Aplisens S.A.

Interim / Quarterly Report • Sep 10, 2018

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

APLISENS S.A.

ZA OKRES 01.01.2018 – 30.06.2018

Warszawa, 10 września 2018 roku

Wprowadzenie

Na podstawie rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz.U. 2018 poz. 757), Zarząd Spółki oświadcza, wedle swojej najlepszej wiedzy, że niniejsze sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi Spółkę zasadami rachunkowości oraz że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Spółki oraz jej wynik finansowy.

Zarząd oświadcza także, że śródroczne sprawozdanie Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji emitenta, w tym opis podstawowych zagrożeń i ryzyka.

Niniejsze śródroczne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad rachunkowości, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejska oraz w zakresie wymaganym przez rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych. Sprawozdanie to obejmuje okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2018 roku.

Adam Żurawski Prezes Zarządu APLISENS S.A.

Spis treści

		Wprowadzenie 1
		Spis treści 2
1		Wybrane dane finansowe 3
2	Śródroczne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe 4
	2.1	Informacje ogólne 4
	2.2	Śródroczny skrócony rachunek zysków i strat 6
	2.3	Śródroczne skrócone sprawozdanie z całkowitych dochodów 7
	2.4	Śródroczne skrócone sprawozdanie z sytuacji finansowej 8
	2.5	Śródroczne skrócone sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym 10
	2.6	Śródroczne skrócone sprawozdanie z przepływów pieniężnych 12
3		Informacja objaśniająca do śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego 13
	3.1	Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej 13
	3.2	Wpływ nowych regulacji na przyszłe sprawozdanie finansowe Spółki 16
	3.3	Podstawa sporządzenia skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego 18
	3.4	Założenia kontynuacji działalności gospodarczej 18
	3.5	Informacje dotyczące sezonowości działalności lub cykliczności działalności 18
	3.6	Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji 19
	3.7	Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 19
	3.8	Opis pozycji wpływających na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy netto oraz przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub wywierany wpływ 20
	3.9	Opis korekty błędów poprzednich okresów i zmiany zasad prezentacji danych finansowych 20
		3.10 Informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkach 21
		3.10.1 Zmiany rzeczowych aktywów trwałych oraz odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości 21
		3.10.2 Zmiany wartości niematerialnych oraz odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości 22
		3.10.3 Inwestycje w jednostkach podporządkowanych na dzień 30.06.2018 r23
		3.10.4 Zmiana wartości szacunkowych zapasów 23
		3.10.5 Zmiana wartości szacunkowych należności24
		3.10.6 Odroczony podatek dochodowy 25
		3.10.7 Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne26
		3.10.8 Pozostałe rezerwy27
		3.11 Segmenty operacyjne 27
		3.12 Emisja, wykup i spłata dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych 27
		3.12.1 Emisja dłużny papierów wartościowych27
		3.12.2 Emisja kapitałowych papierów wartościowych27
		3.13 Wypłacona (lub zadeklarowana) dywidenda 28
		3.14 Transakcje z podmiotami powiązanymi 29
		3.15 Niespłacone pożyczki lub naruszenie postanowień umowy pożyczkowej, w sprawach których nie podjęto żadnych działań naprawczych ani przed dniem bilansowym ani w tym dniu 30
		3.15.1 Udzielone pożyczki 30
		3.15.2 Udzielone pożyczki wg stanu na 30.06.2018 r., w tym dla Zarządu 30
		3.16 Zmiana zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego 30
		3.17 Instrumenty finansowe – informacje na temat wartości godziwej 30
		3.18 Zmiany w strukturze jednostki gospodarczej dokonane w ciągu półrocza 31
		3.19 Rozliczenia podatkowe 31
		3.20 Zdarzenia po dacie bilansu 32

1 Wybrane dane finansowe

dane w tys. zł

Wyszczególnienie		01.01.2018 - 30.06.2018	01.01.2017 - 30.06.2017
	PLN	EUR	PLN	EUR
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	35 085	8 276	34 557	8 136
Koszt własny sprzedaży	19 801	4 671	20 692	4 872
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	8 367	1 974	7 501	1 766
Zysk (strata) brutto	8 688	2 049	7 456	1 755
Zysk (strata) netto	7 163	1 690	6 460	1 521
Średnioważona liczba akcji w sztukach (z wyłączeniem akcji własnych)	12 557 765	12 557 765	12 934 286	12 934 286
Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro)	0,57	0,13	0,50	0,12

		30.06.2018	31.12.2017
BILANS
Aktywa trwałe	94 237	21 606	91 243	21 876
Aktywa obrotowe	69 301	15 889	61 723	14 798
Kapitał własny	153 062	35 093	148 324	35 562
Zobowiązania długoterminowe	621	142	606	145
Zobowiązania krótkoterminowe	9 855	2 259	4 036	968
Wartość księgowa na akcję (zł/euro)	12,19	2,79	11,56	2,77

		01.01.2018 - 30.06.2018	01.01.2017 - 30.06.2017
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	11 643	2 746	6 296	1 482
Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-6 466	-1 525	-8 048	-1 895
Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	1 197	282	-3 078	-725

Kurs EUR/PLN	30.06.2018	30.06.2017	31.12.2017
- dla danych bilansowych	4,3616	4,2265	4,1709
- dla danych rachunku zysków i strat	4,2395	4,2474	4,2447

Do przeliczenia danych bilansowych użyto kursu średniego NBP na dzień bilansowy.

Do przeliczenia pozycji rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych użyto kursu będącego średnią arytmetyczną kursów NBP obowiązujących na ostatni dzień poszczególnych miesięcy danego okresu.

2 Śródroczne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe

2.1 Informacje ogólne

I. DANE JEDNOSTKI:

Nazwa:	APLISENS Spółka Akcyjna
Forma prawna:	Spółka Akcyjna
Siedziba:	ul. Morelowa 7, 03-192 Warszawa
Kraj rejestracji:	Polska
Podstawowy przedmiot działalności:	Produkcja instrumentów i przyrządów pomiarowych, kontrolnych i nawigacyjnych
Organ prowadzący rejestr:	Sąd Rejonowy dla miasta st. Warszawy w Warszawie XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Numer KRS: 0000302835
Numer statystyczny REGON:	012265485

II. CZAS TRWANIA JEDNOSTKI:

Spółka została utworzona na czas nieoznaczony.

III. OKRESY PREZENTOWANE

Skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zawiera dane za okres od 1 stycznia 2018 roku do 30 czerwca 2018 roku. Dane porównawcze prezentowane są według stanu na dzień 31 grudnia 2017 roku dla skróconego sprawozdania z sytuacji finansowej oraz skróconego sprawozdania ze zmian w kapitale własnym, za okres od 1 stycznia 2017 roku do 30 czerwca 2017 roku dla skróconego śródrocznego rachunku zysków i strat, skróconego śródrocznego sprawozdania z całkowitych dochodów, skróconego śródrocznego sprawozdania z przepływów pieniężnych oraz skróconego sprawozdania ze zmian w kapitale własnym.

IV. SKŁAD ORGANÓW JEDNOSTKI WEDŁUG STANU NA DZIEŃ 30.06.2018 R.:

Zarząd:

Prezes Zarządu - Adam Żurawski

Zmiany w składzie Zarządu Spółki:

Brak zmian w okresie sprawozdawczym.

Rada Nadzorcza:

Przewodniczący Rady Nadzorczej	-	Edmund Kozak
Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej	-	Dariusz Tenderenda
Sekretarz Rady Nadzorczej	-	Andrzej Kobiałka
Członek Rady Nadzorczej	-	Bożena Hoja
Członek Rady Nadzorczej	-	Jarosław Karczmarczyk

Zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki:

Brak zmian w okresie sprawozdawczym.

V. BIEGLI REWIDENCI:

UHY ECA Audyt Sp. z o.o. Sp. k ul. Moniuszki 50, 31-523 Kraków

VI. ZNACZĄCY AKCJONARIUSZE:

Według stanu na dzień 30.06.2018 r. akcjonariuszami posiadającymi ponad 5% głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy byli:

Akcjonariusze	Liczba akcji	Wartość nominalna akcji	Udział w kapitale zakładowym%	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%)
Adam Żurawski *	2 642 269	528 454	20,12%	2 642 269	20,12%
Janusz Szewczyk	1 640 000	328 000	12,49%	1 640 000	12,49%
Mirosław Dawidonis	1 480 000	296 000	11,27%	1 480 000	11,27%
Mirosław Karczmarczyk	1 138 257	227 651	8,67%	1 138 257	8,67%
Dorota Zubkow *	1 100 000	220 000	8,38%	1 100 000	8,38%
Andrzej Kobiałka *	1 090 139	218 028	8,30%	1 090 139	8,30%
Otwarty Fundusz Emerytalny PZU "Złota Jesień"	671 621	134 324	5,12%	671 621	5,12%
Akcje własne	537 170	107 434	4,09%	537 170	4,09%
Pozostali akcjonariusze	2 830 414	566 083	21,56%	2 830 414	21,56%
Razem	13 129 870	2 625 974	100,0%	13 129 870	100,0%

* wraz z osobami, co do których na podstawie art. 87 ust. 4 Ustawy o ofercie publicznej domniemywa się, iż łączy je porozumienie z osobą zarządzającą lub nadzorującą

VII. SPÓŁKI POWIĄZANE:

• OOO APLISENS (Rosja) 90% udziałów 90% głosów
• SOOO APLISENS (Białoruś) 60% udziałów 60% głosów
• TOV APLISENS-TER (Ukraina) 51% udziałów 51% głosów
• TOV-APLISENS (Ukraina) 100% udziałów 100% głosów
• APLISENS GmbH (Niemcy) 100% udziałów 100% głosów
• APLISENS France (Francja)- 100% udziałów- 100% głosów
• APLISENS CZ s.r.o. (Czechy) 75,03% udziałów 75,03% głosów
• APLISENS SRL (Rumunia) 51% udziałów 51% głosów
• ТОО APLISENS Middle Asia (Kazachstan) 50% udziałów 50% głosów

VIII. ZATWIERDZENIE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 10 września 2018r.

2.2 Śródroczny skrócony rachunek zysków i strat

	01.01 - 30.06.2018	01.01 - 30.06.2017
Przychody ze sprzedaży	35 085	34 557
Przychody ze sprzedaży produktów	32 874	31 551
Przychody ze sprzedaży usług	608	630
Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów	1 603	2 376
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	19 801	20 692
Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług	18 775	19 072
Wartość sprzedanych towarów i materiałów	1 026	1 620
Zysk (strata) brutto na sprzedaży	15 284	13 865
Pozostałe przychody operacyjne	49	64
Koszty sprzedaży	1 163	977
Koszty ogólnego zarządu	5 744	5 355
Pozostałe koszty operacyjne	59	96
Zysk (strata) na działalności operacyjnej	8 367	7 501
Przychody finansowe	321	149
Koszty finansowe		194
Udział w zyskach netto jednostek wycenianych metodą praw własności
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	8 688	7 456
Podatek dochodowy	1 525	996
Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej	7 163	6 460
Zysk (strata) z działalności zaniechanej
Zysk (strata) netto	7 163	6 460
Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł)
Podstawowy za okres obrotowy	0,57	0,50
Rozwodniony za okres obrotowy	0,57	0,50
Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł)
Podstawowy za okres obrotowy	0,57	0,50
Rozwodniony za okres obrotowy	0,57	0,50
Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł)

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

2.3 Śródroczne skrócone sprawozdanie z całkowitych dochodów

	01.01 - 30.06.2018	01.01 - 30.06.2017
Zysk (strata) netto	7 163	6 460
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek działających za granicą
Różnice kursowe z przeliczenia jednostek wycenianych metodą praw własności
Strata netto z zabezpieczenia udziału w aktywach netto w jednostkach działających za granicą
Przeszacowanie rzeczowego majątku trwałego
Zmiana netto wartości godziwej aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży
Zmiana netto wartości godziwej aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży przeklasyfikowana do zysku lub straty bieżącego okresu
Efektywna część zmian wartości godziwej instrumentów zabezpieczających przepływy środków pieniężnych
Zmiana netto wartości godziwej instrumentów zabezpieczających przepływy pieniężne przeklasyfikowana do zysku lub straty bieżącego okresu
Zyski (straty) aktuarialne z programów określonych świadczeń
Podatek dochodowy związany z elementami pozostałych całkowitych dochodów
Suma dochodów całkowitych	7 163	6 460

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

2.4 Śródroczne skrócone sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017
Aktywa trwałe	94 237	91 243	85 846
Rzeczowe aktywa trwałe	69 133	65 964	65 441
Wartości niematerialne	10 030	9 794	9 508
Inwestycje w jednostkach podporządkowanych	8 261	8 261	8 261
Pozostałe aktywa finansowe	245	310	1 273
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	6 568	6 914	1 363
Aktywa obrotowe	69 301	61 723	66 278
Zapasy	34 633	30 545	31 380
Należności handlowe	14 493	17 402	16 150
Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego	0	359	680
Pozostałe należności	90	87	236
Aktywa finansowe wycenione w wartości godziwej przez wynik finansowy	8 306	8 332	8 155
Pozostałe aktywa finansowe	835	796
Rozliczenia międzyokresowe	662	294	593
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	10 282	3 908	9 084
AKTYWA RAZEM	163 538	152 966	152 124

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017
Kapitał własny	153 062	148 324	142 298
Kapitał zakładowy	2 626	2 626	2 626
Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	22 976	22 976	22 976
Akcje własne	-7 999	-10 827	-2 827
Kapitał rezerwowy na realizację odkupu akcji własnych	5 000		8 000
Pozostałe kapitały	123 296	114 286	105 063
Niepodzielony wynik finansowy
Wynik finansowy bieżącego okresu	7 163	19 263	6 460
Zobowiązanie długoterminowe	621	606	620
Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego	387	372	402
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne	234	234	218
Zobowiązania krótkoterminowe	9 855	4 036	9 206
Zobowiązania handlowe	3 280	2 132	3 537
Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego	204
Pozostałe zobowiązania	5 507	1 334	5 214
Rozliczenia międzyokresowe przychodów	385	91	79
Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne	441	441	338
Pozostałe rezerwy	38	38	38
PASYWA RAZEM	163 538	152 966	152 124

Warszawa, dnia 10 września 2018r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

2.5 Śródroczne skrócone sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

	Kapitał zakładowy	Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	Akcje własne	Kapitał rezerwowy na realizację odkupu akcji własnych	Pozostałe kapitały	Niepodzielony wynik finansowy	Wynik finansowy bieżącego okresu	Kapitał własny ogółem
Sześć miesięcy zakończonych 30.06.2018 r.
Kapitał własny na dzień 01.01.2018r.	2 626	22 976	-10 827	0	114 286	19 263	0	148 324
Zmiany zasad (polityki) rachunkowości
Korekty z tyt. błędów podstawowych
Kapitał własny po korektach	2 626	22 976	-10 827	0	114 286	19 263	0	148 324
Płatność w formie akcji własnych			2 828		-1 223			1 605
Aktualizacja kapitału rezerwowego na realizację odkupu akcji własnych
Podział zysku netto					15 233	-15 233
Wypłata dywidendy						-4 030		-4 030
Suma dochodów całkowitych							7 163	7 163
Kapitał własny na dzień 30.06.2018r.	2 626	22 976	-7 999	0	128 296	0	7 163	153 062
		Dwanaście		miesięcy zakończonych 31.12.2017	r.
Kapitał własny na dzień 01.01.2017r.	2 641	22 976	-2 300	11 000	94 750	13 324	0	142 391
Zmiany zasad (polityki) rachunkowości								0
Korekty z tyt. błędów podstawowych								0
Kapitał własny po korektach	2 641	22 976	-2 300	11 000	94 750	13 324	0	142 391
Skup akcji własnych			-12 281	-12 281	12 281			-12 281
Umorzenie akcji	-15		948		-933			0
Płatność w formie akcji własnych			2 806		19			2 825
Aktualizacja kapitału na skup akcji				1 281	-1 281			0
Podział zysku netto					9 450	-9 450		0
Wypłata dywidendy						-3 874		-3 874
Suma dochodów całkowitych							19 263	19 263
Kapitał własny na dzień 31.12.2017r.	2 626	22 976	-10 827	0	114 286	0	19 263	148 324

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE APLISENS S.A. ZA OKRES 01.01. – 30.06.2018 R. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

	Kapitał zakładowy	Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej	Akcje własne	Kapitał rezerwowy na realizację odkupu akcji własnych	Pozostałe kapitały	Niepodzielony wynik finansowy	Wynik finansowy bieżącego okresu	Kapitał własny ogółem
			Sześć miesięcy zakończonych 30.06.2017		r.
Kapitał własny na dzień 01.01.2017r.	2 641	22 976	-2 300	11 000	94 750	13 324	0	142 391
Zmiany zasad (polityki) rachunkowości
Korekty z tyt. błędów podstawowych
Kapitał własny po korektach	2 641	22 976	-2 300	11 000	94 750	13 324	0	142 391
Skup akcji własnych			-4 281	-4 281	4 281			-4 281
Umorzenie akcji	-15		948		-933
Płatność w formie akcji własnych			2 806		-1 204			1 602
Aktualizacja kapitału rezerwowego na realizację odkupu akcji własnych				1 281	-1 281
Podział zysku netto					9 450	-9 450
Wypłata dywidendy						-3 874		-3 874
Suma dochodów całkowitych							6 460	6 460
Kapitał własny na dzień 30.06.2017r.	2 626	22 976	-2 827	8 000	105 063	0	6 460	142 298

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

2.6 Śródroczne skrócone sprawozdanie z przepływów pieniężnych

	01.01 - 30.06.2018	01.01 - 30.06.2017
DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA
Zysk (strata) przed opodatkowaniem	8 688	7 456
Korekty razem	3 573	-404
Amortyzacja	3 164	3 137
Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych	-61	-54
Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy)	-15
Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej	-80
Zmiana stanu rezerw
Zmiana stanu zapasów	-4 088	-996
Zmiana stanu należności	2 906	-3 184
Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów	1 408	612
Zmiana stanu pozostałych aktywów	-74	-318
Inne korekty z działalności operacyjnej	413	399
Gotówka z działalności operacyjnej	12 261	7 052
Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony	-618	-756
A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	11 643	6 296
DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA
Wpływy	1 774	297
Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	31	22
Zbycie aktywów finansowych	1 661	275
Spłaty udzielonych pożyczek	82
Wydatki	8 240	8 345
Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych	6 699	4 214
Wydatki na aktywa finansowe	1 541	4 131
B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-6 466	-8 048
DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA
Wpływy	1 197	1 203
Wpływ netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału	1 197	1 203
Wydatki	0	4 281
Nabycie udziałów (akcji) własnych		4 281
C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	1 197	-3 078
D. Przepływy pieniężne netto razem (A+B+C)	6 374	-4 830
E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym:	6 374	-4 830
– zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych
F. Środki pieniężne na początek okresu	3 908	13 914
G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D)	10 282	9 084

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

3 Informacja objaśniająca do śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego

3.1 Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości nr 34 "Śródroczna sprawozdawczość finansowa" oraz zgodnie z odpowiednimi Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej oraz interpretacjami wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi przez Unię Europejską, na mocy Rozporządzenia w sprawie MSSF (Komisja Europejska 1606/2002), zwanymi dalej "MSSF UE".

MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz Komisję ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (KIMSF), zatwierdzone do stosowania w UE i obowiązujące na dzień 30 czerwca 2018 roku.

Porównywalne dane finansowe za okres 6 miesięcy kończący się 30 czerwca 2017 zostały przygotowane w oparciu o te same podstawy sporządzenia sprawozdania finansowego.

Sporządzając śródroczne sprawozdanie finansowe jednostka stosuje takie same zasady rachunkowości jak przy sporządzaniu rocznego sprawozdania finansowego za rok 2017.

Niniejsze skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe Spółki winno być czytane łącznie ze skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym zatwierdzonym do publikacji przez Zarząd i opublikowanym tego samego dnia co jednostkowe sprawozdanie finansowe, celem uzyskania pełnej informacji o sytuacji majątkowej i finansowej grupy na dzień 30 czerwca 2018 roku oraz wyniku finansowego za okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2018 roku zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską.

Spółka nie skorzystała z możliwości wcześniejszego zastosowania standardów i zmian do standardów zatwierdzonych przez Unię Europejską, które obowiązują dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku:

a) MSSF 9 " Instrumenty finansowe" (z 12 listopada 2009 r. wraz z późniejszymi zmianami do MSSF 9 i MSSF 7 z 16 grudnia 2011r.) – obowiązującym w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018

Nowy standard zastępuje wytyczne zawarte w MSR 39 Instrumenty Finansowe: ujmowanie i wycena, na temat klasyfikacji oraz wyceny aktywów finansowych. Standard eliminuje istniejące w MSR 39 kategorie utrzymywane do terminu wymagalności, dostępne do sprzedaży oraz pożyczki i należności. W momencie początkowego ujęcia aktywa finansowe będą klasyfikowane do jednej z dwóch kategorii:

• aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu; lub
• aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej.

Składnik aktywów finansowych jest wyceniany według zamortyzowanego kosztu jeżeli spełnione są następujące dwa warunki: aktywa utrzymywane są w ramach modelu biznesowego, którego celem jest utrzymywanie aktywów w celu uzyskiwania przepływów wynikających z kontraktu; oraz, jego warunki umowne powodują powstanie w określonych momentach przepływów pieniężnych stanowiących wyłącznie spłatę kapitału oraz odsetek od niespłaconej części kapitału.

Zyski i straty z wyceny aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej ujmowane są w wyniku finansowym bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, gdy inwestycja w instrument finansowy nie jest przeznaczona do obrotu. MSSF 9 daje możliwość decyzji o wycenie takich instrumentów finansowych, w momencie ich początkowego ujęcia, w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Decyzja taka jest nieodwracalna. Wyboru takiego można dokonać dla każdego instrumentu osobno. Wartości ujęte w innych całkowitych dochodach nie mogą w późniejszych okresach zostać przekwalifikowane do rachunku zysków i strat.

MSSF 9 wprowadzono nowy model w zakresie ustalania odpisów aktualizujących tj. model oczekiwanych strat kredytowych. Istotny jest także wprowadzony przez MSSF 9 wymóg ujawniania w pozostałych całkowitych dochodach skutków zmian własnego ryzyka kredytowego z tytułu zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy.

b) MSSF 15 Przychody z umów z klientami – obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku

MSSF 15 określa, w jaki sposób i kiedy należy rozpoznawać przychody, jak również wymaga od podmiotów stosujących MSSF istotnych ujawnień. Standard wprowadza jednolity modelu pięciu kroków, oparty na zasadach, który ma być stosowany dla wszystkich umów z klientami przy rozpoznawaniu przychodu.

Standardy i interpretacje przyjęte przez RMSR, które nie zostały jeszcze zatwierdzone przez UE do stosowania:

a) MSSF 14: Działalność objęta regulacją cen; salda pozycji odroczonych – obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2016 roku

Standard ten został opublikowany w ramach większego projektu Działalność o regulowanych cenach, poświęconego porównywalności sprawozdań finansowych jednostek działających w obszarach, w których ceny podlegają regulacji przez określone organy regulacyjne bądź nadzorcze (w zależności od jurysdykcji do takich obszarów należą często dystrybucja energii elektrycznej i ciepła, sprzedaż energii i gazu, usługi telekomunikacyjne itp.).

MSSF 14 nie odnosi się w szerszym zakresie do zasad rachunkowości dla działalności o regulowanych cenach, a jedynie określa zasady wykazywania pozycji stanowiących przychody bądź koszty kwalifikujące do ujęcia ich w wyniku obowiązujących przepisów w zakresie regulacji cen, a które w świetle innych MSSF nie spełniają warunków ujęcia jako składniki aktywów lub zobowiązania.

Zastosowanie MSSF 14 jest dozwolone wtedy, gdy jednostka prowadzi działalność objętą regulacjami cen i w sprawozdaniach finansowych sporządzanych zgodnie z wcześniej stosowanymi zasadami rachunkowości ujmowała kwoty kwalifikujące się do uznania za "salda pozycji odroczonych".

Zgodnie z opublikowanym MSSF 14 takie pozycje powinny natomiast podlegać prezentacji w odrębnej pozycji sprawozdania z pozycji finansowej (bilansu) odpowiednio w aktywach oraz w pasywach. Pozycje te nie podlegają podziałowi na obrotowe i trwałe i nie są określane mianem aktywów czy zobowiązań. Dlatego "pozycje odroczone" wykazywane w ramach aktywów są określane jako "salda debetowe pozycji odroczonych", natomiast te, które są wykazywane w ramach pasywów – jako "salda kredytowe pozycji odroczonych".

W sprawozdaniu z zysków lub strat i innych całkowitych dochodów jednostki powinny wykazywać zmiany netto w "pozycjach odroczonych" odpowiednio w sekcji pozostałych dochodów całkowitych oraz w sekcji zysków lub strat (lub w jednostkowym sprawozdaniu z zysków lub strat).

Standard ten, jako standard przejściowy, zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej, nie będzie podlegał procesowi przyjęcia.

b) MSSF 16 Leasing – obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2019

MSSF 16 zastępuje obowiązujące dotychczas rozwiązania w zakresie leasingu obejmujące MSR 17, KIMSF 4, SKI 15 i SKI 27. MSSF wprowadza jeden model ujmowania leasingu u leasingobiorcy wymagający ujęcia aktywa i zobowiązania, chyba że okres leasingu wynosi 12 miesięcy i mniej lub składnik aktywów ma niską wartość. Podejście od strony leasingodawcy pozostaje zasadniczo niezmienione w stosunku do rozwiązań z MSR 17 - nadal wymagana jest klasyfikacja leasingu jako operacyjnego lub finansowego.

c) MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe – obowiązujący w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2021 roku

MSSF 17 zastępuje MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe. MSSF 17 wprowadza jednolite zasady ujmowania i wyceny umów ubezpieczenia i reasekuracji według ich wartości bieżącej. MSSF 17 wymaga, aby umowy ubezpieczenia były ujmowane w oparciu o bieżące szacunki i założenia, które odzwierciedlają oczekiwane przyszłe przepływy pieniężne oraz niepewności z nimi związane. Przychody z tytułu umowy ubezpieczenia (umowna marża) są rozpoznawane wraz ze świadczeniem usługi objętej umową ubezpieczenia przez okres objęty ubezpieczeniem.

Zmiany w szacunkach dotyczących przyszłych przepływów pomiędzy datami bilansowymi ujmowane są w sprawozdaniu z wyniku lub jako korekta oczekiwanej marży umownej w zależności od charakteru zmiany oraz przyczyny je wystąpienia. Jednostka ma wybór w jaki sposób rozpoznawać niektóre zmiany w stopie dyskontowej: w sprawozdaniu z wyniku lub w sprawozdaniu z całkowitych dochodów za dany okres.

Wcześniejsze zastosowanie MSSF 17 jest możliwe pod warunkiem wdrożenia MSSF 9 oraz MSSF 15.

d) Zmiany do MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem – odroczenie stosowania na czas nieokreślony

Zmiany dotyczą sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem oraz wyjaśniają, że ujęcie zysku lub straty w transakcjach z udziałem jednostki stowarzyszonej lub wspólnego przedsięwzięcia zależy od tego, czy sprzedane lub wniesione aktywa stanowią przedsięwzięcie.

e) Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Rozpoznanie aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na niezrealizowane straty- obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2017 roku,

Celem proponowanych zmian jest doprecyzowanie, że niezrealizowane straty na instrumentach dłużnych wycenianych w wartości godziwej, a dla celów podatkowych według ceny nabycia, mogą powodować powstanie ujemnych różnic przejściowych.

Proponowane poprawki będą również stanowić, że wartość bilansowa danego składnika aktywów nie ogranicza szacunków wartości przyszłych dochodów do opodatkowania. Ponadto, w przypadku porównania ujemnych różnic przejściowych do przyszłych dochodów do opodatkowania, przyszłe dochody do opodatkowania nie będą obejmować odliczeń podatkowych wynikających z odwrócenia tych ujemnych różnic przejściowych.

f) Zmiany do MSR 7 Rachunek przepływów pieniężnych: Inicjatywa dotycząca ujawniania informacji – obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2017 roku,

Zmiana ma na celu podniesienie jakości informacji dotyczących działalności finansowej i płynności jednostki sprawozdawczej przekazywanych użytkownikom sprawozdań finansowych. Wprowadza się wymóg:

• (i) uzgadniania sald otwarcia i zamknięcia w sprawozdaniu z sytuacji finansowej dla wszystkich pozycji, generujących przepływy pieniężne, które kwalifikują się jako działalność finansowa, z wyjątkiem pozycji kapitału własnego;
• (ii) ujawniania informacji dotyczących kwestii ułatwiających analizę płynności jednostki, takich jak ograniczenia stosowane przy podejmowaniu decyzji dotyczących wykorzystania środków pieniężnych i ich ekwiwalentów.
• g) Wyjaśnienia dotyczące MSSF 15 Przychody z umów z klientami obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku,

Zmiany doprecyzowują w jaki sposób:

• (i) dokonać identyfikacji zobowiązania do realizacji świadczeń,
• (ii) ustalić czy w danej umowie jednostka działa jako zleceniodawca lub agent,
• (iii) ustalić sposób rozpoznawania przychodów z tytułu udzielonych licencji (jednorazowo lub rozliczać w czasie)

Zmiany te wprowadzają 2 dodatkowe zwolnienia mające na celu obniżenie kosztów i zawiłości dla jednostek przy wdrażaniu standardu.

h) Zmiany dotyczące MSSF 2 Płatności oparte na akcjach - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku,

Zmiany doprecyzowują w jaki sposób ujmować niektóre typy płatności w formie akcji. Zmiany te wprowadzają wymogi dotyczące ujmowania:

• (i) transakcji płatności w formie akcji rozliczanych w środkach pieniężnych, zawierających warunek osiągnięcia przez jednostkę określonych wyników gospodarczych,
• (ii) transakcji płatności w formie akcji rozliczanych po potrąceniu podatku,
• (iii) zmian transakcji płatności na bazie akcji z rozliczanych w środkach pieniężnych na rozliczane w instrumentach kapitałowych.
• i) Zmiany dotyczące MSSF 4 Stosowanie MSSF 9 Instrumenty finansowe wraz z MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku.

Zmiany mają na celu usunięcie z rachunków zysków i strat jednostek, które wystawiają umowy ubezpieczeniowe, przypadków niedopasowania księgowego. Zgodnie z tymi zmianami dopuszczalne są następujące rozwiązania:

• stosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe wraz z rozpoznawaniem w całkowitych dochodach a nie rachunku zysków i strat, zmian wynikających z zastosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe zamiast MSR 39 Instrumenty finansowe dla wszystkich jednostek, które wystawiają umowy ubezpieczeniowe (tzn. "overlay approach"),
• tymczasowego (do 2021 roku) wyłączenia ze stosowania MSSF 9 Instrumenty finansowe dla jednostek, których działalność jest głównie związana z działalnością ubezpieczeniową i stosowania w tym okresie MSR 39 Instrumenty finansowe (tzn. "deferral approach").
• j) KIMSF nr 22 Transakcje w walucie obcej obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku

Interpretacja wyjaśnia ujęcie księgowe transakcji uwzględniających otrzymanie lub zapłatę zaliczki w walucie obcej. Interpretacja dotyczy transakcji w walucie obcej, wówczas, gdy jednostka ujmuje niepieniężne aktywo lub zobowiązanie wynikające z otrzymania lub zapłaty zaliczki w walucie obcej, zanim jednostka ujmuje odnośne aktywo, koszt lub przychód.

k) Zmiany dotyczące MSR 40 Nieruchomości inwestycyjne - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2018 roku

Zmiany mają na celu doprecyzowanie zasady przeniesienia aktywów z i do nieruchomości inwestycyjnych. Zmiana dotyczy paragrafu 57, w którym stwierdzono, że przeniesienie aktywów z i do nieruchomości inwestycyjnych następuje wyłącznie wówczas, gdy występują dowody na zmianę sposobu ich użytkowania. Lista sytuacji zawarta w paragrafach 57(a)-(d) została określona jako lista otwarta podczas, gdy aktualna lista jest listą zamkniętą.

• l) Poprawki do MSSF (2014-2016) zmiany w ramach procedury wprowadzania corocznych poprawek do MSSF obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2017 roku/po 1 stycznia 2018 roku
• Zmiana MSR 1 Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy

Poprawka dotyczy eliminacji krótkoterminowych zwolnień przewidzianych w par. E3-E7 MSSF 1, ponieważ dotyczyły one minionych okresów sprawozdawczych i spełniły już swoje zadanie. Zwolnienia te umożliwiały jednostkom stosującym MSSF po raz pierwszy skorzystanie z tych samych ujawnień, jakie przysługiwały jednostkom stosującym je od dawna w odniesieniu do:

• (i) Ujawniania pewnych danych porównawczych dotyczących instrumentów finansowych, wymaganych wskutek wprowadzenia poprawek do MSSF 7
• (ii) Przedstawienie danych porównawczych do ujawnień wymaganych do MSR 19, dotyczących wrażliwości zobowiązań z tytułu zdefiniowanych świadczeń na założenia aktuarialne
• (iii) Retrospektywnego zastosowania wymogów dotyczących jednostek inwestycyjnych, zawartych w MSSF 10, MSSF 12 i MSR 27.
• Zmiana MSSF 12 Ujawnienia na temat udziałów w innych jednostkach

Poprawka precyzuje zakres MSSF 12 wskazując, że wymogi ujawniania informacji zawarte w tym standardzie, z wyjątkiem wymogów par. B10-B16, dotyczą udziałów klasyfikowanych jako przeznaczone do sprzedaży, przeznaczone do podziału między właścicieli lub jako działalność zaniechana zgodnie z MSSF 5. Poprawka powstała w związku z niejasnościami dotyczącymi wzajemnego oddziaływania wymogów ujawniania informacji zawartych w MSSF 5 i MSSF 12.

Zmiany MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach

W poprawce doprecyzowano, że decyzja dotycząca wyceny inwestycji w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach w wartości godziwej przez wynik finansowy ( a nie metoda praw własności), którą mogą podjąć organizacje typu venture capital lub inne kwalifikujące się jednostki (np. fundusze wzajemne, fundusze powiernicze) podejmowana jest indywidualnie dla każdej inwestycji w chwili jej początkowego ujęcia. Poprawka dotyczy także możliwości wyboru metody wyceny jednostki inwestycyjnej, będącej podmiotem stowarzyszonym lub wspólnym przedsięwzięciem jednostki niebędącej jednostka inwestycyjną – może ona zachować wycenę w wartości godziwej wykorzystywana przez ten podmiot, stosując jednocześnie metodę praw własności.

m) KIMSF 23 Niepewność interpretacji dotyczących podatku dochodowego - obowiązujące w odniesieniu do okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2019 roku

Interpretacja wyjaśnia jak odzwierciedlić w sprawozdaniu finansowym niepewność związaną z ujmowaniem podatku dochodowego. Interpretacja dotyczy sytuacji gdy ujęcie danej transakcji lub okoliczności w prawie podatkowym jest niejasne lub sytuacji gdy jednostka nie jest pewna czy organy podatkowe zaakceptują podejście jednostki lub jej interpretację prawa podatkowego.

Według szacunków Spółki, MSSF 10 oraz pozostałe wymienione wyżej standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie będą miały istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki i Grupy.

3.2 Wpływ nowych regulacji na przyszłe sprawozdanie finansowe Spółki

Wpływ MSSF 9 Instrumenty finansowe na sprawozdanie finansowe Spółki

MSSF 9 obejmuje trzy aspekty związane z instrumentami finansowymi: klasyfikację i wycenę, utratę wartości oraz rachunkowość zabezpieczeń. Standard zastąpił MSR 39 i obowiązuje w odniesieniu do okresów rozpoczynających się 1 stycznia 2018 roku lub po tej dacie.

MSSF 9 wprowadził trzy główne kategorie aktywów finansowych:

• 1) wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
• 2) wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz
• 3) wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody

Klasyfikacja dokonywana jest na moment początkowego ujęcia i uzależniona jest od przyjętego przez jednostkę modelu zarządzania instrumentami finansowymi oraz charakterystyki przepływów pieniężnych z tych instrumentów.

Większość wymogów MSR 39 w zakresie klasyfikacji i wyceny zobowiązań finansowych zostało przeniesionych do MSSF 9 w niezmienionym kształcie. Kluczową zmianą jest:

• a) ujmowanie w pozostałych całkowitych dochodach skutków zmian własnego ryzyka kredytowego w odniesieniu do zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz
• b) ujmowanie jednorazowo w wyniku finansowym skutków renegocjacji warunków umów kredytowych, które nie skutkują wyłączeniem zobowiązań z ksiąg.

ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE APLISENS S.A. ZA OKRES 01.01. – 30.06.2018 R. (wszystkie kwoty podane są w tys. złotych o ile nie podano inaczej)

Spółka podjęła decyzję o wdrożeniu standardu z dniem 1 stycznia 2018 roku, bez korygowania danych porównawczych. W odniesieniu do części MSSF 9 dotyczącej klasyfikacji i wyceny Spółka dokonała analizy prowadzonej działalności pod kątem określenia modeli biznesowych w taki sposób, aby odzwierciedlały one sposób, w jaki zarządza się aktywami finansowymi, aby zrealizować określony cel biznesowy.

Na podstawie przeprowadzonej analizy Spółka ustaliła następujące modele biznesowe:

• 1. utrzymywanie aktywów w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych do tej grupy Spółka klasyfikuje wszystkie należności, udzielone pożyczki, środki pieniężne,
• 1. utrzymywanie aktywów w innych celach (tj. inny model biznesowy), np. w celu realizacji wzrostu wartości godziwej instrumentu. Do tej grupy Spółka zakwalifikowała jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych.

Poniższa tabela przedstawia porównanie aktywów i zobowiązań finansowych wg MSR 39 oraz MSSF9:

Aktywa finansowe	Klasyfikacja wg MSR 39	Model biznesowy wg MSSF 9	Klasyfikacja wg MSSF 9
Jednostki uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych	Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik	Inny (realizacja wzrostu wartości godziwej instrumentu)	Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik
Należności handlowe	Pożyczki i należności	Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych	Wycena w zamortyzowanym koszcie
Pozostałe należności	Pożyczki i należności	Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych	Wycena w zamortyzowanym koszcie
Pożyczki udzielone	Pożyczki i należności	Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych	Wycena w zamortyzowanym koszcie
Środki pieniężne	Pożyczki i należności	Utrzymywanie w celu realizacji umownych przepływów pieniężnych	Wycena w zamortyzowanym koszcie

Zobowiązania finansowe	Klasyfikacja wg MSR 39	Klasyfikacja wg MSSF 9
Zobowiązania handlowe	Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu	Wyceniane w zamortyzowanym koszcie
Pozostałe zobowiązania finansowe	Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu	Wyceniane w zamortyzowanym koszcie

W ramach analizy wpływu MSSF 9 na sprawozdanie finansowe dokonano oceny charakterystyki przepływów pieniężnych posiadanych aktywów finansowych, tj. udzielonej pożyczki, należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych a także środków pieniężnych i ich ekwiwalentów. Należności handlowe są utrzymywane dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, a Spółka nie sprzedaje należności handlowych w ramach factoringu. Natomiast przepływy pieniężne, powstające z tytułu tych należności, stanowią jedynie spłaty kwoty głównej i odsetek. W rezultacie zastosowanie MSSF 9 nie zmieniło obecnego modelu wyceny aktywów finansowych Spółki, tj. po początkowym ujęciu nadal wyceniane są według zamortyzowanego kosztu. Wszystkie aktywa finansowe wyceniane dotychczas w wartości godziwej przez wynik finansowy lub przez pozostałe dochody całkowite, od dnia 1 stycznia 2018 roku ujmowane są w analogiczny sposób.

W zakresie ustalania odpisów aktualizujących MSSF 9 zastąpił model strat poniesionych, wynikający z MSR 39 modelem oceny utraty wartości, wymagającym bieżącego ujmowania oczekiwanych strat kredytowych. Model strat oczekiwanych ma zastosowanie do aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie oraz do aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe dochody całkowite, z wyjątkiem inwestycji w instrumenty kapitałowe. Najistotniejszą pozycją aktywów finansowych w sprawozdaniu finansowym Spółki, która podlega nowym zasadom kalkulacji oczekiwanych strat kredytowych są należności handlowe z tytułu dostaw i usług. Zgodnie z MSSF 9 Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym bądź oczekiwanym stratom kredytowym w okresie życia instrumentu finansowego. W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Spółka przyjęła uproszczone podejście i wycenia odpisy na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia. Dla należności poniżej 12 miesięcy Spółka nie identyfikuje istotnych elementów finansowania. W związku jednak z charakterem należności z tytułu dostaw i usług, odpis z tytułu utraty wartości należności mimo wprowadzenia przewidzianych standardem zmian pozostał na poziomie zbliżonym do wartości odpisu wyliczonego według zasad obowiązujących przed dniem 1 stycznia 2018 roku. Wg. modelu oczekiwana strata kredytowa wyniosła 422 tys. zł, a wg zasad obowiązujących przed dniem 1 stycznia 2018 roku wynosi 466 tys. zł.

Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń, zatem zmiana modelu rachunkowości zabezpieczeń wynikająca z MSSF 9 nie wpływa na sprawozdanie finansowe Spółki.

Implementacja standardu nie wpłynęła istotnie na sprawozdanie z sytuacji finansowej oraz na wartość jej kapitałów własnych na moment pierwotnego zastosowania jego zapisów, tj. 1 stycznia 2018 r.

Wpływ MSSF 15 Przychody z umów z klientami na sprawozdanie finansowe Spółki

Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 15 Przychody z umów z klientami ("MSSF 15"), który został wydany w maju 2014 roku, a następnie zmieniony w kwietniu 2016 roku ustanawia tzw. Model Pięciu Kroków rozpoznawania przychodów wynikających z umów z klientami. Nowy standard zastąpił wszystkie dotychczasowe wymogi dotyczące ujmowania przychodów zgodnie z MSSF. Podstawową zasadą nowego standardu jest ujmowanie przychodu w taki sposób aby odzwierciedlał transfer przyrzeczonych towarów lub usług w kwocie odzwierciedlającej wartość wynagrodzenia, do którego Spółka oczekuje mieć prawo w zamian za te towary lub usługi. O ujęciu przychodu decyduje zatem moment wypełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. Natomiast w odniesieniu do sprzedaży realizowanej przez Spółkę, w większości przypadków ten moment pokrywa się z momentem przeniesienia ryzyk i korzyści w rozumieniu MSR 18.

Spółka wdrożyła nowy standard zgodnie z wymaganą datą wejścia w życie, dlatego po raz pierwszy standard został zastosowany w sprawozdaniu skonsolidowanym za okres sprawozdawczy rozpoczynający się 1 stycznia 2018 roku. Wpływ zastosowania MSSF 15 na pozycje jednostkowego sprawozdania finansowego w I półroczu 2018 roku w porównaniu z MSR 11, MSR 18 i związanymi z nimi interpretacjami był nieistotny. Ze względu na to, że Spółka dostarcza głównie gotowe produkty i towary handlowe, sprzedaż dóbr ujmowana jest jednorazowo w momencie przeniesienia kontroli na klienta. Spółka nie zidentyfikowała żadnych istotnych kategorii przychodów i kosztów, których sposób rozpoznania lub sposób ujęcia uległ zmianie w wyniku zastosowania MSSF 15.

3.3 Podstawa sporządzenia skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego

Dane w niniejszym skróconym śródrocznym sprawozdaniu finansowym zostały podane w złotych polskich (zł), które są walutą funkcjonalna i prezentacji Spółki, po zaokrągleniu do pełnych tysięcy. Skrócone śródroczne sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, za wyjątkiem kapitałów własnych które zostały przeszacowane zgodnie z MSR 29 oraz za wyjątkiem aktywów i zobowiązań wycenianych według wartości godziwej: instrumentów pochodnych, instrumentów finansowych dostępnych do sprzedaży, instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej z odniesieniem wpływu na wynik finansowy.

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym i należy je czytać łącznie z rocznym sprawozdaniem finansowym Spółki za 2017 r. obejmującym noty, za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2017 roku sporządzonym według MSSF zatwierdzonych przez UE.

Niniejsze skrócone śródroczne sprawozdanie finansowe nie podlegało badaniu przez niezależnego biegłego rewidenta. Ostatnie sprawozdanie finansowe, które podlegało badaniu przez niezależnego biegłego rewidenta to sprawozdanie finansowe za 2017 rok.

Niniejsze skrócone śródroczne sprawozdanie finansowe podlegało przeglądowi. Raport z przeglądu publikowany jest wraz z niniejszym sprawozdaniem.

3.4 Założenia kontynuacji działalności gospodarczej

Skrócone śródroczne jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę.

3.5 Informacje dotyczące sezonowości działalności lub cykliczności działalności

Ze względu na specyfikę sprzedawanych przez Spółkę produktów, wykorzystywanych w różnorodnych instalacjach przemysłowych do pomiaru, monitorowania ciśnienia oraz temperatury, sprzedaż produktów Spółki cechuje się sezonowością związaną z jednej strony z wykonywaniem napraw i modernizacji instalacji przemysłowych głównie w sezonie wiosenno-letnim (popyt odtworzeniowy) oraz realizacją projektów inwestycyjnych (popyt inwestycyjny), także głównie w okresach korzystnych dla tych projektów ze względu na pogodę (od wczesnej wiosny do jesieni).

3.6 Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

a) Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność ("waluta funkcjonalna"). Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Spółki.

b) Transakcje i salda

Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w rachunku zysków i strat, o ile nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziałów w aktywach netto.

3.7 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Sporządzenie śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnie z MSR 34 wymaga dokonania przez Zarząd określonych szacunków i założeń, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Większość szacunków oparta jest na analizach i jak najlepszej wiedzy Zarządu. Jakkolwiek przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnic od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. Oceny dokonywane przez Zarząd przy zastosowani MSR 34, które maja istotny wpływ na sprawozdanie finansowe, a także szacunki, obciążone znaczącym ryzykiem zmian w przyszłych latach zostały przedstawione w śródrocznym sprawozdaniu finansowym.

a) Profesjonalny osąd

W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa.

Klasyfikacja umów leasingowych

Spółka dokonuje klasyfikacji leasingu jako operacyjnego lub finansowego w oparciu o ocenę, w jakim zakresie ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale leasingodawcy, a w jakim leasingobiorcy. Ocena ta opiera się na treści ekonomicznej każdej transakcji.

b) Niepewność szacunków

Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym.

Utrata wartości aktywów

Stosując zasady MSR 36 ustalono wartość odzyskiwalną ośrodków wypracowujących zysk , którą jest wartość użytkowa. Na potrzeby testów sporządzono projekcję wyników na lata 2017-2021 (rachunek wyników i bilans, rachunek przepływów Cash Flow) oraz zdyskontowano je na moment dokonywania wyceny stosując stopę dyskontową opartą o przewidywane parametry rynkowe dotyczące kosztów używania kapitału w badanym okresie, uwzględniającą realną premię ryzyka finansowego dla Polski. W kalkulacji wartości przychodów możliwych do uzyskania na koniec badanego okresu ze sprzedaży poszczególnych rodzajów aktywów występujących w bilansie Spółki przyjęto opowiadające ryzyku ich spieniężenia upusty ich wartości.

Przeprowadzone testy nie wykazały konieczności przeszacowania objętych nimi pozycji aktywów.

Wycena rezerw

Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane na dzień bilansowy za pomocą metod aktuarialnych.

Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego

Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione.

Wartość godziwa instrumentów finansowych

Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem.

Stawki amortyzacyjne

Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków.

3.8 Opis pozycji wpływających na aktywa, pasywa, kapitał, wynik finansowy netto oraz przepływy środków pieniężnych, które są nietypowe ze względu na ich rodzaj, wielkość lub wywierany wpływ

Istotniejsze czynniki i zjawiska mające wpływ na wyniki finansowe Spółki i Grupy APLISENS zostały opisane w rozdziałach 3.4 (Czynniki i zdarzenia nietypowe mające wpływ na skrócone sprawozdanie finansowe) sprawozdania Zarządu z działalności Grupy kapitałowej APLISENS za okres sprawozdawczy 01.01.- 30.06.2018 opublikowanego wraz z niniejszym sprawozdaniem w ramach raportu za pierwsze półrocze 2018.

3.9 Opis korekty błędów poprzednich okresów i zmiany zasad prezentacji danych finansowych

Brak korekt błędów poprzednich okresów w danym okresie raportowym.

3.10 Informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkach

3.10.1 Zmiany rzeczowych aktywów trwałych oraz odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości

Wyszczególnienie	Grunty	Budynki i budowle	Maszyny i urządzenia	Środki transportu	Pozostałe środki trwałe	Środki trwałe w budowie	Razem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2018	6 694	48 139	35 385	3 464	2 728	2 324	98 734
Zwiększenia, z tytułu:	0	17	1 834	390	105	5 491	7 837
- nabycia środków trwałych /przeniesienie ze
środków trwałych w budowie	0	17	1 834	390	105	5 491	7 837
- wytworzenia we własnym zakresie środków							0
trwałych
- połączenia jednostek gospodarczych							0
- zawartych umów leasingu							0
- przeszacowania							0
- otrzymanie aportu							0
- inne							0
Zmniejszenia, z tytułu:	0	0	0	130	1	2 346	2 477
- zbycia	0			130			130
- likwidacji					1		1
- sprzedaży spółki zależnej							0
- przeszacowania							0
- przeniesienie do środków trwałych						2 346	2 346
- inne*/korekta zaokrągleń							0
Wartość bilansowa brutto na dzień 30.06.2018	6 694	48 156	37 219	3 724	2 832	5 469	104 094
Umorzenie na dzień 01.01.2018	8	7 831	20 804	2 227	1 900	0	32 770
Zwiększenia, z tytułu:	0	636	1 392	243	39	0	2 310
- amortyzacji	0	636	1 392	243	39		2 310
- przeszacowania							0
- inne*/korekta zaokrągleń							0
Zmniejszenia, z tytułu:	0	1	0	117	1	0	119
- likwidacji			0		1		1
- sprzedaży			0	117	0		117
- przeszacowania							0
- inne		1					1
Umorzenie na dzień 30.06.2018	8	8 466	22 196	2 353	1 938	0	34 961
Odpisy aktualizujące na 01.01.2018							0
Odpisy aktualizujące na 30.06.2018	0	0	0	0	0	0	0
Wartość bilansowa netto na dzień 30.06.2018	6 686	39 690	15 023	1 371	894	5 469	69 133

* W pozycjach "inne" zaprezentowane zostały korekty o różnice skumulowane z lat ubiegłych wynikające z zaokrągleń.

Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości w okresie od 01.01. – 30.06.2018 r. Nie występują.

3.10.2 Zmiany wartości niematerialnych oraz odpisów aktualizujących z tytułu trwałej utraty wartości

Wyszczególnienie	Koszty prac rozwojowych1	Patenty i licencje2	Oprogramowanie komputerowe2	Wartość firmy	Inne2	Wartości niematerialne w budowie	Ogółem
Wartość bilansowa brutto na dzień 01.01.2018	8 383	510	1 463	1 645	560	2 036	14 597
Zwiększenia, z tytułu:	467	0	18	0	0	1 073	1 558
- nabycia			18				18
- nakłady na prace rozwojowe						1 073	1 073
- przeniesione z wartości niematerialnych w budowie	467						467
Zmniejszenia, z tytułu:	0	0	0	0	0	467	467
- przeniesienie do zakończonych prac rozwojowych						467	467
Wartość bilansowa brutto na dzień 30.06.2018	8 850	510	1 481	1 645	560	2 642	15 688
Umorzenie na dzień 01.01.2018	2 809	510	998	0	486	0	4 803
Zwiększenia, z tytułu:	724	0	99	0	32	0	855
- amortyzacji	724		99		32		855
Zmniejszenia, z tytułu:	0	0	0	0	0	0	0
- likwidacji							0
- sprzedaży							0
Umorzenie na dzień 30.06.2018	3 533	510	1 097	0	518	0	5 658
Odpisy aktualizujące na dzień 01.01.2018							0
Odpisy aktualizujące na dzień 30.06.2018	0	0	0	0	0	0	0
Wartość bilansowa netto na dzień 30.06.2018	5 317	0	384	1 645	42	2 642	10 030

¹ Wytworzone we własnym zakresie,

²Zakupione/powstałe w wyniku połączenia jednostek gospodarczych

* W pozycjach " inne" zaprezentowane zostały korekty o różnice skumulowane z lat ubiegłych wynikające z zaokrągleń.

Nazwa spółki	Wartość udziałów wg ceny nabycia	Odpisy aktualizujące wartość	Wartość bilansowa udziałów	Procent posiadanych udziałów	Procent posiadanych głosów	Metoda konsolidacji
OOO APLISENS (Rosja)	6 637		6 637	90	90	METODA PEŁNA
SOOO APLISENS (Białoruś)	80		80	60	60	METODA PEŁNA
TOV APLISENS-TER (Ukraina)	10		10	51	51	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej
TOV-APLISENS (Ukraina)	87	87	0	100	100	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej
APLISENS GmbH (Niemcy)	1 241		1 241	100	100	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej
APLISENS France (Francja)	358	358	0	100	100	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej
APLISENS CZ s.r.o. (Czechy)	118		118	75	75	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej
APLISENS SRL (Rumunia)	53		53	51	51	METODA PEŁNA
ТОО APLISENS Middle Asia (Kazachstan)	122		122	50	50	Nieistotny wpływ na wynik finansowy i sytuację majątkową grupy kapitałowej

3.10.3 Inwestycje w jednostkach podporządkowanych na dzień 30.06.2018 r.

3.10.4 Zmiana wartości szacunkowych zapasów

Wyszczególnienie	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017
Materiały na potrzeby produkcji	13 273	11 700	12 783
Półprodukty i produkty w toku	16 641	13 782	12 909
Produkty gotowe	3 776	4 223	4 603
Towary	1 374	1 271	1 415
Zapasy brutto	35 064	30 976	31 710
Odpis aktualizujący stan zapasów	431	431	330
Zapasy netto	34 633	30 545	31 380

Zmiany stanu odpisów aktualizujących zapasy

Wyszczególnienie	Odpisy aktualizujące materiały	Odpisy aktualizujące półprodukty i produkty w toku	Odpisy aktualizujące produkty gotowe	Odpisy aktualizujące towary	Razem odpisy aktualizujące zapasy
Stan na dzień 01.01.2018 roku	282	131	14	4	431
Zwiększenia w tym:	0	0	0	0	0
- utworzenie odpisów aktualizujących					0
- przemieszczenia					0
- inne					0
Zmniejszenia w tym:	0	0	0	0	0
- rozwiązanie odpisów aktualizujących					0
- wykorzystanie odpisów					0
- przemieszczenia					0
Stan na dzień 30.06.2018 roku	282	131	14	4	431

3.10.5 Zmiana wartości szacunkowych należności

Wyszczególnienie	30.06.2018	31.12.2017
Należności krótkoterminowe	14 583	17 489
Należności handlowe, w tym:	14 493	17 402
- od jednostek powiązanych	2 044	1 333
- od pozostałych jednostek	12 449	16 069
Pozostałe należności	90	87
Odpisy aktualizujące (wartość dodatnia)*	586	615
Należności krótkoterminowe brutto	15 169	18 104

*Odpisy aktualizujące uwzględniają oczekiwaną stratę kredytową wg postanowień związanych z wprowadzeniem MSSF 9 od 01.01.2018r.

Zmiana stanu odpisów aktualizujących wartość należności

Wyszczególnienie	Należności handlowe	Pozostałe należności
Jednostki powiązane
Stan odpisów aktualizujących wartość należności na 01.01.2018 r.	341	0
Zwiększenia, w tym:	0	0
- dokonanie odpisów na należności
Zmniejszenia w tym:	0	0
- wykorzystanie odpisów aktualizujących
Stan odpisów aktualizujących wartość należności od jednostek powiązanych na 30.06.2018 r.	341	0
Jednostki pozostałe
Stan odpisów aktualizujących wartość należności na 01.01.2018 r.	124	150
Zwiększenia, w tym:	1	0
- dokonanie odpisów na należności	1
Zmniejszenia w tym:	0	30
- wykorzystanie odpisów aktualizujących
- rozwiązanie odpisów aktualizujących w związku ze spłatą należności		30
Stan odpisów aktualizujących wartość należności od jednostek pozostałych na 30.06.2018 r.	125	120
Stan odpisów aktualizujących wartość należności ogółem na 30.06.2018 r.	466	120

Bieżące i przeterminowane należności handlowe na 30.06.2018 r.

		Nie	Przeterminowanie w dniach
Wyszczególnienie	Razem	przeterminowane	< 60 dni	61 – 90 dni	91 –180 dni	181 – 360 dni	>360 dni
Jednostki powiązane
należności brutto	2 385	1 959	85				341
odpisy aktualizujące	341						341
należności netto	2 044	1 959	85	0	0	0	0
Jednostki pozostałe
należności brutto	12 574	11 141	1 145	29	42	8	209
odpisy aktualizujące	125						125
należności netto	12 449	11 141	1 145	29	42	8	84
Ogółem
należności brutto	14 959	13 132	1 230	29	42	8	558
odpisy aktualizujące	466						466
należności netto	14 493	13 132	1 230	29	42	8	92

Łączna wartość należności handlowych na dzień 30.06.2018 r. roku od jednego z głównych odbiorców wynosiła 5 000 tys. PLN co stanowi 34,5% wartości należności handlowych netto na ten dzień.

3.10.6 Odroczony podatek dochodowy

UJEMNE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE BĘDĄCE PODSTAWĄ DO TWORZENIA AKTYWA Z TYTUŁU PODATKU ODROCZONEGO	31.12.2017	zwiększenia	zmniejszenia	30.06.2018
Rezerwa na nagrody jubileuszowe i odprawy emerytalne	275			275
Rezerwa na niewykorzystane urlopy	400			400
Pozostałe rezerwy	38			38
Ujemne różnice kursowe	100	38	95	43
Odpisy aktualizujące udziały w innych jednostkach	358			358
Odpisy aktualizujące zapasy	432			432
Odpisy aktualizujące należności	616		30	586
Różnica między wartością bilansową a podatkową ŚT	1 706	282		1 988
Suma ujemnych różnic przejściowych	3 925	320	125	4 120
stawka podatkowa	19%	19%	19%	19%
Aktywa z tytułu odroczonego podatku	746	61	24	783
Pomoc publiczna w związku z realizacją inwestycji w SSE	6 169		383	5 786
Odpis aktualizujący
Aktywa z tytułu odroczonego podatku razem	6 914	61	407	6 568

* Różnica przejściowa ujemna kalkulowana jest jako wartość zdyskontowanych wydatków inwestycyjnych pomnożona przez współczynnik intensywności danej strefy ekonomicznej.

Na dzień 31 grudnia 2017 uległ rozwiązaniu odpis aktualizujący aktywo podatkowe, które utworzone zostało w związku z uzyskaniem pomocy publicznej w postaci zwolnienia z podatku dochodowego dochodu wypracowanego w zakładzie położonym na terenie Tarnobrzeskiej Specjalnej Strefy Ekonomicznej w Radomiu.

W 2014 roku Spółka zrealizowała inwestycję będąca przedmiotem "Zezwolenia na prowadzenie działalności gospodarczej na terenie Tarnobrzeskiej Specjalnej Strefy Ekonomicznej EURO - PARK WISŁOSAN" z dnia 19 października 2011 r. z późniejszymi zmianami. W styczniu 2014 r. został oddany do użytku zakład produkcyjny w Radomiu. Zgodnie z zezwoleniem na realizację inwestycji Spółka powinna m.in. ponieść nakłady inwestycyjne o wartości nie mniejszej niż 29,7 mln zł. Kwota ta stanowi podstawę do wyceny pomocy publicznej i tym samym Spółka ALPLISENS S.A. stała się beneficjentem pomocy publicznej w wysokości 30% poniesionych nakładów inwestycyjnych.

Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 12 na dzień 31 grudnia2014 r. Spółka utworzyła aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczące pomocy publicznej w kwocie prawdopodobnej do wykorzystania w terminie obowiązywania przepisów o funkcjonowaniu stref ekonomicznych w wartości 30% poniesionych nakładów inwestycyjnych zdyskontowanych na dzień 31 grudnia 2014 r. W związku z brakiem spełnienia zobowiązań wynikających z zezwolenia, Zarząd Spółki podjął decyzję o dokonaniu w 2014 r. odpisu aktualizującego wartość aktywa utworzonego z tytułu pomocy publicznej w kwocie 90% wartości aktywa. W latach 2015-2016 w księgach APLISENS S.A. utrzymywany był odpis aktualizujący aktywo podatkowe w wysokości 90% jego wartości ze względu na konieczność spełnienia warunków inwestycyjnych.

W związku z faktem, że na dzień 31 grudnia 2017 r. APLISENS S.A. spełnia warunki uprawniające do korzystania z pomocy publicznej w postaci zwolnienia z podatku dochodowego od osób prawnych z tytułu prowadzenia działalności gospodarczej na obszarze Tarnobrzeskiej Specjalnej Strefy Ekonomicznej - o czym Emitent informował w raporcie bieżącym nr 39/2016 z dnia 16 listopada 2016 r. i raporcie bieżącym 37/2017 z dnia 20 października 2017 r. oraz uprawdopodobniły się szacunki związane z możliwością skorzystania z wyżej wymienionej ulgi, Zarząd postanowił na dzień 31 grudnia 2017 r rozwiązać pozostały odpis aktualizacyjny w kwocie 5,2 mln zł.

Pomoc publiczna – wykorzystanie i stan na dzień 30.06.2018:

POMOC PUBLICZNA - REALIZACJA INWESTYCJI W SSE RADOM	wartość nominalna w CIT	Wartość zdyskontowana
Pomoc publiczna przyznana	-----	8 097
wykorzystanie pomocy:	2 891	2 311
- za rok 2014	17	15
- za rok 2015	607	502
- za rok 2016	819	659
- za rok 2017	955	752
- za I półrocze 2018	493	383
Wartość pomocy do wykorzystania	-----	5 786
- odpis aktualizujący	0%	0
Aktywo z tytułu pomocy publicznej na 30.06.2018	-----	5 786

DODATNIE RÓŻNICE PRZEJŚCIOWE BĘDĄCE PODSTAWĄ DO TWORZENIA REZERWY Z TYTUŁU PODATKU ODROCZONEGO	31.12.2017	zwiększenia	zmniejszenia	30.06.2018
Przyspieszona amortyzacja podatkowa	595		13	582
Przeszacowanie środków trwałych do wartości godziwej	859		6	853
Wycena aktywów finansowych (fundusze)	241	53	1	293
Różnice pomiędzy wartością bilansową i podatkową składnika WNiP	124			124
Dodatnie różnice kursowe	49	137	27	159
Korekty do wartości godziwej z tytułu przejęcia jednostek	91			91
Suma dodatnich różnic przejściowych	1 959	190	47	2 102
stawka podatkowa	19%	19%	19%	19%
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego na koniec okresu:	372	36	9	399

Aktywa/Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego

	30.06.2018	31.12.2017
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	6 568	6 914
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego – działalność kontynuowana	399	372
Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego	6 169	6 542

3.10.7 Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne

	30.06.2018	31.12.2017
Rezerwy na odprawy emerytalne i rentowe	275	275
Rezerwy na nagrody jubileuszowe
Rezerwy na urlopy wypoczynkowe	400	400
Rezerwy na pozostałe świadczenia
Razem, w tym:	675	675
- długoterminowe	234	234
- krótkoterminowe	441	441

Zmiana stanu rezerw na świadczenia pracownicze

	Rezerwy na odprawy emerytalne i rentowe	Rezerwy na nagrody jubileuszowe	Rezerwy na urlopy wypoczynkowe	Rezerwy na pozostałe świadczenia pracownicze
Stan na 01.01.2018	275		400
Utworzenie rezerwy
Koszty wypłaconych świadczeń
Rozwiązanie rezerwy
Stan na 30.06.2018, w tym:	275	0	400	0
- długoterminowe	234
- krótkoterminowe	41		400

3.10.8 Pozostałe rezerwy

Wyszczególnienie	30.06.2018	31.12.2017
rezerwa na badanie sprawozdania	38	38
Razem, w tym:	38	38
- długoterminowe
- krótkoterminowe	38	38

Zmiana stanu rezerw

Wyszczególnienie	Rezerwy na naprawy gwarancyjne oraz zwroty	Rezerwa restrukturyzacyjna	Inne rezerwy	Ogółem
Stan na 01.01.2018			38	38
Utworzone w ciągu roku obrotowego
Wykorzystane
Rozwiązane
Korekta z tytułu różnic kursowych
Korekta stopy dyskontowej
Stan na 30.06.2018, w tym:			38	38
- długoterminowe
- krótkoterminowe			38	38

3.11 Segmenty operacyjne

Zostały zamieszczone w skróconym śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za okres 6 miesięcy, zakończonym na dzień 30 czerwca 2018 roku.

3.12 Emisja, wykup i spłata dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych

3.12.1 Emisja dłużny papierów wartościowych

Nie występuje.

3.12.2 Emisja kapitałowych papierów wartościowych

Wyszczególnienie	30.06.2018	31.12.2017
Liczba akcji	13 129 870	13 129 870
Wartość nominalna akcji	0,20	0,20
Kapitał zakładowy (w PLN)	2 625 974,00	2 625 974,00

Zmiana stanu kapitału zakładowego

Wyszczególnienie	30.06.2018	31.12.2017
Kapitał na początek okresu	2 626	2 641
Zwiększenia, z tytułu:	0	0
Płatność w formie akcji własnych
Zmniejszenia, z tytułu:	0	15
Umorzenie akcji		15
Kapitał na koniec okresu	2 626	2 626

Wszystkie wyemitowane akcje posiadają wartość nominalną wynoszącą 0,20 PLN za jedną akcję i zostały w pełni opłacone.

3.13 Wypłacona (lub zadeklarowana) dywidenda

Zwyczajne Walne Zgromadzenie APLISENS S.A. uchwałą nr 13b zysk netto Spółki za rok 2017 rok w kwocie 19 262 890,81 zł postanowiło przeznaczyć:

• w kwocie 15 233 226,81zł na zwiększenie kapitału zapasowego Spółki,
• w kwocie 4 029 664,00 zł na wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, to jest 0,32 zł na jedną akcję.

Dzień dywidendy ustalono na 05 lipca 2018 r. Termin wypłaty dywidendy ustalono na 19 lipca 2018 r.

		Dywidenda z akcji zwykłych		Zaliczka na dywidendę
Rok obrotowy zakończony:	Data wypłaty	Wartość na Wielkość (PLN) 1 akcje w PLN		Data wypłaty	Wielkość (PLN)	Wartość na 1 akcje w PLN
30.06.2018	-	-	-	-	-	-
31.12.2017	19.07.2018	4 029 664,00	0,32	-	-	-

3.14 Transakcje z podmiotami powiązanymi

Następująca tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za bieżący i poprzedni rok obrotowy:

Podmiot powiązany		Sprzedaż na rzecz podmiotów Należności od podmiotów powiązanych w tym przeterminowane powiązanych
Jednostka dominująca	30.06.2018	30.06.2017	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017
APLISENS S.A.	3 415	2 641	2 044	1 333	1 682	0	0	0
Jednostki zależne:
APLISENS GmbH (Niemcy)		3
OOO APLISENS (Rosja)
SOOO APLISENS (Białoruś)		25
TOV APLISENS-TER (Ukraina)
APLISENS CZ s.r.o. (Czechy)
APLISENS SRL (Rumunia)	96	21	30	5	1	6
TOO APLISENS MIDDLE ASIA (Kazachstan)	30

Podmiot powiązany	Zakupy od podmiotów Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych w tym zaległe, po upływie terminu płatności powiązanych
Jednostka dominująca	30.06.2018	30.06.2017	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2017
APLISENS S.A.	126	49	30	5	1	6	0	0
Jednostki zależne:
APLISENS GmbH (Niemcy)	2 492	1 819	1 454	792	1 106
OOO APLISENS (Rosja)
SOOO APLISENS (Białoruś)					14
TOV APLISENS-TER (Ukraina)
APLISENS CZ s.r.o. (Czechy)	447	315	347	242	274
APLISENS SRL (Rumunia)	476	507	243	299	288
TOO APLISENS MIDDLE ASIA (Kazachstan)

Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi

Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują w transakcjach zawartych na warunkach rynkowych.

Pożyczka udzielona członkowi Zarządu

Nie występuje.

Inne transakcje z udziałem członków Zarządu

Poza wynagrodzeniem nie wystąpiły inne transakcje z udziałem członków Zarządu.

3.15 Niespłacone pożyczki lub naruszenie postanowień umowy pożyczkowej, w sprawach których nie podjęto żadnych działań naprawczych ani przed dniem bilansowym ani w tym dniu

3.15.1 Udzielone pożyczki

	30.06.2018	31.12.2017
Udzielone pożyczki brutto	1080	1106
Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości
Suma netto udzielonych pożyczek	1 080	1 106
- długoterminowe	245	310
- krótkoterminowe	835	796

3.15.2 Udzielone pożyczki wg stanu na 30.06.2018 r., w tym dla Zarządu

Pożyczkobiorca	Wartość bilansowa brutto	Odpis aktualizujący	Wartość bilansowa netto	Termin spłaty	Zabezpieczenia
OOO APLISENS ROSJA - Aneks z 27.07.2016	671		671	31.12.2018	hipoteka
APLISENS RUMUNIA	409		409	31.12.2020	brak
Razem	1 080	0	1 080	-	-

3.16 Zmiana zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego

ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE	30.06.2018	31.12.2017
Zobowiązania z tytułu gwarancji bankowych udzielonych jako zabezpieczenie wykonania umów handlowych	86	86

Na dzień bilansowy Spółka posiada trzy gwarancje bankowe w wysokości 8,9 tys. EUR, 10 tys. PLN i 37,8 tys. PLN.

3.17 Instrumenty finansowe – informacje na temat wartości godziwej

INSTRUMENTY FINANSOWE	wartość bilansowa		wartość godziwa
	30.06.2018	31.12.2017	30.06.2018	31.12.2017
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy	8 306	8 332	8 306	8 332
Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalności
Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży (wyceniane w wartości godziwej)
Pożyczki udzielone i należności własne	25 945	18 595	25 945	18 595
Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy
Pozostałe zobowiązania finansowe	8 799	3 466	8 799	3 466

Hierarchia wartości godziwej

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy	poziom hierarchii	30.06.2018	31.12.2017
Fundusze inwestycyjne	poziom 1	8 306	8 332

Na dzień 30.06.2018 r. Spółka utrzymywała instrumenty finansowe wykazywane w wartości godziwej w sprawozdaniu z sytuacji finansowej. Spółka stosuje poniższą hierarchię dla określania i wykazywania wartości godziwej instrumentów finansowych według metody wyceny:

• Poziom 1 ceny notowane (nieskorygowane) na aktywnym rynku dla identycznych aktywów oraz zobowiązań
• Poziom 2 pozostałe metody, dla których pośrednio bądź bezpośrednio są uwzględniane wszystkie czynniki mające istotny wpływ na wykazywaną wartość godziwą
• Poziom 3 metody oparte na czynnikach mających istotny wpływ na wykazywaną wartość godziwą, które nie są oparte na możliwych do zaobserwowania danych rynkowych

Poziom hierarchii wartości godziwej, do którego następuje klasyfikacja wyceny wartości godziwej, ustala się na podstawie danych wejściowych najniższego poziomu, które są istotne dla całości pomiaru wartości godziwej. W tym celu istotność danych wejściowych do wyceny ocenia się poprzez odniesienie do całości wyceny wartości godziwej. Jeżeli przy wycenie wartości godziwej wykorzystuje się obserwowalne dane wejściowe, które wymagają istotnych korekt na podstawie danych nieobserwowalnych, wycena taka ma charakter wyceny zaliczanej do Poziomu 3. Ocena tego, czy określone dane wejściowe przyjęte do wyceny mają istotne znaczenie dla całości wyceny wartości godziwej wymaga osądu uwzględniającego czynniki specyficzne dla danego składnika aktywów lub zobowiązań.

W okresie zakończonym 30.06.2018 r. nie miały miejsce przesunięcia między poziomami 1 i 2 hierarchii wartości godziwej, ani też żaden z instrumentów nie został przesunięty z/ do poziomu 3 hierarchii wartości godziwej.

Poniżej zaprezentowano klasyfikację aktywów i zobowiązań finansowych na 30.06.2018r.

Klasyfikacja aktywów i zobowiązań finansowych 30.06.2018
	MSSF 9
Pozycja w bilansie	Zamortyzowany koszt	Wartość godziwa rozliczana przez wynik	Wartość godziwa rozliczana przez pozostałe całkowite dochody	Razem
Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności oraz pożyczki udzielone (netto)	15 663			15 663
Wartość brutto	16 249			16 249
Odpisy aktualizujące	586			586
Środki pieniężne	10 282			10 282
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik	25 945	8 306		34 251
AKTYWA FINANSOWE	25 945	8 306		34 251
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania	8 799			8 799
ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE	8 799			8 799

3.18 Zmiany w strukturze jednostki gospodarczej dokonane w ciągu półrocza

W ciągu półrocza nie nastąpiły istotne zmiany w strukturze.

3.19 Rozliczenia podatkowe

Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. Brak odniesienia do utrwalonych regulacji prawnych w Polsce powoduje występowanie w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności. Często występujące różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętym systemie podatkowym.

Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W wyniku przeprowadzanych kontroli dotychczasowe rozliczenia podatkowe Spółki mogą zostać powiększone o dodatkowe zobowiązania podatkowe.

3.20 Zdarzenia po dacie bilansu

W dniu 16 sierpnia 2018 roku. Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji zmiany kapitału zakładowego Spółki oraz związanej z tym zmiany statutu Spółki (raport bieżący 25/2018). Po rejestracji zmiany kapitał zakładowy Spółki wynosi 2 518 540,00 zł i dzieli się na 12 592 700 akcji, z których przysługuje prawo do 12 592 700 głosów na walnym zgromadzeniu Spółki.

W dniu 6 września 2018 r. Spółka przekazała do wiadomości publicznej informację o nabyciu 100% udziałów w kapitale zakładowym spółki CZAH-POMIAR Sp. z o.o. z siedzibą w Katowicach (raport bieżący nr 28/2018 z dnia 6 września 2018r.) od osoby fizycznej - jedynego dotychczasowego wspólnika tej spółki. O zawarciu umowy w celu nabycia udziałów spółki z branży aparatury kontrolno-pomiarowej Emitent informował w raporcie bieżącym nr 7/2018 z dnia 21 lutego 2018 roku.

Na cenę za udziały składa się kwota pierwszej raty w wysokości 7,7 mln zł oraz kwota drugiej raty, której wysokość uzależniona będzie od sprzedaży zrealizowanej przez CZAH-POMIAR w 2018 roku do jednego z głównych jej odbiorców i wyniesie od 0 zł do 1,5 mln zł.

Od dnia podpisania przedmiotowej umowy Wspólnik oraz były Prezes CZAH-POMIAR zobowiązali się ani osobiście ani za pośrednictwem osób trzecich nie prowadzić działalności konkurencyjnej wobec Emitenta oraz CZAH-POMIAR.

CZAH-POMIAR jest producentem czujników do pomiaru temperatury. Średnioroczne przychody ze sprzedaży CZAH-POMIAR za lata 2015-2017 wyniosły 8 mln zł, a średnioroczny zysk netto w tym okresie wyniósł 0,8 mln zł. W pierwszym półroczu 2018 roku spółka osiągnęła przychody ze sprzedaży na poziomie 4,8 mln zł, a rentowność zysku netto wyniosła 10%.

Sprzedaż CZAH-POMIAR adresowana jest w zdecydowanej większości do segmentu rynku nie obsługiwanego dotychczas przez Grupę APLISENS, a przejęcie spółki stanowi element realizacji strategii Grupy Kapitałowej APLISENS w obszarze wzrostu skali prowadzonej działalności oraz zwiększenia udziału rynkowego.

Nie wystąpiły inne istotne zdarzenia po dacie bilansu.

Warszawa, dnia 10 września 2018 r.

Adam Żurawski Prezes Zarządu

Grzegorz Grochalski Główny Księgowy – sporządzający niniejsze sprawozdanie