Energa S.A.

Capital/Financing Update • Sep 1, 2017

Zarząd ENERGA SA ("Spółka") informuje, iż 1 września 2017 roku agencja ratingowa Fitch Ratings ("Agencja", "Fitch") nadała wstępny rating na poziomie BB+ (EXP) dla planowanej emisji obligacji hybrydowych w kwocie 250 mln EUR. Nadanie ratingu ma związek ze skonkretyzowaniem ustaleń ws. emisji obligacji hybrydowych pomiędzy ENERGA SA a Europejskim Bankiem Inwestycyjnym ("EBI").

Spółka planuje pozyskać finansowanie od EBI w ramach Planu Inwestycyjnego Komisji Europejskiej, tj. Planu Junckera. Emitowane obligacje to podporządkowane, niezabezpieczone, kuponowe papiery wartościowe na okaziciela. Emisja obligacji zakłada dwie transze po 125 mln EUR każda o zapadalności odpowiednio 16 i 20 lat, z możliwym wcześniejszym terminem wykupu. Finalne parametry emisji zostaną określone w umowach pomiędzy Spółką i EBI oraz warunkach emisji.

Zgodnie z metodologią Fitch (Non-Financial Corporates Hybrids Treatment and Notching Criteria) przedmiotowe obligacje na potrzeby kalkulacji wskaźników dźwigni finansowej zostaną zakwalifikowane jako kapitał własny w wysokości 50 proc. finansowania.

Celem pozyskania finansowania jest realizacja programu inwestycyjnego w segmencie Dystrybucja obejmującego modernizację oraz rozbudowę aktywów dystrybucyjnych Grupy ENERGA w latach 2017-2019.