Quarterly Report • May 27, 2025
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
31 MART 2025 TARİHİNDE SONA EREN ÜÇ AYLIK ARA HESAP DÖNEMİNE AİT ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLAR VE DİPNOTLARI
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetimden |
Bağımsız Denetimden |
||
|---|---|---|---|
| Geçmemiş | Geçmiş | ||
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
| VARLIKLAR | Dipnot | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Dönen Varlıklar | 8.465.821.177 | 7.309.806.567 | |
| Nakit ve Nakit Benzerleri | 4 | 143.977.670 | 43.865.847 |
| Finansal Yatırımlar | 5 | 60.515 | 59.053 |
| Ticari Alacaklar | 2.776.691.932 | 2.831.381.179 | |
| -İlişkili Taraflardan Ticari Alacaklar | 7,20 | 99.174.256 | 83.207.688 |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Ticari Alacaklar | 7 | 2.677.517.676 | 2.748.173.491 |
| Diğer Alacaklar | 259.638.113 | 197.258.335 | |
| -İlişkili Taraflardan Diğer Alacaklar | 20 | 47.884.203 | 123.754.435 |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 211.753.910 | 73.503.900 | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar | 3.583.268.613 | 3.203.001.084 | |
| -Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıkları | 10 | 3.583.268.613 | 3.203.001.084 |
| Stoklar | 8 | 1.037.214.899 | 374.150.754 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 9 | 602.607.053 | 608.391.219 |
| Cari Dönem Vergisiyle İlgili Varlıklar | 124.203 | 192.304 | |
| Diğer Dönen Varlıklar | 62.238.179 | 51.506.792 | |
| Duran Varlıklar | 3.739.833.056 | 3.758.251.747 | |
| Diğer Alacaklar | 1.730.676 | 2.870.101 | |
| -İlişkili Olmayan Taraflardan Diğer Alacaklar | 1.730.676 | 2.870.101 | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar | 759.298.587 | 777.277.524 | |
| -Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıkları | 10 | 759.298.587 | 777.277.524 |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 2.759.906.611 | 2.759.906.611 | |
| Maddi Duran Varlıklar | 12 | 54.846.729 | 55.817.916 |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 13 | 156.860 | 388.667 |
| Peşin Ödenmiş Giderler | 9 | 1.045.057 | 1.164.997 |
| Ertelenmiş Vergi Varlığı | 162.848.536 | 160.825.931 | |
| TOPLAM VARLIKLAR | 12.205.654.233 | 11.068.058.314 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetimden Geçmemiş |
Bağımsız Denetimden Geçmiş |
||
|---|---|---|---|
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
| KAYNAKLAR | Dipnot | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Kısa Vadeli Yükümlülükler | 8.427.553.233 | 7.163.770.517 | |
| Kısa Vadeli Borçlanmalar | 6 | 686.222.315 | 711.066.672 |
| Uzun Vadeli Borçlanmaların Kısa Vadeli Kısımları | 6 | 403.707.822 | 352.911.817 |
| Ticari Borçlar | 5.829.189.906 | 4.826.255.138 | |
| -İlişkili Taraflara Ticari Borçlar | 7,20 | 58.604.062 | 200.983.152 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Ticari Borçlar | 7 | 5.770.585.844 | 4.625.271.986 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlar | 15 | 104.282.670 | 123.034.359 |
| Diğer Borçlar | 475.667.194 | 305.240.380 | |
| -İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 20 | 85.085.408 | 157.309.297 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 390.581.786 | 147.931.083 | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülükler | 42.717.672 | 84.944.210 | |
| -Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme | 10 | 42.717.672 | 84.944.210 |
| Yükümlülükleri Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında |
9 | 860.728.784 | 744.267.894 |
| Kalanlar) Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü |
12.396.890 | 2.011.651 | |
| Kısa Vadeli Karşılıklar | 12.639.980 | 14.038.396 | |
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Kısa Vadeli Karşılıklar | 15 | 8.910.313 | 9.933.421 |
| -Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar | 14 | 3.729.667 | 4.104.975 |
| Uzun Vadeli Yükümlülükler | 1.066.367.287 | 1.181.739.673 | |
| Uzun Vadeli Borçlanmalar | 6 | 784.529.518 | 897.317.399 |
| Diğer Borçlar | 33.585.972 | 35.425.751 | |
| -İlişkili Taraflara Diğer Borçlar | 20 | 32.471.350 | 33.333.001 |
| -İlişkili Olmayan Taraflara Diğer Borçlar | 1.114.622 | 2.092.750 | |
| Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında | 9 | 2.398.296 | 3.853.737 |
| Kalanlar) | |||
| Uzun Vadeli Karşılıklar | 20.935.871 | 18.864.809 | |
| -Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Uzun Vadeli Karşılıklar | 15 | 20.935.871 | 18.864.809 |
| Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü | 224.917.630 | 226.277.977 | |
| TOPLAM YÜKÜMLÜLÜKLER | 9.493.920.520 | 8.345.510.190 | |
| ÖZKAYNAKLAR | 2.711.733.713 | 2.722.548.124 | |
| Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar | 2.632.728.943 | 2.640.311.627 | |
| Ödenmiş Sermaye | 16 | 265.000.000 | 265.000.000 |
| Sermaye Düzeltme Farkları | 16 | 2.550.647.537 | 2.550.647.537 |
| Paylara İlişkin Primler | 16 | 25.888.387 | 25.888.387 |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer | (7.127.666) | (8.971.179) | |
| Kapsamlı Giderler | 16 | ||
| -Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları | (7.127.666) | (8.971.179) | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler |
1.305.431.331 | 1.501.062.864 | |
| -Yabancı Para Çevrim Farkları | 16 | 1.305.431.331 | 1.501.062.864 |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 16 | 184.508.272 | 184.508.272 |
| Diğer Yedekler | 16 | 94.279.714 | 94.279.714 |
| Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) | 16 | (1.972.103.968) | (1.797.295.838) |
| Net Dönem (Zararı) / Karı | 186.205.336 | (174.808.130) | |
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | 79.004.770 | 82.236.497 | |
| TOPLAM KAYNAKLAR | 12.205.654.233 | 11.068.058.314 |
ÖZET KONSOLİDE KAR VEYA ZARAR VE DİĞER KAPSAMLI GELİR TABLOSU
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetimden |
Bağımsız Denetimden |
||
|---|---|---|---|
| Geçmemiş | Geçmemiş | ||
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
| 1 Ocak - | 1 Ocak - | ||
| Dipnot | 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | |
| Hasılat | 3, 17 | 1.668.577.015 | 1.188.143.659 |
| Satışların Maliyeti | 3, 17 | (1.591.649.939) | (1.042.468.767) |
| BRÜT KAR | 76.927.076 | 145.674.892 | |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 3 | (75.037.311) | (52.813.807) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 3 | 302.923.665 | 276.455.448 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 3 | (299.989.211) | (278.065.103) |
| ESAS FAALİYET KARI/ (ZARARI) | 4.824.219 | 91.251.430 | |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 3 | 7.024 | 42.076 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | 3 | -- | (174.051) |
| FİNANSMAN GELİR/ GİDERİ ÖNCESİ FAALİYET KARI/ (ZARARI) | 4.831.243 | 91.119.455 | |
| Finansman Gelirleri | 3, 18 | 49.514.669 | 12.057.330 |
| Finansman Giderleri (-) | 3, 18 | (103.051.256) | (100.290.357) |
| Net Parasal Pozisyon Kazançları /(Kayıpları) | 24 | 228.251.586 | (387.412.082) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI/ (ZARARI) | 179.546.242 | (384.525.654) | |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Geliri/ Gideri | 3.427.367 | (7.902.088) | |
| -Dönem Vergi Geliri/ Gideri | 3 | (570.089) | (6.864.764) |
| -Ertelenmiş Vergi Geliri/ Gideri | 3 | 3.997.456 | (1.037.324) |
| SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/(ZARARI) | 182.973.609 | (392.427.742) | |
| DÖNEM KARI/ (ZARARI) | 182.973.609 | (392.427.742) | |
| Dönem Karının Dağılımı | |||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | 16 | (3.423.727) | 24.725.679 |
| Ana Ortaklık Payları | 19 | 186.205.336 | (417.153.421) |
| - Pay Başına Kazanç / (Zarar) | 0,70 | (1,57) | |
| DİĞER KAPSAMLI GELİRLER | |||
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacaklar | 1.843.513 | 2.553.827 | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları | 15 | 2.458.017 | 3.405.103 |
| Ertelenmiş Vergi Geliri | (614.504) | (851.276) | |
| Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacaklar | |||
| Yurtdışındaki İşletmelerin Çevrimine İlişkin Yabancı Para Çevrim Farkları | (195.631.533) | (132.019.653) | |
| Yurtdışındaki İşletmelerin Çevrimine İlişkin Yabancı Para Çevrim Farklarından | |||
| Kazançlar/ (kayıplar) | (195.631.533) | (132.019.653) | |
| DİĞER KAPSAMLI GELİR/(GİDER) | (193.788.020) | (129.465.826) | |
| TOPLAM KAPSAMLI GELİR | (10.814.411) | (521.893.568) | |
| Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı | |||
| Kontrol Gücü Olmayan Paylar | 16 | (3.231.727) | 24.725.679 |
| Ana Ortaklık Payları | (7.582.684) | (546.619.247) |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Ödenmiş Sermaye |
Sermaye Düzeltme Farkları |
Pay İhraç Primleri / İskontoları |
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılmayacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
Kar veya Zararda Yeniden Sınıflandırılacak Birikmiş Diğer Kapsamlı Gelirler veya Giderler |
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
Diğer Yedekler | Geçmiş Yıllar (Zararları) / Karı |
Net Dönem Karı/ (Zararı) |
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar |
Kontrol Gücü Olmayan Paylar |
Özkaynaklar | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
Yabancı Para Çevrim Farkları |
|||||||||||
| 1 Ocak 2024 Tarihi İtibarıyla Bakiyeler | 265.000.000 | 2.550.647.537 | 25.888.387 | (3.935.092) | 2.016.292.222 | 184.508.272 | 94.279.714 | (2.150.987.181) | 353.691.343 | 3.335.385.202 | 77.771.884 | 3.413.157.086 |
| Transferler | -- | -- | -- | -- | -- | -- | -- | 353.691.343 | (353.691.343) | -- | -- | -- |
| Toplam Kapsamlı Gelir | -- | -- | -- | 2.553.827 | (132.019.653) | -- | -- | -- | (417.153.423) | (546.619.249) | 24.725.679 | (521.893.570) |
| 31 Mart 2024 Tarihi İtibarıyla Bakiyeler | 265.000.000 | 2.550.647.537 | 25.888.387 | (1.381.265) | 1.884.272.569 | 184.508.272 | 94.279.714 | (1.797.295.838) | (417.153.423) | 2.788.765.953 | 102.497.563 | 2.891.263.516 |
| 1 Ocak 2025 Tarihi İtibarıyla Bakiyeler | 265.000.000 | 2.550.647.537 | 25.888.387 | (8.971.179) | 1.501.062.864 | 184.508.272 | 94.279.714 | (1.797.295.838) | (174.808.130) | 2.640.311.627 | 82.236.497 | 2.722.548.124 |
| Transferler | -- | -- | -- | -- | -- | -- | -- | (174.808.130) | 174.808.130 | -- | -- | -- |
| Toplam Kapsamlı Gelir | -- | -- | -- | 1.843.513 | (195.631.533) | -- | -- | -- | 186.205.336 | (7.582.684) | (3.231.727) | (10.814.411) |
| 31 Mart 2025 Tarihi İtibarıyla Bakiyeler | 265.000.000 | 2.550.647.537 | 25.888.387 | (7.127.666) | 1.305.431.331 | 184.508.272 | 94.279.714 | (1.972.103.968) | 186.205.336 | 2.632.728.943 | 79.004.770 | 2.711.733.713 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Bağımsız Denetimden |
Bağımsız Denetimden |
||
|---|---|---|---|
| Geçmemiş | Geçmemiş | ||
| Cari Dönem | Önceki Dönem | ||
| 1 Ocak - | 1 Ocak - | ||
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | ||
| A. İŞLETME FAALİYETLERİNDEN NAKİT AKIŞLARI | Dipnot | 80.259.829 | 465.489.595 |
| Dönem Karı / (Zararı) | 182.973.609 | (392.427.742) | |
| Dönem Net Karı / (Zararı) Mutabakatı İle İlgili Düzeltmeler | (196.320.090) | 105.320.071 | |
| Amortisman ve İtfa Gideri ile İlgili Düzeltmeler | 13,14,21 | 3.224.946 | 2.658.359 |
| Karşılıklar İle İlgili Düzeltmeler | 11.566.538 | 10.439.586 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar (İptali) ile İlgili Düzeltmeler Dava ve/veya Ceza Karşılıkları (İptali) ile İlgili Düzeltmeler |
16 15 |
11.379.164 187.374 |
10.439.586 -- |
| Faiz (Gelirleri) ve Giderleri İle İlgili Düzeltmeler | 9.824.109 | 37.896.693 | |
| Faiz Gelirleri ile İlgili Düzeltmeler | 24 | (11.799.421) | (4.026.866) |
| Faiz Giderleri ile İlgili Düzeltmeler | 24 | 21.623.530 | 41.923.559 |
| Gerçekleşmemiş Yabancı Para Çevrim Farkları ile İlgili Düzeltmeler | 12 | 36.955.943 | 54.571.587 |
| Vergi (Geliri) Gideri ile İlgili Düzeltmeler | (3.427.367) | 7.902.088 | |
| Duran Varlıkların Elden Çıkarılmasından Kaynaklanan Kayıplar (Kazançlar) ile İlgili Düzeltmeler | 7.024 | 142.476 | |
| Parasal Pozisyon Kazanç ve Kayıplarıyla İlgili Düzeltmeler | (254.471.283) | (8.290.718) | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Değişimler | 85.015.381 | 815.769.989 | |
| Finansal Yatırımlardaki Azalış (Artış) Ticari Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler |
(1.462) 54.689.247 |
(3.896) 27.660.925 |
|
| Faaliyetlerle İlgili Diğer Alacaklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler | (71.971.740) | (55.284.156) | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklardaki Azalış (Artış) ile İlgili Düzeltmeler | (362.288.592) | (236.330.160) | |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıklarındaki Azalış (Artış) | (362.288.592) | (236.330.160) | |
| Stoklardaki Azalışlar (Artışlar) ile İlgili Düzeltmeler | (663.064.145) | 23.114.334 | |
| Peşin Ödenmiş Giderlerdeki Azalış (Artış) | 5.904.106 | (259.240.602) | |
| Ticari Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 1.002.934.768 | 878.036.701 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamında Borçlardaki Artış (Azalış) | (18.751.689) | (8.487.291) | |
| Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerdeki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | (42.226.538) | 76.049.397 | |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Yükümlülüklerindeki Artış (Azalış) | (42.226.538) | 76.049.397 | |
| Faaliyetler ile İlgili Diğer Borçlardaki Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | 168.587.035 | 75.257.225 | |
| Ertelenmiş Gelirlerdeki (Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Yükümlülüklerin Dışında Kalanlar) Artış (Azalış) | 115.005.449 | 144.940.810 | |
| İşletme Sermayesinde Gerçekleşen Diğer Artış (Azalış) ile İlgili Düzeltmeler | (103.801.058) | 150.056.702 | |
| Faaliyetlerden (Kullanılan) Elde Edilen Nakit Akışları | 71.668.900 | 528.662.318 | |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Kapsamında Yapılan Ödemeler | 15 | (1.794.310) | (13.104.341) |
| Vergi İadeleri (Ödemeleri) | 10.385.239 | (50.068.382) | |
| B. YATIRIM FAALİYETLERİNDE KULLANILAN NAKİT | (1.056.221) | (2.162.319) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Satışından Kaynaklanan Nakit Girişleri | -- | (142.476) | |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıkların Alımından Kaynaklanan Nakit Çıkışları | 13,14 | (1.056.221) | (2.019.843) |
| C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDE (KULLANILAN) ELDE EDİLEN NAKİT | 79.493.576 | 84.798.507 | |
| Borçlanmadan Kaynaklanan Nakit Girişleri | 6 | 90.808.332 | 123.211.170 |
| Borç Ödemelerine İlişkin Nakit Çıkışları | 6 | (1.490.647) | (515.927) |
| Ödenen Faiz | 24 | (21.623.530) | (41.923.602) |
| Alınan Faiz | 24 | 11.799.421 | 4.026.866 |
| YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ ETKİSİNDEN ÖNCE NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/ (AZALIŞ) (A+B+C) |
158.697.184 | 548.125.783 | |
| D. YABANCI PARA ÇEVRİM FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ | 1.904.377 | (373.001.428) | |
| E. PARASAL KAYIP KAZANCIN NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ ÜZERİNDEKİ ETKİSİ | (60.489.738) | (54.571.587) | |
| NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNDEKİ NET ARTIŞ/ (AZALIŞ) (A+B+C+D+E) | 100.111.823 | 120.552.768 | |
| F. DÖNEM BAŞI NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ | 4 | 43.865.847 | 55.021.006 |
| DÖNEM SONU NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ (A+B+C+D+E+F) | 4 | 143.977.670 | 175.573.774 |
| SAYFA NO | ||
|---|---|---|
| 1. | ŞİRKET ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU 1 |
|
| 2. | KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR2 | |
| 3. | BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA12 | |
| 4. | NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ16 | |
| 5. | FİNANSAL YATIRIMLAR 16 |
|
| 6. | FİNANSAL BORÇLANMALAR17 | |
| 7. | TİCARİ ALACAK VE BORÇLAR18 | |
| 8. | STOKLAR19 | |
| 9. | PEŞİN ÖDENMİŞ GİDERLER VE ERTELENMİŞ GELİRLER19 | |
| 10. | İNŞAAT SÖZLEŞMELERİ20 | |
| 11. | YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER20 | |
| 12. | MADDİ DURAN VARLIKLAR 21 |
|
| 13. | MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR23 | |
| 14. | KARŞILIKLAR, KOŞULLU VARLIK VE BORÇLAR23 | |
| 15. | ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALAR 28 |
|
| 16. | SERMAYE, YEDEKLER VE DİĞER ÖZKAYNAK KALEMLERİ29 | |
| 17. | HASILAT VE SATIŞLARIN MALİYETİ 32 |
|
| 18. | FİNANSMAN GELİRLERİ / (GİDERLERİ)32 | |
| 19. | PAY BAŞINA KAZANÇ / (ZARAR) 32 |
|
| 20. | İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI32 | |
| 21. | FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ | 35 |
| 22. | FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL | |
| RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) | 38 | |
| 23. | ÖZKAYNAK DEĞİŞİM TABLOSUNA İLİŞKİN AÇIKLAMALAR40 | |
| 24. | NET PARASAL POZİSYON KAZANÇLARI / (KAYIPLARI)'NA İLİŞKİN | |
| AÇIKLAMALAR40 |
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Anel Elektrik Proje Taahhüt ve Ticaret A.Ş. ("Şirket"), ilk olarak 1986 yılında "Anel Elektrik Proje Taahhüt ve Ticaret Ltd. Şti." şeklinde kurulmuş olup, 26 Aralık 2006 tarihinde nevi değişikliği yapılarak Anonim Şirket'e dönüşmüştür. Türkiye'de kayıtlı olan Şirket'in yönetim merkezi Yamanevler Mahallesi Site Yolu Caddesi No: 5/4 34768 Anel İş Merkezi, Ümraniye/İstanbul adresinde bulunmaktadır.
Doha Şubesi: P.O. Box: 21346 Doha - Katar
Azerbaycan Şubesi: C. Cabbarlı 44, Caspian Plaza Kat: 2 D: 4 Bakü - Azerbaycan
Hollanda Şubesi: Transpolispark, Siriusdreef 17-27, 2132 WT Hoofddorp Amsterdam - Hollanda
Şirket ve bağlı ortaklıkları proje taahhüt, gemi elektrik elektronik, gayrimenkul ve telekomünikasyon olmak üzere dört bölümde faaliyet göstermektedir. Aşağıda ayrıntıları verilen faaliyet alanları aynı zamanda Grup'un faaliyet alanlarına göre raporlamasının temelini oluşturmaktadır:
Şirket payları 2010 yılından beri Borsa İstanbul A.Ş. (BİST)'de işlem görmektedir. Merkezi Kayıt Kuruluşu A.Ş. kayıtlarına göre; 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla Şirket sermayesinin %15,14'üne (31 Aralık 2024: %15,47) karşılık gelen payların dolaşımda olduğu kabul edilmektedir (Dipnot 18).
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla Şirket ve bağlı ortaklıklarında, yurt içi ve yurt dışı olmak üzere 211 kişi çalışmaktadır (31 Aralık 2024: 225 kişi).
Şirket'in ana ortağı ile esas kontrolü elinde tutan taraf, Çelikel ailesidir. Şirket'in bağlı ortaklıklarına ilişkin bilgilere aşağıda yer verilmektedir:
| Şirketin İsmi |
Faaliyet Alanı |
Faaliyet Türü |
Kurulduğu Ülke |
Kurulduğu Yıl |
|---|---|---|---|---|
| Anel Marin Gemi Elektrik Elektronik Sist.Tic. ve San. A.Ş. |
Gemi Elektrik, Elektronik Sistemleri |
Hizmet | Türkiye | 2005 |
| Anel Emirates General Contracting- Sole Proprietorship LLC |
Proje Taahhüt | Hizmet | Birleşik Arap Emirlikleri |
2010 |
| Anelmep Maintenance and Operations LLC | Proje Taahhüt | Hizmet | Katar | 2008 |
| Anel Yapı Gayrimenkul A.Ş. | Gayrimenkul | Hizmet | Türkiye | 2007 |
| Anel Engineering & Contracting Ltd. | Proje Taahhüt | Hizmet | İngiltere | 2017 |
| Anel Telekomünikasyon Elektronik Sistemleri San. ve Tic. A.Ş. |
Telekomünikasyon | Hizmet | Türkiye | 2003 |
| Anel Dar Libya Constructing & Services LLC (*) | Proje Taahhüt | Hizmet | Libya | 2010 |
(*) Şirket faal durumda değildir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Şirket'in raporlama dönemi itibarıyla devam eden ve kesin kabulü henüz tamamlanmayan elektromekanik projeleri aşağıdaki gibidir:
| Ülke | Proje |
|---|---|
| Katar | Qrail Red Line South Railway Line-Elevated At Grade |
| Katar | Qrail Red Line Green Line-Stabling Yard |
| Katar | Lusail Plaza Towers |
| Katar | Katara Hotel |
| Katar | Semaisma West |
| Katar | Al Khor Expressway Link Roads |
| Birleşik Arap Emirlikleri Abu Dhabi/ UAE | Abu Dhabi International Airport Terminal Building Phase II |
| Birleşik Krallık (UK) | Shotton Mill |
Şirket'in raporlama dönemi itibarıyla tamamlanan elektromekanik projeleri aşağıdaki gibidir:
| Ülke | Proje |
|---|---|
| Türkiye | TOGG Gemlik Campus |
| Türkiye | Galataport |
| Katar | Hamad International Airport (HIA) North Node Lounges |
| Birleşik Arap Emirlikleri Abu Dhabi/ UAE | Abu Dhabi International Airport Terminal Building Phase II |
| Katar | Qrail Red Line South Railway Line-Elevated At Grade |
Şirket'in herhangi bir borsada işlem gören bağlı ortaklığı bulunmamaktadır. Şirket' in bağlı ortaklıklarından Anel Telekomünikasyon Elektronik Sistemleri San. ve Tic. A.Ş. payları borsada işlem görmeyen halka açık anonim ortaklıklar statüsündedir.
Bundan böyle Anel Elektrik Proje Taahhüt ve Ticaret A.Ş. ve yukarıda belirtilen bağlı ortaklıklar ile birlikte "Grup" olarak anılacaktır.
Konsolide finansal tablolar Sermaye Piyasası Kurulu'nun ("SPK") 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete'de yayımlanan Seri II, 14.1 No'lu "Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği" ("Tebliğ") hükümlerine uygun olarak hazırlanmış olup Tebliğin 5. Maddesine istinaden Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu ("KGK") tarafından yürürlüğe konulmuş olan Türkiye Finansal Raporlama Standartları ("TFRS") ve TMS 34, "Ara Dönem Finansal Raporlama" ile bunlara ilişkin ek ve yorumları esas alınmıştır.
Konsolide finansal tablolar, KGK tarafından 3 Temmuz 2024 tarihinde yayımlanan "TFRS Taksonomisi Hakkında Duyuru" ile SPK tarafından yayımlanan Finansal Tablo Örnekleri ve Kullanım Rehberi'nde belirlenmiş olan formatlara uygun olarak sunulmuştur.
Konsolide finansal tablolar, Şirket Yönetim Kurulu tarafından 27 Mayıs 2025 tarihinde onaylanmıştır. Şirket Genel Kurulu'nun ve ilgili düzenleyici kurumların bu konsolide finansal tabloları değiştirme hakkı bulunmaktadır.
İşletmeler TMS 34 "Ara Dönem Finansal Raporlama" standardına uygun olarak ara dönem finansal tablolarını tam set veya özet olarak hazırlamakta serbesttirler. Grup, özet finansal tablo hazırlamayı tercih etmiştir.
Konsolide finansal tablolar, gerçeğe uygun değerinden ölçülen yatırım amaçlı gayrimenkuller ve finansal yatırımlar haricinde tarihi maliyetler esas alınarak hazırlanmıştır.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkân vermek üzere, Grup'un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem konsolide finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.
Konsolide finansal tablolar, Grup'un önümüzdeki bir yılda ve faaliyetlerinin doğal akışı içerisinde varlıklarından fayda elde edeceği ve yükümlülüklerini yerine getireceği varsayımı altında işletmenin sürekliliği esasına göre hazırlanmıştır.
Grup'un konsolide finansal tablolarında, bağlı ortaklık Anel Emirates LLC tarafından üstlenilen, proje büyüklüğü 531 milyon ABD Doları (1,9 milyar AED) olan Abu Dhabi Uluslararası Havaalanı MTB elektrik işleri projesinde işverenimiz TAV-CCC-Arabtec JV firması "JV" ana işveren Abu Dhabi Havalimanı İdaresi "ADAC" arasında devam eden nihai hesapların çıkartılmasında yaşanan gecikme, Grup' un JV ile olan hesaplaşmalarının da gecikmesine neden olmuştur. Sözleşme gereği JV, ADAC ile mutabakat sağlanması için arbitrasyona başvurmuştur.
31 Aralık 2023 tarihi itibariyle projeden TFRS 15 Müşteri Sözleşmelerinden Hasılat Standardı kapsamında tamamlanma yüzdesine göre hesaplanan 77,6 milyon ABD Doları gelir tahakkuku bulunmakta ve bu gelir tahakkuku karşılığının 26,6 milyon ABD Doları kısmı yapılmış işlere mahsuben avans ödemesi olarak tahsil edilmiş olup, TFRS konsolide finansal durum tablosunda uzun vadeli yükümlülüklerde ertelenmiş gelirler (alınan avanslar) hesabında yer almaktadır.
2023 Aralık ayında duruşmaları tamamlanıp 2024 Şubat ayı içerisinde yazılı beyanları (closing submission) sunulan Abu Dhabi Tahkim süreci ile alakalı olarak Tahkim Heyeti kararı 2024 Ağustos ayında karara bağlanmıştır.
Abu Dhabi Uluslararası Havalimanı Elektrik işleri sözleşmesinden kaynaklanan ilgili Abu Dhabi Ticari Uzlaşma ve Tahkim Merkezi nihai kararına, tebliğden sonra Abu Dhabi Ticaret Mahkemesi Adli Departmanı nezdinde karşı itirazda bulunulmuştur.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
23 Eylül 2024 tarihli özel durum açıklamasına ilişkin olarak; Şirket'in bağlı ortaklığının taraf olduğu Abu Dhabi Uluslararası Havalimanı Elektrik işleri sözleşmesinden kaynaklanan ilgili Abu Dhabi Ticari Uzlaşma ve Tahkim Merkezi kararına karşı, Abu Dhabi Ticaret Mahkemesi Adli Departmanı nezdinde, tahkim kararına itirazda bulunulmuştur.
Grup, 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle yapmış olduğu değerlendirme sonucu TMS 9 "Finansal Araçlar ve TMS 37 "Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar" Standartları kapsamında mevcut en iyi bilgi ve tahminlerini proje sorumluları ve hukuk danışmanları ile birlikte değerlendirmiştir. Bu değerlendirme sonucunda kararda belirtilen tutarlarda maddi hatalar olduğu değerlendirilmiş mahkemeye sunulan belgelerde bu tutarların düzeltilmesi istenmiştir. Grup, mevcut taşınan tutarları da dikkate alarak "Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Duran Varlıkları" olarak muhasebeleştirilen 77.578.799 ABD Doları tutarında alacakları ve Ertelenmiş Gelirler olarak muhasebeleştirilen 26.599.502 ABD Doları tutarında avans bakiyelerinin neti ile tahkim neticesinde Grup aleyhine kararlaştırılan 53.907.122 ABD Doları karşılık tutarından maddi hata olarak değerlendirilen ve itiraz sonucunda düzeltilmesi beklenen 73.924.325 ABD Doları düşüldükten sonra 30.962.094 ABD Doları (TL Karşılığı : 1.174.463.438 TL) tutarında Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler altında gider olarak kaydedilmiş bu sürece ilişkin 31 Aralık 2024 tarihli konsolide finansal tablolarında "Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Duran Varlıkları" olarak 20.017.204 ABD Doları (TL Karşılığı: 759.298.587 TL) taşımaya devam etmektedir. 31 Mart 2025 tarihi itibariyle Grup mevcut hukuki durumunu dikkate alarak 31 Aralık 2024 tarihinde yaptığı muhasebeleştirmeyi sunmaya devam etmektedir.
Abu Dhabi Uluslararası Havaalanı projesinden olan alacağın dönemsellik ilkesi gereği duran varlıklar altında izlenmesi nedeniyle her ne kadar Grup' un net işletme sermayesi olumsuz etkilense de, finansal borçlarını yeniden yapılandırılması çalışması kapsamında bu yükümlülüklerinde uzun vadeye yayılması ve bu sayede likidite dengesinin sağlanması planlanmaktadır.
Anel Elektrik Proje Taahhüt ve Ticaret A.Ş. ile bağlı ortaklıklıları Anelyapı Gayrimenkul A.Ş., Anel Telekomünikasyon Elektronik Sistemleri Sanayi ve Ticaret A.Ş., Anelmarin Gemi Elk. Elkt. Sis. Tic. ve San. A.Ş. ve Anel Grup şirketlerinden Anelsis Mühendislik ve Ticaret Ltd. Şti. ve Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstri A.Ş. nin taraf olduğu, Denizbank A.Ş., Akbank T.A.Ş., Vakıf Katılım Bankası A.Ş., Türkiye İş bankası A.Ş., Ziraat Katılım Bankası A.Ş., Türkiye Finans Katılım Bankası, Türkiye Emlak Katılım Bankası A.Ş., Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş., Yapı ve Kredi Bankası A.Ş., Ziraat Bankası A.Ş., QNB Finans Faktoring A.Ş., Burganbank A.Ş., Türkiye Garanti Bankası A.Ş., QNB Finansbank A.Ş. "finans kuruluşları" dan kullanılmış olan finansal raporlarında yer alan nakdi ve gayri nakdi kredileri yeniden yapılandırmasına ilişkin protokol görüşmeleri neticesinde aşağıdaki şartlarda "Yeniden Yapılandırma Sözleşmesi" imzalanarak yürürlüğe girmiştir.
Bu kapsamda yukarıda adı geçen şirketlere ait nakdi borçlar, Finansal Yeniden Yapılandırma mevzuatı kapsamımda TL krediler için %16, döviz kredileri için %4 faiz oranı esas alınarak; 6 senelik bir vade ile (ilk 18 ayı ön ödemesiz olmak üzere) yeniden yapılandırılmıştır Ödemesiz dönem içerisinde gerek gayri nakdi gerek nakdi kredilere ilişkin oluşacak her türlü faiz ve komisyon bedelleri ödemesiz dönem sonunda anaparaya eklenerek aynı şartlarda vadelendirecektir.
Finans kuruluşlarından kullanılmış olan nakdi ve gayri nakdi kredilerine ilişkin akdedilen "Yeniden Yapılandırma Sözleşmesi" hükümleri ile ilgili süreç devam ettiğinden, raporlama dönemi tarihi itibariyle finans kuruluşlarının mutabakatı ile süre 21 Temmuz 2025 tarihine kadar uzatılmıştır.
KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkının var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, finansal durum tablosunda net değerleri ile gösterilirler.
Grup'un her işletmesinin kendi finansal tabloları faaliyette bulundukları temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (fonksiyonel para birimi) ile sunulmuştur. Her işletmenin finansal durumu ve faaliyet sonuçları, Şirket'in geçerli para birimi olan ve konsolide finansal tablolar için sunum para birimi olan TL cinsinden ifade edilmiştir.
TMS 21 "Kur değişimin etkilerine göre konsolidasyonda Grup'un yabancı ülkelerdeki şube ve iştiraklerinin aktif ve pasifleri raporlama tarihindeki parite ile Türk Lirası'na çevrilir. Gelir ve gider kalemleri ise dönemde gerçekleşen ortalama kur ile Türk Lirası'na çevrilir. Kapanış ve ortalama kur kullanımı sonucu ortaya çıkan kur farkları özkaynaklar içerisinde yabancı para çevrim farkları hesabında takip edilmektedir.
Konsolidasyon kapsamındaki yurtdışı faaliyetlerinin geçerli para birimleri ve çevrimlerinde kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Firma Unvanı | Geçerli Para Birimi | Dönem Sonu Alış |
Dönem Sonu Satış |
Dönem Sonu Alış |
Dönem Sonu Satış |
| Katar Şube | Katar Riyali | 10,3472 | 10,4826 | 9,6241 | 9,7500 |
| Azerbaycan Şube | Yeni Manat | 22,1881 | 22,4784 | 20,6368 | 20,9068 |
| Anel Emirates | Birleşik Arap Emirlikleri Dirhemi | 10,2693 | 10,4037 | 9,5516 | 9,6766 |
| Anel Mep | Katar Riyali | 10,3472 | 10,4826 | 9,6241 | 9,7500 |
| Anel London | İngiliz Sterlini | 48,9378 | 49,1929 | 44,2073 | 44,4378 |
| Anel Hollanda | Avro | 40,8740 | 40,9476 | 36,7362 | 36,8024 |
Şirket'in yabancı ülkelerde faaliyet gösteren bağlı ortaklıklarının konsolide finansal tablolarda gösteriminde izlenen yöntemler aşağıdaki gibidir:
Şube benzeri işletmelerin işlemleri ana ortaklığın işlemleri gibi değerlemeye tabi tutulur. Bu çerçevede bağlı ortaklıkların ve müşterek yönetime tabi ortaklıkların kendi geçerli para birimleri ile hazırlanan finansal tablolarındaki parasal ve parasal olmayan kalemler raporlama dönemi sonunda geçerli olan Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası ("TCMB") döviz alış kurları üzerinden Türk Lirası'na çevrilmiştir. Gelir ve gider kalemleri, yıl içinde düzenli olarak dağıldığı için yıllık ortalama kurlar üzerinden Türk Lirası'na çevrilmiştir. Çevrim işleminden kaynaklanan kur farkları, konsolide bilançoda özkaynaklar hesap grubu altında "Yabancı para çevrim farkları" hesabında izlenmektedir. Özkaynak kalemleri de raporlama dönemi sonunda geçerli olan TCMB döviz alış kurları üzerinden Türk Lirası'na çevrilmiştir. Konsolidasyona dahil olan yabancı ülkelerde faaliyet gösteren şube benzeri işletmelerin ve bağımsız yabancı işletmelerin özkaynakları ile ilgili ortaya çıkan çevrim farkları yine özkaynak hesap grubu altında "Yabancı para çevrim farkları" hesabında takip edilmektedir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Konsolide finansal tablolar ana ortalık olan Şirket'in ve kontrolün başlamasından sona erene dek, bağlı ortaklığın hesaplarını içermektedir. Kontrol, bir işletmenin faaliyetlerinden fayda elde etmek amacıyla mali ve operasyonel politikaları üzerinde gücünün olması ile sağlanır.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla konsolide finansal tablolar; Şirket'in finansal ve faaliyet politikaları üzerinde kontrol gücüne sahip olduğu bağlı ortaklıklarının finansal tablolarını içermektedir. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla konsolidasyona tabi tutulan ortaklıkların doğrudan ve dolaylı iştirak oranları aşağıdaki gibidir.
| Bağlı Ortaklıklar | Kuruluş ve Faaliyet Yeri |
Ana Faaliyeti | Fonksiyonel Para Birimi |
31 Mart 2025 |
31 Aralık 2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Anel Marin Gemi Elektrik Elektronik. Sist. Ticaret ve Sanayi A.Ş. |
Türkiye | Gemi Elektirk Elektronik |
Türk Lirası | 93,00 | 93,00 |
| Anel Emirates General Contracting- Sole Proprietorship LLC |
Birleşik Arap Emirlikleri |
Proje Taahhüt | ABD Doları | 100,00 | 100,00 |
| Anelmep Maintenance and Operations LLC | Katar | Proje Taahhüt | Katar Riyali | 100,00 | 100,00 |
| Anel Engineering & Contracting Ltd. | İngiltere | Proje Taahhüt | İngiliz Sterlini |
100,00 | 100,00 |
| Anel Telekomünikasyon Elektronik Sistemleri San. ve Tic. A.Ş. |
Türkiye | Telekomünikasyon | Türk Lirası | 96,61 | 96,61 |
| Anel Yapı Gayrimenkul A.Ş. | Türkiye | Gayrimenkul | Türk Lirası | 98,39 | 98,39 |
| Anel Dar Libya Constructing & Services LLC (*) | Libya | Proje Taahhüt | ABD Doları | 65,00 | 65,00 |
(*) Şirket faal durumda değildir.
Ana ortaklığın doğrudan veya dolaylı olarak bir ortaklıktaki oy haklarının yarıdan fazlasını kontrol etmesi ve işletmenin finansal ve faaliyet politikalarını idare etme yetkisine haiz olması durumunda, kontrolün var olduğu kabul edilir. Finansal tabloların konsolidasyonunda şirketler arası bakiye, işlemler ve gerçekleşmemiş kar ve zararlar dahil olmak üzere bütün kar ve zararlar mahsup edilmektedir. Konsolide finansal tablolar benzer işlem ve hesaplar için tutarlı muhasebe politikaları uygulanarak hazırlanmaktadır. Bağlı ortaklıkların finansal tabloları ana ortaklık ile aynı hesap dönemi için hazırlanmıştır. Bağlı ortaklıklar, kontrolün Grup'a geçtiği tarihten itibaren konsolide edilmeye başlanır ve kontrolün Grup'tan çıkması ile konsolide edilme işlemi son bulur. Yıl içinde satın alınan veya elden çıkarılan bağlı ortaklıkların gelir ve giderleri, satın alım tarihinden elden çıkarma tarihine kadar konsolide kar veya zarar ve diğer kapsamlı gelir tablosuna dahil edilir.
Yukarıda listelenen kriterlerin en az birinde herhangi bir değişiklik oluşmasına neden olabilecek bir durumun ya da olayın ortaya çıkması halinde Şirket yatırımının üzerinde kontrol gücünün olup olmadığını yeniden değerlendirir.
Konsolidasyona dahil edilmiş bağlı ortaklıkların net varlıklarındaki kontrol gücü olmayan paylar Grup'un özsermayesinin içinde ayrı bir kalem olarak yer almaktadır. Konsolide edilen bağlı ortaklıkların özkaynağı ve cari dönem operasyonları içindeki ana ortaklık dışı payları, konsolide finansal tablolarda "Kontrol gücü olmayan paylar" olarak ayrı ayrı gösterilmiştir. Kontrol gücü olmayan paylar, ilk satın alma tarihinde hali hazırda kontrol gücü olmayan paylara ait olan tutarlar ile satın alma tarihinden itibaren bağlı ortaklığın özsermayesindeki değişikliklerdeki ana ortaklık dışı payların tutarından oluşur. Kontrol gücü olmayan paylar negatif bakiyeyle sonuçlansa dahi, toplam kapsamlı gelir ana ortaklık hissedarlarına ve kontrol gücü olmayan paylara aktarılır.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Şirket'in yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde çoğunluk oy hakkına sahip olmadığı durumlarda, ilgili yatırımın faaliyetlerini tek başına yönlendirebilecek/yönetebilecek şekilde yeterli oy hakkının olması halinde, yatırım yapılan şirket/varlık üzerinde kontrol gücü vardır. Şirket, aşağıdaki unsurlar da dahil olmak üzere, ilgili yatırımdaki oy çoğunluğunun kontrol gücü sağlamak için yeterli olup olmadığının değerlendirmesinde konuyla ilgili tüm olayları ve şartları göz önünde bulundurur.
Gerekli olması halinde, Grup'un izlediği muhasebe politikalarıyla aynı olması amacıyla bağlı ortaklıkların finansal tablolarında muhasebe politikalarıyla ilgili düzeltmeler yapılmıştır.
Tüm grup içi varlıklar ve yükümlülükler, özkaynaklar, gelir ve giderler ve Grup şirketleri arasındaki işlemlere ilişkin nakit akışları konsolidasyonda elimine edilir.
Konsolide finansal tabloların hazırlanması aşamasında grup içi yapılan işlemler, grup içi bakiyeler ve grup içi işlemlerden dolayı oluşan gerçekleşmemiş gelirler ve giderler karşılıklı olarak silinmektedir. İştirakle ana ortaklık ve ana ortaklığın konsolidasyona tabi bağlı ortaklıkları ve müştereken kontrol edilen ortaklıklar arasında gerçekleşen işlemler neticesinde oluşan karlar ve zararlar, ana ortaklığın iştirakteki payı oranında netleştirilmiştir. Gerçekleşmemiş zararlar değer düşüklüğüne dair kanıt olmadığı sürece gerçekleşmemiş kazançlarla aynı şekilde silinirler.
Şirket'in ve bağlı ortaklıkların ödenmiş sermayesi ve finansal durum tablosu kalemleri toplanmıştır. Yapılan toplama işleminde, konsolidasyon yöntemine tabi ortaklıkların birbirlerinden olan alacak ve borçları karşılıklı indirilmiştir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
SPK'nın 28 Aralık 2023 tarih ve 81/1820 sayılı kararı uyarınca, Türkiye Muhasebe/Finansal Raporlama Standartlarını uygulayan finansal raporlama düzenlemelerine tabi ihraççılar ile sermaye piyasası kurumlarının, 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla sona eren hesap dönemlerine ait yıllık finansal raporlarından başlamak üzere TMS 29 hükümlerini uygulamak suretiyle enflasyon muhasebesi uygulamasına karar verilmiştir.
TMS 29 uyarınca yapılan yeniden düzenlemeler, Türkiye İstatistik Kurumu ("TÜİK") tarafından yayınlanan Türkiye'deki Tüketici Fiyat Endeksi'nden ("TÜFE") elde edilen düzeltme katsayısı kullanılarak yapılmıştır. 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, finansal tabloların düzeltilmesinde kullanılan endeksler ve düzeltme katsayıları aşağıdaki gibidir:
| Tarih | Endeks | Düzeltme Katsayısı | |
|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | 2.954,69 | 1,00 | |
| 31 Aralık 2024 | 2.684,55 | 1,10 | |
| 31 Mart 2024 | 2.139,47 | 1,38 | |
| 31 Aralık 2023 | 1.859,38 | 1,59 |
Şirket'in yüksek enflasyonlu ekonomilerde finansal raporlama amacıyla yaptığı düzeltme işleminin ana unsurları aşağıdaki gibidir:
TMS 1, Sözleşme koşulları olan uzun vadeli yükümlülüklere ilişkin değişiklik; 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler, işletmenin raporlama döneminden sonraki on iki ay içinde uyması gereken koşulların bir yükümlülüğün sınıflandırmasını nasıl etkilediğine açıklık getirmektedir. Değişiklikler aynı zamanda işletmenin bu koşullara tabi yükümlülüklerle ilgili sağladığı bilgilerin iyileştirilmesini de amaçlamaktadır.
TFRS 16, Satış ve geri kiralama işlemleri; 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler, işletmenin TFRS 16'daki bir satış ve geri kiralama işlemini işlem tarihinden sonra nasıl muhasebeleştirdiğini açıklayan satış ve geri kiralama hükümlerini içerir. Kira ödemelerinin bir kısmı veya tamamı bir endekse veya orana bağlı olmayan değişken kira ödemelerinden oluşan satış ve geri kiralama işlemlerinin etkilenmesi muhtemeldir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
(a) "31 Mart 2025 tarihi itibarıyla yürürlükte olan yeni standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar (devamı):"
TMS 7 ve TFRS 7 'deki tedarikçi finansman anlaşmalarına ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu değişiklikler tedarikçi finansman anlaşmalarının ve işletmelerin yükümlülükleri, nakit akışları ve likidite risklerinin üzerindeki etkilerine dair şeffaflığı arttırmak için açıklama yapılmasını gerektirir. Açıklama gereklilikleri, UMSK (Uluslararası Muhasebe Standartları Kurumu)'nın , yatırımcıların, bazı şirketlerin tedarikçi finansmanı anlaşmalarının yeterince açık olmadığı ve yatırımcıların analizini engellediği yönündeki endişelerine verdiği yanıttır.
TFRS 1, "Sürdürülebilirlikle ilgili Finansal Bilgilerin Açıklanmasına İlişkin Genel Hükümler" 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart, bir şirketin değer zinciri içerisindeki sürdürülebilirlikle ilgili maruz kaldığı tüm ciddi riskler ve fırsatların açıklanmasına yönelik temel çerçeveyi içerir.
TFRS 2, "İklimle ilgili açıklamalar"; 1 Ocak 2024 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart, şirketlerin iklimle ilgili riskler ve fırsatlar hakkında açıklama gerekliliklerini belirleme konusundaki ilk standarttır.
Bununla birlikte, KGK'nın 29 Aralık 2023 tarihli Resmî Gazete'de yayımlanan Kurul Kararında belirli işletmelerin 1 Ocak 2024 tarihinden itibaren zorunlu sürdürülebilirlik raporlamasına tabi olacağı açıklanmıştır. 5 Ocak 2024 tarihli "Türkiye Sürdürülebilirlik Raporlama Standartları (TSRS) Uygulama Kapsamına İlişkin Kurul Kararı" Kapsamında Sürdürülebilirlik Raporlamasına Tabi Olacak İşletmelerin Belirlenmesi amacıyla sürdürülebilirlik uygulaması kapsamına giren işletmeler sayılmaktadır.
Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu tarafından yeni yayımlanan ancak Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından henüz mevzuata kazandırılmayan standartlarda UFRS kodifikasyonu korunmuştur.
TFRS 17, 'Sigorta Sözleşmeleri'; 1 Ocak 2023 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemlerinde geçerlidir. Bu standart, hali hazırda çok çeşitli uygulamalara izin veren TFRS 4'ün yerine geçmektedir. TFRS 17, sigorta sözleşmeleri ile isteğe bağlı katılım özelliğine sahip yatırım sözleşmeleri düzenleyen tüm işletmelerin muhasebesini temelden değiştirecektir. Bu husus sigorta sektöründe faaliyet gösteren şirketleri kapsadığından Grup üzerinde bir etki beklenmemektedir.
TMS 21 Değiştirilebilirliğin Eksikliği; 1 Ocak 2025 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bir işletme, belirli bir amaç için belirli bir ölçüm tarihinde başka bir para birimine çevrilemeyen yabancı para biriminde yapılan bir işlem veya faaliyete sahip olduğunda bu değişikliklerden etkilenir. Bir para birimi, başka bir para birimini elde etme olanağı mevcut olduğunda (normal bir idari gecikmeyle) değiştirilebilir ve işlem; uygulanabilir haklar ve yükümlülükler yaratan bir piyasa veya takas mekanizması yoluyla gerçekleşir.
TFRS 9 ve TFRS 7'deki Finansal Araçların sınıflandırma ve ölçümüne ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. (Erken uygulamaya izin verilir.) Bu değişiklikler:
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
UFRS'lere İlişkin Yıllık İyileştirmeler – 11. Değişiklik; Yıllık iyileştirmeler, bir Muhasebe Standardındaki ifadeleri açıklığa kavuşturan veya Muhasebe Standartlarındaki hükümler arasındaki nispeten küçük beklenmeyen sonuçları, gözden kaçırılan noktaları veya tutarsızlıkları düzelten değişikliklerle sınırlıdır. 2024 değişiklikleri aşağıdaki standartlara ilişkin yapılmıştır:
UFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklama; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu, kar veya zarar tablosundaki güncellemelere odaklanan, mali tabloların sunumuna ve açıklanmasına ilişkin yeni standarttır. UFRS 18'de getirilen temel yeni kavramlar aşağıdakilerle ilgilidir:
UFRS 19 Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu yeni standart diğer UFRS'ler ile uygulanmaktadır. Şartları sağlayan bir bağlı ortaklık, açıklama hükümleri hariç diğer UFRS Muhasebe Standartlarındaki hükümleri uygular ve bunun yerine UFRS 19'daki azaltılmış açıklama gerekliliklerini uygular. UFRS 19'un azaltılmış açıklama gereklilikleri, uygun bağlı ortaklıkların mali tablolarının kullanıcılarının bilgi ihtiyaçları ile mali tablo hazırlayıcıları için maliyet tasarruflarını dengeler. UFRS 19, şartları sağlayan bağlı ortaklıklar için gönüllü uygulanabilecek bir standarttır. Bir bağlı ortaklık aşağıdaki durumlarda ilgili şartları sağlar.
1 Ocak 2025 tarihi itibarıyla geçerli olacak yeni standartlar, değişiklikler ve yorumların, Şirket'in finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
TFRS 9 ve TFRS 7'deki Finansal Araçların sınıflandırma ve ölçümüne ilişkin değişiklikler; 1 Ocak 2026 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. (Erken uygulamaya izin verilir.) Bu değişiklikler:
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
UFRS 18 Finansal Tablolarda Sunum ve Açıklama; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Bu, kar veya zarar tablosundaki güncellemelere odaklanan, mali tabloların sunumuna ve açıklanmasına ilişkin yeni standarttır. UFRS 18'de getirilen temel yeni kavramlar aşağıdakilerle ilgilidir:
• kar veya zarar tablosunun yapısı
.
UFRS 19 Kamuya Hesap Verme Yükümlülüğü Bulunmayan Bağlı Ortaklıklar: Açıklamalar; 1 Ocak 2027 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan yıllık raporlama dönemleri için geçerlidir. Erken uygulamaya izin verilmektedir. Bu yeni standart diğer UFRS'ler ile birlikte uygulanmaktadır. Şartları sağlayan bir bağlı ortaklık, açıklama hükümleri hariç diğer UFRS Muhasebe Standartlarındaki hükümleri uygular ve bunun yerine UFRS 19'daki azaltılmış açıklama gerekliliklerini uygular. UFRS 19'un azaltılmış açıklama gereklilikleri, uygun bağlı ortaklıkların mali tablolarının kullanıcılarının bilgi ihtiyaçları ile mali tablo hazırlayıcıları için maliyet tasarruflarını dengeler. UFRS 19, şartları sağlayan bağlı ortaklıklar için gönüllü uygulanabilecek bir standarttır. Bir bağlı ortaklık aşağıdaki durumlarda ilgili şartları sağlar.
1 Ocak 2024 tarihi itibarıyla geçerli olacak yeni standartlar, değişiklikler ve yorumların, Şirket'in finansal tabloları üzerinde önemli bir etkisi olması beklenmemektedir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Konsolide finansal tabloların hazırlanması, raporlama tarihi itibarıyla raporlanan varlıklar ve yükümlülüklerin tutarlarını, şarta bağlı varlıkların ve yükümlülüklerin açıklamasını ve hesap dönemi boyunca raporlanan gelir ve giderlerin tutarlarını etkileyebilecek tahmin ve varsayımların kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahmin ve varsayımlar, mevcut olaylar ve işlemlere ilişkin ulaşılabilen en iyi bilgilere dayanmasına rağmen, fiili sonuçlar varsayımlardan farklılık gösterebilir.
Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde, hem de ileriye yönelik olarak uygulanır. Cari dönemde kullanılan önemli muhasebe tahminleri, 31 Mart 2025 tarihinde sona eren döneme ait konsolide finansal tabloların hazırlanmasında kullanılan muhasebe tahminleri ile tutarlıdır.
Grup işletme birleşmelerini, kontrolün Grup'a transfer olduğu zaman satın alma yöntemi kullanarak muhasebeleştirir. Bir işletme birleşmesinde transfer edilen bedel, gerçeğe uygun değeri üzerinden ölçülür; transfer edilen bedel, edinen işletme tarafından transfer edilen varlıkların birleşme tarihindeki gerçeğe uygun değerlerinin, edinen işletme tarafından edinilen işletmenin önceki sahiplerine karşı üstlenilen borçların ve edinen işletme tarafından çıkarılan özkaynak paylarının toplamı olarak hesaplanır. Satın alıma ilişkin maliyetler genellikle oluştukları anda gider olarak muhaseb2.eleştirilir.
Finansal durum ve performans trendlerinin tespitine imkan vermek üzere, Grup'un konsolide finansal tabloları önceki dönemle karşılaştırmalı olarak hazırlanmaktadır. Cari dönem finansal tabloların sunumu ile uygunluk sağlanması açısından karşılaştırmalı bilgiler gerekli görüldüğünde yeniden sınıflandırılır ve önemli farklılıklar açıklanır.
Grup, KGK tarafından 23 Kasım 2023 tarihinde yapılan duyuru ve yayınlanan "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama Hakkında Uygulama Rehberi'ne istinaden 31 Aralık 2024 ve 31 Mart 2025 tarihli ve aynı tarihlerde sona eren yıllara ilişkin finansal tablolarını TMS 29 "Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama" Standardını uygulayarak hazırlamıştır. Söz konusu standart uyarınca, yüksek enflasyonlu bir ekonomiye ait para birimi esas alınarak hazırlanan finansal tabloların, bu para biriminin bilanço tarihindeki satın alma gücünde hazırlanması ve önceki dönem finansal tabloların da karşılaştırma amacıyla karşılaştırmalı bilgiler raporlama dönemi sonundaki cari ölçüm birimi cinsinden ifade edilir. Grup bu nedenle, 31 Aralık 2024 tarihli finansal tablolarını da, 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla satın alma gücü esasına göre sunmuştur.
Grup faaliyetlerine ilişkin karar almaya yetkili mercii tarafından düzenli olarak gözden geçirilen iç raporlara dayanarak faaliyet bölümleri belirlemiştir. Grup'un karar almaya yetkili mercisi Yönetim Kuruludur.
Grup'un karar almaya yetkili mercisi, bölümlere tahsis edilecek kaynaklara ilişkin kararların alınması ve bölümlerin performansının değerlendirilmesi amacıyla sonuçları ve faaliyetleri ürün çeşitleri bazında ve coğrafi dağılımları bazında incelemektedir. Grup ürün grupları bazında dağılımı şu şekildedir: Elektrik ve mekanik proje taahhüt, gayrimenkul kiralama, gemi elektrik elektronik ve telekomünikasyon. Grup'un raporlanabilir faaliyet bölümlerinin hasılatı büyük oranda proje taahhüt işlerinden gelmektedir. Grup'un faaliyet bölümlerine ilişkin bilgileri aşağıdaki gibidir:
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 31 Mart 2025 |
Proje Taahhüt | Gayrimenkul Kiralama |
Telekomünikasyon | Gemi Elektrik Elektronik |
Konsolidasyon Düzeltmeleri |
Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Net Grup Dışı Hasılat | 1.479.131.822 | 163.150.196 | -- | 27.205.571 | (910.574) | 1.668.577.015 |
| Net Hasılat Toplamı | 1.479.131.822 | 163.150.196 | -- | 27.205.571 | (910.574) | 1.668.577.015 |
| Satışların Maliyeti (-) | (1.437.890.054) | (149.687.235) | -- | (4.087.393) | 14.743 | (1.591.649.939) |
| Brüt Kar | 41.241.768 | 13.462.961 | -- | 23.118.178 | (895.831) | 76.927.076 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (30.826.283) | (43.186.182) | (284.282) | (1.326.309) | 585.745 | (75.037.311) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 244.985.998 | 57.273.153 | 166.891 | 497.623 | -- | 302.923.665 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | (245.946.283) | (50.322.704) | (158.130) | (3.562.094) | -- | (299.989.211) |
| Esas Faaliyet Karı/ (Zararı) | 9.455.200 | (22.772.772) | (275.521) | 18.727.398 | (310.086) | 4.824.219 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | -- | -- | 7.024 | -- | -- | 7.024 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| Finansman Gelir ve Gideri Öncesi Faaliyet Karı/(Zararı) | 9.455.200 | (22.772.772) | (268.497) | 18.727.398 | (310.086) | 4.831.243 |
| Finansman Gelirleri | 23.417.668 | 11.560.331 | 81.556 | 14.455.114 | -- | 49.514.669 |
| Finansman Giderleri (-) | (36.282.117) | (5.113.033) | (838.037) | (61.128.155) | 310.086 | (103.051.256) |
| Parasal Kazanç / (Kayıp) | 79.844.070 | 17.973.201 | 2.015.811 | 36.555.037 | 91.863.467 | 228.251.586 |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı/ (Zararı) | 76.434.821 | 1.647.727 | 990.833 | 8.609.394 | 91.863.467 | 179.546.242 |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir/(Gideri) | 7.683.660 | (4.956.585) | (48.188) | 4.913.524 | (4.165.044) | 3.427.367 |
| -Dönem Vergi Geliri/ (Gideri) | -- | (570.089) | -- | -- | -- | (570.089) |
| -Ertelenmiş Vergi Geliri/ (Gideri) | 7.683.660 | (4.386.496) | (48.188) | 4.913.524 | (4.165.044) | 3.997.456 |
| Dönem Karı/ (Zararı) | 84.118.481 | (3.308.858) | 942.645 | 13.522.918 | 87.698.423 | 182.973.609 |
| Yatırım Harcamaları | ||||||
| Maddi Duran Varlıklar | 1.056.221 | -- | -- | -- | -- | 1.056.221 |
| Amortisman Giderleri | (4.318.533) | (562.882) | (4.318) | (37.416) | -- | (4.923.149) |
| Diğer Bilgiler | ||||||
| - Varlıklar Toplamı |
15.788.753.456 | 369.168.784 | 919.098.898 | 3.000.784.664 | (7.872.151.569) | 12.205.654.233 |
| - Yükümlülükler Toplamı |
11.998.542.857 | 244.630.507 | 22.798.679 | 519.630.615 | (3.291.682.138) | 9.493.920.520 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak - 31 Mart 2024 |
Proje Taahhüt | Gayrimenkul Kiralama |
Telekomünikasyon | Gemi Elektrik Elektronik |
Konsolidasyon Düzeltmeleri |
Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Net Grup Dışı Hasılat | 771.092.620 | 24.829.501 | -- | 392.611.249 | (389.711) | 1.188.143.659 |
| Net Hasılat Toplamı | 771.092.620 | 24.829.501 | -- | 392.611.249 | (389.711) | 1.188.143.659 |
| Satışların Maliyeti (-) | (700.171.327) | (3.733.868) | -- | (338.950.734) | 387.162 | (1.042.468.767) |
| Brüt Kar | 70.921.293 | 21.095.633 | -- | 53.660.515 | (2.549) | 145.674.892 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | (47.279.520) | (545.847) | (1.037.600) | (3.805.719) | (145.121) | (52.813.807) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | 258.476.576 | 2.510.157 | 525.491 | 14.976.356 | (33.132) | 276.455.448 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler | (268.933.316) | (1.083.742) | (172.388) | (7.875.657) | -- | (278.065.103) |
| Esas Faaliyet Karı/ (Zararı) | 13.185.033 | 21.976.201 | (684.497) | 56.955.495 | (180.802) | 91.251.430 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 31.575 | -- | 10.501 | -- | -- | 42.076 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-) | (174.051) | -- | -- | -- | -- | (174.051) |
| Finansman Gelir ve Gideri Öncesi Faaliyet Karı/(Zararı) | 13.042.557 | 21.976.201 | (673.996) | 56.955.495 | (180.802) | 91.119.455 |
| Finansman Gelirleri | 6.046.898 | 3.647.213 | 1.599 | 3.757.573 | (1.395.953) | 12.057.330 |
| Finansman Giderleri (-) | (56.232.249) | (44.501.459) | (926.174) | (26.430) | 1.395.955 | (100.290.357) |
| Parasal Kazanç / (Kayıp) | (227.602.989) | 644.008.587 | 3.706.893 | (133.900.670) | (673.623.903) | (387.412.082) |
| Sürdürülen Faaliyetler Vergi Öncesi Karı/ (Zararı) | (264.745.783) | 625.130.542 | 2.108.322 | (73.214.032) | (673.804.703) | (384.525.654) |
| (35.502.004) | 34.795.158 | -- | (7.195.242) | -- | (7.902.088) | |
| -Dönem Vergi Geliri/ (Gideri) | -- | -- | -- | (6.864.764) | -- | (6.864.764) |
| -Ertelenmiş Vergi Geliri/ (Gideri) | (35.502.004) | 34.795.158 | -- | (330.478) | -- | (1.037.324) |
| Dönem Karı/ (Zararı) | (300.247.787) | 659.925.700 | 2.108.322 | (80.409.274) | (673.804.703) | (392.427.742) |
| Yatırım Harcamaları | ||||||
| Maddi Duran Varlıklar | 440.050 | -- | -- | 103.499 | -- | 543.549 |
| Amortisman Giderleri | (2.360.218) | (307.633) | (2.360) | (20.448) | -- | (2.690.659) |
| Diğer Bilgiler | ||||||
| - Varlıklar Toplamı - Yükümlülükler Toplamı |
18.405.089.965 14.315.189.557 |
2.982.216.517 625.727.200 |
920.028.924 27.215.550 |
636.254.749 470.484.459 |
(7.981.012.342) (3.367.302.470) |
14.962.577.813 12.071.314.296 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 1 Ocak – 31 Mart 2025 |
Türkiye | Körfez(*) | Avrupa | Diğer | Eliminasyon | Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Gelirler | 508.458.152 | 536.478.189 | 624.551.248 | -- | (910.574) | 1.668.577.015 |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıkları |
66.144.525 | 4.257.415.862 | 19.006.813 | -- | -- | 4.342.567.200 |
| Bölümlere göre varlıklar | 9.104.643.792 | 9.072.731.330 | 1.886.793.646 | 19.735.296 | (7.878.249.831) | 12.205.654.233 |
| Yatırım Harcamaları | 374.125 | -- | 682.096 | -- | -- | 1.056.221 |
| 1 Ocak – 31 Mart 2024 |
Türkiye | Körfez(*) | Avrupa | Diğer | Eliminasyon | Toplam |
| Gelirler | 731.623.466 | 430.046.189 | 26.863.715 | -- | (389.711) | 1.188.143.659 |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıkları |
2.608.664.097 | 4.814.133.121 | 50.439.824 | -- | -- | 7.473.237.042 |
| Bölümlere göre varlıklar | 11.501.288.895 | 11.191.886.871 | 234.317.454 | 16.096.933 | (7.981.012.342) | 14.962.577.811 |
(*) Körfez bölümü Birleşik Arap Emirlikleri ve Katar operasyonlarından oluşmaktadır.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Kasa | 180.615 | 12.334 |
| Bankalar | 143.797.055 | 43.853.513 |
| - Vadesiz Mevduatlar | 143.797.055 | 43.853.513 |
| Toplam | 143.977.670 | 43.865.847 |
Raporlama tarihi itibarıyla nakit ve nakit benzerleri üzerinde blokaj bulunmamaktadır (31 Aralık 2024: Bulunmamaktadır).
| Kısa Vadeli Finansal Yatırımlar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Gerçeğe Uygun Değer Farkı Gelir Tablosuna Yansıtılan Finansal Yatırımlar |
60.515 | 59.053 |
| Toplam | 60.515 | 59.053 |
| Gerçeğe Uygun Değer Farkları Kar / Zarara Yansıtılan Finansal Yatırımlar |
31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Borsada İşlem Gören Paylar (*) | 60.515 | 59.053 |
| Toplam | 60.515 | 59.053 |
(*) Borsada işlem gören paylar cari dönem içerisinde 1.462 TL değer kazanmıştır (31 Aralık 2024: 11.362 TL değer artışı).
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Banka Kredileri | 1.874.459.655 | 1.961.295.888 |
| Toplam | 1.874.459.655 | 1.961.295.888 |
a) Banka Kredileri:
| 31 Mart 2025 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Para Birimi | Ağırlıklı Ortalama Faiz Oranı (%) |
Kısa Vadeli | Uzun Vadeli Kredilerin Kısa Vadeli Kısmı |
Uzun Vadeli | Toplam |
| TL | 16,00 | -- | 200.011.372 | 397.487.032 | 597.498.404 |
| USD | 4,00 | -- | 172.138.857 | 364.468.817 | 536.607.674 |
| Avro | 4,00 | -- | 29.037 | 86.456 | 115.493 |
| Qar | 8,75 | 686.222.315 | -- | -- | 686.222.315 |
| Aed | 4,00 | -- | 31.528.556 | 22.487.213 | 54.015.769 |
| Toplam | 686.222.315 | 403.707.822 | 784.529.518 | 1.874.459.655 |
| 31 Aralık 2024 | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Para Birimi | Ağırlıklı Ortalama Faiz Oranı (%) |
Kısa Vadeli | Uzun Vadeli Kredilerin Kısa Vadeli Kısmı |
Uzun Vadeli | Toplam |
| TL | 16,00 | -- | 194.467.948 | 437.485.224 | 631.953.172 |
| USD | 4,00 | -- | 150.479.712 | 440.881.823 | 591.361.535 |
| Avro | 4,00 | -- | 25.384 | 95.156 | 120.540 |
| Qar | 8,00 | 711.066.672 | -- | -- | 711.066.672 |
| Aed | 4,00 | -- | 7.938.773 | 18.855.196 | 26.793.969 |
| Toplam | 711.066.672 | 352.911.817 | 897.317.399 | 1.961.295.888 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| 1 yıl içerisinde ödenecek | 1.011.870.919 | 1.063.978.489 |
| 2 - 3 yıl içerisinde ödenecek | 299.645.789 | 310.388.205 |
| 3 - 4 yıl içerisinde ödenecek | 251.337.653 | 265.073.775 |
| 4 - 5 yıl içerisinde ödenecek | 258.709.842 | 268.602.184 |
| 5 yıl ve daha uzun vadeli | 52.895.452 | 53.253.235 |
| Toplam | 1.874.459.655 | 1.961.295.888 |
Grup'un kredilerine ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | |
|---|---|---|
| Açılış Bakiyesi | 1.961.295.888 | 2.491.736.053 |
| Borçlanmadan kaynaklanan nakit girişleri | 53.852.389 | 63.357.812 |
| Anapara ve faiz ödemelerine ilişkin nakit çıkışları | (1.490.647) | (515.927) |
| Tahakkuk | 40.027.314 | 59.853.357 |
| Kur farkı | 36.955.943 | 55.022.320 |
| Parasal kayıp kazanç | (302.914.346) | (326.207.121) |
| Yabancı para çevrim farkı | 86.733.114 | 71.566.335 |
| Kapanış Bakiyesi | 1.874.459.655 | 2.414.812.829 |
Grup'un 15 Mart 2023 tarihli özel durum tarihli açıklamasında yer aldığı üzere, 10 Mart 2023 tarihinde imzalanan Finansal Yeniden Yapılandırma sözleşmesi kapsamında banka kredileri yeniden hesaplanmıştır.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Bilanço tarihi itibarıyla Grup'un ticari alacaklarının detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Alacaklar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Alıcılar | 1.135.579.240 | 923.369.529 |
| Alacak Senetleri ve Alınan Vadeli Çekler | 32.935.902 | 2.146.937 |
| Eksi: Tahakkuk Etmemiş Finansman Geliri | (9.842.540) | (10.891.401) |
| Şüpheli Ticari Alacaklar | 3.540.143 | 3.772.946 |
| Eksi: Şüpheli Ticari Alacaklar Karşılığı | (3.540.143) | (3.772.946) |
| İşveren İade Payı Alacakları (*) | 1.518.845.074 | 1.833.548.426 |
| Ara Toplam | 2.677.517.676 | 2.748.173.491 |
| İlişkili Taraflardan Alacaklar (Dipnot 20) | 99.174.256 | 83.207.688 |
| Toplam | 2.776.691.932 | 2.831.381.179 |
(*) İnşaat sözleşmelerinde tanımlı işin tamamlanmasından önce veya tamamlanmasına kadar, bazı durumlarda daha uzun süreler zarfında müşteriler tarafından tutulan ve henüz vadesi gelmeyen ticari alacaklar "işveren iade payı alacakları" olarak nitelendirilmektedir.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla sırasıyla TL, ABD Doları ve Avro cinsinden kısa vadeli ticari alacaklar için hesaplanan tahakkuk etmemiş finansman geliri için kullanılan etkin ağırlıklı ortalama faiz oranları sırasıyla yıllık %48,79, %4,18, %2,46 olup alacakların ağırlıklı ortalama vadesi 2 aydır (2024: TL için %48,79, ABD Doları için %4,18, Avro için %2,46; 2 ay).
31 Aralık 2025 tarihi itibarıyla, ticari alacakların 3.540.143 TL (31 Aralık 2024: 3.772.946 TL) tutarındaki kısmı için şüpheli alacak karşılığı ayrılmıştır.
Ticari alacaklar için ayrılan şüpheli alacak karşılığı, geçmiş tahsil edilememe tecrübesine dayanılarak belirlenmiştir.
Grup'un şüpheli ticari alacaklar karşılığına ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak - 31 Mart | 1 Ocak - 31 Mart | |
|---|---|---|
| 2025 | 2024 | |
| Dönem Başı | 3.772.946 | 4.278.893 |
| Parasal Kayıp Kazanç | (341.278) | (1.047.012) |
| Yabancı Para Çevrim Farkları | 108.475 | 168.267 |
| Dönem Sonu | 3.540.143 | 3.400.148 |
Bilanço tarihi itibarıyla Grup'un ticari borçlarının detayı aşağıdaki gibidir:
| Kısa Vadeli Ticari Borçlar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Satıcılar | 5.368.087.203 | 4.199.385.360 |
| Borç Senetleri ve Verilen Vadeli Çekler | 68.621.526 | 95.911.389 |
| Eksi: Tahakkuk Etmemiş Finansman Gideri | (18.155.125) | (17.308.371) |
| Gider Tahakkukları | 196.959.490 | 183.227.415 |
| Taşeron İade Payı Borçları (*) | 155.072.750 | 164.056.193 |
| Ara Toplam | 5.770.585.844 | 4.625.271.986 |
| İlişkili Taraflara Ticari Borçlar (Dipnot 20) | 58.604.062 | 200.983.152 |
| Toplam | 5.829.189.906 | 4.826.255.138 |
(*) İnşaat sözleşmelerinde tanımlı işin tamamlanmasından önce veya tamamlanmasına kadar, bazı durumlarda daha uzun süreler zarfında işveren tarafından tutulan ve henüz vadesi gelmeyen ticari borçlara "taşeron iade payı borçları" olarak nitelendirilmektedir.
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla TL, ABD Doları ve Avro cinsinden kısa vadeli ticari borçlar için hesaplanan tahakkuk etmemiş finansman giderleri için kullanılan etkin ağırlıklı ortalama faiz oranı sırasıyla yıllık %48,79, %4,18, %2,46 olup borçların ağırlıklı ortalama vadesi 3 aydır (31 Aralık 2024: TL için %48,79, ABD Doları için %4,18, Avro için % 2,46, 3 ay).
İlişkili taraflardan alacak ve ilişkili taraflara borçların detayı Dipnot 20' de gösterilmiştir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| İlk Madde ve Malzeme | 1.037.214.899 | 374.150.754 |
| Toplam | 1.037.214.899 | 374.150.754 |
Grup'un 31 Mart 2025 itibarıyla kullanılan kredilere karşılık teminat olarak rehin verilen stoğu bulunmamaktadır (31 Aralık 2024: Bulunmamaktadır).
| Kısa Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Stoklar İçin Verilen Avanslar | 277.911.708 | 396.196.978 |
| Verilen Diğer Avanslar | 267.114.323 | 207.157.943 |
| Gelecek Aylara Ait Giderler | 57.581.022 | 5.036.298 |
| Toplam | 602.607.053 | 608.391.219 |
| Uzun Vadeli Peşin Ödenmiş Giderler | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Gelecek Yıllara Ait Giderler | 1.045.057 | 1.164.997 |
| Toplam | 1.045.057 | 1.164.997 |
| Kısa Vadeli Ertelenmiş Gelirler | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| İnşaat Sözleşmeleri ile İlgili Olarak Alınan Avanslar | 839.080.109 | 717.812.236 |
| Diğer Alınan Avanslar | 15.956.417 | 22.999.672 |
| Gelecek Aylara Ait Gelirler | 5.692.258 | 3.455.986 |
| Toplam | 860.728.784 | 744.267.894 |
| Uzun Vadeli Ertelenmiş Gelirler | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Gelecek Aylara Ait Gelirler | 1.283.674 | 1.760.987 |
| İnşaat Sözleşmeleri ile İlgili Olarak Alınan Avanslar(*) | 1.114.622 | 2.092.750 |
| Toplam | 2.398.296 | 3.853.737 |
(*) Dipnot 14'te açıklanan dava neticesinde Abu Dhabi Uluslararası Havalimanı projesi kapsamında muhasebeleştirilen 26.599.502 ABD Doları tutarındaki alınan avans dava tutarıyla netlenmiştir (Detaylar için dipnot 14).
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme | ||
|---|---|---|
| Varlıkları | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Kısa Vadeli | 3.583.268.613 | 3.203.001.084 |
| Uzun Vadeli | 759.298.587 | 777.277.524 |
| Toplam | 4.342.567.200 | 3.980.278.608 |
Devam eden inşaat sözleşmelerine ilişkin varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yurtdışı İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Henüz Kazanılmamış Varlıklar (*) | 4.276.422.675 | 3.934.155.433 |
| Yurtiçi İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Henüz Kazanılmamış Varlıklar (*) | 66.144.525 | 46.123.175 |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Varlıkları | 4.342.567.200 | 3.980.278.608 |
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Yükümlülükleri |
42.717.672 | 84.944.210 |
| Toplam | 42.717.672 | 84.944.210 |
(*) Henüz kazanılmamış varlıkların elde edilmesi için gerekli şartların işletme tarafından yerine getirileceğine dair makul güvence oluşmuş olup, alınabilecek bedelin makul değeri üzerinden tahakkuk esasına göre konsolide finansal tablolara yansıtılmıştır.
Devam eden inşaat sözleşmelerine ilişkin yükümlülüklerin detayı aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yurtiçi İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Fazla Faturalandırılan Kısım | 42.717.672 | 54.827.877 |
| Yurtdışı İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Fazla Faturalandırılan Kısım | -- | 30.116.333 |
| Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Yükümlülükleri |
42.717.672 | 84.944.210 |
Projeler için alınan ve verilen teminat tutarları Dipnot 14'te açıklanmıştır.
Grup, ara dönem içerisinde yatırım amaçlı gayrimenkul alımı ve satımı yapmamıştır.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Maliyet Bedeli | Binalar | Tesis, Makine ve Cihazlar |
Taşıtlar | Demirbaşlar | Özel Maliyetler | Diğer Maddi Duran Varlıklar |
Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Açılış Bakiyesi | 27.080.751 | 262.402.406 | 22.663.741 | 256.989.946 | 11.149.446 | 1.321.114 | 581.607.404 |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | -- | (14.130.999) | (556.014) | (11.320.587) | -- | -- | (26.007.600) |
| Alımlar | -- | 382.592 | -- | 673.629 | -- | -- | 1.056.221 |
| Çıkışlar | -- | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| Kapanış Bakiyesi | 27.080.751 | 248.653.999 | 22.107.727 | 246.342.988 | 11.149.446 | 1.321.114 | 556.656.025 |
| Birikmiş Amortismanlar | |||||||
| Açılış Bakiyesi | (4.011.358) | (252.505.531) | (22.663.741) | (234.138.298) | (11.149.446) | (1.321.114) | (525.789.488) |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | 466.748 | 20.702.187 | 2.072.089 | 5.646.830 | -- | -- | 28.887.854 |
| Dönem Gideri | (264.274) | (2.384.818) | -- | (2.258.570) | -- | -- | (4.907.662) |
| Çıkışlar | -- | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| Kapanış Bakiyesi | (3.808.884) | (234.188.162) | (20.591.652) | (230.750.038) | (11.149.446) | (1.321.114) | (501.809.296) |
| Maddi Duran Varlıklar, net | 23.271.867 | 14.465.837 | 1.516.075 | 15.592.950 | -- | -- | 54.846.729 |
Cari dönem amortisman giderlerinin toplamı 4.907.662 TL'dir (31 Mart 2024: 2.639.828 TL). Bu tutarın 2.855.103 TL (31 Mart 2024: 2.421.189 TL) tutarındaki kısmı satılan malın maliyetine (Dipnot 17), 2.052.559 TL (31 Mart 2024: 218.639 TL) tutarındaki kısmı genel yönetim giderlerine dahil edilmiş olup pazarlama giderlerine pay verilmemiştir.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Maliyet Bedeli | Binalar | Tesis, Makine ve Cihazlar |
Taşıtlar | Demirbaşlar | Özel Maliyetler | Diğer Maddi Duran Varlıklar |
Toplam |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Açılış Bakiyesi | 27.238.686 | 288.946.440 | 28.889.545 | 270.936.559 | 11.149.447 | 1.321.114 | 628.481.791 |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | -- | (9.334.000) | (1.153.127) | (5.335.473) | -- | -- | (15.822.600) |
| Alımlar | -- | -- | -- | 1.976.242 | -- | -- | 1.976.242 |
| Çıkışlar | -- | -- | -- | (420.544) | -- | -- | (420.544) |
| Kapanış Bakiyesi | 27.238.686 | 279.612.440 | 27.736.418 | 267.156.784 | 11.149.447 | 1.321.114 | 614.214.889 |
| Birikmiş Amortismanlar Açılış Bakiyesi |
(4.747.377) | (268.455.645) | (28.887.509) | (256.743.109) | (11.149.447) | (1.321.114) | (571.304.201) |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | -- | 9.104.703 | 1.160.763 | 5.099.670 | -- | -- | 15.365.136 |
| Dönem Gideri | (180.803) | (1.780.810) | -- | (678.215) | -- | -- | (2.639.828) |
| Çıkışlar | -- | -- | -- | 420.542 | -- | -- | 420.542 |
| Kapanış Bakiyesi | (4.928.180) | (261.131.752) | (27.726.746) | (251.901.112) | (11.149.447) | (1.321.114) | (558.158.351) |
| Maddi Duran Varlıklar, net | 22.310.506 | 18.480.688 | 9.672 | 15.255.672 | -- | -- | 56.056.538 |
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | ||
|---|---|---|
| Maliyet Değeri | Haklar | Toplam |
| Açılış Bakiyesi | 72.997.290 | 72.997.290 |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | (4.349.450) | (4.349.450) |
| Kapanış Bakiyesi | 68.647.840 | 68.647.840 |
| Birikmiş Amortismanlar | ||
| Açılış Bakiyesi | (72.608.623) | (72.608.623) |
| Yabancı Para Çevirim Farkları | 4.133.130 | 4.133.130 |
| Dönem Gideri | (15.487) | (15.487) |
| Kapanış Bakiyesi | (68.490.980) | (68.490.980) |
| Maddi Olmayan Duran Varlıklar, net | 156.860 | 156.860 |
| Haklar Toplam Maliyet Değeri Açılış Bakiyesi 75.693.763 75.693.763 Yabancı Para Çevirim Farkları (1.275.840) (1.275.840) Alımlar 43.601 43.601 Kapanış Bakiyesi 74.461.524 74.461.524 Birikmiş Amortismanlar Açılış Bakiyesi (75.032.910) (75.032.910) Yabancı Para Çevirim Farkları 998.510 998.510 Dönem Gideri (18.531) (18.531) Kapanış Bakiyesi (74.052.931) (74.052.931) Maddi Olmayan Duran Varlıklar, net 408.593 408.593 |
31 Mart 2024 | |
|---|---|---|
Cari dönem itfa payı giderlerinin toplamı 15.487 TL'dir (31 Mart 2024: 18.531 TL). Bu tutarın 7.752 TL (31 Mart 2024: 9.276 TL) tutarındaki kısmı satılan malın maliyetine (Dipnot 17), 7.735 (31 Mart 2024: 9.255 TL) TL tutarındaki kısmı genel yönetim giderlerine dahil edilmiştir.
| Diğer Kısa Vadeli Karşılıklar Dava Karşılıkları Toplam |
31 Mart 2025 3.729.667 3.729.667 |
31 Aralık 2024 4.104.975 4.104.975 |
|---|---|---|
| Dava karşılıklarının detayı aşağıdaki gibidir: | ||
| 1 Ocak - 31 Mart | 1 Ocak – 31 Mart | |
| 2025 | 2024 | |
| Dönem Başı | 4.104.975 | 18.732.350 |
| Dönem İçinde Ayrılan Karşılık | 187.374 | 287.050 |
| Eksi: Dönem İçinde İptal Edilen ve ödenen | -- | (6.144.948) |
| Parasal kayıp kazanç | (562.682) | (2.452.358) |
Dönem Sonu 3.729.667 10.422.094
31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, Grup lehine ve aleyhine açılmış ve halen devam etmekte olan toplam 136 adet dava bulunmaktadır (31 Mart 2024: 61 adet dava). Söz konusu davalara ilişkin olarak 3.729.667 TL karşılık ayrılmıştır (31 Mart 2024: 10.422.094 TL).
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Grup'un Birleşik Arap Emirlikleri'nde kurulu bağlı ortaklığı Anel Emirates'in üstlenmiş olduğu Abu Dhabi Uluslararası Havalimanı elektrik işleri ile alakalı projedeki yükümlülükleri %99 oranında tamamlanmıştır. Şirket Yönetim Kurulu'nun 24 Mayıs 2021 tarihli toplantısında proje işvereni TAV-CCC-Arabtec JV (TCA JV) projenin Ana işvereni Abu Dhabi Havalimanı idaresi (ADAC) ile olan sözleşmelerinin ADAC tarafından Nisan 2021 tarihinde feshedildiği, konunun TCA JV tarafından değerlendirildiği ve konunun Grup'a bildirmesine müteakip Tahkim Sürecini başlatmak üzere Yönetim Kurulu yetkilendirilmiştir.
Grup'un Yönetim Kuruluna verilen yetki çerçevesinde Anel Emirates'in işvereni TAV-CCC-Arabtec JV'den olan alacakları ile alakalı olarak tahkim işlemleri 25 Mayıs 2021 tarihinde başlatılmış yapılan tahkim başvurusu Abu Dhabi Ticari Uzlaşma ve Tahkim Merkezi (ADCCAC) tarafından kabul edilerek işleme alınmış ve Tahkim Merkezi tarafından 3 Haziran 2021 tarihi itibariyle ilgili taraflara konu hakkında cevaplarını sunmaları ve tahkim heyetini oluşturmaları için gerekli bildirim yapılmıştır. Tahkim başvurusunun yapılmasından bugüne kadar geçen süre içerisinde taraflar gerekli savunmalarını yapmış ve bilirkişi raporları sunulmuştur. Grup, Mayıs 2021 tarihinde yaptığı Tahkim başvurusunda kendisine ait yükümlülüklerin zamanında ve talep edilen ölçüde yerine getirildiğini ve bu çalışmalara ilişkin mevcut kayıtlı alacakların tahsili (proje tamamlanma oranlarına göre muhasebeleştirilen alacaklar), süre ve sözleşme uzatımı kapsamında hak edilen ek alacakların ve süre/iş uzatımı neticesinde oluşan ek maliyetlere ilişkin hakların kayıt altına alınması ve zararların tazmini çerçevesinde dava yoluna gitmiştir. Tahkim süreci ile birlikte Grup, inşaat muhasebesi kapsamında proje gelirlerini dondurmuş ve talep edilen ek gelirleri ise ihtiyatlılık ilkesi gereği koşullu varlık olarak değerlendirmiş ve tahkim süreci bitene kadar gelir yazmama kararı almıştır. Grup, daha evvel yayımlanan konsolide finansal tablolarında söz konusu koşullu varlıklar için konsolide finansal tablo dipnotlarında açıklama yapmıştır.
Tahkim heyetinin yapmış olduğu değerlendirme sonucunda Anel Emirates'in ileri sürdüğü talepler kabul görmekle birlikte, karşı tarafın da taleplerini dikkate alan heyet, hesapların netleştirilmesi sonucunda neticeyi 197,8 milyon AED Anel Emirates aleyhine olarak kararlaştırmıştır. Grup yönetimi mevcut alacaklar üzerinden ek gelir beklentisi olan süreçte tahkim sonucu ile birlikte olumsuz bir durumla karşı karşıya kalmıştır.
Grup'a Ağustos 2024 tarihinde elektronik olarak iletilen kararın Grup hukuk birimlerince incelemesi sonucunda Abu Dhabi Ticari Uzlaşma ve Tahkim Merkezi kararına karşı, Abu Dhabi yerel mahkemeleri nezdinde, tahkim kararına itirazlar açılan davalar ile karşılıklı olarak devam etmektedir
Grup, 31 Aralık 2024 tarihi itibariyle yapmış olduğu değerlendirme sonucu TMS 9 "Finansal Araçlar ve TMS 37 "Karşılıklar, Koşullu Borçlar ve Koşullu Varlıklar" Standartları kapsamında mevcut en iyi bilgi ve tahminlerini proje sorumluları ve hukuk danışmanları ile birlikte değerlendirmiştir. Bu değerlendirme sonucunda kararda belirtilen tutarlarda maddi hatalar olduğu değerlendirilmiş mahkemeye sunulan belgelerde bu tutarların düzeltilmesi istenmiştir. Grup, mevcut taşınan tutarları da dikkate alarak "Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Duran Varlıkları" olarak muhasebeleştirilen 77.578.799 ABD Doları tutarında alacakları ve Ertelenmiş Gelirler olarak muhasebeleştirilen 26.599.502 ABD Doları tutarında avans bakiyelerinin neti ile tahkim neticesinde Grup aleyhine kararlaştırılan 53.907.122 ABD Doları karşılık tutarından maddi hata olarak değerlendirilen ve itiraz sonucunda düzeltilmesi beklenen 73.924.325 ABD Doları düşüldükten sonra 30.962.094 ABD Doları (TL Karşılığı : 1.174.463.438 TL) tutarında Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler altında gider olarak kaydedilmiş bu sürece ilişkin 31 Aralık 2024 tarihli konsolide finansal tablolarında "Devam Eden İnşaat ve Taahhüt İşlerinden Doğan Sözleşme Duran Varlıkları" olarak 20.017.204 ABD Doları (TL Karşılığı: 759.298.587 TL) taşımaya devam etmektedir. 31 Mart 2025 tarihi itibariyle Grup mevcut hukuki durumunu dikkate alarak 31 Aralık 2024 tarihinde yaptığı muhasebeleştirmeyi sunmaya devam etmektedir.
.
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla Grup'un teminat/rehin/ipotek pozisyonuna ilişkin tabloları aşağıdaki gibidir.
| 31 Mart 2025 | ABD Doları | Avro | GBP | TL | TL Karşılığı |
|---|---|---|---|---|---|
| Alınan Teminat Mektupları | 1.276.105 | 2.949.789 | 3.123.376 | 13.742.166 | 335.568.579 |
| Alınan Teminat Çekleri | 39.675 | 162.400 | -- | 2.039.589 | 3.981.177 |
| Toplam | 1.315.779 | 3.112.189 | 3.123.376 | 15.781.755 | 339.549.756 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Grup Tarafından Verilen Teminat ve İpotekler | ||||
|---|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 |
ABD Doları | Avro | TL | TL Karşılıkları |
| A) Kendi tüzel kişiliği adına vermiş olduğu | ||||
| Teminat ve İpotekler | 903.729 | 313.613 | 7.958.786 | 55.057.923 |
| B) Tam konsolidasyon kapsamına dahil | ||||
| edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu | 221.358.739 | 39.099.914 | 527.284.700 | 10.522.100.680 |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| C) Olağan ticari faaliyetlerinin yürütülmesi | ||||
| amacıyla diğer 3. kişilerin borcunu temin | -- | -- | -- | -- |
| amacıyla vermiş olduğu Teminat ve | ||||
| İpotekler | ||||
| D) Kurumsal Yönetim Tebliği'nin 12/2 | ||||
| maddesi çerçevesinde vermiş olduğu | -- | -- | -- | -- |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| E) Diğer verilen Teminat ve İpotekler | -- | -- | -- | -- |
| i) Ana ortak lehine verilmiş olan Teminat | -- | -- | -- | -- |
| ve İpotekler | ||||
| ii) B ve C maddeleri kapsamına girmeyen | ||||
| diğer grup şirketleri lehine verilmiş olan | -- | -- | -- | -- |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| iii) C maddesi kapsamına girmeyen 3. | ||||
| Kişilerin lehine verilmiş olan Teminat ve | -- | -- | -- | -- |
| İpotekler | ||||
| TOPLAM | 222.262.468 | 39.413.527 | 535.243.486 | 10.577.158.603 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Grup Tarafından Verilen Teminat ve İpotekler | ||||
|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 |
ABD Doları | Avro | TL | TL Karşılıkları |
| A) Kendi tüzel kişiliği adına vermiş | ||||
| olduğu Teminat ve İpotekler | 903.729 | 313.613 | 10.642.588 | 68.684.004 |
| B) Tam konsolidasyon kapsamına dahil | ||||
| edilen ortaklıklar lehine vermiş olduğu | 221.358.739 | 39.099.914 | 705.091.708 | 13.068.938.687 |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| C) Olağan ticari faaliyetlerinin | ||||
| yürütülmesi amacıyla diğer 3. kişilerin | -- | -- | -- | -- |
| borcunu temin amacıyla vermiş olduğu | ||||
| Teminat ve İpotekler | ||||
| D) Kurumsal Yönetim Tebliği'nin 12/2 | ||||
| maddesi çerçevesinde vermiş olduğu | -- | -- | -- | -- |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| E) Diğer verilen Teminat ve İpotekler | -- | -- | -- | -- |
| i) Ana ortak lehine verilmiş olan Teminat | -- | -- | -- | -- |
| ve İpotekler | ||||
| ii) B ve C maddeleri kapsamına girmeyen | ||||
| diğer grup şirketleri lehine verilmiş olan | -- | -- | -- | -- |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| iii) C maddesi kapsamına girmeyen 3. | ||||
| Kişilerin lehine verilmiş olan Teminat ve | -- | -- | -- | -- |
| İpotekler | ||||
| TOPLAM | 222.262.468 | 39.413.527 | 715.734.296 | 13.137.622.691 |
Grup'un vermiş olduğu Diğer Teminat ve İpotekler'in Grup'un özkaynaklarına oranı %0'dır (31 Aralık 2024: %0).
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihleri itibarıyla verilen Teminat ve İpoteklerin türleri itibarıyla dağılımı aşağıda gösterilmiştir.
| 31 Mart 2025 |
||||
|---|---|---|---|---|
| Toplam TL Karşılıkları | ABD Doları | Avro | TL | |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| Teminatlar | 3.370.853.004 | 86.262.468 | 2.213.527 | 8.243.486 |
| İpotekler | 7.206.305.599 | 136.000.000 | 37.200.000 | 527.000.000 |
| Toplam | 10.577.158.603 | 222.262.468 | 39.413.527 | 535.243.486 |
| 31 Aralık 2024 | ||||
| Toplam TL Karşılıkları | ABD Doları | Avro | TL | |
| Teminat ve İpotekler | ||||
| Teminatlar | 4.189.387.647 | 86.262.468 | 2.213.527 | 11.023.292 |
| İpotekler | 8.948.235.044 | 136.000.000 | 37.200.000 | 704.711.004 |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Çalışanlara Sağlanan Kısa Vadeli Faydalara İlişkin Karşılıklar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
|---|---|---|
| Kullanılmayan İzin Yükümlülükleri | 8.910.313 | 9.933.421 |
| Kullanılmayan izin yükümlülükleri yıl içindeki hareketleri aşağıdaki gibidir: | ||
| 1 Ocak itibarıyla karşılık İlave karşılık Dönem içi giderleşen/ kullanılan Yabancı para çevrim farkı Parasal kayıp kazanç Dönem sonu |
1 Ocak - 31 Mart 2025 9.933.421 2.147.821 (1.475.211) 845.712 (2.541.430) 8.910.313 |
1 Ocak – 31 Mart 2024 22.358.589 5.178.461 (2.986.011) 1.333.083 (2.927.087) 22.957.035 |
| Çalışanlara Sağlanan Faydalar Kapsamındaki Borçlar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Personele Borçlar | 89.176.774 | 115.438.650 |
| Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri | 15.105.896 | 7.595.709 |
| Toplam | 104.282.670 | 123.034.359 |
| Çalışanlara Sağlanan Uzun Vadeli Faydalara İlişkin Karşılıklar | 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 |
| Kıdem Tazminatı Karşılığı | 20.935.871 | 18.864.809 |
Türkiye'de mevcut kanunlar çerçevesinde, Şirket bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene bağlı olmaksızın işine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çağrılan, vefat eden, erkekler için 25 kadınlar için 20 yıllık hizmet süresini dolduran ya da emeklilik yaşına gelmiş (kadınlarda 58, erkeklerde 60 yaş) personeline kıdem tazminatı ödemesi yapmak zorundadır.
Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. Kıdem tazminatı karşılığı, Grup'un, çalışanların emekli olmasından kaynaklanan gelecekteki muhtemel yükümlülük tutarının bugünkü değerinin tahmin edilmesi yoluyla hesaplanmaktadır. TMS 19 ("Çalışanlara Sağlanan Faydalar"), şirketin yükümlülüklerinin, tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Bu doğrultuda, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir:
Grup'un Katar ve Birleşik Arap Emirlikleri'ndeki şube ve bağlı ortaklıkları bünyesinde çalışan personeli için ayrılan kıdem tazminatı karşılıkları bu birimlerin bulunduğu ülkelerin yerel kanunları nedeniyle herhangi bir iskontoya tabi tutulmamaktadır.
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Yıllık iskonto oranı (%) | 3,17 | 3,17 |
| Emeklilik olasılığı (%) | 82,62 | 82,62 |
Ana varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülük tutarının enflasyona paralel olarak artacak olmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. Bu nedenle, 31 Mart 2025 tarihi itibarıyla, ekli finansal tablolarda karşılıklar, geleceğe ilişkin çalışanların emekliliğinden kaynaklanacak muhtemel yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanmaktadır.
Grup' un kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasında 31 Mart 2025 tarihinden itibaren geçerli olan 46.655 TL tavan tutarı dikkate alınmıştır (31 Aralık 2024: 41.828 TL).
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Kıdem tazminatı karşılığının yıl içindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak - 31 Mart | 1 Ocak - 31 | |
|---|---|---|
| 2025 | Mart 2024 | |
| 1 Ocak itibarıyla karşılık | 18.864.809 | 60.258.007 |
| Hizmet maliyeti | 7.548.712 | 8.060.482 |
| Faiz maliyeti | 3.157.842 | 76.518 |
| Ödenen kıdem tazminatları | (1.794.310) | (13.104.341) |
| Aktüeryal kayıp/kazanç | (2.458.017) | (3.405.103) |
| Yabancı para çevrim farkı | 2.547.852 | 3.813.852 |
| Parasal kayıp kazanç | (6.931.017) | (4.113.184) |
| 31 Aralık itibarıyla karşılık | 20.935.871 | 51.586.231 |
Şirket'in 31 Mart 2025 ve 31 Aralık 2024 tarihlerindeki ödenmiş / çıkarılmış sermaye yapısı aşağıdaki gibidir:
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Ortaklar (*) | Pay Tutarı TL | Pay Oranı (%) | Pay Tutarı TL | Pay Oranı (%) | |
| Rıdvan Çelikel | 117.517.316 | 44,35 | 117.517.316 | 44,35 | |
| Capital Strategy Funds Spc-The Opportunistic Series Segregateg Portfolio |
106.430.458 | 40,16 | 106.430.458 | 33,26 | |
| Diğer | 41.052.226 | 15,49 | 41.052.226 | 22,39 | |
| Ödenmiş Sermaye | 265.000.000 | 100 | 265.000.000 | 100 | |
| Sermaye düzeltme farkları | 2.550.647.537 | 2.550.647.537 | |||
| Toplam Sermaye | 2.815.647.537 | 100 | 2.815.647.537 | 100 |
(*) 31 Mart 2025 tarihinde kap.gov.tr de yayınlandığı şekliyledir.
Sermaye düzeltme farkları, ödenmiş sermayeye yapılan nakit ilavelerin sene sonu satın alma gücüyle yeniden düzeltilmesi etkisini ifade eder.
Merkezi Kayıt Kuruluşu tarafından 31 Mart 2025 tarihinde yayınlanan rapora göre payları Borsa İstanbul'da işlem gören Şirket sermayesinin %15,14'ü (31 Aralık 2024: %15,47) fiili dolaşımda kabul edilmektedir.
Şirket kayıtlı sermaye sisteminde olup, kayıtlı sermayesi 400.000.000 TL'dir. Şirket'in çıkarılmış sermayesi, tarihi değerle 265.000.000 TL'dir (31 Aralık 2024: 265.000.000 TL). Bu sermaye, her biri 1 TL nominal değerde, tamamı hamiline yazılı 53.454.935,13 adet A Grubu ve 211.545.064,87 adet B Grubu paydan oluşmaktadır. Genel kurul toplantılarında, A Grubu pay sahiplerinin veya yetkililerin bir pay için 2 (iki) oyu, diğer pay sahiplerinin bir pay için 1 (bir) oyu bulunmaktadır. A Grubu payların tamamı Rıdvan Çelikel'e aittir.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
|---|---|---|
| Paylara İlişkin Primler / (İskontolar) | 25.888.387 | 25.888.387 |
| Toplam | 25.888.387 | 25.888.387 |
| c) Yabancı Para Çevrim Farkları |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Yabancı Para Çevrim Farkları | 1.305.431.331 | 1.501.062.864 |
| Toplam | 1.305.431.331 | 1.501.062.864 |
| d) Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları | (7.127.666) | (8.971.179) |
| Toplam | (7.127.666) | (8.971.179) |
| e) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | 184.508.272 | 184.508.272 |
| Toplam | 184.508.272 | 184.508.272 |
| f) Kontrol Gücü Olmayan Paylar |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Mart 2024 | |
| Dönem Başı | 82.236.497 | 77.771.884 |
| Ana Ortaklık Dışı Kar Payı | (3.231.727) | 24.725.679 |
| Dönem Sonu | 79.004.770 | 102.497.563 |
| g) Diğer Yedekler |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Diğer Yedekler | 94.279.714 | 94.279.714 |
| Toplam | 94.279.714 | 94.279.714 |
| h) Geçmiş Yıllar Karları/ (Zararları) |
||
| 31 Mart 2025 | 31 Aralık 2024 | |
| Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) | (1.972.103.968) | (1.797.295.838) |
| Toplam | (1.972.103.968) | (1.797.295.838) |
Geçmiş yıllar karları, olağanüstü yedekler, birleşmelerin etkisi ve diğer geçmiş yıllar zararlarından oluşmaktadır.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları ile olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri bedelsiz sermaye artırımı, nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilecektir. Ancak özsermaye enflasyon düzeltme farkları, nakit kar dağıtımında kullanılması durumunda kurumlar vergisine tabii olacaktır.
Halka açık şirketler, kar dağıtımlarını SPK'nın 1 Şubat 2014 tarihinden itibaren yürürlüğe giren II-19.1 no'lu Kar Payı Tebliği'ne göre yaparlar.
Ortaklıklar, karlarını genel kurulları tarafından belirlenecek kar dağıtım politikaları çerçevesinde ve ilgili mevzuat hükümlerine uygun olarak genel kurul kararıyla dağıtır. Söz konusu tebliğ kapsamında asgari bir dağıtım oranı tespit edilmemiştir. Şirketler esas sözleşmelerinde veya kar dağıtım politikalarında belirlenen şekilde kar payı öderler. Ayrıca kar payları eşit veya farklı tutarlı taksitler halinde ödenebilecektir ve ara dönem finansal tablolarda yer alan kar üzerinden nakden kar payı avansı dağıtabilecektir.
TTK'ya göre ayrılması gereken yedek akçeler ile esas sözleşmede veya kar dağıtım politikasında pay sahipleri için belirlenen kar payı ayrılmadıkça başka yedek akçe ayrılmasına, ertesi yıla kar aktarılmasına ve intifa senedi sahiplerine, yönetim kurulu üyelerine ortaklık çalışanlarına ve pay sahibi dışındaki kişilere kardan pay dağıtılmasına karar verilemeyeceği gibi, pay sahipleri için belirlene kar payı nakden ödenmedikçe bu kişilere karda pay dağıtılamaz.
Özsermaye enflasyon düzeltmesi farkları ile olağanüstü yedeklerin kayıtlı değerleri bedelsiz sermaye artırımı, nakit kar dağıtımı ya da zarar mahsubunda kullanılabilecektir. Ancak özsermaye enflasyon düzeltme farkları, nakit kar dağıtımında kullanılması durumunda kurumlar vergisine tabi olacaktır.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak
şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Satış Gelirleri (net) | 1 Ocak - 31 Mart 2025 | 1 Ocak – 31 Mart 2024 |
|---|---|---|
| Yurtiçi Satışlar | 740.507.886 | 729.906.457 |
| Yurtdışı Satışlar | 931.641.171 | 456.909.903 |
| Diğer Gelirler | -- | 1.327.299 |
| Toplam Gelirler | 1.672.149.057 | 1.188.143.659 |
| Satıştan İadeler (-) | (3.572.042) | -- |
| Satış Gelirleri, net | 1.668.577.015 | 1.188.143.659 |
| Satılan Ticari Mal Maliyeti | (243.798.840) | -- |
| Satılan Hizmet Maliyeti | (1.344.995.996) | (1.040.047.578) |
| Amortisman Giderleri | (2.855.103) | (2.421.189) |
| Satışların Maliyeti | (1.591.649.939) | (1.042.468.767) |
| BRÜT KAR | 76.927.076 | 145.674.892 |
| 18. FİNANSMAN GELİRLERİ / (GİDERLERİ) |
||
| Finansman Gelirleri | 1 Ocak - 31 Mart 2025 | 1 Ocak – 31 Mart 2024 |
| Kur Farkı Gelirleri | 31.576.924 | 8.030.464 |
| Faiz Gelirleri | 11.799.421 | 4.026.866 |
| Kazanılmamış Faiz Geliri | 6.138.324 | -- |
| Toplam | 49.514.669 | 12.057.330 |
| Finansman Giderleri (-) | 1 Ocak - 31 Mart 2025 | 1 Ocak – 31 Mart 2024 |
| Kur Farkı Giderleri (-) | 74.352.018 | 58.366.798 |
| Kredi Faiz Giderleri (-) | 21.623.530 | 41.923.559 |
| Kazanılmamış Faiz Gideri (-) | 7.075.708 | -- |
| Toplam | 103.051.256 | 100.290.357 |
| Finansman Gelirleri / (Giderleri),Net | (53.536.587) | (88.233.027) |
| 19. PAY BAŞINA KAZANÇ / (ZARAR) |
||
| Pay Başına Kazanç / Sulandırılmış Pay Başına Kazanç | 1 Ocak - 31 Aralık 2025 | 1 Ocak - 31 Mart 2024 |
| Ana Ortaklık Net Dönem Karı / (Zararı) | 186.205.336 | (417.153.421) |
| Payların Ağırlıklı Ortalama Sayısı | 265.000.000 | 265.000.000 |
| Adi/Sulandırılmış Pay Başına Kazanç | 1,42 | (0,64) |
20. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI
Şirket ile Şirket'in ilişkili tarafları olan bağlı ortaklıkları arasında gerçekleşen işlemler konsolidasyon sırasında elimine edildiklerinden, bu notta açıklanmamıştır.
İlişkili taraflardan olan ticari alacaklar genellikle satış işlemlerinden kaynaklanmaktadır ve yaklaşık vadeleri 2 aydır.
İlişkili taraflara olan ticari borçlar genellikle alım/satım işlemlerinden doğmaktadır ve yaklaşık vadeleri 2 aydır. Borçlara faiz işletilmemektedir.
Grup ile ilişkili taraflar arasındaki işlemlerin detayları aşağıda açıklanmıştır.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| 31 Mart | 2025 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Alacaklar | Borçlar | ||||
| Kısa Vadeli | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli | |||
| İlişkili Taraflarla Olan Bakiyeler | Ticari | Ticari Olmayan | Ticari | Ticari Olmayan | Ticari Olmayan |
| Anelsis Mühendislik Sanayi ve Ticaret A.Ş.(*) | 15.621.621 | -- | 40.909.869 | 21.707.739 | -- |
| Anelnet Teknik Hizmetler Ltd. Şti. (*) |
80.767.358 | 40.798.176 | 4.233.660 | 25.137.423 | -- |
| Anel Araştırma ve Geliştirme | 300.000 | -- | -- | -- | -- |
| Merve Şirin Çelikel Tombuloğlu | -- | -- | -- | -- | 10.550.008 |
| Mahir Kerem Çelikel | -- | -- | -- | -- | 21.921.342 |
| Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. ()(*) |
673.313 | -- | -- | 30.354.791 | -- |
| Anel Holding A.Ş. (*) | 1.746.541 | 7.086.027 | 13.460.533 | 7.885.455 | -- |
| Çelikel Eğitim Vakfı | 65.423 | -- | -- | -- | -- |
| Toplam | 99.174.256 | 47.884.203 | 58.604.062 | 85.085.408 | 32.471.350 |
(*) İlişkili taraflarla olan Ticari işlemler dışı hareketlerle (ödeme programına bağlanmamış) ilgili V.U.K. hükümleri kapsamında faiz tahakkuk ettirilmektedir. Rapor dönemi itibarıyla ortalama faiz oranı %16'dır.
(**) Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. tarafından kullanılan krediden kaynaklanmaktadır.
| 31 Aralık 2024 |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Alacaklar | Borçlar | ||||
| Kısa Vadeli | Kısa Vadeli | Uzun Vadeli | |||
| İlişkili Taraflarla Olan Bakiyeler | Ticari | Ticari Olmayan | Ticari | Ticari Olmayan | Ticari Olmayan |
| Anelsis Mühendislik Sanayi ve Ticaret A.Ş. (*) | 5.090.029 | 6.529.466 | 155.089.300 | 27.194.021 | -- |
| Epsinom Teknik Hizmetler LTD. (*) |
75.052.104 | 114.541.114 | 3.563.125 | 75.920.867 | -- |
| Anelnet Teknik Hizmetler Ltd. Şti. (*) | 330.188 | -- | -- | -- | -- |
| Merve Şirin Çelikel Tombuloğlu | -- | 1.826.419 | -- | -- | 10.511.003 |
| Mahir Kerem Çelikel | -- | -- | -- | -- | 22.821.998 |
| Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. ()(*) | 741.066 | -- | -- | 44.420.334 | -- |
| Anel Holding A.Ş. (*) | 1.922.291 | 857.436 | 42.330.727 | 9.774.075 | -- |
| Çelikel Eğitim Vakfı | 72.010 | -- | -- | -- | -- |
| Toplam | 83.207.688 | 123.754.435 | 200.983.152 | 157.309.297 | 33.333.001 |
(*) İlişkili taraflarla olan Ticari işlemler dışı hareketlerle (ödeme programına bağlanmamış) ilgili V.U.K. hükümleri kapsamında faiz tahakkuk ettirilmektedir. Yılsonu itibarıyla ortalama faiz oranı %16'dir.
(**) Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. tarafından kullanılan krediden kaynaklanmaktadır.
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
1 Ocak – 31 Mart 2025 ve 1 Ocak- 31 Mart 2024 dönemlerinde ilişkili taraflarla yapılan işlemler aşağıdaki gibidir:
| 1 Ocak -31 Mart 2025 |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| İlişkili Taraflarla Olan İşlemler | Stok Alımları | Faiz Geliri |
Faiz Giderleri | Hizmet Satışları | Hizmet Alımları |
| Anelsis Mühendislik Sanayi ve Ticaret A.Ş. |
30.573.828 | -- | 294.117 | 710.265 | 4.338.301 |
| Anelnet Teknik Hizmetler Ltd. Şti. | -- | 1.231.984 | 1.349.903 | 477.888 | 1.415.659 |
| Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. | -- | -- | -- | -- | -- |
| Çelikel Eğitim Vakfı | -- | -- | -- | -- | -- |
| Epsinom Teknik Hizmetler Ltd.Şti. | -- | 2.853.483 | 1.297.171 | -- | -- |
| Anel Holding A.Ş. | -- | -- | 408.052 | 644.505 | 3.535.478 |
| Toplam | 30.573.828 | 4.085.467 | 3.349.243 | 1.832.658 | 9.289.438 |
| 1 Ocak -31 Mart 2024 |
|||||
| İlişkili Taraflarla Olan İşlemler | Stok Alımları | Faiz Geliri |
Faiz Giderleri | Hizmet Satışları | Hizmet Alımları |
| Anelsis Mühendislik Sanayi ve Ticaret A.Ş. | 16.685.474 | -- | 35.029 | 901.444 | -- |
| Anelnet Teknik Hizmetler Ltd. Şti. |
-- | -- | 175.766 | 65.932 | -- |
| Anel Doğa Entegre Geri Dönüşüm Endüstrisi A.Ş. | -- | -- | 78.294 | 151.576 | -- |
| Çelikel Eğitim Vakfı | -- | -- | -- | 1.222 | -- |
| Epsinom Teknik Hizmetler Ltd.Şti. | -- | -- | 403.876 | 1.396 | -- |
| Anel Holding A.Ş. | -- | -- | 588.009 | 428.279 | -- |
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
20. İLİŞKİLİ TARAF AÇIKLAMALARI (Devamı)
Mal satışları muhtelif proje malzemelerinden ve kira katılım paylarından oluşmaktadır. - Hizmet alımları departman katılım, bina bakım, danışmanlık, elektrik – ısınma - su giderleri, yemek giderleri, güvenlik giderleri, nakliye giderleri, işçilik hizmet giderlerinden oluşmaktadır. - Hizmet satışları işçilik hizmet gelirleri, bina bakım, danışmanlık, elektrik – ısınma- su giderleri, yemek gelirleri, güvenlik giderleri, nakliye giderleri ve departman katılım paylarından oluşmaktadır. Grup'un üst düzey yöneticileri ve Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerinden oluşmaktadır. Yönetim Kurulu üyeleri dahil değildir.
1 Ocak – 31 Mart 2025 ve 1 Ocak – 31 Mart 2024 dönemlerinde üst yönetime sağlanan faydalar aşağıdaki gibidir:
| Üst Düzey Yönetime Sağlanan Faydalar | 1 Ocak- 31 Mart 2025 | 1 Ocak- 31 Mart 2024 |
|---|---|---|
| Çalışanlara Sağlanan Kısa Vadeli Faydalar | 11.234.574 | 7.549.404 |
| Toplam | 11.234.574 | 7.549.404 |
Grup faaliyetleri nedeniyle piyasa riski (kur riski, gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, nakit akımı faiz oranı riski ve fiyat riski), kredi riski ve likidite riskine maruz kalmaktadır. Grup'un risk yönetimi programı genel olarak mali piyasalardaki belirsizliğin, Grup finansal performansı üzerindeki potansiyel olumsuz etkilerinin minimize edilmesi üzerine odaklanmaktadır.
Piyasa riski, piyasa fiyatlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında bir işletmeyi olumsuz etkileyecek dalgalanma olması riskidir. Bunlar, yabancı para riski, faiz oranı riski ve finansal araçlar veya emtianın fiyat değişim riskidir.
Cari yılda Grup'un maruz kaldığı piyasa riskinde veya maruz kalınan riskleri yönetim ve ölçüm yöntemlerinde, önceki yıla göre bir değişiklik olmamıştır.
Yabancı para cinsinden işlemler, kur riskinin oluşmasına sebebiyet vermektedir. Bu riskler, döviz pozisyonunun analiz edilmesi ile takip edilmekte ve sınırlandırılmaktadır.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Grup'un yabancı para cinsinden parasal ve parasal olmayan varlıklarının ve yükümlülüklerinin bilanço tarihi itibarıyla dağılımı aşağıdaki gibidir:
| DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | ||||||
| TL Karşılığı | ABD Doları | Avro | İngiliz Sterlini |
AED | İsviçre Frangı |
|
| 1. Ticari Alacaklar | 358.610.439 | 4.310.054 | 4.257.836 | 430.861 | -- | -- |
| 2. Parasal Finansal Varlıklar | 80.431 | 1.234 | 109 | 596 | -- | |
| 3. Diğer | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 358.690.870 | 4.311.288 | 4.257.945 | 431.457 | -- | -- |
| 5. Toplam Varlıklar (4) | 358.690.870 | 4.311.288 | 4.257.945 | 431.457 | -- | -- |
| 6. Ticari Borçlar | 630.793.479 | 11.384.330 | 3.524.471 | 1.121.841 | -- | -- |
| 7. Finansal Yükümlülükler | 44.584.871 | 341.547 | 712.584 | -- | 243.741 | -- |
| 8a. Parasal Olan Diğer Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| 8b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | 95.424.530 | 201.234 | 2.147.851 | -- | -- | -- |
| 9. Kısa Vadeli Yükümlükler (6+7+8) | 770.802.880 | 11.927.111 | 6.384.906 | 1.121.841 | 243.741 | -- |
| 10. Finansal Yükümlülükler | 592.550.616 | 9.147.844 | 5.471.525 | -- | 2.133.421 | -- |
| 11. Uzun Vadeli Yükümlükler | 592.550.616 | 9.147.844 | 5.471.525 | -- | 2.133.421 | -- |
| 12. Toplam Yükümlülükler (9+11) | 1.363.353.496 | 21.074.955 | 11.856.431 | 1.121.841 | 2.377.162 | -- |
| 13. Net Yabancı Para Varlık/ (Yükümlülük) Pozisyonu (5-12) |
(1.004.662.626) | (16.763.667) | (7.598.486) | (690.384) | (2.377.162) | -- |
| 14. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (1+2-6-7-10) |
(1.004.662.626) | (16.763.667) | (7.598.486) | (690.384) | (2.377.162) | -- |
| DÖVİZ POZİSYONU TABLOSU | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 Aralık 2024 | ||||||
| ABD | İngiliz | İsviçre | ||||
| TL Karşılığı | Doları | Avro | Sterlini | AED | Frangı | |
| 1. Ticari Alacaklar | 352.838.748 | 1.510.054 | 6.757.836 | 430.861 | -- | -- |
| 2. Parasal Finansal Varlıklar | 33.406 | -- | 109 | 596 | -- | -- |
| 3. Diğer | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| 4. Dönen Varlıklar (1+2+3) | 352.872.154 | 1.510.054 | 6.757.945 | 431.457 | -- | -- |
| 5. Toplam Varlıklar (4) | 352.872.154 | 1.510.054 | 6.757.945 | 431.457 | -- | -- |
| 6. Ticari Borçlar | 666.030.269 | 9.784.330 | 5.307.688 | 1.469.404 | -- | -- |
| 7. Finansal Yükümlülükler | 46.162.818 | 447.337 | 626.878 | -- | 327.795 | -- |
| 8. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | -- | -- | -- | -- | -- | -- |
| 8b. Parasal Olmayan Diğer Yükümlülükler | 148.769.047 | 261.324 | 3.428.440 | -- | -- | -- |
| 9. Kısa Vadeli Yükümlükler (6+7+8) | 860.962.134 | 10.492.991 | 9.363.006 | 1.469.404 | 327.795 | -- |
| 10. Finansal Yükümlülükler | 616.675.993 | 4.096.657 | 10.571.787 | -- | 2.868.238 | -- |
| 11. Uzun Vadeli Yükümlükler | 616.675.993 | 4.096.657 | 10.571.787 | -- | 2.868.238 | -- |
| 12. Toplam Yükümlülükler (9+11) | 1.477.638.127 | 14.589.648 | 19.934.793 | 1.469.404 | 3.196.033 | -- |
| 13. Net Yabancı Para Varlık/ (Yükümlülük) Pozisyonu (5-12) |
(1.124.765.973) | (13.079.594) | (13.176.848) | (1.037.947) | (3.196.033) | -- |
| 14. Parasal Kalemler Net Yabancı Para Varlık / (Yükümlülük) Pozisyonu (1+2-6-7-10) |
(1.124.765.973) | (13.079.594) | (13.176.848) | (1.037.947) | (3.196.033) | -- |
Grup, başlıca ABD Doları, Avro, İngiliz Sterlini, Birleşik Arap Emirlikleri Dirhemi ve İsviçre Frangı cinsinden kur riskine maruz kalmaktadır.
Aşağıdaki tablo Grup'un ABD Doları, Avro, İngiliz Sterlini, Birleşik Arap Emirlikleri Dirhemi ve İsviçre Frangı kurlarındaki %20'lik artışa ve azalışa olan duyarlılığını göstermektedir. %20'lik oran, üst düzey yöneticilere Şirket içinde kur riskinin raporlanması sırasında kullanılan oran olup, söz konusu oran yönetimin döviz kurlarında beklediği olası değişikliği ifade etmektedir. Duyarlılık analizi sadece dönem sonundaki açık yabancı para cinsinden parasal kalemleri kapsar ve söz konusu kalemlerin yılsonundaki %20'lik kur değişiminin etkilerini gösterir. Pozitif değer, kar/zararda ve diğer özkaynak kalemlerindeki artışı ifade eder.
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
| Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | ||||
|---|---|---|---|---|
| 31 Mart 2025 | ||||
| Kar/Zarar | Özkaynaklar | |||
| Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | Yabancı paranın | |
| değer kazanması | değer kaybetmesi | değer kazanması | değer kaybetmesi | |
| ABD Doları'nın TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (127.176.889) | 127.176.889 | -- | -- |
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) | (127.176.889) | 127.176.889 | -- | -- |
| Avro'nun TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (62.116.103) | 62.116.103 | -- | -- |
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 6- Avro Net Etki (4+5) | (62.116.103) | 62.116.103 | -- | -- |
| İngiliz Sterlini'nin TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 7- İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü | (6.757.175) | 6.757.175 | -- | -- |
| 8- İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 9- İngiliz Sterlini Net Etki (7+8) | (6.757.175) | 6.757.175 | -- | -- |
| AED'nin TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 10- AED net varlık/yükümlülüğü | (4.882.357) | 4.882.357 | -- | -- |
| 11- AED riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 12- AED Net Etki (10+11) | (4.882.357) | 4.882.357 | -- | -- |
| TOPLAM (3+6+9+12) | (200.932.524) | 200.932.524 | -- | -- |
| Döviz Kuru Duyarlılık Analizi Tablosu | ||||
| 31 Aralık 2024 | ||||
| Kar/Zarar | Özkaynaklar | |||
| Yabancı paranın | Yabancı | Yabancı paranın | Yabancı paranın | |
| değer kazanması | paranın değer | değer kazanması | değer kaybetmesi | |
| kaybetmesi | ||||
| ABD Doları'nın TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 1- ABD Doları net varlık/yükümlülüğü | (101.577.370) | 101.577.370 | -- | -- |
| 2- ABD Doları riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 3- ABD Doları Net Etki (1+2) | (101.577.370) | 101.577.370 | -- | -- |
| Avro'nun TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 4- Avro net varlık/yükümlülüğü | (106.555.579) | 106.555.579 | -- | -- |
| 5- Avro riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 6- Avro Net Etki (4+5) | (106.555.579) | 106.555.579 | -- | -- |
| İngiliz Sterlini'nin TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 7- İngiliz Sterlini net varlık/yükümlülüğü | (10.100.424) | 10.100.424 | -- | -- |
| 8- İngiliz Sterlini riskinden korunan kısım (-) | -- | -- | -- | -- |
| 9- İngiliz Sterlini Net Etki (7+8) | (10.100.424) | 10.100.424 | -- | -- |
| AED'ın TL karşısında %20 değişmesi halinde: | ||||
| 10- AED net varlık/yükümlülüğü | (6.719.822) | 6.719.822 | -- | -- |
| 11- AED riskinden korunan kısım (-) 12- AED Net Etki (10+11) |
-- (6.719.822) |
-- 6.719.822 |
-- -- |
-- -- |
Grup, faaliyetlerinden kaynaklanan döviz yükümlülüğünü türev finansal araçlar kullanmak suretiyle hedge etmemektedir.
Piyasa faiz oranlarındaki değişmelerin finansal araçların gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında dalgalanmalara yol açması, Grup'un faiz oranı riskiyle başa çıkma gerekliliğini doğurur. Riskten korunma stratejileri, faiz oranı beklentisi ve tanımlı olan risk ile uyumlu olması için düzenli olarak değerlendirilmektedir. Böylece optimal riskten korunma stratejisinin oluşturulması gerek bilançonun pozisyonunun gözden geçirilmesi gerekse faiz harcamalarının farklı faiz oranlarında kontrol altında tutulması amaçlanmaktadır. Grup'un finansal yükümlülüklerinin tamamı sabit faizli kredilerden oluşmaktadır. Bu nedenle, faiz değişimlerine ilişkin olarak herhangi bir faiz oranı riski hesaplaması yapılmamıştır (31 Aralık 2024: Bulunmamaktadır).
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Grup yönetimi, finansal araçların kayıtlı değerlerinin makul değerlerini yansıttığını düşünmektedir.
| İtfa edilmiş | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Gerçeğe uygun | değerlerden | ||||
| değeri üzerinden gösterilen | Krediler ve alacaklar | gösterilen diğer | |||
| 31 Mart 2025 |
finansal varlıklar | (Nakit ve nakit benzerleri dahil) | finansal yükümlülükler | Defter değeri | Dipnot |
| Finansal varlıklar | |||||
| Nakit ve nakit benzerleri | -- | 143.977.670 | -- | 143.977.670 | 4 |
| Ticari alacaklar | -- | 2.776.691.932 | -- | 2.776.691.932 | 7 |
| Diğer alacaklar | -- | 261.368.789 | -- | 261.368.789 | |
| Finansal yatırımlar | 60.515 | -- | -- | 60.515 | 5 |
| Finansal yükümlülükler | |||||
| Finansal borçlar | -- | -- | 1.874.459.655 | 1.874.459.655 | 6 |
| Ticari borçlar | -- | -- | 5.829.189.906 | 5.829.189.906 | 7 |
| Diğer borçlar | -- | -- | 509.253.166 | 509.253.166 | |
| 31 Aralık 2024 | |||||
| Finansal varlıklar | |||||
| Nakit ve nakit benzerleri | -- | 43.865.847 | -- | 43.865.847 | 4 |
| Ticari alacaklar | -- | 2.831.381.179 | -- | 2.831.381.179 | 7 |
| Diğer alacaklar | -- | 200.128.436 | -- | 200.128.436 | |
| Finansal yatırımlar | 59.053 | -- | -- | 59.053 | 5 |
| Finansal yükümlülükler | |||||
| Finansal borçlar | -- | -- | 1.961.295.888 | 1.961.295.888 | 6 |
| Ticari borçlar | -- | -- | 4.826.255.138 | 4.826.255.138 | 7 |
| Diğer borçlar | -- | -- | 340.666.131 | 340.666.131 |
ÖZET KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
Finansal varlıkların ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değeri aşağıdaki gibi belirlenir:
Finansal varlıkların seviye sınıflamaları aşağıdaki gibidir:
| Raporlama tarihi itibarıyla | ||||
|---|---|---|---|---|
| gerçeğe uygun değer seviyesi | ||||
| Finansal Varlıklar | 31 Mart 2025 | 1. Seviye (TL) | 2. Seviye (TL) | 3. Seviye (TL) |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 2.759.906.611 | -- | 2.759.906.611 | -- |
| Hisse Senetleri | 60.515 | 60.515 | -- | -- |
| Toplam | 2.759.967.126 | 60.515 | 2.759.906.611 | -- |
| Raporlama tarihi itibarıyla | ||||
| Finansal Varlıklar | 31 Aralık 2024 | 1. Seviye (TL) | gerçeğe uygun değer seviyesi 2. Seviye (TL) |
3. Seviye (TL) |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 2.759.906.611 | -- | 2.759.906.611 | -- |
| Hisse Senetleri | 59.053 | 59.053 | -- | -- |
(Tüm tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası "TL" olarak enflasyonun etkilerini yansıtacak şekilde 31 Mart 2025 tarihindeki satınalma gücü cinsinden ifade edilmiştir.)
31 Mart 2025 tarihinde sona eren ara hesap döneminde Grup'un özkaynakları 2.711.733.713 TL tutarındaki Ana Ortaklık'a ait özkaynaklarından 79.004.770 TL tutarı kontrol gücü olmayan paylarından oluşmaktadır (31 Aralık 2024: sırasıyla 2.722.548.124 TL ve 82.236.497 TL).
| Parasal olmayan kalemler | 31 Mart 2025 |
|---|---|
| Finansal durum tablosu kalemleri | |
| Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller | 252.331.436 |
| Maddi ve Maddi Olmayan Duran Varlıklar | 637.863.864 |
| Stoklar | 4.570.789 |
| Peşin ödenmiş giderler ve ertelenmiş gelirler | 348.493 |
| Ertelenmiş vergi | 11.271.142 |
| Diğer parasal olmayan varlıklar | 5.701.808 |
| Sermaye | (865.466.328) |
| Paylara İlişkin Primler | (2.366.911) |
| Tanımlanmış Fayda Planları Yeniden Ölçüm Kayıpları | 820.213 |
| Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler | (16.869.135) |
| Diğer Yedekler | (8.619.761) |
| Geçmiş Yıllar Karları / (Zararları) | 180.304.589 |
| Kar veya zarar tablosu kalemleri | |
| Hasılat | (112.813.003) |
| Satışların Maliyeti (-) | 86.809.675 |
| Genel Yönetim Giderleri (-) | 21.061.082 |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler | (756.570) |
| Esas Faaliyetlerden Diğer Giderler (-) | 361.125 |
| Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler | 1.310.378 |
| Finansman Gelirleri | (82.885.553) |
| Finansman Giderleri (-) | 115.274.253 |
| Toplam | 228.251.586 |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.