BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET A.Ş.

Audit Report / Information • May 9, 2024

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ

31 ARALIK 2023 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT FİNANSAL TABLOLAR

BAĞİMSİZ DENETÇİ RAPORU

Barem Ambalaj Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi GenelKurulu'na,

A) Flnansal Tabloların Bağımsız Denetlmi

1) Görüş

Barem Ambalaj Sanayi ve Ticaret Anonim Şirketi'nin ("Şirket") 31 Aralık 2023 tarihlifinansal duİum tablolan ile aynı tarihlerde sona eren hesap dönemlerine ait; kar veya zaraı ve diğer kapsamh ge|ir tabloları, özkaynak değijim tablolan ve nakit akış tabloları ile önemli muhasebe politikalannın özeti de döhil olmak üzere tİnansal İabıo dipnot|anndan oluşan finansal tablolannı denetlemiş bulunuyoruz.

GörüŞümüze göre, ilişikteki finansal tablolar Şirket'in 31 Aralık 2023 tarihleri itibanyla finansal durumlannı ve aynı ta.rihte sona erel]Psgn dönemlerine ait finansal performanslannı ve nakit akışlarİnı Türkiye Finansal Raporlama Standartlanna (TFRS'lere) uygun olarak tüm önemliyönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.

2) Görüşün Dayanağı

YaPtığımız bağımsız denetim, Sermaye Piyasası Kurulu (SPK), Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartlan [urumu (KGK) tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartlannın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlanna (BDS'lere) uygun olarak yürütülmüştür. Bu Standartlar kapsamındaki soİumluluklarımız, raPorumuzun Bağımsız DenetÇinin Finansal Tablolann Bağımsız Denetimine İlişkin sorumluluklan bölümünde aYnntılı bir Şekilde aÇıklanmıştır. KGK tarafından yayımlanan Bağımsız Denetçileİiçin Etik Kurallar (Etik Kuralla\$ ileJinansaltablolann bağımsz_deı,ıetimiyle ilgili mevzuatta yeralan etik hükümdre uİgun olarak şirkeİten bağımsıİ olduğumuzu beYan ederiz. Etik Kurallar ve mevzuat kapsamındaki etiğe ilişkin diğeİsorumluluklar da tarafİmızca Yerine getirilmiŞtir. Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsıİ denetim kanıtlarının, görüşümüzün o|uşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğunİ inanıyoruz.

3) Dikkat Çekilen Hususlar

KGK tarafından YaYımlanan 23 Kasım 2023 tarihli "Bağımsız Denetime Tabi şirketlerin Finansal Tablolannın EnflasYona Göre Düzeltilmesi Hakkında Duyuru" kapsamında 31 Aralık 2023 İarihli finansal tablolar TMS ²⁹ "Yüksek EnflasYonlu Ekonomilerde Finansa'| Raporlama" standardı kapsamında enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuŞtur. Bu kapsamda enflasyon muhasebesine geçİşle ilgili açıklamalann yer aldığı 2 No,|u dipnota dikkat çekeriz. Bu husus tarafımızca verilen görüşü etkilememektedir.-

4) Kllt Denetim Konuları

Kilit denetim konuları, mesleki muhakememize göre cari döneme ait finansal tablolann bağımsız denetiminde en Çok önem az eden konulardır. Kilit denetim konuları, bir bütün olarak finansal tablolaİın bağımsız denetimi ÇerÇevesinde ve finansaltablolara iliŞkin görüşümüzün oluşturulmasında ele alınmış olup, bu konuÜr hakkında ayn bir görüş bildirmiyoruz.

Iel: +9o(212) 426 oo 93 . Fax: +9o(2l2) 426 84 44 . e-mail: info6Dpkf.com,tr Eski Büyükdere Cad. No: ]4, ParkPlaza, Kat: 3-1g, Maslak Sarıyer - istanbul

PKFAday B.ağlmslz Denetim ,A.Ş., PKF lnternational Limited ağlnln üyesi olup hukuken bağlmsız bir tüzel kişiliğe sahiptir Ve bu ağln diğer üyelerinin faaliyet|eri nedeniyle herhangi bir sorumluluk ya da yükümlülük kabul etmem;ktedir.

PKF Aday Bağlmslz Denetim A.Ş. is a member fjrm of the PKF International Limited network of legally independent firms and does not accept any responsibility or liability for the actions or inactions on the part of any other individual meribei f irm or firms.

Tarafımızca önemli görülen kilit denetim konuları aşağıdaki gibidir:

Ticari alacaklann geri kazanılabilirliği

kilit denetim konularının denetimde nasıt ete alındığı

31 Aralık 2023 tarihi itibanyla 561.320.344 TL ve 31 Aralık 2022 tarihi itibanyla 723.159.392 TL tutarlanndaki ticari alacaklar toplam varlıkların önemli bölümünü oluşturmaktad ır, Ticari alacaklar için hesaplanan değer düşüklüğü karşılıkları, müşterilerden alınan teminatlar, müşterilerin geçmiş ödeme performansları ve kredibilite bilgileri ile alacak bakiyelerinin vade analizleri göz önünde bulundurularak yapılan tahminler sonucu muhasebeleştirilmektedir. Kullanılan bu tahminler gelecekte beklenen piyasa koşullanna oldukça duyarlıdır. Bu sebeplerle söz konusu alacakların geri kazanılabilirliği denetimimiz bakımından önemli bir konudur. Şirket'in ticari alacaklar ile ilgili politikalan ve tutarlanna ilişkin açıklamalar Dipnot 2.4 Önemli Muhasebe Politikalannın Özeti ve Dipnot 6 Ticari Alacaklar' da detaylı olarak açıklanmıştır.

Denetimimiz sırasında, ticari alacakların geri kazanılabilirliği ile ilgili aşağıdaki denetim prosedürleri uygulanmıştır: , Şirket'in ticari alacaklannın tahsilat takibine ilişkin sürecinin anlaşılması, sürecin içerisinde yer alan iç kontrollerin tasanm ve işlevliliğinin değerlendirilmesi, . Kredi riskine yönelik finansal raporlama i e ilgili iç kontrollerin anlaşılması, değerlendirilmesi ve etkinliğinin test edilmesi, , Finans ve muhasebe departmanları tarafından yönetilen müşteri alacak takip sürecinin anlaşılması ve değerlendirilmesi, , Alacak yaşlandırma çalışmasının analitik olarak incelenmesi ve tahsilat devir hızının önceki yıl ile karşılaştınlması, , Tahsilata ilişkin herhangi bir anlaşmaz ık veya dava durumu olup olmadığının araştın ması ve hukuk müşavirlerinden devam eden alacak takip dava anyla ile ilgili bilgi alınması, , Ticari alacak bakiyelerinin örneklem yoluyla doğrulama mektuplan gönderilerek test edilmesi, , Müteakip dönemde yapılan tahsilatlann örneklem yoluyla test edilmesi, , Ticari alacaklann geri kazanılabilirliğine yönelik finansal tablo notlannda yer alan açıklamalann yeterliliğinin değerlendirimesi. Uyguladığımız denetim prosedürleri neticesinde, hasılata ilişkin önemli bir bulgumuz olmamıştır.

5) Yönetinin ve ÜstYönet'ımden Sorumlu Olanların Finansal Tablolara iıişnin Sorumlulukları

Şirket Yönetimi; finansal tablolann TMS/TRFS'lere uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veYa hile kaynaklı önemli yan|ış|ık içermeyecek şekilde hazırlanİıası ğin go.tıi goroügü ^D kontro|den sorumludur.

Finansal tablolan hazırlarken yönetim; Şirket'in sürekliliğini devam ettirme kabiliyetinin değerlendirilmesinden, gerektiğinde süreklilikle ilgili.hususları açıklamaktan ve Şirİet'i tasfiye etme ya da ticarifaaliyetİ'sona erdirme niyeti Ya da mecburiyeti bulunmadığı sürece işletmenin stiretİligi esasınİkullanm'aktan sorumludur.

Üst Yönetimden sorumlu olanlar, Şirket'in finansal raporlama sürecinin gözetiminden sorumludur Iel: +9o(212) 426 o0 93 . Fax: +9o(212) 426 84 44 - e-mail: infoppkf.com.tr- ^| Eski Büyükdere Cad. No: 14, ParkPlaza, Kat:3-19, Maslak sarıyer - istanbul

PKF Aday B€ğlmsüz Denetim A-Ş., PKF lnteİnational Limited ağlnln üyesi olup hukuken bağlmSlz bir tüzeI kişiliğe sahiptir Ve bu ağın diğer üyelerinin faaliyetleri nedeniyle herhangi bir sorumluIuk ya aa yükümlüluk kabul etmem;ktedir.

PKF Aday Bağ'mslz Denetim A.Ş. is a member firm oİ the PKF lnternational Limited network of legally independent firms and does not accept any responsibil|ty or liability for the actions or inactions on the part of any other individual meriber firm or İirms.

6) Bağımsız Denetçinin Finansal Tabloların Bağımsız Penetimine İliş*in Sorumlulukları

Bir bağımsız denetimde, biz bağımsız denetçilerin sorumlulukları şunlardır:

Amacımız, bir bütün olarak finansal tab|olann hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içerip içermediğine ilişkin makul güvence elde etmek ve görüşümüzü içeren bir bağımsız denetçi raporu düzenlemektir, BDS'6re uygun olarak yürütülen bir bağımsız denetim sonucunda verilen makul güvence; yüksek bir güvence seviyesidir anjak, 1v9rolan önemli bir yanlışlığın her zaman tespit edileceğini garantietmez. Yanlışlıklar hata veya hile kaynaklı olabilir. Yanlışlıklann, tek başına veya toplu olarak, finansaltablo kullanıcılannın bu tablolara istinaden a|acakİan ekonomik kararlan etkilemesi makul ölçüde bekleniyorsa bu yanlışlıklar önemli olarak kabul edilir,

BDS'lere uygun olarak yürütülen bir bağımsız denetimin gereği olarak, bağımsız denetim boyunca mesteki muhakememizi kullanmakta ve mesleki şüpheciliğimizi sürdürmekteyiz, Tarafım ,zca ayrrca:

• . Finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı "önemli yanlışlık" riskleri belirlenmekte ve değerlendirilmekte; bu risklere karşılık veren denetim prosedürleri tasarlanmakta ve uygulanmakta ve görüşümüze dayanak teşkil edecek Yeterli ve uygun denetim kanıtı elde edilmektedir (Hile; muvazaa, sahtek-6rlık, kasıtlı ihmal, gerçege aYkırı beyan veya iç kontro| ihlali fiillerini içerebildiğinden, hile kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edİm'eıİe riski, hata kaynaklı önemli bir yanlışlığı tespit edememe riskinden yüksektir.),
• o Şirket'in iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş bildirmek amacıyla değil ama duruma uygun denetim Prosedürlerini tasarlamak amacıyla denetimle ilgili iç kontrol değerlendirilmektedir.
• ı Yönetim tarafından kullanılan muhasebe politikalannın uygunluğu ile yapılan muhasebe tahminlerinin ve ilgili açık|amalann makul olup olmadığı değerlendirilmektedir.
• o Elde edilen denetim kanıtlanna dayanarak, Şirket'in sürekliliğini devam ettirme kabiliyetine ilişkin ciddi şüphe oluŞturabilecek olay veya Şartlarla ilgili önemli bir belirsizliğin mevcut olup olmadığİ naı<kınoa ve yönÖ1min iŞletmenin sürekliliği esasını kullanmasının uygunluğu hakkİnda sonuca vanlmaktaJır. Önemli bir bÖilrsizliğin mevcut olduğu sonucuna Varmamız hÖlinde, raporumuzda, finansal tablolardaki ilgili açık|amalara dikİat Çekmemiz ya da bu _açıklamaların yetersiz olması durumunda olumlu görüş dışınİa biİ görüş vermemiz gerekmektedir. Vardığımız sonuÇlar, bağımsız denetçi raporu tarihine kadar eloe-eoııen denetim kanıtlarına daYanmaktadır. Bununla bidikte, gelecekteki olay veya şartlar Şirket'in sürekliliğini sona erdirebilir.
• ı Finansa| tabloların, aÇıklamalar dÖhil olmak üzere, genel sunumu, yapısı ve içeriği ile bu tabloların, temelini oluŞturan iŞlem Ve olaylan gerçeğe uygun sunumu sağlayacak şelilOİ yansıtıp yansıtmadığı değedend irilmekted ir,

Diğer hususlann yanı sıra, denetim sırasında tespit ettiğimiz önemli iç kontrol eksiklikleri d6hil olmak üzere, bağımsız denetimin Planlanan kapsamı ve zamanlaması ile önemli denetim bulgulannı üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmekteyiz.

Bağımsızlığa iliŞkin etik hükümlere uygunlu.k. sağladığımızı üst yönetimden sorumlu olanlara bildirmiş bulunmaktayız, Ayrıca bağımsızlık üzerinde etkisi obÜğu oııştinuıeolıeİek tüm ilişkiler ve diğer hususlan ve ilgiİ önlemleri üst yönetimden sorumlu olanlara iletmiş bulunmaktayız,

Üst Yönetimden sorumlu olanlara bildirilen konular arasından, cari döneme ait iinansal tablolann bağımsız denetiminde en Çok önem. az eden konulan yani kilit denetim konularını belirlemekteyiz. Mevzuatın konunun kamuYa aÇıklanmasına izin vermediği durum|arda veya konuyu kamuya açıklamanİn doğuracağı olumsuz sonuÇlann, k_9muYa aÇıklamanın doğuracağı kamu yarannı aşacağının maı<uı ş-eı<iıoe bek|endği obuİça istisnai durumlarda, ilgili hususun bağımsız denetçi raporumuzda bildiİilmehesine karaİverebiliriz.

Tel: +90(212) 426 oo 93 . Fax: +9o(2l2) 426 84 44 . e-mail info6opkf.com.tr Eski Büyükdere Cad. No: 14, ParkPlaza, Kat;3-19, Maslak Sarıyer - istanbul

İKF.Aqay 89ğ!Ts]z Denetim A.Ş., PKF lnteİnational Limited ağlnln üyesi olup hukuken bağlmslz bir tüzel kişiliğe sahiptir Ve bu ağln diğer üyeıerjnjn faaliyetleri nedeniyıe herhangi bir sorumluluk ya da yükümlülük kabul etmem;ktedir.

PKF Aday Bağlmslz Denetim A.Ş. is a member firm of the PKF lnternational Limited network of legally independent firms and does not accept any responsibility or liability for the actions or inactions on the part of any other indiVidUal me;ber farm or firms. www.pkf.com.tr

PKF Aday Bağımsız Denetlm A.Ş.

B) Mevzuattan Kaynaklanan Diğer YükümlüIükler

• 1) 8102 Saylı Türk Ticaret Kanunu'nun (TTK) 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyannca Şirketin 1 ocak ³¹ Aralık 2023 hesap dönemlerinde defter tutma düzeninin, finansal tablolann, kanun ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır.
• 2) 6102 saYılı Türk Ticaret Kanunu'nun ('TTK) 402'nci maddesinin dördüncü fıkrası uyannca yönetim Kurulu, tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamalan yapmış ve talep edilen belgelerivermiştir,

Bu bağımsız denetimi yürütüp sonuçlandıran sorumlu denetçiAbdulkadir SAylCl'dır.

lstanbu|,9 Mayıs 2024

PKF Aday Bağımsız Denetim A.Ş. (A member firm of PKF lnternational)

Tel: +90(212) 426 OO 93 . Fax: +9O(212) 426 84 44 . e-mail: info@pkf.com.tr Eski Büyükdere Cad. No: ]4, ParkPlaza, Kat: 3-19, Maslak Sarıyer - istanbui

PKF Aday B€ğlmSlz Denetim A.Ş., PKF lntef national Limited ağlnln üyesj olup hukuken bağlmslz bir tüzel kişiliğe sahiptir Ve bu ağln diğer üyelerinin faaliyetleri nedeniyle herhangi bir sorumluluk ya da yükümlülük kabul etmem;ktedir.

PKF Aday Bağlmslz Denetim A.Ş. is a member firm of the PKF lnternatıonal timited network of legally independent firms and does not accePt any responsibility or liability for the actions or inactions on the part of any other individUal meriber firm br f irms.

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 31 ARALIK 2023 TARİHİ İTİBARIYLA FİNANSAL DURUM TABLOLARI

(Tutarlar Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

		(Bağımsız Denetimden	(Bağımsız Denetimden
		Geçmiş)	Geçmiş)
		Cari Dönem	Önceki Dönem
VARLIKLAR	Dipnot	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönen Varlıklar
Nakit ve Nakit Benzerleri	5	507.974.247	358.493.889
Finansal Yatırımlar	5	10.231.404	160.546.378
Ticari Alacaklar		561.320.344	723.159.392
İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar	6	561.320.344	723.159.392
Diğer Alacaklar		7.041.869	367.791
İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar	7	7.041.869	367.791
Stoklar	8	224.207.381	395.052.136
Peşin Ödenmiş Giderler		33.369.955	165.628.125
İlişkili Olmayan Taraflara Peşin Ödenen Giderler	10	33.369.955	165.628.125
Diğer Dönen Varlıklar		4.950.255	--
ARA TOPLAM		1.349.095.455	1.803.247.711
TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR		1.349.095.455	1.803.247.711
Duran Varlıklar
Diğer Alacaklar		603.518	478.769
İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar	7	603.518	478.769
Kullanım Hakkı Varlıkları		--	166.987
Maddi Duran Varlıklar	12	1.709.424.489	977.516.766
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	14	2.656.805	3.427.320
Peşin Ödenmiş Giderler	10	700.211.667	--
TOPLAM DURAN VARLIKLAR		2.412.896.479	981.589.842
TOPLAM VARLIKLAR		3.761.991.934	2.784.837.553

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 31 ARALIK 2023 TARİHİ İTİBARIYLA FİNANSAL DURUM TABLOLARI

(Tutarlar Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

		(Bağımsız Denetimden	(Bağımsız Denetimden
		Geçmiş)	Geçmiş)
		Cari Dönem	Önceki Dönem
KAYNAKLAR	Dipnot	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Kısa Vadeli Yükümlülükler
Kısa Vadeli Borçlanmalar	5	379.022.680	435.423.337
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları	5	299.058.880	132.414.193
Uzun Vadeli Kiralama Borçlarının Kısa Vadeli Kısımları	5	24.423.935	34.460.785
Diğer Finansal Yükümlülükler		--	197.291
Ticari Borçlar		95.017.783	94.086.643
İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar	6	95.017.783	94.086.643
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar	18	34.447.852	21.545.028
Diğer Borçlar		1.392.079	928.149
İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar	7	1.392.079	928.149
Ertelenmiş Gelirler	10	21.581.154	20.233.283
Dönem Kârı Vergi Yükümlülüğü	28	8.228.149	15.971.672
Kısa Vadeli Karşılıklar		7.197.576	5.614.113
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar	17	3.924.574	2.572.260
Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar	16	3.273.002	3.041.853
ARA TOPLAM		870.370.088	760.874.494
TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		870.370.088	760.874.494
Uzun Vadeli Yükümlülükler
Uzun Vadeli Borçlanmalar	5	812.707.349	42.760.080
Uzun Vadeli Kiralama İşlemlerinden Borçlanmalar		17.072.052	46.599.121
Ertelenmiş Gelirler	10	--	234.215
Uzun Vadeli Karşılıklar		21.112.949	11.341.136
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar	17	21.112.949	11.341.136
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	28	132.621.563	129.878.541
TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER		983.513.913	230.813.093
ÖZKAYNAKLAR
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar		1.908.107.933	1.793.149.966
Ödenmiş Sermaye	19	262.500.000	262.500.000
Paylara İlişkin Primler	19	428.006.919	428.006.919
Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları		360.256.363	360.256.363
Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer
Kapsamlı Gelirler veya Giderler	19	2.164.071	2.369.402
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları	19	2.164.071	2.369.402
Kârdan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	19	41.755.841	26.987.082
Geçmiş Yıllar Kârları/Zararları	19	698.261.441	503.634.748
Dönem Net Kârı/Zararı		115.163.298	209.395.452
TOPLAM ÖZKAYNAKLAR		1.908.107.933	1.793.149.966
TOPLAM KAYNAKLAR		3.761.991.934	2.784.837.552

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ

1 OCAK - 31 ARALIK 2023 HESAP DÖNEMİNE AİT KÂR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOLARI

(Tutarlar Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

		(Bağımsız	(Bağımsız
		Denetimden	Denetimden
		Geçmiş)	Geçmiş)
		Önceki Dönem	Önceki Dönem
		1 Ocak –	1 Ocak –
KÂR VEYA ZARAR KISMI	Dipnot	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Hasılat	21	1.980.241.516	2.847.052.943
Satışların Maliyeti (-)	21	(1.494.411.905)	(2.050.892.473)
Brüt Kârı/Zararı		485.829.611	796.160.470
Genel Yönetim Giderleri (-)	22	(78.454.534)	(57.898.796)
Pazarlama Giderleri (-)	22	(97.660.337)	(93.692.630)
Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler	23	246.790.259	65.786.749
Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-)	23	(141.561.822)	(60.679.740)
Esas Faaliyet Kârı/Zararı		414.943.177	649.676.053
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler	24	2.939.548	11.000.510
FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI/ZARARI		417.882.725	660.676.563
Finansman Giderleri (-)	27	(119.982.952)	(117.077.654)
Finansman Gelirleri (+)	26	90.617.065	39.184.498
Parasal Kazanç / Kayıp (-)		(234.876.527)	(272.250.648)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KÂRI/ZARARI		153.640.311	310.532.759
Sürdürülen Faaliyetler Vergi (Gideri)/Geliri
Dönem Vergi Gideri/Geliri	28	(28.653.780)	(65.353.902)
Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri	28	(9.823.233)	(35.783.405)
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/(ZARARI)		115.163.298	209.395.452
DÖNEM KÂRI/ZARARI		115.163.298	209.395.452

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 1 OCAK – 31 ARALIK 2023 HESAP DÖNEMİNE AİT KAR VEYA ZARAR TABLOSU

(Tutarlar Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

		(Bağımsız	(Bağımsız
		Denetimden	Denetimden
		Geçmiş)	Geçmiş)
		Önceki Dönem	Önceki Dönem
		1 Ocak –	1 Ocak –
	Dipnot	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
DÖNEM KÂRI/ZARARI		115.163.298	209.395.452
Pay Başına Kazanç
Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç	30	0,44	0,80
DİĞER KAPSAMLI GELİR KISMI
Kâr veya zararda yeniden
sınıflandırılmayacaklar		(205.331)	978.287
Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm
Kazançları/Kayıpları	28	(266.664)	1.238.338
Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak
Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler		61.333	(260.051)
Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri	28	61.333	(260.051)
DİĞER KAPSAMLI GELİR		(205.331)	978.287
TOPLAM KAPSAMLI GELİR		114.957.967	210.373.739

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 1 OCAK - 31 ARALIK 2023 HESAP DÖNEMİNE AİT BAĞIMSIZ DENETİMDEN GEÇMİŞ ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOLARI

(Tutarlar Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

				Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler		Birikmiş Karlar
	Ödenmiş Sermaye	Sermaye Düzeltme Farkları	Pay İhraç Primleri İskontoları	Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları/Kayıpları	Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	Geçmiş Yıllar Kar/ Zararları	Net Dönem Karı/Zararı	Toplam Özkaynaklar
Bakiye 1 Ocak 2022	45.000.000	218.412.493	--	1.391.115	10.437.700	592.373.693	245.085.770	1.112.700.771
Önceki Dönem Karının Transferi	192.553.082	124.722.253	--	--	16.549.382	(88.738.947)	(245.085.770)	--
Sermaye Artırımı	24.946.918	17.121.619	--	--	--	--	--	42.068.537
Hisse Senedi İhraç primleri	--	--	--	--	--	--	--	--
Net Dönem Karı/(Zararı)	--	--	--	--	--	--	209.395.452	209.395.452
Toplam Kapsamlı Gelirler	--	--	--	978.287	--	--	--	978.287
Diğer Değişiklikler Nedeniyle Artış/Azalış	--	--	428.006.919	--	--	--	--	428.006.919
Bakiye 31 Aralık 2022	262.500.000	360.256.363	428.006.919	2.369.402	26.987.082	503.634.746	209.395.452	1.793.149.966
Bakiye 1 Ocak 2023	262.500.000	360.256.363	428.006.919	2.369.402	26.987.082	503.634.746	209.395.452	1.793.149.966
Önceki Dönem Karının Transferi	--	--	--	--	14.768.759	194.626.693	(209.395.452)	--
Transferler	--	--	--	--	--	--	--	--
Net Dönem Karı/(Zararı)	--	--	--	(205.331)	--	--	115.163.298	114.957.967
Payların geri alım işlemleri nedeniyle meydana gelen artış ve azalışlar	--	--	--	--	--	--	--	--
Toplam Kapsamlı Gelirler	--	--	--	--	--	--	--	--
Deprem Vergisi Ödemesi	--	--	--	--	--	--	--	--
Diğer Değişiklikler Nedeniyle Artış/Azalış	--	--	--	--	--	--	--	--
Bakiye 31 Aralık 2023	262.500.000	360.256.363	428.006.919	2.164.071	41.755.841	698.261.439	115.163.298	1.908.107.933

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 1 OCAK - 31 ARALIK 2023 HESAP DÖNEMİNE AİT NAKİT AKIŞ TABLOSU

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") cinsinden ifade edilmiştir.)

		Bağımsız	Bağımsız
		Denetimden	Denetimden
		Geçmiş	Geçmiş
		1 Ocak –	1 Ocak –
	Dipnot	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
A. İşletme Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları		468.221.110	156.693.759
Dönem Kârı/Zararı		116.334.552	208.272.594
Dönem Net Kârı/Zararı Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler		784.124.273	498.099.669
Amortisman ve İtfa Gideri İle İlgili Düzeltmeler	22	93.459.313	87.619.547
Vadeli Alışlardan Kaynaklanan Kazanılmamış Finansman Gideri	6	25.865.362	8.757.086
Vadeli Satışlardan Kaynaklanan Kazanılmamış Finansman Geliri		(6.910.461)	(1.114.770)
Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler		119.982.952	117.077.654
Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler		18.020.454	1.563.108
-Kıdem tazminatı karşılığı / (iptalleri)	18	14.230.060	4.062.716
-İzin karşılıkları / (iptalleri)	17	2.363.480	(1.446.099)
-Dava karşılıkları		1.426.914	(1.053.509)
Vergi (Geliri) Gideri İle İlgili Düzeltmeler	29	37.305.759	102.260.165
Parasal kayıp/kazanç		496.400.893	181.936.879
İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler		(387.643.176)	(453.456.182)
Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış)
Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler		(142.988.636)	(165.174.773)
Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler		(7.131.612)	1.129.149
Diğer dönen ve duran varlıklarda (artışlar) / azalışlar		(4.950.255)	--
Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) İle İlgili Düzeltmeler		27.347.652	(109.417.803)
Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış)		(422.635.321)	(84.224.419)
Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler		44.430.602	(7.744.300)
Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar		21.372.264	7.812.313
Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler		549.089	(4.102.214)
Ertelenmiş Gelirlerdeki Artış (Azalış)		9.159.515	3.902.312
Kısa vadeli finansal yatırımlardaki (artışlar) / azalışlar		87.203.526	(95.636.447)
Toplam		512.815.649	252.916.081
Ödenen kıdem tazminatları		(1.178.358)	(313.323)
Vergi iadeleri (ödemeleri)		(43.416.181)	(95.908.999)
B. Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları		(824.596.521)	(191.125.150)
Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları	14-24	(824.596.521)	(191.125.150)
Toplam		(311.780.873)	61.790.931
C. Finansman Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit Akışları		646.781.206	409.419.299
Pay ve Diğer Özkaynağa Dayalı Araçların İhracından Kaynaklanan Nakit Girişleri		--	428.006.919
Finansal borçlanmalardaki artışlar / (azalışlar)		646.781.206	(26.087.620)
Nakit Sermaye Artışı		--	7.500.000
Toplam		335.000.333	471.210.230
Yabancı Para Çevirim Farklarının Etkisinden Önce Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış (Azalış) (A+B+C)		290.405.795	374.987.908
D. Yabancı Para Çevirim Farklarının Nakit ve Nakit Benzerleri Üzerindeki Etkisi		--	--
E. Nakitteki Enflasyon Etkisi		(140.925.437)	(61.138.679)
Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Net Artış (Azalış) (A+B+C+D+E)		290.405.795	374.987.908
F. Dönem Başı Nakit ve Nakit Benzerleri	5	358.493.889	44.644.660
Dönem Sonu Nakit ve Nakit Benzerleri (A+B+C+D+E+F)	5	507.974.247	358.493.889

1. ŞİRKET ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU

Genel

Barem Ambalaj Sanayi ve Ticaret A.Ş. ("Şirket"), 04.01.2013 tarihinde Barem Oluklu Mukavva Kutu Ambalaj Sanayi ve Tic. Ltd. Şti'nden nevi değişikliğine giderek Barem Ambalaj San. Ve Tic. A.Ş. olmuştur. Şirket Türkiye'de faaliyet göstermekte olup şirket merkezi, İbni Melek OSB Mahallesi TOSBİ Yol 4 Sokak No:14 Tire/ İZMİR'de bulunmaktadır.

Şirket'in bunun dışında Başpınar OSB Mahallesi 5. O.S.B. 83555 Nolu Cad. No:2 Şehitkamil/ GAZİANTEP ve OSB No:11 Sokak KARAMAN'da üretim yaptığı iki ayrı fabrikası bulunmaktadır.

Şirket'in 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla ortalama çalışan personel sayısı 812 kişidir (31 Aralık 2022: 824 personel).

Şirket'in Faaliyet Alanları

Şirket; oluklu mukavva, safiha, kutu kağıt ofset baskılı kutu ve her türlü ambalaj ve kutu imal etmekte veya bunları dışarıda fason olarak yaptırmakta olup konusu ile ilgili ürünlerin dahili ticaretini ve ihracatını yapmaktadır.

Şirket'in Hissedarları

Şirket, 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu hükümlerine göre kayıtlı sermaye sistemini kabul etmiş ve Sermaye Sermaye Piyasası Kurulu'nun 07.10.2021 tarih ve 51/1487 sayılı izni ile kayıtlı sermaye sistemine geçmiştir.

Şirket'in 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sermayesi 262.500.000 TL (31 Aralık 2022: 262.500.000 TL) olup ortaklık yapısı aşağıdadır.

	31 Aralık 2023		31 Aralık 2022
Adı Soyadı	Pay Oranı	Pay Tutarı	Pay Oranı	Pay Tutarı
Recep Taşyanar	105.000.000	40%	40%	105.000.000
Şenferiye Taşyanar	105.000.000	40%	40%	105.000.000
Halka açık kısım	52.500.000	20%	20%	52.500.000
Toplam	262.500.000	100%	100%	262.500.000

Şirket'in çıkarılmış sermayesi 262.500.000 TL olup 262.500.000 adet hisseden oluşmaktadır (31 Aralık 2022: 262.500.000 TL – 262.500.000 adet hisse). Hisselerin itibari değeri hisse başına 1 TL'dir.

2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR

2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar

Finansal Tabloların Hazırlanış Esasları

Şirket'in finansal tabloları, Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 nolu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak, hazırlanmış olup, Tebliğ'in 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS") esas alınmıştır. Bu standartlar, Türkiye Muhasebe Standartları ve Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumları içermektedir.

Finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümleri uyarınca Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ile bunlara ilişkin ek ve yorumları esas alınmıştır. Finansal tablolar ve dipnotlar KGK tarafından 4 Ekim 2022 tarihinde yayımlanan "Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi"ne uygun olarak sunulmuştur.

Fonksiyonel ve Raporlama Para Birimi

Şirket'in her işletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Her işletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket'in geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum para birimi olan Türk Lirası cinsinden ifade edilmiştir.

Ölçüm Esasları

Ekli finansal tablolar, gerçeğe uygun değeri ile ölçülen maddi duran varlıklar içinde raporlanan binalar haricinde tarihi maliyetler üzerinden hazırlanmıştır.

İşletmenin Sürekliliği Varsayımı

Şirket finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır.

Karşılaştırmalı Bilgiler ve Önceki Dönem Tarihli Finansal Tablolarının Düzeltilmesi

Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Şirket'in cari dönem finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır.

Finansal tabloların onaylanması:

Finansal tablolar Şirket Yönetim Kurulu tarafından 9 Mayıs 2024 tarihinde onaylanmıştır. Türk Ticaret Kanunu hükümlerine göre, Şirket finansal tabloları genel kurulda onaylanmadıkça kesinleşmediğinden, Şirket genel kurulu finansal tabloları değiştirme gücüne sahiptir.

Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Finansal Tabloların Düzeltilmesi

SPK, 17 Aralık 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye'de faaliyette bulunan ve SPK tarafından kabul edilen muhasebe ve raporlama ilkelerine ("SPK Finansal Raporlama Standartları") uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren 29 No'lu "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" Standardı ("TMS 29") uygulamasına son vermiştir.

KGK, 20 Ocak 2022 tarihinde, Türkiye Finansal Raporlama Standartlarını (TFRS) uygulayan işletmelerin 2021 yılı finansal raporlama döneminde TMS 29 Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama ("TMS 29") kapsamında herhangi bir düzeltme yapmalarına gerek bulunmadığını belirtmiştir.

KGK 23 Kasım 2023 tarihinde Türkiye'de enflasyon muhasebesi uygulanmasına ilişkin açıklamada bulunmuş olup söz konusu duyuruya göre, TFRS uygulayan işletmelerin 31 Aralık 2023 tarihinde veya sonrasında sona eren yıllık raporlama dönemine ait finansal tablolarının TMS 29'da yer alan ilgili muhasebe ilkelerine uygun olarak enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulması gerekmektedir. Bu finansal tabloların hazırlanmış olduğu tarih itibarıyla 31 Aralık 2023 tarihli konsolide finansal tablolar hazırlanırken TMS 29'a göre enflasyon düzeltmesi yapılmıştır.

TMS 29, hiper enflasyonist ekonomilerin para birimi ile hazırlanan mali tabloların bilanço tarihindeki ölçüm biriminden gösterilmesini ve genel fiyat endeksinin kullanılarak daha önceki dönemlere ait bakiyelerin de aynı birimden gösterilmesini öngörmektedir. TMS 29'un uygulanmasını gerektiren durumlardan biri, üç yıllık kümülatif enflasyon oranının, yaklaşık %100 veya üzerinde olmasıdır. Türkiye'de Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayımlanan tüketici fiyat endeksi ("TÜFE") baz alındığında söz konusu kümülatif oran 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren üç yıllık dönem için %268 olmuştur.

Fiyat endekslerinde yukarıda belirtilen düzeyde artış olmamakla beraber, halkın tasarruflarını ağırlıklı olarak yabancı para cinsinden tutması, mal ve hizmet fiyatlarının yabancı para birimi üzerinden belirlenmesi, faiz oranlarının, ücret ve fiyatların genel fiyat endekslerine bağlanması, kısa vadeli işlemler de dahil satın alma gücündeki kayıpları karşılamak için fiyatların vade farkı konularak belirlenmesi gibi yüksek enflasyon emarelerinin mevcut bulunması halinde de TMS 29'un uygulanması gerekmektedir.

Enflasyona göre yapılan düzeltmeler, TÜİK tarafından yayımlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi kullanılarak bulunan katsayılar esas alınarak hesaplanmıştır. 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla ekte sunulan mali tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeks ve katsayılar aşağıda belirtilmiştir:

Tarih	Endeks	Düzeltme katsayısı	Üç yıllık kümülatif enflasyon oranları
31.12.2023	1.859,38	1.000	268%
31.12.2022	1.128,45	1.647	156%
31.12.2021	686,95	2.706	74%

TMS 29 endeksleme işlemlerinin ana hatları aşağıdaki gibidir:

• Bilanço tarihi itibarıyla cari satın alma gücü ile gösterilenler dışındaki tüm kalemler cari dönem ve geçmiş yıllar için ilgili tüketici fiyat endeksi katsayıları kullanılarak endekslenmiştir.
• Önceki raporlama dönemlerine ait mali tablolar paranın en son bilanço tarihindeki cari satın alma gücü esas alınarak düzeltilmiştir. Cari dönem düzeltme katsayısı önceki dönem finansal tablolarına uygulanmıştır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

• Parasal aktif ve pasif kalemler, bilanço tarihinde cari satın alma gücü ile ifade edildiklerinden endekslemeye tabi tutulmamışlardır. Parasal kalemler nakit para ve nakit olarak alınacak veya ödenecek kalemlerdir.
• Parasal olmayan aktif ve pasifler satın alma veya ilk kayda alınma tarihinden bilanço tarihine kadar olan süre içerisinde genel fiyat endeksinde meydana gelen değişikliklerin alım maliyetlerine ve birikmiş amortisman tutarlarına yansıtılması suretiyle yeniden ifade edilmiştir. Böylece maddi duran varlıklar, maddi olmayan duran varlıklar, kullanım hakkı varlıkları ve benzeri aktifler piyasa değerlerini geçmeyecek şekilde alım değerleri üzerinden endekslenmiştir. Amortismanlar da benzeri şekilde yeniden düzeltilmişlerdir. Özkaynakların içerisinde yer alan tutarlar, bu tutarların şirkete katıldığı veya şirket içerisinde oluştuğu dönemlerdeki tüketici fiyat endekslerinin uygulanması neticesinde yeniden düzeltilmiştir.
• Bilançodaki parasal olmayan kalemlerin gelir tablosuna etkisi olanlar dışında gelir tablosunda yer alan tüm kalemler, gelir ve gider hesaplarının mali tablolara ilk olarak yansıtıldıkları dönemler üzerinden hesaplanan katsayılar ile endekslenmişlerdir.
• Nakit akış tablosunda sunulan tüm kalemler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimine göre ifade edilerek enflasyona göre düzeltilmiştir. Enflasyonun işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları üzerindeki etkisi ilgili kaleme atfedilmiş ve nakit ve nakit benzerleri üzerindeki parasal kazanç veya kayıp ayrı olarak sunulmuştur.
• Net parasal pozisyon üzerinden genel enflasyon neticesinde oluşan kazanç veya kayıp; parasal olmayan aktiflere, özkaynak kalemlerine ve gelir tablosu hesaplarına yapılan düzeltmelerin farkıdır. Net parasal pozisyon üzerinden hesaplanan kazanç veya kayıp net kara dahil edilmiştir.

Netleştirme / Mahsup

Finansal varlık ve yükümlülükler, gerekli kanuni hakkın hali hazırda mevcut olması, söz konusu varlık ve yükümlülükleri net esasa göre ödeme niyetinin olması veya varlıkların elde edilmesi ile yükümlülüklerin yerine getirilmesinin eş zamanlı gerçekleştirme niyetinin olması durumunda net olarak gösterilirler.

2.3. Muhasebe Politikaları ve Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar

Yeni bir TFRS'nin ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişiklikleri, söz konusu TFRS'nin şayet varsa, geçiş hükümlerine uygun olarak geriye veya ileriye dönük olarak uygulanmaktadır. Herhangi bir geçiş hükmünün yer almadığı değişiklikler, muhasebe politikasında isteğe bağlı yapılan önemli değişiklikler veya tespit edilen muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanmakta ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenmektedir.

Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak uygulanır.

TFRS 16 Kiralamalar Etkisi

Şirket, 1 Ocak 2019 tarihinden itibaren geçerli olan yeni standart, değişiklik ve yorumlardan, "TFRS 16 Kiralamalar" standardının ilk kez uygulanmasından kaynaklanan muhasebe politikası değişikliklerini, ilgili standardın geçiş hükümlerine uygun olarak değerlendirmiştir.

	31.12.2023	31.12.2022
Gayrimenkuller	--	166.987
Toplam kullanım hakkı varlıkları	--	166.987
Kısa vadeli kiralama yükümlülükleri	--	197.291
Uzun vadeli kiralama yükümlülükleri	--	--
Toplam kira yükümlülükleri	--	197.291

TFRS 16 "Kiralamalar" standardına ilk geçiş

Aşağıda, Şirket'in TFRS 16'yı uygulaması üzerine yeni muhasebe politikaları yer almaktadır:

Kullanım Hakkı Varlıkları

Şirket, kullanım hakkı varlıklarını finansal kiralama sözleşmesinin başladığı tarihte muhasebeleştirmektedir (örneğin, ilgili varlığın kullanım için uygun olduğu tarih itibarıyla.). Kullanım hakkı varlıkları, maliyet bedelinden birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü zararları düşülerek hesaplanır. Finansal kiralama borçlarının yeniden değerlenmesi durumunda bu rakam da düzeltilir. Kullanım hakkı varlığının maliyeti; kira yükümlülüğünün ilk ölçüm tutarı, kiralamanın fiilen başladığı tarihte veya öncesinde yapılan tüm kira ödemelerinden alınan tüm kiralama teşviklerinin düşülmesiyle elde edilen tutar ve başlangıçta Şirket tarafından katlanılan doğrudan maliyetlerin tamamını içerir.

Şirket, kullanım hakkı varlığını amortismana tabi tutarken TMS 16 Maddi Duran Varlıklar'da yer alan amortisman hükümlerini uygular. Kiralayanın kiralama süresinin sonunda dayanak varlığın mülkiyetini Şirket'e devretmesi durumunda veya kullanım hakkı varlığı maliyetinin Şirket'in bir satın alma opsiyonunu kullanacağını göstermesi durumunda, Şirket kullanım hakkı varlığını kiralamanın fiilen başladığı tarihten dayanak varlığın faydalı ömrünün sonuna kadar amortismana tabi tutar. Diğer durumlarda, Şirket kullanım hakkı varlığını, kiralamanın fiilen başladığı tarihten başlamak üzere söz konusu varlığın faydalı ömrü veya kiralama süresinden kısa olanına göre amortismana tabi tutar. Kullanım hakkı varlıkları değer düşüklüğü değerlendirmesine tabidir.

Gayrimenkul ve diğer kiralamalar,

Kiralama sözleşmelerinde, kiralama süresi Şirket'in sözleşmede yer alan bir uzatma seçeneğini veya erken sonlandırma seçeneğini kullanmanın makul şekilde kesin olduğu durumlar dışında, imzalanan sözleşmelerin iptal edilemez süresine karşılık gelir. Ofis, istasyon, araç ve ofis ekipman kiralamalarının gerçeğe uygun değerleri her para birimi için Şirket'in o para birimindeki alternatif borçlanma maliyeti ile hesaplanmaktadır.

Kira Yükümlülükleri

Şirket kira yükümlülüğünü, kiralamanın fiilen başladığı tarihte ödenmemiş olan kira ödemelerinin bugünkü değeri üzerinden ölçmektedir. Kiralama ödemeleri; sabit ödemelerden (esas sabit ödemeler de dahil) tüm kiralama teşvik alacaklarının, bir endeks veya orana bağlı değişken kira ödemelerinin ve kalıntı değer taahhütleri kapsamında Şirket tarafından ödenmesi beklenen tutarların düşülmesini içerir. Ayrıca kira ödemeleri, Şirket satın alma opsiyonunu kullanacağından makul ölçüde emin olması durumunda bu opsiyonun kullanım fiyatı ve kiralama süresinin Şirket'in kiralamayı sonlandırmak için bir opsiyon kullanacağını göstermesi durumunda, kiralamanın sonlandırılmasına ilişkin ceza ödemelerini içerir. Bir endekse veya orana bağlı olmayan değişken kira ödemeleri, ödemeyi tetikleyen olayın veya koşulun gerçekleştiği dönemde gider olarak kaydedilmektedir.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Şirket, kiralama süresinin kalan kısmı için revize edilmiş iskonto oranını, kiralamadaki zımnî faiz oranının kolaylıkla belirlenebilmesi durumunda bu oran olarak; kolaylıkla belirlenememesi durumunda ise Şirket'in yeniden değerlendirmenin yapıldığı tarihteki alternatif borçlanma faiz oranı olarak belirlemektedir.

Şirket, kiralamanın fiilen başladığı tarihten sonra kira yükümlülüğünü, faizi yansıtacak şekilde artırırken yapılan kira ödemelerini yansıtacak şekilde azaltır.

Buna ek olarak, kiralama süresinde bir değişiklik, özü itibarıyla sabit kira ödemelerinde bir değişiklik veya dayanak varlığı satın alma opsiyonuna ilişkin yapılan değerlendirmede bir değişiklik olması durumunda, finansal kiralama yükümlülüklerinin değeri yeniden ölçülmektedir

2.3 Yeni ve Revize Edilmiş Türkiye Finansal Raporlama Standartları

a) 2023 yılından itibaren geçerli olan değişiklikler ve yorumlar

TMS 1 (Değişiklikler) Muhasebe Politikalarının Açıklanması TMS 8 (Değişiklikler) Muhasebe Tahminleri Tanımı TMS 12 (Değişiklikler) Tek Bir İşlemden Kaynaklanan Varlık ve Yükümlülüklerle İlgili Ertelenmiş Vergi TMS 12 (Değişiklikler) Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları

TMS 1 (Değişiklikler) Muhasebe Politikalarının Açıklanması

Bu değişiklik muhasebe politikalarının açıklanmasında işletmelerin önemliliği (materiality) esas almalarını gerektirmektedir.

TMS 1'de yapılan bu değişiklik 1 Ocak 2023 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya izin verilmektedir.

TMS 8 (Değişiklikler) Muhasebe Tahminleri Tanımı

Bu değişiklikle "muhasebe tahminlerindeki değişiklik" tanımı yerine "muhasebe tahmini" tanımına yer verilerek, tahminlere ilişkin örnek ve açıklayıcı paragraflar ilâve edilmiş, ayrıca tahminlerin ileriye yönelik uygulanması ile hataların geçmişe dönük düzeltilmesi hususları ve bu kavramlar arasındaki farklar netleştirilmiştir.

TMS 8'de yapılan bu değişiklikler, 1 Ocak 2023 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya da izin verilmektedir.

TMS 12 (Değişiklikler) Tek Bir İşlemden Kaynaklanan Varlık ve Yükümlülüklerle İlgili Ertelenmiş Vergi

Bu değişiklikler ile bir varlık ya da yükümlülüğün ilk defa finansal tablolara yansıtılmasına ilişkin muafiyetin varlık ile yükümlülüğün ilk kayda alındığı sırada eşit tutarlarda vergiye tabi ve indirilebilir geçici farkların oluştuğu işlemlerde geçerli olmadığı hususuna açıklık getirilmiştir.

TMS 12'de yapılan bu değişiklikler, 1 Ocak 2023 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya da izin verilmektedir.

TMS 12 (Değişiklikler) Uluslararası Vergi Reformu – İkinci Sütun Modeli Kuralları

Bu değişiklikler, İkinci sütun gelir vergisiyle ilgili ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerine ilişkin gerekliliklere geçici bir istisna sağlamaktadır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

TMS 12'de yapılan bu değişiklik, 1 Ocak 2023 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde geçerlidir.

b) Henüz yürürlüğe girmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar

Grup henüz yürürlüğe girmemiş aşağıdaki standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen aşağıdaki değişiklik ve yorumları henüz uygulamamıştır:

TFRS 17 Sigorta Sözleşmeleri TFRS 17 (Değişiklikler) Sigorta Sözleşmeleri ile TFRS 17 ile TFRS 9'un İlk Uygulaması – Karşılaştırmalı Bilgiler TFRS 4 (Değişiklikler) TFRS 9'un Uygulanmasına İlişkin Geçici Muafiyet Süresinin Uzatılması TMS 1 (Değişiklikler) Yükümlülüklerin Kısa veya Uzun Vadeli Olarak Sınıflandırılması TFRS 16 (Değişiklikler) Satış ve Geri Kirala İşlemindeki Kira Yükümlülüğü TMS 1 (Değişiklikler) Kredi Sözleşmesi Şartları İçeren Uzun Vadeli Yükümlülükler TMS 7 ve TFRS 7 (Değişiklikler) Tedarikçi Finansmanı Anlaşmaları

TSRS 1 Sürdürülebilirlikle İlgili Finansal Bilgilerin Açıklanmasına İlişkin Genel Gereklilikler TSRS 2 İklimle İlgili Açıklamalar

TFRS 17 Sigorta Sözleşmeleri

TFRS 17, sigorta yükümlülüklerinin mevcut bir karşılama değerinde ölçülmesini gerektirir ve tüm sigorta sözleşmeleri için daha düzenli bir ölçüm ve sunum yaklaşımı sağlar. Bu gereklilikler sigorta sözleşmelerinde tutarlı, ilkeye dayalı bir muhasebeleştirmeye ulaşmak için tasarlanmıştır. TFRS 17, sigorta ve reasürans ile emeklilik şirketleri için 1 yıl ertelenmiş olup 1 Ocak 2024 itibarıyla TFRS 4 Sigorta Sözleşmelerinin yerini alacaktır.

TFRS 17 (Değişiklikler) Sigorta Sözleşmeleri ile TFRS 17 ile TFRS 9'un İlk Uygulaması – Karşılaştırmalı Bilgiler

TFRS 17'de uygulama maliyetlerini azaltmak, sonuçların açıklanmasını ve geçişi kolaylaştırmak amacıyla değişiklikler yapılmıştır.

Ayrıca, karşılaştırmalı bilgilere ilişkin değişiklik ile TFRS 7 ve TFRS 9'u aynı anda ilk uygulayan şirketlere finansal varlıklarına ilişkin karşılaştırmalı bilgileri sunarken o finansal varlığa daha önce TFRS 9'un sınıflandırma ve ölçüm gereklilikleri uygulanmış gibi sunmasına izin verilmektedir.

Bu değişiklikler TFRS 17 ilk uygulandığında uygulanacaktır.

TFRS 4 (Değişiklikler) TFRS 9'un Uygulanmasına İlişkin Geçici Muafiyet Süresinin Uzatılması

TFRS 17'nin yürürlük tarihinin sigorta ve reasürans ile emeklilik şirketleri için 1 Ocak 2024'e ertelenmesiyle bu şirketlere sağlanan TFRS 9'un uygulanmasına ilişkin geçici muafiyet süresinin sona erme tarihi de 1 Ocak 2024 olarak revize edilmiştir.

TMS 1 (Değişiklikler) Yükümlülüklerin Kısa veya Uzun Vadeli Olarak Sınıflandırılması

Bu değişikliklerin amacı finansal durum tablosunda yer alan ve belirli bir vadesi bulunmayan borç ve diğer yükümlülüklerin kısa vadeli mi (bir yıl içerisinde ödenmesi beklenen) yoksa uzun vadeli mi olarak sınıflandırılması gerektiği ile ilgili şirketlerin karar verme sürecine yardımcı olmak suretiyle standardın gerekliliklerinin tutarlı olarak uygulanmasını sağlamaktır.

TMS 1'de yapılan bu değişiklikler, bir yıl ertelenerek 1 Ocak 2024 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya da izin verilmektedir.

TFRS 16 (Değişiklikler) Satış ve Geri Kirala İşlemindeki Kira Yükümlülüğü

TFRS 16'daki bu değişiklikler, bir satıcı-kiracının, satış olarak muhasebeleştirilmek üzere TFRS 15'teki gereklilikleri karşılayan satış ve geri kirala işlemlerini sonradan nasıl ölçtüğünü açıklamaktadır.

TFRS 16'da yapılan bu değişiklikler, 1 Ocak 2024 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya da izin verilmektedir.

TMS 1 (Değişiklikler) Kredi Sözleşmesi Şartları İçeren Uzun Vadeli Yükümlülükler

TMS 1'deki değişiklikler, bir işletmenin raporlama döneminden sonraki on iki ay içinde sağlaması gereken koşulların bir yükümlülüğün sınıflandırılmasını nasıl etkilediğini açıklamaktadır.

TMS 1'de yapılan bu değişiklikler, 1 Ocak 2024 veya sonrasında başlayan yıllık hesap dönemlerinde uygulanacak olmakla birlikte erken uygulamaya da izin verilmektedir.

Söz konusu standart, değişiklik ve iyileştirmelerin Grup'un konsolide finansal durumu ve performansı üzerindeki muhtemel etkileri değerlendirilmektedir.

TMS 7 ve TFRS 7 (Değişiklikler) Tedarikçi Finansmanı Anlaşmaları

TMS 7 ve TFRS 7 'deki tedarikçi finansman anlaşmalarına ilişkin değişiklikler;1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir.

Bu değişiklikler tedarikçi finansman anlaşmalarının ve işletmelerin yükümlülükleri, nakit akışları ve likidite risklerinin üzerindeki etkilerine dair şeffaflığı arttırmak için açıklama yapılmasını gerektirir.

Açıklama gereklilikleri, UMSK (Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu)'nun, yatırımcıların, bazı şirketlerin tedarikçi finansmanı anlaşmalarının yeterince açık olmadığı ve yatırımcıların analizini engellediği yönündeki endişelerine verdiği yanıttır.

Söz konusu standart, değişiklik ve iyileştirmelerin Grup'un konsolide finansal durumu ve performansı üzerindeki muhtemel etkileri değerlendirilmektedir.

TSRS 1, "Sürdürülebilirlikle ilgili Finansal Bilgilerin Açıklanmasına İlişkin Genel Hükümler";

TSRS 1, bir işletmenin sürdürülebilirlikle ilgili riskleri ve fırsatları hakkında, genel amaçlı finansal raporların birincil kullanıcılarının işletmeye kaynak sağlama ile ilgili karar vermelerinde faydalı olacak bilgileri açıklamasını zorunlu kılmak amacıyla sürdürülebilirlikle ilgili finansal açıklamalara ilişkin genel gereklilikleri belirler.

Bu standardın uygulanması, KGK'nın 5 Ocak 2024 tarihli ve 2024-5 sayılı duyurusunda yer alan işletmelerden ilgili kriterleri sağlayanlar ile kriterlere bakılmaksızın bankalar için 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde zorunludur. Diğer işletmeler gönüllülük esasına göre TSRS standartlarına uygun raporlama yapabilirler.

TSRS 2, "İklimle ilgili açıklamalar";

TSRS 2, genel amaçlı finansal raporların birincil kullanıcılarına işletmeye kaynak sağlama ile ilgili kararlarında faydalı olacak iklim ile ilgili risk ve fırsatların tanımlanması, ölçülmesi ve açıklanması ile ilgili gereklilikleri ortaya koymaktadır. Bu standardın uygulanması, KGK'nın 5 Ocak 2024 tarihli ve 2024-5 sayılı duyurusunda yer alan işletmelerden ilgili kriterleri sağlayanlar ile kriterlere bakılmaksızın bankalar için 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde zorunludur. Diğer işletmeler gönüllülük esasına göre TSRS standartlarına uygun raporlama yapabilirler.

2.4. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti

Finansal tabloların hazırlanmasında izlenen önemli muhasebe politikaları aşağıda özetlenmiştir:

Hasılat

Şirket, TFRS 15 "Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat Standardı" doğrultusunda aşağıda yer alan beş aşamalı model kapsamında hasılatı finansal tablolarında muhasebeleştirmektedir.

• Müşteriler ile yapılan sözleşmelerin tanımlanması
• Sözleşmelerdeki edim yükümlülüklerinin tanımlanması
• Sözleşmelerdeki işlem bedelinin belirlenmesi
• İşlem bedelinin edim yükümlülüklerine dağıtılması
• Hasılatın muhasebeleştirilmesi

Şirket, müşterilerle yapılan her bir sözleşmede taahhüt ettiği mal veya hizmetleri değerlendirerek, söz konusu mal veya hizmetleri devretmeye yönelik verdiği her bir taahhüdü ayrı bir edim yükümlülüğü olarak belirlemektedir.

Her bir edim yükümlülüğü için, edim yükümlülüğünün zamana yayılı olarak mı yoksa belirli bir anda mı yerine getirileceği sözleşme başlangıcında belirlenir. Şirket, bir mal veya hizmetin kontrolünü zamanla devreder ve dolayısıyla ilgili satışlara ilişkin edim yükümlülüklerini zamana yayılı olarak yerine getirirse, söz konusu edim yükümlülüklerinin tamamen yerine getirilmesine yönelik ilerlemeyi ölçerek hasılatı zamana yayılı olarak finansal tablolara alır.

Şirket, taahhüt edilmiş bir mal veya hizmeti müşterisine devrederek edim yükümlülüğünü yerine getirdiğinde veya getirdikçe, bu edim yükümlülüğüne tekabül eden işlem bedelini hasılat olarak finansal tablolarına kaydeder. Mal veya hizmetlerin kontrolü müşterilerin eline geçtiğinde (veya geçtikçe) mal veya hizmet devredilmiş olur.

Şirket, satışı yapılan mal veya hizmetin kontrolünün müşteriye devrini değerlendirirken,

• a) Şirket'in mal veya hizmete ilişkin tahsil hakkına sahipliği,
• b) müşterinin mal veya hizmetin yasal mülkiyetine sahipliği,
• c) mal veya hizmetin zilyetliğinin devri,
• d) müşterinin mal veya hizmetin mülkiyetine sahip olmaktan doğan önemli risk ve getirilere sahipliği,
• e) müşterinin mal veya hizmeti kabul etmesi koşullarını dikkate alır.

Şirket, sözleşmenin başlangıcında, müşteriye taahhüt ettiği mal veya hizmetin devir tarihi ile müşterinin bu mal veya hizmetin bedelini ödediği tarih arasında geçen sürenin bir yıl veya daha az olacağını öngörmesi durumunda, taahhüt edilen bedelde önemli bir finansman bileşeninin etkisi için düzeltme yapmamaktadır.

Diğer taraftan, hasılatın içerisinde önemli bir finansman unsuru bulunması durumunda, hasılat değeri gelecekte oluşacak tahsilatların, finansman unsuru içerisinde yer alan faiz oranı ile indirgenmesi ile tespit edilir. Fark, tahakkuk esasına göre esas faaliyetlerden diğer gelirler olarak ilgili dönemlere kaydedilir.

Faiz geliri:

Faiz geliri, kalan anapara bakiyesi ile beklenen ömrü boyunca ilgili finansal varlıktan elde edilecek tahmini nakit girişlerini söz konusu varlığın kayıtlı değerine indirgeyen efektif faiz oranı nispetinde ilgili dönemde tahakkuk ettirilir.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Temettü ve diğer gelirler:

Hisse senedi yatırımlarından elde edilen temettü geliri, hissedarların temettü alma hakkı doğduğu zaman kayda alınır.

Diğer gelirler, hizmetin verilmesi veya gelirle ilgili unsurların gerçekleşmesi, risk ve faydaların transferlerinin yapılmış olması, gelir tutarının güvenilir şekilde belirlenebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Şirket'a akmasının muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır.

Finansal Varlıklar

Sınıflandırma

Şirket, finansal varlıklarını "itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen", "gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelir tablosuna yansıtılan" ve "gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar" olarak üç sınıfta muhasebeleştirmektedir. Sınıflandırma, finansal varlıkların yönetimi için işletmenin kullandığı iş modeli ve finansal varlığın sözleşmeye bağlı nakit akışlarının özellikleri esas alınarak yapılmaktadır. Şirket, finansal varlıklarının sınıflandırmasını satın alındıkları tarihte yapmaktadır.

Şirket'in finansal varlıkların yönetiminde kullandığı iş modelinin değiştiği durumlar hariç, finansal varlıklar ilk muhasebeleştirilmelerinden sonra yeniden sınıflanmazlar; iş modeli değişikliği durumunda ise, değişikliğin akabinde takip eden raporlama döneminin ilk gününde finansal varlıklar yeniden sınıflanırlar.

Muhasebeleştirme ve Ölçümleme

"İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu, türev araç olmayan finansal varlıklardır. Şirket'in itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen finansal varlıkları, "nakit ve nakit benzerleri", "ticari alacaklar", "diğer alacaklar" ve "finansal yatırımlar" kalemlerini içermektedir.

İlgili varlıklar, finansal tablolara ilk kayda alımlarında gerçeğe uygun değerleri ile; sonraki muhasebeleştirmelerde ise etkin faiz oranı yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş bedelleri üzerinden ölçülmektedir. İtfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve türev olmayan finansal varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.

"Gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar", sözleşmeye bağlı nakit akışlarının tahsil edilmesini ve finansal varlığın satılmasını amaçlayan bir iş modeli kapsamında elde tutulan ve sözleşme şartlarında belirli tarihlerde sadece anapara ve anapara bakiyesinden kaynaklanan faiz ödemelerini içeren nakit akışlarının bulunduğu türev araç olmayan finansal varlıklardır. İlgili finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç veya kayıplardan, değer düşüklüğü kazanç ya da kayıpları ile kur farkı gelir veya giderleri dışında kalanlar diğer kapsamlı gelire yansıtılır. Söz konusu varlıkların satılması durumunda diğer kapsamlı gelire sınıflandırılan değerleme farkları geçmiş yıl karlarına sınıflandırılır.

Şirket, özkaynağa dayalı finansal varlıklara yapılan yatırımlar için, gerçeğe uygun değerinde sonradan oluşan değişimlerin diğer kapsamlı gelire yansıtılması yöntemini, ilk defa finansal tablolara alma sırasında geri dönülemez bir şekilde tercih edebilir. Söz konusu tercihin yapılması durumunda, ilgili yatırımlardan elde edilen temettüler gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

"Gerçeğe uygun değer farkı kar veya zarara yansıtılan finansal varlıklar", itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen ve gerçeğe uygun değer farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılan finansal varlıklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Söz konusu varlıkların değerlemesi sonucu oluşan kazanç ve kayıplar gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir.

Finansal Tablo Dışı Bırakma

Şirket, finansal varlıklarla ilgili sözleşme uyarınca meydana gelen nakit akışları ile ilgili hakları sona erdiğinde veya ilgili haklarını, bu finansal varlık ile ilgili bütün risk ve getirilerinin sahipliğini bir alım satım işlemiyle devrettiğinde söz konusu finansal varlığı kayıtlarından çıkarır. Şirket tarafından devredilen finansal varlıkların yaratılan veya elde tutulan her türlü hak, ayrı bir varlık veya yükümlülük olarak muhasebeleştirilir.

Değer Düşüklüğü

Finansal varlıklar ve sözleşme varlıkları değer düşüklüğü "beklenen kredi zararı" (BKZ) modeli ile hesaplanmaktadır. Değer düşüklüğü modeli, itfa edilmiş maliyet finansal varlıklara ve sözleşme varlıklarına uygulanmaktadır. Zarar karşılıkları aşağıdaki bazda ölçülmüştür;12 aylık BKZ'ler: raporlama tarihinden sonraki 12 ay içinde olası temerrüt olaylarından kaynaklanan BKZ'lerdir.

Ömür boyu BKZ'ler: bir finansal aracın beklenen ömrü boyunca muhtemel bütün temerrüt olaylarından kaynaklanan BKZ'lerdir. Ömür boyu BKZ ölçümü, raporlama tarihinde bir finansal varlık ile ilgili kredi riskinin ilk muhasebeleştirme anından sonra önemli ölçüde artması halinde uygulanır. İlgili artışın yaşanmadığı diğer her türlü durumda 12 aylık BKZ hesaplaması uygulanmıştır.

Şirket, finansal varlığın kredi riskinin raporlama tarihinde düşük bir kredi riskine sahip olması durumunda, finansal varlığın kredi riskinin önemli ölçüde artmadığını tespit edebilir. Bununla birlikte, ömür boyu BKZ ölçümü (basitleştirilmiş yaklaşım), önemli bir finansman unsuru olmaksızın ticari alacaklar ve sözleşme varlıkları için daima geçerlidir.

Ticari Alacaklar

Ticari alacaklar orijinal fatura değerinden kayda alınan alacakların izleyen dönemlerde elde edilecek tutarlarının etkin faiz yöntemi ile itfa edilmiş değerinden muhasebeleştirilirler. Belirlenmiş faiz oranı olmayan kısa vadeli alacaklar, orijinal etkin faiz oranının etkisinin çok büyük olmaması durumunda, fatura tutarından gösterilmiştir. Finansal tablolarda itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilen ve önemli bir finansman bileşeni içermeyen (1 yıldan kısa vadeli olan) ticari alacakların değer düşüklüğü hesaplamaları kapsamında "basitleştirilmiş yaklaşımı" uygulanmaktadır. Söz konusu yaklaşım ile, ticari alacakların belirli sebeplerle değer düşüklüğüne uğramadığı durumlarda (gerçekleşmiş değer düşüklüğü zararları haricinde), ticari alacaklara ilişkin zarar karşılıkları "ömür boyu beklenen kredi zararlarına" eşit bir tutardan ölçülmektedir (TFRS 9).

Değer düşüklüğü karşılığı ayrılmasını takiben, değer düşüklüğüne uğrayan alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar ayrılan değer düşüklüğü karşılığından düşülerek esas faaliyetlerden diğer gelirlere kaydedilir.

Ticari işlemlere ilişkin vade farkı gelirleri/giderleri ile kur farkı kar/zararları, kar veya zarar tablosunda "Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler/Giderler" hesabı içerisinde muhasebeleştirilirler.

Finansal Yükümlülükler

Finansal yükümlülükler, ilk muhasebeleştirilmesi sırasında gerçeğe uygun değerinden ölçülür. İlgili finansal yükümlülüğün yüklenimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de söz konusu gerçeğe uygun değere ilave edilir.

Finansal yükümlülükler özkaynağa dayalı finansal araçlar ve diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır.

Diğer Finansal Yükümlülükler

Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.

Etkin faiz yöntemi; finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması durumunda daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.

Ticari Borçlar

Ticari borçlar, olağan faaliyetler içerisinde tedarikçilerden sağlanan mal ve hizmetlere ilişkin yapılması gereken ödemeleri ifade etmektedir. Ticari borçlar, ilk olarak gerçeğe uygun değerinden ve müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyetinden ölçülürler.

Borçlanma Maliyetleri

Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Yatırımla ilgili kredinin henüz harcanmamış kısmının geçici süre ile finansal yatırımlarda değerlendirilmesiyle elde edilen finansal yatırım geliri aktifleştirmeye uygun borçlanma maliyetlerinden mahsup edilir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemlerde gelir tablosuna kaydedilmektedir.

Şüpheli Alacaklar Karşılığı

Şirket, tahsil imkânının kalmadığına dair objektif bir bulgu olduğu takdirde ilgili ticari alacaklar için şüpheli alacak karşılığı ayırmaktadır. Söz konusu bu karşılığın tutarı, alacağın kayıtlı değeri ile tahsili mümkün tutar arasındaki farktır. Tahsili mümkün tutar, teminatlardan ve güvencelerden tahsil edilebilecek meblağlar dahil olmak üzere tüm nakit akışlarının, oluşan ticari alacağın orjinal etkin faiz oranı esas alınarak iskonto edilen değeridir.

Şüpheli alacak tutarına karşılık ayrılmasını takiben, şüpheli alacak tutarının tamamının veya bir kısmının tahsil edilmesi durumunda, tahsil edilen tutar, ayrılan şüpheli alacak karşılığından düşülerek diğer gelirlere kaydedilir.

Kiralama İşlemleri

Kiracı Durumunda Şirket

Finansal Kiralama

Finansal kiralama yoluyla elde edilen maddi duran varlık, varlığın kiralama döneminin başındaki vergi avantaj veya teşvikleri düşüldükten sonraki gerçeğe uygun değerinden veya asgari kira ödemelerinin o tarihte indirgenmiş değerinden düşük olanı üzerinden aktifleştirilir. Anapara kira ödemeleri yükümlülük olarak gösterilir ve ödendikçe azaltılır. Faiz ödemeleri ise, finansal kiralama dönemi boyunca kar veya zarar tablosunda giderleştirilir. Finansal kiralama sözleşmesi ile elde edilen maddi duran varlıklar, varlığın faydalı ömrü boyunca amortismana tabi tutulur.

Operasyonel Kiralama

TFRS 16, kiracılar açısından mevcut uygulama olan finansal kiralama işlemlerinin bilançoda ve faaliyet kiralamasına ilişkin yükümlülüklerin bilanço dışında izlenmesi şeklindeki ikili muhasebe modelini ortadan kaldırmaktadır. Bunun yerine, tüm kiralamalar için mevcut finansal kiralama muhasebesine benzer olarak bilanço bazlı tekil bir muhasebe modeli ortaya koyulmaktadır. Kiraya verenler için muhasebeleştirme mevcut uygulamalara benzer şekilde devam etmektedir.

Kiracılar, bu standardı kısa vadeli kiralamalara (kira süresi 12 ay ve daha kısa olan kiralamalar) veya dayanak varlığın düşük değerli olduğu kiralamalara (örneğin kişisel bilgisayarlar, bazı ofis ekipmanları, vb.) uygulamama istisnasına sahiptir. Kiralamanın fiilen başladığı tarihte kiracı, kira yükümlülüğünü o tarihte ödenmemiş olan kira ödemelerinin bugünkü değeri üzerinden ölçer (kiralama yükümlülüğü) ve aynı tarih itibarıyla ilgili kullanım hakkı varlığını da kayıtlarına alarak kira süresi boyunca amortismana tabi tutar. Kira ödemeleri, kiralamadaki zımnî faiz oranının kolaylıkla belirlenebilmesi durumunda, bu oran kullanılarak iskonto edilir. Kiracı, bu oranın kolaylıkla belirlenememesi durumunda, kiracının alternatif borçlanma faiz oranını kullanır. Kiracı, kiralama yükümlülüğü üzerindeki faiz gideri ile kullanım hakkı varlığının amortisman giderini ayrı olarak kaydetmelidir.

Kiralayan durumunda Şirket

Finansal kiralama işlemleri

Finansal kiralamaya konu olan varlık bilançoda yapılan net kiralama tutarına eşit bir alacak olarak gösterilir. Faiz geliri kiralayanın kiralanan varlık ile ilgili net yatırım tutarı üzerinden sabit bir dönemsel getiri oranı yaratacak şekilde belirlenir ve ilgili dönemde tahakkuk etmeyen kısmı kazanılmamış faiz geliri olarak tanımlanır.

Operasyonel kiralama işlemleri

Faaliyet kiralamasında, kiralanan varlıklar, bilançoda yatırım amaçlı gayrimenkuller veya maddi duran varlıklar altında sınıflandırılır ve elde edilen kira gelirleri kiralama dönemi süresince, eşit tutarlarda gelir tablosuna yansıtılır. Kira geliri kira dönemi boyunca doğrusal yöntem ile gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

Stoklar

İşin normal akışı içinde satılmak için elde tutulan, satılmak üzere üretilmekte olan ya da üretim sürecinde ya da hizmet sunumunda kullanılacak madde ve malzemeler şeklinde bulunan varlıkların gösterildiği kalemdir. Verilen sipariş avansları ilgili stok muhasebeleştirilinceye kadar diğer dönen varlıklar olarak sınıflandırılır.

Stoklar, maliyetin ve net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmektedir. Stokların maliyeti; tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Stokların dönüştürme maliyetleri; direk işçilik giderleri gibi, üretimle doğrudan ilişkili maliyetleri kapsar. Bu maliyetler ayrıca ilk madde ve malzemenin mamule dönüştürülmesinde katlanılan sabit ve değişken genel üretim giderlerinden sistematik bir şekilde dağıtılan tutarları da içerir.

Net gerçekleştirilebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir. Stoklar finansal tablolarda, kullanımları veya satış sonucu elde edilmesi beklenen tutardan daha yüksek bir bedelle izlenemez. Stokların net gerçekleşebilir değeri maliyetinin altına düştüğünde, stoklar net gerçekleşebilir değerine indirgenir ve değer düşüklüğünün oluştuğu yılda gelir tablosuna gider olarak yansıtılır. Daha önce stokların net gerçekleşebilir değere indirgenmesine neden olan koşulların geçerliliğini kaybetmesi veya değişen ekonomik koşullar nedeniyle net gerçekleşebilir değerde artış olduğu kanıtlandığı durumlarda, ayrılan değer düşüklüğü karşılığı iptal edilir. İptal edilen tutar önceden ayrılan değer düşüklüğü tutarı ile sınırlıdır.

Stokların maliyetinin hesaplanmasında "ağırlıklı ortalama maliyet yöntemi" kullanılmaktadır.

Maddi Duran Varlıklar

Maddi duran varlıklar maliyet değerleri üzerinden birikmiş amortisman ve varsa birikmiş değer kaybı düşülerek gösterilmektedir. Maddi duran varlıklar satıldığı zaman bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili hesaplardan düşüldükten sonra oluşan gelir ya da gider, gelir tablosuna dahil edilmektedir.

Maddi duran varlığın maliyet değeri; alış fiyatı, ithalat vergileri ve geri iadesi mümkün olmayan vergiler, maddi duran varlığı kullanıma hazır hale getirmek için yapılan masraflardan oluşmaktadır. Maddi duran varlığın kullanımına başlandıktan sonra oluşan tamir ve bakım gibi harcamalar, oluştukları dönemde gider olarak gelir tablosunda raporlanmaktadır. Yapılan harcamalar ilgili maddi duran varlığa gelecekteki kullanımında ekonomik bir değer artışı sağlıyorsa bu harcamalar varlığın maliyetine eklenmektedir.

Amortisman, maddi duran varlıkların kullanıma hazır olduğu tarihten itibaren ayrılır. İlgili varlıkların atıl durumda bulundukları dönemde de amortisman ayrılmaya devam edilir.

Ekonomik ömür ve amortisman metodu düzenli olarak gözden geçirilmekte, buna bağlı olarak metodun ve amortisman süresinin ilgili varlıktan edinilecek ekonomik faydaları ile paralel olup olmadığına bakılmaktadır ve gerektiğinde düzeltme işlemi yapılmaktadır.

Amortisman süreleri aşağıdaki gibidir:

	Süre
Yer altı ve yer üstü düzenlemeleri	2-15 yıl
Binalar	6-40 yıl
Tesis, makine ve cihazlar	4-15 yıl
Taşıtlar	4-5 yıl
Demirbaşlar	3-15 yıl
Diğer Maddi Duran Varlıklar	2 yıl

Yeniden Değerleme Modeli

Üretim ya da mal veya hizmetin verilmesinde veya idari amaçlar için kullanımda tutulan bina ve bina arsaları, yeniden değerlenmiş tutarlarıyla ifade edilir. Yeniden değerlenmiş tutar, yeniden değerleme tarihinde tespit edilen gerçeğe uygun değerden sonraki dönemlerde oluşan birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklüğü düşülerek tespit edilir. Yeniden değerlemeler bilanço tarihinde belirlenecek gerçeğe uygun değerin defter değerinden önemli farklılık göstermeyecek şekilde düzenli aralıklarla yapılır. Maddi duran varlıklarda raporlanan binalar ve arsaları yeniden değerlenmiş tutarı üzerinden gösterilmektedir.

Binaların gerçeğe uygun değeri SPK tarafından lisanslanmış bağımsız değerleme şirketi tarafından belirlenmiştir. Yeniden değerlenmiş tutar, yeniden değerleme tarihindeki gerçeğe uygun değerinden, müteakip birikmiş amortisman ve müteakip birikmiş değer düşüklüğü zararlarının indirilmesi suretiyle bulunmaktadır. Yeniden değerlenmiş değerde meydana gelen artışlar özkaynaklar içinde raporlanır.

Eğer bir varlığın defter değeri yeniden değerleme sonucunda artmışsa, bu artış diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilir ve doğrudan özkaynak hesap grubunda yeniden değerleme değer artışı adı altında toplanır. Ancak, bir yeniden değerleme değer artışı, aynı varlığın daha önce kar ya da zarar ile ilişkilendirilmiş bulunan yeniden değerleme değer artışını tersine çevirdiği ölçüde gelir olarak muhasebeleştirilir. Eğer bir varlığın defter değeri yeniden değerleme sonucunda azalmışsa, bu azalma gider olarak muhasebeleştirilir. Ancak, bu azalış diğer kapsamlı gelirde bu varlıkla ilgili olarak yeniden değerleme fazlasındaki her türlü alacak bakiyesinin kapsamı ölçüsünde muhasebeleştirilir.

Diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilen söz konusu azalış, yeniden değerleme fazlası başlığı altında özkaynaklarda birikmiş olan tutarı azaltır. Yeniden değerlenen binaların amortismanı gelir tablosunda yer alır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Yeniden değerlenen gayrimenkul satıldığında veya hizmetten çekildiğinde yeniden değerleme fonunda kalan bakiye doğrudan dağıtılmamış karlara transfer edilir.

Varlık bilanço dışı bırakılmadıkça, yeniden değerleme fonundan dağıtılmamış karlara transfer yapılmaz. Kiralama veya idari amaçlı ya da halihazırda belirlenmemiş olan diğer amaçlar doğrultusunda inşa edilme aşamasındaki varlıklar, maliyet değerlerinden varsa değer düşüklüğü kaybı düşülerek gösterilirler. Maliyete yasal harçlar da dahil edilir. Bu tür varlıklar, diğer sabit varlıklar için kullanılan amortisman yönteminde olduğu gibi, kullanıma hazır olduklarında amortismana tabi tutulurlar. Makine ve ekipmanlar, maliyet değerlerinden birikmiş amortisman ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutar üzerinden gösterilirler.

Şirket, 30 Eylül 2021 döneminde bina ve bina arsalarını gerçeğe uygun değerlerinin tespiti için yeniden değerleme çalışması yaptırmıştır. (Net Kurumsal Gayrimenkul Değerleme Ve Danışmanlık A.Ş.'nin 31 Aralık 2022 tarihli raporu Yetkili uzman kuruluşlarca hazırlanan değerleme raporlarına istinaden hesaplanan değer artışları 31 Aralık 2023 tarihli finansal tablolara yansıtılmıştır. Bina ve bina arsaları maliyet bedeli ile gerçeğe uygun değeri arasındaki pozitif fark özkaynakların altında "Geçmiş Yıl Karları" hesabında takip edilmektedir. Söz konusu pozitif tutara ilişkin hesaplanan ertelenmiş vergi tutarı da yine aynı hesaptan düşülmektedir.

Maddi Olmayan Duran Varlıklar

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar

Maddi olmayan duran varlıklar, ayrı olarak elde edilen bilgisayar yazılımları ve kullanım lisanlarından oluşmaktadır.

Satın alınan maddi olmayan duran varlıklar, maliyet değerlerinden birikmiş itfa payları ve birikmiş değer düşüklükleri düşüldükten sonraki tutarıyla gösterilirler. Bu varlıklar beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak itfa edilir. Beklenen faydalı ömür ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkilerini tespit etmek amacıyla her yıl gözden geçirilir ve tahminlerdeki değişiklikler ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir. İşletme içerisinde oluşturulan maddi olmayan duran varlıklar bulunmamaktadır.

Maddi olmayan duran varlıklar maliyet bedelleri üzerinden 3-15 yıl, doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak kıst usulü itfa edilmektedir.

Maddi olmayan duran varlıkların bilanço dışı bırakılması

Bir maddi olmayan duran varlık elden çıkarıldığında veya kullanımı ya da satışından, gelecekte ekonomik yarar elde edilmesinin beklenmemesi durumunda finansal durum tablosu (bilanço) dışı bırakılır. Bir maddi olmayan duran varlığın finansal durum tablosu (bilanço) dışı bırakılmasından kaynaklanan kâr ya da zarar, varsa, varlıkların elden çıkarılmasından sağlanan net tahsilatlar ile defter değerleri arasındaki fark olarak hesaplanır. Bu fark, ilgili varlık finansal durum tablosu (bilanço) dışına alındığı zaman kâr veya zararda muhasebeleştirilir.

Varlıklarda Değer Düşüklüğü

Şirket, her bilanço tarihinde ertelenen vergi varlıkları ve gerçeğe uygun değerleri ile gösterilen finansal varlıkları dışında kalan her varlık için her bilanço tarihinde, söz konusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını analize tabi tutmaktadır. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir.

Eğer söz konusu varlığın veya o varlığa ait nakit üreten herhangi bir biriminin kayıtlı değeri, kullanım veya satış yoluyla geri kazanılacak tutarından yüksekse değer düşüklüğü meydana gelmiştir. Geri kazanılabilir tutar varlığın net satış fiyatı ile kullanım değerinden yüksek olanı seçilerek bulunur. Kullanım değeri, bir varlığın sürekli kullanımından ve faydalı ömrü sonunda elden çıkarılmasından elde edilmesi beklenen nakit akımlarının tahmin edilen bugünkü değeridir. Değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Bir alacakta oluşan değer düşüklüğü kaybı, o varlığın geri kazanılabilir tutarındaki müteakip artışın, değer düşüklüğünün kayıtlara alınmalarını izleyen dönemlerde ortaya çıkan bir olayla ilişkilendirilebilmesi durumunda geri çevrilir. Diğer varlıklarda oluşan değer düşüklüğü kaybı, geri kazanılabilir tutar belirlenirken kullanılan tahminlerde bir değişiklik olduğu takdirde geri çevrilir. Değer düşüklüğü kaybının iptali nedeniyle varlığın kayıtlı değerinde meydana gelen artış, önceki yıllarda hiç değer düşüklüğü kaybının finansal tablolara alınmamış olması halinde belirlenmiş olacak kayıtlı değeri (amortismana tabi tutulduktan sonra kalan net tutar) aşmamalıdır.

Borçlanma Maliyetleri ve Alınan Krediler

Kullanıma ve satışa hazır hale getirilmesi önemli ölçüde zaman isteyen varlıklar (özellikli varlıklar) söz konusu olduğunda, satın alınması, yapımı veya üretimi ile doğrudan ilişkilendirilen borçlanma maliyetleri, ilgili varlık kullanıma veya satışa hazır hale getirilene kadar varlığın maliyetine dahil edilmektedir. Diğer tüm borçlanma maliyetleri, oluştukları dönemde gelir tablosuna kaydedilmektedir.

Kur Değişiminin Etkileri

Şirket'in finansal tabloları faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Şirket'in mali durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket'in geçerli para birimi olan ve finansal tablolar için sunum birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.

Şirket'in finansal tablolarının hazırlanması sırasında, yabancı para cinsinden (TL dışındaki para birimleri) gerçekleşen işlemler, işlem tarihindeki kurlar esas alınmak suretiyle kaydedilmektedir. Bilançoda yer alan dövize endeksli parasal varlık ve yükümlülükler bilanço tarihinde geçerli olan kurlar kullanılarak Türk Lirası'na çevrilmektedir.

Gerçeğe uygun değeri ile izlenmekte olan parasal olmayan kalemlerden yabancı para cinsinden kaydedilmiş olanlar, gerçeğe uygun değerin belirlendiği tarihteki kurlar esas alınmak suretiyle TL'ye çevrilmektedir. Tarihi maliyet cinsinden ölçülen yabancı para birimindeki parasal olmayan kalemler yeniden çevrilmeye tabi tutulmazlar.

Kur farkları, aşağıda belirtilen durumlar haricinde, oluştukları dönemdeki kar ya da zararda muhasebeleştirilirler:

✓ Geleceğe yönelik kullanım amacıyla inşa edilmekte olan varlıklarla ilişkili olan ve yabancı para birimiyle gösterilen borçlar üzerindeki faiz maliyetlerine düzeltme kalemi olarak ele alınan ve bu tür varlıkların maliyetine dahil edilen kur farkları,

Yurtdışı faaliyetindeki net yatırımın bir parçasını oluşturan, çevrim yedeklerinde muhasebeleştirilen ve net yatırımın satışında kar ya da zararla ilişkilendirilen, ödenme niyeti ya da ihtimali olmayan yurtdışı faaliyetlerden kaynaklanan parasal borç ve alacaklardan doğan kur farkları.

Hisse Başına Kazanç- Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç

Hisse başına kazanç/zarar miktarı, dönem kar/zararının; sürdürülen faaliyetlerden hisse başına kazanç/zarar miktarı ise, sürdürülen faaliyetlerden dönem kar/zararının Şirket hisselerinin dönem içindeki zaman ağırlıklı ortalama pay adedine bölünmesiyle hesaplanır.

Türkiye'de şirketler, sermayelerini, hissedarlarına geçmiş yıl karlarından dağıttıkları "bedelsiz hisse" yolu ile arttırabilmektedirler. Bu tip "bedelsiz hisse" dağıtımları, hisse başına kazanç hesaplamalarında, ihraç edilmiş hisse gibi değerlendirilir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.

Hisse başına kazancın hesaplanmasında, düzeltme yapılmasını gerekli kılacak imtiyazlı hisse veya seyreltme etkisi olan potansiyel hisse bulunmamaktadır.

Raporlama Döneminden Sonraki Olaylar

Bilanço tarihinden sonraki olaylar, bilanço tarihi ile finansal tabloların yayınlanması için onaylandığı tarih arasında, Şirket lehine veya aleyhine ortaya çıkan olayları ifade eder. Düzeltme yapılıp yapılmamasına göre, iki tür durum tanımlanmaktadır:

• ✓ bilanço sonrası düzeltme gerektiren olaylar; bilanço tarihi itibariyle ilgili olayların var olduğuna ilişkin kanıtları gösteren koşulların bulunduğu durumlar,
• ✓ ilgili olayların bilanço tarihinden sonra ortaya çıktığını gösteren gelişmeler (bilanço sonrası düzeltme gerektirmeyen olaylar)

İlişikteki finansal tablolarda, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olaylar kayda alınmıştır ve bilanço sonrası düzeltme gerektirmeyen olaylar dipnotlarda gösterilmiştir.

Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Koşullu Yükümlülükler

Karşılıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir hukuki veya zımni yükümlülüğün bulunması ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için ekonomik fayda içeren kaynakların Şirketten çıkmalarının muhtemel olması ve yükümlülük tutarının güvenli bir biçimde tahmin ediliyor olması durumunda finansal tablolarda karşılık ayrılır. Karşılıklar, bilanço tarihi itibariyle yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın Şirket yönetimi tarafından yapılan en gerçekçi tahminine göre hesaplanır ve etkisinin önemli olduğu durumlarda bugünkü değerine indirmek için iskonto edilir.

Koşullu Yükümlülükler

Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin mahiyette olmayan olayın ileride gerçekleşip gerçekleşmemesi ile mevcudiyeti teyit edilebilecek olan yükümlülükler koşullu yükümlülükler olarak değerlendirilir ve finansal tablolara yansıtılmazlar. Çünkü yükümlülüğün yerine getirilmesi için, ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkma ihtimali bulunmamakta veya yükümlülük tutarı yeterince güvenilir olarak ölçülememektedir. Şirket ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeden çıkmaları ihtimali çok uzak olmadıkça, koşullu yükümlülüklerini finansal tablo dipnotlarında göstermektedir.

Koşullu Varlıklar

Şirket'ta geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam anlamıyla kontrolünde bulunmayan bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlık, koşullu varlık olarak değerlendirilmektedir. Ekonomik fayda içeren kaynakların işletmeye girişi kesin değil ise koşullu varlıklar finansal tablo dipnotlarında açıklanmaktadır.

Karşılık tutarının ödenmesi için kullanılan ekonomik faydaların tamamının ya da bir kısmının üçüncü taraflarca karşılanmasının beklendiği durumlarda tahsil edilecek olan tutar, bu tutarın geri ödemesinin kesin olması ve tutarın güvenilir bir şekilde hesaplanması durumunda, bir varlık olarak muhasebeleştirilmekte ve raporlanmaktadır.

İlişkili Taraflar

Şirket'in ilişkili tarafları, hissedarlık, sözleşmeye dayalı hak, aile ilişkisi veya benzeri yollarla karşı tarafı doğrudan ya da dolaylı bir şekilde kontrol edebilen veya önemli derecede etkileyebilen kuruluşları kapsamaktadır. Ekteki finansal tablolarda Şirket'in hissedarları ve bu hissedarlar tarafından sahip olunan şirketlerle, bunların kilit yönetici personeli ve ilişkili oldukları bilinen diğer şirketler, ilişkili taraflar olarak tanımlanmıştır.

Aşağıdaki kriterlerden birinin varlığında, taraf Şirket ile ilişkili sayılır:

i) Söz konusu tarafın, doğrudan ya da dolaylı olarak bir veya birden fazla aracı yoluyla:

-Şirket'u kontrol etmesi, Şirket tarafından kontrol edilmesi ya da

-Şirket ile ortak kontrol altında bulunması (ana ortaklıklar, bağlı ortaklıklar ve aynı iş dalındaki bağlı ortaklıklar dâhil olmak üzere);

-Şirket üzerinde önemli etkisinin olmasını sağlayacak payının olması veya Şirket üzerinde ortak kontrole sahip olması;

• ii) Tarafın, Şirket'in bir iştiraki olması;
• iii) Tarafın, Şirket'in ortak girişimci olduğu bir iş ortaklığı olması;
• iv) Tarafın, Şirket'in veya ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması;
• v) Tarafın, (i) ya da (iv) maddelerinde bahsedilen herhangi bir bireyin yakın bir aile üyesi olması;
• vi) Tarafın; kontrol edilen, ortak kontrol edilen ya da önemli etki altında veya (iv) ya da (v) maddelerinde bahsedilen herhangi bir bireyin doğrudan ya da dolaylı olarak önemli oy hakkına sahip olduğu bir işletme olması veya
• vii) Tarafın, işletmenin ya da işletme ile ilişkili taraf olan bir işletmenin çalışanlarına işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda planları olması gerekir.

İlişkili taraflarla yapılan işlem, ilişkili taraflar arasında kaynaklarının, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.

Kurum Kazancı Üzerinden Hesaplanan Vergiler

Gelir vergisi gideri, cari vergi ve ertelenmiş vergi giderinin toplamından oluşur.

Cari vergi

Cari yıl vergi yükümlülüğü, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir. Şirket'in cari vergi yükümlülüğü bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış ya da önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanmıştır.

Ertelenmiş vergi

Ertelenmiş vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin finansal tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenmiş vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa finansal tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.

Ertelenmiş vergi yükümlülükleri, Şirket'in geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenmiş vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte ilgili farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartlarıyla hesaplanmaktadır.

Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibarıyla gözden geçirilir. Ertelenmiş vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkân verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır.

Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış veya önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Şirket'in bilanço tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır.

Ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya da Şirket'in cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.

Dönem cari ve ertelenmiş vergisi

Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki cari vergi ile döneme ait ertelenmiş vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının gerçeğe uygun değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur.

Çalışanlara Sağlanan Faydalar ve Kıdem Tazminatları

Türkiye'de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Güncellenmiş olan TMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Standardı ("TMS 19") uyarınca bu tür ödemeler tanımlanmış fayda planları olarak nitelendirilmektedir.

Bilançoda muhasebeleştirilen kıdem tazminatı yükümlülüğü, tüm çalışanların emeklilikleri dolayısıyla ileride doğması beklenen yükümlülük tutarlarının net bugünkü değerine göre hesaplanmış ve finansal tablolara yansıtılmıştır. Hesaplanan tüm aktüeryal kazançlar ve kayıplar kapsamlı gelir tablosuna yansıtılmıştır.

Kullanılmamış izin hakları

Finansal tablolarda tahakkuk etmiş olan kullanılmamış izin hakları, bilanço tarihi itibarıyla çalışanların kullanmadıkları hak edilmiş izin günleri ile ilgili gelecekteki olası yükümlülüklerin tahmini toplam karşılığını ifade eder.

Nakit Akışının Raporlanması

Şirket net varlıklarındaki değişimleri, finansal yapısını ve nakit akımlarının tutar ve zamanlamasını değişen şartlara göre yönlendirme yeteneği hakkında finansal tablo kullanıcılarına bilgi vermek üzere, nakit akım tablolarını düzenlemektedir. Nakit akım tablosunda, döneme ilişkin nakit akımları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.

İşletme faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları, Şirket'in esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akımlarını gösterir. Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akımları, Şirket'in yatırım faaliyetlerinde (duran varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akımlarını gösterir. Finansal faaliyetlere ilişkin nakit akımları, Şirket'in finansal faaliyetlerde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir. Nakit ve nakit benzeri değerler, nakit ve vadesiz banka mevduatı ile tutarı belirli nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli, yüksek likiditeye sahip ve vadesi 3 ay veya daha kısa olan yatırımları içermektedir.

Finansal tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile oluşması muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar Şirket yönetiminin mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin en iyi bilgilerine dayanmasına rağmen fiili sonuçlar ile farklılık gösterebilir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönem gelir tablosunda yansıtılmaktadırlar.

Önemli muhasebe değerlendirme, tahmin ve varsayımları

Finansal tabloların hazırlanmasında Şirket yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibariyle gelir ve gider tutarlarını belirleyen değerlendirmeler, varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir.

Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar.

Finansal tablolara yansıtılan tutarlar üzerinde önemli derecede etkisi olabilecek bilanço tarihinde var olan veya ileride gerçekleşebilecek tahminlerin esas kaynakları göz önünde bulundurularak yapılan varsayımların başlıcalar aşağıdaki gibidir:

• a) Ertelenen vergi aktifi gelecek yıllarda vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğunun tespiti halinde kayıtlara alınmaktadır. Vergilendirilebilen gelirin oluşmasının muhtemel olduğu durumlarda ertelenmiş vergi aktifi indirilebilir geçici farklar üzerinden hesaplanmaktadır.
• b) Kıdem tazminatı yükümlülüğü aktüeryal varsayımlar (iskonto oranları, gelecek maaş artışları ve çalışan ayrılma oranları) kullanılarak belirlenir.
• c) Şüpheli alacak karşılıkları, yönetimin bilanço tarihi itibariyle var olan ancak cari ekonomik koşullar çerçevesinde tahsil edilememe riski olan alacaklara ait gelecekteki zararları karşılayacağına inandığı tutarları yansıtmaktadır. Alacakların değer düşüklüğüne uğrayıp uğramadığı değerlendirilirken ilişkili kuruluş dışında kalan borçluların geçmiş şirket bazında performansları piyasadaki kredibiliteleri ve bilanço tarihinden finansal tabloların onaylanma tarihine kadar olan performansları ile yeniden görüşülen koşullar da dikkate alınmaktadır.
• d) Davalara ilişkin karşılık ayırırken davaların kaybedilme olasılıkları ve kaybedilme durumunda ortaya çıkacak yükümlülükler Şirket'in hukuk müşavirleri ve uzman görüşleri alınarak Şirket Yönetimi tarafından değerlendirilir. Şirket Yönetimi, en iyi tahminlere dayanarak dava karşılık tutarını belirler.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

e) Stok değer düşüklüğü ile ilgili olarak stoklar fiziksel olarak ve ne kadar geçmişten geldiği incelenmektedir. Ayrıca teknik personelin görüşleri doğrultusunda kullanılabilirliği belirlenmekte ve kullanılamayacak olduğu tahmin edilen kalemler için karşılık ayrılmaktadır. Stokların net gerçekleşebilir değerinin belirlenmesinde de satış fiyatları kullanılmakta ve katlanılacak satış giderlerine ilişkin tahminler yapılmaktadır.

3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

4. DİĞER İŞLETMELERDEKİ PAYLAR

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

5. FİNANSAL ARAÇLAR

5.1. Nakit ve Nakit Benzerleri

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Kasa	82.169	616.908
Banka	505.033.229	357.049.073
- Vadesiz Mevduat	99.017.492	31.324.655
- Vadeli Mevduat	200.271.637	185.366.945
- Blokeli Mevduat	205.744.100	--
Diğer	2.858.849	827.908
Toplam	507.974.247	358.493.889

5.2. Finansal Yatırımlar

Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar

Gerçeğe Uygun Değer Farkı Kar (Zarar)'a Yansıtılan Finansal Varlıklar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Özel sektör tahvil senet bonoları ve fonları	10.231.404	160.546.378
Toplam	10.231.404	160.546.378

Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

5.3. Kiralama Yükümlülükleri

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

5.4. Finansal Yükümlülükler

Kısa Vadeli Borçlanmalar

			31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Kısa vadeli banka kredileri			292.094.245	422.327.820
Kısa vadeli finansal kiralama borçları			26.347.707	41.088.614
Finansal kiralama faizi			(1.923.772)	(6.627.829)
Kredi kartları			86.928.435	13.095.517
Toplam			403.446.615	469.884.122
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları
			31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Uzun vadeli banka kredilerinin kısa vadeli kısmı			299.058.880	132.414.193
Toplam			299.058.880	132.414.193
Uzun Vadeli Borçlanmalar
			31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Uzun vadeli banka kredileri			812.707.350	42.760.080
Uzun vadeli finansal kiralama borçları			17.682.747	49.913.439
Finansal kiralama faiz			(610.696)	(3.314.318)
Toplam			829.779.401	89.359.201
Finansal borçların geri ödeme planları aşağıdaki gibidir:
			31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
3 aya kadar			167.132.179	49.547.051
3 – 12 ay arası		535.373.317		552.751.264
1 - 5 yıl arası		670.520.808		61.216.760
5 yıl ve üzeri			159.258.592	28.142.441
Toplam			1.532.284.896	691.657.516
Banka Kredileri Detayı:
			31 Aralık 2023
Kısa Vadeli Borçlanmalar	Para birimi	Tutar	Sabit faiz aralığı %	TL Değeri
Banka kredileri	TL	292.094.245	9,00% - 42,00%	292.094.245
Kredi kartları	TL	86.928.435		-- 86.928.435
Toplam				379.022.680
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları
Banka kredileri	TL	293.919.533	9,00% - 42,00%	293.919.533
Banka kredileri	EURO	157.775	9,00% - 42,00%	5.139.347
Toplam				299.058.880
Uzun Vadeli Borçlanmalar
Banka kredileri	TL	807.428.911	9,00% - 42,00%	807.428.911

Toplam				812.707.349
Banka kredileri	EURO	162.045	4,33% - 8,51%	5.278.438

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Kısa Vadeli Borçlanmalar	31 Aralık 2022
	Para birimi	Tutar	Sabit faiz aralığı %	TL Değeri
Banka kredileri	TL	422.327.820	9,12% - 29,60%	422.327.820
Kredi kartları	TL	13.095.517	--	13.095.517
Toplam				435.423.337
Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları
Banka kredileri	TL	116.061.005	9,12% - 29,60%	116.061.005
Banka kredileri	EURO	820.330	4,33% - 8,51%	16.353.188
Toplam				80.361.624
Uzun Vadeli Borçlanmalar
Banka kredileri	TL	32.907.717	9,12% - 29,60%	32.907.717
Banka kredileri	EURO	494.227	4,33% - 8,51%	9.852.362
Toplam				42.760.079

Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar

		31 Aralık 2023
	Para birimi	YP Tutarı	TL Tutarı
Kısa vadeli finansal kiralama borçları
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	TL	4.007.624	4.007.624
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	USD	488.120	14.369.380
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	EURO	244.696	7.970.703
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	TL	(379.353)	(379.353)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	USD	(48.189)	(1.418.594)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	EURO	(3.863)	(125.825)
Toplam		4.309.035	24.423.935
Uzun vadeli finansal kiralama borçları
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	TL	2.003.812	2.003.812
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	USD	532.605	15.678.935
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	EURO	--	--
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	TL	(68.905)	(68.905)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	USD	(18.404)	(541.790)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	EURO	--	--
Toplam		2.449.108	17.072.052
Finansal tablolarda gösterilen finansal kiralama borçlarının anapara tutarı		6.758.143	41.495.987

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

	31 Aralık 2022
	Para birimi	YP Tutarı	TL Tutarı
Kısa vadeli finansal kiralama borçları
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	TL	6.603.477	6.603.477
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	USD	804.290	15.038.852
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	EURO	975.489	19.446.284
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	TL	(1.112.601)	(1.112.601)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	USD	(125.459)	(2.345.864)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	EURO	(158.986)	(3.169.364)
Toplam		6.986.212	34.460.785
Uzun vadeli finansal kiralama borçları
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	TL	10.429.181	10.429.182
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	USD	1.681.934	31.449.307
Finansal kiralama borçlar (anapara + faiz )	EURO	403.060	8.034.950
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	TL	(1.262.599)	(1.262.599)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	USD	(109.728)	(2.051.719)
Eksi: Gelecek aylara ait faiz gideri	EURO	--	--
Toplam		11.141.849	46.599.121
Finansal tablolarda gösterilen finansal kiralama
borçlarının anapara tutarı		18.128.060	81.059.905

6. TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR

6.1. Kısa Vadeli Ticari Alacaklar

Şirket'in kısa vadeli ticari alacakları aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Ticari alacaklar	319.392.160	446.737.863
Alacak senetleri	269.820.818	286.794.022
Ertelenmiş finansman gelirleri (-)	(25.865.362)	(8.757.086)
Beklenen kredi zararı karşılığı (-) (TFRS 9)	(2.027.272)	(1.615.407)
Şüpheli ticari alacaklar	7.366.801	12.701.389
Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-)	(7.366.801)	(12.701.389)
Toplam	561.320.344	723.159.392

Şirket'in uzun vadeli ticari alacakları bulunmamaktadır (31 Aralık 2022: Yoktur).

Şirket'in şüpheli alacak karşılığının hareketleri aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı karşılık tutarı	12.701.389	10.448.812
Dönem içinde ayrılan ilave karşılıklar	433.738	3.848.095
Dönem içinde yapılan karşılık iptali (-)	(775.357)	--
Parasal kayıp kazanç	(4.992.969)	(1.595.518)
Dönem sonu toplam karşılık tutarı	7.366.801	12.701.389

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Şirket'in ticari alacaklarının vadelerine göre yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
3 aya kadar	544.742.643	705.014.122
3 – 12 ay arası	44.470.335	28.517.763
Toplam	589.212.978	733.531.885

6.2. Kısa Vadeli Ticari Borçlar

Kısa Vadeli Ticari Borçlar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Ticari borçlar	82.968.617	89.044.844
Senetli ticari borçlar	18.959.627	6.156.569
Reeskont giderleri (-)	(6.910.461)	(1.114.770)
Toplam	95.017.783	94.086.643

Şirket'in uzun vadeli ticari borçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2022: Yoktur).

Şirket'in ticari borçlarının vadelerine göre yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
3 aya kadar	101.928.244	95.201.413
Toplam	101.928.244	95.201.413

7. DİĞER ALACAK VE BORÇLAR

7.1. Kısa Vadeli Diğer Alacaklar

Şirket'in kısa vadeli diğer alacakları şağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Vergi dairesinden alacaklar	7.041.869	367.791
Toplam	7.041.869	367.791

7.2. Uzun Vadeli Diğer Alacaklar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Verilen depozito ve teminatlar	603.518	478.769
Toplam	603.518	478.769

Şirket'in diğer alacaklarının vadelerine göre yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
3 – 12 ay arası	7.041.869	367.791
1-5 yıl arası	603.518	478.769
Toplam	7.645.387	846.560

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Şüpheli diğer alacak karşılığının hareketleri aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı karşılık tutarı	20.094	--
Dönem içinde ayrılan ilave karşılıklar	--	12.195
Dönem içinde yapılan karşılık iptali (-)	(20.094)	--
Parasal kayıp kazanç	--	7.899
Dönem sonu toplam karşılık tutarı	--	20.094

7.3. Kısa Vadeli Diğer Borçlar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Ödenecek vergi ve fonlar	1.112.379	928.149
Diğer borçlar	279.700	--
Toplam	1.392.079	928.149

Şirket'in diğer borçlarının vadelerine göre yaşlandırması aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
3 aya kadar	--	--
3 – 12 ay arası	1.392.079	928.149
Toplam	1.392.079	928.149

8. STOKLAR

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
İlk madde ve malzeme	174.399.321	303.297.697
Yarı mamüller	11.282.696	39.180.471
Mamüller	37.958.105	45.571.760
Diğer stoklar	567.259	7.764.850
Stok değer düşüklüğü karşılığı (-)	--	(762.642)
Toplam	224.207.381	395.052.136

Stok değer düşüklüğü karşılığı hareketleri aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı karşılık tutarı	(762.642)	(1.906.313)
Dönem içinde ayrılan ilave karşılıklar	--	--
Dönem için iptal edilen karşılıklar	762.642	1.489.735
Parasal kayıp kazanç	--	(346.064)
Dönem sonu toplam karşılık tutarı	--	(762.642)

9. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI

Şirket'in yatırım harcamaları ile ilgili resmi daireler tarafından verilmesi uygun görülmüş teşvik, destek ve muafiyetleri bulunmaktadır. Bu teşvik, destek ve muafiyetleri sebebiyle Şirket'in sahip olduğu haklar aşağıdaki gibidir:

• i) Satın alınan makine ve ekipmanlara uygulanan kurumlar vergisi istisnası,
• ii) İthal edilen makine ve ekipmanlara uygulanan gümrük vergisinden muafiyet,
• iii) Yurt içinden ve yurt dışından tedarik edilecek yatırım malları için KDV muafiyeti,
• iv) Sigorta primi işveren hissesi desteği,

v) Faiz desteği.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Şirket, T.C. Sanayi ve Teklonoji Bakanlığı tarafından verilen yatırım teşvikleri kapsamında 1 Ocak- 31 Aralık 2023 dönemi içerisinde 42.980.670 TL tutarında kurumlar vergisi istisnasından yararlanmıştır (1 Ocak-31 Aralık 2022: 79.399.591 TL).

10. PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER

10.1. Peşin Ödenmiş Giderler

Şirket'in kısa vadeli peşin ödenmiş giderleri aşağıdadır:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Verilen sipariş avansları	31.029.224	163.302.355
Gelecek aylara ait giderler	2.340.731	2.325.770
Toplam	33.369.955	165.628.125

Şirket'in uzun vadeli peşin ödenmiş giderleri aşağıdadır:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Verilen Avanslar	700.211.667	--
Toplam	700.211.667	--

10.2. Ertelenmiş Gelirler

Şirket'in kısa vadeli ertelenmiş gelirleri aşağıdadır:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Gelecek aylara ait gelirler	--	929.224
Alınan sipariş avansları	21.581.154	19.304.059
Toplam	21.581.154	20.233.283

Şirket'in uzun vadeli ertelenmiş gelirleri aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Gelecek yıllara ait gelirler	--	234.215
Toplam	--	234.215

11. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER

Yoktur (31.12.2022: Yoktur)

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 31 ARALIK 2023 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMLERİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

12. MADDİ DURAN VARLIKLAR

		Yer Altı ve Yer					Diğer Maddi	Yapılmakta
	Arazi ve	Üstü		Tesis, Makine			Duran	Olan
Maliyet Bedeli	Arsalar	Düzenlemeleri	Binalar	ve Cihazlar	Taşıtlar	Demirbaşlar	Varlıklar	Yatırımlar	Toplam
1 Ocak 2022 bakiye	106.808.134	2.785.321	303.672.661	771.496.288	44.598.460	30.382.915	1.740.089	6.208.029	1.267.691.898
Girişler	--	67.490	3.780.667	160.485.537	17.554.915	5.840.529	415.528	126.760	188.271.425
Çıkışlar	--	--	--	--	--	--	--	--	--
31 Aralık 2022 bakiye	106.808.134	2.852.812	307.453.328	931.981.825	62.153.375	36.223.444	2.155.617	6.334.789	1.455.963.323
Girişler	--	--	8.082.292	24.553.414	8.350.269	5.103.758	66.073	778.268.258	824.424.064
Çıkışlar	--	--	--	--	--	--	--	--	--
31 Aralık 2023 bakiye	106.808.134	2.852.812	315.535.620	956.535.239	70.503.644	41.327.202	2.221.690	784.603.047	2.280.387.387
Birikmiş Amortismanlar
1 Ocak 2022 bakiye	--	(1.420.003)	(25.481.932)	(324.254.745)	(20.869.240)	(18.110.684)	(1.521.833)	--	(391.658.437)
Dönem gideri	--	(265.533)	(7.688.135)	(67.113.672)	(7.323.250)	(4.187.941)	(209.591)	--	(86.788.122)
Çıkışlar	--	--	--	--	--	--	--	--	--
31 Aralık 2022 bakiye	--	(1.685.536)	(33.170.067)	(391.368.417)	(28.192.490)	(22.298.625)	(1.731.424)	--	(478.446.560)
Dönem gideri	--	(204.314)	(7.735.023)	(70.195.910)	(9.499.764)	(4.702.099)	(179.229)	--	(92.516.339)
Çıkışlar	--	--	--	--	--	--	--	--	--
31 Aralık 2023 bakiye	--	(1.889.850)	(40.905.090)	(461.564.327)	(37.692.254)	(27.000.724)	(1.910.653)	--	(570.962.899)
31 Aralık 2022 net değer	106.808.134	1.167.277	274.283.261	540.613.408	33.960.885	13.924.819	424.193	6.334.789	977.516.766
31 Aralık 2023 net değer	106.808.134	962.961	274.630.530	494.970.912	32.811.390	14.326.478	311.037	784.603.047	1.709.424.489

13. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR

	Diğer maddi olmayan
Maliyet değeri	duran varlıklar	Haklar	Toplam
1 Ocak 2022 bakiye	2.508.187	4.920.643	7.428.830
Girişler	736.151	2.117.569	2.853.720
Çıkışlar	--	--	--
1 Ocak 2023 bakiye	3.244.338	7.038.213	10.282.550
Girişler	--	172.458	172.458
Çıkışlar	--	--	--
31 Aralık 2023 bakiye	3.244.338	7.210.671	10.455.008
Birikmiş amortismanlar
1 Ocak 2022 bakiye	(2.488.763)	(3.535.045)	(6.023.808)
Dönem gideri	(23.836)	(807.587)	(831.423)
Çıkışlar	--	--	--
1 Ocak 2023 bakiye	(2.512.599)	(4.342.631)	(6.855.230)
Dönem gideri	(77.879)	(865.096)	(942.975)
Çıkışlar	--	--	--
31 Aralık 2023 bakiye	(2.590.478)	(5.207.727)	(7.798.205)

31 Aralık 2022 net değer	731.739	2.695.582	3.427.321
31 Aralık 2023 net değer	653.860	2.002.944	2.656.804

Amortisman giderlerinin dağılımı aşağıdaki gibidir.

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Maddi duran varlıklar	(92.516.339)	(86.788.122)
Maddi olmayan duran varlıklar	(942.975)	(831.423)
Toplam	(93.459.314)	(87.619.545)

14. KİRALAMA İŞLEMLERİ

Kiracı Olarak

Finansal kiralama işlemleri

İlgili açıklamalar dipnot 5'te bulunmaktadır.

Kiralayan Olarak

Finansal kiralama işlemleri

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

15. VARLIKLARDA DEĞER DÜŞÜKLÜĞÜ

İlgili açıklamalar dipnot 6 ve 7'de bulunmaktadır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

16. KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR

a-) Karşılıklar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dava gider karşılıkları	3.273.002	3.041.853
Toplam	3.273.002	3.041.853

b-) Davalar

Şirket Lehine Açılan Dava ve İcra Takipleri

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Şirket lehine açılan davalar	434.481	1.184.638
Şirket lehine başlatılan icra takipleri	115.309	1.697.456
Toplam	549.790	2.882.094

Şirket Aleyhine Açılan Dava ve İcra Takipleri

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Şirket Aleyhine Açılan Davalar	3.273.002	1.846.088
- Karşılık ayrılmış	3.273.002	3.041.853
Şirket Aleyhine Başlatılan İcra Takipleri	--	721.729
- Karşılık ayrılmış	--	--
- Karşılık ayrılmamış	--	721.729
Toplam	3.273.002	2.567.817

Şirket tarafından kaybetme ihtimali yüksek olan davalar ve icra takipleri için gerekli dava gider karşılıkları ayrılmaktadır.

c-) Koşullu Varlık/Yükümlülükler

Koşullu Varlıklar

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

Koşullu yükümlülükler

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

d-) Teminat Rehin İpotekler Kefaletler

Şirket Tarafından Verilen Teminat-Rehin-İpotekler-Kefaletler

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİK'lerin
Toplam Tutarı	416.122.040	685.656.430
B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar
Lehine Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı	--	--
C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla 3.
Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİK'lerin
Toplam Tutarı	--	--
D. Diğer Verilen TRİK'lerin Toplam Tutarı	--	--
i. Ana Ortaklık Lehine Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı ii. B ve C Kapsamına Girmeyen Diğer Şirket Şirketleri Lehine	-- --	-- --
Vermiş Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı
iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. Kişiler Lehine Vermiş	--	--
Olduğu TRİK'lerin Toplam Tutarı
Toplam	416.122.040	685.656.430
A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİK'lerin
Toplam Tutarı	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
- Teminatlar (*)	251.932.240	415.116.105
- Rehinler	--	--
- İpotekler (**)	164.189.800	270.540.326
Toplam	416.122.040	685.656.430

(*) İcra müdürlüklerine ve tedarikçilere verilen teminat mektuplarından oluşmaktadır. (**) Kredi kullanımı için verilen ipoteklerden oluşmaktadır.

17. ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR

Çalışanlar Sağlanan Faydalar Kapsamında Kısa Vadeli Borçlar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Personel ücret borçları	12.936.214	11.330.677
Personele ilişkin ödenecek vergi ve fonlar	2.891.091	1.970.976
Personele ilişkin ödenecek sosyal güvenlik kesintileri	18.620.547	8.243.375
Toplam	34.447.852	21.545.028

Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar (Kullanılmamış İzin Karşılıkları)

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı	2.572.260	4.018.359
Cari dönemde ayrılan izin karşılıkları	2.363.480	1.446.099
Parasal kayıp kazanç	(1.011.166)	(2.892.198)
Toplam	3.924.574	2.572.260

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı	11.341.136	7.633.411
Cari dönemde ayrılan kıdem tazminatı karşılığı	14.230.060	4.062.716
Parasal Kayıp Kazanç	(4.458.247)	(354.991)
Toplam	21.112.949	11.341.136

Dönem İçerisinde Kıdem Tazminatı Karşılığı Hareketleri:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
1 Ocak bakiyesi	11.341.136	7.633.411
Hizmet maliyeti	14.251.956	2.639.634
Faiz gideri	468.481	89.805
Aktüeryal (gelir)/gider	(205.331)	978.287
Ödenen	(4.743.293)	--
Dönem sonu	21.112.949	11.341.136

Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60'ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır.

Ödenecek tutar her hizmet yılı için en fazla T.C. Maliye Bakanlığı tarafından ilan edilen Kıdem tazminatı tavanı ile sınırlı olmak üzere, bir aylık maaşa eşittir.

Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Şirket'in çalışanlarının emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. UMS 19 ("Çalışanlara Sağlanan Faydalar") kapsamında kıdem tazminatı karşılığı, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır.

Cari ve önceki dönem itibariyle yükümlülüğü hesaplamaları için kullanılan aktüer varsayımlar aşağıdadır.

Emeklilik yaşı: Bireylerin en erken emekli olabileceği yaş olarak dikkate alınmıştır.

Reel maaş artış oranı: Personelin emekli olacağı yıla kadar her yıl enflasyon oranında zam alacağı tahmin edilmiştir.

Kıdem tazminatı tavanı: T.C. Maliye Bakanlığı tarafından ilan edilen Kıdem tazminatı tavanı olarak belirlenmiştir.

Kıdem tazminatı alarak işten ayrılma olasılığı: Şirket yönetimi tarafından geçmiş yıl verilerinin değerlendirilmesi ile ulaşılan sonuç olarak belirlenmiştir.

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
İskonto oranı	27,05%	20,40%
Enflasyon oranı	22,01%	19,00%
Net iskonto oranı	4,13%	1,18%
Kıdem tazminatı alarak işten ayrılma olasılığı	98%	93%
Kıdem tazminatı tavanı	35.059	19.340

18. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

19. SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ

Şirket'in 31 Aralık 2023 ve 2022 tarihleri itibariyle bilançolarında yansıtmış olduğu öz sermaye kalemleri aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Esas sermaye	262.500.000	262.500.000
Sermaye düzeltmesi olumlu farkları	360.256.363	360.256.363
Paylara ilişkin primler	428.006.919	428.006.919
Kâr veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer
kapsamlı gelirler veya giderler	2.164.071	2.369.402
Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm
kazançları/kayıpları	2.164.071	2.369.402
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler	41.755.841	26.987.082
Geçmiş yıllar kar/(zararları)	698.261.441	503.634.748
Net dönem karı/(zararı)	115.163.298	209.395.452
Toplam	1.908.107.933	1.793.149.966

Ödenmiş Sermaye

Şirket, 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu hükümlerine göre kayıtlı sermaye sistemini kabul etmiş ve Sermaye Sermaye Piyasası Kurulu'nun 07.10.2021 tarih ve 51/1487 sayılı izni ile kayıtlı sermaye sistemine geçmiştir.

31 Aralık 2023 ve 2022 tarihleri itibarıyla ödenmiş sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023		31 Aralık 2022
Adı Soyadı	Pay Adedi	Pay Oranı	Pay Tutarı	Pay Adedi	Pay Oranı	Pay Tutarı
Recep TAŞYANAR	105.000.000	40%	105.000.000	105.000.000	40%	105.000.000
Şenferiye TAŞYANAR	105.000.000	40%	105.000.000	105.000.000	40%	105.000.000
Halka açık kısım	52.500.000	20%	52.500.000	52.500.000	20%	52.500.000
Toplam	262.500.000	100%		262.500.000	100%

Şirket'in çıkarılmış sermayesi 262.500.000 TL olup 262.500.000 adet hisseden oluşmaktadır (31 Aralık 2022: 262.500.000 TL – 262.500.000 adet hisse).

Kâr veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem Başı	2.369.402	1.391.115
Tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kazançları/kayıpları
(aktüeryal kayıp kazanç)	726.091	1.437.980
Parasal Kayıp Kazanç	(931.422)	(459.693)
Toplam	2.164.071	2.369.402

Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler

Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu'na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi (enflasyona göre endekslenmemiş) ödenmiş sermayenin %20'sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karının yıllık %5'i oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır.

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı	26.987.082	10.437.700
Cari dönemde ayrılanlar toplamı	14.469.058	7.170.437
Parasal Kayıp Kazanç	299.701	9.378.945
Toplam	41.755.841	26.987.082

	Yasal Mevzuata Göre hazırlanmış finansal tablolarda yer alan enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar	TFRS Uyarınca hazırlanan finansal tablolarda enflasyona göre düzeltilmiş tutarlar	Geçmiş Yıl Kar/Zararında İzlenen Fark
Sermaye Düzeltme Farkları	424.901.064	360.256.363	64.644.701
Kardan Ayrılmış Kısıtlanmış Yedekler	45.101.049	41.755.841	3.345.208
Paylara İlişkin Primler	380.001.542	428.006.919	(48.005.377)

20. HASILAT

	1 Ocak - 31 Aralık	1 Ocak - 31 Aralık
	2023	2022
Yurtiçi satışlar	1.409.527.973	2.201.538.375
Yurtdışı satışlar	502.589.322	507.381.462
Diğer Satışlar	84.756.909	153.890.020
Brüt Satışlar	1.996.874.204	2.862.809.857
Satış iadeleri (-)	(11.161.369)	(10.822.501)
Satış iskontoları (-)	(5.471.319)	(4.934.413)
Satış İndirimleri (-)
Net Satışlar	1.980.241.516	2.847.052.943
Satılan mamul maliyeti (-)	(1.494.120.673)	(2.047.052.555)
Satılan ticari mallar maliyeti (-)	(291.232)	(3.839.918)
Toplam	(1.494.411.905)	(2.050.892.473)

BRÜT KAR/(ZARAR)	485.829.611	796.160.470

21. GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, PAZARLAMA GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ

21.1. Şirket'in genel yönetim giderleri, pazarlama giderleri, araştırma ve geliştirme giderleri aşağıdaki gibidir.

	1 Ocak - 31 Aralık
	2023	1 Ocak - 31 Aralık 2022
Pazarlama satış ve dağıtım giderleri	97.660.337	93.692.630
Genel yönetim giderleri	78.454.534	57.898.796
Toplam	176.114.871	151.591.426

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Pazarlama Satış ve Dağıtım Giderleri	1 Ocak - 31 Aralık	1 Ocak - 31 Aralık
Nakliye gideri	2023 42.966.640	2022 27.800.481
Personel Ücret, Prim, İkramiye vb. Giderleri	15.853.926	14.128.573
Gümrük masraf gideri	12.295.095	21.791.968
Komisyon giderleri	8.948.023	7.039.764
Reklam tanıtım gideri	5.025.236	7.771.271
Amortisman Giderleri	3.972.150	1.179.878
Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri	2.421.164	1.714.748
Seyahat giderleri	2.109.644	2.635.599
Akaryakıt gideri	572.421	736.128
Temsil ve Ağırlama Giderleri	460.589	448.039
Kiralama varlığı amortisman gideri	--	243.040
İzin karşılığı gideri	121.410	--
Diğer	2.914.039	8.203.141
Toplam	97.660.337	93.692.630

Genel Yönetim Giderleri	1 Ocak - 31 Aralık 2023	1 Ocak - 31 Aralık 2022
Personel Ücret, Prim, İkramiye vb. Giderleri	33.857.595	23.235.737
Amortisman Giderleri	4.190.670	2.553.463
Müşavirlik Gideri	4.118.047	2.676.439
Bilgi İşlem Giderleri	3.915.425	1.816.224
Seyahat giderleri	2.862.739	1.106.327
Huzur Hakkı Giderleri	2.516.681	2.634.612
Kıdem Tazminatı Karşılık Giderleri	2.322.129	1.332.246
Sigorta gideri	2.029.107	585.397
Kargo Giderleri	1.502.443	989.198
Vergi-Resim-Harç-Aidat gideri	890.586	3.115.828
Aidat Giderleri	755.123	--
Temsil ve Ağırlama Giderleri	652.123	--
Akaryakıt gideri	548.638	692.185
İletişim Giderleri	436.821	--
İzin karşılığı gideri	373.271	--
Tamir Bakım Giderleri	302.428	--
Noter Giderleri	96.178	--
Gider Kaydedilen Demirbaşlar	66.522	--
Diğer	17.018.009	17.161.141
Toplam	78.454.535	57.898.796

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

21.2. Niteliklerine göre giderler

	1 Ocak –	1 Ocak –
Amortisman ve İtfa Giderleri	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Satışların maliyeti	85.296.493	84.299.894
Kiralama varlığı amortisman gideri	--	147.500
Genel yönetim giderleri	4.190.670	2.553.463
Pazarlama satış dağıtım giderleri	3.972.150	618.690
Toplam	93.459.313	87.619.54
	1 Ocak –	1 Ocak –
Personel Giderleri	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Satışların maliyeti	128.466.050	62.840.205
Pazarlama satış dağıtım giderleri	15.853.926	14.128.573
Genel yönetim giderleri	33.857.595	23.235.737

22. ESAS FAALİYETLERDEN DİĞER GELİRLER VE GİDERLER

22.1. Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	30 Aralık 2022
Kur farkı gelirleri	211.886.777	47.322.850
Ertelenmiş finansman gelirleri	12.225.100	11.933.810
Konusu kalmayan karşılıklar	2.283.152	--
Menkul kıymet satış geliri	13.444.451	--
Diğer	6.950.779	6.530.089
Toplam	246.790.259	65.786.749

22.2. Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-)

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Kur farkı giderleri	45.256.982	213.834
Karşılık giderleri	3.861.716	34.563.194
Kanunen kabul edilmeyen giderler	--	171.893
Komisyon giderleri	205.086	3.380.461
Ertelenmiş finansman giderleri	26.598.051	12.977.377
Diğer	65.639.987	9.372.981
Toplam	141.561.822	60.679.740

23. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN GELİRLER VE GİDERLER

23.1. Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	30 Aralık 2022
Yatırım faaliyetlerinden diğer gelirler	2.939.548	11.000.510
Toplam	2.939.548	11.000.510

23.2. Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-)

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

24. ÇEŞİT ESASINA GÖRE SINIFLANDIRILMIŞ GİDERLER

Giderler çeşit esasına göre sınıflanmamaktadır.

25. FİNANSMAN GELİRLERİ

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Vadeli mevduat ve fon faiz gelirleri	90.617.065	39.184.498
Toplam	90.617.065	39.184.498

26. FİNANSMAN GİDERLERİ

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Kredi faiz gideri	119.982.952	117.077.654
Toplam	119.982.952	117.077.654

27. DİĞER KAPSAMLI GELİR UNSURLARININ ANALİZİ

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Çalışanlara sağlanan fayda kapsamında hesaplanan aktüeryal
kayıp/kazanç	(266.664)	1.238.338
Ertelenmiş vergi gideri/geliri	61.333	(260.051)
Toplam	(205.331)	978.287

28. GELİR VERGİLERİ (ERTELENMİŞ VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ DAHİL)

Bilançoda Yer Alan Kurumlar Vergisi Yükümlülükleri	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Cari kurumlar vergisi karşılığı	28.653.780	65.353.902
Peşin ödenen vergiler ve fonlar	(20.425.631)	(49.382.230)
Toplam	8.228.149	15.971.672
Bilançoda Yer Alan Ertelenen Vergi Varlık Yükümlülükleri	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Ertelenen vergi varlıkları	--	--
Ertelenen vergi yükümlülükleri	(132.621.563)	(129.878.541)
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü, Net	(132.621.563)	(129.878.541)

Kurumlar Vergisi

Kurumlar vergisi oranı kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirim kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi, vergi yasalarında yer alan istisna ve indirimlerin indirilmesi sonucu bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemekte olup, karın tamamının veya bir kısmının temettü olarak;

• Gerçek kişilere
• Gelir ve Kurumlar Vergisi'nden istisna veya muaf gerçek ve tüzel kişilere,
• Dar mükellef gerçek ve tüzel kişilere,

Dağıtılması halinde %15 Gelir Vergisi Stopajı hesaplanır. Dönem karının sermayeye ilavesi halinde, kar dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Kurumlar üçer aylık mali karları üzerinden % 23 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci ayın 14'üncü gününe kadar beyan edip 17'nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar vergisinden mahsup edilir.

Kurumların, en az iki tam yıl süreyle aktiflerinde yer alan iştirak hisselerinin satışından doğan kazançların %75'lik kısmı ile aynı süreyle aktiflerinde yer alan taşınmazların satışından doğan kazançların %50'lik kısmı, Kurumlar Vergisi Kanunu'nda öngörüldüğü şekilde sermayeye eklenmesi şartı ile vergiden istisnadır.

Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem kurum kazancından indirilebilirler. Ancak, mali zararlar, geçmiş yıl karlarından mahsup edilemez.

Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25'inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla Türkiye'de geçerli olan Kurumlar Vergisi oranı %23'tür. Ancak, 22 Nisan 2021 tarihli ve 31462 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanarak yürürlüğe giren 7316 Sayılı Amme Alacaklarının Tahsil Usulü Hakkında Kanun ile Bazı Kanunlarda Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun'un 11 inci maddesi ile 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanununa eklenen Geçici 13 üncü madde ile Kurumlar Vergisi oranı 2021 yılı vergilendirme dönemine ait kurum kazançları için %25, 2022 yılı vergilendirme dönemine ait kurum kazançları için %23 olarak uygulanacaktır. Bu değişiklik 1 Temmuz 2021 tarihinden itibaren verilmesi gereken beyannamelerden başlamak üzere 1 Ocak 2021 tarihinden itibaren başlayan dönemlere ait kurum kazançlarının vergilendirilmesinde geçerli olacaktır.

Gelir Vergisi Stopajı

Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kar payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı 24 Nisan 2003 – 22 Temmuz 2006 tarihleri arasında tüm şirketlerde %10 olarak uygulanmıştır. Bu oran, 22 Temmuz 2006 tarihinden itibaren, 2006/10731 sayılı Bakanlar Kurulu Kararı ile %15 olarak uygulanmaktadır. Dağıtılmayıp sermayeye ilave edilen kar payları gelir vergisi stopajına tabi değildir.

Ertelenmiş Vergi

Şirket vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığını ve yükümlülüğünü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup aşağıda açıklanmaktadır.

BAREM AMBALAJ SANAYİ VE TİCARET ANONİM ŞİRKETİ 31 ARALIK 2023 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMLERİNE AİT FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI DİPNOTLAR (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Şirket'in ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri aşağıda belirtilmiştir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
	Toplam Geçici	Toplam Geçici
Ertelenen Vergi Varlıkları ve Yükümlülükleri	Farklar	Farklar	Varlık / (Yükümlülük)	Varlık / (Yükümlülük)
Kıdem tazminatı karşılığı	23.834.610	14.354.124	5.481.960	4.966.859
Aktüeryal kayıp / kazanç	(2.164.071)	(3.012.988)	(497.736)	(1.042.564)
Kullanılmamış izin karşılıkları	3.924.574	2.572.260	902.652	890.062
Aktifleşen kur farkı ve faiz düzeltmeleri	30.119.867	41.855.350	6.927.569	14.482.919
Ertelenmiş finansman geliri	(6.910.461)	(1.114.770)	(1.589.406)	(385.736)
Şüpheli alacak düzeltmeleri	5.554.130	10.429.280	1.277.450	3.608.772
Cut Off çalışmasına ilişkin düzeltmeler	2.354.661	--	541.572	--
Ortaklar cari hesabı ile ilgili düzeltmeler	(1.117.304)	22.428.224	(256.980)	7.760.684
Dava karşılıkları	2.027.272	3.041.853	466.273	1.052.552
Stok düzeltmeleri	20.721.990	(111.278.573)	4.766.058	(38.504.960)
Ertelenmiş finansman gideri	25.865.362	8.757.086	5.949.033	3.030.154
Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar amortisman farkları	441.129.754	350.391.472	89.988.401	124.380.513
Kredi faiz tahakkukları	45.496.748	26.470.600	10.464.252	9.159.440
Kullanım hakkı varlıkları düzeltmesi	--	(161.784)	--	(55.981)
Kiralama yükümlülükleri düzeltmeleri	--	192.087	--	66.467
Vadeli Mevduat faiz tahakkuklarına ilişkin düzeltmeler	13.611.596	--	3.130.667	--
Gelecek aylara ilişkin düzeltmeler	(1.179.271)	1.163.439	(271.232)	402.577
Diğer	23.221.876	193.008	5.341.032	66.785
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü, net	626.491.333	366.280.668	132.621.565	129.878.543

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Gelir Tablosunda Yer Alan Vergi Gelir/Giderleri

	1 Ocak –	1 Ocak – 31 Aralık
	31 Aralık 2023	2022
Kurumlar vergisi karşılığı	(28.653.780)	(65.353.902)
Ertelenmiş vergi geliri/(gideri)	(9.823.233)	(35.783.405)
Toplam	(38.477.013)	(101.137.307)

Diğer Kapsamlı Gelir Tablosunda Yer Alan Vergi Gelir/Giderleri

	1 Ocak –	1 Ocak – 31 Aralık
	31 Aralık 2023	2022
Diğer kapsamlı gelir tablosunda yer alan ertelenmiş vergi geliri/(gideri)	61.333	(260.051)
Toplam	61.333	(260.051)

Ertelenmiş Vergi Gelir/Giderinin Mutabakatı

	1 Ocak –	1 Ocak –
	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Dönem başı	(129.878.543)	(42.642.852)
Dönem ertelenmiş vergi geliri/(gideri)	(9.823.233)	(35.783.405)
Diğer kapsamlı gelir tablosunda yer alan ertelenmiş vergi geliri/(gideri)	(61.333)	(260.051)
Parasal kayıp kazanç	7.141.544	(51.192.235)
Dönem Sonu	(132.621.565)	(129.878.543)

29. PAY BAŞINA KAZANÇ

31 Aralık 2022 ve 2021 tarihlerinde sona eren dönemlere ait hisse başına kazanç hesaplamaları aşağıdadır.

	1 Ocak –	1 Ocak – 31 Aralık
	31 Aralık 2023	2022
Net dönem karı/(zararı) (TL)	115.163.298	209.395.452
Çıkarılmış adi hisselerin adedi	262.500.000	262.500.000
Pay başına kar/(zarar) (TL)	0,44	0,80

30. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI

Şirket'in ortakları dışındaki ilişkili tarafları ve bunlarla yapılan işlemlere ilişkin özet bilgi aşağıda sunulmuştur. Ayrıca nakdi ve gayri nakdi krediler için ortakların şahsi kefaletleri bulunmaktadır.

30.1. İlişkili Taraflarla Bakiyeler

İlişkili taraflardan alacaklar yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

Uzun vadeli alacak yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

İlişkili taraflara borçlar yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

Uzun vadeli borç yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

30.2. İlişkili Taraflara Yapılan Satışlar ve/veya Elde Edilen Gelirler

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

30.3. İlişkili taraflardan yapılan alışlar ve/veya ödenen giderler

Yoktur (31 Aralık 2022: Yoktur).

30.4. Üst yönetim kadrosuna ait ücretler ve menfaatler toplamı

31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla, üst düzey yöneticilere cari dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatler toplamı 13.733.597 TL (31 Aralık 2022: 16.582.885 TL) dir.

31. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ

31.1. Sermaye Risk Yönetimi

Şirket, sermaye yönetiminde, bir yandan faaliyetlerinin sürekliliğini sağlamaya çalışırken, diğer yandan da borç ve özkaynak dengesini en verimli şekilde kullanarak karlılığını artırmayı hedeflemektedir. Şirket'in sermaye yapısı 5'inci Not'ta açıklanan kredileri de içeren finansal borçlar, nakit ve nakit benzerleri ve sırasıyla 18'inci Not'ta açıklanan çıkarılmış sermaye, sermaye yedekleri, kar yedekleri ve geçmiş yıl karlarını da içeren özkaynak kalemlerinden oluşmaktadır.

31 Aralık 2023 ve 31 Aralık 2022 tarihleri itibarıyla net borcun özkaynaklara oranı aşağıdaki gibidir:

	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Finansal Yükümlülükler	2.126.178.879	1.067.953.889
Eksi: Nakit ve Nakit Benzerleri	(507.974.247)	(358.493.889)
Net borç	1.618.204.632	709.460.000
Toplam özkaynaklar	1.908.107.931	1.793.149.964
Net borç/özkaynaklar oranı	85%	40%

31.2. Finansal Risk Faktörleri

Şirket faaliyetleri nedeniyle piyasa riski (kur riski ve faiz oranı riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Şirket'in risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Şirket finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır.

Risk yönetimi, Yönetim Kurulu tarafından onaylanan politikalar doğrultusunda yürütülmektedir. Bu uygulamanın bir sonucu olarak Şirket düzenli olarak risk performansı değerlendirmesi yapmaktadır.

31.2.1 Piyasa Risk Yönetimi

Faaliyetleri nedeniyle Şirket, döviz kurundaki (a. maddesine bakınız) ve faiz oranındaki (b. maddesine bakınız) değişiklikler ile ilgili finansal risklere maruz kalmaktadır. Faiz oranıyla ilişkilendirilen riskleri kontrol altında tutabilmek için Şirket, belirli bir oranda sabit ve değişken faizli kredi sözleşmeleri yapmaktadır. Şirket düzeyinde karşılaşılan piyasa riskleri, duyarlılık analizleri esasına göre değerlendirilmektedir. Cari yılda Şirket'in maruz kaldığı piyasa riskinde veya maruz kalınan riskleri yönetim ve ölçüm yöntemlerinde, önceki yıla göre bir değişiklik olmamıştır.

a-) Kur Riski Yönetimi

Yabancı para cinsinden işlemler, kur riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Şirket, döviz cinsinden varlık ve yükümlülüklerinin Türk Lirası'na çevriminde kullanılan kur oranlarının değişimi nedeniyle, kur riskine maruzdur. Kur riski ileride oluşacak ticari işlemler, kayda alınan aktif ve pasifler arasındaki fark sebebiyle ortaya çıkmaktadır. Aşağıdaki tablo her bir finansal enstürman sınıfı için Şirket'in yabancı para riskini göstermektedir.

Şirket'in 31 Aralık 2023 ve 31 Aralık 2022 tarihi itibariyle yabancı para cinsinden varlık ve yükümlülükleri aşağıdaki gibidir:

Döviz pozisyonu tablosu	Cari dönem 31 Aralık 2023
	TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi)	USD	EURO	GBP
1. Ticari Alacaklar	131.979.645	2.899.614	1.263.339	146.050
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil)	98.258.665	539.008	1.934.376	517.633
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	--	--	--	--
3. Diğer	--	--	--	--
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)	230.238.310	3.438.622	3.197.714	663.684
5. Ticari Alacaklar	--	--	--	--
6a. Parasal Finansal Varlıklar	--	--	--	--
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	--	--	--	--
7. Diğer	--	--	--	--
8. Duran Varlıklar (5+6+7)	--	--	--	--
9. Toplam Varlıklar (4+8)	230.238.310	3.438.622	3.197.714	663.684
10. Ticari Borçlar	330.316.045	8.522.678	2.440.562	(2.000)
11. Finansal Yükümlülükler	(25.641.559)	(439.931)	(389.599)	--
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	(109.123)	--	(3.350)	--
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler	--	--	--	--
13. Kısa Vadeli Yükümlükler (10+11+12)	304.565.363	8.082.747	2.047.613	(2.000)
14. Ticari Borçlar	--	--	--	--
15. Finansal Yükümlülükler	(20.718.811)	(514.201)	(171.354)	--
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	--	--	--	--
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler	--	--	--	--
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)	(20.718.811)	(514.201)	(171.354)	--
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)	283.846.552	7.568.546	1.876.259	(2.000)
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (9-18+19)	(53.608.242)	(4.129.924)	1.321.456	665.684
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük)	(53.608.242)	(4.129.924)	978.748	661.684

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Döviz pozisyonu tablosu	Önceki dönem 31 Aralık 2022
	TL Karşılığı (Fonksiyonel para birimi)	USD	EURO	GBP
1. Ticari Alacaklar	137.941.879	3.063.252	1.275.912	165.693
2a. Parasal Finansal Varlıklar (Kasa, Banka hesapları dahil)	98.258.665	539.008	1.934.376	517.633
2b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	--	--	--	--
3. Diğer	--	--	--	--
4. Dönen Varlıklar (1+2+3)	236.200.544	3.602.260	3.210.288	683.326
5. Ticari Alacaklar	--	--	--	--
6a. Parasal Finansal Varlıklar	--	--	--	--
6b. Parasal Olmayan Finansal Varlıklar	339.315.564	8.588.153	2.652.658	2.360
7. Diğer	--	--	--	--
8. Duran Varlıklar (5+6+7)	339.315.564	8.588.153	2.652.658	2.360
9. Toplam Varlıklar (4+8)	575.516.108	12.190.414	5.862.946	685.686
10. Ticari Borçlar	(8.999.519)	(65.475)	(212.096)	(4.360)
11. Finansal Yükümlülükler	(25.641.559)	(439.931)	(389.599)	--
12a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	(109.123)	--	(3.350)	--
12b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler	--	--	--	--
13. Kısa Vadeli Yükümlükler (10+11+12)	(34.750.201)	(505.407)	(605.046)	(4.360)
14. Ticari Borçlar	--	--	--	--
15. Finansal Yükümlülükler	(20.718.811)	(514.201)	(171.354)	--
16 a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler	--	--	--	--
16 b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler	(5.962.234)	(163.638)	(12.573)	(19.643)
17. Uzun Vadeli Yükümlülükler (14+15+16)	(26.681.045)	(677.839)	(183.927)	(19.643)
18. Toplam Yükümlülükler (13+17)	(61.431.246)	(1.183.246)	(788.973)	(24.003)
20. Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (9-18+19)	--	--	--	--
21. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük)	--	--	--	--

Kur Riskine Duyarlılık Analizi

Şirket başlıca İngiliz Sterlini (GBP), EURO ve ABD Doları cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır. Aşağıdaki tablo, Şirket'in bilanço pozisyonunun GBP, EURO ve ABD Doları kurlarındaki %10'luk değişime olan duyarlılığını göstermektedir. Kullanılan bu oranlar, kur riskinin üst düzey yönetime Şirket içinde raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade eder. Negatif tutar İngiliz Sterlini (GBP), EURO ve ABD Doları'nın TL karşısında %10 değer artışının gelir tablosundaki etkisini ifade eder.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

	Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu
	Cari Dönem 31 Aralık 2023
	Kar/(Zarar)
	Yabancı paranın değer	Yabancı paranın değer
	kazanması	kaybetmesi
	ABD Doları'nın TL karşısında %10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü	39.369.647	(39.369.647)
2- ABD Doları riskinden korunan kısım	--
(-)		--
3- ABD Doları net etki	39.369.647	(39.369.647)
	Euro'nun TL karşısında %10 değişmesi halinde:
4- Euro net varlık/yükümlülüğü	21.667.892	(21.667.892)
5- Euro riskinden korunan kısım (-)	--	--
6- Euro net etki	21.667.892	(21.667.892)
	GBP'nin TL karşısında %10 değişmesi halinde:
7- GBP net varlık/yükümlülüğü	2.657.196	(2.657.196)
8- GBP riskinden korunan kısım (-)	--	--
9- GBP net etki	2.657.196	(2.657.196)
Toplam (3+6+9)	63.694.735	(63.694.735)
	Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu
	Önceki Dönem 31 Aralık 2022
	Kar/(Zarar)
	Yabancı paranın değer	Yabancı paranın değer
	kazanması	kaybetmesi
	ABD Doları'nın TL karşısında %10 değişmesi halinde:
1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü	4.287.394	(4.287.394)
2- ABD Doları riskinden korunan kısım
(-)	--	--
3- ABD Doları net etki	4.287.394	(4.287.394)
	Euro'nun TL karşısında %10 değişmesi halinde:
4- Euro net varlık/yükümlülüğü	(16.225.649)	16.225.649
5- Euro riskinden korunan kısım (-)	--	--
6- Euro net etki	(16.225.649)	16.225.649
	GBP'nin TL karşısında %10 değişmesi halinde:
7- GBP net varlık/yükümlülüğü	140.702	(140.702)
8- GBP riskinden korunan kısım (-)	--	--
9- GBP net etki	140.702	(140.702)
Toplam (3+6+9)	(11.797.554)	11.797.554

b-) Faiz Oranı Riski Yönetimi

Şirket'in sabit ve değişken faiz oranları üzerinden borçlanması, Şirketi faiz oranı riskine maruz bırakmaktadır.

Ancak Şirket faiz oranı riskinden kaçınmak amacı ile finansal yükümlülüklerinin tamamını sabit faizli olarak kullanmaktadır. Riskten korunma stratejileri, faiz oranı beklentisi ve tanımlı olan risk ile uyumlu olması için düzenli olarak değerlendirilmektedir. Böylece optimal riskten korunma stratejisinin oluşturulması, gerek bilançonun pozisyonunun gözden geçirilmesi gerekse faiz harcamalarının farklı faiz oranlarında kontrol altında tutulması amaçlanmaktadır.

31.2.2. Kredi ve Likidite Risk Yönetimi

a-) Kredi Riski Yönetimi

Finansal aracın taraflarından birinin sözleşmeye bağlı yükümlülüğünü yerine getirememesi nedeniyle Şirket'e finansal bir kayıp oluşturması riski, kredi riski olarak tanımlanır. Şirket, işlemlerini yalnızca kredi güvenilirliği olan taraflarla gerçekleştirme ve mümkün olduğu durumlarda teminat elde etme yoluyla kredi riskini azaltmaya çalışmaktadır. Şirket'in maruz kaldığı kredi riskleri; müşterilerin finansal durumları ve kredi limitlerinin risk yönetimi komitesi tarafından takip edilerek ayda bir kez gözden geçirilmesiyle takip edilmektedir.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Finansal Araç Türleri İtibariyle Maruz Kalınan Kredi Riskleri

31 Aralık 2023	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar
	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	Bankadaki Mevduat	Finansal Yatırımlar
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E)	--	561.320.344	--	7.645.387	505.033.229	10.231.404
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların	--		--
net defter değeri		561.320.344		7.645.387	505.033.229	10.231.404
B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter
değeri	--	--	--	--	--	--
- Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri	--	--	--	--	--	--
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)	--	7.366.801	--	--	--	--
- Değer düşüklüğü (-)	--	(7.366.801)	--	--	--	--
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)	--	--	--	--	--	--
- Değer düşüklüğü (-)	--	--	--	--	--	--
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	--	--	--	--	--	--

Tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi kredi güvenirliliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

31 Aralık 2022	Alacaklar
	Ticari Alacaklar		Diğer Alacaklar
	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	İlişkili Taraf	Diğer Taraf	Bankadaki Mevduat	Finansal
						Yatırımlar
Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D+E)	--	723.159.392	--	846.560	357.049.073	160.546.378
- Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--
A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların
net defter değeri	--	723.159.392	--	846.560	357.049.073	160.546.378
B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter						--
değeri	--	--	--	--	--
- Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri	--	--	--	--	--	--
- Vadesi geçmiş (brüt defter değeri)	--	12.701.389	--	--	--	--
- Değer düşüklüğü (-)	--	(12.701.389)	--	--	--	--
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
- Vadesi geçmemiş (brüt defter değeri)	--	--	--	--	--	--
- Değer düşüklüğü (-)	--	--	--	--	--	--
- Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı	--	--	--	--	--	--
D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar	--	--	--	--	--	--

Tutarların belirlenmesinde alınan teminatlar gibi kredi güvenirliliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.

b-) Likidite Risk Yönetimi

Likidite riski yönetimi ile ilgili esas sorumluluk, yönetim kuruluna aittir. Yönetim Kurulu, Şirket Yönetimi'nin kısa, orta ve uzun vadeli fonlama ve likidite gereklilikleri için, uygun bir likidite riski yönetimi oluşturmuştur.

		Sözleşme uyarınca nakit
31 Aralık 2023	Defter	çıkışlar	3 aya	3 – 12 ay	1 - 5 yıl	5 yıl ve
Sözleşme uyarınca vadeler	değeri	toplamı	kadar	arası	arası	üzeri
Türev olmayan finansal yükümlülükler	1.532.284.896	2.805.911.129	177.962.443	479.841.225	1.374.307.881	773.799.579
Finansal borçlar	1.490.788.909	2.761.880.675	169.364.948	462.091.014	1.356.625.134	773.799.579
Kiralama yükümlülükleri	41.495.987	44.030.454	8.597.495	17.750.211	17.682.747	--
		Beklenen nakit				5 yıl ve üzeri
	Defter	çıkışlar	3 aya	3 – 12 ay	1 - 5 yıl
Beklenen vadeler	değeri	toplamı	kadar	arası	arası
Türev olmayan finansal yükümlülükler	96.409.862	103.320.323	101.928.244	1.392.079	--	--
Ticari borçlar	95.017.783	101.928.244	101.928.244	--	--	--
Diğer borçlar	1.392.079	1.392.079	--	1.392.079	--	--
Toplam	1.628.694.758	2.909.231.452	101.928.244	179.354.522	479.841.225	773.799.579

		Sözleşme uyarınca
		nakit
31 Aralık 2022	Defter	çıkışlar		3 – 12 ay	1 - 5 yıl	5 yıl ve
Sözleşme uyarınca vadeler	değeri	toplamı	3 aya kadar	arası	arası	üzeri
Türev olmayan finansal yükümlülükler	691.854.807	745.600.876	39.428.686	597.546.339	108.625.852	--
Finansal borçlar	691.657.516	745.394.910	39.337.144	597.431.914	108.625.852	--
Kiralama yükümlülükleri	197.291	205.966	91.541	114.425	--	--
		Beklenen nakit				5 yıl ve üzeri
	Defter	çıkışlar		3 – 12 ay	1 - 5 yıl
Beklenen vadeler	değeri	toplamı	3 aya kadar	arası	arası
Türev olmayan finansal yükümlülükler	95.014.793	96.129.562	95.947.119	182.443	--	--
Ticari borçlar	94.086.643	95.201.413	95.201.413	--	--	--
Diğer borçlar	928.149	928.149	745.706	182.443	--	--
Toplam	786.869.599	841.730.438	135.375.805	597.728.782	108.625.852	--

32. FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR)

Şirket, finansal araçlarının tahmini rayiç değerlerini hali hazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Şirket'in finansal araçlarının kayıtlı değerleri makul değerlerini yansıtmaktadır. Şirket'in spekülatif amaçlı finansal aracı (türev ürün niteliğindeki finansal araçların da dahil olduğu) yoktur ve bu tür araçların alım-satımı ile ilgili bir faaliyeti bulunmamaktadır.

(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir)

Finansal varlıklar, yabancı para cinsinden parasal kalemler bilanço değerinin rayiç değerlerine yakın olması sebebi ile dönem sonu kurları kullanılarak çevrilmektedir. Finansal aktiflerin, kısa vadeli olmaları ve kredi kaybının önemsenmeyecek ölçüde olmasından dolayı, rayiç değerlerin taşınan değerlerine yakın olduğu kabul edilir.

Finansal yükümlülükler, yabancı para cinsinden parasal kalemler bilanço değerinin rayiç değerlerine yakın olması sebebi ile dönem sonu kurları kullanılarak çevrilmektedir. Ticari borçların ve diğer parasal yükümlülüklerin, kısa vadeli olmasından dolayı, rayiç değerlerin taşınan değerlerine yakın olduğu kabul edilir.

• Birinci seviye: Finansal varlık ve yükümlülükler, birbirinin aynı varlık ve yükümlülükler için aktif piyasada işlem gören borsa fiyatlarından değerlenmiştir.

Gerçeğe uygun değerleriyle gösterilen finansal varlık ve yükümlülüklerin seviye sınıflamaları aşağıdaki gibidir: Raporlama dönemi sonu itibarıyla

	Gerçeğe uygun değer seviyesi
	31 Aralık 2023	1.Seviye	2.Seviye	3.Seviye
Finansal varlıklar		TL	TL	TL
Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara yansıtılan finansal varlıklar Diğer menkul kıymetler		10.231.404	--	-- --
Vadeli mevduatlar			--	--
Toplam		10.231.404	--	--

	Gerçeğe uygun değer seviyesi
	31 Aralık 2022	1.Seviye	2.Seviye	3.Seviye
Finansal varlıklar		TL	TL	TL
Gerçeğe uygun değer farkı		160.546.378	--	--
kar/zarara yansıtılan finansal varlıklar
Toplam		160.546.378	--	--

33. RAPORLAMA DÖNEMİNDEN SONRAKİ OLAYLAR

Yoktur.

34. FİNANSAL TABLOLARIN ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN AÇIKLANMASI GEREKEN DİĞER HUSUSLAR

Yoktur.

35. NAKİT AKIŞ TABLOSUNA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR

Şirket net varlıklarındaki değişimleri, finansal yapısını ve nakit akışlarının tutar ve zamanlamasını değişen şartlara göre yönlendirme yeteneği hakkında finansal tablo kullanıcılarına bilgi vermek üzere, diğer finansal tablolarının ayrılmaz bir parçası olarak, nakit akışları tablosunu düzenlemektedir.

Nakit akışları tablosunda, döneme ilişkin nakit akışları esas, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır. Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akışları, Şirket'in faaliyet alanına giren konulardan kaynaklanan nakit akışları gösterir. Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akışları, Şirket'in yatırım faaliyetlerinde (sabit yatırımlar ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği yatırım faaliyetlerinden nakit akışlarını gösterir. Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akışları, Şirket'in finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir.

36. ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSUNA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR

Özkaynak değişim tablosu aşağıdaki bilgileri kapsar:

1-Döneme ilişkin toplam kapsamlı gelir,

2-Her bir özkaynak bileşeni için, TMS 8'e göre muhasebeleştirilen, geçmişe yönelik uygulama veya geçmişe yönelik düzeltmelerin etkileri,

3-Her bir özkaynak bileşeni için aşağıdakilerden kaynaklanan değişiklikleri ayrı olarak gösteren, dönem başındaki ve sonundaki defter değeri arasındaki mutabakat:

• (i) Kâr ya da zarar;
• (ii) Diğer kapsamlı gelir ve

(iii) Ortaklar tarafından yapılan katkıları ve ortaklara yapılan dağıtımları ayrı olarak gösteren ortaklarla bunların ortak olmaları nedeniyle ortaya çıkan işlemler ve kontrolün kaybedilmesiyle sonuçlanmayan bağlı ortaklıktaki ortaklık paylarındaki değişimler.

İşletmenin raporlama dönemi başı ve sonu arasında özkaynaklarında meydana gelen değişiklikler, dönem içinde net varlıklarındaki artış veya azalışları yansıtır. Ortaklarla bunların ortak olmaları nedeniyle ortaya çıkan işlemler (örneğin, sermaye katkıları, işletmenin özkaynak araçlarının yeniden edinimi ve temettüler gibi) ve bu işlemlerle doğrudan ilgili giderler dışında, özkaynaklarda dönem içerisinde meydana gelen değişikliğin tümü, söz konusu dönem içinde işletme faaliyetlerinin yarattığı, kar ve zararları da içeren, tüm gelir ve giderleri gösterir.

37. BAĞIMSIZ DENETİM KURULUŞUNDAN ALINAN HİZMETLERE İLİŞKİN ÜCRETLER

1 Ocak 31 Aralık 2023 hesap döneminde Şirket'in bağımsız denetim kuruluşundan aldığı bağımsız denetim hizmeti için ödemiş olduğu tutar 400.000 TL'dir.( 1 Ocak 31 Aralık 2022: 325.000 TL)