Toya S.A.

Annual Report (ESEF) • Mar 29, 2024

esef-toya-2023-12-31-pl.xhtml iso4217:PLNxbrli:sharesiso4217:PLN259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:RetainedEarningsMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:SharePremiumMember259400A803VVMK5TTW962022-01-01ifrs-full:IssuedCapitalMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400A803VVMK5TTW962023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:ReserveOfRemeasurementsOfDefinedBenefitPlansMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:CapitalRedemptionReserveMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:SharePremiumMember259400A803VVMK5TTW962022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400A803VVMK5TTW962022-01-012022-12-31259400A803VVMK5TTW962023-01-012023-12-31259400A803VVMK5TTW962022-12-31259400A803VVMK5TTW962023-12-31 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Spis treści Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej4 Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku finansowego i innych całkowitych dochodów5 Zysk przypadający na jedną akcję6 Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym7 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych8 Polityka rachunkowości oraz inne informacje objaśniające9 1.Informacje ogólne9 2.Struktura grupy kapitałowej10 3.Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości11 3.1.Podstawa sporządzenia11 3.2.Wpływ nowych standardów i interpretacji na sprawozdanie finansowe Spółki11 3.3.Konsolidacja14 3.4.Sprawozdawczość dotycząca segmentów14 3.5.Wycena pozycji wyrażonych w walutach obcych15 3.6.Rzeczowe aktywa trwałe15 3.7.Leasing16 3.8.Wartości niematerialne17 3.9.Wartość firmy17 3.10.Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych18 3.11.Koszty finansowania zewnętrznego18 3.12.Aktywa finansowe18 3.13.Utrata wartości aktywów finansowych19 3.14.Zapasy20 3.15.Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych20 3.16.Kapitały20 3.17.Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych21 3.18.Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania21 3.19.Przychody przyszłych okresów21 3.20.Podatek bieżący i odroczony21 3.21.Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych22 3.22.Rezerwy23 3.23.Rozpoznawanie przychodów ze sprzedaży23 3.24.Pozostałe koszty i przychody operacyjne24 3.25.Przychody i koszty finansowe24 3.26.Dywidendy24 4.Waluty przyjęte do sporządzenia sprawozdania finansowego24 5.Ważne oszacowania i osądy księgowe25 6.Zarządzanie ryzykiem finansowym27 6.1.Ryzyko rynkowe27 6.2.Ryzyko kredytowe29 6.3.Ryzyko utraty płynności30 6.4.Zarządzanie kapitałem32 7.Instrumenty finansowe32 8.Rzeczowe aktywa trwałe33 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 2 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 9.Wartości niematerialne35 10.Aktywa z tytułu praw do użytkowania36 11.Wartość firmy37 12.Zapasy38 13.Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe38 14.Środki pieniężne i ich ekwiwalenty40 15.Objaśnienie do rachunku przepływów pieniężnych41 16.Kapitał podstawowy42 17.Zyski zatrzymane i dywidendy przypadające na jedną akcję42 18.Zobowiązania z tytułu kredytów43 19.Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania46 20.Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych46 21.Zobowiązania z tytułu leasingu48 22.Rezerwy49 23.Segmenty operacyjne49 24.Przychody ze sprzedaży51 25.Koszty według rodzaju oraz koszt sprzedanych towarów52 26.Koszty świadczeń pracowniczych52 27.Pozostałe przychody i koszty operacyjne53 28.Przychody i koszty finansowe53 29.Podatek dochodowy54 30.Zysk przypadający na jedną akcję57 31.Udzielone i otrzymane gwarancje57 32.Transakcje z jednostkami powiązanymi58 33.Znaczące zdarzenia po dniu kończącym okres sprawozdawczy59 33.1.Wyrażenie zgody przez Radę Nadzorczą na zawarcie umowy poręczenia59 33.2.Zawarcie umowy o kredyt krótkoterminowy przez spółkę zależną59 33.3.Aneks do umowy o kredyt w rachunku bieżącym60 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 3 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 AKTYWA Nota Rzeczowe aktywa trwałe 8 63 750 64 672 Wartości niematerialne 9 4 348 4 610 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 0 34 524 29 725 Wartość firmy 11 723 830 Pozostałe należności 48 52 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 29 4 553 4 701 Razem aktywa trwałe 107 946 104 590 Zapasy 12 287 280 341 166 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności 13 88 061 105 359 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 214 847 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 14 69 927 38 836 Razem aktywa obrotowe 445 482 486 208 Aktywa razem 553 428 590 798 PASYWA Kapitał podstawowy 16 7 504 7 504 Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad ceną nominalną 35 677 35 677 Kapitał rezerwowy 329 329 Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (8 487) 10 543 Pozostałe kapitały (104) (73) Zyski zatrzymane 17 385 032 316 714 Kapitał własny przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej 419 951 370 694 Razem Kapitał własny 419 951 370 694 Zobowiązania z tytułu kredytów 18 - 17 143 Zobowiązania z tytułu leasingu 21 25 478 17 240 Zobowiązania z tytułu podatku odroczonego 402 546 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 20 678 566 Inne zobowiązania długoterminowe 36 35 Razem zobowiązania długoterminowe 26 594 35 530 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 19 83 422 95 619 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 20 12 304 11 806 Zobowiązania z tytułu kredytów 18 - 65 024 Zobowiązania z tytułu leasingu 21 6 459 8 694 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 29 3 105 1 703 Rezerwy pozostałe 22 1 593 1 728 Razem zobowiązania krótkoterminowe 106 883 184 574 Zobowiązania razem 133 477 220 104 Pasywa razem 553 428 590 798 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 4 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Skonsolidowane sprawozdanie z wyniku finansowego i innych całkowitych dochodów Nota Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 2022 Przychody ze sprzedaży 23, 24 732 396 762 590 Koszt sprzedanych towarów 23, 0 (488 345) (519 925) Zysk brutto ze sprzedaży 244 051 242 665 Koszty sprzedaży 0 (114 314) (108 904) Koszty administracyjne 0 (42 934) (40 518) Oczekiwane straty kredytowe 13 (548) (15) Pozostałe przychody operacyjne 27 3 430 4 872 Pozostałe koszty operacyjne 27 (920) (456) Zysk na działalności operacyjnej 88 765 97 644 Przychody finansowe 28 543 279 Koszty finansowe 28 (4 296) (9 574) Zysk przed opodatkowaniem 85 012 88 349 Podatek dochodowy 29 (16 694) (18 129) Zysk z działalności kontynuowanej 68 318 70 220 Zysk netto 68 318 70 220 Inne całkowite dochody, które mogą być przeklasyfikowane do zysku lub straty (19 030) (340) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (19 030) (340) Inne całkowite dochody, które nie będą przeklasyfikowane do zysku lub straty (38) 168 Zyski / straty aktuarialne (38) 168 Inne całkowite dochody brutto (19 068) (172) Podatek dochodowy związany ze składnikami innych całkowitych dochodów, które nie zostaną przeklasyfikowane do zysku lub straty 7 (32) Inne całkowite dochody netto (19 061) (204) Całkowite dochody netto za rok obrotowy 49 257 70 016 Zysk netto za okres przypadający na: Akcjonariuszy jednostki dominującej 68 318 70 220 Udziałowców niekontrolujących - - Całkowity dochód za okres przypadający na: Akcjonariuszy jednostki dominującej 49 257 70 016 Udziałowców niekontrolujących - - Inne całkowite dochody przypadające na Akcjonariuszy jednostki dominującej (19 061) (204) Udziałowców niekontrolujących - - Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 5 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Zysk przypadający na jedną akcję Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 2022 Podstawowy zysk przypadający na jedną akcję w zł 30 0,91 0,94 - z działalności kontynuowanej 0,91 0,94 - z działalności zaniechanej - - Rozwodniony zysk przypadający na jedną akcję w zł 30 0,91 0,94 - z działalności kontynuowanej 0,91 0,94 - z działalności zaniechanej - - Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 6 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji Kapitał rezerwowy Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Przypadające na akcjonariuszy jednostki dominującej Razem kapitał własny Stan na 1 stycznia 2023 7 504 35 677 329 10 543 (73) 316 714 370 694 370 694 Całkowite dochody Zysk netto - - - - - 68 318 68 318 68 318 Inne całkowite dochody - - - (19 030) (31) - (19 061) (19 061) Razem całkowite dochody - - - (19 030) (31) 68 318 49 257 49 257 Transakcje z właścicielami Razem zmiany kapitału własnego - - - (19 030) (31) 68 318 49 257 49 257 Stan na 31 grudnia 2023 7 504 35 677 329 (8 487) (104) 385 032 419 951 419 951 Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną akcji Kapitał rezerwowy Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych Pozostałe kapitały Zyski zatrzymane Przypadające na akcjonariuszy jednostki dominującej Razem kapitał własny Stan na 1 stycznia 2022 7 504 35 677 329 10 883 (209) 246 494 300 678 300 678 Całkowite dochody Zysk netto - - - - - 70 220 70 220 70 220 Inne całkowite dochody - - - (340) 136 - (204) (204) Razem całkowite dochody - - - (340) 136 70 220 70 016 70 016 Transakcje z właścicielami Razem zmiany kapitału własnego - - - (340) 136 70 220 70 016 70 016 Stan na 31 grudnia 2022 7 504 35 677 329 10 543 (73) 316 714 370 694 370 694 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 7 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Nota Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 2022 Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk brutto z działalności 85 012 88 349 Korekty o pozycje: 69 852 (7 141) Amortyzacja 0 16 355 15 141 Odsetki netto 28 3 758 9 298 Zysk/Strata na działalności inwestycyjnej 27 (27) (564) Zyski / straty z tytułu różnic kursowych (567) 2 015 Pozostałe korekty (5) (3) Zmiany w pozycjach bilansowych: Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 15 6 291 (5 300) Zmiana stanu zapasów 15 42 740 28 390 Zmiana stanu rezerw 15 (78) 110 Zmiana stanu zobowiązań z tyt. dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań 15 250 (58 152) Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych 15 1 135 1 924 Środki pieniężne z działalności 154 864 81 208 Podatek dochodowy zapłacony (14 519) (25 700) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 140 345 55 508 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych 29 738 Wydatki inwestycyjne na rzeczowe aktywa trwałe i wartości niematerialne (11 086) (21 736) Odsetki otrzymane 537 276 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (10 520) (20 722) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów - 16 554 Spłata kredytów (81 722) (31 675) Spłata zobowiązań z tytułu leasingu (8 619) (9 385) Zapłacone odsetki od kredytów (3 249) (7 819) Zapłacone odsetki od leasingu (1 491) (1 419) Dywidendy wypłacone - - Środki pieniężne netto z działalności finansowej (95 081) (33 744) Zmiana stanu środków pieniężnych przed różnicami kursowymi 34 744 1 042 Efekt przeliczenia środków pieniężnych i ich ekwiwalentów (3 653) (1 061) Zmiana stanu środków pieniężnych netto 31 091 (19) Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 14 38 836 38 855 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 14 69 927 38 836 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 8 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Polityka rachunkowości oraz inne informacje objaśniające 1.Informacje ogólne TOYA S.A. (zwana dalej „Spółką” lub „Jednostką Dominującą”) jest spółką akcyjną utworzoną w oparciu o Kodeks spółek handlowych. Poniżej przedstawiono podstawowe informacje o Spółce: Nazwa jednostki sprawozdawczej TOYA S.A. Forma prawna jednostki Spółka akcyjna Adres zarejestrowanego biura jednostki ul. Sołtysowicka 13/15, 51-168 Wrocław Siedziba jednostki Polska Państwo rejestracji Polska Podstawowe miejsce prowadzenia działalności ul. Sołtysowicka 13/15, 51-168 Wrocław, Polska Nazwa jednostki dominującej Nie dotyczy Nazwa jednostki dominującej najwyższego szczebla grupy Nie dotyczy Spółka kontynuuje działalność prowadzoną przez spółkę cywilną „TOYA IMPORT-EKSPORT” z siedzibą we Wrocławiu, której wspólnicy z uwagi na rozmiar i dynamiczny rozwój prowadzonej działalności postanowili przenieść w 1999 r. swoje przedsiębiorstwo do nowoutworzonej TOYA S.A. we Wrocławiu. Spółka została zawiązana aktem notarialnym sporządzonym w dniu 17 listopada 1999 r. przed notariuszem Jolantą Ołpińską w Kancelarii Notarialnej we Wrocławiu (Repertorium A nr 5945/99). Następnie postanowieniem z dnia 3 grudnia 1999 r., Spółka została wpisana do rejestru handlowego RHB prowadzonego przez Sąd Rejonowy dla Wrocławia – Fabrycznej Wydział VI Gospodarczy pod numerem RHB 9053. Postanowieniem z dnia 5 grudnia 2001 r. Sąd Rejonowy dla Wrocławia – Fabrycznej Wydział VI Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego wpisał Spółkę do Rejestru Przedsiębiorców pod numerem KRS 0000066712. Na 31 grudnia 2023 r. TOYA S.A. posiada jeden oddział - w Nadarzynie. Spółka posiada numer identyfikacji REGON: 932093253, oddział w Nadarzynie posiada nr REGON: 932093253-00031. Podstawowym obszarem działalności TOYA S.A. jest import i dystrybucja artykułów przemysłowych, w tym w szczególności elektronarzędzi i narzędzi ręcznych dla profesjonalistów i do domowego użytku. Działalność Spółki obejmuje dystrybucję towarów, których głównymi producentami i dostawcami są firmy położone na terenie Chin. Od wielu lat Spółka realizuje strategię ekspansji na rynki międzynarodowe. Skupia się przede wszystkim na rynkach Europy Środkowej, Południowej i Wschodniej (Rumunia, Węgry, Czechy, Niemcy, kraje bałkańskie, Rosja, Litwa, Ukraina, Białoruś, Mołdawia). W 2003 r. została utworzona spółka zależna - TOYA Romania S.A., która zajmuje się sprzedażą narzędzi i elektronarzędzi na terenie Rumunii. Asortyment towarowy oraz oferowane marki są identyczne z oferowanymi w Polsce. W 2013 r. w skład jednostek objętych pełną konsolidacją weszła spółka Yato Tools (Shanghai) Co., Ltd. zlokalizowana w Chinach. Jednostka ta zajmuje się dystrybucją narzędzi i elektronarzędzi marki YATO na terenie Chin oraz rynkach zagranicznych nieobsługiwanych przez Jednostkę Dominującą. W 2019 utworzona została Spółka Yato Tools (Jiaxing) Co. Ltd. z siedzibą w Baibu Town w Chinach, której podstawowym przedmiotem działalności jest również dystrybucja narzędzi i elektronarzędzi. Przeważająca część działalności spółek Yato Tools (Shanghai) oraz Yato Tools (Jiaxing) polega na zarządzaniu łańcuchem dostaw do spółek w Polsce i Rumunii. Czas trwania Jednostki Dominującej oraz spółek z Grupy jest nieograniczony. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 9 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) W okresie od 1 stycznia 2023 do 31 grudnia 2023 r. oraz do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji Zarząd TOYA S.A. pracował w następującym składzie: Grzegorz Pinkosz Prezes Zarządu Maciej Lubnauer Wiceprezes Zarządu Robert Borys Wiceprezes Zarządu W okresie od 1 stycznia 2023 do 31 grudnia 2023 r. oraz do dnia zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej pracowała w następującym składzie: Piotr Mondalski Przewodniczący Rady Nadzorczej Jan Szmidt Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Dariusz Górka Członek Rady Nadzorczej Michał Kobus Członek Rady Nadzorczej Grzegorz Maciąg Członek Rady Nadzorczej Wojciech Bartłomiej Papierak Członek Rady Nadzorczej Beata Szmidt Członek Rady Nadzorczej Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy obejmuje rok obrotowy zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku. Daneporównawcze prezentowane są: według stanu na dzień 31 grudnia 2022 roku dla skonsolidowanego sprawozdania z sytuacji finansowej, za okres od 1 stycznia 2022 roku do 31 grudnia 2022 roku dla skonsolidowanego sprawozdania z wyniku finansowego i innych całkowitych dochodów, skonsolidowanego sprawozdania z przepływów pieniężnych oraz skonsolidowanego sprawozdania ze zmian w kapitale własnym. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2023 roku zostało przez Zarząd zatwierdzone do publikacji 28 marca 2024r. 2.Struktura grupy kapitałowej Na dzień 31 grudnia 2023 r. w skład Grupy wchodziły następujące jednostki: Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Charakterystyka powiązania kapitałowego % własności i posiadanych praw głosu Data objęcia kontroli Metoda konsolidacji na dzień kończący okres sprawozdawczy TOYA S.A. Wrocław, Polska Dystrybucja narzędzi i elektronarzędzi Jednostka dominująca Nie dotyczy Nie dotyczy Nie dotyczy – jednostka dominująca w Grupie Toya Romania S.A. Bukareszt, Rumunia Dystrybucja narzędzi i elektronarzędzi Jednostka zależna 99,99 Listopad 2003 r. Metoda pełna Yato Tools (Shanghai) Co., Ltd. Szanghai, Chiny Dystrybucja narzędzi i elektronarzędzi Jednostka zależna 100,00 Styczeń 2013 r. Metoda pełna Yato Tools (Jiaxing) Co., Ltd. Baibu Town, Chiny Dystrybucja narzędzi i elektronarzędzi Jednostka zależna 100,00 Grudzień 2019 r. Metoda pełna Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 10 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 3.Opis ważniejszych stosowanych zasad rachunkowości Najważniejsze zasady rachunkowości zastosowane przy sporządzaniu niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawione zostały poniżej. Zasady te stosowane były we wszystkich prezentowanych okresach w sposób ciągły, o ile nie podano inaczej. 3.1.Podstawa sporządzenia Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy zostało sporządzone za rok obrotowy zakończony 31 grudnia 2023 r. zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (zwanymi dalej „MSSF”) oraz interpretacjami, wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości zatwierdzonymi przez Unię Europejską (zwaną dalej „UE”). Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z tymi standardami MSSF oraz Interpretacjami Komitetu ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej (zwanymi dalej „KIMSF”), które zostały wydane i obowiązywały na dzień sprawozdawczy 31 grudnia 2023 r. Niektóre jednostki Grupy prowadzą swoje księgi rachunkowe zgodnie z polityką rachunkowości określoną przez inne standardy rachunkowości. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera korekty niezawarte w księgach rachunkowych jednostek Grupy, wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdań finansowych tych jednostek do zgodności z MSSF. Zasady opisane poniżej były stosowane w sposób ciągły we wszystkich zaprezentowanych okresach, za wyjątkiem przyjęcia nowych i zmienionych standardów od 1 stycznia 2023 r., które zostały opisane poniżej. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z zasadą kosztu historycznego. Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF wymaga użycia pewnych znaczących szacunków księgowych. Wymaga również od Zarządu Jednostki Dominującej stosowania własnego osądu, przy stosowaniu przyjętych przez Grupę zasad rachunkowości. Zagadnienia, w odniesieniu do których wymagana jest większa doza osądu, zagadnienia bardziej złożone lub takie, przy których założenia i szacunki są istotne z punktu widzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego, ujawnione są w nocie 5. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki wchodzące w skład Grupy, w dającej się przewidzieć przyszłości. 3.2.Wpływ nowych standardów i interpretacji na sprawozdanie finansowe Spółki Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzono w oparciu o MSSF UE wydane i obowiązujące na dzień sprawozdawczy 31 grudnia 2023 r. MSSF UE zawierają wszystkie Międzynarodowe Standardy Rachunkowości, Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej oraz związane z nimi Interpretacje poza wymienionymi poniżej Standardami oraz Interpretacjami, które oczekują na zatwierdzenie przez Unię Europejską. a)Nowe standardy, interpretacje i zmiany do istniejących standardów, które obowiązują w roku 2023 Nowy MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia” Nowy standard regulujący ujęcie, wycenę, prezentację i ujawnienia dotyczące umów ubezpieczeniowych i reasekuracyjnych. Standard zastępuje dotychczasowy MSSF 4. Zastosowanie standardu nie miało znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 11 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Zmiana MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia” Rada ustanowiła przepisy przejściowe dotyczące danych porównawczych dla podmiotów, które równocześnie wdrażają MSSF 17 i MSSF 9, aby zmniejszyć potencjalne niedopasowania księgowe wynikające z różnic między tymi standardami. Powyższe zmiany nie miały znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Rada MSR doprecyzowała, które informacje dotyczące polityki rachunkowości stosowanej przez jednostkę są istotne i wymagają ujawnienia w sprawozdaniu finansowym. Zasady skupiają się na dostosowaniu ujawnień do indywidualnych okoliczności jednostki. Rada przestrzega przed stosowaniem wystandaryzowanych zapisów skopiowanych z MSSF oraz oczekuje, że podstawa wyceny instrumentów finansowych jest istotną informacją. Powyższe zmiany nie miały znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiany do MSR 8 Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów: Definicja wartości szacunkowych Rada wprowadziła do standardu definicję szacunku księgowego: Szacunki księgowe to kwoty pieniężne w sprawozdaniu finansowym, które podlegają niepewności wyceny. Powyższe zmiany nie miały znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy: Podatek odroczony dotyczący aktywa oraz zobowiązania ujętego w wyniku pojedynczej transakcji Rada wprowadziła zasadę, iż jeśli w wyniku transakcji powstają równocześnie dodatnie i ujemne różnice przejściowe w tej samej kwocie, należy ująć aktywa i rezerwy na odroczony podatek dochodowy nawet wówczas, gdy transakcja nie wynika z połączenia, ani nie ma wpływu na wynik księgowy lub podatkowy. Oznacza to konieczność ujmowania aktywów i rezerwy na podatek odroczony np. gdy różnice przejściowe w równych kwotach występują w przypadku leasingu (odrębna różnica przejściowa od zobowiązania i od prawa do użytkowania) lub w przypadku zobowiązań z tytułu rekultywacji. Nie została zmieniona zasada mówiąca o tym, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego kompensuje się, jeśli kompensacie podlegają aktywa i zobowiązania z tytułu podatku bieżącego. Powyższe zmiany nie miały znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiana MSR 12 „Podatek dochodowy” Zmiana wprowadza tymczasowe zwolnienie z ujmowania podatku odroczonego wynikającego z wdrożenia międzynarodowej reformy podatkowej (Filar II) i obowiązek wprowadzenia dodatkowych ujawnień z tym związanych. Powyższe zmiany nie miały znaczącego wpływu na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 12 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) b)Nowe standardy, interpretacje i zmiany do istniejących standardów, które jeszcze nie obowiązują i nie zostały wcześniej zastosowane przez Spółkę Standardy i Interpretacje - zatwierdzone przez UE, które nie weszły jeszcze w życie dla okresów rocznych rozpoczynających się w dniu 1 stycznia 2023 Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości Ewentualny wpływ na sprawozdanie finansowe Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych Obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku Zmiana doprecyzowuje, że na dzień bilansowy jednostka nie bierze pod uwagę kowenantów, które będą musiały być spełnione w przyszłości, rozważając klasyfikację zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych. Jednostka powinna natomiast ujawnić informacje o tych kowenantach w notach objaśniających do sprawozdania finansowego. Nie oczekuje się, aby powyższe Zmiany miały znaczący wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych Obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku Rada MSR doprecyzowała zasady klasyfikacji zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych przede wszystkim w dwóch aspektach: doprecyzowano, że klasyfikacja jest zależna od praw, jakie posiada jednostka na dzień bilansowy, intencje kierownictwa w odniesieniu do przyspieszenia lub opóźnienia płatności zobowiązania nie są brane pod uwagę. Nie oczekuje się, aby powyższe Zmiany miały znaczący wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiana do MSSF 16 „Leasing” Obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku Zmiana doprecyzowuje wymogi w odniesieniu do wyceny zobowiązania leasingowego powstającego wskutek transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Ma zapobiec nieprawidłowemu ujmowaniu wyniku na transakcji w części dotyczącej zachowanego prawa do użytkowania w przypadku, gdy płatności leasingowe są zmienne i nie zależą od indeksu lub stawki. Nie oczekuje się, aby powyższe Zmiany miały znaczący wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Standardy i Interpretacje oczekujące na zatwierdzenie przez UE Standardy i Interpretacje Rodzaj przewidywanej zmiany w zasadach rachunkowości Ewentualny wpływ na sprawozdanie finansowe Zmiany MSR 7 „Sprawozdanie z przepływów pieniężnych” i MSSF 7 „Instrumenty finansowe: ujawnianie informacji” Obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku Zmiana opisuje charakterystykę umów faktoringu odwrotnego („Supplier finance arrangements”) i wprowadza konieczność ujawnienia dodatkowych informacji. Nie oczekuje się, aby powyższe Zmiany miały znaczący wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Zmiana MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych” Obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 roku Zmiana wyjaśnia, w jaki sposób jednostka powinna ocenić, czy dana waluta jest wymienialna i jak powinna ustalić kurs wymiany w przypadku braku wymienialności, a także wymaga ujawnienia informacji, które pozwolą użytkownikom sprawozdań finansowych zrozumieć wpływ braku wymienialności waluty. Nie oczekuje się, aby powyższe Zmiany miały znaczący wpływ na skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 13 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd nie zakończył jeszcze prac nad oceną wpływu wprowadzenia powyższych standardów oraz zmian standardów na stosowane przez Grupę zasady (politykę) rachunkowości, w odniesieniu do działalności Spółek lub ich wyników finansowych. Na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego do publikacji Zarząd nie przewiduje, aby wprowadzenie pozostałych standardów oraz zmian standardów, miało istotny wpływ na stosowane przez Grupę zasady (politykę) rachunkowości. 3.3.Konsolidacja Jednostki zależne Jednostki zależne to wszelkie jednostki, w odniesieniu do których Grupa ma zdolność kierowania ich polityką finansową i operacyjną, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa kontroluje daną jednostkę, uwzględnia się istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić. Jednostki zależne podlegają pełnej konsolidacji od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli. Przejęcie jednostek zależnych przez Grupę rozlicza się metodą nabycia. Koszt nabycia ustala się jako wartość godziwą przekazanych aktywów, wyemitowanych instrumentów finansowych oraz zobowiązań zaciągniętych lub przejętych na dzień wymiany oraz zobowiązań wynikających z ustalenia elementu warunkowego wynagrodzenia umowy. Koszty związane z przejęciem ujmowane są w skonsolidowanym wyniku finansowym w momencie poniesienia. Możliwe do zidentyfikowania aktywa nabyte oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe, przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych, wycenia się początkowo według ich wartości godziwej na dzień przejęcia. Dla każdego przejęcia Grupa ujmuje udziały nieposiadające kontroli w jednostce przejmowanej według wartości godziwej lub według przypadającej na udziały nieposiadające kontroli proporcjonalnej części aktywów netto przejmowanej jednostki. Nadwyżkę przekazanego wynagrodzenia, wartości udziałów nieposiadających kontroli w jednostce przejmowanej oraz wartości godziwej ewentualnych wcześniejszych udziałów w kapitale własnym przejmowanej jednostki na dzień przejęcia nad wartością godziwą możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywów netto, ujmuje się jako wartość firmy. Jeżeli wartość ta jest niższa od wartości godziwej aktywów netto przejętej jednostki, różnicę ujmuje się bezpośrednio w skonsolidowanym wyniku. Przychody i koszty, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Tam, gdzie było to konieczne, zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości, zastosowanymi przez Grupę. 3.4.Sprawozdawczość dotycząca segmentów Informacje o segmentach operacyjnych są przedstawiane na tej samej podstawie, co zastosowana do celów sprawozdawczości wewnętrznej dostarczanej Zarządowi jednostki dominującej, który jest odpowiedzialny za alokację zasobów i ocenę wyników segmentów. Kwoty przedstawione w sprawozdawczości wewnętrznej są mierzone zgodne z zasadami stosowanymi w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, zgodnym z MSSF UE. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 14 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 3.5.Wycena pozycji wyrażonych w walutach obcych Waluta funkcjonalna Pozycje zawarte w sprawozdaniach finansowych poszczególnych jednostek Grupy wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym dana jednostka prowadzi działalność („waluta funkcjonalna"). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich, będących walutą funkcjonalną jednostki dominującej i walutą prezentacji Grupy. Prezentowane dane zostały zaokrąglone do pełnych tysięcy złotych, o ile nie wskazano inaczej. Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z tytułu rozliczenia tych transakcji oraz wyceny księgowej aktywów i zobowiązań pieniężnych, wyrażonych w walutach obcych, ujmuje się w wyniku finansowym i prezentuje per saldo w pozostałych przychodach lub pozostałych kosztach operacyjnych. Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań, wyrażone w walucie obcej, są przeliczane na dzień kończący okres sprawozdawczy, według średniego kursu dla danej waluty, obowiązującego na ten dzień. Niepieniężne pozycje aktywów i zobowiązań, wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej, są przeliczane według średniego kursu, obowiązującego w dniu dokonania transakcji. Niepieniężne pozycje ze sprawozdania z sytuacji finansowej, wyrażone w walucie obcej, wyceniane według wartości godziwej, są przeliczane według średniego kursu, obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej. Przeliczenie danych spółek wchodzących w skład Grupy Wyniki finansowe i pozycje ze sprawozdania z sytuacji finansowej wszystkich jednostek, z których żadna nie prowadzi działalności w warunkach hiperinflacji, których waluty funkcjonalne różnią się od waluty prezentacji, przelicza się na walutę prezentacji w następujący sposób: aktywa i zobowiązania w każdym prezentowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej przelicza się według kursu średniego NBP obowiązującego na dzień kończący okres sprawozdawczy; przychody i koszty przelicza się według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów na dzień kończący każdy miesiąc roku obrotowego oraz wszelkie wynikające stąd różnice kursowe ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach. Wartość firmy i korekty do poziomu wartości godziwej, które powstają przy nabyciu jednostki zagranicznej, traktuje się jako aktywa i zobowiązania jednostki zagranicznej oraz przelicza według kursu zamknięcia na dzień kończący okres sprawozdawczy. 3.6.Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe wycenia się według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonego o zakumulowane odpisy amortyzacyjne i ewentualne zakumulowane odpisy z tytułu utraty wartości. Cena nabycia obejmuje cenę zakupu składnika majątku, obciążenia o charakterze publicznoprawnym (w przypadku importu) oraz koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania, łącznie z kosztami transportu, jak też załadunku i wyładunku. Rabaty, upusty oraz inne podobne zmniejszenia i odzyski zmniejszają cenę nabycia składnika aktywów. Koszt wytworzenia składnika środków trwałych oraz środków trwałych w budowie obejmuje ogół kosztów poniesionych przez Grupę w okresie jego budowy, montażu, przystosowania i ulepszenia poniesionych do dnia, kiedy składnik majątkowy jest dostępny do użytkowania, w tym również, niepodlegający odliczeniu podatek od towarów i usług oraz podatek akcyzowy. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 15 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Aktywowaniu podlegają, poniesione w późniejszym okresie, koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Grupa osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Koszty remontów i utrzymania środków trwałych są ujmowane na bieżąco w wyniku finansowym. Amortyzację wylicza się dla wszystkich środków trwałych, za wyjątkiem gruntów oraz środków trwałych w budowie, przez oszacowany okres ich użytkowania, przy zastosowaniu metody amortyzacji liniowej oraz przy uwzględnieniu wartości rezydualnej, o ile jest ona istotna. W poszczególnych grupach stosowane są następujące stawki amortyzacji: budynki i budowleod 10 do 40 lat urządzenia techniczne i maszynyod 2 do 10 lat środki transportuod 2 do 10 lat pozostałe środki trwałeod 2 do 20 lat W przypadku inwestycji w obce środki trwałe (wynajmowana powierzchnia) stosuje się okres amortyzacji powiązany z okresem trwania umowy wynajmu. Poprawność stosowanych okresów użytkowania, metod amortyzacji oraz wartości rezydualnych środków trwałych (o ile nie jest nieznaczna) jest przez Grupę corocznie weryfikowana. Zmiany Grupa ujmuje jako zmiany szacunków księgowych i odnosi w wynik finansowy odpowiednio w okresie, w którym ma miejsce zmiana szacunków i okresach kolejnych. Znaczące komponenty środków trwałych amortyzowane są zgodnie z oszacowanym okresem użytkowania danego komponentu. Zyski lub straty ze sprzedaży / likwidacji pozycji rzeczowych aktywów trwałych określa się jako różnicę między przychodami ze sprzedaży a wartością księgową tych pozycji i ujmuje się je w wyniku finansowym. Środki trwałe w budowie wyceniane są według cen nabycia lub w wysokości kosztów pozostających w bezpośrednim związku z ich wytworzeniem, pomniejszonych o odpisy z tytułu utraty wartości. Wartość środków trwałych w budowie powiększają koszty finansowania zewnętrznego zaciągniętego w celu ich finansowania. 3.7.Leasing a)Aktywa z tytułu prawa do użytkowania Grupa rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. w dniu, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszone o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Grupa nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają ocenie, czy nastąpiła utrata wartości. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania prezentowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w odrębnej pozycji. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 16 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) b)Zobowiązania z tytułu leasingu W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa wycenia zobowiązania z tytułu leasingu w wysokości wartości bieżącej opłat leasingowych pozostających do zapłaty w tej dacie. Opłaty leasingowe obejmują opłaty stałe (w tym zasadniczo stałe opłaty leasingowe), pomniejszone o wszelkie należne zachęty leasingowe, zmienne opłaty, które zależą od indeksu lub stawki oraz kwoty, których zapłaty oczekuje się w ramach gwarantowanej wartości końcowej. Opłaty leasingowe obejmują również cenę wykonania opcji kupna, jeżeli można z wystarczającą pewnością założyć jej wykonanie przez Grupę oraz płatności kar pieniężnych za wypowiedzenie leasingu, jeżeli w warunkach leasingu przewidziano możliwość wypowiedzenia leasingu przez Grupę. Zmienne opłaty leasingowe, które nie zależą od indeksu lub stopy, są ujmowane jako koszty w okresie, w którym następuje zdarzenie lub warunek powodujący płatność. Przy obliczaniu wartości bieżącej opłat leasingowych Grupa stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy w dniu rozpoczęcia leasingu. Po dacie rozpoczęcia kwota zobowiązań z tytułu leasingu zostaje zwiększona w celu odzwierciedlenia odsetek i zmniejszona o dokonane płatności leasingowe. Ponadto wartość bilansowa zobowiązań z tytułu leasingu podlega ponownej wycenie w przypadku zmiany okresu leasingu lub zmiany zasadniczo stałych opłat leasingowych. c)Leasing krótkoterminowy i leasing aktywów o niskiej wartości Grupa stosuje zwolnienie z ujmowania leasingu krótkoterminowego do swoich krótkoterminowych umów leasingu (tj. umów, których okres leasingu wynosi 12 miesięcy lub krócej od daty rozpoczęcia i nie zawiera opcji kupna). Grupa stosuje również zwolnienie w zakresie ujmowania leasingu aktywów o niskiej wartości, w odniesieniu do leasingu o niskiej wartości. Opłaty leasingowe z tytułu leasingu krótkoterminowego i leasingu aktywów o niskiej wartości ujmowane są jako koszty metodą liniową przez okres trwania leasingu. 3.8.Wartości niematerialne Składnik wartości niematerialnych wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia, pomniejszonym o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Późniejsze wydatki na składniki istniejących wartości niematerialnych podlegają aktywowaniu tylko wtedy, gdy zwiększają przyszłe korzyści ekonomiczne związane z danym składnikiem. Pozostałe nakłady są ujmowane w wyniku finansowym w momencie poniesienia. Okres i metoda amortyzacji weryfikowane są na koniec każdego roku obrotowego. Zmiany Grupa ujmuje jako zmiany szacunków księgowych i odnosi do wyniku finansowego odpowiednio w okresie, w którym ma miejsce zmiana stawek amortyzacyjnych i okresach kolejnych. Amortyzację wylicza się przez oszacowany okres użytkowania składników wartości niematerialnych, przy zastosowaniu metody amortyzacji liniowej. Przyjęte stawki amortyzacji, stosowane dla wartości niematerialnych wynoszą: znaki towarowe10 lat licencje i oprogramowanieod 1 do 20 lat 3.9.Wartość firmy Wartość firmy nie podlega amortyzacji, lecz jest testowana na utratę wartości raz na rok lub częściej, jeśli wystąpią ku temu przesłanki. Na dzień przejęcia nabyta wartość firmy jest alokowana do każdego z ośrodków wypracowujących środki pieniężne, które będą korzystać z synergii połączenia, nie większego niż segment operacyjny. Zasady rachunkowości, w odniesieniu do testowania wartości firmy na utratę wartości, przedstawiono w nocie 11. Wartość firmy ustalana jest w walucie funkcjonalnej ośrodka wypracowującego środki pieniężne i przelicza na walutę funkcjonalną jednostki dominującej, wg kursu obowiązującego na koniec okresu sprawozdawczego. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 17 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 3.10.Utrata wartości niefinansowych aktywów trwałych Na każdy dzień kończący okres sprawozdawczy Grupa ocenia, czy istnieją przesłanki wskazujące na to, że mogła nastąpić utrata wartości któregoś ze składników niefinansowych aktywów trwałych. W razie stwierdzenia, że przesłanki takie zachodzą lub w razie konieczności przeprowadzenia corocznego testu sprawdzającego, czy nastąpiła utrata wartości (w przypadku wartości firmy), Grupa dokonuje oszacowania wartości odzyskiwalnej danego składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne, do którego dany składnik aktywów należy. Wartość odzyskiwalna składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne („OWSP”) odpowiada wartości godziwej, pomniejszonej o koszty sprzedaży tego składnika aktywów lub odpowiednio ośrodka wypracowującego środki pieniężne lub jego wartości użytkowej, zależnie od tego, która z nich jest wyższa. Wartość odzyskiwalną ustala się dla poszczególnych aktywów, chyba że dany składnik aktywów nie generuje samodzielnie wpływów pieniężnych, które w większości są niezależne od tych, które są generowane przez inne aktywa lub grupy aktywów. Jeśli wartość księgowa składnika aktywów jest wyższa niż jego wartość odzyskiwalna, ma miejsce utrata wartości i dokonuje się wówczas odpisu, do ustalonej wartości odzyskiwalnej. Odpis alokowany jest w pierwszej kolejności do wartości firmy, a następnie pro-rata do pozostałych aktywów tego OWSP. Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości składników majątkowych ujmuje się w tych kategoriach kosztów, które odpowiadają funkcji składnika aktywów, w przypadku którego stwierdzono utratę wartości. Na każdy dzień kończący okres sprawozdawczy Grupa ocenia, czy występują przesłanki wskazujące na to, że odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości, który był ujęty w okresach poprzednich w odniesieniu do danego składnika aktywów (za wyjątkiem wartości firmy) lub OWSP jest zbędny, lub czy powinien zostać zmniejszony. Jeżeli takie przesłanki występują, Grupa szacuje wartość odzyskiwalną tego składnika aktywów lub OWSP. 3.11.Koszty finansowania zewnętrznego Koszty finansowania zewnętrznego, bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem składników majątku, wymagających dłuższego czasu, aby mogły być zdatne do użytkowania, są kapitalizowane (o ile nie są nieznaczne) jako część kosztu nabycia odpowiednio środków trwałych i wartości niematerialnych aż do momentu, w którym aktywa te są dostępne do zamierzonego użytkowania. 3.12.Aktywa finansowe Aktywa finansowe, w momencie wprowadzenia do ksiąg rachunkowych, są wyceniane według wartości godziwej zapłaty, powiększonej o koszty transakcyjne, z wyjątkiem aktywów finansowych wykazywanych w wartości godziwej przez wynik finansowy, w przypadku których koszty transakcyjne odnoszone są do wyniku finansowego. Transakcje zakupu i sprzedaży instrumentów finansowych ujmuje się na dzień przeprowadzenia (zawarcia) transakcji. Należność z tytułu dostaw i usług, bez znaczącego elementu finansowania, wycenia się początkowo w cenie transakcyjnej, w momencie jej powstania. Aktywa finansowe wyłącza się z ksiąg rachunkowych, gdy prawa do uzyskiwania przepływów pieniężnych z ich tytułu wygasły lub prawa te zostały przeniesione i dokonano przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu ich własności. W przypadku braku przeniesienia zasadniczo całego ryzyka i wszystkich pożytków z tytułu posiadania aktywa, aktywo wyłącza się z ksiąg rachunkowych z chwilą utraty kontroli przez Grupę nad danym aktywem. Grupa klasyfikuje aktywa finansowe do następujących kategorii wyceny: a)wyceniane według zamortyzowanego kosztu; b)wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy; c)wyceniane w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody; Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 18 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Klasyfikacja jest uzależniona od przyjętego przez Grupę modelu biznesowego zarządzania aktywami finansowymi oraz warunków umownych przepływów pieniężnych. Grupa dokonuje reklasyfikacji inwestycji w instrumenty dłużne wtedy i tylko wtedy, gdy zmienia się model biznesowy zarządzania tymi aktywami. a)aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu Instrumenty dłużne, utrzymywane w celu ściągnięcia umownych przepływów, które obejmują wyłącznie spłaty kapitału i odsetek, są wyceniane według zamortyzowanego kosztu. Do tej kategorii Grupa zalicza należności handlowe oraz środki pieniężne. Przychody z tytułu odsetek (w przypadku należności o terminie spłaty powyżej 1 roku) oblicza się metodą efektywnej stopy procentowej i wykazuje w pozycji „przychody z tytułu odsetek” w wyniku finansowym. Odpisy z tytułu utraty wartości należności handlowych ujmuje się zgodnie z zasadą rachunkowości, wskazaną w nocie 3.13 i prezentuje w kosztach sprzedaży. Na 31 grudnia 2023 oraz 2022 r. Grupa nie posiada aktywów zaliczanych do pozostałych kategorii, tj. (b) wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy oraz (c) wycenianych w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody. 3.13.Utrata wartości aktywów finansowych Grupa przeprowadza analizę indywidualną oraz grupową należności handlowych pod kątem ich utraty wartości. Należności analizowane są indywidualnie w przypadku, kiedy istnieją obiektywne dowody utraty wartości, które mogą mieć negatywny wpływ na wysokość przyszłych przepływów. Do istotnych obiektywnych przesłanek należą np. wystąpienie na drogę sądową przeciwko dłużnikowi, poważne problemy finansowe dłużnika, istotne przeterminowanie płatności. W przypadku krótkoterminowych należności handlowych analizowanych grupowo, które nie mają znaczącego elementu finansowania, Grupa stosuje podejście uproszczone wymagane w MSSF 9 i wycenia odpisy z tytułu utraty wartości w wysokości strat kredytowych, oczekiwanych w całym okresie życia należności, od momentu jej początkowego ujęcia. Grupa stosuje matrycę odpisów, w której odpisy oblicza się dla należności handlowych, zaliczonych do różnych okresów przeterminowania. Na potrzeby ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe pogrupowano na podstawie podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego (wyodrębnione zostały grupy zgodnie z kanałami dystrybucji - należności od klientów eksportowych, sieciowych, hurtowych i indywidualnych). W celu określenia ogólnego współczynnika niewypełnienia zobowiązania przeprowadza się analizę nieściągalności za ostatnie 3 lata, odrębnie dla każdej ze spółek wchodzących w skład Grupy. Współczynniki niewypełnienia zobowiązania oblicza się dla następujących przedziałów: niewymagalne; przeterminowane do 30 dni; przeterminowane od 30 do 60 dni; przeterminowane od 60 do 90 dni; przeterminowane powyżej 90 dni. W celu określenia współczynnika niewypełnienia zobowiązania dla danego przedziału wiekowania wykorzystuje się dane historyczne odnośnie należności przekazanych na drogę sądową oraz spisanych, a także dane odnośnie udziału otrzymanych płatności w poszczególnych przedziałach wiekowania. Uwzględniony został również wpływ ubezpieczenia należności oraz czynników przyszłych na kwotę strat kredytowych. Odpis z tytułu utraty wartości oblicza się uwzględniając współczynniki niewypełnienia zobowiązania, skorygowane o wpływ czynników przyszłych oraz wysokość salda należności niespłaconych na dzień bilansowy dla każdego przedziału analizy wiekowej. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 19 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 3.14.Zapasy Zapasy obejmują towary oraz aktywa z tytułu spodziewanych zwrotów. Towary wyceniane są po cenie nabycia nie wyższych niż cena sprzedaży netto. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży zapasów, pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty dokonania sprzedaży. Wycena rozchodowanych zapasów następuje według cen przeciętnych, to jest, ustalonych w wysokości średniej ważonej cen danej pozycji towarowej. Grupa szacuje wartość zapasów z tytułu spodziewanych zwrotów, tj. wartość towarów, dla których spodziewa się zwrotu od klientów, zgodnie z prawem ujętym w umowie lub przewidzianym przez prawo (patrz polityka w zakresie rozpoznawania przychodów, nota 3.23), na podstawie danych historycznych, obejmujących poziom zwrotów z 3 poprzednich lat, w stosunku do przychodów ze sprzedaży. Szacowana wartość tych zapasów zmniejsza wartości sprzedanych towarów. Odpis na zapasy jest kalkulowany na bazie rotacji poszczególnych towarów, tzn. na podstawie proporcji wielkości zapasu i ilości sprzedanego towaru w ciągu ostatnich 12 miesięcy. Odpisem objęte są pozycje, których zapas przekracza przewidywaną 2-letnią sprzedaż, przy czym nigdy nie wynosi 100%. Kalkulacja obejmuje towary, które są w stałej ofercie Spółki, ze względu na konieczność uzyskania wiarygodnych danych historycznych w zakresie rzeczywistych danych w dłuższym okresie. Nowe produkty są wyłączone z kalkulacji z uwagi na wymagany okres wprowadzenia produktu na rynek i brak, w związku z tym, wystarczających danych do analizy. Odpisy aktualizujące zapasy ujmowane są w koszcie własnym sprzedaży. 3.15.Środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych Środki pieniężne i ich ekwiwalenty wykazane w sprawozdaniu z sytuacji finansowej, obejmują środki pieniężne w banku i w kasie oraz krótkoterminowe aktywa finansowe o dużej płynności, o pierwotnym okresie zapadalności nieprzekraczającym trzech miesięcy, łatwo wymienialne na określone kwoty środków pieniężnych oraz narażone na nieznaczne ryzyko zmiany wartości godziwej. 3.16.Kapitały Kapitały własne ujmuje się w księgach rachunkowych z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa oraz postanowieniami statutu. Rodzaje kapitałów własnych: kapitał podstawowy (akcyjny) Spółki wykazuje się w wartości nominalnej określonej w statucie i wpisanej w rejestrze sądowym, kapitał zapasowy z nadwyżki ceny emisyjnej nad wartością nominalną wykazuje się w wartości otrzymanych wpływów z emisji akcji w kwocie przekraczającej wartość nominalną wyemitowanych akcji, pomniejszony o koszty transakcyjne związane z emisją, kapitał rezerwowy obejmuje kapitał utworzony na skup akcji własnych oraz inne kapitały rezerwowe, utworzone na podstawie uchwały WZA różnice z przeliczenia jednostek zagranicznych pozostałe kapitały obejmują zyski i straty aktuarialne, powstałe przy wycenie aktuarialnej rezerw na świadczenia emerytalne i podobne, zyski zatrzymane utworzone z podziału wyniku finansowego, niepodzielonego wyniku finansowego oraz zysku (straty) netto za okres, którego dotyczy sprawozdanie finansowe. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 20 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Koszty transakcyjne, dotyczące publicznej emisji akcji, odnoszone są do kapitału własnego i pomniejszają nadwyżkę wartości emisyjnej nad wartością nominalną akcji w momencie emisji akcji. 3.17.Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych W momencie początkowego ujęcia, kredyty bankowe są ujmowane według wartości godziwej, pomniejszonej o koszty transakcyjne, a po początkowym ujęciu, wyceniane są według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. 3.18.Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania Zobowiązania z tytułu dostaw i usług początkowo ujmuje się w wartości godziwej, a następnie, o ile dyskonto byłoby istotne, wycenia według zamortyzowanego kosztu, stosując metodę efektywnej stopy procentowej. Pozostałe zobowiązania obejmują potencjalne zobowiązanie z tytułu zwrotów towarów dokonywanych przez klientów, z prawem ujętym w umowie lub przewidzianym przez prawo (patrz polityka w zakresie rozpoznawania przychodów, nota 3.23). Wartość tego zobowiązania jest szacowana na podstawie danych historycznych obejmujących poziom zwrotów z 3 poprzednich lat w stosunku do przychodów ze sprzedaży Jednocześnie Grupa ujmuje szacowaną wartość zapasów, którą klienci mogą zwrócić i ujmuje ją w pozycji zapasy oraz jako zmniejszenie wartości sprzedanych towarów (patrz nota 3.14). Na podstawie przepisów Parlamentu Europejskiego oraz obowiązujących ustaw m.in. o zużytym sprzęcie elektrycznym i elektronicznym Spółkę, jako podmiot wprowadzający do obrotu sprzęt elektryczny i elektroniczny, baterie i akumulatory, opakowania oraz produkty tj. oleje czy opony, obowiązuje system rozszerzonej odpowiedzialności producenta, w ramach którego odpowiedzialność producenta za produkt obowiązuje na etapie cyklu życia produktu, gdy staje się on odpadem. Jednostka Dominująca jest zobowiązana do sfinansowania systemu zbierania i recyklingu odpadów powstałych z wprowadzonych przez siebie produktów i opakowań. Obowiązki te realizowane są poprzez zawarcie umowy z Organizacjami Odzysku. Koszty wynikające z tych umów rozpoznawane są w całym okresie oraz rozliczane na koniec roku obrotowego po otrzymaniu ostatecznej faktury. 3.19.Przychody przyszłych okresów Przychody przyszłych okresów obejmują głównie: równowartość otrzymanych lub należnych od kontrahentów środków z tytułu świadczeń, których wykonanie nastąpi w następnych okresach sprawozdawczych, środki pieniężne (w tym dotacje rządowe) otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia środków trwałych w budowie, rozliczane równolegle do odpisów amortyzacyjnych środków trwałych sfinansowanych z tych źródeł. Przychody przyszłych okresów są prezentowane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pasywach w linii „zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania”. 3.20.Podatek bieżący i odroczony Na obowiązkowe obciążenia wyniku składają się podatek bieżący oraz podatek odroczony. Podatek bieżący Bieżące obciążenie podatkowe jest obliczane na podstawie wyniku podatkowego danego okresu sprawozdawczego. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym roku podatkowym. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 21 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Podatek odroczony Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w odniesieniu do różnic przejściowych pomiędzy wartościami księgowymi aktywów i zobowiązań, a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmuje się tylko wtedy, gdy jest prawdopodobne, że w przyszłości zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który umożliwi wykorzystanie różnic przejściowych i odliczenie strat podatkowych. Aktywa ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej możliwej do odliczenia, ustalonej przy uwzględnieniu zasady ostrożności. Wysokość aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się przy uwzględnieniu stawek podatku dochodowego, które będą obowiązywać w momencie realizacji aktywów lub powstania zobowiązania. Aktywa oraz zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego zostały skompensowane dla poszczególnych spółek Grupy, gdyż na tym poziomie spełnione są kryteria MSR 12 „Podatek dochodowy”, dotyczące kompensowania aktywów i zobowiązań z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Podatek odroczony ujmuje się od różnic przejściowych, powstałych na inwestycjach w jednostki zależne i współzależne, za wyjątkiem przypadku, gdy Grupa kontroluje odwracanie tych różnic i jest prawdopodobne, że różnice te nie odwrócą się w dającej się przewidzieć przyszłości. 3.21.Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych Program świadczeń po okresie zatrudnienia – program określonych składek Jednostka Dominująca uczestniczy w państwowym programie świadczeń po okresie zatrudnienia, płacąc odpowiedni procent płacy brutto, jako składkę do Zakładu Ubezpieczeń Społecznych. Program ten stanowi program określonych składek. Płacone składki ujmowane są jako koszt w momencie poniesienia. Jednostka Dominująca uczestniczy także od 2019 r. w programie Pracowniczych Planów Kapitałowych, płacąc odpowiedni procent płacy brutto jako składkę. Program ten stanowi program określonych składek i płacone składki ujmowane są jako koszt w momencie poniesienia. Spółki zależne uczestniczą również w państwowych programach świadczeń po okresie zatrudnienia, opłacając składki do odpowiedników ZUS w krajach, w których mają siedzibę (Rumunia, Chiny). Programy te są również programami określonych składek. Płacone składki ujmowane są jako koszt w momencie poniesienia. Program świadczeń po okresie zatrudnienia – program określonych świadczeń (odprawy emerytalne) oraz inne świadczenia Zgodnie z Kodeksem Pracy oraz zakładowymi systemami i regulaminami wynagradzania pracownicy Jednostki Dominującej mają prawo do odpraw pośmiertnych oraz odpraw emerytalnych. Odprawy pośmiertne są wypłacane jednorazowo rodzinie pracownika, w przypadku jego śmierci. Odprawy emerytalne są wypłacane jednorazowo, w momencie przejścia na emeryturę. Program jest w całości finansowany przez Grupę. Wysokość odpraw emerytalnych oraz pośmiertnych zależy od stażu pracy oraz średniego wynagrodzenia pracownika. Grupa tworzy rezerwę na przyszłe zobowiązania z tytułu odpraw emerytalnych i odpraw pośmiertnych w celu przyporządkowania kosztów do okresów, których dotyczą. Wartość bieżąca tych zobowiązań jest obliczona przez niezależnego aktuariusza metodą prognozowanych świadczeń jednostkowych. Naliczone zobowiązania są równe zdyskontowanym płatnościom, które w przyszłości zostaną dokonane, z uwzględnieniem rotacji zatrudnienia i dotyczą okresu do dnia kończącego okres sprawozdawczy. Informacje demograficzne oraz informacje o rotacji zatrudnienia oparte są o dane historyczne. Zyski i straty z obliczeń aktuarialnych są rozpoznawane w wyniku finansowym, poza zyskami i stratami aktuarialnymi, które rozpoznawane są w innych całkowitych dochodach. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 22 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) W krajach, w których siedziby mają spółki zależne, nie ma wymogów dotyczących wypłat odpraw emerytalnych analogicznych do Kodeksu Pracy w Polsce, nie istnieją również regulacje wewnętrzne, które przyznawałyby pracownikom prawo do takich wypłat. 3.22.Rezerwy Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży zobowiązanie (prawne lub zwyczajowo oczekiwane) wynikające ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego zobowiązania spowoduje konieczność wypływu środków uosabiających korzyści ekonomiczne, oraz można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania. Rezerwa jest ujmowana w wysokości wiarygodnego szacunku kwoty wymaganej do rozliczenia bieżącego zobowiązania, na dzień kończący okres sprawozdawczy, z uwzględnieniem ryzyka i niepewności związanej z tym zobowiązaniem. W szczególności, rezerwę tworzy się na przewidywane reklamacje. Rezerwę tworzy się na podstawie faktycznej ilości sprzedanych towarów w ciągu ostatnich 12 miesięcy oraz ustalonego współczynnika awaryjności i średnich kosztów obsługi reklamacji. Parametry niezbędne do kalkulacji będą ustalane raz dla danego roku na podstawie danych z ostatnich 3 lat. 3.23.Rozpoznawanie przychodów ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży wykazuje się w wartości godziwej, otrzymanej lub należnej zapłaty z tytułu sprzedaży, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, spodziewane zwroty, rabaty i opusty. Grupa ujmuje przychody z umów z klientami, gdy spełnione są poniższe warunki: strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków; spółka jest w stanie zidentyfikować prawa każdej ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane; spółka jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane; umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych jednostki); jest prawdopodobne, że jednostka otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. W szczególności, zgodnie z powyższymi zasadami, Grupa ujmuje przychody ze sprzedaży towarów. Umowy z klientami zawierają tylko jedno zobowiązanie do wykonania świadczenia – dostawa towaru, więc przychód jest rozpoznawany w określonym momencie. Jednostka ujmuje przychody w momencie spełnienia zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie towaru klientowi. Przekazanie kontroli nad składnikiem aktywów następuje w momencie określonym na podstawie Incoterms lub zgodnie z umowami zawartymi z klientami. Przychody ze sprzedaży towarów obejmują także usługi transportowe, świadczone przez podmioty zewnętrzne, których koszty ponoszone są przez odbiorców w przypadku, kiedy Grupa organizuje i ponosi ryzyko w trakcie transportu. Niektóre umowy z klientami zawierają kwoty zmienne wynagrodzenia w związku z udzielaniem rabatów, w tym wynikających z osiągnięciem określonego poziomu obrotów. Zgodnie z MSSF 15, Grupa oszacowuje kwotę rabatów należnych klientom i ujmuje je jako zmniejszenie przychodów ze sprzedaży oraz zobowiązanie z tytułu dostaw i usług. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 23 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Niektóre umowy z klientami zawierają prawo do zwrotu towarów. Zgodnie z obowiązującymi przepisami, konsument ma prawo do odstąpienia od umowy zakupu towaru zawartej na odległość w ciągu 14 dni od daty dostarczenia towaru. Prawo to dotyczy klientów, którzy dokonują zakupów poprzez sklep internetowy toya24.pl oraz portale zakupowe. Ponadto Grupa udziela niektórym swoim klientom prawa do zwrotu zakupionych towarów w ograniczonym czasowo zakresie. Grupa szacuje potencjalne zobowiązanie z tego tytułu i jeżeli jest istotna, ujmuje ją jako zmniejszenie przychodów ze sprzedaży oraz zobowiązania z tytułu spodziewanych zwrotów w pozycji „zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania” (nota 3.18). Jednocześnie Grupa ujmuje szacowaną wartość zapasów, którą klienci mogą zwrócić i ujmuje ją w zapasach w pozycji aktywów z tytułu spodziewanych zwrotów oraz jako zmniejszenie wartości sprzedanych towarów (nota 3.14). 3.24.Pozostałe koszty i przychody operacyjne Pozostałe przychody i koszty operacyjne obejmują przychody i koszty z działalności niebędącej podstawową działalnością operacyjną jednostki, np. zyski lub straty ze zbycia lub likwidacji rzeczowych aktywów trwałych, spisane należności, kary i grzywny, darowizny. 3.25.Przychody i koszty finansowe Przychody i koszty finansowe związane są z finansowaniem działalności jednostki i obejmują, w szczególności, odsetki i prowizje. 3.26.Dywidendy Zobowiązanie do wypłaty dywidendy rozpoznawane jest w momencie ustalenia praw akcjonariuszy lub udziałowców do jej otrzymania. 4.Waluty przyjęte do sporządzenia sprawozdania finansowego Do wyceny pozycji ze sprawozdania z sytuacji finansowej, wyrażonych w walutach obcych, przyjęto następujące kursy: Waluta 31 grudnia 2023 () 31 grudnia 2022 1 EUR 4,3480 4,6899 1 USD 3,9350 4,4018 1 CNY 0,5534 0,6348 () zgodnie z tabelą NBP nr 251/A/NBP/2023 z dnia 29.12.2023 Do przeliczenia pozycji ze sprawozdań z sytuacji finansowej spółek zależnych z waluty funkcjonalnej na walutę prezentacji, przyjęto następujące kursy, stanowiące średnie arytmetyczne bieżących kursów średnich, ogłaszanych przez NBP na ostatni dzień każdego miesiąca, w okresie od stycznia do grudnia odpowiednio 2023 i 2022. Waluta 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 1 RON 0,8742 0,9475 1 CNY 0,5534 0,6348 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 24 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Do przeliczenia wyników finansowych spółek zależnych oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych z waluty funkcjonalnej na walutę prezentacji, przyjęto następujące kursy, stanowiące średnie arytmetyczne bieżących kursów średnich, ogłaszanych przez NBP na ostatni dzień każdego miesiąca, w okresie od stycznia do grudnia, odpowiednio 2023 i 2022: Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia Waluta 2023 2022 1 RON 0,9145 0,9501 1 CNY 0,5902 0,6619 5.Ważne oszacowania i osądy księgowe Oszacowania i osądy poddawane są nieustannej weryfikacji. Szacunki i oceny, przyjęte na potrzeby sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego, są oparte na doświadczeniu wynikającym z danych historycznych oraz analizie i przewidywaniach odnośnie przyszłych zdarzeń, które zgodnie z najlepszą wiedzą Zarządu jednostki dominującej, w danej sytuacji wydają się zasadne. Grupa dokonuje oszacowań i przyjmuje założenia dotyczące przyszłości. Uzyskane w ten sposób oszacowania księgowe, z definicji, rzadko pokrywać się będą z faktycznymi rezultatami. Oszacowania i założenia, które niosą za sobą znaczące ryzyko konieczności wprowadzenia istotnej korekt wartości księgowej aktywów i zobowiązań w trakcie bieżącego lub kolejnego roku obrotowego, omówiono poniżej. Ujmowanie przychodów – wynagrodzenie zmienne oraz zwroty Niektóre umowy z klientami zawierają kwoty zmienne wynagrodzenia, w związku z udzielaniem rabatów, w tym wynikających z osiągnięciem określonego poziomu obrotów. Zgodnie z MSSF 15, jeśli wynagrodzenie określone w umowie, obejmuje kwotę zmienną, jednostka oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta i zalicza do ceny transakcyjnej część lub całość kwoty wynagrodzenia zmiennego wyłącznie w takim zakresie, w jakim istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że nie nastąpi odwrócenie znaczącej części kwoty wcześniej ujętych skumulowanych przychodów w momencie, kiedy ustanie niepewność co do wysokości wynagrodzenia zmiennego. Grupa szacuje potencjalne zobowiązanie z tytułu udzielonych rabatów i jeżeli jest istotne, ujmuje je jako zmniejszenie przychodów ze sprzedaży oraz zobowiązania z tytułu dostaw i usług. Na koniec roku obrotowego rabaty, w istotnej części zostały rozliczone. Okresy użytkowania oraz stawki amortyzacyjne rzeczowych aktywów trwałych Zarząd Grupy ustala szacowany okres użytkowania oraz stawki amortyzacyjne rzeczowych aktywów trwałych. Szacunki te opierają się na prognozowanych okresach wykorzystania poszczególnych aktywów. Szacunek ten może ulegać istotnym zmianom w wyniku pojawiających się na rynku nowych rozwiązań technologicznych, planów Zarządu jednostki dominującej lub intensywności eksploatacji. Zarząd zwiększy lub obniży stawki amortyzacyjne, jeżeli okres użytkowania okaże się krótszy lub dłuższy, niż pierwotnie przewidywano, oraz dokona aktualizacji wartości aktywów przestarzałych technicznie lub nie strategicznych aktywów, których użytkowania zaprzestano. Wielkość amortyzacji oraz wartość środków trwałych podano w nocie 8. Jeżeli rzeczywiste okresy użytkowania rzeczowych aktywów trwałych byłyby krótsze o 10% od szacunków Zarządu, amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych byłaby wyższa na dzień 31 grudnia 2023 r. o 879 tys. zł, na dzień 31 grudnia 2022 r. o 565 tys. zł. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 25 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Okres leasingu dla umów na czas nieokreślony Grupa posiada umowy leasingu zawarte na czas nieokreślony. Ustalając okres leasingu, Spółka określa okres egzekwowalności umowy. Leasing przestaje być egzekwowalny, gdy zarówno leasingobiorca, jak i leasingodawca mają prawo wypowiedzenia umowy bez konieczności uzyskania zezwolenia drugiej strony bez ponoszenia kar większych niż nieznaczące. Spółka ocenia istotność szeroko rozumianych kar, tzn. poza kwestiami stricte umownymi bądź finansowymi, uwzględnia wszelkie inne istotne czynniki ekonomiczne zniechęcające do wypowiedzenia umowy (np. istotne inwestycje w przedmiocie leasingu, dostępność rozwiązań alternatywnych, koszty relokacji). Jeśli ani Spółka jako leasingobiorca, ani leasingodawca nie poniesie istotnej kary za wypowiedzenie (rozumianej szeroko), leasing przestaje być egzekwowalny i jego okres stanowi okres wypowiedzenia. Krańcowa stopa procentowa leasingobiorcy Grupa nie jest w stanie z łatwością ustalić stopy procentowej dla niektórych umów leasingowych, dlatego przy wycenie zobowiązania z tytułu leasingu, stosuje krańcową stopę procentową leasingobiorcy. Jest to stopa procentowa, jaką Spółka musiałaby zapłacić, aby na podobny okres, w tej samej walucie i przy podobnych zabezpieczeniach, pożyczyć środki niezbędne do zakupu składnika aktywów o podobnej wartości, co składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania w podobnym środowisku gospodarczym. Rezerwy Na każdy dzień kończący okres sprawozdawczy Grupa dokonuje istotnych szacunków wysokości rezerw: ‐rezerw na gwarancje i reklamacje – szacowaniu podlega poziom współczynnika awaryjności stosowanego do kalkulacji zgodnie z polityką opisaną w nocie 3.22; Współczynnik ten został ustalony na podstawie historycznie ponoszonych kosztów reklamacji i jest corocznie weryfikowany poprzez odniesienie do rzeczywiście ponoszonych kosztów; szczegóły dotyczące wysokości rezerwy– patrz nota 22, ‐innych rezerw wynikających ze zgłoszonych roszczeń wobec Grupy – szacowaniu podlega prawdopodobieństwo wystąpienia konieczności zapłaty oraz wysokość potencjalnego roszczenia. Odpisy aktualizujące zapasy do wartości netto możliwej do uzyskania Spółka ustalając wysokość odpisu aktualizującego zapasy analizuję rotację towarów. Szacowaniu podlega przeciętny okres, w którym towar jest sprzedawany, a powyżej którego tworzony jest odpis zgodnie z polityką opisaną w nocie 3.14; szczegóły dotyczące wysokości odpisu– patrz nota 12. Odpisy na oczekiwane straty kredytowe Grupa wykorzystuje macierze rezerw do wyceny odpisu na oczekiwane straty kredytowe w odniesieniu do należności handlowych. W celu ustalenia oczekiwanych strat kredytowych, należności handlowe zostały pogrupowane na podstawie podobieństwa charakterystyki ryzyka kredytowego. Grupa wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości, zgodnie z polityką opisaną w nocie 3.13; szczegóły dotyczące wysokości odpisu – patrz nota 13. W przypadku analizy indywidualnej, ocenie podlega jakość przesłanek, na podstawie których podejmowana jest decyzja o objęciu danej należności odpisem. Do istotnych obiektywnych przesłanek należą przeterminowanie płatności, które zgodnie z zawartą umową ubezpieczenia, powodują konieczność przekazania takiej wierzytelności do windykacji. Przesłanką do włączenia klienta do analizy indywidualnej może być też powzięcie wiedzy na temat poważnych problemów finansowych dłużnika. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 26 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 6.Zarządzanie ryzykiem finansowym Działalność prowadzona przez Grupę naraża ją na wiele różnych rodzajów ryzyka finansowego: ryzyko rynkowe (w tym ryzyko zmiany kursu walut, ryzyko zmiany wartości godziwej lub przepływów pieniężnych w wyniku zmian stóp procentowych), ryzyko kredytowe oraz ryzyko utraty płynności. Ogólny program zarządzania ryzykiem Grupy skupia się na minimalizowaniu jego potencjalnego wpływu na wyniki finansowe Grupy. Grupa nie wykorzystuje pochodnych instrumentów finansowych w celu zabezpieczania się przed tymi zagrożeniami. Zarząd ustala ogólne zasady zarządzania ryzykiem oraz politykę dotyczącą konkretnych dziedzin, takich jak ryzyko kredytowe, czy inwestowanie nadwyżek płynności. 6.1.Ryzyko rynkowe Ryzyko zmiany kursów walut Grupa dokonuje znaczących zakupów towarów u dostawców zagranicznych, w szczególności w Chinach, według cen określonych w walutach obcych w tym w szczególności w CNY i USD. Na dzień 31 grudnia 2023 r. 11% całego salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług stanowią zobowiązania wyrażone w USD, a 74% zobowiązania wyrażone w CNY (na 31 grudnia 2022 r. – 2% salda stanowią zobowiązania wyrażone w USD, a 84% zobowiązania wyrażone w CNY). Waluta CNY jest walutą funkcjonalną dla jednostek zależnych w Chinach. Na 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiadała zobowiązań z tytułu kredytów w walucie obcej. Na dzień 31 grudnia 2023 r. saldo środków pieniężnych w walucie obcej USD i EUR stanowiło 13% całego salda środków pieniężnych, w walucie CNY 15% salda, a w walucie RON 4% salda (na 31 grudnia 2022 r. - 37% całego salda stanowiły środki pieniężne w walucie USD i EUR, 51% w walucie CNY, a 9% w walucie RON). 33,5% przychodów Grupy jest realizowane przez działalność eksportową (sprzedaż poza rynkami, na których Grupa ma swoje podmioty), a 16,4% przychodów Grupy jest realizowane na rynkach lokalnych w Chinach i Rumunii, według cen określonych w walutach obcych, w USD, EUR, CNY i RON. Na dzień 31 grudnia 2023 r. 25% całego salda należności z tytułu dostaw i usług stanowią należności wyrażone w USD (na 31 grudnia 2022 r. - 32%), a 4% całego salda należności wyrażone w EUR (na 31 grudnia 2022 r. 1%). Ponadto na 31 grudnia 2023 12% salda należności z tytułu dostaw i usług wyrażone jest w walucie CNY z tytułu sprzedaży na rynku lokalnym w Chinach (na 31 grudnia 2022 r. 16%), a 18% salda w RON z tytułu sprzedaży na rynku lokalnym w Rumunii (na 31 grudnia 2022 15%). Waluty CNY i RON są walutami funkcjonalnymi dla jednostek zależnych w Chinach i Rumunii. Istnieje ryzyko, iż w przyszłości wahania kursów walut mogą mieć zarówno negatywny, jak i pozytywny wpływ na wyniki finansowe Grupy. Zmiany obserwowane w gospodarce światowej, mogły i mogą mieć negatywny wpływ na kursy walut. Grupa dotychczas nie wykorzystywała pochodnych instrumentów finansowych do zabezpieczenia się przed skutkami przyszłych zmian kursów walut obcych. Poniżej przedstawiono wrażliwość wyniku finansowego brutto na wzrost kursów walut na koniec bieżącego i poprzedniego roku obrotowego. Wrażliwość jest ustalona w wyniku przeliczenia wpływu wyższego/niższego kursu na przeszacowanie sald należności i zobowiązań handlowych oraz pozostałych wyrażonych w walutach, które nie są dla poszczególnych jednostek walutami funkcjonalnymi, przy pozostałych warunkach niezmiennych. Wzrost kursu walut o 10% na 31 grudnia 2023 USD EUR CNY RAZEM Należności handlowe i pozostałe 2 293 275 - 2 568 Zobowiązania handlowe i pozostałe (1 530) (24) (381) (1 935) RAZEM wpływ na wynik 2023 763 251 (381) 633 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 27 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Wzrost kursu walut o 10% na 31 grudnia 2022 USD EUR CNY RAZEM Należności handlowe i pozostałe 4 585 121 476 5 182 Zobowiązania handlowe i pozostałe (2 157) 1 (120) (2 276) RAZEM wpływ na wynik 2022 2 428 122 356 2 906 Ryzyko przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej z tytułu zmiany stopy procentowej Na 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r. Grupa posiadała środki pieniężne na rachunkach bankowych, oprocentowane w oparciu o zmienną stopę procentową (krótkoterminowe depozyty bankowe), co naraża Grupę na ryzyko zmiany przepływów pieniężnych w wyniku zmiany stóp procentowych, jednak z uwagi na wysokość tych odsetek, ryzyko nie jest istotne. Grupa nie posiada innych oprocentowanych aktywów. Polityka Grupy przewiduje wykorzystywanie kredytów bankowych o zmiennym oprocentowaniu. Naraża to Grupę na ryzyko zmiany przepływów pieniężnych w wyniku zmiany stóp procentowych. Na dzień 31 grudnia 2023 r. Grupa nie posiada zadłużenia z tytułu kredytów bankowych, natomiast na dzień 31 grudnia 2022 r. wszystkie zobowiązania z tytułu kredytów bankowych stanowiły zobowiązania oprocentowane według zmiennej stopy procentowej. Grupa analizuje narażenie na ryzyko przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej z tytułu zmiany stopy procentowej. Przeprowadza się symulację różnych scenariuszy, biorąc pod uwagę refinansowanie, odnawianie istniejących pozycji i finansowanie alternatywne. Na podstawie tych scenariuszy, Grupa oblicza wpływ określonych zmian stóp procentowych na wynik finansowy. Symulacje tworzy się dla środków zgromadzonych na rachunkach bankowych oraz zobowiązań, które stanowią największe pozycje narażone na zmiany oprocentowania. Przedstawioną poniżej analizę wrażliwości na ryzyko przepływów pieniężnych z tytułu zmiany stopy procentowej sporządzono w oparciu o instrumenty finansowe, które oparte są o zmienne stopy procentowe. Posiadane przez Grupę kredyty bankowe oparte były o stopy WIBOR. Wpływ zmiany rynkowych stóp procentowych na wynik finansowy został obliczony, jako iloczyn sald zobowiązań na 31 grudnia 2023 r. i 2022 r. oraz założonego odchylenia dla stopy bazowej, które przyjęto na poziomie 50 punktów bazowych (0,5%). +50 punktów bazowych -50 punktów bazowych Wpływ na wynik finansowy przed opodatkowaniem Wpływ na wynik finansowy przed opodatkowaniem Aktywa finansowe Środki pieniężne na rachunkach bankowych 173 (173) Zobowiązania finansowe Kredyty oparte o zmienną stopę (136) 136 Razem rok 2023 37 (37) +50 punktów bazowych -50 punktów bazowych Wpływ na wynik finansowy przed opodatkowaniem Wpływ na wynik finansowy przed opodatkowaniem Aktywa finansowe Środki pieniężne na rachunkach bankowych 183 (183) Zobowiązania finansowe Kredyty oparte o zmienną stopę (663) 663 Razem rok 2022 (480) 480 Grupa nie wykorzystuje instrumentów pochodnych celem minimalizacji ryzyka przepływów pieniężnych oraz wartości godziwej z tytułu zmiany stopy procentowej. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 28 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 6.2.Ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe powstaje w przypadku środków pieniężnych, zgormadzonych na rachunkach bankowych, a także zaangażowań kredytowych w odniesieniu do klientów, co obejmuje również nierozliczone należności z tytułu dostaw i usług. Ryzyko kredytowe odnoszące się do środków pieniężnych zgromadzonych na rachunkach bankowych, uznane jest przez Zarząd za niewielkie, ponieważ Grupa współpracuje wyłącznie z instytucjami finansowymi o sprawdzonej reputacji, które posiadają ratingi o wysokiej wiarygodności (Bank Handlowy w Warszawie S.A., mBank S.A. i BNP Paribas Bank Polska S.A.) w Polsce, Citi Bank, Agricultural Bank, Industrial and Commercial Bank of China i Bank of Ningbo w Chinach oraz BRD Groupe Societe Generale i Banca Transilvania w Rumunii.). W ocenie Zarządu, w odniesieniu do zaangażowań kredytowych u klientów Grupy, koncentracja ryzyka kredytowego nie jest znacząca. Obroty realizowane są przez 2 główne grupy klientów: sieci handlowe a także odbiorców hurtowych (w tym hurtownie i dystrybutorów). Grupa sprzedaje swoje towary w Polsce oraz na rynki zagraniczne – głównie Chiny, kraje Europy Środkowej, Południowej i Wschodniej (Rumunia, Węgry, Czechy, Niemcy, kraje bałkańskie, Rosja, Ukraina, Białoruś, Mołdawia), a także w krajach arabskich, Afryce, Azji oraz Ameryce Południowej. Podział na grupy klientów i rynki przedstawiono w tabeli poniżej (udział w przychodach ze sprzedaży): 2023 2022 Rynki lokalne – Rynek hurtowy () 49% 48% Rynki lokalne – Sieci () 11% 10% Sprzedaż zagraniczna 33% 35% Sprzedaż detaliczna 7% 7% Suma 100% 100% () przez rynki lokalne rozumiana jest sprzedaż w krajach, gdzie Grupa posiada swoje podmioty, tzn. w Polsce, Rumunii i Chinach W kanale sieci sprzedaż realizowana jest poprzez największe sieci handlowe w Polsce oraz Rumunii. Zaangażowanie kredytowe w tej grupie klientów nie jest równomiernie rozłożone. 2 kluczowe sieci na terenie Polski realizują łącznie około 78% obrotów w ramach tego kanału dystrybucji. Ryzyko kredytowe w odniesieniu do sieci handlowych jest oceniane przez Grupę jako niewielkie, gdyż są to zwykle odbiorcy o ugruntowanej pozycji rynkowej, wiarygodni i przejrzyści finansowo oraz z pozytywną historią spłat zobowiązań. W ramach kanału dystrybucji hurtowej Grupa współpracuje z kilkudziesięcioma dystrybutorami oraz odbiorcami hurtowymi we wszystkich województwach oraz wieloma sklepami na terenie Polski, a także z odbiorcami hurtowymi na terenie Rumunii i Chin. W 2023 r. 75% obrotów w tej grupie było zrealizowane przez około 62 odbiorców (w 2022 r. przez 68 odbiorców). W przypadku klientów hurtowych Grupa realizuje politykę ograniczającą zaangażowanie kredytowe wobec poszczególnych klientów poprzez ustalanie limitów kredytowych, które ustalane są indywidualnie dla każdego kontrahenta w oparciu o szczegółową analizę jego wyników finansowych, pozycji rynkowej i dyscypliny płatniczej oraz sytuacji w branży. Wykorzystanie limitów kredytowych jest regularnie monitorowane. Realizacja transakcji wykraczającej poza przyznany limit kredytowy jest możliwa jedynie po otrzymaniu autoryzacji ze strony upoważnionych osób, zgodnie z wewnętrzną procedurą kredytową. Grupa obniża narażenie na ryzyko kredytowe poprzez ubezpieczenie należności z tytułu dostaw i usług w renomowanej instytucji ubezpieczeniowej. Ubezpieczeniem objęte są głównie należności od odbiorców jednostki dominującej. Na 31 grudnia 2023 r. 60% krótkoterminowych należności z tytułu dostaw i usług było objętych ubezpieczeniem (na 31 grudnia 2022 r. 56%). Obejmuje to klientów, którym został przyznany indywidualny limit, jak i klientów objętych tzw. limitem automatycznym do kwoty określonej w umowie ubezpieczenia, jak i ubezpieczone należności w spółkach zależnych. Udział własny w zawartej umowie ubezpieczeniowej jest typowy dla tego typu umów. Grupa ogranicza ryzyko kredytowe również poprzez wdrożenie w Jednostce Dominującej efektywnego systemu zarządzania ryzykiem zintegrowanym z systemem SAP, który wspiera utrzymywanie właściwej dyscypliny płatniczej u odbiorców spółki. Należy też podkreślić, że dla części klientów, którzy nie mają stabilnej i przewidywalnej sytuacji finansowej sprzedaż realizowana jest na przedpłatę. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 29 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Wiekowanie należności z tytułu dostaw i usług, wraz z informacją na temat należności przeterminowanych, zaprezentowano w nocie 13. Jakość kredytową aktywów finansowych, które nie są przeterminowane, ani nie utraciły wartości, można oszacować poprzez odniesienia do zewnętrznych ratingów kredytowych lub do historycznych informacji o opóźnieniach kontrahenta w spłacie. Środki pieniężne Jednostki Dominującej zgromadzone są w bankach o ratingach A-, BBB oraz BBB- (agencja ratingowa EuroRating), natomiast spółek zależnych – w bankach o ratingach Fitch BBB+ i BB+ (Rumunia) oraz Fitch A i BBB+, także Moody’s Baa2 (Chiny). W odniesieniu do należności handlowych, Grupa nie posiada zewnętrznych ratingów, lecz na bieżąco monitoruje opóźnienia kontrahentów w spłacie. Maksymalne narażenie na ryzyko kredytowe równe jest w przybliżeniu wartości księgowej należności z tytułu dostaw i usług, pomniejszonych o należności ubezpieczone oraz środków pieniężnych i ich ekwiwalentów. Maksymalna ekspozycja na ryzyko kredytowe wynosi na dzień 31 grudnia 2023 r. 95 436 tys. zł (na dzień 31 grudnia 2022 r. 73 075 tys. zł). 6.3.Ryzyko utraty płynności Zarząd Jednostki Dominującej uważa, że płynność Grupy jest zabezpieczona w dającej się przewidzieć przyszłości. Polityka zarządzania ryzykiem utraty płynności jest ostrożna i polega na utrzymywaniu odpowiedniego poziomu środków pieniężnych oraz zapewnienia możliwości wykorzystania uruchomionych limitów kredytowych. Kierownictwo monitoruje poziom zobowiązań krótkoterminowych i majątku obrotowego oraz bieżące przepływy środków pieniężnych Grupy. istotny wzrost wartości zapasów jest zgodny z przyjętą polityką zarządzania płynnością i umożliwia zapewnienie ciągłości sprzedaży w przypadku wystąpienia opóźnień w łańcuchach dostaw. Kluczowe pozycje analizowane dla celów monitorowania ryzyka utraty płynności są następujące: 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Aktywa obrotowe 445 482 486 208 Zobowiązania bieżące 106 883 184 574 2023 2022 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej 140 345 55 508 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 30 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Tabela poniżej przedstawia zobowiązania finansowe Grupy, w podziale na przedziały wiekowe, ustalone w oparciu o umowne przyszłe terminy płatności, jednolite dla poszczególnych grup zobowiązań. Kwoty przedstawione poniżej stanowią niezdyskontowane, umowne przepływy pieniężne. Termin wymagalności: do 3 miesięcy 4-6 miesięcy 7-12 miesięcy 2-3 lata 4-5 lat Ponad 5 lat Razem Kredyty - - - - - - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 72 514 1 708 221 - - - 74 443 Zobowiązania z tytułu leasingu 2 746 1 449 5 081 19 098 5 366 6 505 40 245 Zobowiązania z tytułu udzielonej gwarancji 500 - - - - - 500 Stan na 31 grudnia 2023 75 760 3 157 5 302 19 098 5 366 6 505 115 188 Kredyty 25 150 5 825 39 893 18 477 - - 89 345 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 65 030 20 17 934 - - - 82 984 Zobowiązania z tytułu leasingu 2 434 2 399 4 602 8 288 3 718 8 119 29 560 Zobowiązania z tytułu udzielonej gwarancji 539 - - - - - 539 Stan na 31 grudnia 2022 93 153 8 244 62 429 26 765 3 718 8 119 202 428 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 31 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 6.4.Zarządzanie kapitałem Zarząd Jednostki dominującej definiuje kapitał jako posiadany kapitał własny Grupy. Utrzymywany przez Jednostkę Dominującą kapitał własny spełnia wymogi określone w Kodeksie Spółek Handlowych. Brak jest innych nałożonych zewnętrznie wymogów kapitałowych. Celem Grupy w zarządzaniu kapitałem jest ochrona zdolności Grupy do kontynuowania działalności, tak, aby możliwe było realizowanie zwrotu dla akcjonariuszy oraz korzyści dla innych zainteresowanych stron, a także utrzymanie optymalnej struktury kapitału w celu obniżenia jego kosztu. Przyjętą zasadą jest także, aby aktywa trwałe były w pełni finansowane kapitałem własnym. 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Aktywa trwałe 107 946 104 603 Kapitał własny 419 951 370 694 W zawartych umowach kredytowych z bankami Jednostka Dominująca zobowiązuje się do utrzymywania wskaźnika kapitałów własnych rozumianego jako stosunek kapitałów własnych do sumy aktywów na ustalonym poziomie. 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Kapitał własny 419 951 370 694 Suma aktywów 553 428 590 798 Wskaźnik kapitałów własnych 76% 63% W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa realizowała założony cel. 7.Instrumenty finansowe Stan na 31 grudnia 2023 Aktywa finansowe Zobowiązania finansowe Wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Należności z tytułu dostaw i usług 69 267 - Środki pieniężne 69 927 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe - 77 035 Kredyty - - Zobowiązania z tytułu leasingu - 31 937 RAZEM 139 194 108 972 Stan na 31 grudnia 2022 Aktywa finansowe Zobowiązania finansowe Wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Wyceniane wg zamortyzowanego kosztu Należności z tytułu dostaw i usług 82 059 - Środki pieniężne 38 836 - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe - 85 339 Kredyty - 82 167 Zobowiązania z tytułu leasingu - 25 934 RAZEM 120 895 193 440 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 32 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Przychody oraz koszty odnoszące się do aktywów finansowych oraz zobowiązań finansowych niewycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy: 12 m-cy zakończone 31 grudnia 2023 Aktywa finansowe Zobowiązania finansowe Przychody z tytułu odsetek 537 - Koszty z tytułu odsetek - (4 297) Zyski z tytułu różnic kursowych 3 039 7 009 Straty z tytułu różnic kursowych (4 584) (2 510) Utworzenie odpisów aktualizujących (748) - Rozwiązanie odpisów aktualizujących 200 - Ogółem zysk / (strata) netto (1 556) 202 12 m-cy zakończone 31 grudnia 2022 Aktywa finansowe Zobowiązania finansowe Przychody z tytułu odsetek 276 - Koszty z tytułu odsetek - (9 572) Zyski z tytułu różnic kursowych 5 731 6 385 Straty z tytułu różnic kursowych (4 474) (7 725) Utworzenie odpisów aktualizujących (6) - Rozwiązanie odpisów aktualizujących 3 - Ogółem zysk / (strata) netto 1 530 (10 912 ) Wartość godziwa aktywów i zobowiązań finansowych, w ocenie Grupy, nie odbiega od ich wartości bilansowej, głównie ze względu na krótki termin zapadalności. W przypadku długoterminowych zobowiązań finansowych, wycenionych wg zamortyzowanego kosztu, Grupa wykorzystuje informacje o rynkowych stopach procentowych. Stąd, Grupa szacuje, że wartość tych zobowiązań również nie odbiega istotnie od ich wartości godziwej. 8.Rzeczowe aktywa trwałe 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Grunty 2 907 2 907 Budynki i budowle 39 411 38 656 Urządzenia techniczne i maszyny 4 056 4 781 Środki transportu 1 735 821 Pozostałe 12 734 8 705 Razem 60 843 55 870 Rzeczowe aktywa trwałe nie przekazane do użytkowania 2 907 8 802 Razem rzeczowe aktywa trwałe 63 750 64 672 Poza rzeczowymi aktywami trwałymi będącymi zabezpieczeniem kredytów obrotowych (nota 18) nie występują ograniczenia w dysponowaniu rzeczowymi aktywami trwałymi, które są w posiadaniu Grupy. W 2023 r. oraz 2022 r. Grupa nie aktywowała kosztów finansowania zewnętrznego ze względu na nieistotność tych kwot. Na 31 grudnia 2023 Grupa nie posiada zobowiązań do poniesienia wydatków na rzeczowe aktywa trwałe. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 33 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Zmiany rzeczowych aktywów trwałych według grup rodzajowych Grunty Budynki i budowle Urządzenia techniczne i maszyny Środki transportu Pozostałe Rzeczowe aktywa trwałe nie przekazane do użytkowania Razem Wartość początkowa Stan na 1 stycznia 2023 roku 2 907 45 605 14 635 2 893 17 396 8 802 92 238 Nabycie - 17 259 138 2 486 8 002 10 902 Likwidacja - - (44) (70) (447) - (561) Reklasyfikacja - 3 280 788 2 548 5 480 (9 547) 2 549 Różnice kursowe z przeliczenia - (1 050) (458) (319) (1 432) (4 350) (7 609) Stan na 31 grudnia 2023 2 907 47 852 15 180 5 190 23 483 2 907 97 519 Stan na 1 stycznia 2022 roku 2 907 15 188 11 489 3 995 17 770 20 213 71 562 Nabycie - - 383 586 2 663 22 555 26 187 Likwidacja - (6) (1 471) (1 783) (3 272) - (6 532) Reklasyfikacja - 31 697 4 207 94 208 (34 013) 2 193 Różnice kursowe z przeliczenia - (1 274) 27 1 27 47 (1 172) Stan na 31 grudnia 2022 2 907 45 605 14 635 2 893 17 396 8 802 92 238 Umorzenie Stan na 1 stycznia 2023 roku - 6 949 9 854 2 072 8 691 - 27 566 Amortyzacja za rok obrotowy - 1 682 1 668 380 3 063 - 6 793 Likwidacja - - (43) (69) (447) - (559) Reklasyfikacja - - - 1 301 - - 1 301 Różnice kursowe z przeliczenia - (190) (355) (229) (558) - (1 332) Stan na 31 grudnia 2023 - 8 441 11 124 3 455 10 749 - 33 769 Stan na 1 stycznia 2022 roku - 5 958 7 382 3 349 9 783 - 26 472 Amortyzacja za rok obrotowy - 1 011 1 800 287 2 148 - 5 246 Likwidacja - (3) (1 459) (1 628) (3 266) - (6 356) Reklasyfikacja - - 2 123 49 - - 2 172 Różnice kursowe z przeliczenia - (17) 8 15 26 - 32 Stan na 31 grudnia 2022 - 6 949 9 854 2 072 8 691 - 27 566 Wartość bilansowa Stan na 31 grudnia 2023 2 907 39 411 4 056 1 735 12 734 2 907 63 750 Stan na 31 grudnia 2022 2 907 38 656 4 781 821 8 705 8 802 64 672 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 34 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 9.Wartości niematerialne 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Licencje, koncesje i patenty w tym: 3 045 3 135 - oprogramowanie 3 045 3 135 Pozostałe - znaki towarowe i wzory przemysłowe 387 328 Razem 3 432 3 463 Wartości niematerialne przygotowywane do użytkowania 916 1 147 Razem wartości niematerialne i prawne 4 348 4 610 Nie występują istotne wartości niematerialne wytworzone przez Spółkę we własnym zakresie. Na wartościach niematerialnych nie ustanowiono żadnych zabezpieczeń. Wartości niematerialne przygotowywane do użytkowania obejmują licencje i oprogramowanie, które jest w trakcie wdrożenia. Nie stwierdzono utraty ich wartości. Zmiany wartości niematerialnych Oprogramowanie Pozostałe Wartości niematerialne przygotowywane do użytkowania Razem Wartość początkowa Stan na 1 stycznia 2023 roku 7 462 668 1 147 9 277 Nabycie 2 - 518 520 Likwidacja (22) - - (22) Reklasyfikacja 825 123 (749) 199 Różnice kursowe z przeliczenia (214) - - (214) Stan na 31 grudnia 2023 8 053 791 916 9 760 Stan na 1 stycznia 2022 roku 6 753 572 488 7 813 Nabycie 65 - 1 207 1 272 Likwidacja (99) - - (99) Reklasyfikacja 749 96 (548) 297 Różnice kursowe z przeliczenia (6) - - (6) Stan na 31 grudnia 2022 7 462 668 1 147 9 277 Umorzenie Stan na 1 stycznia 2023 roku 4 327 340 - 4 667 Amortyzacja za rok obrotowy 816 64 - 880 Likwidacja (22) - - (22) Różnice kursowe z przeliczenia (113) - - (113) Stan na 31 grudnia 2023 5 008 404 - 5 412 Stan na 1 stycznia 2022 roku 3 645 269 - 3 914 Amortyzacja za rok obrotowy 780 71 - 851 Likwidacja (99) - - (99) Reklasyfikacja - - - - Różnice kursowe z przeliczenia 1 - - 1 Stan na 31 grudnia 2022 4 327 340 - 4 667 Wartość bilansowa Stan na 31 grudnia 2023 3 045 387 916 4 348 Stan na 31 grudnia 2022 3 135 328 1 147 4 610 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 35 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 10.Aktywa z tytułu praw do użytkowania 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Grunty 5 942 6 685 Budynki i budowle 25 523 16 601 Urządzenia techniczne i maszyny 1 204 1 458 Środki transportu 1 855 4 981 Razem 34 524 29 725 Grunty Budynki Urządzenia techniczne Środki transportu Razem Wartość początkowa Stan na 1 stycznia 2023 7 077 33 807 1 775 9 055 51 714 Modyfikacja umów leasingowych - 16 310 - - 16 310 Reklasyfikacja - - - (2 548) (2 548) Różnice kursowe z przeliczenia (666) (1 364) - (75) (2 105) Stan na 31 grudnia 2023 6 411 48 753 1 775 6 432 63 371 Stan na 1 stycznia 2022 7 112 30 094 3 898 8 318 49 422 Nowe umowy leasingowe - 1 526 - 771 2 297 Modyfikacja umów leasingowych - 5 103 - 36 5 139 Zakończenie umów leasingowych - (3 245) - - (3 245) Reklasyfikacja - - (2 123) (71) (2 194) Różnice kursowe z przeliczenia (35) 329 - 1 295 Stan na 31 grudnia 2022 7 077 33 807 1 775 9 055 51 714 Umorzenie Stan na 1 stycznia 2023 392 17 206 317 4 074 21 989 Amortyzacja 121 6 465 254 1 842 8 682 Reklasyfikacja - - - (1 301) (1 301) Różnice kursowe z przeliczenia (44) (441) - (38) (523) Stan na 31 grudnia 2023 469 23 230 571 4 577 28 847 Stan na 1 stycznia 2022 265 13 904 1 920 2 145 18 234 Amortyzacja 133 6 412 520 1 979 9 044 Zakończenie umów leasingowych - (3 245) - - (3 245) Reklasyfikacja - - (2 123) (49) (2 172) Różnice kursowe z przeliczenia (6) 135 - (1) 128 Stan na 31 grudnia 2022 392 17 206 317 4 074 21 989 Wartość bilansowa Stan na 31 grudnia 2023 5 942 25 523 1 204 1 855 34 524 Stan na 31 grudnia 2022 6 685 16 601 1 458 4 981 29 725 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 36 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) W 2023 r. Spółka nie zawarła nowych umów leasingu. Modyfikacji uległy umowa najmu magazynów – w wyniku zawarcia aneksu przedłużony został okres najmu, a także nastąpiła indeksacja stawek czynszu zarówno w Polsce, jak i w Rumunii. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu zostało zwiększone w związku z tym o 16 310 tys. zł. W wyniku z dokonanego wykupu wózków widłowych oraz samochodów, po zakończeniu okresu leasingu, zgodnie z warunkami przewidzianymi w umowach, Grupa dokonała reklasyfikacji tych aktywów do środków trwałych. Aktywa z tytułu praw do użytkowania zostały zmniejszone o 2 548 tys. zł wg wartości początkowej (1 247 tys. zł wg wartości księgowej na 31 grudnia 2023 r.). Zobowiązania z tytułu leasingu zostały przedstawione w nocie 21. 11.Wartość firmy Wartość firmy w kwocie 830 tys. zł obejmuje wyłącznie wartość firmy powstałą na nabyciu spółki Yato Tools (Shanghai) Co. Ltd. w roku 2013. 2023 2022 Stan na 1 stycznia 830 835 Różnice kursowe (107) (5) Stan na 31 grudnia 723 830 Test na utratę wartości dotyczący wartości firmy Zarząd dokonuje analizy wyników działalności gospodarczej w podziale na obszary geograficzne (lokalizacje jednostek zależnych) oraz na kanały dystrybucji. Główne zidentyfikowane obszary geograficzne to Polska oraz kraje europejskie (bez Rumunii), Rumunia (spółka zależna w Rumunii) oraz Chiny i rynki zagraniczne inne niż europejskie (spółki zależne w Chinach). We wszystkich tych obszarach geograficznych działalność odbywa się w różnych kanałach dystrybucji. Wartość firmy analizowana jest przez Zarząd na poziomie obszarów geograficznych. Powyższa wartość firmy przypisana jest do spółki zależnej Yato Tools (Shanghai) Co. Ltd. Wartość odzyskiwalną ośrodka wypracowującego środki pieniężne ustalono na podstawie wyliczeń wartości użytkowej. Wyliczenia te wykorzystują projekcje przepływów pieniężnych przed opodatkowaniem, przyjęte w pięcioletnich budżetach finansowych. Przepływy pieniężne wykraczające poza okres pięcioletni ekstrapoluje się przy użyciu oszacowanych stóp wzrostu przedstawionych poniżej. Stopa wzrostu nie przewyższa długoterminowej przeciętnej stopy wzrostu dla branży narzędziowej, w której funkcjonuje ośrodek wypracowujący środki pieniężne. Główne założenia zastosowane w wyliczeniach wartości użytkowej są następujące: 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 skumulowany roczny wskaźnik wzrostu przychodów ze sprzedaży 4% 2% stopa wzrostu po okresie prognozy 3% 1,5% średni ważony koszt kapitału (stopa dyskonta) 4,9% 5,6% Jako kluczowe założenie został przyjęty roczny wzrost przychodów ze sprzedaży. Wielkość sprzedaży dla każdego okresu stanowi główny czynnik wpływający na wielkość przychodów oraz kosztów. Skumulowany roczny wskaźnik wzrostu przychodów oparty jest na wynikach historycznych. Zastosowane długoterminowe stopy wzrostu zostały oszacowane na konserwatywnym poziomie. Zastosowane stopy dyskonta to stopy przed opodatkowaniem, odzwierciedlające specyficzne ryzyka dotyczące tamtejszego rynku. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 37 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Wartość odzyskiwalna obliczona na podstawie wartości użytkowej, przy zastosowaniu powyższych założeń, stanowi około 149% wartości księgowej (115% w 2022 r.). Następujące zmiany w kluczowych założeniach doprowadziłyby do wykazania braku nadwyżki (wpływ zmiany każdego założenia został oszacowany przy założeniu braku zmiany w pozostałych założeniach): spadek prognozowanego wzrostu przychodów w kolejnych 5 latach prognozy o 1,4 pkt procentowego (w 2022 r. – spadek o 1 pkt procentowy), wzrost stopy dyskonta o 0,3 pkt procentowych (w 2022 r. – wzrost o 0,3 pkt procentowych). 12.Zapasy 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Towary w magazynie i w drodze 286 902 341 076 Aktywa z tytułu spodziewanych zwrotów 378 90 Zapasy razem (wartość bilansowa) 287 280 341 166 Odpis aktualizujący towary do wartości netto możliwej do uzyskania 6 337 4 849 Zapasy brutto 293 617 346 015 Poniżej przedstawiono zmiany w odpisie do wartości netto możliwej do uzyskania: 2023 2022 Stan na 1 stycznia 4 849 3 157 Zwiększenie 1 805 1 744 Różnice kursowe (317) (52) Stan na 31 grudnia 6 337 4 849 Wykorzystanie oraz odwrócenie odpisów aktualizujących zapasy dokonanych w bieżącym roku oraz dokonane w roku poprzednim odpisy zostały ujęte w wyniku finansowym i zaprezentowane jako koszt własny sprzedanych towarów. Odwrócenie odpisów wynikało ze zmniejszenia wartości tych zapasów, które zgodnie z polityką przyjęta przez Grupę powinny zostać objęte odpisem, głównie w wyniku ich sprzedaży. Zabezpieczenia ustanowione na zapasach zostały opisane w nocie 18. 13.Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności krótkoterminowe 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek powiązanych 8 2 Należności z tytułu dostaw i usług od jednostek pozostałych 72 430 84 802 Należności z tytułu dostaw i usług razem 72 438 84 804 Należności z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń społecznych 10 237 10 384 Pozostałe należności od jednostek pozostałych 1 606 2 834 Zaliczki na dostawy towarów 5 120 8 524 Zaliczki na dostawy środków trwałych - 337 Rozliczenia międzyokresowe 1 867 1 257 Razem należności brutto 91 268 108 140 Odpis aktualizujący należności z tytułu dostaw i usług (3 171) (2 745) Odpis aktualizujący należności pozostałe (36) (36) Razem należności netto 88 061 105 359 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 38 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Przeciętny okres spłaty należności wynosi 43 dni. Zabezpieczenia ustanowione na należnościach zostały opisane w nocie 18. W tabeli poniżej przedstawione zostały zmiany w wartości brutto należności z tytułu dostaw i usług. Należności analizowane grupowo Należności analizowane indywidualnie Razem Stan na 1 stycznia 2023 82 505 2 299 84 804 Wzrost z tytułu sprzedaży 841 962 - 841 962 Należności spisane 21 (22) (1) Należności indywidualnie sklasyfikowane jako nieściągalne (1 059) 1 059 - Należności spłacone (848 468) (57) (848 525) Należności skompensowane (961) - (961) Inne zmiany, w tym różnice z przeliczenia (4 764) (77) (4 841) Stan na 31 grudnia 2023 69 236 3 202 72 438 Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw, opisany w zasadach rachunkowości w nocie 3.13. Utworzenie i odwrócenie odpisu z tytułu utraty wartości należności zostało ujęte w pozycji: „Oczekiwane straty kredytowe”. Zmiany stanu odpisu aktualizującego wartość należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności zostały przedstawione w tabeli poniżej: 2023 2022 Stan na 1 stycznia 2 745 2 781 Wzrost 748 18 Wykorzystanie - (49) Rozwiązanie (200) (3) Różnice kursowe z przeliczenia (122) (2) Stan na 31 grudnia 3 171 2 745 Poniżej przedstawiona została struktura wiekowa należności wraz ze średnimi współczynnikami spodziewanej straty w każdym z przedziałów wiekowania. 31 grudnia 2023 Razem Nieprzeterminowane 0-30 dni 31-60 dni 61-90 dni ponad 90 dni Należności z tytułu dostaw i usług brutto 72 438 59 279 6 870 1 055 703 4 531 Analiza grupowa Wartość brutto należności analizowanych grupowo 69 236 59 279 6 870 1 055 430 1 602 współczynnik spodziewanej straty 0,01%-0,05% 0,1-5% 0,7%-25% 0,8%-50% 0,9%-100% Spodziewana strata (wartość odpisu dla klientów analizowanych grupowo) (295) (233) (33) (15) (3) (11) Analiza indywidualna Wartość brutto należności analizowanych indywidualnie 3 202 - - - 273 2 929 Odpis aktualizujący dla indywidualnych klientów (2 876) - - - (273) (2 603) Razem oczekiwane straty kredytowe (3 171) (233) (33) (15) (276) (2 614) Razem należności z tytułu dostaw i usług netto 69 267 59 046 6 837 1 040 427 1 917 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 39 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 31 grudnia 2022 Razem Nieprzeterminowane 0-30 dni 31-60 dni 61-90 dni ponad 90 dni Należności z tytułu dostaw i usług brutto 84 804 73 071 5 936 1 246 1 114 3 437 Analiza grupowa Wartość brutto należności analizowanych grupowo 82 505 73 071 5 936 1 246 1 114 1 138 współczynnik spodziewanej straty 0,01%-0,05% 0,1-5% 0,7%-25% 0,8%-50% 0,9%-100% Spodziewana strata (wartość odpisu dla klientów analizowanych grupowo) (452) (364) (49) (13) (13) (13) Analiza indywidualna Wartość brutto należności analizowanych indywidualnie 2 299 - - - - 2 299 Odpis aktualizujący dla indywidualnych klientów (2 293) - - - - (2 293) Razem oczekiwane straty kredytowe (2 745) (364) (49) (13) (13) (2 306) Razem należności z tytułu dostaw i usług netto 82 059 72 707 5 887 1 233 1 101 1 131 Analiza indywidualna przeprowadzana jest w stosunku do klientów, dla których zidentyfikowano przesłanki wskazane w polityce opisanej w nocie 3.13, tj. najczęściej przeterminowanie powyżej 90 dni, które skutkuje przekazaniem klientów do windykacji. Odpis z tytułu oczekiwanych strat kredytowych dla tej grupy klientów ustalany jest z uwzględnieniem warunków ubezpieczenia, o ile klient ubezpieczeniu podlega, tj. odpis obejmuje wkład własny, zgodnie z zawartą umową. W ramach należności analizowanych indywidualnie, cześć nieobjęta odpisem aktualizującym, dotyczy należności ubezpieczonych. W stosunku do pozostałych klientów, analizowanych grupowo z wykorzystaniem macierzy rezerw, współczynniki spodziewanej straty są ustalone odrębnie dla należności ubezpieczonych (dolne widełki przedziałów wykazanych w tabeli powyżej) oraz nieubezpieczonych (główne widełki przedziałów). Współczynniki spodziewanej straty ustalane są odrębnie dla każdej spółki w Grupie. 14.Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Środki pieniężne w kasie i banku 69 927 38 836 Razem środki pieniężne i ich ekwiwalenty 69 927 38 836 Poza środkami pieniężnymi ujawnionymi w sprawozdaniu z sytuacji finansowej Jednostka Dominująca posiada wyodrębniony rachunek bankowy dla środków Zakładowego Funduszu Świadczeń Socjalnych, które prezentowane są w pozostałych należnościach w kwocie netto ze zobowiązaniami wobec ZFŚS oraz należnościami z tytułu udzielonych pożyczek. Na 31 grudnia 2023 r. środki te wynosiły 74 tys. zł a na 31 grudnia 2022 r. 1 tys. zł. Jednostka może wykorzystywać te środki pieniężne jedynie w sposób przewidziany prawem dla środków ZFŚS. W wyniku wdrożenia mechanizmu podzielonej płatności (tzw. split payment) Jednostka Dominująca posiada rachunki bankowe VAT, na które odbiorcy spółki mogą dokonywać wpłat swoich zobowiązań wobec TOYA S.A., w części dotyczącej podatku VAT. Środki te mogą być wykorzystane jedynie na zapłatę przez Spółkę kwoty VAT ze swoich zobowiązań lub na uregulowanie zobowiązań publiczno-prawnych.Na 31 grudnia 2023 r. wartość środków pieniężnych zgromadzonych na rachunkach VAT wynosi 265 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r.: 1 141 tys. zł). Zgodnie z osądem Zarządu, ograniczenia w dysponowaniu tymi środkami wynikające z przepisów podatkowych nie wpływają na ich klasyfikację jako środki pieniężne i ich ekwiwalenty, ponieważ Spółka wykorzystuje je na bieżąco do regulowania zobowiązań krótkoterminowych z tytułu podatków. Poza środkami na rachunkach bankowych VAT oraz ZFŚS, na 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r. Grupa nie posiada innych środków pieniężnych o ograniczonej możliwości dysponowania. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 40 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 15.Objaśnienie do rachunku przepływów pieniężnych Uzgodnienie wartości zmian stanu pozycji bilansowych między skonsolidowanym sprawozdaniem z sytuacji finansowej i skonsolidowanym sprawozdaniem z przepływów pieniężnych: Korekty Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 Zmiana bilansowa Efekt przeliczenia jednostek zagranicznych Wpływ zapłaconych zaliczek na środki trwałe zyski i straty aktuarialne ujęte w całkowitych dochodach Zmiana w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 17 302 (10 674) (337) - 6 291 Zmiana stanu zapasów 53 886 (11 146) - - 42 740 Zmiana stanu rezerw (135) 57 - - (78) Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań (12 198) 12 448 - - 250 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych 610 563 - (38) 1 135 Zmiana stanu środków pieniężnych 31 091 3 653 - - 34 744 Korekty Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 Zmiana bilansowa Efekt przeliczenia jednostek zagranicznych Zapłacone zaliczki na środki trwałe zyski i straty aktuarialne ujęte w całkowitych dochodach Zmiana w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych Zmiana stanu należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności 3 349 (2 931) (5 718) - (5 300) Zmiana stanu zapasów 28 090 300 - - 28 390 Zmiana stanu rezerw 117 (7) - - 110 Zmiana stanu zobowiązań z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązań (60 449) 2 297 - - (58 152) Zmiana stanu zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych 1 671 85 - 168 1 924 Zmiana stanu środków pieniężnych (19) 1 061 - - 1 042 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 41 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 16.Kapitał podstawowy Na 31 grudnia 2023 r. kapitał podstawowy wynosi 7 504 222,60 zł i składa się z 75 042 226 akcji o wartości nominalnej 0,1 zł każda. Akcje są w pełni opłacone. Strukturę własnościową i procent posiadanych akcji Spółki na dzień 31 grudnia 2023 r. na podstawie informacji przekazanych Spółce przez akcjonariuszy przedstawiono w tabeli poniżej: Nazwa Status Liczba akcji Typ akcji Wartość nominalna jednej akcji w zł Wartość nominalna akcji w zł Struktura % Jan Szmidt osoba fizyczna 28 284 304 zwykłe, na okaziciela 0,1 2 828 430,40 37,69% Romuald Szałagan osoba fizyczna 9 652 290 zwykłe, na okaziciela 0,1 965 229,00 12,86% Generali OFE osoba prawna 5 001 147 zwykłe, na okaziciela 0,1 500 114,70 6,66% Pozostali - udział poniżej 5% nie dotyczy 32 104 485 zwykłe, na okaziciela 0,1 3 210 448,50 42,79% RAZEM 75 042 226 7 504 222,60 100,00% 17.Zyski zatrzymane i dywidendy przypadające na jedną akcję W dniu 29 czerwca 2023 r. Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Spółki Toya S.A. zatwierdziło sprawozdanie finansowe TOYA. S.A. za 2022 r., a także podjęło decyzję o przekazaniu zysku za 2022 r. w wysokości 46 068 tys. zł na kapitał zapasowy. Zgodnie z Kodeksem Spółek Handlowych z zysków zatrzymanych tworzony jest kapitał zapasowy, na którym gromadzi się co najmniej 8% zysku za dany rok obrotowy, dopóki kapitał ten nie osiągnie co najmniej jednej trzeciej kapitału zakładowego tj. w przypadku Spółki kwoty 2 501 tys. zł na dzień 31 grudnia 2023 r. Kapitał ten jest wyłączony z podziału między akcjonariuszy i może być użyty wyłącznie na pokrycie strat. Na dzień 31 grudnia 2023 r. oraz 31 grudnia 2022 r. kapitał zapasowy z tego tytułu był utworzony w wymaganej wysokości. Zyski zatrzymanych na 31 grudnia 2023 r. stanowią wynik bieżącego roku, kapitał zapasowy utworzony z zysków Jednostki Dominującej z lat poprzednich, skumulowane zyski pozostałych spółek z lat poprzednich oraz wynik na transakcji wykupu udziałowca mniejszościowego w wysokości (6 270) tys. zł. W 2023 oraz w 2022 r. Jednostka Dominująca nie wypłaciła dywidendy. Zarząd Spółki nie przedstawił propozycji podziału wyniku finansowego za rok 2023. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 42 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 18.Zobowiązania z tytułu kredytów 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych, w tym: - 82 167 - długoterminowe - 17 143 - krótkoterminowe - 65 024 W tabeli przedstawiono uzgodnienie zmian zadłużenia z tytułu kredytów bankowych: Kredyty bankowe odnawialne Kredyty bankowe nieodnawialne Kredyty bankowe RAZEM Stan na 1 stycznia 2022 73 455 23 498 96 953 Zaciągnięcie kredytu - 16 554 16 554 Odsetki za okres (nota 28) 6 150 2 004 8 154 Odsetki spłacone (6 001) (1 818) (7 819) Spłata kapitału (31 675) (31 675) Stan na 31 grudnia 2022 41 929 40 238 82 167 Zaciągnięcie kredytu - - - Odsetki za okres (nota 28) 1 145 1 659 2 804 Odsetki spłacone (1 352) (1 897) (3 249) Spłata kapitału (41 722) (40 000) (81 722) Stan na 31 grudnia 2023 - - - - długoterminowe - - - - krótkoterminowe - - - Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 43 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Charakterystyka umów kredytowych: Przedmiot i wartość umowy Nazwa Banku Kwota kredytu wg umowy na 31.12.2023 r. Kwota wykorzystania 31.12.2023 r. Kwota wykorzystania 31.12.2022 r. () Aktualne oprocentowanie Data wygaśnięcia 1. Umowa o kredyt w rachunku bieżącym nr BDK/KR-RB/000054601/0641/10 z dnia 22 grudnia 2010 r. Bank Handlowy w Warszawie S.A. 70 000 - 21 159 WIBOR 1 M + marża banku 13 grudnia 2024 r. 2. Umowa o kredyt w rachunku bieżącym nr 09/030/19/Z/VV mBank S.A. z siedzibą w Warszawie 60 000 - 18 991 WIBOR ON + marża banku 29 marca 2024 r. 3. Umowa o kredyt w rachunku bieżącym WAR/8833/20/326/CB BNP Paribas Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie 25 000 - 1 779 WIBOR 1 M + marża banku 15 listopada 2024 r. 4. Umowa o kredyt nieodnawialny nr WAR/8833/20/327/CB BNP Paribas Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie - - 40 238() WIBOR 1 M + marża banku 19 września 2023 r. Zobowiązania razem, w tym: 155 000 - 82 167 - część krótkoterminowa 155 000 - 65 024 - część długoterminowa - - 17 143 (*) kwota wykorzystania jest prezentowana łącznie z odsetkami należnymi, a nie spłaconymi na 31 grudnia 2022 () w tym 40 000 tys. zł wykorzystanego kredytu oraz 238 tys. naliczonych a nie spłaconych odsetek na 31 grudnia 2022 r. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 44 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) W roku zakończonym 31 grudnia 2023 r. nie miały miejsca istotne zmiany warunków umownych kredytów ani zmiany oczekiwanych przepływów pieniężnych. Marże banków dotyczące kredytów wymienionych w powyższej tabeli nie przekraczają 1%. Wartość zabezpieczeń hipotecznych została ustalona jako suma zabezpieczeń ustanowionych na rzecz poszczególnych banków kredytujących, w wysokości wymaganej przez banki (w wysokości wynikającej z umowy). Wartość księgowa aktywów, na których ustanowiono zabezpieczenie w postaci hipoteki wynosi na 31 grudnia 2023 r. 10 122 tys. zł (na 31 grudnia 2022 r. 10 359 tys. zł). Wartość cesji wierzytelności w kwocie 9 376 tys. zł (46 111 tys. zł na 31.12.2022 r.) została ustalona w wartości księgowej przedmiotu zabezpieczenia. Wartość zabezpieczenia w postaci przewłaszczenia zapasów wraz z cesją praw z polisy ubezpieczeniowej została ustalona w maksymalnej wysokości wynikającej z umów i wynosi 50 000 tys. zł na 31 grudnia 2023 r. Zabezpieczenia obowiązują w całym okresie trwania umów kredytowych. Spółka ma ograniczone możliwości dysponowania aktywami, na których jest ustanowione zabezpieczenie w postaci hipoteki. W przypadku przelewu wierzytelności z należności handlowych, Spółka jest zobowiązana do niedokonywania jakichkolwiek czynności prawnych lub faktycznych, w następstwie których zostałaby ograniczona możliwość rozporządzania przez Spółkę tymi wierzytelnościami. Ponadto Spółka zobowiązała się, że przez cały okres kredytowania, bez uprzedniej zgody banku, nie udzieli pożyczek lub poręczeń innym podmiotom. Efektywna stopa procentowa kredytów Efektywne stopy procentowe są zbliżone do nominalnego oprocentowania, obliczonego według umów opisanych powyżej. Średnioważony koszt kredytu (bez prowizji31 grudnia 2023 r. wynosił 7,24% (na 31 grudnia 2022 wynosił 8,99%). Realizacja postanowień umownych Na 31 grudnia 2023 r. nie wystąpiły naruszenia spłat kredytów, ani naruszenia innych warunków umów kredytów, które mogłyby skutkować żądaniem wcześniejszej spłaty zobowiązań. Umowy kredytów przewidują, iż w całym okresie kredytowania kredytobiorca zobowiązuje się do utrzymywania na ustalonym poziomie wskaźnika kapitalizacji i wskaźnika zadłużenia oraz do utrzymywania wpływów na rachunki bankowe w wielkości ustalonej, zgodnie z warunkami umów kredytowych. Grupa posiada ugruntowane relacje z bankami i w dotychczasowej historii nie miała problemu z odnawianiem kredytów. Na tej podstawie Zarząd uważa, że ryzyko związane z krótkoterminowym finansowaniem jest niewielkie. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 45 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 19.Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania 31 grudnia 31 grudnia 2023 2022 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wobec jednostek powiązanych - - Zobowiązania z tytułu dostaw i usług wobec jednostek pozostałych 73 186 82 153 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług razem 73 186 82 153 Zobowiązania z tytułu podatków 6 386 10 280 Zobowiązania z tytułu spodziewanych zwrotów 589 146 Zaliczki otrzymane 1 383 1 878 Pozostałe zobowiązania wobec jednostek pozostałych 669 451 Przychody przyszłych okresów – otrzymane dotacje 1 209 711 Pozostałe zobowiązania krótkoterminowe razem 10 236 13 466 Razem 83 422 95 619 Zaliczki otrzymane stanowią zobowiązania z tytułu umowy zgodnie z MSSF 15. Przeciętny okres spłaty zobowiązań wynosi 41 dni. W roku zakończonym 31 grudnia 2023 roku, Grupa ujęła przychody w wysokości 1 878 tys. zł, które uwzględnione były na saldzie zaliczek na początku okresu. 20.Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 31 grudnia 31 grudnia 2023 2022 Rezerwy na świadczenia emerytalno-rentowe i odprawy pośmiertne 678 566 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych - część długoterminowa 678 566 Rezerwy na świadczenia emerytalno-rentowe i odprawy pośmiertne 53 69 Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń 10 258 9 876 Zobowiązania z tytułu niewykorzystanych urlopów 1 993 1 861 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych - część krótkoterminowa 12 304 11 806 Jednostka Dominująca wypłaca odprawy emerytalno-rentowe oraz pośmiertne zgodnie z Kodeksem Pracy, tj. w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia. Wartość rezerwy na odprawy emerytalno-rentowe oraz pośmiertne na 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 r. została oszacowana przez aktuariusza. Główne przyjęte założenia aktuarialne: Założenia 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 Stopa dyskonta (stopa wolna od ryzyka) 5,07% 6,73% Stopa wzrostu wynagrodzeń - w pierwszym roku 9,00% 9,00% - w drugim roku 7,00% 7,00% - w trzecim roku 5,00% 5,00% - w kolejnych latach 3,50% 3,50% Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 46 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Założenia dotyczące przyszłej umieralności są ustalane na podstawie publikowanych statystyk przez GUS. Poniżej przedstawiono rachunek zysków i strat aktuarialnych. 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 wartość bieżąca zobowiązania na 1 stycznia 635 724 koszty bieżącego zatrudnienia 56 69 odsetki netto od zobowiązania netto 40 28 zyski lub straty aktuarialne, w tym powstałe w wyniku: 38 (168) zmian założeń demograficznych (23) 18 zmian założeń finansowych 144 (169) korekt założeń aktuarialnych ex post (83) (17) wypłacone świadczenia (38) (18) wartość bieżąca zobowiązania na 31 grudnia 731 635 Łączne koszty ujęte w wyniku finansowym z tytułu przyszłych świadczeń pracowniczych wyniosły 96 tys. zł w roku 2023 oraz 97 tys. zł w roku 2022 i zostały ujęte w kosztach administracyjnych. Straty aktuarialne, powstałe w 2023 r., wyniosły 38 tys. zł (w 2022: zyski wyniosły 168 tys. zł) i zostały ujęte w innych całkowitych dochodach. Analiza wrażliwości zobowiązania z tytułu określonych świadczeń (świadczenia emerytalno-rentowe i odprawy pośmiertne) na zmiany w ważonych głównych założeniach wg stanu na 31 grudnia 2023 r. przedstawia się następująco: Założenie Zmiana w założeniu Wzrost założenia Spadek założenia techniczna stopa dyskontowa 1% (38) 41 wzrost wynagrodzeń w Spółce 1% 86 (74) współczynnik rotacji 1% (31) 34 Powyższa analiza wrażliwości jest oparta na zmianie jednego z założeń, przy niezmienności pozostałych założeń. W praktyce, jest to mało prawdopodobne i zmiany niektórych założeń mogą być skorelowane. Przy wyliczaniu wrażliwości zobowiązania z tytułu określonych świadczeń na istotne założenia aktuarialne została zastosowana ta sama metoda, którą stosuje się do obliczenia zobowiązania emerytalnego, ujmowanego w sprawozdaniu z sytuacji finansowej (bieżąca wartość zobowiązania z tytułu określonych świadczeń liczona przy zastosowaniu metody prognozowanych świadczeń jednostkowych na koniec okresu sprawozdawczego). Metody i rodzaje założeń stosowane przy sporządzeniu analizy wrażliwości nie uległy zmianie w porównaniu do poprzedniego okresu. Poniższa tabela zawiera profil przewidywanych kwot przepływów pieniężnych w najbliższych latach, w podziale na odpowiednie świadczenia. Wartości te uwzględniają nominalne kwoty wypłat oraz prawdopodobieństwa ich wystąpienia. nazwa świadczenia 1 rok 2 rok 3 rok 4 rok 5 rok 6 rok (i dalej) odprawa emerytalna 42 13 9 59 23 2 618 odprawa rentowa 2 2 2 2 2 32 odprawa pośmiertna 11 12 14 14 16 557 razem 55 27 25 75 41 3 207 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 47 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 21.Zobowiązania z tytułu leasingu Grupa posiada prawo wieczystego użytkowania gruntów oraz użytkuje na podstawie umów najmu i leasingu powierzchnie magazynowe i biurowe, serwery, samochody osobowe i wózki widłowe. Zmiana zobowiązań z tytułu tych umów, z uwzględnieniem wpływu MSSF 16, została przedstawiona poniżej. 2023 2022 Zobowiązanie z tytułu leasing na 1 stycznia 25 934 27 584 Nowe umowy - 2 297 Modyfikacja warunków umowy 16 310 5 138 Naliczone odsetki 1 491 1 419 Płatności z tytułu leasingu () (10 249) (10 959) Wycena umów w walucie obcej i różnice kursowe z przeliczenia (1 549) 455 Zobowiązanie z tytułu leasing na 31 grudnia 31 937 25 934 () płatności z tytułu leasingu obejmują zapłacone kwoty netto wg faktur, obejmujące zarówno raty kapitałowe jak i odsetki. W 2023 r. Grupa zmodyfikowała umowy leasingu opisane w nocie 0. Niezdyskontowane przyszłe przepływy pieniężne zostały przedstawione poniżej. 31 grudnia 2023 31 grudnia 2022 do 1 roku 9 131 9 435 1-3 lata 19 243 8 287 3-5 lat 5 366 3 718 ponad 5 lat 6 505 8 120 Razem 40 245 29 560 Koszty ujęte w wyniku wynikające z zawartych umów leasingu zostały przedstawione poniżej. 2023 2022 Amortyzacja 8 682 9 044 odsetki 1 632 1 419 różnice kursowe (575) 64 Razem 9 739 10 527 W roku zakończonym 31 grudnia 2023 r. Grupa poniosła koszty krótkoterminowych umów najmu w wysokości 14 tys. zł oraz koszty leasingów o niskiej wartości w wysokości 30 tys. zł. Całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu leasingów wyniósł w 2023 r. 10 154 tys. zł bez VAT (w tym 10 110 tys. zł dotyczy umów leasingu, ujętych jako aktywa z tytułu praw do używania oraz 44 tys. z tytułu krótkoterminowych umów leasingu). Informacja na temat aktywów w leasingu została przedstawiona w nocie 0. Analiza wymagalności zobowiązań z tytułu leasingu została przedstawiona w nocie 6.3. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 48 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 22.Rezerwy 2023 2022 Stan na 1 stycznia 1 728 1 611 Utworzenie rezerwy 1 196 1 737 Wykorzystanie rezerwy (1 268) (1 626) Różnice kursowe z przeliczenia (63) 6 Stan na 31 grudnia 1 593 1 728 W tym krótkoterminowe 1 593 1 728 Rezerwa na naprawy gwarancyjne tworzona jest zgodnie z polityką opisaną w nocie 3.22. Obowiązek ponoszenia przez Spółkę kosztów napraw reklamacyjnych wynika z ogólnych przepisów o rękojmi oraz gwarancji udzielanej na niektóre grupy produktowe. Jej wykorzystanie przewidywane jest w okresie krótszym niż 12 miesięcy, a kwota została oszacowana na podstawie historycznie ponoszonych kosztów napraw reklamacyjnych, w związku z czym, niepewność co do jej wysokości nie powinna mieć istotnego wpływu na przyszłe wyniki Spółki. Rezerwy są ujęte w wyniku finansowym w pozycji „koszt sprzedanych towarów”. 23.Segmenty operacyjne Identyfikacja segmentów operacyjnych i sprawozdawczych Zarząd jednostki dominującej podejmuje decyzje operacyjne z perspektywy kanałów dystrybucji oraz geograficznej. Grupa wyodrębnia 4 segmenty operacyjne i sprawozdawcze w swej działalności: sprzedaż na rynkach lokalnych (Polska, Rumunia) do sieci handlowych, sprzedaż na rynkach lokalnych (Polska, Rumunia i Chiny) - rynek hurtowy, sprzedaż zagraniczna, sprzedaż detaliczna. W ramach segmentu sieciowego Grupa współpracuje z dużymi sieciami handlowymi na terenie Polski oraz Rumunii. Sprzedaż na rynku hurtowym we wszystkich krajach, w których Grupa posiada swoje podmioty, realizowana jest poprzez sieć hurtowni oraz sklepów. Rynki zagraniczne obsługiwane są z wykorzystaniem sił departamentu sprzedaży jednostki dominującej oraz jednostek zależnych Yato Tools (Shanghai) Co. Ltd. i Yato Tools (Jiaxing) Co. Ltd. W ramach sprzedaży detalicznej wykazywana jest głównie sprzedaż realizowana za pośrednictwem sklepu internetowego oraz popularnych platform internetowych. Dane analizowane przez Zarząd jednostki dominującej dla potrzeb segmentów są zgodne z danymi prezentowanymi w sprawozdaniu z całkowitych dochodów. Grupa nie odnotowała przychodów z zewnętrznym, pojedynczym klientem przekraczającym 10% ogółu przychodów ze sprzedaży. Na 31 grudnia 2023 r. aktywa Grupy wyniosły 553 428 tys. zł, a zobowiązania Grupy wyniosły 133 477 tys. zł i dotyczyły w całości działalności handlowej. Zarząd Jednostki Dominującej nie analizuje aktywów Grupy w podziale na poszczególne segmenty. Jednostka Dominująca nie posiada aktywów trwałych zlokalizowanych za granicą. Poza terenem Polski zlokalizowane są aktywa trwałe spółek zależnych. Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych zlokalizowanych w Rumunii wynosi na 31 grudnia 2023 r. 4 098 tys. zł, a zlokalizowanych w Chinach wynosi 41 350 tys. zł (na 31 grudnia 2022: 4 525 tys. zł w Rumunii i 42 422 tys. zł w Chinach). Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 49 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 12 miesięcy zakończone 31 grudnia 2023 r. SPRZEDAŻ ZAGRANICZNA HURT SIECI HANDLOWE SPRZEDAŻ DETALICZNA RAZEM Przychody ze sprzedaży Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych wg kierunków geograficznych: Polska - 253 196 65 208 48 538 366 942 Rumunia - 75 296 10 521 915 86 732 Chiny - 30 414 - 2 933 33 347 Pozostałe kraje 245 375 - - - 245 375 Przychody segmentu ogółem 245 375 358 906 75 729 52 386 732 396 Koszt sprzedanych towarów Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych (173 198) (233 374) (54 163) (27 610) (488 345) Koszt sprzedanych towarów - ogółem (173 198) (233 374) (54 163) (27 610) (488 345) Zysk brutto ze sprzedaży 72 177 125 532 21 566 24 776 244 051 Marża brutto 29% 35% 28% 47% 33% 12 miesięcy zakończone 31 grudnia 2022 r. SPRZEDAŻ ZAGRANICZNA HURT SIECI HANDLOWE SPRZEDAŻ DETALICZNA RAZEM Przychody ze sprzedaży Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych wg kierunków geograficznych: Polska - 259 657 69 098 46 949 375 704 Rumunia - 79 825 7 255 832 87 912 Chiny - 29 506 - 3 101 32 607 Pozostałe kraje 266 367 - - - 266 367 Przychody segmentu ogółem 266 367 368 988 76 353 50 882 762 590 Koszt sprzedanych towarów Sprzedaż na rzecz klientów zewnętrznych (182 772) (256 062) (53 536) (27 555) (519 925) Koszt sprzedanych towarów - ogółem (182 772) (256 062) (53 536) (27 555) (519 925) Zysk brutto ze sprzedaży 83 595 112 915 22 818 23 338 242 665 Marża brutto 31% 31% 30% 46% 32% Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 50 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 24.Przychody ze sprzedaży 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Przychody ze sprzedaży Sprzedaż towarów 732 396 762 590 Przychody ze sprzedaży razem 732 396 762 590 Poniżej przestawiono strukturę geograficzną przychodów ze sprzedaży. Ponadto, w sprawozdaniu z działalności Grupa przedstawiła także informacje w podziale na marki. Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2023 Okres 12 miesięcy zakończony 31 grudnia 2022 Przychody ze sprzedaży Udział Przychody ze sprzedaży Udział Europa, w tym: 183 765 25,1% 180 661 23,7% Ukraina 43 081 5,9% 36 499 4,8% Kraje Bałtyckie 20 090 2,7% 22 399 2,9% Węgry 23 905 3,3% 21 096 2,8% Białoruś 23 224 3,2% 20 449 2,7% Rosja 13 968 1,9% 13 162 1,7% Mołdawia 8 708 1,2% 11 825 1,6% Czechy 11 786 1,6% 11 193 1,5% Bułgaria 10 057 1,4% 9 832 1,3% Grecja 6 969 1,0% 7 016 0,9% Niemcy 4 792 0,7% 6 641 0,9% Azja, w tym: 29 503 4,0% 35 883 4,7% Armenia 5 047 0,7% 2 430 0,3% Ameryka Południowa, w tym: 9 702 1,3% 18 292 2,4% Chile 6 754 0,9% 16 067 2,1% Ameryka Środkowa 4 846 0,7% 8 178 1,1% Afryka 17 122 2,3% 22 883 3,0% Australia i Oceania 437 0,1% 470 0,1% Razem eksport 245 375 33,5% 266 367 34,9% Polska 366 942 50,1% 375 704 49,3% Rumunia 86 732 11,8% 87 912 11,5% Chiny 33 347 4,6% 32 607 4,3% Razem przychody ze sprzedaży 732 396 100,0% 762 590 100,0% Grupa od dłuższego czasu obecna jest na rynkach Europy Wschodniej. Mimo długiej obecności na tych rynkach Grupa nie posiadała tam aktywów, a transakcje z lokalnymi klientami miały charakter krótkoterminowy. Konflikt rosyjsko – ukraiński rozpoczęty działaniami wojennymi w dniu 24 lutego 2022 roku zakłócił relacje handlowe na tych rynkach czego efektem było czasowe zamrożenie relacji z niektórymi klientami albo wstrzymanie współpracy. Należy podkreślić, że Jednostka Dominująca przestrzegała wszystkich sankcji nałożonych przez polski rząd, struktury Unii Europejskiej, rządy innych państw oraz instytucje międzynarodowe na podmioty, osoby oraz towary wskazane w odpowiednich aktach prawnych. TOYA S.A. wdrożyła odpowiednie procedury w tym zakresie. Wdrożone procedury oraz konieczność weryfikacji i spełnienia wszystkich sankcji gospodarczych powodowały jednak spowolnienie obrotu handlowego z klientami z tych rynków, co jest jednak niezależne od Grupy. Może mieć to wpływ na obrót handlowy z klientami obecnymi na tych rynkach w przyszłych kwartałach. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 51 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 25.Koszty według rodzaju oraz koszt sprzedanych towarów 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Amortyzacja 16 355 15 141 Zużycie materiałów i energii 8 341 8 411 Usługi obce: 38 893 43 050 koszty transportu 14 226 14 236 usługi magazynowe (koszty obsługi magazynów zewnętrznych) 201 3 602 koszty najmu powierzchni nieuwzględnione w zobowiązaniach z tytułu leasingu oraz opłaty eksploatacyjne dotyczące umów leasingu 2 477 2 754 koszty IT i telekomunikacyjne 3 320 2 733 Koszty dostępu do platform sprzedaży online 6 849 6 882 koszty prawne, audyt i doradztwo 3 827 5 247 Pozostałe usługi obce 7 993 7 596 Podatki i opłaty 2 817 1 915 Koszty świadczeń pracowniczych 75 895 71 089 Pozostałe koszty rodzajowe 14 947 9 816 Wartość sprzedanych towarów i materiałów 488 345 519 925 Koszty wg rodzaju oraz wartość sprzedanych towarów razem 645 593 669 347 Koszty sprzedaży, w tym: 114 314 108 904 amortyzacja 11 404 10 877 koszty świadczeń pracowniczych 51 332 47 435 Koszty administracyjne, w tym: 42 934 40 518 amortyzacja 4 951 4 264 koszty świadczeń pracowniczych 24 563 23 654 Koszt sprzedanych towarów 488 345 519 925 Razem 645 593 669 347 Grupa nie prowadzi istotnych prac badawczych i rozwojowych. 26.Koszty świadczeń pracowniczych 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Wynagrodzenia z tytułu umów o pracę i umów powołania 60 581 55 963 Wynagrodzenia pracowników tymczasowych 1 946 2 705 Koszty ubezpieczeń społecznych 10 308 9 433 Koszt rezerwy na niewykorzystane urlopy 143 199 Koszty rezerwy na świadczenia emerytalne 58 79 Wypłacone świadczenia emerytalne 38 18 Pozostałe koszty świadczeń pracowniczych 2 821 2 692 Koszty świadczeń pracowniczych razem 75 895 71 089 Poniżej przedstawiono liczbę zatrudnionych: 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Pracownicy ogółem – przeciętna liczba pracowników w ciągu roku w przeliczeniu na jeden etat 530 531 Pracownicy ogółem – stan na koniec okresu w osobach 550 548 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 52 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 27.Pozostałe przychody i koszty operacyjne POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Zysk na sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 27 564 Nadwyżka dodatnich różnic kursowych nad ujemnymi dot. działalności operacyjnej 2 954 2 967 Przychody z tytułu sprzedaży pozostałej 14 430 Odszkodowania komunikacyjne per saldo 15 15 Dotacje otrzymane 248 671 Inne przychody operacyjne 172 225 Pozostałe przychody operacyjne razem 3 430 4 872 POZOSTAŁE KOSZTY OPERACYJNE 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Koszty dotyczące sprzedaży pozostałej 179 281 Zapłacone kary i grzywny 631 1 Opłaty sądowe i windykacyjne 3 38 Darowizny przekazane 5 55 Pozostałe 102 81 Pozostałe koszty operacyjne razem 920 456 28.Przychody i koszty finansowe PRZYCHODY FINANSOWE 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Odsetki od środków pieniężnych na rachunkach bankowych 538 276 Inne przychody finansowe 5 3 Przychody finansowe razem 543 279 KOSZTY FINANSOWE 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Odsetki i prowizje od kredytów 2 805 8 154 Odsetki od zobowiązań z tytułu leasingu 1 491 1 420 Koszty finansowe razem 4 296 9 574 Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 53 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 29.Podatek dochodowy Prezentowane w sprawozdaniach finansowych okresy sprawozdawcze obejmowały okresy podatkowe: od 1 stycznia 2023 r. do 31 grudnia 2023 r., od 1 stycznia 2022 r. do 31 grudnia 2022 r., 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Podatek bieżący 16 699 18 136 Podatek odroczony (5) (7) Podatek razem 16 694 18 129 We wszystkich prezentowanych latach obowiązywała 19% stawka podatku dochodowego od osób prawnych w Jednostce Dominującej, 16% w spółce zależnej w Rumunii oraz 25% w spółkach zależnych w Chinach. Uzgodnienie teoretycznego podatku wynikającego z zysku przed opodatkowaniem i ustawowej stawki podatkowej do obciążenia z tytułu podatku dochodowego, wykazanego w wyniku finansowym, przedstawia się następująco: 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Zysk przed opodatkowaniem 85 012 88 349 Obowiązująca w okresie stawka podatkowa 19% 19% Podatek wg obowiązującej stawki podatkowej 16 152 16 786 Efekt podatkowy następujących pozycji: - trwałe różnice podatkowe – koszty 375 424 - różnice przejściowe na które nie utworzono aktywa 104 16 - podatek dotyczący lat poprzednich (1) (10) Ulgi podatkowe (234) (209) Różnica w stawkach podatkowych pomiędzy krajami 298 1 122 Podatek dochodowy wykazany w rachunku zysków i strat 16 694 18 129 Regulacje dotyczące podatku od towarów i usług, podatku dochodowego od osób prawnych oraz obciążeń związanych z ubezpieczeniami społecznymi podlegają częstym zmianom. Te częste zmiany powodują brak odpowiednich punktów odniesienia, niespójne interpretacje oraz nieliczne ustanowione precedensy, które mogłyby mieć zastosowanie. Obowiązujące przepisy zawierają również niejasności, które powodują różnice w opiniach, co do interpretacji prawnej przepisów podatkowych, zarówno pomiędzy organami państwowymi, jak i organami państwowymi i przedsiębiorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z kontroli, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu kontroli podatkowej. Z dniem 15 lipca 2016 r. do Ordynacji Podatkowej zostały wprowadzone zmiany w celu uwzględnienia postanowień Ogólnej Klauzuli Zapobiegającej Nadużyciom (GAAR). GAAR ma zapobiegać powstawaniu i wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych, tworzonych w celu uniknięcia zapłaty podatku w Polsce. GAAR definiuje unikanie opodatkowania, jako czynność dokonaną przede wszystkim w celu osiągnięcia korzyści podatkowej, sprzecznej, w danych okolicznościach, z przedmiotem i celem przepisy ustawy podatkowej. Zgodnie z GAAR, taka czynność nie skutkuje osiągnięciem korzyści podatkowej, jeżeli sposób działania był sztuczny. Wszelkie występowanie (i) nieuzasadnionego dzielenia operacji, (ii) angażowania podmiotów pośredniczących mimo braku uzasadnienia ekonomicznego lub gospodarczego, (iii) elementów wzajemnie się znoszących lub kompensujących oraz (iv) inne działania o podobnym działaniu do wcześniej Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 54 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) wspomnianych, mogą być potraktowane jako przesłanka istnienia sztucznych czynności, podlegających przepisom GAAR. Nowe regulacje będą wymagać znacznie większego osądu przy ocenie skutków podatkowych poszczególnych transakcji. Klauzulę GAAR należy stosować w odniesieniu do transakcji dokonanych po jej wejściu w życie oraz do transakcji, które zostały przeprowadzone przed wejściem w życie klauzuli GAAR, ale dla których, po dacie wejścia klauzuli w życie, korzyści były lub są nadal osiągane. Wdrożenie powyższych przepisów umożliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie realizowanych przez podatników prawnych ustaleń i porozumień, takich jak restrukturyzacja i reorganizacja grupy. Grupa ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 „Podatek dochodowy” w oparciu o zysk, podstawę opodatkowania i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Grupa ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. Odroczony podatek dochodowy Stan na 31 grudnia 2023 Aktywa Zobowiązania Netto Według stanu na 1 stycznia 2023 Netto Rozpoznane w wyniku finansowym / kapitałach Aktywa trwałe Różnica w wartość bilansowej i podatkowej rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych i prawnych - 1 019 (1 019) (786) (233) Aktywa z tytułu prawa do użytkowania - 5 516 (5 516) (4 474) (1 042) Aktywa obrotowe Odpis aktualizujący zapasy i niezrealizowana marża 3 057 - 3 057 3 086 (29) Aktywa z tytułu spodziewanych zwrotów - 72 (72) (17) (55) Odpis aktualizujący należności 374 - 374 402 (28) Wycena bilansowa należności w walucie obcej i inne korekty 6 742 (736) (638) (98) Wycena bilansowa środków pieniężnych w walucie obcej 1 - 1 - 1 Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 4 570 - 4 570 3 061 1 509 Rezerwa z tytułu odpraw emerytalnych 129 - 129 108 21 Udzielone gwarancje finansowe 5 - 5 6 (1) Zobowiązania krótkoterminowe Rezerwy na zobowiązania 490 24 466 161 305 Rezerwa na niewykorzystane urlopy i premie 1 468 - 1 468 1 344 124 Odsetki naliczone - - - 85 (85) Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 1 194 - 1 194 1 565 (371) Rezerwa na gwarancje 230 - 230 252 (22) Razem aktywa i zobowiązania 11 524 7 373 4 151 4 155 (4) Razem podatek odroczony, w tym 11 524 7 373 4 151 4 155 (4) - wykazany w rachunku zysków i strat 5 - wykazany w kapitałach własnych () (9) Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 55 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Stan na 31 grudnia 2022 Aktywa Zobowiązania Netto Według stanu na 1 stycznia 2022 Netto Rozpoznane w wyniku finansowym / kapitałach Aktywa trwałe Różnica w wartość bilansowej i podatkowej rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych i prawnych - 786 (786) (727) (59) Aktywa z tytułu prawa do użytkowania - 4 474 (4 474) (4 677) 203 Aktywa obrotowe Odpis aktualizujący zapasy i niezrealizowana marża 3 086 - 3 086 2 638 448 Aktywa z tytułu spodziewanych zwrotów - 17 (17) (102) 85 Odpis aktualizujący należności 402 - 402 410 (8) Wycena bilansowa należności w walucie obcej i inne korekty 225 863 (638) (469) (169) Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 3 061 - 3 061 3 146 (85) Rezerwa z tytułu odpraw emerytalnych 108 - 108 129 (21) Udzielone gwarancje finansowe 6 - 6 7 (1) Zobowiązania krótkoterminowe Rezerwy na zobowiązania 167 6 161 404 (243) Rezerwa na niewykorzystane urlopy i premie 1 344 - 1 344 1 387 (43) Odsetki naliczone 85 - 85 21 64 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 1 565 - 1 565 1 749 (184) Rezerwa na gwarancje 252 - 252 243 9 Razem aktywa i zobowiązania 10 301 6 146 4 155 4 159 (4) Razem podatek odroczony, w tym 10 301 6 146 4 155 4 159 (4) - wykazany w rachunku zysków i strat 7 - wykazany w kapitałach własnych () (11) () dotyczy podatku odroczonego od strat aktuarialnych oraz różnic kursowych z przeliczenia aktywów z tytułu podatku odroczonego wykazanych w innych całkowitych dochodach W ramach powyżej wykazanej wartości aktywów netto z tytułu podatku odroczonego na 31 grudnia 2023 r., kwota 316 tys. zł (rezerwa) dotyczy tytułów, które zgodnie z oczekiwaniem Jednostki Dominującej powinny się zrealizować w okresie dłuższym niż 12 miesięcy. Nie występują różnice przejściowe związane z inwestycjami w jednostkach zależnych, od których należałoby utworzyć rezerwę z tytułu podatku odroczonego. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 56 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 30.Zysk przypadający na jedną akcję 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2023 12 miesięcy zakończonych 31 grudnia 2022 Zysk netto 68 318 70 220 Średnia ważona liczba akcji zwykłych (w tysiącach sztuk) 75 042 75 042 Podstawowy zysk z działalności kontynuowanej przypadający na jedną akcję (zł) 0,91 0,94 Zysk netto przypadający na zwykłych akcjonariuszy, zastosowany do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję 68 318 70 220 Średnia ważona liczba wyemitowanych akcji zwykłych zastosowana do obliczenia podstawowego zysku na jedną akcję w tys. szt. 75 042 75 042 Wpływ rozwodnienia: - - Skorygowana średnia ważona liczba akcji zwykłych zastosowana do obliczenia rozwodnionego zysku na jedną akcję w tys. szt. 75 042 75 042 Rozwodniony zysk z działalności kontynuowanej przypadający na jedną akcję (zł) 0,91 0,94 Podstawowy zysk na akcję został obliczony jako iloraz zysku netto i średniej ważonej liczby akcji zwykłych w danym okresie. Na 31 grudnia 2023 r. oraz 2022 r. nie wystąpiły czynniki rozwadniające. 31.Udzielone i otrzymane gwarancje Na 31 grudnia 2023 r. Spółki należące do Grupy były stroną następujących umów gwarancji w związku z prowadzoną działalnością, udzielonych przez poniższe podmioty: Lp. Z kim zawarta Rodzaj gwarancji Przedmiot i wartość gwarancji Ważna do dnia 1 Bank Handlowy w Warszawie S.A. Gwarancja zapłaty za najem magazynów w Nadarzynie Gwarancja bankowa w kwocie 514 369,49 EUR 30 czerwca 2024 r. 2 Sopockie Towarzystwo Ubezpieczeń ERGO Hestia S.A. Umowa o udzielenie gwarancji długu celnego Zabezpieczenie kwot z tytułu należności celnych, podatków oraz innych opłat, w odniesieniu do towarów objętych dopuszczeniem do obrotu na podstawie zgłoszenia celnego zgodnie na kwotę 270 000 PLN 31 grudnia 2023 r. 3 BRD Groupe Societe Generale Gwarancja zapłaty za najem magazynu w Bukareszcie Gwarancja bankowa w kwocie 247 300 EUR 3 sierpnia 2024r. () po dniu bilansowym zwiększona została kwota gwarancji do 613 352 EUR oraz zmieniony został termin obowiązywania gwarancji na 28.02.2025 (**) po dniu bilansowym spółka otrzymała gwarancje zapłaty należności celnych na kolejny rok, tj. od 1.01.29024 do 31.12.2024 W dniu 12 czerwca 2019 r. jednostka dominująca TOYA S.A. udzieliła gwarancji zapłaty zobowiązań z tytułu wynajmu powierzchni biurowych i magazynowych przez spółkę zależną TOYA Romania S.A. na rzecz wynajmującego do kwoty 115 tys. euro. Umowa najmu została zawarta 8 lutego 2019 r. i obejmuje 10 lat z opcją zmiany tego okresu. Gwarancja wygasa po 3 miesiącach od daty zakończenia umowy najmu. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 57 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 32.Transakcje z jednostkami powiązanymi W roku 2023 i 2022 Grupa dokonywała transakcji z następującymi jednostkami powiązanymi: Toya Development Sp. z o.o. S.K. w likwidacji – jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo, Toyota Katowice Sp. z o.o. - – jednostka powiązana przez kluczowe kierownictwo, Grzegorz Pinkosz – Prezes Zarządu Spółki - kluczowy personel kierowniczy, Maciej Lubnauer – Wiceprezes Zarządu Spółki - kluczowy personel kierowniczy, Robert Borys – Wiceprezes Zarządu Spółki - kluczowy personel kierowniczy Piotr Mondalski - Przewodniczący Rady Nadzorczej - kluczowy personel kierowniczy, Jan Szmidt - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - kluczowy personel kierowniczy, Dariusz Górka – członek Rady Nadzorczej - kluczowy personel kierowniczy, Grzegorz Maciąg – członek Rady Nadzorczej - kluczowy personel kierowniczy, Michał Kobus - członek Rady Nadzorczej – kluczowy personel kierowniczy, Wojciech Bartłomiej Papierak - członek Rady Nadzorczej – kluczowy personel kierowniczy, Beata Szmidt - członek Rady Nadzorczej – kluczowy personel kierowniczy. W latach zakończonych 31 grudnia 2023 r. i 31 grudnia 2022 r. nie zostały spisane w koszty należności od jednostek powiązanych. Salda występujące w związku z transakcjami z jednostkami powiązanymi nie są ubezpieczone. Informacje o wynagrodzeniach i świadczeniach dla kluczowego personelu kierowniczego, a także zawartych z nim transakcjach Zarząd Spółki i Rada Nadzorcza są kluczowym personelem kierowniczym Spółki. Wynagrodzenia i świadczenia wypłacone lub należne osobom z kluczowego personelu kierowniczego Spółki przedstawiają się następująco: 2023 2022 Wynagrodzenia i świadczenia z tytułu umów o pracę i umów powołania - Zarząd 3 308 3 167 Koszty z tytułu programów określonych składek (koszty ZUS ponoszone przez Spółkę) - Zarząd 11 38 Wynagrodzenia z tytułu pełnionych funkcji - Rada Nadzorcza 750 612 Koszty z tytułu programów określonych składek (koszty ZUS ponoszone przez Spółkę) - Rada Nadzorcza 122 102 PPK finansowane przez Spółkę 6 6 W 2023 r. oraz w 2022 r. nie została wypłacona dywidenda osobom z kluczowego kierownictwa. Poza transakcjami wymienionymi powyżej, Spółka nie przeprowadziła z kluczowym personelem kierowniczym żadnych transakcji. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 58 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) Zestawienie transakcji i sald z jednostkami powiązanymi Należności z tyt. dostaw i usług Zobowiązania z tyt. dostaw i usług Przychody ze sprzedaży towarów i usług oraz pozostałe przychody Zakupy towarów i usług 31.12.2023 1.01.2023 - 31.12.2023 Jednostki powiązane poprzez kluczowe kierownictwo 8 - 99 - Razem 8 - 99 - 31.12.2022 1.01.2022 - 31.12.2022 Jednostki powiązane poprzez kluczowe kierownictwo 2 - 86 - Razem 2 - 86 - Transakcje z jednostkami powiązanymi są zawierane w normalnym trybie działalności Grupy i są dokonywane na warunkach rynkowych. 33.Znaczące zdarzenia po dniu kończącym okres sprawozdawczy 33.1.Wyrażenie zgody przez Radę Nadzorczą na zawarcie umowy poręczenia TOYA S.A. dnia 6 marca 2024 powzięła informację o wyrażeniu zgody przez Radę Nadzorczą Emitenta, na zawarcie przez Spółkę z Citibank (China) Company Limited-Shanghai Branch, z siedzibą w Chińskiej Republice Ludowej, Umowy poręczenia nr BDK/UP/000054601/0040/23. Umowa Poręczenia zostanie zawarta w celu zabezpieczenia spłaty wierzytelności przysługujących Bankowi z tytułu planowanego zawarcia przez YATO TOOLS (Shanghai) Co., Ltd., z oraz Bank, Umowy o Kredyt krótkoterminowy obrotowy), w kwocie 60 000 tys. CNY. Umowa Poręczenia zakłada: a)poręczenie Emitenta za zobowiązania Spółki Zależnej do kwoty 72 000 tys. CNY. b)udzielenie poręczenia do dnia 31 sierpnia 2025 r. c)upoważnienie Banku do obciążenia rachunku bieżącego Emitenta, kwotą zobowiązań wynikających z Umowy Poręczenia. d)zobowiązanie Emitenta do dostarczenia na żądanie Banku, w terminie i zgodnie z warunkami wskazanymi przez Bank, w treści zaakceptowanej przez Bank, oświadczenia o poddaniu się egzekucji w formie aktu notarialnego w trybie art. 777 § 1 pkt. 5) Kodeksu postępowania cywilnego. Pozostałe warunki Umowy Poręczenia nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych dla tego typu umów. 33.2.Zawarcie umowy o kredyt krótkoterminowy przez spółkę zależną TOYA S.A. w dniu 26 marca 2024 r. powzięła informację o zawarciu przez YATO TOOLS (Shanghai) Co., Ltd. Umowy o Kredyt krótkoterminowy obrotowy z CITIBANK (CHINA) CO., LTD. SHANGHAI BRANCH z siedzibą w Chińskiej Republice Ludowej. Kwota kredytu wynosi 60 000 tys. CNY. Kwota zostanie wykorzystana na bieżącą działalność Spółki Zależnej. Umowa zawarta została na 12 miesięcy. Zabezpieczeniem kredytu będzie poręczenie Emitenta za zobowiązania Spółki Zależnej na podstawie umowy poręczenia. Pozostałe warunki Umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych dla tego typu umów. Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 59 Grupa Kapitałowa TOYA S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony 31 grudnia 2023 r. (Kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie podano inaczej) 33.3.Aneks do umowy o kredyt w rachunku bieżącym TOYA S.A. dniu 26 marca 2024 r. zawarła aneks nr 6 do Umowy o Kredyt w Rachunku Bieżącym Nr 09/030/19/Z/VV z mBankiem S.A. z siedzibą w Warszawie. Na mocy aneksu data ostatecznej spłaty kredytu została ustalona na dzień 27 marca 2024 r. Pozostałe warunki Umowy nie odbiegają od warunków powszechnie stosowanych dla tego typu umów. Zarząd Toya S.A. Data Imię i Nazwisko Funkcja Podpis 28.03.2024 Grzegorz Pinkosz Prezes Zarządu 28.03.2024 Maciej Lubnauer Wiceprezes Zarządu 28.03.2024 Robert Borys Wiceprezes Zarządu Osoba odpowiedzialna za prowadzenie ksiąg rachunkowych Data Imię i Nazwisko Funkcja Podpis 28.03.2024 Iwona Banik Główna Księgowa Informacje objaśniające stanowią integralną część niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego 60