IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócony śródroczny skonsolidowany raport Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

za IV kwartał 2015 r.

1. WYBRANE DANE FINANSOWE 4
2. OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ, ZE WSKAZANIEM
JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI 6
3. OPIS DZIAŁALNOŚCI PODMIOTÓW TWORZĄCYCH GRUPĘ KAPITAŁOWĄ IDMSA WRAZ Z INFORMACJĄ O
PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I USŁUGACH 9
4. WSKAZANIE SKUTKÓW ZMIAN W STRUKTURZE JEDNOSTKI GOSPODARCZEJ, W TYM W WYNIKU
POŁĄCZENIA JEDNOSTEK GOSPODARCZYCH, PRZEJĘCIA LUB SPRZEDAŻY JEDNOSTEK GRUPY KAPITAŁOWEJ,
INWESTYCJI DŁUGOTERMINOWYCH, PODZIAŁU, RESTRUKTURYZACJI I ZANIECHANIA DZIAŁALNOŚCI10
5. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH,
KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO. 10
6. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE DO MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYCH
PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK, W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE
KWARTALNYM W STOSUNKU DO WYNIKÓW PROGNOZOWANYCH10
7. WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO PRZEZ PODMIOTY
ZALEŻNE CO NAJMNIEJ 5 % OGÓLNEJ LICZBY GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU EMITENTA NA DZIEŃ
PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO WRAZ ZE WSKAZANIEM LICZBY POSIADANYCH PRZEZ TE PODMIOTY
AKCJI, ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W KAPITALE ZAKŁADOWYM, LICZBY GŁOSÓW Z NICH WYNIKAJĄCYCH I
ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W OGÓLNEJ LICZBIE GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU ORAZ
WSKAZANIE ZMIAN W STRUKTURZE WŁASNOŚCI ZNACZNYCH PAKIETÓW AKCJI EMITENTA W OKRESIE OD
PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU KWARTALNEGO. 11
8. ZESTAWIENIE STANU POSIADANIA AKCJI EMITENTA LUB UPRAWNIEŃ DO NICH PRZEZ OSOBY
ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE EMITENTA NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO, WRAZ ZE
WSKAZANIEM ZMIAN W STANIE POSIADANIA, W OKRESIE OD PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU
KWARTALNEGO, ODRĘBNIE DLA KAŻDEJ Z OSÓB11
9. WSKAZANIE POSTĘPOWAŃ TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA
POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ, Z UWZGLĘDNIENIEM
INFORMACJI W ZAKRESIE11

11. INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ EMITENTA LUB PRZEZ JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ PORĘCZEŃ KREDYTU LUB POŻYCZKI LUB UDZIELENIU GWARANCJI - ŁĄCZNIE JEDNEMU PODMIOTOWI LUB JEDNOSTCE ZALEŻNEJ OD TEGO PODMIOTU, JEŻELI ŁĄCZNA WARTOŚĆ ISTNIEJĄCYCH PORĘCZEŃ LUB GWARACJI STANOWI

RÓWNOWARTOŚĆ CO NAJMNIEJ 10 % KAPITAŁÓW WŁASNYCH EMITENTA. 13
12. INNE INFORMACJE, KTÓRE ZDANIEM EMITENTA SĄ ISTOTNE DLA OCENY SYTUACJI KADROWEJ,
MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU FINANSOWEGO EMITENTA I JEDNOSTEK ZALEŻNYCH I ICH ZMIAN, ORAZ
INFORMACJE, KTÓRE SĄ ISTOTNE DLA OCENY MOŻLIWOŚCI REALIZACJI ZOBOWIĄZAŃ PRZEZ EMITENTA I
JEDNOSTKI ZALEŻNE. 13

14. ZWIĘZŁY OPIS ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ EMITENTA I JEDNOSTEK ZALEŻNYCH W IV
KWARTALE 2015 R. WRAZ Z WYKAZEM NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ ICH DOTYCZĄCYCH. 15
15. OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH
ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE PODMIOTÓW WCHODZĄCYCH W SKŁAD GRUPY
KAPITAŁOWEJ DM IDMSA16

16. INFORMACJA DOTYCZĄCA EMISJI, WYKUPU I SPŁATY NIEUDZIAŁOWYCH ORAZ KAPITAŁOWYCH
PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH17

17. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY, ŁĄCZNIE
I W PRZELICZENIU NA JEDNA AKCJĘ, Z PODZIAŁEM NA AKCJE ZWYKLE I UPRZYWILEJOWANE. 17
18. ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY PO DNIU, NA KTÓRY SPORZĄDZONO KWARTALNE SPRAWOZDANIE
FINANSOWE, NIEUJĘTE W TYM SPRAWOZDANIU, A MOGĄCE W ZNACZĄCY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA PRZYSZŁE
WYNIKI FINANSOWE17

19. SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ
IDMSA ZA OKRES OD DNIA 1 STYCZNIA 2015 R. DO DNIA 31 GRUDNIA 2015 R. 18

20. SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE IDM S.A. W UPADŁOŚCI
UKŁADOWEJ ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2015 R. DO 31 GRUDNIA 2015 R. 46

WSTĘP

Podstawa prawna:

§ 87 ust. 10 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2009 Nr 33, poz. 3025).

1. WYBRANE DANE FINANSOWE

	Wybrane dane finansowe Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej
	w tys. PLN w tys. PLN w tys. EUR				w tys. EUR
		I-XII/2015	I-XII/2014	I-XII/2015	I-XII/2014
1	Przychody z działalności podstawowej	7 487	1 621	1 789	387
2	Zysk (strata) z działalności operacyjnej	14 601	-106 173	3 489	-25 344
3	Zysk (strata) brutto	3 306	-117 461	790	-28 038
4	Zysk (strata) netto	3 290	-117 706	786	-28 097
	Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki
5	Dominującej	3 290	-112 207	786	-26 784
6	Zysk netto przypadający na udziały niekontrolujące	0	-5 499	0	-1 313
7	Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	10 181	-33 319	2 433	-7 953
	Przepływy pieniężne netto z działalności
8	inwestycyjnej	676	19 150	162	4 571
9	Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	-12 226	-27 837	-2 922	-6 645
10	Przepływy pieniężne netto razem	-1 367	-112 207	-327	-10 027
	Zysk (strata) netto przypadający na zwykłych
11	akcjonariuszy Jednostki Dominującej	3 290	-5 499	786	-1 313
12	Średnia ważona liczba akcji w szt.	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
13	Zysk (strata) netto na 1 akcję zwykłą (w zł i EUR)	1,00	-33,94	0,24	-8,10
14	Rozwodniona liczba akcji w szt.**	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
15	Rozwodniony zysk (strata) netto na 1 akcję zwykłą**	1,00	-33,94	0,24	-8,10
16	Zysk netto zanualizowany	3 290	-117 706	786	-28 097
17	Średnia ważona liczba akcji w szt.*	3 306 389	3 306 398	3 306 389	3 306 389
18	Zysk netto zanualizowany na jedną akcję zwykłą	1,00	-33,94	0,24	-8,10

		Stan na 30.12.2015	Stan na 31.12.2014	Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014
19	Aktywa razem	46 164	52 219	10 833	12 251
20	Zobowiązania krótkoterminowe, w tym:	71 511	84 599	16 781	19 848
21	- zobowiązania wobec Klientów	0	0	0	0
22	Zobowiązania długoterminowe	10 518	4 815	2 468	1 130
23	Rezerwy na zobowiązania	14 340	18 788	3 365	4 408
24	Kapitał własny	-50 432	-58 241	-11 834	-13 664
25	Kapitał zakładowy	63 483	63 483	14 897	14 894
26	Liczba akcji w szt.	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
27	Wartość księgowa na 1 akcję (w zł i EUR)	-15,25	-17,61	-3,58	-4,13
28	Rozwodniona liczba akcji w szt.**	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
29	Rozwodniona wartość księgowa na 1 akcję (w zł i EUR)**	-15,25	-17,61	-3,58	-4,13

* - dotyczy okresu zanualizowanego

** - patrz punkt 19.39

Wybrane dane dotyczące jednostkowego sprawozdania finansowego IDM S.A. w upadłości układowej
		w tys. PLN	w tys. PLN	w tys. EUR	w tys. EUR
		I-XII/2015	I-XII/2014	I-XII/2015	I-XII/2014
1	Przychody z działalności podstawowej	1 529	40	365	10
2	Zysk (strata) z działalności operacyjnej	10 108	-24 466	2 415	-5 840
3	Zysk (strata) brutto	4 289	-127 480	1 025	-30 430
4	Zysk (strata) netto	4 288	-127 268	1 025	-30 379
5	Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	-414	-33 427	-99	-7 979
	Przepływy pieniężne netto z działalności
6	inwestycyjnej	1 171	19 566	280	4 670
7	Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	-2	-30 330	0	-7 240
8	Przepływy pieniężne netto razem	756	-44 191	181	-10 549
	Zysk (strata) netto przypadający na zwykłych
9	akcjonariuszy jednostki	4 288	-127 268	1 025	-30 379
10	Średnia ważona liczba akcji zwykłych w szt.	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
11	Zysk (strata) netto na 1 akcję zwykłą ( w zł i EUR)	1,30	-38,49	0,31	-9,19
12	Rozwodniona liczba akcji w szt.**	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
13	Rozwodniony zysk (strata) netto na 1 akcję zwykłą	1,30	-38,49	0,31	-9,19
14	Zysk netto zanualizowany	4 288	-127 268	1 025	-30 379
15	Średnia ważona liczba akcji w szt.*	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
16	Zysk netto zanualizowany na jedną akcję zwykłą	1,30	-38,49	0,31	-9,19

		Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014	Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014
	17 Aktywa razem	11 212	14 438	2 631	3 387
18	Zobowiązania krótkoterminowe w tym:	66 565	69 257	15 620	16 249
19	- zobowiązania wobec Klientów	0	0	0	0
20	Zobowiązania długoterminowe	1 065	1 065	250	250
21	Rezerwy na zobowiązania	12 368	16 695	2 902	3 917
22	Kapitał własny	-68 910	-73 192	-16 170	-17 172
23	Kapitał zakładowy	63 483	63 483	14 897	14 894
24	Liczba akcji w szt.	3 303 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
25	Wartość księgowa na 1 akcję (w zł i EUR)	-20,84	-22,14	-4,89	-5,19
26	Rozwodniona liczba akcji w szt. **	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
	Rozwodniona wartość księgowa na 1 akcję (w zł
27	i EUR)**	-20,84	-22,14	-4,89	-5,19

* - dotyczy okresu zanualizowanego

** - patrz punkt 20.26

Dla pozycji rachunku zysków i strat przeliczonych na EUR zastosowano średnią kursów NBP, obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca:

12 miesięcy 2015 r. – 4,1848

12 miesięcy 2014 r. – 4,1893

12 miesięcy od 1 stycznia 2015 r. do 31 grudnia 2015 r. – 4,1848

12 miesięcy od 1 stycznia 2014 r. do 31 września 2014 r . – 4,1893

Dla pozycji bilansowych zastosowano EUR na dzień: 31 grudnia 2015 r. – 4,2615

31 grudnia 2014 r. – 4,2623

2. OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ, ZE WSKAZANIEM JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI

2.1. Podmioty podlegające konsolidacji i tworzące Grupę Kapitałową IDM S.A. w upadłości układowej

Zgodnie z MSSF 10 Grupa Kapitałowa to jednostka dominująca oraz jej wszystkie jednostki zależne. IDM S.A. w upadłości układowej (dalej: IDMSA, Grupa Kapitałowa IDMSA lub Jednostka Dominująca) jest spółką dominującą Grupy Kapitałowej IDMSA. Spółki zależne należące do Grupy Kapitałowej IDMSA zostały przedstawione w pkt 2.3. niniejszego raportu. IDMSA jest również znaczącym inwestorem wobec jednostek stowarzyszonych. Jednostki stowarzyszone IDMSA zostały przedstawione w pkt 2.5. niniejszego raportu.

Konsolidacją na dzień 31 grudnia 2015 r. zostały objęte wszystkie jednostki zależne IDMSA (konsolidacja metodą pełną) oraz jednostki stowarzyszone (ujęcie metodą praw własności).

2.2. Jednostka dominująca

Nazwa Spółki:	IDM Spółka Akcyjna w upadłości układowej Siedziba Spółki: ul. Mikołajska 26 lok. 5, 31-027
Kraków
Sąd Rejestrowy:	Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy
KRS:	0000004483
NIP:	6762070700
REGON:	351528670

Kapitał zakładowy Spółki wynosi 63.482.668,80 zł i dzieli się na 3.306.389 akcji o wartości nominalnej 19,20 zł każda akcja.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. skład Zarządu i Rady Nadzorczej przedstawiał się następująco:

Zarząd:

Grzegorz Leszczyński – Prezes Zarządu Tomasz Piasecki – Wiceprezes Zarządu

Rada Nadzorcza:

Adam Konopka – Przewodniczący Rady Nadzorczej Robert Buchajski – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Krzysztof Przybylski – Członek Rady Nadzorczej Adam Kompowski – Członek Rady Nadzorczej Dariusz Stokowski – Członek Rady Nadzorczej Emil Stępień – Członek Rady Nadzorczej

W dniu 30 września 2015 r. Spółka otrzymała od Pana Tomasza Jakubiaka oświadczenie o rezygnacji z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej IDMSA ze skutkiem na dzień 30 września 2015 r.

W dniu 26 października 2015 r. Spółka otrzymała od Pana Krzysztofa Wąsowskiego oświadczenie o rezygnacji z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej IDMSA.

W dniu 20 listopada 2015 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie IDMSA powołało do pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej: Roberta Buchajskiego, Dariusza Stokowskiego oraz Emila Stępnia.

Prokura:

W Spółce nie działają prokurenci.

Nadzór Sądowy:

Dariusz Sitek – Nadzorca Sądowy

W dniu 22 lipca 2014 r. Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, VII Wydział Gospodarczy do spraw upadłościowych i naprawczych wydał postanowienie o ogłoszeniu upadłości IDMSA z możliwością zawarcia układu. Sąd orzekający postanowił, że Spółka będzie sprawowała zarząd swoim majątkiem. Sąd wyznaczył równocześnie nadzorcę sądowego w osobie Pana Dariusza Sitka. Zgodnie a art. 180 ustawy z dnia 28 lutego 2003 r. Prawo upadłościowe i naprawcze, w ramach prowadzonego nadzoru nadzorca sądowy może w każdym czasie kontrolować czynności upadłego, a także przedsiębiorstwo upadłego oraz sprawdzać czy mienie upadłego, które nie jest częścią jego przedsiębiorstwa jest dostatecznie zabezpieczone przed zniszczeniem. Nadzorca sądowy pełni swoje obowiązki do czasu prawomocnego zatwierdzenia układu albo zakończenia postępowania w inny sposób.

2.3. Jednostki zależne – bezpośrednia kontrola IDMSA

Na dzień 31 grudnia 2015 r. jednostkami bezpośrednio zależnymi od IDMSA były:

1. Electus Spółka Akcyjna
1. IDMSA.PL Doradztwo Finansowe spółka z ograniczoną odpowiedzialnością
1. K 6 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością
1. Inventum Y Fundusz Inwestycyjny Aktywów Niepublicznych w likwidacji

Electus Spółka Akcyjna

Siedziba spółki znajduje się w Lubinie, przy ulicy Słowiańskiej 17 (59-300 Lubin). Spółka Electus S.A. jest wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000156248. Sądem Rejestrowym spółki jest Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu, IX Wydział Gospodarczy KRS. Spółce nadano numer NIP: 6922231277 oraz Regon: 390745870.

Kapitał zakładowy Electus S.A. wynosi 960.916,00 zł i dzieli się na 9.609.160 akcji o wartości nominalnej 0,10 zł każda akcja. IDMSA posiada 7.361.862 akcji Electus S.A. co stanowi 76,61% udziału w kapitale zakładowym spółki i odpowiada 76,61% udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu spółki.

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki znajduje się w Krakowie, przy ulicy Mikołajskiej 26/5 (31-027 Kraków). Spółka jest wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000196154. Sądem Rejestrowym spółki jest Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy KRS. Spółce nadano numer NIP: 6762259047 oraz Regon: 356799214.

Kapitał zakładowy spółki wynosi 200.000,000 zł i dzieli się na 4.000 udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy udział. IDMSA jest właścicielem 100% udziałów w IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o.

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o. jest właścicielem 60 udziałów o wartości nominalnej 100,00 zł każdy udział, spółki działającej pod firmą 4archiw sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach (KRS: 0000353853), co odpowiada 100% wartości kapitału zakładowego tej spółki.

K 6 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki znajduje się w Krakowie przy ulicy Mikołajskiej 26 lok. 5 (31-027 Kraków). Spółka jest wpisana do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000213634. Sądem Rejestrowym spółki jest Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XI Wydział Gospodarczy KRS. Spółce nadano numer NIP: 9281838715 oraz Regon: 971302315.

Kapitał zakładowy spółki wynosi 6.031.000,000 zł i dzieli się na 100 udziałów o wartości nominalnej 60.310,00 zł każdy udział.

IDMSA jest właścicielem 100% udziałów w K6 sp. z o.o.

Inventum Y Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w likwidacji

Siedziba funduszu mieści się w Warszawie, przy ulicy Pięknej 20 (00-549 Warszawa). Fundusz został utworzony w 2008 r. Fundusz jest wpisany do Rejestru Funduszy Inwestycyjnych pod numerem 415 przez Sąd Okręgowy w Warszawie prowadzący rejestr funduszów inwestycyjnych.

Zgodnie z § 26 ust. 1 Statutu celem inwestycyjnym funduszu jest wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat.

W dniu 29 maja 2014 r. rozpoczęto proces likwidacji funduszu.

7 października 2014 r. Komisja Nadzoru Finansowego wydała decyzję w sprawie cofnięcia Inventum Towarzystwu Funduszy Inwestycyjnych S.A. zezwolenia na wykonywanie działalności - decyzji nadano rygor natychmiastowej wykonalności. Zgodnie z art. 68 ust. 1 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych [Dz. U. nr 146. Poz. 1546 z 2004r,. z póź. zm.] od dnia wydania ww. decyzji, podmiotem uprawnionym do reprezentowania funduszy inwestycyjnych zarządzanych dotychczas przez Towarzystwo jest depozytariusz tj. Raiffeisen Bank Polska S.A., który jest jednocześnie likwidatorem funduszu. W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym GK IDMSA, Inventum Y FIZAN jest konsolidowany zgodnie z wymogami MSR27, co oznacza objęcie funduszu konsolidacją pełną. Spółki posiadane przez Inventum Y FIZAN, które według MSSF spełniają definicję jednostek zależnych funduszu traktowane są jako jednostki zależne IDMSA (zależność pośrednia).

Jedynym uczestnikiem funduszu jest IDMSA, który posiada łącznie 441.343 certyfikaty inwestycyjne, w tym:

310.538 certyfikatów inwestycyjnych serii 1
23.927 certyfikatów inwestycyjnych serii 2
35.651 certyfikatów inwestycyjnych serii 3
71.227 certyfikatów inwestycyjnych serii 4

IDMSA posiada 100% certyfikatów wyemitowanych przez fundusz.

Zgodnie z informacją przekazaną przez Raiffeisen Bank Polska, likwidacja funduszu przewidziana jest na dzień 29 maja 2016 r. W ocenie Zarządu IDMSA przedmiotowy termin może ulec wydłużeniu. W przypadku, zaistnienia sytuacji, o której mowa w zdaniu poprzednim likwidator funduszu jest obowiązany na podstawie § 12 Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 21 czerwca 2005 r. w sprawie trybu likwidacji funduszy inwestycyjnych, na 14 dni przed upływem wyznaczonego terminu likwidacji, ogłosić dwukrotnie w piśmie przeznaczonym do ogłoszeń funduszu, wskazanym w statucie funduszu, nową datę zakończenia likwidacji, z podaniem przyczyn niezakończenia likwidacji w terminie określonym w ogłoszeniu.

2.4. Jednostki zależne – pośrednia kontrola IDM SA

eFund Spółka Akcyjna

Siedziba spółki mieści się we Wrocławiu, przy ulicy Św. Antoniego 23 (50 - 073 Wrocław). Spółka jest wpisana do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000420748; Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej we Wrocławiu, VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sadowego.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. kapitał zakładowy Spółki wynosił 1.425.160,00 zł i dzielił się na 14.251 600 akcji serii A o wartości nominalnej 0,10 zł każda.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. Inventum Y FIZAN posiadał 10.329.090 akcji, o wartości nominalnej 0,10 zł każda, co stanowi udział 72,48% w kapitale zakładowym i 72,48% udziału w ogólnej liczbie głosów.

eFund S.A. jest podmiotem dominującym w Grupie Kapitałowej eFund S.A. Jest jedynym udziałowcem SP Outsorcing sp. z o.o. oraz ePodatki sp. z o.o. SP Outsorcing sp. z o.o. jest jedynym udziałowcem SP Consult Broker sp. z o.o. oraz znaczącym inwestorem wobec TechnoBoard sp. z o.o., w którym posiada 40% głosów.

ePodatki spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki mieści się we Wrocławiu, przy ulicy Kiełbaśnicza 24 (50-110 Wrocław). Spółka wpisana jest do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000351157 Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowy w Zielonej Górze, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego.

Kapitał zakładowy Spółki wynosi 200.000,00 zł i dzieli się na 4.000 równych niepodzielnych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy.

eFund S.A. posiada 4.000 udziałów e-Podatki sp. z o.o., co stanowi 100 % udziału w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na zgromadzeniu wspólników tej spółki.

SP Outsourcing spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki mieści się w Warszawie przy ulicy Nowogrodzkiej 50 (00-695 Warszawa). Spółka wpisana jest do Rejestru

Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000289834 Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowym dla miasta Warszawy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego (spółka bezpośrednio zależna od eFund S.A).

Kapitał zakładowy Spółki wynosi 50.000 zł i dzieli się na 1.000 równych niepodzielnych udziałów o wartości nominalnej 50 zł każdy. eFund S.A. posiada 1.000 udziałów, co stanowi 100% udziału w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na zgromadzeniu wspólników tej spółki.

SP Outsourcing sp. z o.o. posiada 100 udziałów SP Consult Broker sp. z o.o., co stanowi 100% udziału w kapitale zakładowym i w ogólnej liczbie głosów na Zgromadzeniu Wspólników Spółki.

SP Consult Broker spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki mieści się w Warszawie przy ulicy Nowogrodzkiej 50 (00-695 Warszawa). Spółka wpisana jest do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000341637. Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowym dla miasta Warszawy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego (spółka bezpośrednio zależna od SP Outsourcing sp. z o.o.). Kapitał zakładowy Spółki wynosi 5.000,00 zł i dzieli się na 100 równych niepodzielnych udziałów o wartości nominalnej 50,00 zł każdy.

4 Archiw spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Siedziba spółki mieści się w Katowicach, przy ulicy Ścigały 10 (40-208 Katowice). Spółka wpisana jest do Rejestru Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000353853. Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowy Katowice-Wschód w Katowicach, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał zakładowy spółki wynosi 6.000,00 zł i dzieli się na 60 udziałów o wartości nominalnej 100,00 każdy udział.

Spółka jest podmiotem zależnym od IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o. które posiada 100% udziałów uprawniających do oddania 100% głosów na zgromadzeniu wspólników tej spółki.

2.5. Jednostki stowarzyszone

Na dzień 31 grudnia 2015 r. jednostkami bezpośrednio stowarzyszonymi IDMSA były:

1. Budownictwo Polskie Spółka Akcyjna
1. IDH Spółka Akcyjna

Budownictwo Polskie SA z siedzibą w Płocku, wpisana do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000311742; Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XIV Wydział Gospodarczy KRS. Kapitał zakładowy wynosi 200.000,00 zł i dzieli się na 2.000.000 akcji o wartości nominalnej 0,10 zł każda. IDMSA posiada 900.000 akcji Spółki co stanowi 45% udział w kapitale zakładowym i 45% udziału w ogólnej liczbie głosów.

IDH SA z siedzibą w Warszawie, wpisana do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem 0000290680; Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XII Wydział Gospodarczy KRS. Kapitał zakładowy wynosi 88.038.863,40 zł i dzieli się na 1.760.777.268 akcji o wartości nominalnej 0,05 zł każda. Na dzień 31 grudnia 2015 r. IDM SA posiadał 354.056.312 akcji spółki, co stanowiło 20,11% udziału w kapitale zakładowym spółki i ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu.

3. OPIS DZIAŁALNOŚCI PODMIOTÓW TWORZĄCYCH GRUPĘ KAPITAŁOWĄ IDMSA WRAZ Z INFORMACJĄ O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I USŁUGACH.

Lp.	Nazwa podmiotu	Przedmiot działalności (główna działalność)
	PODMIOT DOMINUJĄCY
1.	IDM S.A. w upadłości układowej	- operacje przekształceniowe, - fuzje, - przejęcia, - transakcje na rynku niepublicznym, - działalność doradcza.
	JEDNOSTKI ZALEŻNE
	KONTROLOWANE BEZPOŚREDNIO PRZEZ IDMSA
2.	Electus S.A.	- obrót wierzytelnościami,
		- pozostałe formy udzielania kredytów i pośrednictwa finansowego,
		- pozostała finansowa działalność usługowa, gdzie indziej nie
		sklasyfikowana, z wyłączeniem ubezpieczeń i funduszów emerytalnych,
		- działalność związana z obsługą nieruchomości.
3.	IDMSA.PL Doradztwo	- świadczenie usług konsultingu finansowego obejmującego

Grupa Kapitałowa IDM S.A. w upadłości układowej

Raport za IV kwartał 2015 r.

(dane w tys. zł)

	Finansowe sp. z o.o.	przygotowywanie prospektów emisyjnych, analiz finansowych, wycen
		i innych materiałów,
		- świadczenie innych usług z dziedziny doradztwa finansowego.
4.	K6 sp. z o.o.	- działalność związana z oprogramowaniem,
		- pozostała finansowa działalność usługowa, z wyłączeniem ubezpieczeń
		i funduszów emerytalnych,
		- pozostała działalność wspomagająca usługi finansowe, z wyłączeniem
		ubezpieczeń i funduszów emerytalnych,
		- wynajem oraz zarządzanie nieruchomościami.
5.	Inventum Y Fundusz	- działalność inwestycyjna.
	Inwestycyjny Zamknięty
	Aktywów Niepublicznych
	w likwidacji
	JEDNOSTKI ZALEŻNE
		KONTROLOWANE POŚREDNIO PRZEZ IDMSA
6.	eFund S.A	- usługi biznesowe dla realizacji e-biznesu, e-commerce lub innych e
		usług, albo firmy produkującej komponenty ICT na rzecz e-biznesu
7.	ePodatki sp. z o.o.	- działalność rachunkowo-księgowa oraz doradztwo podatkowe
8.	SP Outsorcing sp. z o.o.	- doradztwo gospodarcze dotyczące dotacji unijnych dla przedsiębiorstw
		i instytucji
9.	SP Consult Broker sp. z o.o.	- działalność inwestycyjna w przedsięwzięcia e-biznesowe
	JEDNOSTKI STOWARZYSZONE
10	Budownictwo Polskie S.A.	- usługi budowlane związane ze wznoszeniem budynków mieszkalnych i
		niemieszkalnych.
11.	IDH S.A.	- usługi zwiększające efektywność wydatkowania pieniędzy na naukę, na
		prowadzone badania i edukację nowych kadr badaczy.

4. WSKAZANIE SKUTKÓW ZMIAN W STRUKTURZE JEDNOSTKI GOSPODARCZEJ, W TYM W WYNIKU POŁĄCZENIA JEDNOSTEK GOSPODARCZYCH, PRZEJĘCIA LUB SPRZEDAŻY JEDNOSTEK GRUPY KAPITAŁOWEJ, INWESTYCJI DŁUGOTERMINOWYCH, PODZIAŁU, RESTRUKTURYZACJI I ZANIECHANIA DZIAŁALNOŚCI.

W okresie sprawozdawczym obejmującym IV kwartał 2015 r. wystąpiła zmiana w strukturze gospodarczej GK IDMSA w zakresie jednostek stowarzyszonych. Ze struktury GK IDMSA została wyłączona spółka stowarzyszona Air Market S.A. z siedzibą w Warszawie.

W dniu 18 grudnia 2015 r. Sąd Rejonowy dla Miasta Stołecznego Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał wpisu podwyższenia kapitału zakładowego Air Market S.A. w związku z emisją 101.758.169 sztuk akcji zwykłych na okaziciela serii I o wartości nominalnej 0,10 zł każda akcja. W wyniku rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego zmniejszeniu uległ procentowy udział IDMSA w ogólnej liczbie akcji. Przed podwyższeniem kapitału zakładowego IDMSA posiadał 680.225 akcji na okaziciela stanowiących 32,75 % udziału w kapitale zakładowym Air Market S.A. i uprawniających do oddania 680225 głosów na walnym zgromadzeniu stanowiących 32,75% udziału w głosach na walnym zgromadzeniu. Po zarejestrowaniu podwyższenia kapitału IDMSA posiada 1.659.591 sztuk akcji na okaziciela stanowiących 1,59% udziału w kapitale zakładowym Air Market S.A. i uprawniających do oddania 1.659.591 głosów na walnym zgromadzeniu stanowiących 1,59% ogólnej liczby głosów.

W IV kwartale 2015 r. nie nastąpiło połączenie z innymi jednostkami tworzącymi GK IDMSA, jak również nie nastąpiło przejęcie lub sprzedaż jednostek wchodzących w skład GK IDMSA.

5. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO.

Zobowiązania warunkowe zostały omówione w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym pkt. 19.27.

6. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE DO MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK, W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE KWARTALNYM W STOSUNKU DO WYNIKÓW PROGNOZOWANYCH.

W IV kwartale 2015 r. Zarząd IDMSA nie sporządzał i nie przekazywał do publicznej wiadomości prognoz skonsolidowanego, jak również jednostkowego wyniku finansowego za rok 2015. O sporządzeniu ewentualnych prognoz Zarząd IDMSA poinformuje niezwłocznie w raporcie bieżącym.

Pozostałe podmioty wchodzące w skład Grupy Kapitałowej IDMSA nie sporządzały i nie przekazywały do publicznej

wiadomości w IV kwartale 2015 r. prognoz wyniku finansowego na rok 2015.

7. WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO PRZEZ PODMIOTY ZALEŻNE CO NAJMNIEJ 5 % OGÓLNEJ LICZBY GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU EMITENTA NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO WRAZ ZE WSKAZANIEM LICZBY POSIADANYCH PRZEZ TE PODMIOTY AKCJI, ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W KAPITALE ZAKŁADOWYM, LICZBY GŁOSÓW Z NICH WYNIKAJĄCYCH I ICH PROCENTOWEGO UDZIAŁU W OGÓLNEJ LICZBIE GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU ORAZ WSKAZANIE ZMIAN W STRUKTURZE WŁASNOŚCI ZNACZNYCH PAKIETÓW AKCJI EMITENTA W OKRESIE OD PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU KWARTALNEGO.

Imię i nazwisko akcjonariusza	Liczba posiadanych akcji	Udział procentowy w kapitale zakładowym	Liczba głosów na walnym zgromadzeniu	Procentowy udział w głosach na walnym zgromadzeniu
Grzegorz Leszczyński	220980	6,69%	220980	6,69%

Dane w tabeli zostały przedstawione w oparciu o informacje posiadane przez emitenta na dzień publikacji niniejszego raportu.

8. ZESTAWIENIE STANU POSIADANIA AKCJI EMITENTA LUB UPRAWNIEŃ DO NICH PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE EMITENTA NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO, WRAZ ZE WSKAZANIEM ZMIAN W STANIE POSIADANIA, W OKRESIE OD PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU KWARTALNEGO, ODRĘBNIE DLA KAŻDEJ Z OSÓB.

Imię i nazwisko	Stanowisko	Liczba posiadanych akcji	Udział procentowy w kapitale zakładowym	Liczba głosów na walnym zgromadzeniu	Procentowy udział w głosach na walnym zgromadzeniu
Grzegorz Leszczyński	Prezes Zarządu	220 980	6,69%	220 980	6,69%
Tomasz Piasecki	Wiceprezes Zarządu	521	0,02%	521	0,02%

Dane w tabeli zostały przedstawione w oparciu o informacje posiadane przez emitenta na dzień przekazania niniejszego raportu.

9. WSKAZANIE POSTĘPOWAŃ TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ, Z UWZGLĘDNIENIEM INFORMACJI W ZAKRESIE

Wykaz postępowań związanych z wierzytelnościami emitenta

Lp.	Pozwany	Powód	Wartość przedmiotu sporu	Przedmiot sprawy	Stan sprawy	Stanowisko emitenta
1	Alior Bank S.A.	IDMSA	1.606.894,00 zł	Powództwo o zwrot kwoty	Postępowanie zostało wszczęte 11 lipca 2014 r. Obecnie sprawa toczy się przed sądem pierwszej instancji	w ocenie IDMSA powództwo jest zasadne
2	Elektrobud sp. z o.o.	IDMSA	1.890.000,00 zł	Powództwo o zapłatę	Postępowanie zostało wszczęte 26 października 2012 r W dniu 13 listopada 2015 r. sąd II instancji wydał wyrok, w którym orzekł na rzecz IDMSA kwotę stanowiącą wartość przedmiotu sporu powiększoną o należne odsetki oraz koszty

					postępowania. Wyrok jest prawomocny zostało wszczęte posterowane egzekucyjne
3	Mariusz Sperczyński	IDMSA	1.650.600,00 zł	Powództwo o zapłatę	Postępowanie zostało wszczęte 15 października 2014 r. Obecnie sprawa toczy się przed sądem pierwszej instancji	w ocenie IDMSA powództwo jest zasadne

Wykaz postępowań związanych z zobowiązaniami emitenta

			Wartość
Lp.	Pozwany	Powód	przedmiotu	Przedmiot	Stan sprawy	Stanowisko
			sporu	sprawy		emitenta
1	IDMSA	Deutsche Bank PBC	1.807.852,00 zł	Powództwo	Postępowanie zostało	w ocenie emitenta
		S.A.		z tytułu szkody	wszczęte 8 listopada 2013	powództwo
					r. Obecnie sprawa toczy	nie jest zasadne
					się przed sądem pierwszej
					instancji
2	IDMSA	Blue Point sp. z	2.859.000,55 zł	Powództwo	Postępowanie zostało	w ocenie emitenta
		o.o.SKA		o zapłatę	wszczęte 23kwietnia 2013	powództwo
					r. Obecnie sprawa toczy	nie jest zasadne
					się przed sądem pierwszej
					instancji
3	IDMSA	Temar sp. z o.o.	1.191.776,00 zł	Powództwo o	Postępowanie zostało	w ocenie emitenta
				odszkodowanie	wszczęte 10 stycznia 2014	powództwo
					r. Obecnie sprawa toczy	nie jest zasadne
					się przed sądem pierwszej
					instancji
4	IDMSA	Sławomir Ryczkowski	2.186.031,00 zł	Powództwo o	Postępowanie zostało	w ocenie emitenta
				odszkodowanie	wszczęte 28 listopada	powództwo
					2013 r. Obecnie sprawa	nie jest zasadne
					toczy się przed sądem
					drugiej instancji

Wykaz postępowań związanych z wierzytelnościami jednostki zależnej Electus S.A.

Lp.	Pozwany	Powód	Wartość przedmiotu sporu	Przedmiot sprawy	Stan sprawy	Stanowisko emitenta
1	Aneta Gajewska Sowa	Electus S.A.	11.782.216,01 Zł	Powództwo o zapłatę	Postępowanie zostało wszczęte 15 października 2012 r. Obecnie sprawa została zakończona wydaniem prawomocnego nakazu zapłaty	w ocenie emitenta powództwo jest zasadne, co potwierdza wydany nakaz zapłaty

Wykaz postępowań związanych ze zobowiązaniami jednostki zależnej Electus S.A.

Lp.	Pozwany	Powód	Wartość przedmiotu sporu	Przedmiot sprawy	Stan sprawy	Stanowisko emitenta
1	Electus S.A.	Bank Polskiej Spółdzielczości S.A.	6.000.000,00 zł	Powództwo o zapłatę	Postępowanie zostało wszczęte 23 lutego 2015 r. W przedmiotowej sprawie został wydany nakaz zapłaty. Pozwany złożył	w ocenie emitenta powództwo nie jest zasadne.

	sprzeciw od nakazu
	zapłaty. W dniu 23
	listopada 2015 r. do
	Electus S.A. wpłynął
	wyrok z dnia 2 listopada
	2015 r. utrzymujący w
	mocy wydany nakaz
	zapłaty. W dniu 2 grudnia
	2015 r. Spółka wniosła
	apelację od
	przedmiotowego wyroku.

Uwagi:

1) Wszystkie sprawy, w których IDMSA jest pozwanym, w szczególności wskazane w powyższych zestawieniach, są roszczeniami powstałymi przed dniem 22 lipca 2014 r. tj. dniem ogłoszenia upadłości z możliwością zawarcia układu. W przypadku zasądzenia przez sąd orzekający dochodzonego powództwem roszczenia, wierzytelności te będą objęte układem.
2) Z uwagi na fakt, iż wartość kapitałów własnych IDMSA przedstawia wartość ujemną, z tego też względu emitent do kwalifikacji postępowań sądowych zastosował kryterium określone w § 2 ust. 1 pkt. 44 lit b) RIBO.

10. INFORMACJE O ZAWARCIU PRZEZ EMITENTA LUB JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ JEDNEJ LUB WIELU TRANSAKCJI Z PODMIOTAMI POWIĄZANYMI, JEŻELI POJEDYNCZO LUB ŁĄCZNIE SĄ ONE ISTOTNE I ZOSTAŁY ZAWARTE NA INNYCH WARUNKACH NIŻ RYNKOWE, Z WYJĄTKIEM TRANSAKCJI ZAWIERANYCH PRZEZ EMITENTA BĘDĄCEGO FUNDUSZEM Z PODMIOTEM POWIĄZANYM, WRAZ ZE WSKAZANIEM ICH WARTOŚCI.

Transakcje IDMSA z jednostkami powiązanymi zawarte w IV kwartale 2015 r. zostały opisane w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym - pkt. 19.40

11. INFORMACJE O UDZIELENIU PRZEZ EMITENTA LUB PRZEZ JEDNOSTKĘ OD NIEGO ZALEŻNĄ PORĘCZEŃ KREDYTU LUB POŻYCZKI LUB UDZIELENIU GWARANCJI - ŁĄCZNIE JEDNEMU PODMIOTOWI LUB JEDNOSTCE ZALEŻNEJ OD TEGO PODMIOTU, JEŻELI ŁĄCZNA WARTOŚĆ ISTNIEJĄCYCH PORĘCZEŃ LUB GWARANCJI STANOWI RÓWNOWARTOŚĆ CO NAJMNIEJ 10 % KAPITAŁÓW WŁASNYCH EMITENTA.

W IV kwartale 2015 r. IDMSA, jak również żadna z jednostek od niego zależnych, nie udzieliła żadnych poręczeń kredytu lub pożyczki, jak również nie udzieliła gwarancji - łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu

12. INNE INFORMACJE, KTÓRE ZDANIEM EMITENTA SĄ ISTOTNE DLA OCENY SYTUACJI KADROWEJ, MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU FINANSOWEGO EMITENTA I JEDNOSTEK ZALEŻNYCH I ICH ZMIAN, ORAZ INFORMACJE, KTÓRE SĄ ISTOTNE DLA OCENY MOŻLIWOŚCI REALIZACJI ZOBOWIĄZAŃ PRZEZ EMITENTA I JEDNOSTKI ZALEŻNE.

Sytuacja kadrowa w Grupie Kapitałowej

Spółka	Liczba osób zatrudnionych (stan na 31.12.2015)
Jednostka dominująca
IDM S.A. w upadłości układowej	19
Jednostki zależne
IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o.	6
K6 sp. z o.o.	0
Electus S.A.	10

IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ

Zatrudnienie w Spółce na dzień 31 grudnia 2015 r. oraz na dzień publikacji niniejszego raportu wynosiło 19 osób.

IDM prowadzi działalność o charakterze doradczym w zakresie struktury kapitałowej, strategii przedsiębiorstwa i finansowania jego rozwoju, łączenia, podziału oraz przejmowania przedsiębiorstw, sporządzania analiz inwestycyjnych oraz innych rekomendacji o charakterze ogólnym, dotyczącym transakcji w zakresie obrotu instrumentami finansowymi, co stanowi główne źródło przychodów Spółki. Aktywność spółki koncentruje się również na świadczeniu usług doradczych, w tym na przygotowywaniu dokumentacji prawnej, jak również w pośrednictwie w pozyskiwaniu środków finansowych przeznaczonych na realizację projektów biznesowych przez klientów IDMSA.

W IV kwartale 2015 roku kontynuowano realizację projektów, które przygotowywano w poprzednich miesiącach. W ocenie zarządu dywersyfikacja działań w zakresie pozyskania nowych zleceń jest szczególnie istotna w kontekście rozproszenia ryzyka związanego ze strukturą przyszłych przychodów ze sprzedaży.

Warto w tym miejscu dodać, że kilka kontraktów realizowanych od początku 2015 roku sprawia, że znaczna część przychodów ze sprzedaży i wpływów pieniężnych z tym związanych, ma charakter trwały, powtarzalny w kolejnych miesiącach i zapewnia Spółce bieżącą płynność.

Istotną rolę w zakresie pozyskiwania nowych zleceń i osiąganych przez IDMSA wynikach będzie nadal odgrywała dywersyfikacja działań w kontekście rozproszenia ryzyka związana ze strukturą przyszłych przychodów. Zarząd pozytywnie ocenia profil obecnie prowadzonej działalności, w szczególności mając na uwadze rozwój współpracy z nowymi partnerami, znajdującej odzwierciedlenie w nowych projektach, z których przychody powinny systematycznie rosnąć.

Kluczową kwestę w działalności Spółki stanowi poziom jej zadłużenia oraz jego spłata. Zarząd Spółki kontynuuje działania mające na celu oddłużenie IDMSA, w szczególności poprzez realizację celów związanych z postępowaniem upadłościowym, których finalnym efektem będzie zawarcie i wykonanie układu z wierzycielami.

Należy zaznaczyć, że IDMSA konsekwentnie realizuje proces sprzedaży trudno ściągalnych wierzytelności skupiając również starania na odzyskiwaniu trudnych należności z wykorzystywaniem postępowań sądowych i egzekucyjnych.

Pozostałe informacje istotne dla oceny sytuacji majątkowej, finansowej, wyniku finansowego IDMSA w ujęciu jednostkowym i skonsolidowanym opisano w pkt. 19 i 20 raportu.

ELECTUS S.A.

Analogicznie do okresów poprzednich główną pozycję aktywów stanowią inwestycje krótkoterminowe, przede wszystkim inne krótkoterminowe aktywa finansowe, do których należą zakupione wierzytelności i zobowiązania. Struktura aktywów jest zgodna z profilem działalności Spółki. Spółka konsekwentnie realizuje proces restrukturyzacji zadłużenia z osiąganych przez siebie przychodów. W dniu 23 grudnia 2015 r. Electus S.A. zawarł ze spółką pod firmą Polski Fundusz Hipoteczny S.A. z siedzibą we Wrocławiu (dalej: PFH) ugodę pozasądową wraz z warunkową umową przeniesienia udziałów. Przedmiotem umowy jest ustalenie warunków restrukturyzacji zadłużenia PFH w stosunku do Electus S.A. w taki sposób, że Electus S.A. nie będzie posiadał żadnych wierzytelności z tytułu obligacji serii U wyemitowanych przez PFH SA, co nastąpi m. in. poprzez spełnienie przez PFH na rzecz Electus S.A. świadczenia w miejsce wykonania (datio in solutum). W celu zwolnienia PFH z zobowiązania wobec Electus S.A. z tytułu obowiązku wykupu 1.124 sztuk obligacji serii U, o wartości nominalnej 1.000,00 zł każda obligacja, tj. o łącznej wartości nominalnej w kwocie 1.124.000,00 zł wraz ze wszystkimi odsetkami i kosztami związanymi z obligacjami, PFH przeniesie na Electus S.A. 258 udziałów o wartości nominalnej 10.000,00 zł każdy udział tj. o łącznej wartości nominalnej w kwocie 2.580.000,00 zł odpowiadających całości wysokości kapitału zakładowego w spółce działającej pod firmą SPV1 Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu.

W dniu 22 lutego 2016 r. spóła Electus S.A. otrzymała od Polskiego Funduszu Hipotecznego S.A. zawiadomienie o spełnieniu warunków zawieszających od ziszczenia których strony uzależniały skuteczność przejęcia udziałów w SPV1 sp. z o.o. przez Electus S.A. Zgodnie z przesłanym zawiadomieniem w związku ze spełnieniem warunków zawieszających (o których IDMSA informował w raporcie bieżącym nr 7/2016 z dnia 22 lutego 2016 r.) Electus S.A. nabył ze skutkiem na dzień 29 stycznia 2016 r. w/w udziały.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. Spółka zatrudniała 6 osób . Na dzień publikacji niniejszego raportu Spółka zatrudnia 5 osób. Główny obszar działalności skupia się na świadczeniu usług związanych z konsultingiem finansowym. W chwili obecnej sytuację finansową Spółki można uznać za stabilną.

K6 SP. Z O.O.

Spółka nie zatrudnia pracowników oraz nie prowadziła działalności operacyjnej w IV kwartale 2015. Spółka posiada nieruchomości, których spodziewany wzrost wartości może nastąpić w przyszłości co uzależnione jest od sytuacji na lokalnym rynku. W perspektywie kolejnego kwartału nie jest spodziewana zmiana sytuacji w powyższym zakresie. W związku z faktem, że spółka nie prowadzi bieżącej działalności posiadane przez nią nieruchomości traktowane są jako inwestycje długoterminowe.

13. WSKAZANIE CZYNNIKÓW, KTÓRE W OCENIE EMITENTA BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE PRZEZ NIEGO ORAZ JEDNOSTKI ZALEŻNE WYNIKI W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ KOLEJNEGO KWARTAŁU.

IDMSA

Do podstawowych czynników, które w ocenie IDMSA będą miały wpływ na osiągane wyniki można zaliczyć:

1) Dalszą konsekwentną reorganizację przedsiębiorstwa IDMSA.
2) Prowadzenie postępowania upadłościowego spółki w trybie upadłości z możliwością zawarcia układu.
3) Zapewnienie stałych i powtarzanych przychodów z prowadzonej działalności.
4) Rozwój profilu obecnie prowadzonej działalności.

ELECTUS S.A.

Czynniki mające wpływ na osiągnięte wyniki w perspektywie kolejnego kwartału:

a)obniżenie poziomu środków pozyskiwanych z emisji obligacji oraz upłynnienie wybranych aktywów, czego skutkiem będzie obniżenie kosztów finansowych,

b) przyspieszona amortyzacja części portfela SP ZOZ,

c) sprzedaż celowa.

Spółka przewiduje, że lepsze wyniki finansowe będzie mogła osiągnąć poprzez zmniejszenie poziomu kosztów finansowych. Zarząd Spółki widzi także szansę na poprawienie wyników finansowych w kolejnym okresie poprzez upłynnienie wybranych aktywów wchodzących w skład majątku Spółki. Zarząd Spółki ze względu na obserwowane opóźnienia w płatnościach należnych od niektórych SP ZOZ, podjął kroki w kierunku przyspieszenia amortyzacji części portfela SP ZOZ. W konsekwencji, Zarząd Spółki spodziewa, się wpłynie to pozytywnie na wynik finansowy Spółki oraz na poprawę sytuacji płynnościowej w następnych kwartałach.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

Czynnikiem wpływającym na przychody Spółki jest bieżąca sytuacja na rynku kapitałowym oraz przedmiot prowadzonej działalności.

K 6 SP. Z O.O.

Spółka zajmuje się inwestycjami na rynku nieruchomości. Przychody spółki uzależnione są od takich czynników jak popyt na grunty, zmiany sytuacji w studium uwarunkowań miejscowych planów zagospodarowania przestrzennego, wydanie /lub nie/ decyzji o warunkach zabudowy dla sąsiednich nieruchomości.

14. ZWIĘZŁY OPIS ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ EMITENTA I JEDNOSTEK ZALEŻNYCH W IV KWARTALE 2015 R. WRAZ Z WYKAZEM NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ ICH DOTYCZĄCYCH.

IDMSA

Obecnie IDMSA skupiła się na prowadzeniu działalności doradczej, głównie w obszarze rynku kapitałowego i pozyskiwania finansowania oraz działalności inwestycyjnej.

W ocenie Zarządu IDMSA do najistotniejszych dokonań IDMSA w IV kwartale 2015 r. należy zaliczyć następujące zdarzenia:

1. W dniu 14 października 2015 r. IDMSA zawarł umowę ze spółką działająca pod firmą Devoran S.A. z siedzibą w Warszawie (KRS: 0000260376) (dalej: Devoran), której przedmiot stanowiło porozumienie o dokonaniu przez Devoran wcześniejszego wykupu 6.056 sztuk obligacji serii AC o wartości nominalnej 1.000,00 zł każda obligacja wraz z narosłymi do dnia wcześniejszego wykupu odsetkami w kwocie 1.083.418,40 zł.
1. W tym samym dniu (tj. 14.10.2015 r.) IDMSA zawarł z Devoran umowę, na mocy, której przyjął od Devoran ofertę objęcia 8.206.228 sztuk akcji zwykłych na okaziciela, serii L, o wartości nominalnej 0,30 zł każda akcja i cenie emisyjnej w kwocie 0,87 zł za każdą akcję. Łączna cena emisyjna objętych przez IDMSA akcji wyniosła 7.139.418,36 zł i została opłacona w drodze potrącenia wierzytelności przysługujących IDMSA z tytuł obowiązku wcześniejszego wykupu przez Devoran obligacji serii AC, o których mowa w pkt. 1.
1. W ramach podejmowanych działań związanych z toczącym się wobec IDMSA postępowaniem upadłościowym z możliwością zawarcia układu oraz intensywnymi pracami nad ukształtowaniem listy wierzytelności IDMSA zawarł w dniu 4 listopada 2015 r. z wierzycielem Spółki tj. Panem Marcinem Michnickim Ugodę pozasądową wraz z porozumieniem przedukładowym. Przedmiotem zawartego porozumienia jest usunięcie rozbieżności, co do wysokości wierzytelności układowej przysługującej Panu Marcinowi Michnickiemu, co w ocenie zarówno Zarządu IDMSA jaki i wierzyciela wpłynie pozytywnie na procedurę ustalenia listy wierzytelności oraz przyczyni się do usunięcia potrzeby wnoszenia ewentualnych sprzeciwów i zażaleń w toku zatwierdzania listy wierzytelności w ramach postępowania upadłościowego IDMSA. Istotne i szczegółowe warunki zawartego porozumienia IDMSA

przedstawił w raporcie bieżącym nr 32/2015 z dnia 4 listopada 2015 r.

1. W dniu 13 listopada 2015 r. Sąd Apelacyjny w Gdańsku oddalił apelację spółki Elektrobud S.A. od wyroku Sądu Okręgowego w Gdańsku z dnia 6 września 2013 r. i zasądził od Elektrobud S.A. na rzecz IDMSA kwotę 1.890.000,00 zł wraz z odsetkami ustawowymi oraz kosztami postępowania.
1. W dniu 22 grudnia 2015 r. odbyło się Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki, które podjęło m.in. uchwały w przedmiocie:
2. 1) Obniżenia kapitału zakładowego w drodze obniżenia wartości nominalnej akcji w celu wyrównania części strat poniesionych przez Spółkę w latach poprzednich.
3. 2) Pokrycia straty.
4. 3) Upoważnienia Zarządu do podwyższenia kapitału zakładowego w ramach kapitału docelowego z możliwością wyłączenia prawa poboru.
5. 4) Warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji serii B i emisji warrantów subskrypcyjnych serii A z pozbawieniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy.

Pełna treść uchwał podjętych przez NWZ IDMSA została przekazana do wiadomości publicznej raportem bieżącym nr 40/2015 z dnia 22 grudnia 2015 r.

ELECTUS S.A.

Spółka nie podpisała istotnych umów z dostawcami lub odbiorcami, które wynikałyby z nowego zaangażowania, konsekwentnie realizując strategię amortyzacji portfela.

Do istotnych dokonań spółki należy zaliczyć w szczególności redukcję zadłużenia z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych. W IV kwartale 2015 r. wartość nominalna wykupionych przez Electus S.A. obligacji wyniosła 1.400.000,00 zł. Drugim istotnym zdarzeniem w spółce było zawarcie w dniu 23 grudnia 2015 r. pomiędzy Electus S.A. a Polski Fundusz Hipoteczny S.A. ugodę pozasądową. Przedmiotem umowy jest ustalenie warunków restrukturyzacji zadłużenia PFH w stosunku do Electus S.A. w taki sposób, że Electus S.A. nie będzie posiadał żadnych wierzytelności z tytułu obligacji serii U wyemitowanych przez PFH SA, co nastąpi m. in. poprzez spełnienie przez PFH na rzecz Electus S.A. świadczenia w miejsce wykonania (datio in solutum). W celu zwolnienia PFH z zobowiązania wobec Electus S.A. z tytułu obowiązku wykupu 1.124 sztuk obligacji serii U, o wartości nominalnej 1.000,00 zł każda obligacja, tj. o łącznej wartości nominalnej w kwocie 1.124.000,00 zł wraz ze wszystkimi odsetkami i kosztami związanymi z obligacjami, PFH przeniesie na Electus S.A. 258 udziałów o wartości nominalnej 10.000,00 zł każdy udział tj. o łącznej wartości nominalnej w kwocie 2.580.000,00 zł odpowiadających całości wysokości kapitału zakładowego w spółce działającej pod firmą SPV1 Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

Działalność spółki prowadzona jest w sposób stabilny i systematyczny.

K6 SP. Z O.O.

W IV kwartale 2015 r. spółka nie prowadziła działalności operacyjnej.

15. OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE PODMIOTÓW WCHODZĄCYCH W SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ DM IDMSA.

IDMSA

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne i nietypowe zmiany mające istotny wpływ na działalność Spółki.

Electus S.A.

Spółka przewiduje, że lepsze wyniki Finansowe będzie mogła osiągnąć poprzez zmniejszenie poziomu kosztów finansowych. W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne i nietypowe zmiany mające istotny wpływ na działalność Spółki.

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. o.o.

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne i nietypowe zmiany mające istotny wpływ na działalność Spółki

K.6 sp. z o.o.

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły istotne i nietypowe zmiany mające istotny wpływ na działalność Spółki

16. INFORMACJA DOTYCZĄCA EMISJI, WYKUPU I SPŁATY NIEUDZIAŁOWYCH ORAZ KAPITAŁOWYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH

IDMSA

W okresie sprawozdawczym spółka nie nabywała akcji własnych, jak również nie dokonywała emisji lub wykupu obligacji.

ELECTUS S.A.

W IV kwartale 2015 r. Spółka nie emitowała obligacji.

Nominalna wartość obligacji wykupionych przez Electus S.A. w IV kwartale 2015 wyniosła 1.400.000,00. zł.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

Spółka nie dokonywała emisji, wykupu i spłat nie udziałowych oraz kapitałowych papierów wartościowych w IV kwartale 2015 r.

K6 SP. Z O.O.

Spółka nie dokonywała emisji, wykupu i spłat nie udziałowych oraz kapitałowych papierów wartościowych w IV kwartale 2015 r.

17. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY, ŁĄCZNIE I W PRZELICZENIU NA JEDNA AKCJĘ, Z PODZIAŁEM NA AKCJE ZWYKLE I UPRZYWILEJOWANE.

W IV kwartale 2015 r. IDMSA, jak również pozostałe jednostki zależne nie wypłaciły zadeklarowały ani nie deklarował wypłaty dywidendy za rok 2015.

18. ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY PO DNIU, NA KTÓRY SPORZĄDZONO KWARTALNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE, NIEUJĘTE W TYM SPRAWOZDANIU, A MOGĄCE W ZNACZĄCY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA PRZYSZŁE WYNIKI FINANSOWE.

Do najistotniejszych zdarzeń, które wystąpiły po dniu bilansowym, a które w ocenie IDMSA mogą w sposób znaczący wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe należy zaliczyć:

1. W dniu 14 stycznia 2016 r. Sąd Rejonowy dla Miasta Stołecznego Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał wpisu podwyższenia kapitału zakładowego Devoran S.A. w związku z emisją 8.353.526 akcji serii L o wartości nominalnej 0,30 zł każda akcja. Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego, traktowana jest przez IDMSA jako nabycie aktywów o znacznej wartości w związku z objęciem przez IDMSA 8.206.228 sztuk akcji (o czym IDMSA informował w raporcie bieżącym nr 28/2015 z dnia 14 października 2015 r.). Tym samym nabyte przez IDMSA akcje stanowią 88,32% udziału w kapitale zakładowym Devoran S.A. i uprawniają do oddania 8.206.228 głosów na walnym zgromadzeniu tej spółki.
1. Kolejnym zdarzeniem, które zaistniało po dniu bilansowym i w ocenie Zarządu IDMSA może w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe jest zawarcie pomiędzy IDMSA a Bouders Limited umowy, której przedmiotem jest usunięcie rozbieżności, co do wysokości wierzytelności układowej przysługującej Bouders , co w ocenie oby stron umowy wpłynie pozytywnie na procedurę ustalania listy wierzytelności oraz przyczyni się do usunięcia potrzeby wnoszenia ewentualnych sprzeciwów bądź zażaleń w toku zatwierdzania listy wierzytelności w ramach postępowania upadłościowego.
1. W wyniku realizacji transakcji (umowa cywilnoprawna) IDMSA w dniu 9 lutego 2016 r. zbył 314.321.204 sztuk akcji na okaziciela których emitentem jest spółka IDH. Przed dokonaniem transakcji IDMSA posiadał 354.056.312 sztuk akcji Spółki odpowiadających 20,10% udziału w kapitale zakładowym IDH oraz uprawniających do oddania 354.056.312 głosów na walnym zgromadzeniu tej spółki co stanowi 20,10% udziału w ogólnej liczbie głosów. Po przedmiotowych zdarzeń IDMSA posiada 39.735.108 sztuk akcji Spółki, których liczba odpowiada 2,25% udziału w kapitale zakładowym IDH oraz uprawnia do oddania 39.735.108 głosów na walnym zgromadzeniu tej spółki co

stanowi 2,25% udziału w ogólnej liczbie głosów. Bezpośrednią konsekwencją zaistniałego zdarzenia będzie wyłączenie w I kwartale 2016 r. spółki IDH ze struktury gospodarczej Grupy Kapitałowej IDMSA.

W dniu 22 lutego 2016 r. spóła Electus S.A. otrzymała od Polskiego Funduszu Hipotecznego S.A. zawiadomienie o spełnieniu warunków zawieszających od ziszczenia których strony uzależniały skuteczność przejęcia 258 udziałów o wartości nominalnej 10.000,00 zł każdy udział stanowiących 100% udziału w kapitale zakładowym w SPV1 sp. z o.o. przez Electus S.A. Zgodnie z przesłanym zawiadomieniem w związku ze spełnieniem warunków zawieszających (o których IDMSA informował w raporcie bieżącym nr 7/2016 z dnia 22 lutego 2016 r.) Electus S.A. nabył ze skutkiem na dzień 29 stycznia 2016 r. w/w udziały.

19. SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ IDMSA ZA OKRES OD DNIA 1 STYCZNIA 2015 R. DO DNIA 31 GRUDNIA 2015 R.

19.1. Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

IDMSA jako emitent papierów wartościowych dopuszczonych do publicznego obrotu zgodnie z § 82 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2009 Nr 33, poz. 259) jest zobowiązany do sporządzania i publikowania raportów okresowych, w tym kwartalnych.

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej IDMSA za okres od dnia 1 stycznia 2015 r. do dnia 31 grudnia 2015 r. (okres sprawozdawczy) zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa oraz pozostałymi MSR/MSSF mającymi zastosowanie. W zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami niniejsze skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z wymogami ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2009 r., nr 152, poz. 1223) i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych. W niniejszym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym ogólny termin MSSF używany jest zarówno w odniesieniu do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej, jak i Międzynarodowych Standardów Rachunkowości.

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym, dlatego należy je czytać łącznie ze skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy Kapitałowej IDMSA za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2014 r.

Celem pełnego zrozumienia sytuacji finansowej i wyników działalności Grupy Kapitałowej IDMSA, niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe powinno być czytane wraz ze skróconym śródrocznym jednostkowym sprawozdaniem finansowym spółki IDMSAza okres od dnia 1 stycznia 2015 r. do dnia 31 grudnia 2015 r., które zostało zatwierdzone do publikacji dnia 29 lutego 2016 r.

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o koncepcję wartości godziwej za wyjątkiem:

rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych wycenianych według cen nabycia lub kosztów poniesionych na ich wytworzenie z uwzględnieniem odpisów amortyzacyjnych oraz ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
inwestycji w jednostkach stowarzyszonych wycenianych według metody praw własności, z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
środków pieniężnych wycenianych w wartości nominalnej,
udzielonych pożyczek i należności wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej oraz z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
instrumentów finansowych utrzymywanych do terminu zapadalności wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej oraz z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
kredytów bankowych, otrzymanych pożyczek i wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej,
nabytych akcji własnych, wycenianych według ceny nabycia.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzane jest, z wyjątkiem informacji o przepływach pieniężnych, zgodnie z zasadą memoriału. W związku z tym aktywa, zobowiązania, kapitał własny, przychody i koszty ujmowane są, jeśli spełnią kryteria zawarte w definicjach i warunki ujmowania wynikające z założeń koncepcyjnych.

Skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym na dzień 31 grudnia 2015 r. zostały objęte wszystkie

jednostki zależne IDMSA (konsolidacja metodą pełną) oraz jednostki stowarzyszone (ujęcie metodą praw własności).

19.2. Oświadczenie o zgodności

Niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa oraz mającymi zastosowanie pozostałymi MSR/MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską (przez zatwierdzenie przez Unię Europejską rozumie się ogłoszenie standardów lub interpretacji w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej). W zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami niniejsze skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z wymogami ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2009 r., nr 152, poz. 1223) i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych. W niniejszym skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym ogólny termin MSSF używany jest zarówno w odniesieniu do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej, jak i Międzynarodowych Standardów Rachunkowości.

Na dzień publikacji niniejszego skróconego śródrocznego jednostkowego sprawozdania finansowego, biorąc pod uwagę proces adaptacji MSSF przez Unię Europejską, nie występują różnice w zakresie zasad rachunkowości przyjętych przez Spółkę zgodnie z MSSF, a MSSF które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską.

Stosowane przez Grupę zasady rachunkowości zostały opisane w kolejnych punktach skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Zasady rachunkowości stosowano przy zachowaniu zasady ciągłości we wszystkich prezentowanych latach.

19.3. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego

Walutą pomiaru Grupy i walutą sprawozdawczą niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski. Niniejsze skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych, a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych.

19.4. Kontynuacja działalności

Skrócone kwartalne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Jednostkę Dominującą oraz jednostki Grupy Kapitałowej w dającej się przewidzieć przyszłości, w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego, tj. 31grudnia 2015 r. Zarząd Jednostki Dominującej podejmuje działania mające na celu poprawę sytuacji finansowej oraz płynności finansowej Spółki. Założenie o kontynuacji działalności Jednostki Dominującej uzależnione jest od powodzenia działań Zarządu opisanych w niniejszej nocie.

Spółka rok obrotowy 2014 zamknęła ujemnym wynikiem finansowym, na który największy wpływ miało zaprzestanie prowadzenia działalności maklerskiej mimo równoczesnego ograniczenia obszaru kosztów oraz ogłoszenie upadłości IDMSA z możliwością zawarcia układu.

W roku 2015 roku rozpoczęto realizację projektów, które stanowią podstawę nowej aktywności biznesowej Jednostki Dominującej po zaprzestaniu działalności maklerskiej. Podjęte działania pozwoliły, już w okresie objętym niniejszym sprawozdaniem, wygenerować bieżące przychody z działalności, które - wraz z wynikiem osiągniętym na pozostałej działalności operacyjnej oraz wynikiem na działalności finansowej – sprawiły, że perspektywa prowadzenia dalszej działalności gospodarczej przez Jednostkę Dominującą w okresie co najmniej 12 miesięcy jest wysoce realna.

IDMSA w ramach tych projektów prowadzi działalność o charakterze doradczym w zakresie struktury kapitałowej, strategii przedsiębiorstwa i finansowania jego rozwoju, łączenia, podziału oraz przejmowania przedsiębiorstw, sporządzania analiz inwestycyjnych oraz innych rekomendacji o charakterze ogólnym, dotyczących transakcji w zakresie instrumentów finansowych, co stanowi główne źródło przychodów Spółki.

Zarząd w dalszym ciągu skutecznie realizuję działania związane ze restrukturyzacją Grupy Kapitałowej oraz przeprofilowaniem działalności maklerskiej na działalność o charakterze doradczym związanym z szeroko rozumianym finansowaniem przedsiębiorstw.

Dywersyfikacja działań w zakresie pozyskania nowych zleceń jest szczególnie istotna w kontekście rozproszenia ryzyka, związanego ze strukturą przyszłych przychodów ze sprzedaży.

Istotną kwestią dla kontynuacji działalności jest poziom zadłużenia Jednostki Dominującej oraz jego spłata w związku z toczącym się postępowaniem upadłościowym z możliwością zawarcia układu. Należy pamiętać, że realizacja procesu postępowania upadłościowego jest czasochłonna i zależy także od wielu czynników, na które IDMSA nie ma wpływu. W IV kwartale 2015 r. Zarząd Spółki kontynuował prowadzenie działań mających na celu przekonanie wierzycieli do poparcia propozycji układowych, które zostaną szczegółowo wypracowane po wnikliwej analizie zgłoszeń wierzytelności i ich porównaniu z dokumentami Spółki.

19.5. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 29 lutego 2016 r.

19.6. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

W 2015 r. Grupa nie dokonała zmian przyjętych zasad rachunkowości i sposobów sporządzania sprawozdania finansowego. Zasady rachunkowości przyjęte przez Grupę zastosowano w sposób ciągły w odniesieniu do wszystkich okresów prezentowanych w sprawozdaniu finansowym.

Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w 2015 r.

Następujące nowe standardy, zmiany i interpretacje do istniejących standardów obowiązują od 2015r:

MSSF 2 Płatności w formie akcji polega na zmianie definicji "warunku rynkowego" i "warunku nabycia uprawnień" (zmiany te są zawarte w Załączniku A Definicje terminów) oraz dodaniu definicji "warunków związanych ze świadczeniem usługi" i "warunków związanych z dokonaniami (wynikami)". Zmienione definicje uwzględnione w paragrafie 15 i 19 MSSF 2. Wersja zmian obejmujących cykl 2010-1012 opublikowana przez IASB w grudniu 2013r. uwzględnia również szereg wyjaśnień dotyczących zmian definicji (wyjaśnienia te nie są natomiast, jak wskazano wcześniej, objęte zakresem MSSF przyjmowanych do stosowania w UE).
MSSF 3 połączenia jednostek jednostka przejmująca powinna klasyfikować obowiązek warunkowej zapłaty, który spełnia definicje instrumentu finansowego, jako zobowiązanie finansowe (poprzednio MSSF 3 wskazywał po prostu na "zobowiązanie") lub kapitał własny (instrument kapitałowy ) w oparciu o definicje instrumentu kapitałowego i zobowiązania finansowego zawarte w paragrafie 11 MSR 32. Dodatkowo MSSF 3 wskazuje obecne, że obowiązek warunkowej zapłaty (niezależnie od tego czy jest objęty zakresem MSSF9 / MSR 39) powinien na każdy dzień bilansowy podlegać wycenie według wartości godziwej, a skutki zmian wartości godziwej powinny być ujmowane przez zysk/stratę (czyli jako przychody lub koszty ). Przed tą zmianą, obowiązek warunkowej zapłaty, który nie był objęty zakresem MSSF 9, podlegał (w świetle MSSF 3) wycenie według zasady MSR 37. Zmiana MSSF 3 spowodowała zatem również odpowiednie zmiany w MSR 37 i MSR 39.
MSSF 8 Segmenty operacyjne wprowadziła obowiązek ujawniania informacji dotyczących ocen dokonanych przez kierownictwo w ramach zastosowania kryteriów łączenia segmentów zgodnych z tym standardem. W ramach tych ujawnień należy przedstawić krótki opis segmentów operacyjnych, które zostały połączone w ten sposób oraz wskaźników gospodarczych, które poddano ocenie na potrzeby stwierdzenia, że łączone segmenty operacyjne posiadają podobne właściwości gospodarcze. Doprecyzowano również, że uzgodnienie sumy aktywów segmentów sprawozdawczych z aktywami jednostki podlega ujawnieniu, jeśli aktywa segmentu są wykazywane zgodnie z paragrafem 23 MSSF 8 (tzn. jeśli informacje takie są regularnie prezentowane organom odpowiedzialnym za podejmowanie decyzji operacyjnych).
MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe oraz MSR 38 Wartości niematerialne dotyczą jednego zagadnienia proporcjonalnego przeliczania wartości skumulowanego umorzenia. Zgodnie z tymi zmianami w przypadku stosowania modelu wartości przeszacowanej wartość bilansowa brutto (składnika rzeczowych aktywów trwałych lub wartości niematerialnych) jest korygowana w sposób spójny z przeszacowaniem wartości bilansowej składnika aktywów. Oznacza to, że wartość bilansowa brutto może zostać przeliczona przez odniesienie do obserwowalnych danych rynkowych lub może zostać przeliczona proporcjonalnie do zmiany wartości bilansowej. Z kolei umorzenie na dzień przeszacowania jest korygowane w celu wyrównania różnicy między wartością bilansową brutto a wartością bilansową składnika aktywów (rzeczowych aktywów trwałych lub wartości niematerialnych) po uwzględnieniu zakumulowanych odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości lub umorzenie podlega odliczeniu od wartości bilansowej brutto danego składnika.
MSR 24 Ujawnianie informacji na temat podmiotów powiązanych i wyjaśnia, że jednostką powiązaną z jednostką sporządzającą sprawozdanie finansowe jest również taka jednostka lub dowolny członek grupy, której jednostka jest częścią, która świadczy usługi kluczowego personelu kierowniczego na rzecz jednostki sprawozdawczej lub jej jednostki dominującej.

19.7. Konsolidacja

19.8. Jednostki zależne

Jednostki zależne to wszelkie jednostki, w odniesieniu do których Grupa ma zdolność ich kontrolowania, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących.

Grupa sprawuje kontrolę nad jednostką w przypadku, gdy z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę jednocześnie: podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe, lub gdy ma prawo do zmiennych wyników finansowych, oraz ma możliwość wywierana wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad tą jednostką.

Grupa posiada władzę nad jednostką w przypadku gdy dysponuje aktualnymi prawami dającymi jej możliwość bieżącego kierowania istotnymi działaniami, tj. działaniami, które znacząco wpływają na wynik finansowy tej jednostki. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa kontroluje daną jednostkę uwzględnia się wszystkie fakty i okoliczności, w tym istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić.

Jednostki zależne podlegają konsolidacji metodą pełną od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli. Przejęcie jednostek zależnych przez Grupę rozlicza się metodą nabycia. W wyniku rozliczenia przejęcia jednostek zależnych ustalona zostaje wartość firmy lub zysk z okazyjnego nabycia, zgodnie z zasadami MSSF 3. Transakcje, rozrachunki i nie zrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty również podlegają eliminacji, chyba, że transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przekazanego składnika aktywów.

Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzane są za ten sam okres, co sprawozdanie finansowe Jednostki Dominującej. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione, tam gdzie było to konieczne, dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę.

IDMSA posiada 100% certyfikatów inwestycyjnych funduszuINVENTUM Y Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w likwidacji. W oparciu o interpretację SKI 12 Grupa konsoliduje tę jednostkę zgodnie z wymogami MSR 27.

19.9. Jednostki stowarzyszone

Jednostki stowarzyszone to jednostki, na które inwestor (Grupa Kapitałowa) wywiera znaczący wpływ, i które nie są ani jednostkami zależnymi inwestora, ani wspólnym przedsięwzięciem inwestora. Zakłada się, że inwestor wywiera znaczący wpływ na jednostkę, jeżeli posiada bezpośrednio lub pośrednio 20% głosów w jednostce, w której dokonał inwestycji, chyba że można w sposób oczywisty wykazać, że tak nie jest. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa wywiera znaczący wpływ uwzględnia się istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić.

Jednostki stowarzyszone ujmowane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym według metody praw własności od momentu rozpoczęcia wywierania znaczącego wpływu przez Grupę. Zgodnie z metodą praw własności inwestycja w jednostce stowarzyszonej jest początkowo ujmowana według ceny nabycia, a wartość bilansowa jest powiększana lub pomniejszana o zmiany udziału Grupy w aktywach netto jednostki stowarzyszonej. Wartość firmy dotyczącą jednostki stowarzyszonej ujmuje się w wartości bilansowej inwestycji. Rachunek zysków i strat odzwierciedla udział Grupy w wyniku finansowym jednostki stowarzyszonej. W przypadku jakiejkolwiek zmiany ujętej w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym jednostki stowarzyszonej, Grupa ujmuje swój udział we wszelkich zmianach innych całkowitych dochodów lub kapitałów własnych. Zyski i straty na transakcjach pomiędzy Grupą a jednostkami stowarzyszonymi są eliminowane do wysokości udziału Grupy w jednostce stowarzyszonej. Grupa zaprzestaje stosowania metody praw własności od momentu, kiedy przestaje wywierać znaczący wpływ na jednostkę stowarzyszoną. Po zaprzestaniu stosowania metody praw własności inwestycja w jednostkę ujmowana jest zgodnie z MSR 39, chyba że jednostka staje się jednostką zależną lub wspólnym przedsięwzięciem.

Po zastosowaniu metody praw własności Grupa dokonuje oceny czy konieczne jest utworzenie dodatkowego odpisu aktualizującego z tytułu utraty wartości w odniesieniu do inwestycji netto w jednostce stowarzyszonej. Badaniu pod kątem utraty wartości poddawana jest cała wartość bilansowa inwestycji w konkretną jednostkę stowarzyszoną, którą porównuje się z wartością odzykiwalną.

Postanowienie sądu o ogłoszeniu upadłości likwidacyjnej w spółce Vectra spowodowało pełną i całkowitą utratę przez upadłego prawa zarządu, prawa do korzystania oraz możliwości rozporządzania mieniem wchodzącym do masy upadłości, a co za tym idzie utratę znaczącego wpływu IDMSA na spółkę Vectra.

W IV kwartale 2015 r. ze struktury GK IDMSA została wyłączona spółka stowarzyszona Air Market S.A. z uwagi na zmniejszenie udziału IDMSA w kapitale zakładowym Air Market S.A. z 32,75 % do poziomu 1,59% co nastąpiło w skutek podwyższenia kapitału zakładowego tej spółki w drodze emisji nowych akcji serii I z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowy akcjonariuszy i tym samym doprowadziło do "rozwodnienia kapitału zakładowego".

Sprawozdania finansowe jednostek stowarzyszonych sporządzane są za ten sam okres, co sprawozdanie finansowe Jednostki Dominującej.

19.10. Sezonowość działalności

Działalność gospodarcza spółek tworzących Grupę Kapitałową nie ma charakteru działalności sezonowej.

19.11. Szacunki Zarządu Grupy

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga od Zarządu rzetelnych osądów, szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane w sprawozdaniu finansowym wartości przychodów, kosztów, aktywów i pasywów oraz ujawniane zobowiązania warunkowe. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz różnych innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę profesjonalnego osądu, co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest rozpoznawana w okresie, w którym zostały one zmienione, jeżeli dotyczy to wyłącznie tego okresu, lub w okresie bieżącym i przyszłym, jeżeli zmiany dotyczą zarówno okresu bieżącego jak i okresów przyszłych.

Poniżej przedstawiono obszary, dla których szacunki dokonane na dzień sprawozdawczy są obciążone ryzykiem istotnej korekty wartości bilansowej wykazanych aktywów i zobowiązań w następnych okresach sprawozdawczych:

Utrata wartości aktywów finansowych

Grupa na każdy dzień bilansowy dokonuje oceny istnienia przesłanek utraty wartości aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, pożyczek i należności (w tym należności spornych), inwestycji w jednostkach stowarzyszonych. W razie zaistnienia okoliczności świadczących o utracie wartości Grupa szacuje wartość odzyskiwalną aktywów i dokonuje utworzenia ewentualnych odpisów aktualizujących. W sytuacji ustania przesłanek wskazujących na utratę wartości aktywów finansowych uprzednio utworzony odpis aktualizujący podlega stosownemu rozwiązaniu. Oszacowanie wartości użytkowej wymaga od kierownictwa dokonania oszacowania prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych z aktywów oraz doboru właściwej stopy dyskontowej w celu obliczenia wartości bieżącej tych przepływów pieniężnych. Więcej informacji dot. przyjętych zasad wyceny bilansowej aktywów finansowych przedstawiono w pkt. 19.20 i 19.21. Wartość utworzonych odpisów aktualizujących przedstawiona jest w notach objaśniających do poszczególnych pozycji sprawozdania.

Utrata wartości aktywów niefinansowych

Grupa na każdy dzień bilansowy ocenia, czy istnieją przesłanki utraty wartości aktywów niefinansowych. Wartość firmy oraz inne wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania są testowane pod kątem utraty wartości co rok lub wtedy, gdy wystąpią przesłanki utraty wartości. Testy z tytułu utraty wartości innych aktywów niefinansowych są przeprowadzane wtedy, gdy istnieją przesłanki świadczące o tym, że ich wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania. Oszacowanie wartości użytkowej wymaga od kierownictwa dokonania oszacowania prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych z aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz doboru właściwej stopy dyskontowej w celu obliczenia wartości bieżącej tych przepływów pieniężnych. W sytuacji ustania przesłanek wskazujących na utratę wartości aktywów niefinansowych uprzednio utworzony odpis aktualizujący, za wyjątkiem odpisu dotyczącego wartości firmy, podlega stosownemu rozwiązaniu. Więcej informacji przedstawiono w nocie 19.22 oraz w notach objaśniających do poszczególnych pozycji sprawozdania.

Wycena inwestycji portfelowych IDMSA w spółkach niepublicznych

Na każdy dzień bilansowy dokonywana jest wycena inwestycji portfelowych w spółkach niepublicznych. Ustalając wartość godziwą niepublicznych instrumentów kapitałowych stosuje się przyjętą metodę wyceny wykorzystującą wielkości szacunkowe, takie jak: mnożniki rynkowe spółek notowanych na regulowanych rynkach, prognozy wyników finansowych w miarę ich dostępności oraz historyczne wyniki finansowe spółek wycenianych, jak również rynkowe stopy dyskontowe. Stosując metodę porównawczą dokonuje się wyboru próby spółek o możliwie zbliżonym do wycenianego modelu biznesu, działające w podobnej branży. Dobór spółek dokonywany jest w oparciu o najlepszą wiedzę Zarządu.

Ustalając wartość godziwą instrumentów dłużnych Grupa stosuje przyjętą metodę wyceny wykorzystującą wielkości szacunkowe, takie jak; ocena kondycji finansowej emitenta, wartość ustanowionych zabezpieczeń itp. Więcej informacji na temat przyjętych zasad wyceny inwestycji portfelowych w spółkach niepublicznych przedstawiono w nocie 19.20, wartości inwestycji w spółkach niepublicznych przedstawione są w notach objaśniających do poszczególnych pozycji sprawozdania.

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Składniki rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania amortyzuje się, począwszy od miesiąca dostosowania składnika aktywów do miejsca i warunków potrzebnych do rozpoczęcia jego funkcjonowania zgodnie z zamierzeniami kierownictwa, w okresie odpowiadającym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej użyteczności z uwzględnieniem wartości końcowej. Przewidywany okres użytkowania i poprawność stosowanych stawek amortyzacji są okresowo weryfikowane, powodując korektę odpisów amortyzacyjnych w następnych latach.

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego opierając się na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy, który pozwoli na jego wykorzystanie. …..

Rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia

Wartość rezerwy na świadczenia po okresie zatrudnienia ustalana jest przy wykorzystaniu technik aktuarialnych. Dokonanie wyceny aktuarialnej wymaga przyjęcia założeń między innymi odnośnie stóp dyskontowych, stopy wzrostu wynagrodzeń, wskaźników umieralności i niezdolności do pracy, rotacji pracowników. Założenia te są weryfikowane na koniec każdego roku obrotowego biorąc pod uwagę dostępne tabele statystyczne i prognozy. Informacje o wysokości rezerw przestawiono w notach objaśniających dot. rezerw.

19.12. Subiektywne oceny Zarządu Jednostki Dominującej

W procesie stosowania przyjętych zasad rachunkowości Zarząd dokonuje subiektywnych ocen, które mogą mieć wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Do głównych obszarów, w których dokonywane są te oceny należą:

zaklasyfikowanie posiadanych instrumentów finansowych do poszczególnych grup instrumentów,
dobór próby spółek wykorzystywanych do wyceny inwestycji portfelowych w akcje spółek niepublicznych metodą mnożnikową,
identyfikacja jednostek, nad którymi Grupa sprawuje kontrolę lub na które wywiera znaczący wpływ,
ocena faktów i okoliczności wskazujących na sprawowanie kontroli nad daną jednostką lub wywieranie na nią

znaczący wpływ lub na utratę kontroli czy znaczącego wpływu,

ocena przesłanek wskazujących na konieczność utworzenia rezerwy lub odpisu aktualizującego,
identyfikacja zobowiązań warunkowych i innych zobowiązań pozabilansowych,
określenie momentu, w którym następuje przeniesienie na inne jednostki zasadniczo całego ryzyka i korzyści wynikających z posiadania aktywów finansowych,
identyfikacja podmiotów powiązanych,
ocena ryzyka koncentracji zaangażowania w instrumenty finansowe poszczególnych podmiotów,
ocena zasadności rozpoznania aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w oparciu o prognozy i ich realizację.

19.13. Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie		Stan na	Stan na
	z sytuacji finansowej Nota		31.12.2014
Grupy Kapitałowej IDMSA		31.12.2015
I. Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne	19.18	2 921	4 288
II. Należności krótkoterminowe	19.19	13 126	23 524
1. Należności z tytułu dostaw i usług		4 444	10 599
2. Pozostałe należności		8 682	12 925
III. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu	19.20	7 003	10 728
IV. Instrumenty finansowe utrzymywane do terminu		0
zapadalności			0
V. Aktywa przeznaczone do sprzedaży		0	759
VI. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży		36	0
VII. Zapasy		0	0
VIII. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych		273	127
IX. Inwestycje w jednostkach zależnych		10 515	0
X. Należności długoterminowe		8	0
XI. Udzielone pożyczki długoterminowe		0	231
XII. Nieruchomości inwestycyjne		9 858	9 858
XIII. Wartości niematerialne	19.22	106	228
XIV. Rzeczowe aktywa trwałe	19.23	290	573
XV. Pozostałe aktywa		2 028	1 903
1. Aktywa z tyt. odroczonego podatku dochodowego		2 032	1 903
2. Inne aktywa krótkoterminowe		-3	0
Suma aktywów		46 164	52 219
I. Zobowiązania krótkoterminowe	19.24	71 511	85 599
1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		4 668	5 144
2. Zobowiązania finansowe		62 657	71 224
3. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób		0
prawnych			35
4. Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe		4 185	8 196
II. Zobowiązania długoterminowe	19.25	10 518	4 815
1. Zobowiązania finansowe		10 089	4 750
2. Pozostałe zobowiązania długoterminowe		430	65
III. Pozostałe pasywa		227	2 258
IV. Rezerwy na zobowiązania		14 340	18 788
V. Zobowiązania przeznaczone do sprzedaży		0	0
VI. Zobowiązania podporządkowane		0	0
VII. Kapitał własny		-50 432	-58 241
1.Kapitał zakładowy	19.28	63 483	63 483
2.Należne wpłaty na kapitał zakładowy (wielkość ujemna)		0	0
3.Akcje własne (wielkość ujemna)	19.29	-8 960	-23 224
4. Kapitał zapasowy	19.30	53 803	42 173
5. Pozostałe kapitały rezerwowe	19.31	120 296	134 559
6. Udziały niekontrolujące		997	1 859
7. Zysk (strata) z lat ubiegłych		-283 356	-164 906
8. Kapitał z transakcji niepozbawiających kontroli		0	0
9. Zysk (strata) netto		3 290	-112 207
10. Inne całkowite dochody		15	22
11. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego		0
(wielkość ujemna)			0
Suma pasywów		46 164	52 219

Pozycje pozabilansowe	Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014
Papiery wartościowe klientów	0	0

30 maja 2014 r. KNF wydała decyzję o cofnięciu zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez IDMSA w zakresie działalności, o której mowa w art. 69 ust. 4 pkt 1 Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (tj. przechowywaniu lub rejestrowaniu instrumentów finansowych, w tym prowadzeniu rachunków papierów wartościowych i rachunków zbiorczych, oraz prowadzenia rachunków pieniężnych.), a 3 czerwca 2014 r. decyzję nakazującą przeniesienie rachunków inwestycyjnych prowadzonych przez Dom Maklerski IDM S.A. do Powszechnej Kasy Oszczędnościowej Banku Polskiego S.A. Oddział Dom Maklerski PKO Banku Polskiego w Warszawie (podstawa prawna art. 89 ust. 4 Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi). W związku ze zdarzeniami opisanymi powyżej, IDMSA nie prowadzi już rachunków papierów wartościowych (w rozumieniu art. 4 ust. 1 Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi), a wszystkie papiery wartościowe i instrumenty finansowe Klientów zostały przekazane do wskazanych domów maklerskich.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. IDMSA nie posiadał papierów wartościowych i instrumentów finansowych klientów.

	Stan na	Stan na
	31.12.2015	31.12.2014
Wartość księgowa	-50 432	-58 241
Liczba akcji w sztukach	3 306 389	3 306 389
Wartość księgowa na jedną akcję (w zł)	-15,25	-17,61
Rozwodniona liczba akcji w sztukach	3 306 389	3 306 389
Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (w zł)	-15,25	-17,61

W IV kwartale 2015 r. i w okresach porównywalnych nie wystąpiły potencjalne akcje rozwadniające.

19.14. Skrócony śródroczny skonsolidowany rachunek zysków i strat i Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

	Skrócony śródroczny skonsolidowany rachunek zysków i strat Grupy Kapitałowej IDMSA	Nota	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
I.	Przychody z działalności podstawowej w tym:		1 173	7 487	642	1 621
1	Przychody z działalności maklerskiej	19.32	-6	-54	0	0
2	Pozostałe przychody z działalności podstawowej	19.33	1 179	7 541	642	1 621
3	Zmiana stanu produktów (zwiększenia+/zmniejszenia-)		0	0	0	0
II.	Koszty działalności podstawowej	19.34	1 318	5 491	674	1 880
III.	Wynik z działalności podstawowej (I-II)		-145	1 996	-32	-259
IV.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi przeznaczonymi do obrotu	19.35	-735	-2 845	-6 568	-5 199
V.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi utrzymywanymi do terminu zapadalności		0	0	0	0
VI.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi dostępnymi do sprzedaży		0	0	0	-158
VII.	Zysk (strata) z inwestycji w jednostkach stowarzyszonych		0	53	0	-521
VIII.	Pozostałe przychody operacyjne		1 849	18 629	401	5 908
IX.	Pozostałe koszty operacyjne		845	3 232	3 850	105 944
X.	Zysk (strata) z działalności operacyjnej (III+IV+V+VI+VII+VIII-IX)		124	14 601	-10 049	-106 173
XI.	Przychody finansowe	19.36	1 414	4 354	1 765	26 746
XII.	Koszty finansowe	19.37	1 630	15 649	15 444	26 303
XIII.	Wynik z działalności kontynuowanej brutto (X+XI-XII)		-92	3 306	-23 728	-105 730
XIV.	Podatek dochodowy dotyczący działalności kontynuowanej		-6	16	64	-138
1.	Część bieżąca		-5	17	6	-138
2.	Część odroczona		-1	-1	58	0

XV.	Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (XIII XIV)	-86	3 290	-24 068	-105 868
XVI.	Wynik z działalności zaniechanej brutto	0	0	-770	-11 731
XVII.	Podatek dochodowy dotyczący działalności zaniechanej	0	0	0	107
1.	Część bieżąca	0	0	0	0
2.	Część odroczona	0	0	0	107
XVII I.	Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej (XVI-XVII)	0	0	-770	-11 838
XIX	Zysk (strata) netto za rok obrotowy (XV+XVIII)	-86	3 290	-24 838	-117 706
1.	-przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej	-86	3 290	-24 560	-112 207
2.	-przypadający na udziały niekontrolujące	0	0	-278	-5 499

Poniesione straty w 2014 r. wynikało z potrzeby restrukturyzacji działalności IDMSA. W wyniku restrukturyzacji spółka dokonała odpisów aktualizujących na wszystkie należności, które to podwyższały ponoszoną stratę z działalności maklerskiej. W III kwartale grupa kapitałowa poniosła stratę , która wynikał z utworzenia rezerw w spółce Electus S.A oraz w wyniku naliczenia odsetek od obligacji przez jednostkę dominująca .

1.	Zysk (strata) netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy jednostki		-86	3 290	-24 838	-112 207
2.	Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)*		3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 398
3.	Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	19.39	-0,02	1,00	-32,28	-33,94
4.	Rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)*		3 306 389	3 306 398	3 306 398	3 306 398
5.	Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)		-0,02	1,00	-32,28	-33,94

* - patrz punkt 19.39

\

	Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Grupy Kapitałowej IDMSA	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
I.	Zysk (strata) netto	-86	3 290	-30 059	-117 706
II.	Inne całkowite dochody netto, w tym:	-9	-15	-168	1
1.	Wynik z tytułu wyceny instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży	-9	-15	-168	1
2.	Pozostałe	0	0	0	1
	Całkowite dochody ogółem (I+II)	-95	3 225	-30 227	-117 705

19.15. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Grupy Kapitałowej IDMSA	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
I. Zysk (strata) brutto	3 306	-117 461
II. Korekty razem	6 875	84 142
1. Udział w (zyskach) stratach netto jednostek podporządkowanych wycenianych metodą praw własności	0	521
2. Amortyzacja	342	1 060
3. (Zyski) straty z tytułu różnic kursowych	20	0
4. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	3 142	5 321
5. (Zysk) strata z działalności inwestycyjnej	2 522	90 380
6. Zmiana stanu rezerw i odpisów aktualizujących należności	-10 989	-742
7. Zmiana stanu instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu	-217	23 677
9. Zmiana stanu zapasów	0	0
10. Zmiana stanu należności	19 269	9 066
11. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych (z wyjątkiem pożyczek i kredytów)	-2 535	-43 811
12. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	-6 339	-851
13. Podatek dochodowy zapłacony	627	17
14. Pozostałe korekty	1 033	-496
III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/-II)	10 181	-33 319
I. Wpływy	1 545	19 716


1. Zbycie wartości niematerialnych	0	0





















































- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania	0	0

Różnice pomiędzy prezentowanymi w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych zmianami stanów odpisów aktualizujących i rezerw, należności, instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu, zobowiązań oraz innych aktywów i pasywów w stosunku do zmian wynikających ze sprawozdania z sytuacji finansowej wynikają głównie z:

ujęcia zmian odpisów aktualizujących należności łącznie ze zmianami stanu rezerw,
wyodrębnienia z zobowiązań i należności zapłaconego podatku dochodowego
dokonania korekt niepieniężnych zmian pozycji zaliczanych do działalności inwestycyjnej (np. objęcie akcji spółek zależnych bez rozliczenia gotówkowego, zmiana klasyfikacji instrumentów finansowych z jednostek zależnych i stowarzyszonych na instrumenty przeznaczone do obrotu),
korekt eliminujących zmiany tych pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej odnoszonych bezpośrednio na kapitał własny.

19.16. Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie zmian w kapitale własnym Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale	Okres od 01.01.2015	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
własnym Grupy Kapitałowej IDMSA	do 31.12.2015
I. Kapitał własny na początek okresu (BO)	-58 241	55 672
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	-1 474	0
I.a. Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych
porównywalnych	-59 715	55 672
1. Kapitał zakładowy na początek okresu	63 483	63 483
1.1. Zmiany kapitału zakładowego	0	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	0
1.2. Kapitał zakładowy na koniec okresu	63 483	63 483
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na początek okresu	0	0
2.1. Zmiany należnych wpłat na kapitał zakładowy	0	0
2.2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu	0	0
3. Akcje własne na początek okresu	-23 224	-23 224
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	14 264	0
3.1. Akcje własne na koniec okresu	-8 960	-23 224
4. Kapitał zapasowy na początek okresu	42 173	42 316
4.1. Zmiany kapitału zapasowego	11 630	-143
a) zwiększenia	7 747	8 802
b) zmniejszenia	-3 883	8 945
- pokrycie straty z lat ubiegłych	-3 967	0
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	84	8 945
- inne	0	0
4.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu	53 803	42 173
5. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu	134 559	135 744
5.1. Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych	-14 264	-1 185
a) zwiększenia	0	0
- inne	0	0
b) zmniejszenia	14 264	1 185
- inne	0	0
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	1 185
5.2. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu	120 296	134 559
6. Udziały niekontrolujące na początek okresu	1 859	9 179
6.1. Zmiany stanu udziałów niekontrolujących	-861	-7 320
a) zwiększenia	109	1 599
- zmiana kapitału przypadająca na udziały niekontrolujące	109	1 592
- zbycie udziałów niepozbawiające kontroli	0	7
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	0
b) zmniejszenia	970	8 919
- zmiana kapitału przypadająca na udziały niekontrolujące	970	757
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	8 162
6.2 Udziały niekontrolujące na koniec okresu	997	1 859
7. Kapitał z transakcji niepozbawiających kontroli na początek okresu	0	14 819
7.1. Zmiany stanu kapitału z transakcji niepozbawiających kontroli	0	-14 819
a) zwiększenia	0	0
- zbycie udziałów niepozbawiające kontroli	0	0
b) zmniejszenia	0	14 819

- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	14 819
7.2 Kapitał z transakcji niepozbawiających kontroli na koniec okresu	0	0
8. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu	-277 113	-186 493
8.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu	46 986	5 095
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	-1 478	0
8.2. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych	45 508	5 095
a) zwiększenia	0	8 921
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	8 921
b) zmniejszenia	56 418	176
- podział zysku lat ubiegłych na kapitał rezerwowy	0	176
- przeksięgowanie związane ze sprzedażą spółki zależnej	0	0
8.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu	-10 910	13 840
8.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu	324 099	191 588
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	0	0
8.5. Strata lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych	324 099	191 588
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	51 652	12 841
- pokrycie straty z lat ubiegłych z kapitału zapasowego	53 275	0
- pozostałe	-1 623	12 841
8.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu	272 446	178 747
8.7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu	-283 356	-164 907
9. Zysk netto za rok obrotowy	3 290	-112 207
10. Strata netto za rok obrotowy	0	0
11. Odpisy z zysku	0	0
12. Inne całkowite dochody na początek okresu	22	-152
12.1. Zmiany innych całkowitych dochodów	-7	174
a) zwiększenia	1	175
b) zmniejszenia	8	1
12.2. Inne całkowite dochody na koniec okresu	15	22
13. Całkowity dochód na koniec okresu (9+10+11+12.2)	3 305	-112 185
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ)	-50 432	-58 241
III. Kapitał własny po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku	-50 432
(pokrycia straty)		-58 241

19.17. Wybrane dane objaśniające do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

19.18. Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne

Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w banku, kasie oraz lokaty krótkoterminowe (tj. o okresie zapadalności do 1 roku od dnia bilansowego) i inne depozyty bankowe. Do środków pieniężnych Grupa zalicza także środki pieniężne przechowywane na rachunkach inwestycyjnych posiadanych przez IDMSA. Lokaty i depozyty bankowe są łatwo wymienialne na płynną gotówkę i nie są narażone na znaczne zmiany wartości. Ponadto Grupa nie traktuje tych instrumentów jako formy inwestowania, ale stanowią one element zarządzania środkami pieniężnymi.

Do środków pieniężnych i ich ekwiwalentów zaliczane są także środki pieniężne należące do klientów Jednostki Dominującej i zgromadzone na rachunkach pieniężnych klientów oraz innych kontach klientów w domu maklerskim. Równocześnie w pasywach bilansu ujmuje się zobowiązania powstałe z tytułu zgromadzenia środków pieniężnych należących do klientów Jednostki Dominującej na rachunkach pieniężnych klientów oraz innych kontach klientów w domu maklerskim. Środki pieniężne klientów są przechowywane na wydzielonych rachunkach bankowych, odrębnie od środków własnych Jednostki Dominującej.

W sprawozdaniu z przepływów pieniężnych ujmowane są jako środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania:

środki pieniężne klientów,
własne środki pieniężne w postaci depozytów bankowych i innych środków pieniężnych, ustanowione jako zabezpieczenie zobowiązań.

Środki pieniężne wycenia się w ich wartości nominalnej. W przypadku środków zgromadzonych na rachunkach bankowych, wartość nominalna obejmuje doliczone przez bank na dzień bilansowy odsetki, które stanowią przychody finansowe. Na dzień bilansowy środki pieniężne wyrażone w walutach obcych przechowywane na aktywnych rachunkach bankowych przeliczane są przy zastosowaniu kursu banku obowiązującego na ten dzień, a zgromadzone na rachunkach, na których nie ma aktywnego obrotu wyceniane są po obowiązującym na ten dzień średnim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski (dalej: NBP). Ewentualne różnice między zastosowanym kursem NBP a kursem banku, z którego jednostka korzysta byłyby nieistotne. Różnice kursowe z wyceny środków pieniężnych zaliczane są do przychodów lub kosztów finansowych.

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE	31.12.2015	31.12.2014
a) w kasie	14	22
b) na rachunkach bankowych	21	613
c) inne środki pieniężne (lokaty i depozyty bankowe)	2 312	3 290
d) inne aktywa pieniężne	378	363
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne razem	2 921	4 288

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE KLIENTÓW	31.12.2015	31.12.2014
a) na rachunkach bankowych i w kasie (w tym lokaty bankowe)	0	0
b) ulokowane w dłużne papiery wartościowe wyemitowane przez SP	0	0
c) pozostałe	0	0
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne klientów, razem	0	0

ŚRODKI PIENIĘŻNE O OGRANICZONEJ MOŻLIWOŚCI DYSPONOWANIA	31.12.2015	31.12.2014
a) środki pieniężne klientów	0	0
b) środki pieniężne własne zablokowane na zabezpieczenie zobowiązań	0	0
c) pozostałe	0	0
Środki o ograniczonej możliwości dysponowania, razem	0	0

Informacje na temat stanu zobowiązań zabezpieczonych na majątku jednostki na dzień bilansowy przedstawiono w nocie 19.26.

19.19. Pożyczki i należności

Pożyczki i należności to nie będące instrumentami pochodnymi aktywa finansowe o ustalonych lub możliwych do ustalenia płatnościach, które nie są kwotowane na aktywnym rynku, inne niż:

aktywa finansowe, które jednostka zamierza sprzedać natychmiast lub w bliskim terminie, które kwalifikuje się jako przeznaczone do obrotu, i te, które przy początkowym ujęciu zostały wyznaczone jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,
aktywa finansowe wyznaczone przez jednostkę jako dostępne do sprzedaży,
aktywa finansowe, których posiadacz może nie odzyskać zasadniczo pełnej kwoty swojej początkowej inwestycji, o ile nie wynika to z pogorszenia warunków kredytowych, a które zostaną sklasyfikowane jako dostępne do sprzedaży.

Zasadniczo pożyczki i należności powstają wówczas, gdy jednostka wydaje środki pieniężne, dostarcza towary lub usługi bezpośrednio dłużnikowi, nie mając intencji zaklasyfikowania tych należności do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Należności, które stanowią umowne prawo do otrzymania środków pieniężnych lub innego składnika aktywów finansowych od innej jednostki zaliczane są do aktywów finansowych.

Należności zaliczane są do aktywów obrotowych, jeśli oczekuje się, że zostaną zrealizowane lub przeznaczone do sprzedaży w toku normalnego cyklu operacyjnego Grupy, tj. w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego.

Wycena

Po początkowym ujęciu należności, których data zapadalności wynosi powyżej 12 miesięcy wyceniane są w wysokości zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Należności o dacie zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania należności nie podlegają dyskontowaniu. Różnicę pomiędzy nominalną i godziwą wartością należności ujmuje się w wyniku finansowym jako odsetki. Jeżeli należność główną powiększono o odsetki karne naliczone w związku z niedotrzymaniem terminu zapłaty, wartość tych odsetek zaprezentowana jest w przychodach finansowych w momencie ich naliczenia.

W odniesieniu do wszystkich należności dokonywana jest ocena konieczności utworzenia odpisów aktualizujących.

Aktualizacja wyceny należności

Odpisy na należności szacowane są wtedy, gdy uzyskanie pełnej kwoty należności, zgodnie z pierwotnymi warunkami, przestało być prawdopodobne (bardziej prawdopodobny jest brak możliwości odzyskania należności). Wielkość odpisu stanowi różnicę między wartością księgową a wartością możliwą do odzyskania, z uwzględnieniem ustanowionych zabezpieczeń.

Na dzień bilansowy, po sporządzeniu struktury wiekowej, Grupa dokonuje analizy należności kierując się przede wszystkich indywidualnym podejściem do każdej powstałej należności, ale również uwzględniając zasady opisane w niniejszym punkcie.

Wartość należności aktualizuje się, uwzględniając stopień prawdopodobieństwa ich zapłaty, poprzez dokonanie odpisu aktualizującego, w odniesieniu do:

należności od dłużników postawionych w stan likwidacji lub w stan upadłości - do wysokości nie objętej gwarancją

lub innym zabezpieczeniem należności zgłoszonej likwidatorowi lub sędziemu komisarzowi w postępowaniu upadłościowym,

należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, jeżeli majątek dłużnika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania upadłościowego - w pełnej wysokości należności,
należności kwestionowanych przez dłużników do wysokości nie pokrytej gwarancją lub innym zabezpieczeniem należności,
należności przeterminowanych lub nieprzeterminowanych o znacznym stopniu prawdopodobieństwa nieściągalności - w wysokości wiarygodnie oszacowanej kwoty odpisu, w tym także ogólnego, na nieściągalne należności,
należności stanowiących równowartość kwot podwyższających należności, w stosunku do których uprzednio dokonano odpisu aktualizującego - w wysokości tych kwot, do czasu ich otrzymania lub odpisania,
należności od osób fizycznych należności te cechują się zazwyczaj wyższym ryzykiem kredytowym, niż w przypadku osób prawnych, ponieważ ograniczone są możliwości sprawdzenia standingu finansowego podmiotu. W takim przypadku IDMSA dokonuje odpisu wartości należności w wysokości wynikającej z przyjętego poziomu prawdopodobieństwa spłaty zobowiązania.

Odpisy aktualizujące wartość należności zalicza się do pozostałych kosztów operacyjnych lub do kosztów finansowych, zależnie od tego jakiego rodzaju działalności dotyczą. W przypadku ustania przyczyny, dla której dokonano odpisu aktualizującego wartość aktywów, całość lub odpowiednia część uprzednio dokonanego odpisu aktualizującego zwiększa wartość danego składnika aktywów i podlega zaliczeniu odpowiednio do pozostałych przychodów operacyjnych lub przychodów finansowych.

NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE	31.12.2015	31.12.2014
1.Należności z tytułu dostaw i usług	4 444	10 599
a) od jednostek powiązanych:	0	-76
- od jednostek zależnych	0	-80
- od jednostek stowarzyszonych	0	4
- od innych jednostek powiązanych	0	0
b) od jednostek pozostałych	4 444	10 675
- od biur maklerskich i innych domów maklerskich	0	0
- od podmiotów prowadzących regulowane rynki papierów wartościowych	0	0
- od KDPW i giełdowych izb rozrachunkowych	0	0
- od towarzystw funduszy powierniczych, inwestycyjnych i emerytalnych
oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
- od emitentów papierów wartościowych lub wprowadzających	0	0
- dochodzone na drodze sądowej, nie objęte odpisami aktualizującymi należności	0	0
- pozostali	4 444	10 675
2. Pozostałe należności	8 682	12 925
a) od klientów	0	0
- z tytułu odroczonego terminu zapłaty	0	0
b) od jednostek powiązanych	0	1 845
- od jednostek zależnych	0	1 845
- od jednostek stowarzyszonych	0	0
- od innych jednostek powiązanych	0	0
c) od biur maklerskich, innych domów maklerskich i towarowych domów
maklerskich	0	0
d) od podmiotów prowadzących regulowane rynki papierów wartościowych i	0
giełdy towarowe		0
e) od Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i giełdowych izb	0
rozrachunkowych		470
- z funduszu rozliczeniowego	0	470
- należności z funduszu rekompensat	0	0
- pozostałe	0	0
f) od towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych oraz funduszy	0
inwestycyjnych i emerytalnych		0
g) od emitentów papierów wartościowych lub wprowadzających	0	0
h) przekazane zaliczki na zakup instrumentów finansowych	0	0
i) z tytułu podatków, dotacji i ubezpieczeń społecznych	472	378
j) dochodzone na drodze sądowej, nie objęte odpisami aktualizującymi należności	0	0
k) wynikające z zawartych ramowych umów pożyczki i sprzedaży krótkiej z tytułu	0
pożyczonych papierów wartościowych		0
l) udzielone pożyczki:	0	0
- jednostkom powiązanym	0	0
- jednostkom pozostałym	0	0
m) pozostałe	8 210	10 233
- z tytułu rozrachunków dot. transakcji na papierach wartościowych	5 115	5 264
- inne	3 095	4 968
Należności krótkoterminowe, netto	13 126	23 524

n) odpisy aktualizujące należności krótkoterminowe	65 072	69 367
Należności krótkoterminowe, brutto	78 199	92 891

ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ	31.12.2015	31.12.2014
NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE
Stan na początek okresu	69 367	62 266
a) zwiększenia (z tytułu)	5 678	19 938
- utworzenie odpisu aktualizującego	5 678	13 708
- przesunięcie odpisu	0	6 229
b) zmniejszenia (z tytułu)	9 973	12 837
- wykorzystania	25	86
- rozwiązanie	9 948	12 750
- przesunięcie do aktywów przeznaczonych do sprzedaży	0	0
Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na koniec okresu	65 072	69 367

Utworzone odpisy aktualizujące dotyczyły należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności. Wartość dokonanych odpisów została ujęta w pozostałych kosztach operacyjnych lub w kosztach finansowych jeżeli dotyczą działalności finansowej i odsetek. Zmniejszenie uprzednio utworzonych odpisów aktualizujących ujmowane jest w pozostałych przychodach operacyjnych lub w przychodach finansowych jeżeli dotyczy działalności finansowej.

Wartość przedmiotowych należności (brutto) i rezerw na dzień 31 grudnia 2015 r. wynosiła 46 570 tys. zł, a na dzień 31 grudnia 2014 r. 56 131 tys zł.

Jednocześnie krótkoterminowe należności z tytułu dostaw i usług wyniosły na dzień 31.12.2015 r. 4 444 tys. zł i uległy

zmniejszeniu prawie o ponad połowę w porównaniu do ich stanu na dzień 31.12.2014 r. (wówczas wynosiły 10 599 tys. zł).

Zmiany te wynikają ze sprzedaży wierzytelności oraz regulowania przez odbiorców bieżących należności w terminie.

NALEŻNOŚCI I POŻYCZKI (KRÓTKO- I DŁUGOTERMINOWE)	31.12.2015	31.12.2014
O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY:
a) do 1 miesiąca	8 617	9 728
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	14 395	14 652
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	1 844	2 075
d) powyżej 1 roku do 5 lat	8 575	10 821
e) powyżej 5 lat	167	205
f) należności przeterminowane	46 570	56 131
Należności razem (brutto)	80 168	93 612
g) odpisy aktualizujące należności	67 034	69 857
Należności razem (netto)	13 134	23 755

NALEŻNOŚCI PRZETERMINOWANE (BRUTTO) - Z PODZIAŁEM NA NALEŻNOŚCI NIESPŁACONE W OKRESIE:	31.12.2015	31.12.2014
a) do 1 miesiąca	59	58
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	26 953	26 854
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	3 723	3 722
d) powyżej 1 roku do 5 lat	11 456	23 561
e) powyżej 5 lat	4 380	1 936
Należności razem (brutto)	46 571	56 131
f) odpisy aktualizujące należności	18 590	17 934
Należności przeterminowane razem (netto)	27 981	38 197

19.20. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu

Składnik aktywów finansowych zalicza się do instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu, jeżeli:

został nabyty głownie w celu sprzedaży w krótkim terminie,
stanowi część portfela określonych instrumentów finansowych, którymi zarządza się łącznie, i dla których istnieje potwierdzenie aktualnego faktycznego wzoru generowania krótkoterminowych zysków,
jest instrumentem pochodnym.

Instrumenty pochodne są klasyfikowane jako przeznaczone do obrotu, chyba że są to instrumenty uznane za efektywne instrumenty zabezpieczające lub umowy gwarancji finansowych.

Z uwagi na charakter działalności jednostek tworzących GK IDMSA w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w kategorii

instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu ujmuje również te inwestycje w akcje i udziały spółek, które spełniają definicję jednostek stowarzyszonych IDMSA, a które spełniając wymogi MSR 28 zgodnie są wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy.

Wartość godziwa inwestycji notowanych na regulowanych rynkach wynika z ich bieżącej ceny rynkowej. Jeżeli rynek na dany składnik aktywów finansowych nie jest aktywny (a także w odniesieniu do nie notowanych papierów wartościowych), Grupa ustala wartość godziwą stosując techniki wyceny oparte na wykorzystaniu cen uzyskanych w ramach transakcji porównywalnych, jak również poprzez odwołanie się do innych podobnych instrumentów, analizę zdyskontowanych przepływów pieniężnych oraz modele wyceny opcji i inne metody wyceny powszechnie stosowane przez uczestników rynku.

Wycena akcji i udziałów spółek niepublicznych

Przy dokonywaniu wyceny inwestycji portfelowych Grupy w akcje i udziały spółek niepublicznych, Grupa dokonuje przydzielenia ich emitentów do jednego z czterech segmentów:

spółki wyceniane metodą mnożnikową,
spółki wyceniane metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych DCF (spółki będące w trakcie głębokiej restrukturyzacji, spółki deweloperskie, spółki znajdujące się na początkowym etapie działalności, dla których można sporządzić racjonalne prognozy),
spółki wyceniane metodą skorygowanych aktywów netto (spółki o zagrożonej dalszej działalności lub znajdujące się na początkowym etapie rozwoju, dla których nie można sporządzić racjonalnych prognoz),
spółki, w przypadku których zastosowano indywidualne podejście (np. akcje i udziały spółek zakupione w celu świadczenia usług, np. nabywania akcji na zlecenie w związku z realizacją programów motywacyjnych; akcje i udziały spółek, odnośnie których GK IDMSA na dzień bilansowy jest stroną umów kupna/sprzedaży zobowiązujących strony do dokonania transakcji po dniu bilansowym).

Ponadto, w trakcie ustalania wartości godziwej akcji i udziałów spółek niepublicznych, Grupa stosuje następujące reguły:

udziały lub akcje w spółkach niepublicznych, których wartość nabycia wynosi poniżej 100 000,00 zł, wycenia się wg ceny nabycia, pod warunkiem że łączna wartość akcji/udziałów tych spółek nie przekracza 500 000,00 zł,
do wyceny spółki otrzymanej w wyniku zastosowania przepisów niniejszej procedury, należy dodać realną wg analityka wartość nieoperacyjnych aktywów posiadanych przez spółkę, jeżeli ich wartość wynosi co najmniej 10% wartości spółki.

Wycena metodą mnożnikową

Podczas sporządzania wyceny mnożnikowej stosuje się takie mnożniki, jak P/E, EV/EBITDA, EV/EBIT, EV/S, P/S, P/BV oraz mnożniki naturalne, specyficzne dla danej branży. Przy wycenie mnożnikowej stosuje się również dyskonto z tytułu braku płynności. Za spółki porównywalne ze spółką wycenianą mogą być uznane wyłącznie spółki działające w tej samej branży lub w branży innej, ale o zbliżonym wiodącym modelu biznesowym.

Wycena metodą DCF

Wycena metodą DCF przeprowadzana jest na podstawie sporządzonych przez wycenianą spółkę prognoz wyników działalności na przyszłe lata. Prognozy są badane przez analityka pod kątem realności realizacji i, o ile to konieczne, weryfikowane.

Wycena obligacji niepublicznych

Obligacje nienotowane znajdujące się w portfelu Grupy na dzień bilansowy wyceniane są w wartości godziwej. Przy ustalaniu wartości godziwej tych instrumentów brana jest pod uwagę obecna kondycja finansowa spółki (emitenta) w kontekście jej zdolności do spłaty zobowiązań w przyszłości oraz uwzględniana jest wartość zabezpieczeń obligacji.

Wycena certyfikatów inwestycyjnych i jednostek uczestnictwa

Posiadane przez Grupę certyfikaty inwestycyjne funduszy innych niż Inventum Y FIZAN, wyceniane są w oparciu o publikowane przez te fundusze notowania certyfikatów inwestycyjnych. Fundusze inwestycyjne dokonują wyceny certyfikatów inwestycyjnych w terminach określonych w ich statutach. Zgodnie z obowiązującymi przepisami wyceny certyfikatów inwestycyjnych należy dokonać w następujących datach:

dzień roboczy, na który otworzono księgi rachunkowe funduszu,
nie rzadziej niż na każdy ostatni dzień roboczy kwartału kalendarzowego,
dzień przypadający na 7 dni przed rozpoczęciem przyjmowania zapisów na certyfikaty kolejnej emisji,
dzień sporządzenia sprawozdania finansowego funduszu.

Z uwagi na interpretację SKI 12 Grupa konsoliduje Inventum Y FIZAN zgodnie z wymogami MSR 27. W związku z tym instrumenty finansowe posiadane przez Inventum Y FIZAN wyceniane są według tych samych metod co instrumenty znajdujące się w portfelu IDMSA.

Wycena wierzytelności windykacyjnych

Nabyte wierzytelności windykacyjne kwalifikowane są, zgodnie z MSR 39, do instrumentów przeznaczonych do obrotu i ujmowane są pierwotnie w ewidencji w wartości godziwej. Za wartość godziwą uznaje się wartość nominalną zobowiązania do zapłaty ceny wierzytelności. Na dzień bilansowy Grupa wycenia te aktywa finansowe według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej, która odpowiada wartości godziwej. Grupa zastosowała metodę uproszczoną do wyceny wierzytelności windykacyjnych, tzn. dyskonto jest rozliczane proporcjonalnie do spłaconej kwoty wierzytelności. Należności z tytułu nabytych wierzytelności prezentowane są w bilansie w instrumentach finansowych przeznaczonych do obrotu w pozycji wierzytelności windykacyjne.

INSTRUMENTY FINANSOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU	31.12.2015	31.12.2014
a) akcje	681	3 462
b) dłużne papiery wartościowe	455	1 123
c) jednostki uczestnictwa i certyfikaty inwestycyjne	4 412	4 752
d) pozostałe papiery wartościowe udziały	0	0
e) inne prawa majątkowe (wierzytelności windykacyjne)	1 403	797
f) pozostałe (pożyczki)	52	594
Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu razem	7 003	10 728

ZMIANA STANU INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH	31.12.2015	31.12.2014
PRZEZNACZONYCH DO OBROTU (WYCENA)
Stan na początek okresu	-66 469	-116 058
a) zwiększenia (z tytułu)	812	59 972
-wyceny instrumentów finansowych	812	16 157
- przesunięcie do aktywów przeznaczonych do zbycia	0	43 815
b) zmniejszenia (z tytułu)	8 562	84 779
-wyceny instrumentów finansowych	8 562	84 779
- przeniesienie odpisu z inwestycji w jednostkach zależnych	0	0
c) rozwiązanie (zrealizowanie)	-2 813	-74 396
Stan na koniec okresu	-71 406	-66 469

INSTRUMENTY FINANSOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU (WG ZBYWALNOŚCI)	31.12.2015	31.12.2014
A. Z nieograniczoną zbywalnością notowane na giełdach w wartości godziwej:	394	429
a) akcje	394	429
b) obligacje	0	0
c) inne	0	0
B. Z nieograniczoną zbywalnością notowane na rynkach pozagiełdowych w wartości godziwej:	167	1 400
a) akcje	0	0
b) obligacje	167	1 400
c) inne	0	0
C. Z nieograniczoną zbywalnością nienotowane na rynku regulowanym w wartości godziwej:	12 364	14 476
a) akcje	2 449	1 934
b) obligacje	73	724
c) inne	9 842	11 818
- inne prawa majątkowe (wierzytelności windykacyjne)	8 344	11 587
- jednostki uczestnictwa, certyfikaty inwestycyjne	194	209
- pozostałe (w tym pożyczki)	1 305	22
D. Z ograniczoną zbywalnością	4 260	4 605
a) akcje	42	62
- akcje notowane na rynku regulowanym	42	62
- akcje nie notowane na rynku regulowanym	0	0
b) obligacje	0	0
c) inne	4 218	4 543
Razem instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu
w wartości godziwej w tym:	7 003	10 728
- korekty aktualizujące wartość	-71 406	-66 469

W wyniku przeprowadzenia wyceny instrumentów finansowych wartość uległa zmniejszeniu.

Informacje na temat stanu zobowiązań zabezpieczonych na majątku Grupy na dzień bilansowy przedstawiono w pkt. 19.26. Warunki zabezpieczeń wynikają z warunków emisji obligacji i zawartych z obligatariuszami umów objęcia obligacji.

19.21. Zabezpieczenia należności i innych instrumentów finansowych

Grupa Kapitałowa zabezpiecza istotne pozycje należności i instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu. Najczęściej stosowanymi formami zabezpieczeń są: zastaw rejestrowy, hipoteka kaucyjna, weksel. Na dzień 31 grudnia 2015 r. główną pozycję wierzytelności Grupy, w odniesieniu do których ustanowiono zabezpieczenia stanowiły obligacje korporacyjne posiadane przez Grupę.

19.22. Wartości niematerialne

Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Cena nabycia wartości niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek gospodarczych jest równa ich wartości godziwej na dzień połączenia. Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Grupa ustala czy okres użytkowania wartości niematerialnych jest określony czy nieokreślony.

Wartości niematerialne o określonym okresie użytkowania są amortyzowane liniowo w okresie ich przewidywanego użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania przyszłych korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika wartości niematerialnych są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujmuje się w rachunku zysków i strat w ciężar tej kategorii kosztów, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych. Wartości niematerialne o wartości poniżej 1 000,00 zł są umarzane jednorazowo w miesiącu, następnym po miesiącu oddania do użytkowania gdyż uznaje się je za nisko cenne składniki aktywów.

Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania są corocznie poddawane weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne.

Przewidywany okres użytkowania przez Grupę poszczególnych wartości niematerialnych wynosi: Nabyte koncesje, patenty, licencje, oprogramowanie komputerowe 2-5 lat Inne wartości niematerialne 2-5 lat

Wartość firmy to składnik aktywów reprezentujący przyszłe korzyści ekonomiczne powstające z aktywów nabytych w ramach połączenia przedsięwzięć, których nie można pojedynczo zidentyfikować ani osobno ująć. Wartość firmy stanowi różnicę pomiędzy sumą przekazanej zapłaty i wartości wszystkich udziałów niedających kontroli (z uwzględnieniem wymogów dot. połączeń realizowanych etapami), a wartością netto możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań wycenionych na dzień przejęcia kontroli. Do czasu ostatecznego ustalenia wartości firmy jest ona ustalana prowizorycznie zgodnie z MSSF 3. Grupa ma 12 miesięcy na ustalenie końcowej wartości firmy.

Wartość firmy ma nieokreślony termin użytkowania. Po początkowym ujęciu, wartość firmy wykazywana jest według ceny nabycia pomniejszonej o skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość firmy poddawana jest weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie, na koniec każdego roku obrotowego przeprowadzany jest test na utratę wartości w odniesieniu do wartości firmy.

Różnica pomiędzy zapłaconą ceną za dodatkowe udziały lub akcje w jednostkach zależnych, w których Grupa posiada już kontrolę, a wartością księgową nabywanych aktywów netto jest wykazywana w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym w dacie nabycia jako wartość firmy z konsolidacji. Aktywa netto jednostki zależnej, w której nabyto dodatkowe udziały lub akcje, nie są przeceniane do wartości godziwej w takiej sytuacji.

WARTOŚCI NIEMATERIALNE	31.12.2015	31.12.2014
a) koszty zakończonych prac rozwojowych	0	0
b) wartość firmy	0	0
c) nabyte koncesje patenty licencje i podobne wartości w tym:	80	5
-oprogramowanie komputerowe	15	5
- pozostałe	65	0
d) inne wartości niematerialne	26	223
e) zaliczki na wartości niematerialne	0	0
Wartości niematerialne razem	106	228

19.23. Rzeczowe aktywa trwałe

Rzeczowe aktywa trwałe są ujmowane według cen nabycia lub kosztów poniesionych na ich wytworzenie, rozbudowę bądź modernizację po pomniejszeniu o dotychczas dokonane odpisy amortyzacyjne a także odpisy z tytułu utraty ich wartości. Cena nabycia obejmuje kwotę wydatków poniesionych z tytułu nabycia, rozbudowy i/lub modernizacji.

Składniki rzeczowych aktywów trwałych amortyzuje się, gdy są one dostępne do użytkowania, tzn. począwszy od miesiąca dostosowania składnika aktywów do miejsca i warunków potrzebnych do rozpoczęcia jego funkcjonowania zgodnie z zamierzeniami kierownictwa w okresie odpowiadającym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej użyteczności z uwzględnieniem wartości końcowej.

Środki trwałe o wartości poniżej 1 000,00 zł odpisywane są bezpośrednio w ciężar kosztów gdyż nie spełniają definicji

rzeczowych aktywów trwałych według MSR 16 ze względu na fakt, że w oparciu o przeprowadzone analizy ich okres użytkowania jest krótszy niż jeden rok. Pozostałe środki trwałe amortyzowane są metodą liniową w okresie ich ekonomicznej użyteczności.

Przewidywany okres użytkowania i poprawność stosowanych stawek amortyzacji są okresowo weryfikowane, powodując korektę odpisów amortyzacyjnych w następnych latach. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania przyszłych korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika rzeczowych aktywów trwałych są ujmowane poprzez zmianę odpowiedniego okresu lub metody amortyzacji i traktowane jako zmiany wartości szacunkowych.

Przewidywany okres użytkowania przez Grupę poszczególnych środków trwałych wynosi:

Budynki i budowle	10 - 40 lat
Maszyny i urządzenia	2 - 10 lat
Środki transportu	3 - 8 lat
Pozostałe środki trwałe	2 - 10 lat

Amortyzowane środki trwałe są badane pod kątem utraty wartości zawsze, gdy występują zdarzenia lub okoliczności wskazujące, że wartość bilansowa może być niemożliwa do odzyskania. Wartość bilansowa środka trwałego jest niezwłocznie obniżana do poziomu wartości odzyskiwalnej, jeżeli wartość bilansowa przewyższa szacunkową wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna jest wyższą z dwóch wartości: wartości godziwej środka trwałego pomniejszonej o koszty jego sprzedaży i wartości użytkowej.

Odpisy aktualizujące ujmowane są w pozostałych kosztach operacyjnych. Zyski i straty z tytułu zbycia środków trwałych ustala się drogą porównania wpływów ze sprzedaży z ich wartością bilansową i ujmuje w rachunku zysków i strat w pozycji pozostałe przychody operacyjne lub pozostałe koszty operacyjne.

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE	31.12.2015	31.12.2014
a) środki trwałe, w tym:	290	2 689
- grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego)	0	0
- budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	14	278
- urządzenia techniczne i maszyny	156	668
- środki transportu	120	1 453
- inne środki trwałe	0	290
b) środki trwałe w budowie	0	0
c) zaliczki na środki trwałe w budowie	0	0
Rzeczowe aktywa trwałe, razem	290	2 689

19.24. Zobowiązania

Na podstawie założeń koncepcyjnych MSSF zobowiązanie ujmuje się w bilansie, jeżeli prawdopodobne jest, że dojdzie do wypływu zasobów zawierających korzyści ekonomiczne na skutek uregulowania przez jednostkę obecnego obowiązku, zaś kwotę konieczną do wywiązania się z obowiązku można wiarygodnie określić. Równocześnie ujmuje się także odnośne aktywa lub koszty.

Zobowiązania są klasyfikowane jako krótkoterminowe i długoterminowe. Grupa ujmuje zobowiązanie jako krótkoterminowe, kiedy:

oczekuje, że zostanie ono uregulowane w toku jej normalnego cyklu operacyjnego,
jest w posiadaniu zobowiązania przede wszystkim z przeznaczeniem do obrotu,
jest ono wymagalne w ciągu dwunastu miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego, lub
nie posiada bezwarunkowego prawa do odroczenia daty wymagalności zobowiązania, co najmniej o okres dwunastu miesięcy od zakończenia okresu sprawozdawczego.

Wszystkie inne zobowiązania klasyfikowane są jako zobowiązania długoterminowe.

W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i wyemitowane dłużne papiery wartościowe są ujmowane według ceny nabycia odpowiadającej wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i wyemitowane papiery wartościowe są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przychody i koszty są ujmowane w rachunku zysków i strat z chwilą usunięcia zobowiązania z bilansu, a także w wyniku rozliczenia metodą efektywnej stopy procentowej.

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania są ujmowane w wartości godziwej. W przypadku nieistotnych różnic pomiędzy wartością godziwą a kosztem historycznym - w kwocie wymaganej zapłaty.

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE	31.12.2015	31.12.2014

1. Wobec klientów	0	0
2. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług:	4 668	5 144
a) wobec jednostek powiązanych	0	2 064
- wobec jednostek zależnych	0	80
- wobec jednostek stowarzyszonych	0	0
- wobec pozostałych	0	1 984

b) wobec jednostek pozostałych	4 668	3 080
- wobec biur maklerskich, innych domów maklerskich i	0
towarowych domów maklerskich		0
- wobec podmiotów prowadzących regulowane rynki papierów wartościowych i giełdy towarowe	869	869

- wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i giełdowych izb rozrachunkowych	74	81

- wobec izby gospodarczej	169	169
- wobec emitentów papierów wartościowych lub	0
wprowadzających		0
- wobec towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0
oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych		0
- wobec pozostałych	3 556	1 961
3. Zobowiązania finansowe:	62 657	71 224
a) wobec jednostek powiązanych	0	128
- wobec jednostek zależnych	0	128
- wobec jednostek stowarzyszonych	0	0
- wobec pozostałych	0	0
b) wobec jednostek pozostałych	62 657	71 096
- dłużne papiery wartościowe	46 395	55 471
- kredyty i pożyczki	6 327	3 257
- z tytułu nabycia papierów wartościowych	1 594	1 676
- z tytułu udzielonych poręczeń i gwarancji	8 314	10 665
- z tytułu leasingu finansowego	27	27
4. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób	0
prawnych		35
5. Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe	4 186	8 196
a) wobec jednostek powiązanych	0	-127
b) wobec biur maklerskich, innych domów maklerskich i	25
towarowych domów maklerskich		25
c) wobec podmiotów prowadzących regulowane rynki	0
papierów wartościowych i giełdy towarowe		0
d) wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i	0
giełdowych izb rozrachunkowych		19
- z tytułu dopłat do funduszu rozliczeniowego	0	0
- pozostałe	0	19
e) wobec izby gospodarczej	0	0
f) wobec emitentów papierów wartościowych lub
wprowadzających	0	0
g) wekslowe	0	0
h) z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych	1 865	3 540
i) z tytułu wynagrodzeń	506	550
j) wobec towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych
oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
k) wynikające z zawartych ramowych umów pożyczki i
sprzedaży krótkiej z tytułu pożyczonych papierów	0
wartościowych		0
l) pozostałe	1 790	4 189
- wydatki na cele społecznie - użyteczne	0	0
- inne	1 790	4 189
Zobowiązania krótkoterminowe, razem	71 511	84 599

Na dzień 31.12.2015 r. w porównaniu do stanu na dzień 31.12.2014 r. zmniejszeniu uległa wartość krótkoterminowych zobowiązań z tytułu dostaw i usług, które wyniosły odpowiednio 4 668 tys. zł i 5 144 tys. zł. Decyzje Zarządu dotyczące działalności Grupy podjęte w poprzednich latach sprawiły, że sytuacja GK IDMSA uległa poprawie, co znajduje odzwierciedlenie w możliwości bieżącego regulowania zobowiązań w 2015 roku. W związku z tym można wnioskować, że jest możliwa kontynuacja działalności.

W IV kwartale 2015 IDMSA nie emitował obligacji i nie realizował wykupów obligacji.

Zobowiązana zabezpieczone na majątku GK IDMSA zostały opisane w nocie 19.26 skróconego śródrocznego

skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Kredyty i pożyczki

Na 31 grudnia 2015 r. GK IDMSA w upadłości układowej nie posiadała zobowiązań z tytułu kredytu.

Zabezpieczenia zobowiązań z tytułu kredytów bankowych ustanowione na majątku GK IDMSA w upadłości układowej zostały opisane w nocie 8.10

Dłużne papiery wartościowe

Emisje i wykupy dłużnych papierów wartościowych zostały opisane w nocie 8.10

Zobowiązania z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń

Na dzień 31 grudnia 2015 r. IDM SA w upadłości układowej posiadał zobowiązania finansowe w łącznej wysokości 10 569 tys. zł wynikające z konieczności spełnienia przez IDM SA w upadłości układowej zobowiązań z tytułu udzielonych poręczeń. Równocześnie ujęto odpowiednie aktywa i koszty oraz dokonano wyceny bilansowej ujętych aktywów. Spłata przedmiotowych zobowiązań jest rozłożona w czasie zgodnie z podpisanymi harmonogramami spłat.

Zabezpieczenia tych zobowiązań ustanowione na majątku GK IDMSA zostały opisane w nocie 19.26 skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY:	31.12.2015	31.12.2014
a) do 1 miesiąca	11 613	-3 037
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	12 504	22 335
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	5 889	14 744
c) powyżej 1 roku – kaucje	647	3 424
d) dla których termin wymagalności upłynął	40 858	47 133
Zobowiązania krótkoterminowe razem	71 511	84 599

19.25. Zobowiązania długoterminowe

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE	31.12.2015	31.12.2014
1. Kredyty	0	0
a) wobec jednostek powiązanych	0	0
b) pozostałe	0	0
2. Pożyczki	0	0
3. Dłużne papiery wartościowe	10 088	4 750
4. Z tytułu innych instrumentów finansowych	0	0
5. Z tytułu umów leasingu finansowego	65	65
6. Pozostałe	365	0
Zobowiązania długoterminowe razem	10 518	4 815

ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY	31.12.2015	31.12.2014
a) powyżej 1 roku do 3 lat	6 657	4 750
b) powyżej 3 do 5 lat	3 861	65
c) powyżej 5 lat	0	0
Zobowiązania długoterminowe razem	10 518	4 815

19.26. Zobowiązania zabezpieczone na majątku Grupy

IDMSA

Na 31 grudnia 2015 r. IDM SA w upadłości układowej posiadał zobowiązania z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych, które są zabezpieczone na jej majątku lub zabezpieczone oświadczeniem w formie notarialnej o poddaniu się egzekucji. Zabezpieczenia ustanowione na majątku Spółki posiadają formę zastawu rejestrowego na wybranych akcjach spółki Electus S.A. i certyfikatach inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego Inventum Y FIZAN w likwidacji, blokady autonomicznej na akcjach Electus i wynikały z warunków emisji obligacji i zawartych z obligatariuszami umów objęcia obligacji.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. Electus SA posiadał następujące zobowiązania zabezpieczone na majątku spółki:

Rodzaj zabezpieczonego zobowiązania	Wartość bilansowa zobowiązania	Wartość godziwa zabezpieczenia	Rodzaj zabezpieczenia
Kredyt rewolwingowy Bank Polskiej Spółdzielczości S.A.	3 512	13 386	Hipoteka łączna zwykła w kwocie 8 000 tys. zł i hipoteka łączna kaucyjna do kwoty 5 386 tys. zł na nieruchomościach, dla których Sąd Rejonowy w Legnicy prowadzi następujące nr ksiąg wieczystych KW: LE1L/00052299/7, LE1L/00077134/4, LE1L/00069555/2, LE1L/00075233/4, LE1L/00080969/0, LE1L/00081711/4, LE1L/00030075/1

19.27. Zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe

Zobowiązanie warunkowe to:

możliwy obowiązek, powstały wskutek przeszłych zdarzeń, których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli jednostki, lub
obecny obowiązek, powstały wskutek przeszłych zdarzeń, w odniesieniu do którego nie jest prawdopodobna konieczność wydatkowania środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku lub kwoty zobowiązania nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.

Informacje o zobowiązaniach warunkowych są ujawnianie w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. W sytuacji gdy jest prawdopodobne, że dojdzie do wypływu zasobów zawierających korzyści ekonomiczne na skutek uregulowania przez Grupę obecnego obowiązku, zaś kwotę konieczną do wywiązania się z obowiązku można wiarygodnie określić ujmuje się zobowiązanie w bilansie, zamiast ujawnienia zobowiązania warunkowego.

IDMSA

Na dzień 31 grudnia 2015 r. IDMSA posiadał zobowiązania warunkowe udzielonym podmiotom powiązanym, jak i niepowiązanym. Łączna kwota zobowiązań warunkowych wynosi 11.686 tys. zł.

W pozostałych jednostkach istotne zobowiązania warunkowe nie występują.

19.28. Kapitał zakładowy Jednostki Dominującej

Kapitał zakładowy wykazywany jest w wartości nominalnej, w wysokości określonej w statucie i wpisanej w Krajowym Rejestrze Sądowym. W kapitale zakładowym uwzględnia się także wartość nominalną warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego zarejestrowanego w Krajowym Rejestrze Sądowym w wysokości odpowiadającej ilości wydanych akcji wyemitowanych w ramach warunkowego podwyższenia kapitału zgodnie z art. 452 ust. 1 kodeksu spółek handlowych.

Na dzień 31 grudnia 2015 r. kapitał zakładowy IDMSA wynosił 63 482 668,80 zł i dzielił się na 3 306 389 szt. akcji o wartości nominalnej 19,20 zł każda. Kapitał zakładowy pokryty jest w całości, w tym opłacony gotówką do wysokości 60 223 842,80 zł, w pozostałej części pokryty aportem. Wszystkie akcje są akcjami zwykłymi.

Strukturę kapitału zakładowego Spółki według stanu na dzień 31 grudnia 2015 r. oraz 31 grudnia 2014 prezentuje poniższa tabela.

	Liczba akcji (w szt.)	Liczba akcji (w szt.)
SERIA AKCJI/EMISJA	na dzień	na dzień
	31 grudnia 2015 r.	31 grudnia 2014 r.
akcje serii A	3 306 389	3 306 389
akcje serii B	-	-
akcje serii C	-	-
akcje serii D	-	-
akcje serii E	-	-
akcje serii F	-	-
akcje serii G	-	-
akcje serii H	-	-
akcje serii I	-	-
akcje serii K	-	-
Razem liczba akcji (w szt.)	3 306 389	3 306 389
Razem kapitał zakładowy (w tys. zł)	63 482 668,80	63 482 668,80
Wartość nominalna jednej akcji (w zł)	19,20	19,20

Wszystkie wyemitowane akcje zostały zarejestrowane w KRS.

W dniu 21 października 2014 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę w sprawie wyrażenia zgody na nabycie akcji własnych, umorzenia akcji własnych, obniżenia kapitału zakładowego, scalenia (połączenia) akcji Spółki oraz zmiany Statutu Spółki.

W wykonaniu przedmiotowej uchwały spółka IDMSA dokonała nabycia oraz umorzenia 14 akcji własnych. W następstwie dokonanych działań Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, Wydział VIII Gospodarczy KRS w dniu 31 października 2014 r. wydał postanowienie, na podstawie którego dokonano rejestracji obniżenia kapitału zakładowego Spółki w ten sposób, że kapitał zakładowy na dzień 31 grudnia 2014r. i na dzień złożenia sprawozdania wynosi 63 482 668,80 zł i dzieli się na 3 306 389 akcji serii A o wartości nominalnej 19,20 zł każda.

Prawa, przywileje i ograniczenia związane z akcjami IDMSA

Akcjonariuszom posiadającym akcje IDM SA przysługuje prawo do dywidendy oraz prawo głosu na Walnym Zgromadzeniu. Poza tym akcjonariuszom przysługuje prawo poboru przy nowej emisji akcji.

W sprawozdaniu z sytuacji finansowej IDMSA prezentuje akcje własne. Spółka, zgodnie z art. 364 § 2KSH nie wykonuje prawa głosu z posiadanych akcji własnych, a w przypadku akcji własnych pożyczonych prawa głosu są wykonywane przez osoby, które aktualnie posiadają te akcje.

Według posiadanych przez Spółkę informacji na akcjach IDMSA należących do akcjonariusza Grzegorza Leszczyńskiego zostały ustanowione zastawy rejestrowe oraz blokady.

Akcjonariusz	Liczba akcji
Grzegorz Leszczyński	220 980

19.29. Akcje własne IDMSA

Jednostka Dominująca, na podstawie uchwał Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy, dokonuje skupu akcji własnych. Nabywanie akcji własnych dokonywane jest w sytuacjach dopuszczonych przez KSH i na warunkach określonych w przepisach. Nabyte akcje własne wyceniane są według ceny nabycia i ujmowane w kapitale własnym jako wielkość ujemna.

AKCJE WŁASNE	31.12.2015	31.12.2014
a) realizacja uchwały nr 4 WZA z 25 stycznia 2010 r.	-8 960	-23 224
Akcje własne razem	-8 960	-23 224

W IV kwartale 2015 r. DM IDMSA nie nabywał oraz nie sprzedawał akcji własnych. Zmiana wartości na dzień 31.12.2015 r. w porównaniu do 31.12.2014 r. wynika ze sprzedaży wierzytelności pożyczek akcji własnych przez IDMSA.

19.30. Kapitał zapasowy

Kapitał zapasowy w Grupie tworzony jest:

z odpisów z zysku,
z premii emisyjnej uzyskanej z emisji akcji, pomniejszonej o poniesione koszty bezpośrednio z nią związane
z nadwyżki ceny sprzedaży akcji własnych Jednostki Dominującej a ceną ich nabycia, po pomniejszeniu o koszty ich sprzedaży,
w związku z ujęciem wyceny programu motywacyjnego.

Kapitał zapasowy z odpisów z zysku (z podziału zysku) tworzony jest na podstawie uchwały WZA co najmniej w wysokości wynikającej z przepisów kodeksu spółek handlowych. Zgodnie z tymi przepisami spółki są zobowiązane do utworzenia kapitału zapasowego na pokrycie straty, do którego przelewa się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału zakładowego spółki.

Kapitał zapasowy z premii emisyjnej uzyskanej z emisji akcji, pomniejszonej o poniesione koszty bezpośrednio z nią związane tworzony jest zgodnie z przepisami kodeksu spółek handlowych z nadwyżek osiągniętych przy emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej, pozostałych po pokryciu kosztów emisji.

Po dokonaniu wyceny programu motywacyjnego lub płatności w formie akcji własnych Spółki ujmuje koszt tych programów/płatności oraz odpowiadający mu wzrost kapitałów własnych. Wzrost kapitałów własnych z tytułu wyceny programu motywacyjnego (lub płatności w akcjach własnych) ujmowany jest jako kapitał zapasowy, o ile nie zachodzą przesłanki uzasadniające zwiększenie innego rodzaju kapitału zapasowego (np. z tytułu premii emisyjnej).

O użyciu kapitału zapasowego w poszczególnych spółkach decyduje Walne Zgromadzenie, z następującym zastrzeżeniem:
- część kapitału zapasowego w wysokości jednej trzeciej kapitału zakładowego można użyć jedynie na pokrycie straty wykazanej w sprawozdaniu finansowym,
- zmniejszenie kapitału zapasowego następuje automatycznie w momencie zbycia/umorzenia akcji własnych w sytuacji powstania ujemnej różnicy pomiędzy ceną zbycia/wartością nominalną akcji własnych a ceną ich nabycia.

O ile Walne Zgromadzenie nie zdecyduje inaczej i o ile przepisy nie stanowią inaczej, wykorzystanie kapitału zakładowego w pierwszej kolejności następuje przez pomniejszenie kapitału zapasowego z nadwyżki ceny sprzedaży akcji własnych nad ceną ich nabycia, w następnej kolejności kapitału zapasowego z premii emisyjnej uzyskanej z emisji akcji i kapitału zapasowego utworzonego z innych tytułów. W ostatniej kolejności zmniejszeniu ulega kapitał zapasowy utworzony z odpisów z zysku.

KAPITAŁ ZAPASOWY	31.12.2015	31.12.2014
a) ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	2 184	2 184
b) utworzony ustawowo	22 430	22 349
c) utworzony zgodnie ze statutem / umową ponad wymaganą ustawowo (minimalną) wartość	23 224	23 224
d) z dopłat akcjonariuszy / wspólników	0	0
e) inny	5 965	-5 584
Kapitał zapasowy razem	53 803	42 173

19.31. Pozostałe kapitały rezerwowe

Pozostałe kapitały rezerwowe w Grupie są tworzone zgodnie ze statutami poszczególnych spółek i przepisami kodeksu spółek handlowych na pokrycie szczególnych strat lub wydatków. Ponadto Grupa ujmuje kapitał rezerwowy w związku w momencie zakończenia emisji akcji własnych, przed ich rejestracją przez sąd. W szczególności kapitał rezerwowy tworzony jest:

na nabycie akcji własnych na podstawie decyzji WZA,
na wypłatę przyszłych dywidend,
w związku z zakończeniem emisji akcji własnych, przed ich rejestracją przez sąd.

Po zakończeniu emisji akcji własnych (po opłaceniu i rozliczeniu emisji), do momentu dokonania rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego przez Sąd Rejestrowy, w kapitale rezerwowym Grupa ujmuje kapitał uzyskany z emisji akcji, pomniejszony o koszty emisji. Po dokonaniu rejestracji wartość nominalna zarejestrowanych akcji odnoszona jest na kapitał zakładowy, natomiast nadwyżka osiągnięta przy emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej pozostała po pokryciu kosztów emisji, odnoszona jest na kapitał zapasowy.

Kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych

Kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych Jednostki Dominującej tworzony jest na podstawie uchwały WZA przed rozpoczęciem nabywania akcji własnych. W momencie nabycia akcji własnych Jednostka Dominująca dokonuje przekwalifikowania części kapitału rezerwowego (utworzonego uprzednio na ten cel) równej wartości nabytych akcji własnych na kapitał, z którego utworzono ten kapitał rezerwowy.

Kapitał rezerwowy pozostały po zakończeniu procesu nabywania akcji własnych, na realizację którego został utworzony, wykorzystywany jest zgodnie ze stosowną uchwałą WZA. Jeżeli kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych był utworzony z zysku i WZA zdecyduje o przeznaczeniu niewykorzystanej kwoty kapitału rezerwowego na kapitał zapasowy zwiększeniu ulega kapitał zapasowy w części utworzonej z odpisów z zysku, o ile WZA nie zdecyduje inaczej. Jeżeli kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych był utworzony z kapitału zapasowego i WZA zdecyduje o przeznaczeniu niewykorzystanej kwoty kapitału rezerwowego na kapitał zapasowy zwiększeniu ulega kapitał zapasowy w tej części, z której uprzednio utworzono kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych (o ile WZA nie zdecyduje inaczej).

Kapitał rezerwowy na wypłatę przyszłych dywidend

Kapitał rezerwowy na wypłatę przyszłych dywidend tworzony jest na podstawie stosowanej uchwały Walnego Zgromadzenia.

O użyciu kapitału rezerwowego rozstrzyga Walne Zgromadzenie, przy czym zmniejszenie kapitału rezerwowego utworzonego po zakończeniu emisji akcji własnych oraz kapitału rezerwowego następuje automatycznie w sposób opisany powyżej.

POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE	31.12.2015	31.12.2014
a) kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych	92 500	106 764
b) kapitał z emisji akcji własnych	0	0
c) rezerwowy fundusz dywidendowy	27 796	27 795
d) kapitał z podziału zysku z lat ubiegłych	0	0
Pozostałe kapitały rezerwowe razem	120 296	134 559

Zmiana wartości na dzień 31.12.2015r. w porównaniu do 31.12.2014r. wynika ze sprzedaży wierzytelności pożyczek akcji własnych przez IDMSA.

19.32. Przychody z działalności podstawowej

PRZYCHODY Z DZIAŁALNOŚCI MAKLERSKIEJ	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
a) od operacji papierami wartościowymi we własnym imieniu
lecz na rachunek dającego zlecenie	0	0	0	0
b) z tytułu oferowania papierów wartościowych	0	0	0	0
c) z tytułu przyjmowania zleceń kupna i umarzania jednostek
uczestnictwa funduszy inwestycyjnych	0	0	0	0
d) z tytułu obsługi klientów instytucjonalnych	0	0	0	0
e) z tytułu prowadzenia rachunków papierów wartościowych i
rachunków pieniężnych klientów	0	0	0	0
f) z tytułu oferowania papierów wartościowych	0	0	0	0
g) z tytułu prowadzenia rejestrów nabywców papierów
wartościowych	0	0	0	0
h) z tytułu zarządzania cudzym pakietem papierów
wartościowych na zlecenie	0	0	0	0
i) z tytułu zawodowego doradztwa w zakresie obrotu papierami
wartościowymi	0	0	0	0
j) z tytułu reprezentowania biur i domów maklerskich na
regulowanych rynkach papierów wartościowych i na giełdach
towarowych	0	0	0	0
k) prowizje z tytułu działalności na rynkach zagranicznych	0	0	0	0
l) pozostałe	-6	-54	0	0
Inne przychody z działalności maklerskiej razem	-6	-54	0	0

19.33. Pozostałe przychody z działalności podstawowej

POZOSTAŁE PRZYCHODY Z DZIAŁALNOŚCI PODSTAWOWEJ	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
a) doradztwo	768	1 881	258	784
b) zarządzanie funduszami	0	0	0	0
c) obrót wierzytelnościami	411	5 660	383	836
d) obrót wierzytelnościami hipotecznymi	0	0	0	0
e) inwestycje w przedsięwzięcia e-biznesowe	0	0	0	0
f) działalność informatyczna	0	0	1	1
Pozostałe przychody z działalności podstawowej razem	1 179	7 541	642	1 621

Przychody z działalności podstawowej są przychodami ze sprzedaży krajowejGrupa Kapitałowa IDMSA wypracowała w IV kwartale 2015 przychody w wysokości 768 tys. zł.

19.34. Koszty działalności podstawowej

KOSZTY DZIAŁALNOŚCI PODSTAWOWEJ	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
a) koszty z tytułu afiliacji	0	0	0	0
b) opłaty na rzecz regulowanych rynków papierów
wartościowych giełd towarowych oraz na rzecz Krajowego
Depozytu Papierów Wartościowych i giełdowych izb
rozrachunkowych	0	0	0	0
c) opłaty na rzecz izby gospodarczej	0	0	0	0
d) wynagrodzenia	512	2 477	270	831
e) ubezpieczenia i inne świadczenia	52	237	61	134
f) zużycie materiałów i energii	350	671	16	76
g) koszty utrzymania i wynajmu budynków	85	402	-112	-51
h) pozostałe koszty rzeczowe	94	388	58	272
i) amortyzacja	180	994	54	128
j) podatki i inne opłaty o charakterze publicznoprawnym	37	152	22	112
k) prowizje i inne opłaty	1	11	-31	-20
l) pozostałe	7	160	336	398
Koszty działalności podstawowej razem	1 318	5 491	674	1880

19.35. Wynik z operacji instrumentami finansowymi przeznaczonymi do obrotu

WYNIK Z OPERACJI INSTRUMENTAMI FINANSOWYMI PRZEZNACZONYMI DO OBROTU	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
1. PRZYCHODY Z INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH PRZEZNACZONYCH DO OBROTU
a) dywidendy i inne udziały w zyskach	1	6	2	5
b) odsetki	0	0	0	1
c) korekty aktualizujące wartość	224	227	-537	17 555
d) zysk ze sprzedaży / umorzenia	6 046	6 046	11	52 455
e) pozostałe	0	0	0	0
Przychody z instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu razem	6 271	6 279	-524	70 016
2. KOSZTY Z TYTUŁU INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH PRZEZNACZONYCH DO OBROTU
a) korekty aktualizujące wartość	7 016	9 124	6 033	75 215
b) strata ze sprzedaży / umorzenia	-10	0	11	0
c) pozostałe	0	0	0	0
Koszty z tytułu instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu razem	7 006	9 124	6 044	75 215
Wynik z operacji instrumentami przeznaczonymi do obrotu	-735	-2 845	-6 568	-5 199

19.36. Przychody finansowe

PRZYCHODY FINANSOWE	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
1. Odsetki od udzielonych pożyczek	31	156	26	306
2. Odsetki od lokat i depozytów	2	5	0	0
3. Pozostałe odsetki	1 260	2 129	1 550	1 804
4. Dodatnie różnice kursowe	0	0	0	0
a) zrealizowane	0	0	0	0
b) niezrealizowane	0	0	0	0
5. Pozostałe	121	2 064	189	24 636
a) zysk ze zbycia inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	0	10	0	20 867

b) rozwiązanie odpisów aktual.udz.w jedn.stowarz.	-3	-3	0	0
c) rozwiązanie odpisów na należności	109	1 751	1	3 006
d) dywidendy od jednostek zależnych i stowarzyszonych	0	0	0	0
e) pozostałe	15	306	188	763
Przychody finansowe razem	1 414	4 354	1 765	26 746

19.37. Koszty finansowe

KOSZTY FINANSOWE	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
1. Odsetki od kredytów i pożyczek	68	430	-237	190
2. Odsetki od wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych	998	3 959	797	4 941
3.Oprocentowane rachunki pieniężne Klientów	0	0	0	0
4. Pozostałe odsetki	252	1 429	849	1 746
5. Ujemne różnice kursowe	0	20	0	4
a) zrealizowane	0	20	0	3
b) niezrealizowane	0	0	0	1
6. Odpisy aktualizujące wartość inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	98	4 432	3 119	-13 953
7. Pozostałe	214	5 379	10 916	33 375
a) utworzenie odpisów na należności	188	188	54	4 442
b) strata ze zbycia inwestycji w jedn. Zależnych i stowarzyszonych	1	2 048	0	0
c) pozostałe	24	1 225	640	641
d) koszt sprzedaży wierzytelności	1	1 918	10 222	28 293
Koszty finansowe razem	1 630	15 649	15 444	26 303

19.38. Wynik z działalności zaniechanej

WYNIK Z DZIAŁALNOŚCI ZANIECHANEJ	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
1. Przychody z działalności zaniechanej	0	9 217
- przychody z działalności maklerskiej i doradczej	0	6 964
- przychody z zarządzania funduszami	0	1 517
- pozostałe przychody operacyjne	0	11
- przychody z operacji instrumentami finansowymi PDO	0	210
- przychody finansowe	0	515
2. Koszty działalności zaniechanej	770	20 948
- koszty działalności maklerskiej i doradczej	770	15 022
- koszty dot. zarządzania funduszami	0	3 145
- koszty z operacji instrumentami finansowymi PDO	0	19
- pozostałe koszty operacyjne	0	2 620
- koszty finansowe	0	142
3. Wynik brutto z działalności zaniechanej	-770	-11 731
4. Podatek dochodowy dotyczący działalności zaniechanej	23	107
- część bieżąca	0	0
- część odroczona	23	107
5. Wynik netto z działalności zaniechanej	-793	-11 838

19.39. Zysk na akcję

W Jednostce Dominującej nie występują akcje uprzywilejowane, w związku z czym zysk netto na akcję obliczany jest w sposób przedstawiony poniżej.

Podstawowy zysk (strata) netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku (straty) netto za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym. Średnia ważona liczba akcji w danym okresie obejmuje wszystkie akcje wyemitowane i zarejestrowane w Krajowym Rejestrze Sądowym oraz wydane akcjonariuszom akcje wyemitowane w ramach warunkowego podwyższenia kapitału (zgodnie z art. 452 ust. 1 KSH).

Rozwodniony zysk (strata) netto na akcję jest obliczony poprzez podzielenie zysku (straty) netto za dany okresy (rok obrotowy) przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji występujących w danym okresie sprawozdawczym powiększoną o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które byłyby wyemitowane przy zamianie rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych na akcje zwykłe.

ZYSK NA AKCJĘ	Okres od 01.10.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10.2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
Zysk (strata) netto (w tys. zł)	-86	3 290	-30 059	-117 706
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)	3 306 389	3 306 389	52 902 238	3 306 389
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,02	1,00	-32,28	-33,94
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)	3 306 389	3 306 389	52 902 238	3 306 389
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,02	1,00	-32,28	-33,94

W IDMSA nie występują akcje uprzywilejowane.

W IV kwartale 2015 r. i w okresach porównywalnych nie wystąpiły potencjalne akcje rozwadniające, w związku z czym średnia ważona rozwodniona liczba akcji równa jest średniej ważonej liczbie akcji zwykłych IDMSA.

19.40. Transakcje z jednostkami powiązanymi

Niniejsza nota przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi w okresie od dnia 1 stycznia 2015 r. do dnia 31 grudnia 2015 r. oraz od dnia 1 stycznia 2014 r. do dnia 31 grudnia 2014 r. Nota obejmuje transakcje zawarte ze wszystkimi spółkami zależnymi i stowarzyszonymi a także z pozostałymi jednostkami powiązanymi, z którymi były zawierane transakcje. W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszystkie transakcje z podmiotami zależnymi zostały wyeliminowane w całości (salda rozliczeń między jednostkami grupy kapitałowej, transakcje, przychody i koszty). Zyski i straty wynikające z "odgórnych" i "oddolnych" transakcji ze spółkami stowarzyszonymi zostały ujęte jedynie w stopniu odzwierciedlającym udziały niepowiązanych inwestorów w jednostce stowarzyszonej, zgodnie z MSR 28.

Transakcje pomiędzy IDMSA i jednostkami zależnymi

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o.

(w tys. zł.)	31.12.2015	31.12.2014
Sprzedaż	0	0
Zakupy	169	83
Odsetki od obligacji własnych IDMSA	36	24
Odsetki od pożyczek otrzymanych (koszt)	0	0
Dywidenda	0	0

Należności	7	7
Zobowiązania	304	135
Zobowiązania z tytułu pożyczek otrzymanych	0	0
Zobowiązania z tytułu obligacji własnych	98	98

Electus Spółka Akcyjna

(w tys. zł.)	31.12.2015	31.12.2014
Sprzedaż	0	0
Zakupy	0	0
Odsetki od obligacji własnych IDMSA	969	512
Odsetki pozostałe (koszt)	0	0

Należności	10	69
Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji	5 978	5 978

K6 sp. z o.o.
(w tys. zł.)	31.12.2015	31.12.2014
Sprzedaż	0	5

Zakupy 0 0 Przychód- odsetki od pożyczki 0 0 Należności 229 232* Udzielone pożyczki 0 0

Transakcje pomiędzy spółkami zależnymi oraz stowarzyszonymi

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o. z K6 sp. z o.o.

(w tys. zł.)	31.12.2015	31.12.2014
Sprzedaż	0	0
Zakupy	0	0
Udzielone pożyczki	8	0
Odsetki od pożyczki	4	0

Należności z tyt. dostaw, robót i usług	9	9
Zobowiązania z tyt. dostaw robót i usług	0	0

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. z o.o. z Electus S.A

(w tys. zł.)	31.12.2015	31.12.2014
Sprzedaż	23	0
Zakupy	0	0

Należności z tyt. dostaw, robót i usług	10	0
Zobowiązania z tyt. dostaw robót i usług	0	0

Transakcje Jednostki Dominującej z członkami zarządu i Rady Nadzorczej

W IV kwartale 2015 r. IDMSA nie zawierał transakcji z członkami Zarządu i Rady Nadzorczej, w tym nie udzielał pożyczek.

Transakcje Członków Rady Nadzorczej Jednostki Dominującej z IDMSA

W IV kwartale 2015 r. IDMSA nie zawierał transakcji z członkami Rady Nadzorczej, w tym nie udzielał pożyczek.

19.41. Zdarzenia po dniu bilansowym

Istotne zdarzenia pod dniu bilansowym zostały opisane w pkt.18 niniejszego raportu.

19.42. Zdarzenia dotyczące lat ubiegłych

W dniu 21 maja 2014 r. Zarząd IDMSA w imieniu Spółki złożył do Sądu wniosek o ogłoszenie upadłości z możliwością zawarcia układu. Złożony wniosek o ogłoszenie upadłości z możliwością zawarcia układu znalazł poparcie nie tylko u Tymczasowego Nadzorcy Sądowego, ale i również w Sądzie Rejonowym dla Krakowa Śródmieścia, który to decyzją z dnia 22 lipca 2014 r. ogłosił upadłość z możliwością zawarcia układu dłużnika Domu Maklerskiego IDMSA. Sąd ustalił również, że IDMSA będzie sprawował zarząd swoim majątkiem. Sąd ponadto wyznaczył sędziego komisarza w osobie sędziego Sądu Rejonowego dla Krakowa – Śródmieścia w Krakowie Pana Grzegorza Dyrgę oraz nadzorcę sądowego w osobie Pana Dariusza Sitka.

Bezpośrednim powodem decyzji była intensyfikacja działań wierzycieli, a nade wszystko wszczęcie postępowania egzekucyjnego przez jednego ze znaczących obligatariuszy. Sytuacja ta była konsekwencją narastania zadłużenia, co było skutkiem między innymi pogorszenia się nastrojów na rynku kapitałowym od 2012 r., co wpłynęło także na działalność IDMSA (między innymi upadłość spółek, których próbę ratowania podjął IDMSA).

Kolejną przyczyną była utrata przez IDMSA w 2012 r. adekwatności kapitałowej z powodu straty wykazanej przez Polski Bank Przedsiębiorczości S.A., który był podmiotem stowarzyszonym IDMSA. Niestety pomimo podjętych działań prowadzących do przywrócenia adekwatności kapitałowej, w 2013 r. Komisja Nadzoru Finansowego nałożyła na IDMSA karę w wysokości 4 mln zł. Należy dodać, że Spółka nie zgadza się z wysokością kary i złożyła wniosek o ponowne rozpoznanie sprawy, na podstawie którego toczy się obecnie postępowanie.

W 2014 r. Komisja Nadzoru Finansowego nałożyła na IDMSA kolejną karę, która spowodowała wycofanie się strategicznego partnera z finansowania oraz utratę części klientów, przez co działalność brokerska stała się nierentowna.

Efektem ogłoszenia przez sąd upadłości firmy inwestycyjnej była utrata zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej. W dniu 30 maja 2014 r. Komisja Nadzoru Finansowego podjęła decyzję o cofnięciu zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez Dom Maklerski IDM SA w związku z naruszeniem przepisów prawa polegającym na naruszaniu przez IDMSA norm adekwatności kapitałowej, zarówno w ujęciu jednostkowym jak i skonsolidowanym. W konsekwencji, IDM SA przeprowadził zwolnienia grupowe, którymi zostało objętych ok. 84 % zatrudnionych pracowników. Spółka poniosła jednorazowo koszty zwolnień grupowych i zamknięcia Punktów Obsługi Klientów. Dzięki podjętym ruchom znacząco spadły koszty osobowe, a wskutek zmniejszenia użytkowej powierzchni biurowej koszty najmu zmniejszyły się o ok. 90%. Zredukowane zostały również koszty opłat transakcyjnych, serwisów, łączności i utrzymania infrastruktury teleinformatycznej. Aktywa klientów DM IDMSA zostały zgodnie z decyzją KNF przekazane do Domu Maklerskiego PKO PB.

19.43. Nabycia i zbycia pozycji rzeczowych aktywów trwałych

W IV kwartale 2015 r., poza bieżącymi inwestycjami w środki trwałe i wartości niematerialne, nie miały miejsca istotne nabycia i zbycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych.

19.44. Poczynione zobowiązania na rzecz dokonania zakupu rzeczowych aktywów trwałych

Powyższe zdarzenia nie wystąpiły w Grupie Kapitałowej.

19.45. Niespłacenie lub naruszenie umowy pożyczki i niepodjęcie działań naprawczych

W Grupie Kapitałowej występują zobowiązania z tytułu niewykupionych obligacji. Dotyczy to w szczególności spółki Electus S.A. Część tych zobowiązań poręczył IDMSA.

19.46. Rozliczenia z tytułu spraw sądowych

W IV kwartale 2015 r. w Grupie Kapitałowej nie występowały rozliczenia z tytułu spraw sądowych mające istotny wpływ na wynik finansowy Grupy.

19.47. Zewnętrzne wymogi kapitałowe

W związku z cofnięciem zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej i koniecznością zakończenia prowadzenia działalności maklerskiej do dnia 30 czerwca 2014 r. (decyzja Komisji Nadzoru Finansowego z dnia 30 maja 2014 r.) IDMSA nie jest na dzień bilansowy oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowego firmą inwestycyjną zgodnie z definicją z art. 4 ust. 1 pkt 2 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 575/2013 z dnia 26 czerwca 2013 r. w sprawie wymogów ostrożnościowych dla instytucji kredytowych i firm inwestycyjnych, zmieniającego rozporządzenie (UE) nr 648/2012. Oznacza to, że zewnętrzne wymogi kapitałowe dotyczyły spółki IDMSA do dnia 30 czerwca 2014 r. Po tym dniu IDMSA nie jest zobligowany do utrzymywania norm adekwatności kapitałowej narzuconych powyższym rozporządzeniem.

20. SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2015 R. DO 31 GRUDNIA 2015 R.

20.1. Nazwa i siedziba, organy rejestracyjne, przedmiot działalności IDMSA

Nazwa Spółki:	IDM Spółka Akcyjna w upadłości układowej
Siedziba:	31-027 Kraków, ul. Mikołajska 26/5
Sąd Rejestrowy:	Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia, XI Wydział Gospodarczy
	Krajowego Rejestru Sądowego w Krakowie ul. Przy Rondzie 7
Nr Rejestru Przedsiębiorców:	0000004483
Regon:	351528670
NIP:	676-20-70-700

Podstawowe informacje o Spółce i jej przedmiocie działalności został opisany w pkt. 2 i 3 niniejszego raportu.

20.2. Podstawa sporządzenia jednostkowego skróconego sprawozdania finansowego

IDM S.A. w upadłości układowej (dalej: IDMSA) jako emitent papierów wartościowych dopuszczonych do publicznego obrotu zgodnie z § 82 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. 2009 Nr 33, poz. 259) jest zobowiązany do sporządzania i publikowania raportów okresowych. Stosownie do treści § 83 ust. 1 rozporządzenia IDMSA, jako jednostka dominująca nie sporządza odrębnego jednostkowego raportu kwartalnego, ale załącza skrócone śródroczne jednostkowe kwartalne sprawozdanie finansowe do skróconego śródrocznego skonsolidowanego raportu kwartalnego.

Niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe IDMSA za okres od 1 stycznia 2015 r. do 31 grudnia 2015 r. (okres sprawozdawczy) zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa oraz pozostałymi MSR/MSSF mającymi zastosowanie.

Skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym, dlatego należy je czytać łącznie z jednostkowym sprawozdaniem finansowym IDMSA. za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2014 r.

Celem pełnego zrozumienia sytuacji finansowej i wyników działalności IDMSA, jako podmiotu dominującego w Grupie Kapitałowej, niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe powinno być czytane wraz ze skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym za okres zakończony dnia 31 grudnia 2015 r., które zostało zatwierdzone do publikacji dnia 29 lutego 2016 r.

Niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o koncepcję wartości godziwej za wyjątkiem:

rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych wycenianych według cen nabycia lub kosztów poniesionych na ich wytworzenie z uwzględnieniem odpisów amortyzacyjnych oraz ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych wycenianych według cen nabycia z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
środków pieniężnych wycenianych w wartości nominalnej,
udzielonych pożyczek i należności wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej oraz z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
instrumentów finansowych utrzymywanych do terminu zapadalności wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej oraz z uwzględnieniem ewentualnych odpisów z tytułu utraty wartości,
kredytów bankowych, otrzymanych pożyczek i wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej,
nabytych akcji własnych wycenianych według ceny nabycia.

Jednostka sporządza swoje sprawozdania finansowe, z wyjątkiem informacji o przepływach pieniężnych, zgodnie z zasadą memoriału. W związku z tym aktywa, zobowiązania, kapitał własny, przychody i koszty ujmowane są, jeśli spełnią kryteria zawarte w definicjach i warunki ujmowania wynikające z założeń koncepcyjnych.

20.3. Oświadczenie o zgodności

Niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z MSR 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa oraz mającymi zastosowanie pozostałymi MSR/MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską (przez zatwierdzenie przez Unię Europejską rozumie się ogłoszenie standardów lub interpretacji w formie rozporządzeń Komisji Europejskiej). W zakresie nieuregulowanym powyższymi standardami niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z wymogami ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2009 r., nr 152, poz. 1223) i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych. W niniejszym skróconym śródrocznym jednostkowym sprawozdaniu finansowym ogólny termin MSSF używany jest zarówno w odniesieniu do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej, jak i Międzynarodowych Standardów Rachunkowości.

Stosowane przez Spółkę zasady rachunkowości zostały opisane w kolejnych punktach skróconego jednostkowego śródrocznego sprawozdania finansowego, a także w skróconym skonsolidowanym śródrocznym sprawozdaniu finansowym. Zasady rachunkowości stosowano przy zachowaniu zasady ciągłości we wszystkich prezentowanych latach.

20.4. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego

Walutą pomiaru Spółki i walutą sprawozdawczą niniejszego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego jest złoty polski. Niniejsze skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych, a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych.

20.5. Kontynuacja działalności

Skrócone śródroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Jednostkę Dominującą oraz jednostki Grupy Kapitałowej w dającej się przewidzieć przyszłości, w okresie co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego, tj. 31 grudnia 2015 r. Zarząd Jednostki Dominującej podejmuje działania mające na celu poprawę sytuacji finansowej oraz płynności finansowej Spółki. Założenie o kontynuacji działalności Jednostki Dominującej uzależnione jest od powodzenia działań Zarządu opisanych w niniejszej nocie.

Dywersyfikacja działań w zakresie pozyskania nowych zleceń jest szczególnie istotna w kontekście rozproszenia ryzyka, związanego ze strukturą przyszłych przychodów ze sprzedaży.

Istotną kwestią dla kontynuacji działalności jest poziom zadłużenia Jednostki Dominującej oraz jego spłata w związku z toczącym się postępowaniem upadłościowym z możliwością zawarcia układu. Należy pamiętać, że realizacja procesu postępowania upadłościowego jest czasochłonna i zależy także od wielu czynników, na które IDMSA nie ma wpływu. W IV kwartale Zarząd Spółki kontynuował prowadzenie działań mających na celu przekonanie wierzycieli do poparcia propozycji układowych, które zostaną szczegółowo wypracowane po wnikliwej analizie zgłoszeń wierzytelności i ich porównaniu z dokumentami Spółki.

20.6. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Niniejsze skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji oraz podpisane w dniu 29 lutego 2016 r.

20.7. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

W niniejszym skróconym śródrocznym jednostkowym sprawozdaniu finansowym przestrzegano tych samych zasad (polityki) rachunkowości i metod obliczeniowych, co w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym. Przyjęte przez Spółkę zasady rachunkowości stosowano przy zachowaniu zasady ciągłości we wszystkich prezentowanych okresach.

Zmiany do opublikowanych Standardów i Interpretacji zostały przedstawione w pkt. 19.6 skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Skrócone śródroczne sprawozdanie z sytuacji finansowej IDMSA w upadłości układowej	Nota	Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014
AKTYWA
I. Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne	20.13	1 139	384
II. Należności krótkoterminowe	20.14	2 217	3 560
1. Należności z tytułu dostaw i usług		266	24
2. Pozostałe należności		1 951	3 536
III. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu	20.15	5 380	5 261
IV. Instrumenty finansowe dostępne do sprzedaży		26	32
V. Aktywa przeznaczone do sprzedaży		0	0
VI. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych		202	104

20.8. Skrócone śródroczne sprawozdanie z sytuacji finansowej IDM S.A. w upadłości układowej

VII. Inwestycje w jednostkach zależnych	20.16	1 696	4 322
VIII. Należności długoterminowe i udzielone pożyczki
długoterminowe		0	231
IX. Wartości niematerialne		12	3
X. Rzeczowe aktywa trwałe		62	87
XI. Pozostałe aktywa		478	454
1. Aktywa z tyt. odroczonego podatku dochodowego		482	454
2. Inne aktywa krótkoterminowe		-4	0
Suma aktywów		11 212	14 438
PASYWA
I. Zobowiązania krótkoterminowe	20.17	66 565	69 257
1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług		4 475	4 879
2. Zobowiązania finansowe		58 101	58 877
3. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych		0	0
4. Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe		3 989	5 501
II. Zobowiązania długoterminowe		1 065	1 065
1. Zobowiązania finansowe		1 000	1 000
2. Pozostałe zobowiązania długoterminowe		65	65
III. Pozostałe pasywa		124	613
IV. Rezerwy na zobowiązania	20.19	12 368	16 695
1. Z tyt. odroczonego podatku dochodowego		482	454
2. Na świadczenia emerytalne i podobne		115	283
a). długoterminowe		14	26
b). krótkoterminowe		102	257
3. Pozostałe		11 771	15 958
a). długoterminowe		0	0
b). krótkoterminowe		11 771	15 958
V. Kapitał własny	20.20	-68 910	-73 192
1. Kapitał zakładowy		63 483	63 483
2. Akcje własne (wielkość ujemna)		- 8 960	-23 224
3. Kapitał zapasowy		44 385	44 385
4. Pozostałe kapitały rezerwowe		120 296	134 559
5. Zysk (strata) z lat ubiegłych		-292 417	-165 149
6. Zysk (strata) netto		4 288	-127 268
7. Inne całkowite dochody		15	22
8. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość
ujemna)		0	0
Suma pasywów		11 212	14 438

Pozycje pozabilansowe	Stan na 31.12.2015	Stan na 31.12.2014
Papiery wartościowe klientów	0	0

Zobowiązania warunkowe zostały opisane w nocie 19.27.

20.9. Skrócony śródroczny rachunek zysków i strat i Skrócone śródroczne sprawozdanie z całkowitych dochodów IDM S.A. w upadłości układowej

	Skrócony śródroczny rachunek zysków i strat IDM SA w upadłości układowej	Nota	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
I.	Przychody z działalności podstawowej	20.21	675	1 529	40	40
1.	Prowizje z działalności maklerskiej		-6	-54	0	0
2.	Pozostałe przychody z działalności podstawowej		681	1 583	0	0
II.	Koszty działalności podstawowej	20.22	883	3 113	0	0
III.	Wynik z działalności podstawowej (I-II)		-208	-1 583	40	40
IV.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi	20.23	-570	-958	-5 732	-18 673

Grupa Kapitałowa IDM S.A. w upadłości układowej
Raport za IV kwartał 2015 r.
(dane w tys. zł)

	przeznaczonymi do obrotu
V.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi utrzymywanymi do terminu zapadalności		0	0	0	0
VI.	Wynik z operacji instrumentami finansowymi dostępnymi do sprzedaży		0	0	0	0
VII.	Pozostałe przychody operacyjne	20.24	1 567	13 133	368	4 577
VIII.	Pozostałe koszty operacyjne	20.24	0	484	4 020	10 410
IX.	Zysk (strata) z działalności operacyjnej (III+IV+V+VI+VII-VIII)		789	10 108	-9 344	-24 466
X.	Przychody finansowe	20.25	1 233	3 285	240	10 568
XI.	Koszty finansowe	20.25	1 325	9 104	10 814	103 306
XII.	Wynik z działalności kontynuowanej brutto (IX+X XI)		697	4 289	-19 918	-117 204
XIII.	Podatek dochodowy dot. działalności kontynuowanej		0	1	0	-212
1.	Podatek dochodowy - część bieżąca		0	1	0	-192
2.	Podatek dochodowy - część odroczona		0	0	0	-20
XIV.	Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (XII-XIII)		697	4 288	-19 918	-117 204
XV.	Wynik z działalności zaniechanej brutto		0	0	-771	-10 276
XVI.	Podatek dochodowy dotyczący działalności zaniechanej		0	0	0	0
1.	Część bieżąca		0	0	0	0
2.	Część odroczona		0	0	0	0
XVII	Zysk (strata) netto (XII-XIII)		697	4 288	-19 147	-127 268

	Skrócone śródroczne sprawozdanie z całkowitych dochodów IDM SA	Nota	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
I.	Zysk (strata) netto		697	4 288	-19 147	-127 268
II.	Inne całkowite dochody netto za rok obrotowy		-10	-15	2	1
1.	Wynik z tytułu wyceny instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży		-10	-15	3	2
2.	Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów		0	0	-1	-1
III.	Całkowite dochody ogółem za rok obrotowy (I+II)		687	4 273	-19 145	-127 267
1.	Zysk (strata) netto		697	4 288	-14 147	-127 268
2.	Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)		3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
3.	Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	20.26	0,21	1,30	-36,48	-38,49
4.	Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)		3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
5.	Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)		0,21	1,30	-36,48	-38,49

24 kwietnia 2014 r. Zarząd podjął decyzję o ograniczeniu zakresu prowadzonej przez IDMSA działalności maklerskiej. 30 maja 2014 r. KNF wydała decyzję dotyczącą cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez Dom Maklerski IDM S.A. W związku z zaniechaniem działalności maklerskiej Spółka w kolejnych okresach koncentruje się na działalności doradczej, głównie w obszarze rynku kapitałowego i pozyskiwania finansowania, co stanowi podstawowe źródło przychodów Spółki, a także na działalności inwestycyjnej (w ograniczonym zakresie).

20.10. Skrócone śródroczne sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócone śródroczne sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym IDMSA w upadłości układowej	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
I. Kapitał własny na początek okresu (BO)	-73 192	53 866
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	0	0
I.a. Kapitał własny na początek okresu (BO), po uzgodnieniu do danych porównywalnych	-73 192	53 866

1. Kapitał zakładowy na początek okresu	63 483	63 483
1.1. Zmiany kapitału zakładowego	0	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	0
1.2. Kapitał zakładowy na koniec okresu	63 483	63 483
2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na początek okresu	0	0
2.1. Zmiany należnych wpłat na kapitał zakładowy	0	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	0
2.2. Należne wpłaty na kapitał zakładowy na koniec okresu 3. Akcje własne na początek okresu	0 -23 224	0 -23 224
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	-14 264	0
3.1. Akcje własne na koniec okresu	-8 960	-23 224
4. Kapitał zapasowy na początek okresu	44 385	44 385
4.1. Zmiany kapitału zapasowego	0	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	0
- pokrycie starty z lat ubiegłych	0	0
4.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu	44 385	44 385
5. Pozostałe kapitały rezerwowe na początek okresu	134 559	134 559
5.1. Zmiany pozostałych kapitałów rezerwowych	-14 264	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	-14 264	0
5.2. Pozostałe kapitały rezerwowe na koniec okresu	120 296	134 559
6. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu	-292 417	0
6.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu	0	0
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	0	0
6.2. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych
porównywalnych	0	0
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	0
6.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu	0	0
6.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu	-292 417	-165 357
a) zmiany przyjętych zasad (polityki) rachunkowości	0	0
b) korekty błędów podstawowych	0	0
6.5. Strata lat ubiegłych na początek okresu, po uzgodnieniu do danych	292 417	165 357
porównywalnych
a) zwiększenia	0	0
b) zmniejszenia	0	208
- podział straty lat ubiegłych kapitałem zapasowym	0	0
- pozostałe	0	0
6.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu	292 417	165 149
6.7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu	-292 417	-165 149
7.Zysk netto za rok obrotowy	4 288	-127 268
8.1. Inne całkowite dochody na początek okresu	22	20
8.2. Zmiany innych całkowitych dochodów	-7	2
a) zwiększenia	1	3
b) zmniejszenia	8	1
8.3. Inne całkowite dochody na koniec okresu	15	22
9. Całkowity dochód na koniec okresu (7+8.3)	4 303	-127 246
II. Kapitał własny na koniec okresu (BZ)	-68 910	-73 192
III. Kapitał własny po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty)	-68 910	-73 192

20.11. Skrócone śródroczne sprawozdanie z przepływów pieniężnych IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócone śródroczne sprawozdanie z przepływów pieniężnych IDMSA	Okres od 01.01.2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01.2014 do 31.12.2014
A. Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej

I. Zysk (strata) brutto	4 289	-127 480
II. Korekty razem	-4 703	94 053
1. Amortyzacja	16	947
2. Zyski-straty z tytułu różnic kursowych	20	0
3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	2 590	5 269
4. Zysk-strata z działalności inwestycyjnej	2 693	88 261
5. Zmiana stanu rezerw i odpisów aktualizujących należności	-11 742	5 267
6. Zmiana stanu instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu	-217	26 744
7. Zmiana stanu należności	8 743	9 532
8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i
kredytów	-6 497	-41 200
9. Zmiana stanu innych aktywów i pasywów	-487	-851
10. Podatek dochodowy zapłacony	0	1
11. Pozostałe korekty	178	3
III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/-II)	-414	-33 427
B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
I. Wpływy	1 171	19 702
1. Zbycie wartości niematerialnych	0	0
2. Zbycie składników rzeczowych aktywów trwałych	17	760
3. Z instrumentów finansowych utrzymywanych do upływu terminu
zapadalności i dostępnych do sprzedaży	0	0
4. Z inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	0	17 941
- zbycie inwestycji w jednostkach zależnych	0	17 888
- zbycie inwestycji w jednostkach stowarzyszonych	0	53
- dywidendy i udziały w zyskach	0	0
5. Pozostałe wpływy - odsetki otrzymane	1 154 1 154	1 001 1 001
II. Wydatki	0	-136
1. Nabycie wartości niematerialnych	0	-55
2. Nabycie składników rzeczowych aktywów trwałych	0	-81
3. Na instrumenty finansowe utrzymywane do upływu terminu
zapadalności i dostępne do sprzedaży	0	0
4. Na inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	0	0
5. Pozostałe wydatki	0	0
III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II)	1 171	19 566
C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
I. Wpływy	0	4 507
1. Zaciągnięcie długoterminowych kredytów i pożyczek	0	0
2. Emisja długoterminowych dłużnych papierów wartościowych	0	280
3. Zaciągnięcie krótkoterminowych kredytów i pożyczek	0	4 227
4. Emisja krótkoterminowych dłużnych papierów wartościowych	0	0
5. Zaciągnięcie zobowiązań podporządkowanych	0	0
6. Wpływy z emisji/ sprzedaży akcji	0	0
7. Dopłaty do kapitału	0	0
8. Pozostałe wpływy	0	0
II. Wydatki	-2	-34 837
1. Spłata długoterminowych kredytów i pożyczek	0	0
2. Wykup długoterminowych dłużnych papierów wartościowych	0	0
3. Spłata krótkoterminowych kredytów i pożyczek	0	-18 600
4. Wykup krótkoterminowych dłużnych papierów wartościowych 5. Spłata zobowiązań podporządkowanych	0 0	-14 339 0
6. Wydatki z tytułu emisji akcji	0	0
7. Nabycie akcji własnych	0	0
8. Płatności dywidend i innych wypłat na rzecz właścicieli	0	0
9. Wypłaty z zysku dla osób zarządzających i nadzorujących	0	0
10. Wydatki na cele społecznie użyteczne	0	-3
11. Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego	0	0
12. Zapłacone odsetki	-2	-1 895
13. Pozostałe wydatki	0	0
III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)	-2	-30 330
D. Przepływy pieniężne netto, razem (A+/-B+/-C)	755	-44 191
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych	755	-44 191
- w tym zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych	0	0
F. Środki pieniężne na początek okresu	384	44 575
G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+/- D)	1 139	384

- w tym o ograniczonej możliwości dysponowania	0	0

Różnice pomiędzy prezentowanymi w rachunku przepływów pieniężnych zamianami stanów odpisów aktualizujących i rezerw, należności, instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu, zobowiązań oraz innych aktywów i pasywów w stosunku do zmian wynikających ze sprawozdania z sytuacji finansowej wynikają głównie z:

ujęcia zmian stanu odpisów aktualizujących należności łącznie ze zmianami stanu rezerw,
dokonania korekt niepieniężnych zmian pozycji zaliczanych do działalności inwestycyjnej (np. objęcie akcji spółek zależnych bez rozliczenia gotówkowego, zmiana klasyfikacji instrumentów finansowych z jednostek zależnych i stowarzyszonych na instrumenty przeznaczone do obrotu),
korekt eliminujących zmiany tych pozycji sprawozdania z sytuacji finansowej odnoszonych bezpośrednio na kapitał własny.

20.12. Wybrane informacje objaśniające do skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego IDM S.A. w upadłości układowej

20.13. Środki pieniężne i inne aktywa

Stosowane zasady rachunkowości dot. środków pieniężnych i ich ekwiwalentów przedstawiono w pkt. 19.18.

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE	31.12.2015	31.12.2014
a) w kasie	3	13
b) na rachunkach bankowych	13	0
c) inne środki pieniężne (lokaty i depozyty bankowe)	746	8
d) inne aktywa pieniężne	378	363
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne, razem	1 139	384

ŚRODKI PIENIĘŻNE I INNE AKTYWA PIENIĘŻNE KLIENTÓW	31.12.2015	31.12.2014
a) na rachunkach bankowych i w kasie (w tym lokaty bankowe)	0	0
b) pozostałe	0	0
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne klientów, razem	0	0

ŚRODKI PIENIĘŻNE O OGRANICZONEJ MOŻLIWOŚCI DYSPONOWANIA	31.12.2015	31.12.2014
a) środki pieniężne klientów	0	0
b) środki pieniężne własne zablokowane na zabezpieczenie zobowiązań	0	0
Środki o ograniczonej możliwości dysponowania, razem	0	0

20.14. Pożyczki i należności

Stosowane zasady rachunkowości dot. pożyczek i należności przedstawiono w pkt. 19.19.

NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE	31.12.2015	31.12.2014
1.Należności z tytułu dostaw i usług	266	24
a) od jednostek powiązanych:	0	0
- od jednostek zależnych	0	0
- od jednostek stowarzyszonych	0	0
- od innych jednostek powiązanych	0	0
b) od jednostek pozostałych	266	24
- od biur maklerskich i innych domów maklerskich	0	0
- od podmiotów prowadzących regulowane rynki papierów wartościowych	0	0
- od KDPW i giełdowych izb rozrachunkowych	0	0
- od towarzystw funduszy powierniczych, inwestycyjnych i emerytalnych
oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
- od emitentów papierów wartościowych lub wprowadzających	0	0
- dochodzone na drodze sądowej, nie objęte odpisami aktualizującymi
należności	0	0
- pozostali	266	24
2. Pozostałe należności	1 951	3 536
a) od klientów	0	0
- z tytułu odroczonego terminu zapłaty	0	0
b) od jednostek powiązanych	1 259	1 980

- od jednostek zależnych	1 259	1 980
- od jednostek stowarzyszonych	0	0
- od innych jednostek powiązanych	0	0
c) od biur maklerskich, innych domów maklerskich i towarowych domów
maklerskich	0	0
d) od podmiotów prowadzących regulowane rynki papierów wartościowych i
giełdy towarowe	0	0
e) od Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i giełdowych izb
rozrachunkowych	0	470
- z funduszu rozliczeniowego	0	470
- należności z funduszu rekompensat	0	0
- pozostałe	0	0
f) od towarzystw funduszy inwestycyjnych i emerytalnych oraz funduszy
inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
g) od emitentów papierów wartościowych lub wprowadzających	0	0
h) przekazane zaliczki na zakup instrumentów finansowych	0	0
i) z tytułu podatków, dotacji i ubezpieczeń społecznych	210	142
j) dochodzone na drodze sądowej, nie objęte odpisami aktualizującymi
należności	0	0
k) wynikające z zawartych ramowych umów pożyczki i sprzedaży krótkiej z
tytułu pożyczonych papierów wartościowych	0	0
l) udzielone pożyczki:	0	0
- jednostki powiązane	0	0
- jednostki pozostałe	0	0
m) pozostałe	482	944
- z tytułu rozrachunków dot. papierów wartościowych	0	149
- inne	482	795
Należności krótkoterminowe, netto	2 217	3 560
n) odpisy aktualizujące należności krótkoterminowe	49 854	51 603
Należności krótkoterminowe, brutto	52 071	55 163

ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWYCH	31.12.2015	31.12.2014
Stan na początek okresu	51 603	52 148
a) zwiększenia	0	10 282
- utworzenie	0	10 054
- przesunięcie	0	229
b) zmniejszenia	1 749	10 827
- wykorzystanie	0	86
- rozwiązanie	1 749	10 741
Stan odpisów aktualizujących wartość należności krótkoterminowych na koniec
okresu	49 854	51 603

Wartość przedmiotowych należności (brutto) na dzień 31 grudnia 2015 r. wynosiła 49 854 tys. zł, a na dzień 31 grudnia 2014 r. 51 603 tys zł. Zmniejszeniu uległy pozostałe należności od jednostek powiązanych. W związku ze sprzedażą wierzytelność, jak również uregulowania części należność dochodzonych na drodze sądowej zmianie uległy odpisy aktualizujące należności. Wartość odpisów zmniejszyła się o 1 749 tys. zł.

NALEŻNOŚCI I POŻYCZKI (KRÓTKO- I DŁUGOTERMINOWE), O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY:	31.12.2015	31.12.2014
a) do 1 miesiąca	9 370	9 361
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	0	0
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	0	0
d) powyżej 1 roku do 5 lat	3 166	3 181
e) powyżej 5 lat	0	0

f) należności przeterminowane	41 496	45 787
Należności razem (brutto)	54 032	58 329
g) odpisy aktualizujące należności	51 815	54 538
Należności, razem (netto)	2 217	3 791

NALEŻNOŚCI PRZETERMINOWANE (BRUTTO) - Z PODZIAŁEM NA NALEŻNOŚCI NIESPŁACONE W OKRESIE:	31.12.2015	31.12.2014
a) do 1 miesiąca	2	2
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	28 965	28 965
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	2 569	2 569
d) powyżej 1 roku do 5 lat	8 070	12 360
e) powyżej 5 lat	1 891	1 891
Należności razem (brutto)	41 497	45 787
f) odpisy aktualizujące należności	16 671	16 671
Należności przeterminowane, razem (netto)	24 826	29 116

20.15. Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu

Stosowane zasady rachunkowości dot. instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu przedstawiono w pkt. 19.20.

INSTRUMENTY FINANSOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU	31.12.2015	31.12.2014
a) akcje	680	220
b) dłużne papiery wartościowe	288	288
c) jednostki uczestnictwa i certyfikaty inwestycyjne	4 412	4 753
d) udziały	0	0
e) pozostałe	0	0
Instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu, razem	5 380	5 261

ZMIANA STANU ODPISÓW AKTUALIZUJĄCYCH INSTRUMENTY FINANSOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU (WYCENA)	31.12.2015	31.12.2014
Stan na początek okresu	-67 207	-113 231
a) zwiększenia (z tytułu)	227	58 772
-wyceny instrumentów finansowych	227	14 957
- przesunięcie do aktywów przeznaczonych do zbycia	0	43 815
b) zmniejszenia (z tytułu)	7 237	87 159
-wyceny instrumentów finansowych	7 237	87 159
-przeniesienie odpisu z inwestycji w jednostki zależne	0	0
c) rozwiązanie (zrealizowanie)	0	-74 411
Wycena instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu na koniec okresu	-74 217	-67 207

INSTRUMENTY FINANSOWE PRZEZNACZONE DO OBROTU (WG ZBYWALNOŚCI)	31.12.2015	31.12.2014
A. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na giełdach, w wartości godziwej:	83	118
a) akcje	83	118
b) obligacje	0	0
c) inne	0	0
B. Z nieograniczoną zbywalnością, notowane na rynkach pozagiełdowych, w wartości godziwej:	0	0
a) akcje	0	0
b) obligacje	0	0
c) inne	0	0
C. Z nieograniczoną zbywalnością, nie notowane na rynku regulowanym, w wartości godziwej:	1 037	538
a) akcje	556	42
b) obligacje	288	288
c) inne (wg grup rodzajowych )	193	208
- jednostki uczestnictwa i certyfikaty inwestycyjne	193	208
- udziały	0	0
- pozostałe	0	0

D. Z ograniczoną zbywalnością, w wartości godziwej:	4 260	4 605
a) akcje	42	62
- akcje notowane na rynku regulowanym	42	62
- akcje nie notowane na rynku regulowanym	0	0
b) obligacje	0	0
c) inne (wg grup rodzajowych)	4 218	4 543
- jednostki uczestnictwa i certyfikaty inwestycyjne	4 218	4 543
Razem instrumenty finansowe przeznaczone do obrotu w wartości godziwej, w tym:	5 380	5 261
- korekty aktualizujące wartość	-74 217	-67 207

Na 31 grudnia 2015 r. wartość prezentowanych w niniejszej nocie instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu o ograniczonej zbywalności odzwierciedla:

4 260 tys. zł wartość godziwa instrumentów finansowych, które zostały ustanowione jako zabezpieczenie zobowiązań IDMSA,
83 tys. zł wartość godziwa instrumentów finansowych, dla których ustanowiono czasowe ograniczenie możliwości dysponowania.

Informacje na temat stanu zobowiązań zabezpieczonych na majątku Spółki na dzień bilansowy przedstawiono w pkt 19.26. Warunki zabezpieczeń wynikają z warunków emisji obligacji i zawartych z obligatariuszami umów objęcia obligacji oraz warunków podpisanych umów kredytowych.

20.16. Inwestycje w jednostkach zależnych

Inwestycje w jednostkach zależnych to akcje i udziały w podmiotach, w odniesieniu do których Spółka ma zdolność ich kontrolowania, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Spółka sprawuje kontrolę nad jednostką w przypadku gdy z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę jednocześnie: podlega ekspozycji na zmienne wyniki finansowe, lub gdy ma prawo do zmiennych wyników finansowych, oraz ma możliwość wywierana wpływu na wysokość tych wyników finansowych poprzez sprawowanie władzy nad tą jednostką. Spółka posiada władzę nad jednostką w przypadku gdy dysponuje aktualnymi prawami dającymi jej możliwość bieżącego kierowania istotnymi działaniami, tj. działaniami, które znacząco wpływają na wynik finansowy tej jednostki. Przy dokonywaniu oceny, czy Spółka kontroluje daną jednostkę uwzględnia się wszystkie fakty i okoliczności, w tym istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić.

Inwestycje w jednostkach zależnych nie zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży (bądź nie wchodzące w skład Spółki do zbycia zaklasyfikowanej jako przeznaczona do sprzedaży) ujmuje się w cenie nabycia skorygowanej o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości.

Cenę nabycia stanowi wartość godziwa na dzień wymiany aktywów wydanych, zobowiązań zaciągniętych lub wziętych na siebie oraz instrumentów kapitałowych wyemitowanych przez Spółkę w zamian za udziały lub akcje w nabywanej jednostce zależnej powiększona o wszystkie koszty, które można bezpośrednio przypisać nabyciu udziałów lub akcji.

Odpisy aktualizujące wartość inwestycji w spółkach zależnych ujmowane są w kosztach finansowych. W sytuacji ustania przesłanek wskazujących na utratę wartości posiadanych inwestycji w spółkach zależnych uprzednio utworzony odpis jest rozwiązywany (w całości lub części). Rozwiązanie odpisu aktualizującego ujmowane jest w przychodach finansowych.

Jednostki zależne Spółki zostały scharakteryzowane w pkt. 2.3 i 2.4 niniejszego raportu.

INWESTYCJE W JEDNOSTKACH ZALEŻNYCH	31.12.2015	31.12.2014
a) akcje	1 493	4 119
b) udziały	203	203
Inwestycje w jednostkach zależnych, razem	1 696	4 322

W IV kwartale 2015 r. spółka nie nabywała akcji ani udziałów w jednostkach zależnych.

Informacje na temat stanu zobowiązań zabezpieczonych na majątku IDMSA na dzień bilansowy przedstawiono w pkt. 19.26.

20.17. Zobowiązania krótkoterminowe

Stosowane zasady rachunkowości dot. zobowiązań przedstawiono w pkt. 19.24 niniejszego raportu.

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE	31.12.2015	31.12.2014
1. Wobec klientów	0	0
2. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług:	4 475	4 879
a) wobec jednostek powiązanych	121	135
- wobec jednostek zależnych	0	135
- wobec jednostek stowarzyszonych	0	0

- wobec pozostałych	0	0
b) wobec jednostek pozostałych	4 354	4 744
- wobec biur maklerskich, innych domów maklerskich i
towarowych domów maklerskich	0	0
- wobec podmiotów prowadzących regulowane rynki
papierów wartościowych i giełdy towarowe	869	869
- wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i
giełdowych izb rozrachunkowych	74	81
- wobec izby gospodarczej	169	169
- wobec emitentów papierów wartościowych lub
wprowadzających	0	0
- wobec towarzystw funduszy inwestycyjnych i
emerytalnych oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
- wobec pozostałych	3 242	3 625
3. Zobowiązania finansowe:	58 101	58 877
a) wobec jednostek powiązanych	6 228	5 759
- wobec jednostek zależnych	6 228	5 759
- wobec jednostek stowarzyszonych	0	0
- wobec pozostałych	0	0
b) wobec jednostek pozostałych	51 873	53 118
- dłużne papiery wartościowe	41 052	37 711
- kredyty i pożyczki	0	6
- z tytułu nabycia papierów wartościowych	1 573	1 573
- z tytułu instrumentów pochodnych	0	0
- zobowiązania z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń	9 248	13 828
4. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób
prawnych	0	0
5. Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe	3 898	5 501
a) wobec jednostek	25	25
- wobec jednostek powiązanych i zależnych	0	0
- wobec pozostałych	25	25
b) wobec biur maklerskich, innych domów maklerskich i
towarowych domów maklerskich	0	0
c) wobec podmiotów prowadzących regulowane rynki
papierów wartościowych i giełdy towarowe	0	0
d) wobec Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i
giełdowych izb rozrachunkowych	0	0
- z tytułu dopłat do funduszu rozliczeniowego	0	0
- pozostałe	0	0
e) wobec izby gospodarczej	0	0
f) wobec emitentów papierów wartościowych lub
wprowadzających	0	0
g) wekslowe	0	0
h) z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych	1 800	3 413
i) z tytułu wynagrodzeń	426	458
j) wobec towarzystw funduszy inwestycyjnych i
emerytalnych oraz funduszy inwestycyjnych i emerytalnych	0	0
k) wynikające z zawartych ramowych umów pożyczki i
sprzedaży krótkiej z tytułu pożyczonych papierów	0
wartościowych		0
l) pozostałe	1 738	1 605
- wydatki na cele społeczno- użyteczne	0	0
- inne	1 738	1 605
Zobowiązania krótkoterminowe, razem	66 565	69 257

ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE, O POZOSTAŁYM OD DNIA BILANSOWEGO OKRESIE SPŁATY	31.12.2015	31.12.2014
a) do 1 miesiąca	216	216
b) powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy	12 167	17 157
c) powyżej 3 miesięcy do 1 roku	2 755	2 759
d) powyżej 1 rok - kaucje	0	0
e) dla których termin wymagalności upłynął	51 427	49 125
Zobowiązania krótkoterminowe, razem	66 565	69 257

22 lipca 2014 r. zostało wydane postanowienie o ogłoszeniu upadłości Spółki z możliwością zawarcia układu. Od tego momentu regulowanie zobowiązań przez Spółkę podlega rygorom ustawy prawo upadłościowe i naprawcze. W szczególności w okresie od dnia ogłoszenia upadłości do dnia uprawomocnienia się postanowienia o zatwierdzeniu układu albo o umorzeniu postępowania, Spółka nie może spełniać świadczeń wynikających z wierzytelności, które z mocy prawa są objęte układem.

Zobowiązania zabezpieczone na majątku Spółki zostały przedstawione w pkt. 19.26 niniejszego raportu.

20.18. Zobowiązania warunkowe

Zobowiązania warunkowe i pozabilansowe Spółki zostały przedstawione w pkt. 19.27 niniejszego raportu.

20.19. Rezerwy

Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualne ryzyka związane z danym zobowiązaniem.

Spółka tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych, rentowych oraz pośmiertnych w celu przyporządkowania kosztów do okresu, którego dotyczą. Kwotę zobowiązań Spółki z tytułu świadczeń emerytalnych stanowi bieżąca wartość korzyści, jakie pracownicy Spółki otrzymają z chwilą przejścia na emeryturę w związku z dotychczasowym zatrudnieniem w Spółce. Wartość zobowiązania jest szacowana przez uprawnionego aktuariusza.

Rezerwa na odroczony podatek dochodowy tworzona jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych, chyba, że rezerwa na odroczony podatek dochodowy powstaje w wyniku amortyzacji wartości firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów lub pasywów przy transakcji nie stanowiącej połączenia przedsiębiorstw i w chwili jej zawierania nie ma wpływu ani na wynik finansowy brutto, ani na dochód do opodatkowania lub stratę podatkową. Rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe prawnie lub faktycznie obowiązujące na dzień bilansowy.

REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA	31.12.2015	31.12.2014
1. Z tyt. odroczonego podatku dochodowego	482	454
2. Na świadczenia emerytalne i podobne	115	283
a) długoterminowe	14	26
b) krótkoterminowe	124	257
3. Pozostałe	11 771	15 958
a) długoterminowe	0	0
b) krótkoterminowe	11 771	15 958
Rezerwy na zobowiązania, razem	12 368	16 695

Do rezerw na świadczenia emerytalne i podobne Spółka zalicza rezerwy na świadczenia po okresie zatrudnienia (tj. odprawy emerytalne, rentowe oraz pośmiertne), a także rezerwy na świadczenia urlopowe.

ZMIANA STANU POZOSTAŁYCH REZERW KRÓTKOTERMINOWYCH	31.12.2015	31.12.2014
Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na początek okres	15 957	16 352
- rezerwa na premie pracownicze	388	751
- rezerwa na udzielone poręczenia	355	355
- rezerwa na kary administracyjne	4 650	4 660
- rezerwa dot. roszczeń spornych	7 041	7 041
- pozostałe	3 523	3 545
a) utworzenie	11	1 947
- rezerwa na kary administracyjne	0	0
- rezerwa dot. roszczeń spornych	0	0
- rezerwa na koszty zwolnień grupowych	0	1 782
- pozostałe	11	165
b) wykorzystanie	0	2 108
- rezerwa na premie pracownicze	0	185
- rezerwa na udzielone poręczenia	0	0
- rezerwa na kary administracyjne	0	10
- rezerwa na koszty zwolnień grupowych	0	1 735

- pozostałe	0	178
c) rozwiązanie	4 198	233
- rezerwa na premie pracownicze	0	179
- rezerwa na udzielone poręczenia	0	0
- pozostałe	4 198	53
Stan pozostałych rezerw krótkoterminowych na koniec okresu wg tytułów	11 771	15 958
- rezerwa na premie pracownicze	389	387
- rezerwa na udzielone poręczenia	355	355
- rezerwa na kary administracyjne	500	4 650
- rezerwa dot. roszczeń spornych	7 041	7 041
- rezerwa na koszty zwolnień grupowych	0	47
- pozostałe	3 486	3 479

Na dzień 31 grudnia 2015 r. zmianie uległy wartości rezerw na zobowiązania. Zmniejszeniu uległy rezerwy z tytułu kar administracyjnych oraz pozostałych rezerw na kwotę 4 048 tys. zł., jak również zwiększyła się rezerwa na badanie sprawozdania finansowego o wartość 8 tys. zł.

20.20. Kapitały własne

Kapitał zakładowy Spółki został opisany w nocie 19.28 skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

KAPITAŁ ZAPASOWY	31.12.2015	31.12.2014
a) ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej	0	0
b) utworzony ustawowo	21 161	21 161
c) utworzony zgodnie ze statutem / umową ponad wymaganą ustawowo (minimalną) wartość	23 224	23 224
d) z dopłat akcjonariuszy / wspólników	0	0
e) inny	0	0
Kapitał zapasowy razem	44 385	44 385

POZOSTAŁE KAPITAŁY REZERWOWE	31.12.2015	31.12.2014
a) kapitał rezerwowy na nabycie akcji własnych	92 500	106 764
b) rezerwowy fundusz dywidendowy	27 796	27 795

AKCJE WŁASNE	31.12.2015	31.12.2014
a) realizacja uchwały nr 4 WZA z 25 stycznia 2010 roku	-8 960	-23 224
Akcje własne, razem	-8 960	-23 224

Pozostałe kapitały rezerwowe, razem 120 296 134 559

W IV kwartale 2015 r. IDMSA nie nabywał i nie zbywał akcji własnych. Więcej informacji zawiera pkt 19.29

20.21. Przychody z działalności podstawowej

PROWIZJE Z DZIAŁALNOŚCI MAKLERSKIEJ	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
a) od operacji papierami wartościowymi we własnym imieniu, lecz na rachunek dającego zlecenie	0	0	0	0
b) z tytułu oferowania papierów wartościowych	0	0	0	0
c) z tytułu przyjmowania zleceń kupna i umarzania jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych	0	0	0	0
d) pozostałe	0	0	0	0
Przychody z prowizji maklerskiej, razem	0	0	0	0

POZOSTAŁE PRZYCHODY Z DZIAŁALNOŚCI MAKLERSKIEJ	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
a) z tytułu prowadzenia rachunków papierów	0	0	0	0

wartościowych i rachunków pieniężnych klientów
b) z tytułu oferowania papierów wartościowych	0	0
c) z tytułu prowadzenia rejestrów nabywców papierów wartościowych	0	0
d) z tytułu zarządzania cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie	0	0
e) z tytułu zawodowego doradztwa w zakresie obrotu papierami wartościowymi	0	0
f) z tytułu reprezentowania biur i domów maklerskich na regulowanych rynkach papierów wartościowych i na giełdach towarowych	0	0
g) pozostałe	-6	-54
Inne przychody z działalności maklerskiej, razem	-6	-54

PRZYCHODY Z DZIAŁALNOŚCI PODSTAWOWEJ	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
a) doradztwo	681	1 583	40	40
b) zarządzanie funduszami	0	0	0	0
c) obrót wierzytelnościami	0	0	0	0
d) obrót wierzytelnościami hipotecznymi	0	0	0	0
e) inwestycje w przedsięwzięcia e-biznesowe	0	0	0	0
Pozostałe przychody z działalności podstawowej razem	681	1 583	40	40

W IV kwartale przychody z działalności doradczej zostały uzupełnione o kolejne 681 tys zł, co świadczy o dalszym rozwoju tego segmentu działalności.

20.22. Koszty działalności podstawowej

KOSZTY DZIAŁALNOŚCI PODSTAWOWEJ	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015
a) koszty z tytułu afiliacji	0	0
b) opłaty na rzecz regulowanych rynków papierów wartościowych, giełd towarowych oraz na rzecz Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych i giełdowych izb rozrachunkowych	0	0
c) opłaty na rzecz izby gospodarczej	0	0
d) wynagrodzenia	344	1 601
e) ubezpieczenia i inne świadczenia	33	116
f) zużycie materiałów i energii	319	578
g) koszty utrzymania i wynajmu środków trwałych	29	136
h) pozostałe koszty rzeczowe	11	51
i) amortyzacja	140	620
j) podatki i inne opłaty o charakterze publicznoprawnym	7	11
k) prowizje i inne opłaty	0	0
l) pozostałe	0	0
Koszty działalności podstawowej, razem	883	3 113

24 kwietnia 2014 r. Zarząd podjął decyzję o ograniczeniu zakresu prowadzonej przez IDMSA działalności maklerskiej. 30 maja 2014 r. KNF wydała decyzję dotyczącą cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez Dom Maklerski IDM S.A. W związku z zaniechaniem działalności maklerskiej Spółka koncentruje się na działalności doradczej, głównie w obszarze rynku kapitałowego i pozyskiwania finansowania, co stanowi podstawowe źródło przychodów Spółki, a także na działalności inwestycyjnej (w ograniczonym zakresie).

Wskutek tego, różnica w danych porównywalnych za okres 01.01.2014-31.12.2014 i 01.01.2015-31.12.2015 r. wynika ze sposobu prezentowania danych. W okresie 01.01.2014-31.12.2014 część kosztów wynagrodzeń była prezentowana w kosztach działalności zaniechanej, która w bieżącym roku nie występuje i wszystkie wynagrodzenia prezentowane są w kosztach działalności podstawowej.

20.23. Wynik z operacji instrumentami finansowymi przeznaczonymi do obrotu

WYNIK Z INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH PRZEZNACZONYCH DO OBROTU	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
1. PRZYCHODY Z INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH PRZEZNACZONYCH DO OBROTU
a) dywidendy i inne udziały w zyskach	1	6	2	5
b) odsetki	0	0	0	57
c) korekty aktualizujące wartość	225	227	129	14 957
d) zysk ze sprzedaży / umorzenia	6 046	6 046	0	53 468
e) pozostałe	0	0	0	0
Przychody z instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu, razem	6 272	6 279	131	68 486
2. KOSZTY Z TYTUŁU INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH PRZEZNACZONYCH DO OBROTU
a) korekty aktualizujące wartość	6 852	7 237	5 863	87 159
b) strata ze sprzedaży / umorzenia	-10	0	0	0
c) pozostałe	0	0	0	0
Koszty z tytułu instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu, razem	6 842	7 237	5 863	87 159
Wynik z instrumentów finansowych przeznaczonych do obrotu	-570	-958	-5 732	-18 673

20.24. Pozostałe przychody i koszty operacyjne

POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
a) zysk ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	6	17	0	0
b) dotacje	4	17	4	17
c) pozostałe	1 557	13 100	364	4 560
- wynik z tyt. refaktur	2	11	0	0
- rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość należności	75	1 072	153	499
- rozwiązanie i wykorzystanie rezerw	1 337	10 913	0	1 892
- pozostałe	143	1 104	211	2 169
Pozostałe przychody operacyjne, razem	1 567	13 133	368	4 577

Na pozostałe przychody operacyjne składają się między innymi: przychody ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych, przychody z tytułu refaktur, rozwiązanie odpisów aktualizujących wartość należność, jak również rozwiązanie i wykorzystanie rezerw. Warto zwrócić uwagę na przychody z tytułu rozwiązania odpisów aktualizujących należności na wartość 997 tys. zł.

POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
a) strata ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	0	0	0
b) odpisy aktualizujące wartość rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych	0	0	0
c) pozostałe, w tym:	484	4 020	10 410
- odpisy aktualizujące wartość należności	0	254	2 203
- utworzone rezerwy	325	0	54
- odpisy aktualizujące pozostałe aktywa	20	2 752	5 915
- pozostałe koszty operacyjne	139	1 014	2 238
Pozostałe koszty operacyjne, razem	484	4 020	10 410

W pozycji pozostałe koszty operacyjne ujęto kwoty strat ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych oraz odpisów aktualizujących wartość rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych wykorzystywanych głównie do prowadzenia działalności maklerskiej.

20.25. Przychody i koszty finansowe

PRZYCHODY FINANSOWE	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
1. Odsetki od udzielonych pożyczek	31	156	54	322
2. Odsetki od lokat i depozytów	2	5	0	0

3. Pozostałe odsetki	1 092	1 099	0	372
4. Dodatnie różnice kursowe	0	0	0	0
a) zrealizowane	0	0	0	0
b) niezrealizowane	0	0	0	0
5. Pozostałe	108	2 025	186	9 874
a) zysk ze zbycia inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	0	10	0	0
b) rozwiązanie odpisów na należności	107	1 749	0	3 007
c) dywidendy od jednostek zależnych i stowarzyszonych	0	0	0	0
d) pozostałe	1	266	186	666
Przychody finansowe, razem	1 233	3 285	240	10 568

KOSZTY FINANSOWE	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
1. Odsetki od kredytów i pożyczek	0	0	0	353
2. Odsetki od obligacji	998	3 959	1 032	5 152
3. Oprocentowane rachunki pieniężne Klientów	0	0	0	0
4. Pozostałe odsetki	17	275	1	497
5. Ujemne różnice kursowe	0	20	0	4
a) zrealizowane	0	20	0	3
b) niezrealizowane	0	0	0	1
6. Odpisy aktualizujące wartość inwestycji w jednostkach zależnych i stowarzyszonych	98	2 720	8 908	91 241
7. Pozostałe	212	2 130	850	6 059
a) utworzenie odpisów na należności	188	188	54	4 442
b) pozostałe	24	1 942	796	1 617
Koszty finansowe, razem	1 325	9 104	10 814	103 306

20.26. Zysk na akcję

ZYSK NA AKCJĘ	Okres od 01.10 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.01 2015 do 31.12.2015	Okres od 01.10 2014 do 31.12.2014	Okres od 01.01 2014 do 31.12.2014
Zysk (strata) netto (w tys. zł)	698	4 288	-19 147	-127 268
Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w szt.)	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,21	1,30	-36,48	-38,49
Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych (w szt.)	3 306 389	3 306 389	3 306 389	3 306 389
Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł)	0,21	1,30	-36,48	-38,49

W IDMSA nie występują akcje uprzywilejowane.

W kwietniu 2014 r. nastąpiło scalenie akcji IDMSA w stosunku 12:1. W celu zapewnienia porównywalności danych liczba akcji w okresach porównawczych została przeliczona tak, jakby scalenie akcji miało miejsce również w porównywalnych okresach.

W dniu 3 listopada 2014 r. IDMSA powziął informację o dokonaniu wpisu do Rejestru Przedsiębiorców KRS zmiany Statutu Spółki uchwalonej na Nadzwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Emitenta zwołanym na dzień 21 października 2014 r.. Podwyższono wartość nominalną akcji Spółki serii A z dotychczasowej kwoty 1,20 zł (słownie: jeden złoty dwadzieścia groszy) do kwoty 19,20 zł (słownie: dziewiętnaście złotych dwadzieścia groszy) poprzez scalenie akcji w ten sposób, że 16 (słownie: szesnaście) akcji Spółki o wartości nominalnej 1,20 zł (słownie: jeden złoty dwadzieścia groszy) łączą się w 1 (słownie: jedną) akcję o wartości nominalnej 19,20 zł (słownie: dziewiętnaście złotych dwadzieścia groszy). Scalenie spowodowało zmniejszenie liczby akcji Spółki serii A, po uwzględnieniu umorzenia akcji, z liczby 52.902.235 (pięćdziesiąt dwa miliony dziewięćset dwa tysiące dwieście trzydzieści pięć) do liczby 3 306 389 (słownie: trzy miliony trzysta sześć tysięcy trzysta osiemdziesiąt dziewięć).

20.27. Transakcje z jednostkami powiązanymi

Transakcje z jednostkami powiązanymi zostały opisane w pkt. 19.40 skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Nota 19.28 Zdarzenia po dniu bilansowym

Zdarzenia po dniu bilansowym zostały opisane w nocie 19.41 skróconego śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Podpisy:

Grzegorz Leszczyński – Prezes Zarządu	……………………………………………….
Tomasz Piasecki – Wiceprezes Zarządu	……………………………………………….
Barbara Stępka – Główny Księgowy	……………………………………………….

AI Terminal

IDM S.A.

5644_rns_2016-03-01_329eb990-cdcc-4efc-b50d-9d88a594cf19.pdf

IDM S.A. w upadłości układowej

Skrócony śródroczny skonsolidowany raport Grupy Kapitałowej IDM S.A. w upadłości układowej

za IV kwartał 2015 r.

WSTĘP

Podstawa prawna:

1. WYBRANE DANE FINANSOWE

2. OPIS ORGANIZACJI GRUPY KAPITAŁOWEJ IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ, ZE WSKAZANIEM JEDNOSTEK PODLEGAJĄCYCH KONSOLIDACJI

2.1. Podmioty podlegające konsolidacji i tworzące Grupę Kapitałową IDM S.A. w upadłości układowej

2.2. Jednostka dominująca

Zarząd:

Rada Nadzorcza:

Prokura:

Nadzór Sądowy:

2.3. Jednostki zależne – bezpośrednia kontrola IDMSA

Electus Spółka Akcyjna

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

K 6 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

Inventum Y Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych w likwidacji

2.4. Jednostki zależne – pośrednia kontrola IDM SA

eFund Spółka Akcyjna

ePodatki spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

SP Outsourcing spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

SP Consult Broker spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

4 Archiw spółka z ograniczoną odpowiedzialnością

2.5. Jednostki stowarzyszone

3. OPIS DZIAŁALNOŚCI PODMIOTÓW TWORZĄCYCH GRUPĘ KAPITAŁOWĄ IDMSA WRAZ Z INFORMACJĄ O PODSTAWOWYCH PRODUKTACH, TOWARACH I USŁUGACH.

Grupa Kapitałowa IDM S.A. w upadłości układowej

4. WSKAZANIE SKUTKÓW ZMIAN W STRUKTURZE JEDNOSTKI GOSPODARCZEJ, W TYM W WYNIKU POŁĄCZENIA JEDNOSTEK GOSPODARCZYCH, PRZEJĘCIA LUB SPRZEDAŻY JEDNOSTEK GRUPY KAPITAŁOWEJ, INWESTYCJI DŁUGOTERMINOWYCH, PODZIAŁU, RESTRUKTURYZACJI I ZANIECHANIA DZIAŁALNOŚCI.

5. INFORMACJE DOTYCZĄCE ZMIAN ZOBOWIĄZAŃ WARUNKOWYCH LUB AKTYWÓW WARUNKOWYCH, KTÓRE NASTĄPIŁY OD CZASU ZAKOŃCZENIA OSTATNIEGO ROKU OBROTOWEGO.

6. STANOWISKO ZARZĄDU ODNOŚNIE DO MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA WCZEŚNIEJ PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK, W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W RAPORCIE KWARTALNYM W STOSUNKU DO WYNIKÓW PROGNOZOWANYCH.

8. ZESTAWIENIE STANU POSIADANIA AKCJI EMITENTA LUB UPRAWNIEŃ DO NICH PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE EMITENTA NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU KWARTALNEGO, WRAZ ZE WSKAZANIEM ZMIAN W STANIE POSIADANIA, W OKRESIE OD PRZEKAZANIA POPRZEDNIEGO RAPORTU KWARTALNEGO, ODRĘBNIE DLA KAŻDEJ Z OSÓB.

9. WSKAZANIE POSTĘPOWAŃ TOCZĄCYCH SIĘ PRZED SĄDEM, ORGANEM WŁAŚCIWYM DLA POSTĘPOWANIA ARBITRAŻOWEGO LUB ORGANEM ADMINISTRACJI PUBLICZNEJ, Z UWZGLĘDNIENIEM INFORMACJI W ZAKRESIE

Wykaz postępowań związanych ze zobowiązaniami jednostki zależnej Electus S.A.

IDM S.A. W UPADŁOŚCI UKŁADOWEJ

ELECTUS S.A.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

K6 SP. Z O.O.

13. WSKAZANIE CZYNNIKÓW, KTÓRE W OCENIE EMITENTA BĘDĄ MIAŁY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE PRZEZ NIEGO ORAZ JEDNOSTKI ZALEŻNE WYNIKI W PERSPEKTYWIE CO NAJMNIEJ KOLEJNEGO KWARTAŁU.

IDMSA

ELECTUS S.A.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

K 6 SP. Z O.O.

14. ZWIĘZŁY OPIS ISTOTNYCH DOKONAŃ LUB NIEPOWODZEŃ EMITENTA I JEDNOSTEK ZALEŻNYCH W IV KWARTALE 2015 R. WRAZ Z WYKAZEM NAJWAŻNIEJSZYCH ZDARZEŃ ICH DOTYCZĄCYCH.

IDMSA

ELECTUS S.A.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

K6 SP. Z O.O.

15. OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, W SZCZEGÓLNOŚCI O NIETYPOWYM CHARAKTERZE, MAJĄCYCH ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE PODMIOTÓW WCHODZĄCYCH W SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ DM IDMSA.

IDMSA

Electus S.A.

IDMSA.PL Doradztwo Finansowe sp. o.o.

K.6 sp. z o.o.

16. INFORMACJA DOTYCZĄCA EMISJI, WYKUPU I SPŁATY NIEUDZIAŁOWYCH ORAZ KAPITAŁOWYCH PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH

IDMSA

ELECTUS S.A.

IDMSA.PL DORADZTWO FINANSOWE SP. Z O.O.

K6 SP. Z O.O.

17. INFORMACJE DOTYCZĄCE WYPŁACONEJ (LUB ZADEKLAROWANEJ) DYWIDENDY, ŁĄCZNIE I W PRZELICZENIU NA JEDNA AKCJĘ, Z PODZIAŁEM NA AKCJE ZWYKLE I UPRZYWILEJOWANE.

18. ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY PO DNIU, NA KTÓRY SPORZĄDZONO KWARTALNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE, NIEUJĘTE W TYM SPRAWOZDANIU, A MOGĄCE W ZNACZĄCY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA PRZYSZŁE WYNIKI FINANSOWE.

19. SKRÓCONE ŚRÓDROCZNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ IDMSA ZA OKRES OD DNIA 1 STYCZNIA 2015 R. DO DNIA 31 GRUDNIA 2015 R.

19.1. Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

19.2. Oświadczenie o zgodności

19.3. Waluta pomiaru i waluta sprawozdania finansowego

19.4. Kontynuacja działalności

19.5. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

19.6. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości

Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w 2015 r.

19.7. Konsolidacja

19.8. Jednostki zależne

19.9. Jednostki stowarzyszone

19.10. Sezonowość działalności

19.11. Szacunki Zarządu Grupy

Utrata wartości aktywów finansowych

Utrata wartości aktywów niefinansowych

Wycena inwestycji portfelowych IDMSA w spółkach niepublicznych

Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego