Cte Group Spolka Akcyjna

25940056N1CJFGQY3909 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:OtherReservesMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 25940056N1CJFGQY3909 2019-12-31 iso4217:PLN xbrli:shares 25940056N1CJFGQY3909 2020-01-01 2020-12-31 25940056N1CJFGQY3909 2021-01-01 2021-12-31 iso4217:PLN 25940056N1CJFGQY3909 2020-12-31 25940056N1CJFGQY3909 2021-12-31 ‎ Grupa Kapitałowa PCF Group Spółka Akcyjna – wybrane dane w przeliczeniu na EUR PLN EUR od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Sprawozdanie z wyniku Przychody ze sprzedaży 180 293 103 769 39 387 23 193 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 61 655 25 589 13 469 5 719 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 64 441 26 658 14 078 5 958 Zysk (strata) netto 61 326 24 579 13 397 5 493 Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego 61 367 24 579 13 406 5 493 Zysk na udział (akcję) (PLN) 2,07 0,89 0,45 0,20 Rozwodniony zysk na udział (akcję) (PLN) 2,07 0,89 0,45 0,20 Średni kurs PLN / EUR w okresie X X 4,5775 4,4742 PLN EUR od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Sprawozdanie z przepływów pieniężnych Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 59 254 15 762 12 945 3 523 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (81 917) (6 568) (17 896) (1 468) Środki pieniężne netto z działalności finansowej 118 399 2 191 25 865 490 Przepływy pieniężne netto razem ‎ (bez zmiany stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych) 95 736 11 385 20 914 2 545 Średni kurs PLN / EUR w okresie X X 4,5775 4,4742 PLN EUR 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Sprawozdanie z sytuacji finansowej Aktywa 316 692 95 697 68 855 20 737 Zobowiązania długoterminowe 29 915 10 428 6 504 2 260 Zobowiązania krótkoterminowe 27 235 8 750 5 921 1 896 Kapitał własny 259 542 76 519 56 430 16 581 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 257 461 76 519 55 977 16 581 Kurs PLN / EUR na koniec okresu X X 4,5994 4,6148 Powyższe dane finansowe zostały przeliczone na EUR według następujących zasad: ● pozycje sprawozdania z wyniku oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych - średni kurs w okresie, obliczony jako średnia kursów określonych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień każdego miesiąca okresu sprawozdawczego, ● pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej - według średniego kursu określonego przez Narodowy Bank Polski obowiązującego na ostatni dzień okresu sprawozdawczego. ‎ SPIS TREŚCI SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH DODATKOWE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Informacje ogólne 2. Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości 3. Przychody ze sprzedaży i segmenty operacyjne 4. Wartości niematerialne 5. Rzeczowe aktywa trwałe 6. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 7. Wartość firmy 8. Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony oraz podatek dochodowy odniesiony w pozostałe całkowite dochody 9. Aktywa i zobowiązania z tytułu umowy 10. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 11. Rozliczenia międzyokresowe 12. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 13. Aktywa oraz zobowiązania finansowe 14. Kapitał własny 15. Kredyty i pożyczki 16. Leasing 17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 18. Świadczenia pracownicze 19. Przychody i koszty operacyjne 20. Przychody i koszty finansowe, straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych 21. Podatek dochodowy 22. Objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych 23. Koszty programów motywacyjnych 24. Zysk na akcję i wypłacone dywidendy 25. Transakcje z podmiotami powiązanymi 26. Umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe 27. Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych 28. Zarządzanie kapitałem 29. Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej 30. Wynagrodzenie firmy audytorskiej 31. Zatrudnienie i współpracownicy 32. Znaczące zdarzenia i transakcje 33. Zdarzenia po dniu bilansowym 34. Zatwierdzenie do publikacji ‎ ‎ SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ AKTYWA Nota 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Aktywa trwałe Wartość firmy 7 54 604 0 Wartości niematerialne 4 30 738 5 020 Rzeczowe aktywa trwałe 5 10 846 3 308 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 6 28 205 11 595 Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe 293 0 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 11 453 83 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 8 203 0 Aktywa trwałe 125 342 20 006 Aktywa obrotowe Aktywa z tytułu umowy 9 35 293 24 019 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 10 18 030 7 083 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 0 1 717 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 1 171 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 11 924 1 399 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 12 137 102 41 302 Aktywa obrotowe 191 350 75 691 Aktywa razem 316 692 95 697 ‎ PASYWA Nota 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Kapitał własny Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej: Kapitał podstawowy 14 599 550 Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 14 121 869 0 Pozostałe kapitały 14 50 727 47 453 Zyski zatrzymane 84 266 28 516 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej 257 461 76 519 Udziały niedające kontroli 14 2 081 0 Kapitał własny 259 542 76 519 Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 15 510 1 167 Leasing 16 25 439 8 001 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 8 2 991 1 260 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 975 0 Zobowiązania długoterminowe 29 915 10 428 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 17 9 708 3 816 Zobowiązania z tytułu umowy 9 2 030 0 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 2 444 54 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 15 7 362 583 Leasing 16 3 869 3 990 Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 18 1 822 307 Zobowiązania krótkoterminowe 27 235 8 750 Zobowiązania razem 57 150 19 178 Pasywa razem 316 692 95 697 ‎ SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU Nota od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 3 180 293 103 769 Koszt własny sprzedaży 19 90 270 66 268 Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 90 023 37 501 Koszty ogólnego zarządu 19 36 373 19 602 Pozostałe przychody operacyjne 19 9 334 8 498 Pozostałe koszty operacyjne 19 1 329 808 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 61 655 25 589 Przychody finansowe 20 4 054 1 480 Koszty finansowe 20 1 268 411 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 64 441 26 658 Podatek dochodowy 21 3 115 2 079 Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 61 326 24 579 Działalność zaniechana Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej 0 0 Zysk (strata) netto 61 326 24 579 Zysk (strata) netto przypadający: - akcjonariuszom Jednostki dominującej 61 367 24 579 - podmiotom niekontrolującym (41) 0 ZYSK (STRATA) NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ (PLN) Nota od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. z działalności kontynuowanej - podstawowy 24 2,07 0,89 - rozwodniony 24 2,07 0,89 z działalności kontynuowanej i zaniechanej - podstawowy 24 2,07 0,89 - rozwodniony 24 2,07 0,89 ‎ SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z POZOSTAŁYCH CAŁKOWITYCH DOCHODÓW Nota od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Zysk (strata) netto 61 326 24 579 Pozostałe całkowite dochody Pozycje przenoszone do wyniku finansowego Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych 2 123 186 Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu 2 123 186 Całkowite dochody 63 449 24 765 Całkowite dochody przypadające: - akcjonariuszom Jednostki dominującej 63 490 24 765 - podmiotom niekontrolującym (41) 0 SKONSOLIDOWANE ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Kapitał ‎ podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Pozostałe ‎ kapitały Zyski zatrzymane Razem Udziały ‎ niedające kontroli Kapitał własny razem Saldo na dzień 01.01.2021 r. 550 0 47 453 28 516 76 519 0 76 519 Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2021 r. Koszty emisji akcji serii B i D 0 (3 512) 0 0 (3 512) 0 (3 512) Emisja akcji serii B i D 49 125 381 0 0 125 430 0 125 430 Wycena warrantów należnych Wydawcy Square Enix 0 0 1 151 0 1 151 0 1 151 Dywidendy 0 0 0 (5 617) (5 617) 0 (5 617) Zmiana struktury Grupy: nabycie jednostek 0 0 0 0 0 2 122 2 122 Zysk (strata) netto za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. 0 0 0 61 367 61 367 (41) 61 326 Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. 0 0 2 123 0 2 123 0 2 123 Saldo na dzień 31.12.2021 r. 599 121 869 50 727 84 266 257 461 2 081 259 542 ‎ Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Kapitał ‎ podstawowy Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Pozostałe ‎ kapitały Zyski zatrzymane Razem Udziały ‎ niedające kontroli Kapitał własny razem Saldo na dzień 01.01.2020 r. 550 0 47 267 3 913 51 730 0 51 730 Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2020 r. Pozostałe 0 0 0 24 24 0 24 Zysk (strata) netto za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. 0 0 0 24 579 24 579 0 24 579 Pozostałe całkowite dochody po opodatkowaniu za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. 0 0 186 0 186 0 186 Saldo na dzień 31.12.2020 r. 550 0 47 453 28 516 76 519 0 76 519 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Nota od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk (strata) przed opodatkowaniem 64 441 26 658 Korekty: Amortyzacja i odpisy aktualizujące rzeczowe aktywa trwałe 5 2 443 1 461 Amortyzacja i odpisy aktualizujące wartości niematerialne 4 3 807 2 431 Amortyzacja prawa użytkowania 6 5 289 2 459 Zysk (strata) ze sprzedaży niefinansowych aktywów trwałych (20) 0 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (1 617) (792) Koszty odsetek 952 402 Przychody z odsetek i dywidend (956) (3) Umorzone pożyczki, kredyty i subwencje (3 339) (3 906) Inne korekty 2 570 593 Zmiana stanu należności 22 (6 934) 7 755 Zmiana stanu aktywów finansowych (123) 0 Zmiana stanu zobowiązań 22 1 643 (1 724) Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych 22 1 183 (265) Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umowy 22 (10 704) (18 232) Zapłacony podatek dochodowy 619 (1 075) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 59 254 15 762 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (23 152) (3 463) Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (4 325) (3 108) Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 20 0 Wydatki netto na nabycie jednostek zależnych (55 287) 0 Otrzymane odsetki 827 3 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (81 917) (6 568) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy netto z tytułu emisji akcji 129 656 0 Koszty związane z emisją akcji serii B i D rozliczane z kapitałem (2 445) (1 067) Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów, pożyczek i otrzymania subwencji 3 339 5 740 Spłaty kredytów i pożyczek (995) 0 Spłata zobowiązań z tytułu leasingu (5 371) (2 455) Odsetki zapłacone (168) (27) Dywidendy wypłacone (5 617) 0 Środki pieniężne netto z działalności finansowej 118 399 2 191 Przepływy pieniężne netto razem 95 736 11 385 Zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych 64 792 Zmiana stanu środków pieniężnych netto 95 800 12 177 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 41 302 29 125 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 137 102 41 302 ‎ DODATKOWE INFORMACJE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Informacje ogólne Informacje o Jednostce dominującej Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej PCF Group Spółka Akcyjna (dalej zwaną „Grupą Kapitałową”, „Grupą”) jest PCF Group Spółka Akcyjna (dalej zwana „Spółką dominującą”, „Jednostką dominującą”). Jednostka dominująca jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego w Sądzie Rejonowym dla miasta stołecznego Warszawy w Warszawie - XIII Wydział Gospodarczy pod nr KRS 0000812668. Spółce dominującej nadano nr statystyczny REGON 141081673. Siedziba Jednostki dominującej mieści się w Polsce, przy al. „Solidarności” 171 w Warszawie, kod pocztowy ‎ 00-877. Siedziba Jednostki dominującej jest jednocześnie podstawowym miejscem prowadzenia działalności przez Grupę Kapitałową. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki dominującej W skład Zarządu Jednostki dominującej na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji wchodził: ● Sebastian Kamil Wojciechowski - Prezes Zarządu. W okresie od 1.01.2021 r. do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji skład Zarządu nie uległ zmianie. W skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji wchodzili: ● Mikołaj Wojciechowski - Przewodniczący Rady Nadzorczej ● Jacek Pogonowski - Członek Rady Nadzorczej, ● Barbara Sobowska - Członek Rady Nadzorczej, ● Kuba Dudek - Członek Rady Nadzorczej, ● Dagmara Zawadzka - Członek Rady Nadzorczej. W okresie od 1.01.2021 r. do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji miały miejsce następujące zmiany w składzie Rady Nadzorczej: ● Barbara Sobowska - powołanie na Członka Rady Nadzorczej w dniu 1.04.2021 r., ● Kuba Dudek - powołanie na Członka Rady Nadzorczej w dniu 1.04.2021 r., ● Bartosz Biełuszko - rezygnacja z funkcji Członka Rady Nadzorczej w dniu 1.04.2021 r. ze skutkiem na dzień 1.04.2021 r., ● Krzysztof Dolaś - rezygnacja z funkcji Członka Rady Nadzorczej w dniu 1.04.2021 r. ze skutkiem na dzień 1.04.2021 r, ● Aleksander Ferenc - rezygnacja z funkcji Członka Rady Nadzorczej w dniu 3.03.2022 r. ze skutkiem na dzień 3.03.2022 r., ● Dagmara Zawadzka - powołanie na Członka Rady Nadzorczej w dniu 7.03.2022 r. Charakter działalności Grupy Podstawowym przedmiotem działalności Jednostki dominującej oraz jej spółek zależnych jest produkcja gier wideo. Szerszy opis działalności prowadzonej przez Grupę Kapitałową został przedstawiony w nocie nr 3 dotyczącej przychodów ze sprzedaży i segmentów operacyjnych. Informacje o Grupie Kapitałowej PCF Group S.A. jest Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej PCF Group S.A. Skład i strukturę Grupy na dzień 31.12.2021 r. przedstawia poniższy schemat. Jednostka dominująca posiada oddział w Rzeszowie działający pod firmą: PCF Group Spółka Akcyjna Oddział w Rzeszowie „Oddział Badawczo Rozwojowy”, który mieści się przy ul. Litewskiej 10, lok. 4-5 w Rzeszowie, kod pocztowy 35-302. Spółki zależne nie posiadają oddziałów. Czas trwania Jednostki dominującej oraz wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jednostek objętych konsolidacją jest nieoznaczony. W okresie od 1.01.2021 r. do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie wystąpiły zmiany w nazwie Jednostki dominującej lub innych danych identyfikacyjnych. Zmiany struktury Grupy w ciągu okresu objętego niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, w tym wynikające z połączenia jednostek, przejęcia lub sprzedaży jednostek zależnych i inwestycji długoterminowych, restrukturyzacji i zaniechania działalności W okresie 12 miesięcy zakończonym 31.12.2021 r. wystąpiły następujące zmiany w strukturze Grupy: ● w dniu 6.04.2021 r., pod prawem stanu Delaware, Stany Zjednoczone Ameryki, utworzona została spółka People Can Fly Chicago, LLC, będąca spółką zależną People Can Fly U.S., LLC, ● w dniu 27.04.2021 r. Jednostka dominująca nabyła wszystkie udziały w spółce Game On Creative, Inc. z siedzibą ‎ w Montrealu, Quebec, Kanada („Game On”), ● w dniu 13.12.2021 r. Jednostka dominująca zawarła umowę inwestycyjną, na podstawie której nabyła 50,01% akcji w spółce Incuvo S.A. a pośrednio 87% w spółce Spectral Applications sp. z o.o. oraz 32,13% Spectral Games S.A. Jednostka dominująca nie posiada kontroli nad spółką Spectral Games S.A. ‎ ‎ 2. Podstawa sporządzenia oraz zasady rachunkowości Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej sporządzone zostało zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (dalej „MSSF”), zatwierdzonymi przez Unię Europejską i obowiązujących na dzień 31.12.2021 r. Walutą funkcjonalną Jednostki dominującej oraz walutą prezentacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej). Sprawozdania finansowe spółek zagranicznych dla celów konsolidacji przeliczane są na walutę polską według zasad zaprezentowanych poniżej w zasadach rachunkowości. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę. Zasady (polityka) rachunkowości Prezentacja sprawozdań finansowych Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 1. Prezentacja sprawozdań finansowych (dalej „MSR 1”) Grupa Kapitałowa prezentuje odrębnie „Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku”, które zamieszczone jest bezpośrednio przed „Skonsolidowanym sprawozdaniem z pozostałych całkowitych dochodów”. „Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku” prezentowane jest w wariancie kalkulacyjnym, natomiast „Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych” sporządzane jest metodą pośrednią. W przypadku retrospektywnego wprowadzenia zmian zasad rachunkowości, prezentacji lub korekty błędów, Grupa prezentuje sprawozdanie z sytuacji finansowej sporządzone dodatkowo na początek okresu porównawczego, jeżeli powyższe zmiany są istotne dla danych prezentowanych na początek okresu porównywalnego. W takiej sytuacji prezentacja not do trzeciego sprawozdania z sytuacji finansowej nie jest wymagana. Konsolidacja Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej oraz sprawozdania finansowe spółek, nad którymi Grupa sprawuje kontrolę tj. spółek zależnych, sporządzone na dzień 31.12.2021 r. oraz 31.12.2020 r. Sprawowanie kontroli przez Grupę ma miejsce wtedy, gdy:  Grupa posiada władzę nad danym podmiotem,  Grupa podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce,  Grupa ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów. Sprawozdania finansowe Jednostki dominującej oraz spółek zależnych objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, sporządza się na ten sam dzień bilansowy tj. na 31 grudnia. W przypadkach gdy jest to konieczne, w sprawozdaniach finansowych spółek zależnych dokonuje się korekt mających na celu ujednolicenie zasad rachunkowości stosowanych przez spółkę z zasadami stosowanymi przez Grupę Kapitałową. Spółki zależne obejmowane są konsolidacją przy zastosowaniu rozliczenia połączenia według metody przejęcia. Metoda ta polega na łączeniu sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz spółek zależnych poprzez zsumowanie, w pełnej wartości, poszczególnych pozycji aktywów, zobowiązań, kapitału własnego, przychodów oraz kosztów. W celu zaprezentowania Grupy Kapitałowej w taki sposób, jak gdyby stanowiła ona pojedynczą jednostkę gospodarczą dokonuje się następujących wyłączeń:  salda rozliczeń między spółkami Grupy Kapitałowej i transakcje (przychody, koszty, dywidendy) wyłącza się w całości,  wyłączeniu podlegają zyski i straty z tytułu transakcji zawieranych wewnątrz Grupy Kapitałowej, które są ujęte w wartości bilansowej aktywów takich jak zapasy i środki trwałe,  ujmuje się podatek odroczony z tytułu różnic przejściowych wynikających z wyłączenia zysków i strat osiągniętych na transakcjach zawartych wewnątrz Grupy Kapitałowej (zgodnie z zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 12 „Podatek dochodowy” (dalej „MSR 12”). Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Walutą funkcjonalną Jednostki Dominującej i zarazem walutą prezentacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski (PLN). Walutami funkcjonalnymi jednostek zależnych objętych niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym są waluty podstawowych środowisk gospodarczych, w których jednostki te działają. Dla celów konsolidacji sprawozdania jednostek zagranicznych są przeliczane na PLN przy użyciu kursów wymiany kwotowanych dla tych walut przez Narodowy Bank Polski. Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w sprawozdaniu z wyniku. Segmenty operacyjne Przy wyodrębnianiu segmentów operacyjnych Zarząd Jednostki dominującej kieruje się rodzajem uzyskiwanych przychodów. Każdy z segmentów jest analizowany odrębnie w ramach danego rodzaju przychodu (produkcja gier na zlecenie lub prawa autorskie do wyprodukowanych gier (tantiemy)). Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 8 „Segmenty operacyjne” (dalej „MSSF 8”) wyniki segmentów operacyjnych wynikają z wewnętrznych raportów weryfikowanych okresowo przez Zarząd Jednostki dominującej (główny organ decyzyjny w Grupie Kapitałowej). Zarząd Jednostki dominującej analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Pomiar wyników segmentów operacyjnych stosowany w kalkulacjach zarządczych zbieżny jest z zasadami rachunkowości zastosowanymi przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, podział na segmenty operacyjne został również zaprezentowany w ujęciu zgodnym z MSSF. Przychody ze sprzedaży wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku nie różnią się od przychodów prezentowanych w ramach segmentów operacyjnych, za wyjątkiem przychodów nieprzypisanych do segmentów oraz wyłączeń konsolidacyjnych dotyczących transakcji pomiędzy segmentami. Przychody Przychody ze sprzedaży stanowią wyłącznie przychody z umów z klientami objęte zakresem Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 15 „Przychody z umów z klientami” (dalej „MSSF 15”). Sposób ujmowania przychodów ze sprzedaży w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy, w tym zarówno wartość, jak i moment rozpoznania przychodów, określa pięcioetapowy model obejmujący następujące kroki:  identyfikacja umowy z klientem,  identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia,  określenie ceny transakcyjnej,  przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia,  ujęcie przychodu podczas wypełniania zobowiązań do wykonania świadczenia lub po ich wypełnieniu. Przychody są wpływami korzyści ekonomicznych danego okresu, powstałymi w wyniku zwykłej działalności gospodarczej Grupy, skutkującymi zwiększeniem kapitału własnego, innymi niż zwiększenie kapitału wynikające z wpłat akcjonariuszy. Grupa ujmuje przychody stosując tzw. Model Pięciu Kroków przewidziany w MSSF 15. Do przychodów zalicza się jedynie otrzymane lub należne kwoty równe cenom transakcyjnym, jakie przypadają Grupie po spełnieniu (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia, polegającego na przekazaniu przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy - będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług, pomniejszona o należny podatek od towarów i usług. Koszty zużytych materiałów, towarów i wyrobów gotowych Grupa ujmuje w tym samym okresie w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaży tych składników zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Grupa wyróżnia trzy źródła przychodów:  przychody z tytułu produkcji gier na zlecenie,  przychody z tytułu sprzedaży praw autorskich do wyprodukowanych gier (tantiemy),  self-publishing. Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów z tytułu produkcji gier na zlecenie Identyfikacja umowy z klientem Grupa ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria:  strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków,  Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane,  Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane,  umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Grupy), oraz  jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w taki sam sposób przekazywane klientowi. Umowa dotycząca produkcji gry na zlecenie niezależnego wydawcy jest traktowana jako wyodrębnione (oddzielne) zobowiązanie do wykonania świadczenia (dostarczenie wydawcy kompletnej gry). Ustalenie ceny transakcyjnej W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniem Grupy będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Wynagrodzenie określone w umowie z klientem obejmuje kwoty stałe i zmienne (możliwe do otrzymania bonusy). Grupa szacuje wysokość wynagrodzenia zmiennego stosując metodę wartości najbardziej prawdopodobnej. Brak istotnego komponentu finansowania, tym samym Grupa nie koryguje przyrzeczonej kwoty wynagrodzenia o efekty zmiany pieniądza w czasie. Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które - zgodnie z oczekiwaniem Grupy - przysługuje jej w zamian za wykonanie świadczenia tj. dostarczenia wydawcy kompletnej gry. Ujęcie przychodu podczas wypełniania zobowiązań do wykonania świadczenia lub po ich wypełnieniu. Zgodnie z MSSF 15 przychody ujmuje się w kwocie wynagrodzenia, które - zgodnie z oczekiwaniem jednostki - przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Umowa z wydawcą określa szczegółowe warunki współpracy, w tym wynagradzanie. Prawa autorskie do gry przechodzą na wydawcę w miarę tworzenia gry (zgodnie z kamieniami milowymi). Spełniony tu jest zapis MSSF 15.35c mówiący o tym, iż w wyniku wykonania świadczenia nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu a Grupie przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie, w związku z czym przychód Grupy jest rozpoznawany w czasie. Ujęcie prac podwykonawców następuje zgodnie z rozliczeniem opisanym w MSSF 15.B.19 (b) czyli przychody z tej części ujmowane są ‎ w wysokości poniesionych kosztów zafakturowanych do dnia bilansowego zaś marża zrealizowana jest dodawana do łącznego przychodu z kontraktu. Przychody na dzień bilansowy szacowane są w oparciu o stopień zaawansowania realizacji umowy ustalany w oparciu o wysokość poniesionych narastająco kosztów w relacji do planowanych łącznych kosztów niezbędnych do poniesienia celem wywiązania się z zobowiązania kontraktowego. Przychody podlegają oszacowaniu na każdy dzień bilansowy według najlepszych dostępnych szacunków i są korygowane o możliwe do przewidzenia korekty, bonusy i inne elementy zmienne. Zaliczki otrzymane od klientów Grupa otrzymuje krótkoterminowe zaliczki od klientów na poczet przyszłej produkcji gier. Grupa w odniesieniu do zaliczek krótkoterminowych (okres między momentem, w którym klient zapłaci za towar lub usługę, a momentem ich dostawy nie przekroczy jednego roku) skorzystała z uproszczenia przewidzianego przez MSSF 15 i nie rozpoznaje elementu finansowania. Zaliczki te wykazywane są jako zobowiązania z tytułu dostaw i usług. Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów ze sprzedaży praw autorskich do wyprodukowanych gier (tantiemy) Grupa udziela licencji na swoje oprogramowanie (własność intelektualną) wydawcom gier pełniącym funkcję również dystrybutorów. Licencja przenoszona w ustalonym przedziale czasowym daje dystrybutorom dostęp do własności intelektualnej w formie, w jakiej występuje ona w momencie obowiązywania licencji. Podstawą do rozpoznania przychodu są tantiemy ze sprzedaży licencji na dystrybucję z gier. Przychody te zależą pośrednio od wolumenu sprzedaży zrealizowanej przez dystrybutora w danym momencie przypadającym na okres sprawozdawczy do gracza końcowego, a bezpośrednio są udziałem Grupy w zysku osiągniętym przez wydawcę po zyskaniu zwrotu kosztów poniesionych przez wydawcę między innymi w związku z produkcją, promocją i dystrybucją gry. Cena transakcyjna ustalana jest jako procent w stosunku do wartości sprzedaży zrealizowanej przez dystrybutora. Tym samym przychód Grupy z tytułu tantiem rozpoznawany jest w momencie sprzedaży danego produktu przez dystrybutorów gier do odbiorców końcowych na podstawie raportów sprzedaży udostępnionych przez dystrybutorów gier. Grupa otrzymuje raporty sprzedażowe w ujęciu kwartalnym po zakończeniu danego kwartału. Polityka dotycząca rozpoznawania przychodów z self-publishing Grupa realizując projekty w modelu self-publishing tj. jako wydawca wyprodukowanych przez siebie gier wideo w oparciu o istniejące lub nowo wytworzone przez Grupę IP będzie rozpoznała przychody również z tego tytułu. Podstawą do rozpoznania przychodu będą tantiemy ze sprzedaży gier. Przychody te będą zależały od wolumenu sprzedaży zrealizowanej w danym momencie sprawozdawczym do gracza końcowego. Koszty operacyjne Koszty operacyjne są ujmowane w wyniku zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów. Grupa prezentuje ‎ w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym koszty według miejsc powstawania. Przychody i koszty działalności finansowej Na przychody finansowe składają się głównie odsetki od lokat wolnych środków na rachunkach bankowych, dodatnie różnice kursowe. Na koszty finansowe składają się głównie odsetki za zwłokę w zapłacie zobowiązań i odsetki od leasingu oraz różnice kursowe. Podatek dochodowy Na obowiązkowe obciążenia wyniku składają się podatek bieżący oraz podatek odroczony. Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego (podstawy opodatkowania) danego roku obrotowego. Zysk/(strata) podatkowa różni się od księgowego zysku/(straty) brutto w związku z różnym momentem uznania przychodów i kosztów za zrealizowane dla celów podatkowych i rachunkowych, a także ze względu na trwałe różnice pomiędzy podatkowym i rachunkowym traktowaniem niektórych pozycji przychodów i kosztów. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku obrotowym. Bieżący podatek dochodowy dotyczący pozycji rozpoznanych bezpośrednio w kapitale jest rozpoznawany bezpośrednio w kapitale, a nie w sprawozdaniu z wyniku. Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości na różnicach pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów, a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych podlegających opodatkowaniu, natomiast składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawany do wysokości w jakiej jest prawdopodobne, że będzie można pomniejszyć przyszłe zyski podatkowe o rozpoznane ujemne różnice przejściowe (rezerwy, aktywa z tytułu umowy). Pozycja aktywów lub zobowiązanie nie powstaje, jeśli różnica przejściowa powstaje z tytułu wartości firmy lub ‎ z tytułu pierwotnego ujęcia innego składnika aktywów lub zobowiązania w transakcji, która nie ma wpływu ani na wynik podatkowy ani na wynik księgowy. Rezerwa z tytułu podatku odroczonego jest rozpoznawana od przejściowych różnic podatkowych powstałych w wyniku inwestycji w podmioty zależne i stowarzyszone oraz wspólne przedsięwzięcia, chyba że Grupa jest zdolna kontrolować moment odwrócenia różnicy przejściowej i jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnica przejściowa się nie odwróci. Wartość składnika aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na każdy dzień bilansowy, a w przypadku gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części następuje jego odpis. Podatek odroczony jest wyliczany przy użyciu stawek podatkowych, które będą obowiązywać w momencie, gdy pozycja aktywów zostanie zrealizowana lub zobowiązanie stanie się wymagalne. Podatek od towarów i usług Przychody, koszty i aktywa są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem:  sytuacji, gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów podatkowych - wówczas jest on ujmowany odpowiednio jako część kosztów nabycia składnika aktywów lub jako koszt,  należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług. Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub wymagająca zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta w bilansie jako część należności lub zobowiązań. Wartość firmy Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej jest początkowo ujmowana według ceny nabycia stanowiącej nadwyżkę kosztów połączenia jednostek gospodarczych nad udziałem jednostki przejmującej w wartości godziwej netto możliwych do zidentyfikowania aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych. Po początkowym ujęciu, wartość firmy jest wykazywana według ceny nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość firmy nie podlega amortyzacji. Na dzień przejęcia nabyta wartość firmy jest alokowana do każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które mogą skorzystać z synergii połączenia. Każdy ośrodek lub zespół ośrodków, do którego została przypisana wartość firmy, powinien:  odpowiadać najniższemu poziomowi w Grupie, na którym wartość firmy jest monitorowana na wewnętrzne potrzeby zarządcze oraz  być nie większy niż jeden segment działalności zgodnie z definicją segmentów Grupy określonych na podstawie MSSF 8 „Segmenty operacyjne przed agregacją”. Wartości niematerialne - nakłady na prace rozwojowe Koszty ponoszone w związku z produkcją gier na własne ryzyko są ujmowane i wyceniane jako nakłady na prace rozwojowe. Nakłady bezpośrednio związane z pracami rozwojowymi ujmowane są jako wartości niematerialne, tylko wtedy gdy spełnione są zgodnie z MSR 38 par 57 następujące kryteria:  ukończenie składnika wartości niematerialnych jest wykonalne z technicznego punktu widzenia tak, aby nadawał się do użytkowania lub sprzedaży,  Grupa zamierza ukończyć składnik oraz użytkować go lub sprzedać,  Grupa jest zdolna do użytkowania lub sprzedaży składnika wartości niematerialnych,  składnik wartości niematerialnych będzie przynosił korzyści ekonomiczne, a Grupa potrafi tę korzyść udowodnić m.in. poprzez istnienie rynku lub użyteczność składnika dla potrzeb Grupy,  dostępne są środki techniczne, finansowe i inne niezbędne do ukończenia prac rozwojowych w celu sprzedaży lub użytkowania składnika,  nakłady poniesione w trakcie prac rozwojowych można wiarygodnie wycenić i przyporządkować do danego składnika wartości niematerialnych. Za potwierdzenie faktu, że ponoszone nakłady, do momentu oceny, że aktywo jest gotowe do użytkowania, spełniają kryteria zaliczenia tychże nakładów do prac rozwojowych uznawane są odpowiednio: ocena przez Grupę, że posiada niezbędną wiedzę do wykonania gry, która zostanie zaliczana do prac rozwojowych oraz ocena przygotowana przez Grupę, że gra będzie miała potencjał sprzedażowy - ocena ta jest przeprowadzana m.in. na podstawie ogólnodostępnych danych sprzedażowych porównywalnych gier oraz przygotowanego przez Zarząd Jednostki dominującej budżetu produkcji gry, z uwzględnieniem oszacowania przyszłej sprzedaży i jej rentowności. Za potwierdzenie faktu, że kryteria zaliczenia do kompletnych i zdatnych do użytkowania prac rozwojowych są spełnione Grupa przyjmuje odpowiednio: potwierdzenie, że projekt gry spełnia techniczne wymagania umożliwiające użytkowanie, w tym uzyskał certyfikację oraz, że produkt został przekazany do sprzedaży. Nakłady ponoszone na prace rozwojowe wykonane w ramach danego przedsięwzięcia w toku realizacji są ujmowane jako aktywa w pozycji wartości niematerialne, jeżeli Zarząd Jednostki dominującej na podstawie przeprowadzonej analizy uznaje, że projekt ten spełnia kryteria ujęcia opisane powyżej oraz, nakłady te będą kontrolowane przez Grupę i zgodnie z przewidywaniami będą uzyskane w przyszłości korzyści ekonomiczne. Nakłady ponoszone na prace rozwojowe, które na dzień bilansowy nie zostały zakończone i przyjęte do użytkowania prezentowane są w pozycji: „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania”. Zarząd Jednostki dominującej ocenia każdorazowo powyższe kryteria ujęcia i odpowiednio je kwantyfikując. Dla pozycji ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszystkie warunki wymagane standardem zostały spełnione. Ocena przyszłych korzyści odbywa się z uwzględnieniem zasad określonych w Międzynarodowym Standardzie Rachunkowości 36 „Utrata wartości aktywów” (dalej „MSR 36”) wskazanych w punkcie „Utrata wartości aktywów”. Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego, zgodnie z którym składniki aktywów są ujmowane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Prace rozwojowe są amortyzowane proporcjonalnie do przewidywanego cyklu życia produktu. Prace rozwojowe dotyczące wyprodukowanych gier amortyzowane są w okresie 5 lat. Amortyzacja związana z nakładami na prace rozwojowe prezentowana jest w pozycji koszt wytworzenia sprzedanych produktów i usług w sprawozdaniu z wyniku. Wartości niematerialne - pozostałe, licencje, programy komputerowe Wartości niematerialne - to nabyte w transakcjach rynkowych składniki wartości niematerialnych takie jak licencje i programy komputerowe oraz pozostałe (w których skład wchodzą pozostałe wartości niematerialne niekwalifikujące się do licencji i programów komputerowych). Każda pozycja wartości niematerialnych musi spełniać warunki ujęcia jako aktywa tj. jest przez Grupę kontrolowane, zgodnie z przewidywaniami Grupa osiągnie w przyszłości korzyści ekonomiczne oraz spełnia warunki wynikające z MSR 38 par 21 tj. jest prawdopodobne, że Grupa osiągnie przyszłe korzyści ekonomiczne, które można przyporządkować danemu składnikowi aktywa oraz można wiarygodnie ustalić cenę nabycia danego składnika aktywów. Zarząd Jednostki dominującej ocenia każdorazowo powyższe kryteria ujęcia i odpowiednio je kwantyfikując. Dla pozycji ujętych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wszystkie warunki wymagane standardem zostały spełnione. Wartości niematerialne są ujmowane według historycznego kosztu nabycia pomniejszone o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową. Koszty prac badawczych nie podlegają aktywowaniu i są prezentowane w sprawozdaniu z wyniku jako koszty w okresie, w którym zostały poniesione. Najistotniejszym składnikiem wartości niematerialnych były dwie licencje na silnik do gier Unreal Engine. Dla tych licencji okres amortyzacji liczony od pierwotnego ujęcia w 2015 r. został oszacowany na 10 lat. Zarząd Jednostki dominującej do oceny okresu ekonomicznej użyteczności bierze pod uwagę przede wszystkim oczekiwane wykorzystanie licencji silników przez Grupę, tj. wykorzystanie ich w okresie produkcji gier. Okres ten jest zarazem zbieżny z typowym cyklem życia składnika, jakim jest licencja na silnik, ponieważ każda licencja może być wykorzystywana do wydania i komercjalizacji jednej gry. Istnieje również możliwość, iż wydawca będzie zobowiązany zgodnie z postanowieniami umowy produkcyjno-wydawniczej do uzyskania swojej licencji na korzystanie z silnika w celu wydania i komercjalizacji gry oraz przekazania Jednostce dominującej albo spółce z Grupy prawa do korzystania z silnika wydawcy na określonym etapie produkcji gry. Wówczas, producent może wykorzystać posiadaną licencję do produkcji kolejnej gry co wiązałoby się z koniecznością przeprowadzenia analizy i weryfikacji ekonomicznego okresu użytkowania posiadanej licencji. W planowanym okresie wykorzystywania licencji Grupa sprawuje kontrolę nad składnikiem (licencją). Zarząd Jednostki dominującej przeprowadza weryfikację ekonomicznego okresu użytkowania licencji na silnik Unreal Engine co pół roku. Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych ‎ grup aktywów niematerialnych Okres użytkowania Patenty i licencje 1 – 10 lat Oprogramowanie komputerowe 2 –10 lat Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe początkowo ujmowane są według ceny nabycia pomniejszonej w kolejnych okresach o odpisy amortyzacyjne oraz utratę wartości. Środki trwałe obejmują rzeczowe aktywa trwałe o przewidywanym okresie ekonomicznej użyteczności dłuższym niż rok. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, z pominięciem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres ekonomicznej przydatności tych środków, używając metody liniowej. Przewidywany okres użytkowania dla poszczególnych ‎ grup rzeczowych aktywów trwałych Okres użytkowania Budynki i budowle 5 – 10 lat Maszyny i urządzenia 2 – 10 lat Pozostałe środki trwałe 2 – 10 lat Grupa dokonuje okresowej, nie później niż na koniec roku obrotowego, weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności środków trwałych, wartości końcowej i metody amortyzacji, a konsekwencje zmian tych szacunków uwzględniane są w następnym i kolejnych latach obrotowych (prospektywnie). Na dzień bilansowy Grupa dokonuje również weryfikacji rzeczowych aktywów trwałych pod kątem trwałej utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tego tytułu. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwalna to wyższa z dwóch kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty konieczne do poniesienia w związku z jego sprzedażą lub wartości użytkowej. Odpisów dokonuje się w ciężar pozostałych kosztów odpowiednich do funkcji rzeczowych aktywów trwałych w okresie, kiedy stwierdzono trwałą utratę wartości, nie później niż na koniec roku obrotowego. Zyski lub straty wynikłe ze sprzedaży/likwidacji lub zaprzestania użytkowania środków trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży, a wartością netto tych środków trwałych i są ujmowane w sprawozdaniu z wyniku. Aktywo z tytułu prawa użytkowania i leasing Międzynarodowy Standard Sprawozdawczości Finansowej 16 „Leasing” (dalej „MSSF 16”) ustanawia zasady dotyczące ujęcia, wyceny, prezentacji i ujawnień dotyczących umów leasingu. Dla umów, w których Grupa występuje jako leasingobiorca, przyjęto jednolite podejście księgowe, w ramach którego leasingobiorca rozpoznaje aktywo z tytułu prawa do użytkowania leasingowanego aktywa w korespondencji ze zobowiązaniem wynikającym z umów leasingu Grupa klasyfikuje umowę jako kontrakt leasingowy, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów. Aby zakwalifikować umowę jako leasing, konieczne jest spełnienie trzech warunków:  umowa przekazuje leasingobiorcy prawo do użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów,  leasingobiorca uzyskuje korzyści ekonomiczne z użytkowania tego aktywa,  leasingobiorca uzyskuje prawo do kierowania sposobem, w jaki aktywo jest użytkowane przez okres trwania umowy. Po przeanalizowaniu zagadnienia Grupa zidentyfikowała trzy typy umów, które spełniają warunki rozpoznania pod MSSF 16, będą to:  umowy najmu powierzchni biurowych,  umowy leasingu sprzętu,  umowy leasingu pozostałych środków trwałych (meble). Okres leasingu obejmuje nieodwołalny okres umowy wraz z okresami, na które można przedłużyć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa skorzysta z tego prawa oraz okresami, w których można wypowiedzieć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że Grupa nie skorzysta z tego prawa. Przy ustalaniu okresu leasingu uwzględniono również regulacje prawne oraz zwyczajowe obowiązujące w polskim otoczeniu prawnym, jak również specyfikę umów w Grupie. W dacie rozpoczęcia leasingu, Grupa ujmuje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Aktywo z tytułu prawa do użytkowania wyceniane jest według kosztu, który obejmuje:  kwotę początkowej wyceny zobowiązania z tytułu leasingu,  wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe,  wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez leasingobiorcę. Po dacie rozpoczęcia leasingu Grupa wycenia składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, według kosztu pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne i łączne straty z tytułu utraty wartości oraz uwzględniającego korektę o jakiekolwiek aktualizacje wartości zobowiązania z tyt. leasingu. Aktywa utrzymywane na podstawie umowy leasingu są amortyzowane przez okres ich ekonomicznej użyteczności. W dacie rozpoczęcia leasingu zobowiązanie z tytułu leasingu wycenia się w wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty na ten dzień. Opłaty leasingowe dyskontuje się z zastosowaniem krańcowej stopy procentowej. Zobowiązanie leasingowe obejmuje następujące płatności:  stałe opłaty leasingowe, pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe,  zmienne opłaty leasingowe, które zależą od indeksu lub stawki, wycenione początkowo z zastosowaniem tego indeksu lub tej stawki zgodnie z ich wartością w dacie rozpoczęcia leasingu,  kwoty, których zapłaty przez leasingobiorcę oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej,  cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tej opcji,  kary pieniężne za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano, że leasingobiorca może skorzystać z opcji wypowiedzenia leasingu. Po dacie rozpoczęcia leasingu, wartość zobowiązania z tytułu leasingu jest powiększana w celu odzwierciedlenia odsetek od zobowiązania z tytułu leasingu, zmniejszana w celu uwzględnienia zapłaconych opłat leasingowych oraz aktualizowana w celu uwzględnienia wszelkiej ponownej oceny lub zmiany leasingu. Tylko elementy leasingowe są uwzględniane w wycenie aktywa z tytułu prawa do użytkowania i zobowiązania leasingowego. Pozostałe elementy nie leasingowe, takie jak płatności za media, są ujmowane osobno, zgodnie z zasadami mającymi zastosowanie do takich opłat. W przypadku:  leasingów krótkoterminowych, oraz  leasingów, w odniesieniu do których bazowy składnik aktywów ma niską wartość Grupa nie stosuje się do wymogów opisanych w paragrafach 22–49 MSSF 16 Aktywa finansowe Na dzień nabycia Grupa wycenia aktywa finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej uiszczonej zapłaty. Koszty transakcji Grupa włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich aktywów finansowych, poza kategorią aktywów wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Wyjątkiem od tej zasady są należności z tytułu dostaw i usług, które Grupa wycenia w ich cenie transakcyjnej w rozumieniu MSSF 15, przy czym nie dotyczy to tych pozycji należności ‎ z tytułu dostaw i usług, których termin płatności jest dłuższy niż rok i które zawierają istotny komponent finansowania zgodnie z definicją z MSSF 15. Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające, Grupa klasyfikuje z podziałem na:  aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie,  aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody,  aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz  instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. Kategorie te określają zasady wyceny na dzień bilansowy oraz ujęcie zysków lub strat z wyceny w wyniku finansowym lub w pozostałych całkowitych dochodach. Grupa dokonuje klasyfikacji aktywów finansowych do kategorii na podstawie modelu biznesowego funkcjonującego w Grupie w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz wynikających z umowy przepływów pieniężnych charakterystycznych dla składnika aktywów finansowych. Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki (i nie zostały wyznaczone w momencie początkowego ujęcia do wyceny w wartości godziwej przez wynik):  składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskania przepływów pieniężnych wynikających z umowy,  warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty. Do kategorii aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie Grupa zalicza:  należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności (z wyłączeniem tych, dla których nie stosuje się zasad Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 9 „Instrumenty finansowe” (dalej „MSSF 9”)) oraz środki pieniężne. Wymienione klasy aktywów finansowych prezentowane są w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w podziale na aktywa długoterminowe i krótkoterminowe pozycjach „Należności z tytułu dostaw ‎ i usług oraz pozostałe należności” oraz „Środki pieniężne i ich ekwiwalenty”. Wycena krótkoterminowych należności odbywa się w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Z uwagi na nieistotne kwoty Grupa nie wyodrębnia przychodów z tytułu odsetek jako osobnej pozycji, lecz ujmuje je w przychodach finansowych. Pozostałe zyski i straty z aktywów finansowych ujmowane w wyniku, w tym różnice kursowe, prezentowane są jako przychody lub koszty finansowe. Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, jeżeli spełnione są oba poniższe warunki:  składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych,  warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są wyłącznie spłatą kwoty głównej i odsetek od wartości nominalnej pozostałej do spłaty. Przychody z tytułu odsetek, zyski i straty z tytułu utraty wartości oraz różnice kursowe związane z tymi aktywami obliczane są i ujmowane w wyniku finansowym w taki sam sposób, jak ma to miejsce w przypadku aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie. Pozostałe zmiany wartości godziwej tych aktywów ujmowane są przez pozostałe całkowite dochody. W momencie zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody skumulowane zyski lub straty rozpoznane wcześniej w pozostałych całkowitych dochodach podlegają przeklasyfikowaniu z kapitału do wyniku. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała aktywów finansowych kwalifikujących się do tej kategorii wyceny. Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez wynik, jeżeli nie spełnia kryteriów wyceny w zamortyzowanym koszcie lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody oraz nie jest instrumentem kapitałowym wyznaczonym w momencie początkowego ujęcia do wyceny w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. Ponadto do tej kategorii Grupa zalicza aktywa finansowe wyznaczone przy początkowym ujęciu do wyceny w wartości godziwej przez wynik ze względu na spełnienie kryteriów określonych w MSSF 9. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała aktywów finansowych kwalifikujących się do tej kategorii wyceny. Aktywa finansowe zaliczone do kategorii wycenianych w zamortyzowanym koszcie oraz aktywa z tytułu umowy, ze względu na model biznesowy i charakter przepływów z nimi związanych, podlegają ocenie na każdy dzień bilansowy w celu ujęcia oczekiwanych strat kredytowych, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości. Sposób dokonywania tej oceny i szacowania odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych różni się dla poszczególnych klas aktywów finansowych:  dla należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umowy Grupa stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunki odpisów są dokonywane w podziale na poszczególnych kontrahentów i zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim ‎ o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością ‎ z ostatnich 4 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości. Grupa przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje, kiedy przeterminowanie płatności przekracza 60 dni. Grupa przyjmuje, że niewykonanie zobowiązania następuje, kiedy przeterminowanie wynosi 90 dni.  Dla środków pieniężnych Grupa stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacunek dokonywany jest na podstawie oceny ryzyka wystąpienia straty kredytowej bazując na dostępnych informacjach nt. ratingu banków w jakich Grupa posiada środki pieniężne. W przypadku spadku ratingu poniżej BBB(-) Grupa ocenia stopień niepewności i wpływ na wystąpienie strat kredytowych. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne składają się z gotówki na rachunkach bankowych, depozytów płatnych na żądanie oraz lokat bankowych o terminie realizacji do 3 miesięcy. Ekwiwalenty środków pieniężnych są krótkoterminowymi inwestycjami o dużej płynności łatwo wymienialnymi na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażonymi na nieznaczne ryzyko zmiany wartości. Rozliczenia międzyokresowe Spółki Grupy w pozycji rozliczenia międzyokresowe ujmują wydatki, które zostały poniesione z góry, natomiast w całości lub części związane są z przychodami kolejnych okresów i spełniają one definicję aktywów zgodnie z MSSF. Kapitał własny Na kapitał własny prezentowany w pasywach składa się: kapitał podstawowy, kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej, pozostałe kapitały oraz zyski zatrzymane składające się z zysków (strat) z lat ubiegłych oraz zysku (straty) netto roku bieżącego. Kapitał podstawowy jest ujmowany w wysokości określonej w statucie Jednostki dominującej i wpisanej w rejestrze sądowym. Jeżeli akcje obejmowane są po cenie wyższej od wartości nominalnej, nadwyżka ujmowana jest w kapitale ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej. W pozycji pozostałe kapitały „program motywacyjny” prezentowany jest kapitał z wyceny programu motywacyjnego, zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 2 „Płatności w formie akcji” (dalej „MSSF 2”). Udziały niesprawujące kontroli Udziały niesprawujące kontroli to ta część dochodów całkowitych i aktywów netto spółek zależnych, która nie przypada na podmioty należące do Grupy. Udziały niesprawujące kontroli są prezentowane w osobnej pozycji w skonsolidowanym rachunku zysków i strat, w skonsolidowanym sprawozdaniu z dochodów całkowitych oraz kapitale własnym skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej oddzielnie od kapitału własnego przypadającego akcjonariuszom Jednostki dominującej. W przypadku nabycia udziałów niesprawujących kontroli różnica pomiędzy ceną nabycia a wartością bilansową nabytego udziału w aktywach netto jest ujmowana w kapitałach. Zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 3 „Połączenia jednostek gospodarczych” Grupa wycenia udziały niesprawujące kontroli zgodnie z metodą proporcjonalną. Wypłata dywidend Dywidendy ujmuje się w momencie ustalenia praw akcjonariuszy Jednostki dominującej do ich otrzymania. Zobowiązania finansowe Zobowiązania finansowe inne niż instrumenty pochodne zabezpieczające, wykazywane są w następujących pozycjach skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej:  zobowiązania z tytułu dostaw i usług (w tym warunkowe zapłaty ujętej przez jednostkę przejmującą w ramach połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF 3)  kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne  zobowiązania z tytułu umowy,  oraz pozostałe zobowiązania. Na dzień nabycia Grupa wycenia zobowiązania finansowe w wartości godziwej, czyli najczęściej według wartości godziwej otrzymanej kwoty. Koszty transakcji Grupa włącza do wartości początkowej wyceny wszystkich zobowiązań finansowych, poza kategorią zobowiązań wycenianych w wartości godziwej poprzez wynik. Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wyceniane są w zamortyzowanym koszcie z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, za wyjątkiem zobowiązań finansowych wyznaczonych jako wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. W okresie sprawozdawczym Grupa nie posiadała zobowiązań finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy. Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu dostaw i usług wyceniane są w wartości wymagającej zapłaty ze względu na nieznaczące efekty dyskonta. Rezerwy Rezerwy na zobowiązania tworzy się w przypadku, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający z przeszłych zdarzeń i jest prawdopodobne, że wypełnienie obowiązku spowoduje zmniejszenie zasobów ucieleśniających korzyści ekonomiczne Grupy oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty zobowiązania. Szacunek wysokości rezerwy odpowiada prawdopodobnym wydatkom, jakie Grupa poniesie w celu uregulowania zobowiązania. Jeżeli dokonanie wiarygodnego oszacowania zobowiązania jest niemożliwe, rezerwa nie jest ujmowana. Nie tworzy się rezerw na przyszłe straty operacyjne. Świadczenia pracownicze W zakresie świadczeń pracowniczych żadna spółka z Grupy nie jest stroną porozumień płacowych ani zbiorowych układów pracy. Spółki nie posiadają także programów emerytalnych zarządzanych bezpośrednio przez spółki lub przez fundusze zewnętrzne. Koszty świadczeń pracowniczych obejmują wynagrodzenia płatne zgodnie z warunkami zawartych umów o pracę z poszczególnymi pracownikami. Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych wyceniane są w wartości niezdyskontowanej krótkoterminowych świadczeń, które przewidziane są do wypłaty w zamian za wykonana pracę. Kwota ta ujmowana jest jako zobowiązanie po potrąceniu wszystkich kwot już zapłaconych. Koszt kumulowanych płatnych nieobecności wycenianych jest w wysokości przewidywanego do zapłaty świadczenia i ujmowana jest w wyniku okresu w jakim pracownik nabył uprawnienie. Grupa prowadziła długoterminowy program motywacyjny, w ramach którego członkowie kluczowej kadry kierowniczej otrzymali określoną liczbę akcji pod warunkiem spełnienia kryterium ciągłości zatrudnienia w Grupie. Wartość godziwa usług świadczonych przez kadrę kierowniczą w zamian za instrumenty kapitałowe ujęta została w kosztach świadczeń pracowniczych oraz drugostronnie, jako pozostałe kapitały przez okres nabywania uprawnień, zgodnie z MSSF 2. Dotacje Dotacje ujmowane są zgodnie z Międzynarodowym Standardem Rachunkowości 20 „Dotacje rządowe oraz ujawnianie informacji na temat pomocy rządowej” dalej MSR 20. Dotacje są ujmowane wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje uzasadnione przekonanie, że Grupa spełni warunki związane z dotacją oraz że dotacja zostanie otrzymana. Dotacja jest księgowana w ten sam sposób niezależnie od tego, czy została ona otrzymana w formie środków pieniężnych, czy też przybrała formę redukcji zobowiązań publicznoprawnych. Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako przychód (lub pomniejszenie kosztów) w sposób współmierny do kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Dotacje ujmowane są zgodnie z metodą dochodową, zgodnie z którą dotacja ujmowana jest w przychodach w wyniku w systematyczny sposób w okresach, w których spółki Grupy ujmują odpowiednie koszty, które zgodnie z oczekiwaniem pokrywa dotacja. Dotacje odnoszące się do kosztów, ujmowane są w wyniku tego samego okresu którego dotyczą odpowiadające im koszty. Dotacje dotyczące aktywów podlegających amortyzacji są ujmowane w wyniku w okresie, w którym ujmowane są koszty amortyzacji tych aktywów w odpowiedniej proporcji. ‎ Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego wymaga dokonania przez Zarząd Jednostki dominującej pewnych szacunków i założeń, które znajdują odzwierciedlenie w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz w dodatkowych informacjach i objaśnieniach do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Szacunki i osądy księgowe wynikają z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników, w tym przewidywań odnośnie do przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. Jakkolwiek przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu Jednostki dominującej na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. Poniżej przedstawiono podstawowe osądy dokonane przez Zarząd Jednostki dominującej w procesie stosowania zasad rachunkowości jednostki i mające największy wpływ na wartości ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Szacunki dotyczące rozpoznawania przychodów Szacunkiem jest rozpoznana kwota wynagrodzenia, które zgodnie z oczekiwaniem Grupy będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług, pomniejszona o należny podatek od towarów i usług oraz szacunek kosztu realizacji przyrzeczonych dóbr lub usług. Istotny szacunek wynika z faktu, iż Grupa na każdy dzień bilansowy ustala przychód planowany z umowy oraz szacunek zaawanasowana prac, który mierzony jest w oparciu o rzeczywiście poniesione narastająco do dnia bilansowego koszty kontraktu w stosunku do łącznego budżetu kosztów niezbędnych do poniesienia w celu wywiązania się przez Grupę z zobowiązania kontraktowego. Grupa szacuje wysokość wynagrodzenia zmiennego (możliwe do otrzymania bonusy) stosując metodę wartości najbardziej prawdopodobnej. W odniesieniu do stopnia zaawansowania prac istotny szacunek dotyczy budżetu kosztów niezbędnych do poniesienia w celu wywiązania się przez Grupę z zobowiązania. Zarząd Jednostki dominującej dokonuje aktualizacji przewidywanych wyników na kontrakcie stopniowo bazując na najlepszej wiedzy o koniecznych do poniesienia kosztach adekwatnie do dodawanych do umowy etapów. ‎ W wyniku powiększania budżetu kontraktu o kolejne zlecone etapy następuje aktualizacja i zwiększenie wartości planowanej kontraktu oraz odpowiadających tym przychodom kosztom. Grupa aktualizuje budżet kontraktu stopniowo do uzyskiwanej wiedzy. Zmiany wartości szacowanych kosztów odzwierciedlone są w zmianie finalnej marży wycenianej umowy. Szczegóły dotyczące rozpoznawania przychodów i związanych z nimi szacunków opisano szerzej w polityce rachunkowości oraz w nocie nr 3. Profesjonalny osąd dotyczący prac rozwojowych Grupa potwierdziła na koniec każdego roku obrotowego, iż aktywowane nakłady stanowiące składnik wartości niematerialnych w postaci elementów gier:  nakłady ponoszone na prace rozwojowe są zidentyfikowane i wycenione w prawidłowy sposób,  są możliwe do zakończenia z punktu widzenia finansowego ze względu na ich niewielka wartość ‎ w stosunku do całości prowadzonych prac programistycznych,  są możliwe do zakończenia zarówno z punktu widzenia technicznego ze względu na niewielki ich zakres w stosunku do całości prowadzonych prac programistycznych,  gry lub elementy gier będą ukończone i przeznaczone do sprzedaży jako osobne licencje,  są sprzedawane w postaci licencji na korzystanie z gier,  przynoszą korzyści ekonomiczne w postaci zysków realizowanych ze sprzedaży licencji na gry. Spełnienie kryteriów: możliwości osiągania przyszłych korzyści ekonomicznych jak i warunku posiadania wystarczających środków opiera się na szacunku Zarządu Jednostki dominującej wynikającym z analizy rynku oraz sytuacji finansowej Grupy. Utrata wartości aktywów Wartość firmy Zgodnie z MSR 36 Zarząd Jednostki dominującej na dzień bilansowy dokonuje corocznych testów na utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których została przypisana wartość firmy. Przeprowadzone testy wymagają oszacowania wartości użytkowej ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne w oparciu o przyszłe przepływy pieniężne generowane przez te ośrodki, które następnie przy zastosowaniu stopy dyskontowej są korygowane do wartości bieżącej. Utrata wartości ustalana jest poprzez oszacowanie odzyskiwalnej wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego została alokowana dana wartość firmy. W przypadku, gdy odzyskiwalna wartość ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest niższa niż wartość bilansowa, ujęty zostaje odpis z tytułu utraty wartości. Odpis ten nie podlega odwróceniu ‎ w kolejnych okresach sprawozdawczych. W przypadku, gdy wartość firmy stanowi część ośrodka wypracowującego środki pieniężne i dokonana zostanie sprzedaż części działalności w ramach tego ośrodka, przy ustalaniu zysków lub strat ze sprzedaży takiej działalności wartość firmy związana ze sprzedaną działalnością zostaje włączona do jej wartości bilansowej. W takich okolicznościach sprzedana wartość firmy jest ustalana na podstawie względnej wartości sprzedanej działalności ‎ i wartości zachowanej części ośrodka wypracowującego środki pieniężne. Wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe Na każdy dzień bilansowy spółki wchodzące w skład Grupy dokonują przeglądu wartości netto składników wartości niematerialnych i rzeczowych składników majątku trwałego w celu stwierdzenia czy nie występują przesłanki wskazujące na możliwość utraty ich wartości. Wyjątek dotyczy niezakończonych prac rozwojowych, które podlegają analizie pod kątem utraty ich wartości na każdy dzień bilansowy, bez względu na wystąpienie przesłanek. Oceniając istnienie przesłanek świadczących o możliwości utraty wartości któregoś ze składników ww. aktywów, spółki wchodzące w skład Grupy analizują co najmniej następujące przesłanki: Przesłanki pochodzące z zewnętrznych źródeł informacji:  istnieją obserwowalne przesłanki, że wartość rynkowa składnika aktywów spadła w danym okresie znacznie bardziej niż oczekiwano by wraz z upływem czasu lub w związku z normalnym użyciem,  w ciągu okresu nastąpiły lub nastąpią w niedalekiej przyszłości znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym w otoczeniu, w którym jednostka prowadzi działalność, lub też na rynkach, na które dany składnik aktywów jest przeznaczony,  w ciągu okresu nastąpił wzrost rynkowych stóp procentowych lub innych rynkowych stóp zwrotu ‎ z inwestycji i prawdopodobne jest, że wzrost ten wpłynie na stopę dyskontową stosowaną do wyliczenia wartości użytkowej danego składnika aktywów i istotnie obniży wartość odzyskiwalną składnika aktywów,  wartość bilansowa aktywów netto jednostki sporządzającej sprawozdanie finansowe jest wyższa od wartości ich rynkowej kapitalizacji. Przesłanki pochodzące z wewnętrznych źródeł informacji:  dostępne są dowody na to, że nastąpiła utrata przydatności danego składnika aktywów lub jego fizyczne uszkodzenie,  w ciągu okresu nastąpiły lub też prawdopodobne jest, że w niedalekiej przyszłości nastąpią znaczące ‎ i niekorzystne dla jednostki zmiany dotyczące zakresu lub sposobu, w jaki dany składnik aktywów jest aktualnie użytkowany, lub, zgodnie z oczekiwaniami, będzie użytkowany. Do takich zmian zalicza się niewykorzystywanie składnika aktywów, plany zaniechania działalności lub restrukturyzacji działalności, do której dany składnik należy, lub plany zbycia tego składnika aktywów przed uprzednio przewidzianym terminem oraz ponowna ocena okresu użytkowania danego składnika aktywów z nieokreślonego na okres określony. W przypadku, gdy stwierdzono istnienie takich przesłanek, szacowana jest wartość odzyskiwalna danego składnika aktywów w celu ustalenia potencjalnego odpisu z tego tytułu. W sytuacji, gdy składnik aktywów nie generuje przepływów pieniężnych, które są w znacznym stopniu niezależnymi od przepływów generowanych przez inne aktywa, analizę przeprowadza się dla grupy aktywów generujących przepływy pieniężne, do której należy dany składnik aktywów. Wartość odzyskiwalna ustalana jest jako kwota wyższa z dwóch wartości: wartość godziwa pomniejszona o koszty sprzedaży lub wartość użytkowa. Ta ostatnia wartość odpowiada wartości bieżącej szacunku przyszłych przepływów pieniężnych zdyskontowanych przy użyciu stopy dyskonta uwzględniającej aktualną rynkową wartość pieniądza w czasie oraz ryzyko specyficzne dla danego aktywa. Jeżeli wartość odzyskiwalna jest niższa od wartości księgowej netto składnika aktywów (lub grupy aktywów) wartość księgowa jest pomniejszana do wartości odzyskiwalnej. Strata z tytułu utraty wartości jest ujmowana jako koszt w okresie, w którym wystąpiła. W momencie, gdy utrata wartości ulega następnie odwróceniu, wartość netto składnika aktywów (lub grupy aktywów) zwiększana jest do nowej wyszacowanej wartości odzyskiwalnej, nie wyższej jednak od wartości netto tego składnika aktywów jaka byłaby ustalona, gdyby utrata wartości nie została rozpoznana w poprzednich latach. Odwrócenie utraty wartości ujmowane jest w przychodach. Aktywa finansowe Dla aktywów finansowych Grupa, zgodnie z MSSF 9, ujmuje odpis na oczekiwane straty kredytowe (model ECL). W zakresie należności handlowych i aktywów z tytułu umowy Grupa stosuje podejście uproszczone - dla tych zbiorów naliczany jest odpis z tytułu dożywotnich strat kredytowych (Lifetime ECL) bez względu na analizę zmian ryzyka kredytowego. W przypadku pozostałych należności Grupa określa odpis na 12 miesięczne oczekiwane straty kredytowe (12M ECL), jeżeli ryzyko kredytowe jest niskie lub nie wzrosło znacząco od daty włączenia danego składnika należności do ksiąg rachunkowych oraz w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia, jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym składnikiem aktywów finansowych wzrosło znacząco od momentu początkowego ujęcia. Zmiana oczekiwanej straty kredytowej wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności została zaprezentowana w nocie 20. Okres ekonomicznej użyteczności wartości niematerialnych oraz środków trwałych Zarząd Jednostki dominującej określa szacowane okresy użytkowania, a poprzez to stawki amortyzacji dla aktywowanych w pozycji wartości niematerialnych kwot poniesionych kosztów prac rozwojowych. Szacunek ten opiera się na oczekiwanym okresie ekonomicznej użyteczności tych aktywów. W przypadku nakładów na prace rozwojowe, dla których możliwe jest określenie wiarygodnych szacunków dotyczących ilości i wartości budżetu sprzedaży Grupa amortyzuje wartość tych nakładów zgodnie z konsumpcją korzyści ekonomicznych, które są związane z ilością sprzedanych egzemplarzy. Okres użyteczności silników graficznych szacowany jest w oparciu o planowane wykorzystanie w rozpoczętych produkcjach gier. W przypadku zaistnienia okoliczności powodujących zmianę spodziewanego okresu użytkowania (np. zmiany technologiczne, wycofanie z użytkowania itp.) mogą się zmienić stawki amortyzacji. W konsekwencji zmieni się wartość odpisów amortyzacyjnych i wartość księgowa netto aktywowanych wartości niematerialnych. Okresy ekonomicznej przydatności są przeglądane corocznie i podlegają skorygowaniu, jeśli obecny szacowany okres ekonomicznej przydatności jest inny niż poprzednio przewidywano. Powyższe zmiany w szacunkach księgowych są ujmowane w sposób prospektywny. Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego. Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się przy zastosowaniu stawek podatkowych, które według dostępnych prognoz będą stosowane na moment zrealizowania aktywa lub rozwiązania zobowiązania, przyjmując za podstawę przepisy podatkowe, które obowiązywały prawnie lub faktycznie na koniec okresu sprawozdawczego. Prawdopodobieństwo realizacji aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na planach Grupy. Zarząd Jednostki dominującej analizując warunki uzyskania prawa do ulg podatkowych w jednej ze spółek zależnych związanych z dofinansowaniem części kosztów działalności ocenił, że ponieważ warunkiem uzyskania korzyści ekonomicznej jest uzyskanie potwierdzenia ze strony organu podatkowego, ujęcie skutków podatkowych z tej ulgi podatkowej będzie następować w momencie uzyskania przekonania, że korzyści te są prawdopodobne tj. w momencie uzyskania wpływu środków. Z uwagi na fakt, że Zarząd Jednostki dominującej oszacował, że w kolejnych okresach sprawozdawczych z działalności wyłączonej z zakresu ulgi podatkowej IP Box nie jest przewidywane uzyskanie z tej części działalności zysku do opodatkowania od którego będzie możliwe odpisanie nierozliczonych strat podatkowych, ze względu na zachowanie zasady ostrożnej wyceny Zarząd Jednostki dominującej nie zdecydował się na rozpoznanie aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego od nierozliczonej straty podatkowej na dzień 31.12.2021 r. Wartość nierozpoznanego aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na dzień 31.12.2021 r. wynosi ok. 2 132 tys. zł (na dzień 31.12.2020 r.: 1 450 tys. zł). Niepewność w zakresie sposobów ujmowania podatku dochodowego Obowiązujące w Polsce przepisy podatkowe podlegają częstym zmianom, powodując istotne różnice w ich interpretacji i istotne wątpliwości w ich stosowaniu. Organy podatkowe posiadają instrumenty kontroli umożliwiające im weryfikację podstaw opodatkowania (w większości przypadków w okresie poprzednich 5 lat obrotowych), oraz nakładanie kar i grzywien. Od 15.07.2016 r. Ordynacja Podatkowa uwzględnienia także postanowienia Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR), która ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu uniknięcia opodatkowania. Klauzulę GAAR należy stosować tak w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie, jak i do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których po dacie wejścia klauzuli ‎ w życie korzyści były lub są nadal osiągane. W konsekwencji ustalenie zobowiązań podatkowych, aktywów oraz rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego może wymagać istotnego osądu, w tym dotyczącego transakcji już zaistniałych, a kwoty prezentowane i ujawniane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mogą się zmienić w przyszłości w wyniku kontroli organów podatkowych. W związku z istotnością i niepewnością co do rozliczania ulg Jednostka dominująca uzyskała interpretację podatkową z dnia 30.04.2020 r. zgodnie z którą od 2019 roku w rozliczeniach podatkowych z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych wykorzystuje ulgę IP Box. Program motywacyjny W związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą Grupa ujmuje i wycenia warranty zgodne z MSSF 2. Wartość godziwa przyznanych instrumentów kapitałowych ustalana jest na dzień wyceny na podstawie cen rynkowych akcji. Całość programu motywacyjnego została opisana szerzej w nocie nr 23. Leasing Stosowanie MSSF 16 wymaga dokonania pewnych szacunków i wyliczeń, które mają wpływ na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania. Obejmują one m. in.:  ustalenie okresu leasingu,  ustalenie stopy procentowej stosowanej do dyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych. Ustalając okres leasingu, Grupa określa okres egzekwowalności umowy. Leasing przestaje być egzekwowalny, gdy zarówno leasingobiorca, jak i leasingodawca mają prawo wypowiedzenia umowy bez konieczności uzyskania zezwolenia drugiej strony bez ponoszenia kar większych niż nieznaczące. Natomiast w sytuacji, gdy którakolwiek ze stron - zgodnie z profesjonalnym osądem - poniesie istotną karę za wypowiedzenie (rozumianą szeroko), Grupa określa okres leasingu jako wystarczająco pewny (czyli okres, co do którego można z wystarczającą pewnością założyć, że umowa będzie trwać). Grupa przyjęła jako stopę krańcową stopę procentową stosowaną do dyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych w wysokości 2,1% - 4,6%, w zależności od czasu trwania umowy i kraju, w którym operuje dana spółka z Grupy. Szczegółowy opis przyjętych szacunków znajduje się w nocie nr 16. Zmiany Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej Zmiany standardów lub interpretacji obowiązujące i zastosowane przez Grupę od 2021 r. Nowe lub znowelizowane standardy i interpretacje, które obowiązują od 1.01.2021 r. oraz ich wpływ na skonsolidowane sprawozdanie Grupy:  Zmiana MSSF 16 „Leasing” W związku z pandemią COVID-19 Rada MSR wprowadziła uproszczenie zezwalające na nieocenianie, czy zmienione przyszłe przepływy wynikające z ulg otrzymanych od leasingodawców, spełniających warunki określone w standardzie, są „zmianą leasingu” w myśl MSSF 16. Warunki, które musi spełniać otrzymana ulga, aby można było zastosować do niej uproszczenie: o łączne przyszłe wynagrodzenie za leasing po udzieleniu ulgi musi być zasadniczo takie samo lub niższe niż przed udzieleniem ulgi, o ulga musi dotyczyć płatności, które były wymagalne przed 30.06.2021 r. (choć podwyższone opłaty mogą być płatne po tej dacie), o nie ma innych zasadniczych zmian w warunkach umowy. Ponadto w 2021 roku Rada MSR zmieniła jeden z wyżej zmienionych warunków zmieniając termin 30 czerwca 2021 roku na 30 czerwca 2022 roku. Grupa nie zastosowała uproszczenia przewidzianego w standardzie.  Zmiany do MSSF 9, MSR 39, MSSF 7, MSSF 4, MSSF 16 W związku z reformą referencyjnych stóp procentowych (WIBOR, LIBOR itd.) Rada MSR wprowadziła kolejne zmiany do zasad rachunkowości instrumentów finansowych: o w przypadku wyceny w zamortyzowanym koszcie zmiany szacowanych przepływów wynikające bezpośrednio z reformy IBOR są traktowane tak, jak zmiana zmiennej stopy procentowej, a więc bez ujęcia wyniku, o nie ma konieczności zakończenia powiązania zabezpieczającego, jeżeli jedyną zmianą są skutki reformy IBOR, a pozostałe kryteria stosowania rachunkowości zabezpieczeń są spełnione; zmiana reguluje, jak należy uwzględnić alternatywną stopę w powiązaniu zabezpieczającym, o jednostka jest zobligowana ujawnić informacje o ryzykach wynikających z reformy oraz o tym, jak zarządza przejściem na alternatywne stopy referencyjne. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2021 r. lub później i nie wpłynęła na sprawozdanie finansowe Grupy. Standardy i interpretacje obowiązujące w wersji opublikowanej przez IASB, lecz nie zatwierdzone przez Unię Europejską, wykazywane są poniżej w punkcie dotyczącym standardów i interpretacji, które nie weszły w życie. Zastosowanie standardu lub interpretacji przed datą ich wejścia w życie W niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym nie skorzystano z dobrowolnego wcześniejszego zastosowania standardu lub interpretacji. Opublikowane standardy i interpretacje, które nie weszły w życie dla okresów rozpoczynających się 1.01.2021 r. i ich wpływ na sprawozdanie Grupy Do dnia sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały opublikowane nowe lub znowelizowane standardy i interpretacje, obowiązujące dla okresów rocznych następujących po 2021 roku. Lista obejmuje również zmiany, standardy i interpretacje opublikowane ale niezaakceptowane jeszcze przez Unię Europejską.  Nowy MSSF 17 „Insurance Contracts” Nowy standard regulujący ujęcie, wycenę, prezentację i ujawnienia dotyczące umów ubezpieczeniowych i reasekuracyjnych. Standard zastępuje dotychczasowy MSSF 4. Grupa szacuje, że nowy standard nie wpłynie na jej skonsolidowane sprawozdania finansowe, ponieważ nie prowadzi ona działalności ubezpieczeniowej. Standard obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później.  Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Rada MSR doprecyzowała zasady klasyfikacji zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych przede wszystkim w dwóch aspektach: o doprecyzowano, że klasyfikacja jest zależna od praw jakie posiada jednostka na dzień bilansowy, o intencje kierownictwa w odniesieniu do przyspieszenia lub opóźnienia płatności zobowiązania nie są brane pod uwagę. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później. W związku z tym, że Grupa stosuje już zasady spójne ze zmienionym standardem, zmiany nie będą miały wpływu na jej skonsolidowane sprawozdania finansowe.  Zmiany MSSF 1, MSSF 9, przykłady do MSSF 16, MSR 41 w ramach Annual Improvements 2018 - 2020: o MSSF 1: dodatkowe zwolnienie dotyczące ustalania skumulowanych różnic kursowych ‎ z konsolidacji; o MSSF 9: (1) przy teście 10% dokonywanym w celu stwierdzenia, czy modyfikacja powinna skutkować usunięciem zobowiązania, należy uwzględnić tylko opłaty, które są wymieniane między dłużnikiem a wierzycielem; (2) doprecyzowano, że opłaty poniesione w przypadku usunięcia zobowiązania są ujmowane w wyniku, a w przypadku, gdy zobowiązanie nie jest usunięte, należy je odnieść na wartość zobowiązania; o MSSF 16: z przykładu 13 usunięto kwestię zachęty od leasingodawcy w postaci pokrycia kosztów fit-outów poniesionych przez leasingobiorcę, która budziła wątpliwości interpretacyjne; o MSR 41: wykreślono zakaz ujmowania przepływów podatkowych w wycenie aktywów biologicznych. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2022 r. lub później. Grupa nie zakończyła analizy ich wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.  Zmiana MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” Doprecyzowano, że produkcja przeprowadzana w ramach testów środka trwałego przed rozpoczęciem użytkowania środka trwałego powinna być ujmowana jako (1) zapas zgodnie z MSR 2 i (2) przychód, gdy nastąpi jego sprzedaż. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2022 r. lub później.  Zmiana MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” Doprecyzowano, że koszty wypełnienia umów rodzących obciążenia obejmują koszty przyrostowe (np. koszty pracy) i alokowaną część innych kosztów bezpośrednio związanych z kosztem wypełnienia, np. amortyzację. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2022 r. lub później.  Zmiana MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” Doprecyzowano odniesienia do definicji zobowiązań zawartych w założeniach koncepcyjnych i definicji zobowiązań warunkowych z MSR 37. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2022 r. lub później.  Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Rada MSR doprecyzowała, które informacje dotyczące polityki rachunkowości stosowanej przez jednostkę są istotne i wymagają ujawnienia w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Zasady skupiają się na dostosowaniu ujawnień do indywidualnych okoliczności jednostki. Rada przestrzega przed stosowaniem wystandaryzowanych zapisów skopiowanych z MSSF oraz oczekuje, że podstawa wyceny instrumentów finansowych jest istotną informacją. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później.  Zmiana MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” Rada wprowadziła do standardu definicję szacunku księgowego: Szacunki księgowe to kwoty pieniężne w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, które podlegają niepewności wyceny. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później.  Zmiana MSSF 16 „Leasing” W 2020 r. Rada opublikowała uproszczenia dla leasingobiorców otrzymujących ulgi ze względu na pandemię COVID-19. Jednym z warunków było by ulgi dotyczyły tylko płatności zapadających do końca czerwca 2021 r. Termin ten został przesunięty na czerwiec 2022 r. Grupa nie planuje skorzystać z uproszczenia. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.04.2021 r. lub później z możliwością wcześniejszego zastosowania.  Zmiana do MSR 12 „Podatek dochodowy” Rada wprowadziła zasadę, iż jeśli w wyniku transakcji powstają równocześnie dodatnie i ujemne różnice przejściowe w tej samej kwocie, należy ująć aktywa i rezerwę na odroczony podatek dochodowy nawet wówczas, gdy transakcja nie wynika z połączenia, ani nie ma wpływu na wynik księgowy lub podatkowy. Oznacza to konieczność ujmowania aktywów i rezerwy na podatek odroczony np. gdy różnice przejściowe w równych kwotach występują w przypadku leasingu (odrębna różnica przejściowa od zobowiązania i od prawa do użytkowania) lub w przypadku zobowiązań z tytułu rekultywacji. Nie została zmieniona zasada mówiąca o tym, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego kompensuje się, jeśli kompensacie podlegają aktywa i zobowiązania z tytułu podatku bieżącego. Grupa nadal szacuje wpływ zmiany na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później.  Zmiana do MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia” Rada ustanowiła przepisy przejściowe dotyczące danych porównawczych dla podmiotów, które równocześnie wdrażają MSSF 17 i MSSF 9, aby zmniejszyć potencjalne niedopasowania księgowe wynikające z różnic między tymi standardami. Grupa szacuje, że zmiana nie będzie miała wpływu na jej skonsolidowane sprawozdanie finansowe, ponieważ nie prowadzi działalności ubezpieczeniowej. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1.01.2023 r. lub później. Grupa zamierza wdrożyć powyższe regulacje w terminach przewidzianych do zastosowania przez standardy lub interpretacje. 3. Przychody ze sprzedaży i segmenty operacyjne W związku z rozwojem Grupy Zarząd Jednostki dominującej podjął decyzję o wyodrębnieniu w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu nowego segmentu „self-publishing”. Od tego momentu Grupa dzieli działalność na trzy segmenty operacyjne: ● produkcja gier na zlecenie, ● prawa autorskie do wyprodukowanych gier (tantiemy), ● self-publishing. Segment „Produkcja gier na zlecenie” w okresie 12 miesięcy 2021 i 2020 r. obejmował przede wszystkim przychody z tytułu realizacji przez Grupę produkcji gier z dwoma wydawcami, w związku z tym przychody z transakcji z tymi zewnętrznymi podmiotami stanowiły istotną część przychodów osiągniętych przez Grupę. Taki model działalności zapewnia Grupie, jako producentowi, który dopiero rozpoczął działalność wydawniczą w modelu self-publishing ale nie wydał jeszcze samodzielnie gry, finansowanie procesu produkcji gier. W okresie 12 miesięcy 2021 r. wynagrodzenie otrzymywane od dwóch istotnych kontrahentów stanowiło ponad 90% przychodów ogółem. W pozostałych przychodach nie było innych kontrahentów, których udział przekroczyłby 10%. Segment „Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (tantiemy)” obejmował przychody jakie uzyskuje Grupa z tytułu tantiem do wcześniej wyprodukowanych gier. Model biznesowy Grupy opiera się na długofalowej współpracy Grupy z wydawcami nad produkcją wysokobudżetowych gier wideo w zamian za wynagrodzenie otrzymywane od wydawców za wykonanie kolejnych etapów pracy nad grami (tzw. milestone’ów). Ponadto, po wydaniu danej gry, tj. po premierze rynkowej gry i rozpoczęciu jej sprzedaży przez wydawcę, Grupa jest uprawniona do udziału w zyskach ze sprzedaży gry (tantiemy; royalties), którego wysokość uzależniona jest od zysku wydawcy ze sprzedaży gry. Powyższy model pozwala z jednej strony na zapewnienie Grupie płynności finansowej poprzez stałe przepływy pieniężne od wydawców oraz realizację już na etapie procesu produkcji gier marży niezależnej od wolumenu sprzedaży samych gier, a z drugiej strony udział Grupy w sukcesie wydawniczym gier. Zgodnie z umową produkcyjno-wydawniczą zawartą w dniu 16.02.2016 r. między Grupą a Square Enix Limited na produkcję gry Outriders, po zakończeniu produkcji gry i wprowadzeniu jej do sprzedaży w dniu 1.04.2021 r. Grupie przysługuje wynagrodzenie w formie tantiem, płatne, jeśli określone wpływy (zdefiniowane w umowie) ze sprzedaży gry zapewnią wydawcy zwrot kosztów poniesionych w związku z produkcją, promocją i dystrybucją gry. Oznacza to, że wysokość tantiem jest uzależniona bezpośrednio od zysku osiągniętego ze sprzedaży gry i stanowi jego określony procent. Grupa nie otrzymała od wydawcy wynagrodzenia w formie tantiem do 31.12.2021 r., co oznacza, że do dnia bilansowego wpływy netto ze sprzedaży gry Outriders nie zapewniły wydawcy zwrotu poniesionych przez niego kosztów związanych ‎ z produkcją, dystrybucją i promocją gry. Powyższe zostało potwierdzone raportem (royalty statement) za IV kwartał 2021 roku, który Grupa otrzymała od wydawcy. Nie ma pewności, że w kolejnych okresach, wpływy netto ze sprzedaży gry Outriders zapewnią wydawcy zwrot kosztów na poziomie uprawniającym Grupę do otrzymania tantiem. Niezwłocznie po otrzymaniu od wydawcy raportu wskazującego na uprawnienie Grupy do otrzymania tantiem w określonej wysokości lub po otrzymaniu tantiem przez Grupę, Grupa poda do wiadomości publicznej w formie raportu bieżącego, zgodnie z art. 17 Rozporządzenia Parlamentu Europejskiego i Rady (UE) nr 596/2014 z dnia 16 kwietnia 2014 r. w sprawie nadużyć na rynku (rozporządzenie w sprawie nadużyć na rynku), informację o otrzymaniu tantiem. Segment „Self-publishing” W ramach tego segmentu Grupa wyodrębnia nakłady oraz przyszłe wpływy i wydatki związane z produkowanymi grami wideo, których planuje być w przyszłości wydawcą. W odróżnieniu od segmentu produkcji gier na zlecenie Grupa w modelu self-publishing realizuje projekty jako wydawca, ze środków własnych Grupy, w oparciu o nowe prawa własności intelektualnej, które pozostaną własnością Grupy Wyniki segmentów operacyjnych wynikają z danych weryfikowanych okresowo przez Zarząd Jednostki dominującej (główny organ decyzyjny w Grupie). Zarząd Jednostki dominującej analizuje wyniki segmentów operacyjnych na poziomie zysku (straty) z działalności operacyjnej. Grupa analizuje przychody w podziale na powyższe trzy segmenty i nie są prowadzone żadne inne analizy. W stosunku do ostatniego rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy nie wystąpiły zmiany w polityce rachunkowości Grupy dotyczące zasad wyceny przychodów, wyników oraz aktywów segmentów. Produkcja gier na ‎ zlecenie Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (tantiemy) Self-publishing Pozostałe Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Region Europa 101 303 36 - - 101 339 Pozostałe kraje 77 066 1 888 - - 78 954 Przychody ze sprzedaży ogółem 178 369 1 924 - - 180 293 Linia produktu Gry 178 369 1 924 - - 180 293 Przychody ze sprzedaży ogółem 178 369 1 924 - - 180 293 Termin przekazania dóbr / usług W momencie czasu - 1 924 - - 1 924 W miarę upływu czasu 178 369 - - - 178 369 Przychody ze sprzedaży ogółem 178 369 1 924 - - 180 293 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Region Europa 87 752 12 - - 87 764 Pozostałe kraje 12 233 3 772 - - 16 005 Przychody ze sprzedaży ogółem 99 985 3 784 - - 103 769 Linia produktu Gry 99 985 3 784 - - 103 769 Przychody ze sprzedaży ogółem 99 985 3 784 - - 103 769 Termin przekazania dóbr / usług - W momencie czasu - 3 784 - - 3 784 W miarę upływu czasu 99 985 - - - 99 985 Przychody ze sprzedaży ogółem 99 985 3 784 - - 103 769 W tabeli poniżej zaprezentowano informacje o przychodach, wyniku, istotnych pozycjach niepieniężnych oraz aktywach segmentów operacyjnych. ‎ Produkcja gier na ‎ zlecenie Prawa autorskie do wyprodukowanych gier (tantiemy) Self-publishing Pozostałe Ogółem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Przychody od klientów zewnętrznych 178 369 1 924 - - 180 293 Przychody ogółem 178 369 1 924 - - 180 293 Wynik operacyjny segmentu 59 948 1 707 - - 61 655 Pozostałe informacje: Amortyzacja 11 321 218 - - 11 539 Aktywa segmentu operacyjnego na dzień 31.12.2021 r. 295 737 42 16 480 4 433 316 692 Nakłady na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe segmentu operacyjnego 7 234 - 15 814 4 429 27 477 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Przychody od klientów zewnętrznych 99 985 3 784 - - 103 769 Przychody ogółem 99 985 3 784 - - 103 769 Wynik operacyjny segmentu 22 308 3 281 - - 25 589 Pozostałe informacje: Amortyzacja 5 848 503 - - 6 351 Aktywa segmentu operacyjnego na dzień 31.12.2020 r. 95 437 260 - - 95 697 Nakłady na wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe segmentu operacyjnego 6 571 - - - 6 571 Uzgodnienie łącznych wartości przychodów, wyniku oraz aktywów segmentów operacyjnych z analogicznymi pozycjami skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy przedstawia się następująco: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Przychody segmentów Łączne przychody segmentów operacyjnych 180 293 103 769 Przychody ze sprzedaży 180 293 103 769 Wynik segmentów Wynik operacyjny segmentów 61 655 25 589 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 61 655 25 589 Przychody finansowe 4 054 1 480 Koszty finansowe (1 268) (411) Zysk (strata) przed opodatkowaniem 64 441 26 658 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Aktywa segmentów Łączne aktywa segmentów operacyjnych 316 692 95 697 Aktywa razem 316 692 95 697 Ryzyko biznesowe Prace rozwojowe nad nowymi grami z zamiarem wyprodukowania w modelu self-publishing, tj. przez Grupę jako jej wydawcy prowadzone są w oparciu o środki własne Grupy. Taki model prowadzenia działalności niesie ze sobą ryzyko utraty płynności finansowej, ponieważ wpływy pojawiają się dopiero w momencie komercjalizacji gier i są bezpośrednio uzależnione od wolumenu sprzedaży gier. Oznacza to, że Grupa ponosi ryzyko związane z sukcesem wydawniczym gier. Grupa zmniejsza powyższe ryzyko dywersyfikując swoją działalność poprzez produkcję gier również na zlecenie wydawców zewnętrznych. Pozwala to na zapewnienie stałych przepływów pieniężnych od wydawców oraz realizację marży na etapie procesu produkcji gry niezależnej od wolumenu sprzedaży gry. 4. Wartości niematerialne Wartości niematerialne użytkowane przez Grupę obejmują licencje, oprogramowanie komputerowe, wytworzone we własnym zakresie prace rozwojowe oraz pozostałe wartości niematerialne. Prace rozwojowe, które nie zostały do dnia bilansowego oddane do użytkowania prezentowane są w pozycji „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania”. Patenty, licencje i oprogramowanie Koszty ‎ prac ‎ rozwojowych Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania Razem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 r. 4 676 260 84 5 020 Nabycie przez połączenie jednostek gospodarczych - 497 5 030 5 527 Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) 2 914 - 20 238 23 152 Zmniejszenia (zbycie, likwidacja) (37) - - (37) Amortyzacja (3 551) (256) - (3 807) Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości - - (85) (85) Różnice kursowe netto z przeliczenia 296 - 672 968 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 4 298 501 25 939 30 738 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 r. 3 329 763 431 4 523 Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) 3 463 - - 3 463 Inne zmiany (reklasyfikacje, przemieszczenia itp.) - - (343) (343) Amortyzacja (1 928) (503) - (2 431) Różnice kursowe netto z przeliczenia (188) - (4) (192) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 r. 4 676 260 84 5 020 Pod względem wartościowym najistotniejszym składnikiem „patentów, licencji, oprogramowani” są dwie licencje na silnik do gier Unreal Engine których wartość bilansowa na dzień 31.12.2021 r. wynosiła 1 772 tys. zł zaś na dzień 31.12.2020 r. 2 292 tys. zł. Okres amortyzacji liczony od pierwotnego ujęcia został oszacowany na 10 lat. Okres użyteczności silników graficznych szacowany jest w oparciu o wiedzę Zarządu Jednostki dominującej i planowane wykorzystanie w rozpoczętych produkcjach gier. Na dzień 31.12.2021 r. silniki były wykorzystywane przy produkcji gier. W pozycji „Prace rozwojowe w trakcie wytwarzania” zaprezentowane zostały nakłady ponoszone na prace rozwojowe, które na dzień bilansowy nie zostały zakończone i przyjęte do użytkowania. W grupie „prace rozwojowe w trakcie wytwarzania” najistotniejszymi elementami na dzień 31.12.2021 r. były:  prace rozwojowe nad nowymi grami z zamiarem ich wyprodukowania w modelu self-publishing (opisane szerzej w nocie 32),  dalszy rozwój PCF Framework (opisany szerzej w nocie 32). Grupa potwierdziła na koniec każdego okresu sprawozdawczego, iż aktywowane nakłady stanowiące składnik wartości niematerialnych w postaci elementów gier:  są zidentyfikowane i wycenione w prawidłowy sposób,  są możliwe do zakończenia z punktu widzenia finansowego ze względu na ich niewielką wartość w stosunku do całości prowadzonych prac programistycznych,  są możliwe do zakończenia zarówno z punktu widzenia technicznego ze względu na niewielki ich zakres w stosunku do całości prowadzonych prac programistycznych,  gry lub elementy gier będą ukończone i przeznaczone do sprzedaży jako osobne licencje,  są sprzedawane w postaci licencji na korzystanie z gier,  przynoszą korzyści ekonomiczne w postaci zysków realizowanych ze sprzedaży licencji na gry. Grupa nie posiada aktywów o nieokreślonym okresie użytkowania. Amortyzacja wartości niematerialnych została zaprezentowana w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku w następujących pozycjach: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszt własny sprzedaży 1 379 647 Koszty ogólnego zarządu 2 428 1 784 Amortyzacja wartości niematerialnych razem 3 807 2 431 Na każdy dzień bilansowy Grupa przeanalizowała przesłanki wskazujące, czy mogła nastąpić utrata wartości dla wartości niematerialnych. Nie zostały stwierdzone przesłanki wskazujące na konieczność przeprowadzenia testów utraty wartości. Pomimo braku wystąpienia przesłanek, ale ze względu na wymóg przeprowadzanie testu przynajmniej raz w roku, Grupa poddała analizie pod kątem utraty wartości niezakończone prace rozwojowe. Rozpoznano odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości w wysokości 85 tys. zł. Na dzień bilansowy 31.12.2021 r. oraz na dzień 31.12.2020 r. brak umów rodzących obciążenia w związku z nabyciem wartości niematerialnych. ‎ 5. Rzeczowe aktywa trwałe Budynki i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Pozostałe ‎ środki ‎ trwałe Rzeczowe aktywa trwałe w trakcie wytwarzania Razem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 r. 2 266 893 149 - 3 308 Nabycie przez połączenie jednostek gospodarczych 1 143 3 613 342 130 5 228 Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) 26 4 156 143 - 4 325 Amortyzacja (577) (1 769) (97) - (2 443) Różnice kursowe netto z przeliczenia 37 376 11 4 428 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 2 895 7 269 548 134 10 846 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 r. 199 1 398 68 - 1 665 Zwiększenia (nabycie, wytworzenie) 2 456 493 159 - 3 108 Amortyzacja (389) (994) (78) - (1 461) Różnice kursowe netto z przeliczenia - (4) - - (4) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 r. 2 266 893 149 - 3 308 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych została ujęta w następujących pozycjach skonsolidowanego sprawozdania ‎ z wyniku: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszt własny sprzedaży 853 169 Koszty ogólnego zarządu 1 590 1 292 Razem amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych 2 443 1 461 Na każdy dzień bilansowy Grupa przeanalizowała przesłanki wskazujące, czy mogła nastąpić utrata wartości dla rzeczowych aktywów trwałych. Na dzień bilansowy 31.12.2021 r. oraz na dzień 31.12.2020 r. nie zostały stwierdzone przesłanki wskazujące na konieczność przeprowadzenia testów utraty wartości. Na dzień bilansowy 31.12.2021 r. oraz na dzień 31.12.2020 r. brak umów powodujących obciążenia w związku z nabyciem rzeczowych aktywów trwałych. ‎ 6. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Budynki i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Pozostałe środki trwałe Razem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2021 r. 10 118 648 829 11 595 Zwiększenia (leasing) 21 853 - - 21 853 Amortyzacja (4 616) (481) (192) (5 289) Różnice kursowe netto z przeliczenia 46 - - 46 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2021 r. 27 401 167 637 28 205 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2020 r. 874 113 - 987 Zwiększenia (leasing) 11 261 850 956 13 067 Amortyzacja (2 017) (315) (127) (2 459) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2020 r. 10 118 648 829 11 595 W kategorii Budynki i budowle wykazano prawa do użytkowania rozpoznane z tytułu ujęcia następujących umów najmu powierzchni biurowej:  umowa najmu biura zlokalizowanego w Warszawie,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Rzeszowie,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Łodzi,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Nowym Jorku,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Montrealu. Istotne zmiany, które miały miejsce w okresie 12 miesięcy zakończonym dnia 31.12.2021 r.:  wygasła umowa najmu biura zlokalizowanego w Nowym Jorku, nowa umowa, nowego biura została podpisana w 2022 r.,  w związku z nabyciem przez Jednostkę dominująca wszystkich udziałów w spółce Game On Creative, Inc. ‎ w aktywach z tytułu prawa do użytkowania wykazano najem biura zlokalizowanego w Montrealu,  Jednostka dominująca wynajęła dodatkową powierzchnię biurową w budynku SPARK, w którym zlokalizowana jest siedziba Jednostki dominującej oraz przedłużyła wynajem dotychczasowej powierzchni, w której zlokalizowane jest biuro Jednostki w Warszawie (do lipca 2027 roku) ‎ ‎ 7. Wartość firmy W okresie 12 miesięcy 2021 r. wystąpiły następujące zmiany wartości firmy z konsolidacji. 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Zwiększenia Z tytułu objęcia kontroli nad spółkami 52 803 - Różnice kursowe z przeliczenia 1 801 - Stan na koniec okresu 54 604 - 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Wartość firmy według kosztu 52 803 - Różnice kursowe z przeliczenia 1 801 - Wartość firmy po uwzględnieniu dokonanych odpisów 54 604 - Nabycie spółki Game On Creative Inc W dniu 27.04.2021 r. Jednostka dominująca nabyła 100% udziałów w spółce Game On Creative Inc. („Game On”) od wspólnika Game On, tj. Fiducie Familiale Samuel Girardin 2020, trustu ustanowionego na rzecz Samuel Girardin i osób powiązanych („SG Trust”). W przypadku gdy wartość EBIDTA Game On za lata finansowe 2021, 2022, 2023, 2024 i 2025 przekroczy uzgodniony w umowie próg, SG Trust będzie uprawniony do uzyskania dodatkowych kwot z tytułu sprzedaży udziałów w Game On (earn-out) w wysokości 5% EBIDTA ustalonej przez strony za dany rok. W 2021 r. spółka nie przekroczyła uzgodnionego w umowie progu za ten rok. Umowa inwestycyjna przewidywała również reinwestycję przez SG Trust całości środków pieniężnych uzyskanych z tytułu sprzedaży udziałów w Game On w akcje serii D Jednostki dominującej. Wartość godziwa zapłaty za 100% udziałów w spółce Game On została oszacowana na kwotę 25 445 tys. zł (kwota uwzględnia przekazaną już zapłatę i szacowane płatności warunkowe zależne od przyszłych wyników nabywanej spółki). Umowa nabycia spółki uwzględniała również reinwestycję przez sprzedającego całości środków pieniężnych uzyskanych z tytułu sprzedaży udziałów w Game On w akcje Jednostki dominującej. Na potrzeby reinwestycji Jednostka dominująca dokonała podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji 387 714 akcji zwykłych na okaziciela serii D. Cena emisyjna akcji serii D została ustalona w łącznej wysokości 29 369 tys. zł, tj. w wysokości 75,75 zł za jedną akcję. Na dzień 31.12.2021 r. proces alokacji ceny nabycia został zakończony, a wartość firmy rozpoznana na nabyciu jest ostateczna. ‎ Poniżej przedstawiono kalkulację wartości firmy dotyczącą nabycia Game On: Nabywane aktywa Wartości tymczasowe na dzień nabycia Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 5 117 Aktywa trwałe 5 117 Aktywa obrotowe Aktywa z tytułu umowy 358 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 3 852 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 376 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 238 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 284 Aktywa obrotowe 6 108 Aktywa razem A 11 225 Nabywane zobowiązania Wartości tymczasowe na dzień nabycia Zobowiązania długoterminowe Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 5 789 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 200 Zobowiązania długoterminowe 7 989 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 4 066 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 1 346 Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 1 000 Zobowiązania krótkoterminowe 6 412 Zobowiązania razem B 14 401 Wartość aktywów netto C = A - B (3 176) Nabyte aktywa netto przypadające udziałom niekontrolującym - Wartość aktywów netto przypadających na akcjonariuszy jednostki dominującej (3 176) Wartość udziałów niekontrolujących wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto - Udział % w kapitale zakładowym 100,00% Wartość udziałów wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto (3 176) Wartość godziwa zapłaty z tytułu przejęcia 25 445 Wartość wcześniej istniejących powiązań - Wartość firmy 28 621 Od dnia 27.04.2021 r. Game On podlega konsolidacji metodą pełną w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy. Przejęcie zespołu deweloperskiego Phosphor Games, LLC W dniu 23.04.2021 r. People Can Fly Chicago, LLC („PCF Chicago”), przejęła zespół deweloperski spółki Phosphor Games, LLC z siedzibą w Chicago, Stany Zjednoczone Ameryki („PH Games”). Na dzień 31.12.2021 r., w ramach ostatecznego rozliczenia przejęcia Grupa zaalokowała nadwyżkę ceny zapłaconej nad wartością nabytych aktywów netto na wartość firmy (1 650 tys. USD). W ocenie Grupy transakcja miała charakter przejęcia zespołu deweloperskiego (studia produkcyjnego) definiowanego ‎ na bazie przepisów MSSF 3 jako przedsięwzięcie, w którego skład wchodzi zintegrowany zespół specjalistów oraz kompletny proces operacyjny tworzenia gier wideo. Nabywane aktywa Wartości tymczasowe na dzień nabycia Aktywa razem A - Nabywane zobowiązania Wartości tymczasowe na dzień nabycia Zobowiązania razem B - Wartość aktywów netto C = A - B - Nabyte aktywa netto przypadające udziałom niekontrolującym - Wartość aktywów netto przypadających na akcjonariuszy jednostki dominującej - Wartość udziałów niekontrolujących wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto - Udział % w kapitale zakładowym 100,00% Wartość udziałów wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto - Wartość godziwa zapłaty z tytułu przejęcia 6 262 Wartość wcześniej istniejących powiązań - Wartość firmy 6 262 Nabycie 50,01% udziałów w spółce Incuvo S.A. W dniu 13.12.2021 r. Jednostka dominująca zawarła z OÜ Blite Fund (sprzedający) umowę sprzedaży akcji dotyczącą nabycia przez Jednostkę dominującą 7.143.900 akcji spółki Incuvo S.A. z siedzibą w Katowicach, stanowiących łącznie 50,01% kapitału zakładowego Incuvo oraz reprezentujących łącznie 50,01% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Incuvo, notowanych w alternatywnym systemie obrotu prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. pod nazwą NewConnect. Zgodnie z umową sprzedaży akcji cena nabycia akcji wyniosła 19 996.tys. zł, przy czym sprzedającemu przysługuje dodatkowa płatność (earn-out) od Jednostki dominującej, do wysokości obliczonej zgodnie z formułą określoną w umowie. Wysokość earn-out jest uzależniony od: ● wysokości zysku (tj. wpływów pomniejszonych m.in. o koszty produkcji i prowizje platform) osiągniętego przez grę wideo Green Hell VR, której producentem i wydawcą jest Incuvo, w określonym w umowie sprzedaży akcji okresie referencyjnym ● oceny gry według serwisu Metacritic. Maksymalna wysokość earn-out nie przekroczy 11 596 tys. zł. Na dzień 31.12.2021 r. proces alokacji ceny nabycia nie został jeszcze przez Grupę zakończony. Przedstawiona poniżej kalkulacja nie uwzględnia earn-out. W związku z tym wartość firmy rozpoznana na nabyciu może ulec zmianie w okresie 12 miesięcy od dnia objęcia kontroli nad spółką. Wartości tymczasowe możliwych do zidentyfikowania aktywów i zobowiązań spółki na dzień nabycia przedstawiają się następująco: Nabywane aktywa Wartości tymczasowe na dzień nabycia Aktywa trwałe Wartości niematerialne 5 527 Rzeczowe aktywa trwałe 36 Inwestycje w jednostkach zależnych 298 Aktywa trwałe 5 861 Aktywa obrotowe Zapasy 2 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 161 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 15 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 498 Aktywa obrotowe 676 Aktywa razem A 6 537 Nabywane zobowiązania Wartości tymczasowe na dzień nabycia Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 264 Zobowiązania z tytułu umowy 1 818 Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych 434 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 150 Zobowiązania krótkoterminowe 2 666 Zobowiązania razem B 2 666 Wartość aktywów netto C = A - B 3 871 Nabyte aktywa netto przypadające udziałom niekontrolującym 1 935 Wartość aktywów netto przypadających na akcjonariuszy jednostki dominującej 1 936 Wartość udziałów niekontrolujących wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto - Udział % w kapitale zakładowym 50,01% Wartość udziałów wycenionych proporcjonalnie do udziału w aktywach netto 1 936 Wartość godziwa zapłaty z tytułu przejęcia 19 996 Wartość wcześniej istniejących powiązań przejmowanej spółki (140) Wartość firmy 17 920 8. Aktywa oraz rezerwa na podatek odroczony oraz podatek dochodowy odniesiony w pozostałe całkowite dochody Aktywa oraz rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w następujący sposób wpływają na skonsolidowane sprawozdanie finansowe: 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Saldo na początek okresu: Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 440 741 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 3 700 751 Podatek odroczony per saldo na początek okresu (1 260) (10) Zmiana stanu w okresie wpływająca na: Wynik (1 528) (1 250) Podatek odroczony per saldo na koniec okresu, w tym: (2 788) (1 260) Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2 188 2 440 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 4 976 3 700 Na dzień 31.12.2021 r. Grupa nie utworzyła aktywa z tytułu podatku odroczonego od straty podatkowej w PCF US, ze względu na brak możliwości przewidzenia wysokości przyszłych zysków do opodatkowania, od których byłoby możliwe odpisanie tych niewykorzystanych strat i ulg podatkowych. Z uwagi na fakt, że Zarząd Jednostki dominującej oszacował, że w kolejnych okresach sprawozdawczych z działalności wyłączonej z zakresu ulgi podatkowej IP Box nie jest przewidywane uzyskanie dochodów podatkowych, ze względu na zachowanie zasady ostrożnej wyceny Zarząd nie zdecydował się na rozpoznanie tego aktywa na dzień 31.12.2021 r. Wartość nierozpoznanego aktywa wynosi ok. 2 132 tys. zł, natomiast na dzień 31.12.2020 r. wynosiła ok. 1 450 tys. zł. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego: Tytuły różnic przejściowych Zmiana stanu: Saldo na początek okresu wynik Saldo na koniec okresu Stan na 31.12.2021 r. Aktywa: Wartości niematerialne 6 18 24 Należności z tytułu dostaw i usług 20 (5) 15 Aktywa z tytułu umowy 437 131 568 Inne aktywa - 9 9 Zobowiązania: Rezerwy na świadczenia pracownicze 50 (44) 6 Pozostałe rezerwy - 50 50 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - 30 30 Inne zobowiązania 1 927 (441) 1 486 Inne: Razem 2 440 (252) 2 188 W tym: Aktywa według stawki podatkowej 5% 876 360 1 236 Aktywa według stawki podatkowej 19% 1 564 (612) 952 Tytuły różnic przejściowych Zmiana stanu: Saldo na początek okresu wynik Saldo na koniec okresu Stan na 31.12.2020 r. Aktywa: Wartości niematerialne 35 (29) 6 Rzeczowe aktywa trwałe 111 (111) - Należności z tytułu dostaw i usług 1 19 20 Aktywa z tytułu umowy 371 66 437 Inne aktywa 5 (5) - Zobowiązania: Rezerwy na świadczenia pracownicze 11 39 50 Pozostałe rezerwy 30 (30) - Inne zobowiązania 177 1 750 1 927 Inne: Razem 741 1 699 2 440 W tym: Aktywa według stawki podatkowej 5% 411 465 876 Aktywa według stawki podatkowej 19% 330 1 234 1 564 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego: Tytuły różnic przejściowych Zmiana stanu: Saldo na początek okresu wynik Saldo na koniec okresu Stan na 31.12.2021 r. Aktywa: Wartości niematerialne 3 45 48 Rzeczowe aktywa trwałe 13 1 776 1 789 Prawo do użytkowania 1 797 (507) 1 290 Należności z tytułu dostaw i usług 216 (89) 127 Aktywa z tytułu umowy 1 206 (87) 1 119 Inne aktywa 125 477 602 Zobowiązania: Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 7 (6) 1 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 333 (333) - Razem 3 700 1 276 4 976 W tym: Rezerwa według stawki podatkowej 5% 1 457 464 1 921 Rezerwa według stawki podatkowej 19% 2 243 812 3 055 Tytuły różnic przejściowych ` Zmiana stanu: Saldo na początek okresu wynik Saldo na koniec okresu Stan na 31.12.2020 r. Aktywa: Wartości niematerialne 154 (151) 3 Rzeczowe aktywa trwałe 40 (27) 13 Prawo do użytkowania 166 1 631 1 797 Należności z tytułu dostaw i usług 102 114 216 Aktywa z tytułu umowy 289 917 1 206 Inne aktywa - 125 125 Zobowiązania: Zobowiązania z tytułu dostaw i usług - 7 7 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne - 333 333 Razem 751 2 949 3 700 W tym: Rezerwa według stawki podatkowej 5% 335 1 122 1 457 Rezerwa według stawki podatkowej 19% 416 1 827 2 243 9. Aktywa i zobowiązania z tytułu umowy Składniki aktywów z tytułu umowy W przypadku producentów gier, którzy nie prowadzą działalności wydawniczej produkcja gry jest realizowana przez producenta (dewelopera) gry we współpracy z wydawcą. Zasady współpracy pomiędzy producentem, a wydawcą określa umowa produkcyjno-wydawnicza. Na podstawie umów produkcyjno-wydawniczych Grupa zobowiązuje się do wyprodukowania i dostarczenia wydawcy gry zgodnie z uzgodnionym przez strony harmonogramem produkcji gry uwzględniającym jej kluczowe etapy (tzw. milestones). Wyprodukowanie gry przez Grupę obejmuje wszystkie prace niezbędne do stworzenia produktu gotowego do sprzedaży przez wydawcę. Umowy produkcyjno-wydawnicze mają charakter umów ramowych, które wraz z postępem produkcji gier są uzupełniane o kolejne porozumienia pomiędzy stronami przyjmujące formę tzw. content riderów (nazywanych również schedules), tj. umów wykonawczych. Każdy content rider określa prawa i obowiązki stron w odniesieniu do zakontraktowanego etapu produkcji gry (milestone’a albo grupy milestone’ów). Prawa i obowiązki dotyczą w szczególności: zakresu i terminu wykonania prac oraz wysokości i formy wynagrodzenia należnego producentowi od wydawcy. Wynagrodzenie jest standardowo płatne dopiero po wykonaniu ‎ i zaakceptowaniu przez wydawcę prac objętych danym milestone’m. Po otrzymaniu zawiadomienia wydawcy o akceptacji prac wykonanych w ramach zakontraktowanego etapu produkcji gry Grupa uprawniona jest do wystawienia faktury sprzedażowej. Grupa ujmuje w sprawozdaniu finansowym i skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym składniki aktywów z tytułu umowy będące prawem Grupy do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które Grupa przekazała klientowi (wydawcy), jeżeli prawo to jest uzależnione od warunku innego niż upływ czasu. W pozycji aktywów z tytułu umowy, prezentowane są ‎ w szczególności aktywa dotyczące zrealizowanych i dostarczonych prac w ramach umów produkcyjno-wydawniczych, ‎ a jeszcze niezafakturowanych przez producenta oraz ujęcia przychodów w związku z przekazaniem rezultatu prac, które zostaną zafakturowane w przyszłości. Warunki (moment) ujęcia aktywów z tytułu umowy oraz moment ich reklasyfikacji do należności Aktywa z tytułu umowy Grupa uzależnia ujęcie aktywa z tytułu umowy produkcyjno-wydawniczej od zgodności danej umowy z 5-stopniowym modelem przedstawionym w MSSF 15. Prezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej aktywa z tytułu umowy dotyczą zrealizowanych przez Grupę prac produkcyjnych do danej daty bilansowej i są szacowane na koniec każdego okresu sprawozdawczego (w oparciu o stopień zaawansowania prac objętych umowami). W przypadku aktywów z tytułu umowy momentem ujęcia jest realizacja zakontraktowanego w ramach procesów produkcyjnych etapu produkcji gry. Należności krótkoterminowe Grupa ujmuje należność, jeśli jej prawo do wynagrodzenia jest bezwarunkowe. Prawo do wynagrodzenia jest bezwarunkowe, jeśli jedynym warunkiem wymagalności wynagrodzenia jest upłynięcie określonego czasu. Momentem reklasyfikacji aktywa z tytułu umowy do należności jest moment w którym Grupa zostaje upoważniona do wystawienia faktury sprzedażowej, tj. otrzymuje od wydawcy zawiadomienie o akceptacji prac. Składniki zobowiązania z tytułu umowy Oprócz umów produkcyjno-wydawniczych Grupa wykonuje również prace jako podwykonawca. W wyniku umów podwykonawczych Grupa jest zobowiązana do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które Grupa otrzymała wynagrodzenie (lub kwota wynagrodzenia jest należna) od klienta. Grupa rozpoznaje zobowiązanie z tytułu umowy w sytuacji, kiedy stopień zaawansowania prac jest niższy niż poziom zafakturowania klienta na dany dzień bilansowy. Stany aktywów i zobowiązań z tytułu umowy na koniec okresów sprawozdawczych przedstawia poniższa tabela: 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Aktywa z tytułu umowy brutto 35 293 24 019 Odpisy aktualizujące wartość aktywów z tytułu umowy - - Aktywa z tytułu umowy 35 293 24 019 Zobowiązania z tytułu umowy 2 030 - Aktywa z tytułu umowy podlegają regulacjom Międzynarodowego Standardu Sprawozdawczości Finansowej 9 „Instrumenty finansowe” (dalej „MSSF 9”) w zakresie szacowania strat kredytowych z tytułu utraty wartości. Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia instrumentu. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania ‎ i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością z ostatnich 4 lat, z uwzględnieniem dostępnych informacji dotyczących przyszłości. Szacowana wartość odpisów aktualizujących aktywa z tytułu umowy z tytułu oczekiwanej straty kredytowej na dzień 31.12.2021 r. oraz na dzień 31.12.2020 r. była nieistotna. Najważniejsze przyczyny zmian aktywów z tytułu umowy w okresie sprawozdawczym przedstawiają poniższe tabele: ‎ od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Aktywa z tytułu umowy: Aktywa z tytułu umowy na początek okresu 24 019 5 787 Przychody odniesione w okresie sprawozdawczym na aktywa z tytułu umowy 175 548 87 822 Przeklasyfikowanie do należności z tytułu dostaw i usług (164 274) (69 590) Aktywa z tytułu umowy na koniec okresu 35 293 24 019 Zobowiązania z tytułu umowy: Zobowiązania do wykonania świadczenia ujęte w okresie sprawozdawczym jako zobowiązania z tytułu umowy 2 030 - Zobowiązania z tytułu umowy na koniec okresu 2 030 - Grupa nie poniosła aktywowanych kosztów doprowadzenia do zawarcia i wykonania umów. W wyniku powiększania budżetu kontraktu o kolejne zlecone etapy następuje aktualizacja i zwiększenie wartości planowanej kontraktu oraz odpowiadających tym przychodom kosztów. Grupa aktualizuje budżet kontraktu stopniowo do uzyskiwanej wiedzy. Zarząd Jednostki dominującej dokonuje aktualizacji przewidywanych wyników na kontrakcie stopniowo bazując na najlepszej wiedzy o koniecznych do poniesienia kosztach adekwatnie do dodawanych do umowy etapów. 10. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, ujmowane przez Grupę w ramach klasy należności i pożyczek (nota nr 13) przedstawiają się następująco: 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Aktywa finansowe (MSSF 9): Należności z tytułu dostaw i usług 8 392 817 Należności z tytułu dostaw i usług netto 8 392 817 Należności ze sprzedaży aktywów trwałych 1 637 - Kwoty zatrzymane (kaucje) z tytułu umów 956 - Kaucje wpłacone z innych tytułów 3 3 Inne należności 7 042 6 263 Pozostałe należności finansowe netto 9 638 6 266 Należności finansowe 18 030 7 083 Aktywa niefinansowe (poza MSSF 9): Należności z tytułu podatków i innych świadczeń - 1 717 Należności niefinansowe - 1 717 Należności krótkoterminowe razem 18 030 8 800 Pozostałe należności obejmują kwotę sankcji w podatku od towarów i usług w wysokości 254 tys. zł nałożoną, w ocenie Zarządu Jednostki dominującej niesłusznie, na Jednostkę dominującą w związku z oczywistą omyłką dokonaną w rozliczeniach podatku VAT za styczeń 2021 r. Jednostka dominująca stoi na stanowisku, że kwota jest w pełni odzyskiwalna, ponieważ w podobnych sprawach sądy administracyjne orzekają na korzyść podatników w związku z wyrokiem TSUE nr C-935/19. Wartość bilansowa należności z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie wartości godziwej (nota nr 13). Grupa Kapitałowa dokonała oceny należności ze względu na utratę ich wartości zgodnie ze stosowaną polityką rachunkowości. Odpisy aktualizujące wartość należności, które w poszczególnych latach obciążyły pozycję „Straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych” skonsolidowanego sprawozdania z wyniku wyniosły:  w odniesieniu do należności z tytułu dostaw i usług - nie wystąpiły,  w odniesieniu do pozostałych pozycji należności finansowych długoterminowych i krótkoterminowych - nie wystąpiły. Zgodnie z przyjętą polityką rachunkowości, dla należności z tytułu dostaw i usług Grupa stosuje uproszczone podejście zakładające kalkulację odpisów z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla całego okresu życia instrumentu. Szacując oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia Grupa korzysta z danych historycznych oraz bieżących informacji w celu określenia wysokości oczekiwanych strat. Grupa ocenia kontrahentów, z którymi współpracuje w kategorii niskiego ryzyka w związku z tym ryzyko strat kredytowych jest niskie. Grupa na dzień 31.12.2021 r. oraz na dzień 31.12.2020 r. nie ujęła odpisów aktualizujących wartość należności z tytułu oczekiwanych strat kredytowych w związku z tym, iż oszacowana wartość tych odpisów była nieistotna. 11. Rozliczenia międzyokresowe Przychody przyszłych okresów stanowią koszty, które zostały przez Grupę opłacone z góry oraz poniesione w 2020 r. koszty podwyższenia kapitału zakładowego, które zostało zarejestrowane w dniu 18.01.2021 r. Poniżej zaprezentowano strukturę rozliczeń między okresowych na dzień 31.12.2021 r. i 31.12.2020 r. Rozliczenia krótkoterminowe Rozliczenia długoterminowe 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Aktywa - rozliczenia międzyokresowe: Koszty podwyższenia kapitału zarejestrowanego w kolejnym roku - 1 067 - - Koszty przedpłacone 924 332 453 83 Aktywa - rozliczenia międzyokresowe razem 924 1 399 453 83 Pasywa - rozliczenia międzyokresowe: Przychody przyszłych okresów - - 975 - Pasywa - rozliczenia międzyokresowe razem - - 975 - W związku z poniesieniem w 2020 r. i 2021 r. kosztów związanych z ofertą publiczną Jednostka dominująca dokonała podziału poniesionych kosztów na bezpośrednio obciążające wynik oraz na koszty, które w dacie podwyższenia kapitału pomniejszą kapitały własne. Oferta publiczna obejmowała nie więcej niż 4 125 024 akcji zwykłych, z czego:  2 062 512 stanowiło istniejące akcje serii A, składające się na kapitał akcyjny Jednostki dominującej na dzień oferty,  2 062 512 stanowiło prawa do akcji serii B, dla której to serii podwyższenie kapitału zostało zarejestrowane w dniu 18.01.2021 r. W związku z tym Jednostka dominująca postanowiła rozpoznać w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wydatki dotyczące oferty publicznej:  związane wyłącznie z istniejącymi akcjami serii A – bezpośrednio w wyniku 2020 r. i 2021 r.,  związane wyłącznie z akcjami serii B – jako rozliczenia międzyokresowe kosztów w 2020 r. Z dniem 18.01.2021 r. wydatki te pomniejszyły kapitały Jednostki dominującej, a saldo rozliczeń międzyokresowych z tego tytułu zostało rozliczone,  wydatki dotyczące akcji obu serii (A oraz B) – w proporcji wynikającej z udziału akcji serii A (2 062 512 akcji) oraz akcji serii B (2 062 512 akcji) w ofercie publicznej, co stanowi proporcję 50%/50%. Tego rodzaju wydatki zostały w 50% ujęte w wyniku 2020 r., a w 50% aktywowane w 2020 r. jako rozliczenia międzyokresowe kosztów, które z dniem 18.01.2021 r. pomniejszyły kapitały Jednostki dominującej, ‎ a saldo rozliczeń międzyokresowych kosztów z tego tytułu zostało rozliczone. 12. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Środki pieniężne na rachunkach bankowych prowadzonych w PLN 37 030 7 198 Środki pieniężne na rachunkach bankowych walutowych 53 536 33 704 Depozyty krótkoterminowe 46 536 400 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty razem 137 102 41 302 Na dzień 31.12.2021 r. Grupa posiadała depozyt bankowy w kwocie 46 536 tys. zł (2020 r. 400 tys. zł), o ograniczonej możliwości dysponowania. Na dzień 31.12.2021 r. oraz 31.12.2020 r. Grupa nie posiadała ekwiwalentów środków pieniężnych. Grupa dla celów sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych klasyfikuje środki pieniężne w sposób przyjęty do prezentacji w sprawozdaniu z sytuacji finansowej. 13. Aktywa oraz zobowiązania finansowe Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9 AZK AWGW-W Poza MSSF9 Razem Stan na 31.12.2021 r. Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe 293 - - 293 Aktywa obrotowe: Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 18 030 - - 18 030 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 1 - - 1 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 137 102 - - 137 102 Kategoria aktywów finansowych razem 155 426 - - 155 426 Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9 AZK AWGW-W Poza MSSF9 Razem Stan na 31.12.2020 r. Aktywa trwałe: Aktywa obrotowe: Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - 1 717 1 717 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 7 083 - - 7 083 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 171 - - 171 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 41 302 - - 41 302 Kategoria aktywów finansowych razem 48 556 - 1 717 50 273 AZK - aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (MSSF 9.4.1.2.) ‎ AWGW-W - aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik - wyznaczone jako wyceniane ‎ w ten sposób przy początkowym ujęciu lub później (MSSF 9.4.1.5. i MSSF 9.6.7.1.) ‎ Poza MSSF9 - aktywa poza zakresem MSSF 9 Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9 ZZK ZWGW-W Poza MSSF9 Razem Stan na 31.12.2021 r. Zobowiązania długoterminowe: Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 510 - - 510 Leasing - - 25 439 25 439 Zobowiązania krótkoterminowe: Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - 2 444 2 444 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 9 406 302 - 9 708 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 7 362 - - 7 362 Leasing - - 3 869 3 869 Kategoria zobowiązań finansowych razem 17 278 302 31 752 49 332 Kategorie instrumentów finansowych wg MSSF 9 ZZK ZWGW-W Poza MSSF9 Razem Stan na 31.12.2020 r. Zobowiązania długoterminowe: Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 1 167 - - 1 167 Leasing - - 8 001 8 001 Zobowiązania krótkoterminowe: Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego - - 54 54 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 3 816 - - 3 816 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 583 - - 583 Leasing - - 3 990 3 990 Kategoria zobowiązań finansowych razem 5 566 - 12 045 17 611 ZZK - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (MSSF 9.4.2.1.) ‎ ZWGW-W - Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik - wyznaczone jako wyceniane w ten sposób przy początkowym ujęciu lub później (MSSF 9.4.2.2., MSSF 9.6.7.1. i zał. A do MSSF 9 - definicja kategorii) ‎ Poza MSSF9 - Zobowiązania poza zakresem MSSF 9 Pozostałe informacje dotyczące instrumentów finansowych Porównanie wartości bilansowej aktywów oraz zobowiązań finansowych z ich wartością godziwą przedstawia się następująco: 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Klasa instrumentu finansowego Wartość godziwa Wartość bilansowa Wartość godziwa Wartość bilansowa Aktywa: Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 18 030 18 030 7 083 7 083 Pozostałe klasy pozostałych aktywów finansowych 1 1 171 171 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 137 102 137 102 41 302 41 302 Zobowiązania: Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 7 872 7 872 1 750 1 750 Leasing 29 308 29 308 11 991 11 991 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 9 708 9 708 3 816 3 816 Wartość godziwa definiowana jest jako cena, którą otrzymano by za sprzedaż składnika aktywów lub zapłacono by za przeniesienie zobowiązania w transakcji przeprowadzonej na zwykłych warunkach między uczestnikami rynku na dzień wyceny. Na dzień 31.12.2021 r. oraz 31.12.2020 r. wartość bilansowa instrumentów finansowych Grupy była równa wartości godziwej ze względu na krótki okres zapadalności tych instrumentów, ich gotówkowy charakter, zmienne oprocentowanie lub nieistotną różnicę pomiędzy pierwotnymi efektywnymi stopami procentowymi a aktualnymi stopami rynkowymi. W pozycji pożyczki, kredyty, inne instrumenty dłużne została wykazana subwencja opisana w nocie 15. 14. Kapitał własny Kapitał podstawowy W dniu 18.01.2021 r. sąd rejestrowy zarejestrował podwyższeni kapitału zakładowego Jednostki dominującej o kwotę 41 250,24 zł do kwoty 591 250,24 zł poprzez emisję 2 062 512 akcji serii B o wartości nominalnej 0,02 zł każda. W dniu 31.07.2020 r. Spółka podpisała wstępne porozumienie, a w dniu 29.08.2021 r. umowę inwestycyjną ze Square Enix Limited określającą prawa i obowiązki stron w związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez Spółkę oraz warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji maksymalnie 1 555 922 akcji serii C o wartości nominalnej 31 118,44 zł. W dniu 24.05.2021 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej postanowiło o podwyższeniu kapitału zakładowego Spółki o kwotę 7 754,28 zł do kwoty 599 004,52 zł poprzez emisję 387 714 akcji serii D o wartości nominalnej 0,02 zł każda. Zmiany liczby udziałów w okresie objętym skonsolidowany sprawozdaniem finansowym wynikają z następujących transakcji z właścicielami: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Akcje wyemitowane i w pełni opłacone: Liczba akcji na początek okresu 27 500 000 27 500 000 Emisja akcji serii B 2 062 512 - Emisja akcji serii D 387 714 - Liczba akcji na koniec okresu 29 950 226 27 500 000 Na dzień bilansowy akcje Jednostki dominującej nie pozostawały w jej posiadaniu, ani też w posiadaniu jednostek zależnych. Struktura właścicielska kapitału podstawowego Poniższe tabele prezentują strukturę właścicielską na poszczególne daty bilansowe w okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym. Liczba akcji Liczba głosów Wartość nominalna akcji ‎ (w tys. zł) Udział w kapitale Stan na 31.12.2021 r. Sebastian Wojciechowski 14 969 480 14 969 480 299 49,98% Pozostali akcjonariusze 14 980 746 14 980 746 300 50,02% Razem 29 950 226 29 950 226 599 100,00% Liczba akcji Liczba głosów Wartość nominalna akcji ‎ (w tys. zł) Udział w kapitale Stan na 31.12.2020 r. Sebastian Wojciechowski 14 872 022 14 872 022 297 54,08% Pozostali akcjonariusze 12 627 978 12 627 978 253 45,92% Razem 27 500 000 27 500 000 550 100,00% Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Kapitał ze sprzedaży akcji serii B powyżej ich wartości nominalnej 100 246 - Koszty emisji akcji serii B (3 119) - Kapitał ze sprzedaży akcji serii D powyżej ich wartości nominalnej 25 135 - Koszty emisji akcji serii D (393) - Razem 121 869 - Pozostałe kapitały 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Pozostałe kapitały utworzone przed przejściem na MSR 39 369 37 246 Pozostałe kapitały - program motywacyjny 10 207 10 207 Wycena warrantów subskrypcyjnych należnych Wydawcy Square Enix Limited 1 151 - Razem 50 727 47 453 Udziały niedające kontroli 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Incuvo S.A. 1 866 - Spectral Applications sp. z o.o. 215 - Razem 2 081 - 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Stan na początek okresu - - Nabycie jednostek zależnych - Incuvo S.A. 1 934 - Nabycie jednostek zależnych - Spectral Applications sp. z o.o. 187 - Udział w zysku/(stracie) netto - Incuvo S.A. (68) - Udział w zysku/(stracie) netto - Spectral Applications sp. z o.o. 28 - Stan na koniec okresu 2 081 - 15. Kredyty i pożyczki Poniżej opisano występujące w Grupie instrumenty dłużne na 31.12.2021 r.:  W dniu 30.04.2020 r. Jednostka dominująca zawarła umowę subwencji z Polskim Funduszem Rozwoju S.A. („PFR”) w ramach programu rządowego „Tarcza Finansowa Polskiego Funduszu Rozwoju dla Mikro, Małych i Średnich Firm” oferującego wsparcie finansowe dla przedsiębiorców w związku ze zwalczaniem skutków pandemii COVID-19. Subwencja otrzymana przez Jednostkę dominującą wyniosła 3 500 tys. zł i została wykorzystana przez Jednostkę dominującą na cele określone szczegółowo w regulaminie Programu. PFR, na podstawie oświadczenia o rozliczeniu subwencji finansowej złożonego przez Jednostkę dominującą, podjął decyzję o zwrocie subwencji w kwocie stanowiącej 50% wartości subwencji finansowej, tj. 1 750 tys. zł. Spłata subwencji finansowej rozpoczęła się 13 miesiąca, licząc od pierwszego pełnego miesiąca od dnia wypłaty subwencji finansowej. Kwota subwencji finansowej będzie spłacana w 24 równych miesięcznych ratach. Umowa subwencji, jako rządowy program wsparcia dla przedsiębiorców w związku ze zwalczaniem skutków pandemii COVID-19, została zawarta na preferencyjnych warunkach odbiegających od warunków rynkowych. Wpływ nie jest istotny na wycenę wartości godziwej subwencji.  Umowa kredytowa zawarta pomiędzy Game On, a Royal Bank of Canada. Celem zaciągniętego kredytu był wykup menedżerski związany z nabyciem Game On przez Jednostkę dominującą. Game On spłaca zaciągnięty kredyt w równych ratach po 41 tys. CAD miesięcznie. Saldo pozostałej wartości do spłaty na dzień 31.12.2021 r. wynosi 1 944 tys. CAD. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Grupa nie otrzymała od Royal Bank of Canada wezwania do natychmiastowej spłaty kredytu w związku z brakiem spełniania kowenantów. Grupa nie spodziewa się powstania takiego roszczenia. Na dzień 31.12.2021 r. Game On nie spełnia kowenantów przedstawionych w umowie kredytowej, dlatego Grupa zdecydowała się na prezentację całego kredytu w zobowiązaniach krótkoterminowych. Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania długoterminowe 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu: Pożyczki, kredyty i subwencje 7 362 583 510 1 167 Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu 7 362 583 510 1 167 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne razem 7 362 583 510 1 167 16. Leasing Przedmiotem umów leasingu zawieranych przez Grupę są głównie najem powierzchni oraz urządzeń W kategorii Budynki i budowle wykazano prawa do użytkowania rozpoznane z tytułu ujęcia następujących umów najmu powierzchni biurowej:  umowa najmu biura zlokalizowanego w Warszawie,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Rzeszowie,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Łodzi,  umowa najmu biura zlokalizowanego w Montrealu. W kategorii Maszyny i urządzenia Grupa wykazuje umowy leasingu operacyjnego sprzętu komputerowego natomiast ‎ w kategorii Pozostałe środki trwałe Grupa wykazuje umowy leasingu wyposażenia biura. Budynki i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Pozostałe ‎ środki ‎ trwałe Razem Stan na 31.12.2021 r. Zobowiązania długoterminowe: 25 439 - - 25 439 Zobowiązania krótkoterminowe: 3 463 139 267 3 869 Stan na 31.12.2020 r. Zobowiązania długoterminowe: 7 595 139 267 8 001 Zobowiązania krótkoterminowe: 3 299 385 306 3 990 Wartość odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu za 2021 r. została przedstawiona w nocie 20. Analizę terminów wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu na dzień 31.12.2021 r. została przedstawiona w nocie 27. 17. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Zobowiązania finansowe (MSSF 9): Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 7 032 3 574 Zobowiązania z tytułu zakupu aktywów trwałych 116 - Inne zobowiązania finansowe 2 560 242 Zobowiązania finansowe 9 708 3 816 Zobowiązania niefinansowe (poza MSSF 9): Zobowiązania z tytułu podatków i innych świadczeń 2 444 54 Zobowiązania niefinansowe 2 444 54 Zobowiązania krótkoterminowe razem 12 152 3 870 Wartość bilansowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług uznawana jest przez Grupę za rozsądne przybliżenie wartości godziwej (patrz nota nr 13). ‎ 18. Świadczenia pracownicze Koszty wynagrodzeń i innych świadczeń pracowniczych od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszty wynagrodzeń 44 677 17 379 Koszty ubezpieczeń społecznych 10 842 2 914 Pozostałe świadczenia 204 - Koszty przyszłych świadczeń (rezerwy na niewykorzystane urlopy) 161 18 Koszty świadczeń pracowniczych razem 55 884 20 311 Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ujęte w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej obejmują: 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Krótkoterminowe świadczenia pracownicze: Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 656 5 Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych 759 209 Rezerwy na odprawy emerytalne 153 - Rezerwy na niewykorzystane urlopy 254 93 Krótkoterminowe świadczenia pracownicze 1 822 307 Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych razem 1 822 307 Długoterminowe zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych nie występują w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. 19. Przychody i koszty operacyjne Koszty według rodzaju od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Amortyzacja 11 539 6 351 Świadczenia pracownicze 55 884 20 311 Zużycie materiałów i energii 837 1 020 Usługi obce 77 047 56 892 Podatki i opłaty 200 312 Pozostałe koszty rodzajowe 1 379 984 Koszty według rodzaju razem 146 886 85 870 Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby (20 243) - Koszty według rodzaju rozpoznane w wyniku 126 643 85 870 Koszt sprzedaży usług 90 270 66 268 Koszty ogólnego zarządu 36 373 19 602 Razem 126 643 85 870 Koszty według rodzaju obejmują przede wszystkim koszty wynagrodzeń pracowników i współpracowników Grupy związanych z produkcją gier i back office, koszty najmu powierzchni biurowych oraz koszty usług obcych niezwiązanych z produkcją gier. Wzrost kosztów w okresie 12 miesięcy 2021 r. w stosunku do analogicznego okresu 2020 r. wynikał przede wszystkim z:  ogólnego wzrostu poziomu kosztów związanych ze zwiększeniem skali działalności operacyjnej, która przełożyła się na konieczność rozbudowy struktur deweloperskich i back office Grupy,  konieczności poniesienia kosztów wynikających z przeprowadzenia oferty publicznej i emisji akcji przez Jednostkę dominującą (2,0 mln zł),  kosztów doradczych związanych z procesem nabycia spółki Game On Creative, Inc.,  kosztów doradczych związanych z procesem nabycia udziałów w spółce Incuvo S.A.,  kosztów operacyjnych generowanych przez spółki, które weszły w skład Grupy w okresie 12 miesiącach 2021 r.: People Can Fly Chicago, LLC i Game On Creative, Inc., Incuvo S.A., Spectral Applications sp. z o.o.,  wzrostu kosztów najmu powierzchni biurowej, w szczególności w związku z przeniesieniem siedziby Jednostki dominującej do nowego biura w Warszawie oraz wynajmem biur w Chicago i Montrealu w związku z utworzeniem spółki People Can Fly Chicago, LLC oraz przejęciem spółki Game On Creative, Inc. Usługi obce od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszty związane z realizowanymi usługami od podmiotów trzecich 54 611 47 714 Usługi profesjonalne, prawne, księgowe 14 908 4 530 Usługi telekomunikacyjne, informatyczne 2 653 1 265 Koszty utrzymania biur 2 410 2 072 Pozostałe 2 465 1 311 Razem 77 047 56 892 Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe przychody operacyjne zawierają przychody z tytułu subleasingu powierzchni biurowej, infrastruktury technicznej, usług medycznych oraz innych świadczeń dla podmiotów współpracujących z Grupą. Pozostałe przychody operacyjne zawierają również umorzenie 100% otrzymanej pożyczki udzielonej w ramach programu wsparcia „Paycheck Protection Program Second Draw” prowadzonego w USA w kwocie ok. 3,3 mln PLN. od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 2 - Umorzenie składek ubezpieczeń społecznych pracodawcy - 117 Umorzone kredyty, pożyczki i subwencje 3 339 3 906 Inne przychody 5 993 4 475 Pozostałe przychody operacyjne razem 9 334 8 498 Pozostałe koszty operacyjne Pozostałe koszty operacyjne zawierają koszty z tytułu zakupu usług medycznych i innych świadczeń dla podmiotów współpracujących z Grupą. od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Odpisy z tytułu utraty wartości środków trwałych i wartości niematerialnych 84 - Utworzenie rezerw 133 - Zapłacone kary i odszkodowania 73 - Inne koszty 1 039 808 Pozostałe koszty operacyjne razem 1 329 808 20. Przychody i koszty finansowe, straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych Straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych Grupa w okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym stosowała MSSF 9, jednakże nie wyodrębniono straty z tytułu oczekiwanych strat kredytowych jako osobnej pozycji skonsolidowanego sprawozdania z wyniku i pozostałych całkowitych dochodów, w związku z tym, że wartość tych strat była nieistotna PRZYCHODY FINANSOWE od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Przychody z odsetek obliczone z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej: Środki pieniężne i ich ekwiwalenty (lokaty) 934 12 Przychody z odsetek obliczone z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej 934 12 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych: Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 2 288 1 752 Pożyczki i należności 888 (17) Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie (56) (267) Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych 3 120 1 468 Przychody finansowe razem 4 054 1 480 ‎ KOSZTY FINANSOWE od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszty odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy: Zobowiązania z tytułu leasingu 872 401 Kredyty w rachunku kredytowym 143 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 1 7 Koszty odsetek dotyczące instrumentów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy 1 016 408 Zyski (straty) (-/+) z tytułu różnic kursowych: Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 64 3 Pożyczki i należności 188 - Zyski (straty) (-/+) z tytułu różnic kursowych 252 3 Koszty finansowe razem 1 268 411 Wzrost odsetek z tytułu leasingu wynikał ze wzrostu zobowiązań z tytułu leasingu (opisane szerzej w nocie nr 16). 21. Podatek dochodowy od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Podatek bieżący: Rozliczenie podatku za okres sprawozdawczy 1 496 920 Korekty obciążenia podatkowego za poprzednie okresy 91 (91) Podatek bieżący 1 587 829 Podatek odroczony: Powstanie i odwrócenie różnic przejściowych 1 528 1 250 Podatek odroczony 1 528 1 250 Podatek dochodowy razem 3 115 2 079 W dniu 30.04.2020 r. Krajowa Informacja Skarbowa wydała interpretację indywidualną dotyczącą wnioskowanego przez Jednostkę dominującą zastosowania ulgi IP Box. Jednostka dominująca rozliczając podatek dochodowy od osób prawnych za rok obrotowy 2020 jak i 2021 skorzystała z ulgi IP Box z uwzględnieniem powyższej decyzji i uzyskane kwalifikowane dochody z kwalifikowanych praw własności intelektualnej w rozumieniu przepisów IP Box zostały opodatkowane przez Jednostkę dominującą preferencyjną stawką podatku dochodowego od osób prawnych wynoszącą 5%. W efekcie czego, część bieżąca podatku dochodowego Jednostki Dominującej ustalona została według stawki podatku dochodowego od osób prawnych równej 19% dla podstawy opodatkowania odpowiadającej dochodom z innych źródeł oraz według stawki 5% dla podstawy opodatkowania odpowiadającej dochodom z kwalifikowanych praw własności intelektualnej (tzw. IP Box). Uzgodnienie podatku dochodowego od wyniku przed opodatkowaniem z podatkiem dochodowym wykazanym w skonsolidowanym sprawozdaniu z wyniku przedstawia się następująco: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Wynik przed opodatkowaniem 64 441 26 658 Podatek dochodowy wg stawki 5% 2 162 951 Podatek dochodowy wg stawki 19% 3 214 (2 072) Uzgodnienie podatku dochodowego z tytułu: Stosowania innej stawki podatkowej w spółkach Grupy 223 (209) Przychodów nie podlegających opodatkowaniu (1) (393) Kosztów trwale nie stanowiących kosztów uzyskania przychodów 225 92 Wykorzystania uprzednio nierozpoznanych strat podatkowych (3 685) - Nierozpoznanego aktywa na podatek odroczony od strat podatkowych 689 3 067 Przychód podatkowy nie księgowy 418 - Nierozpoznanego aktywa na podatek odroczony od ujemnych różnic przejściowych / wpływ nieujętych aktywów z lat poprzednich - (327) Rozliczenie techniczne między stawką 5% i 19% (221) 1 061 Korekty obciążenia podatkowego za poprzednie okresy 91 (91) Podatek dochodowy 3 115 2 079 Zastosowana średnia stawka podatkowa 4,8% 7,8% 22. Objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych W poniższej tabeli przedstawiono różnice między zmianą pozycji bilansowych a kwotami zaprezentowanymi ‎ w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych: Pozycja sprawozdania z przepływów pieniężnych Zmiana bilansowa Zmiana zaprezentowana Różnica Przyczyna Zmiana stanu należności (10 947) (6 934) (4 013) stan należności spółek: Game On, Incuvo, Spectral Applications na moment objęcia konsolidacją Zmiana stanu zobowiązań 7 407 1 643 5 764 stan zobowiązań spółek: Game On, Incuvo, Spectral Applications na moment objęcia konsolidacją Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych 1 080 1 183 (103) stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych spółek: Game On, Incuvo, Spectral Applications na moment objęcia konsolidacją Zmiana stanu aktywów i zobowiązań z tytułu umowy (9 244) (10 704) 1 460 stan aktywów i zobowiązań z tytułu umowy spółek: Game On, Incuvo, Spectral Applications na moment objęcia konsolidacją 23. Koszty programów motywacyjnych od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Koszty programów motywacyjnych 1 151 - W dniu 29.08.2021 r. Jednostka dominująca podpisała ze Square Enix Limited umowę inwestycyjną określającą prawa i obowiązki stron w związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą na podstawie uchwały numer 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 26.06.2020 r. w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych, warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych serii C, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich warrantów subskrypcyjnych oraz w całości prawa poboru wszystkich akcji serii C, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii C do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii C oraz upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii C w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany Statutu Jednostki dominującej. Zawarcie umowy inwestycyjnej stanowiło zakończenie negocjacji toczących się pomiędzy stronami w wyniku zawarcia przez strony w dniu 31.07.2020 r. wstępnego porozumienia określającego zasady współpracy stron w związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przeznaczonych do zaoferowania na rzecz Square Enix Limited oraz obejmowaniem przez Square Enix Limited w wykonaniu praw przysługujących z warrantów akcji serii C. Szczegóły umowy inwestycyjnej zostały szerzej opisane w raporcie bieżącym nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r. W wykonaniu powołanej umowy inwestycyjnej w dniu 17.11.2021 r. Square Enix Limited przyjął ofertę Jednostki dominującej z dnia 11.10.2021 r. nieodpłatnego objęcia 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A1 oraz 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A2 emitowanych przez Jednostkę dominującą, z których każdy uprawnia do objęcia jednej akcji zwykłej na okaziciela serii C Jednostki dominującej o wartość nominalnej 0,02 zł każda za cenę emisyjną 50 zł za jedną akcję. Ponadto w dniu 10 grudnia 2021 r. Zarząd Jednostki dominującej złożył wydawcy ofertę nieodpłatnego objęcia 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A3, która została przyjęta w dniu 18 stycznia 2022 r. na warunkach wskazanych powyżej. Square Enix Limited będzie mógł wykonać po raz pierwszy prawo do objęcia akcji serii C po objęciu czwartej transzy warrantów. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Jednostka dominująca oceniała, że maksymalna liczba akcji serii C, jakie mógłby objąć Square Enix Limited w związku z zawartą Umową Inwestycyjną wyniosłaby około 1,8% kapitału zakładowego Jednostki dominującej. W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, w związku z faktem, iż miał miejsce Grant Date warranty subskrypcyjne zostały wycenione i ujęte na dzień 29.08.2021 r. zgodnie z przepisami MSSF 2. Szacowana wartość warrantów należnych Square Enix Limited w stopniu zaawansowania adekwatnym dla stopnia realizacji usługi została ustalona na kwotę ok. 1 151 tys. zł. W związku z powyższym wcześniejsze skutki wstępnego porozumienia poprzedzającego zawarcie umowy inwestycyjnej, o którym mowa powyżej, rozpoznane zgodnie z przepisami MSSF 15 jako wynagrodzenie należne klientowi (MSSF 15 par. 48.e) pomniejszające przychód z umowy zostało w obecnym okresie odwrócone. Wartość odwrócenia podwyższyła wartość przychodów ze sprzedaży w okresie 12 miesięcy 2021 r. o kwotę ok. 3 399 tys. zł (segment: produkcja gier na zlecenie) oraz wycenę aktywa z tytułu umowy. Poniżej zamieszczono tabelę prezentującą ruch opcji w okresach objętych niniejszymi skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Saldo przyznanych opcji od początku trwania programów na dzień 01.01 - - Liczba przyznanych opcji w danym okresie 180 000 - Liczba umorzonych opcji w danym okresie - - Liczba wygasłych opcji w danym okresie - - Zakończenie programów motywacyjnych - - Saldo przyznanych opcji od początku trwania programów na dzień 31.12 180 000 - Program motywacyjny rozliczany był zgodnie z zasadami MSSF 2 Płatności w formie akcji a Zarząd Spółki dominującej dokonał niezbędnych szacunków potrzebnych do wyceny i ujęcia tego programu. Spółka dominująca dokonała wyceny przy użyciu modelu Blacka - Scholesa. Założenia przyjęte do wyceny programu motywacyjnego: Zakończenie okresu rozliczeniowego Cena wykonania opcji Wskaźnik zmienności % Stopa wolna od ryzyka % Transza 1 30.09.2024 3,83 30,6% 0,5% Transza 2 30.09.2024 3,83 30,6% 0,5% Transza 3 30.09.2024 3,83 30,6% 0,5% Transza 4 30.09.2024 3,83 30,6% 0,5% Transza 5 30.09.2024 6,72 36,6% 0,7% Transza 6 30.09.2024 7,90 34,3% 1,0% 24. Zysk na akcję i wypłacone dywidendy Zysk na akcję Przy wyliczeniu podstawowego zysku (straty) na akcję Grupa stosuje w liczniku kwotę zysku (straty) netto przypadającego akcjonariuszom podmiotu dominującego tzn. nie występuje efekt rozwadniający wpływający na kwotę zysku (straty). Kalkulację podstawowego zysku (straty) na akcję wraz z uzgodnieniem średniej ważonej rozwodnionej liczby udziałów przedstawiono poniżej. ‎ od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Liczba akcji stosowana jako mianownik wzoru Średnia ważona liczba akcji zwykłych 29 678 600 27 500 000 Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych 29 678 600 27 500 000 Działalność kontynuowana Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej 61 326 24 579 Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) 2,07 0,89 Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) 2,07 0,89 Działalność zaniechana Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) - - Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) - - Działalność kontynuowana i zaniechana Zysk (strata) netto 61 326 24 579 Podstawowy zysk (strata) na akcję (PLN) 2,07 0,89 Rozwodniony zysk (strata) na akcję (PLN) 2,07 0,89 Dywidendy W dniu 26.05.2021 r. Zarząd Jednostki dominującej podjął uchwałę w sprawie zarekomendowania Zwyczajnemu Walnemu Zgromadzeniu Jednostki dominującej podziału zysku po opodatkowaniu (wynik finansowy netto) za zakończony rok obrotowy 2020 w wysokości 29 095 746,74 zł, w ten sposób, żeby kwotę 5 616 877,28 zł przeznaczyć na wypłatę dywidendy (w wysokości 0,19 zł na akcję), a pozostałą kwotę w wysokości 23 478 869,46 zł przeznaczyć na kapitał zapasowy Jednostki dominującej. W dniu 22.06.2021 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podjęło uchwałę w sprawie podziału zysku Spółki za rok obrotowy 2020 zgodnie z rekomendacją Zarządu. Zwyczajne Walne Zgromadzenie określiło dzień dywidendy na 30.06.2021 r. Dywidenda została wypłacona 8.07.2021 r. 25. Transakcje z podmiotami powiązanymi Podmiot dominujący najwyższego szczebla Podmiotem bezpośrednio dominującym Grupy jest spółka PCF Group S.A. Podmiotem dominującym najwyższego szczebla całej Grupy jest Pan Sebastian Wojciechowski. Wynika to z faktu, iż Pan Sebastian Wojciechowski jest wiodącym akcjonariuszem Jednostki dominującej. Pan Sebastian Wojciechowski jest osobą fizyczna i nie sporządza sprawozdań finansowych podawanych do publicznej wiadomości (Międzynarodowy Standard Rachunkowości 24 „Ujawnienie informacji na temat jednostek powiązanych (dalej „MSR 24”) punkt 24.13). Pan Sebastian Wojciechowski pełni również funkcję Prezesa Zarządu w PCF Group S.A. Szczegółowe informacje o wynagrodzeniach Zarządu oraz Rady Nadzorczej Jednostki dominującej przedstawiono w nocie nr 29. Transakcje z akcjonariuszami W poniższych tabelach przedstawiono transakcje z akcjonariuszami Jednostki dominującej jakie miały miejsce w okresie objętym niniejszymi skonsolidowanymi sprawozdaniem finansowym: Na dzień i za okres zakończony 31.12.2021 r. Sprzedaż Zakup Należności Zobowiązania Pożyczki otrzymane Dywidendy ‎ wypłacone Akcjonariusze Jednostki dominującej 104 3 302 1 189 - 4 002 Na dzień i za rok zakończony 31.12.2020 r. Sprzedaż Zakup Należności Zobowiązania Pożyczki otrzymane Dywidendy Akcjonariusze Jednostki dominującej 168 4 918 - - - - Grupa w zakresie ujawnienia transakcji z akcjonariuszami zastosowała uproszczenie polegające na prezentacji transakcji z akcjonariuszami, których udział w kapitale zakładowym Jednostki dominującej wynosi co najmniej 5%. 26. Umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe Jednostka dominująca udzieliła jednostce zależnej People Can Fly U.S., LLC odpłatnej gwarancji realizacji kontraktu, której wartość godziwa na dzień 31.12.2021 r. wynosi 107 tys. USD. Poza pozycją opisaną powyżej na dzień 31.12.2021 r. w Grupie nie wystąpiły inne umowy gwarancji finansowych oraz aktywa i zobowiązania warunkowe. 27. Ryzyko dotyczące instrumentów finansowych Grupa Kapitałowa narażona jest na wiele rodzajów ryzyka związanych z instrumentami finansowymi. Aktywa oraz zobowiązania finansowe Grupy w podziale na kategorie zaprezentowano w nocie nr 13. Ryzyka, na które narażona jest Grupa, są:  ryzyko rynkowe obejmujące ryzyko biznesowe, walutowe oraz ryzyko stopy procentowej,  ryzyko kredytowe, oraz  ryzyko płynności. Zarządzanie ryzykiem finansowym Grupy koordynowane jest przez Jednostkę dominującą. W procesie zarządzania ryzykiem najważniejszą wagę mają następujące cele:  zabezpieczenie krótkoterminowych oraz średnioterminowych przepływów pieniężnych,  stabilizacja wahań wyniku finansowego Grupy,  wykonanie zakładanych prognoz finansowych poprzez spełnienie założeń budżetowych. Grupa nie zawiera transakcji na rynkach finansowych w celach spekulacyjnych. Od strony ekonomicznej przeprowadzane transakcje mają charakter zabezpieczający przed określonym ryzykiem. Ryzyko walutowe Analiza wrażliwości na ryzyko walutowe Grupa jest narażona na ryzyko walutowe, ponieważ istotna część kosztów ponoszonych przez Grupę jest w PLN, podczas gdy zdecydowana większość przychodów jest realizowana w walutach obcych, głównie w EUR i USD. Grupa jest zatem narażona na ryzyko walutowe. W przypadku umowy produkcyjno-wydawniczej dotyczącej wyprodukowania przez Grupę gry Project Dagger całość przychodów z tytułu umowy jest generowana w USD, natomiast powiązane koszty są ponoszone przez Grupę zarówno w USD, jak i PLN i CAD. W przypadku umowy produkcyjno-wydawniczej na produkcję gry Outriders oraz dotyczącej wyprodukowania przez Grupę gry Project Gemini zawiera ona postanowienia zabezpieczające Grupę przed ryzykiem zmiany kursu EUR/PLN. Wahania kursów walut mogą zmniejszać wartość należności Grupy lub zwiększać wartość jej zobowiązań, powodując powstanie różnic kursowych obciążających wynik finansowy Grupy. Na datę niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa monitoruje kształtowanie się kursów walut, ale nie stosuje instrumentów finansowych w celu zabezpieczenia ryzyka kursowego. W konsekwencji opisane ryzyko może mieć negatywny wpływ na działalność, przychody, wyniki oraz, pośrednio poprzez zmniejszenie poziomu przychodów lub zwiększenie poziomu kosztów, również na sytuację finansową Grupy (przede wszystkim zmniejszenie poziomu środków pieniężnych Grupy). W tabeli poniżej zaprezentowane zostały główne ekspozycje walutowe Grupy oraz potencjalne zyski/straty kursowe na tych ekspozycjach będące wynikiem hipotetycznej dziesięcioprocentowej aprecjacji/deprecjacji złotego względem kursu wymiany walut. Wpływ na wynik finansowy / kapitał własny: Wahania kursu EUR USD GBP CAD Razem Stan na 31.12.2021 r. Wzrost kursu walutowego 10% 5 705 1 627 83 103 7 518 Spadek kursu walutowego -10% (5 705) (1 627) (83) (103) (7 518) Stan na 31.12.2020 r. Wzrost kursu walutowego 10% 2 329 (507) 23 (124) 1 721 Spadek kursu walutowego -10% (2 329) 507 (23) 124 (1 721) ‎ Wartość wyrażona w walucie: EUR USD GBP CAD Wartość po przeliczeniu Stan na 31.12.2021 r. Aktywa finansowe: Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności finansowe 1 357 - - 1 544 11 170 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 11 407 9 509 135 2 462 99 671 Zobowiązania finansowe: Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne - - - (2 029) (6 477) Leasing - - - (5 225) (16 678) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe (20) (272) (327) (865) (5 751) Ekspozycja na ryzyko walutowe razem 12 744 9 237 (192) (4 113) 81 935 Stan na 31.12.2020 r. Aktywa finansowe: Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności finansowe - 371 241 634 4 500 Pozostałe aktywa finansowe - 46 - - 173 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 5 157 2 179 236 170 33 701 Zobowiązania finansowe: Leasing - (387) - - (1 455) Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe (3) (131) (697) (9) (4 110) Ekspozycja na ryzyko walutowe razem 5 154 2 078 (220) 795 32 809 Analiza wrażliwości na ryzyko stopy procentowej Ryzyko stopy procentowej jest to ryzyko, że wartość godziwa albo przyszłe przepływy pieniężne z instrumentu finansowego będą zmieniać się na skutek zmian stóp procentowych. Na dzień 31.12.2021 r. występuje ryzyko związane ze zmianami stóp procentowych w odniesieniu do oprocentowania kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Grupę. Grupa nie podejmowała w bieżącym okresie szczególnych działań zmierzających do zabezpieczenia zmian w wysokości stóp procentowych (Umowa kredytowa zawarta pomiędzy Game On, a Royal Bank of Canada zakłada stałą stopę oprocentowania kredytu). Szczegółowe informacje na temat kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Grupę zawarte są w nocie nr 15. Wpływ ryzyka z tytułu zmiany oprocentowania posiadanych środków pieniężnych jest nieistotny. Ryzyko kredytowe Podstawową praktyką Grupy z zakresu zarządzania ryzykiem kredytowym jest dążenie do zawierania transakcji wyłącznie z podmiotami o potwierdzonej wiarygodności. Bieżące monitorowanie poziomu należności z tytułu dostaw i usług w przekroju kontrahentów służy obniżaniu poziomu ryzyka kredytowego związanego z tymi aktywami. Maksymalną ekspozycję Grupy na ryzyko kredytowe na dzień zakończenia okresu sprawozdawczego odzwierciedla wartość bilansowa tych należności. Grupa uznaje, że mają one niskie ryzyko kredytowe, jeżeli nie są przeterminowane na dzień oceny, a kontrahent potwierdził saldo wierzytelności. Grupa przyjęła, że znaczny wzrost ryzyka następuje gdy przeterminowanie płatności przekracza 90 dni. Jeśli wzrost ryzyka kredytowego był znaczny, ujmuje się straty odpowiednie dla całego życia instrumentu. Pozycje, dla których stwierdzono wzrost ryzyka kredytowego, Grupa traktuje jako aktywa finansowe dotknięte utratą wartości ze względu na ryzyko kredytowe i rozpoznaje odpis. W ramach aktywów z tytułu umowy, stanowiących najbardziej istotną klasę aktywów narażonych na ryzyko kredytowe, a także w przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Grupa jest narażona na ryzyko kredytowe związana związane z dwoma znaczącymi kontrahentami. W ocenie Grupy wspomniani znaczący kontrahenci są wiarygodny kredytowo. Uwzględniając brak historycznych opóźnień w spłacie należności szacunki odpisów są dokonywane na zasadzie zbiorowej, a należności zostały pogrupowane według okresu przeterminowania. Szacunek odpisu jest oparty przede wszystkim o historycznie kształtujące się przeterminowania i powiązanie zalegania z faktyczną spłacalnością z ostatnich 4 lat. Wartości brutto poszczególnych grup oraz wysokość odpisów kształtowały się na 31.12.2021 r. oraz 31.12.2020 r. następująco: Przeterminowanie należności z tyt. dostaw i usług: Stan na 31.12.2021 r. Aktywa z tyt. umowy bieżące 0 – 30 dni 31 – 90 dni powyżej 90 dni Razem Wskaźnik odpisu 0% 0% 0% 0% 0% Wartość brutto 35 293 18 030 - - - 53 323 Odpis aktualizujący - - - - - - Przeterminowanie należności z tyt. dostaw i usług: Stan na 31.12.2020 r. Aktywa z tyt. umowy bieżące 0 – 30 dni 31 – 90 dni powyżej 90 dni Razem Wskaźnik odpisu 0% 0% 0% 0% 0% Wartość brutto 24 019 7 083 - - - 31 102 Odpis aktualizujący - - - - - - W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa nie prowadziła negocjacji i nie dokonała ustaleń, które byłyby wynikiem znaczącego wzrostu ryzyka kredytowego, w wyniku których zmianom uległyby terminy płatności ani w inny sposób zostałyby zmodyfikowane oczekiwane przepływy z posiadanych należności z tytułu dostaw i usług oraz aktywów z tytułu umowy. Grupa nie przyjmuje zabezpieczeń dla należności z tytułu dostaw i usług. Dla wszystkich składników aktywów finansowych, a także dla aktywów z tytułu umowy, ich wartość bilansowa najlepiej odzwierciedla maksymalne narażenie Grupy na ryzyko kredytowe. Ryzyko płynności Grupa jest narażona na ryzyko utraty płynności tj. zdolności do terminowego regulowania zobowiązań finansowych. Grupa zarządza ryzykiem płynności poprzez monitorowanie terminów płatności oraz zapotrzebowania na środki pieniężne w zakresie obsługi krótkoterminowych płatności (transakcje bieżące monitorowane w okresach tygodniowych) oraz długoterminowego zapotrzebowania na gotówkę na podstawie prognoz przepływów pieniężnych aktualizowanych w okresach miesięcznych. Zapotrzebowanie na gotówkę porównywane jest z dostępnymi źródłami pozyskania środków oraz konfrontowane jest z inwestycjami wolnych środków. Grupa nie korzysta z instrumentów pochodnych. Na poszczególne daty bilansowe w Grupie nie występowały wolne limity kredytowe w rachunkach bieżących, Grupa historycznie nie korzystała z takich instrumentów. Grupa zarządza płynnością prognozując harmonogram prac i terminy dostarczania poszczególnych etapów produkcji gier do wydawcy, za które otrzymywać będzie płatności. Na dzień bilansowy zobowiązania finansowe Grupy, inne niż instrumenty pochodne, mieściły się w następujących przedziałach terminów wymagalności: Krótkoterminowe: Długoterminowe: do 3 m-cy od 3 do 12 m-cy od 12 m-cy do 60 m-cy powyżej 60 m-cy Razem Stan na 31.12.2021 r. Kredyty w rachunku bieżącym 6 487 - - - 6 487 Pożyczki 219 656 510 - 1 385 Leasing 964 2 905 15 544 9 895 29 308 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe 9 708 - - - 9 708 Ekspozycja na ryzyko płynności razem 17 378 3 561 16 054 9 895 46 888 Stan na 31.12.2020 r. Pożyczki - 583 1 167 - 1 750 Leasing 998 2 992 8 001 - 11 991 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania finansowe 3 816 - - - 3 816 Ekspozycja na ryzyko płynności razem 4 814 3 575 9 168 - 17 557 Poniższa tabela prezentuje nadwyżkę dostępnych w Grupie środków pieniężnych nad sumą zobowiązań z tytułu dostaw i usług, pozostałych zobowiązań i krótkoterminowej części zobowiązań z tytułu leasingu. W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa generowała istotne nadwyżki a ryzyko utraty płynności nie wystąpiło. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania + leasing (część krótkoterminowa) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Nadwyżka Stan na 31.12.2021 r. 13 577 137 102 123 525 Stan na 31.12.2020 r. 7 806 41 302 33 496 28. Zarządzanie kapitałem Zarządzanie kapitałem odbywa się w celu zapewnienia zdolności kontynuowania działalności przez Grupę oraz zapewnienie oczekiwanej stopy zwrotu dla akcjonariuszy i innych podmiotów zainteresowanych kondycją finansową Grupy. Poziom środków pieniężnych i zdolności pokrywania zobowiązań handlowych są monitorowana na bieżąco. Zarówno Grupa jak i Jednostka dominująca nie podlegają zewnętrznym wymogom kapitałowym. W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym przedstawione wyżej wskaźniki kształtowały się na następującym poziomie: ‎ 31.12.2021 r. 31.12.2020 r. Kapitał: Kapitał własny 259 542 76 519 Kapitał 259 542 76 519 Źródła finansowania ogółem: Kapitał własny 259 542 76 519 Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 7 872 1 750 Leasing 29 308 11 991 Źródła finansowania ogółem 296 722 90 260 Wskaźnik kapitału do źródeł finansowania ogółem 0,87 0,85 EBITDA Zysk (strata) z działalności operacyjnej 61 655 25 589 Amortyzacja 11 539 6 351 EBITDA* 73 194 31 940 Dług: Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne 7 872 1 750 Leasing 29 308 11 991 Dług 37 180 13 741 Wskaźnik długu do EBITDA 0,51 0,43 Środki pieniężne 137 102 41 302 Zobowiązania krótkoterminowe 27 235 8 750 Wskaźnik natychmiastowej płynności ** 5,03 4,72 * EBITDA kalkulowana jest jako zysk (strata) z działalności operacyjnej powiększona o koszt amortyzacji ‎ ** Wskaźnik natychmiastowej płynności kalkulowany jest jako iloraz środków pieniężnych i zobowiązań krótkoterminowych 29. Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej Wartość wynagrodzeń i innych świadczeń dla Członków Zarządu i Rady Nadzorczej Jednostki dominującej wyniosła: W Jednostce dominującej: W spółkach zależnych: wynagrodzenie inne świadczenia wynagrodzenie inne świadczenia Razem za okres od 01.01 do 31.12.2021 r. Prezes Zarządu - Sebastian Wojciechowski 48 1 055 597 - 1 700 Członkowie Rady Nadzorczej 136 265 - - 401 Razem 184 1 320 597 - 2 101 za okres od 01.01 do 31.12.2020 r. Prezes Zarządu - Sebastian Wojciechowski 48 983 286 - 1 317 Członkowie Rady Nadzorczej 68 1 067 - - 1 135 Razem 116 2 050 286 - 2 452 ‎ Zarząd W 2021 r. Grupa dokonała zakupu od podmiotów kontrolowanych przez Zarząd na kwotę 1 055 tys. zł (2020 r. 983 tys. zł). Na poszczególne daty bilansowe saldo zobowiązań z tego tytułu wynosi odpowiednio: 65 tys. zł na 31.12.2021 r. oraz 0 zł na 31.12.2020 r. W 2021 roku Grupa dokonała sprzedaży do podmiotów kontrolowanych przez Zarząd na kwotę 5 tys. zł (2020 r. 5 tys. zł). Grupa wykazywała salda należności z tego tytułu na poszczególne daty bilansowe – odpowiednio: 1 tys. zł na 31.12.2021 r. oraz 0 zł na 31.12.2020 r. Rada Nadzorcza Zaprezentowane w powyższej tabeli inne świadczenia Członkowie Rady Nadzorczej otrzymali z tytułu usług świadczonych na rzecz Grupy. Grupa nie otrzymała ani i nie udzieliła Członkom Rady Nadzorczej żadnych pożyczek w okresie objętym skonsolidowanymi sprawozdaniem finansowym. 30. Wynagrodzenie firmy audytorskiej Zgodnie z § 15 ust. 2 pkt 4) Statutu wyboru firmy audytorskiej do badania sprawozdań finansowych Jednostki dominującej oraz skonsolidowanych sprawozdań finansowych Grupy dokonuje Rada Nadzorcza. Na podstawie uchwały nr 17 Rady Nadzorczej z dnia 29.06.2021 r.:  Grant Thornton został wybrany jako firma audytorska do przeglądu jednostkowego śródrocznego sprawozdania finansowego Jednostki dominującej oraz przeglądu skonsolidowanego śródrocznego sprawozdania finansowego Grupy za I półrocze 2021 r. oraz za I półrocze 2022 r. sporządzonych zgodnie z MSSF/MSR,  Grant Thornton został wybrany jako firma audytorska do badania jednostkowego sprawozdania finansowego Jednostki dominującej oraz skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok obrotowy 2021 oraz za rok obrotowy 2022 sporządzonych zgodnie z MSSF/MSR. Grant Thornton jest firmą audytorską w rozumieniu Ustawy o Biegłych Rewidentach wpisaną na listę firm audytorskich prowadzoną przez Polską Agencję Nadzoru Audytowego pod nr 3654. Grant Thornton spełnia wymogi niezależności wynikające z przepisów prawa, jak i standardów obowiązujących firmy audytorskie i biegłych rewidentów. Grant Thornton nie posiada interesów w Jednostce dominującej, w tym w szczególności na datę zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie posiadał żadnych instrumentów kapitałowych Jednostki dominującej, w szczególności akcji ani warrantów subskrypcyjnych emitowanych przez Jednostkę dominującą. od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Badania statutowych sprawozdań finansowych 183 75 Badanie historycznych informacji finansowych - 97 Inne usługi atestacyjne 55 113 Razem 238 285 31. Zatrudnienie i współpracownicy Zaangażowanie osób (umowa o pracę, umowa - zlecenie, umowa o dzieło, jednoosobowa działalność gospodarcza) w Grupie oraz rotacja pracowników i współpracowników kształtowały się następująco: od 01.01 do 31.12.2021 r. od 01.01 do 31.12.2020 r. Stan na początek okresu 01.01 281 219 Liczba osób zatrudnionych / rozpoczynających współpracę w okresie 245 93 Liczba osób zwolnionych / kończących współpracę w okresie (31) (31) Stan na koniec okresu 31.12 495 281 32. Znaczące zdarzenia i transakcje W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym miały miejsce następujące zdarzenia:  Wpływ pandemii COVID-19 na działalność Grupy W 2021 r., w związku z utrzymującym się zagrożeniem spowodowanym pandemią koronawirusa (COVID-19), Grupa kontynuowała prewencyjne działania mające na celu zapobiegnięcie możliwości pojawienia się i ewentualnego rozprzestrzenienia się infekcji w strukturach Grupy. Wprowadzona została polityka ograniczająca wyjazdy służbowe, biura Grupy zostały odpowiednio przystosowane do pracy w pandemii oraz wprowadzono komunikację informującą o bieżącej sytuacji i zaleceniach władz państwowych w związku z epidemią wirusa. Podjęto również decyzje o przygotowaniu infrastruktury technicznej oraz oprogramowania wspierającego infrastrukturę, mające zabezpieczyć potencjalne wymogi w zakresie przepustowości sieci, wydajności sprzętu i standardów bezpieczeństwa, umożliwiające przeniesienie procesów w tryb pracy zdalnej. W efekcie rosnącego zagrożenia Zarząd Jednostki dominującej podjął decyzję o możliwości przejścia na tryb pracy zdalnej. Nie wyeliminowało to ryzyka zakażenia przez członków zespołu ale zmniejszało ryzyko niedostępności członków zespołu poprzez wzajemne zakażenia. Decyzja ta zapewniła zarówno zespołowi, jak i samej Grupie zabezpieczenie ciągłości funkcjonowania. Na dzień bilansowy oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa jest w stabilnej sytuacji finansowej. Na datę niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego w ocenie Zarządu Jednostki dominującej, pandemia wirusa COVID-19 nie miała znaczącego wpływu na wyniki Grupy i nie zagraża kontynuacji działalności Grupy w okresie 12 miesięcy od końca okresu sprawozdawczego. Pozytywnym aspektem jest fakt, iż zdecydowana większość przychodów realizowanych przez Grupę wynika z produkcji gier na zlecenie niezależnych wydawców. Taki model prowadzenia działalności operacyjnej zapewnia Grupie uzyskiwanie przychodów z realizacji produkcji, które nie są uzależnione od wpływu COVID-19 na globalną sprzedaż gier. Osiągane w ten sposób przez Grupę przychody zapewniają pokrycie kosztów operacyjnych prowadzenia działalności, a wygenerowana marża pozwala na zapewnienie kontynuacji działalności Grupy. Jednakże, nie można w chwili obecnej jednoznacznie przewidzieć dalszego rozwoju pandemii COVID-19 oraz jej wpływu na światową ekonomię oraz bezpośrednio na branżę gier wideo. Istnieje w związku z tym ryzyko, wzrostu bezrobocia i inflacji będących efektami pandemii mogących mieć w przyszłości negatywny wpływ na międzynarodową branżę gier wideo.  Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego w Jednostce dominującej Na podstawie Uchwały Emisyjnej (tj. uchwały numer 4 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 26.06.2020 r. w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji akcji zwykłych serii B, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich akcji serii B, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii A, akcji serii B oraz praw do akcji serii B do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii A, akcji serii B oraz praw do akcji serii B oraz upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii A, akcji serii B oraz praw do akcji serii B w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany statutu Jednostki dominującej) uchwalone zostało podwyższenie kapitału zakładowego Jednostki dominującej o kwotę 41 250,24 zł, tj. do kwoty 591 250,24 zł poprzez emisję 2 062 512 akcji zwykłych na okaziciela serii B o wartości nominalnej 0,02 zł każda, w formie subskrypcji otwartej w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 3 Kodeksu spółek handlowych przeprowadzanej w drodze oferty publicznej w rozumieniu art. 4 pkt 4a ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych na zasadach określonych w prospekcie Jednostki dominującej zatwierdzonym przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 25.11.2020 r. Ostateczna cena akcji serii B dla: (i) inwestorów indywidualnych została ustalona na poziomie 46,00 zł za jedną akcję serii B; inwestorom tym Zarząd przydzielił 618 750 akcji nowej emisji; (ii) inwestorów instytucjonalnych została ustalona na poziomie 50,00 zł za jedną akcję serii B; inwestorom tym Zarząd przydzielił 1 401 465 akcji nowej emisji; oraz (iii) Inwestorów w Transzy Pracowniczej została ustalona na poziomie 41,40 zł za jedną akcję serii B; inwestorom tym Zarząd przydzielił 42 297 akcji nowej emisji. W dniu 18.01.2021 r. miało miejsce zarejestrowanie przez sąd rejestrowy podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej o kwotę 41 250,24 zł do kwoty 591 250,24 zł poprzez emisję 2 062 512 akcji serii B o wartości nominalnej 0,02 zł każda. Zarząd na realizację celów emisyjnych pozyskał wpływy netto z emisji akcji zwykłych serii B w wysokości 100 286 845,80 zł.  Podwyższenie kapitału w People Can Fly U.S., LLC W dniu 10.02.2021 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly U.S. LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly U.S., LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez Jednostkę dominującą, jako jedynego wspólnika People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly U.S., LLC.  Umowa pożyczki udzielona People Can Fly U.S., LLC przez Beverly Bank & Trust Company, N.A. W dniu 5.03.2021 r. People Can Fly U.S., LLC zawarła umowę pożyczki na kwotę 842 tys. USD z Beverly Bank & Trust Company, N.A. Pożyczka została udzielona w ramach programu wsparcia „Paycheck Protection Program Second Draw” prowadzonego w USA przez rządową agencję Small Business Administration w związku z pandemią COVID-19 w celu zabezpieczenia miejsc pracy. Agencja gwarantuje pożyczki udzielane przez instytucje finansowe w ramach tego programu. Pożyczka została udzielona w celu pokrycia kosztów pracowników People Can Fly U.S., LLC oraz innych kosztów bieżącej działalności People Can Fly U.S., LLC (takich jak np. czynsz na podstawie umów najmu lub opłaty eksploatacyjne). Otrzymana kwota stanowi 100% sumy, o jaką wnioskowała People Can Fly U.S., LLC. W dniu 18.11.2021 r. People Can Fly U.S., LLC otrzymała notyfikację, iż agencja Small Business Administration zakończyła przegląd wniosku umorzeniowego i zatwierdziła umorzenie w 100% wartości otrzymanej pożyczki.  Umowa udzielenia i wypłaty ulgi podatkowej na rzecz People Can Fly Canada Inc. („PCF Canada Inc.”) W marcu 2021 r. PCF Canada Inc. otrzymała od urzędu podatkowego prowincji Quebec (Revenu Quebec) kwotę 547 tys. CAD tytułem ulgi podatkowej związanej z nakładami na wykonanie określonych usług multimedialnych (tzw. multimedia tax credit) poprzez uzyskanie częściowego zwrotu kosztów wykonania przez podmiot zewnętrzny tzw. przerywników filmowych, dialogów oraz pozostałych usług programistycznych i projektowych do gry. Otrzymana kwota stanowi 100% sumy, o jaką wnioskowała PCF Canada Inc.  Umowa pożyczki udzielona People Can Fly U.S., LLC przez PCF Group S.A. W dniu 31.03.2021 r. PCF Group S.A. udzieliła pożyczki swojej jednoosobowej spółce zależnej People Can Fly U.S., LLC z przeznaczeniem na działalność związaną z realizacją strategii grupy kapitałowej PCF Group S.A., w tym m.in. na założenie jednoosobowej spółki zależnej People Can Fly Chicago, LLC. Kwota udzielonej pożyczki wynosiła 5 000 tys. USD z oprocentowaniem rocznym LIBOR plus 2 punkty procentowe. Pożyczka została udzielona na okres dziesięciu lat. Zabezpieczenie spłaty pożyczki stanowią aktywa People Can Fly U.S., LLC, w tym prawa własności intelektualnej. Spłata pożyczki ma nastąpić jednorazowo, na koniec okresu finansowania, z prawem do przedpłaty. Pożyczka została udzielona na warunkach rynkowych.  Premiera gry Outriders W dniu 1.04.2021 r. miała miejsce premiera gry Outriders.  Utworzenie People Can Fly Chicago, LLC W dniu 6.04.2021 r., pod prawem stanu Delaware, utworzona została spółka People Can Fly Chicago, LLC, będąca jednoosobową spółką zależną People Can Fly U.S., LLC. ‎  Przejęcie zespołu deweloperskiego w Chicago W dniu 23.04.2021 r. spółka pośrednio zależna PCF Group S.A., tj. People Can Fly Chicago, LLC, przejęła osiemnastoosobowy zespół deweloperski spółki Phosphor Games, LLC z siedzibą w Chicago, Stany Zjednoczone Ameryki. Nowe studio People Can Fly Chicago, LLC rozpoczęło działalność z dniem 1.05.2021 r. Przejęcie zespołu deweloperskiego zostało sfinansowane ze środków z pożyczki udzielonej w dniu 31.03.2021 r. przez PCF Group S.A. swojej jednoosobowej spółce zależnej People Can Fly U.S., LLC.  Nabycie spółki Game On Creative Inc. W dniu 27.04.2021 r. Jednostka dominująca nabyła 100% udziałów w spółce Game On Creative Inc. („Game On”) od wspólnika Game On, tj. Fiducie Familiale Samuel Girardin 2020, trustu ustanowionego na rzecz Samuel Girardin i osób powiązanych. Cena nabycia 100% udziałów w Game On wyniosła 29 369 385,59 zł.  Uchwała w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych serii D W dniu 24.05.2021 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych serii D, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich akcji serii D, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii D do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii D oraz upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii D w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany statutu Jednostki dominującej. Zgodnie z powołaną uchwałą kapitał zakładowy Jednostki dominującej został podwyższony z kwoty 591 250,24 zł do kwoty 599 004,52 zł, czyli o kwotę 7 754,28 zł, poprzez emisję 387 714 akcji zwykłych na okaziciela serii D o wartości nominalnej 0,02 zł każda („Akcje Serii D”). Cena emisyjna Akcji Serii D została ustalona na 75,75 zł za jedną akcję, a Akcje Serii D mogły zostać opłacone wyłącznie wkładami pieniężnymi. Umowa objęcia Akcji Serii D została zawarta 31.05.2021 r. Jednostka dominująca otrzymała kwotę 29 369 385,59 zł stanowiącą wartość nominalną obejmowanego kapitału zakładowego oraz nadwyżkę ceny emisyjnej nad wartością nominalną. Emisja Akcji Serii D została przeprowadzona w drodze subskrypcji prywatnej w rozumieniu art. 431 § 2 pkt 1 Kodeksu spółek handlowych, przeprowadzanej w drodze oferty prywatnej skierowanej na zasadach wyłączności do Fiducie Familiale Samuel Girardin 2020, trustu ustanowionego na rzecz Samuela Girardin i osób powiązanych, („Inwestor”). Emisja Akcji Serii D stanowiła realizację umowy inwestycyjnej, o zawarciu której Jednostka dominująca informowała w raportach bieżących nr 15/2021 oraz 17/2021 odpowiednio z dnia 27.04.2021 r. oraz 04.05.2021 r., na podstawie której Jednostka dominująca w dniu 27.04.2021 r. nabyła wszystkie udziały w spółce Game On Creative, Inc. z siedzibą w Montrealu, Quebec, Kanada („Game On”). Celem podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w drodze emisji Akcji Serii D było zaoferowanie Inwestorowi, którego beneficjentem jest Samuel Girardin, Akcji Serii D i w ten sposób dodatkowo – poza powołaniami Samuela Girardin na stanowisko Studio Head w spółce zależnej Grupy, People Can Fly Canada, Inc., oraz powierzeniem mu funkcji Prezesa Zarządu (President) People Can Fly Canada, Inc., zacieśnienie współpracy z Grupą poprzez inwestycję kapitałową Inwestora w Jednostkę dominującą. Umowa inwestycyjna przewiduje ponadto ograniczenie rozporządzania akcjami (lock-up agreement) ‎ w stosunku do 85% Akcji Serii D, w tym 15% Akcji Serii D do dnia 27.04.2023 r. (włącznie) oraz 70% Akcji Serii D do dnia 31.12.2024 r (włącznie). Okres trwania lock-up’u odpowiada lock-up’owi ustanowionemu na akcjach Jednostki dominującej przez akcjonariuszy Jednostki dominującej, którzy oferowali akcje Jednostki dominującej do sprzedaży w ofercie publicznej przeprowadzanej na podstawie prospektu zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 25.11.2020 r. Rejestracja podwyższenia kapitału zakładowego do kwoty 599 004,52 zł miała miejsce w dniu 01.07.2021 r.  Zmiana statutu Jednostki dominującej Ponadto w dniu 24.05.2021 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę w sprawie zmiany statutu Jednostki dominującej i upoważnienia Zarządu Jednostki dominującej do podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej w ramach kapitału docelowego wraz z możliwością wyłączenia przez Zarząd prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy Jednostki dominującej w całości lub części za zgodą Rady Nadzorczej Jednostki dominującej. Zgodnie z powołaną uchwałą Zarząd Jednostki dominującej został upoważniony do podwyższania kapitału zakładowego Jednostki dominującej o łączną kwotę nie wyższą niż 29 562,50 zł, w drodze jednego albo kilku kolejnych podwyższeń kapitału zakładowego w granicach określonych powyżej (kapitał docelowy), poprzez emisję akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 0,02 zł (dwa grosze) każda, w liczbie nie większej niż 1 478 125 sztuk. Upoważnienie Zarządu do podwyższania kapitału zakładowego oraz do emitowania nowych akcji w ramach kapitału docelowego wygasa z upływem 3 lat od dnia zarejestrowania w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego zmiany statutu Jednostki dominującej przewidującej kapitał docelowy. Zarząd Jednostki dominującej przy podwyższaniu kapitału w ramach kapitału docelowego będzie mógł wydawać akcje w zamian za wkłady pieniężne lub za wkłady niepieniężne. Uchwały Zarządu Jednostki dominującej w sprawie ustalenia ceny emisyjnej akcji emitowanych w ramach kapitału docelowego będą wymagać zgody Rady Nadzorczej Jednostki dominującej. Zarząd Jednostki dominującej został upoważniony, pod warunkiem uzyskania zgody Rady Nadzorczej Jednostki dominującej, do pozbawienia akcjonariuszy prawa poboru (w całości lub w części) akcji emitowanych w ramach każdego podwyższenia kapitału zakładowego w granicach kapitału docelowego. Podjęcie uchwały zostało uzasadnione dążeniem do zapewnienia Jednostce dominującej elastycznego instrumentu, który umożliwi jej sprawne i szybkie uzyskanie finansowania funduszami własnymi w celu pozyskania nowego lub nowych zespołów produkcyjnych, względnie bezpośredniego przejęcia podmiotów zajmujących się produkcją gier wideo w sytuacji, gdy powstanie sprzyjająca okazja biznesowa. Zarząd Jednostki dominującej, korzystając z upoważnienia do podwyższania kapitału zakładowego w ramach kapitału docelowego, będzie mógł dostosować wielkość i moment przeprowadzanej emisji akcji Jednostki dominującej do pojawiających się okazji biznesowych i bieżących potrzeb Jednostki dominującej oraz jej grupy kapitałowej. Tego rodzaju usprawnienie procedury podwyższenia kapitału zakładowego i emisji akcji Jednostki dominującej ma wpłynąć na znaczne skrócenie czasu niezbędnego do przeprowadzenia akwizycji, jak również obniżenia jej kosztów. Zmiana Statutu, o której mowa powyżej, uzyskała moc obowiązującą z dniem 1.07.2021 r., tj. z momentem jej wpisu do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego. Podwyższenie kapitału zakładowego w ramach kapitału docelowego nie przekraczało 5% kapitału zakładowego Jednostki dominującej na datę podjęcia uchwały przez Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej.  Umowy pożyczek udzielonych People Can Fly UK Limited przez PCF Group S.A. W dniach 18.06.2021 r. oraz 29.06.2021 r. PCF Group S.A. udzieliła pożyczek swojej jednoosobowej spółce zależnej People Can Fly UK Limited, z przeznaczeniem na działalność związaną z realizacją strategii grupy kapitałowej PCF Group S.A. Kwota udzielonych pożyczek wynosiła odpowiednio 250 tys. EUR oraz 250 tys. GBP, z oprocentowaniem rocznym LIBOR 3M plus 2 punkty procentowe. Każda z pożyczek została udzielona na okres dziesięciu lat. Zabezpieczenie spłaty pożyczki stanowią aktywa People Can Fly UK Limited, w tym prawa własności intelektualnej. Spłaty pożyczek mają nastąpić jednorazowo, na koniec okresu finansowania, z prawem do przedpłaty. Pożyczki zostały udzielone na warunkach rynkowych.  Podwyższenie kapitału zakładowego w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 28.07.2021 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. People Can Fly Chicago, LLC jest spółką zależną od People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Umowa inwestycyjna z Square Enix Limited W dniu 29.08.2021 r. Jednostka dominująca zawarła umowę inwestycyjną ze Square Enix Limited określającą prawa i obowiązki stron w związku z emisją warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą na podstawie uchwały numer 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 26.06.2020 r. w sprawie emisji warrantów subskrypcyjnych, warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji akcji zwykłych serii C, pozbawienia dotychczasowych akcjonariuszy w całości prawa poboru wszystkich warrantów subskrypcyjnych oraz w całości prawa poboru wszystkich akcji serii C, ubiegania się o dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii C do obrotu na rynku regulowanym prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., dematerializacji akcji serii C oraz upoważnienia do zawarcia umowy o rejestrację akcji serii C w depozycie papierów wartościowych oraz zmiany statutu Jednostki dominującej; szczegółowe postanowienia umowy zostały podane do publicznej wiadomości w raporcie bieżącym nr 40/2021.  Podwyższenie kapitału w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 11.10.2021 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. People Can Fly Chicago, LLC jest spółką zależną od People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Podwyższenie kapitału w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 2.11.2021 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 1 000 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Zawarcie umowy objęcia warrantów subskrypcyjnych W dniu 17.11.2021 r. Jednostka dominująca otrzymała od Square Enix Limited oświadczenie o przyjęciu w dniu 17.11.2021 r. przez Square Enix Limited oferty Spółki z dnia 11.10.2021 r. objęcia nieodpłatnie 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A1 oraz 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A2 emitowanych przez Spółkę dominującą, z których każdy uprawnia do objęcia jednej akcji zwykłej na okaziciela serii C Jednostki dominującej o wartość nominalnej 0,02 zł każda za cenę emisyjną 50 zł za jedną akcję. Przyjęcie oferty przez Square Enix Limited skutkowało zawarciem w dniu 17.11.2021 r. umowy objęcia warrantów pomiędzy Spółką a Square Enix Limited. Ponadto w dniu 10 grudnia 2021 r. Zarząd Jednostki dominującej złożył wydawcy ofertę nieodpłatnego objęcia 90.000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A transzy A3, która została przyjęta w dniu 18 stycznia 2022 r. na warunkach wskazanych powyżej, co skutkowało zawarciem w dniu 18 stycznia 2022 r. umowy objęcia warrantów serii A transzy A3 pomiędzy Spółką a Square Enix Limited. Square Enix Limited będzie mógł wykonać po raz pierwszy prawo do objęcia akcji serii C po objęciu czwartej transzy warrantów. Na datę zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Jednostka dominująca oceniała, że maksymalna liczba akcji serii C, jakie mógłby objąć Square Enix Limited w związku z zawartą Umową Inwestycyjną wyniesie około 1,8% kapitału zakładowego Spółki.  Podwyższenie kapitału w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 28.12.2021 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Nabycie 50,01% udziałów w spółce Incuvo S.A. W dniu 13.12.2021 r. Jednostka dominująca zawarła z OÜ Blite Fund (sprzedający) umowę sprzedaży akcji dotyczącą nabycia przez Jednostkę dominującą 7.143.900 akcji spółki Incuvo S.A. z siedzibą w Katowicach, stanowiących łącznie 50,01% kapitału zakładowego Incuvo oraz reprezentujących łącznie 50,01% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Incuvo, notowanych w alternatywnym systemie obrotu prowadzonym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. pod nazwą NewConnect.  Działalność w modelu self-publishing W związku ze wzmocnieniem zespołu deweloperskiego Grupy w kwietniu 2021 r., jak również w związku z pozyskaniem przez Grupę dalszych kompetencji w zakresie działalności produkcyjnej i wydawniczej, Grupa realizując strategię rozwoju opublikowaną w prospekcie Jednostki dominującej zatwierdzonym przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 25.11.2020 r., rozpoczęła w maju 2021 r. prace rozwojowe nad nową grą z zamiarem jej wyprodukowania w modelu self-publishing, tj. przez Grupę jako jej wydawcę, ze środków własnych Grupy, w oparciu o nowe prawa własności intelektualnej, które pozostaną własnością Grupy. Ponadto w maju 2021 r. Grupa rozpoczęła prace koncepcyjne nad nowymi grami, które – w przypadku pozytywnej oceny przez Spółkę ich potencjału biznesowego – mogłyby być realizowane przez Grupę w modelu z wydawcą lub w modelu self-publishing. 33. Zdarzenia po dniu bilansowym Po dniu 31.12.2021 r. wystąpiły następujące zdarzenia, które nie wymagały ujęcia w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym:  Podwyższenie kapitału w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 20.01.2022 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Podwyższenie kapitału w People Can Fly Chicago, LLC W dniu 20.03.2022 r. na podstawie pisemnej zgody menedżera People Can Fly Chicago, LLC wyrażonej poza posiedzeniem, nastąpiło podwyższenie kapitału zakładowego spółki People Can Fly Chicago, LLC, w kwocie 500 tys. USD. Podwyższenie kapitału zakładowego zostało pokryte wkładem pieniężnym przez People Can Fly U.S., LLC. Środki pochodzące z podwyższenia kapitału zakładowego zostały przeznaczone na sfinansowanie kapitału obrotowego People Can Fly Chicago, LLC.  Wojna w Ukrainie Zarząd Jednostki dominującej od początku wydarzeń wojennych w Ukrainie na bieżąco i wnikliwie analizuje wpływ powyższych zdarzeń na obszary potencjalnych ryzyk, które mogłyby wpłynąć na działalność i przyszłe wyniki finansowe Jednostki dominującej i Grupy. W wyniku przeprowadzanych analiz zdiagnozowano następujące ryzyka: - ryzyko związane z niedostępnością bądź utrudnioną dostępnością pracowników i współpracowników, w szczególności będących obywatelami Ukrainy, jako skutek zarządzonej w Ukrainie powszechnej mobilizacji, - ryzyko dalszego osłabienia kursu PLN wobec EUR i USD. W związku z tym, że Grupa nie zatrudnia istotnej liczby obcokrajowców z terenu Ukrainy i Rosji, a główne przychody otrzymuje i planuje otrzymywać przede wszystkim w USD lub EUR, Zarząd Jednostki dominującej do czasu bezpośredniego zaangażowania Polski w konflikt nie widzi bezpośrednich zagrożeń związanych z sytuacją wojenną dla istnienia Grupy. W szczególności, w ocenie Zarządu Jednostki dominującej, na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji, zaistniała sytuacja nie wpływa na wartości liczbowe zaprezentowane w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym oraz nie zagraża założeniu kontynuacji działalności gospodarczej Grupy w okresie nie krótszym niż rok od dnia bilansowego. Dodatkowo, ze względu na fakt, że Grupa nie prowadzi działalności operacyjnej w Ukrainie na moment publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie występuje ryzyko utraty wartości aktywów niefinansowych wynikające z prowadzonych działań wojennych lub utrata kontroli nad częścią prowadzonego biznesu. Grupa nie prowadzi również sprzedaży do Ukrainy lub Rosji. Ze względu na bezprecedensowy charakter obecnej sytuacji, skutkuje ona możliwością materializacji ‎ w przyszłości ryzyk obecnie nie zakładanych przez Grupę, a wszelkie oceny i prognozy w tym zakresie są obarczone niepewnością i będą podlegały monitoringowi i analizie przez Grupę.  Rejestracja warrantów subskrypcyjnych przez KDWP W dniu 4.03.2022 r. Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A., wydał w odpowiedzi na wniosek Jednostki dominującej z dnia 23.02.2022 r., oświadczenie o zawarciu z Jednostką dominującą, w dniu 8.03.2022 r., umowy o rejestrację w depozycie papierów wartościowych pod kodem ISIN PLPCFGR00044, 270 000 imiennych warrantów subskrypcyjnych serii A, bez wartości nominalnej, emitowanych nieodpłatnie. Każdy warrant subskrypcyjny serii A uprawnia jego posiadacza, tj. Square Enix Limited, do objęcia jednej akcji zwykłej na okaziciela serii C PCF Group S.A. o wartości nominalnej 0,02 PLN każda za cenę emisyjną 50 PLN za jedną akcję. Warunki oferowania Square Enix Limited warrantów subskrypcyjnych przez Jednostkę dominującą i obejmowania akcji Jednostki dominującej przez Square Enix Limited zostały opisana w raporcie bieżącym Jednostki dominującej nr 40/2021 z dnia 29.08.2021 r. ‎ 34. Zatwierdzenie do publikacji Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Jednostki dominującej w dniu 21.04.2022 r. Podpisy wszystkich Członków Zarządu Data Imię i nazwisko Funkcja Podpis zgodnie z datą podpisu elektronicznego Sebastian Kamil ‎ Wojciechowski Prezes Zarządu Podpis osoby odpowiedzialnej za sporządzenie sprawozdania Data Imię i nazwisko Funkcja Podpis zgodnie z datą podpisu elektronicznego Marcin Andrzej ‎ Peciak Osoba odpowiedzialna za sporządzenie sprawozdania

AI Terminal

More from Cte Group Spolka Akcyjna

Talk to a Data Expert