Trakcja S.A.

259400IOJQXO1TS70C40 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 259400IOJQXO1TS70C40 2020-12-31 259400IOJQXO1TS70C40 2021-12-31 259400IOJQXO1TS70C40 2022-12-31 iso4217:PLN xbrli:shares iso4217:PLN 259400IOJQXO1TS70C40 2021-01-01 2021-12-31 259400IOJQXO1TS70C40 2022-01-01 2022-12-31 ‎ ZATWIERDZENIE ROCZNEGO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Zarząd Spółki Trakcja S.A. zatwierdził roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Trakcja za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia 31 grudnia 2022 roku. Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia ‎ 31 grudnia 2022 roku zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską opublikowanymi i obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2022 roku. Informacje zostały zaprezentowane w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym w następującej kolejności: 1. Skonsolidowany rachunek zysków i strat za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia ‎ 31 grudnia 2022 roku wykazujący stratę netto w wysokości 311 078 tys. złotych. 2. Skonsolidowane sprawozdanie z dochodów całkowitych za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia 31 grudnia 2022 roku wykazujące ujemne dochody całkowite ogółem w wysokości 308 954 tys. złotych. 3. Skonsolidowany bilans na dzień 31 grudnia 2022 roku po stronie aktywów i pasywów wykazujący sumę 1 392 419 tys. złotych. 4. Skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia 31 grudnia 2022 roku wykazujący zmniejszenie stanu środków pieniężnych netto o kwotę ‎ 29 131 tys. złotych. 5. Zestawienie zmian w skonsolidowanych kapitałach własnych za okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia 31 grudnia 2022 roku wykazujące zmniejszenie stanu skonsolidowanych kapitałów własnych o kwotę ‎ 110 031 tys. złotych. 6. Dodatkowe informacje i objaśnienia. Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone w tysiącach złotych polskich, z wyjątkiem pozycji, w których wyraźnie wskazano inaczej. Niektóre dane finansowe i operacyjne, zawarte w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym zostały zaokrąglone. Z tego powodu w niektórych przedstawionych w sprawozdaniu tabelach suma kwot w danej kolumnie lub wierszu może różnić się nieznacznie od wartości łącznej podanej dla danej kolumny lub wiersza. Artur Szumisz Bartłomiej Cygan Prezes Zarządu Członek Zarządu Andrzej Kozera Jakub Lechowicz Członek Zarządu Członek Zarządu Piotr Mechecki Jerzy Pazura Członek Zarządu Członek Zarządu Warszawa, 5 kwietnia 2023 roku ‎ SPIS TREŚCI SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z DOCHODÓW CAŁKOWITYCH SKONSOLIDOWANY BILANS SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYCH KAPITAŁACH WŁASNYCH DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA 1. Informacje ogólne 1.1 Podstawowe informacje o Grupie 1.2 Skład Grupy 1.3 Opis zmian w strukturze Grupy wraz ze wskazaniem ich skutków 1.4 Skład Zarządu Jednostki dominującej 1.5 Skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej 1.6 Podstawa sporządzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 1.7 Standardy i zmiany do standardów wydane przez RMSR 1.8 Ryzyko kontynuacji działalności Jednostki dominującej oraz podjęte i planowane działania Zarządu 1.9 Wybrane dane finansowe 1.10 Informacje dotyczące segmentów 2. Noty objaśniające do rachunku zysków i strat 2.1 Przychody ze sprzedaży 2.2 Koszty działalności 2.3 Pozostałe przychody operacyjne 2.4 Pozostałe koszty operacyjne 2.5 Przychody finansowe 2.6 Koszty finansowe 2.7 Podatek dochodowy 2.8 Działalność zaniechana 2.9 Zysk (strata) na jedną akcję 3. Noty objaśniające do bilansu 3.1 Rzeczowe aktywa trwałe 3.2 Wartości niematerialne 3.3 Wartość firmy 3.4 Nieruchomości inwestycyjne 3.5 Wspólnie kontrolowana działalność - kontrakty realizowane w konsorcjach 3.6 Pozostałe aktywa finansowe 3.7 Rozliczenia międzyokresowe kosztów i przychodów 3.8 Zapasy 3.9 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 3.10 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 3.11 Rozliczenia z tytułu umów z klientami 3.12 Aktywa i zobowiązania przeznaczone do sprzedaży 3.13 Kapitał własny 3.14 Dywidendy wypłacone i zadeklarowane 3.15 Oprocentowane kredyty i pożyczki 3.16 Obligacje 3.17 Rezerwy 3.18 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 3.19 Zarządzanie ryzykiem kapitałowym 3.20 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 3.21 Zobowiązania z tytułu umów leasingu 3.22 Informacja o instrumentach finansowych 3.23 Pozycje bilansu wyceniane w wartości godziwej 4. Noty objaśniające do rachunku przepływów pieniężnych 4.1 Różnice między pozycjami w rachunku przepływów pieniężnych a w bilansie 4.2 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazywane w rachunku przepływów pieniężnych 5. Pozostałe informacje 5.1 Należności i zobowiązania warunkowe 5.2 Informacja na temat udzielonych gwarancji i poręczeń oraz zabezpieczeń na majątku 5.3 Istotne sprawy sądowe i sporne 5.4 Informacje na temat podmiotów powiązanych 5.5 Informacja dotycząca świadczeń dla kluczowego personelu 5.6 Istotne zdarzenia w okresie roku obrotowego oraz następujące po dniu bilansowym 5.7 Sprawozdanie finansowe w warunkach wysokiej inflacji 5.8 Zatrudnienie 5.9 Aktywa ZFŚS oraz zobowiązania ZFŚS 5.10 Informacja o podmiocie pełniącym funkcję biegłego rewidenta SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 Nota Badane Badane Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 2.1 1 501 957 1 424 841 Koszt własny sprzedaży 2.2 (1 644 832) (1 367 203) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (142 875) 57 638 Koszty sprzedaży, marketingu i dystrybucji 2.2 (4 837) (6 434) Koszty ogólnego zarządu 2.2 (62 707) (60 198) Pozostałe przychody operacyjne 2.3 7 190 38 130 Pozostałe koszty operacyjne 2.4 (16 068) (6 982) Odpis wartości firmy 3.3 (69 813) 0 Zysk (strata) z działalności operacyjnej (289 110) 22 154 Przychody finansowe 2.5 5 010 4 169 Koszty finansowe 2.6 (42 332) (27 948) Zysk (strata) brutto (326 432) (1 625) Podatek dochodowy 2.7 15 354 (9 958) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (311 078) (11 583) Zysk (strata) netto za okres (311 078) (11 583) Przypisany: Akcjonariuszom Jednostki dominującej (306 447) (11 421) Udziałowcom niesprawującym kontroli (4 631) (162) Zysk (strata) na jedną akcję przypadający (-a) na akcjonariuszy Jednostki dominującej w trakcie okresu (w zł na akcję) - podstawowy 2.9 (1,79) (0,13) - rozwodniony 2.9 (1,62) (0,10) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z DOCHODÓW CAŁKOWITYCH Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 Nota Badane Badane Zysk (strata) netto za okres (311 078) (11 583) Inne całkowite dochody Inne całkowite dochody netto, które nie zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty po spełnieniu określonych warunków: (122) 1 810 Zyski/(straty) z przeszacowania odniesione na zyski zatrzymane 0 1 698 Zyski (straty) aktuarialne 3.18 (122) 112 Inne całkowite dochody netto, które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty: 2 246 (6 255) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych 2 246 (6 255) Inne całkowite dochody netto 2 124 (4 445) Dochody całkowite za okres (308 954) (16 028) Przypisane: Akcjonariuszom Jednostki dominującej (304 330) (15 954) Udziałowcom niesprawującym kontroli (4 624) (74) SKONSOLIDOWANY BILANS Nota 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane AKTYWA Aktywa trwałe 497 068 560 778 Rzeczowe aktywa trwałe 3.1 255 546 265 929 Wartości niematerialne 3.2 4 014 4 027 Wartość firmy 3.3 113 658 181 589 Nieruchomości inwestycyjne 3.4 34 793 34 905 Pozostałe aktywa finansowe 3.6 6 162 8 466 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 2.7 75 708 57 889 Należności długoterminowe 0 32 Rozliczenia międzyokresowe kosztów 3.7 7 187 7 941 Aktywa obrotowe 895 351 817 784 Zapasy 3.8 150 460 107 272 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 3.9 406 865 331 396 Należności z tytułu podatku dochodowego 609 1 660 Pozostałe aktywa finansowe 3.6 10 181 36 663 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 3.10 97 898 126 946 Rozliczenia międzyokresowe kosztów 3.7 14 032 15 153 Aktywa z tytułu umów z klientami 3.11 214 830 197 434 Aktywa przeznaczone do sprzedaży 3.12 476 1 260 AKTYWA RAZEM 1 392 419 1 378 562 PASYWA Kapitał własny (przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej) 3.13 210 225 315 490 Kapitał podstawowy 269 161 69 161 Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej 198 139 199 160 Kapitał z aktualizacji wyceny 5 580 5 580 Pozostałe kapitały rezerwowe (1 031) (911) Zyski zatrzymane (292 793) 13 568 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych 31 169 28 932 Udziały niesprawujące kontroli (156) 4 610 Kapitał własny ogółem 3.13 210 069 320 100 Zobowiązania długoterminowe 110 938 356 358 Oprocentowane kredyty i pożyczki 3.15 62 139 301 754 Obligacje 3.16 9 300 28 451 Rezerwy 3.17 25 200 13 563 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 3.18 4 198 3 643 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 2.7 10 101 8 882 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 3.7 0 50 Pozostałe zobowiązania finansowe 3.20 0 15 Zobowiązania krótkoterminowe 1 071 412 702 104 Oprocentowane kredyty i pożyczki 3.15 256 366 92 334 Obligacje 3.16 20 484 196 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 3.20 430 093 370 080 Rezerwy 3.17 168 111 37 381 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 3.18 16 254 17 165 Rozliczenia międzyokresowe przychodów 3.7 718 3 639 Zobowiązania z tytułu umów z klientami 3.11 179 386 181 296 Zobowiązania przeznaczone do sprzedaży 3.12 0 13 PASYWA RAZEM 1 392 419 1 378 562 SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Rok zakończony Nota 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto z działalności kontynuowanej (326 432) (1 625) Korekty o pozycje: 200 770 (41 254) Amortyzacja 38 668 37 129 Różnice kursowe 896 (269) Odsetki 32 472 15 682 Zysk/strata z działalności inwestycyjnej 67 443 (29 106) Zmiana stanu należności 4.1 (75 281) 33 584 Zmiana stanu zapasów 4.1 (42 659) 7 216 Zmiana stanu zobowiązań 4.1 59 218 (64 133) Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych i zaliczek 4.1 (1 128) (316) Zmiana stanu rezerw 4.1 142 131 (23 981) Zmiana stanu rozliczeń z tytułu umów z klientami 4.1 (21 546) (14 004) Zapłacony podatek dochodowy (581) (1 320) Inne korekty 502 (1 499) Różnice kursowe z przeliczenia 635 (237) Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (125 662) (42 879) Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Nabycie wartości niematerialnych (1 794) (1 600) Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych 4 772 81 197 Nabycie rzeczowych aktywów trwałych (8 142) (5 648) Sprzedaż i zwrócenie aktywów finansowych 36 143 3 949 Nabycie aktywów finansowych (6 766) (38 004) Odsetki uzyskane 132 457 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 24 345 40 351 Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływ netto z tytułu emisji akcji 198 979 0 Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek i kredytów 52 838 113 776 Spłata pożyczek i kredytów (124 301) (81 976) Dywidendy wypłacone udziałowcom niekontrolującym (142) (597) Odsetki zapłacone (31 131) (14 344) Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego (24 021) (23 305) Pozostałe (36) 14 Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 72 186 (6 432) Przepływy pieniężne netto, razem (29 131) (8 960) Środki pieniężne na początek okresu 126 946 135 906 Środki pieniężne na koniec okresu 97 815 126 946 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 4.2 51 8 344 Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania w kwocie 51 tys. zł to środki Jednostki dominującej na rachunkach bankowych ograniczone możliwością dysponowania (więcej informacji w nocie 3.10 niniejszego sprawozdania). ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYCH KAPITAŁACH WŁASNYCH Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Kapitał podstawowy Nadwyżka ‎ ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Kapitał ‎ z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski ‎ zatrzymane Różnice kursowe ‎ z przeliczenia jednostek zagranicznych Razem Udziały niesprawujące kontroli Razem Na dzień 1.01.2022 69 161 199 160 5 580 (911) 13 568 28 932 315 490 4 610 320 100 Badane Wynik netto za okres 0 0 0 0 (306 447) 0 (306 447) (4 631) (311 078) Inne całkowite dochody za okres 0 0 0 (120) 0 2 237 2 117 7 2 124 Całkowite dochody razem 0 0 0 (120) (306 447) 2 237 (304 330) (4 624) (308 954) Wypłata dywidendy udziałowcom niekontrolującym 0 0 0 0 0 0 0 (142) (142) Emisja akcji 200 000 (1 021) 0 0 0 0 198 979 0 198 979 Inne 0 0 0 0 86 0 86 0 86 Na dzień 31.12.2022 269 161 198 139 5 580 (1 031) (292 793) 31 169 210 225 (156) 210 069 Badane Przekształcenie dotyczy zmiany prezentacyjnej pozycji w kapitałach własnych w skonsolidowanym bilansie Grupy (nota 1.7 niniejszego sprawozdania). Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Kapitał podstawowy Nadwyżka ‎ ze sprzedaży akcji powyżej wartości nominalnej Kapitał ‎ z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski ‎ zatrzymane Różnice kursowe ‎ z przeliczenia jednostek zagranicznych Razem Udziały niesprawujące kontroli Razem Na dzień 1.01.2021 69 161 269 641 7 082 (1 020) (48 451) 35 181 331 594 5 522 337 116 Przekształcone Wynik netto za okres 0 0 0 0 (11 421) 0 (11 421) (162) (11 583) Inne całkowite dochody za okres 0 0 0 109 1 607 (6 249) (4 533) 88 (4 445) Całkowite dochody razem 0 0 0 109 (9 814) (6 249) (15 954) (74) (16 028) Podział zysku (pokrycie straty) 0 (70 481) 0 0 70 481 0 0 0 0 Wypłata dywidendy udziałowcom niekontrolującym 0 0 0 0 0 0 0 (889) (889) Inne 0 0 (1 502) 0 1 352 0 (150) 51 (99) Na dzień 31.12.2021 69 161 199 160 5 580 (911) 13 568 28 932 315 490 4 610 320 100 Przekształcone Przekształcenie dotyczy zmiany prezentacyjnej pozycji w kapitałach własnych w skonsolidowanym bilansie Grupy (nota 1.7 niniejszego sprawozdania). DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA 1. Informacje ogólne 1.1 Podstawowe informacje o Grupie Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje rok obrotowy zakończony ‎ 31 grudnia 2022 roku oraz dane porównywalne. Grupa Trakcja („Grupa”) składa się z Jednostki dominującej Trakcja S.A. z siedzibą w Polsce („Trakcja”, „Jednostka dominująca”, „Spółka”, „Spółka dominująca”, „Emitent”) i jej spółek zależnych. Trakcja została zarejestrowana w Krajowym Rejestrze Sądowym prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego w Polsce w dniu 29 stycznia 2002 roku. Spółka dominująca została utworzona na czas nieokreślony i działa na podstawie przepisów Kodeksu Spółek Handlowych i innych przepisów prawa dotyczących spółek prawa handlowego, a także postanowień Statutu i innych regulacji wewnętrznych. Nazwa: Trakcja Spółka Akcyjna Siedziba i adres: Al. Jerozolimskie 100, II p., 00-807 Warszawa Forma prawna: Spółka Akcyjna Czas trwania Spółki: nieoznaczony KRS: 0000084266 REGON: 010952900 NIP: 525-000-24-39 LEI: 259400IOJQXO1TS70C40 Kod PKD: 4212Z Okres czasu Obowiązująca nazwa Spółki 29.01.2002 - 30.11.2004 Przedsiębiorstwo Kolejowych Robót Elektryfikacyjnych S.A. 30.11.2004 - 10.12.2007 Trakcja Polska - PKRE S.A. 10.12.2007 - 22.06.2011 Trakcja Polska S.A. 22.06.2011 - 21.12.2012 Trakcja - Tiltra S.A. 21.12.2012 - 19.12.2013 Trakcja S.A. 19.12.2013 - 29.07.2021 Trakcja PRKiI S.A. 29.07.2021 - obecnie Trakcja S.A. Nie wystąpiły zmiany w nazwie jednostki sprawozdawczej lub w innych danych identyfikacyjnych od zakończenia poprzedniego okresu sprawozdawczego. Przedmiotem działalności Jednostki dominującej są głównie specjalistyczne usługi budowlano - montażowe w zakresie infrastruktury kolejowej, drogowej, tramwajowej, mostowej i energetycznej. Jednostka dominująca specjalizuje się w następujących rodzajach działalności: ● budowa i remont torów, ● roboty fundamentowe i sieciowe, ● montaż podstacji trakcyjnych i kabin sekcyjnych, ● montaż linii wysokiego i niskiego napięcia, napowietrznych i kablowych, ● montaż kabli zasilających i sterowania lokalnego, ● produkcja wyrobów (rozdzielnice wysokiego, średniego i niskiego napięcia, osprzętu sieci trakcyjnej i urządzeń sterowania lokalnego), ● usługi sprzętu specjalistycznego (koparki, dźwigi kolejowe i samochodowe, świdroustawiacze, palownice), ● budowa mostów, wiaduktów, estakad, przepustów, tuneli, przejść podziemnych, dróg i towarzyszących elementów infrastruktury kolejowej i drogowej, ● budowa i modernizacja infrastruktury tramwajowej i trolejbusowej. Zmiana jednostki dominującej posiadającej kontrolę nad Grupą Trakcja W okresie 1 stycznia 2022 roku do 29 sierpnia 2022 roku Trakcja nie identyfikowała jednostki dominującej wyższego szczebla. W ww. okresie COMSA S.A.U. posiadała znaczący wpływ na działalność Grupy Trakcja. Od dnia 29 sierpnia 2022 roku, w związku z rejestracją przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki opisanego w nocie 1.8 oraz 3.13 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, jednostką dominującą posiadającą kontrolę nad Grupą Trakcja stała się spółka PKP Polskie Linie Kolejowe S.A. („PKP PLK”). PKP PLK jest zarządcą polskiej krajowej sieci kolejowej. Istotnym elementem działalności PKP PLK jest realizacja zadań inwestycyjnych polegających na modernizacji infrastruktury kolejowej, w dużej mierze współfinansowanych ze środków publicznych i unijnych. Ponadto PKP PLK prowadzi szeroki zakres robót o charakterze utrzymaniowym i odtworzeniowym, mających na celu zwiększenie bezpieczeństwa ruchu pociągów, w które angażuje głównie środki z dotacji budżetowej i środki z Funduszu Kolejowego. Grupa PKP PLK jest głównym klientem Trakcji. Na dzień 31 grudnia 2022 roku jednostką dominującą najwyższego szczebla jest spółka PKP PLK, która sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmujące również dane Grupy Trakcja. Trakcja zgodnie z MSR 27 sporządza również jednostkowe sprawozdanie finansowe. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Jednostki dominującej w dniu 5 kwietnia 2023 roku. 1.2 Skład Grupy Trakcja jest Jednostką dominującą Grupy Trakcja. Skład i strukturę Grupy na dzień 31 grudnia 2022 roku przedstawia poniższy schemat. ) Trakcja posiada łącznie 98,09% (bezpośrednio 96,84% i pośrednio 1,25%) udziału w kapitale zakładowym spółki zależnej AB Kauno Tiltai. Udział pośredni wynika z nabycia akcji własnych przez spółkę zależną. Zasady rachunkowości Kontrola nad jednostkami powiązanymi Jednostki zależne są konsolidowane metodą pełną od dnia przejęcia, będącego dniem objęcia kontroli nad spółką, do dnia utraty tej kontroli. Kontrola występuje wówczas, gdy jednostka dominująca, z tytułu swojego zaangażowania w tę jednostkę, podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub ma do nich prawa oraz możliwość wywierania wpływu na wysokość tych zwrotów poprzez sprawowanie władzy nad jednostką. Objęcie kontroli nad jednostką stanowiącą przedsięwzięcie rozlicza się metodą nabycia. Na dzień przejęcia, możliwe do zidentyfikowania nabyte aktywa i przejęte zobowiązania jednostki przejmowanej stanowiącej przedsięwzięcie w rozumieniu MSSF 3, są wyceniane według ich wartości godziwej. Nadwyżka kosztu przejęcia (przekazana zapłata wyceniana do wartości godziwej, kwota wszelkich niekontrolujących udziałów w jednostce przejmowanej wycenionych zgodnie z MSSF 3 oraz w przypadku połączenia jednostek realizowanego etapami wartość godziwa na dzień przejęcia uprzednio posiadanego udziału) nad kwotą netto ustalonej na dzień przejęcia wartości godziwej możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań jest ujmowana jako wartość firmy. W przypadku, gdy koszt przejęcia jest niższy od kwoty netto ustalonej na dzień przejęcia wartości godziwej możliwych do zidentyfikowania nabytych aktywów i przejętych zobowiązań, różnica ta ujmowana jest jako zysk w rachunku zysków i strat na dzień przejęcia (zysk z okazyjnego nabycia). Koszty transakcyjne ujmowane są w rachunku zysków i strat w momencie poniesienia. Udziały niekontrolujące wycenia się na moment przejęcia według proporcjonalnego udziału w aktywach netto jednostki zależnej lub według wartości godziwej. W przypadku utraty kontroli nad jednostką zależną w danym okresie sprawozdawczym, w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym ujmowane są wyniki za tę część roku objętego sprawozdaniem, w którym to okresie jednostka dominująca posiadała taką kontrolę Zasady konsolidacji Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej oraz sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzone każdorazowo na dzień 31 grudnia. Jednostki zależne podlegają konsolidacji w okresie od dnia objęcia nad nimi kontroli przez Grupę, a przestają być konsolidowane od dnia ustania kontroli. W przypadku utraty kontroli nad jednostką zależną skonsolidowane sprawozdanie finansowe uwzględnia wyniki za tę część roku objętego sprawozdaniem, w którym to okresie Grupa posiadała taką kontrolę. Sprawozdania finansowe jednostek zależnych sporządzane są za ten sam okres sprawozdawczy, co sprawozdanie Jednostki dominującej, przy wykorzystaniu spójnych zasad rachunkowości zastosowanych dla transakcji i zdarzeń gospodarczych o podobnym charakterze. Wszystkie jednostki w Grupie, z wyjątkiem spółek Trakcja Ukraina sp. z o.o., BTW sp. z o.o. oraz Dalba sp. z o.o. prowadzą swoje księgi rachunkowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości. BTW sp. z o.o. oraz Dalba sp. z o.o. prowadzą swoje księgi rachunkowe zgodnie z zasadami rachunkowości określonymi przez Ustawę o rachunkowości z dnia 29 września 1994 roku („Ustawa”) z późniejszymi zmianami i wydanymi na jej podstawie przepisami („Polskie Standardy Rachunkowości”, „PSR”), zaś spółka Trakcja Ukraina sp. z o.o. prowadzi księgi rachunkowe zgodnie z prawem ukraińskim. Ich dane finansowe podlegają przekształceniu dla celów Grupy. Wszystkie salda i transakcje pomiędzy jednostkami Grupy, w tym niezrealizowane zyski wynikające z transakcji w ramach Grupy, zostały w całości wyeliminowane. Niezrealizowane straty są eliminowane, chyba że dowodzą wystąpienia trwałej utraty wartości. Udziały niesprawujące kontroli to ta część wyniku finansowego i aktywów netto, która nie należy do Grupy. Udziały niesprawujące kontroli są prezentowane w osobnej pozycji w skonsolidowanym rachunku zysków i strat, w skonsolidowanym sprawozdaniu z dochodów całkowitych oraz kapitale własnym skonsolidowanego bilansu oddzielnie od kapitału własnego przypadającego akcjonariuszom Jednostki dominującej. W przypadku nabycia udziałów niesprawujących kontroli różnica pomiędzy ceną nabycia a wartością bilansową nabytego udziału w aktywach netto jest ujmowana w kapitałach. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Kontrola nad jednostkami powiązanymi Zarząd Spółki określa, iż sprawuje kontrolę nad poszczególnymi jednostkami na podstawie następujących elementów: ● Trakcja jest właścicielem 100% kapitału zakładowego PRK 7 Nieruchomości sp. z o.o. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki PRK 7 Nieruchomości poprzez połączenie spółki Trakcja ze spółką PRK 7 S.A., która to była właścicielem spółki PRK 7 Nieruchomości sp. z o.o. ● Trakcja jest właścicielem 100% kapitału zakładowego spółki BTW sp. z o.o. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki BTW sp. z o.o. poprzez dokupienie 50% udziałów w dniu 30 grudnia 2016 roku. Trakcja stała się właścicielem spółki BTW sp. z o.o. poprzez zakup udziałów. ● Trakcja na dzień 31 grudnia 2022 roku była właścicielem 82,35% kapitału zakładowego spółki Torprojekt sp. z o.o. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki Torprojekt sp. z o.o. poprzez zakup udziałów. Po dniu bilansowym nastąpiło nieodpłatne nabycie udziałów od akcjonariusza mniejszościowego przez Torprojekt sp. z o.o. w celu ich umorzenia, w wyniku czego Trakcja stała się właścicielem 100% kapitału zakładowego Torprojekt sp. z o.o. W dniu 31 marca 2023 roku Zarząd Spółki podjął decyzję o przeklasyfikowaniu aktywów i zobowiązań spółki Torprojekt, jako „dostępne do sprzedaży”. ● Trakcja jest właścicielem 99,70% kapitału zakładowego spółki PEUiM sp. z o.o. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki PEUiM sp. z o.o. poprzez zakup udziałów. ● Trakcja jest właścicielem 100% kapitału zakładowego spółki Dalba sp. z o.o. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki Dalba sp. z o.o. poprzez zakup udziałów. ● Trakcja jest właścicielem 94,65% kapitału zakładowego spółki PDM S.A. i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki PDM S.A. poprzez zakup akcji. ● Trakcja jest właścicielem 98,09% kapitału zakładowego spółki AB Kauno Tiltai i sprawuje pełną kontrolę nad tą spółką zależną. Trakcja stała się właścicielem spółki AB Kauno Tiltai poprzez zakup akcji. AB Kauno Tiltai jest jednocześnie jednostką dominującą w Grupie AB Kauno Tiltai. Skład Grupy oraz procent posiadanych udziałów został przedstawiony w nocie 1.2 dotyczącej składu i struktury Grupy. W skład Grupy Trakcja na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodzi jednostka dominująca Trakcja oraz jednostki zależne. Jednostki podlegające konsolidacji metodą pełną w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Trakcji: BTW sp. z o.o. („BTW”) Zakres działalności BTW obejmuje: spawanie termitowe, naprawę oraz remont rozjazdów, remont przejazdów kolejowych i tramwajowych, wykonywanie złącz izolowanych klejono - sprężonych typu S, zgrzewanie szyn kolejowych i tramwajowych, podbicie oraz profilowanie szyn kolejowych i tramwajowych, sprzedaż smarownic szynowych firmy Perker SR. BTW posiada dźwig GOTTWALD oraz stabilizator toru DGS. PRK 7 Nieruchomości sp. z o.o. („PRK 7 Nieruchomości”) PRK 7 Nieruchomości z siedzibą w Warszawie zajmuje się szeroko pojętą działalnością deweloperską ‎ i ma na swoim koncie udane inwestycje, do których można zaliczyć m.in. Husa Park w Warszawie – czterokondygnacyjny budynek wielorodzinny. Aktualnie spółka realizuje również projekty budownictwa kubaturowego, m.in. wykonanie robót budowlanych dla Akademii Pedagogiki Specjalnej im. Marii Grzegorzewskiej w Warszawie. Torprojekt sp. z o.o. („Torprojekt”) Torprojekt z siedzibą w Warszawie to spółka, która powstała w 2009 roku. Torprojekt sp. z o.o. wykonuje kompleksowo dokumentację projektową obejmującą studia wykonalności, koncepcje, projekty podstawowe, w tym budowlane, materiały przetargowe oraz projekty wykonawcze w następujących specjalnościach: linii kolejowych, stacji, węzłów, przystanków osobowych i punktów ładunkowych, mostów, wiaduktów, urządzeń sterowania ruchem kolejowym, budynków i budowli wraz z technologią itp. Przedsiębiorstwo Eksploatacji Ulic i Mostów sp. z o.o. („PEUiM”) Jest to spółka z sektora budownictwa drogowego, której działalność skupia się w regionie północno - wschodniej części Polski. Spółka PEUiM została utworzona w 1992 roku w Białymstoku. Spółka specjalizuje się ‎ w kompleksowej budowie i remontach ulic miejskich i dróg pozamiejskich wraz z towarzyszącą tym obiektom pełną infrastrukturą techniczną, zarówno naziemną, jak i podziemną. Ponadto Spółka prowadzi działalność ‎ w zakresie produkcji mas bitumicznych na potrzeby własne oraz na potrzeby zewnętrznych podmiotów. Dalba sp. z o.o. („Dalba”) Spółka z siedzibą w Białymstoku zajmująca się wykonawstwem robót inżynieryjnych, głównie przy realizacji uzbrojenia sanitarnego dróg i ulic. Platforma Działalności Międzynarodowej S.A. („PDM”) Spółka z siedzibą w Białymstoku świadczy usługi najmu sprzętu, nieruchomości dla firm zewnętrznych. Zakład Spółki Trakcja na Ukrainie W 2017 roku Trakcja utworzyła zakład Spółki na Ukrainie. Zakład nie prowadził działalności operacyjnej w latach 2021-2022. Trakcja Ukraina sp. z o.o. („Trakcja Ukraina”) W dniu 30 grudnia 2021 roku zarząd spółki PDM podjął decyzję o przeznaczeniu do natychmiastowej sprzedaży udziałów w spółce zależnej Trakcja Ukraina. W ocenie Grupy kryteria zawarte w par. 6-9 w MSSF 5 zostały spełnione w związku z czym na dzień 31 grudnia 2021 i 31 grudnia 2022 roku Grupa sklasyfikowała wszystkie aktywa i zobowiązania tej jednostki zależnej jako przeznaczone do sprzedaży. Grupa AB Kauno Tiltai AB Kauno Tiltai jest największą spółką w sektorze budownictwa dróg i mostów w krajach bałtyckich. Spółka specjalizuje się w budowie oraz odbudowie dróg, mostów, tuneli, kolei, lotnisk, portów wodnych, czego m.in. dowodzi fakt, że od początku swojej działalności tj. od 1949 roku AB Kauno Tiltai wybudowała ponad ‎ 100 mostów oraz wiaduktów i była odpowiedzialna za budowę i odbudowę wielu dróg na terenie całej Litwy. AB Kauno Tiltai z siedzibą w Kownie jest jednostką zależną w stosunku do jednostki dominującej Trakcja oraz jednocześnie jest jednostką dominującą w Grupie AB Kauno Tiltai. W skład Grupy AB Kauno Tiltai wchodzą następujące podmioty: ● UAB Kelda – jednostka zależna, spółka z siedzibą w Vievis (Litwa); podmiotem zależnym od spółki jest: – UAB Verksioniu karjeras – jednostka zależna, spółka z siedzibą w Bagoteliu K (Litwa); ● TUB Konsorciumas Tiltra - jednostka zależna, spółka z siedzibą w Kownie (Litwa); ● AB Kauno Tiltai oddział w Polsce – oddział spółki AB Kauno Tiltai z siedzibą w Białymstoku (Polska); ● AB Kauno Tiltai oddział w Łotwie – oddział spółki AB Kauno Tiltai z siedzibą w Rezekne (Łotwa); ● AB Kauno Tiltai oddział w Ukrainie – oddział spółki AB Kauno Tiltai z siedzibą w Kijowie (Ukraina); ● AB Kauno Tiltai oddział w Szwecji – oddział spółki AB Kauno Tiltai z siedzibą w Norsborg (Szwecja); ● AB Kauno Tiltai Sverige - jednostka zależna, spółka z siedzibą w Malmo (Szwecja); ● UAB “Transporto infrastruktura” - jednostka zależna, spółka z siedzibą w Wilnie (Litwa). Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania jednostką dominującą najwyższego szczebla jest PKP PLK, która sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmujące również dane Grupy Trakcja. Ponadto Agencję Rozwoju Przemysłu S.A. („ARP”) oraz PKP PLK łączy porozumienie, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5) Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, w związku z czym Trakcja identyfikuje ARP jako znaczącego akcjonariusza. ‎ 1.3 Opis zmian w strukturze Grupy wraz ze wskazaniem ich skutków Zmiany w Grupie Zmiana jednostki dominującej posiadającej kontrolę nad Grupą Trakcja Od dnia 29 sierpnia 2022 roku w związku z rejestracją przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej opisanego w nocie 1.1 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, jednostką dominującą posiadającą kontrolę nad Grupą Trakcja stała się spółka PKP PLK. Spółka zależna Trakcja Ukraina W związku z konfliktem zbrojnym na terytorium Ukrainy zidentyfikowano ryzyka w zakresie działalności spółki zależnej Trakcja Ukraina z siedzibą w Kijowie dotyczące możliwości wystąpienia następujących zdarzeń: - utraty wartości aktywów niefinansowych; - braku zdolności prowadzenia działalności operacyjnej; - utraty kontroli. Na moment publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupa nie posiada informacji o ewentualnym zrealizowaniu się któregoś z powyższych ryzyk. Żadne z ww. zdarzeń, w przypadku jego wystąpienia, nie będzie miało istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki i Grupy Trakcja. Proces przeglądu opcji strategicznych W 2021 i 2022 roku Trakcja prowadziła proces przeglądu opcji strategicznych, który obejmował analizę posiadanych przez Spółkę aktywów oraz obszarów działalności Grupy Trakcja pod kątem możliwości dezinwestycyjnych dotyczących potencjalnej sprzedaży posiadanych udziałów lub akcji w spółkach zależnych. Proces przeglądu opcji strategicznych był prowadzony równolegle do procesu podwyższenia kapitału zakładowego jako jego alternatywa na wypadek niedokapitalizowania Jednostki dominującej (o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 21/2021). W trzecim kwartale 2022 roku został zrealizowany proces podwyższenia kapitału zakładowego Trakcja (o którym Jednostka dominująca informowała w raportach bieżących nr 37/2022 oraz 56/2022), w związku z czym proces przeglądu opcji strategicznych został zakończony. AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra - oddział w Polsce W dniu 9 grudnia 2022 roku, zgodnie z decyzją z dnia 10 sierpnia 2022 roku, zakończono proces likwidacji spółki AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra - oddział w Polsce, która wchodziła w skład Grupy AB Kauno Tiltai. Spółka nie prowadziła działalności operacyjnej w 2022 roku. Zmiany po dniu bilansowym, do dnia publikacji: Spółka zależna Torprojekt W okresie I półrocza 2022 roku spółka zależna Torprojekt dokonała aktualizacji budżetu kontraktu realizowanego w związku z umową zawartą w dniu 10 stycznia 2018 roku na „Wykonanie dokumentacji projektowej oraz prowadzenie nadzoru autorskiego dla realizacji przebudowy linii średnicowej w Warszawie w ramach projektu POIiŚ 5.1-13 pn. »Prace na linii średnicowej w Warszawie na odcinku Warszawa Wschodnia - Warszawa Zachodnia«” oraz aneksów i umowy na zamówienie podobne do zamówienia podstawowego zawartych w dniu 8 kwietnia 2021 roku, przez Torprojekt, jako Lidera Konsorcjum w składzie: - Torprojekt – Lider Konsorcjum - Kuryłowicz & Associates sp. z o.o. – Partner Konsorcjum z PKP PLK – jako Zamawiającym (o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 58/2022). Wpływ ww. aktualizacji budżetu kontraktu na wynik brutto spółki Torprojekt oraz Grupy za I półrocze 2022 roku był ujemny i wyniósł 24 116 tys. zł. Główne czynniki, które w największym stopniu negatywnie wpłynęły na kwotę aktualizacji budżetu kontraktu to korekta wcześniejszego niedoszacowania kosztów podwykonawców, wynagrodzeń oraz kosztów pośrednich. Na dzień 31 grudnia 2022 roku kapitały własne spółki Torprojekt były ujemne i wyniosły 24 953 tys. zł. W związku z pogorszeniem sytuacji finansowej spółki zależnej Torprojekt, Zarząd Jednostki dominującej dokonał analizy różnych scenariuszy dotyczących tejże spółki przy uwzględnieniu czynników rynkowych, biznesowych oraz tworzenia wartości dodanej dla akcjonariuszy w ramach grupy kapitałowej. Najbardziej prawdopodobnym wydaje się ten mówiący o zapewnieniu spółce dalszego funkcjonowania w ramach grupy kapitałowej, gdyż po dacie bilansowej, w dniu 20 marca 2023 roku, Jednostka dominująca podpisała list intencyjny określający ramy negocjacji dotyczących warunków nabycia od Trakcji przez PKP PLK 100% udziałów w spółce Torprojekt. W dniu 31 marca 2023 roku Zarząd Trakcji podjął decyzję o przeklasyfikowaniu aktywów i zobowiązań spółki Torprojekt, jako „dostępne do sprzedaży”. Po dniu bilansowym, w dniu 23 stycznia 2023 roku spółka zależna Torprojekt zawarła umowę z udziałowcem mniejszościowym dotyczącą nieodpłatnego nabycia przez Torprojekt 17,6% udziałów w celu ich umorzenia. W dniu 23 stycznia 2023 roku doszło do umorzenia tychże udziałów wyniku czego Trakcja stała się jedynym właścicielem spółki Torprojekt. Plan połączenia Spółki Trakcja ze spółką zależną BTW W dniu 13 marca 2023 roku Trakcja poinformowała raportem bieżącym 6/2023 o zamiarze połączenia Trakcji ze spółką zależną, w której posiada 100 % udziałów tj. BTW oraz o uzgodnionym planie połączenia. Celem połączenia spółek jest efektywniejsze wykorzystanie potencjału połączonych spółek oraz uzyskanie efektów ekonomiczno-finansowych synergii bezpośredniej i pośredniej. Połączenie nastąpi w trybie przewidzianym w art. 492 § 1 pkt 1 KSH, tj. połączenie przez przejęcie poprzez przeniesienie na Trakcję całego majątku BTW w drodze sukcesji uniwersalnej, bez podwyższenia kapitału zakładowego Spółki Trakcja. W dniu 28 marca 2023 roku Jednostka dominująca opublikowała raportem bieżącym 8/2023 drugie zawiadomienie o zamiarze połączenia Trakcji ze spółką zależną BTW. AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra Po dniu bilansowym Grupa podjęła działania zmierzające do likwidacji spółki zależnej AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra. Planowane zamknięcie i likwidacja AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra jest na drugi kwartał 2023 roku. AB Kauno Tiltai TUB konsorciumas Tiltra nie prowadziła działalności operacyjnej w 2022 i 2023 roku. 1.4 Skład Zarządu Jednostki dominującej W skład Zarządu Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji wchodziły następujące osoby: ● Artur Szumisz - Prezes Zarządu; ● Bartłomiej Cygan - Członek Zarządu; ● Andrzej Kozera - Członek Zarządu; ● Jakub Lechowicz - Członek Zarządu; ● Piotr Mechecki - Członek Zarządu; ● Jerzy Pazura - Członek Zarządu. Zmiany w składzie Zarządu Spółki w trakcie 2022 roku W dniu 11 marca 2022 roku zostało odwołanych trzech członków Zarządu: Pan Marcin Lewandowski – Prezes Zarządu, Pan Aldas Rusevičius – Wiceprezes Zarządu oraz Pan Adam Stolarz – Członek Zarządu. Jednocześnie powołani zostali nowi członkowie: Pan Jakub Lechowicz na stanowisko Prezesa Zarządu, Pan Piotr Mechecki na stanowisko Wiceprezesa Zarządu oraz Pan Jacek Gdański na stanowisko Wiceprezesa Zarządu. W dniu 3 czerwca 2022 roku Jednostka dominująca otrzymała od Pana Arkadiusza Arciszewskiego oświadczenie o rezygnacji z funkcji Wiceprezesa Zarządu oraz z członkostwa w Zarządzie ze skutkiem na dzień 3 czerwca 2022 roku. W dniu 21 lipca 2022 roku: ● Jednostka dominująca otrzymała od Pana Pawła Nogalskiego oświadczenie o rezygnacji z funkcji Wiceprezesa Zarządu oraz z członkostwa w Zarządzie ze skutkiem na dzień 21 lipca 2022 roku; ● Rada Nadzorcza Jednostki dominującej podjęła uchwałę, na mocy której powołała Pana Bartłomieja Cygana na stanowisko Członka Zarządu, Dyrektora Technicznego z dniem 22 lipca 2022 roku. W dniu 26 września 2022 roku Jednostka dominująca otrzymała od Pana Jacka Gdańskiego oświadczenie o rezygnacji z funkcji Wiceprezesa Zarządu oraz z członkostwa w Zarządzie Jednostki dominującej ze skutkiem na koniec dnia 26 września 2022 roku. W dniu 13 października 2022 roku, Rada Nadzorcza Jednostki dominującej podjęła uchwały, mocą których z dniem 13 października 2022 roku: ● powołała Pana Artura Szumisza w skład Zarządu Jednostki dominującej na funkcję Prezesa Zarządu Spółki i Dyrektora Generalnego; ● Pan Jakub Lechowicz pozostał Członkiem Zarządu Jednostki dominującej powołanym na stanowisko Dyrektora ds. Audytu Wewnętrznego, został odwołany z wcześniejszej funkcji Prezesa Zarządu i Dyrektora Generalnego Jednostki dominującej; ● Pan Piotr Mechecki pozostał Członkiem Zarządu Jednostki dominującej powołanym na stanowisko Dyrektora ds. Kluczowych Klientów, został odwołany z wcześniejszej funkcji Wiceprezesa Zarządu Jednostki dominującej. W dniu 28 listopada 2022 roku, Rada Nadzorcza Trakcji podjęła uchwały o powołaniu Pana Jerzego Pazury na stanowisko Członka Zarządu Jednostki dominującej i Dyrektora Finansowego oraz Pana Andrzeja Kozery na stanowisko Członka Zarządu Jednostki dominującej i Dyrektora Operacyjnego. Po dniu bilansowym do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania nie nastąpiły żadne zmiany w składzie Zarządu. 1.5 Skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej W skład Rady Nadzorczej Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2022 roku wchodziły następujące osoby: ● Karolina Łukaszewicz - Przewodnicząca Rady Nadzorczej; ● Robert Kaleta - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej; ● Marek Pajewski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej; ● Łukasz Smółka - Członek Rady Nadzorczej; ● Emilia Szkudlarz - Członek Rady Nadzorczej; ● Krzysztof Tenerowicz - Członek Rady Nadzorczej; ● Krzysztof Wałdowski - Członek Rady Nadzorczej. Zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki w trakcie 2022 roku W dniu 30 czerwca 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwały, mocą których powołano wszystkich dotychczasowych członków Rady Nadzorczej na nową kadencję. W dniu 13 września 2022 roku Jednostka dominująca otrzymała oświadczenie o rezygnacji z funkcji członka Rady Nadzorczej Pana Julio Alvarez Lopez, Pana Jorge Miarnau Montserrat oraz Pana Miquel Llevat Vallespinosa, które stały się skuteczne z dniem 12 października 2022 roku, tj. z dniem odbycia Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia i wyboru nowych członków Rady Nadzorczej. W dniu 12 października 2022 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej i podjęło m.in. uchwały, mocą których: 1) odwołano z dniem 12 października 2022 roku następujących członków Rady Nadzorczej: ● Dominik Radziwiłł; ● Magdalena Komaracka. 2) powołano następujących członków Rady Nadzorczej: ● Karolina Łukaszewicz; ● Marek Pajewski; ● Łukasz Smółka; ● Emilia Szkudlarz; ● Krzysztof Wałdowski. W dniu 20 grudnia 2022 roku Jednostka dominująca otrzymała od Wiceprzewodniczącej Rady Nadzorczej Pani Klaudii Budzisz oświadczenie o rezygnacji z funkcji w Radzie Nadzorczej ze skutkiem na koniec dnia 22 grudnia 2022 roku. W dniu 20 grudnia 2022 roku akcjonariusz Spółki ARP, działając na podstawie art. 13 ust. 3 pkt 1) lit a i pkt 4) Statutu Jednostki dominującej złożył pisemne oświadczenie o powołaniu z dniem 23 grudnia 2022 roku Pana Roberta Kalety w skład Rady Nadzorczej, jednocześnie powierzając mu funkcję Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej. Po dniu bilansowym, do dnia publikacji niniejszego sprawozdania nie nastąpiły zmiany w składzie Rady Nadzorczej. 1.6 Podstawa sporządzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego, z wyjątkiem pochodnych instrumentów finansowych oraz nieruchomości inwestycyjnych, które są wyceniane według wartości godziwej. Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w złotych („zł”), a wszystkie wartości, jeżeli nie zaznaczono inaczej, podane są w tysiącach złotych. Niektóre dane finansowe zawarte w niniejszym sprawozdaniu zostały zaokrąglone. Z tego powodu w niektórych przedstawionych w sprawozdaniu tabelach suma kwot w danej kolumnie lub wierszu może różnić się nieznacznie od wartości łącznej podanej dla danej kolumny lub wiersza. Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji istnieją okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuowania działalności przez Grupę. Szczegóły zostały opisane w nocie 1.8 Dodatkowych informacji i objaśnień. Ponadto dla celów sprawozdawczości finansowej, wyceny w wartości godziwej są skategoryzowane według trzech poziomów w zależności od stopnia, w jakim dane wsadowe do pomiarów wartości godziwej są̨ obserwowalne i od znaczenia danych wsadowych do wyceny w wartości godziwej jako całości. Poziomy te kształtują się w następujący sposób: - Poziom 1: danymi wsadowymi są ceny notowane (nieskorygowane) z aktywnych rynków dla identycznych aktywów lub zobowiązań, do których jednostka ma dostęp w dniu wyceny. - Poziom 2: danymi wsadowymi są dane inne niż ceny notowane zaliczane do Poziomu 1, które są obserwowalne dla składnika aktywów lub zobowiązań, bezpośrednio lub pośrednio. - Poziom 3: danymi wsadowymi są nieobserwowalne dane do wyceny składnika aktywów lub zobowiązań. Zatwierdzenie do publikacji rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Niniejsze roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Zarząd Jednostki dominującej do publikacji w dniu 5 kwietnia 2023 roku. Oświadczenie o zgodności Roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez Unię Europejską opublikowanymi ‎ i obowiązującymi na dzień 31 grudnia 2022 roku. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Standardy, które nie weszły jeszcze w życie na dzień 31 grudnia 2022 roku i nie zostały zatwierdzone przez Unię Europejską na dzień sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostały opisane w nocie 1.7 Dodatkowych informacji i objaśnień. Efekt zastosowania nowych standardów rachunkowości i zmian polityki rachunkowości opisano w nocie 1.7 Dodatkowych informacji i objaśnień. Waluta pomiaru i waluta sprawozdań finansowych Walutą pomiaru Jednostki dominującej i części spółek Grupy położonych na terenie Polski oraz walutą sprawozdawczą w niniejszym rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym jest złoty polski. Waluty pomiaru poszczególnych spółek z Grupy działających za granicą są następujące: - spółki mające siedziby na Litwie oraz Oddział AB Kauno Tiltai w Łotwie - euro (EUR), - spółki AB Kauno Tiltai Sverige oraz Oddział AB Kauno Tiltai w Szwecji mające siedzibę w Szwecji - korona szwedzka (SEK), - spółka Trakcja Ukraina, Zakład spółki Trakcja na Ukrainie oraz Oddział AB Kauno Tiltai na Ukrainie - hrywna ukraińska (UAH). Zasady rachunkowości Transakcje wyrażone w walutach obcych są przeliczane przez spółki wchodzące w skład Grupy ‎ na ich walutę funkcjonalną przy zastosowaniu kursu wymiany obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach obcych są przeliczane przy zastosowaniu kursu zamknięcia. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według kosztu historycznego wyrażonego w walucie obcej są wykazywane po kursie historycznym z dnia transakcji. Aktywa i zobowiązania niepieniężne ujmowane według wartości godziwej wyrażonej w walucie obcej są przeliczane po kursie z dnia dokonania wyceny do wartości godziwej. Na dzień bilansowy sprawozdania finansowe jednostek zagranicznych przeliczane są na walutę polską w następujący sposób: ● odpowiednie pozycje bilansowe po średnim kursie, ustalonym przez Narodowy Bank Polski na dzień bilansowy za wyjątkiem pozycji kapitałów własnych, które są przeliczane na walutę polską po kursie historycznym z dnia objęcia kontroli nad jednostką zagraniczną, ● odpowiednie pozycje rachunku zysków i strat oraz sprawozdania z dochodów całkowitych po kursie stanowiącym średnią arytmetyczną średnich miesięcznych kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski za okres objęty sprawozdaniem finansowym, ● odpowiednie pozycje rachunku przepływów pieniężnych (działalność inwestycyjna i finansowa) po kursie stanowiącym średnią arytmetyczną średnich miesięcznych kursów ustalonych przez Narodowy Bank Polski za okres objęty sprawozdaniem finansowym. Różnice kursowe powstałe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane w pozycji rachunku przepływów pieniężnych „Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych”. Różnice kursowe powstałe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym jako odrębny składnik, tj. różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych. W momencie zbycia jednostki zagranicznej, skumulowane różnice kursowe ujęte w kapitale własnym, dotyczące tego podmiotu zagranicznego, są przenoszone z kapitałów własnych do rachunku zysków i strat (jako korekta wynikająca ‎ z przeklasyfikowania) w momencie ujęcia zysku lub straty ze zbycia jednostki. Kursy przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej Kurs obowiązujący na ostatni dzień okresu 31.12.2022 31.12.2021 PLN/USD 4,4018 4,0600 PLN/EUR 4,6899 4,5994 PLN/SEK 0,4213 0,4486 PLN/UAH 0,1258 0,1487 Kurs średni, liczony jako średnia arytmetyczna średnich miesięcznych kursów 31.12.2022 31.12.2021 PLN/USD 4,4569 3,8615 PLN/EUR 4,6855 4,5660 PLN/SEK 0,4409 0,4500 PLN/UAH 0,1362 0,1417 1.7 Standardy i zmiany do standardów wydane przez RMSR Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 roku są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzeniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku, z wyjątkiem zmian opisanych poniżej. Zastosowano takie same zasady dla okresu bieżącego i porównywalnego. Zmiany wprowadzone samodzielnie przez Grupę Grupa zastosowała po raz pierwszy poniższe zmiany do standardów: ● Zmiany do MSSF 3: Zmiany do odniesień do Założeń Koncepcyjnych (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później; ● Zmiany do MSR 16: Rzeczowe aktywa trwałe: przychody osiągnięte przed oddaniem do użytkowania (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później; ● Zmiany do MSR 37: Umowy rodzące obciążenia – koszty wypełnienia obowiązków umownych (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później; ● Zmiany wynikające z przeglądu MSSF 2018-2020 (opublikowano dnia 14 maja 2020 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2022 roku lub później. Powyższe zmiany do standardów nie miały istotnego wpływu na dotychczas stosowaną politykę rachunkowości Grupy. Standardy oraz zmiany do standardów przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone przez UE MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji przyjętych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych standardów oraz zmian do standardów, które według stanu na dzień sporządzenia sprawozdania nie zostały jeszcze przyjęte do stosowania: ● MSSF 14 „Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe” – zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej (obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub po tej dacie); ● Zmiany do MSSF 10 „Skonsolidowane sprawozdanie finansowe” i MSR 28 „Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach” - Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem – prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas nieokreślony; ● Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” – Klasyfikacja zobowiązań jako krótko- lub długoterminowe– odroczenie daty wejścia w życie (obowiązujące najwcześniej w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub po tej dacie); ● Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2: Ujawnianie informacji dotyczących zasad (polityki) rachunkowości (opublikowano dnia 12 lutego 2021 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później; ● Zmiany do MSR 8: Definicja wartości szacunkowych – (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później); ● Zmiany do MSR 12 „Podatek dochodowy”: Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań wynikających z pojedynczej transakcji (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie); ● MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe (opublikowano dnia 18 maja 2017 roku) w tym Zmiany do MSSF 17 (opublikowano dnia 25 czerwca 2020 roku) - mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub później; ● Zmiana do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego (opublikowano dnia 22 września 2022 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później; ● Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe”: Pierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 – Informacje Porównawcze (obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie). Wyżej wymienione standardy oraz zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez Grupę na dzień bilansowy. Zmiany wprowadzone samodzielnie przez Grupę W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok 2021 Grupa dokonała zmiany prezentacji pozycji kapitałów własnych na dzień 31 grudnia 2021 roku oraz przekształcenia danych porównywalnych, tj. na dzień 31 grudnia 2020 roku. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w nocie 1.7 rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Trakcja za 2021 rok. W okresie 12 miesięcy 2022 roku Grupa w ramach aktualizacji polityki rachunkowości ujednoliciła zasady dotyczące udzielonych lub otrzymanych poręczeń kredytów i pożyczek w ramach Grupy Trakcja lub od/wobec podmiotów zewnętrznych. Zgodnie z MSSF 9 Grupa Trakcja rozpoznaje przychody lub koszty z tytułu udzielonych lub otrzymanych poręczeń kredytów i pożyczek w ramach Grupy Trakcja lub od/wobec podmiotów zewnętrznych. Jednostka udzielająca gwarancji rozpoznaje przychód (jednostka otrzymująca gwarancję rozpoznaje koszt) przez okres jej udzielania. 1.8 Ryzyko kontynuacji działalności Jednostki dominującej oraz podjęte i planowane działania Zarządu Trakcja S.A. jest Jednostką dominującą w Grupie Trakcja. Sytuacja Grupy jest ściśle uzależniona od sytuacji Jednostki dominującej. W nawiązaniu do: ● noty 1.7 rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki Trakcja za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku; ● noty 1.8 rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Trakcja za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2021 roku; ● noty 9 skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego Trakcja za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2022 roku; ● noty 9 skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Trakcja za okres 6 miesięcy zakończony 30 czerwca 2022 roku; ● noty 9 skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Trakcja za okres 9 miesięcy zakończony 30 września 2022 roku; Zarząd Jednostki dominującej przedstawia poniżej aktualizację dotyczącą kwestii opisanych we wskazanych notach sprawozdań finansowych. Ryzyko kontynuacji działalności Jednostki dominującej Zarząd Jednostki dominującej sporządził niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Trakcja za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku przy założeniu kontynuacji działalności Jednostki dominującej, zatem nie zawiera żadnych korekt dotyczących odmiennych zasad wyceny i klasyfikacji aktywów i pasywów, które byłyby konieczne w przypadku, gdyby założenie kontynuacji działalności Trakcji okazało się nieuzasadnione. Jednocześnie, w ocenie Zarządu Jednostki dominującej, w przypadku wystąpienia w całości lub w części opisanych poniżej czynników ryzyka, istnieje ryzyko wystąpienia zagrożenia kontynuacji działalności Spółki i Grupy Trakcja. Czynniki mające wpływ na ryzyko kontynuacji działalności Jednostki dominującej 1. Trudna sytuacja finansowa Jednostki dominującej i ryzyko przekroczenia poziomu kapitałów własnych określonego w art. 397 KSH Za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 roku Jednostka dominująca poniosła wysoką stratę netto w wysokości -277 981 tys. zł, a jej kapitał obrotowy netto na dzień 31 grudnia 2022 roku był ujemny i wyniósł 222 754 tys. zł. Dokonana aktualizacja budżetów kontraktów w 2022 roku (uwzględnienie wyższych kosztów realizacji kontraktów oraz – jak opisano poniżej – wynagrodzenia zmiennego z tytułu waloryzacji i roszczeń kontraktowych), a także zmiana przyjętych szacunków wartości waloryzacji w budżetach określonych kontraktów wraz z uwzględnieniem wpływu rozliczenia zawartych w 2022 roku ugód z PKP PLK (o czym Trakcja informowała w raportach bieżących nr 27/2022, 55/2022, 84/2022, 2/2023) negatywnie wpłynęła na wynik brutto ze sprzedaży w 2022 roku oraz sytuację płynnościową Jednostki dominującej. Kapitał własny Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2022 roku wyniósł 204 740 tys. zł i był niższy od wartości kapitału zakładowego Jednostki dominującej o 64 421 tys. zł. Osiągnięta przez Jednostkę dominującą strata netto w 2022 roku w wysokości 277 981 tys. zł, wraz ze skumulowanymi stratami z lat ubiegłych, nie przekroczyła sumy kapitału zapasowego, rezerwowego oraz jednej trzeciej kapitału zakładowego Jednostki dominującej. W opinii Zarządu Jednostki dominującej, istnieje ryzyko, iż w przypadku dalszego wykazywania przez Trakcję ujemnych wyników w okresach następujących po dacie bilansowej, konieczne będzie podjęcie działań, w trybie art. 397 Kodeksu spółek handlowych, który wymaga niezwłocznego zwołania przez Zarząd Trakcji Walnego Zgromadzenia, celem powzięcia uchwały o dalszym istnieniu Jednostki dominującej. 2. Umowy finansowania zewnętrznego i ryzyko trudności z przedłużeniem finansowania Na dzień 31 grudnia 2022 roku zobowiązania finansowe z tytułu kredytów i pożyczek, leasingu oraz obligacji Jednostki dominującej wynosiły łącznie 321 495 tys. zł (w tym: część długoterminowa 64 068 tys. zł, część krótkoterminowa 257 427 tys. zł), zaś koniec okresu porównywalnego na dzień 31 grudnia 2021 roku – łącznie 410 378 tys. zł (część długoterminowa 332 326 tys. zł, część krótkoterminowa 78 052 tys. zł). Spadek zadłużenia z tytułu kredytów i pożyczek wynika głównie ze spłaty pożyczki i kredytów zgodnie z harmonogramem spłat. Zgodnie z umowami finansowania (opisanymi w nocie 3.15 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego), termin spłaty kredytów przypada na dzień 31 grudnia 2023 roku, w związku z tym na dzień bilansowy wzrósł poziom zadłużenia krótkoterminowego, co z kolei wpłynęło na obniżenie poziomu kapitału obrotowego netto Jednostki dominującej. Z uwagi na fakt zakończenia dotychczasowych kluczowych umów finansowania z końcem 2023 roku Trakcja potrzebować będzie dalszego finansowania zewnętrznego (w tym np. przedłużenia okresu spłaty aktualnych zobowiązań), które zapewni niezbędną płynność finansową oraz możliwość kontynuacji działalności w kolejnych okresach. W opinii Zarządu Trakcji istnieje ryzyko dotyczące wystąpienia utrudnień w pozyskaniu dalszego finansowania zewnętrznego Spółki ze względu na pogorszoną sytuację finansową Jednostki dominującej oraz sytuację makroekonomiczną. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd Jednostki dominującej wskazuje na niepewność w tym zakresie uzależnioną od przyszłych decyzji Finansujących. Ponadto, w okresie 12 miesięcy 2022 roku nastąpił wzrost stóp procentowych (referencyjna stopa WIBOR), w oparciu o które wyliczana jest kwota odsetek płatnych na rzecz instytucji finansowych, co spowodowało wzrost kosztów obsługi zadłużenia w okresie sprawozdawczym. Jednostka dominująca identyfikuje ryzyko utrzymywania się stóp procentowych na wysokich poziomach, co może wpłynąć na zwiększone koszty finansowania dłużnego Trakcji 2023 roku i kolejnych latach. 3. Ryzyko nieosiągnięcia określonych umową wartości wskaźników finansowych W związku z podpisaniem w dniu 17 czerwca 2021 roku szeregu aneksów do umów dotyczących finansowania długoterminowego, o których mowa w raporcie bieżącym nr 20/2021 Trakcja zobowiązana jest do przestrzegania wskaźników finansowych (dalej „Kowenanty”) związanych z bieżącą sytuacją finansową Trakcji i Grupy. Podpisane aneksy pierwotnie przewidywały pierwszą weryfikację spełnienia Kowenantów przez Jednostkę dominującą oraz Grupę na dzień 31 grudnia 2021 roku, a następnie w cyklach kwartalnych przez Jednostkę dominującą oraz cyklach rocznych przez Grupę. Na podstawie aneksów do wyżej wymienionych umów zawartych w dniu 20 grudnia 2021 roku, o których Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 53/2021, termin pierwszej weryfikacji spełnienia Kowenantów przez Trakcję oraz Grupę został przesunięty na 30 czerwca 2022 roku. W dniu 12 sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca podpisała kolejne aneksy do wyżej wymienionych umów finansowania (o których Trakcja informowała w raporcie bieżącym nr 54/2022), stanowiących implementację postanowień Term Sheet podpisanego w dniu 23 czerwca 2022 roku (informacje zawarte w raporcie bieżącym nr 38/2022), zgodnie z którymi data testowania spełnienia Kowenantów przez Jednostkę dominującą oraz Grupę została odroczona z dnia 30 czerwca 2022 roku do 30 czerwca 2023 roku. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Jednostka dominująca identyfikuje ryzyko nieosiągnięcia określonych umowami dotyczącymi finansowania długoterminowego wraz z aneksami do nich wskaźników finansowych na dzień 30 czerwca 2023 roku. W przypadku ziszczenie się tego ryzyka Trakcja zamierza wystąpić do Finansujących o zmianę terminu testowania spełnienia Kowenantów. Brak zgody Finansujących na taką zmianę, w przypadku niespełnienia określonego poziomu wskaźników, będzie oznaczać możliwość postawienia zobowiązań Trakcji w stan wymagalności. 4. Niespłacenie pożyczki lub naruszenie postanowień umów finansowania, w odniesieniu do których nie dokonano żadnych działań naprawczych W wyniku aktualizacji budżetu kontraktu w spółce zależnej Torprojekt w (o czym Trakcja informowała w dniu 2 września 2022 roku w raporcie bieżącym 58/2022), której wpływ na wynik finansowy za I półrocze 2022 roku wyniósł -24 116 tys. zł, na dzień bilansowy 30 czerwca 2022 oku oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku kapitały własne tejże spółki wykazywały wartość ujemna (patrz też niżej). Z chwilą ustalenia ujemnych kapitałów własnych Torprojekt wystąpił tzw. przypadek naruszenia umów finansowania. Na gruncie zawartych umów finansowania nie każdy przypadek naruszenia stanowi tzw. istotny przypadek naruszenia. Zgodnie z umowami finansowania ujemne kapitały własne Torprojekt stałyby się istotnym przypadkiem naruszenia jedynie w przypadku, jeżeli co najmniej trzech Finansujących (w tym co najmniej: (i) jeden Ubezpieczyciel oraz (ii) Bank Gospodarstwa Krajowego lub Agencja Rozwoju Przemysłu postanowiliby, że ujemne kapitały własne Torprojekt stanowią istotny przypadek naruszenia na podstawie umów finansowania. Do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji Spółka nie uzyskała informacji od Finansujących o postanowieniu, iż ujemne kapitały spółki Torprojekt sp. z o.o. stanowią istotny przypadek naruszenia. W związku z tym, że obecnie ujemne kapitały własne Torprojektu nie stanowią istotnego przypadku naruszenia, żaden Finansujący nie może samodzielnie w oparciu o ten przypadek naruszenia zdecydować o wstrzymaniu finansowania, a wypowiedzenie finansowania na tej podstawie wymagałoby podjęcia decyzji przez odpowiednią grupę Finansujących. Do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji Spółka nie otrzymała żadnej informacji od Finansujących dotyczącej zaciągniętych kredytów i pożyczek, iż stają się wymagalne na żądanie. Ponadto w trakcie 2022 roku oraz do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Trakcja: • zawarła ugody z PKP PLK dotyczące roszczeń Jednostki dominującej wobec PKP PLK wynikające z postępowań sądowych oraz roszczeń PKP PLK wobec Trakcji wynikających z zabudowy pali fundamentowych; • zawarła aneksy do umów finansowania długoterminowego; • zakończyła proces dokapitalizowania i otrzymała wpływ środków pieniężnych z tytułu podwyższenia kapitału; • dokonała spłaty pożyczki otrzymanej od ARP w kwocie 52 746 tys. zł; co stanowiło realizację warunków Term Sheet podpisanego w dniu 23 czerwca 2022 roku pomiędzy Trakcją, Finansującymi oraz PKP PLK. W związku z tym Jednostka dominująca ocenia ryzyko postawienia umów finansowania w stan wymagalności w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego 31 grudnia 2022 roku za niskie. 5. Ryzyko braku nowych kontraktów do realizacji i trwałej poprawy rentowności realizowanych kontraktów budowlanych Portfel zamówień Trakcji na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosił 1 645 mln zł (z wyłączeniem części przychodów przypadającą na konsorcjantów). W okresie 12 miesięcy 2022 roku Trakcja podpisała kontrakty budowlane o łącznej wartości 194 mln zł (z wyłączeniem wartości robót przypadających na konsorcjantów). Na poprzedni dzień bilansowy – tj. na dzień 31 grudnia 2021 roku – portfel zamówień Spółki wynosił 1 483 mln zł (z wyłączeniem części przychodów przypadającą na konsorcjantów), zaś wartość podpisanych umów w okresie 2021 roku to 768 mln zł. Spadek wartości kontraktów podpisanych w 2022 roku w porównaniu do 2021 roku wynika z mniejszej ilości ogłoszonych przetargów oraz z braku ich rozstrzygnięć przez głównych zamawiających, jak również z mniejszej ilości ofert złożonych przez Trakcję z uwagi na jej trudną sytuację płynnościową i wynikające z niej trudności w przedłożeniu wymaganego w przetargach zabezpieczenia wadialnego. Z uwagi na dużą konkurencję na rynku oraz niewielką ilość ogłaszanych przetargów w zakresie budownictwa kolejowego, które stanowią główny przedmiot działalności Trakcji, istnieje ryzyko związane z ograniczoną możliwością pozyskania nowych kontraktów generujących zyski i pozwalających Jednostce dominującej na odbudowę rentowności portfela zamówień, a tym samym poprawę płynności. 6. Powrót do pełnej realizacji dwóch kontraktów kolejowych oraz wartość szacowanych przychodów dodatkowych w ramach tych kontraktów W związku z decyzją o powrocie do pełnej realizacji dwóch kontraktów kolejowych (na poprzedni dzień bilansowy Zarząd zakładał zakończenie kontraktów w ich wcześniejszej fazie) Jednostka dominująca ujęła w budżetach tych kontraktów oszacowane zmienne kwoty wynagrodzenia dotyczące dodatkowych prac nieuwzględnionych w umowie oraz roszczenia kontraktowe (wynikające m.in. z dodatkowych prac do wykonania i wzrostu kosztów realizacji umów) w łącznej kwocie 179 mln zł, uznając je za wysoce prawdopodobne do uzyskania i nie podlegające znaczącemu odwróceniu w kolejnych okresach sprawozdawczych. Jednostka dominująca dokonała powyższego szacunku na podstawie analizy dodatkowych robót oraz prac projektowych, które zostały uznane co do zasady (w trybie kontraktowym) przez Zamawiającego, w tym w przypadku części robót zostały wydane polecenia zmiany na wykonanie zamiennej dokumentacji projektowej. W przypadku tych robót strony są już zgodne co do tego, że stanowią one prace nieujęte w pierwotnym zakresie kontraktów, a tym samym należy się za nie zapłata dodatkowego wynagrodzenia na rzecz Trakcji – przy czym wynagrodzenie to i jego ostateczna kwota nie zostało potwierdzone zawarciem stosownych aneksów do umów. Powyższe znalazło również potwierdzenie w fakcie wyrażenia woli podjęcia mediacji pomiędzy stronami w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej, co nastąpiło po dniu bilansowym. Jednakże, ze względu na brak formalnego potwierdzenia kwoty dodatkowego wynagrodzenia, Jednostka dominująca identyfikuje ryzyko w zakresie wysokości dodatkowego wynagrodzenia, które ostatecznie zaakceptuje Zamawiający oraz terminu jego realizacji i wskazuje na niepewność odnośnie ostatecznego wyniku negocjacji w tym zakresie. W przypadku znaczącego zmniejszenia kwoty faktycznie zaakceptowanego i otrzymanego dodatkowego wynagrodzenia istotnie zmniejszone zostaną przyszłe przewidywane przepływy pieniężne oraz obniżeniu ulegnie wynik finansowy Spółki, co negatywnie wpłynie na płynność, wynik finansowy oraz wartość kapitałów własnych Jednostki dominującej i Grupy. 7. Wartość przychodów zmiennych z tytułu realizowanych umów o usługi budowlane Niezależnie od przypadku opisanych powyżej dwóch kontraktów, na wielkość przyszłych przepływów pieniężnych wpływ mieć będzie, ujęta w budżetach kontraktów, kwota oszacowanego możliwego i wysoce prawdopodobnego do uzyskania wynagrodzenia zmiennego, dotycząca m.in. waloryzacji wynagrodzenia kontraktowego ze względu na wzrost kosztów realizacji kontraktów. Zgodnie z najlepszym osądem Zarządu Jednostki dominującej w wycenie kontraktów ujęto również możliwe i wysoce prawdopodobne do uzyskania wynagrodzenie zmienne wynikające z roszczeń sądowych i pozasądowych oraz warunków umownych, z którym wiąże się niepewność wynikająca z faktu, że kwota wynagrodzenia, które ostatecznie Spółka uzyska będzie się różnić od kwoty oszacowanej na dzień bilansowej. W ocenie Zarządu Jednostki dominującej istnieje niewielkie ryzyko znaczącego odwrócenia w przyszłości rozpoznanych przychodów w wyniku ujęcia wynagrodzenia zmiennego. Skumulowana wartość ujętych w ten sposób przychodów w roku obrotowym zakończonym w dniu 31 grudnia 2022 roku i w latach wcześniejszych wynosi 369 mln zł i uwzględnia wartość podaną w pkt. 6 powyżej dotyczącą dwóch kontraktów kolejowych, dla których nastąpił powrót do ich pełnej realizacji (stan skumulowanych ujętych przychodów wynikających z wynagrodzenia zmiennego na 31 grudnia 2021 roku wynosił 138 mln zł). Przyszła faktyczna odzyskiwalność i kwota wynagrodzenia dodatkowego z tytułu waloryzacji oraz zgłoszonych roszczeń jest obarczona niepewnością i będzie mieć wpływ na płynność finansową, wynik finansowy oraz wartość kapitałów własnych Jednostki dominującej i Grupy. Działania podejmowane przez Zarząd Jednostki dominującej w celu poprawy sytuacji finansowej i płynności Spółki i Grupy Luka finansowa (tj. prognozowany niedobór środków pieniężnych w danym okresie, wynikający z braku wystarczającego poziomu istniejących lub planowanych do pozyskania źródeł finansowania, wyznaczony przy założeniu konieczności utrzymania środków pieniężnych (gotówki operacyjnej) na poziomie przynajmniej 20 mln zł) wskazana w sprawozdaniu finansowym za 2021 rok wynosiła 116 – 176 mln zł. W 2022 roku miało miejsce dokapitalizowanie Spółki w kwocie 200 mln zł opisane w nocie 3.13 niniejszego sprawozdania oraz realizacja umów finansowania Term Sheetu z dnia 23 czerwca 2022 roku opisana w nocie 3.15 niniejszego sprawozdania. Na wartość luki szacowanej na dzień bilansowy mają wpływ czynniki ryzyka opisane powyżej. Obecnie istnieje, w opinii Zarządu Jednostki dominującej, niepewność dotycząca przedłużenia obecnych umów finansowania oraz realizacji wielu innych czynników zewnętrznych niezależnych od Trakcji, o których wspomniano powyżej, stąd też Trakcja dokonuje analizy różnych scenariuszy, oceniając ryzyko pogorszenia płynności finansowej, w szczególności w zakresie warunków realizacji kontraktów z kluczowymi zamawiającymi. Zarząd Jednostki dominującej na moment zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji jest w trakcie analizy różnych scenariuszy i planów naprawczych przy uwzględnieniu czynników rynkowych, biznesowych oraz tworzenia wartości dodanej dla akcjonariuszy i interesariuszy. Celem tych działań jest poprawa sytuacji finansowej oraz płynności Jednostki dominującej i Grupy. Jednostka dominująca prowadzi aktywną politykę w zakresie zarządzania płynnością, monitorując na bieżąco płynność w ujęciu krótko- i długoterminowym, prowadzi także tygodniowy monitoring przepływów pieniężnych, dążąc do utrzymania stabilnego poziomu dostępnego finansowania. W celu utrzymania płynności Jednostka dominująca podejmuje działania zmierzające do pozyskania kontraktów, w których realizacji przewidziane są zaliczki, ograniczające zapotrzebowanie na dodatkowy kapitał obrotowy w celu realizacji kontraktów. Ponadto Trakcja prowadzi aktywną politykę utrzymywania niskiego poziomu należności, zarządzania zapasami, sprzedaży kluczowych materiałów do zamawiających w początkowej fazie realizacji kontraktu oraz negocjuje z podwykonawcami wydłużenie terminów płatności. Trakcja kładzie duży nacisk na optymalizację procesów fakturowania poprzez skrócenie okresu pomiędzy wykonaniem prac a zafakturowaniem zrealizowanych robót. Jednostka dominująca podejmuje działania mające na celu pozyskanie nowego finansowania, w tym w ramach podmiotów powiązanych w Grupie PKP PLK. Jednocześnie Zarząd Jednostki dominującej prowadzi rozmowy z instytucjami finansowymi dotyczące możliwości przedłużenia dotychczas zawartych umów. Ponadto elementem, który w znacznym stopniu wpłynąłby na redukcję ujemnego kapitału obrotowego byłby wpływ środków pieniężnych w związku z finalizacją mediacji prowadzonych z PKP PLK opisanych powyżej i w punkcie 5.3 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Zarząd Jednostki dominującej rozpatruje również możliwość sprzedaży posiadanych przez Jednostkę dominującą nieruchomości nieoperacyjnych w celu poprawy jej płynności. W ocenie Zarządu Trakcji powyższe działania będą prowadzić do minimalizacji ryzyka kontynuacji działalności Jednostki dominującej w okresie kolejnych 12 miesięcy. Ryzyko kontynuacji działalności spółki zależnej Torprojekt W okresie I półrocza 2022 roku spółka zależna Torprojekt dokonała aktualizacji budżetu kontraktu realizowanego w związku z umową zawartą w dniu 10 stycznia 2018 roku na „Wykonanie dokumentacji projektowej oraz prowadzenie nadzoru autorskiego dla realizacji przebudowy linii średnicowej w Warszawie w ramach projektu POIiŚ 5.1-13 pn. »Prace na linii średnicowej w Warszawie na odcinku Warszawa Wschodnia - Warszawa Zachodnia«” oraz aneksów i umowy na zamówienie podobne do zamówienia podstawowego zawartych w dniu 8 kwietnia 2021 roku, przez Torprojekt sp. z o.o., jako Lidera Konsorcjum w składzie: - Torprojekt sp. z o.o. – Lider Konsorcjum - Kuryłowicz & Associates sp. z o.o. – Partner Konsorcjum z PKP PLK jako Zamawiającym (o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 58/2022). Wpływ ww. aktualizacji budżetu kontraktu na wynik brutto spółki Torprojekt oraz Grupy w okresie I półrocza 2022 roku był ujemny i wyniósł 24 116 tys. zł. Główne czynniki, które w największym stopniu negatywnie wpłynęły na kwotę aktualizacji budżetu kontraktu to korekta wcześniejszego niedoszacowania kosztów podwykonawców, wynagrodzeń oraz kosztów pośrednich. Na dzień 31 grudnia 2022 roku kapitały własne spółki Torprojekt były ujemne i wyniosły -24 953 tys. zł. W związku z pogorszeniem sytuacji finansowej spółki zależnej Torprojekt, Zarząd Jednostki dominującej na moment zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji jest w trakcie analizy różnych scenariuszy dotyczących tejże spółki przy uwzględnieniu czynników rynkowych, biznesowych oraz tworzenia wartości dodanej dla akcjonariuszy w ramach grupy kapitałowej. Najbardziej prawdopodobnym wydaje się ten mówiący o zapewnieniu spółce dalszego funkcjonowania w ramach grupy kapitałowej PKP PLK, gdyż po dacie bilansowej, w dniu 20 marca 2023 roku, Jednostka dominująca podpisała list intencyjny określający ramy negocjacji dotyczących warunków nabycia od Trakcji przez PKP PLK 100% udziałów w spółce Torprojekt. 1.9 Wybrane dane finansowe przeliczone na euro Średnie kursy wymiany złotego w stosunku do euro w okresie objętym rocznym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym: Okres zakończony Średni kurs w okresie Minimalny kurs w okresie Maksymalny kurs w okresie Kurs na ostatni dzień okresu 31.12.2022 r. 4,6883 4,4879 4,9647 4,6899 31.12.2021 r. 4,5775 4,4541 4,7210 4,5994 * Średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym roku obrotowym. Podstawowe pozycje skonsolidowanego bilansu w przeliczeniu na euro 31.12.2022 31.12.2021 tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR Aktywa trwałe 497 068 105 987 560 778 121 924 Aktywa obrotowe 895 351 190 910 817 784 177 802 AKTYWA RAZEM 1 392 419 296 897 1 378 562 299 726 Kapitał własny 210 069 44 792 320 100 69 596 Zobowiązania długoterminowe 110 938 23 655 356 358 77 479 Zobowiązania krótkoterminowe 1 071 412 228 450 702 104 152 651 PASYWA RAZEM 1 392 419 296 897 1 378 562 299 726 Do przeliczenia danych skonsolidowanego bilansu przyjęto kurs ustalony przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień danego roku obrotowego. Podstawowe pozycje skonsolidowanego rachunku zysków i strat w przeliczeniu na euro Rok zakończony Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR Przychody ze sprzedaży 1 501 957 320 363 1 424 841 311 271 Koszt własny sprzedaży (1 644 832) (350 838) (1 367 203) (298 679) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (142 875) (30 475) 57 638 12 592 Zysk (strata) z działalności operacyjnej (289 110) (61 666) 22 154 4 840 Zysk (strata) brutto (326 432) (69 627) (1 625) (355) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (311 078) (66 352) (11 583) (2 530) Zysk (strata) netto za okres (311 078) (66 352) (11 583) (2 530) Do przeliczenia danych skonsolidowanego rachunku zysków i strat przyjęto średni kurs euro obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym roku obrotowym, ustalonych przez Narodowy Bank Polski na ten dzień. Podstawowe pozycje skonsolidowanego rachunku przepływów pieniężnych w przeliczeniu na euro Rok zakończony Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej (125 662) (26 803) (42 879) (9 367) Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej 24 345 5 193 40 351 8 815 Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej 72 186 15 397 (6 432) (1 405) Przepływy środków pieniężnych netto, razem (29 131) (6 213) (8 960) (1 957) Do przeliczenia powyższych danych skonsolidowanego rachunku przepływów pieniężnych przyjęto średni kurs euro obliczony jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym roku obrotowym, ustalonych przez Narodowy Bank Polski na ten dzień. Rok zakończony Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 tys. PLN tys. EUR tys. PLN tys. EUR Środki pieniężne na początek okresu 126 946 27 601 135 906 29 450 Środki pieniężne na koniec okresu 97 815 20 857 126 946 27 601 Środki pieniężne wyłączone z rachunku przepływów pieniężnych na dzień 31 grudnia 2022 roku dotyczą zablokowanych środków na rachunkach projektów deweloperskich w kwocie 83 tys. zł. Do przeliczenia powyższych danych skonsolidowanego rachunku przepływów pieniężnych przyjęto: ● kurs ustalony przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień danego roku obrotowego - dla pozycji „Środki pieniężne na koniec okresu”, ● kurs ustalony przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzień roku obrotowego poprzedzającego dany rok obrotowy - dla pozycji „Środki pieniężne na początek okresu”. Kurs euro na ostatni dzień okresu sprawozdawczego zakończonego 31 grudnia 2020 roku, użyty do przeliczenia wartości środków pieniężnych na początek okresu zakończonego 31 grudnia 2021 roku, wyniósł 4,6148 zł/euro. 1.10 Informacje dotyczące segmentów Organizacja i zarządzanie Grupą odbywają się w podziale na segmenty, uwzględniające rodzaj oferowanych wyrobów i usług oraz obsługujące inne rynki. Ze względu na dość jednolity charakter działalności spółek wchodzących w skład Grupy poniższe segmenty pokrywają się z poszczególnymi jednostkami Grupy. W efekcie zidentyfikowano następujące sprawozdawcze segmenty operacyjne: ● Segment Budownictwo cywilne - Polska, który zajmuje się robotami inżynieryjnymi i budowlano - montażowymi (Trakcja, BTW, Torprojekt, PEUiM, Dalba oraz PDM), ● Segment Budownictwo, inżynieria i umowy koncesyjne - kraje bałtyckie, który zajmuje się robotami inżynieryjnymi i budowlano - montażowymi sektora drogowego i kolejowego w krajach bałtyckich (Grupa AB Kauno Tiltai), ● Pozostałe - znajduje się tutaj segment budownictwa mieszkaniowego, który zajmuje się szeroko pojętą działalnością deweloperską, w tym budownictwo kubaturowe (PRK 7 Nieruchomości) a także działalność spółki ukraińskiej. Zarząd monitoruje oddzielnie wyniki operacyjne segmentów w celu podejmowania decyzji dotyczących alokacji zasobów, oceny skutków tej alokacji oraz wyników działalności. Podstawą oceny wyników działalności jest zysk lub strata brutto. Podatek dochodowy jest monitorowany na poziomie Grupy i w związku z tym nie podlega alokacji do segmentów. Stosowane zasady dotyczące segmentów operacyjnych, związane z ustalaniem wyników finansowych, aktywów i zobowiązań segmentów, w tym określenie, które z tych elementów są monitorowane na poziomie Grupy pozostały niezmienione w trakcie 2022 roku. Główni klienci W 2022 roku oraz w okresie porównywalnym przychody z tytułu transakcji z zewnętrznymi pojedynczymi klientami stanowiły odpowiednio 10% lub więcej łącznych przychodów Grupy. Poniższa tabela prezentuje łączną kwotę przychodów uzyskanych od każdego tego rodzaju klienta oraz wskazanie segmentów, których te przychody dotyczą: Łączna kwota przychodów uzyskana w 2022 roku od pojedynczego odbiorcy (tys. zł) Segment prezentujący te przychody 449 183 Budownictwo cywilne - Polska 161 219 Budownictwo cywilne - Polska Zarząd Jednostki dominującej odstąpił od prezentacji przychodów uzyskanych od klientów zewnętrznych w podziale na produkty i usługi ze względu na nadmierny koszt pozyskania tej informacji, co jest zgodne z MSSF 8. Segmenty operacyjne Za okres od dnia 1.01.2022 do dnia 31.12.2022 Działalność kontynuowana Badane Budownictwo cywilne - Polska Budownictwo, inżynieria i umowy koncesyjne – kraje bałtyckie Pozostałe segmenty Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Przychody Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 856 931 585 176 59 850 1 501 957 - - 1 501 957 Sprzedaż między segmentami 27 362 91 480 - (480) - Przychody segmentu ogółem 856 958 585 538 59 941 1 502 437 - (480) 1 501 957 Wyniki Amortyzacja 25 260 13 078 330 38 668 - - 38 668 Przychody finansowe z tytułu odsetek 1 105 287 569 1 961 - (782) 1 179 Koszty finansowe z tytułu odsetek 36 361 1 784 444 38 589 - (782) 37 807 Zysk (strata) brutto segmentu (283 862) (36 746) 4 339 (316 269) - (10 163) (326 432) Za okres od dnia 1.01.2021 do dnia 31.12.2021 Działalność kontynuowana Badane Budownictwo cywilne - Polska Budownictwo, inżynieria i umowy koncesyjne – kraje bałtyckie Pozostałe segmenty Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Przychody Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 849 515 539 097 36 229 1 424 841 - - 1 424 841 Sprzedaż między segmentami 747 12 55 814 - (814) - Przychody segmentu ogółem 850 262 539 109 36 284 1 425 655 - (814) 1 424 841 Wyniki Amortyzacja 24 647 12 013 469 37 129 - - 37 129 Przychody finansowe z tytułu odsetek 550 430 204 1 184 - (443) 741 Koszty finansowe z tytułu odsetek 19 674 641 532 20 847 - (443) 20 404 Zysk (strata) brutto segmentu 26 877 16 113 (1 871) 41 119 - (42 744) (1 625) Na dzień 31.12.2022 Działalność kontynuowana Badane Budownictwo cywilne - Polska Budownictwo, inżynieria i umowy koncesyjne – kraje bałtyckie Pozostałe segmenty Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Aktywa segmentu 1 042 073 425 438 62 655 1 530 166 - (213 455) 1 316 711 Aktywa nieprzypisane 75 708 Aktywa ogółem 1 392 419 Zobowiązania segmentu 876 556 224 761 26 199 1 127 516 - (56 104) 1 071 412 Pozostałe ujawnienia: Wydatki kapitałowe (12 403) (20 752) (21) (33 176) - - (33 176) Odpisy aktualizujące wartość aktywów niefinansowych (1 454) - - (1 454) - - (1 454) * do oceny segmentu alokowano zobowiązania krótkoterminowe Na dzień 31.12.2021 Działalność kontynuowana Badane Budownictwo cywilne - Polska Budownictwo, inżynieria i umowy koncesyjne – kraje bałtyckie Pozostałe segmenty Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Aktywa segmentu 1 017 818 549 343 56 633 1 623 794 - (302 021) 1 321 773 Aktywa nieprzypisane 56 789 Aktywa ogółem 1 378 562 Zobowiązania segmentu 462 118 319 570 15 007 796 695 - (94 591) 702 104 Pozostałe ujawnienia: Wydatki kapitałowe (11 599) (16 687) (124) (28 410) - - (28 410) Odpisy aktualizujące wartość aktywów niefinansowych (232) (583) - (815) - - (815) * do oceny segmentu alokowano zobowiązania krótkoterminowe Segmenty geograficzne Za okres od dnia 1.01.2022 do dnia 31.12.2022 Działalność kontynuowana Badane Kraj Zagranica Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Przychody Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 916 781 585 176 1 501 957 - - 1 501 957 Sprzedaż między krajem a zagranicą 3 362 365 - (365) - Przychody segmentu ogółem 916 784 585 538 1 502 322 - (365) 1 501 957 Za okres od dnia 1.01.2021 do dnia 31.12.2021 Działalność kontynuowana Badane Kraj Zagranica Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Przychody Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych 885 662 539 179 1 424 841 - - 1 424 841 Sprzedaż między krajem a zagranicą 737 12 749 - (749) - Przychody segmentu ogółem 886 399 539 191 1 425 590 - (749) 1 424 841 Na dzień 31.12.2022 Działalność kontynuowana Badane Kraj Zagranica Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Aktywa segmentu 1 099 551 430 615 1 530 166 - (213 455) 1 316 711 Zobowiązania segmentu 902 007 225 509 1 127 516 - (56 104) 1 071 412 * do oceny segmentu alokowano zobowiązania krótkoterminowe Na dzień 31.12.2021 Działalność kontynuowana Badane Kraj Zagranica Razem Działalność zaniechana Wyłączenia Działalność ogółem Aktywa segmentu 1 068 506 555 288 1 623 794 - (302 021) 1 321 773 Zobowiązania segmentu 492 540 304 155 796 695 - (94 591) 702 104 * do oceny segmentu alokowano zobowiązania krótkoterminowe 2. Noty objaśniające do rachunku zysków i strat 2.1 Przychody ze sprzedaży Zasady rachunkowości Grupa stosuje standard MSSF 15 do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem: umów leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing; umów ubezpieczeniowych objętych zakresem MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe; instrumentów finansowych i innych praw lub zobowiązań umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach. Grupa ujmuje umowę z klientem objętą zakresem MSSF 15 tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria: ● strony zawarły umowę i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków, ● Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane, ● Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane, ● umowa ma treść ekonomiczną, ● jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Grupa łączy dwie lub więcej umów, które zostały zawarte jednocześnie lub niemal jednocześnie z tym samym klientem (lub podmiotami powiązanymi z klientem), i ujmuje je jako jedną umowę, jeżeli spełnione jest co najmniej jedno ‎ z poniższych kryteriów: ● umowy są negocjowane jako pakiet i dotyczą tego samego celu handlowego; ● kwota wynagrodzenia należnego w ramach jednej umowy zależy od ceny lub wykonania innej umowy; ● dobra lub usługi przyrzeczone w umowach. Grupa ujmuje zmianę umowy jako oddzielną umowę, jeżeli spełnione są obydwa poniższe warunki: ● zakres umowy zwiększa się ze względu na dodanie przyrzeczonych dóbr lub usług, które są uznawane za odrębne; oraz ● cena określona w umowie zwiększa się o kwotę wynagrodzenia, odzwierciedlającą określone przez jednostkę indywidualne ceny sprzedaży dodatkowych przyrzeczonych dóbr lub usług oraz wszelkie odpowiednie korekty tej ceny dokonane w celu uwzględnienia okoliczności konkretnej umowy. Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta: ● dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić; lub ● grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów. Ustalenie ceny transakcyjnej Po spełnieniu (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia Grupa ujmuje jako przychód kwotę równą cenie transakcyjnej (z wyłączeniem szacowanych wartości zmiennego wynagrodzenia, które są ograniczone), która została przypisana do tego zobowiązania do wykonania świadczenia. W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupa – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie zmienne Jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Grupa oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta. Grupa szacuje kwotę wynagrodzenia zmiennego, stosując jedną z następujących metod w zależności od tego, która z nich pozwoli Grupie dokładniej przewidzieć kwotę wynagrodzenia, do którego jest uprawniona: ● wartość oczekiwana – wartość oczekiwana to suma iloczynów możliwych kwot wynagrodzenia i odpowiadających im prawdopodobieństw wystąpienia. Wartość oczekiwana może być właściwym szacunkiem kwoty wynagrodzenia zmiennego, jeśli Grupa zawiera dużą liczbę podobnych umów. ● wartość najbardziej prawdopodobna – wartość najbardziej prawdopodobna to pojedyncza, najbardziej prawdopodobna kwota z przedziału możliwych kwot wynagrodzenia (tj. pojedynczy najbardziej prawdopodobny wynik umowy). Wartość najbardziej prawdopodobna może być właściwym szacunkiem kwoty wynagrodzenia zmiennego, jeśli umowa ma tylko dwa możliwe wyniki (na przykład Grupa albo uzyskuje premię za wyniki, albo nie). Grupa zalicza do ceny transakcyjnej część lub całość kwoty wynagrodzenia zmiennego wyłącznie w takim zakresie, w jakim istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że nie nastąpi odwrócenie znaczącej części kwoty wcześniej ujętych skumulowanych przychodów w momencie, kiedy ustanie niepewność co do wysokości wynagrodzenia zmiennego. Ewentualne zmiany ceny transakcyjnej ujmowane są prospektywnie. Występowanie istotnego elementu finansowania w umowie Grupa zdecydowała się skorzystać z przewidzianego praktycznego uproszczenia i nie dokonuje korekty ceny transakcyjnej o wpływ zmiany wartości pieniądza w czasie w przypadku umów, dla których Grupa oczekuje w momencie zawarcia, że okres pomiędzy momentem, kiedy Grupa przekazuje dobro lub usługę a momentem płatności wyniesie nie więcej niż jeden rok. Cena transakcyjna umów, dla których Grupa oczekuje w momencie zawarcia, że okres pomiędzy momentem, kiedy Grupa przekazuje dobro lub usługę a momentem płatności wyniesie więcej niż jeden rok jest korygowana o istotny element finansowania. W przypadku płatności zaliczkowych Grupa rozpoznaje koszty odsetkowe, podczas gdy w przypadku terminów płatności dłuższych niż 12 miesięcy Grupa ujmuje odpowiednio przychody odsetkowe. W celu oszacowania istotnego elementu finansowania niezbędne jest określenie stopy dyskontowej. Grupa stosuje stopy, które zostałyby zastosowane w przypadku zawarcia oddzielnej transakcji finansowania pomiędzy jednostką a jej klientem w momencie zawarcia umowy. W celu odzwierciedlenia charakterystyki kredytowej strony otrzymującej finansowanie różne stopy dyskontowe są stosowane do transakcji, w których Grupa występuje jako strona zapewniająca oraz otrzymująca finansowanie. Stopy dyskontowe są rewidowane co najmniej na moment sporządzenia sprawozdania finansowego i są stosowane do umów zawartych po dacie, na którą dokonano aktualizacji stopy. Grupa przeanalizowała zapisy umów zawieranych z klientami i oceniła, że w opisywanym aspekcie umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania, gdyż spełniony jest warunek określony w MSSF 15.62 art., tj. przedpłata zaliczek ‎ w istotnej wysokości wynika z powodów innych niż udostępnienie finansowania klientowi oraz różnica między przyrzeczonym wynagrodzeniem a ceną sprzedaży gotówkowej jest proporcjonalna do jej przyczyny. Zaliczki stanowią zabezpieczenie przed brakiem właściwego wywiązania się z części zobowiązań umownych, tj. należnej zapłaty, przez klienta. Otrzymane zaliczki są ujmowane w bilansie w pozycji „Zobowiązania z tytułu umów z klientami”. Gwarancje Grupa udziela gwarancji na sprzedane produkty, które stanowi zapewnienie klienta, że dany produkt jest zgodny ‎ z ustaloną przez strony specyfikacją. Grupa ujmuje takie gwarancje zgodnie z MSR 37 Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe. Niektóre niestandardowe umowy z klientami zawierają gwarancje rozszerzone. Gwarancje takie stanowią oddzielną usługę – ujmowaną jako zobowiązanie do wykonania świadczenia, do której przypisuje się część ceny transakcyjnej. Sprzedaż usług budowlanych Grupa ustala stopień spełnienia zobowiązania w odniesieniu do każdego zobowiązania przez okresowe raporty przedstawiane przez dyrektorów odpowiedzialnych za określone realizowane projekty budowlane. Raporty te sporządzane są kwartalnie i obejmują stopień zaawansowania prac oraz szacunek kosztów poniesionych i budżetowanych. Na tej podstawie do systemu księgowego Spółek z Grupy wprowadzane są dane dotyczące stopnia zaawansowania – wykorzystywane do naliczenia przychodów oraz kosztów. Kwoty rozpoznane w rachunku zysków i strat oraz w bilansie jako aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami są wynikiem zastosowania szacowanego stopnia zaawansowania prac do szacowanych ogólnych kosztów realizacji kontraktu oraz szacowanych przychodów z jego realizacji. W przypadku, gdy istnieje prawdopodobieństwo, iż łączne koszty wykonania umowy przekroczą łączne przychody z tytułu umowy, przewidywana strata dotycząca całego kontraktu jest ujmowana jako koszt okresu, w którym została ujawniona w pozycji rezerw w pasywach. W ramach ustalania czy na danym kontrakcie wystąpi strata jako nieuniknione koszty wypełnienia zobowiązania z tytułu umowy, Grupa traktuje te koszty, których nie może uniknąć ze względu na zawartą umowę (w szczególności ponoszone koszty pośrednie związane z czynnościami niezbędnymi do wykonania umowy). Jeżeli przychody ustalone metodą opartą na nakładach są wyższe niż przychody zafakturowane, nadwyżkę (różnicę) Grupa prezentuje w aktywach bilansu w pozycji „Aktywa z tytułu umów z klientami”. Jeżeli przychody zafakturowane są wyższe niż przychody ustalone metodą opartą na nakładach, nadwyżkę (różnicę) Grupa prezentuje w pasywach bilansu w pozycji „Zobowiązania z tytułu umów z klientami”. Poprzez opisany powyżej proces weryfikacji kwartalnej: ● stopnia zaawansowania wykonywanych prac; ● całkowitych kosztów realizacji robót; ● oczekiwanej ceny transakcyjnej. Grupa zapewnia, iż wartość wykazanych w bilansie aktywów z tytułu umów nie przekracza możliwych do uzyskania ‎ w przyszłości kwot wynagrodzenia pomniejszonych o przypadające na przyszłe okresy koszt. Zapewnienie to realizowane jest przede wszystkim przez okresowe uaktualnianie realności założonej ceny transakcyjnej oraz budżetu kosztów. Przyłożenie następnie kwartalnie zweryfikowanego stopnia zaawansowania prac do tych dwóch aktualnych wartości zapewnia rozpoznanie aktywów wyłącznie do wysokości, w której ich realizacja jest prawdopodobna. Generowane przychody Grupy ujmowane są w odpowiednim segmencie operacyjnym. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Przychody ze sprzedaży usług, realizowanych w miarę upływu czasu W przypadku świadczenia usług, które spełniane są w miarę upływu czasu, przychody z tego tytułu ujmowane są na podstawie stopnia zaawansowania realizacji umowy na dzień bilansowy, jeżeli wynik transakcji dotyczącej świadczenia tej usługi można oszacować w wiarygodny sposób. Do pomiaru stopnia zaawansowania realizacji umowy Grupa stosuje metodę opartą na nakładach, gdzie podstawą są poniesione koszty. Stopień zaawansowania wyznaczany jest jako proporcja kosztów poniesionych do całości szacowanych kosztów kontraktu (narastająco). W sytuacji, gdy taki sposób nie odzwierciedla faktycznego stopnia zaawansowania wykonania usługi, stopień zaawansowania jest wyznaczany przez pomiar wykonanych prac lub poprzez porównanie fizycznie wykonanych prac z pracami wynikającymi z umowy. ‎ W przypadku, gdy wyniku transakcji dotyczącej świadczenia usług nie można oszacować w wiarygodny sposób, przychody z transakcji ujmuje się tylko do wysokości poniesionych kosztów, które jednostka spodziewa się odzyskać. Kategoria przychodów Charakter, istotne warunki płatności oraz moment spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. Przychody ze sprzedaży długoterminowych usług budowlanych Kontrakty budowlano-montażowe obejmują swoim zakresem różne segmenty rynku m.in.: ‎ - tory i sieć trakcyjną, ‎ - elektroenergetykę, ‎ - mosty, wiadukty, tunele, ‎ - drogi i autostrady. ‎ Zobowiązania do wykonania świadczenia związane z realizacją długoterminowych kontraktów budowlanych są spełniane w czasie. Przychody z tytułu tych usług ujmowane są w rachunku zysków i strat w proporcji do stopnia ich realizacji na dzień sprawozdawczy. Stopień realizacji usługi oceniany jest w oparciu o stopień zaawansowania kosztowego. ‎ Przychody nie zostają rozpoznane, gdy istnieje istotna niepewność w związku z uzyskaniem należnego wynagrodzenia, zwrotem poniesionych kosztów lub potencjalnym zwrotem produktów i towarów. ‎ Spółka nie stosuje terminów płatności, jak również płatności zaliczkowych przekraczających 12 miesięcy, tym samym umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania. Przychody ze sprzedaży usług projektowych Spółka oferuje wyspecjalizowane usługi projektowe w zakresie prac studialnych, studium wykonalności, projektów koncepcyjnych, projektów budowlanych, wykonawczych, projektów montażowych, powykonawczych, dokumentacji przetargowej i kosztorysowej oraz innych specyficznych analiz z dziedziny budownictwa kolejowego i technologii przewozów kolejowych. ‎ Zobowiązania do wykonania świadczenia związane z realizacją prac projektowych są spełniane w określonym punkcie w czasie - w momencie przekazania kontroli nad produktami prac projektowych. Przychody nie zostają rozpoznane, gdy istnieje istotna niepewność w związku z uzyskaniem należnego wynagrodzenia, zwrotem poniesionych kosztów lub potencjalnym zwrotem produktów i towarów. ‎ Spółka nie stosuje terminów płatności, jak również płatności zaliczkowych przekraczających 12 miesięcy, tym samym umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania. Przychody z wynajmu sprzętu Spółka oferuje usługi wynajmu sprzętu do kolejowych robót budowlanych oraz wszelkich robót ogólnobudowlanych. ‎ Przychody z tytułu wynajmu sprzętu ujmowane są w rachunku zysków i strat w czasie w wysokości comiesięcznie wystawianych faktur sprzedaży. ‎ Spółka nie stosuje terminów płatności, jak również płatności zaliczkowych przekraczających 12 miesięcy, tym samym umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody ze sprzedaży produktów oraz towarów i materiałów rozpoznawane są w rachunku zysków ‎ i strat, gdy kontrola nad nimi została przekazana na rzecz kupującego. ‎ Zasadniczo, moment przeniesienia kontroli jest tożsamy z chwilą, w którym zostały przekazane znaczące ryzyko i korzyści wynikające z ich własności. W przypadku braku ustalenia pomiędzy stronami specyficznych warunków (np. w drodze stosowania Incoterms) przychód ze sprzedaży rozpoznaje się ‎ w momencie dostawy do klienta. ‎ Spółka nie stosuje terminów płatności, jak również płatności zaliczkowych przekraczających 12 miesięcy, tym samym umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania. Przychody ze sprzedaży usług transportowych Spółka jest licencjonowanym przewoźnikiem kolejowym. Usługi transportu świadczone są zarówno ‎ w ramach odrębnych umów transportowych jak i w ramach dostawy produktów, towarów sprzedawanych przez Grupę. ‎ W przypadku umów na dostawę produktów razem ze świadczeniem usługi transportu, przychody ze sprzedaży usług transportowych świadczonych na rzecz klienta po tym jak kontrola nad produktami lub towarami została przekazana rozpoznawane są w rachunku zysków i strat w momencie zakończenia transportu. ‎ Wynagrodzenie za usługi transportowe jest wskazywane w umowach z klientami i jest zawierane na fakturach sprzedaży. Cena transakcyjna jest przypisana do usług transportowych zgodnie z ich indywidualną ceną sprzedaży wynikającą z obowiązujących cenników. ‎ Spółka nie stosuje terminów płatności, jak również płatności zaliczkowych przekraczających 12 miesięcy, tym samym umowy nie zawierają istotnego elementu finansowania. Główne typy produktów i usług Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Usługi budowlano - montażowe 1 458 956 1 358 180 Usługi projektowe 2 599 22 050 Wynajem sprzętu 4 214 3 841 Produkcja (rozdzielnice, konstrukcje wsporcze, masy bitumiczne itp.) 11 710 14 476 Dostawy towarów i materiałów 5 000 1 949 Działalność deweloperska 8 556 12 611 Pozostałe 10 922 11 734 Razem 1 501 957 1 424 841 Podział przychodów ze sprzedaży ze względu na kraj Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Polska 911 119 885 251 Litwa 492 747 462 245 Szwecja 61 140 69 185 Łotwa 31 285 7 630 Węgry - 9 Niemcy 5 666 402 Ukraina - 119 Razem 1 501 957 1 424 841 Rok zakończony Podział przychodów ze sprzedaży ze względu na odbiorców 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Sektor publiczny 1 422 728 1 349 957 Sektor prywatny 79 229 74 884 Razem 1 501 957 1 424 841 Rok zakończony Podział przychodów ze sprzedaży ze względu na czas realizacji kontraktów, mierzony od daty bilansowej 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Do 12 miesięcy 918 080 731 243 Powyżej 12 miesięcy 583 877 693 598 Razem 1 501 957 1 424 841 Kluczowi odbiorcy Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane PKP PLK S.A. Przychody uzyskane w okresie od odbiorcy - kwota w tys. zł 449 183 572 998 Udział % przychodów uzyskanych od odbiorcy w stosunku do całości przychodów ze sprzedaży Grupy 30% 40% GDDKiA Przychody uzyskane w okresie od odbiorcy - kwota w tys. zł 161 219 164 200 Udział % przychodów uzyskanych od odbiorcy w stosunku do całości przychodów ze sprzedaży Grupy 11% 12% Generowane przychody Grupy ujmowane są w trzech segmentach operacyjnych, które są tymi samymi segmentami sprawozdawczymi. Wynagrodzenie zmienne z tytułu kontraktów budowlanych Zgodnie z najlepszym osądem Zarządu Jednostki dominującej w wycenie kontraktów ujęto wynagrodzenie zmienne wynikające z roszczeń sądowych i pozasądowych oraz warunków umownych, z którym wiąże się nieodłączna niepewność. Łączna wartość ujętych w ten sposób przychodów w roku obrotowym zakończonym w dniu 31 grudnia 2022 roku i w latach wcześniejszych wynosi 369 mln zł (szczegóły przedstawiono w poniższych akapitach) (na 31.12.2021 r.: 138 mln zł). W ocenie Zarządu Jednostki dominującej nie istnieje wysokie ryzyko odwrócenia w przyszłości tych rozpoznanych przychodów. Roszczenia sądowe oraz wynikające z zapisów umownych (roszczenia kontraktowe) Na dzień 31 grudnia 2022 roku w budżetach kontraktów rozpoznano i ujęto w przychodach adekwatnie do stopnia zaawansowania prac danego kontraktu, wynagrodzenie zmienne wynikające z roszczeń kontraktowych: - procedowanych na drodze sądowej, oszacowane przy uwzględnieniu współczynników prawdopodobieństwa uzyskania żądanych kwot oraz - procedowanych na drodze kontraktowej poprzez negocjacje z klientami Grupy. Dla każdego kontraktu w Grupie przeprowadzana jest analiza szans i zagrożeń, z uwzględnieniem sytuacji uwarunkowań kontraktowych, prawnych, technicznych oraz szacunków eksperckich. Pod uwagę brane są m.in. zapisy kontraktowe, wykonanie (lub niewykonanie) obowiązków umownych przez wszystkie strony kontraktu oraz faktyczne szanse na wypłatę danego roszczenia. Przychody wynikające z roszczeń procedowanych w trybie kontraktowym oraz roszczeń sądowych zostały uwzględnione w bilansie Jednostki dominującej na dzień 31 grudnia 2022 roku na łączną kwotę 281 mln zł (na 31.12.2021 r.: 73 mln zł). Waloryzacja wynagrodzenia umownego W budżetach kontraktów Jednostka dominująca uwzględnia wynagrodzenie z tytułu waloryzacji wynagrodzenia umownego (zdefiniowanego w umowach wskaźnika wzrostu cen w stosunku do stanu z dnia zwarcia danej umowy), o ile umowa to przewiduje i ujmuje to wynagrodzenie jako przychody adekwatnie do stopnia zaawansowania prac danego kontraktu. Zasady waloryzacji kontraktowej są określane indywidualnie w umowach dotyczących poszczególnych projektów, a Jednostka dominująca kalkuluje wynagrodzenie dodatkowe z tytułu waloryzacji w oparciu o zapisy umowne. Niektóre spośród zawartych umów zawierają maksymalny limit, do którego waloryzacja może być naliczona. Zapisy dotyczące waloryzacji, nawet w przypadku umów z tymi samymi klientami, są różne w zależności od daty ich zawarcia. Waloryzacja na poszczególnych kontraktach odnosi się do różnych wskaźników publikowanych przez GUS w zależności od zapisów w danej umowie. W przypadku części umów wypłata dodatkowego wynagrodzenia w wyniku waloryzacji jest uzależniona od minimalnej wartości ww. wskaźników lub od spełnienia warunku postępu prac zgodnie z harmonogramem rzeczowo - finansowym. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji nie wszystkie złożone wnioski Jednostki dominującej dotyczące waloryzacji zostały rozpatrzone, a wśród rozpatrzonych - tylko część uzyskała akceptację. Kalkulacja kwoty waloryzacji ma złożony charakter, a w przypadku niektórych zapisów umownych istnieją rozbieżności interpretacyjne między Jednostką dominującą a jej klientami, co w ocenie Zarządu Jednostki dominującej jest zjawiskiem typowym dla całej branży budownictwa infrastrukturalnego. Stanowisko Zarządu Jednostki dominującej w zakresie prawa do waloryzacji i sposobu wyliczenia kwot należnych Jednostce dominującej jest wsparte przez opinie zewnętrznych doradców oraz pojawiające się orzecznictwo sądowe (na korzyść firm – wykonawców usług budowlanych) odnoszące się do umów innych podmiotów, w których zawarto analogiczne zapisy w zakresie waloryzacji jak w umowach Jednostki dominującej. W trakcie 2022 roku oraz do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji Jednostka dominująca zawarła aneksy do niektórych umów regulujące kwestię wynagrodzenia z tytułu waloryzacji bądź też zwiększające jej limit określony wcześniej w umowie: ● W dniu 20 grudnia 2022 roku został obustronnie podpisany przez Trakcję jako partnera konsorcjum z Gminą Olsztyn aneks do umowy zawartej 2 czerwca 2021 roku pt. „Rozbudowa linii tramwajowych w Olsztynie”. W związku z wystąpieniem okoliczności siły wyższej związanych z wojną w Ukrainie, ‎ a także pandemią wirusa SARS-CoV-2 postanowiono, że wynagrodzenie należne konsorcjum w związku z realizacją ww. umowy będzie waloryzowane na podstawie wartości wskaźnika waloryzacji, obliczanego według zasad określonych w zawartym aneksie. Waloryzacja dokonywana będzie w ujęciu miesięcznym, za miesiące od marca 2022 roku do października 2023 roku. Maksymalna łączna kwota waloryzacji nie przekroczy 51,3 mln zł netto, w tym wartość przypadająca dla Jednostki dominującej wynosi 50% kwoty waloryzacji, tj. do 25,7 mln zł netto. ● W dniu 7 lutego 2023 roku został podpisany przez Trakcję oraz PKP PLK aneks do umowy zawartej 10 października 2019 roku pt. „Wykonanie prac projektowych i robót budowlanych w ramach projektu pn.: »Rewitalizacja linii kolejowych nr 694/157/190/191 Bronów–Bieniowiec–Skoczów–Goleszów–Cieszyn/Wisła/Głębce« Zamówienie częściowe A: Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na odcinku podg Bronów – Wisła Głębce”. W związku z faktem wojny w Ukrainie i okolicznościami tym spowodowanymi, limit kwoty waloryzacji należnej Trakcji w związku z realizacją tejże umowy został zmieniony z 5% na 10% wartości umowy, w efekcie czego maksymalna łączna kwota waloryzacji umownej nie przekroczy 34,9 mln zł netto. Należy wskazać, iż w związku z brakiem jednolitych standardów rynkowych dotyczących ustalania kwot waloryzacji, wyliczenie wynagrodzenia z tytułu waloryzacji obarczone jest ryzykiem oraz niepewnością dokonanego szacunku. Łączna wartość ujętych w ten sposób przychodów w roku obrotowym zakończonym w dniu 31 grudnia 2022 roku i w latach wcześniejszych wynosi 88 mln zł (na 31.12.2021 r.: 65 mln zł). Ugody zawarte z PKP PLK w I półroczu 2022 roku W dniu 28 czerwca 2022 roku Jednostka dominująca poinformowała, iż w efekcie prowadzonych mediacji z zamawiającym PKP PLK przy udziale mediatora Sądu Polubownego przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej, dotyczących roszczeń Jednostki dominującej wobec PKP PLK wynikających ‎ z postępowań sądowych oraz roszczeń PKP PLK wobec Jednostki dominującej wynikających z zabudowy pali fundamentowych, Jednostka dominująca zawarła ugody z PKP PLK. W dniu 2 sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca oraz PKP PLK otrzymały postanowienie sądu zatwierdzające ostatnią z zawartych ugód i umarzające sprawy sądowe objęte ugodami. Na mocy ugód uregulowane zostały wszystkie wzajemne roszczenia między Jednostką dominującą a PKP PLK, zgodnie z którymi w wyniku wzajemnych rozliczeń Jednostka dominująca otrzymała od PKP PLK zapłatę w wysokości 41,8 mln zł brutto. Zgodnie z szacunkiem Jednostki dominującej zawarcie ugód miało negatywny wpływ na wynik finansowy Jednostki dominującej i Grupy w wysokości 0,6 mln zł. Wpływ środków pieniężnych do Jednostki dominującej z tytułu ugód po uwzględnieniu koniecznych wypłat wyniósł 34,1 mln zł. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raportach bieżących nr 45/2022 oraz 52/2022. Mediacje Od sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca prowadziła rozmowy z PKP PLK w zakresie podpisania umów mediacyjnych dotyczących roszczeń związanych z realizacją niektórych kontraktów dotyczących kosztów ogólnych poniesionych przez Jednostkę dominującą w związku z wydłużonym terminem realizacji kontraktów, waloryzacji wynagrodzenia Jednostki dominującej oraz pozostałych roszczeń kontraktowych. Po dacie bilansowej Trakcja podpisała umowy z PKP PLK o przeprowadzenie mediacji w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej RP w zakresie roszczeń związanych z realizacją niektórych kontraktów dotyczących kosztów ogólnych poniesionych przez Trakcję w związku z wydłużonym terminem realizacji kontraktów, waloryzacji wynagrodzenia Trakcji oraz pozostałych roszczeń kontraktowych. W dniu 16 marca 2023 roku odbyło się pierwsze indywidualne spotkanie Trakcji z Mediatorami Stałymi Sądu Polubownego przy Prokuratorii Generalnej Rzeczpospolitej Polskiej. Powyższe mediacje prowadzone są dla następujących umów: 1) umowa z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu pn.: „Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273, 351 – Zadanie A”, pn.: „Modernizacja linii kolejowej nr 406 na odcinku Szczecin Główny – Police”; 2) umowa z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu: „Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273 i 351 – Zadanie B: pn.: „Modernizacja wybranej infrastruktury pasażerskiej na liniach kolejowych nr 273, 351 oraz 401”; 3) umowa z dnia 30 sierpnia 2018 roku „Przebudowa układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E 59 odcinek Poznań Główny – Rokietnica” w ramach projektu pn.: „Prace na linii kolejowej E 59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 4) umowa z dnia 18 kwietnia 2017 roku na wykonanie robót budowlanych w obszarze LCS Łowicz – odcinek Sochaczew – Żychlin i odcinek Placencja – Łowicz Główny” w ramach projektu pn.: „Prace na linii kolejowej E20 na odcinku Warszawa-Poznań – pozostałe roboty, odcinek Sochaczew-Swarzędz”, realizowanego w ramach unijnego instrumentu finansowego Connecting Europe Facility; 5) umowa z dnia 16 sierpnia 2017 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej E20 Siedlce – Terespol dla zadania pn. „Prace na linii kolejowej E20 na odcinku Siedlce – Terespol, etap III – LCS Terespol”; 6) umowa z dnia 11 października 2019 roku na przebudowę układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E59 odcinek Choszczno – Stargard w ramach projektu „Prace na linii kolejowej E59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 7) umowa z dnia 4 lipca 2019 roku na przebudowę układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E59 odcinek Stargard – Szczecin Dąbie w ramach projektu „Prace na linii kolejowej E59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 8) umowa z dnia 29 grudnia 2016 roku na realizację robót budowlanych w ramach Przetargu nr 1 – Modernizacja odcinka Jaworzno Szczakowa - Trzebinia (km 1,150 - 0,000 linii nr 134, km 15,810 - 29,100 linii nr 133)” w ramach projektu pn.: "Modernizacja linii kolejowej E30, odcinek Zabrze - Katowice - Kraków, etap IIb”. Założenia dotyczące powrotu do pełnej realizacji dwóch kontraktów W trakcie 2022 roku Jednostka dominująca zakładała dla dwóch kontraktów kolejowych możliwe scenariusze dotyczące realizowalności i rentowności tych kontraktów oraz ryzyka związane z naliczeniem kar umownych przez Zamawiającego w przypadku niewykonania kontraktów lub wykonania ich w innym terminie niż wynikający z zawartych umów. Na dzień 31 grudnia 2021 roku, 31 marca 2022 roku oraz 30 czerwca 2022 roku w związku z oceną Zarządu dotyczącą braku możliwości ukończenia prac w ustalonym zakresie ze względu na techniczną niewykonalność zawartych umów, Jednostka dominująca zakładała, iż najbardziej optymalnym scenariuszem jest przedterminowe zakończenie kontraktów za porozumieniem stron oraz brak naliczenia kar, w związku z czym w budżetach obu kontraktów zakładano zakończenie ich realizacji po finalizacji etapu projektowania. Na dzień 30 września 2022 roku Zarząd zdecydował o powrocie do pełnej realizacji jednego ‎ z kontraktów, a na dzień 31 grudnia 2022 roku do obu kontraktów, w związku z ustaniem przeszkód uniemożliwiających ich wykonanie. Aktualizacja budżetów obu kontraktów w związku z powyższymi decyzjami miała wpływ na wynik finansowy Jednostki dominującej za 2022 rok. Szacowane przychody dodatkowe w ramach poszczególnych kontraktów Dla niektórych realizowanych kontraktów, przy ustalaniu budżetu kontraktu oraz jego zakładanego wyniku, Jednostka dominująca uwzględnia zmienne kwoty wynagrodzenia tzw. „kwoty warunkowe” i ujmuje w przychodach adekwatnie do stopnia zaawansowania prac danego kontraktu. Kwoty warunkowe wynikają z zapisów umów i mogą stać się należne Jednostce dominującej w przypadku zaistnienia zdarzeń przyszłych, m.in. takich jak dodatkowe prace nieuwzględnione w umowie. Ich charakter sprawia, iż ostateczne uzyskanie i wartość kwot warunkowych obarczone są niepewnością. Kwoty warunkowe są uwzględniane w budżetach kontraktów wyłącznie w przypadku, jeśli występuje wysokie prawdopodobieństwo ich uzyskania. W związku z decyzją o powrocie do pełnej realizacji ww. dwóch kontraktów kolejowych Jednostka dominująca ujęła w budżetach tych kontraktów zmienne kwoty wynagrodzenia dotyczące dodatkowych prac nieuwzględnionych w umowie oraz roszczenia kontraktowe w łącznej kwocie 179 mln zł. Jednostka dominująca dokonała powyższego szacunku na podstawie analizy dodatkowych robót oraz prac projektowych, które ‎ w prowadzonej korespondencji kontraktowej zostały uznane co do zasady przez Zamawiającego, w tym na część robót zostały wydane polecenia zmiany na wykonanie zamiennej dokumentacji projektowej. W przypadku tych robót strony nie są już w sporze co do tego, że stanowią one prace nieujęte w pierwotnym zakresie umów, ‎ a tym samym należy się za nie zapłata dodatkowego wynagrodzenia. Powyższe znajduje również potwierdzenie w fakcie wyrażenia woli podjęcia mediacji pomiędzy stronami w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej. 2.2 Koszty działalności Koszty według rodzaju Rok zakończony 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Amortyzacja 38 668 37 129 Zużycie materiałów i energii 462 369 369 361 Usługi obce 726 399 701 168 Podatki i opłaty 4 890 4 937 Wynagrodzenia 247 384 240 440 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 40 032 40 121 Pozostałe koszty rodzajowe 36 833 54 062 Koszty według rodzaju, razem 1 556 575 1 447 218 Zmiana stanu zapasów, produktów, rozliczeń międzyokresowych i rezerw 133 109 (11 582) Koszt wytworzenia produktów na własne potrzeby jednostki (wielkość ujemna) (8 238) (8 199) Koszty sprzedaży, marketingu i dystrybucji (wielkość ujemna) (4 837) (6 434) Koszty ogólnego zarządu (wielkość ujemna) (62 707) (60 198) Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 1 613 902 1 360 805 Wartość sprzedanych materiałów i towarów 30 930 6 398 Koszt własny sprzedaży 1 644 832 1 367 203 Koszty wynagrodzeń i świadczeń pracowniczych Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Koszty wynagrodzeń i świadczeń z tytułu rozwiązania stosunku pracy 233 886 225 716 Koszty ubezpieczeń społecznych 35 608 34 907 Rezerwa na świadczenia emerytalno-rentowe 483 786 Rezerwa na nagrody jubileuszowe 192 (1) Rezerwa na niewykorzystane urlopy 8 238 9 860 Rezerwa na premie 4 585 4 079 Świadczenia na rzecz pracowników z tytułu Pracowniczego Planu Kapitałowego 262 509 Pozostałe świadczenia na rzecz pracowników 4 162 4 705 Razem 287 416 280 561 Amortyzacja środków trwałych i wartości niematerialnych oraz odpisy aktualizujące ujęte w rachunku zysków i strat Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży Amortyzacja środków trwałych 34 790 33 677 Amortyzacja wartości niematerialnych 260 361 Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych 102 101 Amortyzacja aktywów dostępnych do sprzedaży 234 - Razem 35 386 34 139 Pozycje ujęte w kosztach sprzedaży, marketingu i dystrybucji Amortyzacja środków trwałych 11 1 Razem 11 1 Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu Amortyzacja środków trwałych 1 695 2 118 Amortyzacja wartości niematerialnych 1 576 871 Razem 3 271 2 989 Łączna amortyzacja środków trwałych i wartości niematerialnych Amortyzacja środków trwałych 36 496 35 796 Amortyzacja wartości niematerialnych 1 836 1 232 Amortyzacja nieruchomości inwestycyjnych 102 101 Amortyzacja aktywów dostępnych do sprzedaży 234 - Razem 38 668 37 129 2.3 Pozostałe przychody operacyjne Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zysk ze sprzedaży nieruchomości przy ul. Oliwskiej w Warszawie - 24 181 Zysk ze sprzedaży pozostałych niefinansowych aktywów trwałych 3 279 4 317 Przychody z tyt. rozpoznania podatku VAT należnego dot. użytkowania samochodów służbowych do celów prywatnych 717 467 Umorzone zobowiązania 318 73 Otrzymane kary i grzywny 438 332 Wycena nieruchomości inwestycyjnych - 2 395 Rozwiązanie rezerw - 250 Refaktury kosztów - 19 Otrzymane darowizny 2 3 Umorzenie otrzymanych subwencji z Polskiego Funduszu Rozwoju - 2 217 Nadwyżki inwentaryzacyjne - 359 Przychody z tytułu patentów, licencji - 444 Kompensata z tytułu ubezpieczenia 630 698 Pozostałe 1 806 2 375 Razem 7 190 38 130 W dniu 12 października 2021 roku Trakcja podpisała umowę sprzedaży, na podstawie której zbyła na rzecz Dantex sp. z o.o. sp. k. nieruchomość i użytkowanie wieczyste nieruchomości przy ul. Oliwskiej 11 w Warszawie za cenę wynoszącą 25 000 tys. zł netto. Zysk ujęty w skonsolidowanym rachunku zysków i strat z tytułu powyższej sprzedaży wyniósł 24 181 tys. zł. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raporcie bieżącym nr 43/2021 oraz nocie 3.12. 2.4 Pozostałe koszty operacyjne Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 42 - Koszty refakturowane 443 - Zapłacone kary, grzywny, odszkodowania 5 805 389 Zapłacone koszty postępowania spornego 1 681 2 555 Przekazane darowizny 182 120 Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych - 1 114 Wartość zlikwidowanych niefinansowych aktywów trwałych 204 260 Rezerwa na rekultywację żwirowni 150 - Utworzenie odpisu aktualizującego wartość środków trwałych 868 - VAT niepodlegający odliczeniu 1 266 316 Spisanie należności 2 985 - Pozostałe koszty związane z usługami leasingu finansowego - 478 Pozostałe 2 442 1 750 Razem 16 068 6 982 2.5 Przychody finansowe Zasady rachunkowości Przychody z tytułu odsetek Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich narastania (z uwzględnieniem metody efektywnej stopy procentowej) w stosunku do wartości bilansowej netto danego składnika aktywów finansowych. Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Przychody finansowe z tytułu odsetek, w tym: 1 179 741 - bankowych 1 126 43 - od należności 43 680 - pozostałe 10 18 Przychody z tyt. nadpłaconego podatku PCC od umów pożyczek 1 052 - Zysk z tytułu różnic kursowych 274 - Rozwiązanie rezerwy na odsetki od zobowiązań 2 493 3 158 Pozostałe 12 270 Razem 5 010 4 169 2.6 Koszty finansowe Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Koszty finansowe z tytułu odsetek, w tym 37 807 20 404 - od kredytów i pożyczek 27 361 11 063 - od zobowiązań 4 557 4 090 - od obligacji 2 716 1 494 - od leasingów 3 004 3 647 - od zobowiązań z tyt. świadczeń pracowniczych 107 107 - pozostałe 62 3 Podatek PCC od umowy pożyczki 5 - Strata z tytułu różnic kursowych - 498 Zapłacone prowizje finansowe (w tym opłaty strukturyzacyjne) 4 185 6 333 Aktualizacja wartości obligacji 67 68 Pozostałe 268 645 Razem 42 332 27 948 2.7 Podatek dochodowy Zasady rachunkowości Na obowiązkowe obciążenia wyniku finansowego składają się: bieżący podatek dochodowy od osób prawnych (CIT) oraz podatek odroczony Podatek bieżący Bieżący podatek dochodowy jest to kwota ustalona na podstawie przepisów podatkowych, która jest naliczona od dochodu do opodatkowania za dany okres i ujmowana jako zobowiązanie w kwocie, w jakiej nie zostało zapłacone lub należność, jeśli kwota dotychczas zapłacona z tytułu bieżącego podatku dochodowego przekracza kwotę do zapłaty. Podatek dochodowy od dochodów uzyskanych w kraju obliczany jest zgodnie z polskimi przepisami podatkowymi, natomiast dochody jednostek prowadzących działalność za granicą podlegają opodatkowaniu według lokalnych przepisów, uwzględniając zapisy umów o unikaniu podwójnego opodatkowania. Obowiązująca stawka podatku dochodowego w Polsce wynosi 19%, na terenie Litwy 15%, Szwecji 21,4% oraz 18% w Ukrainie. Podatek odroczony Podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do wszystkich różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów i pasywów, a ich wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym. Aktywa i rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego traktowane są ‎ w całości jako długoterminowe i nie podlegają dyskontowaniu. Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych aktywów podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty. Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych bezpośrednio w kapitale własnym oraz pozostałych dochodów całkowitych jest ujmowany w kapitale własnym, a nie w rachunku zysków i strat. Grupa kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności z rezerwami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym. Podatek dochodowy w rachunku zysków i strat Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Bieżący podatek dochodowy: 1 370 546 - bieżące obciążenie z tytułu podatku dochodowego 1 255 506 - korekty dotyczące bieżącego podatku dochodowego z lat ubiegłych 115 40 Podatek odroczony: (16 724) 9 412 - związany z powstaniem i odwróceniem różnic przejściowych 11 773 9 412 - aktualizacja aktywa z tytułu podatku odroczonego (28 497) - Razem (15 354) 9 958 Część podatku dochodowego została ustalona według stawki równej 19% dla podstawy opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych działających na terenie Polski. Dla zagranicznych spółek wchodzących w skład Grupy Trakcja stopa podatkowa od dnia 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku wynosiła na Litwie - 15%, w Szwecji – 21,4%, w Ukrainie - 18%. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zysk (strata) brutto (326 432) (1 625) Podatek dochodowy wg obowiązującej stawki podatku dochodowego 19% (62 022) (309) Efekt podatkowy ujęcia: Wykorzystania strat podatkowych z lat ubiegłych - (135) Aktualizacja wartości aktywów z tytułu podatku odroczonego 28 497 5 149 Efekt różnej stopy opodatkowania w Grupie (3 204) (407) Efekt zmiany stawki podatkowej w danym kraju - 119 Przychodów podatkowych niebędących przychodami księgowymi 4 493 1 474 Kosztów podatkowych niebedących kosztami księgowymi (9 656) (4 521) Przychodów niepodatkowych będących przychodami księgowymi (3 081) (1 564) Kosztów niepodatkowych będących kosztami księgowymi 29 619 10 152 Podatek dochodowy wg efektywnej stopy podatkowej 6% (2021: 8%) (15 354) 9 958 Podatek dochodowy odniesiony w pozostałe całkowite dochody Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zyski (straty) aktuarialne Ujęte w kwocie brutto (145) 129 Podatek dochodowy 23 (17) Ujęte w kwocie netto (122) 112 Zyski/(straty) z przeszacowania odniesione na zyski zatrzymane Ujęte w kwocie brutto - 2 096 Podatek dochodowy - (398) Ujęte w kwocie netto - 1 698 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Ujęte w kwocie brutto 2 246 (6 255) Ujęte w kwocie netto 2 246 (6 255) Grupa nie nalicza podatku odroczonego z tytułu różnic kursowych z przeliczenia zagranicznych jednostek zależnych zgodnie z MSR 12, gdyż kontroluje terminy rozliczania się różnic przejściowych i różnice te nie odwrócą się w przewidywalnej przyszłości. Wartość nierozpoznanych z tego tytułu zobowiązań z podatku odroczonego (których utworzenie ujęte byłoby w kapitałach własnych Grupy) wynosiła na 31 grudnia 2022 roku 5 921 tys. zł. Odroczony podatek dochodowy Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych ‎ w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Zarząd Jednostki dominującej i spółek zależnych weryfikują przyjęte szacunki dotyczące prawdopodobieństwa odzyskania aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego w oparciu o zmiany czynników branych pod uwagę, nowe informacje oraz doświadczenia ‎ z przeszłości. Prawdopodobieństwo realizacji aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na budżetach spółek Grupy. Spółki Grupy ujęły w księgach aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego do wysokości, do której jest prawdopodobne, iż osiągną zysk do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych. Spółki Grupy, które historycznie generowały straty i których projekcje finansowe nie przewidują osiągnięcia zysku do opodatkowania umożliwiającego potrącenie ujemnych różnic przejściowych, nie rozpoznają w swoich księgach aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Poniższa tabela prezentuje wpływ aktywa i rezerwy z tytułu podatku odroczonego na wynik i kapitał: Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Aktywo z tytułu podatku odroczonego przed kompensatą 159 592 132 447 - wpływ na wynik 159 498 132 417 - wpływ na kapitał 94 30 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego przed kompensatą 93 985 83 440 - wpływ na wynik 89 677 79 086 - wpływ na kapitał 4 308 4 354 Poniżej przedstawiono okresy, w których, zgodnie z przepisami podatkowymi, najpóźniej mogą zostać rozliczone aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego od straty podatkowej: Na dzień 31.12.2022 2023 2024 2025 2026 2027+ Razem Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego od straty podatkowej - 5 197 7 011 11 665 11 204 35 077 Na dzień 31.12.2021 2022 2023 2024 2025 2026+ Razem Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego od straty podatkowej 4 377 11 211 12 188 8 147 9 727 45 649 Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa nie utworzyła aktywa z tytułu podatku odroczonego od straty podatkowej w kwocie 7 369 tys. zł (na dzień 31.12.2021 r.: 3 858 tys. zł), ponieważ nie jest prawdopodobne osiągnięcie w przyszłości zysku do opodatkowania, od którego byłoby możliwe odpisanie tych niewykorzystanych strat i ulg podatkowych. Nieutworzone bądź spisane aktywo z tytułu nierozliczonych strat podatkowych zgodnie z przepisami spółek z Grupy mogą być rozliczone w okresach zaprezentowanych poniżej: Na dzień 31.12.2022 2023 2024 2025 2026 2027+ Razem Kwota nieutworzonego/spisanego aktywa z tyt. nierozliczonych strat podatkowych 5 001 16 495 2 092 1 718 1 162 26 468 Na dzień 31.12.2021 2022 2023 2024 2025 2026+ Razem Kwota nieutworzonego/spisanego aktywa z tyt. nierozliczonych strat podatkowych 1 235 175 1 218 1 142 89 3 858 Aktywo z tytułu podatku odroczonego ‎ Tytuł różnic przejściowych 1.01.2021 ‎ Badane Zwiększenia / Zmniejszenia 31.12.2021 ‎ Badane Zwiększenia / Zmniejszenia 31.12.2022 ‎ Badane Rezerwa na premie 519 232 751 (145) 606 Rezerwa na badanie bilansu 50 (3) 47 (2) 45 Rezerwa na roboty poprawkowe 2 641 (368) 2 273 256 2 529 Rezerwa na przewidywane straty na kontrakcie 8 078 (4 108) 3 970 25 571 29 541 Rezerwa na świadczenia emerytalne 700 (59) 641 51 692 Rezerwa na nagrody jubileuszowe 236 (219) 17 14 31 Rezerwa na niewykorzystane urlopy wypoczynkowe 2 507 453 2 960 (205) 2 755 Odpis aktualizujący na należności 3 993 (9) 3 984 (117) 3 867 Odpis aktualizujący wartość pozostałych aktywów obrotowych 378 94 472 (163) 309 Niezrealizowane ujemne różnice kursowe 240 (7) 233 (68) 165 Naliczone odsetki od zobowiązań 1 538 (503) 1 035 690 1 725 Odpis aktualizujący wartość obligacji - 21 21 13 34 Odpis aktualizujący na odsetki od należności 109 2 252 2 361 (2 253) 108 Koszty niepodatkowe dotyczące realizowanych kontraktów długoterminowych 46 807 (2 093) 44 714 15 128 59 842 Nadwyżka przychodów zafakturowanych nad ustalonymi - wycena kontraktów długoterminowych 16 603 (171) 16 432 665 17 097 Dodatnia różnica między amortyzacją bilansową a podatkową 51 (1) 50 (5) 45 Strata podatkowa 39 208 6 441 45 649 (10 572) 35 077 Niewypłacone wynagrodzenia i niezapłacone składki ZUS 3 506 873 4 379 (1 776) 2 603 Pozostałe 7 439 (4 832) 2 607 (175) 2 432 Różnice kursowe z przeliczenia 723 (872) (149) 238 89 Razem przed kompensatą 135 326 (2 879) 132 447 27 145 159 592 Kompensata aktywa z tyt. podatku odroczonego z rezerwą z tyt. podatku odroczonego (71 719) (2 839) (74 558) (9 326) (83 884) Razem po kompensacie 63 607 (5 718) 57 889 17 819 75 708 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego ‎ Tytuł różnic przejściowych 1.01.2021 ‎ Badane Zwiększenia / Zmniejszenia 31.12.2021 ‎ Badane Zwiększenia / Zmniejszenia 31.12.2022 ‎ Badane Nadwyżka przychodów ustalonych nad zafakturowanymi - wycena kontraktów długoterminowych 26 926 3 129 30 055 209 30 264 Przychody niepodatkowe dotyczące realizowanych kontraktów długoterminowych 16 187 2 826 19 013 1 036 20 049 Ujemna różnica między amortyzacją bilansową a podatkową 20 371 1 304 21 675 (33) 21 642 Niezrealizowane dodatnie różnice kursowe 54 (16) 38 (3) 35 Naliczone odsetki od lokat, należności, aktywów finansowych, itp. 391 43 434 185 619 Prawo wieczystego użytkowania gruntów 611 (234) 377 (2) 375 Przeszacowanie aktywów trwałych do wartości godziwej 1 872 539 2 411 (146) 2 265 Przeszacowanie nieruchomości inwestycyjnych do wartości godziwej 2 157 455 2 612 455 3 067 Pozostałe 7 097 (86) 7 011 8 349 15 360 Różnice kursowe z przeliczenia 1 051 (1 237) (186) 495 309 Razem przed kompensatą 76 717 6 723 83 440 10 545 93 985 Kompensata aktywa z tyt. podatku odroczonego z rezerwą z tyt. podatku odroczonego (71 719) (2 839) (74 558) (9 326) (83 884) Razem po kompensacie 4 998 3 884 8 882 1 219 10 101 Grupa zrezygnowała z prezentacji ruchów w okresie w podziale na część kapitałową i wynikową ze względu na małą istotność ruchów przechodzących przez kapitał z aktualizacji wyceny. 2.8 Działalność zaniechana W 2022 i 2021 roku nie wystąpiła działalność zaniechana. 2.9 Zysk (strata) na jedną akcję Zasady rachunkowości Zysk netto na akcję dla każdego okresu jest obliczony poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez średnią ważoną liczbę akcji w danym okresie sprawozdawczym. Rozwodniony zysk netto na jedną akcję dla każdego okresu jest obliczany poprzez podzielenie zysku netto za dany okres przez sumę średniej ważonej liczby akcji zwykłych w danym okresie sprawozdawczym i wszystkich potencjalnych akcji rozwadniających. W celu obliczenia rozwodnionego zysk netto na jedną akcję, wartości wykorzystane do obliczenia podstawowego zysku na akcję zostały skorygowane w celu uwzględnienia: - wpływu kosztów z tytułu odsetek od obligacji po uwzględnieniu podatku dochodowego; - średniej ważonej liczby dodatkowych akcji zwykłych, które występowałyby, zakładając zmianę wszystkich rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych. Rozwodnienie zysku na jedną akcję wynika z emisji obligacji zamiennych na akcje, która została szczegółowo opisana w nocie nr 3.16 niniejszego sprawozdania. Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej (311 078) (11 583) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej zastosowany do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję (308 878) (10 373) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej przypadający na akcjonariuszy Jednostki dominującej (306 447) (11 421) Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Jednostki dominującej, zastosowany do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję (304 247) (10 211) Liczba wyemitowanych akcji (w sztukach) 336 450 976 86 450 976 Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję (w sztukach) 171 382 483 86 450 976 Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana ‎ do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję (w sztukach) 187 661 593 102 730 086 Zysk (strata) na jedną akcję przypadający (-a) na akcjonariuszy w trakcie okresu (w zł na akcję): Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane - podstawowy (1,82) (0,13) - rozwodniony (1,65) (0,10) Zysk (strata) na jedną akcję z działalności kontynuowanej przypadający (-a) na akcjonariuszy w trakcie okresu (w zł na akcję): Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane - podstawowy (1,82) (0,13) - rozwodniony (1,65) (0,10) Zysk (strata) na jedną akcję przypadający (-a) na akcjonariuszy Jednostki dominującej w trakcie okresu ‎ (w zł na akcję): Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane - podstawowy (1,79) (0,13) - rozwodniony (1,62) (0,10) 3. Noty objaśniające do bilansu 3.1 Rzeczowe aktywa trwałe Zasady rachunkowości Środki trwałe Środki trwałe wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz wszelkie odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania. W wartości bilansowej środka trwałego ujmuje się koszty modernizacji, zaś koszty regularnych, znaczących przeglądów, których przeprowadzenie jest niezbędne w celu zapobieżenia wystąpienia usterek oraz których wartość w poszczególnych okresach sprawozdawczych różni się istotnie ujmuję się w rozliczeniach międzyokresowych kosztów. Środki trwałe (z wyjątkiem gruntów własnych niesłużących wydobyciu kopalin metodą odkrywkową) amortyzowane są metodą liniową w okresie przewidywanej ekonomicznej użyteczności. Okres przewidywanej ekonomicznej użyteczności każdego aktywa określany jest na dzień przyjęcia aktywa do używania. Środki trwałe będące przedmiotem umowy leasingu finansowego są amortyzowane w sposób określony dla własnych środków trwałych. Jednakże, gdy brak jest pewności, co do przejścia prawa własności przedmiotu umowy, wówczas środki trwałe używane na podstawie umów leasingu finansowego są amortyzowane przez krótszy z dwóch okresów: przewidywany okres użytkowania lub okres trwania leasingu. W dniu 10 listopada 2022 roku Zarząd podjął decyzję o nienabywaniu prawa do przedmiotu umowy leasingu finansowego (w rozumieniu MSR) dot. samochodów po okresie zakończenia umowy z wyjątkiem przypadków, gdy wartość wykupu jest „korzystna” dla Spółki, tzn. znacząco niższa, niż wartość rynkowa w dniu wykupu. Środki trwałe nieoddawane bezpośrednio do używania, lecz wymagające uprzedniego montażu, adaptacji, innych dodatkowych prac lub nakładów zaliczane są do środków trwałych w budowie do czasu ich oddania do używania. Środki trwałe nieużywane, wycofane z używania, przeznaczone do likwidacji lub sprzedaży wycenia się w wartości nie wyższej niż ich cena sprzedaży netto możliwa do osiągnięcia. Środki trwałe umarzane są według metody liniowej. Zastosowane stawki amortyzacyjne odpowiadają okresowi ekonomicznej użyteczności środków trwałych. Okresy ekonomicznej użyteczności środków trwałych przyjęte w Spółce są następujące: ● komputery 3 lata lub okres umowny, ● narzędzia i przyrządy 5 lat, ● zbiorniki naziemne 22 lata, ● kotły, piece od 14 do 25 lat, ● maszyny do obróbki metali od 5 do 14 lat, ● agregaty sprężarkowe od 10 do 20 lat, ● urządzenia energetyczne 13 lat, ● ciężkie maszyny budowlane od 5 do 30 lat, ● drobny sprzęt i maszyny 10 lat, ● wagony technologiczne od 14 do 25 lat, ● wagony magazynowe, warsztatowe, socjalne od 14 do 20 lat, ● kontenery magazynowe, socjalne od 5 do 25 lat, ● samochody osobowe i dostawcze (do 3,5 t) od 5 do 7 lat, ● samochody ciężarowe (pow. 3,5 t) od 5 do 10 lat, ● zaplecze biurowo - socjalne od 10 do 26 lat. Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się corocznie, i w razie konieczności - koryguje się, jeśli korekta następuje od początku następnego roku obrotowego. Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta z bilansu po dokonaniu jej zbycia ‎ lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów z bilansu (obliczone jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danej pozycji) są ujmowane ‎ w rachunku zysków i strat w okresie, w którym dokonano takiego usunięcia. Środki trwałe w budowie Środki trwałe w budowie wycenia się w wysokości ogółu kosztów pozostających w bezpośrednim związku z ich nabyciem lub wytworzeniem. Do kosztów tych zalicza się także koszty finansowe netto związane z obsługą i zabezpieczeniem zobowiązań finansujących środki trwałe w budowie poniesione (zapłacone lub naliczone) do dnia ich oddania do używania. Środki trwałe w budowie zaniechane, przeznaczone do likwidacji lub sprzedaży wycenia się w wartości nie wyższej niż ich cena sprzedaży netto możliwa do osiągnięcia. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania. Każdorazowo, przy wykonywaniu remontu, koszt remontu jest ujmowany w wartości bilansowej rzeczowych aktywów trwałych, jeżeli są spełnione kryteria ujmowania. Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania zewnętrznego dotyczące nabycia, budowy lub produkcji dostosowywanego składnika aktywów Grupa kapitalizuje w ramach kosztu tego składnika aktywów zgodnie z MSR 23. Wszystkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego ujmuje się w chwili poniesienia. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowych aktywów trwałych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Struktura środków trwałych 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Środki trwałe, w tym: 250 685 265 006 - grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu) 24 570 22 670 - budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej 43 882 49 115 - urządzenia techniczne i maszyny 112 859 115 334 - środki transportu 62 850 70 442 - inne środki trwałe 6 524 7 445 Środki trwałe w budowie 4 861 923 Razem 255 546 265 929 Tabele ruchu środków trwałych Rok zakończony Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem 31.12.2022 ‎ Badane Wartość księgowa netto na początek roku 71 785 115 334 70 442 7 445 923 265 929 Zwiększenia - zakup 26 12 034 13 050 2 014 4 258 31 382 Zwiększenia z tytułu wynajmu długoterminowego ujmowane zgodnie z MSSF 16 4 917 163 - - - 5 080 Inne zwiększenia - (25) 25 - - - Zbycie - (162) (818) (502) - (1 482) Zakończenie umowy leasingu bez wykonania opcji wykupu - - (8 854) - - (8 854) Likwidacja - - (168) (122) - (290) Amortyzacja (8 412) (14 430) (11 233) (2 420) (1) (36 496) Inne zmniejszenia (1) (900) (9) - (323) (1 233) Różnice kursowe z przeliczenia 137 845 415 109 4 1 510 Wartość księgowa netto na koniec roku 68 452 112 859 62 850 6 524 4 861 255 546 Stan na 31.12.2022 r. ‎ Badane Koszt lub wartość z wyceny (brutto) 122 485 285 592 156 593 48 199 5 096 617 965 Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości (54 170) (173 578) (94 158) (41 784) (239) (363 929) Różnice kursowe z przeliczenia 137 845 415 109 4 1 510 Wartość księgowa netto 68 452 112 859 62 850 6 524 4 861 255 546 Rok zakończony Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem 31.12.2021 ‎ Badane Wartość księgowa netto na początek roku 80 350 119 036 77 216 8 494 161 285 257 Zwiększenia - zakup 279 12 088 10 809 1 915 1 117 26 208 Zwiększenia z tytułu wynajmu długoterminowego ujmowane zgodnie z MSSF 16 3 559 86 - - - 3 645 Przeniesienie do aktywów przeznaczonych do sprzedaży - (711) (107) (2) - (820) Przeniesienie z/do nieruchomości inwestycyjnych (4 141) - - - - (4 141) Zakończenie umowy leasingu bez wykonania opcji wykupu - - (3 637) - - (3 637) Zbycie - (484) (844) (9) (5) (1 342) Zakończenie umowy leasingu bez wykonania opcji wykupu (3) - (62) (7) - (72) Amortyzacja (8 203) (14 667) (10 011) (2 912) (3) (35 796) Zmniejszenie zw. z decyzją o braku wykupu samochodów w leasingu - - (2 825) - - (2 825) Inne zmniejszenia - (24) (49) (1) (350) (424) Różnice kursowe z przeliczenia (56) 10 (48) (33) 3 (124) Wartość księgowa netto na koniec roku 71 785 115 334 70 442 7 445 923 265 929 Stan na 31.12.2021 r. ‎ Badane Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem Wartość księgowa netto na koniec roku 120 699 290 554 162 733 47 795 1 162 622 943 Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości (48 858) (175 230) (92 243) (40 317) (242) (356 890) Różnice kursowe z przeliczenia (56) 10 (48) (33) 3 (124) Wartość księgowa netto 71 785 115 334 70 442 7 445 923 265 929 Struktura własnościowa środków trwałych Na dzień 31.12.2022 Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem Własne 54 532 61 571 26 551 5 836 4 861 153 351 Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu 13 921 51 287 36 299 688 - 102 195 Razem 68 453 112 858 62 850 6 524 4 861 255 546 Na dzień 31.12.2021 Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem Własne 57 208 68 363 27 183 7 229 923 160 906 Używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu 14 577 46 971 43 258 217 - 105 023 Razem 71 785 115 334 70 441 7 446 923 265 929 Tabela ruchu środków trwałych używanych na podstawie umów najmu, dzierżawy i innych umów leasingu Rok obrotowy kończący się ‎ 31.12.2022 r. Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem Badane Wartość księgowa netto na początek roku 14 577 46 971 43 258 217 - 105 023 Amortyzacja (5 263) (4 674) (6 718) (90) - (16 745) Składniki aktywów z nowych umów leasingu 2 125 10 801 11 913 556 - 25 395 Inne zwiększenia/zmniejszenia 2 472 (1 285) (3 456) - - (2 269) Zakończenie umowy leasingu bez wykonania opcji wykupu - - (8 854) - - (8 854) Różnice kursowe z przeliczenia 10 342 156 5 - 513 Wartość księgowa netto na koniec roku 13 921 52 155 36 299 688 - 103 063 Rok obrotowy kończący się ‎ 31.12.2021 r. Grunty, budynki ‎ i budowle Maszyny ‎ i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Środki trwałe ‎ w budowie Razem Badane Wartość księgowa netto na początek roku 20 173 42 253 46 360 - - 108 786 Amortyzacja (5 011) (3 950) (5 227) (25) - (14 213) Składniki aktywów z nowych umów leasingu 3 559 10 823 9 670 240 - 24 292 Inne zwiększenia/zmniejszenia - (2 188) (4 721) - - (6 909) Przeniesienie z/do nieruchomości inwestycyjnych (4 141) - - - - (4 141) Zmniejszenie zw. z decyzją o braku wykupu samochodów w leasingu - - (2 824) - - (2 824) Różnice kursowe z przeliczenia (3) 33 - 2 - 32 Wartość księgowa netto na koniec roku 14 577 46 971 43 258 217 - 105 023 W oparciu o prawo wieczystego użytkowania gruntów Grupa posiada grunty zakwalifikowane do kategorii Grunty, budynki i budowle o wartości netto 20 168 tys. zł (na dzień 31.12.2021 r.: 21 544 tys. zł). Grupa nie posiada zobowiązań pozabilansowych z tytułu podpisanych umów dotyczących nabycia rzeczowych aktywów trwałych, które nie zostały jeszcze ujęte w bilansie (31.12.2022: 2 800 tys. zł). Informacje o zabezpieczeniach na rzeczowych aktywach trwałych zostały zawarte w nocie 5.2. 3.2 Wartości niematerialne Zasady rachunkowości Wartości niematerialne Składnik wartości niematerialnych w momencie początkowego ujęcia wycenia się w cenie nabycia (w przypadku wartości niematerialnych nabytych w ramach oddzielnej transakcji) lub koszcie wytworzenia (w przypadku aktywowanych nakładów poniesionych na prace rozwojowe). Po ujęciu początkowym, wartości niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Nakłady poniesione na wartości niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem aktywowanych nakładów poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały poniesione. Wartości niematerialne o ograniczonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji, i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników wartości niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania ujmuje się w rachunku zysków i strat w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika wartości niematerialnych. Wartości niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane weryfikacji pod kątem ewentualnej utraty wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne. Okresy ekonomicznej użyteczności wartości niematerialnych przyjęte w Spółce są następujące: ● Patenty i licencje okres umowny ● Koszty prac rozwojowych 3 lata, ● Oprogramowanie komputerowe 2 lata, Koszty prac badawczo - rozwojowych Koszty prac badawczych są odpisywane w ciężar kosztów w rachunku zysków i strat w momencie poniesienia. Nakłady poniesione na prace rozwojowe wykonane w ramach danego przedsięwzięcia są przenoszone na kolejny okres, jeżeli można uznać, że zostaną one w przyszłości odzyskane. Po początkowym ujęciu nakładów na prace rozwojowe, stosuje się model kosztu historycznego wymagający, aby składniki aktywów były ujmowane według cen nabycia pomniejszonych o skumulowaną amortyzację i skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wszelkie nakłady przeniesione na kolejny okres są amortyzowane przez przewidywany okres uzyskiwania przychodów ze sprzedaży z danego przedsięwzięcia. Koszty prac rozwojowych są poddawane ocenie pod kątem ewentualnej utraty wartości corocznie, jeśli składnik aktywów nie został jeszcze oddany do użytkowania, lub częściej, gdy w ciągu okresu sprawozdawczego pojawi się przesłanka utraty wartości wskazująca na to, że ich wartość bilansowa może nie być możliwa do odzyskania. Na każdy dzień bilansowy koszty prac rozwojowych, które nie zostały zakończone, są prezentowane wśród wartości niematerialnych jako odrębna pozycja „Wartości niematerialne w budowie”. Zyski lub straty wynikające z usunięcia wartości niematerialnych z bilansu są wyceniane według różnicy pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w rachunku zysków i strat w momencie ich usunięcia z bilansu. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników wartości niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Struktura wartości niematerialnych 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Koszty zakończonych prac rozwojowych 57 200 Nabyte koncesje, patenty, licencje i podobne wartości, w tym: 2 028 3 018 - oprogramowanie komputerowe 1 891 2 769 Wartości niematerialne w budowie 1 929 809 Razem 4 014 4 027 Struktura własnościowa wartości niematerialnych 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Własne 4 014 4 027 Razem 4 014 4 027 Tabele ruchu wartości niematerialnych Rok obrotowy kończący się 31.12.2022 r. ‎ Badane Koszty zakończonych prac rozwojowych Licencje na oprogra-mowanie Pozostałe licencje, koncesje, patenty Wartości niemate- rialne w budowie Razem Wartość księgowa netto na początek roku 200 2 769 249 809 4 027 Zwiększenia nabycia 1 665 8 1 120 1 794 Amortyzacja (144) (1 572) (120) - (1 836) Różnice kursowe z przeliczenia - 29 - - 29 Wartość księgowa netto na koniec roku 57 1 891 137 1 929 4 014 Stan na 31.12.2022 r. ‎ Badane Koszty zakończonych prac rozwojowych Licencje na oprogra-mowanie Pozostałe licencje, koncesje, patenty Wartości niemate- rialne w budowie Razem Koszt lub wartość z wyceny (brutto) 9 069 15 217 1 550 1 929 27 765 Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości (9 012) (13 355) (1 413) - (23 780) Różnice kursowe z przeliczenia - 29 - - 29 Wartość księgowa netto 57 1 891 137 1 929 4 014 Rok obrotowy kończący się 31.12.2021 r. ‎ Badane Koszty zakończonych prac rozwojowych Licencje na oprogra-mowanie Pozostałe licencje, koncesje, patenty Wartości niemate- rialne w budowie Razem Wartość księgowa netto na początek roku 436 2 512 267 314 3 529 Zwiększenia nabycia - 1 141 94 967 2 202 Amortyzacja (236) (884) (112) - (1 232) Inne zmniejszenia - - - (472) (472) Wartość księgowa netto na koniec roku 200 2 769 249 809 4 027 Stan na 31.12.2021 r. ‎ Badane Koszty zakończonych prac rozwojowych Licencje na oprogra-mowanie Pozostałe licencje, koncesje, patenty Wartości niemate- rialne w budowie Razem Koszt lub wartość z wyceny (brutto) 9 076 14 559 1 568 809 26 012 Umorzenie i łączne dotychczasowe odpisy z tytułu utraty wartości (8 876) (11 790) (1 319) - (21 985) Wartość księgowa netto 200 2 769 249 809 4 027 W 2022 i 2021 roku Grupa nie poniosła kosztów na prace badawczo-rozwojowe ujętych w rachunku zysków i strat. Informacje o zabezpieczeniach na wartościach niematerialnych zostały zawarte w nocie 5.2. 3.3 Wartość firmy Zasady rachunkowości Wartość firmy z tytułu przejęcia jednostki gospodarczej jest początkowo ujmowana według ceny nabycia stanowiącej nadwyżkę kosztów połączenia jednostek gospodarczych nad udziałem jednostki przejmującej w wartości godziwej netto możliwych do zidentyfikowania aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych. Po początkowym ujęciu, wartość firmy jest wykazywana według ceny nabycia pomniejszonej o wszelkie skumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Test na utratę wartości przeprowadza się raz na rok lub częściej, jeśli wystąpią ku temu przesłanki. Wartość firmy nie podlega amortyzacji. Na dzień przejęcia nabyta wartość firmy jest alokowana do każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które mogą skorzystać z synergii połączenia. Każdy ośrodek lub zespół ośrodków, do którego została przypisana wartość firmy, powinien: • odpowiadać najniższemu poziomowi w Grupie, na którym wartość firmy jest monitorowana na wewnętrzne potrzeby zarządcze oraz • być nie większy niż jeden segment działalności zgodnie z definicją segmentów Grupy określonych na podstawie ‎ MSSF 8 Segmenty operacyjne przed agregacją. Utrata wartości ustalana jest poprzez oszacowanie odzyskiwalnej wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego została alokowana dana wartość firmy. W przypadku, gdy odzyskiwalna wartość ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest niższa niż wartość bilansowa, ujęty zostaje odpis z tytułu utraty wartości. Odpis ten nie podlega odwróceniu w kolejnych okresach sprawozdawczych. W przypadku, gdy wartość firmy stanowi część ośrodka wypracowującego środki pieniężne i dokonana zostanie sprzedaż części działalności w ramach tego ośrodka, przy ustalaniu zysków lub strat ze sprzedaży takiej działalności wartość firmy związana ze sprzedaną działalnością zostaje włączona do jej wartości bilansowej. W takich okolicznościach sprzedana wartość firmy jest ustalana na podstawie względnej wartości sprzedanej działalności i wartości zachowanej części ośrodka wypracowującego środki pieniężne. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Alokacja wartości firmy do ośrodków generujących przepływy pieniężne Zgodnie z MSR 36 wartość firmy alokowana jest do ośrodków generujących przepływy pieniężne. Grupa dokonuje oceny związanej z alokacją wartości firmy do odpowiednich ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne. Utrata wartości firmy Zgodnie z MSR 36 Zarząd Jednostki dominującej na dzień bilansowy dokonuje corocznych testów na utratę wartości ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których została przypisana wartość firmy. Przeprowadzone testy wymagają oszacowania wartości użytkowej ośrodków wypracowujących przepływy pieniężne („CGU”) w oparciu ‎ o przyszłe przepływy pieniężne generowane przez te CGU, które następnie przy zastosowaniu stopy dyskontowej są korygowane do wartości bieżącej. Wartość firmy 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Wartość firmy według kosztu 446 433 444 551 Skumulowana utrata wartości (332 775) (262 962) Wartość firmy po uwzględnieniu dokonanych odpisów 113 658 181 589 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 181 589 187 269 Zmniejszenia (69 813) - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości ujęte w ciągu roku (69 813) - Różnice kursowe z przeliczenia 1 882 (5 680) Stan na koniec okresu 113 658 181 589 Alokacja wartości firmy do ośrodków generujących przepływy pieniężne („CGU”) po ujęciu odpisów z tytułu utraty wartości Dla celów testowania utraty wartości na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość firmy została alokowana do następujących ośrodków generujących przepływy pieniężne: Na dzień 31.12.2022 CGU: ‎ Trakcja, Torprojekt, BTW CGU: ‎ PEUiM, Dalba, PDM CGU: ‎ Spółki z Gr. AB Kauno Tiltai CGU: ‎ PRK 7 Nieruchomości Razem Alokowana wartość firmy po ujęciu odpisów aktualizujących 58 160 - 50 718 4 780 113 658 Na dzień 31.12.2021 CGU: ‎ Trakcja, Torprojekt, BTW CGU: ‎ PEUiM, Dalba, PDM CGU: ‎ Spółki z Gr. AB Kauno Tiltai CGU: ‎ PRK 7 Nieruchomości Razem Alokowana wartość firmy po ujęciu odpisów aktualizujących 58 160 28 374 90 275 4 780 181 589 Test na utratę wartości firmy Na dzień 31 marca, 30 czerwca oraz 31 grudnia 2022 roku zidentyfikowano przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości firmy związane głównie ze znaczącym wzrostem rynkowych stóp procentowych, rozpoczęciem konfliktu na terytorium Ukrainy w wyniku czego wzrosła stopa wolna od ryzyka oraz całkowita premia za ryzyko kapitałowe dla Polski i Litwy. Powyższe elementy mają wpływ na stopę dyskontową stosowaną do wyliczenia wartości użytkowej CGU. Wzrost powyższych elementów wpływa negatywnie na wartość odzyskiwalną CGU. Na dzień 30 września 2022 roku nie zidentyfikowano przesłanek wskazujących na możliwość wysąpienia utraty wartości firmy. Ponadto w związku z wybuchem wojny na terytorium Ukrainy zidentyfikowano ryzyka (w tym wzrost cen materiałów i kosztów operacyjnych) opisane w raporcie bieżącym nr 14/2022, które mogą spowodować niekorzystne zmiany, o których mowa w MSR 36 par 12b, tj. zmiany o charakterze technologicznym, rynkowym, gospodarczym lub prawnym. W związku z identyfikacją powyższych przesłanek na dzień 31 marca, 30 czerwca oraz 31 grudnia 2022 roku został przeprowadzony test na utratę wartości firmy. Podstawowe założenia przyjęte na potrzeby testu na utratę wartości firmy: Na dzień 31.12.2022 CGU: ‎ Trakcja, Torprojekt, BTW CGU: ‎ PRK 7 Nieruchomości CGU: ‎ PEUiM, Dalba, PDM CGU: ‎ Spółki z Gr. AB Kauno Tiltai WACC przed opodatkowaniem 15,8% 15,8% 15,8% 11,4% WACC po opodatkowaniu 12,8% 12,8% 12,8% 9,7% margin EBITDA 0,6% - 7,3% 2,1% - 5,1% 6,7% - 10,7% 3,2% - 4,8% Stopa wzrostu w okresie rezydualnym 2,0% 2,0% 2,0% 2,0% Na dzień 31.12.2021 CGU: ‎ Trakcja, Torprojekt, BTW CGU: ‎ PRK 7 Nieruchomości CGU: ‎ PEUiM, Dalba, PDM CGU: ‎ Spółki z Gr. AB Kauno Tiltai WACC przed opodatkowaniem 12,0% 12,0% 12,0% 8,3% WACC po opodatkowaniu 9,7% 9,7% 9,7% 7,0% margin EBITDA 4,6% - 7,4% 2,5% - 3,4% 5,1% - 10,9% 4,3% - 5,8% Stopa wzrostu w okresie rezydualnym 2,0% 2,0% 2,0% 2,0% W wyniku przeprowadzonych w 2022 roku testów na utratę wartości stwierdzono łączną utratę wartości firmy przypisanej do następujących CGU: - CGU składającego się ze spółek z grupy AB Kauno Tiltai w łącznej kwocie 41 439 tys. zł (w tym na dzień 30 czerwca 2022 roku w kwocie 34 330 tys. zł oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku w kwocie 7 109 tys. zł); - CGU składającego się ze spółek PEUiM, PDM, Dalba w łącznej kwocie 28 374 tys. zł (w tym na dzień 31 marca 2022 roku w kwocie 22 753 tys. zł, na dzień 30 czerwca 2022 roku w kwocie 5 029 tys. zł oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku w kwocie 592 tys. zł), w wyniku dokonanych odpisów wartość firmy przypisana do tego CGU na dzień 31 grudnia 2022 roku wynosiła 0; Odpis został zaprezentowany w skonsolidowanym rachunku zysków i strat za 2022 i 2021 rok w oddzielnej pozycji. Analiza wrażliwości testu na utratę wartości firmy Przeprowadzona analiza wrażliwości wskazuje, że istotnymi czynnikami wpływającymi na szacunki wartości użytkowej ośrodków generujących przepływy pieniężne są rentowność realizowanych kontraktów budowlanych oraz przyjęty poziom stopy dyskontowej. EBITDA = zysk operacyjny + amortyzacja + odpis wartości firmy Analiza wrażliwości dla CGU składającego się ze spółek: Trakcja, Torprojekt oraz BTW Zastosowany wskaźnik Racjonalnie możliwa zmiana wskaźnika Wpływ na wartość odzyskiwalną ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne wzrost spadek EBITDA +/- 2,5% 13 944 (13 944) WACC +/- 0,25 p.p. (7 111) 7 389 Grupa dokonała analizy wrażliwości zmiany poziomu EBITDA +/- 2,5% oraz poziomu WACC po opodatkowaniu +/-0,25 p.p. w wyniku czego stwierdzono, że racjonalna zmiana założeń nie spowodowałaby konieczności ujęcia odpisu z tytułu utraty wartości. Analiza wrażliwości dla CGU, w którego skład wchodzi spółka PRK7 Nieruchomości Zastosowany wskaźnik Racjonalnie możliwa zmiana wskaźnika Wpływ na wartość odzyskiwalną ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne wzrost spadek EBITDA +/- 2,5% 1 046 (1 046) WACC +/- 0,25 p.p. (744) 777 Grupa dokonała analizy wrażliwości zmiany poziomu EBITDA +/- 2,5% oraz poziomu WACC po opodatkowaniu +/-0,25 p.p. w wyniku czego stwierdzono, że racjonalna zmiana założeń nie spowodowałaby konieczności ujęcia odpisu z tytułu utraty wartości. Analiza wrażliwości dla CGU składającego się ze spółek należących do Grupy AB Kauno Tiltai Zastosowany wskaźnik Racjonalnie możliwa zmiana wskaźnika Wpływ na wartość odzyskiwalną ośrodka wypracowującego przepływy pieniężne wzrost spadek EBITDA +/- 2,5% 11 430 (11 430) WACC +/- 0,25 p.p. (7 354) 7 850 Na dzień 31 grudnia 2022 roku Grupa dokonała odpisu aktualizującego wartości firmy przypisanej do tego CGU stąd też każda zmiana założeń w efekcie, których spadłaby wartość odzyskiwalna CGU spowodowałaby konieczność ujęcia odpisu z tytułu utraty wartości. Testy na utratę wartości były wykonane na dzień bilansowy, wg najlepszej wiedzy na moment ich sporządzenia. Czynnikiem o charakterze systemowym, który w przyszłości może wpłynąć na wycenę wszystkich aktywów, w szczególności aktywów finansowych (w sprawozdaniu jednostkowym) i wartości firmy tzw. „goodwill” w sprawozdaniu skonsolidowanym jest pandemia COVID-19 oraz konflikt zbrojny na terytorium Ukrainy. Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji z przyczyn obiektywnych nie jest możliwa całościowa ocena skutków wpływu pandemii na wynik testów. Oceniając potencjalne, specyficzne dla Grupy skutki można wyróżnić następujące czynniki (ze wskazaniem kierunku ich działania): ● obniżenie kosztów finansowania dłużnego w związku ze spadkiem stóp procentowych (+), ● wzrost współczynników ryzyka (tzw. country risk premium) dla ośrodków generujących przepływy pieniężne na rynku polskim i litewskim (-), ● potencjalny spadek kosztów pracy i wzrost dostępności siły roboczej (+), ● poprawa pozycji konkurencyjnej w relacji do innych wykonawców z uwagi na nieistotny udział w strukturze zatrudnienia obcokrajowców (+), ● możliwość zakłóceń ciągłości realizacji kontraktów z uwagi na wydłużenie procedowania decyzji administracyjnych (-), ● zmiana cen kluczowych materiałów tym: 1) potencjalny spadek cen materiałów ropopochodnych (np. asfalt) (+), 2) potencjalny wzrost cen materiałów związany z zaburzeniami łańcucha dostaw (-), ● stymulacja gospodarki poprzez rządowe programy inwestycji infrastrukturalnych (+), ● osłabienie PLN względem EUR oraz potencjalna zmienność kursów (+/-), ● zwiększone ryzyko zatorów płatniczych a nawet niewypłacalności (-). Biorąc pod uwagę ilość zmiennych i niepewność związaną dalszym rozwojem pandemii COVID-19 oraz konfliktu na terytorium Ukrainy oraz ich skutkami, wynik testów na utratę wartości w przyszłości może być podatny na wahania przekraczające zakładane na dzień zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji poziomy racjonalnej zmiany kluczowych założeń. 3.4 Nieruchomości inwestycyjne Zasady rachunkowości Na nieruchomości inwestycyjne Spółki składają się inwestycje w budynki i grunty posiadane w celu generowania przychodów z wynajmu lub ze względu na oczekiwany przyrost ich wartości. Początkowo nieruchomości inwestycyjne nabyte w ramach oddzielnej transakcji zakupu są wyceniane według ceny nabycia z uwzględnieniem kosztów transakcji. W pozostałych przypadkach, np. nabycie w ramach transakcji przejęcia innej jednostki gospodarczej, ich ujęcie początkowe następuje według wartości godziwej. Po początkowym ujęciu wszystkie nieruchomości inwestycyjne wykazywane są według wartości godziwej. Zmiana wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych następująca w ciągu roku wykazywana jest w rachunku zysków i strat. Na nieruchomości inwestycyjne Grupy składają się inwestycje w budynki i grunty posiadane w celu generowania przychodów z wynajmu lub ze względu na oczekiwany przyrost ich wartości. Początkowo nieruchomości inwestycyjne nabyte w ramach oddzielnej transakcji zakupu są wyceniane według ceny nabycia z uwzględnieniem kosztów transakcji. W pozostałych przypadkach, np. nabycie w ramach transakcji przejęcia innej jednostki gospodarczej, ich ujęcie początkowe następuje według wartości godziwej. Po początkowym ujęciu wszystkie nieruchomości inwestycyjne wykazywane są według wartości godziwej. Zmiana wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych następująca w ciągu roku wykazywana jest w rachunku zysków i strat. W przypadku przeniesienia składnika majątku Grupy ze środków trwałych do nieruchomości inwestycyjnych, różnica pomiędzy wyceną w wartości godziwej a wartością bilansową takiego składnika majątku zostaje ujęta w kapitale z aktualizacji wyceny, a wszelkie późniejsze zmiany - w rachunku zysków i strat. Jeśli jednostka w trakcie budowy nieruchomości inwestycyjnej uzyskuje możliwość wiarygodnej wyceny wartości godziwej tej nieruchomości, którą wcześniej wyceniała według kosztu, to wycenia tę nieruchomość według jej wartości godziwej. W momencie zakończenia przez jednostkę budowy własnej nieruchomości inwestycyjnej, która zostanie ujęta w wartości godziwej, różnica pomiędzy wartością godziwą nieruchomości na ten dzień a jej wcześniejszą wartością bilansową zostanie rozpoznana w rachunku zysków i strat. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Klasyfikacja do kategorii nieruchomości inwestycyjnych Grupa dokonuje klasyfikacji nieruchomości do kategorii rzeczowych aktywów trwałych, zapasów lub nieruchomości inwestycyjnych w zależności od planowanego wykorzystania ich przez Grupę. Wycena w wartości godziwej nieruchomości inwestycyjnych Grupa oszacowuje wartość nieruchomości inwestycyjnych na dzień 31 grudnia na podstawie wyceny przeprowadzonej na ten dzień przez niezależnego rzeczoznawcę posiadającego kwalifikacje odpowiednie do przeprowadzania wycen nieruchomości, a także aktualne doświadczenie w takich wycenach dokonywanych w lokalizacjach, w których znajdują się aktywa Grupa. Dodatkowo Grupa dokonuje samooceny otrzymanych opinii o wartości godziwej poprzez analizę danych pochodzących z aktywnego rynku aktualnych cen rynkowych podobnych nieruchomości inwestycyjnych, które są podobnie zlokalizowane i znajdują się w porównywalnym stanie. Analizy te są dokonywane przez osoby posiadające wiedzę o rynku. W trakcie roku na kolejne daty bilansowe, tj. 31 marca, 30 czerwca oraz 30 września Grupa dokonuje analizy przesłanek dotyczących możliwości zmiany wartości godziwej. Do wyceny budynków zaliczanych do nieruchomości inwestycyjnych posiadanych przez Grupę zastosowano metodę kosztową oraz dochodową. Zgodnie z MSSF 13 podejście kosztowe odzwierciedla kwotę, która byłaby wymagana aktualnie, aby odtworzyć wydajność danego składnika aktywów (często określana jako bieżący koszt zastąpienia). W wielu przypadkach metoda bieżącego kosztu zastąpienia jest używana do ustalenia wartości godziwej aktywów materialnych, które są wykorzystywane w połączeniu z innymi aktywami lub innymi aktywami i zobowiązaniami. Wyceniane nieruchomości należą do kategorii rynku regionalnego, a wartość ich składnika budowlanego określa się w podejściu kosztowym, metodą kosztów zastąpienia przy zastosowaniu techniki wskaźnikowej oraz elementów scalonych. Podejście dochodowe polega na określeniu wartości nieruchomości przy założeniu, że jej nabywca zapłaci za nią cenę, której wysokość uzależni od przewidywanego dochodu, jaki uzyska z nieruchomości oraz że nie zapłaci za nią więcej od kwoty, za którą mógłby nabyć inną nieruchomość tej samej rentowności i stopniu ryzyka. Zgodnie z Powszechnymi Krajowymi Zasadami Wyceny - podejście dochodowe jest stosowane w przypadku określania wartości nieruchomości generujących dochód bądź stwarzających możliwość osiągania dochodu, przy założeniu, że dochód jest podstawowym czynnikiem wpływającym na wartość tych nieruchomości. Podstawą obliczania dochodu z nieruchomości są wpływy czynszowe, uzyskiwane z najmu, dzierżawy i innych praw do nieruchomości oraz wpływy pozaczynszowe. Do wpływów pozaczynszowych zalicza się m.in. dochody z udostępnienia nieruchomości na plansze reklamowe, anteny telefonii komórkowych, bankomaty, parkingi, itp. Wyceny wartości godziwej gruntów należących do nieruchomości inwestycyjnych przeprowadzono poprzez odniesienie do rynkowych cen transakcyjnych dotyczących podobnych nieruchomości (metoda porównawcza). Podejście porównawcze polega na określeniu wartości nieruchomości przy założeniu, że wartość wycenianej nieruchomości jest równa cenie, jaką uzyskano za nieruchomości podobne, które były przedmiotem obrotu rynkowego, skorygowanej ze względu na cechy różniące te nieruchomości (tj. lokalizację, uzbrojenie/stan zagospodarowania, powierzchnię) i ustalonej z uwzględnieniem zmian poziomu cen na skutek upływu czasu. Nieruchomość „Złoże kruszywa naturalnego Nowowola” należąca do spółki zależnej PEUiM została wyceniona przy zastosowaniu metody dochodowej, techniką zdyskontowanych strumieni dochodu. Technika ta opiera się na oczekiwanych przepływach pieniężnych, które nie zostały skorygowane względem ryzyka, i skorygowanej stopie dyskontowej, która uwzględnia premię z tytułu ryzyka, której domagają się uczestnicy rynku. Stopę tę skalkulowano ‎ w oparciu o model CAPM i przyjęto na poziomie 10,51%. W wycenie wykorzystano 10-letnie projekcje z dochodów ‎ z nieruchomości. Wielkość dochodu z nieruchomości została ustalona na podstawie analizy danych z rynku lokalnego oraz szczegółowych danych dotyczących zasobu złoża. Wartość rezydualna gruntu po zakończeniu eksploatacji złoża została określona na podstawie analizy średnich cen transakcyjnych gruntów klas rolnych klas słabych dla woj. podlaskiego. Przy wyborze podejścia i metody kierowano się zasadami określonymi w MSSF 13, ustawie o gospodarce nieruchomościami oraz w rozporządzeniu Rady Ministrów w sprawie szczegółowych zasad wyceny nieruchomości oraz zasad i trybu sporządzania operatu szacunkowego. Do ustalenia wartości godziwej, zastosowano techniki wyceny, które są̨ odpowiednie do okoliczności i w przypadku których są̨ dostępne dostateczne dane, przy maksymalnym wykorzystaniu odpowiednich obserwowalnych danych wejściowych i minimalnym wykorzystaniu nieobserwowalnych danych wejściowych. W szacowaniu wartości godziwej nieruchomości zastosowano podejście najkorzystniejszego i najlepszego zastosowania nieruchomości (co stanowi aktualne zastosowanie tych nieruchomości). Rok zakończony Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii Razem 31.12.2022 Badane Wartość księgowa netto na początek roku 32 117 2 789 34 905 Amortyzacja (102) - (102) Aktualizacja wartości na podstawie wyceny zewnętrznej 281 (291) (10) Wartość księgowa netto na koniec roku 32 296 2 498 34 793 Rok zakończony Grunty Budynki, lokale i obiekty inżynierii Razem 31.12.2021 Badane Wartość księgowa netto na początek roku 24 271 2 316 26 587 Amortyzacja (101) - (101) Aktualizacja wartości na podstawie wyceny zewnętrznej 3 231 (836) 2 395 Przemieszczenia z/do środków trwałych 4 794 1 495 6 289 Sprzedaż nieruchomości inwestycyjnych (78) - (78) Inne zmniejszenia - (187) (187) Wartość księgowa netto na koniec roku 32 117 2 789 34 905 Wpływ nieobserwowalnych danych wejściowych na wartość godziwą nieruchomości w zależności od przyjętej techniki wyceny Zastosowana technika wyceny Nieobserwowalne dane wejściowe Zależność pomiędzy nieobserwowalnymi danymi wejściowymi a wartością godziwą Nieruchomości biurowe - grunty Podejście porównawcze lokalizacja (20%) czynniki te miały wpływ na wartość współczynnika korygującego przyjętego w wycenie wartości godziwej nieruchomości dostępność (20%) funkcja w planie/studium (20%) stan zagospodarowania, wielkość działki, kształt, uzbrojenie (20%) ekspozycja, dostępność (10%) forma władania (10%) średnia cena rynkowa nieruchomości porównywalnych wzrost ceny rynkowej nieruchomości porównywalnych spowoduje wzrost wartości godziwej nieruchomości Nieruchomości gruntowe Podejście porównawcze lokalizacja ogólna (30%) czynniki te miały wpływ na wycenę wartości godziwej nieruchomości dostępność (25%) stan zagospodarowania, uzbrojenie (25%) wielkość i kształt działki (20%) średnia cena rynkowa nieruchomości porównywalnych wzrost ceny rynkowej nieruchomości porównywalnych spowoduje wzrost wartości godziwej nieruchomości Nieruchomości biurowo - magazynowe Podejście ‎ dochodowe stopa kapitalizacji (10%) wyższa stopa kapitalizacji spowoduje obniżenie wartości godziwej nieruchomości roczne wydatki operacyjne - 127 tys. zł wzrost wydatków operacyjnych wpłynie negatywnie na wartość godziwą nieruchomości współczynnik strat z tytułu pustostanów i zaległości czynszowych (15%) wyższy wskaźnik strat z tytułu pustostnów i zaległości czynszowych wpłynie negatywnie na wartość godziwą nieruchomości Złoża kruszywa naturalnego Podejście dochodowe stopa dyskontowa 12% wzrost stopy dyskontowej spowoduje spadek wartości godziwej nieruchomości zasobność operatywna złoża 1 055 tys. ton wzrost przewidywanej zasobności złoża spowoduje wzrost wartości godziwej nieruchomości średnia cena sprzedaży kruszywa ‎ 19 zł/Mg wzrost średniej ceny sprzedaży kruszywa spowoduje wzrost wartości godziwej nieruchomości Analiza wrażliwości pokazuje, iż model wyceny rynkowej jest wrażliwy głównie na ceny podobnych nieruchomości przyjętych do wyceny, natomiast w przypadku wyceny nieruchomości metodą dochodową wrażliwy jest na poziom stopy dyskontowej oraz wielkość przewidywanych strumieni dochodu z nieruchomości. W ciągu 2022 roku nie doszło do zmiany w technice wyceny. Na podstawie dokonanej wyceny na dzień 31 grudnia 2022 roku stwierdzono zmniejszenie wartości nieruchomości inwestycyjnych w kwocie 10 tys. zł, które zostało ujęte w pozostałych kosztach operacyjnych. Szczegóły dotyczące hierarchii wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku: 31.12.2022 ‎ Badane Poziom 1 Poziom 2 Poziom 3 Nieruchomości inwestycyjne: 34 793 - - 34 793 Nieruchomości biurowe 30 910 - - 30 910 Nieruchomości gruntowe 1 914 - - 1 914 Złoża kruszywa naturalnego 1 969 - - 1 969 31.12.2021 ‎ Badane Poziom 1 Poziom 2 Poziom 3 Nieruchomości inwestycyjne: 34 905 - - 34 905 Nieruchomości biurowe 30 333 - - 30 333 Nieruchomości gruntowe 2 156 - - 2 156 Złoża kruszywa naturalnego 2 416 - - 2 416 Poziom 1 - ceny notowań rynkowych z aktywnych rynków dla identycznych aktywów i zobowiązań, Poziom 2 - ceny z aktywnych rynków, lecz inne niż ceny notowań rynkowych - ustalane bezpośrednio (poprzez porównanie z faktycznymi transakcjami) lub pośrednio (poprzez techniki wyceny bazujące na faktycznych transakcjach), Poziom 3 - ceny niepochodzące z aktywnych rynków. Nie wystąpiły przeniesienia pomiędzy poziomami 1, 2 i 3 w trakcie roku obrotowego. Uzgodnienie bilansu otwarcia i zamknięcia wartości godziwej Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu (Poziom 3) 34 905 26 587 Przemieszczenia z/do środków trwałych - 6 289 Zbycie - (78) Zyski (straty) ujęte w rachunku zysków i strat (brutto) (10) 2 395 Amortyzacja (102) (101) Inne - (186) Stan na koniec okresu (Poziom 3) 34 793 34 905 Niezrealizowane zyski (straty) w okresie, rozpoznane w rachunku zysków i strat (jako pozostałe koszty lub przychody operacyjne) (10) 2 395 Przychody i koszty dotyczące nieruchomości inwestycyjnych Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Przychody z czynszów z nieruchomości inwestycyjnych 686 535 Bezpośrednie koszty operacyjne dotyczące nieruchomości inwestycyjnych, które w danym okresie przyniosły przychody z czynszów (214) (154) Bezpośrednie koszty operacyjne dotyczące nieruchomości inwestycyjnych, które w danym okresie nie przyniosły przychodów z czynszów (80) (77) Na nieruchomościach inwestycyjnych zostały ustanowione zabezpieczenia, co zostało przedstawione ‎ w nocie 5.2. 3.5 Wspólnie kontrolowana działalność - kontrakty realizowane w konsorcjach Zasady rachunkowości Przychody z tytułu umów konsorcjalnych Grupa realizuje niektóre kontrakty długoterminowe na podstawie umów konsorcjalnych jako lider konsorcjum bez tworzenia odrębnych jednostek. Grupa traktuje udziały w takich kontraktach jako udziały we wspólnych działaniach zgodnie z MSSF 11. W związku z powyższym Grupa nie rozpoznaje w rachunku zysków i strat części przychodów i kosztów z tytułu takich umów przypadająca na konsorcjantów. Jednocześnie Grupa ujmuje w bilansie jedynie tą część aktywów ‎ i zobowiązań, która przypada udziałowi Grupy we wspólnie kontrolowanej działalności. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Klasyfikacja wspólnych ustaleń umownych Grupa na podstawie analizy zapisów umowy określa czy sprawuje wspólną kontrolę oraz ustala rodzaj wspólnego ustalenia umownego, w które jest zaangażowana, oceniając swoje prawa i obowiązki wynikające z ustalenia oraz uwzględniając strukturę i formę prawną ustalenia oraz uzgodnione przez strony warunki umowy. Przychody i koszty przypadające na uczestników konsorcjów, które nie zostały ujęte w rachunku zysków i strat Grupy Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Przychody ze sprzedaży 215 099 236 017 Koszt własny sprzedaży (215 502) (234 924) Zysk brutto ze sprzedaży (403) 1 093 Grupa nie ujęła w bilansie na dzień 31 grudnia 2022 roku należności z tytułu dostaw i usług przypadających na partnerów konsorcjów w kwocie 13 679 tys. zł (31.12.2021 r.: 25 885 tys. zł) oraz zobowiązań z tytułu dostaw i usług przypadających na partnerów konsorcjów w kwocie 13 881 tys. zł (31.12.2021 r.: 26 321 tys. zł). 3.6 Pozostałe aktywa finansowe Zasady rachunkowości Pożyczki udzielone ujmowane w aktywach finansowych są udzielane innym podmiotom w Grupie Trakcja. Grupa ocenia ryzyko kredytowe tych jednostek na podstawie ich sytuacji finansowej oraz ewentualnych zaległości w spłatach odsetek lub kapitału. Znaczące zwiększenie ryzyka kredytowego i w konsekwencji przeniesienie należności do Etapu 2 następuje w przypadku: ● powstania zaległości w wysokości co najmniej 30 dni, przekraczających 1% salda ekspozycji, ● dokonania zmian warunków umowy w zakresie jej przedłużenia, w przypadku, gdy takie przedłużenie nie jest kompensowane przez odpowiednią zmianę oprocentowania odzwierciedlającego wydłużony okres kredytowania lub gdy warunki przedłużenia zawierają uprzywilejowanie niedostępne w normalnych warunkach, ● pogorszenia się sytuacji finansowej pożyczkobiorcy, gdzie pogorszenie to analizowane jest indywidualnie na podstawie przesyłanych przez pożyczkobiorców informacji finansowych. W zakresie udzielonych pożyczek Grupa przyjmuje, iż niespełnienie warunków umowy (default) następuje w przypadku zaistnienia zaległości co najmniej 90 dni w zakresie odsetek lub kapitału udzielonej pożyczki. 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie 16 343 45 129 Kaucje pod gwarancje 14 492 43 310 Pozostałe depozyty bankowe 1 793 1 792 Inwestycje w jednostkach pozostałych 58 27 Razem 16 343 45 129 w tym: - zaliczane do aktywów trwałych 6 162 8 466 - zaliczane do aktywów obrotowych 10 181 36 663 3.7 Rozliczenia międzyokresowe kosztów i przychodów Zasady rachunkowości Rozliczenia międzyokresowe w szczególności obejmują: ● z góry zapłacone czynsze, ● ubezpieczenia, ● prenumeraty, ● naprawy rewizyjne, ● z góry opłacone serwisy obce, które będą świadczone w następnych okresach. Rozliczenie czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów następują stosownie do upływu czasu lub wielkości świadczeń. Czas i sposób rozliczenia są uzasadnione charakterem rozliczanych kosztów, z zachowaniem ostrożności. W przypadku rozliczeń międzyokresowych kosztów przypadających na przyszłe okresy, których rozliczenie nie nastąpi w ciągu najbliższych 12 miesięcy od dnia bilansowego, rozliczenia te są reprezentowane jako osobna pozycja bilansu dotycząca długoterminowych rozliczeń międzyokresowych kosztów. Struktura rodzajowa rozliczeń międzyokresowych kosztów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Ubezpieczenia i gwarancje ubezpieczeniowe 14 438 16 927 Remonty 2 316 1 377 Naprawa rewizyjna wagonów, lokomotyw 2 953 3 306 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 1 512 1 484 Razem 21 219 23 094 Struktura wiekowa rozliczeń międzyokresowych kosztów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Długoterminowe 7 187 7 941 Krótkoterminowe 14 032 15 153 Razem 21 219 23 094 Struktura rozliczeń międzyokresowych przychodów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Otrzymane przedpłaty na poczet przyszłych świadczeń 4 2 542 Rozliczenia przychodów przyszłych okresów 714 1 148 Razem 718 3 690 Struktura wiekowa rozliczeń międzyokresowych przychodów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Długoterminowe - 50 Krótkoterminowe 718 3 639 Razem 718 3 689 3.8 Zapasy Zasady rachunkowości Zapasy wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia nie wyższych od ich ceny sprzedaży możliwej do uzyskania na dzień bilansowy. Do kosztu wytworzenia nie zalicza się kosztów: ● wynikających z niewykorzystanych zdolności produkcyjnych i strat produkcyjnych, ● kosztów magazynowania, chyba że poniesienie tych kosztów jest niezbędne w procesie produkcji, ● marży na obrotach wewnętrznych (marży na usługach świadczonych przez działalność pomocniczą na rzecz działalności podstawowej oraz marży na sprzedaży wewnętrznej pomiędzy różnymi działami działalności podstawowej), która podlega eliminacji w powiązaniu z kosztem obrotów wewnętrznych, ● kosztów ogólnego zarządu oraz kosztów sprzedaży, marketingu i dystrybucji. Rozchód zapasów wycenia się kolejno po cenach (kosztach) tych składników aktywów, które Grupa najwcześniej nabyła (wytworzyła) – metodą FIFO („pierwsze przyszło - pierwsze wyszło”). Odpisy aktualizujące wartość zapasów dokonane w związku z trwałą utratą ich wartości lub spowodowane wyceną doprowadzającą ich wartość do cen sprzedaży możliwych do uzyskania pomniejszają wartość pozycji w bilansie i zalicza się je do kosztu własnego sprzedaży. Odwrócenie odpisów aktualizujących wartość zapasów ujmowane jest jako zmniejszenie kosztu własnego sprzedaży. Ceną sprzedaży możliwą do uzyskania jest szacowana cena sprzedaży dokonywana w toku zwykłej działalności gospodarczej, pomniejszona o koszty wykończenia i szacowane koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Utrata wartości zapasów Zarządy spółek z Grupy dokonują oceny, czy istnieją przesłanki wskazujące na możliwość wystąpienia utraty wartości zapasów. Stwierdzenie utraty wartości wymaga oszacowania wartości netto możliwych do uzyskania dla zapasów, które utraciły swoje cechy użytkowe lub przydatność. Struktura zapasów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Materiały 116 494 81 214 Półprodukty i produkty w toku 16 636 5 652 Produkty gotowe 6 562 10 310 Towary 13 414 13 513 Razem, zapasy brutto 153 106 110 689 Odpisy aktualizujące wartość zapasów (2 646) (3 417) Materiały 113 896 77 845 Półprodukty i produkty w toku 16 636 5 652 Produkty gotowe 6 535 10 283 Towary 13 393 13 492 Razem zapasy netto 150 460 107 272 Koszty zapasów ujęte w kosztach operacyjnych bieżącego okresu wynosiły 396 195 tys. zł (w 2021 r.: 340 046 tys. zł). Zmiana odpisów aktualizujących wartość zapasów Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 3 417 2 785 Zwiększenia 586 815 Utworzenie 586 815 Zmniejszenia (1 412) (180) Wykorzystanie (1 309) (80) Rozwiązanie (103) (100) Różnice kursowe 55 (3) Stan na koniec okresu 2 646 3 417 Utworzenie i odwrócenie kwot odpisu z tytułu utraty wartości zapasów zostało ujęte w pozycji „koszt własny sprzedaży” w skonsolidowanym rachunku zysków i strat. Na zapasach ustanowiono zabezpieczenia, szczegóły w nocie 5.2 niniejszego sprawozdania. 3.9 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Zasady rachunkowości Grupa ujmuje należność, jeśli jej prawo do wynagrodzenia jest bezwarunkowe, tzn. jeśli jedynym warunkiem wymagalności wynagrodzenia jest upłynięcie określonego czasu. Krótkoterminowe należności handlowe i pozostałe należności wyceniane są po początkowym ujęciu według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej oraz pomniejszane są o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Należności wymagalne powyżej 12 miesięcy obejmują głównie kwoty zatrzymane, które są dodatkowym zabezpieczeniem należytego wykonania kontraktu. Grupa zrezygnowała z ujmowania dyskonta należności długoterminowych w związku z małą istotnością. Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj 30-dniowy termin płatności. Grupa posiada odpowiednią politykę w zakresie dokonywania sprzedaży tylko zweryfikowanym klientom. Dzięki temu, zdaniem kierownictwa nie istnieje dodatkowe ryzyko kredytowe ponad poziom określony odpisem aktualizującym wartość nieściągalnych należności właściwy dla należności handlowych Spółki. Ze względu na krótkoterminowy charakter należności z tytułu dostaw i usług ich wartość bilansowa jest zbliżona do wartości godziwej. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Utrata wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności Grupa zgodnie z MSSF 9 ujmuje odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności. W zakresie należności handlowych Grupa stosuje podejście uproszczone dla należności rozpatrywanych grupowo - dla tych rodzajów należności naliczany jest odpis z tytułu dożywotnich strat kredytowych bez względu na analizę zmian ryzyka kredytowego. Grupa wyłącza z analizy grupowej należności od PKP PLK ze względu na probability of default równe zero i stosuje wobec tych należności indywidualne podejście. W kalkulacji oczekiwanej straty kredytowej Grupa stosuje zgodnie z MSSF 9 praktyczne uproszczenie – oczekiwane dożywotnie straty kredytowe dotyczące należności handlowych są oceniane przez pryzmat „tabeli wiekowania przeterminowanych należności”. Wymogi: ● bazuje na doświadczeniu historycznym, ● ustala stałe % odpisów, ● tabele są różne dla grup klientów o różnych doświadczeniach historycznych. Dla trzech lat obrotowych przed rokiem podlegającym analizie (T-3, T-2 i T-1) Grupa określa, ile z faktur wystawionych w ciągu danego roku zostało ostatecznie zapłaconych w którym z przedziałów. Na tej podstawie tworzone jest kolejne zestawienie – zestawienie kumulatywne od sumy sprzedaży na fakturach przez kolejne przedziały (ile sumarycznie z faktur wystawionych w danym roku znalazło się w przedziale 0-30 dni przeterminowania choć przez 1 dzień, ile faktur znalazło się w przedziale 31-60 dni choć przez 1 dzień itd. aż do kwoty faktur, które nigdy nie zostały zapłacone). Do każdej z sumarycznych kwot odnoszona jest kwota należności niezapłaconych nigdy w celu wyliczenia jaka część należności z danego przedziału nie będzie odzyskana. Ten procent traktowany jest jako współczynnik odpisu dla danego przedziału. Kwota należności niezapłaconych nigdy może być korygowana w górę lub w dół w zależności od przewidywań Grupy odnośnie kształtowania się kwot nieodzyskiwalnych w przyszłości w związku z trendami czynników wpływających na odzyskiwalność należności. Współczynnikom odpisu dla każdego analizowanego roku nadaje się wagi i dla każdego przedziału wylicza się średni ważony współczynnik odpisu. Ten sposób wyliczenia zapewnia wyliczenie przyszłych oczekiwanych szkód kredytowych w oparciu o historyczne doświadczenie szkodowości dla każdego przedziału wiekowego należności, a także umożliwia modyfikację współczynnika odpisu o oczekiwane zmiany w odzyskiwalności kwot należności. Utworzenie i odwrócenie odpisów aktualizujących wartość należności handlowych oraz pozostałych prezentowane jest w koszcie własnym sprzedaży. Struktura należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Należności z tytułu dostaw i usług brutto 381 290 335 783 Należności budżetowe 5 914 3 804 Należności dochodzone na drodze sądowej 32 266 25 722 Pozostałe należności od osób trzecich 38 324 32 560 Kwoty zatrzymane 27 609 55 736 Zapłacone zaliczki 947 2 107 Razem, należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności brutto 486 350 455 712 Oczekiwana strata kredytowa (79 485) (124 316) Razem 406 865 331 396 Należności od podmiotów powiązanych zostały wykazane w nocie 5.4 Dodatkowych informacji i objaśnień. Należności z tytułu dostaw i usług oraz kwoty zatrzymane 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Należności z tytułu dostaw i usług netto oraz kwoty zatrzymane Wymagalne do 12 miesięcy 366 011 303 898 Wymagalne powyżej 12 miesięcy 18 816 7 825 Razem, należności z tytułu dostaw i usług netto oraz kwoty zatrzymane 384 827 311 723 Struktura wymagalności kwot zatrzymanych ogółem 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Do 12 miesięcy 11 536 53 394 Powyżej 12 miesięcy 16 073 2 342 Razem 27 609 55 736 Grupa posiada odpowiednią politykę w zakresie dokonywania sprzedaży tylko zweryfikowanym klientom. ‎ Dzięki temu, zdaniem kierownictwa nie istnieje dodatkowe ryzyko kredytowe ponad poziom określony odpisem aktualizującym wartość nieściągalnych należności właściwy dla należności handlowych Grupy. Na dzień 31 grudnia 2022 roku 53% całkowitej kwoty należności Grupy Trakcja stanowiły należności od PKP PLK (31.12.2021 r.: 43%) oraz 5% od GDDKiA (31.12.2021 r.: 9%). Zmiana stanu oczekiwanej straty kredytowej z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 124 316 97 712 Zwiększenia 12 838 34 680 Utworzenie 12 838 34 680 Zmniejszenia (57 705) (8 067) Wykorzystanie (27 057) (894) Rozwiązanie (30 648) (7 173) Różnice kursowe z przeliczenia 36 (9) Stan na koniec okresu 79 485 124 316 Należności z tytułu dostaw i usług oraz kwoty zatrzymane netto według terminów wymagalności 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Do 1 miesiąca 273 128 164 758 Powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy 29 612 65 454 Powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 2 768 5 634 Powyżej 6 miesięcy do 1 roku 3 843 7 158 Powyżej 1 roku 28 529 8 355 Należności przeterminowane 46 947 60 364 Razem, należności z tytułu dostaw i usług oraz kwoty zatrzymane netto 384 827 311 723 Struktura przeterminowanych należności z tytułu dostaw i usług oraz kwot zatrzymanych 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Do 1 miesiąca 24 773 11 166 Powyżej 1 miesiąca do 3 miesięcy 10 461 3 018 Powyżej 3 miesięcy do 6 miesięcy 7 125 8 372 Powyżej 6 miesięcy do 1 roku 7 465 22 892 Powyżej 1 roku 21 147 94 712 Razem, przeterminowane należności z tytułu dostaw i usług oraz kwoty zatrzymane brutto 70 971 140 160 Odpisy aktualizujące wartość należności lub oczekiwana strata kredytowa (24 024) (79 796) Razem, przeterminowane należności z tytułu dostaw i usług oraz kwoty zatrzymane netto 46 947 60 364 Struktura walutowa należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności brutto 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane W walucie polskiej 422 653 343 711 W walutach obcych - po przeliczeniu na PLN, w tym: 63 697 112 001 w EUR 50 065 102 111 w SEK 13 632 9 890 Razem 486 350 455 712 Należności dochodzone na drodze sądowej 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Należności dochodzone na drodze sądowej 32 266 25 722 Odpisy aktualizujące wartość należności lub oczekiwana strata kredytowa (23 720) (24 115) Razem 8 546 1 607 3.10 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Zasady rachunkowości Środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy. Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych, których wysokość zależy od stopy oprocentowania jednodniowych lokat bankowych. Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne okresy, od jednego dnia do jednego miesiąca, w zależności od aktualnego zapotrzebowania Spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według wynegocjowanych stóp procentowych. Grupa wykazuje środki pieniężne zgromadzone na rachunkach powierniczych oraz rachunkach zablokowanych w spółkach deweloperskich w skonsolidowanym bilansie w ramach środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, natomiast na potrzeby skonsolidowanego rachunku przepływów pieniężnych stan środków pieniężnych na początek i koniec okresu pomniejszany jest o powyższe środki pieniężne, a ich zmiana bilansowa ujmowana jest w ramach przepływów z działalności operacyjnej. Saldo środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wykazane w skonsolidowanym bilansie oraz skonsolidowanym rachunku przepływów pieniężnych 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Środki pieniężne w kasie 45 70 Środki pieniężne na rachunkach bankowych 61 208 111 159 Inne środki pieniężne - lokaty 36 645 15 717 Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty 97 898 126 946 Środki pieniężne wyłączone z rachunku przepływów pieniężnych (83) - Środki pieniężne dla potrzeb rachunku przepływów pieniężnych 97 815 126 946 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 51 8 344 Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania na dzień 31 grudnia 2022 roku w kwocie 51 tys. zł (31.12.2021 r.: 8 344 tys. zł) to środki na rachunkach bankowych: - stanowiące środki na rachunku zablokowanym pod zaliczkę Wawer w kwocie 31 tys. zł. (31.12.2021 r.: 0 tys. zł); - wynikające z zabezpieczenia gwarancji zwrotu zaliczki w kwocie 0 tys. zł (31.12.2021 r.: 7 505 tys. zł); - stanowiące środki na rachunkach cesyjnych Grupy w kwocie 20 tys. zł.(31.12.2021 r.: 839 tys. zł). Środki pieniężne wyłączone z rachunku przepływów pieniężnych na dzień 31 grudnia 2022 roku dotyczą zablokowanych środków na rachunkach projektów deweloperskich w kwocie 83 tys. zł. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa Trakcja nie posiadała środków pieniężnych wyłączonych z rachunku przepływów pieniężnych. Środki pieniężne na rachunkach bankowych - wycena ratingowa dla depozytów długoterminowych 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Bank z oceną ratingową AA- 2 354 - Bank z oceną ratingową A+ 14 2 607 Bank z oceną ratingową A 23 9 Bank z oceną ratingową A- 68 744 5 239 Bank z oceną ratingową BBB+ 2 120 89 641 Bank z oceną ratingową BBB 89 8 Bank z oceną ratingową BBB- 24 428 29 319 Bank bez oceny ratingowej - 19 Razem 97 772 126 842 Środki pieniężne w kasie 45 70 Saldo ZFŚS (nota 5.9) 81 34 Środki pieniężne na koniec okresu 97 898 126 946 Ocena ratingowa została sporządzona na podstawie renomowanych agencji ratingowych (w pierwszej kolejności została oparta na Fitch Ratings, a następnie w przypadku braku oceny Fitch Ratings wykorzystano ocenę S&P). Struktura walutowa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane W walucie polskiej 27 017 31 291 W walutach obcych - po przeliczeniu na PLN, w tym: 70 881 95 655 w EUR 70 238 90 425 w SEK 643 5 230 Razem 97 898 126 946 3.11 Rozliczenia z tytułu umów z klientami Zasady rachunkowości W momencie zawarcia umowy Grupa dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta: ● dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić; lub ● grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Przekazanie grupy odrębnych dóbr lub usług na rzecz klienta ma taki sam charakter, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki: ● każde odrębne dobro lub każda odrębna usługa w danej grupie, którą Grupa zobowiązuje się przekazać klientowi, spełnia kryteria określone MSSF 15 dotyczące uznania dobra lub usługi za zobowiązanie do wykonania świadczenia spełniane w czasie; oraz ● zgodnie z paragrafami MSSF 15, ta sama metoda byłaby wykorzystywana do oceny stopnia całkowitego spełnienia przez Grupę zobowiązania do wykonania świadczenia polegającego na przekazaniu klientowi każdego odrębnego dobra lub każdej odrębnej usługi w danej grupie. Dobro lub usługa przyrzeczone klientowi są odrębne, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki: ● klient może odnosić korzyści z dobra lub usługi albo bezpośrednio, albo poprzez powiązanie z innymi zasobami, które są dla niego łatwo dostępne (tj. dobro lub usługa mogą być odrębne); oraz ● zobowiązanie Grupy do przekazania dobra lub usługi na rzecz klienta można zidentyfikować jako odrębne w stosunku do innych zobowiązań określonych w umowie (tj. dobro lub usługa są odrębne w ramach samej umowy). Ujęcie przychodu następuje w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi (tj. składnika aktywów) klientowi. Przekazanie składnika aktywów następuje w momencie, gdy klient uzyskuje kontrolę nad tym składnikiem aktywów. Dla każdego zobowiązania do wykonania świadczenia zidentyfikowanego zgodnie z powyższymi punktami Grupa ustala w momencie zawarcia umowy, czy będzie spełniać zobowiązanie do wykonania świadczenia w miarę upływu czasu czy też spełni je w określonym momencie. Jeśli Grupa nie spełnia zobowiązania do wykonania świadczenia w miarę upływu czasu, zobowiązanie do wykonania świadczenia jest spełniane w określonym momencie. Dla każdego zobowiązania do wykonania świadczenia spełnianego w miarę upływu czasu Grupa ujmuje przychody w miarę upływu czasu, mierząc stopień całkowitego spełnienia tego zobowiązania do wykonania świadczenia. Celem pomiaru jest określenie postępu w spełnianiu zobowiązania Grupy do przeniesienia kontroli nad dobrami lub usługami przyrzeczonymi klientowi (tj. stopnia spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia). Grupa stosuje jedną metodę pomiaru stopnia spełnienia zobowiązania w odniesieniu do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia spełnianego w miarę upływu czasu oraz stosuje tę metodę konsekwentnie w odniesieniu do podobnych zobowiązań do wykonania świadczenia i w podobnych okolicznościach. Na koniec każdego okresu sprawozdawczego Grupa ponownie ocenia stopień całkowitego spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia spełnianego w miarę upływu czasu. Zaliczki na realizowane kontrakty zostały ujęte w ramach zobowiązań krótkoterminowych i będą rozliczane w trakcie realizacji kontraktu w ramach normalnego cyklu operacyjnego Spółki. Składnik aktywów z tytułu umów Grupa ujmuje w bilansie składnik aktywów z tytułu umowy będący prawem Grupy do wynagrodzenia w zamian za dobra lub usługi, które Grupa przekazała klientowi, jeżeli prawo to jest uzależnione od warunku innego niż upływ czasu. ‎ W pozycji tej, w bilansie, prezentowane są w szczególności aktywa dotyczące zrealizowanych i dostarczonych prac w ramach długoterminowych kontraktów budowlanych a jeszcze niezafakturowanych oraz ujęcia przychodów w związku z przekazaniem kontroli nad produktami lub towarami, które zostaną zafakturowane w przyszłości. Zobowiązania z tytułu umowy Grupa ujmuje w bilansie zobowiązanie z tytułu umowy będące obowiązkiem Grupy do przekazania na rzecz klienta dóbr lub usług, w zamian za które Grupa otrzymała wynagrodzenie (lub kwota wynagrodzenia jest należna) od klienta. Grupa rozpoznaje zobowiązanie z tytułu umowy głównie w związku z umowami, dla których płatność jest zaliczkowa oraz w związku z otrzymanym z góry wynagrodzeniem z tytułu prac budowlanych za świadczenia niewykonane jeszcze przez Grupę. Ponadto zobowiązanie z tyt. umowy powstaje w przypadku zrealizowanych transakcji z klientami uprawnionymi do rabatów, których rozliczenie łączne nastąpi na koniec ustalonego okresu. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Grupa wycenia długoterminowe kontrakty budowlane stosując metodę opartą na nakładach, zgodnie z którą ujmuje przychody w oparciu o poniesione koszty w stosunku do całkowitych oczekiwanych nakładów koniecznych do wypełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia. Budżety poszczególnych kontraktów podlegają formalnemu procesowi aktualizacji w oparciu o bieżące informacje, nie częściej jednak niż raz na kwartał. Jeśli poniesiony koszt nie jest proporcjonalny do stopnia spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, aby lepiej odzwierciedlić stopień spełnienia zobowiązania, Grupa dostosowuje metodę opartą na nakładach w taki sposób, aby ująć wyłącznie te przychody, które odpowiadają poniesionym kosztom. Jeżeli Grupa nie jest w stanie dokonać racjonalnego pomiaru wyników spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia, wówczas przychody uzyskiwane z tytułu tego kontraktu są ujmowane tylko do wysokości poniesionych kosztów, które Grupa spodziewa się odzyskać. 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Aktywa z tytułu umów z klientami 214 830 197 434 Nadwyżka przychodów wg stopnia zaawansowania nad przychodami zafakturowanymi 187 593 184 297 Zaliczki przekazane na poczet realizowanych kontraktów 27 237 13 137 Zobowiązania z tytułu umów z klientami 179 386 181 296 Nadwyżka przychodów zafakturowanych nad przychodami wg stopnia zaawansowania 97 961 95 181 Zaliczki otrzymane na poczet realizowanych kontraktów 81 425 86 115 Zmiana aktywa / zobowiązania z tytułu umów z klientami 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana wyceny kontraktów/ Realizacja nowych obowiązków świadczeń bez wystawienia faktury Przychody ujęte w okresie uwzględnione w saldzie zobowiązań na 31.12.2021 Wyfakturowanie Różnice kursowe 31.12.2022 ‎ Badane Aktywa z tytułu umów z klientami 197 434 153 801 (1 756) (134 710) 61 214 830 Zobowiązania z tytułu umów z klientami 181 296 151 266 (87 840) (67 047) 1 711 179 386 31.12.2020 ‎ Badane Zmiana wyceny kontraktów/ Realizacja nowych obowiązków świadczeń bez wystawienia faktury Przychody ujęte w okresie uwzględnione w saldzie zobowiązań na 31.12.2020 Wyfakturowanie Różnice kursowe 31.12.2021 ‎ Badane Aktywa z tytułu umów z klientami 203 273 104 940 (476) (109 815) (488) 197 434 Zobowiązania z tytułu umów z klientami 200 551 133 575 (143 867) (8 660) (303) 181 296 Zmiana zaliczek przekazanych na poczet realizowanych kontraktów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 13 137 28 591 Zwiększenia (nowe zaliczki) 29 773 30 438 Zmniejszenia: rozliczenie zaliczek (15 590) (45 657) Różnice kursowe (83) (235) Stan na koniec okresu 27 237 13 137 Zmiana zaliczek otrzymanych na poczet realizowanych kontraktów: 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 86 115 99 876 Zwiększenia (nowe zaliczki) 78 128 141 688 Zmniejszenia: rozliczenie zaliczek (84 156) (155 439) Różnice kursowe 1 338 (10) Stan na koniec okresu 81 425 86 115 Cena transakcyjna przypisana do zobowiązań do wykonania świadczenia, które pozostały niespełnione (lub częściowo niespełnione) na koniec okresu sprawozdawczego (z wyłączeniem części przychodów przypadającej na konsorcjantów): 31.12.2022 Badane 1 rok 1-3 lat powyżej 3 lat Razem Cena transakcyjna przypisana do zobowiązań do wykonania świadczenia, które zostaną spełnione w ciągu: 1 715 984 1 380 435 - 3 096 419 31.12.2021 Badane 1 rok 1-3 lat powyżej 3 lat Razem Cena transakcyjna przypisana do zobowiązań do wykonania świadczenia, które zostaną spełnione w ciągu: 1 342 818 830 286 - 2 173 104 Koszty umowy ujęte jako składnik aktywów Nie zidentyfikowano pozycji spełniających definicję kosztów umowy ujmowanych jako składnik aktywów, w związku z czym, żadne specyficzne ujawnienia nie są wymagane. 3.12 Aktywa i zobowiązania przeznaczone do sprzedaży Zasady rachunkowości Do aktywów przeznaczonych o sprzedaży zalicza się składniki rzeczowych aktywów trwałych, jeśli ich wartość bilansowa zostanie odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez ich dalsze wykorzystywanie. Grupa wycenia składnik aktywów trwałych zaklasyfikowany jako przeznaczony do sprzedaży w kwocie niższej z jego wartości bilansowej i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia. Aktywa przeznaczone do sprzedaży to aktywa dostępne do natychmiastowej sprzedaży w obecnym stanie na warunkach, które zwyczajowo obowiązują przy sprzedaży tego typu aktywów, sprzedaż jest wysoce prawdopodobna i kierownictwo zobowiązuje się do aktywnego poszukiwania nabywcy. Aktywa przeznaczone do sprzedaży prezentowane są w bilansie w oddzielnej pozycji. Nieruchomość przy ul. Oliwskiej w Warszawie W związku z decyzją Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Jednostki dominującej z dnia 30 listopada 2018 roku w sprawie zbycia nieruchomości i użytkowania wieczystego nieruchomości przy ul. Oliwskiej 11 w Warszawie, na dzień 1 stycznia 2021 roku Grupa klasyfikowała wyżej wymienioną nieruchomość w kwocie 5 037 tys. zł jako aktywa przeznaczone do sprzedaży. W dniu 12 października 2021 roku Trakcja podpisała umowę sprzedaży, na podstawie której zbyła nieruchomość i użytkowanie wieczyste nieruchomości przy ul. Oliwskiej 11 w Warszawie za cenę wynoszącą 25 000 tys. zł netto. Zysk ujęty w skonsolidowanym rachunku zysków i strat z tytułu powyższej sprzedaży wyniósł 24 181 tys. zł. Decyzja dotycząca zamiaru sprzedaży udziałów w spółce Trakcja Ukraina W dniu 30 grudnia 2021 roku została podjęta decyzja Zarządu spółki PDM o zbyciu wszystkich udziałów w spółce zależnej Trakcja Ukraina z siedzibą w Kijowie, w której posiada 100% udziałów. W związku z tym Grupa reklasyfikowała aktywa trwałe w kwocie 1 260 tys. zł jako aktywa przeznaczone do sprzedaży (segment: pozostałe) oraz zobowiązania w kwocie 13 tys. zł jako zobowiązania przeznaczone do sprzedaży. W związku z wybuchem w 2022 roku wojny na Ukrainie sprzedaż udziałów jest utrudniona. W 2022 roku spółka Trakcja Ukraina nie prowadziła działalności operacyjnej a wartość jej aktywów netto na dzień 31 grudnia 2022 roku była ujemna. Zmiany w ciągu roku obrotowego Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 1 260 5 037 Przeznaczenie udziałów Trakcja Ukraina sp. z o.o. do sprzedaży - 1 260 Amortyzacja i odpisy aktualizujące (784) - Sprzedaż nieruchomości przy ul. Oliwskiej w Warszawie - (5 037) Stan na koniec okresu 476 1 260 Aktywa i zobowiązania Trakcja Ukraina przeznaczone do sprzedaży: AKTYWA 31.12.2022 Aktywa trwałe 476 Rzeczowe aktywa trwałe 476 AKTYWA RAZEM 476 PASYWA Zobowiązania krótkoterminowe 0 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 0 PASYWA RAZEM 0 3.13 Kapitał własny Zasady rachunkowości Kapitał własny ujmuje się w księgach rachunkowych z podziałem na jego rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa i postanowieniami Statutu Jednostki dominującej i jednostek zależnych. Kapitał podstawowy Kapitał podstawowy wykazywany jest według wartości nominalnej, w wysokości zgodnej ze Statutem Jednostki dominującej oraz wpisem do rejestru handlowego. Zadeklarowane, lecz niewniesione wkłady kapitałowe ujmuje się jako należne wkłady na poczet kapitału. Akcje własne oraz należne wpłaty na poczet kapitału akcyjnego pomniejszają wartość kapitału własnego Grupy. Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej - tworzony jest z nadwyżki ceny emisyjnej nad ich wartością nominalną. Koszty emisji akcji poniesione przy powstaniu spółki akcyjnej lub podwyższeniu kapitału zakładowego zmniejszają kapitał ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną akcji. Kapitał z aktualizacji wyceny W kapitale z aktualizacji wyceny ujmuje się głównie skutki z tytułu przeszacowania w wyniku zmiany przeznaczenia środków trwałych. Pozostałe kapitały rezerwowe ● zyski (straty) aktuarialne – Grupa rozpoznaje zyski i straty aktuarialne z tytułu rezerw na świadczenia pracownicze w pozostałych całkowitych dochodach i kumuluje w pozycji kapitał rezerwowy. Kapitał ten nie podlega podziałowi, ● element kapitałowy dotyczący obligacji zamiennych na akcje. Zyski zatrzymane W skład zysków zatrzymanych wchodzą: ● bieżący wynik finansowy Grupy za dany rok obrotowy; ● wyniki z lat ubiegłych - kapitał powstały z zysków generowanych w poprzednich latach obrotowych. Jednostka dominująca ma obowiązek utworzyć kapitał zapasowy, który zasilany jest przez co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału zakładowego. Tak utworzony kapitał zapasowy nie podlega podziałowi. Kapitał podstawowy Na dzień 31 grudnia 2022 roku kapitał zakładowy Jednostki dominującej, zgodnie z wpisem do Krajowego Rejestru Sądowego, wynosił 269 161 tys. zł i dzielił się na: 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane wartość nominalna ‎ 0,80 zł wartość nominalna ‎ 0,80 zł Akcje zwykłe serii A 51 399 548 51 399 548 Akcje zwykłe serii B 10 279 909 10 279 909 Akcje zwykłe serii C 24 771 519 24 771 519 Akcje imienne serii E 250 000 000 - Razem 336 450 976 86 450 976 Zgodnie z wiedzą Zarządu Emitenta, na podstawie otrzymanych zawiadomień określonych w art. 69 ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, stan Akcjonariuszy posiadających bezpośrednio, bądź przez podmioty zależne, co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Trakcji („WZ”) na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania przedstawia się następująco: Akcjonariusz Liczba akcji % udział w kapitale zakładowym Liczba głosów % udział w głosach na WZ PKP PLK S.A. 250 000 000 74,31% 250 000 000 74,31% Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. 54 132 851 16,09% 54 132 851 16,09% Pozostali akcjonariusze 32 318 125 9,60% 32 318 125 9,60% Razem 336 450 976 100,00% 336 450 976 100,00% * Agencję Rozwoju Przemysłu S.A. oraz PKP Polskie Linie Kolejowe S.A. łączy porozumienie, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5) Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. Podwyższenie kapitału w 2022 roku W dniu 22 czerwca 2022 roku Jednostka dominująca zawarła umowę inwestycyjną z PKP PLK, zgodnie z którą PKP PLK zobowiązała się do objęcia 250 mln akcji zwykłych imiennych serii E w podwyższonym kapitale zakładowym Trakcji, po cenie emisyjnej 0,80 zł za jedną akcję serii E, w zamian za wkład pieniężny w wysokości 200 000 tys. zł. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raporcie bieżącym nr 37/2022. W dniu 23 czerwca 2022 roku NWZ Trakcja podjęło uchwałę w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej poprzez emisję akcji zwykłych imiennych serii E w drodze subskrypcji prywatnej z wyłączeniem w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy, dematerializacji akcji serii E oraz zmiany statutu. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raporcie bieżącym nr 39/2022. W dniu 8 lipca 2022 roku Jednostka dominująca zawarła umowę objęcia akcji z PKP PLK, zgodnie z którą Jednostka dominująca złożyła PKP PLK ofertę objęcia 250 mln akcji zwykłych imiennych serii E po cenie emisyjnej 0,80 zł za jedną akcję serii E, a PKP PLK bezwarunkowo ją przyjęło, w konsekwencji czego PKP PLK objęło ww. akcje serii E w zamian za wkład pieniężny w wysokości 200 000 tys. zł. W dniu 29 sierpnia 2022 roku nastąpiło zarejestrowanie przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego podwyższenia kapitału zakładowego oraz nowego tekstu jednolitego statutu Trakcji, na podstawie uchwał Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Trakcji z dnia 23 czerwca 2022 roku. Wezwanie do zapisywania się na sprzedaż akcji Trakcja ogłoszone przez ARP i PKP PLK W dniu 28 września 2022 roku akcjonariusze Trakcji ARP i PKP PLK działając w porozumieniu ogłosili wezwanie („Wezwanie”) do zapisywania się na sprzedaż akcji Trakcja. Przedmiotem Wezwania było 70 333 329 akcji zwykłych na okaziciela o wartości nominalnej 0,80 zł, które stanowią około 20,90 % całkowitej liczby akcji w kapitale zakładowym Jednostki dominującej. Wezwanie zostało przeprowadzone w dwóch fazach i zakończyło się w dniu 8 listopada 2022 roku. Rozliczenia akcji w ramach 1 fazy wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Trakcji Jednostka dominująca otrzymała od PKP PLK oraz ARP w dniu 10 października 2022 roku zawiadomienie w trybie art. 69 ust. 1 pkt 1 i ust. 2 pkt 2 w zw. z art. 87 ust. 1 pkt 5 oraz art. 77h ust. 3 Ustawy o zmianie dotychczas posiadanego przez ARP i PKP PLK udziału ponad 33% ogólnej liczby głosów o co najmniej 1% ogólnej liczby głosów w Jednostce dominującej. Jednocześnie zawiadomienie dotyczyło przekroczenia przez ARP samodzielnie 10% ogólnej liczby głosów w Jednostce dominującej. Powyższa zmiana udziału w głosach nastąpiła w wyniku rozliczenia 1 fazy wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Jednostki dominującej. Jednostka dominująca otrzymała od COMSA w dniu 10 października 2022 roku zawiadomienie o zmianie dotychczas posiadanego przez COMSA udziału w kapitale zakładowym i ogólnej liczbie głosów, który zmniejszył się do 0%. Jednostka dominująca poinformowała o powyższych zawiadomieniach raportem bieżącym nr 73/2022. Rozliczenia akcji w ramach 2 fazy wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Trakcji W dniu 8 listopada 2022 roku Trakcja otrzymała zawiadomienie o zmianie i przekroczeniu przez PKP PLK oraz ARP progu 90% ogólnej liczby głosów oraz zmianie dotychczas posiadanego udziału ponad 33% ogólnej liczby głosów o co najmniej 1% ogólnej liczby głosów w Trakcji. Jednocześnie zawiadomienie dotyczyło przekroczenia przez ARP samodzielnie 15% ogólnej liczby głosów w Trakcji. Trakcja poinformowała o powyższym zawiadomieniu raportem bieżącym nr 83/2022. Obligacje zamienne na akcje W dniu 6 lutego 2020 roku nastąpiło zarejestrowanie przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego Jednostki dominującej. W związku z powyższym kapitał zakładowy Jednostki dominującej został warunkowo podwyższony z kwoty 69 160 780,80 zł o kwotę nie większą niż 13 023 288 zł w drodze emisji nie więcej niż 16 279 110 akcji zwykłych na okaziciela serii D o wartości nominalnej 0,80 zł każda. Akcje Serii D mogą zostać objęte przez posiadaczy obligacji zamiennych serii F oraz G, które Jednostka dominująca wyemitowała w dniu 8 maja 2020 roku. W dniu 29 września 2022 roku nastąpiła sprzedaż między ARP jako kupującym a COMSA jako sprzedającym i przeniesienie praw z obligacji na ARP. Transakcja dotyczyła 4 514 405 obligacji imiennych serii G, o wartości nominalnej 1,70 zł każda o łącznej wartości nominalnej 7 674 488,50 zł, o czym Trakcja informowała w raporcie bieżącym nr 69/2022. Obecnie ARP posiada łącznie 16 279 110 niezabezpieczonych zdematerializowanych obligacji zamiennych na akcje Trakcji serii D. Umowa warunkowa pomiędzy ARP i PKP PLK ARP i PKP PLK obowiązuje warunkowa umowa sprzedaży akcji i obligacji Trakcji, w której ARP zobowiązała się do sprzedaży na rzecz PKP PLK, a PKP PLK zobowiązała się do nabycia od ARP, wszystkich akcji i obligacji posiadanych przez COMSA najpóźniej do dnia 19 maja 2023 roku. Umowa zawarta została 22 czerwca 2022 roku. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raporcie bieżącym nr 42/2022. Pozostałe kapitały rezerwowe W ramach pozostałych kapitałów rezerwowych wyróżnia się zyski (straty) aktuarialne. Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Dla spółek zależnych mających walutę funkcjonalną inną niż złoty polski, Jednostka dominująca przelicza ich sprawozdania na walutę prezentacji zł. Tak powstałe różnice kursowe w wyniku takiego przeliczenia są ujmowane bezpośrednio w kapitale własnym w odrębnej pozycji. Różnice kursowe z przeliczenia na koniec 2022 roku wyniosły 31 169 tys. zł. Zyski zatrzymane Zyski zatrzymane obejmują bieżący wynik finansowy Grupy za dany rok obrotowy oraz wyniki z lat ubiegłych. Dywidenda może być wypłacona w oparciu o wynik finansowy ustalony w jednostkowym rocznym sprawozdaniu finansowym Jednostki dominującej przygotowanym dla celów statutowych. Pozostałe całkowite dochody w podziale na poszczególne elementy kapitału własnego Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Razem Udziały niesprawu- ‎ jące kontroli Razem Na dzień 31.12.2022 r. Inne całkowite dochody, które nie zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty po spełnieniu określonych warunków: (120) - - (120) (2) (122) Zyski (straty) aktuarialne (120) - - (120) (2) (122) Inne całkowite dochody, które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty: - - 2 237 2 237 9 2 246 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych - - 2 237 2 237 9 2 246 Inne całkowite dochody netto (120) - 2 237 2 117 7 2 124 Kapitał własny przypadający akcjonariuszom Jednostki dominującej Pozostałe kapitały rezerwowe Zyski zatrzymane Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Razem Udziały niesprawu- ‎ jące kontroli Razem Na dzień 31.12.2021 r. Inne całkowite dochody, które nie zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty po spełnieniu określonych warunków: 109 1 607 - 1 716 94 1 810 Zyski z przeszacowania odniesione w zyski zatrzymane - 1 607 - 1 607 91 1 698 Zyski (straty) aktuarialne 109 - - 109 3 112 Inne całkowite dochody, które zostaną przeklasyfikowane na zyski lub straty: - - (6 249) (6 249) (6) (6 255) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych - - (6 249) (6 249) (6) (6 255) Inne całkowite dochody netto 109 1 607 (6 249) (4 533) 88 (4 445) Udziały niesprawujące kontroli Zmianę stanu udziałów niesprawujących kontroli zaprezentowano w zestawieniu zmian w skonsolidowanym kapitale własnym. Po przeprowadzonej analizie Zarząd Jednostki dominującej zdecydował, iż kwoty kapitałów przypadających na udziały niesprawujące kontroli są niematerialne w związku z czym w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu nie są prezentowane szczegółowe informacje dotyczące udziałów niesprawujących kontroli zgodnie z MSSF 12. 3.14 Dywidendy wypłacone i zadeklarowane W 2022 roku nie nastąpiła wypłata dywidendy przez Jednostkę dominującą. W dniu 30 czerwca 2022 roku Zwyczajne Walne Zgromadzenie Jednostki dominującej podjęło uchwałę, aby zysk Jednostki dominującej za 2021 rok w wysokości 3 855 tys. zł przeznaczyć na kapitał zapasowy Jednostki dominującej. 3.15 Oprocentowane kredyty i pożyczki Zasady rachunkowości W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według ceny nabycia odpowiadającej wartości godziwej otrzymanych środków pieniężnych, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są następnie wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane przy rozliczeniu zobowiązania. Stopa procentowa kredytów, pożyczek i zobowiązań z tytułu leasingów zależy od stopy procentowej WIBOR i marży banku. Wartość godziwa kredytów i pożyczek nie różni się istotnie od ich wartości księgowej. Oprocentowane kredyty i pożyczki długoterminowe 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Kredyty bankowe - 155 935 - kredyt obrotowy - 140 524 - kredyt w rachunku bieżącym - 15 411 Pożyczki od jednostek pozostałych 3 969 7 434 - pożyczka od podmiotów trzecich 3 969 7 434 Pożyczka od podmiotów powiązanych - 78 015 Zobowiązania z tytułu umów leasingu 58 170 60 370 Razem 62 139 301 754 ‎ Oprocentowane kredyty i pożyczki krótkoterminowe 31.12.2022 31.12.2021 Niebadane Badane Kredyty bankowe 156 996 52 415 - kredyt obrotowy 141 611 49 404 - kredyt w rachunku bieżącym 15 385 3 011 Pożyczki od jednostek pozostałych 3 465 3 554 - pożyczka od podmiotów trzecich 3 465 3 554 Pożyczka od podmiotów powiązanych 70 608 9 032 Zobowiązania z tytułu umów leasingu 25 297 27 333 Razem 256 366 92 334 Razem, oprocentowane kredyty i pożyczki 318 505 394 088 Zmiana stanu oprocentowanych kredytów i pożyczek w 2022 roku Na dzień 1.01.2022 306 385 Badane Otrzymanie kredytów i pożyczek 52 838 Spłata kredytów i pożyczek (124 301) Odsetki naliczone 27 361 Odsetki zapłacone (27 371) Różnice kursowe 126 Na dzień 31.12.2022 235 038 Niebadane w tym: - część długoterminowa 3 969 - część krótkoterminowa 231 069 Struktura walutowa kredytów i pożyczek Grupy 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane W walucie polskiej 233 044 281 797 W walutach obcych - po przeliczeniu na PLN, w tym: 1 994 24 588 w EUR 1 994 24 588 Razem 235 038 306 385 Szczegóły dotyczące oprocentowanych kredytów i pożyczek na dzień 31 grudnia 2022 roku Nazwa spółki Pożyczkodawca, Kredytodawca Rodzaj pożyczki, kredytu Kwota wg umowy w walucie Waluta umowy Końcowy termin spłaty Główne zasady naliczania odsetek Kwota pozostała do spłaty (PLN) Trakcja S.A. Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. pożyczka od jednostek powiązanych 50 000 PLN 01.01.2024 WIBOR 1M + marża 45 216 Trakcja S.A. Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. pożyczka od jednostek powiązanych 27 600 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 19 100 Trakcja S.A. Agencja Rozwoju Przemysłu S.A. pożyczka od jednostek powiązanych 9 091 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 6 292 Trakcja S.A. mBank S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 43 892 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 30 364 Trakcja S.A. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 92 600 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 64 061 Trakcja S.A. mBank S.A. kredyt obrotowy 15 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 11 887 Trakcja S.A. mBank S.A. kredyt obrotowy 15 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 11 887 Trakcja S.A. mBank S.A. kredyt w rachunku bieżącym 20 000 PLN 31.12.2023 WIBOR O/N + marża - Trakcja S.A. Pekao S.A. kredyt w rachunku bieżącym 20 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 15 385 Trakcja S.A. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A. kredyt obrotowy 21 500 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 14 874 Torprojekt sp. z o.o. Polski Fundusz Rozwoju S.A. pożyczka od jednostek pozostałych 1 051 PLN 26.06.2023 nieoprocentowana 66 PRK 7 Nieruchomości sp. z o.o. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 4 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 2 755 BTW ‎ sp. z o.o. mLeasing pożyczka od jednostek pozostałych 16 397 PLN 15.03.2025 WIBOR 1M + marża 7 087 BTW ‎ sp. z o.o. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 2 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 1 376 BTW ‎ sp. z o.o. Polski Fundusz Rozwoju S.A. pożyczka od jednostek pozostałych 1 412 PLN 31.05.2023 nieoprocentowana 110 Dalba ‎ sp. z o.o. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 1 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 689 Dalba ‎ sp. z o.o. Polski Fundusz Rozwoju S.A. pożyczka od jednostek pozostałych 814 PLN 31.05.2023 nieoprocentowana 90 PDM S.A. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt obrotowy 2 500 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża 1 723 PEUiM ‎ sp. z o.o. mBank S.A., Credit Agricole Bank Polska S.A., Bank Gospodarstwa Krajowego kredyt w rachunku bieżącym 3 000 PLN 31.12.2023 WIBOR 1M + marża - PEUiM ‎ sp. z o.o. Idea Getin Leasing pożyczka od jednostek pozostałych 244 PLN 16.06.2024 WIBOR 1M + marża 82 AB Kauno tiltai Luminor Bank AB kredyt obrotowy 4 000 EUR 31.05.2023 EURIBOR 3M + marża 1 994 AB Kauno tiltai Luminor Bank AB kredyt w rachunku bieżącym 12 000 EUR 31.12.2027 EURIBOR 1M + marża - RAZEM 235 038 Na dzień bilansowy Grupa dysponowała niewykorzystanymi liniami kredytowymi (kredytami w rachunku bieżącym oraz kredytami obrotowymi) w kwocie 75,0 mln zł (31.12.2021 r.: 77,0 mln zł), co gwarantuje spółkom z Grupy Trakcja ciągłość finansowania bieżącej działalności. Nowe umowy finansowania W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem spółki z Grupy Trakcja w ramach podpisanych już umów kredytowych z instytucjami finansującymi, podpisywały jedynie aneksy. W dniu 23 czerwca 2022 roku Jednostka dominująca wraz z Instytucjami Finansowymi oraz PKP PLK podpisała wstępne warunki finansowania związane z planowanym dokapitalizowaniem Trakcja przez PKP PLK tzw. „Term Sheet” (o czym Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 38/2022). Zgodnie z założeniami Term Sheet przewidywane jest utrzymanie warunków dotychczasowego finansowania z perspektywą do końca 2023 roku, które obejmują: a) finansowanie kredytowo/pożyczkowe Jednostki dominującej i jej spółek zależnych na łączną kwotę 306 981 tys. zł; b) linie gwarancyjne na łączną kwotę 706 568 tys. zł. W dniu 12 sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca podpisała aneksy do umów finansowania długoterminowego, które stanowią implementację postanowień Term Sheet (o czym Jednostka dominująca poinformowała w raporcie bieżącym nr 54/2022). W dniu 11 października 2022 roku została podpisana dokumentacja finansowania, na podstawie której Jednostce dominującej została udzielona przez ARP nowa pożyczka odnawialna w łącznej kwocie równej 50 000 tys. zł, której warunki są tożsame z dotychczasowym finansowaniem konsorcjalnym. W dniu 17 listopada 2022 roku zostały spełnione warunki zawieszające do wypłaty pożyczki w związku z czym w tym dniu na rachunek bankowy Jednostki dominującej wpłynęły środki z tytułu pożyczki. W okresie 2022 roku nastąpił wzrost stóp procentowych WIBOR, w oparciu o które wyliczona jest wartość zobowiązań z tyt. odsetek płaconych na rzecz instytucji finansowych co spowodowało, iż w omawianym roku wzrosły koszty obsługi zadłużenia. Umowy dotyczące kredytów i pożyczek wypowiedziane lub wygasłe w 2022 roku W dniu 28 września 2022 roku Jednostka dominująca dokonała w całości spłaty części kapitałowej pożyczki w wysokości 52 746 tys. zł uzyskanej od ARP na podstawie aneksów do umów z dnia 17 czerwca 2021 roku w ramach finansowania długoterminowego. W 2022 roku spółkom zależnym od Emitenta nie zostały rozwiązane i wypowiedziane umowy kredytowe przez podmioty finansujące. Ryzyko nieosiągnięcia określonych umową wartości wskaźników finansowych W związku z podpisaniem w dniu 17 czerwca 2021 roku szeregu aneksów do umów dotyczących finansowania długoterminowego, o których mowa w raporcie bieżącym nr 20/2021 Trakcja zobowiązana jest do przestrzegania wskaźników finansowych (dalej „Kowenanty”) związanych z bieżącą sytuacją finansową Jednostki dominującej i Grupy. Podpisane aneksy przewidywały pierwszą weryfikację spełnienia Kowenantów przez Spółkę oraz Grupę na dzień 31 grudnia 2021 roku, a następnie w cyklach kwartalnych przez Spółkę oraz cyklach rocznych przez Grupę. Na podstawie aneksów do wyżej wymienionych umów zawartych w dniu 20 grudnia 2021 roku, o których Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 53/2021, termin pierwszej weryfikacji spełnienia Kowenantów przez Jednostkę dominującą oraz Grupę został przesunięty na 30 czerwca 2022 roku. W dniu 12 sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca podpisała kolejne aneksy do wyżej wymienionych umów finansowania (o których Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 54/2022), stanowiących implementację postanowień Term Sheet podpisanego w dniu 23 czerwca 2022 roku (informacje zawarte w raporcie bieżącym nr 38/2022), zgodnie z którymi data testowania Kowenantów przez Jednostkę dominującą oraz Grupę została odroczona z 30 czerwca 2022 roku do 30 czerwca 2023 roku. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Jednostka dominująca identyfikuje ryzyko nieosiągnięcia określonych umowami dotyczącymi finansowania długoterminowego wraz z aneksami do nich wskaźników finansowych na dzień 30 czerwca 2023 roku. W przypadku ziszczenie się tego ryzyka Trakcja zamierza wystąpić do Finansujących o zmianę terminu testowania spełnienia Kowenantów. Brak zgody Finansujących na taką zmianę, w przypadku niespełnienia określonego poziomu wskaźników, będzie oznaczać możliwość postawienia zobowiązań Jednostki dominującej w stan wymagalności. Niespłacenie pożyczki lub naruszenie postanowień umowy pożyczkowej, w odniesieniu do których nie dokonano żadnych działań naprawczych W wyniku aktualizacji budżetu kontraktu w spółce zależnej Torprojekt w (o czym Trakcja informowała w dniu 2 września 2022 roku w raporcie bieżącym 58/2022), której wpływ na wynik finansowy za I półrocze 2022 roku wyniósł -24 116 tys. zł, osiągnięto na dzień bilansowy 30 czerwca 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku ujemne kapitały własne tejże spółki. Z chwilą ustalenia ujemnych kapitałów własnych Torprojekt wystąpił przypadek naruszenia zgodnie z postanowieniami umów finansowania. Na gruncie umów finansowania nie każdy przypadek naruszenia stanowi istotny przypadek naruszenia. Zgodnie z umowami finansowania ujemne kapitały własne Torprojekt stałyby się istotnym przypadkiem naruszenia jedynie w przypadku, jeżeli co najmniej trzech Finansujących (w tym co najmniej: (i) jeden Ubezpieczyciel oraz (ii) BGK lub ARP) postanowi, że ujemne kapitały własne Torprojekt mają stanowić istotny przypadek naruszenia na podstawie umów finansowania. Do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji Jednostka dominująca nie uzyskała informacji od Finansujących o postanowieniu, iż ujemne kapitały spółki Torprojekt stanowią istotny przypadek naruszenia. W związku z tym, że obecnie ujemne kapitały własne Torprojekt nie stanowią istotnego przypadku naruszenia, żaden Finansujący nie może samodzielnie w oparciu o ten przypadek naruszenia zdecydować o wstrzymaniu finansowania, a wypowiedzenie finansowania na tej podstawie wymagałoby podjęcia decyzji przez odpowiednią grupę Finansujących. Do dnia zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji Jednostka dominująca nie otrzymała żadnej informacji od Finansujących dotyczącej zaciągniętych kredytów i pożyczek, iż stają się wymagalne na żądanie. Ponadto w 2022 roku oraz do dnia zatwierdzenia do publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania Jednostka dominująca: • zawarła ugody z PKP PLK dotyczące roszczeń Jednostki dominującej wobec PKP PLK wynikające z postępowań sądowych oraz roszczeń PKP PLK wobec Jednostki dominującej wynikających z zabudowy pali fundamentowych; • zawarła aneksy do umów finansowania długoterminowego; • zakończyła proces dokapitalizowania i otrzymała wpływ środków pieniężnych z tytułu podwyższenia kapitału; • dokonała spłaty pożyczki otrzymanej od ARP w kwocie 52 746 tys. zł; co stanowiło realizację warunków Term Sheet podpisanego w dniu 23 czerwca 2022 roku pomiędzy Trakcją, Finansującymi oraz PKP PLK. W związku z tym Jednostka dominująca ocenia ryzyko postawienia umów finansowania w stan wymagalności w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego 31 grudnia 2022 roku za niskie. 3.16 Obligacje Trakcja w dniu 8 maja 2020 roku wyemitowała obligacje w łącznej kwocie nominalnej 27 674 tys. zł: ● 11 764 705 zabezpieczonych obligacji imiennych serii F zamiennych na akcje serii D Trakcji o wartości nominalnej 1,70 zł każda, o łącznej wartości nominalnej 19 999 998,50 zł („Obligacje Serii F”) ‎ na rzecz ARP oraz ● 4 514 405 niezabezpieczonych obligacji imiennych serii G zamiennych na akcje serii D Trakcji o wartości nominalnej 1,70 zł każda, o łącznej wartości nominalnej 7 674 488,50 zł („Obligacje Serii G”) ‎ na rzecz COMSA. Obligacje Serii F oraz Obligacje Serii G zostały wyemitowane po cenie emisyjnej równej ich wartości nominalnej. Obligacje Serii F są zabezpieczone zabezpieczeniami wskazanym w Warunkach Emisji Obligacji Serii F, w tym w szczególności hipoteką umowną o najwyższym pierwszeństwie zaspokojenia na nieruchomości Jednostki dominującej położonej w Bieńkowicach ustanowioną na rzecz administratora hipoteki. Ponadto, Jednostka dominująca złożyła oświadczenia o poddaniu się egzekucji w trybie art. 777 § 1 pkt 5 Kodeksu postępowania cywilnego na rzecz ARP z całego majątku Trakcji oraz na rzecz administratora zabezpieczeń z nieruchomości będącej przedmiotem hipoteki. Obligacje Serii G są niezabezpieczone oraz są przedmiotem umownego podporządkowania zgodnie z Umową Pomiędzy Wierzycielami. Obligacje są oprocentowane w oparciu o stawkę WIBOR 1M powiększoną o uzgodnioną marżę. Obligacje mogą podlegać wcześniejszemu wykupowi w przypadkach przewidzianych przepisami prawa, a także w przypadku zajścia standardowych dla tego typu obligacji okoliczności określonych w Warunkach Emisji Obligacji Serii F oraz Obligacji Serii G. Na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji posiadaczem wszystkich obligacji serii F i G był Akcjonariusz Trakcji – ARP. W dniu 29 września 2022 roku nastąpiła sprzedaż między ARP jako kupującym a COMSA jako sprzedającym i przeniesienie praw z obligacji na ARP. Transakcja dotyczyła 4 514 405 obligacji imiennych serii G, o wartości nominalnej 1,70 zł każda o łącznej wartości nominalnej 7 674 488,50 zł, o czym Jednostka dominująca informowała w raporcie bieżącym nr 69/2022. ARP i PKP PLK obowiązuje warunkowa umowa sprzedaży akcji i obligacji Jednostki dominującej, w której ARP zobowiązała się do sprzedaży na rzecz PKP PLK, a PKP PLK zobowiązała się do nabycia od ARP, wszystkich akcji i obligacji posiadanych przez COMSA najpóźniej do 19 maja 2023 roku. Umowa zawarta została 22 czerwca 2022 roku. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raporcie bieżącym nr 42/2022. Seria obligacji Data emisji Data wykupu Wartość nominalna ‎ jednej obligacji (w zł) Wartość nominalna serii ‎ (w tys. zł) F 08.05.2020 31.12.2023 1,7 20 000 G 08.05.2020 01.02.2024 1,7 7 674 Struktura obligacji 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Długoterminowe 9 300 28 451 Krótkoterminowe 20 484 196 Razem 29 784 28 647 Na dzień bilansowy 31 grudnia 2022 roku Grupa ujmowała obligacje w zamortyzowanym koszcie. 3.17 Rezerwy Zasady rachunkowości Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w rachunku zysków i strat po pomniejszeniu o wszelkie zwroty. Dana rezerwa może zostać wykorzystana tylko na nakłady o takim przeznaczeniu, na jakie była pierwotnie utworzona. Wykorzystanie rezerwy odbywa się bez wpływu na wynik finansowy, poprzez przeniesienie oszacowanej kwoty z pozycji rezerwy do pozycji zobowiązania lub przez pomniejszenie rezerwy w korespondencji z dokonaną płatnością. Utworzenie rezerw zalicza się odpowiednio do kosztów podstawowej działalności operacyjnej, pozostałych kosztów operacyjnych lub kosztów finansowych, zależnie od okoliczności, z którymi potencjalne zobowiązania się wiążą. Niewykorzystane rezerwy, których dalsze utrzymywanie nie jest zasadne zwiększają na dzień, na który okazały się zbędne, odpowiednio przychody podstawowej działalności operacyjnej, pozostałe przychody operacyjne lub przychody finansowe, w zależności od tego, gdzie było ujęte ich utworzenie. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Rezerwy na straty na kontraktach W zakresie rezerw na straty na kontraktach, tworzone są one w sytuacjach, w których nieuniknione koszty wypełnienia zobowiązań wobec klienta przekraczają spodziewane przychody według szacunków możliwej do uzyskania ceny transakcyjnej. W szczególności, rezerwy te zawiązywane są również w wyniku kwartalnej analizy budżetów i stopnia zaawansowania prac. W sytuacjach, w których przyszłe budżetowane koszty przekraczają pozostały do rozpoznania przychód z tytułu ceny transakcyjnej – różnica (spodziewana strata na kontrakcie) ujmowana jest w bilansie jako rezerwa. W kolejnych okresach jest ona rozwiązywana w miarę ponoszenia rzeczywistej straty lub zwiększana w sytuacjach, w których kolejne weryfikacje prowadzą do oczekiwania większej straty. Rezerwy na roboty poprawkowe Rezerwy na roboty poprawkowe zostały oszacowane na podstawie wiedzy dyrektorów poszczególnych budów (kontraktów) o konieczności lub prawdopodobnej możliwości wykonania dodatkowych prac na rzecz zamawiającego, mających na celu wypełnienie warunków gwarancji. Największe spółki wchodzące w skład Grupy Trakcja są zobowiązane do udzielenia gwarancji na swoje usługi. Wysokość rezerw na roboty poprawkowe uzależniona jest od segmentu, w którym działają spółki i oparta jest na danych historycznych Grupy. Wartość ta podlega indywidualnej analizie i może ulec zwiększeniu lub zmniejszeniu w uzasadnionych przypadkach. Wszelka zmiana tych szacunków wpływa na wartość rezerw. Rezerwy z tytułu kar umownych Grupa rozpoznaje rezerwy z tytułu kar umownych na realizowanych kontraktach w wartości możliwej i prawdopodobnej do poniesienia. Rezerwy tworzone są w oparciu o dokumentację przebiegu kontraktu i opinię prawników biorących udział w toczących się rozmowach, którzy szacują ewentualne przyszłe zobowiązania Grupy w oparciu o przebieg rozmów. Rezerwa na rekultywację Rezerwa na zobowiązania sporne Rezerwa ‎ na roboty poprawkowe Rezerwa na premię Rezerwa ‎ na badanie bilansu Rezerwa na przewidywane straty na kontraktach Pozostałe rezerwy Razem Stan na 1.01.2022 r. ‎ Badane 2 950 644 14 192 4 502 360 25 604 2 692 50 944 Ujęte w rachunku zysków i strat: - utworzenie rezerwy 150 1 075 6 094 5 170 147 196 359 13 725 222 720 - przesunięcia pomiędzy kategoriami - 402 - - (8) (150) (235) 9 - rozwiązanie niewykorzystanej rezerwy - - (1 873) (585) (52) (1 632) (677) (4 819) - wykorzystanie rezerwy - (34) (3 354) (5 240) (186) (64 414) (2 549) (75 777) - różnice kursowe z przeliczenia 58 1 1 40 2 111 21 232 Razem 208 1 444 868 (615) (97) 130 274 10 285 142 365 Stan na 31.12.2022 r. ‎ Badane 3 158 2 088 15 060 3 887 263 155 878 12 977 193 311 Rezerwa na rekultywację Rezerwa na zobowiązania sporne Rezerwa ‎ na roboty poprawkowe Rezerwa na premię Rezerwa ‎ na badanie bilansu Rezerwa na przewidywane straty na kontraktach Pozostałe rezerwy Razem Stan na 1.01.2021 r. ‎ Badane 2 960 422 16 438 3 198 354 48 394 3 295 75 061 Ujęte w rachunku zysków i strat: - utworzenie rezerwy - 578 2 055 4 175 447 19 651 1 504 28 410 - rozwiązanie niewykorzystanej rezerwy - (250) (2 552) (96) (181) (2 764) (768) (6 611) - wykorzystanie rezerwy - (105) (1 708) (2 769) (260) (39 597) (1 339) (45 778) - różnice kursowe z przeliczenia (10) (1) (41) (6) - (80) - (138) Razem (10) 222 (2 246) 1 304 6 (22 790) (603) (24 117) Stan na 31.12.2021 r. ‎ Badane 2 950 644 14 192 4 502 360 25 604 2 692 50 944 Struktura rezerw 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Długoterminowe 25 200 13 563 Krótkoterminowe 168 111 37 381 Razem 193 311 50 944 Rezerwa na premię zawiera głównie rezerwy na premie wypłacane pracownikom fizycznym i umysłowym. Rezerwy na roboty poprawkowe zostały oszacowane na podstawie wiedzy dyrektorów poszczególnych kontraktów o konieczności lub prawdopodobnej możliwości wykonania dodatkowych prac na rzecz zamawiającego, mających na celu wypełnienie warunków gwarancji. 3.18 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Zasady rachunkowości Zgodnie z zakładowymi systemami wynagradzania pracownicy Grupy mają prawo do nagród jubileuszowych oraz odpraw emerytalno-rentowych. Grupa tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalno-rentowych i nagród jubileuszowych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Według MSR 19 nagrody jubileuszowe są innymi długoterminowymi świadczeniami pracowniczymi, natomiast odprawy emerytalne są programami określonych świadczeń po okresie zatrudnienia. Wartość bieżąca tych zobowiązań na dzień bilansowy jest obliczona na podstawie powszechnie przyjętych metod aktuarialnych. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia bilansowego. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. Zyski i straty aktuarialne z wyceny programów świadczeń emerytalno-rentowych ujmuje się w innych całkowitych dochodach w okresie, w którym powstały, natomiast zyski (straty) aktuarialne z wyceny świadczeń nagród jubileuszowych w rachunku wyników. Pozostałe koszty dotyczące programów określonych świadczeń ujmuje się w zysku lub stracie jednorazowo w okresie, w którym powstają. Wartość bieżąca zobowiązań z tytułu przyszłych świadczeń pracowniczych równa się ich wartości bilansowej. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych dotyczące odpraw emerytalnych i nagród jubileuszowych w bieżącym okresie zostały oszacowane na podstawie metod aktuarialnych. Wysokość zobowiązania zależy od wielu czynników, które są wykorzystywane jako założenia w metodzie aktuarialnej. Jednym z podstawowych założeń dla ustalenia wysokości zobowiązania jest stopa dyskontowa oraz średnio oczekiwany wzrost wynagrodzeń. ‎ Zobowiązania z tytułu rezerw na odprawy emerytalno-rentowe i nagrody jubileuszowe Rok zakończony Rezerwa na odprawy emerytalno-rentowe 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 4 163 4 505 Ujęte w rachunku zysków i strat: 509 875 - Koszty odsetek 26 89 - Koszty bieżącego zatrudnienia 195 819 - Koszty przeszłego zatrudnienia 288 (33) Straty (zyski) aktuarialne ujmowane w innych całkowitych dochodach 145 (129) Wypłacone świadczenia (298) (1 079) Różnice kursowe z przeliczenia 59 (9) Stan na koniec okresu 4 578 4 163 Rok zakończony Rezerwa na nagrody jubileuszowe 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu 90 1 243 Ujęte w rachunku zysków i strat: 235 17 - Koszty odsetek 43 18 - Koszty bieżącego zatrudnienia 192 290 - Koszty przeszłego zatrudnienia - (291) Wypłacone świadczenia (159) (1 170) Stan na koniec okresu 166 90 Zobowiązania z tytułu rezerw na niewykorzystane urlopy i inne świadczenia pracownicze Rok zakończony Rezerwa na niewykorzystane urlopy 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Stan na początek okresu ‎ Badane 16 555 14 410 Ujęte w rachunku zysków i strat: (948) 2 156 - utworzenie rezerwy 10 317 14 322 - rozwiązanie niewykorzystanej rezerwy (2 079) (4 462) - wykorzystanie rezerwy (9 186) (7 704) Różnice kursowe z przeliczenia 101 (11) Stan na koniec okresu 15 708 16 555 3.19 Zarządzanie ryzykiem kapitałowym Zasady rachunkowości Celem Grupy w zarządzaniu ryzykiem kapitałowym jest utrzymanie zdolności Grupy do kontynuowania działalności oraz utrzymanie optymalnej struktury kapitału dla zapewnienia zwrotu z inwestycji akcjonariuszom. W celu utrzymania lub korekty struktury kapitałów, Grupa może emitować nowe akcje, zmieniać kwotę dywidend do wypłaty akcjonariuszom, zwiększać zadłużenie lub zmniejszać zadłużenie poprzez upłynnianie aktywów. Grupa monitoruje strukturę kapitałów przy pomocy wskaźników struktury finansowania. Analizowane przez Grupę wskaźniki, przedstawione w tabeli poniżej, pozwalają na utrzymanie zarówno akceptowalnego ratingu kredytowego jak też potwierdzają wsparcie struktury kapitałowej dla działalności operacyjnej Grupy. 31.12.2022 31.12.2021 Zmiana Badane Badane Pokrycie majątku kapitałem własnym 0,15 0,23 -0,08 Pokrycie majątku trwałego kapitałem własnym 0,42 0,56 -0,14 Wskaźnik zadłużenia całkowitego 0,85 0,77 0,08 Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych 5,62 3,37 2,25 Powyższe wskaźniki zostały wyliczone według następujących wzorów: Pokrycie majątku kapitałem własnym = kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej / aktywa ogółem Pokrycie majątku trwałego kapitałem własnym = kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej / aktywa trwałe Wskaźnik zadłużenia całkowitego = (aktywa ogółem - kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej ) / aktywa ogółem Wskaźnik zadłużenia kapitałów własnych = (aktywa ogółem - kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej ) / kapitał własny przypisany akcjonariuszom Jednostki dominującej 3.20 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zasady rachunkowości Grupa wycenia zobowiązanie finansowe po początkowym ujęciu: ● według zamortyzowanego kosztu, ● w wartości godziwej przez wynik finansowy. Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty. Zobowiązania finansowe, które nie są instrumentami finansowymi wycenianymi w wartości godziwej przez wynik finansowy, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy użyciu metody efektywnej stopy procentowej. W przypadku zobowiązań krótkoterminowych o terminie płatności do 365 dni wycena ta odpowiada kwocie wymagającej zapłaty. Grupa usuwa zobowiązanie finansowe (lub część zobowiązania finansowego) z bilansu w momencie, gdy zobowiązanie przestało istnieć - gdy obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Zobowiązanie finansowe (lub jego część) wygasa, gdy dłużnik: ● wypełni zobowiązanie (lub jego część) poprzez spłatę wierzyciela, zazwyczaj w środkach pieniężnych, innych aktywach finansowych, dobrach lub usługach, albo ● zostaje prawnie zwolniony z pierwotnej odpowiedzialności za zobowiązanie (lub jego część) na podstawie decyzji sądowej lub decyzji wierzyciela. (Jeśli dłużnik wystawił gwarancję, warunek ten wciąż może zostać spełniony). Różnicę pomiędzy wartością bilansową zobowiązania finansowego (lub części zobowiązania finansowego), które wygasło lub zostało przeniesione na inną stronę, a kwotą zapłaty, z uwzględnieniem wszystkich przeniesionych aktywów niebędących środkami pieniężnymi lub przyjętych zobowiązań, ujmuje się w wyniku finansowym. Gdy istniejące zobowiązanie finansowe zostaje zastąpione innym od tego samego pożyczkodawcy na zasadniczo innych warunkach, lub gdy warunki istniejącego zobowiązania zostają znacząco zmodyfikowane, to takie zastąpienie lub modyfikację traktuje się jako usunięcie pierwotnego zobowiązania i ujęcie nowego zobowiązania, a różnica pomiędzy ich wartościami bilansowymi zostaje ujęta w rachunku zysków i strat. Zobowiązania wymagalne powyżej 12 miesięcy stanowią kwoty zatrzymane. Grupa zrezygnowała w 2022 i 2021 roku z prezentowania dyskonta od zobowiązań wymagalnych powyżej 12 miesięcy ze względu na małą istotność. Zasady i warunki płatności zobowiązań Zobowiązania z tytułu dostaw i usług są nieoprocentowane i zazwyczaj rozliczane w terminach od 30 do 60 dni. Zobowiązania powyżej 12 miesięcy są to głównie kwoty zatrzymane związane z realizacją kontraktów budowlano – montażowych w celu prawidłowego i terminowego wykonania umowy. Pozostałe zobowiązania są nieoprocentowane, ze średnim jednomiesięcznym terminem płatności. Kwota wynikająca z różnicy pomiędzy zobowiązaniami a należnościami z tytułu podatku od towarów i usług jest płacona właściwym władzom podatkowym w okresach wynikających z przepisów podatkowych. Zobowiązania z tytułu odsetek są zazwyczaj rozliczane na podstawie zaakceptowanych not odsetkowych. Ze względu na krótkoterminowy charakter zobowiązań z tytułu dostaw i usług ich wartość bilansowa jest zbliżona do wartości godziwej. 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 335 374 254 933 Kwoty zatrzymane 43 987 44 986 Zobowiązania budżetowe 37 162 53 097 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 11 630 12 385 Pozostałe zobowiązania wobec osób trzecich 1 937 4 379 Z tytułu dywidend i innych wypłat z zysku 3 300 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania, razem 430 093 370 080 Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych zostały wykazane w nocie 5.4 Dodatkowych informacji i objaśnień. Struktura zapadalności zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz kwot zatrzymanych 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz kwot zatrzymanych 379 361 299 919 Wymagalne do 12 miesięcy 359 812 278 859 Wymagalne powyżej 12 miesięcy 19 549 21 060 Razem, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz kwot zatrzymanych 379 361 299 919 Struktura walutowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane W walucie polskiej 328 897 252 959 W walutach obcych - po przeliczeniu na PLN, w tym: 101 196 117 121 w EUR 97 391 109 696 w SEK 3 805 7 425 Razem 430 093 370 080 Kwoty zatrzymane 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Do 12 miesięcy 26 249 29 392 Powyżej 12 miesięcy 17 738 15 594 Razem 43 987 44 986 3.21 Zobowiązania z tytułu umów leasingu Zasady rachunkowości Zgodnie z MSSF 16 umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeżeli na jej mocy przekazuje się prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Aby ocenić, czy umową przekazuje się prawo sprawowania kontroli nad użytkowaniem danego składnika aktywów przez dany okres, Grupa ocenia, czy przez cały okres użytkowania klient dysponuje łącznie następującymi prawami: ● prawem do uzyskania zasadniczo wszystkich korzyści ekonomicznych z użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów oraz ● prawem do kierowania użytkowaniem zidentyfikowanego składnika aktywów. Grupa ujmuje w bilansie składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązania z tytułu leasingu dla wszystkich umów leasingu z wyjątkiem przypadków, gdy MSSF 16 przewiduje zwolnienia dotyczące ujęcia. ‎ Po początkowym ujęciu, Grupa ujmuje amortyzację składnika aktywów z tytułu prawa do użytkowania i odsetki od zobowiązania z tytułu leasingu. Opłaty leasingowe są rozdzielane pomiędzy koszty finansowe i zmniejszenie salda zobowiązania z tytułu leasingu w sposób umożliwiający uzyskanie stałej stopy odsetek od pozostałego do spłaty zobowiązania. Koszty finansowe są ujmowane bezpośrednio w ciężar rachunku zysków i strat. Środki trwałe będące przedmiotem umowy leasingu są amortyzowane w sposób określony dla własnych środków trwałych. Jednakże, gdy brak jest pewności, co do przejścia prawa własności przedmiotu umowy, wówczas środki trwałe używane na podstawie umów leasingu są amortyzowane przez krótszy z dwóch okresów: przewidywany okres użytkowania lub okres trwania leasingu. W dniu 10 listopada 2021 roku Zarząd podjął decyzję o nienabywaniu prawa do przedmiotu umowy leasingu finansowego (w rozumieniu MSR) dot. samochodów po okresie zakończenia umowy z wyjątkiem przypadków, gdy wartość wykupu jest „korzystna” dla Spółki, tzn. znacząco niższa, niż wartość rynkowa w dniu wykupu. Prawo wieczystego użytkowania gruntów Grupa posiada prawo wieczystego użytkowania gruntów („PWUG”). Zgodnie z MSSF 16 „Leasing” PWUG jest również klasyfikowany jako leasing. PWUG ujmowany jest w wartości zobowiązania z tytułu prawa wieczystego użytkowania gruntów wycenionego metodą renty wieczystej oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą (w tym płatności za nabycie tego prawa na rynku). Po początkowym ujęciu składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania, z wyłączeniem prawa wieczystego użytkowania gruntów wycenionego metodą renty wieczystej, wycenia się według kosztu pomniejszonego o skumulowane odpisy amortyzacyjne i skumulowane odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego o wartość aktualizacji wyceny zobowiązania z tytułu leasingu. Amortyzacja prawa wieczystego użytkowania gruntu odbywa się przez okres, na który to prawo zostało przyznane. ‎ Okres ten wynosi 99 lat. Zobowiązania z tytułu prawa wieczystego użytkowania gruntów zostały oszacowane na podstawie rocznych stawek opłat wynikających z ostatnich decyzji administracyjnych oraz okresu użytkowania gruntów objętych tym prawem. Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Wydzielanie komponentów nieleasingowych Grupa ocenia czy umowa zawiera komponenty leasingowe i nieleasingowe. Z umów, które zawierają komponenty leasingowe i nieleasingowe, wydziela się komponenty nieleasingowe, np. opłaty eksploatacyjne w umowach najmu pomieszczeń czy serwis składników aktywów stanowiących przedmiot umowy. Jednakże w przypadku, gdy umowa obejmuje elementy nieleasingowe, uznane przez Grupę za nieistotne w kontekście całej umowy, Grupa stosuje uproszczenie polegające na łącznym traktowaniu elementów leasingowych oraz nieleasingowych jako jednego elementu leasingowego. Ustalenie okresu leasingu Przy ustalaniu okresu leasingu, Grupa rozważa wszystkie istotne fakty i zdarzenia, powodujące istnienie zachęt ekonomicznych do skorzystania z opcji przedłużenia lub nieskorzystania z opcji wypowiedzenia. Ocena jest dokonywana w przypadku wystąpienia znaczącego zdarzenia lub znaczącej zmiany w okolicznościach, wpływających na tę ocenę. Okresy użytkowania składników aktywów z tytułu praw do użytkowania Szacowany okres użytkowania aktywów z tytułu praw do użytkowania jest określany w ten sam sposób jak w przypadku rzeczowych aktywów trwałych. Przyszłe minimalne opłaty leasingowe z tytułu tych umów oraz wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych netto 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Wartość nominalna minimalnych opłat leasingowych W okresie 0-90 dni 8 345 5 762 W okresie 90-360 dni 20 334 24 643 W okresie od 1 do 5 lat 48 484 50 144 Powyżej 5 lat 50 515 46 111 Razem zobowiązania z tytułu leasingu - minimalne opłaty leasingowe ogółem 127 678 126 660 Koszty finansowe z tytułu leasingu (44 211) (38 957) Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych W okresie 0-90 dni 7 429 4 913 W okresie 90-360 dni 17 868 22 420 W okresie od 1 do 5 lat 43 164 44 000 Powyżej 5 lat 15 006 16 370 Razem wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych 83 467 87 703 3.22 Informacja o instrumentach finansowych Zasady rachunkowości Zgodnie z MSSF 9 Instrumenty finansowe, Grupa ujmuje składnik aktywów finansowych lub zobowiązanie finansowe w bilansie w momencie, gdy staje się związana postanowieniami umowy instrumentu. Grupa kwalifikuje dłużne aktywa finansowe do odpowiedniej kategorii w zależności od modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych tzw. „kryterium SPPI” dla danego składnika aktywów finansowych. W wyniku analizy umów wewnątrzgrupowych oraz warunków pozostałych instrumentów finansowych nie zidentyfikowano warunków powodujących niezdanie testu SPPI. W zakresie modelu biznesowego – wszystkie posiadane przez Grupa dłużne aktywa finansowe są utrzymywane w celu uzyskania umownych przepływów pieniężnych. Grupa wycenia składnik aktywów finansowych po początkowym ujęciu: ● w zamortyzowanym koszcie, ● w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, ● w wartości godziwej przez wynik finansowy. Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Grupa wycenia składnik aktywów finansowych w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: ● składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, ● warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Grupa jako aktywa wyceniane w zamortyzowanym koszcie klasyfikuje należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności, kaucje pod gwarancje bankowe, pożyczki udzielone, aktywa finansowe z tytułu umowy koncesjonowanej oraz środki pieniężne i ich ekwiwalenty. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem oczekiwanej straty kredytowej, przy czym należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności z datą zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia ujęcia (tj. niezawierające elementu finansowania) nie są dyskontowane i wycenia się je w wartości nominalnej pomniejszając oczekiwaną stratę kredytową. Grupa stosuje uproszczone metody wyceny aktywów i zobowiązań finansowych wycenianych według zamortyzowanego kosztu, jeżeli nie powoduje to zniekształcenia informacji zawartych w bilansie w szczególności w przypadku, gdy okres do momentu spłaty należności lub uregulowania zobowiązania nie przekracza 90 dni. Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu, w odniesieniu do których Grupa stosuje uproszczenia, są wyceniane w momencie początkowego ujęcia w kwocie wymaganej zapłaty, a w okresie późniejszym, w tym na koniec okresu sprawozdawczego w kwocie wymaganej zapłaty pomniejszonej o oczekiwaną stratę kredytową. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Grupa nie posiada instrumentów kapitałowych. Grupa klasyfikuje do aktywów wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy instrumenty pochodne niewyznaczone dla celów rachunkowości zabezpieczeń. Stan na 31.12.2022 Aktywa finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Zobowiązania finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu w tym: Ujawnione w bilansie ze wskazaniem pozycji bilansowej Zaliczone do aktywów trwałych Pozostałe aktywa finansowe 6 162 - Razem 6 162 - Zaliczone do aktywów obrotowych Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (poza budżetowymi) 400 951 - Pozostałe aktywa finansowe 10 181 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 97 898 - Razem 509 030 - Zaliczone do zobowiązań długoterminowych Oprocentowane kredyty i pożyczki - 62 139 Obligacje - 9 300 Razem - 71 439 Zaliczone do zobowiązań krótkoterminowych Oprocentowane kredyty i pożyczki - 256 366 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (poza budżetowymi) - 392 931 Obligacje - 20 484 Razem - 669 781 Razem 515 192 741 222 Stan na 31.12.2021 Aktywa finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Zobowiązania finansowe wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Ujawnione w bilansie ze wskazaniem pozycji bilansowej Zaliczone do aktywów trwałych Pozostałe aktywa finansowe 8 466 - Razem 8 466 - Zaliczone do aktywów obrotowych Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (poza budżetowymi) 327 592 - Pozostałe aktywa finansowe 36 663 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 126 946 - Razem 491 201 - Zaliczone do zobowiązań długoterminowych Oprocentowane kredyty i pożyczki - 301 754 Pozostałe zobowiązania - 15 Obligacje - 28 451 Razem - 330 220 Zaliczone do zobowiązań krótkoterminowych Oprocentowane kredyty i pożyczki - 92 334 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (poza budżetowymi) - 316 983 Obligacje - 196 Razem - 409 513 Razem 499 667 739 733 Wartość godziwa instrumentów finansowych Profesjonalny osąd, szacunki i założenia Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. W 2022 roku Grupa nie dokonała zmiany sposobu wyceny instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej. Wartość bilansowa aktywów i zobowiązań finansowych jest zbliżona do ich wartości godziwej. Wycena wartości godziwej i procedury związane z wyceną Niektóre aktywa i pasywa Grupy wyceniane są w wartości godziwej dla celów sprawozdawczości finansowej. W wycenie wartości godziwej aktywów lub zobowiązań, Grupa wykorzystuje dane rynkowe obserwowalne w zakresie w jakim jest to możliwe. Metody oraz w przypadku wykorzystania techniki wyceny - założenia przyjęte przy ustalaniu wartości godziwych poszczególnych kategorii instrumentów finansowych. Ze względu na krótkoterminowy charakter należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności, zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań, a także środków pieniężnych i ich ekwiwalentów, wartość bilansowa tych instrumentów finansowych jest zbliżona do ich wartości godziwej. Pożyczki udzielone oraz zaciągnięte kredyty i pożyczki bazują na zmiennych stopach rynkowych opartych o stopę WIBOR, stąd też ich wartość godziwa jest zbliżona do wartości bilansowej. Wartość godziwa kontraktów IRS (zaprezentowanych w kategorii pochodne instrumenty finansowe) obliczana jest jako wartość bieżąca szacowanych przyszłych przepływów pieniężnych na podstawie obserwacji krzywych dochodowości. W przypadku aktywa finansowego z tytułu umowy koncesyjnej, ujmowanej w bilansie według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej, poziom efektywnej stopy procentowej tego aktywa jest zbliżony do poziomu stóp rynkowych na dzień bilansowy. W związku z powyższym wartość godziwa aktywa finansowego z tytułu umowy koncesyjnej jest zbliżona do wartości księgowej. Grupa stosuje następującą hierarchię ustalania i ujawniania wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych w wartości godziwej, w zależności od wybranej metody wyceny: Poziom 1 – ceny notowań rynkowych z aktywnych rynków dla identycznych aktywów i zobowiązań, Poziom 2 – ceny z aktywnych rynków, lecz inne niż ceny notowań rynkowych – ustalane bezpośrednio (poprzez porównanie z faktycznymi transakcjami) lub pośrednio (poprzez techniki wyceny bazujące na faktycznych transakcjach), Poziom 3 – ceny niepochodzące z aktywnych rynków. Porównanie wartości godziwej i wartości księgowej Stan na dzień 31.12.2022 Stan na dzień 31.12.2021 Klasy instrumentów finansowych Wartość bilansowa Wartość godziwa Wartość bilansowa Wartość godziwa Pożyczki udzielone - - - - Kaucje pod gwarancje 14 492 14 492 43 310 43 310 Inwestycje w jednostkach pozostałych 58 58 27 27 Pozostałe depozyty bankowe 1 793 1 793 1 792 1 792 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności (poza budżetowymi) 400 951 400 951 327 592 327 592 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 97 898 97 898 126 946 126 946 Kredyty i pożyczki zaciągnięte oraz zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 318 505 318 505 394 088 394 088 Obligacje 29 784 29 784 28 647 28 647 Pozostałe zobowiązania - - 15 15 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (poza budżetowymi) 392 931 392 931 316 983 316 983 Zarówno w okresie sprawozdawczym jak i w okresie porównywalnym nie miały miejsca przesunięcia między poziomem 1 a poziomem 2 hierarchii wartości godziwej, ani też żaden z instrumentów nie został przesunięty z poziomu 2 do poziomu 3 hierarchii wartości godziwej. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Zarządzanie ryzykiem skupia się głównie na nieprzewidywalności rynków i ma na celu ograniczenie wpływu zmienności na wyniki finansowe Grupy. Rodzaj ryzyka Ekspozycja Pomiar ryzyka Zarządzanie/ Zabezpieczenie Rynkowe dotyczące zmian kursów walutowych a) ekonomiczna ekspozycja walutowa wynikająca z wpływów pomniejszonych o wydatki indeksowane lub denominowane w walucie innej niż waluta funkcjonalna, b) ekspozycja walutowa wynikająca z inwestycji bądź uprawdopodobnionych zobowiązań i należności w walutach obcych, c) bilansowa ekspozycja walutowa wynikająca z denominowanych ‎ w walutach obcych aktywów ‎ i pasywów a i b) w oparciu ‎ o planowane przepływy pieniężne. c) w oparciu o analizy pozycji bilansowych. Polityka zarządzania ryzykiem rynkowym oraz strategie zabezpieczające, które określają zasady pomiaru poszczególnych ekspozycji, parametry ‎ i horyzont czasowy zabezpieczania danego ryzyka oraz stosowane instrumenty zabezpieczające. Rynkowe dotyczące zmian stóp procentowych Ekspozycja wynikająca z posiadanych aktywów oraz pasywów, dla których przychody oraz koszty odsetkowe uzależnione są od zmiennych stóp procentowych. W oparciu o udział ‎ w całości zadłużenia brutto pozycji, dla których koszty odsetkowe są uzależnione od zmiennych stóp procentowych. Polityka zarządzania ryzykiem rynkowym oraz strategie zabezpieczające, które określają zasady pomiaru poszczególnych ekspozycji, parametry ‎ i horyzont czasowy zabezpieczania danego ryzyka oraz stosowane instrumenty zabezpieczające. Płynności Ryzyko nieprzewidzianego niedoboru środków pieniężnych lub braku dostępu do źródeł finansowania zarówno ‎ w horyzoncie krótko jak ‎ i długoterminowym, prowadzące do przejściowej lub trwałej utraty zdolności do regulowania zobowiązań finansowych lub konieczności pozyskania finansowania na mniej korzystnych warunkach. W oparciu o planowane przepływy pieniężne ‎ w horyzoncie krótko ‎ i długoterminowym Polityka zarządzania płynnością, która określa zasady raportowania ‎ i konsolidacji płynność. Grupa prowadzi politykę dywersyfikacji źródeł finansowania oraz wykorzystuje zróżnicowane narzędzia dla efektywnego zarządzania płynnością. Utraty środków pieniężnych i lokat Ryzyko upadłości banków krajowych lub zagranicznych, na rachunkach, których są przetrzymywane lub w których lokowane są środki pieniężne. Regularny przegląd wiarygodności kredytowej banków ‎ i wyznaczania limitów koncentracji środków. Zarządzanie w oparciu o zasady zarządzania nadwyżkami pieniężnymi, które określają możliwości przyznawania limitów dla poszczególnych banków ustalanych na podstawie m.in. ratingów oraz danych sprawozdawczych. Współpraca głównie ‎ z bankami kredytującymi. Regularny przegląd wiarygodności kredytowej banków ‎ i wyznaczania limitów koncentracji środków. Zarządzanie w oparciu o zasady zarządzania nadwyżkami pieniężnymi, które określają możliwości przyznawania limitów dla poszczególnych banków ustalanych na podstawie m in. ratingów oraz danych sprawozdawczych. Współpraca głównie ‎ z bankami kredytującymi. Kredytowe Ryzyko nieuregulowania przez kontrahentów należności za dostarczone produkty i usługi związane z wiarygodnością kredytową klientów, z którymi zawierane są transakcje handlowe. Analiza wiarygodności ‎ i wypłacalności kontrahentów. Zarządzanie w oparciu ‎ o przyjęte procedury ‎ i politykę w zakresie zarządzania kredytem kupieckim i windykacją, w tym wyznaczania limitów i ustanawiania zabezpieczeń. Ryzyko zmian kursów walutowych Działalność Grupy nie jest narażona w znacznym stopniu na wahania kursów walutowych. Wahania kursów nie wpływają w znacznym stopniu na sprawozdanie finansowe Grupy z uwagi na fakt, iż pozycje prezentowane w aktywach i zobowiązaniach denominowane w walutach innych niż waluta funkcjonalna każdej ze spółek zależnych nie są istotne z punktu widzenia sprawozdania skonsolidowanego Grupy. Zgodnie z MSSF 7 analiza wrażliwości nie obejmuje tzw. ryzyka transakcyjnego. Poniżej przedstawiono analizę wpływu zmienności kursu złotego do euro na wynik finansowy i środki pieniężne na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku: Zmiana kursu PLN/EUR w stosunku ‎ do kursu średniego dla 2022 roku Kurs PLN/EUR Wpływ na wynik brutto okresu Podatek odroczony Wpływ na wynik netto okresu/ Wpływ na kapitał własny + 0,20 PLN/EUR 4,8855 268 4 264 + 0,10 PLN/EUR 4,7855 134 2 132 - 0,10 PLN/EUR 4,5855 (134) (2) (132) - 0,20 PLN/EUR 4,4855 (268) (4) (264) Zmiana kursu PLN/EUR w stosunku ‎ do kursu średniego dla 2021 roku Kurs PLN/EUR Wpływ na wynik brutto okresu Podatek odroczony Wpływ na wynik netto okresu/ Wpływ na kapitał własny + 0,20 PLN/EUR 4,7660 1 650 319 1 331 + 0,10 PLN/EUR 4,6660 825 160 665 - 0,10 PLN/EUR 4,4660 (825) (160) (665) - 0,20 PLN/EUR 4,3660 (1 650) (319) (1 331) Zmiana kursu PLN/EUR w stosunku do kursu z dnia 31 grudnia 2022 roku Kurs PLN/EUR Wpływ na środki pieniężne + 0,20 PLN/EUR 4,8899 2 995 + 0,10 PLN/EUR 4,7899 1 498 - 0,10 PLN/EUR 4,5899 (1 498) - 0,20 PLN/EUR 4,4899 (2 995) Zmiana kursu PLN/EUR w stosunku do kursu z dnia 31 grudnia 2021 roku Kurs PLN/EUR Wpływ na środki pieniężne + 0,20 PLN/EUR 4,7994 3 932 + 0,10 PLN/EUR 4,6994 1 966 - 0,10 PLN/EUR 4,4994 (1 966) - 0,20 PLN/EUR 4,3994 (3 932) Ryzyko stopy procentowej Na dzień 31 grudnia 2022 roku występuje ryzyko związane ze zmianami stóp procentowych w odniesieniu do oprocentowania kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Grupę Trakcja oraz zobowiązań z tytułu leasingu finansowego. Grupa nie podejmowała w bieżącym okresie szczególnych działań zmierzających do zabezpieczenia zmian w wysokości stóp procentowych. Szczegółowe informacje na temat kredytów i pożyczek zaciągniętych przez Grupę zawarte są w nocie 3.15. Grupa odstąpiła od przedstawienia analizy wrażliwości dotyczącej wpływu zmian stóp procentowych na wartość instrumentu IRS ze względu na oczekiwaną niską wartość potencjalnych zmian. Poniżej przedstawiono analizę wpływu zmienności stopy procentowej na wynik finansowy Grupy na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na 31 grudnia 2021 roku. W celu przeprowadzenia analizy wrażliwości na zmiany stóp procentowych, zostały one oszacowane na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 31 grudnia 2021 roku na poziomie racjonalnie przewidywanym tj. -1/+1 punktu procentowego. Wartość na dzień bilansowy Wrażliwość na zmiany na dzień ‎ 31 grudnia 2022 roku + 100 pb ‎ (PLN, EUR) - 100 pb ‎ (PLN, EUR) Należności z tytułu dostaw i usług brutto (wartość bieżąca) 381 290 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług (wartość bieżąca) 335 374 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty kaucje pod gwarancje (wartość nominalna/oprocentowanie) 112 390 1 124 (1 124) Kredyty bankowe i pożyczki (wartość nominalna/oprocentowanie) 318 505 (3 185) 3 185 Zobowiązania z tytułu obligacji 29 784 (298) 298 Wpływ brutto na wynik okresu oraz aktywa netto (2 359) 2 359 Podatek odroczony (448) 448 Razem (1 911) 1 911 Wartość na dzień bilansowy Wrażliwość na zmiany na dzień ‎ 31 grudnia 2021 roku + 100 pb ‎ (PLN, EUR) - 100 pb ‎ (PLN, EUR) Należności z tytułu dostaw i usług brutto (wartość bieżąca) 335 783 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług (wartość bieżąca) 254 933 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty kaucje pod gwarancje (wartość nominalna/oprocentowanie) 170 256 1 703 (1 703) Kredyty bankowe i pożyczki (wartość nominalna/oprocentowanie) 394 088 (3 941) 3 941 Wpływ brutto na wynik okresu oraz aktywa netto (2 238) 2 238 Podatek odroczony (425) 425 Razem (1 813) 1 813 Ryzyko związane z płynnością Podobnie jak większość podmiotów działających w branży budowlanej również Grupa wykazuje sezonowość sprzedaży, która charakteryzuje się generowaniem znacznej części przychodów ze sprzedaży w drugiej połowie roku kalendarzowego, i znacznie niższym poziomem przychodów w pierwszym kwartale, co ma duże znaczenie dla zarządzania płynnością i zapotrzebowaniem na kapitał obrotowy Grupy. Na płynność Grupy wpływa też fakt, iż jej główni odbiorcy pozyskują środki finansowe na zakup usług Grupy z dotacji Rządu Rzeczpospolitej Polskiej i Unii Europejskiej. Regulacje prawne stanowiące podstawę tych dotacji nie pozwalają na ich przeznaczenie na sfinansowanie podatku VAT. Nie można wykluczyć, że należności z tytułu należnego podatku VAT mogą być regulowane przez odbiorców na rzecz Grupy z opóźnieniem, co nie zwolni spółek z Grupy z obowiązku zapłaty tego podatku w terminie przewidzianym w ustawie. Nieregularność wpływów od odbiorców może negatywnie wpływać na płynność Jednostki dominującej i Grupy. Nieprzewidziane wahania w zakresie płynności i nieprzewidziany wzrost zapotrzebowania na kapitał obrotowy mogą mieć istotny negatywny wpływ na sytuację finansową Grupy. Ponadto zidentyfikowano lukę płynnościową. Szczegóły zostały opisane w nocie 1.8 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania. W celu zminimalizowania ryzyka związanego z utratą płynności Grupa korzysta z zewnętrznych źródeł finansowania w postaci kredytów (obrotowych, w rachunku bieżącym oraz inwestycyjnych). Szczegóły dotyczące zobowiązań z tytułu kredytów i pożyczek na dzień 31 grudnia 2022 roku zostały przedstawiony w nocie 3.15. Dodatkowo Grupa inwestuje nadwyżkę środków pieniężnych w oprocentowane rachunki bieżące, depozyty terminowe, depozyty rynku pieniężnego, wybierając instrumenty o odpowiedniej zapadalności bądź wystarczającej płynności w celu zapewnienia wystarczającej rezerwy. W tabeli poniżej ujęto analizę zobowiązań finansowych Grupy w kwotach netto wg. terminów zapadalności odpowiednio do pozostałego na dzień bilansowy okresu do umownego terminu zapadalności. Stan na 31.12.2022 r. ‎ Badane W okresie ‎ 0-90 dni W okresie ‎ 90-360 dni W okresie od 1 do 5 lat Powyżej 5 lat Oprocentowane kredyty i pożyczki 25 703 205 366 3 969 - Zobowiązanie z tytułu leasingu 7 429 17 868 43 164 15 006 Obligacje 483 20 001 9 300 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (poza budżetowymi) 357 675 15 706 11 535 8 015 Stan na 31.12.2021 r. ‎ Badane W okresie ‎ 0-90 dni W okresie ‎ 90-360 dni W okresie od 1 do 5 lat Powyżej 5 lat Oprocentowane kredyty i pożyczki 12 502 52 499 241 384 - Zobowiązanie z tytułu leasingu 4 912 22 421 44 000 16 370 Obligacje 196 - 28 451 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (poza budżetowymi) 284 519 11 404 12 465 8 595 Ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe to ryzyko związane z możliwością poniesienia przez Grupę straty finansowej, w przypadku, gdy klient lub kontrahent instrumentu finansowego nie spełni swoich zobowiązań umownych, wynikające głównie z należności Grupy od klientów. Transakcje, które narażają Grupę na ryzyko kredytowe obejmują należności z tytułu dostaw i usług. Grupa dokonuje śródrocznych analiz współczynników spłacalności co kwartał oraz pełnych po zakończeniu roku. Grupa kwartalnie analizuje wyliczenia wskaźników oraz informacje szczegółowe na temat spornych i nieściągalnych należności. Na każdy dzień sprawozdawczy Grupa dokonuje oceny czy ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od dnia jego początkowego ujęcia. Dokonując takiej oceny, jednostka posługuje się zmianą ryzyka niewykonania zobowiązania w oczekiwanym okresie życia instrumentu finansowego, a nie zmianą kwoty oczekiwanych strat kredytowych. W celu dokonania takiej oceny Grupa porównuje ryzyko niewykonania zobowiązania dla danego instrumentu finansowego na dzień sprawozdawczy z ryzykiem niewykonania zobowiązania dla tego instrumentu finansowego na dzień początkowego ujęcia, biorąc pod uwagę racjonalne i możliwe do udokumentowania informacje, które są dostępne bez nadmiernych kosztów lub starań i które wskazują na znaczny wzrost ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia. Celem wymogów w zakresie utraty wartości jest ujęcie oczekiwanych strat kredytowych w całym okresie życia wszystkich instrumentów finansowych, w odniesieniu do których odnotowano znaczny wzrost ryzyka kredytowego od momentu początkowego ujęcia – niezależnie od tego, czy oceniane one były indywidualnie czy zbiorowo – biorąc pod uwagę wszystkie racjonalne i możliwe do udokumentowania informacje, włączając w to dane dotyczące przyszłości. Grupa stosuje politykę zawierania transakcji z kontrahentami o wysokiej wiarygodności i zweryfikowanej zdolności kredytowej. Ocena zdolności kredytowej dokonywana jest cyklicznie. W przypadku negatywnej oceny przyszłej zdolności kredytowej kontrahenta, spółki Grupy stosują adekwatne zabezpieczenia finansowe lub majątkowe mające na celu minimalizację ryzyka kredytowego. Służby finansowe monitorują na bieżąco stan należności ograniczając ryzyko nieściągalności. Wartość bilansowa aktywów finansowych wykazanych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym odpowiada maksymalnej ekspozycji Grupy Trakcja na ryzyko kredytowe (bez uwzględnienia zabezpieczeń). Ze względu na to, że na dzień bilansowy 53% całkowitej kwoty należności Grupy stanowią należności od PKP PLK (na dzień 31.12.2021 r.: 43%) istnieje istotna koncentracja ryzyka kredytowego, natomiast z uwagi na szczególny charakter klienta prawdopodobieństwo materializacji tego ryzyka jest niskie. Ujawnienia odnośnie należności z tytułu dostaw i usług przeterminowanych oraz dokonanych odpisów aktualizujących wartość należności oraz oczekiwanych strat kredytowych przedstawiono w nocie 3.9. Grupa współpracuje z instytucjami finansowymi o wysokiej wiarygodności. Wykorzystanie limitów kredytowych podlega regularnej kontroli. Wolne środki pieniężne lokowane są w kilku bankach celem uniknięcia koncentracji ryzyka dotyczącego środków płynnych. Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe jest równa wartości bilansowej następujących instrumentów finansowych: Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe Wartość księgowa 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Należności z tytułu dostaw i usług i pozostałe należności brutto poza budżetowymi 480 436 451 908 Kaucje pod gwarancje 14 492 43 310 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 97 898 126 946 Razem 592 826 622 164 3.23 Pozycje bilansu wyceniane w wartości godziwej Poniższa tabela przedstawia wszystkie pozycje bilansu wyceniane w wartości godziwej ze wskazaniem przyporządkowanego im poziomu hierarchii wartości godziwej. 31.12.2022 ‎ Badane Poziom 1 Poziom 2 Poziom 3 Nieruchomości inwestycyjne: 34 793 - - 34 793 Nieruchomości biurowe 30 910 - - 30 910 Nieruchomości gruntowe 1 914 - - 1 914 Złoża kruszywa naturalnego 1 969 - - 1 969 31.12.2021 ‎ Badane Poziom 1 Poziom 2 Poziom 3 Nieruchomości inwestycyjne: 34 905 - - 34 905 Nieruchomości biurowe 30 333 - - 30 333 Nieruchomości gruntowe 2 156 - - 2 156 Złoża kruszywa naturalnego 2 416 - - 2 416 Założenia przyjęte przy ustalaniu wartości godziwych: - poszczególnych kategorii instrumentów finansowych zostały opisane w nocie 3.22 Dodatkowych informacji i objaśnień, - nieruchomości inwestycyjnych zostały opisane w nocie 3.4 Dodatkowych informacji i objaśnień. 4. Noty objaśniające do rachunku przepływów pieniężnych 4.1 Różnice między pozycjami w rachunku przepływów pieniężnych a w bilansie Poniżej wyjaśnienie wybranych pozycji rachunku przepływów pieniężnych między zmianą bilansową a zmianą zaprezentowaną w rachunku przepływów pieniężnych: Rok zakończony Zmiana stanu należności 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności (75 469) 88 705 Różnice kursowe 188 (562) Zmiana odpisów aktualizujących - (758) Korekta dotycząca należności z tytułu sprzedaży środków trwałych ujętych w działalności inwestycyjnej - (53 000) Zmiana przeznaczenia - przekwalifikowanie do aktywów dostępnych do sprzedaży - (862) Pozostałe wyłączenia transakcji bezgotówkowych - 61 Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych (75 281) 33 584 Rok zakończony Zmiana stanu zapasów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa zapasów (43 188) 5 873 Różnice kursowe 529 (194) Zmiana przeznaczenia - przekwalifikowanie do aktywów dostępnych do sprzedaży - (2) Zwiększenie zapasów w związku z ujęciem prawa wieczystego użytkowania gruntu zgodnie z MSSF 16 - 1 539 Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych (42 659) 7 216 Rok zakończony Zmiana stanu zobowiązań 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań 60 013 (66 578) Zmiana bilansowa zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych (356) 650 Różnice kursowe (439) 762 Zmiana przeznaczenia - przekwalifikowanie do aktywów dostępnych do sprzedaży - (325) Pozostałe wyłączenia transakcji bezgotówkowych - 1 358 Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych 59 218 (64 133) Rok zakończony Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych i zaliczek 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa rozliczeń międzyokresowych (1 096) (5 561) Różnice kursowe (32) (21) Zmiana przeznaczenia - przekwalifikowanie do aktywów dostępnych do sprzedaży - (21) Pozostałe wyłączenia transakcji bezgotówkowych - 5 287 Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych (1 128) (316) Rok zakończony Zmiana stanu rezerw 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa rezerw 142 367 (24 117) Różnice kursowe (236) 136 Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych 142 131 (23 981) Rok zakończony Zmiana stanu rozliczeń z tytułu umów 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zmiana bilansowa rozliczeń z tytułu umów z klientami (19 306) (13 416) Różnice kursowe (2 240) (588) Zmiana w rachunku przepływów pieniężnych (21 546) (14 004) 4.2 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazywane w rachunku przepływów pieniężnych 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Środki pieniężne w kasie 45 70 Środki pieniężne na rachunkach bankowych 61 208 111 159 Inne środki pieniężne - lokaty 36 645 15 717 Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty 97 898 126 946 Środki pieniężne wyłączone z rachunku przepływów pieniężnych (83) - Środki pieniężne dla potrzeb rachunku przepływów pieniężnych 97 815 126 946 - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania 51 8 344 Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania na dzień 31 grudnia 2022 roku w kwocie 51 tys. zł (31.12.2021 r.: 8 344 tys. zł) to środki na rachunkach bankowych: - stanowiące środki na rachunku zablokowanym pod zaliczkę Wawer w kwocie 31 tys. zł. (31.12.2021 r.: 0 tys. zł); - wynikające z zabezpieczenia gwarancji zwrotu zaliczki w kwocie 0 tys. zł (31.12.2021 r.: 7 505 tys. zł); - stanowiące środki na rachunkach cesyjnych Grupy w kwocie 20 tys. zł.(31.12.2021 r.: 839 tys. zł). Na dzień 31 grudnia 2022 roku środki pieniężne wyłączone z rachunku przepływów pieniężnych dotyczyły zablokowanych środków na rachunkach projektów deweloperskich w kwocie 83 tys. zł. Na dzień 31 grudnia 2021 roku Grupa nie posiadała środków pieniężnych wyłączonych z rachunku przepływów pieniężnych. 5. Pozostałe informacje 5.1 Należności i zobowiązania warunkowe 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Należności warunkowe Od pozostałych jednostek, z tytułu: 96 129 81 397 Otrzymanych gwarancji i poręczeń 92 421 79 643 Weksli otrzymanych pod zabezpieczenie 3 708 1 754 Razem należności warunkowe 96 129 81 397 Zobowiązania warunkowe Do jednostek powiązanych z tytułu: 479 966 - Udzielonych gwarancji i poręczeń 479 966 - Do pozostałych jednostek, z tytułu: 10 716 836 11 180 244 Udzielonych gwarancji i poręczeń 420 055 937 576 Weksli własnych 621 513 756 440 Hipotek 5 613 565 5 612 401 Cesji wierzytelności 1 174 526 976 023 Cesji z polisy ubezpieczeniowej 155 371 165 998 Pozostałych zobowiązań 2 731 806 2 731 806 Razem zobowiązania warunkowe 11 196 802 11 180 244 W związku z nabyciem przez PKP PLK akcji Trakcji, spółka PKP PLK stała się od dnia rejestracji akcji w KRS, tj. 29 sierpnia 2022 roku jednostką powiązaną Grupy Trakcja. Spółka PKP PLK jest również jednostką dominującą wobec Trakcji. W związku z tym dane zaprezentowane na dzień 31 grudnia 2022 roku w powyższej tabeli w pozycji „udzielone gwarancje i poręczenia wobec jednostek powiązanych” zawierają dane do PKP PLK, które wcześniej, tj. na dzień 31 grudnia 2021 roku, prezentowane były w pozycji „udzielone gwarancje i poręczenia wobec jednostek pozostałych”. Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń na rzecz pozostałych jednostek to głównie gwarancje wystawione przez instytucje finansowe na rzecz kontrahentów spółek Grupy na zabezpieczenie ich roszczeń w stosunku do Grupy z tytułu wykonywanych kontraktów budowlanych (gwarancje należytego wykonania umowy, gwarancje usunięcia wad i usterek, gwarancje zwrotu zaliczki). Instytucjom finansowym przysługuje roszczenie zwrotne z tego tytułu wobec spółek z Grupy. Weksle własne stanowią inną formę zabezpieczenia gwarancji bankowych, o których mowa powyżej. Ponadto, Grupa ujęła kaucje w bilansie na dzień 31 grudnia 2022 roku w łącznej kwocie 14 492 tys. zł (na 31.12.2021 r.: 43 310 tys. zł). 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane Zobowiązania warunkowe z tyt. podpisanych z pracownikami umów 4 733 6 979 5.2 Informacja na temat udzielonych gwarancji i poręczeń oraz zabezpieczeń na majątku Na podstawie umów finansowania długoterminowego zawartych przez Jednostkę dominującą w dniu ‎ 27 września 2019 roku (o których Jednostka dominująca informowała RB 51/2019) oraz 17 czerwca 2021 roku zostały ustanowione następujące zabezpieczenia na majątku Trakcji: ● hipoteki na nieruchomościach, w tym nieruchomościach położonych w miejscowościach: Warszawa, Wrocław, Bieńkowice; ● zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw; ● przelew na zabezpieczenie praw z umów handlowych, ubezpieczenia oraz pożyczek wewnątrzgrupowych; ● zastaw na udziałach/akcjach posiadanych przez Trakcję w spółkach zależnych: BTW (100% udziałów); PRK 7 Nieruchomości (100% udziałów); PDM (94,65% akcji); Torprojekt (82,35% udziałów); PEUiM (99,70% udziałów); Dalba (100% udziałów); AB Kauno Tiltai (96,84% udziałów); ● zastaw rejestrowy na zapasach; ● zastaw na rachunkach bankowych; ● dobrowolne poddanie się egzekucji dokonane przez Spółkę. W związku z powyższym na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz 31 grudnia 2021 roku łączna wartość aktywów Trakcji oraz spółek zależnych oddanych pod zabezpieczenie w wartości bilansowej wynosiła: 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Rzeczowe aktywa trwałe 192 778 159 070 Wartości niematerialne 4 001 2 504 Nieruchomości inwestycyjne 34 793 34 905 Pozostałe aktywa finansowe 16 285 14 251 Zapasy 121 700 107 269 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 126 798 142 452 Środki pieniężne 70 606 120 465 Razem 566 961 580 916 Ponadto, na dzień 31 grudnia 2022 roku został również ustanowiony zastaw na udziałach spółek zależnych w kwocie 211 701 tys. zł (na dzień 31.12.2021 r.: 288 940 tys. zł). 5.3 Istotne sprawy sądowe i sporne Poniżej zostały wskazane istotne postępowania toczące się przed sądem lub innym organem, dotyczące zobowiązań oraz wierzytelności Jednostki dominującej oraz jej jednostek zależnych. Postępowania dotyczące Jednostki dominującej: Postępowanie dotyczące zgłoszenia wierzytelności przysługującej od Przedsiębiorstwa Napraw Infrastruktury sp. z o.o. w upadłości likwidacyjnej w Warszawie Jednostka dominująca połączyła się ze spółką Przedsiębiorstwo Robót Kolejowych i Inżynieryjnych S.A. we Wrocławiu. W wyniku tego połączenia następcą prawnym obu spółek jest Trakcja. W związku z ogłoszeniem przez Sąd Rejonowy dla Warszawy - Pragi Północ w Warszawie upadłości spółki Przedsiębiorstwo Napraw Infrastruktury sp. z o.o. (dalej: „PNI”) z możliwością zawarcia układu, spółka Przedsiębiorstwo Robót Komunikacyjnych i Inżynieryjnych S.A. we Wrocławiu złożyła do sądu upadłościowego zgłoszenie wierzytelności Spółki z dnia 20 listopada 2012 roku. Zgłoszenie dotyczyło wierzytelności w łącznej kwocie 55 664 tys. zł, obejmujących należność główną, odsetki wymagalne do dnia ogłoszenia upadłości oraz naliczone kary umowne. Według wiedzy Spółki, została sporządzona lista wierzytelności względem PNI. Wierzytelności Jednostki dominującej zostały uznane w wysokości 10 569 tys. zł, w tym 10 275 tys. zł z tytułu niezapłaconych faktur oraz 295 tys. zł z tytułu odsetek za zwłokę w zapłacie. Odmówiono uznania należności z tytułu kar umownych i pozostałych roszczeń w łącznej kwocie 44 957 tys. zł. Jednostka dominująca nie zgadza się z odmową uznania powyższej części wierzytelności, w związku z powyższym do sędziego - komisarza został wniesiony sprzeciw co do odmowy uznania wierzytelności w powyższym zakresie. Sąd odrzucił sprzeciw, w związku z czym Spółka złożyła do Sądu zażalenie, które zostało oddalone. W dniu 8 czerwca 2015 roku Jednostka dominująca otrzymała zawiadomienie od syndyka masy upadłości o zmianie sposobu prowadzenia upadłości z układowego na likwidacyjne. Sprawa jest w toku i obecnie jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. Postępowanie przeciwko Leonhard Weiss International GmbH („LWI”) W związku z brakiem ustosunkowania się LWI do oświadczenia wraz z notą obciążeniową oraz wezwaniem do zapłaty z dnia 31 października 2017 roku Jednostka dominująca postanowiła skierować sprawę do sądu. Jednostka dominująca złożyła replikę w odpowiedzi na pozew w sprawie przeciwko LWI o zapłatę, w związku ‎ z umową sprzedaży 50% udziałów w BTW. Obecnie nie jest możliwe precyzyjne wskazanie przewidywanego terminu zakończenia sprawy. Wartość dochodzonego przez Jednostkę dominującą roszczenia wynosi 20 551 tys. zł wraz z odsetkami ustawowymi liczonymi w następujący sposób: 1) od kwoty 7 500 tys. zł od dnia 17 listopada 2017 roku do dnia zapłaty; 2) od kwoty 12 756 tys. zł od dnia 8 grudnia 2017 roku do dnia zapłaty; 3) od kwoty 295 tys. zł od dnia 8 grudnia 2017 roku do dnia zapłaty. Jednostka dominująca wniosła również o zasądzenie od pozwanego na rzecz Jednostki dominującej zwrotu kosztów niniejszego postępowania, w tym kosztów zastępstwa procesowego, według norm przepisanych. ‎ Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania do publikacji nie jest możliwe wskazanie szacunkowej wysokości możliwych do zasądzenia odsetek i kosztów postępowania. Postępowanie przeciwko ALSTAL Grupa Budowlana sp. z o.o. W dniu 22 maja 2019 roku Jednostka dominująca wniosła pozew przeciwko ALSTAL Grupa Budowlana sp. z o.o. z siedzibą w Jacewie o zapłatę kwoty 557 tys. zł powiększonej o odsetki tytułem zapłaty wynagrodzenia za wykonane jako podwykonawca robót budowlanych w ramach realizowanego przez pozwanego, na zlecenie Tauron Dystrybucja S.A., zadania pn. „Budowa Zarządzania Siecią we Wrocławiu”. W dniu 17 listopada 2020 roku odbyła się rozprawa przed Sądem Okręgowym w Bydgoszczy. Sprawa jest w toku, na etapie opinii biegłego, ‎ a termin jej zakończenia jest trudny do przewidzenia. Postępowania przeciwko Skarbowi Państwa – GDDKiA W dniu 30 grudnia 2020 roku Jednostka dominująca oraz Przedsiębiorstwo Usług Technicznych Intercor sp. z o.o. złożyły pozew przeciwko Skarbowi Państwa - Generalnemu Dyrektorowi Dróg Krajowych i Autostrad, dochodząc łącznej kwoty 23 861 tys. zł tytułem zwrotu kosztów ogólnych budowy w związku z przedłużeniem czasu realizacji umowy z dnia 12 października 2015 roku na zaprojektowanie i wykonanie zadania pod nazwą „Projekt i budowa drogi ekspresowej S-5 na odcinku Nowe Marzy - Bydgoszcz - granica województwa kujawsko-pomorskiego i wielkopolskiego z podziałem na 4 części. Część 4 - Projekt i budowa drogi ekspresowej S-5 na odcinku od węzła Szubin (z węzłem) do węzła Jaroszewo (z węzłem) o długości około 19,3 km”, tytułem ryczałtu za przedłużenie czasu na ukończenie, zwrotu kosztów wykonania dodatkowego ulepszenia gruntu oraz skapitalizowanych odsetek. Sprawa jest na wczesnym etapie postępowania i jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. W dniu 31 grudnia 2020 roku Jednostka dominująca oraz Przedsiębiorstwo Usług Technicznych Intercor sp. z o.o. złożyły pozew przeciwko Skarbowi Państwa - Generalnemu Dyrektorowi Dróg Krajowych i Autostrad, wnosząc o podwyższenie wynagrodzenia z tytułu realizacji umowy z dnia 12 października 2015 roku na zaprojektowanie i wykonanie zadania pod nazwą „Projekt i budowa drogi ekspresowej S-5 na odcinku Nowe Marzy - Bydgoszcz - granica województwa kujawsko-pomorskiego i wielkopolskiego z podziałem na 4 części. Część 4 – Projekt ‎ i budowa drogi ekspresowej S-5 na odcinku od węzła Szubin (z węzłem) do węzła Jaroszewo (z węzłem) ‎ o długości około 19,3 km” o kwotę 33 634 tys. zł oraz zasądzenie kwoty 33 634 tys. zł wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie. Sprawa jest na wczesnym etapie postępowania i jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. Postępowania przeciwko Województwu Wielkopolskiemu – Wielkopolskiemu Zarządowi Dróg Wojewódzkich w Poznaniu („WZDW w Poznaniu”) W dniu 15 lipca 2021 roku Jednostka dominująca złożyła pozew przeciwko WZDW w Poznaniu o zapłatę kwoty ‎ 9 973 tys. zł z tytułu wyrównania straty poniesionej w związku z działaniami WZDW w Poznaniu. Spór dotyczy umowy z dnia 17 października 2018 roku na realizację zadania pn. "Rozbudowa drogi wojewódzkiej nr 263 na odcinku od skrzyżowania z DP 3403P w m. Drzewce do skrzyżowania z DW473 w systemie zaprojektuj i wybuduj." Obecnie w sprawie toczą się rozmowy stron w ramach mediacji. W dniu 15 lipca 2021 roku Jednostka dominująca oraz jej spółka zależna AB Kauno Tiltai złożyły pozew przeciwko WZDW w Poznaniu o zapłatę kwoty 11 702 tys. zł z tytułu wyrównania straty poniesionej w związku z działaniami WZDW w Poznaniu. Spór dotyczy umowy z dnia 24 sierpnia 2018 roku na realizację zadania pn. "Rozbudowa drogi wojewódzkiej nr 190 na odcinku od skrzyżowania z drogą wojewódzką nr 188 w miejscowości Krajenka do skrzyżowania z drogą krajową nr 10 - etap I w systemie zaprojektuj i wybuduj". Sprawa jest na wczesnym etapie postępowania i jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. Postępowania przeciwko PKP PLK W dniu 31 października 2017 roku Jednostka dominująca wraz z Przedsiębiorstwem Budowlanym „FILAR” sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu i Berger Bau Polska sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu złożyła pozew o zapłatę przeciwko PKP PLK dochodząc zwrotu dodatkowych kosztów związanych z przedłużeniem czasu na realizację umowy na Roboty budowlane podstawowe liniowe na odcinku Wrocław - Grabiszyn - Skokowa i Żmigród - granica woj. dolnośląskiego w ramach projektu POIiŚ 7.1-4 „Modernizacja linii kolejowej E 59 na odcinku Wrocław - Poznań, Etap II - odcinek Wrocław - granica woj. dolnośląskiego”. W dniu 29 marca 2018 roku nastąpiło rozszerzenie powództwa w toku sprawy o roszczenia kolejnego z podwykonawców - INFRAKOL sp. z o.o. sp. k. Przypadająca na Jednostkę dominująca część roszczenia wynosi 11 640 tys. zł (w tym 1 416 tys. zł z tytułu odsetek). W dniu 25 marca 2022 roku Sąd wydał wyrok oddalający powództwo. W sprawie została wniesiona apelacja. Sprawa jest obecnie w postępowaniu międzyinstancyjnym. W dniu 3 kwietnia 2019 roku Jednostka dominująca złożyła pozew o zapłatę przeciwko PKP PLK dochodząc kwoty 1 320 tys. zł wraz z ustawowymi odsetkami za opóźnienie, tytułem: a) zwrotu dodatkowych kosztów z wynikających przedłużenia realizacji umowy na Budowę obiektów inżynieryjnych w km 160,857; km 155,170 i km 145,650 linii kolejowej nr 271 Wrocław - Poznań, w ramach projektu POIiŚ 7.1-5.1 „Modernizacja linii kolejowej E 59 na odcinku Wrocław - Poznań, Etap III - odcinek Czempiń - Poznań” - w zakresie Zamówienia Częściowego A - wiadukt kolejowy w km 145,650 w m. Mosina, z uwagi na okoliczności znajdujące się w zakresie odpowiedzialności PKP PLK; b) zwrotu kosztów wykonania przez Spółkę dodatkowych robót, nieprzewidzianych w ofercie Wykonawcy dla przedmiotowego zamówienia. Sprawa jest w toku i obecnie jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. W dniu 2 kwietnia 2019 roku Jednostka dominująca złożyła pozew o zapłatę przeciwko PKP PLK, dochodząc kwoty 489 tys. zł wraz z ustawowymi odsetkami za opóźnienie, tytułem zwrotu dodatkowych kosztów wynikających z przedłużenia realizacji umowy na Budowę obiektów inżynieryjnych w km 160,857; km 155,170 i km 145,650 linii kolejowej nr 271 Wrocław - Poznań, w ramach projektu POIiŚ 7.1-5.1 „Modernizacja linii kolejowej E 59 na odcinku Wrocław - Poznań, Etap III - odcinek Czempiń - Poznań” - w zakresie Zamówienia Częściowego C - wiadukt kolejowy w km 160,857 w Poznaniu, z uwagi na okoliczności znajdujące się w zakresie odpowiedzialności PKP PLK. Sprawa jest w toku i obecnie jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. W dniu 14 września 2021 roku Jednostka dominująca złożyła pozew przeciwko PKP PLK w przedmiocie: a) ustalenia nieważności postanowienia subklauzuli 8.7 lit. a Warunków Szczególnych Kontraktu w zakresie umowy z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273, 351 – zadanie A pn. „Modernizacja linii kolejowej nr 406 na odcinku Szczecin Główny-Police” oraz umowy z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273, 351 – zadanie B pn. „Modernizacja wybranej infrastruktury pasażerskiej na liniach kolejowych ‎ nr 273, 351 oraz 401”; b) ustalenia, że na podstawie ww. umów nie istnieje po stronie Jednostki dominującej jako wykonawcy obowiązek wykonania określonych robót oraz prac projektowych. Wartość przedmiotu sporu ustalona na potrzeby postępowania sądowego wynosi 229 795 tys. zł. Strony złożyły wniosek o przeprowadzenie mediacji w tej sprawie. W dniu 30 grudnia 2021 roku Jednostka dominująca złożyła wraz z konsorcjantami pozew przeciwko PKP PLK dochodząc zapłaty kwoty 54 087 tys. zł wraz z odsetkami ustawowymi za opóźnienie, tytułem roszczeń związanych z realizacją inwestycji kolejowej „Realizacja robót budowlanych w ramach Przetargu ‎ nr 1 Modernizacja odcinka Jaworzno Szczakowa – Trzebinia (km 1,150 – 0,000 linii nr 134, km 15,810 – 29,110 linii nr 133)” w ramach projektu „Modernizacja linii kolejowej E 30, odcinek Zabrze – Katowice – Kraków, Etap IIB”. Roszczenia obejmują: a) wierzytelności związane z przedłużoną realizacją kontraktu; b) roszczenie dotyczące umownej waloryzacji ceny kontraktowej; c) roboty dodatkowych i zamiennych, które wykonywane były na zlecenie Pozwanego; d) roszczenia dotyczące braku współdziałania Zamawiającego, tj. w szczególności roszczenia związane ‎ z brakiem zamknięć torowych, zwłoką w odbiorach. Sprawa jest w toku i obecnie jej termin zakończenia jest trudny do przewidzenia. Kontynuacja negocjacji w sprawie roszczeń W 2022 roku Zarząd Jednostki dominującej kontynuował negocjacje z PKP PLK w celu ugodowego rozwiązania sporów sądowych. W efekcie prowadzonych mediacji z zamawiającym PKP PLK przy udziale mediatora Sądu Polubownego przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej dotyczących roszczeń Jednostki dominującej wobec PKP PLK wynikających z toczących się postępowań sądowych oraz roszczeń PKP PLK wobec Jednostki dominującej wynikających z zabudowy pali fundamentowych, Jednostka dominująca zawarła w dniu 28 czerwca 2022 roku ugody z PKP PLK. W związku z tym zostały ugodowo zakończone wcześniej raportowane sprawy sądowe: ● sprawa w związku z realizacją umowy z dnia 16 grudnia 2010 roku na Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej Kraków - Medyka - granica Państwa na odcinku Dębica - Sędziszów Małopolski w km 111,500 - 133,600 w ramach Projektu POIiŚ 7.1-30 "Modernizacja linii kolejowej ‎ E30/C-e 30, odcinek Kraków - Rzeszów, etap III". Przetarg 2.2, której wartość przedmiotu sporu wynosi 6 675 tys. zł; ● sprawa w związku z realizacją umowy z dnia 29 listopada 2010 roku na Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej Kraków - Medyka - granica Państwa na odcinku Sędziszów Małopolski Rzeszów Zachodni w ramach Projektu "Modernizacja linii kolejowej E3-/C-E 30, odcinek Kraków - Rzeszów, etap III" Przetarg 2.3, której wartość przedmiotu sporu wynosi 20 935 tys. zł; ● sprawa w związku z realizacją umów: z dnia 16 grudnia 2010 roku na Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej Kraków - Medyka - granica Państwa na odcinku Dębica - Sędziszów Małopolski w km 11,500 - 133,600 w ramach Projektu POIiŚ 7.1-30 "Modernizacja linii kolejowej E 30/C-E 30, odcinek Kraków - Rzeszów, etap III". Przetarg 2.2 i z dnia 29 listopada 2010 roku na Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej Kraków - Medyka - granica Państwa na odcinku Sędziszów Małopolski - Rzeszów Zachodni w ramach Projektu "Modernizacja linii kolejowej E3-/C-E 30, odcinek Kraków - Rzeszów, etap III" Przetarg 2.3, której wartość przedmiotu sporu wynosi 12 221 tys. zł; ● sprawa w związku z realizacją umowy z dnia 5 października 2015 roku na Kontynuację robót modernizacyjnych na linii kolejowej E59 (roboty torowo - podtorzowe i okołotorowe) w ramach Projektu POIiŚ 7.1-5.1 "Modernizacja linii kolejowej E59 na odcinku Wrocław - Poznań, etap III, Odcinek Czempiń - Poznań", której wartość przedmiotu sporu wynosi 14 602 tys. zł; ● sprawa w związku z realizacją umowy z dnia 14 marca 2017 roku na Wykonanie dokumentacji projektowej i robót budowlanych na odcinku Poznań Wschód- Mogilno od km 0,265 km do 73,00 km, której wartość przedmiotu sporu wynosi 632 460 tys. zł; ● sprawa w związku z realizacją umowy z dnia 2 listopada 2010 roku na Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej Kraków - Medyka - granica państwa na odcinku Podłęże - Bochnia w km 16,000 - 39,000 w ramach Projektu "Modernizacja linii kolejowej E30/C-E30, Odcinek Kraków - Rzeszów, etap III". Przetarg 1.1, której wartość przedmiotu sporu wynosi 84 121 tys. zł. Na mocy ugód uregulowane zostały wszystkie wzajemne roszczenia między Trakcją a PKP PLK, zgodnie z którymi w wyniku wzajemnych rozliczeń Jednostka dominująca otrzymała od PKP PLK zapłatę w wysokości 41,8 mln zł brutto, a po uwzględnieniu koniecznych wypłat z tytułu ugód wpływ ten wyniósł 34,1 mln zł. Zawarcie ugód miało negatywny wpływ na wynik finansowy Spółki i Grupy w wysokości 0,6 mln zł. W dniu 2 sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca oraz PKP PLK otrzymały postanowienie sądu zatwierdzające ostatnią z zawartych ugód i umarzające powyższe sprawy sądowe objęte ugodami. Szczegółowe informacje zostały przedstawione w raportach bieżących nr 45/2022 oraz 52/2022. Na dzień 31 grudnia 2022 roku wartość pozostałych roszczeń kontraktowych, których Jednostka dominująca wraz z partnerami konsorcjów oraz podwykonawcami dochodzi na drodze kontraktowej (pozasądowej) (w tym roszczenia waloryzacyjne) wynosi 482,7 mln zł, w tym kwota przypadająca dla Trakcji wynosi 423,8 mln zł. Mediacje Od sierpnia 2022 roku Jednostka dominująca prowadziła rozmowy z PKP PLK w zakresie podpisania umów mediacyjnych dotyczących roszczeń związanych z realizacją niektórych kontraktów dotyczących kosztów ogólnych poniesionych przez Jednostkę dominującą w związku z wydłużonym terminem realizacji kontraktów, waloryzacji wynagrodzenia Jednostki dominującej oraz pozostałych roszczeń kontraktowych. Po dniu bilansowym Jednostka dominująca podpisała umowy z PKP PLK o przeprowadzenie mediacji w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej RP w zakresie roszczeń związanych z realizacją niektórych kontraktów dotyczących kosztów ogólnych poniesionych przez Jednostkę dominującą w związku z wydłużonym terminem realizacji Kontraktów, waloryzacji wynagrodzenia Jednostki dominującej oraz pozostałych roszczeń kontraktowych. W dniu 16 marca 2023 roku odbyło się pierwsze indywidualne spotkanie Jednostki dominującej z Mediatorami Stałymi Sądu Polubownego przy Prokuratorii Generalnej Rzeczpospolitej Polskiej. Powyższe mediacje prowadzone są dla następujących umów zawartych przez Jednostkę dominującą: 1) umowa nr 90/107/0217/18/Z/I z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu pn.: „Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273, 351 – Zadanie A”, pn.: „Modernizacja linii kolejowej nr 406 na odcinku Szczecin Główny – Police”; 2) umowa nr 90/107/0218/18/Z/I z dnia 24 lipca 2018 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót w ramach projektu: „Budowa Szczecińskiej Kolei Metropolitalnej z wykorzystaniem istniejących odcinków linii kolejowych nr 406, 273 i 351 – Zadanie B: pn.: „Modernizacja wybranej infrastruktury pasażerskiej na liniach kolejowych nr 273, 351 oraz 401”; 3) umowa nr 90/107/0292/18/Z/I z dnia 30 sierpnia 2018 roku „Przebudowa układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E 59 odcinek Poznań Główny – Rokietnica” w ramach projektu pn.: „Prace na linii kolejowej E 59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 4) umowa nr 90/107/0011/17/Z/I z dnia 18 kwietnia 2017 roku na wykonanie robót budowlanych w obszarze LCS Łowicz – odcinek Sochaczew – Żychlin i odcinek Placencja – Łowicz Główny” w ramach projektu pn.: „Prace na linii kolejowej E20 na odcinku Warszawa-Poznań – pozostałe roboty, odcinek Sochaczew-Swarzędz”, realizowanego w ramach unijnego instrumentu finansowego Connecting Europe Facility; 5) umowa nr 90/101/0094/17/Z/I z dnia 16 sierpnia 2017 roku na zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na linii kolejowej E20 Siedlce – Terespol dla zadania pn. „Prace na linii kolejowej E20 na odcinku Siedlce – Terespol, etap III – LCS Terespol”; 6) umowa nr 90/107/0029/19/Z/I z dnia 11 października 2019 roku na przebudowę układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E59 odcinek Choszczno – Stargard w ramach projektu „Prace na linii kolejowej E59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 7) umowa nr 90/107/0028/19/Z/I z dnia 4 lipca 2019 roku na przebudowę układów torowych wraz z infrastrukturą towarzyszącą na linii kolejowej E59 odcinek Stargard – Szczecin Dąbie w ramach projektu „Prace na linii kolejowej E59 na odcinku Poznań Główny – Szczecin Dąbie”; 8) umowa nr 90/124/0009/16/Z/I z dnia 29 grudnia 2016 roku na realizację robót budowlanych w ramach Przetargu nr 1 – Modernizacja odcinka Jaworzno Szczakowa - Trzebinia (km 1,150 - 0,000 linii nr 134, ‎ km 15,810 - 29,100 linii nr 133)” w ramach projektu pn.: "Modernizacja linii kolejowej E30, odcinek Zabrze - Katowice - Kraków, etap IIb”. W dniu 25 października 2022 roku Jednostka dominująca zawarła z Miastem Łódź – Zarząd Inwestycji Miejskich, umowę o przeprowadzenie mediacji w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej RP, dotyczącą roszczeń związanych z realizacją umowy z dnia 5 stycznia 2022 roku dla zadania pn.: „Rozbudowa układu drogowo - torowego w ciągu ulic Ogrodowa - Północna na odc. od ul. Zachodniej do ul. Franciszkańskiej wraz z przebudową pętli tramwajowej przy ul. Północnej”. Przedmiotowe roszczenia Jednostki dominującej dotyczą w szczególności: waloryzacji wynagrodzenia oraz wymogu zastosowania określonej przez Zamawiającego na etapie realizacji inwestycji, mieszanki do wykonania prac stanowiących część przedmiotu Umowy. Na obecnym etapie, po wielu spotkaniach mediacyjnych, Trakcja analizuje pod kątem finansowym propozycję ugodową przedstawioną przez Zamawiającego w zakresie zmiany treści umownej klauzuli waloryzacyjnej. W dniu 22 grudnia 2022 roku Jednostka dominująca zawarła z Gminą Miejska Kraków - Zarząd Dróg Miasta Krakowa, umowę o przeprowadzenie mediacji w Sądzie Polubownym przy Prokuratorii Generalnej RP, dotyczącą roszczeń związanych z realizacją umowy z dnia 7 lutego 2019 roku dla zadania pn. „Przebudowa torowiska tramwajowego w ciągu ul. Krakowskiej na odcinku od ul. Rollego do ul. Dietla wraz z przebudową istniejącego układu drogowego, chodników, ścieżek, towarzyszącej infrastruktury technicznej, węzła rozjazdów Krakowska-Dietla - Stradomska wraz z przebudową ul. Dietla na odcinku od ul. Bożego Ciała do ul. Augustiańskiej oraz z przebudową istniejącego mostu Piłsudskiego przez rzekę Wisłę”. Przedmiotowe roszczenia Jednostki dominującej dotyczą w szczególności: zapłaty należnego wynagrodzenia za roboty związane z usunięciem kolizji sieci elektroenergetycznej, zabezpieczeniem zieleni, zwrotu potrąconej z wynagrodzenia Trakcji kary umownej oraz odsetek z tytułu nieterminowej płatności wynagrodzenia. Na obecnym etapie, po wielu spotkaniach mediacyjnych, Zamawiający analizuje propozycję ugodową przedstawioną przez Trakcję. W dniu 29 grudnia 2022 roku Jednostka dominująca zawarła z Miastem Gorzów Wielkopolski oraz Przedsiębiorstwem Wodociągów i Kanalizacji sp. z o.o. wniosek o wszczęcie mediacji przed mediatorem stałym, dotyczący roszczeń związanych z realizacją umowy z dnia 23 stycznia 2018 roku dla zadania pn. „System zrównoważonego transportu miejskiego w Gorzowie Wlkp.” – przebudowa drogi wraz z przebudową torowiska ul. Warszawskiej i Sikorskiego, realizowanej w oparciu o „Warunki Kontraktowe dla Budowy dla robót inżynieryjno-budowlanych projektowanych przez Zamawiającego”. Przedmiotowe roszczenia Jednostki dominującej dotyczą w szczególności: kosztów ogólnych poniesionych w związku z wydłużonym terminem realizacji kontraktu oraz zmiany cen materiałów, sprzętu, kosztów robocizny, kosztów transportu, podwykonawstwa i usług niezbędnych do realizacji robót objętych przedmiotem kontraktu. Na obecnym etapie, po wielu spotkaniach mediacyjnych, strony postępowania mediacyjnego, po uzyskaniu zewnętrznej opinii prawnej oczekują na zawarcie ugody w przedmiotowej sprawie. 5.4 Informacje na temat podmiotów powiązanych Transakcje ze Skarbem Państwa oraz pozostałymi podmiotami z nim powiązanymi W roku obrotowym zakończonym dnia 31 grudnia 2022 roku Skarb Państwa był dla Trakcji podmiotem dominującym najwyższego szczebla. W związku z tym wszystkie spółki należące do Skarbu Państwa (bezpośrednio i pośrednio) są podmiotami powiązanymi z Jednostką dominującą i są prezentowane w podziale na podmioty powiązane z Grupy PKP, Grupy PKP PLK oraz pozostałe podmioty powiązane ze Skarbem Państwa. W niniejszej nocie zostały zaprezentowane transakcje z istotnymi podmiotami powiązanymi, które zostały zidentyfikowane jako podmioty powiązane na podstawie najlepszej wiedzy. W roku obrotowym zakończonym 31 grudnia 2022 roku nie zidentyfikowano indywidualnych transakcji przeprowadzonych pomiędzy Spółką a pozostałymi podmiotami powiązanymi ze Skarbem Państwa, które byłyby znaczące ze względu na nietypowy zakres i kwotę. W 2022 roku najistotniejszym dla Spółki pozostałym podmiotem powiązanym ze Skarbem Państwa była Agencja Rozwoju Przemysłu S.A., która posiada 13,77% udział w kapitale zakładowym Trakcja. W dniu 29 września 2022 roku nastąpiła sprzedaż między ARP jako kupującym a COMSA jako sprzedającym i przeniesienie praw z obligacji na ARP. Transakcja dotyczyła 4 514 405 obligacji imiennych serii G, o wartości nominalnej 1,70 zł każda oraz o łącznej wartości nominalnej 7 674 488,50 zł, o czym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 69/2022. ‎ W dniu 11 października 2022 roku została podpisana dokumentacja finansowania, na podstawie której Jednostce dominującej została udzielona przez ARP nowa pożyczka odnawialna w łącznej kwocie równej 50 000 tys. zł, której warunki są tożsame z dotychczasowym finansowaniem konsorcjalnym. W dniu 17 listopada 2022 roku zostały spełnione warunki zawieszające do wypłaty pożyczki w związku z czym w tym dniu na rachunek bankowy Jednostki dominującej wpłynęły środki z tytułu pożyczki. Nie zidentyfikowano indywidualnych transakcji przeprowadzonych pomiędzy Grupą Trakcja a Skarbem Państwa oraz pozostałymi podmiotami z nim powiązanymi, które byłyby znaczące ze względu na nietypowy zakres i kwotę. Transakcje z jednostkami powiązanymi z Grupy PKP PLK Od dnia 29 sierpnia 2022 roku, w związku z rejestracją przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego podwyższenia kapitału zakładowego Spółki opisanego ‎ w nocie 3.13 niniejszego skonsolidowanego sprawozdania, jednostką dominującą posiadającą kontrolę nad Grupą Trakcja stała się spółka PKP PLK. Spółki zależne należące do Grupy PKP PLK tj. ZRK-DOM Poznań sp. z o.o., Dolnośląskie Przedsiębiorstwo Napraw Infrastruktury Komunikacyjnej DOLKOM sp. z o.o. we Wrocławiu, Pomorskie Przedsiębiorstwo Mechaniczno – Torowe sp. z o.o. oraz Przedsiębiorstwo Napraw i Utrzymania Infrastruktury Kolejowej w Krakowie sp. z o.o. stały się również jednostkami powiązanymi wobec Grupy Trakcja. W ramach grupy kapitałowej PKP PLK transakcje sprzedaży Grupy Trakcja obejmowały m. in. usługi budowlane ‎ w ramach realizowanych kontraktów budowlanych na podstawie zawartych umów długoterminowych. Poniżej przedstawiono łączne kwoty transakcji zawartych z jednostkami powiązanymi z Grupy PKP PLK w okresie od dnia 1 września do dnia 31 grudnia 2022 roku, zaś z jednostkami powiązanymi spoza Grupy PKP PLK w okresie od dnia 1 stycznia do dnia 31 grudnia 2022 roku: Podmioty powiązane Okres Sprzedaż na rzecz podmiotów powiązanych Zakupy ‎ od podmiotów powiązanych Przychody ‎ z tytułu odsetek Koszty ‎ z tytułu odsetek od pożyczek i obligacji Pozostałe koszty finansowe Akcjonariusze: COMSA S.A.U. 1.01.22-31.10.22 - - - 443 14 1.01.21-31.12.21 - - - 551 19 ARP S.A. 1.01.22-31.12.22 - - - 9 485 178 1.01.21-31.12.21 - - - 3 581 703 PKP PLK S.A. 1.09.22-31.12-22 221 328 2 078 - - 1 1.01.21-31.12.21 - - - - - Pozostałe podmioty powiązane ‎ z Grupy PKP PLK 1.09.22-31.12-22 65 48 - - Razem 1.01.22-31.12.22 221 393 2 126 - 9 928 193 1.01.21-31.12.21 - - - 4 132 722 Agencję Rozwoju Przemysłu S.A. oraz PKP PLK łączy porozumienie, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5) Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych Należności i zobowiązania od/wobec podmiotów powiązanych na koniec danego roku obrotowego: Podmioty powiązane Dzień bilansowy Należności od podmiotów powiązanych Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych Zobowiązanie z tytułu obligacji Pożyczki otrzymane Akcjonariusze: COMSA S.A.U. 31.12.2021 95 88 8 500 241 ARP S.A. 31.12.2022 - - 29 784 70 608 31.12.2021 - 15 20 147 86 806 PKP PLK S.A. 31.12.2022 215 267 43 157 - - 31.12.2021 - - - - Pozostałe podmioty powiązane ‎ z Grupy PKP PLK 31.12.2022 27 - - - 31.12.2021 - - - - Razem 31.12.2022 215 294 43 157 29 784 70 608 31.12.2021 95 103 28 647 87 047 Agencję Rozwoju Przemysłu S.A. oraz PKP Polskie Linie Kolejowe S.A. łączy porozumienie, o którym mowa ‎ w art. 87 ust. 1 pkt 5) Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych Grupa Trakcja udzieliła gwarancji w łącznej kwocie 479 699 tys. zł spółce PKP PLK oraz Grupa Trakcja nie otrzymała żadnych gwarancji od spółki PKP PLK. 5.5 Informacja dotycząca świadczeń dla kluczowego personelu Zarząd Jednostki dominującej stanowi kluczową kadrę zarządzającą Grupy. Wynagrodzenie Zarządu Jednostki dominującej zostało zaprezentowane w poniższym zestawieniu. Rok zakończony Wynagrodzenie Zarządu Spółki 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane W Jednostce dominującej W spółkach zależnych W Jednostce dominującej W spółkach zależnych Płace i inne krótkoterminowe świadczenia pracownicze 5 897 1 090 4 711 937 Świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy 1 918 - - - Razem 7 815 1 090 4 711 937 W związku z realizacją EBITDA oraz celów wyznaczonych przez Radę Nadzorczą Jednostki dominującej, została utworzona rezerwa na premie dla członków Zarządu w wysokości 231 tys. zł. Szczegóły umów zawartych z osobami zarządzającymi zostały opisane w punkcie 5.9 natomiast dodatkowe informacje na temat wynagrodzenia członków Zarządu i Rady Nadzorczej znajdują się w punkcie 5.8 Sprawozdania Zarządu z działalności Grupy Trakcja i Jednostki dominującej za rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku. Członkowie Zarządu Trakcji nie byli akcjonariuszami lub udziałowcami kontrolującymi, współkontrolującymi lub mającymi znaczący wpływ na podmioty spoza Grupy Trakcja. W 2021 i 2022 roku Jednostka dominująca nie zawarła istotnych transakcji z kadrą kierowniczą Grupy. W 2022 roku nie zostały udzielone żadne pożyczki członkom Zarządu ani członkom Rady Nadzorczej Trakcja. Na dzień 31 grudnia 2022 roku Trakcja oraz spółki z Grupy Trakcja nie posiadały żadnych zobowiązań wynikających z emerytur i świadczeń o podobnym charakterze dla byłych osób zarządzających lub nadzorujących. Wynagrodzenie Rady Nadzorczej Jednostki dominującej: Rok zakończony Wynagrodzenie Rady Nadzorczej Spółki 31.12.2022 31.12.2021 Badane Badane W Jednostce dominującej W spółkach zależnych W Jednostce dominującej W spółkach zależnych Płace i inne krótkoterminowe świadczenia pracownicze 1 054 483 1 146 548 Razem 1 054 483 1 146 548 ‎ 5.6 Istotne zdarzenia w okresie roku obrotowego oraz następujące po dniu bilansowym Zdarzenia w okresie roku obrotowego Znaczące umowy RB W dniu 5.01.2022 r. Spółka podpisała z Miastem Łódź – Zarządem Inwestycji Miejskich ‎ z siedzibą w Łodzi umowę pt.: „Rozbudowa układu drogowo-torowego w ciągu ulic Ogrodowa – Północna na odc. od ul. Zachodniej do ul. Franciszkańskiej wraz z przebudową pętli tramwajowej przy ul. Północnej”. Wartość netto umowy wynosi 37 015 tys. zł. 1/2022 W dniu 10.02.2022 r. została podpisana obustronnie przez spółkę zależną od Emitenta AB Kauno Tiltai i LITGRID AB umowa na „Projekt przebudowy i roboty budowlane 330/110/10 kV podstacji transformatorowej Jonava”. Wartość netto umowy wynosi 19 940 tys. EUR ‎ (89 489 tys. zł). 9/2022 W dniu 7.03.2022 r. Spółka wraz z konsorcjantami: AB Kauno Tiltai oraz Masfalt sp. z o.o. zawarła ugodę z zamawiającym, tj. Skarbem Państwa – Generalnym Dyrektorem Dróg Krajowych i Autostrad dotyczącą sporu w związku z realizacją inwestycji pod nazwą „Rozbudowa drogi krajowej nr 22 na odcinku Czarlin – Knybawa”, na mocy której Zamawiający zapłaci Spółce kwotę 4 989 tys. zł brutto. Zawarcie ugody miało pozytywny wpływ na wynik finansowy Spółki i Grupy za I kwartał 2022 roku w wysokości 926 tys. zł. 11/2022 W dniu 14.03.2022 r. Spółka podpisała umowę z Miastem Łódź – Zarządem Inwestycji Miejskich, na wykonanie robót budowlanych w ramach projektu pn. „Przebudowa Placu Wolności wraz z infrastrukturą techniczną, przeniesieniem i konserwacją zdroju, małą architekturą i nasadzeniami oraz budowy zadaszenia wejścia do Muzeum Kanału »Dętka« – Oddziału Muzeum Miasta Łodzi”. Wartość netto umowy wynosi 27 169 tys. zł, kwoty warunkowe przewidziane niniejszą umową wynoszą łącznie 1 620 tys. zł netto. 13/2022 W dniu 28.06.2022 r. w efekcie prowadzonych mediacji z zamawiającym PKP PLK przy udziale mediatora Sądu Polubownego przy Prokuratorii Generalnej Rzeczypospolitej Polskiej dotyczących roszczeń Spółki wobec PKP PLK wynikających z postępowań sądowych oraz roszczeń PKP PLK wobec Spółki wynikających z zabudowy pali fundamentowych, Spółka zawarła ugody z PKP PLK. Na mocy ugód uregulowane zostały wszystkie wzajemne roszczenia między Spółką a PKP PLK, zgodnie z którymi w wyniku wzajemnych rozliczeń Spółka otrzyma od PKP PLK zapłatę ‎ w wysokości 41,8 mln zł brutto. Zgodnie z szacunkami Spółki zawarcie ugód będzie miało negatywny wpływ na wynik finansowy Spółki i Grupy w wysokości 0,6 mln złotych. Szacowany wpływ środków pieniężnych do Spółki z tytułu ugód po uwzględnieniu koniecznych wypłat wyniesie 34,1 mln zł. 45/2022 W dniu 12.09.2022 została podpisana, przez spółkę zależną od Emitenta AB Kauno Tiltai a LITGRID AB z siedzibą w Wilnie na Litwie oraz AB „Ignitis gamyba” z siedzibą w Elektrenach na Litwie, umowa na „Projekt przebudowy i roboty budowlane dotyczące rozdzielni wysokiego napięcia 330/110/10 kV Kruonis”. Wartość netto zawartej Umowy wynosi 51 899 tys. EUR (244 511 tys. zł). 64/2022 W dniu 2.08.2022 r. Spółka oraz PKP PLK otrzymały postanowienie sądu zatwierdzające ostatnią z zawartych ugód i umarzające sprawy sądowe objęte ugodami, co stanowiło warunek otrzymania przez Spółkę zapłaty od PKP PLK na mocy zawartych ugód, o których Spółka informowała w RB nr 45/2022. 52/2022 W dniu 11.10.2022 r. została podpisana umowa przez spółkę zależną od Emitenta PRK 7 Nieruchomości a Instytutem Solidarności i Męstwa im. Witolda Pileckiego z siedzibą ‎ w Warszawie na wykonanie robót budowlanych dla kompleksowej realizacji inwestycji pn. „Rozbudowa i przebudowa budynku biurowo-usługowego zlokalizowanego w Warszawie przy ul. Siennej 82”. Łączna wartość brutto zawartej Umowy wynosi 75 708 tys. zł. 74/2022 W dniu 21.10.2022 r. została podpisana umowa przez spółkę zależną od Emitenta AB Kauno Tiltai a Litewskim Zarządem Dróg z siedzibą na Litwie na wykonanie robót budowlanych ‎ w ramach projektu pn. „Przebudowa odcinka autostrady A1 Wilno – Kowno – Kłajpeda od km 99,03 do 100,47 (most środkowy na Wilii)”, polegających na przebudowie mostu środkowego na rzece Wilia. Łączna wartość netto zawartej umowy wynosi 56 505 tys. EUR (270 968 tys. zł) oraz kwota warunkowa przewidziana niniejszą umową wynosi do 10% jej wartości, tj. do 5 650 tys. EUR (27 096 tys. zł). 81/2022 W dniu 18.11.2022 r. została zawarta umowa, pomiędzy Trakcją a PKP PLK na zaprojektowanie i wykonanie rozbudowy układu torowego na stacji Biała Podlaska i stacji Małaszewicze ‎ w ramach projektu „Prace na linii kolejowej E20 na odcinku Siedlce - Terespol, Etap III – LCS Terespol”. Wartość netto zawartej umowy wynosi 109 565 tys. zł oraz kwota warunkowa netto przewidziana niniejszą umową wynosi 13 361 tys. zł. 87/2022 W dniu 5.12.2022 r. została podpisana umowa przez spółkę zależną od Emitenta AB Kauno Tiltai a Litewskim Zarządcą Dróg na wykonanie robót budowlanych na odcinku autostrady ‎ w ramach projektu pn. „Przebudowa odcinka A5 Kowno–Mariampol–Suwałki od km 79,00 do km 85,00”. Łączna wartość netto zawartej umowy wynosi 55 096 tys. EUR (258 387 tys. zł) oraz kwota warunkowa netto na prace dodatkowe przewidziana niniejszą Umową wynosi do 10% jej wartości, tj. do 5 510 tys. EUR (25 839 tys. zł). 89/2022 W dniu 20.12.2022 r. został obustronnie podpisany przez Emitenta jako Partnera Konsorcjum w składzie: - Polimex Infrastruktura sp. z o.o. – Lider Konsorcjum; - Polimex Mostostal S.A. – Partner Konsorcjum; - Trakcja – Partner Konsorcjum z Gminą Olsztyn aneks do umowy zawartej 2 czerwca 2021 roku pt. „Rozbudowa linii tramwajowych w Olsztynie”. W związku z wystąpieniem okoliczności siły wyższej związanych z wojną w Ukrainie, a także pandemią wirusa SARS-CoV-2 postanowiono, że wynagrodzenie w związku z realizacją umowy będzie waloryzowane na podstawie wartości wskaźnika waloryzacji, obliczanego według zasad określonych w ww. aneksie. Maksymalna łączna kwota waloryzacji nie przekroczy 51,3 mln zł netto, w tym wartość przypadająca dla Spółki wynosi 50% kwoty waloryzacji, tj. do 25,7 mln zł netto. 90/2022 Proces refinansowania RB W dniu 23.06.2022 r. Spółka wraz z Finansującymi, tj. mBank S.A., Credit Agricole S.A., BGK, Pekao S.A., ARP, Uniqua, KUKE, Credendo, PZU, Ergo Hestia, Generali, spółkami zależnymi (BTW, PRK 7 Nieruchomości, PDM, Dalba, Torprojekt, PEUiM, Trakcja Ukraina) oraz PKP PLK, podpisała wstępne warunki finansowania Trakcji związane z planowanym dokapitalizowaniem Emitenta przez PKP PLK. 38/2022 W dniu 12.08.2022 r. Spółka podpisała aneksy do umów finansowania długoterminowego, które stanowią implementację postanowień Term Sheet, o których Spółka informowała ‎ w RB nr 38/2022. 54/2022 W dniu 11.10.2022 r. została podpisana dokumentacja finansowania, na podstawie której na warunkach w niej wskazanych Spółce została udzielona przez ARP nowa pożyczka odnawialna w łącznej kwocie równej 50.000 tys. zł, której warunki są tożsame z dotychczasowym finansowaniem konsorcjalnym, o którym Spółka informowała w RB 38/2022 oraz RB 54/2022. 75/2022 W dniu 17.11.2022 r. zostały spełnione warunki zawieszające do wypłaty nowej pożyczki odnawialnej udzielonej Spółce przez ARP w kwocie równej 50 000 tys. zł. W związku z powyższym na rachunek bankowy Spółki wpłynęły środki z tytułu pożyczki. 86/2022 Zdarzenia korporacyjne RB W dniu 14.01.2022 r. Spółka poinformowała o powzięciu informacji o rejestracji w dniu 8.01.2022 r. przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, Wydział XII Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego zmiany statutu przyjętej uchwałą nr 7 NWZ Spółki z dnia 10.09.2021 r. 3/2022 W dniu 31.01.2022 r. ARP - akcjonariusz reprezentujący co najmniej jedną dwudziestą kapitału zakładowego Spółki – złożył żądanie zwołania NWZ Spółki na dzień 8.04.2022 r. z porządkiem obrad zawierającym punkt dotyczący podjęcia uchwały w sprawie podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję akcji zwykłych na okaziciela serii E w drodze subskrypcji prywatnej z wyłączeniem w całości prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. 6/2022 W dniu 31.01.2022 r. Spółka poinformowała o zwołaniu NWZ Trakcja na dzień 8.04.2022 r. 7/2022 W dniu 11.03.2022 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwały, na mocy których odwołała następujących członków Zarządu Spółki: Pana Marcina Lewandowskiego – Prezesa Zarządu, Pana Aldasa Rusevičius – Wiceprezesa Zarządu oraz Pana Adama Stolarza – Członka Zarządu. Ponadto podjęła uchwały, na mocy których powołała nowych członków Zarządu Spółki: Pana Jakuba Lechowicza na stanowisko Prezesa Zarządu i Dyrektora Generalnego, Pana Piotra Mecheckiego na stanowisko Wiceprezesa Zarządu i Dyrektora odpowiedzialnego za kluczowych klientów Spółki oraz Pana Jacka Gdańskiego na stanowisko Wiceprezesa Zarządu i Dyrektora ds. Audytu Wewnętrznego. 12/2022 W dniu 4.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja przekazał opinię Zarządu Spółki uzasadniającą przyczyny pozbawienia akcjonariuszy Trakcja prawa poboru akcji serii E oraz sposób ustalenia ceny emisyjnej akcji serii E, stanowiącą dokumentację na NWZ zwołane na ‎ 8.04.2022 r. 16/2022 W dniu 8.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja podał do publicznej wiadomości treść uchwał podjętych przez NWZ, które odbyło się w dniu 8.04.2022 r. 17/2022 W dniu 8.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 8.04.2022 r. 18/2022 W dniu 8.04.2022 r. w związku ze złożeniem w dniu 8.04.2022 r. przez ARP - akcjonariusza reprezentującego co najmniej jedną dwudziestą kapitału zakładowego Spółki – żądania zwołania NWZ Spółki, Zarząd zwołał NWZ Trakcja na dzień 6.05.2022 r. 19/2022 W dniu 29.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja poinformował, iż zwyczajne walne zgromadzenie spółki zależnej AB Kauno tiltai powzięło uchwałę w przedmiocie podziału zysku za 2021 r., zgodnie z którą akcjonariuszom została wypłacona dywidenda w wysokości 1 607 tys. EUR. Część dywidendy przypadająca dla Spółki jako akcjonariusza AB Kauno tiltai wyniosła 1 576 tys. EUR (tj. ok. 7 395 tys. zł). 23/2022 W dniu 6.05.2022 r. na postawie art. 408 § 2 Kodeksu spółek handlowych NWZ ogłosiło przerwę w obradach do dnia 2.06.2022 r. Ogłoszenie przerwy nastąpiło w związku z żądaniem ogłoszenia przerwy w obradach NWZ zgłoszonym przez akcjonariusza ARP. 24/2022 W dniu 6.05.2022 r. Zarząd spółki Trakcja przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 6.05.2022 r. 25/2022 W dniu 24.05.2022 r. Zarząd spółki Trakcja podjął decyzję o rekomendowaniu ZWZ, aby zysk netto Spółki za 2021 rok w wysokości 3 854 534,70 zł w całości przeznaczyć na kapitał zapasowy. 28/2022 W dniu 27.05.2022 r. Zarząd Spółki zwołał NWZ Trakcja na dzień 23.06.2022 r. 29/2022 W dniu 2.06.2022 r. Rada Nadzorcza Trakcja pozytywnie zaopiniowała rekomendację Zarządu dotyczącą przeznaczenia zysku netto Spółki za 2021 rok w wysokości 3 854 534,70 zł w całości na kapitał zapasowy. 30/2022 W dniu 2.06.2022 r. Zarząd Spółki podał do publicznej wiadomości treść uchwały podjętej przez NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 2.06.2022 roku, po zarządzonej w dniu 6.05.2022 r. przerwie w obradach. 31/2022 W dniu 2.06.2022 r. Zarząd Spółki przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 2.06.2022 r. po wznowieniu obrad. 32/2022 W dniu 2.06.2022 r. Zarząd Trakcji zwołał ZWZ Trakcja na dzień 30.06.2022 r. 33/2022 W dniu 3.06.2022 r. Wiceprezes Zarządu Pan Arkadiusz Arciszewski złożył oświadczenie o rezygnacji z funkcji Wiceprezesa Zarządu oraz z członkostwa w Zarządzie ze skutkiem na dzień 3.06.2022 r. 34/2022 W dniu 7.06.2022 r. Zarząd Spółki przekazał opinię uzasadniającą przyczyny pozbawienia akcjonariuszy Trakcja prawa poboru akcji serii E oraz sposób ustalenia ceny emisyjnej akcji serii E, stanowiącą dokumentację na NWZ zwołane na dzień 23.06.2022 r. 36/2022 W dniu 22.06.2022 r. Spółka zawarła umowę inwestycyjną z PKP PLK, zgodnie z którą PKP PLK zobowiązała się do objęcia 250 mln akcji zwykłych imiennych serii E w podwyższonym kapitale zakładowym Spółki, po cenie emisyjnej 0,80 zł za jedną akcję serii E, w zamian za wkład pieniężny w wysokości 200 000 tys. zł. 37/2022 W dniu 23.06.2022 r. Zarząd Spółki podał do publicznej wiadomości treść uchwał podjętych przez NWZ, które odbyło się w dniu 23.06.2022 r. 39/2022 W dniu 23.06.2022 r. Zarząd Spółki przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 23.06.2022 r. 40/2022 W dniu 27.06.2022 r. Trakcja poinformowała o wpłynięciu do Spółki zgłoszenia kandydatury Pani Klaudii Budzisz oraz Pana Krzysztofa Tenerowicza na członków Rady Nadzorczej. Zgłoszenie wpłynęło od akcjonariusza ARP do rozpatrzenia w ramach porządku obrad ZWZ Spółki. 41/2022 W dniu 28.06.2022 r. Spółka poinformowała o otrzymaniu od akcjonariusza COMSA zgłoszenia kandydatur: Pana Julio Alvarez Lopez, Pana Miquel Llevat Vallespinosa, Pana Jorge Miarnau Montserrat, Pana Dominika Radziwiłła na członków Rady Nadzorczej. Zgłoszenie wpłynęło w związku z porządkiem obrad zwołanego na 30.06.2022 r. ZWZ Spółki. 43/2022 W dniu 28.06.2022 r. Spółka poinformowała o otrzymaniu od akcjonariusza OFE PZU „Złota Jesień”, reprezentowanego przez PZU kandydatury Pani Magdaleny Komarackiej na członka Rady Nadzorczej. Zgłoszenie wpłynęło w związku z porządkiem obrad zwołanego na 30.06.2022 r. ZWZ Spółki. 44/2022 W dniu 30.06.2022 r. Spółka podała do publicznej wiadomości treść uchwał podjętych przez ZWZ Spółki, które odbyło się 30.06.2022 r. 46/2022 W dniu 30.06.2022 r. Zarząd Spółki poinformował, że w dniu 30.06.2022 r. ZWZ Spółki podjęło uchwały, mocą których powołano członków Rady Nadzorczej na nową kadencję w składzie: 1. Klaudia Budzisz, 2. Krzysztof Tenerowicz, 3. Miquel Llevat Vallespinosa, 4. Julio Alvarez Lopez, 5. Jorge Miarnau Montserrat, 6. Dominik Radziwiłł, 7. Magdalena Komaracka. 47/2022 W dniu 30.06.2022 r. Zarząd Spółki przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na ZWZ Spółki, które odbyło się w dniu 30.06.2022 r. 48/2022 W dniu 8.07.2022 r. Spółka zawarła umowę objęcia akcji z PKP PLK, zgodnie z którą Spółka złożyła PKP PLK ofertę objęcia 250 mln akcji zwykłych imiennych serii E po cenie emisyjnej 0,80 zł za jedną akcję serii E, a PKP PLK bezwarunkowo ją przyjęło, w konsekwencji czego objęło ww. akcje serii E w zamian za wkład pieniężny w wysokości 200 000 tys. zł. 49/2022 W dniu 21.07.2022 r. Spółka otrzymała od Pana Pawła Nogalskiego oświadczenie o rezygnacji ‎ z funkcji Wiceprezesa Zarządu oraz z członkostwa w Zarządzie Spółki ze skutkiem na dzień ‎ 21.07.2022 r. 50/2022 W dniu 21.07.2022 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwałę, na mocy której powołała Pana Bartłomieja Cygana na stanowisko Członka Zarządu, Dyrektora Technicznego z dniem 22.07.2022 r. 51/2022 W dniu 29.08.2022 r. nastąpiło zarejestrowanie przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego podwyższenia kapitału zakładowego oraz nowego tekstu jednolitego statutu Spółki, na podstawie uchwał Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 23.06.2022 r. Zgodnie z uchwałą kapitał zakładowy Spółki został podwyższony z kwoty 69 160 780,80 zł o kwotę 200 000 000,00 zł, tj. do kwoty 269 160 780,80 zł w drodze emisji 250 mln akcji zwykłych imiennych serii E, ‎ o wartości nominalnej 0,80 zł każda. 56/2022 W dniu 13.09.2022 r. wpłynęło do Spółki: - oświadczenie o rezygnacji z funkcji członka Rady Nadzorczej przez Pana Julio Alvarez Lopez; - oświadczenie o rezygnacji z funkcji członka Rady Nadzorczej przez Pana Jorge Miarnau Montserrat; - oświadczenie o rezygnacji z funkcji członka Rady Nadzorczej przez Pana Miquel Llevat Vallespinosa. Zgodnie z treścią rezygnacji, zostały one złożone w związku z utratą przez COMSA jej statusu kluczowego akcjonariusza Spółki w wyniku zarejestrowania 29 sierpnia 2022 r. podwyższenia kapitału zakładowego Spółki oraz z treścią art. 17 ust. 4 Statutu Spółki. 65/2022 W dniu 15.09.2022 r. Zarząd Spółki w związku ze złożeniem w dniu 14.09.2022 r. przez PKP PLK – akcjonariusza reprezentującego co najmniej jedną dwudziestą kapitału zakładowego Spółki – żądaniem zwołania NWZ Spółki, Zarząd zwołał NWZ Trakcja na dzień ‎ 12.10.2022 r. 66/2022 W dniu 15.09.2022 r., w nawiązaniu do raportu 65/2022, Rada Nadzorcza Spółki wyraziła zgodę na prowadzenie przez członków Rady Nadzorczej: - Pana Julio Alvarez Lopez; - Pana Jorge Miarnau Montserrat; - Pana Miquel Llevat Vallespinosa; działalności konkurencyjnej wobec Spółki w związku z zaangażowaniem w działalność COMSA do czasu zakończenia pełnienia przez nich funkcji członków Rady Nadzorczej. Rezygnacje złożone 13.09.2022 r. przez tych Członków Rady Nadzorczej stały się skuteczne 12.10.2022 r. w związku ze zwołanym NWZ na ten dzień. 67/2022 W dniu 11.10.2022 r. Zarząd spółki podał do publicznej wiadomości i przekazał w załączeniu stanowisko Zarządu Spółki dotyczące wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Spółki ogłoszonego w dniu 28.09.2022 r. przez ARP oraz PKP PLK. Ponadto, w załączeniu do niniejszego raportu, Spółka przekazała Fairness Opinion przygotowaną przez Ipopema Financial Advisory sp. z o.o. sp.k. 76/2022 W dniu 12.10.2022 r. NWZ Spółki podjęło m.in. uchwały, mocą których: ‎ 1) odwołano następujących członków Rady Nadzorczej: Dominik Radziwiłł, Magdalena Komaracka ‎ Powyżej wskazani członkowie RN zostali odwołani z dniem 12.10.2022 r. ‎ 2) powołano następujących członków RN: Karolina Łukaszewicz, Marek Pajewski, Łukasz Smółka, Emilia Szkudlarz, Krzysztof Wałdowski. Powyżej wskazani członkowie RN zostali powołani z dniem 13.10.2022 r. 77/2022 W dniu 12.10.2022 r. Zarząd spółki podał do publicznej wiadomości treść uchwał podjętych przez NWZ Spółki, które odbyło się 12.10.2022 r. 78/2022 W dniu 12.10.2022 Zarząd Spółki przekazał wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na NWZ Spółki, które odbyło się w dniu 12.10.2022 r. 79/2022 W dniu 14.10.2022 r. Zarząd Spółki poinformował, że 13.10.2022 r., w późnych godzinach nocnych Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwały, mocą których, z dniem 13.10.2022 r.: powołała Pana Artura Szumisz w skład Zarządu Spółki na funkcję Prezesa Zarządu Spółki i Dyrektora Generalnego, Pan Jakub Lechowicz pozostaje Członkiem Zarządu Spółki powołanym na stanowisko Dyrektora ds. Audytu Wewnętrznego, zostaje odwołany z wcześniejszej funkcji Prezesa Zarządu i Dyrektora Generalnego Spółki, Pan Piotr Mechecki pozostaje Członkiem Zarządu Spółki powołanym na stanowisko Dyrektora ds. Kluczowych Klientów, zostaje odwołany z wcześniejszej funkcji Wiceprezesa Zarządu Spółki. 80/2022 W dniu 28.11.2022 r. Rada Nadzorcza Spółki podjęła uchwały o powołaniu Pana Jerzego Pazury na stanowisko Członka Zarządu Spółki i Dyrektora Finansowego oraz Pana Andrzeja Kozery na stanowisko Członka Zarządu Spółki i Dyrektora Operacyjnego. 88/2022 W dniu 20.12.2022 r. Spółka otrzymała od Wiceprzewodniczącej Rady Nadzorczej Pani Klaudii Budzisz oświadczenie o rezygnacji z funkcji w Radzie Nadzorczej ze skutkiem na koniec dnia 22.12.2022 r. Jednocześnie akcjonariusz ARP złożył pisemne oświadczenie o powołaniu z dniem 23.12.2022 r. Pana Roberta Kalety w skład Rady Nadzorczej, jednocześnie powierzając mu funkcję Wiceprzewodniczącego Rady Nadzorczej w miejsce Pani Klaudii Budzisz. 91/2022 Zawiadomienia przekazane przez Akcjonariuszy Spółki RB W dniu 1.02.2022 r. akcjonariusze Spółki - ARP oraz COMSA złożyli zawiadomienie, w którym poinformowali, że na mocy zawartego aneksu przedłużony został do dnia 30.04.2022 r. termin wygaśnięcia zawartej między nimi przedwstępnej umowy sprzedaży akcji oraz warunkowej umowy sprzedaży obligacji wyemitowanych przez Spółkę w razie niepodjęcia przez WZ Spółki uchwały dotyczącej podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję 250 mln nowych akcji zwykłych serii E o wartości 0,80 zł każda. 8/2022 W dniu 27.04.2022 r. akcjonariusze Spółki - ARP oraz COMSA złożyli zawiadomienie, w którym poinformowali, że na mocy zawartego aneksu przedłużony został do dnia 6.06.2022 r. termin wygaśnięcia zawartej między nimi przedwstępnej umowy sprzedaży akcji oraz warunkowej umowy sprzedaży obligacji wyemitowanych przez Spółkę w razie niepodjęcia przez WZ Spółki uchwały dotyczącej podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję 250 mln nowych akcji zwykłych serii E o wartości 0,80 zł każda. 22/2022 W dniu 7.06.2022 r. akcjonariusze Spółki - ARP oraz COMSA złożyli zawiadomienie, w którym poinformowali, że na mocy zawartego aneksu przedłużony został do dnia 22.07.2022 r. termin wygaśnięcia zawartej między nimi przedwstępnej umowy sprzedaży akcji oraz warunkowej umowy sprzedaży obligacji wyemitowanych przez Spółkę w razie niepodjęcia przez WZ Spółki uchwały dotyczącej podwyższenia kapitału zakładowego Spółki poprzez emisję 250 mln nowych akcji zwykłych serii E o wartości 0,80 zł każda. 35/2022 W dniu 28.06.2022 r. akcjonariusz Spółki – ARP złożył zawiadomienie dotyczące zawarcia przez ARP i PKP PLK warunkowej umowy sprzedaży akcji i obligacji Spółki, w której ARP zobowiązała się do sprzedaży na rzecz PKP PLK wszystkich akcji i obligacji posiadanych przez COMSA najpóźniej do 19.05.2023 r. W celu realizacji umowy ARP i PKP PLK działając w porozumieniu zamierzają wspólnie ogłosić wezwanie do zapisywania się na sprzedaż wszystkich akcji Spółki. 42/2022 W dniu 1.09.2022 r. Zarząd Spółki otrzymał od akcjonariuszy Spółki: PKP PLK oraz ARP zawiadomienie o przekroczeniu progu 75% ogólnej liczby głosów w Spółce przez ww. akcjonariuszy, których łączy porozumienie, o którym mowa w art. 87 ust. 1 pkt 5) Ustawy z dnia 29.07.2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. 57/2022 W dniu 2.09.2022 r. Zarząd Spółki otrzymał od PKP PLK oraz ARP zawiadomienie stanowiące uzupełnienie zawiadomienia z dnia 1.09.2022 r. o którym Spółka informowała w raporcie bieżącym nr 57/2022. 59/2022 W dniu 2.09.2022 r. Zarząd Spółki otrzymał od COMSA zawiadomienie o zmniejszeniu się udziału w ogólnej liczbie głosów w Spółce przez ww. akcjonariusza do 8,44%. 60/2022 W dniu 3.10.2022 r. Zarząd spółki poinformował o otrzymaniu od COMSA zawiadomienia przekazanego na podstawie Warunków Emisji Obligacji imiennych serii G o wykonaniu warunkowej umowy sprzedaży obligacji zawartej w dniu 19.11.2021 r. (zmieniona 20.12.2021 r., 27.12.2021 r., 31.01.2022 r., 27.04.2022 r. oraz 6.06.2022 r.) między ARP jako kupującym a COMSA jako sprzedającym i przeniesieniu praw z obligacji na ARP w dniu 29.09.2022 r. Transakcja dotyczy 4.514.405 obligacji imiennych serii G, o wartości nominalnej 1,70 zł każda oraz o łącznej wartości nominalnej 7.674.488,50 zł. 69/2022 W dniu 3.10.2022 r. Spółka otrzymała zawiadomienia złożone przez COMSA jako osobę blisko związaną z Julio Alvarez Lopez, Miquel Llevat Vallespinosa oraz Jorge Miarnau Montserrat – członków Rady Nadzorczej Spółki – w zakresie: ‎ - zwolnienia w dniu 30.09.2022 roku wszystkich zastawów ustanowionych na akcjach, które COMSA posiada w kapitale zakładowym Trakcji; - sprzedaży przez COMSA w dniu 29.09.2022 roku 4.514.405 sztuk obligacji serii G Spółki. 70 i 70K/2022 W dniu 4.10.2022 r. Spółka otrzymała zawiadomienie złożone przez ARP jako osobę blisko związaną z Jakubem Lechowiczem – Prezesem Zarządu Spółki i Klaudią Budzisz – Członkiem Rady Nadzorczej Spółki w zakresie nabycia 29.09.2022 r. obligacji Spółki serii G. 71/2022 W dniu 10.10.2022 r. Spółka otrzymała zawiadomienie złożone przez: ‎ 1. COMSA jako osobę blisko związaną z Julio Alvarez Lopez, Miquel Llevat Vallespinosa i Jorge Miarnau Montserrat – Członkami Rady Nadzorczej Spółki w zakresie sprzedaży 7.10.2022 r. posiadanych przez COMSA akcji Spółki; 2. ARP jako osobę blisko związaną z Jakubem Lechowicz – Prezesem Zarządu Spółki i Klaudią Budzisz – Członkiem Rady Nadzorczej Spółki w zakresie nabycia 7.10.2022 r. akcji Spółki. 72/2022 W dniu 10.10.2022 r. Zarząd spółki poinformował o otrzymaniu od PKP PLK oraz ARP zawiadomienia o zmianie dotychczas posiadanego przez Akcjonariuszy udziału ponad 33% ogólnej liczby głosów o co najmniej 1% ogólnej liczby głosów w Spółce. Jednocześnie zawiadomienie dotyczyło przekroczenia przez ARP samodzielnie 10% ogólnej liczby głosów w Spółce. Powyższa zmiana udziału w głosach nastąpiła w wyniku rozliczenia 1 fazy wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Spółki. Ponadto, w dniu 10.10.2022 r. Spółka otrzymała od COMSA zawiadomienie o zmianie dotychczas posiadanego przez COMSA udziału w ogólnej liczbie głosów, który zmniejszył się do 0% oraz zmianie posiadania obligacji Spółki. Niniejsza zmiana spowodowana została sprzedażą posiadanych przez COMSA akcji Spółki w wyniku ogłoszonego przez Akcjonariuszy wezwania do sprzedaży akcji oraz wcześniejszą sprzedażą obligacji, o czym Spółka informowała w RB 69/2022. 73/2022 W dniu 8.11.2022 r. Spółka otrzymała zawiadomienie złożone przez ARP jako osobę blisko związaną z Jakubem Lechowiczem – Członkiem Zarządu Spółki i Klaudią Budzisz – Członkiem Rady Nadzorczej Spółki w zakresie nabycia 8.11.2022 r. akcji Spółki. 82/2022 W dniu 8.11.2022 r. Zarząd spółki otrzymał od PKP PLK oraz ARP zawiadomienie o przekroczeniu przez akcjonariuszy progu 90% ogólnej liczby głosów oraz zmianie dotychczas posiadanego udziału ponad 33% ogólnej liczby głosów o co najmniej 1% ogólnej liczby głosów w Spółce. Jednocześnie zawiadomienie dotyczyło przekroczenia przez ARP samodzielnie 15% ogólnej liczby głosów w Spółce. Powyższa zmiana udziału w głosach nastąpiła w wyniku rozliczenia 2 fazy wezwania do zapisywania się na sprzedaż akcji Spółki. 83/2022 Zdarzenia mające wpływ na wyniki Spółki i Grupy RB W dniu 21.01.2022 r. zakończono proces wstępnego zamknięcia ksiąg rachunkowych, w tym proces przeglądu kontraktów długoterminowych oraz gromadzenia danych finansowych na potrzeby przygotowania jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2021 rok w związku z czym przekazano wstępne wyniki szacunkowe Spółki za 2021 rok. 4/2022 W dniu 31.01.2022 r. zakończono wstępną analizę dostępnych wyników finansowych poszczególnych jednostek Grupy Trakcja oraz proces gromadzenia danych finansowych na potrzeby przygotowania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Trakcja za 2021 r. w związku z czym przekazano wstępne wyniki szacunkowe Grupy Trakcja za 2021 rok. 5/2022 W dniu 22.02.2022 r. Spółka podjęła decyzję o utworzeniu odpisu aktualizującego wartość „Inwestycji w jednostkach zależnych” w jednostkowym bilansie Spółki w wysokości 18 513 tys. zł. Powyższa kwota wpłynęła na jednostkowy wynik finansowy za 2021 rok. 10/2022 W dniu 16.03.2022 r. Zarząd Spółki podał informacje na temat wpływu wojny na terytorium Ukrainy na działalność i wyniki Spółki i Grupy Trakcja. 14/2022 W dniu 20.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja poinformował iż w wyniku zmiany przyjętych szacunków w procesie sporządzania sprawozdania finansowego, nastąpiła istotna zmiana opublikowanych wstępnych szacunków wyników Spółki oraz Grupy za czwarty kwartał 2021 roku oraz za okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2021 roku. ‎ Podane wcześniej szacowane wyniki Spółki i Grupy za ww. okresy, uległy zmianie głównie w związku ze: 1. zmianą szacunków dotyczących rezerw na roboty poprawkowe na dwóch kontraktach kolejowych; 2. zmianą szacunków dotyczących rezerw na premie pracownicze za 2021 rok; 3. zmianą szacunków dotyczącą utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług przeterminowanych powyżej 365 dni; 4. zmianą szacunków dotyczącą wyników ujętych w budżetach dwóch kontraktów w związku z ugodami zawartymi po dacie bilansowej. 20/2022 W dniu 19.05.2022 r. Zarząd spółki Trakcja dokonał na dzień 31.03.2022 r.: • odpisu aktualizującego wartość inwestycji w jednostce zależnej PEUIM w wysokości 12 003 tys. zł; • odpisu aktualizującego wartości firmy przypisanej do ośrodka wypracowującego środki pieniężne, w którego skład wchodzą spółki zależne PEUiM, Dalba i PDM w wysokości 22 753 tys. zł. • aktualizacji budżetów kontaktów o kwotę - 62 011 tys. zł, której wpływ na EBITDA i zysk brutto Spółki w I kwartale 2022 roku był ujemny i wyniósł 20 732 tys. zł. ‎ W związku z zakończeniem procesów związanych z zamknięciem I kwartału 2022 r. przekazano do publicznej wiadomości wstępne szacunkowe wyniki finansowe Spółki oraz Grupy za ten okres. 27/2022 W dniu 5.08.2022 r. Zarząd Spółki Trakcja podjął decyzję dotyczącą zmiany przyjętych szacunków na dzień 30.06.2022 roku wartości waloryzacji w budżetach określonych kontraktów realizowanych dla PKP PLK. Szacowany wpływ powyższej decyzji na jednostkowy oraz skonsolidowany wynik brutto ze sprzedaży za I półrocze 2022 roku jest ujemny i wyniósł 37,6 mln zł. 53/2022 W dniu 18.08.2022 r. Zarząd Spółki dokonał aktualizacji budżetów kontaktów, której wpływ wynik brutto Spółki w II kwartale 2022 roku był ujemny i wyniósł -104 069 tys. zł. 55/2022 W dniu 2.09.2022 r. spółka zależna od Emitenta Torprojekt przekazała informację dotyczącą aktualizacji budżetu kontraktu, której wpływ na wynik brutto spółki Torprojekt oraz Grupy w I półroczu 2022 roku był ujemny i wyniósł 24 116 tys. zł. Główne czynniki, które w największym stopniu negatywnie wpłynęły na kwotę aktualizacji to korekta wcześniejszego niedoszacowanie kosztów podwykonawców, wynagrodzeń oraz kosztów pośrednich. 58/2022 W dniu 5.09.2022 r. Zarząd spółki Trakcja dokonał na dzień 30.06.2022 r.: ‎ - odpisu aktualizującego wartość inwestycji w spółce zależnej BTW w kwocie 10 835 tys. zł, ‎ - odpisu aktualizującego wartość inwestycji w spółce zależnej PEUiM w kwocie 3 248 tys. zł, ‎ - odpisu aktualizującego wartość inwestycji spółce zależnej AB Kauno Tiltai w kwocie 66 709 tys. zł, - odpisu aktualizującego wartość firmy w CGU składającym się ze spółek: PEUiM, Dalba, PDM w kwocie 5 029 tys. zł, - odpisu aktualizującego wartość firmy w CGU składającym się ze spółek należących do Grupy AB Kauno Tiltai w kwocie 34 330 tys. zł. 62/2022 W dniu 8.09.2022 r. Zarząd Spółki podjął decyzję o dokonaniu odpisów: ‎ - inwestycji w jednostce zależnej Torprojekt w kwocie 1 400 tys. zł oraz ‎ - pożyczki udzielonej do tejże spółki zależnej w kwocie 7 046 tys. zł, z czego wpływ na jednostkowy wynik finansowy Trakcja za I półrocze 2022 r. wyniósł 5 639 tys. zł. ‎ W związku z zakończeniem procesów związanych z zamknięciem I półrocza 2022 r. przekazano do publicznej wiadomości wstępne szacunkowe wyniki finansowe Spółki oraz Grupy za ten okres. 63/2022 W dniu 10.11.2022 r. w związku z zakończeniem procesu cyklicznego przeglądu kontraktów długoterminowych na potrzeby przygotowania jednostkowego raportu kwartalnego spółki Trakcja za okres 9 miesięcy zakończony dnia 30.09.2022 roku, Zarząd Spółki przekazał do publicznej wiadomości jego wpływ na wynik finansowy Spółki za wspomniany okres. W III kwartale 2022 roku wpływ aktualizacji budżetów kontraktów na wynik brutto Spółki był ujemny i wyniósł -61 507 tys. zł. Jednocześnie pozytywny wpływ na tę kwotę miała aktualizacja budżetów kontraktów w zakresie wartości przychodów z tytułu waloryzacji ‎ w III kwartale 2022 roku. 84/2022 W dniu 15.11.2022 r. zakończono wstępną analizę dostępnych wyników finansowych poszczególnych jednostek Grupy Emitenta oraz proces gromadzenia danych finansowych na potrzeby przygotowania skonsolidowanego raportu kwartalnego Grupy Trakcja za okres ‎ 9 miesięcy zakończony dnia 30.09.2022 roku. Spółka przekazała wstępne szacunki wyników finansowych Spółki i Grupy Trakcja za 9 miesięcy 2022 r. 85/2022 Terminy publikacji raportów okresowych RB W dniu 11.01.2022 r. Spółka podała do publicznej wiadomości terminy publikacji raportów okresowych w 2022 roku. 2/2022 W dniu 25.03.2022 r. Zarząd spółki Trakcja poinformował, iż termin publikacji jednostkowego raportu rocznego i skonsolidowanego raportu rocznego za rok obrotowy 2021, planowany pierwotnie na dzień 31.03.2022 r., został przesunięty na dzień 29.04.2022 r. 15/2022 W dniu 22.04.2022 r. Zarząd spółki Trakcja zdecydował o zmianie terminu publikacji jednostkowego raportu rocznego i skonsolidowanego raportu rocznego za 2021 rok ‎ z 29.04.2022 r. na 27.04.2022 r. 21/2022 W dniu 17.05.2022 r. Zarząd spółki Trakcja zdecydował o zmianie terminu publikacji raportu okresowego za I kwartał 2022 roku z 24.05.2022 r. na 27.05.2022 r. 26/2022 W dniu 5.09.2022 r. Zarząd Spółki zdecydował o zmianie terminu publikacji raportu okresowego za I półrocze 2022 roku, z dnia 14.09.2022 r. na dzień 30.09.2022 r. 61/2022 Zdarzenia po dacie bilansowej Po dniu bilansowym do dnia zatwierdzenia niniejszego rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych roku obrotowego. Znaczące umowy RB W dniu 30.01.2023 r. Spółka zawarła umowę, której stronami są Spółka jako wykonawca ‎ i Miasto Łódź – Zarząd Inwestycji Miejskich jako zamawiający na wykonanie prac w ramach projektu „Rozbudowa/Przebudowa ul. Szczecińskiej w Łodzi na odcinku od ul. Aleksandrowskiej do granicy miasta w systemie zaprojektuj i wybuduj”. Wartość netto zawartej umowy wynosi 71 224 tys. zł. 3/2023 W dniu 8.02.2023 r. Spółka poinformowała o podpisanym w dniu 7.02.2023 r. przez Emitenta oraz PKP PLK aneksie do umowy zawartej 10.10.2019 r. pt. „Wykonanie prac projektowych ‎ i robót budowlanych w ramach projektu pn.: »Rewitalizacja linii kolejowych ‎ nr 694/157/190/191 Bronów–Bieniowiec–Skoczów–Goleszów–Cieszyn/Wisła/Głębce« ‎ Zamówienie częściowe A: Zaprojektowanie i wykonanie robót budowlanych na odcinku podg ‎ Bronów – Wisła Głębce”. W związku z faktem wojny w Ukrainie i okolicznościami tym spowodowanymi, limit kwoty waloryzacji należnej Wykonawcy w związku z realizacją Umowy został zmieniony z 5% na 10% wartości Umowy, w efekcie czego maksymalna łączna kwota waloryzacji umownej nie przekroczy 34,9 mln zł netto. 5/2023 Zdarzenia korporacyjne RB W dniu 13.03.2023 r. Jednostka dominująca poinformowała o zamiarze połączenia ze spółką zależną, w której posiada 100 % udziałów tj. BTW. W dniu raportu został uzgodniony plan połączenia. Celem połączenia Spółek jest efektywniejsze wykorzystanie potencjału połączonych spółek oraz uzyskanie efektów ekonomiczno-finansowych synergii bezpośredniej i pośredniej. 6/2023 W dniu 28.03.2023 r. Jednostka dominująca przekazała drugie zawiadomienie o zamiarze połączenia ze spółką zależną, w której posiada 100 % udziałów tj. BTW. 8/2023 Zdarzenia mające wpływ na wyniki Spółki i Grupy RB W dniu 27.01.2023 r. zakończono proces cyklicznego przeglądu kontraktów długoterminowych na potrzeby przygotowania jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za 2022 rok. W IV kwartale 2022 roku łączny wpływ aktualizacji budżetów kontraktów na wynik brutto Spółki był dodatni i wyniósł 1 381 tys. zł. 2/2023 W dniu 30.01.2023 r. zakończono proces wstępnego zamknięcia ksiąg rachunkowych oraz gromadzenia danych finansowych na potrzeby jednostkowego sprawozdania finansowego Spółki za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31.12.2022 roku. Spółka przekazała do wstępne szacunkowe wyniki finansowe Spółki za czwarty kwartał 2022 roku i za 12 miesięcy 2022 roku. 4/2023 W dniu 22.03.2023 r. zakończono wstępną analizę dostępnych wyników finansowych poszczególnych jednostek Grupy Emitenta oraz proces gromadzenia danych finansowych na potrzeby przygotowania skonsolidowanego raportu rocznego Grupy Trakcja za okres 12 miesięcy zakończony dnia 31.12.2022 roku oraz na podstawie przeprowadzonych na dzień bilansowy 31.12.2022 roku testów na utratę wartości, podjął decyzję o utworzeniu odpisu aktualizującego wartość firmy w kwocie 7 701 tys. zł oraz odwróceniu odpisu aktualizującego wartość inwestycji w jednostkach zależnych w kwocie 16 956 tys. zł oraz utworzeniu odpisu aktualizującego wartość środków trwałych w spółce zależnej w kwocie 868 tys. zł. 7/2023 Terminy publikacji raportów okresowych RB W dniu 25.01.2023 r. Spółka podała do publicznej wiadomości terminy publikacji raportów okresowych w 2023 roku. 1/2023 W dniu 29.03.2023 r. Zarząd spółki Trakcja zdecydował o zmianie terminu publikacji jednostkowego raportu rocznego i skonsolidowanego raportu rocznego za 2022 rok ‎ z 6.04.2023 r. na 5.04.2023 r. 9/2023 Obecny i oczekiwany wpływ COVID-19 na sytuację finansową, wyniki, przepływy pieniężne Sektor budownictwa infrastrukturalnego, w którym działa Grupa, odczuł wpływ epidemii COVID w znacznie mniejszym stopniu, niż inne sektory gospodarki, niemniej wprowadzane przez Państwo obostrzenia generują ryzyko utrudnienia funkcjonowania spółek. Ryzyko to jest związane m.in. z trudnościami w dostępie materiałów, surowców czy też problemami z pracownikami, zwłaszcza tymi, którzy przemieszczają się między granicami państw (Niemcy i Ukraina). Grupa podejmuje działania mające na celu minimalizację wpływu sytuacji związanej z COVID na działalność Grupy, m.in. poprzez dywersyfikację dostawców materiałów czy też stosowanie obostrzeń sanitarnych na placach budowy czy w biurach. Na dzień sporządzania niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, skutki epidemii nie wpływają bardzo istotnie na jej główną działalność. Pomimo iż, na dzień publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego obserwowany jest spadek liczby zakażeń wirusem COVID oraz ogólna poprawa stanu epidemiologicznego w Polsce i na Litwie, skutki związane z pandemią mogą mieć charakter długoterminowy i wpłynąć na m.in.: spadek dostępności i wzrost cen materiałów i produktów, obniżenie poziomu inwestycji na rynku infrastrukturalnym oraz wzrost kosztów wynagrodzeń pracowników. Grupa ocenia wystąpienie powyższych ryzyk jako średnie i na dzień publikacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania nie jest w stanie oszacować wpływu wystąpienia skutków tych ryzyk na przyszłe wyniki finansowe oraz przepływy pieniężne Grupy. Pandemia COVID-19 może wpłynąć w przyszłości na wycenę aktywów Grupy, w tym na wynik testów na utratę wartości inwestycji w jednostkach zależnych oraz wartość firmy. W nocie 3.4 Rocznego jednostkowego sprawozdania finansowego spółki Trakcja za rok obrotowy 2022 oraz w nocie 3.3 Rocznego skonsolidowanego sprawozdania Grupy Trakcja za rok obrotowy 2022 przedstawiono możliwe skutki wpływu pandemii na wynik testów. W przypadku wystąpienia jakiegokolwiek znaczącego wpływu pandemii na sytuację finansową i majątkową Grupy, Zarząd Spółki Trakcja poinformuje interesariuszy odpowiednim raportem giełdowym. 5.7 Sprawozdanie finansowe w warunkach wysokiej inflacji Skumulowana średnioroczna stopa inflacji za ostatnie 3 lata dla każdego z okresów objętych niniejszymi skonsolidowanymi informacjami finansowymi nie przekroczyła wartości 100%, dlatego nie wystąpiła konieczność przekształcenia sprawozdań finansowych o wskaźnik zmian cen. 5.8 Zatrudnienie Przeciętne zatrudnienie w Grupie Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Przeciętne zatrudnienie w Grupie w okresie sprawozdawczym: Zarząd Jednostki dominującej 5 6 Zarząd jednostek z Grupy 15 15 Administracja 270 293 Dział sprzedaży 28 33 Pion produkcji budowlano-montażowej 1 046 1 097 Operatorzy maszyn 194 215 Pracownicy techniczni 217 214 Pozostali 355 372 Razem 2 130 2 245 Zatrudnienie w Grupie na dzień bilansowy 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Zatrudnienie w Grupie na dzień bilansowy: Zarząd Jednostki dominującej 6 5 Zarząd jednostek z Grupy 13 15 Administracja 258 278 Dział sprzedaży 33 32 Pion produkcji budowlano-montażowej 1 014 1 072 Operatorzy maszyn 192 210 Pracownicy techniczni 214 216 Pozostali 318 344 Razem 2 048 2 172 5.9 Aktywa ZFŚS oraz zobowiązania ZFŚS Ustawa z dnia 4 marca 1994 roku o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych z późniejszymi zmianami stanowi, że Zakładowy Fundusz Świadczeń Socjalnych tworzą pracodawcy zatrudniający powyżej 20 pracowników na pełne etaty. Grupa tworzy taki fundusz i dokonuje okresowych odpisów w wysokości odpisu podstawowego. Celem Funduszu jest subsydiowanie działalności socjalnej Grupy, pożyczek udzielonych jej pracownikom oraz pozostałych kosztów socjalnych. Grupa skompensowała aktywa Funduszu ze swoimi zobowiązaniami wobec Funduszu, ponieważ aktywa te nie stanowią oddzielnych aktywów Grupy. Tabela poniżej przedstawia analitykę aktywów, zobowiązań, kosztów oraz saldo netto skompensowanych aktywów i zobowiązań Funduszu: 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Pożyczki udzielone pracownikom 452 51 Środki pieniężne 2 141 2 580 Zobowiązania z tytułu Funduszu (2 512) (2 597) Saldo po skompensowaniu 81 34 Odpisy na Fundusz w okresie obrotowym 2 029 1 994 5.10 Informacja o podmiocie pełniącym funkcję biegłego rewidenta Na podstawie uchwały Rady Nadzorczej Trakcja podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań Grupy i Jednostki dominującej jest BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k. z siedzibą w Warszawie przy ul. Postępu 12. W dniu 18 sierpnia 2021 roku, Jednostka dominująca zawarła umowę z BDO spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k. na: ● przegląd półrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego według stanu na dzień 30 czerwca 2021 roku zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, ● badanie rocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości. ● przegląd półrocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego według stanu na dzień 30 czerwca 2022 roku zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości, ● badanie rocznego jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego sporządzonego według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Rachunkowości. Umowa została zawarta na okres wykonania przedmiotu umowy. Wynagrodzenie za badanie wybranych spółek Grupy Trakcja jest płacone na podstawie odrębnych umów zawartych pomiędzy podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych i każdą z wybranych spółek Grupy. Wysokość wynagrodzenia biegłego rewidenta za usługi świadczone na rzecz Grupy przedstawia poniższa tabela: Rok zakończony 31.12.2022 ‎ Badane 31.12.2021 ‎ Badane Z tytułu umowy o badanie sprawozdania finansowego 459 384 Z tytułu umowy o przegląd sprawozdania finansowego 121 109 Z tytułu innych umów 23 44 Razem 603 537 Warszawa, 5 kwietnia 2023 roku Artur Szumisz Bartłomiej Cygan Prezes Zarządu Członek Zarządu Andrzej Kozera Jakub Lechowicz Członek Zarządu Członek Zarządu Piotr Mechecki Jerzy Pazura Członek Zarządu Członek Zarządu Osoba odpowiedzialna za sporządzenie sprawozdania: Katarzyna Kocerka Dyrektor ds. Sprawozdawczości Finansowej ‎ Grupy Trakcja

AI Terminal

More from Trakcja S.A.

Talk to a Data Expert