Raport półroczny

Asseco Poland S.A.

za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku

Raport półroczny Asseco Poland S.A.

za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku

	WYBRANE DANE FINANSOWE 4
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ASSECO POLAND S.A. ZA OKRES 6 MIESIĘCY
	ZAKOŃCZONY DNIA 30 CZERWCA 2020 ROKU 5
ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ORAZ SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH DOCHODÓW CAŁKOWITYCH 6
ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY BILANS 7
	ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM 9
	ŚRÓDROCZNY SKRÓCONY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 10
	DODATKOWE OBJAŚNIENIA DO ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 13
	1. PODSTAWOWE INFORMACJE 13
	2. PODSTAWA SPORZĄDZENIA ŚRÓDROCZNEGO SKRÓCONEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 14
2.1.	Podstawa sporządzenia 14
2.2.	Wpływ epidemii COVID-19 na działalność Spółki 14
2.3.	Oświadczenie o zgodności 15
2.4.	Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji 15
2.5.	Profesjonalny osąd i szacunki 15
2.6.	Stosowane zasady rachunkowości 16
2.7.	Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie 17
2.8.	Korekta błędu 17
	3. INFORMACJE DOTYCZĄCE SEGMENTÓW DZIAŁALNOŚCI 18
	4. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SPRAWOZDANIA Z ZYSKÓW I STRAT ORAZ POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH
	DOCHODÓW20
4.1	Struktura przychodów operacyjnych 20
4.2	Struktura kosztów operacyjnych 22
4.3	Przychody i koszty finansowe 23
4.4	Podatek dochodowy 23
4.5	Zysk przypadający na jedną akcję 25
4.6	Informacja dotycząca wypłaconej dywidendy 25
	5. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO BILANSU 26
5.1.	Rzeczowe aktywa trwałe 26
5.2.	Wartości niematerialne 26
5.3.	Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 26
5.4.	Wartość firmy 27
5.5.	Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych 28
5.6.	Testy z tytułu utraty wartości 29
5.7.	Pozostałe aktywa 31
5.8.	Czynne rozliczenia międzyokresowe 33
5.9.	Należności oraz aktywa z tytułu umów z klientami 33
5.10.	Środki pieniężne 35
5.11.	Odpisy aktualizujące zapasy 35
5.12.	Zobowiązania z tytułu leasingu 35
5.13.	Pozostałe zobowiązania finansowe 36
5.14.	Kredyty bankowe i emisje papierów wartościowych 37
5.15.	Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, zobowiązania budżetowe oraz pozostałe zobowiązania 37
5.16.	Zobowiązania z tytułu umów z klientami 38
5.17.	Rezerwy 39
5.18.	Rozliczenia międzyokresowe kosztów i przychodów 39
5.19.	Transakcje z podmiotami powiązanymi 40
	6. NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 41

6.1.	Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej 41
6.2.	Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej 41
6.3.	Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 42
	7. POZOSTAŁE NOTY OBJAŚNIAJĄCE 43
7.1.	Zobowiązania pozabilansowe 43
7.2.	Sezonowość i cykliczność 43
7.3.	Zatrudnienie 44
7.4.	Znaczące zdarzenia po dniu bilansowym 44
7.5.	Znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych 44
	ZATWIERDZENIE DO PUBLIKACJI PRZEZ ZARZĄD 45

Wybrane dane finansowe

Asseco Poland S.A.

W poniższej tabeli zaprezentowano wybrane dane finansowe Asseco Poland S.A.

Wybrane dane finansowe – tabela1	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln EUR	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln EUR
Przychody operacyjne	430,4	405,1	96,9	94,5
Zysk z działalności operacyjnej	65,4	61,0	14,7	14,2
Zysk brutto	192,6	163,0	43,4	38,0
Zysk netto za okres sprawozdawczy	177,6	152,4	40,0	35,5
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej	59,7	25,6	13,4	6,0
Środki pieniężne netto wygenerowane (wykorzystane) w działalności inwestycyjnej	113,2	69,1	25,5	16,1
Środki pieniężne netto z działalności finansowej	(262,4)	(324,3)	(59,1)	(75,6)
Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe (okresem porównywalnym jest stan na 31 grudnia 2019 roku)	79,4	168,7	17,8	39,6
Zysk netto na jedną akcję zwykłą (w PLN/EUR)	2,14	1,84	0,48	0,43

Wybrane dane finansowe prezentowane w śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym przeliczono na walutę EUR w następujący sposób:

Pozycje dotyczące śródrocznego skróconego rachunku zysków i strat oraz śródrocznego skróconego rachunku przepływów pieniężnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ogłaszanych przez NBP obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca. Kursy te wynosiły odpowiednio:
- o w okresie od 1 stycznia 2020 roku do 30 czerwca 2020 roku 1 EUR = 4,4413 PLN
- o w okresie od 1 stycznia 2019 roku do 30 czerwca 2019 roku 1 EUR = 4,2880 PLN
Stan środków pieniężnych Spółki na koniec bieżącego okresu sprawozdawczego oraz w okresie poprzednim przeliczono według średnich kursów dziennych ogłoszonych przez NBP. Kursy te wynosiły odpowiednio:
- o kurs obowiązujący w dniu 30 czerwca 2020 roku 1 EUR = 4,4660 PLN
- o kurs obowiązujący w dniu 31 grudnia 2019 roku 1 EUR = 4,2585 PLN

Wszystkie kwoty w raporcie wyrażono w milionach złotych (PLN), chyba że stwierdzono inaczej.

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe Asseco Poland S.A. za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku

Śródroczny skrócony rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z pozostałych dochodów całkowitych Asseco Poland S.A.

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT – tabela2	Noty	3 miesiące do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	3 miesiące do 30 czerwca 2019	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
		mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Przychody operacyjne	4.1	226,6	430,4	210,0	405,1
Koszt własny sprzedaży	4.2	(160,5)	(302,9)	(146,3)	(281,9)
Zysk brutto ze sprzedaży		66,1	127,5	63,7	123,2
Koszty sprzedaży	4.2	(10,8)	(20,6)	(10,5)	(21,4)
Koszty ogólnego zarządu	4.2	(21,7)	(42,6)	(21,4)	(40,3)
Zysk netto ze sprzedaży		33,6	64,3	31,8	61,5
Pozostałe przychody operacyjne		0,8	2,2	0,3	0,5
Pozostałe koszty operacyjne		(0,3)	(1,1)	(0,2)	(1,0)
Zysk z działalności operacyjnej		34,1	65,4	31,9	61,0
Przychody finansowe	4.3	22,1	131,6	23,6	105,8
Koszty finansowe	4.3	1,9	(4,4)	(1,7)	(3,8)
Zysk brutto		58,1	192,6	53,8	163,0
Podatek dochodowy	4.4	(9,4)	(15,0)	(4,8)	(10,6)
Zysk netto		48,7	177,6	49,0	152,4
Zysk netto przypadający na jedną akcję (w złotych):
podstawowy z zysku netto	4.5	0,59	2,14	0,59	1,84
rozwodniony z zysku netto	4.5	0,59	2,14	0,59	1,84

POZOSTAŁE DOCHODY CAŁKOWITE: - tabela3	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Zysk netto	48,7	177,6	49,0	152,4

Elementy, które mogą podlegać przeklasyfikowaniu do rachunku zysków i strat	-	-	-	-
Elementy, które nie podlegają przeklasyfikowaniu do rachunku zysków i strat	-	-	(1,8)	(1,9)
Amortyzacja wartości niematerialnych rozpoznana bezpośrednio w kapitale własnym z uwzględnieniem podatku dochodowego	-	-	(1,8)	(1,9)
Razem pozostałe dochody całkowite:	-	-	(1,8)	(1,9)
SUMA DOCHODÓW CAŁKOWITYCH ZA OKRES	48,7	177,6	47,2	150,5

Śródroczny skrócony bilans

Asseco Poland S.A.

AKTYWA – tabela4		30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
	Noty	mln PLN	mln PLN
Aktywa trwałe
Rzeczowe aktywa trwałe	5.1	291,7	284,6
Wartości niematerialne	5.2	2 214,6	2 216,1
w tym wartość firmy z połączenia	5.4	1 932,5	1 932,5
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania	5.3	90,1	87,0
Nieruchomości inwestycyjne		0,4	0,4
Inwestycje w jednostki zależne i stowarzyszone	5.5	2 083,0	2 073,9
Pozostałe należności i należności z tytułu dostaw i usług	5.9	55,0	69,6
Rozliczenia międzyokresowe	5.8	12,3	14,1
Pozostałe aktywa	5.7	26,0	28,3
		4 773,1	4 774,0
Aktywa obrotowe
Zapasy	5.11	1,0	8,1
Należności z tytułu dostaw i usług	5.9	131,8	170,9
Aktywa z tytułu umów z klientami	5.9	100,3	50,1
Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych		4,0	-
Należności budżetowe		-	1,4
Pozostałe należności	5.9	20,1	21,1
Rozliczenia międzyokresowe	5.8	48,6	38,8
Pozostałe aktywa	5.7	3,2	2,6
Środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe	5.10	79,4	168,7
		388,4	461,7
SUMA AKTYWÓW		5 161,5	5 235,7

Śródroczny skrócony bilans Asseco Poland S.A.

PASYWA – tabela5		30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
	Noty	mln PLN	mln PLN
KAPITAŁ WŁASNY OGÓŁEM
Kapitał podstawowy		83,0	83,0
Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej		4 180,1	4 180,1
Zyski zatrzymane		557,1	629,3
		4 820,2	4 892,4
Zobowiązania długoterminowe
Zobowiązania z tytułu leasingu	5.12	61,7	55,0
Pozostałe zobowiązania finansowe	5.13	5,4	6,0
Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego		28,3	22,3
Zobowiązania z tytułu umów z klientami	5.16	19,1	17,5
Pozostałe zobowiązania	5.15	0,2	0,1
Rezerwy	5.17	3,6	3,6
Rozliczenia międzyokresowe przychodów i kosztów	5.18	45,1	32,7
		163,4	137,2
Zobowiązania krótkoterminowe
Zobowiązania z tytułu leasingu	5.12	16,2	27,6
Pozostałe zobowiązania finansowe	5.13	2,3	0,7
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	5.15	46,0	70,4
Zobowiązania z tytułu umów z klientami	5.16	46,2	34,9
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych	5.15	-	4,6
Pozostałe zobowiązania	5.15	16,2	24,7
Rezerwy	5.17	8,4	8,7
Rozliczenia międzyokresowe przychodów i kosztów	5.18	42,6	34,5
		177,9	206,1
SUMA ZOBOWIĄZAŃ		341,3	343,3
SUMA PASYWÓW		5 161,5	5 235,7

Śródroczne skrócone sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Asseco Poland S.A.

Kapitały – tabela6	Noty	Kapitał podstawowy	Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości	Zyski zatrzymane	Kapitał własny ogółem
			nominalnej
Na dzień 1 stycznia 2020 roku		83,0	4 180,1	629,3	4 892,4
Zysk netto		-	-	177,6	177,6
Dywidenda za 2019 rok	4.6	-	-	(249,8)	(249,8)
Na dzień 30 czerwca 2020 roku		83,0	4 180,1	557,1	4 820,2

Na dzień 1 stycznia 2019 roku (po ujęciu wpływu z wdrożenia MSSF 16)		83,0	4 180,1	679,7	4 942,8
Zysk netto		-	-	152,4	152,4
Suma pozostałych dochodów całkowitych		-	-	(1,9)	(1,9)
Dywidenda za 2018 rok	4.6	-	-	(254,8)	(254,8)
Na dzień 30 czerwca 2019 roku		83,0	4 180,1	575,4	4 838,5

Śródroczny skrócony rachunek przepływów pieniężnych Asseco Poland S.A.

CF – tabela7	Noty	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
		mln PLN	mln PLN
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
Zysk przed opodatkowaniem		192,6	163,0
Korekty o pozycje:		(115,6)	(115,4)
Amortyzacja		31,7	32,3
Zmiany stanu kapitału pracującego	6.1	(23,3)	(46,5)
Przychody/koszty z tytułu odsetek		0,3	-
Zyski/straty z tytułu różnic kursowych		(0,4)	(0,5)
Przychody z tytułu dywidend	4.3	(127,9)	(100,0)
Przychody ze sprzedaży akcji/udziałów w jednostkach powiązanych		-	(0,7)
Pozostałe (przychody)/koszty finansowe		2,0	-
(Zyski)/straty z działalności inwestycyjnej		2,0	-
Środki pieniężne wygenerowane z działalności operacyjnej		77,0	47,6
(Zapłacony podatek dochodowy)		(17,3)	(22,0)
Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej		59,7	25,6
Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej
Wpływy:
Wpływy ze sprzedaży aktywów trwałych i wartości niematerialnych	6.2	1,0	4,1
Wpływy ze sprzedaży/likwidacji inwestycji w jednostkach powiązanych	6.2	25,0	4,7
Pożyczki spłacone	6.2	2,4	0,9
Dywidendy otrzymane		128,6	93,5
Otrzymane odsetki		1,2	2,7
Wydatki:
Nabycie aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych	6.2	(24,9)	(17,8)
Wydatki z tytułu prowadzonych projektów rozwojowych	6.2	(9,8)	(13,5)
Nabycie akcji/udziałów w jednostkach powiązanych	6.2	(9,3)	(2,9)
Pożyczki udzielone	6.2	(1,0)	(2,6)
Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej		113,2	69,1
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
Wpływy:
Dotacje otrzymane		5,6	2,3
Wydatki:
Wypłacona dywidenda	6.3	(249,8)	(254,8)
Wydatki z tytułu spłaty kredytów i pożyczek		-	(52,7)
Spłata zobowiązań z tytułu leasingu		(16,6)	(16,2)
Zapłacone odsetki		(1,6)	(2,9)
Środki pieniężne netto z działalności finansowej		(262,4)	(324,3)

Asseco Poland S.A.

Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów		(89,5)	(229,6)
Różnice kursowe netto		0,2	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 1 stycznia		168,7	264,7
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na dzień 30 czerwca	5.10	79,4	35,1

Dodatkowe objaśnienia do śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego Asseco Poland S.A.

Dodatkowe objaśnienia do śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego

1. Podstawowe informacje

Podstawowe informacje o Jednostce Dominującej
Nazwa	Asseco Poland S.A.
Siedziba	Rzeszów, ul. Olchowa 14
KRS	0000033391
Regon	010334578
NIP	522-000-37-82
Podstawowy przedmiot działalności	Produkcja oprogramowania

Spółka Asseco Poland S.A. ("Spółka", "Emitent", "Asseco") z siedzibą w Rzeszowie przy ul. Olchowej 14 została utworzona w dniu 18 stycznia 1989 roku. W dniu 4 stycznia 2007 roku Emitent dokonał zmiany nazwy (firmy) z Softbank Spółka Akcyjna na Asseco Poland Spółka Akcyjna.

Czas trwania Spółki jest nieograniczony.

Od 1998 roku akcje Spółki notowane są na rynku podstawowym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A.

Asseco Poland S.A. jest jedną z największych spółek informatycznych notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Spółka stała się również istotnym graczem na europejskim rynku producentów oprogramowania.

Asseco Poland S.A. koncentruje się na produkcji i rozwoju oprogramowania własnego, dedykowanego dla każdego sektora gospodarki. Jako jedna z nielicznych firm w Polsce Asseco Poland buduje i wdraża scentralizowane, kompleksowe systemy informatyczne dla sektora bankowego, z których korzysta ponad połowa banków działających w naszym kraju. Asseco oferuje także rozwiązania dla sektora ubezpieczeniowego, wdraża dedykowane systemy dla administracji publicznej, m.in. dla Zakładu Ubezpieczeń Społecznych, czy Ministerstwa Finansów. Oferta Asseco obejmuje również branżę energetyczną, telekomunikacyjną, służbę zdrowia, samorządy lokalne, rolnictwo i służby mundurowe oraz organizacje i instytucje międzynarodowe, a także rozwiązania z zakresu Business Intelligence.

Asseco Poland S.A., jako lider Grupy kapitałowej Asseco, prowadzi działalność na polskim i zagranicznym rynku przejęć i akwizycji, dążąc do wzmocnienia swojej pozycji w Europie i na rynku światowym. Spółka poszerza spektrum inwestycyjne o spółki informatyczne, mające wzbogacić Asseco Poland S.A. i Grupę Asseco o znajomość lokalnych rynków i klientów jak również o dostęp do nowych, unikalnych rozwiązań informatycznych.

2. Podstawa sporządzenia śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego

2.1. Podstawa sporządzenia

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem aktywów finansowych wycenianych w wartościach godziwych przez wynik finansowy lub pozostałe dochody całkowite, aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie, zobowiązań finansowych wycenianych w wartościach godziwych przez wynik finansowy, a także nieruchomości inwestycyjnych, które są wyceniane według wartości godziwej.

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Spółkę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę.

Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe nie obejmuje wszystkich informacji oraz ujawnień wymaganych w rocznym sprawozdaniu finansowym, dlatego należy je czytać łącznie ze sprawozdaniem finansowym Asseco Poland S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2019 roku przekazanym do publicznej wiadomości w dniu 23 marca 2020 roku.

2.2. Wpływ epidemii COVID-19 na działalność Spółki

Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania finansowego Zarząd, na podstawie dotychczasowej analizy ryzyk, w tym zwłaszcza wynikających z panującej w Polsce i na świecie pandemii wirusa COVID-19, doszedł do wniosku, że kontynuacja działalności Spółki w okresie nie krótszym niż 12 miesięcy od dnia 30 czerwca 2020 roku nie jest zagrożona.

Spółka na bieżąco monitoruje wpływ sytuacji wywołanej pandemią COVID-19 na swoją działalność. W obszarze swojej podstawowej działalności w pierwszym półroczu 2020 roku Spółka nie odnotowała bezpośredniego istotnego wpływu pojawienia się wirusa na jej ogólną sytuację finansową i wyniki ekonomiczne. Sytuacja epidemiologiczna miała jednak wpływ na aspekt organizacyjny działalności Spółki. W następstwie wejścia w życie w Polsce Ustawy z dnia 2 marca 2020 roku o szczególnych rozwiązaniach związanych z zapobieganiem, przeciwdziałaniem i zwalczaniem COVID-19, innych chorób zakaźnych oraz wywołanych nimi sytuacji kryzysowych (Dz.U. z 2020 r. poz. 374 z późn. zm.) oraz wskutek działań podejmowanych przez władze w Polsce, w trosce o pracowników Spółki i jej klientów, Spółka podjęła działania umożliwiające świadczenie tzw. pracy zdalnej przez większość pracowników w celu zapewnienia ciągłości działania i kontynuacji świadczenia usług informatycznych dla naszych klientów. Na moment publikacji niniejszego raportu, Spółka pracuje na bieżąco i realizuje swoje zobowiązania kontraktowe w terminach określonych w umowach.

Wobec zaistniałej sytuacji Spółka stara się minimalizować ewentualny negatywny wpływ pandemii na przyszłe wyniki finansowe między innymi poprzez miejscową redukcję kosztów i wydatków. Jednocześnie Spółka monitoruje bieżącą sytuację w poszczególnych sektorach gospodarki starając się wykorzystywać nadarzające się szanse rynkowe, które na rynku produktów i usług IT także są skutkiem panującej epidemii.

Jak to opisano, w nocie 5.4 Spółka, po przeprowadzonej analizie, nie widzi istotnego ryzyka utraty wartości aktywów, w tym w szczególności wartości firmy. Nie odnotowano również znaczącej zmiany w zakresie ściągalności należności, dlatego nie uległa istotnej zmianie kalkulacja oczekiwanych strat kredytowych. Spółka posiada wystarczające środki finansowe pozwalające na kontynuowanie swojej działalności, w tym regulowanie bieżących zobowiązań. Spółka nie odnotowała negatywnego wpływu epidemii na płynność i terminowo wypełnia swoje zobowiązania wynikające z umów kredytowych. Spółka nie zdecydowała się skorzystać z pomocy państwa w ramach tarczy antykryzysowej, nie korzystała również z odroczonych terminów płatności podatkowych oraz nie dokonała żadnych zmian w umowach leasingowych.

Z oczywistych względów, Spółka nie może jednak wykluczyć, że w długim okresie niewątpliwy negatywny wypływ pandemii na ogólną sytuację gospodarczą w Polsce i na świecie, może mieć także niekorzystne przełożenie na funkcjonowanie lub wyniki finansowe Spółki w dalszej przyszłości - przy czym aktualnie nie jest możliwe określenie, w jakim zakresie, ani na jaką skalę mogłoby to nastąpić.

2.3. Oświadczenie o zgodności

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z wymogami Międzynarodowego Standardu Rachunkowości nr 34 "Śródroczna Sprawozdawczość Finansowa" zatwierdzonego przez UE ("MSR 34").

Zakres śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego będącego elementem kwartalnego raportu jest zgodny z Rozporządzeniem Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (tekst jednolity: Dz. U. 2019 r. poz.757) ("Rozporządzenie") i obejmuje półroczny okres sprawozdawczy od 1 stycznia do 30 czerwca 2020 roku i okres porównawczy od 1 stycznia do 30 czerwca 2019 roku odpowiednio dla rachunku zysków i strat i rachunku przepływów pieniężnych oraz dane bilansowe na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz dane porównywalne na dzień 31 grudnia 2019 roku.

Dane zaprezentowane narastająco za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2020 roku oraz za okres porównywalny były przedmiotem przeglądu dokonanego przez biegłego rewidenta. Natomiast dane za okres kwartalny od 1 kwietnia do 30 czerwca 2020 roku oraz analogiczny okres w roku 2019 nie były przedmiotem takiego przeglądu, dane te wyliczone zostały jako różnica pomiędzy danymi narastająco za okres półrocza oraz danymi zaprezentowanymi w kwartalnym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Asseco za okres zakończony 31 marca 2020 roku podanym do publicznej wiadomości dnia 28 maja 2020 roku.

2.4. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji

Niniejsze śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych ("PLN"), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w milionach złotych. Ewentualne różnice w wysokości 0,1 mln PLN przy sumowaniu wynikają z przyjętych zaokrągleń. Walutą funkcjonalną Spółki Asseco Poland S.A. również jest polski złoty.

Transakcje wyrażone w walutach innych niż polski złoty są przeliczane na moment początkowego ujęcia na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień bilansowy:

pozycje pieniężne przeliczane są przy zastosowaniu kursu zamknięcia tj. kursu średniego ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzień,
pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej przeliczane są przy zastosowaniu kursu wymiany z dnia pierwotnej transakcji,
pozycje niepieniężne wyceniane w wartości godziwej w walucie obcej przelicza się przy zastosowaniu kursu wymiany z dnia ustalenia wartości godziwej.

Dla potrzeb wyceny bilansowej przyjęto następujące kursy dla euro i dolara amerykańskiego (oraz analogiczne kursy dla innych walut kwotowane przez Narodowy Bank Polski):

kurs obowiązujący w dniu 30 czerwca 2020 roku 1 EUR = 4,4660 PLN
kurs obowiązujący w dniu 30 czerwca 2019 roku 1 EUR = 4,2520 PLN
kurs obowiązujący w dniu 30 czerwca 2020 roku 1 USD = 3,9806 PLN
kurs obowiązujący w dniu 30 czerwca 2019 roku 1 USD = 3,7336 PLN

2.5. Profesjonalny osąd i szacunki

Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga dokonania szacunków i założeń, które wpływają na wielkości wykazane w sprawozdaniu finansowym. Mimo, że przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy kierownictwa Spółki na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych.

Poniżej przedstawiono główne obszary, w których w procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości oprócz szacunków księgowych, duże znaczenie miał profesjonalny osąd kierownictwa, i co do których zmiana szacunków może mieć istotny wpływ na wyniki Spółki w przyszłości.

Dodatkowo Spółka ujawnia zmiany wartości szacunkowych prezentowane w poprzednich okresach sprawozdawczych, które wywierają znaczący wpływ na bieżący okres.

Asseco Poland S.A.

i. Szacunki

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku nie wystąpiły istotne zmiany w sposobie dokonywania szacunków.

W odpowiednich pozycjach do niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego Spółka ujawnia ewentualne zmiany wartości szacunkowych prezentowane w poprzednich okresach sprawozdawczych, które wywierają znaczący wpływ na bieżący okres śródroczny.

Poniżej zaprezentowano pozycje śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań.

Pozycja	Istotne zasady rachunkowości opisane w Sprawozdaniu Finansowym za 2019 rok	Szacunki i założenia
Rzeczowe aktywa trwałe, wartości niematerialne oraz aktywa z tytułu prawa do użytkowania	Punkt 5.1 Punkt 5.2	Spółka ocenia na każdy dzień bilansowy czy zaistniały obiektywne przesłanki mogące wskazywać na utratę wartości danego składnika rzeczowych aktywów trwałych, wartości niematerialnych oraz aktywa z tytułu prawa do użytkowania. Dodatkowo na koniec każdego roku obrotowego Spółka weryfikuje okresy użytkowania rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych.
Wartość firmy	Punkt 5.4	Corocznie oraz na każdy dzień bilansowy, na który występuje odpowiednia przesłanka, wartość firmy poddawana jest testowi na utratę wartości. Przeprowadzenie takiego testu zawsze wymaga przyjęcia wielu założeń i zaangażowania profesjonalnego osądu.
Aktywa finansowe - Pożyczki udzielone	Punkt 5.7	Zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe Spółka na każdy dzień bilansowy odpowiednio klasyfikuje i wycenia udzielone pożyczki, jak również dokonuje szacunków wielkości odpisów aktualizujących ich wartość.
Należności i aktywa z tytułu umów z klientami	Punkt 5.9	Spółka szacuje wielkość oczekiwanych strat kredytowych dotyczących należności i aktywów z tytułu umów z klientami zgodnie z wymogami MSSF 9 Instrumenty finansowe.
Aktywa z tytułu podatku odroczonego	Punkt 4.4	Spółka ocenia na każdy dzień bilansowy realizowalność aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego.
Rezerwy	Punkt 5.17	Spółka szacuje wysokość tworzonych rezerw w oparciu o przyjęte założenia, metodologię oraz sposób kalkulacji właściwy dla danego rodzaju. Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży obowiązek wynikający ze zdarzeń przeszłych oraz gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych z Spółki.

2.6. Stosowane zasady rachunkowości

W niniejszym śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym zastosowane przez Spółkę istotne zasady rachunkowości były spójne z zasadami opisanymi w rocznym sprawozdaniu finansowym za rok 2019, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2020 roku i później.

Nowe standardy lub zmiany obowiązujące od dnia 1 stycznia 2020 roku to:

Zmiany do MSSF 3: Definicja przedsięwzięcia;
Zmiany do MSSF 7, MSSF 9 i MSR 39: Reforma wskaźników referencyjnych stóp procentowych;
Zmiany do MSR 1 i MSR 8: Definicja pojęcia "istotne";
Założenia koncepcyjne sprawozdawczości finansowej z dnia 29 marca 2018 roku.

Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2020 roku, nie mają istotnego wpływu na śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe Spółki.

2.7. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie

Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie:

MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe (opublikowano dnia 30 stycznia 2014 roku) zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE – mający zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później;
Zmiany do MSSF 10 i MSR 28: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (opublikowano dnia 11 września 2014 roku) – prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas nieokreślony;
MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym Zmiany do MSSF 17 (opublikowano 25 czerwca 2020) - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;
Zmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozdań finansowych Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe (opublikowano dnia 23 stycznia 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później;
Zmiany do MSSF 3 Zmiany do odniesień do Założeń Koncepcyjnych (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
Zmiany do MSR 16 Rzeczowe aktywa trwałe: przychody osiągnięte przed oddaniem do użytkowania (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
Zmiany do MSR 37 Umowy rodzące obciążenia koszty wypełnienia obowiązków umownych (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018-2020 (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później;
Zmiana do MSSF 16 Leasing: Ustępstwa czynszowe związane z Covid-19 (opublikowano dnia 28 maja 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 czerwca 2020 roku lub później. Dozwolone jest wcześniejsze zastosowanie, w tym dla sprawozdań finansowych nie zatwierdzonych do publikacji na 28 maja 2020;
Zmiany do MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe odroczenie MSSF 9 (opublikowano dnia 25 czerwca 2020 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2021 roku lub później.

Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie.

Spółka jest w trakcie analizy, jaki wpływ powyższe zmiany będą miały na jej sprawozdania finansowe.

2.8. Korekta błędu

W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły zdarzenia skutkujące koniecznością dokonania korekty błędu.

3. Informacje dotyczące segmentów działalności

Zgodnie z MSSF 8, segmentem operacyjnym jest dająca się wyodrębnić część działalności Spółki, dla której są dostępne odrębne informacje finansowe podlegające regularnej ocenie przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych związanych ze sposobem alokowania zasobów oraz z oceną wyników działalności. W Spółce wyodrębnia się następujące segmenty sprawozdawcze:

Finanse i Bankowość – segment ten oferuje kompleksowe systemy bankowe, systemy dla rynku kapitałowego (biur maklerskich, banków oraz firm i instytucji prowadzących działalność inwestycyjną) oraz wyspecjalizowane rozwiązania i usługi informatyczne dla sektora ubezpieczeń komercyjnych. Do głównych klientów segmentu w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku należały następujące podmioty: Bank PKO BP S.A., SGB-Bank S.A., Getin Noble Bank S.A, Bank Ochrony Środowiska S.A., Idea Bank S.A.. Jedynie przychody od Banku PKO BP S.A. przekroczyły 10% przychodów operacyjnych wypracowanych przez Spółkę w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku.

Administracja Publiczna – w ramach tego segmentu Asseco Poland S.A. realizuje projekty obejmujące projektowanie, wytworzenie, wdrożenie oraz eksploatację dedykowanych systemów informatycznych. Do głównych klientów segmentu w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku należały następujące podmioty: Zakład Ubezpieczeń Społecznych, Agencja Restrukturyzacji i Modernizacji Rolnictwa, Narodowy Fundusz Zdrowia, Frontex – Europejska Agencja Operacyjna na zewnętrznych granicach państw członkowskich UE oraz Ministerstwo Sprawiedliwości. Jedynie przychody od Zakładu Ubezpieczeń Społecznych przekroczyły 10% przychodów operacyjnych wypracowanych przez Spółkę w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku.

Przedsiębiorstwa – segment ten zajmuje się dostarczaniem dedykowanych rozwiązań informatycznych dla dużych i średnich przedsiębiorstw z sektora przemysłowego. Główne obszary działalności segmentu przedsiębiorstw to sprzedaż licencji własnych (w tym zwłaszcza na oprogramowanie billingowe) oraz świadczenie usług informatycznych w zakresie doradztwa (konsulting IT), integracji, wdrożeń i usług okołowdrożeniowych. Do głównych klientów segmentu w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku należały następujące podmioty: Grupa Cyfrowy Polsat S.A., GK Polskie Górnictwo Naftowe i Gazownictwo, Grupa Kapitałowa Tauron, GK Enea oraz Towarzystwo Ubezpieczeń i Reasekuracji WARTA S.A.. Przychody od żadnego z klientów segmentu nie przekroczyły 10% przychodów operacyjnych wypracowanych przez Spółkę w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku.

Żaden z segmentów operacyjnych Spółki nie został połączony z innym segmentem operacyjnym w celu stworzenia powyższych sprawozdawczych segmentów operacyjnych. Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników działalności jest zysk lub strata na działalności operacyjnej.

W pozycji "Pozostałe" ujęte są przychody i koszty związane z działalnością Grupy Kapitałowej.

Finansowanie Spółki (łącznie z kosztami i przychodami finansowymi) oraz podatek dochodowy są monitorowane na poziomie Spółki, stąd pozycje te nie są przedmiotem alokacji do segmentów. Zarząd nie analizuje również przepływów pieniężnych w rozbiciu na segmenty.

Ceny transferowe stosowane przy transakcjach pomiędzy segmentami operacyjnymi są ustalane na zasadach rynkowych, podobnie jak przy transakcjach ze stronami niepowiązanymi.

Poniższa tabela prezentuje kluczowe wielkości przeglądane przez główny organ decyzyjny w Spółce. Poza wartością firmy oraz wartością aktywów niematerialnych rozpoznanych w ramach rozliczenia połączenia z innymi spółkami, aktywa Spółki Asseco Poland S.A. co do zasady nie są przypisywane do poszczególnych segmentów i nie podlegają przeglądowi przez Zarząd Spółki w takim ujęciu. Aktywa operacyjne netto są natomiast alokowane do wskazanych segmentów na potrzeby przeprowadzenia testu na utratę wartości, alokacja taka dokonywana jest jednak przy użyciu klucza alokacji.

Okres 6 miesięcy do dnia 30 czerwca 2020 roku	Segment Finanse i Bankowość	Segment Administracja Publiczna	Segment Przedsiębiorstwa	Pozostałe	Razem	Eliminacje	Razem
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	153,8	211,0	60,8	4,8	430,4	-	430,4
Rozliczenia między segmentami	(0,5)	(0,6)	1,8	(0,6)	0,1	(0,1)	-
Zysk netto ze sprzedaży segmentu sprawozdawczego	40,3	25,2	11,8	(13,0)	64,3	-	64,3
Amortyzacja	(8,8)	(14,8)	(3,1)	(2,5)	(29,2)	-	(29,2)
Przeciętne zatrudnienie w przeliczeniu na pełne etaty pobierające wynagrodzenie	909	945	280	31	2 165	-	2 165
Wartości niematerialne rozpoznane z połączeń przypisane do segmentu	9,9	44,7	-	-	54,6	-	54,6
Wartość firmy z połączeń przypisana do segmentu	896,8	854,7	181,0	n/d	1 932,5	n/d	1 932,5

Segmenty – tabela9 Okres 6 miesięcy do dnia 30 czerwca 2019 roku	Segment Finanse i Bankowość	Segment Administracja Publiczna	Segment Przedsiębiorstwa	Pozostałe	Razem	Eliminacje	Razem
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych	162,2	177,2	61,3	4,4	405,1	-	405,1
Rozliczenia między segmentami	17,0	1,2	0,9	1,2	20,3	(20,3)	-
Zysk netto ze sprzedaży segmentu sprawozdawczego	43,8	21,2	9,2	(12,7)	61,5	-	61,5
Amortyzacja	(10,3)	(14,0)	(2,7)	(2,4)	(29,4)	-	(29,4)
Przeciętne zatrudnienie w przeliczeniu na pełne etaty pobierające wynagrodzenie	919	884	376	36	2 215	-	2 215
Wartości niematerialne rozpoznane z połączeń przypisane do segmentu	11,7	47,8	-	-	59,5	-	59,5
Wartość firmy z połączeń przypisana do segmentu	896,8	854,7	181,0	n/d	1 932,5	n/d	1 932,5

4. Noty objaśniające do sprawozdania z zysków i strat oraz pozostałych całkowitych dochodów

4.1 Struktura przychodów operacyjnych

Przychody operacyjne w okresie 3 i 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym kształtowały się następująco:

Przychody operacyjne wg rodzaju – tabela10	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Przychody operacyjne według rodzaju
Oprogramowanie i usługi własne	204,8	393,6	189,1	373,9
Oprogramowanie i usługi obce	13,9	26,7	9,2	18,2
Sprzęt i infrastruktura	7,9	10,1	11,7	13,0
Razem przychody operacyjne	226,6	430,4	210,0	405,1

i. Struktura sprzedaży segmentów w rozbiciu na rodzaje przychodów

Przychody ze sprzedaży poszczególnych segmentów operacyjnych w rozbiciu na rodzaj przychodów w okresie 3 i 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym kształtowały się następująco:

Przychody operacyjne wg rodzaju po segmentach – tabela11	Finanse i Bankowość	Administracja Publiczna	Przedsiębiorstwa	Pozostałe	Razem
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
3 miesiące do 30 czerwca 2020
Oprogramowanie i usługi własne	73,3	98,8	30,4	2,3	204,8
Oprogramowanie i usługi obce	1,0	10,5	2,4	-	13,9
Sprzęt i infrastruktura	-	2,0	5,9	-	7,9
Razem przychody ze sprzedaży	74,3	111,3	38,7	2,3	226,6
6 miesięcy do 30 czerwca 2020
Oprogramowanie i usługi własne	151,6	186,0	51,3	4,7	393,6
Oprogramowanie i usługi obce	2,1	21,5	3,0	0,1	26,7
Sprzęt i infrastruktura	0,1	3,5	6,5	-	10,1
Razem przychody ze sprzedaży	153,8	211,0	60,8	4,8	430,4

3 miesiące do 30 czerwca 2019
Oprogramowanie i usługi własne	82,5	74,5	29,5	2,6	189,1
Oprogramowanie i usługi obce	0,7	8,0	0,4	0,1	9,2
Sprzęt i infrastruktura	1,6	7,7	2,3	0,1	11,7
Razem przychody ze sprzedaży	84,8	90,2	32,2	2,8	210,0
6 miesięcy do 30 czerwca 2019
Oprogramowanie i usługi własne	158,8	153,3	57,6	4,2	373,9
Oprogramowanie i usługi obce	1,7	15,1	1,3	0,1	18,2
Sprzęt i infrastruktura	1,7	8,8	2,4	0,1	13,0
Razem przychody ze sprzedaży	162,2	177,2	61,3	4,4	405,1

Asseco Poland S.A. Śródroczne skrócone sprawozdanie finansowe za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku (w milionach złotych) 20

ii. Przychody z tytułu umów z klientami w przychodach operacyjnych ogółem według metody ujęcia w rachunku zysków i strat

Przychody z tytułu umów z klientami – tabela12	3 miesiące do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	3 miesiące do 30 czerwca 2019	6 miesięcy do 30 czerwca 2019

	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Przychody z tytułu umów z klientami rozpoznawane zgodnie z MSSF 15
Z tytułu dóbr i usług przekazywanych w określonym momencie, w tym:	13,4	22,4	17,1	26,0
Segment Finanse i Bankowość	0,8	3,2	5,0	8,6
Segment Administracja Publiczna	4,2	9,8	9,6	13,5
Segment Przedsiębiorstwa	8,4	9,4	2,3	3,7
Segment Pozostałe	-	-	0,2	0,2
Z tytułu dóbr i usług przekazanych w miarę upływu czasu, w tym:	213,2	408,0	192,9	379,1
Segment Finanse i Bankowość	73,5	150,6	79,8	153,6
Segment Administracja Publiczna	107,1	201,2	80,6	163,7
Segment Przedsiębiorstwa	30,3	51,4	29,9	57,6
Segment Pozostałe	2,3	4,8	2,6	4,2
Razem przychody operacyjne	226,6	430,4	210,0	405,1

iii. Struktura przychodów operacyjnych w podziale na kraje, w których zostały wygenerowane

Przychody operacyjne w	3 miesiące do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	3 miesiące do 30 czerwca 2019	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
podziale na kraje – tabela13	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Polska	222,0	420,5	202,5	390,3
Zagranica w tym:	4,6	9,9	7,5	14,8
Austria	0,3	0,7	0,1	0,3
Belgia	0,6	1,3	0,3	1,1
Gibraltar	0,4	0,7	1,4	1,7
Niemcy	2,3	5,1	4,5	7,9
Nigeria	0,1	0,1	0,1	1,3
Słowacja	0,8	1,6	0,9	1,5
Pozostałe	0,1	0,4	0,2	1,0
Razem	226,6	430,4	210,0	405,1

4.2 Struktura kosztów operacyjnych

W poniższej tabeli przedstawiono strukturę kosztów operacyjnych w okresie 3 i 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym.

Koszty działalności operacyjnej – tabela14	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Wartość odsprzedanych towarów, materiałów i usług obcych	(20,0)	(34,2)	(19,1)	(29,0)
Świadczenia na rzecz pracowników	(98,3)	(188,6)	(88,4)	(174,1)
Amortyzacja	(14,6)	(29,2)	(14,6)	(29,4)
Usługi obce	(45,3)	(83,9)	(39,0)	(80,7)
Pozostałe	(14,8)	(30,2)	(17,1)	(30,4)
Razem	(193,0)	(366,1)	(178,2)	(343,6)
Koszt własny sprzedaży	(160,3)	(302,5)	(146,5)	(284,2)
Koszty sprzedaży	(10,8)	(20,6)	(10,5)	(21,4)
Koszty ogólnego zarządu	(21,7)	(42,6)	(21,4)	(40,3)
(Odpis) / odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług	(0,2)	(0,4)	0,2	2,3
Razem	(193,0)	(366,1)	(178,2)	(343,6)

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku pozostałe koszty działalności operacyjnej obejmowały przede wszystkim koszty utrzymania majątku i samochodów służbowych w wysokości 17,7 mln PLN oraz koszty podróży służbowych w wysokości 1,3 mln PLN. W okresie porównywalnym pozostałe koszty operacyjne zawierały głównie koszty utrzymania majątku i samochodów służbowych w wysokości 18,6 mln PLN oraz koszty podróży służbowych w wysokości 4,1 mln PLN.

Koszty świadczeń na rzecz pracowników – tabela15	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Wynagrodzenia	(79,9)	(152,5)	(72,2)	(143,0)
Koszty ubezpieczeń społecznych	(7,4)	(14,1)	(5,9)	(12,7)
Koszty świadczeń emerytalnych	(8,4)	(17,3)	(7,3)	(13,7)
Inne świadczenia po okresie zatrudnienia	(0,8)	(1,0)	(1,4)	(1,4)
Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych	(1,8)	(3,7)	(1,6)	(3,3)
Razem Koszty świadczeń pracowniczych	(98,3)	(188,6)	(88,4)	(174,1)

i. Koszty świadczeń na rzecz pracowników

4.3 Przychody i koszty finansowe

Struktura przychodów finansowych w okresie 3 i 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym kształtowała się następująco:

Przychody finansowe – tabela16	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Przychody odsetkowe od inwestycji w instrumenty dłużne oraz depozyty wyceniane w zamortyzowanym koszcie	0,4	1,6	1,5	2,9
Pozostałe przychody odsetkowe	0,1	0,1	(0,1)	-
Dodatnie różnice kursowe	(1,5)	2,0	(1,3)	0,8
Dywidendy otrzymane i należne	23,1	127,9	20,7	100,0
Zysk ze sprzedaży akcji/udziałów w jednostkach zależnych	-	-	1,0	1,0
Zyski netto z realizacji i/lub wyceny instrumentów pochodnych	-	-	1,3	0,6
Odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości instrumentów finansowych	-	-	0,5	0,5
Razem	22,1	131,6	23,6	105,8

Struktura kosztów finansowych w okresie 3 i 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym kształtowała się następująco:

Koszty finansowe – tabela17	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Koszty odsetek od kredytów bankowych, papierów dłużnych oraz zobowiązań z tytułu dostaw i usług	-	-	-	(0,4)
Koszty odsetek od leasingu	(0,8)	(1,6)	(1,1)	(2,3)
Pozostałe koszty odsetkowe	(0,3)	(0,6)	-	(0,5)
Straty z realizacji i/lub wyceny instrumentów pochodnych	3,0	(2,1)	-	-
Pozostałe koszty finansowe	-	(0,1)	(0,6)	(0,6)
Razem	1,9	(4,4)	(1,7)	(3,8)

Dodatnie i ujemne różnice kursowe prezentowane są netto (jako nadwyżka dodatnich nad ujemnymi lub odwrotnie).

4.4 Podatek dochodowy

Główne składniki obciążenia wyniku z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych (bieżącego i odroczonego):

Podatek dochodowy – tabela18	3 miesiące do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	3 miesiące do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Bieżący podatek dochodowy oraz korekty lat ubiegłych	(6,3)	(9,0)	(5,4)	(6,2)
Odroczony podatek dochodowy	(3,1)	(6,0)	0,6	(4,4)
Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat	(9,4)	(15,0)	(4,8)	(10,6)

Efektywna stopa podatkowa w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku wyniosła 7,8% wobec 6,5% w okresie porównywalnym.

Z dniem 15 lipca 2016 roku do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej w danych okolicznościach z przedmiotem i celem przepisów ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje wymagają znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji.

Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia klauzuli w życie korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwiło polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy.

Przepisy dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych, podatku dochodowego od osób fizycznych, czy składek na ubezpieczenia społeczne podlegają częstym zmianom, wskutek czego niejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonej linii orzecznictwa. Obowiązujące przepisy nie zawsze są jednoznaczne, co dodatkowo powoduje rozbieżności w ich interpretacji. Rozliczenia podatkowe są przedmiotem kontroli organów podatkowych. W przypadku stwierdzenia nieprawidłowości w rozliczeniach podatkowych, podatnik zobowiązany jest do uiszczenia kwoty zaległości wraz z należnymi odsetkami ustawowymi. Zapłata zaległych zobowiązań nie zawsze zwalnia z odpowiedzialności karno-skarbowej. Opisane zjawiska powodują, że rozliczenia podatkowe są obarczone stosunkowo wysokim ryzykiem. Rozliczenia podatkowe mogą zostać poddane kontroli przez okres pięciu lat, licząc od końca roku, w którym zostały złożone deklaracje podatkowe. W efekcie kwoty wykazane w sprawozdaniu finansowym mogą ulec zmianie w późniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysokości przez organy skarbowe.

Poniżej zaprezentowano uzgodnienie podatku dochodowego do wyniku finansowego brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej.

uzgodnienie podatku dochodowego – tabela19	3 miesiące do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	3 miesiące do 30 czerwca 2019	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Wynik finansowy brutto z działalności kontynuowanej	58,1	192,6	53,8	163,0
Obowiązująca stawka podatku dochodowego od osób prawnych	19%	19%	19%	19%
Podatek dochodowy według obowiązującej ustawowej stawki podatkowej	11,0	36,6	10,2	31,0
Dywidendy otrzymane od spółek zależnych i stowarzyszonych	(4,4)	(24,3)	(3,9)	(19,0)
Koszty uzyskania przychodów z dywidend zwolnionych z opodatkowania	3,0	3,0	2,4	2,4
Ulga B+R (w tym korekta lat ubiegłych)	-	-	(3,4)	(3,4)
Ulga B+R - szacunek	(0,5)	(1,0)	-	-
CIT (różnica pomiędzy podatkiem zaksięgowanym a deklaracją CIT-8)	0,2	0,2	-	(0,8)
CFC- Rezerwa	0,1	0,1	0,2	0,4
Przekroczenie limitu wydatków na Wartości Niematerialne	0,9	0,9	-	-
Odwrócenie odpisu aktualizującego aktywo z tytułu podatku odroczonego	(0,6)	(0,6)	-	-
Pozostałe różnice trwałe	(0,3)	0,1	(0,7)	-
Podatek dochodowy według efektywnej stawki podatkowej:	9,4	15,0	4,8	10,6
Efektywna stawka podatku dochodowego	16,2%	7,8%	8,9%	6,5%

Asseco Poland S.A.

4.5 Zysk przypadający na jedną akcję

W okresie sprawozdawczym jak i w okresie porównywalnym nie występowały elementy rozwadniające zysk przypadający na jedną akcję, wskutek czego zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję były sobie równe. Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz ilość akcji, które posłużyły do wyliczenia zysku na jedną akcję.

Zysk przypadający na jedną akcję – tabela20	3 miesiące do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	3 miesiące do 30 czerwca 2019	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję (w sztukach)	83 000 303	83 000 303	83 000 303	83 000 303
Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Spółki (w milionach PLN) za okres sprawozdawczy	48,7	177,6	49,0	152,4
Zysk na jedną akcję (w PLN) ze zysku netto za okres sprawozdawczy	0,59	2,14	0,59	1,84

4.6 Informacja dotycząca wypłaconej dywidendy

W dniu 27 maja 2020 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Asseco Poland S.A., które postanowiło zysk netto wypracowany w roku obrotowym 2019 w kwocie 206,8 mln PLN przeznaczyć w całości do podziału między Akcjonariuszy, tj. na wypłatę dywidendy. Dodatkowo postanowiono przeznaczyć na wypłatę dywidendy część środków zgromadzonych na kapitale zapasowym, pochodzących z zysków netto z lat ubiegłych w kwocie 43,0 mln PLN. Oznacza to, iż łączna kwota przeznaczona do wypłaty dywidendy wyniosła 249,8 mln PLN, co oznacza dywidendę po 3,01 PLN na jedną akcję. Dzień dywidendy ustalano na dzień 5 czerwca 2020 roku, a dzień wypłaty dywidendy na dzień 17 czerwca 2020 roku.

W dniu 26 kwietnia 2019 roku odbyło się Zwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Asseco Poland S.A., które postanowiło zysk netto wypracowany w roku obrotowym 2018 w kwocie 166,5 mln PLN przeznaczyć w całości do podziału między Akcjonariuszy, tj. na wypłatę dywidendy. Dodatkowo postanowiono przeznaczyć na wypłatę dywidendy część środków zgromadzonych na kapitale zapasowym, pochodzących z zysków netto z lat ubiegłych w kwocie 88,3 mln PLN. Oznacza to, iż łączna kwota przeznaczona do wypłaty dywidendy wyniosła 254,8 mln PLN, co oznacza dywidendę po 3,07 PLN na jedną akcję. Dzień dywidendy ustalano na dzień 20 maja 2019 roku, a dzień wypłaty dywidendy na dzień 5 czerwca 2019 roku.

5. Noty objaśniające do bilansu

5.1. Rzeczowe aktywa trwałe

Zmiana wartości netto rzeczowych aktywów trwałych w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 oraz w okresie porównywalnym wynikała z następujących ruchów:

Rzeczowe aktywa trwałe – tabela21	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Wartość netto środków trwałych na dzień 1 stycznia	284,6	268,4
Zwiększenia stanu, z tytułu:	19,6	15,5
Zakupu i modernizacji	19,6	14,6
Reklasyfikacja z aktywów przeznaczonych do sprzedaży	-	0,9
Zmniejszenia stanu, z tytułu:	(12,5)	(12,7)
Odpisu amortyzacyjnego za okres sprawozdawczy	(12,1)	(12,1)
Sprzedaży i likwidacji	(0,4)	(0,6)
Wartość netto środków trwałych na dzień 30 czerwca	291,7	271,2

5.2. Wartości niematerialne

Zmiana wartości netto wartości niematerialnych w okresie 6 miesięcy zakończonym w dniu 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym wynikała z następujących ruchów:

Wartości niematerialne – tabela22	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Wartość netto wartości niematerialnych na dzień 1 stycznia	2 216,1	2 213,2
Zwiększenia stanu, z tytułu:	12,0	18,8
Zakupu i modernizacji	1,8	4,4
Kosztów realizowanych projektów rozwojowych	10,2	14,4
Zmniejszenia stanu, z tytułu:	(13,5)	(16,7)
Odpisu amortyzacyjnego za okres sprawozdawczy	(13,5)	(16,7)
Wartość netto wartości niematerialnych na dzień 30 czerwca	2 214,6	2 215,3

5.3. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania

Zmiana wartości aktywa z tytułu prawa do użytkowania w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 oraz w okresie porównywalnym wynikała z następujących ruchów:

Aktywa z tytułu prawa do użytkowania – tabela23	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Wartość netto aktywów z tytułu prawa do użytkowania na dzień 1 stycznia	87,0	103,6
Zwiększenia stanu	10,7	-
Zawarcie nowej umowy leasingu	8,0	-
Modyfikacje bieżących umów (przedłużenia umowy, zmiana stopy procentowej)	2,7	-
Zmniejszenia stanu, z tytułu:	(7,6)	(8,1)
Odpisu amortyzacyjnego za okres sprawozdawczy	(7,6)	(7,6)
Modyfikacje bieżących umów (skrócenie umowy, zmiana stopy procentowej)	-	(0,5)
Zmiana prezentacji	-	0,2
Wartość netto aktywów z tytułu prawa do użytkowania na dzień 30 czerwca	90,1	95,7

Asseco Poland S.A.

5.4. Wartość firmy

Największy udział w saldzie wartości niematerialnych ma wartość firmy powstała w wyniku połączeń, jakie miały miejsce w latach poprzednich. Na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym wartość firmy powstała w wyniku połączeń wynosiła 1 932,5 mln PLN.

Wartość firmy jest zaalokowana do następujących segmentów operacyjnych, które są traktowane jako ośrodki wypracowujące przepływy pieniężne:

	30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
Wartość firmy – tabela24	mln PLN	mln PLN
Wartość firmy przypisana do segmentu "Finanse i Bankowość"	896,8	896,8
Wartość firmy przypisana do segmentu "Administracja Publiczna"	854,7	854,7
Wartość firmy przypisana do segmentu "Przedsiębiorstwa"	181,0	181,0
Wartość firmy prezentowana w wartościach niematerialnych	1 932,5	1 932,5

Wartość firmy testowana jest na utratę wartości zawsze, kiedy zachodzą przesłanki takiej utraty wartości, jednak nie rzadziej niż raz do roku. Ocena okoliczności i przesłanek mogących wskazywać na konieczność przeprowadzania testu została opisana na datę 30 czerwca 2020 roku w punkcie 5.6 not objaśniających do niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego Asseco Poland S.A.

5.5. Inwestycje w jednostkach zależnych i stowarzyszonych

Struktura inwestycji Asseco Poland S.A. w jednostkach zależnych i stowarzyszonych została zaprezentowana na poniższym schemacie:

(100/100) udział w głosach/udział w kapitale na dzień 31 grudnia 2019 roku (w procentach)

Inwestycje kapitałowe Spółki na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym zostały zaprezentowane w poniższej tabeli:

	30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
Inwestycje kapitałowe – tabela25	mln PLN	mln PLN
Inwestycje w podmioty notowane na aktywnym rynku
Formula Systems (1985), Ltd.	249,2	242,6
Inwestycje w podmioty nienotowane
Asseco International, a.s.	1 178,7	1 178,7
Asseco Data Systems S.A.	414,6	414,6
Podkarpacki Fundusz Nieruchomości Sp. z o.o.	89,2	89,2
DahliaMatic Sp. z o.o.	73,6	73,6
GSTN Consulting Sp. z o.o. i Gladstone Consulting Ltd	33,8	33,8
Nextbank Software Sp. z o.o. (jednostka stowarzyszona)	17,3	17,3
SKG S.A.	14,2	14,2
ZUI Novum Sp. z o.o.	3,9	3,9
ComCERT S.A.	5,1	3,5
Postdata S.A. (jednostka stowarzyszona)	1,0	1,0
Eversoft Poland Sp. z o.o.	0,5	0,5
Asseco Innovation Fund Sp. z o.o.	1,3	1,0
Asseco Services Sp. z o.o.	0,6	-
	2 083,0	2 073,9

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku miały miejsce następujące zmiany dotyczące inwestycji Asseco Poland S.A. w jednostki zależne i stowarzyszone:

Założenie nowej spółki Asseco Services Sp. z o.o.

W dniu 18 marca 2020 roku nastąpiła rejestracja nowo utworzonej spółki Asseco Services Sp. z o.o. Nowo powstała spółka jest w 100% zależna od Asseco Poland S.A.

Zakup akcji Formula Systems (1985), Ltd.

W marcu Spółka Asseco Poland S.A nabyła 37 755 akcji spółki Formula Systems (1985) Ltd. Wartość transakcji wyniosła 6,6 mln PLN. W wyniku tej transakcji Asseco Poland posiada 3 915 601 szt. akcji, które przekładają się na 25,6% udziału w kapitale własnym spółki.

Zakup akcji Spółki ComCERT S.A.

W dniu 16 czerwca Asseco Poland S.A. nabyła 42 145 szt. akcji Spółki ComCERT S.A. Wartość transakcji wynosiła 1,5 mln PLN.

5.6. Testy z tytułu utraty wartości

Ad. 1 Aktywa zaangażowane do prowadzenia działalności operacyjnej Spółki

Jak zostało to opisane w punkcie 5.4 not objaśniających do niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego, wartość firmy powstała w wyniku połączeń została zaalokowana do segmentów operacyjnych Spółki. Wartość poszczególnych ośrodków została następnie powiększona o aktywa operacyjne netto, które są wykorzystywane przez dany ośrodek do generowania przepływów pieniężnych.

Zgodnie z zaleceniami Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej Zarząd Spółki przeanalizował przesłanki do przeprowadzenia testów na utratę wartości, w tym przede wszystkim panującą pandemię COVID-19 oraz stan realizacji budżetów segmentów operacyjnych wyodrębnionych w Spółce. Żadna z wymienionych przesłanek w ocenie Zarządu nie stanowi jednak podstawy do przeprowadzania śródrocznego testu, ponieważ, biorąc pod uwagę branżę, w której działa Spółka oraz fakt zrealizowania na dzień 30 czerwca 2020 roku budżetów przez segmenty Spółki Zarząd uznał, że założenia przyjęte do testu przeprowadzonego na dzień 31 grudnia 2019 roku pozostają realistyczne.

Ad. 2 Aktywa związane z działalnością inwestycyjną

W przypadku ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne, którymi są spółki notowane na aktywnym rynku, przesłanką wskazującą na możliwość utraty wartości może być niska kapitalizacja danego ośrodka (tj. nadwyżka wartości księgowej ośrodka nad jego wartością rynkową).

Do spółek/grup notowanych na aktywnym rynku należą: Asseco Business Solutions S.A., Asseco South Eastern Europe S.A. oraz Formula Systems (1985) Ltd. i subgrupy od niej zależne.

W poniższej tabeli zaprezentowano porównanie wartości rynkowej inwestycji z jej wartością księgową wypracowującego przepływy pieniężne dla spółek/grup notowanych na aktywnym rynku na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień ostatniego corocznego testu, tj. na dzień 31 grudnia 2019 roku:

Aktywa związane z działalnością inwestycyjną – tabela27	Formula Systems (1985), Ltd.	Asseco South Eastern Europe S.A.	Asseco Business Solutions S.A.
	mln PLN	mln PLN	mln PLN
30 czerwca 2020
wartość księgowa	249,2	268,8*	69,0*
wartość godziwa	1 152,2	911,9	527,9
nadwyżka (+)/niedobór(-) wartości godziwej nad wartością księgową	903,0	643,1	458,9

31 grudnia 2019
wartość księgowa	242,6	268,8*	69,0*
wartość godziwa	1 012,1	602,4	432,3
nadwyżka (+)/niedobór(-) wartości godziwej nad wartością księgową	769,5	333,6	363,3

*Na dzień 30 czerwca 2020 roku zarówno inwestycja w spółkę Asseco South Eastern Europe oraz Asseco Business Solutions S.A. stanowiły jednostki pośrednio zależne od Asseco Poland S.A. Oznacza to, że wartość inwestycji w te spółki jest prezentowana w saldzie inwestycji Asseco Poland w Asseco International, która sprawuje kontrolę nad wyżej wymienionymi Spółkami.

W przypadku Formula Systems nadwyżka wartości godziwej nad wartością księgową inwestycji pozostaje znaczna dzięki czemu stwierdzono, że nie występuje konieczność przeprowadzenia dodatkowego śródrocznego testu na utratę wartości inwestycji.

Jednocześnie stwierdzono, że w związku z faktem, iż inwestycja w Asseco International, a.s., w której skład wchodzi na dzień bilansowy zarówno grupa Asseco South Eastern Europe jak i Asseco Business Solutions nie wymaga przeprowadzenia testu, gdyż kapitalizacje tych spółek przewyższają znacząco historyczną wartość księgową, a inne istotne grupy i spółki wchodzące w jej skład realizują budżet. Dodatkowo na poziomie subgrupy Asseco International stwierdzono realizację budżetu.

Na dzień 30 czerwca 2020 roku Zarząd Spółki uznał, że przesłanki utraty wartości występują wyłącznie w odniesieniu do inwestycji w Spółki niepubliczne, które nie zrealizowały budżetu za I półrocze 2020 roku. W konsekwencji Spółka uznała, że istnieje konieczność przeprowadzenia testu na utratę wartości jedynie dla inwestycji w spółkę DahliaMatic Sp. z o.o.

Analiza wrażliwości

Dodatkowo Spółka przeprowadziła analizę wrażliwości w odniesieniu do przeprowadzonego testu na utratę wartości aktywów związanych z działalnością inwestycyjną. W analizie tej badano wpływ zmiany:

a. zastosowanej stopy dyskonta dla okresu rezydualnego, tj. dla przepływów po 2024 roku;
b. średniorocznej stopy zmiany tzw. wolnych przepływów pieniężnych w okresie prognozy, tj. w latach 2020-2024;

jako czynnika wpływającego na wartość odzyskiwalną ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne, przy założeniu braku zmian pozostałych czynników.

Celem analizy wrażliwości było zbadanie o ile można zmienić wybrane paramenty modelu, aby oszacowana wartość użytkowa ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne zrównała się z wartością bilansową ośrodka. Wyniki przeprowadzonej analizy zostały zestawione w poniższej tabeli:

	Wartość księgowa inwestycji	Stopa dyskontowa dla okresu rezydualnego		Średnia stopa zmiany przepływów pieniężnych (FCFF)
		zastosowana w modelu	graniczna	graniczna
Analiza wrażliwości – tabela28	mln PLN	%	%	%
DahliaMatic Sp. z o.o.	73,6	10,8%	15,9%	(0,5%)

W efekcie przeprowadzonych testów na utratę wartości stwierdzono, że na dzień 30 czerwca 2020 roku nie wystąpiła konieczność utworzenia odpisu z tytułu utraty wartości inwestycji w jednostki zależne.

5.7. Pozostałe aktywa

i. Pozostałe aktywa finansowe

Na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku poza należnościami i środkami pieniężnymi opisanymi w innych notach Spółka posiadała również zaprezentowane w tabeli poniżej pozostałe aktywa finansowe.

	30 czerwca 2020 roku			31 grudnia 2019 roku
Pozostałe aktywa – tabela29	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie, w tym:	15,3	0,5	16,7	0,5
Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym	14,3	0,1	15,8	0,1
Pożyczki udzielone pracownikom	1,0	0,4	0,9	0,4
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez wynik finansowy, w tym:	1,9	1,1	2,8	1,2
Kontrakty forward na waluty	0,8	1,1	2,0	1,2
Akcje w spółkach notowanych na aktywnym rynku (poza spółkami zależnymi i stowarzyszonymi)	1,1	-	0,8	-
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez pozostałe dochody całkowite, w tym:	8,8	-	8,8	-
Akcje i udziały w spółkach nienotowanych (poza spółkami zależnymi i stowarzyszonymi)	8,8	-	8,8	-
Razem	26,0	1,6	28,3	1,7

Zmiany sposobu ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej oraz zmiany w klasyfikacji instrumentów finansowych

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku w Spółce nie dokonano zmian w sposobie ustalania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej oraz nie wystąpiły przesunięcia instrumentów pomiędzy hierarchią wartości godziwej ani też nie dokonywano zmian klasyfikacji instrumentów finansowych.

Na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku wartość godziwa aktywów finansowych nie odbiegała istotnie od ich wartości księgowej.

Na dzień 30 czerwca 2020 roku – Aktywa finansowe tabela30	Wartość bilansowa	Poziom 1i)	Poziom 2 ii)	Poziom 3iii)
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez wynik finansowy
Zawarte kontrakty typu "forward"	1,9	-	1,9	-
Akcje i udziały w spółkach notowanych na rynkach regulowanych	1,1	1,1	-	-
Razem	3,0	1,1	1,9	-
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez pozostałe dochody całkowite
Akcje i udziały w spółkach nienotowanych na rynkach regulowanych	8,8	-	-	8,8
Razem	8,8	-	-	8,8

i. wartość godziwa określana na podstawie cen giełdowych oferowanych za identyczne aktywa na rynkach aktywnych;

ii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych;

iii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe nie są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych.

Na dzień 31 grudnia 2019 roku - Aktywa finansowe tabela31	Wartość bilansowa	Poziom 1i)	Poziom 2 ii)	Poziom 3iii)
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez wynik finansowy
Zawarte kontrakty typu "forward"	3,2	-	3,2	-
Akcje i udziały w spółkach notowanych na rynkach regulowanych	0,8	0,8	-	-
Razem	4,0	0,8	3,2	-
Aktywa finansowe wyceniane w wartościach godziwych przez pozostałe dochody całkowite
Akcje i udziały w spółkach nienotowanych na rynkach regulowanych	8,8	-	-	8,8
Razem	8,8	-	-	8,8

i. wartość godziwa określana na podstawie cen giełdowych oferowanych za identyczne aktywa na rynkach aktywnych;

ii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych;

iii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe nie są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych.

ii. Aktywa niefinansowe

Na saldo pozostałych aktywów na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku składały się:

Aktywa niefinansowe – tabela32	30 czerwca 2020 mln PLN	31 grudnia 2019 mln PLN
Zaliczki na dostawy	1,6	0,9

5.8. Czynne rozliczenia międzyokresowe

Na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku na saldo czynnych rozliczeń międzyokresowych składały się następujące pozycje:

Czynne rozliczenia międzyokresowe – tabela33	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Przedpłacone usługi, w tym:	12,0	19,7	13,9	20,8
usługi serwisowe i opłaty licencyjne	10,6	12,7	12,2	13,9
czynsze	-	0,4	-	0,3
ubezpieczenia	0,1	1,0	0,1	0,5
inne usługi	1,3	5,6	1,6	6,1
Wydatki związane z realizacją usług, dla których nie ujęto jeszcze przychodów	-	26,8	-	17,5
Pozostałe rozliczenia międzyokresowe	0,3	2,1	0,2	0,5
Razem	12,3	48,6	14,1	38,8

Czynne rozliczenia międzyokresowe kosztów na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na koniec okresu porównywalnego składały się głównie z kosztów wykonania projektów, do których przychody zostaną rozpoznane w przyszłych okresach, a które spełniają przesłanki do aktywowania na bilansie zgodnie z MSSF 15 oraz kosztów przedpłaconych usług serwisowych i opłat licencyjnych, które będą odnoszone do rachunku zysków i strat sukcesywnie w okresach przyszłych.

5.9. Należności oraz aktywa z tytułu umów z klientami

W tabeli poniżej zostały przedstawione salda należności oraz salda aktywów z tytułu umów na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku.

	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
Należności oraz aktywa z tytułu umów z klientami – tabela34	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Należności z tytułu dostaw i usług	7,1	140,9	1,4	186,0
Od jednostek powiązanych, w tym:	-	9,4	-	15,1
Należności zafakturowane	-	1,8	-	3,0
od jednostek zależnych	-	0,6	-	0,4
od jednostek stowarzyszonych	-	-	-	0,9
od pozostałych podmiotów powiązanych	-	1,2	-	1,7
Należności niezafakturowane	-	7,6	-	12,1
od jednostek zależnych	-	2,2	-	5,1
od jednostek stowarzyszonych	-	0,2	-	0,3
od pozostałych podmiotów powiązanych	-	5,2	-	6,7
Od jednostek pozostałych, w tym:	7,1	131,5	1,4	170,9
Należności zafakturowane	-	83,6	-	98,9
Należności niezafakturowane	7,1	47,9	1,4	72,0
Odpis aktualizujący należności nieściągalne (-)	-	(9,1)	-	(15,1)
Razem należności z tytułu dostaw i usług	7,1	131,8	1,4	170,9

Spadek wartości odpisów aktualizujących należności wynika przede wszystkim z faktu wykorzystania i rozwiązania odpisów na należności zawiązanych w poprzednich okresach sprawozdawczych.

W tabeli poniżej zostały przedstawione salda aktywów z tytułu umów na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku.

	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
Aktywa z tytułu umów z klientami – tabela35	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Aktywa z tytułu umów z klientami
od jednostek powiązanych, w tym:	-	9,7	-	1,4
Aktywa z tytułu umów z klientami	-	9,7	-	1,4
od jednostek zależnych	-	1,5	-	1,1
od jednostek stowarzyszonych	-	0,1	-	0,3
od pozostałych jednostek powiązanych	-	8,1	-	-
od jednostek pozostałych	-	90,6	-	48,7
Aktywa z tytułu umów z klientami	-	90,6	-	48,7
Razem aktywa z tytułu umów z klientami	-	100,3	-	50,1

Transakcje z podmiotami powiązanymi zostały przedstawione w punkcie 5.19 not objaśniających do niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego.

Spółka posiada odpowiednią politykę w zakresie dokonywania sprzedaży tylko zweryfikowanym klientom. Zdaniem kierownictwa Spółki, na dzień 30 czerwca 2020 roku nie istnieje potrzeba dodatkowego odpisu na oczekiwane straty kredytowe. W związku z panującą w Polsce i na świecie sytuacją związaną z epidemią COVID-19 Spółka wdrożyła jednak proces jeszcze dokładniejszego monitorowania swoich należności oraz zintensyfikowała standardowe procedury windykacyjne. Na dzień publikacji niniejszego raportu nie stwierdzono jednak przesłanek do tego, aby istotnie zwiększać odpis na oczekiwane straty kredytowe ani też zmieniać politykę Spółki w tym zakresie.

W poniższej tabeli zaprezentowano pozostałe należności na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku:

	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
Pozostałe należności – tabela36	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Należności z tytułu dywidend	-	15,6	-	18,5
Należności z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych	0,7	-	0,8	-
Należności z tytułu sprzedaży instrumentów finansowych lub inwestycji kapitałowych	43,9	7,2	64,4	8,2
Należności z tytułu wpłaconych kaucji	3,2	5,3	3,0	5,4
Należności dochodzone na drodze postępowania sądowego	-	0,7	-	0,8
Pozostałe należności	0,1	3,1	-	1,0
Odpis aktualizujący inne należności nieściągalne (-)	-	(11,8)	-	(12,8)
Razem pozostałe należności	47,9	20,1	68,2	21,1

5.10. Środki pieniężne

W tabeli poniżej zostały przedstawione salda środków pieniężnych na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym:

Środki pieniężne – tabela37	30 czerwca 2020 roku	31 grudnia 2019 roku
	mln PLN	mln PLN
Środki pieniężne na rachunkach bankowych bieżących	68,2	80,1
Środki pieniężne na rachunkach dotyczących płatności split payment	0,9	4,4
Lokaty krótkoterminowe (overnight)	10,3	84,2
Razem saldo środków pieniężnych wykazanych w bilansie	79,4	168,7
Kredyty w rachunku bieżącym wykorzystywane do bieżącego zarządzania płynnością	-	-
Razem saldo środków pieniężnych wykazane w rachunku przepływów pieniężnych	79,4	168,7

Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych, których wysokość zależy od stopy oprocentowania lokat bankowych. Lokaty krótkoterminowe są zakładane na okresy od jednego dnia do trzech miesięcy i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych.

5.11. Odpisy aktualizujące zapasy

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym nie dokonano istotnych odpisów aktualizujących zapasy.

5.12. Zobowiązania z tytułu leasingu

Na dzień 30 czerwca 2020 roku przedmiotem umów leasingu, w których Spółka jest leasingobiorcą, były:

budynki biurowe,
samochody,
sprzęt IT.

W poniższej tabeli zaprezentowano saldo zobowiązań z tytułu leasingu na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku.

	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
Zobowiązania z tytułu leasingu – tabela38	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Leasing nieruchomości	61,3	15,5	54,3	26,8
Leasing sprzętu IT	0,4	0,7	0,7	0,8
Razem	61,7	16,2	55,0	27,6

5.13. Pozostałe zobowiązania finansowe

W tabeli poniżej zostały przedstawione salda pozostałych zobowiązań finansowych na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym:

Pozostałe zobowiązania finansowe – tabela39	30 czerwca 2020		31 grudnia 2019
	Długoterminowe Krótkoterminowe		Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Zobowiązania finansowe w tym:
Zobowiązania z tytułu nabycia udziałów/akcji	0,3	2,2	2,2	0,5
Zobowiązanie z tytułu forwardów	5,1	0,1	3,8	0,2
	5,4	2,3	6,0	0,7

Na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku Spółka posiadała następujące zobowiązania finansowe wyceniane do wartości godziwej:

Na dzień 30 czerwca 2020 roku - Zobowiązania finansowe tabela40	Wartość bilansowa	Poziom 1i)	Poziom 2 ii)	Poziom 3iii)
Zobowiązania finansowe	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN

Zawarte kontrakty typu "forward"	5,2	-	5,2	-
Zobowiązanie wyceniane w zamortyzowanym koszcie	2,5	-	-	2,5
Razem	7,7	-	5,2	2,5
Na dzień 31 grudnia 2019 roku
Zobowiązania finansowe
Zawarte kontrakty typu "forward"	4,0	-	4,0	-
Zobowiązanie wyceniane w zamortyzowanym koszcie	2,7	-	-	2,7
Razem	6,7	-	4,0	2,7

i. wartość godziwa określana na podstawie cen giełdowych oferowanych za identyczne aktywa na rynkach aktywnych;

ii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych;

iii. wartość godziwa określana przy użyciu modeli, dla których dane wsadowe nie są obserwowalne bezpośrednio lub pośrednio na rynkach aktywnych.

Wartość godziwa posiadanych przez Spółkę zobowiązań finansowych na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku nie różni się znacząco od ich wartości bilansowej.

5.14. Kredyty bankowe i emisje papierów wartościowych

Na dzień 30 czerwca 2020 roku ani na dzień 31 grudnia 2019 roku Spółka nie posiadała żadnego zadłużenia z tytułu kredytów, dysponowała natomiast otwartymi liniami kredytowymi, które zostały przedstawione w tabeli poniżej:

Kredyty w rachunkach	Maksymalna	Efektywna stopa	Termin		30 czerwca 2020		31 grudnia 2019
bieżących – tabela41	wysokość zadłużenia	procentowa %	spłaty	Długo terminowe	Krótko terminowe	Długo terminowe	Krótko terminowe
Kredyty w rachunkach bieżących				-	-	-	-
Kredyt w rachunku bieżącym	50,0	WIBOR 1M + marża	2021-06-30	-	-	-	-
Kredyt w rachunku bieżącym	150,0	WIBOR 1M + marża	2020-08-31	-	-	-	-
Kredyt w rachunku bieżącym	200,0	WIBOR 1M + marża	2020-07-31	-	-	-	-
Kredyt w rachunku bieżącym	70,0	WIBOR 1M + marża	2021-04-02	-	-	-	-
Kredyt w rachunku bieżącym	70,0	WIBOR 1M + marża	2021-06-25	-	-	-	-

RAZEM				-	-	-	-

Na dzień 30 czerwca 2020 roku Asseco Poland posiadało niewykorzystane otwarte linie kredytowe w rachunku bieżącym dające możliwość pozyskania finansowania na kwotę 540 mln PLN. Natomiast na dzień 31 grudnia 2019 roku Asseco Poland S.A. posiadało niewykorzystane otwarte linie kredytowe w rachunkach bieżących dające możliwość pozyskania finansowania na kwotę 570 mln PLN.

5.15. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, zobowiązania budżetowe oraz pozostałe zobowiązania

Struktura zobowiązań z tytułu dostaw i usług Spółki na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz 31 grudnia 2019 roku została przedstawiona w tabeli poniżej:

	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług –	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
tabela42	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN

Wobec jednostek powiązanych, w tym:	-	12,2	-	13,1
Zobowiązania zafakturowane	-	5,4	-	7,9
od jednostek zależnych	-	5,2	-	7,7
od pozostałych podmiotów powiązanych	-	0,2	-	0,2
Zobowiązania niezafakturowane	-	6,8	-	5,2
od jednostek zależnych	-	6,1	-	4,6
od pozostałych podmiotów powiązanych	-	0,7	-	0,6
Wobec jednostek pozostałych, w tym:	0,1	33,8	-	57,3
Zobowiązania zafakturowane	0,1	16,8	-	40,1
Zobowiązania niezafakturowane	-	17,0	-	17,2
Razem zobowiązania z tytułu dostaw i usług	0,1	46,0	-	70,4

Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są nieoprocentowane. Transakcje z podmiotami powiązanymi przedstawione są w punkcie 5.19 not objaśniających do niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego.

Na dzień na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz 31 grudnia 2019 roku zobowiązania budżetowe oraz pozostałe zobowiązania Spółki wynikały z następujących tytułów:

Zobow. budżetowe – tabela43		30 czerwca 2020 roku	31 grudnia 2019 roku
	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawych	-	-	-	4,6
Pozostałe zobowiązania budżetowe
Podatek dochodowy od osób fizycznych (PIT)	-	2,2	-	5,2
Składki na ubezpieczenia społeczne (ZUS)	-	8,7	-	7,8
Pozostałe	-	2,7	-	0,2
Razem pozostałe zobowiązania budżetowe	-	13,6	-	13,2

Pozostałe zobowiązania – tabela44
Zaliczki otrzymane na dotacje środków trwałych	-	0,4	-	5,6
Zobowiązania z tyt. zakupu środków trwałych i wartości niematerialnych	-	1,7	-	5,2
Inne zobowiązania	0,1	0,5	0,1	0,7
Razem pozostałe zobowiązania	0,1	2,6	0,1	11,5

5.16. Zobowiązania z tytułu umów z klientami

Struktura zobowiązań z tytułu umów z klientami Spółki na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz 31 grudnia 2019 roku została przedstawiona w tabeli poniżej:

Zobow z tyt. umów – tabela45		30 czerwca 2020 roku	31 grudnia 2019 roku
	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Zobowiązania z tytułu umów z klientami
Wobec jednostek powiązanych, w tym:	-	0,3	-	0,7
Rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu umów z klientami	-	0,3	-	0,7
Wobec jednostek pozostałych, w tym:	19,1	45,9	17,5	34,2
Rozliczenia międzyokresowe przychodów z tytułu umów z klientami	19,1	40,0	17,5	26,5
Zobowiązania z tytułu wyceny kontraktów IT	-	5,9	-	7,7
Razem zobowiązania z tytułu umów z klientami	19,1	46,2	17,5	34,9

5.17. Rezerwy

Zmiany stanu rezerw w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku oraz w okresie porównywalnym zostały przedstawione w tabeli poniżej:

Rezerwy – tabela46	Rezerwa na odszkodowania	Świadczenia po okresie zatrudnienia	Rezerwy na naprawy gwarancyjne	Rezerwa na umowy rodzące obciążenia	Pozostałe rezerwy	Ogółem
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Na dzień 1 stycznia 2020 roku	-	2,9	0,2	9,1	0,1	12,3
Zawiązanie (+)	-	0,7	0,1	3,1	-	3,9
Odwrócenie dyskonta (+)	-	-	-	0,2	-	0,2
Wykorzystanie (-) /Rozwiązanie (-)	-	-	(0,1)	(4,3)	-	(4,4)
Na dzień 30 czerwca 2020 roku, w tym	-	3,6	0,2	8,1	0,1	12,0
Krótkoterminowe	-	0,4	0,2	7,7	0,1	8,4
Długoterminowe	-	3,2	-	0,4	-	3,6

Na dzień 1 stycznia 2019 roku	0,3	2,2	0,1	18,8	0,1	21,5
Zawiązanie (+)	-	0,5	0,4	0,1	-	1,0
Odwrócenie dyskonta (+)	-	-	-	0,5	-	0,5
Wykorzystanie (-) /Rozwiązanie (-)	(0,3)	-	-	(5,6)		(5,9)
Na dzień 30 czerwca 2019 roku, w tym	-	2,7	0,5	13,8	0,1	17,1
Krótkoterminowe	-	0,4	0,5	4,8	0,1	5,8
Długoterminowe	-	2,3	-	9,0	-	11,3

Rezerwa na świadczenia po okresie zatrudnienia dotyczy w całości świadczeń emerytalnych, które zostaną potencjalnie wypłacone pracownikom Spółki w momencie przechodzenia na emeryturę. Spółka Asseco Poland S.A. wypłaca odprawę pracownikom przechodzącym na emeryturę, zgodnie z przepisami Kodeksu Pracy, tj. w wysokości jednego średniomiesięcznego wynagrodzenia.

5.18. Rozliczenia międzyokresowe kosztów i przychodów

RMK/RMP – tabela47	30 czerwca 2020 roku		31 grudnia 2019 roku
	Długoterminowe	Krótkoterminowe	Długoterminowe	Krótkoterminowe
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Rozliczenia międzyokresowe kosztów, w tym
Rezerwa na niewykorzystane urlopy	-	20,3	-	12,7
Rezerwa na premie dla pracowników i zarządu	-	20,8	-	20,3
	-	41,1	-	33,0
Rozliczenia międzyokresowe przychodów, w tym
Dotacje do budowy aktywów	45,1	1,5	32,7	1,5
	45,1	1,5	32,7	34,5

Na saldo biernych rozliczeń międzyokresowych kosztów składają się: rezerwy na niewykorzystane urlopy oraz rezerwy na wynagrodzenia danego okresu, a przeznaczone do wypłaty w okresach następnych wynikające z zasad systemów premiowych obowiązujących w Spółce.

Saldo rozliczeń międzyokresowych przychodów dotyczy głównie dotacji do budowy aktywów. Dotacje do budowy aktywów to dotacje otrzymane przez Spółkę w związku z realizacją projektów rozwojowych lub projektów związanych z tworzeniem centrów kompetencyjnych IT.

Asseco Poland S.A.

5.19. Transakcje z podmiotami powiązanymi

Przychody z podmiotami powiązanymi obejmują przychody ze sprzedaży towarów i usług informatycznych związanych z prowadzonymi projektami informatycznymi, przychodami z najmu powierzchni biurowej oraz działalnością pozostałą. Transakcje z Członkami Zarządu pozostałych spółek Grupy dotyczą przychodów ze sprzedaży akcji.

Zakupy z podmiotami powiązanymi obejmują nabycia towarów i usług związanych z prowadzonymi projektami informatycznymi, sponsoringiem oraz zakupem usług doradczych oraz usług telekomunikacyjnych.

Transakcje z podmiotami pow. – tabela48	Przychody		Koszty
	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Transakcje z jednostkami powiązanymi kapitałowo	39,2	12,6	32,8	33,3
Transakcje z podmiotami powiązanymi osobowo przez Kadrę Zarządzającą i członków Rady Nadzorczej	0,8	0,8	0,1	-
Transakcje z Członkami Zarządu i Prokurentami Asseco Poland S.A.	-	-	0,3	0,4
Transakcje z Członkami Rady Nadzorczej	-	-	0,6	1,0
Razem transakcje z podmiotami powiązanymi	40,0	13,4	33,8	34,7

Transakcje z podmiotami pow. – tabela49	Należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności oraz aktywa z tytułu umów z klientem na dzień 30 czerwca 2020 31 grudnia 2019		Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe na dzień 30 czerwca 2020 31 grudnia 2019
	roku	roku	roku	roku
	mln PLN	mln PLN	mln PLN	mln PLN
Transakcje z jednostkami powiązanymi kapitałowo	24,2	23,6	11,8	13,1
Transakcje z Kadrą Zarządzającą Grupy	48,9	70,6	-	-
Transakcje z podmiotami powiązanymi osobowo przez Kadrę Zarządzającą i członków Rady Nadzorczej	0,3	0,3	0,1	0,2
Transakcje z Członkami Zarządu, Członkami Rady Nadzorczej i Prokurentami Asseco Poland S.A.	-	-	0,7	0,6
Razem transakcje z podmiotami powiązanymi	73,4	94,5	12,6	13,9

Saldo należności od podmiotów powiązanych na dzień 30 czerwca 2020 roku obejmuje saldo należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywa z tytułu umów z klientami w wysokości 19,1 mln PLN oraz saldo pozostałych należności w wysokości 54,3 mln PLN. Saldo należności od podmiotów powiązanych na dzień 31 grudnia 2019 roku obejmuje saldo należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywa z tytułu umów z klientami w wysokości 16,5 mln PLN oraz saldo pozostałych należności w wysokości 78,0 mln PLN.

Saldo zobowiązań wobec podmiotów powiązanych na dzień 30 czerwca 2020 roku obejmuje saldo zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz zobowiązania z tytułu umów z klientami w wysokości 12,5 mln PLN oraz saldo pozostałych zobowiązań w wysokości 0,1 mln PLN. Saldo zobowiązań wobec podmiotów powiązanych na dzień 31 grudnia 2019 roku obejmowało saldo zobowiązań z tytułu dostaw i usług w wysokości 13,8 mln PLN oraz saldo pozostałych zobowiązań w wysokości 0,1 mln PLN.

Pożyczki udzielone podmiotom powiązanym – tabela50	30 czerwca 2020	31 grudnia 2019
	mln PLN	mln PLN
Podkarpacki Fundusz Nieruchomości Sp. z o.o.	12,6	14,1
Eversoft Poland Sp. z o.o.	1,8	1,8
Razem	14,4	15,9

Transakcje z podmiotami powiązanymi są zawierane na warunkach rynkowych.

6. Noty objaśniające do rachunku przepływów pieniężnych

6.1. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej

W poniższej tabeli wyszczególniono pozycje, które zostały uwzględnione w linii "Zmiany stanu kapitału pracującego":

Przepływy z działalności operacyjnej – tabela51	6 miesięcy do 30 czerwca 2020	6 miesięcy do 30 czerwca 2019
	mln PLN	mln PLN
Zmiana stanu zapasów	7,1	-
Zmiana stanu należności i aktywów z tytułu umów z klientami	(18,5)	(23,3)
Zmiana stanu pozostałych aktywów niefinansowych	(0,7)	0,7
Zmiana stanu zobowiązań oraz zobowiązań z tytułu umów z klientami	(24,3)	(12,2)
Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych	13,5	(7,3)
Zmiana stanu rezerw	(0,4)	(4,4)
Razem	(23,3)	(46,5)

6.2. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej

W okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku na saldo przepływów z działalności inwestycyjnej największy wpływ miały następujące wydatki na nabycie środków trwałych, wartości niematerialnych oraz prace rozwojowe:

Przepływy z działalności inwestycyjnej – tabela52	6 miesięcy do 30 czerwca 2020 mln PLN	6 miesięcy do 30 czerwca 2019 mln PLN
Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych	1,0	4,1
Nabycie rzeczowych aktywów trwałych	(23,2)	(13,5)
Nabycie wartości niematerialnych	(1,7)	(4,3)
Nakłady na prace rozwojowe	(9,8)	(13,5)

W poniższej tabeli zaprezentowano szczegóły dotyczące wydatków na nabycie akcji i udziałów oraz wpływów ze sprzedaży akcji i udziałów w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku:

Nazwa podmiotu – wydatki na nabycie akcji tabela53	Wydatki na nabycie akcji i udziałów	Wpływy ze sprzedaży akcji i udziałów
	mln PLN	mln PLN
Asseco Innovation Fund	(0,5)	-
Asseco Services Sp. z o.o.	(0,6)	-
ComCERT S.A.	(1,7)	-
Asseco South Eastern Europe	-	2,6
Asseco Central Europe, a.s.	-	3,6
Formula Systems (1985), Ltd.	(6,5)	18,8
Razem	(9,3)	25,0

W poniższej tabeli zaprezentowano szczegóły dotyczące przepływów z tytułu pożyczek w okresie 6 miesięcy zakończonym dnia 30 czerwca 2020 roku:

Nazwa podmiotu – przepływy z tyt. pożyczek tabela54	Pożyczki spłacone	Pożyczki udzielone
	mln PLN	mln PLN
Podkarpacki Fundusz Nieruchomości Sp. z o.o.	1,5	-
Pozostałe podmioty (gł. pożyczki dla pracowników)	0,9	(1,0)
Razem	2,4	(1,0)

6.3. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej

Wypłacona dywidenda - pozycja zawiera dywidendę wypłaconą przez Spółkę w wysokości 249,8 mln PLN (szczegóły dotyczące dywidendy za 2019 rok zostały przedstawione w punkcie 4.6 not objaśniających);

7. Pozostałe noty objaśniające

7.1. Zobowiązania pozabilansowe

Zobowiązania warunkowe na dzień 30 czerwca 2020 roku oraz na dzień 31 grudnia 2019 roku zostały przedstawione w poniższej tabeli:

Zobowiązania warunkowe – tabela55	30 czerwca 2020 roku mln PLN	31 grudnia 2019 roku mln PLN
Zobowiązania z tytułu gwarancji dobrego wykonania
Zobowiązania wymagalne do 3 miesięcy	1,9	2,4
Zobowiązania wymagalne od 3 do 12 miesięcy	39,4	30,1
Zobowiązania wymagalne od 1 roku do 5 lat	68,4	69,7
Zobowiązania wymagalne powyżej 5 lat	4,6	7,7
Razem	114,3	109,9

W ocenie Zarządu prawdopodobieństwo realizacji zobowiązań wynikających z przedstawionych w tabeli powyżej gwarancji dobrego wykonania jest znikome, jednak ze względu na wartość kwoty postanowiono o sporządzeniu stosownego ujawnienia w niniejszym śródrocznym skróconym sprawozdaniu finansowym.

Żadne z opisanych wyżej zobowiązań gwarancyjnych nie spełniają definicji gwarancji finansowej zgodnie z MSSF 9, wskutek czego nie są one ujęte w zobowiązaniach bilansowych Spółki na dzień 30 czerwca 2020 roku ani na dzień 31 grudnia 2019 roku.

Na dzień 30 czerwca 2020 roku stan zobowiązań warunkowych Spółki wynikał z poręczeń udzielonych przez Spółkę na rzecz spółki powiązanej Asseco Lietuva UAB wyglądał następująco:

w dniu 13 listopada 2017 roku Asseco Poland zobowiązała się do udzielenia poręczenia na rzecz SG Equipment Leasing Polska Sp. z o.o. na kwotę 6,2 mln PLN tytułem zabezpieczenia umowy pożyczki. Odpowiedzialność Asseco Poland S.A. z tytułu niniejszego poręczenia wygaśnie w momencie spłaty przez Asseco Lietuva UAB wszelkich zobowiązań wynikających z Umowy pożyczki nie dłużej jednak niż do dnia 31 grudnia 2020 roku. Na dzień bilansowy 30 czerwca 2020 roku wartość zobowiązania wynosiła 1,1 mln PLN.

Spory sądowe nierozstrzygnięte na datę bilansową

Na dzień 30 czerwca 2020 roku w Spółce otwarte były spory sądowe, w których wartość przedmiotu sporu wynosiła łącznie ok. 13,3 mln PLN. Zarząd Spółki dokonał oceny zasadności roszczeń będących przedmiotem wskazanych postępowań spornych i uznał je za bezzasadne oceniając, że ryzyko wypływu korzyści ekonomicznych z Spółki jest na tyle znikome, że nie zaistniała potrzeba utworzenia żadnej rezerwy. W opisywanych sporach roszczenia dotyczą nieuzasadnionych żądań przeniesienia autorskich praw majątkowych do oprogramowania Spółki na powoda oraz rozszerzenia udzielonych licencji.

Ponadto, w Spółce w trakcie roku 2019 pojawił się nowy spór sądowy, w którym powód wniósł roszczenie o zapłatę kwoty 17,1 mln PLN (Spółka została pozwana solidarnie ze spółką Asseco Data Systems S.A). Zarząd Spółki ocenił roszczenie i uznał, że żądania przedstawione w pozwie są całkowicie nieuzasadnione. Tym samym stwierdził, że nie ma podstaw do tworzenia jakichkolwiek rezerw na dzień 30 czerwca 2020 roku.

7.2. Sezonowość i cykliczność

Rozkład przychodów operacyjnych Spółki w poszczególnych kwartałach roku podlega niewielkiej sezonowości. Przychody w czwartym kwartale są zwykle nieznacznie wyższe niż w pozostałych kwartałach, ponieważ duża ich część generowana jest przez sprzedaż usług IT dla dużych przedsiębiorstw i instytucji państwowych. Podmioty te w ostatnich miesiącach roku dokonują często większych zakupów inwestycyjnych sprzętu i licencji.

7.3. Zatrudnienie

Zatrudnienie na dzień w osobach: - tabela56	30 czerwca 2020 roku	31 grudnia 2019 roku
Zarząd	10	10
Działy produkcyjne	1 879	1 879
Działy handlowe	83	80
Działy administracyjne	343	355
Razem	2 315	2 324

7.4. Znaczące zdarzenia po dniu bilansowym

Rejestracja połączenia Asseco Poland S.A. z SKG S.A.

W dniu 1 lipca 2020 roku Sąd Rejonowy w Rzeszowie dokonał wpisu do rejestru przedsiębiorców połączenia Asseco Poland S.A. ze spółką SKG S.A. Połączenie obu spółek nastąpiło poprzez przeniesienie całego majątku SKG na Asseco Poland. W związku z tym, że Spółka Przejmująca posiadała wszystkie akcje Spółki Przejmowanej, połączenie zostało przeprowadzone bez podwyższenia kapitału zakładowego Spółki Przejmującej oraz bez wymiany akcji SKG S.A., jako Spółki Przejmowanej na akcje w kapitale zakładowym Asseco Poland S.A., jako Spółki Przejmującej. W wyniku połączenia spółka SKG S.A. została rozwiązana bez przeprowadzenia likwidacji. Połączenie Asseco i SKG ma na celu wykorzystanie synergii i dalszy rozwój kompetencji Asseco w zakresie usług IT w sektorze finansów publicznych oraz obsługi procesów celnych, transportowych i spedycyjnych. Wartość inwestycji na dzień 30 czerwca 2020 roku w SKG wynosiła 14,2 mln PLN, aktywa netto wynosiły 8,9 mln PLN. Wyniki finansowe spółki SKG S.A. za okres zakończony 30 czerwca 2020 roku przedstawiały się następująco:

	6 miesięcy do 30 czerwca 2020
	mln PLN
Przychody ogółem	4,8
Koszty ogółem	(4,5)
Zysk brutto	0,3
Zysk netto	0,2

7.5. Znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych

Do dnia sporządzenia niniejszego śródrocznego skróconego sprawozdania finansowego za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku, nie wystąpiły zdarzenia dotyczące lat ubiegłych, które nie zostały, a powinny być ujęte w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

Zatwierdzenie do publikacji przez Zarząd

Niniejsze skrócone sprawozdanie finansowe Asseco Poland S.A.za okres 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2020 roku zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Asseco Poland S.A. w dniu 27 sierpnia 2020 roku.

Zarząd:

Prezes Zarządu	\$# Adam Góral
Adam Góral	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Andrzej Dopierała
Andrzej Dopierała	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Krzysztof Groyecki
Krzysztof Groyecki	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Rafał Marek Kozłowski
Rafał Kozłowski	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Marek Panek
Marek Panek	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Paweł Piwowar
Paweł Piwowar	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Zbigniew Pomianek
Zbigniew Pomianek	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Sławomir Szmytkowski
Sławomir Szmytkowski	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Artur Wiza
Artur Wiza	\$#
Wiceprezes Zarządu	\$# Gabriela Żukowicz
Gabriela Żukowicz	\$#

Osoba odpowiedzialna za prowadzenie ksiąg rachunkowych:

Główna Księgowa

Renata Bojdo \$# Renata Bojdo \$# Elektronicznie podpisany przez Renata Bojdo 2020.08.26 11:29:33 +02:00

Solutions for demanding business.

Asseco Poland S.A. ul. Olchowa 14, 35-322 Rzeszów Tel.: +48 17 888 55 55 Fax: +48 17 888 55 50 Email: [email protected]

inwestor.asseco.pl

AI Terminal

Asseco Poland S.A.

5512_rns_2020-08-27_9d7af1f9-b745-4bfe-aa54-53b594296bd1.pdf

Raport półroczny