Quarterly Report • May 2, 2016
Quarterly Report
Open in ViewerOpens in native device viewer
SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ LUBAWA ZA OKRES OD 1 STYCZNIA DO 31 GRUDNIA 2015
| 1. | List Prezesa Zarządu 4 | |
|---|---|---|
| 2. | Wybrane dane finansowe 6 | |
| 3. | Podstawowe informacje 7 | |
| 3.1. | Grupa Kapitałowa Lubawa SA 7 | |
| 3.1.1 | Skład Grupy Kapitałowej 8 | |
| 3.1.2 | Historia i zmiany w strukturze Grupy Kapitałowej 10 | |
| 3.2. | Struktury Grupy Kapitałowej Lubawa SA 11 | |
| 3.4 | Strategia Grupy Kapitałowej 20 | |
| 3.5 | Jednostka Dominująca 21 | |
| 3.5.1 | Dane rejestrowe 21 | |
| 3.5.2 | Charakterystyka działalności 21 | |
| 3.5.3 | Zarząd 22 | |
| 3.5.4 | Rada Nadzorcza 22 | |
| 3.5.5 | Akcjonariat 23 | |
| 4. | Omówienie sytuacji ekonomiczno - finansowej Grupy Lubawa SA w I półroczu 2015 roku 23 | |
| 4.1. | Wyniki finansowe Grupy Lubawa SA 23 | |
| 4.1.1 | Sprawozdanie z całkowitych dochodów 23 | |
| 4.1.1.1 | Wielkość i struktura przychodów 24 | |
| 4.1.1.2 | Wielkość i struktura kosztów 25 | |
| 4.1.1.3 | Wyniki segmentów 26 | |
| 4.1.1.4 | Wyniki na działalności pozostałej operacyjnej 27 | |
| 4.1.1.5 | Wyniki na działalności finansowej 28 | |
| 4.1.2 | Sytuacja majątkowa 29 | |
| 4.1.3 | Sprawozdanie z przepływów pieniężnych 31 | |
| 4.1.4 | Wskaźniki finansowe 31 | |
| 4.2. | Czynniki i zdarzenia mające wpływ na osiągnięte wyniki finansowe 31 | |
| 4.2.1 | Komentarz Zarządu dotyczący wyników finansowych w 2015 roku 31 | |
| 4.2.2 | Istotne umowy i kontrakty handlowe podpisane w 2015 roku 32 | |
| 4.2.3 | Kluczowe czynniki sukcesu Grupy 33 | |
| 4.3. | Charakterystyka zewnętrznych i wewnętrznych czynników istotnych dla rozwoju przedsiębiorstwa oraz | |
| opis perspektyw rozwoju przedsiębiorstwa do końca następnego roku obrotowego, z uwzględnieniem | ||
| elementów strategii rynkowej 34 | ||
| 5. | Pozostałe informacje dotyczące działalności Grupy Kapitałowej 34 | |
| 5.1. | Zmiany w organizacji i zarządzaniu Grupą Kapitałową 34 | |
| 5.2. | Sytuacja kadrowa 35 | |
| 5.3. | Osiągnięcia w dziedzinie badań i rozwoju technicznego 35 | |
| 5.4. | Ochrona środowiska 39 | |
| 5.5. | Certyfikowane systemy zarządzania 40 | |
| 5.6. | Kredyty, pożyczki i zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 41 | |
| 5.7. | Informacja o otrzymanych i udzielonych poręczeniach i gwarancjach 43 | |
| 5.8. | Informacja o udzielonych w danym roku obrotowym pożyczkach 43 | |
| 5.9. | Zarządzanie ryzykiem finansowym i rynkowym 43 | |
| 5.10. | Stanowisko Zarządu odnośnie realizacji wcześniej publikowanych prognoz wyników finansowych za dany okres 46 |
|
| 5.11. | Ocena dotycząca zarządzania zasobami finansowymi, ze szczególnym uwzględnieniem zdolności wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań oraz określenie zagrożeń i działań podjętych w celu przeciwdziałania tym zagrożeniom 46 |
| 5.12. | Ocena możliwości realizacji zamierzeń inwestycyjnych, w tym inwestycji kapitałowych, w porównaniu do wielkości posiadanych środków, z uwzględnieniem możliwych zmian w strukturze finansowania tej działalności 46 |
|
|---|---|---|
| 5.13. | Ocena czynników i nietypowych zdarzeń mających wpływ na wynik z działalności za okres sprawozdawczy 46 | |
| 5.14. | Zmiany w podstawowych zasadach zarządzania Spółką i Grupą Kapitałową 47 | |
| 5.15. | Informacja o nabyciu akcji własnych 47 | |
| 5.16. | Opis wykorzystania przez Jednostkę Dominującą wpływów z emisji 48 | |
| 5.17. | Istotne umowy zawarte w 2015 roku 48 | |
| 5.18. | Informacje o istotnych zdarzeniach, które miały miejsce po dniu bilansowym 48 | |
| 5.19. | Informacje o istotnych transakcjach zawartych przez Emitenta lub Jednostkę od niego zależną z |
|
| podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe 48 | ||
| 5.20. | Postępowania toczące się przed sądem, organem arbitrażowym lub organem administracji publicznej 48 | |
| 5.21. | Informacje o wynagrodzeniach, nagrodach lub korzyściach, w tym z programów motywacyjnych lub | |
| premiowych wypłaconych, należnych lub potencjalnie należnych osobom zarządzającym oraz |
||
| nadzorującym, w tym z tytułu pełnienia funkcji we władzach jednostek podporządkowanych 48 | ||
| 5.22. | Informacje o łącznej liczbie i wartości nominalnej wszystkich akcji emitenta oraz akcji i udziałów w |
|
| jednostkach powiązanych emitenta, będących w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących |
||
| 5.23. | emitenta 49 Wszelkie umowy zawarte między emitentem a osobami zarządzającymi 49 |
|
| 5.24. | Informacje o zmianach statutu Jednostki Dominującej w okresie objętym sprawozdaniem 49 | |
| 5.25. | Informacje o znanych Spółce umowach, w tym zawartych po dni bilansowym, w wyniku których mogą w | |
| przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy 49 | ||
| 5.26. | Informacje o systemie kontroli programów akcji pracowniczych 49 | |
| 5.27. | Informacje o umowie Emitenta z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych 50 | |
| 5.27.1 | Data i czas trwania umowy 50 | |
| 5.27.2 | Wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych 50 | |
| 5.28. | Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelności sporządzenia sprawozdania finansowego 50 | |
| 5.29. | Oświadczenie Zarządu w sprawie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych 50 | |
| 5.30. | Oświadczenie Zarządu o stosowaniu ładu korporacyjnego 50 | |
| 5.30.1 | Zasady ładu korporacyjnego 50 | |
| 5.30.2 | Opis głównych cech stosowanych w przedsiębiorstwie systemów kontroli wewnętrznej i zarządzania |
|
| ryzykiem w odniesieniu do procesu sporządzania sprawozdań finansowych i skonsolidowanych |
||
| sprawozdań finansowych 56 | ||
| 5.30.3 | Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne, co najmniej | |
| 5% ogólnej liczby głosów na WZA Jednostki Dominującej na dzień przekazania raportu rocznego 57 | ||
| 5.30.4 | Wskazanie posiadaczy papierów wartościowych, które dają specjalne uprawnienia oraz opis tych | |
| uprawnień 57 | ||
| 5.30.5 | Ograniczenia w wykonywaniu prawa głosu 58 | |
| 5.30.6 | Ograniczenia dotyczące przenoszenia praw własności papierów wartościowych emitenta 58 | |
| 5.30.7 | Opis zasad dotyczących powoływania i odwoływania osób zarządzających oraz ich uprawnień, w |
|
| szczególności prawo do podjęcia decyzji o emisji lub wykupie akcji 58 | ||
| 5.30.8 | Opis zasad zmiany statutu spółki emitenta 59 | |
| 5.30.9 | Zasady działania walnego zgromadzenia i jego zasadnicze uprawnienia oraz opis praw akcjonariuszy i | |
| sposób ich wykonywania 59 | ||
| 5.30.10 Skład osobowy i zmiany, które zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego w organach zarządzających, | ||
| nadzorujących i komitetach emitenta 60 | ||
kluczowym wydarzeniem, które uwarunkowało działalność Grupy Lubawa w ubiegłym roku, był pożar w jednym z naszych największych zakładów produkcyjnych w listopadzie 2014 r. Usunięcie komplikacji związanych ze skutkami tego wypadku, a także starania o zachowanie pozycji konkurencyjnej na trudnym rynku, zdominowały działalność dwóch największych spółek zależnych, Mirandy oraz Litex Promo, w 2015 r.
Podjęte w minionym roku działania mające na celu stabilizację działalności obu podmiotów oraz utrzymanie ich, silnej dotychczas, pozycji rynkowej będą kontynuowane również w roku bieżącym. Obecnie działania całej Grupy Lubawa skupione są na pozyskaniu nowych odbiorców z Polski i z zagranicy, rozwoju nowych kanałów sprzedaży, w tym sprzedaży internetowej, a także na rozbudowie oferty handlowej przez wszystkie nasze podmioty o profilu produkcyjnym. Na najbliższe kwartały planowane jest również przyjęcie i wdrożenie kompleksowego planu naprawczego w spółce Miranda, mającego na celu nakreślenie kierunków jej dalszego rozwoju i ponowne nakierowanie na ścieżkę wzrostów.
W analizowanym okresie z powodzeniem rozwijaliśmy działalność w segmencie produkcji i sprzedaży sprzętu specjalistycznego dla służb mundurowych. W 2015 r. odpowiadająca za segment Lubawa S.A. urozmaiciła ofertę o szereg kategorii produktowych, obejmujących również wyroby od podstaw opracowane w naszych zakładach, które spotkały się z dużym zainteresowaniem rynku. W Stanach
Zjednoczonych, gdzie działa nasz podmiot joint venture, Lubawa USA, korzystnym wynikiem zakończyły się testy naszego innowacyjnego kamuflażu, oczekującego obecnie na certyfikację. Testy produktów Lubawy prowadzone są także w Armenii, gdzie również rozwijamy naszą działalność. Przełom IV kwartału 2015 r. oraz I kwartału 2016 r. przyniósł intensyfikację procesu kontraktacji podmiotu, którego działalność, zgodnie z naszymi założeniami, powinna osiągnąć dodatnią rentowność z końcem roku bieżącego.
Zarysowane powyżej wydarzenia, przede wszystkim dotyczące dwóch największych podmiotów w Grupie, miały bezpośrednie przełożenie na skonsolidowane wyniki finansowe. W 2015 r. Grupa Lubawa wypracowała 240,3 mln PLN przychodów ze sprzedaży, co oznacza 2% wzrostu rdr. Przełożyły się one na 2,6 mln PLN zysku netto, co jest wielkością mniejsza od 9,8 mln PLN w 2014 r. Głównym czynnikiem wpływającym na spadek rentowności, była sytuacja związana ze skutkami pożaru w spółce Miranda, która ze względu na ścisłe powiązania zachodzące w Grupie, w mniejszym lub większym stopniu dotknęła również pozostałe podmioty. Pod kątem wyników, dobry rok odnotowała jednak Lubawa S.A., osiągając 52,3 mln PLN przychodów oraz 3 mln PLN zysku netto, co oznacza odpowiednio 27% i 15,77% wzrostu.
W 2016 r. będziemy kontynuować podjęte działania naprawcze w spółce Miranda, a także przyjętą strategię rozwoju na rynkach zagranicznych – w tym obszarze szczególnie oczekujemy finalizacji procesu certyfikacji w Stanach Zjednoczonych, a także zakończeniu testów naszych wyrobów w Armenii i na Ukranie, które przypaść powinny na
najbliższe kwartały. Ambitnym celem stojącym przed Grupą Lubawa pozostaje skuteczna odbudowa nadszarpniętej pozycji rynkowej, umożliwiająca stopniową poprawę rentowności oraz wyników finansowych po 2016 r.
Wszystkim Akcjonariuszom i Inwestorom serdecznie dziękuję za zaufanie oraz zainteresowanie Grupą Lubawa. W imieniu własnym oraz całego Zespołu, zapraszam do lektury raportu rocznego.
Marcin Kubica Prezes Zarządu Lubawa S.A.
Wybrane dane finansowe podano w tys. PLN oraz po przeliczeni w niżej podany sposób w tys. EURO.
Kursy EURO przyjęte przez Spółkę do przeliczenia "Wybranych danych finansowych":
| Stan na | Stan na | Stan na | Stan na | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Lp. | Wybrane dane finansowe | 31.12.2015 | 31.12.2014 | 31.12.2015 | 31.12.2014 |
| w PLN | w EURO | ||||
| I. | Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów |
240 250 | 236 133 | 57 410 | 56 366 |
| II. | Wynik z działalności operacyjnej | 6 288 | 15 563 | 1 503 | 3 715 |
| III. | Wynik przed opodatkowaniem | 3 956 | 12 256 | 945 | 2 926 |
| IV. | Wynik netto | 2 633 | 9 787 | 629 | 2 336 |
| V. | Inne całkowite dochody | 31 | 645 | 7 | 154 |
| VI | Łączne całkowite dochody | 2 664 | 10 432 | 637 | 2 490 |
| VII. | Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej | 7 388 | 14 506 | 1 765 | 3 463 |
| VIII. | Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej | 5 949 | -10 386 | 1 422 | -2 479 |
| IX. | Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej | -12 993 | -5 856 | -3 105 | -1 398 |
| X. | Przepływy pieniężne netto razem | 344 | -1 736 | 82 | -414 |
| XI | Średnioważona liczba akcji (w szt.) | 109 270 000 | 109 270 000 | 109 270 000 | 109 270 000 |
| XII. | Zysk netto na jedną akcję (zł (eur)/szt.) | 0,02 | 0,09 | 0,00 | 0,02 |
| XIII. | Średnioważona rozwodniona liczba akcji (w szt.) | 150 270 000 | 150 270 000 | 150 270 000 | 150 270 000 |
| XIV. | Rozwodniony zysk netto na jedną akcję (zł (eur)/szt.) | 0,02 | 0,07 | 0,00 | 0,02 |
| XV. | Aktywa trwałe | 224 434 | 200 340 | 52 665 | 47 003 |
| XVI. | Aktywa obrotowe | 132 976 | 149 532 | 31 204 | 35 082 |
| XVII. | Aktywa razem | 357 410 | 349 872 | 83 869 | 82 085 |
| XVIII. | Zobowiązania długoterminowe | 46 939 | 48 556 | 11 015 | 11 392 |
| XIX. | Zobowiązania krótkoterminowe | 111 717 | 105 149 | 26 215 | 24 670 |
| XX. | Kapitał własny | 198 754 | 196 167 | 46 639 | 46 024 |
Grupa Kapitałowa Lubawa to koncern produkcyjno-usługowy, obejmujący dynamicznie rozwijające się spółki, wśród których podmiotem dominującym jest notowana na GPW w Warszawie Lubawa S.A. Główną osią działalności Grupy jest wytwarzanie, przetwórstwo i sprzedaż tkanin i dzianin oferowanych klientom publicznym oraz biznesowym. Sprzedaż wyrobów i usług realizowana jest na każdym etapie procesu obróbki tkanin i dzianin - od surowego materiału po zaawansowany technologicznie produkt finalny.
Za sprawą ścisłej współpracy między spółkami zależnymi, w zakładach produkcyjnych powstają produkty znajdujące zastosowanie w wielu branżach - od reklamowej, przez motoryzacyjną czy medyczną, po militarną. Przedsiębiorstwa wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Lubawa oferują m. in. parasole i produkty reklamowe, przedsionki do przyczep kempingowych, tkaniny techniczne i dekoracyjne, namioty oraz specjalistyczne produkty i wyposażenie dla służb mundurowych i BHP.
| Nazwa jednostki | Siedziba | Przedmiot działalności | Udział bezpośredni Jednostki Dominującej w kapitale zakładowym |
Udział pośredni |
Udział procentowy posiadanych praw głosu |
Metoda konsolidacji |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Miranda Sp. z o.o. | Turek | Produkcja tkanin i dzianin | 32,20% | 67,80% | 100,00% | pełna |
| Miranda Serwis Sp. z o.o. | Turek | Usługi związane z utrzymaniem ruchu |
0,00% | 100,00% | 100,00% | pełna |
| Miranda S.A. w likwidacji | Turek | Brak działalności | 0,00% | 100,00% | 100,00% | pełna |
| Litex Promo Sp. z o.o. | Ostrów Wielkopolski |
Produkcja art. reklamowych | 100,00% | 0,00% | 100,00% | pełna |
| Litex Service Sp. z o.o. | Ostrów Wielkopolski |
Usługi informatyczne | 0,00% | 97,00% | 97,00% | pełna |
| Effect System S.A. | Kamienna Góra | Produkcja art. reklamowych | 100,00% | 0,00% | 100,00% | pełna |
| Lubawa Armenia spółka akcyjna |
Armenia, Czarencawan |
Import, produkcja i sprzedaż wyrobów wojskowych |
51,00% | 0,00% | 51,00% | pełna |
| Miranda 2 Sp. z o.o. | Kamienna Góra | Produkcja tkanin i dzianin | 0,00% | 100,00% | 100,00% | pełna |
| Effect System Sp. z o.o | Kamienna Góra | Produkcja tkanin i dzianin | 0,00% | 100,00% | 100,00% | pełna |
| Eurobrands Sp. z o.o. | Ostrów Wielkopolski |
Dzierżawa majątku | 0,00% | 24,00% | 24,00% | metoda praw własności |
| Isabella PL Sp. z o.o. | Ostrów Wielkopolski |
Produkcja gotowych wyrobów tekstylnych |
49,00% | 0,00% | 49,00% | metoda praw własności |
| Len SA w likwidacji | Kamienna Góra | Brak działalności | 0,00% | 71,80% | 82,10% | wyłączona z konsolidacji** |
| Litex - Eco Sp. z o.o. | Ostrów Wielkopolski |
Działalność nie podjęta | 0,00% | 100,00% | 100,00% | wyłączona z konsolidacji** |
| Lubawa USA | Wilmington | Pośrednictwo handlowe w sprzedaży wyrobów Lubawy SA |
76,00% | 0,00% | 76,00% | pełna |
| Lubawa Ukraina sp. z o.o. | Kijów | przeprowadzenie procesu certyfikacji, dystrybucja i produkcjia wyrobów z oferty emitenta |
100,00% | 0,00% | 100,00% | wyłączona z konsolidacji** |
| Miranda 4 Sp. z o.o. | Kłodzko | Produkcja tkanin i dzianin | 0,00% | 100,00% | 100,00% | wyłączona z konsolidacji** |
| Miranda 5 Sp. z o.o. | Dubowo II | Produkcja tkanin i dzianin | 0,00% | 100,00% | 100,00% | wyłączona z konsolidacji** |
| Xingijang Uniforce - Lubawa Technology Co., Ltd. * |
Xingijang Chiny | Produkcja i handel | 49,00% | 0,00% | 49,00% | * |
* Ze względu na wysokie ryzyko braku możliwości odzyskania poniesionych nakładów inwestycyjnych, udziały w Spółce Xingijang Uniforce - Lubawa Technology Co zostały objęte odpisami aktualizującymi w kwocie 3.323 tys. PLN.
Podmioty zależne wchodzące w skład Grupy Kapitałowej to przedsiębiorstwa o różnorodnym przedmiocie działania. Oferują one produkty i usługi z zakresu:
sitodruk,
parasole, markizy, meble i bujaki ogrodowe,
| Tabela 1 Przedmiot działalności spółek Grupy Kapitałowej objętych konsolidacją | |
|---|---|
| -- | -------------------------------------------------------------------------------- |
| Nazwa jednostki | Przedmiot działalności |
|---|---|
| PKD 13.92 Z, produkcja gotowych wyrobów tekstylnych, | |
| Lubawa S.A. | PKD 22.19 Z, produkcja pozostałych wyrobów z gumy. |
| PKD 32.99 Z, produkcja pozostałych wyrobów gdzie indziej niesklasyfikowana (produkcja | |
| Litex Promo Sp. z o.o. | parasoli reklamowych), |
| PKD 13.30 Z, wykańczanie wyrobów włókienniczych. | |
| PKD 13.92 Z, produkcja gotowych wyrobów tekstylnych, | |
| PKD 13.99 Z, produkcja pozostałych wyrobów tekstylnych, gdzie indziej niesklasyfikowana, | |
| Effect - System S.A. | PKD 17.30 Z, wykańczanie materiałów włókienniczych, |
| PKD 25.11 Z, produkcja konstrukcji metalowych i ich części. | |
| PKD 13.20 Z, produkcja tkanin, | |
| Miranda Sp. z o.o. | PKD 13.30 Z, wykończanie wyrobów włókienniczych, |
| PKD 46.41 Z, sprzedaż hurtowa wyrobów tekstylnych. | |
| Miranda Serwis Sp. z o.o. | |
| Miranda SA w likwidacji | |
| PKD 72.20 Z, działalność w zakresie oprogramowania, | |
| Litex Service Sp. z o.o. | PKD 74.12 Z, działalność rachunkowo-księgowa, |
| PKD 74.14 B, zarządzanie i kierowanie w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej. | |
| Lubawa Armenia S.A. | Produkcja i dostawa wyrobów podwójnego zastosowania |
| Miranda 2 Sp. z o.o. | PKD 13.20 C, Produkcja tkanin z włókien chemicznych |
| Effect-System Sp. z o.o. | PKD 25.61 Z, Obróbka metali i nakładanie powłok na metale |
| Eurobrands Sp. z o.o. | |
| Isabella PL Sp. z o.o. | PKD 1392 Z, produkcja gotowych wyrobów tekstylnych. |
Spółki zależne wyłączone z konsolidacji na podstawie MSR 27:
Grupa LUBAWA S.A. została utworzona dnia 23 lutego 2011 roku na bazie podpisanej umowy inwestycyjnej pomiędzy LUBAWA S.A. a Silver Hexarion Holdings Limited z siedzibą w Larnaca (spółka celowa) oraz panem Stanisławem Litwinem. Na podstawie wymienionej umowy do Spółki zostały wniesione aportem udziały/akcje spółek Miranda Sp. z o.o. oraz Effect-System S.A., które bezpośrednio lub pośrednio zapewniły Spółce Lubawa S.A. kontrolę nad wymienionymi podmiotami.
Lubawa SA w dniu 16 maja 2011 r. podpisała umowę ze Spółką Silver Hexarion Holdings Limited, na podstawie której nabyła 200.100 (dwieście tysięcy sto) równych i niepodzielnych udziałów o wartości nominalnej PLN 50,00 (słownie: pięćdziesiąt złotych) każdy spółki Litex Promo Sp. z o.o. o łącznej wartości nominalnej PLN 10.005.000,00 zł (dziesięć milionów pięć tysięcy złotych). W wyniku transakcji Lubawa SA stała się właścicielem 100% udziałów w kapitale zakładowym Litex Promo Sp. z o.o.
Dnia 27 marca 2013 r. na terenie Republiki Armenii powołano spółkę akcyjną pod nazwą Lubawa Armenia S.A. Dokumenty nowo powołanej Spółki podpisane zostały przez Pana Marcina Kubicę (Prezesa Zarządu Lubawa S.A.) oraz Pana Murada Isakhanyana (Prezesa Charentsavan Machine-tool Factory oraz Dyrektora Departamentu Przemysłu Zbrojeniowego w Ministerstwie Obrony Republiki Armenii). Emitent posiada 51% kapitału zakładowego, pozostały kapitał zakładowy tj. 49% akcji objęła "Charentsavan Machine-tool Factory" OJSC - spółka armeńska, kontrolowana przez rząd Republiki Armenii. Na mocy dokonanych ustaleń, Dyrektorem Generalnym w Lubawa Armenia S.A. został, Pan Jarosław Ruch. Celem powołanej Spółki będzie produkcja i dostawa wyrobów podwójnego zastosowania takich jak: siatki maskujące, makiety uzbrojenia oraz namioty dla MON i MSW Republiki Armenii. Emitent będzie głównym dostawcą surowców i półfabrykatów służących do produkcji wymienionego sprzętu. W roku 2014 spółka Lubawa SA dokonała wpłaty kwoty 2.415.311,77 zł do spółki zależnej na podwyższenie kapitału.
Dnia 28 listopada 2013 r. w Warszawie doszło do podpisania umowy sprzedaży udziałów Spółki Isabella PL Sp. z o.o. W wyniku tej umowy Lubawa S.A. nabyła 49 % udziałów, natomiast 51% udziałów należy do Isabella A/S z siedzibą w Velje w Danii.Obecnie całość produkcji na rzecz Isabella A/S odbywa się w lubawskim zakładzie, gdzie wytwarzane są m.in. przedsionki, namioty i akcesoria kempingowe.
Dnia 26 lutego 2014 r., Lubawa S.A objęła 52 % akcji w zarejestrowanej w Stanach Zjednoczonych Ameryki Północnej spółce akcyjnej pod firmą Lubawa USA. Pozostałymi akcjonariuszami Spółki byli Stanisław Litwin ( 24% akcji ) oraz Tad Skoczyński ( 24% akcji). Siedzibą Lubawa USA jest Wilmington, New Castle County, stan Delaware. Celem powołanej w USA spółki pod firmą Lubawa USA, jest dystrybucja towarów z oferty Emitenta na terenie Stanów Zjednoczonych Ameryki Północnej. Lubawa USA otworzyła także biuro handlowe w Waszyngtonie.
W dniu 16.06.2014 r. utworzona została spółka Miranda 2 Sp. z o.o. z siedzibą w Kamiennej Górze, w której 100% udziałów posiada Miranda Sp. z o.o.; spółka w dniu 01.07.2014 r. została wpisana do KRS.
W dniu 16.06.2014 r. utworzona została spółka Miranda 3 Sp. z o.o. z siedzibą w Kamiennej Górze, w której 100% udziałów posiada Miranda Sp. z o.o.; spółka w dniu 07.07.2014 r. została wpisana do KRS. Zmieniono firmę Spółki na Effect - System Sp. z o.o.
W dniu 16.06.2014 r. utworzona została spółka Miranda 4 Sp. z o.o. z siedzibą w Kłodzku, w której 100% udziałów posiada Miranda Sp. z o.o.; spółka w dniu 14.07.2014 r. została wpisana do KRS.
W dniu 16.06.2014 r. utworzona została spółka Miranda 5 Sp. z o.o. z siedzibą w miejscowości Dubowo II, w której 100% udziałów posiada Miranda Sp. z o.o.; spółka w dniu 03.07.2014 r. została wpisana do KRS.
W dniu 16.10.2014 roku zakład produkcyjny spółki zależnej Lubawa Armenia SA został uruchomiony i rozpoczął działalność produkcyjną.
W okresie sprawozdawczym na podstawie umowy z dnia 25.05.2015 r., pomiędzy Lubawą S.A. a Tadeuszem Skoczyńskim, Spółka nabyła za cenę 500,00 USD od Pana Tadeusza Skoczyńskiego 240 udziałów, stanowiących 24% udział w kapitale (wartość jednego udziału 0,01 USD) Lubawy USA. Dotąd w spółce tej Lubawa S.A. posiadała 52% udziałów. W związku z tą transakcją Lubawa S.A. posiada 760 udziałów Lubawy USA co stanowi 76 % udział w kapitale. Pozostałe 24% udziałów pozostaje własnością Pana Stanisława Litwina.
Ponadto dnia 7 grudnia 2015 r. na terenie Ukrainy powołano spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością pod firmą Lubawa Ukraina. Lubawa S.A. posiada 100 % kapitału zakładowego w tej Spółce. Kapitał zakładowy spółki to równowartość 3.000,00 USD. Powołany podmiot jest spółką techniczną służącą do formalnego przeprowadzenia
procesu certyfikacji wyrobów Lubawa S.A. na Ukrainie. Lubawa SA nie planuje obecnie ponoszenia istotnych nakładów inwestycyjnych w założonym podmiocie, do czasu zakończenia powyższych certyfikacji oraz pozyskania zamówień na Ukrainie. Długoterminowym celem spółki zależnej Lubawa Ukraina jest dystrybucja i produkcja towarów z oferty Emitenta na terenie Ukrainy. Zarząd Emitenta zwraca uwagę, że ocena przyszłej efektywności tych działań jest obecnie trudna, ze względu na złożoną sytuację panującą na Ukrainie.
3.3. Charakterystyka działalności Spółek należących do Grupy Kapitałowej
Produkty w segmencie BHP, Ratownictwa oraz sprzętu chroniącego przed upadkiem z wysokości niezmiennie zachowują wysoką, jakość i konkurencyjność na rynku. Posiadane certyfikaty dają Spółce możliwość sprzedaży do sektorów specjalistycznych m.in.: branży górniczej czy też służb ratownictwa pożarowego.
Do odbiorców wyrobów z tego segmentu należą:
Do największych konkurentów Spółki należą:
W ramach tego segmentu Spółka oferuje następujące wyroby:
Elementem wyróżniającym dużą część produktów Spółki na tle konkurencji jest surowiec z którego są wykonywane, mianowicie tkaniny gumowane. Firmy konkurencyjne bazują na produktach wykonanych z tkanin PCV.
Tkaniny powlekane elastomerami gumowymi (kauczukami) posiadają o wiele wyższą jakość i trwałość niż powlekane PCV, charakteryzują się mniejszym ciężarem, wysoką elastycznością i przede wszystkim znacznie lepszą odpornością na czynniki atmosferyczne, promieniowanie UV i starzenie się.
Wyroby Spółki są również o wiele bezpieczniejsze dla środowiska i człowieka niż wyroby z tkanin powlekanych PCV, które ze względu na różnorodność domieszek stanowiących 60% masy nie nadają się do recyklingu, nie ma również sposobu na ich bezpieczna utylizację.
Wprowadzone z powodzeniem w 2014 r. do oferty Spółki stroje bojowe strażackie są wykonany z innowacyjnych komponentów w postaci ultralekkich i bardzo wytrzymałych tkanin paraaramidowych. Są to najlżejsze obecnie stroje bojowe strażackie dostępne na rynku polskim.
Warto zwrócić w tym miejscu uwagę na ciągle rozszerzającą się ofertę produktową Spółki w tym zakresie. W 2015 r. oferta Lubawa S.A. w tym segmencie powiększyła się o nowe modele namiotów, nowe typy zapór przeciwpowodziowych ( w tym kompletne systemy przeciwpowodziowe dostarczane bądź to w kontenerach, bądź też
w przyczepach), nowe typy odzieży ochronnej, systemy ochrony przed skutkami wybuchu oraz nowe typy systemów ochrony przed upadkiem.
Spółka prowadzi również liczne prace wdrożeniowe w zakresie dalszych modernizacji istniejących produktów, jak również wprowadzania do oferty nowości. Na uwagę w tym miejscu zasługują finalizowane obecnie tratwy ratunkowe (6- i 10-osobowe) o zastosowaniu zarówno na wodach morskich, jak i śródlądowych. Prace w tym zakresie są współfinansowane ze środków Narodowego Centrum Badań i Rozwojuoraz Unii Europejskiej z Europejskiego Funduszu Rozwoju Regionalnego, zaś Spółka realizuje je w kooperacji z partnerami naukowymi, tj. Akademią Morską w Gdyni oraz Wojskowym Instytutem Techniki Inżynieryjnej we Wrocławiu.
Do odbiorców wyrobów z tego segmentu należą:
W ramach tego segmentu Spółka oferuje m.in. następujące wyroby:
Również i w tym obszarze Spółka prowadzi intensywne prace badawczo-rozwojowe oraz wdrożeniowe. Na szczególną uwagę zasługuje opracowanie systemu namiotów medycznych stopnia I dla Sił Zbrojnych, opracowanie nowego
modelu namiotu sypialnianego, wdrożenie nowego stroju przeciwwybuchowego dla saperów, finalizacja opracowania nowej edycji lekkiej osłony antywybuchowej, jak również nowoczesne osłony balistyczne do pojazdów opracowane w ramach finansowania przez Narodowe Centrum Badań i Rozwoju pod nadzorem Inspektoratu Uzbrojenia MON.
Niezależnie od powyższego Spółka prowadziła intensywne działania związane z aktywnym udziałem w programie polonizacji i offsetu w trwających postępowaniach przetargowych dotyczących między innymi dostaw wyrzutni rakietowych dla Nadbrzeżnego Dywizjonu rakietowego, śmigłowców wielozadaniowych i bojowych oraz transporterów opancerzonych. W tym zakresie doprecyzowano zasady i zakres potencjalnej współpracy z oferentami w ramach wyżej wymienionych postępowań, tj. Konsberg, Boeing Corporation, Sikorsky Aircraft, Airbus Helicopters oraz Agusta Westland. Wartym podkreślenia jest również fakt zawarcia z TenCate Group strategicznej umowy o współpracy i transferze technologii na rzecz Lubawa S.A.. TenCate Group jest światowym liderem w produkcji i dostawach m.in. nowoczesnych układów balistycznych do pojazdów, śmigłowców, samolotów i okrętów.
W zakresie usług przerobu Spółka świadczy głownie usługi dla klientów zagranicznych i to pomimo ofert korzystnych cenowo firm z najbliższego otoczenia zagranicznego (Czechy, Słowacja), które oferują niższe ceny usług przerobu niż oferowane przez Spółkę. Lubawa dzięki posiadanemu potencjałowi technologicznemu i kadrowemu, czego wynikiem jest, jakość i terminowość świadczonych usług, ma przewagę konkurencyjną w tym zakresie.
Spółka modernizuje i rozbudowuje swój park maszynowy, co powoduje zwiększenie zakresu tychże usług. Poza funkcjonującymi do tej pory usługami powlekania, kroju, klejenia, szycia oraz wulkanizacji do oferty Spółki wchodzą obecnie usługi prasowania elementów gumowych na zmodernizowanej prasie, cięcia elementów przy użyciu nowoczesnego urządzenia water jet cutter, a także zgrzewania tkanin PCV na nowej linii technologicznej.
Do tego segmentu zaliczamy m. in. tkaniny powlekane gumą, silikonem i innymi rodzajami elastomerów. Rynek, na którym wyrób ten jest oferowany, jest rynkiem, który powoli, lecz systematycznie się rozwija. Powoli też klienci zaczynają się zwracać ku wyrobom oferowanym na bazie tkanin powlekanych gumą. Wyroby te charakteryzuje większa trwałość i odporność na działanie czynników zewnętrznych. Spółka położyła w ostatnim czasie duży nacisk na remonty i modernizacje posiadanego parku maszynowego. Skutkuje to zwielokrotnieniem posiadanych mocy produkcyjnych, a także poprawą jakości produkowanych wyrobów.
Ze względu na konkurencję w postaci wyrobów wykonywanych z tkanin PCV wyroby tego segmentu charakteryzują się wysokim stopniem innowacyjności. Na bazie w/w tkanin Spółka oferuje m.in. namioty pneumatyczne, łodzie ratunkowe, ubrania ochronne. Stanowią one sprawdzony i spotykający się z pozytywnym odbiorem produkt dedykowany w znacznej mierze do odbiorców z sektora logistycznego (MON, Straż pożarna).
Tkaniny poliestrowe jednobarwne, drukowane oraz żakardowe przeznaczone do produkcji rolet oraz innych systemów zaciemniających.
Miranda należy do czołowych krajowych producentów tkanin roletowych. Strategia dynamicznego rozwoju mająca na celu przede wszystkim poszerzenie asortymentu oferowanych wyrobów była podtrzymywana także w drugiej połowie 2015 roku.
W omawianym okresie Miranda na rynku tkanin roletowych "ulokowała" kolejne porcje tkanin zarówno gładkich jak i żakardowych.
W konsekwencji przełożyło się to na nowe zamówienia zarówno od stałych klientów jak i przyczyniło się do zdobycia nowych odbiorców.
Kluczowymi odbiorcami firmy pozostają krajowi i zagraniczni producenci rolet tkaninowych: Gardinia, Franc Gardiner, Markisol, Mardom oraz Decoratum, Private Company, Szerszeń, Lozankarda, Grupa Hunter Douglas, Rollodin, którzy przy współudziale Mirandy wyznaczają trendy w segmencie wyposażenia i dekoracji wnętrz.
W gronie swoich klientów posiadamy także największych dostawców na rynek wschodni w tym firmę BBO GmbH oraz Eskar.
Tkaniny i dzianiny techniczne barwione i drukowane przeznaczone do produkcji wózków dziecięcych.
Ścisła współpraca pomiędzy Miranda sp. z o.o. z partnerem handlowym, firmą Ultex-Pol skutkuje ciągłym opracowywaniem nowego wzornictwa oraz wprowadzaniem na rynek nowego asortymentu tkanin i dzianin poliestrowych przeznaczonych do produkcji wózków dziecięcych. Nasze artykuły wyznaczają nowe trendy w tej branży.
Miranda utrzymuje pozycję lidera w produkcji tego rodzaju wyrobów na rynku krajowym. Jest głównym dostawcą dla największej w kraju hurtowni materiałów wózkowych, jak również dla kontrahentów zachodnioeuropejskich takich jak Hartan.
Tkaniny i dzianiny jednobarwne, drukowane oraz żakardowe przeznaczone dla przemysłu samochodowego do produkcji foteli oraz tapicerki samochodowej.
Obecnie Miranda posiada dwóch odbiorców na tkaniny z przeznaczeniem na tapicerkę kolejową. Zamówienia jednak są niewielkie, bowiem zarówno firma Taps jak i Altra nasz produkt wykorzystują tylko do modernizacji kolei.
Kontynuujemy współpracę z zachodnioeuropejską firmą dostarczającą laminowane tkaniny i dzianiny dla branży automotive. Jest to kontrakt dla firmy samochodowej Fiat.
Głównym asortymentem oferowanym przez Mirandę w tej branży są tkaniny żakardowe. Straty w mocach produkcyjnych spowodowane pożarem wpłynęły na spadek sprzedaży w pierwszych pięciu miesiącach w tej branży. Miesiąc czerwiec przyniósł odbicie i powrót do wzrostowego trendu ponieważ Miranda uruchomiła nowo zakupione krosna. Celem Mirandy jest kontynuowanie strategii systematycznego wprowadzania na rynek produktów szlachetniejszych pod względem wzornictwa. Oprócz produktów z wyższej półki cenowej oferujemy produkty łatwiejsze pod względem technologii produkcji aby nadal być obecnym na tzw. rynku marketowym. W dalszym ciągu największymi odbiorcami tkanin dekoracyjnych są firmy działające na rynku krajowym ale Miranda pozyskała także klientów zagranicznych, którzy oczekują kompleksowej obsługi zamawiając materiał w metrażu jak i w wyrobie gotowym. Są to gotowe obrusy. W miesiącu czerwcu uruchomiliśmy również sprzedaż internetową oferując gotowe produkty tej branży oraz szycie pod wymiar klienta.
W II półroczu 2015 roku kontynuowaliśmy współpracę z jednym z największych odbiorców (marketów) wyposażenia wnętrz na świecie. Rezultatem jest zrealizowanie kontraktu opiewającego na ponad 1 500 000 mln mb tkanin. 2015 rok zakończył się także przedłużeniem współpracy z tym odbiorcą na 2016 rok.
Tkaniny i dzianiny odzieżowe - Rynek zdominowany jest przez dzianiny importowane przede wszystkim z Dalekiego Wschodu. Przy czym są to wyroby stosunkowo dobrej jakości i relatywnie niskiej cenie.
Skupiliśmy się na rozwoju tkanin specjalistycznych przeznaczonych na odzież. Realizujemy dostawy materiałów przeznaczonych na odzież dla służb takich jak Policja czy Straż Graniczna. Oferujemy laminaty na bazie naszych tkanin zasadniczych w połączeniu z membranami typu 100% PU, 100% PES, 100% PTFE, które pozwoliły nam rozszerzyć ofertę głównie w tematach związanych z przetargami publicznymi. Rok 2015 zaowocował wykorzystaniem naszych laminatów w przetargach publicznych zarówno w kraju jak i zagranicą. w dalszym ciągu pracujemy nad nowymi laminatami jak również produktami gotowymi.
Miranda jest dostawcą specjalnej dzianiny wielowarstwowej wykorzystywanej do produkcji wkładek do obuwia (np. marki SC Johnson Bama) oraz wewnętrznej wyściółki butów (np. butów bojowych stosowanych w polskiej armii). Poza tym dostarczamy dzianiny welurowe powszechnie wykorzystywane w produkcji obuwia (np. kaloszy, śniegowców itp.). Materiały te charakteryzują się wysokimi walorami użytkowymi (np. wykończenia antybakteryjne czy antygrzybiczne). Produkowana przez nas dzianina dystansowa znalazła także zastosowanie przy produkcji kamizelek bojowych i kuloodpornych dla żołnierzy.
Miranda na rynku krajowym pozostaje w dalszym ciągu największym producentem dzianin i tkanin poliestrowych z nadrukami o charakterze reklamowym. Głównym odbiorcą tego rodzaju wyrobów pozostała firma Litex Promo Sp. z o. o., która jest dostawcą nośników reklamy zewnętrznej dla firm takich jak: Kompania Piwowarska, Hainneken, Coca Cola, Pepsi itp. Silna pozycja tego odbiorcy na rynkach Europy Środkowej i Zachodniej, przekłada się na skalę zamówień na tkaniny i dzianiny drukowane, lokowanych w Mirandzie. Oprócz tematów realizowanych dla powyższej firmy Miranda rozszerza współpracę z firmami: Flagowa Kraina Sp. z o. o , Voigt Promotion, Tent Grupa. Intensywne prace nad rozszerzeniem oferowanych produktów skutkowały wzbogaceniem oferty o nowe rodzaje nośników reklamowych.
Miranda jest jednym z największych polskich producentów tkanin i dzianin przygotowanych pod druk. Rynek reklamowy jest nadal dynamicznie rozwijającą się gałęzią gospodarki dlatego w/w towary są poszukiwane na rynku.
Głównymi odbiorcami tego rodzaju wyrobów na rynku krajowym są firmy produkujące flagi, banery, namioty reklamowe, reklamę pneumatyczną w technologii druku cyfrowego transferowego i bezpośredniego takie jak: Flagowa Kraina, Semi Group, Voigt Promotion, Opinion, Linea, Laboprint, Tent Grupa, AVIOTEX KKC, MITKO. Naszym celem jest zacieśnianiem tej współpracy przez utrzymanie bardzo dobrej jakości produktów i standaryzacji. Wprowadziliśmy standardowe produkty w szerokościach powyżej 300 cm w przypadku dzianin oraz szerokościach powyżej 200 cm w przypadku tkanin powlekanych do druku, również w wykończeniu trudnopalnym. Pozwoliło to nam rozszerzyć współpracę z firmami: Flagowa Kraina oraz Opinion, jak również odnowić kontakty z firmą Linea .
Nadal pracujemy nad dzianinami i tkaninami przygotowanymi pod druk cyfrowy oraz tkaninami do druku z przeznaczeniem na rolety, reklamę do podświetleń, pościel, dekorację.
Udział dzianin i tkanin przygotowanych pod druk w eksporcie Mirandy ma obecnie znikomą wartość. Udało się rozwinąć sprzedaż w zakresie materiałów z nadrukiem z przeznaczeniem na reklamę pneumatyczną.
Opracowana przez Mirandę gama tkanin wodoodpornych o różnych grubościach i wykończeniach przeznaczonych do produkcji namiotów reklamowych, reklam pneumatycznych oraz mebli i akcesoriów ogrodowych pozwala na skuteczne zaspokojenie pojawiających się potrzeb naszych klientów. W wersji wodoodpornej tkaniny te są zabezpieczone przed nasiąkaniem wodą, natomiast wykończenie wodoszczelne zapobiega przesiąkaniu wody. Tkaniny i dzianiny wodoodporne charakteryzują się podwyższoną odpornością na niskie temperatury oraz na światło, poza tym istnieje możliwość nadania im dodatkowych walorów użytkowych, takich jak: trudno palność czy podwyższona trwałość kolorów.
Głównymi odbiorami tych wyrobów pozostają: Mitko Sp. z o. o., Aviotex KKC, Opinion, Punta Nagrabna-Nagrabna, Tent Grupa, Tent-Balony, Plus. Wzbogaciliśmy ofertę o tkaniny powlekane poliuretanem przeznaczone do druku.
Litex Promo Sp. z o.o. jest jednym z wiodących producentów w branży nośników reklamowych. To co odróżnia spółkę od konkurencji to najwyższa jakość druku a także idea design for application. Idea ta przyświeca każdemu nowemu produktowi oferowanemu przez Litex Promo. Indywidualne podejście do każdego produktu rozpoczyna się już w fazie projektowej i jest obecne na każdym kolejnym etapie produkcji. Wizja finalnego produktu towarzyszy od początku procesowi tworzenia najdrobniejszych elementów składowych.
W roku 2015 spółka zanotowała zmniejszenie przychodów o 6,7% w porównaniu do roku 2014, w którym to zostały wypracowane ponadprzeciętne wyniki. Jednocześnie osiągnięte przychody są niegorsze niż w latach 2013 i 2012.
Produkty oferowane w tym segmencie są przeznaczone do umiejscawiania w przestrzeni publicznej promowanych znaków towarowych oraz umożliwienia wypoczynku i relaksu w upalne dni.
Do odbiorców wyrobów z tego segmentu należą między innymi:
Główne źródła przychodów spółki pochodzą ze sprzedaży na rynkach położonych, oprócz Polski, w Europie Zachodniej oraz Południowej. Spółka oferuje również swoje produkty na terenie Wspólnoty Niepodległych Państw i Afryki.
W związku z tym, że większość przychodów z tego segmentu jest wyrażona w walutach obcych spółka stosuje zabezpieczenie ryzyka walutowego poprzez transakcje forward. W celu ograniczenia ryzyka wypłacalności klientów należności handlowe są zabezpieczane przez ubezpieczenie kredytu kupieckiego lub wymóg dokonania przedpłaty jako warunku przyjęcia zamówienia do realizacji.
Do kluczowych źródeł przychodów w ramach tego segmentu należy zaliczyć sprzedaż:
parasoli reklamowych,
namiotów reklamowych,
flag reklamowych i narodowych,
banerów,
Oferta produktowa w ramach tego segmentu jest dopasowana do potrzeb finalnego odbiorcy, a nowości wprowadzane są jako produkty komplementarne do dotychczas oferowanych.
Segment nośników reklamy zewnętrznej jest promowany poprzez uczestnictwo spółki w targach branżowych przeznaczonych dla najistotniejszych odbiorców. Do imprez targowych, w których Litex Promo Sp. z o. o. bierze udział, można zaliczyć: RemaDays, DRINKTEC, CTCO, PSI.
Do segmentu pozostałej działalności zaliczane są te źródła przychodów, które pozwalają na zrobienie pełnego pożytku z posiadanych zasobów i know-how. W ramach tego segmentu oferowane są zazwyczaj dodatkowe usługi dla dotychczasowych klientów.
W ramach segmentu pozostałej działalności spółka oferuje między innymi:
Oferta ta stanowi dopełnienie podstawowego segmentu działalności spółki, czyli produkcji nośników reklamy zewnętrznej.
Brak istotnych konkurentów z racji niskiej koncentracji rynku w ramach oferowanych usług.
Effect-System S.A. prowadzi działalność w Kamiennej Górze i jest spółką posiadającą wieloletnie doświadczenie w konfekcjonowaniu i sprzedaży nośników reklamy zewnętrznej w postaci parasoli, namiotów, flag reklamowych oraz obrusów reklamowych.
Oprócz powyższego spółka prowadzi działalność w zakresie wynajmu powierzchni fabrycznych, maszyn i urządzeń produkcyjnych.
Effect-System S.A. posiada wdrożony zintegrowany system zarządzania jakością ISO 9001 oraz AQAP 2110:2006 co gwarantują najwyższą jakość użytkową wytwarzanych wyrobów.
Spółka wprowadza na rynek wytworzone samodzielnie oraz w kooperacji z innymi podmiotami następujące wyroby i usługi:
Największą aktywność gospodarczą spółka osiąga w obszarze reklamy zewnętrznej.
Effect-System S.A. realizuje strategię w tym segmencie działalności opartą o sprzedaż samodzielnie wytworzonych nośników reklamy zewnętrznej, jak również oferowania wytworzonych półfabrykatów przeznaczonych do dalszej obróbki.
Do kluczowych źródeł przychodów w ramach tego segmentu należy zaliczyć sprzedaż:
Sprzedaż spółki charakteryzuje się wysoką sezonowością, która wynika z charakteru prowadzonej przez spółkę działalności, oferowanych produktów i sektora, w którym organizacja działa. Produkty spółki pełnią funkcję zewnętrznych nośników reklamy i są eksploatowane przez klientów w okresie wiosna- jesień. Największa sprzedaż przypada na I,II oraz IV kwartał. Najmniejsza z kolei w okresie letnim, tj. w III kwartale.
Effect- System sprzedaje swoje wyroby głównie na rynkach zagranicznych. Ponad 90% sprzedaży w tym segmencie przypada na eksport i dostawy wewnątrzwspólnotowe.
W roku 2015 spółka zwiększyła sprzedaż wyrobów bardziej przetworzonych- konfekcjonowanych: poszyć parasoli i namiotów dla wymagających klientów z Europy Zachodniej. Jakość produktów została pozytywnie zweryfikowana.
Przedsiębiorstwo zdynamizowało także sprzedaż usług serwisu do sitodruku. W roku 2015 wzrosła sprzedaż usługi napinania siatką matryc drukarskich oraz naświetlania matryc wzorami graficznymi klientów metodą CTS. Spółka pozyskała dwóch dużych klientów w Polsce i w Czechach.
Drugim obszarem aktywności jest tzw. pozostała, nieprodukcyjna działalność spółki.
Do segmentu pozostałej działalności zaliczane są te źródła przychów, które pozwalają na zrobienie pełnego pożytku z posiadanych zasobów i know-how a tam gdzie możliwe jest zaoferowanie dodatkowych usług.
W ramach tego segmentu spółka oferuje między innymi następujące usługi:
usługa transportowa,
sprzedaż powierzchni fabrycznych i dzierżawa majątku ruchomego: maszyn i urządzeń
Oferta w ramach oferowanych usług stanowi dopełnienie podstawowego segmentu działalności spółki tj. produkcji nośników reklamy zewnętrznej.
Strategia rozwoju Grupy Kapitałowej Lubawa zakłada ciągłe doskonalenie i pogłębianie ścisłej współpracy między spółkami zależnymi, w których powstają produkty znajdujące zastosowanie w wielu branżach - od reklamowej, przez motoryzacyjną czy medyczną, po militarną. Grupa Kapitałowa Lubawa jako cel strategiczny stawia dynamiczny rozwój obszarów synergii w ramach jej struktur, kumulację przychodów i zysków ze sprzedaży w jej obrębie, eliminację podwykonawców zewnętrznych i zastępowanie ich aktywnością produkcyjno-handlową członków Grupy Kapitałowej Lubawa.
Międzynarodowa tożsamość Grupy Kapitałowej Lubawa nie sprowadza się jedynie do obecności na wielu światowych rynkach. Dzięki doświadczeniom poszczególnych spółek dostarczamy najwyższej jakości towary i usługi także na lokalnym rynku. Każda ze spółek należących do Grupy może poszczycić się silną pozycją rynkową bądź mianem lidera
w obsługiwanym przez siebie sektorze. Strategia Grupy Kapitałowej Lubawa zakłada dalsze wzmacnianie naszej obecności zarówno na rynku krajowym, jak i na rynkach zagranicznych. Grupa w sposób ciągły pogłębia wiedzę Klientów na temat naszej oferty handlowej. Poprawiamy istniejące kanały dystrybucji, a także tworzymy nowe. Istotnym elementem strategii rozwoju Grupy w omawianym obszarze jest tworzenie podmiotów typu join venture z kluczowymi Odbiorcami.
Na przewagę konkurencyjną powiązanych przedsiębiorstw wpływa także innowacyjność oferowanych produktów i usług. Strategia zakłada maksymalnie efektywne wykorzystanie środków pomocy publicznej dostępnych dla Polski w ramach perspektywy 2015-2020. Grupa dodatkowo rozwija współpracę ze szkołami zawodowymi, szkołami średnimi o profile technicznym, a także z uczelniami wyższymi. Tworzone są klasy i kierunki patronackie dedykowane potrzebom Grupy, intensywnie rozwija się współpraca naukowo-przemysłowa w zakresie programów badawczo-rozwojowych oraz wdrożeniowych.
| Nazwa: | LUBAWA S.A. |
|---|---|
| Adres siedziby: | 63-400 Ostrów Wlkp., ul. Staroprzygodzka 117 |
| REGON: | 510349127 |
| NIP: | 744-000-42-76 |
| Numer KRS | 0000065741 |
Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania kapitał akcyjny Spółki wynosi 21.854.000 zł i składa się z 109.270.000 akcji o wartości nominalnej 0,20 złotych każda, w tym:
Akcje Spółki znajdują się w publicznym obrocie i są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. W związku z tym Spółkę obowiązują regulacje "Ustawy o obrocie instrumentami finansowymi" (Dz. U z 2005 r. nr 183, poz. 1538) oraz "Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu" (Dz. U. z 2005 r. nr 184, poz. 1539) jak również inne regulacje prawne dotyczące spółek notowanych na rynku regulowanym w Polsce.
LUBAWA S.A. działa na rynku od 1995 r. Od 1996 r jest notowana na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Spółka realizuje zamówienia dla wojska, policji, straży pożarnej, straży granicznej, straży miejskiej ale również do przedsiębiorstw prywatnych oraz odbiorców indywidualnych. Działa w branży bhp i sprzętu ratowniczego, gdzie odgrywa znaczącą rolę na polskim rynku, a w przypadku rynku wyposażenia wojskowego i policyjnego jest jednym z liderów.
Spółka posiada certyfikowany system zarządzania jakością zgodny z wymaganiami normy PN-EN ISO 9001:2009 i system zapewnienia jakości zgodny z wymaganiami NATO AQAP 2110:2009. Ze względu na charakter działalności, Spółkę, przy dostawach wyrobów o przeznaczeniu wojskowym lub policyjnym, obowiązują postanowienia "Ustawy z dnia 22.06.2001 r. o wykonywaniu działalności gospodarczej w zakresie wytwarzania i obrotu materiałami wybuchowymi, bronią, amunicją oraz wyrobami i technologią o przeznaczeniu wojskowym lub policyjnym" (Dz. U. z
2001 r., nr 67, poz. 679 ze zm.). Dlatego też Spółka jest w posiadaniu Certyfikatów Zgodności WITU oraz Świadectw Wiarygodności MON (NAMSA). Na terenie Spółki obowiązuje Wewnętrzny System Kontroli.
W I kwartale 2013 roku Ministerstwo Spraw Wewnętrznych pozytywnie rozpatrzyło wniosek spółki o rozszerzenie koncesji. Rozszerzenie koncesji umożliwi zainicjowanie kolejnego rodzaju działalności, tj. pośrednictwa w obrocie wszelkimi typami uzbrojenia (bez jego magazynowania), z obrotu w ramach której wyłączone zostały jedynie: broń chemiczna, broń biologiczna, broń masowego rażenia oraz miny przeciwpiechotne. Spółka chce realizować tak ukształtowane pośrednictwo zarówno na rynku krajowym, jak i zagranicznym, poprzez posiadane i tworzone kanały dystrybucji.
W 2015 roku Spółka kontynuowała wdrażanie zmian struktury organizacyjnej, zarówno w ramach jednostki jak i Grupy Kapitałowej. Skutkiem wprowadzanych rozwiązań ma być poprawa wydajności i jakości produkowanych wyrobów, co pozytywnie wpłynie na podtrzymanie pozycji LUBAWA S.A. na rynku, jako solidnego i profesjonalnego partnera w zamówieniach dla służb mundurowych oraz rozszerzenie profilu działalności Spółki.
Kierunki rozwoju Spółki oraz całej Grupy w roku 2015 to dwa istotne zdaniem zarządu obszary operacyjne tj.:
Podstawowym przedmiotem działalności Spółki są:
Podstawowe segmenty działalności Spółki:
Na dzień 2 maja 2016 skład oraz kompetencje Zarządu Spółki przedstawiały się następująco:
Marcin Kubica Prezes Zarządu od dnia 8 sierpnia 2012 r.
Na dzień 31 grudnia 2015 roku Zarząd Spółki był jednoosobowy i pozostał niezmienny do dnia publikacji niniejszego sprawozdania. Funkcję Prezesa Zarządu piastuje Pan Marcin Kubica.
W okresie objętym sprawozdaniem Rada Nadzorcza Spółki funkcjonowała w następującym składzie:
Skład Rady Nadzorczej nie uległ zmianie w trakcie 2015 roku i do dnia zatwierdzenia sprawozdania.
Poniższa tabela przedstawia akcjonariat Spółki z uwzględnieniem akcjonariuszy posiadających powyżej 5% ogólnej liczby głosów na WZA (lub bliską tej wartości):
| lp. | Akcjonariusz | l. akcji | % akcji | l. głosów | % głosów | data |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Silver Hexarion | 30 599 474 | 28,00% | 30 599 474 | 28,00% | 31-08-2015 |
| 2 | Stanisław Litwin | 5 366 682 | 4,91% | 5 366 682 | 4,91% | 31-08-2015 |
| 3 | Jacek Łukjanow | 5 700 000 | 5,22% | 5 700 000 | 5,22% | 31-08-2015 |
| 4 | Pozostali akcjonariusze | 67 603 844 | 61,87% | 67 603 844 | 61,87% | 31-08-2015 |
| Razem | 109 270 000 | 109 270 000 |
4. Omówienie sytuacji ekonomiczno - finansowej Grupy Lubawa SA w I półroczu 2015 roku
| od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | Zmiana | ||
|---|---|---|---|---|
| Tytuł | do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % |
| Przychody ze sprzedaży | 240 250 | 236 133 | 4 117 | 1,74% |
| Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów | -204 880 | -186 313 | -18 567 | 9,97% |
| Wynik brutto ze sprzedaży | 35 370 | 49 820 | 22 684 | -29,00% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | 14,72% | 21,10% | ||
| Koszty sprzedaży i ogólnego zarządu | -35 459 | -36 154 | 695 | -1,92% |
| Wynik netto na sprzedaży | -89 | 13 666 | 21 989 | -100,65% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | -0,04% | 5,79% |
| Pozostałe przychody operacyjne | 9 360 | 6 599 | 2 761 | 41,84% |
|---|---|---|---|---|
| Pozostałe koszty operacyjne | -2 983 | -4 702 | 1 719 | -36,56% |
| EBIT | 6 288 | 15 563 | 23 031 | -59,60% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | 2,62% | 6,59% | ||
| Przychody finansowe | 1 061 | 1 280 | -219 | -17,11% |
| Koszty finansowe | -3 481 | -4 228 | 747 | -17,67% |
| Udział w zysku jednostek stowarzyszonych wycenianym metodą praw własności |
88 | -359 | 447 | -124,51% |
| Wynik przed opodatkowaniem | 3 956 | 12 256 | 22 512 | -67,72% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | 1,65% | 5,19% | ||
| Podatek dochodowy bieżący | -1 870 | -1 860 | -10 | 0,54% |
| Podatek dochodowy odroczony | 547 | -609 | 1 156 | -189,82% |
| Wynik netto | 2 633 | 9 787 | 23 658 | -73,10% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | 1,10% | 4,14% | ||
| EBITDA (zysk brutto + amortyzacja + koszty odsetek) | 15 798 | 23 690 | -7 892 | -33,31% |
| % przychodów ze sprzedaży ogółem | 6,58% | 10,03% |
Grupa osiągnęła wynik brutto na sprzedaży w wysokości 35.370 tys. zł. Nastąpił spadek w stosunku do 2014 roku o 29,0%. Spowodowane to było przede wszystkim koniecznością zakupu usług produkcyjnych przez Mirandę Sp. z o.o. na skutek ubiegłorocznego pożaru oraz wzrostem cen surowca (aluminium) dla Litex Promo Sp. z o.o..
Spadek wyniku brutto i netto na sprzedaży w pewnym stopniu zrekompensowały przychody z odszkodowań związanych z likwidacją szkód po pożarze.
| Sprzedaż według segmentów | ||
|---|---|---|
| -- | -- | --------------------------- |
| Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów - | od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | Zmiana | ||
|---|---|---|---|---|---|
| struktura rzeczowa | do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % | |
| Sprzęt specjalistyczny | 43 904 | 35 040 | 8 864 | 25,30% | |
| Materiały reklamowe | 86 266 | 87 863 | -1 597 | -1,82% | |
| Tkaniny i dzianiny | 98 275 | 101 277 | -3 002 | -2,96% | |
| Pozostałe | 11 805 | 11 953 | -148 | -1,24% | |
| Razem | 240 250 | 236 133 | 4 117 | 1,74% |
W tabeli przedstawione zostały wyniki sprzedaży w poszczególnych segmentach działalności. Największą wartość przychodów ze sprzedaży Grupa osiąga w segmencie tkanin i dzianin. Sprzedaż w tym segmencie wskutek pożaru w Spółce Miranda Sp. z o.o. w listopadzie 2014 roku spadła w roku bieżącym o 3 mln złotych w porównaniu z rokiem poprzednim. Drugim z kolei segmentem generującym najwyższy poziom przychodów są materiały reklamowe i tu też Grupa zanotowała spadek sprzedaży (o 1,6 mln zł). Znaczący wzrost sprzedaży nastąpił w segmencie sprzętu specjalistycznego. Wzrost ten w stosunku do roku poprzedniego wyniósł 25,3%, tj. 8,86 mln złotych.
| od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | Zmiana | ||
|---|---|---|---|---|
| Przychody ze sprzedaży - struktura | do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % |
| Przychody netto ze sprzedaży produktów | 216 875 | 213 774 | 3 101 | 1,45% |
| Przychody netto ze sprzedaży towarów | 23 375 | 22 359 | 1 016 | 4,54% |
| Razem | 240 250 | 236 133 | 4 117 | 1,74% |
Sprzedaż w podziale na produkty i towary
W sprzedaży ogółem, sprzedaż produktów wciąż jest podstawowym źródłem przychodów Grupy.
Sprzedaż w podziale na rynki (terytorialnie)
| Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów - | od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | Zmiana | |
|---|---|---|---|---|
| struktura terytorialna | do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % |
| Kraj | 179 739 | 158 845 | 20 894 | 13,15% |
| Zagranica | 60 511 | 77 288 | -16 777 | -21,71% |
| Razem | 240 250 | 236 133 | 4 117 | 1,74% |
Grupa sprzedaje głównie na rynku krajowym i tu nastąpił wzrost w porównaniu z rokiem poprzednim o 20,9 mln złotych. Sprzedaż na rynek zagraniczny w 2015 roku zmniejszyła się o 16,8 mln złotych.
Koszt własny sprzedaży
| od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | Zmiana | ||
|---|---|---|---|---|
| Wyszczególnienie | do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % |
| Amortyzacja | 9 439 | 8 451 | 988 | 11,69% |
| Zużycie materiałów i energii | 118 011 | 109 066 | 8 945 | 8,20% |
| Usługi obce | 45 726 | 41 883 | 3 843 | 9,18% |
| Podatki i opłaty | 3 757 | 3 709 | 48 | 1,29% |
| Wynagrodzenie | 39 510 | 36 885 | 2 625 | 7,12% |
| Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia | 7 568 | 6 802 | 766 | 11,26% |
| Pozostałe koszty | 3 202 | 2 669 | 533 | 19,97% |
| Razem koszty rodzajowe | 227 213 | 209 465 | 17 748 | 8,47% |
| Zmiana stanu produktów | -135 | -97 | -38 | 39,18% |
| Koszt wytworzenia świadczeń na własne potrzeby jednostki | 5 846 | 5 438 | 408 | 7,50% |
| Koszty sprzedaży | 11 172 | 11 009 | 163 | 1,48% |
| Koszty ogólnego zarządu | 24 287 | 25 145 | -858 | -3,41% |
| Kosz wytworzenia sprzedanych produktów | 186 043 | 167 970 | 18 073 | 10,76% |
Największą pozycją wśród kosztów rodzajowych, ze względu na produkcyjną działalności większości Spółek w Grupie stanowi zużycie materiałów i energii stanowiące 51,9% całości kosztów rodzajowych. Poziom kosztów wzrósł w okresie sprawozdawczym o 8,47%. Wzrost kosztów materiałów i energii był w dużej mierze wynikiem wzrost cen surowców dla Spółki Litex Promo Sp.z o.o., z kolei duży wzrost kosztów usług obcych, to efekt konieczności zakupu usług, w miejsce własnej produkcji w Spółce Miranda Sp. z o.o. po pożarze w listopadzie 2014 roku.
Drugą, co do wielkości grupą kosztów są koszty osobowe, a wśród nich: wynagrodzenia pracowników, ubezpieczenia społeczne, odpisy z tytułu Zakładowych Funduszy Świadczeń Socjalnych, szkolenia oraz pozostałe świadczenia.
| za okres 01.01-31.12.2015 | Materiały reklamowe |
Sprzęt specjalisty czny |
Tkaniny | Pozostałe | Razem | Korekty konsolida cyjne |
Suma po wyłącze niach |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| PRZYCHODY | |||||||
| Sprzedaż na zewnątrz | 87 493 | 43 904 | 98 275 | 10 578 | 240 250 | 240 250 | |
| Sprzedaż między segmentami | 14 922 | 694 | 17 672 | 14 576 | 47 864 | -47 864 | |
| Przychody segmentów ogółem | 102 415 | 44 598 | 115 947 | 25 154 | 288 114 | -47 864 | 240 250 |
| KOSZTY | |||||||
| Koszty (sprzedaż na zewnątrz) | 86 857 | 41 942 | 103 262 | 8 200 | 240 261 | 80 | 240 341 |
| Koszty (sprzedaż między segmentami) | 16 231 | 346 | 16 907 | 14 398 | 47 882 | -47 884 | |
| Koszty segmentów ogółem | 103 088 | 42 288 | 120 169 | 22 598 | 288 143 | -47 804 | 240 339 |
| WYNIK | |||||||
| Wynik segmentu | -673 | 2 310 | -4 222 | 2 556 | -29 | -60 | -89 |
| Nieprzypisane przychody | 11 831 | -1 410 | 10 421 | ||||
| Nieprzypisane koszty | 7 630 | -1 166 | 6 464 | ||||
| Zysk z udziałów w jednostkach podporządkowanych wycenianych metodą praw własności | 0 | 88 | 88 | ||||
| Zysk brutto | 4 172 | -216 | 3 956 | ||||
| Podatek dochodowy | -1 322 | -1 | -1 323 | ||||
| Zysk netto | 2 850 | -217 | 2 633 | ||||
| Pozostałe informacje | |||||||
| Aktywa segmentu | 40 196 | 14 905 | 57 271 | 24 328 | 136 700 | 136 700 | |
| Nieprzypisane aktywa | 413 274 | -192 564 | 220 710 | ||||
| Aktywa ogółem | 549 974 | -192 564 | 357 410 | ||||
| Pasywa segmentu | 15 382 | 9 588 | 25 398 | 5 990 | 56 358 | 56 358 | |
| Nieprzypisane pasywa | 493 616 | -192 564 | 301 052 | ||||
| Pasywa ogółem | 549 974 | -192 564 | 357 410 | ||||
| Nakłady inwestycyjne | 1 975 | 599 | 7 894 | 7 697 | 18 165 | 18 165 | |
| Nieprzypisane nakłady inwestycyjne | 102 | 102 | |||||
| Nakłady inwestycyjne ogółem | 18 267 | 18 267 |
| za okres 01.01-31.12.2014 | Materiały reklamowe |
Sprzęt specjalisty czny |
Tkaniny | Pozostałe | Razem | Korekty konsolida cyjne |
Suma po wyłącze niach |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| PRZYCHODY | |||||||
| Sprzedaż na zewnątrz | 87 863 | 35 040 | 101 276 | 11 954 | 236 133 | 236 133 | |
| Sprzedaż między segmentami | 19 070 | 0 | 14 360 | 10 833 | 44 263 | -44 263 | |
| Przychody segmentów ogółem | 106 933 | 35 040 | 115 636 | 22 787 | 280 396 | -44 263 | 236 133 |
| KOSZTY | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Koszty (sprzedaż na zewnątrz) | 82 254 | 35 217 | 97 606 | 7 310 | 222 387 | 80 | 222 467 |
| Koszty (sprzedaż między segmentami) | 18 931 | 0 | 14 209 | 10 805 | 43 945 | -43 945 | |
| Koszty segmentów ogółem | 101 185 | 35 217 | 111 815 | 18 115 | 266 332 | -43 865 | 222 467 |
| WYNIK | |||||||
| Wynik segmentu | 5 748 | -177 | 3 821 | 4 672 | 14 064 | -398 | 13 666 |
| Nieprzypisane przychody | 9 169 | -1 290 | 7 879 | ||||
| Nieprzypisane koszty | 9 581 | -651 | 8 930 | ||||
| Zysk z udziałów w jednostkach podporządkowanych wycenianych metodą praw własności | 0 | -359 | -359 | ||||
| Zysk brutto | 13 652 | -1 396 | 12 256 | ||||
| Podatek dochodowy | -2 615 | 146 | -2 469 | ||||
| Zysk netto | 11 037 | -1 250 | 9 787 | ||||
| Pozostałe informacje | |||||||
| Aktywa segmentu | 49 137 | 14 184 | 61 486 | 23 991 | 148 798 | 148 798 | |
| Nieprzypisane aktywa | 409 073 | -207 999 | 201 074 | ||||
| Aktywa ogółem | 557 871 | -207 999 | 349 872 | ||||
| Pasywa segmentu | 24 607 | 7 774 | 33 461 | 6 152 | 71 994 | 71 994 | |
| Nieprzypisane pasywa | 485 877 | -207 999 | 277 878 | ||||
| Pasywa ogółem | 557 871 | -207 999 | 349 872 | ||||
| Nakłady inwestycyjne | 2352 | 6 642 | 10 269 | 6 294 | 25 557 | 25 557 | |
| Nieprzypisane nakłady inwestycyjne | 408 | 408 | |||||
| Nakłady inwestycyjne ogółem | 25 965 | 25 965 |
| Za okres | ||||
|---|---|---|---|---|
| Wyszczególnienie | od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | ||
| do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % | |
| Pozostałe przychody operacyjne | ||||
| Zysk ze zbycia i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych | 5 444 | 3 868 | 1 576 | 40,74% |
| Aktualizacja wartości inwestycji | 448 | 0 | 448 | |
| Rozliczone dotacje | 547 | 1 175 | -628 | -53,45% |
| Rozwiązanie odpisów aktualizujących należności i zapasy | 695 | 118 | 577 | 488,98% |
| Otrzymane odszkodowania i kary umowne | 494 | 137 | 357 | 260,58% |
| Uzyskany złom i odpady poprodukcyjne | 589 | 559 | 30 | 5,37% |
| Nadwyżki inwentaryzacyjne | 673 | 174 | 499 | 286,78% |
| Odzyskane należności objęte odpisem | 174 | 75 | 99 | 132,00% |
| Otrzymane nieodpłatnie aktywa obrotowe | 57 | 87 | -30 | -34,48% |
| Odpisane zobowiązania | 33 | 9 | 24 | 266,67% |
|---|---|---|---|---|
| Pozostałe | 206 | 397 | -191 | -48,11% |
| Razem | 9 360 | 6 599 | 2 761 | 41,84% |
| Pozostałe koszty operacyjne | ||||
| Aktualizacja wartości należności i zapasów | 642 | 1 096 | -454 | -41,42% |
| Niedobory magazynowe | 296 | 224 | 72 | 32,14% |
| Kary umowne, odszkodowania | 159 | 241 | -82 | -34,02% |
| Nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi | 13 | 947 | -934 | -98,63% |
| Koszty egzekucji należności i zobowiązań | 7 | 45 | -38 | -84,44% |
| Koszty złomowania majątku obrotowego | 1 460 | 1 920 | -460 | -23,96% |
| Składki członkowskie | 13 | 76 | -63 | -82,89% |
| Darowizny | 40 | 28 | 12 | 42,86% |
| Spisane należności | 24 | 2 | 22 | 1100,00% |
| Pozostałe | 329 | 123 | 206 | 167,48% |
| Razem | 2 983 | 4 702 | -1 719 | -36,56% |
| Wynik na pozostałej działalności operacyjnej | 6 377 | 1 897 | 4 480 |
Pozostałe przychody operacyjne w okresie sprawozdawczym wzrosły w stosunku do okresu porównawczego głównie za sprawą wzrostu przychodów ze zbycia i likwidacji środków trwałych. W pozycji tej ujęte są również odszkodowania za majątek, który został zlikwidowany w wyniku zniszczenia po pożarze.
Główną pozycją pozostałych kosztów operacyjnych są: aktualizacja wartości zapasów oraz koszty złomowania.
| Pozostałe | 53 | 0 | 53 | |
|---|---|---|---|---|
| Razem | 3 481 | 4 228 | -747 | -17,67% |
| Wynik na działalności finansowej | -2 420 | -2 948 | 528 | -17,91% |
W 2015 roku nastąpił spadek przychodów finansowych o 219 tys. złotych w porównaniu z rokiem 2014, natomiast spadek kosztów finansowych wyniósł 747 tys. złotych.
Zmniejszenie kosztów finansowych nastąpiło przede wszystkim w zakresie kosztów obsługi kredytów i leasingów.
Sprawozdanie z sytuacji finansowej – aktywa
| Tytuł | Stan na 31.12.2015 r. |
Stan na 31.12.2014 r. |
Zmiana kwotowa |
Zmiana % |
|---|---|---|---|---|
| Aktywa | ||||
| Aktywa trwałe | ||||
| Rzeczowe aktywa trwałe | 155 060 | 133 933 | 21 127 | 15,77% |
| Aktywa niematerialne | 55 042 | 54 400 | 642 | 1,18% |
| Należności długoterminowe | 99 | 65 | 34 | 52,31% |
| Udzielone pożyczki | 97 | 0 | 97 | |
| Nieruchomości inwestycyjne | 10 125 | 7 305 | 2 820 | 38,60% |
| Inwestycje w jednostki stowarzyszone | 1 047 | 959 | 88 | 9,18% |
| Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży | 2 964 | 3 678 | -714 | -19,41% |
| Razem Aktywa trwałe | 224 434 | 200 340 | 24 094 | 12,03% |
| Aktywa obrotowe | ||||
| Zapasy | 74 726 | 73 909 | 817 | 1,11% |
| Należności z tytułu dostaw i usług | 42 414 | 37 467 | 4 947 | 13,20% |
| Udzielone pożyczki | 784 | 0 | 784 | |
| Pozostałe należności | 8 999 | 29 020 | -20 021 | -68,99% |
| Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży | 1 196 | 2 214 | -1 018 | -45,98% |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | 4 857 | 4 370 | 487 | 11,14% |
| Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży | 0 | 2 552 | -2 552 | -100,00% |
| Razem Aktywa obrotowe | 132 976 | 149 532 | -16 556 | -11,07% |
| RAZEM AKTYWA | 357 410 | 349 872 | 7 538 | 2,15% |
Suma bilansowa Grupy na dzień 31 grudnia 2015 r. nieznacznie wzrosła w stosunku do końca 2014 roku (o 2,15%) W tym czasie nastąpił wzrost aktywów trwałych o 12,03% przy jednoczesnym spadku poziomu aktywów obrotowych o 11,07%. Głównym źródłem wzrostu aktywów trwałych był rzeczowy majątek trwały, co jest wynikiem przede wszystkim odbudowy majątku po pożarze z 2014 roku. Spadek poziomu aktywów obrotowych wynika ze spadku pozostałych należności, a to jest spowodowane wpływem w 2015 roku odszkodowań za straty powstałe w pożarze.
| Tytuł | Stan na 31.12.2015 r. |
Stan na 31.12.2014 r. |
Zmiana kwotowa |
Zmiana % |
|---|---|---|---|---|
| Kapitał własny i zobowiązania | ||||
| Kapitał własny | ||||
| Kapitał akcyjny | 21 854 | 21 854 | 0 | 0,00% |
| Inne skumulowane całkowite dochody | 596 | 693 | -97 | -14,00% |
| Zyski zatrzymane | 173 697 | 170 666 | 3 031 | 1,78% |
| Kapitały przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej | 196 147 | 193 213 | 2 934 | 1,52% |
| Kapitały przypadające udziałom niedającym kontroli | 2 607 | 2 954 | -347 | -11,75% |
| Razem kapitał własny | 198 754 | 196 167 | 2 587 | 1,32% |
| Zobowiązania | ||||
| Zobowiązania długoterminowe | ||||
| Kredyty, pożyczki i zobowiązania z tytułu leasingu finansowego | 30 152 | 31 335 | -1 183 | -3,78% |
| Pozostałe zobowiązania | 2 960 | 2 904 | 56 | 1,93% |
| Rezerwa z tytułu świadczeń pracowniczych | 344 | 326 | 18 | 5,52% |
| Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego | 13 483 | 13 991 | -508 | -3,63% |
| Razem zobowiązania długoterminowe | 46 939 | 48 556 | -1 617 | -3,33% |
| Zobowiązania krótkoterminowe | ||||
| Kredyty, pożyczki i zobowiązania z tytułu leasingu finansowego | 54 443 | 48 740 | 5 703 | 11,70% |
| Zobowiązania z tytułu dostaw i usług | 39 159 | 39 475 | -316 | -0,80% |
| Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego | 134 | 174 | -40 | -22,99% |
| Zobowiązania finansowe z realizacji transakcji zabezpieczających | 338 | 177 | 161 | 90,96% |
| Pozostałe zobowiązania | 13 534 | 12 785 | 749 | 5,86% |
| Rezerwa z tytułu świadczeń pracowniczych | 4 096 | 3 641 | 455 | 12,50% |
| Rezerwy na pozostałe zobowiązania i inne obciążenia | 13 | 157 | -144 | -91,72% |
| Razem zobowiązania krótkoterminowe | 111 717 | 105 149 | 6 568 | 6,25% |
| Razem zobowiązania | 158 656 | 153 705 | 4 951 | 3,22% |
| RAZEM KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA | 357 410 | 349 872 | 7 538 | 2,15% |
Kapitały własne Grupy Kapitałowej stanowiące 55,61% sumy nie w pełni finansują majątek trwały Grupy. Jest to wynikiem znacznego wzrostu majątku trwałego w trakcie 2015 roku.
Głównymi pozycjami zobowiązań są kredyty, pożyczki i zobowiązania z tytułu leasingu finansowego w kwocie 84.595 tys. zł, z czego 30.152 tys. zł to część długoterminowa, a 54.443 tys. zł to część krótkoterminowa.
Przepływy pieniężne
| Za okres | Zmiana % | |||
|---|---|---|---|---|
| Wyszczególnienie | od 01.01.2015 | od 01.01.2014 | ||
| do 31.12.2015 | do 31.12.2014 | wartość | % | |
| Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej | 7 388 | 14 506 | -7 118 | -49,07% |
| Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej | 5 949 | -10 386 | 16 335 | x |
| Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej | -12 993 | -5 856 | -7 137 | 121,88% |
| Zyski / Straty z tytułu różnic kursowych z tytułu wyceny środków pieniężnych i ich ekwiwalentów |
143 | -143 | 286 | x |
| Zmiana stanu środków pieniężnych netto | 487 | -1 879 | 2 366 | x |
| Środki pieniężne na początek okresu | 4 370 | 6 249 | -1 879 | -30,07% |
| Środki pieniężne na koniec okresu | 4 857 | 4 370 | 487 | 11,14% |
Grupa wygenerowała nadwyżkę środków pieniężnych z działalności operacyjnej i inwestycyjnej, którymi pokryła nadwyżkę wydatków nad wpływami w działalności finansowej.
Łącznie zmiana stanu środków pieniężnych wyniosła 143 tys. zł, a jej wynikiem był wzrost poziomu środków pieniężnych.
| Wybrane wskaźniki finansowe | 31.12.2015 | 31.12.2014 |
|---|---|---|
| Liczba akcji na koniec okresu (tys. szt) | 109 270 | 109 270 |
| Wartość księgowa na jedną akcję (zł) | 1,82 | 1,8 |
| Zysk na jedną akcję zwykłą(zł) | 0,02 | 0,09 |
| Cena / zysk (P/E) | 41,50 | 12,00 |
| Płynność bieżąca | 1,19 | 1,42 |
| Płynność szybka | 0,52 | 0,72 |
| Marża brutto ze sprzedaży (%) | 14,72% | 21,10% |
| Stopa zwrotu z aktywów (ROA) | 0,74% | 2,80% |
| Stopa zwrotu z kapitałów własnych (ROE) | 1,32% | 4,99% |
| Stopa zadłużenia (%) | 44,39% | 43,93% |
| Wartość rynkowa akcji (tys. zł) | 90 694 | 118 012 |
W listopadzie 2014 r. miał miejsce pożar w zakładzie produkcyjnym należącym do Miranda sp. z o.o., spółki wchodzącej w skład Grupy Lubawa. Ze względu na zachodzące między podmiotami Grupy ścisłe powiązania, ograniczone wskutek pożaru moce produkcyjne miały większy niż początkowo zakładano, wpływ na działalność całej
Grupy w 2015 r. Skutki pożaru uwidoczniły się szczególnie w poziomie oraz rentowności sprzedaży segmentów Tkanin oraz Materiałów Reklamowych.
Sprzedaż na zewnątrz Grupy w segmencie Tkanin wyniosła w 2015 r. 98,3 mln PLN (-3% rdr) i przełożyła się na 4,0 mln PLN straty segmentu ze sprzedaży zewnętrznej (w porównaniu z 3,7 mln PLN zysku netto w 2014 r.) Wpływ na przedstawioną sytuację miało:
Sprzedaż na zewnątrz Grupy w segmencie Materiałów Reklamowych wyniosła w 2015 r. 87,5 mln PLN (-2% rdr), natomiast wynik segmentu (ze sprzedaży zewnętrznej) ukształtował się na poziomie -0,8 mln PLN (w porównaniu do 5,6 mln PLN zysku netto w 2014 r.). Na przedstawione wielkości duży wpływ miał wzrost kosztów produkcji wynikający z wyższego o ok. 36% niż w roku 2014 kosztu profili aluminiowych zakontraktowanych na 2015 r. (profile te są jednym z głównych materiałów Litex Promo). Wzrost ceny profili był większy niż wzrost cen samego surowca, ze względu na istotnie większy koszt przerobu. Ponadto na przychody omawianego segmentu w 2015 r. wpływ miały następujące czynniki:
Negatywny wpływ na wyniki segmentu Materiałów Reklamowych miał również nieoptymalny asortyment tkanin dostarczany przez Mirandę (skutek pożaru i konieczności korzystania z podwykonawców), wpływający na wyższe zużycie. W analizowanym okresie wystąpił również spadek cen niektórych produktów oferowanych przez Litex Promo. Istotnym czynnikiem wpływającym na wzrost kosztów Grupy w analizowanym okresie był wzrost kosztów ogólnego zarządu na poziomie 6% rdr, który był spowodowany rosnącą presją płacową w spółkach Lubawa S.A. oraz Miranda sp. z o.o.
W 2015 r. znaczny wzrost przychodów odnotował segment Sprzętu Specjalistycznego. Sprzedaż zewnętrzna segmentu wyniosła 43,9 mln PLN, co oznacza 25% wzrostu rdr. Wynik segmentu (ze sprzedaży na zewnątrz Grupy) ukształtował się na poziomie 2,1 mln PLN czyli znacznie korzystniejszym w porównaniu do -0,2 mln PLN rok wcześniej.
Duża cześć kontraktów realizowanych w Grupie Kapitałowej Lubawa S.A. są to umowy wieloletnie, realizowane od kilku lat. Krótkoterminowe umowy, będące zazwyczaj rezultatem wygranych procedur przetargowych to domena Jednostki Dominującej i dotyczą w głównej mierze sprzętu specjalistycznego. Oto najważniejsze z nich:
Umowa z Jednostką Wojskową na dostawę kamizelek kuloodpornych z osprzętem specjalnym; wartość kontraktu 1.561,0 tys. zł; umowa zrealizowana w 2015 roku,
Szczegółowe analizy rynku i oczekiwań klientów przeprowadzone przez Zarząd Grupy, informacje publikowane w literaturze branżowej oraz inne źródła wiedzy branżowej pozwalają stwierdzić, iż oczekiwania i potrzeby klientów w branżach, w których funkcjonują Spółki z Grupy Kapitałowej, dotyczą przede wszystkim:
Zgodnie z przyjętym modelem biznesowym oraz strategią Grupy zamierza się kontynuować działalność w zakresie podstawowych segmentów działalności. Grupa Kapitałowa planuje swój rozwój w kilku obszarach:
Grupa LUBAWA uważa, że produkty oferowane przez poszczególne Spółki mogą się oprzeć konkurencji, jeżeli będą dopasowane do ścisłych potrzeb klientów i ich wymogów. Pozwoli to całej Grupie sprostać konkurencji europejskiej oraz dalekowschodniej. Dlatego też Grupa szczególną uwagę przywiązuje do rozwoju i budowy działów badawczo rozwojowych w każdej ze spółek Grupy, a w tych, które już takie działy posiadają, dalszy ich rozwój i rozbudowę. Zarząd Grupy uważa, że dzięki takim działaniom rozwój i tworzenie nowych produktów i wyrobów a także wprowadzaniu ich na rynek pozwoli lepiej wykorzystać możliwości produkcyjne poszczególnych Spółek. Nowe produkty obecnie będące w opracowaniu związane są ściśle z segmentami i rynkami na które skierowana jest sprzedaż Grupy Kapitałowej.
Zaplanowano wprowadzenie wielu nowych produktów i rozwiązań innowacyjnych w ramach całego asortymentu Grupy. Dzięki odpowiedniemu wykorzystaniu bieżącej informacji zwrotnej od klientów, rozwiązania istniejące w ofercie są udoskonalane i dostosowywane do rosnących potrzeb odbiorców.
Oprócz działań wymienionych powyżej Grupa zamierza ściśle współpracować z instytucjami badawczymi i naukowymi. Efektem tego będzie pojawienie się nowych produktów w głównych segmentach działalności Grupy.
Poprzez nabywanie dostępu do nowych technologii Grupa zwiększy zasięg penetracji rynku. Koncentruje się nie tylko na dotychczasowych tradycyjnych obszarach, ale wchodzi w nowe rynki takie jak ochrona balistyczna obiektów, mundury, ubrania specjalne, nowe modele zapór przeciwpowodziowych, makiety pneumatyczne, łodzie ratunkowe, rolety kolorowo tkane, tkaniny z przeznaczeniem na tapety, hale namiotowe. Innymi słowy wykorzystując dotychczasowe kanały dystrybucji poszerza ich penetracje wchodząc z nowymi innowacyjnymi technologiami. 3. Działania inwestycyjne
Najistotniejszymi działaniami inwestycyjnymi prowadzonym przez Grupę Kapitałową Lubawa w 2016 r. będą:
w ramach poszczególnych Spółek Grupy planowane są działania inwestycyjne zmierzające w kierunku usprawnienia i unowocześnienia posiadanych zasobów produkcyjnych i laboratoryjnych.
W dalszym ciągu prowadzone będą działania organizacyjne w Grupie, których celem ma być obniżenie kosztów oraz poprawa efektywności i jakości. Dodatkowo zdaniem Zarządu może zmienić to postrzeganie Grupy na zewnątrz i poprawić przepływ informacji wewnątrz.
Zarząd uważa, że wymienione powyżej działaniach powinny w przyszłości przynieść efekty w postaci:
W 2015 roku kontynuowano działania zmierzające do zwiększenia komplementarności zakładów produkcyjnych w ramach poszczególnych Spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej co pozwoli na bardziej optymalne wykorzystanie mocy produkcyjnych Spółek. Zwiększano również zakres synergii pomiędzy podmiotami Grupy w ramach wspólnej kooperacji w realizacji kluczowych projektów dla Odbiorców końcowych. Zwiększyło to kontrybucję
poszczególnych podmiotów do wyniku finansowego grupy, a nadto pozwoliło na zmniejszenie efektu sezonowości działalności występującą szczególnie w ramach Litex Promo Sp. z o.o. i Lubawa S.A.
Celem zwiększenia efektywności zarządzania Grupą Lubawa, w tym kreowania strategii jej rozwoju utworzono Radę Koordynacyjną Grupy Lubawa. W skład Rady weszli członkowie Zarządów poszczególnych Spółek Grupy oraz inne osoby kluczowe w zakresie zarządzania poszczególnymi obszarami aktywności Grupy. Na czele Rady Koordynacyjnej stoi Prezes Zarządu Spółki Dominującej, tj. Lubawa S.A.. W 2015 r. Rada Koordynacyjna odbyła szereg spotkań, zaś ustalenia poczynione w trakcie jej obrad wpłynęły na znaczącą poprawę komunikacji wewnątrz Grupy, jak również na wspólne kształtowanie dalszej strategii rozwoju i globalnej ekspansji Grupy.
Ustanowiono również dwa nowe piony organizacyjne na poziomie Grupy Kapitałowej, tj. Pion Handlowy – koordynujący działania handlowe Grupy, na czele którego stanął Dyrektor Handlowy Grupy Lubawa, a także Dział HR na czele z Dyrektorem ds. HR Grupy Lubawa.
| Informacje o przeciętnym w roku obrotowym zatrudnieniu z podziałem na grupy zawodowe w etatach | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| lp. | Wyszczególnienie | Przeciętne zatrudnienie w okresie 01.01- 31.12.2015 |
Przeciętne zatrudnienie w okresie 01.01- 31.12.2014 |
||||
| 1. | Pracownicy umysłowi | 328,96 | 394,29 | ||||
| 2. | Pracownicy na stanowiskach robotniczych |
699,91 | 824,11 | ||||
| 3. | Pracownicy na urlopach wychowawczych |
4,81 | 15,80 | ||||
| 4. | Uczniowie | 0,70 | 2,00 | ||||
| Ogółem | 1 034,38 | 1 236,20 | |||||
| stan na 31.12.2015 |
stan na 31.12.2014 |
||||||
| Stan zatrudnienia w osobach |
1 099,00 | 1 323,00 |
Dział Badań i Rozwoju Spółki Dominującej zajmuje się głównie analizą i wdrażaniem innowacyjnych produktów (takich, których technologie nie były dotychczas znane firmie, bądź modernizacją i optymalizacją już istniejących rozwiązań technologicznych). Oznacza to w praktyce badanie nowych technologii, ewolucji obecnych produktów, pod kątem zapewnienia klientowi unikalnej wartości, zaś firmie jak największych zysków i osiągnięciu przewagi konkurencyjnej. Skupia swoją uwagę w obszarach strategicznego rozwoju Spółki:
pozyskiwanie środków finansowych, dodatkowych środków na rozwój nowych technologii, produktów oraz zoptymalizowanie kosztów wyrobów już produkowanych.
ZBIORNIK PALIWA DO ŚMIGŁOWCÓW KANIA 90.61.130.00.01 ZBIORNIK PALIWA DO SMIGŁOWCÓW MI-2 50.61.130.00.02 PNEUMATYCZNA TRATWA RATUNKOWA 7 osób - PROJEKT INNOWACYJNY 2015 PNEUMATYCZNA TRATWA RATUNKOWA 10 osób - PROJEKT INNOWACYJNY 2015 STELAŻ ŁĄCZNIKA DO NAMIOTÓW WIEŻA DO BADAŃ NOŻOODPORNOŚCI (samostojąca – MSPO Kielce 2015) ZBIORNIK SZYBKOROZSTAWIALNY o poj. 10 m3 z tkaniny pogumowanej ŁÓDŹ JEDNOOSOBOWA ŁJ NAMIOT PNEUMATYCZNY NP-26 KHAKI/STALOWA Z WYPOSAŻENIEM, ODPINANY NA RZEPY I ZAME INDYWIDUALNY PAKIET MEDYCZNY PLECAK RATOWNIKA SANITARIUSZA PLECAK EWAKUACJI MEDYCZNEJ PLECAK RATOWNIKA MEDYCZNEGO UBRANIE GAZOSZCZELNE NOWY TYP IZO (dwuczęściowe) kurtka rozm. II UBRANIE GAZOSZCZELNE NOWY TYP IZO (dwuczęściowe) kangurka rozm. II KOMBINEZON GAZOSZCZELNY NOWY TYP IZO (jednoczęściowy, rozm. II) ZIELONY mieszanka klejowa 045731/L CR SZARY MIESZANKA ZAKUP. + ZESPÓŁ WULK. 341027/G CR CIEMNO STALOWY pełna MIESZANKA TRUDNOPALNA 341027-T/L CR CIEMNO STALOWY 1,38 g/cm3 55,2 kg MIESZANKA IIP001 IIR ZIELONY MIESZANKA CSP005 CSM I 40 SZARY MIESZANKA NA KOREK S-65 55001NRW002 CZARNA MIESZANKA KLEJOWA HH-24/11 M BIIR KHAKI 1,68 g/cm3 52,5 kg MIESZANKA NA WYCIĄG AA-001 EPDM/CR 1,1 g/cm3 MIESZANKA CSP004 CSM 40 ZIELONY MIESZANKA KLEJOWA 335721/L NR SZARA 1,27 g/cm3 50 kg M-KA EKSPAND.JAKO PODKŁAD W KAMIZELCE. 345755/T CR POMARAŃCZOWA MIESZANKA NA WYCIĄG 360010-1/L NR-RSS CZERWONA 1,05 g/cm3 50 kg MIESZANKA NA WYCIĄG 360010-1/L NR-RSS CZERWONA 1,05 g/cm3 50 kg MIESZANKA KLEJOWA 365768/L IIR JASNO KHAKI 1,1 g/cm3 50 kg MIESZANKA KLEJOWA 365768/L IIR JASNO KHAKI 1,1 g/cm3 50 kg IMPREGNACJA 375798/L NATURALNY MIESZANKA CSP002 CSM 40 ŻÓŁTY 1,19 g/cm3 MIESZANKA CSP003 CSM 40 CZERWONY MIESZANKA KLEJOWA HH-24/11 M BIIR KHAKI 1,68 g/cm3 52,5 kg MIESZANKA KLEJOWA M-005/L ŻÓŁTY 1,63 g/cm3 53,4 kg MIESZANKA WZORCOWA DO OPINIOWANIA BARWNIKÓW KLEJ Z M.TRUDNOPALNEJ 341027/T CR STALOWY 1:2 KLEJ KLEJ KONFEKCYJNY + TRÓJTLENEK ANTYMONU 365834/L CR NATURALNY 1:6 KLEJ KLEJ EP01R2 EPDM 60 Z 2 PER 1:2 KLEJ Z MIESZANKI POWIERZONEJ MIL-1 1:3 KLEJ Z MIESZANKI POWIERZONEJ MIL-2 1:3 KLEJ Z MIESZANKI POWIERZONEJ MIL-3 1:3 KLEJ PRÓBA NA TOLUENIE I ŻYWICY KORESIN NS-35 NBR NATURALNY 1:8 KLEJ PRÓBA NA TOLUENIE NS-35 NBR NATURALNY 1:8 KLEJ PASTA SILIKONOWA SIL 60PCAW CEGLASTY 1:5 OBKŁAD ARAMID CORD FABRIC NTSB-3 0,3 mm na stronę CZARNY 1450 OBKŁAD ARAMID CORD FABRIC NTSB-3 0,3 mm na stronę CZARNY 1450 OBKŁAD ARAMID CORD FABRIC1680X1X2/1000 NTSB-4 0,5 mm na stronę CZARNY 1450 OBKŁAD ARAMID CORD FABRIC1680X1X2/1000 NTSB-4 0,5 mm na stronę CZARNY 1450 TKANINA NA PAS ZGRZEBLNY CZERWONY
WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI 341027/G 3,0 mm +/- 0,3 STALOWY 125-130cm WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI 401012 1,5 +/- 0,2 mm CZARNY WYCIĄG ZWULKANIZOWANY MOLET JEDNOSTRONNY 655722 0,35 mm CZARNY 120 WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI 860102/L 4,0 +/- 0,3 mm NATURALNY 120 WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI GKB-55 IIR 3,0 mm +/- 0,3 CZARNY 125-130cm WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI M-005/L 5,0 mm +/- 0,3 mm ŻÓŁTA 125-130cm WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI NBR 40 Z1-1 2 mm CZARNY 130 WYCIĄG WULKANIZOWANY Z MIESZANKI 55001NRW001 1,0 +/- 0,1mm CZARNY 120 WYCIĄG NIEWULKANIZOWANY SE-064 0,4 mm ŻÓŁTY TKANINA WULKANIZOWANA C-35/CM/VIIPRÓBA WULKANIZACJA NA PRASIE BĘBNOWEJ KOLOR KHAKI 135 TKANINA DRUKOWANA C-57 BEZBARWNA 140 TKANINA MP-140 V STALOWA/STALOWA TKANINA MP-140 V STALOWA/STALOWA NIEWULKANIZOWANA TKANINA POD PRZETARG CELESTYNÓW MP-140/T TRUDNOPALNA STALOWA/STALOWA 138 TKANINA MOLETOWANA MP-145 POD PRZETARG KONTEN. KWATERM.720g/m2 148 TKANINA POD PRZETARG CELESTYNÓW MP-145/T TRUDNOPALNA BEZ MOLETU STALOWY/STALOWY 148 TKANINA GUMOWANA JEDNOSTRONNIE NTU-15/2 NA TK. BT-440/140 ZIELONY 140 TKANINA TRUDNOPALNA NA DACH NAMIOTU NTC-20/I TKANINA WULKANIZOWANA NTH-14 CZERWONY/SREBRNY 135 TKANINA GUMOWANA JEDNOSTRONNIE NTH-10 II TK. POLIEST. PANT. PUSTYNNA SZER.160 TKANINA GUMOWANA JEDNOSTRONNIE NTH-10/1 NA TKANINIE POWIERZONEJ TKANINA GUMOWANA JEDNOSTRONNIE NTU-26 NA TK. BT-440/140 OLIWKOWY TKANINA S-1/VII NA NOŚNIKU WS2424 /150 SZARY TKANINA S-1 VII SZARY 135 TKANINA S-1 VII SZARY 135 TKANINA POWLEKANA NIEWULK. S-70 CZARNY TKANINA S-7 III SZARY TKANINA SN-7 PRÓBA TKANINA SN-7 III ŻÓŁTA 135 TKANINA TR-1B II CZARNY TKANINA POD PROJEKT TRATWA TR-1B III POMARAŃCZOWY 125 TKANINA POD PROJEKT TRATWA TR-24 V POMARAŃCZOWY TKANINA POD PROJEKT TRATWA TR-25 III NIEBIESKA WULKANIZACJA PŁYTEK W MIESZANCE NRW001 NRW001 PROFILOWY WĘZYK ZAWORU WLOTOWO-WYLOTOWEGO Z-130 CZARNY POWIERZONA MIESZANKA + PRZYSPIESZACZE 705801 CZARNY 1:4 POWIERZONA MIESZANKA + PRZYSPIESZACZE 705801 CZARNY 1:6 R USŁUGA GUMOWANIA DO-03 NATURALNY 640 g/m2 ROFIS USŁUGA GUMOWANIA DO-43/VI NATURALNY 1918 g/m2 gr. 1,6 mm ROFIS USŁUGA GUMOWANIA DO-44/VI NATURALNY 1648 g/m2 ROFIS USŁUGA GUMOWANIA DO-44/VI NATURALNY 1648 g/m2 ROFIS TKANINA POWLEKANA MIL-2 IMPiB Piastów TKANINA POWLEKANA MIL-2 IMPiB Piastów TKANINA POWLEKANA MIL-3 IMPiB Piastów TKANINA ZDWAJANA NR NTA-2/6 REACTIV BLACK/CONOW LAWN BLACK GEKKO TKANINA POWLEKANA NTC-25 CZARNY 390 +/-30 g/m2 TKANINA POWLEKANA NIEWULKANIZOWANA NTEP-4 0,7-0,9 mm TKANINA NA KAUCZUKU FVMQ NTF-3 CZARNY 0,8 mm TKANINA POWLEKANA SILIKONEM NTS-20 CZARNY 380 +/-20 TKANINA IMPREG. LATEKSEM CHLOROPREN. NTU-2 BT3226 gramat. 130+/-5 surowa NATURALNY TELEFONIKA TKANINA IMPREGNOWANA LATEKSEM LBSK NTU-2/1 BT3226 gramat. 130+/-5 czarna TELEFONIKA
TKANINA TU-89 CZARNA M PŁYTA WULK. OBUSTR. GŁADKA TALKOWANA 3109N-1 3,0 +/- 0,3 mm USŁUGA KALANDROWANIA WYCIĄGU MVQ CZARNY 0,5-0,6 mm TRISTONE USŁUGA KALANDROWANIA WYCIĄGU MVQ CZARNY 0,5-0,6 mm TRISTONE MATRYCA SILIKONOWA DO MOLETOWANIA NA TKANINIE ET/175 STABILIZ. 735g/m2 PRÓBA KLEJENIA KLEJ 365834 + CHLOROBENZEN OPINIOWANIE PIGMENTU VEACOLOR RED 8040 OPINIOWANIE PIGMENTU VEACOLOR RED 1547 MIESZANKA PORÓWNAWCZA DO OPINIOWANIA VEACOLOR RED 8040,1547 OPINIOWANIE PIGMENTU ŻÓŁCIEŃ ŻELAZOWA 920 OPINIOWANIE KAUCZUKU SKYPREN G 40 T- KLEJ KONFEKCYJNY 365834/L CR NATURALNY 1:6 TKANINA GUMOWANA JEDNOSTRONNIE NTH-10 II TK. POLIEST. PANT. PUSTYNNA SZER.160 TKANINA NA PŁETWY SKŁADANE NTH-13 TKANINA NA DACHY NAMIOTÓW NTC-26 KOLOR CZERWONY TKANINA WULKANIZOWANA NTH-15 ZIELONY TKANINA ZDWAJANA CORDURA 1100 2XAC NTC-27 TKANINA NA SKAFANDER DO PRACY W WODZIE NTB-8 TK. RIPSTOP WS 2424/DZIANINA COOLMAX TKANINA NA SKAFANDER DO PRACY W WODZIE NTB-8/1 TK.RIPSTOP WS 2424/EVOLON 100 TKANINA NA SKAFANDER DO PRACY W WODZIE NTB-8/2 TK. RIPSTOP WS 2424/EVOLON 80 TKANINA NA SKAFANDER DO PRACY W WODZIE NTB-8/3 TK. RIPSTOP WS 2424/EVOLON 60 Strategia działania w obszarze Badań i Rozwoju
Głównymi elementami strategii są permanentne działania nad rozwojem nowych, innowacyjnych produktów oraz poprawa i optymalizacja stosowanych materiałów i surowców w wyrobach oraz stosowanej technologii, w celu zapewnienia oraz rozwoju oferty wyrobów najwyższej jakości.
Strategia opiera się na misji Spółki i nakierowana jest na stabilny wzrost wartości Spółki, poprzez umocnienie pozycji firmy, jako solidnego i profesjonalnego partnera w zamówieniach dla służb mundurowych, w tym dla: wojska, policji, straży granicznej, straży pożarnej oraz straży miejskiej. Ważnym kierunkiem rozwoju produktów firmy LUBAWA S.A., jest również rynek cywilny.
Specyfika działalności Grupy Kapitałowej powoduje powstawanie odpadów niebezpiecznych oraz innych niż niebezpieczne, w trakcie i po zakończeniu procesów produkcyjnych.
W chwili obecnej nie istnieją żadne rozwiązania technologiczne w przemyśle włókienniczym dające możliwość produkcji bezodpadowej. Dlatego nie mogąc uniknąć powstawania odpadów prowadzi się stałą kontrolę ilości wytwarzanych odpadów i szuka rozwiązań organizacyjnych i technicznych zmierzających do zminimalizowania ilość produkowanych odpadów.
W Spółkach należących do Grupy Kapitałowej przestrzega się prawidłowej eksploatacji maszyn produkcyjnych, urządzeń biurowych oraz instalacji oświetleniowej. Stosowane są, coraz bardziej energooszczędne i trwalsze, maszyny i urządzenia. Opracowywane są optymalne technologie, opierające się o maksymalne wykorzystanie surowca, przez co minimalizowany jest udział produktu resztkowego (odpadowego). W celu ograniczenia ilości odpadów opakowaniowych, materiały do produkcji oraz materiały wykończeniowe i dodatkowe są sprowadzane w ilościach hurtowych, opakowania kartonowe, w miarę możliwości, używane są wielokrotnie.
Odpady niebezpieczne przeznaczone do utylizacji oddawane są tylko wyspecjalizowanym zakładom posiadającym odpowiednie zezwolenia, co daje pewność, że są one odzyskiwane i unieszkodliwiane w sposób bezpieczny dla środowiska
W Grupie prowadzona jest optymalna gospodarka mająca na celu minimalizację ilości wytwarzanych odpadów, powstałe odpady poddawane są selekcji w celu łatwiejszej ich utylizacji i odzysku.
LUBAWA S.A., będąca podmiotem dominującym w Grupie LUBAWA, posiada System Zarządzania Jakością (SZJ), wdrożony w oparciu o normę PN-EN ISO 9001:2009 (ISO 9001:2008) i publikację AQAP 2110:2009. Jest on nadzorowany przez Pełnomocnika Zarządu ds. Systemu Zarządzania Jakością. W czerwcu 2015 r. odbył się, zakończony pozytywnym wynikiem, audyt I. nadzoru, przeprowadzony przez audytorów Centrum Certyfikacji Jakości, będące jednostką organizacyjną Wojskowej Akademii Technicznej w Warszawie (CCJ WAT). W wyniku tego audytu Spółka uzyskała podtrzymanie na dalszy okres ważności certyfikatów SZJ wg ISO 9001:2008 i AQAP 2110:2009. Ważność obu certyfikatów upływa z dniem 14.09.2017 r.
W ramach SZJ zostało określonych 14 procesów, w tym proces Wewnętrznego Systemu Kontroli. Każdy proces posiada swojego właściciela (lidera) czyli pracownika odpowiedzialnego za jego funkcjonowanie i doskonalenie. Głównym dokumentem, opisującym SZJ, jest Księga Jakości, zawierająca podstawowe informacje na temat funkcjonowania tego systemu w Spółce.
Zarówno ten dokument jak i pozostałe dokumenty SZJ (opisy procesów, procedury, instrukcje systemowe) są dostępne dla pracowników w intranecie.
Obowiązująca w 2015 r. w LUBAWA S.A. Polityka Jakości zawiera cele główne (strategiczne) oraz cele operacyjne uszczegółowiające cele główne. Cele operacyjne, co rocznie zmieniane, są sparametryzowane, co ułatwia ocenę skuteczności ich realizacji. Z celami operacyjnymi skorelowane są cele procesów. Ich parametryzacja umożliwia monitorowanie, ocenę i wprowadzanie zmian doskonalących do funkcjonowania procesów.
Funkcjonowanie SZJ w Spółce, w tym realizacja celów Polityki Jakości i celów procesów, sprawdzane jest m. in. poprzez przeprowadzanie przeglądów oraz audytów wewnętrznych zgodnie z zatwierdzoną procedurą. W wyniku przeglądów i audytów formułowane są stwierdzone niezgodności oraz wnioski do doskonalenia SZI.
Spółki Grupy posiadają w gronie pracowników certyfikowanych audytorów wewnętrznych systemu zarządzania jakością.
Działania korygujące i zapobiegawcze przeprowadzane są w obszarach, gdzie powstają niezgodności i/lub istnieje potrzeba udoskonalenia procesu lub wyrobu. Niezgodności związane z funkcjonowaniem SZJ identyfikuje i rejestruje Pełnomocnik Zarządu ds. Systemu Zarządzania Jakością, który nadzoruje też realizację działań korygujących i zapobiegawczych, wynikających z tych niezgodności. Niezgodności dotyczące wyrobów, w tym reklamacje od klientów, rejestrowane są przez Kierowników Działów Zapewnienia Jakości i Doskonalenia w zakładach produkcyjnych, którzy wystawiają też karty działań korygujących i zapobiegawczych.
Inne Spółki Grupy Kapitałowej LUBAWA również posiadają wdrożone i certyfikowane Systemy Zarządzania Jakością. I tak:
MIRANDA Sp. z o.o. – certyfikaty na SZJ wg normy ISO 9001:2008 i publikacji AQAP 2110:2009, wydane przez CCJ WAT – ważne do 15.09.2018 r.
a) certyfikaty na SZJ wg normy ISO 9001:2008 i publikacji AQAP 2110:2009, wydane przez CCJ WAT – ważne do 20.02.2018 r.,
b) certyfikat System Zarządzania Środowiskowego wg normy ISO 14001:2004, wydany przez CCJ WAT - ważny do 20.01.2018 r.,
c) certyfikaty na system Zarządzania Bezpieczeństwem Pracy wg normy PN-N 18001:2004 i wg normy BS OHSAS 18001:2007, wydane przez CCJ WAT - ważne do 20.01.2018 r.,
Z kolei Spółka EFFECT-SYSTEM S.A. po reorganizacji procesów jest w trakcie wdrażania Zintegrowanego Systemu Zarządzania ISO 9001, ISO 14001, PN-N 18001:2004. Certyfikacja Systemu zaplanowana jest w 2016 r.
W dwóch Spółkach, należących do Grupy Kapitałowej LUBAWA, tj. w LUBAWA S.A. i w MIRANDA Sp. z o.o. funkcjonuje Wewnętrzny System Kontroli (WSK), regulujący zasady obrotu zagranicznego wyrobami o znaczeniu strategicznym, zgodnie z "Ustawą z dnia 29.11.2000r. o obrocie z zagranicą towarami, technologiami i usługami o znaczeniu strategicznym dla bezpieczeństwa państwa a także dla utrzymania międzynarodowego pokoju i bezpieczeństwa" (Dz.U. z 2013 r. poz. 194).
System WSK w obu spółkach jest nadzorowany przez Pełnomocnika Zarządu ds. Kontroli oBROTU.
W maju 2015 r. odbył się audyt odnowienia ważności certyfikatu Wewnętrznego Systemu Kontroli w LUBAWA S.A. na kolejne 3 lata, przeprowadzony przez audytora Polskiego Centrum Badań i Certyfikacji S.A. z Warszawy. Audyt zakończył się wynikiem pozytywnym, co przełożyło się na przedłużenie ważności certyfikatu WSK w Spółce do 04.06.2018 r.
Podstawowym dokumentem WSK jest Księga WSK. Zarówno ona jak i pozostałe dokumenty WSK, w tym aktualne przepisy prawne dotyczące tego obszaru, dostępne są dla pracowników w intranecie.
W 2015 r. w MIRANDA Sp. z o.o. odbyły się dwa audity nadzoru Systemu WSK, pierwszy w styczniu a drugi w sierpniu, w wyniku których podtrzymana została ważność certyfikatu Polskiego Centrum Badań i Certyfikacji S.A. na System WSK do 17.02.2017 r.
Spółki Grupy Kapitałowej, posiadające wdrożony i certyfikowany system WSK, dokonywały w 2015 r. obrotu wyrobami o znaczeniu strategicznym zgodnie z obowiązującymi przepisami, na podstawie zezwoleń indywidualnych i globalnych, wydawanych na ich wnioski przez Departament Bezpieczeństwa Gospodarczego w Ministerstwie Gospodarki.
Na dzień bilansowy Grupa Kapitałowa posiadała następujące kredyty, pożyczki oraz zobowiązania z tytułu kredytów:
| Stan na | |||
|---|---|---|---|
| Długoterminowe | 31.12.2015 | 31.12.2014 | |
| Kredyty bankowe | 11 463 | 17 317 | |
| Pożyczki | 4 850 | 6 154 | |
| Zobowiązania z tytułu leasingów | 13 839 | 7 864 | |
| Razem | 30 152 | 31 335 | |
| Stan na | |||
| Krótkoterminowe | 31.12.2015 | 31.12.2014 | |
| Kredyty bankowe | 46 853 | 44 388 | |
| Pożyczki | 1 527 | 1 594 | |
| Zobowiązania z tytułu leasingów | 6 063 | 2 758 | |
| Razem | 54 443 | 48 740 | |
| Razem | 84 595 | 80 075 | |
| z tego: | |||
| Kredyty bankowe | 58 316 | 61 705 | |
| Pożyczki | 6 377 | 7 748 | |
| Zobowiązania z tytułu leasingu | 19 902 | 10 622 |
| Lp. | Bank | Rodzaj i przeznaczenie kredytu | Okres obowiązywania umowy |
Kwota kredytu w walucie (jeśli nie podano - w PLN) |
Stan zobowiązania na 31-12-2015 |
Najważniejsze zabezpieczenia na majątku Grupy |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | PKO Bank Polski S.A. | Linia kredytu wielocelowego | 19.04.2017 | 8 000 000,00 | 3 932 155,12 | 1. Umowne prawo potrącenia wierzytelności Banku z tyt. Transakcji kredytowej. 2.Hipoteka łączna umowna do kwoty 13 600 000,00 PLN na prawie wieczystego użytkowania gruntu (dzi a łki 2/3, 3/2, 10/2) oraz budynkach na tym gruncie położonym w Grudziądzu, przy ul. Waryńskiego 32-36. Ks. wieczyste nr TO1U/00017216/0, TO1U/00027040/8 oraz TO1U/00027041/5 |
| 2 | PKO Bank Polski S.A. | Kredyt inwestycyjny | 31.01.2021 | 13 500 000,00 | 7 100 000,00 | 1. Hipoteka umowna do kwoty 22.950 tys. zł na prawie wieczystego użytkowania gruntu oraz budynkach i budowlach położonych w Grudziądzu 2. Zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy ruchomych obejmujących zapasy o wartości określonej na dzień 31.12.2010 r. w wysokości 12.282,3 tys. zł 3. Zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy ruchomych obejmujących maszyny, urządzenia, wyposażenie i środki transportu w wartości określonej na dzień 31.12.2010 r. w wysokości 6.537,8 tys. zł |
| 3 | Raiffeisen Bank Polska SA |
Kredyt odnawialny w rachunku bieżącym |
27.07.2016 | 1 000 000,00 | 415 143,88 | Hipoteka do kwoty 1.500 tys. zł na nieruchomości opisanej w księdze wieczystej KW nr EL1I/00045147/6. |
| 4 | PKO Bank Polski S.A. | Kredyt obrotowy nieodnawialny | 31.01.2016 | 3 500 000,00 | 0,00 | |
| 5 | PKO Bank Polski S.A. | Kredyt obrotowy nieodnawialny | 28.02.2016 | 2 600 000,00 | 0,00 | |
| 6a | sublimit - kredyt odnawialny | 26-06-2016 | 5 000 000,00 | 4 986 150,64 | 1. Hipoteka umowna łączna w kwocie 35.250 tys. zł na będącej w użytkowaniu wieczystym Miranda Sp. z o.o. nieruchomości położonej w |
|
| 6b | sublimit - kredyt w rachunku bieżącym |
8 000 000,00 | 6 478 868,44 | Turku 2. Zastaw rejestrowy na maszynach i urządzeniach stanowiących |
||
| 6c | sublimit - kredyt w rachunku bieżącym |
250 000 EUR | 1 066 025,86 | własność Kredytobiorcy do kwoty 37.500 tys. zł 3. Globalna cesja wierzytelności |
||
| 7 | mBank SA | kredyt inwestycyjny | 13-11-2019 | 396 000 EUR | 1 391 507,60 | Zastaw rejestrowy na maszynie stanowiącej przedmiot kredytowania |
| 8 | Narodowy Fundusz Ochrony Środowiska i Gospodarki Wodnej |
pożyczka w ramach projektu "Efektywne wykorzystanie energii" |
30-06-2023 | 4 530 787,00 | 3 883 500,00 | |
| 9 | PKO Leasing SA | pożyczka | 15-05-2017 | 566 100,00 EUR | 1 167 179,00 | Umowa przewłaszczenia przedmiotu finansowania na kwotę 629 tys. zł |
| 10 | Siemens Finance sp. z o.o. |
pożyczka | 15-06-2022 | 376 079,73 EUR | 1 326 126,00 | Umowa przewłaszczenia na zabezpieczenie ustanowiona na przedmiocie dostawy 2.071 tys. zł (wartośś powiększona o kwotę podatku VAT) |
| 11 | mBank SA | Kredyt obrotowy | 30.06.2016 | 5 000 000,00 | 5 000 000,00 | Zastaw rejestrowy na zapasach stanowiących własność Kredytobiorcy do kwoty 6.250 tys. zł |
| 12 | mBank SA | Kredyt inwestycyjny | 30.10.2020 | 967 119,00 | 967 119,00 | zastaw rejestrowy na rzeczach ruchomych - maszyny i urządzenia stanowiącej przedmiot kredytowania (barwiarka i komputerowy nsystem automatycznego rozkroju tkanin) |
| 13 | Raiffeisen Bank SA | o limit wierzytelności finansujący bieżącą działalność |
27.07.2016 | 9 000 000,00 | 6 979 738,08 | 1. Hipoteka łączna do kwoty 13.500 tys. zł na: a) nieruchomości stanowiącej własność Effect - System SA b) prawie wieczystego użytkowania gruntu wraz z własnością ewentualnych budynków i innych urządzeń na tym gruncie należących do spółki Świat Lnu SA 2. zastaw rejestrowy na środkach trwałych stanowiących własność Litex Promo Sp. z o.o. zlokalizowanych w Kamiennej Gorze na kwotę 3.552,5 tys. zł |
| 14 | Citibank Handlowy SA | kredyt na finansowanie bieżącej działności gospodarczej |
10.11.2017 | 7 000 000,00 | 5 479 792,48 | Hipoteka łączna kaucyjna dla nieruchomości położonej w Kłodzku i nieruchomości w Ostrowie Wlkp. do kwoty 8.750 tys. zł |
| 15 | ING Bank Śląski SA | umowa wieloproduktowa - kredyt obrotowy w rachunku bieżącym |
28-10-2016 | 15 000 000,00 | 11 220 380,07 | 1. Hipoteka umowna na nieruchomościach położonych w Ostrowie Wlkp. do kwoty 29.250 tys. zł 2. Zastaw rejestrowy na maszynach i urządzeniach będących własnością Litex Promo Sp. z o.o. znajdujących się w Ostrowie Wlkp. oraz w Turku wraz z cesją praw z polisy ubezpieczenia do kwoty 28.875 tys. zł 3. Zastaw rejestrowy na wszystkich zapasach będących własnością Litex Promo Sp. z o.o. znajdujących się w magazynie w Ostrowie Wlkp wraz z cesją praw z polisy ubezpieczeniawycenionej wg watrości księgowej netto 10.635,76 tys. zł 4. Zastaw rejestrowy na wszystkich obecnych i przyszłych należnościach handlowych z wyłączeniem kontrahentów objętych cesją na rzecz Banku, kontrahentów krajowych z poza grupy, kontrahentów objętych faktoringiem do max. kwoty 28.875 tys. zł |
| 16 | Bank Handlowy SA | Kredyt obrotowy w rachunku bieżącym |
19.10.2016 | 4 000 000,00 | 3 298 818,75 | Hipoteka do kwoty 5.000 tys. zł na prawie użytkowania wieczystego nieruchomości położonej w Kamiennej Górze |
| Razem: | 64 692 504,92 |
Na koniec okresu sprawozdawczego Grupa posiadała aktywne umowy, klasyfikowane jako leasing finansowy na następujące urządzenia (jako leasingobiorca):
Na dzień bilansowy Grupa Kapitałowa otrzymała następujące gwarancje i poręczenia:
| Nazwa banku/organizacji |
Kwota gwarancji w zł na 31-12-2015 |
Rodzaj gwarancji | Ważność gwarancji |
Forma zabezpieczenia |
|---|---|---|---|---|
| TUiR WARTA S.A. | 88 449,30 | należytego wykonania umowy | 01-12-2016 | 5X WEKSEL |
| TU Euler Hermes S.A. | 510 189,01 | należytego wykonania umowy oraz właściwego usunięcia wad i usterek |
07-07-2017 | 5X WEKSEL |
W 2015 roku Grupa Kapitałowa nie udzieliła żadnych poręczeń ani gwarancji.
| podmiot | Data umowy | kwota pożyczki | waluta | stopa procentowa |
rodzaj oprocentowania |
termin wymagalności |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Lubawa USA | 13.03.2014 | 100.000,00 | USD | 3,00% | stałe | 31.12.2017 |
| Lubawa USA | 08.05.2015 | 400.000,00 | USD | 3,00% | stałe | 31.12.2017 |
Nadrzędnym celem zarządzania ryzykiem finansowym i rynkowym w Grupie Kapitałowej Lubawa S.A. jest ograniczenie zmienności przepływów finansowych oraz wyniku finansowego, wynikających z ekspozycji spółek na różnego rodzaju ryzyka. Operacyjne działania sprowadzają się do maksymalizowania strumienia generowanej gotówki w stosunku do ryzyka jej wypracowania, co w długim okresie przekłada się na uzyskiwane zyski i wzrost wartości rynkowej firmy. W działalności gospodarczej Spółek można wyróżnić następujące obszary narażone na ryzyko:
transakcje pochodne na rynku walutowym,
działalność inwestycyjna akwizycja rynków zbytu,
Ryzyko walutowe rozumiane jest jako zmienność przepływów pieniężnych wyrażonych w PLN na skutek zmian kursów walutowych. Ekspozycja na ryzyko walutowe w Spółkach powstaje na skutek:
Transakcje sprzedaży na rynku krajowym dokonywane są przeważnie w PLN i nie są indeksowane do kursów walut obcych, co implikuje, że przepływy z tytułu sprzedaży krajowej nie są narażone na ryzyko walutowe. W przypadku transakcji sprzedaży
w eksporcie, ceny ustalane są w walutach obcych, co sprawia, że przepływy pieniężne z tytułu transakcji sprzedaży w eksporcie narażone są na ryzyko walutowe. Analogiczna sytuacja ma miejsce w przypadku zakupów. Na rynku krajowym przeważająca ich część dokonywana jest w PLN natomiast zakupy importowe narażone są na ryzyko walutowe.
Ryzyko walutowe w działalności operacyjnej generowane jest zarówno przez niedopasowanie wartości jak również niedopasowanie terminów wpływów i wydatków w poszczególnych walutach. Istotne z punktu widzenia pozycji walutowej Spółek są dwa rodzaje ryzyk walutowych:
W przypadku działalności finansowej Spółek narażone są one na ryzyko walutowe ze względu na stosowanie instrumentów pochodnych denominowanych w walutach obcych, przy czym ze względu na wartość podejmowanych przez Spółkę transakcji zabezpieczających ryzyko to aktualnie jest niewielkie, a ewentualne niekorzystne zmiany kursów walut nie powinny prowadzić do znaczącego pogorszenia się wyniku finansowego.
Ryzyko cenowe powstaje gdy z racji prowadzonej działalności przepływy pieniężne i wynik finansowy narażone są na zmienność z tytułu zmiany cen towarów, produktów lub surowców. Ryzyko cenowe w Spółkach odnosi się do zmienności marży w walucie transakcji.
Źródłem ekspozycji na ryzyko cenowe jest działalność operacyjna – ekspozycja na ryzyko cenowe powstaje na skutek:
Ekspozycja na ryzyko cenowe jest stosunkowo mała i pozostaje bez znaczącego wpływu na wynik finansowy. Z uwagi na jego niewielkie znaczenie zarządzanie tym ryzykiem ogranicza się do odpowiedniego kształtowania warunków umów handlowych w taki sposób, aby ograniczyć narażenie Spółek na wspomniane ryzyka.
Ryzyko stóp procentowych powstaje, gdy z racji prowadzonej działalności przepływy pieniężne i wynik finansowy są narażone na zmienność z tytułu zmiany wysokości referencyjnych stóp procentowych. Taka sytuacja ma miejsce na skutek finansowania swojej działalności poprzez pozyskiwanie zadłużenia oprocentowanego według zmiennej stopy procentowej. Spółki narażone są na ryzyko stopy procentowej z tytułu finansowania części działalności inwestycyjnej leasingiem długoterminowym oraz kredytem bankowym. Zarząd i służby finansowe na bieżąco monitorują sytuację związaną z decyzjami Rady Polityki Pieniężnej, mającymi bezpośredni wpływ na rynek stóp procentowych w kraju.
Ryzyko kredytowe jest związane z potencjalnym zdarzeniem kredytowym, które może mieć formę niewypłacalności kontrahenta, jedynie częściowej spłaty należności, istotnego opóźnienia w spłacie zadłużenia lub innego odstępstwa od warunków kontraktowych.
Spółki narażone są na ryzyko kredytowe powstające w obszarze:
podstawowej działalności – źródłem ryzyka są transakcje sprzedaży produktów i zakupu surowców,
zarządzania ryzykiem rynkowym – ryzyko kredytowe dotyczy tu możliwości wystąpienia sytuacji braku realizacji zobowiązań drugiej strony transakcji zabezpieczającej w stosunku do spółek, jeżeli wartość godziwa transakcji jest dodatnia z punktu widzenia spółek.
Spółki w Grupie Lubawa S.A. starają się ograniczać ryzyko kredytowe poprzez współprace z wiarygodnymi przedsiębiorstwami. Przed przyznaniem kredytu kupieckiego odbywa proces weryfikacji finansowej sytuacji oraz zdolności płatniczych potencjalnego odbiorcy zgodnie z polityką kredytu kupieckiego przyjętą w Grupie. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie spółek w Grupie na ryzyko nieściągalnych należności do tej pory nie było znaczące, dołoży się wszelkich starań by sytuacja taka miała miejsce również w przyszłości. Ponadto spółki współpracują z jednym z największych ubezpieczycieli należności. Negatywny wpływ na ryzyko kredytowe ma ogólna sytuacja gospodarcza kraju, przez co ryzyko kredytowe może wzrosnąć.
Celem Grupy jest utrzymanie równowagi w finansowaniu działalności gospodarczej. Obecnie spółki z Grupy korzystają z kredytów bankowych.
W każdym obszarze biznesowym Grupa narażona jest na ryzyko operacyjne wynikające z niewłaściwie funkcjonujących procesów, procedur, systemów, ludzkich błędów, jak również z celowych działań, których konsekwencją może być niewłaściwe funkcjonowanie procesów biznesowych, prowadzące do powstanie strat finansowych. Chcąc zminimalizować możliwość pojawienia się nieprawidłowości, a w przypadku ich wystąpienia jak najszybciej wprowadzić działania naprawcze, stosuje się system wewnętrznej kontroli oraz przeprowadza audyty wewnętrzne. Ryzyko uzależnienia od znaczących odbiorców
W zakresie asortymentu wojskowego sprzętu logistycznego należy przede wszystkim uwzględnić fakt dominującej pozycji Ministerstwa Obrony Narodowej w grupie odbiorców.
W celu zmniejszenia ryzyka uzależnienia nawet od tak długoletniego kontrahenta, zostały podjęte kroki zmierzające do poszerzenia grupy odbiorców, zarówno w kraju, jak też za granicą. W pozostałych obszarach działania Grupy ryzyko to jest niewielkie.
Z racji na specyficzne wymagania oraz atesty bezpieczeństwa, jakie posiadają wyroby spółki Grupy LUBAWA S.A. producenci oraz dostawcy materiałów muszą spełniać z góry określone kryteria jakościowe. Większą część dostawców stanowią producenci krajowi, wśród których znajdują się zarówno duże i rzetelne firmy, jak i niewielkie zakłady rzemieślnicze oraz najbliższe w regionie hurtownie. Niestety ze względu na specyficzne wymagania klientów oraz konieczność posiadania odpowiednich certyfikatów nie zawsze udaje się znaleźć alternatywnych dostawców, co ogranicza negocjacyjne możliwości Spółek.
Spółki Grupy Lubawa S.A. konsekwentnie dążą do zminimalizowania ryzyka uzależnienia się od dostawców, które niestety ze względu na specyfikę produkcji jest nadal relatywnie wysokie.
Jednym z kluczowych negatywnie działających na wynik, przede wszystkim Jednostki Dominującej, czynników jest uzależnienie znacznej części sprzedaży od stanu budżetu państwa i środków przeznaczanych na określone zakupy budżetowe przez instytucje publiczne takie jak Ministerstwo Obrony Narodowej, czy Państwowa Straż Pożarna.
Kolejnym wyzwaniem jest bardzo silna konkurencja na rynku produktów BHP i produkowanych systemów chroniących przed upadkiem z wysokości. Kluczowym konkurentem na rynku polskim, a także na kilku europejskich rynkach ościennych jest firma Protekt, której strategią działania jest zaniżanie ceny produktów. W tym segmencie produktowym na rynku pojawiają się także producenci zagraniczni (np. z Hiszpanii, czy Czech) produkujący swój asortyment na dalekim wschodzie (Chiny, Indie) i dzięki temu uzyskujący bardzo niskie ceny sprzedaży. Między innymi te czynniki mają wpływ na niskie marże sprzętu chroniącego przed upadkiem z wysokości. Ta sama sytuacja dotyczy również sprzętu ratowniczego i materiałów reklamowych, gdzie konkurencja również jest bardzo silna i widoczna na rynku.
Zarząd Grupy Kapitałowej Lubawa S.A. nie publikował prognoz wyników finansowych na 2015 rok.
Grupa Kapitałowa nie posiadała dotąd i nic nie wskazuje na wystąpienie problemów ze zdolnością wywiązywania się z zaciągniętych zobowiązań w dającej się przewidzieć przyszłości.
Zidentyfikowane ryzyka związane z działalnością Spółki opisano w punkcie 5.9 niniejszego sprawozdania z działalności. Zarząd nie zidentyfikował jednakże żadnych istotnych zagrożeń wynikających z tych ryzyk.
Do chwili obecnej Spółki w ramach Grupy Kapitałowej Lubawa S.A. nie miały problemów z finansowaniem zamierzeń inwestycyjnych i taka sytuacja utrzyma się w przyszłości. Nakłady inwestycyjne w 2015 roku Grupa sfinansowała ze środków własnych, pozyskanych kredytów oraz zewnętrznych źródeł finansowania takich jak programy dotacyjne.
Dnia 21 listopada 2014 r. miał miejsce pożar w zakładzie produkcyjnym w Turku należącym do Miranda Sp. z o.o., spółki zależnej Emitenta. Zniszczeniu uległa wyłącznie jedna z hal produkcyjnych (tkalnia), maszyny produkcyjne zlokalizowane w tej hali oraz surowce, którymi obłożone były maszyny, należące do Miranda sp. z o.o., oraz dwóch innych spółek zależnych Emitenta - Litex Promo sp. z o.o. oraz Effect-System S.A.
Omawiane zdarzenie w całym 2015 roku miało większy, niż początkowo zakładano, wpływ na sytuację segmentu Tkaniny, głównie przez:
Na wyniki segmentu Materiałów Reklamowych (w którym największy udział posiada Spółka Litex Promo Sp. z. o.o.) w 2015 r. miał wpływ wyższy o ok. 36% niż w roku 2014 koszt profili aluminiowych zakontraktowanych na rok 2015, które są jednym z głównych surowców produkcyjnych Spółki (wzrost ceny profili był większy niż wzrost cen samego surowca, ze względu na istotnie większy koszt przerobu). Ten wzrost cen skutkował wzrostem kosztów produkcji na cały sezon 2015 (realizacja przede wszystkim w I połowie 2015 roku). Ponadto spółka zanotowała niższe przychody ze sprzedaży w 2015 r. z uwagi na:
ograniczenie wolumenu zamówień przez część odbiorców,
Część z opisanych powyżej zmniejszonych zamówień Spółka Litex Promo zniwelowała przez pozyskanie nowych kontraktów. Oprócz wzrostu kosztu profili aluminiowych negatywny wpływ na wyniki segment Materiałów Reklamowych miał nieoptymalny asortyment tkanin dostarczany przez Spółkę Miranda (co było skutkiem pożaru i korzystania z podwykonawców). Dostarczane materiały były w innych niż zazwyczaj szerokościach, co spowodowało większy procent odpadów, w efekcie czego wzrosło zużycie tkanin w Spółkach Litex Promo i Effect System. Wystąpił również spadek cen niektórych produktów oferowanych przez Litex Promo.
Z uwagi na sezonowość sprzedaży, jak co roku, czwarty kwartał 2015 r. charakteryzowal się stosunkowo wysokim poziomem przychodów w segmencie Sprzętu Specjalistycznego, za który odpowiada przede wszystkim Lubawa S.A. Narastająco za 2015 r. w omawianym segmencie nastąpił wzrost sprzedaży o 27,3% rdr (oraz 25,3% uwzględniając sprzedaż wyłącznie poza Grupę). Wynik segmentu w 2015 r. ukształtował się na poziomie 2,3 mln. Zysk segmentu został osiągnięty pomimo obiążenia stratą spółki zagranicznej Lubawa Armenia (w wysokości 0,76 mln PLN), która nie osiągnęła w 2015 roku docelowego poziomu sprzedaży.
Na wielkość przychodów w segmencie Materiałów Reklamowych, w najbliższych kwartałach wpływ będzie miał spadek cen profili alumiiowych wykorzystywanych w produkcji. Zakontraktowane przez Litex Promo na 2016 r. ceny profili aluminiowych są niższe w porównaniu do roku poprzedniego.
W 2016 r. oczekiwana jest poprawa wyniku w segmencie materiałów reklamowych w stosunku do roku 2015, jednakże spodziewane jest, że wyniki będą niższe niż w bardzo dobrym roku 2014. Działania odpowiedzialnej za ten segment spółki Litex Promo w 2016 r. skupione będą na wzmożeniu działań handlowych mających na celu dotarcie do nowych odbiorców, rozwoju nowych kanałów sprzedaży (przede wszystkim on-line) oraz rozwoju oferty produktowej. Przewiduje się, że działania te wpłyną na poziom sprzedaży odnoszonej w omawianym segmencie w 2016 r. Ponadto na działalność Grupy będą wpływały czynniki:
Spodziewana jest możliwość dalszego wpływu presji płacowej na wzrost kosztów spółek z Grupy w kolejnych okresach.
W 2015 roku nie nastąpiły żadne istotne zmiany w zasadach zarządzania Grupą Kapitałową.
Według stanu na dzień 31 grudnia 2015 roku Jednostka Dominująca nie posiadała akcji własnych i nie posiadał ich również żaden podmiot zależny Spółki ani osoba trzecia działająca w jej imieniu lub na jej rzecz.
Podmiot Dominujący w 2015 roku nie dokonywał emisji akcji.
Istotne umowy handlowe przedstawiono w punkcie 4.2.2 niniejszego sprawozdania. Natomiast o nowych umowach kredytowych i pożyczkach napisano w punkcie 5.6 niniejszego sprawozdania.
W ocenie Zarządu Spółki Dominującej po 31.12.2015 roku oraz do dnia publikacji Sprawozdania w Grupie Kapitałowej Lubawa S.A. nie miały miejsca żadne istotne zdarzenia.
Spółki należące do Grupy Kapitałowej Lubawa S.A. nie zawierały w 2015 roku istotnych transakcji z podmiotami powiązanymi na innych warunkach niż rynkowe.
Spółki należące do Grupy Kapitałowej Lubawa S.A. nie posiadają zobowiązań ani wierzytelności, co do których wszczęto postępowanie sądowe i administracyjne, których łączna wartość stanowi 10% kapitałów własnych.
| Wynagrodzenia | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| Wyszczególnienie | rok 2015 | rok 2014 | |||
| spółki Grupy Lubawa SA Kapitałowej |
Lubawa SA | spółki Grupy Kapitałowej |
|||
| Rada Nadzorcza | |||||
| Paweł Kois | 90 | 114 | 87 | 81 | |
| Zygmunt Politowski | 80 | 24 | 77 | 24 | |
| Janusz Cegła | 70 | 0 | 68 | 0 | |
| Łukasz Litwin | 80 | 276 | 77 | 199 | |
| Paweł Litwin | 80 | 246 | 77 | 232 | |
| Rada Nadzorcza razem | 400 | 660 | 386 | 536 | |
| Zarząd | |||||
| Marcin Kubica | 212 | 171 | 173 | 145 | |
| Razem Zarząd i Rada Nadzorcza | 612 | 831 | 559 | 681 |
Spośród osób zarządzających i nadzorujących Spółkę, zgodnie z posiadanymi przez nią informacjami, akcje jednostki dominującej posiadali:
| 31.12.2015 | 31.12.2014 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| lp. | Akcjonariusz | Liczba akcji | Wartość nominalna |
Liczba akcji | Wartość nominalna |
| Zarząd | |||||
| 1 | Marcin Kubica | 175.889 | 35.177,80 | 175.889 | 35.177,80 |
| Rada Nadzorcza | |||||
| 1 | Paweł Kois | 225.579 | 45.115,80 | 225.579 | 45.115,80 |
| 2 | Łukasz Litwin | 60.786 | 12.157,20 | 60.786 | 12.157,20 |
| 3 | Zygmunt Politowski | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 4 | Janusz Cegła | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 5 | Paweł Litwin | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Inne osoby zarządzające | |||||
| 1 | Arkadiusz Janicki | 0 | 0 | 42.206 | 8.441,20 |
*Stan posiadania akcji Jednostki Dominującej przez osoby zarządzające i nadzorujące nie uległ zmianie od dnia bilansowego do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji.
Umowa zawarta z Panem Marcinem Kubicą nie przewiduje, w przypadku rozwiązania kontraktu menedżerskiego z przyczyn leżących wyłącznie po stronie Spółki wypłaty odszkodowania.
W okresie objętym sprawozdaniem nie dokonywano zmian Statutu Jednostki Dominującej.
Spółce nie są znane żadne umowy ani okoliczności, w wyniku których mogą w przyszłości nastąpić zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy, poza opisanymi w punkcie 5.30.4 niniejszego sprawozdania z działalności wyemitowanymi 410 warrantami, uprawniającymi do objęcia łącznie 41.000.000 sztuk akcji Spółki.
Spółka nie realizowała w 2015 roku, w latach poprzednich i nie planuje realizować w najbliższym czasie żadnych programów akcji pracowniczych.
Dnia 8 lipca 2015 roku Rada Nadzorcza LUBAWA S.A. podjęła uchwałę w sprawie wyboru firmy KPMG Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka Komandytowa, jako podmiotu uprawnionego do dokonania przeglądu i badania sprawozdań za rok obrotowy 2015.
Dane o wybranym podmiocie: KPMG Audyt Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka Komandytowa, ul. Inflancka 4A, 00 – 189 Warszawa.
Umowy z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych na przegląd śródrocznego sprawozdania finansowego i śródrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz na badanie sprawozdania finansowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego zawarta została w dniu 20 lipca 2015 roku. Umowę zawarto wyłącznie na badanie sprawozdań finansowych za 2015 rok.
Wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych należne za rok obrotowy wyniosło:
Zarząd Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. oświadcza, że wedle najlepszej wiedzy, skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację finansową Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. oraz jej wynik finansowy. Ponadto Zarząd oświadcza, że sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnąć oraz sytuacji Grupy, w tym opis podstawowych ryzyk i zagrożeń.
Zarząd Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. oświadcza, że podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych, dokonujący badania sprawozdania finansowego za 2015 rok został wybrany zgodnie z przepisami prawa i jest nim: KPMG Audyt Spółka z o.o. Spółka Komandytowa z siedzibą w Warszawie, wpisana na listę krajową podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem 3546. Podmiot ten oraz biegli rewidenci dokonujący tego badania spełniają warunki do wydania bezstronnej i niezależnej opinii, zgodnie z właściwymi przepisami prawa krajowego.
Podmiot Dominujący stosuje i podlega Dobrym Praktykom Spółek notowanych na GPW stanowiących załącznik do uchwały nr 19/1307/2012 Rady Nadzorczej GPW z dnia 21 listopada 2012 roku z wyjątkami. Zasady, wedle których Emitent stosuje się i stosował w I półroczu 2015 roku do procedur Ładu Korporacyjnego zostały zaprezentowane w poniższej tabeli:
| PKT | DOBRA PRAKTYKA | OŚWIADCZENIE O STOSOWA NIU DOBREJ PRAKTYKI TAK / NIE |
UWAGI |
|---|---|---|---|
| I. | REKOMENDACJE DOTYCZĄCE DOBRYCH PRAKTYK SPÓŁEK GIEŁDOWYCH | ||
| 1 | Spółka powinna prowadzić przejrzystą i efektywną politykę informacyjną, zarówno z wykorzystaniem tradycyjnych metod, jak i z użyciem nowoczesnych technologii oraz najnowszych narzędzi komunikacji zapewniających szybkość, bezpieczeństwo oraz efektywny dostęp do informacji. Korzystając w jak najszerszym stopniu z tych metod, Spółka powinna w szczególności: |
||
| 1.1 | prowadzić swoją stronę internetową, o zakresie i sposobie prezentacji wzorowanym na modelowym serwisie relacji inwestorskich, dostępnym pod adresem: http://naszmodel.gpw.pl/ |
TAK | |
| 1.2 | zapewnić odpowiednią komunikację z inwestorami i analitykami, wykorzystując w tym celu również nowoczesne metody komunikacji internetowej |
TAK | |
| 2 | (uchylony) | - | - |
| 3 | Spółka powinna dołożyć starań, aby odwołanie walnego zgromadzenia lub zmiana jego terminu nie uniemożliwiały lub nie ograniczały akcjonariuszowi wykonywania prawa do uczestnictwa w walnym zgromadzeniu |
TAK | |
| 4 | Spółka powinna dążyć do tego aby w sytuacji, gdy papiery wartościowe wyemitowane przez spółkę są przedmiotem obrotu w różnych krajach (lub na różnych rynkach) i w ramach różnych systemów prawnych, realizacja zdarzeń korporacyjnych, związanych z nabyciem praw po stronie akcjonariusza, następowała w tych samych terminach we wszystkich krajach, w których są one notowane |
NIE (nie dotyczy Emitenta) |
Uzasadnienie: Papiery emitowane przez Lubawa S.A. nie są przedmiotem obrotu w różnych krajach lub na różnych rynkach. |
| 5 | Spółka powinna posiadać politykę wynagrodzeń oraz zasady jej ustalania. Polityka wynagrodzeń powinna w szczególności określać formę, strukturę i poziom wynagrodzeń członków organów nadzorujących i zarządzających. Przy określaniu polityki wynagrodzeń członków organów nadzorujących i zarządzających spółki powinno mieć zastosowanie zalecenie Komisji Europejskiej z 14 grudnia 2004 r. w sprawie wspierania odpowiedniego systemu wynagrodzeń dyrektorów spółek notowanych na giełdzie (2004/913/WE), uzupełnione o zalecenie KE z 30 kwietnia 2009 r. (2009/385/WE). |
NIE | Uzasadnienie: W przypadku członków zarządu wynagrodzenie jest ustalane na podstawie indywidualnie negocjowanych kontraktów menedżerskich. Wynagrodzenie w dużej części uzależnione jest od osiąganych przez Spółkę efektów ekonomicznych. Szczegółowe zasady ustalania wynagrodzeń dla członków rady nadzorczej określa uchwała nr 25/2007 ZWZA Spółki z dnia 21 czerwca 2007 roku. Ponadto Spółka każdorazowo w rocznym sprawozdaniu finansowym publikuje informacje o wynagrodzeniach wypłaconych Zarządowi oraz Radzie Nadzorczej. |
| 6 | Członek rady nadzorczej powinien posiadać należytą wiedzę i doświadczenie oraz być w stanie poświęcić niezbędną ilość czasu na wykonywanie swoich obowiązków. Członek rady nadzorczej powinien podejmować odpowiednie działania, aby rada nadzorcza otrzymywała informacje o istotnych sprawach dotyczących spółki |
TAK | |
| 7 | Każdy członek rady nadzorczej powinien kierować się w swoim postępowaniu interesem spółki oraz niezależnością opinii i sądów, a w szczególności: - nie przyjmować nieuzasadnionych korzyści, które mogłyby rzutować negatywnie na ocenę niezależności jego opinii i sądów, - wyraźnie zgłaszać swój sprzeciw i zdanie odrębne w przypadku uznania, że decyzja rady nadzorczej stoi w sprzeczności z interesem spółki |
TAK |
| 8 | Żaden akcjonariusz nie powinien być uprzywilejowany w stosunku do pozostałych akcjonariuszy w zakresie transakcji i umów zawieranych przez spółkę z akcjonariuszami lub podmiotami z nimi powiązanymi |
TAK | |
|---|---|---|---|
| 9 | GPW rekomenduje spółkom publicznym i ich akcjonariuszom, by zapewniały one zrównoważony udział kobiet i mężczyzn w wykonywaniu funkcji zarządu i nadzoru w przedsiębiorstwach, wzmacniając w ten sposób kreatywność i innowacyjność w prowadzonej przez spółki działalności gospodarczej |
TAK | Uzasadnienie: Spółka, jako kryterium wyboru członków Rady Nadzorczej i Członków Zarządu kieruje się kwalifikacjami osoby powołanej do pełnienia powierzonej funkcji: doświadczeniem, profesjonalizmem oraz kompetencjami kandydata. Decyzję w kwestii wyboru osób zarządzających oraz członków Rady Nadzorczej pod względem płci pozostawia w rękach uprawnionych organów Spółki. |
| 10 | Jeżeli spółka wspiera rożne formy ekspresji artystycznej i kulturalnej, działalność sportową albo działalność w zakresie edukacji lub nauki i postrzega swoją aktywność w tym zakresie, jako element swojej misji biznesowej i strategii rozwoju, mający wpływ na innowacyjność przedsiębiorstwa i jego konkurencyjność, dobrą praktyką jest publikowanie, w sposób przyjęty przez spółkę, zasad prowadzenia przez nią działalności w tym zakresie |
NIE (nie dotyczy Emitenta) |
Uzasadnienie: Spółka sporadycznie wspiera różne formy ekspresji artystycznej i kulturalnej, działalność sportową i działalność w zakresie edukacji lub nauki, ale nie traktuje tej aktywności jako element swojej misji biznesowej i strategii rozwoju. |
| 11 | Przejawem dbałości spółki giełdowej o należytą, jakość ładu informacyjnego jest zajmowanie przez nią, w formie komunikatu zamieszczanego na swojej stronie internetowej, stanowiska – chyba, że spółka uzna inne działanie za bardziej właściwe - w sytuacji, gdy dotyczące spółki: - publicznie przekazane informacje są od początku nieprawdziwe, częściowo nieprawdziwe, albo stały się takimi później, - publicznie wygłoszone opinie są od początku, albo w wyniku późniejszych okoliczności, nieoparte na istotnych przesłankach o obiektywnym charakterze. Zasada ta odnosi się do opinii lub informacji wypowiedzianych publicznie przez przedstawicieli spółki w szerokim sensie lub przez inną osobę, której wypowiedzi mogą mieć skutek opiniotwórczy, i niezależnie od tego, czy te informacje lub opinie zawierają sugestie korzystne dla spółki, czy też sugestie niekorzystne. |
TAK | |
| 12 | Spółka powinna zapewnić akcjonariuszom możliwość wykonywania osobiście lub przez pełnomocnika prawa głosu w toku walnego zgromadzenia, poza miejscem odbywania walnego zgromadzenia, przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej. |
NIE | Uzasadnienie Brak odpowiedniej infrastruktury technicznej. Spółka nie uważa, by brak takiego środka komunikacji z inwestorami istotnie ograniczał lub utrudniał bądź zakłócał prowadzenie rzetelnej polityki informacyjnej. Zastosowanie technologii transmisji i utrwalania przebiegu obrad jest kosztowne. W chwili obecnej zarząd Spółki nie widzi potrzeby ponoszenia wysokiego wydatku inwestycyjnego na ten cel |
| II. DOBRE PRAKTYKI REALIZOWANE PRZEZ ZARZĄDY SPÓŁEK GIEŁDOWYCH | |||
| 1 | Spółka prowadzi korporacyjną stronę internetową i zamieszcza na niej: podstawowe dokumenty korporacyjne, w szczególności statut i regulaminy |
||
| 1.1 | organów spółki | TAK | |
| 1.2 | życiorysy zawodowe członków organów spółki | TAK | |
| 1.2 a |
corocznie, w czwartym kwartale – informację o udziale kobiet i mężczyzn odpowiednio w zarządzie i w radzie nadzorczej spółki w okresie ostatnich dwóch lat |
TAK | |
| 1.3 | raporty bieżące i okresowe | TAK |
| 1.4 | (uchylony) | - | - |
|---|---|---|---|
| 1.5 | w przypadku, gdy wyboru członków organu spółki dokonuje walne zgromadzenie - udostępnione spółce uzasadnienia kandydatur zgłaszanych do zarządu i rady nadzorczej wraz z życiorysami zawodowymi, w terminie umożliwiającym zapoznanie się z nimi oraz podjęcie uchwały z należytym rozeznaniem |
TAK | |
| 1.6 | roczne sprawozdania z działalności rady nadzorczej, z uwzględnieniem pracy jej komitetów, wraz z przekazaną przez radę nadzorczą oceną systemu kontroli wewnętrznej i systemu zarządzania ryzykiem istotnym dla spółki |
TAK | |
| 1.7 | pytania akcjonariuszy dotyczące spraw objętych porządkiem obrad, zadawane przed i w trakcie walnego zgromadzenia, wraz z odpowiedziami na zadawane pytania |
NIE | Uzasadnienie: Zdaniem Emitenta publikacja pytań mogłaby naruszyć interesy akcjonariuszy. |
| 1.8 | informację na temat powodów odwołania zgromadzenia, zmiany terminu lub porządku obrad wraz z uzasadnieniem |
TAK | |
| 1.9 | informację o przerwie w obradach walnego zgromadzenia i powodach zarządzenia przerwy |
TAK | |
| 1.9 a |
zapis przebiegu obrad walnego zgromadzenia, w formie audio lub wideo, | NIE | Uzasadnienie: Zdaniem Emitenta publikacja pełnego zapisu obrad mogłaby naruszyć interesy akcjonariuszy |
| 1.1 0 |
informacje na temat zdarzeń korporacyjnych, takich jak wypłata dywidendy, oraz innych zdarzeń skutkujących nabyciem lub ograniczeniem praw po stronie akcjonariusza, z uwzględnieniem terminów oraz zasad przeprowadzania tych operacji. Informacje te powinny być zamieszczane w terminie umożliwiającym podjęcie przez inwestorów decyzji inwestycyjnych |
TAK | |
| 1.1 1 |
powzięte przez zarząd, na podstawie oświadczenia członka rady nadzorczej, informacje o powiązaniach członka rady nadzorczej z akcjonariuszem dysponującym akcjami reprezentującymi nie mniej niż 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu spółki |
TAK | |
| 1.1 2 |
w przypadku wprowadzenia w spółce programu motywacyjnego opartego na akcjach lub podobnych instrumentach - informację na temat prognozowanych kosztów, jakie poniesie spółka w związku z jego wprowadzeniem |
TAK | |
| 1.1 3 |
oświadczenie o stosowaniu zasad ładu korporacyjnego, zamieszczone w ostatnim opublikowanym raporcie rocznym, a także raport, o którym mowa w § 29 ust. 5 Regulaminu Giełdy - o ile został opublikowany |
TAK | |
| 1.1 4 |
informację o treści obowiązującej w spółce reguły dotyczącej zmieniania podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych lub informację o braku takiej reguły |
TAK | Uzasadnienie: Lubawa S.A. informuje, że wybór podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych odbywa się zgodnie z Ustawą o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym z dnia 7 maja 2009 (Dz. U. z 2009 r. Nr 77, poz. 649). Spółka nie ustalała dodatkowych reguł dotyczących powyższego zagadnienia |
| C.D. II. DOBRE PRAKTYKI REALIZOWANE PRZEZ ZARZĄDY SPÓŁEK GIEŁDOWYCH | |||
| 2 | Spółka zapewnia funkcjonowanie swojej strony internetowej również w języku angielskim, przynajmniej w zakresie wskazanym w części II. pkt 1 |
NIE | Uzasadnienie: Spółka nie prowadzi strony internetowej w zakresie wskazanym w części II. pkt. 1 w języku angielskim. Z uwagi na znaczny koszt obsługi strony w języku angielskim związany z tłumaczeniami, Emitent nie planuje w najbliższym czasie uruchomienia tego |
| serwisu | |||
|---|---|---|---|
| Zarząd, przed zawarciem przez spółkę istotnej umowy z podmiotem | |||
| powiązanym, zwraca się do rady nadzorczej o aprobatę tej transakcji / | |||
| umowy. Powyższemu obowiązkowi nie podlegają transakcje typowe, | |||
| zawierane na warunkach rynkowych w ramach prowadzonej działalności | |||
| operacyjnej przez spółkę z podmiotem zależnym, w którym spółka posiada | |||
| 3 | większościowy udział kapitałowy. Na potrzeby niniejszego zbioru zasad | TAK | |
| przyjmuje się definicję podmiotu powiązanego w rozumieniu |
|||
| rozporządzenia Ministra Finansów wydanego na podstawie art. 60 ust. 2 | |||
| ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach | |||
| wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu | |||
| obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. Nr 184, poz. 1539 z późn. zm.) | |||
| O zaistniałym konflikcie interesów lub możliwości jego powstania członek | |||
| zarządu powinien poinformować zarząd oraz powstrzymać się od | |||
| 4 | zabierania głosu w dyskusji oraz od głosowania nad uchwałą w sprawie, w | TAK | |
| której zaistniał konflikt interesów | |||
| 5 | (uchylony) | - | - |
| Członkowie zarządu powinni uczestniczyć w obradach walnego |
|||
| 6 | zgromadzenia w składzie umożliwiającym udzielenie merytorycznej |
TAK | |
| odpowiedzi na pytania zadawane w trakcie walnego zgromadzenia | |||
| Spółka ustala miejsce i termin walnego zgromadzenia tak, aby umożliwić | |||
| 7 | udział w obradach jak największej liczbie akcjonariuszy | TAK | |
| W przypadku otrzymania przez zarząd spółki informacji o zwołaniu walnego | |||
| zgromadzenia na podstawie art. 399 §§ 2 - 4 Kodeksu spółek handlowych, | |||
| zarząd spółki niezwłocznie dokonuje czynności, do których jest |
|||
| 8 | zobowiązany w związku z organizacją i przeprowadzeniem walnego | TAK | |
| zgromadzenia. Zasada ma zastosowanie również w przypadku zwołania | |||
| walnego zgromadzenia na podstawie upoważnienia wydanego przez sąd | |||
| rejestrowy zgodnie z art. 400 § 3 Kodeksu spółek handlowych | |||
| III. DOBRE PRAKTYKI REALIZOWANE PRZEZ CZŁONKÓW RAD NADZORCZYCH | |||
| Poza czynnościami wymienionymi w przepisach prawa rada nadzorcza | |||
| 1 | powinna: | ||
| raz w roku sporządzać i przedstawiać zwyczajnemu walnemu zgromadzeniu | |||
| 1.1 | zwięzłą ocenę sytuacji spółki, z uwzględnieniem oceny systemu kontroli | TAK | |
| wewnętrznej i systemu zarządzania ryzykiem istotnym dla spółki | |||
| 1.2 | (uchylony) | - | - |
| rozpatrywać i opiniować sprawy mające być przedmiotem uchwał walnego | |||
| 1.3 | zgromadzenia | TAK | |
| Członek rady nadzorczej powinien przekazać zarządowi spółki informację na | |||
| temat swoich powiązań z akcjonariuszem dysponującym akcjami |
|||
| reprezentującymi nie mniej niż 5% ogólnej liczby głosów na walnym | |||
| 2 | zgromadzeniu. Powyższy obowiązek dotyczy powiązań natury |
TAK | |
| ekonomicznej, rodzinnej lub innej, mogących mieć wpływ na stanowisko | |||
| członka rady nadzorczej w sprawie rozstrzyganej przez radę | |||
| Członkowie rady nadzorczej powinni uczestniczyć w obradach walnego | |||
| 3 | zgromadzenia w składzie umożliwiającym udzielenie merytorycznej |
TAK | |
| odpowiedzi na pytania zadawane w trakcie walnego zgromadzenia | |||
| O zaistniałym konflikcie interesów lub możliwości jego powstania członek | |||
| 4 | rady nadzorczej powinien poinformować radę nadzorczą i powstrzymać się | TAK | |
| od zabierania głosu w dyskusji oraz od głosowania nad uchwałą w sprawie, | |||
| w której zaistniał konflikt interesów |
| Członek rady nadzorczej nie powinien rezygnować z pełnienia funkcji w | |||
|---|---|---|---|
| 5 | sytuacji, gdy mogłoby to negatywnie wpłynąć na możliwość działania rady nadzorczej, w tym podejmowania przez nią uchwał |
TAK | |
| 6 7 |
Przynajmniej dwóch członków rady nadzorczej powinno spełniać kryteria niezależności od spółki i podmiotów pozostających w istotnym powiązaniu ze spółką. W zakresie kryteriów niezależności członków rady nadzorczej powinien być stosowany Załącznik II do Zalecenia Komisji Europejskiej z dnia 15 lutego 2005 r. dotyczącego roli dyrektorów niewykonawczych lub będących członkami rady nadzorczej spółek giełdowych i komisji rady (nadzorczej). Niezależnie od postanowień pkt. b) wyżej wymienionego Załącznika osoba będąca pracownikiem spółki, podmiotu zależnego lub podmiotu stowarzyszonego nie może być uznana za spełniającą kryteria niezależności, o których mowa w tym Załączniku. Ponadto za powiązanie z akcjonariuszem wykluczające przymiot niezależności członka rady nadzorczej w rozumieniu niniejszej zasady rozumie się rzeczywiste i istotne powiązanie z akcjonariuszem mającym prawo do wykonywania 5 % i więcej ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu (uchylony) |
TAK - |
- |
| W zakresie zadań i funkcjonowania komitetów działających w radzie | NIE | Uzasadnienie: | |
| 8 | nadzorczej powinien być stosowany Załącznik I do Zalecenia Komisji Europejskiej z dnia 15 lutego 2005 r. dotyczącego roli dyrektorów nie wykonawczych(…) |
(nie dotyczy Emitenta) |
Emitent nie powoływał komitetów |
| 9 | Zawarcie przez spółkę umowy/transakcji z podmiotem powiązanym, spełniającej warunki, o której mowa w części II pkt. 3, wymaga aprobaty rady nadzorczej |
TAK | |
| IV. DOBRE PRAKTYKI REALIZOWANE PRZEZ AKCJONARIUSZY | |||
| 1 | Przedstawicielom mediów powinno się umożliwiać obecność na walnych zgromadzeniach |
NIE | Uzasadnienie: W Walnych Zgromadzeniach Emitenta udział biorą osoby uprawnione i obsługujące Walne Zgromadzenie. Emitent nie widzi potrzeby wprowadzania dodatkowych zobowiązań dla akcjonariuszy dotyczących szczególnego umożliwiania obecności na Walnych Zgromadzeniach przedstawicielom mediów. Obowiązujące przepisy prawa, w tym Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych, w wystarczający sposób, regulują wykonanie nałożonych na spółki publiczne obowiązków informacyjnych w zakresie jawności i przejrzystości spraw będących przedmiotem obrad Walnego Zgromadzenia. W przypadku pytań dotyczących Walnych Zgromadzeń, kierowanych do Spółki ze strony przedstawicieli mediów, Spółka udziela bezzwłocznie stosownych odpowiedzi. |
| 2 3 |
Regulamin walnego zgromadzenia nie może utrudniać uczestnictwa akcjonariuszy w walnym zgromadzeniu i wykonywania ich praw. Zmiany w regulaminie powinny obowiązywać najwcześniej od następnego walnego zgromadzenia (uchylony) |
TAK - |
- |
| 4 | Uchwała walnego zgromadzenia w sprawie emisji akcji z prawem poboru powinna precyzować cenę emisyjną albo mechanizm jej ustalenia lub zobowiązać organ do tego upoważniony do ustalenia jej przed dniem |
TAK |
| prawa poboru, w terminie umożliwiającym podjęcie decyzji inwestycyjnej | |||
|---|---|---|---|
| 5 | Uchwały walnego zgromadzenia powinny zapewniać zachowanie niezbędnego odstępu czasowego pomiędzy decyzjami powodującymi określone zdarzenia korporacyjne a datami, w których ustalane są prawa akcjonariuszy wynikające z tych zdarzeń korporacyjnych |
TAK | |
| 6 | Dzień ustalenia praw do dywidendy oraz dzień wypłaty dywidendy powinny być tak ustalone, aby czas przypadający pomiędzy nimi był możliwie najkrótszy, a w każdym przypadku nie dłuższy niż 15 dni roboczych. Ustalenie dłuższego okresu pomiędzy tymi terminami wymaga szczegółowego uzasadnienia |
TAK | |
| 7 | Uchwała walnego zgromadzenia w sprawie wypłaty dywidendy warunkowej może zawierać tylko takie warunki, których ewentualne ziszczenie nastąpi przed dniem ustalenia prawa do dywidendy |
TAK | |
| 8 | (uchylony) | - | - |
| 9 | Uchwała walnego zgromadzenia o podziale wartości nominalnej akcji nie powinna ustalać nowej wartości nominalnej akcji na poziomie, który mógłby skutkować bardzo niską jednostkową wartością rynkową tych akcji, co w konsekwencji mogłoby stanowić zagrożenie dla prawidłowości i wiarygodności wyceny spółki notowanej na giełdzie |
TAK | |
| 10 | Spółka powinna zapewnić akcjonariuszom możliwość udziału w walnym zgromadzeniu przy wykorzystaniu środków komunikacji elektronicznej, polegającego na: |
1 stycznia 2013 r. | Zasada ta powinna być stosowana najpóźniej począwszy od dnia |
| 10.1 | transmisji obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym | NIE | Uzasadnienie: Spółka nie posiada odpowiedniej infrastruktury technicznej umożliwiającej: - transmitowanie obrad walnego zgromadzenia w czasie rzeczywistym, - dwustronną komunikację w czasie rzeczywistym, w ramach, której akcjonariusze mogą wypowiadać się w toku obrad walnego zgromadzenia przebywając w miejscu innym niż miejsce obrad, |
| 10.2 | dwustronnej komunikacji w czasie rzeczywistym, w ramach, której akcjonariusze mogą wypowiadać się w toku obrad walnego zgromadzenia przebywając w miejscu innym niż miejsce obrad |
NIE | Spółka nie uważa, by brak takiego środka komunikacji z inwestorami istotnie ograniczał lub utrudniał bądź zakłócał prowadzenie rzetelnej polityki informacyjnej. |
W Grupie Kapitałowej Lubawa S.A. system kontroli wewnętrznej przy sporządzaniu sprawozdań został zaprojektowany w taki sposób, aby zapewnić rzetelność, terminowość, wszechstronność i przejrzystość sprawozdań finansowych. W procesie sporządzania sprawozdań finansowych zidentyfikowano następujące ryzyka:
błędnych danych wejściowych,
niewłaściwej prezentacji danych,
zastosowania błędnych szacunków.
Spółki posiadają stosowne, jednolite w ramach Grupy Kapitałowej, procedury sporządzania sprawozdań finansowych mające na celu zapewnienie kompletności i prawidłowości ujęcia wszystkich transakcji gospodarczych w danym okresie:
Spółki należące do Grupy Kapitałowej LUBAWA S.A. prowadzą księgi rachunkowe w zintegrowanym systemie informatycznym Impuls, który poprzez swoją funkcjonalność zapewnia spójność zapisów księgowych. Modułowa struktura systemu zapewnia przejrzysty podział kompetencji, spójność zapisów operacji w księgach oraz kontrole pomiędzy księgami: sprawozdawczą, główną i pomocniczymi poprzez rozbudowany system raportowy.
Dostęp do zasobów informacyjnych systemu informatycznego ograniczony jest odpowiednimi uprawnieniami upoważnionych pracowników wyłącznie w zakresie wykonywanych przez nich obowiązków.
Dane finansowe będące podstawą sprawozdań finansowych i raportów okresowych pochodzą z miesięcznej sprawozdawczości finansowej. Kierownictwo średniego i wyższego szczebla, po zamknięciu ksiąg każdego miesiąca kalendarzowego, wspólnie analizuje wyniki finansowe Spółki porównując je do założeń biznesowych. Zidentyfikowane błędy korygowane są na bieżąco w księgach zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości. Kontrola prowadzona jest na każdym etapie sporządzania sprawozdania finansowego, począwszy od wprowadzania danych źródłowych, poprzez przetwarzanie danych, aż do generowania informacji wyjściowych.
Za przygotowanie sprawozdań finansowych, okresowej sprawozdawczości finansowej i bieżącej sprawozdawczości zarządczej Spółek odpowiedzialny jest pion finansowo - księgowy. Sprawozdania finansowe przygotowywane są przez kierownictwo średniego szczebla i przed przekazaniem ich niezależnemu audytorowi zatwierdzane przez Zarząd.
W procesie sporządzania sprawozdań finansowych jednym z podstawowych elementów kontroli jest weryfikacja sprawozdania finansowego przez niezależnego biegłego rewidenta. Do zadań biegłego rewidenta należy w szczególności: przegląd półrocznego sprawozdania finansowego oraz badanie rocznego sprawozdania finansowego. Wyboru biegłego rewidenta dokonuje Rada Nadzorcza w drodze akcji ofertowej, z grona firm audytorskich, gwarantujących właściwe standardy usług i wymaganą niezależność.
| lp. | Akcjonariusz | l. akcji | % akcji | l. głosów | % głosów | data |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | Silver Hexarion | 30 599 474 | 28,00% | 30 599 474 | 28,00% | 29.02.2016 |
| 2 | Stanisław Litwin | 5 366 682 | 4,91% | 5 366 682 | 4,91% | 29.02.2016 |
| 3 | Jacek Łukjanow | 5 700 000 | 5,22% | 5 700 000 | 5,22% | 29.02.2016 |
| 4 | Pozostali akcjonariusze | 67 603 844 | 61,87% | 67 603 844 | 61,87% | 29.02.2016 |
| Razem | 109 270 000 | 109 270 000 |
Pan Stanisław Litwin posiada 410 warrantów subskrypcyjnych serii A wyemitowanych zgodnie z uchwałą nr 7/2011 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Spółki z dnia 15 lutego 2011 roku. Każdy warrant subskrypcyjny serii A uprawnia do objęcia 100.000 akcji serii F w terminie 10 lat od daty emisji warrantów.
W przypadku Emitenta nie występują żadne ograniczenia w wykonywaniu prawa głosu.
Akcje Jednostki Dominującej nie są obarczone żadnymi ograniczeniami dotyczącymi ich przenoszenia ani wykonywania głosu przypadającego na nie.
Zarząd składa się z 1 do 2 członków powoływanych przez Radę Nadzorczą na 5-cio letnią kadencję. Rada Nadzorcza ustala liczbę członków Zarządu w danej kadencji. Członkowie Zarządu mogą być w każdym momencie odwołani uchwałą Rady Nadzorczej. Zarząd działa we wszystkich sprawach nie zastrzeżonych do kompetencji innych organów Spółki. Zadaniem Zarządu Spółki jest w szczególności:
Zarząd Spółki opracowuje strategię Spółki, która podlega akceptacji Rady Nadzorczej. Zarząd jest odpowiedzialny za stworzenie strategii i jej realizację.
Ponadto do kompetencji Zarządu należy współpraca z zakładowymi organizacjami związkowymi oraz nadzorowanie i organizacja spraw organizacyjnych Spółki.
Do wyłącznej kompetencji Zarządu należy, zgodnie z Regulaminem Zarządu Spółki, również: organizowanie nowych przedsięwzięć dla Spółki, pozyskiwanie ewentualnych kapitałów potrzebnych do nowych projektów oraz poszukiwanie nowych partnerów do poszerzenia sfery działalności Spółki.
Poza sprawami obejmującymi zarządzanie procesami biznesowymi Spółki, Zarząd jest uprawniony i zobowiązany do podejmowania działań związanych z funkcjonowaniem Spółki jako spółki akcyjnej (np. zwołanie Walnego Zgromadzenia). W tym zakresie obowiązki Zarządu nie mogą być delegowane.
Regulamin Zarządu określa sprawy wymagające podjęcia przez Zarząd uchwały. Posiedzenia Zarządu zwołuje i przewodniczy im Prezes Zarządu. Zarząd Spółki nadzoruje poszczególne piony i jednostki organizacyjne, zgodnie z ustalonym przez Radę Nadzorczą, na wniosek Prezesa Zarządu, podziałem kompetencji ponosząc odpowiedzialność za realizowanie ich misji i podstawowych zadań. Organizację prac Zarządu, zakres spraw wymagających uchwały Zarządu oraz tryb jego funkcjonowania określa Regulamin Zarządu uchwalony przez Zarząd i zatwierdzony przez Radę Nadzorczą. Kompetencje poszczególnych członków Zarządu określone są w Regulaminie Organizacyjnym oraz regulacjach dotyczących funkcjonowania ich obszarów wprowadzonych przez Zarząd.
Nie są przewidziane żadne szczególne zasady zmiany statutu spółki emitenta poza określonymi kodeksem spółek handlowych.
Walne Zgromadzenie jest zwoływane przez jego ogłoszenie na trzy tygodnie przed jego planowanym terminem. Oprócz Kodeksu Spółek Handlowych kwestie związane z funkcjonowaniem Walnego Zgromadzenia regulują: Statut Spółki oraz Regulamin Walnego Zgromadzenia. Uchwały Walnego Zgromadzenia zasadniczo zapadają bezwzględną większością głosów. Wyjątki od tej zasady określają przepisy kodeksu spółek handlowych i postanowienia Statutu. Walne Zgromadzenia odbywają się w siedzibie Spółki, w terminie określonym w ogłoszeniu i zgodnie z obowiązującymi przepisami.
W Spółce przyjęto zasadę, iż zwyczajne Walne Zgromadzenia zwoływane są w terminie umożliwiającym wzięcie udziału wszystkim uprawnionym i zainteresowanym akcjonariuszom. W przypadku zwołania nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Zarząd przedstawia uzasadnienie zwołania i umieszczenia określonych spraw w porządku, bądź zwraca się o przedstawienie takiego uzasadnienia w przypadku, gdy żądanie zwołania pochodzi od innego uprawnionego podmiotu.
Projekty uchwał są przedkładane Walnemu Zgromadzeniu przez Zarząd po zaopiniowaniu przez Radę Nadzorczą Spółki.
W obradach Zgromadzenia jako obserwatorzy mogą uczestniczyć zainteresowani przedstawiciele mediów chyba, że ich obecność mogłaby narazić Spółkę na szkodę.
Wszystkie istotne materiały na Walne Zgromadzenie są dostępne dla zainteresowanych akcjonariuszy co najmniej na 7 dni przed terminem jego zwołania.
Członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej uczestniczą w Walnym Zgromadzeniu, chyba że ich uczestnictwo nie jest możliwe z ważnych przyczyn. W przypadku nieobecności członka Zarządu na Walnym Zgromadzeniu jest on zgodnie z obowiązującym Regulaminem Zarządu zobowiązany do złożenia wyjaśnień.
Walne Zgromadzenie posiada stabilny regulamin, określający szczegółowe zasady prowadzenia obrad i podejmowania uchwał. Regulamin określa zasady działania Walnego Zgromadzenia, prowadzenia obrad, podejmowania uchwał, w szczególności postanowienia dotyczące wyborów, w tym wyboru Rady Nadzorczej.
Regulamin nie ulega częstym zmianom, a uchwalane zmiany wchodzą w życie począwszy od następnego Walnego Zgromadzenia.
Zgodnie z przepisami Kodeksu Spółek Handlowych, oraz postanowieniami Statutu Spółki do podstawowych kompetencji Walnego Zgromadzenia należy:
Ponadto zwyczajne Walne Zgromadzenie podejmuje uchwałę w sprawie przestrzegania zasad ładu korporacyjnego.
Skład osobowy i zmiany, które zaszły w ciągu ostatniego roku obrotowego w organach zarządzających, nadzorujących i komitetach emitenta
Na dzień 2 maja 2016 skład oraz kompetencje Zarządu Spółki przedstawiały się następująco:
Marcin Kubica Prezes Zarządu od dnia 8 sierpnia 2012 r.
Na dzień 31 grudnia 2015 roku Zarząd Spółki był jednoosobowy i pozostał niezmienny do dnia publikacji niniejszego sprawozdania.
Funkcję Prezesa Zarządu piastuje Pan Marcin Kubica.
W okresie objętym sprawozdaniem Rada Nadzorcza Spółki funkcjonowała w następującym składzie:
Paweł Kois Przewodniczący Rady Nadzorczej, Zygmunt Politowski Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, Łukasz Litwin Sekretarz Rady Nadzorczej, Janusz Cegła Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, Paweł Litwin Członek Rady Nadzorczej.
Skład Rady Nadzorczej nie uległ zmianie w trakcie 2015 roku i do dnia zatwierdzenia sprawozdania.
| Data | Imię i Nazwisko | Stanowisko / Funkcja | Podpis |
|---|---|---|---|
| 02.05.2016 | Marcin Kubica | Prezes Zarządu |
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.