Annual Report • Jan 29, 2025
Annual Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Kasa | 12.987 | 20.057 | 11.117 |
| Bankadaki nakit | 260.216.006 | 844.266.210 | 370.032.311 |
| - Vadesiz mevduatlar | 250,398.433 | 362.946.258 | 2.698.848 |
| - Vadesi üç aydan kısa vadeli mevduatlar | 9.817.573 | 481.319.952 | 367.333.463 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri Toplam | 260.228.993 | 844.286.267 | 370.043.428 |
| Kur Korumalı Meyduat | 148.756.653 | ||
| Kullanımı kısıtlı banka bakiyeleri* | 169.658.394 | 188.735.105 | |
| Yatırım fonu | 8.331.260 | ||
| Finansal Yatırımlar Toplam | 169.658.394 | 345.823.018 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri ile Finansal Yatırımlar Toplamı |
260.228.993 | 1.013.944.661 | 715.866.446 |
*31.12.2021 tarihli konsolide finansal durum tablosunda 18.171.474 TL tutarındaki blokeli meyduat nakit ve nakit benzerleri altında raporlanmıştır.
Ticari alacaklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 11.970.273 TL, 1.471.120 TL ve 1.296.030 TL tutarındadır. Ortalama ticari alacak gün sayısı İzahnameye konu tüm konsolide finansal tablolarda 3 aydan kısa olarak gerçekleşmiştir. Ticari alacaklar, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar ile süpheli ticari alacak karşılıklarından oluşmaktadır. Sirket, 2021 ve 2022 yıllarındaki tüm elektrik satışlarını Gün Öncesi ve Gün içi Piyasalarında EPİAŞ'a gerçekleştirmiş; 2023 yılında ise ikili anlaşma ve dengeden sorumlu grup anlaşması çerçevesinde Gün Öncesi Piyasası'ndaki satışlarını Enerjisa Elektrik Perakende Satış AŞ.'ye gerçekleştirirken Gün İçi Piyasası'nda EPIAȘ'a satis yapmaya devam etmiștir. 31.12.2021 tarihine kivasla 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihi itibariyle ticari alacaklar hesabındaki düşüşün sebebi, ilgili yılların son ayında Piyasa Takas Fiyatları (PTF)'nın YEKDEM fiyatlarının üzerinde olması nedeniyle EPİAŞ'tan peşin tahsil edilen günlük avans tutarlarının, aylık elektrik piyasası uzlaştırması sonucunda tahsil edilecek tutarlardan fazla olmasından kaynaklanmaktadır.
TACIRLER
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 12.763.943 | 2.850.706 | 1.602.721 |
| Süpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | $-793.670$ | $-1.379.586$ | $-306.691$ |
| Ticari Alacaklar Toplam | 11.970.273 | 1.471.120 | 1.296.030 |
Diğer Alacaklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 101.997 TL, 33.864 TL ve 6.619 TL'dir. Diğer alacaklar, vergi dairesinden alacaklar ile ilişkili olmayan taraflardan diğer alacaklardan oluşmaktadır. 2022 yılında Şirket'in vergi dairesinden alacak tutarları çeşitli vergi borçlarına mahsup edilmiştir.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar | 101.997 | 33.864 | 6.619 |
| Vergi dairesinden alacaklar | 81.445 | ||
| Diğer alacaklar œ. |
20.552 | 33.864 | 6.619 |
| Diğer Alacaklar Toplam | 101.997 | 33.864 | 6.619 |
Stoklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 3.392.128 TL, 8.762.445 TL ve 8.288.551 tutarındadır. Stoklar, Şirket'in elektrik üretim santrallerinde bulunan yedek parçalardan oluşmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Yedek Parçalar | 3.392.128 | 8.762.445 | 8.288.551 |
| Stoklar Toplam | 3.392.128 | 8.762.445 | 8.288.551 |
Peşin ödenmiş giderler, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 9.879.528 TL, 27.913.533 TL ve 34.456.259 TL'dir. Söz konusu pesin ödenmiş giderler, gelecek aylara ait giderler ile verilen sipariş avanslarından oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 10.972.926 TL'si enflasyon düzeltme farkından, kalan diğer artıslar ise peşin ödenen yabancı para cinsinden sigorta poliçeleri ile RES santrallerinin periyodik bakım onarım giderlerinden kaynaklanmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 9.286.359 | 27.347.066 | 32.828.740 |
| Verilen Siparis Avansları | 593.169 | 566.467 | 1.627.519 |
| Toplam | 9.879.528 | 27.913.533 | 34.456.259 |
Cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal durum tablosunda sırasıyla 820.590 TL, 8.176.344 TL ve 5.983.271 TL'dir. Cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar, ertesi yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesiyle tahakkuk edecek vergiden mahsup edilmek üzere yıl içerisinde stopaj suretiyle ödenen kurumlar vergisi ve ödenen geçici kurumlar vergilerinden oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın esas nedeni Şirket'in bağlı ortaklıklarından Tuzla JES ve Yaylaköy RES'in yıl içerisinde ödediği geçici kurumlar vergilerinin, Vergi Usul Kanunu'nun Geçici 32. ile 298/ç maddeleri kapsamındaki maddi duran varlık yeniden değerleme hesaplamaları sonucundaki ödenmesi gereken nihai yıllık kurumlar vergisi tutarından daha yüksek olmasıdır. Ayrıca, 2022 yılsonu bakiyesinin içerisinde 4.829.629 TL tutarında enflasyon düzeltme farkı da bulunmaktadır.
Diğer dönen varlıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 920.752 TL, 666.190 TL ve 957.119 TL'dir. Söz konusu tutarlar, devreden KDV, personele verilen avanslar ile diğer çeşitli dönen varlıklardan oluşmaktadır.
TACIRLER
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Devreden KDV | 359.936 | 629.591 | 835.506 |
| İş avansları | 13.889 | 36.599 | 44.550 |
| Diğer çeşitli dönen varlıklar | 414.647 | ||
| Personel avansları | 132.280 | 77.063 | |
| Diğer Dönen Varlıklar Toplam | 920.752 | 666.190 | 957.119 |
Şirket'in duran varlıkları ilişkili ve ilişkili olmayan taraflardan diğer alaçaklar. (uzun vadeli) finansal yatırımlar, kullanım hakkı varlıkları, yatırım amaçlı gayrimenkuller, maddi ve maddi olmayan duran varlıklar, peşin ödenen giderler, ertelenmiş vergi varlığı ile diğer duran varlıklardan olusmaktadır.
Diğer alacaklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 2.372.364 TL, 3.156.997 TL ve 2.424.756 TL tutarında olup tamamı ilişkili olmayan taraflardan diğer uzun vadeli alacaklardan oluşmaktadır. Bu alacakların söz konusu dönemler için sırasıyla 1.866.091 TL, 2.647.358 TL ve 2.118.437 TL'si Şirket'in bağlı ortaklığı Egenda Ege Enerji Üretim AŞ.'nin, Yaylaköy RES Elektrik Üretim AŞ.'nin %20 oranındaki paylarına sahip Grup dışı ortaklarından, Yaylaköy RES Elektrik Üretim A.S. için geçmişte adlarına yapılan sermaye ödemelerinden doğan mali alacaklarından kaynaklanmaktadır. Söz konusu alacaklar, Yaylaköy RES'in kar dağıtımları sırasında borçlu Grup dışı ortaklara düşen kar dağıtım tutarlarının yarısının Egenda'ya ödenmesi suretiyle tahsil edilmektedir. Bu kapsamda söz konusu Grup dışı ortaklardan 2022 yılında 601.621 TL, 2023 yılında ise 137.732 TL tahsil edilmiş olup kalan bakiyelere Türkiye'deki ticari bankaların yıllık TL mevduat faizi ortalamasına göre üçer aylık dönemlerle faiz uygulanmaktadır. 2022 yılındaki artışın ana nedeni 1.040.688 TL tutarındaki enflasyon düzeltmesinden kaynaklanmaktadır. İliskili olmayan taraflardan diğer uzun vadeli alacaklar ise üçüncü taraflara verilen depozito ve teminat tutarlarından oluşmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 31.12.2022 |
31.12.2023 | |
|---|---|---|---|
| Ilişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar |
2,372.364 | 3.156.997 | 2.424.756 |
| Diğer Uzun Vadeli Alacaklar Toplam |
2.372.364 | 3.156.997 | 2.424.756 |
Finansal yatırımlar 31.12.2021 tarihli konsolide finansal tabloda 427.508 TL olup söz konusu tutarın 300.093 TL'si Şirket'in İzmir Teknoloji Geliştirme Bölgesi'ne (İZTEKGEB)'ne iştirak etmek amacıyla yaptığı yatırımlardan; 127.415 TL'si ise Enerji Piyasası İşletme AS. (EPİAŞ)'ne iştirakinden kaynaklanmaktadır. Bu yatırımların İzmir Teknoloji Geliştirme Bölgesi'nin sermayesi içindeki payı %.14,95 olup EPİAŞ'ın sermayesi içindeki payı ise %1'in altındadır. Finansal yatırımların 31.12.2022 ve 31.12.2023 itibariyle toplam bakiyesi ise 3.260.920 TL olup 2021 yılına kıyasla bakiyedeki artışın tamamı yukarıda bahsi geçen iştiraklere ilişkin enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Istirakler - IZTEKGEB | 300.093 | 2.465.693 | 2.465.693 |
| İstirakler- EPİAS | 127.415 | 795.227 | 795.227 |
| Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar Toplam | 427.508 | 3.260.920 | 3.260.920 |
Kullanım hakkı varlıkları 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 8.852.050 TL, 51.442.410 TL ve 66.403.886 TL'dir. Kullanım hakkı varlıkları "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve tasıt kiralama kalemlerinden oluşmaktadır. 2022 ve 2023 yıllarındaki artışlar elektrik santrallerinin bulunduğu araziler için ödenecek milli emlak ve orman kiraları ile taşıt ve ofis kiralama bedellerindeki artışlardan kaynaklanmaktadır. 2022 yılındaki artışın 20.224.288 TL'si enflasyon düzeltme farklarından oluşmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Araziler | 7.606.944 | 47.308.463 | 62.546.904 |
| Binalar | 775.756 | 2.335.946 | 3.211.262 |
| Tasıtlar | 469.350 | 1.798.001 | 645.720 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları Toplam | 8.852.050 | 51.442.410 | 66.403.886 |
Yatırım amaçlı gayrimenkuller 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 57.080.000 TL, 98.303.524 TL ve 136.600.000 TL tutarındadır. Yatırım amaclı gayrimenkuller, arazi ve arsalar ile binalardan oluşmakta olup Antalya Organize Sanayi Bölgesi'nde bulunan ve maliyet bedeli 29.580.000 TL olan arsa ve bina 2022 yılında satılmıştır.
| Tablo 59: Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| -- | -- | -- | -- | ----------------------------------------- | -- |
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar - Açılış Bakiyesi | 10.635.000 | 136.418.592 | 86.027.941 |
| Girişler $(+)$ | |||
| $Cikislar(-)$ | $-72.540.045$ | ||
| Değer Artışı (+) /Azalışı (-) | 12.965.000 | 22.149.394 | 36.172.059 |
| Arazi ve Arsalar - Dönem Sonu Bakiyesi | 23.600.000 | 86.027.941 | 122.200.000 |
| Binalar - Açılış Bakiyesi | 5.615.727 | 18.080.877 | 12.275.582 |
| Girişler $(+)$ | 13.158.000 | ||
| $Cikislar(-)$ | $-7.524.676$ | ||
| Değer Artışı (+) /Azalışı (-) | 14.706.273 | 1.719.381 | 2.124.418 |
| Binalar - Dönem Sonu Bakiyesi | 33.480.000 | 12.275.582 | 14.400.000 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Toplam | 57.080.000 | 98.303.523 | 136.600.00 |
Maddi duran varlıklar 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 2.979.004.583 TL, 7.992.483.822 ve 7.837.683.282 TL tutarındadır. Söz konusu maddi duran varlıklar, arsalar, yeraltı ve yerüstü düzenleri, binalar, tesis makine ve cihazlar, taşıtlar, demirbaşlar, özel maliyetler ve yapılmakta olan yatırımlar kalemlerinden oluşmaktadır. Şirket bünyesindeki arsalar, yer altı ve yerüstü düzenlemeleri, binalar, makine ve teçhizatlar ile santrallerin özel maliyetlerinin gerçeğe uygun değerinin tespitinde muhasebe
politikası olarak yeniden değerleme modeli uygulanmaktadır. Bu uygulama kapsamında 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihleri itibariyle bahsi gecen maddi duran varlıkları SPK'nın yetkilendirdiği bağımsız bir profesyonel değerleme sirketi tarafından (İzahname'nin 9.1.4 bölümünde detayları yer alan raporlarla) yeniden değerlemeye tabi tutulmuştur. 2023 yılındaki artışın 42.914.242 TL'si yeniden değerleme fonu olarak özkaynaklar altında takip edilmektedir. Şirket, güneş enerjisine dayalı (GES) lisanslı bir tesis kurmak amacıyla, 2022 yılında Manisa Kula'da toplam yaklaşık 634 dönüm büyüklüğünde 12.680.017 TL maliyet bedeli karşılığı araziler satın almıştır. Ayrıca, Tuzla JES santralinde maliyet bedeli 19.610.859,13 TL tutarında yatırımla re-enjeksiyon hattının yenilemesi projesini 2022 yılında tamamlamıştır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 7.565.128 | 48.472.943 | 48.188.642 |
| Yer altı ve yerüstü düzenleri | 708.725.553 | 2.047.987.914 | 1.971.058.459 |
| Binalar | 271.406.816 | 771.113.016 | 747.770.320 |
| Tesis makine ve cihazlar | 1.519.683.727 | 3.685.202.795 | 3.566.665.678 |
| Taşıtlar | 469.583 | 4.109.400 | 2.810.905 |
| Demirbaşlar | 1.529.617 | 6.163.870 | 5.548.373 |
| Özel Maliyetler | 467.303.636 | 1.425.212.243 | 1.489.013.900 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 2.320.523 | 4.221.641 | 6.627.005 |
| Maddi Duran Varlıklar Toplam | 2.979.004.583 | 7.992.483.822 | 7.837.683.282 |
Maddi olmayan duran varlıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 7.631.422 TL, 31.855.179 ve 32.197.550 TL olup haklar ve lisanslardan oluşmaktadır. Haklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 5.604.337 TL, 28.106.247 TL ve 27.011.450 TL tutarındadır. Lisanslar ise, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 2.027.085 TL, 3.748.932 TL ve 5.186.100 TL'dir. 2022 ve 2023 yıllarında sırasıyla 3.253.274 TL ve 3.593.210 TL tutarında yazılım lisansı satın alınmış olup 2022 yılında lisansların artışındaki 712.628 TL'si enflasyon düzeltmesinden kaynaklanmaktadır.
TACIRLER
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Haklar | 5.604.337 | 28.106.247 | 27.011.450 |
| Lisanslar | 2.027.085 | 3.748.932 | 5.186.100 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar Toplam | 7,631,422 | 31.855.179 | 32.197.550 |
Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 356.482 TL, 0 TL ve 47.164.320 TL tutarındadır. 2023 yılındaki artışın sebebi, Şirket'in Urla RES ve Yaylaköy RES elektrik santrallerinin kapasite arttırım yatırımları nedeniyle tedarikçi firmaya peşin ödediği avans tutarlarından oluşmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığı 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 0 TL, 24.288.354 TL ve 15.365.586 TL'dir. Şirket vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan
kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebelestirmektedir.
Diğer Duran Varlıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 277.845 TL, 0 TL ve 0 TL olup Şirket'in önceki dönemlerden devreden KDV tutarlarından oluşmaktadır. 2022 ve 2023 yıllarında önceki dönemlerden devreden KDV'nin tamamı hesaplanan KDV tutarlarından mahsup edilerek kapanmıştır.
TACIRLER
Şirket'in kısa vadeli yükümlülükleri esas olarak uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları, kiralama işlemlerinden borçlar, ticari borçlar, çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar, diğer borçlar, dönem karı vergi yükümlülüğü, kısa vadeli karşılıklar ile diğer kısa vadeli yükümlülüklerden olusmaktadır.
Uzun vadeli borclanmaların kısa vadeli kısımları, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 173.345.158 TL, 397.892.421 TL ve 200.934.165 TL tutarında olup Şirket'in bağlı ortaklıklarından Egenda Ege Enerii Üretim AS.'nin Alacatı RES. Mordoğan RES, Germiyan RES ve Urla RES projelerinin finansmanında kullanılan ABD Doları cinsinden banka kredilerinin kısa vadeli kısımlarından oluşmaktadır. Türkiye İş Bankasından 2013 tarihinde kullanılan 67.894.131 ABD Doları finansal borçların vadesi 2026 yılı olup, faiz oranı İleriye Dönük SOFR (Secured Overnight Financing Rate) + %4,35 olarak hesaplanmaktadır. 2023 yılı etkin faiz oranı ABD Doları bazında %9,56 olarak hesaplanmıştır. Söz konusu finansal borcun 31.12.2023 tarihi itibarıyla kısa ve uzun vadeli toplam bakiyesi 499.786.458 TL (16.977.480 ABD Doları) tutarındaki kredi ana para bakiyesi ile 1.019.581 TL tutarındaki yılsonu faiz tahakkukunundan olusmaktadır.
Aşağıdaki tabloda kiralama işlemlerinden borçlanmalar dışında kalan toplam kısa ve uzun vadeli finansal borçların vadelerine göre dağılımı verilmektedir.
| (TL) Finansal Borçların Vadeye Göre Dağılımı | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| 1 yıl içerisinde ödenecek | 173.345.158 | 397.892.421 | 200.934.165 |
| 1-2 yıl içerisinde ödenecek | 173.415.907 | 209.228.663 | 199.914.582 |
| 2 - 3 yıl içerisinde ödenecek | 147.412.714 | 209.228,663 | 99.957.292 |
| 3 - 4 yıl içerisinde ödenecek | 92,103,840 | 105.557.068 | |
| 4 - 5 yıl içerisinde ödenecek | 50.749.646 | ||
| Toplam Finansal Borclar* | 637.027.265 | 921.906.815 | 500.806.039 |
Tablo 62: Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçların Vadelerine Göre Dağılımı
* Kiralama işlemlerinden borçlar dışındaki kısa ve uzun vadeli finansal borçların toplamı gösterilmektedir.
2022 yılındaki kısa vadeli TL kredi bakiyesindeki artışın 156.965.348 TL enflasyon düzeltmesinden kalan tutar ise ABD Dolar kurunun TL karşısındaki artışından kaynaklanmaktadır. 2023 yılında söz konusu finansal borçlar, vadesi gelen ödemelerin
yapılmasından dolayı azalmış ve kısa vadeli finansal borclara karsılık gelen kısmı 200.934.165 TL've inmistir.
Kiralama işlemlerinden kısa vadeli borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 790.961 TL, 1.404.679 TL ve 916.476 TL tutarındadır. Bu borçlar, "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve tasıt kiralama kalemlerine ilişkin kısa vadeli yükümlülüklerden oluşmaktadır. 2022 yılındaki artısın 552.185 TL'si enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır. 2022 yılına ilişkin kalan artışlar ile 2023 yılındaki artışlar elektrik santrallerinin bulunduğu araziler için ödenecek milli emlak ve orman kiraları ile taşıt ve ofis kiralama bedellerindeki artışlardan kaynaklanmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| - Banka Kredileri | 173.345.158 | 397.892.421 | 200.934.165 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 790.961 | 1.404.679 | 916.476 |
| Toplam Kısa Vadeli Finansal Borçlar | 174.136.119 | 399.297.100 | 201.850.641 |
Ticari borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 148.892.882 TL, 452.833.393 TL ve 104.111.857 TL tutarında olup tüm bakiyeler ilişkili olmayan taraflara ticari borçlardan oluşmaktadır. Ortalama ticari borç vadesi söz konusu konsolide finansal tabloların tamamında 3 aydan az olarak gerçekleşmiştir. 2022 yılındaki artışın 178.010.687,47 TL'si enflasyon düzeltme farkından kaynaklanırken, kalan artısın ana nedeni ise Akçay HES'in DSİ ortak tesis katılım anlaşması çerçevesinde ödemesi gereken katılım payının yurtiçi-ÜFE oranı ile endekslenmesidir. İzahnamenin "22 Özel Sözlesmeler" bölümünde de açıklandığı üzere 28.07.2023 tarihinde DSİ ile imzalanan protokol cercevesinde kanal katılım payına ilişkin yargı aşamasında karşılıklı süren ihtilaflar sonlandırılmış ve yeni ödeme planı üzerinde mutabakata varılmıştır. Söz konusu borçların yeniden yapılandırması cercevesinde 31.12.2023 yılsonu kısa vadeli ticari borç bakiyesi azalmıştır.
TACIRLER
| (TL) | 31.12.2021 | 31, 12, 2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 148.892.8821 | 452.833.393 | 104.111.857 |
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar Toplam | 148.892.882 | 452.833.393 | 104.111.857 |
Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 358.764 TL, 1.160.021 TL ve 1.515.117 TL tutarındadır. 2022 yılındaki artışın 456.009 TL'si enflasyon düzeltme farkından kaynaklanmaktadır.
Diğer borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 78.345 TL, 1.650.063 TL ve 215.627 TL tutarındadır. 31.12.2023 tarihli konsolide finansal durum tablosunda yer alan ilişkili taraflara diğer borç tutarı 25.079 TL olup tamamı Şirket'in 2022 ve 2023 yılı kar dağıtımlarına ilişkin olarak ortaklara ödenecek temettü borçlarından oluşmaktadır. İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar ise, alınan depozito ve teminatlar ile diğer ilişkili olmayan taraflara borçlardan oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 649.014 TL'si enflasyon düzeltme farkından kaynaklanmakta olup artışın temel nedeni, Tuzla
JES santralindeki re-enjeksiyon hattı yenileme projesiyle ilgili teminat amaçlı tutulan tedarikci hak ediş tutarlarından oluşmaktadır. 2023 yılında söz konusu teminat tutarları tedarikciye ödenmistir.
| Tablo 65: Kısa Vadeli Diğer Borçlar | ||
|---|---|---|
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 25,079 | ||
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 78.345 | 1.650.063 | 190.548 |
| - Alınan Depozito ve Teminatlar | 64.017 | 1.550.564 | 49.617 |
| - Diğer Borçlar | 14.328 | 99.499 | 140.931 |
| Kısa Vadeli Diğer Borçlar Toplam | 78.345 | 1.650.063 | 215.627 |
Dönem karı vergi yükümlülüğü, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.988.388 TL, 30.869.099 TL ve 1.396.113 TL tutarındadır, 2022 yılındaki artışın 13.440.655 TL'si enflasyon düzeltme farkından, kalan diğer artısın nedeni ise Egenda Ege Enerji Üretim AŞ.'nin 2022 yılsonu itibariyle Vergi Usul Kanunu'nun Geçici 32. ve 298/ç maddeleri çerçevesinde sabit kıymetlerinin yeniden değerlemeye tabi tutulması neticesinde ödenmesi gereken vergiden kaynaklanmaktadır.
Kısa vadeli karşılıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.013.645 TL, 3.981.450 TL ve 3.902.702 TL tutarında olup calısanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar ile diğer kısa vadeli karşılıklardan oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 1.565.124 TL'si enflasyon düzeltmesinden kaynaklanmaktadır. Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar personelin kullanmadığı birikmiş izin günlerine istinaden ayrılan karşılıklardan; diğer kısa vadeli karşılıklar ise dava karşılıklarından kaynaklanmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar |
453.348 | 2.281.658 | 2.805.929 |
| - Kullanılmayan izin karşılığı | 453.348 | 2.281.658 | 2.805.929 |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 560.297 | 1.699.792 | 1.096.773 |
| - Dava Karşılıkları | 560.297 | 1.699.792 | 1.096.773 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar Toplam | 1.013.645 | 3.981.450 | 3.902.702 |
Diğer kısa vadeli yükümlülükler, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 4.049.145 TL, 9.426.691 TL ve 6.232.211 TL tutarında olup ödenmesi gereken aylık KDV ve gelir vergisi stopaj tutarlarının yılsonu bakiyelerini içermektedir. 2022 yılındaki artışın 3.706.428 TL'si enflasyon düzeltme farkından oluşmaktadır.
TACIRLER YATIRIM
Şirket'in uzun vadeli yükümlülükleri uzun vadeli borçlanmalar, kiralama işlemlerinden borçlar, ticari borçlar, uzun vadeli karşılıklar ve ertelenmiş vergi yükümlülüğünden oluşmaktadır.
Uzun vadeli borçlanmalar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 463.682.107 TL, 524.014.394 TL ve 299.871.874 TL tutarında olup
Şirket'in bağlı ortaklıklarından Egenda Ege Enerji Üretim AŞ.'nin Alaçatı RES, Mordoğan RES, Germiyan RES ve Urla RES projelerinin finansmanında kullanılan ABD Doları cinsinden banka kredilerinin uzun vadeli kısımlarından oluşmaktadır 2022 yılındaki artışın nedeni 215.714.527 TL tutarındaki enflasyon düzeltme farkından kaynaklanmaktadır. 2023 yılındaki düşüşün sebebi ise vadesi 1 yılın altına düşen yükümlülüklerin kısa vadeli yükümlülükler hesabına alınmasından kaynaklanmaktadır.
Uzun vadeli kiralama işlemlerinden borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli finansal tablolarda sırasıyla 7.186.492 TL, 24.732.102 TL ve 30.782.076 TL tutarındadır. Bu yükümlülükler, "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve taşıt kiralama kalemlerine ilişkin uzun vadeli yükümlülüklerden oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 9.722.660 TL'si enflasyon düzeltme farkından kaynaklanmaktadır. Kalan 2022 yılındaki artış ile 2023 yılındaki artış ise elektrik santrallerinin bulunduğu araziler için ödenecek milli emlak ve orman kiraları ile taşıt ve ofis kiralama bedellerindeki artışlardan kaynaklanmaktadır.
| (TL) Finansal Borçlar (Uzun Vadeli) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| - Banka Kredileri | 463.682.107 | 524.014.394 | 299.871.874 |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 7.186.492 | 24.732.102 | 30.782.076 |
| Toplam Uzun Vadeli Finansal Borçlar | 470.868.599 | 548.746.496 | 330.653.950 |
Uzun vadeli yükümlülükler bölümündeki ticari borçlar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 65.849.112 TL, 124.035.246 TL ve 185.519.987 TL tutarında olup tüm bakiyeler ilişkili olmayan taraflara ticari borçlardan oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 48.758.770 TL'si enflasyon düzeltme farklarından, kalan diğer artışın sebebi ise Akçay HES'in DSİ kanal katılım anlaşması çerçevesinde ödemesi gereken katılım payının yurtiçi-ÜFE oranı ile endekslenmesinden kaynaklanmaktadır. İzahname'nin "22. Önemli Sözleşmeler" bölümünde açıklandığı üzere 28.07.2023 tarihinde DSİ ile imzalanan protokol cercevesinde kanal katılım payına ilişkin yargı aşamasında karşılıklı süren ihtilaflar sonlandırılmış ve yeni ödeme planı üzerinde mutabakata varılmıştır.
Uzun vadeli karşılıklar, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 3.847.706 TL, 12.116.422 TL ve 13.760.941 TL tutarında olup çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar ile diğer uzun vadeli karşılıklardan oluşmaktadır. 2022 yılındaki artışın 4.763.016 TL'si enflasyon düzeltme farkından kaynaklanmaktadır. Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar personelin kıdem tazminatı karşılıklarından; diğer uzun vadeli karşılıklar ise Su Enerji Elektrik Üretim AŞ.'nin su kullanım anlaşması çerçevesinde DSİ'ye ödenecek bedellerden oluşmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar. |
3.665.026 | 11.815.414 | 13.760.941 |
| - Diğer Uzun Vadeli Karşılıklar | 182.680 | 301.008 | |
| Toplam Uzun Vadeli Karşılıklar | 3.847.706 | 12.116.422 | 13.760.941 |
Ertelenmis vergi yükümlülüğü, 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 461.718.461 TL, 498.161.894 TL ve 836.654.576 TL tutarındadır.
Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.
Türkiye'de işletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiş vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiş vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleştirilmez ve ayrı olarak gösterilir. Aşağıdaki tabloda Şirket'in 2021, 2022 ve 2023 yılları için hesaplanan ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri verilmektedir.
| (TL) | 31,12,2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 |
|---|---|---|---|
| Ertelenmiş vergi varlıkları | 24.288.354 | 15.365.586 | |
| Ertelenmiş vergi yükümlülükleri (-) | -461.718.461 | $-498.161.894$ | $-836.654.576$ |
| Net ertelenmiş vergi yükümlülükleri | -461.718.461 | $-473.873.540$ | $-821.288.990$ |
2023 yılındaki artışın ana nedeni enflasyon muhasebesi uygulaması gereği daha önce özkaynaklar altında yer alan maddi duran varlık yeniden değerleme fonları ile bunlara ilişkin ertelenmiş vergi karşılıklarının sıfırlanması karşısında maddi duran varlıkların kayıtlı değeri ile vergi değeri arasındaki farkın artmasından kaynaklanmıştır. Aşağıdaki tabloda ertelenmiş vergi varlık/yükümlülüklerinin hangi kalemlerden oluştuğu detaylandırılmaktadır.
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | 31.12.2023 | |
|---|---|---|---|---|
| Maddi ve maddi olmayan duran | ||||
| varlıkların kayıtlı değerleri ile vergi | -497.478.174 | $-555.548.085$ | -890.589.023 | |
| matrahları arasındaki net fark | ||||
| Calışanlara sağlanan faydalar kapsamında | 823.675 | |||
| düzeltmeler | 2.984.424 | 4.100.882 | ||
| Üzerinden ertelenmiş vergi varlığı | 32.453.057 | |||
| hesaplanan geçmiş yıl zararları | 71.236.949 | 97.758.982 | ||
| Ticari borçlara ilişkin yapılan düzeltmeler | $-38.299.109$ | |||
| Diğer | 2.482.981 | 7.453.172 | 5.739,278 | |
| Net ertelenmiş vergi yükümlülükleri | $-461.718.461$ | $-473.873.540$ | $-821.288.990$ |
Şirket'in 31.12.2021, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihi itibariyle çıkarılmış sermayesi 345.477.486 TL olup tamamı ödenmiştir. 31.12.2021 tarihi itibariyle 2.010.515.349 TL olan Şirket'in toplam özkaynakları, 31.12.2022 tarihinde % 257,3 artışla 7.183.481.487 TL'ye; 31.12.2023 tarihi itibariyle ise 2022 yılsonuna kıyasla %0,54 artışla 7.222.140.873 TL'ye yükselmiştir. Özkaynaklar, toplam kaynakların 2021, 2022 ve 2023 yıl sonları itibariyle sırasıyla %60,1, %77,5 ve %81,1'ini oluşturmaktadır. Şirket'in toplam özkaynakları ödenmiş
sermaye, yasal yedekler, geçmiş yıl kar/zararları, yeniden değerleme fonları yanında sermaye düzeltme farkları, riskten korunma araçları gibi kalemlerden oluşmaktadır. Aşağıdaki tabloda Özkaynakları oluşturan kalemler verilmektedir.
| Özel Bağımsız Denetimden Geçmiş | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Enflasyon Düzeltmesi Yapılmamış 31.12.2021 |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış 31.12.2022* |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış 31.12.2023* |
||
| Özkaynaklar | 2.010.515.349 | 7.183.481.487 | 7.222.140.873 | ||
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 1.496.470.138 | 5.277.480.116 | 5.328.054.238 | ||
| Ödenmiş Sermaye | 345.477.486 | 345.477.486 | 345.477.486 | ||
| Sermaye Düzeltmesi Farkları | 2.276.579.105 | 2.276.579.105 | |||
| Geri Alınmış Paylar (-) | $-416.759$ | $-1.848.376$ | $-1.848.376$ | ||
| Paylara İlişkin Primler | 4.318.749 | 29.792.222 | 29.792.222 | ||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
1.475.557.263 | 188.422.335 | 193.055.722 | ||
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
$-2.355.944$ | $-2.761.994$ | $-4.097.296$ | ||
| -Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları |
1.477.913.207 | 191.184.329 | 197.153.018 | ||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
$-162.129.933$ | $-475.623.140$ | -477.248.978 | ||
| -Nakit Akış Riskinden Korunma Kayıpları |
$-162.129.933$ | $-475.623.140$ | $-477.248.978$ | ||
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
2.900.725 | 37.125.346 | 37.793.105 | ||
| Geçmiş Yıllar Karları Zararları | $-273.553.183$ | 1.744.730.397 | 2.860.576.053 | ||
| Net Dönem Karı | 104.315.790 | 1.132.824.741 | 63.877.899 | ||
| Kontrol gücü olmayan paylar | 514.045.211 | 1.906.001.371 | 1.894.086.635 | ||
| TOPLAM KAYNAKLAR | 3.343.316.515 | 9.265.759.362 | 8.907.954.595 |
*31.12.2023 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
YATIRIM
Şirket, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu ve Ticaret Bakanlığı tarafından 19 Ekim 2012 tarihli Resmî Gazete ile yayımlanan "Halka Açık Olmayan Şirketlerde Kayıtlı Sermaye Sistemine İlişkin Esaslar Hakkında Tebliğ" hükümlerine göre ve Gümrük ve Ticaret Bakanlığı'nın 5 Kasım 2012 tarih ve 6966 sayılı izni uyarınca kayıtlı sermaye sistemini kabul etmiştir.
Şirket'in kayıtlı sermaye tavanı 600.000.000,00 TL olup her biri 1,00 TL itibari değerde 600.000.000 paya bölünmüştür. Kayıtlı sermaye tavanı 11 Kasım 2021 tarihli Olağanüstü Genel
TACIRLER
Kurul toplantısında 600.000.000 TL olarak kabul edilmiş ve tescili 12 Kasım 2021 tarihinde gerçekleşmiştir Sirketin çıkarılmış sermayesi 345.477.486 TL olup, her biri 1.00 (Bir) TL itibari değerde 221.896 adet (A) grubu ve 345.255.590 adet (B) grubu olmak üzere toplam 345.477.486 adet nama yazılı paya bölünmüstür.
11 Subat 2021 tarihli 03 savılı karar ile Sirket'in çıkarılmış sermayesi 300,000,000 TL'den 45.477.486 TL iç kaynaklardan (45.477.486 TL'nin; 6.600.000 TL'lik kısmı hisse senedi ihraç primlerinden, 29.413.242 TL'lik kısmı iştirak hissesi satış kazancı istisnasından ve 9.464.244 TL'lik kismi serbest yedek akcelerin sermayeye ilavesi suretiyle) karsılanmak suretiyle 345.477.486 TL'ye çıkartılmıştır.
Enflasyon düzeltmesi sonucu sermayenin endekslenmesi ile Sirket'in güncel sermayesine 2.276.579.105 TL tutarında enflasyon sermaye düzeltmesi eklenmiştir.
Şirket'in geri alınmış paylar tutarı 31.12.2021 tarihi itibariyle 416.759 TL, 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihleri itibariyle ise 1.848.376 TL olup 2021 yılına kıvasla artısın tamamı enflasyon muhasebesi düzeltmelerinden kaynaklanmaktadır. Enda Enerii Holding AS'nin, 27.09.2016 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul Toplantısı'nda, Türk Ticaret Kanunu'nun 379. Maddesi kapsamında 5 yıl süre ile sınırlı olmak üzere Sirket'te 100.000 hisse adedinin altında payı olan A ve B grubu pay sahiplerinin paylarının Yönetim Kurulu tarafından devralınabilmesine yönelik yetki verilmiştir. Bu kapsamda devralınan tutarlardan kalan bakiyeler özkaynaklarda bu kalemde takip edilmektedir.
Şirket'in özkaynaklarını oluşturan kalemlerden bir tanesi de Nakit Akış Riskinden Korunma Kayıpları kalemidir. Finansal riskten korunma fonu, gelecekteki nakit akımlarının finansal riskten korunması olarak belirlenen ve bu konuda etkin olan türev finansal araçların gerçeğe uygun değerindeki değişikliklerin doğrudan özkaynak içerisinde muhasebelestirilmesi sonucu ortaya çıkar. Finansal riske karşı korunmadan elde edilen ertelenmiş kazanç/zarar toplamı, finansal riske karşı korunan işlemin etkisi kar/zararı etkilediğinde kar veya zararda muhasebeleştirilir. Şirket kur riskinden korunma muhasebesi çerçevesinde ABD Doları cinsinden yatırım kredilerini, gerçekleşme olasılığı yüksek YEKDEM kapsamında yapılan ABD Doları'na endeksli satış gelirleri nedeniyle maruz kalınan kur riskine karşı 1 Ocak 2021 tarihinden itibaren korunma aracı olarak tanımlayarak kullanmakta ve bu kapsamda yapılan etkinlik testleri neticesinde gerçekleşme olasılığı yüksek YEKDEM satışları için nakit akış riskinden korunma muhasebesi uygulamaktadır.
Şirket'in bağlı ortaklıklarındaki sermaye payında kontrol kaybına neden olmayan değişiklikler özkaynak işlemleri olarak muhasebeleştirilir. Şirket'in payı ile kontrol gücü olmayan payların defter değerleri ise, bağlı ortaklık paylarındaki değişiklikleri yansıtmak amacıyla düzeltilir. Kontrol gücü olmayan payların düzeltildiği tutar ile alınan veya ödenen bedelin gerçeğe uygun değeri arasındaki fark, doğrudan özkaynaklarda Grup'un payı olarak muhasebeleştirilir.
Konsolide finansal tablo dönemleri itibariyle özkaynaklar, iş hacmine bağlı dönem karlarındaki değişim yanında enflasyon muhasebesi ile maddi duran varlık yeniden değerleme artışları nedeniyle yükseliş göstermiştir.
31.12.2023 ve 30.06.2024 Tarihli Finansal Dönemlere Ait Finansal Durum Tabloları 30.06.2024 Tarihli Satın Alma Gücü Cinsinden Aşağıda Sunulmaktadır:
| Tablo 72: 31.12.2023 ve 30.06.2024 Tarihli Finansal Dönemlere Ait Finansal Durum | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Tablolari |
| Enflasyon | Enflasyon Düzeltmesi | |
|---|---|---|
| (TL) | Düzeltmesi Yapılmış | Yapılmış |
| 31.12.2023** | 30.06.2024** | |
| Dönen Varlıklar | 956.532.549 | 996.187.154 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 461.572.149 | 710.625.110 |
| Finansal Yatırımlar | 431.360.920 | 164.013.777 |
| Ticari Alacaklar | 1.616.598 | 50.187.346 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar |
1.616.598 | 50.187.346 |
| Diğer Alacaklar | 8.256 | 5.303.475 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar |
8.256 | 5.303.475 |
| Stoklar | 10.338.690 | 17.800.882 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 42.978.873 | 37,467.701 |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 7.463.208 | 6.621.178 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 1.193.855 | 4.167.685 |
| Duran Varlıklar | 10.154.767.997 | 10.027.249.003 |
| Diğer Alacaklar | 3.024.510 | 3.240.190 |
| - İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar (Uzun Vadeli) |
3.024.510 | 3.240.190 |
| Finansal Yatırımlar | 4.067.495 | 4.067.495 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 82.828.614 | 116.849.979 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 170.387.449 | 170.387.449 |
| Maddi Duran Varlıklar | 9.776.302.025 | 9.625.054.065 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 40.161.482 | 41.433.138 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 58.830.221 | 47.368.969 |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı | 19.166.201 | 18.847.719 |
| TOPLAM VARLIKLAR | 11.111.300.546 | 11.023.436.157 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
| (TL) | Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış 31.12.2023** |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 398.183.076 | 450.734.663 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları |
250.634.405 | 223.837.827 |
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 1.143.163 | 1.469.396 |
TACIRLER YATIRIM
TACIRLER
| Enflasyon | Enflasyon Düzeltmesi | |
|---|---|---|
| (TL) | Düzeltmesi Yapılmış 31.12.2023** |
Yapılmış 30.06.2024** |
| Ticari Borçlar | 129.863.497 | |
| 165.314.975 | ||
| -İlişkili Taraflara Ticari Olmayan Borçlar |
129.863.497 | 165.314.975 |
| Calışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar |
1.889.875 | 7.305.088 |
| Diğer Borçlar | 268.961 | 30.886.758 |
| - İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 31.282 | 30.814.322 |
| -İlişkili Olmayan Tar Diğ Borç. | 237.679 | 72.437 |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 1.741.436 | 5.637.236 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 4.868.019 | 7.114.766 |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin | ||
| Karşılıklar | 3.499.964 | 5.089.647 |
| - Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 1.368.055 | 2.025.119 |
| Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler | 7.773.720 | 9.168.617 |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 1.704.609.737 | 1.583.047.656 |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 374.043.949 | 222.922.464 |
| Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 38.395.896 | 58.651.220 |
| Ticari Borçlar | 231.407.593 | 189.903.915 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 231.407.593 | 189.903.915 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 17.164.653 | 13.258.292 |
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar |
17.164.653 | 13.258.292 |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 1.043.597.646 | 1.098.311.765 |
| Özkaynaklar | 9.008.507.733 | |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 6.645.926.554 | 8.989.653.839 |
| Ödenmiş Sermaye | 6.613.176.907 | |
| Sermaye Düzeltmesi Farkları | 345.477.486 | 345.477.486 |
| 2.925.134.025 | 2.925.134.025 | |
| Geri Alınmış Paylar (-) | $-2.305.565$ | $-2.305.565$ |
| Paylara İlişkin Primler | 37.161.206 | 37.161.206 |
| Kar Zararda Yeniden veya Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer |
240.807.262 | 243.010.787 |
| Kapsamlı Gelirler ve Giderler | ||
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
$-5.110.745$ | $-2.907.220$ |
| -Maddi Varlık Yeniden Duran Değerleme Artışları |
245.918.007 | 245.918.007 |
| Zararda Yeniden Kar veya Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
$-595.294.551$ | -533.402.528 |
| -Riskten korunma Araçları | $-595.294.551$ | -533.402.528 |
| (TL) | Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
|---|---|---|
| 31.12.2023** | 30.06.2024** | |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 47.141.074 | 48.762.523 |
| Geçmiş Yıllar Karları/ Zararları | 3.568.127.784 | 3.615.376.637 |
| Net Dönem Karı | 79.677.833 | $-66.037.664$ |
| Kontrol gücü olmayan paylar | 2.362.581.179 | 2.376.476.931 |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 11.111.300.546 | 11.023.436.157 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Şirket'in dönen varlıkları nakit ve nakit benzerleri, (kısa vadeli) finansal yatırımlar, ticari alacaklar, diğer alacaklar, stoklar, peşin ödenmiş giderler, cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar ile diğer dönen varlıklardan oluşmaktadır.
Nakit ve nakit benzerleri, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal durum tablolarında sırasıyla 461.572.149 TL ve 710.625.110 TL tutarındadır. Nakit ve nakit benzerleri, vadesiz banka mevduatları ile vadesi üç aydan kısa vadeli banka mevduatlardan oluşmaktadır. Dönen varlıklar altındaki finansal yatırımlar ise, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 431.360.920 TL ve 164.013.777 TL tutarında olup. 31.12.2023 tarihli finansal durum tablosundaki söz konusu tutar bloke mevduatları ile vadesi 2024 yılında dolacak (3 ay vadeli) kur korumalı mevduat ve yatırım fonu tutarlarından oluşmaktayken, 30.06.2024 tarihli finansal durum tablosundaki söz konusu tutar sadece yatırım fonu hesabından oluşmaktadır. 31.12.2023 tarihli finansal durum tablosunda yer alan bloke mevduatlar ağırlıklı olarak Şirket'in bağlı ortaklıklarından Akçay HES'in DSİ ortak katılım bedeli davasına ilişkin olarak mahkemeye verilen teminat mektubu karşılığı bankanın hesap blokesinden kaynaklanmaktaydı. İzahname'nin "22. Önemli Sözleşmeler" bölümünde açıklandığı üzere, 28.07.2023 tarihinde DSİ Genel Müdürlüğü ile imzalanan, T.C. Cumhurbaşkanlığı tarafından da 02.10.2023 tarih 7657 sayılı karar ile onaylanan sulh protokolü çerçevesinde tüm davalar karşılıklı sonlandırılmıştır. Müteakip dönemde söz konusu teminat mektubu bankaya iade edilerek buna ilişkin hesap blokesi de 12.03.2024 tarihinde banka tarafından kaldırılmıştır.
| (TL) | 31.12.2023** | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Kasa | 13.867 | 11.117 |
| Bankadaki nakit | 461.558.282 | 710.613.993 |
| - Vadesiz mevduatlar | 3.366.397 | 108.461.074 |
| - Vadesi üç aydan kısa vadeli mevduatlar | 458.191.885 | 602.152.919 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri Toplam | 461.572.149 | 710.625.110 |
| Kur Korumalı Mevduat | 185.551.000 | |
| Kullanımı kısıtlı banka bakiyeleri | 235.417.957 |
| (TL) | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Yatırım fonu | 10.391.963 | 164.013.777 |
| Finansal Yatırımlar Toplam | 431.360.920 | 164.013.777 |
| Nakit ve Nakit Benzerleri ile Finansal Yatırımlar Toplamı | 892.933.069,00 | 874.638.887 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Ticari alacaklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.616.598 TL ve 50.187.346 TL tutarındadır. Ortalama ticari alacak gün sayısı İzahnameye konu tüm konsolide finansal tablolarda 3 aydan kısa olarak gerçeklesmiştir. Ticari alacaklar, ilişkili olmayan taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar ile şüpheli ticari alacak karşılıklarından oluşmaktadır. Şirket, 2023 yılı ile 2024 yılı ilk altı aylık dönemde ikili anlaşma ve dengeden sorumlu grup anlaşması çerçevesinde Gün Öncesi Piyasası'ndaki satışlarını Enerjisa Elektrik Perakende Satış AŞ.'ye gerçekleştirirken Gün İçi Piyasası'nda EPİAŞ'a satış yapmaya devam etmiştir. 30.06.2024 itibarıyla alacak bakiyesinin nispeten yüksek görünmesinin nedeni ise, son aya ilişkin elektrik satışından kaynaklanan tahsilatların resmi tatil (bayram tatili) sebebiyle ertesi ayın ilk haftasına kalmasından kaynaklanmıştır.
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar | 1.999.147 | 50.494.037 |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | 382.549 | $-306.691$ |
| Ticari Alacaklar Toplam | 1.616.598 | 50.187.346 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Diğer Alacaklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 8.256 TL ve 5.303.475 TL'dir. Diğer alacaklar, vergi dairesinden alacaklar ile ilişkili olmayan taraflardan diğer alacaklardan oluşmaktadır. 2023 yılında Şirket'in vergi dairesinden alacak tutarları çeşitli vergi borçlarına mahsup edilmiş olup 2024 yılı ilk altı ay içerisinde mahsup için gereken yeminli mali müşavir tam tasdik raporları hazırlık aşamadında olduğundan 30.06.2024 itibarıyla bakiye yükselmiştir.
| (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar | 8.256 | 5.303.475 |
| Vergi dairesinden alacaklar | 5.296.856 | |
| Diğer alacaklar | 8.256 | 6.619 |
| Diğer Alacaklar Toplam | 8.256 | 5.303.475 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Stoklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 10.338.690 TL ve 17.800.882 TL tutarındadır. Stoklar, Şirket'in elektrik üretim santrallerinde bulunan yedek parcalardan oluşmaktadır.
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| Yedek Parçalar | 10.338.690 | 17.800.882 |
| Stoklar Toplam | 10.338.690 | 17.800.882 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Peşin ödenmiş giderler, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 42.978.873 TL ve 37.467.701 TL'dir. Söz konusu peşin ödenmiş giderler, gelecek aylara ait giderler ile verilen sipariş avanslarından oluşmaktadır.
Tablo 77: Peşin Ödenmiş Giderler
| (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 40.948.794 | 29.677.306 |
| Verilen Sipariş Avansları | 2.030.079 | 7.790.395 |
| Toplam | 42.978.873 | 37.467.701 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal durum tablosunda sırasıyla 7.463.208 TL ve 6.621.178 TL'dir. Cari dönem vergisi ile ilgili varlıklar, ertesi yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesiyle tahakkuk edecek vergiden mahsup edilmek üzere yıl içerisinde stopaj suretiyle ödenen kurumlar vergisi ve ödenen geçici kurumlar vergilerinden oluşmaktadır.
Diğer dönen varlıklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.193.855 TL ve 4.167.685 TL'dir. Söz konusu tutarlar, devreden KDV, personele verilen avanslar ile diğer çeşitli dönen varlıklardan oluşmaktadır.
Tablo 78: Diğer Dönen Varlıklar
| (TL) | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Devreden KDV | 1.042.165 | 3.895.522 |
| Is avanslari | 55.569 | 50.581 |
| Personel avansları | 96.121 | 221.582 |
| Diğer Dönen Varlıklar Toplam | 1.193.855 | 4.167.685 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Şirket'in duran varlıkları ilişkili ve ilişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar, (uzun vadeli) finansal yatırımlar, kullanım hakkı varlıkları, yatırım amaçlı gayrimenkuller, maddi ve maddi olmayan duran varlıklar, peşin ödenen giderler ve ertelenmiş vergi varlığından oluşmaktadır.
Diğer alacaklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 3.024.510 TL ve 3.240.190 TL tutarında olup tamamı ilişkili olmayan taraflardan diğer uzun vadeli alacaklardan oluşmaktadır. Bu alacakların söz konusu dönemler için sırasıyla 2.991.931 TL ve 2.933.871'si ise Şirket'in bağlı ortaklığı Egenda Ege Enerji Üretim AŞ.'nin, Yaylaköy RES Elektrik Üretim AŞ.'nin %20 oranındaki paylarına sahip Grup dışı ortaklarından, Yaylaköy RES Elektrik Üretim A.Ş. için geçmişte adlarına yapılan sermaye ödemelerinden doğan mali alacaklarından kaynaklanmaktadır. Söz konusu alacaklar, Yaylaköy RES'in kar dağıtımları sırasında borçlu Grup dışı ortaklara düşen kar dağıtım tutarlarının yarısının Egenda'ya ödenmesi suretiyle tahsil edilmekte kalan bakiyelere ise Türkiye'deki ticari bankaların yıllık TL mevduat faizi ortalamasına göre üçer aylık dönemlerle faiz uygulanmaktadır. İlişkili olmayan taraflardan diğer uzun vadeli alacaklar ise üçüncü taraflara verilen depozito ve teminat tutarlarından oluşmaktadır.
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| lilişkili olmayan taraflardan diğer alacaklar | 3.024.510 | 3.240.190 |
| Diğer Uzun Vadeli Alacaklar Toplam | 3.024.510 | 3.240.190 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Finansal yatırımların 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihleri itibarıyla 4.067.495 TL'dir.
| $ $ (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| İştirakler - İZTEKGEB | 3.075.572 | 3.075.572 |
| Istirakler-EPIAS | 991.923 | 991.923 |
| Uzun Vadeli Finansal Yatırımlar Toplam | 4.067,495 | 4.067.495 |
**30.06.2024 tarihli satın alma güçü çinsinden
TACIRLER
YATIRIM
Kullanım hakkı varlıkları 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 84.234.008 TL ve 116.849.979 TL'dir. Kullanım hakkı varlıkları "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve taşıt kiralama kalemlerinden oluşmakta olup yıllık kira bedellerindeki artışlar nedeniyle 30.06.2024 tarihli finansal durum tablosunda bir önceki yılın aynı dönemine nazaran artışlar oluşmuştur.
| $\vert$ (TL) | 30.06.2023** | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Araziler | 78.018.855 | 109.866.304 |
| Binalar | 4.406.109 | 6.896.884 |
| Tasıtlar | 1.809.044 | 86.791 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları Toplam | 84.234.008 | 116.849.979 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Yatırım amaçlı gayrimenkuller 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 122.618.496 TL ve 170.387.449 TL tutarındadır. Yatırım amaçlı gayrimenkuller, arazi ve arsalar ile binalardan oluşmaktadır.
Tablo 82: Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller
| (TL) | 30.06.2023** | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar - Açılış Bakiyesi | 107.306.599 | 152.425.668 |
| Girişler $(+)$ | ||
| $Cik1slar(-)$ | ||
| Değer Artışı (+) /Azalışı (-) | ||
| Arazi ve Arsalar - Dönem Sonu Bakiyesi | 107.306.599 | 152.425.668 |
| Binalar - Açılış Bakiyesi | 15.311.897 | 17.961.781 |
| Girişler $(+)$ | ||
| $Ciklslar(-)$ | ||
| Değer Artışı (+) /Azalışı (-) | ||
| Binalar - Dönem Sonu Bakiyesi | 15.311.897 | 17.961.781 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Toplam | 122.618.496 | 170.387.449 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Maddi duran varlıklar 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 9.811.963.159 TL ve 9.625.054.065 TL tutarındadır. Söz konusu maddi duran varlıklar, arsalar, yer altı ve yerüstü düzenleri, binalar, tesis makine ve cihazlar, taşıtlar, demirbaşlar, özel maliyetler ve yapılmakta olan yatırımlar kalemlerinden oluşmaktadır. Şirket bünyesindeki arsalar, yer altı ve yerüstü düzenlemeleri, binalar, makine ve teçhizatlar ile santrallerin özel maliyetlerinin gerçeğe uygun değerinin tespitinde muhasebe politikası olarak yeniden değerleme modeli uygulanmaktadır. Bu uygulama kapsamında 31.12.2023 tarihi itibarıyla bahsi geçen maddi duran varlıkları SPK'nın yetkilendirdiği bağımsız bir profesyonel değerleme şirketi tarafından (İzahname'nin 9.1.4 bölümünde detayları yer alan raporlarla) yeniden değerlemeye tabi tutulmuştur. 30.06.2024 tarihi itibarıyla 245.918.007 TL'si maddi duran varlık yeniden değerleme fonu olarak özkaynaklar altında takip edilmektedir.
| (TL) who selected a family of |
30.06.2023** | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Arazi ve Arsalar | 60.462.526 | 60.107.905 |
| Yer altı ve yerüstü düzenleri | 2.510.674.161 | 2.416.086.468 |
| Binalar | 946.552.641 | 917.525.417 |
| Tesis makine ve cihazlar | 4.521.806.521 | 4.380.359.857 |
| Taşıtlar | 4.973.309 | 4.352.621 |
| Demirbaşlar | 6.597.521 | 7.098.141 |
| Özel Maliyetler | 1.754.487.071 | 1.827.944.675 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 6.409.409 | 11.578.980 |
| Maddi Duran Varlıklar Toplam | 9.811.963.159 | 9.625.054.065 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Maddi olmayan duran varlıklar, 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 38.913.554 TL ve 41.433.138 TL olup haklar ve lisanslardan oluşmaktadır. Haklar, 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 34.554.909 TL ve 35.275.280 TL tutarındadır. Lisanslar ise, 30.06.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 4.358.645 TL ve 6.157.858 TL'dir.
| (TL) | $30.06.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| Haklar | 34.554.909 | 35.275.280 |
| Lisanslar | 4.358.645 | 6.157.858 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar Toplam | 38.913.554 | 41.433.138 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Uzun vadeli peşin ödenmiş giderler, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 58.830.221 TL ve 47.368.969 TL tutarındadır. 2023 yılındaki artışın sebebi, Sirket'in Urla RES ve Yaylaköy RES elektrik santrallerinin kapasite arttırım yatırımları nedeniyle tedarikçi firmaya peşin ödediği avans tutarlarından oluşmaktadır.
Ertelenmiş vergi varlığı 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 19.166.201 TL ve 18.847.719 TL'dir. Şirket vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir.
Şirket'in kısa vadeli yükümlülükleri esas olarak uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları, kiralama işlemlerinden borçlar, ticari borçlar, çalışanlara sağlanan faydalar
TACIRLER
kapsamında borçlar, diğer borçlar, dönem karı vergi yükümlülüğü, kısa vadeli karsılıklar ile diğer kısa vadeli yükümlülüklerden oluşmaktadır.
Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları, 31.12.2023 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 250.634.405 TL ve 223.837.827 TL tutarında olup Sirket'in bağlı ortaklıklarından Egenda Ege Enerji Üretim AS.'nin Alacatı RES, Mordoğan RES, Germiyan RES ve Urla RES projelerinin finansmanında kullanılan ABD Doları cinsinden banka kredilerinin kısa vadeli kısımlarından oluşmaktadır. Türkiye İş Bankasından 2013 tarihinde kullanılan 67.894.131 ABD Doları finansal borçların vadesi 2026 yılı olup, faiz oranı İleriye Dönük SOFR (Secured Overnight Financing Rate) + %4,35 olarak hesaplanmaktadır. 2023 yılı etkin faiz oranı ABD Doları bazında %9,56 olarak hesaplanmıştır. Söz konusu finansal borcun 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihleri itibarıyla kısa ve uzun vadeli toplam bakiyeleri sırasıyla 623.406.582TL (16.977.480 ABD Dolari) ve 445.844.923 TL (13.581.984 ABD Dolari) tutarındaki kredi ana para bakiyesi ile 1.271.772 TL ve 915.368 TL tutarındaki yılsonu faiz tahakkuklarından oluşmaktadır.
Aşağıdaki tabloda kiralama işlemlerinden borçlanmalar dışında kalan toplam kısa ve uzun vadeli finansal borçların vadelerine göre dağılımı verilmektedir.
| (TL) Finansal Borçların Vadeye Göre Dağılımı | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| 1 yıl içerisinde ödenecek | 250.634.405 | 223.837.827 |
| 1-2 yıl içerisinde ödenecek | 249.362.632 | 222.922.464 |
| 2 - 3 yıl içerisinde ödenecek | 124.681.317 | |
| Toplam Finansal Borçlar* | 624.678.354 | 446.760.291 |
| Tablo 85: Kısa ve Uzun Vadeli Finansal Borçların Vadelerine Göre Dağılımı | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| -- | -- | -- | -- | -- | -- | --------------------------------------------------------------------------- |
*Kiralama işlemlerinden borçlar dışındaki kısa ve uzun vadeli finansal borçların toplamı gösterilmektedir.
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
2023 yılında finansal borçlar, vadesi gelen ödemelerin yapılmasından dolayı azalmış ve kısa vadeli finansal borçlara karşılık gelen kısmı 250.634.405 TL'ye, 30.06.2024 tarihinde ise 223.837.827 TL'ye inmistir.
Kiralama işlemlerinden kısa vadeli borçlar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.143.163 TL ve 1.469.396 TL tutarındadır. Bu borçlar, "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve taşıt kiralama kalemlerine ilişkin kısa vadeli yükümlülüklerden oluşmaktadır. 2023 yılı ile 2024 ilk altı aylık dönemdeki artışlar elektrik santrallerinin bulunduğu araziler için ödenecek milli emlak ve orman kiraları ile taşıt ve ofis kiralama bedellerindeki artışlardan kaynaklanmaktadır.
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| - Banka Kredileri | 250.634.405 | 223.837.827 |
| - Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 1.143.163 | 1.469.396 |
| Toplam Kısa Vadeli Finansal Borçlar | 251.777.568 | 225.307.223 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Ticari borçlar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 129.863.497 TL ve 165.314.975 TL tutarında olup tüm bakiyeler ilişkili olmayan taraflara ticari borclardan oluşmaktadır. Ortalama ticari borç vadesi söz konusu konsolide finansal tabloların tamamında 3 aydan az olarak gerçekleşmiştir. 30.06.2024 tarihi itibarıyla kısa vadeli ticari borçların nispeten yüksek görünmesinin nedeni elektrik satışlarından kaynaklı tahsilatlara son aya ilişkin tedarikçi ödemelerinin resmi tatil sebebiyle (bayram tatili) ertesi ayın ilk günlerine sarkmış olmasından kaynaklanmıştır.
Tablo 87: Kısa Vadeli Ticari Borçlar
| (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| - İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 129.863.497 | 165.314.975 |
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar Toplam | 129.863.497 | 165.314.975 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borclar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.889.875 TL ve 7.305.088 TL tutarındadır. 30.06.2024 itibarıyla çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlar bakiyesinin yükselmesinin nedeni, yılsonlarında personel maaş ödemelerinin ilgili yılın son günü itibarıyla tamamlanırken yılın diğer aylarında personel maaş ödemelerinin ertesi ayın ilk haftası içerisinde yapılmasından kaynaklanmaktadır.
Diğer borçlar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 268.961 TL ve 30.886.758 TL tutarındadır. 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal durum tablosunda yer alan ilişkili taraflara diğer borç tutarları sırasıyla 31.282 TL ve 30.814.322 TL olup bunların tamamı Şirket'in sırasıyla 2022 yılı ve 2023 yılı kar dağıtımlarına ilişkin olarak ortaklara ödenecek temettü borçlarından oluşmaktadır. İlişkili olmayan taraflara diğer borçlar ise, alınan depozito ve teminatlar ile diğer ilişkili olmayan taraflara borçlardan oluşmaktadır.
TACIRLER
| (TL) | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 31.282 | 30.814.322 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 237.679 | 72.437 |
| - Alınan Depozito ve Teminatlar | 61.889 | 49.617 |
| - Diğer Borçlar | 175.790 | 22.820 |
| Kısa Vadeli Diğer Borçlar Toplam | 268.961 | 30.886.758 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden Dönem karı vergi yükümlülüğü, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 11.741.436 TL ve 5.637.236 TL tutarındadır.
Kısa vadeli karşılıklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 4.868.019 TL ve 7.114.766 TL tutarında olup çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar ile diğer kısa vadeli karşılıklardan oluşmaktadır. Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklar personelin kullanmadığı birikmiş izin günlerine istinaden ayrılan karşılıklardan; diğer kısa vadeli karşılıklar ise dava karşılıklarından kaynaklanmaktadır. Personel maaş artışları nedeniyle kullanılmayan izin karşılıkları tutarı da nispeten artış göstermiş olup dava karşılıklarındaki artışın nedeni ise yeni açılan işçi alacak davaları ile enflasyon düzeltmesinden kaynaklanmaktadır.
| (TL) | 31.12.2023** | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar | 3.499.964 | 5.089.647 |
| - Kullanılmayan izin karşılığı | 3.499.964 | 5.089.647 |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 1.368.055 | 2.025.119 |
| - Dava Karşılıkları | 1.368.055 | 2.025.119 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar Toplam | 4.868.019 | 7.114.766 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Diğer kısa vadeli yükümlülükler, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 7.773.720 TL ve 9.168.617 TL tutarında olup ödenmesi gereken aylık KDV ve gelir vergisi stopaj tutarlarının dönem sonu bakiyelerini içermektedir. 30.06.2024 itibarıyla diğer kısa vadeli yükümlülüklerdeki artışın ana nedeni, son aya ilişkin elektrik satışlarından kaynaklı aylık KDV yükümlülüklerinin bir önceki yılsonuna nazaran artış göstermesidir.
Şirket'in uzun vadeli yükümlülükleri uzun vadeli borçlanmalar, kiralama işlemlerinden borçlar, ticari borçlar, uzun vadeli karşılıklar ve ertelenmiş vergi yükümlülüğünden oluşmaktadır.
Uzun vadeli borçlanmalar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 374.043.949 TL ve 222.922.464 TL tutarında olup Şirket'in bağlı ortaklıklarından Egenda Ege Enerji Üretim AS.'nin Alacatı RES, Mordoğan RES, Germiyan RES ve Urla RES projelerinin finansmanında kullanılan ABD Doları cinsinden banka kredilerinin uzun vadeli kısımlarından oluşmaktadır 2023 yılı ile 2024 yılı ilk altı aylık dönemdeki uzun vadeli borclar kalemindeki düşüşün sebebi vadesi 1 yılın altına düşen yükümlülüklerin kısa vadeli yükümlülükler hesabına alınmasından kaynaklanmaktadır.
Uzun vadeli kiralama işlemlerinden borçlar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli finansal tablolarda sırasıyla 38.395.896 TL ve 58.651.220 TL tutarındadır. Bu yükümlülükler, "TFRS 16 Kiralamalar" standardı kapsamında değerlendirilen arazi, bina ve taşıt kiralama kalemlerine ilişkin uzun vadeli yükümlülüklerden oluşmaktadır. 2023 yılı ve 2024 yılı ilk altı aylık dönemdeki artışlar elektrik santrallerinin bulunduğu araziler için ödenecek milli emlak ve orman kiraları ile taşıt ve ofis kiralama bedellerindeki artışlardan kaynaklanmaktadır.
| (TL) Finansal Borçlar (Uzun Vadeli) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| - Banka Kredileri | 374.043.949 | 222.922.464 |
| -Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 38.395.896 | 58.651.220 |
| Toplam Uzun Vadeli Finansal Borçlar | 412.439.845 | 281.573.684 |
Tablo 90: Uzun Vadeli Finansal Borclar
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Uzun vadeli yükümlülükler bölümündeki ticari borçlar 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 231.407.593 TL ve 189.903.915 TL tutarında olup tüm bakiyeler ilişkili olmayan taraflara ticari borçlardan kaynaklı olup Şirket'in bağlı ortaklıklarından Akçay HES'in ortak tesis katılım bedeli nedeniyle DSİ'ye olan borçlarından oluşmaktadır.
Uzun vadeli karşılıklar, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 17.164.653 TL ve 13.258.292 TL tutarında olup çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin karşılıklardan oluşmaktadır. Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli karşılıklar personelin kıdem tazminatı karşılıklarından oluşmaktadır.
TACIRLER
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| - Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar |
17.164.653 | 13.258.292 |
| Toplam Uzun Vadeli Karşılıklar | 17.164.653 | 13.258.292 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü, 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihli konsolide finansal tablolarda sırasıyla 1.043.597.646 TL ve 1.098.311.765 TL tutarındadır.
Şirket, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas finansal tablolar ile TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.
Türkiye'de işletmelerin konsolide vergi iadesi beyan edememeleri sebebiyle, ertelenmiş vergi varlıkları olan bağlı ortaklıklar, ertelenmiş vergi yükümlülükleri olan bağlı ortaklıklar ile netleştirilmez ve ayrı olarak gösterilir. Aşağıdaki tabloda Şirket'in 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihleri için hesaplanan ertelenmiş vergi varlıkları ve yükümlülükleri verilmektedir.
| $\vert$ (TL) | $31.12.2023**$ | $30.06.2024**$ |
|---|---|---|
| Ertelenmiş vergi varlıkları | 19.166.201 | 18.847.719 |
| Ertelenmiş vergi yükümlülükleri (-) | $-1.043.597.646$ | $-1.098.311.765$ |
| Net ertelenmiş vergi yükümlülükleri | $-1.024.431.445$ | $-1.079.464.046$ |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
Aşağıdaki tabloda ertelenmiş vergi varlık/yükümlülüklerinin hangi kalemlerden olustuğu detaylandırılmaktadır.
Tablo 93: Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü
| (TL) | 31.12.2023** | 30.06.2024** |
|---|---|---|
| Maddi ve maddi olmayan duran varlıkların kayıtlı değerleri ile vergi matrahları arasındaki net fark |
$-1.110.872.557$ | $-1.187.026.796$ |
| Calisanlara sağlanan faydalar kapsamında düzeltmeler |
5.115.218 | 4.586.985 |
| Üzerinden ertelenmiş vergi varlığı hesaplanan geçmiş yıl zararları |
121.939.264 | 139.934.085 |
| Ticari borclara ilişkin yapılan düzeltmeler | $-47.772.236$ | $-34.517.215$ |
| Diğer | 7.158.866 | $-2.441.104$ |
| Net ertelenmiş vergi yükümlülükleri | $-1.024.431.445$ | $-1.079.464.046$ |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
Şirket'in 31.12.2023 ve 30.06.2024 tarihleri itibarıyla çıkarılmış sermayesi 345.477.486 TL olup tamamı ödenmiştir. 31.12.2023 tarihi itibarıyla 9.008.507.733 TL olan Sirket'in toplam özkaynakları, 30.06.2024 tarihi itibarıyla 8.989.653.839 T olmuştur. Özkaynaklar, toplam kaynakların 31.12.2023 yıl ve 30.06.2024 tarihi itibarıyla sırasıyla %81,1 ve %81,5'ini
oluşturmaktadır. Şirket'in toplam özkaynakları ödenmiş sermaye, yasal yedekler, geçmiş yıl kar/zararları, yeniden değerleme fonları yanında sermaye düzeltme farkları, riskten korunma araçları gibi kalemlerden oluşmaktadır. Aşağıdaki tabloda Özkaynakları oluşturan kalemler verilmektedir.
| Tablo 94: Özkaynaklar | ||
|---|---|---|
| (TL) | Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
|---|---|---|
| 31.12.2023** | 30.06.2024** | |
| Özkaynaklar | 9.008.507.733 | 8.989.653.839 |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 6.645.926.554 | 6.613.176.907 |
| Ödenmiş Sermaye | 345.477.486 | 345.477.486 |
| Sermaye Düzeltmesi Farkları | 2.925.134.025 | 2.925.134.025 |
| Geri Alınmış Paylar (-) | $-2.305.565$ | $-2.305.565$ |
| Paylara İlişkin Primler | 37.161.206 | 37.161.206 |
| Kar Zararda Yeniden veya Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
240.807.262 | 243.010.787 |
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
$-5.110.745$ | $-2.907.220$ |
| -Maddi Duran Varlık Yeniden Değerleme Artışları |
245.918.007 | 245.918.007 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler ve Giderler |
-595.294.551 | $-533.402.528$ |
| -Nakit Akış Riskinden Korunma Kayıpları | $-595.294.551$ | $-533.402.528$ |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 47.141.074 | 48.762.523 |
| Geçmiş Yıllar Karları Zararları | 3.568.127.784 | 3.615.376.637 |
| Net Dönem Karı | 79.677.833 | $-66.037.664$ |
| Kontrol gücü olmayan paylar | 2.362.581.179 | 2.376.476.931 |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 11.111.300.546 | 11.023.436.157 |
**30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
YATIRIM
Enflasyon düzeltmesi sonucu sermayenin endekslenmesi ile Şirket'in güncel sermayesine 30.06.2024 tarihi itibarıyla 2.925.134.025 TL tutarında enflasyon sermaye düzeltmesi eklenmiştir.
Şirket'in geri alınmış paylar tutarı 30.06.2024 tarihi itibarıyla 2.305.565 TL'dir.
Sirket'in 31 Aralık 2023 ve 30.06.2024 tarihlerinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloları, İzahnamenin 10.1.1 bölümünde açıklandığı üzere, SPK'nın 08.02.2024 tarihli 9/221 Kararı gereği enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulmuş olup 31.12.2022 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tablolar 31.12.2023 tarihli satın alma gücü cinsinden ilgili dönem sonunda geçerli olan ölçüm birimi belirtilen genel fiyat endeksi ve düzeltme katsayısı kullanılarak, 30.06.2023 tarihinde sona eren döneme ait kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosu ile 30.06.2024 tarihli finansal durum tablosu ile karşılaştırmalı olarak sunulan 31.12.2023 tarihinde sona eren döneme ait finansal durum tablosu 30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden, ilgili dönem sonunda geçerli olan ölcüm birimi belirtilen genel fiyat endeksi ve düzeltme katsayısı kullanılarak, yeniden düzenlenmiştir.
Şirket, 31.12.2022 tarihinde sona eren döneme ilişkin özel bağımsız denetimden geçmiş (enflasyon muhasebesi uygulanmamış) konsolide finansal tablolar ile faaliyet raporunu 03.04.2023 tarihinde SPK'ya sunmuş, söz konusu konsolide tablolar ve ilgili bağımsız denetim raporu SPK'nın internet sitesinde "Özel Durum Açıklaması" olarak yayımlanmıştı. (https://spk.gov.tr/raporlar/api/finansalrapor/1016). Söz konusu yayımlanan tabloda ver alan bakiyeler İzahnamenin 10.1.1. bölümünde açıklanan düzeltme katsayısı ile endekslenerek yeniden düzenlenmiş ve 31.12.2022 tarihinde sona eren yıla ilişkin olarak enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuş haliyle aşağıdaki karşılaştırmalı konsolide mali tablolarda gösterilmiştir. Bu sebeple, 2022 yılına ilişkin olarak 03.04.2023 tarihinde yayımlanan tutarlar ile İzahnamede yer verilen söz konusu döneme ait farklar açıklanan enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır.
İzahnamenin 10.1.1. bölümünde açıklandığı üzere, SPK'nın 08.02.2024 tarihli 9/221 sayılı Kararı'nın 1.(c) bendi doğrultusunda ve 28/08/2024 tarih ve 48/1367 sayılı Kararı uyarınca 31.12.2021 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait yıllık finansal tablolar enflasyon muhasebesi uygulanmamış haliyle; 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal tabloların ise enflasyon muhasebesi uygulanmış haliyle 31.12.2023 tarihli satın alma gücü cinsinden ve son olarak 30.06.2024 tarihli altı aylık ara dönem finansal tablolar ise enflasyon muhasebesi uygulanmış haliyle 30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden karşılaştırmalı olarak gösterilmiştir.
Şirketin özel bağımsız denetimden geçmiş 31 Aralık 2021, 31 Aralık 2022 ve 31 Aralık 2023 tarihinde sona eren yıllar ile 01 Ocak-30 Haziran 2023 ve 01 Ocak-30 Haziran.2024 tarihlerinde sona eren altı aylık finansal dönemlere ait konsolide kar/zarar tabloları aşağıdaki gibidir:
| Özel Bağımsız Denetimden Geçmiş Konsolide | ||||
|---|---|---|---|---|
| (TL) | Enflasyon Düzeltmesi Yapılmamış |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış |
|
| 01.01.2021 31.12.2021 |
01.01.2022- 31.12.2022* |
01.01.2023- 31.12.2023* |
||
| Hasılat | 362.509.850 | 1.747.116.002 | 1.090.972.660 | |
| Satışların Maliyeti (-) | $-186.822.526$ | $-1.089.964.040$ | -910.821.995 | |
| Brüt Kar | 175.687.324 | 657.151.962 | 180.150.665 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | $-22.246.180$ | $-32.509.828$ | $-31.432.111$ | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler |
9.484.936 | 1.077.096 | 2.521.497 | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) |
$-7.593.215$ | $-20.537.609$ | $-7.235.270$ | |
| Esas Faaliyet Karı/Zararı | 155.332.865 | 605.181.621 | 144.004.781 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler |
30.411.592 | 34.429.159 | 274.259.413 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) |
$-2.715.727$ | $-129.597.473$ | ||
| Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı |
183.028.730 | 510.013.307 | 418.264.194 | |
| Finansman (Giderleri) Gelirleri, net |
$-12.029.350$ | $-253.076.687$ | 8.031.222 | |
| Net Parasal Pozisyon Kazanç/Kayıpları |
472.361.915 | -24.941.912 | ||
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı |
170.999.380 | 729.298.535 | 401.353.504 | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri |
$-34.727.012$ | 767.198.621 | -359.468.135 | |
| -Dönem Vergi Gideri | $-6.243.709$ | -45.281.549 | $-6.663.509$ | |
| -Ertelenmiş Vergi Gideri | $-28.483.303$ | 812.480.170 | $-352.804.626$ | |
| Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı |
136.272.368 | 1.496.497.156 | 41.885.369 | |
| DÖNEM KARI | 136.272.368 | 1.496.497.156 | 41.885.369 | |
| -Kontrol Gücü Olmayan Paylar | 31.956.578 | 363.672.415 | $-21.992.530$ | |
| - Ana Ortaklık Payları | 104.315.790 | 1.132.824.741 | 63.877.899 |
*: 31.12.2023 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
| (TL) | Düzeltmesi Enflasyon Yapılmış** |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış** |
|---|---|---|
| 01.01.2023-30.06.2023 | 01.01.2024-30.06.2024 | |
| Hasılat | 726.059.199 | 568.121.671 |
| Satışların Maliyeti (-) | -582.087.034 | $-470.472.153$ |
| Brüt Kar | 143.972.165 | 97.649.518 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | $-21.316.515$ | $-34.602.168$ |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 874.485 | 2.407.284 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | $-5.980.028$ | $-1.524.549$ |
| Esas Faaliyet Karı/Zararı | 117.550.107 | 63.930.085 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 124.428.983 | 21.963.437 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | ||
| Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı | 241.979.090 | 85.893.522 |
| Finansman (Giderleri) Gelirleri, net | -109.853.272 | $-145.941.761$ |
| Net Parasal Pozisyon Kazanç/Kayıpları | 142.188.164 | 207.544.423 |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı | 274.313,982 | 147.496.183 |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri | -470.931.260 | -221.704.697 |
| -Dönem Vergi Gideri | $-7.558.370$ | $-8.602.609$ |
| -Ertelenmiş Vergi Gideri | $-463.372.890$ | $-213.102.088$ |
| DÖNEM KARI/(ZARARI) | -196.617.278 | $-74.208.514$ |
| -Kontrol Gücü Olmayan Paylar | $-62.748.084$ | $-8.170.850$ |
| - Ana Ortaklık Payları | -133.869.194 | $-66.037.664$ |
** 30.06.2024 tarihli satın alma gücü cinsinden
31.12.2023 tarihinde sona eren 12 aylık dönem ile 31.12.2022 tarihinde sona eren 12 aylık dönemin 31.12.2023 tarihli satın alma gücüne göre karşılaştırması:
Şirket'in 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihlerinde sona eren dönemlere ait konsolide kar veya zarar tablolarının 31.12.2023 tarihli satın alma gücüne göre dönemler arasındaki farkları aşağıda gösterilmiştir.
| Tablo 96: 31.12.2022 ve 31.12.2023 Dönemleri Karşılaştırma Konsolide Kar veya Zarar | ||||
|---|---|---|---|---|
| Tabloları Özel Bağımsız Denetimden Geçmiş Konsolide |
| 01.01.2022- 31.12.2022* |
01.01.2023- 31.12.2023* |
31.12.2022-31.12.2023 Değişim | ||
|---|---|---|---|---|
| (TL) | (Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış) (TL) |
(Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış) (TL) |
Değişim (TL) |
Değişim (%) |
| Hasılat | 1.747.116.002 | 1.090.972.660 | $-656.143.342$ | $-37,6%$ |
| Satışların Maliyeti (-) | -1.089.964.040 | -910.821.995 | 179.142.045 | $-16,4%$ |
| Brüt Kar | 657.151.962 | 180.150.665 | $-477.001.297$ | $-72,6%$ |
| Genel Yönetim Giderleri (-) |
$-32.509.828$ | $-31.432.111$ | 1.077.717 | $-3,3%$ |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler |
1.077.096 | 2.521.497 | 1.444.401 | 134,1% |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) |
$-20.537.609$ | $-7.235.270$ | 13.302.339 | $-64,8%$ |
| Esas Faaliyet Karı/Zararı |
605.181.621 | 144.004.781 | $-461.176.840$ | $-76,2%$ |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler |
34.429.159 | 274.259.413 | 239.830.254 | 696,6% |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) |
$-129.597.473$ | ¥ | 129.597.473 | $-100,0%$ |
| Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı |
510.013.307 | 418.264.194 | $-91.749.113$ | $-18,0%$ |
| Finansman (Giderleri) Gelirleri, net |
-253.076.687 | 8.031.222 | 261.107.909 | $-103,2%$ |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları |
472.361.915 | -24.941.912 | -497.303.827 | $-105,3%$ |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı |
729.298.535 | 401.353.504 | -327.945.031 | $-45,0%$ |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri |
767.198.621 | $-359.468.135$ | $-1.126.666.756$ | $-146,9%$ |
| -Dönem Vergi Gideri | $-45.281.549$ | $-6.663.509$ | 38.618.040 | $-85,3%$ |
| -Ertelenmiş Vergi Gideri |
812.480.170 | $-352.804.626$ | $-1.165.284.796$ | $-143,4%$ |
| Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı |
1.496.497.156 | 41.885.369 | $-1.454.611.787$ | $-97,2%$ |
*: *31.12.2023 tarihli satın alma gücü cinsinden
TACIRLER
YATIRIM
Şirket'in hasılatı 2022 yılında 1.747.116.002 TL iken 2023 yılında bir önceki yıla göre 656.143.342 TL, %37,6 oranında azalarak 1.090.972.660 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu dönemdeki azalış özellikle, 2023 yılındaki kuraklık nedeniyle hidroelektrik santrallerinin elektrik üretimi ve satışındaki düşüşün yanı sıra uluslararası konjonktür nedeniyle 2022 yılında gerek Türkiye'de, gerekse dünyada çok yükselen enerji fiyatlarının olumsuz etkisinin azaltılması amacıyla YEKDEM kapsamı dışındaki santrallerin satış fiyatları üzerinde tavan
(AUF) uygulaması getirilmesi nedeniyle 2022 yılı Nisan ayından başlamak üzere ortalama elektrik satış fiyatlarındaki azalıştan kaynaklanmaktadır.
Şirket'in hidroelektrik enerji üretimi, HES santrallerinin bulunduğu su havzalarındaki hidrolojik koşullardan doğrudan etkilenmekte olması sebebiyle yıldan yıla değisiklik gösterebilmektedir. Her ne kadar, Türkiye'nin genelindeki yıllık ortalama alansal yağış miktarı 2023 yılında bir önceki yıla göre artmış olsa da, Sirket'in özellikle Eğlence-1 HES ve Eğlence-2 HES santrallerin bulunduğu il (Adana) çevresinde normallerine göre yaklaşık %40 daha düşük yağış almıştır. Benzer şekilde, Akçay HES santralinin mansabında bulunduğu Kemer Barajı'na su sağlayan havzanın bulunduğu il (Muğla) geneli yağışları da normal yıllara göre azalma göstermiştir (Kaynak: T.C. Çevre ve Şehircilik Bakanlığı, Meteroloji Genel Müdürlüğü, 2023 Yılı Yağış Değerlendirmesi Raporu, Mart-2024, Ankara). 2023 yılında Şirket'in HES santrallerinde uzun süreli duruş kaynaklı herhangi bir üretim kaybı yaşanmamış olmasına rağmen bölgelerdeki düşük yağış rejimi sebebiyle üretim miktarları (MWh) önceki yıla nazaran %49,5 oranında düşmüştür.
YEKDEM dışındaki Tuzla JES, Akçay HES ve Çaygören HES santrallerinin satış fiyatları üzerinde Nisan 2022 tarihinden önce tavan fiyat uygulaması (AUF) olmadığı için, bu santrallerin 2022 yılındaki elektrik satışlarının fiyat ortalaması da 2023 yılındaki satıs fiyatlarına göre %20,9 oranında daha yüksek gerçekleşmiştir.
Şirket'in 2022 ve 2023 yıllarında elde ettiği toplam hasılatın kaynaklarına ilişkin özet tablo aşağıdaki gibidir:
| (TL) | 01.01.2022-31.12.2022 (Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış) |
01.01.2023-31.12.2023 (Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış) |
31.12.2022-31.12.2023 Değişim |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasilat (%) |
(TL) | Hasılat (%) |
Değişim (TL) |
Değişim (%) |
|
| Hidroelektrik Enerjisi Elektrik Gelirleri |
681.231.593 | 39,0% | 304.129.658 | 27,9% | -377.101.936 | $-55,4%$ |
| Rüzgâr Enerjisi Elektrik Gelirleri |
772.474.293 | 44,2% | 599.684.124 | 55,0% | $-172.790.169$ | $-22,4%$ |
| Jeotermal Enerji Elektrik Gelirleri |
127.146.155 | 7,3% | 90.241.969 | 8,3% | $-36.904.186$ | $-29,0%$ |
| Perakende Elektrik Satış Geliri |
161.033.401 | 9,2% | 92.155.704 | 8,4% | $-68.877.697$ | $-42,8%$ |
| Diğer | 5.230.560 | 0,3% | 4.761.205 | 0,4% | $-469.354$ | $-9,0%$ |
| Toplam Hasilat 1.747.116.002 | 100,0% | 1.090.972.660 | 100,0% | $-656.143.342$ | $-37,6%$ |
TACIRLER
2022 yılında 1.089.964.040 TL olan satışların maliyeti, 2023 yılında bir önceki yıla göre 179.142.045 TL, -%16,4 oranında azalarak 910.821.995 TL'ye düşmüştür. Söz konusu dönemde, toplam satışların maliyetinin hasılata oranı ise %62,4'den %83,5'ye çıkmıştır. ABD Dolarına endeksli YEKDEM kapsamındaki elektrik satış fiyatlarının, kurdaki artışa paralel artmasına rağmen, 2023 yılında bir önceki yıla kıyasla toplam maliyet artış oranının hasılat artış
oranının üzerinde kalmasının nedeni özellikle sabit maliyetler nedeniyle satılan malın maliyetindeki artışların kur artışının gerisinde kalmasıdır. Satılan malın maliyetinin önemli bir bölümünü oluşturan şebeke kullanımına ilişkin santralin kurulu gücüne göre sabit ve üretim miktarına bağlı olarak değişken şekilde TEİAŞ tarafından yansıtılan bedeller, 2023 yılında ilgili dönemde yapılan şebeke yatırım harcamalarındaki artısa paralel olarak enflasyon oranının oldukça üzerinde artış göstermiştir. 2022 ve 2023 yılına ilişkin olarak TEİAS tarafından uygulanacak iletim sistem kullanım ve sistem işletim tarifeleriyle ilgili EPDK'nın sırasıyla 30.12.2021 tarih 10689 sayılı ve 29.12.2022 tarihli 11532 sayılı Kararları doğrultusunda tarifelerde bir önceki yıla nazaran sabit birim kullanım bedellerinde ortalama %155; değişken birim kullanım bedellerinde ise %252 artış olmuştur.1 Her ne kadar sisteme verilen elektrik miktarının düşmesi ile dışarıdan alınan elektrik maliyeti ve toplam maliyet bir önceki yıla göre azalmış olsa da söz konusu şebeke kullanım giderleri ile personel ücret ve bakım-onarım maliyetlerindeki artışlar nedeniyle satılan malın maliyetinin satışlara oranında artış gerçekleşmiştir.
2022 ve 2023 yıllarına ait satış maliyetlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| 01.01.2022-31.12.2022 | 01.01.2023-31.12.2023 | 31.12.2022-31.12.2023 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | (TL) | Hasilat (%) |
(TL) | Hasılat (%) | Değişim (TL) |
Değişim $(\%)$ |
| Dışarıdan Alınan Elektrik Maliyeti |
498.952.398 | 28,6% | 281.593.315 | 25,8% | -217.359.083 | $-43,6%$ |
| Amortisman ve İtfa Payı Giderleri |
356.677.325 | 20,4% | 327.971.538 | 30,1% | $-28.705.787$ | $-8,0\%$ |
| Personel Giderleri |
68.367.689 | 3,9% | 89.108.945 | 8,2% | 20.741.256 | 30,3% |
| Bakım ve Onarım Giderleri |
52.670.177 | 3,0% | 51.674.627 | 4,7% | $-995.550$ | $-1,9%$ |
| Dağıtım ve İletim Sistem Kullanım Bedelleri |
82.293.723 | 4,7% | 118.857.346 | 10,9% | 36.563.623 | 44,4% |
| Sigorta Giderleri |
17.659.630 | 1,0% | 23.888.417 | 2,2% | 6.228.787 | 35,3% |
| Kira Giderleri | 5.566.851 | 0,3% | 6.697.991 | 0,6% | 1.131.140 | 20,3% |
| Diğer | 7.776.247 | 0,4% | 11.029.816 | 1,0% | 3.253.569 | 34,2% |
| Toplam Satışların Maliyeti |
1.089.964.040 | 62,4% | 910.821.995 | 83,5% | $-179.142.045$ | $-16,4%$ |
TACIRLER
1 Kaynak: TEİAŞ internet sayfası https://www.teias.gov.tr/duyurular/2022-yili-sistemkullanim-ve-sistem-isletim-tarifeleri, https://www.teias.gov.tr/duyurular/2023-yili-sistemkullanim-ve-sistem-isletim-tarifeleri-ve-yontem-bildirimi
Şirket'in brüt kârı 2022 yılında 657.151.962 TL iken, 2023 yılında bir önceki yıla göre 477.001.297 TL,-%.72,6 oranında azalarak 180.150.665 TL'ye gerilemiştir. Aynı dönemde, Şirket'in brüt kâr marjı, %.37,6'dan %16,5'e düşmüştür. Bu düşüşün nedeni yukarıda açıklandığı üzere özellikle hidroelektrik santrallerin düşük üretim miktarı ile ortalama elektrik satış fiyatlarındaki gerilmeye karşın satışların maliyetindeki artışlarından kaynaklanmaktadır.
2022 yılında 32.509.828 TL olan genel yönetim giderleri, 2023 yılında bir önceki yıla göre 1.077.717 TL, %3,3 azalarak 31.432.111 TL'ye düşmüştür. 2023 yılında genel yönetim giderlerindeki bir önceki yıla göre yaşanan azalışın temel nedeni, vergi, resim ve harçlar ile diğer genel yönetim giderlerindeki düşüşten kaynaklanmaktadır. 2022 yılında diğer genel yönetim gideri kalemi, Şirket'in bağlı ortaklığı olan Tirenda'nın Antalya'daki arsasının satışı için yapılan seferlik aracılık hizmet giderleri ile ödenen tapu harcından dolayı diğer yıllara göre yüksek görünmektedir. Vergi gideri 2023 yılında Şirket'in düşen satış hacmine bağlı olarak azalmıştır. Bunlara ilaveten Şirket, organizasyon yapısı itibariyle daha çok operasyonel faaliyetlerine odaklanmış olup bilgi işlem yönetim ve denetim hizmetleri ile hukuk ve vergi müşavirliği gibi destek hizmetleri ilişkili olmayan üçüncü taraflardan temin edilmekte ve danışmanlık giderleri bu tür giderlerden oluşmaktadır. 2023 yılında yapılmış olan reklam ve ilan gideri ise Şirket'in rüzgâr santrallerinin bulunduğu Çeşme yarımadasında yapılan Şirket faaliyetlerine ilişkin imaj reklamlarından oluşmaktadır.
2022 ve 2023 yıllarına ait genel yönetim giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:
| (TL) | 01.01.2022-31.12.2022 01.01.2023-31.12.2023 |
31.12.2022-31.12.2023 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasılat (%) |
(TL) | Hasilat $(\%)$ |
Değişim (TL) | Değişim $(\%)$ |
|
| Personel Giderleri | 4.317.973 | 0,25% | 2.171.048 | 0,20% | (2.146.925) | $-49,7%$ |
| Amortisman ve İtfa Payı Giderleri |
1.532.616 | 0,09% | 1.662.302 | 0,15% | 129.686 | 8,5% |
| Avukatlık, Noter, İcra ve Dava Giderleri |
3.436.469 | 0,20% | 2.353.844 | 0,22% | (1.082.625) | $-31,5%$ |
| Danışmanlık Giderleri | 7.225.458 | 0,41% | 9.125.742 | 0,84% | 1.900.284 | 26,3% |
| Sigorta Giderleri | 1.364.235 | 0,08% | 1.269.393 | 0,12% | (94.842) | $-7,0%$ |
| Bağış ve Yardımlar | 815.128 | 0,05% | 1.312.807 | 0,12% | 497.679 | 61,1% |
| Kira Giderleri | 1.001.145 | 0,06% | 958.570 | 0,09% | (42.575) | $-4,3%$ |
| Vergi, Resim ve Harçlar | 2.837.874 | 0,16% | 1.021.641 | 0,09% | (1.816.233) | $-64,0%$ |
| Reklam Giderleri | 87.455 | 0,01% | 3.139.244 | 0,29% | 3.051.789 | 3489,6% |
| Taşıt ve Araç Giderleri | 313.609 | 0,02% | 227.688 | 0,02% | (85.921) | $-27,4%$ |
| Diğer | 9.577.866 | 0,55% | 8.189.832 | 0,75% | (1.388.034) | $-14,5%$ |
| Toplam Genel Yönetim Giderleri |
32.509.828 | 1,9% | 31.432.111 | 2,9% | $-1.077.717$ | $-3,3%$ |
TACIRLER
2022 yılında 1.077.096 TL olan esas faaliyetlerden diğer gelirler, 2023 yılında bir önceki yıla göre 1.444.401 TL, %134,1 artarak 2.521.497 TL'ye çıkmıştır. Bu artışın temel sebebi konusu kalmayan karşılıklar ile diğer gelirlerdeki artıstan kaynaklanmaktadır. Konusu kalmayan karşılıkların 530.571 TL'si şüpheli alacak karşılığı iptalinden, kalan diğer tutar ise uzun vadeli diğer karşılıkların kapatılmasından kaynaklanmaktadır. Sirket'in 2022 ve 2023 yıllarındaki esas faaliyetlerinden diğer gelirlerinin detayı asağıdaki gibidir:
| (TL) | 01.01.2022- 31.12.2022 |
01.01.2023-31.12.2023 | 31.12.2022-31.12.2023 Değişim |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasılat $(\%)$ |
Hasilat (TL) $(\%)$ |
Değişim (TL) |
Değişim (%) |
||
| Konusu Kalmayan Karşılıklar |
Ξ | 0,00% | 713.254 | 0,07% | 713.254 | $100,0\%$ |
| Diğer Gelirler | 1.077.096 | 0,06% | 1.808.243 | 0,17% | 731.147 | 67,9% |
| Toplam | 1.077.096 | 0,06% | 2.521.497 | 0,23% | 1.444.401 | 134,1% |
TACIRLER
YATIRIM
2022 yılında 20.537.609 TL olan esas faaliyetlerden diğer giderler, 2023 yılında bir önceki yıla göre 13.302.339 TL, -%64,8 oranında azalarak 7.235.270 TL'ye düşmüştür. Bu düşüşün temel sebebi, Şirket'in yabancı para cinsinden ödeme yaptığı sigorta poliçeleri ile diğer cari hesap kur değerlemesinden kaynaklanan net kur farkı giderlerindeki azalıştan kaynaklanmaktadır. 2022 ve 2023 yıllarına ait esas faaliyetlerden diğer giderlerin detayları asağıdaki gibidir:
| 01.01.2022-31.12.2022 | 01.01.2023.- 31.12.2023 |
31.12.2022-31.12.2023 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | (TL) | Hasılat $(\% )$ |
(TL) | Hasilat (%) |
Değişim (TL) |
Değişim $(\%)$ |
| Kur Farkı Gideri | 18.883.051 | 1,1% | 6.936.165 | 0,6% | $-11.946.886$ | $-63,3%$ |
| Karşılık Giderleri | 1.055.138 | 0,1% | 65.176 | $0.0\%$ | -989.962 | 100,0% |
| Diğer Giderler | 599.420 | 0,0% | 233.929 | $0.0\%$ | $-365.491$ | $-61,0%$ |
| Toplam | 20.537.609 | 1,18% | 7.235.270 | 0,66% | $-13.302.339$ | $-64,8%$ |
Yatırım Faaliyetlerinden Gelir ve Giderlerde meydana gelen önemli değişiklikler ile bu değişikliklerin nedenlerine ilişkin açıklama:
2022 yılında 34.429.159 TL olan yatırım faaliyetlerinden gelirler 2023 yılında bir önceki yıla göre 239.830.254 TL %696,6 oranında artarak 31.12.2023'te sona eren 12 aylık dönemde 274.259.413 TL 'ye ulaşmıştır. Bu artışın temel sebebi 2023 yılında elde edilen 121.931.941 TL tutarındaki kur korumalı mevduat faiz gelirleri ile 114.030.995 TL tutarındaki maddi duran varlık değer artış kazancından kaynaklanmaktadır.
Diğer taraftan, yatırım faaliyetlerinden giderler 2022 yılında 129.597.473 TL olup bu tutar yeniden değerleme ve enflasyon muhasebesi sonrası oluşan sabit kıymet değer düşüklüğü
tutarından oluşmaktadır. 2023 yılında ise yatırım faaliyetlerine iliskin herhangi bir gider söz konusu dežildir.
2022 yılında 329.537.649 TL olan finansman gelirleri 2023 yılında bir önceki yıla göre 223.707.998 TL %67,88 artarak 31.12.2023'te sona eren 12 aylık dönemde 553.245.647 TL'ye vükselmiştir. Söz konusu yükselişteki en büyük etken, Akçay HES'in DSİ ile imzaladığı protokol kapsamında yeniden yapılandırılan ortak tesis katılım bedellerine iliskin sabit ve değişken ödemeler için hesaplanan 192.738.202 TL tutarındaki reeskont faiz gelirlerinden kaynaklanmaktadır.
2022 yılında 582.614.336 TL olan finansman giderleri ise 2023 yılında bir önceki yıla göre 37.399.911 TL %6,42 azalarak 31.12.2023'te sona eren 12 aylık dönemde 545.214.425 TL've düşmüştür. Bu düşüşte, 2023 yılında vadesi gelen kredi anapara ödemesine bağlı olarak faiz giderlerindeki azalma yanında kambiyo zararlarının bir önceki yıla göre daha düşük gerçekleşmesinin de payı vardır.
28/12/2023 tarih ve 81/1820 sayılı SPK Kararı uyarınca; 31.12.2023 tarihi itibariyle sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir. Söz konusu enflasyon muhasebesi uygulaması sonucunda, 31.12.2022 ve 31.12.2023'de sona eren 12 aylık dönemde sırasıyla 472.361.915 TL parasal kazanç ve -24.941.912 TL parasal kayıp hesaplanmıştır.
2022 yılında toplam vergi (giderleri)/gelirleri, ertelenmiş vergi hesaplaması nedeniyle 767.198.621 TL gelir oluşturmaktayken, 31.12.2023'te sona eren 12 aylık dönemde 359.468.135 TL vergi gideri olarak sonuçlanmıştır. Bu değişimin nedeni, Sirket'in maddi duran varlıklarının Vergi Usul Kanunu'nun enflasyon muhasebesine ilişkin hükümleri uyarınca Yurtiçi Üretici Fiyat Endeksi'ndeki artışlara göre değerlemeye tabi tutulurken; İzahnameye konu mali tablolarda İndirgenmiş Nakit Akımlarına göre yeniden değerleme yapılmış olması ve SPK mevzuatı gereği Kamu Gözetim Kurumu'nun öngördüğü şekilde, Tüketici Fiyat endeksi kullanılarak enflasyon düzeltmelerinin yapılmasıyla ertelenmiş vergi karşılıklarının artmasından kaynaklanmaktadır.
Yukarıda açıklanan faktörlerin bir sonucu olarak Şirket'in 31.12.2022 ve 31.12.2023 tarihlerinde sona eren yıllarda sırasıyla 1.496.497.156 TL ve 41.885.369 TL dönem karı oluşmuştur.
Şirket'in 31 Aralık 2023 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloları, İzahnamenin 10.1.1 bölümünde açıklandığı üzere, SPK'nın 08.02.2024 tarihli 9/221 Kararı gereği enflasyon etkisine göre düzeltilerek sunulmuş olup 31.12.2022 tarihinde sona eren
döneme ait konsolide finansal tablolar ise dönem sonunda gecerli olan ölcüm birimi belirtilen genel fiyat endeksi ve düzeltme katsayısı kullanılarak yeniden düzenlenmiştir.
Sirket, 31.12.2022 tarihinde sona eren döneme ilişkin özel bağımsız denetimden geçmiş (enflasyon muhasebesi uygulanmamis) konsolide finansal tablolar ile faalivet raporunu 03.04.2023 tarihinde SPK'ya sunmuş, söz konusu konsolide tablolar ve ilgili bağımsız denetim raporu SPK'nın internet sitesinde "Özel Durum Açıklaması" olarak yayımlanmıştı.2 Söz konusu yayımlanan tabloda yer alan bakiyeler İzahnamenin 10.1.1. bölümünde açıklanan düzeltme katsayısı ile endekslenerek yeniden düzenlenmiş ve 31.12.2022 tarihinde sona eren yıla ilişkin olarak enflasyon düzeltmesine tabi tutulmuş haliyle aşağıdaki karşılaştırmalı konsolide mali tablolarda gösterilmiştir. Bu sebeple, 2022 yılına ilişkin olarak 03.04.2023 tarihinde yayımlanan tutarlar ile İzahnamede yer verilen söz konusu döneme ait farklar açıklanan enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır.
31 Aralık 2021 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tablolar ise, İzahnamenin 10.1.1. bölümünde açıklandığı üzere, SPK'nın 08.02.2024 tarihli 9/221 sayılı Kararı'nın 1.(c) bendi doğrultusunda enflasyon muhasebesi uygulanmamış haliyle sunulmuştur.
Sirket'in 31.12.2022 ve 31.12.2021 tarihlerinde sona eren mali yıllara ait kar veya zarar tabloları dönemler arasında farklar yüzdesel olarak belirtilmek suretiyle aşağıda gösterilmiştir.
| 01.01.2021. | 01.01.2022- | 31.12.2021-31.12.2022 | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | 31.12.2021 | 31.12.2022 | Değişim | |||
| Enflasyon Düzeltmesi Yapılmamış (TL) |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış (TL) |
Değişim (TL) | Değişim $(\% )$ |
|||
| Hasılat | 362.509.850 | 1.747.116.002 | 1.384.606.152 | %381,9 | ||
| Satışların Maliyeti (-) | $-186.822.526$ | -1.089.964.040 | -903.141.514 | %483,4 | ||
| Brüt Kar | 175.687.324 | 657.151.962 | 481.464.638 | %274,0 | ||
| Genel Yönetim Giderleri $(\textnormal{-})$ |
$-22.246.180$ | $-32.509.828$ | $-10.263.648$ | %46,1 | ||
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler |
9.484.936 | 1.077.096 | $-8.407.840$ | $-%88,6$ | ||
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) |
$-7.593.215$ | $-20.537.609$ | $-12.944.394$ | %170,5 | ||
| Esas Faaliyet Karı/Zararı |
155.332.865 | 605.181.621 | 449.848.756 | %289,6 | ||
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler |
30.411.592 | 34.429.159 | 4.017.567 | %13,2 | ||
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) |
$-2.715.727$ | $-129.597.473$ | $-126.881.746$ | %4672,1 | ||
| Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı |
183.028.730 | 510.013.307 | 326.984.577 | %178,7 | ||
| Finansman (Giderleri) Gelirleri, net |
$-12.029.350$ | -253.076.687 | $-241.047.337$ | %2003,8 |
| Tablo 102: 31.12.2021 ve 31.12.2022 Dönemleri Karşılaştırma Konsolide Kar veya Zarar | |||
|---|---|---|---|
| Tabloları |
2 https://spk.gov.tr/raporlar/api/finansalrapor/1016
TACIRLER
| (TL) | 01.01.2021. 31.12.2021 |
01.01.2022- 31.12.2022 |
31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
||
|---|---|---|---|---|---|
| Enflasyon Düzeltmesi Yapılmamış (TL) |
Enflasyon Düzeltmesi Yapılmış (TL) |
Değişim (TL) | Değişim $(\%)$ |
||
| Net Parasal Pozisyon Kazançları |
472.361.915 | 472.361.915 | 100,0% | ||
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı |
170.999.380 | 729.298.535 | 558.299.155 | 326,5% | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri |
$-34.727.012$ | 767.198.621 | 801.925.633 | $-2309,2%$ | |
| -Dönem Vergi Gideri | $-6.243,709$ | $-45.281.549$ | (39.037.840) | 625,2% | |
| -Ertelenmiş Vergi Gideri | $-28.483.303$ | 812.480.170 | 840.963.473 | $-2952,5%$ | |
| Sürdürülen Faaliyetler Dönem Karı |
136.272.368 | 1.496.497.156 | 1.360.224.788 | %998,2 | |
| DÖNEM KARI (ZARARI) |
136.272.368 | 1.496.497.156 | 1.360.224.788 | %998,2 |
Şirket'in toplam net satışları 31.12.2021 tarihinde sona eren 12 aylık dönemde 362.509.850 TL iken 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde (%381,9) artarak 1.747.116.002 TL olarak gerçekleşmiştir. Bu artışın temel nedenleri, santrallerin toplam yıllık üretim miktarındaki %25,7'lik artış ile; YEKDEM kapsamındaki santrallerin ABD Dolarına endeksli satışlarına ilişkin döviz kurundaki artışlar da dahil olmak üzere; elektrik satış fiyatlarındaki ortalama %100,5'lik artıştan kaynaklanmaktadır. Ayrıca, 2022 yılında enflasyon muhasebesi uygulaması nedeniyle hasılat tutarına 686.798.557 TL düzeltme farkı ilave edilmiştir. Diğer taraftan, 2021 yılında 23.028.521 TL tutarında yenilenebilir enerji karbon emisyonu azaltım sertifikası satışı gerçekleştirilmiş olup 2022 yılında bu kapsamda bir gelir elde edilmemiştir.
Şirket'in 31.12.2021 ve 31.12.2022 tarihinde sona eren 12 aylık dönemlerdeki elde ettiği toplam hasılatın kaynaklarına ilişkin özet tablo aşağıdaki gibidir:
| (TL) | 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasilat $(\%)$ |
(TL) | Hasılat (%) |
Değişim (TL) | Değişim (TL) |
|
| Hidroelektrik Enerjisi Elektrik Gelirleri |
77.886.803 | %21,5 | 681.231.593 | %39,0 | 603.344.791 | %774,6 |
| Rüzgar Enerjisi Elektrik Gelirleri |
218.434.631 | %60,3 | 772.474.293 | %44,2 | 554.039.662 | %253,6 |
| Jeotermal Enerji Elektrik Gelirleri |
23.367.214 | %6,4 | 127.146.155 | %7,3 | 103.778.941 | %444,1 |
| Perakende Elektrik Satış Geliri |
19.788.152 | %5,5 | 161.033.401 | %9,2 | 141.245.249 | %713,8 |
| Diğer* | 23.033.050 | %6,4 | 5.230.560 | %0,3 | $-17.802.491$ | $-9677,3$ |
| Toplam Hasilat | 362.509.850 | %100 | 1.747.116.002 | %100 | 1.384.606.152 | %381,9 |
* 2021 yılında toplam 23.028.521 TL tutarında karbon emisyon azaltım sertifikası satısı gerçekleştirilmiş olup bu satışlar "Diğer" kalemi içerisinde gösterilmiştir.
31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 186.822.526 TL olan satışların maliyeti 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 889.831.936 TL (%483,4) artarak 1.089.964.040 TL've ulasmıştır. Bu artışın 576.554.041 TL'si enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır. Söz konusu dönemde, satışların toplam maliyetinin hasılata oranı %51,5 'den %62,4'e çıkmıştır.
| (TL) | 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasilat (%) |
(TL) | Hasilat (%) |
Değişim (TL) | Değişim $(\%)$ |
||
| Dışarıdan Alınan Elektrik Maliyeti |
61.549.839 | 17,0% | 498.952.398 | 28,6% | 437.402.559 | 710,6% | |
| Amortisman ve İtfa Payı Giderleri |
76.219.669 | 21,0% | 356.677.325 | 20,4% | 280.457.656 | 368,0% | |
| Personel Giderleri |
18.300.622 | 5,0% | 68.367.689 | 3,9% | 50.067.067 | 273,6% | |
| Bakım ve Onarım Giderleri |
13.292.900 | 3,7% | 52.670.177 | 3,0% | 39.377.277 | 296,2% | |
| Dağıtım ve İletim Sistem Kullanım Bedelleri |
11.924.931 | 3,3% | 82.293.723 | 4,7% | 70.368.792 | 590,1% | |
| Sigorta Giderleri | 4.820.736 | 1,3% | 17.659.630 | 1,0% | 12.838.894 | 266,3% | |
| Diğer | 713.829 | 0,2% | 13.343.098 | 0,8% | 12.629.269 | 1769,2% | |
| Toplam Satışların Maliyeti |
186.822.526 | 51,5% | 1.089.964.040 | 62,4% | 903.141.514 | 483,4% |
Toplam maliyet artış oranının hasılat artış oranının üzerinde kalmasının temel nedeni, özellikle elektrik piyasasındaki günlük üretim ve elektrik arzına ilişkin tahminlerde negatif dengesizliğe düşüldüğü durumlarda, piyasadan satın alınan elektrik fiyatlarındaki artıstan kaynaklanmaktadır ("2022 yılında ağırlıklı ortalama Piyasa Takas Fiyatı (PTF) 2021 yılına kıyasla %397,8 artarak 2.528,12 TL/MWh olmuştur."3) Ayrıca, satışların maliyetinin yaklaşık %20'sini oluşturan amortisman ve itfa payları da bir önceki yıla göre %377,1 artmıştır. Personel giderlerindeki artış ise, 2022 yılında asgari ücret tutarında belirlenen artışlar sonrasında artan genel ücret maliyetlerindeki yükselişten, bakım-onarım ve sigorta giderleri de döviz kuru artışlarından kaynaklanmaktadır.
TACIRLER
Şirket'in brüt karı 31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 175.687.324 TL iken, 481.464.638 (%274) artışla 31.12.2022 'de sona eren 12 aylık dönemde 657.151.962 TL'ye
3 Kaynak: Elektrik Piyasası 2022 Yılı Piyasa Gelişim Raporu, T.C. Enerji Piyasası Düzenleme Kurumu Strateji Geliştirme Başkanlığı, Ankara 2023, https://www.epdk.gov.tr/Detay/Icerik/3-0-24/elektrikyillik-sektor-raporu
yükselmiştir. Aynı dönemde, yukarıda açıklanan satış maliyetlerindeki artışlar nedeniyle, Şirket'in brüt kar marjı, %48,5'den %.37,6'e düşmüştür.
31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 22.246.180 TL olan genel yönetim giderleri, 9.251.040 TL (%46,1) artarak 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 32.509.828 TL'ye ulaşmıştır. 2022 yılındaki artışın 12.779.748 TL'si enflasyon düzeltme farklarından kaynaklanmaktadır. Sirket organizasyon yapısı itibariyle daha çok operasyonel faaliyetlerine odaklanmış olup bilgi işlem yönetim ve denetim hizmetleri ile hukuk ve vergi müşavirliği gibi destek hizmetleri ilişkili olmayan üçüncü taraflardan temin edilmektedir.
| (TL) | 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasılat $(\%)$ |
(TL) | Hasılat (%) |
Değişim (TL) | Değişim (TL) |
|
| Personel Giderleri | 2.368.225 | 0,7% | 1.649.977 | 0,1% | $-718.248$ | $-30,3%$ |
| Amortisman ve İtfa Payı Giderleri |
1.284.825 | 0,4% | 1.532.616 | 0,1% | 247.791 | 19,3% |
| Avukatlık, Noter, İcra ve Dava Giderleri |
699.512 | 0,2% | 3.436.469 | 0,2% | 2.736.957 | 391,3% |
| Danışmanlık Giderleri | 1.019.038 | 0,3% | 7.225.458 | 0,4% | 6.206.420 | 609,5% |
| Sigorta Giderleri | 0,0% | 1.364.235 | 0,1% | 1.364.235 | 100% | |
| Dışarıdan Sağlanan Fayda ve Hizmetler |
2.252.877 | 0,6% | 2.047.603 | 0,2% | $-205.274$ | $-9,1%$ |
| Kira Giderleri | 328.306 | 0,1% | 3.892.611 | 0,2% | 3.564.305 | 1085,7% |
| Vergi, Resim ve Harçlar |
33,270 | 0,0% | 2.837.874 | 0,2% | 2.804.604 | 8429,8% |
| Diğer | 14.260.127 | 3,9% | 8.522.985 | 0,5% | $-5.737.142$ | $-40,2%$ |
| Toplam Genel Yönetim Giderleri |
22.246.180 | 6,1% | 32.509.828 | 1,9% | 10.263.648 | 46,1% |
31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 9.484.936 TL olan esas faaliyetlerden diğer gelirler, 8.407.840 TL (%88,6) azalarak 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 1.077.096 TL'ye gerilemiştir. Bu düşüşün ağırlıklı sebepleri, konusu kalmayan karşılıklar ile kur farkı gelirlerindeki azalmadan kaynaklanmaktadır. Kur farkı gelirleri, bankalarda tutulan yabancı para cinsinden mevduat gelirlerinden olusmaktadır.
Şirket'in 2021 ve 2022 yıllarındaki esas faaliyetlerinden diğer gelirlerinin detayı aşağıda tutarsal ve hasılatın bir yüzdesi olarak gösterilmektedir
| 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | (TL) | Hasılat (%) |
(TL) | Hasılat $(\%)$ |
Değişim (TL) |
Değişim (TL) |
| Kur Farkı Geliri | 3.576.310 | $0.99\%$ | $0.00\%$ | $-3.576.310$ | $-100,0%$ |
TACIRLER
| 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | (TL) | Hasılat (%) |
(TL) | Hasılat (%) |
Değişim (TL) |
Değişim (TL) |
| Konusu Kalmayan Karşılıklar 3.740.628 | 1,03% | 0,00% | $-3.740.628$ | $-100,0%$ | ||
| Diğer Gelirler | 2.167.998 | $0,60\%$ 1.077.096 | 0,06% | $-1.090.900$ | $-50,3%$ | |
| Toplam | 9.484.936 | $2,6\%$ 1.077.096 | 0,1% | $-8.407.838$ | $-88,6%$ |
31.12.2021' de sona eren 12 aylık dönemde 7.593.215 TL olan esas faaliyetlerden diğer giderler, 12.944.394 TL (%170,5) artarak 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 20.537.609 TL'ye çıkmıştır. Bu artışın 8.073.420 TL'si enflasyon düzeltme farklarından oluşmaktadır.
Sirket'in 2021 ve 2022 yıllarındaki esas faaliyetlerinden diğer giderlerinin detayı aşağıda tutarsal ve hasılatın bir yüzdesi olarak gösterilmektedir.
| (TL) | 01.01.-31.12.2021 | 01.01.-31.12.2022 | 31.12.2021-31.12.2022 Değişim |
|||
|---|---|---|---|---|---|---|
| (TL) | Hasilat $(\%)$ |
(TL) | Hasılat $(\%)$ |
Değişim (TL) |
Değişim (%) |
|
| Karşılık Giderleri | 3.630.941 | 1,0% | 1.055.138 | 0,1% | $-2.575.803$ | $-70,94%$ |
| Kur Farkı Gideri | 2.361.673 | 0,7% | 18.883.051 | 16.521.378 | 699,6% | |
| Komisyon Gideri | 1.600.601 | 0,4% | 0,0% | $-1.600.601$ | $-100,0%$ | |
| Diğer Giderler | 0,0% | 599.420 | 0,0% | 599.420 | 100,0% | |
| Toplam | 7.593.215 | 2,1% | 20.537.609 | 1,2% | 12.944.394 | 170,5% |
31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 30.411.592 TL olan yatırım faaliyetlerinden gelirler 4.017.567 TL (%13,2) artarak 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 34.429.159 TL'ye ulaşmıştır. Söz konusu artışın temel nedeni, Şirket'in 2022 yılında yatırım amaçlı gayrimenkul satışından 10.560.384 TL kar elde etmesidir.
Diğer taraftan, yatırım faaliyetlerinden giderler 31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 2.715.727 TL olup bu tutar yatırım faaliyetleriyle ilgili kalemlere ilişkim kur farkı giderlerinden kaynaklanmaktadır. 2022 yılında ise maddi duran varlıkların yeniden değerlemesi ve enflasyon muhasebesi sonrası oluşan sabit kıymet değer düşüklüğü nedeniyle 129.597.473 TL gider oluşmuştur.
31.12.2021'de sona eren 12 aylık dönemde 122.101.230 TL olan finansman gelirleri 207.436.419 TL (%169,89) artarak 31.12.2022'de sona eren 12 aylık dönemde 329.537.649 TL'ye çıkmıştır. Söz konusu artıştaki en büyük etken, yabancı para cinsinden banka mevduatlarının kur farkı gelirlerine olumlu etkisinin 2022 yılında çok daha fazla olmasıdır.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.