bedömer att tillägget inte har haft en materiell effekt på upplysningar eller på redovisade belopp i denna årsredovisning. Övriga ändringar i IFRS har inte fått någon väsentlig påverkan På Oscar Properties finansiella rap- portering. Not 1, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202348 Aktier i koncernföretag Aktier i dotterbolag och andelar i joint ventures redovisas till anskaffningsvärde efter avdrag för eventuella nedskrivningar och med tillägg för eventuella förvärvsrelaterade kostnader. Erhållna utdelningar redovisas som intäkter när rätten att erhålla betal- ning bedöms som säker. En nedskrivning av aktier och andelar i dotterbolag görs efter en beräkning av återvinningsvärdet. Ned- skrivningen redovisas i posten Resultat från andelar i koncernbo- lag. Uppskrivningsfonden ingår i eget kapital och när en uppskriv- ning sker är det för att täcka förluster eller öka aktiekapitalet via så kallat fondemission. Uppskrivningarna påverkar inte bolagets resultat. Finansiella instrument Moderbolaget tillämpar undantaget avseende IFRS 9 i RFR2. Vid första redovisningstillfället redovisas finansiella instrument till anskaffningsvärde, med vilket avses det belopp som motsvarar utgifterna för tillgångens förvärv med tillägg för transaktions- utgifter som är direkt hänförligt till förvärvet. Per varje balansdag redovisar moderbolaget förändringen i för- väntade kreditförluster sedan det första redovisningstillfället i resultatet. Vid beräkning av nettoförsäljningsvärdet på finansiella till- gångar som redovisas som omsättningstillgångar tillämpas principerna för nedskrivning i IFRS 9. En finansiell tillgång respektive finansiell skuld bokas bort från balansräkningen när den avtalsenliga rätten till kassaflödet från tillgången har upphört eller reglerats respektive när den avtalade förpliktelsen fullgjorts eller upphört. Preferensaktier av serie B redovisas i moderbolaget som egetkapitalinstrument. Koncernbidrag och aktieägartillskott Moderbolaget redovisar koncernbidrag enligt alternativregeln, vil- ket innebär att koncernbidrag som erhålls eller lämnas redovisas som bok slutsdispositioner. Aktieägartillskott förs direkt mot eget kapital hos mottagaren och aktiveras i aktier och andelar hos givaren. Erhållna aktieägartillskott redovisas som en ökning av fritt eget kapital. Resultaträkningens intäkter Intäkter redovisas då det är troligt att ekonomiska fördelar kom- mer moderbolaget tillgodo och intäkterna kan fastställas på ett tillförlitligt sätt. Intäkterna redovisas med avdrag för eventuella rabatter. Moderbolagets intäkter utgörs i all väsentlighet av eko- nomiarvode samt redovisningsarvode. Not 1, forts. TILLÄGGSIN FORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 49 Not 4 Avtalade framtida hyresintäkter Samtliga hyreskontrakt klassificeras som operationella leasingav- tal. Förfallostrukturen avseende de hyreskontrakt som avser ej upp- sägningsbara operationella leasingavtal framgår av tabellen nedan. 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Avtalade hyresintäkter inom ett år 100,5 366,1 Avtalade hyresintäkter mellan ett och fem år 225,9 629,7 Avtalade hyresintäkter senare än fem år 161,3 325,0 Summa 487,7 1 320,8 Not 5 Kostnader fördelade på kostnadsslag 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Råvaror och förnödenheter 2,3 42,3 Övriga externa tjönster 314,5 369,3 Personalkostnader 38,7 42,2 Avskrivningar 10,7 8,7 Nedskrivningar 13,2 - Övriga rörelsekostnader - - Summa 379,4 462,5 Avskrivningar ingår i central administration med 10,7 mkr (8,7). 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget Övriga externa kostnader 46,5 27,3 Personalkostnader 8,1 8,9 Avskrivningar 11,7 0,3 Summa 66,3 36,5 Not 3 Specifikation nettoomsättning 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Hyresintäkter 405,1 446,3 Intäkter projekt 86,4 59,1 Intäkter försäkringserättningar - 2,4 Övriga intäkter 15,6 5,7 Summa 507,2 513,5 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget Intäkter koncernen 25,2 19,1 Summa 25,2 19,1 Not 2 Segmentredovisning 2023-01-01 – 2023-12-31 2022-01-01 – 2022-12-31 Fastighets- förvaltning Projekt- utveckling Totalt Fastighets- förvaltning Projekt- utveckling Totalt Hyresintäkter 506,5 0,7 507,2 446,2 0,1 446,3 Projektomsättning och övriga intäkter - - - 2,7 64,5 67,2 Fastighetskostnader -184,7 -24,2 -208,9 -160,2 - -160,2 Projektkostnader -70,7 -12,7 -83,4 -0,2 -162,4 -162,6 Bruttoresultat 251,1 -36,2 214,9 288,5 -97,8 190,7 Båda segmenten följs upp till resultatnivå, driftöverskott och uppföljning görs på VD nivå. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202350 Not 7 Antal anställda MEDELANTAL ANSTÄLLDA 2023-01-01 – 2023-12-31 2022-01-01 – 2022-12-31 Medelantal anställda Varav män Medelantal anställda Varav män Moderbolaget Sverige 2 50% 2 50% Summa 2 50% 2 50% Dotterföretag Sverige 25 27% 30 35% Summa 25 27% 30 35% Koncernen totalt 27 29% 32 36% KÖNSFÖRDELNING FÖR STYRELSELEDAMÖTER OCH ÖVRIGA LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE 2023-12-31 2022-12-31 Antal på balansdagen Varav män Antal på balansdagen Varav män Koncernen Styrelseledamöter 3 3 5 4 Verkställande direktör och övriga ledande befattningshavare 2 2 2 2 Summa 5 5 7 6 Moderbolaget Styrelseledamöter 3 3 5 4 Verkställande direktör och övriga ledande befattningshavare 1 1 1 1 Summa 4 4 6 5 Not 6 Fastighetskostnader 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Taxebundna kostnader 51,9 60,4 Driftkostnader 15,7 25,6 Förvaltningskostnader 110,9 34,9 Reparationer och underhåll 12,3 19,8 Fastighetsskatt 18,1 19,5 Summa 208,9 160,2 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 51 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Löner och ersättningar 26,4 29,3 Sociala kostnader 7,8 8,5 Pensionskostnader – avgiftsbestämda planer 4,6 4,4 Summa 38,7 42,2 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget Löner och ersättningar 5,5 6,3 Sociala kostnader 1,6 1,9 Pensionskostnader – avgiftsbestämda planer 1,0 0,7 Summa 8,1 8,9 SAMMANSTÄLLNING AV STYRELSE OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARES ERSÄTTNINGAR 2023 Belopp i tusental kronor (tkr) Lön/arvode Varav tantiem Förmåner Pension Summa Peter Norman, styrelseordförande 595 - - - 595 Therese Agerberth, styrelseledamot 268 - - - 268 Ulf Nilsson, styrelseledamot 273 - - - 273 Marcus Dragicevic, styrelseledamot 228 - - - 228 Carl Janglin, VD 1 333 - 104 325 1 762 Oscar Engelbert, styrelseledamot 2 684 - 224 497 3 405 Övriga ledande befattningshavare 1 702 - 774 300 2 776 Total 7 083 - 1 102 1 122 9 307 SAMMANSTÄLLNING AV STYRELSE OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARES ERSÄTTNINGAR 2022 Belopp i tusental kronor (tkr) Lön/arvode Varav tantiem Förmåner Pension Summa Peter Norrman, styrelseordförande 620 - - - 620 Therese Agerberth, styrelseledamot 300 - - - 300 Ulf Nilsson, styrelseledamot 285 - - - 285 Douglas Roos, styrelseledamot 275 - - - 275 Christer Lindholm, styrelseledamot 275 - - - 275 Oscar Engelbert, styrelseledamot och VD 3 000 - 482 497 3 979 Övriga ledande befattningshavare 1 466 - 17 300 1 783 Total 6 221 - 499 797 7 517 N ot 8 Personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar inklusive sociala avgifter 2023-01-01 – 2023-12-31 2022-01-01 – 2022-12-31 Löner och andra ersättningar (varav tantiem) Pensions- kostnader Antal Löner och andra ersättningar (varav tantiem) Pensions- kostnader Antal Koncernen Styrelseledamöter, VD och andra ledande befattningshavare 8,3 1,1 2 8,2 0,8 2 Övriga anställda 25,9 3,5 30 29,6 3,6 30 Summa 34,2 4,6 32 37,8 4,4 32 Moderbolaget Styrelseledamöter, VD och andra ledande befattningshavare 6,1 1,1 1 6,7 0,5 1 Övriga anställda 1,0 0,1 1 1,4 0,2 1 Summa 7,1 1,0 2 8,2 0,7 2 LEDANDE BEFATTNINGHAVARES ERSÄTTNING OCH VILLKOR Till styrelsens ordförande och övriga årsstämmovalda ledamöter utgår arvode enligt beslut av årsstämman. Till verkställande direktör och tillika styrelseledamot utgår inget arvode. Inga pensioner utgår till styrelsen. Arvode eller annan ersättning skall inte utgå till valberedning- ens ledamöter. Verkställande direktörens ersättningar föreslås av ordföranden och fastställs av styrelsen. Ersättningar till övriga ledande befattningshavare föreslås av verkställande direktör och godkänns av styrelsen. Ersättning till bolagsledningen inklusive verkställande direktör utgörs av en fast och rörlig ersättning, övriga förmåner samt pension. Med övriga ledande befattnings- havare menas de personer som tillsammans med verkställande direktör utgör koncernledningen. Vid årets början var antalet medlemmar i koncernledningen 2, varav 0 kvinnor, och vid årets slut 2, varav 0 kvinnor. Av koncernledningen är 1 (1) anställda av moderbolaget. Ingen av styrelseledamöterna eller de ledande befattnings- havarna har något avtal som berättigar till ersättning vid upp- hörande av uppdraget. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202352 Not 9 Finansiella intäkter och finansiella kostnader 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Ränteintäkter 4,1 10,8 Summa finansiella intäkter 4,1 10,8 Räntekostnader -453,1 -285,0 Uppläggningsavgifter -32,9 -37,2 Summa finansiella kostnader -486,0 -322,2 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget Ränteintäkt extern 1,4 5,3 Ränteintäkter koncernföretag 181,8 183,3 Summa ränteintäkter och liknande poster 183,2 188,6 Räntekostnader extern -129,9 -76,6 Räntekostnader koncernföretag -138,3 -120,7 Uppläggningsavgifter -9,1 -11,3 Övriga ränteposter, netto - - Summa räntekostnader och liknande poster -277,3 -208,6 Not 8, forts. Not 11 Skatt på årets resultat 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Aktuell skatt för året -21,2 -4,2 Aktuell skatt hänförlig till tidigare år 0,3 2,4 Uppskjuten fordran på underskott -299,2 60,0 Uppskjuten skuld temporära skillnader fastigheter 87,4 54,1 Uppskjuten skattekostnad avseende övriga temporära skillnader -2,8 -0,2 Summa skatt på årets resultat -235,5 112,1 Skillnaderna mellan redovisad skattekostnad och en beräknad skattekostnad baserad på gällande skattesats är följande : 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Resultat före skatt -2 826,9 -563,5 Inkomstskatt beräknad enligt koncernens gällande skattesats 582,3 116,1 Skatteeffekt avseende outnyttjat underskott från tidigare år 76,7 ej skattepliktiga intäkter 13,1 71,5 ej avdragsgilla kostnader -196,4 -112,6 andra ej bokförda intäkter -171,6 -0,1 andra ej bokförda kostnader 20,4 18,9 temporära skillnader avseende fastigheter 87,4 -14,8 skattemässiga underskott för vilka ingen uppskjuten skattefordran redovisats -299,2 -51,1 Utnyt tjande av förlustavdrag som tidigare inte redovisats -174,8 5,1 Justering aktuell skatt avseende tidigare år -96,7 2,4 Inkomstskatt -235,5 112,1 RÖRLIG ERSÄTTNING Befattningshavare är berättigade till rörlig lön som maximalt kan uppgå till 50 procent av fast årslön. Möjligt bonusutfall baseras på utfallet av ett antal resultat parametrar. PENSIONSVILLKOR Verkställande direktören har ett premiebestämt pensionsavtal där premien uppgår till max 30 procent av den fasta ersätt- ningen. Pensionsåldern för verkställande direktör är ej avtalsreg- lerad.Övriga ledande befattingshavare omfattas av avgiftsbase- rad ITP med 65 års pensionsålder, i enligt med gällande policy. Premien är baserad på 4,5 procent på lönedelar upp till 7,5 ibb, 30 procent på de lönedelar som överstiger 7,5 ibb. INCITAMENTSPROGRAM Styrelsen i Oscar Properties har beslutat att inte fullfölja det av årsstämman 2022 beslutade aktierelaterade incitamentsprogram som riktats till personalen på grund av förändrade omvärldsförut- sättningar. Not 10 Resultat från andelar i koncernföretag Moderbolaget 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Erhållen utdelning 71,8 74,3 Nedskrivning av andelar i dotterbolag -2 358,8 -762,1 Nedskrivning av koncernfordringar -2 939,5 - Resultat från försäljning av dotterbolag - 12,6 Summa -5 226,5 -675,2 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 53 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget Resultat före skatt -5 361,7 -702,6 Inkomstskatt beräknad enligt gällande skattesats 1 104,5 144,7 Skatteeffekt avseende outnyttjat underskott från tidigare år 48,6 47,9 ej skattepliktiga intäkter 14,8 17,9 ej avdragsgilla kostnader -624,8 -161,9 andra bokförda intäkter - - skattemässiga underskott för vilka ingen uppskjuten skattefordran redovisats -543,1 -48,6 Utnyttjande av förlustavdrag som tidigare inte redovisats - Skatt på årets resultat 0,0 0,0 UPPSKJUTEN SKATTEFORDRAN/ SKATTESKULD 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen Ingående balans 148,5 35,7 Förändring redovisad via resultaträkningen Underskott -299,2 113,9 Förändring fastigheter 87,4 - Förändring som inte har redovisats via resultaträkningen 3,8 -1,1 Utgående balans -59,5 148,5 Vid årets utgång har koncernen outnyttjade underskott uppgå- ende till 149,9 mkr (484,9) för vilka ingen uppskjuten skattefordran redovisats. Not 12 Resultat per stamaktie Belopp i kronor (kr) 2023 2022 Resultat per stamaktie -21,32 -3,14 Resultat per genomsnittligt antal aktier -21,32 -3,24 Resultat per stamaktie har beräknats som årets resultat dividerat med antalet utestående stamaktier vid periodens slut. Efter avdrag för årets totala utdelning till preferensaktier och prefe- rensaktier serie B av periodens resultat, totalt 0 mkr (0) uppgår årets resultat till -5 361,7 mkr (-702,6) vilket motsvarar årets resul- tat till Moderbolagets stamaktieägare. Utspädningseffekter före- kommer ej under året eller föregående år. VÄGT GENOMSNITT ANTAL UTESTÅENDE STAMAKTIER 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Ingående totalt antal aktier 143 635 183 135 300 721 Effekt avnyemitterade aktier efter split 50:1 - 8 334 462 Utgående totalt antal aktier 143 635 183 143 635 183 Vägt genomsnittligt antal utestående stamaktier under året 143 635 183 139 467 952 Not 13 Arvoden och kostnadsersättningar till revisionsföretag 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Koncernen PWC revisionsuppdrag 6,3 7,7 skatterådgivning 0,4 0,3 övriga tjänster 0,6 0,9 Summa ersättningar till revisorer 7,3 8,9 2023-01-01 2023-12-31 2022-01-01 2022-12-31 Moderbolaget PWC revisionsuppdrag 6,3 7,7 skatterådgivning 0,4 0,3 övriga tjänster 0,6 0,9 Summa ersättningar till revisorer 7,3 8,9 Med revisionsuppdrag avses revisorns ersättning för den lagstad- gade revisionen, det vill säga sådant arbete som har varit nöd- vändigt för att lämna revisionsberättelsen. Med revisionsverk- samhet avses i princip vad som benämns kvalitetssäkringstjänster samt rådgivning eller annat biträde som föranleds av iaktagelser vid sådan granskning eller genomförandete av sådana arbets- uppgifte r. Not 11, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202354 Not 1 4 Immateriella anläggningstillgångar 2023-12-31 2022-12-31 Ingående anskaffningsvärde 39,6 39,6 39,6 39,6 Ingående ackumulerade avskrivningar -27,2 -23,3 Årets avskrivningar -3,7 -3,9 -30,9 -27,2 Utgående redovisat värde 8,7 12,4 Not 1 5 Förvaltningsfastigheter FÖRÄNDRING AV FASTIGHETERNAS VÄRDE 2023-12-31 2022-12-31 Verkligt värde vid årets början 6 666,4 6 894,47 Förvärvade fastigheter - 306,2 Investeringar 53,4 98,7 Avyttringar -791,8 -423,4 Orealiserade värdeförändringar -2 127,8 -209,5 Redovisade fastighetsvärden 3 800,2 6 666,4 SAMMANFATTNING AV VÄSENTLIGA ANTAGANDEN 2023-12-31 2022-12-31 Genomsnittlig direktavkastningskrav 6,6 % 6,2 % Genomsnittlig kalkylränta 9,45 % 8,3 % FÖRVÄRVADE FASTIGHETER Under året har inga fastigheter förvärvats. Tidigare års förvärv av samtliga fastigheter skett via bolagsförvärv. Finansiering av för- värven har huvudsakligen skett genom bankfinansiering 0,0 mkr (187,1), säljarreverser 0,0 mkr (75,1), resterande medel ur egen kassa. AVYTTRADE FASTIGHETER Under året har 30 fastigheter avyttrats. OREALISERADE VÄRDEFÖRÄNDRINGAR Årets orealiserade värdeförändringar uppgår till -2 127,8 mkr (-209,5). FASTIGHETSVÄRDERING 2023 Mot bakgrund av den finansiellt pressade situation som bolaget befinner sig i är fastigheterna i bokslutet för 2023 värderade till nettoförsäljningsvärdet som erbjudits från externa köpare när sådana bud förekommer. Denna värderingteknik som utgår från forcerade försäljningar medför lägre värdering av fastighterna än när värdering görs till så kallat verkligt värde. Se även fastighets- värdering, sid 6. VÄRDERINGSMETOD 2022 OCH TIDIGARE Fastighetsbeståndet värderas varje kvartal. Intern värdering kom- mer att göras årligen av samtliga fastigheter. Under det fjärde kvartalet 2022 externvärderades 86 av 87 fastigheter. Värdebe- dömningarna grundas på kassaflödesanalyser, där den enskilda fastighetens avkastningsförmåga har uppskattats. Metoden innebär att fastighetens värde baseras på nuvärdet av prognosti- serade kassaflöden jämte restvärdet. Antaganden avseende framtida kassaflöden görs utifrån analys av: • Nuvarande och historiska hyror samt kostnader • Marknadens och närområdets framtida utveckling • Fastigheternas förutsättningar och position • Gällande hyreskontraktsvillkor • Investerings- och underhållsplaner Oscar Properties samtliga förvaltningsfastigheter har värderats enligt värderingsnivå 3. Fastigheterna delas in i klasserna kontor, industri/lager, retail, hotell, bostäder och övrigt. Värderingen har beaktat bästa och maximala användning av fastigheterna. Värderingarna har upprättats i enlighet med till- lämpliga delar av Valuation Practice Statements (VPS) som ingår i ”Red Book” och utfärdats av RICS samt det ramverk som upp- rättats av International Valuation Strandard Committee (IVSC). KALKYLRÄNTA Från analysen resulterande driftnetton under kalkylperioden samt restvärde vid kalkylperiodens slut har diskonterats med bedömd kalkylränta. Den bedömda kalkylräntan ska motsvara ett nomi- nellt avkastningskrav på totalt kapital. Kalkylräntan är anpassad individuellt för varje fastighet. Den genomsnittliga kalkylräntan för diskontering av kassaflöden var 9,45 procent. RESTVÄRDE OCH DIREKTAVKASTNING Värdebedömningen grundar sig på kassaflödesanalys innebä- rande att fastighetens värde baseras på nuvärdet av prognostise- rade kassaflöden under kalkylperiodens tio år jämte restvärdet. Det vägda genomsnittliga direktavkastningskravet vid kalkylperi- odens slut uppgår till 6,6 procent. KÄNSLIGHETSANALYS Fastighetsvärdering är en uppskattning av värdet som en investe- rare är villig att betala för fastigheten vid en given tidpunkt. Vär- deringen är gjord utifrån vissa antaganden om olika parametrar. Värdepåverkan vid förändrat driftnetto och/eller direktavkast- ningskrav. De olika parametrarna påverkas var för sig av olika antaganden och i normalfallet samverkar de inte i samma rikt- ning. Ett förändrat fastighetsvärde med +/- 5 procent påverkar bolagets fastighetsvärde med +/- 201 mkr. SAMMANFATTNING AV VÄSENTLIGA ANTAGANDEN Per den 31 december 2023 har hela Oscar Properties fastighetsbe- stånd värderats, med ett bedömt nettoförsäljningsvärde om 3 800,2 mkr. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 55 Not 16 Övriga materiella anläggningstillgångar 2023-12-31 2022-12-31 Ingående anskaffningsvärde 51,1 65,1 Årets anskaffningar 6,8 4,6 Försäljningar/utrangeringar -0,3 -0,4 Omklassificeringar - -18,3 57,6 51,1 Ingående ackumulerade avskrivningar -12,0 -30,1 Årets avskrivningar -0,1 -0,3 Försäljningar/utrangeringar 0,6 0,1 Omklassificeringar -18,4 18,3 -29,9 -12,0 Utgående redovisat värde 27,7 39,1 Not 17 Andelar i koncernföretag Belopp i tusental kronor (tkr) 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde 1 943 577 1 924 164 Investeringar 566 909 585 271 Försäljningar - -25 Uppskrivningar 76 800 196 310 Nedskrivningar -2 356 698 -762 143 Utgående redovisat värde 230 588 1 943 577 Årets investeringar avser 566 909 tkr aktieägartillskott. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202356 Not 17, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER ANDELAR I KONCERNFÖRETAG: 2023-12-31 2022-12-31 Redo- visat värde Eget kapital Årets resultat Redo visat värde Eget kapital Årets resultatBelopp i tusental kronor (tkr) Organisations- nummer Säte Kapital- andel 1 Oscar Properties Invest AB 556702-1612 Stockholm 100% 1 -1 819 850 -1 940 075 531 807 82 685 -233 743 HG7 Holding AB 556940-2596 Stockholm 100% 151 717 -1 803 234 -2 307 158 946 187 397 533 -74 356 Oscar Properties 30 AB 559154-9968 Stockholm 100% 1 -87 439 -90 259 6 676 51 -10 705 OP Linköping Holding AB 559307-3769 Stockholm 100% 1 -25 038 -35 324 16 570 486 -1 028 Uppfinnaren 1 AB (publ) 556998-2936 Stockholm 100% 1 -96 254 -214 566 81 920 79 607 5 363 OP Falk Holding AB 559305-4967 Stockholm 100% 1 -60 192 -106 226 3 021 45 -4 318 Stora Mans Holding AB 559022-3201 Stockholm 100% 1 -4 925 -4 978 2 185 52 -227 Oscarp Köping Holding AB 559316-1291 Stockholm 100% 1 -28 -15 281 15 253 15 254 740 Bakaxeln Holding AB 559069-3304 Stockholm 100% 25 136 -117 332 -143 666 39 390 1 535 -5 423 OP Skåne Holding AB 559331-3876 Stockholm 100% 1 -51 788 -52 065 73 72 -11 375 Oscar Properties Bostadsrätter AB 556998-2944 Stockholm 100% 1 -172 320 -172 371 50 51 -1 981 Planiavägen Holding AB 559066-8447 Stockholm 100% 1 -4 640 -4 724 59 883 59 884 -2 679 Matsoretum AB (publ) 556971-1970 Stockholm 100% 1 -27 -591 563 564 63 Matsorower AB (publ) 559001-4147 Stockholm 100% 1 -27 -600 572 573 64 Observatoriet Holding AB 556942-9722 Stockholm 100% 1 -8 258 -9 398 1 139 1 140 1 007 Hagasta Holding AB 556936-0455 Stockholm 100% 1 -223 569 -231 667 17 662 17 662 2 137 Oscar Properties 10 AB 559041-7555 Stockholm 100% 1 -27 -257 229 229 173 Riddarop Holding 2 AB 556923-9576 Stockholm 100% 1 -74 047 -74 849 802 803 750 Oscar Properties 35 AB 559198-3274 Stockholm 100% 1 -72 928 -75 150 1 945 836 -1 110 OP BK Holding AB 559336-1412 Stockholm 100% 13 810 -13 130 -65 254 23 182 29 -1 597 Oscar Properties 37 AB 559209-4162 Stockholm 100% 1 -307 426 -315 179 182 815 7 554 -2 031 Valerum Holding AB 559274-6985 Stockholm 100% 19 097 -743 072 -1 063 374 1 847 56 -165 392 OP Phoenix Mid AB 559334-4004 Stockholm 100% 1 -55 724 -58 052 43 43 -50 292 OP Rotebroleden Mid AB 559334-3964 Stockholm 100% 1 -9 534 -9 706 63 64 -1 111 OP Uppsala Mid AB 559334-3923 Stockholm 100% 20 717 -81 230 -89 327 57 57 -2 428 OP Östergötland Mid AB 559334-3972 Stockholm 100% 111 -3 706 -16 616 8 640 28 -1 477 OP Mikronova Mid AB 559334-4020 Stockholm 100% 1 -1 307 -5 847 998 90 -2 150 OP Lilletuneveien AS 929 048 830 Sarpsborg 100% 1 - - 5 -3 540 -2 030 Totalt 230 610 -5 837 052 -7 102 560 1 943 577 663 443 -565 156 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 57 Moderbolaget 2023-12-31 2022-12-31 Långfristiga fordringar Ingående anskaffningsvärde 180,5 176,9 Tillkommande 3,7 3,6 Nedskrivning -184,2 - Utgående anskaffningsvärde 0,0 180,5 Kortfristiga fordringar Ingående anskaffningsvärde 3 523,6 3 419,1 Tillkommande 35,9 477,5 Avgående -795,6 -373,0 Nedskrivning -2 754,7 - Utgående anskaffningsvärde 9,2 3 523,6 Moderbolaget 2023-12-31 2022-12-31 Långfristiga skulder Ingående anskaffningsvärde - - Nedskrivning - - Utgående anskaffningsvärde - - Kortfristiga skulder Ingående anskaffningsvärde 2 776,1 2 296,0 Tillkommande 172,3 611,4 Avgående skulder -420,5 -131,3 Omklassificeringar - - Utgående anskaffningsvärde 2 527,9 2 776,1 Not 18 Fordringar och skulder på koncernföretag Not 19 Innehav redovisade med kapitalandelsmetoden KONCERNEN Redovisat värde och resultat från andelar i joint ventures/intresseföretag framgår nedan. 2023-12-31 2022-12-31 Namn Partner Kapital- andel Redovisat värde andelar Resultat från andelar i joint ventures/ intresse- företag Redovisat värde andelar Resultat från andelar i joint ventures/ intresse- företag Projektbolaget Oscarsborg AB Fabege 50 % 1,1 - 1,4 0,3 Samterna Holding AB ¹ SBB 50 % 9,6 -1,6 10,9 -1,6 Summa andelar i joint ventures/intresseföretag 10,7 -1,6 12,3 -1,3 ¹ Aktiekapitalet fördelar sig på Oscar Properties 50 %, SBB 50 %. I koncernen redovisas alla innehav enligt kapital andelsmetoden. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202358 Förändringen i andelar i joint ventures/intresseföretag framgår nedan 2023-12-31 2022-12-31 Joint ventures Intresse- företag Total andelar i joint ventures/ intresseföretag Joint ventures Intresse- företag Total andelar i joint ventures/ intresseföretag Koncernen Ingående anskaffningsvärde 12,3 - 12,3 64,1 - 64,1 Resultatandel -1,6 - -1,6 -1,3 - -1,3 Omklassificering - - - - - - Avyttringar - - - -50,6 - -50,6 Utgående redovisat värde 10,7 - 10,7 12,3 - 12,3 I koncernen redovisas alla innehav per 2023-12-31 enligt kapitalandelsmetoden. Not 19, forts. Not 20 Nyttjanderättstillgångar 2023-12-31 2022-12-31 Anskaffningsvärde Ingående anskaffningsvärde 77,6 55,5 Justering av tillkommande nyttjanderätter -4,5 50,7 Omklassificering - -24,3 Omvärdering - 6,4 Avyttring -0,9 -10,7 Utgående anskaffningsvärde 72,2 77,6 Ackumulerade avskrivningar Ingående ackumulerade avskrivningar -1,7 -25,9 Omklassificering - 24,3 Avyttring 0,4 4,9 Avskrivningar -5,4 -4,9 Utgående ackumulerade avskrivningar -6,7 -1,7 Redovisat värde 65,5 75,9 Koncernen har ett fåtal leasingavtal där huvuddelen avser tom- trätter. Vid årets utgång hade koncernen 9 fastigheter upplåtna med tomträtt. Tomträttsavgäld är den avgift en ägare till bygg- nad på kommunalt ägd mark årligen betalar till kommunen. Avgälden för dessa beräknas för närvarande så att kommunen erhåller en ralräta på markens uppskattade marknadsvärde. Kon- cernen leasar även ett ett fåtal hyreslokaler vari koncernen bedri- ver sin verksamhet med därtill hörande garageplatser. Den genomsnittliga leasingperioden är cirka 3 år för lokaler och mel- lan ett till två år för garageplatserna. Koncernen har förlängningsoptioner för koncernens hyresavtal som kan nyttjas ett år innan slutet av den ej uppsägningsbara hyresperioden. Vid varje förlängningstidpunkt har Oscar Proper- ties en rättighet att förlänga hyresprioden med ytterligare tre år. Koncernen gör bedömningen vid inledningen av leasingperioden om det är sannolikt att utnyttja förlä ningsoptionen. Omvärdering av huruvida det är sannolikt att koncernen kommer nyttja förlä- ningsoptionerna om det har skett några signifikanta händelser eller om det skett signifikanta förändringar i omständigheterna inom koncernens kontroll. En löptidsanalys utav leasingskulden presenteras i not 29 . TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 59 Not 22 Projektfastigheter Inga förvärv har skett under 2023. Avyttringar har gjorts till ett värde av 0 mkr (390,3). Omklassificeringar har gjorts till förvalt- ningsfastigheter till ett värde av 0 mkr (-269,4), samt till projekt- fastigheter till ett värde av 0 mkr (0) och detta nettoredovisas 0 mkr (-19,4). 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Ingående anskaffningsvärde - 390,3 Avyttringar - -390,3 Utgående anskaffningsvärde - - Not 23 Kundfordringar 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Kundfordringar 45,3 75,7 Hyresfordringar 31,7 7, 3 Kundfordringar 77,0 83,0 Kundfordringar fördelade per valuta 77,0 83,0 SEK 77,0 83,0 2023-12-31 2022-12-31 Osäkra kundfordringar Ingående värde -10,6 -7,2 Reservering för osäkra fordringar -18,5 -6,6 Fordringar som skrivits bort under året som ej indrivningsbara 1,2 1,9 Återförda outnyttjade belopp 0,4 1,3 Utgående värde -27,4 -10,6 Åldersanalys kundfordringar 2023-12-31 Ej förfallet 1-30 dagar 31-60 dagar 61-90 dagar 90- dagar Summa 2,7 38,6 5,3 10,3 20,1 77,0 Åldersanalys kundfordringar 2022-12-31 Ej förfallet 1-30 dagar 31-60 dagar 61-90 dagar 90- dagar Summa 18,6 37,8 0,0 - 26,6 83,0 R esultateffekt 2023-12-31 2022-12-31 Avskrivningar på nyttjanderätter 5,4 4,9 Räntekostnader för leasingskulder 2,7 2,2 Den 31 december 2023, har koncernen inte några väsentliga förpliktelser gällande korttidsleasingsavtal. Löptidsanalys: 2023-12-31 2022-12-31 Inom ett år 5,3 5,0 Senare än 1 år, men inom 5 år 7,5 18,0 Senare än 5 år 51,3 51,1 64,1 74,2 Klassificeras som: Långfristiga skulder - 69,1 Kortfristiga skulder 64,1 5,1 64,1 74,2 Koncernen är inte exponerad för någon väsentlig likviditetsrisk till följd av leasingskulderna. Leasingskulden följs upp löpande inom koncernens finansavdelning. Not 2 1 Övriga finansiella anläggningstillgångar 2023-12-31 2021-12-31 Koncernen Ingående anskaffningsvärde 218,4 237,6 Tillkommande fordringar 11,7 4,7 Reglerade fordringar -94,2 -23,9 Utgående anskaffningsvärde 135,9 218,4 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde 11,4 20,8 Tillkommande fordringar 1,4 1,4 Reglerade fordringar -11,8 -10,8 Utgående anskaffningsvärde 1,4 11,4 Not 20, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202360 Not 2 4 Övriga kortfristiga fordringar Övriga kortfristiga fordringar består av kortfristiga fordringar på intresseföretag, tilläggsköpeskilling samt momsfordringar. 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Ingående anskaffningsvärde 197,2 136,4 Tillkommande fordringar 10,3 89,8 Reglerade fordringar -195,5 -29,0 Omklassificering - – Summa övriga kortfristiga fordringar 12,0 197,2 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Ingående anskaffningsvärde 54,7 10,9 Tillkommande fordringar - 44,2 Reglerade fordringar -47,7 -0,4 Omklassificeringar - - Summa övriga kortfristiga fordringar 7,0 54,7 Not 25 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Förutbetald hyra 1,5 0,2 Förutbetalda kostnader 14,3 7,4 Upplupna intäkter projekt 21,2 51,9 Upplupna ränteintäkter - - Övriga poster 0,2 0,1 Summa förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 37,2 59,6 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Förutbetalda kostnader 1,9 0,4 Upplupna intäkter 8,1 2,5 Summa förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 10,0 2,8 Not 26 Likvida medel 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Kassa och bank 42,4 70,7 Likvida medel i balansräkningen och kassaflödesanalysen 42,4 70,7 Moderbolaget Kassa och bank 0,7 - Likvida medel i balansräkningen och kassaflödesanalysen 0,7 - Not 27 Eget kapital Aktiekapitalet för Oscar Properties består av 143 682 563 utestå- ende aktier. Samtliga aktier är fullt betalda och inga aktier är reserverade för överlåtelse. Bolaget har tre aktieslag; stamaktier, preferensaktier och preferensaktier serie B. Preferensaktierna ger företräde per år framför stamaktierna till utdelning om högst 1 000 kronor per aktie och Preferensaktierna serie B ger företräde per år framför stamaktierna till utdelning om 1 750 kronor per aktie eller högst 2 500 kronor per aktie efter förslag från styrelsen och bolagstämmans godkännande. Bolaget har rätt att lösa in preferensaktierna till 17 500 kr per aktie och preferensaktierna serie B till 27 500 kr per aktie. Preferensaktieägare av serie B har även en möjlighet att begära inlösen av sina aktier i mars varje år, anmälan är oåterkallelig och inlösen är villkorad av styrelsens godkännande. Lösenbeloppet vid begäran från aktieägare avse- ende preferensaktier serie B är 25 000 kr per aktie jämte upplupen utdelning. Vid eventuell likvidation av bolaget har preferensakti- erna rätt till företräde om 15 000 kr per preferensaktie och prefe- rensaktier serie B rätt till företräde om 25 000 kr per preferensak- tie serie B. Vid årets utgång har bolaget 27 378 preferensaktier och 1 676 preferensaktier serie B i eget förvar. Uppskrivningsfonden är att täcka förluster eller öka aktiekapita- let via så kallat fondemission. Övrigt tillskjutet kapital utgörs av kapital tillskjutet av aktieägarna utöver aktiekapitalet. Balanserade vinstmedel består av upparbetade vinstmedel. KLASSIFICERING AV EGETKAPITALINSTRUMENT Koncernen har tre finansiella instrument som klassificeras som egetkapitalinstrument. Preferensaktierna bedöms vara egetkapi- talinstrument då både utdelning såväl som eventuell inlösen av preferensaktierna kräver beslut av bolagsstämman där stamak- tieägarna har majoritet. Koncernen bedömer att preferensaktier av serie B inte skall klassificeras som egetkapitalinstrument på grund av emissionsvillkoren som medför en kontraktuell skyldig- het att lösa in preferensaktie serie B på begäran av ägarna. Där- med klassificeras preferensaktier serie B som Övrig skuld. Bolaget har ingått ett avtal avseende ett hybridlån om 87,0 mkr med en löptid till 2024 och som löper med en årlig ränta om 7%. Under 2023 har detta hybridlån omklassificerats till en kortfristig skuld med anledning av ett ändringsavtal. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 61 AKTIEKAPITALETS UTVECKLING Tidpunkt Transaktion Förändring av antalet aktier Aktiekapital, kr ¹ 2011, november Bolaget bildas 5 000 500 000 2012, december Apportemission stamaktier 473 333 47 333 300 Uppdelning av stamaktier (50:1) 23 438 317 – 2013, februari Emission av preferensaktier 625 000 1 250 000 2013, december Emission av preferensaktier 106 250 212 500 2014, februari Emission av stamaktier 4 153 333 8 306 666 2015, maj Inlösen av preferensaktier –731 250 –1 462 500 Fondemission 140 349 280 698 Utgivande av nya preferensaktier 1 059 651 2 119 302 2016, mars Emission preferensaktier serie B 2 400 000 800 000 2016, maj Emission preferensaktier serie B 2 50 000 100 000 Fondemission preferensaktier 140 349 280 698 2017, februari Nyemission 493 513 987 026 2017, juni Fondemission preferensaktier 142 817 285 634 Inlösen av preferensaktier serie B –42 072 –84 144 2018, maj Fondemission 571 269 1 142 538 2018, juni Preferensaktier 180 000 360 000 2018, juli Inlösen –273 327 –546 654 2019, oktober Obligationskonvertering 4 859 790 9 719 580 2019, december Nedsättning aktiekapital -35 792 322 -35 792 322 Emission och utbyte 157 105 539 157 105 539 Fondemission 35 792 322 75 932 532 2020, december Emission och utbyte 48 544 515 17 633 039 2021, januari Emission av stamaktier 1 714 759 425 - 2021, mars Riktad emission av stamaktier 195 383 277 28 611 651 2021, april Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 1 706 130 343 249 843 321 2021, juli Riktade emissioner av stamaktier 175 645 100 25 721 221 2021, augusti Sammanläggning av samtliga akties- lag (50:1) -3 952 693 312 - 2021, oktober Riktade emissioner av stamaktier 5 012 721 36 702 790 2021, november Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 31 133 948 227 960 576 2021, december Riktade emissioner av stamaktier 18 534 223 135 706 276 2022, februari Riktade emissioner av stamaktier 8 334 462 61 024 344 2023 Vid årets slut 143 682 563 1 052 033 612 ¹ Kvotvärdet den 31 december 2023 är 7,32 kr. Not 27, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202362 Not 27, forts. TOTALT ANTAL AKTIER PER AKTIESLAG Tidpunkt Transaktion Stamaktier Preferensaktier Preferensaktier serie B Totalt antal aktier 2011, december Utgången av året 5 000 5 000 2012, december Apportemission 473 333 473 333 Uppdelning (50:1) 23 438 317 23 438 317 2013, februari Emission 625 000 625 000 2013, december Emission 106 250 106 250 2014, februari Emission 4 153 333 4 153 333 2015, maj Inlösen –731 250 –731 250 Fondemission 140 349 140 349 Utgivande nya preferensaktier 1 059 651 1 059 651 2016, mars Nyemission 400 000 400 000 2016, maj Nyemission 50 000 50 000 Fondemission 140 349 140 349 2017, februari Nyemission 493 513 493 513 2017, juni Fondemission 142 817 142 817 Inlösen -42 072 -42 072 2018, maj Fondemission 571 269 571 269 2018, juni Fondemission 180 000 180 000 2018, juli Inlösen -273 327 -273 327 2019, oktober Obligationskonvertering 4 859 790 4 859 790 2019, december Nedsättning aktiekapital -35 792 322 -35 792 322 Emission och utbyte 157 105 539 157 105 539 Fondemission 35 792 322 35 792 322 2020, december Emission och utbyte 48 544 515 48 544 515 2021, januari Emission av stamaktier 1 714 759 425 1 714 759 425 2021, mars Riktad emission av stamaktier 195 383 277 195 383 277 2021, april Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 1 706 130 343 1 706 130 343 2021, juli Riktade emissioner av stamaktier 175 645 100 175 645 100 2021, augusti Sammanläggning av samtliga aktieslag (50:1) -3 950 371 656 -2 189 747 -131 909 -3 952 693 312 2021, oktober Riktade emissioner av stamaktier 5 012 721 5 012 721 2021, november Nyemission och riktade emissioner av stamaktier 31 133 948 31 133 948 2021, december Riktade emissioner av stamaktier 18 534 223 18 534 223 2022, februari Riktade emissioner av stamaktier 8 334 462 8 334 462 2023 Vid årets slut 143 635 183 44 688 2 692 143 682 563 Rösträtt per aktie 1 1/10 1/10 Antal röster 143 635 183 4 468,8 269,2 143 639 921 Procent av röster 100,0% 0,0% 0,0% 100% Procent av kapital 99,5% 0,4% 0,0% 100% Slutkurs 2023-12-31, kr/aktie 0,39 530 2 500 Börsvärde, mkr 55,4 23,7 6,7 TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 63 Nedanstående tabell visar koncernens och moderbolagets upplå- ning. 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Skulder till kreditinstitut 2 561,8 2 872,0 Obligationslån 1 613,9 2 277,1 Övriga räntebärande skulder 314,4 189,6 Summa 4 490,1 5 338,7 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Skulder till kreditinstitut - - Obligationslån 793,2 924,7 Övriga räntebärande skulder 137,0 33,7 Summa 930,2 958,4 Skulderna redovisas netto efter transaktionskostnader. Dessa upp- gick till 18,6 mkr (27,4) i koncernen och 6,8 mkr (13,5) i moderbola- get. Obligationslån i koncernen uppgick till 1 613,9 mkr (2 039,3). Dessa utgörs av en senior icke säkerställd obligation i moderbolaget om 793,2 mkr (924,7), en senior säkerställd obligation i dotterbolaget HL 18 Property Portfolio AB (publ) om 550 mkr (550). Obligationen i moderbolaget förfaller 5 juli 2024 och löper med en rörlig ränta om STIBOR 3M plus 725 baspunkter som betalas kvartalsvis. Obligatio - nen i dotterbolaget HL18 Property portfolio AB förfaller 28 oktober 2024 och löper med en ränta om STIBOR 3M plus 495 baspunkter som betalas kvartalsvis. Obligationerna är marknadsnoterade på Nasdaq Stockholm. Skulder till kreditinstitut i koncernen uppgick till 2 561,8 mkr (2 872,0) med en genomsnittligränta om 7,8 % på balansdagen. Skulderna utgörs av banklån och ränta betalas van - ligtvis kvartalsvis och i vissa fall månadsvis. Moderbolagets skulder till kreditinstitut uppgick till 0,0 (0,0). Övriga räntebärande skulder uppgick till 137,0 mkr (189,6) i koncernen med en genomsnittlig ränta om 20,0%.. De flesta upptagna lån har säkerhet i pantbrev i fastig - het och kompletteras i flertalet fall med moderbolagsborgen. I en del av låneavtalen finns gränsvärden för olika finansiella nyckeltal, covenanter, i syfte att begränsa motpartsrisken för bolagets kredit - givare. Finansiella nyckeltal med gränsvärden är soliditet, belånings- grad och räntetäckningsgrad. FINANSPOLICY (PRINCIPER FÖR RISKHANTERING) Oscar Properties är genom sin verksamhet exponerat för olika slag av finansiella risker. Med finansiella risker avses fluktuationer i företa- gets resultat och kassaflöde till följd av förändringar i räntenivåer, valuta kurser och refinansieringsmöjligheter. Hanteringen av kon- cernens finansiella risker utförs på uppdrag av vd och styrelse, av finansavdelningen vars uppgift är att identifiera och i största möjliga ut sträckning minimera dessa riskers resultatpåverkan. All finansiell risk ska rapporteras och analyseras av bolagets finans- avdelning. Detta ska ske enligt bolagets gällande rutiner, vilka verkar för att begränsa bolagets finansiella risker. För mer informa- tion om bolagets arbete med finansiering och riskhantering se sidan 36. FINANSIERINGSRISKER Koncernens verksamhet, särskilt avseende förvärv av fastigheter, finansieras till stor del genom lån från externa långivare och ränte kostnader är en inte obetydlig kostnadspost för koncernen. Koncernens verksamhet utgörs huvudsakligen av fastighetsför- valtning och fastighetstransaktioner. Om koncernen inte skulle kunna erhålla finansiering för förvärv, förlängning eller utökning av befintlig finansiering eller refinansiering av tidigare erhållen finansiering, eller bara kan erhålla sådan finansiering på oförmån- liga villkor, skulle det kunna ha en väsentlig negativ in - verkan på koncernens verksamhet, resultat och finansiella ställ- ning. Tabellen nedan visar Oscar Properties odiskonterade kassaflöden som kommer av koncernens finansiella skulder (inklusive ränta). Utgångspunkten för beräkningen är kontrakterad återstående löptid med den ränta som förelåg på balansdagen. Not 28 Räntebärande skulder Not 29 Finansiella instrument och finansiell riskhantering TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202364 LÖPTIDSANALYS (BELOPP INKLUSIVE RÄNTA) Koncernen, 2023-12-31 <1 år 1-2 år 2-3 år 3-5 år >5 år Total Skulder till kreditinstitut 2 561,8 - - - - 2 561,8 Obligationslån 1 613,9 - - - - 1 613,9 Leasingskuld 64,1 - - - - 64,1 Övriga räntebärande skulder 314,4 - - - - 314,4 Övriga skulder till intresseföretag 4,3 - - - 4,3 Leverantörsskulder 141,9 - - - - 141,9 Upplupna kostnader 264,5 - - - - 264,5 Total 4 964,9 - - - - 4 964,9 Koncernen, 2022-12-31 <1 år 1-2 år 2-3 år 3-5 år >5 år Total Skulder till kreditinstitut 2 154,2 393,1 78,9 64,6 181,2 2 872,0 Obligationslån 837,5 1 439,6 - – – 2 277,1 Leasingskuld 5,0 5,2 4,7 8,2 51,1 74,2 Övriga räntebärande skulder 154,5 31,5 3,6 – – 189,6 Övriga skulder till intresseföretag 3,4 - - - - 3,4 Leverantörsskulder 112,6 - - - - 112,6 Upplupna kostnader 153,9 – – – – 153,9 Total 3 421,1 1 869,4 87,2 72,8 232,3 5 682,8 Moderbolaget, 2023-12-31 <1 år 1-2 år 2-3 år 3-5 år >5 år Total Skulder till kreditinstitut - - - - - - Obligationslån 793,2 - - - - 793,2 Övriga räntebärande skulder 137,0 - - - 137,0 Skulder till intresseföretag 3,4 - - - - 3,4 Leverantörsskulder 24,6 - - - - 24,6 Upplupna kostnader 60,2 - - - - 60,2 Totalt 1 018,4 - - - - 1 018,4 Moderbolaget, 2022-12-31 <1 år 1-2 år 2-3 år 3-5 år >5 år Total Skulder till kreditinstitut - - - – – - Obligationslån 71,3 853,4 - - - 924,7 Övriga räntebärande skulder 2,3 31,4 – – – 33,7 Skulder till intresseföretag 10,8 - - - - 10,8 Leverantörsskulder 7,0 - - - - 7,0 Upplupna kostnader 24,9 – – – – 24,9 Totalt 116,3 884,8 - – – 1 001,1 RÄNTERISK Med ränterisk avses risken att förändringar i ränteläget påverkar ett bolags räntekostnader. Ränterisk kan leda till förändring i verkliga värden, förändringar i kassaflöden samt fluktuation i koncernens resultat. Koncernen är utsatt för ränterisker till följd av låneskulder. En ökning av räntenivån med en procentenhet skulle medföra en förändring av årets resultat med 45,8 mkr (50,1) per procentenhet givet de räntebärande skulderna på balansdagen. VALUTARISK Med valutarisk avses risken att förändringar i växelkursen påverkar ett bolags kostnader. Valutarisk kan leda till förändring i kassaflö- den samt fluktuation i koncernens resultat. Koncernen kan också komma att ta upp finansiering i utländsk valuta och är då utsatt för valutarisker. Valutarisken kan hanteras via derivat eller termin- skontrakt och ska begränsas till de valutor som koncernen har exponering mot. Hittills har koncernen haft mindre inköp och ingen finansiering i annan valuta än svenska kronor. Not 29, forts. LIKVIDITETS- OCH REFINANSERINGSRISK Med finansierings- och refinansieringsrisk avses risken att finan- sieringsmöjligheterna är begränsade och/eller kostnaden högre när lån skall omsättas eller nya ska tas upp. Med likviditetsrisk avses risken att betalningsförpliktelser inte kan uppfyllas till följd av otillräcklig likviditet. Finansieringsrisken hanteras genom att koncernen tecknar långfristiga bindande kreditavtal med olika löptider hos flera kreditinstitut. Koncernens likvida medel uppgick den 31 december 2023 till 42,5 mkr (70,7). KREDIT-OCH MOTPARTSRISKER Kreditrisk förknippas främst med sannolikheten för finansiell förlust som beror på motparters oförmåga att uppfylla de avtals- mässiga förpliktelserna förknippade med finansiella transaktioner eller instrument. De finansiella motparternas risk värderas och övervakas med målet att minska motpartsrisken. Koncernen han- terar kreditrisken genom att begränsa sina motparter till ett antal större välkända banker och finansiella institutioner samt övervaka deras ställning. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 65 FÖRFALLOSTRUKTUR KAPITALBINDNING 2023 Räntebärande skulder Förfallotid Belopp (mkr) Andel, % 2024 4 537,6 97 % >2025 - 3 % Totalt 4 537,6 100 % KLASSIFICERING AV FINANSIELLA INSTRUMENT Koncernen 2023-12-31 Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaffningsvärde Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff ningsvärde Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Summa redovisat värde Verkligt värde Övriga långfristiga fordringar 135,9 135,9 135,9 Kundfordringar 49,6 49,6 49,6 Övriga fordringar 24,4 24,4 24,4 Likvida medel 42,4 42,4 42,4 Summa tillgångar 252,3 - - - 252,3 252,3 Skulder till kreditinstitut 2 561,8 2 561,8 2 561,8 Obligationslån 1 613,9 1 613,9 1 613,9 Övriga räntebärande skulder 314,4 314,4 314,4 Övriga långfristiga skulder - - - Skulder till intresseföretag 4,3 4,3 4,3 Leverantörsskulder 141,9 141,9 141,9 Övriga kortfristiga skulder 224,0 224,0 224,0 Summa skulder 4 860,3 4 860,3 4 860,3 Koncernen 2022-12-31 Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaffningsvärde Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff ningsvärde Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Summa redovisat värde Verkligt värde Övriga långfristiga fordringar - - Kundfordringar 49,6 49,6 49,6 Övriga fordringar 24,4 24,4 24,4 Likvida medel 70,7 70,7 70,7 Summa tillgångar 144,7 – – – 144,7 144,7 Skulder till kreditinstitut 2 751,5 2 751,5 2 751,5 Obligationslån 2 039,3 2 039,3 2039,3 Övriga räntebärande skulder 181,2 181,2 181,2 Övriga långfristiga skulder 29,1 29,1 29,1 Skulder till intresseföretag 3,4 3,4 3,4 Leverantörsskulder 112,6 112,6 112,6 Övriga kortfristiga skulder 162,4 162,4 162,4 Summa skulder – – 5 279,4 - 5 279,4 5 279,4 Not 29, forts. REDOVISAT VÄRDE OCH VERKLIGT VÄRDE FÖR FINANSIELLA INSTRUMENT Finansiella instrument som redovisas till upplupet anskaffnings- värde; kundfordringar, övriga fordringar, leverantörsskulder och övriga kortfristiga skulder bedömdes verkliga värdet överens- stämma med redovisade värdet pga dessa kortfristighet. För övriga räntebärande långfristiga respektive kortfristiga skulder bedöms det verkliga värdet inte avvika materiellt från redovisat värde då ledtiden mellan lånens upptagande och balansdagen är kort. Skulder till kreditinstitut löper i huvudsak med kort ränte- bindningstid och villkoren för refinansiering anses inte ha föränd- rats nämnvärt sedan upptagandet av skulderna varför bedöm- ningen är att verkligt värde avviker marginellt från redovisat värde. Koncernens tre obligationslån värderas till verkligt värde enligt nivå 1 i verkligt värdehierarkin, vilket innebär värdering uti- från direkt eller indirekt marknadsdata. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202366 Not 29, forts. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Moderbolaget 2023-12-31 Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaffningsvärde Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff ningsvärde Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Summa redovisat värde Verkligt värde Fordringar koncernföretag 9,2 9,2 9,2 Övriga fordringar 7,2 7,2 7,2 Likvida medel 0,7 0,7 0,7 Summa tillgångar 17,1 17,1 17,1 Skulder till kreditinstitut - - - Obligationslån 793,2 793,2 793,2 Skulder koncernföretag 2 527,9 2 527,9 2 527,9 Skulder till intresseföretag 3,4 3,4 3,4 Leverantörsskulder 24,6 24,6 24,6 Övriga kortfristiga skulder 150,7 150,7 150,7 Summa skulder 3 499,8 3 499,8 3 499,8 Moderbolaget 2022-12-31 Finansiella till- gångar värderade till upplupet anskaffningsvärde Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Finansiella skulder värderade till upplupet anskaff ningsvärde Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultat- räkningen Summa redovisat värde Verkligt värde Fordringar koncernföretag 3 523,6 3 523,6 3 523,6 Fordringar joint ventures/intresse- företag 0,2 0,2 0,2 Övriga långfristiga fordringar 11,4 11,4 11,4 Övriga fordringar 54,7 54,7 54,7 Summa tillgångar 3 589,9 – – – 3 589,9 3 589,9 Skulder till kreditinstitut - - - Obligationslån 800,0 800,0 800,0 Övriga räntebärande skulder 29,1 29,1 29,1 Skulder koncernföretag 2 776,1 2 776,1 2 776,1 Skulder till intresseföretag 10,8 10,8 10,8 Leverantörsskulder 7,0 7,0 7,0 Övriga kortfristiga skulder 6,7 6,7 6,7 Summa skulder – - 3 629,7 – 3 629,7 3 629,7 Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 67 Not 3 2 Upplysningar om närstående transaktioner Som närstående till Oscar Properties Holding AB betraktas främst bolag inom Oscar Properties AB koncernen, bolagets huvudägare Parkgate AB och samarbetspartners i form av joint ventures och intresseföretag, not 18 visar Innehav redovisade med kapitalan- delsmetoden. Transaktioner med joint ventures/ intresseföretag är framför allt av projektutvecklingskaraktär. Moderbolaget har även ett närståendeförhållande till sina dotterbolag, se not 17 Andelar i koncernföretag, samt ledande befattningshavare, se not 8 Personalkostnader och ledande befattningshavares ersättningar. Under 2023 uppgick nettoomsättningen till joint ventures/ intresseföretag till 0 mkr (0). Vid årets utgång hade Oscar Properties en skuld till Parkgate AB uppgående till 3,5 mkr (0,2). Under perioden har Oscar Properties erlagt ersättning till Parkgate för transaktionsrådgivning uppgå- ende till 0,0 mkr (3,0), för konsultationer avseende uthyrning upp- gående till 0,0 mkr (0,3) samt ersättning för anskaffning av kapi- tal uppgående till 0,0 mkr (0,8), totalt 3,5 mkr (4,6). Not 33 Vinstdisposition STYRELSENS FÖRSLAG TILL VINSTDISPOSITION Till årsstämman finns följande medel att förfoga: Överkursfond 1 222 645 748 kr Balanserat resultat -210 605 597 kr Årets förlust 2023 -5 361 713 041 kr Summa disponibla medel -4 349 672 890 kr Styrelsen föreslår med hänsyn till bestämmelserna i 17 kap.3 § andra och tredje styckena aktiebo- lagslagen (2005:551) att ingen utdelning lämnas till aktieägarna vilket innebär att medlen dispo- neras enligt följande: per preferensaktie, totalt 44 688 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 per preferensaktie, serie B, 2 692 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 per stamaktie, 143 635 183 aktier, utdelas 0 kr dvs sammanlagt 0 Sammanlagd av styrelsen föreslagen utdelning upp- går till 0 Summa föreslagen utdelning 0 Balanseras i ny räkning -4 349 672 890 kr Not 30 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Koncernens upplupa kostnader består i huvudsak av reservationer för ännu ej fakturerade kostnader för verksamhetsåret samt avsättningar för garantiåtaganden. 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Upplupna räntekostnader 206,0 66,6 Förutbetald hyra 25,2 58,0 Upplupna personalkostnader 1,0 4,0 Upplupna driftkostnader 4,4 6,0 Förutbetalda intäkter - 3,6 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 27,9 15,7 Summa upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 264,5 153,9 Moderbolagets övriga upplupna kostnader består av reserveringar för ännu ej fakturerade kostnader för verksamhetsåret samt avsättning för garantiåtaganden. 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Upplupna räntekostnader 54,2 18,9 Upplupna personalkostnader 0,5 2,4 Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 5,5 3,6 Summa upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 60,2 24,9 Not 31 Ställda säkerheter och eventualförpliktelser 2023-12-31 2022-12-31 Koncernen Ställda panter Fastighetsinteckningar 3 708,2 4 319,7 Aktier i dotterbolag 368,1 2 316,1 2023-12-31 2022-12-31 Moderbolaget Ställda panter Fastighetsinteckningar inga Inga Aktier i dotterbolag 368,1 987,4 Eventualförpliktelser Borgensåtaganden 3 295,3 3 442,0 Borgensåtaganden i moderbolagets avser förvärvslån, topplån och säljarreverser. TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202368 Not 34 Händelser efter balansdagen • Oscar Properties begärs i konkurs av bostadsrättsföreningen Innovationen den 5 januari. Innovationen återkallar sin konkurs- ansökan den 22 januari efter en överenskommelse. • Oscar Properties häver den 9 januari avtalet med Peter Eriksson Fastigheter AB (PEFAB) vari det ingår ett låneavtal om 100 mkr. Utredning av tvistigheterna pågår och sammanställs och par- terna avvaktat tillsvidare slutreglering. • Oscar Properties långivare slutför pantrealisering av 22 register- fastigheter. Samtliga fastigheter säljs såsom en fastighetstran- sation den 15 januari till Erik Selin Fastigheter AB. Försäljningen medför att fastigheter, men även lån och oberalda räntor, till ett värde om 2,2 mdkr lämnar koncernen till realiserde resultat. • Oscar Properties meddelar den 31 januari att advokatbyrån WSA med advokaten Lars Söderqvisst och kollegor anlitats för att upprätta en samlad plan på hur koncernens skulder ska betalas och hur tillgängsvärden ska säkras. • Oscar Properties meddelar att fastigheter belägna i Sarpsborg (Norge), Skövde, Katrineholm och Västervik har avyttrats i fyra separata transaktioner till ett sammanlagt värde om 192 mkr. • Oscar Properties meddelar att tvist uppkommit gällande ett avtal med företaget ”DSAM” och att DSAM därvid ansökt om att Oscar Properties ska försättas i konkurs. Oscar Properties har samtidigt via juridiskt ombud begärt att DSAM återbetalar de 13 mkr som de inte har rätt till. DSAM har den 11 mars dragit tillbaka sin konkursansökan. • Oscar Properties meddelar den 19 februari att VD och ekonomi chef avser att lämna sina tjänster. Avsikten var att båda skulle arbeta vidare under uppsägningstiden, men den 5 mars lämnar VD Carl Janglin sitt uppdrag. • Oscar Properties meddelar den 20 februari att skuldavveck- lingen fortsätter och att fyra fastigheter i Karlskrona och Vär- namo har sålt till ett samlat värde om 150 mkr. I samband med försäljningarna löstes lån till kreditgivare med ungefär motsva- ande belopp. • Oscar Properties meddelar den 22 april att bolagets styrelse låtit upprätta en kontrollbalansräkning som visar att eget kapi- tal är förbrukat. Styrelsen kommer att skicka ut kallelse till en kontrollstämma. • Oscar Properties meddelar den 25 april att diskussionerna med företrädare för obligationsägare till moderbolagets seniora icke säkerställda obligation på 800 mkr har sagt upp lånet till ome delbar betalning samt att de avser skicka in en konkursbegäran till domstol. • Oscar Properties meddelar den 25 april att styrelseledamöterna Peter Norman och Markus Dragicevic beslutat att omedelbart avgå ur styrelsen. • Oscar Properties får den 26 april besked om att obligationsägarnas konkursbegäran har lämnats in till Stockholms Tingsrätt. • Den 5 juni 2024 har bolaget nått en överenskommelse med koncernens största borgenärer. Bolagets förmåga att säker ställa sin fortlevnad beror på en planerad överenskommelse med bolagets icke prioriterade borgenärer som erbjöds möjli- heten att konvertera sina fordringar till aktier i bolaget. På grund av denna överenskommelse har konkursansökan åter- kallats. • Den 17 juni 2024 beslutade extra bolagsstämman att välja Hans von Celsing och Richard Bagge till nya styrelseledamöter. Stämman valde Hans von Celsing till styrelseordförande. • Den 17 juni utsåg styrelsen Richard Bagge till verkställande direktör. • Den 18 juni 2024 skickas kallelse ut till årsstämma. • Den 18 juni 2024 publicerades en kontrollbalansräkning som visade ett förbrukat eget kapital. Den första kontrollstäm- TILLÄGGSINFORMATION OCH NOTER man hålls den 19 juli 2024. • Den 26 juni 2024 publicerade Oscar Properties Holding AB (publ) (”Oscar Properties” eller ”Bolaget” ett pressmeddelande at bolaget) har låtit vissa fastighetsägande dotterbolag försät- tas i konkurs. Beslut om att försätta de fastighetsägande dot- terbolagen i konkurs gäller bolagen som äger fastigheterna Midgård 12, Midgård 14 och Njord 6,7 samt Vågboden 1. Fastig- heterna är belägna i Köping och har ett bokfört fastighetsvärde på 81,9 Mkr vid senaste årsskifte. Den finansiella situationen för dessa dotterbolag har sedan en tid varit pressad och säker- ställda fastighetslån har varit höga i förhållande till de bud som inkommit i ett forcerat avvecklingsskede. Utöver de fastighets- ägande bolagen ovan har även dotterbolag utan fastighetsä- gande försatts i konkurs under juni. I dessa fall har det prekära läget ofta uppkommit efter att fastigheten pantrealiserats och sålts ut ur dotterbolaget utan att alla skulder kunnat regleras med försäljningslikviden. Koncernen Oscar Properties utgjordes av cirka 180 bolag vid senaste årsskifte. Bolagets arbete med rekonstruktion genom att avveckla skulder och säkra tillgångar fortsätter under ledning av advokat Lars Söderqvist vid Wesslau Söderqvist Advokatbyrå KB. • Oscar Properties meddelar den 3 juli att Svea hovrätt avslår ansökan om rekonstruktion samt att Hovrättens beslut antagli- gen kommer att överklagas. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 69 ÅRSREDOVISNINGENS UNDERTECKNANDE Styrelsen och verkställande direktör försäkrar att årsredovisningen har upprättats i enlighet med god redovisningssed i Sverige och koncernredovisningen har upprättats i enlighet med de internationella redovisningsstandarder som avses i Europaparlamentets och rådets förordning (EG) nr 1606/2002 av den 19 juli 2002 om tillämpning av internationella redovisningsstandarder. Års- och hållbarhetsredovisningen respektive koncernredovisningen ger en rättvisande bild av koncerens och moderbolagets ställning och resultat. Förvalt ningsberättelsen för moderbolaget respektive koncernen ger en rättvisande översikt över utvecklingen av koncernens och moderbolagets verksamhet, ställning och resultat samt beskriver väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer som moderbolaget och de företag som ingår i koncernen står inför. Årsredovisningen och koncernredovisningen har godkänts för utfärdande av styrelsen 26 juni 2024. Koncernens resultat- och balansräkning och moderbolagets resultat- och balansräkning blir föremål för fastställande på årsstämman den 19 juli 2024. Datum enligt digital signering Hans von Celsing Styrelseordförande Oscar Engelbert Richard Bagge Styrelseledamot Styrelseledamot och VD Vår revisionsberättelse har lämnats datum enligt digital signering PricewaterhouseCoopers AB Johan Rippe Thijs Dirkse Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS INTYGANDE REVISIONSBERÄTTELSE Till bolagsstämman i Oscar Properties Holding AB (publ), org nr 556870-4521 RAPPORT OM ÅRSREDOVISNINGEN OCH KONCERNREDOVISNINGEN Uttalanden Vi har utfört en revision av årsredovisningen och koncernredovisningen för Oscar Properties Holding AB (publ) för år 2023. Bola- gets årsredovisning och koncernredovisning ingår på sidorna 27-70 i detta dokument. Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avse- enden rättvisande bild av moderbolagets finansiella ställning per den 31 december 2023 och av dess finansiella resultat och kas- saflöde för året enligt årsredovisningslagen. Koncernredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av koncernens finansiella ställning per den 31 december 2023 och av dess finan- siella resultat och kassaflöde för året enligt International Financial Reporting Standards (IFRS), såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens och koncernredovisningens övriga delar. Vi tillstyrker därför att bolagsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och koncernen. Våra uttalanden i denna rapport om årsredovisningen och koncernredovisningen är förenliga med innehållet i den komplette- rande rapport som har överlämnats till moderbolagets och koncernens revisionsutskott i enlighet med revisorsförordningens (537/2014) artikel 11. Grund för uttalanden Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing (ISA) och god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt dessa standarder beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till moderbolaget och koncernen enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Detta innefattar att, baserat på vår bästa kunskap och övertygelse, inga förbjudna tjänster som avses i revisorsförordningens (537/2014) artikel 5.1 har tillhandahål- lits det granskade bolaget eller, i förekommande fall, dess moderföretag eller dess kontrollerade företag inom EU. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Upplysning av särskild betydelse Utan att det påverkar vårt uttalande vill vi fästa uppmärksamhet på koncernens rapport om totalresultat, som utvisar att kon- cernen redovisat en förlust på 3 062 Mkr för det år som slutade den 31 december 2023 och att koncernens rapport över finansiell ställning visar att koncernens kortfristiga skulder per detta datum överstiger dess totala tillgångar med 1 099 Mkr. Dessa förhål- landen har föranlett bolaget att ingå en överenskommelse med sina obligationsinnehavare som resulterat i att bolaget har beslutat att avveckla samtliga fastighetsinnehav och att verksamheten därefter skall upphöra. Detta har medfört att bolagets och koncernens finansiella rapporter inte har upprättats under antagandet om fortsatt drift. Detta har resulterat i att koncern- redovisningen upprättats enligt samma redovisningsprinciper som under de tidigare räkenskapsåren med en förändring vad gäl- ler metodval för bedömning av verkligt värde för förvaltningsfastigheter. Vår revisionsansats Revisionens inriktning och omfattning Vi utformade vår revision genom att fastställa väsentlighetsnivå och bedöma risken för väsentliga felaktigheter i de finansiella rapporterna. Vi beaktade särskilt de områden där verkställande direktören och styrelsen gjort subjektiva bedömningar, till exempel viktiga redovisningsmässiga uppskattningar som har gjorts med utgångspunkt från antaganden och prognoser om framtida händelser, vilka till sin natur är osäkra. Liksom vid alla revisioner har vi också beaktat risken för att styrelsen och verk- ställande direktören åsidosätter den interna kontrollen, och bland annat övervägt om det finns belägg för systematiska avvikel- ser som givit upphov till risk för väsentliga felaktigheter till följd av oegentligheter. REVISIONSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 71 Värdering av förvaltningsfastigheter Förvaltningsfastigheter utgör för Oscar Properties Holding AB (publ) en väsentlig balanspost i koncernens rapport över finansiell ställning att De redovisade värden på koncernens förvaltningsfastigheter uppgår till väsentliga belopp. Not 1 Allmän information om redovisningsprinciper beskri- ver bolagets metod för bedömning av verkligt värde per 31 december 2023. Här framgår att den metod som använts har ändrats jämfört med tidigare års metod. På grund av att bolaget har beslutat att avveckla sin verksamhet genom att försälja samtliga fastighetsinnehav och återbetala lån har de finansiella rapporterna upprättats utan antagande om fort- satt drift varför samtliga förvaltningsfastigheter har redovi- sats till nettoförsäljningsvärdet baserat på erhållna erbjudan- den från externa köpare när sådana bud förekommer. För de förvaltningsfastigheter som inte har varit föremål för inkom- mande bud har ledningen gjort den bästa möjliga uppskatt- ningen av nettoförsäljningsvärdet. Utfallet av värderingarna har analyserats av företagsled- ningen och dessa ligger till grund för de finansiella rappor- terna. Eventuella felaktigheter i bedömningar får stor påverkan på den finansiella rapporteringen och därför anser vi att detta område är att betrakta som ett särskilt betydelsefullt område i vår revision. Vi har i vår revision kartlagt Oscar Properties Holding AB (publ):s interna processer och rutiner för värdering och redo- visning av förvaltningsfastigheter. Vi har för ett urval av fastigheter diskuterat viktiga bedömningar och antaganden om framtida utveckling med- bolaget samt utmanat dessa. Vi har i detta arbete biträtts av våra interna specialister inom fastighetsvärdering. Vi har granskat de anbud som kommit in till bolaget samt de tilldelade värden som uppnåtts genom tvångsförsäljning. För de fastigheter som inte har varit föremål för budgivning har vi granskat företagsledningens uppskattning av dessa fastigheters nettoförsäljningsvärde. Vi har även granskat och utvärderat lämnade upplysningar i årsredovisningen avseende värdering avförvaltningsfastig- heter. Särskilt betydelsefullt område Hur vår revision beaktade det särskilt betydelsefulla området REVISIONSBERÄTTELSE Vi anpassade vår revision för att utföra en ändamålsenlig granskning i syfte att kunna uttala oss om de finansiella rappor- terna som helhet, med hänsyn tagen till koncernens struktur, redovisningsprocesser och kontroller samt den bransch i vilken koncernen verkar. Väsentlighet Revisionens omfattning och inriktning påverkades av vår bedömning av väsentlighet. En revision utformas för att uppnå en rim- lig grad av säkerhet om huruvida de finansiella rapporterna innehåller några väsentliga felaktigheter. Felaktigheter kan uppstå till följd av oegentligheter eller misstag. De betraktas som väsentliga om enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användarna fattar med grund i de finansiella rapporterna. Baserat på professionellt omdöme fastställde vi vissa kvantitativa väsentlighetstal, däribland för den finansiella rapporte- ringen som helhet. Med hjälp av dessa och kvalitativa överväganden fastställde vi revisionens inriktning och omfattning och våra granskningsåtgärders karaktär, tidpunkt och omfattning, samt att bedöma effekten av enskilda och sammantagna felak- tigheter på de finansiella rapporterna som helhet. Särskilt betydelsefulla områden Särskilt betydelsefulla områden för revisionen är de områden som enligt vår professionella bedömning var de mest betydelse- fulla för revisionen av årsredovisningen och koncernredovisningen för den aktuella perioden. Dessa områden behandlades inom ramen för revisionen av, och i vårt ställningstagande till, årsredovisningen och koncernredovisningen som helhet, men vi gör inga separata uttalanden om dessa områden. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202372 REVISIONSBERÄTTELSE Annan information än årsredovisningen och koncernredovisningen Detta dokument innehåller även annan information än årsredovisningen och koncernredovisningen och återfinns på sidorna 1-25 och sidorna 76-77. Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för denna andra information. Vårt uttalande avseende årsredovisningen och koncernredovisningen omfattar inte denna information och vi gör inget utta- lande med bestyrkande avseende denna andra information. I samband med vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen är det vårt ansvar att läsa den information som identifieras ovan och överväga om informationen i väsentlig utsträckning är oförenlig med årsredovisningen och koncernredovis- ningen. Vid denna genomgång beaktar vi även den kunskap vi i övrigt inhämtat under revisionen samt bedömer om informatio- nen i övrigt verkar innehålla väsentliga felaktigheter. Om vi, baserat på det arbete som har utförts avseende denna information, drar slutsatsen att den andra informationen innehåller en väsentlig felaktighet, är vi skyldiga att rapportera detta. Vi har inget att rapportera i det avseendet. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att årsredovisningen och koncernredovisningen upprättas och att de ger en rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och, vad gäller koncernredovisningen, enligt IFRS, så som de anta- gits av EU, och årsredovisningslagen. Styrelsen och verkställande direktören ansvarar även för den interna kontroll som de bedö- mer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som inte innehåller några väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag. Vid upprättandet av årsredovisningen och koncernredovisningen ansvarar styrelsen och verkställande direktören för bedöm- ningen av bolagets och koncernens förmåga att fortsätta verksamheten. De upplyser, när så är tillämpligt, om förhållanden som kan påverka förmågan att fortsätta verksamheten och att använda antagandet om fortsatt drift. Antagandet om fort- satt drift tillämpas dock inte om styrelsen och verkställande direktören avser att likvidera bolaget, upphöra med verksamheten eller inte har något realistiskt alternativ till att göra något av detta. Styrelsens revisionsutskott ska, utan att det påverkar styrelsens ansvar och uppgifter i övrigt, bland annat övervaka bolagets finansiella rapportering. Revisorns ansvar Våra mål är att uppnå en rimlig grad av säkerhet om huruvida årsredovisningen och koncernredovisningen som helhet inte innehåller några väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller misstag, och att lämna en revisionsberät- telse som innehåller våra uttalanden. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en revision som utförs enligt ISA och god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan finns. Felaktig- heter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de ekonomiska beslut som användare fattar med grund i årsredovisningen och koncernredovisningen. En ytterligare beskrivning av vårt ansvar för revisionen av årsredovisningen och koncernredovisningen finns på Revisorsinspek- tionens webbplats: www.revisorsinspektionen.se/revisornsansvar. Denna beskrivning är en del av revisionsberättelsen. RAPPORT OM ANDRA KRAV ENLIGT LAGAR OCH ANDRA FÖRFATTNINGAR Uttalanden Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även utfört en revision av styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för Oscar Properties Holding AB (publ) för år 2023 samt av förslaget till dispositioner beträffande bola- gets vinst eller förlust. Vi tillstyrker att bolagsstämman beandlar förlusten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Grund för uttalanden Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Vårt ansvar enligt denna beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till moderbolaget och koncernen enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 73 Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust. Vid förslag till utdelning innefattar detta bland annat en bedömning av om utdelningen är försvarlig med hänsyn till de krav som bolagets och koncer- nens verksamhetsart, omfattning och risker ställer på storleken av moderbolagets och koncernens egna kapital, konsoliderings- behov, likviditet och ställning i övrigt. Styrelsen ansvarar för bolagets organisation och förvaltningen av bolagets angelägenheter. Detta innefattar bland annat att fortlöpande bedöma bolagets och koncernens ekonomiska situation, och att tillse att bolagets organisation är utformad så att bokföringen, medelsförvaltningen och bolagets ekonomiska angelägenheter i övrigt kontrolleras på ett betryggande sätt. Den verkställande direktören ska sköta den löpande förvaltningen enligt styrelsens riktlinjer och anvisningar och bland annat vidta de åtgärder som är nödvändiga för att bolagets bokföring ska fullgöras i överensstämmelse med lag och för att medelsförvalt- ningen ska skötas på ett betryggande sätt. Revisorns ansvar Vårt mål beträffande revisionen av förvaltningen, och därmed vårt uttalande om ansvarsfrihet, är att inhämta revisionsbevis för att med en rimlig grad av säkerhet kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören i något väsent- ligt avseende: • företagit någon åtgärd eller gjort sig skyldig till någon försummelse som kan föranleda ersättningsskyldighet mot bolaget • på något annat sätt handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. Vårt mål beträffande revisionen av förslaget till dispositioner av bolagets vinst eller förlust, och därmed vårt uttalande om detta, är att med rimlig grad av säkerhet bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men ingen garanti för att en revision som utförs enligt god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka åtgärder eller försummelser som kan föranleda ersättningsskyldighet mot bolaget, eller att ett förslag till dispositioner av bolagets vinst eller förlust inte är förenligt med aktiebolagslagen. En ytterligare beskrivning av vårt ansvar för revisionen av förvaltningen finns på Revisorsinspektionens webbplats: www.revisorsinspektionen.se/revisornsansvar. Denna beskrivning är en del av revisionsberättelsen. Anmärkning Årsredovisningen och koncernredovisningen har inte upprättats i sådan tid att det varit möjligt att, enligt 7 kap. 10 § aktiebolagslagen, hålla årsstämma inom sex månader efter räkenskapsårets utgång. Utan att det påverkar våra uttalanden vill vi anmärka på att avdragen skatt och sociala avgifter/mervärdesskatt vid flera tillfällen inte betalats i rätt tid. REVISORNS GRANSKNING AV ESEF-RAPPORTEN Uttalanden Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även utfört en granskning av att styrelsen och verkstäl- lande direktören har upprättat årsredovisningen och koncernredovisningen i ett format som möjliggör enhetlig elektronisk rap- portering (Esef-rapporten) enligt 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden för Oscar Properties Holding AB för år 2023. Vår granskning och vårt uttalande avser endast det lagstadgade kravet. Enligt vår uppfattning har Esef-rapporten upprättats i ett format som i allt väsentligt möjliggör enhetlig elektronisk rapportering. Grund för uttalanden Vi har utfört granskningen enligt FARs rekommendation RevR 18 Revisorns granskning av Esef-rapporten. Vårt ansvar enligt denna rekommendation beskrivs närmare i avsnittet Revisorns ansvar. Vi är oberoende i förhållande till Oscar Properties Holding AB enligt god revisorssed i Sverige och har i övrigt fullgjort vårt yrkesetiska ansvar enligt dessa krav. Vi anser att de bevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för vårt uttalande. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att Esef-rapporten har upprättats i enlighet med 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, och för att det finns en sådan intern kontroll som styrelsen och verkställande direktören bedömer nödvändig för att upprätta Esef-rapporten utan väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentlig- heter eller misstag. REVISIONSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202374 Revisorns ansvar Vår uppgift är att uttala oss med rimlig säkerhet om Esef-rapporten i allt väsentligt är upprättad i ett format som uppfyller kra- ven i 16 kap. 4 a § lagen (2007:528) om värdepappersmarknaden, på grundval av vår granskning. RevR 18 kräver att vi planerar och genomför våra granskningsåtgärder för att uppnå rimlig säkerhet att Esefrapporten är upprättad i ett format som uppfyller dessa krav. Rimlig säkerhet är en hög grad av säkerhet, men är ingen garanti för att en granskning som utförs enligt RevR 18 och god revisionssed i Sverige alltid kommer att upptäcka en väsentlig felaktighet om en sådan finns. Felaktigheter kan uppstå på grund av oegentligheter eller misstag och anses vara väsentliga om de enskilt eller tillsammans rimligen kan förväntas påverka de eko- nomiska beslut som användare fattar med grund i Esefrapporten. Revisionsföretaget tillämpar International Standard on Quality Management 1, som kräver att företaget utformar, implemen- terar och hanterar ett system för kvalitetsstyrning inklusive riktlinjer eller rutiner avseende efterlevnad av yrkesetiska krav, stan- darder för yrkesutövningen och tillämpliga krav i lagar och andra författningar. Granskningen innefattar att genom olika åtgärder inhämta bevis om att Esef-rapporten har upprättats i ett format som möjliggör enhetlig elektronisk rapportering av årsredovisningen och koncernredovisningen. Revisorn väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i rapporteringen vare sig dessa beror på oegent- ligheter eller misstag. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur sty- relsen och verkställande direktören tar fram underlaget i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i den interna kontrollen. Granskningen omfattar också en utvärdering av ändamålsenligheten och rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens antaganden. Granskningsåtgärderna omfattar huvudsakligen validering av att Esef-rapporten upprättats i ett giltigt XHTMLformat och en avstämning av att Esef-rapporten överensstämmer med den granskade årsredovisningen och koncernredovisningen. Vidare omfattar granskningen även en bedömning av huruvida koncernens resultat-, balans- och eget kapitalräkningar, kas- saflödesanalys samt noter i Esef-rapporten har märkts med iXBRL i enlighet med vad som följer av Esef-förordningen. PricewaterhouseCoopers AB, 113 97 Stockholm, utsågs till Oscar Properties Holding AB (publ)s revisor av bolagsstämman den 12 maj 2023 och har varit bolagets revisor sedan 18 maj 2021. Stockholm dagen för vår elektroniska signatur PricewaterhouseCoopers AB Johan Rippe Thijs Dirkse Auktoriserad revisor Auktoriserad revisor Huvudansvarig revisor REVISIONSBERÄTTELSE Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 75 DEFINITIONER BOLAGSRELATERADE DEFINITIONER Oscar Properties Holding, bolaget eller moderbolaget Oscar Properties Holding AB (publ). Oscar Properties, bolaget eller koncernen Oscar Properties Holding AB (publ) tillsammans med dess helägda dotterföretag. Gruppen Oscar Properties Holding AB (publ) tillsammans med dess helägda dotterföretag samt joint venture/intresseföretag. BRANSCHRELATERADE DEFINITIONER Byggrätter Bedömd möjlighet att bebygga ett markområde med bostadsrät- ter. För förfogande över en byggrätt krävs antingen ägande av marken eller option att äga. Förvaltningsfastigheter Avser fastigheter med befintliga kassaflöden och utgörs av såväl kommersiella lokaler som bostäder. Projektfastigheter Avser primärt fastigheter som innehas för projektutveckling. Driftnetto Totala a intäkter minus de totala fastighetskostnaderna som drift- och underhållskostnader, fastighetsadministration, kundförluster och fastighetsskatt. Överskottsgrad Driftnetto i relation till hyresintäkter. Bostadsrättsföreningar Bostadsrättsföreningarna konsolideras till den tidpunkt då huvuddelen av bostadsrättsinnehavarna tillträtt sina lägenheter och styrelsen därmed utse av boende medlemmarna. FINANSIELLA DEFINITIONER Avkastning på eget kapital, % Resultat efter skatt (rullande 12 månader) i relation till genom- snittligt eget kapital. Balansomslutning Summan av alla tillgångar alternativt summan av alla skulder och eget kapital. Belåningsgrad, fastigheter Räntebärande skulder relaterade till förvaltningsfastigheter i rela- tion till förvaltningsfastigheternas verkliga värde. Genomsnittlig kapitalbindningstid Genomsnittlig kvarstående löptid fram till slutförfall av samtliga krediter i skuldportföljen. Intresseföretag Samarbetsform med flera ägare där koncernen innehar minst 20 och högst 50 procent av rösterna. Joint ventures Samarbetsform med flera ägare som har gemensamt bestäm- mandeinflytande. Projektmarginal Beräknad projektvinst i förhållande till de totala intäkterna. Ränteteckningsgrad, ICR Finansnetto i förhållande till resultat före värdeförändringar och finanskostnader. Soliditet, % Eget kapital i relation till balansomslutning vid periodens utgång. AKTIERELATERADE NYCKELTAL Resultat per stamaktie, kronor Resultat i relation till genomsnittligt antal stamaktier efter utdelning till preferensaktieägarna. Långsiktigt substansvärde per aktie NAV, kronor Redovisat eget kapital justerat för värdet på derivat, goodwill samt uppskjuten skatt, dividerat med antalet utestående sta- maktier vid periodens utgång. Mått som visar långsiktigt sub- stansvärde per aktie beräknat på ett för börsnoterade fastighets- bolag enhetligt sätt. Oscar Properties presenterar vissa finansiella mått som inte definieras av IFRS, så kallade alternativa nyckeltal. Bolaget anser att dessa mått ger värdefull kompletterande informa- tion till investerare och bolagets ledning då de möjliggör utvärdering av trender och bola- gets prestation. Eftersom inte alla bolag beräknar finansiella mått på samma sätt, är dessa inte alltid jämförbara mått som används av andra företag. Dessa finansiella mått ska därför inte ses som en ersättning för mått som definieras enligt IFRS. Bolaget definierar nyckeltalen enligt nedan. Definitionerna är oförändrade mot tidigare perioder. DEFINITIONER Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 202376 ÅRSSTÄMMA 2024 Aktieägarna i Oscar Properties Holding AB (publ) kallas till årsstämma fredagen den 19 juli 2024, kl. 09:00. Anmälan m.m. Aktieägare som önskar delta i stämman ska dels vara införd i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken senast torsdagen den 11 juli 2024, dels anmäla sig hos bolaget senast fredagen den 12 juli 2024. Anmälan kan ske via post till Oscar Properties Holding AB (publ), Box 5123, 102 43 Stockholm, e-post till [email protected]. Vid anmälan ska anges namn, person eller organisationsnummer, aktieinnehav, adress, telefonnummer dagtid samt, i förekommande fall, det antal biträden (högst två) som avses medföras vid stämman. Om aktieägare avser att låta sig företrädas av ombud bör AKTIEÄGARINFORMATION fullmakt i original och övriga behörighetshandlingar biläggas anmälan. Om fullmakten utfärdats av juridisk person ska bestyrkt kopia av registreringsbevis för den juridiska personen eller motsvarande behörighetshandlingar bifogas. Fullmakts- formulär finns att hämta på bolagets webbplats, www.oscar- properties.se. Fullmakter utan särskild bestämmelse om gil- tighetstid gäller i ett år från utfärdandet. Aktieägare som låtit förvaltarregistrera sina aktier hos bank eller annan förvaltare måste, för att få delta i stämman, tillfälligt registrera aktierna i eget namn. Sådan registrering måste vara verkställd hos Euroclear Sweden AB senast torsdagen den 11 juli 2024, vilket innebär att aktieägaren bör underrätta förvaltaren om sin önskan i god tid före detta datum. OSCAR PROPERTIES HOLDING AB (PUBL) Nybrogatan 55 Box 5123 114 40 Stockholm E-post: [email protected] Tel: +46 (8) 510 607 70 Org.nr. 556870-4521 www.oscarproperties.se FINANSIELL KALENDER 2024 Årsstämma 2024 19 juli 2024 Delårsrapport januari–juni 2024 30 augusti 2024 Delårsrapport januari–september 2024 29 november 2024 Bokslutskommuniké 2024 21 februari 2025 AKTIEÄGARINFORMATION Oscar Properties Holding AB (Publ) Årsredovisning 2023 77

AI Terminal

3185_10-k_2024-07-05_28270613-d12d-4473-a413-66c406bdbee2.html

More from Oscar Properties Holding

Talk to a Data Expert