PCC Exol S.A.

2 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej SPIS TREŚCI JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU FINANSOWEGO ............................................................................................... 3 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ...................................................................................... 4 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ....................................................................................... 5 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ ................................................................................................ 6 JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM ................................................................................. 7 NOTA 1 INFORMACJE OGÓLNE ........................................................................................................................................................................................................... 8 NOTA 2 NOTY OBJAŚNIAJĄCE DOTYCZĄCE WYNIKÓW PODSTAWOWEJ DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ ........... 12 NOTA 3 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE I WARTOŚCI NIEMATERIALNE ........................................................................................................... 17 NOTA 4 ZADŁUŻENIE Z TYT. WYEMITOWANYCH OBLIGACJI, KREDYTÓW ORAZ POZOSTAŁEGO ZADŁUŻENIA 25 NOTA 5 KAPITAŁ OBROTOWY ............................................................................................................................................................................................................. 31 NOTA 6 ZARZĄDZANIE RYZYKIEM ................................................................................................................................................................................................... 37 NOTA 7 KAPITAŁY .......................................................................................................................................................................................................................................... 49 NOTA 8 REZERWY ........................................................................................................................................................................................................................................... 52 NOTA 9 POZOSTAŁE NOTY ................................................................................................................................................................................................................... 53 3 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z WYNIKU FINANSOWEGO 2022 2021 Nota 2.1 Przychody ze sprzedaży 1 050 296 714 815 Nota 2.2 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów (828 039) (590 648) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży 222 257 124 167 Nota 2.2 Koszty sprzedaży i ogólnego zarządu (76 720) (56 399) Nota 9.4 Pozostałe przychody i koszty operacyjne 9 176 3 693 Zysk (strata) na działalności operacyjnej 154 713 71 461 Nota 4.2 Koszty finansowe (13 677) (5 468) Zysk (strata) przed opodatkowaniem 141 036 65 993 Nota 9.5 Podatek dochodowy (24 918) (12 365) Zysk (strata) netto 116 118 53 628 Nota 2.1 EBITDA 169 771 84 750 Średnia ważona liczba akcji zwykłych (tys. szt.) 174 137 173 476 Zysk na akcję podstawowy (PLN) 0,67 0,31 Zysk na akcję rozwodniony (PLN) 0,67 0,31 4 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW 2022 2021 Zysk netto 116 118 53 628 Pozostałe całkowite dochody (po uwzględnianiu efektu podatkowego) podlegające przeklasyfikowaniu do wyniku 0 (1 079) Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych 0 (1 079) Pozostałe całkowite dochody (po uwzględnieniu efektu podatkowego) niepodlegające przeklasyfikowaniu do wyniku (95) 3 Zyski i straty aktuarialne (95) 3 Pozostałe dochody całkowite netto (95) (1 076) Całkowite dochody ogółem 116 023 52 552 5 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH 2022 2021 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej Zysk netto za rok obrotowy 116 118 53 628 Nota 9.5 Obciążenie z tyt. podatku dochodowego 23 906 10 191 Nota 2.2 Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych 14 959 12 870 Koszty finansowe 14 117 4 803 Nota 9.9 Pozostałe korekty zysku (4 843) (1 306) Zapłacony podatek dochodowy (12 300) (9 955) Nota 9.9 Zmiany w kapitale obrotowym (38 366) (54 165) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 113 591 16 066 Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej Nota 9.1 Obrót aktywami finansowymi (25 895) (4 105) Nota 9.2 Płatności z tytułu pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym 0 (19 934) Wpływy z tytułu pożyczek udzielonych jednostkom powiązanym 0 25 606 Otrzymane odsetki od pożyczek 0 205 Płatności za rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne (30 868) (37 910) Wpływy z tytułu zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych 1 8 Dywidendy 7 757 3 902 Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej (49 005) (32 228) Przepływy pieniężne z działalności finansowej Wpływy z tytułu emisji akcji 661 826 Dywidendy (20 817) (29 379) Płatności z tytułu wykupu obligacji (25 000) 0 Wpływy z tytułu kredytów i pozostałego zadłużenia 63 549 34 366 Płatności z tytułu kredytów i pozostałego zadłużenia (54 871) (24 030) Zapłacone odsetki (14 860) (7 669) Wpływy z tytułu dotacji 0 261 Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności finansowej (51 338) (25 625) Zwiększenie/zmniejszenie netto środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 13 248 (41 787) Zmiana z tytułu różnic kursowych z wyceny środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (127) 1 089 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 10 627 51 325 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 23 748 10 627 6 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ 2022 2021 Aktywa trwałe 520 166 474 034 Nota 3.1 Rzeczowe aktywa trwałe 255 823 236 914 Nota 3.4 Wartości niematerialne 183 268 182 839 Nota 3.2 Prawa do użytkowania aktywów 6 053 5 572 Nota 9.1 Pozostałe aktywa 75 022 48 709 Aktywa obrotowe 276 019 211 440 Nota 5.1 Zapasy 94 214 70 730 Nota 5.2 Należności od odbiorców 147 454 121 338 Nota 5.3 Aktywa z tytułu umów z klientami 2 216 1 795 Nota 5.4 Pozostałe należności 4 028 3 157 Nota 9.2 Pozostałe aktywa 4 359 3 793 Nota 4.4 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 23 748 10 627 AKTYWA RAZEM 796 185 685 474 Kapitał własny 405 766 309 899 Nota 7 Kapitał akcyjny 174 137 173 476 Nota 7 Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej 33 618 32 038 Nota 7 Kapitał zapasowy 77 154 44 343 Nota 7 Kapitał rezerwowy 6 000 6 000 Nota 7 Pozostałe całkowite dochody (340) (245) Nota 7 Zyski zatrzymane 115 197 54 287 Zobowiązania długoterminowe 189 641 144 254 Noty 4.1 Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 44 654 44 520 Noty 4.1 Kredyty i pozostałe zadłużenie 118 797 74 751 Nota 9.5 Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego 24 982 23 992 Nota 8 Rezerwy 289 232 Nota 9.3 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 524 388 Nota 5.5 Zobowiązania wobec dostawców 184 133 Nota 5.7 Pozostałe zobowiązania 211 238 Zobowiązania krótkoterminowe 200 778 231 321 Nota 5.5 Zobowiązania wobec dostawców 118 771 108 602 Nota 5.6 Zobowiązania z tytułu umów z klientami 1 468 781 Noty 4.1 Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 129 25 267 Noty 4.1 Kredyty i pozostałe zadłużenie 42 315 76 085 Nota 8 Rezerwy 3 165 1 021 Nota 9.3 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 4 574 5 023 Nota 5.7 Pozostałe zobowiązania 30 356 14 542 Zobowiązania razem 390 419 375 575 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA RAZEM 796 185 685 474 7 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM Kapitał akcyjny Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy Pozostałe całkowite dochody Zyski zatrzymane Razem kapitał własny Stan na 1 stycznia 2022 173 476 32 038 44 343 6 000 (245) 54 287 309 899 Transakcje z właścicielami 661 1 580 32 811 0 0 (55 208) (20 156) Wypłata dywidendy 0 0 0 0 0 (20 817) (20 817) Podział zysku 0 0 32 811 0 0 (32 811) 0 Emisja akcji 661 1 580 0 0 0 (1 580) 661 Całkowite dochody 0 0 0 0 (95) 116 118 116 023 Zysk za rok bieżący 0 0 0 0 0 116 118 116 118 Zyski/straty aktuarialne 0 0 0 0 (95) 0 (95) Stan na 31 grudnia 2022 174 137 33 618 77 154 6 000 (340) 115 197 405 766 Stan na 1 stycznia 2021 172 650 30 074 36 114 6 000 832 40 232 285 902 Transakcje z właścicielami 826 1 964 8 229 0 0 (39 572) (28 553) Wypłata dywidendy 0 0 0 0 0 (29 379) (29 379) Podział zysku 0 0 8 229 0 0 (8 229) 0 Emisja akcji 826 1 964 0 0 0 (1 964) 826 Całkowite dochody 0 0 0 0 (1 076) 53 628 52 552 Zysk za rok bieżący 0 0 0 0 0 53 628 53 628 Zyski/straty aktuarialne 0 0 0 0 3 0 3 Instrumenty zabezpieczające przepływy środków pieniężnych 0 0 0 0 (1 079) 0 (1 079) Stan na 31 grudnia 2021 173 476 32 038 44 343 6 000 (245) 54 287 309 899 8 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 1 INFORMACJE OGÓLNE Nazwa Jednostki PCC EXOL S.A. Podstawowa działalność Spółki Działalność chemiczna, w tym przede wszystkim produkcja i handel wyrobami chemicznymi Brzeg Dolny, Siedziba ul. Sienkiewicza 4 Adres zarejestrowanego Brzeg Dolny, biura jednostki ul. Sienkiewicza 4 Podstawowe miejsce prowadzenia działalności gospodarczej Brzeg Dolny Forma prawna jednostki Spółka Akcyjna Państwo rejestracji Polska KRS 0000306150 Rejestracja Sąd Rejonowy, IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Podstawa sporządzenia Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla PCC SE Nazwa jednostki dominującej PCC Chemicals GmbH Zmiany w nazwie jednostki sprawozdawczej lub innych danych identyfikacyjnych Brak Jednostkowe sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską („MSSF”). Najważniejsze zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu niniejszego sprawozdania finansowego przedstawione zostały w poszczególnych Notach. Zasady te stosowane były we wszystkich prezentowanych latach w sposób ciągły, za wyjątkiem zmian dokonanych w związku z zastosowaniem nowych lub zmienionych standardów lub interpretacji obowiązujących w roku 2022 wskazanych w niniejszej Nocie. Dane finansowe za rok 2022 są w pełni porównywalne do danych wykazanych w sprawozdaniu finansowym za rok 2021. Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga użycia pewnych znaczących szacunków księgowych. Wymaga również od Zarządu dokonywania własnych ocen w ramach stosowania przyjętych przez Spółkę zasad rachunkowości. Istotne szacunki Zarządu zostały przedstawione w poszczególnych Notach dotyczących pozycji, w odniesieniu do których dokonano znaczących szacunków. Jednostkowe sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), które są walutą prezentacji Spółki. Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w oparciu o zasadę kosztu historycznego, z wyjątkiem niektórych instrumentów finansowych, które wyceniane są według wartości godziwej. Przy sporządzaniu niniejszego sprawozdania finansowego założono kontynuację działalności Spółki w dającej się przewidzieć przyszłości i w niezmniejszonym istotnie zakresie. Na dzień podpisania niniejszego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez Spółkę. Informacja na temat wpływu wojny w Ukrainie na Spółkę PCC EXOL Wojna w Ukrainie stwarza dynamicznie zmieniającą się i nieprzewidywalną ekonomicznie sytuację dla całej gospodarki. W 2022 roku wartość sprzedaży Spółki do Rosji, Białorusi i Ukrainy wyniosła 2,2% całkowitych przychodów ze sprzedaży. Sprzedaż do Rosji i Białorusi dotyczyła okresu sprzed wybuchu wojny w Ukrainie. Od początku marca 2022 r. Spółka PCC EXOL wstrzymała sprzedaż produktów do tych krajów i na dzień 31. 12.2022 nie wykazuje należności od odbiorców z tego rejonu. Według najlepszej wiedzy Spółki zidentyfikowane pośrednie zakupy surowców z Rosji zużytych na potrzeby PCC EXOL stanowiły szacunkowo w 2022 roku 0,2% (w minionym roku szacunkowo 1,5%) kosztów zużycia materiałów i energii. Na rok 2022 PCC EXOL nie planowała bezpośrednich zakupów oraz przewidywała zmniejszenie udziału pośrednich zakupów surowców z Rosji, co też miało miejsce. Spółka PCC EXOL zaznacza, że obecnie bardzo trudno jest jednoznacznie zidentyfikować w całym łańcuchu dostaw ewentualne pośrednie powiązania w zakresie pochodzenia surowców z Rosji. W wyniku bezpośrednich i pośrednich skutków wojny w Ukrainie mogą być zakłócone między innymi łańcuchy dostaw w przemyśle petrochemicznym, w tym może to dotyczyć tlenku etylenu oraz propylenu. Sytuacja ta miała i ma przełożenie na wzrosty cen surowców w Europie i na świecie a dalsze potencjalne scenariusze jej rozwoju są trudne do przewidzenia. 9 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Ponadto sytuacja związana z wojną w Ukrainie destabilizuje rynki finansowe i wpływa na dużą dynamikę zmian kursów walut. Spółka nie posiada inwestycji i jednostek zależnych w rejonach zaangażowanych w konflikt. Sytuacja w Ukrainie ma wpływ na logistykę dostaw i wysyłki realizowane w tamtym kierunku. Dodatkowo w związku z wojną w Ukrainie wzrosło na całym świecie ryzyko cyberataków. Równolegle wśród personelu spółki PCC EXOL nie ma osób pochodzących z Ukrainy, stąd nie występuje ryzyko związane z ewentualną utratą pracowników w związku z mobilizacją wojskową w kraju objętym wojną. W związku z wojną w Ukrainie wzrastają ryzyka w związku z sankcjami gospodarczymi nałożonymi na Republikę Białorusi i Federację Rosyjską oraz podmioty z tych krajów. Spółka na bieżąco śledzi i analizuje ich możliwy wpływ na swoją działalność. Z uwagi jednak na bardzo szeroki zakres prowadzonej przez Spółkę działalności gospodarczej, w tym w różnych porządkach prawnych, dużą dynamikę w nakładaniu sankcji oraz możliwe różne podejście do ich interpretacji, pomimo podejmowania szeregu działań adaptacyjnych i dochowania należytej staranności nie można jednak w pełni przyjąć, że Grupa będzie w stanie w każdym czasie w pełnym zakresie spełniać wszystkie wymogi wynikające z nowych sankcji, zwłaszcza gdy naruszenie sankcji gospodarczych może nastąpić bez wiedzy i woli Spółki bądź nieumyślnie przez kontrahentów Spółki.. Ze względu na toczącą się wojnę w Ukrainie bardzo trudno jest przewidzieć Spółce, w jaki sposób zaistniały kryzys może mieć przełożenie na jej działalność w przyszłości. Spóła na bieżąco analizuje dostępne informacje i podejmuje starania, aby wraz z rozwojem wydarzeń w miarę możliwości minimalizować wpływ zaistniałej sytuacji na swoją działalność. Okres ostatnich trzech lat pokazał, że Spółka poradziła sobie w zmiennym i niepewnym środowisku. Z uwagą analizowana jest bieżąca sytuacja i dokładane są wszelkie starania tak, aby spełnić oczekiwania Interesariuszy Spółki. Informacja na temat wpływu COVID-19 na Spółkę PCC EXOL Potencjalnymi ryzykami, w związku z ewentualną eskalacją rozprzestrzeniania się wirusa wywołującego chorobę COVID- 19, mogą być m.in: problem z dostępnością personelu, potencjalne utrudnienia logistyki surowców oraz produktów, wzrost kosztów produkcji, problemy z płynnością finansową, ograniczone możliwości sprzedaży ze względu na niższy poziom zamówień od kontrahentów z różnych branż, jak i brak dostępności surowców na rynkach międzynarodowych. W chwili obecnej Spółka bezpośrednio nie odczuwa istotnych zmian spowodowanych przez COVID-19. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Skład Zarządu na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień zatwierdzenia przez Zarząd sprawozdania finansowego do publikacji przedstawiał się następująco: Dariusz Ciesielski Prezes Zarządu Rafał Zdon Wiceprezes Zarządu Skład Rady Nadzorczej na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień zatwierdzenia przez Zarząd sprawozdania finansowego do publikacji przedstawiał się następująco: Waldemar Preussner Przewodniczący Wiesław Klimkowski Wiceprzewodniczący Alfred Pelzer Członek Arkadiusz Szymanek Członek Robert Pabich Członek Mirosław Siwirski Członek Zatwierdzenie sprawozdania do publikacji Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki w dniu 20 marca 2023 r. Prawdziwość i rzetelność prezentowanego sprawozdania Zarząd Jednostki oświadcza, że wedle najlepszej wiedzy: − roczne jednostkowe sprawozdanie finansowe i dane porównywalne, sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi zasadami rachunkowości oraz odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową oraz wynik finansowy Spółki, − sprawozdanie Zarządu z działalności Spółki za 2022 rok zawiera prawdziwy obraz jej rozwoju i osiągnięć oraz sytuacji Spółki, w tym opis podstawowych ryzyk i zagrożeń. Wybór biegłego rewidenta Zgodnie ze statutem Spółki, Rada Nadzorcza uchwałą nr 30/22 z dnia 19.04.2022 roku dokonała wyboru firmy audytorskiej do badania jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 2022 i 2023 rok oraz do badania jednostkowego i przeglądu skonsolidowanego sprawozdania za I półrocze 2022 roku i za I półrocze 2023 roku. Wybranym audytorem jest firma UHY ECA Audyt Sp. z o.o. Sp. k. z siedzibą w Warszawie przy ul. Połczyńskiej 31A, 01-377 Warszawa. Zarząd Spółki oświadcza, że firma audytorska UHY ECA Sp. z o. o. Sp. k., dokonująca badania rocznego sprawozdania finansowego za rok 2022 została wybrana zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa, ponadto podmiot ten oraz Biegły Rewident dokonujący badania spełniają warunki do wydania bezstronnego i niezależnego 10 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej sprawozdania z badania, zgodnie z obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi. Objaśnienia – podawane kwoty Wykazywane w treści sprawozdania kwoty podawane są w tys. zł, o ile nie podano inaczej. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane i weszły w życie od 1 stycznia 2022 r. Następujące zmiany do istniejących standardów opublikowanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz zatwierdzone przez UE weszły w życie w roku 2022: Zmiany w standardach Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej Zmiany do MSSF 1 „Zastosowanie Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej po raz pierwszy” - Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018–2020: Jednostka zależna stosująca MSSF po raz pierwszy 1 stycznia 2022 roku Zmiany do MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć” – aktualizacja referencji do Założeń Koncepcyjnych 1 stycznia 2022 roku Zmiany do MSSF 9 „Instrumenty finansowe” - Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018–2020: Opłaty w ramach testu 10% przy zaprzestaniu ujmowania zobowiązań finansowych 1 stycznia 2022 roku Zmiany do MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe” - Przychody osiągnięte przed oddaniem do użytkowania 1 stycznia 2022 roku Zmiany do MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe” - Umowy rodzące obciążenia 1 stycznia 2022 roku Zmiany do MSR 41 „Rolnictwo” - Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018–2020: Opodatkowanie przy ustalaniu wartości godziwej 1 stycznia 2022 roku Zmiany nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły jeszcze w życie Następujące standardy i interpretacje zostały wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości lub Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej, a nie weszły jeszcze w życie: Zmiany w standardach Daty wejścia w życie wg. Rady ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe” oraz zmiany do tego standardu – pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – informacje porównawcze (zatwierdzone przez UE) 1 stycznia 2023 roku Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” - wytyczne Rady MSSF w zakresie ujawnień dotyczących polityk rachunkowości w praktyce - wymóg ujawniania istotnych informacji dotyczących zasad rachunkowości (zatwierdzone przez UE) 1 stycznia 2023 roku Zmiany do MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” – definicja wartości szacunkowych (zatwierdzone przez UE) 1 stycznia 2023 roku Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy” – podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji (zatwierdzone przez UE) 1 stycznia 2023 roku Zmiany do MSSF 16 „Leasing” – zobowiązania leasingowe w transakcjach sprzedaży i leasingu zwrotnego (do dnia publikacji niniejszego rocznego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE) 1 stycznia 2024 roku Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” - Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe (opublikowano dnia 23 stycznia 2020 roku, do dnia zatwierdzenia niniejszego śródrocznego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE) 1 stycznia 2024 roku 11 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie. Spółka jest w trakcie analizy, jaki wpływ powyższe zmiany będą miały na jej sprawozdania finansowe. Zmiany szacunków W bieżącym okresie nie dokonano istotnych zmian pozycji szacunkowych . Pozycje, których wysokość ustalana jest na bazie aktualnej wiedzy Zarządu odnośnie bieżących i przyszłych działań i zdarzeń dotyczą: - odpisów aktualizujących aktywa z tytułu umów, - odpisów aktualizujących należności, - odpisów aktualizujących zapasy, - odpisów aktualizujących aktywa trwałe, - odpisów aktualizujących finansowy majątek trwały, - okresów użytkowania aktywów trwałych, - podatku odroczonego, - rezerw i zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych, - rezerw na roszczenia i sprawy sądowe, - zobowiązania z tytułu niepewności podatkowej. Przeliczenie pozycji wyrażonych w walutach obcych Transakcje wyrażone w walutach innych niż waluta funkcjonalna są przeliczane na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji lub kursu określonego w towarzyszącym danej transakcji kontrakcie terminowym typu „ forward ”. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach obcych są przeliczane na walutę funkcjonalną przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości godziwej. Kursy odpowiednich walut w stosunku do PLN przyjęte dla potrzeb wyceny: Kurs obowiązujący na ostatni dzień okresu 2022 2021 USD 4,4018 4,0600 EUR 4,6899 4,5994 Kurs średni) 2022 2021 USD 4,4679 3,8757 EUR 4,6883 4,5775 ) Kurs średni, liczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie . 12 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 2 NOTY OBJAŚNIAJĄCE DOTYCZĄCE WYNIKÓW PODSTAWOWEJ DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ 2.1 Przychody ze sprzedaży Zasady rachunkowości Podstawowa działalność operacyjna Przychody ze sprzedaży są ujmowane zgodnie z modelem wskazanym w MSSF 15, tj. zgodnie z niżej wymienionymi krokami: - identyfikacja umowy, - identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia, - ustalenie ceny transakcyjnej, - przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia, - ujęcie przychodu. W każdej umowie z klientem wyszczególnia się elementy stanowiące odrębne zobowiązania do wykonania świadczenia. W przypadku identyfikacji kilku zobowiązań umownych, do każdego z nich przypisywane jest oczekiwane wynagrodzenie, zaś przychód ujmowany jest w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów. Kontrola nad dobrem lub usługą jest przekazywana w miarę upływu czasu i tym samym zobowiązanie do wykonania świadczenia spełniane jest w czasie i przychód ujmowany jest w miarę upływu czasu, gdy spełniony jest jeden z następujących warunków: - klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści płynące ze świadczenia jednostki, w miarę wykonywania przez jednostkę tego świadczenia, - w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę powstaje lub zostaje ulepszony składnik aktywów (na przykład produkcja w toku), a kontrolę nad tym składnikiem aktywów – w miarę jego powstawania lub ulepszania – sprawuje klient lub - w wyniku wykonania świadczenia przez jednostkę nie powstaje składnik aktywów o alternatywnym zastosowaniu dla jednostki, a jednostce przysługuje egzekwowalne prawo do zapłaty za dotychczas wykonane świadczenie. Jeżeli zobowiązanie do wykonania świadczenia nie jest spełniane w czasie zgodnie z zapisem wskazanym powyżej, zobowiązanie do wykonania świadczenia jest spełniane w określonym momencie i w tym momencie ujmowany jest przychód ze sprzedaży. W celu określenia momentu spełnienia zobowiązania i ujęcia przychodu uwzględniane są wymogi dotyczące przeniesienia na klienta kontroli nad przyrzeczonym składnikiem aktywów. Następujące okoliczności mogą wskazywać na przeniesienie kontroli: - Spółka ma bieżące prawo do zapłaty za składnik aktywów, - klient posiada tytuł prawny do składnika aktywów, - składnik aktywów został fizycznie przekazany klientowi, - klient ponosi istotne ryzyko i uzyskuje istotne korzyści wynikające z własności składnika aktywów, - klient przyjął składnik aktywów. Metody pomiaru stopnia spełnienia zobowiązania obejmują metody oparte na wynikach i metody oparte na nakładach. Przy ustalaniu odpowiedniej metody pomiaru stopnia spełnienia zobowiązania Spółka bierze pod uwagę charakter dobra lub usługi, które zobowiązała się przenieść na rzecz klienta. Zgodnie z metodami opartymi na wynikach, Spółka ujmuje przychody na podstawie bezpośredniego pomiaru wartości dla klienta dóbr lub usług, które zostały dotychczas przekazane na rzecz klienta, w stosunku do pozostałych dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie. Metody oparte na wynikach obejmują metody takie, jak analizy dotychczas wykonanych świadczeń, ocenę osiągniętych wyników i etapów, czasu trwania wykonywania świadczenia oraz liczby wyprodukowanych lub dostarczonych jednostek. Zgodnie z metodami opartymi na nakładach, Spółka ujmuje przychody w oparciu o działania lub nakłady poniesione przez Spółkę przy spełnianiu zobowiązania do wykonania świadczenia (na przykład zużyte zasoby, przepracowane roboczogodziny, poniesione koszty, wykorzystany czas lub maszynogodziny) w stosunku do całkowitych oczekiwanych nakładów koniecznych do wypełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. Jeżeli działania lub nakłady Spółki są wykorzystywane równomiernie przez cały okres spełniania zobowiązania, Spółka ujmuje przychody metodą liniową. Jeżeli Spółka ma prawo do otrzymania wynagrodzenia od klienta w kwocie, która odpowiada bezpośrednio wartości, jaką dla klienta ma świadczenie dotychczas wykonane przez 13 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Spółkę (na przykład w przypadku umowy o świadczenie usług, w ramach której Spółka nalicza klientowi stałą kwotę za każdą godzinę wykonanej usługi), Spółka ujmuje przychód w kwocie, którą ma prawo zafakturować. Koszty doprowadzenia do zawarcia umowy z klientem (tj. koszty ponoszone w celu zawarcia umowy, które nie byłyby poniesione, gdyby umowa nie została zawarta) ujmuje się jako składnik aktywów, jeśli Spółka spodziewa się, że koszty te odzyska. Pozostałe koszty ponoszone w celu zawarcia umowy, bez względu na to, czy umowa została zawarta, czy nie, ujmowane są w kosztach okresu. Koszty poniesione w związku z wykonaniem umowy z klientem i nie ujęte jako zapasy, rzeczowe aktywa trwałe czy wartości niematerialne, zgodnie z odpowiednimi standardami, ujmuje się jako składnik aktywów, jeśli spełnione są wszystkie poniższe kryteria: - koszty są bezpośrednio związane z konkretną umową, - koszty prowadzą do wytworzenia lub ulepszenia zasobów Spółki, które będą wykorzystywane do spełniania zobowiązań do wykonania świadczenia, - Spółka spodziewa się, że koszty te odzyska. Składnik aktywów ujęty w związku z poniesionymi kosztami pozyskania lub wykonania umowy z klientem jest systematycznie amortyzowany, z uwzględnieniem okresu przekazywania klientowi dóbr lub usług, z którymi jest on powiązany. Wysokość przychodów ustala się według wartości godziwej zapłaty otrzymanej bądź należnej. Przychody wycenia się według wartości zdyskontowanej, w przypadku, gdy wpływ zmian wartości pieniądza w czasie jest istotny (za taki uważa się okres uzyskania zapłaty dłuższy niż 360 dni). Przychody są rozpoznawane po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług (VAT) i inne podatki (poza akcyzowym) oraz rabaty (dyskonta, premie, bonusy). 14 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Spółka osiąga przychody ze sprzedaży z tytułu prowadzenia działalności: PRODUKCYJNEJ - wytwarzanie i obrót wyrobami chemicznymi przypisanymi do następujących grup asortymentowych: Grupa asortymentów Produkty w ramach grupy Zastosowanie biała kosmetyka – kremy, maseczki, balsamy płyny do płukania tkanin, płyny do mycia naczyń proszki do prania, środki do czyszczenia Surfaktanty do zastosowań w detergentach i kosmetykach Surfaktanty do produkcji detergentów i kosmetyków, ze względu na swoje własności myjąco-czyszczące, znajdują zastosowanie w produktach chemii gospodarczej, środkach higieny osobistej, a także w produkcji kosmetyków białych i kolorowych. żele pod prysznic, szampony, mydła w płynie włókiennictwo i tekstylia agrochemikalia garbarstwo obróbka papieru budownictwo wydobycie ropy naftowej obróbka metalu górnictwo i wydobycie Surfaktanty do zastosowań przemysłowych Surfaktanty do zastosowań przemysłowych są niezbędnym składnikiem stosowanym w specjalistycznych i niszowych produktach oraz procesach przemysłowych. farby, lakiery, kleje HANDLOWEJ - PCC EXOL S.A. nabywa chemikalia od dostawców celem ich dalszej odsprzedaży USŁUGOWEJ - PCC EXOL S.A. świadczy usługi w zakresie: - wynajmu pomieszczeń własnych, - przerobu produktów chemicznych, - transferu posiadanych danych niezbędnych do prawidłowego posługiwania się znakiem towarowym PCC, - prowadzenia prac badawczo – rozwojowych, - powzięcia przedstawicielstwa w sprawie rejestracji, oceny, udzielania zezwoleń i stosowanych ograniczeń w zakresie wypełniania obowiązków ciążących na importerach, wskazanych w odpowiednich rozporządzeniach i regulacjach chemikaliów. 2022 2021 Przychody ze sprzedaży produktów 859 084 560 827 Surfaktanty do zastosowań w detergentach i kosmetykach 537 622 335 746 Surfaktanty do zastosowań przemysłowych 321 462 225 081 Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów 163 662 134 162 w tym przychody ze sprzedaży tlenku etylenu 135 301 126 847 Przychody ze sprzedaży usług 27 550 19 826 Przychody ze sprzedaży 1 050 296 714 815 15 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Przychody według podziału geograficznego 2022 2021 Polska 622 394 441 546 Europa Zachodnia 267 878 154 865 Europa Środkowo-Wschodnia i Wschodnia 86 280 71 804 Bliski Wschód i Afryka 56 605 32 990 Ameryka Północna i reszta świata 17 139 13 610 Razem 1 050 296 714 815 W prezentowanych okresach koncentracja sprzedaży przewyższająca 10% przychodów ogółem kształtowała się następująco: 2022 2021 Odbiorca 1) ) 231 625 187 235 Odbiorca 2) 159 847 80 954 Pozostali odbiorcy 658 824 446 626 Razem 1 050 296 714 815 ) W pozycji przychody od Odbiorcy 1 wykazano przychody ze sprzedaży uzyskane od podmiotów powiązanych z Grupy Kapitałowej PCC SE. W 2022 roku 58% przychodów ze sprzedaży, uzyskanych od Odbiorcy 1., stanowił przychód ze sprzedaży tlenku etylenu, realizowany na podstawie umowy współpracy, w zakresie wspólnych zakupów tego surowca (w 2021: 68%.). ) Prezentując dane za rok 2022 oraz dane za okres porównywalny za pojedynczego klienta uznano grupę jednostek pod wspólną kontrolą. W sprawozdaniu za rok 2021 zaprezentowano przychody z transakcji z pojedynczym odbiorcą, stanowiące 10 lub więcej procent łącznych przychodów Grupy. Miarą wyników Spółki analizowaną przez Zarząd jest EBITDA. Spółka definiuje EBITDA jako zysk lub stratę netto za okresy ustalone zgodnie z MSSF, z wyłączeniem podatku dochodowego (bieżącego i odroczonego), kosztów finansowych oraz amortyzacji skorygowanej o jednorazowe odpisy aktualizujące/amortyzację nieplanową. Uzgodnienie EBITDA 2022 2021 Zysk netto 116 118 53 628 [+] Podatek dochodowy bieżący i odroczony 24 918 12 365 [+] Amortyzacja ujęta w wyniku finansowym 14 959 12 870 [+] Jednorazowy odpis aktualizujący/amortyzacja nieplanowa 99 419 [+] Koszty finansowe 13 677 5 468 [=] EBITDA 169 771 84 750 16 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2.2 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, koszty sprzedaży i ogólnego zarządu Do kosztu własnego sprzedaży zalicza się: − koszt wytworzenia wyrobów gotowych oraz usług poniesiony w danym okresie sprawozdawczym, skorygowany o zmianę stanu produktów (wyrobów gotowych, półproduktów oraz produkcji w toku) oraz skorygowany o koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby, − odpisy z tytułu utraty wartości majątku trwałego, − wartość sprzedanych towarów i materiałów, − odpisy aktualizujące wartość zapasów. Koszty wytworzenia, które można bezpośrednio przyporządkować przychodom osiągniętym przez Spółkę, wpływają na wynik finansowy Spółki za ten okres sprawozdawczy, w którym przychody te wystąpiły. Koszty wytworzenia, które można jedynie w sposób pośredni przyporządkować przychodom lub innym korzyściom osiąganym przez Spółkę, wpływają na wynik finansowy w części, w której dotyczą danego okresu sprawozdawczego, zapewniając ich współmierność do przychodów lub innych korzyści ekonomicznych. 2022 2021 Amortyzacja środków trwałych i wartości niematerialnych (14 959) (12 870) Odpisy z tytułu utraty wartości środków trwałych i wartości niematerialnych (20) (20) Koszty świadczeń pracowniczych (44 383) (34 501) Zużycie materiałów i energii (600 612) (413 029) Usługi transportu (27 657) (20 837) Pozostałe usługi obce (62 184) (38 394) Podatki i opłaty (2 822) (2 366) Ubezpieczenia majątkowe i osobowe (4 121) (2 955) Pozostałe koszty (6 963) (3 951) Razem koszty rodzajowe (763 721) (528 923) Wartość sprzedanych towarów i materiałów (158 504) (133 748) Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki 27 341 Zmiana stanu produktów, produkcji w toku i półproduktów 18 556 15 761 Odpisy aktualizujące wartość zapasów (1 117) (478) Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, koszty sprzedaży i ogólnego zarządu, w tym: (904 759) (647 047) Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów (828 039) (590 648) Koszty sprzedaży (41 960) (30 220) Koszty ogólnego zarządu (34 760) (26 179) 17 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 3 RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE I WARTOŚCI NIEMATERIALNE 3.1 Rzeczowe aktywa trwałe ▪ Polityka rachunkowości ▪ Weryfikacja okresów użytkowania ▪ Analiza utraty wartości Zasady rachunkowości Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o amortyzację oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Późniejsze nakłady na rzeczowe aktywa trwałe podlegają kapitalizacji, jeżeli spełnione są kryteria kapitalizacji. Koszty konserwacji i napraw ujmuje się w wyniku finansowym w momencie ich poniesienia. Okresy amortyzacji ustalane są na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznego użytkowania danego składnika rzeczowych aktywów trwałych. Okresy użytkowania są weryfikowane w każdym roku obrotowym. Cenę nabycia oraz koszt wytworzenia powiększają koszty finansowania zewnętrznego (tj. odsetki oraz różnice kursowe stanowiące korektę kosztu odsetek) zaciągniętego na nabycie lub wytworzenie dostosowywanego składnika rzeczowych aktywów trwałych (tj. składnika aktywów, którego wytworzenie trwa dłużej niż 12 miesięcy) przy uwzględnieniu istotności projektu dla Spółki. W wartości bilansowej środka trwałego ujmuje się koszty regularnych, znaczących przeglądów, których przeprowadzenie jest niezbędne w celu zapobieżenia wystąpienia usterek oraz których wartość w poszczególnych okresach sprawozdawczych różni się istotnie. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów (w tym znaczących komponentów o różnych okresach ekonomicznej użyteczności), wynoszący: Rodzaj Okres amortyzacji Budynki i budowle 10-51 lat Maszyny i urządzenia techniczne 3-35 lat Środki transportu 5-14 lat Pozostałe środki trwałe 2-40 lat Istotne części zamienne i serwisowe 9-19 lat Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji Informacje na temat rzeczowych aktywów trwałych stanowiących zabezpieczenie zobowiązań Spółki przedstawiono w Nocie 4.3. Istotne szacunki Okresy ekonomicznej użyteczności środków trwałych weryfikowane są w każdym roku obrotowym. Kluczowe zmiany w zakresie stawek amortyzacyjnych dotyczyły maszyn i urządzeń. Konieczność zmian w tym zakresie była podyktowana zmianą szacunków w odniesieniu do przewidywanego okresu wykorzystania poszczególnych środków trwałych. Wpływ wprowadzonej zmiany, to zmniejszenie amortyzacji w roku obrotowym objętym sprawozdaniem finansowym o 203 tys. zł. Zasady rachunkowości Na każdy dzień bilansowy Spółka dokonuje oceny aktywów pod kątem istnienia przesłanek wskazujących na utratę ich wartości. W przypadku istnienia takiej przesłanki, Spółka dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego aktywa lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, jeżeli aktywa nie generują wpływów niezależnie. W przypadku, gdy wartość bilansowa danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne przewyższa jego wartość odzyskiwalną, dokonuje się odpisu aktualizującego jego wartość do poziomu wartości odzyskiwalnej, tj. wyższej z następujących dwóch wartości: wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży lub wartości użytkowej. W razie wystąpienia przesłanek wskazujących na ryzyko utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych, w tym przede wszystkim: − dostępne są dowody pochodzące ze sprawozdawczości wewnętrznej, świadczące o tym, że ekonomiczne wyniki 18 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej uzyskiwane przez dany składnik aktywów są lub w przyszłości będą gorsze od oczekiwanych, − wartość bilansowa aktywów netto spółki jest wyższa od wartości ich rynkowej kapitalizacji, − w ciągu okresu nastąpiły lub nastąpią w niedalekiej przyszłości znaczące i niekorzystne dla jednostki zmiany o charakterze technologicznym bądź rynkowym, − dostępne są dowody na to, że nastąpiła utrata przydatności danego składnika aktywów lub jego fizyczne uszkodzenie. Spółka dokonuje szacunków wartości odzyskiwalnej tych rzeczowych aktywów trwałych. Testy na utratę wartości przeprowadzane są metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych i są oparte na założeniach dotyczących kosztu kapitału, stóp dyskontowych i stóp wzrostu zakładanych dla przepływów pieniężnych po okresie prognoz. Wartości tych wskaźników są szacowane przez Zarząd na bazie najlepszej wiedzy na moment przeprowadzenia testu. Istotne szacunki W roku obrotowym zakończonym 31 grudnia 2022 roku Spółka nie zidentyfikowała przesłanek do przeprowadzenia testów na utratę wartości majątku trwałego na poziomie ośrodków wypracowujących środki pieniężne. Analiza potencjalnego wykorzystania pojedynczych środków trwałych skutkowała koniecznością ujęcia odpisu z tytułu utraty wartości rzeczowych aktywów trwałych w wysokości 23 tys. zł w ciężar kosztu sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Wykorzystanie odpisu utworzonego w latach poprzednich wyniosło 2 647 tys. zł i zostało ujęte jako pomniejszenie kosztu sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Tabela ruchów rzeczowych aktywów trwałych Grunty, budynki i budowle Środki transportu oraz maszyny i urządzenia Pozostałe środki trwałe Środki trwałe w budowie RAZEM 1 stycznia 2022 Wartość brutto 173 487 178 376 13 435 16 705 382 003 Umorzenie (41 249) (89 218) (11 710) 0 (142 177) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 (265) 0 (2 647) (2 912) Wartość księgowa netto 132 238 88 893 1 725 14 058 236 914 Zmiany w 2022 roku Rozliczenie Środków trwałych w budowie 6 790 9 445 497 (16 732) 0 Zakup 0 8 0 29 222 29 230 Koszty finansowania zewnętrznego (stopa kapitalizacji 5,93%) 0 0 0 466 466 Zmniejszenia 0 (80) 0 (2 647) (2 727) Amortyzacja (5 766) (7 994) (430) 0 (14 190) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 (23) 0 2 647 2 624 Inne zmiany 0 0 0 3 506 3 506 31 grudnia 2022 Wartość brutto 180 277 187 391 13 932 30 520 412 120 Umorzenie (47 015) (96 854) (12 140) 0 (156 009) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 (288) 0 0 (288) Wartość księgowa netto 133 262 90 249 1 792 30 520 255 823 19 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Grunty, budynki i budowle Środki transportu oraz maszyny i urządzenia Pozostałe środki trwałe Środki trwałe w budowie RAZEM 1 stycznia 2021 Wartość brutto 120 792 145 477 13 010 69 877 349 156 Umorzenie (37 030) (81 599) (11 252) 0 (129 881) Odpisy z tytułu utraty wartości (111) (137) 0 (2 647) (2 895) Wartość księgowa netto 83 651 63 741 1 758 67 230 216 380 Zmiany w 2021 roku Rozliczenie Środków trwałych w budowie 52 862 34 564 468 (87 894) 0 Zakup 0 0 0 33 527 33 527 Koszty finansowania zewnętrznego (stopa kapitalizacji 3,34%) 0 0 0 451 451 Zmniejszenia (114) 0 0 (59) (173) Amortyzacja (4 272) (7 630) (501) 0 (12 403) Odpisy z tytułu utraty wartości 111 (128) 0 0 (17) Inne zmiany 0 (1 654) 0 803 (851) 31 grudnia 2021 Wartość brutto 173 487 178 376 13 435 16 705 382 003 Umorzenie (41 249) (89 218) (11 710) 0 (142 177) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 (265) 0 (2 647) (2 912) Wartość księgowa netto 132 238 88 893 1 725 14 058 236 914 * Amortyzacja części zamiennych za lata ubiegłe w kwocie 284 tys. zł została wykazana w pozycji Pozostałe przychody i koszty operacyjne. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka realizowała projekty inwestycyjne o wartości bilansowej zaprezentowanej jako środki trwałe w budowie na łączną kwotę 30 520 tys. zł (2021: 14 058 tys. zł), spośród których do najistotniejszych należały: Projekt inwestycyjny 2022 2021 Stacja filtracji oksyalkilatów 6 635 4 036 Rozbudowa instalacji etoksylatów 19 978 618 Zobowiązania z tytułu transakcji zakupu rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych na dzień 31 grudnia 2022 wynoszą 8 731 tys. zł (na dzień 31.12.2021 6 248 tys. zł). Na dzień 31 grudnia 2022 r. umowne zobowiązania inwestycyjne, nie ujęte w sprawozdaniu finansowym wynoszą 20 584 tys. zł (2021: 11 825 tys. zł). 20 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 3.2 Prawa do użytkowania aktywów Zasady rachunkowości Prawo do użytkowania składnika aktywów na dzień początkowego ujęcia wycenia się według kosztu, który obejmuje zobowiązanie z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie, wszelkie opłaty leasingowe zapłacone w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe, wszelkie początkowe koszty bezpośrednie poniesione przez Spółkę jako leasingobiorcę, oraz szacunek kosztów, które mają zostać poniesione w związku z demontażem i usunięciem bazowego składnika aktywów, przeprowadzeniem renowacji miejsca, w którym się znajdował. Po początkowym ujęciu Spółka wycenia prawo do użytkowania składnika aktywów według kosztu pomniejszonego o łączne odpisy amortyzacyjne i łączne straty z tytułu utraty wartości, oraz skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu. Zobowiązanie z tytułu leasingu wycenia się w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Zobowiązanie z tyt. leasingu wykazywane jest w pozycji Kredyty i pozostałe zadłużenie (Nota 4.1). Spółka dla każdej umowy leasingu określa okres leasingu, jako: nieodwołalny okres, przez który leasingobiorca ma prawo do użytkowania bazowego składnika aktywów wraz z okresami, na które można przedłużyć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca skorzysta z tego prawa oraz okresami, w których można wypowiedzieć leasing, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć, że leasingobiorca nie skorzysta z tego prawa. Bieżąca wartość przyszłych płatności z tytułu leasingu obliczana jest z zastosowaniem stopy leasingu. W przypadku, gdy stopa leasingu nie jest znana, Spółka stosuje krańcową stopę procentową dla danej umowy leasingowej. Spółka korzysta ze zwolnienia i nie stosuje wymogów w zakresie wyceny zobowiązania z tytułu leasingu oraz składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania w odniesieniu do: − leasingów krótkoterminowych, tj. leasingów, których okres leasingu jest nie dłuższy niż 12 miesięcy i nie zawierają opcji kupna; − leasingów, w odniesieniu do których bazowy składnik aktywów ma niską wartość i które nie są przedmiotem dalszego sub-leasingu. Spółka uznaje za składniki o niskiej wartości, te aktywa które nowe, bez względu na wiek składnika objętego leasingiem, nie przekraczają kwoty 20 000 zł (nawet jeśli ich wartość jest istotna po zagregowaniu). W przypadku zastosowania zwolnień o których mowa powyżej, Spółka rozpoznaje płatności leasingowe jako koszt zgodnie z metodą liniową przez okres leasingu lub według innej metody, jeżeli lepiej odzwierciedla korzyści Spółki. Istotne szacunki Szacunki mające wpływ na wycenę zobowiązań z tytułu leasingu oraz aktywów z tytułu prawa do użytkowania dokonywane przez Spółkę obejmują: − ustalenie umów zakwalifikowanych do objęcia MSSF 16, − ustalenie okresów użyteczności, w tym umów, − ustalenie stawek amortyzacyjnych praw do użytkowania składników aktywów, − ustalenie krańcowych stóp procentowych stosowanych do dyskontowania przyszłych przepływów pieniężnych. Na mocy umów leasingu Spółka użytkuje głównie prawo wieczystego użytkowania gruntów, maszyny i urządzenia oraz środki transportu. Spółka zakłada poniższe okresy użytkowania dla poszczególnych kategorii aktywów z tytułu prawa do użytkowania: Typ Okres Prawo wieczystego użytkowania gruntów 67 lat Prawo do użytkowania środków transportu oraz maszyn i urządzeń 1-5 lat 21 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Prawo do użytkowania aktywów 2022 2021 Prawo wieczystego użytkowania gruntów 5 320 5 401 Środki transportu oraz maszyny i urządzenia 733 171 Prawo do użytkowania aktywów 6 053 5 572 Amortyzacja praw do użytkowania składników aktywów Pozycja w sprawozdaniu z wyniku finansowego 2022 2021 Prawo wieczystego użytkowania gruntów (80) (80) Środki transportu oraz maszyny i urządzenia (179) (242) Amortyzacja praw do użytkowania składników aktywów (259) (322) Zwiększenia praw do użytkowania składników aktywów w 2022 roku wyniosły 754 tys. zł (w roku 2021: 157 tys. zł). Zobowiązania z tytułu leasingu 2022 2021 Niezdyskontowane zobowiązania, w tym przypadające do zapłaty w okresie: 4 940 4 440 W okresie 1 roku 305 189 W okresie od 1 do 5 lat 741 294 Powyżej 5 lat 3 894 3 957 Przyszłe koszty finansowe z tytułu leasingu finansowego 3 015 3 056 Zobowiązania z tytułu leasingu, wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 1 925 1 384 W okresie 1 roku 265 164 W okresie od 1 do 5 lat 699 231 Powyżej 5 lat 961 989 Inne kwoty ujęte w rachunku zysków i strat w związku z leasingami Pozycja w sprawozdaniu z wyniku finansowego 2022 2021 Koszt odsetek od zobowiązań z tytułu leasingu (71) (70) Koszt związany z leasingami krótkoterminowymi (251) (175) Kwoty ujęte w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych w związku z leasingami Całkowite wydatki związane z umowami leasingu zgodnie z MSSF 16 wyniosły w 2022 roku 217 tys. zł (w roku 2021: 287 tys. zł). 22 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 3.3 Dotacje Zasady rachunkowości Dotacje ujmuje się w momencie, gdy istnieje wystarczająca pewność, że Spółka spełni warunki związane z dotacjami oraz że dotacje będą otrzymane. Dotacje do aktywów są ujmowane w ramach rozliczeń międzyokresowych przychodów, a następnie odpisywane systematycznie w przychody okresu przez szacowany okres użytkowania związanego z nimi składnika aktywów. Dotacje otrzymane jako zwrot kosztów poniesionych przez Spółkę są systematycznie ujmowane jako przychód w wyniku finansowym w okresach, w których ponoszone są dotowane koszty. Dotacje pieniężne ujmuje się w wysokości otrzymanych środków. Otrzymane dotacje W latach ubiegłych Spółka prowadziła dwa projekty inwestycyjne, wspierane dotacjami rządowymi. Na dzień bilansowy Spółka nie była beneficjentem pomocy rządowej w formie dotacji pieniężnych. 3.4 Wartości niematerialne Zasady rachunkowości W ramach wartości niematerialnych Spółka wykazuje przede wszystkim wartość firmy, know how, nabyte koncesje, patenty, licencje. Wartości niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji początkowo wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartości niematerialne testowane są na utratę wartości metodą zdyskontowanych przepływów pieniężnych. Testy są oparte na założeniach dotyczących kosztu kapitału, stóp dyskontowych i stóp wzrostu zakładanych dla przepływów pieniężnych po okresie prognoz. Wartości tych wskaźników są szacowane przez Zarząd na bazie najlepszej wiedzy na moment przeprowadzenia testu. Nakłady poniesione na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem aktywowanych nakładów poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały poniesione. Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Wartość firmy oraz know how nie podlega amortyzacji, lecz podlega corocznie testowi na utratę wartości na ostatni dzień roku. Koszty prac badawczych są odpisywane w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe wykonane w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli spełnione są kryteria ich kapitalizacji (wytworzenie nowego produktu lub procesu jest technicznie możliwe i ekonomicznie uzasadnione oraz Spółka posiada techniczne, finansowe oraz inne niezbędne środki do ukończenia prac rozwojowych, a także jeśli można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane). Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie – jeśli składnik aktywów nie został jeszcze oddany do użytkowania, lub częściej – gdy w ciągu okresu sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości wskazująca na to, że ich wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania. Suma nakładów na prace badawcze i rozwojowe, ujętych w ciągu okresu jako koszt w sprawozdaniu z całkowitych dochodów wyniosła w roku 2022: 6 364 tys. zł (2021: 5 108 tys. zł). Składniki wartości niematerialnych podlegają amortyzacji metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika, wynoszący: Typ Okres Patenty i licencje 5-15 lat Koszty prac rozwojowych 5-15 lat Pozostałe 10-15 lat Know how Nie podlega amortyzacji Wartość firmy Nie podlega amortyzacji 23 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Istotne szacunki Test na utratę wartości dot. wartości firmy oraz know-how Zgodnie z MSR 36 na dzień kończący okres sprawozdawczy dokonywane są coroczne testy na utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których została przypisana wartość firmy. Na dzień 31 grudnia 2022 roku przeprowadzono test na utratę wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne (OWŚP), do którego przypisano wartość firmy w kwocie 96 292 tys. zł powstałą z przejęcia w 2011 roku zorganizowanej części przedsiębiorstwa stanowiącej obecnie podstawową działalność Spółki. Integralną częścią nabytej działalności było know-how w wartości 82 600 tys. zł, obejmujące wiedzę technologiczną i produkcyjną, które uznano za składnik wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania. Wyżej wymienione składniki alokowano do jednostki generującej przepływy pieniężne obejmującej produkcję surfaktantów. Oszacowanie wartości odzyskiwalnej zostało oparte na aktualnych na dzień bilansowy 5-letnich prognozach, w których założono stabilną sytuację gospodarczą zgodną z obecnymi prognozami rynkowymi oraz racjonalne działania Spółki w celu optymalizacji wyniku finansowego w perspektywie długoterminowej zgodnie z najlepszą wiedzą Zarządu Spółki na dzień bilansowy. Szacunek przepływów obejmował również analizę potencjalnego wpływu COVID-19 oraz obecnej wojny w Ukrainie. Szacunek przepływów pieniężnych obejmuje ustalanie przepływów z działalności operacyjnej uwzględniających zmianę stanu w kapitale obrotowym oraz przepływów o charakterze inwestycyjnym – odtworzeniowym, nie uwzględnia jednocześnie przepływów o charakterze podatkowym. Przepływy po okresie prognozy oszacowano w oparciu o przepływy środków pieniężnych ostatniego okresu prognozy. Szacunek zdyskontowanych przepływów pieniężnych oparto na następujących założeniach: − podstawa ustalenia wartości przypisanej do kluczowych założeń - wartość użytkowa, − nominalna stopa dyskonta przed opodatkowaniem 13,5% (w okresie porównywalnym 7,7%), − nominalna stopa wzrostu poza okresem prognoz – 3,5% (w okresie porównywalnym 2,5%). Wartość odzyskiwalna skalkulowana w oparciu o powyższe założenia wyniosła 2 029 464 tys. zł (w okresie porównywalnym 2 141 009 tys. zł). Przeprowadzony test nie potwierdził zaistnienia utraty wartości. W ocenie Zarządu rozsądnie uzasadnione zmiany w założeniach, na których oparto szacunek wartości odzyskiwalnej nie spowodowałyby sytuacji, w której wartość księgowa byłaby wyższa od wartości odzyskiwalnej. 24 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Tabela ruchów wartości niematerialnych Wartość firmy Nabyte koncesje, patenty i licencje Know how Inne wartości niematerialne Razem 1 stycznia 2022 Wartość brutto 96 292 7 496 82 600 3 255 189 643 Umorzenie 0 (5 542) 0 (1 174) (6 716) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 (88) (88) Wartość księgowa netto 96 292 1 954 82 600 1 993 182 839 Zmiany w 2022 roku Rozliczenie Inwestycji 0 415 0 (415) 0 Zakup 0 0 0 937 937 Zmniejszenia 0 0 0 (86) (86) Amortyzacja 0 (436) 0 (74) (510) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 88 88 31 grudnia 2022 Wartość brutto 96 292 7 911 82 600 3 691 190 494 Umorzenie 0 (5 978) 0 (1 248) (7 226) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 0 0 Wartość księgowa netto 96 292 1 933 82 600 2 443 183 268 Wartość firmy Nabyte koncesje, patenty i licencje Know how Inne wartości niematerialne Razem 1 stycznia 2021 Wartość brutto 96 292 6 687 82 600 2 399 187 978 Umorzenie 0 (5 155) 0 (1 133) (6 288) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 (85) (85) Wartość księgowa netto 96 292 1 532 82 600 1 181 181 605 Zmiany w 2021 roku Rozliczenie Inwestycji 0 809 0 (809) 0 Zakup 0 0 0 1 618 1 618 Amortyzacja 0 (387) 0 (42) (429) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 (3) (3) Inne zmiany 0 0 0 48 48 31 grudnia 2021 Wartość brutto 96 292 7 496 82 600 3 255 189 643 Umorzenie 0 (5 542) 0 (1 174) (6 716) Odpisy z tytułu utraty wartości 0 0 0 (88) (88) Wartość księgowa netto 96 292 1 954 82 600 1 993 182 839 25 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 4 ZADŁUŻENIE Z TYT. WYEMITOWANYCH OBLIGACJI, KREDYTÓW ORAZ POZOSTAŁEGO ZADŁUŻENIA ▪ Obligacje, kredyty i pozostałe zadłużenie ▪ Koszty finansowe ▪ Zabezpieczenie spłaty zobowiązań ▪ Środki pieniężne 4.1 Obligacje, kredyty i pozostałe zadłużenie Zasady rachunkowości Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji, kredytów i pozostałego zadłużenia są ujmowane początkowo według wartości godziwej, pomniejszonej o koszty transakcyjne związane z uzyskaniem finansowania. Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe wycenia się w zamortyzowanym koszcie przy użyciu efektywnej stopy procentowej. Rachunkowość zabezpieczeń Celem stosowania rachunkowości zabezpieczeń jest ograniczenie zmienności wyniku netto Spółki, wynikającej z okresowych zmian wyceny transakcji zabezpieczających poszczególne ryzyka rynkowe, na które narażona jest Spółka. Instrumentami zabezpieczającymi są kredyty w walucie obcej. Wyznaczane zabezpieczenia dotyczą przyszłych prognozowanych transakcji sprzedaży. Plany sprzedaży sporządzane są w oparciu o możliwości produkcyjne na dany okres. Spółka ocenia prawdopodobieństwo wystąpienia tych transakcji jako bardzo wysokie. Spółka może korzystać z naturalnych zabezpieczeń ryzyka walutowego poprzez zastosowanie rachunkowości zabezpieczeń w stosunku do kredytów denominowanych w walutach obcych, wyznaczając je jako pozycje zabezpieczające przed ryzykiem kursu walutowego związanego z przyszłymi przychodami ze sprzedaży denominowanych w tych samych walutach. Wynik transakcji jako zysk lub strata wynikająca ze zmiany wartości godziwej instrumentu zabezpieczającego przepływy pieniężne, ujmowany jest w pozostałych całkowitych dochodach, w takiej części, w jakiej dany instrument stanowi skuteczne zabezpieczenie związanej z nim pozycji zabezpieczanej. Część nieskuteczną odnosi się do wyniku finansowego jako pozostałe przychody i koszty operacyjne. Instrumenty pochodne są ujmowane jako zabezpieczające do momentu, kiedy instrument wygaśnie, zostanie sprzedany, wypowiedziany, zrealizowany, bądź decyzją Spółki nie będzie już dużej wykorzystywany jako zabezpieczenie. 26 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Obligacje wyemitowane przez Spółkę Seria Data emisji Data wykupu Wartość emisji (tys. zł) Oprocentowanie w bieżącym okresie odsetkowym Seria C1 27 lutego 2020 27 listopada 2024 20 000 5,50% Seria C2 24 czerwca 2020 24 września 2025 25 000 5,50% 45 000 Obligacje 2022 2021 Część długoterminowa 44 654 44 520 Część krótkoterminowa 129 25 267 Razem zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 44 783 69 787 W 2022 roku Spółka korzystała również z zewnętrznych źródeł finansowania w formie długoterminowych kredytów inwestycyjnych, linii kredytowych i kredytów w rachunku bieżącym. Dodatkowo Spółka była stroną umów faktoringu dla wybranych należności z tytułu dostaw i usług oraz umów faktoringu odwrotnego dla wybranych zobowiązań z tytułu dostaw i usług. Na dzień 31.12.2022 Spółka PCC EXOL S. A. nie wykazuje zobowiązań z tytułu faktoringu odwrotnego. Kredyty i pozostałe zadłużenie 2022 2021 Kredyty bankowe 117 137 57 142 Kredyty w rachunku bieżącym 0 16 389 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 1 660 1 220 Razem kredyty i pozostałe zadłużenie długoterminowe 118 797 74 751 Kredyty bankowe 22 264 75 921 Kredyty w rachunku bieżącym 19 786 0 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 265 164 Razem kredyty i pozostałe zadłużenie krótkoterminowe 42 315 76 085 W 2022 roku nastąpił terminowy wykup obligacji serii B1 w ilości 250 tys. sztuk o łącznej wartości nominalnej 25 mln zł. Wyemitowane obligacje o wartości nominalnej 100 zł każda denominowane są w PLN, a okresy odsetkowe wynoszą 3 miesiące. Obligacje są emitowane jako niezabezpieczone. Spółka ma prawo do wcześniejszego wykupu obligacji. Obligacje wyemitowane przez Spółkę na dzień 31 grudnia 20 22 przedstawia poniższa tabela. Głównym celem, na który są wykorzystywane środki pochodzące z emisji obligacji jest finansowanie ogólnych potrzeb korporacyjnych, których podstawowym celem jest osiągnięcie zysku. 45 mln zł Wartość obligacji na dzień bilansowy 27 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2022 2021 Saldo w walucie transakcji Saldo w przeliczeniu na PLN Saldo w walucie transakcji Saldo w przeliczeniu na PLN Waluta (tys.) (tys.) (tys.) (tys.) Struktura walutowa zadłużenia Kredyty bankowe PLN 139 401 139 401 133 063 133 063 Kredyty w rachunku bieżącym PLN 19 786 19 786 16 389 16 389 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego PLN 1 615 1 615 1 345 1 345 Zadłużenie w walucie obcej Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego EUR 66 310 9 39 Razem kredyty i pozostałe zadłużenie 161 112 150 836 Oprocentowanie kredytów oparte jest na zmiennej stopie procentowej WIBOR powiększonej o marże. Umowy kredytów bankowych, których saldo na dzień 31 grudnia 2022 wynosi 159 187 tys. zł, zawierają kowenanty finansowe. Spółka terminowo wywiązywała się ze spłaty zaciągniętych zobowiązań. Nie wystąpiły naruszenia kowenantów ani w okresie sprawozdawczym ani po dniu bilansowym, do dnia publikacji raportu. W dniu 28 kwietnia 2022 roku Spółka zawarła z Bankiem Ochrony Środowiska S.A. umowę kredytu odnawialnego na kwotę 35 mln zł, z terminem spłaty do 27.04.2024. Kredyt oprocentowany jest według stawki WIBOR 3M plus marża banku. Zgodnie z umową kredytową, zabezpieczeniem kredytu jest m.in. Gwarancja PLG FGP Banku Gospodarstwa Krajowego, stanowiąca pomoc publiczną w rozumieniu przepisów Komunikatu Komisji Europejskiej „Tymczasowe ramy środków pomocy państwa w celu wsparcia gospodarki w kontekście trwającej epidemii COVID- 19” (2020/C 91 I/01) (Dz. Urz. UE C 91 I z 20.03.2020). Wzrost stanu kredytów na dzień 31 grudnia 2022 roku, w stosunku do 31 grudnia 2021 roku, wynika głównie z realizacji kolejnych transz kredytu, w łącznej kwocie 25 308 tys. zł, na podstawie umowy kredytowej, zawartej w dniu 29 kwietnia 2021 r. przez Spółkę z Bankiem Ochrony Środowiska S.A., z przeznaczeniem na finansowanie i refinansowanie projektów inwestycyjnych. Ze zobowiązaniami z tytułu obligacji, kredytów i innego zadłużenia wiąże się ryzyko stopy procentowej, walutowe oraz ryzyko płynności. Dalsze informacje na temat zarządzania tymi ryzykami oraz informacje na temat wartości godziwej zobowiązań przedstawiono w Nocie 6. Zmiany w zobowiązaniach finansowych i instrumentach zabezpieczających Zmiany niepieniężne Stan na 01.01.2022 Przepływy pieniężne Zwiększenia Zmniejszenia Efekt różnic kursowych Zmiany w wartości godziwej Stan na 31.12.2022 Pożyczki/kredyty 149 452 8 895 1 067 (227) 0 0 159 187 Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 69 787 (25 302) 298 0 0 0 44 783 Zobowiązania z tytułu faktoringu odwrotnego 0 0 0 0 0 0 0 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 1 384 (217) 754 0 4 0 1 925 Zobowiązania z działalności finansowej 220 623 (16 624) 2 119 (227) 4 0 205 895 28 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Spółka posiada następujące limity w ramach podpisanych umów kredytowych, pożyczek, faktoringu, akredytyw i gwarancji. Stan na 31.12.2022 Stan na 31.12.2021 Dostępne limity niepomniejszone o wykorzystanie Wykorzystanie Dostępne limity niepomniejszone o wykorzystanie Wykorzystanie Otwarte linie kredytowe oraz kredyt na finansowanie i refinansowanie projektów inwestycyjnych 88 681 78 629 139 000 100 400 Faktoring odwrotny 12 500 0 12 500 0 Gwarancje 1 000 0 1 000 0 Spadek dostępnych limitów na dzień 31.12.2022 w stosunku do stanu na dzień 31.12.2021 wynika głównie z wykorzystania w kwocie 50.319 tys. zł kredytu na finansowanie i refinansowanie projektów inwestycyjnych, udzielonego na kwotę 55 000 tys. zł . 4.2 Koszty finansowe Szczegóły dotyczące instrumentów pochodnych zaprezentowano w Nocie 6. 2022 2021 Koszty z tytułu odsetek (14 599) (7 116) - kredyty i pożyczki otrzymane (11 425) (3 103) - obligacje wyemitowane (3 103) (3 943) - leasing finansowy (71) (70) Pozostałe 922 1 648 Straty z tytułu różnic kursowych (9) 0 Opłaty administracyjne i emisyjne (393) (279) Swapy odsetkowe - zabezpieczenie przepływów pieniężnych) 1 526 2 149 Koszty poręczenia finansowego (149) (139) Pozostałe koszty finansowe (53) (83) Razem koszty finansowe (13 677) (5 468) ) W pozycji wykazano wpływ wyceny instrumentów pochodnych na wynik finansowy Spółki. Spółka w celu zabezpieczenia ryzyka zmienności stóp procentowych, związanych z zaciągniętymi kredytami oprocentowanymi zmienną stopą procentową, stosuje strategie zabezpieczające w postaci dwóch swapów procentowych IRS na łączną kwotę 62 395 tys. zł, rozliczanych do 01.12.2025 roku oraz jednego swapa procentowego na kwotę 31 795 tys. zł rozliczanego do 01.07.2024 roku. Na dzień 31.12.2022 kwota zabezpieczona wynosi odpowiednio 19 895 tys. zł i 6 496 tys. zł. 29 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 4.3 Zabezpieczenie spłaty zobowiązań Spółki Spółka ustanowiła na rzecz swoich kredytodawców i pożyczkodawców zewnętrznych następujące rodzaje zabezpieczeń: Nazwa zabezpieczenia Charakterystyka zabezpieczenia Wartość zobowiązania na dzień bilansowy Wartość bilansowa aktywów stanowiących zabezpieczenie Weksle własne in blanco Zgodnie z wystawionymi deklaracjami wekslowymi wierzyciel, w przypadku niedotrzymania warunków umowy ma prawo wypełnić weksel na sumę odpowiadającą zadłużeniu, łącznie z odsetkami oraz kosztami postępowania sądowego. Płatność z tytułu weksla jest wymagalna w ciągu 7 dni od dnia zawiadomienia Spółki. Najistotniejszą pozycję zobowiązań zabezpieczonych wekslami stanowią umowy dofinansowania. Zastaw finansowy Prawo z rachunków bankowych prowadzonych w BOŚ S.A. Hipoteki na nieruchomościach Część obowiązujących na dzień bilansowy umów o kredyty i pożyczki inwestycyjne jest zabezpieczonych hipotecznie na nieruchomościach Spółki. 52 781 136 634 Zastaw rejestrowy na rzeczach ruchomych Mienie ruchome oraz prawa wchodzące w skład Wydziału Produkcji Etoksylatów ETE-1, Wydziału Produkcji Siarczanowanych ETS i Wydziału Produkcji Etoksylatów ETE-2 61 355 90 473 30 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 4.4 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne i ich ekwiwalenty składają się głównie ze środków pieniężnych na rachunkach bankowych oraz depozytów bankowych o terminie wymagalności do trzech miesięcy od dnia ich założenia. Środki pieniężne wycenia się w kwocie nominalnej powiększonej o odsetki. Środki pieniężne nie są oprocentowane. Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne okresy od jednego dnia do jednego miesiąca, w zależności od aktualnego zapotrzebowania Spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych. 2022 2021 Środki pieniężne w banku i w kasie 23 674 10 434 Środki pieniężne na rachunku VAT 74 193 Razem 23 748 10 627 2022 2021 Saldo przeliczone na PLN Saldo przeliczone na PLN Środki w walucie funkcjonalnej Spółki PLN 23 748 10 627 Struktura walutowa PLN 747 488 EUR 21 996 9 357 USD 992 705 GBP 13 77 Razem 23 748 10 627 31 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 5 KAPITAŁ OBROTOWY 5.1 Zapasy Zasady rachunkowości Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia lub kosztu wytworzenia nie wyższego od możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. W przypadku materiałów przeznaczonych do produkcji, odpisu do aktualnej ceny sprzedaży netto nie dokonuje się, jeżeli w odniesieniu do wyrobów gotowych, do wytworzenia których będą zużyte, nie stwierdzono utraty wartości. Na cenę nabycia lub koszt wytworzenia zapasów składają się wszystkie koszty zakupu, koszty wytworzenia oraz inne koszty poniesione w celu doprowadzenia zapasów do ich aktualnego miejsca i stanu. Koszty zakupu zapasów składają się z ceny zakupu, ceł importowych i pozostałych podatków (inne niż te możliwe do odzyskania w okresie późniejszym przez Spółkę od urzędów skarbowych) oraz kosztów transportu, załadunku, wyładunku oraz innych kosztów dających się bezpośrednio przyporządkować do pozyskania towarów i materiałów. Przy określaniu kosztów zakupu odejmuje się upusty, rabaty handlowe i inne podobne pozycje. Koszt wytworzenia obejmuje bezpośrednie koszty wytworzenia (wartość zużytych materiałów bezpośrednich, robociznę bezpośrednią) oraz narzut pośrednich kosztów produkcji ustalonych przy założeniu normalnego wykorzystania mocy produkcyjnych. Wyceny rozchodów dokonuje się: − w przypadku materiałów – wg ceny średnioważonej, − w przypadku towarów – wg ceny średnioważonej, − w przypadku wyrobów gotowych – wg średnioważonego rzeczywistego kosztu. Istotne szacunki Odpis z tytułu utraty wartości Na dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją obiektywne dowody utraty wartości składnika zapasów. Odpisy aktualizujące wartość zapasów tworzy się w związku z utratą ich wartości celem doprowadzenia wartości zapasów do poziomu wartości netto możliwej do odzyskania oraz uwzględnienia braku rotacji danego zapasu. Odpisy na zapasy tworzone są zgodnie z szacunkami Zarządu dotyczącymi przyszłej możliwości wykorzystania ich składników w oparciu o przedziały wiekowania na podstawie poniższych kryteriów, które zostały opracowane przez Zarząd z uwzględnieniem historycznych tendencji w zakresie rotacji zapasów: Okres braku rotacji Wysokość odpisu od 6 do 12 miesięcy 10% od 1 roku do 2 lat 50% dłużej niż 2 lata 100% Wyjątkami od powyższej zasady są: − zapasy techniczne przeznaczone do konkretnego urządzenia, dla których odpis aktualizujący w wysokości 25% naliczany jest w przypadku braku rotacji w okresie powyżej 2 lat, − zapasy techniczne, zakupione w celu realizacji określonego zadania (remont, modernizacja), dla których odpis aktualizujący naliczany jest w przypadku braku rotacji powyżej 1 roku, według zasad ogólnych podanych powyżej. Odpisy aktualizujące wartość zapasów ustalone wg powyższych zasad mogą podlegać odmiennej ocenie w przypadku posiadania przez Zarząd wiarygodnych informacji, z których może wynikać, że doszło do dodatkowej utraty wartości lub utrata wartości nie nastąpiła. Odpisy aktualizujące są ujmowane w wyniku finansowym jako koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów. Odwrócenie odpisu aktualizującego wartość zapasów jest ujmowane jako korekta kosztu sprzedanych produktów, towarów i materiałów . 32 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2022 2021 Materiały 32 125 27 927 Towary 2 563 993 Produkcja w toku (według kosztu wytworzenia) 26 809 18 635 Wyroby gotowe 36 186 25 527 Zapasy (brutto) 97 683 73 082 Odpisy aktualizujące wartość zapasów (3 469) (2 352) Zapasy (netto) 94 214 70 730 5.2 Należności od odbiorców Zasady rachunkowości Należności od odbiorców oraz pozostałe należności finansowe wycenia się na moment początkowego ujęcia według wartości godziwej, a na dzień bilansowy według zamortyzowanego kosztu przy użyciu efektywnej stopy procentowej pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. W przypadku należności krótkoterminowych wycena ta odpowiada kwocie należnej zapłaty pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Spółka klasyfikuje należności od odbiorców oraz pozostałe należności w ramach kategorii instrumentów finansowych jako aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu bazując na wybranym modelu zarządzania aktywami finansowymi (utrzymywanie w celu uzyskiwania przepływów pieniężnych). Spółka posiada należności z tytułu dostaw objęte umową faktoringu. Spółka nie zatrzymuje znaczących ryzyk i korzyści, lecz zatrzymała kontrolę nad tymi aktywami, dokonując przy tym ubezpieczenia znacznej większości należności od odbiorców (na dzień 31 grudnia 2021 roku 73% należności od odbiorców było objętych ubezpieczeniem, co odpowiada 93% należności od jednostek niepowiązanych). Istotne szacunki Odpis aktualizujący wartość należności liczony jest na bazie modelu oczekiwanej straty kredytowej niezależnie od wystąpienia przesłanek utraty wartości, zgodnie z MSSF 9. 3 stopniowa klasyfikacja aktywów finansowych Charakterystyka 1 Stopień Salda, dla których nie nastąpiło znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których ustala się oczekiwaną stratę w oparciu o prawdopodobieństwo niewypłacalności w ciągu 12 miesięcy 2 Stopień Salda, dla których nastąpiło znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia i dla których ustala się oczekiwaną stratę w oparciu o prawdopodobieństwo niewypłacalności w ciągu całego okresu kredytowania 3 Stopień Salda ze stwierdzoną utratą wartości Spółka uważa, że należności od odbiorców nie zawierają istotnego elementu finansowania, dlatego korzysta w tym przypadku z uproszczonego podejścia i wyceny odpisu na bazie oczekiwanych strat kredytowych za cały okres życia należności. Zgodnie z tym podejściem Spółka klasyfikuje należności od odbiorców do Stopnia 2, z wyjątkiem należności dla których stwierdzono utratę wartości – te należności zostały zaklasyfikowane do Stopnia 3. Dla nale ż no ś ci handlowych Spółka przeprowadza analiz ę portfelow ą (za wyj ą tkiem nale ż no ś ci zaliczonych do Stopnia 3, które zosta ł y przeanalizowane indywidulanie). Spółka stosuje uproszczon ą matryc ę odpisów w poszczególnych przedzia ł ach wiekowych na podstawie oczekiwanych strat kredytowych w ca ł ym okresie ż ycia nale ż no ś ci. Poziom oczekiwanych strat jest okre ś lany w oparciu o analiz ę danych historycznych. Dodatkowo Spółka analizuje otoczenia mikro i 33 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej makroekonomiczne w celu upewnienia się czy wyliczone wskaźniki nie powinny zosta ć skorygowane w oparciu o oczekiwania dotycz ą ce zdarze ń przysz ł ych. Dla należności objętych ubezpieczeniem ze względu na to, że ryzyko poniesienia strat jest bardzo niskie, stosuje się minimalny współczynnik straty. 2022 2021 Należności od odbiorców ogółem 150 179 133 437 Należności rozliczane w ramach faktoringu (2 294) (11 696) Należności od odbiorców (brutto) 147 885 121 741 Odpis aktualizujący wartość należności (431) (403) Należności od odbiorców (netto), w tym 147 454 121 338 W walucie funkcjonalnej Spółki PLN 147 454 121 338 Struktura walutowa ogółem PLN 31 483 34 137 EUR 118 135 97 271 USD 489 2 029 GBP 72 0 2022 2021 Należności, które utraciły wartość (brutto) 299 260 Odpis na należności, które utraciły wartość (299) (260) Należności, które utraciły wartość (netto) 0 0 Należności, które nie utraciły wartości (brutto), w tym: 147 586 121 481 Należności nieprzeterminowane 144 013 119 497 Należności przeterminowane - wg okresu przeterminowania 3 573 1 984 Od 1 do 90 dni 3 566 1 980 Od 90 do 180 dni 0 0 Powyżej 180 dni 7 4 Odpis na należności, które nie utraciły wartości (132) (143) Należności, które nie utraciły wartości (netto) 147 454 121 338 Razem należności 147 454 121 338 Z należnościami wiąże się ryzyko walutowe oraz kredytowe. Zarządzenia ryzykiem oraz informacje na temat wartości godziwej opisano w Nocie 6. 34 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 5.3 Aktywa z tytułu umów z klientami Zasady rachunkowości Spółka ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej składnik aktywów z tytułu umowy będący prawem spółki do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które Spółka przekazała klientowi. Jeśli Spółka spełniła zobowiązanie, dokonując przekazania dóbr lub usług klientowi, zanim klient zapłacił wynagrodzenie lub przed terminem jego wymagalności, Spółka ujmuje umowę jako składnik aktywów z tytułu umowy, z wyłączeniem wszelkich kwot przedstawianych jako należności. Aktywa z tytułu umów z klientami Stan na 01.01.2022 1 795 Przeniesienie z aktywów z tytułu umowy rozpoznanych z tytułu reklasyfikacji do należności od obiorców (1 795) Zwiększenie aktywów z tytułu umowy w wyniku spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, które nie zostało jeszcze zafakturowane 2 216 Stan na 31.12.2022 2 216 W 2022 roku nie wystąpiły przesłanki wskazujące na konieczność utworzenia odpisów aktualizujących wartość aktywów z tytułu umów z klientami. Aktywa z tytułu umów z klientami Stan na 01.01.2021 1 327 Przeniesienie z aktywów z tytułu umowy rozpoznanych z tytułu reklasyfikacji do należności od obiorców (1 327) Zwiększenie aktywów z tytułu umowy w wyniku spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, które nie zostało jeszcze zafakturowane 1 795 Stan na 31.12.2021 1 795 5.4 Pozostałe należności Zasady rachunkowości Pozostałe należności ujmuje się początkowo w wartości nominalnej i wycenia na dzień bilansowy w kwocie wymagającej zapłaty. 2022 2021 Bieżący podatek dochodowy 0 0 Należności budżetowe poza bieżącym podatkiem dochodowym 4 028 3 157 Pozostałe należności 4 028 3 157 35 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 5.5 Zobowiązania wobec dostawców Zasady rachunkowości Zobowiązania wobec dostawców wycenia się na moment początkowego ujęcia w wartości godziwej a na każdy dzień bilansowy wycenia się w zamortyzowanym koszcie przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. W przypadku zobowiązań krótkoterminowych o terminie płatności do 360 dni wycena ta odpowiada kwocie wymagającej zapłaty. 2022 2021 Zobowiązania wobec dostawców, w tym 118 955 108 735 W walucie funkcjonalnej Spółki PLN 118 955 108 735 Struktura walutowa PLN 54 645 53 081 EUR 64 005 55 519 USD 271 135 GBP 34 0 Zobowiązania wobec dostawców, w tym 118 955 108 735 - krótkoterminowe 118 771 108 602 - długoterminowe) 184 133 ) W zobowiązaniach długoterminowych Spółka wykazuje zatrzymane kaucje gwarancyjne, stanowiące zabezpieczenie wykonanych na rzecz Spółki usług. Ze zobowiązaniami wobec dostawców wiąże się ryzyko walutowe oraz na ryzyko płynności. Zarządzenia ryzykiem oraz informacje na temat wartości godziwej przedstawiono w Nocie 6. 5.6 Zobowiązania z tytułu umów z klientami Zasady rachunkowości Spółka ujmuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji zobowiązania z tytułu umów rezerwy na rabaty od sprzedaży oraz zaliczki otrzymane na dostawy. Zobowiązania z tytułu zaliczek otrzymanych na dostawy są obowiązkiem jednostki do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian, za które Spółka otrzymała wynagrodzenie (lub kwota wynagrodzenia jest należna) od klienta. Jeżeli klient dokonał płatności wynagrodzenia lub Spółka ma prawo do kwoty wynagrodzenia, które jest bezwarunkowe (tj. należność), zanim dobra lub usługi zostały przekazane klientowi, Spółka przedstawia umowę jako zobowiązanie z tytułu umowy w chwili dokonania płatności lub gdy płatność staje się należna (w zależności od tego, co nastąpi wcześniej). Rezerwa na rabaty od sprzedaży Zaliczki otrzymane na dostawy Razem Stan na 01.01.2022 342 439 781 Utworzenie w ciężar wyniku finansowego 1 093 0 1 093 Kwota przychodu rozpoznanego w okresie sprawozdawczym 0 (439) (439) Wykorzystanie (342) 0 (342) Zwiększenie z tytułu przedpłat od klientów, z wyłączeniem kwot rozpoznanych jako przychody w okresie sprawozdawczym 0 375 375 Stan na 31.12.2022 1 093 375 1 468 Krótkoterminowe 1 093 375 1 468 36 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Rezerwa na rabaty od sprzedaży Zaliczki otrzymane na dostawy Razem Stan na 01.01.2021 1 786 447 2 233 Utworzenie w ciężar wyniku finansowego 342 0 342 Kwota przychodu rozpoznanego w okresie sprawozdawczym 0 (447) (447) Wykorzystanie (1 786) 0 (1 786) Zwiększenie z tytułu przedpłat od klientów, z wyłączeniem kwot rozpoznanych jako przychody w okresie sprawozdawczym 0 439 439 Stan na 31.12.2021 342 439 781 Krótkoterminowe 342 439 781 5.7 Pozostałe zobowiązania Zasady rachunkowości W tej pozycji wykazywane są zarówno zobowiązania finansowe (w tym w szczególności zobowiązania inwestycyjne) jak i niefinansowe (w tym w szczególności zobowiązania podatkowe, inne zobowiązania budżetowe oraz pozostałe). Pozostałe zobowiązania finansowe wycenia się na moment początkowego ujęcia w wartości godziwej a na każdy dzień bilansowy według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Pozostałe zobowiązania niefinansowe wycenia się w kwocie wymagalnej zapłaty. 2022 2021 Bieżący podatek dochodowy 16 792 5 186 Pozostałe zobowiązania budżetowe 4 983 3 295 Ubezpieczenia majątkowe 15 0 Zobowiązania inwestycyjne 8 731 6 248 Pozostałe zobowiązania 46 51 Pozostałe zobowiązania, w tym 30 567 14 780 - krótkoterminowe 30 356 14 542 - długoterminowe 211 238 Ze zobowiązaniami finansowymi wiąże się ryzyko walutowe oraz na ryzyko płynności. Zarządzenia ryzykiem oraz informacje na temat wartości godziwej przedstawiono w Nocie 6. 37 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 6 ZARZĄDZANIE RYZYKIEM Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Grupy został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu. Klasyfikacja aktywów i zobowiązań Spółki do kategorii wg MSSF 9 Klasyfikacja instrumentów finansowych wg MSSF 9 2022 Poziom hierarchii wartości godziwej Wartość bilansowa Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzo- wanego kosztu Wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Zobowiązania wyceniane w zamortyzowa- nym koszcie Wartość godziwa Pozostałe aktywa (instrument pochodny) 2 1 622 0 1 622 0 1 622 Pozostałe aktywa * 72 72 0 0 72 Należności od odbiorców * 147 454 147 454 0 0 147 454 AKTYWA Środki pieniężne i ich ekwiwalenty * 23 748 23 748 0 0 23 748 Razem 172 896 171 274 1 622 0 172 896 Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 1 44 783 0 0 44 783 41 571 Kredyty i pozostałe zadłużenie * 161 112 0 0 161 112 161 112 Zobowiązania wobec dostawców * 118 955 0 0 118 955 118 955 PASYWA Pozostałe zobowiązania * 8 746 0 0 8 746 8 746 Razem 333 596 0 0 333 596 330 384 * ) Przyjmuje się, że wartość godziwa jest zbliżona do wartości bilansowej, dlatego Spółka nie zastosowała żadnych technik do wyceny tych pozycji. W okresie sprawozdawczym Spółka nie dokonała zmian w klasyfikacji instrumentów finansowych w wyniku zmiany celu wykorzystania tych aktywów. 38 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Klasyfikacja instrumentów finansowych wg MSSF 9 2021 Poziom hierarchii wartości godziwej Wartość bilansowa Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowa -nego kosztu Wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Zobowiązania wyceniane w zamortyzowa- nym koszcie Wartość godziwa Pozostałe aktywa (instrument pochodny) 2 982 0 982 0 982 Pozostałe aktywa * 74 74 0 0 74 Należności od odbiorców * 121 338 121 338 0 0 121 338 AKTYWA Środki pieniężne i ich ekwiwalenty * 10 627 10 627 0 0 10 627 Razem 133 021 132 039 982 0 133 021 Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 1 69 787 0 0 69 787 70 512 Kredyty i pozostałe zadłużenie * 150 836 0 0 150 836 150 836 Zobowiązania wobec dostawców * 108 735 0 0 108 735 108 735 PASYWA Pozostałe zobowiązania * 6 248 0 0 6 248 6 248 Razem 335 606 0 0 335 606 336 331 * ) Przyjmuje się, że wartość godziwa jest zbliżona do wartości bilansowej, dlatego Spółka nie zastosowała żadnych technik do wyceny tych pozycji. Pozostałe kategorie instrumentów finansowych nie wystąpiły w Spółce w okresie bieżącym ani w okresie porównywalnym. Objaśnienie poziomu hierarchii wartości godziwej Spółka klasyfikuje instrumenty finansowe, które wyceniane są w wartości godziwej, hierarchicznie, zgodnie z trzema głównymi poziomami wyceny według wartości godziwej odzwierciedlającymi podstawę przyjętą do wyceny każdego z instrumentów. Hierarchia wartości godziwej kształtuje się następująco: Ceny notowań rynkowych z aktywnych rynków dla identycznych aktywów i zobowiązań (np. notowane akcje i obligacje). Ceny z aktywnych rynków, lecz inne niż ceny notowań rynkowych - ustalane bezpośrednio (poprzez porównanie z faktycznymi transakcjami) lub pośrednio (poprzez techniki wyceny bazujące na faktycznych transakcjach). Ceny niepochodzące z aktywnych rynków. Spółka posiada instrumenty finansowe wyceniane w sprawozdaniu finansowym do wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2022 r. oraz 31 grudnia 2021 r. Instrumenty pochodne wykorzystywane przez Spółkę zostały zakwalifikowane do poziomu 2 wartości godziwej. Wartość godziwa instrumentów pochodnych zaprezentowanych w poziomie 2 jest ustalana na podstawie wyceny przeprowadzonej przez brokerów lub banki, z którymi zawarto odpowiednie kontrakty. POZIOM 1 POZIOM 2 POZIOM 3 39 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ Poziom ryzyka Opis ryzyka Ocena Zarządu Zarządzanie ryzykiem Spółka z uwagi na zawarte umowy finansowania, w których oprocentowanie liczone jest na bazie zmiennych stóp procentowych narażona jest na wzrost kosztów finansowania w przypadku wzrostu stóp procentowych. Spółka posiada również zobowiązania z tytułu obligacji oparte o stałą stopę procentową, wyceniane w zamortyzowanym koszcie. Zmiany stóp procentowych w przypadku tych zobowiązań wpływają tylko na zmianę wartości godziwej. Informacje o aktywach i zobowią- zaniach narażonych na ryzyko stopy procentowej zostały przedstawione w dalszej części tego rozdziału. Spółka posiadała w okresie sprawozdawczym zarówno aktywa jak i zobowiązania oprocentowane według stopy zmiennej, co w części równoważyło ryzyko. W minionych okresach zaobserwowano znaczne wzrosty stóp procentowych. Ze względu na pandemię COVID-19 i wojnę w Ukrainie, w najbliższych okresach sprawozdawczych Spółka nie jest w stanie określić poziomu zmienności stóp procentowych. Ze względu na konieczność zabezpieczenia stóp procentowych związanych z zaciągniętymi kredytami oprocentowanymi zmienną stopą procentową, Spółka zdecydowała się zastosować strategie zabezpieczające w postaci dwóch Swapów procentowych IRS na łączną kwotę 62 395 tys. zł, rozliczanych rocznie do 01.12.2025 roku oraz jednego Swapa procentowego na kwotę 31 795 tys. zł rozliczanego rocznie do 01.07.2024 roku. Na dzień 31.12.2022 kwota zabezpieczona wynosi odpowiednio 19 895 tys. zł i 6 496 tys. zł. Wpływ instrumentu pochodnego na pozycje sprawozdania z wyniku finansowego przedstawiono w nocie 4.2. Pozostała wartość kredytów opartych o zmienną stopę procentową w wysokości 131 766 tys. zł nie jest zabezpieczona, jednak Grupa niezależnie od obowiązującej sytuacji monitoruje stopień narażenia na ryzyko stopy procentowej oraz prognozy stóp procentowych i nie wyklucza podjęcia działań zabezpieczających w przyszłości. Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Spółki został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu W prezentowanych okresach nie odnotowano wpływu rachunkowości zabezpieczeń na pozycje sprawozdania z wyniku finansowego oraz na sprawozdanie z całkowitych dochodów. N Ś W 40 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej W poniższej tabeli przedstawiona została wartość bilansowa instrumentów finansowych Spółki narażonych na ryzyko stopy procentowej. 2022 2021 Razem wartość bilansowa Oprocentowa- nie stałe Oprocentowa- nie zmienne Razem wartość bilansowa Oprocentowa- nie stałe Oprocentowa- nie zmienne Aktywa Należności od odbiorców 147 454 147 454 0 121 338 121 338 0 Pozostałe aktywa 1 694 72 1 622 1 056 74 982 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 23 748 23 748 0 10 627 10 627 0 Razem 172 896 171 274 1 622 133 021 132 039 982 2022 2021 Razem wartość bilansowa Oprocentowa- nie stałe Oprocentowa- nie zmienne Razem wartość bilansowa Oprocentowa- nie stałe Oprocentowa- nie zmienne Zobowiązania Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 44 783 44 783 0 69 787 69 787 0 Kredyty i pozostałe zadłużenie 161 112 28 646 132 466 150 836 37 425 113 411 Zobowiązania wobec dostawców 118 955 118 955 0 108 735 108 735 0 Pozostałe zobowiązania 8 746 8 746 0 6 248 6 248 0 Razem 333 596 201 130 132 466 335 606 222 195 113 411 41 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej RYZYKO PŁYNNOŚCI Poziom ryzyka Opis ryzyka Ocena Zarządu Zarządzanie ryzykiem Spółka definiuje ryzyko płynności jako ryzyko utraty zdolności do regulowania zobowiązań w określonych terminach. Ryzyko wynika z potencjalnego ograniczenia dostępu do rynków finansowych, co może skutkować brakiem możliwości pozyskania nowego finansowania lub refinansowania swojego zadłużenia. W ocenie Zarządu, znaczna wartość środków pieniężnych na dzień bilansowy, dostępne linie kredytowe, umowy faktoringu wybranych należności z tytułu dostaw i usług, umowy faktoringu odwrotnego oraz dobra kondycja finansowa Spółki powodują, że ryzyko utraty płynności należy ocenić jako średnie. Natomiast w przypadku wydłużającego się wpływu pandemii COVID-19 i wojny w Ukrainie na globalną koniunkturę, sytuacja ta może mieć wpływ na płynność i ryzyko z nią związane. Dział finansowy Spółki monitoruje kroczące prognozy wymogów dotyczących płynności właściwych dla Spółki w celu zagwarantowania, że posiada ona wystarczające środki pieniężne dla zaspokojenia potrzeb operacyjnych przy jednoczesnym utrzymaniu wystarczającej rezerwy. Bieżącej analizie podlega również utrzymanie kowenantów i innych warunków finansowania określonych w umowach. Spółka podejmuje również działania w kierunku maksymalizacji udziału kapitału długoterminowego w finansowaniu Spółki. Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Spółki został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu. Poniższa tabela zawiera niezdyskontowane przepływy pieniężne wynikające ze zobowiązań finansowych Spółki według umownych terminów płatności. Niezdyskontowane umowne kwoty według terminów wymagalności od końca okresu sprawozdawczego 2022 do 3 m-cy od 3 m-cy do 12 m-cy 1-5 lat powyżej 5 lat Razem Wartość bilansowa Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 610 1 865 48 385 0 50 860 44 783 Kredyty 11 237 40 723 111 370 19 209 182 539 159 187 Zobowiązania z tytułu leasingu 148 157 741 3 895 4 941 1 925 Zobowiązania wobec dostawców 118 484 287 184 0 118 955 118 955 Pozostałe zobowiązania 8 241 294 211 0 8 746 8 746 Razem 138 720 43 326 160 891 23 104 366 041 333 596 N Ś W 42 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Niezdyskontowane umowne kwoty według terminów wymagalności od końca okresu sprawozdawczego 2021 do 3 m-cy od 3 m-cy do 12 m-cy 1-5 lat powyżej 5 lat Razem Wartość bilansowa Zobowiązania z tytułu wyemitowanych obligacji 949 27 034 50 860 0 78 843 69 787 Kredyty 5 651 73 103 65 987 13 941 158 682 149 452 Zobowiązania z tytułu leasingu 127 62 294 3 957 4 440 1 384 Zobowiązania wobec dostawców 108 452 150 133 0 108 735 108 735 Pozostałe zobowiązania 5 555 455 238 0 6 248 6 248 Razem 120 734 100 804 117 512 17 898 356 948 335 606 Wartość zobowiązań przeterminowanych na dzień 31 grudnia 2022 r. wynosiła 2 938 tys. zł i stanowiła 1,5% łącznej wartości zobowiązań krótkoterminowych, natomiast wartość zobowiązań przeterminowanych powyżej 30 dni stanowiła 0,2% łącznej wartości zobowiązań krótkoterminowych. Na dzień 31 grudnia 2021 r. wartość zobowiązań przeterminowanych wynosiła 523 tys. zł i stanowiła 0,2% łącznej wartości zobowiązań krótkoterminowych, natomiast wartość zobowiązań przeterminowanych powyżej 30 dni stanowiła 0,01% łącznej wartości zobowiązań krótkoterminowych. Spłata przeterminowanych zobowiązań w pierwszym miesiącu roku następnego wynosiła odpowiednio: − rok 2022 – 2 635 tys. zł, co stanowiło 90% ogółu zobowiązań przeterminowanych − rok 2021 – 501 tys. zł, co stanowiło 96% ogółu zobowiązań przeterminowanych. 43 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej RYZYKO WALUTOWE Poziom ryzyka Opis ryzyka Ocena Zarządu Zarządzanie ryzykiem Znaczna część sprzedaży Spółki jest związana ze sprzedażą eksportową. Duża część przychodów krajowych jest także realizowana w walutach obcych, dodatkowo Spółka dokonuje zakupów materiałów do produkcji, usług i zakupów inwestycyjnych na rynkach zagranicznych. Ponadto Spółka posiada depozyty i lokaty w walucie obcej. Ryzyko walutowe wiąże się głównie ze zmianami poziomu kursu EUR i USD. Ekspozycja na ryzyko związane z innymi, niż wymienione, walutami nie jest istotna. Informacja obrazująca wpływ zmian kursów walutowych na pozycje bilansowe została przedstawiona w dalszej części noty. Wszelkie niekorzystne zmiany kursów walut obcych, w których Spółka dokonuje rozliczeń lub płatności mogą niekorzystnie wpłynąć na działalność, sytuację finansową lub wyniki działalności Spółki. Deprecjacja złotówki zwiększa całkowitą wartość osiąganych przez Spółkę przychodów oraz rentowność działalności operacyjnej. Na datę bilansową Spółka nie była stroną żadnych czynnych transakcji opcyjnych. Od momentu wybuchu epidemii COVID- 19 i wojny w Ukrainie Spółka obserwuje dużą zmienność kursów walutowych i identyfikuje te zdarzenia, jako mające wpływ na zwiększenie ryzyka walutowego Spółka ogranicza wpływ ryzyka walutowego, dokonuje zarówno zakupów materiałów w walutach obcych jak i sprzedaży na rynkach zagranicznych, dokonując naturalnego hedgingu. Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Spółki został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu. Wpływ realizacji pozycji zabezpieczanej w prezentowanych okresach na pozycje sprawozdania z wyniku finansowego oraz na sprawozdanie z całkowitych dochodów. 2022 2021 Sprawozdanie z wyniku finansowego Przychody ze sprzedaży 0 1 079 Wpływ instrumentów pochodnych na wynik finansowy okresu 0 1 079 Sprawozdanie z całkowitych dochodów Reklasyfikacja do przychodów ze sprzedaży w związku z realizacją pozycji zabezpieczanej 0 (1 079) Całkowite dochody 0 (1 079) N Ś W 44 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej RYZYKO CEN SUROWCÓW Poziom ryzyka N Ś W Opis ryzyka Ocena Zarządu Zarządzanie ryzykiem Ze względu na specyfikę branży chemicznej, w przypadku większości surowców istnieje ograniczona liczba dostawców. Spółka jest częściowo uzależniona od jednego dostawcy PKN Orlen SA, która zaopatruje ją w tlenek etylenu. Istnieje ryzyko, iż w przypadku m.in. wystąpienia awarii bądź nieplanowanych przestojów na instalacjach dostawców Spółki, będzie ona musiała częściej realizować dostawy surowców z alternatywnych źródeł, bądź częściowo lub nawet całkowicie ograniczyć produkcję niektórych wyrobów. W ocenie Zarządu, Spółka, dla większości dostawców nie jest kluczowym ani strategicznym odbiorcą. W związku z tym nie można wykluczyć ryzyka pojawienia się nieprzewidzianych trudności we współpracy z takimi dostawcami, które mogą skutkować przerwaniem płynności produkcji. Spółka nie może zapewnić, iż w przyszłości ceny wykorzystywanych przez Spółkę surowców nie wzrosną do poziomów, które spowodują wzrost cen produktów Spółki a przez to ograniczenie ich sprzedaży. Spółka nie jest w stanie wykluczyć sytuacji, w której będzie pozyskiwała surowce po cenach wyższych niż konkurenci. Spółka nie może również zapewnić, że w każdej sytuacji będzie w stanie przerzucić wzrost cen surowców na odbiorców swoich produktów. Znaczna zmienność obserwowana przez Spółkę na rynku surowców od momentu wybuchu epidemii COVID-19 i wojny w Ukrainie, jest także dodatkowym czynnikiem ryzyka dla Spółki, które może przejawiać się we wzroście cen i zakłóceniach łańcuchów dostaw, w szczególności w zakresie surowców petrochemicznych. W celu ograniczenia wpływu zmian cen surowców na wyniki, Spółka prowadzi działania zmierzające do dywersyfikacji źródeł dostaw strategicznych surowców. Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Spółki został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu. 45 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej RYZYKO KREDYTOWE Poziom ryzyka Opis ryzyka Ocena Zarządu Zarządzanie ryzykiem Ryzyko kredytowe rozumiane jest jako możliwość niewywiązania się dłużników Spółki ze zobowiązań. Ryzyko kredytowe Spółki związane jest przede wszystkim z wiarygodnością kredytową klientów, z którymi zawierane są transakcje fizycznej sprzedaży produktów. W ograniczonym zakresie Spółka narażona jest na ryzyko kredytowe w uwagi na udzielone pożyczki i lokowanie środków pieniężnych na krótkoterminowych lokatach bankowych oraz na rachunku bankowym. Zdaniem Zarządu Jednostki nie występuje znacząca koncentracja ryzyka kredytowego, gdyż Spółka posiada wielu odbiorców. Udział 5 największych sald należności od odbiorców w ogóle należności od odbiorców na dzień bilansowy wyniósł 61% (na dzień 31 grudnia 2021 wyniósł również 63%). Ryzyko kredytowe związane z depozytami bankowymi, instrumentami pochodnymi i innymi inwestycjami uznaje się za nieistotne, ponieważ Grupa zawarła transakcje z instytucjami o ugruntowanej pozycji finansowej. W okresie sprawozdawczym nie przekroczono limitów kredytowych. Pandemia korona- wirusa i wojna w Ukrainie może natomiast powodować niewywiązanie się kontrahentów ze zobowiązań. Wpływ tych zdarzeń na kontrahentów jest niezależny od Spółki i w chwili obecnej niemożliwy do oceny. Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe wynosi 147 454 tys. zł na dzień bilansowy 31 grudnia 2022 (121 338 tys. zł na 31 grudnia 2021) i zostało oszacowane jako wartość bilansowa należności od odbiorców. Każdy nowy klient jest wnikliwie analizowany, zanim zaoferowane mu zostaną standardowe warunki płatności i dostawy. W celu zminimalizowania ryzyka kredytowego Spółka prowadzi bieżący monitoring należności stosując procedurę windykacyjną, procedurę odsetkową oraz procedurę przyzna- wania limitów kupieckich. W celu ograniczenia ryzyka kredytowego Spóła ubezpiecza przeważającą część swoich należności Na dzień 31 grudnia 2022 roku 78% należności od odbiorców Spółki była objęta ubezpieczeniem limitu kupiec- kiego (na dzień 31 grudnia 2021 roku: 73%). Spółka nie obejmuje ubezpieczeniem odbiorców powiązanych, co oznacza, że na dzień 31 grudnia 2022 roku 95% należności od odbiorców niepo- wiązanych Spółki było objętych ubezpieczeniem limitu kupieckiego (na dzień 31 grudnia 2021 roku: 93%). Zarządzanie ryzykami wpływającymi na działalność Spółki zostało szczegółowo omówione w Sprawozdaniu Zarządu z działalności Grupy Kapitałowej PCC EXOL i PCC EXOL S.A., w rozdziale 9 Zarządzanie ryzykiem. Wpływ pandemii Covid-19 i wojny w Ukrainie na działalność Spółki został omówiony w nocie 1 niniejszego raportu. N Ś W 46 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej WPŁYW ZMIAN RYZYKA RYNKOWEGO Potencjalnie możliwe zmiany w zakresie ryzyka rynkowego Spółka oszacowała następująco: − 1% zmiana w zakresie stopy procentowej PLN, USD, EUR (wzrost lub spadek stopy procentowej), − 10% zmiana kursu walutowego PLN/USD, PLN/EUR (wzrost lub spadek stopy procentowej), − 10% zmiana w zakresie ryzyka cenowego (związanego z cenami produktów i surowców). Poniżej przedstawione wartości ustalone zostały na bazie danych bilansowych. Analiza wrażliwości przeprowadzona przez Spółkę nie uwzględnia wpływu opodatkowania: Pozycja w sprawozdaniu finansowym Ryzyko stopy procentowej Ryzyko walutowe Inne ryzyko cenowe 2022 wpływ na wynik wpływ na wynik wpływ na wynik Wartość bilansowa pozycji w tys. PLN + 100 pb w PLN/USD/EUR - 100 pb w PLN/USD/EUR 10% -10% 10% -10% AKTYWA 172 896 0 0 14 170 (14 170) 0 0 Należności od odbiorców 147 454 0 0 11 870 (11 870) 0 0 Pozostałe aktywa krótkoterminowe 1 694 0 0 0 0 0 0 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 23 748 0 0 2 300 (2 300) 0 0 ZOBOWIĄZANIA 288 813 (1 325) 1 325 (6 484) 6 484 0 0 Kredyty i pozostałe zadłużenie 161 112 (1 325) 1 325 (31) 31 0 0 Zobowiązania wobec dostawców 118 955 0 0 (6 431) 6 431 0 0 Pozostałe zobowiązania 8 746 0 0 (22) 22 0 0 Pozycja w sprawozdaniu finansowym Ryzyko stopy procentowej Ryzyko walutowe Inne ryzyko cenowe 2021 wpływ na wynik wpływ na wynik wpływ na wynik Wartość bilansowa pozycji w tys. PLN + 100 pb w PLN/USD/EUR - 100 pb w PLN/USD/EUR 10% -10% 10% -10% AKTYWA 133 021 0 0 10 944 (10 944) 0 0 Należności od odbiorców 121 338 0 0 9 930 (9 930) 0 0 Pozostałe aktywa krótkoterminowe 1 056 0 0 0 0 0 0 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 10 627 0 0 1 014 (1 014) 0 0 ZOBOWIĄZANIA 265 819 (1 134) 1 134 (5 595) 5 595 0 0 Kredyty i pozostałe zadłużenie 150 836 (1 134) 1 134 (4) 4 0 0 Zobowiązania wobec dostawców 108 735 0 0 (5 565) 5 565 0 0 Pozostałe zobowiązania 6 248 0 0 (26) 26 0 0 47 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Poziom koncentracji okresowo wolnych środków pieniężnych z uwzględnieniem oceny kredytowej instytucji finansowych dokonanej przez wyspecjalizowane Agencje ratingowe (Fitch i Moody’s) . 2022 2021 Najwyższy 1% 0% Wysoki 0% 0% Średniowysoki 2% 0% Średni 97% 100% Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty 100% 100% * ) Poziom Najwyższy - rating od AAA do AA- Poziom Wysoki - rating od A+ do A- Poziom Średniowysoki - BBB+ do BBB- Poziom Średni - BB+ do BB- Na dzień 31 grudnia 2022 r. maksymalny udział jednego banku w odniesieniu do wysokości środków ulokowanych przez Spółkę wyniósł 96% (według stanu na dzień 31 grudnia 2021 r. 95%). OCENA KONCENTRACJI RYZYKA KREDYTOWEGO W SPÓŁCE KLIMAT Konsekwencje zmian klimatycznych Działalność gospodarcza spółki PCC EXOL może negatywnie wpływać na klimat, jednocześnie zmiany klimatu mogą negatywnie wpływać na Spółkę. Ryzyko związane z negatywnym wpływem działalności na klimat związane jest z emisją gazów cieplarnianych do atmosfery, zakupem energii wytworzonej z paliw kopalnych, korzystania z floty samochodowej oraz maszyn napędzanych benzyną, olejem napędowym. Ograniczanie wpływu na środowisko następuje poprzez bieżące monitorowanie tego wpływu oraz podejmowanie działań minimalizujących ten wpływ tj. prowadzenie procesów produkcyjnych w odpowiednim reżimie technologicznym, zgodnie z posiadanymi pozwoleniami środowiskowymi. Przejście na gospodarkę niskoemisyjną, związane z odejściem od paliw kopalnych w procesach wytwarzania energii, ściśle związane jest z polityką Państwa i UE w tym zakresie. Europejski Zielony Ład jest z jednej strony wyzwaniem, a z drugiej szansą dla dalszego, zrównoważonego rozwoju. Spółka PCC EXOL analizuje potencjalny wpływ zagadnień dotyczących ochrony klimatu na działalność Spółki i całej branży chemicznej. Analiza ta będzie podstawą do wypracowania odpowiedniej strategii. Spółka już od dłuższego czasu aktywnie realizuje inicjatywy związane z poprawą efektywności energetycznej, w tym m.in. wdraża nowe produkty o obniżonym śladzie węglowym w ramach serii PCC GREENLINE®. Ryzyko związane z negatywnym wpływem zmian klimatu na działalność spółki PCC EXOL związane jest z ryzykiem fizycznym w postaci zmian w temperaturze powietrza, ograniczonej dostępności wód, wzrostem temperatury wód powierzchniowych, nagłych zjawisk pogodowych w postaci silnych wiatrów, burz, powodzi, pożarów, fal upałów może wpłynąć na ograniczenie zdolności wytwarzania produktów przez przedsiębiorstwo. Gwałtowne zjawiska pogodowe związane ze zmianami klimatu mogą zakłócić ciągłość procesów logistycznych dostaw surowców i materiałów niezbędnych do produkcji. Konsekwencją zakłóceń będą opóźnienia w realizacji planów produkcji i dostaw produktów do klientów Spółki. Ryzyko Koncentracja odbiorców oraz koncentracja geograficzna Na dzień 31.12.2022 r. saldo należności od 5 największych odbiorców stanowi 61% salda należności od odbiorców (2021 r. - 63%). Przy czym 17% (2021 r. - 22%) wartości należności od 5 największych odbiorców stanowiły należności od PCC Rokita S.A. z tytułu sprzedaży tlenku etylenu, realizowanej na podstawie umowy współpracy w zakresie wspólnych zakupów tego surowca. Na dzień 31.12.2022 r. saldo należności od 5 największych odbiorców, pomniejszone o należności z tytułu zakupu tlenku etylenu, stanowi 51% salda należności od odbiorców (2021 r. - 49%). Saldo zobowiązań wobec 5 największych dostawców stanowi 68% salda zobowiązań wobec dostawców (2021 r. - 69%). Ocenia się, że ze względu na dostępne dane historyczne oraz wieloletnie doświadczenie we współpracy z klientami, jak również stosowane zabezpieczenia występuje niski stopień ryzyka kredytowego. 48 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej przerwania ciągłości w łańcuchu dostaw mitygowane może być przez zakup surowców i materiałów od innych dostępnych w danym czasie dostawców, po większych kosztach niż u dotychczasowych. Sytuacja ta może wpłynąć na zwiększenie kosztów produkcji. Ryzyko to jest równocześnie szansą dla Spółki do prowadzenia ciągłego procesu penetracji rynku i dywersyfikacji kierunków dostaw surowców i materiałów. Wzrost temperatury otoczenia, może bezpośrednio wpłynąć na procesy produkcyjne Spółki. Większość procesów produkcyjnych chłodzonych jest z wykorzystaniem wody rzecznej. Kryzys wodny, powodowany zmniejszoną ilością opadów może doprowadzić do zmniejszonej dostępności wody. Spółka od wielu lat bierze pod uwagę to ryzyko i utrzymuje zamknięty obieg wód do celów chłodniczych, dodatkowo w zakładzie montowane są układy chłodzenia niezależne od wody lub potrzebujące jej w mniejszej ilości. Niemniej jednak fale upałów zwiększą zapotrzebowanie na energię do wyprodukowania chłodu. Spółka powołała grupę roboczą, która przeprowadziła analizę stanu obecnego systemu wód pochłodniczych z uwzględnieniem ryzyka wzrostu temperatury otoczenie o 2 o C oraz powyżej. W kolejnych latach na bieżąco będzie monitorowana sytuacja w tym obszarze i wdrażane działania doskonalące, minimalizujące negatywny wpływ ryzyka na procesy produkcyjne. Szansą w tym obszarze jest zmiana technologii produkcji lub systemów chłodniczych na mniej wrażliwe na dostępność wody oraz ekoprojektowanie realizowane przez działy badawczo-rozwojowe Spółki zmierzające do obniżenia śladu węglowego produktów będących w ofercie Spółki. Gwałtowne, krótkotrwałe opady mogą powodować problemy z retencją wody deszczowej co z kolei może doprowadzić do lokalnych podtopień. Ryzyko to rozpatrywane jest w kategorii szansy i analizowana jest zmiana systemu odprowadzania wód deszczowych. Grupa PCC EXOL na bieżąco monitoruje zmiany w klimacie i ich wpływ na swoją działalność oraz podejmuje działania minimalizujące ryzyko zmniejszenia zdolności produkcyjnych w związku ze zmianą klimatu. Stopień ryzyka został oceniony na poziomie średnim. Zrównoważony rozwój w perspektywie 2024 r. PCC EXOL traktuje kwestie zrównoważonego rozwoju jako istotny element swojej strategii biznesowej. Wzmacniając konkurencyjną pozycję na rynku surfaktantów, Spółka podjęła zobowiązanie do promowania odpowiedzialnej produkcji i konsumpcji w całym łańcuchu wartości. Idea zbilansowanego rozwoju jest kluczowym aspektem we wszystkich obszarach zarządzania i w każdym procesie operacyjnym Spółki. W najbliższych latach działania PCC EXOL, szczególnie uwzględniające kwestię zrównoważonego rozwoju, realizowane będą w obszarach takich jak: emisje do środowiska, idea zrównoważonej produkcji i konsumpcji czy społeczna odpowiedzialność biznesu. Emisje do środowiska: − OZE: dążenie do pokrycia 100% energii elektrycznej zużywanej w PCC EXOL odnawialnymi źródłami energii lub gwarancjami pochodzenia z odnawialnych źródeł energii, − coroczne raportowanie korporacyjnego śladu węglowego, − utrzymanie oceny B w zakresie zmian klimatycznych „Climate Change” (w Carbon Disclosure Project), − redukcja emisji: PCC EXOL będzie dążyć do osiągnięcia neutralności klimatycznej netto do 2050 r. Idea zrównoważonej produkcji i konsumpcji: − wzrost sprzedaży produktów PCC GREENLINE® (np. biobetainy, BIOSLES), − opracowywanie nowych proekologicznych (biobased) biodegradowalnych produktów w ramach prowadzonych prac badawczo-rozwojowych, − wzrost świadomości marki PCC GREENLINE® dzięki intensyfikacji działań marketingowych. Społeczna odpowiedzialność biznesu: − utrzymanie wysokiej pozycji konkurencyjnej w obszarze CSR, co będzie weryfikowane podczas oceny EcoVadis. 49 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 7 KAPITAŁY Zasady rachunkowości Kapitał akcyjny ujmowany jest w wysokości wykazywanej w statucie oraz Krajowym Rejestrze Sądowym prowadzonym dla Spółki. Kapitał zapasowy składa się z ustawowego i dobrowolnego odpisu z zysku. Kapitał rezerwowy utworzony został z dobrowolnego odpisu z zysku. Na pozostałe całkowite dochody składają się zyski i straty aktuarialne z wyceny świadczeń pracowniczych po okresie zatrudnienia po pomniejszeniu o efekt podatku odroczonego. Zyski zatrzymane stanowią sumę zysku roku bieżącego oraz zakumulowanych zysków z lat poprzednich, które nie zostały wypłacone w formie dywidendy oraz korektę kapitału wynikającą ze zmian zasad rachunkowości z UoR na MSSF. Według stanu na dzień 31 grudnia 2022 r. struktura akcjonariatu Spółki była następująca: Akcjonariusz Siedziba Liczba akcji Wartość nominalna jednej akcji Wartość akcji % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosu PCC Chemicals GmbH Duisburg (Niemcy) 151 544 820 1 151 544 820 87,03 92,42 Pozostali inwestorzy giełdowi GPW w Warszawie 22 591 823 1 22 591 823 12,97 7,58 174 136 643 174 136 643 Według stanu na dzień publikacji sprawozdania finansowego struktura akcjonariatu Spółki była następująca: Akcjonariusz Siedziba Liczba akcji Wartość nominalna jednej akcji Wartość akcji % posiadanego kapitału % posiadanych praw głosu PCC Chemicals GmbH Duisburg (Niemcy) 151 648 640 1 151 648 640 87,09 92,46 Pozostali inwestorzy giełdowi GPW w Warszawie 22 488 003 1 22 488 003 12,91 7,54 174 136 643 174 136 643 Na dzień publikacji sprawozdania finansowego kapitał akcyjny składa się z 124 066 000 sztuk akcji uprzywilejowanych co do głosu na WZA (2 głosy na akcje) – akcje serii A, B, C1 oraz 50 070 643 sztuk akcji zwykłych – akcje serii C2, D, E oraz F. Wszystkie akcje zostały w pełni opłacone. W ramach warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki PCC EXOL S.A., uchwalonego na podstawie uchwały nr 4 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 10 listopada 2015 roku, w dniu 10 sierpnia 2022 r. zostało zasymilowane z istniejącym kodem ISIN PLPCC00010 i wprowadzone do obrotu 660 908 akcji zwykłych na okaziciela serii F w warunkowo podwyższonym kapitale zakładowym Spółki o wartości nominalnej i cenie emisyjnej wynoszącej 1 zł każda akcja w zamian za warranty. Powyższe skutkowało podwyższeniem kapitału akcyjnego z kwoty 173 475 735 zł do kwoty 174 136 643 zł o kwotę 660 908 zł. W związku z realizacją programu motywacyjnego uchwalonego na podstawie uchwały nr 3 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 10 listopada 2015 roku i objęciem 660 908 akcji serii F, spółka PCC EXOL S.A. wypłaciła uczestnikowi programu motywacyjnego premię w kwocie 660 908 zł, kończąc tym samym realizację programu motywacyjnego. 50 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Dywidenda W dniu 12 kwietnia 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie PCC EXOL S.A. podjęło uchwałę w sprawie podziału zysku za 2021 rok. Zgodnie z uchwałą, zysk netto za rok obrotowy 2021 w kwocie 53 627 886,72 zł został przeznaczony na: - wypłatę dywidendy w kwocie 20 817 088,20 zł (0,12 zł na jedną akcję), - podwyższenie kapitału zapasowego w kwocie 32 810 798,52 zł. Termin wypłaty dywidendy określono na: − 28 kwietnia 2022 r. - wypłata w kwocie 17 347 573,50 zł, to jest w wysokości 0,10 zł na jedną akcję; − 19 lipca 2022 r. – wypłata w kwocie 3 469 514,70 zł, to jest w wysokości 0,02 zł na jedną akcję. Dywidendę wypłacono zgodnie z podjętą uchwałą. Do zatwierdzenia sprawozdania do publikacji Zarząd Spółki nie podjął uchwały w sprawie propozycji podziału zysku za rok 2022. Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej 2022 2021 Kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej 33 618 32 038 Razem 33 618 32 038 Kapitał zapasowy 2022 2021 Przekazane na kapitał zapasowy 77 154 44 343 Razem kapitał zapasowy 77 154 44 343 Kapitał rezerwowy 2022 2021 Przekazane na kapitał zapasowy ponad limit KSH 6 000 6 000 Razem kapitał rezerwowy 6 000 6 000 Zyski zatrzymane 2022 2021 Wynik finansowy netto bieżącego okresu 116 118 53 628 Program motywacyjny 0 1 580 Pozostałe zyski zatrzymane (921) (921) Razem zyski zatrzymane 115 197 54 287 Pozostałe całkowite dochody 2022 2021 Zyski i straty aktuarialne (340) (245) Razem zyski zatrzymane (340) (245) 51 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Zarządzanie kapitałem Głównym założeniem polityki Spółki PCC EXOL S.A. w zakresie zarządzanie kapitałami jest zapewnienie silnej bazy kapitałowej, umożliwiającej stabilny rozwój przy zapewnieniu dbałości o interesy beneficjentów wewnętrznych i zewnętrznych. Spółka systematycznie monitoruje wskaźniki rentowności kapitału oraz wskaźniki relacji kapitału własnego do zobowiązań. Celem Spółki jest osiągniecie wskaźnika rentowności kapitału na poziomie satysfakcjonującym akcjonariuszy. W trakcie roku obrotowego nie było zmian w polityce Spółki dotyczącej zarządzania kapitałami. W latach prezentowanych w niniejszym sprawozdaniu wskaźniki rentowności kapitału i relacji kapitału własnego do zobowiązań kształtowały się odpowiednio na następujących poziomach: Nazwa wskaźnika 2022 2021 Rentowności kapitałów własnych* 28,6% 17,3% Relacja kapitału własnego do zobowiązań 103,9% 82,5% * - zysk netto Spółki do wartości kapitałów własnych Spółki na dzień bilansowy ** - stosunek wartości kapitałów własnych Spółki do wartości zobowiązań na dzień bilansowy 52 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 8 REZERWY Zasady rachunkowości Rezerwy W pozycji rezerw Spółka wykazuje rezerwy na prowizje od sprzedaży, które ujmowane są w kosztach sprzedaży. W pozostałych rezerwach Spółka wykazuje głównie rezerwę na przyszłe koszty toczącego się postępowania administracyjnego i ewentualne roszczenia podwykonawców usług budowlanych prowadzonych na rzecz Spółki. Ruchy na rezerwach w poszczególnych okresach wykazują poniższe tabele: Rezerwa na prowizje od sprzedaży Rezerwa na utylizację odpadów Pozostałe rezerwy Razem Stan na 01.01.2022 261 0 992 1 253 Utworzenie w ciężar wyniku finansowego 274 1 257 74 1 605 Wykorzystanie (261) (754) (15) (1 030) Rozwiązanie 0 0 (112) (112) Reklasyfikacja ze zobowiązań handlowych) 0 1 738 0 1 738 Stan na 31.12.2022 274 2 241 939 3 454 Krótkoterminowe 274 2 241 650 3 165 Długoterminowe 0 0 289 289 ) Spółka dokonała w 2022 roku zmiany kwalifikacji rezerwy na utylizację odpadów z pozycji Zobowiązania krótkoterminowe do pozycji Rezerwy krótkoterminowe. Rezerwa na prowizje od sprzedaży Pozostałe rezerwy Razem Stan na 01.01.2021 195 284 479 Utworzenie w ciężar wyniku finansowego 261 748 1 009 Wykorzystanie (195) (40) (235) Stan na 31.12.2021 261 992 1 253 Krótkoterminowe 261 760 1 021 Długoterminowe 0 232 232 53 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej NOTA 9 POZOSTAŁE NOTY 9.1 Pozostałe aktywa długoterminowe Zasady rachunkowości W ramach pozostałych aktywów długoterminowych Spółka wykazuje inwestycje w spółkach zależnych oraz inwestycje w spółkach współkontrolowanych. Inwestycje w jednostkach zależnych Za jednostki zależne w sprawozdaniu finansowym Spółka uznaje te jednostki, nad którymi Spółka sprawuje bezpośrednią kontrolę. Inwestycje w jednostki zależne ujmowane są w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. Inwestycje w jednostkach współkontrolowanych Inwestycje w jednostkach współkontrolowanych są ujmowane w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty wartości. 2022 2021 Inwestycje w jednostkach współkontrolowanych 35 622 9 309 Inwestycje w jednostkach zależnych 39 400 39 400 Pozostałe aktywa długoterminowe 75 022 48 709 Szczegółowe informacje o istotnych wspólnych przedsięwzięciach zawarte są w nocie 11.1 Skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej PCC EXOL za 2022 rok. 1 stycznia 2022 Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych Akcje i udziały w jednostkach zależnych Wartość według ceny nabycia 9 689 39 400 Odpisy aktualizujące (380) 0 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2022 9 309 39 400 Zmiany w roku 2022 26 313 0 - objęcie udziałów w spółce PCC BD Sp. z o. o. 25 895 0 - objęcie udziałów w spółce PCC Exol Kimya 310 0 - zmiany odpisów 108 0 31 grudnia 2022 Wartość według ceny nabycia 35 894 39 400 Odpisy aktualizujące (272) 0 Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2022 35 622 39 400 W 2022 roku miało miejsce: − objęcie 50% udziałów w łącznej kwocie 25 895 tys. zł, w związku z podwyższeniem kapitału podstawowego w spółce PCC BD Sp. z o.o. Spółka PCC BD Sp. z o. o. jest wspólnym przedsięwzięciem, w którym PCC EXOL S.A. posiada współkontrolę w postaci 50% udziału własnościowego. Pozostałe 50% posiada spółka PCC Rokita S.A. − objęcie 50% udziałów w łącznej kwocie 310 tys. zł, w związku z przekazaniem części zysku za rok 2021 na podwyższenie kapitału podstawowego w spółce PCC EXOL Kimya Sanayi ve Ticaret Limited Şirketi. Spółka PCC EXOL Kimya Sanayi ve Ticaret Limited Şirketi jest wspólnym przedsięwzięciem, w którym PCC EXOL S.A. posiada współkontrolę w postaci 50% udziału własnościowego. Pozostałe 50% posiada spółka PCC Rokita S.A. 54 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 1 stycznia 2021 Akcje i udziały w jednostkach stowarzyszonych Akcje i udziały w jednostkach zależnych Wartość według ceny nabycia 5 584 39 400 Odpisy aktualizujące (450) 0 Wartość księgowa netto na 1 stycznia 2021 5 134 39 400 Zmiany w roku 2021 4 175 0 - objęcie udziałów w spółce PCC BD Sp. z o. o. 4 105 0 - zmiany odpisów 70 0 31 grudnia 2021 Wartość według ceny nabycia 9 689 39 400 Odpisy aktualizujące (380) 0 Wartość księgowa netto na 31 grudnia 2021 9 309 39 400 W 2021 roku miało miejsce utworzenie spółki PCC BD Sp. z o.o., w której spółka PCC EXOL S.A. objęła 50% udziałów o wartości 4 105 tys. zł. Spółka PCC BD Sp. z o. o. jest wspólnym przedsięwzięciem, w którym PCC EXOL S.A. posiada współkontrolę w postaci 50% udziału własnościowego. Pozostałe 50% posiada spółka powiązana PCC Rokita S.A 9.2 Pozostałe aktywa krótkoterminowe Zasady rachunkowości W ramach pozostałych aktywów krótkoterminowych Spółka wykazuje przede wszystkim udzielone pożyczki, rozliczenia międzyokresowe czynne, aktywo z tytułu wyceny instrumentu finansowego oraz zaliczki na aktywa niefinansowe. Rozliczenia międzyokresowe Rozliczenia międzyokresowe ustalane są w wysokości poniesionych, wiarygodnie ustalonych wydatków, jakie dotyczą przyszłych okresów i spowodują w przyszłości wpływ do spółki korzyści ekonomicznych. Odpisy czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów następują stosownie do upływu czasu. Pożyczki udzielone Udzielone pożyczki Spółka klasyfikuje do kategorii aktywów wycenianych w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: − składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy; − warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Odpisy aktualizujące wartość aktywów z tytułu udzielonych pożyczek ustalane są w oparciu o: − wartość bilansową brutto aktywów na datę raportową (kwota główna, naliczone i niezapłacone odsetki oraz wycena pożyczek w walutach obcych), − liczbę dni od daty raportowej do terminu zapadalności, − oprocentowanie danego aktywa finansowego, − parametry ryzyka - LGD (ustalony na poziomie średniej rynkowej) oraz PD (prawdopodobieństwo defaultu - zależy od wewnętrznej oceny ryzyka dłużników. Ratingom tym są następnie przypisywane prawdopodobieństwa defaultu w oparciu o publicznie dostępne analizy agencji ratingowej Moodys (statystyki od roku 1970)). Udzielone pożyczki ujmuje się początkowo w wartości godziwej, a na dzień bilansowy wycenia według zamortyzowanego kosztu z uwględnieniem odpisu z tytułu utraty wartości. Zaliczki na środki trwałe, wartości niematerialne i zapasy Zaliczki, których rozliczenie nastąpi poprzez fizyczną dostawę aktywów niefinansowych, wykazuje się w wysokości kwoty zapłaconej. 55 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2022 2021 Rozliczenia międzyokresowe czynne - ubezpieczenia 1 358 1 096 Rozliczenia międzyokresowe czynne - pozostałe 720 331 Zaliczki na środki trwałe 579 1 304 Zaliczki na zapasy 3 3 Pozostałe należności finansowe 72 74 Pozostałe należności niefinansowe 5 3 Instrumenty pochodne z tytułu zabezpieczenia stopy procentowej) 1 622 982 Pozostałe aktywa krótkoterminowe 4 359 3 793 Wydatki z tytułu udzielonych pożyczek 0 (19 934) Wpłaty z tytułu spłat pożyczek 0 25 606 ) W pozycji wykazano wycenę instrumentów pochodnych na dzień 31.12.2022. Jednostka Dominująca w celu zabezpieczenia ryzyka zmienności stóp procentowych, związanych z zaciągniętymi kredytami oprocentowanymi zmienną stopą procentową, stosuje strategie zabezpieczające w postaci dwóch swapów procentowych IRS na łączną kwotę 62 395 tys. zł, rozliczanych do 01.12.2025 roku oraz jednego swapa procentowego na kwotę 31 795 tys. zł rozliczanego do 01.07.2024 roku. Na dzień 31.12.2022 kwota zabezpieczona wynosi odpowiednio 19 895 tys. zł i 6 496 tys. zł. Szczegóły dotyczące instrumentów pochodnych zaprezentowano w Nocie 6. 9.3 Zobowiązania z tyt. świadczeń pracowniczych Zasady rachunkowości Zobowiązania z tyt. świadczeń pracowniczych W ramach zobowiązań z tyt. świadczeń pracowniczych wykazywane są: zobowiązania z tytułu określonych świadczeń po okresie zatrudnienia (odprawy emerytalne), świadczenia z tyt. premii, programu motywacyjnego, niewykorzystanych urlopów oraz niewypłacone, należne pracownikom wynagrodzenia. Spółka wypłaca świadczenia z tytułu jednorazowych odpraw emerytalno-rentowych. Wysokość zobowiązań z tytułu tych świadczeń szacowana jest na koniec okresu sprawozdawczego przez niezależnego aktuariusza metodą prognozowanych świadczeń jednostkowych. Wartość bieżącą zobowiązania z tytułu określonych świadczeń ustala się poprzez zdyskontowanie szacowanych przyszłych wypływów pieniężnych przy zastosowaniu stóp procentowych obligacji skarbowych wyrażonych w walucie przyszłej wypłaty świadczeń, o terminach zapadalności zbliżonych do terminów regulowania odnośnych zobowiązań. Zyski i straty aktuarialne z wyceny programów określonych świadczeń po okresie zatrudnienia ujmuje się w innych całkowitych dochodach w okresie, w którym powstały. Pozostałe koszty ujmuje się w wyniku finansowym. Ponadto, Spółka tworzy fundusz socjalny i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego. Celem Funduszu jest subsydiowanie działalności socjalnej Spółki, pożyczek udzielonych pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych. Dla celów sporządzenia sprawozdania finansowego dokonano kompensacji aktywów Funduszu ze zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie stanowią oddzielnych aktywów Spółki. Koszty świadczeń pracowniczych 2022 2021 Koszty wynagrodzeń (36 876) (28 701) Koszty ubezpieczeń społecznych (6 111) (4 735) Koszty innych świadczeń pracowniczych (1 396) (1 065) Razem koszty świadczeń pracowniczych (44 383) (34 501) Średnia liczba pracowników w przeliczeniu na etaty 286 269 56 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 2022 2021 Niewypłacone premie oraz program motywacyjny) 1 916 2 902 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 1 673 1 334 Zaległe urlopy 946 771 Odprawy emerytalno- rentowe 563 404 Razem zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych, w tym 5 098 5 411 Krótkoterminowe 4 574 5 023 Długoterminowe 524 388 ) Na dzień 31.12.2022 w pozycji wykazano jedynie rezerwę na premie, w związku z zakończeniem realizacji programu motywacyjnego w 2022 roku. Wpływ zmian wskaźników na saldo zobowiązań Spółki 2022 2021 wzrost stopy dyskonta o 0,25% (15) (12) obniżenie stopy dyskonta o 0,25% 16 13 wzrost o 0,25% wskaźnika wzrostu wynagrodzeń 15 13 obniżenie o 0,25% wskaźnika wzrostu wynagrodzeń (15) (12) Środki Zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych Środki zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych 2022 2021 Pożyczki udzielone pracownikom 30 40 Środki pieniężne 305 281 Zobowiązania z tytułu ZFŚS (330) (318) Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym 532 470 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu odpraw emerytalno- rentowych 2022 2021 Stan na początek okresu 404 377 Koszty bieżącego zatrudnienia 49 40 Koszty przeszłego zatrudnienia 0 0 Świadczenia wypłacone (12) (13) Koszty odsetek 5 3 (Zyski)/straty aktuarialne 117 (3) w tym z tytułu zmian założeń finansowych 22 (14) w tym z tytułu zmian założeń demograficznych (36) (35) w tym inne 131 46 Stan na koniec okresu 563 404 Krótkoterminowe 39 16 Długoterminowe 524 388 Główne przyjęte założenia aktuarialne 2022 2021 Stopa dyskonta 3,65% 1,25% Tablice śmiertelności Polskie Tablice Trwania Życia 2021 Polskie Tablice Trwania Życia 2020 Stopa wzrostu podstawy kalkulacji odpraw emerytalnych W roku 2023 – 10,0%, w latach następnych – 6,0 % W roku 2022 – 6,0%, w latach następnych – 3,5% 57 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 9.4 Pozostałe przychody i koszty operacyjne Zasady rachunkowości Różnice kursowe dotyczące działalności operacyjnej, w tym przede wszystkim różnice kursowe związane z zakupem lub sprzedażą, Spółka ujmuje w pozostałych kosztach i przychodach operacyjnych. Pozostałe różnice kursowe, niezwiązane z działalnością operacyjną, wykazywane są w ramach pozycji Koszty finansowe. Ujawnienia z tego tytułu przedstawiono w Nocie 4.2. 2022 2021 Koszty i przychody z tytułu odsetek (693) (39) - odsetki od należności 71 49 - odsetki od zobowiązań (145) (9) - odsetki pożyczki udzielone 0 109 - odsetki od faktoringu (534) (198) - odsetki pozostałe (85) 10 Pozostałe 9 869 3 732 Dywidendy otrzymane 7 757 3 902 Otrzymane dotacje 0 261 Koszty operacji bankowych (196) (156) Odszkodowania, kary, grzywny 113 152 Zysk/strata na zbyciu i likwidacji rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych 229 (361) Zyski /straty z tytułu różnic kursowych netto z działalności operacyjnej 1 588 (629) Opisy aktualizujące wartość należności od odbiorców 70 (51) Prowizje od faktoringu (345) (186) Rozwiązanie odpisu aktualizującego wartość udziałów 108 70 Rezerwa na przyszłe koszty 0 (500) Różnice inwentaryzacyjne 412 913 Pozostałe 133 317 Razem pozostałe przychody i koszty operacyjne 9 176 3 693 9.5 Podatek dochodowy bieżący i odroczony Rozliczenia podatkowe Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom z zakresu prawa administracyjnego (na przykład sprawy celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i sankcji. System podatkowy w Polsce cechują częste zmiany legislacyjne prowadzące do jego niestabilności i ograniczające zastosowanie w praktyce zasady pewności prawa. Ponadto podatnicy są narażeni na występujące w obowiązujących przepisach niejasności i niespójności, czy na zmiany w praktyce interpretacyjnej organów administracyjnych. Skutkuje to zarówno często występującymi różnicami w interpretacji prawnej przepisów podatkowych dokonywanej przez same organy, jak i sporami pomiędzy organami, a przedsiębiorcami. Zjawiska te powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest znacząco wyższe, niż istniejące zwykle w krajach o bardziej rozwiniętych i stabilniejszych systemach podatkowych. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawnione w sprawozdaniu finansowym mogę się zmienić w przyszłości w wyniku ewentualnych ostatecznych decyzji podejmowanych przez organy administracji publicznej. 58 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Należy także zwrócić uwagę na obowiązujące w przepisach prawa podatkowego klauzule przeciwdziałające unikaniu opodatkowania – zarówno klauzulę ogólną uregulowaną w przepisach Ordynacji podatkowej, jak i klauzule szczególne, na gruncie których wystąpienie spodziewanych skutków podatkowych wymaga m.in. oceny przesłanek ekonomicznych działań podejmowanych przez podatnika. Ogólna klauzula przeciwko unikaniu opodatkowania (GAAR) została wprowadzona do Ordynacji Podatkowej w dniu 15 lipca 2016 r. GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych tworzonych w celu osiągnięcia korzyści podatkowych. Przypadki m.in. nieuzasadnionego dzielenia operacji, angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, występowania elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności podlegających przepisom GAAR. Regulacje te wymagają znacznie ostrożniejszego i dokładniejszego osądu skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Opisane przepisy dają organom podatkowym możliwość kwestionowania konsekwencji podatkowych realizowanych przez podatników ustaleń i porozumień. Spółka korzystała ze zwolnienia z podatku dochodowego od dochodu uzyskanego na terenie specjalnej strefy ekonomicznej w latach 2016-2020. Przepisy dotyczące kalkulacji zwolnienia podatkowego z tytułu prowadzenia działalności na terenie specjalnej strefy ekonomicznej, które znajdują zastosowanie do Spółki również były w ostatnim czasie przedmiotem licznych dyskusji i sporów pomiędzy podatnikami, a organami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe, Spółka dąży do wyjaśnienia niepewności poprzez uzyskanie wiążących interpretacji podatkowych lub wiążących informacji stawkowych, a jeśli to nie jest możliwe, poprzez uzyskanie opinii renomowanych kancelarii doradztwa podatkowego. Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli zasadniczo przez okres pięciu lat począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. Zasady rachunkowości Podatek dochodowy ujęty w wyniku finansowym obejmuje podatek bieżący oraz podatek odroczony. Podatek bieżący wyliczany jest zgodnie z aktualnym prawem podatkowym. Podatek odroczony Odroczony podatek dochodowy ustala się przy zastosowaniu stawek i przepisów podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać wtedy, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany, a zobowiązania rozliczone, przyjmując za podstawę stawki i przepisy podatkowe, które obowiązywały prawnie na dzień bilansowy. Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego powstają w wyniku dodatnich różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego powstają w wyniku ujemnych różnic przejściowych pomiędzy wartością podatkową aktywów i zobowiązań, a ich wartością bilansową oraz niewykorzystanych strat podatkowych i niewykorzystanych ulg podatkowych. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się jedynie wówczas, gdy istnieje prawdopodobieństwo wypracowania w przyszłości dochodu do opodatkowania w takiej wysokości, aby pozwoliło to na potrącenie różnic przejściowych, wykorzystanie strat podatkowych lub rozliczenie ulg podatkowych. Aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego nie dyskontuje się. Kompensaty aktywów i zobowiązań z tytułu podatku odroczonego dokonuje się, gdy Spółka: − posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat ujmowanych kwot, − aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tę samą władzę podatkową na tego samego podatnika lub różnych podatników, którzy zamierzają rozliczyć zobowiązania i należności w kwocie netto, lub jednocześnie zrealizować należności i rozliczać zobowiązania. Istotne szacunki Zarząd Spółki dokonał analizy rozliczeń podatku bieżącego oraz odroczonego na dzień 31 grudnia 2022 r. zarówno na podstawie MSR 12 jak i obowiązującej od 1 stycznia 2019 roku Interpretacji KIMSF 23. Na podstawie przeprowadzonej analizy nie zidentyfikowano niepewności co do traktowania podatkowego, którą należałoby ujawnić. 59 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2022 2021 Bieżący podatek dochodowy (23 906) (10 191) Bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego (24 097) (10 282) Korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych 191 91 Odroczony podatek dochodowy (1 012) (2 174) Razem podatek dochodowy w sprawozdaniu z wyniku finansowego (24 918) (12 365) Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej: 2022 2021 Zysk przed opodatkowaniem (brutto) 141 036 65 993 Podatek wyliczony wg stawki Jednostki (2022: 19%, 2021: 19%) (26 797) (12 539) Wykorzystanie ulgi na działalność badawczo-rozwojową 705 443 Różnice przejściowe, od których nie rozpoznano aktywów/zobowiązań z tytułu podatku odroczonego 327 (490) Różnice trwałe (293) (368) Pozostałe 1 140 589 Podatek dochodowy w wyniku finansowym - efektywna stawka wyniosła - 18% (w roku 2021 -19%) zysku brutto (24 918) (12 365) Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego są następujące: 2022 2021 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego: - przypadające do realizacji po upływie 12 miesięcy 0 0 - przypadające do realizacji w ciągu 12 miesięcy 2 827 2 839 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego: - przypadające do uregulowania po upływie 12 miesięcy 26 941 26 051 - przypadające do uregulowania w ciągu 12 miesięcy 868 780 Aktywa z tytułu podatku odroczonego wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 0 0 Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wykazywane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej 24 982 23 992 60 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 2022 2021 Nadwyżka zobowiązań nad aktywami z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu, z tego: (23 992) (21 817) Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu 2 839 3 601 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego na początek okresu (26 831) (25 418) Ujęcie w wyniku finansowym (1 012) (2 174) Ujęcie w pozostałych całkowitych dochodach 22 (1) Nadwyżka zobowiązań nad aktywami z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, z tego: (24 982) (23 992) Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu 2 827 2 839 Zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu (27 809) (26 831) 1 stycznia 2021 Uznanie/(Obciążenie) 31 grudnia 2021 Uznanie/(Obciążenie) 31 grudnia 2022 Aktywa z tytułu podatku odroczonego wynik finansowy pozostałe całkowite dochody wynik finansowy pozostałe całkowite dochody Koszty okresu niezrealizowane podatkowo 226 (8) 0 218 292 0 510 Rezerwy 2 791 (258) (1) 2 532 (239) 22 2 315 Pozostałe 584 (495) 0 89 (87) 0 2 Razem 3 601 (761) (1) 2 839 (34) 22 2 827 1 stycznia 2021 Uznanie/(Obciążenie) 31 grudnia 2021 Uznanie/(Obciążenie) 31 grudnia 2022 Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego wynik finansowy pozostałe całkowite dochody wynik finansowy pozostałe całkowite dochody Różnica pomiędzy podatkową a bilansową wartością środków trwałych 8 992 1 365 0 10 357 890 0 11 247 Różnica pomiędzy podatkową a bilansową wartością wartości niematerialnych 15 694 0 0 15 694 0 0 15 694 Pozostałe 732 48 0 780 88 0 868 Razem 25 418 1 413 0 26 831 978 0 27 809 61 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej 9.6 Zobowiązania warunkowe 2022 2021 Otrzymane dotacje 1 873 1 873 Razem zobowiązania warunkowe 1 873 1 873 W pozycji otrzymane dotacje ujęte zostały dotacje do dwóch projektów związanych z opracowaniem nowych technologii. Spółka PCC EXOL S.A. zakończyła prowadzenie obu projektów w ramach umowy dofinansowania. W obu przypadkach Instytucja Finansująca potwierdziła ostatecznie zakończenie projektu, jednak konieczne jest rozpowszechnianie wyników projektów oraz utrzymanie trwałości projektów w okresie odpowiednio 3 i 5 lat od dnia przelewu ostatniej transzy dofinansowania, tj. od dnia 15.09.2020 r. w przypadku jednego projektu oraz od dnia 28.06.2021 w przypadku drugiego projektu. 9.7 Aktywa warunkowe Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku Spółka nie zidentyfikowała należności warunkowych. 9.8 Postępowania sądowe Na dzień 31 grudnia 2022 roku Spółka nie była stroną istotnych sporów sądowych. W bieżącym okresie nie dokonano również istotnych rozliczeń z tego tytułu. 9.9 Objaśnienie do sprawozdania z przepływów pieniężnych Zapasy Należności od odbiorców Pozostałe należności Aktywa z tytułu umów z klientami Zobowiąza- nia wobec dostawców Zobowiąza- nia z tytułu umów z klientami Pozostałe zobowiąza- nia Kapitał obrotowy 31 grudnia 2021 (70 730) (121 338) (3 157) (1 795) 108 602 781 14 542 (73 095) 31 grudnia 2022 (94 214) (147 454) (4 028) (2 216) 118 771 1 468 30 356 (97 317) Zmiana stanu w sprawozdaniu z sytuacji finansowej (23 484) (26 116) (871) (421) 10 169 687 15 814 (24 222) Korekty (563) 0 0 0 0 0 (13 581) (14 144) Objaśnienie do sprawozdania z przepływów pieniężnych (24 047) (26 116) (871) (421) 10 169 687 2 233 (38 366) Należności od odbiorców i pozostałe należności Zobowiązania wobec dostawców i pozostałe zobowiązania 62 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Zapasy Należności od odbiorców Pozostałe należności Aktywa z tytułu umów z klientami Zobowiąza- nia wobec dostawców Zobowiąza- nia z tytułu umów z klientami Pozostałe zobowiąza- nia Kapitał obrotowy 31 grudnia 2020 (43 389) (67 143) (1 979) (1 327) 78 197 2 233 16 394 (17 014) 31 grudnia 2021 (70 730) (121 338) (3 157) (1 795) 108 602 781 14 542 (73 095) Zmiana stanu w sprawozdaniu z sytuacji finansowej (27 341) (54 195) (1 178) (468) 30 405 (1 452) (1 852) (56 081) Korekty 783 0 0 0 0 0 1 133 1 916 Objaśnienie do sprawozdania z przepływów pieniężnych (26 558) (54 195) (1 178) (468) 30 405 (1 452) (719) (54 165) Szczegóły pozostałych korekt przepływów z działalności operacyjnej 2022 2021 Zwiększenie/zmniejszenie rezerw 3 097 2 951 Zwiększenie/zmniejszenie pozostałych zobowiązań długoterminowych 24 (835) Zysk ze sprzedaży lub zbycia składników rzeczowych aktywów trwałych 98 421 Pozostałe aktywa (649) 1 594 Zwiększenie/zmniejszenie zobowiązań pracowniczych (313) 145 Otrzymane dywidendy (7 757) (3 902) Pozostałe korekty zysku 657 (1 680) Razem pozostałe korekty (4 843) (1 306) 9.10 Transakcje z podmiotami powiązanymi Kontrolę nad PCC EXOL S.A. sprawuje PCC SE z siedzibą w Duisburgu (Niemcy), która na dzień bilansowy nie posiadała akcji Spółki, ale jest stroną kontrolującą najwyższego szczebla. PCC Chemicals GmbH posiada 87,09% akcji PCC EXOL S. A. Pozostałe 12,91% znajdowało się w posiadaniu wielu akcjonariuszy. Spółka w ramach transakcji z jednostkami powiązanymi dokonuje transakcji z jednostką dominującą, PCC SE oraz pozostałymi podmiotami powiązanymi, w tym jednostkami zależnymi od PCC SE. Spółka ocenia, że transakcje, jakie Spółka/Spółki Grupy PCC EXOL zawierają z podmiotami powiązanymi, były w badanym roku sprawozdawczym zawierane na warunkach rynkowych. W roku obrotowym zakończonym 31 grudnia 2022 roku i okresie porównywalnym Spółka przeprowadziła następujące transakcje z podmiotami powiązanymi: 63 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Przychody uzyskane od podmiotów powiązanych 2022 2021 Przychody ze sprzedaży produktów i usług - jednostkom współkontrolowanym 30 012 15 760 - pozostałym podmiotom powiązanym 77 994 49 972 Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów - jednostkom współkontrolowanym 14 248 - pozostałym podmiotom powiązanym 137 067 128 058 Pozostałe przychody operacyjne uzyskane - od jednostki dominującej PCC SE 0 109 - jednostkom współkontrolowanym 969 403 - od pozostałych podmiotów powiązanych 9 080 4 116 Razem 255 136 198 666 Zakupy od podmiotów powiązanych 2022 2021 Zakup usług - od jednostek dominujących (PCC SE i PCC Chemicals GmbH) 4 812 3 162 - od jednostek współkontrolowanych 249 1 - od pozostałych podmiotów powiązanych 61 708 29 893 Zakup towarów i materiałów - od pozostałych podmiotów powiązanych 186 266 166 561 Zakup środków trwałych, wartości niematerialnych, nieruchomości inwestycyjnych - od pozostałych podmiotów powiązanych 18 527 20 962 Transfery związane z umowami o finansowanie - od pozostałych podmiotów powiązanych 281 147 Razem 271 843 220 726 Należności od podmiotów powiązanych 2022 2021 - od jednostek współkontrolowanych 2 023 2 086 - od pozostałych podmiotów powiązanych 24 005 24 150 Razem należności od podmiotów powiązanych 26 028 26 236 Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych 2022 2021 - wobec jednostek dominujących (PCC SE i PCC Chemicals GmbH) 1 102 906 - wobec jednostek współkontrolowanych 98 0 - wobec pozostałych podmiotów powiązanych 39 145 32 879 Razem zobowiązania wobec podmiotów powiązanych 40 345 33 785 64 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Wynagrodzenie Kadry Kierowniczej Zarząd 2022 Mirosław Siwirski Dariusz Ciesielski Rafał Zdon Razem: netto brutto netto brutto netto brutto netto brutto Wynagrodzenie 0 0 755 1 020 28 36 783 1 056 Premia 0 0 2 619 3 417 0 0 2 619 3 417 Program motywacyjny Prezesa Zarządu (bonus pieniężny) 661 1 169 0 0 0 0 661 1 169 Inne tytuły 6 10 0 0 0 0 6 10 Łączne dochody - Zarząd 667 1 179 3 374 4 437 28 36 4 069 5 652 Kluczowa kadra kierownicza Razem: netto brutto netto brutto Wynagrodzenia i inne świadczenia 4 656 7 580 4 656 7 580 Łączne dochody - kluczowa kadra kierownicza 4 656 7 580 4 656 7 580 Łączne dochody 8 725 13 232 Mirosław Siwirski przestał pełnić funkcję Prezesa Zarządu z dniem 31.08.2020 r. W roku 2022 zrealizowano wypłatę wynagrodzenia z programu motywacyjnego, należną za okres, w którym pełnił funkcję Prezesa Zarządu. Zarząd 2021 Mirosław Siwirski Dariusz Ciesielski Rafał Zdon Razem: netto brutto netto brutto netto brutto netto brutto Wynagrodzenie 0 0 743 962 30 36 773 998 Premia 0 0 926 1 162 0 0 926 1 162 Program motywacyjny Prezesa Zarządu (bonus pieniężny) 826 1 286 0 0 0 0 826 1 286 Program motywacyjny Prezesa Zarządu (skumulowana rezerwa) 2 240 2 748 0 0 0 0 2 240 2 748 Inne tytuły 0 0 48 63 0 0 48 63 Łączne dochody - Zarząd 3 066 4 034 1 717 2 187 30 36 4 813 6 257 Kluczowa kadra kierownicza Razem: netto brutto netto brutto Wynagrodzenia i inne świadczenia 3 501 5 305 3 501 5 305 Łączne dochody - kluczowa kadra kierownicza 3 501 5 305 3 501 5 305 Łączne dochody 8 314 11 562 Mirosław Siwirski przestał pełnić funkcję Prezesa Zarządu z dniem 31.08.2020 r. W roku 2021 zrealizowano wypłatę wynagrodzenia z programu motywacyjnego, należną za okres, w którym pełnił funkcję Prezesa Zarządu. **Skumulowana rezerwa za cały okres obowiązywania programu motywacyjnego, czyli za lata 2015-2020. Dodatkowo, oprócz kwoty wskazanej w powyższej tabeli, w roku 2021 wypłacono panu Mirosławowi Siwirskiemu zwrot nienależnie pobranych w okresie zatrudnienia składek na ubezpieczenie społeczne i zdrowotne w kwocie 10 tys. zł. 65 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej Uprzednie uiszczenie tychże składek przez Spółkę jako płatnika było konsekwencją trwającego sporu sądowego spowodowano odmową wydania na wniosek pana Mirosława Siwirskiego indywidualnej interpretacji podatkowej przez Dyrektora Krajowej Informacji Skarbowej w celu uzyskania potwierdzenia, że przy nabyciu akcji po ich wartości nominalnej ewentualny przychód na gruncie Ustawy o podatku dochodowym od osób fizycznych powstanie dopiero w momencie zbycia tych akcji i zostanie zakwalifikowany jako przychód z kapitałów pieniężnych. Odmowa wydania interpretacji spowodowała ostrożnościowe podejście Spółki (jako płatnika składek) do czasu wyjaśnienia sporu dotyczącego opodatkowania, a w konsekwencji także oskładkowania, zamiany warrantów na akcje. Wynagrodzenie Rady Nadzorczej 2022 2021 Rada Nadzorcza Wynagrodzenie Łączne dochody Wynagrodzenie Łączne dochody netto brutto netto brutto netto brutto netto brutto Waldemar Preussner 0 0 0 0 0 0 0 0 Wiesław Klimkowski 0 0 0 0 0 0 0 0 Alfred Pelzer 0 0 0 0 0 0 0 0 Arkadiusz Szymanek 130 187 130 187 109 143 109 143 Robert Pabich 132 183 132 183 110 144 110 144 Mirosław Siwirski 103 180 103 180 114 140 114 140 RAZEM 365 550 365 550 333 427 333 427 9.11 Wynagrodzenie podmiotu badającego sprawozdanie finansowe 2022 2021 Z tytułu umowy o przeprowadzenie przeglądu i badania sprawozdań finansowych, w tym: 122 110 badanie sprawozdań finansowych 112 101 przegląd sprawozdań finansowych 10 9 Z realizacji innych umów 45 28 Razem 167 138 9.12 Zdarzenia po dniu bilansowym Po dniu 31 grudnia 2022 roku miały miejsce następujące istotne zdarzenia niekorygujące danych wykazanych w niniejszym sprawozdaniu finansowym: Transakcja na akcjach W dniach 18, 19 i 23 stycznia 2023 r. Spółka otrzymała od akcjonariusza większościowego PCC Chemicals GmbH powiadomienia o transakcjach na akcjach Spółki. Treść powiadomień Spółka przekazała w załączeniu do raportów bieżących 1-3/2023. Aktualny stan posiadania akcji Spółki przez PCC Chemicals GmbH został ujawniony w Nocie 7. Zastawy na akcjach W dniu 26 stycznia 2023 r. została podpisana umowa zastawu rejestrowego i zastawu cywilnego na 47 918 190 akcjach PCC EXOL na rzecz PCC Rokita S.A., zgodnie z notyfikacją otrzymaną przez Spółkę w dniu 26 stycznia 2023 r. oraz umowa zastawu rejestrowego i zastawu cywilnego na 5 657 709 akcjach PCC EXOL na rzecz Elpis Sp. z o.o. zgodnie z notyfikacją otrzymaną przez Spółkę w dniu 26 stycznia 2023 r. 66 PCC EXOL S.A. Jednostkowy raport roczny za 2022 rok Jednostkowe sprawozdanie finansowe PCC EXOL S.A. za 2022 rok w tys. zł jeśli nie podano inaczej PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU I OSOBY ODPOWIEDZIALNEJ ZA PROWADZENIE KSIĄG PCC EXOL S.A. Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji oraz podpisane przez Zarząd PCC EXOL S.A.: Dariusz Ciesielski Prezes Zarządu Rafał Zdon Wiceprezes Zarządu Beata Dobecka Główny Księgowy Dyrektor Biura Księgowego CWB Partner Sp. z o.o. prowadzącej księgi rachunkowe PCC EXOL S.A. Brzeg Dolny, 20 marca 2023 roku

AI Terminal

5754_rns_2023-03-20_35b0601d-7426-4e5c-8269-983052bf86b5.xhtml

More from PCC Exol S.A.

Talk to a Data Expert