VAKIF VARLIK KİRALAMA A.Ş.

Prospectus • Nov 27, 2024

418/KS-1717

22.11.2024

VAKIF VARLIK KIRALAMA ANONIM SIRKETI

Thraccı Bilgi Dokümanıdır

Bu üraççı bilgi dokümanı Sermaye Piyasan Kurulunca tarih ve tarih ve tallandayı ile onaylanmıştır. Bu liraçı bilgi dokümanı çerçevesinde iliraç edilecek kira sertifikalarına ilişkin ihraç tavamı 30.000.000.000 TL olarak belirlenmiştir.

Bu ihraççı bilgi dokumanı çerçevesinde ihraç edilecek kira sertifikalırı, halka arz yoluyla ihraç edilebileceği gibi halka arz edilmeksizin de satışa sunulabilir.

Bu ihraççı bilgi dokümanı, sermaye piyasası aracı notu ve bzet ile birlikte geçerli bir izahname oluşturur. Bu nedenle, sermaye piyasası araçlarıma ilişkin yatırım kararları iliraççı bilgi dokumanı, sermaye piyasası aracı ve özetin bir bütün olarak değerlendirilmesi sonuca verilmelidir.

İhraççı bilgi dokumayının ilanından söz konusu doküman kapsamında halka ara işlemini gerçekleştirmek için Sermaye Piyasısı Kuruluna onaylımmak imacıyla sermaye piyasası aracı notu sunuluncaya kadar geçen süre boyunca bu iliraççı bilgi dokümanının guncellenmesi gerekmez.

İhraççı bilgi dokunanının enaylanması, iliraççı bilgi dokümanında yer alını bilgilerin doğru olduğunun Kurulea teketTülü anlamınıs gelmeyeceği gibi, ihraç edilecek sermaye piyasası araçlarına ilişkin bir tavsiye olarak du kubul edilemez. Bu iltraççı bilgi dokumanı gerçevesinde ihraç edilecek kira sertifikatarına ilişkin ihraççının fon kullanıcısından yapılın (xhəslətinci aktarına yükümlülüğü, fon kullanıcısının ikraççıya olan ödeme yükümlülüğü ile fon kullanıcanının iliraççıya karşı temerrüdü halinde ihra sertifikasına dayanak oluşturan varhiklar ve hakları paraya çevirerek yatırımcıları aktarıma yükümlülüğü, Kurul veya berbangi bir kamu kurulusu taralusdum garanti altına nlinmamıştır.

Bu ihraçe bilgi dokumanı çerçevesinde ihraç edilecek kira sertifikaları farklı özelliklerde ihraçedilecek olup, her ihraca liskin koşullar, ihracın özellikleri, ihraç tutarı, satış süresi ve esasları gibi bilgiler üraçtan önce ilan edilecek olan sermaye piyasası aracı notu ve bzet aracılığıyla kamuya duyurulacaklır.

Bu ihraççı bilgi dokumanı ile birlikte incelenmesi gereken sermaye piyasası aracı nota ve ozet, ortakligumzu: www.vukifyaridessealama.com.tr, fon kullancessina www.vakifkatiim.com.tr ve halka arzda satışa satışa sıracılık edecek Vakıf Yatırım Menkal Değerler A.S. tin www.vakifyatirim.com.tr udresli internet siteleri ile Kamuyu Aydınlarma Platformu (KAP)'nda (kap.org.tr) .... tarihinde yayımlısumiştır. Ayrıca buşvuru yerlerinde incelemeye açık tutulmaktadır.

İzahnameyi oluşturan belgelerin eklerinde yer man yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden kaynaklanan zararlardan; ihraççı sorumludur. Zararın ihraçcağan tazanin edilememesi veya edilemeyeceğinin açıkça belli olması halinde; ihraca aracılık eden lider yetkill kurulus, varsa garanför ve ihraççının yönetim kurulu üyeleri kusurlarına ve durumun gereklerine göre zararlar kendilerine yükletilebildiği ölçüde sorumludur. Bağumsız denetim, derecelendirme ve değerleme kuruluştarı gibi izahnımeyi oluşturan belgelerde yer almak ilzere hazırları hazırlayan kişi ve kurumlar da hazırladıkları raporlarda yer alan yanlış, yanıltıcı ve eksik bilgilerden SPKa hükümleri çerçevesinde sorumludur.

CANANAU 12 153 11 31

VAKILE 11/20 14 in Suyun 1 8 8 8 1 1 A-0 Marce 1 我在相当了一次 100

odu, 6510a970 /spk gov tr/dokuman-dogrulama

GELECEĞE YÖNELİK AÇIKLAMALAR

"Bu ihraççı bilgi dokümanı, "düşünülmektedir", "planlanmaktadır", "hedeflenmektedir", "tahmin edilmektedir", "beklenmektedir" gibi kelimelerle ifade edilen geleceğe yönelik açıklamalar içermektedir. Bu tür açıklamalar belirsizlik ve risk içermekte olup, sadece ihraççı bilgi dokümanının yayım tarihindeki öngörüleri ve beklentileri göstermektedir. Birçok faktör, ihraççının geleceğe yönelik açıklamaların öngörülenden çok daha farklı sonuçlanmasına yol açabilecektir."

İÇİNDEKİLER

1. İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİŞİLER 6
2. BAĞIMSIZ DENETÇİLER
3. SECILMIS FINANSAL BILGILER
4. RİSK FAKTÖRLERİ Memmelli memani memani member memeller meman markara 1
5. FON KULLANICISI VE İHRAÇÇI HAKKINDA BİLGİLER ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
6. FON KULLANICISININ FAALIYETLERİ HAKKINDA GENEL BİLGİLER 23
7. FON KULLANICISININ DAHIL OLDUĞU GRUP HAKKINDA BİLGİLER 26
8. FON KULLANICISINA ILIŞKIN EĞİLİM BİLGİLERİ
9. FON KULLANICISININ KAR TAHMINLERI VE BEKLENTILERI
10. FON KULLANICISI VE IHRAÇÇININ İDARİ YAPILARI, YÖNETİM ORGANLARI VE UST DÜZEY YÖNETİCİLERİ ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
11. FON KULLANICISININ YÖNETİM KURULU UYGULAMALARI
12. FON KULLANICISI VE IHRAÇÇININ ANA PAY SAHIPLERİ
13. FON KULLANICISI VE IHRAÇÇININ FINANSAL DURUMU VE FAALIYET SONUÇLARI HAKKINDA BILGILER.
14. DIGER BILGILER
15. ONEMLI SOZLESMELER
16. UZMAN RAPORLARI VE ÜÇÜNCÜ KİŞİLERDEN ALINAN BİLGİLER
17. INCELEMEYE AÇIK BELGELER monamanian manuman mannuman mannuman 43
18. EKLER --------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

KISALTMA VE TANIMLAR

A.S. ABD Bankacılık Kanunu BDDK BIST/Borsa Istanbul Danışma Komitesi Danışma Kurulu FIR Finansman Destegi Fitch Ratings Katılım Bankacılığı Prensipleri Kaynak Kurulus/Fon kullanıcısı/Vakıf	A.S. Amerika Birleşik Devletleri 5411 sayılı Bankacılık Kanunu Bunkacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumi Borsa Istanbul A.S. Banka'nın Danışma Komitesi ni ifade eder. TKBB Damsma Kurulu Avrupa Birliği Para Birimi Bankacılık Kamınu ile Kredi Yönetmeliği hükümleri çerçevesinde Katılım Bankaları tarafından müşteriierine sağlanan fonlar ile ileride çıkacak bir mevzuat ile Katılım Bankalarına müşterilerine finansman sağlamasına olanak tanıyacak olan her türlü finansmin Fitch Derecelendirme Kurulusu Vakıf Katılım ve Bağlı Ortaklıkları Hazine ve Maliye Bakanlığı 2004 Sayılı lere ve Has Kanunu Kamuyu Aydınlatma Platformu İnraca dayanak/temel teşkil edebilecek fiaaliyet, işlem, gelir, varlık ve hakların. değerlendirilmesi ile ihraç süreç ve süresince uyulması gerekli olan ve uygulama, kapsam ve cercevesi Danışma Kurulu tarafından belirlenen ilke ve standartlar, alınan genel
Grup Hazine iik KAP CHD Kutilim VKS
	nitelikli kararlar ile Danışma Komitesi tarafından alınan kararları ifade eder.
	Amerikan Merkez Bankası
	Katılım Varlık Kiralama A.Ş.
Katilim/Banka/Ana Ortaklik	Vakıf Katılım Bankası A.Ş.
Kira Sertifikaları Tebliği	Sermaye Piyasası Kurulu tarafından hazırlanmış [11-61.] nolu Kıra Sertifikaları Tebligi
Kira Sertinkast	Sermaye Piyasası Kurulu tarafından hazırlanmış III-61.1 nolu Kira Sertifikaları Tebliği kapsamında ihraç edilen kıra sertifikalan
Merkez Bankası	Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası
Portföy Varlıkları	Katılım Bankacılığı Presnsipleri uygun portfoy içerisinde yer alan Varlıklar
SMMMM	Serbest Muhasebeci Mali Mfigavir
SPK	Sermaye Piyasası Kurulu
SPKn./Kanun	6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu
183K	I 6098 sayılı Türk Borçlar Kanunu
TORES	Türkiye hinansal Raporlama Syandartners

k Bakulama Kedu, 6610a97 0-250d-46ag-8150-5e2ef3c8c20f
Doğrulama Kedu, 66f0a970-2b0d-46ag-8150-5e2ef3c8c20ff

11	Türk Lirast
TKBB Danışma Kurulu	BDDK tarafından katılım bankacılığına flişkin ilke ve standartları belirlemek üzere Türkiye Katılım Bankaları Birliği nezdinde oluşturulmuş kuruldur
TP	Türk Parası
USD	Amerika Birleşik Devletleri Doları
VKS / Thraççı / Vakıf VKŞ	Vakif Varlik Kiralama A.S.
YP	Yabanci Para

L BORSA GORUSU

Borsa'nın Sermaye Piyasası Kurulu'nu muhatap 15.11.2024 tarihli ve 39505 sayılı yazısında;

"Şirket tarafından halka ara edilerek veya halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımcılara satılarak ihraç edilecek 30 milyar IL tutara kadar kira sertifikalarının, Kurulunuz tarafından izalmamenin veya ihraç belgesinin onaylanması ve satış sonuçlarının Barsamıza ulaştırılması kaydıyla, Kotasyon Yonergesi'nin 19. ve 20. maddeleri çerçevesinde Borsa kotuna alınarak KAP'ta yapılacak duyuruyu izleyen ikinci iş gününden itibaren Borçlanma Araçları Piyasası Kesin Alım Satım Pazarı'nda işlem görmeye başlayabileceğinin Kurulunuza bildirilmesine. ayrıca Kurulunuza iletilecek Borsamız görüşünde, "İşbu Borsa İstanbul A.Ş. Görüşü, Borsa İstanbul A.Ş.'nin vereceği onaya donük herhangi bir taahhüt ya da bağlayevlik oluşturmamak şarıyla, sadece SPK'nın görüş talebine cevap vermek amacıyla sınırlı olmak üzere mevcut hilgî ve belgeler dikkate alınarak hazırlanmıştır. İşbu Borsa İstanbul A.Ş gorüşüne dayanlarak alınacak kararlar sonucu doğabilecek zararlar nedeniyle Borsa İstanbul A.Ş.'nın herhangi bir sorumluluğu bulunmamaktadır." ifadesinin yer almasına karar verilmiştir."

II. DANISMAN GÖRÜŞÜ

16/12/2021 tarihinde Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Danışma Komitesi'nden temin edilen ihraç edilecek kira sertifikası ihraç türlerine göre alınmıştır. Yönetim Sözleşmesine Dayalı Kira Sertifikası Danışman Görüşü Ekte sunulmaktadır.

III. DİĞER KURUMLARDAN ALINAN GÖRÜŞ VE ONAYLAR

Fon kullanıcısının BDDK'dan kendisime hitaben 01/10/2024 tarihinde aldığı resmi yazıda aşağıda görüş yer almaktadır.

ligide kayıtlı yazınızda. Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayımlarıan Kıra Sertifikaları Tebliği (Tebliğ) kapsamında Bankamızca 30.000.000.000.TL ilir aç tavanı ile sınırlı olarak tertipler halinde, halka are edilerek veya arz edilmeksizin, tahsisli verveya nitelikli yanımcılara satılmak üzere kira sertifikası ihracı için SPK'ya başvurulacağı. Tebliğ kapsamında özel mevzuaları uyarınca başka bir kanu kuruluşunun gözetim ve denetimine tabi olan fon kullanıcılarının, SPK'ya yapılacak onay başvurusu öncesinde ihraca engel teşkil edecek herhangi bir husus olup almadığına dair ilgili kamu kuruluşundan alınmış görüş yazısı velveya ilgili mevzuatta kira sertifikası ihracı için başka mercilerin karar veya onayının gerekmesi durumunda bu karar veya onaya ilişkin belgenin ibraz edilmesinin gerektiği ifade edilerek, bahse konu thraca engel teşkil edecek herhangi bir hususun bulunup bulumnadiğina dair Kurumunuz görüşü talep edilmektedir. Bankanızın fon kullanıcısı olarak yer alacağı bahse konu kira sertifikası ihracının gerçekleştirilmesinde 5411 sayılı Bankacılık Kamuy ilgili mevzuat hükûmleri açısından bir sakınca bulunmamaktadır.

VARIE VARLIK KIRA VAKIF 10 - 10 - 10 - 10 - 10 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 - 16 radur Matzile 11 Biza Jest 3 3 17 1 0 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 11 21 2 2 11 5d Neg 40000000 Mands N HILLOW

odu 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e

1. İHRAÇÇI BİLGİ DOKÜMANININ SORUMLULUĞUNU YÜKLENEN KİŞİLER

Kanuni yetki ve sorumluluklarımız dahilinde ve görevimiz çerçevesinde bu ihraççı bilgi dokumanı ve eklerinde yer alan sorumlu olduğumuz kısımlarda bulunan bilgilerin ve verilerin gerçeğe uygun olduğunu ve ihraççı bilgi dokümanında bu bilgilerin anlamını değiştirecek nitelikte bir eksiklik bulunmamısı için her türlü makul özenin güsterilmiş olduğunu beyan ederiz.

Fon kullanteist Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Yetkilisi 2 Ekim 2024	Sorumlu Olduğu Kısım:
VAKIF KAXININ BANKASI A.S. SHIR FORM IS : DOGA : Caddesi THE MERAL 89011	İHRAÇÇİ BİLGİ DOKUMANININ TAMAMI

Thruesi Vakıf Varlık Kiralama A.Ş. Yetkilisi 2 Ekim 2024	Sorumlu Olduğu Kısım:
NE VARLIK KSRALAR 0 APR HUB THEY TO HARDY No. 10 30 70 30 700	IHRAÇÇI BİLGİ DOKUMANININ TAMAMI

ama Kody 6610a970-240d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

2. BAĞIMSIZ DENETÇİLER

ALIK KIRALOP Dr. Jidagti Billylige

2.1. Bağımsız denetim kuruluşunun ticaret unvanı, adresi ve sorumlu ortak başdenetçinin adı soyadır.

Vakıf VKŞ'nin 31.12.2022 hesap dönemine iliskin finansal tablolan ve dipnodarı Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A:S. tarafındın, 31.12.2023 ve 30.06.2024 hesap dönemine ilişkin finansal tabloları ve dipnotları DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Minli Müşavirlik A.Ş. tarafından bağımsız denetime tabi tutulmuştur.

İlgili dönem için İhraççı Vakıf VKŞ"nin bağımsız denetim kuruluşuna ilişkin bilgiler aşağıdakî tabloda özellenmiştir.

Tieuret Unyam	Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Musavirlik A.S.
Adrest	Muslak Mahallesi Eski Büyükdere Cad. Orjin Plaza - No: 27 Kat: 2-3-4 Daire: 54-57-59 34485 Sariyer / İstanbul - Türkiye
Sorumlu Denetçi (31/12/2022 Hesap Böneminde)	Emre ÇELIK, SMMM

Ticaret Unvam	DRT Bağımsız Denetim Ve Serbest Muhasebeci Mnli Müşavirlik A.Ş. (Deloitte)
Adresi	Eski Büyükdere Cad. Masiak Mah No: 1 Maslak Nol Plaza Maslak 34485 Sariyer - Istanbul
Sorumlu Denetçi (31/12/2023 ve 30/06/2024 Hesap Doneminde)	Sunay ANKTAR, SMMM

Vakıf Katılım'ın 31.12.2022 hesap döneminde ilişkin finansal tabloları ve dipnotları Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından, 31-12.2023 ve 30.06.2024 hesap dönemine ilişkin finunsal tabloları ve dipnotları DRT Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. tarafından bağımsız denetime tabi tutulmuştur.

İlgili dönemler için Fon kullanıcısı Vakıf Katılım'ın bağımsız denetim kuruluşunu ilişkin bilgiler aşağıdaki tabloda özetlenmiştir.

Ticaret Unvans	Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavırlık A.Ş.
Adresi	Maslak Mahallesi Eski Büyükdere Cad. Orjin Plaza No: 27 Kat: 2-3-4 Daire: 34-57-59 34483 Sariyer stanbul - Tarkiye
Sorumlu Denetçi (31/12/2022 Döneminde)	: Emre CELK, SMMM

Ticaret Unvam	DRT Bağımsız Denetim Ve Serbest Muhasebeci, Mali Müsavirlik A.S. (Deloitte)
Auresi	Eski Büyükdere Cad. Maslak Mah.No:1 Majlaks - (C) 3) 2

TAMILA 1) 352 34 71

Tri 65, 2027 ID:

Doorulan pk gov tridokuman-dogrulama Vakıf Katılım Bankası A.Ş. ve Vakıf Varlık Kiralama A.Ş.'nin finansal tabloları aynı bağımsız. denetim kuruluşu tarafından denetlenmektedir! incelenmektedir.

2.2. Bağımsız denetim kuruluşlarımını ortak başdenetçinin görevden alınması, görevden çekilmesi ya da değişmesine ilişkin bilgi:

Fon kullameısı ve ihraççı kuruluşa ilişkin bağımsız denetçi, görev süresinin sona ermesinden dolayı değişmiştir.

3. SEÇİLMİŞ FİNANSAL BİLGİLER

3.1. İhraççı varlık kiralama şirketine ilişkin seçilmiş finansal bilgiler

Vakıl Varlık Kiralama A.Ş.'nin 31 Aralık 2022, 31 Aralık 2023 tarihli bağımsız denetimden geçmiş; 30.06.2024 tarihli sınırlı bağımsız denetimden geçmiş finansal tablolarında yer alan önemli katemleri aşağıdaki tablolarda yer almaktadır.

(UL)	(Smirli bağımsız denetimden geemis)	(Bağımsız denetimden gecmis)
	30 Haziran 2024		31 Arahk 2023 31 Aralık 2022
Varlıklar
Dönen varlıklar	4.549 STATEL	7.965.16 11	4.511.889.941
Nakit ve nakit benzerleri	205 021	60.045	78.044
Ticari alneaklar	4.549.165.629	7.965.072.055	4.511.780.617
-flişkill taraflardan olmuyan ticari docistor
-fliskili taraflardan ticari 12/0000 for	4.549.165.629	7.965.072.055	4.511-780.617
Diger dönen varlıklar			11
Duran varlıklar	11
Toplam varlıklar			4.511.889.941
	1
Kaynaklar
Kısa vudeli yüklimlülükler	4.549.129.200	7.965.025.606	4.511.802.883
Ticari borclar	230.161	134.241	198
-Ilişkili taraflara olmayan ticari borclar	230 161	134 241	198
-fliskili taraflara ticari borçlar
Odenecek Vergi ve Diğer Yükümlülük er			87.766
Gelecek aylara ait gelirler
Ozknynaklar	242.921	75.658	41.049 87.058/
Odenmiş sermaye	50.000	50.000	50,000
Geçmiş dönem karı / (zararı)	(330.727)	(227.444)	(19) 97
Net donem kari/ (zarari)	167.263	PARCEDITY	37.087

3.1.1. Vakıf VKŞ Karşılaştırmalı Finansal Durum Tablosu

VARIF YATHUM NEWARD દને ના ક A T WALFEN IFY Marma Cal . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . ZA Firok No 11 Heylitten 1 山川堂上 352 28 21

1 - CCT 304 - MOCO . 元 第二十六年 1

815 Dogrufam spk gov tr/dokuman-dogrulama

Toplam knynaklar	4.549 72.121	7.965.161.772 4.511.889.941

(11)		(Sinirli bağımsız denetimden geemin)	(Bağunsız denetimden geçmiş)
	30 Haziran 2024	30 Haziran 2023	31 Aralık 2023	31 Aralık 2022
Hastlat	945.061.759	805 886 824	165.008.595	304.162 364
Sansların maliyeti	(944,525.130)	(803-705.068)	(1364591.655)	304.162.364)
Brut kar (zarar)	536.629	181.756	416.940
Genel yönetim giderleri	(3.684.775)	(5.646.930)	(8.034.126)	(2.154.048)
Esas faaliyetlerden diğer pelitter	3 33.030	5.460.843	7.642.566	2 153 786
Esas faallyot kury(zararı)	204,884	4.381	25.330	(262)
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi kari/(zararı)	176.353	(21.300)	25:380	(262)
Vergi gideri	(57.599)	(1683)	(9.852)
Sürdürülen donem funliyetler Kart (zarari)	167.263	(22.983)	(82.000)	(262)
Diger kapsamis gelir (gider)				T
Toplam kapsamlı gelir (gider)	167.263	7.983	(82.000)	(262)

3.1.2.Vakıf Varlık Kiralama A.Ş. Karşılaştırmalı Gelir Tablosu

3.2. Fon kullanıcısına ilişkin seçilmiş konsolide finansal bilgiler

Vakıf Katılım Bankası'nın 31 Aralık 2022, 31 Aralık 2023 tarihli bağımsız denetimden geçmiş ve 30.06.2024 tarihli sınırlı bağımsız denetimden geçmiş konsolide finansal tablolarında yer alan önemli kalemleri aşağıdaki tablolarda yer almaktadır.

3.2.1. Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Finansal Durum Tablesu

Finansal Durum Tablosu Varlıklar:

	Sturh Hagungs Denetimden Geomis Chineco Fil			Balumur Denetimden Gegunis
VARCHELAR (BH TI)				(31/12/2021)			DIVERSIA
	11	ﻟﻠﺘﻘ	Tugaturi	TP	Vir	Toplam	18	YP	Logilian
UNANIAL VARLIKI AR (Nal)	15 157 576	િક 150 826	101 008 402	36 387 054	69.018 2017	05 005 301	19.87) 310	4.1572 976	61 446 306
HEA EDITAUS MALIVET ILE OLCULEN FINANSAL VARLIKLAR (Nen	163 475 58	77.163.496	Chill Childer Cloud	140 230 129	60 472 131	203 162 440	12-299 035	40.966 571	(23/265 613
SATIS AMACH ECDE TUTULAN VE DURITERITAN EXALLY INTERE ILIEKIN DURAN VARLIKLAR WAT	170 385	1 8	190 183	196/101		196 501	6:121	Per B I

SHOOSE FROE PHP

uman-dogrulama

CHEVAREEK YATIRIMLARI	45,000	-	ACOM	22:430	-	22 500	100		100
MADDI DELAN VARLIKLAH (Net)	1129 891	16	1 20 891	160791		1602 463	1991 282	e	1 001 232
MADDI OLMAYAN DURAN VARLIKLAR (Net)	329 194	11	210 104	168 544		168 344	62.388		61.188
YATIRIM AMACLI GAYRIMENKULLER 174111	1
CARI VERGI VARLIGI	0	11	=						9
ERTELENNIS VERGI VARLIGI	1.603.488		1:003.481	1415 800		11/415 006			. .
DIGER ARTIFLER	France I	141.522	1.649.785	649 785	1019 201	175.063	11133.474	11.701	1 365 000
VARLIKLAR TOTLAMI	201334 211	140 558.89	348 595 225	185.50 1.799	130.073 473	315 177 265	105 464 825	82:621.255	180 980 881

Finansal Durum Tablosu Yükümlülükter:

	Surri Hagemna Denttimonu Germis (31/06/2024)			Haltming Denetimden Geçmiş
YOKUNTOLOKIAK (Hall)				HIGHZ/LE)			(31/12/2022)
	11	P	Togeres	11	VI	Toplan	Th	2.14	【分分清单出
TOPLANAN FONLAR	153.411.15 1	121 238 01 7	276.669 169	142.105.281	107.084.21	241 189 499	76314373	02 305 541	133 619 815 815
ALINAN KREDILER	4651 374	2010 101	20.962.111	851 224	11 096 057	11 04 12 24	1111 115	1991 279	11.00 345
PARA PIYASALARIN RORCEAR						e	6:147.6011	电	6.147.681
HRAC EDILEN MENKIT KIYMET City	4.076826		4076-876	6.191 201		101-201	1	a	+
GERCECE CACCUS DEGEN FARKI KAR ZARARA VANSITILAP PINANSAL YUKUMLULUKIER		-						4
TOREV FINANSAL YUKOMLOLORIE H	420,761	265 443	684 304	6.971	40,217	497 188	172	211 399	213 117
KIRALAMA ISLENILERINDEN YOKENLOLCKLE R (NED)	589.397	0	280 307	DEITHO	6	200 030	3129 166		109.766
KARSILIKI YR	4.026.479	222 157	4745.631	3.467 802	230 170	3.908 078	1 848 655	378.955	227.591
CARI VERGI BORCU	1.498 199		1491 199	1158.640		1358610	1 211:465		1.281 405
ERTELENNIS VERGI BORCU							01110		92119
SATIS AMACLI ELDE TUTULAN VE DURDUIULAN FAALIVETTERE ILISKIN DERAY VARLIk RORCLAIN (Sel)		6					18
SERMAYE BENZERI BORCLANMA ARACLARI	1			=	F206 088	1 206 968		1:867-832	1.867.827
DIGER VÜKOMLOLOKLE 12	2.926.141	3 654 430	6 511 557	2 262 624	1.797.672	4950 206	2315332	2 292 393	4.607.725
OZKAYNAKLAR	12 671 082	103.724	12 284 111	30.227.244	117/053	19.110.191	10 018 558	(12 ( 683)	18 00 301
ODENMIS SERMAYL	THE OOG ODD		Costs Correst	000 535 1900		14:635,000	9.635.000		9.635.000
DONEM NET EAR VEYAZARARI	4.428.005		4428 085	1.033.629	:	5085.629	4.715.3110
AUKUMLILORIER TOPLAMI	100 11 21 12	142317.71	348 195 224	190.976.225	124 147.24	315.123.265	112,163 71 0	759241141	186 186 2014

AAS. IK KIPLAI 1999 (2017) 1999 17376

188.88 43 =E 1999 - 1999 - 1999 - 1999
1999 - 1999 - 1999 - 1999
1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999
1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 1999 - 19 and 15 Beach 15 16 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 15 L Biot Ties a Boom

MARK lukung Mark , 14415 0 30/24

Doğrulama Koglu, 66/0a970-2008-48a9-8150-5e2ef3c20f

్రామెడి

GELIR VE GIDER KALEMLERI (Bin 11)			Sinich Bağımsız Denetimden Geemis	Bagimsiz Denetimden Geçmiş
		34106/2124	30/06/2017	310 27 2178	31/11/2472
	KAR PAYI GELIRLERI	33 305 025	12:400 371	J2 412 980	16 711 677
H	KAR PAYI GIDERLERI (.)	26616.704	6 578 950	11 448 641	7.790 342
III.	NET KAR PAYI GELIRI/GIDERI (1 - 11)	7.188.321	1661996 5	11:037:027	8.993 335
IV.	NET ÜCRET VE KOMISYON GELIRLERVGIDERLERI	01 238	536-245	2.199.563	218.515
W.	TEMETTI CELERI			714	774
VL	IICARI KAR/ZARAR (Net)	1.197.025	2414 43	5:205:265	1.483 647
VIL	DIGER FAALYET GELIRLER!	L807 RT1	624,088	LD39 CGH	712:451
VIII.	FAALIYET BRUT KARI (HI+1V+V+VI+VID)	17-287 155	9.630.270	1951 193	11:427.797
IX.	BERLENEN ZARAR KARŞILIKLARI GIDERLERI (-)	961 430	246 012	1311 114	1.125.737
ದ	DIGER KARSILIK GIDERLERI (-	1:449:447	135 706	1.000 151	1.643.136
XI.	PERSONEL GIDERLERI (-)	1.001 ADA	1:079.127	230.197	924 103
XIL	DIGER FAALIYET GIDERLERI (- -	1911162	1,845,371	3.19 314	1.953.807
XHL	NET FAALIYET KARIZARARI (VHI-IX-X-XI-XII)	1.149.607	< 130 070	10.280 351	610 Lagg
XIV.	BIRLESME ISLEMI SONRASINDA GELIR OLARAK
XV.	KAYDEDILEN FAZLALIK TUTARI			1
XVL	NET PARASAL POZISYON KARIZARARI	V
11AX	SURDURULEN FAALIYETLER VERGI ONCESI KIZ (XIH+ +XVI)	5.349.602	\$125 300	15 088 01	600.189.9
IXVII	SURDURULEN FAALIYETLER VERGI KARSILIGI (+)	921.517.	1306 300	2.194.722	1.944.000
XIX.	SURDURULEN FAALIYETLER DONEM NET K/Z (XVIEXVII)	4:423.085	3,818,792	8.055.629	4 237.019
XX	DURDURULAN FAALIYETLERDEN GELIRLER
XL	DURDURULAN FAALIYETLERDEN GIDERLER (-)			1.0
	XXII DURDURULAN FAALIYETLER VERCI ONCESI K/Z (XX-XXL)	-
	XXII DURDUBULAN FAALIYETLER VERGI KARSILIGI (+)
XI	DURDURULAN FAALIVETLER DONEM NET K/Z (XXII=XXIII)				- 4
	XXV DONEM NET KAREZARARI (XIX+XXIV)	4.428.045	1,823,341	8.083 620	4 237 014

3.2.2. Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Gelir Tablosu

"Yatırımcı, yatırım kararını vermeden önce ihraççının finansal durum ve sonuçlarına ilişkin ayrıntılı bilgilerin yer aldığı işbu ihraççı bilgi dokümanının bölümünü de dikkate almalıdır."

a mista design

one Ticars

Kody, 66f08970-2100-48a0-815p-5e2ef8

FAKIN

t8c20f

ship MS

和四级

P. 72 1499

17 11:20 17 17:00 10 11:00 17 12:00 10 10

Aller VA BENDETTIK

an C. Ste

11 86 -

2114 11

11-2

Capon

14.876 1

Dogrulama

LIK KIRE

118 V Ha P

50 6

ARE Han Sy

A Cultura Ma

4. RISK FAKTORLERİ

İşbu ihraççı bilgi dokümanı çerçevesinde ihracı yapılacak olan kira sertifikalarına ilişkin İhraçının fon kullanıcısından yapılan tahsilatları yatırımcılara aktarma yükömlülüğü, fon kullanıcısının ihracçıya olan ödeme yükümlüğü ile fon kullametsunun ihraçerva karşı temerrüdü halinde ihracçının kira sertifikasına dayanak oluşturan varlıklar ve hakları paraya çevirerek yatırımcılara aktarma yükümlülüğü herhangi bir kamu karalus tarafından garanti altına alınmamış olup, yatırım kararının, ühraççının ve fon kullanıcısının finansal durumun analiz edilmesi suretiyle verilmesi gerekmektedir.

4.1. Fon Kullanıcısı ve Thraççının Kira Sertifikalarına İlişkin Yükümlülüklerini Yerine Getirme Gücünü Etkileyebilecek Riskler

4.1.1 İhraççının Kira Sertifikalarına İlişkin Yükümlülüklerini Yerine Getirme Gücünü Etkileyebilecek Riskler

VKŞ tarafından gerçekleştirilecek Kira Sertifikası ihraçlarının yönetim sözleşmesine dayalı olarak gerçekleştirilmesi planlammakta olup, yönetim sözleşmesine dayalı kira serlifikası ihraçlarında ihraç neticesinde VKŞ herhangi bir varlık veya hak üzerinde mülkiyet hakkına sahip olmayacak, bu nedenle varlıklar ve haklar VKŞ'nin ve doluyısıyla yatırımcıların teminatını teşkil etmeyecektir.

VKS'ye, ihraca esas sözleşmelerde belirtilen şartlarda Vakıf Katılım tarafından ödemelerde bulunulacaktır. VKŞ'nin yatırımcılara yapacağı ödemeler, Vakıf Katılım'ın VKŞ'ye yapacağı ödemelerin tam ve zamanında yapılmasına bağlı olacağından, yatırımcılar Vakıf Katılım tarafından VKŞ'ye ödeme yapılmımasına ilişkin risklere marız kalacaktır.

Ayrıca, başlangıç portfoy varlıklarının ihraç tarihi itibarı ile belirli olmadığı yönetim sözleşmesine dayalı kıra sertifikaları açısından Vakıf Katılım'ın ihraştan elde edeceği hasılat ile yatırımcılara açıklanan tahmini kârın elde edilmesini sağlayacak kadar yatırım yapamayabilir. Böyle bir durumda, Banka'nın kusuru veya sözleşmeye aykırı harelcet etmesi dışında, VKŞ'ye (ve yatırımcılara) karşı herhangi bir sorumluluğu olmayacaktır. Bu kapsamda, yatırımcılar başlangıç portfoy varlıklarının ihraç tarihi itiban ile belirli olmadığı yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlarında Banka tarafından ihraç tutan ile gerekli yatırımın yapılamamasına ve tahmini karın elde edilememesine ilişkin riske maruz kalacaktır. Şüpheye mahal vermemek için belirtmek gerekir ki, başlangıç portloy varlıklarının belirli olmadığı yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlırında: (i) Banka ihraç tutarını kullanarak, daha önceden kararlaştırılan tarihlerde VKŞ'ye (ve dolayısıyla yatırımcı)dığı tahmini kann ödenmesine engel olacak yatırım yapamaz. Aksi takdirde Bankıs sözlığşmış aykın hareket etmiş olacağından dolayı, tahmini kanın daha önceden kararlaştırıfan inchile

VKS/ye (ve dolayısıyla yatırımcılara) ödenmesinden sonunu glur. Keza, başlangıç

p=12021359 4 11

F. Lin Tick Not 18 fleether

and the ...

UK KRALAMAA

18 11 11 11 11 11 11 11 11 11

Fridar Bergun Bronne Bear Frister &

FFT For 200 21 2 0 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1

//spk gov tr/dokuman-dogrulama

odu, 66108970-2120d-46a0-8150-5e2ef3g8c201

SIANIJA

A K R 25 J 11 24

VAKIF KATILIM B

Alle Relation of Street States of A

The Baland Manatorial

SHIPMA LABORATION

A 2002 Frida

varlıklarının belirlendiği yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlarında, başlangıç portföy varlıkları, ikante portikları ile değiştirilirken de Banka bu şarta riayet etmek zorundadır. ii) Banka yönetim sözleşmesine dayalı Kira Sertifikası ihraçlarında Portföy kapsamında borçlu olan kişilerin borçlarım zamanında, gereği gibi, tam ve eksiksiz olarak yerine getireceğini TBK m. 128 kapsamında taahhül edecektir. Ek olarak, Vakıf Kanlım yönetim sözleşmesine dayalı Kıra Serüfikası ihraçlarında Portföy kapsamında borçlu olan kışılerin borçlarını zamanında, gereği gibi, tam ve eksiksiz olarak yerine getireceğini TBK m. 128 kapsamında teminat alacaktır. Bu kapsamda, VKS (ve doluyısıyla Yatırımcılar), Portiöy Borçluları'nın ve Yatırım Borçhilarının borçlarını zumanında, tam ve eksiksiz olarak ifa edilmemesi riskine maruz kalmayacaktır.

VKŞ'ye ihraca esas sözleşmeler çerçevesinde Vakıf Katılım tarafından yapılacak olan ödemeler yatırımcılara verilen taahhütlerin yerine getirilmesi için yeterli olmayabilir. Yukarıda açıklandığı üzere, yönetim sözleşmesine dayalı ise VKS'nin ve dolayısıyla Yatırımcıların herhangi bir teminatı olmayacaktır. Yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ilaraçlarında Vakıf Katılım'ın temerrüdü halinde, VKŞ'nin dayanak varik ve baklır üzerinde tasırıf yetkisi bulunmadığından ve dayanak varlık ve haklar VKŞ'nin (dolayısıyla yutırımcıların) teminatını teşkil etmediğinden dolayı, VKS, dayanık varlık ve hakları paraya çevirerek yatırımcıları tüzmin edemeyecek, sadece Vakıf Katılım'a karşı gecekli hukuki yollara başvurabilecektir. Böyle bir durumda yatırımcılar, VKŞ (ve dolayısıyla yatırımcılar) Vakıf Katılım'ın İlK ve sair mevzuat kapsamında öncelikli olmayan diğer alıcaklıları ile uyur sırada olacaktır.

4.1.2 Fon kullamesunu Kira Serifikalarına Hişkin Yükümlülüklerini Yerine Getirme Gücünü Etkileyebilecek Riskler

4.1.2.1 Kredi Riski

ARLIN KIRAL BAY ALS.

Dogrulama

No: No: 10 34709 Omgani gg

There Victory V the 64

TE & No 5405 Studio Come Com

Kredi riski; kredi müşterisinin yapılan sözleşme gereklerine uymayarak yükümlülüğümü kısmen veya tamamen zamanında ifa edememesinden dolayı Banka'nın maraz kalıbileceği zurar intimali olarak tanımlanmıştır. Bu rısk aynı zamanda, karşı tarafın mali durumundaki bozulmanın neden olduğu piyasa değeri kaybını da içermektedir. Kullanılan kredi riski tanımına, bilanço içi ve bilanço dışı portföyler dahil edilmiştir.

ARIF YATHUM ISCHALA

And Mark Cashitato Marchit Ca

· 244 1967

Bankalarca Kamuya Açıklanacak Finansal Tablolar ile Bunlara Ilişkin Açıklama ve Dipfotlar .. Hakkında Tebliğ'in 25'inci maddesi uyarınca kredi riskine yönelik detaylı bilgiler bilse konsolide rakamları baz alınarak hazırlanmıştır.

es to set in the same in the low

tps://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

No. 10 Bestery 3

Ticsen 201

LERALS

STANSEL Main Silver VARIT SH

The Books

VH: BIBOOTTASS

Temerrüde düşen kredi alacakları için TFRS 9 "Bankalarca Kredilerin ve Diğer Alacakların Niteliklerinin Belirlenmesi ve Bunlar için Ayrılacak Karşılıklara Ilişkin Usul ve Essaslar Hakkında Yönetmelik" uyarınca karşılık ayrılır.

4.1.2.2 Kur Riski

Kur riski, döviz kurlarında meydana gelebilecek değişiklikler nedeniyle Banka'nın maruz kalabileceği zarar olasılığı kur riski ile ifade edilmektedir.

Grup'un riskten koronma amaçlı türev finansal aracı bulunmamaktadır.

Vakıl Katılım Banka'sının konsolide kur riskine ilişkin bilgileri aşağıda yer almaktadır.

30.06.2024 (Bin TL)	ET OFF	USD	DIGER YP	TOPLAM
Toplam Varliklar	47.199.074	81 362 387	15:060.053	143.621 514
Toplam Yukomillikler	24.933.826	166 685 09	36.244.022	141,487,839
Net Bilanço Pozisyonu	22:265 248	1.052 396	(21.183.969)	2.133.675
Net Nazmi Hesap Pozisyonu	21.889.392	(124.785)	21.746.826	(267351)
Türev Finansal Araçlardan Alacaklar (**)	4 281 153	38.201.541	35.671.725	78.154.419
Türev Finansal Araçlardan Borçar ("")	26.170.545	38,326.326	13.924.899	78.421.770
Guyrinikdi Krediler.	14.135.833	15.657.367	598.201	30.037.401

SIN POODS (Bin TL)	ટર પારિ	USD	DIGER YP	TOPLAM
loplan Variklar	49.710.310	60.909 148	19 215 201	130.165.251
Toplan Yükümlülükler	27.551 360	70.254.429	25,822,321	123 628 119
Net Bilanço Pozisyonu	22 159 441	(9.345.28)]	(6.277.028)	6537. 137
Net Nazim Hesap Pozisyom	(22 206.102)	9.740.433	6.422 192	10.043 437)
Türev Fmansal Araçlardan Alacaklar ("")	4.658.011	21.967.449	15074.110	41 699.570
Türey Finansal Arnelardan Borçürr (**)	26 864 113	12.227.016	8.621 018	47.743.047
Gayrinakdi Krediler	11.641.103	13.931.309	536.885	26.109.297

Cari dönemde türev finansal araçlar içerisinde 18.081.007 TL aktif değer alını tankhüdü (31 Aralık 2023: 7.764.506 TL). 17.633.852 TL aktif değer satım tanhhüdü yer almaktadır (31 Aralık 2023: 7.396.624 11).

J LINHOWA LARU LA CE D C Dogrulama tps //spk gov tr/dokuman-dogrulama 0-5e2ef3c8c201

Greater

ARIE YATIRIM MENAD

ANDI Brance Eurituto Mulentio C

322 25

11.54

FRA

Adala di Septems

The Talley L

02 222 24 20

197224

122 800 1300

4.1.2.3 Likidite Riski

Ana Ortaklık Banka'nın likidite riski, toninmaya ilişkin likidite riski ile piyasaya ilişkin likidite riskinden oluşmaktadır.

Fonlamaya ilişkin İlkidite riski, ana ortaklık Banka'nın öngörülebilen ya da öngörülemeyen tüm nakit akışı gereksinimini, günlük operasyonları ya da finansal yapıyı etkilemeksizin gereğince karşılıyamaması sonucu Ana Ortaklık Banka'nın zarar etme olasılığını ifade etmektedir.

Piyasaya ilişkin likidite riski ise piyasalarda derinliğin olmaması veya aşırı dalgalarıma nedeniyle Ana Ortaklık Banka'nın herhangi bir pozisyonunu, piyasa fiyatlarından kapataması veya dengeleyemenesi sonucu maruz kalabileceği zarar olasılığımı ifade etmektedir.

Banka'nın konsolide 31 Aralık 2022, 31 Aralık 2023 ve 30 Hıziran 2024 dönemlerine ilişkin son üç ay içerisinde hesaplanan ortalama likidite karşılama oranları Yabuncı Para (YP) ve Yabancı Para + Türk Lirası (TP) cinsinden aşağıdaki gibidir.

Likidite Karşhamın Oranı (20)	30.06.2024		312-2025		31.12.2022
	ITT+YP	YP	THEYP	YP	THE FALL	VP
En Düşük (%)	195.40	163.04	180.08	195.88	149,47	180.06
AV	Nisan	Mayıs	Ekim	Kasim	Ekin	Ekim
En Yoksek (%)	220,56	218.15	194.28	216.54	186,63	213,49
AV	Mayıs	NISAD	Nasim	Aratik	Casim	Kasim
Ortulama	200.84	192.69	186.16	206.15	169.23	199.88

4.2.1.4 Kaldıraç Riski

Kaldıraç riski, kaldıraç etkisiyle Ana Ortaklık Banka'nın maruz kalması muhtemel risklere kurşı konsolide ve konsolide olmayan bazda yeterli sermaye bulunduramama olasılığım ifade etmektedir. Ana Ortaklık Banka'nın 30 Hazıran 2024 itibanyla üç aylık ortalama tutarlardan hesaplanan kaldıraç oranı %7,10'dur (31 Aralık 2023: %7,54). Bu oran asgari oranın (yüzde üç) üzerindedir. Asgari Kaldıraç Oranının "Bankaların Kaldıraç Düzeyinin Olçülmesine ve Değerlendirilmesine Tlişkin Yönetmelik" gereğince minimum %3 olarak idame ettirilmesi gerekmektedir.

Konsolide Kaldıraç Oranı Açıklama Şablonu

Dogrulama

ogrulama

		Cilli Donam	Divcolt) Districts
		JO Haziran 2004 (")	31 Aralia 2023 1*1
	Bilanco ici varhklar Shorico IC Vacually (Times (UTHER STACHT THE STACH (MAN). (INCE Mille Hiller	343 880 057	300 927.620
	From Hillifornian Hopportuitions survi	101 203	371912
	Breating ici variadata iligkin toplum mik tutan (1 ve 2 am nammann topleem)	343-187-854	300 550 706
5 0	Türev finansal araçlar ile kredi türevleri Taxas finansal aragar ile itren turginoninin yourlamo manyon Türes finansas araçtar ile Fredi türewlerinin posanalyal kredi tisk bitar Tores moresal aracter ille koodi filmoyimsine illukan togilam enik luttus [+ ac- STORI SATTANIA IDOSI	1:014.140 387 078 1.899.116	1.111.024 425.030 1.536.054
00	Morkul krymot yaya emtia tominuti: finunsman islamlari Menkul kıymet veya emilla teminati fisanının işlemlerinin meekul kiymet veya emilia kummali iylemkoonin mak hitarı (Bilança çi baxıça Aracılık edilen işlemlerden Enynaklarıan risk hiları 9 Menkui köymet veya emlia teminatii finansman isiemienna ilişkin toplam man a la man (7 ve B inci sabelling toplarms)	18 12 21 4 16-222121	18:267 901 6 . 18.267.901
	Bilanço dişi iştemier 10 Bitlingo desi islemierin brut nominal bitan 11 (Krediye donuşturme oranları ilə sarpımdan kaynakəmən qatəlirrən bitan) 12. Bilanco digitilitentere ilişkin toplam riak tutan (TO.ve 11 inci satiriarin pp = mi	19 8 17 2 10 89 597:286	德2 盘马系 605 97 585 805
	Sammaye ve toplan risk 13 Ana 19 mays 14 Toplart risk futur (J. 6. 8 = 12 noi satirian triplam)	31 073 504 450 300 377	31 154.654 412 945 209
	Katdirac oran ITE: Kaldirac orany (The)	7,10	7,54
	C. Calleding and Children IL Children Child

4.1.2.4 Piyasa Riski

Piyasa riski, Banka'nın bilanço içi ve bilanço dışı hesaplarda tuttuğu pozisyon'portfoyler nedeniyle, kar payı oranlarının, kurların ve menkul kıymet fiyatlarının değişmesine bağlı olarak zamır etme ihtimali olarık tanımlanmıştır. Banka'da piyasa riski için kar payı oranı riski (Genel piyasıı riski, spesifik risk) kur riski, hisse senedi pozisyon riski ve takas riski nedeniyle maruz kalabileceği zarar olasılığını kapsamaktadır.

Piyasa riski, BDDK'nın "Bankaların Sermaye Yeteriliğinin Olçülmesine ve Değerlendirilmesine lişkin Yönetmelik"te belirtilen standart yöntemle öletlimekte ve raporlanmaktadır. Hesaplama kapsamında, mali tablolarda gerçeğe uygun değeri ile takip edilen alım satım amaçlı menkul kıymetler, türev ürünler ve tüm bilanço üzerinden hesaplanan kur ve emtia riski yer almaktadır.

(Bin TL)	Risk Ağırlıklı Tuturine 30.06.402	Risk Ağırlıklı Tutorur 31.12.2023	Rek Ağırlıklı Tuturiar 31.12.2022
Dolayız (peşin) lirinler
Kar Pay) oranii riski (genel ve spesifik)		69.275	5.601 393
(Hisse sonedi riski (genel ve spesifika)
Kurtiski	10833175	11/3 963	106 392
Emtin riski	2 551.961	2.344.286	1.903 34
Opalyonlar
Basitleştirilmiş yaklaşım
Delta-plus metodu
Senaryo yaklayımı VARD TATIN WACA
F/ARLIK KRACAMA A.S. Monstant Dr. Admin Devillegon Cracits For 212120 = 16 1 8 20 24 10 24 11 11 21 10 12 4 11 1 10 12 4 15 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 12 HE SWIFF BRACE COUNTY.	KIN BUN- EDUAHIGA BRANCHI ON JARKA 10: 35 Best HTS 0: 21.723	FARE FAM 118/4 THENNISHWAY 00.121 285 121 20	MASIm VARIE (ODIE IN S 1 17877 2773 Company of the 2010 and 1 100000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000

后滚球

Menkul krymetlejtirme
Toplam	3.615.376	2 686 574	7.81 1.134

4.1.2.5 Operasyonel Risk

Operasyonel risk, yetersiz veya başarısız iç süreçler, insanlar ve sistemlerden ya da dış elaylardan kaynaklanan ve yasal riski de kupsayan zurar etme olasılığı olarak tanımlanmaktadır. (Omeğin felaketler, yangın, fiziksel saldırılar, yasalar ve yönetmeliklerdeki değişikliklere uyumsuzluk vb.)

Openisyonel risk, BDDK'aın "Bankaların Sermaye Yeterilliğinin Olçülmesine ve Değerlendirilmesine Ilişkin Yönetmelik"te belirtilen "Temel Gösterge Yaklaşım" ile hesaplanır. 2021 yılı için operasyonel riske esas tutar, "Bankaların Sermaye Yeterliliğinin Olçülmesine ve Değerlendirilmesine Hişkin Yönetmelik"in 4 üncü kısım, 1'inci bölümü "Operasyonel Riske Esas Tutarın Hesaplanması" uyarınca Vakıf Katılım'ın 30 Haziran 2024 ara dönem, 2023 ve 2022 yılsonu brüt gelirleri kullamlmak suretiyle hesaplanmıştır. Operasyonel riske esas tutar hesaplanması yönetmelik gereği yıida bir kez hesaplanmakta olup, yıl boyunca sermaye yeterliliği hesaplamasında aynı tutar dikkate alınmaktadır. Aşağıdaki tabloda ilgili dönemler itibariyle sermaye yeterliliği hesuplamasında dikkate alınan konsolide operasyonel riske esas tutar rakamları yer almaktadır.

(Bin TL)	30,06.2024	31.12.2023	31.12.2022
Operasyonel Riske Esas Tutar (Bin TL)	20.541.233	10.163.334	2.740.494

4.2. Diger Riskler

Vakıf Katılım'ın maruz kalabileceği diğer riskler temel olarak itibar riski, ülke riski, transfer rıskı, ış rıskı, stratejik riski ve yoğunlaşmır riskinden oluşmaktadır. Banka bu risk türlerini ilgili mevzun çerçevesinde faaliyetlerin karmaşıklığı ve hacmine uygun olarak ve iyi uyguluma örneklerini de göz önünde bulundurarak etkin bir şekilde yönetmektedir.

4.2.1. Itibar Riski

LIK KIRALAMA A.S. anya Baylo Car

Dogrulama

Banka itibar riskmi, meveut veya potansıyel müşteriler, ortaklar, denetim otorteleri ve rakipler gibi tarafların Banka hakkındakı olumsuz düşünceleri ya da mevcut yasal düzenlemelere uygue davranılmaması neticesinde Banka'yı duyulan güvenin azalması veya Banka itiyarım zedelenmesi nedeniyle Banka'nın zarar etme olasılığı olarak ifade etmektedir. Bağka'â

spk gov tr/dokuman-dogrulama

152 16 %

8150-5e2e13c

9110-214

MH: BILSOGTTTGC

Kalılım Bankacılığı Prensiplkerine uygun olarak faaliyetlerini yürütmesi de Esmikl'

00100

spesifik itibar riski yönetminin en önemli bileşeni olarak dikkete alınır. Bu ilke ve standartlara uygun hareket edilmemesinden ötürü oluşabilecek zarara üğrama ihtimali Katılım Bankacılığı Üyum Riski olarak kabul edilerek operasyonel riskin bir alt bileşeni olarak itibar riski ile birlikte yönetilir.

Farzsiz Bankacılık Uyum faaliyetleri asgari olarak; sunulan hizmetlerin, yapılan yatırımların, müşterilerle, hizmet sağlayıcılarla ve üçüncü taraflarla mızalanan sözlesmelerin ve gerçekleştirilen işlemlerin, hazırlanın politika, prosedür ve diğer kurum içi düzenlemelerin, finansal tablolar, fanlıyet raporları ve kamuya yupılan diğer açıklamaların, tanıtım ve reklumların, finansal ve finansal olmayan kurum içi raporlamaların, yetkili organlar tarafından alının kararların, Banka una sözleşmesi ile pay sahipleri ve personelle ilişkilerin faizsiz Bankacılık ilke ve standartları ile Damışma Komitesi kararlarına uyumunu sağlamaya yönelik kontrolleri içerir. Banka Danışma Komitesi ve Danışma Kurulu ya da düzenleyici otoriteler tarafından belirlenecek Faizsiz Bankacılık ilke ve Standartları na ya da alman kararlara uyun dikkelle takıp edilerek ve gereki aksiyonlar hızla ve zamanında alınmak yönetilmektedir.

4.2.2 Ulke Riski

Ülke riski, ekonomik, sosyal ve siyasi koşullarda meydana gelen belirsizlikler nedeniyle bir ülkedeki borçluların dış yükümlülüklerini yerine getirememeleri veya yerine getirmekten kaçınmaları sonucunda Banka'nın marız kalabileceği zarar oluslığıdır. Aynı zamanda, herhangı bir kredmin ödemesini veya teminatım, yükümlünün bulunduğu ülkenin dışındaki başka bir taraf yerme getiriyorsa bu da ülke riski oluşturan bir faktördür.

4.2.3. Transfer Riski

Transfer riski, borçlumun yabancı para birimine ulaşamaması nedeniyle yurt dişi yükümlülüğünü yerine getirmede karşılaştığı sorunlardan kaynaklı olurak Bankal nın zarar etme olasılığını ifade eder.

4.2.4. Is Riski

İş riski, yasal düzenlemeler, teknolojik gelişmeler, müşteri davranışları ve rekabet ortamına ilişkin ekonomide ve genel iş koşullarında meydana gelen beklenmedik değişiklikler sebebiyle Banka tun maliyet yapısı, ürün konumlandırması, fiyatlandırma veya faaliyetlerindeki adaptasyon sorunları dolayısıyla beklenenden daha düşük gelir elde edilmesi ya da daha sakse maliyetlere kutlanılmasından kaynaklanan risktir.

VAKIF R

ABARA

文 Hu Ribbert Jie

Lek Bigger May

184, 12 111

SIZALOL

11 312 34 50

HIJI B

103550

W. 213 42770

11 34708

4.2.5. Stratejik Risk

ARLIK KIRALAMAAŞ

The Adapt Hiran Julie

Marines Marine

Alterna For Order

V. Davis Almilor M. As SKODITIO

Dogrulam man-dogrulama

12 Beault

JURICAL

Stratejik risk, Banka'nın, yanlış ticari seçimlerden veya yapılan ticari seçimlerin yanlış şekilde uygulanmasından ya da sektörel değişikliklerin iyi analiz edilmemesi veya yorumlanmaması neticesinde soz konusu değişiklikler ile bu değişikliklerden ileride doğabilecek firsat ve tehditlere uyumlu karar alınması ve uygun hureket edilememesinden dolayı zarar etme olastliğini ifade eder.

4.2.6. Uyum Riski

Uyum riski, Banka'nın faaliyetlerinin veya personelin tutum ve davranışlarının mevzuat, düzenleme ve standartlara uygun ve uyumlu olmaması sonucunda maruz kalınabilecek yaptırımlar, fınansal kayıplar ve/veya itibar kaybı ile ilgili risklerdir.

4.2.7. Artik Risk

Artık risk, kredi riski açısından değerlendirildiğinde kullanılan kredi riski azaltım tekniklerinin beklenildiği kadar etkin olmamasından kaynaklarım riski ifade eder. Teminatların tahsilat gücünün doğru olarak belirlenerek kredi riski azaltımının etkin bir şekilde yapılması ve teminatların gerçeğe en yakın değerlerinin mümkün olabildiğince güncel tutulması ile kredi riski açısından artık risk azaltılmaktadır.

Aruk riskin yönetiminde, kredi riskini oluşturan müşterilerin finansal gelişimlerini yakından tukip edilmesi ve riskin zarara dönüşmesini önleyici aksiyonların geciktirmeden alınması yönünde pazarlama / satış / kredi izleme birimlerinin birlikte koordineli olarak proaktif bir yönetim sergilemesi sağlanmaktadır.

Artık risk, operasyonel risk açısından değerlendirildiğinde risk envanteri çalışmalarında yapılan rısk değerlendirmeleri neticesinde riskin azaltımını yönelik olarak gerçekleştirilen risk yönetimi aksıyonlarından ve kontrol uygulamalarından sonra geriye kalın risk düzeyini ifade eder. Banka'da aksiyon planının uygulunması sonucunda kalacak artık risikler için de alımacak aksiyonlar planlarır ve aksiyon planı güncellenir.

5. FON KULLANICISI VE İHRAÇÇI HAKKINDA BİLGİLER

5.1. Fon kullanıcısı ve ihraççı hakkında genel bilgi:

For Rullamensi	Vakif Katilim Bankası A.S.
Inracçı	Vakil Varik Kiralama A.S.

Thraççı	5.1.2. Fon kullanteisi ve ihraççının kayıtlı olduğu ticaret sicili ve sicil numarası: Vakıf Varlık Kiralama A.Ş.
AKE VARIJK KIRALJOWAAS
1 1 200200 11. Address 11.	1980 Torpring to AND ATA STARR F. STENS	VAKIE IQ 1548 Market
LBCX (p. 10 30 3 C DR. 100. 2007-0 100038 04. Speel 1	Blog Picts Des May 10 365 15 Landul 175 37 18 12 20 11 27 36 13
V. Disinst Allemitar V. Nor 14		One For Schips of Sames
	1000: 187720 Doğrulama Kodu, 6610a970-2008-46a0-8150-542éf3c8ca

Merkez Adresi	İnkilap Mahallesi Dr. Adnan Büyükdeniz Caddesi No:10 Umraniye Istanbul
Bağlı Bulunduğu Ticaret Sicil Müdürlüğü	İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü
Ticaret Sicil Numarası	55058-5

Fon kullanicisi	Vakıf Katılım Bankası A.Ş.
Meriez Adresi	İnkilap Mahallesi Dr. Adnan Büyükdemiz Caddesi No:10 Umraniye/Istanbul
Bağlı Bulunduğu Ticaret Sicil Müdürlüğü	İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü
Ticaret Sicil Numarus)	981004

5.1.3. Fon kullanıcısı ve ihraçının kuruluş tarihi ve süresiz değilse, öngörülen süresi:

Thracçı	Vakıf Varlık Kiralama A.Ş.
Ticaret Siciline Tescil Farihi	07.11.2016
Süreli Olarak Kuruldu ise Süresi Şirket süresiz olarak kurulmuştur.

Fon Kullanteist	Vakıf Katılım Bankası A.Ş.
Ticaret Siciline Tescil Tarihi	25 Hazıran 2015
Süreli Olarak Kuruldu ise Süresi Banka süresiz olarak kurulmuştur.

5.1.4. Fon kullamcısı ve ihraççının hukuki statlışı, tabi olduğu mevzuat, fon kullamcısı ve ihraççının kurulduğu filke, kayıtlı merkezinin ve fiili yönetim merkezinin adresi, internet adresi ve telefon ve fux numaraları:

Vakıf Varlık Kiralama A.S.
İnkılap Mahallesi Dr. Adnan Büyükdeniz Caddesi No:10 Umraniye/Istanbul
Fürkiye
Anonim Sirket
T.C. Kammart
Tel: (0216) 800 38 76 - Faks: (0216) 800 31 81
www.vakifyarlikkiralama.com.tr

Fon kullamicist	Vakıf Katılım Bankası A.Ş
Merkez ve Fill Yonetim Merkezi Adresi	Inkılap Mahallesi Dr. Adnan Büyükdeniz Caddesi No:10 Umraniye Istanbul
Kurulduğu Ülke	Türkiye
Hukuki Statisti	Anonim Sirket
Tabi Olduğu Yasal Meyzuat	T.C. Kammari
Telefon ve Faks Numnraları	BULL Tel: (0216) 800 55 55 - Faks: (0216) 800 35 561
Internet Adrest	www.vakifkatiliin.com.tr AKIE KATIL
ENARLIK KIRALAM Post Dr. Adapt 10 Adapts 70 Albert College States For 102005-2 Microsoft World A No THE IN OFFICIAL TERRET A	- THIN PIC PINH. VIDULA TO ALS Carologi, Vita Ja Para Or, Active CARDE LEONICE PLANDA STATE AND MILLE SHES Call Dick Pro Pro Dealer of July 11 12 LA 13 Latt 201 Te Schristians A 22 36 222 18 13 40 15 15 325 36 10 Partic United An 3000 1720 10: 31725 CHARTH Company of Children

Doğrular grulama

5.1.5. Thraççı ve fon kullanıcısının ödeme gücünün değerlendirilmesi için önemli olan son zamanlarda meyduna gelmiş olaylar hakkında bilgi:

Fon kullamensi Vakıf Katılım Bankası A.Ş.'nin kredi derecelendirme notları Fitch Ratings tarafından yayınlanmaktadır. Kredi derecelendirmesi ile ilgili tablo uşağıdadır. Fon kullanıcısının ödeme gücünü olumsuz etkileyen bir gelişme olmadığı aşağıdaki tabloda görülmektedir.

THE RAHING TTE coloni	#0000000111	and the times	BALLET 2014	TT IIn and II	28.873823	22.99.3022	Subti 11=01=fur
Jam Videli: 11	11 + (Germines Dirijan)	18- (Olemani Pezid)	184 Committee The Unit	18	B Collection New Negating	14 Carchange Stages	Human
Kan Vasan TP	2 8	11	11	a	N		INFormal
Thun Vincello 11	113- (Chimalia Ouregain)	19.00 CONCRIPANI	Classics Clarellus	ਜ਼ਿ (Christic Desduli	0 Concludion Markel	98 Christian Negal ()	(23 Bleit
Kas Vamil It.	0	10-	H	H	n	B	The prospet
Filmst Каране личк	ﺍﻟﻰ	ﻟﺘ	ﻠﮯ	11.8		11-	THE PERFELL
Premise	: 10	44 --	- 4	-	1	1	Cities
Started	ANTHU	AA(Tai)	AACTury	AMPE	ANTHS	MALTHO	Children B

5.2. Yatırımlar:

5.2.1. Thraççı bilgi dokümanında yer alması gereken son finansal tablo tarihinden itibaren yapılmış olan başlıca yatırımları ilişkin açıklama:

Bankacılık faaliyetleri dışında yapılmış olan önemli bir yatırım bulunmamaktısdır.

5.2.2. Yönetim organları tarafından geleceğe yönelik önemli yatırımlar hakkında fon kullancısını bağlayıcı olarak alınan kararlar, yapılan sözleşmeler ve diğer girişimler hakkında bilgi:

Yoktur

5.2.3. Mudde 5.2.2'de belirtilen bağlayıcı tushbütleri yerine getirmek için gereken linansmanın planlanan kaynaklarına ilişkin bilgi:

Yoktur.

VARLIK KIPA

SIRESS & Not in No 30

Lat U. Hall (AS)

5.2.4. Fon kullanıcısının dayanak varlık ve haklar ile birlikte ihraççıya ve dolayısıyla kira sertifikası sahiplerine karşı yükümlülüklerini yerine getirebilmesi için önemli olan ve grubun herhangi bir üyesini yükümlülük altına sokan veya ona haklar tunıyan, olağan ticari faaliyetler dışında imzalanmış olun tüm önemli süzleşmelerin kısa özeti:

Kıra sertifikası ihracına ilişkin olarak imzalanan sözleşmelerin içeriği aşığığı aşığıd özetlenmiştir. İlgili sözleşme taslaklırına bu İhraççı Bilgi Doktimanı Ek. 2'de yer verilmiğir .

Kira Sertifikası İhraç Programı Temel Hüküm ve Koşulları

SDK ODV

Ihraççı ile fon kullanıcısı arasındaki bu sözleşme ile bu Ihraççı Bilgi Dokümanı kağmamığ yapılacak tüm ihraçlara ilişkin temel hüküm ve koşullar beğrlemmektedir. Bu sözleşme ile VARLIK KIRAL SALA A. S.

FJAS

man-doorulama

3111,8300 CECPAL

İhraçlarında imzalanacık sözleşmelerin şekil ve içeriği, ödemelerin ne şekilde yapılıscağı, erken itfa halleri, temerrüt halinde VKŞ'nin varlık ve haklar üzerindeki tasarrıf yetkisi ve benzeri tüm tertip ihraçlarına uygulanacak genel hususlar düzenlenmektedir.

Sertifika Hüküm ve Şartları

Fon kullamıcısı adına ihraççının Sermaye Piyasası Kurulu'ndan almış olduğu onaya İstinaden Kira Sertifikaları Tebliği kapsamında Sermaye Piyasası Kurulu'nca onaylanmış ihraç tavanına kadar tertipler halinde ihraç edilecek olan kira sertifikalarının Sertifika Hüküm ve Şarflarının, ihraççı ve fon kullancısı tarıfından kabul edildiğini gösteren anlaşmadır. Bu sözleşmede ihraç tutarı, vade ve getiri oranı gibi bilgiler meveuttur.

Teminat Mektubu

Yonetim sözleşmesine dayalı ihraçlarda, fon kullanıcısının ihraççı lehine yönetilecek varlık ve haklar sebebiyle borçlu olan 3. kişilerin, bu borçlarının gereği gibi, zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeneceğini ve ödenmemesi halinde ise, ulacakların ödenmemesi nedeniyle tahmini kârın elde edilmemesi halinde elde edilen kâr ile tahmini kar arasındnki farkı, hiç kâr elde edilememesi ve zarar edilmesi halinde ise zarar ile birlikte tahmini kârı vade/itfa tarihinde nakden ve defaten ihraççıya ödemeyi TBK'nın 128. maddesi sınlamında üçüncü kişinin fiilini tanlıhüt eden sıfatıyla üstlendiği teminat mektubudur.

Yönetim Sözleşmesi

UK KIRAT ASTA

合同的出

İhraççı tarafından yönetim sözleşmesine dayılı kira sertifikası ühracı gerçekleştirilecektir. İhraççı iliracı gerçekleştirecek kira sertifikalarını, satın alan yatırımcılara kira sertifikalarının bedeli karşısında aktaracaktır.

İhraççı yatırımcılardan topladığı ihraç tutarını fon kullamcısına aktaracıktır. Fon kullanıcısı, ihraç tutarı ile kira sertifikalarını, finansman desteklerini, Bunka'nın menkul kıymet portfoyünde bulunan kira sertifikaları/sukuk ve benzeri Katılım Bankacılığı Prensiplerine uygun menkul kıymetleri ve Danışma Komitesi'nce uygun bulunan sair varlık ve hakları veya bu varlıkların oluşturduğu portloyü İhraççıya tahsis edecektir.

Başlangıç portfoy varlıklarının belirlenmediği durumlarda fon kullamcısı, Katılım Bankacılığı Prensipleri doğrultusunda, portföyü oluşturacaktır. Başlangıç portföy varlıkları veya fon kullanıcısı tarafından oluşturulacak portfoy, yönetim sözleşmesine istinaden, İbraççı vekili sıfatı ile fon kullanıcısı tarafından yönetilecektir. Fon kullamcısı herhulde portfoy varlıklarım Danışma Komitesi'nce uygun görülecek başkaca varlık ve haklar niteliğini haiz ikame varlıklarla değiştirebilecektir.

Fon kullametsı portfoyden elde edilerin tahsilatını gerçekleştirecektir. Fon kullumcısı, portfoyden elde ettiği geliri, sermaye piyusası aracı notunda veya Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirtilen tarihlerde ihraççıya aktaracaktır.

Portfoyden elde edilen gelir, sermaye piyasası aracı notunda veya Sertifika Hükûm ve Şurtlurında belirtilen tahmini kar oranını geçerse, söz konusu tutar vekâlet ücreti olarak fon kullanıcısına ait olacaktır. Fon kullanıcısı, portföyde yer alan varlık ve haklır ve atıl kalını fonların kullanılmasında kullanılar yatırımlar kapsamında herhangi bir nedenle (kira, yönetim sözleşmesi, alım sotım sözleşmesi, eser sözleşmesi, finansman sözleşmeleri, Katılım Bankacılığı Prensipleri uygun her türlü yatırım vs.vs.) doğrudan ve/veya dolaylı olarak borçlanan kişilerin ("portföy borçluları" ve "yatırım borçluları") borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz olarak ifa edeceğini teminat mektubu kapsamında TBK madde 128 anlımıy üçüncü kişinin fiilini taahhüt eden sifatıyla üstlemmiştir. Bu kapsamda fon kullancısı, portfor borçluları ve yatırım borçlularının borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeyihemesi halinde, Banka teminat mektubu kapsamında portfoy borçlularının ödenmeyen tüm berclağın herhangi bir ihbar ve ihtara gerek kulmaksızın gününde ve eksiksiz olarak odomek surettx halka arz edilerek gerçekleştirileçek ihruçlarda izamamede, halka ara odulmuşsi

Doorufam ov tridokuman-dogrulama

10.11.22

gerçekleştirilecek ihraçlarda Serafika Hükûm ve Şartları'nda belirtilen tarih ve şartlarda ödenmek itzere portfoy gelirlerine aktaracaktır. Şüpheye mahal vermemek adına, Bankanın teminat mektubu kapsamındaki taahhüdü portföy borçluları ile yatırım borçlularının borç ve yükümlüllerini zamanında ve eksiksiz olarak yetine getirmesine yönelik TBK m 128 kapsamında üçüncü kişinin eylemini tashhüt niteliğinde olup; portlöy borçluları ve yatırım borçlularının tüm borç ve yükümlüklerini yerine getirmiş olmasına, Banka'nın da işlem sözleşmelerinden kaynaklanan tüm borç ve yükümlüklerini eksiksiz yerine getirmesine rağmen tahmini karın elde edilememesi veya zarar edilmesi hallerinde oluşan kayıptan Bankanın sorumluluğu bulunmamaktadır. İşlem sözleşmelerinden kaynaklanan tüm borç ve yükümlülüklerini yerine getirdiğini ve tahmini kârın elde edilememesinde veya kaybın oluşmasında herhangi bir kusuru bulunmadığını ispat yükü Banka'ya aittir.

Tasfiye Tunhhüdü

Fon kullanıcısı tarafından tek taraflı olarak düzenlenen bu taahhüt ile fon kullamcısı, itfa tarihinde itfu bedelini ödeyerek portfoyü tasfiye etmeyi üstlenmektedir.

İliraççı fou kullanıcısı tarafından yapılan ödemeleri yatırımcılara aktaracaktır. Portföy tasfiye edikten sonra, portföyün tasfiyesinden elde edilen gelir ihraççı tarafından yatırmenlara aktarılacak ve kira sertifikaları itfi edilecektir.

6. FON KULLANICISININ FAALİYETLERİ HAKKINDA GENEL BİLGİLER

6.1. Ana fanliyet alanları:

6.1.1. İhraççı bilgi doklunanında yer alması gereken finansal tablo dönemleri itibarıyla ana ürün/hizmet kategorilerini de içerecek şekilde fon kullanıcısının faaliyetleri hakkında hilgi:

Ana Ortaklık Banka, katılım bankası olarak faizsiz bankacılık yapmaktadır. Anın Ortaklık Banka, esas olarak "özel cari hesaplar" "katılmı hesapları", "katılma hesapları yatırım vekaleti havuzları" adı illunda fon toplayıp, kurumsal finansman desteği, bireysel finansman desteği, kar-zarar ortaklığı yatırımı, finansal kiralama, mal karşılığı vesaikin finansmanı vb. ve ortak yatırımlar yoluyla fon kullandırmaktadır.

6.1.2. Araştırma ve geliştirme süreci devam eden önemli nitelikte Brün ve hizmetler ile söz konusu ürün ve hizmetlere flişkin uraştırma ve geliştirme sürecinde gelinen aşama hakkında ticari sırı açığa çıkarmayacak nitelikte kamuya duyurulmuş bilgi:

Yoktur.

6.2. Başlıca sektörler/pazarlar:

AKIF VARLIK KIRALAMA

B Pack Me 17 34 712 1702

Hot 5000-5 100000

Mahallesi Dr. Aduse Blight poilz

6.2.1. Faaliyet gösterilen sektörler/pazarlar ve fon kullanıcısımın bu sektörlerdeki/pazarlardaki yeri ile avantaj ve dezavantajları hakkında bilgi:

Ülke ekonomileri, dezenflasyon süreci kapsamında bir süredir uygulamaya koymuş oldukları tarihi sikılaşma adımlarının meyvelerini 2024 yılının ikinci yarısında almaya başlamıştır. Pandemiden çıkışla beraber artan talep, küresel manada borçlanma maliyetlerinin daha düşük oluşu ve yoğun jeopolitik gerilimler nedeniyle yükseliş kaydeden enerji fiyatları, dünyada enflasyon dalgası oluşturmuş, kontrol edilemeyen fiyat artışları finansal istikman tehdit edec hale gelmiştir. Ülke merkez bankaları, ekonomik stabiliteyi yeniden tesis etmel dezenflasyon sürecim başlatmak adına politika faizlerini artırma kararı almış, faiz orunlayı ABL ve Avrupa Birliğinde son 23 yılın zirvesine ulaşmıştır. Gelinen son aşamada, ülkelem i kurumlarının paylaştığı enflasyon verilerinde faiz artışlarının ve diğer sıkılaştırmandığınlar fiyat artışlarını yavaşlattığı görülse de küresel etkiye sahip batı ekonomilerinde 2024'd

AA2

1.15100

15 16 TAMAHI

2) 352 36 3

VAKIE K

1004 8 Maria

Dogrufama spk gov tridokuman-dogrulama

Millian Mc 20 10130427700

COLORAL ( / Docui 1)

yarısında makroekonomik göstergelerde farklılıklar izlenmiştir. Avrupa'nın başta gelen 2 ilkesi olan Almanya ve Fransa'da yıllık enflasyon Ağustos'ta sırasıyla %1,8 ve %1,9 düzeyine kadar gerilerken ABD'de FED'in enflasyonu değerlendirirken yakından takip ettiği PCE (kişisel tüketim harcamaları fiyat endeksi) verisi Temmuz'da yıllık bazda %2,6 olınuştur. Enflasyonla mücadele noktasında Avrupa ekonomileri ABD'ye kıyasla daha başarılı bir görünüm sunarken ekonomik aktivite bakımından ABD'ye göre daha sert yavaşlama kaydettiği gözlemlenmiştir. Yüksek borçlarıma maliyetleri ve zayıf iç/dış talepten etkülenen Alman ve Fransız ekonomilerinde imalar PMI Eylül'de sırasıyla 40,3 ve 44,0 olarak izlenirken aynı veri ABD'de Haziran'da 48,5, Temmuz'da 46,8, Ağustos'ta 47,2 değerini almıştır. ABD'de paylaşılan ağustos ayı düşük tarım dışı istindam, gerileme kaydeden imalat PMI verileri ve açık İş sayısı istatistikleri ekonominin son dönemde yavaşlama eğilimi gösterdiğine dair değerlendirmelerin sayılarım artırmıştır. Tüm bu veri akışı doğrultusunda, FED'in eylül ayı politika faizini belirlemek üzere kurmaylarının bir araya geldiği toplantıdan 50 bp indirim kararı çıkmıştır. Piyasalarda, uzun bir dönem boyunca ilk faiz indiriminin 25 bp olacağını ima eden fiyatlamalar, karar haftasında yerini 50 bp'ye bırakırken FED Başkanı Powell toplantı sonrasındaki değerlendirmelerinde enflusyonun bedefe yakın seyrettiğini ve dezenflasyon sürecinden duyduğu memnuniyeti dile getirirken istihdam piyasasındaki mevcut görünüme dikkat çekmiştir. Powell, işgücü piyasasının tarihi sıkı düzenlemelere karşın güçlü bir duruş sergilediğini ifade ederken yeni kararla birlikte isteklerinin bu momentumu korumak olduğunu dile getirmiş ve alman jumbo faiz indirimi kararının altında yatan 2 temel sebebin düşüş kaydeden enflasyon ve işgücü piyasasında zorlaşan iklim olduğunu belirtmiştir.

2022'nin mart ayında yıllık bazda %5,3 değerini alan çekirdek PCE verisi, finansal istikran yeniden sağlanması adınan faiz artış kararları ve diğer sıkılaştırıcı önlemlerin neticesinde son 3 ayda aylık bazda %0,1, %0,2 ve %0,2 değerlerini almış, yıllıklandırılmış biçimde düşünüldüğünde FED'in belirlediği enflasyon hedeflerine yakınsama göstermiştir. Gerileyen enflasyon ve soğuma emareleri gösteren istihdam piyasasını ait verilerin ardından piyasalar, FED'in yıl sonuna kadar düzenleyeceği 2 toplantıdan toplamda 50-75 bp aralığında ilave faiz indirimi beklerken FED üyelerinin faiz oranı tahminlerini içeren noktasal grafikte 50 bp faiz indirim beklentisi hakim bir görünüm çizmiştir. Avrupa ekonomisinde görülen durğunluk ve ABD'ye kıyasla görece daha iyi bir noktada olan enflasyon verileri neticesinde piyasalar AMB tarafından gerçekleştirilecek bir sonraki faiz indirimi aralık ayı olarak işaret ederken 25 bp indirim öngörmüştür. Dünyada üçüncü çeyrekle birlikte sıkı para politikaların yerini daha gevşek para politikalarına bırakmasıyla ülkelerin ekonomik aktivitelerine ilişkin göstergelerin daha olumlu bir performans sunacağına ilişkin beklentiler artmıştır. Bunun yanı sıra, artan jeopolitik gerilimlerin enerji fiyatlarına olan etkisinin enflasyon üzerinde una baskı unsuru olmayı sürdürmesi ihtimaller dahilindedir. FED ve AMB'nin faiz oranlarım düşürmesi, Türkiye'nin dış finansmanlara erişimini kolaylaştırırken bulsi geçen ülke ve bölgelerde finansmana daha uygun maliyetle ulaşılmasının Türkiye'nin ihracatına olumlu yansıması beklenmektedir. Ote yandan, yurt dışı piyasalarda artması tahmin edilen risk iştalı neticesinde ülkemize gelen yabane: sermayedarların sayısının ve yatırım düzeyinin artması ongörülmektedir.

Dünya ekonomilerini saran entlasyon dalgası, yanında sıkı para politikalarını ve ekonomik daralmışı beraberinde getirirken Türkiye ekonomisi dünyadan pozitif ayrışmıştır. Finansal istikrarı sağlamak adına atılan adımların yanı sıra üretim, istihdam ve ihracatı koruyucu politikalar ekonomi programında yer almıştır. Ülke ekonomilerinin durgunluk yaşadığı 2023 yılının ikinci çeyreğinde Türkiye çeyreklik bazda %0,1; yıllık bazda %2,5 büyüme kaydezley uygulanan ekonomi politikaları denge ve ölçülülükle hazırlanmıştır. Türk bankacılık şektörü Türkiye ekonomisindeki ekonomik aktivitenin güçlü ivmesini korumasının'etkisiyye yılında da faaliyetlerini genişletmeye devam etmektedir. 2024 yılı haziran (ağ işibaş

spk gov. tr/dokuman-dogrulama

VARIE

STANBUL

152 14 20

any the

石嘴和用

To uponiti relati We illised may

VARLIK KIRALAH illes Or Adrian Book

Dogrulama

No. 10.34758 Chrysler

perfilm Supris Jo

bankacılık sektörünün aktif büyüklüğü geçen yıla kıyasla %19 artırak 28,1 trilyon TL olarak gerçekleşmiştir.

Aktifler içerisinde en büyük ağırlığa sahip krediler kullandırılan fonlar 2024 yılının baziran ayında yılbaşına kıyasla %19 büyüyerek 14,9 trilyon TL hacme ulaşmıştır. Pasifler içerisinde en büyük paya sahip olan mevduat katılım fonu büyüklüğü ise yılbaşına kıyesla %13 oranında artış göstererek 17,7 trilyon TL hacminde gerçekleşmiştir. Sektörün özkaynak hacmi yılbaşına kıyasla %16 düzeyinde artış kaydederek 2,5 trilyon TL olmuştur. Sektörün senmaye yeterlik rasyosu ise %17.10 düzeyinde gerçekleşmiştir. 2024 yılı haziran sonunda sektörün net dönem karı geçtiğimiz yıla kıyasla %26 oranında artarak 314 milyar TL seviyesine yükselmiştir.

Vakıf Katılım özelinde değerlendirme yapıldığında, Vakıf Katılım 2024 yılının ilk yarısında aktiflerini yılbuşına kıyasla %11 oranında büyüterek 349,0 milyar TL'ye ulaştırmıştır. Aynı yıl içinde nakdi finansman büyüklüğü %17 oranında artış göstererek 223,7 milyar TL seviyesine; toplanan fonlar büyüklüğü ise %9 oranında artış göstererek 276,7 milyar TL seviyesine yükselmiştir. Vakıf Katılım'ın ödenmiş sermiyesi 2024 yılının ikinci çeyreğinde 3,4 milyar TL arlarak 18 milyar TI. seviyesine yükselmiştir. Böylece Vakıl Katılım, katılım bankaları arasında en yüksek ödenmiş sermayeye sahip banka unvanını korumuştur.

Aktif kalitesi açısından bakıldığında, Vakıf Katılım'ın takipteki alacaklar oranı %0,67 ile sektör ortalamasının altında gerçekleşmiştir. Karlılık açısından bakıldığında ise, Vakıf Katılım'ın net dönem karı 2024 ilk yarısında %16 oramında artış göstererek 4,4 milyar TL olmuştur.

30/06/2024 itibarıyla Vakıf Katılım'ın Pazar Payı
(Milyon TT.)	Vakif Katilim	Bankactik Sektoru	Kuti im Bankaları	Sektor İçerisindeki Pay	Katilim Bankaları İçerisindeki Pay
Toplam Aktif	349 042	28.056.155	2.262 316	1.24%	15.43%
Finansman / Krediler	213,693	14,943,965	1,243,681	1.50%	17.90%
Mevdumt (Katilim Portul	276,670	17,742-728	1.626,025	1.56%	17.02%
Net Donem Kan	4,421	314,028	29:701	1.41%	14:88%

Vakıf Katılım Bankası'nın hem yurt içinden hem yurt dışından daina fazla yatırımcıya ulışarak

katılım bankacılığı ekosistemini genişletme çalışmalarının 2024 yılı ve sonrasında da devam etmesi hedeflenmektedir. Vakıf Katılım Bankası, büyüme ivmesini koruyarak müşteri tabanımı artırmayı ve TL fon kıynaklarını genişletmeyi ve gelir kaynaklarını çeşitlendirme siratejilerini izlemeye devam etmeyi planlamaktisdır. Ayrıca Vıkıf Katılım Bankası ihracıkı teşvik eden, ithalatı azaltıcı politikalara ağırlık verileceği ve Türkiye'nin cari açığında iyileşmeye sebep olacak girişimleri desteklemeyi planlamaktadır.

Vakıf Katılım coğrafi kapsama alanımı genişleterek şubeleşme faaliyetlerine hız kesmeden devam etmiş ve 2024 yılı haziran ayı sonunda geçen yıla kıyusla toplam 29 yenî şube açarak toplam şube sayısını 201 adede taşımıştır. Söz konusu dönemde, katılım finans sektörüne yeni istihdumlar kazundırarak katılırı finans ekosisteminin gelişimini desteklemiştir. Dijitalleşme odaklı projelerin yam sıra Vakıf Katılım, diğer yandan fiziksel olarak sahadaki operasyonel faaliyet alarımı genişletme çalışmalarını sürdürmektedir. Bu şekilde katılım bankacılığımın yaygınlaştırılması ve finansal kapsayıcılığın artırılarak atıl fonların ekonomiye kazandırılması hedeflenmektedir.

Bankacılık sektöründe rekabetin günden güne artlığı gözlemlenmektedir. Bu süreçte, katı bankalarının dijital işlem yetkinliğini artırma hususunda süregelen yatırımları, dijişal port yönetimine olanak sağlamış ve konvansiyonel bankalarla rekabet koşulları iyileşinfişin

VARLIK KIRAK MAA

bed fir. Addur The

Doorulama 661039 spk gov tr/dokuman-dogrulama

JEHLER A.S 1 By And Sties

91 100 - 6 11 10 11 10 11 11 12 12 000 111

WATERSHIP MA

maker 14 550 1141 1975 14 55

14,999

Katılım Bankası sektördeki gelişmeleri yakından takip etmekte ve pazar payım artırmak için alınabilecek muhtemel aksiyonları değerlendirmektedir.

6.3. Fon kutlanıcısının rekabet konumuna ilişkin olarak yaptığı açıklamaların dayanağı:

• · Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu Aylık Bülten (https://www.bddk.org.tr/BattenAvlik)
• · Vakıf Katılım Bankası Bağımsız Denetimden Geçmiş Konsolide Tahlolur (https://www.vakifkatilim.com.tr/tr/yatirimei-iliskileri/bagimsiz-denetim-raporlari)

7. FON KULLANICISININ DAHİL OLDUĞU GRUP HAKKINDA BİLGİLER

7.1. Fon kullanıcısının dahil olduğu grup hakkında özet bilgi, grup şirketlerinin faaliyet konuları, fon kullanıcısı ile olan ilişkileri ve fou kullanıcısının grup içindeki yeri:

Fon kullanıcısı olan Vakıf Katılım'ın sermayesinin tamamı Vakıflar Genel Müdürlüğü'nün Temsil Ettiği Mazbut Vakıflar (%99), Bayezid Han-ı Sani (H.Bayezid) Vakfi (%0,25), Mahmut Han-i Evvel Bin Mustafa Han (LMahmut) Vakfi (%0,25), Mahmut Han-i Sani Bin Abdulhamit Han-Evvel (II.Mahmut) Vakfi (%0,25) ve Murat Paşa Bin Abdusselam (Murat Paşa) Vakfi (%0,25) na mittir.

Vakıflar Genel Müdürlüğü'nün dahil olduğu grupta yer alan bir diğer şirket ise Kuveyt Türk Katılım Bankası A Ş.'dir.

Invani	Adres (Sebir/Olke)	Fantiyet Копити	31/12/2023	30/06/2024	Konsolidasyon suntemi
Vakti Variik KHOlama A.S.	İstanbul Türkiye.	Mall (Kurulus	96100	%100	Lam konsolidasyon
Kablim Variok Kiruluma A.S.	İstanbul/Türkiye	Mall Kurulus	4/100	0000	1 1011 Konsondasyon

Ana Ortaklık Banka'nın bağlı ortaklıklarına ait özet bilgiler aşağıda verilmiştir.

Vakıf Katılım'ın bağlı ortaklıkları olan Vakıf VKŞ ve Katılım VKŞ, yurt içi ve yürt dışı kira sertifikalarımı ihraç etmek amacıyla kurulmuş olan varlık kiralama şirketleridir.

7.2. Fon kullanıcısının grup içerisindeki diğer bir şirketin ya da şirketlerin faaliyetlerinden önemli ölçüde etkilenmesi durumunda bu husus hakkında bilgi:

Fon kullanıcısının dâhil olduğu grup içerisindeki berhangi bir şirket ya da şirketlerin faaliyetlerinden dolayı, fon kullanıcısının önemli ölçüde etkilenmesi durumunun söz konusu olmayacağı düşünülmektedir.

8. FON KULLANICISINA İLİŞKİN EĞİLİM BİLGİLERİ

8.1. Bağunsz denetimden geçmiş son finansal tablo döneminden itibaren fon kullancısının finansal durumu ile faaliyetlerinde olumsuz bir değişiklik olmadığına ilişkin beyan:

Fon kullamcısı Vakıf Katılım Bankası A.Ş. nin bağımsız denetimden geçmiş son finansal Aid döneminden itibaren izahname tarihi itibarıyla finansal durum ve faaliyetlerinde of önemli bir değişiklik olmamıştır.

12 A 5 2 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 1 1424/02/1 2 % 55

明 新闻 11月15日

KIRALA

Dooru

8.2. Fon kullanıcısının beklentilerini önemli ölçüde etkileyebilecek eğilimler, belirsizlikler, talepler, taahhütler veya olaylar hakkında bilgiler:

Global ölçekte vuku bulun fiyat artışlarının yılın ikinci yarısında yavaşlama eğilimi göstermesinin yam sıra ekonomik aktivitelerde görülen durgunluk, küresel etkiye sahip merkez bankaları tarafından yapılacak faiz indirim beklentilerinî güçlü desteklemektedir. Yılın geri kalan diliminde yapılması beklenen indirimlerin, berçlanma maliyetlerini dilşürmesi vasıtasıyla üretimin ve tüketimin çarklarını hızlandırmasını ve ekonomiye dinamızın katması öngörülmektedir. Öte yandan, makroekonomik görünümü doğrudan etkileme potansiyeli tuşıyan bölgesel gerilimlerin olası yayılım riski ve kırılganlık gösteren enerji fiyatlarının enflasyon üzerindeki baskısı unutulmamalıdır.

2025-2027 yıllarına dair makrockonomik göstergeler üzerinde öngörüler içeren ve orta-uzun vadeli finansal ve mali hedeflerin planının çizildiği OVP'de (Orta Vadeli Plum) enflasyonun 2024 yıl sonunda %41,5, 2025 yıl sonunda %17,5 olacağı öngörülmüştür. Plan kapsamında belirlenen hedeflere ulaşmak amacıyla uygun aksiyonlar yürürlüğe konmuş, makroekonomik göstergelere dair ilgili kurumlardan paylaşılan veriler olumlu sinyaller vermiştir. Haziran'da enflasyon aylık bazdı %1,64'c kadar gerilerken Ağustos'ta geçici etkiler neticesinde %2,47'ye yükselmiştir. Dezenflasyon sürecinin son çeyrekte gerilemesi beklenen iç talep ve düşüş kaydetmesi öngörülen hizmet enflasyonu öncülüğünde hızlanma göstermesi beklenirken TCMB, PPK karurlarının ardından yayımladığı metinlerde enflasyonda görülebilecek belirgin bozulmalara karşın hazırlıklı bir duruş sergilemiştir. Küreselde süregelen sıkı para politikası, ekonomilerin üretim bacağını sert vururken Türkiye sanayisi dış rakiplerine kıyasla daha başarılı bir görünüm sunmuştur. Ek olarak, mevcut borçlanma maliyetlerindeki yüksek seyrin yılın ileriki dönemlerinde sanayiye etkisini hissettirmesi beklenmektedir. Son dönemde, Türkiye'nin yatırımcılara sunduğu finansal ve mali istikrar ortamı, dünyanın dört bir yanından çok sayıda sermayedarın dikkatini çekmiş, Türkiye'ye gelen sermaye miktarı agresif artışlar kaydetmiştir. Türkiye'ye duyulan bu güvenin tevecethü olun yabancı yatırımların yanı sıra enflasyonda görülen düşüş, azalan cari nçık ve bütçe açığı neticesinde Türkiye'nin CDS oranı keskin düşüşle 255 bp'ye kıdar gerilemiştir. Türk Lirusı'na olan güven neticesinde 'Kur Korumalı Mevduat hesapları ve dolarizasyon oranı düzenli gerileme kaydetmiş, yabancı yatırımcıların artan TI. talebi nedeniyle TCMB tarafından birçok kez sterilizasyon adımları atılmıştır. TCMB'nin brüt rezervleri Temmuz'da 154 milyar dolara ulaşarak rekor kırarken önümüzdeki dönemde söz konusu olumlu görünümün hızmı koruması beklenmektedir.

8.3. Fon kullunıcısının beklentilerini önemli ölçüde etkileyebilecek eğilimler, belirsizlikler, talepler, tashhütler veya olaylar olarak yaptığı açıklamaların dayanağı:

· Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankast https://www.tcmb.gov.tr/wps/wcm/connect/TR/TCMB+TR/Main+Menu/Yayinlar/Rap orlar/Enflasyon+Raporu/

9. FON KULLANICISININ KAR TAHMİNLERİ VE BEKLENTİLERİ

9.1. Fon kullamının kar beklentileri ile içinde bulunulan ya da takip eden hesap dönemlerine ilişkin kar tahminleri:

gov tridokuman-dogrulama

Yoktur.

9.2. Fon kullanıcısının kar tahminleri ve beklentilerine esas teşkil eden varsayıml Yoktur

9.3. Kar tahmin ve beklentilerine ilişkin bağunsız güvence raporu: ALIK KIRALAMANA

1000

11 3 37 11000

Yoktur.

9.4. Kar tahmini veya beklenfilerinin, geçmiş finansal bilgilerle karşılaştırılabilecek şekilde hazırlandığına ilişkin açıklama;

Yoktur.

1. FON KULLANICISI VE İHRAÇÇININ İDARİ YAPILARI, YÖNETİM ORGANLARI VE ÜST DÜZEY YÖNETİCİLERİ

10.1. Fon kulluncusı ve ihraççının genel organizasyon şeması:

VAKIF KATILIM ORGANİZASYON ŞEMASI

10.2. Idari yapı:

10.2.1. Fon kullanıcısının ve ihraçının yönetim kurulu üyeleri haklında bilgi:

İhraççının Yönetim Kurulu Üyeleri:

Subri Suites	Yonetim Kurim Baskam	Yonetim Kurulu Başkanı	28.02.2022	3 Yil / 6 Ay	YOK	YOK
Alimet llyas COLLU	Yonetim Kurulu Uyesi	Yonetim Kurulu Uvest	31.07.2024	3 YI / 6 AV	YOK	YOK
Almet Cem CAKIR	Yonetim Kurulu Üyesi	Yonetim Kuruhi Uyesi	31.07 2024	3 Yil / 6 Ay	YOK	YOK
Onder KALUC	Yonetim Kurulu Uyesı	Yonetim Kurulu Uyesi	28.02.2022	3 YI / 6 Ay	YOK	YOK
Eren YAVUZOGINI	Bağımsız Yonetim Kurulu Uyesi	Bagunstz Yonetim Kuruhi Uyesi	31.07.2024	3 Yil / 6 Ay	YOK	YOK

Fon kullanıcısının Yönetim Kurulu Üyeleri:

Adı Soyndı	Gorevi	Son 5 Yilda Fou kullanicismda Ustlendiği Gorevier	Secildiği GK Tarihi	Gorev Surest / Kalan Görev Suresi 3 Yıl / 2 YI 7 Ay	Sermaye Payl
					(ILL)	(%)
İbrahim ŞENEL	Yonelim Kurulu Baskuni	Yönetim Kurulu Uyesi, Denetim Komitesi Uyesi, Kredi Komitesi Yedek Uyesi, Kurumsal Yönetim Komitesi Başkanı, Occetlendirme Komitesi Başkanı	07.06 2024		YOK	YOK
Sinan AKSU	Yonetim Kurulu Baskan Vekili	Yonctim Kurulu Üyesi, Yönetim Kurulu Başkan Vekili. Ocretiendirme Komitesi Üyesi, Ucrellendirme Komitesi Baskani, Kredi Komitest Yedek Uyesi	07.06.2024	3 YI / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK

56f0g8970-250d-46a0-8150-562ef3c8c20f Doğrulama Society

문화
대표
김성훈

ਸ 1139

Prove HP

1 this

ANTE

quip Many

1 8 9 9 10 10 10 10 10 1

Doyalt I

Oztürk ORAN	Yönetim Kurulu Uyesi	Yönetim Kurilu Baskani, Kurumsal Yonetim Komites Başkanı. Ucretiendime Komitcsi Uyes Kurumsal Yönetim Komitesi Üyesi.	07.06.2024	3 Yıl / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK
Ilhan Al BAYRAK	Yonetim Kurulu Uyest	Yonetim Kurulu Üyesi, Kredi Komitesi Başkanı, Kredi Komitesi Uyesi, Kredi Komitesi Yedek Uyesi	07.06.2024	3 Yil / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK
Mustafa ERDOGMUS	Yönetim Kurulu Uyesi	Yonetim Kurulu Üyesi, Denetim Komitesi Başkanı, Kredi Komitesi Uyesi	07.06.2024	3 Yil / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK
Servet BA YINDIR	Yonctim Kurulu Üyesi	Yönetim Kurulu Uyesi. Ucretlendirme Komitesi Baskanı, Kurumsal Yonetim Komitesi Cyesi, Denetim Komitesi Üyesi, Kredi Komitesi Yedek Uvest. Ucretlendirme Komitesi Uyesi	07.06.2024	3 Yil / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK
Mehmet Ali AKBEN	Genel Müdür / Yönetim Kurulu Üyesi	Yonetim Kunilu Oyesi, Kredi Komitesi Üyesi. Kurunsal Yonetim Komitesi Uyesi	07.06.2024	3 Yıl / 2 Yil 7 Ay	YOK	YOK

		Manas Universitesi Mütovelli Heyeti Uyesi
Sinan AK SU	Yonetim Kurulu Başkan Vekilt	T.C. Vakıflar Genel Müdürll, Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş. Yönetim Kurulu Uyesi, Türkiye Şehit Yakınları ve Gaziler Dayanışma Vakfı Mütevelli Heyeti ve Yonetim Kurulu Uyesi, Anıtlar Yüksek Kurulu Uyesi, Darilaceze Idari Heyeti Uyesi, Merkez Imam Hatip Lisesi Oğrencileri ve Mezunları Vakfı (MIHVAK) Başkanı	-
Ozurk ORAN	Yonetim Kurulu Uyesi	Terra Hac Yonetim Kurulu Başkanı, My Farma Haç Yonetim Kurulu Başkanı, IEIS Haç Sendikası Yönetim Kurulu Uyesi, Türkiye Şehit Yakınları ve Gaziler Dayanışma Vakfı Mütevelli Heyeti Üyesi, Türkiye Katılım Sigorta Yonetim Kurulu Baskan Vekili, TOBB Genel Idare Kurulu Uyesi, İstanbul Ticaret Odasi Meclis Uyesi
Than ALBAYRAK	Yönetim Kurulu Uyesi	Carsamba Tarım Yonetim Kurulu Başkanı, İstanbul Ticaret Odasi Meclis Uvesi. Konsept Piroteknik Kimya ve Metalurji Sanayi Ticaret A.S. Yonetim Kurulu Uyesi, Türk Parlamenterler Birliği İstanbul Subesi Başkan Yardımcısı
Mustafa ERDOGMUŞ	Yönetim Kurulu Uyesi
Servet BAYINDIR	Yonetim Kurulu Uyesi	T.C. Cumhurbaskanlığı Ekonomi Politikaları Kurulu Gyesi, Türkiye Katilım Sigorta Yönetim Kurulu Baskanı, İstanbul Sabahattın Zam Universitesi Islam İktisadı ve Finansı Oğretim Uyes
Mehmet Ali AKBEN	Genel Müdür / Yönetim Kurulu Uyesi	L.C. Cumhurbaşkanlığı Ekonomi Politikaları Kurulu Uyesi

	Görevi	Son 5 Yilda Fon	Sermaye Payl
Adı Soyudı		kulanicisinda Ustlendigi Görevler	(ILL) (26)
Mehmet Ali AKBEN	Genel Müdür	Genel Müdür, Yönetim Kurulu Ovest	yok	YOK
Sanri ULUS	Genel Müdür Yurdimeist	Hazine ve Strateji Genel Müdür Yardımcısı	YOK	YOK
Almet OCAK	Genel Madür Tardimetst	Mali ve İdari İşler Genel Mudur Yurdimeisi
Bilent TABAN	Genel Muddr Yardimcist	Krediler Genel Müdür Yardimcısı, Pazarlama İş Ailesi Genel Müdür Yardimeist	YOK	YOK
Huseyin TUNÇ	Genel Müctür Yardimeist	Satis ve Performans Yönetimi Genel Müdür Yardımcısı. Ticari Kredi Tahsis Müdürü	YOK	YOK
Mehmet BUTUN	Direktor	Bilgi Teknolonieri ve Dijttal Bankacilik Direktörü	YOK	YOK
Munis YAZGAN	Direktör	Operasyon Direktörü	YOK	YOK
Ersiri CATALBAS	Direktör	Insan Kaynak arı Direktörü, Tefliş Kurulu Başkanı	YOK	YOK
Melimet Fatih YORULMAZ	Direktor	Pazarlama Direktörü	YOK	YOK

10.2.2. Yönetimde söz sahibi olan personel hakkında bilgi: Fon kullanıcısında yönetimde söz sahibi olan personel hakkında bilgi;

İhraççıda yönetim kurulu üyeleri dışında yönetimde söz sahibi olan personel bulunmamaktadır.

10.3. Son 5 yılda, fon kutlanıcısı ve ihraççının yönetim kurulu üyeleri ile yönetimde yetkili olan personelden alman, ilgili kişiler hakkında sermaye piyasası mevzuatı, 5411 sayılı Bankacılık Kanunu ve/veya Türk Ceza Kanununun 53'üncü maddesinde belirtilen süreler geçmiş olsa bile; kasten işlenen bir suçtan dolayı beş yıl veya dalın fazla süreyle hapis cezasına ya da zimmet, irtikâp, rüşvet, bırsızlık, dolandırıcılık, sahtecilik, güveni kötüye kullanma, hileli iflas, ihaleye fesat karıştırma, verileri yok etme veya değiştirme, Banka veya kredi kartlarının kötüye kullanılması, kaçakçılık, vergi kaçakçılığı veya haksız mal edinme suçlarından dolayı alınmış cezai kovuşturma vely bükümlülüğünün ve ortaklık işleri ile ilgili olarak turaf olunan dava konusu h uyuşmazlık ve/veya kesinleşmiş hüküm bulunup bulunmadığına dair bilgi:

Bulunmamaktadır.

I.IK KIRALAR a 881 004 14 11 11

Dogrufar ov tr/dokuman-dogrulama

AKIF KA

30 1004 41 1600

Hole D LEC's

1 5/4/2 STARBUI

2 35 70

10.4. Yönetim kurulu üyeleri ile yönetimde söz sahibi personelin fon kullanıcısınalihraççıya karşı görevleri ile şahsi çıkarları veya diğer görevleri arasında bulunan olası çıkar çatışmaları hakkında bilgi:

Yoktur.

11. FON KULLANICISININ YÖNETİM KURULU UYGULAMALARI

11.1. Fon kullanıcısının denetimden sorumlu komite üyeleri ile diğer komite üyelerinin adı, soyadı ve bu komitelerin görev tanımları:

Komitelerde bağımsız yönetim kurulu üyesi bulunmamaktıdır.

Kredi Komiteri

Yönetim Kurulu, komitenin faaliyetlerini denetlemekle yükümlüdür. Yönetim kurulu üyelerinden her biri, Komiteden, komitenin fanliyetleri hakkında her türlü bilgiyi isteme vegerekli göreceği her türlü kontrolü yapmaya yetkilidir. Komite, Kanın ve esas sözleşmenin yam sıra Yetki Devri Matrisi altında tammlanan görev ve sorumlulukları yerine getirir.

Kurumsal Yönetim Komitesi

• a) Banka'nın Kurumsal Yönetim politikalırının, yönetmeliklerinin ve prosedürlerinin Bankacılık kanun ve yönetmeliklerine uyumluluğunu temin etmek adına Banka'nın faaliyetlerini izler ve denetler.
• b) Komite, kurumsal yönetim mevzuat ve uygulamasında söz konusu olabilecek değişikliklere ilişkin periyodik olarak Yönetim Kurulu'nu bilgilendirir.
• e) Banka'nın kurumsal yönetim politikalarına ilişkin en az yılda bir kez Yönetim Kurulu nu bilgilendirir,
• d) Kurumsal Yönetim ilkelerini, ahlaki kuralları ve kurumsal değerleri tanımlayan ve belirleyen faaliyetlere öncülük eder ve bu faalıyetleri destekler,
• e) Yönetim Kurulu seviyesi Komitelerin kurulması ile bu komitelere yetki atanmasına ilişkin konulurda Yönetim Kurulu'na görüşlerini sunar.
• f) Kurumsal Yönetim ilkelerini ve/veya uygulamalarını geliştirmek üzere tasarlanan önerileri Yönetim Kurulu'na sunar,
• g) Yetkisi dahilinde bulunan konularla ilgili politika ve stratejileri Yönetim Kurulu'na önerir.
• h) Mevzuat, esas sözleşme ve Yetki Devri Matrisi altında tanımlanan görev ve yükümlülükleri üstlenir.

Denetim Komitesi

• a) Yönetim Kurulu adına Banka'nın iç sistemlerinin etkinliğini ve yeterliliğini, bu sistemler ile muhasebe ve raporlama sistemlerinin Kanun ve ilgili düzenlemeler çerçevesinde işleyişini ve üretilen bilgilerin bütünlüğünü gözetmek, bağımsız denetim. kuruluşları ile derecelendirme, değerleme ve destek hizmeti kuruluşlarımın yönetim kurulu tarafından seçilmesinde gerekli ön değerlendirmeleri yapmak.
• b) Yönetim Kurulu tarafından seçilen ve sözleşme imzalanan bu kuruluşların faaliyetlerini düzenli olarak izlemek.
• c) Kanuma istinaden yürürlüğe giren düzenlemeler uyarınca konsolidasyona, ortaklıkların iç denetim faaliyetlerinin konsolide olarak sürdürülmesini ve eşgüdimilir sağlamakla görevli ve sorumludur.

• a) Bağımsız ve etkin bir ücretlendirme sisteminin sağlanması amacıyla ücretlendirme politika, süreç ve uygulamalarının yönetim kurulu adına gözetimini gerçekleştirir.
• b) Banka faaliyetlerinin kapsam ve büyüklüğüne, risk yönetim yapısına, stratejisi ile uzun vadeli finansal güç ve sermaye yeterliliğine uygun ve çıkar çatışmalarını önleyecek ücretlendirme politikasını oluşturur.
• e) Ucretlendirme politikalarının Banka'nın risk iştahı ile hedeflerine uyumluluğunu ve etkinliğini düzenli olarak gözden geçirir.
• d) Özellikle çalışanların ücretlendirilmesi hakkındaki kararlar başta olmak üzere, ücretlendirmeye ilişkin olarak yönetim kurulunun onayına sunulan kararları hazırlar.
• e) Yönetim kuruluna ücretlendirme sisteminin oluşturulması ve işleyişinin gözetilmesine ilişkin olarak görüş ve destek verir.
• f) lç sistemler kapsamındaki birimlerin üst düzey yönetiminin ücretlendirilmesini gözetir.
• g) Yetkisi dahilinde bulunan konularla ilgili politika ve stratejileri Yönetim Kurulu'na onerit.
• h) Mevzuat, esas sözleşme ve Yetki Devri Matrisi altında tammlanan görev ve yükümlülükleri üstlenir.
• · Komite, görevini icra ederken Banka tüzel kişiliğinin yanı sıra, Banka hissedarlarımın, yatırımcılırın ve kamunun yararını da gözetir.
• · Banka'nın iç sistemlerden sorumlu birimleri başta olmak üzere, ilgili tüm birimler ve uzman kuruluşlar görevi ile ilgili olarak Komiteye destek olur. Komite, Denetim Komitesi ve ilgili diğer komiteler ile işbirliği içerisinde çalışır.
• · Komite, ücretlendirme politika, süreç ve uygulamalarının yılda en az bir kez bağımısız olarak gözden geçirir ve söz konusu gözden geçirme sonuçlarına ilişkin olarak aksiyon alınmasını sağlar. Gözden geçirme asgati olarak, ücretlendirme politika, süreç ve uygulamalarının Banka'nın risk iştirli strateji ve uzun dönemli hedefleri ile uyumlu olup olmadığı ve mevzuat ile çelişip çelişmediği hususlarını kapsamalıdır. Ücretlendirme politikalarının gözden geçirilmesinde, İnsan Kaynakları Müdürlüğü ve konuyla ilgili diğer birimler birlikte çalışırlar.

Danışma Komitesi

• a) Faizsiz Bankacılık İlke ve Standartları ile bunların uygulanması hakkında bankaya münhasır kararlar almak.
• b) Banka içi düzenlemeleri Faizsiz Bankacılık İlke ve Standarıları'na uyum çerçevesinde incelemek.
• c) Bankamın ürün ve hizmetlerine ilişkin standarı sözleşmeleri ile eklerini Fürzsiz Bankacılık ilke ve Standartları açısından değerlendirmek ve onaylamak,
• d) Aldığı karacları içeren periyodik raporları Damşma Kurulu'na sunmak,
• e] Bankaya ve konsolidasyona tahi ortaklıklarına hukuk, denetim ve ilgili diğer alanlarda hizmet sunan kişi ve kuruluşlara Faizsiz Bankacılık İlke ve Standarıları konusunda görüş bildirmek.
• f Bankanın yıllık faaliyet raporunda yer almak üzere, Danışma Komitesi'nin dönem içi faaliyetleri hakkında bilgi vermek ve banka faaliyetlerinin Faizsiz Bankacılık ilke ve Standartları'na uygunluğuna ilişkin değerlendirmede bulunmak.
• · Danışma Komitesi üyeleri ile faizsiz bankacılık uyum ve denetim faaliyetlerinde Danışma Komitesi Sekretaryası'nda görev alan personelin görevlerini eksiksiz çekilde yerine getirmesi için ihtiyaç dayduğu bilgi ve belgelere erişimi sağlanır verbu hilsuse tedbirler Yönetim Kurulu tarafından alınır.

QUADIE:IL 157.04 20

RLIK KIRALA Baying of Casti

Dogrulam 6510 297 0 27 spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

1235-57778

VAKIE 100

Altifaç 11995 (to 11 11:41 11 · Danışma Komitesi, Danışma Kurulu tarafından belirlenen ilke ve standarılara ve alınan genel nitelikli kararları aykırı kararlar alamaz

11.2. Fon kullanıcısının Kurumsal yönetim ilkeleri karşısındaki durumunun değerlendirilmesi hakkında açıklama:

Vakıf Katılım halka kapalı ortaklık statüsünde olup, SPK tarafından düzenlenen II-17.1 sayılı Kurumsal Yönetim Tebliği ile bu Tebliği ile belirlenen Kurumsal Yönetim ilkelerine tabi değildir. Buna karşın Vakıf Katılım, BDDK tarafından düzenlerien Bankaların Kurumsai Yönetim İlkelerine İlişkin Yönetmelik ile bu Yönetmelik kapsamında belirlenen bankaları ilişkin Kurumsal Yönetim İlkelerine tabidir.

Fon kullamensimin kurumsal yönetim ilkelerine uyumunu izlemek, değerlendirmek, iyileştirme çalışmalarında bulunmak ve bu konularda Yönetim Kuruluna öneriler sunmak amacıyla üç Yönetim Kurulu üyesinden oluşan Kurumsal Yönetim Komitesi mevcuttur. Bu komite, kurumsal yönetim ilkelerinin uygulanmadığını, uygulanmıyor ise gerekçesini ve bu prensiplere uymama dolayısıyla oluşabilecek çıkar çatışmalarımı tespit ederek Yönetim Kuruluna uygulamaları iyileştirecek önerilerde bulunur.

12. FON KULLANICISI VE İHRAÇÇININ ANA PAY SAHİPLERİ

12.1. Son genel kurul toplantısı ve son durum itibarıyla sermayedeki veya toplam oy bakkı içindeki payları doğrudan veya dolaylı olarak %5 ve fazlası olan gerçek ve tüzel kişiler ayrı olarak gösterilmek kaydıyla fon kullanıcısının ve ihraççımın ortaklık yapısı:

Ortagin;	Sermaye Payl / Oy Hakkt
Ticuret Unvant/	05/07/2024		02/10/2024
Adi Soyadı	(TL)	(%)	(TL)	(%)
Vakıflar Genel Müdürlüğü'nün Temsil Ettiği Mazbut Vakıflar	17.820.000.000	99,00	17.820.000.000	99,00
Beyazid Han-i Sam (II. Beyazit) Vakfı	45.000.000	0.25	36.587.500	0,25
Mahmud Han-I Evvel Bin Mustafa Han (I. Mahmut) Vakfi	45.000.000	0,25	36.587 500	0.25
Mahraud Han-t Sani Bin Abdilhamid Han-i Evvel (H. Mahmut) Vakfi	45.000.000	0.25	36,587,500	0.25
Murad Paşa Bin Abdussclam (Murat Pasu) Vakfi	45,000.000	0.25	36.587.500	0.25
TOPLAM	18.000.000.000	100.00	18.000.000.000	100.00

Fon kullanicisma ait bilgiler:

Fon kullanıcısının dolaylı pay sahipliği bulunmamaktadır.

İhraççı için bilgiler:

Doğrudan Pay Sahipliğine 20/09/2024 02/10/2024 Ilişkin Bilgi VAKIFOL RLIK KIRAL MAAS THE DA Faller Max 10 of Adlun Adage Hitse Sund Caus 1.966t. Firm 10-2176 TARBOL Production and 357 28 20 COLLENACE TIMO ALLENSFA Dogrufal gov tripokuman-dogrulama

Ticaret Unvans	Sermayesi (CLI)	Sahip Olunan Sermaye Orami (%)	Sermayest (11)	Sahip Olunan Sermaye Orant (%)
Vakıf Katılım Bankası A.Ş.	50.000	100.00	50.000	100.00

Dolaylı Pay Sahipliğine Hişkin Bilgi
Ortagin;	Sermaye Payı / Oy Hakkı
Ticaret Unvant/	23/08/02/024		02/10/2024
Adı Soyadı	(IL)	(%)	(TIT)	('/u)
Vakıflar Genel Müdürlüğü'nün Temsil Ettiği Mazbur Vakıflar	49.500	99.00	49.500	00 66

12.2. Fon kullanıcısının ve ihraççının sermayesindeki veya toplam oy hakkı içindeki payları %5 ve fazlası olan gerçek kişi ortakların birbiriyle akrabalık ilişkileri:

Yoktur

12.3. Fon kullanıcısı ve ihraççının sermayesini temsil eden paylar hakkında bilgi:

Fon kullamensi için:

Grubu	Namal Hamiline Olduğu	imtiyazların türü (Kimin sahip olduğu)	Bir Paym Nominal Degeri (IL)	Toplam (TL)	Sermayeye Orum (%)
Yoktur	Camin	Yoktur	0.01 110	18.000.000.000	100.00

İhraççı için:

Grubu	Nama/ Hammine Olduğu	İmtiyazların türü (Kimin sahip olduğu)	Bir Paym Nominal Degeri (TL)	Toplam (TIL)	Sermayeye Oram (%)
Yoktur	Nama	Yoktur	111	50.000	100.00

12.4. Fon kullamensı ve ihraççının yönetim hakimiyetine sahip olanların adı, ROY ficaret unvanı, yönetim hakimiyetinin kaynağı ve bu gücün kötüye Ruflanıs engellemek için alman tedbirler: VARLIK KIRALAJU ALS

Doğrulam Spk gov trigokuman

4 1

i Sites

Chamily

04 74.13

VART KI

no Valla

11341

All callions is a lincontra CELEZHOLIANI THA

HINGAO I

Fon kullanıcısının payları arasında imtiyazlı pay bulunmayıp, yönetim hikimiyeti Fon kullanıcısının sermayesinin %99'una sahip olan kanun ile kurulmuş kamı tüzel kişisi. Vakıflar Genel Müdürlüğü'ndedir. Yönetim hilkimiyetinin kaynağı Vakıllar Genel Müdürlüğü'nün pay ve pay miktarıdır.

Fon kullanıcısının ve ihraççının esas sözleşmesinde yer alan bu düzenlemeler dışında, bakimiyet ve hakimiyetin kötüye kullanılmasına ilişkin Türk Ticaret Kanunu, Bankacılık Kanunu ve diğer ilgili mevzuatın düzenlemeleri esastır. Bunların dışında, yönetimden hakımıyetinden kaynaklanan gücün kötüye kullanılmasının engellemek için alınan tedbir yoktur.

12.5. Fon kullanıcısı ve ihraççının yönetim hakimiyetinde değişikliğe yol açabilecek anlaşmalar/düzenlemeler hakkında bilgi:

Yokur

1. FON KULLANICISI VE THRACCININ FINANSAL DURUMU VE FAALIYET SONUÇLARI HAKKINDA BILGILER

13.1. Fon kullanıcısı ve ihraççının Kurulun muhasebe/fimansal raporlama standardarı uyarınca hızırlanan ve ihraççı bilgi dokümanında yer alması gereken finansal tabloları ile bunlara ilişkin bağımsız denetim raporları:

İhraççı olan Vakıf VKŞ'nin 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli solo finansal tabloları ve bunlara ilişkin düzenlenen yıllık bağımsız denetim ve ara dönem sınırlı bağımsız denetim raporlarına www.vakifvarlikkiralama.com.tr ve www.kap.org.tr adresli internet sitelerinden ulaşılabilir.

Fon kullanıcısı olan Vakıf Katılım'ın 31.12.2022, 31.12.2023 ve 30.06 2024 turihli konsolide finansal tabloları ile bunlara ilişkin düzenlenen yıllık bağımsız denetim ve ara dönem sınırlı bağımsız denetim raporlarına Banka'nın www.vakifkatilim.com.ir ve www.kap.org.ir internet sitelerinden ulaşılabilir.

13.2. İhraççı bilgi dokümanında yer alması gereken finansal tablo dönemlerinde bağımsız denetimi gerçekleştiren kuruluşların unvanları, bağımsız denetim görüşü ve denetim kuruluşunun/sorumlu ortak baş denetçinin değişmiş olması halinde nedenleri hakkında bilgi:

Herap Donemi	Bagımsız Denetim Sicketi	Adres	Sorumlu Ortak Bajdenelçinin Atlı Sayıdı	Denetim Toro	Garlis
30.06.2024	DRT Bagunsiz Denetim Ve Serbest Muhasebeca Mith Mujaviriik A.S. (Deloitte)	Eski Büyükdere Cad. Mastik Mah No. I Masiak No Plaza Maylak 34485 Sarryer - Stanbul	Sunay ANIKTAR, SMMM	Smirli Bagmusix Denetim	Olumu
11.12.2023	DRT Bagunsiz Denetim Ve Serbest Muhaseboci Man Musaviriik A.S. (Delaitte)	Eski Bilyükdere Cal Maslik Mah No. I Mastak No Plaza Musink 34485 Sariyor - Stanbill	Sunny ANIKTAR SMMM	Suttril Bagunsty Denetim	Olumlu ALCH
31.12.2022	Güney Bağımız Demetim ve Serbest Muhasebeci Mall Milyavicuk A.Si	Crin Plaza, Matak No 27 Kar. 1-5, Eski Hüytikdere	Ente Cellic SMMM	Bagistists Denettin

man-dogrulama

Fon Kullamens: Vakif Katilim Bunkası A.S.

Caddesi, 14398. Sariyer! Interful

Thraççı: Vakıf Varlık Kiralama A.S.

Hesap Danemi	Bağımarz Denetim Şirketi	Adres	Sorumlu Ortak Baydenetcinin Adt Suyadi	Denelim Breil	Gorils
40.06 2024	DRT Bagimar, Denetim Ve Serbest Multasebect Mali Müsaviriik A.S. (Ele oilte)	Eski Büyükdere Cod Masluk Mah No.1 Maslak Nol Plaza Muslak 34485 Surryer - (stanbul	Sunay ANIKTAR, SMMMM	Siniril Bagunstz Chemetim	Olumbi
31.12:2020	DRT Bagmusiz Denetim Ve Serbest Muhascheer Mali Muşavirlik A.Ş. (Deloitte)	Eski Büyükdere Cad. Mastik Mah No. I Mustuk Nol Plaza Mislik 34485 Sanyer - Istanbul	Sunay ANIKTAR, SMMM	Sumru Bagunstr Denetim	Olumu
31.12 2022	Güney Bağunstiz Denetim ve Serben Mohmebeci Mali Musavirlik A.S.	Orjin Plaza. Murial No:27 Kat -5. Eski Buyakdere Caddest, 34398 Strayer/stanbul	Coure Celts. SMMM	Bugunsiz Denefiti	Olumlu

13.3. Son 12 ayda fon kullancısının, ihraçının ve/veya fon kullanıcısının bağlı olduğu grubun finansal durumu veya karlılığı üzerinde önemli etkisi olmuş veya izleyen dönemlerde etkili olubilecek davalar, hukuki takibatlar ve tahkim işlemleri:

Yoktur.

13.4. Son finansal tublo tarihinden sonra meydina gelen, fon kullamesum, ihraçonin velveya fon kullamessum bağlı olduğu grubun finansal durumu veya ticari konumu üzerinde etkili olabilecek önemli değişiklikler:

Yoktur. 14. DİĞER BİLGİLER

14.1. Sermaye hakkında bilgiler

Fon kullamcı (Vakıf Katılım Bankası A.Ş.) sermayesi: 18.000.000.000.00 TL'dir.

İhraççı (Vakıf Varlık Kiralama A.Ş.) sermayesi: 50.000,00 TL'dir.

14.2. Kayılı sermaye tavanı:

LIK KIRALIMA A.S.

Fon kullamcısının kayıtlı sermaye tavunı 50.000.000.000 TL'dir. Thraççı ise kayıtlı sermaye sistemine tabi değildir.

14.3. Esas sözleşme ve iç yönergeye ilişkim önemli bilgiler:

Fon kullanıcısı, Bankacılık Kanunu ve ilgili mevzunt tahtım bankası olarak, bankacılık yapmaktadır. Fon kullamcısı, esas olarak "özel cari hesaplar" ve "Katiliy hesapları" adı altında fon toplayıp, kurumsal finansman desteği, bireysel finansman'desse finansal kiralama, mul karşılığı vesaikin finansmanı ye ortak yatırımlar yoluşta 2002 v kullandırmaktadır.

492.96 21

uman-dogrulama

POGOGODIA

Fon kullamcısı, Faizsiz Bankacılık İlke ve Standartları çerçevesinde, BDDK'nın verdiği izinler doğrultusunda her türlü bankacılık işlemleri, iktisadi, ticari ve finansal işlemleri gerçekleştirebilir.

Fon kullamesinin esas sözleşmesine EK-3 a ve aşağıdaki linkten ulaşılabilmektedir.

https://www.vakifkatilim.com.tr/documents/\JuslararasiBankacilik/vakif-katilim-bankasia s-ana-sozlesme-turkce.pdf

Fon kullanıcısının iç yönergesine ise EK-3 b'den ulaşılabilmektedir.

İhraççı BDDK'dan ve SPK'dan alınan izinler doğrultusunda 07.11.2016 tarihinde ticaret siciline tescil edilmiştir. Sermayesinin %100'üne Fon Kullanıcısı sahiptir.

SPK'nın 07.06.2013 tarihli ve 28670 sayılı Resmi Gazete'de yayınlanan Kira Sertifikaları Tebliği (III-61.1) çerçevesinde münhasıran kira sertifikası ihraç etmek amacıyla aşağıdıki faaliyetleri gerçekleştirmek üzere kurulmuştur;

• · Her türlü varlık ve hakları kaynak kuruluştan devralmak ve bunları kaynak kuruluşa veya üçüncü kişilere kiralamak.
• · Kaynak kuruluşa ait varlık veya hakları mülkiyet devri olmaksızın, vade boyunca kiralamak da dâhil olmak üzere kendi lehine yönetilmesini konu alan sözleşmeler düzenlemek,
• · Ihraca dayanak varlıklardan ve haklardan elde edileri ve fon kullanıcısından yapılan tahsilâtları payları oranında kira sertifikası sahiplerine ödemek veya aktarmak,
• · Kira sertifikası ihracının gerektirmesi durumunda vade sonunda başlangıçta unlaşılan koşullarda sözleşmeye konu varlık ve hakları kaynak kuruluşa veya üçüncü kişilere devretmek ve satış bedelini kira sertifikası sahiplerine payları oramında ödemek,
• · Sahip olduğu varlıkları veya mülkiyeti devralmaksızın üçüncü kişilerin sahip oldukları varlıkları, yatırımcıların menfaatlerine ve kuruluş amacına uygun olarak yakarıda amılan faaliyetleri icra edebilmek ve bu faaliyetlerin yürütülmesi amacıyla yürütmek, kendi adına yönetilmesini sağlamak, işletmek ve bu varlıklar üzerinde hukuki tasarruflarda bulunmak, varlıklar üzerinde kaynak kuruluş veya üçüncü kişiler lehine Sermaye Piyasası Kurulu'nın ilgili düzenlemelerinin izin verdiği aynı hakları tesis etmek,
• · Varlık veya hakları satın alarak Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri çerçevesinde ve ilgili Tebliğ'de belirtilen nitelikteki şirketlere vadeli olarak satmak yoluyla varlık veya bak alımının finansmanı sağlanmak,
• · Münhasıran veya diğer ortaklarla birlikte kar zarar ortaklığı esasına dayalı olarak yeni ortak girişim kurmak, bir ortak girişime ortak olmak ve ortaklık paylarını satmak,
• · İş sahibi sıfatıyla eser sözleşmesine taraf olmak, eseri kiralımak ve satmak, eser sözleşmesine dayalı kira sertifikusı ihracını gerçekleştirmek, ve eserin finansmanını suğlamak için hizmet, kat veya arsa karşılığı inşast veya ortaklık gibi sair sözleşmeler düzenlemek.
• · Yukarıda anılan faaliyetleri gerçekleştirmek amacıyla fon kullanıcıları, kaynak kuruluşlar, yetkili/aracı kuruluşlar ve 3. kişilerle sözleşmeler akdetmek, maksay meyzuuna faydalı olabilecek her türlü ticari anlaşmalara ve düzenlemelere taraf offnall

tr/dokuman-dogrulama

a Kira sertifikası sahiplerinin temsilcisi veya güvenilir kişi olarak tayin edilmek sareti kira sertifikası sahipleri yararına kendi lehine, doğmuş veya doğabilecek hır türlü ve alıcaklarını güvence altına alma veya maruz kalacağı risklerden kopunud am Adrail Illus portu Califor

SDK GOV

Dogrulam

teminat olarak her türlü menkul ve gayrimenkul rehni (ipotek) ve sair ayni ve şahsi teminatları almak, doğmuş ve doğacak alacakları temlik almak, üçüncü kişilerce verilen garantileri almak, bu amaçla gereken her türlü hukuki muamelelerde bulunmak,

· Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri ve kararları çerçevesinde kira sertifikası ihracına yönelik sair işlemleri gerçekleştirmek, sözleşmeleri yapmak ve faaliyetlerde bulunmak, Sermaye Piyasası Kurulu'nca belirlenecek diğer faaliyetlerde bulunmak.

Yukarıda gösterilen konulardan başka ileride Thraççının amaç ve konusuna uygun olarak, sermaye piyasası mevzuatının izin verdiği faydalı ve lüzumlu görülebilecek her türlü tasarıflarda ve faaliyetlerde, Sermaye Piyasası Kurulu'ndan gerekli izinler alınmak suretiyle işbu Esas Sözleşme'nin Şirketin Amaç ve Konusu başlıklı maddesinin, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu, 6362 sayılı Sennaye Piyasası Kanunu ve ilgili mevzust dairesinde değiştirilmesi suretiyle yapılabilecektir.

İhraççının esas sözleşmesine aşağıdaki linklerden ulaşılabilmektedir;

https://www.kap.org.tr/tr/sirket-bilgilerVozeV8acae2c45835eb65015891267755201b

http://www.vakifvarlikkiralama.com.tr/Documents/kvksesassozlesmesi.pdf

liraççının iç yönergesine ise EK-4'den ulaşılabilmektedir.

14.4. Esas sözleşmenin ilgili maddesinin referans verilmesi suretiyle fon kullanıcısının umnç ve faaliyetleri:

Fon kullanıcısının başlıca amacı ve konusuna dair bilgiler 14.3 numaralı maddede verilmiştir.

Esas Sözleşmenin 3. Maddesinde fon kullanıcısının amacı ve faaliyetleri hakkında ayrıntılı bilgiler meveuttur ve şu şekilde sıralanmıştır.

Şirketin amaç ve konusu başlıca gunlardır.

Banka'nın amacı, faizsiz bankacılık ilkeleri çerçevesinde katılım Bankalarının yapabilecekleri her tür işlemi yürütmektir.

Bu amaç çerçevesinde Banka, aşağıda belirtilen konularda ve Bankacılık Kanunu, Sermaye Piyasası Kanunu Faizsiz Bankacılık İlke ve Standartları ve Damşma Komitesi ve ilgili diğer mevzuatın izin verdiği her türlü konuda faaliyetlerde bulunur.

• · Katılım fonu kabulu.
• · Nakdi, gayri nakdî her cins ve suretle fon kullandırını işlemleri,
• · Yurt içi ve yurt dışından fon toplama, hesaplar açma, borç alma, avans kabul etme işlemleri,
• · Bankalar, finansal kuruluşlar, şirketler ile yurt içinde ve yurt dışında ortaklık veya kârzarar ortaklığına girişilmesi veya sair her türlü surette işbirliği veya iştirakte bulunulması ve bu maksatla fonlar teşkil veya temin edilmesi,
• · Yürütülen faaliyetler çerçevesinde, yurt içinde veya yurt dışında, ham veya mamal madde, makine, ekipman, teçhizat, uçak, gemi ve taşınır mülkiyetine komu olabilecek her türlü mallar Ile arsa, arazi, bina ve taşınmaz mülkiyetine konu olabilecek hegeler . mallarla İlgili satım, trampa, bağış, takas, inşa, işletme ve benzeri işlemleri tescil, beyan, şerh, terkin, fek, değişiklik, düzeltme ye türlü işlemler,

VARTE II

Intellight Reast in 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10

De 18 10040 16

O TRAIL Volum

COLLECTIONERSON FR

1 1000

THENTY 147 11 91

ARLAC KIRSAL AND CARS ImmAn And 建筑Arta

Dogrulama tps://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

• · Kar ve zarar ortaklığı belgesi, katılma intifa senetleri, borçlanma araçları, diğer menkul kıymetler ve sermaye pıyasası araçları çıkarma İşlemleri,
• · Nakdı ve kaydı ödeme ve fon transteri işlemleri, muhabır bankacılık veya çek hesaplarının kullanılması dahil her türlü ödeme ve tahsilat işlemleri,
• · Çek ve diğer kambıyo senetlerinin İştirası işlemleri,
• · Saklama hizmetleri.
• · Kredi karılan, banka kartları ve seyahat çekleri gibi her türlü ödeme vasıtalarının ihracı ve bunlarla ilgili faaliyetlerin yürütülmesi işlemleri,
• · Efektif dahil kambiyo işlemleri, para piyasası araçlarının alım satımı, kıymetli maden ve taşların alım satımı veya bunların emanete alınması işlemleri,
• · Ekonomik ve finansal göstergelere, sermaye piyasası araçlarına, mela, kıymetli mıdenlere ve dövize dayalı; vadeli işlem sözleşmelerinin, vaade dayalı işlemleri içeren basit veya karmaşık yupıdaki finansal araçların alım satımı ve aracılık işlemleri ile katılım bankacılığı prensiplerine uygun diğer işlemler,
• · Sermaye piyasısı araçlarının alım satımı ile geri alım veya tekrar satım taalıbüdü işlemleri.
• · Daha önce ihraç edilmiş olan sennaye piyasası araçlarının aracılık maksadıyla alım saimun yürütülmesi işlemleri,
• · Başkaları lehine teminat, garantı ve sair yükümlülüklerin üstlenilmesi gibi garanti işleri,
• · Hazine Müsteşarlığı ve/veya Merkez Bankası ve kuruluş birlikleri nezdinde oluşturulan bir sözleşme kapsununda üstlenilen yökümlülükler çerçevesinde alım satım işlemlerine tlişkin piyası yapıcılığı,
• · Bankalar arası piyasada sarf akdi işlemlerine katılım bankacılığı prensipleri ve yasal mevzuat çerçevesinde aracılık,
• · Finansal kiralama işlemleri.

K KIRALQIIA A.S

Adon Capilla Caddes

Dogrulama

• · Sigorta acenteliği ve bireysel emeklilik aracılık hizmetleri,
• · Her türlü maddi ve gayı maddı menkul ve gayrimenkul mallar üle bu mallar üzerinde bulunan hak, mülkiyet ve imtiyazların her türlü suretle satın alınması, satılması, kiraya verilmesi, yönetilmesi, geliştirilmesi, üzerinde her türlü ayni veya şahsı haklar tesis edilmesi.

14.5. Sermayeyi temsil eden payların herhangi bir borsada işlem görüp görüp görmediği hakkında bilgi:

12.5

06-26-04-16 50-56

spk gov tr/dokuman-dogrulama

VARIE KI

as Monther Dr. Adman 0. 1000 No. 10. 315 10. 30

10 10 100 0 1 2 3 1 1 1 30 30 1 7 10 30 1 1 1 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 10 1 CHICLOUIL MA

Fon kallanıcısının sermayesini temsil eden paylar herhangi bir borsada işlem görmemek

15. ÖNEMLİ SÖZLEŞMELER

Yoktur.

16. UZMAN RAPORLARI VE ÜÇÜNCÜ KİŞİLERDEN ALINAN BİLGİLER

İliraççı Bilgi Döklimanı'nda, genel ekonomi hakkında yer alın bilgiler TCMBRuporları, sektör hakkında yer alan bilgiler BDDKtarafından yayımlanan sektör verileri, fon kullanıcısının rekabet konumuna ilişkin bilgiler Türkiye Katılım Bankaları Birliği tarafından yayımlaman veriler kullanılarak hazırlanmıştır. İliraççı ve Banka, ilgili üçüncü kişilerin yayımladığı bilgilerin aynen alındığını, bilgileri yanlış veya yamıltıcı hale getirecek herhangi bir eksikliğin bulunmadığını beyan eder. İlıraççı ve Banka ayrıca Fitch tarafından belirlenen derecelendirme notlarını aynen aldığını beyan eder.

Uzmanlara ilişkin bilgilere aşağıda yer verilmektedir.

Derecelendirme Kuruluşu

Unvani : Fitch Ratings Ltd.

Is Adresi: 30 North Colonnade, Canary Wharf, London E14 5GN UK

İhraççı/Fon kullanıcısındaki menfaatleri: Fitch Ratings Ltd. ile Vakıf Katılım arasında kredi derecelendirme sözleşmesi bulunmakta olup bunun dışında Fitch Ratings Ltd'nin Vakıf Katılım veya VKŞ'den sağladığı herhangi bir menfaat bulunmumaktadır.

İş Adresi: İnkılap Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Cad. No:10 Ümraniye/ İstanbul

Ihraççı/Fon kullanıcısındaki menfaatleri: Prof. Dr. Hayrettin Karaman, Prof. Dr. İshak Emin Aktepe, Prof. Dr. Mürteza Bedir'in Vakıf Katılım'a dışarıdan danışmanlık hizmeti vermektedir. Bunun dışında Banka Damışma Komitesi üyelerinin Vakıf Katılım veya VKŞ'den sağladığı herhangi bir menfaat bulunmamaktadır.

Bağımsız Denetim Kuruluşu

Unvanı: DRT Bağımsız Denetim Ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. (Deloitte)

İş Adresi: Eski Büyükdere Cad. Maslak Mah.No:1 Maslak No1 Plaza Maslak 34485 Sariyet - Istanbul

Ihraççı/Fon kullanıcısındaki menfaatleri: Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş. ile Vakıf Katılım ve VKŞ arasında Bağımsız Denetim sözleşmesi bulunmakta olup bunun dışında Güney Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.'nin Vakıf Katılım veya VKŞ'den sağladığı herhangi bir menflaat bulunmamaktadır.

Hukuki Durum Değerlendirme Raporunu (Ek-5) Hazırlayan

Adı/Soyadı: Av. Ahmet Furkan Yaman

Fitch: www.fitchratings.com

Doorulam

Admas Blayslay Cadile

Martin Chicago

V Disear Administs A

İş Adresi: İnkilap Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Cad. No:10 Ümraniye/ İstanbul

İhraççı/Fon kullamcısındaki menfaatleri: Vakıf Katılım ile akdetmiş olduğu İş Sözleşmesi çerçevesinde Vakıf Katılım'da Hukuk Müşaviri olarak çalışmaktadır. Bunun dışında Vakıf Katılım veya VKŞ'den sağladığı herhangi bir menfaat bulunmamaktisdir.

124 No. 1 所言!(G(A

oursmoo

14-11-11-2017 11-02-27 23:30:00 11-11-11-1

İlgili üçüncü kişilere aşağıdaki internet adreslerinden ulaşılabilir.

Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurumu: www.bddk.org.tr

Danışma Komitesi : danismakomitesisekretaryasi@vakifkatilim.com.tr

17. INCELEMEYE AÇIK BELGELER

Aşağıdaki belgeler İnkılap Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Caddesi No:10 Umraniyelistanbul adreslerindeki fon kullanıcısının ve ihraççının merkezi ve başvuru yerleri ile fon kullanıcısı ve ihraççının internet siteleri https://www.vakifkatilim.com.tr ve http://www.vakifvarlikkiralam2.com.tr ile KAP'tu tasarruf sahiplerinin incelemesine açık tutulmaktadır:

1) İhraççı bilgi dokümanında yer alan bilgilerin dayanağını oluşturan her türlü rapor ya da belge ile değerleme ve görüşler (değerleme, uzman, faallyet ve bağımsız. denetim raporları ile yetkili kuruluşlarca bazırlanan raporlur, esas sõzleşme, vb.)

2) Fon kullanıcısının ve ihraççı bilgi dokümanında yer alması gereken finansal tubloları

1. EKLER

EK 1 - Yönetime Dayah Kira Sertifikası Danışman Görüşü

EK.2 - Kira Sertifikası İhraç Programı Temel Hüküm ve Koşulları (Yönetim Sözleşmesi, Tasfiye Taahhadü, Teminat Mektubu, Sipariş Formu, Teklif Mektubu, Kabul Beyanı ve Sertifika Hüküm ve Şartları Taslaklarım da içermektedir)

EK.3.a - Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Esas Sözleşmesi

EK.3.b - Vakıf Katılım Bankası A.Ş. İç Yönergesi

EK.4 - Vakıf Varlık Kiralama A.Ş. İç Yönergesi

EK.5 - Hukuki Durum Değerlendirme Raporu

seres so faliyetten elde ediler settillan ve Sublican un Sublican annun geceres so konusu tutu
of the submitted shown the survey the still be the still be since of any oranina tekabili eden kısmını VKVS'ye oder.
Hüküm ve Sartları'nda belirtildiği sekilde VVKŞ've aktarır.
0 sinces, includes and including in anyon varimmative a ways new municipal de estigi gentifies. And vekill olarak degistirebilir.
o v payline V votros votrost of charing and netropost of netries and submitter in the Parties parties parties parties parties parte games and "
· B B B B B B
VIKB, ihrec tutarı ile Falizesiz Bankacılık like ve Standartiberi no uygun varlıklar ve and the "and " " e v resided milded " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " enstrumanlar temin eder ("Başlangıç Portfoy Varlıkları"
• V > P > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > > >
in the problem to the contrained to comes of the not of control of the more negative to the mind interest common and into
1230 138 133 13 13 13 15 15 15 15 15 15 15 15 15 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1
VAKIF KATTILIM
ail oles ols phulto ach a all assel are sil organ il all an

• vekālet ücreti olarak VKB'ye ait olur.

through we son konsul kinci kinci kinci kinci piya satimasının ilkini Bankakılı Pressferine uygununu de de de like legite dans de letter serteres myste editeres for estimes digeres in dolly dir settifika

Azərrüm 80000

Prof Dr. Murtera BEDIR

Elbette her seyin en doğrusunu sadece Allah Teala bilir. ISSAK ENNIN ARKTEPE ACTEPE Prol. Dr. Isal Ernin AKTERE Tarih, JO21.1124 09:54:49: FOTUG Diffal ofarak imzalizyan 15AK EMIN

Province of Hayrettin Karaving To

HAYRETTIN

---

VAKIF VARLIK KİRALAMA A.Ş.

ILE

VAKIF KATILIM BANKASI A.Ş.

ARASINDA IMZALANAN

02/10/2024 TARİHLİ

KİRA SERTİFİKASI İHRAÇ PROGRAMI TEMEL HÜKÜM VE KOŞULLARI

VARLIK KIRALARIA K

Sayfa 1/30

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20ff
https://spk.gov.tr/dokuman-oogrulama

İÇİNDEKİLER

GIRIS. would and the world to the min and mom one one room one room one non-
Maddel. TANIMLAR VE YORUM
Madde II HRAC SURECI
Madde III. YONETIM SÖZLEŞMESINE DA YALI IHRAÇLARA ILIŞKIN HÜKUMLER 14
Madde IV. ZAPT
Madde V. DEGIŞKEN GETIRILI IHRAÇLAR
Madde VI. TEMINAT MEKTUBU.
Madde VII. GIDER VE MASRAFLAR
Midde VIII ERKEN ITFA HALLERI
Madde IX. TEMERRÜT VE TEMERRÜT HALINDE VKŞ'NİN YETKİLERİ
Madde X. BILDIRIMLER
Madde XI. VERGILER.
Madde XII. AYRILABILIRLIK ----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Madde XIII. FAIZ YASAGI ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Madde XIV. TADIL .- ----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Madde XV: DELEL SOZLEŞMESI
Madde XVI. UYGULANACAK HUKUK VE YETKILI MAHKEMB ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
Madde XVII. DIGER HOKOMLER ---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
EK-1 YONETIM SÖZLESMESI
EK-2 TASFIYE TAAHHUDC
EK-3 TEMINAT MEKTUBU
EK-4 SERTIFIKA HÜKUM VE ŞARTLARI

Sayfa 2/30

Kira Sertifikan Ihraç Programı Timel Hüküm Ve Koyulturs

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Bu Kira Sertifikası İhraç Programı Temel Hükûm ve Koşolları ("Temel Hüküm ve Koşullar") 2 Ekim 2024 tarihinde;

(1) Vakıf Varlık Kiralama A.Ş. ("VKS").

VO

(2) Vakıf Katılım Bankası A.Ş. ("Banka" veya "Fon Kullamcısı")

arasında akdedilmiştir. Bu Sözleşme'de VKŞ ile Banka ayrı ayı "Taraflar" olarak anilacaktir.

GIRIS

• (A) Banka, 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ("SerPK") ve 11-61.1 numaralı Kura Sertifikalırı Tebliği ("Teblig") hikümleri çetçevesinde kira sertifikesi ihmen yoluyla fon temin etmek istemektedir.
• (B) Bu Temel Hüküm ve Koşullar'ın konusu, VKŞ tarafından, Bankı'nın fon kullanıcısı olarak yer alacağı ve SerPK, Tebliğ ve ilgili mevzual hükümleri çerçevesinde, İliraç Tavanı ile sınırlı olarak, çesili für, vade ve koşullarda, tertipler halinde ihraç edilecek kira sertifikalarına ("Sertifikalar") ilişkin temel hüküm ve koşulların belirlenmesidir.
• (C) Bu kapsamda Taraflar aşağıdaki hüküm ve koşullar üzerinde karşılıklı olarak anlaşmaya watmışlardır.

Madde 1. TANIMLAR VE YORUM

Dr. Adhtei Bligfilitoriu C

Kosulines

Each No 10 34 711 De Harac Rrearman Leviel He

Bolum 1.01 Tanımlar

Bu Sözleşme'de aksi açıkça belirtilmedikçe, işağıdı belirtilen terimler karşılarında yer alan anlamları ifade edeceklerdir.

Sertifikaların satışına aracılık etmek üzere VKŞ ve/veya Banka ile yetkili aracı kurum arasında akdedilen/ akdedilecek sözleşmeyi ifade eder.
5411 sayılı Bankacılık Kanumu'nu ifide eder.
Yönetim Sözlesmesine dayalı Thraçlarda, Ihraç tarihinde Tutarı'nın VKS tarafından Banka'ya ödenmesiyle birlikte Banka tarafından VKŞ'ye temin edilecek Katılım Bankacılığı Prensiplerine Uygun Portföy Varlığı niteliğimi haiz Varlıkları ifade eder.
Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kummu'nu ifade eder.
Yönetim sözleşmesine dayalı İliraçlar da, 元/W/L/L halka arz yoluyla gerçekleştirilecek fraglarda İzahnamede) Sertifika Hokum ve Sartlar pola belirlenen ve Portfoy iin yönetilmesi netice ande edilip VKŞ'ye ödenmesi hedellenen karı ifade der Ab-
44

spk gov tr/dokuman-dogrulama

WE BAND

Tahmini Kar Oram		: Yönetim sözleşmesine dayalı İhraçlar da (ve/veva halka arz yoluyla gerçekleştirilecek Thraçlarda İzahnamede, halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek linraçlarda Sertifika Hüküm ve Koşullarmda) Tahmını kar'ın belirlenmesinde kullamlacak bedeflenen kar oramını ifade eder
BIAS		Borsa Istanbul A.S. yi ifade eder.
Danisma Komitest	4	Banka'nın Danışma Komitesi'nı ifade eder.
Danışma Kurulu	. .	TKBB Danışma Kurulu'nu ifade eder.
Danisman		İhraç Programı ile ilgili olurak Banka'ya ve VKS'ye Danışmanlık Hizmeti veren kışıleri ifade eder.
Damismanlık Hizmetleri		: Uçüncü kışılerden sağlanacak hukuksal, finansal, teknik danışmanlık hizmeti de dahil olmak ve fakat bunlarla sınırlı olmamak üzere her türlü danışmanlık hizmetimi ifude eder.
Degerleme Kurulusu		Rumçlar, İşlem Sözleşmeleri ve Sertifikalar ile ilgili olarak gerekli hallerde değerleme yapacak olan kışıleri ifade eder.
DIRS		Devlet Iç Borçlanma Senetierini ifade eder
Diğer Yükümlülükler	4	Sertifika Yükümlülükleri dişinda, her bir lhraç, Sertifikalar ve İşlem Sözleşmeleri kapsamında, Banka'nın VKS'ye karsı olan tim borçlarını ifade eder.
Erken Itfa		Sertifikalar m Planlanan Itfa Tarihinden önce itfa edilmesini yeya VKS veya Yatırımcıları iffa edilmesini talep etme hakkı tanıyan herhangi bır durumun gerçekleşmesi neficesinde hak sahibi kışı tarafından Sertifikalar'ın Planlanan itfa Tarih'nden önce itfasının talep edilmesini ifade eder.
Erken Itfa Halleri		Madde VIII de belirtilen erken itta hallerini ifade eder.
Erken Itfa Tarihi		: Erken Itfa Halleri'nden herhangi birmin gerçekleşmesi durumunda VKŞ'nin bu yönde yapacağı bildirimi takıp eden ikinci is Günümil ifade eder.
Finansal Kiralama Kanunu		6361 sayılı Finansal Kiralama, Faktoring ve Finansman Sirketleri Kanunu mu fade eder.
Finansman Destegi	=	Bankacılık Kanunu ve Finansal Kiralama Karkonopuları - x Kredi Yönenneliği hükümleri çerçevesinde Katılıp tarafından finansal kiralama Bankafarr Müsteriler'e sağlanan fonlar ile ileride çıkacal. Di mevzuat ile Katılım Baukalarına Mostemleri

10 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1

		fınansman sağlamasına olmak tamyacak olan her türlü finansmani ifade eder.
Gosterge	01	Değişken getirili fhraçlarda Sertifika Gelirleri'nin belirienmesinde kullantlacak DIBS, TUFE, UFE v.b. halka urz edilerek gerçekleştirilecek lhraçlarda zahnamode, halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek lhraçlarda Sertifika Hüküm ve Sartlarında belirlenecek göstergeyi ifade eder.
HMK	14	6100 savilı Hukuk Muhakemeleri Kamınu'nu ifade cour.
İfa Edilmemiş Yükümlülükler	**	Sertifika Yükümlükleri ile Diğer Yükümlüklerin toplamini ifade eder.
Thruce	Sertifikalar in halka arz edilerek ve/veya halka arz ﻧﻨﻪ edilmeksizin satılmak üzere ihraç edilmesini ifade eder.
Thraç Belgesi	ﻴﻦ	zahname ve Thraç Belgesi Tebligi'nde kendisine affedilen anlamı ifade eder.
Thrac Programt	4-4	Thrac Tavanı ile smirli olarak tertipler halmde Thraç gerçekleştirilmesini konu alan kıra sertifikası ihraç programmin itade eder.
Harac Tarihi	サナ	Halka arz edilerek gerçekleştirilecek lhraçlarda İzahnamede, halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek lhraçlarda Sertifika Hüküm ve Şartlarında aksı belirtilmediği sürece, her bir thraçta Sertifikalar'm kaydileştirilerek, Yatırımcı hesaplarına aktarıldığı tarihi ifade eder
Thrac Tavanı	11	30.000.000.000.000 .- II (Otuz Milyar TürkLirası)
İkame Portföy Varhkları		: Katim Bankaciliği Prensiplerine Uygun Portföy Varlığı niteliğini haiz, Zapt, yok olma veya Fon Kullanicisi tarafından uygun görülen hallerde Portföy'e bila bedel dihil edilerek VKŞ lehme yönetilecek Varlıkları ifade eder.
Is Günü		İstanbul'da bankaların ve borsaların açık olduğu günleri ifade eder (Cumartesi ve Pazar günleri İş Günü olurak degerlendirilmez).

Kira Sectilikası Ihraç Programi Temel Hüküm Ve Kığullacı

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Absim

İşlem Sözleşmeleri		Bu Sözleşme'nin eki ve ayrılmaz bir parçası olan ye her bir Ihraçtan önce Ihracın niteligine gore Taraflar arasında akdedilecek olan: (1) Temel Füküm ve Kosulları, (ü) Yönetim Sözlesmesim, (ii) Teminar Mektubumu. (iv) Tasfiye Taahüdünü, (v) Sertifika Hükum ve Sartlarım, (vi) Her bir İhraç kapsamında akdedilecek diğer sözleşmeleri ve düzenlenecek taahhütleri ifade eder.
Itfa Bedeli		İfa Edilmemiş Yüktimlülükleri ifade eder.
Itta Tarihi	97	Planlanan Itra Tarihim yeya Erken Itfa Tarıhını Hade ener
Iminume	4 +	SerPK'da kendisme attedilen anfami ifade eder.
frin	Co	Her türlü izin, onay, lisans, muafiyet veva kaydı ifade eder.
KAP	* �	Kamuyu Aydınlatma Piatformunu ifade eder.
Katilm Bankacıbğı Prensipleri	14	Thraca dayanak/temel teşkil edebilecek fanliyet, işlem. gelir, varlık ve hakların değerlendirilmesi ile İhraç süreç ve süresince uyulması gerekli olan ve uygulama, kapsam ve çerçevesi Danişma Kurulu tarafından belirlenen ilke ve standartlar, siman genel milelikli kararlar ile Danışma Komitesi tarafından alman kararları ifade eder.
Kredi Yönetmeliği	4 6	BDDK tarafından düzenlenen Bankaların Kredi İşlemleri Hakkında Yönetmeliği ifade eder.
Marj		Degisken getirili Thraçlarda Gösterge nin üzerine eklenecek halka arz edilerek gerçekleştirilecek Thraçlarda Iznhnamede, halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek İhraçlarda Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirlenen yüzdesel oranı ifade eder
MKK	44	Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. 'yi ifade eder.
Misteri		Banka'dan Finansman Desteği temin eden kışılır ile Bankanın menkul kıymet portfoyünde yer alan kıra serfifikaları ve benzeri menkul kıymetlerin fon kullanıcılarını/borçlularım ifade eder. 4 1049
Ozel Hesup		Sertifikalar kapsamında VKS've vapılacak offemele; geçeceği Vakıf Katılım Hankası A.Ş. Merkez Şalı nezdinde açılmış olan (TR21 8021/0000 0000 2336

Parar		(i) Haika arz yoluyla gerçeklestirilecek Ihraçlarda, (ii) Nitelikli yaurımcılara salış suretiyle gerçekleştirilecek Ifirnçlorda, (ii) Tamisli SALIS . suretivle gerçekleştirilecek İhraçlarda Satiş Tebliği'nin 8'inci maddesi kapsamında Sertifikalar'ın borsada işlem görmesinin söz konusu olması halinde Sertifikalar'ın işlem göreceği BİAŞ'ın ilgili pazarını ilade eder.
Plantanan Itfa Tarihi		: Her bir Ihraç için Sertifikalar in planlaman itfa tachini ifnde eder
Portfoy		· Katılım Bankacılığı Prensiplerine uygun VKŞ lehine yönetilen İkame Portföy Varlıkları da dahil olmak üzere Portfoy Varlıkların yer aldığı havuzu ifade eder.
Portfor Borchiları	ﻨﺔ	Yönetün sözleşmesine dayalı gerçekleştirilecek İhraçlarda Portlöy Varitkları kapsamında herhangi bir nedenie (Finansman Destekleri, kira sertifikaları, yönetim sözleşmesi, alım satım sözleşmesi, eser sözleşmesi, diğer finansman yöntemleri vs.) Banka'ya karşı doğrudun ve veya dolaylı olarak fon sağlayan kişileri ilnde eder.
Portfor Gelirler!		Yonetim Sözleşmesi'ne dayalı Thraçlar'da Portfoy ün yönetilmesi netreesinde elde edilen gelirleri ifade eder.
Portfor Giderleri	:	Portfoy un yonetilmesi sırasında yapılacak her türlü gider, mastaf ve odemeyi ifade eder.
Portfor Varlıkları	ﺔ ﺍ	Katılım Bankacılığı Prensiplerine uygun portloy icetisinde yet alan Varlıkları ifade eder.
Satus Tebligi		H-S.2 numaralı Sermaye Pryasası Araçlarının Salışı Tebliği ni ifisde eder
SerPK		Giriş'te kendisine attedilen anlamı ifade eder.
Sertifika Gelir Orant	2. 11	Yönetim sözleşmesine dayalı firaçlar da Tahmını Kar Oranini ifade eder.
Sertifika Gelirleri		Yonetim sözleşmesine dayalı İliraçlar'da Tahmını Kar'ı frade eder.
Sertifika Hüküm ve Şartları		Banka ile VKS arasında her lhmç öncesi Seriskaları . B ilişkin bedel, vade, gelir vb. hususlarm beliriymdiği ekte ("EK-4 SERTIFIKA HUKUM VE ŞAKILA yer alan şekil ve içenkte imzalanan sertifika pukura sarthrini ifade eder.

Sertifika Yikumlilikleri	44	Sertifikaların nommal değerleri ile Sertifika Gelirlerinin toplam tutarmi ifade eder.
Sertifikalar		Giris'te kendisine atfedilen anlanu ifade eder.
SPK		: T.C. Başbakanlık Sermave Piyasası Kurulu'nu ifade COLL
Takasbank		İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.'yi ifade eder
Takyidat	e b	Finansal Kiralama Kanunu gereğince konulan şerhler hariç smırlı aynı hak (rehm, ipotek dahil), şahısı hak (alım, önalım, geri alım, kıra dahil), intıyatı tedbir, muhafeza, hacız, şerh, beyan ve sair her türlü aynı ve şahsı takyidatı ifade eder.
Tanıtım Dokumanları		İzahname dışında, Banka'ya VKS'ye ve Sertilikalara ilişkin bilgilerin yer aldığı, Banka ve VKŞ tarafından düzenlenen veya Banka ve VKS tarafından onaylanmış her türlü dokümanı ifade eder Banka, VKS ve Ihraca ilışkın bilgilerin yer aldığı, Banka ve VKŞ tarafından uygun bulunan veya Banka ve VKŞ tarafından onaylanmış her türlü dokumamı ifade oder
Tusfiye Tuahhudu		Yonetim Sözleşmesine dayalı İhraçlarda Banka tarafından düzenlenecek ve Portfoy'un tasfive edilmesini konu alan ekte ("EK-2 TASFIYE TAAHHUDO") yer alım şekil ve içerikteki taahhüdü ifade eder.
Tazmin Edilenler		: VKS, VKS, Yonetim Kurulu Uyeleri ve VKS Calisanları'nı ifade eder.
EBK	ie	6098 saytı Türk Borçlar Kanunu'nu ifade eder.
TCMB		Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası nı ifade eder.
Teblig		Giriş'te kendisine atfedilen anlamı ifade eder.
Teminat Mektubu		: Yönetim sözlesmesine dayalı ihraçlar da, Fon Kullamcısı tarafından VKŞ'ye hitaben düzenlenecek ve Portföy Borçiuları ile Yatırım Borçlolarının borçlarını zamanmda tam ve eksiksiz şekilde ifa edeceğini Fon Kullamersi nin taahhit citigi ekte ("EK-3 TEMINAT MEKTUBU") yer alan şekil ve içerikteki temge mektunum ifade eder. 81.07
Tertip Ihraç Belgesi	11	İzahname ve İhraç Belgesi Tebliği nde İkoner attedilen anlami ifnde eder.

ト・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・・

191	11	Türk Limsini ifade eder
TMK		4721 sayılı Türk Medeni Kanunu nu ifade eder.
TOFE		TÜİK tarafından ilan edilen'edilecek yurt içi tüketici fiyatları endeksini ifade eder.
TÜİK		Türkiye İstatistik Kurumu'mı ifade eder.
Uygun Portfoy Varlıkları		Banka'ya ait olan alımı, satımı, kiralanması ve yonctimi Katılım Bankacılığı Pronsiplerine uygun olan, üzerinde herhungi bir Takyidat bulunmavan Varlikları ifade eder.
OFE		TÜİK tarafından ilan edilen/edilecek yurt içi üretici fryatları endeksimi ifade eder
Varlık	ri	Yonetim Sozleşmesine dayalı Ihraçlarda Banka tarafından VKŞ lehine yönetilecek Finansman Desteklerini, Bankanın menkul kıymet portföyünde bulunan kira sertifikaları sukuk ve benzeri Katılım Bankacılığı Prensiplerine trygun menkul kıymetleri ve Damşma Komitesi'nce uygun bulunan sair varlık ve haklart made eder.
Vergi		: Her türlü vergi, resim, harç, stopaj, benzeri yükümlülük, zamlar, ihdas ve ekler, gecikme hallerindeki feriler ve bunlara ilişkin tahakkık eden' edecek her türlü cezuyı ifade eder.
VKS Calışanları		: VKS'nın ticari temsilei, ticari vekil, işçi ve diğer temsilcileri ile ifa yardımcılarım ifade eder.
VKS YK Üyeleri		VKS'nin mevcut ve ilerideki yönetim kurulu üyelerini ifade eder
Yatırım Borçluları		: Yatırımlar nedeniyle Banka'ya karşı doğrudan ve/veya dolaylı olarak borçlanım Müşteriler dahil üçüncü kisileri ifade eder.
Yatırımcılar		Sertifika sahiplerini ifade eder.
Yatırımlar		Finansman Destekleri de dahil olmak üzere Katılım Bunkacılığı Prensiplerine uygun her türlü yatırımı ifade eder.
Yönetim Sözleşmesi		: Yonetim sözleşmesine dayalı gerçekleştinec Thraclar'da Thraca dayanak teşkil eden // Portloy Varlikları nın turatindan Banka A Kal yönetilmesini konu alan ekto ("EK-1 SOZLEŞMESI") yer alan yeksi ve içerikteki s ifide eder.

Zapt	Yonetim Sozleşmesine dayalı İhraçlar'da Portföy'de
	yer alan Varlıkların herhangı birisi üzerinde üçüncü kışıler tarafından hak iddia edilmesi ve bu hak iddiası sonucunda Portfoy'deki Varlıkların mülkiyetimin üçüncü kişilere geçmesi veya Varlıklar üzerinde Variıkların değerini olunsuz etkileyebilecek herhangi bır Takyıdat oluşması durumunu ifade eder.

Bolum 1.02 Yorum

• (a) Bu Temel Hüküm ve Koşullar'a veveya başka bir sözleşme veiveya belgeye yapılan atıflar, bu Temel Hüküm ve Koşullar'ın ve/veya ilgili sözlesme ve/veya belgenin değiştirilmiş hallerine, meveut ve llerideki eklerine de yapılmış sayılır.
• (b) Mevanata yapıları attflar bu hükûmierin tadil edilmış, yeniden çıkarılmış veya değiştirilmiş ballerine de vapılmış sayılır.
• (c) Tekil anlamlı kelimeleri çoğul kelimeleri de kapsar ve bunun tersi de geçerlidir.
• (d) Bu Temel Hüküm ve Koşulları (alt başlıklar dühi) sadece atıfların uygunluğu ve kolaylık için belirtilmiştir. Bu Temel Hüküm ve Koşullarda belirtilen başlıklar herfiançı bir şekilde bu Temel Haküm ve Keşüllar'ın hükümlerinin anlamını veya yorumlanmasını kisilamaz, etkilemez.
• (e) Taraflara yapılan atıflar onların külli ve cüzi haleflerini de kapsar.
• (1) Hk harfi büyük yazılan bir ifade, tanımlarda yer alan anlamı ifade eder. Bir ifadenin ilk barfı büyük yazılmamasına rağmen cümlenin tanımlarda yer alan anlamını ifade ettiği anlaşılıyorsa da bu durum geçerlidir.
• (g) "Dahil olmak lizere", "dahil" gibi ifadeler dahil ve fakat bunlarla sınırıı olmamak üzere demektit.
• (h) "kişi" ifadesi, gerçek ve tüzel kişileri ve tüzel kişiliği olmayan kişi ve mal topluluklarını ve bunları küllü ve cüzi haleflerini ifade etmektedir.
• (1) "kira sertifikası/sukuk" ifadesi, kira sertifikalarını, sıkuku veya herhangi bir yargı çevresinde bunlarla eş değer her 10rlû menkul kıymeti (Trust sertifikaları da dühil) kapsar.
• () "Halka arz edilmeksizin satış" veya "halka urz edilmeksizin ihraç" gibi ifadelerde, Sertifikalar'ın nitelikli yatırımcılara satışı, tahsisli olarak satışı ve SerPK ve ilgili mevzua kapsamında ileride öngörülecek her türlü halka arz edilmeksizin satış türü ifade edilmekedir

200d-46a0-815 pk gov tr/dokuman-dogrulama In GANKA

1 11 100 00 11 11 11

VAKIF KAT

(k) Saate yapılan attilar İstanbul'da nygulanan saat dilimine yapılımış sayılır.

AKIF VARLIK KIRALAMAAS

DE Amax Bleiner

Brugram Janes Mitten in Ve Koyullar

(1) Bu Sözleşme'de yer alan yorum kuralları diğer İşlem Sözleşmeleri'ne de üygynanır.

• (m) Şiem Sözlesmeleri yorumlamıken İşlem Sözleşmelerinin amacım finansman temini amacıyla sermaye piyasası aracı ihracı olduğu göz önünde bulundurulur.
• (n) İşlem Sözleşmelerinin hiçbir hükmü VKŞ'nin ve Yatırımcıların aleyhine yorumlananaz.

Bollom 1.03 Izahname

• (a) İzahnamede belirtilen tanımlar, İşlem Sözleşmeleri için de aynen geçerlidir.
• (b) Bu Temel Höküm Koşular'da yer alan herhangi bir tanım ile İzahnamede yer alan herhangi bir tanım çelişmekteyse, İzahname'deki tanım geçerli sayılacaktır.
• (c) İzahnameyi oluşturan belgelerdeki tanımlar arasında çelişki varsa, sermaye piyasısı aracı zotundaki tanımlar geçerli sayılıcaktır.
• (d) İzahname ile İşlem Sözleşmeleri arasında bir çelişki varsa, İzahmame hükümleri geçerlidir.

Bolum 1.04 Tanıtım Dokumanları

Maddi hatadan kaynaklanan farklılık ve çelişkiler hariç olmak üzere;

• (a) Halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek thraçlarda Tanıtım Dokümanları'ndaki tanımlar İşlem Sözleşmeleri için de aynen geçerlidir.
• (b) Bu Temel Hüküm ve Koşullarda yer alını herhangi bir tanım ile Tanımım Dokümanlırı'nda yer alan herhangi bir tanım çelişmekteyse Tanıtım Dokumanları'nda yer alan tanım geçerli sayilscukur.
• (c) Halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek lhraçlarda, Sertifika Hüküm ve Şartlarında yer alan bazı hususlar "belirlenecek" olarak kararlaştırıldıysa ve söz konusu hususlar Tanıtım Dokumanları'nda belirtildiyse, söz komusu hususlarla sınırlı elarak, İşlem Sözleşmelerinde Sertifika Hüküm ve Şartlarına yapılan atiflar Tanıtım Dokumanları'na yapılmış saytir.
• (d) Halka are edilmek surcekleştirilecek lhraçlarda, Tanıtım Dokümanı ile İzahname arasında çelişki olması halinde, İzahname hükümleri uygulanacaktır.
• (e) Tanıtım Dokümanları ile İşlem Sözleşmeleri arasında çelişki varsa Tanıtım Dokümanları hikimleri uygulanır.

Bolum 1.05 KAP Duyuruları

(a) Halka arz edilmeksizin gerçekleştirilen İhraçlarda KAP duyuruları ile İşlem Sözleşmeleri, İzahname veya Tanıtım Dokümanları arasında çelişki varsa ve bu çelişki maddi haş kaynaklammıyorsa, KAP'ta duynrulan husuşlar geçerli sayılacaktır.

(b) Halka arz edilnek suretyle gerçekleştirilecek thraçlarda İzahname'de halka arz edilmeksirin gerçekleştirilecek İhraçlar'da Sertifika Hüküm ve Şartlarında yer alını bazı hususlar "belirlenecek" olarak kararlaştırıldıysa ve süz konuşu hususlar KAP'ın duyurulduysa, söz konusu hususlarlı sınırlı olarak, İşlem Sözleşmelerinde İzahnıme ve veya Sertifika Hüküm ve Şartlarına yapılan atılar KAP'ta yapılan ilgili duyuruya yapılmış sayılır.

Madde II. IHRAC SÜRECİ

Bölüm 2.01 Tarafların İşbirliği

• (a) Banka, Ihraç Programı ve her bir ilgili olarak VKŞ ile azami düzeyde iş birliği içinde olacaktır. Bu kapsamda Banka, hiçbir şekilde İşlemelerinin akdedilmesinden imtina etmeyeceğini, SPK, BDDK, BIAŞ, MKK. Euroclear, Clearstream, Takasbank, Tapu Mildurluğu, Valilik ve diğer kurum ve kuruluşlarda İhraç Programı ve her bir İlgili olarak VKŞ ile azami düzeyde işbirliği içinde olacağını, izinlerin nimması için her türlü çabayı göstereceğini, izahname hazırlanması gerektiğinde gerekli olan bilgi ve belgeler de dühil olmak üzere gerekli her türlü bilgi ve belgeyi sağlayacağımı ve VKŞ'ye hiçbir zorluk çıkarmayacağını kabul, beyan ve taahhut eder.
• (b) Banka, SPK tarafından Ihraç Programının ve her bir Ilıracın onaylanmısı, Sertifikaların usulline uygun.olarak ve süresinde MKK nezdinde kayda alınması, BIAŞ nezdinde kote edilmesi, tekas ışlemlerinin gerçekleştirilmesi ve sair İzinlerin alınması için kendisi tarafından gerçekleştirilmesi gereken tüm işlemleri yapmayı, gerekli tüm bilgi ve belgeleri VKŞ'ye sağlamayı ve bu konuda VKŞ ile işbirliği içinde bulunmayı kabul, beyan ve taahhut eder.

Bölüm 2.02 Thraç Oncesi Lylemler

• (a) Taraflar, Ihraç Programı çerçesinde gerçekleştirilecek her bir Ibraç öncesinde, Thraç türline ve yapısına bağlı olarak bu Temel Hükûm ve Koşullar'ın ekinde yer alan İşlem Sözleşmoleri'nden gerekli olanları akdedecektir. Thraç yapısına bağlı olarak, ekli İşlem Sözleşmelerinde revizyon gerçekleştirilebilir veya ekli İşlem Sözleşmelerinden haşka sözleşmeler hazırlınabilir. Ekte yer alan İşlem Sözleşmeleri taslaklarımın değiştirilmiş, tadil edilmış, yeniden çıkartılmış versiyonları ile ekli İşlem Sözlesmesi taslakları arasında yer almayan ve fakat Ihraç Programı kapsamında gerçekleştirilecek herhangi bir Ihraç için Banka ile VKŞ veya başka bir üçüncü kişi arasında akdedilen her türfü sözleşme ve belge İşlem Sözleşmesi sayılır.
• (b) Her bir lhraç tan önce liraç ile ilgili gerekli başvurular yapılarak, gerekli İzinler alını lhraç ile ilgili diğer gerekli işlemler gerçekleştirilecektir

GATH: TOT 34758 Uniconnice 201004 0 Merchi Har 1253017 Sayt Ville Sayta 12/3

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d.46ad-8150-5e2

(a) Thrue

• (i) İşlem Sözleşmeleri akdedildikten:
• (ü) ihrac ile ilgili gerekli süreçler izlendikten:
• (ii) Yönetim Sözleşmesine dayalı İhraçlar'da Portföy'in yönetilmesi için gerekli işlemler yapıldıktan;
• (v) Birden fazla kira sertifikası türünün birlikte kullanılacağı İhraçlarda ilgili kira sertifikası türlerinin tamamı için İhraç şartları gerçekleştikten:
• (4) Thraç ile ilgili gerekli İzinler alındıktan

sonra laraç ile ilgili SerPK, Tebligi ve Izahname ve Inrac Tebligande belirtilen sarlarda ve ilgili mevzuatta belirtilen sürelere uyurak gerçekleştirilecektir. VKŞ tüm şartlar gerçekleşse dahi gerekli görmesi halinde Thracı gerçekleştirip gerçekleştirmemekte serbesttir.

(b) firaç neticesinde elde edilen Tutarı, VKS adına açılan Ozel Hesaba geçtikten sonra Banka'ya ödenecektir.

Bölüm 2.04 Sertifika Gelirlerinin Odenmesi

Banka Sertifika Golitlerini:

• (a) Halka arz editerek gerçekleştirilecek Thraçlarda Izahnamede,
• (b) Halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek İltraçlarda Sertifika Hüküm ve Şartlarında:

belirtilen tarihlerde, VKS'ye nakden ve defaten ödeyecektir.

Bölüm 2.05 İtfa Bedeli'nin Odenmesi

Banka, Itfa Bedelini İtfa Tarihinde VKŞ'ye nakden ve defaten ödeyecektir.

Bölüm 2.06 Odemelerin Kesinti Olmaksızın Yapılması

• (a) Banka tarafından İşlem Sözleşmeleri ve İhraç Programı çerçevesinde yapılacak tüm ödemeler herhangi bir Vergi ve sair kesinti yapılmaksızın net olurak ödenecektir.
• (b) Banka tarafından, tabı olduğu mevzuat gereğince, berhangi bir Vergi veya sair kesinti yapılması gerekiyorsa, Banka bu kesintiyi yapıcak ve fakat ödemenin yapılması gereken tarihte sankı hiç kesinti yapılmamış gibi ödemesi gereken tutarı VKŞ'ye ödeyecektir.

Bölüm 2.07 Kayıtların Ayrılması

İliraça esas Varlıklar ile bunlardan elde edirler ve katlanılacak giderler Sertifikal VKŞ'nin muhasebe kayıtlarında izlenir.

ILINI SANKASI A F VARLIK KIRAL Aire Pro D. Adult Boysteniu Car alles Or Admin Box Bielt Fip 10 24765 Louisings | Likeres S DER No 11 3474 Direct Hot 901004-4 Morrus Har 1988's am Trinella kning = Kojulları 07 51 01:50 02:50 Vil 15 00 0 13:30 0. 22.1 Joğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20ff
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Madde III. YÖNETİM SÖZLEŞMESİNE DAYALI İHRAÇLARA İLİŞKİN HÜKÜMLER

Bölüm 3.01 Thraç Tutarının Kullamın Amacı Ve Banka'ya Aktarımı

VKS, yönetim sözlesmesine dayalı her bir thraç çerçevesinde elde edeceği İhraç Tutarı'nın tamamını Başlangıç Portfoy Varfıkları'nın VKŞ'ye tahsisi ve VKŞ lehine Banka tarafından yönetilmesi arnacıyla Banka'ya aktaracaktır.

Bolum 3.02 Portfoy

• (a) Ihracın gerçekleşmesi ve Tutarı'nın Banka'ya ödenmesiyle birlikte Başlangıç Porffoy Varlıkları Banka tarafından VKŞ'ye tahsis edilerek, VKŞ lehine yönetilmeye başlanacak ve bunların kullanma, yararlanma ve gelir elde etme hakları VK.S'ye ait olacaktır.
• (b) Banka dilerse, Başlangıç Portfoy Varlıkları'nı İkame Portloy Varlıklarıyla değiştirebilir. Şu kadar ki, Banka Ikame Portfoy Varlıklarından elde edilecek gelirlerin en az Sertifika Gelirlerine denk olmasını ve İkame Portföy Varlıkları kapsamında yapılacak ödemelerin Sertifika Gelitlerinin ödeme tarihleri ile uyumlu olmasını sağlamakla sorumludur. Zapta ilişkin hükümler saklidir.
• (c) VKŞ, Banka tarafından gerekli görülmesi halinde Başlangıç Portföy Varlıkları'nın Ikame Portloy Varlıkları ile değiştirilmesi konusunda Banka'yı yetkilendirmiştir.
• (d) Portfoy'un etkin bir şekilde yönetilmesi amacıyla, Taraflar Portfoy'ün Banka indina, Banka hesaplarında izlenmesi konusunda unlaşmışlardır.
• (e) Her bir Ihraç kapsamındı. Banka'ya verilen vekaletin sona ermesi ile birlikte Banka tarafından İtfa Bedeli ödenerek Portföy tasfiye edilir.

Bollim 3.03 Vekālet

Her bir yönetim sözleşmesine dayalı İhraç kapsamında, VKŞ, Pottföy'ün İhraç ile İşlem Sözleşmeleri çerçevesinde Banka adına, VKŞ Ichine yönetlimesi amaoıyla sınırlı olmak üzere Banka'yı Yönetim Sözleşmesi ile vekil tayin edecektir. Yönetim Sözleşmesi ile Banka'ya verilen veküler İffü. Tarihi'nde kendiliğinden sona erer.

Bölüm 3.04 Vekület Kapsamında Sağlanacak Hizmetler

Banka, her bir Yönetim Sözlesmesine dayalı ihraç kapsamında:

• (a) Portfoy'ü bu Temel Hüküm ve Koşullar ve Yönetim Sözleşmesinde belirlenen şartlarda kendisi adına VKŞ lehine yönetmeyi.
• (b) Portfüy'den elde edilecek gelirlerin takip ve tahsilatını gerçekleştirmeyi,
• (e) Portfoy'un yönetilmesi ile ilgili her türlü İzni almayı,
• (d) Başlangıç Portfoy Varlıkları'nın belirtilmediği durumlarda Portföyü oluşturmayı.

VAKIF VARILIK KIRALAM Hayalles (In Adupn Bibyoka B Dea Hocker Braces Ar \$5000 5 Herrington \$ Program Tenel Plaka

VAKIP M BANKAS ************** Frank Admin Boyok Soule To Data Trig. To Same Described I 11/1003-0 Strees Not 0001008 14/30

Dogrulama Kodu. 66f0a9 gov tr/dokuman-dogrupama

• (e) İtfa veya kupon ödeme tarihlerinden önce tahsil ettiği Portfoy Gelirleri'ni Yatırımlarda kullanmayı.
• (1) Portfoy Gelirlerinin, Sertifika Gelirlerine tekabül eden kısmını Sertifika Hüküm ve Şurtlarında belirlenen sartlardn odemeyt.
• (g) İtfa Bedetini, İtta Tarihinde, bu Temel Hüküm ve Koşullar ve Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirtilen sartlarda ödemeyi.
• (a) Portfoy ve Portfoy Gelirleri ile ilgili olarak, VKŞ'nın talep edeceği her türlü bilgi, belge ve raporları derhal temin cimeyi;
• (i) Portfoy kapsamında bulunan Portfoy Borçlularına ve Yatırım Borçlularına karşı yükümlüklerimi eksiksiz olarak yerine getirmeyi,
• () Yükümlüklerini İşlem Sözleşmeleri ve yasalara uygun olarak yerine getirmeyi.
• (k) Vekalet hizmetini asgari kendi işlerinde gösterdiği özen ile ve basiretli bir tacır gibi yerine getirmeyi.

kabul, heyan ve taahut eder.

Bollim 3.05 Voksiet Bereti

• (a) Portföy Gelitlerinin, Sertifika (Tahmini kar/Vaad Edilen/Tahmini) Gelirlerinin üzerinde kalan kısım vekalet ücreti olarak Banka'ya ait olacaktır.
• (b) Banka bu Temel Hüküm ve Koşullarda belirtilenler haricinde VKS'den her ne nam altında olursa olsun herhangi bir ücret, masraf vb. talep etmeyeceğini kabul, beyan ve tanhiüt eder.

Bolum 3.06 Portfoy Gelirlerinin Hesuplanması

• (a) Portfoy Gelirleri, Portfoy Giderleri mahsup edilmeden hesaplanacaktır. Portfoy Gelirleri'nin Sertifika Gelirlerinin üzerinde olması halinde Sertifika Gelirlerine tekabül eden kısmı VKŞ'ye ödenecek, kalan kısım ise Bölüm 3.05'de belirtilen şekilde ücreti olarak Banka'ya bırakılacaktır. Portfoy Giderleri Banka'ya aittir.
• (b) Portlöy Gelirierinin Tahmini Kar tutarına eşit olması halinde Portföy Gelirinin tamamı VKŞ'ye ödenecektir Portfoy Borçluları ve Yatırım Borçlularının borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz. olarak ödememesi halinde, Banka Teminat Mektubu kapsamında Portföy Borçluları'nın ödenmeyen tüm borçlarını herhangi bir ihbar ve ihtara gerek kalmaksızın gününde ve eks olarak ödemek suretiyle halka arz edilerek gerçkleştirilecek İhruçinda İzalınamede, hışka 4 edilmeksizin gerçekleştirilecek Ehraçlardı Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirtiley turile şartlarda ödenmek üzere Portfoy Gelirlerine aktaracaktır.

Bolum 3.07 Instiye Taalihudu Mage I AMVE WTH THE Dr. Admin Ellystely ( Phe 1) 1400 A Page 13 34719 Clevelope WIND Chiers: Sustin 15/30 13.65 Dogrulama nims 66108970 //spk gov.tr/dokuman-dogrulama

Banka, her yönetime dayalı fek tarafu olarak Tasfiye Taahhudu düzenleyerek itfi Bedeli'ni ödeyerek Portföy'ü tasfiye etmeyi üstlenecektir.

Bölüm 3.08 Başlangıç Portloy Varlıklarının Belirlenmediği İhraçlar

Başlangıç Portfoy Variıklarının belirlerini da Baika, Portföy'ü İhraç Tutarını Finansman Desteklerinde ve/veya Yatırımlarda kullanarak oluşturacaktır.

Madde IV ZAPT

Yonetim sözleşmesine dayalı İhraçlarda Portiyy Varlıklarından horhangı biri bir üçüncü kışı tarafından kısını veya tam Zapta konu olur ise Bankı, Zapta konu olan Portfoy Varlığı yerine İkame Portfoy Varlıklarını bila bedel temin ederek bunları VKŞ lehine yönetecektir. Zapt ilgili Portföy Varlığının mülkiyetinin üçüncü bir kişiye devredilmesine neden olmuyor ve Banka'nın Portfoy Gelirleri ve İlfa Bedeli nın VKS'ye ödemesine engel olınayorsa, Banka yıkarıda belirtilen borcunu ifa etmek zorunda değildir. Ancak bu nederle VKŞ ve Yatırımcıların herhangi bir zararı üğraması halinde Banka, VKŞ ve Yatırımcıların uğrayacağı her türlü zararı derhal, nakden ve defaten karşılayacaktır.

Madde V. DEGISKEN GETIRILI/GOSTERGEYE ENDEKSLI IHRACLAR

İliraç Programı kapsamında değişken getirli ve unupara Sertifika Geliri ödemelerinin değişken getirili olduğu İliraçlar gerçekleştirilebilir. Bu halde Gösterge, Marj ve endekslemeye ilişkin hususlar İltraç halka arz edilerek gerçekleştiriliyorsa Ezahnımede, balka arz edilmeksizin gerçekleştiriliyorsa Sertifika Hüküm ve Şartlarında ayrıca belirtilir.

TEMINAT MEKTUBU Madde VI.

Bölüm 6.01 Teminat Mektubunun Düzenlenmesi

Yönetim sözleşmesine dayalı olarak gerçekleştirilecek ihraçlarda Banka, Portföy Borçluları ve Yatırım Borçlularının eylemlerini TBK m. 128 anlamında, üçüncü kişinin eylemini tanhihit eden sifatıyla geri donülemez şekilde taahhüt edecektir. Bu taahhot Banka turafından VKŞ'ye hitaben düzenlenecek Teminat Mektubu ile gerçekleştirilecektir.

• (a) Banka'nın Teminat Mektubu kapsamındakı sorumluluğu azamı olarak ihraç Tutarı vellalmimim Kar ile sınırlıdır. Şüpheye mahal vermenek adına, Banka'nın Temmat Mektubu kapsamındaki taahildü Portfoy Borçluları ile Yatım Borçlularının borç ve yükümlülüklerini zamanında ve eksiksiz olarak yerine getirmesine yönelik TBK m. 128 kapsamında üçüncü kişinin eylemini faahhilt niteliginde olup; Portloy Borgluları ve Yatırım Borçlularının füm borç ve yükümülklerini yerine getirmiş olmasına, Banka'nın da İşlem Sözleymelerinden kaynaklarının tüm bare ve yükümlüklerini eksiksiz yerine getirmesine tahmini karın elde edilememesi veya zarar edilmesi hallerinde oluşan Banka'nın sorumluluğu bulunmamaktadır. İşlem sözleşmelerinden kaynaklanan tüm borç ve yükümlülüklerini yerine getirdiğini ve tahmini kârm elde edilememesinde veya kaybin oluşmasında herhangi bir kusuru bulunmadığını ispat yükü Banka ya mittir.
• (b) Banka tarafından düzenlenecek Teminat Mektubu TMK m. 128 mılımında üçüncü eylemini taahhilt niteliğinde olup, hiçbir şekilde TBK m. 581 vd. hîkilmleri çerçevesinde keti sozloşmesi olarak vorumlanamaz.

VAXIE

III Buyur tifikasi Ihrag Programi Temel Hokum Vr Kosulları

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2006-40auman-dogrulama

Sayta 16:30

ILIM CANKASI

Inting Mandlers Di Artan Bibca Scars 11/18 13 34 34 34 13 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 901009-0 Mirrist Fire (0192)

• (c) Portföy Borçluları ve/veya Yatırım Borçlularının başka ticaret şirketleri ile birleşmesi, bölünmesi veya tür değiştirmesi Banka'nın her bir Teminat Mektubu kapsamındaki taahhüt ve yükümlülüklerini sona erdirmeyecektir.
• (d) Portföy Borçluları ve/veya Yatırım Botçlularının iflası, konkordato başvurusunda bulunması, geçici mühlet alması geçici mühlet talebinde bulunması konkordatosunun tescil edilmiş olması, konkordato için üçüncü kişilerle müzakere yapması. Banka'nın Teminat Mektubu kapsamındaki taahnıt ve yükümlülüklerini sona erdirmeyecektir.

Madde VII. GIDER VE MASRAFLAR

Bölüm 7.01 Aracılık Sözleşmesi'ne Hişkin Giderler

Banka, Ihraç Programı ve İşlemeleri ile ilgili Aracılık Sözleşmeleri kapsamında yetkili aracı kurumlara ve diğer üçüneli kişilere ödenecek her türlü ücreti ve bu kapsamda yapılını her türlü gideri karşılayacaktır.

Bölüm 7.02 Danışmanlık Hizmetleri

Banka, Thraç Programı ve İşlem Sözleşmeleri ile ilgili olarak alınan ve almacak Danışmanlık Hizmetleri'ne ilişkin her türli ücreti ve bu kapsamda yapılan her türlü gideri karşılayacaktır.

Bolum 7.03 Degerleme Ucretleri

Banka, SerPK, Tebliğ ve ilgili mevzuat kapsamında Varlıklar ile ilgili değerleme yapılmasınım gerekmesi halinde Değerleme Kuruluşlarına yapılacak her türlü gideri karşılayacaktır.

Bölüm 7.04 Bağımsız Denetçi, Muhasebeci, Huzur Hakkı ve YMM Giderleri

Banka, VKŞ tarafından Bağımsız Denetçi, Muhasebeci, Danışma Komitesi, VKŞ Yönetim Kurulu üyeleri ve Yeminli Muşavire yapılacak her türlü ödeme ile VKŞ'nin sair işletme giderlerinin tamamını karşılayacaktır.

Bölüm 7.05 Noter İşlemleri

Banka, VKŞ tarafından Türkiye'de veya yurt dışında yapılacak noter masraflarını (noterde vekäletname, sözleşme düzenlenmesi, ticari defterlerin noterde tasdik ettirilmesi, yönetim kurulu kararlarının ve genel kurul kararlarının noterde tasdik ettirilmesi, evrak suretlerinin çoğaltılması, tercüme masrafları vb. masraflar dilinik üzere) ve yönetim kurulu ve genel kurul toplantı giderierini karşılayacaktır.

Bolum 7.06 Ticaret Sicil Islemleri

Banka, VKŞ tarafından, İhraç Programı kapsamında ilgili ticaret sicil müdürlükleri nezdinde yapılan ve yapılacak her türlü masrafı karşılayacaktır.

Bölüm 7.07 SPK, BDDK Ve Diger Düzenleyici Ve Denetleyici Otoriteler Nezdindeki İşl

Banka, SPK, BDDK ve yurt içi ve/veya yurt dışı diğer düzenleyici ve denetleyici otoriteler yapılan işlemleyden kaynaklanın her türlü masrafı karşılayacaktır.

ARIJK KIRALAJAA A B KIF 11 24768 (reguley) Buyligatiniz Cathleel A Programi Temel Hatum Ke Kopullary

VARIE KA A BANKASI A m Prices Re 中国社 11月17日 10月15日 10 347111 Lincome I lotsecul 1064-0 Mess No Carry Cate 70477 Capit Manafieller VN: Ba 17/30

Doğrulama Kody, 66f0a970-2b0d-46a0-8160-5e2 2000-46a0-8160-5e2ef3080

Bölüm 7.08 MKK Ve Diğer Merkezi Saklama Kuruluşlarına Ödenecek Ücretler

Banka, VKŞ tarafından MKK ve diğer merkezi saklama kuruluşları nezdinde yapılacak tüm masrafı (MKK üyelik ücreti de dahil olmak üzere) karşılayacaktır. Ayrıca Banka MKK nezdinde işlem yapılabilmesi için üçüned kişilerin yetkilendirilmesi konusunda ortaya çıkan çıkabilecek her türlü musrafı (Aracı kurum ile imzalman sözleşme ve bu sözleşmeye istinaden düzenlenen ortak sorumluluk taahhilmamesi kapsamında ortaya çıkan ve/veya çıkabilecek her türlü masraf dâhi) karsilayncaktır.

Bölüm 7.09 Takasbank Ve Diğer Merkezi Takas Kuruluşlarına Ödenecek Ücretler

Banka, VKŞ tarafındın Takısbank ve diğer merkezi takas kuruluşlurı nezdinde yapılacak türe masınıfı karşılayacaktır.

Bolum 7.10 Dava Takip Masrafları Ve Cezalar

(a) VKŞ Tarafından Yasal Süreç Başlatılması

VKŞ, Banka ve/veya üçüncü kişilere karşı dava açmak, inikime başvırmak, iora takibi yapmak, iltiyatı haciz, intiyatı tedbir kırırı almak vb. yasal yolları başvurularda bulunmak durumunda kaldığı hallerde, VKŞ tarafından ödenmesi gereken başvuru haret, tahsil haret, cezaevi haret, ferogat haret, gider avansı, bilirkisi ücreti, uzman görüşü ücreti dahil ve bunlarlı sınırlı olmaksızın her türlü hare, vergi, resim, fon ve masraf, temmal ile avukatlık vekalet ücretini ödemeyi Banku kabul ve tanhütt eder.

(b) VKS'ye Karşı Yasal Süreç Başlatılması

Batıka verva üçüncü kişiler tarafından VKŞ aleyhine daya açılması, tahkime başvurulması icra takıbi yapılması, ihtiyati bacız, ihtiyati tedbir alınması vb. hallerde Bölüm 10.10 fa)'da sayılın masıraflar Banka tarafından karşılanmesiktir.

(c) Yasal Süreçler ile İlgili Teminatlar

VKŞ'nin taraf olduğu ve veya olacağı bir uyuşmazlık sebebiyle Mahkeme, Hakem Heyeti, İcra Dairesi veya başka kişiye temmat vermesinin gerekmesi durumunda, Banka, gerekli temmatı bila bedel karşılayacaktır. Bu teminatın paraya çevrilmesi halinde Banka VKS'ye rücu edemez.

(d) İtfa ve Temerrüt Hali

İtta velveya temerili ve/veya herhangi bir gereklilik halinde VKS tarafından mevzual ve İşlem Sözleşmeleri çerçevesinde Varlık ve Hukların değerlemesi dilhil yapılacak her türlü gider, Banka tarafından derhal, nakden ve defaten ödenecektir.

(e) İdari Yaptırımlar

VKŞ'nin herhangi bir nedenle yurt içinde ve veya yurt dışında kendisme idarı para eczası yaptırımı veya mali yükleyen bir ceza veya yaptırım karşı karşıya kalması durumunda, Banka, VKŞ'nin ödeyeceğe idarı para cezası tırtarını, cezanın son ödeme tarihinden evvel tüm ekleriyle birlikte VKS ye nakge defaten ödeyeceğini kabul, beyan ve tanhilt eder.

HI IM BAHKA

De Acter Blog God

for 1830

8 By Ca 187M (Invarro)

SS1004-0 Herstill Hill

BU your Mille Bank VA

VAKIE A

19.8mg 12.0

Bölüm 7.11 Tazmin Edilenler Tarafından Yapılacak Giderler

yıf Parlık Kıralama A.S. Allentiss Ville assust ra Sertifikan Ibraç Programu Temel Hakom Ve Kogulları

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2006-46auman-dogrulama DEZERISCROS

• (a) Banka, Tazmin Edilenterin, VKŞ nin faaltyetler: kapsamında yaptığı ve yapacağı her türlü gideri karşılayacaktır.
• (b) Bu Temel Hüküm ve Koşullar Madde VII hükûmlerinden Tazmin Edilenler de yararlanır.
• (c) Tazmın Edilenlerin Banka'ya karşı sahip olduğu diğer haklar saklıdır.
• (d) Bu Temel Hüküm ve Kosullar'ın Tazmin Edilenlere ilişkin hüktimleri TBK m. 129 anlamında tam üçüncü kişi yararına sözleşmedir. Bununla birlikte, Banka'nın ve VKŞ'nın Tazmın Edilenlerin onayı olmadan, Tazmin Edilenleri ilişkin hükümleri değiştirme hakkı saklıdır.

Bölüm 7.12 Banka Tarafından Yapılacak Giderler

Banka turafından ihraç Programı ile doğrudan veya dolaylı olarak bağlantılı herhangi bir nedenden dolayı yapılan ve yapılısak her türlü gider, masraf, ödenecek her türlü ücret, ceza. Vergi, vb. her türi0 mali yükümlülük Banka'ya ait olacaktır.

Bölüm 7.13 Diğer Giderler

Banka, VKS ve Tazmin Edilenleri, doğrudan veya dolaylı olarak ihraç Programı kapsamında yaptıkları ve yapacakları her türlü gideri karşılayacaktır.

Bölüm 7.14 Glderlerin Odenevegi Para Birimi

• (8) Banka, Madde VII kapsamında VKS ye ve Tazmın Edilenlere yapacağı ödemeleri Türk Lirası üzerinden gerçekleştirecektir.
• (b) VKŞ veya Tazmin Edilenlerin Thraç ve İşlem Sözleşmeleri kapsamında yaptığı ve yapacağı giderler Türk Lirası dışında bir para biriminde gerçekleşirse Banka. VKŞ veya Tazmin Edilen kışının kışılerin talebi üzerine Bankanın ödemeyi yapacağı gün geçerli olan Banka döviz satış kuru veya TCMB döviz satış üzerinden (VKŞ veya ilgili Tazmın Edilen hangısını talep ederse) Türk Lirası veya giderin yapıldığı yabancı para birimi üzerinden aynen gerçekleştirilecektir. TBK m. 99/f_3 hükmü saklıdır.

Bölüm 7.15 Takas ve Hupis Hakks

• (a) VKŞ ve Tuzmın Edilenler bu maddede belirtilen hakları ile ilgili olarak önceden herhangi bir bildirimde bulunmaksızın Banka'ya karşı takas hakkını kullanabilir.
• (b) VKŞ ve Tazmin Edilenler, Banka'nın bu maddede belirtilen borçları ile ilgili olarak, Banka'ya karşı hapıs hakkını kullanabilir.
• (c) Takas veya hapis hakkının Sertifika Gelirleri veya İtfa Bedeline karşı kullamımısı halinde, Banka Sertifika Gelirlerini veya İtfa Bedelini olması gereken tutara tamamlar.

Mudde VIII. ERREN ITFA HALLERI

Cadillat

griftera Arograms Temebillakom Ve Kugullars

Ilgili mevzuat kapsamında düzenlenen muncceliyet, temerrüt ve erken itta halleri saklı kalmas, aşağıda sayıları hallerden hermanı birinin virliği halinde veya aşağıda sayılmamış olsa da ifa Bilinder Yükümlüğüklerin tamamının veya bir kısmının muaceel hale getirilmesini hakk kılan başkaca v Station A VARIF A/ARLIK KIRALAMA Riply Stir Casino

spk gov tridokuman-dogru

M BANKASI A

9/11/19/10

College De Adage Dates

varlığı halinde. İfa Edilmemiş Yükümlülüklerin tamamı herhangi bir ihtara ve ihbara gerek olmaksızın kendiliğinden muacel hale gelir ve VKS Sertifikaların erken itfismı isteyebilir.

• (a) Sertifikalardan ve İşlem Sözleşmelerinden kaynaklanan ödemelerden herhangi birinin, teknik aksaklıklar haricinde, gününde ve eksiksiz olarak ödenmemesi, teknik aksaklık halinde ise ödemenin vadeyi takip eden ilk İş Günü'nde yapılmaması,
• (b) İşlem Sözleşmelerinde kararlaştırılan taalıklı ve yükümlülüklerinden herhangi birinin kusmen veya tamamen ihlal edilmesi ve bu ihlalin öğrenildiği tarihten itibaren onbeş işgütü içinde tüm sonuçları ile ortadan kaldırılmaması,
• (c) Banka'nın ödemelerini tatil etmesi, ödeme güçlüğü içerisine düşmesi, alacaklıları ile temdit anlaşması yapması, iflas, konkorduto, iflasın ertelenmesi tülebinde bulunması, yeniden yapılandırma, konsolidasyon ve benzeri anlaşmalar için girişimde bulunması,
• (d) Banka'nın, VKS tarafından malı durumuna ilişkin olarak talep edilecek finansalı tabio ve raporlarını ve diğer bilgi ve belgeleri zamanında ve eksiksiz olarak vermemesi, vermekten imina etmesi.
• (e) Banka'nın hakfiil chliyetini kaybetmesi veya sunrlandırılması, kayyım atamması, ticari faaliyetlerini durduması veya fauliyet konularını değiştirmesi, mali durumunu olumsuz yönde etkileyecek ölçüde malvarlığı üzerinde tasarrufla bulunması, sınırlaması,
• (1) Banka'nın malvarlığı üzerine, mali durumunu önemli ölçüde etkileyecek veya 15lem Sözleşmeleri ve Sertifikalar'dan yükümlülüklerini yerine getirmesini önemli derecede etkileyecek miktar veya mahiyette haciz, ihtiyati tedbir kararı alınması veya benzeri hallerden herhangi birisinin mevcudiyeti,
• (g) Banka'nın bankacılık faaliyetini sürdlirmesi için salıp olması gereken İzin'lerin askıya alınması, iptal edilmesi, yenilenmemesi,
  • (i) Banka'nın Sertifikalar'dan ve İşlem Sözleşmeleri'nden kaynaklanan edimlerin ifası için gerekli izinlerimin askıya alınması, iptal edilmesi, yenilenmemesi.

Madde IX. TEMERRÜT VE TEMERRÜT HALINDE VKŞ'NİN YETKİLERİ

Bollim 9.01

Banka, Sertifikalar ve İşlem Sözleşmeleri kapsamındaki yükümlülüklerinin (Madde VIII bent b hükmünde belirtilen 15 lş Günlük mühlet hariç olmak üzere) birisini ihlal ettiğinde, herhangi bir ihbar veya ihtara gerek kalmaksızın temerrüde düşer. Bu halde VKŞ, Banka'ya kurşı her türfü yasal yola başvurabilir.

Temerrit halinde, ödenmeyen intarları Sertifika Gelir Oramın %30 fazlası oranında geç ödeme cezası uygulanır. Bu sekilde tahsil edilen geç ödeme eczası tutarımın değerlendirme yöntemleri Dany Komitesi tarafından belirlenir.

BILDIRIMLER Madde X

Bölüm 19.01 İletişim Bilgileri ARE VAR IN REPAL 100000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 BE HUMO BATTO BE BEAT BE BE BE BE fifoto a the so rogram Tempe Hukuga Ve Kogullar

118 11 11 11 11 10 17 10 1716 1111 Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0cuman-dogrulama

VAKIE KP

IA THANK

An DN ARCGE THE THE

Bu Temel Hüküm ve Koşullar kapsamında Banka ve VKS birbirlerine yapacağı bildirimler için aşağıda belirtilen tletişim bilgileri kullamlacakır.

VKS:

Adres	0 0	İnkilap Mah. Dr. Adnan Büyükdemiz Cad. No:10 Umramiye/Istanbul
Epostit		vakif.vks a vakitkatilim.com Tr
KEP		valilvariin/7/1303 Rep.tr
1 6		+90 216 800 55 55
MERSIS		0883 0441 8160 6886
Ficaret Sicil Bilgileri		Istanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü. 55058-5
Vergi Dairest Bilgileri		İstanbul Alemdağ Vergi Dairesi Müdürlüğü / 8830441816
Internet Sitesi		http://www.vakilyarlikkiralama.com.ir

Banka:

Adres	: Inkihap Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Cad. No: 10 Umraniye/Istanbul.
Eposta	hazinemudurlugu@vakifkatilim.com.tr
KEP	vaki hatilimbankasi sebali kep.ti
l'el	790 216 800 55 55
MERSIS	0883 0427 7000 0010
Ticaret Sicil Bilgileri	İstanbul Ticaret Sicil Müdürlüğü / 981004
Vergi Dairesi Bilgileri	Buyuk Mükelletler Vergi Dairesi Müdürlüğü / 8830427700
Internet Stesi	http://www.vakifkatilin.com.in

Bildirimler yazılı olarak; iadeli taahhütlü mektup, elden teslim, faks, elektronik iletişim araçları veya eposta ile yapılacaktır. Taraflat, faks veya e-posta ile yapılacak bildirimlerin, HMK m. 1931. 1 uyarınca keşin delil teşkil edeceğini beyan ve kabul ederler.

Bölüm 10.02 BEYAN VE TEKEFFÜLLER

Banka, VKŞ'ye karşı aşağıdaki hususları bayan ve tekeffül eder.

• (a) Türkiye Cumhuriyeti kanunlarına uygun olarak kurulmuş ve faaliyet göstermekte olan anonim şırket ve katılım bankasıdır.
• (b) Hak ve yükümlölükler edinmek ve faalıyetlerini mevcut şekliyle sürdürmek ehliyetine sahip
• (c) Bu Temel Hüküm ve Koşullar'ın hükümleri kevdisi için yasal, geçerli ve bağlayımdı

Com 11 110 08 Program Temel Hobum Ve Kopulları

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e

VAKIF KATIKIM HANKA Partin Return Dr. Minan Silvier and

10 10 10 10 1 0 1 0 1 0 1 0 1 1 1 1 1 30

• (d) Bu Temel Hüküm ve Keşullar'ın hükümleri kendisine uygulanabilir olan mevzuat hükûmlerine, esas sözleşmesine, iç düzenlerine, taraf olduğu diğer sözleşmelere veya tabi olduğu karallara nykırılık teşkil etmemektedir.
• (e) Bu Temel Hüküm ve Koşullar kapsamında üstlendiği yükümlülükler için gerekli her türlü izni amistr.

Madde XL VERGILER

İhraç Programı, her bir İhraç ve İşlem Sözleşmeleri ile doğrudan ve/veya dolay'ıı olarık ilgili bulunun her türlü Vergi Banka tarafından karşılanacaktır.

Madde XIL AYRILABILIRLIK

Bu Temel Hüküm ve Koşullar'ın berhangi bir hükmünün uygulanacak hukuk uyarınca geçersiz veya icra edilemez sayılması halinde, söz konusu hüküm ve Koşullar'dan ayrılmış sayılacak ve bu hükmün yerine bu hükmün etkisine mümkün olduğu kadar yakın bir etkiye sahip ancak uygulanacak hukuka uygun ve geçerli yeni bir hüküm getirilecektir. Herhangi bir hükmün geçersiz veya kra edilemez sayılması Temel Hüküm ve Koşullar'ın diğer hükümlerinin geçeriliğini ve icra edilebilirliğini etkilemeyecektir.

Madde XIII. FAIZ YASAGI

Taraflar, bu Sözleşme'den kaynaklanın veya bu Sözleşme ile elde edilecek gelirlere kesinlikle faiz uygulamayacaklarını kabul, beyan ve tuahhüt ederler. Tarafların kanınen birbirlerinden faiz isteme hakkının ortaya çıkması halinde ise faizden feragat edeceklerini, faizden feragatin mümkün olmanısı veya faizin tahsil edilmesi durumunda ise, olde edilen faiz gelirleri, sosyal sorumluluk projeleri kapsamunda kullanacaklarını kabul, beyan ve taahhüt ederler.

Taraflar, tüm iş ve işlemleri Katılım Bankacılığı Prensipleri uygun biçimde gerçekleştirir.

Madde XIV. TADIL

• (a) Taraflarca yazılı olarak yapılmayan ve her iki tarafça da imzalanmayan hiçbir değişiklik hüküm ifade etmeyeoektir.
• (b) Tarallar arasında, açık, örülü veya farazı uygulamalar İşlem Sözleşmeleri'nin tadil edildiği şeklinde yorumlanamaz.
• (c) Yukarıda (a) ve (b) bentlerindeki durumlar hariç olmak üzere, firacın gerektirmesi veya SPK'nın talep etmesi durumunda İşlem Sözleşmeleri tadil edilebilir.
• (d) İşlem Sözleşmeleri'nın TBK m. 129 anlamında tam üçüncü kişi yararına sözleşme niteliğindeki hükümlerinin tadil edilmesi veya ortadan kaldırılması için ilgili üçüncü kişinin rızasına gerek voktur.

Madde XV. DELIL SOZLESMESI

Temel Hüküm ve Koşullar ile Temel Hüküm ve Koşullar'dan veya bu Temel Hüküm ve hösullar bağlantılı olarak ortaya çıkan ve sözleşmeden kaynaklarımayan her türlü uyuşmazlıktı. Türafi usulüne trygun tutmuş olduğu defter ve kayıtları HMK m. 193/1. 1 hükmü anlamında kesin değildiğ

ABLIK KIRALAMA Maps Hillpo Sillarse Prage Tamet Rakim Ve Kajulları

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2006-46au-a 10-a na

VAILLE

Com Toreman I me soud Hits Say fr 22 30

Madde XVI. UYGULANACAK HUKUK VE YETKİLİ MAHKEME

Bolum 16.01 Uygulanacak Hukuk

Bu Temel Hükûm ve Koşullara ve bu Temel Hüküm ve Koşullar'dan veya bu Temel Hükûm ve Koşullar rie hığlıntılı olmak ortaya çıkan ve sözleşmeden kaynaklanmayan her türlü uyusmazlığa Türkiye Cumhuriyeti hukuku trygulanacaktır.

Bölüm 16.02 Yetkili Muhkeme

Bu Temel Hüküm ve Koşular dan kıynaklanan uyuşmazlıklar ile (bu Temel Hüküm ve Kosullur'm varlığı, geçerliliği ve sona ermesinden kaynaklarının uyuşmazlıklar dühün ve Koşullar'dan veya bu Temel Hüküm ve Koşullar ile bağlantılı olarak ortaya çıkabilecek sözleşmedon kaynaklınımayın her türlü uyuşmazlığın çözümlenmesi konuncu yetkili Mahkeme ve İcra dairelerinin yanı sıra İstanbul Çağlayan Mahkeme ve İcra Daireleri de yetkilidir.

Madde XVII. DIGER HÜKÜMLER

• (a) İşlem Sözleşmeleri bu Temel Hüküm ve Koşullar'ın ayrılmaz bir parçasıdır. Bu nedenle Temel Hüküm ve Koşullara yapılan atıflar diğer İşlem Sözleşmelerine de yapılmış sayılır.
• (b) İşlem Sözleşmeleri ile Temel Hükûm ve Koşullar arasında çelişki varsa öncelikle ilgili İşlem Sözlesmesinde yer alan hüklimler uygulanır.
• (c) Halka arz edilerek gerçekleştirilecek ihraçlarıla İzahname ile İşlem Sözleşmeleri hükümlerinin çelişmesi halinde, öncelikle izahname hükümleri uygulamır. İzahnameyi oluşturan belgeler arasında çelişki varsa sermaye piyasası aracı notu hükümleri uygulanır. Ayrıca tüm ihraçlar'da İşlem Sözleşmeleri ile Temel Hüküm ve Koşullar arasında çelişki varsa, öncelikle ilgili İşlem Sözleşmesinde yer alan hükumler uygulanır.
• (d) Halka arz edilmeksizin gerçekleştirilecek İhraçlarda, Tanıtım Dokümanları ile İşlem Sozleşmeleri hükümlerinin çelişmesi halinde, öncelikle Tautım Dokümanları hükümleri Bygulanır.
• (e) İşlem Sözleşmelerinde açıkça belirtilen durumlar ve Yatırmetların Banka'ya karşı hakları sakh kalmak kaydıyla, İşlem Sözleşmelerinin hiçbir hükmü TBK m. 129 anlamında tam üçüncü kisi yararına sözleşme olarak yorumlanamaz.

Bu Temel Hüküm ve Koşullar Taraflar adına, Tarafların yetkili temsilcilerince bir nüslia olarak düzenlenmiştir.

VAKIF VARLIK KİRALAMA A.Ş Adma Temsilen PARLIK KIRALAJA 1 11 Dr. Aduan Billyon 11 34200 (becamed RE BE THE STE Onder KALUC Ahmet Cem CAKIR

Kira Serijilkan Ihraç Program Trand Hülüm Ve Kosalları

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-6150-5e2

STITUTURE tilled of Accuse 1227 12 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 11 1

11 (2776000) 11

中国际网站网站

VARIE VARLIK KIRALANA ASTA A Onder KALUC. Alimel Cem CAKIR

Sayfa 24/30

900 C 1977

Kira Sertifikan Ihraç Program Temel Hükam Ve Kosullars

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

EK-1 YÖNETİM SÖZLEŞMESİ

Bu Yonetim Sözleşmesi ("Sözleşme") tarihinde:

• (1) Vakıf Varlık Kiralama A.Ş. ("VKS")
• (2) Vakıf Katılım Bankası A.Ş. ("Banka" veya "Fon Kullamıcısı")

arasında akdedilmiştir. Bu Sözleşme'de VKŞ de Bunka ayrı ayrı "Taraf" birlikte "Taraflar" olarak aniacaktir

GRIS

• (A) Taraflar arasında VKŞ tarafından, Banka'nın fon kullanıcısı olarak yer alıncağı, Kira Sertifikaları Tebliği ("Tebliğ") kapsamında çeşitli tür, vade ve koşullarda ihraç edilecek kira sertifikalarına ilişkin oluşturulan İliraç Programı'na ilişkin temel hüküm belirlendiği Kira Sertifikası lhraç Programı Temel Hükûm ve Koşulları ("Temel Hüküm ve Koşullar") sözleşmesi akdedilmiştir.
• (B) Bu Sozlesmenin konusu, Ihraç Programi ve Temel Hüküm ve Kosullar kapsamında Teblig'in 4 (1) ile 6. maddesi hilkümleri çerçevesinde yönetim sözleşmesine dayalı ihraç edilecek kira sertifikaları sukuklara esas portily'ün VKŞ lehine yönetilmesine ilişkin hüküm ve koşulların belirlemmesidir.

1. TANIMLAR VE YORUM

Bu Sözleşme'de aksi açıkça belirtilmedikçe, Temel Hüküm ve Koşullar'da yer alan tanımlar ve Temel Hüküm ve Koşullar'daki yorum kuralları bu Sözleşme'ye de uygulanır.

2. IHRAÇ TUTARININ ÖDENMESİ VE PORTFOYÜN OLUŞTURULMASI

VKS, lhraç çerçevesinde elde edeceği hraç Tutarı'nın tamamını Başlangıç Portföy Vartikları'nın VKŞ'ye tahsisiPortfoy'ün oluşturulması ve Banka turafından yönetilmesi amacıyla, Temel Hüküm ve Kaşullar'da belirlenen şartların tamamının gerçekleşmesi akabinde Temel hüküm ve Koşullar'da belirtilen şartlarla Banka'ya aktaracaklır.

VEKALET 3

• (a) VKŞ, Banka'yı Temel Hüküm ve Koşullar da belırtilen şartlarla Portfoy'ü yönetmeni amacıyla vekil tayın etmiş, Bankı'da VKŞ'nin vekili olmayı kabul elmiştir.
• (b) Portföy Gelirleri'nin Tahmini Karın üzerinde kalım kısmı vekalet fiereti olarak Banka'ya ait oncaktir.

4. TASFIYE

Her dir luraç kapsamında Banka'ya verilen vekaletin sona ermesi ile birlikte Banka Itfa Be yo odeverek Portfoll ir tasfiye eder. VAKIF KAVLIM BAR Box Air to Birall troup Basics May allight Dr. Acres Blurge 5050-5 Maria Lik d filia de leger Program from Tinkum Ve Koullars Te Te Jo Minos (Sayfa-25 (SQ odu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3d Logrulama

5. DİĞER HÜKÜMLER

• (x) Bu Sözleşme, Temel Hüküm ve Koşullar'm ayrılmaz bir parçası olup, bu Sözleşme'de hüküm bulunmayan durumlarda Temel Hüküm ve Koşullar uygulanır.
• (b) Bu Sözleşme tarafların yetkili temsilcilerince bir nüşha olarak düzenlenmiştir.

VAKIF VARLIK KIRALAMA A.S. Adma Temsilen

VAKIF KATILIM BANKASI A.S. Adma Temsilen

EK-2 TASFIYE TAAHHUDU

	Kimden : Vaktf Katılım Bankası A.Ş.
Kime		· Vakif Varlik Kiralama A.S.
Turih
llgi	: (山)	tarihli Kira Sertifikası Ihraç Programı Temel Hükum ve Koşulları
	("Temel Hüküm ve Koşullar")
	(0)	tarihi Yonetim Sozleşmesi

Bankamız ile Şirketiniz arasında, Şirketiniz tarafından, Bankamızın fon kullanıcısı olarak yer alacağı. Kira Sertifikaları Tebliği ("Tebliğ") kapsamında çeşitli tür, vade ve koşullarda iliraç edilecek kira sertifikalarına ilişkin oluşturulan İlişkin temel hüküm ve koşulların belirleridiği (İçi (a)'da kayıtlı Temel Hüküm ve Koşullar sözleşmesini akdedilmiş ve İhraca esas Portfoy'ün ilgi (b)'de kayıtlı Yönetim Sözleşmesi ile Şirketiniz lehine yönetilmesi kararlaştırılmıştır.

Bu taahhüdümüzde aksi açıkça belirtilmedikçe, Temel Hüküm ve Koşullar'da yer alını tanımlar ve Temel Hüküm ve Koşullar daki yorum kuralları bu taahhüdümüze de uygulanır.

İhraç Programı çerçevesinde, Temel Hüküm ve Koşullar ve Yönetim Sözleşmesi kapsamında gerçekleştirilecek İliraç ile ilgili olarak, İtfa Tarhinde ilgi (b)'de Yonetim Sözleşmesi kapsamında şirketinize tahsis edilmiş olan Portfoy'ü İtfa Bedelini tarafınıza ödemek suretiyle tasfiye edeceğimizi kabul ve taahhilt ederiz

Bu Taahhildümüz Temel Hüküm ve Koşullar'ın ayrılmaz bir parçası olup, bu Tanhüdümüzde hüküm bulunmayan durumlarda Temel Hüküm ve Koşullar uygulanır.

Ba taahhedümüz yetkili temsilcilerimiz tarafından bir nüsha olarak düzenlenmiştir.

VAKIF KATILIM BANKASI A.Ş. Adma Temsilen

tps://spk.gov.tr/dokuman-dogruiama Dogrufama K

EK-3 TEMINAT MEKTUBU

		Kimden : Vakıl Katılım Bankust A.S.
Kime		: Vakif Varlik Kiralama A.S.
Turih
ligi	: (u)	tarihli Kira Sertifikası İhraç Programı Temel Hüküm ve Koşulları
	("Temel Hüküm ve Koşullar")
	(D)	tarihli Yonetim Soziesmesi

Bankamız ile Şirketiniz arasında, Şirketiniz tarafından Bankamızın fon kullanıcısı olacak yer alacağı, Kira Sertifikaları Tebliği ("Tebliğ") kapsamında çeşitli tür, vade ve koşullarda ihraç edilecek kira sertifikalarına ilişkin oluşturulan ilişkin teme! hüküm ve koşulların belirlendiği İlgi (a) da kayıtı Temel Hüküm ve Koşullar süzleşmesini mizalanmış ve firaca esas Portföy"ün ilgi (b) de kayıtır Yönetim Sözleşmesi ile Şirketiniz lehinc yönetilmesi kararlaştırılmıştır.

Bu Teminat Mektubunda aksı açıkça belirtlimedikçe, Temel Hüküm ve Koşullar'da yer alan tununlar ve Temel Hüküm ve Koşullar daki yorum kuralları bu Teminat Mektubu'na da uygulanır.

firaç Programı, Temel Hüküm ve Koşullar ile Yönetim Sözleşmesi çerçekleştirilecek İhraç kapsamında Sertifika Yükümlüklerinin zumanında tam ve eksiksiz olarak ödenmesini teminen; Portlöy Borçluları ve Yatırım Borçlularının borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeyeceğini TBK m. 128 anlamında üçüncü kişinin filim taahhür eden sifatıyla taahlift ederiz.

Bu kapsanıda, Portfoy Borçlularının ödenmeyen tüm barçlarını herlanı herlanın herlangi bir ihbar ve ihtara gerek kalmaksızın gününde ve eksiksiz olarak ödeyerek, İzahname'de Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirtilen tarih ve şartlardı turafınıza ödenmek üzere Portloy Gelirlerine aktarneağımızı kabul, beyan ve tanhhüt ederiz

Bu Teminat Mektubu Temel Hükûm ve Koşullar'ın ayrılmaz bir parçası olup, bu taahhüdümüzde hakam bulunmayan durumlarda Temel Hüküm ve Koşullar uygulanır.

Bu Teminat Mektubu yetkili temsilcilerimiz tarafından bir nüsha olarak düzenlenmiştir.

opload (o

VAKIF KATILIM BANKASI A.S. Adma Temsilen

EK-4 SERTİFİKA HÜKÜM VE ŞARTLARI

Bu Sertifika Hükum ve Sartları tarihinde;

• (1) Vakif Varlık Kiralama A.Ş. ("VKS")
• (2) Vakıf Katılım Bankası A.Ş. ("Banka" veya "Fon Kullanıcısı").

arasında akdedilmiştir. Bu Sertifika Hükûm ve Şartları'nda VKŞ ile Banka ayrı ayn "Taraf" birlikte "Turaflar" olarak antlacaktır.

GIRIS

• (A) Taraflar arasında, VKŞ tarıfından, Banks'nın fon kullarıcısı olarak yer alacağı, Kıra Sertifikaları Tebliği ("Tebliğ") kapsamında çeşitli tür, vade ve koşullarda ihraç edilecek kira sertifkalırma ilişkin oluşturulan liraç Programêna ilişkin temel hükûm ve koşufların belirlendiği Kira Serifikası lhraç Programı Temel Hüküm ve Koşultarı (Temel Hüküm ve Koşullar") sözleşmesi akdedi mistir.
• (B) Bu Sertifika Hüküm ve Şartları'nın konusu, linaç Programı çerçevesinde ihraç edilecek Sertifikaların halka arz edilerek veya halka arz edilmeksizin nitelikli yatırımotlara veya tahsisli olarak satışında Sertifikalar'ın hüküm ve şartlarının belirlenmesidir.

1. TANIMLAR VE YORUM

Bu Sertifika Hüklim ve Şartları isti açıkça belirtilmedikçe Temel Hüküm ve Koşullar'da yer alan tanımlar ve yorum kuralları bu sözleşmeye uygulanır.

2. SERTİFİKA HÜKÜM VE ŞARTLARI

Tertip No
Kira Sertifikası Türü
İliraç Türü
Thrac Tutar
İşlem Sözleşmeleri
Dayanak Variidar
Sertifika Gelir Türü (Sabit/Degisken)
Gelir Odeme Periyodu
Sertifika Gelir Oranı (Tuumini Kar)
Gosterge /Endoks
Marj	URULU
Göstergeye Endekslemeye Aliskin Acriamalars.	VANIF KAMLIM BAN
mist D. Forth immenting List State Child Conciniver II Samfikais thrat Ringrata Lemel Hüküm Ve Kayalları	Mocking PHOTOS (Income ic Sche Host House House DUMAS SOVID
	ogrulama Kodu, 6610a970-200d-46a0-8150-5e2e13c8c20f

Vade Başlangıç Tarihî
Itfa Tarihi
Kotasyon
Aracs Kurum

3. DİĞER HÜKÜMLER

• (a) Bu Sertifika Hükûm ve Şarıları Temel Hüküm ve Koşullar'ın ayrılmaz bir parçası olup, bu Sertifika Hüküm ve Şartlarında hüküm bulunmayın durumlarda Temel Hüküm ve Koşullar uygulamır.
• (b) Bu Sertifika Hüküm ve Şartların yetkili temsilcilerinee bir müsha olarak düzenlerimiştir.

VAKIF VARLIK KIRALAMA A.S. Adma Temsilen

VAKIF KATILIM BANKASI A.Ş. Adma Temsilen

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0grulama

ANA SOZLESME

KURULUS

Madde 1- (31.12.2020 tarihli genel kurul kararı ile değiştirilmiştir.)

Aşağıda belirtilen kurucular tarafından Bankacılık Kanınd'na tahi Katılım Bankası olarak fanlıyet göstermek üzere, Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kurulu'nun 03.03.2015 tarihli ve 29284 sayılı Resmi Gazete 'de yayımlanmı 27.02.2015 tarihli ve 6205 sayılı izniyle, Türk Ticaret Kutunu'nı göre bir Anonim Sirket kurulnustur.

1. Ortak Kurulus: T.C. VAKIFLAR GENEL MUDURLUGU

2. Ortak Kuruluş: BAYEZID HAN-I SANI (II.BAYEZIT) VAKFI

3. Ortak Kurulus: MAHMUT HAN-I EVVEL BIN MUSTAFA HAN (LMAHMUT) VAKFI

4. Ortak Kuruluş: MAHMUT HAN-I SANI BIN ABDULHAMIT HAN-T EVVEL: (ILMAHMUT) VAKFI

5. Ortak Kurulus, MURAT PAŞA BIN ABDUSSELAM (MURAT PAŞA) VAKFI

ŞIRKETIN UNVANI

Madde 2- Şirketin unvanı VAKIF KATILIM BANKASI ANONIM ŞIRKETI dir.

AMAÇ VE KONU

Madde 3- (07.06.2024 tarihli genel kurul kararı ile değiştirilmiştir.}

Şirketin amaç ve konusu başlıca şunlardır.

Banka'nın amacı, katilm bankacılığı prensipleri çerçevesinde katilarının yapabilecekleri her tür işlemi yürütmektir.

Bu amaç çerçesesinde Banka, aşağıda belirtilen konularda ve Bankacılık Kanunu, Sermaye Piyasası Kanunu ve ilgili diğer mevzunun izin verdiği her türlü konuda finaliyetlerde bulunur.

u) Kaninn fonu kabulu,

b) Nakdi, gayri nakdi her eins ve surette fon kullandırım işlemleri.

c) Yurt içi ve yurt dışından fon toplama, hesaplar açma, borç alma, avans kabul etme işlemleri,

d) Bankalar, finansal kuruluşlar, şirketler ile yurt dışında ortaklık veya kar-zarar ortaklığına girişilmesi veya sair her türlü surette iştirakte bulunulması ve bu maksatla fonlar teşkil veya temin edilmesi,

e) Yürülen faaliyetler çevesinde, yurt içinde veya yurt dışında, ham veya mamul madde, makine ekipman, teçhizac, uçak, gemi ve taşınır millkiyetine konu olabilecek her türlü mallar lie arsa, argar p ve taşınmaz mülkiyetine konu olabilecek her türlü mallarla İlgili satım, trampa, bağıs, tıkas, ilişa işletme ve benzeri işlemleri ve ilgili tescil, beyan, şerh, terkin, fek, değişiklik, düzeltme ve diğ türlü işlemler,

f) Kır ve zarar ortuklığı beigesi, katılma intifa sonetleri, borçlarına araçları, diğer menkul kıymetler ve sermaye piyasası araçları çıkarma İşlemleri,

g) Nakdi ve kaydı ödeme ve fon transferi işlemleri, muhabir bankacılık veya çek hesaplarının kullanılması dahil her türlü ödeme ve taksılat işlemleri,

h) Çek ve diğer kambiyo senetlerinin İştirası işlemleri,

1) Saklama hizmetleri,

5) Kredi kartları, banka kartları ve seyahat çekleri gibi her türlü ödeme vasithiarının ihracı ve bunlarla ilgili faaliyetlerin yürütülmesi işlemleri,

k) Efektif dahil kambiyo işlemleri, para piyasası araçlarının alım satımı, kıymetli maden ve taşların alım satımı veya bunların emanete almması işlemleri,

I) Ekonomik ve finansal göstergelere, sermaye piyasası araçlarına, mala, kıymetir madenlere ve dövize dayalı; vadeli işlem sözleşmelerinin, vaade dayalı işlemleri içeren basıt veya karmaşık yapıdakı ilmansal araçların alım satımı ve aracılık işlemleri ile katılım bankacılığı prensiplerine uygun diğer işlemler,

m) Sermaye piyasası araçlarının alım satımı ile geri alım veya tokrar satım taahhildil işlemleri,

n) Daha önce thraç edilmiş olan sermaye piyasası araçlarının aracılık maksadıyla alım satımının yürütülmesi işlemleri,

o) Başkaları lehine temini ve sair yükümlülüklerin üstlenilmesi gibi garantı işleri,

p) Hazıne Müstesarlığı ve veya Merkez Bankası ve kuruluş birlikleri nezdinde oluşturulun bir sözleşme kapsamında üstlenilen yükümlülikler çerçevesinde alım satım ilişkin piyasa yapıcılığı,

r) Bankalar arası piyasada sarf akdı şiemlerine katılım bankacılığı prensipleri ve yasal mevzuat cerçevesinde aracılık,

s) Finansal kiralama işlemleri,

1) Sigorta acenteliği ve bireysel emeklilik aracılık hizmetleri,

u) Her türlü maddi ve gayı maddi menkul ve gayrımenkul mallar ile bu mallar üzerinde bulunan hak, mülkiyet ve intiyazların her türfü suretle satın alınması, satilması, kıraya verilmesi, yönetilmesi, geliştirilmesi, üzerinde her türlü aynı veya şahsı haklar tesis edilmesi.

SIRKETIN MERKEZI

Madde 4-(30.03.2018 tarihli genel kurui kararı ile 07.06.2024 tarihli genel kurul kararı ile değiştirilmiştir.)

Şirketin merkezi İstanbul İli Ümraniye Hçesidir.

Adresi, Inkitap Mah. Dr. Adnan Büyükdeniz Cad. B Blok No: 10 Umraniye'istanbul'dur.

Banka teşkilatı; Genel Müdürlük, yurt içi ve yurt dışı hizmet birimlerinden oluşur. Hızmet birimlerinin nıteliğini, görev ve yetkilerini ve hukuki şeklini belirleme yetkisi. Yönetim Kurıluna aitti. Ye Kurulu, bir başka bankanın şubelerinin muhabir olarak kullamilmasına karar verebilir.

Doğrulama Kody, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20ff
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

2

SIRKETIN SÜRESİ

Mudde 5- Şirketin süresi sınırsız olarak belülenmiştir.

SERMAYE VE PAY SENETLERININ NEV'I

Madde 6-(22.11.2017 tarihli ve 287 numaralı yönetim kurulu kararı ile 30.03.2018 tarihli genel karul kurarı ile 19.07.2018 tarih ve 422 numaralı yönetim kurulu kararı ile 14.08.2018 tarihî 434 numaralı yönetim kurulu kararı ile 11.02.2020 tarihli ve 723 sayılı yönetim kurulu kararı ile 31.12.2020 tarihli genel kururi ile 17.02.2021 tarihli ve 929 sayılı yönetim kurulu kararı ile 11.02.2022 tarihli ve 1159 namaralı yönetim kararı ile 25.03.2022 tarihli genel kurul kararı ile 21.02.2023 tarihli ve 1447 saylı Yönetim Kurulu kararı ile 07.06.2024 tarihli genel kurul kararı ile de gistirilmiştir.)

Madde 6- Şirketin samayesi 18.000.000.000-TL Türk Lirası değerindedir. Bu sermaye, her bir 0.01 Türk Lirası değerinde 1.800.000.000.000 paya ayrılmıştır.

Onceki sermayeyi teşkil eden 14.635.000.000-TL nin tamamı ödenmiş olup bu defa artırılan 3 365.000,000-TL 'lik tutur olağanlıstü yedek akçelerden karşılanmıştır. Şirket, 6102 sayılı Türk Ticaret Kamınunun 332'nci maddesine göre kayıtlı sermaye sistemini kabul etmiştir. Şirketin kayıtlı sermaye tavanı 50.000.000.000 TL olup, her biri 0.01 Türk Lirası değerinde 5.000.000.000.000 paya bollinmüştür. T.C Ticaret Bakanlığınca verilen kayıtlı sermaye tavanı izmi 2024-2029 yılları (5 yıl) çın geçerlidir. Yönetim Kuruluna verilen sermayeyi kayılı sermayo tavanına kadar artıma yetkisinin silresinin sona ermesinden sonra, Yonetim Kurulunun sermaye artırımı karan alabilmesi için esas sözlesmenin değiştirilerek yönetim kuruluna yeniden yetki süresi sartur. Şırtur. Şırkıtımış semayesi tumanı ödermiş 18.000.000-TL'dır. Yönetim Kurulu 2024-2029 yılları arasında TTK'ya uygun olarak, kayıtlı sermaye tavanına kadar yeni paylar ihraç ederek çıkarılmış sermaya ve pay sahiplerinin yeni pay alma hakkının tamamen veya kısmen sınırlandırılması ile imtiyazlı veya ıtıbarı değermin üzerinde pay çıkarılması konusunda karar almaya yetkilidir. Yonetim Kurulunun sermaye artırımının ilişkin karan esas sözleşmenin 29 uncu maddesine uygun olarak ilan edilir.

Hisse senetleri nama yazılıdır.

SERMAYE PİYASASI ARACI İHRAÇ YETKİSİ

Madde 7- Banka, genel kurulun alacağı karar çerçevesinde ilgili mevzuata göre borçlanma aracı niteliğindeki sermaye piyasası aracı ve menkul kıymet ihraç edebilir. Genel kurul, bu dıraçların zamanlamasını, değer ve şartlarım yönetim karalımın takdırme bırakabilir.

SİRKETİN ORGANLARI

Madde 8- Bankanın yetkili organları Genel Kurul ve Yönetim Kuruludur. Yönetim Kurulu, bir üyeyi Genel Müdür olarak tayin eder. Yönetim Kurulu, görev ve sorumluluklarını etkin bir şekilde yetme getirmek amacıyla komiteler kurabilir.

YÖNETİM KURULU YE SÜRESİ

Madde 9-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Şirketin işleri ve idaresi Genel tarafından Türk Ticaret Kanınu Hikümleri çerçevesinde seçilecek yönetim kurulu tarafından yürütülür. Yönetim kurulu genel müder dahil en az 5 en fazia 9 üyeden oluşur. Yönetim Kurulu üyelerinin görev süresi 3 yıldır.

SIRKETIN YONETIMI

Madde 10- Yonetim Kurulu, düzenleyeceği bir iç yönetimi kısmen veya tamamen bır veya birkaç Yönetim Kurulu fiyesine veya üçüncü kişiye devretmeye yetkilidir. Yönetim, devredilmediği takdırde. Yönetim Kurulunun tüm üyelerine aittir.

SIRKETIN TEMSILİ

Madde 11- Temsil yetkisi çif imza ile kullanılmak üzere Yönetim Kurduna aittir. Yönetim Kurulu, temsil yetkisini bir veya daha fazla murahlıas üyeye veya müdür olarak üçüncü kişilere devredebilir. Es az bir Yonctim Kurulu üyesinin temsil yetkisini haiz olması şarttır.

Yonetim Kurulı, Şirketi temsil ve İlzama yetkili kişiler dişində, temsile yetkili olmayın Yönetim Kurulu üyelerini veya Şirkete hizmet akdı ile bağlı olanları sınırlı yetkiye sahip olarak atayabilir.

YONETIM KURULU ÜYELERİNİN GÖREV DAĞILIMI VE TEMSİLE YETKİLİ OLANLAR VE TEMSIL ŞEKLİ

Madde 12-(16.10.2015 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Yönetim kurulu üyelerinin görev dağılmı ve temsile yetkili olanlım ve temsil şekli, yönetim kurulu tarafından belirlenir, mevzuatın öngördüğü hususlar tescil ve ilan ettirilir.

YÖNETİM KURULUNUN GÖREV VE YENINERİ

Madde 13- Yönetim Kurulu kendisine birakılan alanda yönetim, kanun ve esas sözleşme uyarınca Genel Kunun yetkisine birakılmış bulunanlar dışında, Banka'nın işletme konusunun geçekleştirilmesi için gerekli olan her çeşit iş ve işlemler hakkında karar almaya yetkilidir.

liğili mevzuata öngörülmüş bulunan devredilemez görev ve yetkiler zaklı kalmak üzere, Yönetim Kuruluna ait aşağıdaki görev ve yetkiler devredilemez:

a) Banka'nın üst düzeyde yönetimi ve bunlarla ilgili talimatların verilmesi. 4 4 5 5

b) Banka yönetim teşkriatımın belirlenmesi,

c) Muhasebe, fmans denetimi ve Banka'nın yönetimin gerektirdiği ölçüde, finansal planlama için gerekli düzenin kurulması,

ç) Müdürlerin ve aynı işleve sahip kişiler ile imza yetkisini haiz bulunanların atanmaları veyyoru aliomatari.

d) Yönetimle görevli kışılerin, özellikle kanunları, eşas sözleşmeye, iç yönergelere Kurulunun yazılı talimatlarma uygun hareket edip etmediklerinin üst gözelimi,

A

oğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.ir/dokuman-dogrulama

e) Pay, Yönetim Kurulu karar ve Genel Korul toplantı ve müzakere defterlerinin tutulması, yıllık faaliyet raporunun ve kurumsal yönetim açıklamasının düzenlenmesi ve Genel Kırula sunulması, Genel Kurul toplantılarının hazırlanması ve Genel Kurol kararlarının yürütülmesi,

f) Borca batıklık durumunda mahkemeye bildirimde bulunulması.

YONETIM KURULU TOPLANTILARI

Madde 14-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.}

Yönetim Kınılın, ayda iki defadan aşağı cimamak kaydıyla toplanır. Ancak gündemde görüşülecek bir mevzu olmadığı takdirde Başkanın onayı ile toplantı bir defiya mahsus olmak üzere ertelenebilir.

Toplantılar, Banka'nın idare merkezinde yapılır. Yonetim Kurulu Üyelerinin çoğunluğunun talebi halinde, toplantılar yurt içinde veya yurt dışında diğer bir mahalde yapılır.

Bankanın yönetim kurulu toplantısına hakkına sahip olanlar bu toplantılara, Türk Ticaret Kanununun 1527'nci maddesi uyarınca elektronik ortamda da katılabilir. Banka, Ticuret Şirketlerinde Anonim Şirket Genel Kurulları Dışında Elektronik Ortamda Yapılacak Kurullar Hakkında Tebliğ hükümleri uyarınca hak salıplerinin bu toplantılara elektronik ortamda katılmalarına ve oy vermelerine imkan tanıyacak Elektronik Toplantı Sistemini kurabileceği gibi bu amaç için oluşturulmuş sistemlerden de hizmet satın alabilir. Yapılacak toplantılarda şirket sözleşmesinin bu hükmü uyarınca kurulmuş olan sistem üzerinden veya destek hizmeti almacak sistem üzerinden hak sahiplerinin üğli mevzuatta belirtilen haklarını Tebliğ hükümlerinde belirtilen çerçevede kullanabilmesi sağlanır.

Yönetim Kurulunu toplantıya Yönetim Kurulu Başkanı veya Başkan Vekili çağırır. Yönetim Kurulu Başkanı veya Başkan Vekili, diğer Yonetim Kurulu ayeleri ve Genel Müdür ile görüşerek Yönetim Kurulu toplantılarının gündemini belirler. Her Yönetim Kurulu üyesi de, Yönetim Kurulunu toplantıya çağırmasını yazılı olarak Başkandan isteyebilir. Bu durumda, olağanüstü toplantı tülep eden üye, toplantının gündemini de bildirmelidir.

Yönetim Kurulu toplantısı gündeminde yer alan konular ile ilgili bilgi ve belgeler, eşit bilgi akışı sağlanmak suretiyle, toplantıdan yeterli zuman önce Yönetim Kurulu üyelerinin incelemesine sunulur.

Toplantı esnasında yeni konuların olarak kabul edilip görüşülmesi de mürakündür. Toplantılarda geçen görüşmeler ve verilen kararlar için hazır bulunan üyelerin adlarını gösteren bir tutanak düzenlenerek Yönetim Kurulu karar defterine geçirilir. Bu tutanağı toplantıda bulunan Dyeler imza eder. Kararlara muhalifet sebeplerini açıklıyarak alını imza etmeleri lazımdır. Bu tutanakların örneği çıkarılırsa üçüncü şahısları karşı muteber olması için Başkan tarafından imzalanmış olması gerekir.

Üyelerden hiçbiri toplantı yapılması isteminde bulunmadığı takdirde, Yönetim Kurulu karariarı, kurul üyelerinden birinin belirli bir konuda yaptığı, karar şeklinde yazılmış önerisine, en az üye tam sayısının çoğunluğunun yazılı onayı alınmak sıretiyle de verilebilir. Aym önerimin tüm Yönetim Kurulu üyelerine yapılmış olması bu yolla nimacak kararın geçerlilik şartıdır. Onayların aynı kağıtta bulunması şart değildir, ancak onay imzalarının bulunduğu kağıtların tümünün Yönetim Kurulu karar defterine yapıştırılması veya kabul edenlerin içeren bir karara dönüştürülüp karar defterine geçirilmesi kararın geçerliliği için gereklidir. Yönetim Kurulu toplantılarında ilyelerin çoğunluğunun hazıl bulunması gerekir. Kararlar hazır bulunanların çoğunluğu ile verilir. Oylar eşit olduğu tak görüşülen iş gelecek toplanıya bırakılır. Bu toplantıda da eşitlik olursa teklif reddedilmiş sayy

YÖNETİM KURULU ÜYELERİNİN HAKLARI VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ

Madde 15-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Yönetim Kurulu üyeleri, Bunka'nın tüm iş ve işlemleri hakkında bilgi isteyebilir; soru sorabilir, inceleme yapabiliter.

Yonetim Kurulu üyelerine verilebilecek üeret, huzur hakkı, ikramiye ve ödeme dönemleri Genel Kurul tarafından tayın ve tespit edilir.

Yönetim Kurulu üyeleri, kendilerinin Banka dışı kışısel menfaatleriyle veya alt ve üst 30ylarından birinin ya da eşlerinin yahıt üçüncü derece dâhil üçüncü dereceye kadar kan ve kayın hısımlarından. bırının, kişisel ve Banka dışı menfaatinin menfaatının çatıştığı konulara lişkin mizzakerelere katilamazlar.

Yötetim Kurulu ilyeleri, Genel Koruldan izin almadan, Banka ile kendileri veya başkası adına herhangi bir işlem yapamazlır.

Yonetim Kurulu üyeleri, oçüncü fikrada sayılan yakınları, kendisinin ve söz konusu yakınlarının ortağı. oldukları şahıs şirketleri Banka'ya nakit veya ayın borçlanamazlır. Bu kışıler için Banka kefnikt, garanti ve teminat veremez, sorumluluk yüklenemez, bunların bevralamaz. 5411 sayılı Bankacılık Kanunu hükümleri saklıdır.

Yönetim Kuruhu üyeleri, Genel Korulun iznini almaksızın, Banka'nın işletme konusuna giren ticani iş türünden bir işlemi kendileri veya beşkası hesabına yapamayacakları gibi, nym für ticari işlerle uğraşan bir şırkete sorumluluğu sınırsız ortak sıfatıyla da giremezler.

YONETIM KURULU KOMITELERI

Madde 16- Yönetim Kurulu görev ve sorumluluklarını etkin bir şekilde yerine getirmek amacıyla Kredi Komitesi, Denetim Komitesi, Kurumsal Yonetim Komitesi, Ucretlendirme Komitesi ve suir komiteler kurabilir. Komiteler, profesyonel bir yaklaşımla ve Yönetim Kurulunun Banka işleri hakkında en iyı şekilde bilgilendirilmiş olarak çalışmasına yardımcı olurlar.

Kamiteler, sorumluluk Yönetim Kurulunda olmak üzere Yönetim Kurulunm kendilerine verdiği gürev ve yetki çerçevesinde faalıyet gösterirler ve Yonetim Kuruluna tavsiyelerde bulunurlar.

Yönetim Kurulu her zaman komitelerin görev ve çalışma alanlarını yeniden belirleyebileceği gibi üyeliklerinde de gerekli gördüğü değişiklikleri yapabilir.

Komiteler çalışmalarının gerektirdiği sıklıkta ve komite başkanının daveti üzerine teplanırlar. Tüm çalışmalar yazılı olarak sürdürülür ve gerekli kayıtlar tutulur.

\$157

KREDI KOMITES

Madde 17- Yonetim Kurulu, kredi verme yekisini mevzusta belirlenen ilsul ve esaslar çerçevesinde Kredi Komitesine devredebilir.

Komite, Yönetim Kurulu tarafından üyeleri arasından seçilecek İki üye ile Genel Müdürüley veklinden oluşur. Herhangı bir toplantıya gelemeyecek üyenin yerine görev yapmak üzere, si yet üye seçilir. Komite asıl ve yedek üyelerinin seçiminde Yönetim Kurulu üye tam sayısının döğte üğr olumlu oyu gerekir.

Komite, Bankacılık Kanunundaki görevleri. Yonetim Kurulunun tespit edeceği esasara gör

e

lama Kodu, 6610a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Komite tim üyelerin katılımı ile toplanır. Komitenin oy birliği ile verdiği kararlar doğrudan, oyçokluğu ile verdiği karınlar ise Yönetim Kurulunun onayından sonra yürürlüğe girer.

Komitenin gündemi Genel Müdürün bulumanası halınde vekili tarafından tespit olunur ve diğer ilyelere bildirilir. Komite tarafından sağlanacık fonlarda Genel Müdürlüğün yazılı önerisinin bulunması zorunludur.

Komite tarafından alınan kararlar, komite karar defterine kaydedilir.

DENTIM KOMESS

Madde 18- Yönetim Kurulu, denetim ve gözetim faaliyetlerinin yerine getirilmesinde kendisine yardımcı olmak üzere icrai görevi olmayan asgarı iki üyesini Denetim Komitesi diyeleri olarak görevlendirilir.

Komite, Yönetim Kurulu adına Banka'nın iç kontrol, risk yönetimi ve iç denetim sistemlerinin. etkinliğini ve yeterliliğini, bu sistemler ile muhasebe ve raporlama sistemlerinin Bankacılık Kanunu ve diğili düzenlemeler çerçevesinde işleyini ve üretilen bilgilerin biltünlüğünü gözetmek, bağımsız denetim kuruluşları ile derecelendirme, değerlendirme ve destek hizmeti kuruluşlarının Yönetim Kurulu tarafından seçilmesinde gerekli ön değerlendirmeleri yapmak, Yönetim Kurulu tarafından seçilen ve sözleşme imzalanan bu kuruluşların finaliyetlerini olarak izlemek, Kanına istinaden yürürlüğe giren düzenlemeler uyarınca konsolidasyona tabi ortaklıkların iç denetim faaliyetlerinin konsolide olarak sürdürülmesini ve eşgüdümünü sağlamakla görevli ve sorumludur.

Komite, iç kontrol, iç denetim sistemleri kapsamında oluşturulan birinlerden ve bağımısız denetim kırılışlarından görevlerinin ifası ile ilgili olarak düzenli raporlar aimakla ve Banka'nın faaliyetlerinin sürekliliğini ve güven içinde yürütülmesini olunsuz etkileyebilecek hususlar veya mevzunta ve iç düzenlere aykırılıklar bulunması halinde, bu hısusları Yönetim Kuruluna bildirmekle yükümlüdür.

Komite, alı aylık dönemleri aşmamak kaydıyla icra ediği faaliyetlerin sonuçları ile Bankaldı alınması gereken önlemlere, yapılmasına ütiyaç duyulan uygulamalara ve Banka'nın faaliyetlerinin geven içinde sürdürülmesi bakımından önemli gördüğü diğer hususlara ilişkin görüşlerini Yönetme Koraluna bildimekle yükümlüdür.

KURUMSAL YÖNETİM KOMİTESİ

Madde 19- Banka'nın kurumsal yönetim ilkelerine uyumunu izlemek, bu konuda iyileştirme çalışmalarında bulunmak ve Yönetim Kuruluna öneriler sunmak üzere Kurumsal Yönetim Komitesi oluşturulur.

Kornitenin ilyeleri başka icracı görevleri bulunmayan Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilir.

Komite, tüm çalışmalarını yazılı hale getirir ve kaydını tutar.

DERUNENDIRME KOMITES

Madde 20- Ceretlendirme uygulamalarının Yönetim Kurulu adına izlenmesi yo denetlenmesi gönet en az iki kişiden oluşan Ücretlendirme Komitesi kurulur. Komite, ücretlendirme polyakası uygulamalarını risk yönetimi çerçevesinde değerlendirerek, önerilerini her yıl rapor hulinde Kuruluna sunar.

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20ff
https://spk.gov.gov.gov.gov.tr/dokuman-dogrulama

GENEL KURUL

Madde 21- Genel Kurul, bu Esas Sözleşme ile düzerilenen hususlar dışında, Bankacılık Kanunu, Türk Ficaret Kanunu ve ilgili mevzuatta kendisine verileri yapar, yeskileri kollanır ve kararları alır.

İlgili mevzuatta öngörülmüş bulunan devredilemez görev ve yetkiler saklı kalmak üzere, Genel Kurula ait aşağıdaki görev ve yetkiler devredilemez:

a) Esas sözleşmenin değiştirilmesi,

b) Yönetim Kurulu üyelerinin seçimi, beşalım üyeliğe Yönetim Kurulunca yapılan seçimin onaylanması, görevden alınması ile öcret, huzur hakkı, ikramiye ve prim gibi haklarının belirlenmesi ve ibralan hakkında karar verilmesi.

c) Yonetim Kurulu üyelerinin Banka ile işlem yapmasına ve rokabet etmesine izin verilmesi,

ç) Kanunda öngörülen istiskalar dışında denetçinin seçimi ile görevden alınması,

d) Finansal tablolara, Yonetim Kurulunun yıllık faaliyet raporuna, yıllık kar üzerinde taşarrıma, kar payları ile kazanç paylarının belirlenmesine, yedek akçenin sermayeye veya dağıtılacak kara katilması daftil, kullandmasına dair kararların alınması,

e) Bilânçonun onaylanması suretiyle Yönetm Kurulu üyeleri, midürler ve denetçilerin ibra edilmesi,

f) Onemli mikturda varlığın toptan satışı,

g) Genel Kurulun çalışma esas ve usullerine ilişkin iç yönergenin onaylanması veya değiştirilmesi.

ğ) Sermaye artırımının tescili tarihinden iki yıl içinde bir işletme veya aynın esas sermayenin onda birini aşan bir bedel karşılığında devralınmasına ilişkin yapılmış sözleşmelerin onay anması,

h) Kanunda öngörülen istisadlar dışında sona ermeye ve tasfiyeden dönülmesine karar verlimesi.

TOPLANTILAR

Madde 22- Genel Kurul, olağanlıstü toplanır. Olağan toplantı her faaliyet dönemi sorundan itibaren üç ay içinde yapılır. Gerektiği takdırde Genel Kurul olağanlıştı toplantıya çağrılır.

Genel Kurul, Banka'nın merkezinde veya Banka merkezinin bulunduğu ilin başka bir yerinde toplanır.

CAGRI VE İLAN

Madde 23-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Genel Kurul toplantısına çağrı, kurak Yönetim Kurulu tarafından yapılır. Pay sahipleri, azlık, kayım ve tasfiye memurları tarafından yapılacak çağırlar hakkında Türk Ticaret Kanunu hükûmleri uygulanır.

Genel Kurul toplantısına çağrı, Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi'nde ilân edilir.

Bu çağrı, illin ve toplantı günleri haric olmak üzere, toplantı tarihinden en az iki hafta önce yapıly. Hender gündem bildiriir. Nama yezult payların sahiplerine toplantı gündem ve ilânın çıktığı çıknenğı gazeteler, iadeli taahhütlü mektupla bildirilir.

8

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Finansal tablolar, konsolide finansal tabiolar, Yonetim Kuruhunun yıllık faaliyet raporu, denelleme raporları ve Yönetim Kurulunun kar dağıtım önerisi, Genel Kurulun toplantısından en az on beş gün önce, Banka merkez ve subelerinde pay sahiplerinin incelemesine hazır bulundurulur.

GUNDEM

Madde 24- Gündem, Genel Kurulu toplantıya çağıran tarafından belirlenir.

Olağan Genel Kurul toplantılarında, organların seçimine, finansal tablolara, Yönetim Kurulonun yıllık raporuna, karın kollanım yekline, dağıtılacak kar ve kazanç paylarının belirlerimesine, Yönetim Kurulu üyelerinin ibraları ile faaliyet dönemini ilgilendiren ve gerekli görülen diğer konulara ilişkin müzakere yapılır, karar alınır.

Gündende bulunmayan konular Genel Kurulda müzakere edilemez ve karara bağlanamez. Pay sahiplerinin özel denotim talebi ve bunun karara bağlanması, finansal tablolar ve buna bağlı konuların müzakeresinin ertelenmesinin talep edilmesi, haklı bir sebebe dayanarak Yönetim Kurulu üyelerinin görevden alınması, Gümrük ve Ticaret Bakanlığı'nın görüşülmesini veya pay sahiplerine duyurulmasını istediği hususlar ve diğer istisnalar saklıdır.

TOPLANTILARA KATILIM VE OY HAKKI

Madde 25- Pay sahibi Genel Kurul toplantilarına kendisi katrilabileceği gibi pay sahibi olan veya olmayan bir kişiyi de temsilcisi olarak Genel Kurula yollayabilir. Pay sahibinin temsil hakkında, Türk Ticaret Kanuno ve ilgılı diğer mevzuat hükümleri uygulamır.

Her pay bir by hakki verir.

TOPLANTILARDA BAKANLIK TEMSİLCİSİ BULUNMASI

Madde 26- Gerek Olağan ve gerekse Olağanüstü Genel Karul toplantılarında, Gümrük ve Ticaret Bakanlığı Bakanlık Temsilcisinin bulunması ve toplantı tutanaklarını ilgifilerle birlikte imza etmesi şartır. Bakanlık Temsilcisinin gıyabında yapılacak Genel Kurul toplantilarında alınmak kararlar ve Temsilei imzasını taşımayan toplantı tutanakları geçerli değildir.

TOPLANTININ ISLEYISI

Madde 27- Genel Kurul toplantısına Yönetim Kurulu Başkanı, bulunmadığı zaman Başkan Vekili, vekilin bulunmadığı hallerde de Genel Kurul tarafından pay sahipleri arasından seçilecek bir kişi başkanlık eder.

Genel Kurulun işleyişine ilişkin esas ve usuller, Yönetim Kurulu tarafından hazırlanacak bir iç yönerge ile belirlenir. İç yönerge, Genel Kurul tarafından onaylanmasının ardından yürürlüğe girer. İç yönerge tescil ve ilân edilir.

NISAPLAR

Madde 28- Genel Kurul, Bankacilik Kanunu, Türk Ticaret Kanunu, ilgili mevzuat veyu esas ofrice aksine daha ağır nisap öngörülmüş bulunan hâller hariç, sermayenin en az dörtte birini kurşa payların sahiplerinin veya temsilcilerinin varlığıyla toplanır. Bu nisabın toplantı süresince karanı

ರಿ

ama Kody, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c20f

şartır. İlk toplantıda anılan nisaba ulaşılamadığı takdirde, ikinci toplantımın yapılabilmesi için nisap aranthaz

Kararlar toplantıda hazır bulunan oyların çoğunluğu ile alınır.

Esus sözleşmeyi değiştiren kararlar, sermayenin en az yarısının temsil edildiği Genel Kurulda, toplantıda mevcut bulunan oyların çoğunluğu ile alınır. İlk toplantıda öngörülen toplantı nisabı elde edilemediği takdırde, en geç bir ay içinde ikinci bir toplantı yapılır. İkinci toplantı için toplantı nisabı, sermayenin en az fiçte birinin toplantıda temsil edilmesidir.

Bilânço zamrlarının kapatılması için yükümlülük ve ikincil yükümlülük koyan ve Banka merkezinin yuri dışınınanma ilişkin esas sözleşme değişikliği kararları, sermayenin tümünü oluşturan paylarım sahiplerinin veya temsilcilerinin oy birliğiyle almır

Banka'nın işletme konusunun tamamen değiştirilmesi ve nama yozulı payların devrinin sınırlandırılmasına ilişkin esas sözleşme değişikliği kararları, sermayenin en az yüzde yetmiş beşini oluşturan payların sahiplerinin veya temsilcilerinin olumlu oylarıyla alınır.

Dördüncü ve beşinci fikrelarda öngörülen nisaplara ilk toplantıda ulaşılamadığı takdırde izleyen toplantılarda da aynı nısap aranır.

II AN

Madde 29-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Hanlar, Türk Ticaret Kanınu'nun 35. Maddesi uyarınca Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi'nde yapılır.

HESAP DONEMI

Madde 30- Sirket hesap yılı Ocak ayının birinci günü başlar ve Aralık ayının otuz birinci günü sona erer. Fakat birinci hesap yılı Şirketin kesin olmak kurulduğu tarihten itibaren başlar ve o senenin Aralık ayının otuz birinci gimü sona erer.

KARIN TESPITİ VE DAĞITIMI

a) Yuzde beşi ödenmiş sermayenin tutarına varıncaya kadar genel kanuni yedek akçeye,

b) Yüzde beşi birinci fevkalade yedek akçeye.

c) Yüzde dokuzu personelin brüt üç aylık ücreti ile sınırlı olarak Yönetim Kurulunun tespit edeceği esaslar dahilinde dağıtılmak üzere temettü ikramiyesi olarak memur ve müstahdemlere,

ç) Bakiyeden, Türk Ticuret Kanununun 523/2 'nci maddesine göre, Genel Kurulca beliflenecek oran ve miktarda ikinci olağanüstü yedek akçeye, ayrıldıktan sonra baklyesi, pny sahiplerine dağıtılır.

Bankacılık Kammu ve ilgili diğer mevzuat hükümleri saklıdır.

66f0a970-2b0d-46a0-815p-5e2ef3c8c20f
spk gov tr/dokuman-dogrulama Dogrulama Kodu, 6610a970,

157

YEODK AKCE

Madde 32- Sirket tarafından ayrılan ihtiyat akçeleri hakkında Türk Ticaret Kanunu'nın 519 ila 523. maddeleri hükümleri uygulanır.

FINANSAL TABLOLAR VE DENETIM

Madde 33- Yönetim Kurulu, Türkiye Muhasebe Standartları'nda öngerülen şekilde bir önceki hesap dönemine ait Banka'nın finansal tablolarını, eklerini ve yılık faaliyet raporunu hazırlar.

Banka'nın finansal tabiolarını. Yönetim Kurulunun yıllık faaliyet raporunun içinde yer alan finansal bilgiler dahil, hesaplarını, envanterini ve muhasebesini uluslararası denetim standartlarıyla uyumlu Türkiye Denetim Standartlarına göre denetlemek üzere, ilgili mevzuatta belirlenen şartları haiz denetçi, Genel Kurul tarafından bir yıl için seçilir. Seçilen denetçi, tescil ve Türkiye Ticaret Sioll Gazetesi ile Banka'nın internet sitesinde ilân edilir.

ŞİRKETİN FESİH TASFİYE BİRLEŞME VEYA DEVRİ

Madde 34- Iflas dışında Banka'nın, herhangi bir nedenden dolayı iradi olarak fesih ve tasfiyesino ilişkin iş ve işlemler Bankacılık Kanunu, Türk Ticaret Kanınu ve ilgili mevzunt hükümleri doğrultusunda Yonetim Kurulu tarafından yapılır.

Bankanın birleşme veya devrine Genel Kurul tarafından karar verilir. Birleşme veya devir işlemleri, Bankacılık Kanunu, Türk Ticaret Kanunu ve ilgili mevzuat hükümlerine göre yapılır.

KANUNI HÜKÜMLER

Madde 35-(30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla değiştirilmiştir.)

Bu Esas Sözleşmede bulunmayan hosuslar hokkında Bankacılık Kanunu, Sermaye Piyasası Kanumu, Türk Ticaret Kanunu ve ilgili diğer mevzunt hükümleri uygulanır.1

1 30.03.2018 tarihli genel kurul kararıyla "Geçici Hükümler Maddesi ana süzleşmeden kaldı "Kanuni Hükümler Madde 36" silinen madde dolayısıyla 35. madde olarak teselsül etmiştir.

SAYFA: 450

Butumbili Theret Made The Bankers Band in San Hara Na: 12114 Machis N=93000000000000000 Tisered Sheel Marsen Marsel

Timme Current BANCAX KISHEL HARAM FA DEFINGER THENLINE VE КОДАКТИ ЗАКАН TICARET LIMITED SHEET

KAPERTICEARIE YEAR MAR BeCTAD TRENIC 13-200 Katal arealist

Yukurah billullari vertlim sake ============================================================================================================================================================================== homelar minda fa pamine depar ediles events minutes ve Turk Thurs Kamma'in ayan stank 26.10 2011 continute vall man 11.00 10 Computer

Deadli Billen Humather Kurche Subat Shearier

Tealle Drid Dim Breigiler Resuğla - 59 - Maters China ve 1200 Termirr Minneau 11 Anakinina

Karakia Malde 1

Aurestish informan

ortosio purbri ve interklars part kiustzular brounds be Limbed Bichen Rienimus Polisomalitalie

1163

Kurosamin Atti ve Seysikilieten Value

Teleph, Tar. Alle Tustallishing UmpiTK

Cirilla HaT.C. Children NAME NAL " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " " "

Strans Dirente Madde S.

Bekm Traint Crianel St Komisch Souryl Tirane Limines SURERS FREE ..

Annual to Rame Midde L

Firely stage to anund by Trans Microso Hanke

Kanfor, Gituslik Salanters 14 Kataselik

1.311600 ve lamm bethol (CD) (III in Jest contines ar mall. El. Elitriners) and or noti official yearderia allers alons, annes, liftelin, yapmik choc incust to oc simil delerie sman Hall the reparts Laur of they Rolojio intele, scillian militan miliulai, 2000 24 100 100 1000 100000 offit ania sikt historian yeperisk Tijbit he znarik, güreille milletaturen, school wa sille fraulen Basistrys. p=fine Hesatert. BENERUARI, In Beicherbertuan, 18thefal. Bearn, allent numm 11 September 3 minist mittenuring va baylaid yount althat family firstein as seas in ligato " museum starteril and sone spirite belle

Temistin Himmeleri fine dead we reast hurshillene, belistipeleria, foots kunsa WHEN EXER | 60 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | andralaises - Research and Childers - Provinsion - Provinsion - Provinsion - Province - Province - Province - Province - Province - Province - Province - Province - Province himmolising yapmat (coolinis to anther-rysteine -------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------entifier in and monderi i it semblem maltimilation aluna, satema z Mar sation ex spinse, fina, in niedson, hassessents, by mill sex Heatasn, bager, strings at Martinel Hall AMILIES AN daptainin sapesh 1046710 Haginnaten millantise: Herieite makino or at penninte after.

10-6 1

a Micronia, Limila, pollicited Jukite unustus mayerchineleri 144 safe condinstitums interestion made be firit mit ithing to youk you paker. laboration stationment, astagetics. afut wa waterschern, mimpion and maberial vallycing to edition 14.00 tualermineri, suril waresentle Rich lugare West tolle basine stand in Thison icent ================================================================================================================================================================= вил конции. altong : while Brands KAN BER BEH SHEN HERREA aligns spines, the it interest White fire gimskel be test and can in plants matures its mann sames, idailer, Thosend, hombrywsrafigues yapılık totaller girmulat)-Tilita mappidis in carrati materestotta perfi ve yunance lithiris littlemant and the the siemployee but nort all on kremel =divisitide kullamius uitte prints yapenedis them the difer mainte as answere an hinds on **** antimal . rink malventum Main, Bransi Brient Brient Baradoman or ligers of the Hirle

though then to citadiacy alies salant, lemnit nervis himmeded vermik, organize elendé, konsiso ide Wallt consprematic ve milusvirile Womak fly-The 11 4000 1 1914 WIDEALIA, plantires, personership na only copy dia. juents togetan co persende ziente setensi affoiring the for Househia 100 quipecial giftillumini dia be da fieblediff ratenvan ve alerier tipes be productions afmin adding. Their to Remistik da Artima Cletapodik ayakala, box, matulation, ishmis, pounter, sun, sunt its mahals, druck printe could stire, billuous ustopeda the to t ligen ve perslande sime untent Hagame atheter vy threasties majenad nother; atafabi ve Houroni voorad

Backettin Markans Collar 4.

Sistily Mesed Inteled Harral Tices Ar Adress Superial Tant Bach, Multimar Cid

TÜRKIVE TICARET SICH GAZETES

Connityips Lipcare CLASS TANTE . I 23-288 Kara Vinana Minda Ailiu dalligidenin peni adris Towen Schilli leach in Timblys Ticant Bid Gallers' ale lies admise supilar resiligat strenge papinna anyter. Teselt we the editoring adressemen appliting Mires there caglis stages and the started provile formite turnity and pertent late ton dierum fireit suberte unte

Baker was 115600 1

School Mich. Incoldinesia fribates (90) address the sizes piritus Allegewain) negationel picstyle monto harminenda

Somiye Madde 4

Sichelas namnymil her hiri 25.00 The Links depende 4300 pers wassil 10:17 00,000 00:1 Punlings Old, Bania Katpilik Dian

Priye 100000000 This Lies Schim Your Hall

правном nonema mashibit mav permipe paplannie niber digitting 124 4 - jirtanin sextilition lecs idinatio sites, gerr 新闻网 2018-08-08 11:25:28
2020-04-08 11:25:20 14:25 14:00
14:00:10 14:21 14:21 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14:00 14 eribin Scenneriti: This hunning Theater gicks abpleignamisms The applifatelia artist members to

this sensuremen nimme well Bauk Burg Bernustur.

Dam Madde =

Chead Butter housettining Highle Unclares loginals pilettados as as 2140 150 1500 2 2000 200 200 100 100 Tapilisti the more the case delrantially

Sebutin Schernich Modde B

Bloketta micri so idiosebiri germi kurut writischips sampleast her wys lik 15 Til Tcle 10000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 TC Kirsik Me'lu Ayduli Mah. Cultin Sk (PA) Tradulument Yoursen Dichos Milliles Client September

Trill Schl Mintleridan Team ve Stonna Y Hillitie:

Timel Maller B

there limin class launt orniklar Runili tersfession leaste well = these thinks

Beau Dineer Mathir 18-

Birbet bear pa Ocal egen Estivel griosades hujter be Arahi APOLE ON IF BUILD JES JOHN BARRY besta alater bunlidnings sur benn Hilmrum hapter to a selling Arabi sant and contin finitial pinti some are

Caro Parceme Madde 11

Dichani distant has sure manders gegin inumilities S one beles tikestronundes uth lante. Niel dillers klenniten har set 445 group lominal yadds about trues been miklin, pass kand karan də pay mürələrin kər payı, anas print promis liber capartes aretyle skepnil spier saltes ands Landstitte

Cedak Alipe Madde 17.

Mauney =Weyens 1120 alou whilesen sade spesio = callererin management millionis woulded gend known youck allet asentimage Mice He his af rispas till links in dire eprohmer girmadiaja per (401-1) (ps) program Bour stage (1941) (1941

Course Hillfreder Shailite 11

Bu sau stilligende houselests rati MB brondelin haksude Tirk Times Common Submitted a guiser.

Gallers Villeres

TOTALE BARRANAL

BANKALAR

topantual Therer Bill MANTER MEN Sect 74cm Not 22 63 94

Ticarial Changel RUVEYT TIRE KATILO BARRESI A.S. BANAYI BAHALLES SERIE

Ticar) Markazi familia Kadchile Million Sundire Mit Sultas Schen Cad Nu CIA.

Cleani Morback In wolf remains anading there about waron to 3 16 311 5 mill 23473 wy onay's younter huruta haraques hautif we them minimin attensida, (41 1190) Tirl Tican Kamun hillettingeness anguals reach 4 inteletouting fransion dolla Sendature deynedated 26.10.2015 millinde Fride and Bland

Kavest Türk Kahlim Bankan Sunnitim Entilu Toptanfies Katius

Taptum Tart: Same Sound 1 bylain Tack 10.11 2015

Their Now 100 Kirod Ostart: Питий AMidmilles AL MANDODO Adams Erion Khalist N AI FOULAN Mails SA 8. AL MITANI
Mailin SA 8. AL MARTINI Nadir Alpaulas Farmiz KHE ALSAIPH Atemili AT KHARR Und Uyan

2 KASIM 2015 SAYI : 8947

Tentina Chademi Come noumeliu or finis intrimationials me pstiller Frantistics and stage to the comments

Karse No. I

or lets patti democracy battelize persmale 21,51,2014 ======= 44011 10 0511. 1589. 19.11 2014 Inith on 1015 optin Timetion Kutufa bernet in babod editenk 01 12 2014 Intellinde besuil niturma Ture Toute Tousens Kinusu'ma 167. Medicial 14/1 va 39 Imma ma Sceleri Uyachta Therem va Tarwil Versisia Keimen veys Tamamon Dinvine Chin Is Yamman nin H-Suhrbein anza Trail Cherner tistumber i Innillade icultanunias Circle Cherrer Beckey touch to likes your operfreins/mr.

T-C,tin 18875883928 Tamasuk Stilalling Schra Ghr Yullille

Andriminan LE-MONTHER MAETHUS Chaptulu hallis May Kintisti

Allino Triam Come

Rialud 90 POUZANI Topint yo Entimate : Schaman AL MIDANI Emm Marin SAS AL NAMEDIA

= Mintin Alpesters (Tophuma Caritania)

Fores RICE ALBARKH I Aland N. AL/KHARR Tams Una Unio Lies

C744328/5804174

STATE TADH LERI

Stativel Theres MM Muddataum

Med Nameran 961384

Times Carane VARIE KATILIM BANKAN (LESUITS FOREIT)

Tienet Markest berushuf Black Bluck Sep Car 97

Than Modies the sail nummer — Azərbaycan Respublikasının
Şirkəti Bakın 1934-cü ildən fəsiləsinin cinsinə aid bitki növü.
14.74 2017-ci ildə 1554-cü ildə 14.7 prace productions pord thursd manials, Iç Yongmun teall vy Tileli Ticano Kenesvi Mirindere a out 14 to bing di 2 min ventalara department in 11,2017 millings and mitting its of antos.

Wallet Caller Birelike Attoni= Mebell'isis

Le Ekla 2015 Torlidade Toplanti Tutusuda

Satarian Children Constitution Sola 1 500 t The Trade in 2013 alleges (Dove 46 s 1 m 39

2 KASIM 2015 SAYI : 4937

Maranth 410 Sayfida) Hartne give Inplants capts mararimina yapılmasına və origin Hesann eimskein EDIODODI = 11M+2112017 Askault Tenches Says Zahr Kurshoo un photostials with PODOTION

litte Humania Cistesiniu net interior Hilleria Englisher \$43 (40 === 00-TL 111 pares wind timated ocher her lief 77-10 (Arenates EE SAD COC COS sant bannestein Geronima vilantion chesk Sesse niplantile ransil adding min va beyone gerek olgill mannen ve gunke Statemede Lim neptelline loolints ALRING THE LEE !! eserved abta@www. estration Toucher Castle Пробетства кветствания: привоской Senr Hargermin plettined. THURS Subjection in 1992 tout al Begjuma pe undberein libe evrasm ben betautifunni mangitum it Then IN Reyn Taler Knake malinian da leage editees Unsines traileres Essa Shabegrassis setting mallen in median tim 72 шилост. Убаевия Калан Подвест: Curtin Cann cornfinities accural. Rethings bir gibele maddesi lines mint or probective mavest gillelo modeleieleis alumn man lie pinden pirin the value an faristic

の中古車の一 THERE PERSONAL markes the gletiplication reportuniti The The Property of Children Children Children Children Children Children Children Children Children Station Children Station Children Station Children Station Children Stat вуковск павели Улиман Камаза Magicon Stylet Grandek Cran minifəsin yarınlardanar. Anəmini Sint - Sinte Genel Crise Tuplantilarma Claus on Caustan The Tuplaumslaatta Chatummist Chinnia be Tienine Makenligy Tomsfuller flakkenda There som U.K. I as 14 14 14 0 11 masitirmin Aiers Eksteinda yrr sion "Brokes rannoniae in the winforden Timber Haffer Keiten Op Treitens bhiness an Mehryst Ataly Tackask Yanasın Diama Chin Vim Sizini J.

2.0mm Kund Toplains Tuanado nes invitanness 4,789 Barketing The Tell Topheriti illi jug sensiti ve itsun

i Toolimi Comil Fresh Themall Production in I Transmonon alle vorlanesi sylorigi iki katal editor styrian toupti supili suplimasi se glines al chica at belief to and in all in all markes and grindi.

BEAR Silite and The Wusine mashdrai liegrine veglien urban Bearge costminunia Viberiim Kuritta bye assument 7 which west salimessa in Vondes Kumis Byefilitires 7 yi sim fir gibes yapmak Garet.

Jayn Octility Ocen'e

D-Bagen Athem liture in

TÜRKIYE TICARET SICH GAZGES

3-529111 Alexan Calliano Outle Tim 4-Segin Minin Kristir Tom S-STEDER MILLER Allugration

S Shepm Direm Calinia's TSam Museuti Fadioly mace at allege in exemplies

menti. Tonieres Kauki Open idens alletting got communit assessions in fourte became we supportunity and rutum untilbingine Beginin arbillelien mongele 11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/11/

4.800 Sheingme and 12' met sinklemar supilaca) centricialis greef kunitas enegina meeti Tax Soriesma'sun 12'mel

magalade rapasak desiden 1996 (12 oktobian ton Elass Sitzugans contribute the light Holly (The Click (The BDDX'sm 00 102015 mille wi 14119 more the Comitic res Tocarin Bakushdu'nes 12.12.2011-Al verser troom 22238088 41 4504 provide
Interiorial de departe almide 344174 oytaming liestia vs egetrual (in Autonel millian

LVAN Raulum Househo Anatin Sichen Cirich Karyliness L. Tamers'sin parel tunlies allypper stonimats maddroine 1000

Pag salipboninia | gassemil Finn madeninie yes alm Venel Grad Candy man Callinera Tains Va Couthert Hakbrids Ic Yhourger an Bird Inn 104 append strendsmill throw sundales pay saleiphones service appens informanu seenitunthets Broban Internasi takmunds Genet Kanil'de temmites Daxxebedated dugnitim agramas justiment finismuses valift nemal allines mostur sauche rykons answareds. Valent Kandlers Barrassis Aravilian Sicker Geped Kurjila'nim Calligens Fabe Sip Chiallan Multilaredi in Therepe ophistigs the haped =114

Sourin Karnin Downing The Twork Kinstille 183 es 296 maddeleri hauman pie knowlarits into weeklance, Hall Continuoun do cenymen simmas mildestin gegild.

Villes Succite Uvertise Time Taueri Kanunu'nen 305 un boorbied lite velikied kapsames. Theill agents Timents pleading the Contracting di conville allemates Station the hame seerland.

LTha Tichet Kanna son Reforms Denema finance Billinal Hilliner gegild

Pvy schiple) minhrulau welles ushiplantinin ungem timme timulala va Vahil Koldin Diskus: Assories Sirken nie 2015 jals helup dileers Anseles Girbins (KPMI) flemas Ba stringson inimanian ve ligil Addressed Basterynda Desalas Therim Kurukania years Michminne ashendt in incar J

1-14-1 10-10-10-11-11 600000 114 penerien humin Dyolumun mitteebg

Sentlanding gauli human whilesters mischmant 4% stimber kunlar lighternin a aylık anadanine geçildi. Pay milities institudes seatled

categorized Herge chamili good UNNJADA Merchan Valle Cutility Barnast There 1866 Apossion Stringen min 15 wer mailier roman' These Shelasme the status its geenin kundu the man and Historiate Two Michame'nin Tirane Nather whill arthinder A COLOC-TL CANAL Take Turk Limit nimis visuali as 3 summis Times ( Коста и дастанна покубаланным

"Questivit Rustida Tryeteri unt постилии Парка въ Сайуена Booklinded touring a accelor | Chicheviller it Gest Kupsi millialen lifturen -----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------deventues stylidition the harper comparises PLANTARY ENTILL Thermaller

Dian ve Cannuncer Williettilleds MILE Main WIFFINGE.

10-Kagens mudalatine zapilos Chindonia . Instita toudita Toyotant Salvistojindas Machun'an espekkili kusunmakili Inforschilives Cherni Kursil supdates siss |it 48 ithumits kapsals: -

11 10 10 15 10 11 10 111 Beasda Timulik

Palle Vanchise Inters The fam Bestico Bellet Can lass Dy Topicara Manhuu Bearin minter Freich Frees Tutanak Yatman Methor Auto Irus L'on the Knowle Opened Chinini Circa Image Adison Ection 14-2 Alumen Estillevest Queel Uses Man Albayrak Inas Street Cities Inc. Muraile Entreberes (mits

Valet Kutitiere Bunbare A.S. Enas Sattesmal Deplaille

Rate Marin Vautla Kurulu Dusteriala Carer Dagdans vo Temille Techall Quantar ve Tosmil Soldti Matin 13

Yountin Kirulu Üpeturenter T C Electile Ma In Takan Overche Mobile 1117 44 Carrier Catitapache tan hibminde Unmer fine. Almet Knummen Ophna Theoliis. Kesiin Tysii Clienk Seattings C.

Yathi Belli Migrocker Timilla Tors Hille.

Ilk ! Yd lele ================================================================================================================================================================ Kinik Neth Zumpisster Mat Call Ba Candik a Malegellemini Associate frances Ala Oyest Olleris Segunian Ven Schl Kinnesker "surally

22 =========================================================================================================================================================================== Kisplit Noth Scaden Mah Address Çinçanı Listidon Josephil Theori Her, Advan Econ

Fierum Kumin Corni Alamb Sectionistic

Youl Seall humariem Temails Valleer III T Yil gie ************************* Chuitz Pia The Pictib Dichose Schelpset Mach, Yesll Vad. Sk. Cal 1888 Beamer Tatan Them Allers of Younim Katula Upal Olunk Becilinholic

Vetki Setti: sellaeneles Transm Fridition

Yett Mellu Vastan Natura Dysluriesis Cares Dagbline 11 Tama Suite Holida 12

Taxation hiduda detection gover on templi prati, yourse surely Supportion laususias thatil on the etticle

Bandan Katılım Victorial Birtes Asianim Guild Kartinum Culums Tue In Unatteri Haittonia le Vimeros Birleines Bullers

Авас, Карина, Пирават ва Tominia

A 2004 VI K-EPINE Madels L.

Bu Id 3 Mustgation armats; Valer Kathin: Nachus Annum Silken - Fur sublimas promotions for a underson, Kunun, lilli medius to Kas Statesme tokkested on and belittermatikal shalle Thurzen, Vald Kintin Traden Ananim Sidatinin (Rm Sep= = committed 1 Lieral bagal and Libert tal Learnia:

They mars h Maller 2

Vaneral And 84 la Kurd Section für mal Card Thigh alleon in That ve Ensiden The Tiplatinia Brillian Contract S Climria = Tichin (tallatings Templether 11mdbinike Youncember In trade and the program specified if the kindus hardlarman!

Mania 3.

(1) Thu le Y basis in connel a) East Sikhame Valif Kanton Buschielt Ammen Sechniti Kans Bibe esponsible si fall

No Braitin Vatal Limine Black and Annum Sicanii In

c) Hirtenin Chird Survihar he mailik aquat maxi O Kama LV1/2011 Milli, Mille,

Com maydı TOU THEIR Canada 100 The Repland ಕ Online the

nedaulerte access in histority actual tent finds Taphan Diaflan 11

statinites Blacked : Bearder hings too in the treat

D Tophorota hausantista Chausi Schminers Bears solitos includes morial the Berni , profitade gived servers socions insport hastern уставитериийск. dairfaced Enfinania huffifinian . Infanty ratemanius ve up hipland

SAYEA : 451

Bildenmelline pentified, good hour mythology Vilenia Encils Brother benaumadige zames Vilweiim Kimila Berlian Vekili, seklibr Kanti basilinska pa) mhipisci aranning segillunik hir kitt Selliation adar

Minies Billand

Creel Kuralius Celema Billelader 14.000 2

Tryman. Kama, Barkachk Kanna be ilgili memonat jir Zava con grant lucula quale School allentinen areau idarak saman

Tuplaum Yarine Chin be Huurbeiter Middes

(1) Teglann jeme, pharma month hirshous derrales hann Bullangers listens sayth pay schiplers veys Senters (enally fire), plinetim kirchi System, creation, Burbaretit be Described with the lingelier's billing in with a 1259 gibbelenditheren kigler gastliler Yamim Kurulu Bajkar yeys a frefiniziadiği zaman Frugkan Vakillums may sames halledn Declainin diger Jungstoner редностия, полновные phones altest telle le pentier | va based mentrigitate du lugimali parinte gereille.

(2) Toplanti yerine glitan platemators, sincer sincer kipi pay всіціянся вськійскійскійскій іс butterfierd ald birtain him likformel paturnstick. minit. bis may patapher from temple startes and perfit. bedgetothis being comment suelin hans take a la limalar lay limasjude belofundlim surve surve. Bay knews (personal). Landoni Anarim harrations letts young fourchies a pårestentiriten bir veja Hirden fuita pluntin Histolu tyeninen Spirimat Mastin Varilines gluevicedelien kist arge Righter mastudie yopile

(N) Thes pay advigiative alsoal Hutyee durpeilutuk Biletaufjetting alson, and to peaches -----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------jetialle Berri belendarulemania, gibte = 0411 atali vo grassistilla pellide logalis skennisk tolenti halinde has bernetter inta chipotantarm spient palintersfamis (Kigkin powerele untificativals on truck mitteo kin wego kigilier tarsforden section genti tir 1

Toplantour Agdinan

no straux 44 s 1 m 39

SAYFA: 452

(Digmash dil. Seylate) upatindan, Time Scheng 22 ini: wailleterinke helleiller wisephen weganing mas and Hille magen Entrien since

Turninium This in be minder in in in Offical there showines Malle t.

(1) Cann Karal updation Karahi Batkan). Vi businessed samen Phistom Казава Порвин Voult +stille Billemondia) liaberde an Carit Karitta pay salingan inte attimary majianuyi yancerundi Gime meller (Dustin) wholes Beller 1000 youtus. Gent gestillise bellite Ally and transport

13 Straken samfinden an as be We select Themans on personal Antimation ligitums recentu gerestendent sumber

Clif Triplans Briglians Tigh Frightern liconalinia ve fin futimitis de vanak stigion 41 (10 eventi laustenia business yesilidir.

14 Theilant high and groei kuriti Euplamiens gebientsen vis in la To Stanne, wall timber upgur hierdal and and

Tapiran Heinsangstan Goree Tolliller Minde L.

(1) Triphatili buill ani @, Says phasiminer assists helirlies ribalia varma janteli

a) Toplaininian Manda gibmiles at in promputer Altrens situres sinces Chick Soriesmin betimmin ibell nedlos stand minim strang littyped shoulder beeless.

hi Gosel Earship suplaurich Breatles Read Shaugusde selekte fille anpanels features Georginia prymland Back udnimudigm, Carifie Freed , San us update on inter Therefort haris simul bee. tiplimi lichenber en ur all halts bace page page condidana, itanda Chickership bil theillia Silderhandigion, por determide pash pay aliglerior, finali veys per (Masa); comments man bildirille nachhittli micmpla behrfinedigini varstenut ve hu Putensafirsta Anith Festiniati gepiennia.

Figure Black partne joring jiempelli Ca giou aldremi ac luptuan paran Thangman 2 inch maddeninia Shica Micronia 54500 alling sibuan phereleris yerkin gerining genrimmagist sommil econd.

() Cinne kimmin, Kannas angliant halle fassion veys turns the line Urning the hour Submit bulanmardulosti. hondantman 100 Bille seguitempen ships philist Birtifit ( to machen inplants 1 Ranber Bostuming (interiorial Katonamigue, biederied

data 11520 in tans 11 Sentin Rocula yılıs final Tasilyot TÜRKIYE TICARET SICILI GAZETESİ

Laporoaus, denemi rapotlurona. Brancel additions and and The Proper childrende 1444 workers foreiments de are HORTHAND Com SANDERING migiellifie lickunta Winderin Diumisme ve Demelem Kumus Gamink There 球 Shitcheri 24 when almos and passion 六十四十六十二十二十八 Including more and Jontás Manum taratin land this of anim - I han e late Schmarts Horsent, grail thand trietment iemine sepfamilie lagion aretame

H .

timmigirim vo molan'in draktur bir Burnitud statist statiste belande Section and them beseits accounts the last dummit Shophen | Hissangunda bil Bround. x) Heart Billinaster Harban of the founder suiten the mulen gened kunde kanfatheren himile Ennenident hirux verya Tieses contine similak to tread. heigeleches angroughaus less

And () Marahham Ryylan' List and Sat Bacine kunga dysalde dienthem sightinde haver diap all rs strend plate tauch va no

migranti. Hillunidouts Moronus the forceials coll collegations places stand Emmel belielles Hillers diam hasticula prille the sulassic nother grupp (0-ermin megamiad. Invest 200 mon station interest somer

fry alobestrations to acceptions of ermining we illuminents , Beath ligate II Minsker rillen beauties

Claim Rocat, Caran, Months, Montania, Mar Platila vicuria ya de charman ve Hall STRENER montally Mayerlije als varian 45 Cleani Incator vertleand

terminen illude sylama reportune in and promise bildlines . (3 Trytams like asgas armines

monationin haganda, devermada in mania mhofum millin Chinedigae, Kunnery Karas v mit accepanie BARDICERO Binaddan sygan uland childring Minirudi ju biomek.

| Kantonen 436 mis maddaia Uyarmaca, ey takkets go, commen Stations and to the readlings freitrilles Sacriatis ay bablus in anyari or leifers tome Karan te filer Shebjion wysener goinler he Kill seeleray premes

11 Semmention rade beine schol per sabibliefinin litem Damber Spaniak mittelams astestarest ve buna . fraglis handere pelationeren, grand hurstus be wantages be ny sours yours yourse ****************************************************************************************************************************************************************************** June millest

IJ Clearl hand quipmalario and 如果我们就是出现 Commental production aguist. Startin Market project, ker in manakin taglinestik stime никания. and lanches sylass higher encentralia sintalian additions harpa percent ling Hausenda belirinek.

za) Táo lasti tucmagan, ponstian визво запа самови сарония. demost ripotlerer, interest

falsuobiej hates badiatipolar Benniti, marketer terrypless. 1825 segiinit =, ny kagelures nameditionin we emplanerey's ilgil illing belgeford segmann formands for Interestile tempiral fricult alleritan Escule Lychisuanni 10:20 102800 Occuper

Clearing Millersvalue Canada antial Gerlimeden Ours Yapıluras lateaste Haude 9

Toglam, business, genel karuh Lighten in allements exter were skiete. Dapten innfenden glade used to sale pirimilian available Highle be a gialkille Bronni other almade to numm part burde couves steenhe Taplantal) hard hunryle goulers muldeferium gilely lient sous lich since lessa

Children Clinies Mediteries Citripilmed Mader Ba

E CARBOR amas Larul gallerinde spellial Hostallam per althin meastaille Keilis 14

100 1000 0000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 happendigann shamirulyman 10 Young in assumu salik findbeet ist Illierethings (psingle "maler/orgi

handlipping seriplidat caranan ch YAnatun barnin Systeri in () Monsi delio 3-bastos Innelle Barban at the strengling in Include

di Vocelle bandle Battering decreation for funner hatter, firmaneys 1 price men Supplies Children Mellersmed

4) Karn Sitham unifinia SALES WEEK IN SATES: 248 26 aratterial (4) mark the manager

D Vens and programment COLLESING gle Germill goviders differ literatur

(7) Olagandaril (= I Lical manager gottomation and status a whilesian gentrial strepter And one.

(7) Assedada materitum internation Samtia, laptaca gendemised jest menywa knutu gamestener . BULETATIE THE FEAREMENT

1) Orzadilieres (senaming herry) forminerau : hallinde, glimbanise autorial seal mas sal una salinhilia. Hi Kananin 415 least madded

tab-hear and dusetie takila giltefrinite ver alle admadigma failerships gener france from them Surflieter

of Theining Hunch Kysteraulu aluar plitted an (title austis nativered frances business in Stilliand Thereal belleling miller (print mademarks egit might mi plestrende koose FULL BLEED : mit frattuntting Interding bitalum 1000 Reliede 144-47-0880 diffindan platistilesk haras spelli

tule yelserials, penoniziik, suglable yakar imin Wat, bupak pickele shoriali also algustin invende 19000, secientia, மிம்ச் Allesse Rudlumints gibe belie achapter to nariah ballinite, yhiering kirala
Kluman etergulie st. in sporador, trent Salana alma

Di Count Executes sollulare eilletts hartes for Sames pinder paddesi, bane hilliminiums or fürlich in karur varilmedikto =Thuman ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------Kennet A+Maintin

(1) Tapilan interligh percaciatio hetingl 44144 Nr. Hoseph buridants güclüğüleres immen to the gimberer anielly .

(A) Chinities, good Sunda (0010) . (Sentriplied LAST BELLERS holdest

Taplautota Ma Jinna Section 12

(1) Udidighten silles guarlem sincel foreste site alway under as not callingen that assembly direct AMICHE Traillin hastas Julinis bibliotite Begkantik strong proved franchise thanks in 15 NOW THE THE POSTER LA BUNDA kaller ate bakke very. Kendrine the house gelest Big, undersh bullessystem or su AMMILLA hallini Enteder Khoupraket, Annila houlin yapılır. Kıpalı Estif underschip formula urguerum de frank line for a list for it . Kan alberients assistencias Antono burlieder. ad trader, secondiness if dital mann Mone, most beads bends the c would the kip koups titing tacking Lebilirda strat Tomartilamille haustiluyha ide Michilistik Digar ha Hiclinde 1000 Househou 6400 unshing

III ... Toplanii birtherming platigitien businlar bekkande sp.klamada buluzensk janeyen yourin sundu fiscles 126 as suitentie there there sidering welchiller

(3) KERSHIPALIER 4000 Contine more ney labilar in . If the four is sentians pakhipi, beeni ve site almak, interestington superens plie genet Bunden Kannskapinihe. Ma gille dumanlasus, gruct burnt. Booe CHENDER COUNTY BUIlding SUMMER BEER SA ITERNALIOSALIE (FE da allermin to sincels Birminismus. ages and a traduction la Benzer vande

Dylains is Ory Kallanous Child Marde 12-

(1) Priomatic maifrestifies page. bradard theylinen, voltancek hourters Burtils suchtet. Hit hand imbigitin sylants ventues sentherel be yanik classis 阿斯和拉 churchilitan conce, ayhamako procer, Oylimin' and land for and mediation amata, amak warel feachtende sie toemele De Bin noade play unema migin beautiful ale virtimes per antile rans, Band of Centreason 16 happaniy asimula kepiliris konujen Ballana bectising. Dussy ceclitition some ale vanteser.

Treasinada 171 100000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 kansilana (franter eryline, an kaldarmak mreiple toffanair. Ho wyter tinpfation bagines penen augetur taymands justims disak line 14 sayida 1 level attendintimilia 20

2 KASIM 2015 SAYT : 8937

kaktuna yankar vera herliserii bir settile beganda Induspensyatiliar In the se su product literation and pil. debolandirmede artli kientia alegamas semmig kabul willia

Toplaus The tou die alle intere Dillande Mille 13

[1] Teplans bajkmands, per saligkema were lountiliations. brinderer salip effichthers paplam groughler, sheiten by either gunisapas Itelestation Imper Bullums bet lichend beingen, gened Berrilde beralist scraferen va senden armelland light diffacts, alonger Rauestions to the and to the Range Hotel Boklands Anastig se afteritos #13, 100 minute Minustics minder Bit pekliche glacerismas Ite TEREASE Kanien lietti 40 reavings billetihor maxima ny gon atures attimes hallanes

(2) Child itund insurge east periode in before at others al let sparts a and the collers samtken kom lakinimak summents digitant is alcome Turantilie halfarca yurda yeadshilesend tipe leganti yerman ​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​​ pitoum milliu addressant life panican plant MANIE

(3) Totalk co so lat while kalle de stage best ve tuenen tie ber all frant, moderni be kaulture file Bakashi newfrid familia 12-14000

(4) Tielenskill Dimitusele ! !!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!!! the togeneri bacing in free Phototaces. paybecomen mythers | | Ria | scalese ve bronkon alexa casa tanas mast edites suplem pay stadt, kanberpa Bakashk (emmersia all of excith the gettinglead inn mangen with in seps, underst Harast Submittee alla vel loss controlled for also ound to sun papiliste mont fittings. hilelines promobia

(1) Toylands sheet lutter lutterland illusta uy callendan, highly thered the your personals and stationary ratamle be gangle militarily And Mercel (Alle

(4) Toppertides stimer Barations Chiman 1 COLLECTION .. frei INSALTAARITEUTICA ELARMERE DE DECEMBRE lesyealers . als. mygdi. 64 anthelefon geming that turnests *****

Militeter 449 conficients in Hall sposged franklines hitten yerse wan oursings ekleur Turressing, restufafified beforen ortades very annelopinin an, would verde 11 mulutekt jahu Film aller alleting a Delimite. Totaming callerin millial eller 作者前列。 RAND LABLE backed or Renadia mustical larahmant imrahhit

Terfann Swennda Tapslace Maddi 14.

(1) Timilati happens bupiliare woulds tumunist for unbani ve geer bautla Dati gige your hierdu a fire and a ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------(2) Wheelen Kirt 600 1115 Same class appricalism 43, 14477 624 10-1 45 x 1 m 39

2 KASIM 2015 RAYI 8937

(Nouval 952 (eyfailu) and and the the comment as them series Bearing marmel .. 16 turning for show ward on flans entimatiry@finitiate 1164

477 Thistian linest and the same in perfect least betwinde minente sireates Sa miller

Concelor Househile, gomberiu se continent least in complision his Unio urba

Tajastera ETok Permitt. Grunds Katima Made 15

Galat Kunit 1200100000 Kaumas | | 1127 all imaldest HERTURE differently melli Vordina linklink tonnelige checuryda sometim survisiones se updates Franching studie spedizer stades > Hell misten = 1927 purl afannis in suite

Delived Philippine Cruitt HONderbe Dullatelik Tomal of statute Katiles Cent Marif 14 Tephenesa Laykla Balgalar Madile 24

(1) Frakantal | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | siscy va pelification figula Analin Foolanisbraum Listi ve RAALLAN LIG Toplantiurde Sminnersk Rec. Omenta vi Trister fichmigh Twently flatt Hotels Filter of the Samelin tablet.

(2) Catel (1) (1) (1) (1) (1) historial (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1) (1 we bane beliemelir, lienskoly Aquartemastinia, good incultu builte stack small hatgetar) its beginnin mentes Street occinia firma filmala Teller Touematie Editorialis Editorian production should public.

Ip Veergada Cinglesmonth Be Made 12.

Toplantilarsis, To Ic Yourgede . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . durums amping lamme hatinisa 1 8000000 birniete Children Karte Halfe ultrathande Tarukan wille

If Timberganin Kabell to Brailliater

Be In Themas, Banks gesal assist takiele

Seconda Electrings

16 10:2013 Brital Andress Bronzel Thinfye Timer Nicill Ospensiuse Bat Ulfillede (Orlichlike given

main

CHAX26/90H10

TÜRKIVE TICARET SKILl GAZETES

Lamp struit Therefor Bike II NEWARROMANA 第二十六年四月十六日 中国第二十六年 The Times Durant

GOLDEN CHAIN TANIN ORCHERI CIDA ITEAL AT IHRACAT SANAY TICARS T LEMITED STANK IT

You Times Enteres AUCTIONEL SOCITYBA ISTATISTAT TRAINET NAMAVI TICARET LIMITED MICHI

There Trountit ME See 10 on Bit City III N III T

TEN Merson Te Hilf seilf seine er forces junaron yaardi bithom Sirkeis Keddey IT Nicetiffinder 23.15.90 3411 3 34125 3391 14 newyll genel loomi liamity in and Mileges mid mehmin fram v Band Lommond a colentisca, 6102 veryle Top Tieam Kasuns Mikleiletter výpun negers THE COM DESHIPLE Armil Bulaillerin steet Aust 27 10 3015 - methinde was if willing for show.

Colden Gram Tanne Critings Gile Tibelet Threent Hamapi Ticured Limited Dirball Ostuklar Kernis Karen

Kamar Nur 201 SATT Kame Timbe 14 16:3013

Keiner Keiner Fatus Totalianov Hauten Blaire

perkan Side delisk Bate mitchines speditionsk agedult hustnation harer allens shing beden E. Sicher Kona Spetententen Verkin Tullulars 10.000.00 TL Filesson 1.000.00 TL and Maria A. Bearifiades 14 14 14 10 12 12 13 13 14 13 14 13 11 11 Samaki) bizad dere vo temlia antiegen ile pober digandus furth 1941-114 100 Vatuliv. 164 Ponstille Teamind Adminde lipper Kim T.C Lipacko 1503041294 Desemblytir

Sicker Frieseda Parchilles 1 Verkia Tutherny Strenity Move 13.802/80 TL Hisankinin 1.000.00 TL. hand Kartal & Muselliffedera 14:30 2015 turik va 31333 tare ile beriften man dever in practs allelagene the girlier digenda Campurmi Soll. Denatto Sol No W/4 Pourlik Single But Adress Itamat Edes TC Uerakh 25433641336 Kimilly Kisessoris Valina Karakaya'ya devustuniata va qualithise systemp a

I. Valunds hallel gesen denim Birbillian wis ituvil funnummen pather any delleries stransmise

Higan devel andemische niches and all automatio partant die hitter duction. 492014 Alexand Sellidade

• 30 Pay Captop Translation Turk
  Linka Russia Russia Rusia Turk

Linut Vidhes Kelekaya Alax Alax Ala Schri Bruelloneld Sink No 717 Centriation Vergi No 847014887 resm Tobbange Simil MITAVIALS Sen Erill Gr.

Sicket Damata Humalye Mall Clichedo Hierra Call Children Hirds | Ille Deles 21 Commelly

Totatelia Adminitial Thereat Crises T.C. Useratio 121014265 Kipchk Busaid : Plkin Pular Sellet Mistelling Simis Timisto & Brient Michilder Setter

Cleaktioniler Cangraise Mah Schines Sol 50/114 Perside forschal Ademinde famile Emz TC Uynktu 264316413A Kindik Namenis Volt un Karphaya counter clier sickets for houses machine messas De land ve thurs since from patte vallingen T. Skiet and strongmonials Bearin an 2 thelest sections the care to the career we knaul halloka 3. Mindden vin apagula finit ship acklede shift allematine

Ves Seill 26684021

Occasi Cranes and States Segment Seimin formal Toured Sempi Tiem Limited Sched and

MadeO) Ameria Konu I. Turnus-Saltatuu va Defluigia Housel

Elakuti, has yoker, all pesul Hats vouser wikather de igligyen konot va lippoderinda kallenilis Hillin, engatur - katheman links hombi, kidre micher EXTERIA I WAN Holgfitstomers allittener partners Retial, lique to personale Mars to interest linguings lehelmi og themalatte alline all'A 4 Reaster, Franchip Tomas Sciences (

The get tonest, butter to Baga formal, accessions and Americal | | seitemine middlerille Kniftutuna ( (Alabana ) and ) frontillance Lestingan as yalılar igleri gibi historie maris, law dominena va Mese desmierini storiscut. Postedional Links Gribado

Surf ichede en piet. finandii from Plait-Bos million | william illinkonfros Colomilarian HIlling, Max, printe jan a vuelling while your mannel, mamil on summing a ligh anaton fromand. man ve productions shops surved. Bestinin lealer in Beaustin yappek.

toria lalima, Imak .Ilm frauntmillemen, minne, soffilium testalert, anguk have ilupturer, con tentaria ligili matsuma, dict Agli matrima, Ultiliti, najes or priskunde size ENARY dagments, Stredat

-The passis with could ifind ihrgalgia qubekularmaten or, monthemally (Pyrpe) on and p massily meden digitar heiten manak. thighter vays diger yuntitatia udum topler, katalur karallar
Kan Lakh Reler) Usala Id to t on a money persiolaries toul hat. Hands as hell mr, Dearing and Septembe yeptraill for fallened to reliefinities apter grailit mens promor faire which litting makes ve yeduk paga, les thell mint on undersiben alwar And Book, 10000 11 Breates i

-Tinchart rid foral into. 이용 기능 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 100 : 10 Actives status parind.

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-8150-5e2ef3c8c201
https://spk.gov.tr/dokuman-dogrulama

Junia mark Bartel EI HI Hannistan prom leagle thinks to Dittare and find seen he hygal and superials.

Theret

Children and information part your as mannest in first injuder sopend.

Datin w Bar kans kans karan be highlighten witnest liber, which is a Reportion Submitter, Introller, lighter leve such sinalan grow promos 44 times comment on homes , betin, sifith, kanyanu Chanin Laner lumm hinadam, in hanfam lican all rates and separes in and afferminer lie tool (Celli Jujfti Kerunet, Grangeralle meilement, bus no damis willer. bart majuludion, istuaryondas, sees superior conguility, garafian survey The The Jane 1998 and ======================================================================================================================================================== yiln, patryon, harme, russ. if indentified and the formers in within negatori we healment devial tall tillySept, allet wanti, eller modesten, Barner wither, gifter or laktia, tatolik leneillern news problem sportif se imment gym kottan, kanal lema leme suyu, ma For allers, manag malaked, salama VI Resilizacym partisin missus управия, постания выбавить выбывается

Bichtet stang, part string to between twith hornel, for I ken Incount, ber mitte device impossible. Kenti atins yapmas althulu insiders perschayaltilis.

East Carpilage massiste se professor inguallan papensk, alleforming yerman, his sensible in a pierbeelan At huses If thin Junior is stilled creat Altailemelois) percent

· Partigi on gier Capida hor Hick injur lesine shindly v linkedit Sundants -.. Sacchistically while to scripte gestand.

-Vort in in pett dapart dappide hit first for poli stukillize collegation; betwe yell, indel interester promo zelliniak.

infection in suscip iglenials pross up puted hom helber, ill for Bast Balling Subted by all As mail nation, telefon selection and differ have said fraine your = moring lybelled, concom degigins in matures bibering security Porties L

Colimeria Milleadialy

Sheet her rate simon plan ma comments on programop keysek, done manufall sink burnessman her their aspact we like willing allemited joganed. Climis siduğu program kamad tastiles yepost to topical upportuit. Provinsi
References
Mineral partes west this jermy portugulations desines alma eldalla plan deplices amfricuin'i collisi va systemann Septiali vija Banca für Timma in button young 1 meth Production = Inturement attimentaligunia pantunities & Cares Listen Harters va Calain

Millerstration Roman Hilli it varmir. they hough his pacines to llucing to clinemal to sayvold hants expires. intru hansaling, fromannist va cografi Health startiff. Bo fill on fill on fallery hombelers, hantasi in hirsel and well to It and minimale that the processor with planings, buildene ir fierin, biver jileen the meant limit pour success an teache know shay have ve plantia papersia. Her math com theman, per knowled netitabernin trail. «Гессиория босынс, вывам, daposted. Sizeca belickensken, penja ve aptikasyon ighesti, Kestlinegen prijelett kholl is bleilenek. The three progehaffer arados appirimes gününi yapmak
hasi ve kadatas sektat himalik mentions pominus knowners in (ELEASTRICTION In collecting and In 11/4. Filmers termit

real spende trung se spely state Legas - radionalistic Murrel propositioniale matim Salings (1 minister), profotorial las diffinia papillinas ( ve yegsinder an your lover Courter unfinin suffin No diffilitiato yandrus bloods for stath and estile or suitel, one tamis, harter, mogar, bearing the p. citities, plate Bartis ve Oklas infer them and to deal vapr zenjefendelinent sarguetanlman on bis genade um gebridererse kommentalle von timorphows intelpedial republication 10 Barrist (Bear)

This set this ture se is there milleofith ﻳ manalik Alumetindial termes 10 dimak. Pease Housallynd: Gallermet Sid antified yourse to yepman to yepinning particle ve your depeda-(the didle the minutes palignolation yoursit. we vegeletten cheen wills on belowing affect

1. Staturer

(2018) 04610000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 INDEL, INVENCE IC IChael in Brocesses punk

Endayas so themularian malay ch goodli musime, she edeven Mars Resident Whiles to Desicession raport

Ther fürfü komu, fuhrike, stilly ni hennasi hindlers can i she suphe trolamons young for yolmash girdicaeli dia copia Bay Kell Bandine in

signe in persions and summer skins indist se letterine Agentine, THEFALL

Altonen Emilian demil re Hen 400metim or bizlip ligwelling and Norma Free Al : 2017-02-04 Valos Kanggal Total States of 09 A Calleral Cat 44 , m 39

SAYFA - 453

SAYFA: 418

Variegon Tari Facilitis Mon. Even Cid 2069 Valimpilliam Unchi Tic Canti No TC Kipilla

Allabledi 14.054.00000

Dirkelin Opena

Mande T.

Siriania Chemi Aling Samo Eastististi Sistember) Summy Timen Limited Streen dir-

Anne Va Banese 31 person 3 ..

Sichette nited to beream begines Giolorial

Sicieta backen emay ve limities Halantic

L Elektrill to evelommit satisy). to the continential souver marine therealian Parama xest in prope italiariana willandan him so 14, statib, you sportaliali ( ( Partisti 104 04 0 ( in pathelpings) kallandum reda makine nechi za bo your hers in 1225 malamated Ensional bi anara ligili olarak grad thursdate gillianterse is hiftig Syanak, orian years sim effetiles biffe difattim milesentility, hapidle almisk may Sallenchern Edulans Desimis) Panes

1 lie ani succh, elatinal es detronik mit mind mand to mationsolers hannsidile ve gan manallerin, alet un chantovers and within with han midde we you marculitie alit to alle pinnin Malanda motar va sciences . Intellatio Densteleganders perfuments with a yestimat.

Ciliendio de sembrona, 1 Hindlen, geftytten, Biclien ve leather hauting hountuille willish toberaniya manya assirik ve kaunt ciharlate sentan, montal, yapma w by country's dyni in gətirlər vin iştirak filmləri Sinan Sinan filmləri Film Sinfi Film isia your considere ile growil anda usur ilə inşahiləsini adını

4, Chemilal, anega, piniho, there children (mannialis and it we subtictive annual pris mitt the and Holleristh, monering ve ifon touring again sala sammande PE SOUTHERS, RA LIGHER Blacking VE andelangi, tartik alking in jauna The East sittyin Bolletti niversion chandlying Hual etmont, Formiliarer ve anın çılıq yaşımır. Bung stank,
bu klumak ve çəkənlir bakınları while stimber serves losses w Beaches attischert speak plating a becaula disposselum list network in firmes versant, her ipall minita lugu anichine in de besien manies ve bevoetinde Salberlien sarf mattecaler yeads parts. stomar makes gentifica shom aler Property on fifterman matterspired contines ve locultight yourmal

1. Caser thuilgi ve geritur lis Haill her filite dicum, ansin bu Elling California in Luyings proprial.

TURKIYE TICARET SICILI GAZETESI

च SUBA analy lating prodomirehimit. 100 Andelle her mill brokey the feasteric we market adist mit The r became and the may field from the gegent for ligill for 12-14 the first . bicini Beach allante fouring we hitty alles firms.

a sil gay and a bandard di liare ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘﻮﻯ ﺍﻟﻤﺴﺘ ədək raya İpanik alı 111 iprili ki
fin aləbilir. E. Şəkər Bakını Bayanın B nie laters gurthlieties attin erentrul demirtus, mass nillt edules: B. Birket kunsenyle figh kariantu dagradem sta, describes Sunder no at itlanları drenin devenden Schools: Bilga (Vanne hames) and agenders alond ade

tesialen gibt katchens, depetants, be 1010 (ER horrey) leader giti kathima, depotents you turn a success in light manages m rapmak, 1 800 China. postelendomic, lossing, mostoj ve it it it the codiative ta

BETARSON INDC ISTANGEREN REPRESEN BERETHER FE fre soundlik lemment line many Hurela filme anduled hu arb project on the concellerent. seasonalia. Savirlik Alranestaria program starter mana: Imali, montali And All Brand

Tal Proper There all statures ti animatic houted trailer. Thell kucena, tuchivelares imala manali Grand vo havens differ year.

ment makeri 19 16 June 11 tour and sint langull lowell linestar lip fransis bank, words wiren's Humin yapınak,

1. The dirth endine as pornet elekert, ve dektrinik veragt disterlari, sikaster, indust be week partient 1233 10 idialaries: parts University to salapin young.

2. Tekan, mayi, kanfiskriyan Britis hameys statures falier Advanepon vo matilya transi in light and stologies. Jim bir 10 mat ========================================================================================================================================== 利用法 1 ridited and the the incon lossili, restaurant is while the papers.

3. Genel commit dairera suat worder self deprised stimace projekti, proje på links androma.
   polipina vilkershall, pendifys passionan tassagar papers.

IT Datable magak ve sual elestriller lectored lines leasterial, Michrock techlianitarutan Seell pendent password se spensk

kandlar dasads a leagu All Paris Hall Her Carme майтина инирани, Петика, Mary satistics Shipman,

1. Interest hirma de Hell chack er bed spengels turn as abela frant seefinden apitant makers paymak alılmışdırı dan rad prints gritting at ..

20 Manager morpus 82 perpetagions the hor more statu in on courtifications afriquent, umin nets te han raben laterifie in ben s end ve haddet limillert lemin chick e== | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | BASHMEN inter interpromodio devilarini intern te lpood ennak kleaturel seenial.

1. Addid Revelou file theilli kundan ve kunlarık olan diğer
   potelliye mark verde Has sillusture, scanalatic

in the finds the first like ministeria interestitic, homopossible ve wondelle Theilwerkeinde Heintein Billy, Deventimovencud . Recurr.ck The facts avois start come of we fores allergin ruse we somity une may like mass area

1. Sokat mailed on tearers for nishilli, be signam your iquale ve pat Assults Miller edge Abela stara adeyendle. Hertisings bir 2008年08月
   2008年1月1日 10:00 PM 2017 10:00 PM 10:00
   2017 10:00 PM 2017 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00
   10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:00 10:0 laters lacumber,

2. Sikar exitent we special the Tulli pland he thit hass ve Народ Катерования из выпан. 13. Genti aberpeil smails her

Margus, Joden prop Malano, riges.

1. Har Grill imma yoursels modion ve allersiging ich idrichers public with the us needs berneties think

Sellattri Nierbaze Mudde 6

Skirche Market De Admil Clina eside: Kilujaryali Ju Mistest g BUILLED

Bealt repei 2mmitted on Adris and disting the real. There Shill Capins' and in Times abone yaptac uptilips problem popilmies asyster. Tecnil ve Han advalidar astrono with the product supes lands land sales could problem fries light be datum finits select Gayork

DIVE Made S.

Debelir stem moren stand schipmalzi anglesse surville HOUSERS/ASTER BALLERS

or use pa 11 11 4

whileged be liet Selection 100.00 Tish Liesen definische 100 Lises ofter, himm

100 guys base man mist of and the only of the Tick Lease Infon Almaj paratipeian ============================================================================================================================================================================== perfaminin fifteri deferinter 174 G alematin beautifunden Organ andartists white, and teman 1-4' () last grass minter alsogr bearings pors stokethi to alling liberen your ar librate of consider. The lamouits Manian pirints administinin fun minister por your

Du sermoyatie tammo said THE MARK HOME HOMES THE THE STERE THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMITED THE FORMIT

11-12 SE == 1.

Genzi Kialal Ingtan/Hornes Highle Matthein Tiskler Tices Buck Coursealide so interest sares A ma nd Anduriya
Xarici keçidlər
Bəhərlər İstinadlar - Thistor

Maile &

Selectin lateri ve igazolasi perso infing midle suruhedus yarımları Dik 30 will into britan Aktue alries

04年 06:50 来源: 新闻网 2018-05-11 11:50:50
【 450 Contin No-La Fredika Mak I vers Can Halls Mallam /Transhal Atrania Samet Filer Ma Aking Taxaj Mann's Ofens Sallmon

Tail Takil Microsisen Temile Valuilliar.

Transk Allacida B

Sches middlebe send to litten starter. School Rama adacts monter genel in can during

11 20 yil him beau Along untile! milalleli riness suplem lefer Aleng ibina yelli beauty

Heup Dikeristi Station 14.

man (1) Septon (10) (Dent TEEN mators grannisten fraglie ve Audio 2008 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 Illbares beather to a mones Acalik with the fining interest some sune

Karin Desimme Made II

pichous and them san your and commitario 动物理 alterfinialist man head midlianter hiel eldesmal kameden ber rate them insent ime in the first by ayrılır, kalın inküc, şaral kunları sumeye peyme illino defense, plannittingstoce tutan allamant service migens manufacture couris baubre.

Sedeli Aliga: 11 - 17-

page afch aced banged odanmit memarjenis 30mmope 349462339 April of Constitue milliterex stakings futudi penden proved lattener judn't ship nyethmays. der mil interest. Garal ligitues week stips the the shoung killer tores give syrimus genches milline set Mensi Barnikin medicalifica pay schiplovine har değrinanız

Comai Tikk Builde Madde 11-

• Ba and stationals rubellery of Капипама Нация страневъ

Trian Akus

CNAMES/20040000

CHUNG HENT. TOPLANTILABL

Tatusbut Thist Haill MONTH BOOK

Blad Piemar as assists &

Tharst Caran MIRALAMA ANONEH STUCKTI

Threes Merkest Jourship Stati Chillacher Mk. Buyestance City

Timil Methods In thill minutes armilled chand stilletinds yearsh institutes Sirberin Seysighe 31 geter Apades 5.12.2016 larth 43743 cars 12 There materia to like inconta Kaunen bittentesine kigeso ofacal be 3600 die gemindel erskulars directories TT 17-2018 millings with and the alle

144 Variat Asuale Samatinin 05.17.2010 Twithule Tepline Oligialliet Count Kieret Tappunts Themale

Vakif Vainin Kibybonie Apomate Simments Du 11 2018 Britists saint 10 20th Ollinerar Mail offen Huyllellere Callers, No. 91. Kat 7. Bigth. Jakaisbed beliematede Tuto missil allege Trease It Modelings with #110 2016 madh va 20 2016 1 Посемь Темпийск Манан Colorion' (an HERRAMILES BY stimage

Chiall Kunifus 6102 saydi Title There Капшиния 416 marki spiran pillion program maller == spell

Stiker Cas Sintepess, Pay Dafteri, Dunden bendenen Hand gerest bilgitels toplan person Ther belief Kirub Erskeinfers

Alpestas Consults toglantics hann bedan carge timpit ediliminatir

Manir millioner amonin projections SU.ORI (L. Illx Inplace alleri Helberinin bergiligh cous 30.000 man paym mesterm toplimatis jermal eillingi ve böglere geres hammer p==the mai stolopedo from the
Maplit Payloos: alsohomi Aldages antagilities . Eastere Promo Thesim Karinia Uyeal Alphalles Replimation

Clanders .... Topfam Bugalemilies Almonton Oman'in verlittenie on haligt de land buhean Offer Topiskal | busines

Genell bund grindemi deung Secon madelicini: strually cereaste ligkie degigleine laumiti alles adressign menden. Cline and and fin -------t 100 m, strans 4, m 39

Doğrulama Kodu, 66f0a970-2b0d-46a0-815p-5e2ef3c8c20ff
https://spk.gov.gov.gov.tr/dokuman-dogrulama

19 ARALIK 2016 SAYI 9122

Tradanti Veries Cara Vi Toplan Dighauligan Cores

Destant 410, Saysedd Chilleri Hakkerida le Y'shrerge intelli officialis in genti bisnisse повуста палина Уарина зујати merunumia Ginel Krial Californa Eneiler be Unailleri Mathinale le Therrigenes ekli sekilde kuballes Katifantaen wutschigh He Ramer Verlede

Glieviem J- Vopatis Ritistia in milindian unpillen Eillery Praduation Dennim or Serber Stat . 8 Chinal Ying Cloui Listed into Miness ipn beformed mannim Culds ve bauls to a systems a bitbal millet.

Ellinden: 4- Toplace: Institutings sale galy and to tangillisher Buyers's manal 2018 first frank jettingen arrine look heyon alinas tommuna Ex suplarity's mas vout bis

There Tamilitar Manin Califon I Toplane Bushine Alpailari Olen ( Turnes Tamma

Une Treated lease a marka ma Birdania Shall Clait Corninieun Culinten Tam Ve

Claulter Halth seda be Yourge Barbert Ballin Amer, Kapunik, Dayanda Va

Tasidiar Ama Vellapsim

Madde to (1) Du le Yamergenin Ampell Valuf Vach) Contras Anumine Solice good lamil ENDSHE ESS VE Seslarimin. Kames Minterprise sem Be interest interest belgie mande De la Vinnego, Value Vastik Kiralines Ammi Bicketinas chro aspalie a coller I The stude mobileridario kapene

Classistials

Muchiv I- (1) Bia Ir Timerge. Assein Sekollerin Genel Kana Toplannian Unio Unit Vi Kiradian Ba Click Taplematia Bulungsk Tadlilled Hakken Vinamelit William keyen megal starting with a hines hast the relies.

Tascalit

Molde 3- (1) Bu le You le Youngula anyan, 1) Birtagion: Oned komba: bir

rioles toplaneers. 4) Kamun 13/1/2011 11:00 17 10 THEM TUH! THAR | Thouse

Капитани, Her bisteplade international

ditheme, yence una + bound testeningta kashes Schanteriester Sat t Belled in Toplain 44 Older 10

1 Theretate The Stand aplers hims.

419 am maddesinin birinci Hartan commit march genet forest Meximino Toplanters taplanadan. at and do goed burilia service matti baybar suches suched itsettom ment personalism - applace Saphalling genaki Phoens Mittels ty lipins versuality change turuli. Ifric mus

Alture Billing

Conel Karuhus Caligna Urus Ve Kraufara Uyulsuuk IIIi lindar Madde - 1 - (1) - Taplants. sign all and lines liurely migrale Titled their parties well to and the problem propriate politic

Mailite 5- (1) Topena perien yealin kurum lands belowie

Helen Legrity gen peligiters eny katalog
Katalo Katika Katika Kari Katikasi
Katika Katikas maksul və opera kada filmləri
Əliyevan Tarixi Qaran Kəndlər
Nüfar Şəhər Vəsan Kəndlər Kəndlə antitit million subjes insulties differ yhesefiers, pulanitum, misaffeter, and er poconti abru eductionial, hann securities pilla. Radierie de austant pattes suchligher

Hourtelin

annel simmandes upin edler mastellicinis toosi beliefers or hilling bualikanal phannes Children Lisi sel schipleiring amalalkanna da yanki belgyaria
Awar apartan na ba manda ba bufrequiter listenings kondert icin restlund yerland infractionship 8 Bittler. Habland harthul platus bulunu gizellesti pless bedales luruhi tyanına yasa yasat yorsal yorsalise ann rata salikping vanist consideration Ergiar torandan supele

(1) Time pay staplessing and mill (1) active REPORTERNAL MILIES BE BELLER Blogst distant tirus boundenin. destimation, and on as complete Majilian Ja premie Timber indundershipsums diska griender Simelio Kirjsin Superiens and From the been versible.

Taplantinia Kenini

Martin == (1) Topitatin sola paras makesin bulancağıs york vaya
yanına makarbin bulundaşı adex a ward be pertad as a light a status Han uith mile miseists. (Kamaria 415 nti and seconds the project entra ting antit 6-22 Marse or on natilidir your in burnia begkare ya alletty of all month to field in Marchi Kannus 418 last w And Including Ct mil malleheferinge hellralle maginen seller didentify in .... manukla kepile times al kessa

Therent Bayk miliftire TRUITOrsiman

Madde 7- (1) Du la Towegens 6 rei moddeni hiben upstant Miller and will was a was changelines Heatler Householic may and withinitiat. prove Mitsue pap starting the section should purphilips while a wint begas in gent Birliffarch lauckan ya darrasas sepilir.

(2) Shaphan tamfinities en at his mintak years Enter cy lujibana mamats genrifendeilu (3) Toplatin bughaelish, soglaini

stations in the avails imma humounts yettil de

(4) Toplanti healtern ground band Miphontrans yountities Karnan, man statingineya not bu is a finany hiadennes our over handlet side

Vo Trader Made II - (1) - (1) Toplanii da Nations helleillers gesellers verma gellerii

al Toplastines (lands glanelly cias shifaynada halledining quin sugge saint sitting summer almakani levelmik

B) Genef Minitian Anglatviryd, Man abile jimaller spendles spendlalite idae pire offerie interest like interest status This ye Time Nicill Cannoniscale penstand Hands - trabala performatigies, he prime, lief w Topperity grands thanks change there pherm tarfhiteling on ar (b) hate Fel in (Biletuffullar, depind docum suremission interes etmined etimitiate any saligiligini imatiyyes helps eshiplanter. toplants gumu ile effer to illener pangi verys のお得なので、 1667 140000000 capitable Instal 206 @ritts politics.

Taglan patitie attacted and the C. (+ ulmayandama, implacitya girls Totals (the S the mailies) 1940 p riz. Alnoi - Basinda lakkin - Manas The Viana ាន់បញ្ជា bergham - petita
petitiken Ager kommer emak perfelle

() Genel kunden Kamana) 414 End mailden upstants cafpinis median mont. Sales Bar addigateriela weys temaileidiereite Hostlaille have Malliams BUNEHERMANDO, Intelacionie bu gallikle vepelemanns Mirar olup theadigin' us antalor neglatio HERTH kadel Statures Household Desima

• Rentler or John and effective mandie pilles fleather rapelestii, dene in missitiarunus. distanted untilisiones, plindernen Mitteria 2844 Marina 一分别用 steam Antaliania fiamitimants mellelalle tattition, Lalle Region Infitikildi Odmith in Tirsier Rubentigueen morine talle ofbema diammelitelie leg Makistricken allener frie yattin we the daglychille yüzeller
  Algeniemir LERREHARDE. Haradindata Nationality Sessions, gime lists . crownes quarter Toplantin's ungslanges in provid toplange 114418 urbans measaking 40 implaceign |thikin diger genekti bagains station be bigtinde belucer billimmediates result somek on be STATION STATE SHOWER SHOUSE

Harrer bicharmiller : Transitis musike: good know knows bezlerikna Birsalle Reinessoficken Hilma terra ling the digitalian and considers formal und

T) Muckhis wyeler le en az Ba summen kander ignitus ipillah Member arrentande considerni imple mast un hu director martin Massamin fulines

II Oliver pegaturing peal Katenda belindis tillusia Katanda belielles Barrinis As günlem
Belaurek, churches trainmen THILING showed septimat, busine jule get in miterier since.

reak, kespirak in neplangs

NJ Millehave eulain humalism Bighto barni, canni, minutak, Japan, MES-H we Betterer Defenser pers steile antemen yo da effunnen be mortal an Ifgili Learner province M late jesten site wire

1) Chiel harden verkeek sunnished answer mans capera ne alen there childrenck.

I Tingdein kin sigirl stannes mattiren underde, desimmede ve mentia millei flaina 4411 had editrediged, tamben Kares erei margunde Incollis possiblers sygne identit also icherredublyon in Otherstick

1 Factionin 429 inci mademine helettin homiciliar matfinday alput bildirimines peel burgla scillattes:

h) Kamnat "Old mi maitheri manen my hakkindan perham Mirrinela cy listics se includi or fullasmins Katinin vi sans shallsman as unner geticiles her The situation instruction Bill

The Sermanyoun and been (halka açık tichense yaman hans and fire first from advari millerstourent our Diales hadli Sunrelaine aftellud would game them be annuda katar clinada graik strently think it to the streations lections garleilimok un am Hall Art

the supplies than callerial pross at Allear Promosion KULATION BEAULE partent, this to brankles harathin ligain like a devine indianiles egtati begin struption transpil system kessention to essende bellimmen.

n) Tuplarin futurjaĝin; yüzella memodes melling million sportum. and strender Mar samplice proviñsouts, firmacan rall(uta 11, Mary futureler, vara squalate ay Engineeri Ye Hatali İstinadlarını Firmanın
Nəşlanıyla Registr Van Səngələri
Məşhunin Barimində Fiz Aprimizden birira malim scare.

Challeaufa Clertis Almosta Collmentes Over Treanisk Similar

Midde N - (1) Treferi badiana minupped untillion should bead callet heath ultiplier Builling tandialar gentre maldelennis gflekstine - turnales limin ble definities deteint mun almailig special, agar his been varia but them groof burnian apper matalim Toplantule hame bederate applans == portallering startige plosen middelerinie phologians amai delle the chastle

Clates Chinden Ve Madditeriala Circollines

Madde 10 - (1) (Xiden genet graduatustudio kurul 400000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 Aplies per elman comments lights begineerid Nughan (Alleman of continents)

SAYPA : 419

In Yountion Kardis jilla furkijal Гарасмии, denniti Hunting Home (Article Market Market (Articles Market Program (Articles Market Program (Articles Market Program Program (Articles Program Program Program Program Progr The Market In superfunde vi itraffiftyping in also sent starter thanking a) Yourtim kunilli Oyeles IIs

Co Silvani deller ponerim Runda

to de de demane falls andallonia detailostin maginii di Vaneties karolli firskerinis

bentlen de honor halle, assongs Bear First Bank

wij Kneve bulletten seklieles, Bagliements to kermas paym constance; hellelmored.

Vini Time 6 : SATION III The production and manages of g) Gereitle gerline rages hondas

optemanus gimentation, traffamily papilmand, gees birin suberges

The sailion Saliri Get languala itiques, majurity allodiemente you Missyan Posider platisticmes ve kusa bigini at

«РОссийна конконые закы biffuirmane Balinda, gürdeme nytelig do Bann dues mildelifor

() Kannie (3) co maldesi systemia, bechengi be per armine you als also all spansional Partis Partis State Start Startified Status begann

6) Hissan Burake Trebritin sittender Shrandus so perfection Fourter Burne 1/4, 3140418000 Distribut Deluturen radimakarean (candanely)a grand statur or gandemik bomaja mode 1166 Diffuilli Lans Secrets Section do dods and allers state starts vista

Ul Gloderale maile bu hill yoursely, promotifit, buffili Mirtmanin Drial Riscol ablesta Syrik mirelity in glebyle iflaunde killige bullarsimen gile hakt/ sellephote variet tallede, senalise espects Spitarials sunning Minute in profits sections stillersi konstan genel Dermitte hemr stations by packighteria Brokers: Hous

(4) Omal kwalis massam uddest looms haglanme photon marklest, Batu Buttmariums by Ballife the Rame enclaniallice Tellen - gallering 10 Marisoner.

[7] Tapstar, densities summands Bakantings, pellet genul institutio party alment Interes kneimler pirkar komun

gent Turiti (in Onnine bigfaller sighten ann tour tander between

Tupituutudit Bas Alexia

Madde 11 - (1) Gilmidtinatio ofer gebrutent imickles liverirde som steet horyer pay saliped stage Miller Spilling discuss sectionis hastashis bilderier. Bassaut the nimises Tipliert genal Hornin and and adjession interest and den minger Rejime ale hakko veels: Kristiales

eds sinn peler blat, 10 115 (Dese By rates a k 4, m 39

TORRIVE TICARET SCILI GAZETESI

SAYFA 420

11 sprad 41% Saylidd Schingsink lik and Lomunina westlight Fishdan minist Кристиканск, о Клісся Концава J leindi turning to the proper in futurishinin sümfleybilir. Difter bir higimile Listiques Minust Henry likelets

(2) Topinte - he Basera. packations - Amerika Amerikan - Amerikan - Amerikan - A Guille J Manin Stellia dradheryn mens funashecakment alle willetile

(7) Keminskirin Haltami vay pay attipleriana yujarialia, pirisilmen perekil sie er imming signisco matters The itteybelorin mywer piry P. PHILES READER BEREN JUNG affe daunitaria, gener fromt, Dunn Children allession neederminen 4440, to . December 2005 Section Station the stemin on adecuty immiterinde Pers and systemply katte verb

baban in 122 (22) and mades systems proc. Minis pay semperium Weyn lemailellowing gimes we ating (Milessentil) Informatio different reinen medel in lettelessen wold tie and a posterial

Dytama Ve Op Kuttusia Unit

Madde 12 - (1) Oylanas sylamas; bemys; beaugh prod knowl sylonia squilent in in push BOrth Baginny Chuinking some sylessys aciklundison posts. Untile bill black inde sche inpossfully Beatler - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 - 1 Bealinen ilngriamensi Beauturpa hom Resident and Millimut Oplannys geglidikies more sex HORTHER

(2) Timelineta Ocemilies talam Tigatin opter, of Batherset kulad seya ses desimes sumily is sumily is kulleman. He cytar trapliam hapkasilifornia. SEPSTAD Children Anglades, THERSHIP he printers gictioners affinak linem **** reyth RESERVE 10 m viend in and and and the server of the server the station of the series of the series of the series of the series of the series of the series of the series of the series 1894 Battforming of ac. 0.000 Bitherrynation was better as almagementul riscares a abitan THE TOW TEPER ANG LEGIES ME THE POSTER alestinale contract light - light High - Mempur

(7) Kannania 1537 wil waddesi speriens perf koula elektrinia Production and a 1 alaria Mighte meet nation stationstraille ille the states beliefensit want we smake School Alants

Tupilan Ja THERE BOLD Disculessual

Mades 13 = (1) Toplant EAST DESIGNER In SEBELLER PART huilleren . Lable tionships in the contract eldustier perhan, ground unitians Fron Revised Bolstrappedial Hollille bisher noten meter memberein, gener Ram Missick antilana vi verles minglarin dass since, slitus Exterfarm ve hat be Banni folm hillymine annots, to obumays TURKIYE TICARET SKILl GAZETEST

FOR SEPTIONAN THUILDLIAN LUNICALLAR printer generallumn) in manager Kamu m 1999 merceiled humating resellers wyped mank chaminumal ufhan (2) Gall link britang togellum perhady in hirplaint symania cisamiste pailde must begil halin

14

approved in superior of provincia ditrasters: Turresfen belgissysoms soment and figin inglain persons ciktifüren 21/299900000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000000 ut Beybock hit yearrenn allums parties

(3) Tunnek in ar làs alteres Katinda Azərbaycan məsasən bax katiboa simal halleds instruct . IPATENT Extrugual Trilig

14) Tunnukas (icheila timaria Coman, togiliam mriti to pent. Birkatin parfer romen highere Diftums bileui w wealer comice count faces kaulması Bakaria verilirmes phones and se negat in tayse, lipping the see the mileted the world since street armand warner reputer touring trigually. billithers mount

11) Tapinnels afrens harndurn wouldus you restrying solida 1 -- 11 . 11 . 11 . 11 . 11 . 11 . 11 . . . belietific.

(8) Toplamas plann bunflas al casina Hel seme . W. 1 mitheluft the ministage metrine (FIFFP-01-01-01-01 add. 445-411 mitholide pristedio faments positi:

Midminfur gradulesimit 49 piels clark suiterson Sciade, to year tomats eldestir. Tutanolita. and lifeta belicis the lind and Bookstina as state from and the still plain the witheller personia can adas widelie holici is . Timmagn allen malefis| heptaskir ne fauturupa Thehamb -Heled barn frontes secondant.

Teillanti Sounsdis Yapdara Bander

Madde 24- (1) Toppints hagtarn, millers to past kunth Unit eren plangika resume unt. 1999 in fəsiləsinin cinsinə aid bitki növü.
Qalan fəsiləsi fəsiləsi təstin cinsinə aid bitk 76/400 . essuada disculesual aytı hir samalla ba datom was addittr

(7) Therim Tanda, business Dat sperinedit, beaundes maces HIWYSONING BIF HISTORIAL WATERSPANI mildelagims vunch to the Mil beacher mail us this us the internethe ed theologie

spinskis yerketil olan potentes good lower incitieden cobsion sa Former state discussion into in and allemana der sermiller

(4) Taplants beginel (mapling (4) thinksiter historining, grienenile with germel Barnit beginnin subsers from from the michinen mitming plana hallade Belleille lemstellings train ade

Tapitator Chickersile Frederitie Rations

Madde 15 (1) Gun kund replannens Kannicus 1977 ars maddest Lapierin's virkimind dotared starting immers weekly

AV Annola tonicio kathlemis un Mitty historials (Institutions perious BITHERE ISSEMBER Chemann 1979 resurved allets in respease in Allabora thempt in india

Order the and m Count Tillidated

Canak

Transititions Cantum Ve Ceant Kurul Tagtientnisse Diglita Beigeler Madde Id - (1) Dunnelin

exte manuel sustant siminate ma Harmecine sa bo bo benallelaja and and and and the the the really Gual Schirtharm Karka Topiscationine Dial on Escalari in Partis Salamaristics resultation:

(2)Outsell Resols, Bullitibi Buraktia - Rester fridunaeler Homainle ha riela maines and li knowler Rodkmeneth tonni batgelers fle Magilantic Biots bedrant Misterstationele Arian | filizada belutilas Topenstik Mic Maline (0000) = Hillelier

Ir Yuargeds Copitrilmendi Distresses as

Scalde 12 - (1) Toplusistan's in le Yourgede anywaters mig the monamia kamilis fanası hali genel - kurulta - velfreica - karat
Hogovinnista karaka adilit

Yonneresin Kshull Va Definitities

Makin 18 - (1) Bu It Young plantin summ のお得なくなっています。 2007/04/04 10:00 PM IST 10/0 digitlikter du gym mute mide

Jy Titlering als 3% Criaff Samilla 19.

11) Bulle Valentian Makel Vietti Kinskias
61.12.2016 Inchil Tacklyn Trans Boolle Claures linde same spints betweently sites

Datamick There hile Manik Caligitan imm

(AXISTINGAN)

Timber	Hill
	Strip Stream and 101415

Tiemat Davas ELKAN SILGAKYAR BAYIM GÜVENLIK SUSTEME SUI VAZII, DI DONANDI TIpliem IC VE DIS TICARLY I. INTED-BIRKET!

There Merkel Escondul Beyofili Annali Manus - Mad be Nazis The Ne Me Medit There

Toor Mitten in sail namma ue Olevani pakerek praili buluruzu 12.2018 B (111 Hill Him 110 21, N Chinet Rintelf Ramersen massil war than lemento vita sitta, since any li That Tirere Kammi historiuspe Historials Legan. Ma redition Selled lighte combile Hapsisterial 12 2 2 2016 tarihindi NATE HOST But there

Казата Казан Майу Антия Historial Kanfuntar Malimet Tiergud

Varla, Tim Viita Samur pridlet FIRSHER I

الموالي الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الموقع الم t. Between minthe the sit in any #1411 71 ROCERSHIPS Price Turgus tols Milling . Yaria Ch (2201 . Turinisch millifistail

and matels, inchanen tats and Itam petitid ( the succe soll lines by kier spilergir

3- Sitter millinisjice Aka Prof. Torne (Toma Cad. The famenud Valisfand Erlert = 3 @uch Do . Testichonulisment afferist suise hames 121 5579000014 TC Kindk ==== Tems Yarin ataunos, polick to: willnight.

3-25 bonne Lindens finan manupe that we line address PHOTOSTICA TEXTER IN IDALL BE

Ciris

Mebel Tingul Tata tans TE Se 16-1126113 Octob Them Total Series T C 30 - 1 Chunch 4

DAY 180011

Cataradi use THE State MATHANTHER Start Not Marchers 286378

There Times as INTARI CITY BANAY VE TICARET ANDSIN TREET

Thesel Martinely Tamarine Helmeller Koyals Medill Mother Mah Carak Suk No 72

Thead Mirchen in mit man ve Coven pollarida yazılı tümera Serbethe Daniakoly 11 Noterialment R.12.2018 Image cash your in hurst hand hampinin mach en Hani American Kansara Mattherling mirden molkalam Webbellers Altamlaint 11.17.2016 stelling THE HORT FOR HOWER FOR ATTANKE

Enture Claus Samyl Vy Doest Anonie Siched

• Villartin Kuruh Karar East No. 2016/01
• Firefore) Thinks (100 12 % (4

Topliert you Unitemia: Burghan Combilla

Tapofan Inise Mertini Togeneran make

Jenution Tiener Seil Acadumini funafiridus (1.08.2014 marte alle contin adden >> Titlers Times Blot Gamesegein | 5.0E 2014 Tiers. 10512 sep in 423 settleded ville iller Timelin Exottonomia alleas treas 807,100 == 2014/08 says hannoutin' aller goars a your tally talant and ile Youlla

Kind touringsch Wilder PATAR Of The Hot a Versi esigi hillihak ve stranker grinker. Bara vallaque

PHOTON CININGS Include innia (Tiestini Kinesdo, Hingkleic)

Tatari Giglas Sassyl Va Thesel Abusin Schail'ale Childe Canil Suat 11,00 Zia Intamina. Entrellerter, Venthouse Merhan Mahalless Kapaha filestili Marsa Subah No. -22 Adresiade Veger 2015 Yalı Olağan Cites) Karuta Teglans Thuna

Enter Olyin Round to: Times Aronne Bicker Ell Sahpelliever, Ventherra, Media Mahilline Koyallı Muskir Kanalı Sokali Ha. 20 Ademinder Theb Theref Restaurant AT&T. madels hildringen assember population to

Theplantiya all deverin karren ve 165 stekermele myticulation gib in planted on litter rates 서울 대통령 이유 대한민국 대학교 A 400,000. - TT In als newyer=> Hartell pales 34 (100 Adest Main Mairin colorida to nealiter nuplantiya mostup ve keybes pouk loens began man super suplacity nashes Danithouter, 100 a Deposite, Brivate termine juplama Sayan Hinghan Camingla Face Actualit 2011/04/16 Not and their housalimonira

polymin 1- There Hostineligens Burther Minutuguna Marin Kisest se River Kespigious Gallus Tiguas ma successories arguest and the promotions the vedimierie.

2- Dever Başkanfiğina mağımı opennat foreillearress froute-th porti verilandine aylicies lietara 1

1- 2013. Vol. Plineim: Kurali Postives Reports diantia ** dytietili he week editor

• 2013 Tril Bilang m B.
  Zanar bengları Teklir Tekli Hali
  Aykalığı de ayrıca ilk Halik Halin
  Kyklaşı Başı Kırılı Katik Halin Katik Katik
  Kyklaşı Bir Ş

3- Theeme Eurida Dymine Hausest upkadiji de kan vertal

Street 2011 promos can ettiffindster. Unitage km Regriem sti diffined sudgerstetting dist BELLERS

1/ Vacelle Kiawle Lighteine T. Madulu judust verisonase cybaligs ile Era sertimine

B- Clinhoads groupliked a baseduality - E scalde soberligedich toplemiga ina virildi

100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 100 - 104 A 1000000000 45, m 39

VAKIF VARLIK KİRALAMA A.Ş. KİRA SERTİFİKASI İHRAÇLARI HUKUKİ DURUM DEĞERLENDİRME RAPORU

02/10/2024

Hazırlayan: Av. Ahmet Furkan YAMAN

İÇİNDEKİLER

A. GIRIS
B. INCELENEN BELGELER --------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
C. IHRACIN YAPISI.
D. VAKIF KATILIM'IN FON KULLANICISI/ KAYNAK KURULUŞ SIFATI
E VKS'NIN HUKUKI DURUMU ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
F. IHRAC YAPISINA ILISKIN SOZLESMELER
G. İHRAÇ YAPISINA İLİŞKİN SÖZLEŞMELERDE YATIRIMCILARI KORUYAN HUKUMLER ---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
H. SONUC www.mail.comments.commendential with and to all and the with and the releases &
EK-I KIRA SERTIFIKASI IHRAÇ YAPISI -------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
EK-2 HUKUKÇU TECRÜBE BEYANI --------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
EK-3 AVUKATLIK KIMLIK BELGESI ------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

A. GIRIS

Vakıf Varlık Kiralımın A.Ş. ("VKŞ" veya "İhraçer") tarafından, Vakıf Kıtılım Bankası A.Ş. "nin ("Vakıf Katılım", "Kaynak Kuruluş" veya "Fon Kullancısı") fon kullancısı olarak yer alacağı, 30.000.000.000 -TL 'lik ihraç tavamı ("İbraç Tavam") içinde halka urz yoluyla veya halka arz edilmeksizin tahsisli olarak ve/veya nitelikli yatırımcılara satılmak üzere, tertipler halinde, çeşitli vadelerde kira sortifikaları ("Sertifikalar") ihraç edilmesi amaçlanmaktadır.

İhraç edilecek kira sertifikalarına ilişkin bu hukuki durum değerlendirme raporu ("Rapar") Sermaye Piyasası Kurulu'nun 7 Haziran 2013 tarihli ve 28670 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan III-61.1 seri numaralı Kira Sertifikaları Tebliği ("Tebliğ") EK-1 uyarınca yurtiçinde ihraç edilecek kim sertifikalarına ilişkin ihraç belgelerinin onaylanması için talep edilen belgeler kapsamında hazırlanmıştır.

B. INCELENEN BELGELER

Sertifikaların ihracı ile ilgili olarak hazırlanan Rapor kapsamında aşağıdakı bilgi ve belgeler incelenmistir.

• 1. VKŞ nin Esas Sözleşmesi.
• 1. VKŞ'nin 15 Eylül 2024 tarihli 76 numaralı Yönetim Kuralu Kararı,
• 1. Fon Kullanicist nun Esas Sözlesmesi,
• 1. Fon Kullamorsfinin 13 Eylül 2024 tarihli 1832 munaralı Yonetim Kurulu Kararı,
• 1. İşlem Sözleşmelerinin taslak metinleri,
• 1. Bankacılık Düzenleme ve Denetleme Kumma'nım (Üygulama III Daire Başkanlığı) 01.10.2024 tarih ve E-43890421-101.01.05-131225 sayılı "Kira Settifikası İbracı Hk" konulu 1612284

C. IHRACIN YAPISI

Sertifikalar, Tebliğ m. 411, m. 6 ve m.7 kapsamında düzenlenen Yönetim Sözleşmesine dayalı kira sertifikası türlerine uygun olarak ihraç edilecektir. Sertifikalırın ihraç yapısı ekteki tabloda sınılılmuştur ("EK-1")

• 1. Yönetim sözleşmesine dayalı ihraçta:
• a. VKŞ tarafından thraççı sıfatıyla Tebliğ m. 6 kapsamında yönetim sözleşmesine dayalı olarak kira sertifikası ihraç edilecektir.
• b. VKS, ihracı gerçekleştirilecek kira sertifikalarını satın alan yatırım kiri sertifikalarının bedeli karşılığında aktaracaktır.

• e. VKŞ yatırımcılardan topladığı ibraç tutarını, işlem sözleşmeleri kapsamında uygun portföy varlıklarım ("Portföy") VKS'ye temin ederek/oluşturarak VKS'nin vekili sıfatı ile yönetmesi amacıyla Fon Kullumcısına ödeyecektir.
• d. Fon Kulluncısı, Porffoy'den elde ettiği geliri Serifika Hüküm ve Şartlarında belirtilen tarih ve sartlarda VKŞ'ye ödeyecektir. Portföy'den elde edilen gelir, Sertifika Hüküm ve Sartlarında belirtilen Tahmini kür oranım geçerse, söz konusu tutar vekālet ücreti olarak Fon Kullancesina ait olacaktir.
• e. Fon Kullamousi, Garanti Mektubu ile iliraç kapsamındaki tüm borçların zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödemmesini teminen, Portföy Varlıkları veya atti fotların kullanılması amacıyla yapılan yatırımlar nedeniyle doğrudan veya dolaylı olarak kendisine borçlu olan kişilerin ("Portfoy Borçluları" "Yatırım Borçluları") borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeyeceğini TBK m. 128 anlamında üçüncü kişinin fiilini tanhütteden sıfattyla garanti etmiştir. Bu kapsanda Fon Kullanıcısı, Portföy Borçluları ile Yatırım Borçlularının ödenmeyen tüm borçlarını, herhungi bir ihbar ve ihtara gerek kalmaksızın gününde ve eksiksiz olarak ödeyerek Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirtilen tarih ve şartlarda VKŞ'ye ödenmek üzere Portfoy Gelirlerine aktaracaktır.
• f. VKŞ, Yönetim Sözleşmesi ve Garanti Mektubu kapsamında yapmış olduğu tahsilatları gelir dağıtım tarihlerinde yatırımcılara aktaracaklır.
• g. Itfa tarihinde, Fon Kullanıcısı Tasfiye Taahhüdüne istinaden Portföy'ü tasfiye ederek itfa bedelini VKS'ye ödeyecektir.
• h. Portfoy tastiye edildikten sonra, Portföyün tasfiyesinden elde edilen gelir yatırımcılara nktarılacak ve kira sertifikaları itfa edilecektir.

D. VAKIF KATILIM'IN FON KULLANICISI/ KAYNAK KURULUŞ SIFATI

Genel Olarak -

Techig in 3 üncü maddesinin birinci fikrasının (ç) bendi hükmüne göre fon kullancıları, sahipliğe ve yonetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlarında kaynak kuruluşları, alım-satıma dayalı kim sertifikası ihraçlarında varlık kiralama şirketinin vadeli olarak satığı varlık veya hakkı alın kurneu niteliğini hatz şırketleri, ortaklığa dayalı kira sertifikası ihraçlarında girişimciyi ve ortak girişimin varlık kiralama şirketi dışındakı ortaklarını, eser sözleşmesine dayalı kira sertifikası ilıraçlarında meydana getirilecek eseri satın alan kışıyı veya yükleniciy ifade etmektedir.

İşlem Sözleşmelerinde, Thrani kapsamında geçekleştirilmesi planlanan kira sertifikası iliraçlarının (i) yönetim sözleşmesine dayalı olarık kullanılması suretiyle gerçekleştirilebileceği belirtimektedir

Bu nedenle, Vakıf Katılım'ın yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlarında fon kullanıcısı olarak yer alıp alamayacağının değerlendirilmesi gerekmektedir.

2. Yönetim Sözleşmesine Dayalı Kira Sertifikası Hıracı Açısından

Tebliğ in 3'üncü maddesinin birinci fikrasının (ç) bendi hükmüne göre, yönetim sözleşmeske di kira sertifikası ihraçlarında fon kullamcısı "kuynak kuruluşları" ifade etmektedir. Tebliğ m. hukmüne göre ise kaynak kuruluş, " .. yönetim sözleşmesine dayalı kira sertifikası ihraçlarında yayı m

oiduğu varlık ve hakları VKŞ adına yöneten 12 nei maddenin birinci fikrasında belirtilen mitelikteki şirketleri" ifade etmektedir.

Tebliğ in 12. maddesinde bahsı geçen şirketler arasında balunmaktadır. Vakıf Katılım, banka niteliğini haz bir anonim şirket olduğundan dolayı yönetim sözleşmesine dayalı kıra sertifikası ihracında fon kullanıcısı olarak yer alabilir.

3. Teblig Ek-1/ m. 4 Hükmü Açısından Degerlendirme

Tebliğ'in "Yurt lçinde Ihraç Edilecek Kira Sertifikası İzahnamelerinin veya İhraç Belgelerinin Onaylarıması için Gelgeler" başlıklı bir numaralı ekinin 4'üncü maddesine göre; "Ozel mevzuatları uyarmca başka bir kamu kuruluşunun gözetimine tabi olan fon kullanıcılarımın, Kurula yapılacak onay başvurusu öncesinde, ihraca engel teşkil edecek herhangi bir husus olup olmadığına dair ilgili kamu kuruluşundan alınmış görüş yazısı ve'veya ilgili mevzuatta kira sertifikası iliracı için başka mercilerin karar veya onayının gerekmesi durumunda bu karır yeya onaya ilişkin belge. gerekmemesi durumunda ise buna ilişkin beyan" Sermuye Piyasası Kuruluna ibraz edilmelidir.

Fon Killanısı, banka sıfatıyla Bankaçılık Düzenleme ve Denetleme Kurumunun ("BDDK") gözetim ve denetimine tabidir.

BDDK'nın Uygulama III Daire Başkanlığı'nın, Fon Kullancısına hitaben yazdığı, 01.10.2024 tarih ve E-43890421-101.01.05-131225 sayılı "Kita Sertifikası Ihracı Hk" konulu yazıda, Vakıf Katılım'ın for kullanıcısı olarak yer alacağı bahse konu kira sartifikası ibracının gerçekleştirilmesinde 5411 sayılı Bankacılık Kanını ve ilgili mevzuat hükûmleri açısından bir sakınca bulunmadığı belirtilmektedir.

4. Fon Kullanıcısının Esas Sözleşmesi ve Yönetim Kurulu Kararı Açısından Degerlendirme

Vakıf Katılım'ın enas sözleşmesinde, Thraç Tavanı kapsamında gerçekleştirilecek kira sertifikası iluraçlarında fon kullanıcısı olmasını engelleyebilecek herhangi bir hüküm yer almamaktadır.

Vakıf Katılım. 13 Eylül 2024 tarih. 1832 numaralı yönetim kurulu kararı ile Sertifikaların ihracı ve işlem sözleşmelerinin imzalanması ile ilgili gerekli yönetim kurulu kararını almıştır.

E. VKS'NIN HUKUKI DURUMU

1. VKŞ'nin Esas Sözleşmesi ve Yönetim Kurulu Kararı

VKS nin csas soziesmesine gore;

• a. VKS münhasıran kira sertifikası ihraç etmek amacıyla kurulmuştur.
• b. VKS kira sertifikası ihracı ile fon topladığı yatırımcıların vekili sıfatıyla amacı doğrultusunda kaynak kuruluşa ait varlık ve hakları mülkiyet devri olmaksızın, vade boyunca kiralamak da dahil olmak üzere kondi lehine yönetilmesim konu alan sözleşmeler düzenleyebilir.
• e. VKŞ Sermaye Piyasası Kurulu düzenleme ve kararları çerçevesinde kira sertifikası yönelik sair işlemler gerçekleştirebilir, sözleşmeler yapabilir ve faaliyette bulunabilir

VKS. 13 Eylo 2024 tarih 76 numaralı yönetmi kurulu kararı ile Sertifikaların üracı ve işlem sözleşmelerinin imzalanması ile ilgili gerekli yönetim kurulu kararını almıştır.

Bu kapsamda VKŞ'nin kıra sertifikası ihraç etmesine hukuken bir engel bulunmamaktadır.

F. İHRAÇ YAPISINA İLİŞKİN SÖZLEŞMELER

1. Kira Sertifikası İhraç Programı Temel Hüküm ve Koşulları ("Temel Hüküm ve Koşullar")

VKŞ ile Vakıf Kattlım arasındaki bu sözleşme ile İhraç Tavanı içerisinde yapılacak tüm kıra sertifikası ihraçlarına ilişkin temel hüküm ve koşullar belirlenmektedir. Bu sözleşme ile firmç Tavam kapsamında gerçekleştirilecek tertip ihraşlarıncak sözleşmelerin şekil ve içeriği, ödemelerin ine şekilde yapılacağı, erken itfa hallanıcısı'nın İşlem Sözleşmeleri kapsamındaki temerrüdünün genel sonuçları düzenlenmektedir.

Bu sözleşme, İhraç Tavanı kapsamında gerçekleştirilecek ilk kira serifikası ilıracı öncesinde akdedilecek olup, İhraç Tavanı kapsamında gerçekleştirilecek kira sertifikası üraçları çerçevesinde VKŞ'nın ve Fon Kullanıcısı'nın tüm borçları tasfiye edilene kadar geçeriliğini koruyacaktır.

2. Yönetim Sözleşmesi

Bu Sözleşme kapsamında gerçekleştirilecek kıra sertifikası faraçlarında dayanak varlıkların Fon Kullanıcısı tarafından VKŞ lehinesine ilişkin hüküm ve koşullar düzenlenmektedir.

1 Teminut Mektubu

Yönetim Sözleşmesine dayalı ihraçlarda. Fon Kullanıcısı tarafından tek tarafır olarak düzenlenen Teminal Mektubu ile Fon Kullatıcısı, ihraç kapsamında, türn borçların zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödenmesini teminen, Portföy Varlıkları veys atıl fonların kullanılması amacıyla yapılan yatırımlar nedeniyle doğrudan veya dolaylı olarak kendisine borçların ("Portfoy Borçluları" "Yatırım Borçluları") borçlarımı zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeyeceğini TBK m. 128 atılarında üçüncü kişinin fiiini taahhut eden sifatıyla taahhut etmektedir. Bu kapsamda, Fon Kallamesi, Portfüy Borcluları ile Yatırım Borçlularım öğenmeyen tüm berçlarım, herhangi bir ihbur ve ihtara gerek kalmaksızın gününde ve eksiksiz olarak ödeyerek, Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirlenen ürmi ve şartlarda VKŞ ye ödenmek üzere Portfoy Gelirlerine aktaracaktır.

Tasfiye Tunhudu e

Fon Kullamcısı tarafından tek tarafı olurak düzenlenen Tasfiye Taalthüdü ile Fon Kullancısı İtta tarihinde Portfoy'ü tasfiye ederek itfa bedelim VKS'ye ödemeyi taahhilt elmektedir.

f. Sertifika Hüküm ve Şartları

VKS ve Fon Kullanıcısı arasındaki bu sözleşme ile İhraç Tavanı çerçevesinde ihraç edileşik içi sertifikalarına ilişkin yapı, tür, dayanak varlık, sertifikaların nominal değeri, bedelleri, adedi, yade, oram, gelir dağıtım tarihi, değişken getirili olarak ihraç edilecek kirn sertifikalırında gösürege benzeri konulur düzenlenmektedir

Speta h

G. İHRAÇ YAPISINA İLİŞKİN SÖZLEŞMELERDE YATIRIMCİLARI KORUYAN HUKUMLER

1. Temel Hüküm ve Kosullar'a göre;

• a. "Erken Iffa Halleri" bashklı IX ve "Temerüt ve Temerrüt Halinde VKŞ'nin Yetkileri" X uncu maddeye göre kanundan kaynaklanan temerrüt hallerine ek olarak;
• (a) Sertifikalardan ve İşlem Sözleşmelerinden kayınıklanan ödemelerden herhangi birinin, teknik aksaklıklar haricinde, gününde ve eksiksiz olarak ödenmemesi; teknik aksaklık halinde ise ödemenin vadeyi takip eden ilk iş Günü'nde yapılmaması.
• (b) İşlem Sözleşmelerinde kararlaştırılan taalılığı ve yükümlülüklerinden herhangi öirinin kısmen voya timamen ihlal edilmesi ve bo ihlalin öğrenildiği tarihen itibaren beş 15günü içinde tüm sonuçları ile ortadan kaldırılmaması,
• (c) Banka'nın ödemelerini tatil etmesi, ödeme güçlüğü içerisine düşmesi, alacaklıları ile temdit anlaşması yapması, iflas, konkordato, iflasın ertelenmesi talebinde bulunması, yeniden yapılandırma, konsolidasyon ve benzeri anlaşmalar için gırışımde bulunması,
• (d) Banka'nın, VKŞ tarafından mali durumuna ilişkin olarak tulep edilecek finansal tablo ve ruporlarını ve diğer bilgi ve belgeleri zamanında ve eksiksiz olarak vermemesi, vermekten intina etmesi.
• (e) Banka'nın hakıfil ehliyetini kaybetmesi veya sınırlandırılması, kayyım atanmışı, ticari faaltyetlerini durdumusı veya faaliyet konularını değiştirmesi, mali durumunu olumsuz yünde etkileyecek ölçüde malvarlığı üzerinde tasarrafta bulunması, sınırlaması,
• (f) Banka'nın malvarine, malı durumunu önemli ölçüde etkileyecek veya işlem Sözleşmeleri ve Sertifikalar dan kaynaklanan yükümlülüklermi yerine getirmesini önemli derecede etkileyecek miktar veya mahiyette haciz, ihtiyati tedbir karırı alınması veya benzeri hallerden herhangi birisinin mevcudiyeti,
• (g) Banka'nın bankacıhk faaliyetini sürdürmesi için sahip olması gereken İzin'lerin askıya alınması, iptal edilmesi, yenilenmemesi,
• (h) Banka'nın Sertifikalar'dan ve İşlem Sözleşmeleri'nden kaynaklanın edimlerin ifası için gerekti İzinlerinin askıya alınması, iptal edilmesi, yenilenmemesi.

gibi hususlar temerrüt hali olarak sayılmıştır. Böylece Fon Kullanıcısı, Serifikalar ve İşlem Sözleşmeleri kapsamındaki yükümlülüklerinden berhangi birisim ihlal ettiğinde kendisine yapılan bildirim ile temerrüde düşecek ve VKŞ Sertifikaların erken ittasını isteyebilecek ve Fen Killanıcısına karşı her türlü yasal yola başvurabilecektir.

Ayrıca temerilt halinde, ödenmeyen tutarları Tahmini kar oranının 330 fazlası oranında geç ödeme cezası uygulanacaktır.

2. Teminat Mektubu'na göre;

Yönetim Sözleşmesine dayalı iltraçlarda, Fon Kullanıcısı tarafından tek tarafı olarak di Teminat Mektubu ile Fon Kullamcısı, ihraç kapsamındaki tüm borçların zamanında, tam v Familians olarak ödemmesini teminen, Portfy Varlıkları veya atıl fonların kullanılması amacıyla

yatırımlar nedeniyle doğrudan veya dolaylı olarak kendisine borçlu olan kişilerin ("Portföy Borçluları" "Yatırım Bərçluları") borçlarını zamanında, tam ve eksiksiz olarak ödeyoceğini TBK m. 128 anlamında üçüncü keşinin filim taahhit eden sıfatıyla taahhüt etmektedir. Bu kapsanıda, Fon Kullumcısı, Portfoy Borçluları ile Yatırım Borçlularının ödenmeyen tüm borçlarını, herhangi bir ihhar ve iltara gerek kalmaksızın gününde ve eksiksiz olarak ödeyerek, Sertifika Hüküm ve Şartlarında belirlenen tarih ve şartlarda VKŞ'ye ödenmek üzere Portföy Gelirlerine aktaracaktır.

3. Tasfiye Tanhhüdü 'ne göre;

Fon Kullametsı tarafından tek tarafın olarak düzenlenen "Tasfiye Taahhüdü" ile Fon Kullancısı Iffa tarihinde Portfoy'ü itfu bedelini VKŞ'ye ödemek suretiyie etmeyi tanhhilt etmektedir.

H. SONUC

Bu Rapor, Fon Kullanıcısı ve VKŞ tarafından hazırlanan ve tarafımıza sunulan bilgi ve belgelere dayanılarak hazırlanmış olup 2 Ekim 2024 tarihi itibariyle mevcut durumu yanısıtmaktadır.

Bu Raporumuz kapsamında sonuç olarak;

• · VKS'nin Sertifikaları ihraç etmesinde,
• · Vukıf Katılım'ın yönetim sözleşmesine dayalı olarak kira sertifikası iliracında fon kullamesi / kaynak kuruluş olarak yer almasında,
• · VKS ve Vakıf Katılım'ın İşiem Sözleşmelerini imzalamalarında,

hukuki bir sakmca bulunmadığını belirtmek isteriz.

EK-1 Kira Sertifikası Thraç Yapısı EK-2 Hukukçu Tecrübe Beyanı EK-3 Avukat Kimlik Bolgesi

Saygılarımla Av. Ahmet Furken YAMAN

EK-1 KİRA SERTİFİKASI İHRAÇ YAPISI

EK-2 HUKUKÇU TECRÜBE BEYANI

Ahmet Furkan Yaman, 2011 yılında Bahçesehir Üniversitesi Hukuk Fakültesi'nden mezun olmuş olup, 44305 sicil no ile 2012 yılından bu yana İstanbul Barosu'na kayıtlıdır.

Ahmet Furkan Yaman, 2012-2013 arası Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş.'nin hukuki darışmanlığını Damşman Avukat unvamıyla, 2013-2016 yılları arasında Türkiye Fimans Katılım Bankası A.Ş'nin bakuki danışmanlığını Danışmanlık Avukatı unvanıyla gerçekleştirmiştir. Ahmet Furkan Yaman, Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Hukuk Müşavirliği 'nde, 2016-2018 yılları arasında Müşavir Avukat unvanıyla, 2018-2022 yılları arasında Hukuk Müşavir Yardımcısı unvanıyla çalışmış olup 2022 yılından itibaren Servis Yöneticiliği görevini yürülmektedir.

Yukarıda belirtilen görevleri süresince kıra sertifikası iltraçları dahil faizsiz finansman alamında birçok işlemin gerçekleştirilmesinde aktif olarak çalışmıştır.

Av. Ahmet Furkan YAMAN

1 Vakıf Katılım Bankası A.Ş. Bakola Mügaviriliği unvan yapısı üst unvana şu şeklide sıralanmaktadır.

• 2: Servis Youricisi
• 3.1 Hukuk Masavir Yardımcısı
• • Müşavir Avukat
• 1. Kidemli Avukat
• 6 Avukut

Hukuk Muşavırlığı bölüm başkanlığı Vakıf Katılım Bankası A.Ş.'nin organizasyon yapısı uyarınca Ge Müdir'e bağlıdır. Organizasyon yapısına göre Ahmet Furkan Yaman'ın ilk yöneticisi Hükuk Müşavir

Sauf

^1. Hukuk Müsaviri

EK-3 AVUKATLIK KIMLİK BELGESİ

Hukuki Durum Değerlendirme Raporu