Polwax S.A.

Quarterly Report • May 24, 2022

Pozostałe informacje do raportu kwartalnego POLWAX S.A.

Raport kwartalny za okres Od 1 stycznia 2022 roku do 31 marca 2022 roku

ZARZĄD POLWAX S.A.:

Dariusz Szlęzak Prezes Zarządu

Jarosław Świć Członek Zarządu

…………………………………………

…………………………………………

Marta Wojdyła Główny Księgowy

…………………………………………

Spis treści

1. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego sprawozdania finansowego (również przeliczone na EURO) 4
2. Podstawowe informacje o Polwax S.A 6
2.1 Skład organów Emitenta 6
3. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących emitenta. 6
3.1. Działalność operacyjna 6
3.2. Informacje bieżące 8
3.3. Inwestycje 9
3.4. Wyniki finansowe w I kwartale 2022 roku 10
4. Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na skrócone sprawozdanie 12
5. Opis zmian organizacji grupy kapitałowej emitenta. 12
6. Stanowisko zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok. 12
7. Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego 12
8. Stan posiadania akcji przez osoby zarządzające i nadzorujące na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego. 14
9. Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej. 14
10. Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe. 21
11. Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub przez jednostkę od niej zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta. 21
12. Inne informacje, które zdaniem Polwax S.A. są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Polwax S.A 21
13. Wskazanie czynników, które w ocenie Polwax S.A. będą miały wpływ na osiągnięte przez Polwax S.A. wyniki, w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału 22

1. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje skróconego sprawozdania finansowego (również przeliczone na EURO)

		w tys. PLN	w tys. EUR
WYBRANE DANE FINANSOWE	1 kwartał narastająco okres od 01.01.2022 do 31.03.2022 PLN	1 kwartał narastająco okres od 01.01.2021 do 31.03.2021 PLN	1 kwartał narastająco okres od 01.01.2022 do 31.03.2022 EUR	1 kwartał narastająco okres od 01.01.2021 do 31.03.2021 EUR
I. Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	39 460	38 160	8 491	8 346
II. Zysk (strata) na działalności operacyjnej	-1 982	-2 572	-426	-563
III. Zysk (strata) brutto	-2 084	-2 754	-448	-602
IV. Zysk (strata) netto	-1 711	-2 249	-368	-492
V. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej	-34 908	-8 244	-7 512	-1 803
VI. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej	-326	-344	-70	-75
VII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej	21 649	-1 394	4 659	-305
VIII. Przepływy pieniężne netto razem	-13 585	-9 982	-2 923	-2 183
IX. Aktywa razem (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	171 272	141 964	36 813	30 866
X. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	79 409	48 390	17 068	10 521
XI. Zobowiązania długoterminowe (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	66	90	14	20
XII. Zobowiązania krótkoterminowe(na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	73 936	43 184	15 892	9 389
XIII. Kapitał własny(na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	91 863	93 574	19 745	20 345
XIV. Kapitał zakładowy(na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	1 545	1 545	332	336
XV. Liczba akcji (w szt.)(na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	30 900 000	30 900 000	30 900 000	30 900 000
XVI. Zysk (strata) netto na akcję zwykłą/udział (PLN/EUR)	-0,06	-0,07	-0,01	-0,02
XVII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną akcję zwykłą	-0,06	-0,07	-0,01	-0,02
XVIII. Wartość księgowa na akcję(na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	2,97	3,03	0,64	0,66
XIX. Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję (na koniec bieżącego kwartału i koniec poprzedniego roku obrotowego)	2,97	3,03	0,64	0,66
XX. Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję	0,00	0,00	0,00	0,00

Poszczególne pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono według średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EUR obowiązujących na ostatni dzień okresu.

Poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz sprawozdania z przepływów środków pieniężnych przeliczono według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EUR obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie sprawozdawczym.

Średnie kursy wymiany złotego w okresach objętych sprawozdaniem finansowym

Ogłoszone przez Narodowy Bank Polski średnie kursy wymiany złotego w stosunku do EUR w poszczególnych okresach objętych historycznymi informacjami finansowymi wynosiły:

Okres sprawozdawczy	Średni kurs w okresie*	Minimalny kurs w okresie	Maksymalny kurs w okresie	Kurs na ostatni dzień okresu
Od 01.01.2022 do 31.03.2022	4,6472	4,4879	4,9647	4,6525
Od 01.01.2021 do 31.12.2021	4,5775	4,4541	4,7210	4,5994
Od 01.01.2021 do 31.03.2021	4,5721	4,4773	4,6603	4,6603

*) Średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie

Ogłoszone przez Narodowy Bank Polski średnie kursy wymiany złotego w stosunku do USD w poszczególnych okresach objętych historycznymi informacjami finansowymi wynosiły:

Okres sprawozdawczy	Średni kurs w okresie*	Minimalny kurs w okresie	Maksymalny kurs w okresie	Kurs na ostatni dzień okresu
Od 01.01.2022 do 31.03.2022	4,1638	3,9218	4,5722	4,1801
Od 01.01.2021 do 31.12.2021	3,8757	3,6545	4,1893	4,0600
Od 01.01.2021 do 31.03.2021	3,8128	3,6656	3,9676	3,9676

*) Średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie

2. Podstawowe informacje o Polwax S.A.

Polwax należy do ścisłej czołówki europejskich producentów i dystrybutorów rafinowanych i odwanianych parafin oraz szerokiego asortymentu wosków parafinowych. Dzięki zastosowaniu nowoczesnych procesów technologicznych, wysokiej i stabilnej jakości wyrobów oraz współpracy z jednostkami badawczymi, jak również dopasowaniu oferty do indywidualnych potrzeb klienta, produkty Spółki mają ugruntowaną pozycję na rynku. Obecnie Spółka jest największym polskim producentem parafin rafinowanych oraz szerokiego asortymentu wosków naftowych.

Produkty Spółki znajdują zastosowanie w różnorodnych gałęziach przemysłu, takich jak: przemysł nawozowy, odlewnictwo precyzyjne, przetwórstwo drzewne, produkcja lakierów i farb, przemysł gumowy, przemysł papierniczy i opakowaniowy, produkcja materiałów budowlanych, produkcja materiałów wybuchowych, produkcja świec i zniczy oraz przemysł spożywczy i kosmetyczny.

Ponadto Polwax posiada w ofercie szeroki asortyment świec i zniczy produkowanych w oparciu o nowoczesną technologię maszynową obejmującą produkcję seryjną oraz świece artystyczne wytwarzane w procesie produkcji ręcznej. Spółka produkuje świece i znicze zarówno w segmencie ekskluzywnym, jak i w segmencie produktów budżetowych. W zakresie produkcji świec i zniczy Spółka realizuje duże wolumenowo kontrakty, w szczególności typu private label (marka własna sprzedawcy).

Zakres działalności w dziedzinie badań laboratoryjnych obejmuje kompleksowe badania produktów naftowych, takich jak: benzyny silnikowe, LPG, oleje napędowe, opałowe i przemysłowe, smary, parafiny, asfalty oraz FAME i oleje rzepakowe. Akredytowane Laboratorium Polwax S.A. posiada także kompetencje uprawniające do wykonywania analiz z zakresu ochrony środowiska naturalnego, w szczególności wód gruntowych oraz ścieków . Spółka świadczy również usługi monitoringu paliw i ścieków na stacjach paliw.

2.1 Skład organów Emitenta

Na dzień 31 marca 2022 roku oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania skład Zarządu przedstawia się następująco:

Dariusz Szlęzak – Prezes Zarządu Jarosław Świć – Członek Zarządu

Na dzień 31 marca 2022 roku oraz na dzień publikacji niniejszego sprawozdania skład Rady Nadzorczej przedstawia się następująco:

Wojciech Hoffmann – Przewodniczący Rady Nadzorczej Zbigniew Syzdek - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Krzysztof Wydmański - Członek Rady Nadzorczej Michał Wnorowski - Członek Rady Nadzorczej Adam Łanoszka – Członek Rady Nadzorczej

W ramach Rady Nadzorczej funkcjonuje trzyosobowy Komitet Audytu, w skład którego wchodzą Zbigniew Syzdek jako przewodniczący oraz Michał Wnorowski i Krzysztof Wydmański jako członkowie.

• 3. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń dotyczących emitenta.
  • 3.1.Działalność operacyjna

Działalność Spółki w I kwartale 2022 r. nie odbiegała od standardowej działalności w analogicznym okresie roku poprzedniego. Okres pierwszego kwartału 2022 podobnie jak w I kwartale 2021 roku był pod znakiem niskiej aktywności zakupowej naszych kontrahentów. W pierwszym kwartale 2022 r. działalność Spółki, podobnie jak miało to miejsce w roku 2021, przebiegała w sytuacji ciągłego wzrostu cen podstawowego surowca do produkcji spowodowanego brakiem surowca na rynku oraz wzrostu cen ropy naftowej jako surowca bazowego do produkcji surowców parafinowych.

Wartość przychodów ze sprzedaży ogółem wzrosła w pierwszym kwartale br. o 3,4% wobec analogicznego okresu w roku ubiegłym, w tym przychody ze sprzedaży krajowej były niższe o 5,37 mln PLN tj. -21,0%, natomiast poziom sprzedaży eksportowej był wyższy o 53,0% a wartościowo o 6,67 mln PLN w odniesieniu do analogicznego okresu poprzedniego roku. Powyższe wpłynęło na zwiększenie całkowitych przychodów Spółki, które wzrosły z 38,16 mln PLN w 1Q 2021 do 39,46 mln PLN w 1Q 2022.

W świetle powyższych danych, należy zwrócić uwagę na istotną zmianę struktury przychodów w ramach głównych grup asortymentowych, w 1Q 2022 roku całkowity udział wyrobów asortymentowych przeznaczonych do produkcji zniczy oraz świec stanowił 30,2% w porównaniu z 56,6% w 1Q 2021 roku, grupy asortymentowe dedykowane do przemysłu stanowiły 63,1% w analizowanym okresie 2022 roku, w porównaniu z 40,4% w analizowanym okresie 2021 roku. Sprzedaż wyrobów Zakładu produkcji zniczy i świec (ZPZiŚ) stanowiła w 1Q 2022 roku 3,5%, natomiast w analogicznym okresie roku 2021 stanowiła 0,8%. Pozostała sprzedaż i usługi stanowiły w 1Q 2022 roku 3,2% i odpowiednio 2,2% w 1Q 2021 roku.

Czynniki rynkowe, w tym wzrost cen podstawowych surowców przekładający się na wzrost cen wyrobów gotowych przy umiarkowanej aktywności zakupowej kontrahentów (sprzedaż ilościowa podstawowych wyrobów z produkcji parafinowej była na niższym poziomie w pierwszym kwartale 2022 roku wobec analogicznego okresu roku 2021) stanowił przyczynę wzrostu przychodów ogółem w analizowanym kwartale ale także zmiany układu przychodów z poszczególnych grup asortymentowych w 1Q 2022 roku w odniesieniu do przychodów za 1Q 2021 roku.

Główne zmiany, które odnotowano w ramach szczegółowych grup asortymentowych wyrobów Zakładu Produkcji Parafin ("ZPP") w okresie pierwszego kwartału 2022 wobec analogicznego okresu roku poprzedniego:

• zmniejszenia przychodów odnotowano na grupach: wyrobach do produkcji zniczy (-61,8%), środki ochrony antykorozyjnej (-53,5%), antyzbrylacze do nawozów (-16,6%), masy modelowe (-5,5%);

• wzrosty przychodów odnotowano w grupach: produktach do wyrobów świecarskich (+4,6%), woski specjalne do produkcji świec (+111,4%), woski do zastosowań specjalnych (202,3%), woski przeznaczone do kontaktu z żywnością (+92,3%), produktach do impregnacji drewna (+218,7%), pozostałe wyroby dla przemysłu (+20,4%), kleje typu HotMelt (+20,3%).

W 1Q2021 r. wolumen sprzedanych wyrobów ZPP uplasował się na poziomie 6,38 tys. ton i był niższy o 4,09 tys. ton (tj. 39,1%) w porównaniu z tym samym okresem rok wcześniej.

Spółka kontynuowała podjęte jeszcze w roku 2020 środki zapobiegawcze związane z epidemią koronawirusa, a ze względu na rosnące ceny surowców podstawowych tzn. gaczy parafinowych i ograniczoną ich dostępność w tym ze względu na sytuację na wschodzie, Spółka podjęła działania by zapewnić wystarczający potencjał surowcowy dla bieżącej produkcji. Na moment publikacji niniejszego opracowania Spółka posiada duży potencjał surowcowy oraz uruchamia zakupy z innych kierunków nie objętych sankcjami.

3.2.Informacje bieżące

Istotne zdarzenia dla działalności w pierwszym kwartale 2022 roku:

• Podpisanie aneksu do umowy kredytowej z ING Bank Śląski S.A.

W dniu 18 lutego 2022 roku Rada Nadzorcza Polwax S.A. udzieliła zgody na zawarcie przez Spółkę aneksu ("Aneks") do umowy kredytowej zawartej z ING Bank Śląski S.A. ("Bank", "Kredytodawca") w dniu 26 września 2016 roku ("Umowa Kredytowa").

Zawarty Aneks dotyczył m.in. zmian w zakresie kredytu wieloproduktowego, na mocy którego Bank w szczególności udostępni Spółce kredyt wieloproduktowy na warunkach określonych w ww. Aneksie ("Kredyt Wieloproduktowy"), przewidujący zobowiązanie kredytowe w łącznej wysokości 76.500.000,00 PLN z dniem ostatecznej spłaty określonym na dzień 31.12.2022 r., przy czym w zależności od formy udostępnienia oraz okresu obowiązywania Umowy Kredytowej, limity poszczególnych zobowiązań będą następujące:

(a) dla wykorzystania w ramach Kredytu Wieloproduktowego udostępnianego w formie kredytu na rachunku obrotowym PLN:

i) 20.000.000 (słownie: dwadzieścia milionów) złotych tak długo, dopóki Kredytobiorca nie przedstawi Kredytodawcy dokumentów w formie i o treści do uznania Kredytodawcy, że Kontrakt z JMP w zakresie obowiązywania na rok kalendarzowy 2022 jest lub będzie o wartości nie mniejszej niż 90.000.000 złotych; lub w przypadku wartości mniejszej niż 90.000.000 złotych tak długo dopóki Kredytobiorca nie przedstawi Kredytodawcy zaktualizowanej kalkulacji rentowności Kontraktu z JMP, z wyjaśnieniem ewentualnych zmian, w formie i o treści akceptowalnej dla Kredytodawcy;

ii) po przedstawieniu dokumentów i kalkulacji rentowności (jeśli ma zastosowanie) wskazanych w podpunkcie i) powyżej:

(A) 40.000.000 (słownie: czterdzieści milionów) złotych w okresie od stycznia do marca każdego roku kalendarzowego;

(B) 50.000.000 (słownie: pięćdziesiąt milionów) złotych w okresie od kwietnia do czerwca każdego roku kalendarzowego;

(C) 70.000.000 (słownie: siedemdziesiąt milionów) złotych w okresie od lipca do października każdego roku kalendarzowego,

jednakże, zawsze jedynie do kwoty stanowiącej 80% wartości kontraktu z Jeronimo Martins Polska S.A.).

• (b) dla wykorzystania w ramach Kredytu Wieloproduktowego udostępnianego w formie kredytu w rachunku obrotowym EUR - 250.000 (słownie: dwieście pięćdziesiąt tysięcy) euro;
• (c) dla wykorzystania w ramach Kredytu Wieloproduktowego udostępnianego w formie gwarancji – 5.000.000 (słownie: pięć milionów) złotych;
• (d) dla wykorzystania w ramach Kredytu Wieloproduktowego udostępnianego w formie akredytywy - 6.500.000 (słownie: sześć milionów pięćset tysięcy) złotych,

a także dodatkowe zabezpieczenie w postaci gwarancji udzielonej przez Bank Gospodarstwa Krajowego na rzecz Kredytodawcy na zabezpieczenie jakiejkolwiek wierzytelności z części Kredytu Wieloproduktowego, która jest udostępniana w formie kredytu w Rachunku Obrotowym PLN, w kwocie 56.000.000 PLN stanowiącej 80,00% zobowiązania w ramach Kredytu Wieloproduktowego (Rachunek Obrotowy PLN), która jest udzielona na okres kredytowania wydłużony o 3 miesiące, tj. do dnia 31 marca 2023 r. Udzielona gwarancja jest zabezpieczona wekslem wystawianym przez Spółkę;

W związku z zawarciem Aneksu, w ramach Umowy Kredytowej Spółka jest zobowiązana do zawarcia umowy zastawów finansowych na prawach z tytułu rachunków bankowych.

Pozostałe, istotne postanowienia Umowy Kredytowej pozostają niezmienione (raport bieżący nr 2/2022).

• Wpływ sytuacji polityczno-gospodarczej na terytorium Ukrainy na działalność Spółki.

W dniu 4.03.2021 r. Zarząd Polwax S.A. dokonał analizy i oceny wpływu sytuacji politycznogospodarczej na terytorium Ukrainy na działalność Spółki. Zarząd ocenia, iż istnieje ryzyko, że konflikt

zbrojny na Ukrainie, a także sytuacja polityczno-gospodarcza Rosji i Białorusi może mieć wpływ na przyszłe wyniki i działalność Spółki, w szczególności związane:

• 1) Ze spadkiem dostępności gaczy parafinowych z kierunków wschodnich działania i wprowadzane sankcje mogą wydłużyć a nawet przerwać łańcuch dostaw. Obecnie trudno dokładnie oszacować potencjalny wpływ ewentualnego przerwania dostaw. Można spodziewać się przejściowego niedopasowania popytu do podaży surowców parafinowych, co może mieć wpływ na dostępność oraz wzrosty cen surowca. Spółka posiada bezpieczny poziom zapasów, a dywersyfikacja zamówień pozwala na utrzymywanie aktywnych łańcuchów dostaw ze stron bezpośrednio niezwiązanych z konfliktem.
• 2) Prawdopodobnym brakiem dostaw z Rosji i Ukrainy określonych komponentów do produkcji zniczy, co może spowodować konieczność poszukiwania dostawców alternatywnych, konieczność zmian w harmonogramach produkcji i w konsekwencji może wpłynąć na marżowość określonych grup produktów. Spółka monitoruje sytuację i dołoży staranności w pozyskaniu komponentów z alternatywnych źródeł.

Zarząd ponadto ocenia, że strefa pracownicza nie będzie mieć istotnego negatywnego wpływu na działalność Spółki, przy czym realna ocena ze względu na znaczną sezonowość sprzedaży i tym samym okresowo zwiększanym zatrudnieniem będzie możliwa w terminie późniejszym.

Ewentualne nowe uwarunkowania i zmiany mogące w sposób istotny wpływać na wyniki i działalność Spółki będą niezwłocznie przekazane do publicznej wiadomości (raport bieżący nr 3/2022). Analiza jest aktualna na dzień sporządzenia sprawozdania.

• Brak wpływu sytuacji polityczno-gospodarczej na terytorium Ukrainy na poziom sprzedaży Spółki.

Spółka nie realizuje istotnej sprzedaży swoich wyrobów i usług w kierunku wschodnim (Rosja, Białoruś, Ukraina) stąd też sytuacja związana z konfliktem nie stanowi istotnego zagrożenia dla strony przychodowej Spółki.

• Uzgodnienie istotnych warunków dla zawarcia kontraktu ze spółką Jeronimo Martins Polska S.A. na rok 2022.

W dniu 15.03.2021 r. Zarząd Polwax S.A. uzgodnił ze spółką Jeronimo Martins Polska S.A. z siedzibą w Kostrzynie ("JMP") istotne warunki dla zawarcia kontraktu na rok 2022. Uzgodniono warunki handlowe, wolumeny i wzornictwo produktów zniczowych (raport bieżący nr 4/2022).

W związku z powyższym Zarząd Spółki poinformował, że szacowana wartość obrotów ze Spółką JMP w ramach dokonanych uzgodnień wyniesie w 2022 roku około 127 milionów złotych netto.

Ze względu na obecną sytuację geopolityczną wartość kontraktu może ulec zmianie. Pozostałe warunki handlowe nie uległy zmianie w stosunku do lat poprzednich.

3.3.Inwestycje

Inwestycje zrealizowane w I kwartale 2022 roku

W pierwszym kwartale 2022 r. Spółka zrealizowała inwestycje na kwotę 463,3 tys. zł, w tym najistotniejsze pozycje to:

Określenie przedmiotu inwestycji	[tys. zł]
Zakup wyposażenia do produkcji (wózek, waga, pompy)	115,0

Wykonanie strony internetowej Polwax	18,6
Instalacja namiotowych hal magazynowych dla ZPZiŚ	16,9
Zakupy wyposażenia IT	9,8
Wydatki dot. inwestycji Future *	303,0
RAZEM	463,3

* zabezpieczenie majątku, ubezpieczenie, utrzymanie, odsetki od kredytu, wycena walutowa kredytu inwestycyjnego

Inwestycje zrealizowane w 1 kwartale 2022 r.

W ZPZiŚ Czechowice-Dziedzice zostały zainstalowane zakupione w ubiegłym roku hale namiotowe przeznaczone na potrzeby magazynowania materiałów do produkcji zniczy.

Wykonana została nowa strona internetowa Spółki.

Spółka ponosiła koszty utrzymania placu budowy inwestycji Future, na które złożyły się koszty polisy ubezpieczeniowej, odsetek od kredytu i prowizji bankowych, wynagrodzenie kierownika budowy i usług inżyniera kontraktu.

Zrealizowane zostały również zakupy odtworzeniowe obejmujące wyposażenie do produkcji i obejmujące gotowe dobra inwestycyjne (GDI): waga platformowa, wózek podnośnikowy oraz pompy.

Spółka zakupiła również sprzęt z zakresu IT na wyposażenie stanowisk pracy.

3.4.Wyniki finansowe w I kwartale 2022 roku

Wynik netto Polwax S.A. w I kwartale 2022 roku był ujemny i wyniósł -1.711 tys. zł, a w I kwartale 2021 roku wynik netto także był ujemny i wynosił -2.249 tys. zł.

Główne pozycje dochodów i ich wpływ na wynik finansowy Polwax S.A. w I kwartale 2022 roku:

• Przychody ze sprzedaży wyrobów, usług oraz towarów i materiałów osiągnęły wartość 39.460 tys. zł i wzrosły w porównaniu do przychodów w I kwartale 2021 roku o 3,4% tj. o 1.300 tys. zł.
• Koszt własny sprzedaży wyniósł 36.652 tys. zł i był wyższy niż w analogicznym okresie 2021 roku o 2,5% czyli o 884 tys. zł.
• Koszty sprzedaży wyniosły 1.555 tys. zł, w porównaniu do I kwartału 2021 roku były niższe o 328 tys. zł tj. o 17,4%.
• Koszty ogólnego zarządu osiągnęły wartość 3.195 tys. zł i w porównaniu do I kwartału 2021 roku były wyższe o 92 tys. zł, tj. o 3,0%. Koszty ogólnego zarządu stanowiły w analizowanym okresie roku 2022 8,1% zrealizowanych przychodów ze sprzedaży i analogicznie 8,1% w porównywalnym okresie roku 2021.

• Polwax S.A. w raportowanym okresie osiągnął ujemny wynik EBITDA w wysokości -1.150 tys. zł, w porównywalnym okresie 2021 roku także ujemny wynik EBITDA wynosił: -1.673 tys. zł, różnica wyniosła 523 tys. zł. Wskaźnik EBITDA został uznany przez Spółkę jako dobrze obrazujący osiągane wyniki Spółki i jest systematycznie stosowany przez Spółkę, przy czym jako EBITDA Spółka przyjmuje wynik operacyjny analizowanego okresu ze sprawozdań finansowych powiększony o amortyzację w danym okresie.
• Marża EBITDA w I kwartale 2022 roku osiągnęła wartość -2,9%, w I kwartale 2021 r. wynosiła -4,4%.

RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT	I kwartał 2022 roku	I kwartał 2021 roku	Różnica tys. zł (2022-2021)	Różnica %
Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów	39 460	38 160	1 300	3,4%
Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów	36 652	35 768	884	2,5%
Zysk (strata) brutto ze sprzedaży	2 808	2 392	416	17,4%
Koszty sprzedaży	1 555	1 883	-328	-17,4%
Koszty ogólnego zarządu	3 195	3 103	92	3,0%
Zysk (strata) ze sprzedaży	-1 942	-2 594	652	x
Zysk (strata) z działalności operacyjnej	-1 982	-2 572	590	x
Zysk (strata) brutto	-2 084	-2 754	670	x
Podatek dochodowy	-373	-505	132	x
Zysk (strata) netto	-1 711	-2 249	538	x
Źródło: Spółka, Sprawozdania finansowe.

Wyniki finansowe Polwax S.A. w I kwartale 2022 i 2021 roku

W raportowanym okresie zanotowano niższy ilościowy obrót podstawowych produktów parafinowych z Zakładu Produkcji Parafin o 4.094 tony, tj. zmniejszenie o 39,1% oraz wyższą średnią cenę sprzedaży podstawowych produktów parafinowych. Średnia cena sprzedaży podstawowych produktów parafinowych w I kwartale 2022 roku była wyższa o 63,3% od średniej ceny sprzedaży w analogicznym okresie 2021 roku.

Wielkość sprzedaży wyrobów parafinowych w I kwartale 2022 roku wyniosła 6 381 ton, z tego 3 522 tony stanowiła sprzedaż eksportowa. Wielkość sprzedaży wyrobów parafinowych w analogicznym okresie 2021 roku wyniosła 10 474 ton, z tego 3 397 tony stanowiła sprzedaż eksportowa.

Sprzedaż wyrobów gotowych w ujęciu wolumenowym w okresie objętym raportem*

dane w tys. ton	I Q 2022	I Q 2021
Wyroby do produkcji zniczy i produkty do wyrobów świecarskich	1,5	6,2
Woski i produkty dedykowane dla przemysłu	4,9	4,3
Razem	6,4	10,5

*Dane nie obejmują świec i zniczy

Przychody ze sprzedaży w okresie objętym raportem w podziale na główne kategorie produktowe

dane w tys. zł	I Q 2022	I Q 2021
Wyroby do produkcji zniczy i produkty do wyrobów świecarskich, znicze i	13 305	21 913
świece
Woski i produkty dedykowane dla przemysłu	24 904	15 401
Usługi, towary i materiały	1 251	846
Razem	39 460	38 160

4. Wskazanie czynników i zdarzeń, w tym o nietypowym charakterze, mających istotny wpływ na skrócone sprawozdanie.

Brak czynników i zdarzeń mających istotny wpływ na wyniki pierwszego kwartału 2022 roku.

5. Opis zmian organizacji grupy kapitałowej emitenta.

Polwax S.A. (Spółka, Emitent, Polwax) nie posiada i nie tworzy grupy kapitałowej, nie posiada udziałów i akcji w innych przedsiębiorstwach, nie posiada również podmiotu dominującego nad Spółką.

W pierwszym kwartale br. nie dokonywano istotnych zmian w strukturze organizacyjnej.

6. Stanowisko zarządu odnośnie do możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok.

Spółka nie publikowała prognoz wyników na dany rok.

7. Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego.

Kapitał zakładowy w wysokości 1.545.000 złotych dzieli się na 30.900.000 akcji o wartości nominalnej 5 groszy każda. Wszystkie akcje zostały w pełni opłacone. Wszystkie akcje Spółki mają równe uprawnienia w zakresie dywidendy (i odpowiednio zaliczki na poczet dywidendy) i uprawniają do udziału w zysku Spółki.

Seria	Liczba	Wartość nominalna
B	6.440.000	322.000 zł.
C	3.560.000	178.000 zł.
D	300.000	15.000 zł
E	20.600.000	1.030.000 zł

Struktura akcji na dzień publikacji sprawozdania

Seria B – akcje zwykle na okaziciela Seria C w liczbie 2 010 773 - akcje zwykłe na okaziciela

Seria C w liczbie 1 549 227 – akcje imienne uprzywilejowane co do głosu (1 akcja = 2 głosy na WZ)

Seria D – akcje zwykłe na okaziciela

Seria E – akcje zwykłe na okaziciela

Wszystkie akcje na dzień publikacji niniejszego raportu są akcjami zdematerializowanymi.

Struktura akcjonariatu na dzień przekazania raportu kwartalnego za I kwartał 2022r.

Wg najlepszej wiedzy Zarządu na dzień publikacji niniejszego sprawozdania stan akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu przedstawiał się następująco:

Akcjonariusz	Liczba akcji	udział w strukturze kapitału w %	Liczba głosów na Walnym Zgromadzeniu	udział głosów na Walnym Zgromadzeniu w %
Leszek Sobik wraz z "Sobik" Zakład Produkcyjny *	6.992.114	22,63%	8.190.327	25,24%
Krzysztof Moska **	7.351.890	23,79%	7.352.890	22,66%
Nationale Nederlanden (wcześniej OFE ING)***	2.100.000	6,80%	2.100.000	6,47%
Adam Łanoszka ****	1.622.757	5,25%	1.622.757	5,00%
Pozostali	12.833.239	41,53%	13.183.253	40,63%
Razem	30.900.000	100,00%	32.449.227	100,00%

* Leszek Sobik posiada bezpośrednio 5.156.003 akcji Spółki, co stanowi 16,69% kapitału zakładowego uprawniających do 19,58% głosów w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu tj. uprawniających do wykonywania 6.354.216 głosów na Walnym Zgromadzeniu, natomiast pośrednio poprzez spółkę "Sobik" Zakład Produkcyjny spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k. posiada 1.836.111 akcji Spółki, co stanowi 5,94 % kapitału zakładowego, uprawniających do 5,66 % głosów w ogólnej liczbie głosów na Walnym tj. uprawniających do wykonywania 1.836.111 głosów na Walnym Zgromadzeniu – dane z zawiadomienia akcjonariusza z dnia 27.10.2020 roku. Powyższe dane z zawiadomienia zostały przeliczone przez Spółkę w zakresie udziału procentowego głosów na Walnym Zgromadzeniu w związku z zamianą w dniu 17.12.2020 roku 230 446 akcji imiennych uprzywilejowanych co do głosu (razy 2) serii C na akcje zwykłe na okaziciela, w związku z czym nastąpiło zmniejszenie ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu, a co z tego wynika zmienił się udział procentowy głosów na Walnym Zgromadzeniu dla tej samej ilości akcji posiadanych przez akcjonariusza.

** dane z zawiadomienia akcjonariusza z dnia 29.12.2020 roku.

*** wg obliczeń Spółki dokonanych na podstawie ostatniego zawiadomienie akcjonariusza OFE ING z dnia 02.10.2014 roku, które otrzymała Spółka, w którym akcjonariusz poinformował o przekroczenia progu 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu oraz o stanie posiadania akcji w ilości 700.000; w związku z podwyższaniem kapitału zakładowego w dniu 22 października 2020 roku związanym z emisją akcji serii E, Spółka dokonała przeliczania stanu posiadania akcji przez akcjonariusza, przy założeniu, że akcjonariusz ww. ilość akcji posiadał w dniu Praw Poboru oraz nabył przysługującą mu z praw poboru ilość akcji tj. 1.400.000 akcji serii E. Powyższe dane zostały również przeliczone przez Spółkę w zakresie udziału procentowego głosów na Walnym Zgromadzeniu w związku z zamianą w dniu 17.12.2020 roku 230 446 akcji imiennych uprzywilejowanych co do głosu (razy 2) serii C na akcje zwykłe na okaziciela, w związku z czym nastąpiło zmniejszenie ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu, a co z tego wynika zmienił się udział procentowy głosów na Walnym Zgromadzeniu dla tej samej ilości akcji posiadanych przez akcjonariusza.

**** dane z zawiadomienia akcjonariusza z dnia 02.02.2021 roku.

Rzeczywisty stan akcji może odbiegać od prezentowanego, jeżeli nie zaszły zdarzenia nakładające obowiązek na akcjonariusza ujawnienia nowego stanu posiadania lub mimo zajścia takich zdarzeń akcjonariusz nie przekazał stosownego raportu.

Znaczne pakiety akcji :

Struktura własności znacznych pakietów akcji nie uległa zmianie od dnia przekazania raportu rocznego za 2021 rok.

Ważne wydarzenia, które wystąpiły po dniu na który sporządzono kwartalne sprawozdanie:

Brak zdarzeń.

8. Stan posiadania akcji przez osoby zarządzające i nadzorujące na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w okresie od przekazania poprzedniego raportu okresowego.

Stan posiadania akcji Spółki przez osoby zarządzające i nadzorujące:

Zarząd

Członek Zarządu	Stan posiadania na dzień przekazania raportu za I kwartał 2022 roku	Stan posiadania na dzień przekazania raportu rocznego za 2021 rok
Dariusz Szlęzak	Nie posiada	Nie posiada
Jarosław Świć	Nie posiada	Nie posiada

Stan posiadania akcji przez osoby zarządzające nie uległ zmianie od ostatniego okresu sprawozdawczego.

Osoby Zarządzające nie posiadają opcji uprawniających do nabycia akcji .

Rada Nadzorcza

Członek Rady Nadzorczej	Stan posiadania na dzień przekazania raportu za I kwartał 2022 roku	Stan posiadania na dzień przekazania raportu rocznego za 2021 rok
Wojciech Hoffmann	82 141 akcji na okaziciela stanowiące 0,27 % kapitału	82 141 akcji na okaziciela stanowiące 0,27 % kapitału
Zbigniew Syzdek	Nie posiada	Nie posiada
Krzysztof Wydmański	Nie posiada	Nie posiada
Michał Wnorowski	Nie posiada	Nie posiada
Adam Łanoszka	1 622 757 akcji na okaziciela stanowiących 5,25% kapitału	1 622 757 akcji na okaziciela stanowiących 5,25% kapitału

Osoby Nadzorujące nie posiadają opcji uprawniających do nabycia akcji.

9. Wskazanie istotnych postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej.

1. Sygnatura akt: VI GC 225/19

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: pozwany Strona przeciwna /rola procesowa: Orlen Projekt S.A. - powód

Data rozpoczęcia sporu: 19 kwietnia 2019 r.

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę wynagrodzenia z tytułu realizowania robót w ramach Inwestycji FUTURE.

Wartość przedmiotu sporu: 6.669.000.00 zł

Aktualny status:

Przebieg procesu w latach 2019-2020 znajduje się w Sprawozdaniu Zarządu za rok 2020 na str. 61 dostępnym na stronie Spółki pod adresem: www.inwestor.polwax.pl/raporty_roczne/raport-rocznypolwax-s-a-za-2020-rok/

W dniu 25.11.2020r. zapadł wyrok Sądu I instancji – Sąd Okręgowy w Rzeszowie:

a) uchylił nakaz zapłaty z dnia 23 maja 2019 r. wydany w postępowaniu nakazowym co do zapłaty ustawowych odsetek za opóźnienie w transakcjach handlowych od kwot:

• 2.955.000,00 zł od dnia 11 stycznia 2019 r. do dnia 01 października 2019 r.,

• 3.714.000,00 zł od dnia 25 stycznia 2019 r., do dnia 01 października 2019 r. i powództwo w tym zakresie oddalił

b) utrzymał nakaz zapłaty w mocy w pozostałej części (odsetki od kwoty 2.955.000,00 zł od dnia 11.01.2019 r. do dnia zapłaty oraz odsetki od kwoty 3.714.000,00 zł od dnia 29.01.2019 r. do dnia zapłaty.

• ➢ Dwie apelacje złożył Pozwany,
• ➢ Apelację złożył również Powód ORLEN Projekt S.A.
• ➢ Apelacje stron zostały przekazane przez Sąd I instancji do Sądu Apelacyjnego w Rzeszowie, gdzie sprawa jest rozpoznawana pod sygn. I AGa 20/21.
• ➢ Sąd oddalił wniosek o zwolnienie Pozwanego Polwax S.A. od opłaty od apelacji. Opłata została uiszczona.
• ➢ W dniu 26.03.2021 r. Pozwany Polwax S.A. otrzymał odpis apelacji Powoda Orlen Projekt S.A.
• ➢ W dniu 07.04.2021 r. Polwax S.A. złożył odpowiedź na apelację Powoda Orlen Projekt S.A.

Na dzień sporządzenia niniejszej informacji nie zostały podjęte jeszcze przez Sąd Apelacyjny w Rzeszowie żadne dalsze czynności w sprawie. Strony oczekują na wyznaczenie terminu rozprawy apelacyjnej.

2. Sygnatura akt: VI GC 201/19

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: pozwany

Strona przeciwna /rola procesowa: Orlen Projekt S.A. – powód.

Data rozpoczęcia sporu: 13 czerwca 2019 r.

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę wynagrodzenia z tytułu realizowania robót w ramach Inwestycji FUTURE oraz zwrot kwoty z gwarancji należytego wykonania umowy pobranej przez pozwanego oraz kosztów jej uruchomienia, a także zapłaty za i) prace wykonane przez Orlen Projekt bezpośrednio przed odstąpieniem od umowy oraz prace związane z zabezpieczeniem terenu budowy, ii) zrealizowane dostawy, tj. materiały budowlane nabyte w związku z Inwestycją i w celu jej wykonania; iii) zwrot wydatków poniesionych w związku z odstąpieniem przez Orlen Projekt od Umowy.

Wartość przedmiotu sporu: 67.829.248.96 zł

Przebieg procesu w latach 2019-2020 znajduje się w Sprawozdaniu Zarządu za rok 2020 na str. 62 dostępnym na stronie Spółki pod adresem: www.inwestor.polwax.pl/raporty_roczne/raport-rocznypolwax-s-a-za-2020-rok/

Rozprawy po 28.09.2020 r.:

Dnia 21 grudnia 2020 r. posiedzenie przygotowawcze odroczone. Dnia 26.02.2021 r. odbyło się posiedzenie przygotowawcze, podczas którego Sąd Okręgowy w Rzeszowie sporządził plan rozprawy.

Terminy rozpraw:

• 1. 26 maja 2021 r.,
• 1. 31 maja 2021 r.,
• 1. 2 czerwca 2021 r.,
• 1. 7 czerwca 2021 r.,
• 1. 26 lipca 2021 r.

Ponadto, na posiedzeniu przygotowawczym Sąd nie uwzględnił wniosku pozwanego o wydanie zobowiązania do ustosunkowania się do pisma procesowego OP z dn. 10 września 2020 r., z uwagi na to, że Sąd zapowiedział, że nie przewiduje wymiany dalszych pism procesowych.

W niniejszej sprawie w dniu 26 lutego 2021 r. - został doręczony Spółce, w trakcie posiedzenia przygotowawczego przed Sądem Okręgowym w Rzeszowie ("Sąd") - odpis pisma z rozszerzeniem powództwa Orlen Projekt S.A. wobec Polwax S.A. o dodatkową kwotę 22.533.787,16 zł. Sąd zakreślił Pozwanemu dwumiesięczny termin do ustosunkowania się do ww. pisma. W dniu 26 kwietnia 2021 r. Pozwany – Polwax S.A. złożył odpowiedź na rozszerzenie powództwa doręczonego Pozwanemu w dniu 26 lutego 2021 r. W przedmiotowym postępowaniu Spółka Orlen Projekt S.A. dokonała już dwukrotnie rozszerzenia powództwa, o czym Spółka informowała w dniu 17 października 2019 r. (raport bieżący 64/2019) oraz w dniu 3 czerwca 2020 r. (raport bieżący 17/2020).

Wartość przedmiotu sporu w przedmiotowym postępowaniu wynosiła wówczas 45.295.461,80 zł (tj. po rozszerzeniu powództwa w dniu 3 czerwca 2020 r. przedstawionym w raporcie bieżącym nr 17/2020), a obecnie została rozszerzona jak wskazano wyżej o kwotę 22.533.787,16 zł (raport bieżący nr 7/2021) i wynosi 67.829.248,96 zł.

W dniu 10 czerwca 2021 r. Pozwany złożył wniosek o wezwanie do wzięcia udziału w procesie w charakterze interwenienta ubocznego po stronie pozwanej - Ichemad Profarb Sp. z o.o. z siedzibą w Gliwicach (Inżynier Kontraktu). Kolejno w dniu 23 czerwca 2021 r. Pozwany złożył wniosek dowodowy obejmujący dopuszczenie i przeprowadzenie dowodu z odpisów dokumentów zalegających w aktach sprawy o sygn. VI GC 225/19. W dniu 28 czerwca 2021 r. Powód złożył kolejne pismo procesowe stanowiące replikę na odpowiedzi na rozszerzenie powództwa z dnia 19 lutego 2021 r. W dniu 7 lipca 2021 r. Powód złożył wniosek dowodowy stanowiący odpowiedź na treść zeznań złożonych w trakcie rozprawy z dnia 7 czerwca 2021 r. Kolejno, pismem z dnia 19 lipca 2021 r. Powód złożył odpowiedź na wniosek Polwax S.A. o wezwanie do wzięcia udziału w procesie w charakterze interwenienta ubocznego po stronie pozwanej - Ichemad Profarb Sp. z o.o. z siedzibą w Gliwicach.

Kolejny termin rozprawy w sprawie miał miejsce w dniu 15 września 2021 r. W trakcie rozprawy został przesłuchany przedstawiciel Dostawcy Technologii (spółki ThyssenKrupp Uhde Engineering Services GmbH) – świadek Lothar Hoehn. Ponadto, Sąd przesłuchał Strony – Prezesów Zarządów powoda i pozwanego. Kolejny termin rozprawy został wyznaczony na 22 listopada 2021 r., który został jednak ostatecznie odwołany. W dniu 15 grudnia 2021 r. Pozwany złożył wniosek o zawieszenie postępowania z uwagi na postępowania prowadzone m.in. przed Powiatowym Inspektorem Nadzoru Budowlanego dla Powiatu Bielskiego (sygn. PINB 5160.7.2020) oraz Regionalną Dyrekcją Ochrony Środowiska w Katowicach (sygn. WSI.512.16.2019.SA.10), które w przekonaniu Pozwanego mają bezpośredni wpływ na rozstrzygnięcie niniejszego sporu.

Podczas rozprawy w dn. 20 grudnia 2021 r., Sąd odroczył rozpoznanie z terminem na piśmie.

Zarządzeniem z dnia 3 lutego 2022 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie zwrócił interwencję uboczną złożoną przez Ichemad-Profarb Sp. z o.o. Postanowieniem z dnia 3 lutego 2022 r.

Postanowieniem z dnia 3 lutego 2022 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie postanowił zawiesić postępowanie w sprawie VI GC 201/19 do czasu prawomocnego zakończenia sprawy Sądu Okręgowego w Rzeszowie, sygn. akt VI GC 225/19.

3. Sygnatura akt: VI GC 84/20

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: powód

Strona przeciwna /rola procesowa: Orlen Projekt S.A. – pozwany

Data rozpoczęcia sporu: 28 lutego 2020 r.

Przedmiot sporu: Pozew o zapłatę (odszkodowanie z tytułu niewykonania umowy)

Wartość przedmiotu sporu: 132.146.864 zł

Aktualny status: Sąd zarządził doręczenie odpisu pozwu pozwanemu oraz złożenie przez niego odpowiedzi na pozew. W dn. 13 lipca 2020 r. pozwany złożył wniosek o przedłużenie terminu do złożenia odpowiedzi na pozew do dn. 3 września 2020 r. W dn. 20 lipca 2020 r. w systemie internetowym pojawiła się informacja o przedłużeniu terminu do złożenia odpowiedzi na pozew do dn. 3 września 2020 r. W dn. 7 września 2020 r. wpłynęła odpowiedź na pozew. Powód złożył wniosek do Sądu o zezwolenie na złożenie repliki na odpowiedź pozwanego na pozew.

Pismem złożonym w dniu 25 stycznia 2021 r. powód ustosunkował się do odpowiedzi na pozew oraz rozszerzył powództwo o kwotę 2.037.119,01 zł.

Postanowieniem z dn. 25 lutego 2021 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie uznał za niedopuszczalne rozszerzenie powództwa o kwotę 2.037.119,01 zł wraz z odsetkami za opóźnienie w zapłacie. Powód złożył wniosek o sporządzenie pisemnego uzasadnienia tego postanowienia.

W dniu 19 maja 2021 r. odbyło się posiedzenie przygotowawcze podczas którego Sąd zawiesił postępowanie na zgodny wniosek stron.

W dniu 11 października 2021 r. Powód złożył wniosek o wznowienie postępowania. Postanowieniem z dnia 21 października 2021 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie podjął zawieszone postępowanie. W dniu 20 kwietnia 2022 r. wyznaczono termin rozprawy w ww. sprawie. Podczas rozprawy Powód złożył wniosek o zawieszenie postępowania z uwagi na postępowania prowadzone m.in. przed Powiatowym Inspektorem Nadzoru Budowlanego dla Powiatu Bielskiego (sygn. PINB 5160.7.2020) oraz Regionalną Dyrekcją Ochrony Środowiska w Katowicach (sygn. WSI.512.16.2019.SA.10), jak również brak prawomocnego rozstrzygnięcia w sprawie rozpoznawanej w sprawie VI GC 225/19 (sygn. Sądu Apelacyjnego w Rzeszowie I AGa 20/21), jak również sprawę rozpoznawaną pod sygn. VI GC 201/19 (która pozostaje zawieszona), które w przekonaniu Pozwanego mają bezpośredni wpływ na rozstrzygnięcie niniejszego sporu.

Postanowieniem z dnia 20 kwietnia 2022 r. Sąd postanowił zawiesić postępowanie w sprawie do czasu prawomocnego zakończenia sprawy Sądu Okręgowego w Rzeszowie sygn. akt VI GC 225/19 (aktualnie toczącej się przed Sądem Apelacyjnym w Rzeszowie pod sygn. I AGa 20/21) i do czasu prawomocnego zakończenia sprawy Sądu Okręgowego w Rzeszowie sygn. akt VI GC 201/19 – na podstawie art. 177 § 1 pkt 1 Kodeksu postępowania cywilnego.

4. Sygnatura akt: VI GC 104/20

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: powód

Strona przeciwna /rola procesowa: Orlen Projekt S.A. – pozwany

Data rozpoczęcia sporu: 10 marca 2020 r.

Przedmiot sporu: Pozew o zapłatę (zapłata za koszt utylizacji ziemi)

Wartość przedmiotu sporu: 9. 876.683 zł

Aktualny status: Sąd zarządził doręczenie pozwu pozwanemu oraz złożenie przez niego odpowiedzi na pozew. Pozwany złożył odpowiedź na pozew, do której powód złożył w dn. 31 sierpnia 2020 r. replikę. Posiedzenie przygotowawcze zostało wyznaczone na dzień 16 września 2020 r. Na posiedzeniu Sądu w dniu 16 września 2020 r. na wniosek wspólny Stron postępowania, sprawa uległa zawieszeniu w celu przeprowadzenia rozmów ugodowych.

Dnia 1 marca 2021 r. złożono wniosek o podjęcie zawieszonego postępowania.

Dnia 17 marca 2021 r. Sąd wydał Postanowienie, w którym podjął zawieszone postępowanie.

Zarządzeniem z dnia 17 marca 2021 r. Sąd zezwolił Pozwanemu – Orlen Projekt S.A. na złożenie pisma procesowego ustosunkowującego się do pisma Powoda z dnia 31.08.2020 r. w terminie 1 miesiąca od dnia odebrania zarządzenia.

W dniu 10 maja 2021 r. do pełnomocnika Powoda wpłynęło pismo przygotowawcze Pozwanego – Orlen Projekt S.A. stanowiące duplikę na replikę na odpowiedź na pozew.

W dniu 14 czerwca 2021 r. odbyło się posiedzenie przygotowawcze podczas którego Sąd dopuścił dowody ze świadków oraz dowody z dokumentów wnioskowane przez Strony.

W dniu 25 i 27 października 2021 r. oraz 3 listopada 2021 r. odbyły się pierwsze terminy rozpraw w sprawie. Przesłuchano część z zawnioskowanych przez Strony świadków. Kolejne terminy rozprawy zostały wyznaczone na: 17, 19 oraz 24 stycznia 2022 r. Następnie, rozprawy odbyły się w dniu 28 i 30 marca 2022 r. oraz w dniu 4 kwietnia 2022 r.

Podczas ww. terminów przeprowadzono postępowanie dowodowe ze znacznej części z zawnioskowanych świadków. Dodatkowo, zarówno strona powodowa, jak i pozwana złożyła kolejne wnioski dowodowe – zarówno z przesłuchania świadków, jak również z dokumentów. Wnioski te nie zostały jeszcze rozpoznane przez Sąd. Kolejne terminy rozpraw zostały wyznaczone na 20 oraz 22 czerwca 2022 r.

5. Sygnatura akt: XI P 108/20

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: powód – powództwo wzajemne Strona przeciwna/rola procesowa: Leszek Stokłosa – powód, pozwany – powództwo wzajemne

Data rozpoczęcia sporu: 15 grudnia 2020 r.

Pozew z dnia 15 grudnia 2020 r.

Pismem z dnia 20 stycznia 2021 r. złożono powództwo wzajemne, skierowane przeciwko L. Stokłosie, oparte na podstawie klauzuli rebus sic stantibus

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę kwoty 94.000 złotych tytułem odprawy

Wartość przedmiotu sporu I: 94.000 złotych – pozew

Wartość przedmiotu sporu II: 94.000 złotych – powództwo wzajemne

Aktualny status: Pismem z dnia 15 grudnia 2020 r. Leszek Stokłosa wniósł przeciwko POLWAX S.A. pozew o zasądzenie 94.000 złotych tytułem odprawy, obniżonej przez POLWAX S.A. na podstawie art. 15 gd ust. 1 USR COVID-19.

W dniu 20 stycznia 2021 r. Pozwana POLWAX S.A. wniosła odpowiedź na pozew oraz powództwo wzajemne, skierowane przeciwko Leszkowi Stokłosie w którym wniosła na podstawie art. 357¹ § 1 k.c. w zw. z art. 300 k.p., o zmianę postanowień treści Umowy o pracę z dnia 27 maja 2020 r., łączącej Leszka Stokłosę z POLWAX S.A., w ten sposób, że Sąd ustala, że zmianie ulega dotychczasowe brzmienie § 5 ust. 4 Umowy, które otrzymuje następującą treść: "W przypadku odwołania Pracownika z Zarządu Spółki z przyczyn niestanowiących ciężkiego naruszenia jego obowiązków lub jego rezygnacji z pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki oraz rozwiązania niniejszej umowy będzie mu przysługiwała odprawa w wysokości 26.000 zł brutto (słownie: dwadzieścia sześć tysięcy złotych), pod warunkiem zatrudnienia w Spółce i pełnienia funkcji w Zarządzie Spółki przez okres co najmniej 12 miesięcy przed rozwiązaniem niniejszej Umowy".

W dniu 20 lutego 2021 r. Leszek Stokłosa złożył odpowiedź na powództwo wzajemne, w którym wniósł o jego oddalenie.

W odpowiedzi na wniesiony przez POLWAX S.A. pozew wzajemny, Sąd zobowiązał strony do oświadczenia czy widzą możliwość ugodowego zakończenia sporu w następujący sposób: ugoda miałaby opierać się na wypłaceniu powodowi Leszkowi Stokłosie połowy dochodzonej odprawy, tj. 47.000 złotych, przy jednoczesnym cofnięciu pozwu wzajemnego i zwrocie połowy uiszczonych przez strony opłat sądowych.

Powód Leszek Stokłosa nie wyraził zgody na zaproponowane przez Sąd warunki ugody.

W sprawie skierowano pytania do świadków, celem udzielenia odpowiedzi na piśmie. W dniu 24 maja 2021 r. strona pozwana złożyła wyjaśnienia na piśmie. W dniu 24 czerwca 2021 r. Sąd dopuścił w sprawie dowód z opinii biegłego z zakresu księgowości, rachunkowości i finansów celem sporządzenia opinii. Polwax S.A. w dniu 29 lipca 2021 r. przedłożył wszelkie dokumenty, o które zwracał się biegły, niezbędne do sporządzenia kompleksowej opinii. W dniu 22 lipca 2021 r. Powód-Pozwany wzajemny złożył kolejne pismo procesowe w sprawie. W dniu 6 października 2021 r. Powód-Pozwany wzajemny odebrał opinię biegłego sądowego z zakresu rachunkowości sporządzoną na zlecenie Sądu Okręgowego w Katowicach XI Wydział Pracy i Ubezpieczeń Społecznych. W dniu 20 października 2021 r. Polwax S.A. złożył zarzuty do ww. Opinii biegłego.

Wyrokiem z dnia 13 stycznia 2022 r. Sąd Okręgowy w Katowicach:

• 1. Zasądził od Pozwanego (Powoda wzajemnego) na rzecz Powoda (Pozwanego wzajemnego) kwotę 94.000 (dziewięćdziesiąt cztery tysiące) zł tytułem odprawy wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie od 1 listopada 2020 r.,
• 1. Oddalił powództwo w pozostałej części,
• 1. Oddalił powództwo wzajemne,
• 1. Zasądził od Pozwanego (Powoda wzajemnego) na rzecz Powoda (Pozwanego wzajemnego) kwotę 12.800 (dwanaście tysięcy osiemset) zł tytułem zwrotu kosztów postępowania z odsetkami ustawowymi za opóźnienie od kwoty 8.100 (osiem tysięcy sto) zł od uprawomocnienia się orzeczenia do dnia zapłaty,
• 1. Nakazał pobrać od Pozwanego (Powoda wzajemnego) na rzecz Skarbu Państwa Sądu Okręgowego w Katowicach kwotę 9.806,99 (dziewięć tysięcy osiemset sześć 99/100) zł tytułem zwrotu poniesionych wydatków,
• 1. Wyrokowi w punkcie I nadał rygor natychmiastowej wykonalności do kwoty 40.000 (czterdzieści tysięcy) zł.

Podjęto decyzję o niecelowości składania apelacji. Wyrok jest prawomocny, na rzecz Powoda uiszczono zasądzone kwoty.

6. Sygnatura akt: X P 23/21

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: pozwany Strona przeciwna /rola procesowa: Tomasz Nadolski – powód

Data rozpoczęcia sporu: 26 lipca 2021 r. (data wpływu pozwu do sądu)

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę kwoty: 222.745,16 zł, na która składa się:

• a) 66.745,16 zł tytułem niewypłaconej części wynagrodzenia wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie liczonymi od następujących kwot i dat:
  • od kwoty 15.445,16 zł od dnia 11 sierpnia 2020 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 września 2020 r. do dnia zapłaty,

• od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 października 2020 r. do dnia zapłaty,

• od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 listopada 2020 r. do dnia zapłaty tytułem zaległej części wynagrodzenia za miesiące: lipiec, sierpień, wrzesień i październik 2020 r.

• b) 78.000,00 zł tytułem odprawy wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie liczonymi od dnia 1 listopada 2020 r.

• c) 78.000,00 zł tytułem odszkodowania wynikającego z umowy o zakazie konkurencji wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie liczonymi od następujących kwot i dat:
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 grudnia 2020 r. do dnia zapłaty,
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 stycznia 2021 r. do dnia zapłaty,
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 lutego 2021 r. do dnia zapłaty,
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 marca 2021 r. do dnia zapłaty,
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 kwietnia 2021 r. do dnia zapłaty,
• od kwoty 13.000,00 zł od dnia 11 maja 2021 r. do dnia zapłaty.

Aktualny status: Odpis pozwu został doręczony Polwax S.A. w dniu 10 sierpnia 2021 r. Sąd zobowiązał pozwanego do złożenia odpowiedzi na pozew oraz akt osobowych powoda w terminie miesiąca.

W dniu 9 września 2021 r. Polwax S.A. złożył odpowiedź na pozew. Postanowieniem z dnia 1 lutego 2022 r. Sąd dopuścił dowód z przesłuchania zawnioskowanych przez Strony świadków na piśmie. Pierwszy termin rozprawy został przeprowadzony w dniu 6 kwietnia 2022 r. Podczas kolejnego terminu rozprawy w dniu 11 maja 2022 r. zostały przesłuchane strony – Powód Tomasz Nadolski oraz Prezes i Wiceprezes Zarządu Polwax S.A. Ponadto Sąd dopuścił dowód z opinii podstawowej i uzupełniającej biegłego Piotra Kołodziejczyka ze sprawy XI P 108/20 na okoliczność sytuacji finansowej pozwanego. Ponadto, Sąd postanowił zobowiązać pełnomocnika pozwanego do przedłożenia regulaminu wynagradzania zarządu w okresie, gdy powód pełnił funkcję wiceprezesa. Rozprawa została odroczona bez wyznaczenia terminu.

7. Sygnatura akt: V GC 15/21

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: pozwany

Strona przeciwna /rola procesowa: NOBLEX Societe a responsabilite limitee z siedzibą w Zaventem-Belgia.

Data rozpoczęcia sporu: 24 listopada 2020 r.

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę kwoty 28.018,81 EURO tytułem świadczenia wyrównawczego Wartość przedmiotu sporu: 125.189,00 złotych – pozew

Aktualny status: Pozwem z dnia 24 listopada 2020 r. Powód wniósł o zasądzenie od Polwax S.A. kwoty 28.018,81 EURO tytułem świadczenia wyrównawczego. W dniu 11 grudnia 2020 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie VI Wydział Gospodarczy wydał Nakaz zapłaty w postępowaniu upominawczym w którym zasądził żądaną kwotę. W dniu 31 grudnia 2020 r. Pozwany złożył Sprzeciw od nakazu zapłaty wnosząc o oddalenie powództwa w całości. W dniu 28 stycznia 2021 r. Powód złożył odpowiedź na sprzeciw Pozwanego, podtrzymując swoje dotychczasowe stanowisko w sprawie. Powód nie wyraził zgody na prowadzenie mediacji między Stronami.

W związku z brakiem podjęcia rozmów ugodowych Sąd Postanowieniem z dnia 24 lutego 2021 r. dopuścił dowód z opinii biegłego sądowego z zakresu rachunkowości, na wykazanie faktu wysokości osiągniętych przez Pozwanego obrotów po wygaśnięciu umowy agencyjnej z tytułu kontraktów zawartych z klientami pozyskanymi przez Powoda, a także na wykazanie faktu czy obroty osiągane przez Pozwanego z tytułu kontraktów zawartych z klientami pozyskanymi przez Pozwanego stanowią znaczną część ogólnego obrotu Pozwanego.

Biegły został zobowiązany do sporządzenia opinii w terminie 3 miesięcy od dnia otrzymania zlecenia. Sąd zobowiązał Pozwanego – Polwax S.A. do przedstawienia dokumentacji żądanej przez biegłego

celem sporządzenia opinii. Dokumentacja została przekazana do Sądu w dniu 07.05.2021 r. W dniu 09.06.2021 r. Polwax otrzymał opinię biegłego. 29.06.2021 r. złożono stanowisko Polwax co do opinii biegłego. 06.07.2021 r. Sąd zobowiązał biegłego do odniesienia się w terminie 1 miesiąca do stanowiska Polwax.

W dniu 08.09.2021 r. Polwax odebrał opinię uzupełniającą biegłego – odniesienie się do stanowiska Polwax.

W dniu 15.12.2021 r. w Sądzie Okręgowym w Rzeszowie odbyła się rozprawa, na której wysłuchane zostały stanowiska Stron. Sąd oddalił wnioski dowodowe z przesłuchania świadków i Stron. Sąd następnie zamknął rozprawę i odroczył wydanie Wyroku na dzień 29.12.2021 r.

W dniu 29.12.2021 r. Sąd Okręgowy w Rzeszowie w Wyroku oddalił powództwo NOBLEX Societe a responsabilite limitee z siedzibą w Zaventem oraz zasądził od powoda na rzecz pozwanego Polwax S.A. zwrot kosztów procesu w wysokości 6.315,73 zł.

Strona powodowa złożyła wniosek o uzasadnienie ww. Wyroku i w związku z tym Wyrok jest nieprawomocny. Sąd sporządził uzasadnienie Wyroku, Powód ma termin na sporządzenie apelacji, która jeszcze nie wpłynęła. Powód nie wniósł apelacji od Wyroku. Wyrok jest prawomocny, a więc sprawa została zakończona. W dniu 22 marca 2022 r. powód zwrócił Polwax koszty sądowe zasądzone Wyrokiem.

8. Sygnatura akt: IV P 6/21

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: pozwany

Strona przeciwna /rola procesowa: Piotr Kosiński – powód

Data rozpoczęcia sporu: 20 sierpnia 2021 r. (data wpłynięcia pozwu do Sądu)

Przedmiot sporu: Sprawa o zapłatę kwoty 234.745,16 zł

Wartość przedmiotu sporu: 234.745,16 zł - pozew

Aktualny status: Pozwem z dnia 18 sierpnia 2021 r. (wpłynął do Sądu w dniu 20 sierpnia 2021 r.) powód wniósł o zasądzenie od Polwax S.A. kwoty 234.745,16 zł, na którą składa się:

• a) 66.745,16 zł tytułem niewypłaconej części wynagrodzenia wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie liczonymi od następujących kwot i dat:
  • od kwoty 15.445,16 zł od dnia 11 sierpnia 2020 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 września 2020 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 października 2020 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 17.100,00 zł od dnia 11 listopada 2020 r. do dnia zapłaty

tytułem zaległej części wynagrodzenia za miesiące: lipiec, sierpień, wrzesień i październik 2020 r.

• b) 84.000,00 zł tytułem odprawy wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie liczonymi od dnia 1 listopada 2020 r. do dnia zapłaty,
• c) 84.000,00 zł tytułem odszkodowania wynikającego z umowy o zakazie konkurencji wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie od następujących kwot i dat:
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 grudnia 2020 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 stycznia 2021 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 lutego 2021 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 marca 2021 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 kwietnia 2021 r. do dnia zapłaty,
  • od kwoty 14.000,00 zł od dnia 11 maja 2021 r. do dnia zapłaty.

W dniu 24 września 2021 r. Pozwany złożył odpowiedź na pozew. Rozprawy w niniejszej sprawie zostały przeprowadzone odpowiednio: 8 grudnia 2021 r. oraz 21 lutego 2022 r. Sąd przesłuchał wszystkich z zawnioskowanych przez Strony świadków. Celem wezwania i przesłuchania Stron oraz rozpoznania wniosku o dopuszczenie dowodu z opinii biegłego z zakresu księgowości, finansów i rachunkowości. Kolejny termin rozprawy odbył się w dniu 9 maja 2022 r. Przesłuchano strony - Powoda Piotra Kosińskiego oraz Prezesa i Wiceprezesa Polwax S.A. Pozwany cofnął dowód o dopuszczenie dowodu z opinii biegłego z zakresu księgowości, finansów i rachunkowości. Sąd postanowił rozpoznać wniosek o przeprowadzenie dowodu z opinii biegłego z zakresu księgowości finansów i rachunkowości dołączonej do pisma procesowego z dnia 22 lutego 2022 po przesłaniu przez stronę pozwaną akt teczki osobowej powoda Piotra Kosińskiego wraz ze stosownymi uchwałami rady nadzorczej. Kolejny termin rozprawy został wyznaczony na 29 czerwca 2022 r.

9. Sygnatura akt V GCo 61/21

Rola jaką Polwax S.A. pełni w sporze: uczestnik

Strona przeciwna /rola procesowa: Rhenus Port Logistic Sp. z o.o. - wnioskodawca Data rozpoczęcia sporu: 13.12.2021 r. – złożenie wniosku o zawezwanie do próby ugodowej Przedmiot sporu: Sprawa o zawezwanie do zawarcia Ugody w sprawie zapłaty przez Polwax S.A. na rzecz Rhenus Port Logistic Sp. z o.o. kwoty 589.188,62 zł (314.706,62 zł + 274.500,00 zł) Wartość przedmiotu sporu: 589.188,62 zł

Kwota 314.706,62 zł wynika z otrzymanej przez Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. w dniu 7 maja 2021 r. od Bałtyckiej Bazy Masowej Sp. z o.o. noty obciążeniowej nr 01/05/2021 wystawionej tytułem "niedostarczenia gwarantowanej masy towarowej gaczu parafinowego luzem w okresie od dnia 17 listopada 2019 r. do dnia 17 luty 2021 r.". Ww. nota wystawiona została na Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. w związku z tym, kwota wskazana w nocie obciążeniowej nr 01/05/2021 obciąża jedynie Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. nie wykazał w żaden sposób na jakiej podstawie obciążony został ww. kwotą, sam w swoim wniosku przyznaje, iż do tej pory ww. kwoty na rzecz Bałtyckiej Bazy Masowej Sp. z o.o. nie wpłacił, a więc nie poniósł jakiejkolwiek szkody. W związku z czym Polwax S.A. całkowicie kwestionuje przedmiotowe roszczenie.

Uczestnik w całości kwestionuje również żądanie zapłaty kwoty 274.500,00 zł z tytułu szkody poniesionej przez Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. w związku z brakiem realizacji umowy przez Polwax S.A., która obejmuje kwoty wynikające ze zlecenia bezpośrednio Bałtyckiej Bazie Masowej Sp. z o.o. dokonania przeładunku towaru w dniu 10.08.2021 r. oraz w dniu 07.09.2021 r. Niezależnie od tego, iż wskazana przez Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. wysokość szkody jest całkowicie nie udowodniona, to już w maju 2021 r. Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. wypowiedział umowę składu i przeładunku Gaczu parafinowego luzem zawartą z Bałtycką Bazą Masową Sp. z o.o., a co za tym idzie od tamtej pory Wnioskodawca nie był w stanie świadczyć usług na rzecz Polwax S.A. dlatego też nie poniósł jakiejkolwiek szkody, w związku z wykonywaniem przeładunku w sierpniu i wrześniu 2021. Polwax uznawał i uznaje za całkowicie bezpodstawne roszczenia o zapłatę kwot wskazanych we wniosku Rhenus Port Logistics Sp. z o.o. Mając na uwadze powyższe, na posiedzeniu Sądu Rejonowego w Krośnie w dniu 22 marca 2022 r. nie doszło do zawarcia Ugody, a w związku z tym postępowanie w tym przedmiocie o sygnaturze V GCo 61/21 zostało prawomocnie umorzone.

Poza ww., na dzień publikacji nie toczą się postępowania przed organami rządowymi, sądowymi, arbitrażowymi lub administracyjnymi, które samodzielnie mogą mieć lub miały istotny wpływ na sytuację finansową lub rentowność Spółki.

10.Informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe.

Spółka w I kwartale 2022 roku nie zawierała z akcjonariuszami i osobami z nimi powiązanymi transakcji na warunkach innych niż rynkowe.

11.Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub przez jednostkę od niej zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji – łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta.

W okresie sprawozdawczym zdarzenia takie nie występowały.

12.Inne informacje, które zdaniem Polwax S.A. są istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian

oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Polwax S.A.

W rozdziale 3.2. zostały przedstawione istotne informacje z bieżącej działalności Spółki w okresie pierwszego kwartału 2022 roku.

Informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej Polwax S.A.:

W okresie zwiększonej produkcji Spółka zatrudnia dodatkowych pracowników na umowę o pracę tymczasową. Na obecną chwilę Spółka zwiększa zatrudnienie sezonowo na zasadzie zatrudnienia cudzoziemców na umowę o pracę tymczasową.

Spółka w raporcie bieżącym nr 3/2022 z dnia 4.03.2022 r. na temat "wpływu sytuacji politycznogospodarczej na terytorium Ukrainy na działalność Spółki" oceniła, że "strefa pracownicza nie będzie mieć istotnego wpływu na działalność Spółki" przy czym w terminie późniejszym będzie możliwa ocena czy Spółka zapewni właściwy poziom zatrudnienia, który okresowo jest zwiększany pod potrzeby produkcyjne dla kontraktu zniczowego. Na dzień publikacji niniejszego dokumentu Spółka ocenia pozytywnie poziom zatrudnienia, które jest sukcesywnie zwiększane pod potrzeby realizacji kontraktu zniczowego w Zakładzie Produkcji Zniczy i Świec w Czechowicach-Dziedzicach tym samym potwierdziły się oceny przedstawione w tym zakresie w raporcie bieżącym nr 3/2022.

Informacje istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań wobec kontrahentów Polwax S.A.:

Ponadto we wspomnianym powyżej raporcie z dnia 4.03.2022 r. Spółka zaznaczyła, że konflikt zbrojny na Ukrainie, a także sytuacja polityczno-gospodarcza Rosji i Białorusi może mieć wpływ na przyszłe wyniki i działalność Spółki, w szczególności jest "Prawdopodobny brak dostaw z Rosji i Ukrainy określonych komponentów do produkcji zniczy, co może spowodować konieczność poszukiwania dostawców alternatywnych, konieczność zmian w harmonogramach produkcji i w konsekwencji może wpłynąć na marżowość określonych grup produktów. Spółka monitoruje sytuację i dołoży staranności w pozyskaniu komponentów z alternatywnych źródeł." Aktualnie na dzień publikacji niniejszego dokumentu zrealizowane zostały dostawy komponentów do produkcji zniczy od jednego z dostawców z kierunku wschodniego. Kwestie dostaw komponentów do produkcji zniczy od kolejnego dostawcy zostaną rozstrzygnięte w okresie późniejszym lub jak to zaznaczono we wspomnianym powyżej raporcie z dnia 4.03.2022 r. w razie potrzeby zastąpione przez dostawców alternatywnych. Ewentualne nowe uwarunkowania i zmiany mogące w sposób istotny wpływać na wyniki i działalność Spółki będą niezwłocznie przekazane do publicznej wiadomości.

13.Wskazanie czynników, które w ocenie Polwax S.A. będą miały wpływ na osiągnięte przez Polwax S.A. wyniki, w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału.

W ocenie Spółki, w perspektywie kolejnego okresu sprawozdawczego istotny wpływ na osiągane przez Polwax S.A. wyniki będą miały nadal następujące czynniki:

• Zakłócenia pomiędzy popytem a podażą surowców parafinowych oraz innych surowców spowodowane reakcją zarówno sektora chemicznego jak i innych branż gospodarki na sytuację wynikającą z konfliktu na Ukrainie oraz nakładanych przez szereg państw sankcji gospodarczych na Rosję i Białoruś oraz wszelkich związanych z tym ograniczeń i zmian. Spółka podjęła działania by zapewnić wystarczający potencjał surowcowy dla bieżącej produkcji. Na moment publikacji niniejszego opracowania Spółka posiada duży potencjał surowcowy oraz uruchamia zakupy z innych kierunków nie objętych sankcjami.
• Ceny podstawowych surowców (gaczy parafinowych) stosowanych do produkcji wyrobów spółki, a w szczególności zmienność notowań parafin w oparciu o które budowane są formuły

cenowe kupowanych surowców. Aktualne znaczące wzrosty notowań surowców na rynku mogą mieć negatywny wpływ na poziom marżowości w kolejnych kwartałach roku. Klienci nie są w stanie zaakceptować podwyżek cenowych w krótkim czasie, co w wielu przypadkach powodowane jest zawartymi kontraktami, dlatego w celu kontynuacji współpracy niezbędne są negocjacje dopuszczające kompromisowe rozwiązania zakładające możliwość realizacji zakładanych poziomów marżowych w długim okresie czasu, a nie w krótkoterminowej realizacji.

• Możliwe zakłócenia spowodowane wzrostem cen energii wynikających zarówno z sytuacji na wschodzie i tym samym dostępności i cen surowców energetycznych jak również polityki klimatycznej w ramach Unii Europejskiej wymagającej transformacji energetycznej i jej dostosowania do wymogów ochrony środowiska.
• Sytuacja polityczno-gospodarcza na terytorium Ukrainy nie ma wpływu na poziom sprzedaży Spółki gdyż Spółka nie realizuje istotnej sprzedaży swoich wyrobów i usług w kierunku wschodnim (Rosja, Białoruś, Ukraina) stąd też sytuacja związana z konfliktem nie stanowi istotnego zagrożenia dla strony przychodowej Spółki.
• Zagrożenie epidemiologiczne skutkujące ewentualną koniecznością zatrzymania produkcji lub znaczącym jej ograniczeniem zarówno przez Spółkę jak i u naszych kontrahentów wydają się w perspektywie najbliższego kwartału mniej istotne niż dotychczas, aczkolwiek nie można wykluczyć, że sytuacja może ulec zmianie. Spółka przez minione dwa lata trwającej epidemii monitorowała jej wpływ na działalność przedsiębiorstwa Spółki i wprowadzała środki zapobiegawcze związane z epidemią koronawirusa by zminimalizować ewentualne negatywne skutki dla bieżącej działalności zakładów w Jaśle i Czechowicach-Dziedzicach. Tym samym udało się zapobiec sytuacjom skutkującym koniecznością zatrzymania produkcji lub znaczącym jej ograniczeniem. Aktualnie w kraju i Europie (główne rynki działalności Spółki) w związku ze stabilizacją sytuacji oraz uznaniem choroby za endemiczna, co skutkuje likwidacją wielu dotychczasowych obostrzeń, jej wpływ na działalność Spółki zmalał, niemniej Spółka nie jest w stanie wiarygodnie oszacować wpływu ewentualnej zmiany tej sytuacji na wyniki Spółki. Wydaje się, że w perspektywie najbliższego kwartału lub dwóch sama epidemia nie powinna mieć znaczącego wpływu na dostawców surowców, realizację przez Spółkę zobowiązań wobec klientów, redukcji pracowników wynikającej z zachorowalności, zamykania granic itp.
• Kształtowanie się kursów walutowych mających bezpośredni wpływ na wyniki finansowe.
• Ryzyko niekorzystnego dla Polwax S.A. rozstrzygnięcia sporów sądowych mogących skutkować wypłatą dodatkowych środków pieniężnych.
• Spółka rozważa zagospodarowanie majątku nieprodukcyjnego, nie związanego z głównym obszarem działalności.