Annual / Quarterly Financial Statement • Apr 3, 2024
Annual / Quarterly Financial Statement
Open in ViewerOpens in native device viewer
Murapol S.A. Jednostkowe Sprawozdanie Finansowe za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku Sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości finansowej zatwierdzonymi przez UE Gdańsk Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) Sprawozdanie z całkowitych dochodów ..................................................................................... 5 Sprawozdanie z sytuacji finansowej ............................................................................................... 6 Sprawozdanie z przepływów pieniężnych .................................................................................... 7 Sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym ............................................................................... 9 Zasady (polityki) rachunkowości oraz dodatkowe noty objaśniające ................................... 10 1. Informacje ogólne ................................................................................................................... 10 2. Identyfikacja jednostkowego sprawozdania finansowego ............................................... 10 3. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki ............................................................................... 10 4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego .......................................................................... 11 5. Inwestycje Spółki ...................................................................................................................... 11 6. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach .................................... 14 6.1. Profesjonalny osąd ........................................................................................................ 14 6.2. Niepewność szacunków i założeń ............................................................................... 14 7. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego ........................................................ 16 7.1. Oświadczenie o zgodności .......................................................................................... 16 7.2. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdania finansowego ..................................... 16 8. Istotne zasady rachunkowości ............................................................................................... 16 9. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości i korekta błędu ............................................. 32 9.1. Korekta błędu ................................................................................................................ 32 9.2. Pozostałe zmiany ........................................................................................................... 35 10. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły w życie do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego .......................................................................... 36 11. Przychody z umów z klientami ................................................................................................ 38 11.1. Przychody w podziale na kategorie ............................................................................ 38 11.2. Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami .................................................... 38 11.3. Zobowiązania do wykonania świadczeń ................................................................... 38 12. Przychody i koszty ..................................................................................................................... 38 12.1. Pozostałe przychody operacyjne ................................................................................ 38 12.2. Pozostałe koszty operacyjne ........................................................................................ 39 12.3. Przychody finansowe .................................................................................................... 39 12.4. Koszty finansowe ............................................................................................................ 39 12.5. Koszty według rodzajów ............................................................................................... 40 12.6. Koszty amortyzacji ......................................................................................................... 40 12.7. Koszty świadczeń pracowniczych ............................................................................... 40 13. Podatek dochodowy .............................................................................................................. 40 13.1. Obciążenie podatkowe ............................................................................................... 40 13.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej ............................................................. 41 13.3. Odroczony podatek dochodowy ............................................................................... 42 14. Zysk/strata przypadający na jedną akcję ............................................................................ 43 15. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty ..................................................... 44 16. Rzeczowe aktywa trwałe ........................................................................................................ 44 17. Leasing ...................................................................................................................................... 47 18. Aktywa niematerialne ............................................................................................................. 47 19. Inwestycje w jednostki zależne wyceniane metodą praw własności ............................... 48 20. Pozostałe aktywa ..................................................................................................................... 49 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 20.1. Pozostałe aktywa finansowe (krótko i długoterminowe) ......................................... 49 20.2 Pozostałe aktywa niefinansowe (krótko i długoterminowe) .................................... 50 21. Świadczenia pracownicze ...................................................................................................... 51 21.1. Programy akcji pracowniczych ................................................................................... 51 22. Zapasy ....................................................................................................................................... 51 23. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności długo i krótkoterminowe 51 24. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty ......................................................................................... 52 25. Kapitał własny .......................................................................................................................... 53 25.1. Kapitał podstawowy ..................................................................................................... 53 25.1.1 Wartość nominalna akcji ................................................................. .......... 53 25.1.2 Prawa akcjonariuszy / Struktura kapitału podstawowego ......... .......... 53 25.1.3 Akcjonariusze o znaczącym udziale .............................................. .......... 54 25.2. Zyski zatrzymane/niepokryte straty oraz ograniczenia zakresie wypłaty dywidendy ....................................................................................................................................... 55 26. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki oraz pozostałe zobowiązania finansowe56 27. Rezerwy ..................................................................................................................................... 60 27.1. Zmiany stanu rezerw ...................................................................................................... 60 28. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe (krótko i długoterminowe) ........................................................................ 60 29. Przyczyny występowania różnic pomiędzy zmianami wynikającymi ze sprawozdania z sytuacji finansowej oraz zmianami wynikającymi ze sprawozdania z przepływów pieniężnych ............................................................................................................................... 61 30. Zobowiązania warunkowe...................................................................................................... 62 30.1. Udzielone poręczenia i gwarancje ............................................................................. 62 30.2. Sprawy sądowe ............................................................................................................. 63 30.3. Postępowania administracyjne ................................................................................... 63 30.4. Rozliczenia podatkowe ................................................................................................. 66 31. Informacje o podmiotach powiązanych ............................................................................. 66 31.1. Jednostka dominująca wobec Murapol S.A. ............................................................ 66 31.2. Jednostka dominująca najwyższego szczebla .......................................................... 66 31.3. Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi ........................................................ 66 31.4. Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki ................................................................. 67 31.4.1 Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu oraz członkom Rady Nadzorczej Spółki ................................................................. .......... 67 31.5. Pozostałe transakcje z podmiotami powiązanymi .................................................... 68 32. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych ....................................................................................... 69 33. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym ................................................................ 69 33.1. Ryzyko stopy procentowej ............................................................................................ 69 33.2. Ryzyko walutowe ........................................................................................................... 70 33.3. Ryzyko kredytowe .......................................................................................................... 71 33.4. Ryzyko związane z płynnością ..................................................................................... 72 34. Instrumenty finansowe ............................................................................................................. 74 34.1. Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych ...................... 74 34.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych........................... 75 34.3. Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej .................................. 76 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 34.4. Zabezpieczenia .............................................................................................................. 77 35. Zarządzanie kapitałem............................................................................................................ 77 36. Struktura zatrudnienia .............................................................................................................. 77 37. Wpływ sytuacji makroekonomicznej, konfliktu zbrojnego na Ukrainie oraz kwestii klimatycznych na sprawozdanie finansowe......................................................................... 77 38. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym ....................................................................... 79 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 5 SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku Nota rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 11.1 65 250 52 632 Przychody ze sprzedaży 65 250 52 632 Koszt własny sprzedaży 12.5 (50 513) (35 975) Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży 14 737 16 657 Pozostałe przychody operacyjne 12.1 734 826 Koszty sprzedaży - - Koszty ogólnego zarządu 12.5 (1 900) (1 702) Zysk/strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 25 1 065 Pozostałe koszty operacyjne 12.2 (1 419) (6 757) Wycena udziałów metodą praw własności 19 261 829 237 487 Zysk/(strata) z działalności operacyjnej 274 006 247 576 Przychody finansowe 12.3 5 757 13 749 Koszty finansowe 12.4 (70 360) (55 231) Zysk/(strata) brutto 209 403 206 094 Podatek dochodowy 13 7 723 4 896 Zysk/(strata) netto z działalności kontynuowanej 217 126 210 990 Działalność zaniechana Zysk/(strata) netto z działalności zaniechanej - - Zysk/(strata) netto za rok obrotowy 217 126 210 990 Inne całkowite dochody netto - - CAŁKOWITY DOCHÓD ZA ROK 217 126 210 990 Zysk/(strata) netto na jedną akcję (w PLN na akcję): - Podstawowy i rozwodniony z zysku za rok obrotowy 14 5,32 5,17 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 6 SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ na dzień 31 grudnia 2023 roku Nota 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 (przekształcone) AKTYWA Aktywa trwałe 1 178 401 973 818 Aktywa niematerialne 18 1 942 1 790 Rzeczowe aktywa trwałe 16 14 506 2 497 Inwestycje w jednostkach zależnych wycenianych metodą praw własności 19 1 101 897 925 091 Pozostałe aktywa finansowe 20.1 28 449 22 944 Pozostałe aktywa niefinansowe 20.2 1 192 586 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 13.3 30 415 20 910 Aktywa obrotowe 58 005 86 595 Zapasy 22 989 982 Należności z tytułu dostaw i usług 23 21 493 10 600 Należności z tytułu podatku dochodowego 1 611 - Należności pozostałe 23 30 911 12 713 Pozostałe aktywa niefinansowe 20.2 1 532 1 303 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 24 1 469 60 997 SUMA AKTYWÓW 1 236 406 1 060 413 PASYWA Kapitał własny 560 536 441 510 Kapitał podstawowy 25 2 040 2 040 Zyski zatrzymane / Niepokryte straty 25 341 370 228 480 Wynik finansowy roku obrotowego 25 217 126 210 990 Zobowiązania długoterminowe 573 982 535 196 Oprocentowane kredyty i pożyczki 26 555 088 534 866 Pozostałe zobowiązania finansowe 26 2 952 - Pozostałe zobowiązania długoterminowe 28 4 609 - Zobowiązania z tytułu leasingu 17 11 333 330 Zobowiązania krótkoterminowe 101 888 83 707 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 28 17 098 7 714 Bieżąca część oprocentowanych kredytów i pożyczek 26 66 491 49 768 Pozostałe zobowiązania finansowe 26 5 563 426 Zobowiązania z tytułu leasingu 17 2 466 974 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego - 5 883 Pozostałe zobowiązania niefinansowe 28 2 809 11 674 Rezerwy 27 4 438 4 750 Rezerwa na pokrycie strat w jednostkach wycenianych metodą praw własności 19 2 856 2 497 Rozliczenia międzyokresowe 167 21 Zobowiązania ogółem 675 870 618 903 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 1 236 406 1 060 413 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 7 SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku Nota rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk / (strata) brutto 209 403 206 094 Korekty o pozycje: (219 756) (195 568) Amortyzacja 12.6 2 919 2 763 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu należności 29 (29 090) 13 277 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów (7) 1 667 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu pozostałych aktywów (835) (181) Zwiększenie / (zmniejszenie) stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek oraz innych zobowiązań finansowych 29 9 528 (20 128) Koszty premii motywacyjnej 1 900 1 700 Przychody finansowe 12.3 (3 227) (12 133) Koszty finansowe 12.4 70 356 55 232 Udział w zyskach jednostek wycenianych metodą praw własności 19 (261 829) (237 487) Strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności (25) (1 065) Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych 146 (2) Zmiana stanu rezerw (312) 4 519 Podatek dochodowy zapłacony (9 276) (3 496) Pozostałe (4) (234) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej (10 353) 10 526 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych 250 48 Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i aktywów niematerialnych (762) (750) Nabycie udziałów (4 400) (7 540) Sprzedaż udziałów 3 789 351 Dywidendy otrzymane 81 575 54 421 Odsetki otrzymane - 15 065 Spłata udzielonych pożyczek 32 200 181 388 Udzielenie pożyczek (34 858) - Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 77 794 242 983 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 8 Nota rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek / kredytów 34.3 123 500 121 677 Spłata zobowiązań z tytułu leasingu 34.3 (3 030) (2 447) Spłata pożyczek/kredytów 34.3 (86 159) (84 997) Dywidendy wypłacone (100 000) (201 204) Odsetki i prowizje bankowe (61 280) (31 598) Środki pieniężne netto z działalności finansowej (126 969) (198 569) Zwiększenie/(zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (59 528) 54 940 Środki pieniężne na początek okresu 60 997 6 057 Środki pieniężne na koniec okresu 1 469 60 997 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 9 SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku Nota Kapitał podstawowy Zyski zatrzymane / niepokryte straty Wynik finansowy roku obrotowego Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2023 roku 25 2 040 439 470 - 441 510 Zysk/(strata) netto za okres - - 217 126 217 126 Inne całkowite dochody netto za rok - - - - Całkowity dochód za okres - - 217 126 217 126 Płatności w formie akcji 25.2 31.4.1 - 1 900 - 1 900 Dywidendy 15 - (100 000) - (100 000) Na dzień 31 grudnia 2023 roku 25 2 040 341 370 217 126 560 536 Nota Kapitał podstawowy Zyski zatrzymane / niepokryte straty Wynik finansowy roku obrotowego Kapitał własny ogółem Na dzień 1 stycznia 2022 roku (przekształcone) 25 2 040 504 978 - 507 018 Zysk/(strata) netto za okres - - 210 990 210 990 Inne całkowite dochody netto za rok - - - - Całkowity dochód za okres - - 210 990 210 990 Płatności w formie akcji 25.2 31.4.1 - 1 700 1 700 Dywidendy 15 - (278 198) - (278 198) Na dzień 31 grudnia 2022 roku 25 2 040 228 480 210 990 441 510 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 10 ZASADY (POLITYKI) RACHUNKOWOŚCI ORAZ DODATKOWE NOTY OBJAŚNIAJĄCE 1. Informacje ogólne Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. obejmuje rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku oraz zawiera dane porównawcze za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku („sprawozdanie finansowe”). Murapol S.A. („Spółka” „Jednostka”) została utworzona Aktem Notarialnym z dnia 5 stycznia 2001 roku. Siedziba Spółki mieści się w Bielsku - Białej przy ul. Dworkowej 4. Spółka jest wpisana do rejestru przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Bielska – Białej w Polsce, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000275523. Spółce nadano numer statystyczny REGON 072695687. Siedziba Spółki mieści się w Bielsku-Białej przy ul. Dworkowej 4, Polska. Czas trwania Spółki jest nieoznaczony. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest: • działalność holdingowa obejmująca nadzór nad spółkami z Grupy, • zarządzanie procesem przygotowania projektów deweloperskich oraz prowadzenie prac związanych z inwestycjami prowadzonymi przez spółki z Grupy. Spółka jest podmiotem dominującym najwyższego szczebla Grupy Kapitałowej Murapol S.A. („Grupa”, „Grupa Kapitałowa”). 2. Identyfikacja jednostkowego sprawozdania finansowego Spółka sporządziła jednostkowe sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku, które zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 29 marca 2024 roku. 3. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej Spółki W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2023 roku wchodzili: • Nikodem Iskra – Prezes Zarządu • Przemysław Kromer – Członek Zarządu • Iwona Sroka – Członek Zarządu W okresie sprawozdawczym i do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie miały miejsca zmiany w składzie Zarządu Spółki. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 11 Na dzień 31.12.2023 roku skład osobowy Rady Nadzorczej prezentował się następująco: • John Ruane – Przewodniczący Rady Nadzorczej • Maciej Dyjas – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej • Piotr Fijołek – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej • William Twemlow – Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej • Justyna Bauta-Szostak – Członek Rady Nadzorczej • Lukas Gradischnig – Członek Rady Nadzorczej • Brendan O’Mahony – Członek Rady Nadzorczej • Nebil Senman – Członek Rady Nadzorczej W okresie sprawozdawczym i do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego nie miały miejsca zmiany składu Rady Nadzorczej Spółki. 4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Spółki w dniu 29 marca 2024 roku. 5. Inwestycje Spółki Spółka posiada inwestycje w następujących jednostkach zależnych: Jednostka Siedziba Procentowy udział Grupy (pośrednio i bezpośrednio) w kapitale Zakres działalności 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Murapol S.A. Polska n/d n/d Działalność holdingowa i finansowa Murapol Real Estate S.A. [1] [4] [7] [8] Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa, działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Cross Bud S.A. [1] [7] Polska 96,40% 92,81% Sprzedaż hurtowa mat. budowlanych Murapol Projekt 59 sp. z o.o. [6] [9] [10] [11] Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu MyMurapol sp .z o.o. (dawniej Home Credit Group Finanse i Nieruchomości sp. z o.o.) [12] Polska 100,00% 100,00% Działalność marketingowa związana ze sprzedażą lokali wybud. przez spółki z Grupy Locomotive Management Ltd Cypr 100,00% 100,00% Działalność holdingowa Media Deweloper.pl sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Usługi marketingowe MFM Capital 2 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa MFM Capital 3 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa MFM Capital 4 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa MFM Capital 5 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa MFM Capital 6 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa Murager GmbH Niemcy 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Architects Drive S.A. Polska 100,00% 100,00% Działalność projektowa, akwizycje gruntów na rzecz spółek z Grupy Murapol Centrum Usług Wspólnych sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Usługi związane z księgowością i administrowaniem Murapol Garbarnia sp. z o.o. sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 12 Jednostka Siedziba Procentowy udział Grupy (pośrednio i bezpośrednio) w kapitale Zakres działalności 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Murapol Invest sp. z o.o. GDA S.K.A. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Nowe Winogrady sp. z o.o. sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Nowy Złocień 23 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 26 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 27 sp. z o.o. [10] Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 34 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 35 sp. z o.o. [9] Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 37 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 39 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 42 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 43 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt 45 sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa Murapol Projekt sp. z o.o. sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. & S-ka Nowe Czyżyny sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. 12 sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. 23 sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. 3 sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Projekt sp. z o.o. Deweloper sp.j. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Smidowicza sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Westini sp. z o.o. [5] Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Wola House sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Murapol Venture Partner S.A. (dawniej Partner S.A.) [13] Polska 100,00% 100,00% Działalność budowlana Petrofox sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa Polski Deweloperski FIZ [3] Polska 100,00% 100,00% Fundusz Inwestycyjny Zamknięty TP III Capital sp. z o.o. Polska 100,00% 100,00% Działalność holdingowa Otla 12 sp. z o.o. [2] [4] Polska n/d 100,00% Działalność deweloperska i sprzedaż lokali we własnym imieniu Na dzień 31 grudnia 2023 roku oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku udział w ogólnej liczbie głosów posiadany przez Spółkę w inwestycjach jest równy udziałowi Spółki w kapitałach tych jednostek. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 13 W okresie sprawozdawczym od 1 stycznia do 31 grudnia 2023 roku wystąpiły następujące zmiany w posiadanych (bezpośrednio i pośrednio) inwestycjach w spółki zależne: 1] 17 kwietnia 2023 roku – spółka zależna Murapol Real Estate S.A. nabyła 3,6% akcji w Cross Bud S.A., przez co pośredni udział Murapol S.A. w kapitale tej spółki wzrósł do 96,40%; cena nabycia wyniosła 500 tys. PLN., [2] 26 maja 2023 roku w związku z procesem reorganizacji Grupy Kapitałowej Murapol S.A., przekształcono spółkę OTLA 12 Sp. z o.o. w spółkę Murapol Projekt Sp. z o.o. OTLA 12 Sp.j., następnie dnia 5 lipca 2023 roku podjęto uchwałę w sprawie rozwiązania spółki pośrednio zależnej OTLA 12 spółka jawna, [3] 29 września 2023 roku jednostka zależna Polski Deweloperski FIZ dokonał wykupu 90 certyfikatów inwestycyjnych serii E funduszu o łącznej cenie wykupu 3 100 tys. PLN, oraz 20 serii C funduszu o łącznej cenie wykupu 689 tys. PLN, na rzecz uczestnika Murapol S.A. W okresie porównawczym od 1 stycznia do 31 grudnia 2022 roku wystąpiły następujące zmiany w posiadanych (bezpośrednio i pośrednio) inwestycjach w spółki zależne: [4] 21 marca 2022 roku spółka zależna Murapol Real Estate S.A. nabyła, od Solter Fundusz Inwestycyjny Zamknięty Aktywów Niepublicznych, 100 % udziałów w spółce OTLA 12 Sp. z o.o. za łączną cenę 10 500 tys. PLN, [5] 1 kwietnia 2022 roku – spółki zależna: Murapol Radockiego Sp. z o.o. została połączona ze spółką Murapol Westini sp. z o.o., [6] 1 kwietnia 2022 roku – spółki zależne: Murapol HRE 1 sp. z o.o., Murapol HRE 2 sp. z o.o., Murapol Projekt 38 sp. z o.o. zostały połączone ze spółką Murapol Projekt 59 sp. z o.o [7] 10 maja 2022 roku – Murapol Real Estate S.A. nabyła 3,6% akcji w Cross Bud S.A., przez co pośredni udział Murapol s.a. w kapitale tej spółki wzrósł do 92,8%; cena nabycia wyniosła 500 tys. PLN. [8] uchwałą z dnia 14 czerwca 2022 roku, Murapol S.A. zwiększył swoje zaangażowanie w spółkę Murapol Real Estate S.A. poprzez podwyższenie kapitału o kwotę 7 240 tys. PLN, [9] 19 września 2022 roku Murapol S.A. nabył (pośrednio przez Murapol Projekt 59 Sp. z o.o.) od spółki Park s.a. 10% udziałów w spółce Murapol Projekt 35 Sp. z o.o. Cena nabycia wyniosła 1111 tys. PLN. W wyniku transakcji Murapol pośrednio zwiększył udział w spółce Murapol Projekt 35 Sp. z o.o. z 90% do 100% udziału w kapitale, [10] 6 października 2022 roku Murapol S.A. nabył (pośrednio przez Murapol Projekt 59 Sp. z o.o.) od spółki Park s.a. 10% udziałów w spółce Murapol Projekt 27 Sp. z o.o. Cena nabycia wyniosła odpowiednio 598 tys. PLN. W wyniku transakcji Murapol pośrednio zwiększył udział w spółce Murapol Projekt 27 Sp. z o.o. z 90% do 100% udziału w kapitale, [11] 1 grudnia 2022 roku – spółki zależne: Murapol Projekt 41 sp. z o.o., Murapol & M Investment sp. z o.o. oraz Murapol Projekt 46 sp. z o.o. zostały połączone ze spółką Murapol Projekt 59 sp. z o.o. Pozostałe zmiany: [12] 22 grudnia 2023 roku – zmiana nazwy firmy spółki Home Credit Group Finanse i Nieruchomości Sp. z o.o. na MyMurapol Sp. z o.o. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 14 [13] 1 marca 2024 r. - zmiana nazwy firmy Partner S.A. na Murapol Venture Partner S.A. 6. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach 6.1. Profesjonalny osąd Sporządzenie sprawozdania finansowego Spółki wymaga od Zarządu dokonania osądów, szacunków oraz założeń, które mają wpływ na prezentowane przychody, koszty, aktywa i zobowiązania oraz powiązane z nimi noty i ujawnienia dotyczące zobowiązań warunkowych. Niepewność, co do tych założeń i szacunków może spowodować istotne korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w przyszłości. Leasing - udostępnianie powierzchni spółkom z grupy Spółka jest stroną umów najmu powierzchni biurowej. Część z leasingowanej powierzchni jest udostępniana jednostkom z grupy kapitałowej. Spółka każdorazowo ocenia, czy umowy zawarte ze spółkami z grupy skutkują identyfikacją umowy subleasingu. Zgodnie z oceną Zarządu, żadna z umów tego typu nie skutkuje rozpoznaniem subleasingu ze względu na to, że Spółka posiada istotne prawo do zastąpienia składnika aktywów i tym samym w umowach ze spółkami z grupy nie istnieje zidentyfikowany składnik aktywów. Przychody od spółek z grupy w ramach tych umów rozpoznawane są zgodnie z MSSF 15, a Spółka kontynuuje rozpoznanie aktywa z tytułu prawa do użytkowania w stosunku do całej wynajmowanej przez Spółkę powierzchni biurowej. Informacje nt. wartości przychodów znajdują się w nocie 11 . 6.2. Niepewność szacunków i założeń Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku obrotowym. Spółka przyjęła założenia i szacunki na temat przyszłości na podstawie wiedzy posiadanej podczas sporządzania sprawozdania finansowego. Przyjęte założenia i szacunki mogą ulec zmianie na skutek wydarzeń w przyszłości wynikających ze zmian rynkowych lub zmian niebędących pod kontrolą Spółki. Takie zmiany są odzwierciedlane w szacunkach lub założeniach w chwili wystąpienia. Utrata wartości aktywów trwałych Spółka przeanalizowała przesłanki do utraty wartość aktywów trwałych zgodnie z MSR 36 Utrata wartości aktywów. W ocenie Spółki nie wystąpiły przesłanki wskazujące na utratę wartości. Utrata wartości należności handlowych Spółka wykorzystuje macierze rezerw do wyceny odpisu na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do należności handlowych. W celu ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe zostały pogrupowane na podstawie podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego. Spółka wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 15 kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości. Ujawnienia prezentowane są w nocie 23. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione. Ujawnienia prezentowane są w nocie 13. Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek ustala się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Spółka kieruje się profesjonalnym osądem. Sposób ustalenia wartości godziwej poszczególnych instrumentów finansowych został przedstawiony w nocie 34.1. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz aktywów niematerialnych. Spółka corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Stopa procentowa leasingu Spółka nie jest w stanie z łatwością ustalić stopy procentowej dla umów leasingowych, dlatego przy wycenie zobowiązania z tytułu leasingu stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy. Jest to stopa procentowa, jaką Spółka musiałaby zapłacić, aby na podobny okres, w tej samej walucie i przy podobnych zabezpieczeniach pożyczyć środki niezbędne do zakupu składnika aktywów o podobnej wartości co składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania w podobnym środowisku gospodarczym. Leasing – okres użyteczności Spółka jest stroną umów najmu podpisanych na określony okres czasu. Osąd Zarządu wymagany jest przy ustalaniu okresu leasingu oraz użyteczności aktywów z tytułu prawa do użytkowania i w ocenie Zarządu okres ten jest tożsamy z okresem trwania umów najmu. Niepewność związana z rozliczeniami podatkowymi Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów odniesienia, ponad to rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej. Spółka ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 16 niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność, co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Spółka ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. 7. Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego W ocenie Spółki, na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego, nie występują istotne niepewności dotyczące zdarzeń lub okoliczności, które mogłyby nasuwać wątpliwości co do zdolności Spółki do kontynuowania działalności. Dokonując oceny zdolności do kontynuowania działalności, Zarząd wziął także pod uwagę wpływ trwającego konfliktu zbrojnego na Ukrainie, nakładanych sankcji oraz sytuacji makroekonomicznej, który został omówiony w nocie 37 oraz wpływ dokonanych i potencjalnych wypłat dywidendy na sytuację finansową i płynność. Biorąc pod uwagę wpływ powyższych czynników na wynik przeprowadzonej oceny zdolności do kontynuowania działalności, niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności przez Spółkę oraz jednostki wchodzące w jej skład w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. co najmniej roku od dnia bilansowego. 7.1. Oświadczenie o zgodności Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) zatwierdzonymi przez UE („MSSF UE”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania MSSF, MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się od MSSF UE. MSSF UE obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”). 7.2. Waluta funkcjonalna i waluta sprawozdania finansowego Walutą funkcjonalną Spółki i walutą sprawozdawczą niniejszego sprawozdania finansowego jest PLN. 8. Istotne zasady rachunkowości 8.1. Wycena do wartości godziwej Wszystkie aktywa oraz zobowiązania, które są wyceniane do wartości godziwej lub ich wartość godziwa jest ujawniana w sprawozdaniu finansowym są klasyfikowane w hierarchii wartości godziwej w sposób opisany poniżej na podstawie najniższego poziomu danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej traktowanej, jako całość: Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 17 • Poziom 1 – Notowane (nieskorygowane) ceny rynkowe na aktywnym rynku dla identycznych aktywów lub zobowiązań, • Poziom 2 – Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej, jako całości jest bezpośrednio bądź pośrednio obserwowalny, • Poziom 3 – Techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej, jako całości jest nieobserwowalny. Na potrzeby ujawnienia wyników wyceny do wartości godziwej Spółka ustaliła klasy aktywów i zobowiązań na podstawie rodzaju, cech i ryzyka związanego z poszczególnymi składnikami aktywów i zobowiązań oraz poziom w hierarchii wartości godziwej, jak opisano powyżej. 8.2. Wycena metodą praw własności Spółka wycenia udziały w jednostkach zależnych metodą praw własności. Zgodnie z tą metoda inwestycja jest ujmowana początkowo według kosztu (ceny nabycia), a wartość bilansowa jest powiększana lub pomniejszana w celu ujęcia udziałów inwestora w zyskach lub stratach jednostki oraz pozostałych całkowitych dochodach, w której dokonano inwestycji, powstałych po nabyciu. Otrzymane wypłaty z zysku wypracowanego przez jednostkę, w której dokonano inwestycji, obniżają wartość bilansową inwestycji. Po zredukowaniu udziału jednostki do wartości zerowej, Spółka uwzględnia dodatkowe straty i ujmuje zobowiązania tylko w takiej wysokości, w jakiej Spółka przyjęła na siebie prawny lub zwyczajowo oczekiwany obowiązek, lub dokonała płatności w imieniu jednostki wycenianej metodą praw własności. Kwoty te wykazywane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w linii rezerw na pokrycie strat w jednostkach wycenianych metodą praw własności. Jeżeli jednostka wyceniania metodą praw własności zacznie następnie wykazywać zyski, to Spółka powraca do ujmowania swojego udziału w tych zyskach dopiero wówczas, gdy jej udział w tych zyskach zrówna się z wartością nieujętych strat. 8.3. Przeliczanie pozycji wyrażonych w walucie obcej Transakcje wyrażone w walutach innych niż PLN są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu kursu obowiązującego w dniu zawarcia transakcji. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne wyrażone w walutach innych niż PLN są przeliczane na złote polskie przy zastosowaniu odpowiednio obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego średniego kursu ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Powstałe z przeliczenia różnice kursowe ujmowane są odpowiednio w pozycji przychodów (kosztów) finansowych lub w przypadkach określonych zasadami (polityką) rachunkowości, kapitalizowane w wartości aktywów. Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej: 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 EUR 4,3480 4,6899 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 18 Średnie ważone kursy wymiany za poszczególne okresy obrotowe kształtowały się następująco: 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 EUR 4,5284 4,6876 8.4. Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są według ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania. W skład kosztu wchodzi również koszt wymiany części składowych maszyn i urządzeń w momencie poniesienia, jeśli spełnione są kryteria rozpoznania. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają zysk lub stratę w momencie ich poniesienia. Cena nabycia rzeczowych aktywów trwałych przekazanych przez klientów jest ustalana w wysokości ich wartości godziwej na dzień objęcia kontroli. Środki trwałe w momencie ich nabycia zostają podzielone na części składowe będące pozycjami o istotnej wartości, dla których można przyporządkować odrębny okres ekonomicznej użyteczności. Częścią składową są również koszty generalnych remontów. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, wynoszący: Typ Okres Budynki i budowle 10 Lat Maszyny i urządzenia techniczne 2-5 Lat Środki transportu 2,5-5 Lat Pozostałe środki trwałe 5-10 Lat Wartość końcową, okres użytkowania oraz metodę amortyzacji składników aktywów weryfikuje się corocznie, i w razie konieczności koryguje z efektem od kolejnego okresu sprawozdawczego. Dana pozycja rzeczowych aktywów trwałych może zostać usunięta ze sprawozdania z sytuacji finansowej po dokonaniu jej zbycia lub w przypadku, gdy nie są spodziewane żadne ekonomiczne korzyści wynikające z dalszego użytkowania takiego składnika aktywów. Wszelkie zyski lub straty wynikające z usunięcia danego składnika aktywów (obliczone, jako różnica pomiędzy ewentualnymi wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danej pozycji) są ujmowane w zysku lub stracie okresu, w którym dokonano takiego usunięcia. Inwestycje rozpoczęte dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 19 Na każdy dzień bilansowy Spółka ocenia, czy istnieją jakiekolwiek przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą, lub w razie konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości, Spółka dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów należy. 8.5. Aktywa niematerialne Aktywa niematerialne nabyte w oddzielnej transakcji lub wytworzone, (jeżeli spełniają kryteria rozpoznania dla kosztów prac rozwojowych) wycenia się przy początkowym ujęciu odpowiednio w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia. Cena nabycia aktywów niematerialnych nabytych w transakcji połączenia jednostek jest równa ich wartości godziwej na dzień połączenia. Po ujęciu początkowym, aktywa niematerialne są wykazywane w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o umorzenie i odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Nakłady poniesione na aktywa niematerialne wytworzone we własnym zakresie, z wyjątkiem aktywowanych nakładów poniesionych na prace rozwojowe, nie są aktywowane i są ujmowane w kosztach okresu, w którym zostały poniesione. Spółka ustala, czy okres użytkowania aktywów niematerialnych jest określony czy nieokreślony. Aktywa niematerialne o określonym okresie użytkowania są amortyzowane przez okres użytkowania oraz poddawane testom na utratę wartości każdorazowo, gdy istnieją przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. Okres i metoda amortyzacji aktywów niematerialnych o ograniczonym okresie użytkowania są weryfikowane przynajmniej na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany w oczekiwanym okresie użytkowania lub oczekiwanym sposobie konsumowania korzyści ekonomicznych pochodzących z danego składnika aktywów są ujmowane poprzez zmianę odpowiednio okresu lub metody amortyzacji, i traktowane jak zmiany wartości szacunkowych. Odpis amortyzacyjny składników aktywów niematerialnych o określonym okresie użytkowania ujmuje się w zysku lub stracie w ciężar tej kategorii, która odpowiada funkcji danego składnika aktywów niematerialnych. Aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania oraz te, które nie są użytkowane, są corocznie poddawane testowi na utratę wartości, w odniesieniu do poszczególnych aktywów lub na poziomie ośrodka wypracowującego środki pieniężne. Okresy użytkowania są poddawane corocznej weryfikacji, a w razie potrzeby, korygowane z efektem od kolejnego okresu sprawozdawczego. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 20 Podsumowanie zasad stosowanych w odniesieniu do aktywów niematerialnych Spółki przedstawia się następująco: Koszty prac rozwojowych Oprogramowanie komputerowe Okresy użytkowania 5-10 lat 2-5 lat Wykorzystana metoda amortyzacji 5-10 lat metodą liniową 2-5 lat metodą liniową Wewnętrznie wytworzone lub nabyte Wewnętrznie wytworzone Nabyte Test na utratę wartości Coroczny w przypadku składników nieoddanych jeszcze do użytkowania oraz w przypadku istnienia przesłanki wskazującej na utratę wartości. Coroczna ocena, czy wystąpiły przesłanki świadczące o wystąpieniu utraty wartości. Zyski lub straty wynikające z usunięcia aktywów niematerialnych z bilansu są kalkulowane, jako różnica pomiędzy wpływami ze sprzedaży netto a wartością bilansową danego składnika aktywów i są ujmowane w zysku lub stracie w momencie ich usunięcia z bilansu. 8.6. Leasing Spółka ocenia w momencie zawarcia umowy czy umowa jest leasingiem lub zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeśli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Spółka stosuje jednolite podejście do ujmowania i wyceny wszystkich leasingów, z wyjątkiem leasingów krótkoterminowych oraz leasingów aktywów o niskiej wartości. W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka rozpoznaje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. Spółka rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszonych o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Spółka nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają testom na utratę wartości. W dacie rozpoczęcia leasingu Spółka wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 21 leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe) pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Spółkę oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Spółkę. Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stawki, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność. Amortyzacja jest naliczana metodą liniową przez szacowany okres użytkowania danego składnika aktywów, wynoszący: Typ Okres Grunty i budynki (w zależności od umowy najmu) śr. 4 lat Maszyny i urządzenia 3 lat Środki transportu 3 lat Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Spółka stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu, jeżeli stopy procentowej leasingu nie można z łatwością ustalić. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu, zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych lub zmiany osądu odnośnie zakupu aktywów bazowych. Spółka stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów leasingu (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna). Spółka stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu. 8.7. Udziały i akcje w jednostkach zależnych Udziały i akcje w jednostkach zależnych wykazywane są zgodnie z MSR 27 przy użyciu metody praw własności. Główne założenia zostały opisane w nocie 8.2. Jednostkami zależnymi są takie podmioty, które Spółka kontroluje. Sprawowanie kontroli przez Spółkę ma miejsce wtedy, gdy: • posiada władzę nad danym podmiotem, • podlega ekspozycji na zmienne zwroty lub posiada prawa do zmiennych zwrotów z tytułu swojego zaangażowania w danej jednostce, • ma możliwość wykorzystania władzy w celu kształtowania poziomu generowanych zwrotów. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 22 Spółka weryfikuje fakt sprawowania kontroli nad innymi jednostkami, jeżeli wystąpiła sytuacja wskazująca na zmianę jednego lub kilku z wyżej wymienionych warunków sprawowania kontroli. W sytuacji, gdy Spółka posiada mniej niż większość praw głosów w danej jednostce, ale posiadane prawa głosu są wystarczające do jednostronnego kierowania istotnymi działaniami tej jednostki, oznacza to, że sprawuje nad nią władzę. W momencie oceny czy prawa głosu w danej jednostce są wystarczające dla zapewnienia władzy, Spółka analizuje wszystkie istotne okoliczności, w tym: • wielkość posiadanego pakietu praw głosu w porównaniu do rozmiaru udziałów i stopnia rozproszenia praw głosu posiadanych przez innych udziałowców; • potencjalne prawa głosu posiadane przez Spółkę, innych udziałowców lub inne strony; • prawa wynikające z innych ustaleń umownych; a także • dodatkowe okoliczności, które mogą dowodzić, że Spółka posiada lub nie posiada możliwości kierowania istotnymi działaniami w momencie podejmowania decyzji, w tym schematy głosowania zaobserwowane na poprzednich walnych zgromadzeniach akcjonariuszy lub zgromadzeniach wspólników. 8.8. Aktywa finansowe Klasyfikacja aktywów finansowych Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny: • wyceniane według zamortyzowanego kosztu, • wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, • wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Kategoria aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmuje w szczególności: certyfikaty inwestycyjne FIZ oraz akcje spółek notowanych na giełdzie papierów wartościowych. Jednostka klasyfikuje składnik aktywów finansowych na podstawie modelu biznesowego jednostki w zakresie zarządzania aktywami finansowymi oraz charakterystyki wynikających z umowy przepływów pieniężnych dla składnika aktywów finansowych (tzw. „kryterium SPPI”). Jednostka dokonuje reklasyfikacji inwestycji w instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmianie ulega model zarządzania tymi aktywami. Wycena na moment początkowego ujęcia Z wyjątkiem niektórych należności z tytułu dostaw i usług, w momencie początkowego ujęcia jednostka wycenia składnik aktywów finansowych w jego wartości godziwej, którą w przypadku aktywów finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy powiększa się o koszty transakcyjne, które można bezpośrednio przypisać do nabycia tych aktywów finansowych. Zaprzestanie ujmowania Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, w sytuacji, gdy: Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 23 • prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych wygasły lub • prawa do uzyskania przepływów pieniężnych z aktywów finansowych zostały przeniesione a Spółka dokonała przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności. Wycena po początkowym ujęciu Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii: • Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie, • Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, • Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, • aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy. Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje: • należności handlowe, • objęte obligacje, • pożyczki spełniające test klasyfikacyjny SPPI, które zgodnie z modelem biznesowym wykazywane są, jako utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych, • środki pieniężne i ekwiwalenty. Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w pozycji „Przychody finansowe”. Zmiany warunków umowy pożyczek, przekraczające 10% wartości instrumentu są uznawane za istotne. Spółka, zachowując pierwotną efektywną stopę procentową, uwzględnia zmianę oczekiwanych przepływów pieniężnych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Dywidendy ujmowane są w sprawozdaniu z całkowitych dochodów wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy. 8.9. Utrata wartości aktywów finansowych Spółka dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych (ang. expected credit losses, „ECL”) związanych z instrumentami dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu i wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 24 W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Spółka stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw. Spółka wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości. W przypadku pozostałych aktywów finansowych, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym. Jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia. Spółka ocenia, że ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od dnia jego początkowego ujęcia w przypadku, gdy opóźnienie w spłacie przekroczy 30 dni. Jednocześnie, Spółka ocenia, że niewykonanie zobowiązania przez dłużnika (ang. default) następuje w przypadku, gdy opóźnienie w spłacie przekroczy 180 dni. 8.10. Pochodne instrumenty finansowe i zabezpieczenia Instrumenty pochodne są wyceniane do wartości godziwej i wykazuje się, jako aktywa, gdy ich wartość jest dodatnia, i jako zobowiązania, – gdy ich wartość jest ujemna. Zyski i straty z tytułu zmian wartości godziwej instrumentów pochodnych są bezpośrednio odnoszone do zysku lub straty netto roku obrotowego. Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń. 8.11. Zapasy Zapasy rzeczowych składników majątku obrotowego obejmują: • nakłady na projekty deweloperskie we wczesnym stadium realizacji, • wyroby gotowe projektów, w które historycznie był zaangażowany Murapol S.A., na dzień bilansowy obecnego okresu sprawozdawczego zostają niewyprzedane. Zapasy są wyceniane według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia/ kosztu wytworzenia i możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. Cena nabycia lub koszt wytworzenia każdego składnika zapasów uwzględnia wszystkie koszty zakupu, koszty przetworzenia oraz inne koszty poniesione w trakcie doprowadzania zapasów do ich aktualnego miejsca i stanu – zarówno w odniesieniu do bieżącego, jak i poprzedniego roku – i są ustalane w następujący sposób: Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 25 Wyroby gotowe i produkty w toku - szczegółowa identyfikacja na poziomie poszczególnych inwestycji. W ramach danej inwestycji koszt bezpośrednich materiałów i robocizny oraz odpowiedni narzut pośrednich kosztów produkcji, Towary - w cenie nabycia ustalonej metodą „pierwsze weszło-pierwsze wyszło” Nakłady na projekty deweloperskie we wczesnym stadium realizacji - poniesione koszty prac przygotowawczych w procesie przygotowania projektów deweloperskich Spółka aktywuje do czasu zakończenie tego procesu bądź odstąpienia od dalszego planu jego realizacji. W takim przypadku Spółka dokonuje sprzedaży zapasu do jednostek zależnych bądź rozpoznaje koszt Ceną sprzedaży netto możliwą do uzyskania jest szacowana cena sprzedaży dokonywanej w toku zwykłej działalności gospodarczej i pomniejszone o szacowane koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. 8.12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Należności z tytułu dostaw i usług są ujmowane i wykazywane według kwot pierwotnie zafakturowanych, z uwzględnieniem odpisu na oczekiwane straty kredytowe w całym okresie życia. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wartość należności jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie należności w związku z upływem czasu jest ujmowane jako przychody finansowe. Należności budżetowe prezentowane są w ramach pozostałych aktywów niefinansowych, z wyjątkiem należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych, które stanowią w bilansie odrębną pozycję. 8.13. Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe wykazane w bilansie obejmują środki pieniężne w banku i w kasie oraz lokaty krótkoterminowe o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy. 8.14. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki, udzielone gwarancje finansowe i papiery dłużne W momencie początkowego ujęcia, wszystkie kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane według wartości godziwej, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są wyceniane według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, Przy ustalaniu zamortyzowanego kosztu uwzględnia się koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki oraz dyskonta lub premie uzyskane w związku ze zobowiązaniem. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 26 Spółka wycenia oczekiwane straty kredytowe gwarancji finansowych udzielonych spółkom z Grupy Murapol. Wycena ta prezentowana jest w pozycji pozostałych zobowiązań finansowych. Przychody i koszty są ujmowane w zysku lub stracie z chwilą usunięcia zobowiązania z bilansu, a także w wyniku rozliczenia metodą efektywnej stopy procentowej. Za istotną modyfikację Spółka uznaje zmianę zdyskontowanej wartości bieżącej przepływów pieniężnych wynikających z nowych warunków, w tym wszelkich płatności dokonanych, pomniejszonych o płatności otrzymane i zdyskontowanych przy zastosowaniu pierwotnej efektywnej stopy procentowej, o nie mniej niż 10% od zdyskontowanej wartości bieżącej pozostałych przepływów pieniężnych z tytułu pierwotnego zobowiązania finansowego. Istotną modyfikację zobowiązania finansowego Spółka ujmuje jako wygaśniecie pierwotnego zobowiązania finansowego i ujęcie nowego zobowiązania finansowego. W przypadku modyfikacji warunków umownych zobowiązania finansowego, która nie powoduje zaprzestania ujmowania istniejącego zobowiązania, zysk lub stratę ujmuje się niezwłocznie w wyniku finansowym. Zysk lub stratę oblicza się jako różnicę pomiędzy wartością bieżącą zmodyfikowanych i oryginalnych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych z zastosowaniem oryginalnej efektywnej stopy procentowej zobowiązania. Spółka wyłącza ze swojego bilansu zobowiązanie finansowe, gdy zobowiązanie wygasło – to znaczy, kiedy obowiązek określony w umowie został wypełniony, umorzony lub wygasł. Zastąpienie dotychczasowego instrumentu dłużnego przez instrument o zasadniczo różnych warunkach dokonywane pomiędzy tymi samymi podmiotami Spółka ujmuje jako wygaśniecie pierwotnego zobowiązania finansowego i ujęcie nowego zobowiązania finansowego. W przypadku modyfikacji warunków umownych zobowiązania finansowego, która nie powoduje zaprzestania ujmowania istniejącego zobowiązania, zysk lub stratę ujmuje się niezwłocznie w wyniku finansowym. Zysk lub stratę oblicza się, jako różnicę pomiędzy wartością bieżącą zmodyfikowanych i oryginalnych przepływów pieniężnych, zdyskontowanych z zastosowaniem oryginalnej efektywnej stopy procentowej zobowiązania. 8.15. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług wykazywane są w kwocie wymagającej zapłaty. Pozostałe zobowiązania niefinansowe obejmują w szczególności zobowiązania wobec urzędu skarbowego inne niż zobowiązania z tytułu podatku dochodowego, zobowiązania wobec ZUS oraz zobowiązania z tytułu otrzymanych zaliczek, które będą rozliczone poprzez dostawę towarów, usług lub środków trwałych. Pozostałe zobowiązania niefinansowe ujmowane są w kwocie wymagającej zapłaty. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 27 8.16. Rezerwy Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Spółce ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowo oczekiwany) wynikający ze zdarzeń przeszłych, i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Jeżeli Spółka spodziewa się, że koszty objęte rezerwą zostaną zwrócone, na przykład na mocy umowy ubezpieczenia, wówczas zwrot ten jest ujmowany, jako odrębny składnik aktywów, ale tylko wtedy, gdy jest rzeczą praktycznie pewną, że zwrot ten rzeczywiście nastąpi. Koszty dotyczące danej rezerwy są wykazane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów po pomniejszeniu o wszelkie zwroty. W przypadku, gdy wpływ wartości pieniądza w czasie jest istotny, wielkość rezerwy jest ustalana poprzez zdyskontowanie prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych do wartości bieżącej, przy zastosowaniu stopy dyskontowej odzwierciedlającej aktualne oceny rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ewentualnego ryzyka związanego z danym zobowiązaniem. Jeżeli zastosowana została metoda polegająca na dyskontowaniu, zwiększenie rezerwy w związku z upływem czasu jest ujmowane jako koszty finansowe. 8.17. Przychody 8.17.1 Przychody Spółka stosuje MSSF 15 Przychody z umów z klientami do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem umów leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing, instrumentów finansowych i innych praw lub zobowiązań umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 10 Skonsolidowane sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach. Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta, w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez Spółkę, w zamian za przekazanie tych dóbr i usług. Zasady te są stosowane przy wykorzystaniu modelu pięciu kroków: 1. zidentyfikowano umowę z klientem, 2. zidentyfikowano zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem, 3. określono cenę transakcji, 4. dokonano alokacji ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań do wykonania świadczenia, 5. ujęto przychody w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy. Identyfikacja umowy z klientem Spółka ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria: Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 28 1. strony zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków; 2. Spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane; 3. Spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane; 4. umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych Spółki); oraz 5. jest prawdopodobne, że Spółka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Identyfikacja zobowiązań do wykonania świadczenia W momencie zawarcia umowy Spółka dokonuje oceny dóbr lub usług przyrzeczonych w umowie z klientem i identyfikuje, jako zobowiązanie do wykonania świadczenia każde przyrzeczenie do przekazania na rzecz klienta dobra lub usługi (lub pakietu dóbr lub usług), które można wyodrębnić lub grupy odrębnych dóbr lub usług, które są zasadniczo takie same i w przypadku, których przekazanie na rzecz klienta ma taki sam charakter. Spółka wykonuje prace przygotowawcze projektów deweloperskich na rzecz i w imieniu spółek zależnych. Prace te następnie są przenoszone na spółki zależne w ramach świadczonych usług pośrednictwa. W wyniku tej transakcji w sprawozdaniu z całkowitych dochodów Spółka rozpoznaje zrealizowaną marżę w pozycji przychody ze sprzedaży usług. Dobro lub usługa przyrzeczone klientowi są odrębne, jeżeli spełnione są obydwa następujące warunki: 1. klient może odnosić korzyści z dobra lub usługi albo bezpośrednio, albo poprzez powiązanie z innymi zasobami, które są dla niego łatwo dostępne, oraz 2. zobowiązanie Spółki do przekazania dobra lub usługi na rzecz klienta można zidentyfikować jako odrębne w stosunku do innych zobowiązań określonych w umowie. Ustalenie ceny transakcyjnej W celu ustalenia ceny transakcyjnej Spółki uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (na przykład niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowie z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba te rodzaje kwot. Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia Spółka przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Spółki – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług klientowi. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 29 Spełnianie zobowiązań do wykonania świadczenia Spółka ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usługi klientowi 8.17.2 Odsetki Przychody z tytułu odsetek są ujmowane sukcesywnie w miarę ich naliczania (z uwzględnieniem metody efektywnej stopy procentowej, stanowiącej stopę dyskontującą przyszłe wpływy pieniężne przez szacowany okres życia instrumentów finansowych) w stosunku do wartości bilansowej netto danego składnika aktywów finansowych. 8.17.3 Dywidendy Dywidendy są ujmowane w momencie ustalenia praw Spółki do ich otrzymania. Spółka otrzymane dywidendy dotyczące inwestycji wycenianych inaczej niż metodą praw własności prezentuje w przychodach finansowych 8.18. Długoterminowe premie motywacyjne Spółka rozpoznaje długoterminowe premie motywacyjne jako transakcje płatności w formie akcji, w przypadku gdy (i) są rozliczane w instrumentach kapitałowych Spółki lub innej jednostki należącej do grupy kapitałowej, lub (ii) są wypłacane w środkach pieniężnych lub innych aktywach, a ich wartość jest uzależniona od ceny (lub wartości) instrumentów kapitałowych Spółki lub innej jednostki należącej do grupy kapitałowej. Transakcja płatności w formie akcji może zostać rozliczona przez inną jednostkę należącą do grupy kapitałowej lub akcjonariusza Spółki. Gdy długoterminowa premia motywacyjna jest rozliczana w środkach pieniężnych przez podmiot dominujący wobec Spółki, ujmuje się ją jako rozliczaną w instrumentach kapitałowych oraz ujmuje odpowiadający jej wzrost kapitału własnego jako wkład podmiotu dominującego (w pozycji „Kapitał zapasowy, pozostały kapitał rezerwowy oraz zyski zatrzymane/ niepokryte straty”). Koszt transakcji rozliczanych z pracownikami w instrumentach kapitałowych jest wyceniany przez odniesienie do wartości godziwej na dzień przyznania praw. Przy wycenie transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych uwzględniane są rynkowe warunki nabycia uprawnień oraz warunki inne niż warunki nabycia uprawnień. Koszt transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych jest ujmowany wraz z odpowiadającym mu wzrostem wartości kapitału własnego w okresie, w którym spełnione zostały warunki dotyczące świadczenia pracy, kończącym się w dniu, w którym określeni pracownicy zdobędą pełne uprawnienia do świadczeń („dzień nabycia praw”). Skumulowany koszt ujęty z tytułu transakcji rozliczanych w instrumentach kapitałowych na każdy dzień bilansowy do dnia nabycia praw odzwierciedla stopień upływu okresu nabywania praw oraz liczbę nagród, do których prawa – w opinii Zarządu jednostki dominującej na ten dzień, opartej na możliwie najlepszych szacunkach liczby instrumentów kapitałowych – zostaną ostatecznie nabyte. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 30 8.19. Podatki 8.19.1 Podatek bieżący Zobowiązania i należności z tytułu bieżącego podatku za okres bieżący i okresy poprzednie wycenia się w wysokości kwot przewidywanej zapłaty na rzecz organów podatkowych (podlegających zwrotowi od organów podatkowych) z zastosowaniem stawek podatkowych i przepisów podatkowych, które prawnie lub faktycznie już obowiązywały na dzień bilansowy. 8.19.2 Podatek odroczony Na potrzeby sprawozdawczości finansowej, podatek odroczony jest obliczany metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów i zobowiązań a ich wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym. Rezerwa na podatek odroczony ujmowana jest w odniesieniu do wszystkich dodatnich różnic przejściowych: • z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji niestanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania niemającej wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową, oraz • w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych i udziałów we wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu. Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty: • z wyjątkiem sytuacji, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają w wyniku początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji niestanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową, oraz • w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie jedynie w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu i osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 31 Spółka ujmuje składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego, służący przeniesieniu nierozliczonej straty podatkowej w zakresie, w którym jest prawdopodobne, że będzie dostępny przyszły dochód do opodatkowania, od którego można odpisać nierozliczone straty podatkowe. Oceniając, czy jest prawdopodobne, że dostępny przyszły dochód do opodatkowania będzie wystarczający, Spółka bierze pod uwagę charakter, pochodzenie i harmonogram takiego dochodu oraz upewnia się, że zgromadzone zostały przekonujące dowody. Niepewność związana z ujmowaniem podatku dochodowego Spółka określa dochód do opodatkowania (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia do opodatkowania planowanego lub zastosowanego w swoim zeznaniu podatkowym. Spółka przyjmuje, że organy podatkowe uprawnione do skontrolowania i zakwestionowania sposobu traktowania podatkowego przeprowadzą taką kontrolę i będą miały dostęp do wszelkich informacji. Jeżeli Spółka stwierdzi, że nie jest prawdopodobne, że organ podatkowy zaakceptuje podejście Spółki do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wówczas Spółka odzwierciedla skutki niepewności w ujęciu księgowym podatku w okresie, w którym to ustaliła. Spółka ujmuje zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego z wykorzystaniem jednej z dwóch niżej wymienionych metod, w zależności od tego, która z nich lepiej odzwierciedla sposób, w jaki niepewność może się zmaterializować: • Spółka określa najbardziej prawdopodobny scenariusz – jest to pojedyncza kwota spośród możliwych wyników lub • Spółka ujmuje wartość oczekiwaną - jest to suma kwot ważonych prawdopodobieństwem spośród możliwych wyników. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega stosownemu obniżeniu o tyle, o ile przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Nieujęty składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego podlega ponownej ocenie na każdy dzień bilansowy i jest ujmowany do wysokości odzwierciedlającej prawdopodobieństwo osiągnięcia w przyszłości dochodów do opodatkowania, które pozwolą na odzyskanie tego składnika aktywów. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy. Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem lub stratą: w innych całkowitych dochodach dotyczący pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym dotyczący pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 32 Spółka kompensuje ze sobą aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z rezerwami z tytułu odroczonego podatku dochodowego wtedy i tylko wtedy, gdy posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzenia kompensat należności ze zobowiązaniami z tytułu bieżącego podatku i odroczony podatek dochodowy ma związek z tym samym podatnikiem i tym samym organem podatkowym. 8.19.3 Podatek od towarów i usług Przychody, koszty, aktywa i zobowiązania są ujmowane po pomniejszeniu o wartość podatku od towarów i usług, z wyjątkiem: • gdy podatek od towarów i usług zapłacony przy zakupie aktywów lub usług nie jest możliwy do odzyskania od organów podatkowych; wtedy jest on ujmowany odpowiednio, jako część ceny nabycia składnika aktywów lub jako część pozycji kosztowej oraz • należności i zobowiązań, które są wykazywane z uwzględnieniem kwoty podatku od towarów i usług. Kwota netto podatku od towarów i usług możliwa do odzyskania lub należna do zapłaty na rzecz organów podatkowych jest ujęta w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, jako część należności lub zobowiązań. 9. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości i korekta błędu 9.1. Korekta błędu W okresie sprawozdawczym, za który sporządzono niniejsze sprawozdanie finansowe, dokonano ujęcia programu długoterminowej premii motywacyjnej. Zmiana została wprowadzona retrospektywnie i prezentowane w niniejszym sprawozdaniu finansowym dane porównawcze zostały odpowiednio skorygowane. W ocenie Zarządu skorygowane sprawozdanie finansowe umożliwi przedstawienie pełniejszej informacji o sytuacji majątkowej i finansowej Spółki i jej działalności. Z uwagi na powyższe dane porównawcze zostały odpowiednio przekształcone, co zostało zaznaczone w nagłówkach sprawozdań finansowych a szczegóły zostały przedstawione poniżej. Poniższa tabela przedstawia wpływ opisanych zmian na sprawozdanie z całkowitych dochodów za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 33 Dane zatwierdzone za rok zakończony dzień 31 grudnia 2022 Długoterminowy program premii motywacyjnej Dane przekształcone za rok zakończony 31 grudnia 2022 Działalność kontynuowana Przychody ze sprzedaży 52 632 - 52 632 Przychody ze sprzedaży 52 632 - 52 632 Koszt własny sprzedaży (35 975) - (35 975) Zysk/(strata) brutto ze sprzedaży 16 657 - 16 657 Pozostałe przychody operacyjne 826 - 826 Koszty sprzedaży - - - Koszty ogólnego zarządu (2) (1 700) (1 702) Zysk/strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 1 065 - 1 065 Pozostałe koszty operacyjne (6 757) - (6 757) Wycena udziałów metodą praw własności 237 487 - 237 487 Zysk/(strata) z działalności operacyjnej 249 276 (1 700) 247 576 Przychody finansowe 13 749 - 13 749 Koszty finansowe (55 231) - (55 231) Zysk/(strata) brutto 207 794 (1 700) 206 094 Podatek dochodowy 4 896 - 4 896 Zysk/(strata) netto z działalności kontynuowanej 212 690 (1 700) 210 990 Działalność zaniechana Zysk/(strata) netto z działalności zaniechanej - - - Zysk/(strata) netto za rok obrotowy 212 690 (1 700) 210 990 Inne całkowite dochody netto - - CAŁKOWITY DOCHÓD ZA ROK 212 690 (1 700) 210 990 Zysk/(strata) netto na jedną akcję (w PLN na akcję): - Podstawowy i rozwodniony z zysku za rok obrotowy 5,21 (0,04) 5,17 Poniższe tabele przedstawiają wpływ opisanych zmian na skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej na dzień 31 grudnia 2022 roku oraz na dzień 1 stycznia 2022 roku: Dane zatwierdzone na dzień 31 grudnia 2022 Długoterminowy program premii motywacyjnej Dane przekształcone na dzień 31 grudnia 2022 AKTYWA Aktywa trwałe 973 818 - 973 818 Aktywa obrotowe 86 595 - 86 595 SUMA AKTYWÓW 1 060 413 - 1 060 413 PASYWA Kapitał własny 441 510 - 441 510 Kapitał podstawowy 2 040 - 2 040 Zyski zatrzymane / Niepokryte straty 226 780 1 700 228 480 Wynik finansowy roku obrotowego 212 690 (1 700) 210 990 Zobowiązania długoterminowe 535 196 - 535 196 Zobowiązania krótkoterminowe 83 707 - 83 707 Zobowiązania ogółem 618 903 - 618 903 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 1 060 413 - 1 060 413 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 34 Dane zatwierdzone na dzień 1 stycznia 2022 Długoterminowy program premii motywacyjnej Dane przekształcone na dzień 1 stycznia 2022 AKTYWA Aktywa trwałe 1 041 622 - 1 041 622 Aktywa obrotowe 51 868 - 51 868 SUMA AKTYWÓW 1 093 490 - 1 093 490 PASYWA Kapitał własny 507 018 - 507 018 Kapitał podstawowy 2 040 - 2 040 Zyski zatrzymane / Niepokryte straty 302 260 1 700 303 960 Wynik finansowy roku obrotowego 202 718 (1 700) 201 018 Zobowiązania długoterminowe 482 332 - 482 332 Zobowiązania krótkoterminowe 104 141 - 104 141 Zobowiązania ogółem 586 473 - 586 473 KAPITAŁ WŁASNY I ZOBOWIĄZANIA 1 093 490 - 1 093 490 Poniższa tabela przedstawia wpływ opisanych zmian na skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych na dzień 31 grudnia 2022 roku Dane zatwierdzone za rok zakończony dzień 31 grudnia 2022 Długoterminowy program premii motywacyjnej Dane przekształcone za rok zakończony 31 grudnia 2022 Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk / (strata) brutto 207 794 (1 700) 206 094 Korekty o pozycje: (197 268) 1 700 (195 568) Amortyzacja 2 763 - 2 763 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu należności 13 277 - 13 277 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu zapasów 1 667 - 1 667 (Zwiększenie) / zmniejszenie stanu pozostałych aktywów (181) - (181) Zwiększenie / (zmniejszenie) stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek oraz innych zobowiązań finansowych (20 128) - (20 128) Koszty premii motywacyjnej - 1 700 1 700 Przychody finansowe (12 133) - (12 133) Koszty finansowe 55 232 - 55 232 Udział w zyskach jednostek wycenianych metodą praw własności (237 487) - (237 487) Strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności (1 065) - (1 065) Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych (2) - (2) Zmiana stanu rezerw 4 519 - 4 519 Podatek dochodowy zapłacony (3 496) - (3 496) Pozostałe (234) - (234) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 10 526 - 10 526 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 35 Dane zatwierdzone za rok zakończony dzień 31 grudnia 2022 Długoterminowy program premii motywacyjnej Dane przekształcone za rok zakończony 31 grudnia 2022 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 242 983 - 242 983 Środki pieniężne netto z działalności finansowej (198 569) - (198 569) Zwiększenie/(zmniejszenie) netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 54 940 - 54 940 Środki pieniężne na początek okresu 6 057 - 6 057 Środki pieniężne na koniec okresu 60 997 - 60 997 9.2. Pozostałe zmiany Pozostałe zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu sprawozdania finansowego Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2022 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2023 roku i później. Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2023 roku, nie mają istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. 1. MSSF 17 Umowy ubezpieczenia MSSF 17 Umowy ubezpieczenia (MSSF 17) zastąpił MSSF 4 Umowy ubezpieczeniowe. MSSF 17 stosuje się do wszystkich rodzajów umów ubezpieczeniowych (tj. ubezpieczenia na życie, ubezpieczenia majątkowe, ubezpieczenia bezpośrednie oraz umowy reasekuracji), niezależnie od charakteru jednostki, która je zawiera, jak również do pewnych gwarancji i instrumentów finansowych z uznaniowym udziałem w zyskach. Standard przewiduje kilka wyjątków od stosowania zasad ujmowania. Powyższa zmiana nie ma istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. 2. Definicja wartości szacunkowych - zmiany do MSR 8 Zmiany wprowadzają nową definicję „wartości szacunkowych” oraz wyjaśniają rozróżnienie pomiędzy zmianami wartości szacunkowych i zmianami zasad (polityki) rachunkowości a korektami błędów. Precyzują one również, w jaki sposób jednostki stosują techniki wyceny i wykorzystują dane wejściowe do ustalania wartości szacunkowych. Zmiany mają zastosowanie do zmian zasad rachunkowości oraz zmian w szacunkach księgowych, które wystąpiły w dniu 1 stycznia 2023 roku lub później. W 2023 roku Spółka zastosowała te wyjaśnienia przy ocenie co do tego, czy dane zdarzenie było zmianą wartości szacunkowych lub zmianą zasad (polityki) rachunkowości, czy też korektą błędów. 3. Ujawnianie informacji dotyczących zasad (polityki) rachunkowości - Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2 Zmiany do MSR 1 i Stanowiska Praktycznego 2 Ocenianie istotności (Making Materiality Judgements) mają na celu zwiększenie przydatności prezentowanych ujawnień dotyczących Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 36 zasad (polityki) rachunkowości poprzez zastąpienie wymogu ujawniania przez jednostki „znaczących” (ang. significant) zasad rachunkowości wymogiem ujawniania „istotnych” (ang. material) zasad rachunkowości oraz poprzez dodanie wytycznych dotyczących sposobu, w jaki jednostki stosują zasadę istotności przy podejmowaniu decyzji dotyczących ujawniania zasad (polityki) rachunkowości. W związku z powyższym zmianami, Spółka dokonała weryfikacji charakteru i zakresu ujawnień stosowanych polityk rachunkowości w niniejszym sprawozdaniu finansowym Spółki oraz dostosowała opis polityk rachunkowości do zmienionych wymogów MSR 1. 4. Podatek odroczony dotyczący aktywów i zobowiązań powstających na skutek pojedynczej transakcji - Zmiany do MSR 12 Zmiany ograniczyły zakres wyjątku dotyczącego początkowego ujęcia przewidzianego w tym standardzie, tak aby nie miał on już zastosowania do transakcji, które prowadzą do jednoczesnego powstania równych dodatnich i ujemnych różnic przejściowych. Powyższa zmiana nie ma istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki. 5. Podatek dochodowy: Międzynarodowa reforma podatkowa – zasady modelowe filaru II – Zmiany do MSR 12 Zmiany tymczasowo i obligatoryjnie zwalniają jednostki z konieczności ujmowania i ujawniania podatków odroczonych wynikających z wdrożenia zasad modelowych filaru II. Jednocześnie nałożone zostały dodatkowe wymogi ujawnieniowe: - ujawnienie, że zastosowano zwolnienie dotyczące ujmowania i ujawniania informacji o aktywach i rezerwach z tytułu odroczonego podatku dochodowego związanych z podatkiem dochodowym w ramach filaru II, - ujawnienie bieżącego obciążenia podatkowego związanego z podatkiem dochodowym w ramach filaru II, - w odniesieniu do okresów, w których przepisy filaru II zostały (zasadniczo) uchwalone, ale nie weszły jeszcze w życie: ujawnienia znanych lub możliwych do oszacowania informacji, które pomogą użytkownikom sprawozdań finansowych zrozumieć ekspozycję jednostki wynikającą z podatku dochodowego w ramach filaru II. Zmiany te nie mają wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki sporządzone za okres 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 rok 10. Nowe standardy i interpretacje, które zostały opublikowane, a nie weszły w życie do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego Następujące standardy i interpretacje zostały opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, jednak nie weszły jeszcze w życie: Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 37 • MSSF 14 Regulacyjne rozliczenia międzyokresowe (opublikowano dnia 30 stycznia 2014 roku) – zgodnie z decyzją Komisji Europejskiej proces zatwierdzania standardu w wersji wstępnej nie zostanie zainicjowany przed ukazaniem się standardu w wersji ostatecznej - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzony przez UE – mający zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2016 roku lub później; • Zmiany do MSSF 10 i MSR 28: Transakcje sprzedaży lub wniesienia aktywów pomiędzy inwestorem a jego jednostką stowarzyszoną lub wspólnym przedsięwzięciem (opublikowano dnia 11 września 2014 roku) – prace prowadzące do zatwierdzenia niniejszych zmian zostały przez UE odłożone bezterminowo - termin wejścia w życie został odroczony przez RMSR na czas nieokreślony; • Zmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozdań finansowych – Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe oraz Podział zobowiązań na krótkoterminowe i długoterminowe – odroczenie daty wejścia w życie oraz Zobowiązania długoterminowe zawierające kowenanty (opublikowano odpowiednio dnia 23 stycznia 2020 roku oraz 15 lipca 2020 roku oraz 31 października 2022 roku) – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później; • Zmiany do MSSF 16 Leasing: Zobowiązanie leasingowe w transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego (opublikowano dnia 22 września 2022 roku) – mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 roku lub później; • Zmiany do MSR 7: Sprawozdanie z przepływów pieniężnych i MSSF 7: Instrumenty finansowe: Ujawnianie informacji: Umowy finansowania zobowiązań wobec dostawców (opublikowano dnia 25 maja 2023 roku) – do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mające zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2024 lub później; • Zmiany do MSR 21: Skutki zmian kursów wymiany walut obcych: Brak możliwości wymiany walut (opublikowano dnia 15 sierpnia 2023 roku) - do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego niezatwierdzone przez UE – mająca zastosowanie dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2025 roku lub później Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd nie zakończył jeszcze prac nad oceną wpływu wprowadzenia pozostałych standardów oraz interpretacji na stosowane przez Spółkę zasady (politykę) rachunkowości w odniesieniu do działalności Spółki lub jej wyników finansowych. Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 38 11. Przychody z umów z klientami 11.1. Przychody w podziale na kategorie Tabela poniżej przedstawia przychody z tytułu umów z klientami w podziale na kategorie, które odzwierciedlają sposób, w jaki czynniki ekonomiczne wpływają na charakter, kwotę, termin płatności oraz niepewność przychodów i przepływów pieniężnych: Za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku Za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku Rodzaj dobra lub usługi: Wyroby gotowe - 3 Przychody ze sprzedaży usług 65 250 52 629 Przychody z umów z klientami ogółem 65 250 52 632 Termin przekazania dóbr lub usług: w miarę upływu czasu 65 250 52 632 Przychody z umów z klientami ogółem 65 250 52 632 Spółka nie wyodrębnia segmentów operacyjnych. Wszystkie przychody z umów z klientami występują na terenie Polski 11.2. Aktywa i zobowiązania z tytułu umów z klientami Spółka nie rozpoznała żadnych aktywów ani zobowiązań z tytułu umów z klientami. 11.3. Zobowiązania do wykonania świadczeń Przychody ze sprzedaży usług zarządczych Zobowiązania Spółki do świadczenia usług zarządczych spełniane są w czasie trwania umowy. Charakter i cykliczność świadczonych usług powoduje, że klient jednocześnie otrzymuje i czerpie korzyści ze świadczonej usługi. Spółka ustala przychód z tytułu świadczenia usług zarządczych w okresach miesięcznych w wysokości, w jakiej ma prawo do otrzymania zapłaty za świadczone usługi. Terminy płatności za przekazane usługi wynoszą zazwyczaj 90 dni. 12. Przychody i koszty 12.1. Pozostałe przychody operacyjne rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Odszkodowania 3 - Przychody z tytułu najmu - 779 Kaucje przedawnione 52 1 Pozostałe przychody operacyjne 679 46 734 826 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 39 12.2. Pozostałe koszty operacyjne rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Kary i odszkodowania - 701 Koszty postępowania sądowego 376 836 Rezerwa na koszty spraw sądowych i świadczenia pracownicze - 4 519 Strata ze sprzedaży/likwidacji środków trwałych 63 512 Inne ** 980 189 1 419 6 757 Rezerwa na sprawy sądowe została opisana w nocie 30.2. ** Zawiera statystyczną część podatku VAT niepodlegającą odliczeniu nieprzypisaną do konkretnej kategorii kosztowej. 12.3. Przychody finansowe rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Odsetki od pożyczek 3 227 10 633 Odsetki bankowe 2 315 944 Różnice kursowe - 1 500 Odsetki od należności 215 672 5 757 13 749 12.4. Koszty finansowe rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Odsetki i prowizje od kredytów i pożyczek 64 734 49 891 Różnice kursowe 96 - Odsetki od zobowiązań 3 3 Odsetki z tytułu leasingu 918 23 Wycena udzielonych poręczeń i gwarancji 1 042 18 Wycena instrumentów finansowych 3 381 4 924 Inne 186 373 70 360 55 232 * Gwarancje i poręczenia prezentowane sią w nocie 26 oraz 30.1. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 40 12.5. Koszty według rodzajów rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Amortyzacja 2 919 2 764 Zużycie materiałów i energii 2 486 1 840 Usługi obce 36 456 25 184 Podatki i opłaty 1 217 442 Koszty świadczeń pracowniczych 7 850 6 854 Pozostałe koszty rodzajowe 2 059 3 600 Koszty według rodzajów ogółem, w tym: 52 987 40 684 Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu (1 900) (1 702) Zmiana stanu zapasów i rozliczeń międzyokresowych (574) (3 007) Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 50 513 35 975 12.6. Koszty amortyzacji rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży Amortyzacja środków trwałych 2 628 2 455 Amortyzacja aktywów niematerialnych 291 308 12.7. Koszty świadczeń pracowniczych rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Wynagrodzenia 7 057 6 274 Koszty ubezpieczeń społecznych 793 580 Koszty świadczeń pracowniczych ogółem, w tym: 7 850 6 854 Pozycje ujęte w koszcie własnym sprzedaży 5 950 5 154 Pozycje ujęte w kosztach ogólnego zarządu 1 900 1 700 13. Podatek dochodowy 13.1. Obciążenie podatkowe rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Bieżący podatek dochodowy (1 782) (6 893) Odroczony podatek dochodowy 9 505 11 789 Obciążenie podatkowe wykazane w zysku 7 723 4 896 Korzyść/Obciążenie podatkowe ujęte w innych całkowitych dochodach - - Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 41 13.2. Uzgodnienie efektywnej stawki podatkowej Uzgodnienie podatku dochodowego od zysku/ (straty) brutto przed opodatkowaniem według ustawowej stawki podatkowej, z podatkiem dochodowym liczonym według efektywnej stawki podatkowej Spółki za rok zakończony 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku przedstawia się następująco: rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 (przekształcone) Zysk brutto przed opodatkowaniem 209 403 206 094 Podatek według ustawowej stawki podatkowej obowiązującej w Polsce, wynoszącej 19% (2022: 19%) 39 787 39 158 Koszty trwale niestanowiące kosztów uzyskania przychodów 1 766 1 623 Przychody trwale niebędące podstawą do opodatkowania (9) (1 345) Odsetki trwale niestanowiące kosztów uzyskania przychodów - 1 148 Udział w zyskach jednostek wycenianych metodą praw własności (49 748) (45 262) Inne (w tym korekty roku ubiegłego) 481 (218) Podatek według efektywnej stawki podatkowej wynoszącej 3,7% (2022: 2,3%) (7 723) (4 896) Podatek dochodowy (obciążenie) wykazany w jednostkowym zysku lub stracie (7 723) (4 896) Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 42 13.3. Odroczony podatek dochodowy Odroczony podatek dochodowy wynika z następujących pozycji: Rzeczowe aktywa trwałe oraz WNIP Zobowiązania finansowe Aktywa finansowe Rezerwy Odpisy aktualizujące aktywa Straty podatkowe Rozliczenie międzyokresowe przychodów Pozostałe Razem Aktywa (rezerwa) netto z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 1 stycznia 2023 roku (13) 16 082 (314) 1 422 3 248 650 (70) (95) 20 910 Korzyść podatkowa (obciążenie podatkowe): - wykazana/e w jednostkowym zysku lub stracie 19 13 015 (549) 123 (161) (650) (2 409) 117 9 505 - ujęta/e w innych całkowitych dochodach - - - - - - - - - Aktywa (rezerwa) netto z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 31 grudnia 2023 roku 6 29 097 (863) 1 545 3 087 - (2 479) 22 30 415 Aktywa (rezerwa) netto z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 1 stycznia 2022 roku 104 8 181 (2 394) 719 3 378 480 (1 063) (284) 9 121 Korzyść podatkowa (obciążenie podatkowe): - wykazana/e w jednostkowym zysku lub stracie (117) 7 901 2 080 703 (129) 170 993 190 11 789 - ujęta/e w innych całkowitych dochodach - - - - - - - - - Aktywa (rezerwa) netto z tytułu odroczonego podatku dochodowego na 31 grudnia 2022 roku (13) 16 082 (314) 1 422 3 248 650 (70) (95) 20 910 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 43 Podatek odroczony wykazany w jednostkowym sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako: 31 grudnia 2023 roku 31 grudnia 2022 roku Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 35 165 22 424 Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (4 750) (1 514) 30 415 20 910 14. Zysk/strata przypadający na jedną akcję Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu. Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku netto za okres przypadającego na zwykłych akcjonariuszy przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu okresu skorygowaną o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które zostałyby wyemitowane na konwersji wszystkich rozwadniających potencjalnych instrumentów kapitałowych w akcje zwykłe (skorygowaną o wpływ opcji rozwadniających). Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego i rozwodnionego zysku na jedną akcję: Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku (przekształcone) Podstawowy zysk/strata na jedną akcję Zysk netto przyjęty do obliczenia zysku na jedną akcję 217 126 210 990 Średnia ważona liczba akcji zwykłych przyjęta do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję 40 800 000 40 800 000 Podstawowy zysk/strata na jedną akcję (w PLN na akcję) 5,32 5,17 Rozwodniony zysk/strata na jedną akcję Zysk netto przyjęty do obliczenia zysku na jedną akcję 217 126 210 990 Potencjalne akcje rozwadniające dotyczące opcji na akcje Programu Opcji Menadżerskich - - Średnia ważona liczba akcji zwykłych przyjęta do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję 40 800 000 40 800 000 Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję 40 800 000 40 800 000 Rozwodniony zysk/strata na jedną akcję (w PLN na akcję) 5,32 5,17 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 44 W Spółce nie występuje działalność zaniechana, w związku z tym zysk na akcję z działalności kontynuowanej jest równy zyskowi na akcję wyliczonemu powyżej. W okresie między dniem bilansowym a dniem sporządzenia niniejszego jednostkowego sprawozdania finansowego nie wystąpiły żadne inne transakcje dotyczące akcji zwykłych lub potencjalnych akcji zwykłych. 15. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty W roku zakończonym 31 grudnia 2023 roku spółka wypłaciła dywidendę za rok 2022 rok w kwocie 100 000 tys. PLN (2,45 PLN na akcję). W roku zakończonym 31 grudnia 2022 roku spółka wypłaciła dywidendę kwocie 278 197 tys. PLN (6,82 PLN na akcję). Kwota 200 000 tys. PLN stanowiła dywidendę za 2021 rok, a kwota 78 197 tys. PLN dywidendę za 2017 i 2018 rok częściowo rozliczoną bezgotówkowo. 16. Rzeczowe aktywa trwałe Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku Grunty i budynki Maszyny i urządzenia Środki transportu Środki trwałe w budowie Pozostałe Ogółem Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2023 roku 7 328 2 098 832 - 2 865 13 123 Nabycia 14 028 202 607 91 10 14 938 Sprzedaż - (56) (30) - - (86) Likwidacja ( 5 611) (105) (194) - (4) (5 914) Przeszacowanie w związku z aktualizacją 100 - - - - 100 Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2023 roku 15 845 2 139 1 215 91 2 871 22 161 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2023 roku (5 718) (2 036) (609) - (2 263) (10 626) Odpis amortyzacyjny za okres (2 115) (46) (238) - (229) (2 628) Sprzedaż - 56 30 - - 86 Likwidacja 5 210 105 194 - 4 5513 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2023 roku (2 623) (1 921) (623) - (2 488) (7 655) Wartość netto na dzień 1 stycznia 2023 roku 1 610 62 223 - 602 2 497 Wartość netto na dzień 31 grudnia 2023 roku 13 222 218 592 91 383 14 506 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 45 Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku Grunty i budynki Maszyny i urządzenia Środki transportu Środki trwałe w budowie Pozostałe Ogółem Wartość brutto na dzień 1 stycznia 2022 roku 9 138 2 294 1 181 141 2 453 15 207 Nabycia 1 38 16 - - 428 582 Sprzedaż (8) (209) - - (16) (233) Likwidacja (2 008) - (349) - - (2 357) Przeszacowanie w związku z aktualizacją 33 (3) - (106) - (76) Transfer ze środków trwałych w budowie 35 - - (35) - - Wartość brutto na dzień 31 grudnia 2022 roku 7 328 2 098 832 - 2 865 13 123 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2022 roku (5 151) (2 132) (788) - (2 080) (10 151) Odpis amortyzacyjny za okres (1 980) (108) (170) - (198) (2 456) Odpis aktualizujący - 3 - - - 3 Sprzedaż - 201 - - - 201 Likwidacja 1 413 - 349 - 15 1 777 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 31 grudnia 2022 roku (5 718) (2 036) (609) - (2 263) (10 626) Wartość netto na dzień 1 stycznia 2022 roku 3 987 162 393 141 373 5 056 Wartość netto na dzień 31 grudnia 2022 roku 1 610 62 223 - 602 2 497 Na dzień 31.12.2023 roku, wartość bilansowa rzeczowych aktywów trwałych użytkowanych przez Spółkę na podstawie umów leasingu wynosiła 13 560 tys. PLN (na dzień 31.12.2022 roku wyniosła 1 284 tys. PLN), z czego na dzień 31.12.2023 roku wartość umów najmu rozpoznanych zgodnie z MSSF 16 wynosiła 12 974 tys. PLN (na dzień 31.12.2022 roku wyniosła 1 071 tys. PLN), wartość samochodów w leasingu wynosiła 586 tys. PLN (na dzień 31.12.2022 roku wyniosła 213 tys. PLN). Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 46 Poniżej przedstawiono wartości bilansowe aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz ich zmiany w okresie sprawozdawczym: Rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku Grunty i budynki Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe Ogółem Na dzień 1 stycznia 2022 roku 2 909 - 381 14 3 304 Zwiększenia (nowe leasingi) 45 - - - 45 Zmiany umów leasingu (75) - - - (75) Aktualizacja wyceny zobowiązań z tytułu leasingu - - - - - Amortyzacja (1 808) - (168) (14) (1 990) Wartość netto na dzień 31 grudnia 2022 roku 1 071 - 213 - 1 284 Rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku Grunty i budynki Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe Ogółem Na dzień 1 stycznia 2023 roku 1 071 - 213 - 1 284 Zwiększenia (nowe leasingi) 13 839 - 607 - 14 446 Zmiany umów leasingu (59) - - - (59) Aktualizacja wyceny zobowiązań z tytułu leasingu 100 - - - 100 Amortyzacja (1 977) - (234) - (2 211) Wartość netto na dzień 31 grudnia 2023 roku 12 974 - 586 - 13 560 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 47 17. Leasing Przedmioty leasingu są ujęte w rzeczowych aktywach trwałych. Poniżej przedstawiono wartości bilansowe zobowiązań z tytułu leasingu oraz ich zmiany w okresie sprawozdawczym. Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku Na dzień 1 stycznia 1 304 3 430 Zmiany umów leasingu (6) (211) Nowe umowy leasingów 14 446 45 Aktualizacja wyceny 100 199 Odsetki 889 206 Płatności (2 934) (2 363) Inne - (2) Na dzień 31 grudnia 13 799 1 304 Krótkoterminowe 2 466 974 Długoterminowe 11 333 330 Na dzień 31 grudnia 2023 roku spółka nie rozpoznała kosztów leasingów krótkoterminowych oraz leasingów aktywów o niskiej wartości z uwagi na brak takich umów. 18. Aktywa niematerialne Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku Licencje na oprogramowanie Ogółem Wartość brutto na 1 stycznia 2023 roku 4 161 4 161 Zwiększenia stanu 443 443 Zmniejszenie stanu - - Wartość bilansowa brutto na dzień 31 grudnia 2023 roku 4 604 4 604 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2023 roku (2 371) (2 371) Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości - - Umorzenie (291) (291) Umorzenia na dzień 31 stycznia 2023 roku (2 662) (2 662) Wartość bilansowa netto na dzień 1 stycznia 2023 roku 1 790 1 790 Wartość bilansowa netto na dzień 31 grudnia 2023 roku 1 942 1 942 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 48 Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku Licencje na oprogramowanie Ogółem Wartość brutto na 1 stycznia 2022 roku 3 396 3 396 Zwiększenia stanu 782 782 Zmniejszenie stanu (17) (17) Wartość bilansowa brutto na dzień 31 grudnia 2022 roku 4 161 4 161 Umorzenie i odpisy aktualizujące na dzień 1 stycznia 2022 roku (2 063) (2 063) Umorzenie (308) (308) Umorzenia na dzień 31 stycznia 2022 roku (2 371) (2 371) Wartość bilansowa netto na dzień 1 stycznia 2022 roku 1 333 1 333 Wartość bilansowa netto na dzień 31 grudnia 2022 roku 1 790 1 790 19. Inwestycje w jednostki zależne wyceniane metodą praw własności Inwestycje w spółki zależne wycena metodą praw własności na dzień 31.12.2023 wycena metodą praw własności na dzień 31.12.2022 Locomotive Management Limited 244 262 224 019 Polski Deweloperski FIZ 359 739 336 161 Murapol Real Estate S.A. 352 514 174 426 Murapol Projekt Sp. z o.o. Deweloper Sp. J. 64 62 Murapol Garbarnia Sp. z o.o. Sp. J. 68 69 Murapol Invest Sp. z o.o. GDA S.K.A. 6 009 5 731 Murapol Projekt 59 sp. z o.o. 33 376 50 597 Murapol Nowe Winogrady Sp. z o.o. Sp. J. 91 85 Murapol Projekt Sp. z o.o. 3 Sp. J. 147 139 Murapol Projekt Sp. z o.o. 12 Sp. J. 92 88 Murapol Projekt 26 Sp. z o.o. 9 774 17 186 Murapol Projekt 27 Sp. z o.o. 1 - Murapol Projekt 34 Sp. z o.o. 4 099 17 495 Murapol Projekt 35 Sp. z o.o. 624 8 980 Murapol Projekt 37 Sp. z o.o. 1 888 12 998 Murapol Projekt 39 Sp. z o.o. 4 784 4 641 Murapol Projekt 42 Sp. z o.o. 807 1 458 Murapol Projekt 43 Sp. z o.o. 30 339 22 454 Murapol Projekt 45 Sp. z o.o. 25 007 23 692 Murapol Projekt Sp. z o.o. Sp. J. 7 147 10 923 Media Deweloper.pl sp. z o.o. (855) (792) Murapol Projekt Sp. z o.o. (2 001) (1 705) Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 49 Inwestycje w spółki zależne wycena metodą praw własności na dzień 31.12.2023 wycena metodą praw własności na dzień 31.12.2022 MFM Capital 2 Sp. z o.o. 12 036 11 582 MFM Capital 3 Sp. z o.o. 114 110 MFM Capital 4 Sp. z o.o. 114 110 MFM Capital 5 Sp. z o.o. 114 110 MFM Capital 6 Sp. z o.o. 114 110 Murapol Nowy Złocień 23 Sp. z o.o. 8 573 1 866 Razem – inwestycje w jednostkach wycenianych metodą praw własności 1 101 897 925 091 Razem – rezerwa na pokrycie strat w jednostkach wycenianych metodą praw własności (2 856) (2 497) Dla spółek dla których wycena na dzień bilansowy jest negatywna, Spółka zgodnie z MSR 28 rozpoznała zobowiązanie na pokrycie strat w zakresie, w jakim Spółka uważa, że posiada zwyczajowo oczekiwany obowiązek pokrycia tych strat. W sprawozdaniu z całkowitych dochodów za rok zakończony 31 grudnia 2023 roku, zaprezentowano kwotę 261 829 tys. PLN tytułem wyceny posiadanych udziałów w spółkach zależnych metodą praw własności. Bilansowa zmiana stanu aktywów: Inwestycje w jednostki zależne wycenione metodą praw własności oprócz wymienionej wyceny, obejmuje pozycje: • 29 września 2023 roku jednostka zależna Polski Deweloperski FIZ dokonał wykupu 90 certyfikatów inwestycyjnych serii E funduszu oraz 20 serii C funduszu o łącznej cenie wykupu 3 790 tys. PLN, na rzecz uczestnika Murapol S.A. • w 2023 roku Murapol S.A. otrzymał dywidendy od spółek zależnych w kwocie 81 599 tys. PLN, • w 2023 roku doszło do zmian w strukturze grupy szerzej opisanych w Nocie nr 5, odzwierciedlenie w wycenie udziałów oraz w aktywach Murapol S.A. w kwocie 5 tys. PLN. Spółka nie zidentyfikowała przesłanek utraty wartości inwestycji w jednostki zależne. 20. Pozostałe aktywa 20.1. Pozostałe aktywa finansowe (krótko i długoterminowe) 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Udzielone pożyczki 28 449 22 944 w tym: - krótkoterminowe - - - długoterminowe 28 449 22 944 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 50 Pożyczki udzielone według stanu na dzień 31.12.2023 roku: Oprocentowanie Wartość Murapol Real Estate S.A. stałe 10 604 Cross Bud Sp. z o.o. stałe 11 437 Murapol Projekt 34 Sp. z o.o. stałe 378 Murapol Projekt 43 Sp. z o.o. stałe 816 Partner S.A. stałe 5 239 Odpis z tytułu spodziewanej utraty wartości (ECL) n/d (80) Pozostałe n/d 55 28 449 Pożyczki udzielone według stanu na dzień 31.12.2022 roku: Oprocentowanie Wartość Murapol Real Estate S.A. stałe 9 Murapol Real Estate S.A. stałe 34 Cross Bud Sp. z o.o. stałe 10 917 Cross Bud Sp. z o.o. stałe 50 Murapol Projekt 34 Sp. z o.o. stałe 378 Murapol Projekt 43 Sp. z o.o. stałe 5 545 Partner S.A. stałe 5 996 Odpis z tytułu spodziewanej utraty wartości (ECL) n/d (28) Pozostałe n/d 43 22 944 Założenia ECL opisane są w nocie 33.3. Spółka nie zidentyfikowała przesłanek utraty wartości pożyczek udzielonych i nie przeprowadziła testów w zakresie tych inwestycji. 20.2 Pozostałe aktywa niefinansowe (krótko i długoterminowe) 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Polisy, ubezpieczenia 502 477 Nadpłacone koszty sponsoringu 7 7 Usługi informatyczne 193 118 Licencje na oprogramowanie 831 705 Gwarancje, kaucje 1 051 - Pozostałe RMK 140 582 Razem 2 724 1 889 - długoterminowe 1 192 586 - krótkoterminowe 1 532 1 303 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 51 21. Świadczenia pracownicze 21.1. Programy akcji pracowniczych W Spółce istnieje program długoterminowej premii motywacyjnej pomiędzy niektórymi członkami Zarządu Murapol S.A., a AEREF V PL Investment S.a.r.l. i AEREF V PL Master S.a.r.l. (tj. podmiot bezpośrednio kontrolujący AEREF V PL Investment S.a.r.l) opisany w nocie 31.4.1. Poza tym Grupa nie prowadziła innych programów akcji pracowniczych. 22. Zapasy 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Towary (według ceny nabycia) 155 155 Wyroby gotowe: - według kosztu wytworzenia 2 266 2 266 - według wartości netto możliwej do uzyskania 834 827 Zapasy ogółem, według niższej z dwóch wartości: ceny nabycia (kosztu wytworzenia) oraz wartości netto możliwej do uzyskania 989 982 W roku zakończonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2022 roku spółka nie zwiększyła odpisów aktualizujących zapasów dotyczących nakładów na projekty deweloperskie we wczesnym stadium realizacji. Wartość zapasów ujętych w koszcie własnym sprzedaży w 2023 roku wynosi 337 tys. PLN, w 2022 roku wynosi 2 120 tys. PLN. 23. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności długo i krótkoterminowe 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Należności z tytułu dostaw i usług 21 493 10 600 Pozostałe należności, w tym: 30 911 12 713 Rozrachunki publicznoprawne 18 628 1 Kaucje na najem lokali 69 68 Rozrachunki spółki w Grupie 521 931 Należności z tyt. sprzedaży akcji i udziałów - - Należności od akcjonariuszy 11 685 11 707 Pozostałe 8 6 Należności ogółem netto 52 404 23 313 długoterminowe - - krótkoterminowe 52 404 23 313 Odpis aktualizujący należności 810 828 Należności ogółem brutto 53 214 24 141 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 52 Należności z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj termin płatności w przedziale od 14 do 90 dni. Rozrachunki publicznoprawne dotyczą zapłaconego podatku u źródła w związku z wypłaconą dywidendą w roku 2023. Wartość księgowa netto należności jest zbliżona do ich wartości godziwej. Rozrachunki z akcjonariuszami stanowią pozostałe należności od akcjonariuszy, których termin realizacji został odroczony do dnia 31 grudnia 2024 roku na podstawie porozumienia (z późniejszym aneksem) zawartego między akcjonariuszami a spółką. Zmiany w stanie odpisu z tytułu utraty wartości należności przedstawiają się następująco: 2023 2022 Na dzień 1 stycznia 828 1 104 Zwiększenia - - Odpis aktualizujący należności handlowe - - Zmniejszenia (18) (276) Na dzień 31 grudnia 810 828 24. Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Środki pieniężne w banku są oprocentowane według zmiennych stóp procentowych. Lokaty krótkoterminowe są dokonywane na różne okresy, od jednego dnia do jednego miesiąca, w zależności od aktualnego zapotrzebowania Spółki na środki pieniężne i są oprocentowane według ustalonych dla nich stóp procentowych. Wartość godziwa środków pieniężnych i ich ekwiwalentów na poszczególne daty bilansowe prezentuje się następująco: 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Środki pieniężne w banku i w kasie 1 469 60 997 w tym o ograniczonej możliwości dysponowania - - 1 469 60 997 Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania obejmują środki pieniężne zgromadzone na rachunkach VAT, które w ocenie Zarządu jednostki dominującej spełniają definicję środków pieniężnych i ich ekwiwalentów. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 53 25. Kapitał własny 25.1. Kapitał podstawowy 25.1.1 Wartość nominalna akcji 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Liczba akcji w sztukach 40 800 000 40 800 000 Wartość nominalna akcji ( PLN/akcję) 0,05 0,05 Wartość bilansowa na koniec okresu 2 040 2 040 25.1.2 Prawa akcjonariuszy / Struktura kapitału podstawowego Struktura kapitału podstawowego na dzień 31.12.2023 roku Wyszczególnienie serii/emisji Rodzaj akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji (w sztukach) Wartość serii/emisji wg wartości nominalnej Akcje serii A1 na okaziciela zwykłe 8 200 000 410 Akcje serii A2 na okaziciela zwykłe 2 000 000 100 Akcje serii B na okaziciela zwykłe 9 800 000 490 Akcje serii C1 na okaziciela zwykłe 16 000 000 800 Akcje serii C2 na okaziciela zwykłe 4 000 000 200 Akcje serii D na okaziciela zwykłe 800 000 40 Razem 40 800 000 2 040 Na dzień bilansowy przypadający 31 grudnia 2023 roku wszyscy akcjonariusze posiadają równe prawa, nie występują akcje uprzywilejowane. Akcjonariusze Spółki uprawnieni są do otrzymywania dywidendy w zadeklarowanej wysokości. Na jedną akcję przypada jeden głos na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki. Występują następujące ograniczenia dotyczące przenoszenia prawa własności papierów wartościowych emitenta: Według wiedzy Spółki, na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania, 30 243 939 akcji spółki posiada ograniczenia dotyczące przenoszenia ich prawa własności wynikające z zawartych umów lock-up, których opis znajduje się w pkt. 17.3 " Umowy lock-up" prospektu Spółki zatwierdzonego w dniu 27 listopada 2023 r. przez Komisję Nadzoru Finansowego i opublikowanego na stronie Spółki www.murapol.pl w zakładce "Relacje Inwestorskie", natomiast 533.334 akcje spółki posiada ograniczenie dotyczące przenoszenia ich prawa własności wynikające z postanowienia Sądu Okręgowego z dnia 31 sierpnia 2020 r. (sygn. IX GCo 110/20) o zabezpieczeniu roszczenia przed wszczęciem postępowania. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 54 Struktura kapitału podstawowego na dzień 31.12.2022 roku Wyszczególnienie serii/emisji Rodzaj akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji (w sztukach) Wartość serii/emisji wg wartości nominalnej Akcje serii A1 imienne uprzywilejowane co do głosu 8 200 000 410 Akcje serii A2 na okaziciela zwykłe 800 000 40 Akcje serii A2 imienne zwykłe 1 200 000 60 Akcje serii B imienne Uprzywilejowane co do głosu 9 800 000 490 Akcje serii C1 imienne Uprzywilejowane co do głosu 16 000 000 800 Akcje serii C2 na okaziciela zwykłe 1 600 000 80 Akcje serii C2 imienne zwykłe 2 400 000 120 Akcje serii D na okaziciela zwykłe 800 000 40 Razem 40 800 000 2 040 W okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2022 roku akcje serii A1, C1 oraz B były uprzywilejowane co do głosu w ten sposób, że na jedną akcję przypadały 2 głosy. Akcje wszystkich serii były jednakowo uprzywilejowane co do dywidendy oraz zwrotu z kapitału. W okresie porównawczym zakończonym 31 grudnia 2022 roku w zakresie ograniczeń praw do akcji, akcje serii D: nr od 1 do 666 667 były objęte określonym zakazem składania oświadczeń i podejmowania czynności prowadzących do rozporządzenia tymi akcjami. Akcje serii A1, A2, B, C1, C2 były objęte zastawem finansowym oraz rejestrowym na podstawie umowy kredytu. 25.1.3 Akcjonariusze o znaczącym udziale Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania struktura akcjonariatu przedstawia się następująco: * W dniu 1 marca 2024 r. AEREF V PL Investment S.à r.l i AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. zawarły umowę wniesienia aportu, na podstawie której AEREF V PL Investment S.à r.l przeniósł na AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. wszystkie posiadane przez siebie akcje w Spółce, tj. 27.760.000 akcji oraz wszystkie prawa z nimi związane. Imię i Nazwisko (nazwa) Liczba akcji uprzywilejowanych Liczba akcji zwykłych Liczba głosów % głosów na WZA AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. * - 27 760 000 27 760 000 68,04% Nationale-Nederlanden Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A. - 2 960 000 2 960 000 7,25% Hampont sp. z o.o. - 2 040 000 2 040 000 5,00% Pozostali - 8 040 000 8 040 000 19,71% - 40 800 000 40 800 000 100% Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 55 Akcjonariusze posiadający powyżej 5% głosów na WZA na dzień 31.12.2023 roku Akcjonariusze posiadający powyżej 5% głosów na WZA na dzień 31.12.2022 roku Imię i Nazwisko (nazwa) Liczba akcji uprzywilejowanych Liczba akcji zwykłych Liczba głosów % głosów na WZA AEREF V PL INVESTMENT S.A.R.L. 34 000 000 6 000 000 74 000 000 98,93 % Pozostali - 800 000 800 000 1,07% 34 000 000 6 800 000 74 800 000 100% 25.2. Zyski zatrzymane/niepokryte straty oraz ograniczenia zakresie wypłaty dywidendy Struktura zysków zatrzymanych/niepokrytych strat przedstawia się następująco: Kapitał zapasowy Pozostałe kapitały rezerwowe Kapitał z tytułu transakcji płatności w formie akcji Niepodzielony zysk(strata) z lat ubiegłych Zyski zatrzymane/niepokryte straty Na dzień 1 stycznia 2023 roku 452 507 25 700 4 675 (254 402) 228 480 wynik finansowy za 2022 rok - - - 210 990 210 990 wycena programu płatności na bazie akcji - - 1 900 - 1 900 dywidenda - - - (100 000) (100 000) transfer między kapitałami (238 737) 100 000 - 138 737 - Na dzień 31 grudnia 2023 roku 213 770 125 700 6 575 (4 675) 341 370 Na dzień 1 stycznia 2022 roku (przekształcone) 527 987 25 700 2 975 (252 702) 303 960 wynik finansowy za 2021 rok - - - 201 018 201 018 wycena programu płatności na bazie akcji - - 1 700 - 1 700 dywidenda (78 198) - (200 000) (278 198) transfer między kapitałami 2 718 - (2 718) - Na dzień 31 grudnia 2022 roku 452 507 25 700 4 675 (254 402) 228 480 płatności w formie akcji dotyczą premii motywacyjnej opisanej w nocie 31.4.1. Imię i Nazwisko (nazwa) Liczba akcji uprzywilejowanych Liczba akcji zwykłych Liczba głosów % głosów na WZA AEREF V PL INVESTMENT S.A.R.L. - 27 760 000 27 760 000 68,04% Nationale-Nederlanden Powszechne Towarzystwo Emerytalne S.A. - 2 960 000 2 960 000 7,25% Hampont sp. z o.o. - 2 040 000 2 040 000 5,00% Pozostali - 8 040 000 8 040 000 19,71% - 40 800 000 40 800 000 100% Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 56 Pozostały kapitał rezerwowy obejmuje kapitał przeznaczony na wypłatę zaliczek na poczet dywidendy lub dywidendy z uwzględnieniem regulacji wynikających z kodeksu spółek handlowych. Pozycja Zyski zatrzymane/niepokryte straty obejmuje również kwoty, które nie podlegają podziałowi, to znaczy nie mogą zostać wypłacone w formie dywidendy. Informacje na temat dywidend wypłaconych oraz zaproponowanych do wypłaty zostały zaprezentowane w nocie 15. 26. Oprocentowane kredyty bankowe, pożyczki oraz pozostałe zobowiązania finansowe 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Krótkoterminowe 72 054 50 194 Kredyty 63 398 46 675 Pożyczki 3 093 3 093 Wycena instrumentu pochodnego IRS 4 095 - Wycena udzielonych poręczeń, zabezpieczeń, gwarancji 1 468 426 Długoterminowe 558 040 534 866 Kredyty 391 452 365 669 Pożyczki 163 636 169 197 Wycena instrumentu pochodnego IRS 2 952 - Razem 630 094 585 060 Wycena udzielonych poręczeń, zabezpieczeń i gwarancji jest przygotowywana w oparciu o udzielone przez Spółkę poręczenia, zabezpieczenia i gwarancje w Grupie (dla zobowiązań finansowych oraz handlowych). Kredyty Umowy kredytowe udzielone Spółce na 31.12.2023 roku: Bank Kredytobiorca Maksymalna kwota kredytu Bieżące wykorzystanie kredytu Ostateczny termin spłaty Oprocentowanie Konsorcjum banków: PEKAO S.A./SANTANDER Bank S.A. Murapol S.A. 550 000 478 300 30.06.2026 WIBOR 3M + marża Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 57 Główne zabezpieczenia kredytów na 31.12.2023 r.: 1. Hipoteka łączna do kwoty 825.000.000 PLN 2. umowy ustanowienia zastawów rejestrowych i finansowych na prawach do rachunków bankowych zawarte pomiędzy kredytobiorcą oraz każdą spółką przystępującą do długu jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A. jako zastawnikiem; 3. umowy ustanowienia zastawu rejestrowego i zastawów finansowych na akcjach w Murapol S.A., Murapol Real Estate S.A., Cross Bud S.A. i Partner S.A. zawarte pomiędzy akcjonariuszami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A. jako zastawnikiem; 4. umowa ustanowienia zastawu rejestrowego i zastawów finansowych na udziałach w spółkach przystępujących do długu (będących spółkami z ograniczoną odpowiedzialnością) zawarta pomiędzy wspólnikami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; 5. umowa ustanowienia zastawów rejestrowych i zastawów zwykłych na wierzytelnościach pieniężnych wspólników w spółkach przystępujących do długu (będących spółkami jawnymi) zawarta pomiędzy wspólnikami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; 6. umowa ustanowienia zastawu rejestrowego na zbiorze rzeczy i praw zawarta pomiędzy kredytobiorcą jako zastawcą a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako administratorem zastawu rejestrowego; 7. umowa ustanowienia zastawów zwykłych i zastawu rejestrowego na prawach ochronnych na znaki towarowe zawarta pomiędzy kredytobiorcą jako zastawcą a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; 8. umowa podporządkowania wierzytelności oraz przelewu podporządkowanych wierzytelności zawarta pomiędzy kredytobiorcą oraz każdą spółką przystępującą do długu jako pożyczkobiorcą, wierzycielami podporządkowanymi oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako bankiem; 9. umowa przelewu wierzytelności zawarta dnia 27 września 2022 r. pomiędzy Murapol S.A., Murapol Real Estate S.A., Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością 23 sp.j., Murapol Projekt 43 sp. z o.o. oraz Murapol Projekt 59 sp. z o.o., jako cedentami oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako cesjonariuszem; 10. oświadczenie Murapol Real Estate S.A., Murapol Projekt 43 sp. z o.o., Murapol Projekt 59 sp. z o.o., Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością 23 sp.j. oraz Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Garbarnia sp.j., 11. oświadczenie kredytobiorcy o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 12. oświadczenie każdej spółki przystępującej do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 13. oświadczenia wspólników/akcjonariuszy (będących jednocześnie kredytobiorcą lub spółką przystępującą do długu) spółek przystępujących do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 14. oświadczenia wspólników (niebędących jednocześnie kredytobiorcą lub spółką przystępującą do długu) spółek przystępujących do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 6 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 58 15. oświadczenia Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Garbarnia sp.j. o poddaniu się egzekucji (z nieruchomości obciążonych hipoteką) na podstawie art. 777 § 1 punkt 6 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako administratora hipoteki Dnia 14 września 2022 roku Murapol zawarł umowę kredytów obejmującą kredyt terminowy do maksymalnej kwoty 500 mln zł oraz kredyt obrotowy nieprzekraczający kwoty 50 mln zł. Środki przeznaczono na spłatę dotychczasowego zadłużenia. Na 31 grudnia 2022 roku Spółka była stroną umowy kredytowej zawartej we wrześniu 2022 roku z konsorcjum banków. Spółce udostępnione zostały (i) kredyt terminowy do maksymalnej wysokości 500.000 tys. złotych z czego uruchomiono 389.500 tys. zł oraz (ii) kredyt obrotowy nieprzekraczający kwoty 50.000 tys. złotych. Przeznaczeniem kredytu było refinansowanie istniejącego zadłużenia Grupy oraz finansowanie ogólnych celów korporacyjnych i finansowanie kapitału obrotowego. 21 grudnia 2023 zawarty został aneks do umowy kredytowej, zgodnie z którym nastąpiło przedłużenie terminu spłaty kredytów do 30 czerwca 2026 roku. Na podstawie aneksu została również zwiększona transza kredytu o maksymalnie 71.700 tys. złotych. Spłata kredytu terminowego następuje zgodnie z przyjętym harmonogramem spłat, z czego 397.705 tys. złotych będzie spłacone jednorazowo, najpóźniej w dniu 30 czerwca 2026 roku. Kredyt obrotowy został udostępniony Spółce do dnia 30 czerwca 2026 roku. Na dzień 31 grudnia 2023 roku wykorzystano 462 140 tys. PLN przyznanego nowego limitu kredytowego. Oprocentowanie mające zastosowanie do każdego kredytu dla każdego okresu odsetkowego stanowi roczną stopę procentową stanowiącą sumę marzy i stawki WIBOR. Umowy kredytowe udzielone Spółce na 31.12.2022 roku: Bank Kredytobiorca Maksymalna kwota kredytu Bieżące wykorzystanie kredytu Ostateczny termin spłaty Oprocentowanie Konsorcjum banków: PEKAO S.A./SANTANDER Bank S.A. Murapol S.A. 550 000 439 500 30.06.2025 WIBOR 3M + marża Główne zabezpieczenia kredytów na 31.12.2022 r.: 1. Hipoteka łączna do kwoty 825.000.000 PLN 2. umowy ustanowienia zastawów rejestrowych i finansowych na prawach do rachunków bankowych zawarte pomiędzy kredytobiorcą oraz każdą spółką przystępującą do długu jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A. jako zastawnikiem; 3. umowy ustanowienia zastawu rejestrowego i zastawów finansowych na akcjach w Murapol S.A., Murapol Real Estate S.A., Cross Bud S.A. i Partner S.A. zawarte pomiędzy akcjonariuszami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A. jako zastawnikiem; 4. umowa ustanowienia zastawu rejestrowego i zastawów finansowych na udziałach w spółkach przystępujących do długu (będących spółkami z ograniczoną odpowiedzialnością) zawarta pomiędzy wspólnikami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 59 5. umowa ustanowienia zastawów rejestrowych i zastawów zwykłych na wierzytelnościach pieniężnych wspólników w spółkach przystępujących do długu (będących spółkami jawnymi) zawarta pomiędzy wspólnikami jako zastawcami a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; 6. umowa ustanowienia zastawu rejestrowego na zbiorze rzeczy i praw zawarta pomiędzy kredytobiorcą jako zastawcą a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako administratorem zastawu rejestrowego; 7. umowa ustanowienia zastawów zwykłych i zastawu rejestrowego na prawach ochronnych na znaki towarowe zawarta pomiędzy kredytobiorcą jako zastawcą a Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako zastawnikiem i administratorem zastawu rejestrowego oraz Santander Bank Polska S.A jako zastawnikiem; 8. umowa podporządkowania wierzytelności oraz przelewu podporządkowanych wierzytelności zawarta pomiędzy kredytobiorcą oraz każdą spółką przystępującą do długu jako pożyczkobiorcą, wierzycielami podporządkowanymi oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako bankiem; 9. umowa przelewu wierzytelności zawarta dnia 27 września 2022 r. pomiędzy Murapol S.A., Murapol Real Estate S.A., Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością 23 sp.j., Murapol Projekt 43 sp. z o.o. oraz Murapol Projekt 59 sp. z o.o., jako cedentami oraz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako cesjonariuszem; 10. oświadczenie Murapol Real Estate S.A., Murapol Projekt 43 sp. z o.o., Murapol Projekt 59 sp. z o.o., Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością 23 sp.j. oraz Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Garbarnia sp.j., 11. oświadczenie kredytobiorcy o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 12. oświadczenie każdej spółki przystępującej do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 13. oświadczenia wspólników/akcjonariuszy (będących jednocześnie kredytobiorcą lub spółką przystępującą do długu) spółek przystępujących do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 5 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 14. oświadczenia wspólników (niebędących jednocześnie kredytobiorcą lub spółką przystępującą do długu) spółek przystępujących do długu o poddaniu się egzekucji na podstawie art. 777 § 1 punkt 6 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. oraz Santander Bank Polska S.A jako kredytodawców; 15. oświadczenia Murapol Projekt spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Garbarnia sp.j. o poddaniu się egzekucji (z nieruchomości obciążonych hipoteką) na podstawie art. 777 § 1 punkt 6 Kodeksu Postępowania Cywilnego złożone na rzecz Bank Polska Kasa Opieki S.A. jako administratora hipoteki Pożyczki Pożyczki na 31.12.2023 roku: Pożyczkodawca Oprocentowanie Długoterminowe Krótkoterminowe Jednostki powiązane stałe 163 636 3 093 163 636 3 093 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 60 Pożyczki na 31.12.2022 roku: Pożyczkodawca Oprocentowanie Długoterminowe Krótkoterminowe Jednostki powiązane stałe 169 197 3 093 169 197 3 093 27. Rezerwy 27.1. Zmiany stanu rezerw Rezerwy na sprawy sądowe i pozostałe Ogółem Na dzień 1 stycznia 2023 roku 4 750 4 750 Utworzone w ciągu roku obrotowego 223 223 Rozwiązane (535) (535) Na dzień 31 grudnia 2023 roku 4 438 4 438 Krótkoterminowe na dzień 31 grudnia 2023 roku 4 438 4 438 Długoterminowe na dzień 31 grudnia 2023 roku - - Rezerwy na sprawy sądowe i pozostałe Ogółem Na dzień 1 stycznia 2022 roku 232 232 Utworzone w ciągu roku obrotowego 4 519 4 519 Rozwiązane 4 750 4 750 Na dzień 31 grudnia 2022 roku 4 750 4 750 Krótkoterminowe na dzień 31 grudnia 2022 roku 4 750 4 750 Długoterminowe na dzień 31 grudnia 2022 roku - - 28. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe (krótko i długoterminowe) 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 17 098 7 714 Pozostałe zobowiązania, w tym: 7 585 11 695 Rozrachunki publicznoprawne 717 1 474 Rozrachunki z tyt. wynagrodzeń 202 187 Kaucje zatrzymane 228 280 Zobowiązania ze spółkami wewnątrz grupy z realizacji projektów deweloperskich 1 057 98 Zobowiązanie z tytułu zakupu udziałów 5 208 9 608 Inne 173 48 24 683 19 409 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 61 Zarząd Spółki uważa, że wartość księgowa zobowiązań jest zbliżona do ich wartości godziwej. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług nie są oprocentowane i mają zazwyczaj termin płatności w przedziale od 7 do 30 dni. Pozycja zobowiązania z tytułu zakupu udziałów dotyczy zakupu przez Murapol S.A. udziałów w spółce MFM Capital 2 Sp. z o.o., gdzie ostateczny termin zapłaty przypada na dzień 29 marca 2027 roku. 29. Przyczyny występowania różnic pomiędzy zmianami wynikającymi ze sprawozdania z sytuacji finansowej oraz zmianami wynikającymi ze sprawozdania z przepływów pieniężnych Przyczyny występowania różnic pomiędzy zmianami wynikającymi ze sprawozdania z sytuacji finansowej oraz zmianami wynikającymi z sprawozdania z przepływów pieniężnych przedstawiają poniższe tabele: rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Zmiana stanu należności wynikająca ze sprawozdania z sytuacji finansowej (29 090) 18 727 Zmiana stanu odpisu na należności - 827 Zmiana stanu z tytułu kompensaty - (6 277) Zmiana stanu należności wynikająca ze sprawozdania z przepływów pieniężnych (29 090) 13 277 rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Zmiana stanu zobowiązań wynikająca ze sprawozdania z sytuacji finansowej 5 128 (20 128) Zmiana stanu z tytułu sprzedaży/nabycia udziałów w spółkach zależnych 4 400 - Zmiana stanu zobowiązań wynikająca ze sprawozdania z przepływów pieniężnych 9 528 (20 128) Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 62 30. Zobowiązania warunkowe 30.1. Udzielone poręczenia i gwarancje Gwarant Wykonawca Przedmiot gwarancji Do kwoty Od Do Murapol S.A. Biuro Inwestycji Kapitałowych Sosnowiec 2 Sp. z o.o. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 700 2019-05-13 nieokreślony Murapol S.A Leier Polska S.A. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 2 000 2020-10-08 2023-12-31 Murapol S.A. Zakład Górniczo-Hutniczy "Bolesław" SA. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 703 2019-07-19 2024-08-31 Murapol S.A. Sopockie Towarzystwo Ubezpieczeń ERGO HESTIA S.A. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 650 2019-05-28 2024-09-24 Murapol S.A. Student Depot Łódź 2 Sp. z o.o. Umowa poręczenia 6 500 2021-05-31 2025-12-31 Murapol S.A. Student Depot Łódź 2 Sp. z o.o. Umowa poręczenia 1 967 2021-11-30 2028-12-31 Murapol S.A. Stena Sp. z o.o. Umowa poręczenia 32 074 2021-11-02 2032-05-20 Murapol S.A. Stena Sp. z o.o. Umowa poręczenia 48 678 2021-11-02 2032-12-18 Murapol S.A. Stena Sp. z o.o. Umowa poręczenia 141 209 2021-11-02 2033-06-30 Murapol S.A. Aceno Sp. z o.o. Umowa poręczenia 51 406 2021-11-02 2032-07-22 Murapol S.A. Stena Sp. z o.o. Samaki Sp. z o. o., Soro Sp. z o. o., Moeda Sp. z o. o., Bank Pekao S.A. Umowa poręczenia 33 500 2021-10-28 2027-12-31 Murapol S.A. Aceno Sp. z o.o. Santander Bank Polska S.A. Umowa poręczenie 5 462 2022-02-03 2032-12-31 Murapol S.A. Life Spot Sp. z o.o Santander Bank Polska S.A. Umowa poręczenie 22 000 2023-02-07 2033-12-31 Murapol S.A. mBank S.A. Poręczenie wekslowe 10 000 2021-05-19 2026-06-30 Murapol S.A. Life Spot Katowice Graniczna Sp. z o.o. Umowa poręczenie 62 591 2023-02-01 2035-01-22 Murapol S.A. Life Spot Kraków Czerwone Maki Sp.. z o.o. Umowa poręczenie 93 402 2023-06-27 2026-12-31 Murapol S.A. SCG Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Sp. k. Umowa poręczenia 21 500 2023-06-27 2026-12-31 Murapol S.A. ING Bank Śląski S.A. Gwarancja bankowa 2 421 2023-10-05 2024-10-05 Murapol S.A. Cross Bud S.A. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 8 000 2019-07-18 bezterminowo Gwarancje udzielone przez Spółkę tytułem zabezpieczenia kredytów bankowych zostały szczegółowo opisane w Nocie 26 do niniejszego sprawozdania finansowego. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 63 30.2. Sprawy sądowe Na dzień 31 grudnia 2023 roku łączna wartość postępowań toczących się przed sądami, organami właściwymi i organami administracji publicznej, dotyczących potencjalnych zobowiązań Spółki wyniosła 11,7mln PLN. W odniesieniu do roszczeń Spółka zawiązała rezerw na sprawy sądowe w wysokości 4,5 mln PLN. Na zawiązaną rezerwę składa się wiele spraw, z których 5 największych składa się na łączną kwotę 4,2 mln PLN. Na dzień 31 grudnia 2022 roku łączna wartość postępowań toczących się przed sądami dotyczących potencjalnych zobowiązań Spółki wyniosła około 11,0 mln PLN. W odniesieniu do roszczeń, które Spółka uznała za zasadne zawiązano rezerwy o łącznej wartości około 4,5mln PLN. Na zawiązaną rezerwę składa się wiele spraw, z których 5 największych składa się na łączną kwotę 4,4 mln PLN. Rezerwy na sprawy sądowe tworzone są, gdy szacowane ryzyko przegrania sprawy i zasądzenia kwoty na rzecz powoda przekracza 50% (przegranie sprawy jest prawdopodobne). W przypadku sporów co do których Spółka nie zawiązała rezerwy prawdopodobieństwo przegranej oszacowane zostało na poniżej 50%. Wartość jednostkowa tych sporów jest nieistotna. Wartość zobowiązań warunkowych dotyczących spraw sądowych nie objętych rezerwą na dzień 31 grudnia 2023 wynosi 7,2 mln PLN. Wartość zobowiązań warunkowych dotyczących spraw sądowych nie objętych rezerwą na dzień 31 grudnia 2022 wynosi 6,5 mln PLN. Na dzień 31 grudnia 2023 roku łączna wartość spornych należności co do których toczą się postępowania przed sądami wynosiła około 1,1 mln PLN z czego kwota ok. 0,8 mln PLN jest objęta odpisem aktualizującym. Na dzień 31 grudnia 2022 roku łączna wartość spornych należności co do których toczą się postępowania przed sądami wynosiła około 2,7 mln PLN z czego kwota ok. 0,8mln PLN jest objęta odpisem aktualizującym. 30.3. Postępowania administracyjne Urząd Komisji Nadzoru Finansowego wszczął w dniu 30 kwietnia 2019 roku postępowanie administracyjne w przedmiocie nałożenia na Murapol S.A. kary pieniężnej na podstawie art. 97 ust. 1 pkt 5 ustawy o ofercie publicznej oraz na podstawie art. 97 ust. 1a pkt 2 albo ust. 1b ustawy o ofercie w związku z podejrzeniem naruszenia art. 69 w zw. z art. 87 ust. 1 pkt 3 lit. a oraz art. 73 ust. 2 w zw. z art. 87 ust. 1 pkt 3 lit a. ustawy z dnia 29 lipca 2005 o ofercie publicznej (Dz.U. z 2019 r. poz. 623) w związku z transakcjami na akcjach spółki Skarbiec Holding S.A. w latach 2017-2018. Postępowanie sankcyjne prowadzone przez KNF wobec Murapol S.A. z uwagi na podejrzenie deliktu administracyjnego sprowadzającego się do stosowania przez Murapol S.A. procederu tzw. parkowania akcji Skarbiec Holding S.A. na podmiotach trzecich; W dniu 20 sierpnia 2019 r. Komisja Nadzoru Finansowego nałożyła na Murapol S.A. dwie kary pieniężne o łącznej wysokości 10,4 mln PLN, na którą utworzono rezerwę w 2019 roku Kara w wysokości 9,9 mln PLN nałożona została za mające - w ocenie Komisji Nadzoru Finansowego - miejsce w 2017 r. naruszenie obowiązku odnośnie do ogłoszenia tzw. wezwania Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 64 następczego do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę akcji w liczbie powodującej osiągnięcie 66% ogólnej liczby głosów w Skarbiec Holding S.A. w związku z przekroczeniem przez Murapol S.A. wraz z Venture Funduszem Inwestycyjnym Zamkniętym zarządzanym przez Trigon TFI S.A. (obecnie Lartiq TFI S.A.) 33% ogólnej liczby głosów w spółce Skarbiec Holding S.A. albo niedokonaniem zbycia w tym terminie akcji Skarbiec Holding S.A. w liczbie powodującej osiągnięcie nie więcej niż 33% ogólnej liczby głosów w tej spółce (w terminie 3 miesięcy od przekroczenia 33% ogólnej liczby głosów). Kara w wysokości 500 tys. PLN nałożona została za mające - w ocenie Komisji Nadzoru Finansowego - miejsce cztery naruszenia obowiązków notyfikacyjnych dotyczących znacznych pakietów akcji Skarbiec Holding S.A. w związku z „parkowaniem akcji” w okresie 2017-2018 r. 10 września 2019 roku został złożony do Komisji Nadzoru Finansowego wniosek o ponowne rozpatrzenie decyzji w sprawie naruszenia przez Murapol S.A. ustawy o ofercie publicznej. We wniosku Murapol S.A. przedstawiła swoje stanowisko co do nieprawidłowości w/w decyzji i oparciu jej na nieprawidłowej interpretacji przepisów ustawy o ofercie dotyczących tzw. parkowania akcji. Spółka podniosła też liczne zarzuty naruszenia przepisów postępowania przez KNF, w tym w szczególności polegające na przyjmowaniu przez KNF licznych domniemań faktycznych na niekorzyść Murapol S. A., na pozyskiwaniu części dowodów poza tokiem postępowania administracyjnego bez zapewnienia Spółce prawa do czynnego udziału w tych czynnościach dowodowych, a także na oddalaniu niemal wszystkich wniosków dowodowych Murapol S. A. dotyczących kwestii o fundamentalnym znaczeniu dla sprawy. Murapol S. A. zwróciła również uwagę na naruszenie przez KNF zasad proporcjonalności przy wymiarze kary, a także na nieprawidłowe zastosowanie przesłanek warunkujących jej wysokość. 26 lutego 2021 roku Komisja Nadzoru Finansowego uchyliła w całości decyzję z dnia 20 sierpnia 2019 roku. Jednocześnie, Komisja nałożyła na Murapol S.A. karę pieniężną w łącznej wysokości 9.137 tys. PLN w związku z kwestiami opisanymi powyżej, która została uregulowana w marcu 2021 roku. Zarząd Spółki, podtrzymując zarzuty sformułowane we wniosku o ponowne rozpatrzenie decyzji KNF opisane powyżej, w kwietniu 2021 roku, złożył do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie skargę na decyzję Komisji Nadzoru Finansowego. Skarga została oddalona przez Wojewódzki Sąd Administracyjny w czerwcu 2021 r. W dniu 26 sierpnia 2021 r. Spółka wniosła skargę kasacyjną do Naczelnego Sądu Administracyjnego w przedmiocie zaskarżenia orzeczenia Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego oddalającego skargę. Na dzień 31 grudnia 2023 całość kary została zapłacona, w związku z czym Spółka nie miała zobowiązania warunkowego związanego z powyższą sprawą. Od 2021 roku, Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów prowadził łącznie trzy postępowania wyjaśniające, które miały na celu wstępne ustalenie czy nastąpiły naruszenia uzasadniające wszczęcie postępowania w sprawie o uznanie postanowień wzorca umowy za niedozwolone lub postępowania w sprawie praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów (które dotyczyły m.in. badania rynku w zakresie stosowania tzw. klauzul waloryzacyjnych przez przedsiębiorców działających w branży deweloperskiej). Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 65 Postępowania wyjaśniające nie są prowadzone przeciwko jakiemukolwiek podmiotowi, mogą jednak skutkować wszczęciem jednego z wyżej wskazanych postępowań przeciwko podmiotowi, którego działalności dotyczyło dane postępowanie wyjaśniające. Ponadto, Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów w toku podejmowanych działań w ramach swoich ustawowych kompetencji na płaszczyźnie zbierania informacji i danych o rynkowych działaniach przedsiębiorców względem konsumentów, wystąpił do Spółki w sprawach z zakresu ochrony konkurencji i konsumentów, bez wszczynania postępowania, w lutym 2021 r. W zakresie większości z ww. postępowań, zgodnie z wiedzą Spółki, nie są podejmowane dalsze formalne kroki ze strony Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumenta. W dniu 18 kwietnia 2023 r. Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów wszczął postępowanie w sprawie o uznanie postanowień wzorca umowy za niedozwolone (sygn. DOZIK-1.611.3.2023.PL) w związku ze stosowaniem przez Murapol SA określonych postanowień umownych. Ostatnie pismo do Prezesa UOKiK wysłano 19 maja 2023 roku. Dotychczas w komunikacji z UOKiK nie otrzymano dodatkowych informacji w sprawie dalszego ciągu postępowania. Jeżeli w przypadku wszczęcia postępowania w sprawie o uznanie postanowień wzorca umowy za niedozwolone lub postępowania w sprawie praktyk naruszających zbiorowe interesy konsumentów na skutek postępowania wyjaśniającego, Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów uzna, że podmiot, choćby nieumyślnie, stosował praktyki naruszające zbiorowe interesy konsumentów lub niedozwolone postanowienia wzorca umowy w związku z handlem konsumenckim, wówczas Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów może, odpowiednio, wydać decyzję o uznaniu takiej praktyki za bezprawną i nakazać zaniechania jej stosowania, jeżeli na moment wydania decyzji danej praktyki nie zaniechano, lub uznać postanowienia wzorca umowy za niedozwolone i zakazać jego wykorzystywania. W przypadku uznania praktyki za naruszającą zbiorowe interesy konsumentów lub postanowień wzorca umowy za niedozwolone, Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów może także: (i) określić środki usunięcia trwających skutków naruszenia i (ii) nałożyć na podmiot karę pieniężną w wysokości nie większej niż 10% obrotu osiągniętego przez podmiot w roku obrotowym poprzedzającym rok nałożenia kary. Ponadto Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów może także nałożyć na osobę zarządzającą karę pieniężną w wysokości do 2.000.000 zł, jeżeli osoba ta, w ramach sprawowania swojej funkcji w czasie trwania stwierdzonego naruszenia, umyślnie dopuściła przez swoje działanie lub zaniechanie do takiego naruszenia. Jednakże, jeżeli podmiot, przed wydaniem decyzji o stwierdzeniu naruszenia, zobowiąże się do podjęcia lub zaniechania określonych działań zmierzających do zakończenia domniemanego lub usunięcia skutków tego naruszenia, zamiast wydać decyzję o stwierdzeniu naruszenia Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów może wydać decyzję zobowiązującą ten podmiot do wykonania tych zobowiązań (w takim przypadku Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów nie nakłada kary). Spółka nie utworzyła rezerwy na powyższe podstępowanie, ponieważ szacowane przez Spółkę prawdopodobieństwo nałożenia kary przez Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów wynosi poniżej 50% i stanowi zobowiązanie warunkowe Spółki. Ze względu na Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 66 aktualny etap postępowania, o czym mowa powyżej Spółka nie jest w stanie oszacować wartości tego zobowiązania warunkowego. 30.4. Rozliczenia podatkowe Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności podlegające regulacjom prawnym są przedmiotem kontroli organów administracyjnych, które uprawnione są do nakładania kar lub sankcji. Z uwagi na dynamicznie zmieniający się system prawa mogą występować różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych zarówno wewnątrz organów państwowych, jak i pomiędzy organami państwowymi i przedsiębiorstwami, powodują powstawanie obszarów niepewności i konfliktów. Rozliczenia podatkowe mogą być przedmiotem kontroli przez okres co najmniej pięciu lat, począwszy od końca roku, w którym nastąpiła zapłata podatku. W ocenie Zarządu rozliczenia podatkowe Spółki dokonywane są w sposób prawidłowy. W roku 2022 Spółka wypłaciła dywidendę, jak opisano w nocie 15. W oparciu o posiadane analizy prawno-podatkowe oraz posiadaną dokumentację Spółka stoi na stanowisku, iż płatność ta nie podlegała podatkowi u źródła. 31. Informacje o podmiotach powiązanych 31.1. Jednostka dominująca wobec Murapol S.A. Jednostką bezpośrednio dominującą wobec Murapol S.A. jest AEREF V PL INVESTMENT S.A.R.L. posiadająca 68,04% głosów na WZA oraz udziałów w kapitale. Na dzień publikacji niniejszego sprawozdania jednostką bezpośrednio dominującą wobec Murapol S.A. jest AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. Szerzej o istocie zmiany opisano w nocie 25.1.3. 31.2. Jednostka dominująca najwyższego szczebla Jednostką dominującą najwyższego szczebla jest Ares Partners HoldCo LLC. 31.3. Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi Wszystkie transakcje z podmiotami powiązanymi zostały zawarte na warunkach rynkowych. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 67 31.4. Wynagrodzenie kadry kierowniczej Spółki 31.4.1 Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu oraz członkom Rady Nadzorczej Spółki rok zakończony 31 grudnia 2023 roku rok zakończony 31 grudnia 2022 roku (przekształcone) Zarząd Krótkoterminowe świadczenia pracownicze z Murapol S.A. 4 731 2 994 Premia motywacyjna 1 900 1 700 Rada Nadzorcza Krótkoterminowe świadczenia pracownicze z Murapol S.A. 366 424 6 997 5 118 17 listopada 2021 roku została podpisana umowa dotycząca programu długoterminowej premii motywacyjnej pomiędzy niektórymi członkami Zarządu Murapol S.A., a AEREF V PL Investment S.a.r.l. i AEREF V PL Master S.a.r.l. (tj. podmiot bezpośrednio kontrolujący AEREF V PL Investment S.a.r.l.). Wysokość premii jest uzależniona od stopy zwrotu z inwestycji w Grupę dla AEREF V PL Investment S.a.r.l. lub AEREF V PL Master S.a.r.l. (tj. podmiotu bezpośrednio kontrolującego AEREF V PL Investment S.a.r.l.) (razem jako „AEREF V PL”). Premia będzie wypłacana w formie pieniężnej przez AEREF V PL, w wysokości określonej osobno dla każdego z uczestników jako procent wpływów netto z inwestycji AEREF V PL w Murapol S.A. przekraczających próg 10%. Uprawnienia do premii nabywane są w okresie do dnia 31 grudnia 2024 r., w przypadku rozwiązania kontraktów menedżerskich przed tym dniem uczestnicy tracą prawo do premii (tzw. warunek nabycia uprawnień związany ze świadczeniem usługi). W ocenie Spółki, wysokość premii jest efektywnie uzależniona od wartości instrumentów kapitałowych Spółki, w związku z czym premia stanowi transakcję płatności w formie akcji. Ze względu na fakt, że premia jest rozliczana przez AEREF V PL, tj. jednostkę dominującą wobec Spółki, ujmuje się ją jako rozliczaną w instrumentach kapitałowych oraz ujmuje odpowiadający jej wzrost kapitału własnego jako wkład podmiotu dominującego wobec Spółki. Dniem przyznania uprawnień, tj. dniem w którym zawarta została umowa dotycząca płatności w formie akcji jest 17 listopada 2021 roku, niemniej jednak uczestnicy programu zostali poinformowani, że będą nią objęci oraz poznali jej kluczowe warunki już w kwietniu 2020 roku - dlatego dzień ten został przyjęty jako początek okresu nabywania uprawnień, w którym ujmowany jest koszt programu. Wartość godziwa programu na dzień przyznania wynosiła 9 mln PLN i została ustalona w oparciu o oczekiwaną stopę zwrotu z inwestycji. Do dnia 31 grudnia 2023 koszt programu dla Spółka wynosi narastająco 6 575 tys. złotych (całkowity koszt ujęty w poszczególnych latach przedstawia tabela powyżej) i został ujęty w korespondencji z linią „Kapitał zapasowy, pozostały kapitał rezerwowy oraz zyski zatrzymane/ niepokryte straty”. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 68 31.5. Pozostałe transakcje z podmiotami powiązanymi rok zakończony 31 grudnia 2023 roku rok zakończony 31 grudnia 2022 roku zakup usług przez: Murapol S.A. od: - spółek oraz osób fizycznych powiązanych z akcjonariuszami i członkami zarządu 9 043 9 440 - jednostek zależnych 575 586 sprzedaż wyrobów, materiałów i usług przez: Murapol S.A. na rzecz: - jednostek zależnych 64 683 55 645 odsetki od pożyczek otrzymanych przez: Murapol S.A. od: - jednostek zależnych 8 039 10 617 odsetki od pożyczek udzielonych przez: Murapol S.A. do: - spółek oraz osób fizycznych powiązanych z akcjonariuszami i członkami zarządu - 3 465 - jednostek zależnych 2 888 7 175 85 228 86 928 Należności od podmiotów powiązanych: 61 611 47 276 Należności z tytułu dostaw i usług 20 913 11 611 Murapol S.A. do: - jednostek zależnych 20 913 11 611 Pozostałe należności 12 274 12 707 Murapol S.A. do: - spółek oraz osób fizycznych powiązanych z akcjonariuszami i członkami zarządu 11 761 11 776 - jednostek zależnych 513 931 Należności z tytułu pożyczek 28 424 22 958 Murapol S.A. do: - jednostek zależnych 28 424 22 958 Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych: 178 406 185 715 Zobowiązania z tytułu dostaw 5 411 3 712 Murapol S.A. do: - spółek oraz osób fizycznych powiązanych z akcjonariuszami i członkami zarządu 2 661 2 889 - jednostek zależnych 2 750 823 Zobowiązania z tytułu pożyczek 166 729 172 290 Murapol S.A. do: - jednostek zależnych 166 729 172 290 Pozostałe rozrachunki 6 266 9 713 Murapol S.A. do: - spółek oraz osób fizycznych powiązanych z akcjonariuszami i członkami zarządu 1 7 - jednostek zależnych 6 265 9 706 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 69 32. Informacje o wynagrodzeniu biegłego rewidenta lub podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych Poniższa tabela przedstawia wynagrodzenie podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych wypłacone lub należne za rok zakończony 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku w podziale na rodzaje usług: Rodzaj usługi rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Obowiązkowe badanie rocznego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego 530 420 Pozostałe usługi 1 145 197 1 675 617 odnosi się do usług atestacyjnych wykonanych na cele IPO w 2023 roku oraz kosztów dodatkowych usług w 2022 roku 33. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą kredyty bankowe, pożyczki, obligacje, umowy leasingu i środki pieniężne. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Spółka. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności. Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd Murapol S.A. weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały w skrócie omówione poniżej. Spółka monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów finansowych. Zasady rachunkowości Spółki dotyczące instrumentów pochodnych zostały omówione w nocie 8.11. 33.1. Ryzyko stopy procentowej Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań finansowych. Spółka zarządza kosztami oprocentowania poprzez korzystanie zarówno z zobowiązań o oprocentowaniu stałym, jak i zmiennym. Ryzyko stopy procentowej – wrażliwość na zmiany Poniższa tabela przedstawia wrażliwość zysku (straty) brutto na racjonalnie możliwe zmiany stóp procentowych przy założeniu niezmienności innych czynników (w związku z zobowiązaniami o zmiennej stopie procentowej). Nie przedstawiono wpływu na kapitał własny ani całkowite dochody ogółem Spółki. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 70 Zwiększenie/ zmniejszenie o punkty procentowe Wpływ na zysk lub stratę brutto Rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 PLN + 5% (23 095) PLN - 5% 23 095 Rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 PLN + 5% (20 617) PLN - 5% 20 617 W 2022 roku ramach umowy kredytowej Spółka zawarła kontrakt typu interest rate swap, dzięki czemu połowa kredytu zabezpieczona jest przed zmianą stóp procentowych. W 2023 roku po uruchomieniu kolejnej transzy kredytu Spółka zawarła kontrakt typu interest rate swap zabezpieczający połowę uruchomionej transzy. W maju 2023 nastąpiło zwiększenie zabezpieczenia IRS do 75% ekspozycji kredytu. W poniższej tabeli przedstawiona została wartość bilansowa instrumentów finansowych Spółki narażonych na ryzyko stopy procentowej, w podziale na poszczególne kategorie wiekowe. 31 grudnia 2023 roku Oprocentowanie zmienne <1rok 1–2 lat 2-3 lat 3-4 lat >4 lat Ogółem Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 1 469 - - - - 1 469 Pożyczki udzielone - - - - - - Kredyty bankowe 63 398 63 909 327 543 - - 454 850 Kontrakt IRS 4 095 2 952 - - - 7 047 31 grudnia 2022 roku Oprocentowanie zmienne <1rok 1–2 lat 2-3 lat 3-4 lat >4 lat Ogółem Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 60 997 - - - - 60 997 Pożyczki udzielone - - - - - - Kredyty bankowe 46 900 46 292 318 980 - - 412 172 Pożyczki udzielone są oprocentowane w oparciu o stała stopę. 33.2. Ryzyko walutowe Spółka nie posiada istotnych instrumentów finansowych w walutach obcych. W związku z powyższym ekspozycja na ryzyko kursowe jest ograniczona. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 71 33.3. Ryzyko kredytowe Głównymi aktywami finansowymi posiadanymi przez Spółkę są: gotówka na rachunkach bankowych, należności handlowe i pozostałe, z którymi związane jest maksymalne ryzyko kredytowe, na jakie narażona jest Spółka w związku z posiadanymi aktywami finansowymi. W odniesieniu do innych aktywów finansowych Spółki, takich jak pożyczki udzielone, środki pieniężne i ich ekwiwalenty, ryzyko kredytowe Spółki powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów. Poniższa tabela przedstawia pozycje tworzące ekspozycję na ryzyko kredytowe: rok zakończony rok zakończony 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Należności z tytułu dostaw i usług 21 493 10 600 Należności pozostałe długoterminowe - - Należności pozostałe krótkoterminowe 30 911 12 713 Pozostałe aktywa finansowe długoterminowe 28 449 22 944 Pozostałe aktywa finansowe krótkoterminowe - - Razem 80 853 46 257 Pozostałe należności zawierają należności od AEREF V PL Investment S.a.r.l. z tytułu zwrotu zaliczki na poczet wypłaty dywidendy. Główne ryzyko kredytowe Spółki związane jest przede wszystkim z należnościami handlowymi i pożyczkami, prezentowanymi jako pozostałe aktywa finansowe długoterminowe. Kwoty prezentowane w bilansie są wartościami netto, po pomniejszeniu o odpisy aktualizujące, oszacowane przez kierownictwo Spółki na podstawie przeszłych doświadczeń oraz oceny aktualnej sytuacji ekonomicznej. Aktywa finansowe są pogrupowane na podstawie charakteru (kategorii), okresu przeterminowania (gdzie było to możliwe) a następnie zbiorczo dla poszczególnych grup szacowane są wartości odpisów. Założenia przyjęte w modelu oparte są o dane historyczne z uwzględnieniem dostępnych dla Spółki informacji mogących mieć wpływ na przyszłe straty kredytowe. Jeżeli ryzyko kredytowe związane z danym instrumentem finansowym znacznie wzrosło od momentu początkowego ujęcia, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe z tytułu instrumentu finansowego w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 72 Poniższa tabela przedstawia strukturę wiekową należności handlowych: Przedział rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Bieżące 21 252 10 600 1-30 108 - 31-60 68 - 61-90 65 - 91-180 - - >180 - - 21 493 10 600 Ryzyko kredytowe dotyczące środków pieniężnych jest ograniczone, ponieważ kontrahentami Spółki są banki o wysokim ratingu kredytowym przyznanym przez międzynarodowe agencje ratingowe. Poniższa tabela przedstawia założenia przyjęcie do modelu utraty wartości aktywów finansowych: Prawdopodobieństwo niewykonania zobowiązania przez kontrahenta (PD) Ekspozycja kredytowa, która zostanie utracona w przypadku zaistnienia niewypłacalności kontrahenta (LGD) nieprzeterminowane 1,44% 100% przeterminowane do 30 4,28% 100% przeterminowane 31-60 17,61% 100% przeterminowane 61-90 31,22% 100% przeterminowane 91-180 42,26% 100% przeterminowane od 181 100,00% 100% W przypadku pozostałych aktywów finansowych, Spółka wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej 12-miesięcznym oczekiwanym stratom kredytowym (PD na poziomie 0,17%). Ponad to Spółka dokonuje indywidualnej analizy każdej pożyczki. 33.4. Ryzyko związane z płynnością Spółka monitoruje ryzyko braku kapitału przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia terminy wymagalności/ zapadalności zarówno inwestycji, jak i aktywów finansowych (np. należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej. Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe, obligacje, akcje uprzywilejowane oraz umowy leasingu. Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 roku wartość niewykorzystanego limitu kredytowego wynosi 71 700 tys. PLN. Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Spółki na dzień 31 grudnia 2023 roku oraz na dzień 31 grudnia 2022 roku według daty zapadalności na podstawie umownych niezdyskontowanych płatności. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 73 31 grudnia 2023 roku Wartości bilansowe Po terminie płatności Poniżej 3 miesięcy Od 3 do 12 miesięcy Od 1 roku do 5 lat Powyżej 5 lat Razem Oprocentowane kredyty i pożyczki 621 579 - 28 762 89 068 654 054 - 771 884 Instrumenty pochodne 7 047 - 1 024 3 072 2 952 - 7 047 Zobowiązania z tytułu leasingu 13 799 - 545 1 479 7 692 8 391 18 107 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 17 098 821 11 519 4 758 - - 17 098 Pozostałe zobowiązania 6 695 - 1 787 299 4 609 - 6 695 666 217 821 43 637 98 677 669 308 8 391 820 832 31 grudnia 2022 roku Wartości bilansowe Po terminie płatności Poniżej 3 miesięcy Od 3 do 12 miesięcy Od 1 roku do 5 lat Powyże j 5 lat Razem Oprocentowane kredyty i pożyczki 584 634 - 26 457 68 759 592 977 - 688 193 Zobowiązania z tytułu leasingu 1 304 - 266 799 365 - 1 430 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 7 714 462 3 996 3 256 - - 7 714 Pozostałe zobowiązania 11 695 - 1 660 10 035 - - 11 695 605 347 462 32 379 82 849 593 342 - 709 032 Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 74 34. Instrumenty finansowe 34.1. Wartości godziwe poszczególnych klas instrumentów finansowych Poniższa tabela przedstawia porównanie wartości bilansowych i wartości godziwych wszystkich instrumentów finansowych Spółki, w podziale na poszczególne klasy i kategorie aktywów i zobowiązań. Kategoria zgodnie z MSSF 9 Wartość bilansowa Wartość godziwa Aktywa finansowe 31 grudnia 2023 roku 31 grudnia 2022 roku 31 grudnia 2023 roku 31 grudnia 2022 roku Pozostałe aktywa finansowe AFWwZK 28 449 22 944 28 449 22 944 Należności z tytułu dostaw i usług / pozostałe należności AFWwZK 34 827 23 238 34 827 23 238 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty AFWwZK 1 469 60 997 1 469 60 997 64 745 107 179 64 745 107 179 Zobowiązania finansowe Zobowiązania z tytułu leasingu ZFWwZK 13 799 1 304 13 799 1 304 Wycena instrumentu pochodnego IRS IPPdO 7 047 - 7 047 - Pozostałe zobowiązania finansowe ZFWwZK 1 468 426 1 468 426 Oprocentowane kredyty bankowe i pożyczki ZFWwZK 621 579 584 634 621 579 584 634 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług / pozostałe zobowiązania ZFWwZK 23 799 17 935 23 799 17 935 667 691 604 299 667 691 604 299 AFWwZK –Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu ZFWwZK – Zobowiązania finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu IPPdO – Instrumenty pochodne wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Poziom hierarchii wartości wszystkich instrumentów zaklasyfikowano do poziomu 2, tj. techniki wyceny, dla których najniższy poziom danych wejściowych, który jest istotny dla wyceny do wartości godziwej, jako całości jest bezpośrednio bądź pośrednio obserwowalny. Wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych podana jest w kwocie, za którą dany instrument mógłby być wymieniony w aktualnej transakcji pomiędzy zainteresowanymi stronami, z wyjątkiem sprzedaży przymusowej lub likwidacyjnej. Przy szacowaniu wartości godziwej zastosowano następujące metody i założenia: - środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe, należności z tytułu dostaw i usług, pozostałe należności, zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania krótkoterminowe wykazują wartości godziwe zbliżone do ich wartości bilansowej, głównie ze względu na krótkie terminy zapadalności i wymagalności tych instrumentów, - wartość godziwa oprocentowanych instrumentów dłużnych (w tym zobowiązania z tytułu leasingu, kredyty bankowe i pożyczki) oraz udzielonych pożyczek jest zbliżona do ich wartości bilansowej głównie ze względu na fakt, że stopy procentowe oraz marże tych instrumentów są na poziomie rynkowym. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 75 34.2. Pozycje przychodów, kosztów, zysków i strat ujęte w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w podziale na kategorie instrumentów finansowych Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk/strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności Inne całkowite dochody Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - - - - Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - (7 047) - - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie - (62 979) - - Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 5 757 (52) 25 - Razem 5 757 (70 078) 25 - Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk/strata z tytułu utraty wartości należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności Inne całkowite dochody Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - - - - Zobowiązania finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy - (18) - - Zobowiązania finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie - (53 998) - - Aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie 12 250 (843) 1 065 - Razem 12 250 (54 859) 1 065 - Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 76 34.3. Zmiany zobowiązań wynikających z działalności finansowej Rok zakończony 31 grudnia 2023 roku 1 stycznia 2023 Zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej Nowe umowy leasingu Kompensaty Wycena zamortyzowanym kosztem Pozostałe 31 grudnia 2023 Oprocentowane kredyty i pożyczki 584 634 (23 910) - - 57 868 2 987 621 579 Zobowiązania z tytułu leasingu 1 304 (3 059) 14 446 - 889 218 13 799 Pozostałe zobowiązania finansowe 426 - - - 1 042 7 047 8 515 Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej 586 364 (26 969) 14 446 - 59 799 10 252 643 892 dotyczy prowizji od udzielenia kredytu ** dotyczy wyceny instrumentu pochodnego opisanego w nocie 34.4 Rok zakończony 31 grudnia 2022 roku 1 stycznia 2022 Zmiany wynikające z przepływów pieniężnych z działalności finansowej Nowe umowy leasingu Kompensaty Wycena zamortyzowanym kosztem Pozostałe 31 grudnia 2022 Oprocentowane kredyty i pożyczki 524 079 5 598 - (230) 50 006 5 181 584 634 Zobowiązania z tytułu leasingu 3 430 (2 470) 292 - 205 (153) 1 304 Gwarancje, poręczenia 408 - - - 18 - 426 Razem zobowiązania wynikające z działalności finansowej 527 917 3 128 292 (230) 50 229 5 028 586 364 *dotyczy prowizji od udzielenia kredytu Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 77 34.4. Zabezpieczenia W 2022 roku ramach umowy kredytowej Spółka zawarła kontrakt typu interest rate swap, dzięki czemu połowa kredytu zabezpieczona jest przed zmianą stóp procentowych. W 2023 roku po uruchomieniu kolejnej transzy kredytu Spółka zawarła kontrakt typu interest rate swap zabezpieczający połowę uruchomionej transzy. W maju 2023 nastąpiło zwiększenie zabezpieczenia IRS do 75% ekspozycji kredytu. Wartość instrumentu zabezpieczającego została zaprezentowana w nocie 26. 35. Zarządzanie kapitałem Zarządzania kapitałem odbywa się na poziomie Grupy Kapitałowej. Działania Zarządu Spółki koncentrują się na utrzymaniu dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych Grupy Kapitałowej. Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, akcjonariusze mogą podjąć decyzję o wypłacie dywidendy, zwrocie kapitału lub dodatkowej emisji akcji. W ramach Grupy Kapitałowej analizowane są następujące wskaźniki zadłużenia: - Dług netto / EBITDA, - Dług netto / Kapitały własne. Wartości wspomnianych wyżej wskaźników na dzień 31 grudnia 2023 roku znajdują się w przedziałach wymaganych przez umowy finansujące działalność Spółki. 36. Struktura zatrudnienia Przeciętne zatrudnienie w Spółce w roku zakończonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku kształtowało się następująco: rok zakończony 31 grudnia 2023 rok zakończony 31 grudnia 2022 Zarząd 3,00 et 3,00 et Pozostali 9,00 et 8,00 et Razem 12,00 et 11,00 et 37. Wpływ sytuacji makroekonomicznej, konfliktu zbrojnego na Ukrainie oraz kwestii klimatycznych na sprawozdanie finansowe W związku z trwającym konfliktem zbrojnym w Ukrainie wraz z sankcjami nałożonymi w związku z tym konfliktem identyfikowane są zarówno w gospodarce krajowej jak również światowej różnego rodzaju napięcia, obejmujące m.in zakłócenia w dostawach materiałów oraz Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 78 świadczenia usług przez podwykonawców, mogących wynikać m.in z mniejszej dostępności pracowników w sektorze budowlanym. Powyższe ryzyka nie miały istotnego wpływu na działalność Spółki. W okresie sprawozdawczym nastąpił także istotny wzrost stóp procentowych NBP oraz zaostrzenie kryteriów oceny zdolności kredytowej klientów, co miało bezpośrednie przełożenie na zmniejszenie dostępności kredytów hipotecznych i wynikające z tego zmiany zachowania klientów, które skutkowały m.in spadkami sprzedaży mieszkań na rynku w Polsce, wzrostu kosztów finansowania działalności, hamowaniem podaży i liczby nowo rozpoczynanych inwestycji. Do dnia zatwierdzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd nie zidentyfikował istotnego negatywnego wpływu obecnej sytuacji rynkowej na działalność Spółki. Powyższe ryzyka nie mają istotnego wpływu na kwestie związane z wyceną i prezentacją danych w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Zarząd Spółki na bieżąco monitoruje wpływ powyższych czynników opisanych w akapitach powyżej oraz innych potencjalnych negatywnych czynników gospodarczych na działalność operacyjną Spółki oraz jej wyniki. Spółka nie prowadzi inwestycji na terytorium Ukrainy, Rosji lub Białorusi ani nie posiada innych aktywów zlokalizowanych w krajach objętych konfliktem zbrojnym. Spółka obserwuje rosnące zainteresowanie inwestorów, instytucji finansowych, regulatorów oraz pozostałych użytkowników sprawozdań finansowych zagadnieniami związanymi z klimatem i ich potencjalnym wpływem na sytuację finansową i wyniki finansowe spółek. Spółka jest narażona na ryzyko klimatyczne, w tym: • ryzyko fizyczne (np. ryzyko wynikające z częstszych/poważniejszych zdarzeń pogodowych mogących mieć wpływ na harmonogram prac w realizowanych projektach deweloperskich w spółkach zależnych), • ryzyko związane z transformacją gospodarczą z przejściem na mniej zanieczyszczającą i niskoemisyjną gospodarkę, w tym gospodarkę obiegu zamkniętego i procesy dekarbonizacji • ryzyko prawne związane z koniecznością dostosowania do zmieniających się przepisów prawnych w zakresie zrównoważonego rozwoju w obszarze środowiskowym, społecznym i zarządczym. Powyższe ryzyka nie zmaterializowały się w zakresie mogącym mieć istotny wpływ na prezentowane dane finansowe w niniejszym sprawozdaniu finansowym. W ocenie Spółki powyższe ryzyka, w szczególności te związane z transformacją gospodarczą oraz regulacyjne mogą wywierać wpływ na działalność Spółki w średnim i długim okresie. Spółka będzie podejmować odpowiednie działania w celu dostosowania się do zmieniającego się otoczenia. Natomiast na chwilę obecną nie przekładają się one na kwestie realizowalności aktywów ani wyceny zobowiązań zaprezentowanych w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. W przypadku zobowiązań finansowych na dzień niniejszego dokumentu oraz na pozostałe daty bilansowe nie występowały w tych umowach klauzule związane z klimatem lub zobowiązaniami klimatycznymi. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 79 38. Zdarzenia następujące po dniu bilansowym W dniu 18 stycznia 2024 roku Grupa uruchomiła transzę finansowania w kwocie 71,7 mln zł w ramach aneksu z dnia 21 grudnia 2023 roku do umowy kredytowej. W dniu 1 marca 2024 r. AEREF V PL Investment S.à r.l i AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. zawarły umowę wniesienia aportu, na podstawie której AEREF V PL Investment S.à r.l przeniósł na AEREF V PL Inwestycje sp. z o.o. wszystkie posiadane przez siebie akcje w Spółce, tj. 27.760.000 akcji oraz wszystkie prawa z nimi związane. W dniu 8 marca 2024 r. Murapol S.A. zawarł z bankami Bank Polska Kasa Opieki S.A. i Santander Bank Polska S.A. aneks do umowy kredytowej, na mocy którego w okresie po 30 czerwca 2025 r. do całkowitej spłaty kredytu tj. 30 czerwca 2026 r. możliwa będzie wypłata dywidendy do łącznej kwoty 122 mln PLN. Przed zawarciem aneksu wypłaty dywidendy w wyżej opisanym okresie dozwolone były tylko za zgodą banków Bank Polska Kasa Opieki S.A. i Santander Bank Polska S.A. Sprawozdanie finansowe Murapol S.A. za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku (w tysiącach PLN) 80 Podpisy Podpis osoby sporządzającej Sprawozdanie Finansowe Grzegorz Ryguła Dyrektor ds. Sprawozdawczości Podpis Podpisy Członków Zarządu Nikodem Iskra Prezes Zarządu Podpis Przemysław Kromer Członek Zarządu Podpis Iwona Sroka Członek Zarządu Podpis Bielsko-Biała, 29 marca 2024 roku
Building tools?
Free accounts include 100 API calls/year for testing.
Have a question? We'll get back to you promptly.