Annual Report • May 9, 2025
Annual Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
BİOTREND ÇEVRE VE ENERJİ YATIRIMLARI ANONİM ŞİRKETİ 31 MART 2025 TARİHİNDE SONA EREN HESAP DÖNEMİNE AİT KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE DİPNOTLARI
| İÇİNDEKİLER | Sayfa No |
|---|---|
| KONSOLİDE FİNANSAL DURUM TABLOSU | 1-2 |
| KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU |
3-4 |
| KONSOLİDE ÖZKAYNAKLAR DEĞİŞİM TABLOSU | 5 |
| KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU | 6 |
| KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN AÇIKLAYICI NOTLAR | 7-67 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetim'den Geçmemiş |
Bağımsız Denetim'den Geçmiş |
||
|---|---|---|---|
| Dipnot Referansları |
Cari Dönem 31.03.2025 |
Önceki Dönem 31.12.2024 |
|
| VARLIKLAR | |||
| Dönen Varlıklar | |||
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 63.135.663 | 108.488.032 |
| Ticari Alacaklar | 7 | 220.766.754 | 200.408.267 |
| Diğer Alacaklar | 49.390.569 | 36.145.028 | |
| İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | 5-8 | 42.940.370 | 27.242.830 |
| İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 8 | 6.450.199 | 8.902.198 |
| Stoklar | 9 | 364.768.130 | 419.939.645 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 10 | 302.154.102 | 333.246.261 |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 27 | 3.104.448 | 5.903.564 |
| Diğer Dönen Varlıklar | 18 | 53.202.070 | 116.580.411 |
| TOPLAM DÖNEN VARLIKLAR | 1.056.521.736 | 1.220.711.208 | |
| Duran Varlıklar | |||
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar | 31 | 357.544.969 | 351.014.161 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 12 | 19.695.769 | 19.695.769 |
| Maddi Duran Varlıklar | 13 | 6.804.177.894 | 6.865.631.130 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 496.514.936 | 508.153.607 | |
| Şerefiye | 15 | 61.488.576 | 61.488.576 |
| Diğer Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 14 | 435.026.360 | 446.665.031 |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 26 | 205.416.249 | 209.336.223 |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı | 27 | 239.863.424 | 280.752.723 |
| TOPLAM DURAN VARLIKLAR | 8.123.213.241 | 8.234.583.613 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 9.179.734.977 | 9.455.294.821 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Bağımsız | Bağımsız | ||
|---|---|---|---|
| Denetim'den | Denetim'den | ||
| Geçmemiş | Geçmiş | ||
| Cari | Önceki | ||
| Dipnot Referansları |
Dönem 31.03.2025 |
Dönem 31.12.2024 |
|
| KAYNAKLAR | |||
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | |||
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 421.625.432 | 628.178.992 | |
| Banka Kredileri | 6 | 421.625.432 | 628.178.992 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 760.165.216 | 623.721.307 | |
| Banka Kredileri | 6 | 631.659.854 | 575.339.822 |
| Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 6 | 28.393.599 | 32.387.164 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | 26 | 100.111.763 | 15.994.321 |
| Ticari Borçlar | 7 | 395.226.137 | 417.505.547 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 17 | 61.766.560 | 40.009.060 |
| Diğer Borçlar | 186.578.769 | 172.448.636 | |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 5-8 | 166.831.125 | 148.108.676 |
| İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 8 | 19.747.644 | 24.339.960 |
| Ertelenmiş Gelirler | 10 | 11.639.044 | 7.409.814 |
| Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü | 27 | 3.234.317 | 4.571.102 |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 24.842.967 | 22.410.559 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar | 16 | 15.018.552 | 11.597.536 |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 16 | 9.824.415 | 10.813.023 |
| TOPLAM KISA VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER Uzun Vadeli Yükümlülükler |
1.865.078.442 | 1.916.255.017 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 3.182.223.286 | 3.098.611.636 | |
| Banka Kredileri | 6 | 3.053.028.025 | 2.961.988.162 |
| Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar | 6 | 62.098.981 | 70.685.366 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | 26 | 67.096.280 | 65.938.108 |
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 27.215.900 | 24.700.784 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar | 17 | 27.215.900 | 24.700.784 |
| TOPLAM UZUN VADELİ YÜKÜMLÜLÜKLER | 3.209.439.186 | 3.123.312.420 | |
| ÖZKAYNAKLAR | |||
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 4.105.217.349 | 4.404.737.411 | |
| Ödenmiş Sermaye | 19 | 500.000.000 | 500.000.000 |
| Sermaye düzeltmesi farkları | 19 | 2.402.556.978 | 2.402.556.978 |
| Paylara ilişkin primler | 19 | 167.532.109 | 167.532.109 |
| Geri alınmış paylar (-) | 19 | (10.064.622) | (10.064.622) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer | |||
| Kapsamlı Gelirler veya Giderler | (25.911.826) | (24.617.029) | |
| Emeklilik Planlarından Aktüeryal Kazanç/Kayıplar | 19 | (25.911.826) | (24.617.029) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı | |||
| Gelirler veya Giderler | (1.691.970.108) | (1.647.232.125) | |
| Riskten Korunma Kazanç/Kayıpları | 19 | (1.691.970.108) | (1.647.232.125) |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 19 | 31.114.113 | 31.114.113 |
| Ortak Kontrole Tabi Teşebbüs ve İşletmeleri İçeren Birleşmelerin | |||
| Etkisi | 3 | (51.144.216) | (51.144.216) |
| Geçmiş Yıllar Karları/Zararları | 19 | 3.047.582.176 | 2.928.075.213 |
| Net Dönem Karı/Zararı | (264.477.255) | 108.516.990 | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | 19 | - | 10.989.973 |
| TOPLAM ÖZKAYNAKLAR | 4.105.217.349 | 4.415.727.384 | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 9.179.734.977 | 9.455.294.821 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetim'den Geçmemiş |
Bağımsız Denetim'den Geçmemiş |
|||
|---|---|---|---|---|
| Cari | Önceki | |||
| Dönem | Dönem | |||
| Dipnot Referansları |
01.01.- 31.03.2025 |
01.01.- 31.03.2024 |
||
| KAR VEYA ZARAR KISMI | ||||
| Hasılat | 20 | 642.482.717 | 832.848.932 | |
| Satışların Maliyeti (-) | 20 | (615.227.892) | (718.958.740) | |
| BRÜT KAR/ZARAR | 27.254.825 | 113.890.192 | ||
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 21 | (140.572.320) | (187.544.297) | |
| Pazarlama Giderleri (-) | 21 | (1.011.590) | (780.182) | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 23 | 20.905.037 | 23.735.911 | |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 23 | (9.010.556) | (11.821.370) | |
| ESAS FAALİYET KARI/ZARARI | (102.434.604) | (62.519.746) | ||
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 24 | 281.381 | - | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Karlarından |
24 | (1.515.355) | (2.102.614) | |
| (Zararlarından) Paylar | 31 | 6.530.808 | 122.995.645 | |
| FİNANSMAN GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KÂRI/ZARARI | (97.137.770) | 58.373.285 | ||
| Finansman Gelirleri | 25 | 7.023.030 | 13.307.081 | |
| Finansman Giderleri (-) | 25 | (369.072.009) | (281.422.366) | |
| Parasal kazanç / kayıp SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ |
32 | 253.861.875 | 516.751.122 | |
| KARI/ZARARI | (205.324.874) | 307.009.122 | ||
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gideri/Geliri | (59.152.381) | 464.334.105 | ||
| Dönem Vergi Gideri/Geliri | 27 | (3.234.317) | - | |
| Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 27 | (55.918.064) | 464.334.105 | |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI | (264.477.255) | 771.343.227 | ||
| DÖNEM KARI/ZARARI | (264.477.255) | 771.343.227 | ||
| Dönem Karı/Zararının Dağılımı | ||||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | 1.203.428 | ||
| Ana Ortaklık Payları | (264.477.255) | 770.139.799 | ||
| Pay Başına Kazanç | (264.477.255) | 770.139.799 | ||
| Sürdürülen Faaliyetlerden Pay Başına Kazanç | 28 | (0,53) | 1,54 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar | (1.294.797) | (4.797.924) | |
|---|---|---|---|
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları (Kayıpları) Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı |
29 | (1.726.396) | (6.397.233) |
| Gelire İlişkin Vergiler | 431.599 | 1.599.309 | |
| Dönem Vergi Gideri/Geliri | - | - | |
| Ertelenmiş Vergi Gideri/Geliri | 29 | 431.599 | 1.599.309 |
| Kar veya Zarar Olarak Yeniden Sınıflandırılacaklar | (44.737.983) | (150.908.305) | |
| Nakit Akış Riskinden Korunma Kazançları/Kayıpları Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelire |
29 | (59.650.644) | (201.211.074) |
| İlişkin Vergiler | 14.912.661 | 50.302.769 | |
| Vergi Gideri/Geliri Ertelenmiş | - | - | |
| Vergi Gideri/Geliri | 29 | 14.912.661 | 50.302.769 |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR | (46.032.780) | (155.706.229) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | (310.510.035) | 615.636.998 | |
| Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı | (310.510.035) | - 615.636.998 |
|
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | - | 1.203.428 | |
| Ana Ortaklık Payları | (310.510.035) | 614.433.570 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Kar veya Zararda |
|||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Yeniden | Kar veya Zararda | ||||||||||||
| Sınıflandırılma | Yeniden | ||||||||||||
| yacak Birikmiş | Sınıflandırılacak | ||||||||||||
| Diğer | Birikmiş Diğer | ||||||||||||
| Kapsamlı | Kapsamlı | ||||||||||||
| Gelirler ve | Gelirler ve | ||||||||||||
| Giderler | Giderler | Birikmiş Karlar | |||||||||||
| Ortak Kontrole | |||||||||||||
| Tabi Teşebbüs veya |
Emeklilik | ||||||||||||
| İşletmeleri | Planlarından | Kardan | |||||||||||
| Sermaye | Pay İhraç | Geri | İçeren | Aktüeryal | Riskten Korunma | Ayrılan | Ana | Kontrol Gücü | |||||
| Ödenmiş | Düzeltme | Primleri / | Alınmış | Birleşmelerin | Kazanç / | Kazanç / | Kısıtlanmış | Geçmiş Yıllar | Net Dönem Karı | Ortaklığa Ait | Olmayan | ||
| Sermaye | Farkları | İskontoları | Paylar | Etkisi | Kayıplar | Kayıpları | Yedekler | Kar / Zararları | / Zararı | Özkaynaklar | Paylar | Özkaynaklar | |
| ÖNCEKİ DÖNEM | |||||||||||||
| 01.01.2024 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) | 500.000.000 2.402.556.978 167.532.109 (10.064.622) | (51.144.216) | (7.405.368) | (1.543.418.906) | 31.114.113 | 1.515.890.726 | 1.506.639.946 | 4.511.700.760 | 19.218.622 | 4.530.919.382 | |||
| Transferler | - | - | - | - | - | - | - | - | 1.506.639.946 | (1.506.639.946) | - | - | - |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | - | - | (4.797.924) | (150.908.305) | - | - | 770.139.799 | 614.433.570 | 1.203.428 | 615.636.998 |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | - | - | 770.139.799 | 770.139.799 | 1.203.428 | 771.343.227 |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | - | (4.797.924) | (150.908.305) | - | - | - | (155.706.229) | - | (155.706.229) |
| 31.03.2024 itibariyle bakiyeler (Dönem | |||||||||||||
| Sonu) | 500.000.000 2.402.556.978 167.532.109 (10.064.622) | (51.144.216) | (12.203.292) | (1.694.327.211) | 31.114.113 | 3.022.530.672 | 770.139.799 | 5.126.134.330 | 20.422.050 | 5.146.556.380 | |||
| CARİ DÖNEM | |||||||||||||
| 01.01.2025 itibariyle bakiyeler (Dönem Başı) | 500.000.000 2.402.556.978 167.532.109 (10.064.622) | (51.144.216) | (24.617.029) | (1.647.232.125) | 31.114.113 | 2.928.075.213 | 108.516.990 | 4.404.737.411 | 10.989.973 | 4.415.727.384 | |||
| Transferler | - | - | - | - | - | - | - | 119.506.963 | (108.516.990) | 10.989.973 | (10.989.973) | - | |
| Toplam Kapsamlı Gelir | - | - | - | - | - | (1.294.797) | (44.737.983) | - | - | (264.477.255) | (310.510.035) | - | (310.510.035) |
| Dönem Karı (Zararı) | - | - | - | - | - | - | - | - | - | (264.477.255) | (264.477.255) | - | (264.477.255) |
| Diğer Kapsamlı Gelir (Gider) | - | - | - | - | - | (1.294.797) | (44.737.983) | - | - | - | (46.032.780) | - | (46.032.780) |
| 31.03.2025 itibariyle bakiyeler (Dönem | |||||||||||||
| Sonu) | 500.000.000 2.402.556.978 167.532.109 (10.064.622) | (51.144.216) | (25.911.826) | (1.691.970.108) | 31.114.113 | 3.047.582.176 | (264.477.255) | 4.105.217.349 | - | 4.105.217.349 |
KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir.)
| Geçmemiş Geçmemiş Cari Önceki Dönem Dönem Dipnot 01.01.- 01.01.- Referansları 31.03.2025 31.03.2024 A. İŞLETME FAALİYETLERDEN NAKİT AKIŞLARI 177.541.848 475.129.428 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı / (Zararı) (264.477.255) 771.343.227 Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı / (Zararı) Mutabakatı ile İlgili Düzeltmeler 309.600.155 (186.822.358) Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler 13-14 196.604.584 266.738.164 Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler 16-17 4.209.736 8.066.127 Dava ve/veya Ceza Karşılıkları (İptali) ile İlgili Düzeltmeler 16 (988.608) - Vergi Gideri/Geliri ile İlgili Düzeltmeler 27 59.152.381 (464.334.105) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Karlarından/Zararlarından Payları 31 (6.530.808) (122.995.645) Faiz Gelirleri ve Giderleri ile İlgili Düzeltmeler 25 105.650.747 293.142.463 Riskten korunma kazanç/kayıpları ilişkin düzeltmeler 29 (59.650.644) (201.211.076) Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler 24 1.233.974 2.102.614 Parasal Pozisyon Kazanç ve Kayıplarıyla İlgili Düzeltmeler 9.918.793 31.669.100 İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler 133.875.439 (108.834.156) Stoklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 9 55.171.515 (41.128.039) Ticari Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 7 (20.358.487) 41.931.913 Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 5-8 (13.245.541) 23.880.059 Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) 10 31.092.159 68.254.601 Ticari Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 7 (22.279.410) (241.480.535) Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında borçlardaki azalış (artış) 16-17 21.757.500 18.799.624 Faaliyetlerle İlgili Diğer Borçlardaki Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 5-8 14.130.133 (14.410.425) Ertelenmiş Gelirlerdeki (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Artış (Azalış) 10 4.229.230 15.181.504 İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış/Azalışla İlgili Düzeltmeler 63.378.340 20.137.142 Faaliyetlerden Elde Edilen Nakit Akışları (1.456.491) (557.285) Vergi Ödemeleri/İadeleri (1.456.491) (557.285) B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIŞLARI (99.968.289) (175.340.819) Başka İşletmelerin veya Fonların Paylarının veya Borçlanma Araçlarının Edinimi İçin Yapılan Nakit Çıkışları 12-31 - (11.038.321) Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri 13-14 1.825.767 23.802 Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları 13-14 (101.794.056) (164.326.300) C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI (113.007.135) (343.721.621) Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri / Nakit (Çıkışları) 6-26 (7.356.388) (50.579.144) Ödenen Faiz 25 (105.650.747) (293.142.477) - YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C) (35.433.576) (43.933.012) D. YABANCI PARA ÇEVİRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ - - NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/AZALIŞ (A+B+C+D) (35.433.576) (43.933.012) E. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ 4 108.488.032 233.884.884 NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE İLİŞKİN ENFLASYON ETKİSİ 4 (9.918.793) (30.619.180) DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E) 4 63.135.663 159.332.692 |
Bağımsız | Bağımsız | |
|---|---|---|---|
| Denetim'den | Denetim'den | ||
Biotrend Çevre ve Enerji Yatırımları A.Ş. ("Şirket" ya da "Biotrend") 5 Mayıs 2017 yılında kurulmuş olup ana faaliyet konusu biyokütle kaynaklarından; fermantasyon, gazlaştırma, yakma teknolojilerini kullanarak enerji üretimi yapılması ve katı atık depolama alanlarının işletimi, bu alanlarda mekanik ayırma tesisi, ATY(atıktan türetilmiş yakıt) hazırlama tesisi, sızıntı suyu arıtma tesisi, biyolojik işlem (kompost, biyometanizasyon) tesisi, LFG (Landfill Gas) Enerji üretim santrallerinin kurulum ve işletimi işlerini gerçekleştirmekle birlikte bu alanlarda mühendislik, taahhüt ve danışmanlık hizmetleri de sunmaktır.
Türkiye genelinde atıktan enerji faaliyetleri kapsamında biyogaz ve biyokütle santralleri ve entegre atık yönetimi faaliyetleri kapsamında, mekanik ayırma tesisleri, atık su ve sızıntı suyu arıtma tesisleri, ATY ve kompost tesisleri, anaerobik fermantasyon üniteleri, düzenli depolama sahaları ve biyokütle tesislerine yönelik yakıt hazırlama ve tedarik tesisleri yatırımları bulunan Biotrend'in, yatırımları devam edenlerle birlikte, 8 entegre atık yönetimi ve enerji üretimi tesisi, 6 enerji üretimi tesisi (2'si yakma teknolojisi) 1 katı yakıt hazırlama, 1 sera ve 1 endüstriyel ATY olmak üzere toplam 17 adet tesisi bulunmaktadır.
Şirket ve bağlı ortaklıkları hep birlikte "Grup" olarak anılacaktır. Grup firmaları Türkiye'de tescil edilmiştir. Biotrend'in ana ortağı Doğanlar Yatırım Holding A.Ş.'dir. Grup'un merkezi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul adresindedir.
Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu'na ("SPK") kayıtlıdır ve hisseleri 28 Nisan 2021 tarihinden itibaren Borsa İstanbul A.Ş.'de ("BİST") (eski adıyla "İstanbul Menkul Kıymetler Borsası") BIOEN ismiyle işlem görmektedir. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, Şirket'in halka açıklık oranı %37,73'tür (31 Aralık 2024: %37,76).
31 Mart 2025 tarihi itibariyle Biotrend personel sayısı 66 kişi (31 Aralık 2024: 79) olup Grup bünyesinde istihdam edilen personel sayısı 703 kişidir (31 Aralık 2024: 717).
Şirket'in bağlı ortaklıklarının detayı aşağıda verilmektedir:
Doğustar 17 Ekim 2017 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimi'dir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Malatya'da 2 adet ve 1 adet Bursa İnegöl'de üretim tesisi bulunmaktadır.
Nov Enerji 17 Ekim 2017 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Sivas'ta üretim tesisi bulunmaktadır.
Novtek 17 Ekim 2017 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Bursa İnegöl ve Hatay İskenderun'da üretim tesisleri bulunmaktadır.
Mersin Elektrik 17 Ekim 2017 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Üretim tesisi Çanakkale Ezine'de bulunmaktadır.
Yılbatu 17 Ekim 2017 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Remzi Oğuz Arık Mah. Atatürk Bulvarı No:211/22 Çankaya/Ankara'dır. Üretim tesisi yatırım aşamasında olup İzmir Menderes'de bulunmaktadır.
İlda 16 Ekim 2018 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Üretim tesisi bulunmamakta olup Landfıll (Balıkesir) şirketinin %50'sine sahiptir.
Ulubey 15 Mayıs 2018 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Üretim tesisi Aydın Çine'de bulunmaktadır.
İzmir Novtek 30 Mayıs 2018 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. İzmir-Harmandalı'da üretim tesisi bulunmaktadır.
Uşak 06 Temmuz 2018 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Uşak Ovademirler'de üretim tesisi bulunmaktadır.
Biyomek 16 Nisan 2019 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Remzi Oğuz Arık Mah. Atatürk Bulvarı No:211/22 Çankaya/Ankara'dır. Aydın Çine'de üretim tesisi bulunmaktadır.
İzmir Doğu Star 18 Eylül 2019 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. İzmir-Bergama'da üretim tesisi bulunmaktadır.
Karya 01 Temmuz 2020 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Üretim tesisi bulunmamaktadır.
Ulutek 19 Mart 2014 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Şirket 17.05.2022 tarihinde Biotrend Çevre ve Enerji Yatırımları A.Ş.'ye devrolmuştur.
Biotrend Uluslararası 30 Haziran 2022 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu yurt dışı elektrik enerjisi üretim tesislerine yatırım yapmaktır. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur.
Doğan Kent Elektrik 16 Kasım 2022 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu komisyoncular ve acenteler hariç kullanıcılara yönelik elektrik ticareti yapmaktır. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur.
Biotrend İleri Dönüşüm 09 Aralık 2022 tarihinde kurulmuştur. Ana faaliyet konusu İleri dönüşüm teknolojileri ile plastik atıkların geri kazanımı ve iç tüketim amaçlı yenilenebilir enerji santralleri kurulumudur. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur.
| Çalışan Bilgisi | ||||
|---|---|---|---|---|
| Firma | 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||
| Doğu Star | 125 | 124 | ||
| Nov Enerji | 12 | 11 | ||
| Novtek | 16 | 18 | ||
| Mersin | 64 | 67 | ||
| Yılbatu | 1 | 1 | ||
| İlda | - | - | ||
| Ulubey | 30 | 31 | ||
| İzmir Novtek | 48 | 42 | ||
| Uşak | 32 | 37 | ||
| Biyomek | 34 | 37 | ||
| Maven Tarım | 39 | 44 | ||
| İzmir Doğu Star. | 99 | 98 | ||
| Karya | - | - | ||
| Landfill | 133 | 125 | ||
| Biotrend Merkez Ofis | 66 | 79 | ||
| Ulutek | - | - | ||
| Biotrend Uluslararası | - | - | ||
| Biotrend İleri Dönüşüm | 4 | 3 | ||
| Doğankent | - | - | ||
| Toplam | 703 | 717 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| Bağlı ortaklıklar | Ana faaliyeti | Tesis | Lisans Gücü | Kurulu Güç | Toplam Kurulu Güç | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Elektrik enerjisi üretimi | Malatya Lisanssız | - | 2,464 MWm / 2,400 Mwe | |||
| Elektrik enerjisi üretimi | Malatya-1 (Lisanslı) | 2,464 MWm / 2,400 MWe | 2,464 MWm / 2,400 Mwe | |||
| Doğu Star Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Malatya-2 (Lisanslı) | 4,359 MWm / 4,242 MWe | 2,906 MWm / 2,828 Mwe | 16,540 MWm / 16,1 MWe | |
| Elektrik enerjisi üretimi | İnegöl-2 Biyogaz | 14,51 MWm / 14,14 MWe | 8,706 MWm / 8,484 Mwe | |||
| Nov Enerji Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Sivas Çöp Gaz | 2,902 MWm /2,826 MWe | 2,902 MWm /2,826 MWe | 2,902 MWm /2,826 MWe | |
| Elektrik enerjisi üretimi | İskenderun Çöp Gaz | 4,353 MWm / 4,239 MWe | 4,353 MWm / 4,239 MWe | |||
| Novtek Enerji Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | İnegöl Çöp Gaz | 2,464 MWm / 2,400 MWe | 2,464 MWm / 2,400 MWe | 6,817 MWm / 6,639 MWe | |
| Mersin Elektrik Üretim ve Enerji Yatırımları A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Ezine Biyokütle | 31,058 MWm / 30,00 MWe | 19,213 MWm / 18,782 MWe | 19,213 MWm / 18,782 Mwe | |
| Yılbatu Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Menderes Biyogaz | 24,667 MWm/ 24,038 MWe |
- | - | |
| İlda Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Landfıll % 50 Ortağı | - | - | - | |
| Ulubey Elektrik Üretim Ve Enerji Yatırımları A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Çine Yakıt Hazırlama | - | - | - | |
| İzmir Novtek Enerji Elektrik Üretim A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | İzmir Harmandalı Çöp Gaz | 40,716 MWm /39,690 MWe | 33,176 MWm /32,340 MWe | 33,176 MWm /32,340 Mwe | |
| Uşak Yenılenebılır Enerjı Elektrık Üretım A. Ş. (*) | Elektrik enerjisi üretimi | Uşak Çöp Gaz | 5,655 MWm /5,498 MWe | 4,200 MWm /4,084 Mwe | 4,200 MWm /4,084 MWe | |
| Biyomek Elektrik Enerjisi Üretimi San. Ve Tic. A.Ş.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Çine Biyokütle Enr. Sant. | 14,20 MWm / 13,60 MWe | 14,20 MWm / 13,60 MWe | 14,20 MWm / 13,60 MWe | |
| İzmir Doğu Star Elektrik Üretim A.Ş.(*). | Elektrik enerjisi üretimi | İzmir Bergama Çöp Gaz | 10,157 MWm / 9,898 MWe | 8,706 MWm /8,484 MWe | 8,706 MWm /8,484 MWe | |
| Karya Yenılenebılır Kaynaklar Elektrık Üret.San.Tıc.Ltd.Stı.(*) | Elektrik enerjisi üretimi | Ankara | - | -. | - |
| Bağlı ortaklıklar | Ana faaliyeti | Satın alım tarihi | Lisans Gücü | Kurulu Güç | Toplam Kurulu Güç | Tesis |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Ulutek Elektrik Üretim ve Enerji Yatırımları A.Ş. (*) | Elektrik enerjisi üretimi | 17.05.2022 | - | - | - | - |
| Biotrend Enerji Uluslararası Yatırım A.Ş. (*) | Yurt dışı elektrik enerjisi üretim tesislerine yatırım yapmak | 30.06.2022 | - | - | - | - |
| Doğan Kent Elektrik Enerjisi Toptan Satış A.Ş. (*) |
Elektrik ticareti | 16.11.2022 | - | - | - | - |
| Biotrend İleri Dönüşüm ve Yenilenebilir Enerji Teknolojileri Sanayi A.Ş. (*) |
İleri dönüşüm teknolojileri ile plastik atıkların geri kazanımı ve İç tüketim amaçlı yenilenebilir enerji santralleri kurulumu |
09.12.2022 | - | - | - | - |
(*) Bağlı ortaklıklar tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmektedir.
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Finansal Yatırımlar |
Ana faaliyeti | Satın alım tarihi |
Lisans Gücü | Kurulu Güç | Toplam Kurulu Güç |
Tesis |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Landfıll Enerji A.Ş. | Elektrik enerjisi üretimi |
16.10.2018 | 14,51 MWm / 14,14 MWe |
11,608 MWm / 11,312 MWe |
11,608 MWm / 11,312 MWe |
Balıkesir Çöp Gaz |
| Maven Tarım | Tarım, Seracılık ve Hayvancılık |
15.01.2019 | Sivas Sera Kurulumu-İşletimi |
- | - | - |
Şirket 16 Ekim 2018 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu elektrik enerjisi üretimidir. Merkez adresi Remzi Oğuz Arık Mah. Atatürk Bulvarı No:211/22 Çankaya/Ankara'dır. Üretim tesisi Balıkesir'dedir.
Maven Tarım 16 Ocak 2019 tarihinde satın alınmıştır. Ana faaliyet konusu dikim için sebze fidesi, meyve fidanı vb. yetiştirilmesidir. Merkez adresi Kavacık Mah. Ertürk Sk. No: 3/1 İç Kapı No: 1 Beykoz/İstanbul'dur. Üretim tesisi Sivas'tadır. 31 Aralık 2024 tarihi itibarıyla kontrol gücü diğer hakim ortağa geçmiştir.
1 Ocak - 31 Mart 2025 hesap dönemine ait konsolide finansal tablolar yayımlanmak üzere 09 Mayıs 2025 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından onaylanmıştır. Konsolide finansal tablolar, Genel Kurul'da onaylanması sonucu kesinleşecek olup yetkili bazı kurum ve kuruluşlar ile Genel Kurul ilişikteki finansal tablolarda değişiklik yapmaya ve yeniden yayınlamaya yetkilidir.
İlişikteki finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II–14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesi'ne istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") esas alınmıştır. Ayrıca, finansal tablolar, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TFRS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
Grup muhasebe kayıtlarını Türkiye'de geçerli olan ticari mevzuat, mali mevzuat ve Maliye Bakanlığı'nca yayımlanan Tek Düzen Hesap Planı gereklerine göre Türk Lirası ("TL") olarak tutmaktadır. Finansal tablolar yasal kayıtlara dayandırılmış ve TL cinsinden ifade edilmiş olup, KGK tarafından yayınlanan Türkiye Muhasebe Standartları'na göre Grup'un durumunu layıkıyla arz edebilmek için bir takım düzeltme ve sınıflandırma değişikliklerine tabi tutularak hazırlanmıştır. Şirket'in ve bağlı ortaklıklarının fonksiyonel ve raporlama para birimi Türk Lirası ("TL") olup, tüm finansal bilgiler aksi belirtilmedikçe TL olarak gösterilmiştir.
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı ile KGK tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan duyuru ve yayınlanan "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Hakkında Uygulama Rehberi'ne istinaden, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Aralık 2023 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
Söz konusu standart uyarınca, yüksek enflasyonlu bir ekonomiye ait para birimi esas alınarak hazırlanan finansal tablolar, bu para biriminin bilanço tarihindeki satın alma gücünde hazırlanmıştır. Önceki dönem finansal tablolar da karşılaştırma amacıyla karşılaştırmalı bilgiler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimi cinsinden ifade edilmiştir. Şirket bu nedenle, 31 Aralık 2024 tarihli finansal tablolarını da 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre sunmuştur.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
Aşağıdaki tabloda Türkiye İstatistik Kurumu (TUİK) tarafından yayınlanan Tüketici Fiyat Endeksleri dikkate alınarak hesaplanan ilgili yıllara ait enflasyon oranları yer almaktadır:
| Dönem | Endeks | Düzeltme katsayısı |
|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 2.954,69 | 1,00000 |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,10063 |
| 31 Mart 2024 | 2.139,47 | 1,38104 |
Konsolide finansal tablolar, Şirket, Şirket'in bağlı ortaklıklarını ve özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilen iştirakleri kapsamaktadır. Kontrol, bir işletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla finansal ve operasyonel politikaları üzerinde kontrol gücünün olması ile sağlanır.
Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların sonuçları, satın alım tarihinden sonra veya elden çıkarma tarihine kadar konsolide gelir tablosuna dahil edilir.
Gerekli olması halinde, Grup'un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıklarının finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır. Tüm Grup içi işlemler, bakiyeler, gelir ve giderler konsolidasyon esnasında kayıtlarda düzeltilmiştir.
Şirket doğrudan ya da dolaylı olarak %20'sinden fazla hissesine sahip olduğu ve önemli etkisi bulunduğu iştiraklerindeki yatırımlarını özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirmektedir. Bu yatırımlar konsolide bilançoda, alış maliyetinin üzerine Şirket'in iştirakin net varlıklarındaki payına alım sonrası değişikliklerin eklenmesi veya çıkarılması ve varsa değer düşüklüğü karşılığının düşülmesiyle gösterilmektedir. Konsolide kapsamlı gelir tablosu, Şirket'in iştiraklerinin faaliyetleri sonucundaki Şirket'e ait payını yansıtmaktadır. İştirakin kar veya zararına henüz yansıtılmamış tutarların iştirakin özkaynaklarında ortaya çıkardığı değişiklikler de Şirket'in iştirakteki payı oranında iştirakin defter değerinde düzeltme yapılmasını gerekli kılabilir. Bu değişikliklerden Şirket'e düşen pay doğrudan Şirket'in kendi özkaynaklarında muhasebeleştirilir.
| Grup'un sermayedeki pay oranı (%) | |||
|---|---|---|---|
| Bağlı ortaklıklar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Doğu Star | 100% | 100% | |
| Nov Enerji | 100% | 100% | |
| Novtek | 100% | 100% | |
| Mersin | 100% | 100% | |
| Yılbatu | 100% | 100% | |
| İlda | 100% | 100% | |
| Ulubey | 100% | 100% | |
| İzmir Novtek | 100% | 100% | |
| Uşak | 100% | 100% | |
| Biyomek | 100% | 100% | |
| İzmir Doğu Star. | 100% | 100% | |
| Karya | 100% | 100% | |
| Ulutek | 100% | 100% | |
| Biotrend Uluslararası | 100% | 100% | |
| Biotrend İleri Dönüşüm | 100% | 100% | |
| Doğankent | 100% | 100% |
Bağlı ortaklıklar tam konsolidasyon yöntemiyle konsolide edilmektedirler.
Serenti Enerji A.Ş.'nin paylarının tamamının 4.000.000 ABD doları satış bedeli üzerinden devri amacıyla Mana Enerji Sanayi Ticaret A.Ş. ile Hisse Devir Sözleşmesi imzalanmış ve pay devirleri 5 Nisan 2024 tarihi itibarıyla tamamlanmıştır.
MD Biyokütle Enerji Üretim A.Ş.'nin paylarının tamamının 10.000.000 ABD doları satış bedeli üzerinden devri amacıyla Mana Enerji Sanayi Ticaret A.Ş. ile Hisse Devir Sözleşmesi imzalanmış ve pay devirleri 5 Nisan 2024 tarihi itibarıyla tamamlanmıştır.
Biotrend Ayvacık Yenilenebilir Enerji Elektrik Üretim Sanayi ve Ticaret A.Ş.'nin paylarının tamamının 20.000.000 TL satış bedeli üzerinden Demiroğlu Turizm Seyahat İnşaat Eğitim Hizmetleri Ticaret ve Sanayi Limited Şirketi'ne devri 20.09.2024 tarihi itibarıyla tamamlanmıştır.
| Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen | Grup'un sermayedeki pay oranı (%) | |
|---|---|---|
| Finansal Yatırımlar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Landfill | 50% | 50% |
| Maven Tarım | 50% | 50% |
Grup finansal tablolarını işletmenin sürekliliği ilkesine göre hazırlamıştır.
İlişikteki finansal tablolar, Şirket'in finansal durumu, performansı ve nakit akışındaki eğilimleri belirleyebilmek amacıyla, önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Finansal tabloların kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki dönem finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılmakta ve bu hususlara ilişkin olarak açıklama yapılmaktadır.
Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları, en son yıllık finansal tablolarda esas alınan muhasebe politikaları ile aynıdır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemine ait finansal tabloların hazırlanmasında esas alınan muhasebe politikaları aşağıda özetlenen 1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli yeni ve değiştirilmiş Türkiye Muhasebe Standartları ("TMS")/TFRS ve TMS/TFRS yorumları dışında önceki yılda kullanılanlar ile tutarlı olarak uygulanmıştır. Bu standartların ve yorumların Şirket'in mali durumu ve performansı üzerindeki etkileri ilgili paragraflarda açıklanmıştır.
TMS 21 Değiştirilebilirliğin Eksikliği; 1 Ocak 2025 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bir işletme, belirli bir amaç için belirli bir ölçüm tarihinde başka bir para birimine çevrilemeyen yabancı para biriminde yapılan bir işlem veya faaliyete sahip olduğunda bu değişikliklerden etkilenir. Bir para birimi, başka bir para birimini elde etme olanağı mevcut olduğunda (normal bir idari gecikmeyle) değiştirilebilir ve işlem uygulanabilir haklar ve yükümlülükler yaratan bir piyasa veya takas mekanizması yoluyla gerçekleşir.
TFRS 9 ve TFRS 7'deki finansal araçların sınıflandırma ve ölçümüne ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Bu değişiklikler:
TFRS'lere İlişkin Yıllık İyileştirmeler – 11. Değişiklik; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (erken uygulamaya izin verilir). Yıllık iyileştirmeler, bir Muhasebe Standardındaki ifadeleri açıklığa kavuşturan veya Muhasebe Standartlarındaki hükümler arasındaki nispeten küçük beklenmeyen sonuçları, gözden kaçırılan noktaları veya tutarsızlıkları düzelten değişikliklerle sınırlıdır. 2024 değişiklikleri aşağıdaki standartlara ilişkin yapılmıştır:
TFRS 9 ve TFRS 7'deki doğaya bağımlı elektriğe atıfta bulunan sözleşmelere ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir (lokal onaylara tabi olarak erken uygulamaya izin verilir). Bu değişiklikler, TFRS 9'un 'işletmenin kendi kullanımı' ve korunma muhasebesi hükümlerini değiştirir ve TFRS 7'de hedeflenen açıklama hükümlerini getirir. Bu değişiklikler yalnızca, elektrik üretiminin kaynağının kontrol edilemeyen doğal koşullarına (hava durumu gibi) bağlı olması nedeniyle, bir işletmeyi temel elektrik miktarındaki değişkenliğe maruz bırakan sözleşmelere uygulanır. Bu sözleşmeler, "doğaya bağımlı elektriğe atıfta bulunan sözleşmeler" olarak tanımlanır.
TFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklama; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu standart, kar veya zarar tablosundaki güncellemelere odaklanan, mali tabloların sunumuna ve açıklanmasına ilişkin yeni standarttır. TFRS 18'de getirilen temel yeni kavramlar aşağıdakilerle ilgilidir:
TFRS 19 Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Yeni standart diğer TFRS'ler ile birlikte uygulanmaktadır. Şartları sağlayan bir bağlı ortaklık, açıklama hükümleri hariç diğer TFRS Muhasebe Standartlarındaki hükümleri uygular ve bunun yerine TFRS 19'daki azaltılmış açıklama gerekliliklerini uygular. TFRS 19'un azaltılmış açıklama gereklilikleri, şartları sağlayan bağlı ortaklıkların mali tablolarının kullanıcılarının bilgi ihtiyaçları ile mali tablo hazırlayıcıları için maliyet tasarruflarını dengeler. TFRS 19, şartları sağlayan bağlı ortaklıklar için gönüllü uygulanabilecek bir standarttır. Bir bağlı ortaklık aşağıdaki durumlarda ilgili şartları sağlar.
Söz konusu değişikliklerin, Grup'un finansal durum ve performansı üzerinde önemli bir etkisi bulunmamaktadır.
Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır. Bilgilerin yeniden düzenlenmesi aşırı bir maliyete neden oluyorsa önceki dönemlere ait karşılaştırmalı bilgiler yeniden düzenlenmemekte, bir sonraki dönemin birikmiş karlar hesabı, söz konusu dönem başlamadan önce hatanın kümülatif etkisiyle yeniden düzenlenmektedir.
İlişikteki finansal tabloların hazırlanması sırasında uygulanan önemli muhasebe politikaları aşağıdaki gibidir:
Nakit ve nakit benzerleri, eldeki nakit, banka mevduatları ile tutarı belirli, nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip, değerindeki değişim riski önemsiz olan ve vadesi üç aydan daha kısa olan yatırımları içermektedir.
Ticari alacaklar fatura edilmiş tutarları ile kayıtlara alınmakta ve etkin faiz oranı metoduyla indirgenmiş net değeri ile ve varsa şüpheli alacak karşılığı düşüldükten sonra taşınmaktadır.
Ticari alacaklar içine sınıflandırılan senetler ve vadeli çekler önemli etkisi olması durumunda etkin faiz oranı metoduyla reeskonta tabi tutularak indirgenmiş değerleri ile taşınır.
Şüpheli alacak karşılığı gider olarak kayıtlara yansıtılmaktadır. Vadesi gelmiş alacakların tahsil edilemeyeceğine dair somut bir gösterge varsa şüpheli alacak karşılığı müşteriden alınan teminatlar göz önüne alınarak ayrılır. Şirket, söz konusu finansal varlıkların beklenen kredi zararlarını hesaplamak için TFRS 9'daki basitleştirilmiş yaklaşımı kullanmaktadır. Bu yöntem tüm ticari alacaklar için ömür boyu beklenen kredi zararlarının muhasebeleştirilmesini gerektirmektedir.
Ticari borçlar fatura bedelleriyle veya etkinin önemli olması durumunda gerçeğe uygun değerini temsil eden indirgenmiş maliyet bedeliyle kayıtlarda yer almaktadır ile taşınmaktadır. Borçların içerdiği finansman geliri ilgili borcun vadesine uygun vadelerle devlet iç borçlanma senetleri için borsalarda veya teşkilatlanmış diğer piyasalarda oluşan faiz haddi dikkate alınarak hesaplanır ve bulunan tutarlar finansal tablolarda finansal gelirler içerisinde gösterilir.
Stoklar, endekslenmiş maliyetin ya da net gerçekleşebilir değerin düşük olanı ile değerlenmektedir. Stok maliyetleri "ilk giren ilk çıkar maliyet yöntemi" kullanılarak belirlenmektedir. Stokların maliyeti; tüm satın alma maliyetlerini, dönüştürme maliyetlerini ve stokların mevcut durumuna ve konumuna getirilmesi için katlanılan diğer maliyetleri içerir. Net gerçekleştirilebilir değer, olağan ticari faaliyet içerisinde oluşan tahmini satış fiyatından tahmini tamamlanma maliyeti ve satışı gerçekleştirmek için yüklenilmesi gereken tahmini maliyetlerin toplamının indirilmesiyle elde edilir.
Mal ve hizmetlerin üretiminde ya da tedarikinde veya idari amaçla kullanılmak veya işlerin normal seyri esnasında satılmak yerine, kira geliri veya değer artış kazancı ya da her ikisini birden elde etmek amacıyla (sahibi veya finansal kiralama sözleşmesine göre kiracı tarafından) elde tutulan arsa veya bina ya da binanın bir kısmı veya her ikisi yatırım amaçlı gayrimenkuller olarak sınıflandırılır. Yatırım amaçlı bir gayrimenkul, gayrimenkulle ilgili gelecekteki ekonomik yararların işletmeye girişinin muhtemel olması ve yatırım amaçlı gayrimenkulün maliyetinin güvenilir bir şekilde ölçülebilir olması durumunda bir varlık olarak muhasebeleştirilir.
Grup'un, yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değeri Grup'tan bağımsız bir değerleme şirketi olan Lal Gayrimenkul Değerleme ve Müşavirlik A.Ş. ("LAL") tarafından belirlenmiştir. 17.02.2025, 24.02.2025 ve 25.02.2025 tarihli değerleme raporlarına göre ilgili gayrimenkullerin gerçeğe uygun değeri hesaplanmıştır. Gayrimenkullerin yeniden değerleme çalışması sonucu oluşan değerleme farkları konsolide finansal tablolarda geçmiş dönemden itibaren gelir tablosuna yansıtılmıştır.
Makine, tesis ve cihazlar dışındaki maddi duran varlıklar endekslenmiş maliyet bedelinden endekslenmiş birikmiş amortisman ve değer düşüklüğü karşılığının düşülmesi suretiyle gösterilmektedir. Maddi duran varlıklar satıldığı zaman bu varlığa ait maliyet ve birikmiş amortismanlar ilgili hesaplardan düşüldükten sonra oluşan gelir ya da gider, gelir tablosuna dahil edilmektedir.
Maddi duran varlığın maliyet değeri; alış fiyatı, ithalat vergileri ve iadesi mümkün olmayan duran varlık ve maddi duran varlığı kullanıma hazır hale getirmek için yapılan masraflardan oluşmaktadır.
Yapılmakta olan yatırımlar ve arsalar dışında, maddi duran varlıkların maliyet tutarları, beklenen faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak amortismana tabi tutulur. Beklenen faydalı ömür, kalıntı değer ve amortisman yöntemi, tahminlerde ortaya çıkan değişikliklerin olası etkileri için her yıl gözden geçirilir ve tahminlerde bir değişiklik varsa ileriye dönük olarak muhasebeleştirilir.
Amortisman maddi duran varlıkların ekonomik ömürleri dikkate alınarak normal (doğrusal) amortisman yöntemine göre kıst bazında hesaplanmaktadır. Amortisman süreleri aşağıdaki gibidir:
| Binalar | 10-50 yıl |
|---|---|
| Makine, tesis ve cihazlar | 10-20 yıl |
| Taşıt araçları |
4-5 yıl |
| Döşeme ve demirbaşlar | 3-10 yıl |
Maddi bir duran varlığa yapılan normal bakım ve onarım harcamaları, gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Maddi duran varlığın kapasitesini genişleterek kendisinden gelecekte elde edilecek faydayı arttıran nitelikteki yatırım harcamaları, maddi duran varlığın maliyetine eklenmekte ve ilgili maddi duran varlığın kalan tahmini faydalı ömrü üzerinden amortismana tabi tutulmaktadır.
Maddi duran varlıkların elden çıkartılması sonucu oluşan kar veya zarar, net bilanço değeri ile tahsil edilen tutarların karşılaştırılması ile belirlenir ve cari dönemde "yatırım faaliyetlerinden gelirler/giderler" hesabı altında gösterilir.
Maddi olmayan duran varlıklar EPDK lisans hakları ve yazılım haklarından oluşmaktadır. Maddi olmayan duran varlıklar endekslenmiş elde etme maliyetleri üzerinden kayda alınırlar. EPDK lisanları 12-49 yıl, yazılım hakları ise 3-15 yıl arasında doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak kıst usulü itfa edilmektedir.
Maddi olmayan duran varlıkların taşıdıkları değerler, koşullardaki değişikliklerin ve olayların taşınan değerin düşebileceğine dair belirti oluşturmaları durumunda, gözden geçirilir ve gerekli karşılık ayrılır.
Grup, ertelenmiş vergi varlıkları dışında kalan her varlık için her bir bilanço tarihinde, söz konusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığını değerlendirir. Eğer böyle bir gösterge mevcutsa, o varlığın geri kazanılabilir tutarı tahmin edilir. Kullanıma uygun olmayan maddi olmayan varlıklarda ise geri kazanılabilir tutar her bir bilanço tarihinde tahmin edilir. Eğer söz konusu varlığın veya o varlığa ait nakit üreten herhangi bir biriminin kayıtlı değeri, kullanım veya satış yoluyla geri kazanılacak tutarından yüksekse değer düşüklüğü meydana gelmiştir. Değer düşüklüğü kayıpları gelir tablosunda muhasebeleştirilir.
Bir varlıkta oluşan değer düşüklüğü kaybı, o varlığın geri kazanılabilir tutarındaki müteakip artışın, değer düşüklüğünün kayıtlara alınmalarını izleyen dönemlerde ortaya çıkan bir olayla ilişkilendirilebilmesi durumunda değer düşüklüğü olmasaydı oluşacak defter değerini aşmayacak şekilde geri çevrilir.
Banka kredileri, alındıkları tarihlerde, alınan kredi tutarından işlem masrafları çıkartıldıktan sonraki değerleriyle kaydedilir. Banka kredileri, müteakip dönemlerde etkin faiz yöntemi kullanılarak iskonto edilmiş maliyet değeri üzerinden gösterilir. İşlem masrafları düşüldükten sonra kalan tutar ile iskonto edilmiş maliyet değeri arasındaki fark, gelir tablosuna kredi dönemi süresince finansman maliyeti olarak yansıtılır. Kredilerden kaynaklanan finansman maliyetleri, özellikli varlıkların iktisabı veya inşası ile ilişkilendirildikleri takdirde, özellikli varlıkların maliyet bedeline dahil edilirler. Özellikli varlıklar amaçlandığı şekilde kullanıma veya satışa hazır hale getirilmesi uzun bir süreyi gerektiren varlıkları ifade eder. Diğer kredi maliyetleri oluştuğu dönemde gelir tablosuna kaydedilir.
TFRS 9, finansal varlıkların ve finansal yükümlülüklerin muhasebeleştirilmesine ve ölçümüne ilişkin hükümleri düzenlemektedir. Bu standart TMS 39 Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardının yerini almıştır.
TMS 39'da yer alan finansal araçların muhasebeleştirilmesi, sınıflandırılması, ölçümü ve bilanço dışı bırakılması ile ilgili uygulamalar artık TFRS 9'a taşınmaktadır. TFRS 9'un son versiyonu finansal varlıklardaki değer düşüklüğünün hesaplanması için yeni bir beklenen kredi zarar modeli'nin yanı sıra yeni genel riskten korunma muhasebesi gereklilikleri ile ilgili güncellenmiş uygulamalar da dahil olmak üzere, aşamalı olarak yayımlanan TFRS 9'un önceki versiyonlarında yayımlanan uygulamaları da içermektedir.
TFRS 9, finansal yükümlülüklerin sınıflandırılması ve ölçümü için TMS 39'daki mevcut hükümleri büyük oranda korumaktadır. Ancak, vadeye kadar elde tutulacak finansal varlık, kredi ve alacaklar ile satılmaya hazır finansal varlıklar için önceki TMS 39 sınıflama kategorileri kaldırılmıştır.
TFRS 9'un uygulanmasının Şirket'in finansal borçları ve türev finansal araçları ile ilgili muhasebe politikaları üzerinde önemli bir etkisi olmamıştır. TFRS 9'un finansal varlıkların sınıflandırılması ve ölçümü üzerindeki etkisi ise aşağıda belirtilmiştir.
TFRS 9'a göre, bir finansal varlık ilk defa finansal tablolara alınması sırasında; itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen; gerçeğe uygun değer ("GUD") farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülen – borçlanma araçları; GUD farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülen – özkaynak araçları veya GUD farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılır. TFRS 9 kapsamındaki finansal varlıkların sınıflandırılması, genellikle, finansal varlıkların yönetimi için işletmenin kullandığı iş modeli ve finansal varlığın sözleşmeye bağlı nakit akışlarının özelliklerine dayanmaktadır. Standart kapsamında saklı türevlerin finansal varlıktan ayrılma zorunluluğu ortadan kaldırılmış olup bir hibrid sözleşmenin bir bütün olarak ne şekilde sınıflandırılacağı değerlendirilmelidir.
Bir finansal varlık, aşağıdaki her iki şartın birden sağlanması ve GUD farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılmaması durumunda itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülür:
Bir borçlanma aracı, aşağıdaki her iki şartın birden sağlanması ve GUD farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflanmaması durumunda GUD farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülür:
Ticari amaçla elde tutulmayan özkaynak araçlarına yapılan yatırımların ilk defa finansal tablolara alınmasında, gerçeğe uygun değerindeki sonraki değişikliklerin diğer kapsamlı gelirde sunulması konusunda geri dönülemeyecek bir tercihte bulunulabilir. Bu tercihin seçimi her bir yatırım bazında yapılabilir. Yukarıda belirtilen itfa edilmiş maliyeti üzerinden ya da GUD farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülmeyen tüm finansal varlıklar GUD farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülür. Bunlar, tüm türev finansal varlıkları da içermektedir. Finansal varlıkların ilk defa finansal tablolara alınması sırasında, finansal varlıkların farklı şekilde ölçümünden ve bunlara ilişkin kazanç veya kayıpların farklı şekilde finansal tablolara alınmasından kaynaklanacak bir muhasebe uyumsuzluğunu ortadan kaldırması veya önemli ölçüde azaltması şartıyla bir finansal varlığın geri dönülemez bir şekilde gerçeğe uygun değer değişimi kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak tanımlanabilir.
Gerçeğe uygun değer değişimleri kar veya zarara yansıtılanlar dışındaki finansal varlıkların (ilk defa finansal tablolara alınması sırasında işlem bedeli üzerinden ölçülen ve önemli bir finansman bileşenine sahip olmayan ticari alacaklar haricinde) ilk ölçümünde, bunların edinimiyle veya ihracıyla doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de gerçeğe uygun değere ilave edilerek ölçülür.
TFRS 9'un uygulanmasıyla birlikte, "Beklenen Kredi Zararı" (BKZ) modeli TMS 39'daki "Gerçekleşmiş Zarar" modelinin yerini almıştır. Yeni değer düşüklüğü modeli, itfa edilmiş maliyeti üzerinden ölçülen finansal varlıklar, sözleşme varlıkları ve GUD farkı diğer kapsamlı gelire yansıtılarak ölçülen borçlanma araçları için geçerli olmakla birlikte, özkaynak araçlarına yapılan yatırımlar için uygulanmamaktadır. TFRS 9 uyarınca kredi zararları TMS 39'a göre daha erken muhasebeleştirilmektedir. İtfa edilmiş maliyetinden ölçülen finansal varlıklar ticari alacaklar, nakit ve nakit benzerleri ve özel sektör borçlanma araçlarından oluşmaktadır.
TFRS 9 kapsamında, zarar karşılıkları aşağıdaki esasların herhangi biri ile ölçülür:
Bir finansal varlığın kredi riskinin ilk muhasebeleştirilmesinden itibaren önemli ölçüde artmış olup olmadığının belirlenmesinde ve BKZ'lerinin tahmin edilmesinde, Şirket, beklenen erken ödemelerin etkileri dahil beklenen kredi zararlarının tahminiyle ilgili olan ve aşırı maliyet veya çabaya katlanılmadan elde edilebilen makul ve desteklenebilir bilgiyi dikkate alır. Bu bilgiler, Şirket'in geçmiş kredi zararı tecrübelerini dayanan ve ileriye dönük bilgiler içeren nicel ve nitel bilgi ve analizleri içerir.
Finansal bir yükümlülük ilk muhasebeleştirilmesi sırasında gerçeğe uygun değerinden ölçülür. Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılmayan finansal yükümlülüklerin ilk muhasebeleştirilmesi sırasında, ilgili finansal yükümlülüğün yüklenimi ile doğrudan ilişkilendirilebilen işlem maliyetleri de söz konusu gerçeğe uygun değere ilave edilir. Finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.
Finansal yükümlülükler gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler veya diğer finansal yükümlülükler olarak sınıflandırılır.
Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal yükümlülükler, gerçeğe uygun değeriyle kayda alınır ve her raporlama döneminde, raporlama tarihindeki gerçeğe uygun değeriyle yeniden değerlenir. Gerçeğe uygun değerlerindeki değişim, gelir tablosunda muhasebeleştirilir. Kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilen net kazanç ya da kayıplar, söz konusu finansal yükümlülük için ödenen faiz tutarını da kapsar.
Diğer finansal yükümlülükler, finansal borçlar dahil, başlangıçta işlem maliyetlerinden arındırılmış gerçeğe uygun değerleriyle muhasebeleştirilir.
Diğer finansal yükümlülükler sonraki dönemlerde etkin faiz oranı üzerinden hesaplanan faiz gideri ile birlikte etkin faiz yöntemi kullanılarak itfa edilmiş maliyet bedelinden muhasebeleştirilir.
Etkin faiz yöntemi, finansal yükümlülüğün itfa edilmiş maliyetlerinin hesaplanması ve ilgili faiz giderinin ilişkili olduğu döneme dağıtılması yöntemidir. Etkin faiz oranı; finansal aracın beklenen ömrü boyunca veya uygun olması halinde daha kısa bir zaman dilimi süresince gelecekte yapılacak tahmini nakit ödemelerini tam olarak ilgili finansal yükümlülüğün net bugünkü değerine indirgeyen orandır.
Grup, taahhüt edilmiş bir mal veya hizmeti müşterisine devrederek edim yükümlülüğünü yerine getirdiğinde veya getirdikçe hasılatı finansal tablolarına kaydeder. Bir varlığın kontrolü müşterinin eline geçtiğinde (veya geçtikçe) varlık devredilmiş olur.
Grup aşağıda yer alan temel prensipler doğrultusunda hasılatı finansal tablolarına kaydetmektedir:
Satış gelirleri, ürünün teslimi veya hizmetin verilmesi, ürünle ilgili önemli risk ve getirilerin alıcıya nakledilmiş olması, gelir tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi ve işlemle ilgili ekonomik faydaların Grup tarafından elde edileceğinin kuvvetle muhtemel olması üzerine alınan veya alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre kayıtlara alınır. Net satışlar, satılmış ürün ya da tamamlanmış hizmetin satış vergisi hariç faturalanmış değerinden, indirim ve iskontoların düşülmüş şeklini gösterir.
Grup aşağıdaki şartların tamamının karşılanması durumunda müşterisi ile yaptığı bir sözleşmeyi hasılat olarak muhasebeleştirir:
Hasılat, kontrol müşteriye devredildiğinde kaydedilir.
Grup, satışı yapılan mal veya hizmetin kontrolünün müşteriye devrini değerlendirirken;
Her bir edim yükümlülüğü için Grup, sözleşme başlangıcında edim yükümlülüğünü zamanla yerine getirip getirmediğini ya da edim yükümlülüğünün zamanın belli bir anında yerine getirip getirmediğini belirler. Grup, ürün satışlarından kaynaklanan hasılatı, kontrolün müşteriye devrini takiben edim yükümlülüğünü yerine getirdiği kabulü ile zamanın belli bir anında finansal tablolarına muhasebeleştirmektedir. Şirket, sözleşmenin başlangıcında, müşteriye taahhüt ettiği mal veya hizmetin devir tarihi ile müşterinin bu mal veya hizmetin bedelini ödediği tarih arasında geçen sürenin bir yıl veya daha az olacağını öngördüğü için, taahhüt edilen bedelde önemli bir finansman bileşeninin etkisi olmadığını değerlendirmektedir.
Grup, müşterilerinden tamamlanan ediminin müşteri açısından değerine doğrudan karşılık gelen bir bedelin tahsiline hak kazanması durumunda (ürünlerin tesliminde), faturalama hakkına sahip olduğu tutar kadar hasılatı finansal tablolara almaktadır.
Grup, bir müşteriden tahsil ettiği bedelin bir kısmını veya tamamını bu müşteriye geri ödemeyi bekliyorsa, finansal tablolara bir iade yükümlülüğü yansıtır. İade yükümlülüğü, işletmenin tahsil ettiği (veya edeceği) bedelin hak etmeyi beklemediği kısmı üzerinden hesaplanır. İade yükümlülüğü, şartlardaki değişiklikler göz önünde bulundurularak her raporlama dönemi sonunda güncellenir.
Grup tarafından elde edilen diğer gelirlerden faiz gelirleri etkin faiz getirisi yöntemi üzerinden hesaplanarak tahakkuk esasına göre gelir yazılırlar.
Dönem içindeki yabancı para cinsinden yapılan işlemler, işlem tarihlerinde geçerli olan döviz kurları üzerinden çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülükler, bilanço tarihinde geçerli olan döviz kurları kullanılarak çevrilmiştir. Dövize dayalı parasal varlık ve yükümlülüklerin çevriminden doğan kur farkı gelir ve giderleri, gelir tablosuna yansıtılmıştır.
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 itibarıyla Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası tarafından belirlenen kurlar aşağıdaki gibidir:
| Parasal varlıklar için | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| USD | 37,7656 | 35,2803 |
| EURO | 40,7019 | 36,7362 |
| GBP | 48,7963 | 44,2073 |
| Parasal yükümlülükler için | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| USD | 37,8337 | 35,3438 |
| EURO | 40,7753 | 36,8024 |
| GBP | 49,0507 | 44,4378 |
Konsolide gelir tablosunda belirtilen pay başına kazanç veya kayıp, ana ortaklığa ait konsolide net karının veya zararının ilgili dönem içinde mevcut payların ağırlıklı ortalama adedine bölünmesi ile tespit edilir.
Türkiye'deki şirketler mevcut hissedarlara birikmiş karlardan ve özsermaye enflasyon düzeltme farkları hesabından payları oranında pay dağıtarak ("bedelsiz paylar") sermayelerini arttırabilir. Pay başına kazanç hesaplanırken, bu bedelsiz pay ihracı çıkarılmış paylar olarak sayılır. Dolayısıyla pay başına kar hesaplamasında kullanılan ağırlıklı pay adedi ortalaması, payların bedelsiz olarak çıkarılmasını geriye dönük olarak bir önceki raporlama döneminin başından itibaren uygulamak suretiyle elde edilir.
Grup, bilanço tarihinden sonra düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, konsolide finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. Bilanço tarihinden sonra ortaya çıkan düzeltme gerektirmeyen hususlar, finansal tablo kullanıcılarının ekonomik kararlarını etkileyen hususlar olmaları halinde konsolide finansal tablo dipnotlarında açıklanır.
Karşılıklar, Grup'un geçmiş olaylar sonucunda, elinde bulundurduğu yasal ya da yaptırıcı bir yükümlülüğün mevcut bulunması ve bu yükümlülüğü yerine getirmek amacıyla geleceğe yönelik bir kaynak çıkışının muhtemel olduğu, ayrıca ödenecek miktarın güvenilir bir şekilde tahmin edilebildiği durumlarda ayrılmaktadır. Ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkarılma olasılığı mevcutsa şarta bağlı yükümlülük olarak belirlenmektedir. Ekonomik çıkar sağlayan kaynakların elden çıkarılmasının muhtemel olduğu şarta bağlı yükümlülükler için, güvenilir bir tahmin yapılamadığı durumlar haricinde, ihtimalin değiştiği dönemde, şarta bağlı yükümlülükler muhasebeleştirilir.
Ekonomik çıkar sağlayan kaynakların muhtemel olduğu şarta bağlı yükümlülükler için, güvenilir bir tahmin yapılamadığı durumlarda, Grup bunu dipnotlarda açıklar.
Karşılık olarak muhasebeleştirilen miktar, yükümlülüğün risklerini ve belirsizliklerini göz önüne alarak bilanço tarihi itibarıyla mevcut yükümlülüğü karşılaması gereken karşılık için en iyi tahmindir. Bir karşılık mevcut yükümlülüğü karşılaması tahmin edilen nakit akışları kullanılarak ölçüldüğünde, taşınan değeri, o nakit akışlarının bilanço tarihindeki indirgenmiş değeriyle yansıtılır.
Bir karşılığı kapatmak için gereken tüm ekonomik faydaların bir üçüncü taraftan alınmasının beklendiği durumlarda, iadenin alınacağı ve alacak miktarının güvenilir bir şekilde ölçülebileceği gözlemlenebilir olarak kesin ise, alacak, bir varlık olarak muhasebeleştirilir.
Temettü borçları, kar dağıtımının bir unsuru olarak beyan edildiği dönemde yükümlülük olarak bireysel finansal tablolara yansıtılır.
Grup, bir sözleşmenin başlangıcında, sözleşmenin kiralama niteliği taşıyıp taşımadığını ya da kiralama işlemi içerip içermediğini değerlendirir. Sözleşmenin, bir bedel karşılığında tanımlanan varlığın kullanımını kontrol etme hakkını belirli bir süre için devretmesi durumunda, bu sözleşme kiralama niteliği taşımaktadır ya da bir kiralama işlemi içermektedir. Şirket, bir sözleşmenin tanımlanan bir varlığın kullanımını kontrol etme hakkını belirli bir süre için devredip devretmediğini değerlendirirken aşağıdaki koşulları göz önünde bulundurur:
Grup, kiralamanın fiilen başladığı tarihte finansal tablolarına bir kullanım hakkı varlığı ve bir kira yükümlülüğü yansıtır.
Kullanım hakkı varlığı ilk olarak maliyet yöntemiyle muhasebeleştirilir ve aşağıdakileri içerir:
Grup maliyet yöntemini uygularken, kullanım hakkı varlığını:
Grup, kullanım hakkı varlığını amortismana tabi tutarken TMS 16, "Maddi Duran Varlıklar" standardında yer alan amortisman hükümlerini uygular.
Kullanım hakkı varlığının değer düşüklüğüne uğramış olup olmadığını belirlemek ve belirlenen herhangi bir değer düşüklüğü zararını muhasebeleştirmek için TMS 36, "Varlıklarda Değer Düşüklüğü" standardını uygular.
Kiralamanın fiilen başladığı tarihte, Şirket kira yükümlülüğünü o tarihte gerçekleşmemiş olan kira ödemelerinin bugünkü değeri üzerinden ölçer. Kira ödemeleri, kiralamadaki zımnî faiz oranının kolaylıkla belirlenebilmesi durumunda, bu oran kullanılarak; zımnî faiz oranın kolaylıkla belirlenememesi durumunda ise kiracının alternatif borçlanma faiz oranı kullanılarak iskonto edilir.
Grup'un kira yükümlülüğünün ölçümüne dâhil olan ve kiralamanın fiilen başladığı tarihte gerçekleşmemiş olan kira ödemeleri aşağıdakilerden oluşur:
Kiralamanın fiilen başladığı tarihten sonra Şirket, kira yükümlülüğünü aşağıdaki şekilde ölçer:
Grup, kira yükümlülüğünün yeniden ölçüm tutarını, kullanım hakkı varlığında düzeltme olarak finansal tablolarına yansıtır.
Kiralama yükümlülüğü, sözleşmelerdeki uzatma ve erken sonlandırma opsiyonları dikkate alınarak belirlenmektedir. Sözleşmelerde yer alan uzatma ve erken sonlandırma opsiyonlarının büyük kısmı Şirket ve kiralayan tarafından müştereken uygulanabilir opsiyonlardan oluşmaktadır. Şirket kiralama süresini, söz konusu uzatma ve erken sonlandırma opsiyonları ilgili sözleşmeye göre Şirket'in inisiyatifindeyse ve opsiyonların kullanımı makul derecede kesinse kiralama süresine dâhil ederek belirlemektedir. Eğer şartlarda önemli bir değişiklik olursa yapılan değerlendirme Şirket tarafından gözden geçirilmektedir.
Kiralama süresi 12 ay ve daha kısa olan kısa vadeli kiralama sözleşmeleri ile Şirket tarafından düşük değerli olarak belirlenen depo kiralamalarına ilişkin sözleşmeler, TFRS 16, "Kiralamalar" standardının tanıdığı istisna kapsamında değerlendirilmiş olup, bu sözleşmelere ilişkin ödemeler oluştukları dönemde gider olarak muhasebeleştirilmeye devam edilmektedir. Makul ölçüde benzer özelliklere sahip kiralamalardan oluşan bir portföye (benzer bir ekonomik ortamdaki benzer bir varlık sınıfı için geri kalan kiralama süresi benzer olan kiralamalar gibi) tek bir iskonto oranı uygulanmıştır.
Şirket'in kiralayan olarak faaliyetleri önemli bir tutar içermemektedir.
Konsolide nakit akış tablosunda yer alan nakit ve nakit benzeri değerler, kasa ve bankalarda bulunan nakit ve orijinal vadesi 3 ay veya daha kısa vade vadeli yüksek likiditeye sahip yatırımlarla teminat niteliğindeki olmayan mevduatları içermektedir.
Nakit akış tablosunda, döneme ilişkin nakit akışları işletme, yatırım ve finansman faaliyetlerine dayalı bir biçimde sınıflandırılarak raporlanır.
İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları, Grup'un esas faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışlarını gösterir.
Yatırım faaliyetleriyle ilgili nakit akışları, Grup'un yatırım faaliyetlerinde (varlık yatırımları ve finansal yatırımlar) kullandığı ve elde ettiği nakit akışlarını gösterir.
Finansman faaliyetlerine ilişkin nakit akışları, Grup'un finansman faaliyetlerinde kullandığı kaynakları ve bu kaynakların geri ödemelerini gösterir.
Aşağıdaki kriterlerden birinin varlığında, taraf Grup ile ilişkili sayılır:
İlişkili taraflarla yapılan işlem, ilişkili taraflar arasında kaynaklarının, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.
Kurumlar vergisi, dönem karının vergiye tabi olan kısmı üzerinden hesaplanır. Vergiye tabi kâr, diğer yıllarda vergilendirilebilir ya da vergiden indirilebilir kalemler ile vergilendirilmesi ya da vergiden indirilmesi mümkün olmayan kalemleri hariç tutması nedeniyle, gelir tablosunda yer verilen kârdan farklılık gösterir. Grup'un kurumlar vergisi yükümlülüğü konsolidasyon kapsamındaki şirketlerin, bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış vergi oranı kullanılarak hesaplanan vergi karşılıklarının toplamından oluşmaktadır.
Ertelenen vergi yükümlülüğü veya varlığı, varlıkların ve yükümlülüklerin mali tablolarda gösterilen tutarları ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki geçici farklılıkların bilanço yöntemine göre vergi etkilerinin yasalaşmış vergi oranları dikkate alınarak hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Ertelenen vergi yükümlülükleri vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanırken, indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları, gelecekte vergiye tabi kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması şartıyla hesaplanmaktadır. Bahse konu varlık ve yükümlülükler, ticari ya da mali kar/zararı etkilemeyen işleme ilişkin geçici fark, şerefiye veya diğer varlık ve yükümlülüklerin ilk defa mali tablolara alınmasından (işletme birleşmeleri dışında) kaynaklanıyorsa muhasebeleştirilmez.
Ertelenen vergi yükümlülükleri, Grup'un geçici farklılıkların ortadan kalkmasını kontrol edebildiği ve yakın gelecekte bu farkın ortadan kalkma olasılığının düşük olduğu durumlar haricinde, bağlı ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımlar ve iş ortaklıklarındaki paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farkların tümü için hesaplanır. Bu tür yatırım ve paylar ile ilişkilendirilen vergilendirilebilir geçici farklardan kaynaklanan ertelenen vergi varlıkları, yakın gelecekte vergiye tabi yeterli kar elde etmek suretiyle söz konusu farklardan yararlanmanın kuvvetle muhtemel olması ve gelecekte ilgili farkların ortadan kalkmasının muhtemel olması şartlarıyla hesaplanmaktadır.
Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, her bilanço tarihi itibarıyla gözden geçirilir. Ertelenen vergi varlığının kayıtlı değeri, bir kısmının veya tamamının sağlayacağı faydanın elde edilmesine imkân verecek düzeyde mali kar elde etmenin muhtemel olmadığı ölçüde azaltılır.
Ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri varlıkların gerçekleşeceği veya yükümlülüklerin yerine getirileceği dönemde geçerli olması beklenen ve bilanço tarihi itibarıyla yasallaşmış veya önemli ölçüde yasallaşmış vergi oranları (vergi düzenlemeleri) üzerinden hesaplanır. Ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülüklerinin hesaplanması sırasında, Grup'un bilanço tarihi itibarıyla varlıklarının defter değerini geri kazanması ya da yükümlülüklerini yerine getirmesi için tahmin ettiği yöntemlerin vergi sonuçları dikkate alınır.
Ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri, cari vergi varlıklarıyla cari vergi yükümlülüklerini mahsup etme ile ilgili yasal bir hakkın olması veya söz konusu varlık ve yükümlülüklerin aynı vergi mercii tarafından toplanan gelir vergisiyle ilişkilendirilmesi ya da Grup'un cari vergi varlık ve yükümlülüklerini netleştirmek suretiyle ödeme niyetinin olması durumunda mahsup edilir.
Doğrudan özkaynakta alacak ya da borç olarak muhasebeleştirilen kalemler (ki bu durumda ilgili kalemlere ilişkin ertelenmiş vergi de doğrudan özkaynakta muhasebeleştirilir) ile ilişkilendirilen ya da işletme birleşmelerinin ilk kayda alımından kaynaklananlar haricindeki kurumlar vergisi ile döneme ait ertelenen vergi, gelir tablosunda gider ya da gelir olarak muhasebeleştirilir. İşletme birleşmelerinde, şerefiye hesaplanmasında ya da satın alanın, satın alınan bağlı ortaklığın tanımlanabilen varlık, yükümlülük ve şarta bağlı borçlarının makul değerinde elde ettiği payın satın alım maliyetini aşan kısmının belirlenmesinde vergi etkisi göz önünde bulundurulur.
Grup, Türkiye'deki mevcut iş kanunu gereğince, en az bir yıl hizmet verdikten sonra emeklilik nedeni ile işten ayrılan veya istifa ve kötü davranış dışındaki nedenlerle işine son verilen personele belirli miktarda kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür.
Grup, ilişikteki konsolide finansal tablolarda yer alan kıdem tazminatı karşılığını "Projeksiyon Metodu"nu kullanarak ve Grup'un personel hizmet süresini tamamlama ve kıdem tazminatına hak kazanma konularında geçmiş yıllarda kazandığı deneyimlerini baz alarak hesaplamış ve bilanço tarihinde devlet tahvilleri kazanç oranı ile iskonto etmiştir.
Grup, Türkiye'de Sosyal Güvenlik Kurumu'na zorunlu olarak sosyal güvenlik primi ödemektedir. Grup'un, bu primleri ödediği sürece başka yükümlülüğü kalmamaktadır. Bu primler tahakkuk ettikleri dönemde personel giderlerine yansıtılmaktadır.
Türk İş Kanunu, şirketlerin bir yıllık hizmetini tamamlamış çalışanlarına izin haklarını ödemelerini ve çalışanların şirketle ilişkilerinin kesilmesi halinde kullanılmamış izin haklarını karşılamalarını gerektirmektedir. Kullanılmamış izin hakkı yükümlülüğü çalışanların kullanılmamış izinlerine uygulanan tahmini azami ücreti içermektedir.
İşletme birleşmeleri TFRS 3 kapsamında satın alma yöntemine göre muhasebeleştirilir. Edinenin (elde eden/devralan), edinme (birleşme) tarihinde edinilenin (elde edilen/devralınan) tanımlanabilir varlıklarını, yükümlülüklerini ve koşullu yükümlülüklerini gerçeğe uygun değerleri üzerinden muhasebeleştirir. İşletme birleşmelerinden çıkan şerefiye itfa edilmez, bunun yerine yıllık olarak veya daha sıklıkla değer düşüklüğü tespit edildiğinde, değer düşüklüğü testine tabi tutulur.
Aşamalı olarak gerçekleşen bir işletme birleşmesinde Grup'un satın alınan işletmede önceden sahip olduğu özkaynak payı gerçeğe uygun değerine getirmek için satın alım tarihinde (yani Grup'un kontrolü ele aldığı tarihte) yeniden ölçülür ve varsa, ortaya çıkan kazanç/zarar kar/zarar tablosu içinde muhasebeleştirilir. Satın alım tarihi öncesinde diğer kapsamlı gelir içinde muhasebeleştirilen satın alınan işletmenin payından kaynaklanan tutarlar, söz konusu payların elden çıkarıldığı varsayımı altında kar/zarara aktarılır.
Grup'u kontrol eden paydaşın kontrolündeki şirketlerin paylarının transferinden kaynaklanan işletme birleşmeleri sunulan en erken karşılaştırmalı dönemin başında gerçekleşmiş gibi, eğer daha sonra ise, ortak kontrolün sağlandığı tarihte muhasebeleştirilir. İktisap edilen varlıklar ve borçlar önceden Grup'un kontrolündeki paydaşlarının konsolide finansal tablolarında kaydedilen defter değerinden kaydedilirler. İktisap edilen şirketlerin özsermaye kalemleri sermayenin haricinde Grup'un özkaynaklarında aynı kalemlere eklenir ve ortaya çıkan kar ya da zarar özkaynaklarda muhasebeleştirilir.
Konsolide finansal tabloların hazırlanmasında Grup yönetiminin, raporlanan varlık ve yükümlülük tutarlarını etkileyecek, bilanço tarihi itibari ile vukuu muhtemel yükümlülük ve taahhütleri ve raporlama dönemi itibarıyla gelir ve gider tutarlarını belirleyen değerlendirmeler, varsayımlar ve tahminler yapması gerekmektedir. Gerçekleşmiş sonuçlar tahminlerden farklı olabilmektedir. Tahminler düzenli olarak gözden geçirilmekte, gerekli düzeltmeler yapılmakta ve gerçekleştikleri dönemde konsolide gelir tablosuna yansıtılmaktadırlar.
Konsolide finansal tablolara yansıtılan tutarlar üzerinde önemli derecede etkisi olabilecek bilanço tarihinde var olan veya ileride gerçekleşebilecek tahminlerin esas kaynakları göz önünde bulundurularak yapılan varsayımların başlıcaları aşağıdaki gibidir:
Tahminler:
Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas tutarları ile TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmaktadır. Grup'un gelecekte oluşacak karlardan indirilebilecek kullanılmamış mali zararlar ve diğer indirilebilir geçici farklardan oluşan ertelenmiş vergi varlıkları bulunmaktadır. Ertelenmiş vergi varlıklarının kısmen ya da tamamen geri kazanılabilir tutarı mevcut koşullar altında tahmin edilmiştir. Değerlendirme sırasında, gelecekteki kar projeksiyonları, cari dönemlerde oluşan zararlar, kullanılmamış zararların ve diğer vergi varlıklarının son kullanılabileceği tarihler ve gerektiğinde kullanılabilecek vergi planlama stratejileri göz önünde bulundurulmuştur. Grup, yapılan çalışmalar neticesinde, ertelenmiş verginin geri kazanabileceğine ilişkin kanaat oluşması sebebiyle bağlı ortaklıklarındaki ertelenmiş vergi varlıklarını kayıtlara almıştır.
Maddi ve maddi olmayan varlıklar ile kullanım hakkı varlıkları tahmini faydalı ömürleri boyunca amortismana ve itfaya tabi tutulmuştur.
Kıdem tazminatı karşılığı, personel devir hızı oranı geçmiş yıl tecrübeleri ve beklentiler doğrultusunda devir hızı hesaplanarak bilanço tarihindeki değerine indirgenmiştir.
Dava karşılıkları ayrılırken, ilgili davaların kaybedilme olasılığı ve kaybedildiği taktirde katlanılacak olan sonuçlar Grup hukuk müşavirlerinin görüşleri doğrultusunda değerlendirilmekte ve Grup Yönetimi elindeki verileri kullanarak karşılık ayrılmaktadır.
Bulunmamaktadır.
Bulunmamaktadır.
| Toplam | 51.144.216 | 51.144.216 |
|---|---|---|
| Ortak kontrole tabi işletme birleşmelerinin etkisi | 51.144.216 | 51.144.216 |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Kasa | - | - |
| Bankalar | 42.430.883 | 108.480.323 |
| - Vadesiz mevduat |
13.395.635 | 38.140.359 |
| - Vadeli mevduat (*) |
28.343.941 | 68.996.423 |
| - Blokeli mevduat |
691.307 | 1.343.541 |
| Diğer hazır değerler | 20.704.780 | 7.709 |
| 63.135.663 | 108.488.032 |
(*) İlgili vadeli mevduat bakiyeleri gecelik hesaplardan oluşmakta olup faiz oranları %34, %43 ve %43,75'tir (31 Aralık 2024: Faiz oranları %40 - %48,25'tir).
Nakit ve nakit benzerlerindeki risklerin niteliği ve düzeyine ilişkin açıklamalar Not 30'da açıklanmıştır.
a) İlişkili taraflardan alacaklar/borçlar:
| İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Maven Tarım Seracılık ve Hayvancılık | 40.510.692 | 24.555.745 |
| Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. | 1.455.707 | 1.745.888 |
| Landfill Enerji Sanayi Ticaret A.Ş. | - | 366.903 |
| Doğ-Yap İnşaat Tur. Enerji Üretim San. Ve Tic. A.Ş. | 629.486 | 226.631 |
| Diğer | 344.485 | 347.663 |
| Toplam | 42.940.370 | 27.242.830 |
| İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. | 88.946.982 | 78.186.405 |
| Landfill Enerji Sanayi Ticaret A.Ş. | 74.131.231 | 66.899.530 |
| Doğanlar Mobilya Grubu İmalat ve San. Tic. A.Ş. | 3.307.329 | 2.933.575 |
| Doğ-Yap İnşaat Tur. Enerji Üretim San. ve Tic. A.Ş. | 445.583 | 89.166 |
| Toplam | 166.831.125 | 148.108.676 |
| b) Mal ve Hizmet Alımları/Satışları: | ||
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
| İlişkili Taraflarla Alışlar | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. | 32.527.367 | 19.353.180 |
| Doğanlar Mobilya Grubu | 816.580 | 563.788 |
| Doğ-Yap İnşaat Tur. Enerji Üretim San. Ve Tic. A.Ş. | 311.034 | - |
33.654.981 19.916.968
b) Mal ve Hizmet Alımları/Satışları (Devamı)
| 1 Ocak- | 1 Ocak | |
|---|---|---|
| İlişkili Taraflara Satışlar | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Doğ-Yap İnşaat Tur. Enerji Üretim San. Ve Tic. A.Ş. | 361.377 | 5.618 |
| Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. | 315.319 | 117.772 |
| Doğanlar Mobilya Grubu İmalat ve San. Tic. A.Ş. | 636 | 415.492 |
| Landfill Enerji Sanayi Ticaret A.Ş. | 460.706 | 504.950 |
| 1.138.038 | 1.043.832 | |
c) Üst yönetime ödenen ücret ve benzeri menfaatlerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- 31.03.2025 |
1 Ocak 31.03.2024 |
|
|---|---|---|
| Üst yönetime ödenen ücret ve benzeri menfaatler | 5.225.797 | 5.423.837 |
| 5.225.797 | 5.423.837 |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Kısa vadeli borçlanmalar | ||
| TL Krediler | 3.607.277 | 48.867.252 |
| ABD Doları krediler | 377.316.255 | 538.871.488 |
| AVRO Krediler | 40.701.900 | 40.440.252 |
| 421.625.432 | 628.178.992 | |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
| Uzun vadeli borçlanmaların kısa vadeli kısımları | ||
| ABD Doları krediler | 485.744.210 | 430.362.180 |
| AVRO Krediler | 145.915.644 | 144.977.642 |
| TL Finansal kiralamalar | 5.225.566 | 7.383.954 |
| ABD Doları Finansal kiralamalar | 21.937.371 | 22.206.007 |
| AVRO Finansal kiralamalar | 1.230.662 | 2.797.203 |
| 660.053.453 | 607.726.986 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Uzun vadeli borçlanmalar | ||
| ABD Doları krediler | 2.585.248.923 | 2.474.413.934 |
| AVRO Krediler | 467.779.102 | 487.574.228 |
| TL Finansal kiralamalar | 1.090.751 | 2.401.022 |
| ABD Doları finansal kiralamalar | 61.008.230 | 68.284.344 |
| 3.115.127.006 | 3.032.673.528 | |
| Faiz oran bilgisi (%) | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| TL krediler | 2,5 - 56,00 |
3,00 - 56,00 |
| ABD Doları krediler | 7,00 - 13,30 |
6,00 - 8,75 |
| AVRO krediler | 2,05 - 7,00 |
2,05 - 7,00 |
| Kredilerinin vade dökümü aşağıdaki gibidir: | ||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
| 0-3 ay | 145.298.889 | 186.915.964 |
| 3-12 ay | 907.986.397 | 1.016.602.850 |
| 1-5 yıl | 2.993.197.099 | 2.823.561.541 |
| 5 yıldan fazla | 59.830.926 | 138.426.621 |
| 4.106.313.311 | 4.165.506.976 | |
| Finansal kiralamaların vade dökümü aşağıdaki gibidir: | ||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
| 0-3 ay | 7.613.327 | 9.751.242 |
| 3-12 ay | 20.780.272 | 22.635.922 |
| 1-5 yıl | 62.098.981 | 70.685.366 |
| 90.492.580 | 103.072.530 |
Finansal borçlar için verilen TRİ'ler Not 16'da açıklanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflardan kısa vadeli ticari alacaklar | ||
| Ticari alacaklar | 193.802.953 | 169.848.945 |
| Alınan çekler ve senetler | 26.963.801 | 30.559.322 |
| Tahsili şüpheli ticari alacaklar | 11.101.695 | 12.218.833 |
| 231.868.449 | 212.627.100 | |
| Şüpheli ticari alacaklar karşılığı (-) | (11.101.695) | (12.218.833) |
| Toplam ticari alacaklar | 220.766.754 | 200.408.267 |
Grup'un ticari alacakları, belediyelerle yapılan sözleşmeler sonrasında Elektrik Piyasası Yenilenebilir Enerji Kaynakları Destekleme Mekanizması (YEKDEM) kapsamına giren tesislerin alacaklarından oluşmakta olup, bu alacaklara ilişkin vade süreleri 7 ile 30 gün arasında değişmektedir (2024: 7 ile 30).
Grup alacaklarına ilişkin maruz kaldığı riskler ve risklerin düzeyi Not 30'da açıklanmıştır.
Şüpheli alacak karşılığı hareket tablosu:
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Dönem başı bakiye | 12.218.833 | 15.170.683 |
| Konsolidasyon etkisi | - | (48.310) |
| Dönem /yıl içindeki karşılıktaki artış | - | 2.003.336 |
| Parasal kayıp/kazanç | (1.117.138) | (4.906.876) |
| Toplam | 11.101.695 | 12.218.833 |
Ticari alacak ve borçların dövizli bakiyeleri Not 30 kur riski'nde açıklanmıştır.
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili olmayan taraflara kısa vadeli ticari borçlar | ||
| Satıcılar | 357.637.322 | 394.115.083 |
| Verilen çekler ve senetler | 37.588.815 | 23.390.464 |
| Toplam kısa vadeli ticari borçlar | 395.226.137 | 417.505.547 |
Grup'un ticari borçlarının bir kısmı, belediyeler ile yapılan sözleşmelerden doğan kira bedellerinden kalan kısmı ise tedarikçilere yapılan ödemelerden oluşmakta olup, ticari borçlarına ilişkin vade süreleri ortalama 60 gündür (2024: 60).
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| İlişkili taraflardan diğer alacaklar (Not 5) | 42.940.370 | 27.242.830 |
| Verilen depozito ve teminatlar | 973.630 | 1.237.464 |
| Diğer alacaklar | 5.476.569 | 7.664.734 |
| 49.390.569 | 36.145.028 | |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
| İlişkili taraflara diğer borçlar (Not 5) | 166.831.125 | 148.108.676 |
| Ödenecek vergi, resim ve harçlar | 6.414.448 | 8.659.374 |
| Yeniden yapılandırılmış vergi yükümlülükleri | 13.153.511 | 15.302.491 |
| Diğer borçlar | 179.685 | 378.095 |
| 186.578.769 | 172.448.636 | |
| NOT 9 – STOKLAR |
||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
| Hammadde stokları (*) | 192.765.441 | 231.927.829 |
| Diğer stoklar (**) | 172.002.689 | 188.011.816 |
| 364.768.130 | 419.939.645 |
(*) Hammadde stokları Mersin, Ulubey, Biyomek , Nov Enerji ve İzmir Novtek'e ait tesiste üretim için kullanılan stoklardan oluşmaktadır.
(**) Diğer stoklar tüm tesislerdeki bakım ve onarım için kullanılan yedek parçalardır.
| Peşin ödenmiş giderler | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Verilen sipariş avansları (*) | 273.151.726 | 305.908.348 |
| Peşin ödenmiş giderler | 29.002.376 | 27.337.913 |
| 302.154.102 | 333.246.261 |
(*) İlgili tutarın büyük kısmı elektrik üretim tesisleri için verilen yatırıma ilişkin avanslardan oluşmaktadır.
| Kısa vadeli ertelenmiş gelirler | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Alınan sipariş avansları | 6.577.667 | 1.508.622 |
| Gelecek aylara ait gelirler (*) | 5.061.377 | 5.901.192 |
| 11.639.044 | 7.409.814 |
(*) Gelecek aylara ait gelirler maaş promosyonlarından oluşmaktadır.
31 Mart 2025 tarihi itibariyle bulunmamaktadır (31 Aralık 2024: Yoktur).
| 1.01.2025 | Giriş/(Çıkış) | 31.03.2025 | |
|---|---|---|---|
| Çanakkale arsalar | 19.695.769 | - | 19.695.769 |
| Net kayıtlı değer | 19.695.769 | - | 19.695.769 |
| 1.01.2024 | Giriş/(Çıkış) | Değerleme Değişimi | 31.12.2024 | |
|---|---|---|---|---|
| 22.669.746 | - | (2.973.977) | 19.695.769 | |
| 30.240.054 | (30.240.054) | - | - | |
| 52.909.800 | (30.240.054) | (2.973.977) | 19.695.769 | |
| Konsolidasyona |
Grup'un, yatırım amaçlı gayrimenkullerinin gerçeğe uygun değeri Grup'tan bağımsız bir değerleme şirketi olan Lal Gayrimenkul Değerleme ve Müşavirlik A.Ş. ("LAL") tarafından belirlenmiştir. 17.02.2025, 24.02.2025 ve 25.02.2025 tarihli değerleme raporlarında ilgili gayrimenkullerin gerçeğe uygun değeri hesaplanmıştır.
Teminat, rehin, ipotek ve kefalet bilgisi Not 16'da açıklanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 1.01.2025 | Giriş | Çıkış | 31.03.2025 | |
|---|---|---|---|---|
| Maliyet | ||||
| Arsalar | 8.754.996 | - | - | 8.754.996 |
| Yer altı ve yer üstü düzenleri | 293.418.084 | - | - | 293.418.084 |
| Binalar | 971.986.640 | - | - | 971.986.640 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 6.857.575.584 | 2.692.503 | (4.253.620) | 6.856.014.467 |
| Taşıt araçları | 241.689.074 | 246.023 | (4.506.683) | 237.428.414 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 133.682.227 | 324.843 | - | 134.007.070 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 322.110.982 | 98.530.687 | - | 420.641.669 |
| 8.829.217.587 | 101.794.056 | (8.760.303) | 8.922.251.340 | |
| Birikmiş amortisman | ||||
| Yer altı ve yer üstü düzenleri | 31.286.535 | 4.751.052 | - | 36.037.587 |
| Binalar | 69.048.079 | 8.228.987 | - | 77.277.066 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 1.659.668.111 | 131.522.907 | (2.126.810) | 1.789.064.208 |
| Taşıt araçları | 134.182.342 | 10.844.810 | (3.573.752) | 141.453.400 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 69.401.390 | 4.839.795 | - | 74.241.185 |
| 1.963.586.457 | 160.187.551 | (5.700.562) | 2.118.073.446 | |
| Net kayıtlı değer | 6.865.631.130 | 6.804.177.894 |
| Konsolidasyon | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1.01.2024 | Giriş | Çıkış | Transfer | Çıkış Etkisi | 31.12.2024 | |
| Maliyet | ||||||
| Arsalar | 8.754.996 | - | - | - | - | 8.754.996 |
| Yer altı ve yer üstü düzenleri | 447.024.748 | 42.250.473 | - | - | (195.857.137) | 293.418.084 |
| Binalar | 917.350.007 | 77.247.195 | - | - | (22.610.562) | 971.986.640 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 6.790.963.313 | 243.135.641 | - | 3.899.167 | (180.422.537) | 6.857.575.584 |
| Taşıt araçları | 268.017.805 | 3.451.561 | - | - | (29.780.292) | 241.689.074 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 144.030.557 | 9.438.343 | (35.704) | - | (19.750.969) | 133.682.227 |
| Yapılmakta Olan Yatırımlar | 134.835.399 | 296.569.714 | - | (3.899.167) | (105.394.964) | 322.110.982 |
| 8.710.976.825 | 672.092.927 | (35.704) | - | (553.816.461) | 8.829.217.587 | |
| Birikmiş amortisman | ||||||
| Yer altı ve yer üstü düzenleri | 19.584.404 | 25.882.459 | - | - | (14.180.328) | 31.286.535 |
| Binalar | 42.657.802 | 27.745.313 | - | - | (1.355.036) | 69.048.079 |
| Makine, tesis ve cihazlar | 1.150.995.358 | 526.034.321 | - | - | (17.361.568) | 1.659.668.111 |
| Taşıt araçları | 97.886.005 | 44.573.515 | - | - | (8.277.178) | 134.182.342 |
| Döşeme ve demirbaşlar | 50.871.639 | 20.766.369 | (12.893) | - | (2.223.725) | 69.401.390 |
| 1.361.995.208 | 645.001.977 | (12.893) | - | (43.397.835) | 1.963.586.457 | |
| Net kayıtlı değer | 7.348.981.617 | 6.865.631.130 |
Teminat, rehin, ipotek ve kefalet bilgisi Not 16'da açıklanmıştır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 1.01.2025 | Giriş | 31.03.2025 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Maliyet | |||||
| Haklar | 112.255.906 | - | 112.255.906 | ||
| Lisans | 662.830.870 | - | 662.830.870 | ||
| 775.086.776 | - | 775.086.776 | |||
| Birikmiş amortisman | |||||
| Haklar | 18.765.455 | 11.638.671 | 30.404.126 | ||
| Lisans | 309.656.290 | 309.656.290 | |||
| 328.421.745 | 11.638.671 | 340.060.416 | |||
| Net kayıtlı değer | 446.665.031 | 435.026.360 | |||
| Konsolidasyon | |||||
| 1.01.2024 | Giriş | Çıkış | 31.12.2024 | ||
| Maliyet | |||||
| Haklar | 22.575.908 | 89.786.439 | (106.441) | 112.255.906 | |
| Lisans | 662.953.358 | 24.263 | (146.751) | 662.830.870 | |
| 685.529.266 | 89.810.702 | (253.192) | 775.086.776 | ||
| Birikmiş amortisman | |||||
| Haklar | 9.859.586 | 9.012.312 | (106.443) | 18.765.455 | |
| Lisans | 282.340.157 | 27.455.884 | (139.751) | 309.656.290 | |
| 292.199.743 | 36.468.196 | (246.194) | 328.421.745 | ||
| Net kayıtlı değer | 393.329.523 | 446.665.031 | |||
| NOT 15 – ŞEREFİYE |
|||||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||||
| Şerefiye | 61.488.576 | 61.488.576 | |||
| 61.488.576 | 61.488.576 |
Boğazköy Enerji Elektrik Üretim Ticaret Ltd. Şti, Doğu Star Elektrik Üretim A.Ş., Novtek Enerji Elektrik Üretim A.Ş. , Nov Enerji Elektrik Üretim A.Ş.'nin ("Satın Alınan"), Biotrend Çevre ve Enerji Yatırımları A.Ş. ("Satın Alan") tarafından 17 Ekim 2017 tarihi itibarıyla satın alınması işlemi sonucunda, mülkiyetleri dolaylı olarak Satın Alan'a geçmiş olan maddi olmayan duran varlıklar'ın ("Söz Konusu Varlıklar") değerlerinin belirlenebilmesi için bağımsız bir kuruluş tarafından değerleme raporu hazırlanmıştır. Bu satın alma öncesinde satın alınanın hisselerinin tamamı Maven Enerji'nin ("Satıcı") elinde bulunmaktaydı.
Maddi Duran Varlıklar'a (arsa-araziler, binalar ve diğer maddi duran varlıklar) ilişkin gerçeğe uygun değer hesaplamaları, Türkiye Sermaye Piyasası Kurulu'nun Yetkili Kuruluşlar Listesi'nde yer alan Eva Gayrimenkul Değerleme Danışmanlık A.Ş. ("Eva") tarafından gerçekleştirilmiştir.
Yapılan Satın Alma Fiyatı Dağıtım Çalışması'nın amacı, Biotrend Çevre ve Enerji Yatırımları A.Ş. Yönetim Kurulu'na, TTK raporlaması amacıyla, satın alma fiyatının, satın alınan varlıklar üzerine gerçeğe uygun değeri dikkate alınarak dağıtılması hususunda yardımcı olmaktır.
Hesaplamalar aşağıda belirtilen TFRS yönergeleri ve tebliğlerine göre yapılmıştır: Türkiye Finansal Raporlama Standardı No.3 ve 3R, Şirket Birleşmeleri Türkiye Muhasebe Standartları No.36, Varlıkların Değer Düşüklüğü Türkiye Muhasebe Standartları No.38, Maddi Olmayan Duran Varlıklar
TFRS raporlama standartları açısından bir varlığın veya borcun Gerçeğe Uygun Değeri, o varlığın veya borcun, istekli olan iki parti arasında ve makul piyasa koşullarında el değiştirebileceği veya tamamen ödenerek kapanabileceği bir değeri ifade eder.
Hesaplamanın bazı aşağıdaki gibidir:
Biotrend Çevre ve Enerji Yatırımları A.Ş ve bağlı ortaklıkları, maddi ve maddi olmayan duran varlıkların gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesi noktasında bağımsız değerleme firmalarından hizmet almıştır. TFRS 3'e uygun olarak değeri belirlenen varlıklar, borçlar ve koşullu yükümlülükler, alım gününde gerçeğe uygun değer üzerinden kayıt altına alınmıştır.
Grup değer düşüklüğü testlerini yıllık olarak veya değer düşüklüğünü gösterecek herhangi bir bulgu bulunduğunda daha sık olarak yapacaktır. Geri kazanılabilir değer, kullanılabilir değer hesaplaması ile bulunmaktadır. Hesaplama dönemine ait olan İskonto oranı, büyüme oranı, satış fiyatları ve direkt satış giderleri gibi birincil tahminler, kullanılabilir değer hesaplamalarında dikkate alınmaktadır. İskonto oranı, paranın zaman değerine etki eden geçerli olan piyasa koşullarını ve ilgili varlığı ilgilendiren spesifik risklerini belirtmektedir. Grup, iskonto oranı olarak Ağırlıklı Ortalama Sermaye Maliyeti'ni kullanmaktadır. Büyüme oranı ise sektörün büyüme oranı göz önüne alınarak hesaplanmaktadır. Satış fiyatları ve direkt maliyetler ise geçmiş tecrübeler ve geleceğe yönelik tahminler ile belirlenmektedir.
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli | ||
|---|---|---|
| Karşılıklar | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| İzin karşılıkları | 15.018.552 | 11.597.536 |
| 15.018.552 | 11.597.536 | |
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Dava karşılığı | 9.824.415 | 10.813.023 |
| 9.824.415 | 10.813.023 | |
Dava karşılığı hareket tablosu:
| 1 Ocak- 31.03.2025 |
1 Ocak 31.12.2024 |
|
|---|---|---|
| Dönem başı bakiye | 10.813.023 | 13.343.666 |
| Dönem içindeki karşılıktaki artış (Not 23) | - | 1.831.827 |
| Konusu kalmayan karşılık | - | (261.733) |
| Konsolidasyon çıkış etkisi | - | (3.565.852) |
| Parasal kayıp/kazanç | (988.608) | (534.885) |
| Toplam | 9.824.415 | 10.813.023 |
Grup tarafından açılan dava tutarı 6.173.229 TL'dir (31 Aralık 2024: 6.794.427 TL).
Grup aleyhine açılan dava tutarı 90.982.661 TL'dir (31 Aralık 2024: 100.138.034 TL).
Verilen TRİ'ler
| Şirket Tarafından Verilen TRİ'ler | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| A. Kendi Tüzel Kişiliği Adına Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | 13.167.753.518 | 13.055.542.448 |
| B. Tam Konsolidasyon Kapsamına Dahil Edilen Ortaklıklar Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
- | - |
| C. Olağan Ticari Faaliyetlerinin Yürütülmesi Amacıyla Diğer 3. Kişilerin Borcunu Temin Amacıyla Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
- | - |
| D. Diğer Verilen TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - |
| i. Ana Ortak Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı | - | - |
| ii. B ve C maddeleri Kapsamına Girmeyen Diğer Grup Şirketleri Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
- | - |
| iii. C Maddesi Kapsamına Girmeyen 3. kişiler Lehine Vermiş Olduğu TRİ'lerin Toplam Tutarı |
- | - |
| Toplam | 13.167.753.518 | 13.055.542.448 | |
|---|---|---|---|
| Cinsi | Kime Verildiği | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Hisse Rehni | Bankalara | 1.391.145.768 | 753.651.838 |
| Ticari İşletme Rehni | Bankalara | 2.696.191.987 | 2.781.219.808 |
| Alacak Temliki | Bankalara | 8.945.830.714 | 9.382.649.879 |
| Teminat Mektubu | Tedarikçilere | 55.192.804 | 50.639.622 |
| Teminat Mektubu | Belediyelere | 79.392.245 | 87.381.301 |
| Toplam | 13.167.753.518 | 13.055.542.448 | |
| Cinsi | Kime Verildiği | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Kefalet | Bankalara | 9.108.418.937 | 8.905.035.675 |
| Toplam | 9.108.418.937 | 8.905.035.675 |
Alınan krediler için banka blokajı, işletme rehni, hisse rehni, gayrimenkuller üzerinde alacakların temliği bulunmaktadır. Ayrıca Doğan ailesi, şahıs ortaklar, Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. ve tüm bağlı ortaklıkların kefaletleri bulunmaktadır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla Grup'un maddi duran varlıkları üzerinde verilen işletme rehni ve ipotek bulunmaktadır (31 Aralık 2024: İşletme rehni ve ipotek).
Grup'un şirketlerinden Nov Enerji, Novtek Enerji, Doğustar, İzmir Doğustar, MD Biyokütle ve Mersin Elektrik hisselerinin tamamı TSKB'ye, Biyomek şirketinin hisselerinin tamamı Halkbankası'na, Uşak ve İzmir Novtek şirketlerinin hisselerinin tamamı Denizbank'a rehinlidir. Biotrend şirketinin hisselerinin 41.335.091 TL'si TSKB'ye, 33.117.713 TL'si Avrupa İmar ve Kalkınma Bankası'na rehin verilmiştir.
Şirket'in müşterilerinden aldığı teminatlar aşağıdaki gibidir;
| Türü | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Teminat mektubu | 361.722.349 | 427.953.704 |
| Teminat senedi | 14.909.238 | 13.288.897 |
| Teminat çeki | 139.230.846 | 132.516.532 |
| Toplam | 515.862.433 | 573.759.133 |
| NOT 17 – ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar |
31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Personele ödenecek ücretler | 32.727.143 | 25.124.398 |
| Ödenecek sosyal güvenlik primleri | 29.039.417 | 14.884.662 |
Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60'ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır.
31 Mart 2025 tarihi itibariyle ödenecek kıdem tazminatı 46.655,43 TL (31 Aralık 2024: 46.655,43 TL) tavanından hesaplamıştır. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü, Grup'un çalışanların emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. TMS 19, "Çalışanlara Sağlanan Faydalar" uyarınca şirketin yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Yıllık iskonto oranı (%) | 3,48% | 3,37% |
| Emeklilik olasılığı (%) | 100,00% | 100,00% |
Kıdem tazminatı karşılığının yıl içindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak- | 1 Ocak 31.12.2024 |
|
|---|---|---|
| 31.03.2025 | ||
| Dönem başı bakiye | 24.700.784 | 17.186.605 |
| Ödemeler | (3.662.131) | (20.372.257) |
| Faiz maliyeti | 186.486 | 3.054.977 |
| Cari hizmet maliyeti | 7.784.994 | 7.314.517 |
| Aktüeryal (kazanç) /kayıp | 464.099 | 23.334.186 |
| Konsolidasyon etkisi | - | (326.936) |
| Parasal (kazanç) /kayıp | (2.258.332) | (5.490.308) |
| Toplam | 27.215.900 | 24.700.784 |
| Diğer dönen varlıklar | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Devreden KDV | 46.488.651 | 78.469.943 |
| İş avansları | 4.305.749 | 3.903.409 |
| Diğer | 2.407.670 | 34.207.059 |
| 53.202.070 | 116.580.411 |
Grup'un sermayesi 500.000.000 TL olup, her biri 1 TL itibari kıymette ve bir oy hakkına sahip tamamı nama yazılı 500.000.000 adet paya bölünmüştür (31 Aralık 2024: 500.000.000 adet). Grup'un ödenmiş sermayesinin 150.000.000 TL'den 500.000.000 TL'ye artırılmasına ilişkin başvuru Sermaye Piyasası Kurulu'nun 11.11.2021 tarih ve 59/1641 sayılı kararıyla onaylanmış ve Türkiye Ticaret Sicil gazetesinin 24.11.2021 tarih 10458 sayılı nüshası ile ilan edildikten sonra yürürlüğe girmiştir.
Grup 28 Nisan 2021 tarihinde Borsa İstanbul'da işlem görmeye başlamıştır. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla şirketin halka açıklık oranı %37,73'tür (31 Aralık 2024: %37,76).
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |||
|---|---|---|---|---|
| Oran | Tutar | Oran | Tutar | |
| Doğanlar Yatırım Holding A.Ş. | 54,50% | 272.440.421 | 54,50% | 272.440.421 |
| European Bank For Reconstruction And Development | 5,91% | 29.574.693 | 5,91% | 29.574.693 |
| Diğer | 39,59% | 197.984.886 | 39,59% | 197.984.886 |
| 100% | 500.000.000 | 100% | 500.000.000 |
Şirket'in 31 Mart 2025 tarihi itibariyle yasal kayıtlara göre hazırlanmış enflasyon muhasebesine tabi tutulmuş finansal tablolardaki sermaye düzeltme farkları ve yasal yedeklerin TMS/TFRS uyarınca hazırlanan finansal tablolardaki tutarları ile karşılaştırması aşağıdaki gibidir:
| Yasal | TMS/TFRS | ||
|---|---|---|---|
| kayıtlarında yer | uyarınca | Geçmiş Yıl | |
| alan enflasyona | hazırlanan finansal | Kar/(Zararlarında) | |
| göre düzeltilmiş | tablolarda yer alan | takip edilen | |
| tutarlar | düzeltilmiş tutarlar | tutarlar | |
| Sermaye düzeltmesi farkları | 1.499.394.763 | 2.402.556.978 | 903.162.215 |
| Paylara ilişkin primler | 200.946.529 | 167.532.109 | (33.414.420) |
| Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler | 20.243.553 | 31.114.113 | 10.870.560 |
| Toplam | 1.720.584.845 | 2.601.203.200 | 880.618.355 |
Ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtır.
Grup 2025 yılı içinde kâr payı ödemesi yapmamıştır (2024: Yoktur).
Grup'un 3.047.582.176 TL tutarında geçmiş yıl karı bulunmaktadır (31 Aralık 2024: 2.928.075.213 TL).
Grup'un 25.911.826 TL tutarında tanımlanmış fayda planları yeniden ölçüm kayıpları bulunmaktadır (31 Aralık 2024: 24.617.029 TL).
Grup'un 31.114.113 TL tutarında kardan ayrılan kısıtlanmış yedekleri bulunmaktadır (31 Aralık 2024: 31.114.113 TL).
Grup'un 10.064.622 TL tutarında geri alınmış payları bulunmaktadır (31 Aralık 2024: 10.064.622 TL).
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Diğer Kapsamlı Gelir ve (Giderler) aşağıdaki gibidir:
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Nakit Akış Riskinden Korunma Kazanç /Kayıpları | (1.691.970.108) | (1.647.232.125) |
| Toplam | (1.691.970.108) | (1.647.232.125) |
Grup, yapmış olduğu anlaşmalar ve kurumsal bütçe kapsamında ileriki tarihlerde gerçekleştirmesi yüksek olasılıklı yabancı para satış tutarlarından kaynaklanan kur risklerine karşı aynı para biriminde borçlanarak bilanço üzerinde kur riskinden korunma sağlamaktadır.
Bu bağlamda, riskten korunma muhasebesine konu olan ve riskten korunma aracı olarak belirlenen yabancı para borçlanmaların geri ödemeleri, birbirine yakın tarihlerde gerçekleştirilecek ve riskten korunma muhasebesi kapsamında riskten korunan kalem olarak belirlenen yabancı para satış nakit akışlarıyla yapılmaktadır.
Grup, belirlemiş olduğu kur riski yönetim stratejisi kapsamında, gerçekleşme olasılığı yüksek tahmini işlem nakit akış riski kur riski bileşeninden korunma amacıyla riskten korunma muhasebesi uygulamakta ve riskten korunma aracı üzerinde oluşmuş, etkinliği matematiksel olarak TFRS 9'a uygun şekilde kanıtlanmış ve henüz realize edilmemiş döviz kuru dalgalanmalarını gelir tablosundan çekerek kapsamlı gelir tablosunda muhasebeleştirerek daha sağlıklı gelir tablosu sunumunu amaçlamaktadır.
Şirket, kurmuş olduğu riskten korunma muhasebesi kapsamında %100 etrafında riskten korunma rasyosu ve %70 ila %130 arasında riskten korunma etkinliği sürdürmeye özen göstermekte olup, 31 Mart 2025 tarihi itibariyle riskten korunma rasyosu %90 (31 Aralık 2024 - %92), riskten korunma etkinliği ise %88 (31 Aralık 2024 %87) olarak hesaplanmıştır.
| TL | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Riskten korunan kalem üzerindeki kümülatif kur farkı (cari kısım) | 291.203.714 | 520.447.114 |
| Riskten korunan kalem üzerindeki kümülatif kur farkı (cari olmayan kısım) | 818.026.879 | 942.057.257 |
| Riskten korunma aracı üzerindeki kümülatif kur farkı (cari kısım) | (267.215.647) | (514.207.999) |
| Riskten korunma aracı üzerindeki kümülatif kur farkı (cari olmayan kısım) | (711.832.620) | (756.742.686) |
| Riskten korunma etkinliği oranı | 88% | 87% |
| Bilançoya kaydedilen etkinlik bandı içerisindeki etkinlik dışı tutar | - | - |
| Gelir tablosunda bırakılan etkinlik bandı içeresindeki etkinlik dışı tutar | - | - |
| TL | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
| Riskten korunulan kalemin gelecekteki nakit akışlarının toplam miktarı | 2.075.244.654 | 3.504.233.089 |
| Riskten Korunma Oranı | 90% | 92% |
|---|---|---|
| miktarı | 1.877.957.975 | 3.211.979.256 |
| Riskten koruma amacıyla kullanılan aracın gelecekteki nakit akışlarının toplam | ||
| Riskten korunulan kalemin gelecekteki nakit akışlarının toplam miktarı | 2.075.244.654 | 3.504.233.089 |
TMS–19 "Çalışanlara Sağlanan Faydalar" standardındaki değişiklikle birlikte kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında dikkate alınan aktüeryal kayıp kazançların gelir tablosunda muhasebeleştirilmesine izin vermemektedir. Aktüeryal varsayımların değişmesi sonucu oluşan kayıp ve kazançlar özkaynaklar içerisinde muhasebeleştirilmiştir.
Kıdem tazminatı karşılığı aktüeryal kayıp/kazanç fonu kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak niteliktedir.
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Paylara ilişkin primler / (iskontolar) | 237.112.167 | 237.112.167 |
| Halka arz işlemlerine ait giderler | (69.580.058) | (69.580.058) |
| 167.532.109 | 167.532.109 |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Dönem başı | 10.989.973 | 19.218.577 |
| Bağlı ortaklık çıkış etkisi | (10.989.973) | (8.228.604) |
| Dönem net karı/zararı | - | - |
- 10.989.973
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
|---|---|---|
| Satışlar | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Elektrik üretim ve toptan satış hasılatı | 633.879.958 | 838.205.070 |
| Ayrıştırma gelirleri | 6.043.046 | 3.463.571 |
| Atık bertaraf gelirleri | 9.891.954 | 5.348.710 |
| Diğer | 743.956 | 17.935.906 |
| Satışlardan indirimler ve iskontolar | (8.076.197) | (32.104.325) |
| Toplam | 642.482.717 | 832.848.932 |
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
| Satışların maliyeti | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Satışların maliyeti | (615.227.892) | (718.958.740) |
| (615.227.892) | (718.958.740) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 01 Ocak- 31.03.2025 |
01 Ocak 31.03.2024 |
|
|---|---|---|
| Amortisman ve itfa payları giderleri | 135.574.405 | 177.421.986 |
| Personel giderleri | 129.179.394 | 135.428.744 |
| Kira giderleri | 118.284.420 | 153.483.526 |
| Yakılan ürün maliyetleri | 103.538.320 | 80.315.664 |
| Sistem kullanım bedeli | 28.926.706 | 36.424.346 |
| Nakliye giderleri | 28.415.603 | 25.031.073 |
| Akaryakıt ve yağ giderleri | 25.570.299 | 42.885.309 |
| Bakım ve onarım giderleri | 9.664.300 | 13.243.653 |
| Malzeme giderleri | 8.921.257 | 14.314.144 |
| Güvenlik hizmet giderleri | 7.682.318 | 10.549.932 |
| Elektrik giderleri | 7.608.370 | 12.361.051 |
| Sigorta giderleri | 6.286.678 | 7.564.107 |
| Araç giderleri | 2.324.099 | 4.187.316 |
| Danışmanlık giderleri | 2.153.080 | 3.252.801 |
| Diğer | 1.098.643 | 2.495.088 |
| 615.227.892 | 718.958.740 |
(*) Kira giderleri TFRS 16 "Kiralamalar" standardı kapsamında, değişken kira yükümlülüklerine sahip olduğu için kapsam dışı bırakılan kira ödemelerinden oluşmaktadır.
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
|---|---|---|
| Genel yönetim giderleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Amortisman gideri | 61.030.179 | 89.316.178 |
| Personel gideri | 45.077.762 | 52.609.807 |
| Danışmanlık giderleri | 17.622.911 | 20.533.703 |
| Seyahat, konaklama ve temsil giderleri | 6.677.701 | 8.119.991 |
| Araç giderleri | 4.468.804 | 6.453.014 |
| Vergi ve harçlar | 1.440.276 | 350.775 |
| Haberlesme giderleri | 258.184 | 310.243 |
| Diğer | 3.996.503 | 9.850.586 |
| 140.572.320 | 187.544.297 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
|---|---|---|
| Pazarlama giderleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Reklam, ilan ve tanıtım giderleri | 987.275 | 409.862 |
| Danışmanlık gideri | - | 282.356 |
| Diğer | 24.315 | 87.964 |
| 1.011.590 | 780.182 |
| 01 Ocak- | 01 Ocak | ||
|---|---|---|---|
| Personel giderleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 | |
| Satışların maliyeti | 129.179.394 | 135.428.744 | |
| Genel yönetim giderleri | 45.077.762 | 52.609.807 | |
| 174.257.156 | 188.038.551 | ||
| 01 Ocak- | 01 Ocak | ||
| Amortisman giderleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 | |
| Satışların maliyeti | 135.574.405 | 177.421.986 | |
| Genel yönetim giderleri | 61.030.179 | 89.316.178 | |
| 196.604.584 | 266.738.164 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 01 Ocak- | 01 Ocak | ||
|---|---|---|---|
| Esas faaliyetlerden gelirler | 31.03.2025 | 31.03.2024 | |
| 20.226.889 | 20.113.804 | ||
| Kur farkı gelirleri Diğer |
678.148 | 3.622.107 | |
| 20.905.037 | 23.735.911 | ||
| 01 Ocak- | 01 Ocak | ||
| Esas faaliyetlerden giderler | 31.03.2025 | 31.03.2024 | |
| Kur farkı giderleri | (8.540.429) | (9.097.510) | |
| Diğer | (470.127) | (2.723.860) | |
| (9.010.556) | (11.821.370) |
| Yatırım faaliyetlerinden gelirler | 01 Ocak- 31.03.2025 |
01 Ocak 31.03.2024 |
|---|---|---|
| Sabit kıymet satış karları | 281.381 | - |
| 281.381 | - | |
| Yatırım faaliyetlerinden giderler | 01.01- 31.03.2025 |
01.01- 31.03.2024 |
| Sabit kıymet satış zararları | (1.515.355) | (2.102.614) |
| (1.515.355) | (2.102.614) |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
|---|---|---|
| Finansman gelirleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Kur farkı gelirleri | 4.343.909 | 7.938.872 |
| Faiz gelirleri | 2.679.121 | 5.368.209 |
| 7.023.030 | 13.307.081 | |
| 01 Ocak- | 01 Ocak | |
| Finansman giderleri | 31.03.2025 | 31.03.2024 |
| Kur farkı giderleri | (250.434.997) | (97.299.596) |
| Faiz giderleri | (105.650.747) | (176.664.943) |
| Banka ve teminat mektubu komisyonları | (2.479.437) | (2.015.203) |
| Adat giderleri | (5.554.234) | (2.094.687) |
| Diğer | (4.952.594) | (3.347.937) |
| (369.072.009) | (281.422.366) |
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 1.01.2025 | Giriş | Çıkış | Transfer | 31.03.2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Elektrik Üretim Tesisi | 277.755.611 | 84.829.625 | (200.582.974) | 7.507.791 | 169.510.053 |
| Taşıtlar | 123.684.971 | 32.735.438 | (655.252) | (4.914.955) | 150.850.202 |
| Binalar | 29.185.099 | 8.360.295 | - | (2.592.836) | 34.952.558 |
| 430.625.681 | 125.925.358 | (294.970.297) | - | 261.580.742 | |
| Eksi : Birikmiş amortisman | 1.01.2025 | Giriş | Çıkış | Transfer | 31.03.2025 |
| Elektrik Üretim Tesisi | 105.134.972 | 16.329.409 | (95.766.805) | (4.218.345) | 21.479.231 |
| Taşıtlar | 91.325.245 | 5.188.116 | (404.451) | 4.218.345 | 100.327.255 |
| Binalar | 24.829.241 | 3.260.837 | - | - | 28.090.078 |
| 221.289.458 | 24.778.362 | (189.903.327) | - | 56.164.493 |
| Konsolidasyon | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Kullanım Hakkı Varlıkları | 1.01.2024 | Giriş | Çıkış | Çıkış Etkisi | 31.12.2024 |
| Elektrik Üretim Tesisi | 175.497.191 | 130.602.822 | (15.402.672) | (12.941.730) | 277.755.611 |
| Taşıtlar | 99.094.597 | 34.741.761 | - | (10.151.387) | 123.684.971 |
| Binalar | 32.866.432 | 26.592.239 | (30.273.572) | - | 29.185.099 |
| 307.458.220 | 191.936.822 | (45.676.244) | (23.093.117) | 430.625.681 | |
| Konsolidasyon | |||||
| Eksi : Birikmiş amortisman | 1.01.2024 | Giriş | Çıkış | Çıkış Etkisi | 31.12.2024 |
| Elektrik Üretim Tesisi | 31.676.694 | 76.587.470 | (2.422.390) | (706.802) | 105.134.972 |
| Taşıtlar | 67.857.833 | 24.124.949 | - | (657.537) | 91.325.245 |
| Binalar | 22.020.764 | 9.367.752 | (6.559.275) | - | 24.829.241 |
| 121.555.291 | 110.080.171 | (8.981.665) | (1.364.339) | 221.289.458 | |
| Net defter değeri | 185.902.929 | 209.336.223 | |||
| Kiralama işlemlerinden kaynaklanan yükümlülükler | 31.03.2025 | 31.12.2024 | |||
| Kısa Vadeli Kira Yükümlülüğü | 100.111.763 | 15.994.321 | |||
| Uzun Vadeli Kira Yükümlülüğü | 67.096.280 | 65.938.108 | |||
| 167.208.043 | 81.932.429 |
Grup'un cari dönem faaliyet sonuçlarına ilişkin tahmini vergi yükümlülükleri için ekli finansal tablolarda gerekli karşılıklar ayrılmıştır.
Vergiye tabi kurum kazancı üzerinden tahakkuk ettirilecek kurumlar vergisi oranı ticari kazancın tespitinde gider yazılan vergi matrahından indirilemeyen giderlerin eklenmesi ve vergiden istisna kazançlar, vergiye tabi olmayan gelirler ve diğer indirimler (varsa geçmiş yıl zararları ve tercih edildiği takdirde kullanılan yatırım indirimleri) düşüldükten sonra kalan matrah üzerinden hesaplanmaktadır.
Türkiye'de geçici vergi üçer aylık dönemler itibariyle hesaplanmakta ve tahakkuk ettirilmektedir. 2025 yılı kurum kazançlarının geçici vergi dönemleri itibariyle vergilendirilmesi aşamasında kurum kazançları üzerinden hesaplanması gereken geçici vergi oranı %25'tir (2024: %25). Zararlar gelecek yıllarda oluşacak vergilendirilebilir kardan düşülmek üzere, maksimum 5 yıl taşınabilir. Ancak oluşan zararlar geriye dönük olarak önceki yıllarda oluşan karlardan düşülemez.
Türkiye'de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın son günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.
2 Ağustos 2024 tarihli Resmî Gazete'de yayımlanan yasalarla Yurtiçi Asgari Kurumlar Vergisi'ni yürürlüğe konulmuştur. Bu vergi 2025 yılı hesap döneminden itibaren uygulanacaktır. "7524 sayılı kanun ile Asgari Kurumlar Vergisi müessesesi getirilmiş olup, bu kapsamda hesaplanan kurumlar vergisinin, indirim ve istisnalar düşülmeden önceki kurum kazancının %10'undan az olamayacağına ilişkin düzenleme yapılmıştır. Düzenleme, 2025 yılı vergilendirme dönemi kurum kazançlarına uygulanmak üzere yayımı tarihinde yürürlüğe girecektir. Ayrıca konuya ilişkin 23 Seri No'lu Kurumlar Vergisi Genel Tebliği yayımlanmıştır.
Kurumlar vergisine ek olarak, dağıtılması durumunda kâr payı elde eden ve bu kar paylarını kurum kazancına dahil ederek beyan eden tam mükellef kurumlara ve yabancı şirketlerin Türkiye'deki şubelerine dağıtılanlar hariç olmak üzere kar payları üzerinden ayrıca gelir vergisi stopajı hesaplanması gerekmektedir. Gelir vergisi stopajı %10 olarak uygulanmaktadır.
Bilançoya yansıyan kurumlar vergisi yükümlülükleri aşağıdaki gibidir:
| Cari vergi yükümlülüğü | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| Kurumlar vergisi Peşin ödenen vergi ve fon tutarı |
3.234.317 - |
5.182.390 (611.288) |
| Ödenecek kurumlar vergisi | 3.234.317 | 4.571.102 |
Grup'un gelir tablosuna yansıyan vergi gelir/(giderleri) aşağıdaki gibidir;
| Vergi gideri/(geliri) | 01 Ocak- 31.03.2025 |
01 Ocak 31.03.2024 |
|---|---|---|
| Cari kurumlar vergisi | (3.234.317) | - |
| Ertelenmiş vergi (geliri) / gideri | (55.918.064) | 464.334.105 |
| (59.152.381) | 464.334.105 |
Cari dönem vergisiyle ilgili varlıklar peşin ödenen vergi ve fonlardan oluşmakta olup 31 Mart 2025 bakiyesi 3.104.448 TL dir (31 Aralık 2024: 5.903.564 TL).
Grup, vergiye esas yasal finansal tabloları ile TMS/TFRS'ye göre hazırlanmış finansal tabloları arasındaki farklılıklardan kaynaklanan geçici zamanlama farkları için ertelenmiş vergi varlığı ve yükümlülüğü muhasebeleştirmektedir. Söz konusu farklılıklar genellikle bazı gelir ve gider kalemlerinin vergiye esas mali tablolar ile TMS/TFRS'ye göre hazırlanan finansal tablolarda farklı dönemlerde yer almasından kaynaklanmakta olup, söz konusu farklar aşağıda belirtilmektedir.
Ertelenmiş vergi aktifleri ve pasiflerinin hesaplanmasında kullanılan vergi oranı %25'tir (2024:%25).
Grup'un ertelenmiş vergi varlık/yükümlülükleri ve hareketleri aşağıdaki gibidir;
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Kullanılabilir mali zarar | 532.324.585 | 518.254.082 |
| Dava karşılığı ile ilgili düzeltmeler | 2.456.104 | 2.703.256 |
| Kıdem tazminatı karşılığı ile ilgili düzeltmeler | 6.803.975 | 6.175.196 |
| İzin karşılığı ile ilgili düzeltmeler | 3.754.638 | 2.899.385 |
| Yatırım amaçlı gayrimenkul değerlemesi | (4.243.132) | (4.224.227) |
| Kiralama işlemleriyle ilgili düzeltmeler | (9.552.052) | (31.907.985) |
| Peşin ödenmiş giderlerle ilgili düzeltmeler | (7.343.734) | (5.974.373) |
| Maddi / maddi olmayan varlık düzeltmeleri | (288.009.692) | (252.102.608) |
| Alacak hesapları ile ilgili düzeltmeler | 2.046.675 | 2.830.200 |
| Diğer | 1.626.057 | 42.099.797 |
| 239.863.424 | 280.752.723 |
| Hareket tablosu: | 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|---|
| 1 Ocak itibarıyla | 280.752.723 | 285.746.167 |
| Kar veya zarar tablosunda muhasebeleştirilen ertelenmiş vergi | ||
| gideri/(geliri) | (55.918.064) | (37.406.603) |
| Konsolidasyondan çıkış | - | (8.025.983) |
| Parasal kazanç/(Kayıp) | (315.495) | - |
| Özkaynağa yansıyan | 15.344.260 | 40.439.142 |
| 239.863.424 | 280.752.723 |
14 Ekim 2021 tarihli ve 7338 sayılı Vergi Usul Kanunu ile Bazı Kanunlarda Değişiklik Yapılmasına Dair Kanunun; 52'nci maddesiyle 213 sayılı Kanuna eklenen geçici 32'nci madde ve 7338 sayılı Kanunla 213 sayılı Kanunun mükerrer 298 inci maddesine eklenen (Ç) fıkrası kapsamında, bilançolarında kayıtlı bulunan taşınmazlar (Geçici 32 kapsamında) ile amortismana tabi diğer iktisadi kıymetlerini (Geçici 32 ve 298 ç kapsamında) önceki hesap döneminin sonu itibarıyla yeniden değerlemeye tabi tutabilmelerine, imkân sağlanmıştır. Kapsama giren kıymetler yeniden değerlendikleri tutar üzerinden amortismana tabi tutulacak, ayrıca Geçici 32 kapsamında oluşan değer artış tutarı üzerinden %2 oranında vergi ödenecektir. Söz konusu kanun değişikliği kapsamında, yasal defterde sabit kıymetler için atılan yeniden değerleme kayıtlarına istinaden finansal durum tablosunda ertelenmiş vergi varlığı yaratılmıştır.
| 1 Ocak- 31.03.2025 |
1 Ocak 31.03.2024 |
|
|---|---|---|
| Dönem boyunca mevcut olan hisselerin ortalama sayısı (tam değeri) Ana şirket hissedarlarına ait net dönem karı/(zararı) |
500.000.000 (264.477.255) |
500.000.000 770.139.799 |
| Pay başına kazanç/(Kayıp) | (0,53) | 1,54 |
| Diğer Kapsamlı Gelirler | 1 Ocak - 31.03.2025 |
1 Ocak - 31.03.2024 |
|---|---|---|
| Kar veya Zararda Sınıflandırılmayacaklar | (1.294.797) | (4.797.924) |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kazançları | ||
| (Kayıpları) | (1.726.396) | (6.397.233) |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Diğer Kapsamlı Gelire İlişkin Vergiler |
431.599 | 1.599.309 |
| Kar veya Zararda Sınıflandırılacaklar | (44.737.983) | (150.908.305) |
| -Riskten korunma kazanç/kayıpları | (59.650.644) | (201.211.074) |
| -Riskten korunma kazanç/kayıpları ertelenmiş vergisi | 14.912.661 | 50.302.769 |
Şirket faaliyetlerinden dolayı, borç ve sermaye piyasası fiyatlarındaki, döviz kurları ile faiz oranlarındaki değişimlerin etkileri dâhil çeşitli finansal risklere maruz kalmaktadır. Şirket'in toptan risk yönetim programı, mali piyasaların öngörülemezliğine odaklanmakta olup, Şirket'in finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerin en aza indirgenmesini amaçlamıştır.
Kredi riski, nakit ve nakit benzeri değerlerden, bankalarda tutulan mevduatlardan ve tahsil edilmemiş alacakları kapsayan kredi riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır.
Finansal araçları elinde bulundurmak, karşı tarafın anlaşmanın gereklerini yerine getirememe riskini de taşımaktadır. Şirket yönetimi bu riskleri, her anlaşmada bulunan karşı taraf için ortalama riski kısıtlayarak ve gerektiği takdirde teminat alarak karşılamaktadır.
Kredi riski tahsil edilmemiş alacakları kapsayan kredi riskine maruz kalan müşterilerden oluşmaktadır. Finansal araçları elinde bulundurmak, karşı tarafın anlaşmanın gereklerini yerine getirememe riskini de taşımaktadır. Şirket yönetimi müşterilerinin kredibilitesini, finansal pozisyonlarını (vade riski, çek riski) göz önünde bulundurarak takip etmektedir. Şirket'in, mal ve hizmet satışlarının müşterilerine belirli kredi limitleriyle gerçekleştirmesi için benimsediği politikaları bulunmaktadır. Şirket, tahsilat probleminden kaynaklanan zararları belirleyebilmek için finansal varlıklarının durumunu sürekli takip etmektedir.
Grup'un kredi riskine maruz kaldığı finansal araçları ve tutarları aşağıdaki gibidir;
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | Bankalardaki | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 31.03.2025 | Diğer | İlişkili | Diğer | İlişkili | Mevduat |
| Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski (A+B+C+D) (1) |
220.766.754 | - | 6.450.199 | 42.940.370 | 42.430.883 |
| Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri (2) B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri (4) |
220.766.754 - |
- - |
6.450.199 - |
42.940.370 - |
42.430.883 - |
| - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri |
- - |
- - |
- - |
- - |
- - |
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) - Değer düşüklüğü (-) |
11.101.695 (11.101.695) |
- - |
- - |
- - |
- - |
| D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - |
| Ticari Alacaklar | Diğer Alacaklar | Bankalardaki | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31.12.2024 | Diğer | İlişkili | Diğer | İlişkili | Mevduat | |
| Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami | 200.408.267 | - | 8.902.198 | 27.242.830 | 108.480.323 | |
| kredi riski (A+B+C+D) (1) | ||||||
| Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - | |
| A. Vadesi geçmemiş ya da değer düşüklüğüne | 200.408.267 | - | 8.902.198 | 27.242.830 | 108.480.323 | |
| uğramamış finansal varlıkların net defter değeri (2) | ||||||
| B. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış | - | - | - | - | - | |
| varlıkların net defter değeri (4) | ||||||
| - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı | - | - | - | - | - | |
| C. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların | - | - | - | - | - | |
| net defter değerleri | ||||||
| - Vadesi geçmiş (brüt defter değeri) | 12.218.833 | - | - | - | - | |
| - Değer düşüklüğü (-) | (12.218.833) | - | - | - | - | |
| D. Bilanço dışı kredi riski içeren unsurlar | - | - | - | - | - |
(1) Tutarların belirlenmesinde, alınan teminatlar gibi kredi güvenirliğinde artış sağlayan unsurlar dikkate alınmamıştır.
(2) Vadesi geçmemiş ve değer düşüklüğüne uğramamış ticari alacaklar, Grup'un halihazırda ticari ilişkilerinin devam ettiği, tahsilat sorunu yaşamadığı müşteri bakiyelerinden oluşmaktadır.
(3) Halihazırda ticari ilişkilerinin devam ettiği, tahsilat sorunu yaşamadığı ancak ödemelerini belirli aralıklar ile yapan müşteri bakiyelerinden oluşmaktadır.
İhtiyatlı likidite riski yönetimi, yeterli miktarda nakit ve menkul kıymet sağlamak, yeterli kredi imkanları yoluyla fonlamayı mümkün kılmak ve açık pozisyonu kapatabilme yeteneğinden oluşmaktadır. Şirket, iş ortamının dinamik içeriğinden dolayı, kredi yollarının hazır tutulması yoluyla fonlamada esnekliği amaçlamıştır. Şirket'in banka kredileri mali açıdan kuvvetli muhtelif finansal kuruluşlar tarafından sağlanmaktadır.
Grup'un finansal yükümlülüklerinin vadelerine göre dağılımı aşağıdaki gibidir,
| 31.03.2025 | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme uyarınca nakit |
||||||
| Defter | çıkışlar toplamı | 3 aydan kısa | 3-12 ay arası | 1-5 yıl arası | 5 yıl ve | |
| Sözleşme uyarınca vadeler | Değeri | (=I+II+III+IV) | (I) | (II) | (III) | Üzeri (IV) |
| Türev Olmayan Finansal | ||||||
| Yükümlülükler | 4.945.818.840 | 4.945.818.840 | 758.039.653 | 1.005.555.901 | 3.122.392.360 | 59.830.926 |
| Finansal borçlar | 4.196.805.891 | 4.196.805.891 | 152.912.216 | 928.766.669 | 3.055.296.080 | 59.830.926 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | 167.208.043 | 167.208.043 | 23.322.531 | 76.789.232 | 67.096.280 | - |
| Ticari borçlar | 395.226.137 | 395.226.137 | 395.226.137 | - | - | - |
| Diğer borçlar | 186.578.769 | 186.578.769 | 186.578.769 | - | - | - |
| Sözleşme uyarınca nakit |
||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Sözleşme uyarınca vadeler | Defter Değeri |
çıkışlar toplamı (=I+II+III+IV) |
3 aydan kısa (I) |
3-12 ay arası (II) |
1-5 yıl arası (III) |
5 yıl ve Üzeri (IV) |
| Türev Olmayan Finansal | ||||||
| Yükümlülükler | 4.940.466.118 | 4.940.466.118 | 790.593.815 | 1.051.260.666 | 2.915.352.896 | 183.258.741 |
| Finansal borçlar | 4.268.579.506 | 4.268.579.506 | 196.913.516 | 1.038.992.461 | 2.894.246.908 | 138.426.621 |
| Kiralama işlemlerinden borçlar | 81.932.429 | 81.932.429 | 3.726.116 | 12.268.205 | 21.105.988 | 44.832.120 |
| Ticari borçlar | 417.505.547 | 417.505.547 | 417.505.547 | - | - | - |
| Diğer borçlar | 172.448.636 | 172.448.636 | 172.448.636 | - | - | - |
Piyasa riski faiz oranlarında, kurlarda ve diğer finansal sözleşmelerin değerinde meydana gelecek ve Grup'u olumsuz etkileyecek değişimlerdir. İlgili araçlarda meydana gelen dalgalanmalar Grup'un gelir tablosu ve özkaynakları üzerinde değişime yol açmaktadır.
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
Grup'un döviz cinsinden olan finansal araçları kur değişimlerinden dolayı kur riskine maruz kalmaktadır.
| Döviz pozisyonu tablosu | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| TL karşılığı | ||||||
| (fonksiyonel | ABD | |||||
| 31.03.2025 | para birimi | Doları | EURO | CHF | GBP | |
| 1. | Ticari Alacaklar | 27.715.614 | 645.792 | 81.738 | - | - |
| 2a. | Parasal finansal varlıklar (kasa, banka hesapları dahil) | 155.680.808 | 2.529.214 | 1.475.366 | 2.513 | 123 |
| 2b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - | - |
| 3. | Diğer | - | - | - | - | - |
| 4. | Dönen Varlıklar (1+2+3) | 183.396.422 | 3.175.006 | 1.557.104 | 2.513 | 123 |
| 5. | Ticari alacaklar | - | - | - | - | - |
| 6a. | Parasal finansal varlıklar | - | - | - | - | - |
| 6b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - | - |
| 7. | Diğer | - | - | - | - | - |
| 8. | Duran varlıklar (5+6+7) | - | - | - | - | - |
| 9. | Toplam varlıklar (4+8) | 183.396.422 | 3.175.006 | 1.557.104 | 2.513 | 123 |
| 10. | Ticari borçlar | 74.567.631 | 510.603 | 1.311.242 | 41.499 | - |
| 11. Finansal yükümlülükler | 1.074.780.657 | 23.433.967 | 4.615.220 | - | - | |
| 12.a Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |
| 12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |
| 13. Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) | 1.149.348.288 | 23.944.570 | 5.926.462 | 41.499 | - | |
| 14. Ticari borçlar | - | - | - | - | - | |
| 15. Finansal yükümlülükler | 3.119.651.656 | 70.070.571 | 11.492.808 | - | - | |
| 16a. Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |
| 16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |
| 17. Uzun vadeli yükümlülükler (14+15+16) | 3.119.651.656 | 70.070.571 | 11.492.808 | - | - | |
| 18. Toplam yükümlülükler (13+17) | 4.268.999.944 | 94.015.141 | 17.419.270 | 41.499 | - | |
| Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların net varlık/(yükümlülük) | ||||||
| 19. | pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - | - |
| 19a. Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı | - | - | - | - | - | |
| 19b. Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin tutarı | - | - | - | - | - | |
| 20. Net yabancı para varlık/(yükümlülük)pozisyonu(9+18+19) | (4.085.603.522) | (90.840.135) | (15.862.166) | (38.986) | 123 | |
| Parasal kalemler net yabancı para varlık | ||||||
| 21. | /(yükümlülük)pozisyonu (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) | (4.085.603.522) | (90.840.135) | (15.862.166) | (38.986) | 123 |
| Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe | ||||||
| 22. | uygun değeri | - | - | - | - | - |
| 23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - | - | |
| 24. Döviz yükümlülüklerinin hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - | - | |
| 25. İhracat | - | - | - | - | - | |
| 26. İthalat | - | - | - | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| Döviz pozisyonu tablosu | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| TL karşılığı | ||||||||
| (fonksiyonel | ABD | |||||||
| 31.12.2024 | para birimi | Doları | EURO | GBP | CHF | |||
| 1. | Ticari Alacaklar | 24.284.031 | 626.398 | - | - | - | ||
| 2a. | Parasal finansal varlıklar (kasa, banka hesapları dahil) | 35.247.131 | 905.727 | 3.169 | 123 | - | ||
| 2b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | 171.523.130 | 2.570.254 | 1.767.316 | 1.000 | 8.416 | ||
| 3. | Diğer | - | - | - | - | - | ||
| 4. | Dönen Varlıklar (1+2+3) | 231.054.292 | 4.102.379 | 1.770.485 | 1.123 | 8.416 | ||
| 5. | Ticari alacaklar | - | - | - | - | - | ||
| 6a. | Parasal finansal varlıklar | - | - | - | - | - | ||
| 6b. | Parasal olmayan finansal varlıklar | - | - | - | - | - | ||
| 7. | Diğer | - | - | - | - | - | ||
| 8. | Duran varlıklar (5+6+7) | - | - | - | - | - | ||
| 9. | Toplam varlıklar (4+8) | 231.054.292 | 4.102.379 | 1.770.485 | 1.123 | 8.416 | ||
| 10. | Ticari borçlar | 125.117.769 | 1.041.872 | 2.089.209 | 277 | - | ||
| 11. Finansal yükümlülükler | 1.184.184.362 | 25.586.160 | 4.701.652 | - | - | |||
| 12.a Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |||
| 12b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |||
| 13. Kısa vadeli yükümlülükler (10+11+12) | 1.309.302.131 | 26.628.032 | 6.790.861 | 277 | - | |||
| 14. Ticari borçlar | - | - | - | - | - | |||
| 15. Finansal yükümlülükler | 3.037.657.706 | 65.587.956 | 12.104.156 | - | - | |||
| 16a. Parasal olan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |||
| 16b. Parasal olmayan diğer yükümlülükler | - | - | - | - | - | |||
| 17. Uzun vadeli yükümlülükler (14+15+16) | 3.037.657.706 | 65.587.956 | 12.104.156 | - | - | |||
| 18. Toplam yükümlülükler (13+17) | 4.346.959.837 | 92.215.988 | 18.895.017 | 277 | - | |||
| Bilanço dışı döviz cinsinden türev araçların net | ||||||||
| 19. | varlık/(yükümlülük) pozisyonu (19a-19b) | - | - | - | - | - | ||
| Aktif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin | ||||||||
| 19a. | tutarı | - | - | - | - | - | ||
| Pasif karakterli bilanço dışı döviz cinsinden türev ürünlerin | ||||||||
| 19b. | tutarı | - | - | - | - | - | ||
| 20. Net yabancı para varlık/(yükümlülük)pozisyonu(9+18+19) Parasal kalemler net yabancı para varlık |
(4.115.905.545) | (88.113.609) | (17.124.532) | 846 | 8.416 | |||
| 21. | /(yükümlülük)pozisyonu (=1+2a+5+6a-10-11-12a-14-15-16a) Döviz hedge'i için kullanılan finansal araçların toplam gerçeğe |
(4.115.905.545) | (88.113.609) | (17.124.532) | 846 | 8.416 | ||
| 22. | uygun değeri | - | - | - | - | - | ||
| 23. Döviz varlıkların hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - | - | |||
| 24. Döviz yükümlülüklerinin hedge edilen kısmının tutarı | - | - | - | - | - | |||
| 25. İhracat | - | - | - | - | - | |||
| 26. İthalat | - | - | - | - | - |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | ||||
|---|---|---|---|---|
| 01.01. - 31.03.2025 Dönemi İtibariyle | ||||
| Kar / (Zarar) | Özkaynaklar | |||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | |
| değer kazanması | değer kaybetmesi | değer kazanması | değer kaybetmesi | |
| ABD Dolarının TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | ||||
| 1-ABD Doları net varlık / yükümlülüğü | (343.703.463) | 343.703.463 | (343.703.463) | 343.703.463 |
| 2-ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 3-ABD Doları Net etki (1+2) | (343.703.463) | 343.703.463 (343.703.463) |
343.703.463 | |
| Euro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | ||||
| 4-Euro net varlık / yükümlülüğü | (64.689.887) | 64.689.887 | (64.689.887) | 64.689.887 |
| 5-Euro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 6-Euro Net etki (4+5) | (64.689.887) | 64.689.887 | (64.689.887) | 64.689.887 |
| İngiliz Sterlini'nin TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | ||||
| 7-İngiliz Sterlini net varlık / yükümlülüğü | 600 | (600) | 600 | (600) |
| 8-İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 9-İngiliz Sterlini Net etki (7+8) | 600 | (600) | 600 | (600) |
| İsviçre Frankı'nın TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | ||||
| 10-İsviçre Frankı net varlık / yükümlülüğü | (166.466) | 166.466 | (166.466) | 166.466 |
| 11-İsviçre Frankı riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - |
| 12-İsviçre Frankı Net etki (10+11) | (166.466) | 166.466 | (166.466) | 166.466 |
| TOPLAM (3+6+9+12) | (408.559.216) | 408.559.216 | (408.559.216) | 408.559.216 |
(Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası ("TL") olarak ifade edilmiştir).
| Kar / (Zarar) | Özkaynaklar | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | ||
| değer kazanması | değer kaybetmesi | değer kazanması | değer kaybetmesi | ||
| ABD Dolarının TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 1-ABD Doları net varlık / yükümlülüğü | (310.867.456) | 310.867.456 | (310.867.456) | 310.867.456 | |
| 2-ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 3-ABD Doları Net etki (1+2) | (310.867.456) | 310.867.456 | (310.867.456) | 310.867.456 | |
| Euro'nun TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 4-Euro net varlık / yükümlülüğü | (62.909.023) | 62.909.023 | (62.909.023) | 62.909.023 | |
| 5-Euro riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 6-Euro Net etki (4+5) | (62.909.023) | 62.909.023 | (62.909.023) | 62.909.023 | |
| İngiliz Sterlini'nin TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 7-İngiliz Sterlini net varlık / yükümlülüğü | 3.740 | (3.740) | 3.740 | (3.740) | |
| 8-İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 9-İngiliz Sterlini Net etki (7+8) | 3.740 | (3.740) | 3.740 | (3.740) | |
| İsviçre Frankı'nın TL karşısında % 10 değer kazanması / kaybetmesi halinde | |||||
| 10-İsviçre Frankı net varlık / yükümlülüğü | 32.776 | (32.776) | 32.776 | (32.776) | |
| 11-İsviçre Frankı riskinden korunan kısım (-) | - | - | - | - | |
| 12-İsviçre Frankı Net etki (10+11) | 32.776 | (32.776) | 32.776 | (32.776) | |
| TOPLAM (3+6+9+12) | (373.739.963) | 373.739.963 | (373.739.963) | 373.739.963 |
Grup'un değişken faiz oranlı banka kredilerinden dolayı faiz oranında meydana gelen değişikliklerden etkilenmekte ve faiz oranı riskine maruz kalmaktadır. Sabit faizli banka kredileri ile vadeli mevduat larında risk olmamakla beraber operasyonlarının devamı için gelecek dönemlerdeki krediler ve mevduatlar için ileride gerçekleşecek faiz oranlarından etkilenmektedir.
Faiz pozisyonu tablosu aşağıdaki gibidir;
| 31.03.2025 | 31.12.2024 |
|---|---|
| 28.343.941 | 68.996.423 |
| (233.093.600) | (2.634.874.686) |
| (3.963.712.291) | (1.633.704.820) |
Sermayeyi yönetirken Grup'un hedefleri, ortaklarına getiri, diğer hissedarlara fayda sağlamak ve sermaye maliyetini azaltmak amacıyla en uygun sermaye yapısını sürdürmek için Grup'un faaliyette bulunabilirliğinin devamını korumaktır.
Sermaye yapısını korumak veya yeniden düzenlemek için Grup ortaklara ödenecek temettü tutarını belirler, yeni hisseler çıkarabilir ve borçlanmayı azaltmak için varlıklarını satabilir.
Grup sermayeyi borç/sermaye oranını kullanarak izler. Bu oran net finansal borcun toplam sermayeye bölünmesi ile bulunur. Net finansal borç tutarı toplam yükümlülüklerden (finansal tablolarda görülebilen banka kredileri, finansal kiralama yükümlülükleri, diğer finansal borçlardan) nakit ve nakit benzeri değerlerin düşülmesiyle bulunur. Toplam özkaynaklar, bilançoda gösterilen özkaynaklara net borcun eklenmesiyle bulunur.
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | |
|---|---|---|
| Finansal borçlar | 4.364.013.934 | 4.350.511.935 |
| Nakit ve nakit benzerleri | (63.135.663) | (108.488.032) |
| Net finansal borçlar (A) | 4.300.878.271 | 4.242.023.903 |
| Özkaynaklar | 4.105.217.349 | 4.415.727.384 |
| Özkaynaklar + net finansal borç (B) | 8.406.095.620 | 8.657.751.287 |
| Net finansal borç / (Özkaynaklar + net finansal borç) oranı | ||
| (A / B) | 51% | 49% |
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Tutar | Oran | Tutar | Oran | ||
| Landfill | 331.412.447 | 50% | 315.639.508 | 50% | |
| Maven Tarım | 26.132.522 | 50% | 35.374.653 | 50% | |
| 357.544.969 | 351.014.161 | ||||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||||
| 1 Ocak itibariyle | 351.014.161 | 447.003.578 | |||
| Kar / zararlarından paylar | 6.530.808 | (115.133.960) | |||
| Temettü geliri | - | - | |||
| Konsolidasyondan giriş/çıkış | - | 19.144.543 | |||
| 357.544.969 | 351.014.161 | ||||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||||
| Toplam varlıklar | 717.098.779 | 1.082.537.704 | |||
| Toplam yükümlülükler | (276.131.109) | (464.879.529) | |||
| Net varlık | 440.967.670 | 617.658.175 | |||
| 31.03.2025 | 31.12.2024 | ||||
| Toplam satış gelirleri | 97.510.157 | 451.339.143 | |||
| Dönem karı/ (zararı) (net) | 13.061.616 | (230.267.920) |
31 Mart 2025 yılı dönem sonu itibarıyla parasal kayıp / kazanç detayı aşağıdaki gibidir:
| 31.03.2025 | |
|---|---|
| Finansal durum tablosu kalemleri | 269.776.257 |
| Stoklar | 174.095 |
| Peşin ödenmiş giderler (kısa vadeli) | (31.204.212) |
| Maddi duran varlıklar | 587.879.799 |
| Maddi olmayan duran varlıklar | 44.629.953 |
| Yatırım faaliyetlerinden gelirler | 1.800.732 |
| Kullanım hakkı varlıkları | (74.375.888) |
| Finansal yatırımlar | 41.727.405 |
| Peşin ödenmiş giderler (uzun vadeli) | (5.705.799) |
| Ertelenmiş vergi varlığı | (136.482.770) |
| Ödenmiş sermaye | (265.373.607) |
| Paylara ilişkin primler | (15.317.046) |
| Geri alınmış paylar (-) | (920.184) |
| Ortak kontrole tabi işletme birleşmelerinin etkisi | (4.675.989) |
| Kar veya zararda yeniden sınıflandırılmayacak birikmiş diğer kapsamlı gelirler | |
| (giderler) | (2.250.674) |
| Riskten korunma kazanç/kayıpları | (150.602.360) |
| Kârdan ayrılan kısıtlanmış yedekler | 2.844.686 |
| Geçmiş yıllar kârları/zararları | 277.628.116 |
| Kâr veya Zarar Tablosu Kalemleri | (15.914.382) |
| Hasılat | (17.278.181) |
| Satışların maliyeti | 64.916.052 |
| Pazarlama giderleri | 23.507 |
| Genel yönetim giderleri | 5.439.964 |
| Esas faaliyetlerden diğer gelirler giderler | 6.779.215 |
| Yatırım faaliyetlerinden gelirler | 1.515.033 |
| Finansman gelir / giderleri | 2.589.568 |
| Dönem vergi gelir / gideri | (79.899.540) |
Bulunmamaktadır.
Ana Ortaklık Şirket'in 625.000.000 TL tutarındaki kayıtlı sermaye tavanının 2.000.000.000 TL'ye çıkartılması ve bu çerçevede Şirket esas sözleşmesinin "Sermaye" başlıklı 6'ncı maddesinin tadil edilmesine ilişkin Esas Sözleşme değişiklik önerisi Sermaye Piyasası Kurulu tarafından uygun bulunmuş olup, 02.04.2025 tarihinde yapılan 2024 Yılı Olağan Genel Kurul Toplantısında pay sahipleri tarafından onaylanarak. 29.04.2025 tarihli ve 11321 nolu Türkiye Ticaret Sicil Gazetesinde ilan edilmiştir.
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.