Eurocash S.A.

Annual Report (ESEF) • Apr 19, 2024

259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:CapitalReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31Eurocash:PutOptionReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:ReserveOfGainsAndLossesOnHedgingInstrumentsThatHedgeInvestmentsInEquityInstrumentsMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400FVIQJS5VD8JO792022-01-012022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:CapitalReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31Eurocash:PutOptionReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:ReserveOfGainsAndLossesOnHedgingInstrumentsThatHedgeInvestmentsInEquityInstrumentsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400FVIQJS5VD8JO792023-01-012023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:CapitalReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31Eurocash:PutOptionReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:ReserveOfGainsAndLossesOnHedgingInstrumentsThatHedgeInvestmentsInEquityInstrumentsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400FVIQJS5VD8JO792023-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:CapitalReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31Eurocash:PutOptionReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:ReserveOfGainsAndLossesOnHedgingInstrumentsThatHedgeInvestmentsInEquityInstrumentsMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31259400FVIQJS5VD8JO792021-12-31259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:IssuedCapitalMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:CapitalReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31Eurocash:PutOptionReserveMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:ReserveOfGainsAndLossesOnHedgingInstrumentsThatHedgeInvestmentsInEquityInstrumentsMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:RetainedEarningsMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember259400FVIQJS5VD8JO792022-12-31ifrs-full:NoncontrollingInterestsMemberiso4217:PLNxbrli:sharesiso4217:PLNxbrli:shares GRUPA EUROCASH S.A. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2023 ROKU DO 31 GRUDNIA 2023 ROKU KOMORNIKI, 18 kwietnia 2024 r. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Spis treści: 1.INFORMACJE OGÓLNE................................................................................................................3 1.1.DANE JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ.........................................................................................3 1.2.ORGANY JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ...................................................................................4 SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU.....................................................................................................................................................5 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU.................................................................................................................6 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU.....................................................................................................................................................7 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU.................................................................................................................9 SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU.........................................................................................................11 2.INFORMACJA DODATKOWA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPORZĄDZONEGO ZA OKRES OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 ROKU..............13 2.1.INFORMACJE OGÓLNE.........................................................................................................13 2.2.STOSOWANE ZASADY RACHUNKOWOŚCI........................................................................25 2.3.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPORZĄDZONEGO ZA OKRES OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 ROKU..........55 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 1.INFORMACJE OGÓLNE 1.1.DANE JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ 1.1.1.Nazwa EUROCASH Spółka Akcyjna („Spółka”, „Jednostka Dominująca”) W Grupie nie wystąpiły żadne zmiany związane z nazwą jednostki sprawozdawczej oraz innymi danymi identyfikacyjnymi. 1.1.2.Siedziba ul. Wiśniowa 11, 62-052 Komorniki, Polska 1.1.3.Adres zarejestrowanego biura jednostki ul. Wiśniowa 11, 62-052 Komorniki 1.1.4.Podstawowy przedmiot działalności Sprzedaż hurtowa niewyspecjalizowana (PKD 4690Z) 1.1.5.Podstawowe miejsce prowadzenia działalności Polska 1.1.6.Organ prowadzący rejestr Sąd Rejonowy Poznań - Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, KRS 0000213765, Polska 1.1.7.Czas trwania jednostek Czas trwania jednostki dominującej oraz jednostek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej jest nieoznaczony 1.1.8.Okres objęty sprawozdaniem Okres sprawozdawczy to okres od dnia 1 stycznia 2023 roku do dnia 31 grudnia 2023 roku oraz okres porównywalny to okres od dnia 1 stycznia 2022 roku do dnia 31 grudnia 2022 roku. Sprawozdanie z sytuacji finansowej zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2023 roku, natomiast dane porównawcze zostały zaprezentowane na dzień 31 grudnia 2022 roku. Spółka sporządziła skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok zakończony dnia 31 grudnia 2023 roku, które zostało zatwierdzone do publikacji w dniu 18 kwietnia 2024 roku. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 1.2.ORGANY JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ 1.2.1.ZARZĄD JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ W skład Zarządu Spółki Eurocash S.A. na dzień 31 grudnia 2023 roku wchodzili: Paweł Surówka – Prezes Zarządu, Pedro Martinho – Członek Zarządu, Katarzyna Kopaczewska – Członek Zarządu, Jacek Owczarek – Członek Zarządu, Przemysław Ciaś – Członek Zarządu, Dariusz Stolarczyk – Członek Zarządu, Tomasz Polański – Członek Zarządu, Szymon Mitoraj – Członek Zarządu. 1.2.2.RADA NADZORCZA JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ W skład Rady Nadzorczej Spółki na dzień 31 grudnia 2023 roku wchodzili: Luis Manuel Conceicao do Amaral – Przewodniczący Rady Nadzorczej, Hans Joachim Körber – Członek Rady Nadzorczej, Francisco José Valente Hipólito dos Santos – Członek Rady Nadzorczej, Jorge Mora – Członek Rady Nadzorczej, Przemysław Budkowski – Członek Rady Nadzorczej. 1.2.3.ZMIANY W SKŁADZIE ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ W dniu 28 czerwca 2023 r. Rada Nadzorcza Eurocash podjęła uchwałę o powołaniu ze skutkiem od dnia 01 października 2023 r. na stanowisko Członka Zarządu Spółki Pana Szymona Mitoraja. W dniu 29 września 2023 r. Spółka otrzymała zawiadomienie od Pana Arnaldo Guerreiro o rezygnacji z Zarządu Eurocash ze skutkiem na dzień 30 września 2023 r. W dniu 19 grudnia 2023 r. Spółka otrzymała zawiadomienie od Pana Pedro Martinho o rezygnacji z Zarządu Eurocash ze skutkiem na dzień 31 grudnia 2023 r. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Nota za okres za okres od 01.01.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2023 do 31.12.2022 Przychody ze sprzedaży 32 451 962 545,0 30 857 664 974,0 Przychody ze sprzedaży towarów 24 32 331 090 075,0 30 723 669 008,0 Przychody ze sprzedaży usług 24 117 176 036,0 127 934 424,0 Przychody ze sprzedaży materiałów 24 3 696 434,0 6 061 542,0 Koszt własny sprzedaży (28 042 725 920,0) (26 624 888 589,0) Koszt sprzedanych towarów (28 039 542 815,0) (26 619 317 318,0) Koszt sprzedanych materiałów (3 183 105,0) (5 571 271,0) Zysk brutto ze sprzedaży 4 409 236 625,0 4 232 776 385,0 Koszty sprzedaży 25 (3 481 090 455,0) (3 348 035 321,0) Koszty ogólnego zarządu 25 (527 222 232,0) (508 481 417,0) Zysk (strata) ze sprzedaży 400 923 938,0 376 259 647,0 Pozostałe przychody operacyjne 26 64 876 502,0 77 959 506,0 Pozostałe koszty operacyjne 26 (29 806 238,0) (50 487 685,0) Zysk (strata) z działalności operacyjnej 435 994 202,0 403 731 468,0 Przychody finansowe 27 67 121 368,0 58 727 320,0 Koszty finansowe 27 (308 196 275,0) (280 083 452,0) Udział w zyskach (stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności 77 016,0 212 332,0 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 194 996 311,0 182 587 668,0 Podatek dochodowy 22 (50 274 268,0) (93 357 201,0) Zysk (strata) netto 144 722 043,0 89 230 467,0 Przypadający: Właścicielom Jednostki Dominującej 99 202 121,0 67 109 778,0 Udziałom niekontrolującym 45 519 922,0 22 120 689,0 ZYSK NETTO NA JEDNĄ AKCJĘ ZWYKŁĄ PLN / akcję PLN / akcję Zysk (strata) netto przypadający właścicielom Jednostki Dominującej 99 202 121,0 67 109 778,0 Średnia ważona liczba akcji zwykłych 28 139 163 286 139 163 286 Średnia ważona rozwodniona liczba akcji zwykłych 28 139 758 006 139 163 286 Podstawowy zysk (strata) netto na akcję: 0,71 0,48 - z działalności kontunuowanej 0,71 0,48 - z działalności zaniechanej 0 0 Rozwodniony zysk (strata) netto na akcję: 0,71 0,48 - z działalności kontunuowanej 0,71 0,48 - z działalności zaniechanej 0 0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU za okres za okres od 01.01.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2023 do 31.12.2022 Zysk (strata) netto 144 722 043,0 89 230 467,0 Inne całkowite dochody netto za okres sprawozdawczy (5 188 710,0) (13 682 826,0) Pozycje, które mogą w przyszłości być przeklasyfikowane do wyniku finansowego: (5 188 710,0) (13 682 826,0) - Wynik na rachunkowości zabezpieczeń wraz z efektem podatkowym (5 188 710,0) (13 682 826,0) Całkowite dochody ogółem 139 533 333,0 75 547 641,0 Całkowite dochody ogółem przypadające na: Właścicieli Jednostki Dominującej 94 013 411,0 53 426 952,0 Udziały niekontrolujące 45 519 922,0 22 120 689,0 Całkowite dochody ogółem za okres sprawozdawczy 139 533 333,0 75 547 641,0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z SYTUACJI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień na dzień Nota 31.12.2023 31.12.2022 Aktywa Aktywa trwałe 5 147 859 470,0 5 185 870 289,0 Wartość firmy 2 2 138 258 889,0 2 138 258 890,0 Wartości niematerialne 2 301 323 081,0 322 077 303,0 Rzeczowe aktywa trwałe 3 662 300 022,0 673 284 851,0 Aktywa z tytułu prawa do użytkowania 4 1 920 854 287,0 1 904 671 757,0 Nieruchomości inwestycyjne 6 694 264,0 150 110,0 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wycenianych metodą praw własnosci 7 13 663 103,0 13 586 088,0 Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe 8 1 319 956,0 1 746 897,0 Należności długoterminowe 9 17 457 469,0 14 995 719,0 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 23 81 688 143,0 107 333 820,0 Pozostałe długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 10 10 300 256,0 9 764 854,0 Aktywa obrotowe 3 908 419 583,0 3 483 952 402,0 Zapasy 11 1 998 757 721,0 1 636 113 684,0 Należności z tytułu dostaw i usług 12 1 331 906 355,0 1 446 398 829,0 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 12 7 236 336,0 32 592 660,0 Pozostałe należności krótkoterminowe 12 252 957 970,0 143 164 414,0 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe 13 110 250,0 6 404 073,0 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 14 43 697 944,0 41 485 331,0 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 15 273 753 007,0 177 793 411,0 Aktywa razem 9 056 279 053,0 8 669 822 691,0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) na dzień na dzień 31.12.2023 31.12.2022 Pasywa Nota Kapitał własny 919 463 441,0 798 902 858,0 Kapitał własny przypadający właścicielom Jednostki Dominującej 799 682 710,0 710 224 316,0 Kapitał zakładowy 16 139 163 286,0 139 163 286,0 Kapitał zapasowy 592 594 902,0 584 886 410,0 Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających (8 256 604,0) (3 067 894,0) Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów (104 480 658,0) (147 085 648,0) Niepodzielony wynik finansowy 180 661 784,0 136 328 162,0 Zysk / strata z lat ubiegłych 81 459 663,0 69 218 384,0 Zysk (strata) netto bieżącego okresu 99 202 121,0 67 109 778,0 Udziały niekontrolujące 119 780 731,0 88 678 542,0 Zobowiązania 8 136 815 612,0 7 870 919 833,0 Zobowiązania długoterminowe 2 147 171 379,0 2 057 724 333,0 Długoterminowe kredyty i pożyczki 19 361 872 000,0 168 656 000,0 Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 20 125 278 658,0 131 074 826,0 Długoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 21 1 628 359 114,0 1 657 858 563,0 Pozostałe zobowiązania długoterminowe 18 21 794 051,0 89 342 861,0 Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 17 9 509 525,0 9 161 029,0 Pozostałe rezerwy długoterminowe 17 358 031,0 1 631 054,0 Zobowiązania krótkoterminowe 5 989 644 233,0 5 813 195 500,0 Krótkoterminowe kredyty i pożyczki 19 90 047 037,0 503 666 864,0 Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe 20 16 271 028,0 15 041 726,0 Krótkoterminowe zobowiązania z tytułu leasingu 21 474 990 572,0 427 369 305,0 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 18 4 654 723 282,0 4 114 406 061,0 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego 18 27 520 619,0 30 932 775,0 Inne zobowiązania krótkoterminowe 18 260 664 357,0 226 855 355,0 Zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych 17 159 376 025,0 188 370 484,0 Rezerwy i krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 17 306 051 313,0 306 552 930,0 Pasywa razem 9 056 279 053,0 8 669 822 691,0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU za okres za okres od 01.01.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2023 do 31.12.2022 Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk (strata) przed opodatkowaniem 194 996 311,0 182 587 668,0 Korekty: 899 971 084,0 848 133 491,0 Amortyzacja 629 535 004,0 596 570 230,0 Udział w zyskach jednostek wycenianych metodą praw własności (77 016,0) (212 331,0) Wycena programów motywacyjnych 7 708 492,0 3 854 246,0 Wynik na działalności inwestycyjnej 7 295 646,0 10 375 115,0 Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (25 774 058,0) 8 393 477,0 Otrzymane dywidendy (201 772,0) (258 612,0) Koszty odsetek 291 901 109,0 271 279 247,0 Przychody z tytułu odsetek (10 416 321,0) (41 867 881,0) Środki pieniężne z działalności operacyjnej przed uwzględnieniem zmian w kapitale obrotowym 1 094 967 395,0 1 030 721 159,0 Zmiana stanu zapasów (362 644 037,0) (100 467 194,0) Zmiana stanu należności 12 977 054,0 (87 697 619,0) Zmiana stanu zobowiązań 553 522 721,0 278 822 496,0 Zmiana stanu rezerw i rozliczeń międzyokresowych (31 125 481,0) (27 910 318,0) Inne korekty (354 150,0) (1 767 398,0) Środki pieniężne wygenerowane w toku działalności operacyjnej 1 267 343 502,0 1 091 701 126,0 Otrzymane odsetki 7 058 401,0 5 048 729,0 Zapłacone odsetki (120 189 878,0) (106 115 897,0) Zapłacony podatek dochodowy (15 508 064,0) (102 117 862,0) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej 1 138 703 961,0 888 516 096,0 Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (48 418 463,0) (50 500 051,0) Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych 1 878 876,0 194 677,0 Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (136 839 681,0) (166 855 400,0) Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 3 778 591,0 21 069 858,0 Wpływy/wydatki ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych 396 136,0 0 Wydatki na nabycie aktywów finansowych (110 250,0) 0 Otrzymane dywidendy 201 771,0 258 611,0 Wydatki na nabycie jednostek zależnych (pomniejszone o przejęte środki pieniężne) 0 (1 408 456,0) Otrzymane odsetki 3 846 125,0 7 133 299,0 Środki pieniężne netto wykorzystane w działalności inwestycyjnej (175 266 895,0) (190 107 462,0) Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy/wydatki dotyczące innych zobowiązań finansowych (3 954 815,0) (1 722 047,0) Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek 85 340 989,0 0 Spłaty kredytów i pożyczek (305 744 816,0) (132 548 012,0) Wydatki dotyczące zobowiązań z tytułu leasingu (407 229 519,0) (373 425 420,0) Odsetki z tytułu leasingu finansowego (87 616 782,0) (71 132 281,0) Pozostałe odsetki (15 204 927,0) 14 571 880,0 Odsetki z tytułu umów kredytów i pożyczek (71 389 236,0) (66 080 273,0) Dywidendy wypłacone (61 678 363,0) (10 869 783,0) Środki pieniężne netto z działalności finansowej (867 477 469,0) (641 205 936,0) Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów 95 959 597,0 57 202 698,0 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek okresu 177 793 411,0 120 590 711,0 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec okresu 273 753 007,0 177 793 411,0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających Niepodzielony wynik finansowy Kapitał własny przypadający właścicielom Jednostki Dominującej Udziały niekontrolujące Razem Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2022 roku Saldo na dzień 01.01.2022 roku 139 163 286,0 581 032 164,0 (115 838 349,0) 10 614 932,0 84 149 061,0 699 121 094,0 87 475 083,0 786 596 177,0 Właścicielom Jednostki Dominującej 0 0 0 0 67 109 778,0 67 109 778,0 0 67 109 778,0 Udziałom niekontrolującym 0 0 0 0 0 0 22 120 689,0 22 120 689,0 Zysk/Strata 0 0 0 0 67 109 778,0 67 109 778,0 22 120 689,0 89 230 467,0 Inne całkowite dochody 0 0 0 (13 682 826,0) 0 (13 682 826,0) 0 (13 682 826,0) Całkowite dochody ogółem ujęte w okresie od 01.01 do 31.12.2022 roku 0 0 0 (13 682 826,0) 67 109 778,0 53 426 952,0 22 120 689,0 75 547 641,0 Dywidendy wypłacone 0 0 0 0 0 0 (13 419 485,0) (13 419 485,0) Wycena programów motywacyjnych dla pracowników 0 3 854 246,0 0 0 0 3 854 246,0 0 3 854 246,0 Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów 0 0 (31 247 299,0) 0 0 (31 247 299,0) 0 (31 247 299,0) Nabycie Spółki 0 0 0 0 0 0 (7 497 745,0) (7 497 745,0) Inne korekty 0 0 0 0 (14 930 677,0) (14 930 677,0) 0 (14 930 677,0) Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem 0 3 854 246,0 (31 247 299,0) 0 (14 930 677,0) (42 323 730,0) (20 917 230,0) (63 240 960,0) Zmiany w kapitale 0 3 854 246,0 (31 247 299,0) (13 682 826,0) 52 179 101,0 11 103 222,0 1 203 459,0 12 306 681,0 Saldo na dzień 31.12.2022 roku 139 163 286,0 584 886 410,0 (147 085 648,0) (3 067 894,0) 136 328 162,0 710 224 316,0 88 678 542,0 798 902 858,0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Zmiany w kapitale własnym w okresie od 01.01 do 31.12.2023 roku Saldo na dzień 01.01.2023 roku 139 163 286,0 584 886 410,0 (147 085 648,0) (3 067 894,0) 136 328 162,0 710 224 316,0 88 678 542,0 798 902 858,0 Właścicielom Jednostki Dominującej 0 0 0 0 99 202 121,0 99 202 121,0 0 99 202 121,0 Udziałom niekontrolującym 0 0 0 0 0 0 45 519 922,0 45 519 922,0 Zysk/Strata 0 0 0 0 99 202 121,0 99 202 121,0 45 519 922,0 144 722 043,0 Inne całkowite dochody 0 0 0 (5 188 710,0) 0 (5 188 710,0) 0 (5 188 710,0) Całkowite dochody ogółem ujęte w okresie od 01.01 do 31.12.2023 roku 0 0 0 (5 188 710,0) 99 202 121,0 94 013 411,0 45 519 922,0 139 533 333,0 Dywidendy wypłacone 0 0 0 0 (50 000 000,0) (50 000 000,0) (14 417 733,0) (64 417 733,0) Wycena programów motywacyjnych dla pracowników 0 7 708 492,0 0 0 0 7 708 492,0 0 7 708 492,0 Nabycie spółki 0 0 0 0 0 0 0 0 Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów 0 0 42 604 990,0 0 0 42 604 990,0 0 42 604 990,0 Inne korekty 0 0 0 0 (4 868 499,0) (4 868 499,0) 0 (4 868 499,0) Dopłaty od i wypłaty do właścicieli ogółem 0 7 708 492,0 42 604 990,0 0 (54 868 499,0) (4 555 017,0) (14 417 733,0) (18 972 750,0) Zmiany w kapitale 0 7 708 492,0 42 604 990,0 (5 188 710,0) 44 333 622,0 89 458 394,0 31 102 189,0 120 560 583,0 Saldo na dzień 31.12.2023 roku 139 163 286,0 592 594 902,0 (104 480 658,0) (8 256 604,0) 180 661 784,0 799 682 710,0 119 780 731,0 919 463 441,0 nota 16 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.INFORMACJA DODATKOWA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPORZĄDZONEGO ZA OKRES OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 ROKU 2.1.INFORMACJE OGÓLNE 2.1.1.PUBLIKACJA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Uchwałą Zarządu dnia 18 kwietnia 2024 roku skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Eurocash S.A. („Grupa”, „Grupa Kapitałowa”, „Grupa Eurocash”, „Grupa Kapitałowa Eurocash”) za okres od 1 stycznia 2023 roku do 31 grudnia 2023 roku zostało zatwierdzone do publikacji. Zgodnie z informacją przekazaną w raporcie bieżącym nr 1/2024 w dniu 31 stycznia 2024 roku do Komisji Nadzoru Finansowego, Eurocash S.A. publikuje roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe w dniu 19 kwietnia 2024 roku. Eurocash S.A. jest spółką akcyjną, której akcje znajdują się w publicznym obrocie. 2.1.2.OŚWIADCZENIE ZGODNOŚCI Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską (MSSF UE). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w Unii Europejskiej proces wprowadzania MSSF, MSSF mające zastosowanie do tego sprawozdania finansowego nie różnią się od MSSF UE. 2.1.3.WPŁYW NOWYCH STANDARDÓW I INTERPRETACJI NA SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY Zasady (polityki) rachunkowości zastosowane do sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy za rok zakończony dnia 31 grudnia 2022 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku i później. Zmienione standardy oraz interpretacje, które mają zastosowanie po raz pierwszy w 2023 roku, nie mają istotnego wpływu na roczne sprawozdanie finansowe Grupy •Nowy MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia” Nowy standard regulujący ujęcie, wycenę, prezentację i ujawnienia dotyczące umów ubezpieczeniowych i reasekuracyjnych. Standard zastąpił dotychczasowy MSSF 4. Standard obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) •Zmiana do MSSF 17 „Umowy ubezpieczenia” Rada ustanowiła przepisy przejściowe dotyczące danych porównawczych dla podmiotów, które równocześnie wdrażają MSSF 17 i MSSF 9, aby zmniejszyć potencjalne niedopasowania księgowe wynikające z różnic między tymi standardami. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. •Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Rada MSR doprecyzowała, które informacje dotyczące polityki rachunkowości stosowanej przez jednostkę są istotne i wymagają ujawnienia w sprawozdaniu finansowym. Zasady skupiają się na dostosowaniu ujawnień do indywidualnych okoliczności jednostki. Rada przestrzega przed stosowaniem wystandaryzowanych zapisów skopiowanych z MSSF oraz oczekuje, że podstawa wyceny instrumentów finansowych będzie uznana za istotną informację. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. •Zmiana MSR 8 „Zasady (polityka) rachunkowości, zmiany wartości szacunkowych i korygowanie błędów” Rada wprowadziła do standardu definicję szacunku księgowego: Szacunki księgowe to kwoty pieniężne w sprawozdaniu finansowym, które podlegają niepewności wyceny. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. •Zmiana do MSR 12 „Podatek dochodowy” Rada wprowadziła zasadę, iż jeśli w wyniku transakcji powstają równocześnie dodatnie i ujemne różnice przejściowe w tej samej kwocie, należy ująć aktywa i rezerwę na odroczony podatek dochodowy nawet wówczas, gdy transakcja nie wynika z połączenia, ani nie ma wpływu na wynik księgowy lub podatkowy. Oznacza to konieczność ujmowania aktywów i rezerwy na podatek odroczony np. gdy różnice przejściowe w równych kwotach występują w przypadku leasingu (odrębna różnica przejściowa od zobowiązania i od prawa do użytkowania) lub w przypadku zobowiązań z tytułu rekultywacji. Nie została zmieniona zasada mówiąca o tym, że aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego kompensuje się, jeśli kompensacie podlegają aktywa i zobowiązania z tytułu podatku bieżącego. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. •Zmiana do MSR 12 „Podatek dochodowy” Zmiana wprowadza tymczasowe zwolnienie z ujmowania podatku odroczonego wynikającego z wdrożenia międzynarodowej reformy podatkowej (Filar II) i obowiązek wprowadzenia dodatkowych ujawnień z tym związanych. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub później. Przepisy Dyrektywy Rady UE 2022/2523 z 15 grudnia 2023 r. w sprawie zapewnienia globalnego minimalnego poziomu opodatkowania międzynarodowych grup przedsiębiorstw oraz dużych grup krajowych w Unii (tzw. Filar II) nie zostały zaimplementowane do krajowego porządku prawnego w roku Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2023 w Polsce. Z tego względu, Spółka nie miała podstaw do ujmowania podatku odroczonego w związku tzw. globalnym podatkiem minimalnym w Polsce w sprawozdaniu finansowym za rok 2023. Spółka nie zdecydowała się na wcześniejsze zastosowanie żadnego standardu, interpretacji lub zmiany, która została opublikowana, lecz nie weszła dotychczas w życie w świetle przepisów Unii Europejskiej. Następujące standardy i interpretacje zostały opublikowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości, jednak nie weszły jeszcze w życie: •Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Rada MSR doprecyzowała zasady klasyfikacji zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych przede wszystkim w dwóch aspektach: -doprecyzowano, że klasyfikacja jest zależna od praw jakie posiada jednostka na dzień bilansowy, -intencje kierownictwa w odniesieniu do przyspieszenia lub opóźnienia płatności zobowiązania nie są brane pod uwagę. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później. •Zmiana MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych” Zmiana doprecyzowuje, że na dzień bilansowy jednostka nie bierze pod uwagę kowenantów, które będą musiały być spełnione w przyszłości, rozważając klasyfikację zobowiązań do długo- lub krótkoterminowych. Jednostka powinna natomiast ujawnić informacje o tych kowenantach w notach objaśniających do sprawozdania finansowego. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później. •Zmiana do MSSF 16 „Leasing” Zmiana doprecyzowuje wymogi w odniesieniu do wyceny zobowiązania leasingowego powstającego wskutek transakcji sprzedaży i leasingu zwrotnego. Ma zapobiec nieprawidłowemu ujmowaniu wyniku na transakcji w części dotyczącej zachowanego prawa do użytkowania w przypadku, gdy płatności leasingowe są zmienne i nie zależą od indeksu lub stawki. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później. •Zmiany do MSR 7 „Rachunek przepływów pieniężnych” oraz MSSF 7 “Instrumenty finansowe – ujawnianie informacji” Zmiany doprecyzowują cechy umów finansowania zobowiązań wobec dostawców (tzw. umowy faktoringu odwrotnego) oraz wprowadzają obowiązek ujawniania informacji na temat umów zawartych z dostawcami, w tym ich warunki, kwoty tych zobowiązań, terminy płatności i informacje o ryzyku płynności. Zmiany obowiązują dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2024 roku lub później. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) •Zmiana do MSR 21 „Skutki zmian kursów wymiany walut obcych” Zmiana wyjaśnia, w jaki sposób jednostka powinna ocenić, czy dana waluta jest wymienialna i jak powinna ustalić kurs wymiany w przypadku braku wymienialności, a także wymaga ujawnienia informacji, które pozwolą użytkownikom sprawozdań finansowych zrozumieć wpływ braku wymienialności waluty. Zmiana obowiązuje dla okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2025 roku lub później. Daty wejścia w życie są datami wynikającymi z treści standardów ogłoszonych przez Radę ds. Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej. Daty stosowania standardów w Unii Europejskiej mogą różnić się od dat stosowania wynikających z treści standardów i są ogłaszane w momencie zatwierdzenia do stosowania przez Unię Europejską. Grupa zamierza po raz pierwszy wdrożyć postanowienia standardów w momencie wejścia ich życie, o ile będą one istotne dla Grupy . 2.1.4.INFORMACJE O WALUCIE PREZENTACJI ORAZ ZASTOSOWANYM POZIOMIE ZAOKRĄGLEŃ Walutą funkcjonalną Grupy i walutą prezentacji niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski, a wszystkie kwoty wyrażone są w zaokrągleniu do pełnych złotych (o ile nie wskazano inaczej). 2.1.5.OSĄDY, SZACUNKI I ZAŁOŻENIA Sporządzenie sprawozdania finansowego zgodnie z MSSF UE wymaga od Zarządu osądów, szacunków i założeń, które mają wpływ na przyjęte zasady oraz prezentowane wartości aktywów, pasywów, przychodów i kosztów. Szacunki oraz związane z nimi założenia opierają się na doświadczeniu historycznym oraz innych czynnikach, które są uznawane za racjonalne w danych okolicznościach, a ich wyniki dają podstawę osądu, co do wartości bilansowej aktywów i zobowiązań, która nie wynika bezpośrednio z innych źródeł. Faktyczna wartość może różnić się od wartości szacowanej. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają bieżącej weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłym, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych. Utrata wartości aktywów trwałych Osądu wymaga analiza przesłanek utraty wartości oraz przeprowadzenie testów. W tym kontekście w szczególności przeanalizowano realizowalność budżetów oraz wpływ wojny na Ukrainie i inflacji na działalność Grupy. W konsekwencji tych przesłanek Grupa przeprowadziła testy na utratę wartości firmy oraz innych aktywów. Wymagało to oszacowania wartości odzyskiwalnej ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których jest alokowana wartość firmy oraz znaki firmowe. Oszacowanie wartości użytkowej polega na ustaleniu przyszłych przepływów pieniężnych generowanych przez ośrodek wypracowujący środki pieniężne i wymaga ustalenia stopy dyskontowej do zastosowania w celu Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) obliczenia bieżącej wartości tych przepływów. Przyjęte w tym celu założenia zostały przedstawione w nocie 5. Utrata wartości należności handlowych W bieżącym okresie aktualizacji podlegały szacunki oczekiwanych strat kredytowych Szczegóły zostały zawarte w nocie 33. Ujmowanie przychodów i kosztów związanych ze sprzedażą towarów Zastosowanie MSSF 15 wymaga od Spółki dokonania subiektywnych ocen oraz szacunków, które w znaczącym stopniu wpływają na ustalenie kwoty i terminu rozpoznania przychodów. Jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Spółka oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta. Szczegóły zostały zawarte w Zasadach rachunkowości w pkt. 2.2.28. Szacunki wysokości bonusów należnych klientom wynikających z umów dystrybucyjnych rozpoznawane są na bieżąco w wyniku Spółki w momencie sprzedaży towaru poprzez obniżenie ceny transakcyjnej (przychodu). Spółka, kupując towary od dostawców, uprawniona jest do tzw. retrorabatów, zgodnie z podpisanymi porozumieniami handlowymi. Spółka na bieżąco dokonuje szacunku należnego jej rabatu i koryguje wartość zapasów w momencie dokonania zakupu towaru. Rabat ten w konsekwencji koryguje koszt własny sprzedaży w momencie dokonania sprzedaży towaru. Leasing - ujęcie leasingobiorcy Stosowanie MSSF 16 wymaga od Grupy dokonywania różnego rodzaju osądu, obejmującego m.in. określenie, które umowy wpisują się w definicję leasingu, jakie parametry powinny zostać zastosowane do wyceny zobowiązania leasingowego oraz czy istnieją przesłanki świadczące o konieczności ponownej oceny okresu leasingu, czy stopy dyskontowej. Grupa ma możliwość, w ramach niektórych umów leasingu, wydłużyć okres trwania leasingu aktywów. Po dacie rozpoczęcia Grupa cyklicznie ocenia okres leasingu, w przypadku wystąpienia znaczącego zdarzenia lub zmiany okoliczności pozostających pod jej kontrolą które wpływają na jej zdolność do wykonywania (lub niewykonywania) opcji przedłużenia (np. zmiana strategii biznesowej) dokonuje stosownych zmian w ujęciu umowy. Analogicznych ocen Grupa dokonuje dla umów zawartych na czas nieokreślony. Klasyfikacja zobowiązania z tytułu faktoringu odwrotnego Grupa Eurocash stosuje wiele instrumentów finansowych w tym również umowy o finansowanie łańcucha dostawców (faktoring odwrotny) w odniesieniu do swoich zobowiązań handlowych. Biorąc pod uwagę potencjalny wpływ tego typu umów na sprawozdanie z przepływów pieniężnych oraz sprawozdanie z sytuacji finansowej, Grupa każdorazowo analizuje ich treść. Na podstawie przeprowadzonej analizy Grupa oceniła, że zobowiązania objęte faktoringiem odwrotnym są charakterem bardziej zbliżone do zobowiązań wobec dostawców niż zobowiązań Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) z tytułu finansowania. W efekcie są one prezentowane w bilansie w pozycji „Zobowiązania handlowe i pozostałe”, a płatności są ujmowane w Sprawozdaniu z przepływów pieniężnych w momencie płatności przez spółki z Grupy do faktora jako przepływy z działalności operacyjnej. W szczególności, Zarząd dokonuje oceny czy program finansowania dostawców nie powoduje istotnej zmiany: ▪terminów płatności do dostawców, ▪wielkości terminów wystąpienia oraz charakteru przyszłych przepływów pieniężnych, ▪kosztów finansowania kredytu kupieckiego. W programach faktoringowych uczestniczą co do zasady dostawcy produktów alkoholowych, tytoniowych oraz innych produktów o długoterminowym charakterze przydatności do spożycia. Jedynie ok. 5% obrotu realizowanego z pomocą programów faktoringowych dotyczy dostawców produktów świeżych oraz szybko psujących się. Zabezpieczenia udzielane faktorom przybierają formę: weksle, pełnomocnictwa do rachunku bankowego, oświadczenia o poddaniu się egzekucji oraz poręczenia spółek z Grupy. Zabezpieczenia są porównywalne do zabezpieczeń udzielanych dostawcom. W przypadku zidentyfikowania istotnych modyfikacji warunków spłaty zobowiązań handlowych, Spółka dokonuje odpowiednich zmian klasyfikacji i ujmuje zobowiązania objęte faktoringiem jako odrębne finansowanie dłużne. Stawki amortyzacyjne Grupa uznaje, że znaki towarowe „Eurocash”, „abc” są rozpoznawalne na rynku i planuje wykorzystywać je w swojej działalności przez długi czas. W związku z tym Grupa przyjmuje, że okres użytkowania znaków towarowych „Eurocash” i „abc” jest nieokreślony i nie podlegają one amortyzacji. Znaki towarowe „Eurocash”, „abc” podlegają corocznemu testowi na utratę wartości. Grupa określa stawki amortyzacji w oparciu o ocenę przewidywanego okresu użytkowania ekonomicznego składników pozycji rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych oraz dokonuje ich okresowej weryfikacji. Relacje klienckie Tradis Przy ustalaniu okresu ekonomicznego użytkowania powyższego aktywa rozpoznanego na transakcji nabycia Grupy Tradis kierownictwo uwzględniło plany rozwojowe związane z kluczowymi klientami przejętymi wraz z Grupą Tradis oraz ich dotychczasową historię współpracy. Bieżące analizy potwierdzają wcześniej przyjęte założenia odnośnie okresu użytkowania. Split Payment Zgodnie z osądem Zarządu, ograniczenia w dysponowaniu środkami pieniężnymi na rachunkach VAT wynikające z przepisów podatkowych dotyczących mechanizmu podzielonej płatności, nie wpływają na ich klasyfikację jako środki pieniężne i ich ekwiwalenty, ponieważ Grupa wykorzystuje je na bieżąco do regulowania zobowiązań krótkoterminowych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego bazując na założeniu, że w przyszłości zostanie osiągnięty zysk podatkowy pozwalający na jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wyników podatkowych w przyszłości mogłoby spowodować, że założenie to stałoby się nieuzasadnione Grupa dokładnie ocenia charakter i zakres dowodów uzasadniających wniosek, iż jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty przyszły dochód do opodatkowania wystarczający do odliczenia od niego nierozliczonych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg podatkowych lub innych ujemnych różnic przejściowych. Wycena zobowiązań z tytułu opcji nabycia udziałów Zobowiązania do nabycia udziałów niekontrolujących wykazywane są w wysokości najbardziej prawdopodobnej ceny wykupu tych udziałów w oparciu o wskaźniki zawarte w umowach inwestycyjnych, których poszczególne wartości pochodzą z planów finansowych danych spółek. Tak ustalona wartość zobowiązania dyskontowana jest do wartości bieżącej. Sprawy sądowe Ustalenie kwoty rezerwy na sprawy sądowe wymaga osądu czy na Grupie ciąży obowiązek świadczeń. W oszacowaniu, czy jest bardziej prawdopodobne niż nie, że nastąpi wypływ korzyści ekonomicznych, Grupa kierowała się profesjonalnym osądem doradców prawnych. 2.1.6.PORÓWNYWALNOŚĆ SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Zasady rachunkowości oraz metody obliczeniowe stosowane przy sporządzeniu niniejszego rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie uległy zmianie w stosunku do stosowanych w ostatnim rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2022 roku, z wyjątkiem zastosowania nowych lub zmienionych standardów oraz interpretacji obowiązujących dla okresów rocznych rozpoczynających się dnia 1 stycznia 2023 roku i później. 2.1.7.INFORMACJE O JEDNOSTCE DOMINUJĄCEJ, GRUPIE KAPITAŁOWEJ ORAZ JEDNOSTKACH STOWARZYSZONYCH I WSPÓŁKONTROLOWANYCH Jednostką dominującą jest Eurocash Spółka Akcyjna, zarejestrowana w Sądzie Rejonowym Poznań - Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, KRS 00000213765, z siedzibą w Komornikach przy ulicy Wiśniowej 11. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest pozostała sprzedaż hurtowa niewyspecjalizowana (PKD 4690Z). Akcje Eurocash S.A. notowane są na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Poniżej wykaz Spółek w których Grupa nie posiada 100% udziałów Na dzień 31.12.2023 Lp Nazwa jednostki Siedziba % udziałów 1 Eurocash Serwis Sp. z o.o. ul .Wiśniowa 1162-052 Komorniki 75% 2 Lewiatan Holding S.A. ul. Kilińskiego 1087-800 Włocławek 67% 3 Inmedio Sp. z o.o. ul. Al.Jerozolimskie 174 02-486 Warszawa 51% 4 Firma Rogala Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% 5 Delikatesy Rogala Obszar II Sp. z o.o. w likwidacji ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 6 Delikatesy Rogala Obszar III Sp. z o.o. w likwidacji ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 7 Delikatesy Rogala Obszar IV Sp. z o.o. w likwidacji ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 8 Delikatesy Rogala Obszar V Sp. z o.o. w likwidacji ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 9 Arhelan Sp. z o.o. Al. Józefa Piłsudskiego 45 17-100 Bielsk Podlaski 50% 10 Stormer sp. z o.o. Al. Józefa Piłsudskiego 45 17-100 Bielsk Podlaski 50% (przez udziały w Arhelan sp. z o.o.) 11 Partnerski Serwis Detaliczny S.A. Ul. Grażyny 15 02-548 Warszawa 50% Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Na dzień 31.12.2022 Lp Nazwa jednostki Siedziba % udziałów 1 Eurocash Serwis Sp. z o.o. ul .Wiśniowa 1162-052 Komorniki 75% 2 Lewiatan Holding S.A. ul. Kilińskiego 1087-800 Włocławek 67% 3 Inmedio Sp. z o.o. ul. Al.Jerozolimskie 174 02-486 Warszawa 51% 4 Firma Rogala Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% 5 Delikatesy Rogala Obszar I Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 6 Delikatesy Rogala Obszar II Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 7 Delikatesy Rogala Obszar III Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 8 Delikatesy Rogala Obszar IV Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 9 Delikatesy Rogala Obszar V Sp. z o.o. ul. Grunwaldzka 5938-350 Bobowa 50% (przez udziały w Firma Rogala sp. z o.o.) 10 Arhelan Sp. z o.o. Al. Jóżefa Piłsudskiego 4517-100 Bielsk Podlaski 50% 11 Stormer sp. z o.o. Al. Józefa Piłsudskiego 45 17-100 Bielsk Podlaski 50% (przez udziały w Arhelan sp. z o.o.) 12 Partnerski Serwis Detaliczny S.A. Ul. Grażyny 15 02-548 Warszawa 50% Dnia 01.09.2023 r. nastąpiło połączenie spółki Firma Rogala Sp. z o.o. (spółka przejmująca) z Delikatesy Rogala Obszar I Sp. z o.o. (spółka przejmowana). Dnia 01.12.2023 r. nastąpiło połączenie spółki FHC2 Sp. z o.o. (spółka przejmująca) z Madas Sp. z o.o. (spółka przejmowana). * Jak wskazano powyżej Grupa posiada 50% udziałów w Spółkach Arhelan Sp. z o.o. oraz Firma Rogala Sp. z o.o.. Zgodnie z MSSF 10 aby można było mówić o kontroli nad jednostką zależną musza zostać spełnione wszystkie trzy elementy definicji kontroli czyli: 1.Władza a)Obie Spółki zawarły ze spółką zależną Eurocash – Eurocash Franczyza - umowę franczyzową, zgodnie z którą są zobowiązane do lojalności zakupowej wobec Grupy Eurocash franczyzowej – co jest kluczowym czynnikiem umożliwiającym Grupie Eurocash wpływanie na ich wyniki finansowe b)Eurocash ma realny wpływ na podejmowanie uchwał we wszystkich sprawach przyznanych do kompetencji wspólników Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) c)Wszelkie czynności z zakresu reprezentacji Spółki oraz prowadzenia jej spraw (zwłaszcza przekraczających zakres zwykłego zarządu) wymagają działania Członka Zarządu powołanego przez Eurocash d)Umowy Spółek oraz Umowy Inwestycyjne przewidują ograniczenia w zbywaniu ich udziałów, których celem jest w pierwszej kolejności zbycie ich udziałów do drugiego wspólnika (prawo pierwszeństwa) 2.Ekspozycja na zmienność wyników finansowych a)Eurocash jako wspólnik uprawniony jest do uczestnictwa w zyskach Spółek (dywidendy) b)Zgodnie z warunkami umowy franczyzowej, Eurocash Franczyza otrzymuje miesięczną opłatę z tytułu uczestnictwa w sieci sklepów. 3.Możliwość wykorzystania sprawowanej władzy do wywierania wpływu na zwrot inwestycji. a)Główne obszary działalności obu spółek wpływające na zwrot z inwestycji Eurocash koncentrują się wokół procesu zakupowego oraz logistyki w ramach Grupy Eurocash co powoduje efekt synergii ma możliwość wpływania na zwroty z inwestycji. Powyższa analiza potwierdza, że Grupa sprawuje kontrolę nad ww Spółkami i w związku z tym konsoliduje je metodą pełną. 2.1.8.KONTYNUACJA DZIAŁALNOŚCI Niniejsze sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w dającej się przewidzieć przyszłości, tj. nie mniej niż 12 miesięcy od daty bilansowej. Grupa działa w branży FMCG, dla której charakterystyczna jest nadwyżka zobowiązań bieżących nad aktywami obrotowymi w strukturze bilansu. Wynika ona z faktu, iż istotna część sprzedaży do klientów detalicznych dokonywana jest na warunkach gotówkowych, stan zapasów jest minimalizowany, a dostawcy udzielają odroczonych terminów płatności. Spółki z branży FMCG finansują kapitał obrotowy korzystając z instrumentów finansowych powszechnie dostępnych na rynku kapitałowym, takich jak m.in: kredyt bankowy, obligacje korporacyjne, faktoring odwrotny, faktoring należności, czy leasing. W roku 2023 Grupa odnotowała pozytywny trend wzrostu sprzedaży oraz wyników na poziomie EBIT i EBITDA w porównaniu z analogicznym okresem roku poprzedniego. Wzrost ten był odnotowany zarówno w segmencie detalicznym, jak i hurtowym. Grupa Eurocash w okresie od stycznia do grudnia 2023 roku w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego osiągnęła wzrost sprzedaży towarów na poziomie 5% o 1,6 mld zł oraz wzrost EBITDA o 65,2 milionów złotych (tj. 6 %). W okresie od stycznia do grudnia 2023 roku zanotowano zysk ze sprzedaży w kwocie około 401 milionów złotych i był on wyższy o 24,7 milionów złotych w porównaniu do analogicznego okresu roku poprzedniego. W okresie od stycznia do grudnia 2023 roku Grupa wygenerowała środki pieniężne z działalności operacyjnej w wysokości 1,1 mld złotych, o 250 milionów więcej niż w analogicznym okresie w 2022 roku. Grupa na dzień 31 grudnia 2023 roku odnotowała nadwyżkę zobowiązań bieżących nad aktywami obrotowymi w kwocie 2,1 mld złotych. Na dzień 31 grudnia 2022 roku nadwyżka zobowiązań bieżących nad aktywami obrotowymi wyniosła 2,3 mld złotych. Kapitał obrotowy netto Grupy (obejmujący zapasy, Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) należności z tytułu dostaw i usług oraz zobowiązania z tytułu dostaw i usług) był ujemny i wyniósł na dzień 31 grudnia 2023 roku minus 1,3 miliarda złotych, w porównaniu do minus 1,0 mld złotych na dzień 31 grudnia 2022 roku. Utrzymujący się, charakterystyczny dla branży FMCG, ujemny kapitał obrotowy wymaga od Zarządu Grupy nieustannej dbałości o zapewnienie adekwatnych, wystarczających i optymalnych pod względem terminu zapadalności instrumentów finansowania działalności bieżącej i inwestycyjnej. Grupa dla zapewnienia płynności finansowej wykorzystuje dostępne na rynku różne rodzaje instrumentów finansowania kapitału obrotowego. Kluczowa dla Grupy w perspektywie pozyskania długoterminowego i stabilnego źródła finansowania jest uruchomiona w lipcu 2023 roku umowa kredytów nadrzędnych (Senior Facilities Agreement) z konsorcjum 8 banków na łączną kwotę 1,001 mld zł. Umowa ta dotyczy 5-letniego kredytu terminowego o wartości 456 mln zł, 3-letniego kredytu odnawialnego o wartości 445 mln zł (z opcją wydłużenia na kolejne dwa lata) oraz 3-letniego kredytu w rachunku bieżącym do kwoty 100 mln zł (z opcją wydłużenia na kolejne dwa lata). Umowa dopuszcza również zwiększenie kwoty zadłużenia o 199 mln zł (tzw. Incremental Facility) do maksymalnej kwoty łącznej 1,200 mld zł, zarówno w formie kredytu terminowego, jak i w formie kredytu odnawialnego. Zawarcie powyższej umowy zakończyło, trwający od trzeciego kwartału 2022 roku, proces refinansowania struktury zadłużenia Grupy oraz umożliwiło pozytywną zmianę w relacji długu długoterminowego do długu krótkoterminowego. Na dzień bilansowy zadłużenie długoterminowe wyniosło 361,9 mln zł vs. 168,7 mln zł na dzień 31 grudnia 2022 roku, a zadłużenie krótkoterminowe wyniosło 79,8 mln zł vs. 493,9 mln zł na dzień 31 grudnia 2022 roku. Rok do roku saldo zadłużenia Grupy zmniejszyło się o 221 mln zł, czyli o 33%, co pozytywnie przełożyło się na wskaźnik długu netto do EBITDA, który wyniósł na dzień 31.12.2023 2,24 w porównaniu do 2,67 na dzień 31.12.2022. Oprócz wspomnianych powyżej umów, Spółki z Grupy mają również zawarte odrębne umowy bilateralne z instytucjami finansującymi. W trzecim i czwartym kwartale 2023 roku Grupa odnowiła wszystkie kredyty bilateralne na kolejne 12 miesięcy. Terminy zapadalności wszystkich linii kredytowych Grupy zaprezentowane zostały w Nocie nr 33. W celu zabezpieczenia płynności finansowej Grupa wyemitowała w grudniu 2020 roku pierwszą serię obligacji zapadających w grudniu 2025 roku. Szczegóły programu emisji zawarte są w Nocie nr 20. Poza kredytami bankowymi i obligacjami, Grupa w finansowaniu kapitału obrotowego aktywnie korzysta również z faktoringu odwrotnego. W ocenie Zarządu połączenie instrumentów finansowania działalności obejmujące kredyty bankowe, jak również produkty faktoringowe odpowiada potrzebom spółek działających w branży FMCG. Terminy zapadalności wszystkich linii faktoringu odwrotnego Grupy zaprezentowane zostały w Nocie nr 33. W trzecim i czwartym kwartale 2023 roku Grupa odnowiła wszystkie umowy faktoringu odwrotnego na kolejne 12 lub 24 miesiące. Grupa zarządzając kapitałem obrotowym wykorzystuje również faktoring należności oraz gwarancje bankowe. Zestawienie tych instrumentów znajduje się odpowiednio w Nocie nr 12 oraz Nocie nr 31. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Szczegóły dotyczące limitów oraz wykorzystania powyższych instrumentów finansowych w Grupie w okresie ostatnich 3 lat zamieszczone zostały w poniższej tabeli: Limity 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2021 Obligacje (program) 1 000 1 000 1 000 Kredyty bankowe 1 138 1 214 1 359 Gwarancje bankowe 287 263 281 Faktoring należności 600 525 325 Faktoring odwrotny 1 528 1 523 1 915 Wykorzystanie 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2021 Obligacje (emisje) 125 125 125 Kredyty bankowe 442 663 796 Gwarancje bankowe 221 215 216 Faktoring należności 352 344 209 Faktoring odwrotny 1 405 1 156 1 780 % Wykorzystanie 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2021 Obligacje (emisje) 13% 13% 13% Kredyty bankowe 39% 55% 59% Gwarancje bankowe 77% 82% 77% Faktoring należności 59% 66% 64% Faktoring odwrotny 92% 76% 93% Na dzień bilansowy Grupa dysponowała zarówno wolnymi liniami kredytowymi (696 mln zł), jak i wolnymi liniami faktoringowymi (371 mln zł), które w sposób natychmiastowy mogłyby być wykorzystane w razie pojawienia się ewentualnej luki płynnościowej. Wszystkie kowenanty zawarte w powyższych umowach finansowych są na bieżąco monitorowane i na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 roku żadne warunki umów finansowania nie zostały naruszone. W ocenie Zarządu nie ma ryzyka wypowiedzenia tych umów w ciągu 12 miesięcy od dnia bilansowego. Narzędziem wspierającym decyzje Zarządu w zakresie doboru wielkości i struktury instrumentów finansowych jest przygotowany przez Grupę, przy udziale niezależnego doradcy zewnętrznego, model płynnościowy Grupy na okres kolejnych 12 miesięcy od dnia bilansowego. Model ten został również wykorzystany przy ocenie w zakresie możliwości kontynuacji działalności i oceny ryzyka płynności przy sporządzaniu niniejszego sprawozdania. Model płynnościowy zakłada utrzymanie dostępności limitów kredytu kupieckiego od dostawców oraz limitów w instrumentach finansowania udostępnianych przez sektor finansowy. Zarząd Grupy utrzymuje model płynnościowy i na jego podstawie dokonuje okresowo oceny kontynuacji działalności całej Grupy poprzez analizy scenariuszowe. Testowaniu poddawane są (1) poziom sprzedaży, (2) dostępność limitów kredytowych, (3) dostępność limitów faktoringu odwrotnego oraz (4) poziom stóp procentowych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Dla celów oceny w zakresie kontynuacji działalności Spółka wzięła pod uwagę także toczące się postępowania sądowe i podatkowe, opisane w Nocie nr 33 oraz Nocie nr 22. Jak wskazano w Nocie nr 33, zgodnie z wyrokiem SOKiK z 19.02.2024 r. decyzja wydana przez Prezesa UOKiK została uchylona. Z kolei w odniesieniu do postępowań podatkowych, Spółka – także w oparciu o otrzymane zewnętrzne opinie prawnopodatkowe – bazuje na założeniu, że ryzyko skutecznego i prawomocnego utrzymania ustaleń z kontroli podatkowej w zakresie kwot potencjalnych zaległości Spółki w VAT nie jest duże, a w przypadku kiedy takie ryzyko by się ziściło nie spowodowało by utraty płynności finansowej Grupy. Na podstawie przeprowadzonej analizy oraz faktów wymienionych powyżej Zarząd stwierdził, iż Grupa posiada wystarczające źródła finansowania na okres co najmniej 12 miesięcy od dnia bilansowego oraz że nie występuje niepewność dla kontynuacji jej działalności w okresie kolejnych 12 miesięcy. 2.2.STOSOWANE ZASADY RACHUNKOWOŚCI 2.2.1.ZASADY RACHUNKOWOŚCI Sprawozdanie finansowe jest sporządzone zgodnie z koncepcją kosztu historycznego, za wyjątkiem pochodnych instrumentów finansowych i opcji put wycenianych według wartości godziwej. Najistotniejsze ze stosowanych przez Grupę Kapitałową zasad rachunkowości zostały zaprezentowane w punktach 2.2.2 –2. 2.36. 2.2.2.ROK OBROTOWY Rokiem obrotowym dla Grupy Kapitałowej Eurocash S.A. jest rok kalendarzowy. 2.2.3.FORMAT I ZAWARTOŚĆ SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje w szczególności: - Informacje ogólne, - Skonsolidowany rachunek zysków i strat, - Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów, - Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej, - Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych, - Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym, - Informacje dodatkowe zawierające informację o istotnych zasadach rachunkowości oraz inne informacje objaśniające. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.2.4.ZASADY KONSOLIDACJI Jednostki zależne Jednostkami zależnymi są jednostki kontrolowane przez Jednostkę Dominującą zgodnie z MSSF 10. Sprawozdania finansowe spółek zależnych uwzględniane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym począwszy od dnia uzyskania nad nimi kontroli aż do momentu jej wygaśnięcia. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały ujednolicone z zasadami przyjętymi przez Grupę. Jednostki stowarzyszone Jednostki stowarzyszone są to jednostki gospodarcze, na których politykę operacyjną i finansową Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz ich nie kontroluje. Zakłada się, że znaczący wpływ występuje, gdy Grupa posiada między 20% a 50% praw głosu w innej jednostce, a Grupa nie sprawuje kontroli ani współkontroli nad tymi jednostkami. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wyceniane są w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym metodą praw własności, a w momencie początkowego ujęcia ujmowane są po cenie nabycia. Inwestycje Grupy zawierają wartość firmy rozpoznaną w momencie nabycia, pomniejszoną o wartość skumulowanych strat z tytułu utraty wartości. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera udział Grupy w zyskach i stratach oraz zmianach w kapitale własnym jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności (po ujednoliceniu stosowanych zasad rachunkowości), od momentu uzyskania znaczącego wpływu do momentu jego wygaśnięcia. W przypadku, gdy udział Grupy w stratach przewyższa wartość udziałów w jednostce stowarzyszonej wartość bilansowa (z uwzględnieniem długoterminowych inwestycji) zostaje zredukowana do zera. Wówczas ujmowanie wszelkich dodatkowych strat jest zaniechane, za wyjątkiem strat wynikających z przyjęcia na siebie przez Grupę prawnych lub zwyczajowych obowiązków lub z faktu dokonania płatności w imieniu jednostki stowarzyszonej. Jednostki współkontrolowane Jednostki współkontrolowane ujmowane są zgodnie z MSSF 11 i kwalifikowane jako wspólne działania lub wspólne przedsięwzięcia w zależności od praw i obowiązków stron współkontrolujących. Wspólne działanie jest wspólnym ustaleniem umownym, w którym strony sprawujące wspólną kontrolę nad ustaleniem mają prawa do aktywów i obowiązki dotyczące zobowiązań powiązane z ustaleniem. Strony te są nazywane wspólnikami wspólnego działania. Wspólne przedsięwzięcie jest wspólnym ustaleniem umownym, w którym strony sprawujące wspólną kontrolę nad ustaleniem mają prawa do aktywów netto wynikających z ustalenia. Strony te są nazywane wspólnikami wspólnego przedsięwzięcia. Wspólnik wspólnego przedsięwzięcia ujmuje swój udział we wspólnym przedsięwzięciu jako inwestycję i rozlicza tę inwestycję przy użyciu metody praw własności zgodnie z MSR 28. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Cena nabycia Wartość przekazanej zapłaty zawiera wartość godziwą przeniesionych aktywów, zobowiązań zaciągniętych przez Spółkę wobec poprzednich właścicieli jednostki przejmowanej oraz akcji wyemitowanych przez Spółkę. Wartość przekazanej zapłaty zawiera również wartość godziwą części zapłaty warunkowej, jak również wartość godziwą przekazanych przez przejmującego nagród w formie akcji jednostki przejmowanej, które są obowiązkowo zastępowane w połączeniach jednostek. Jeśli połączenie jednostek powoduje wygaśnięcie wcześniejszych zobowiązań występujących pomiędzy Spółką a jednostką przejmowaną, wówczas wartość zapłaty obniża się o niższą z: umownej ceny za wygaśnięcie zobowiązania lub wartości elementu pozarynkowego i ujmuje się, jako pozostały koszt. Koszty transakcyjne poniesione w związku z połączeniem jednostek, takie jak wynagrodzenie za doradztwo, opłaty z tytułu usług prawnych, due dilligence oraz za inne profesjonalne usługi rozlicza się jako koszt okresu, w którym zostały poniesione. Data nabycia Data nabycia to dzień, w którym Grupa faktycznie obejmuje kontrolę nad jednostką zależną. Jeżeli następuje to w drodze pojedynczej transakcji wymiany, data wymiany pokrywa się z datą nabycia. W sytuacji, gdy nabycie jednostek gospodarczych obejmuje więcej niż jedną transakcję wymiany wcześniej nabyte udziały podlegają wycenie do wartości godziwej na moment nabycia kontroli. Zbycie jednostek zależnych Wynik na zbyciu jednostek zależnych Grupa prezentuje w rachunku zysków i strat w działalności operacyjnej, a w rachunku przepływów pieniężnych w działalności inwestycyjnej. Korekty konsolidacyjne W ramach procedur konsolidacyjnych wyłączeniu podlega wartość bilansowa inwestycji Jednostki Dominującej w każdej jednostce zależnej, odpowiednio z tą częścią kapitału własnego każdej jednostki zależnej, która odpowiada udziałowi Jednostki Dominującej. Salda rozrachunków wewnętrznych pomiędzy jednostkami Grupy, transakcje zawierane w obrębie Grupy oraz wszelkie wynikające stąd niezrealizowane zyski lub straty, a także przychody oraz koszty Grupy są eliminowane w trakcie sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Niezrealizowane zyski wynikające z transakcji z jednostkami stowarzyszonymi oraz współzależnymi są wyłączone ze skonsolidowanego sprawozdania proporcjonalnie do wysokości udziału Grupy w tych jednostkach. Niezrealizowane straty są wyłączone ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego na tej samej zasadzie, co niezrealizowane zyski, ale wyłącznie w przypadku, gdy nie występują przesłanki wskazujące na utratę wartości. Alokacja przekazanej zapłaty w zamian za jednostkę przejmowaną Na dzień nabycia Jednostka Dominująca przypisuje przekazaną zapłatę w zamian za jednostkę gospodarczą przejmowaną, ujmując możliwe do zidentyfikowania aktywa, zobowiązania i zobowiązania warunkowe jednostki zależnej według ich wartości godziwej na ten dzień, z wyjątkiem aktywów trwałych Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) (lub grup aktywów przeznaczonych do zbycia) sklasyfikowanych jako „przeznaczone do sprzedaży”, które ujmuje się według wartości godziwej pomniejszonej o koszty doprowadzenia do sprzedaży. Jednostka Dominująca ujmuje osobno możliwe do zidentyfikowania aktywa, zobowiązania i zobowiązania warunkowe na dzień nabycia tylko wówczas, gdy spełniają one na ten dzień następujące kryteria: - w przypadku składnika aktywów nie będącego wartością niematerialną, jest prawdopodobne, że nastąpi z jego tytułu wpływ do jednostki przejmującej wszelkich przyszłych korzyści ekonomicznych oraz można wiarygodnie wycenić wartość godziwą tego składnika aktywów; - w przypadku zobowiązania nie będącego zobowiązaniem warunkowym, jest prawdopodobne, że wymagany będzie wypływ zasobów ucieleśniających korzyści ekonomiczne w celu wywiązania się z obowiązku, oraz można wiarygodnie wycenić wartość godziwą tego zobowiązania; - w przypadku wartości niematerialnej lub zobowiązania warunkowego, można wiarygodnie wycenić ich wartość godziwą. Wartość firmy Na dzień nabycia, Grupa ujmuje wartość firmy przejętą w ramach nabycia jednostek gospodarczych jako składnik aktywów, oraz początkowo wycenia się ją według jej ceny nabycia Po początkowym ujęciu, Grupa wycenia wartość firmy przejętą w ramach nabycia jednostek gospodarczych według ceny nabycia pomniejszonej o łączne dotychczasowe odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Jeżeli udział Grupy w wartości godziwej netto możliwych do zidentyfikowania aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych przewyższa koszt nabycia jednostek gospodarczych, Grupa: - dokonuje ponownej oceny identyfikacji i wyceny możliwych do zidentyfikowania aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych jednostki zależnej oraz wyceny kosztu nabycia, a następnie - ujmuje od razu w rachunku zysków i strat ewentualną nadwyżkę pozostałą po dokonaniu ponownej oceny. Grupa może korygować rozliczenie nabytych aktywów netto i wartość firmy w ciągu 12 miesięcy od daty nabycia. 2.2.5.TRANSAKCJE W WALUTACH OBCYCH Transakcje wyrażone w walutach obcych w dniu dokonania transakcji ujmowane są w walucie funkcjonalnej (złoty polski) z zastosowaniem kursu kupna lub kursu sprzedaży walut z dnia zawarcia transakcji. Pozycje pieniężne aktywów i zobowiązań wyrażone w walucie obcej są przeliczane na koniec okresu sprawozdawczego według średniego kursu NBP dla danej waluty ogłoszonego na ten dzień. Różnice kursowe wynikające z wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych stanowią różnice pomiędzy wyceną według zamortyzowanego kosztu w walucie funkcjonalnej na początku okresu sprawozdawczego, skorygowaną o naliczone odsetki i dokonane płatności w trakcie okresu sprawozdawczego, a wartością według zamortyzowanego kosztu w walucie obcej przeliczonego według średniego kursu NBP na koniec okresu sprawozdawczego. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Następujące kursy zostały przyjęte dla potrzeb wyceny bilansowej: 31.12.2023 31.12.2022 EUR 4,3480 4,6899 Niepieniężne pozycje sprawozdania z sytuacji finansowej wyrażone w walucie obcej wyceniane według wartości godziwej są przeliczane według średniego kursu NBP (obowiązującego na dzień szacowania wartości godziwej). Różnice kursowe z przeliczenia rozpoznaje się jako zysk lub strata bieżącego okresu, z wyjątkiem różnic powstających na przeliczeniu instrumentów kapitałowych zakwalifikowanych do aktywów wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody oraz kwalifikowanych zabezpieczeń przepływów pieniężnych, które rozpoznawane są jako inne całkowite dochody. Pozycje niepieniężne wyceniane według kosztu historycznego w walucie obcej Grupa przelicza używając kursu wymiany z dnia zawarcia transakcji. 2.2.6.WARTOŚCI NIEMATERIALNE Definicja Wartości niematerialne obejmują nabyte przez Grupę możliwe do zidentyfikowania niepieniężne składniki aktywów nieposiadające postaci fizycznej przeznaczone do używania na potrzeby Grupy. Składnik wartości niematerialnych ujmowany jest wówczas gdy występuje prawdopodobieństwo, że spółka osiągnie przyszłe korzyści ekonomiczne, które można przyporządkować danemu składnikowi oraz gdy można wiarygodnie ustalić cenę nabycia lub koszt wytworzenia danego składnika aktywów. Do wartości niematerialnych Grupa zalicza: ▪Wartość firmy, ▪Licencje dotyczące oprogramowania komputerowego, ▪Autorskie prawa majątkowe, ▪Prawa do znaków towarowych, wzorów użytkowych oraz zdobniczych, ▪Know-how, ▪Relacje klienckie, ▪Inne wartości niematerialne. Wartość początkowa wartości niematerialnych Wartość początkową wartości niematerialnych stanowi cena nabycia, która obejmuje kwotę należną sprzedającemu oraz inne koszty poniesione w bezpośrednim związku z nabyciem wartości niematerialnych. Nakłady poniesione w terminie późniejszym Wydatki poniesione w późniejszym okresie są kapitalizowane jeżeli prowadzą do powstania nowego składnika aktywów spełniającego kryteria z MSR 38. Pozostałe nakłady, w tym nakłady na wytworzone Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) we własnym zakresie: znaki towarowe, wartość firmy i markę są ujmowane jako zysk lub strata bieżącego okresu w momencie poniesienia. Amortyzacja Amortyzację wylicza się dla wszystkich wartości niematerialnych, z pominięciem wartości firmy oraz wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania. Przy określaniu okresu użytkowania brany jest pod uwagę czas, w którym wartości niematerialne będą przynosić wymierne korzyści ekonomiczne. Jeżeli określenie ekonomicznie uzasadnionego okresu używania jest trudne lub nie ma pewności, co do spodziewanych wymiernych korzyści, Grupa dokonuje odpisu w ciężar kosztów. Grupa stosuje następujące roczne stawki amortyzacyjne dla poszczególnych grup wartości niematerialnych: ▪licencje – oprogramowanie komputerowe33,3% ▪autorskie prawa majątkowe10% - 20% ▪znaki towarowe5% - 10% ▪know-how10% ▪relacje z klientami5% ▪inne wartości niematerialne20% Weryfikacja stawek amortyzacyjnych, odpisy z tytułu utraty wartości Nie później niż na koniec roku obrotowego stosowane wobec wartości niematerialnych stawki amortyzacyjne podlegają weryfikacji. W razie stwierdzenia potrzeby dokonania korekty stosowanych stawek amortyzacyjnych – korekta następuje w roku następnym i kolejnych latach obrotowych. Nie później niż na koniec roku obrotowego wartości niematerialne podlegają również weryfikacji pod kątem istnienia przesłanek utraty wartości i konieczności dokonania odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości. Odpisy te dokonywane są w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych nie później niż na dzień sprawozdawczy, a więc w okresie, w którym stwierdzono utratę wartości. Dla wartości składników wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie użytkowania i wartości firmy, Grupa przeprowadza corocznie test na utratę wartości, poprzez porównywanie wartości bilansowej danego składnika z jego wartością odzyskiwalną lub testowi podlega całe CGU do którego ten składnik jest przypisany, bez względu na to, czy istnieją przesłanki wskazujące na to, że taka utrata wartości mogła wystąpić. Wycena wartości niematerialnych na dzień sprawozdawczy Na koniec okresu sprawozdawczego wartości niematerialne Grupa wycenia w cenie nabycia pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu utraty wartości. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.2.7.RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Definicja Rzeczowe aktywa trwałe obejmują kontrolowane przez Grupę rzeczowe aktywa, które nadają się do gospodarczego wykorzystania (zdatne do użytku i przeznaczone na potrzeby Grupy), zaś ich przewidywany okres ekonomicznej użyteczności jest dłuższy niż rok. Do rzeczowych aktywów trwałych Grupa zalicza: ▪Grunty, ▪Budynki i lokale, ▪Urządzenia techniczne i maszyny, ▪Środki transportu, ▪Inne rzeczowe aktywa trwałe (meble itp.), ▪Rzeczowe aktywa trwałe w budowie. Wartość początkowa rzeczowych aktywów trwałych Wartość początkową rzeczowych aktywów trwałych stanowi cena nabycia lub koszt wytworzenia. Wartość początkowa środków trwałych obejmuje ich cenę nabycia powiększoną o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania. W skład kosztu wchodzi również koszt wymiany części składowych maszyn i urządzeń w momencie poniesienia, jeśli spełnione są kryteria rozpoznania. Koszty poniesione po dacie oddania środka trwałego do używania, takie jak koszty konserwacji i napraw, obciążają zysk lub stratę w momencie ich poniesienia. Na cenę nabycia lub koszt wytworzenia pozycji rzeczowych aktywów trwałych składają się: a) cena zakupu, łącznie z cłami importowymi i niepodlegającymi odliczeniu podatkami od zakupu, pomniejszona o opusty handlowe i rabaty; b) wszystkie inne pozwalające się bezpośrednio przyporządkować koszty poniesione w celu dostosowania składnika aktywów do miejsca i stanu, w którym może on funkcjonować w sposób zgodny z zamierzeniami kierownictwa; c) szacunkowe koszty demontażu i usunięcia składnika aktywów oraz koszty przeprowadzenia renowacji miejsca, w którym się znajdował, do których jednostka jest zobowiązana w związku z nabyciem pozycji rzeczowych aktywów trwałych lub używaniem składnika rzeczowych aktywów trwałych w danym okresie w celu innym niż wytwarzanie wyrobów. Nakłady ponoszone w terminie późniejszym Aktywowaniu podlegają poniesione w późniejszym okresie koszty wymienianych części składnika rzeczowych aktywów trwałych, które można wiarygodnie oszacować i jest prawdopodobne, że Grupa osiągnie korzyści ekonomiczne związane z wymienianymi składnikami rzeczowych aktywów trwałych. Wartość bilansowa usuniętych części składnika rzeczowych aktywów trwałych jest wyłączana z ksiąg. Nakłady ponoszone w związku z bieżącym utrzymaniem składników rzeczowych aktywów trwałych są ujmowane jako koszt bieżącego okresu w momencie poniesienia. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Każda część składowa pozycji rzeczowych aktywów trwałych, której cena nabycia jest istotna w porównaniu z ceną nabycia całej pozycji, jest amortyzowana osobno. Amortyzacja Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się w odniesieniu do wartości podlegającej amortyzacji, którą jest cena nabycia lub koszt wytworzenia danego składnika aktywów, pomniejszone o jego wartość rezydualną. Amortyzację wylicza się dla wszystkich rzeczowych aktywów trwałych, z pominięciem gruntów oraz rzeczowych aktywów trwałych w budowie, przez szacowany okres ekonomicznej przydatności tych aktywów, używając metody liniowej, przy zastosowaniu następujących rocznych stawek amortyzacji: ▪budynki i budowle2,5% - 4,5% • inwestycje w obcych rzeczowych aktywach trwałych od 7,7% (w zależności od długości umowy najmu) ▪urządzenia techniczne i maszyny10% - 60% ▪środki transportu14% - 20% ▪inne rzeczowe aktywa trwałe20% Amortyzacja rzeczowych aktywów trwałych prowadzona jest metodą liniową, od miesiąca przyjęcia do użytkowania. Amortyzacja naliczana jest miesięcznie. W przypadku, gdy określony składnik rzeczowych aktywów trwałych składa się z odrębnych i istotnych części składowych o różnym okresie użytkowania, części te są traktowane jako odrębne składniki aktywów. Zyski lub straty wynikające ze sprzedaży, likwidacji lub zaprzestania użytkowania rzeczowych aktywów trwałych są określane jako różnica pomiędzy przychodami ze sprzedaży a wartością netto tych rzeczowych aktywów trwałych i są ujmowane w rachunku zysków i strat. Weryfikacja stawek amortyzacyjnych, odpisy z tytułu utraty wartości Nie później niż na koniec roku obrotowego stosowane wobec rzeczowych aktywów trwałych stawki i metody amortyzacyjne podlegają weryfikacji. W razie stwierdzenia potrzeby dokonania korekty stosowanych stawek i metod amortyzacyjnych – korekta następuje w roku następnym i kolejnych latach obrotowych. Nie później niż na koniec roku obrotowego rzeczowe aktywa trwałe podlegają również weryfikacji pod kątem istnienia przesłanek utraty wartości i ewentualnej konieczności dokonania odpisów aktualizujących. Elementem wskazującym na konieczność dokonania odpisu aktualizującego jest uznanie za wysoce prawdopodobne, że składnik aktywów nie przyniesie w przyszłości przewidywanych korzyści ekonomicznych w znaczącej części lub w całości. Utrata wartości ma na przykład miejsce w przypadku likwidacji lub wycofania z używania danego składnika. Odpisy aktualizujące powinny być dokonane nie później niż na dzień sprawozdawczy (a więc za okres, w którym stwierdzono utratę wartości), w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wycena rzeczowych aktywów trwałych na koniec okresu sprawozdawczego Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są w księgach według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonego o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Rzeczowe aktywa trwałe w budowie dotyczą środków trwałych będących w toku budowy lub montażu i są wykazywane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia, pomniejszonych o ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości. Środki trwałe w budowie nie podlegają amortyzacji do czasu zakończenia budowy i przekazania środka trwałego do używania. Dla określonych aktywów koszt wytworzenia zwiększany jest o koszty finansowania zewnętrznego, aktywowane zgodnie z zasadami określonymi w zasadach rachunkowości określonymi w punkcie 2.2.10 Inwentaryzacja rzeczowych aktywów trwałych Inwentaryzacja rzeczowych aktywów trwałych przeprowadzana jest raz na cztery lata. 2.2.8.LEASING Grupa ocenia w momencie zawarcia umowy, czy umowa jest leasingiem lub zawiera leasing. Umowa jest leasingiem lub zawiera leasing, jeśli przekazuje prawo do kontroli użytkowania zidentyfikowanego składnika aktywów na dany okres w zamian za wynagrodzenie. Grupa stosuje jednolite podejście do ujmowania i wyceny wszystkich leasingów, z wyjątkiem leasingów krótkoterminowych oraz leasingów aktywów o niskiej wartości. W dacie rozpoczęcia leasingu Grupa rozpoznaje składnik aktywów z tytułu prawa do użytkowania oraz zobowiązanie z tytułu leasingu. 2.2.9.AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA Grupa rozpoznaje aktywa z tytułu prawa do użytkowania w dacie rozpoczęcia leasingu (tj. dzień, kiedy bazowy składnik aktywów jest dostępny do użytkowania). Aktywa z tytułu prawa do użytkowania wyceniane są według kosztu, pomniejszone o łączne odpisy amortyzacyjne i odpisy z tytułu utraty wartości, skorygowanego z tytułu jakiejkolwiek aktualizacji wyceny zobowiązań z tytułu leasingu. Koszt aktywów z tytułu prawa do użytkowania obejmuje kwotę ujętych zobowiązań z tytułu leasingu, poniesionych początkowych kosztów bezpośrednich oraz wszelkich opłat leasingowych zapłaconych w dacie rozpoczęcia lub przed tą datą, pomniejszonych o wszelkie otrzymane zachęty leasingowe. O ile Grupa nie ma wystarczającej pewności, że na koniec okresu leasingu uzyska tytuł własności przedmiotu leasingu, ujęte aktywa z tytułu prawa do użytkowania są amortyzowane metodą liniową przez krótszy z dwóch okresów: szacowany okres użytkowania lub okres leasingu. Aktywa z tytułu prawa do użytkowania podlegają testom na utratę wartości. 2.2.10.KOSZTY FINANSOWANIA ZEWNĘTRZNEGO Koszty finansowania zewnętrznego, bezpośrednio związanego z nabyciem lub wytworzeniem dostosowywanych składników majątku, są doliczane do kosztów wytworzenia takich rzeczowych aktywów Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) trwałych, aż do momentu oddania tych rzeczowych aktywów trwałych do użytkowania. Koszty te są pomniejszane o przychody uzyskane z tymczasowego inwestowania środków pozyskanych na wytworzenie danego składnika aktywów. Koszty finansowania zewnętrznego obejmują odsetki oraz inne koszty poniesione przez Grupę w związku z pożyczeniem środków. Wszelkie pozostałe koszty finansowania zewnętrznego są odnoszone bezpośrednio w ciężar rachunku zysków i strat w okresie, w którym zostały poniesione. 2.2.11.NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE Za nieruchomości inwestycyjne uznaje się nieruchomości, które traktowane są jako źródło przychodów z czynszów i/lub utrzymywane są w posiadaniu ze względu na spodziewany przyrost ich wartości. Nieruchomości inwestycyjne wyceniane są początkowo według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia po uwzględnieniu kosztów przeprowadzenia transakcji. Na dzień sprawozdawczy nieruchomości inwestycyjne wyceniane są według ceny nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o dotychczasowe umorzenie i zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości kalkulowane zgodnie z zasadami obowiązującymi dla rzeczowych aktywów trwałych. 2.2.12.UDZIAŁY I AKCJE W JEDNOSTKACH STOWARZYSZONYCH I WSPÓŁKONTROLOWANYCH Akcje i udziały wycenia się według metody praw własności. W przypadku utraty wartości, nie później niż na koniec okresu sprawozdawczego, wartość udziałów i akcji pomniejsza się o odpis wyrażający utratę wartości. Przy określaniu wartości użytkowej Grupa uwzględnia przepływy pieniężne generowane przez odpowiednie składniki aktywów oraz zobowiązań posiadanych przez jednostki stowarzyszone i współkontrolowane. 2.2.13.NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE Należności długoterminowe obejmują należności, których termin spłaty nastąpi w okresie dłuższym niż 1 rok od końca okresu sprawozdawczego. Ta część należności długoterminowych, która przypada do spłaty w ciągu roku od końca okresu sprawozdawczego jest prezentowana w należnościach krótkoterminowych. Należności długoterminowe obejmują przede wszystkim zapłacone z góry kaucje, które dotyczą długoterminowych (wieloletnich) umów najmu lokalizacji oraz zabezpieczenia gwarancji bankowych i zaliczki na zakup aktywów trwałych. 2.2.14.DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE Do długoterminowych rozliczeń międzyokresowych zaliczana jest długoterminowa część, między innymi, następujących pozycji: •opłacone z góry prenumerata, ubezpieczenia, •zezwolenia na alkohol, Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) •opłacone z góry inne usługi (np. prowizje, ubezpieczenia) Na każdy dzień sprawozdawczy dokonywana jest analiza długoterminowych rozliczeń międzyokresowych. Ocena dokonywana jest przez Spółkę przy uwzględnieniu racjonalnych przesłanek i wiedzy o poszczególnych składnikach rozliczeń. 2.2.15.AKTYWA TRWAŁE I GRUPY AKTYWÓW PRZEZNACZONE DO ZBYCIA Aktywa trwałe zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży, a także grupy aktywów przeznaczonych do zbycia wyceniane są po niższej z dwóch wartości: wartości bilansowej lub wartości godziwej pomniejszonej o koszty związane ze sprzedażą. Grupa klasyfikuje składnik aktywów trwałych (lub grupę do zbycia) jako przeznaczony do sprzedaży, jeśli jego wartość bilansowa zostanie odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez jego dalsze wykorzystanie. Sytuacja taka ma miejsce, jeśli zostają spełnione następujące warunki: ▪składnik aktywów (lub grupa do zbycia) jest dostępny do natychmiastowej sprzedaży w jego bieżącym stanie z uwzględnieniem jedynie normalnych i zwyczajowo przyjętych warunków dla sprzedaży tego typu aktywów (lub grup do zbycia) oraz jego sprzedaż jest wysoce prawdopodobna; ▪przedstawiciele odpowiedniego poziomu kierownictwa są zdecydowani do wypełnienia planu sprzedaży składnika aktywów (lub grupy do zbycia); ▪aktywny program znalezienia nabywcy i zakończenia planu został rozpoczęty; ▪składnik aktywów (lub grupa do zbycia) musi być aktywnie oferowany na sprzedaż po cenie, która jest racjonalna w odniesieniu do jego bieżącej wartości godziwej; ▪sprzedaż zostanie ujęta jako sprzedaż zakończona w czasie jednego roku od dnia klasyfikacji, a działania potrzebne do zakończenia planu wskazują, że jest mało prawdopodobne, iż zostaną poczynione znaczące zmiany w planie albo, że plan zostanie zarzucony. Wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych zaklasyfikowanych do aktywów przeznaczonych do sprzedaży lub wydania nie amortyzuje się. 2.2.16.ZAPASY Do zapasów Grupa zalicza: ▪Towary nabyte przeznaczone do sprzedaży w toku zwykłej działalności, ▪Materiały nabyte w celu zużycia na własne potrzeby. Zasady ustalenia ceny nabycia Grupa stosuje tę samą metodę ustalania ceny nabycia w odniesieniu do wszystkich pozycji. Cenę nabycia stanowią wszystkie koszty zakupu oraz pozostałe koszty poniesione w trakcie doprowadzenia zapasów do ich aktualnego miejsca i stanu. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Na koszty zakupu zapasów składają się cena zakupu, cła importowe i pozostałe podatki (inne niż te możliwe do odzyskania w okresie późniejszym przez Grupę od urzędów skarbowych) oraz koszty transportu, załadunku i wyładunku oraz inne koszty dające się bezpośrednio przyporządkować do towarów. Przy określaniu kosztów zakupu odejmuje się upusty, rabaty handlowe (bonusy od dostawców liczone od obrotu) i inne podobne pozycje. Rozchód ustala się z zastosowaniem metody średniej ważonej. Według metody średniej ważonej cenę nabycia lub koszt wytworzenia każdej pozycji oblicza się na podstawie średniej ważonej cen nabycia lub kosztów wytworzenia podobnych pozycji zapasów na początku okresu oraz cen nabycia lub kosztów wytworzenia podobnych pozycji zapasów zakupionych bądź wyprodukowanych w ciągu okresu. Średnia ważona przelicza się w momencie przyjęcia towarów do magazynu. Wycena zapasów na koniec okresu sprawozdawczego Składniki zapasów wycenia się w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia nie wyższych od możliwej do uzyskania ceny sprzedaży netto. Możliwa do uzyskania cena sprzedaży netto jest różnicą pomiędzy szacowaną ceną sprzedaży dokonywaną w toku działalności gospodarczej, a szacowanymi kosztami ukończenia i kosztami niezbędnymi do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Grupa dokonuje spisania wartości zapasów do wartości netto możliwej od odzyskania na skutek wystąpienia następujących przesłanek: ▪utrata wartości użytkowej zapasów (zniszczenie, przeterminowanie, itp.), ▪przekroczenie poziomu zapasów wynikającego z zapotrzebowania i możliwości zbycia przez Grupę, ▪niska rotacja zapasów, ▪utrata wartości rynkowej zapasów w wyniku spadku ich cen sprzedaży poniżej poziomu wyceny zapasów. Jeśli wartość wg cen nabycia jest wyższa od wartości wg cen sprzedaży netto na dzień sprawozdawczy, wówczas wartość wg ceny nabycia obniża się do wysokości cen sprzedaży netto poprzez dokonanie odpisu wartości zapasów. Odpis wartości zapasów obciążają koszty sprzedanych towarów. 2.2.17.INSTRUMENTY FINANSOWE INNE NIŻ INSTRUMENTY POCHODNE Klasyfikacja aktywów finansowych Aktywa finansowe klasyfikowane są do następujących kategorii wyceny: ▪wyceniane według zamortyzowanego kosztu, ▪wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, ▪wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wycena na moment początkowego ujęcia W momencie początkowego ujęcia aktywa finansowe wycenia się w wartości godziwej, powiększonej, w przypadku inwestycji nie zaklasyfikowanych jako wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy, o koszty transakcji, które mogą być bezpośrednio przypisane do nabycia tych aktywów finansowych. Zaprzestanie ujmowania Grupa zaprzestaje ujmować składnik aktywów finansowych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w sytuacji wygaśnięcia praw do otrzymywania korzyści ekonomicznych i ponoszenia związanych z nimi ryzyk lub ich transferu który spełnia warunki wyłączenia na rzecz osób trzecich. Wycena po początkowym ujęciu Dla celów wyceny po początkowym ujęciu, aktywa finansowe klasyfikowane są do jednej z czterech kategorii: ▪Instrumenty dłużne wyceniane w zamortyzowanym koszcie, ▪Instrumenty dłużne wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, ▪Instrumenty kapitałowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, ▪Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy. Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w zamortyzowanym koszcie Składnik aktywów finansowych wycenia się w zamortyzowanym koszcie, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, oraz b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Do kategorii aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem Spółka klasyfikuje: ▪należności handlowe, ▪pożyczki utrzymywane w celu uzyskania przepływów pieniężnych, ▪środki pieniężne i ekwiwalenty. Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w rachunku zysków i strat w pozycji Przychody finansowe. Instrumenty dłużne – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody Składnik aktywów finansowych wycenia się w wartości godziwej przez inne całkowite dochody, jeśli spełnione są oba poniższe warunki: Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) a) składnik aktywów finansowych jest utrzymywany zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno otrzymywanie przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaż składników aktywów finansowych; oraz b) warunki umowy dotyczącej składnika aktywów finansowych powodują powstawanie w określonych terminach przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek od kwoty głównej pozostałej do spłaty. Przychody z tytułu odsetek, różnice kursowe oraz zyski i straty z tytułu utraty wartości ujmowane są w wyniku finansowym i obliczane w taki sam sposób jak w przypadku aktywów finansowych wycenianych zamortyzowanym kosztem. Pozostałe zmiany wartości godziwej ujmowane są w przez inne całkowite dochody. W momencie zaprzestania ujmowania składnika aktywów finansowych łączny zysk lub strata uprzednio rozpoznana w innych całkowitych dochodach zostają przeklasyfikowane z pozycji kapitału własnego do wyniku finansowego. Przychody z tytułu odsetek oblicza się przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej i wykazuje się w rachunku zysków i strat w pozycji Przychody finansowe. Do kategorii instrumentów dłużnych wycenianych do wartości godziwej przez inne całkowite dochody Grupa kwalifikuje pożyczki, które wynikają z potrzeb finansowania w Grupie. Instrumenty kapitałowe – aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody W momencie początkowego ujęcia Grupa może dokonać nieodwołalnego wyboru dotyczącego ujmowania w innych całkowitych dochodach późniejszych zmian wartości godziwej inwestycji w instrument kapitałowy, który nie jest przeznaczony do obrotu ani nie jest warunkową zapłatą ujętą przez jednostkę przejmującą w ramach połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF 3. Wybór taki dokonywany jest oddzielnie dla każdego instrumentu kapitałowego. Skumulowane zyski lub straty poprzednio ujęte w innych całkowitych dochodach nie podlegają przeklasyfikowaniu do wyniku finansowego. Dywidendy ujmowane są w rachunku zysków i strat wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy, chyba że dywidendy te w oczywisty sposób stanowią odzyskanie części kosztów inwestycji. Do kategorii instrumentów kapitałowych wycenianych do wartości godziwej przez inne całkowite dochody Grupa kwalifikuje udziały w innych jednostkach, nabyte opcje, warranty. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Składnik aktywów finansowych, które nie spełniają kryteriów wyceny według zamortyzowanego kosztu lub w wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, wycenia się w wartości godziwej przez wynik finansowy. Zysk lub stratę z wyceny inwestycji dłużnych do wartości godziwej ujmuje się w wyniku finansowym. Dywidendy ujmowane są w rachunku zysków i strat wtedy, gdy powstaje uprawnienie jednostki do otrzymania dywidendy. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Do kategorii instrumentów kapitałowych wycenianych do wartości godziwej przez wynik finansowy Grupa kwalifikuje akcje innych jednostek. Zobowiązania finansowe Po początkowym ujęciu zobowiązania finansowe są wyceniane według zamortyzowanego kosztu z zastosowaniem efektywnej stopy procentowej, z wyjątkiem: (a) zobowiązań finansowych wyceniane według wartości godziwej przez wynik finansowy, (b) zobowiązań finansowych powstałych w wyniku przeniesienia składnika aktywów finansowych, których nie kwalifikuje się do wyłączenia ze sprawozdania z sytuacji finansowej, (c) umów gwarancji finansowych, (d) zobowiązań do udzielenia pożyczki poniżej rynkowej stopy procentowej, (e) warunkowej zapłaty ujętej przez jednostkę przejmującą w ramach połączenia jednostek, do którego ma zastosowanie MSSF. Kompensowanie aktywów finansowych i zobowiązań finansowych W sytuacji, gdy Grupa: ▪posiada ważny tytuł prawny do dokonania kompensaty ujętych kwot oraz ▪zamierza rozliczyć się w kwocie netto albo jednocześnie zrealizować składnik aktywów i wykonać zobowiązanie składnik aktywów finansowych i zobowiązanie finansowe kompensuje się i wykazuje w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w kwocie netto. 2.2.18.POCHODNE INSTRUMENTY FINANSOWE Grupa używa pochodnych instrumentów finansowych do zabezpieczenia przed ryzykiem zmiany stóp procentowych. Pochodne instrumenty finansowe są ujmowane początkowo w wartości godziwej; przynależne koszty transakcji są ujmowane w rachunku zysków i strat w momencie poniesienia. Po początkowym ujęciu, Grupa wycenia pochodne instrumenty finansowe w wartości godziwej, zyski i straty wynikające ze zmiany wartości godziwej ujmuje się w podany poniżej sposób. Rachunkowość zabezpieczeń Rachunkowość zabezpieczeń służy do księgowego odzwierciedlenia stosowanych przez Grupę zasad zabezpieczania ryzykiem, a w szczególności do symetrycznego ujmowania w rachunku zysków i strat kompensujących się zmian przepływów pieniężnych instrumentu zabezpieczającego oraz pozycji zabezpieczanej. Grupa wyznacza dla celów rachunkowości zabezpieczeń instrumenty zabezpieczające tak, aby zmiana ich przepływów pieniężnych pokrywała w całości lub części zmianę przyszłych przepływów pieniężnych pozycji zabezpieczanej. Grupa stosuje rachunkowość zabezpieczeń, jeśli spełnione są wszystkie poniższe warunki, określone w MSSF 9: Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) a)powiązanie zabezpieczające obejmuje wyłącznie kwalifikujące się instrumenty zabezpieczające i kwalifikujące się pozycje zabezpieczane; b)w momencie ustanowienia powiązania zabezpieczającego formalnie wyznaczono i udokumentowano powiązanie zabezpieczające, jak również cel zarządzania ryzykiem oraz strategię dokonywania zabezpieczenia.; c)powiązanie zabezpieczające spełnia wszystkie następujące wymogi efektywności zabezpieczenia: 1.między pozycją zabezpieczaną a instrumentem zabezpieczającym istnieje powiązanie ekonomiczne; 2.ryzyko kredytowe nie ma przeważającego wpływu na zmiany wartości wynikające ze wspomnianego powiązania ekonomicznego; oraz 3.wskaźnik zabezpieczenia powiązania zabezpieczającego jest taki sam jak wskaźnik wynikający z wielkości pozycji zabezpieczanej, którą jednostka faktycznie zabezpiecza, oraz wielkości instrumentu zabezpieczającego, którą jednostka faktycznie stosuje do zabezpieczenia tejże wielkości pozycji zabezpieczanej. W ramach rachunkowości zabezpieczeń Grupa stosuje rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych. Rachunkowość zabezpieczeń przepływów pieniężnych Zabezpieczenie przepływów pieniężnych oznacza zabezpieczenie ekspozycji na zmienność przepływów pieniężnych, którą przypisać można określonemu rodzajowi ryzyka związanemu z całym ujętym składnikiem aktywów lub zobowiązaniem albo z całym nieujętym uprawdopodobnionym przyszłym zobowiązaniem bądź ich komponentami (takimi jak całość lub część przyszłych płatności odsetkowych od zadłużenia o zmiennym oprocentowaniu), lub z wysoce prawdopodobną planowaną transakcją, która mogłaby wpływać na wynik finansowy. Zabezpieczenie przepływów pieniężnych ujmuje się w księgach w następujący sposób: a)oddzielny składnik kapitału własnego związany z pozycją zabezpieczaną (kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających) koryguje się o niższą spośród następujących kwot (w wartościach bezwzględnych): ▪skumulowane od momentu ustanowienia zabezpieczenia zyski lub straty na instrumencie zabezpieczającym; oraz ▪skumulowaną od momentu ustanowienia zabezpieczenia zmianę wartości godziwej (obecnej wartości) pozycji zabezpieczanej (tj. obecną wartość skumulowanej zmiany zabezpieczanych oczekiwanych przyszłych przepływów pieniężnych); b)część zysku lub straty na instrumencie zabezpieczającym, którą określono jako skuteczne zabezpieczenie (tj. część, którą kompensuje się ze zmianą rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych obliczoną zgodnie z pkt a)), ujmuje się w innych całkowitych dochodach; c)wszelkie pozostałe zyski lub straty na instrumencie zabezpieczającym (lub wszelkie zyski lub straty wymagane do zrównoważenia zmiany rezerwy z tytułu zabezpieczenia przepływów Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) pieniężnych obliczonej zgodnie z pkt a)) stanowią nieefektywność zabezpieczenia, którą ujmuje się w wyniku finansowym. Część efektywna zabezpieczenia przenoszona jest do wyniku finansowego jako korekta wynikająca z przeklasyfikowania w tym okresie lub okresach, kiedy zabezpieczane oczekiwane przyszłe przepływy pieniężne wpływają na wynik finansowy. Zaprzestanie stosowania rachunkowości zabezpieczeń Grupa zaprzestaje stosowania rachunkowości zabezpieczeń jedynie wtedy, gdy powiązanie zabezpieczające (lub część powiązania zabezpieczającego) przestaje spełniać kryteria kwalifikacyjne (po uwzględnieniu, o ile ma to zastosowanie, przywrócenia równowagi powiązania zabezpieczającego). Obejmuje to przypadki, w których instrument zabezpieczający wygasa lub zostaje sprzedany, rozwiązany lub wykonany, jak również sytuację, w której zmianie ulega cel zarządzania ryzykiem odnoszący się do celu zarządzania ryzykiem określonego w dokumentacji powiązania zabezpieczającego. W przypadku zaprzestania stosowania rachunkowości zabezpieczeń przepływów pieniężnych, jeżeli wciąż oczekuje się, że nastąpią zabezpieczane przyszłe przepływy pieniężne, kwota skumulowana w rezerwie z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych, pozostaje w kapitale, dopóki przyszłe przepływy pieniężne nie nastąpią lub dopóki w rezerwie z tytułu zabezpieczenia przepływów pieniężnych nie wystąpi skumulowana strata, jeśli Grupa spodziewa się, że cała ta strata lub jej część nie zostanie odzyskana w co najmniej jednym z przyszłych okresów. Gdy nastąpią przyszłe przepływy pieniężne, kwota przenoszona jest do wyniku finansowego jako korekta wynikająca z przeklasyfikowania w tym okresie lub okresach, kiedy zabezpieczane oczekiwane przyszłe przepływy pieniężne wpływają na wynik finansowy. Pozostałe instrumenty pochodne nieprzeznaczone do obrotu Gdy instrument pochodny nie jest przeznaczony do obrotu i nie został wyznaczony jako instrument zabezpieczający, wszelkie zmiany jego wartości godziwej są niezwłocznie ujmowane jako zysk lub strata bieżącego okresu. 2.2.19.NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI KRÓTKOTERMINOWE Należności z tytułu dostaw i usług Należności z tytułu dostaw i usług obejmują należności powstałe w wyniku zrealizowanych dostaw lub usług o okresie spłaty do 12 miesięcy i powyżej 12 miesięcy. Pozostałe należności krótkoterminowe Pozostałe należności krótkoterminowe obejmują należności o okresie spłaty krótszym niż 1 rok licząc od dnia sprawozdawczego z wyłączeniem należności z tytułu dostaw i usług. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wycena należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności krótkoterminowych na koniec okresu sprawozdawczego W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw. Grupa wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości. Grupa ocenia stopień prawdopodobieństwa zapłaty należności przez kontrahentów od początku ich powstania. Jeżeli zostaną ujawnione należności, których spłata przez nabywców jest zagrożona lub których wyegzekwowanie może stwarzać trudności, następuje ich zaktualizowanie poprzez dokonanie odpisu aktualizującego w rachunek zysków i strat. Odpisy aktualizujące wartość należności Grupa stosuje model oczekiwanych strat kredytowych. Dokonując oceny utraty wartości Spółka wykorzystuje historyczne trendy do szacowania prawdopodobieństwa wystąpienia zaległości oraz momentu zapłaty oraz wartości poniesionych strat, skorygowane o szacunki Zarządu oceniające, czy bieżące warunki ekonomiczne i kredytowe wskazują, aby rzeczywisty poziom strat miał znacząco różnić się od poziomu strat wynikającego z oceny historycznych trendów. Szczegóły zawarte w punkcie 2.2.22. Ponadto odpisy aktualizujące wartość należności tworzone są na: : ▪należności od dłużników postawionych w stan upadłości lub likwidacji - do wysokości należności nie objętej gwarancją lub innym zabezpieczeniem, ▪należności od dłużników w przypadku oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości, gdy majątek dłużnika nie wystarcza na pokrycie kosztów postępowania upadłościowego – do pełnej wysokości, ▪należności kwestionowane przez dłużników - do wysokości nie pokrytej zabezpieczeniem, ▪należności przeterminowane lub jeszcze nie przeterminowane, lecz o dużym stopniu prawdopodobieństwa, iż należności te ulegną przeterminowaniu – w wysokości wiarygodnie oszacowanej przez Grupę (na podstawie przeszłych doświadczeń, wiarygodnie przeprowadzonych analiz, prognoz itp.), ▪należności skierowane na drogę sądową – w wysokości 100% wartości należności. Odpisy aktualizujące wartość należności uwzględniają nie tylko zdarzenia, które nastąpiły do dnia sprawozdawczego, ale także ujawnione później, do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego przez Zarząd do publikacji, jeżeli zdarzenia te dotyczą należności ujętej w księgach na dzień sprawozdawczy. Grupa tworzy również rezerwy dotyczące oczekiwanych strat kredytowych z tytułu udzielanych gwarancji kredytowych. Odpisy aktualizujące wartość należności tworzy się w ciężar pozostałych kosztów operacyjnych, a jeżeli dotyczą odsetek - w ciężar kosztów finansowych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wycena należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należności krótkoterminowych na koniec okresu sprawozdawczego W przypadku należności z tytułu dostaw i usług, Grupa stosuje uproszczone podejście i wycenia odpis na oczekiwane straty kredytowe w kwocie równej oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie życia przy użyciu macierzy rezerw. Grupa wykorzystuje swoje dane historyczne dotyczące strat kredytowych, skorygowane w stosownych przypadkach o wpływ informacji dotyczących przyszłości. Grupa ocenia stopień prawdopodobieństwa zapłaty należności przez kontrahentów od początku ich powstania. Jeżeli zostaną ujawnione należności, których spłata przez nabywców jest zagrożona lub których wyegzekwowanie może stwarzać trudności, następuje ich zaktualizowanie poprzez dokonanie odpisu aktualizującego w rachunek zysków i strat. Wycena na koniec okresu sprawozdawczego należności wyrażonych w walutach obcych Należności wyrażone w walutach obcych wyceniane są nie rzadziej niż na dzień sprawozdawczy przy zastosowaniu kursu NBP z dnia bilansowego. Różnice kursowe dotyczące należności wyrażonych w walutach obcych, powstałe na dzień ich wyceny zaliczane są odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych. 2.2.20.ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY Środki pieniężne i ich ekwiwalenty obejmują środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych oraz depozyty bankowe płatne na żądanie, inne bezpieczne krótkoterminowe inwestycje o pierwotnym terminie wymagalności do trzech miesięcy od dnia ich założenia, otrzymania, nabycia lub wystawienia oraz o dużej płynności. W skład środków pieniężnych i ich ekwiwalentów wchodzą również odsetki od ekwiwalentów środków pieniężnych. 2.2.21.KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE Do krótkoterminowych rozliczeń międzyokresowych zaliczana jest krótkoterminowa część, między innymi, następujących pozycji: •opłacone z góry energia elektryczna i centralne ogrzewanie, •opłacone z góry prenumerata, ubezpieczenia, •zezwolenia na alkohol, •podatek od nieruchomości, •opłacone z góry inne usługi (np. telekomunikacyjne). Na każdy dzień sprawozdawczy dokonywana jest analiza krótkoterminowych rozliczeń międzyokresowych. Ocena dokonywana jest przez Spółkę przy uwzględnieniu racjonalnych przesłanek i wiedzy o poszczególnych składnikach rozliczeń. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.2.22.ODPISY Z TYTUŁU UTRATY WARTOŚCI AKTYWÓW Aktywa finansowe (w tym należności) Grupa dokonuje oceny oczekiwanych strat kredytowych związanych z instrumentami dłużnymi wycenianymi według zamortyzowanego kosztu i wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody, niezależnie od tego, czy wystąpiły przesłanki utraty wartości. Do kryteriów warunkujących powstanie utraty wartości aktywów finansowych (w tym instrumentów kapitałowych) zalicza się: - niespłacenie albo zaleganie w spłacie długu przez dłużnika, przy czym Grupa na bieżąco monitoruje zdolność spłaty należności przez dłużników, - restrukturyzację długu dłużnika, na którą Grupa wyraziła zgodę ze względów ekonomicznych lub prawnych wynikających z trudności finansowych dłużnika, a której w innym wypadku Grupa by nie udzieliła; - okoliczności świadczące o wysokim poziomie prawdopodobieństwa bankructwa dłużnika lub emitenta; - zanik aktywnego rynku na dany składnik aktywów finansowych; - znaczący przedłużający się spadek wartości odzyskiwalnej inwestycji w instrumenty kapitałowe poniżej ceny jej nabycia. Dokonując oceny utraty wartości dla grup aktywów Grupa wykorzystuje historyczne trendy do szacowania prawdopodobieństwa wystąpienia zaległości oraz momentu zapłaty oraz wartości poniesionych strat, skorygowane o szacunki Zarządu oceniające, czy bieżące warunki ekonomiczne i kredytowe wskazują, aby rzeczywisty poziom strat miał znacząco różnić się od poziomu strat wynikającego z oceny historycznych trendów. Aktywa niefinansowe Wartość bilansowa aktywów niefinansowych, innych niż nieruchomości inwestycyjne, zapasy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego poddawana jest ocenie na koniec każdego okresu sprawozdawczego w celu stwierdzenia, czy występują przesłanki wskazujące na utratę ich wartości. W przypadku wystąpienia takich przesłanek Grupa dokonuje szacunku wartości odzyskiwalnej poszczególnych aktywów. Wartość odzyskiwalna aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne jest szacowana na koniec roku obrotowego. Wartość odzyskiwalna aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne (CGU) definiowana jest jako większa z ich wartości netto możliwej do uzyskania ze sprzedaży oraz ich wartości użytkowej. Przy szacowaniu wartości użytkowej przyszłe przepływy pieniężne dyskontowane są przy użyciu stopy procentowej przed opodatkowaniem, która odzwierciedla aktualną rynkową ocenę wartości pieniądza w czasie oraz czynniki ryzyka charakterystyczne dla danego składnika aktywów. Dla celów przeprowadzania testów na utratę wartości, aktywa grupuje się do najmniejszych możliwych do określenia zespołów aktywów generujących wpływy pieniężne w znacznym stopniu niezależnie od innych aktywów i grup aktywów (ośrodek wypracowujący środki pieniężne). Grupa dokonuje oceny utraty wartości firmy grupując ośrodki wypracowujące środki pieniężne tak, aby szczebel organizacji, nie wyższy niż wyodrębniony segment operacyjny, na którym przeprowadza się tę Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) ocenę odzwierciedlał najniższy szczebel organizacji, na którym Grupa monitoruje wartość firmy dla potrzeb wewnętrznych. Dla celów testów na utratę wartości, wartość firmy nabytą w procesie połączenia jednostek gospodarczych alokuje się do tych ośrodków generujących środki pieniężne, dla których spodziewane jest uzyskanie efektów synergii z połączenia. Aktywa wspólne nie generują osobnych wpływów pieniężnych. Jeśli występuje przesłanka o utracie wartości aktywów wspólnych, wówczas wartość odzyskiwalna jest ustalana dla tych ośrodków wypracowujących środki pieniężne, do których przynależą aktywa wspólne. Odpis z tytułu utraty wartości ujmowany jest w momencie, kiedy wartość bilansowa składnika aktywów lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Odpisy z tytułu utraty wartości są ujmowane w rachunku zysków i strat. Utrata wartości ośrodka wypracowującego środki pieniężne jest w pierwszej kolejności ujmowana jako zmniejszenie wartości firmy przypisanej do tego ośrodka (grupy ośrodków), a następnie jako zmniejszenie wartości bilansowej pozostałych aktywów tego ośrodka (grupy ośrodków) na zasadzie proporcjonalnej. Odpis wartości firmy z tytułu utraty wartości nie jest odwracany. W odniesieniu do innych aktywów, odpisy z tytułu utraty wartości rozpoznane w poprzednich okresach, są poddawane na każdy koniec okresu sprawozdawczego ocenie, czy zaszły przesłanki wskazujące na zmniejszenie utraty wartości lub jej całkowite odwrócenie. Odpis aktualizujący z tytułu utraty wartości jest odwracany, jeżeli zmieniły się szacunki zastosowane do szacowania wartości odzyskiwalnej. Odpis z tytułu utraty wartości odwracany jest tylko do wysokości wartości bilansowej składnika aktywów pomniejszonej o odpisy amortyzacyjne, jaka byłaby wykazana w sytuacji, gdyby odpis z tytułu utraty wartości nie został ujęty. Wartość firmy powstała w wyniku nabycia udziałów w jednostce stowarzyszonej nie jest wyodrębniana z wartości inwestycji ani ujmowana jako osobny składnik aktywów i, w związku z tym, nie podlega ona osobnym testom na utratę wartości. Test na utratę wartości przeprowadza się w odniesieniu do całkowitej wartość inwestycji, o ile występują obiektywne przesłanki utraty wartości przez tę inwestycję. 2.2.23.KAPITAŁ WŁASNY Akcje zwykłe Akcje zwykłe ujmuje się w kapitale własnym. Zakup akcji własnych W przypadku zakupu akcji własnych, kwota zapłaty z tego tytułu wraz z kosztami bezpośrednimi przeprowadzenia transakcji, skorygowana o wpływ podatków, wykazywana jest jako pomniejszenie kapitału własnego. Zakupione akcje własne wykazywane są jako odrębna pozycja kapitału własnego ze znakiem ujemnym. W momencie sprzedaży lub powtórnej emisji, otrzymane kwoty ujmuje się jako zwiększenie kapitału, a powstałą nadwyżkę lub niedobór z tytułu tej transakcji ujmuje się jako kapitał z emisji akcji powyżej ich wartości nominalnej (kapitał zapasowy). Środki na wykup akcji własnych są rezerwowane na podstawie decyzji Walnego Zgromadzenia Jednostki Dominującej i prezentowane jako osobny kapitał rezerwowy. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Podział wyniku finansowego Podział wyników finansowych spółek zależnych odzwierciedlany jest w skonsolidowanym sprawozdaniu zgodnie z uchwałami spółek zależnych bez dokonywania dodatkowych eliminacji konsolidacyjnych. 2.2.24.ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE Zobowiązania długoterminowe obejmują zobowiązania, których termin wymagalności przypada w okresie dłuższym niż 12 miesięcy licząc od końca okresu sprawozdawczego. Zobowiązania długoterminowe obejmują głównie: ▪zobowiązania z tytułu zaciągniętych kredytów i pożyczek, ▪zobowiązania finansowe z tytułu umów leasingu, ▪zobowiązania wobec podnajemców powierzchni hurtowni z tytułu wpłaconych przez nich kaucji, ▪zobowiązania z tytułu emisji obligacji. Wycena zobowiązań długoterminowych Na koniec okresu sprawozdawczego zobowiązania te wyceniane są według zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej za wyjątkiem zobowiązań do nabycia udziałów niekontrolujących. Wycena na dzień sprawozdawczy zobowiązań wyrażonych w walucie obcej Zobowiązania wyrażone w walutach obcych wyceniane są nie rzadziej niż na koniec okresu sprawozdawczego przy zastosowaniu kursu natychmiastowej wymiany. Różnice kursowe dotyczące zobowiązań długoterminowych wyrażonych w walutach obcych, powstałe na dzień ich wyceny, zaliczane są odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych. Zobowiązania do nabycia udziałów niekontrolujących Wycena opcji put udziałowców niekontrolujących, której wykonanie oznacza dla Eurocash obowiązek wykupu udziałów niekontrolujących, ujmowana jest jako zobowiązanie pozostałe w korespondencji z opcją nabycia udziałów. Zobowiązania do nabycia udziałów niekontrolujących wykazywane są w wysokości najbardziej prawdopodobnej ceny wykupu tych udziałów w oparciu o wskaźniki zawarte w umowach inwestycyjnych, których poszczególne wartości pochodzą z planów finansowych danych spółek. Tak ustalona wartość zobowiązania dyskontowana jest do wartości bieżącej. Na każdy następny dzień bilansowy dokonuje się wyceny zobowiązania w oparciu o aktualne wartości wskaźników finansowych. Zmiany wynikające z akualnej wyceny odnoszone są na kapitał. 2.2.25.ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE Zobowiązania krótkoterminowe obejmują zobowiązania, których termin wymagalności przypada w okresie krótszym niż 12 miesięcy, licząc od końca okresu sprawozdawczego (nie dotyczy zobowiązań z tytułu dostaw i usług). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Zobowiązania krótkoterminowe obejmują w szczególności: ▪zobowiązania z tytułu zaciągniętych kredytów i pożyczek, ▪zobowiązania finansowe z tytułu umów leasingu, ▪zobowiązania z tytułu dostaw i usług, ▪zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń, ▪zobowiązania z tytułu wynagrodzeń, ▪zobowiązania z tytułu finansowania franczyzobiorców. W ramach zobowiązań z tytułu dostaw i usług Grupa prezentuje zobowiązania objęte faktoringiem odwrotnym. Wycena na dzień sprawozdawczy zobowiązań krótkoterminowych wyrażonych w walucie obcej Zobowiązania wyrażone w walutach obcych wyceniane są nie rzadziej niż na koniec okresu sprawozdawczego przy zastosowaniu kursu natychmiastowej wymiany. Różnice kursowe dotyczące zobowiązań krótkoterminowych wyrażonych w walutach obcych, powstałe na dzień ich wyceny, należy zaliczać odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych. 2.2.26.KREDYTY I POŻYCZKI W momencie początkowego ujęcia kredyty bankowe, pożyczki i papiery dłużne są ujmowane w wartości godziwej, pomniejszonej o koszty związane z uzyskaniem kredytu lub pożyczki. Po początkowym ujęciu oprocentowane kredyty, pożyczki i papiery dłużne są następnie wyceniane według zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej. 2.2.27.REZERWY Rezerwy tworzone są wówczas, gdy na Grupie ciąży obecny obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy prawdopodobne jest, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu korzyści ekonomicznych oraz można dokonać wiarygodnej wyceny kwoty tego zobowiązania. Rezerwy są ustalane poprzez dyskontowanie oczekiwanych przyszłych przepływów pieniężnych z zastosowaniem stopy przed opodatkowaniem, która odzwierciedla bieżące szacunki rynkowe wartości pieniądza w czasie oraz ryzyko związane z danym zobowiązaniem. Wykorzystanie rezerw może następować stosownie do upływu czasu lub wielkości świadczeń. Czas i sposób rozliczenia powinien być uzasadniony charakterem rozliczanych kosztów, z zachowaniem zasady ostrożności. Rezerwy zmniejszają koszty okresu sprawozdawczego, w którym stwierdzono, że zobowiązania nie powstały. 2.2.28.PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY Grupa stosuje MSSF 15 Przychody z umów z klientami do wszystkich umów z klientami, z wyjątkiem umów leasingowych objętych zakresem MSSF 16 Leasing, instrumentów finansowych i innych praw i zobowiązań umownych objętych zakresem MSSF 9 Instrumenty finansowe, MSSF 1 Skonsolidowane Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) sprawozdania finansowe, MSSF 11 Wspólne ustalenia umowne, MSR 27 Jednostkowe sprawozdania finansowe i MSR 28 Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólnych przedsięwzięciach. Podstawową zasadą MSSF 15 jest ujmowanie przychodów w momencie transferu dóbr i usług do klienta, w wartości odzwierciedlającej cenę oczekiwaną przez jednostkę, w zamian za przekazanie dóbr i usług. Zasady te są stosowane przy wykorzystaniu modelu pięciu kroków: ▪zidentyfikowano umowę z klientem, ▪zidentyfikowano zobowiązania do wykonania świadczenia w ramach umowy z klientem, ▪określono cenę transakcji, ▪dokonano alokacji ceny transakcji do poszczególnych zobowiązań i wykonania świadczenia, ▪ujęto przychody w momencie realizacji zobowiązania wynikającego z umowy. Identyfikacja umowy z klientem Grupa ujmuje umowę z klientem tylko wówczas, gdy spełnione są wszystkie następujące kryteria: ▪strony umowy zawarły umowę (w formie pisemnej, ustnej lub zgodnie z innymi zwyczajowymi praktykami handlowymi) i są zobowiązane do wykonania swoich obowiązków, ▪Grupa jest w stanie zidentyfikować prawa każde ze stron dotyczące dóbr lub usług, które mają zostać przekazane, ▪Grupa jest w stanie zidentyfikować warunki płatności za dobra lub usługi, które mają zostać przekazane, ▪umowa ma treść ekonomiczną (tzn. można oczekiwać, że w wyniku umowy ulegnie zmianie ryzyko, rozkład w czasie lub kwota przyszłych przepływów pieniężnych jednostki), ▪jest prawdopodobne, że Grupa otrzyma wynagrodzenie, które będzie jej przysługiwało w zamian za dobra lub usługi, które zostaną przekazane klientowi. Oceniając, czy otrzymanie kwoty wynagrodzenia jest prawdopodobne, Grupa uwzględnia jedynie zdolność i zamiar zapłaty kwoty wynagrodzenia przez klienta w odpowiednim terminie. Kwota wynagrodzenia, które będzie przysługiwało Grupie, może być niższa niż cena określona w umowie, jeśli wynagrodzenie jest zmienne, ponieważ jednostka może zaoferować klientowi ulgę cenową. Ustalenie ceny transakcyjnej W celu ustalenia ceny transakcyjnej Grupa uwzględnia warunki umowy oraz stosowane przez nią zwyczajowe praktyki handlowe. Cena transakcyjna to kwota wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – będzie jej przysługiwać w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług na rzecz klienta, z wyłączeniem kwot pobranych w imieniu osób trzecich (np. niektórych podatków od sprzedaży). Wynagrodzenie określone w umowę z klientem może obejmować kwoty stałe, kwoty zmienne lub oba rodzaje kwot. Wynagrodzenie zmienne Jeśli wynagrodzenie określone w umowie obejmuje kwotę zmienną, Grupa oszacowuje kwotę wynagrodzenia, do którego będzie uprawniona w zamian za przekazanie przyrzeczonych dóbr lub usług Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) na rzecz klienta. Grupa szacuje kwotę wynagrodzenia zmiennego, stosując jedną z następujących metod, w zależności od rodzaju umowy: ▪wartość oczekiwana – to suma iloczynów możliwych kwot wynagrodzenia i odpowiadających im prawdopodobieństw wystąpienia. Wartość oczekiwana może być właściwym szacunkiem kwoty wynagrodzenia zmiennego, jeśli Grupa zawiera duża liczbę podobnych umów, ▪wartość najbardziej prawdopodobna – to pojedyncza, najbardziej prawdopodobna kwota z przedziały możliwych kwot wynagrodzenia (tj. pojedynczy najbardziej prawdopodobny wynik umowy). Wartość najbardziej prawdopodobna może być właściwym szacunkiem kwoty wynagrodzenia zmiennego, jeśli umowa ma tylko dwa możliwe wyniki (np. Grupa albo uzyskuje premię za wyniki albo nie). Przypisanie ceny transakcyjnej do zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa przypisuje cenę transakcyjną do każdego zobowiązania do wykonania świadczenia (lub do odrębnego dobra lub odrębnej usługi) w kwocie, która odzwierciedla kwotę wynagrodzenia, które – zgodnie z oczekiwaniem Grupy – przysługuje jej w zamian za przekazanie przyrzeczonych dób i usług klientowi. Spełnienie zobowiązań do wykonania świadczenia Grupa ujmuje przychody w momencie spełnienia (lub w trakcie spełniania) zobowiązania do wykonania świadczenia poprzez przekazanie przyrzeczonego dobra lub usług klientowi. Wynagrodzenie zleceniodawcy a wynagrodzenie pośrednika W przypadku, gdy w dostarczanie dóbr lub usług klientowi zaangażowany jest inny podmiot, Grupa określa czy charakter przyrzeczenia Grupy stanowi zobowiązanie do wykonania świadczenia polegającego na dostarczeniu określonych dóbr lub usług (w tym przypadku Grupa jest zleceniodawcą) czy też na zleceniu innemu podmiotowi dostarczenia tych dóbr lub usług (w tym przypadku Grupa jest pośrednikiem). Grupa jest zleceniodawcą, jeśli sprawuje kontrolę nad przyrzeczonym dobrem lub usługą przed ich przykazaniem klientowi. Jednostka nie musi jednak działać jako zleceniodawca, jeśli uzyskuje tytuł prawny do produktu tylko chwilowo, zanim zostanie on przeniesiony na klienta. Jednostka występująca w umowie jako zleceniodawca może sama wypełnić zobowiązanie do wykonania świadczenia lub może powierzyć wypełnienie tego zobowiązania lub jego części innemu podmiotowi (np. podwykonawcy) w jej imieniu. W takiej sytuacji Grupa ujmuje przychody w kwocie wynagrodzenia brutto, do którego – zgodnie z jej oczekiwaniem – będzie uprawniona w zamian za przekazane dobra lub usługi. Grupa działa jako pośrednik, jeśli jej zobowiązanie do wykonania świadczenia polega na zapewnieniu dostarczenia dóbr lub usług przez innym podmiot. W takim przypadku Grupa ujmuje przychody w kwocie jakiejkolwiek opłaty lub prowizji, do której – zgodnie z jej oczekiwaniem – będzie uprawniona w zamian za zapewnienie dostarczenia dóbr lub usług przez inny podmiot. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.2.29.PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE Przychody finansowe obejmują przychody odsetkowe związane z zainwestowanymi funduszami (w tym od aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody), należne dywidendy, zyski ze zbycia aktywów finansowych, zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych przez wynik finansowy, zyski związane z instrumentami zabezpieczającymi, które ujmowane są w rachunku zysków i strat. Przychody z tytułu odsetek Przychody z tytułu odsetek ujmowane są sukcesywnie w miarę ich narastania, zgodnie z zasadą memoriału i z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Przychody z tytułu dywidend Przychody z tytułu dywidend są ujmowane w momencie ustalenia prawa akcjonariuszy do ich otrzymania. Koszty finansowe obejmują koszty odsetkowe związane z finansowaniem zewnętrznym, odwracanie dyskonta od ujętych rezerw, zmiany wartości godziwej instrumentów finansowych wycenianych przez wynik finansowy, odpisy z tytułu utraty wartości aktywów finansowych oraz ujmowane w rachunku zysków i strat straty na instrumentach zabezpieczających. Koszty finansowania zewnętrznego nie dające się bezpośrednio przypisać do nabycia, wytworzenia, budowy lub produkcji określonych aktywów są ujmowane w rachunku zysków i strat z zastosowaniem metody efektywnej stopy procentowej. Zyski i straty z tytułu różnic kursowych wykazuje się w kwocie netto jako przychody lub koszty finansowe, zależnie od ich łącznej pozycji netto. 2.2.30.DOTACJE RZĄDOWE Jeżeli istnieje uzasadniona pewność, że dotacja zostanie uzyskana oraz spełnione zostaną wszystkie związane z nią warunki, wówczas dotacje rządowe są ujmowane według ich wartości godziwej. Jeżeli dotacja dotyczy danej pozycji kosztowej, wówczas jest ona ujmowana jako pomniejszenie kosztów, które dotacja ta ma w zamierzeniu kompensować. Jeżeli dotacja dotyczy składnika aktywów, wówczas jej wartość godziwa jest ujmowana jako pomniejszenie wartości odnośnego środka trwałego, a następnie stopniowo, drogą równych odpisów rocznych, ujmowana w zysku lub stracie przez szacowany okres użytkowania związanego z nią składnika aktywów. 2.2.31.ŚWIADCZENIA PRACOWNICZE Długoterminowe świadczenia pracownicze Grupa uwzględnia w sprawozdaniu finansowym koszty z tytułu świadczeń emerytalnych i innych świadczeń na rzecz pracowników po okresie ich zatrudnienia, tworząc rezerwę na świadczenia emerytalne. Rezerwy na świadczenia pracownicze po okresie zatrudnienia są tworzone przy zastosowaniu metody „Projected Unit Credit”. Kalkulacja według metody aktuarialnej prognozy uprawnień jednostkowych sporządzana jest przez zarejestrowanego aktuariusza. Zobowiązania rozpoznane na bazie memoriałowej Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) zostały ustalone jako te przyszłe zdyskontowane płatności, skorygowane o wskaźniki ruchów kadrowych i demograficznych, do których pracownicy nabyli prawo na dzień sprawozdawczy. Krótkoterminowe świadczenia pracownicze Zobowiązania z tytułu krótkoterminowych świadczeń pracowniczych są wycenianie bez uwzględnienia dyskonta i są odnoszone w koszty w okresie wykonania świadczenia. Grupa ujmuje zobowiązanie w ciężar kosztów w wysokości przewidzianych płatności dla pracowników z tytułu krótkoterminowych premii pieniężnych lub planów podziału zysku, jeśli ciąży na niej prawny lub zwyczajowo oczekiwany obowiązek takich wypłat na podstawie usług świadczonych przez pracowników w przeszłości, a zobowiązanie to może zostać wiarygodnie oszacowane. Grupa ponosi koszty związane z funkcjonowaniem Pracowniczych Planów Kapitałowych („PPK”) poprzez dokonywanie wpłat do funduszu emerytalnego. Stanowią one świadczenia po okresie zatrudnienia w formie programu określonych składek. Grupa rozpoznaje koszty wpłat na PPK w tej samej pozycji kosztów, w której ujmuje koszty wynagrodzeń, od których są naliczane. Zobowiązania z tytułu PPK są prezentowane w ramach zobowiązań z tytułu świadczeń pracowniczych. Płatności w formie opcji zamiennych na akcje Programy płatności w formie instrumentów opcyjnych zamiennych na akcje Spółki umożliwiają pracownikom objęcie akcji Spółki. Wartość godziwa przyznanej opcji zakupu akcji jest prezentowana w kosztach ogólnego zarządu w rachunku zysków i strat jako koszty programu opcji menedżerskich w korespondencji ze zwiększeniem kapitału własnego (kapitał zapasowy). Wartość godziwa jest określana na dzień przyznania opcji zakupu akcji dla pracowników i rozłożona na okres, w którym pracownicy nabędą bezwarunkowo prawo do realizacji opcji. Kwota obciążająca koszty jest korygowana w celu odzwierciedlenia aktualnej liczby przyznanych opcji, dla których warunki świadczenia usług oraz warunki nierynkowe nabywania uprawnień są spełnione. Wartość godziwa przyznanej opcji zakupu akcji jest szacowana przy zastosowaniu modelu Black’a – Scholes’a. Do kalkulacji wykorzystuje się cenę akcji na dzień wykonywania obliczeń, cenę wykonania instrumentu, oczekiwaną zmienność instrumentu (w oparciu o średnią ważoną zmienności historycznych dostosowaną do zmian oczekiwanych w wyniku publicznie dostępnych informacji), średnią ważoną oczekiwanego czasu trwania instrumentu (w oparciu o dane historyczne i zwyczajowe zachowanie posiadaczy opcji), oczekiwane dywidendy oraz stopę procentową wolną od ryzyka (w oparciu o obligacje skarbowe). Warunki transakcji dotyczące świadczeń i niezwiązanych z rynkiem rezultatów działalności nie są brane pod uwagę przy wyznaczaniu wartości godziwej. 2.2.32.PODATEK DOCHODOWY Podatek dochodowy obejmuje część bieżącą i część odroczoną. Bieżący i odroczony podatek dochodowy ujmowany jest jako zysk lub strata bieżącego okresu, z wyjątkiem sytuacji, kiedy dotyczy połączenia jednostek oraz pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym lub jako inne całkowite dochody. Podatek bieżący jest to oczekiwana kwota zobowiązań lub należności z tytułu podatku od dochodu do opodatkowania za dany okres sprawozdawczy, obliczana na podstawie wyniku podatkowego (podstawy Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) opodatkowania) danego okresu sprawozdawczego i skorygowana o korekty zobowiązania podatkowego dotyczącego poprzednich okresów sprawozdawczych. Dochód podatkowy różni się od księgowego zysku (straty) brutto w związku z wyłączeniem niektórych kategorii przychodów bilansowych, jako niepodlegających opodatkowaniu i kosztów bilansowych, niestanowiących kosztów uzyskania przychodów oraz pozycji kosztów i przychodów, które nigdy nie będą podlegały opodatkowaniu lub obniżą podstawę opodatkowania w latach następnych. Obciążenia podatkowe są wyliczane w oparciu o stawki podatkowe obowiązujące w danym okresie sprawozdawczym. Podatek odroczony jest wyliczany metodą bilansową jako podatek podlegający zapłaceniu lub zwrotowi w przyszłości na różnicach przejściowych pomiędzy wartościami bilansowymi aktywów i pasywów a odpowiadającymi im wartościami podatkowymi wykorzystywanymi do wyliczenia podstawy opodatkowania. Rezerwa na podatek odroczony jest tworzona od wszystkich dodatnich różnic przejściowych ▪z wyjątkiem sytuacji, gdy rezerwa na podatek odroczony powstaje w wyniku początkowego ujęcia wartości firmy lub początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mającej wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową, oraz ▪w przypadku dodatnich różnic przejściowych wynikających z inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych i udziałów we wspólnych przedsięwzięciach – z wyjątkiem sytuacji, gdy terminy odwracania się różnic przejściowych podlegają kontroli inwestora i gdy prawdopodobne jest, iż w dającej się przewidzieć przyszłości różnice przejściowe nie ulegną odwróceniu. ▪Aktywa z tytułu podatku odroczonego ujmowane są w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych ulg podatkowych i niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice, aktywa i straty ▪z wyjątkiem sytuacji, gdy aktywa z tytułu odroczonego podatku dotyczące ujemnych różnic przejściowych powstają w wyniku początkowego ujęcia składnika aktywów bądź zobowiązania przy transakcji nie stanowiącej połączenia jednostek i w chwili jej zawierania nie mają wpływu ani na zysk lub stratę brutto, ani na dochód do opodatkowania czy stratę podatkową, oraz ▪w przypadku ujemnych różnic przejściowych z tytułu inwestycji w jednostkach zależnych lub stowarzyszonych oraz udziałów we wspólnych przedsięwzięciach, składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku jest ujmowany w bilansie jedynie w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, iż w dającej się przewidzieć przyszłości ww. różnice przejściowe ulegną odwróceniu i osiągnięty zostanie dochód do opodatkowania, który pozwoli na potrącenie ujemnych różnic przejściowych, ▪aktywo i rezerwa tworzone są w odniesieniu do aktywów i zobowiązań leasingowych powstających w tym samym momencie Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wartość aktywów z tytułu podatku odroczonego podlega analizie na koniec każdego okresu sprawozdawczego, a w przypadku, gdy spodziewane przyszłe zyski podatkowe nie będą wystarczające dla realizacji składnika aktywów lub jego części następuje jego rozpoznanie do wysokości możliwej do zrealizowania. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące na dzień bilansowy lub takie, których obowiązywanie w przyszłości jest pewne na dzień bilansowy. Podatek dochodowy dotyczący pozycji ujmowanych poza zyskiem lub stratą jest ujmowany poza zyskiem lub stratą: w innych całkowitych dochodach dotyczący pozycji ujętych w innych całkowitych dochodach lub bezpośrednio w kapitale własnym dotyczący pozycji ujętych bezpośrednio w kapitale własnym. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego są kompensowane, jeżeli Spółka posiada możliwy do wyegzekwowania tytuł prawny do przeprowadzania kompensaty bieżących zobowiązań i aktywów podatkowych i pod warunkiem, że aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczą podatku dochodowego nałożonego przez tą samą władzę podatkową na tego samego podatnika. 2.2.33.OCENA NIEPEWNOŚCI CO DO ROZLICZEŃ PODATKOWYCH Jeżeli w ocenie Grupy jest prawdopodobne, że podejście Grupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych będzie zaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa określa dochód do opodatkowania (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe z uwzględnieniem podejścia do opodatkowania planowanego lub zastosowanego w swoim zeznaniu podatkowym. Jeżeli Grupa stwierdzi, że nie jest prawdopodobne, że organ podatkowy zaakceptuje podejście Grupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, wówczas Grupa odzwierciedla wpływ niepewności przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty podatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg podatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomocą jednej z następującej metod, która w danej sytuacji pozwala lepiej wycenić niepewność: ▪najbardziej prawdopodobny scenariusz – jest to pojedyncza kwota spośród możliwych wyników, ▪wartość oczekiwana - jest to suma kwot ważonych prawdopodobieństwem spośród możliwych wyników. Dokonując oceny niepewności uwzględniane są wymogi MSR12, KIMSF23, Grupa tworzy odpowiednio pozycje zobowiązań/ rezerw podatkowych. 2.2.34.DZIAŁALNOŚĆ ZANIECHANA Działalność zaniechana jest częścią działalności Grupy, która stanowi odrębną ważną dziedzinę działalności lub geograficzny obszar działalności, które zbyto lub przeznaczono do sprzedaży, albo jest to jednostka zależna nabyta wyłącznie w celu odsprzedaży. Klasyfikacji do działalności zaniechanej dokonuje się na skutek zbycia lub wtedy, gdy działalność spełnia kryteria zaklasyfikowania jako Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) przeznaczonej do sprzedaży. W przypadku, gdy działalność jest zaklasyfikowana jako zaniechana, dane porównawcze do rachunku zysków i strat i sprawozdania z całkowitych dochodów są przekształcane tak, jakby działalność została zaniechana na początku okresu porównawczego. 2.2.35.ZYSK NA JEDNĄ AKCJĘ Grupa prezentuje podstawowy i rozwodniony zysk na jedną akcję dla akcji zwykłych. Podstawowy zysk na jedną akcję jest wyliczany przez podzielenie zysku lub straty przypadającej posiadaczom akcji zwykłych przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych w okresie, skorygowaną o posiadane przez Grupę akcje własne. Rozwodniony zysk na jedną akcję jest wyliczany przez podzielenie skorygowanego zysku lub straty przypadającej dla posiadaczy akcji zwykłych przez średnią ważoną liczbę akcji zwykłych skorygowaną o posiadane akcje własne oraz o efekty rozwadniające potencjalnych akcji, które obejmują opcje na akcje przyznane pracownikom. 2.2.36.SEGMENTY OPERACYJNE Segment operacyjny jest częścią składową Grupy: a) która angażuje się w działalność gospodarczą, w związku z którą może uzyskiwać przychody i ponosić koszty (w tym przychody i koszty związane z transakcjami z innymi częściami składowymi Grupy); b) której wyniki działalności są regularnie przeglądane przez główny organ odpowiedzialny za podejmowanie decyzji operacyjnych w Grupie oraz wykorzystujący te wyniki przy podejmowaniu decyzji o zasobach alokowanych do segmentu i przy ocenie wyników działalności segmentu; oraz c) w przypadku której są dostępne oddzielne informacje finansowe. Wyniki segmentu, które są raportowane do Zarządu zawierają pozycje dające się bezpośrednio przyporządkować danemu segmentowi oraz pozycje pośrednie, które mogą być mu racjonalnie przypisane, pozycje nieprzypisane do segmentów zawierają głównie aktywa związane z ogólnym zarządem Grupy (zasadniczo główna siedziba Jednostki Dominującej), koszty administracyjne biura, aktywa i zobowiązania dotyczące podatku dochodowego. Nakłady kapitałowe danego segmentu obejmują nakłady poniesione na zakup rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych innych niż wartość firmy. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 2.3.NOTY OBJAŚNIAJĄCE DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SPORZĄDZONEGO ZA OKRES OD 01.01.2023 DO 31.12.2023 ROKU NOTA NR 1. SEGMENTY DZIAŁALNOŚCI Grupa wyodrębnia następujące segmenty, które odpowiednio pokazują różnorodną specyfikę działalności W związku z integracją sieci (systemów) partnerskich (miękka franczyza) – tj. ABC, Groszek i Eurosklep - do Spółki Eurocash Sieci Partnerskie Sp. z o.o., która prezentowana jest w segmencie Hurt, Grupa zdecydowała, począwszy od pierwszego kwartału 2023 roku prezentować spółkę Innowacyjna Platforma Handlu Sp. z o.o. w segmencie Hurt. Innowacyjna Platforma Handlu Sp. z o.o. jest platformą dostarczającą rozwiązania integrujące dla ww. sieci partnerskich współpracujące z Grupą Eurocash. Dane za rok 2022 zostały przekształcone dla celów porównawczych. Grupa wyodrębnia następujące segmenty, które odpowiednio pokazują różnorodną specyfikę działalności.: ▪Hurt – jest to działalność Grupy Eurocash dotycząca wyniku na sprzedaży B2B do sklepów partnerskich, franczyzowych oraz sklepów niezrzeszonych. W skład segmentu wchodzi działalność hurtowa prowadzona poprzez następujące formaty dystrybucji i spółki: Eurocash S.A: jednostki biznesowe: Eurocash Cash and Carry, Eurocash Dystrybucja, Eurocash Gastronomia, Eurocash Serwis Sp. z o.o., Polska Dystrybucja Alkoholi Sp. z o.o., jak również sprzedaż realizowana przez formaty dystrybucji, których klienci posiadają długoterminowe umowy z Grupą Eurocash, np.: systemy franczyzowe Groszek, Lewiatan, Gama, Eurosklep, system partnerski ABC lub klienci z segmentu HoReCa, a także działalność spółek organizujących ww. sieci franczyzowe i partnerskie tj. Eurocash Sieci Partnerskie Sp. z o.o., Partnerski Serwis Detaliczny S.A. oraz spółki regionalne Lewiatan: Lewiatan Śląsk Sp. z o.o., Lewiatan Podlasie Sp. z o.o., Lewiatan Holding S.A., Lewiatan Zachód Sp. z o.o., Lewiatan Wielkopolska Sp. z o.o., Lewiatan Kujawy Sp. z o.o., Lewiatan Opole Sp. z o.o., Lewiatan Orbita Sp. z o.o., Lewiatan Północ Sp. z o.o., Lewiatan Podkarpacie Sp. z o.o. Do segmentu zaliczana jest również sprzedaż realizowana przez Cerville Investments Sp. z o.o., Ambra Sp. z o.o. i 4vapers Sp. z o.o., a także – jw. - Innowacyjna Platforma Handlu Sp. z o.o. ▪Detal jest to działalność Grupy Eurocash dotycząca wyniku na sprzedaży B2B do sieci franczyzowej Delikatesy Centrum oraz sprzedaż B2C realizowana przez sklepy własne Delikatesy Centrum, Arhelan, Lewiatan (w ramach spółki Partner Sp. z o.o.) oraz Inmedio. Sprzedaż detaliczna Spółek z Grupy Eurocash prowadzona w ramach następujących spółek: Inmedio Sp. z o.o., Firma Rogala Sp. z o.o., FHC-2 Sp. z o.o., Partner Sp. z o.o., Podlaskie Delikatesy Centrum Sp. z o.o., Arhelan Sp. z o.o., Delikatesy Centrum Sp. z o.o., a także w ramach sieci franczyzowej „Delikatesy Centrum” której organizatorem jest Eurocash Franczyza Sp. z o.o. w ramach sprzedaży do klientów tego systemu franczyzowego przez Eurocash S.A., oraz prowadzony przez Grupę Eurocash projekt dystrybucji Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) produktów świeżych. W segmencie Detal ujmowana jest również działalność spółek nieoperacyjnych EKO Holding S.A. w likwidacji, spółek zależnych Firma Rogala Sp. z o.o. i Arhelan Sp. z o.o. oraz spółki Eurocash Nieruchomości Sp. z o.o. ▪Projekty – w skład tego segmentu wchodzą nowe projekty oraz formaty detaliczne w początkowej fazie rozwoju, prowadzone w ramach następujących spółek: Kontigo Sp. z o.o., ABC na kołach Sp. z o.o., Duży Ben Sp. z o.o. Ponadto segment obejmuje działalność spółki zależnej Frisco S.A. rozwijającej działalność w sektorze e-commerce oraz jej spółek zależnych. ▪Inne – obejmuje działalność spółek serwisowych i nieoperacyjnych, w tym Eurocash VC3 Sp. z o.o., Detal Finanse Sp. z o.o. w likwidacji, Akademia Umiejętności Eurocash Sp. z o.o. oraz koszty ogólnego zarządu ponoszone przez Grupę, nie przypisane do żadnego segmentu. W Grupie występują zmienne poziomy powiązań pomiędzy poszczególnymi segmentami. Powiązania obejmują wzajemną sprzedaż towarów i świadczenie usług marketingowych, logistycznych, administracyjnych i innych. Polityka rachunkowości każdego z segmentów sprawozdawczych jest taka sama jak całej Grupy. Grupa Eurocash prowadzi działalność wyłącznie na terenie Polski, który pod względem warunków ekonomicznych i ryzyka prowadzenia działalności można uznać za obszar jednorodny. W branży hurtowej dystrybucji i sprzedaży detalicznej produktów szybkorotujących („FMCG”), sprzedaż w pierwszym kwartale roku jest tradycyjnie niższa niż w innych kwartałach. Najwyższa sprzedaż realizowana jest w okresie lata, następnie stabilizuje się w czwartym kwartale. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) PRZYCHODY I WYNIKI PRZYPADAJĄCE NA POSZCZEGÓLNE SEGMENTY OPERACYJNE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Hurt Detal Projekty Inne Wyłączenia Razem Przychody ze sprzedaży 26 096 751 205 10 647 503 419 947 353 672 4 729 153 (5 244 374 905) 32 451 962 545 Przychody ze sprzedaży towarów na zewnątrz 23 411 312 711 7 995 148 385 924 628 979 0 0 32 331 090 075 Pozostałe przychody ze sprzedaży na zewnątrz 36 834 182 82 604 777 1 433 511 0 0 120 872 470 Przychody ze sprzedaży między segmentami 2 648 604 313 2 569 750 257 21 291 183 4 729 153 (5 244 374 905) 0 Zysk segmentu z działalności operacyjnej 574 721 673 118 740 428 (94 717 734) (162 750 166) 0 435 994 202 Przychody finansowe 67 121 368 Koszty finansowe (308 196 275) Udział w zyskach (stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności 77 016 Zysk przed opodatkowaniem 194 996 311 Podatek dochodowy (50 274 268) Zysk (strata) netto 144 722 043 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) PRZYCHODY I WYNIKI PRZYPADAJĄCE NA POSZCZEGÓLNE SEGMENTY OPERACYJNE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2022 ROKU * Hurt Detal Projekty Inne Wyłączenia Razem Przychody ze sprzedaży 24 769 249 172 10 238 085 233 784 908 033 6 108 168 (4 940 685 632) 30 857 664 974 Przychody ze sprzedaży towarów na zewnątrz 22 290 628 147 7 671 639 731 761 401 129 0 0 30 723 669 008 Pozostałe przychody ze sprzedaży na zewnątrz 58 759 294 66 055 174 9 093 769 87 730 0 133 995 966 Przychody ze sprzedaży między segmentami 2 419 861 731 2 500 390 328 14 413 135 6 020 438 (4 940 685 632) 0 Zysk (strata) segmentu z działalności operacyjnej 563 427 128 102 117 410 (104 102 733) (157 710 338) 0 403 731 468 Przychody finansowe 58 727 320 Koszty finansowe (280 083 452) Udział w zyskach (stratach) jednostek wycenianych metodą praw własności 212 332 Zysk (strata) przed opodatkowaniem 182 587 668 Podatek dochodowy (93 357 201) Zysk (strata) netto 89 230 467 przekształcone Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 2 WARTOŚĆ FIRMY I WARTOŚCI NIEMATERIALNE Informacje o wartościach niematerialnych zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. WARTOŚĆ FIRMY I WARTOŚCI NIEMATERIALNE ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Wartość firmy Patenty i licencje Znaki towarowe Relacje z klientami Pozostałe wartości niematerialne Razem Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 roku 2 130 015 214 91 442 049 77 247 840 127 739 984 46 336 786 2 472 781 873 Nabycia jednostek gospodarczych 8 243 677 0 0 0 0 8 243 677 Zwiększenia stanu z tytułu nabycia 0 24 537 144 3 780 0 27 201 664 51 742 588 Przeniesienie wartości niematerialnych i prawnych w budowie 0 17 510 341 0 0 (20 814 062) (3 303 721) Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia 0 (384 389) 0 0 (339 475) (723 864) Zwiększenia lub zmniejszenia wynikające z przeszacowania 0 0 0 0 (47 874) (47 874) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji 0 (380 320) 0 0 (2 534 827) (2 915 148) Amortyzacja 0 (50 027 170) (1 315 136) (12 500 000) (849 755) (64 692 062) Pozostałe zmiany 0 4 433 158 0 0 (5 182 434) (749 276) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 roku 2 138 258 890 87 130 813 75 936 484 115 239 984 43 770 022 2 460 336 193 Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 roku 2 138 258 890 87 130 813 75 936 484 115 239 984 43 770 022 2 460 336 193 Zwiększenia stanu z tytułu nabycia 0 27 413 078 0 0 22 147 220 49 560 297 Przeniesienie wartości niematerialnych i prawnych w budowie 0 16 743 142 0 0 (15 823 348) 919 795 Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia 0 (1 796 486) 0 0 (129 347) (1 925 833) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji 0 (463) 0 0 (179 611) (180 074) Amortyzacja 0 (52 916 667) (87 551) (12 500 000) (5 023 202) (70 527 420) Pozostałe zmiany 0 0 0 1 399 014 1 399 014 Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 roku 2 138 258 890 76 573 417 75 848 933 102 739 984 46 160 747 2 439 581 971 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) WARTOŚĆ FIRMY I WARTOŚCI NIEMATERIALNE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2021 ROKU (ciąg dalszy) Wartość firmy Patenty i licencje Znaki towarowe Relacje z klientami Pozostałe wartości niematerialne Razem Stan na dzień 31.12.2022 roku Wartość bilansowa brutto 2 138 258 890 408 486 313 138 873 370 315 673 264 150 536 360 3 151 828 198 Suma dotychczasowego umorzenia 0 (321 355 500) (62 936 885) (200 433 280) (106 766 340) (691 492 005) Wartość bilansowa netto 2 138 258 890 87 130 813 75 936 485 115 239 984 43 770 021 2 460 336 193 Stan na dzień 31.12.2023 roku Wartość bilansowa brutto 2 138 258 890 452 720 383 138 873 370 315 673 264 156 075 488 3 201 601 395 Suma dotychczasowego umorzenia 0 (374 272 167) (63 024 436) (212 933 280) (111 789 542) (762 019 424) Wartość bilansowa netto 2 138 258 890 78 448 216 75 848 933 102 739 984 44 285 948 2 439 581 971 Wykazywane w skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej wartości firmy składają się z następujących pozycji (ujęte chronologiczne): - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. zorganizowanej części przedsiębiorstwa Carment, M. Stodółka i Wspólnicy Spółka Jawna w kwocie 11.565.477 PLN (testowana w ramach segmentu Detal), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki KDWT S.A. w kwocie 22.103.227 PLN testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Eurocash Dystrybucja Sp. z o.o. (wcześniej McLane Sp. z o.o.) w kwocie 56.868.456 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Nasze Sklepy Sp. z o.o. w kwocie 2.596.627 PLN (testowana w ramach segmentu Detal), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Przedsiębiorstwo Handlowe Batna Sp. z o.o. w kwocie 29.180.412 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółek z Grupy Premium Distributors w kwocie 226.352.528 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki z Grupy PolCater w kwocie 11.428.359 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółek z Grupy Tradis w kwocie 684.865.254 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. przedsiębiorstwa i zorganizowanej części przedsiębiorstwa Dziembor i Spółka Sp. z o.o. w kwocie 5.253.762 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Przedsiębiorstwo Handlowo- Usługowe Noban sp. z o.o. w kwocie w kwocie 991.988 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki FMCG Service sp. z o.o. w kwocie 60.349.278 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Inmedio sp. z o.o. w kwocie w kwocie 55.021.256 (testowana w ramach segmentu Detal, - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Firma Rogala Sp. z o.o. w kwocie 37.315.064,31 PLN (testowana w ramach segmentu Detal, - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki FHC-2 Sp. z o.o. i Madas Sp. z o.o.w kwocie 29.594.628,35 PLN (testowana w ramach segmentu Detal, - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Polska Dystrybucja Alkoholi Sp. z o.o. w kwocie 17.484.368,84 PLN (testowana w ramach segmentu Hurt), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki EKO Holding w likwidacji S.A. w kwocie 144.583.970 PLN (testowana w ramach segmentu Detal), - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Domelius Limited (sklepy Mila) w kwocie 388.031.705 PLN (testowana w ramach segmentu Detal , - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Partner Sp. z o.o. w kwocie 64.223.250 PLN (testowana w ramach segmentu Detal, - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki MD Projekt Sp. z o.o. . (aktualnie: Podlaskie Delikatesy Centrum sp. z o.o.) w kwocie 3.365.937 PLN (testowana w ramach segmentu Detal, - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Frisco S.A. w kwocie 195.033.111 PLN (testowana w ramach segmentu Projekty). - wartość firmy powstała w wyniku nabycia przez Eurocash S.A. spółki Arhelan Sp. z o.o. w kwocie 93 225 085 PLN (testowana w ramach segmentu Detal. Relacje z klientami rozpoznane zostały w wyniku nabycia: a) spółek z Grupy Premium Distributors w kwocie 49.000.000 PLN (okres amortyzacji 10 lat), b) spółek z Grupy Tradis w kwocie 250.000.000 PLN (okres amortyzacji 20 lat), Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) d) spółki Service FMCG w kwocie 14.473.264 PLN (okres amortyzacji 5 lat). W Grupie istnieją następujące wartości niematerialne o kluczowym znaczeniu w związku z tym mają one nieokreślony termin użytkowania: a) znak towarowy „Eurocash” o wartości księgowej 27.387.672 PLN, b) znak towarowy „abc” o wartości księgowej 17.216.759 PLN, Po analizie zgodnie z MSSF 38 pkt 90 Grupa stwierdza, że nie istnieje żadne dające się przewidzieć ograniczenie okresu, w którym można spodziewać się, że składnik aktywów będzie generował wpływy pieniężne netto dla grupy. Odpisy amortyzacyjne wartości niematerialnych ujmowane są w kosztach ogólnego zarządu i sprzedaży. Grupa nie dokonywała w 2023 roku i 2022 roku odpisów z tytułu utraty wartości firmy. Grupa nie dokonała odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości dla wartości niematerialnych, więcej informacji patrz nota 5. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 3. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE Informacje o rzeczowych aktywach trwałych zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Grunty, budynki, budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Razem Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 roku 347 136 272 202 113 078 7 249 672 114 459 443 25 453 007 696 411 472 Zwiększenia stanu z tytułu nabycia 22 203 219 59 716 763 5 947 421 62 949 677 27 921 465 178 738 545 Zmiany z tytułu przeniesienia rzeczowych aktywów trwałych w budowie 4 921 910 8 395 438 31 442 5 794 018 (16 249 777) 2 893 030 Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (3 214 028) (8 148 261) (1 629 965) (6 251 964) (2 077 532) (21 321 750) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji (2 125 543) (2 257 384) (230 697) (5 480 378) (2 953 178) (13 047 180) Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości (825 617) 0 0 0 0 (825 617) Odwrócenie odpisów aktualizujących 588 791 873 137 333 433 440 760 1 363 994 Amortyzacja (39 564 511) (65 109 201) (9 329 959) (50 011 420) 0 (164 015 091) Pozostałe zmiany 1 827 850 579 707 717 518 (263 898) (9 773 730) (6 912 552) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 roku 330 360 141 196 082 013 2 892 764 121 628 919 22 321 015 673 284 851 Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 roku 330 360 141 196 082 013 2 892 764 121 628 919 22 321 015 673 284 851 Zwiększenia stanu z tytułu nabycia 19 260 981 41 635 426 4 237 448 35 616 785 55 572 540 156 323 181 Zmiany z tytułu przeniesienia rzeczowych aktywów trwałych w budowie 6 493 390 13 024 784 45 090 3 839 040 (25 405 468) (2 003 164) Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (180 098) (2 013 329) (450 203) (704 742) (287 340) (3 635 711) Zmniejszenia stanu z tytułu likwidacji (416 500) (1 442 087) (104 540) (883 433) (216 037) (3 062 597) Amortyzacja (31 622 669) (68 022 160) (7 414 081) (45 212 027) 0 (152 270 937) Pozostałe zmiany (3 996 799) 99 897 384 538 2 096 448 (4 919 684) (6 335 601) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 roku 319 898 446 179 364 544 (408 985) 116 380 990 47 065 026 662 300 022 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU (ciąg dalszy) Grunty, budynki, budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe w budowie Razem Stan na dzień 31.12.2022 roku Wartość bilansowa brutto 743 912 472 685 786 152 160 792 515 632 374 462 22 786 832 2 245 652 432 Suma dotychczasowego umorzenia (413 552 331) (489 704 139) (157 899 750) (510 745 543) (465 817) (1 572 367 581) Wartość bilansowa netto 330 360 141 196 082 012 2 892 764 121 628 919 22 321 015 673 284 851 Stan na dzień 31.12.2023 roku Wartość bilansowa brutto 765 073 446 737 035 812 165 835 082 671 577 689 47 416 511 2 386 938 540 Suma dotychczasowego umorzenia (445 175 000) (557 726 300) (165 313 831) (555 957 570) (465 817) (1 724 638 518) Wartość bilansowa netto 319 898 446 179 309 512 521 250 115 620 119 46 950 694 662 300 022 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 4. AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA AKTYWA Z TYTUŁU PRAWA DO UŻYTKOWANIA W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Grunty, budynki, budowle Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe rzeczowe aktywa trwałe Razem Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2022 roku 1 679 849 418 30 956 830 192 887 765 38 351 712 1 942 045 725 Zwiększenia z tytułu zawarcia nowych umów 129 591 576 2 638 237 75 538 196 0 207 768 010 Zmiana warunków umów 180 349 420 (7 610 048) 8 451 345 (32 999 536) 148 191 180 Zmniejszenia zakresu umów (11 135 216) 0 (6 320 470) 0 (17 455 685) Amortyzacja (294 391 908) (91 598) (73 363 998) 0 (367 847 504) Pozostałe zmiany (8 029 971) 0 0 0 (8 029 971) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2022 roku 1 676 233 319 25 893 421 197 192 839 5 352 177 1 904 671 756 Wartość bilansowa netto na dzień 01.01.2023 roku 1 676 233 319 25 893 421 197 192 839 5 352 177 1 904 671 756 Zwiększenia z tytułu zawarcia nowych umów 91 471 565 0 31 485 038 0 122 956 603 Zmiana warunków umów 293 044 674 15 612 30 099 041 0 323 159 327 Zmniejszenia zakresu umów (14 198 120) 0 (1 243 847) 0 (15 441 968) Amortyzacja (328 140 767) (178 016) (78 417 864) 0 (406 736 647) Pozostałe zmiany (7 754 784) 0 0 0 (7 754 784) Wartość bilansowa netto na dzień 31.12.2023 roku 1 710 655 887 25 731 018 179 115 206 5 352 177 1 920 854 287 Stan na dzień 31.12.2022 roku Wartość bilansowa brutto 2 875 680 495 34 442 868 482 134 752 10 889 747 3 403 147 862 Suma dotychczasowego umorzenia (1 199 447 175) (8 549 447) (284 941 913) (5 537 569) (1 498 476 105) Wartość bilansowa netto 1 676 233 319 25 893 421 197 192 839 5 352 177 1 904 671 756 Stan na dzień 31.12.2023 roku Wartość bilansowa brutto 3 245 998 613 34 458 481 542 474 983 10 889 747 3 833 821 824 Suma dotychczasowego umorzenia i odpisów (1 535 342 726) (8 727 463) (363 359 777) (5 537 569) (1 912 967 536) Wartość bilansowa netto 1 710 655 887 25 731 018 179 115 206 5 352 177 1 920 854 287 Zmiana warunków umów zawiera zmiany szacunku w odniesieniu do zmiany okresu lub realizacji opcji Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Całkowity wypływ środków pieniężnych z tytułu leasingu wyniósł w roku 2023 483.969.542 złotych (w 2022 roku 444.656.647 złotych). Wartość odsetek zapłaconych z tytułu umów objętych MSSF16 wyniosła w 2023 roku 87.616.781 złotych (w 2022 roku 71.132.281 złotych). Wyłączone z rozpoznania na bilansie są umowy leasingu krótkoterminowego i niskocennego, których łączna kwota opłat wyniosła w 2023 roku ok. 7,5 mln złotych (w 2022 roku ok. 8,6 mln złotych). W kategorii tej Grupa uwzględnia najem m.in. samochodów, wózków, kontenerów. NOTA NR 5. TESTY NA UTRATĘ WARTOŚCI SKŁADNIKÓW AKTYWÓW Grupa przeprowadziła testy na utratę wartości w odniesieniu do aktywów alokowanych do poszczególnych segmentów operacyjnych, do których przypisana jest wartość firmy i aktywa niematerialne o nieokreślonym okresie użytkowania. Testy zostały przeprowadzone dla następujących segmentów Hurt, Detal i Projekty. Na dzień 31.12.2023 r. Grupa przeprowadziła testy na utratę wartości w odniesieniu do poszczególnych wartości firmy wykazanych w sprawozdaniu finansowym i ustaliła wartości odzyskiwalne ośrodków generujących środki pieniężne, do których te wartości firmy oraz znaki towarowe są przypisane. Wartość odzyskiwalna poszczególnych ośrodków porównana została z wartością bilansową zdefiniowaną jako suma aktywów (wraz z majątkiem obrotowym) danego ośrodka generującego środki pieniężne, pomniejszona o zobowiązania krótkoterminowe stanowiące część kapitału obrotowego. W przypadku każdego testu na utratę wartości, wartość odzyskiwalna ustalona została jako wartość testowanego ośrodka generującego środki pieniężne w oparciu o projekcje finansowe na lata 2024-2028 i wartość rezydualną po okresie szczegółowej prognozy. W celu wyznaczenia wybranych parametrów projekcji wykorzystano dane historyczne za rok 2023 oraz zatwierdzone przez Zarząd Eurocash S.A. plany na lata 2024-2028. Test na utratę wartości firmy segmentu Detal Wartość użytkowa aktywów segmentu Detal została określona w oparciu o projekcje przepływów pieniężnych (metoda zdyskontowanych przepływów pieniężnych), które zbudowano m.in. przy następujących założeniach: - model określenia wartości odzyskiwalnej sporządzony w oparciu o istniejącą infrastrukturę i sieć sprzedaży (wartość użytkowa), obejmującą centralną dystrybucję towarów i sprzedaż do sklepów własnych oraz franczyzowych, - przyjęto 5-letni szczegółowy okres prognozy, - kalkulacja projekcji przepływów pieniężnych uwzględnia rozpoznanie umów leasingowych zgodnie z MSSF16, - w prognozie przepływów pieniężnych uwzględniono brak pogorszenia sytuacji epidemiologicznej w stosunku do sytuacji na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania finansowego, Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) - nakłady inwestycyjne odtworzeniowe w kolejnych latach uzgodniono do zatwierdzonych budżetów inwestycyjnych, obejmujących m.in. planowane nakłady na remodeling sklepów, - w okresie rezydualnym przyjęto utrzymywanie stałego poziomu majątku trwałego - w okresie objętej szczegółową analizą przyjęto średnioroczny wzrost przychodów ze sprzedaży 7,0% (gdzie w roku 2024 założona dynamika sprzedaży jest wyższa niż w kolejnych latach prognozy) w oparciu o podejmowane działania rozwojowe i plany Zarządu, założenia inflacyjne oraz posiadane zewnętrzne analizy rozwoju rynku sprzedaży detalicznej, podczas gdy w okresie rezydualnym przyjęto stopę wzrostu 2,5%. Zarząd sporządził plany wzrostu sprzedaży i wyników obecnej struktury sieci detalicznej w oparciu o plany rozwoju sprzedaży w obecnie istniejących lokalizacjach, zarówno sklepach własnych jak i placówkach franczyzowych, na podstawie prognoz związanych m.in. z planowanymi działaniami mającymi na celu optymalizację wyników tego kanału sprzedaży. - w horyzoncie szczegółowej prognozy założono wzrost poziomu marży brutto o 0,6 p.p. w porównaniu do poziomu osiągniętego w 2023 roku, z tym że planowany wzrost poziomu marży brutto jest osiągany stopniowo w całym okresie prognozy, - poziom kapitału obrotowego został zaprognozowany na podstawie historycznych wskaźników rotacji zapasów, należności handlowych oraz zobowiązań handlowych. Stopa dyskontowa użyta w przepływach pieniężnych zgodna jest ze średnioważonym kosztem kapitału (WACC), obliczonym w oparciu o stopę wolną od ryzyka. Pozostałe elementy używane w kalkulacji, takie jak premia za ryzyko rynkowe, współczynnik beta oraz struktura kapitału oparte są o dane rynkowe, adekwatne dla branży, w której działa Eurocash. Przyjęto również odpowiednią dla Grupy Eurocash premię za ryzyko specyficzne. Jako stopę dyskontową przyjęto średni ważony koszt kapitału – WACC w wysokości 10,90% (2022 r.: 10,23%). Dla segmentu Detal odchylenie stopy dyskonta o +/- 0,25 p.p. spowodowałoby zmniejszenie/ zwiększenie nadwyżki nad wartością testowaną o ok 85-90 mln PLN. Zwiększenie/zmniejszenie stopy dyskontowej o 0,25 p.p. jak i zmniejszenie/zwiększenie marży o 0,25 p.p. nie prowadzi do utraty wartości ośrodka generującego środki pieniężne, do którego przypisana jest wartość firmy. Zmniejszenie marży brutto w horyzoncie prognozy o 1,1% w stosunku do założonych wartości marży w poszczególnych latach prognozy, przy pozostałych parametrach modelu nie zmienionych, spowodowałoby zrównanie wartości księgowej aktywów ośrodka generującego przepływy z wartością odzyskiwalną. W przypadku stopy dyskonta żadna racjonalna jej zmiana nie spowodowałoby zrównania wartości księgowej aktywów ośrodka generującego przepływy z wartością odzyskiwalną. Zarząd sporządził również plany wzrostu sprzedaży i wyników obecnej struktury sieci detalicznej w oparciu o plany rozwoju sprzedaży w obecnie istniejących lokalizacjach, zarówno sklepach własnych jak i placówkach franczyzowych, na podstawie prognoz związanych m.in. z planowanymi działaniami mającymi na celu optymalizację wyników tego kanału sprzedaży. Szacunek wartości sumy zdyskontowanych przepływów pieniężnych wskazał na nadwyżkę ponad wartość księgową aktywów. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Test na utratę wartości firmy segmentu Hurt Model oszacowania wartości odzyskiwalnej obejmuje 5-letnie szczegółowe projekcje przepływów pieniężnych, oparte o długoterminowe plany rozwoju i zwiększania sprzedaży w ramach istniejących sieci dystrybucyjnych, w którym to okresie założono m.in. średnioroczny wzrost sprzedaży o 5,9% oraz stały poziom marży od 2026 roku. W teście założono stabilizację przepływów, stopa dyskontowa użyta w przepływach pieniężnych zgodna jest ze średnioważonym kosztem kapitału (WACC), obliczonym w oparciu o stopę wolną od ryzyka. Pozostałe elementy używane w kalkulacji takie jak premia za ryzyko rynkowe, współczynnik beta oraz struktura kapitału oparte są o dane rynkowe, adekwatne dla branży, w której działa Eurocash – w odniesieniu do działalności hurtowej. Jako stopę dyskontową przyjęto średni ważony koszt kapitału – WACC 8,60% (w 2022 r. WACC 7,27%). Przyjęto stopę wzrostu w okresie rezydualnym w wysokości 2,5%. Testowana wartość aktywów (skorygowana o zobowiązania handlowe) w kwocie 1.035 mln zł uwzględnia wartość firmy w kwocie 1.114 mln zł oraz aktywa z tytułu prawa do użytkowania w kwocie 619 mln zł Zdaniem Grupy, żadna racjonalna zmiana kluczowych założeń przyjętych do wyceny wartości odzyskiwalnej poszczególnych ośrodków generujących środki pieniężne nie sprawi, że wartości bilansowe tych ośrodków przewyższą ich wartości odzyskiwalne. Testy na utratę wartości znaków towarowych Spółka przeprowadziła również odrębne testy na utratę wartości w odniesieniu do znaków towarowych o nieokreślonym okresie użyteczności, związanych z działalnością hurtową: a ) test na utratę wartości znaku towarowego „Eurocash” o wartości 27 mln zł wg stanu na dzień 31.12.2023 r. b) test na utratę wartości znaku towarowego „abc” o wartości 17 mln zł wg stanu na dzień 31.12.2023 r. Na potrzeby testu ustalono wartość odzyskiwalną znaku towarowego na poziomie wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży metodą opłat licencyjnych. Metoda wyceny znaku towarowego na podstawie rynkowych opłat licencyjnych polega na określeniu bieżącej wartości przyszłych korzyści ekonomicznych będących wynikiem posiadania praw do znaku towarowego. Metoda ta opiera się na założeniu, że korzyści wynikające z posiadania znaku towarowego są równe kosztom, jakie musiałby ponieść dany podmiot gdyby nie posiadał praw do znaku, a jedynie użytkował go na podstawie umowy licencyjnej według obowiązujących na rynku stawek. Wartość godziwa została zakwalifikowana do poziomu 3 hierarchii. Sposobem na ustalenie rynkowego poziomu opłaty licencyjnej jest wyznaczenie prognozy sprzedaży produktów oznaczonych wycenianym znakiem towarowym oraz wyznaczenie stawki opłaty licencyjnej za użytkowanie tego znaku. Stawka opłaty licencyjnej wyznaczana jest na podstawie analizy umów dotyczących dzierżawy znaków towarowych stosowanych pomiędzy niepowiązanymi stronami w obrębie porównywalnego segmentu rynku. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Testy przeprowadzono w oparciu o projekcje finansowe na lata 2024-2028. W celu wyznaczenia wybranych parametrów projekcji wykorzystano dane historyczne za rok 2023 oraz zatwierdzone przez Zarząd Eurocash S.A. plany na lata 2024-2028. Dla wyznaczenia całkowitego poziomu sprzedaży zaprognozowane zostały wzrosty sprzedaży lokalizacji istniejących na datę testu. Jako stopę dyskontową przyjęto średni ważony koszt kapitału – WACC (od 9,60%, w 2022 r. WACC od 8,27%). W wyniku przeprowadzonej analizy potwierdzono brak konieczności dokonania indywidualnych odpisów aktualizujących wartość tych aktywów. Testy na utratę wartości aktywów (w tym wartości firmy) w segmencie Projekty i inne Dla ośrodków generujących przepływy pieniężne na poziomie poszczególnych spółek wchodzących w skład tego segmentu dokonano analizy przesłanek utraty wartości aktywów oraz wykonano odpowiednie oszacowania wartości odzyskiwalnej w przypadku wystąpienia przesłanek utraty wartości oraz dla ośrodków do których alokowana została wartość firmy. Kontigo W wyniku przeprowadzonych testów na utratę wartości aktywów spółki Kontigo na dzień 31.12.2023, oszacowano wartość odzyskiwalną aktywów trwałych w oparciu o oszacowaną wartość godziwą pomniejszoną o koszty zbycia i nie zidentyfikowano konieczności tworzenia dodatkowych odpisów na dzień 31.12.2023 roku . Tak ustaloną wartość godziwą zaklasyfikowano do poziomu 3 hierarchii wartości godziwej zgodnie z MSSF 13. Duży Ben Dla ośrodka generującego przepływy pieniężne Duży Ben zidentyfikowano przesłanki utraty wartości aktywów. Duży Ben jako spółka działająca w Grupie Eurocash pełni funkcję ograniczonego dystrybutora i na poziomie operacyjnym osiąga zysk. Model ograniczonego dystrybutora funkcjonuje od 2021 roku. Wartość użytkowa została oszacowana na podstawie osiągnięcia przez sklepy dojrzałe poziomu rentowności, który jest obserwowany dla sklepów pozycjonowanych na rynku w poprzednich latach. W wyniku analizy nie stwierdzono utraty wartości ww. aktywów. Żadna racjonalna zmiana założeń przyjętych do testu nie spowoduje ujęcia utraty wartości testowanych aktywów. Rezerwy z tytułu oczekiwanych strat kredytowych z tytułu udzielonej gwarancji finansowej według dokonanych szacunków są nieistotne. Frisco Dla ośrodka generującego przepływy pieniężne Frisco przeprowadzono testy na utratę wartości w odniesieniu do wartości firmy w kwocie 195 mln złotych. Na podstawie analiz transakcji porównawczych i wycen rynkowych przy wsparciu niezależnych specjalistów, Zarząd określił wartość godziwą pomniejszoną o koszty zbycia inwestycji w aktywa wykazane w bilansie, którą uznano jako wartość odzyskiwaną. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wartość godziwa została ustalona przy wykorzystaniu metod mnożnikowych opartych na wskaźniku EV/Sprzedaż i obejmujących mnożniki rynkowe oraz mnożniki transakcyjne. W pierwszym przypadku określono medianę wskaźnika EV/S spółek porównywalnych w Europie, którą wykorzystano do określenia wartości odzyskiwalnej w oparciu o zrealizowane przychody ze sprzedaży w roku 2023, uwzględniając takie elementy jak dyskonto z tytułu płynności, premię za kontrolę oraz koszty doprowadzenia do sprzedaży i zobowiązania leasingowe. Wycena metodą mnożników transakcyjnych EV/S oparta została o transakcje porównywalne natomiast zastosowanie premii i dyskont uzależnione było od wielkości pakietu objętego transakcją porównywalną oraz tego czy taka transakcja porównywalna obejmowała akcje / udziały spółki publicznej czy prywatnej; na tej podstawie mediana wartości godziwej została wykorzystana do kalkulacji wartości odzyskiwalnej aktywów po uwzględnieniu przychodów ze sprzedaży wskazanych powyżej oraz kosztów doprowadzenia do sprzedaży. W wyniku przeprowadzonego testu nie stwierdzono utraty wartości na dzień 31.12.2023 roku. NOTA NR 6. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE Informacje dotyczące nieruchomości inwestycyjnych zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Wartość bilansowa na początek okresu 150 110 913 684 Zmniejszenia stanu z tytułu zbycia (189 570) 0 Amortyzacja (14 276) (15 574) Pozostałe zmiany 748 000 (748 000) Wartość bilansowa na koniec okresu 694 264 150 110 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 7. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH WYCENIANYCH METODĄ PRAW WŁASNOŚCI Informacje o inwestycjach w jednostkach wycenianych metodą praw własności zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. INWESTYCJE W JEDNOSTKACH WYCENIANYCH METODĄ PRAW WŁASNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Stan na początek okresu 13 586 088 13 373 757 Zwiększenia w okresie sprawozdawczym, z tytułu: 77 015 212 331 Udział w zyskach jednostek stowarzyszonych 77 015 212 331 Stan na koniec okresu 13 663 103 13 586 088 Spółka Partnerski Serwis Detaliczny S.A wyceniana jest metodą praw własności. NOTA NR 8. POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE Informacje o długoterminowych aktywach finansowych zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Udziały i akcje w innych podmiotach 436 480 436 480 Wycena instrumentów zabezpieczających (IRS) 883 476 1 310 416 Pozostałe długoterminowe aktywa finansowe ogółem 1 319 956 1 746 896 NOTA NR 9. NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE Informacje na temat należności długoterminowych zostały przedstawione w tabeli poniżej. NALEŻNOŚCI DŁUGOTERMINOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Kaucje wpłacone z tytułu umów najmu 17 450 484 14 667 607 Pozostałe należności długoterminowe 6 986 328 112 Należności długoterminowe ogółem 17 457 469 14 995 719 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 10. POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE Pozostałe długoterminowe rozliczenia międzyokresowe zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. POZOSTAŁE DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Usługi rozliczane w czasie 3 421 784 1 966 767 Zezwolenia na alkohol 0 5 764 807 Licencje IT 35 596 17 639 Najem lokali - odstępne 476 622 622 710 Ubezpieczenia 0 100 000 Prowizje 6 149 463 155 761 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 216 791 1 137 171 Pozostałe długoterminowe rozliczenia międzyokresowe ogółem 10 300 256 9 764 855 NOTA NR 11. ZAPASY Informacje o zapasach zostały zaprezentowane w tabelach poniżej. STRUKTURA ZAPASÓW NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 przekształcone Towary 1 998 757 721 1 636 113 685 Zapasy ogółem, w tym 1 998 757 721 1 636 113 685 - wartość nominalna zapasów stanowiących zabezpieczenie zobowiązań 144 060 300 296 000 000 Prezentacja Towarów i Materiałów i zaliczek łącznie ze względu na nieistotność za okres za okres ODPISY WARTOŚCI ZAPASÓW W OKRESIE OD 01.01. DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2023 do 31.12.2022 Stan na początek okresu 53 787 346 54 783 455 - zwiększenia * 3 939 634 0 - zmniejszenia * 0 (996 109) Stan na koniec okresu 57 726 981 53 787 346 * wykazane persaldem Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 12. NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI Informacje o należnościach z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych należnościach zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. NALEŻNOŚCI Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE NALEŻNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Należności z tytułu dostaw i usług 1 331 906 355 1 446 398 828 Należności od klientów 673 757 115 793 613 599 Należności od dostawców 652 046 973 635 777 961 Należności od franczyzobiorców przekazane do finansowania * 11 086 912 15 041 727 Pozostałe należności z tytułu dostaw i usług 1 428 283 16 218 194 Odpisy aktualizujące wartość należności z tytułu dostaw i usług (27 641 033) (35 668 629) Należności z tytułu opłat franczyzowych 21 228 105 21 415 976 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego 7 236 337 32 592 659 Pozostałe należności 252 957 970 143 164 415 Rozliczenie z tytułu VAT 187 123 203 82 581 395 Należności od pracowników 621 193 578 064 Należności z tytułu ubezpieczeń 524 895 883 498 Należności z tytułu sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych 558 050 1 582 448 Należności w sądzie 59 977 177 71 326 959 Należności z tytułu sprzedaży terminali 3 298 988 0 Inne należności (nieistotne jednostkowo) 19 686 727 21 708 836 Odpisy aktualizujące wartość pozostałych należności ** (59 155 673) (72 478 547) Należności z tytułu płatności kartą 40 323 409 36 981 761 Należności ogółem, z tego 1 592 100 662 1 622 155 902 - część długoterminowa 0 0 - część krótkoterminowa 1 592 100 662 1 622 155 902 * należności od franczyzobiorców przekazane do finansowania dotyczą należności z tytułu dostaw i usług od franczyzobiorców, które zostały objęte umowami faktoringu z regresem ** odpis w większości dotyczy głównie należności sądowych Na dzień 31 grudnia 2023 r (w nawiasach podano wartości na 31 grudnia 2022 r) należności objęte faktoringiem pomniejszają całkowitą kwotę należności z tytuł dostaw i usług w kwocie odpowiednio: „program 1” – 11,1 (15,0) mln zł, „program 2” – 145,1 (115,1) mln zł, „program 3” – 48,7 (65,3) mln zł program 4” - 97,4 (148,7) mln zł oraz „program 5”, który wystartował w grudniu 2023 roku – 50,0 (0,0) mln zł. Kwoty pomniejszające należności wpłynęły na rachunki bankowe Grupy i zostały rozpoznane w pozycji środki pieniężne. Programy faktoringu należności, z których korzysta Grupa charakteryzują się różnymi warunkami ze względu na ich cechy właściwe: „program 1” – służy do wydłużenia finansowania dla franczyzobiorców Grupy, która otrzymuje środki w pełnej kwocie wierzytelności w dniu przypadającym na termin płatności, „program 2” i „program 4” oraz „program 5” – pozwala Grupie otrzymać gotówkę w Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) związku z cesją wierzytelności wybranego portfela wierzytelności, „program 3” – dyskontuje wszystkie faktury wybranych, dwóch klientów Grupy w 100% ich wartości. Jedynie w „programie 2”, w „programie 4” oraz „programie 5” środki pieniężne na rachunku są mniejsze od wartości wierzytelności przedstawionych do cesji na faktora, których wartość na dzień 31 grudnia 2023 r. wyniosła 206,3 mln zł (231,0 mln zł) w przypadku „programu 2” , w przypadku „programu 4” – 231,5 mln zł (252,7 mln zł) oraz w przypadku „programu 5” – 79,2 mln zł (0,0 mln zł). Zgodnie z osądem Grupy, Grupa ani nie przenosi, ani nie zachowuje zasadniczo całego ryzyka i wszystkich korzyści związanych z posiadaniem przeniesionego składnika aktywów oraz zachowuje kontrolę (biorąc pod uwagę brak praktycznej możliwości sprzedaży ubezpieczonych wierzytelności przez faktora) nad przeniesionym składnikiem aktywów i w związku z tym ujmuje przeniesiony składnik aktywów w zakresie, w jakim utrzymuje w nim zaangażowanie, to jest w wysokości różnicy pomiędzy wartością scedowanego portfela, a wypłaconą kwotą przez faktora. Ryzyko kredytowe Grupy w odniesieniu do należności różni się dla poszczególnych grup kontrahentów, z którymi Grupa kooperuje. Grupa monitoruje na bieżąco wysokość przeterminowanych należności, w uzasadnionych przypadkach występuje z roszczeniami prawnymi. NOTA NR 13. POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Wycena instrumentów zabezpieczających (IRS) 0 6 404 073 Inne aktywa finansowe 110 250 0 Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe ogółem 110 250 6 404 073 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 14. KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE Informacje o krótkoterminowych rozliczeniach międzyokresowych zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 Świadczone usługi informatyczne 5 979 497 4 164 173 Zezwolenia na sprzedaż alkoholu 6 410 432 7 671 942 Czynsze 5 724 209 2 927 060 Media 202 472 185 650 Foldery reklamowe 0 1 750 Ubezpieczenia 6 101 876 6 306 876 Najem lokali handlowych 683 639 0 Opłaty roczne, prenumeraty 279 352 525 861 Poniesione wydatki związane z transakcjami przyszłych okresów 300 603 446 824 Prowizje 4 505 417 2 793 651 Usługi rozliczane w czasie 4 015 702 3 800 664 Pozostałe rozliczenia międzyokresowe 9 494 745 12 660 882 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe ogółem 43 697 944 41 485 332 NOTA NR 15. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY Informacje o środkach pieniężnych i ich ekwiwalentach zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. ŚRODKI PIENIĘŻNE I ICH EKWIWALENTY NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień 31.12.2023 na dzień 31.12.2022 przekształcone Środki pieniężne w banku 117 592 492 44 956 942 Środki pieniężne w kasie 6 085 608 5 385 096 Środki pieniężne w drodze 99 798 304 98 034 383 Krótkoterminowe depozyty pieniężne 25 602 645 10 480 900 Środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania 17 497 755 3 645 869 Inne 0 5 000 Środki pienieżne VAT 7 176 204 15 285 220 Środki pieniężne ogółem 273 753 008 177 793 410 Ograniczenia w dysponowaniu środkami pieniężnymi na rachunkach VAT nie wpływają na klasyfikację jako „środki pieniężne i ekwiwalenty”. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 16. KAPITAŁ WŁASNY Kapitał zakładowy Informacje o kapitale zakładowym zostały zaprezentowane w tabelach poniżej. Według stanu na dzień 31 grudnia 2023 roku kapitał zakładowy składał się ze 139.163.286 akcji zwykłych obejmujących: - 127.742.000 akcji na okaziciela serii A o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 3.035.550 akcji na okaziciela serii B o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 2.929.550 akcji na okaziciela serii C o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 830.000 akcji na okaziciela serii D o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 1.414.900 akcji na okaziciela serii E o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 537.636 akcji na okaziciela serii F o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 997.000 akcji na okaziciela serii G o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 1.011.000 akcji na okaziciela serii H o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 183.000 akcji na okaziciela serii I o wartości nominalnej 1 złoty każda, - 482.650 akcji na okaziciela serii M o wartości nominalnej 1 złoty każda. Program Motywacyjny i Premiowy dla Pracowników W dniu 30 czerwca 2022 r., Zwyczaje Walne Zgromadzenie Spółki uchwałą nr 25 ustanowiło Program Motywacyjny i Premiowy dla Pracowników z roku 2022 (dalej „Program”) dla określonych kluczowych pracowników Spółki oraz spółek bezpośrednio lub pośrednio powiązanych kapitałowo ze Spółką (dalej „Grupa Eurocash”). Program jest kontynuacją programów motywacyjnych zaadresowanych do osób zarządzających, kadry kierowniczej i pracowników mających podstawowe znaczenie dla działalności prowadzonej przez Grupę Eurocash umożliwiających objęcie akcji w Spółce przez wyróżniające się osoby w ramach premii. W związku z Programem Spółka wyemituje 278.326 (dwieście siedemdziesiąt osiem tysięcy trzysta dwadzieścia sześć) imiennych Obligacji Serii P, każda o wartości nominalnej 1 (jeden) grosz, z których każda będzie uprawniać do subskrybowania i objęcia 25 (dwudziestu pięciu) Akcji Serii N z pierwszeństwem przed akcjonariuszami Spółki. Obligacje Serii P zostaną wykupione przez Spółkę w dniu 3 lipca 2028 roku poprzez zapłatę kwoty pieniężnej w wysokości wartości nominalnej Obligacji Serii P. Osobami Uprawnionymi w Programie do nabycia wszystkich lub części Obligacji Serii P będą wyłącznie osoby zarządzające, członkowie kadry kierowniczej i osoby mające podstawowe znaczenie dla działalności Grupy Eurocash, zatrudnione i wykonujące swoje obowiązki w okresie 3 lat począwszy od dnia 1 stycznia 2022 roku. Program zostanie wdrożony wyłącznie jeżeli (i) skonsolidowany zysk operacyjny (EBIT) Grupy Kapitałowej Spółki w 2025 roku wyniesie co najmniej 600.000.000 złotych lub (ii) średnia cena akcji Spółki na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. (liczona jako średnia kursów zamknięcia na Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) każdy dzień sesyjny) w okresie sześciu miesięcy pomiędzy 1 lipca 2024 r. i 31 grudnia 2025 r. będzie wynosić co najmniej 30 złotych. Lista osób wstępnie uprawnionych w Programie została przyjęta w ww. uchwale nr 25 Zwyczajnego Walnego Zgromadzenia Spółki z dnia 30 czerwca 2022 r., a następnie – zgodnie z regulacją ww. uchwały Walnego Zgromadzenia - w uchwale Rady Nadzorczej Spółki. Strukturę akcjonariatu posiadającego więcej niż 5% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Eurocash S.A. przedstawiono poniżej: Struktura akcjonariatu powyżej 5% 31.12.2023 31.12.2022 Udział w ogólnej liczbie głosów Udział w ogólnej liczbie głosów Akcjonariusz Ilość akcji Udział w kapitale zakładowym (%) Ilość głosów (%) Ilość akcji Udział w kapitale zakładowym (%) Ilość głosów (%) Luis Amaral (bezpośrednio i pośrednio przez Politra B.V. S.a. r,l oraz Western Gate Private Investments Ltd.) 61 287 778 44,04% 61 287 778 44,04% 61 287 778 44,04% 61 287 778 44,04% Generali PTE S.A. 7 905 306 5,68% 7 905 306 5,68% 0 0,00% 0 0,00% PTE Allianz Polska S.A 7 110 507 5,11% 7 110 507 5,11% 0 0,00% 0 0,00% Luis Amaral posiada łącznie 44,04 % akcji Eurocash S.A. bezpośrednio oraz pośrednio poprzez: - spółkę Politra B.V. S.A.R.L. z siedzibą w Luksemburgu, której jedynym akcjonariuszem posiadającym 100 % akcji jest Amaral e Filhas Limited z siedzibą w Londynie, Wielka Brytania (dawniej pod firmą Portuguese Private Investments Limited), której jedynym wspólnikiem jest Luis Amaral, - spółkę Western Gate Private Investments Ltd. z siedzibą w Wielkiej Brytanii, której jedynym wspólnikiem jest Amaral e Filhas Limited z siedzibą w Londynie, Wielka Brytania (dawniej pod firmą Portuguese Private Investments Limited), której jedynym wspólnikiem jest Luis Amaral. Luis Amaral, poprzez kontrolowaną przez siebie spółkę Politra B.V. s.a r.l. (jako następcę prawnego Politra B.V.), zgodnie z § 13 ust. 2 Statutu Eurocash S.A., posiada uprawnienie do powoływania 3 spośród Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) 5 członków Rady Nadzorczej Eurocash S.A., czyli powołuje większość jej składu. Z kolei Rada Nadzorcza Eurocash S.A. powołuje i odwołuje (wszystkich) Członków Zarządu Eurocash S.A. (§ 15 ust. 1 pkt (iv) Statutu Eurocash) – tym samym Luis Amaral (za pośrednictwem kontrolowanej przez siebie spółki Politra B.V. s.a r.l), posiada wpływ na powoływanie członków Zarządu Eurocash S.A., a tym samym sprawuje kontrolę nad Eurocash S.A. Powyższe uprawnienie do powoływania 3 spośród 5 członków Rady Nadzorczej Eurocash S.A. przysługuje Politra tak długo, jak długo posiadać będzie ona co najmniej 30% akcji w kapitale zakładowym Eurocash S.A. Liczba akcji PTE Allianz Polska S.A oraz Generali PTE S.A. została wskazana zgodnie z treścią otrzymanych przez Spółkę zawiadomień o zmianie stanu posiadania, w wyniku którego dany podmiot stał się posiadaczem akcji dających powyżej 5 % ogólnej liczby głosów Spółce w 2023 roku (PTE Allianz Polska S.A – zawiadomienie o którym Spółka poinformowała w raporcie bieżącym nr 1/2023 oraz Generali PTE S.A. – zawiadomienie o których Spółka poinformowała w raporcie bieżącym nr 14/2023), według stanu na dzień złożenia stosownego zawiadomienia. Zmiany w kapitale zakładowym kształtowały się następująco: za okres za okres ZMIANY KAPITAŁU ZAKŁADOWEGO W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Kapitał zakładowy na początek okresu 139 163 286 139 163 286 Zwiększenia kapitału zakładowego w okresie 0 0 Realizacja programów motywacyjnych dla pracowników 0 0 Kapitał zakładowy na koniec okresu 139 163 286 139 163 286 Kapitał z wyceny transakcji zabezpieczających Kapitał z wyceny instrumentów zabezpieczających związany jest ze stosowanymi zabezpieczeniami przepływów odsetkowych Interest Rate Swap i wyniósł 8 256 604 zł na dzień 31.12.2023 oraz 3.067.894 zł na dzień 31.12.2022 r, z uwzględnieniem efektu odroczonego podatku dochodowego. Zmiana wyceny w okresie sprawozdawczym jest związana ze zmianą rynkowych stóp procentowych i w całości została odniesiona w kapitał własny z uwagi na posiadaną dokumentację ustanawiającą powiązanie pomiędzy pozycją zabezpieczaną i instrumentem zabezpieczającym oraz pełną efektywność zabezpieczenia. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 17. REZERWY I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE Informacje o rezerwach i rozliczeniach międzyokresowych zostały zaprezentowane w tabelach poniżej. ZMIANY REZERW I ROZLICZEŃ MIĘDZYOKRESOWYCH W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 Rezerwy i zobowiązania na świadczenia pracownicze Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów transportu Rezerwa na koszty reklamy i marketingu Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 01.01.2022 roku 190 346 378 16 697 095 35 015 811 Zwiększenia 7 792 150 2 916 684 - Zmniejszenia (607 015) - (14 309 304) Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 31.12.2022 roku, w tym: 197 531 513 19 613 779 20 706 507 - krótkoterminowe 188 370 484 19 613 779 20 706 507 - długoterminowe 9 161 028 - - Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 01.01.2023 roku 197 531 513 19 613 779 20 706 507 Zwiększenia 348 497 Zmniejszenia (28 994 459) (395 861) (749 191) Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 31.12.2023 roku, w tym: 168 885 550 19 217 918 19 957 316 - krótkoterminowe 159 376 025 19 217 918 19 957 316 - długoterminowe 9 509 525 - - * wykazywane persaldem za wyjątkiem świadczeń pracowniczych Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Rezerwa na odsetki Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów mediów Pozostałe Razem Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 01.01.2022 roku 8 560 227 28 643 604 224 426 499 503 689 615 Zwiększenia 7 013 397 17 954 002 - 35 676 234 Zmniejszenia - - (18 734 032) (33 650 352) Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 31.12.2022 roku, w tym: 15 573 624 46 597 607 205 692 467 505 715 497 - krótkoterminowe 15 573 624 46 597 607 204 061 413 494 923 414 - długoterminowe - - 1 631 054 10 792 083 Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 01.01.2023 roku 15 573 624 46 597 607 205 692 467 505 715 497 Zwiększenia 11 373 160 10 739 779 - 22 461 436 Zmniejszenia - - (22 742 527) (52 882 039) Stan rezerw i rozliczeń międzyokresowych na dzień 31.12.2023 roku, w tym: 26 946 784 57 337 386 182 949 941 475 294 894 - krótkoterminowe 26 946 784 57 337 386 217 082 819 465 427 338 - długoterminowe - - - 9 867 556 * wykazywane persaldem za wyjątkiem świadczeń pracowniczych Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) na dzień na dzień REZERWY I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU 31.12.2023 31.12.2022 przekształcone Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych (długoterminowe) 9 509 525 9 161 028 Rezerwy na zobowiązania z tytułu świadczeń pracowniczych (krótkoterminowe) 159 376 025 188 370 484 Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów reklamy i marketingu 19 957 316 20 706 507 Rezerwa na odsetki 26 946 784 15 573 624 Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów mediów 57 337 386 46 597 607 Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów doradztwa i audytu 3 684 645 7 624 471 Rozliczenia międzyokresowe z tytułu kosztów transportu 19 217 918 19 613 779 Rozliczenia międzyokresowe z tytułu czynszów 26 705 087 27 503 725 Rezerwa na prace modernistyczne IT 4 305 571 5 702 018 Rezerwa na zezwolenie na alkohol 1 987 419 2 244 886 Sprawy sądowe, potencjalne spory oraz należności umorzone 14 799 708 15 926 274 Pozostałe rezerwy i rozliczenia międzyokresowe 131 467 511 146 691 093 REZERWY I ROZLICZENIA MIĘDZYOKRESOWE OGÓŁEM 475 294 894 505 715 497 - część długoterminowa 9 867 556 10 792 083 - część krótkoterminowa 465 427 338 494 923 414 Rezerwy i zobowiązania na świadczenia pracownicze Rezerwy i zobowiązania na świadczenia pracownicze obejmują m.in. rezerwę na odprawy emerytalne, rentowe i pośmiertne w kwocie 9.996.195 złotych (pozostała część dotyczy głównie zobowiązań z tytułu wynagrodzeń i rezerwy na urlopy). Rezerwa na odprawy emerytalne została skalkulowana przy pomocy aktuariusza. W wycenach aktuarialnych przyjęto min. stopę dyskontową 5,2%. Rezerwa na koszty reklamy i marketingu Rezerwa na koszty reklamy i marketingu obejmuje głównie rezerwy związane z rozliczeniem usług marketingowych świadczonych przez odbiorców. Oczekuje się, że rezerwy te zostaną zrealizowane w okresie 12 miesięcy od 31 grudnia 2023 r. Rezerwa na odsetki Rezerwa dotyczy szacowanych kosztów związanych z nieuregulowanymi zobowiązaniami, dla których minęły umowne terminy płatności według stanu na 31 grudnia 2022 r. Oczekuje się, że rezerwa zostanie zrealizowana w okresie 12 miesięcy od 31 grudnia 2023 r. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 18. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA Informacje o zobowiązaniach z tytułu dostaw i usług oraz pozostałych zobowiązaniach zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. na dzień na dzień ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU DOSTAW I USŁUG ORAZ POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU 31.12.2023 31.12.2022 przekształcone Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 4 654 723 286 4 114 406 060 Zobowiązania z tytułu dostaw towarów 4 337 945 229 3 827 210 582 "- w tym: program finansowania dostawców 1 405 186 288 1 156 225 827 Zobowiązania z tytułu usług 183 281 111 149 354 352 Zobowiązania do zwrotu wynagrodzenia 133 496 946 137 841 125 Zobowiązania z tytułu bieżącego CIT 27 520 619 30 932 775 Zobowiązania inne 282 458 409 316 198 216 Rozliczenie z tytułu VAT 34 909 649 44 764 604 Zobowiązania z tytułu zakupu rzeczowych aktywów trwałych 15 668 269 10 992 410 Zobowiązania z tytułu ubezpieczeń społecznych 70 289 864 66 653 684 Zobowiązania z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń 13 394 806 13 068 112 Zobowiązania z tytułu kaucji 21 794 051 18 007 729 Opcja nabycia / sprzedaży udziałów 104 480 658 147 085 647 Pozostałe zobowiązania 21 921 112 15 626 030 Zobowiązania ogółem, z tego: 4 964 702 314 4 461 537 051 - część długoterminowa 21 794 051 89 342 862 - część krótkoterminowa 4 942 908 262 4 372 194 189 Grupa dokonała oceny zobowiązań objętych faktoringiem odwrotnym i na podstawie tego osądu zaklasyfikowała zobowiązania z tytułu tzw. faktoringu odwrotnego jako zobowiązania z tytułu dostaw i usług, ponieważ w związku z oddaniem danych zobowiązań do faktoringu nie doszło do istotnych zmian charakteru tych zobowiązań, w szczególności istotnych zmian warunków płatności. W ramach salda zobowiązań z tytułu dostaw i usług na dzień 31 grudnia 2023 roku, ujęta została wartość sald objętych programem finansowania dostawców w kwocie PLN 1.405.186.228, natomiast na dzień 31 grudnia 2022 roku odpowiednia wartość sald wynosiła PLN 1.156.225.827. Opcję nabycia / sprzedaży udziałów Firmy Rogala ujęto w części krótkoterminowej. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 19. KREDYTY I POŻYCZKI Na dzień 31.12.2023r Grupa posiada linie kredytowe w łącznej wysokości 1.137,92 mln zł udostępnione przez 10 banków (w tym 8 banków w konsorcjum). Limity te były wykorzystane na dzień bilansowy w kwocie 451,92 mln zł. Szczegółowe informacje o kredytach i pożyczkach przedstawiono w tabeli poniżej. KREDYTY I POŻYCZKI NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Kredyty Przeznaczenie kredytu Kwota zobowiązania Oprocentowanie Podmiot 1 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 10 218 656 WIBOR + marża banku Konsorcjum Banków Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 433 200 000 WIBOR + marża banku Bank 1 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 244 381 WIBOR + marża banku Bank 2 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 8 256 000 WIBOR + marża banku Kredyty razem 451 919 037 - część długoterminowa 361 872 000 - część krótkoterminowa 90 047 037 Łączne koszty kredytów poniesione w 2023 r. wyniosły 71.389.236 złotych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) KREDYTY I POŻYCZKI NA DZIEŃ 31.12.2022 ROKU Kredyty Przeznaczenie kredytu Kwota zobowiązania Oprocentowanie Podmiot 1 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 9 782 049 WIBOR + marża banku Bank1 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 48 834 259 WIBOR + marża banku Bank 2 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 19 246 578 WIBOR + marża banku Bank 4 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 5 785 135 WIBOR + marża banku Bank 5 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 5 956 314 WIBOR + marża banku Bank 6 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 196 020 000 WIBOR + marża banku Bank 7 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 75 000 000 WIBOR + marża banku Konsorcjum Banków Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 300 000 000 WIBOR + marża banku Bank 3 Kredyt na finansowanie bieżącej działalności 11 698 530 WIBOR + marża banku Kredyty razem 672 322 864 - część długoterminowa 168 656 000 - część krótkoterminowa 503 666 864 Łączne koszty kredytów poniesione w 2022 r. wyniosły 66.080.273 złotych. W związku z podpisanymi umowami kredytowymi Grupa jest zobowiązana do utrzymywania określonych wskaźników finansowych na zdefiniowanym poziomie oraz do prowadzenia działalności w określonych w umowach ramach. W badanym okresie Grupa wykonywała wszystkie postanowienia umów kredytowych. Ponadto w związku z umowami kredytowymi Grupa udzieliła zabezpieczeń, których szczegóły zostały przedstawione w nocie 32. NOTA NR 20. POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE Informacje o pozostałych zobowiązaniach finansowych przedstawiono w tabelach poniżej. na dzień na dzień POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU 31.12.2023 31.12.2022 Zobowiązania z tytułu emisji obligacji 125 000 000 125 000 000 Zobowiązania z tytułu finansowania franczyzobiorców 11 086 912 15 041 726 Wycena instrumentów zabezpieczających 5 462 776 6 074 826 POZOSTAŁE ZOBOWIĄZANIA FINANSOWE 141 549 687 146 116 552 - część długoterminowa 125 278 659 131 074 826 - część krótkoterminowa 16 271 029 15 041 726 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Podstawowe warunki emisji obligacji zawarto w tabeli poniżej: Tytuł Nazwa Data emisji 23 grudnia 2020 Data wykupu 23 grudnia 2025 Jednostkowa wartość nominalna obligacji 1.000 PLN Liczba wyemitowanych obligacji 125.000 Wartość emisji 125.000.000 Oprocentowanie obligacji WIBOR 6M + marża 2,25% Okres płatności odsetek półroczne Sposób oferowania obligacji Oferta publiczna skierowana do klientów profesjonalnych Rynek notowań ASO GPW Wartość godziwa obligacji na dzień 31.12.2023 r wynosi 127.513.379 zł Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 21. ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU LEASINGU na dzień na dzień na dzień na dzień ZOBOWIĄZANIA Z TYTUŁU UMÓW LEASINGU NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU 31.12.2023 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2022 Przyszłe minimalne opłaty z tytułu umów leasingu opłaty minimalne wartość bieżąca opłat minimalnych opłaty minimalne wartość bieżąca opłat minimalnych Płatne w okresie do 1 roku 464 776 132 455 205 441 435 708 752 427 369 304 Płatne w okresie od 1 roku do 5 lat 1 272 839 491 1 133 810 005 1 212 153 410 1 087 360 557 Płatne powyżej 5 lat 720 298 560 514 334 239 786 036 075 570 498 007 Przyszłe minimalne opłaty z tytułu umów leasingu ogółem 2 457 914 183 2 103 349 686 2 433 898 238 2 085 227 868 Koszty finansowe 354 564 497 X 348 670 370 X Wartość bieżąca minimalnych opłat z tytułu umów leasingu 2 103 349 686 2 103 349 686 2 085 227 868 2 085 227 868 Zobowiązania z tytułu umów leasingu obejmują wszystkie umowy, które stanowią lub zawierają leasing, zgodnie z Międzynarodowym Standardem Sprawozdawczości Finansowej 16 Leasing („MSSF 16”). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 22. PODATEK DOCHODOWY Specyfikację podatku dochodowego za okres sprawozdawczy prezentują tabele poniżej. za okres za okres UZGODNIENIE OBCIĄŻENIA PODATKOWEGO Z WYNIKIEM FINANSOWYM BRUTTO W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Wynik finansowy brutto 194 996 311 182 587 668 Podatek dochodowy obliczony według obowiązującej stawki krajowej (34 065 443) (35 957 708) Ujemne różnice przejściowe, w związku z którymi nie rozpoznano aktywa na podatek odroczony (55 704 222) (32 471 743) Korekta podatku bieżącego lat ubiegłych 6 277 456 (4 170 384) Wpływ podatku od trwałych różnic pomiędzy wynikiem brutto a podstawą opodatkowania (16 864 213) (20 757 366) Wpływ Podatkowej Grupy Kapitałowej 50 082 153 0 Obciążenie podatkowe wykazane w rachunku zysków i strat (50 274 268) (93 357 201) Efektywna stawka podatku 25,78% 51,13% NIEPEWNOŚĆ ZWIĄZANA Z ROZLICZENIAMI PODATKOWYMI Regulacje podatkowe w Polsce podlegają częstym zmianom legislacyjnym, co powoduje liczne wątpliwości interpretacyjne i skutkuje odmiennym stosowaniem i wykładnią danych regulacji przez poszczególne organy państwowe / sądy administracyjne. Rozliczenia podatkowe oraz inne obszary działalności (na przykład kwestie celne czy dewizowe) mogą być przedmiotem kontroli organów, które uprawnione są do nakładania wysokich kar i grzywien, a wszelkie dodatkowe zobowiązania podatkowe, wynikające z decyzji tych organów, muszą zostać zapłacone wraz z wysokimi odsetkami. Te warunki powodują, że ryzyko podatkowe w Polsce jest większe niż w krajach o bardziej dojrzałym systemie podatkowym. W konsekwencji, kwoty prezentowane i ujawniane w sprawozdaniach finansowych mogą się zmienić w przyszłości w wyniku ostatecznej decyzji organu / wyroku sądu administracyjnego. W poprzednich okresach sprawozdawczych Spółka przeprowadzała transakcje oraz uczestniczyła w procesach restrukturyzacyjnych, które aktualnie są przedmiotem postępowań podatkowych. Grupa ujmuje i wycenia aktywa lub zobowiązania z tytułu bieżącego i odroczonego podatku dochodowego przy zastosowaniu wymogów MSR 12 Podatek dochodowy w oparciu o zysk (stratę podatkową), podstawę opodatkowania, nierozliczone straty podatkowe, niewykorzystane ulgi podatkowe i stawki podatkowe, uwzględniając ocenę niepewności związanych z rozliczeniami podatkowymi. Gdy istnieje niepewność co do tego, czy i w jakim zakresie organ podatkowy będzie akceptował poszczególne rozliczenia podatkowe transakcji, Grupa ujmuje te rozliczenia uwzględniając ocenę niepewności. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Postępowania dotyczące skutków podatkowych transakcji związanych ze znakami towarowymi Obecnie Eurocash S.A. jest stroną sporów z organami podatkowymi dotyczących transakcji związanych ze znakami podatkowymi i ich skutków podatkowych w latach 2011, 2014, 2015 i 2016, tj.: −postępowanie za 2011 r. dotyczy możliwości zaliczenia do kosztów uzyskania przychodów wysokości opłat licencyjnych uiszczanych przez Spółkę na rzecz Eurocash S.A. S.K.; −postępowania za lata 2014, 2015 i 2016, dotyczą wysokości kosztów uzyskania przychodu z tytułu amortyzacji znaków towarowych. W przypadku postępowania dotyczącego roku 2011 wyrokiem z 30 listopada 2023 r. WSA w Poznaniu uchylił decyzję organu II instancji (DIAS w Poznaniu). Obecnie Spółka oczekuje na doręczenie pisemnego uzasadnienia wyroku. W postępowaniach dotyczących lat 2014, 2015 i 2016 WSA w Poznaniu wydał merytorycznie korzystne rozstrzygnięcia dla Spółki. Skargi kasacyjne od wyroków WSA w Poznaniu złożył organ podatkowy oraz – wyłącznie z ostrożności procesowej (względy proceduralne) - Spółka. Obecnie sprawy oczekują na rozpoznanie przez Naczelny Sąd Administracyjny. Na skutek decyzji wydanych przez organy w ramach wyżej opisanych sporów, po stronie Spółki powstały zaległości podatkowe w następującej wysokości: •2.498.378,00 zł za 2011 •5.490.763,00 zł za 2014 •5.490.764,00 zł za 2015 •5.490.764,00 zł za 2016 Zaległości te zostały uiszczone przez Spółkę wraz z odsetkami w dniu 3 listopada 2022 r. Duży Ben – ograniczony dystrybutor W związku z dostosowaniem modelu biznesowego Grupy Eurocash począwszy od 2021 roku Duży Ben pełni funkcję dystrybutora o ograniczonych ryzykach, a Eurocash S.A. funkcję podmiotu centralnego. Eurocash S.A. jako podmiot centralny jest odpowiedzialny za zarządzanie podstawową działalnością Dużego Bena, taką jak opracowywanie konceptu dystrybucyjnego, strategii i tempa rozwoju sieci, wyborem dostawców, dostarczeniem usług wsparcia oraz właścicielem istotnych wartości niematerialnych i prawnych (znaki towarowe). Zaś Duży Ben jest odpowiedzialny za sprzedaż na rynku polskim towarów zakupionych od dostawców wskazanych przez Eurocash S.A. (w tym samej spółki Eurocash S.A.), który to uprzednio nabywa je u producentów bądź innych dystrybutorów hurtowych, a następnie zajmuje się sprzedażą towarów na rynku do konsumentów. Dodatkowo Duży Ben realizuje wdrożenie strategii formułowanej przez Eurocash S.A. Powyższe działanie ma na celu zapewnienie rynkowego poziomu rentowności z uwzględnieniem pełnionych funkcji, zaangażowanych aktywów czy ponoszonego ryzyka. Jednocześnie 29 grudnia 2021 r. Eurocash S.A. wystąpił o uprzednie porozumienie cenowe na podstawie ustawy z dnia 16 października 2019 r. o rozstrzyganiu sporów dotyczących podwójnego opodatkowania oraz zawieraniu uprzednich porozumień cenowych w powyższym zakresie, celem ograniczenia ryzyka podatkowego. Ponadto, wszelkie ryzyka i zobowiązania Spółki zostały uregulowane i odniesione na sprawozdanie finansowe. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 23. ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY Odroczony podatek dochodowy prezentuje tabela poniżej. ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Sprawozdanie z sytuacji finansowej Rachunek zysków i strat Sprawozdanie z pozostałych całkowitych dochodów na dzień na dzień za okres za okres za okres za okres 31.12.2023 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 przekształcone Rezerwy z tytułu podatku odroczonego - róznica pomiędzy bilansową oraz podatkową wartością rzeczowych aktywów trwałych oraz wartości niematerialnych 18 790 387 16 607 302 2 183 085 (8 897 857) 0 0 - niezafakturowane przychody 96 009 562 71 507 187 24 502 375 10 557 314 0 0 - przychody z tytułu zarachowanych odsetek 340 862 1 110 603 (769 741) (1 631 201) 0 0 - zobowiązania z tytułu leasingu 0 638 077 (638 077) 428 741 0 0 - przychody z tytułu kar umownych niezapłacone 52 017 1 265 837 (1 213 820) 44 454 0 0 - wycena instrumentów zabezpieczających 0 62 557 (62 557) 0 (62 557) (2 652 865) - rozpoznanie znaku towarowego w związku nabyciem udziałów 2 888 903 3 501 700 (612 798) 0 0 0 - pozostałe 10 685 507 14 991 427 (4 305 920) 18 650 149 0 0 Rezerwy brutto z tytułu podatku odroczonego 128 767 238 109 684 690 19 082 548 19 151 600 (62 557) (2 652 865) Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU (ciąg dalszy) Sprawozdanie z sytuacji finansowej Rachunek zysków i strat Sprawozdanie z pozostałych całkowitych dochodów na dzień na dzień za okres za okres za okres za okres 31.12.2023 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 przekształcone Aktywa z tytułu podatku odroczonego - rozliczenie rabatów w czasie 879 083 10 940 217 10 061 134 (5 447 433) 0 0 - odpis wartości zapasów 4 541 845 5 343 051 801 206 2 291 809 0 0 - odpis aktualizujący należności 14 557 841 18 649 517 4 091 676 1 562 149 0 0 - odpis z tytułu utraty wartości środków trwałych 0 0 0 0 0 0 - straty podatkowe 31 684 143 11 776 293 (19 907 850) (2 024 002) 0 0 - rezerwa na niewykorzystane urlopy 4 641 868 4 281 579 (360 289) 2 232 674 0 0 - rezerwa na premie 5 000 830 9 866 021 4 865 191 (1 429 073) 0 0 - niezapłacone wynagrodzenia i składki ZUS 325 731 4 236 089 3 910 358 (168 265) 0 0 - rezerwa na odprawy emerytalne, rentowe, pośmiertne 1 493 464 1 261 699 (231 765) 484 950 0 0 - rezerwa na spory sądowe 0 0 0 0 0 0 - rozliczenia międzyokresowe 44 780 603 28 373 364 (16 407 239) 13 486 909 0 0 - zobowiązania z tyt. leasingu 0 8 740 8 740 161 357 0 0 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) ODROCZONY PODATEK DOCHODOWY W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU (ciąg dalszy) Sprawozdanie z sytuacji finansowej Rachunek zysków i strat Sprawozdanie z pozostałych całkowitych dochodów na dzień na dzień za okres za okres za okres za okres 31.12.2023 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Aktywa z tytułu podatku odroczonego (ciąg dalszy) przekształcone - naliczone, niezapłacone odsetki od zobowiązań 492 528 32 246 (460 282) 167 465 0 0 - różnica między aktywami z tytułu prawa do użytkowania a zobowiązaniem z tytułu leasingu 16 220 542 19 410 336 3 189 794 (13 203 594) 0 0 - aktywo z tytułu kosztów usług niematerialnych 0 2 957 019 2 957 019 5 587 152 0 0 - spisanie aktywa na rozliczenie wynagrodzenia związanego z ograniczonym dystrybutorem (4 000 000) 4 000 000 - aktywo z tytułu przyszłych korzyści podatkowych 13 117 517 26 235 033 13 117 517 3 840 389 0 0 - pozostałe rezerwy 75 071 379 73 647 306 (1 424 073) (13 030 134) 0 0 - wycena instrumentów zabezpieczających 1 718 239 0 (1 718 239) 0 (1 718 239) 0 Aktywa brutto z tytułu podatku odroczonego 210 525 612 217 018 510 6 492 898 (5 487 647) (1 718 239) 0 Odpis aktualizujący wartość aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 0 0 0 0 0 0 Aktywa z tytułu podatku odroczonego 210 525 612 217 018 510 6 492 898 (5 487 647) (1 718 239) 0 Obciążenie z tytułu odroczonego podatku dochodowego nie rozpoznane ze względu na prawdopodobny brak realizacji 25 575 446 13 663 953 (1 780 796) (2 652 865) Rezerwa netto z tytułu podatku odroczonego 0 0 X X X X Aktywa netto z tytułu podatku odroczonego 81 758 374 107 333 820 X X X X Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 24. PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY OSIĄGNIĘTE W OKRESIE SPRAWOZDAWCZYM Przychody ze sprzedaży zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY OSIĄGNIĘTE W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Sprzedaż towarów 32 331 090 075 30 723 669 008 Świadczenie usług 117 176 036 127 934 425 Sprzedaż materiałów 3 696 434 6 061 542 Przychody ze sprzedaży ogółem 32 451 962 545 30 857 664 974 Sprzedaż towarów jest jednorodna. W zakresie sprzedaży usług głównymi tytułami są przychody poszczególnych spółek z tytułu usług na rzecz obsługi sieci franczyzowej, opłat franczyzowych, świadczenia usług logistycznych. NOTA NR 25. KOSZTY WEDŁUG RODZAJU Koszty według rodzaju zaprezentowano w tabeli poniżej. KOSZTY WEDŁUG RODZAJU ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Amortyzacja 629 535 004 596 570 230 Zużycie materiałów i energii 376 166 892 375 072 237 Usługi obce 1 189 682 707 1 098 632 574 Podatki i opłaty 91 205 985 84 969 441 Wynagrodzenia 1 397 646 384 1 371 942 725 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 268 548 519 259 566 944 Pozostałe koszty rodzajowe 55 527 196 69 762 587 Koszty według rodzaju 4 008 312 687 3 856 516 737 w tym: Koszty sprzedanych usług 0 0 Koszty sprzedaży 3 481 090 455 3 348 035 321 Koszty ogólnego zarządu 527 222 232 508 481 417 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) KOSZTY SPRZEDAŻY WEDŁUG RODZAJU ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023do 31.12.2023 od 01.01.2022do 31.12.2022 Amortyzacja 564 054 015 533 864 210 Zużycie materiałów i energii 362 703 787 358 771 904 Usługi obce 1 041 637 738 957 977 453 Podatki i opłaty 87 170 150 76 833 053 Wynagrodzenia 1 163 428 178 1 150 965 417 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 223 535 836 217 756 209 Pozostałe koszty rodzajowe 38 560 751 51 867 076 Koszty sprzedaży według rodzaju 3 481 090 455 3 348 035 321 KOSZTY OGÓLNEGO ZARZĄDU WEDŁUG RODZAJU ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023do 31.12.2023 od 01.01.2022do 31.12.2022 Amortyzacja 65 480 989 62 706 020 Zużycie materiałów i energii 13 463 104 16 300 334 Usługi obce 148 044 970 140 655 121 Podatki i opłaty 4 035 835 8 136 388 Wynagrodzenia 234 218 205 220 977 308 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 45 012 683 41 810 735 Pozostałe koszty rodzajowe 16 966 445 17 895 512 Koszty ogólnego zarządu według rodzaju 527 222 232 508 481 417 NOTA NR 26. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE Pozostałe przychody i koszty operacyjne zaprezentowano w tabeli poniżej. POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Pozostałe przychody operacyjne 64 876 502 77 959 506 Obciążenia umowne 4 253 427 5 380 524 Pozostała sprzedaż 9 931 410 11 213 053 Podnajem powierzchni 12 318 512 10 483 931 Zysk ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych 1 998 896 1 651 404 Otrzymane odszkodowania 4 764 787 7 560 116 Rozwiązanie odpisu aktualizującego zapasy 382 269 994 770 Rozwiązanie odpisu aktualizującego należności 3 853 758 4 950 706 Przedawnione zobowiązania i sprawy sądowe 3 207 316 130 547 Otrzymane darowizny 875 328 1 745 941 Przychody związane z rozliczeniami z pracownikami 6 305 931 7 773 149 PFRON 2 088 006 1 277 384 Rozwiązanie przedawnionych rezerw logistycznych 0 3 885 839 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Pozostałe przychody operacyjne związane z MSSF16 346 196 887 082 Pozostałe przychody operacyjne (nieistotne jednostkowo) 14 550 668 20 025 061 Pozostałe koszty operacyjne (29 806 238) (50 487 685) Strata ze zbycia rzeczowych aktywów trwałych 0 (3 612 845) Zawiązanie odpisu aktualizującego zapasy (619 151) (840 523) Zawiązanie odpisu aktualizującego należności (923 697) (1 510 524) Darowizny (6 859 682) (6 616 931) Przedawnione pozycje, sprawy sądowe, potencjalne spory oraz nalezności umorzone (7 485 101) (11 430 974) Koszty opakowań (3 000 000) (2 715 675) Pozostałe koszty operacyjne związane z MSSF16 (7 240 517) (7 629 402) Pozostałe koszty operacyjne (nieistotne jednostkowo) (3 678 091) (16 130 811) Pozostałe przychody/ koszty operacyjne netto 35 070 264 27 471 821 NOTA NR 27. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE Przychody finansowe i koszty finansowe zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. PRZYCHODY I KOSZTY FINANSOWE ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Przychody finansowe 67 121 368 58 727 320 Przychody ze skonta 14 685 821 8 409 777 Odsetki 10 345 360 41 414 942 Dodatnie różnice kursowe 2 231 764 0 Dodatnie różnice kursowe MSSF 16 25 774 057 0 Dywidendy 201 772 258 611 Pozostałe przychody finansowe (nieistotne jednostkowo) 13 882 595 8 643 991 Koszty finansowe (308 196 275) (280 083 452) Odsetki (204 204 719) (178 723 966) Odsetki MSSF16 (87 616 781) (71 132 281) Prowizje bankowe (15 513 622) (16 255 551) Ujemne różnice kursowe 0 (923 866) Ujemne różnice kursowe MSSF16 0 (8 393 478) Pozostałe koszty finansowe (nieistotne jednostkowo) (861 153) (4 654 311) Koszty finansowe netto (241 074 907) (221 356 132) Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 28. ZYSK PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ Informacje o zysku przypadającym na jedną akcję zostały zaprezentowane w tabeli poniżej. ZYSK (STRATA) PRZYPADAJĄCY NA JEDNĄ AKCJĘ ZA OKRES OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Zyski Zysk (strata) netto danego roku dla celów wyliczenia zysku na jedną akcję podlegający podziałowi między akcjonariuszy Jednostki Dominującej 99 202 120 67 109 778 Liczba wyemitowanych akcji Średnia ważona liczba akcji wykazana dla potrzeb wyliczenia wartości zysku podstawowego na jedną akcję 139 163 286 139 163 286 Efekt rozwodnienia potencjalnej liczby akcji zwykłych: Obligacje zamienne na akcje 594 720 0 Średnia ważona liczba akcji zwykłych (dla potrzeb wyliczenia wartości zysku rozwodnionego na jedną akcję) 139 758 006 139 163 286 Zysk (strata) przypadający na 1 akcję - podstawowy 0,71 0,48 - rozwodniony 0,71 0,48 Rozwodnienie zostało skalkulowane na podstawie założeń programu motywacyjnego dla pracowników: łącznego kosztu programu jaki został do ujęcia do końca jego trwania, ilości akcji jaka może zostać zrealizowana oraz ich średniej wartości rynkowej przy uwzględnieniu bieżącego kursu. Ilość akcji rozwadniających to 594 720. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 29. WYNAGRODZENIA I INNE TRANSAKCJE Z KLUCZOWYM PERSONELEM KIEROWNICZYM Za kluczowy personel kierowniczy uważa się członków Zarządu i Rady Nadzorczej. W poniższej tabeli zaprezentowano informacje o łącznej wartości wynagrodzeń, premii i nagród oraz pozostałych świadczeń wypłaconych lub należnych członkom Zarządu i Rady Nadzorczej w okresie od 01.01.2023 roku do 31.12.2023 roku wypłaconych w Eurocash S.A. oraz spółkach zależnych WYNAGRODZENIA CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU Wynagrodzenie zasadnicze (stałe i zmienne) Inne świadczenia Opcje menedżerskie Razem Wynagrodzenia Członków Zarządu otrzymane w Eurocash S.A. oraz spółkach zależnych Paweł Surówka 4 080 000 32 471 0 4 112 471 Katarzyna Kopaczewska 2 485 000 51 784 0 2 536 784 Jacek Owczarek 1 947 312 41 487 0 1 988 800 Przemysław Ciaś 1 800 000 45 643 0 1 845 643 Arnaldo Guerreiro (za okres 01.01-30.09.2023) 1 025 000 420 655 1 445 655 Pedro Martinho 1 400 000 35 391 0 1 435 391 Dariusz Stolarczyk 2 780 000 31 036 2 811 036 Tomasz Polański 3 600 000 52 018 0 3 652 018 Szymon Mitoraj (za okres 01.10-31.12.2023) 220 000 5 984 0 225 984 Ogółem 19 337 312 716 469 0 20 053 781 Wynagrodzenia Członków Rady Nadzorczej Luis Amaral 237 975 1 000 040 0 1 238 015 Jorge Mora 237 169 0 0 237 169 Francisco José Valente Hipólito dos Santos 237 169 0 0 237 169 Hans Joachim Körber 237 169 0 0 237 169 Przemysław Budkowski 237 169 3 558 0 240 727 Ogółem 1 186 652 1 003 598 0 2 190 249 Koszty związane z programem motywacyjnym przypisane do Zarządu wyniosły 6.536.801. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) WYNAGRODZENIA CZŁONKÓW ZARZĄDU I RADY NADZORCZEJ JEDNOSTKI DOMINUJĄCEJ W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2022 ROKU Wynagrodzenie zasadnicze (stałe i zmienne) Inne świadczenia Opcje menedżerskie Razem Wynagrodzenia Członków Zarządu otrzymane w Eurocash S.A. oraz spółkach zależnych Luis Amaral (za okres 01.01-30.06.2022) 18 050 524 820 0 542 870 Paweł Surówka 1 870 000 42 958 0 1 912 958 Rui Amaral (za okres 01.01-31.01.2022) 163 600 18 935 0 182 535 Arnaldo Guerreiro 1 163 500 348 886 0 1 512 386 Pedro Martinho 1 253 500 31 113 0 1 284 613 Katarzyna Kopaczewska 1 183 500 18 076 0 1 201 576 Jacek Owczarek 1 363 500 35 548 0 1 399 048 Przemysław Ciaś 1 126 800 27 929 0 1 154 729 Noel Colett (za okres 01.01-31.01.2022) 2 094 400 400 0 2 094 800 Dariusz Stolarczyk 1 540 000 19 970 0 1 559 970 Tomasz Polański 1 265 000 35 694 0 1 300 694 Ogółem 13 041 850 1 104 329 0 14 146 179 Wynagrodzenia Członków Rady Nadzorczej Luis Amaral (za okres 01.07-31.12.2022) 119 346 515 889 0 635 235 Jorge Mora 237 031 0 0 237 031 Renato Arie (za okres 01.01-30.06.2022) 117 685 0 0 117 685 Francisco José Valente Hipólito dos Santos 237 031 0 0 237 031 Hans Joachim Körber 237 031 0 0 237 031 Przemysław Budkowski 240 587 0 0 240 587 Ogółem 1 188 712 515 889 0 1 704 601 Koszty związane z programem motywacyjnym przypisane do Zarządu wyniosły 3.268.401. NOTA NR 30. INFORMACJE O ZATRUDNIENIU Informacje o poziomie zatrudnienia według stanu na dzień 31.12.2023 roku przestawiono w tabeli poniżej. ZATRUDNIENIE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU 31.12.2023 31.12.2022 Liczba pracowników 19 023 19 636 Liczba etatów 18 785 19 432 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Informacje o strukturze zatrudnienia według stanu na dzień 31.12.2023 roku przestawiono w tabeli poniżej. STRUKTURA ZATRUDNIENIA NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Hurtownie i Centra Dystrybucyjne Centrala Razem Liczba pracowników 17 314 1 709 19 023 Liczba etatów 17 062 1 723 18 785 Informacje o rotacji zatrudnienia przestawiono w tabeli poniżej. ROTACJA KADR W OKRESIE OD 01.01 DO 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Liczba pracowników przyjętych 4 244 4 700 Liczba pracowników, którzy zakończyli pracę (4 857) (6 063) Ogółem (613) (1 363) NOTA NR 31. DANE O POZYCJACH NIEUJĘTYCH W SPRAWOZDANIU Z SYTUACJI FINANSOWEJ GWARANCJE BANKOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU na dzień na dzień Wystawca gwarancji Tytułem Waluta 31.12.2023 31.12.2022 1 Bank Zabezpieczenia płatności dla dostawców PLN 119 704 500 117 471 524 2 Bank Zabezpieczenia płatności dla dostawców PLN 23 044 400 26 732 430 3 Bank Zabezpieczenie zobowiązań z tyt. czynszu PLN 20 918 087 16 496 070 4 Bank Zabezpieczenie zobowiązań z tyt. czynszu * PLN 57 548 051 45 699 758 5 Bank Zabezpieczenie zobowiązań z tyt. Loterii promocyjnej PLN - 5 375 659 6 Bank Zabezpieczenie zobowiązań z tyt. dobrego wykonania umowy PLN - 3 385 021 221 215 038 215 160 462 * - Gwarancje w EUR przeliczono na PLN wg średniego kursu NBP z dnia 31.12.2023 r. 1 EUR = 4,3480 PLN oraz z dnia 31.12.2022 r. 1 EUR = 4,6899 PLN Inne postępowania administracyjne W dniu 2 października 2020 r. Spółka otrzymała Postanowienie Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów („UOKiK”) z dnia 28 września 2020 r. o wszczęciu z urzędu wobec Eurocash S.A. postępowania w sprawie praktyk nieuczciwie wykorzystujących przewagę kontraktową. Wszczynając postępowanie Prezes UOKiK uznał, że należy zweryfikować, czy określone praktyki stosowane przez Eurocash S.A. mogłyby być zakwalifikowane jako wykorzystywanie przewagi kontraktowej. W dniu 30 listopada 2021 r. Prezes UOKiK wydał decyzję, w której stwierdził, że Spółka dopuściła się praktyki nieuczciwego wykorzystywania przewagi kontraktowej poprzez obciążanie dostawców artykułów rolno-spożywczych za usługi, które nie są dla nich wykonywane lub które są realizowane, ale o których Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) dostawcy nie są informowani, w tym o ich kosztach i wynikach, oraz nałożył na Spółkę karę pieniężną w wysokości 76 019 901,23 zł. Spółka nie zgadza się ze stanowiskiem Prezesa UOKiK, w związku z czym 30 grudnia 2021 r. odwołała się od decyzji Prezesa UOKiK do Sądu Ochrony Konkurencji i Konsumentów („SOKiK”). W dniu 19 lutego 2024 r. SOKiK wydał wyrok uchylający (w całości) zaskarżoną decyzję Prezesa UOKiK i tym samym podzielił stanowisko Spółki w sprawie ww. decyzji Prezesa UOKiK. Wyrok nie jest prawomocny i może zostać zaskarżony przez Prezesa UOKiK w drodze apelacji. Jeżeli Prezes UOKiK nie złoży apelacji, to wyrok SOKiK uprawomocni się i decyzja Prezesa UOKiK zostanie ostatecznie wyeliminowana z obrotu prawnego. Będzie to oznaczać finalną wygraną Spółki i brak ryzyka zapłaty kary. Jeżeli Prezes UOKiK złoży apelację, to wynik sprawy będzie zależeć od rozstrzygnięcia Sądu Apelacyjnego w Warszawie. Szkoda poniesiona przez spółkę w roku poprzednim w wyniku działalności podmiotów zewnętrznych uczestniczących w mechanizmie wyłudzania W nawiązaniu do ujawnienia, które Spółka dokonała w 2017 roku w zakresie szkody poniesionej przez Spółkę w wyniku działalności podmiotów zewnętrznych uczestniczących w mechanizmie wyłudzenia, informujemy co następuje. Badanie rozliczeń VAT przez spółki z Grupy Eurocash nie wykazało nieprawidłowości o charakterze tożsamym z nieprawidłowościami ujawnionymi w Eurocash S.A. w 2017 r. Niezależnie od powyższego, biorąc pod uwagę obroty pozostałych spółek z Grupy realizowane na transakcjach dotyczących wewnątrzwspólnotowej dostawy towarów, ryzyka związane z takimi ewentualnymi nieprawidłowościami są niematerialne. Eurocash S.A. wstrzymał dokonywanie tego typu transakcji wewnątrzwspólnotowej dostawy towarów i jako zabezpieczenie wpłacił w 2017 roku depozyt w wysokości 95.746.902 zł na ewentualną zaległość. W wyniku śledztwa - wszczętego w 2018 roku przez Prokuraturę Regionalną w Poznaniu - organ ten wydał w 2020 roku postanowienie o zabezpieczeniu na poczet grożącej byłemu pracownikowi Spółki kary grzywny oraz obowiązkowi zwrotu korzyści majątkowej. Wskutek zażalenia złożonego przez Spółkę w dniu 22 lipca 2020 roku Sąd Okręgowy w Poznaniu uchylił postanowienie o zabezpieczeniu, co w praktyce oznacza brak obowiązku jego dostarczenia. Jeszcze w 2020 roku Spółka dokonała analizy ryzyk podatkowych w zakresie szkód, o których mowa i postanowiła zaliczyć na poczet bieżących zobowiązań podatkowych kwotę ok 43.5 miliona zł, z puli wpłaconego wcześniej zabezpieczenia z tytułu zapłaty ewentualnego zobowiązania w podatku VAT. Obecne zabezpieczenie na poczet ewentualnych zaległości wynosi 52.267.381 zł. Niemniej Spółka stoi na stanowisku, że w oparciu o analizę akt kontroli podatkowej oraz postępowania podatkowego, a także w oparciu o wyniki analiz wewnętrznych, zabezpieczenie jest nieadekwatne do kwoty potencjalnej zaległości VAT (o ile w ogóle taka zaległość istnieje). Z uzyskanych informacji wynika, że znaczna część nabywców, pierwotnie zaliczonych do grupy potencjalnego ryzyka, rozliczyła transakcje ze Spółką w sposób prawidłowy w państwie UE (innym niż Polska), wykazując tam wewnątrzwspólnotowe nabycie towarów i rozliczyła z tego tytułu należny podatek VAT. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) W dniu 22 czerwca 2022 r. Spółka otrzymała od Naczelnika Pierwszego Wielkopolskiego Urzędu Skarbowego w Poznaniu protokół kontroli podatkowej za okres od października 2013 r. do grudnia 2016 r. Naczelnik zakwestionował w tym protokole niektóre transakcje dokonane przez Spółkę w tym: (1) krajowe oraz zagraniczne transakcje zakupu i sprzedaży towarów (głównie produktów spożywczych i artykułów przemysłowych) oraz (2) niektóre transakcje wewnątrzwspólnotowej dostawy towarów (dotyczy wyłącznie piwa). Łączna kwota VAT, jaką zakwestionował Naczelnik wynosi 133 956 967,00 złotych. Zdaniem Spółki protokół, o którym mowa w zdaniu poprzednim, nie wiąże się z powstaniem po stronie Spółki ewentualnego zobowiązania podatkowego w VAT oraz konieczności zapłaty potencjalnej zaległości w VAT. W opinii Spółki protokół jest nieprzejrzysty oraz zawiera tezy, które Spółka będzie kwestionować. W szczególności: •protokół nie zawiera standardowych zestawień, które w takich opracowaniach organy zwykły przedstawiać w kontrolach podatkowych; •istotną część protokołu stanowią opisy transakcji i zobowiązań podatkowych podmiotów innych niż Spółka, w tym podmiotów, które nie były kontrahentami Spółki; •prezentowane są przez organ odmienne wnioski w zależności od różnych kategorii produktów objętych opodatkowaniem; •wątpliwości budzą ustalenia dotyczące zastosowania konkretnej stawki VAT w przypadkach, w których organ potwierdza, iż posiada dowody i wiedzę, że towar został wysłany z Polski do kraju UE; •istotne wątpliwości budzą również ustalenia organu odmawiające Spółce prawa do odliczenia podatku VAT naliczonego w tych przypadkach, w których organ ustalił, że do nieprawidłowości dochodziło na wcześniejszych etapach dostaw towarów (tj. transakcjach, w których Spółka nie uczestniczyła). Spółka, nie zgadzając się z ustaleniami Naczelnika zawartymi w ww. protokole z kontroli, w dniu 6 lipca 2022 r. wniosła do niego zastrzeżenia. Następnie, 5 grudnia 2022 r. Naczelnik wszczął dwa postępowania podatkowe względem Spółki tj. 1) postępowanie podatkowe w VAT za IV kwartał 2013 r. oraz za I kwartał 2014 r., a także 2) postępowanie podatkowe w VAT za okresy od IV kwartału 2014 r. do IV kwartału 2016 r. W sprawie Spółki toczy się również postępowanie podatkowe w VAT za II i III kwartał 2014 r. wszczęte postanowieniem z dnia 6 grudnia 2016 r. (nr 3071-PP.4213.96.2016.1). W dniu 23 grudnia 2022 r. Naczelnik wydał kolejne postanowienie o przedłużeniu terminu załatwienia sprawy do dnia 6 kwietnia 2023 r. Kolejnymi postanowieniami Naczelnik przedłużył ponownie termin załatwienia spraw do 20 maja 2024 r. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) NOTA NR 32. ZABEZPIECZENIA MAJĄTKOWE na dzień na dzień na dzień Tytułem Majątek zabezpieczony 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2022 ** przekształcone Zabezpieczenie umowy o linię kredytową Zastaw na zapasach Eurocash S.A. 90 000 000 90 000 000 90 000 000 Zabezpieczenie umowy ramowej o udzielenie gwarancji bankowych Zastaw na zapasach Eurocash Serwis Sp. z o.o. 36 060 300 100 000 000 100 000 000 Zabezpieczenie umowy o linię kredytową Zastaw na zapasach Eurocash S.A. 0 88 000 000 88 000 000 Zabezpieczenie umowy kredytu konsorcjalnego Zastaw na udziałach w Eurocash Serwis Sp. z o.o. 1 800 000 000 900 000 000 9 547 300 Zabezpieczenie umowy kredytu konsorcjalnego Zastaw na udziałach w Eurocash Franczyza Sp. z o.o. 1 800 000 000 900 000 000 3 800 000 Zabezpieczenie umowy kredytu konsorcjalnego Zastaw na udziałach w Eurocash Sieci Partnerskie Sp. z o.o. 1 800 000 000 900 000 000 220 305 000 Zabezpieczenie umowy kredytu konsorcjalnego Hipoteka na 6 centrach dystrybucyjnych (13 nieruchomościach) 1 800 000 000 0 0 Zabezpieczenie umowy kredytu terminowego Hipoteka na 6 centrach dystrybucyjnych (13 nieruchomościach) - 333 750 000 333 750 000 Zabezpieczenie umowy kredytu konsorcjalnego Zastaw na znakach towarowych Eurocash 1 800 000 000 0 0 Zabezpieczenie umowy o linię kredytową Zastaw na zapasach Arhelan Sp. z o.o. 12 000 000 12 000 000 12 000 000 Zabezpieczenie umowy kredytu terminowego Hipoteka na nieruchomości Arhelan Sp. z o.o. 17 337 600 17 337 600 17 337 600 Zabezpieczenie umowy o linię kredytową Zastaw na zapasach Arhelan Sp. z o.o. 6 000 000 6 000 000 6 000 000 Umowy leasingu finansowego (według wartości netto rzeczowych aktywów trwałych na dzień bilansowy) Prawo własności rzeczowych aktywów trwałych w leasingu finansowym 32 177 757 36 696 393 36 696 393 * według wartości nominalnej zabezpieczenia ** po przekształceniu według maksymalnej wartości zabezpieczenia, przed przekształceniem według faktycznej wartości zabezpieczenia NOTA NR 33. ZARZĄDZANIE RYZYKIEM FINANSOWYM Działalność Grupy Kapitałowej podlega następującym kategoriom ryzyka związanego z instrumentami finansowymi: a ) Ryzyko kredytowe b ) Ryzyko utraty płynności finansowej c ) Ryzyko rynkowe (w tym ryzyko stopy procentowej i ryzyko walutowe) Ponadto Grupa realizuje politykę w zakresie: - Zarządzania kapitałami, - Ustalania wartości godziwych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Niniejsza nota zawiera informacje o ekspozycji Grupy na każdy rodzaj ryzyka wskazanego powyżej, a także opisuje cele, politykę oraz procedury związane z zarządzaniem ryzykiem oraz kapitałami. Ujawnienia danych liczbowych zostały zawarte w niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Odpowiedzialność za wyznaczenie oraz wypełnianie polityki zarządzania ryzykiem ponosi Zarząd Jednostki Dominującej, który w celu wypełnienia tych zadań powołał zespoły ds. zarządzania ryzykiem, do obowiązków których należy budowanie i monitorowanie polityki zarządzania poszczególnymi ryzykami. Polityka zarządzania ryzykiem jest realizowana w celu zidentyfikowania i analizy ryzyk związanych z działalnością Grupy oraz do określenia stosownych limitów, kontroli ryzyka, a także do monitorowania odchyleń od tych limitów. Polityka oraz system zarządzania ryzykiem są regularnie przeglądane, aby stale odpowiadały aktualnym zmianom warunków rynkowych oraz działalności Grupy. Poprzez podnoszenie kwalifikacji, przyjęcie standardów i procedur Grupa dąży do zdyscyplinowanej i konstruktywnej kontroli środowiska, w którym wszyscy pracownicy rozumieją swoją rolę oraz obowiązki. W Jednostce Dominującej istnieje także dział audytu wewnętrznego, który w zakresie powierzonych mu zadań kontroluje realizację polityki oraz procedur zarządzania ryzykiem. Audyt wewnętrzny przeprowadza w tym zakresie zarówno planowe kontrole, jak i procedury sprawdzające stosowane ad hoc. a ) Ryzyko kredytowe Ryzyko kredytowe jest to ryzyko poniesienia przez Grupę strat finansowych na skutek niewypełnienia przez klienta lub kontrahenta będącego stroną instrumentu finansowego swoich kontraktowych zobowiązań. Ryzyko kredytowe jest związane głównie z należnościami Grupy od klientów, inwestycjami finansowymi oraz udzielonymi gwarancjami finansowymi. Poniższa tabela przedstawia maksymalną ekspozycję Grupy na ryzyko kredytowe. EKSPOZYCJA NA RYZYKO KREDYTOWE 31.12.2023 31.12.2022 Należności i pożyczki 1 397 748 107 1 507 309 960 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 267 667 400 172 408 314 Pozostałe aktywa finansowe 883 476 7 714 490 Ogółem 1 666 298 983 1 687 432 763 * z wyłączeniem środków pieniężnych w kasie Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności Ryzyko kredytowe Grupy w odniesieniu do należności różni się dla poszczególnych grup kontrahentów, z którymi Grupa kooperuje: a ) sprzedaż określonych usług do dostawców towarów (akcje promocyjne towarów, gazetki, foldery reklamowe) jest obarczona mniejszym ryzykiem kredytowym, gdyż należności z tego tytułu są w wyniku dodatkowych ustaleń potrącane w znacznej mierze z zobowiązań wobec dostawców. Ryzyko w tym zakresie jest zarządzane w zespole umiejscowionym w Pionie Księgowym, którego zadaniem jest Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) poprawne rozliczanie i kompensowanie należności ze zobowiązaniami Grupy na podstawie umów z dostawcami. Ryzyko braku zapłaty jest niewielkie ze względu na utrzymującą się naturalną przewagę wartości zobowiązań nad należnościami spółek z Grupy do dostawców. W ramach zarządzania ryzykiem kredytowym tej grupy kontrahentów Grupa koncentruje się na zapewnieniu bezpieczeństwa kapitału obrotowego. b ) hurtownie cash and carry oraz sklepy własne, tj. Delikatesy Centrum, Kontigo, Duży Ben i ABC na kołach charakteryzują się bardzo wysokim udziałem sprzedaży za gotówkę. Dla biznesu cash and carry odsetek ten wynosi 95%, dla sklepów własnych jest bliska 100% (w żadnym okresie nie mniej niż 95%). Ryzyko kredytowe tej grupy kontrahentów zarządzane jest w zespole kontroli kredytowej i windykacji wchodzącym w skład Działu Skarbca. W procesie tym stosowane są te same metody i systemy komputerowe, a także uczestniczy ta sama kadra, co w przypadku opisanych niżej procesów dotyczących sprzedaży kredytowej do sieci franczyzowych i klientów niezależnych. c ) sprzedaż do sieci franczyzowych oraz do klientów niezależnych uwzględniając wszelkie dystrybuowane kategorie, tj. towary spożywcze, alkohol, wyroby tytoniowe, towary gastronomiczne itp., odbywa się w większości na kredyt. Udział sprzedaży kredytowej w całej grupie stanowi ok. 81%. Przeterminowania, choć są nierozłączną częścią biznesu branży FMCG, stanowią jedynie 6% całego salda należności wynikających ze sprzedaży towarów do klientów Grupy. Poziom strat wynikających z braku otrzymania zapłaty za należności handlowe (z uwzględnieniem rezerw na przyszłe straty) powiększony o koszty ubezpieczenia i windykacji tych należności jest historycznie na najniższym poziomie i wyniósł w roku 2023 0,010% wartości sprzedaży Grupy. W celu oceny jakości portfela Grupa monitoruje m.in. poziom koncentracji klientów posługując się Indeksem Herfindahla–Hirschmana (HHI), który stale utrzymuje się na niskich poziomach osiągając w 2023 roku wartość 50. Proces zarządzania ryzykiem kredytowym obejmujący analizę kredytową, wyznaczanie limitów, blokowanie sprzedaży, ubezpieczenie należności, windykację miękką oraz windykację należności trudnych został umiejscowiony w zespole kontroli kredytowej i windykacji. d ) Ryzyko kredytowe w instrumentach finansowych - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty są lokowane oraz finansowe transakcje zabezpieczające zawierane w instytucjach finansowych o uznanej reputacji. Kontrola wiarygodności tych instytucji polega na analizie finansowej (w tym adekwatności kapitałowej) oraz monitoringu oficjalnych ratingów przyznawanych przez takie instytucje jak S and P, Moodys czy Fitch. Na dzień 31 grudnia 2023 nie oczekuje się, aby którykolwiek kontrahent transakcji finansowej mógłby nie wywiązać się ze swoich zobowiązań. Grupa monitoruje na bieżąco wysokość przeterminowanych należności, w uzasadnionych przypadkach występuje z roszczeniami prawnymi. Grupa dokonuje odpisów należności w relacji do oczekiwanych strat kredytowych. Oczekiwane straty kredytowe wynikają bezpośrednio z ryzyka każdego klienta i kalkulowane są na podstawie modeli uwzględniających m.in. historię płatności, rodzaju prowadzonej działalności, geolokalizacji, oceny współpracy oraz danych finansowych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Wiekowanie należności handlowych przedstawiono w tabeli poniżej: WIEKOWANIE NALEŻNOŚCI HANDLOWYCH NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Należności brutto na 31.12.2023 Należności brutto na 31.12.2022 nieprzeterminowane 1 158 477 628 1 244 362 248 1-30 dni 143 740 849 157 606 662 31-90 dni 31 090 480 44 587 994 91-180 dni 11 094 536 9 571 950 > 180 dni 15 143 895 25 938 605 Ogółem 1 359 547 388 1 482 067 458 Odpis aktualizujący należności handlowe z tytułu szacowanych strat kredytowych przedstawiono w tabeli poniżej: ODPIS AKTUALIZUJĄCY NALEŻNOŚCI HANDLOWE NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU od 01.01.2023 do 31.12.2023 od 01.01.2022 do 31.12.2022 Stan na początek okresu 35 668 629 45 205 922 Zwiększenia 0 0 Zmniejszenia (8 027 596) (9 537 293) Stan na koniec okresu 27 641 033 35 668 629 per saldo b ) Ryzyko utraty płynności finansowej Ryzyko utraty płynności finansowej jest to ryzyko wystąpienia braku możliwości spłaty przez Grupę jej zobowiązań finansowych w momencie ich wymagalności. Polityka zarządzania ryzykiem utraty płynności finansowej polega na zapewnieniu środków finansowych niezbędnych do wywiązywania się Grupy z zobowiązań finansowych i inwestycyjnych kiedy staną się wymagalne, bez ponoszenia ryzyka utraty reputacji i niepotrzebnych strat. Celem Grupy jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością, elastycznością i efektywnością kosztową finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł, takich jak kredyty bankowe (w tym w rachunku bieżącym), pożyczki, emisje obligacji, umowy leasingu, faktoring odwrotny czy faktoring należnościowy. W ramach zarządzania płynnością Grupa wykorzystuje umowy faktoringu odwrotnego w odniesieniu do swoich zobowiązań, w ramach których oddaje do faktoringu faktury dotyczące zakupów od wybranych dostawców. Grupa minimalizuje ryzyko płynności wynikające ze stosowania umów faktoringu odwrotnego poprzez współpracę z kilkoma faktorami oraz utrzymywanie wystarczających limitów faktoringowych, które na dzień 31 grudnia 2023 roku wyniosły 1.527,5 mln PLN (na dzień 31 grudnia 2022 roku: 1.523,0 mln PLN). Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) LINIE FAKTORINGOWE WG TERMINÓW ZAPADALNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2023 Stan na 31.12.2023 mln PLN I kwartał 2024 II kwartał 2024 III kwartał 2024 IV kwartał 2024 2025 Nieoznaczone Razem Limity faktoringowe 0 75 270 0 575 608 1 528 Wykorzystanie 0 75 270 0 538 522 1 405 LINIE FAKTORINGOWE WG TERMINÓW ZAPADALNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2022 Stan na 31.12.2022 mln PLN I kwartał 2023 II kwartał 2023 III kwartał 2023 IV kwartał 2023 2024 Nieoznaczone Razem Limity faktoringowe 0 0 880 100 75 468 1 523 Wykorzystanie 0 0 643 75 73 365 1 156 Podstawę skutecznego zarządzania ryzykiem płynności w Grupie Eurocash stanowi wewnętrzny model prognozowania przepływów pieniężnych. Zarządzanie płynnością Grupy koncentruje się na szczegółowej analizie, planowaniu i podjęciu odpowiednich działań w trzech obszarach: a) obszar obejmujący inwestycje w aktywa trwałe oraz inne aktywa o charakterze długoterminowym (np. nabycie spółek) Horyzont inwestycyjny brany pod uwagę w tych analizach obejmuje od jednego miesiąca do maksymalnie 36 miesięcy. Grupa przygotowuje plany w zakresie pokrycia zobowiązań wynikających z tych planów odpowiednimi kapitałami lub zmianą umów finansowania. Plany inwestycyjne, w tym szczególnie plany dotyczące rozwoju sieci detalicznej, są na tyle mało-kapitałochłonne, że działania w zakresie zmiany stanu kapitałów lub długoterminowych umów finansowania nie wymagają korekt. Grupa jest przygotowana do potencjalne zmiany w zakresie wielkości i czasu trwania umów kredytowych w przypadku zmiany planów inwestycyjnych dzięki utrzymywaniu zbilansowanych relacji na lokalnych rynkach pieniężnych oraz kapitałowych. Dodatkowo Grupa posługuje się w swojej polityce finansowej kredytem odnawialnym, którego charakter pozwala na wykorzystanie tego finansowania na potencjalne inwestycje, czy to w środki trwałe, czy przejęcia podmiotów o charakterze biznesu podobnym lub komplementarnym do obecnej działalności Grupy. b) kapitał pracujący Na dzień 31 grudnia 2023 roku wystąpiła nadwyżka zobowiązań bieżących Grupy nad jej aktywami obrotowymi w kwocie 2,1 mld złotych co jest typowe dla branży, w jakiej działa Grupa Eurocash, w której istotna część sprzedaży dokonywana jest na warunkach gotówkowych, minimalizowany jest stan zapasów oraz przeterminowanych należności (zgodnie z procedurami dotyczącymi procesów opisanych w sekcji „ryzyko kredytowe” powyżej), a dostawcy udzielają odroczonych terminów płatności. - W celu finansowania zobowiązań do dostawców towarów wykorzystywany jest kredyt kupiecki (ok. 70% salda zobowiązań handlowych) oraz instrumenty finansowe (ok. 30% salda zobowiązań handlowych). Grupa stosuje instrumenty finansowe uławiające zarządzanie kapitałami zarówno Grupie, jak i samym dostawcom. Saldo zobowiązań w umowach faktoringu odwrotnego na dzień 31 grudnia 2023 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) roku wynosiło 1 405,0 mln zł. Zobowiązania handlowe objęte umowami faktoringu odwrotnego nie zmieniają istotnie warunków zobowiązań handlowych. Na dzień 31 grudnia 2023 roku Grupa posiadała aktywne umowy faktoringu odwrotnego z sześcioma faktorami. Grupa wykorzystywała linie faktoringowe w 92% na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 roku, podczas gdy w roku poprzednim wykorzystanie to wyniosło 76%. Grupa posiada również możliwości dyskontowania należności. Grupa utrzymuje programy faktoringu należności, a ich wykorzystanie na dzień 31 grudnia 2023 roku wynosi 352,3 mln zł. c) zadłużenie finansowe Sporządzone przez Zarząd plany finansowe obejmujące przepływy operacyjne oraz inwestycyjne wskazują na posiadanie wystarczających źródeł finansowania działalności i utrzymanie płynności przez spółki Grupy. Kowenanty kredytowe zawarte w umowach kredytowych są na bieżąco monitorowane. Na dzień bilansowy 31 grudnia 2023 roku warunki umów kredytowych nie były naruszone. Ponadto Grupa posiada niewykorzystane limity kredytowe. Biorąc powyższe pod uwagę, na dzień zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie stwierdza się istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie utraty płynności finansowej przez spółki Grupy. Na zadłużenie o charakterze finansowym składa się przede wszystkim: - Wynikające z IFRS16 zobowiązanie bilansowe wynikające z wyceny umów najmu powierzchni logistycznych i handlowych oraz innego majątku rzeczowego, ujęte w pozycji bilansowej „zobowiązania z tytułu leasingu” w kwocie 2.103 mln zł. Spłata tych zobowiązań następuje z reguły do podmiotów, które co do zasady nie są instytucjami finansowymi i odbywa się najczęściej w miesięcznych opłatach z tytułu czynszów. - Zobowiązania do spłaty kredytów bankowych, których sumaryczna wartość zawarta jest w pozycji bilansowej „kredyty bankowe i pożyczki”. Limity przyznane w ramach umów finansowania dotyczą: •5-letniego amortyzowanego kredytu terminowego o wartości 456 mln zł – saldo tego kredytu na dzień 31.12.2023 roku wynosiło 433,2 mln zł, z czego 355,7 mln zł to jego część długoterminowa, a 77,5 mln zł to część krótkoterminowa. •3-letniego kredytu odnawialnego o wartości 445 mln zł (z opcją wydłużenia na kolejne dwa lata) Na dzień 31 grudnia 2023 r. Spółka nie korzystała z tego limitu kredytowego. Linia ta stanowi główne zabezpieczenie finansowe Grupy w przypadku realizacji niekorzystnych scenariuszy finansowych i konieczności wykonywania planów naprawczych. •kredytów w celu realizacji korzyści wynikających z optymalizacji środków pieniężnych w ramach programów cash pool. Całkowity limit w tych programach przyznany Spółce (2 programy w dwóch lokalnych bankach) wynosił na dzień 31 grudnia 2023 r. 161,5 mln zł, podczas gdy na dzień 31 grudnia 2022 r. limit ten wynosił 112,3 mln zł. Wykorzystanie na dzień 31 grudnia 2023 r. wynosi 0,0 mln zł, podczas gdy na dzień 31 grudnia 2022 r. wykorzystanie tej linii wynosiło 10,5 mln zł. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) •linie kredytowe w rachunkach bieżących. Suma limitów w tych liniach kredytowych na dzień 31 grudnia 2023 wynosi 75 mln zł, a ich wykorzystanie wynosi 0,2 mln zł. •kredytu inwestycyjnego przyznanego Spółce Arhelan z wykorzystaniem na dzień 31 grudnia 2023 w kwocie 10,3 mln zł. (a dzień 31.12.2022 r była to kwota 10,3 mln zł) oraz kredytów w rachunkach bieżących przyznanych Spółce Arhelan z łącznym limitem 15 mln zł nie wykorzystywanych na dzień 31 grudnia 2023 roku. Zobowiązania do spłaty obligacji korporacyjnych, których sumaryczna wartość zawarta jest w pozycji bilansowej „Długoterminowe zobowiązania finansowe”. Program emisji, uruchomiony w listopadzie 2020 roku pozwala na emisję do maksymalnej do łącznej kwoty wszystkich emisji 1.000.000.000 PLN. Pierwsza emisja miała miejsce w grudniu 2020 roku. W jej ramach Spółka wyemitował 125 mln zł na okres 5 lat. Środki z tej emisji powiększyły pulę dostępnych linii kredytowych zmniejszając istotnie tym samym ryzyko utraty płynności. LINIE KREDYTOWE WG TERMINÓW ZAPADALNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2023 Linie kredytowe wg dat zapadalności Linie krótkoterminowe mln PLN I kwartał 2024 II kwartał 2024 III kwartał 2024 IV kwartał 2024 Linie długoterminowe RAZEM Limity kredytowe 11,9 11,9 42,9 164,8 906,9 1138 Wykorzystanie na 31.12.2023 11,9 11,9 27,9 28,0 362 442 LINIE KREDYTOWE WG TERMINÓW ZAPADALNOŚCI NA DZIEŃ 31.12.2022 Linie kredytowe wg dat zapadalności Linie krótkoterminowe mln PLN I kwartał 2023 II kwartał 2023 III kwartał 2023 IV kwartał 2023 Linie długoterminowe RAZEM Limity kredytowe 45 795,6 55 147,3 170,7 1 214 Wykorzystanie na 31.12.2022 44 435,8 6,3 5,6 170,7 663 Zarząd Grupy uznaje, iż struktura terminowa aktywów i pasywów bilansu determinuje zapadalność instrumentów finansowania. Z tego powodu na dzień 31 grudnia 2023 roku Grupa finansowała się jedynie kredytami, pożyczkami, faktoringiem oraz leasingiem. Strategia dopasowywania zapadalności źródeł finansowania do charakteru aktywów pozwala Grupie na zachowanie elastyczności w doborze instrumentów finansowych oraz zapewnia efektywność kosztową. Dzięki utrzymywaniu relatywnie niskiej dźwigni finansowej Grupa posiada możliwości w doborze partnerów finansujących zarówno na rynku lokalnym, jak i zagranicznym. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Zobowiązania z tytułu finansowania franczyzobiorców zawarte są w pozycji bilansowej „Inne zobowiązania finansowe”. Składnikiem tej grupy zobowiązań jest umowa faktoringu franczyzobiorców Delikatesów Centrum, gdzie dług stanowi kwotę poręczenia udzielonego przez Grupę do instytucji finansowej. Limit w tej umowie wynosi 20 mln zł, natomiast wykorzystanie na 31 grudnia 2023 roku - 11,1 mln zł (zobowiązanie ujęte w sprawozdaniu z sytuacji finansowej). Poniższe tabele przedstawiają wartości nominalne w podziale na umowne okresy ich regulowania bez uwzględnienia umów o kompensatę wierzytelności: Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) RYZYKO PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Wartość do 1 miesiąca od 1 do 3 miesięcy od 3 do 6 miesięcy od 6 do 12 miesięcy 1 - 5 lat powyżej 5 lat Zobowiązania z tytułu leasingu 2 457 914 183 40 371 931 80 069 338 117 893 496 226 441 366 1 272 839 491 720 298 560 Pozostałe zobowiązania finansowe 5 462 776 0 0 0 5 184 117 278 659 Zobowiązania z tytułu finansowania franczyzobiorców 11 086 912 7 034 399 4 052 513 0 0 0 0 Zobowiązania z tytułu dostaw i inne 3 308 920 430 2 535 117 105 751 363 645 0 645 628 21 794 051 0 Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów 104 480 658 0 0 0 104 480 658 0 0 Kredyty bankowe i pożyczki 541 999 309 68 611 21 363 404 21 181 198 84 038 049 415 348 046 0 Emisja dłużnych papierów finansowych 145 202 432 0 0 5 085 000 5 029 932 135 087 500 0 Program finansowania dostawców 1 411 171 800 1 088 482 222 322 689 579 0 0 0 0 7 986 238 498 3 671 074 268 1 179 538 479 144 159 694 425 819 750 1 845 347 747 720 298 560 RYZYKO PŁYNNOŚCI FINANSOWEJ przekształcone NA DZIEŃ 31.12.2022 ROKU * Wartość do 12 mcy 1 - 5 lat powyżej 5 lat Zobowiązania z tytułu leasingu 2 433 773 400 435 651 730 1 212 085 595 786 036 075 Pozostałe zobowiązania finansowe 6 074 826 6 074 826 0 0 Zobowiązania z tytułu finansowania franczyzobiorców 15 041 727 15 041 727 0 0 Zobowiązania z tytułu dostaw i inne 3 002 806 401 3 000 302 263 2 504 139 0 Opcja nabycia/ sprzedaży udziałów 147 085 647 75 750 514 71 335 133 0 Kredyty bankowe i pożyczki 672 322 863 503 666 863 168 656 000 0 Emisja dłużnych papierów finansowych 125 000 000 0 125 000 000 0 Program finansowania dostawców 1 156 225 827 1 156 225 827 0 0 7 558 330 692 5 192 713 750 1 579 580 866 786 036 075 Ze względów technicznych dane za rok 2022 nie zostały przekształcone Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Struktura zobowiązań z tytułu dostaw i usług wg terminów przeterminowania ich płatności na daty bilansowe została przedstawiona w tabeli poniżej. WIEKOWANIE ZOBOWIĄZAŃ HANDLOWYCH NA DZIEŃ 31.12.2023 ROKU Zobowiązania na 31.12.2023 Zobowiązania na 31.12.2022 nieprzeterminowane 4 635 736 321 4 102 645 390 1-30 dni 14 830 386 8 257 671 31-90 dni 460 150 787 204 91-180 dni 1 590 850 913 703 > 180 dni 2 105 578 1 802 093 Ogółem 4 654 723 285 4 114 406 061 Struktura terminów płatności zobowiązań uwzględnia terminy zapłat zobowiązań w rozliczeniu z pozycjami korekt tych zobowiązań od dostawców. c) Ryzyko rynkowe Ryzyko rynkowe jest związane z zajściem zmian w zakresie popytu, podaży oraz cen a także innych czynników, które wpłyną na wyniki Grupy lub wartość posiadanych aktywów (takich jak kursy walut zagranicznych, stopy procentowe, czy ceny paliw oraz energii). Celem zarządzania ryzykiem rynkowym jest utrzymanie ekspozycji na to ryzyko w akceptowalnych ramach, przy jednoczesnej optymalizacji zwrotu z ryzyka. Grupa nie zabezpiecza ryzyka zmian cen produktów, towarów i surowców stanowiących przedmiot handlu Grupy. d) Ryzyko walutowe Ryzyko walutowe nie jest istotnym zagrożeniem dla działalności Grupy, gdyż istotną większość swoich rozliczeń prowadzi ona w walucie krajowej, a jedynie niewielka część dotyczy albo zapłaty w walucie, lub zapłaty indeksowanej do kursów walutowych. Grupa monitoruje ryzyko walutowe i podejmuje decyzje w sprawie potencjalnych zabezpieczeń. W celu zarządzania ryzykiem walutowym Grupa dopuszcza użycie instrumentów pochodnych. Działania Grupy w tym zakresie są ukierunkowane przede wszystkim na minimalizację zmienności przepływów finansowych, ale dopuszcza się stosowanie rachunkowości zabezpieczeń tak, aby minimalizować zmienność zysków i strat bieżącego okresu. Ryzyko walutowe występuje w dwóch procesach zakupowych. (1) W działalności handlowej niewielka część zakupów towarów takich jak wina, alkohole mocne, mięso czy owoce i warzywa dokonywana jest najczęściej bezpośrednio w walutach obcych. Grupa stosuje zasadę hedgingu naturalnego dzięki pełnej elastyczności cenowej tych produktów. Ponadto znikoma skala tych zakupów uzasadnia pominięcie tych kwot w analizach ryzyka. (2) w działalności operacyjnej część czynszów za wynajem powierzchni handlowych, logistycznych i biurowych jest regulowana bezpośrednio w walucie EUR już jest do niej indeksowana. W tym przypadku zmienność kursu EUR/PLN wpływa na poziom kosztów Grupy. Poniższa tabela przedstawia wartość tej ekspozycji w ujęciu bilansowym (wycena kontraktów na wynajem Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) narażonych na ryzyko zmian kursu) oraz w ujęciu przepływów finansowych w okresie kolejnych 12 miesięcy. Zobowiązanie na 31.12.2023 w PLN 2 103 349 686 Zobowiązanie na 31.12.2022 w PLN 2 085 227 867 Wartość PLN Wartość PLN dla umów w EUR 297 402 227 dla umów w EUR 373 612 926 dla umów w PLN 1 805 947 459 dla umów w PLN 1 711 614 941 Wartość w walucie umowy Wartość w walucie umowy dla umów w EUR 68 399 776 dla umów w EUR 79 663 303 dla umów w PLN 1 805 947 459 dla umów w PLN 1 711 614 941 Przepływy pieniężne w okresie 01.01.-31.12.2023 Przepływy pieniężne w okresie 01.01.-31.12.2022 Wartość w walucie umowy Wartość w walucie umowy dla umów w EUR 20 973 280 dla umów w EUR 21 279 116 dla umów w PLN 359 777 621 dla umów w PLN 321 294 624 Poniższa tabela pokazuje wrażliwość powyżej wskazanych ekspozycji na jednoprocentowe zmiany kursu walutowego. Wartości dodatnie wskazują na pozytywny efekt w rachunku wyników, ujemne – negatywny. wrażliwość ekspozycji walutowej PLN wrażliwość ekspozycji walutowej PLN wrażliwość ekspozycji bilansowej wynikającej z wyceny umów najmu wrażliwość ekspozycji bilansowej wynikającej z wyceny umów najmu 1%-owe osłabienie PLN (2 974 022) 1%-owe osłabienie PLN (3 736 129) 1%-owe umocnienie PLN 2 974 022 1%-owe umocnienie PLN 3 736 129 wrażliwość ekspozycji wynikającej przepływów finansowych w okresie 12 miesięcy wynikających z umów najmu wrażliwość ekspozycji wynikającej przepływów finansowych w okresie 12 miesięcy wynikających z umów najmu 1%-owe osłabienie PLN (911 918) 1%-owe osłabienie PLN (997 969) 1%-owe umocnienie PLN 911 918 1%-owe umocnienie PLN 997 969 Ze względu na znikomy wpływ ryzyka walutowego na przepływy finansowe oraz na wyjątkowo długoterminowy charakter ryzyka walutowego w bilansie, Grupa nie podjęła w 2023 roku działań zabezpieczających. Zarówno w 2023, jak i 2022 roku Grupa nie posiadała otwartych pozycji w walutowych instrumentach pochodnych. W roku 2024 podobnie jako było w roku 2023 nadal przewidujemy zmienności kursów walutowych. Niemniej uznajemy, że ekspozycja na to ryzyko jest na tyle niewielka, że nawet ta wyższa niż zwykle zmienność nie wpłynie znacząco na zyskowność i płynność Grupy. e) Ryzyko stóp procentowych Ryzyko stopy procentowej może skutkować w zwiększonych kosztach obsługi zadłużenia opartego na zmiennej stopie procentowej w przypadku wzrostu stóp procentowych oraz w zmniejszeniu przychodów odsetkowych od inwestycji w instrumenty finansowe w przypadku spadku tych stóp. Ryzyko zmiany stóp procentowych jest związane z zaciąganymi kredytami i pożyczkami, leasingami, obligacjami oraz z programami faktoringowymi. W poniższej tabeli przedstawiona została wartość Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) bilansowa instrumentów finansowych Grupy narażonych na ryzyko stopy procentowej, w podziale na poszczególne kategorie wiekowe. 31 grudnia 2023 < 1 rok 2-5 lat > 5 lat Ogółem Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 273 753 007 0 0 273 753 007 Emisja dłużnych papierów finansowych 0 (125 000 000) 0 (125 000 000) Zobowiązania objęte faktoringiem odwrotnym (1 405 186 288) 0 0 (1 405 186 288) Faktoring należności bez regresu (243 724 935) 0 0 (243 724 935) Kredyty bankowe i pożyczki (90 047 037) (361 872 000) 0 (451 919 037) 31 grudnia 2022 < 1 rok 2-5 lat > 5 lat Ogółem Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 177 793 410 0 0 177 793 410 Emisja dłużnych papierów finansowych 0 (125 000 000) 0 (125 000 000) Zobowiązania objęte faktoringiem odwrotnym (1 156 225 827) 0 0 (1 156 225 827) Faktoring należności bez regresu (329 147 366) 0 0 (329 147 366) Kredyty bankowe i pożyczki (503 666 863) (168 656 000) 0 (672 322 863) Poniższa tabela przedstawia profil podatności (maksymalną ekspozycję) Grupy na ryzyko zmiany stóp procentowych poprzez prezentację instrumentów finansowych w podziale według zmiennych i stałych stóp procentowych: INSTRUMENTY O STAŁEJ I ZMIENNEJ STOPIE PROCENTOWEJ 31.12.2023 31.12.2022 Instrumenty o stałej stopie procentowej Aktywa finansowe 883 476 7 714 490 Zobowiązania finansowe 2 457 914 183 2 439 848 226 Instrumenty o zmiennej stopie procentowej Aktywa finansowe 273 753 007 177 793 410 Zobowiązania finansowe 2 177 089 423 2 068 622 741 Instrumenty finansowe zaprezentowane powyżej nie obejmują nieoprocentowanych należności i zobowiązań z tytułu dostaw i usług. Grupa zastosowała spójne podejście ujęcia tych instrumentów w obu okresach sprawozdawczych. Grupa przeprowadziła analizę wrażliwości instrumentów finansowych o zmiennej stopie procentowej na zmianę rynkowych stóp procentowych. W poniższej tabeli zaprezentowano wpływ, jaki ma zwiększenie i zmniejszenie stopy procentowej o 100 bp na wynik finansowy brutto i na kapitały własne pomniejszone o wynik finansowy brutto. Analiza została przeprowadzona przy założeniu, że wszystkie inne zmienne jak np. kursy wymiany walut pozostają niezmienione. Analizę przeprowadzono dla bieżącego roku i dla okresu porównywalnego tj. roku 2022. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Analiza wrażliwości instrumentów finansowych: Rachunek zysków i strat Kapitał własny ANALIZA WRAŻLIWOŚCI INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH zwiększenia 100bp zmniejszenia 100bp zwiększenia 100bp zmniejszenia 100bp 31 Grudnia 2023 (19 033 364) 19 033 364 0 0 31 Grudnia 2022 (18 908 293) 18 908 293 0 0 W analizie wrażliwości ujęto odpowiednio: •wpływ jednoprocentowych (w górę i w dół) zmian stóp procentowych na instrumenty dłużne – w kwocie zaanualizowanych odsetek za przy założeniu niezmienności wartości zadłużenia •wpływ jednoprocentowych (w górę i w dół) zmian krzywej dochodowości na Instrumenty pochodne - w wartości równej zmianie wyceny tych instrumentów Grupa realizuje zabezpieczenia ryzyka zmian stopy procentowej w celu zmniejszenia wpływu zmian stóp procentowych na poziom kosztów finansowych oraz zlikwidowania niedopasowania wynikającego z rozliczeń przychodów (dotyczących skont za przedpłatę pomiędzy Grupa a dostawcami towarów) i kosztów (wynikających z programów faktoringowych). Na dzień 31 grudnia 2023 lista zawartych transakcji swap na stopę procentową zawiera: Data zawarcia transakcji Wartość nominalna Status Początek Koniec Wycena na 31/12/2023 13.10.2023 100 000 000 trwa 31.10.2023 30.06.2026 -441 728 06.10.2022 300 000 000 trwa 31.12.2022 31.12.2024 -5 021 048 02.04.2021 255 319 trwa 02.04.2021 30.08.2024 2 343 02.04.2021 500 327 trwa 02.04.2021 15.10.2024 2 572 02.04.2021 1 674 859 trwa 02.04.2021 20.11.2024 10 144 02.04.2021 278 709 trwa 02.04.2021 31.01.2025 2 162 02.04.2021 17 593 620 trwa 02.04.2021 16.03.2026 496 616 28.09.2020 11 825 800 trwa 30.09.2020 30.09.2025 369 639 -4 579 300 Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) Na dzień 31 grudnia 2022 lista zawartych transakcji swap na stopę procentową zawiera: Data zawarcia transakcji Wartość nominalna Status Początek Koniec Wycena na 31/12/2022 28.02.2020 200 000 000 trwa 07.01.2022 09.01.2023 1 061 547 09.03.2020 100 000 000 trwa 05.03.2021 06.03.2023 1 493 300 03.03.2020 100 000 000 trwa 04.03.2022 06.03.2023 1 441 644 07.04.2021 100 000 000 trwa 17.01.2022 16.01.2023 546 173 06.10.2022 500 000 000 trwa 31.12.2022 31.12.2024 -4 213 416 02.04.2021 255 319 trwa 02.04.2021 30.08.2024 10 186 02.04.2021 500 327 trwa 02.04.2021 15.10.2024 14 992 02.04.2021 1 674 859 trwa 02.04.2021 20.11.2024 53 515 02.04.2021 278 709 trwa 02.04.2021 31.01.2025 9 742 02.04.2021 17 593 620 trwa 02.04.2021 16.03.2026 1 221 981 1 639 663 Spółka zakłada, że rok 2024 nie przyniesie znaczącej zmienności w zakresie stóp procentowych. Zarządzanie kapitałami Podstawowym założeniem polityki Grupy w zakresie zarządzania kapitałami jest utrzymanie silnej bazy kapitałowej, która będzie podstawą zaufania ze strony inwestorów, kredytodawców oraz rynku i która zapewni przyszły rozwój Grupy. Grupa monitoruje zmiany w akcjonariacie, wskaźniki rentowności kapitału oraz poziom dywidend wypłacanych akcjonariuszom. Celem Grupy jest osiągnięcie wskaźnika rentowności kapitału na poziomie satysfakcjonującym akcjonariuszy oraz zapewnienie corocznej wypłaty dywidendy. W prezentowanym okresie nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w zakresie zarządzania kapitałem. Ustalanie wartości godziwych Grupa posiada instrumenty zabezpieczające ryzyko stóp procentowych, IRS, które wyceniane są według wartości godziwej. Dla wspomnianych IRS wartość godziwa została zakwalifikowana do poziomu 2 hierarchii - wartość godziwa ustalana jest na bazie wartości obserwowanych na rynku jednakże nie będących bezpośrednim kwotowaniem rynkowym (np. ustalane są przez odniesienie bezpośrednie lub pośrednie do podobnych instrumentów istniejących na rynku). W związku ze stosowaną rachunkowością zabezpieczeń efekt wyceny ujmowany jest w innych całkowitych dochodach. Według oceny Grupy wartość godziwa środków pieniężnych, krótkoterminowych lokat, należności handlowych, zobowiązań handlowych, kredytów bankowych, pożyczki oraz innych aktywów i zobowiązań nie odbiega od wartości bilansowych. NOTA NR 34. WPŁYW ZMIAN KLIMATYCZNYCH Grupa Eurocash nie jest narażona na bezpośrednie skutki zmian klimatycznych. W perspektywie długoterminowej istnieje ryzyko pośredniego wpływu związanego ze zmianami klimatycznymi mającego Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) wpływ na łańcuchy dostaw, klientów, finansowanie, ubezpieczenie oraz przepisy prawa i regulacje. Na dzień sporządzenia niniejszego sprawozdania finansowego Grupa nie wykazała jednak istotnego wpływu na roczne sprawozdanie finansowe Grupy. NOTA NR 35. ISTOTNE ZDARZENIA W OKRESIE OBJĘTYM SPRAWOZDANIEM FINANSOWYM 1.Wojna w Ukrainie W Opis wpływu wojny w Ukrainie na działalność Spółki przedstawiono szczegółowo w nocie nr 38 jednostkowego sprawozdania finansowego Eurocash za rok 2022 opublikowanego w dniu 27 marca 2023 roku. W badanym okresie nie wystąpiły nowe czynniki czy zdarzenia związane z rynkiem ukraińskim mające istotny wpływ na działalność Spółki. Od momentu wybuchu wojny, Spółka zaprzestała kontaktów handlowych z kontrahentami z Rosji oraz Białorusi. Nie można jednak wykluczyć, że ewentualna eskalacja działań zbrojnych na terenie Ukrainy przez wojska rosyjskie, negatywnie wpłynie na otoczenie rynkowe Grupy m.in. poprzez zaburzenia łańcuchów dostaw oraz wynikające z tego braki w surowcach u producentów, ruchy migracyjne na terenie Polski czy też nastroje wśród polskich konsumentów. Zarząd Grupy na bieżąco monitoruje sytuację tak aby w razie potrzeby podejmować działania pozwalające na minimalizację negatywny wpływ ww. zagrożeń na działalność Grupy. 2.Opcja nabycia udziałów w spółce Arhelan Sp. z o.o. Jak wskazano w sprawozdaniu skonsolidowanym Grupy Eurocash za rok 2022 oraz w sprawozdaniu za pierwszy kwartał 2023 r., Eurocash w dniu 13.03.2023 r. złożył drugiemu wspólnikowi Arhelan Sp. z o.o. - Fundacji Arhelan-Społecznie Odpowiedzialni (Fundacja) - oświadczenie o uchyleniu się od skutków prawnych oświadczenia woli – oferty kupna wszystkich udziałów Fundacji w kapitale zakładowym Arhelan Sp. z o.o. z 09.11.2021 r. (Opcja Put) jako złożonego pod wpływem prawnie istotnego błędu co do treści czynności prawnej. Ponadto, Eurocash uchylił się od skutków prawnych swojego oświadczenia woli o zawarciu umowy Opcji Put, uregulowanej w umowie inwestycyjnej z 11.03.2021 r. (UI). W odpowiedzi na oświadczenie Eurocash, Fundacja złożyła pisma, które były przedmiotem replik Eurocash; wymiana ww. pism miała miejsce w pierwszym półroczu 2023 r. W trzecim oraz czwartym kwartale 2023 roku nie wystąpiły nowe czynniki czy zdarzenia związane z powyższym uchyleniem się przez Spółkę od skutków prawnych oświadczenia woli – Opcji Put. Jednocześnie, podobnie jak w poprzednich sprawozdaniach, Spółka wskazuje, że: (a) złożenie powyższego oświadczenia o uchyleniu się pozostaje bez wpływu na posiadany już przez Eurocash pakiet 50% udziałów w kapitale zakładowym Arhelan Sp. z o.o. oraz (b) Grupa nie rozpoznaje opcji nabycia udziałów w Arhelan Sp. z o.o. w sprawozdaniu z sytuacji finansowej począwszy od pierwszego kwartału 2023 roku. Wcześniej opcja ta została ujęta odpowiednio w pozostałych długoterminowych zobowiązaniach i kapitałach w ostatnim sprawozdaniu finansowym przed złożeniem oświadczenia o Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) uchyleniu się od opcji, tj. sprawozdaniu za rok 2022, na kwotę 71 mln złotych na podstawie wyceny z grudnia 2022 roku. 3.Przegląd opcji strategicznych Spółka w raportach bieżących z dnia 2 kwietnia 2021 (raport bieżący nr 07/2021) oraz 1 lutego 2022 roku (raport bieżący nr 03/2022) podała informację o prowadzeniu procesu przeglądu opcji strategicznych Grupy Eurocash. Zgodnie z raportem bieżącym nr 18/2022 proces przeglądu opcji strategicznych jest w toku. Ma on na celu wybór najlepszego sposobu realizacji długoterminowego celu Spółki, jakim jest rozwój Grupy i maksymalizacja jej wartości dla obecnych i przyszłych akcjonariuszy Spółki. Zgodnie z komunikatami Spółki, w trakcie przeglądu Spółka analizuje scenariusze m.in. związane z potencjalnym pozyskaniem nowych inwestorów dla Spółki lub dla jej wybranych segmentów biznesowych lub jej spółek zależnych; jak również z potencjalną reorganizacją Grupy Eurocash w celu dalszej integracji struktury Grupy. Powyższa lista opcji nie jest wyczerpująca i nie uniemożliwia rozważenia podczas przeglądu innych opcji, nie wymienionych powyżej, w tym zbycia aktywów. NOTA NR 36. INNE ISTOTNE ZDARZENIA PO OKRESIE OBJĘTYM SPRAWOZDANIEM FINANSOWYM Finansowanie Dotychczasowa wielocelowa linia finansowania na kwotę łączną 120 mln zł, w ramach której Spółka korzystała z kredytu w rachunku bieżącym oraz zlecała wystawianie gwarancji bankowych, została z początkiem roku 2024 rozdzielona na dwie odrębne umowy. Pierwsza z nich to kredyt w rachunku bieżącym do kwoty 100 mln zł, natomiast druga to umowa na linię gwarancyjną do kwoty 80 mln zł. W efekcie wartości limitu finansowania zwiększyła się o 60 mln zł. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej EUROCASH S.A. Okres objęty sprawozdaniem finansowym: 01.01-31.12.2023 Waluta prezentacji: złoty polski (PLN) Poziom zaokrągleń: wszystkie kwoty wyrażone są w złotych polskich (o ile nie wskazano inaczej) PODPISY CZŁONKÓW ZARZĄDU ORAZ OSÓB ODPOWIEDZIALNYCH ZA PROWADZENIE KSIĄG RACHUNKOWYCH Stanowisko Imię i nazwisko Data Podpis Prezes Zarządu Paweł Surówka 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu, Dyrektor Personalny Katarzyna Kopaczewska 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy Jacek Owczarek 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu Przemysław Ciaś 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu Dariusz Stolarczyk 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu Tomasz Polański 18 kwietnia 2024 Członek Zarządu Szymon Mitoraj 18 kwietnia 2024